Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 20
Page 1
Page 2
PT Avia Avian Tbk
Public Expose
Kinerja YTD Q3 2023
Page 3
Penafian
Semua investasi bersifat sangat spekulatif dan melibatkan risiko kerugian yang besar. Kami mendorong investor kami
untuk berinvestasi dengan sangat hati-hati. Kami juga mendorong investor untuk mendapatkan saran pribadi dari
penasihat investasi profesional dan melakukan penyelidikan independen sebelum bertindak berdasarkan informasi yang
kami publikasikan. Sebagian besar informasi kami diperoleh langsung dari informasi yang diterbitkan oleh perusahaan
atau dikirimkan ke lembaga pemerintah yang kami yakini dapat diandalkan tetapi tanpa verifikasi independen kami.
Oleh karena itu, kami tidak dapat menjamin bahwa informasi tersebut akurat atau lengkap. Kami tidak menjamin
keberhasilan tindakan apa pun yang diambil dengan mengandalkan pernyataan atau rekomendasi kami.
Kinerja masa lalu belum tentu menjamin hasil di masa depan. Semua investasi membawa risiko yang signifikan dan
semua keputusan investasi individu tetap menjadi tanggung jawab khusus individu tersebut. Tidak ada jaminan bahwa
sistem, indikator, atau sinyal akan menghasilkan keuntungan atau tidak akan menghasilkan kerugian. Semua investor
disarankan untuk memahami sepenuhnya semua risiko yang terkait dengan jenis investasi apa pun yang dipilih.
Berbagai pernyataan yang dimuat dalam presentasi ini, baik yang menyatakan suatu keyakinan, harapan atau maksud,
maupun yang bukan merupakan pernyataan fakta sejarah, merupakan pernyataan berwawasan ke depan. Pernyataan
berwawasan ke depan ini dapat mencakup proyeksi dan perkiraan mengenai waktu dan keberhasilan strategi, rencana,
atau niat. Kami mendasarkan pernyataan berwawasan ke depan ini pada harapan dan asumsi kami saat ini tentang
kejadian di masa depan. Asumsi ini termasuk, antara lain, proyeksi dan ekspektasi kami mengenai: litigasi tren pasar,
kemampuan kami untuk menciptakan peluang dengan imbal hasil dan keuntungan saat ini yang menarik. Meskipun
kami menganggap ekspektasi dan asumsi ini masuk akal, namun secara inheren tunduk pada risiko, kontinjensi dan
ketidakpastian bisnis, ekonomi, persaingan, peraturan, dan lainnya, yang mana sebagian besar sulit untuk diprediksi dan
banyak di antaranya berada di luar kendali kami dan dapat menyebabkan hasil aktual berbeda dari hasil, kinerja, atau
pencapaian apa pun di masa mendatang yang tersirat oleh pernyataan berwawasan ke depan ini. Investor tidak boleh
terlalu mengandalkan pernyataan berwawasan ke depan ini. Kami tidak berkewajiban untuk memperbarui pernyataan
berwawasan ke depan agar sesuai dengan hasil aktual atau perubahan ekspektasi kami, kecuali diwajibkan oleh hukum
yang berlaku.
2
Page 4
Tim Avian Brands
Kurnia Hadi Andreas Hadikrisno
Direktur Keuangan Kepala Hubungan Investor
kurnia.hadi@avianbrands.com investor.relations@avianbrands.com
3
Page 5
Sekilas tentang Avian Brands – YTD Q3 2023
PENJUALAN LABA KOTOR EBITDA LABA BERSIH
IDR 5,2 T IDR 2,3 T IDR 1,4 T IDR 1,1 T
( US$ 342 jt ) ( US$ 151 jt ) ( US$ 94 jt ) ( US$ 76 jt )
44,2% 27,6% 22,1%
KARYAWAN PUSAT DISTRIBUSI JANGKAUAN PELANGGAN
38 Provinsi 56.000+
8.000+ 156 99 Kota Toko bangunan
Angka dalam USD menggunakan rata-rata nilai tukar IDR/USD 15.087 4
Page 6
Kinerja Keuangan YTD Q3 2023
Dalam milyar rupiah YTD Q3 YTD Q3 Pertumbu- ▪ Penjualan konsolidasi mengalami
(kecuali data per saham) 2023 2022 han pertumbuhan sebesar 4,1% dibandingkan
dengan periode yang sama tahun
Penjualan konsolidasi 5.164 4.958 4,1% sebelumnya.
