Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 8
Page 1
Ringkasan Pertanyaan dan Jawaban Summary of Questions and Answers
Public Expose 2023 – PT Astra International Tbk 2023 Public Expose – PT Astra International Tbk
1. Christine Natasha – Equity Analyst 1. Christine Natasha – Equity Analyst
Pertanyaan: Question:
Jika dibandingkan dengan penjualan Toyota di Compared to Toyota's sales in China which have
China yang mengalami penurunan karena decreased due to competition with existing players
kompetisi dengan existing players, dan membuat and discounted selling prices, what is the reason
harga jual terdiskon, apa alasan Toyota that Toyota Indonesia can increase Average Selling
Indonesia dapat menaikkan Average Selling Price (ASP) in Indonesia?
Price (ASP) di Indonesia?
Jawaban: Answer:
Henry Tanoto – Direktur Henry Tanoto – Director
Terdapat beberapa faktor yang mempengaruhi There are several factors that affect ASP. Firstly is
ASP. Yang pertama adalah model mix, dimana the model mix, which Toyota has a complete line up,
line up Toyota yang lengkap, dimulai dari A from A segment to D segment. Secondly is
segment hingga D segment. Yang kedua adalah competition and customer purchasing power. Thirdly
kompetisi dan daya beli pelanggan. Yang ketiga is our effort to carry out cost reductions before we
adalah usaha kami untuk melakukan cost pass on price increases to the market.
reduction sebelum kami meneruskan kenaikan
harga ke market.
Hal yang terpenting adalah kami meluncurkan The most important thing is that we have launched
produk-produk yang lebih kompetitif dan lebih products that are more competitive, more accepted
diterima oleh masyarakat, dengan memberikan by consumers, and with better service. Essentially,
servis yang lebih baik. Pada intinya, kami ingin we would like to increase Toyota’s added value for
meningkatkan added value Toyota kepada the customers.
pelanggan.
2. Fadil Ramadhan – Investor Ritel 2. Fadil Ramadhan – Retail Investor
Pertanyaan: Question:
a) Bagaimana perkembangan sinergi Halodoc a) How is the development of Halodoc's synergy
dengan Hermina? Apa target sinergi yang with Hermina? What synergy targets do you
ingin dicapai pada tahun 2023? want to achieve by 2023?
b) Aplikasi Bank Saqu telah dirilis pada pekan b) The Bank Saqu application was released this
ini, bagaimana target operasional dan week, what are the operational targets and
sinergi di dalam Grup Astra termasuk synergies within the Astra Group including
AstraPay untuk Bank Saqu? AstraPay for Bank Saqu?
Jawaban: Answer:
Djony Bunarto Tjondro – Presiden Direktur Djony Bunarto Tjondro – President Director
Terkait industri layanan kesehatan, dengan In relation to the healthcare industry, where our
melihat populasi negara kita yang besar, yaitu country’s large population of 270-280 million people,
270-280 juta penduduk, tentunya membutuhkan certainly there are needs of healthcare. As we know,
pelayanan kesehatan. Seperti diketahui, layanan healthcare and its access in Indonesia are still
dan akses kesehatan di Indonesia masih challenging, for example when compared with
1
Page 2
memiliki tantangan, misalnya jika dibandingkan Singapore and Malaysia. Halodoc, as a platform that
dengan Singapura dan Malaysia. Halodoc, provides access to healthcare for Indonesian people
sebagai sebuah platform yang memberikan with its digital system, is very helpful.
akses pelayanan kesehatan bagi masyarakat
Indonesia dengan system digital-nya, sangat
membantu.
Dengan potensi demografi maupun potensi With the demographic and growth potential in
pertumbuhan yang ada di Indonesia, kami Indonesia, we see that healthcare is a sector with
melihat bahwa layanan kesehatan menjadi long-term potential. Astra has aspiration to enter this
sektor yang potensial secara jangka panjang. sector, but we are still at a very early stage and we
Astra memiliki aspirasi untuk masuk ke sektor ini, have a lot to learn from our investments. Hence, we
namun kami masih pada tahap yang sangat decided to invest in Halodoc, and this year we have
awal, sehingga kami juga banyak belajar dari increased our investment in Halodoc, an additional
investasi-investasi kami. Oleh karena itu, saat itu US$ 100 million.
kami memutuskan untuk investasi di Halodoc,
dan tahun ini kami menambah investasi sejumlah
US$100 juta di Halodoc.
