Back to announcement
20250813_SMMA_Penyampaian Prospektus//Informasi Tambahan_31932605_lamp1.pdf
Other Text extracted SMMASource file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 18
Page 1
TAMBAHAN INFORMASI DAN/ATAU PERBAIKAN ATAS INFORMASI
TAMBAHAN RINGKAS
INFORMASI LENGKAP TERKAIT PENAWARAN UMUM TERDAPAT DALAM INFORMASI TAMBAHAN.
OTORITAS JASA KEUANGAN (“OJK”) TIDAK MEMBERIKAN PERNYATAAN MENYETUJUI ATAU TIDAK MENYETUJUI EFEK INI, TIDAK JUGA MENYATAKAN KEBENARAN
ATAU KECUKUPAN ISI INFORMASI TAMBAHAN RINGKAS INI. SETIAP PERNYATAAN YANG BERTENTANGAN DENGAN HAL-HAL TERSEBUT ADALAH PERBUATAN
MELANGGAR HUKUM.
PT SINAR MAS MULTIARTHA TBK (”PERSEROAN”) DAN PENJAMIN PELAKSANA EMISI OBLIGASI BERTANGGUNG JAWAB SEPENUHNYA ATAS KEBENARAN SEMUA
INFORMASI, FAKTA, DATA ATAU LAPORAN DAN KEJUJURAN PENDAPAT YANG TERCANTUM DALAM INFORMASI TAMBAHAN RINGKAS INI.
PENAWARAN UMUM INI MERUPAKAN PENAWARAN EFEK BERSIFAT UTANG TAHAP KE-3 DARI PENAWARAN UMUM BERKELANJUTAN EFEK BERSIFAT UTANG YANG
TELAH MENJADI EFEKTIF.
PT SINAR MAS MULTIARTHA TBK
KEGIATAN USAHA UTAMA:
Bergerak pada bidang Aktivitas Keuangan dan Asuransi, Aktivitas Profesional, Ilmiah dan Teknis,
serta Perdagangan Besar yang diwakili oleh Perusahaan Anak
Alamat Kantor Pusat:
Menara Tekno Lantai 7, Jl. Fachrudin No.19, Jakarta 10250, Indonesia
Telepon : (021) 392 5660 | Faksimili : (021) 392 5788
Email: multiartha@smma.co.id | Website: www.smma.co.id
PENAWARAN UMUM BERKELANJUTAN OBLIGASI BERKELANJUTAN III SINAR MAS MULTIARTHA
DENGAN TARGET DANA YANG DIHIMPUN SEBESAR Rp5.000.000.000.000,- (LIMA TRILIUN RUPIAH)
(“OBLIGASI BERKELANJUTAN”)
DALAM RANGKA PENAWARAN UMUM BERKELANJUTAN TERSEBUT, PERSEROAN TELAH MENERBITKAN DAN MENAWARKAN:
OBLIGASI BERKELANJUTAN III SINAR MAS MULTIARTHA TAHAP I TAHUN 2024
DENGAN JUMLAH POKOK OBLIGASI SEBESAR Rp1.500.000.000.000,- (SATU TRILIUN LIMA RATUS MILIAR RUPIAH)
DAN
OBLIGASI BERKELANJUTAN III SINAR MAS MULTIARTHA TAHAP II TAHUN 2025
DENGAN JUMLAH POKOK OBLIGASI SEBESAR Rp800.000.000.000,- (DELAPAN RATUS MILIAR RUPIAH)
DALAM RANGKA PENAWARAN UMUM BERKELANJUTAN TERSEBUT, PERSEROAN AKAN MENERBITKAN DAN MENAWARKAN:
OBLIGASI BERKELANJUTAN III SINAR MAS MULTIARTHA TAHAP III TAHUN 2025
DENGAN JUMLAH POKOK OBLIGASI SEBESAR Rp300.000.000.000,- (TIGA RATUS MILIAR RUPIAH)
(“OBLIGASI BERKELANJUTAN III SINAR MAS MULTIARTHA TAHAP III TAHUN 2025” ATAU “OBLIGASI”)
Obligasi ini diterbitkan tanpa warkat, kecuali Sertifikat Jumbo Obligasi yang akan diterbitkan oleh Perseroan atas nama PT Kustodian Sentral Efek Indonesia (“KSEI”), sebagai bukti
utang kepada Pemegang Obligasi. Obligasi ini ditawarkan dengan nilai 100% (seratus persen) dari jumlah Pokok Obligasi dengan tingkat bunga tetap sebesar 8,50% (delapan koma
lima nol persen) per tahun dan jangka waktu 5 (lima) tahun sejak Tanggal Emisi. Bunga Obligasi dibayarkan setiap triwulan, di mana Bunga Obligasi pertama akan dibayarkan pada
tanggal 21 November 2025, sedangkan Bunga Obligasi terakhir sekaligus pelunasan Obligasi akan dibayarkan pada tanggal 21 Agustus 2030. Pelunasan Obligasi akan dilakukan
secara penuh (bullet payment) pada saat jatuh tempo.
PENTING UNTUK DIPERHATIKAN
OBLIGASI INI TIDAK DIJAMIN DENGAN JAMINAN KHUSUS BERUPA BENDA ATAU PENDAPATAN ATAU AKTIVA LAIN MILIK PERSEROAN DALAM BENTUK APAPUN
SERTA TIDAK DIJAMIN OLEH PIHAK MANAPUN. SELURUH KEKAYAAN PERSEROAN, BAIK BERUPA BARANG BERGERAK MAUPUN TIDAK BERGERAK, BAIK YANG
TELAH ADA MAUPUN YANG AKAN ADA DI KEMUDIAN HARI, KECUALI AKTIVA PERSEROAN YANG DIJAMINKAN SECARA KHUSUS KEPADA KREDITURNYA, MENJADI
JAMINAN ATAS SEMUA KEWAJIBAN PERSEROAN KEPADA SEMUA KREDITURNYA YANG TIDAK DIJAMIN SECARA KHUSUS ATAU TANPA HAK ISTIMEWA TERMASUK
OBLIGASI INI SECARA PARI PASSU BERDASARKAN PERJANJIAN PERWALIAMANATAN, SESUAI DENGAN KETENTUAN DALAM PASAL 1131 DAN 1132 KITAB UNDANG-
UNDANG HUKUM PERDATA.
PERSEROAN DAPAT MELAKUKAN PEMBELIAN KEMBALI OBLIGASI DENGAN KETENTUAN PEMBELIAN OBLIGASI DITUJUKAN SEBAGAI PELUNASAN ATAU DISIMPAN
UNTUK KEMUDIAN DIJUAL KEMBALI DENGAN HARGA PASAR DIMANA PELAKSANAAN PEMBELIAN KEMBALI OBLIGASI DILAKUKAN MELALUI BURSA EFEK ATAU DI
LUAR BURSA EFEK DAN BARU DAPAT DILAKUKAN 1 (SATU) TAHUN SETELAH TANGGAL PENJATAHAN. PEMBELIAN KEMBALI OBLIGASI TIDAK DAPAT DILAKUKAN
APABILA HAL TERSEBUT MENGAKIBATKAN PERSEROAN TIDAK DAPAT MEMENUHI KETENTUAN-KETENTUAN DI DALAM PERJANJIAN PERWALIAMANATAN DAN
APABILA PERSEROAN MELAKUKAN KELALAIAN (WANPRESTASI) SEBAGAIMANA DIMAKSUD DALAM PERJANJIAN PERWALIAMANATAN, KECUALI TELAH
MEMPEROLEH PERSETUJUAN RUPO. PEMBELIAN KEMBALI OBLIGASI BARU DAPAT DILAKUKAN SETELAH PENGUMUMAN RENCANA PEMBELIAN KEMBALI
OBLIGASI DIMANA PENGUMUMAN TERSEBUT WAJIB DILAKUKAN PALING SEDIKIT MELALUI 1 (SATU) SURAT KABAR HARIAN BERBAHASA INDONESIA YANG
BERPEREDARAN NASIONAL PALING LAMBAT 2 (DUA) HARI KALENDER SEBELUM TANGGAL PENAWARAN UNTUK PEMBELIAN KEMBALI DIMULAI.
PERSEROAN HANYA MENERBITKAN SERTIFIKAT JUMBO OBLIGASI DAN DIDAFTARKAN ATAS NAMA DAN AKAN DIDISTRIBUSIKAN DALAM BENTUK ELEKTRONIK
YANG DIADMINISTRASIKAN DALAM PENITIPAN KOLEKTIF DI KSEI.
RISIKO UTAMA YANG DIHADAPI PERSEROAN ADALAH RISIKO INDUK PERUSAHAAN YANG SEBAGIAN BESAR PENDAPATANNYA BERASAL DARI PENDAPATAN
PERUSAHAAN ANAK.
