Back to announcement
20260525_BNBR_Keterbukaan Informasi terkait Aksi Korporasi_32094669_lamp1.pdf
Other Text extracted BNBRSource file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 24
Page 1
INFORMASI PENAMBAHAN MODAL DENGAN MEMBERIKAN
HAK MEMESAN EFEK TERLEBIH DAHULU KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN (“INFORMASI PMHMETD”)
INFORMASI DALAM DOKUMEN INI MASIH DAPAT DILENGKAPI DAN/ATAU DIUBAH. PERNYATAAN PENDAFTARAN PENAMBAHAN MODAL DENGAN MEMBERIKAN
HAK MEMESAN EFEK TERLEBIH DAHULU KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN (“PMHMETD V”) INI TELAH DISAMPAIKAN KEPADA OTORITAS JASA
KEUANGAN (“OJK”) NAMUN BELUM MEMPEROLEH PERNYATAAN EFEKTIF DARI OJK. EFEK INI TIDAK DAPAT DIJUAL SEBELUM PERNYATAAN EFEKTIF PENDAFTARAN
YANG DIPEROLEH DARI OJK.
OTORITAS JASA KEUANGAN (“OJK”) TIDAK MEMBERIKAN PERNYATAAN MENYETUJUI ATAU TIDAK MENYETUJUI EFEK INI, TIDAK JUGA MENYATAKAN KEBENARAN
ATAU KECUKUPAN ISI PROSPEKTUS INI. SETIAP PERNYATAAN YANG BERTENTANGAN DENGAN HAL-HAL TERSEBUT ADALAH PERBUATAN MELANGGAR HUKUM.
INFORMASI DALAM DOKUMEN INI PENTING DAN PERLU MENDAPAT PERHATIAN SEGERA. APABILA TERDAPAT KERAGUAN PADA TINDAKAN YANG AKAN DIAMBIL
SEBAIKNYA BERKONSULTASI DENGAN PIHAK YANG KOMPETEN.
PT BAKRIE & BROTHERS TBK. BERTANGGUNG JAWAB SEPENUHNYA ATAS KEBENARAN SEMUA INFORMASI, FAKTA, DATA ATAU LAPORAN DAN KEJUJURAN
PENDAPAT YANG TERCANTUM DALAM INFORMASI PMHMETD INI.
PT Bakrie & Brothers Tbk
BIDANG USAHA
Aktivitas perusahaan holding, aktivitas konsultasi manajemen lainnya, dan aktivitas konsultasi bisnis dan broker bisnis. Konsultasi, jasa, industri, konstruksi, manufaktur dan
infrastruktur serta perdagangan baik secara langsung maupun tidak langsung melalui Perusahaan Anak.
KANTOR
Bakrie Tower, Lantai 35 – 37
Kompleks Rasuna Epicentrum
Jl. H.R. Rasuna Said
Jakarta Selatan 12940
Telephone: +62-21-2991-2222
Facsimile: +62-21-2991-2333
Website: https://bakrie-brothers.com
Email: ir@bakrie.co.id
PENAWARAN UMUM TERBATAS KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM
DALAM RANGKA PENAMBAHAN MODAL DENGAN MEMBERIKAN HAK MEMESAN EFEK TERLEBIH DAHULU V (“selanjutnya disebut PMHMETD V”)
Perseroan menawarkan sebanyak 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) Saham Biasa Seri E dengan
nilai nominal Rp12 (dua belas Rupiah) setiap saham, yang ditawarkan dengan Harga Pelaksanaan Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya berjumlah Rp4.765.751.471.134 (empat
triliun tujuh ratus enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus tiga puluh empat Rupiah) yang berasal dari portepel akan dicatatkan di PT Bursa Efek
Indonesia. Setiap pemegang 27 (dua puluh tujuh) Saham yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham pada tanggal 26 Juni 2026 pukul 16.00 WIB mempunyai 14 (empat belas) HMETD. Setiap 1
(satu) HMETD berhak untuk membeli 1 (satu) saham baru yang ditawarkan dengan Harga Pelaksanaan yang harus dibayar penuh pada saat mengajukan pemesanan pelaksanaan HMETD. Saham yang
diterbitkan untuk PMHMETD V ini mewakili sebanyak 34,15% (tiga puluh empat koma lima belas persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh dalam Perseroan setelah PMHMETD V.
Port Fraser International Ltd sebagai pemegang saham utama Perseroan sebanyak 38.857.777.917 saham atau sebesar 22,41% yang akan memperoleh sebanyak 20.148.477.438 HMETD, dimana
berdasarkan surat tertanggal 13 Mei 2026 Port Fraser International Ltd tidak melaksanakan seluruh HMETD dan akan mengalihkan seluruh HMETD kepada PT Bakrie Capital Indonesia (“BCI”) yang juga
selaku Pembeli Siaga dalam PMHMETD V Perseroan. Port Fraser International Ltd tidak memiliki hubungan afiliasi dengan BCI.
Fountain City Investment Ltd sebagai pemegang saham utama Perseroan sebanyak 38.445.133.000 saham atau sebesar 22,17% yang akan memperoleh sebanyak 19.934.513.407 HMETD, dimana
berdasarkan surat tertanggal 13 Mei 2026 Fountain City Investment Ltd tidak melaksanakan seluruh HMETD dan akan mengalihkan seluruh HMETD kepada BCI yang juga selaku Pembeli Siaga dalam
PMHMETD V Perseroan. Fountain City Investment Ltd tidak memiliki hubungan afiliasi dengan BCI.
BCI sebagai pihak yang akan menerima sebanyak 40.082.990.845 HMETD dari Port Fraser International Ltd dan Fountain City Investment Ltd berencana untuk melaksanakan seluruh HMETD tersebut
berdasarkan surat pernyataan tertanggal 25 Mei 2026 dengan harga pelaksanaan sebesar Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya berjumlah Rp 2.124.398.514.785 (dua triliun
seratus dua puluh empat miliar tiga ratus sembilan puluh delapan juta lima ratus empat belas ribu tujuh ratus delapan puluh lima Rupiah). BCI memiliki dana yang cukup untuk melaksanakan HMETD yang
diterima.
Jika saham-saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini tidak seluruhnya diambil atau dibeli oleh Pemegang HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Pemegang HMETD lainnya yang
telah melakukan pemesanan lebih besar dari haknya sebagaimana tercantum dalam Daftar Pemegang HMETD, secara proposional berdasarkan atas jumlah HMETD yang dilaksanakan.
Apabila setelah alokasi tersebut masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka BCI selaku Pembeli Siaga Perseroan sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam Akta Perjanjian Pembelian
Siaga Penawaran Umum Terbatas V PT Bakrie & Brothers Tbk No. 70 tanggal 25 Mei 2026, yang dibuat di hadapan Humberg Lie, SH, SE, MKn, Notaris di Jakarta, yang juga didukung dengan Surat
Pernyataan Pembeli Siaga tertanggal 25 Mei 2026, telah sepakat untuk mengambil bagian dari sisa saham yang tidak diambil bagian oleh para pemegang saham dengan porsi sebanyak-banyaknya
89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) saham dengan harga pelaksanaan yang sama yaitu Rp53
(lima puluh tiga Rupiah) sehingga seluruhnya berjumlah Rp4.765.751.471.134 (empat triliun tujuh ratus enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus
tiga puluh empat Rupiah).
HMETD DAPAT DIPERDAGANGKAN DI PT BURSA EFEK INDONESIA MULAI TANGGAL 30 JUNI 2026 SAMPAI DENGAN TANGGAL 13 JULI 2026. APABILA SAMPAI DENGAN BATAS WAKTU
TANGGAL 13 JULI 2026 TERSEBUT HMETD YANG DIMILIKI OLEH PEMEGANG SAHAM PERSEROAN TIDAK DILAKSANAKAN, MAKA HMETD TERSEBUT MENJADI TIDAK BERLAKU LAGI.
DALAM HAL PEMEGANG SAHAM MEMPUNYAI HMETD DALAM BENTUK PECAHAN, HAK ATAS PECAHAN SAHAM DALAM PENAMBAHAN MODAL DENGAN MEMBERIKAN HMETD
TERSEBUT WAJIB DIJUAL OLEH PERSEROAN DAN HASIL PENJUALANNYA DIMASUKKAN KE DALAM REKENING PERSEROAN.
RISIKO UTAMA YANG DIHADAPI OLEH PERSEROAN ADALAH RISIKO IMPLEMENTASI DAN HASIL KERJASAMA DENGAN MITRA STRATEGIS TIDAK SESUAI DENGAN HARAPAN DAN RISIKO
KESULITAN MENCARI MITRA STRATEGIS UNTUK KERJASAMA PENGEMBANGAN BISNIS. FAKTOR RISIKO PERSEROAN SELENGKAPNYA DICANTUMKAN PADA BAB VI DI DALAM
PROSPEKTUS INI.
PENTING UNTUK DIPERHATIKAN
PEMEGANG SAHAM LAMA YANG TIDAK MELAKSANAKAN HAKNYA MENGALAMI PENURUNAN PERSENTASE KEPEMILIKAN (DILUSI) SEBANYAK-BANYAKNYA 34,15% SETELAH
PELAKSANAAN PMHMETD V
PERSEROAN TIDAK MENERBITKAN SAHAM HASIL PMHMETD V INI DALAM BENTUK SURAT KOLEKTIF SAHAM, TETAPI SAHAM TERSEBUT AKAN DIDISTRIBUSIKAN DALAM BENTUK
ELEKTRONIK YANG DIADMINISTRASIKAN DALAM PENITIPAN KOLEKTIF PT KUSTODIAN SENTRAL EFEK INDONESIA.
Page 2
JADWAL SEMENTARA
Tanggal Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa 27 Februari 2026 Tanggal Distribusi HMETD 29 Juni 2026
Tanggal Efektif Pernyataan Pendaftaran dari OJK 15 Juni 2026 Tanggal Pencatatan HMETD di BEI 30 Juni 2026
Tanggal Terakhir Perdagangan Saham dengan HMETD Periode Perdagangan HMETD 30 Juni 2026 – 13 Juli 2026
(Cum-Right) di:
• Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi 24 Juni 2026 Periode Pelaksanaan HMETD 30 Juni 2026 – 13 Juli 2026
• Pasar Tunai 26 Juni 2026 Periode Distribusi Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD 2 – 15 Juni 2026
Tanggal Mulai Perdagangan Saham Tanpa HMETD (Ex- Tanggal Akhir Pembayaran Pemesanan Pembelian Saham 15 Juli 2026
Right) di: Tambahan
• Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi 25 Juni 2026 Tanggal Penjatahan Pemesanan Pembelian Saham 16 Juli 2026
Tambahan
• Pasar Tunai 29 Juni 2026 Tanggal Pengembalian Kelebihan Uang Pemesanan 17 Juli 2026
Pembelian Saham
Tanggal Pencatatan (Recording Date) Untuk 26 Juni 2026 Tanggal Pembayaran Penuh oleh Pembeli Siaga 17 Juli 2026
Memperoleh HMETD
PENAWARAN UMUM TERBATAS V
Dalam rangka pelaksanaan PMHMETD V, para pemegang saham Perseroan telah menyetujui rencana
penambahan modal dengan memberikan HMETD dalam RUPS tanggal 27 Februari 2026 dengan hasil keputusan
menyetujui penambahan modal ditempatkan dan disetor Perseroan melalui PMHMETD V dengan penerbitan
HMETD sebanyak-banyaknya 90.000.000.000 (sembilan puluh miliar) Saham Biasa Seri E dengan nilai nominal
Rp12 (dua belas Rupiah) setiap saham sebagaimana dinyatakan dalam Akta No. 61/2026. Hasil RUPS tersebut
telah diumumkan pada situs web Perseroan dan situs web BEI pada tanggal 2 Maret 2026, sesuai dengan POJK
No. 15/2020.