Kami juga ingin berkontribusi untuk We also would like to contribute in accelerating the
mempercepat perkembangan Halodoc. development of Halodoc. Considering Astra’s large
Mengingat ekosistem Astra yang besar, jumlah ecosystem, large number of employees, and the
karyawan yang besar, dan jumlah titik value number of potential value chain points, there are
chain yang potensial, terdapat berbagai potensi various potential synergies with Halodoc. We have
melakukan sinergi dengan Halodoc. Beberapa started to implement several synergies, although we
sinergi sudah mulai kami lakukan, walaupun still need to make gradual adjustments.
masih perlu penyesuaian secara bertahap.
Suparno Djasmin – Direktur Suparno Djasmin – Director
Bank Saqu sudah soft launching minggu lalu Bank Saqu was soft launched last week and have
dengan hasil yang baik, dan kami akan had an encouraging result. We will hold a grand
melakukan grand launching dalam waktu dekat. launch of Bank Saqu soon, therefore, I am not able
Oleh karena itu, saya belum dapat to say its operational targets at this time. Apart from
menyampaikan target operasional pada saat ini. getting clients and customers from the public, Bank
Selain kami ingin mendapatkan nasabah dan Saqu will also pursue synergy in Astra’s ecosystem.
pelanggan dari publik, tentunya Bank Saqu juga
akan menjajaki sinergi di dalam ekosistem Astra.
Bank Saqu rencananya akan melakukan Bank Saqu plans to collaborate with AstraPay. As of
kolaborasi dengan AstraPay. Sampai dengan September 2023, AstraPay has more than 11 million
September 2023, AstraPay sudah memiliki lebih registered users, with a GTV of more than Rp31
dari 11 juta registered user, dengan Gross trillion.
Transaction Value (GTV) mencapai lebih dari
Rp31 triliun.
3. Taufik Idris – Investor Ritel 3. Taufik Idris – Retail Investor
Pertanyaan: Question:
Bagaimana update perkembangan bisnis Data What is the update on the development of the Data
Center, JV Astra dengan Equinix? Center business, a JV between Astra and Equinix?
2
Page 3
Jawaban: Answer:
Santosa – Direktur Santosa – Director
Kami saat ini sedang membangun Data Center We are currently constructing the first Data Center,
yang pertama, tahap satu, yang kami harapkan phase one, which we hope will be completed with a
akan selesai keseluruhannya dengan total total area of around 5,300 m2 with 1,600 cabinets to
luasan sekitar 5.300 m2, yang nantinya bisa serve multinational and domestic companies in
memiliki 1.600 kabinet, untuk melayani Indonesia. We hope we can hold the topping off
perusahaan-perusahaan multinasional maupun before the end of this year and start commercial
domestik di Indonesia. Kami harap topping off operations at the end of 2024 or early 2025.
dapat dilakukan sebelum akhir tahun ini dan
commercial operation dapat dimulai pada akhir
2024 atau awal 2025.
4. Suryanto Wen – Investor Ritel 4. Suryanto Wen – Retail Investor
Pertanyaan: Question:
Bagaimana gambaran strategi pengembangan What is the picture of Astra's business development
bisnis Astra ke depan (misalnya 5 tahun ke strategy in the future (for example in the next 5
depan)? Apakah opsi inorganic growth tetap ada years)? Will inorganic growth still be an option in
di 2024? Sektor-sektor apa yang Astra minati? 2024? What are sectors that Astra interested in? Are
Apakah sektor-sektor ini masih sejalan dengan these sectors still in line with existing sectors in Astra
sektor yang sudah ada di Grup Astra dan dapat Group and can be synergized? What is Astra's view
disinergikan? Bagaimana pandangan Astra regarding the renewable energy sector?
mengenai sektor renewables energy?
Jawaban: Answer:
Djony Bunarto Tjondro – Presiden Direktur Djony Bunarto Tjondro – President Director
Opsi untuk inorganic growth pada tahun 2024 The option for inorganic growth in 2024 remains and
tetap ada dan kami akan tetap berinvestasi we are going to continue investing by looking at the
dengan melihat potensi pertumbuhan yang ada growth potential in new sectors.
di sektor baru.