RISIKO YANG MUNGKIN DIHADAPI INVESTOR PEMBELI OBLIGASI ADALAH RISIKO TIDAK LIKUIDNYA OBLIGASI YANG DITAWARKAN DALAM PENAWARAN UMUM INI
YANG ANTARA LAIN DISEBABKAN KARENA TUJUAN PEMBELIAN OBLIGASI SEBAGAI INVESTASI JANGKA PANJANG.
DALAM RANGKA PENERBITAN OBLIGASI INI, PERSEROAN TELAH MEMPEROLEH HASIL PEMERINGKATAN OBLIGASI DARI:
PT KREDIT RATING INDONESIA
irAA (Double A)
UNTUK KETERANGAN LEBIH LANJUT TENTANG HASIL PEMERINGKATAN TERSEBUT DAPAT DILIHAT PADA BAB I INFORMASI TAMBAHAN.
OBLIGASI YANG DITAWARKAN INI SELURUHNYA AKAN DICATATKAN PADA BURSA EFEK INDONESIA
EMISI OBLIGASI INI DIJAMIN DENGAN KESANGGUPAN PENUH (FULL COMMITMENT)
PENJAMIN PELAKSANA EMISI OBLIGASI DAN PENJAMIN EMISI OBLIGASI
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia PT Sinarmas Sekuritas
(Terafiliasi)
WALI AMANAT
PT Bank KB Bukopin Tbk
Informasi Tambahan Ringkas ini diterbitkan pada tanggal 13 Agustus 2025
Page 2
JADWAL
Tanggal Efektif : 28 Maret 2024
Masa Penawaran Umum Obligasi : 13 – 15 Agustus 2025
Tanggal Penjatahan : 19 Agustus 2025
Tanggal Pengembalian Uang Pemesanan : 21 Agustus 2025
Tanggal Distribusi Obligasi Secara Elektronik (“Tanggal Emisi”) : 21 Agustus 2025
Tanggal Pencatatan di Bursa Efek Indonesia : 22 Agustus 2025
PENAWARAN UMUM OBLIGASI
NAMA OBLIGASI
Obligasi Berkelanjutan III Sinar Mas Multiartha Tahap III Tahun 2025.
JUMLAH POKOK OBLIGASI, JANGKA WAKTU, DAN JATUH TEMPO
Obligasi ini diterbitkan tanpa warkat, kecuali Sertifikat Jumbo Obligasi yang akan diterbitkan oleh
Perseroan atas nama PT Kustodian Sentral Efek Indonesia (“KSEI”), sebagai bukti utang kepada
Pemegang Obligasi. Obligasi ini ditawarkan dengan nilai 100% (seratus persen) dari jumlah Pokok
Obligasi. Jumlah Pokok Obligasi yang ditawarkan adalah sebesar Rp300.000.000.000,- (tiga ratus miliar
Rupiah) dengan tingkat bunga tetap sebesar 8,50% (delapan koma lima nol persen) per tahun dengan
jangka waktu 5 (lima) tahun terhitung sejak Tanggal Emisi. Pembayaran Obligasi dilakukan secara
penuh (bullet payment) sebesar 100% (seratus persen) dari Jumlah Pokok Obligasi pada saat tanggal
jatuh tempo.
Bunga Obligasi dibayarkan setiap 3 (tiga) bulan sejak Tanggal Emisi, sesuai dengan tanggal
pembayaran masing-masing Bunga Obligasi. Pembayaran Bunga Obligasi pertama akan dilakukan
pada tanggal 21 November 2025, sedangkan pembayaran Bunga Obligasi terakhir sekaligus jatuh
tempo Obligasi adalah pada tanggal 21 Agustus 2030.
Dalam hal Tanggal Pembayaran Bunga Obligasi jatuh pada hari yang bukan Hari Kerja, maka Bunga
Obligasi dibayar pada Hari Kerja sesudahnya tanpa dikenakan denda. Tingkat Bunga Obligasi tersebut
merupakan persentase per tahun dari nilai nominal yang dihitung berdasarkan jumlah Hari Kalender
yang lewat dengan perhitungan 1 (satu) tahun adalah 360 (tiga ratus enam puluh) Hari Kalender dan
1 (satu) bulan adalah 30 (tiga puluh) Hari Kalender.
Obligasi harus dilunasi dengan harga yang sama dengan jumlah Pokok Obligasi yang tertulis pada
Konfirmasi Tertulis yang dimiliki oleh Pemegang Obligasi, dengan memperhatikan Sertifikat Jumbo
Obligasi dan ketentuan Perjanjian Perwaliamanatan Obligasi.
BUNGA OBLIGASI
Jadwal pembayaran Pokok dan Bunga untuk Obligasi adalah sebagai berikut:
Bunga Ke - Tanggal
1 21 November 2025
2 21 Februari 2026
3 21 Mei 2026
4 21 Agustus 2026
5 21 November 2026
6 21 Februari 2027
7 21 Mei 2027
8 21 Agustus 2027
9 21 November 2027
10 21 Februari 2028
11 21 Mei 2028
1
Page 3
Bunga Ke - Tanggal
12 21 Agustus 2028
13 21 November 2028
14 21 Februari 2029
15 21 Mei 2029
16 21 Agustus 2029
17 21 November 2029
18 21 Februari 2030
19 21 Mei 2030
20 21 Agustus 2030
Tingkat Bunga Obligasi tersebut merupakan persentase per tahun dari nilai nominal yang dihitung
berdasarkan jumlah Hari Kalender yang lewat dengan perhitungan 1 (satu) tahun adalah 360 (tiga ratus
enam puluh) Hari Kalender dan 1 (satu) bulan adalah 30 (tiga puluh) Hari Kalender.
JENIS OBLIGASI
Obligasi ini diterbitkan tanpa warkat, kecuali Sertifikat Jumbo Obligasi yang diterbitkan untuk didaftarkan
atas nama KSEI sebagai bukti utang untuk kepentingan Pemegang Obligasi. Obligasi ini didaftarkan
atas nama KSEI untuk kepentingan Pemegang Rekening di KSEI yang selanjutnya untuk kepentingan
Pemegang Obligasi dan didaftarkan pada tanggal diserahkannya Sertifikat Jumbo Obligasi oleh
Perseroan kepada KSEI. Bukti kepemilikan Obligasi bagi Pemegang Obligasi adalah Konfirmasi Tertulis
yang diterbitkan oleh KSEI atau Pemegang Rekening.
HARGA PENAWARAN OBLIGASI
Harga Penawaran Obligasi ini adalah 100% (seratus persen) dari Jumlah Pokok Obligasi.
SATUAN PEMINDAHBUKUAN
Satuan pemindahbukuan Obligasi adalah sebesar Rp1,- (satu Rupiah) dan/atau kelipatannya. Satu
satuan Pemindahbukuan mempunyai hak untuk mengeluarkan 1 (satu) suara dalam RUPO.
SATUAN PERDAGANGAN OBLIGASI
Pemesanan pembelian Obligasi harus dilakukan dalam jumlah sekurang-kurangnya sebesar satu
satuan perdagangan sebesar Rp5.000.000,- (lima juta Rupiah) dan/atau kelipatannya.
PEMBELIAN KEMBALI OBLIGASI (BUY BACK)
1 (satu) tahun setelah Tanggal Penjatahan, Perseroan dapat melakukan pembelian kembali untuk
sebagian atau seluruh Obligasi sebelum Tanggal Pelunasan Pokok Obligasi. Perseroan dapat
melakukan pembelian kembali dengan tujuan untuk pelunasan sebagian atau seluruh Obligasi atau
disimpan untuk kemudian dijual kembali dengan harga pasar dengan memperhatikan ketentuan dalam
Perjanjian Perwaliamanatan dan peraturan perundang-undangan yang berlaku.
HASIL PEMERINGKATAN
Sesuai dengan POJK No. 7/2017 dan POJK No. 49/2020, Perseroan telah melakukan pemeringkatan
atas surat utang jangka panjang yang dilaksanakan oleh PT Kredit Rating Indonesia (”KRI”).
Berdasarkan surat KRI No.: RTG-002/KRI-DIR/VI/2025 tanggal 24 Juni 2025 perihal Surat Keterangan
Peringkat atas Obligasi Berkelanjutan III Sinar Mas Multiartha Tahap III Tahun 2025 yang diterbitkan
melalui rencana Penawaran Umum Berkelanjutan (PUB). Obligasi Berkelanjutan telah mendapat
peringkat:
ir AA
(Double A)
2
Page 4
Hasil pemeringkatan diatas berlaku untuk periode 16 Desember 2024 sampai dengan 1 Januari 2026.