Oleh karena itu, Direksi atas nama Perseroan dengan ini melakukan PMHMETD V kepada para Pemegang Saham
dengan menawarkan sebanyak 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta
delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) Saham Biasa Seri E dengan nilai nominal Rp12 (dua
belas Rupiah) dengan Harga Pelaksanaan Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya
berjumlah Rp4.765.751.471.134 (empat triliun tujuh ratus enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu
juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus tiga puluh empat Rupiah). Seluruh saham yang ditawarkan dalam
PMHMETD V tersebut dikeluarkan dari saham portepel yang akan dicatatkan di BEI.
Setiap pemegang saham Perseroan yang memegang 27 (dua puluh tujuh) Saham yang namanya tercatat dalam
Daftar Pemegang Saham pada tanggal 26 Juni 2026 pukul 16.00 WIB mempunyai 14 (empat belas) HMETD. Setiap
1 (satu) HMETD berhak untuk membeli 1 (satu) saham baru yang ditawarkan dengan Harga Pelaksanaan yang
harus dibayar penuh pada saat mengajukan pemesanan pelaksanaan HMETD. Saham yang diterbitkan untuk
PMHMETD V ini mewakili sebanyak 34,15% (tiga puluh empat koma lima belas persen) dari modal ditempatkan
dan disetor penuh dalam Perseroan setelah PMHMETD V.
Sebelum PMHMETD V ini, Perseroan telah mencatatkan seluruh saham di BEI yang merupakan seluruh modal
ditempatkan dan disetor penuh Perseroan dengan rincian pencatatan seperti yang tertera dalam tabel berikut ini:
Tanggal Pencatatan pada
Keterangan Jumlah Saham Akumulasi Jumlah Saham
Bursa
Penawaran Umum Perdana 28 Agustus 1989 2.850.000 2.850.000
Pencatatan atas saham para pendiri
dalam bentuk Company Listing 9 Maret 1990 16.150.000 19.000.000
Private Placement I 27 November 1991 978.969 19.978.969
Private Placement II 10 Januari 1992 1.031 19.980.000
HMETD I 4 Juni 1993 1.080.000 21.060.000
Saham Bonus I 22 Juni 1994 31.590.000 52.650.000
HMETD II 14 Juli 1994 189.540.000 242.190.000
Pemecahan Saham (Stock Split) 7 Agustus 1995 242.190.000 484.380.000
Saham Bonus II 17 Januari 1997 1.453.140.000 1.937.520.000
Penambahan Modal Non HMETD 31 Oktober 2001 36.812.880.000 38.750.400.000
Penggabungan Saham I 17 Maret 2005 -31.000.320.000 7.750.080.000
2
Page 3
Tanggal Pencatatan pada
Keterangan Jumlah Saham Akumulasi Jumlah Saham
Bursa
HMETD III 6 Mei 2005 19.220.198.400 26.970.278.400
Penggabungan Saham II 6 Maret 2008 -13.485.139.200 13.485.139.200
HMETD IV & Waran Seri I 24 Maret 2008 80.236.578.240 93.721.717.440
*)
Saham Ditempatkan & Disetor Penuh 1 April 2011 88 93.721.717.528
Penambahan Modal Non HMETD I**) 15 Desember 2016 3.300.000.000 97.021.717.528
Penambahan Modal Non HMETD II**) 31 Maret 2017 16.458.094.820 113.479.812.348
Penambahan Modal Non HMETD III**) 12 September 2017 55.751.960 113.535.564.308
**)
Penambahan Modal Non HMETD IV 3 April 2018 7.624.865.069 121.160.429.377
**)
Penambahan Modal Non HMETD V 21 Mei 2018 623 121.160.430.000
Penggabungan Saham III 31 Mei 2018 -109.044.386.000 12.116.043.000
**)
Penambahan Modal Non HMETD VI 12 Desember 2018 8.655.934.000 20.771.977.000
**)
Penambahan Modal Non HMETD VII 27 Februari 2019 91.076.480 20.863.053.480
Penambahan Modal Non HMETD VIII**) 29 Maret 2021 297.811.781 21.160.865.261
Penambahan Modal Non HMETD IX**) 22 Desember 2022 923.618.948 22.084.484.209
Penambahan Modal Non HMETD X**) 29 November 2023 99.527.840.300 121.612.324.509
**)
Penambahan Modal Non HMETD XI 8 Desember 2023 38.445.133.000 160.057.457.509
**)
Penambahan Modal Non HMETD XII 10 Desember 2024 13.359.375.000 173.416.832.509
Keterangan:
*) Dari total Waran Seri I yang diterbitkan sebanyak 4.719.798.720, jumlah waran yang dikonversi menjadi saham sampai dengan berakhirnya
periode pelaksanaan waran tanggal 1 April 2011 adalah sebanyak 88 lembar.
**) Merupakan konversi dari beberapa Obligasi Wajib Konversi (OWK).
Komposisi Modal Saham dan Susunan Pemegang Saham Perseroan berdasarkan DPS Perseroan per tanggal
30 April 2026 yang didapat dari PT EDI Indonesia selaku BAE Perseroan adalah sebagai berikut:
Seri Jumlah Saham Jumlah Nominal %
Modal Dasar
Seri A (Nominal Rp5.687) A 19.375.200 110.186.762.400 0,00
Seri B (Nominal Rp796) B 368.128.800 293.030.524.800 0,06
Seri C (Nominal Rp227) C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35
Seri D (Nominal Rp99) D 4.056.378.452 401.581.466.748 0,61
Seri E (Nominal Rp12) E 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98
Jumlah Modal Dasar 663.613.701.650 10.646.540.152.724
Modal Ditempatkan & Disetor Penuh:
Saham Seri A
Armansyah Yamin A 16.799 95.535.913 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% A 19.358.401 110.091.226.487 0,01
Jumlah Saham Seri A 19.375.800 110.186.762.400
Saham Seri B
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% B 368.128.800 293.030.524.800 0,21
Jumlah Saham Seri B 368.128.800 293.030.524.800
Saham Seri C
PT Biofuel Indo Sumatra C 2.230.423.800 506.306.202.600 1,29
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% C 6.754.243.960 1.533.213.383.920 3,89
Jumlah Saham Seri C 8.984.667.760 2.039.519.581.520
Saham Seri D
R.A. Sri Dharmayanti D 13.223.000 1.309.077.000 0,01
Armansyah Yamin D 4.000.000 396.000.000 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% D 4.039.155.449 399.876.389.451 2,33
Jumlah Saham Seri D 4.055.378.452 401.581.466.748
Saham Seri E
Port Fraser International Ltd E 38.857.777.917 466.293.335.004 22,41
Fountain City Investment Ltd E 38.445.133.000 461.341.596.000 22,17
Levoca Enterprise Lte E 9.219.385.798 110.632.629.576 5,32
Eurofa Capital Investment Ltd E 11.718.750.000 140.625.000.000 6,76
UOB Kay Hian Pte Ltd E 14.686.331.055 176.235.972.660 8,47
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% E 47.062.194.530 564.746.334.360 27,14
Jumlah Saham Seri E 159.988.282.300 1.919.859.387.600
Jumlah Modal Ditempatkan & Disetor penuh 173.416.832.509 4.764.177.722.771 100,00
Saham dalam Portepel 490.196.869.141 5.882.362.429.953 -
3
Page 4
PMHMETD V
Saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V yaitu sebanyak 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar
sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) Saham Biasa Seri
E dengan nilai nominal Rp12 (dua belas Rupiah) setiap saham yang berasal dari portepel atau mewakili 34,15%
(tiga puluh empat koma lima belas persen) modal ditempatkan dan disetor penuh dalam Perseroan setelah
PMHMETD V, dengan Harga Pelaksanaan Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya
berjumlah Rp4.765.751.471.134 (empat triliun tujuh ratus enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu
juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus tiga puluh empat Rupiah). Seluruh saham yang ditawarkan dalam
PMHMETD V tersebut dikeluarkan dari saham portepel yang akan dicatatkan di BEI.
Dalam hal pemegang saham mempunyai HMETD dalam bentuk pecahan, hak atas pecahan saham dalam
penambahan modal dengan memberikan HMETD tersebut wajib dijual oleh Perseroan dan hasil penjualannya
dimasukkan ke dalam rekening Perseroan.
Pemegang HMETD yang tidak menggunakan haknya untuk membeli saham baru dalam rangka PMHMETD V ini
dapat menjual haknya kepada pihak lain dari tanggal 30 Juni 2026 sampai dengan tanggal 13 Juli 2026 melalui BEI
serta di luar Bursa, sesuai dengan POJK 32/2015 dan POJK 14/2019. Apabila sampai dengan batas waktu tersebut
HMETD yang dimiliki oleh pemegang saham Perseroan tidak dilaksanakan, maka HMETD tersebut menjadi tidak
berlaku lagi.
Port Fraser International Ltd sebagai pemegang saham utama Perseroan sebanyak 38.857.777.917 saham atau
sebesar 22,41% yang akan memperoleh sebanyak 20.148.477.438 HMETD, dimana berdasarkan surat tertanggal 13
Mei 2026 Port Fraser International Ltd tidak melaksanakan seluruh HMETD dan akan mengalihkan seluruh HMETD
kepada PT Bakrie Capital Indonesia (“BCI”) yang juga selaku Pembeli Siaga dalam PMHMETD V Perseroan. Port Fraser
International Ltd tidak memiliki hubungan afiliasi dengan BCI.
Fountain City Investment Ltd sebagai pemegang saham utama Perseroan sebanyak 38.445.133.000 saham atau
sebesar 22,17% yang akan memperoleh sebanyak 19.934.513.407 HMETD, dimana berdasarkan surat tertanggal 13
Mei 2026 Fountain City Investment Ltd tidak melaksanakan seluruh HMETD dan akan mengalihkan seluruh HMETD
kepada BCI yang juga selaku Pembeli Siaga dalam PMHMETD V Perseroan. Fountain City Investment Ltd tidak memiliki
hubungan afiliasi dengan BCI.
BCI sebagai pihak yang akan menerima sebanyak 40.082.990.845 HMETD dari Port Fraser International Ltd dan
Fountain City Investment Ltd berencana untuk melaksanakan seluruh HMETD tersebut berdasarkan surat pernyataan
tertanggal 25 Mei 2026 dengan harga pelaksanaan sebesar Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) setiap saham sehingga
seluruhnya berjumlah Rp2.124.398.514.785 (dua triliun seratus dua puluh empat miliar tiga ratus sembilan puluh
delapan juta lima ratus empat belas ribu tujuh ratus delapan puluh lima Rupiah). BCI memiliki dana yang cukup untuk
melaksanakan HMETD yang diterima.