Namun, penguatan portofolio Grup Astra yang However, please note that strengthening Astra's
sudah ada tetap menjadi salah satu prioritas existing portfolio remains one of our priorities.
kami. Saat ini, kami memiliki 7 lini bisnis: otomotif Currently, we have 7 lines of business: automotive
(dua roda, empat roda dan komponen); jasa (two-wheeler, four-wheeler and components);
keuangan; alat berat, pertambangan, energi, financial services; heavy equipment, mining, energy,
konstruksi; agribisnis; teknologi informasi; construction; agribusiness; information technology;
infrastruktur dan logistik; serta properti, yang infrastructure and logistics; as well as property, which
merupakan inti bisnis kami dan akan kami terus are the core of our businesses, and we will continue
perkuat. to strengthen them.
Area-area yang berdekatan dengan bisnis inti Adjacent areas to our core business, which we also
kami, yang juga kami sebut sebagai adjacent call adjacent or proximity to core, still have many
atau proximity to core, masih memiliki banyak opportunities.
peluang.
Investasi-investasi baru yang bersifat inorganic We have started new inorganic investments, such as
telah kami mulai, seperti investasi di sektor investments in the healthcare sector, Halodoc and
layanan kesehatan, Halodoc dan Hermina. Hermina.
3
Page 4
Sektor lain yang ingin kami masuki akan Other sectors that we want to enter will depend on
bergantung pada berbagai parameter di sektor various parameters in that particular sector, as well
tersebut, serta peluang yang ada. Selain itu, as the available opportunities. Furthermore, we also
kami juga tidak ingin investasi kami terlalu do not want our investment to spread too much. We
melebar, karena kami akan fokus untuk will focus on strengthening existing portfolio that will
memperkuat portofolio yang sudah ada yang give a major contribution to Astra.
akan secara nyata memberikan kontribusi utama
kepada Astra.
Dalam berinvestasi ke sektor baru, kami juga In investing in new sectors, we consider the potential
mempertimbangkan potensi sinergi dan synergies and collaborations between them and our
kolaborasi antara sektor baru tersebut dengan lines of business.
lini bisnis kami saat ini.
FXL Kesuma – Direktur FXL Kesuma – Director
Bisnis renewable energy, merupakan kombinasi The renewable energy business is a combination of
dari faktor risk and return. Terdapat dua tipe risk and return factors. There are two types of
renewable energy, (i) memiliki load factor yang renewable energy, (i) those with a low load factor
rendah (kurang dari 20%), yaitu wind turbine dan (less than 20%), namely wind turbines and solar PV,
solar PV, yang memerlukan adanya storage atau and require storage or batteries; and (ii) those with a
battery, dan; (ii) memiliki load factor yang tinggi high load factor (more than 70%), hydro power and
(lebih dari 70%), hydro power dan geothermal. geothermal. Geothermal has high risks and is not
Geothermal memiliki risiko yang tinggi dan tidak easy to get.
mudah untuk didapatkan.
Hydro power sendiri terbagi dua, (i) run-of-river Hydro power itself is divided into two, (i) using run-of-
dan (ii) menggunakan reservoir. Untuk hydro river and (ii) using reservoir. For hydro power with
power dengan kapasitas besar, yaitu dengan large capacity, which uses reservoirs, there is a risk
menggunakan reservoir, memiliki risiko isu of deforestation issues. Whilst mini hydro power has
deforestasi. Sedangkan mini hydro power a limited capacity. Apart from that, one of the main
memiliki kapasitas yang terbatas. Di samping itu, obstacles is the infrastructure problem, where usually
salah satu kendala utama adalah masalah locations with renewable energy potential are located
infrastruktur, dimana biasanya lokasi-lokasi yang far from the national grid or center of demand.
berpotensi untuk renewable energy terletak jauh
dari national grid atau center of demand.
Namun, kami tetap fokus untuk memasuki sektor Nevertheless, we remain focused on entering
renewable energy dan terus kami persiapkan. renewable energy sector and continue to make our
Renewable energy yang mungkin kami dapatkan preparation. The renewable energy that we get may
terletak di lokasi dengan risiko tinggi namun be in a location with high risk but has been proven to
sudah terbukti memiliki potensi dan hanya have potential and only needs time to develop. For
membutuhkan waktu untuk pengembangannya. example, we will focus on geothermal at the
Misalnya, kami akan fokus pada geothermal completion stage of exploration with proven capacity.
pada tahapan selesai eksplorasi dengan This renewable energy which is still at the greenfield
kapasitas yang sudah diketahui. Renewable stage is not in our consideration.
energy ini yang masih pada tahap greenfield
belum menjadi pertimbangan kami.