Perseroan dengan tegas menyatakan tidak memiliki hubungan Afiliasi dengan KRI, baik langsung
maupun tidak langsung sebagaimana didefinisikan dalam ketentuan UUPPSK. Perseroan akan
melakukan pemeringkatan setiap 1 (satu) tahun sekali selama kewajiban atas Obligasi tersebut belum
lunas, sebagaimana diatur dalam Peraturan POJK No. 49/2020.
KETERANGAN MENGENAI WALI AMANAT
Penerbitan Obligasi ini dilakukan sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam Akta Perjanjian
Perwaliamanatan Obligasi Berkelanjutan III Sinar Mas Multiartha Tahap III Tahun 2025, yang dibuat
dihadapan Aulia Taufani, S.H., Notaris di Kota Administrasi Jakarta Selatan antara Perseroan dengan
PT Bank KB Bukopin Tbk. yang bertindak selaku Wali Amanat.
Wali Amanat menyatakan tidak mempunyai hubungan kredit dan/atau pembiayaan dengan Perseroan
dalam jumlah lebih dari 25% (dua puluh lima persen) dari jumlah Efek Bersifat Utang dan/atau Obligasi
yang diwaliamanati dan hubungan Afiliasi dengan Perseroan pada saat ini.
Alamat Wali Amanat adalah sebagai berikut:
PT Bank KB Bukopin Tbk
Gedung KB Bank Lantai 8
Jl. MT. Haryono Kav. 50-51
Jakarta 12770, Indonesia
Telepon: (021) 7988266
E-mail: waliamanat@kbbukopin.com
Up.: Capital Market Service & Financial Institution Department
Perseroan tidak memiliki hubungan afiliasi dengan PT Bank KB Bukopin Tbk yang bertindak sebagai
Wali Amanat.
Penjelasan lebih lanjut mengenai Wali Amanat dapat dilihat dalam Informasi Tambahan.
PEMENUHAN KRITERIA PENAWARAN UMUM BERKELANJUTAN
Perseroan telah dan akan memenuhi kriteria untuk melaksanakan Penawaran sebagaimana diatur
dalam POJK No. 36/2014, yaitu:
a. Penawaran Umum Berkelanjutan dilaksanakan dalam periode paling lama 2 (dua) tahun dengan
ketentuan pemberitahuan pelaksanaan PUB Efek Bersifat Utang terakhir disampaikan kepada OJK
paling lambat pada ulang tahun kedua sejak efektifnya Pernyataan Pendaftaran dalam rangka
Penawaran Umum Berkelanjutan Efek Bersifat Utang;
b. Telah menjadi Perseroan atau perusahaan publik paling sedikit 2 (dua) tahun sebelum
penyampaian Pernyataan Pendaftaran dalam rangka Penawaran Efek Berkelanjutan Efek Bersifat
Utang;
c. Tidak pernah mengalami kondisi gagal bayar selama 2 (dua) tahun terakhir sampai dengan
penyampaian informasi tambahan dalam rangka Penawaran Umum Obligasi ini, sesuai dengan
Surat Pernyataan Perseroan No: 137/SMMA/VII/2025 tertanggal 1 Agustus 2025 yang telah
ditandatangani Perseroan;
d. Efek yang akan diterbitkan melalui Penawaran Umum Berkelanjutan adalah efek bersifat utang
dan memiliki hasil pemeringkatan yang termasuk dalam kategori 4 (empat) peringkat teratas yang
merupakan urutan 4 (empat) peringkat terbaik yang dikeluarkan oleh Perusahaan Pemeringkat
Efek.
PENGGUNAAN DANA YANG DIPEROLEH DARI HASIL PENAWARAN UMUM
Seluruh dana yang diperoleh dari hasil Penawaran Umum Obligasi ini, akan digunakan untuk pelunasan
pokok Obligasi Berkelanjutan II Sinar Mas Multiartha Tahap II Tahun 2022 Seri C.
Informasi selengkapnya mengenai penggunaan dana yang diperoleh dari hasil Penawaran Umum
Obligasi dapat dilihat pada Bab II Informasi Tambahan.
3
Page 5
IKHTISAR DATA KEUANGAN PENTING
Tabel di bawah ini menyajikan laporan keuangan konsolidasian Perseroan untuk periode enam bulan
yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2025 dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember
2024 dan 2023. Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan tanggal 30 Juni 2025 dan 2024 tidak
diaudit. Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan untuk periode yang berakhir pada 31 Desember
2024 dan 2023 telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik (KAP) Mirawati Sensi Idris (member firm of
Moore Global Network Limited) dan ditandatangani oleh Denny Susanto dengan Izin Akuntan Publik
No. AP.1671 dengan opini wajar tanpa modifikasian berdasarkan laporan auditor independen tanggal
26 Maret 2025.
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN
(dalam jutaan Rupiah)
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024 2023
ASET
Kas dan Bank - bersih 8.818.074 8.828.002 9.533.705
Investasi Jangka Pendek
Pihak berelasi 4.160.081 5.181.316 24.097.445
Pihak ketiga 63.263.728 65.653.252 38.997.564
Cadangan kerugian
penurunan nilai (175.537) (175.560) (175.445)
Jumlah - bersih 67.248.272 70.659.008 62.919.564
Efek yang Dibeli
dengan Janji Jual Kembali 394.841 192.215 -
Piutang Pembiayaan Multiguna
Pihak berelasi 569 615 756
Pihak ketiga 2.386.420 2.285.993 2.184.858
Pendapatan yang belum diakui (765.078) (694.376) (674.212)
Cadangan kerugian
penurunan nilai (58.728) (54.876) (75.376)
Jumlah - bersih 1.563.183 1.537.356 1.436.026
Piutang Sewa Pembiayaan
Pihak berelasi 20.880 33.408 64.763
Pihak ketiga 179.029 136.944 145.917
Nilai residu yang terjamin 85.171 66.089 65.965
Penghasilan pembiayaan
tangguhan (34.986) (26.321) (21.358)
Simpanan jaminan (85.171) (66.089) (65.965)
Cadangan kerugian
penurunan nilai (15.395) (18.515) (14.025)
Jumlah - bersih 149.528 125.516 175.297
Piutang Pembiayaan Modal Kerja
Skema Anjak Piutang
Pihak berelasi - 18.954 14.554
Pihak ketiga 1.588.373 1.635.229 2.669.235
Cadangan kerugian
penurunan nilai (171.136) (179.637) (170.272)
Jumlah - bersih 1.417.237 1.474.546 2.513.517
Piutang Premi dan Reasuransi
Pihak berelasi 3.599 971 7.184
Pihak ketiga 2.463.489 2.194.723 1.867.188
Cadangan kerugian
penurunan nilai (7.358) (8.664) (13.323)
4
Page 6
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024 2023
Jumlah - bersih 2.459.730 2.187.030 1.861.049
Kredit yang Diberikan
Pihak berelasi 100.529 104.202 96.104
Pihak ketiga 11.782.332 14.069.451 16.680.619
Jumlah 11.882.862 14.173.653 16.776.723
Cadangan kerugian
penurunan nilai (1.262.602) (1.554.963) (1.690.430)
Jumlah - bersih 10.620.259 12.618.690 15.086.293
Tagihan Akseptasi
Pihak ketiga 103.949 38.144 79.864
Cadangan kerugian
penurunan nilai (30) (15) (1.560)
Jumlah - bersih 103.919 38.129 78.304
Aset Ijarah
Biaya perolehan 551.150 481.325 615.525
Akumulasi penyusutan (159.028) (129.800) (181.623)
Nilai tercatat 392.122 351.525 433.902
Piutang Transaksi Efek
Pihak ketiga 472.774 171.354 154.722
Piutang Lain-lain
Pihak berelasi 153.029 544.053 373.759
Pihak ketiga 2.834.699 3.013.758 2.609.519
Cadangan kerugian
penurunan nilai (550) (550) (414)
Jumlah - bersih 2.987.178 3.557.261 2.982.864
Aset Reasuransi 5.250.849 3.146.973 3.933.978
Investasi Dalam Saham 3.676.720 3.503.395 3.357.804
Cadangan kerugian
penurunan nilai - - (8.000)