Solusi arsitektur 4.180 3.999 4,5% ▪ Segmen solusi arsitektur mencatat kinerja
Barang dagangan 984 959 2,6% yang lebih baik dibandingkan dengan
segmen barang dagangan.
Laba kotor 2.281 1.981 15,2%
▪ Penjualan pada segmen solusi arsitektur
Solusi arsitektur 2.106 1.807 16,5% mengalami peningkatan sebesar 4,5%,
Barang dagangan 175 173 1,0% sedangkan segmen barang dagangan
bertumbuh sebesar 2,6%.
Marjin laba kotor 44,2% 40,0% 4,2%
▪ Laba kotor konsolidasi mengalami
Solusi arsitektur 50,4% 45,2% 5,2% pertumbuhan 15,2%. Marjin laba kotor pada
segmen solusi arsitektur tercatat sebesar
Barang dagangan 17,8% 18,1% -0,3%
50,4% dan segmen barang dagangan
EBITDA 1.425 1.277 11,5% sebesar 17,8%.
Marjin EBITDA 27,6% 25,8% 1,8% ▪ EBITDA tumbuh sebesar 11,5%. Peningkatan
pada marjin EBITDA ditopang oleh
Laba bersih 1.142 1.080 5,7%
peningkatan penjualan dan meningkatnya
Marjin laba bersih 22,1% 21,8% 0,3% marjin laba kotor.
Laba per saham 18,4 17,4 5,7%
5
Page 7
Perkembangan bisnis YTD Q3 2023
▪ Efek dari tingginya tingkat inflasi sangat Tingkat inflasi Indonesia & IHK(1)
mempengaruhi daya beli masyarakat Indonesia.
Tren IHK yang meningkat juga menyiratkan
tingginya inflasi, khususnya untuk kategori 5.6%
5,2% 150.0
perabotan dan perawatan rumah tangga rutin.
145.0
▪ Kenaikan total upah minimum sejak 2021 masih 4.6%
tertinggal dibandingkan dengan inflasi pada
140.0
industri bahan bangunan. Terdapat celah sekitar 135.0
10% antara inflasi industri bahan bangunan
3.6%
dengan kenaikan upah minimum.
130.0
2,9%
▪ Beberapa perusahaan pada sektor lainnya di
2.6% 125.0
luar bahan bangunan, juga mencatat kinerja 1,4% 1,6% 115,4
120.0
yang lemah sebagai akibat dari lemahnya daya
1.6%
112,9 115.0
beli masyarakat. 107,6
105,5
110.0
▪ Menghadapi dinamika ekonomi yang ditandai
0.6%
dengan lemahnya daya beli masyarakat, Avian
105.0
Brands berada pada posisi yang lebih baik -0. 4%
Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3
100.0
didukung oleh berbagai peluncurkan produk
baru dengan harga yang lebih ekonomis. 20 21 22 23
Inflasi Indeks Harga Konsumen -
Perabotan & perawatan rumah tangga rutin
(1) Bank Indonesia
6
Page 8
Peluncuran produk baru – YTD Q3 2023
Tembok
▪ Avian Brands memiliki fasilitas RDI yang didukung oleh
lebih dari 70 ahli kimia yang berkualitas.
▪ Kami terus mengembangkan produk-produk inovatif
yang sesuai dengan kondisi pasar.
▪ Sampai dengan akhir YTD Q3 tahun ini, kami telah
meluncurkan sebanyak 13 produk baru. Kapal & pelindung Kapal
▪ Kami memperluas produk kami pada segmen cat
tembok, pelapis anti bocor , kayu & besi, perawatan
kayu, kapal, dan semen instan.
Kayu & besi Pelapis anti bocor
Perawatan kayu Semen instan
7
Page 9
Pertumbuhan pusat distribusi
Keuntungan
penambahan pusat
distribusi:
▪ Meningkatkan penetrasi
produk dan kualitas
pelayanan.
▪ Meningkatkan
hubungan dengan
pelanggan.
▪ Meningkatkan
pengelolan persediaan
dan meminimalkan loss
opportunity.