Jika saham-saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini tidak seluruhnya diambil atau dibeli oleh Pemegang
HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Pemegang HMETD lainnya yang telah melakukan pemesanan
lebih besar dari haknya sebagaimana tercantum dalam Daftar Pemegang HMETD, secara proposional berdasarkan
atas jumlah HMETD yang dilaksanakan.
Apabila setelah alokasi tersebut masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka BCI selaku Pembeli Siaga
Perseroan sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam Akta Perjanjian Pembelian Siaga Penawaran Umum
Terbatas V PT Bakrie & Brothers Tbk No. 70 tanggal 25 Mei 2026, yang dibuat di hadapan Humberg Lie, SH, SE,
MKn, Notaris di Jakarta, yang juga didukung dengan Surat Pernyataan Pembeli Siaga tertanggal 25 Mei 2026, telah
sepakat untuk mengambil bagian dari sisa saham yang tidak diambil bagian oleh para pemegang saham dengan
porsi sebanyak-banyaknya 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta
delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) saham dengan harga pelaksanaan yang sama yaitu
Rp53 (lima puluh tiga Rupiah) sehingga seluruhnya berjumlah Rp4.765.751.471.134 (empat triliun tujuh ratus
enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus tiga puluh empat
Rupiah).
Mengingat bahwa jumlah saham baru yang diterbitkan dalam PMHMETD V adalah sebanyak 89.919.839.078
(delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh
puluh delapan) saham, maka pemegang saham lama yang tidak melaksanakan haknya mengalami penurunan
persentase kepemilikan (dilusi) sebanyak-banyaknya 34,15% (tiga puluh empat koma lima belas persen) setelah
pelaksanaan PMHMETD V.
Saham yang diterbitkan dalam rangka PMHMETD V ini mempunyai hak yang sama dan sederajat dalam segala hal
dengan saham Perseroan yang telah ditempatkan dan disetor penuh lainnya.
4
Page 5
Berikut ini merupakan struktur permodalan Perseroan sebelum PMHMETD V dan sesudah PMHMETD V dengan
asumsi Pemegang Saham Utama yaitu Port Fraser International Ltd dan Fountain City Investment Ltd tidak ikut
ambil bagian dan mengalihkan kepada BCI sebagai pihak yang menerima dan melaksanakan HMETD, sedangkan
pemegang saham lainnya mengambil seluruh saham dalam PMHMETD V:
Sebelum PMHMETD V Sesudah PMHMETD V
Keterangan
Seri Jumlah Saham Jumlah Nominal % Jumlah Saham Jumlah Nominal %
Modal Dasar
Seri A (Nominal Rp5.687) A 19.375.200 110.186.762.400 0,00 19.375.200 110.186.762.400 0,00
Seri B (Nominal Rp796) B 368.128.800 293.030.524.800 0,06 368.128.800 293.030.524.800 0,06
Seri C (Nominal Rp227) C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35
Seri D (Nominal Rp99) D 4.056.378.452 401.581.466.748 0,61 4.056.378.452 401.581.466.748 0,61
Seri E (Nominal Rp12) E 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98
Jumlah Modal Dasar 663.613.701.650 10.646.540.152.724 100,00 663.613.701.650 10.646.540.152.724 100,00
Modal Ditempatkan & Disetor Penuh:
Saham Seri A
Armansyah Yamin A 16.799 95.535.913 0,00 16.799 95.535.913 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% A 19.358.401 110.091.226.487 0,01 19.358.401 110.091.226.487 0,01
Jumlah Saham Seri A 19.375.200 110.186.762.400 19.375.200 110.186.762.400
Saham Seri B
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% B 368.128.800 293.030.524.800 0,21 368.128.800 293.030.524.800 0,14
Jumlah Saham Seri B 368.128.800 293.030.524.800 368.128.800 293.030.524.800
Saham Seri C
PT Biofuel Indo Sumatra C 2.230.423.800 506.306.202.600 1,29 2.230.423.800 506.306.202.600 0,85
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% C 6.754.243.960 1.533.213.378.920 3,89 6.754.243.960 1.533.213.378.920 2,56
Jumlah Saham Seri C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 8.984.667.760 2.039.519.581.520
Saham Seri D
R.A. Sri Dharmayanti D 13.223.000 1.309.077.000 0,01 13.223.000 1.309.077.000 0,01
Armansyah Yamin D 4.000.000 396.000.000 0,00 4.000.000 396.000.000 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% D 4.039.155.449 399.876.389.451 2,33 4.039.155.449 399.876.389.451 1,53
Jumlah Saham Seri D 4.056.378.449 401.581.466.451 4.056.378.449 401.581.466.451
Saham Seri E
Port Fraser International Ltd E 38.857.777.917 466.293.335.004 22,41 38.857.777.917 466.293.335.004 14,76
Fountain City Investment Ltd E 38.445.133.000 461.341.596.000 22,17 38.445.133.000 461.341.596.000 14,60
Levoca Enterpirese Lte E 9.219.385.798 110.632.629.576 5,32 13.999.808.063 167.997.696.756 5,32
Eurofa Capital Investment Ltd E 11.718.750.000 140.625.000.000 6,76 17.795.138.888 213.541.666.656 6,76
UOB Kay Hian Pte Ltd E 14.686.331.055 176.235.972.660 8,47 22.301.465.676 267.617.588.112 8,47
PT Biofuel Indo Sumatra E - - - 1.156.516.044 13.878.192.528 0,44
R.A. Sri Dharmayanti E - - - 6.856.370 82.276.440 0,00
Armansyah Yamin E - - - 2.082.784 24.993.408 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% E 47.062.194.530 564.746.334.360 27,14 77.262.310.680 927.147.728.160 29,34
PT Bakrie Capital Indonesia E - - - 40.082.990.845 480.995.890.140 15,22
Jumlah Saham Seri E 159.988.282.300 1.919.859.387.600 249.908.121.378 2.998.897.456.536
Jumlah Modal Ditempatkan & Disetor penuh 173.416.832.509 4.764.177.722.771 100,00 263.336.671.587 5.843.215.791.707 100,00
Saham dalam Portepel 490.196.869.141 5.882.362.429.953 400.277.030.063 4.803.324.361.017
Berikut ini merupakan struktur permodalan Perseroan sebelum dan sesudah PMHMETD V dengan kondisi seluruh
pemegang saham tidak ikut ambil bagian dalam PMHMETD V dan asumsi pembeli siaga membeli seluruh sisa
saham yang tidak dibeli oleh Pemegang Saham dalam PMHMETD V:
Sebelum PMHMETD V Sesudah PMHMETD V
Keterangan
Seri Jumlah Saham Jumlah Nominal % Jumlah Saham Jumlah Nominal %
Modal Dasar
Seri A (Nominal Rp5.687) A 19.375.200 110.186.762.400 0,00 19.375.200 110.186.762.400 0,00
Seri B (Nominal Rp796) B 368.128.800 293.030.524.800 0,06 368.128.800 293.030.524.800 0,06
Seri C (Nominal Rp227) C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35
Seri D (Nominal Rp99) D 4.056.378.452 401.581.466.748 0,61 4.056.378.452 401.581.466.748 0,61
Seri E (Nominal Rp12) E 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98
Jumlah Modal Dasar 663.613.701.650 10.646.540.152.724 100,00 663.613.701.650 10.646.540.152.724 100,00
Modal Ditempatkan & Disetor
Penuh:
5
Page 6
Sebelum PMHMETD V Sesudah PMHMETD V
Keterangan
Seri Jumlah Saham Jumlah Nominal % Jumlah Saham Jumlah Nominal %
Saham Seri A
Armansyah Yamin A 16.799 95.535.913 0,00 16.799 95.535.913 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah
A 19.358.401 110.091.226.487 0,01 19.358.401 110.091.226.487 0,01
5%
Jumlah Saham Seri A 19.375.200 110.186.762.400 19.375.200 110.186.762.400
Saham Seri B
Kepemilikan Masyarakat di bawah
B 368.128.800 293.030.524.800 0,21 368.128.800 293.030.524.800 0,14
5%
Jumlah Saham Seri B 368.128.800 293.030.524.800 368.128.800 293.030.524.800
Saham Seri C
PT Biofuel Indo Sumatra C 2.230.423.800 506.306.202.600 1,29 2.230.423.800 506.306.202.600 0,85
Kepemilikan Masyarakat di bawah
C 6.754.243.960 1.533.213.378.920 3,89 6.754.243.960 1.533.213.378.920 2,56
5%
Jumlah Saham Seri C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 8.984.667.760 2.039.519.581.520
Saham Seri D
R.A. Sri Dharmayanti D 13.223.000 1.309.077.000 0,01 13.223.000 1.309.077.000 0,01
Armansyah Yamin D 4.000.000 396.000.000 0,00 4.000.000 396.000.000 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah
D 4.039.155.449 399.876.389.451 2,33 4.039.155.449 399.876.389.451 1,53
5%
Jumlah Saham Seri D 4.056.378.449 401.581.466.451 4.056.378.449 401.581.466.451
Saham Seri E
Port Fraser International Ltd E 38.857.777.917 466.293.335.004 22,41 38.857.777.917 466.293.335.004 14,76
Fountain City Investment Ltd E 38.445.133.000 461.341.596.000 22,17 38.445.133.000 461.341.596.000 14,60
Levoca Enterpirese Lte E 9.219.385.798 110.632.629.576 5,32 9.219.385.798 110.632.629.576 3,50
Eurofa Capital Investment Ltd E 11.718.750.000 140.625.000.000 6,76 11.718.750.000 140.625.000.000 4,45
UOB Kay Hian Pte Ltd E 14.686.331.055 176.235.972.660 8,47 14.686.331.055 176.235.972.660 5,58
Kepemilikan Masyarakat di bawah
E 47.062.194.530 564.746.334.360 27,14 47.062.194.530 564.746.334.360 17,87
5%
PT Bakrie Capital Indonesia E - - - 89.919.839.078 1.079.038.068.936 34,15
Jumlah Saham Seri E 159.988.282.300 1.919.859.387.600 249.908.121.378 2.998.897.456.536
Jumlah Modal Ditempatkan &
173.416.832.509 4.764.177.722.771 100,00 263.336.671.587 5.843.215.791.707 100,00
Disetor penuh
Saham dalam Portepel 490.196.869.141 5.882.362.429.953 400.277.030.063 4.803.324.361.017
KETERANGAN TENTANG HMETD
Saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini diterbitkan berdasarkan HMETD yang akan dikeluarkan Perseroan
kepada Pemegang Saham yang berhak. HMETD dapat diperdagangkan selama masa perdagangan melalui
pengalihan kepemilikian HMETD dengan sistem pemindahbukuan HMETD antar Pemegang Rekening Efek di KSEI.
Pemegang HMETD yang hendak melakukan perdagangan wajib memiliki rekening pada Perusahaan Efek atau Bank
Kustodian yang telah menjadi Pemegang Rekening Efek di KSEI.
1. Pemegang Saham yang Berhak Atas HMETD dan Distribusi HMETD
Para pemegang saham yang berhak atas HMETD adalah pemegang saham Perseroan yang namanya dengan
sah tercatat dalam DPS Perseroan (Recording Date) pada tanggal 26 Juni 2026 sampai dengan pukul 16.00
WIB.