Jumlah - bersih 3.676.720 3.503.395 3.349.804
Properti Investasi
Biaya perolehan 527.610 527.485 525.500
Akumulasi penyusutan (126.980) (121.615) (111.831)
Nilai Tercatat 400.630 405.870 413.669
Aset Tetap
Biaya perolehan 6.456.190 6.288.459 5.931.905
Akumulasi penyusutan (3.765.712) (3.588.020) (3.186.911)
Nilai Tercatat 2.690.478 2.700.439 2.744.994
Agunan yang diambil alih 103.709 348.751 362.473
Cadangan kerugian
penurunan nilai (69.199) (84.631) (88.120)
Jumlah - bersih 34.510 264.120 274.353
Aset Pajak Tangguhan 470.696 465.698 375.773
Aset Lain-lain
Pihak berelasi 686.990 717.019 1.351.102
5
Page 7
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024 2023
Pihak ketiga 4.345.254 4.247.978 4.347.094
Jumlah 5.032.244 4.964.997 5.698.196
JUMLAH ASET 114.183.244 117.192.124 113.966.010
LIABILITAS DAN EKUITAS
LIABILITAS
Simpanan dan Simpanan
dari Bank Lain
Pihak berelasi 2.943.514 8.422.492 7.542.621
Pihak ketiga 35.092.891 35.508.177 33.407.584
Jumlah 38.036.405 43.930.669 40.950.205
Efek – efek yang dijual dengan
Janji beli kembali
- pihak ketiga - 879.455 1.051.717
Utang Asuransi
Pihak berelasi 21.828 433.887 18.471
Pihak ketiga 1.067.552 1.001.734 1.350.255
Jumlah 1.089.380 1.435.621 1.368.726
Liabilitas Kontrak Penjaminan
dan Premi Diterima Dimuka 2.980.097 2.925.726 3.889.571
Liabilitas Manfaat Polis
Masa Depan 943.340 697.499 367.502
Dana Pemegang Polis
- Unit Link 19.167.252 20.733.020 20.767.188
Liabilitas Kontrak Asuransi 422.072 343.775 480.686
Premi Belum Merupakan
Pendapatan dan Estimasi
Liabilitas Klaim 9.871.415 7.190.463 6.915.357
Liabilitas Akseptasi 104.115 38.160 79.880
Utang Transaksi Efek 400.565 89.688 86.341
Utang Pajak 148.232 203.229 120.322
Beban Akrual 241.283 307.260 332.181
Surat Berharga yang Diterbitkan 9.418.247 9.436.290 8.390.304
Pinjaman yang Diterima 1.851.797 1.257.352 2.086.386
Liabilitas Pajak Tangguhan 8.234 8.234 4.765
Liabilitas Imbalan Kerja Jangka
Panjang 182.752 164.850 148.681
Cadangan Bagi Hasil Peserta 29.635 25.300 21.614
Liabilitas Lain-lain
Pihak berelasi 81.356 1.500 746.045
Pihak ketiga 2.038.182 2.318.243 1.329.993
Jumlah 2.119.538 2.319.743 2.076.038
JUMLAH LIABILITAS 87.014.359 91.986.334 89.137.464
EKUITAS
Ekuitas yang Dapat Diatribusikan
Kepada Pemilik Entitas Induk
Modal Saham - nilai nominal
Rp5.000 (dalam Rupiah penuh)
per saham Seri A dan Rp 100
(dalam Rupiah penuh)
6
Page 8
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024 2023
per saham Seri B
Modal dasar - 142.474.368 saham
Seri A dan 21.371.155.200
saham Seri B
Modal ditempatkan dan disetor –
Seri A sebanyak 142.474.368
saham
Seri B masing-masing
sebanyak 6.225.190.349
saham 1.334.891 1.334.891 1.334.891
Tambahan Modal Disetor
- Bersih 1.647.520 1.647.520 1.647.520
Komponen Ekuitas Lainnya 722.868 213.535 369.386
Saldo Laba
Ditentukan penggunaannya 791.607 791.607 791.607
Tidak ditentukan
penggunaannya 20.482.250 18.995.852 18.136.270
Jumlah 24.979.136 22.983.405 22.279.674
Kepentingan Nonpengendali 2.189.749 2.222.385 2.548.872
JUMLAH EKUITAS 27.168.885 25.205.790 24.828.546
JUMLAH LIABILITAS
DAN EKUITAS 114.183.244 117.192.124 113.966.010
* tidak diaudit
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN
(dalam jutaan Rupiah)
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
PENDAPATAN
Pendapatan underwriting
asuransi 7.183.265 7.645.135 17.184.184 18.035.097
Pendapatan bunga dan
bagi hasil 2.646.277 3.065.948 5.970.716 5.852.771
Keuntungan penjualan
investasi jangka
pendek - bersih 62.169 - 413.555 -
Pendapatan administrasi
dan komisi 653.411 359.872 719.704 678.696
Penjualan 454.341 314.274 643.171 441.272
Pendapatan jasa
penjaminan emisi
dan perantara pedagang efek
serta manajer investasi 265.738 273.715 605.055 536.822
Keuntungan dari investasi pada
unit reksa dana 357.174 216.145 642.182 813.189
Keuntungan selisih kurs mata
uang asing - bersih 72.016 101.865 163.953 197.591
Ekuitas pada laba entitas
asosiasi - bersih 7.911 117.886 101.742 73.243
Keuntungan atas kenaikan
nilai wajar efek 321.942 - - 25.346
Pendapatan pinjam meminjam
berbasis teknologi informasi 9.772 4.271 3.558 14.246
Pendapatan jasa biro
7
Page 9
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
administrasi efek 4.227 3.526 8.764 7.844
Pendapatan lain-lain 160.720 268.451 737.884 254.033
Jumlah Pendapatan 12.666.147 12.371.088 27.194.468 26.930.150
BEBAN
Beban underwriting asuransi 7.183.265 7.371.352 17.054.079 16.752.587
Beban umum dan administrasi 1.152.282 1.342.689 2.927.097 2.238.830
Beban gaji dan tunjangan
karyawan 1.266.976 1.063.579 2.346.478 2.176.654
Beban bunga dan bagi hasil 997.211 1.071.847 2.230.875 1.973.058
Beban kerugian penurunan
nilai aset keuangan
dan non-keuangan - bersih 171.961 337.831 503.388 1.525.009
Beban pokok penjualan 456.252 316.501 661.602 449.330
Kerugian penjualan
investasi jangka
pendek – bersih - 356.301 - 380.943
Ekuitas pada rugi entitas
asosiasi - bersih - - - -
Kerugian atas penurunan - 30.159
nilai wajar efek 204.399 -
Beban lain-lain 62.503 93.126 146.914 149.482
Jumlah Beban 11.290.450 11.983.385 26.074.832 25.645.893
LABA SEBELUM PAJAK 1.375.697 387.703 1.119.636 1.284.257
BEBAN (MANFAAT) PAJAK
Kini 25.423 26.808 236.992 109.838
Tangguhan 13.304 20.094 (14.639) (14.296)
Jumlah 38.727 46.902 222.353 95.542
LABA TAHUN BERJALAN 1.336.970 340.801 897.283 1.188.715
PENGHASILAN (RUGI)
KOMPREHENSIF LAIN
Pos yang tidak akan direklasifikasi
ke laba rugi
Pengukuran kembali liabilitas
imbalan pasti - - 24.083 (47.926)
Pajak sehubungan dengan
pos yang tidak akan
direklasifikasi - - (5.298) 10.544
- - 18.785 (37.382)
Laba (rugi) yang belum
direalisasi atas perubahan
nilai wajar efek 469.177 (234,572) (264.330) 196.569
Pos yang akan direklasifikasi
ke laba rugi
Ekuitas pada penyesuaian
penjabaran dari entitas
anak 170.718 209,513 9.478 (49.504)
TOTAL PENGHASILAN (RUGI)
KOMPREHENSIF
SETELAH PAJAK 639.895 (25.060) (236.067) 109.683
JUMLAH PENGHASILAN
KOMPREHENSIF – BERSIH 1.976.865 315.741 661.216 1.298.398
8
Page 10
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
Laba bersih teratribusikan kepada:
Pemilik entitas induk 1.324.280 322.175 840.797 1.168.946
Kepentingan nonpengendali 12.690 18.626 56.486 19.769
1.336.970 340.801 897.283 1.188.715
Penghasilan komprehensif
teratribusikan kepada:
Pemilik entitas induk 2.000.266 361.054 629.256 1.154.288
Kepentingan nonpengendali (23.401) (45.313) 31.960 144.110
1.976.865 315.741 661.216 1.298.398
Laba Bersih per Saham
(dalam Rupiah penuh)