Kemudian, lokasi geothermal biasanya di daerah In addition, geothermal locations are usually in
pegunungan, dimana walaupun infrastrukturnya mountain areas where the infrastructure is expensive
mahal, tetapi terdapat prospek yang baik ke but has good prospects for the future. One example
depannya. Salah satu contoh untuk hal tersebut is in Japan, where it has a number of renewable
adalah Jepang, yang memiliki banyak renewable energy projects that are combined with tourism, so
energy yang dikombinasikan dengan pariwisata, that its infrastructure can be enjoyed by the tourism
sehingga infrastrukturnya dapat dinikmati oleh and renewable energy industries. This needs
industri pariwisata dan renewable energy.
4
Page 5
Namun demikian, hal tersebut perlu kolaborasi collaboration with various parties to enable sharing
dengan berbagai pihak sehingga mungkin dapat investment.
sharing investasi.
Ringkasan Pertanyaan dan Jawaban Summary of Questions and Answers
Konferensi Pers, Public Expose 2023 – Press Conference, 2023 Public Expose –
PT Astra International Tbk PT Astra International Tbk
1. Ekarina – Fortune Indonesia 1. Ekarina – Fortune Indonesia
Pertanyaan: Question:
Seperti apa outlook bisnis ASII di 2024, What will ASII's business outlook be like in 2024,
bagaimana proyeksi kinerja pada 2024? Bisa what are the performance projections in 2024? Can
dijelaskan, berapa target belanja modal yang you explain what is ASII's budgeted capital
dianggarkan ASII tahun depan dan expenditure target for next year and its allocation?
peruntukannya?
Jawaban: Jawaban:
Djony Bunarto Tjondro – Presiden Direktur Djony Bunarto Tjondro – President Director
Kinerja Astra selama sembilan bulan pertama Astra's performance during the first nine months
mengalami peningkatan, kecuali kinerja United improved, except for United Tractors (“UT”), which
Tractors (“UT”), yang terdampak oleh penurunan was affected by the decline in the coal price index,
harga acuan batu bara, serta agribisnis, and agribusiness, even though sales and production
walaupun penjualan dan produksi kami increased. We hope that the performance in the first
meningkat. Kami berharap kinerja pada periode nine months can continue until the end of the year,
sembilan bulan pertama dapat berlanjut hingga although we realize that there are challenges, but we
akhir tahun, walaupun kami menyadari bahwa still believe that the situation until the end of the year
situasi masih terdapat tantangan, namun kami can be managed well.
masih yakin situasi hingga akhir tahun dapat
dikelola dengan baik.
Kami berharap apa yang sudah kami capai pada We hope that our achievement in 2023 will continue
tahun 2023, dapat kami teruskan pada tahun in 2024, although we also know that uncertainty still
2024, walaupun kami juga mengetahui remain. We are confident that domestic demand is
ketidakpastian masih ada. Kami yakin dari sisi still quite good. In October, IMF estimated
permintaan domestik masih cukup baik. Pada Indonesia's economic growth at around 5%. We
bulan Oktober lalu, International Monetary Fund expect growth in several sectors, for example
(IMF) memperkirakan pertumbuhan ekonomi automotive, can be maintained. However, there are
Indonesia sekitar 5%. Kami juga perkirakan challenges in the mining sector, with coal prices
pertumbuhan di beberapa sektor, misalnya currently ranging between US$120-125/ton. We
otomotif dapat dipertahankan. Namun demikian, believe that all Astra Group business units have
terdapat tantangan pada sektor pertambangan, several leavers to maintain performance, for
dengan harga batu bara yang saat ini berkisar example process efficiency and productivity carried
antara US$120-125/ton. Kami yakin seluruh unit out internally.
bisnis Grup Astra memiliki beberapa leaver untuk
menjaga kinerja, misalnya efisiensi proses dan
produktivitas yang dilakukan secara internal.