Dengan kondisi dimana seluruh pemegang saham Perseroan yang sahamnya sudah berada dalam sistem
Penitipan Kolektif di KSEI, HMETD akan didistribusikan secara elektronik melalui rekening efek Anggota Bursa
atau Bank Kustodian masing-masing di KSEI selambat-lambatnya 1 hari kerja setelah tanggal pencatatan pada
DPS yang berhak atas HMETD, yaitu tanggal 29 Juni 2026. HMETD dapat dijual atau dialihkan selama periode
perdagangan HMETD, mulai tanggal 30 Juni 2026 sampai dengan tanggal 13 Juli 2026.
2. Pengalihan dan perdagangan HMETD
Para Pemegang HMETD yang bermaksud mengalihkan haknya tersebut dapat melaksanakannya melalui BEI
(melalui perantara pedagang efek/ pialang yang terdaftar di BEI) maupun di luar BEI dengan Akta Jual Beli
6
Page 7
sesuai dengan peraturan perundang-undangan di bidang pasar modal yang berlaku.
Untuk HMETD yang tidak terdaftar dalam Penitipan Kolektif KSEI, pemilik HMETD dapat mengalihkan HMETD
yang dimilikinya dengan melakukan transaksi jual beli antara pemilik HMETD dengan pembeli HMETD melalui
BAE, dan dapat dibuktikan dengan dokumen sebagai berikut:
- Akta Jual Beli;
- Fotokopi bukti jati diri penjual dan pembeli; dan
- SBHMETD asli yang telah diisi dan ditandatangani penjual pada pernyataan penjualan HMETD dan pembeli
pada permohonan registrasi.
Segala biaya yang timbul dalam rangka perdagangan HMETD tersebut menjadi beban Pemegang HMETD atau
Calon Pemegang HMETD.
3. Bentuk HMETD
Karena seluruh pemegang saham Perseroan sudah berbentuk scripless, maka HMETD yang menjadi haknya
akan diterima secara elektronik dalam Rekening Efek Perusahaan Efek dan /atau Bank Kustodian di KSEI.
4. Nilai HMETD
Nilai dari HMETD yang ditawarkan oleh pemegang HMETD yang sah akan berbeda-beda antara pemegang
HMETD yang satu dengan yang lainnya, berdasarkan permintaan dan penawaran pasar yang ada.
Sebagai contoh, perhitungan nilai HMETD di bawah ini merupakan salah satu cara untuk menghitung nilai
HMETD, tetapi tidak menjamin bahwa hasil perhitungan nilai HMETD yang diperoleh adalah nilai HMETD
yang sesungguhnya. Penjelasan dibawah ini diharapkan akan dapat memberikan gambaran umum untuk
menghitung nilai HMETD :
Diasumsikan harga pasar per satu saham = Rpa
Harga saham PMHMETD V = Rpr
Jumlah Saham yang beredar sebelum PMHMETD V = A
Jumlah Saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V = R
Harga Teoritis Saham Baru Ex HMETD = (Rpa x A) + (Rpr x R)
(A + R)
= RpX
Harga HMETD per Saham = RpX – Rpr
Perhitungan harga teoritis HMETD telah sesuai dengan ketentuan yang berlaku berdasarkan Surat Keputusan
Direksi PT Bursa Efek Indonesia No.Kep-00096/BEI/12-2022 perihal Perubahan Pedoman Perdagangan PT
Bursa Efek Indonesia.
5. Penggunaan HMETD
HMETD yang diterbitkan digunakan bagi Pemegang yang Berhak untuk memesan saham yang ditawarkan
Perseroan, HMETD tidak dapat ditukarkan dengan uang atau apapun pada Perseroan dan HMETD hanya
dapat diperjualbelikan dengan cara dititipkan secara kolektif kepada KSEI melalui Perusahaan Efek atau Bank
Kustodian.
6. Pecahan HMETD
Sesuai dengan POJK No. 32/2015, Dalam hal pemegang saham mempunyai HMETD dalam bentuk pecahan,
hak atas pecahan saham dalam penambahan modal dengan memberikan HMETD tersebut wajib dijual oleh
Perseroan dan hasil penjualannya dimasukkan ke dalam rekening Perseroan.
7
Page 8
Perseroan tidak memiliki rencana untuk mengeluarkan atau mencatatkan saham baru atau efek lainnya dalam
waktu 12 (dua belas) bulan setelah tanggal efektif yang dapat dikonversikan menjadi saham, selain dari yang
ditawarkan dalam PMHMETD V.
PENGGUNAAN DANA DARI HASIL PMHMETD V
Dana hasil PMHMETD V ini, setelah dikurangi dengan seluruh komisi-komisi, biaya-biaya, ongkos-ongkos dan
pengeluaran-pengeluaran lainnya, seluruhnya akan digunakan untuk:
1. Sebesar Rp4.362.417.779.559 (empat triliun tiga ratus enam puluh dua miliar empat ratus tujuh belas juta
tujuh ratus tujuh puluh sembilan ribu lima ratus lima puluh sembilan Rupiah) akan digunakan oleh Perseroan
untuk memberikan pinjaman kepada BTI, anak perusahaan Perseroan (“Rencana Penggunaan Dana I”), yang
selanjutnya akan menggunakan dana tersebut dengan perincian:
a. Sebesar Rp3.662.417.779.559 (tiga triliun enam ratus enam puluh dua miliar empat ratus tujuh
belas juta tujuh ratus tujuh puluh sembilan ribu lima ratus lima puluh sembilan Rupiah) akan
digunakan oleh BTI, anak perusahaan Perseroan, untuk pembayaran seluruh pokok pinjaman
kepada Hartman International Pte. Ltd. (“Hartman”) segera setelah penerimaan dana
PMHMETD V. Berdasarkan Perjanjian Fasilitas tanggal 14 November 2025 antara BTI dengan
Hartman (“Perjanjian Fasilitas BTI – Hartman”); dan
b. Sebesar Rp700.000.000.000 (tujuh ratus miliar Rupiah) akan digunakan oleh BTI, anak
perusahaan Perseroan, untuk pembayaran seluruh pokok pinjaman per tanggal 31 Desember
2025 kepada PT Bank Nationalnobu Tbk (“Bank Nobu”) segera setelah penerimaan dana
PMHMETD V. Berdasarkan Akta Facility Agreement No. 21 tanggal 19 November 2025 yang
dibuat di hadapan Agustine Irianti, S.H., M.Kn., Notaris di Jakarta Pusat antara BTI dan Bank
Nobu (“Perjanjian Fasilitas BTI – Bank Nobu”).
2. Sebesar Rp200.000.000.000 (dua ratus miliar Rupiah) akan dipergunakan oleh BCONS, anak perusahaan
Perseroan, untuk modal kerja proyek seperti pembelian bahan baku, biaya tenaga kerja, biaya akomodasi
dan biaya lain-lain terkait proyek-proyek BCONS yang akan diberikan melalui penyetoran modal dari
Perseroan kepada BCONS (“Rencana Penggunaan Dana II”).
3. Sebesar Rp40.000.000.000 (empat puluh miliar Rupiah) akan dipergunakan oleh CCT, anak perusahaan
Perseroan, untuk penyertaan modal pada perusahaan patungan (joint Venture) yang akan dibentuk
kemudian, dimana dana tersebut akan digunakan oleh perusahaan patungan untuk belanja modal dalam
rangka pembangunan rest area di jalan tol Cimanggis-Cibitung yang akan diberikan melalui penyetoran
modal dari Perseroan kepada CCT (“Rencana Penggunaan Dana III”).
4. Sedangkan sisanya akan dipergunakan oleh Perseroan untuk modal kerja Perseroan seperti biaya gaji, sewa
kantor dan biaya operasional lainnya (“Rencana Penggunaan Dana IV”).
Apabila Perseroan bermaksud untuk mengubah rencana penggunaan dana hasil PMHMETD V ini maka rencana tersebut
harus dilaporkan terlebih dahulu kepada OJK dengan mengemukakan alasan beserta pertimbangannya dan harus
mendapatkan persetujuan terlebih dahulu dari RUPS.
PERNYATAAN UTANG
Tabel di bawah ini menyajikan posisi liabilitas Grup Perseroan dan Entitas Anak pada tanggal 31 Desember 2025,
yang diambil dari Laporan Keuangan Konsolidasian Grup Perseroan dan Entitas Anak Sesuai dengan laporan
keuangan konsolidasian Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 dan 2024, yang telah diaudit oleh Kantor
Akuntan Publik Y. Santosa dan Rekan berdasarkan Standar Audit yang ditetapkan oleh IAPI dan ditandatangani
oleh Julinar Natalina Rajagukguk, sebagaimana tercantum dalam Laporan Auditor Independen yang diterbitkan
kembali No. 00037/2.0902/AU.1/10/1792-4/1/IV/2026 pada tanggal 6 April 2026 dengan opini wajar tanpa
modifikasian, Perseroan dan Entitas Anak memiliki total liabilitas sebesar Rp18.895.899 juta yang terdiri dari
liabilitas jangka pendek sebesar Rp3.596.001 juta dan liabilitas jangka panjang sebesar Rp15.299.898 juta dengan
rincian adalah sebagai berikut:
(dalam jutaan Rupiah)
Keterangan 31 Desember 2025
LIABILITAS JANGKA PENDEK
8
Page 9
Pinjaman jangka pendek 1.836.563
Utang usaha
Pihak ketiga 888.582
Pihak berelasi 18.403
Utang lain-lain
Pihak ketiga 45.926
Pihak berelasi 29.933
Beban akrual 280.284
Uang muka pelanggan 92.951
Utang pajak 50.395
Liabilitas jangka panjang yang jatuh tempo dalam waktu
satu tahun:
Pinjaman jangka panjang 345.747
Liabilitas sewa 7.217
Total Liabilitas Jangka Pendek 3.596.001
LIABILITAS JANGKA PANJANG
Utang lain-lain jangka panjang 275.069
Provisi pelapisan jalan tol 30.908
Liabilitas pajak tangguhan - neto 102.949
Liabilitas imbalan pascakerja 244.425
Utang pihak berelasi 87.740
Liabilitas jangka panjang - setelah dikurangi bagian yang
jatuh tempo dalam satu tahun:
Pinjaman jangka panjang 14.557.479
Liabilitas sewa 1.328
Total Liabilitas Jangka Panjang 15.299.898
TOTAL LIABILITAS 18.895.899
IKHTISAR DATA KEUANGAN PENTING
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN
(dalam jutaan Rupiah)
31 Desember
Keterangan
2025 2024
ASET
Total Aset Lancar 4.418.147 3.629.104
Total Aset Tidak Lancar 19.149.416 3.200.385
TOTAL ASET 23.567.563 6.829.489
LIABILITAS DAN EKUITAS
Total Liabilitas Jangka Pendek 3.596.001 2.150.564
Total Liabilitas Jangka Panjang 15.299.898 767.259
Total Liabilitas 18.895.899 2.917.823
Ekuitas Neto 4.671.664 3.911.666
TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS 23.567.563 6.829.489
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN
9
Page 10
(dalam jutaan Rupiah)
31 Desember
Keterangan
2025 2024
LABA RUGI
Pendapatan Neto 3.742.973 3.869.905
Beban Pokok Pendapatan 2.998.589 3.000.428
Laba Bruto 744.384 869.477
Total Beban Usaha 627.521 586.605
Laba Usaha 116.863 282.872
Penghasilan Lain-lain - Neto 401.969 106.358
Laba Sebelum Manfaat (Beban) Pajak Penghasilan 518.832 389.230
Beban Pajak Penghasilan - Neto (16.089) (53.182)
LABA NETO 502.743 336.048
Penghasilan Komprehensif Lain – Setelah Dikurangi Pajak 7.253 6.459
PENGHASILAN KOMPREHENSIF NETO 509.996 342.507
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN
(dalam jutaan Rupiah)
31 Desember
Keterangan
2025 2024
Arus kas neto diperoleh dari (digunakan untuk) aktivitas operasi (107.567) 865
Arus kas neto digunakan untuk aktivitas investasi (5.342.897) (1.323.353)
Arus kas neto diperoleh dari aktivitas pendanaan 5.518.798 624.434
KENAIKAN (PENURUNAN) NETO KAS DAN SETARA KAS 68.334 (698.054)
PENGARUH PERUBAHAN KURS MATA UANG ASING ATAS KAS DAN SETARA KAS 91 815
KAS DAN SETARA KAS AWAL TAHUN 168.225 865.464
KAS DAN SETARA KAS AKHIR TAHUN 236.650 168.225
RASIO-RASIO PENTING
31 Desember
Keterangan
2025 2024
Rasio Pertumbuhan (%)
Pendapatan Neto (3,28) 2,94
Laba Usaha (58,69) (18,79)
Laba Bersih 49,60 27,07
Total Aset 245,09 (3,83)
Total Liabilitas 547,60 (34,30)
Total Ekuitas 19,43 47,02
Rasio Usaha (%)
Laba Usaha / Pendapatan Neto 3,12 7,31
Laba Neto / Pendapatan Neto 13,43 8,68
Laba Usaha / Total Ekuitas 2,50 7,23
Laba Neto / Total Ekuitas (ROE) 10,76 8,59
Laba Usaha / Total Aset 0,50 4,14
Laba Neto / Total Aset (ROA) 2,13 4,92
Rasio Keuangan (x)
Total Liabilitas / Total Aset 0,80 0,43
10
Page 11
31 Desember
Keterangan
2025 2024
Total Liabilitas / Total Ekuitas 4,05 0,75
Pendapatan / Total Aset 0,16 0,57
Total Aset Lancar / Total Liabilitas Jangka Pendek 1,23 1,69
EBITDA / Total Pembayaran Utang (Debt Service Coverage Ratio
(DSCR)) 0,03 0,12
Laba Sebelum Bunga & Pajak / Beban Bunga (Interest Coverage Ratio
(ICR)) 2,70 4,56
ANALISIS DAN PEMBAHASAN MANAJEMEN
Analisis dan Pembahasan oleh Manajemen ini harus dibaca bersama dengan Ikhtisar Data Keuangan
Konsolidasian Penting, Laporan keuangan konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak beserta catatan atas
laporan keuangan konsolidasian terkait, dan informasi keuangan lainnya.
