Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 24
Page 1
PT Adaro Andalan Indonesia Tbk
Paparan Publik 2025
22 Desember 2025
Page 2
Disclaimer
Materi ini disusun oleh PT Adaro Andalan Indonesia Tbk (“Perusahaan”, “AAI”, “Adaro”, “AADI”) dan belum diverifikasi secara independen. Perusahaan
tidak memberikan pernyataan atau jaminan, baik yang dinyatakan ataupun tersirat, dan tidak bertanggung jawab atas akurasi, kewajaran atau
kelengkapan informasi yang tersaji atau terkandung dalam materi ini. Perusahaan atau afiliasinya, penasihat atau perwakilannya melepaskan diri dari
tanggung jawab atas segala kerugian yang timbul dari informasi yang tersaji atau terkandung materi ini. Informasi yang tersaji atau terkandung dalam
materi ini dapat diubah tanpa pemberitahuan sebelumnya dan tidak ada jaminan atas akurasinya.
Materi ini mengandung pernyataan-pernyataan yang merupakan pernyataan berwawasan ke depan. Pernyataan-pernyataan tersebut termasuk
gambaran mengenai maksud, keyakinan atau ekspektasi saat ini dari Perusahaan atau para pejabatnya sehubungan dengan hasil operasi dan kondisi
keuangan konsolidasian Perusahaan. Pernyataan-pernyataan ini dapat diidentifikasi dengan penggunaan kata-kata seperti “diperkirakan,” “berencana,”
“akan,” “estimasi,” “proyeksi,” “bermaksud,” atau kata-kata yang bermakna serupa. Pernyataan-pernyataan berwawasan ke depan tersebut bukan
merupakan jaminan atas kinerja masa depan dan mengandung risiko dan ketidakpastian, dan hasil aktual dapat berbeda dari yang terkandung dalam
pernyataan-pernyataan berwawasan ke depan tersebut karena berbagai faktor dan asumsi. Perusahaan tidak berkewajiban dan tidak menjanjikan
untuk merevisi pernyataan-pernyataan berwawasan ke depan tersebut untuk mencerminkan peristiwa maupun situasi di masa depan.
Materi ini hanya disajikan untuk memberikan informasi dan bukan merupakan ataupun menjadi bagian dari suatu penawaran, permohonan atau
undangan dari penawaran untuk membeli atau mensubskripsi efek Perusahaan, di dalam wilayah hukum mana pun, dan materi ini maupun bagian apa
pun darinya tidak menjadi dasar, atau diandalkan sehubungan dengan kontrak, komitmen atau keputusan investasi apa pun. Keputusan untuk membeli
atau mensubskripsi efek Perusahaan harus dibuat setelah mendapatkan nasihat profesional sebagaimana mestinya.
2
Page 3
Profil Singkat Adaro
Page 4
Sekilas PT Adaro Andalan Indonesia Tbk
• Perusahaan induk dengan rantai pasokan
Bisnis
Bisnis Bisnis
terintegrasi vertikal (bisnis-bisnis dalam Pertambangan
Bisnis Logistik Pengelolaan
Pengelolaan Air
Bisnis Lain-lain
Aset Lahan
bidang pertambangan batu bara, logistik, • Pertambangan • Pemuatan • Manajemen • Jasa • Investasi
batu bara tongkang, aset dan pemompaan
pengelolaan aset lahan, pengelolaan air, termal pengangkutan pertanahan air tambang • Penyewaan
dan dan aset dan jasa
dan lainnya). • PT Adaro transhipmen • Agribisnis dan pengelolaan penunjang
Indonesia produk lumpur tenaga Listrik
• Pelabuhan biomasa tambang
• Lokasi operasi yang strategis untuk • Balangan dan terminal • Jasa
Coal batu bara • Proyek • Layanan konsultasi
memanfaatkan peluang dari pertumbuhan Companies kehutanan pengelolaan dan
• Layanan air lainnya penunjang
ekonomi kawasan Asia. • PT Mustika kelautan • Manajemen pertambangan
Indah Permai aset
kehutanan
• Rekam jejak, keunggulan biaya dan • Pertambangan
batu bara
keunggulan operasional mengoptimalkan metalurgi
• Kestrel Coal
daya saing demi keberlanjutan dan Mine
pertumbuhan bisnis.