Dasar (Dilusian) 208 51 132 184
* tidak diaudit
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN
(dalam jutaan Rupiah)
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
ARUS KAS DARI AKTIVITAS
OPERASI
Penerimaan dari jasa
underwriting asuransi 7.459.091 7.759.714 17.351.919 18.055.505
Penerimaan bunga dan
bagi hasil 2.695.896 3.104.472 5.783.186 6.547.593
Penerimaan dari transaksi efek 275.121 275.600 603.069 522.960
Penerimaan dari jasa biro
administrasi efek 4.227 1.480 8.630 7.902
Penerimaan dari pendapatan
lain-lain 1.275.885 943.431 2.099.013 1.385.265
Pembayaran beban
underwriting asuransi (8.290.320) (7.700.193) (16.281.964) (22.154.764)
Pembayaran beban usaha (2.539.027) (2.588.557) (5.569.104) (4.614.037)
Pembayaran beban bunga
dan bagi hasil (569.417) (564.425) (1.182.049) (886.657)
Keuntungan selisih kurs (257.238) (231.007) (158.649) (163.627)
Subtotal 54.218 1.000.515 2.654.051 (1.299.860)
Penurunan (kenaikan) aset:
Efek yang dibeli dengan
janji jual kembali (202.626) (71,789) (192.215) -
Investasi jangka pendek 211.456 (689.904) (2.601.537) 6.333.978
Piutang pembiayaan
multiguna (140.677) (230.175) (501.195) (88.092)
Piutang sewa pembiayaan (24.012) 23.838 45.293 73.012
Piutang pembiayaan modal
kerja skema anjak piutang 65.812 1.119.409 1.021.360 1.069.203
Kredit yang diberikan 2.284.367 415.842 2.596.646 (1.959.097)
Aset Ijarah (40.598) 99.359 82.377 38.127
Piutang transaksi efek (310.803) (85.571) (14.645) 443.326
Piutang lain-lain 667.162 (109.916) (533.432) (42.501)
Agunan yang diambil alih 245.042 245.283 13.722 283.123
Aset lain-lain (597.888) 59.896 610.601 (2.009.052)
Kenaikan (penurunan) liabilitas:
Simpanan dan simpanan
dari bank lain (5.894.263) (105.239) 2.980.463 4.402.694
Efek yang dijual dengan
9
Page 11
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
janji beli kembali (879.455) (1.051.717) (172.262) 1.051.717
Premi diterima dimuka 54.371 (614.049) (963.845) 689.201
Utang transaksi efek 310.877 85.217 3.347 (431.977)
Utang pajak 22.906 10.644 13.436 (1.832
Beban akrual (40.750) (131.585) (18.074) 5.343
Bagi hasil peserta 4.335 1.967 3.686 1.294
Liabilitas lain-lain (192.041) 174.991 259.801 (1.203.805)
Kas Bersih Diperoleh dari
Aktivitas Operasi
sebelum Pajak (4.402.567) 147.016 5.287.578 7.354.802
Pembayaran pajak penghasilan (103.325) (7.602) (167.522) (373.406)
Kas Bersih Diperoleh dari
Aktivitas Operasi (4.505.892) 139.414 5.120.056 6.981.396
ARUS KAS DARI AKTIVITAS
INVESTASI
Penerimaan penjualan investasi
dalam saham - 96,048 52.116 455.296
Penambahan investasi
dalam saham (12.365) - - -
Hasil penjualan aset tetap 10.494 24.135 5.969 6.088
Penambahan Modal disetor (8.238) - - -
Penambahan properti investasi (125) (211) (2.676) (5.709)
Pembelian aset tetap (203.176) (129.131) (418.480) (384.392)
Kas Bersih Diperoleh dari
(Digunakan untuk)
Aktivitas Investasi (213.410) (9.159) (363.071) 71.283
ARUS KAS DARI AKTIVITAS
PENDANAAN
(Pembayaran) penambahan
pinjaman yang diterima 593.466 (751.845) (829.990) (1.612.541)
Penerbitan surat berharga
yang diterbitkan (20.314) (1.123.237) 1.819.547 2.201.138
(Setoran) tambahan pada entitas
anak oleh kepentingan
nonpengendali (153.048) 279.590 (400.887) (1.274.832)
Pembayaran beban bunga
pinjaman yang diterima
dan surat berharga yang
diterbitkan (449.771) (522.148) (1.828.276) (1.851.847)
Kas Bersih Diperoleh dari
(Digunakan untuk)
Aktivitas Pendanaan (29.667) 128.834 (1.239.606) (2.538.082)
KENAIKAN
BERSIH KAS DAN
SETARA KAS (4.748.969) 259.089 3.517.379 4.514.597
KAS DAN SETARA KAS
AWAL TAHUN 23.380.455 19.530.995 19.530.995 14.687.466
Pengaruh perubahan kurs
mata uang asing 329.245 333.173 332.081 328.932
KAS DAN SETARA KAS
AKHIR TAHUN 18.960.731 20.123.257 23.380.455 19.530.995
10
Page 12
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025* 2024* 2024 2023
PENGUNGKAPAN
TAMBAHAN
Kas dan bank 8.818.609 7.185.421 8.828.567 9.535.094
Investasi jangka pendek
jangka waktu jatuh tempo
tiga bulan atau kurang sejak
tanggal perolehan 10.142.122 12.937.836 14.551.888 9.995.901
Jumlah kas dan setara kas 18.960.731 20.123.257 23.380.455 19.530.995
* tidak diaudit
RASIO KEUANGAN PENTING
30 Juni 31 Desember
Keterangan
2025(1) 2024(1) 2024 2023
Rasio Keuangan (x)
Jumlah Aset/Liabilitas 1,31 1,28 1,27 1,28
Jumlah Liabilitas/Aset 0,76 0,78 0,78 0,78
Jumlah Liabilitas/Ekuitas 3,20 3,54 3,65 3,59
Aset Lancar/Liabilitas Jangka Pendek 2,15 1,95 1,91 1,94
Interest Coverage Ratio 0,38 0,64 0,50 1,65
Debt Service Coverage Ratio 0,12 0,03 0,08 0,11
Rasio Pertumbuhan (%)
Pendapatan 2,39% 4,39% 0,98% -18,86%
Beban -5,78% 6,60% 1,67% -19,71%
Laba sebelum pajak 254,83% -36,31% -12,82% 2,96%
Laba bersih tahun/periode berjalan 292,30% -37,35% -24,52% 31,79%
Jumlah Aset(2) -0,30% 0,49% 2,83% -0,39%
Jumlah Liabilitas(2) -2,59% 0,21% 3,20% -1,76%
Jumlah Ekuitas (2) 7,82% 1,49% 1,52% 4,87%
Rasio Usaha (%), kecuali dinyatakan lain)
Laba (rugi) sebelum pajak penghasilan/pendapatan 10,86% 3,13% 4,12% 4,77%
Laba (rugi) bersih tahun/periode berjalan/pendapatan 10,59% 2,75% 3,30% 4,41%
Laba (rugi) sebelum pajak penghasilan/ekuitas 5,06% 1,54% 4,44% 5,17%
Laba (rugi) bersih tahun/periode berjalan/ekuitas 4,92% 1,35% 3,56% 4,79%
Laba (rugi) sebelum pajak penghasilan/aset 1,20% 0,34% 0,96% 1,13%
Laba (rugi) bersih tahun/periode berjalan/aset 1,17% 0,30% 0,77% 1,04%
(1) tidak diaudit
(2) secara berturut-turut rasio merupakan perbandingan antara periode yang berakhir pada 30 Juni
2025 dan 2024, dibandingkan dengan tahun yang berakhir pada 31 Desember 2024 dan 2023.
RASIO KEUANGAN YANG DIPERSYARATKAN DALAM PERJANJIAN KREDIT DAN
OBLIGASI
Keterangan Persyaratan 30 Juni 2025
Utang jangka pendek (utang bank)
Current ratio Minimal 1:1 2,15
Debt to Equity ratio Maksimal 5:1 0,41
EBITDA to Interest Expense Minimal 1,75:1 2,03
Obligasi Berkelanjutan
Current ratio Minimal 1:1 2,15
Debt to Equity ratio Maksimal 5:1 0,41
EBITDA to Interest Expense Minimal 1,75:1 2,03
11
Page 13
KEWAJIBAN PERSEROAN YANG AKAN JATUH TEMPO DALAM WAKTU 3 (TIGA) BULAN
KEDEPAN
Utang yang akan jatuh tempo dalam 3 (tiga) bulan sejak diterbitkannya Informasi Tambahan ini adalah
sebagai berikut:
Bank Plafond (Rp) Outstanding (Rp) Jatuh Tempo
Bank Victoria International Rp100.000.000.000 Rp100.000.000.000 20 Agustus 2025
Total Rp100.000.000.000 Rp100.000.000.000
Pinjaman bank tersebut di atas bersifat jangka pendek namun dapat diperpanjang sesuai dengan
fasilitas yang masih berlaku dalam tahun berjalan sesuai masa perjanjiannya.