Analisis dan pembahasan keuangan secara umum berikut disajikan berdasarkan laporan keuangan
konsolidasian Perseroan yang diterbitkan kembali yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Y. Santosa
dan Rekan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2025 dan 2024 yang ditandatangani oleh
Julinar Natalina Rajagukguk, dengan nomor opini 00037/2.0902/AU.1/10/1792-4/1/IV/2026 pada tanggal 6
April 2026 dengan opini wajar tanpa modifikasian.
Pertumbuhan Aset, Kewajiban dan Ekuitas
Pertumbuhan Jumlah Aset
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Total Aset
Total aset Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp23.567 miliar, meningkat sebesar Rp16.738
miliar atau 245,09% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp6.829 miliar. Peningkatan
tersebut terutama disebabkan oleh peningkatan Aset Lancar sebesar Rp789 miliar disertai dengan
peningkatan Aset Tidak Lancar sebesar Rp15.949 miliar.
Total Aset Lancar
Total Aset Lancar Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp4.418 miliar, meningkat sebesar
Rp789 miliar atau 21,74% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp3.629 miliar.
Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh kenaikan investasi jangka pendek sebesar Rp475 miliar dan
dana dalam pembatasan Rp693 miliar.
Total Aset Tidak Lancar
Total Aset tidak lancar Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp19.149 miliar, meningkat
sebesar Rp15.949 miliar atau 498,35% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp3.200
miliar. Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh pengakuan hak konsesi jalan tol sebesar Rp15,02
triliun.
Pertumbuhan Jumlah Liabilitas
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Total Liabilitas
Total liabilitas Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp18.896 miliar, meningkat sebesar
Rp15.978 miliar atau 547,60% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp2.918 miliar.
Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh peningkatan liabilitas jangka pendek sebesar Rp1.445 miliar
disertai dengan peningkatan liabilitas jangka panjang sebesar Rp14.533 miliar.
11
Page 12
Total Liabilitas Jangka Pendek
Total liabilitas jangka pendek Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp3.596 miliar, meningkat
sebesar Rp1.445 miliar atau 67,21% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp2.151 miliar.
Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh tambahan pinjaman jangka pendek Rp1.068 miliar,
kenaikan utang usaha Rp146 miliar, kenaikan beban masih harus dibayar Rp129 miliar serta kenaikan bagian
hutang jangka panjang yang akan segera jatuh tempo sebesar Rp223 miliar.
Total Liabilitas Jangka Panjang
Total liabilitas jangka panjang Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp15.300 miliar,
meningkat sebesar Rp14.533 miliar atau 1.894,78% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar
Rp767 miliar. Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh penambahan pinjaman jangka panjang
Perseroan.
Pertumbuhan Jumlah Ekuitas
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Ekuitas Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp4.672 miliar, meningkat sebesar Rp760 miliar
atau 19,43% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp3.912 miliar. Peningkatan tersebut
terutama disebabkan oleh kenaikan laba tahun berjalan sebesar Rp654 miliar dan kenaikan selisih transaksi
dengan pihak non pengendali sebesar Rp97 miliar.
Pendapatan Neto
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Pendapatan neto Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp3.743 miliar, menurun sebesar
Rp127 miliar atau -3,28% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp3.870 miliar.
Penurunan tersebut terutama disebabkan oleh penurunan pendapatan di Entitas Anak BMI Group sebesar
Rp344,1 miliar yang belum dapat dikompensasi oleh kenaikan revenue entitas anak lainnya di BIIN Rp136,3
miliar dan VKTR Rp85,6 miliar. Penurunan pendapatan tersebut berdampak pada rasio usaha Perseroan.
Namun mangement meyakini bahwa penurunan tersebut bersifat sementara serta meyakini bahwa upaya
perbaikan kinerja penjualan di Entitas Anak di periode berikutnya serta akuisisi CCT akan meningkatkan
pendapatan yang signifikan terhadap Perseroan.
Beban Pokok Pendapatan
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Beban pokok pendapatan Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp2.998 miliar, menurun
sebesar Rp2 miliar atau -0,07% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp3.000 miliar.
Penurunan tersebut terutama disebabkan oleh upaya efisiensi untuk penyesuaian dengan penurunan
pendapatan.
Laba Bruto
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Laba bruto Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp744 miliar, menurun sebesar Rp125 miliar
atau -14,38% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp869 miliar. Penurunan tersebut
terutama disebabkan oleh penurunan pendapatan di entitas anak yang belum dapat terkompensasi dengan
kenaikan pendapatan di entitas anak lainnya. Penurunan laba bruto menyebabkan penurunan rasio usaha
Perseroan. Namun mangement meyakini bahwa penurunan laba bruto tersebut bersifat sementara serta
meyakini bahwa upaya perbaikan kinerja penjualan serta efisiensi biaya produksi di Entitas Anak pada
periode berikutnya dapat meningkatkan laba bruto yang signifikan terhadap Perseroan.
Beban Usaha
12
Page 13
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Beban usaha Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp627 miliar, meningkat sebesar Rp6 miliar
atau 6,81% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp587 miliar. Peningkatan tersebut
terutama disebabkan oleh kenaikan Beban Umum dan Administrasi sebesar Rp49,5 miliar. Peningkatan
beban usaha tersebut menyebabkan penurunan rasio usaha Perseroan. Namun mangement meyakini bahwa
peningkatan beban usaha tersebut bersifat sementara serta meyakini bahwa upaya efisiensi beban usaha di
Perseroan dan Entitas Anak pada periode berikutnya dapat menurunkan beban usaha yang signifikan
terhadap Perseroan.
Laba Usaha
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Laba usaha Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp117 miliar, menurun sebesar Rp166 miliar
atau -58,66% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp283 miliar. Penurunan tersebut
terutama disebabkan oleh penurunan laba bruto yang ditambah dengan kenaikan biaya operasional periode
berjalan. Penurunan laba usaha menyebabkan penurunan rasio usaha Perseroan. Namun mangement
meyakini bahwa penurunan laba usaha tersebut bersifat sementara serta meyakini bahwa upaya efisiensi
biaya usaha di Perseroan dan Entitas Anak pada periode berikutnya dapat meningkatkan laba usaha yang
signifikan terhadap Perseroan.
Penghasilan Lain-lain - Neto
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Penghasilan Lain-lain Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp402 miliar, meningkat sebesar
Rp296 miliar atau 279,25% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp106 miliar.
Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh Keuntungan atas pengukuran kembali atas 10% saham
BNBR dan BTI di CCT yang disesuaikan dengan nilai wajar dihasilkan oleh KJPP senilai Rp422 miliar serta
keuntungan pembelian dengan diskon (gain on bargain purchase) atas akuisisi CCT oleh BTI sebesar Rp320
miliar.
Laba Neto
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Laba neto Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp503 miliar, meningkat sebesar Rp167 miliar
atau 49,70% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp336 miliar. Peningkatan tersebut
terutama disebabkan oleh kenaikan penhasilan lain-lain – Neto Rp295 miliar.
Laba Komprehensif Neto
Tahun 2025 dibandingkan dengan tahun 2024
Laba komprehensif neto Perseroan pada tanggal 31 Desember 2025 sebesar Rp510 miliar, meningkat sebesar
Rp167 miliar atau 48,69% dibandingkan dengan tanggal 31 Desember 2024 sebesar Rp343 miliar.
Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh kenaikan atas selisih kurs karena penjabaran laporan
keuangan.
Rasio-rasio penting
Likuiditas dan Solvabilitas
Rasio solvabilitas mencerminkan kemampuan perseroan dalam memenuhi kewajiban-kewajibannya baik
kewajiban jangka pendek maupun kewajiban jangka panjang. Rasio lancar adalah rasio yang mengukur
kemampuan untuk memenuhi kewajiban jangka pendek yang dihitung dengan membagi Aset lancar dengan
kewajiban lancar pada periode yang bersangkutan, sedangkan rasio utang adalah rasio yang mengukur
kemampuan perseroan untuk memenuhi seluruh kewajiban menggunakan seluruh Aset atau ekuitasnya
yang dihitung dengan membandingkan total kewajiban dengan total Aset perseroan pada periode yang
bersangkutan.