Terkait capex tahun 2024, penyerapan capex With respect to capex in 2024, the absorption of
dan investasi hingga sembilan bulan pertama capex and investment up to the first nine months of
tahun 2023 cukup besar, yaitu Rp34-35 triliun, 2023 is quite high, Rp34-35 trillion, grew significantly
compared to 2022. This is due to various initiatives
5
Page 6
bertumbuh signifikan dibandingkan dengan that we have carried out, both related to our new
tahun 2022. Hal ini disebabkan oleh berbagai investments, as well as realized capex, especially by
inisiatif yang kami lakukan, baik yang terkait (i) UT Group for heavy equipment replacement; (ii)
dengan investasi baru kami, maupun capex yang agribusiness division, for maintenance of plantation
dibelanjakan, terutama oleh (i) Grup UT untuk facilities; as well as (iii) automotive division, for
peremajaan alat berat; (ii) divisi agribisnis, untuk maintenance of our outlets and omnichannel
pemeliharaan fasilitas perkebunan; serta (iii) development. We will convey the 2024 capex after
divisi otomotif, pemeliharaan outlet-outlet kami the 2023 results release.
dan pengembangan omnichannel. Capex tahun
2024 akan kami sampaikan setelah rilis kinerja
tahun 2023.
2. Fathiya – Bloomberg
2. Fathiya – Bloomberg
Pertanyaan: Question:
Dengan menurunnya cash dan adanya With decreasing cash and increasing debt, will Astra
peningkatan utang, apakah Astra akan menahan hold back on acquisition expansion for the next year,
ekspansi akuisisi untuk setahun ke depan atau or will there be equity fundraising to fund the
akan ada equity fundraising untuk mendanai acquisition?
akuisisi?
What about the next target, what company is being
Bagaimana dengan target selanjutnya,
targeted? Is Astra still interested in startups?
perusahaan apa yang dibidik? Apakah Astra
masih tertarik dengan startup?
Jawaban:
Jawaban:
Djony Bunarto Tjondro – Presiden Direktur Djony Bunarto Tjondro – President Director
We have invested not only in new sectors, but also
Investasi kami lakukan tidak hanya untuk sektor
adjacent sectors, which are related to our core
baru, tetapi juga sektor-sektor yang berdekatan
business.
dan berkaitan dengan bisnis inti kami.
Bisnis inti kami terdiri dari tujuh lini bisnis, dan Our core business consists of seven business lines,
investasi kami tidak hanya pada sektor baru, and our investments are not only in new sectors, but
also to strengthen our core businesses. To maintain
tetapi juga untuk memperkuat bisnis inti kami.
our core portfolio, we also have to invest in sectors
Untuk mempertahankan core portfolio kami, kami
related to our core portfolio, or adjacency. These two
juga harus melakukan investasi di sektor-sektor
yang berkaitan dengan core portfolio kami, atau types of investment will go through a comprehensive
adjacency. Kedua jenis investasi ini dilakukan study, including prospects and strategic value, which
is carried out following all the parameters that have
melalui kajian yang komprehensif, termasuk
been determined and we conduct this in a disciplined
prospek dan strategic value, yang dilakukan
manner. Our investments certainly require funds,
mengikuti seluruh parameter yang telah
and there is a decrease in cash and an increase in
ditentukan dan dijalankan secara disiplin.
Investasi kami tentunya membutuhkan dana, dan debt, which is normal.
terdapat penurunan cash dan peningkatan
utang, namun hal ini merupakan hal yang biasa.
On our expansion plans, we have no plans to hold
Terkait rencana ekspansi, kami tidak memiliki
back any expansion as long as it can be funded
rencana untuk menahan ekspansi selama dapat
kami danai dengan baik. Kami akan terus properly. We will continue to monitor whether this
expansion plan will provide benefits and a good
memantau apakah rencana ekspansi tersebut
return as well as having strategic values for Astra
memberikan manfaat dan return yang baik, serta
portfolio.
memiliki strategic values untuk portfolio Astra.
6
Page 7
Terkait equity fundraising dan target investasi Regarding equity fundraising and the next
selanjutnya, kami belum dapat sampaikan. investment target, we cannot say yet. There are
Terdapat beberapa inisiatif di pipeline yang several initiatives in the pipeline. Our investments in
sedang dimonitor. Investasi yang telah kami recent years reflect our efforts to strengthen our core
lakukan beberapa tahun belakangan ini adalah portfolio and enter new sectors in order to continue
usaha kami untuk memperkuat core portfolio dan developing to become Astra's business pillars in the
memasuki sektor baru untuk terus berkembang future.
agar dapat menjadi pilar bisnis Astra di masa
yang akan datang.