Berikut ini adalah kewajiban Perseroan untuk pembayaran pokok dan/atau bunga obligasi yang akan
jatuh tempo dalam periode 3 (tiga) bulan ke depan terhitung sejak diterbitkannya Prospektus ini:
Tingkat Tanggal Jumlah Yang Masih
Jenis/Nama Efek Nilai Efek Dicatatkan Jatuh Tempo
Bunga Efektif Terhutang
Obligasi 9,00% per 27-Aug-21 Rp305.131.000.000 26-Aug-25 Rp305.131.000.000
Berkelanjutan II tahun
Tahap II Tahun
2022 Seri C
Obligasi 10,25% per 31-Aug-20 Rp874.000.000.000 11-Nov-25 Rp874.000.000.000
Berkelanjutan I tahun
Tahap II Tahun
2020 Seri B
TOTAL Rp1.179.131.000.000
KETERANGAN TENTANG PERSEROAN DAN PERUSAHAAN ANAK, KEGIATAN USAHA SERTA
KECENDERUNGAN DAN PROSPEK USAHA
Pengurusan dan Pengawasan
Sesuai dengan ketentuan dalam anggaran dasar Perseroan, masing-masing anggota Direksi
Perseroan diangkat untuk jangka waktu sampai dengan ditutupnya RUPS Tahunan yang ke-5 (lima)
setelah pengangkatan anggota Direksi yang dimaksud, dengan tidak mengurangi hak RUPS untuk
memberhentikan anggota Direksi tersebut sewaktu-waktu setelah anggota Direksi yang bersangkutan
diberi kesempatan untuk hadir dalam RUPS guna membela diri.
Berdasarkan ketentuan dalam anggaran dasar Perseroan, masing-masing anggota Dewan Komisaris
Perseroan diangkat untuk jangka waktu sampai dengan penutupan RUPS Tahunan yang ke-5 (lima)
setelah pengangkatan tersebut dan dengan tidak mengurangi hak RUPS untuk memberhentikannya
sewaktu-waktu dengan menyebutkan alasannya setelah anggota Dewan Komisaris yang
bersangkutan diberi kesempatan untuk membela diri dalam RUPS tersebut.
Sebagaimana termaktub dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Sinar Mas Multiartha Tbk No. 76
tanggal 19 Juni 2025, yang dibuat di hadapan Aulia Taufani, S.H., Notaris di Kota Administrasi Jakarta
Selatan, yang perubahannya telah diterima dan dicatat di dalam Sistem Administrasi Badan Hukum
Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia RI No. AHU-AH.01.09-0303471, dan telah didaftarkan di
dalam Daftar Perseroan No. AHU-0142694.AH.01.11.TAHUN 2025, keduanya tanggal 26 Juni 2025,
susunan Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan adalah sebagai berikut:
Dewan Komisaris
Komisaris Utama : Fuganto Widjaja
Komisaris : Robinson Simbolon
Komisaris : Ketut Sanjaya
Direksi
Direktur Utama : Burhanuddin Abdullah
Direktur : Agus Leman Gunawan
12
Page 14
Direktur : Felix
Direktur : Ferita
Direktur : Ir. Dumoly Freddy Pardede
Direktur : Tjong Huei Wey
Pengangkatan anggota Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan tersebut di atas telah sesuai dengan
POJK No.33 Tahun 2014 tentang Direksi dan Dewan Komisaris Emiten Atau Perusahaan Publik.
Prospek Usaha Perseroan
Memasuki tahun 2025, prospek perekonomian global dan domestik diperkirakan masih penuh dengan
dinamika yang perlu diantisipasi. Peningkatan tensi geopolitik di berbagai kawasan diprediksi terus
menjadi tantangan bagi ekonomi dunia. Dana Moneter Internasional (IMF) memproyeksikan
pertumbuhan ekonomi global tahun 2025 akan stagnan di kisaran 3,2%, dengan laju inflasi dunia yang
masih relatif tinggi sekitar 4,3%. Artinya, pemulihan ekonomi global berlangsung moderat dan tekanan
harga belum sepenuhnya reda. Di tengah ketidakpastian global tersebut, ekonomi Indonesia diproyeksi
tumbuh stabil pada rentang 5,1%–5,5%. Fondasi domestik yang kuat didukung oleh konsumsi dan
investasi diperkirakan akan menjaga momentum pertumbuhan tersebut. Inflasi nasional pun
diproyeksikan tetap terkendali dalam sasaran 2,5%±1%, sehingga daya beli masyarakat dapat terjaga.
Kebijakan moneter Bank Indonesia diarahkan untuk menjaga stabilitas nilai tukar Rupiah sebagai
respons proaktif terhadap potensi gejolak pasar keuangan global. Sementara itu, kebijakan
makroprudensial yang akomodatif akan terus diperkuat guna mendorong penyaluran kredit perbankan
sebagai motor pertumbuhan ekonomi berkelanjutan. Bank Indonesia memproyeksikan kredit perbankan
dapat tumbuh di kisaran 11–13%, seiring peningkatan permintaan pembiayaan di sektor investasi,
modal kerja, maupun konsumsi. Dengan lanskap ekonomi tersebut, Perseroan memandang tahun 2025
dengan optimisme yang terukur.
Untuk memanfaatkan peluang dan memitigasi risiko di tahun mendatang, Perseroan telah menetapkan
strategi jangka pendek dan menengah yang sejalan dengan peta jalan keberlanjutan usaha. Prioritas
utama pada 2025 adalah memperkuat sinergi antar perusahaan-perusahaan dalam grup agar kinerja
konsolidasi makin optimal. Sinergi ini diwujudkan melalui kolaborasi produk dan layanan lintas entitas,
misalnya bundling layanan perbankan dengan asuransi, serta efisiensi bersama dalam operasional. Di
samping itu, Perseroan akan terus berinvestasi pada sektor-sektor strategis yang prospektif, seraya
menjaga disiplin efisiensi untuk memaksimalkan laba konsolidasi. Transformasi digital tetap menjadi
agenda penting, dimana Perseroan melanjutkan pengembangan infrastruktur TI termasuk integrasi
sistem inti di seluruh Entitas Anak, demi meningkatkan pengalaman nasabah dan produktivitas internal.
Inovasi juga akan didorong dengan penerapan teknologi baru yang adaptif terhadap kebutuhan pasar,
termasuk ekspansi lebih lanjut pada kanal e-business dan produk digital. Faktor manusia merupakan
kunci keberhasilan strategi; oleh karena itu, peningkatan kapabilitas SDM menjadi fokus, melalui
pelatihan, rekrutmen talenta unggul, dan program pengembangan kepemimpinan, agar Perseroan siap
menghadapi dinamika bisnis di masa depan. Dalam menjalankan strategi tersebut, Perseroan turut
memperkuat manajemen risiko secara proaktif. Perseroan akan meningkatkan upaya mitigasi terhadap
risiko eksternal maupun risiko internal dengan sistem pengendalian yang lebih tangguh. Dengan
kombinasi strategi pertumbuhan terukur dan manajemen risiko yang prudent.
PENJAMINAN EMISI OBLIGASI
Berdasarkan persyaratan dan ketentuan yang tercantum dalam Akta Perjanjian Penjaminan Emisi
Obligasi Berkelanjutan III Sinar Mas Multiartha Tahap III Tahun 2025 yang dibuat di hadapan Aulia
Taufani, SH., Notaris di Kota Administrasi Jakarta Selatan, para Penjamin Emisi yang namanya
tercantum di bawah ini telah menyetujui untuk menawarkan kepada masyarakat secara kesanggupan
penuh (Full Commitment).
Perjanjian tersebut di atas merupakan perjanjian lengkap yang menggantikan semua persetujuan atau
perjanjian yang mungkin telah dibuat sebelumnya mengenai perihal yang dimuat dalam perjanjian dan
setelah itu tidak ada lagi Perjanjian yang dibuat oleh para pihak yang isinya bertentangan dengan
Perjanjian ini.
Susunan dan jumlah porsi serta persentase Penjaminan Emisi Obligasi adalah sebagai berikut:
13
Page 15
Porsi Penjaminan
No Keterangan
Total (%)
1. PT Aldiracita Sekuritas Indonesia Rp150.000.000.000,- 50,00%
2. PT Sinarmas Sekuritas (terafiliasi) Rp150.000.000.000,- 50,00%
Jumlah Rp300.000.000.000,- 100,00%
Selain Perjanjian Penjaminan Emisi Obligasi ini tidak terdapat perjanjian lain yang dibuat antara
Perseroan dan para Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi yang isinya bertentangan dengan Perjanjian
Penjaminan Emisi Obligasi ini.
Pihak yang bertindak sebagai Manajer Penjatahan atas Penawaran Umum ini adalah
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia.
Selanjutnya para Penjamin Emisi Obligasi dalam Perjanjian Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi
Berkelanjutan III Sinar Mas Multiartha Tahap III Tahun 2025 telah sepakat untuk melaksanakan
tugasnya sesuai dengan Peraturan No. IX.A.7.