4
Page 5
Bisnis Pertambangan Batu Bara
Page 6
Bisnis-bisnis Pertambangan Batu Bara Adaro di
Indonesia dan Australia
1 2 3
PT Adaro Indonesia: Balangan Coal Companies: PT Mustika Indah Permai:
88,5%* 75%*, 75%*
Kalimantan Selatan Kalimantan Selatan Sumatera Selatan
sub-bituminous sub-bituminous sub-bituminous
Kalimantan
Sumatera
Sulawesi 4 4
NT
QLD
1 Kestrel Coal Mine WA
2 48% dari 80%* SA
3
Queensland, Australia NSW
Premium HCC
Jawa
*)persentase kepemilikan efektif
6
Page 7
Envirocoal – Energi Positif
Salah satu batu bara yang memiliki kandungan polutan terendah di pasar seaborne.
Kandungan abu: 2%-3% (adb) Kandungan NOx: 0,9%-1,0% (daf) Kandungan sulfur: 0,1%-0,25% (adb)
7
Page 8
Bisnis Logistik
Page 9
Rantai Pasokan Adaro Logistics
Barge transport Barge transport to customers
Pengangkutan langsung ke
pelanggan di seluruh Indonesia.
Barge-to-Vessel (tongkang ke kapal) Barge-to-Vessel
(Taboneo)
Pemuatan kapal dengan berbagai
ukuran.
Kantor terapung di Permata Barito.
Indonesia Bulk Terminal Indonesia Bulk Terminal
Berlokasi di Pulau Laut, pesisir Tenggara
Kalimantan Selatan.
Penanganan curah cair dan batu bara.
9
Page 10
Bisnis Pengelolaan Aset Lahan, Air, dan Bisnis Lain-lain
Page 11
Bisnis-bisnis terkait pengelolaan aset lahan, air, dan lainnya
Adaro Land Adaro Water Lainnya
• Manajemen aset dan pertanahan • Jasa pemompaan air tambang • Investasi
• Agribisnis dan produk biomasa dan pengelolaan lumpur tambang • Penyewaan aset dan jasa penunjang
• Proyek kehutanan • Sistem Penyediaan Air Minum tenaga Listrik
• Manajemen aset kehutanan • Jasa solusi air bersih • Jasa konsultasi dan penunjang
pertambangan
11
Page 12
Sekilas mengenai Industri Batu Bara Termal
Page 13
Perkembangan Harga Batu Bara Termal
180
160
140
120
US$/Tonne
100
80
60
40
20
0
Oct-25
Oct-24
Apr-25
Apr-24
Nov-25
Nov-24
Dec-24
Jul-25
Jul-24
May-25
Aug-25
Sep-25
May-24
Aug-24
Sep-24
Jan-25
Mar-25
Jun-25
Jan-24
Mar-24
Jun-24
Feb-25
Feb-24
Indonesia - 5000 GAR Indonesia - 4200 GAR NEWC - 6000 NAR
Sumber:Platts, November 2025
▪ Fluktuasi harga selama tahun 2025 dipengaruhi oleh faktor-faktor yang berada di luar kendali Perusahaan, seperti berbagai kebijakan pemerintah baik
di dalam atau luar negeri, kondisi cuaca, serta tingkat produksi China dan India.
13
Page 14
Outlook Industri Batu Bara Termal
Permintaan impor batu bara termal global (juta ton) Penawaran batu bara termal global (juta ton)
1,200 1,200
1,000 1,000
800 800
Juta ton
Juta ton
600 600
400 400
200 200
0 0
2025 2027 2029 2031 2033 2035 2037 2039 2041 2043 2045 2047 2049 2025 2027 2029 2031 2033 2035 2037 2039 2041 2043 2045 2047 2049
China India East Asia Southeast Asia Europe Others Indonesia Australia Russia Colombia
Sumber: Analisa Adaro, November 2025 South Africa United States Others
▪ Batu bara akan bertahan sebagai komponen penting dalam bauran energi global untuk mendukung ketahanan energi di tengah peningkatan permintaan
listrik (untuk memenuhi peningkatan kebutuhan karena pertumbuhan pusat data, kendaraan listrik dan transisi energi) walaupun ada tekanan untuk
meningkatkan penggunaan energi terbarukan dan Upaya pengurangan emisi karbon.