13
Page 14
Perseroan memiliki sumber likuiditas dari internal karena Perseroan memiliki usaha operasional. Adapun
untuk sumber likuiditas eksternal Perseroan, saat ini terdapat pendapatan yang berkesinambungan dan dana
kas di bank yang dibatasi penggunaannya yang diperuntukan untuk membayar kewajiban serta liabilitas
jangka panjang. Sampai dengan saat ini, tidak terdapat sumber likuiditas yang material yang belum
digunakan oleh Perseroan.
Tidak terdapat kecenderungan yang diketahui, permintaan, ikatan-ikatan, kejadian-kejadian atau
ketidakpastian yang mungkin mengakibatkan terjadinya peningkatan atau penurunan yang material
terhadap likuiditas Perseroan.
Langkah-langkah lain yang dapat dilakukan Perseroan untuk mendapatkan modal kerja tambahan yang
diperlukan, antara lain:
- Mencari pinjaman modal kerja dari pihak ketiga.
- Menerbitkan surat utang.
- Bekerjasama (beraliansi) dengan mitra strategis.
rasio cakupan pembayaran utang (DSCR) pada 31 Desember 2025 adalah sebesar 0,03x, mengalami
penurunan dibandingkan dengan 31 Desember 2024 sebesar 0,12x. Penurunan ini disebabkan terutama
karena kenaikan total liabilitas Perseroan. Sedangkan laba neto mengalami kenaikan.
Rasio Interest Coverage Ratio (ICR) pada 31 Desember 2025 adalah sebesar 2,70x, mengalami penurunan
dibandingkan dengan 31 Desember 2024 sebesar 4,56x. Penurunan ini disebabkan terutama karena kenaikan
beban keuangan periode berjalan. Sedangkan laba neto mengalami kenaikan.
Imbal Hasil Ekuitas dan Imbal Hasil Aset
Kemampuan Perseroan yang disetahunkan dalam menghasilkan laba dari Aset dan ekuitas masing-masing
dapat diukur masing-masing dengan rasio Imbal Hasil Ekuitas (Return on Equity) yang merupakan hasil
perbandingan antara laba bersih dengan total modal sendiri Perseroan dan rasio Imbal Hasil Aset (Return on
Asset) yang merupakan hasil perbandingan antara laba bersih dengan total Aset Perseroan.
Imbal Hasil Ekuitas Perseroan dan Entitas Anak per tanggal 31 Desember 2025 dan 2024 masing-masing
sebesar 10,76% dan 8,59%.
Imbal Hasil Aset Perseroan dan Entitas Anak pada tanggal 31 Desember 2025 dan 2024 masing-masing
sebesar 2,13% dan 4,92%.
Arus Kas
Arus Kas Aktivitas Operasi
Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas operasi untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2025 adalah
sebesar Rp107,57 miliar, mengalami penurunan dibandingkan dengan kas bersih yang diterima dari aktivitas
operasi pada 31 Desember 2024 sebesar Rp0,86 miliar. Penurunan ini disebabkan terutama karena
tambahan pembayaran bunga pinjaman periode berjalan dibandingkan tahun 2024. Penurunan arus kas
aktivitas operasi menyebabkan dampak negatif terhadap Perseroan. Namun mangement meyakini bahwa
penurunan arus kas aktivitas operasi bersifat sementara. Upaya peningkatan pendapatan, percepatan
realisasi piutang, management arus kas serta efisiensi operasional di Perseroan dan Entitas Anak dapat
meningkatkan arus kas aktivitas operasi yang positif dan berkelanjuitan terhadap Perseroan.
Arus Kas Aktivitas Investasi
Kas bersih yang digunakan dari aktivitas investasi untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2025 adalah
sebesar Rp5.343 miliar,mengalami peningkatan dibandingkan dengan kas bersih yang digunakan dari
aktivitas investasi pada 31 Desember 2024 sebesar Rp1.323 miliar. Peningkatan ini terutama disebabkan oleh
proses akuisisi CCT. Peningkatan ini memberikan dampak positif yang sejalan dengan upaya management
14
Page 15
Perseroan untuk meningkatkan pertumbuhan usaha Perseroan, untuk memastikan perbaikan kinerja
Perseroan yang berkelanjutan.
Arus Kas Aktivitas Pendanaan
Kas bersih yang diterima dari aktivitas pendanaan untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2025 adalah
sebesar Rp5.519 miliar, mengalami peningkatan dibandingkan dengan kas bersih yang diterima dari aktivitas
pendanaan pada 31 Desember 2024 sebesar Rp624 miliar. Peningkatan ini terutama disebabkan oleh adanya
pendanaan untuk proses akuisisi CCT. Peningkatan ini memberikan dampak positif yang sejalan dengan
upaya management Perseroan untuk meningkatkan pertumbuhan usaha Perseroan, untuk memastikan
perbaikan kinerja Perseroan yang berkelanjutan.
FAKTOR RISIKO
A. RISIKO UTAMA YANG MEMPUNYAI PENGARUH SIGNIFIKAN TERHADAP KELANGSUNGAN USAHA PERSEROAN
1. Risiko implementasi dan hasil kerjasama dengan mitra strategis tidak sesuai dengan harapan
2. Risiko kesulitan mencari mitra strategis untuk kerjasama pengembangan bisnis
B. RISIKO RISIKO USAHA YANG BERSIFAT MATERIAL BAIK SECARA LANGSUNG MAUPUN TIDAK LANGSUNG YANG
DAPAT MEMPENGARUHI HASIL USAHA DAN KONDISI KEUANGAN PERSEROAN
1. Risiko penurunan jumlah pesanan dari pelanggan
2. Risiko persaingan usaha
3. Risiko fluktuasi harga dan kelangkaan bahan baku
4. Risiko pelanggaran regulasi dan/atau pencemaran lingkungan hidup
5. Risiko atas perubahan rencana penggunaan dana dan/atau tidak terealisasinya rencana penggunaan
dana hasil PMHMETD V
C. RISIKO UMUM
1. Risiko krisis ekonomi secara global
2. Risiko politik dan keamanan di Indonesia
3. Risiko terkait fluktuasi nilai tukar mata uang asing
4. Risiko perubahan kebijakan atau peraturan pemerintah
5. Risiko konflik atau ketegangan sosial
D. RISIKO YANG BERKAITAN DENGAN INVESTASI
1. Risiko harga saham Perseroan yang mengalami fluktuasi
2. Risiko likuiditas saham Perseroan
3. Risiko kemampuan Perseroan untuk membayar dividen di kemudian hari
KEJADIAN PENTING SETELAH TANGGAL LAPORAN AKUNTAN INDEPENDEN
Tidak ada kejadian penting yang mempunyai dampak cukup material terhadap keadaan keuangan dan hasil usaha
Perseroan yang terjadi setelah tanggal Laporan Auditor Independen atas Laporan Keuangan Konsolidasian
Perseroan dan Entitas Anak untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2025 dan 2024 yang
telah diaudit oleh KAP Y. Santosa dan Rekan, sebagaimana tercantum dalam Laporan Auditor Independen yang
diterbitkan kembali No. 00037/2.0902/AU.1/10/1792-4/1/IV/2026 pada tanggal 6 April 2026 yang ditandatangani
oleh Julinar Natalina Rajagukguk, dengan opini wajar tanpa modifikasian.
15
Page 16
KETERANGAN TENTANG PERSEROAN DAN ENTITAS ANAK
1. RIWAYAT SINGKAT PERSEROAN
Perseroan didirikan secara sah berdasarkan hukum yang berlaku di wilayah Republik Indonesia dengan nama
”N.V. Bakrie & Brothers” berdasarkan Akta No. 55/1951. Dalam perkembangannya, Perseroan telah
melakukan berbagai kegiatan ekspansi usaha untuk memperluas jangkauan kegiatan bisnisnya sekaligus
melakukan pengembangan atas jaringan investasinya. Perseroan berdomisili di Jakarta, dengan kantor
berlokasi di Bakrie Tower, Lantai 35-37, Rasuna Epicentrum, Jalan H.R. Rasuna Said, Jakarta Selatan - 12940.
Akta Pendirian Perseroan yang berisikan anggaran dasar Perseroan telah mengalami beberapa kali
perubahan dan perubahan terakhir adalah dengan Akta No. 62/2026.
Dalam rangka pelaksanaan PMHMETD V, para pemegang saham Perseroan telah menyetujui rencana
penambahan modal dengan memberikan HMETD dalam RUPS tanggal 27 Februari 2026 dengan hasil
keputusan menyetujui penambahan modal ditempatkan dan disetor Perseroan melalui PMHMETD V dengan
penerbitan HMETD sebanyak-banyaknya 90.000.000.000 (sembilan puluh miliar) Saham Biasa Seri E dengan
nilai nominal Rp12 (dua belas Rupiah) setiap saham sebagaimana dinyatakan dalam Akta No. 61/2026. Hasil
RUPS tersebut telah diumumkan pada situs web Perseroan dan situs web BEI pada tanggal 2 Maret 2026,
sesuai dengan POJK No. 15/2020.
Pada tahun 2014 dan kemudian diperkuat kembali pada tahun 2019, melalui anak usaha dan perusahaan
afiliasi, Perseroan telah menetapkan strategi dan fokus bisnis pada industri manufaktur, pembangunan
infrastruktur dan portofolio investasi sebagai pilar utama usaha. Perseroan menjalankan usahanya dengan
fokus kuat terhadap ESG (Environment, Social, and Governance) dan telah memulai perkembangannya
menuju bisnis masa depan yang berkelanjutan di bidang energi terbarukan, kendaraan listrik, dan 3D-
printing konstruksi. Strategi ini merupakan langkah tepat untuk memperkuat usaha serta memperoleh
pendapatan secara berkesinambungan, sekaligus merespon peluang yang terbuka luas dan sejalan dengan
rencana pembangunan nasional.
Kegiatan Usaha Utama
a. Aktivitas perusahaan holding;
b. Aktivitas konsultasi manajemen lainnya; dan
c. Aktivitas konsultasi bisnis dan broker bisnis.
Kegiatan Usaha Penunjang
a. industri barang dari semen dan kapur untuk konstruksi;
b. industri pengecoran besi dan baja;
c. industri pipa dan sambungan pipa dari baja dan besi;
d. industri suku cadang dan aksesori kendaraan bermotor roda empat atau lebih;
e. pembangkit tenaga listrik;
f. distribusi gas alam dan buatan;
g. konstruksi bangunan sipil jalan;
h. konstruksi bangunan sipil jembatan, jalan layang, fly over, dan underpass;
i. jasa pekerjaan konstruksi prapabrikasi bangunan sipil;
j. perdagangan besar bahan bakar padat, cair, dan gas dan produk yang berkaitan dengan itu;
k. perdagangan besar barang logam untuk bahan konstruksi;
l. perdagangan besar berbagai macam material bangunan;
m. aktivitas jalan tol;
n. aktivitas teknologi informasi dan jasa komputer lainnya;
o. kawasan industri;
p. industri kendaraan bermotor roda empat atau lebih;
q. pertambangan gas alam;
r. aktivitas desain alat transportasi dan permesinan;
s. industri pencetakan 3D printing; dan
t. portal web dan/atau platform digital dengan tujuan komersial.