PT Sinarmas Sekuritas sebagai Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi merupakan pihak terafiliasi dengan
Perseroan berdasarkan ketentuan UUPPSK. Hubungan Afiliasi antara Perseroan dengan PT Sinarmas
Sekuritas adalah dimiliki oleh Perseroan.
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia sebagai Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi bukan merupakan pihak
terafiliasi dengan Perseroan berdasarkan ketentuan UUPPSK.
TATA CARA PEMESANAN OBLIGASI
1. Pendaftaran Obligasi ke dalam Penitipan Kolektif
Obligasi yang ditawarkan oleh Perseroan melalui Penawaran Umum ini telah didaftarkan pada KSEI
berdasarkan Perjanjian Pendaftaran Efek Bersifat Utang di KSEI No. SP-086/OBL/KSEI/0725 tanggal
31 Juli 2025, yang ditandatangani Perseroan dengan KSEI. Dengan didaftarkannya Obligasi tersebut di
KSEI, maka atas Obligasi yang ditawarkan berlaku ketentuan sebagai berikut:
a. Perseroan tidak menerbitkan Obligasi dalam bentuk sertifikat atau warkat kecuali Sertifikat Jumbo
Obligasi yang diterbitkan untuk didaftarkan atas nama KSEI untuk kepentingan Pemegang Obligasi.
Obligasi akan diadministrasikan secara elektronik dalam Penitipan Kolektif di KSEI. Selanjutnya
Obligasi hasil Penawaran Umum akan dikreditkan ke dalam Rekening Efek selambat-lambatnya
pada Tanggal Emisi. KSEI akan menerbitkan Konfirmasi Tertulis kepada Perusahaan Efek atau
Bank Kustodian sebagai tanda bukti pencatatan Obligasi dalam Rekening Efek di KSEI. Konfirmasi
Tertulis tersebut merupakan bukti kepemilikan yang sah atas Obligasi yang tercatat dalam Rekening
Efek;
b. Pengalihan kepemilikan atas Obligasi dilakukan dengan pemindahbukuan antar Rekening Efek di
KSEI, yang selanjutnya akan dikonfirmasikan kepada Pemegang Rekening;
c. Pemegang Obligasi yang tercatat dalam Rekening Efek merupakan Pemegang Obligasi yang
berhak atas pembayaran Bunga Obligasi, pelunasan Pokok Obligasi, memberikan suara dalam
RUPO serta hak-hak lainnya yang melekat pada Obligasi;
d. Pembayaran Bunga Obligasi dan pelunasan jumlah Pokok Obligasi akan dibayarkan oleh KSEI
selaku Agen Pembayaran atas nama Perseroan kepada Pemegang Obligasi melalui Pemegang
Rekening sesuai dengan jadwal pembayaran Bunga Obligasi maupun pelunasan Pokok Obligasi
yang ditetapkan dalam Perjanjian Perwaliamanatan dan/atau Perjanjian Agen Pembayaran.
Pemegang Obligasi yang berhak atas Bunga Obligasi yang dibayarkan pada periode pembayaran
Bunga Obligasi yang bersangkutan adalah yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Obligasi
pada 4 (empat) Hari Bursa sebelum Tanggal Pembayaran Bunga Obligasi, kecuali ditentukan lain
oleh KSEI atau peraturan perundang-undangan yang berlaku;
e. Hak untuk menghadiri RUPO dilaksanakan oleh Pemegang Obligasi dengan memperhatikan KTUR
asli yang diterbitkan oleh KSEI kepada Wali Amanat. KSEI akan membekukan seluruh Obligasi
yang disimpan di KSEI sehingga Obligasi tersebut tidak dapat dialihkan/dipindahbukukan sejak 3
14
Page 16
(tiga) Hari Kerja sebelum tanggal penyelenggaraan RUPO (R-3) sampai dengan berakhirnya RUPO
yang dibuktikan dengan adanya pemberitahuan dari Wali Amanat;
f. Pihak-pihak yang hendak melakukan pemesanan Obligasi wajib membuka Rekening Efek di
Perusahaan Efek atau Bank Kustodian yang telah menjadi pemegang Rekening Efek di KSEI.
2. Pemesan Yang Berhak
Perorangan Warga Negara Indonesia dan perorangan Warga Negara Asing dimanapun mereka
bertempat tinggal, serta badan usaha atau lembaga Indonesia ataupun asing dimanapun mereka
berkedudukan yang berhak membeli Obligasi sebagaimana diatur dalam Peraturan No. IX.A.7.
3. Pemesanan Pembelian Obligasi
Pemesanan pembelian Obligasi dilakukan dengan menggunakan Formulir Pemesanan Pembelian
Obligasi (“FPPO”) yang dicetak untuk keperluan ini yang dapat diperoleh di kantor Penjamin Emisi
Obligasi sebagaimana tercantum pada Bab VIII dalam Informasi Tambahan, baik dalam bentuk fisik
(hardcopy) maupun bentuk elektronik (softcopy) melalui e-mail. Pemesanan yang telah diajukan tidak
dapat dibatalkan oleh pemesan. Setelah FPPO diisi dengan lengkap dan ditandatangani oleh pemesan,
scan FPPO tersebut wajib disampaikan kembali baik dalam bentuk fisik (hardcopy) maupun bentuk
elektronik (softcopy) melalui e-mail, kepada Penjamin Emisi Obligasi di mana pemesan memperoleh
Informasi Tambahan dan FPPO tersebut.
Setiap pihak hanya berhak mengajukan 1 (satu) FPPO dan wajib diajukan oleh pemesan yang
bersangkutan dengan melampirkan fotokopi jati diri (KTP/paspor bagi perorangan dan anggaran dasar
bagi badan hukum) serta tanda bukti sebagai nasabah anggota bursa dan melakukan pembayaran
sebesar jumlah pesanan. Bagi pemesan asing, di samping melampirkan fotokopi paspor, pada FPPO
wajib mencantumkan nama dan alamat di luar negeri dan/atau domisili hukum yang sah dari pemesan
secara lengkap dan jelas serta melakukan pembayaran sebesar jumlah pesanan.
Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi berhak untuk menolak pemesanan pembelian Obligasi apabila
pemesanan pembelian Obligasi dilakukan menyimpang dari ketentuan-ketentuan dalam FPPO.
4. Jumlah Minimum Pemesanan
Pemesanan pembelian Obligasi dilakukan dalam jumlah sekurang-kurangnya satu satuan perdagangan
yaitu sebesar Rp5.000.000 (lima juta Rupiah) dan/atau kelipatannya.
5. Masa Penawaran Umum Obligasi
Masa Penawaran Umum Obligasi dimulai pada tanggal 13 Agustus 2025 pukul 10.00 WIB dan ditutup
pada tanggal 15 Agustus 2025 pukul 16.00 WIB.
6. Tempat Pengajuan Pemesanan Pembelian Obligasi
Selama Masa Penawaran Umum Obligasi, pemesan harus melakukan pemesanan pembelian Obligasi
dengan mengajukan FPPO selama jam kerja mulai pukul 09.00 WIB sampai pukul 16.00 WIB kepada
para Penjamin Emisi Obligasi, sebagaimana dimuat pada Bab VIII dalam Informasi Tambahan pada
tempat dimana pemesan memperoleh Informasi Tambahan dan FPPO.
7. Bukti Tanda Terima Pemesanan Pembelian Obligasi
Para Penjamin Emisi Obligasi yang menerima pengajuan pemesanan pembelian Obligasi akan
menyerahkan kembali kepada pemesan 1 (satu) tembusan FPPO yang telah ditandatanganinya dalam
bentuk fisik (hardcopy) maupun bentuk elektronik (softcopy) melalui e-mail, sebagai bukti tanda terima
pemesanan pembelian Obligasi. Bukti tanda terima pemesanan pembelian Obligasi bukan merupakan
jaminan dipenuhinya pemesanan.
15
Page 17
8. Penjatahan Obligasi
Penjatahan akan dilakukan sesuai dengan Peraturan No. IX.A.7. Apabila jumlah keseluruhan Obligasi
yang dipesan melebihi jumlah Obligasi yang ditawarkan, maka penjatahan akan ditentukan oleh
kebijaksanaan masing-masing Penjamin Emisi Obligasi sesuai dengan porsi penjaminannya masing-
masing. Tanggal Penjatahan adalah tanggal 19 Agustus 2025.