▪ Batu bara tetap menjadi pilihan negara-negara berkembang di kawasan Asia karena keandalan suplai dan harga yang relatif terjangkau dibandingkan
sumber energi lainnya.
14
Page 15
Permintaan Jangka Panjang Indonesia Tetap Tinggi
Didukung oleh peningkatan aktivitas hilirisasi di Indonesia
Juta ton
Jutaton
Sumber: McCloskey
• Permintaan batu bara dari sektor pembangkit listrik diperkirakan akan meningkat dan kemudian stabil hingga 2050.
15
Page 16
Kinerja 9M25
Page 17
Produksi dan Penjualan 9M25
Produksi dan penjualan batu bara termal Grup Adaro 9M25 Penjualan batu bara termal: destinasi dan sektor industri konsumen
70 20.00
60
15.00 Lainnya 2%
50
Asia Timur Lainnya*
Indonesia 16%
Laut (ex-
Nisbah Kupas
40 25%
China) 19%
juta ton
10.00
30
50.74 51.46 51.49 52.69
Asia
20
Tenggara China 13%
4.29
5.00 PLTU
4.2 22%
84%
10
India 19%
0 0.00
9M24 9M25
*) Industri semen dan industri lainnya
Produksi Penjualan SR
Target penjualan batu bara termal 65-67 juta ton dan • Mayoritas pelanggan adalah PLTU dan pengguna akhir –
nisbah kupas (SR) 4,30x untuk tahun 2025. memberikan kepastian pasar untuk jangka panjang
• Destinasi penjualan yang terdiversifikasi – meminimalkan
risiko
17
Page 18
Ringkasan Kinerja Operasional dan Finansial 9M25
OPERASIONAL 9M25 9M24 % Change
Produksi (juta ton) 51,49 50,74 1%
Penjualan (juta ton) 52,69 51,46 2%
Pengupasan lapisan penutup (juta bcm) 216,11 217,79 -1%
FINANSIAL ($ juta, kecuali dinyatakan berbeda) 9M25 9M24 % Change
Pendapatan 3.609 4.050 -11%
Laba bersih 655 1.167* -44%
EBITDA 899 1.418* -37%
Total aset 6.112 5.907 3%
Total liabilitas 2.319 2.934 -21%
Kas 1.417 1.459 -3%
Belanja modal 243 236 3%
Margin EBITDA 25% 35% -10%
Kas dari aktivitas operasional terhadap belanja modal (x) 2,82 4,33 -35%
*) terdapat komponen non-operasional atas keuntungan penjualan saham $323 juta.
18
Page 19
Pemberdayaan Masyarakat: Adaro Nyalakan Perubahan
Bidang Pendidikan Bidang Kesehatan Bidang Ekonomi Bidang Sosial Budaya Bidang Lingkungan
19
Page 20
Penghargaan
2015 2016 2017 2018 2019
Penghargaan PROPER Hijau Penghargaan PROPER Hijau Penghargaan PROPER Hijau Penghargaan PROPER Hijau Penghargaan PROPER
Kementerian Lingkungan Hidup & Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan Hidup Emas
Kehutanan Hidup & Kehutanan Hidup & Kehutanan & Kehutanan Kementerian Lingkungan
Penghargaan pemberdayaan Penghargaan Emas Aditama Hidup & Kehutanan
Penghargaan Perunggu Penghargaan Emas Aditama
masyarakat berbasis budaya Untuk keunggulan lingkungan
Global CSR Untuk keunggulan lingkungan Penghargaan Global CSR,
Penghargaan di beberapa kategori
Untuk sanitasi yang dipimpin di sektor batu bara di sektor batu bara satu emas dan dua perak
Corporate Forum for Community
Development & Kementerian masyarakat Kementerian Energi & Sumber Kementerian Energi & Sumber Untuk program pendidikan
Koordinator Bidang Pembangunan Annual Global CSR & Summit Daya Mineral Daya Mineral anak usia dini, kepemimpinan
Manusia dan Kebudayaan CSR dan program keunggulan
Penghargaan Padmamitra Penghargaan Manajemen Penghargaan Pengelolaan lingkungan pada pemimpin.