16
Page 17
Kegiatan usaha Perseroan yang saat ini telah benar-benar dijalankan adalah (i) aktivitas perusahaan holding,
(ii) aktivitas konsultasi manajemen lainnya, dan (iii) aktivitas konsultasi bisnis dan broker bisnis seperti
pemberian saran dan bantuan operasional pada dunia bisnis, mengatur pembelian dan penjualan bisnis,
termasuk praktik profesional dan kegiatan broker hak paten yang dilakukan pada level unit usaha Perseroan.
Sehubungan dengan kegiatan usaha Perseroan di atas, Perseroan telah mendapatkan persetujuan RUPS
untuk melakukan perubahan anggaran dasar terkait dengan penyesuaian KBLI 2025 untuk memenuhi
kewajiban Perseroan terhadap Peraturan Badan Pusat Statistik Nomor 7 Tahun 2025 tentang Klasifikasi Baku
Lapangan Usaha Indonesia berdasarkan hasil risalah RUPSLB Tanggal 27 Februari 2026. Namun demikian,
penyesuaian tersebut saat ini masih dalam proses karena berdasarkan informasi yang kami terima sistem
Kementerian Hukum Republik Indonesia masih belum diperbarui dengan KBLI 2025.
2. PERKEMBANGAN PERMODALAN DAN KEPEMILIKAN SAHAM PERSEROAN
Berdasarkan Akta Pernyataan No. 62/2026 dan DPS Perseroan per tanggal 30 April 2026 yang didapat dari
PT EDI Indonesia selaku BAE Perseroan, struktur permodalan Perseroan sebagai berikut:
Seri Jumlah Saham Jumlah Nominal %
Modal Dasar
Seri A (Nominal Rp5.687) A 19.375.200 110.186.762.400 0,00
Seri B (Nominal Rp796) B 368.128.800 293.030.524.800 0,06
Seri C (Nominal Rp227) C 8.984.667.760 2.039.519.581.520 1,35
Seri D (Nominal Rp99) D 4.055.378.452 401.581.466.748 0,61
Seri E (Nominal Rp12) E 650.185.151.438 7.802.221.817.256 97,98
Jumlah Modal Dasar 663.613.701.650 10.646.540.152.724
Modal Ditempatkan & Disetor Penuh:
Saham Seri A
Armansyah Yamin A 16.799 95.535.913 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% A 19.358.401 110.091.226.487 0,01
Jumlah Saham Seri A 19.375.800 110.186.762.400
Saham Seri B
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% B 368.128.800 293.030.524.800 0,21
Jumlah Saham Seri B 368.128.800 293.030.524.800
Saham Seri C
PT Biofuel Indo Sumatra C 2.230.423.800 506.306.202.600 1,29
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% C 6.754.243.960 1.533.213.383.920 3,89
Jumlah Saham Seri C 8.984.667.760 2.039.519.581.520
Saham Seri D
R.A. Sri Dharmayanti D 13.223.000 1.309.077.000 0,01
Armansyah Yamin D 4.000.000 396.000.000 0,00
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% D 4.039.155.449 399.876.389.451 2,33
Jumlah Saham Seri D 4.055.378.452 401.581.466.748
Saham Seri E
Port Fraser Internatioal Ltd E 38.857.777.917 466.293.335.004 22,41
Fountain City Investment Ltd E 38.445.133.000 461.341.596.000 22,17
Levoca Enterpirese Lted E 9.219.385.798 110.632.629.576 5,32
Eurofa Capital Investment Ltd E 11.718.750.000 140.625.000.000 6,76
UOB Kay Hian Pte Ltd E 14.686.331.055 176.235.972.660 8,47
Kepemilikan Masyarakat di bawah 5% E 47.062.194.530 564.746.334.360 27,14
Jumlah Saham Seri E 159.988.282.300 1.919.859.387.600
Jumlah Modal Ditempatkan & Disetor penuh 173.416.832.509 4.764.177.722.771 100,00
Saham dalam Portepel 490.196.869.141 5.882.362.429.953 -
3. PENGURUSAN DAN PENGAWASAN PERSEROAN
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat No. 31 tanggal 13 Juli 2023, yang dibuat di hadapan Humberg
Lie, S.H., S.E., M.Kn., Notaris di Jakarta Utara, yang telah diberitahukan kepada dan diterima oleh Menkum
berdasarkan Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Data Perseroan pada Menkum di bawah No. AHU-
AH.01.09-0140225 tanggal 14 Juli 2023, serta telah didaftarkan dalam Daftar Perseroan No. AHU-
0133178.AH.01.11.Tahun 2023 tanggal 14 Juli 2023 dan Akta Pernyataan Keputusan Rapat No.20, tanggal 10
September 2025, yang dibuat di hadapan Humberg Lie, SH, SE, MKn., Notaris di Jakarta Utara, yang telah
diberitahukan kepada Menkum berdasarkan Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Data Perseroan Nomor
AHU-AH.01.09-0339329, tanggal 18 September 2025, dan telah didaftarkan pada Daftar Perseroan Nomor
AHU-0218245.AH.01.11.TAHUN 2025 tanggal 18 September 2025 , susunan Direksi dan Dewan Komisaris
Perseroan terkini adalah sebagai berikut:
17
Page 18
Dewan Komisaris
Komisaris Utama : Armansyah Yamin
Komisaris : Syailendra S. Bakrie
Komisaris : Adika Aryasthana Bakrie
Komisaris Independen : Raniwati
Komisaris Independen : Adrian Toho Parada Panggabean
Direksi
Direktur Utama : Anindya Novyan Bakrie
Wakil Direktur Utama : Anindra Ardiansyah Bakrie
Direktur : Hendrajanto Marta Sakti
Direktur : R.A. Sri Dharmayanti
Direktur : Kartini Sally
4. KETERANGAN TENTANG ENTITAS ANAK
Tahun Pendirian/ Persentase Kepemilikan
No. Nama Entitas Domisili Bidang Usaha Tahun Beroperasi (%)
KEPEMILIKAN SECARA LANGSUNG
1. PT Bakrie Metal Industries (BMI) Bekasi Pabrikasi baja 1982 99,99
bergelombang dan
“multiplate”
2. PT Bakrie Indo Infrastructure Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,99
(BIIN)
3. PT VKTR Teknologi Mobilitas Tbk. Jakarta Kendaraan listrik dan 2007 24,40
(VKTR) usaha lainnya terkait
kendaraan listrik
4. PT Kreasindo Jaya Utama (KJU) Jakarta Perdagangan 2009 99,99
5. PT Modula Sustainability Jakarta Jasa konstruksi 2022 60,00
Indonesia (MSI)
6. Golden Sand Oasis Ltd (GSO) British Virgin Islands Investasi 2024 100,00
KEPEMILIKAN SECARA TIDAK LANGSUNG
Melalui BMI
1. PT Bakrie Pipe Industries (BPI) Jakarta Pabrikasi pipa baja 1979 99,99
2. PT Bakrie Construction (BCons) Jakarta Konstruksi baja 1986 98,23
3. PT VKTR Teknologi Mobilitas Tbk. Jakarta Kendaraan listrik dan 2007 14,43
(VKTR) usaha lainnya terkait
kendaraan listrik
4. PT Suluh Ardhi Engineering (SAE) Jakarta Konstruksi bangunan sipil 2008 70,00
5. PT Bakrie Pipeline Indonesia (BPLI) Jakarta Konstruksi bangunan sipil 2024 60,00
Melalui BIIN
1. PT Bakrie Gas (BG) Jakarta Perdagangan minyak dan 2006 99,50
gas bumi
2. PT Bakrie Gasindo Utama (BGU) Jakarta Perdagangan minyak dan 2006 99,50
gas bumi
3. PT Bakrie Java Energy (BJE) Jakarta Perdagangan minyak dan 2006 99,99
gas bumi
4. PT Energas Daya Pratama (EDP) Jakarta Perdagangan minyak dan 2006 99,50
gas bumi
5. PT Bakrie Power (BP) Jakarta Pembangkit tenaga Listrik 1994 99,99
18
Page 19
Tahun Pendirian/ Persentase Kepemilikan
No. Nama Entitas Domisili Bidang Usaha Tahun Beroperasi (%)
6. PT Bangun Infrastruktur Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,99
Nusantara (BIN)
7. PT Bakrie Oil & Gas Infrastructure Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,99
(BOGI)
8. PT Bakrie Telco Infrastructure Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,50
(BTelco)
9. PT Bakrie Toll Indonesia (BTI) Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,99
10. PT Bakrie Port Indonesia (BPort) Jakarta Pembangunan dan jasa 2008 99,50
11. PT Bakrie Mina Tirta (BMT) Jakarta Perdagangan umum 2017 70,00
12. PT Multi Kontrol Nusantara (MKN) Jakarta Jasa informasi teknologi, 1984 99,93
telekomunikasi, sistem
integrasi, multimedia dan
jaringan
Melalui VKTR
1. PT Bakrie Autoparts (BA) Bekasi Pabrikasi besi cor dan 1976 99,99
komponen otomotif
2. PT VKTR Sakti Industries (VSI) Magelang Industri karoseri 2023 60,00
kendaraan bermotor
3. PT Sarana Ekomobilitas Indonesia Jakarta Perdagangan besar suku 2023 51,00
(SEI) cadang kendaraan
bermotor
Melalui BPI
1. PT South East Asia Pipe Jakarta Pabrikasi pipa baja 2001 99,86
Industries (SEAPI)
2. PT Bakrie Pipeline Indonesia Jakarta Konstruksi bangunan sipil 2024 20,00
(BPLI)
Melalui BA
1. PT Braja Mukti Cakra (BMC) Bekasi Industri suku cadang 1986 50,00
kendaraan bermotor
2. PT Bina Usaha Mandiri Tangerang Industri suku cadang 1986 99,90
Mizusawa (BUMM) kendaraan bermotor
3. PT Bakrie Komponen Bekasi Industri suku cadang 2024 99,90
Mobilitas (BKM) kendaraan bermotor
Melalui BP
1. PT Bakrie Darmakarya Energi Jakarta Pembangkit tenaga Listrik 2011 98,00
(BDE)
2. PT Kuala Tanjung Power Jakarta Pembangkit tenaga Listrik 2010 99,00
(KTP)
3. PT Helio Synar Energi (HSE) Jakarta Pembangkit tenaga Listrik 2021 99,75
4. PT Bakrie Energi Transisi Jakarta Pembangkit tenaga Listrik 2023 99,00
(BET)
Melalui BIN
1. PT Bakrie Mina Tirta (BMT) Jakarta Perdagangan umum 2017 30,00
Melalui BTI
1. PT Cimanggis Cibitung Bekasi Pembangunan dan 2008 99,99
Tollways (CCT) pengelolaan jalan tol
Melalui MKN
1. PT Graha Multimedia Jakarta Jasa internet dan TV kabel 2007 99,96
Nusantara (GMN)
2. PT Cipta Wisesa (CTW) Jakarta Perdagangan umum 2013 99,00
19
Page 20
Tahun Pendirian/ Persentase Kepemilikan
No. Nama Entitas Domisili Bidang Usaha Tahun Beroperasi (%)
3. PT Starbit Technology Jakarta Informasi teknologi, 2007 75,00
Nusantara (STN) infrastruktur dan jasa
Melalui CTW
1. PT System Energi Nusantara Jakarta Perdagangan umum 2008 99,00
(SEN)
Melalui MSI
1. PT Modula Tiga Dimensi Jakarta Jasa konstruksi 2022 80,00
(MTD)
PIHAK YANG BERTINDAK SEBAGAI PEMBELI SIAGA
Sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam Akta Perjanjian Pembelian Siaga Penawaran Umum Terbatas V
PT Bakrie & Brothers Tbk No. 70 tanggal 25 Mei 2026, yang dibuat di hadapan Humberg Lie, SH, MKn, Notaris di
Jakarta, BCI selaku Pembeli Siaga, telah sepakat untuk mengambil bagian sisa saham yang tidak diambil bagian
oleh para pemegang saham sebanyak-banyaknya sebesar 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar
sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) saham.