Setiap pihak dilarang baik langsung maupun tidak langsung untuk mengajukan lebih dari satu
pemesanan Obligasi untuk Penawaran Umum Obligasi ini. Dalam hal terjadi kelebihan pemesanan
Obligasi dan terbukti bahwa pihak tertentu mengajukan pemesanan Obligasi melalui lebih dari satu
formulir pemesanan untuk Penawaran Umum Obligasi ini, baik secara langsung maupun tidak langsung,
maka untuk tujuan penjatahan Manajer Penjatahan hanya dapat mengikutsertakan satu formulir
pemesanan Obligasi yang pertama kali diajukan oleh pemesan yang bersangkutan.
Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi akan menyampaikan Laporan Hasil Penawaran Umum Obligasi
kepada OJK paling lambat 5 (lima) Hari Kerja setelah Tanggal Penjatahan sesuai dengan Peraturan
No. IX.A.2.
Manajer Penjatahan, dalam hal ini PT Aldiracita Sekuritas Indonesia, akan menyampaikan Laporan
Hasil Pemeriksaan Akuntan kepada OJK mengenai kewajaran dari pelaksanaan penjatahan dengan
berpedoman pada Peraturan No. VIII.G.12 tentang Pedoman Pemeriksaan oleh Akuntan atas
Pemesanan dan Penjatahan Efek atau Pembagian Saham Bonus, Lampiran Keputusan Ketua
Bapepam No. Kep-17/PM/2004 tanggal 13 April 2004, dan Peraturan No. IX.A.7, paling lambat 30 (tiga
puluh) hari setelah berakhirnya Masa Penawaran Umum Obligasi.
9. Pembayaran Pemesanan Pembelian Obligasi
Pemesan dapat melaksanakan pembayaran, yang dapat dilakukan secara tunai atau transfer, dengan
ditujukan kepada Penjamin Emisi Obligasi tempat mengajukan pemesanan. Dana tersebut harus sudah
efektif pada rekening Penjamin Emisi Obligasi selambat-lambatnya pada tanggal 20 Agustus 2025 (in
good funds) ditujukan pada rekening di bawah ini:
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia PT Sinarmas Sekuritas
Bank : Bank Sinarmas Bank : Bank Sinarmas
Cabang : KFO Thamrin Cabang : KC Jakarta-Thamrin
No. Rekening : 0055054363 No. Rekening : 0058095157
Atas Nama : PT Aldiracita Sekuritas Indonesia Atas Nama : PT Sinarmas Sekuritas
Semua biaya atau provisi bank ataupun biaya transfer merupakan beban pemesan. Pemesanan akan
dibatalkan jika persyaratan pembayaran tidak dipenuhi.
10. Distribusi Obligasi secara Elektronik
Distribusi Obligasi secara elektronik akan dilakukan pada tanggal 21 Agustus 2025, Perseroan wajib
menerbitkan Sertifikat Jumbo Obligasi untuk diserahkan kepada KSEI dan memberi instruksi kepada
KSEI untuk mengkreditkan Obligasi pada Rekening Efek Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi di KSEI.
Dengan telah dilaksanakannya instruksi tersebut, maka pendistribusian Obligasi semata-mata menjadi
tanggung jawab Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi dan KSEI. Selanjutnya Penjamin Pelaksana Emisi
Obligasi memberi instruksi kepada KSEI untuk memindahbukukan Obligasi dari Rekening Obligasi
Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi ke dalam Rekening Efek Penjamin Emisi Obligasi sesuai dengan
pembayaran yang telah dilakukan Penjamin Emisi Obligasi menurut bagian penjaminan masing-masing.
Dengan telah dilaksanakannya pendistribusian Obligasi kepada Penjamin Emisi Obligasi, maka
tanggung jawab pendistribusian Obligasi semata-mata menjadi tanggung jawab Penjamin Emisi
Obligasi yang bersangkutan.
11. Pengembalian Uang Pemesanan Obligasi
Dengan memperhatikan ketentuan mengenai penjatahan, dalam hal pemesanan Obligasi ditolak
sebagian atau seluruhnya akibat dari pelaksanaan penjatahan, atau dalam hal terjadi pembatalan atau
penundaan Penawaran Umum, dan uang pembayaran pemesanan Obligasi telah diterima oleh masing-
16
Page 18
masing Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi atau Penjamin Emisi Obligasi dan belum dibayarkan kepada
Perseroan, maka masing-masing Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi atau Penjamin Emisi Obligasi
bertanggung jawab untuk mengembalikan uang pemesanan kepada para pemesan Obligasi paling
lambat 2 (dua) Hari Kerja sesudah Tanggal Penjatahan atau sejak keputusan pembatalan atau
penundaan Penawaran Umum Obligasi. Pengembalian uang kepada pemesan dapat dilakukan dalam
bentuk pemindahbukuan ke rekening atas nama pemesan atau melalui instrumen pembayaran lainnya
dalam bentuk cek atau bilyet giro yang dapat diambil langsung oleh pemesan yang bersangkutan pada
kantor Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi atau Penjamin Emisi Obligasi dimana pemesan memperoleh
Informasi Tambahan dan FPPO. Dalam hal pencatatan Obligasi di Bursa Efek tidak dapat dilakukan
dalam jangka waktu 1 (satu) Hari Kerja setelah Tanggal Distribusi karena persyaratan pencatatan tidak
terpenuhi, penawaran atas Obligasi batal demi hukum dan pembayaran pesanan Obligasi wajib
dikembalikan kepada para pemesan Obligasi oleh Perseroan melalui KSEI paling lambat 2 (dua) Hari
Kerja sejak batalnya Penawaran Umum Obligasi.
Setiap pihak yang lalai dalam melakukan pengembalian uang pemesanan kepada pemesan Obligasi,
sehingga terjadi keterlambatan dalam pengembalian uang pemesanan tersebut, wajib membayar
kepada para pemesan Obligasi untuk tiap hari keterlambatan denda sebesar 1% (satu persen) per tahun
di atas tingkat Bunga Obligasi dari jumlah dana yang terlambat dibayar, dengan ketentuan 1 (satu) tahun
adalah 360 (tiga ratus enam puluh) Hari Kalender dan 1 (satu) bulan adalah 30 (tiga puluh) Hari
Kalender.
Dalam hal pengembalian atas pembayaran pemesanan telah dipenuhi kepada para pemesan dengan
cara transfer melalui rekening para pemesan dalam waktu 2 (dua) Hari Kerja setelah Tanggal
Penjatahan atau tanggal keputusan pembatalan Penawaran Umum Obligasi, maka Penjamin Pelaksana
Emisi Obligasi atau Penjamin Emisi Obligasi atau Perseroan tidak diwajibkan membayar bunga
dan/atau denda kepada para pemesan Obligasi.
PENYEBARLUASAN INFORMASI TAMBAHAN DAN FPPO
Informasi Tambahan dan FPPO dapat diperoleh pada tanggal 13 – 15 Agustus 2025 melalui email
Penjamin Pelaksana Emisi Obligasi di bawah ini:
PENJAMIN PELAKSANA EMISI OBLIGASI DAN PENJAMIN EMISI OBLIGASI
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia PT Sinarmas Sekuritas
Menara Tekno, Lantai 9 Sinarmas Land Plaza Tower 3, Lantai 5
Jl. H. Fachrudin No.19 RT.1/RW.7 Jl. M.H. Thamrin No.51, RT.9/RW.4,
Jakarta Pusat 10250 Jakarta Pusat 10350
Telepon: (021) 3970 5858 Telepon: (021) 392 5550
Faksimile: (021) 3970 5850 Faksimile: (021) 392 2320
Website: www.aldiracita.com Website: www.sinarmassekuritas.co.id
Email: fixedincome@aldiracita.com; dan
Email: fixedincome@sinarmassekuritas.co.id;
investmentbanking@aldiracita.com dan
corfin@sinarmassekuritas.co.id
SETIAP CALON INVESTOR DIHARAPKAN MEMBACA KETERANGAN LEBIH LANJUT MENGENAI
INFORMASI YANG TERSAJI PADA INFORMASI TAMBAHAN.
17
Names mentioned 27 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
PT Kustodian Sentral Efek Indonesia
p.1 ×3
unresolved
org
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia
p.1 ×7
unresolved
org
PT Sinarmas Sekuritas
p.1 ×4
unresolved
person
Aulia Taufani
· Notaris
p.4 ×5
unresolved
org
Moore Global Network Limited
p.5
unresolved
org
Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia RI No. AHU-AH.
p.13
unresolved
org
Bank Indonesia
p.14 ×2
unresolved
org
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia. Selanjutnya
p.15
unresolved
org
Bapepam
p.17 ×2
unresolved
org
PT Sinarmas Sekuritas Bank
p.17
unresolved
org
PT Sinarmas Sekuritas Semua
p.17
unresolved
org
PT Sinarmas Sekuritas Menara Tekno
p.18
unresolved
person
H. Fachrudin
p.18
unresolved
person
H. Thamrin
p.18
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.