Penghargaan Bakti Husada Untuk pengentasan Lingkungan Hidup dan Standarisasi serta Usaha Annual Global CSR & Summit
Untuk pengembangan kesehatan kemiskinan Keselamatan terbaik Jasa Pertambangan terbaik
masyarakat Kementerian Energi & Sumber
Kementerian Sosial Kementerian Energi & Sumber
Kementerian Kesehatan
Daya Mineral Daya Mineral
2020 2021 2022 2023 2024
Penghargaan PROPER Emas Penghargaan PROPER Emas Penghargaan PROPER Emas Penghargaan PROPER Emas Penghargaan PROPER Emas
Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan Kementerian Lingkungan
Hidup & Kehutanan Hidup & Kehutanan Hidup & Kehutanan Hidup & Kehutanan Hidup
Penghargaan Emas Aditama
Penghargaan Emas Global Subroto award Untuk konservasi Batu Bara
Amal dan Dampak Penghargaan Keunggulan
CSR Untuk Program
Masyarakat Lingkungan Terbaik - Perak Kementerian Energy & Sumber
Untuk Keunggulan Penyediaan Pengembangan Masyarakat Daya Mineral
Coaltrans Asia Global CSR Summit & Awards
Literasi dan Edukasi Paling Inovatif
Annual Global CSR & Summit Kementerian Energi & Sumber Subroto award
Implementasi Terbaik Praktik Penghargaan Aditama
Daya Mineral Untuk Program
Penambangan yang Baik Praktik Penambangan yang
Green Initiative Award
Kementerian Energi & Sumber Baik Pengembangan Masyarakat
Pengakuan atas inisiatif Paling Inovatif
Daya Mineral Kementerian Energi & Sumber
perusahaan untuk Kementerian Energi & Sumber
Daya Mineral
mendiversifikasi dan Daya Mineral
meningkatkan porsi EBT
Katadata 20
Page 21
Grup Adaro
Mining Logistics Customers
Rantai pasokan batu bara terintegrasi vertikal dari tambang sampai pelabuhan.
Produk batu bara berkadar polutan rendah yang cocok untuk pembangkit listrik.
Aktivitas logistik agar batu bara sampai ke lokasi tujuan sesuai permintaan pelanggan.
Keunggulan operasional sebagai daya saing utama.
Komitmen ESG untuk mendukung pencapaian Nol Emisi Karbon (NZE) pada tahun 2060
atau lebih awal.
21
Page 22
Penutup
Page 23
Terima kasih. Thank you
Page 24
Sesi Tanya
Thank you
Jawab
Names mentioned 15 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
PT Adaro
p.4
unresolved
org
PT Mustika
p.4
unresolved
org
PT Mustika Indah Permai
p.6
unresolved
org
Kementerian Lingkungan Hidup
p.20 ×2
unresolved
org
Kementerian Lingkungan
p.20 ×6
unresolved
org
Kementerian Lingkungan Penghargaan
p.20
unresolved
org
Kementerian Energi & Sumber
p.20 ×5
unresolved
org
Kementerian Energi & Sumber Kementerian Sosial
p.20
unresolved
org
Kementerian Energi & Sumber Kementerian Kesehatan Daya Mineral
p.20
unresolved
org
Kementerian Lingkungan Hidup & Kehutanan
p.20
unresolved
org
Kementerian Energy & Sumber Untuk Keunggulan Penyediaan
p.20
unresolved
org
Kementerian Energi & Sumber Daya Mineral
p.20
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.