▪ Sampai dengan akhir YTD Q3 2023, kami telah membuka sebanyak 7 pusat distribusi yang dimiliki
Logistik pusat sendiri, 10 pusat distribusi mini, dan menambah 3 pusat distribusi pihak ketiga.
distribusi yang ▪ Kami memiliki dan mengoperasikan 607 truk yang mampu melakukan ~10.300 pengiriman dalam
dimiliki sendiri & satu hari.
armada
pengiriman ▪ Efisiensi pengiriman dan otomatisasi logistik.
▪ Mencapai 96%(1) 1-day delivery.
(1) Untuk toko bangunan yang berlokasi dalam radius 50 km dari pusat distribusi yang dimiliki sendiri 8
Page 10
Penjualan – YTD Q3 2023
Konsolidasi Solusi arsitektur Barang dagangan
(Rp Milyar) (Rp Milyar) (Rp Milyar)
sebagai % dari penjualan sebagai % dari penjualan sebagai % dari penjualan
74,1 ~74(1) 74,3 ~74(1) 73,2 ~73(1)
5.164 4.180 984
4.958 3.999 959
22 23 22 23 22 23
(1) Berdasar estimasi manajemen 9
Page 11
Pelanggan – YTD Q3 2023
Konsolidasi Solusi arsitektur Barang dagangan
sebagai % dari jumlah pelanggan total sebagai % dari jumlah pelanggan total
89,7 91,1 83,5 82,9
54.573 55.101
48.967 50.191 45.571 45.694
22 23 22 23 22 23
10
Page 12
Bisnis konsolidasi
YTD Q3 penjualan berdasar segmen YTD Q3 penjualan berdasar pelanggan
Barang dagangan Toko modern
19% 7%
23% Tembok
7% Lainnya(1)
6% Perawatan
kayu(2)
25% Pelapis
anti bocor
20% Kayu &
besi
Solusi arsitektur Toko tradisional
81% 93%
(1) Termasuk cat genteng, semen instan, cat mobil & motor dan lain-lain
(2) Termasuk perawatan kayu dan lem
11
Page 13
Bisnis konsolidasi - marjin
Marjin laba kotor – Q3 Marjin laba kotor – YTD Q3
42,1% 40,0% 44,2%
37,6% ▪ Marjin laba kotor
konsolidasi
mengalami
22 23 22 23 peningkatan
didukung oleh
stabilisasi harga
Marjin EBITDA – Q3 Marjin EBITDA – YTD Q3 bahan baku.
22,8% 24,8% 25,8% 27,6%
▪ Peningkatan marjin
22 23 22 23 EBITDA dibandingkan
periode yang sama
tahun sebelumnya
Marjin laba bersih – Q3 Marjin laba bersih – YTD Q3
ditopang oleh
kenaikan pada
20,2% 21,8% 22,1% marjin laba kotor.
19,2%
22 23 22 23
12
Page 14
Marjin laba kotor per segmen
Solusi arsitektur - Q3 Solusi arsitektur – YTD Q3
49,1% 50,4% ▪ Harga bahan baku
44,2% 45,2% relatif stabil selama
periode sembilan
bulan pertama tahun
ini, mendorong
peningkatan marjin
laba kotor.
22 23 22 23
Barang dagangan – Q3 Barang dagangan – YTD Q3
17,4% 18,1% 17,8% ▪ Marjin laba kotor
14,2% untuk segmen
barang dagangan
meningkat signifikan
pada Q3, sedangkan
pada periode
sembilan bulan
22 23 22 23 tercatat relatif stabil.
13
Page 15
Pengendalian struktur biaya
Distribusi biaya (sebagai % dari penjualan)
2022 YTD Q3 23 ▪ Perusahaan mengupayakan
aktivitas pemasaran dan branding
BUA(1) 3,2% 3,2% yang lebih agresif untuk
memperkuat mereknya di pasar.
Penjualan & pemasaran(1)(2) 15,3% 16,3%
▪ Hal ini menyebabkan
HPP(1) 59,4% 55,8% peningkatan pada beban
penjualan dan pemasaran.
Total 77,9% 75,3%
Distribusi HPP (sebagai % dari penjualan)
2022 YTD Q3 2023 ▪ Resin, kemasan, dan solven
berkaitan dengan harga minyak.
Bahan baku 32,0% 29,4%
▪ Sekitar ~35% bahan mentah
Upah langsung 1,1% 1,1% diimpor.