Terkait ketertarikan terhadap startup, kami akan As to interest in startups, we will monitor the
ikuti perkembangan industri ini. development in this industry.
3. Octa Berry – NET TV 3. Octa Barry – NET TV
Pertanyaan: Question:
Bagaimana sebaran kinerja keuangan emiten How was the financial performance of Astra Group
Grup Astra di 9 bulan pertama 2023? in the first 9 months of 2023?
Apakah entitas usaha di sektor komponen Will the business entity in the automotive
otomotif tetap melesat, dibanding sektor components sector continue to flourish, compared to
komoditas? the commodity sector?
Jawaban:
Jawaban:
Djony Bunarto Tjondro – President Director
Djony Bunarto Tjondro – Presiden Direktur
For the first nine months, Astra's performance grew,
Untuk sembilan bulan pertama, kinerja Astra,
both top line and bottom line. Whether or not taking
baik secara top line maupun bottom line,
into account fair value adjustments in GoTo and
bertumbuh. Baik memperhitungkan fair value
Hermina, Astra's bottom line still improved. This was
adjustments di GoTo dan Hermina maupun tidak,
driven by the Indonesian economy which has
bottom line Astra masih bertumbuh. Hal ini
recovered after the pandemic. In general, all
didorong perekonomian Indonesia yang
business lines grew, except for UT and agribusiness.
membaik setelah pandemi. Secara umum,
Automotive, both four-wheeler and two-wheeler,
semua lini bisnis bertumbuh, kecuali UT dan
grew, and the financial services division also showed
agribisnis. Otomotif, baik empat roda dan dua
larger assets with a good risk profile. The
roda masih bertumbuh, kemudian divisi jasa
infrastructure division also grew, and made good
keuangan juga menunjukkan aset yang
contributions to Astra, and we are confident that
bertumbuh dengan profil risiko yang baik. Divisi
infrastructure division will be one of the engines of
infrastruktur juga meningkat, dan dapat
growth for Astra in the future.
memberikan kontribusi yang baik bagi Astra, dan
kami yakin divisi infrastruktur akan menjadi salah
satu mesin pertumbuhan bagi Astra di masa
yang akan datang.
Kinerja UT dan agribisnis dipengaruhi oleh The performance of UT and agribusiness was
menurunnya harga komoditas, walaupun internal affected by the decline in commodity prices, even
operations kedua divisi ini baik, misalnya though the internal operations of these two divisions
dilakukannya berbagai inisiatif, seperti were decent, for example various initiatives were
meningkatkan efisiensi dan produktivitas untuk carried out, including improved efficiency and
mengimbangi dampak penurunan harga productivity to offset the impact of lower commodity
komoditas. prices.
7
Page 8
Hamdani Dzulkarnaen Salim – Direktur Hamdani Dzulkarnaen Salim – Director
Bisnis komponen otomotif Grup mencatatkan The Group's automotive component business
peningkatan laba bersih sebesar 58% menjadi recorded a 58% increase in net profit to Rp1.3 trillion
Rp1,3 triliun pada sembilan bulan pertama tahun in the first nine months of 2023, mainly due to higher
2023, terutama disebabkan oleh peningkatan revenue from the OEM (Original Equipment
pendapatan dari segmen OEM (Original Manufacturer) segment. The improved performance,
Equipment Manufacturer). Peningkatan kinerja apart from being supported by the consistently better
ini, selain didukung oleh industri otomotif empat four-wheeler and two-wheeler automotive industry,
roda dan dua roda yang secara konsisten is also caused by increased productivity and
membaik, juga disebabkan oleh karena efficiency of operations. We hope that car and
peningkatan produktivitas dan efisiensi operasi. motorcycle sales will continue to improve so that they
Kami berharap bahwa penjualan mobil dan motor can have a positive impact on the component
akan terus membaik sehingga dapat business.
memberikan dampak yang positif kepada bisnis
komponen.
8
Names mentioned 0 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
The name pass has not read this document yet.
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.