▪ Seiring dengan kegiatan promosi
Beban pabrikasi 2,5% 2,5% kami yang semakin agresif,
terutama untuk mendukung
BDP dan BJ 15,7% 14,0%
inovasi produk baru, terdapat
Pemakaian barang promosi (3) 8,1% 8,9%(4) peningkatan pada biaya
pemasaran BTL.
Total 59,4% 55,8%
(1) Termasuk penyusutan dan amortisasi
(2) Termasuk gaji & imbalan kerja, ongkos angkut, perjalanan, beban penjualan lainnya, dan beban promosi & iklan
(3) Pemakaian barang promosi adalah promosi yang diberikan kepada pelanggan berupa emas, rabat, dan lainnya 14
(4) Pemakaian barang promosi untuk produk baru sebesar ~1%
Page 16
Upaya pemasaran untuk meningkatkan kesadaran merek
Indonesian celebrity sports tournament, Jakarta Homedec Expo, Tangerang
Avitex Gold painting competition, Jakarta Paint Expo, Yogyakarta
15
Page 17
Arus kas yang kuat & pelunasan piutang
Modal kerja Arus kas bersih & Pelunasan piutang tepat
(Rp Milyar) belanja modal waktu
(Rp Milyar)
sebagai % dari penjualan
Covid + tekanan
29,1 29,9 inflasi + Tekanan
pengurangan inflasi
subsidi BBM
1.099
2.059 90,4% 89,8%
1.947
877
953 1.042
494 468
1.074 1.165
191 158
-574 -616
22 YTD Q3 23 22 YTD Q3 23 22 H1 23
AR RM inventory
Arus kas bersih Belanja modal
FG inventory AP
16
Page 18
Komitmen Avian Brands terhadap ESG
Strategi keberlanjutan Perseroan diselaraskan dengan Tujuan Pembangunan Berkelanjutan (“TPB”) agar dapat
memberikan nilai dan manfaat bagi para pemangku kepentingan, baik dalam aspek ekonomi, lingkungan, sosial,
maupun tata kelola.
80,4% Portofolio produk berbahan dasar air
Kontribusi produk green label
29
24
16
9 10,0%
3,1% 6,0%
1,7%
20 21 22 YTD Q3
Jumlah produk Sebagai % dari penjualan
Bahan baku yang digunakan
Salah satu penerapan komitmen Avian Brands terhadap lingkungan 49,4% merupakan bahan baku terbarukan
dapat dilihat dari semakin meningkatnya kontribusi produk green
label. Pengembangan operasional Avian Brands secara rutin dapat
dilihat pada Laporan Keberlanjutan Tahunan. 8 Produk terdaftar di bawah SNI 3564:2014
17
Page 19
Update pabrik ketiga di Cirebon
▪ Pabrik ketiga di Cirebon yang menempati lahan seluas
2023 2024 2025 ~11 hektar, saat ini sedang dalam tahap akhir proses
penimbunan tanah.
▪ Fasilitas produksi diharapkan dapat dioperasikan pada
Belanja modal (Rp tahun 2025 dengan total kapasitas sebesar 225.000 ton
~160 ~450 ~140
Milyar)(1) per tahun.
Belanja modal ▪ Kami akan menggunakan teknologi manufaktur terkini
(sebagai % dari ~2% ~5% ~2% untuk memproduksi cat dan bahan baku dengan cara
penjualan) yang ramah lingkungan.
(1) Diluar belanja modal rutin perusahaan 18
Page 20
Informasi dan rencana untuk 2023
Rencana-rencana di Q4:
▪ Inovasi produk merupakan bagian integral dari bisnis kami
dalam memenuhi beragam kebutuhan konsumen yang
terus berkembang.
▪ Mempercepat penerapan mesin tinting di toko ritel untuk
mendukung strategi inovasi produk yang berkelanjutan.
▪ Perluasan pusat distribusi yang bertujuan untuk
meningkatkan penetrasi pasar dan memberikan pelayanan
yang unggul kepada pelanggan.
▪ Berbagai perbaikan pada proses internal dan ESG untuk
mencapai pertumbuhan bisnis yang berkelanjutan dalam
jangka panjang.
▪ Rencana pembelian kembali saham perusahaan yang
akan dimintakan persetujuan pemegang saham melalui
RUPSLB pada tanggal 7 Desember.
19
Names mentioned 0 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
The name pass has not read this document yet.
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.