Jika saham-saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini tidak seluruhnya diambil atau dibeli oleh Pemegang
HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Pemegang HMETD lainnya yang melakukan pemesanan lebih
besar dari haknya sebagaimana tercantum dalam Daftar Pemegang HMETD, secara proposional dengan
kepemilikan sahamnya pada saat Recording Date.
Apabila setelah alokasi tersebut masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka sisa saham tersebut akan
diambil bagian oleh Pembeli Siaga.
Pembeli Siaga menyatakan memiliki kesediaan dana dan kesanggupan untuk membeli sisa saham yang tidak
diambil bagian oleh para pemegang saham.
BCI merupakah pihak yang terafiliasi dengan Perseroan.
Persyaratan penting berdasarkan Akta Perjanjian Pembelian Siaga, meliputi:
a. Pembeli Siaga akan mengambil sisa saham yang tidak diambil bagian oleh pemegang HMETD
sebanyak-banyaknya 49.836.848.233 (empat puluh sembilan miliar delapan ratus tiga puluh enam
juta delapan ratus empat puluh delapan ribu- dua ratus tiga puluh tiga) saham atau seluruhnya
sebesar Rp2.641.352.956.349 (dua triliun enam ratus empat puluh satu miliar tiga ratus lima puluh
dua juta sembilan ratus lima puluh enam ribu tiga ratus empat puluh sembilan Rupiah) berdasarkan
Harga Pelaksanaan dari sisa saham akan diambil bagian oleh Pembeli Siaga atas dasar komitmen
penuh (full commitment).
b. Pembeli Siaga akan memperoleh sebanyak-banyaknya 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan
miliar sembilan ratus sembilan belas juta delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh
delapan) Saham Baru dalam pelaksanaan HMETD atau seluruhnya sebesar maksimum
Rp4.765.751.471.134 (empat triliun tujuh ratus enam puluh lima miliar tujuh ratus lima puluh satu
juta empat ratus tujuh puluh satu ribu seratus tiga puluh empat Rupiah), yang merupakan jumlah
maksimum keseluruhan saham termasuk saham dari pelaksanaan HMETD yang diterima
pengalihannya dari Port Fraser International Ltd. sebanyak 20.148.477.438 (dua puluh miliar
seratus empat puluh delapan juta empat ratus tujuh puluh tujuh ribu empat ratus tiga puluh
delapan) saham dan Fountain City Investment Ltd sebanyak 19.934.513.407 (sembilan belas miliar
sembilan ratus tiga puluh empat juta lima ratus tiga belas ribu empat ratus tujuh) saham.
c. Pembeli Siaga akan melakukan pembayaran kepada Perseroan atas sisa saham yang diambil bagian
oleh Pembeli Siaga ke rekening Perseroan yang harus diterima sepenuhnya dalam waktu 1 hari
kerja setelah tanggal akhir penjatahan.
20
Page 21
d. Kewajiban Pembeli Siaga untuk mengambil atau membeli sisa saham bergantung pada pemenuhan
syarat, diantaranya (i) efektifnya pernyataan pendaftaran; (ii) Perseroan telah memperoleh seluruh
izin yang diperlukan untuk mengeluarkan saham baru dalam PMHMETD; dan (iii) Perseroan tidak
melanggar kewajibannya berdasarkan perjanjian dengan Pembeli Siaga.
e. Perseroan wajib melalui Biro Administrasi Efek, memberitahukan secara tertulis kepada Pembeli
Siaga mengenai jumlah sisa saham yang harus dibeli berdasarkan perjanjian atau mengonfirmasi
bahwa tidak terdapat sisa saham yang perlu dibeli.
BCI dalam melakukan haknya sebagai Pembeli Siaga dan telah memperoleh persetujuan korporasi berdasarkan
Surat Persetujuan Dewan Komisaris PT Bakrie Capital Indonesia (Perseroan) No. 009L/BCI-BI/DEKOM/IV/2026
tanggal 8 April 2026.
PERSYARATAN PEMESANAN DAN PEMBELIAN SAHAM
Dalam rangka PMHMETD V Perseroan telah menunjuk PT EDI Indonesia sebagai Pengelola Pelaksanaan
Administrasi Saham sesuai dengan Akta Pengelolaan Administrasi Saham dalam Rangka Penawaran Umum
Terbatas V dengan Menerbitkan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu PT Bakrie & Brothers Tbk No. 69 tanggal
25 Mei 2026, yang dibuat di hadapan Humberg Lie, SH, SE, MKN, Notaris di Jakarta.
1. PEMESAN YANG BERHAK
Para pemegang saham yang namanya tercatat dalam DPS pada tanggal 26 Juni 2026 pukul 16.00 WIB berhak
untuk membeli saham baru dalam rangka PMHMETD V ini dengan ketentuan bahwa setiap pemilik sebanyak
27 (dua puluh tujuh) saham mempunyai 14 (empat belas) HMETD, dimana 1 (satu) HMETD berhak untuk
membeli 1 (satu) saham baru yang ditawarkan dengan Harga Pelaksanaan yang harus dibayar penuh pada
saat pengajuan pemesanan pembelian.
Pemesan yang berhak melakukan pembelian saham baru adalah Pemegang HMETD Elektronik yang tercatat
dalam Penitipan Kolektif pada KSEI sampai dengan tanggal terakhir periode perdagangan HMETD.
Pemesan dapat terdiri dari perorangan dan/atau Badan Hukum Indonesia maupun Asing, sebagaimana diatur
dalam Undang-undang No. 8 Tahun 1995 tanggal 10 November 1995 tentang Pasar Modal.
2. PENDISTRIBUSIAN HMETD
Bagi Pemegang Saham yang sahamnya berada dalam sistem Penitipan Kolektif di KSEI, HMETD akan
didistribusikan secara elektronik melalui rekening efek Anggota Bursa atau Bank Kustodian masing-masing
di KSEI selambat-lambatnya 1 hari kerja setelah tanggal pencatatan pada DPS yang berhak atas HMETD, yaitu
tanggal 29 Juni 2026.
3. PENDAFTARAN / PELAKSANAAN HMETD
Proses Pelaksanaan HMETD dapat dilakukan mulai tanggal 30 Juni 2026 sampai dengan 13 Juli 2026 pada
hari dan jam kerja (Senin s/d Jumat) pukul 09.00 – 15.00 WIB.
Para Pemegang HMETD dalam penitipan kolektif KSEI (scriptless) yang bermaksud melaksanakan haknya
untuk membeli saham yang dikeluarkan Perseroan berdasarkan HMETD yang dimilikinya dapat mengajukan
permohonan pelaksanaan haknya melalui Perusahaan Efek/Bank Kustodian yang mengelola efeknya.
Selanjutnya Perusahaan Efek/Bank Kustodian harus memberikan intruksi pelaksanaan pemesanan
pembelian saham dalam rangka HMETD tersebut kepada KSEI dengan peraturan dan prosedur operasional
yang telah ditetapkan KSEI.
Untuk dapat memberikan instruksi pemesanan pembelian saham tersebut maka Perusahaan Efek/Bank
Kustodian harus telah memenuhi ketentuan sebagai berikut:
− Pemegang HMETD harus telah memiliki dana yang cukup untuk sejumlah HMETD yang akan
dilaksanakannya pada saat mengajukan permohonan tersebut.
− Kecukupan HMETD dan dana tersebut harus telah tersedia di dalam Rekening Efek yang
melakukan pemesanan pembelian saham.
21
Page 22
− Perusahaan Efek / Bank Kustodian harus telah membuka sub account untuk pemegang HMETD
yang akan melakukan pemesanan pembelian saham
Pada hari kerja berikutnya setelah Perusahaan Efek / Bank Kustodian memberikan instruksi pelaksanaan
pembelian saham, maka KSEI akan menyampaikan kepada BAE Daftar Pemegang HMETD dalam Penitipan
Kolektif KSEI yang melaksanakan haknya dan menyetorkan dana pembayaran pelaksanaan HMETD tersebut
ke rekening bank Perseroan.
Instruksi pelaksanaan pemesanan pembelian saham secara elektronik oleh Perusahaan Efek/Bank Kustodian
harus telah efektif paling lambat pada tanggal 13 Juli 2026.
HMETD yang tidak dilaksanakan sampai dengan lewatnya batas waktu yang telah ditetapkan oleh Perseroan
akan dihapuskan pencatatannya dalam Rekening Efek oleh KSEI. Untuk ini KSEI akan menyampaikan
Konfirmasi mengenai Penghapusan pencatatan efek tersebut kepada Perusahaan Efek / Bank Kustodian yang
bersangkutan.
4. PEMESANAN PEMBELIAN SAHAM TAMBAHAN
Bagi pemegang HMETD Elektronik yang bermaksud melakukan pemesanan saham tambahan melebihi porsi
yang ditentukan sesuai dengan jumlah saham yang dimiliki, dapat mengajukan permohonan kepada BAE
Perseroan melalui Anggota Bursa/Bank Kustodian, dengan menyerahkan dokumen-dokumen seperti:
− Formulir Pemesanan Pembelian Saham (FPPS) Tambahan yang telah diisi dengan lengkap dan
benar
− Instruksi pelaksanaan (exercise) yang telah berhasil (settled) yg dilakukan melalui C-Best
− Formulir Penyetoran Efek (FPE) yang telah diisi lengkap
− Bukti Pembayaran dengan transfer/pemindah bukuan/giro/cek/ tunai ke rekening perseroan dari
bank tempat menyetorkan pembayaran.
Pembayaran pemesanan pembelian saham tambahan sudah harus diterima dengan baik (in good funds) di
rekening Perseroan selambat-lambatnya tanggal 15 Juli 2026. Penolakan dapat dilakukan terhadap pemesan
yang tidak mematuhi petunjuk sesuai dengan yang tercantum dalam FPPS Tambahan.
5. PENJATAHAN PEMESANAN SAHAM TAMBAHAN
Penjatahan pemesanan pembelian saham tambahan akan ditentukan pada tanggal 16 Juli 2026 dengan
ketentuan sebagai berikut:
- Bila jumlah seluruh saham hasil pelaksanaan HMETD, termasuk pemesahan saham tambahan tidak
melebihi jumlah seluruh saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini, maka seluruh pesanan atas
saham tambahan akan dipenuhi.
- Bila jumlah seluruh saham hasil pelaksanaan HMETD, termasuk pemesahan saham tambahan melebihi
jumlah seluruh saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini, maka kepada pemesan yang melakukan
pemesanan saham tambahan akan diberlakukan sistem penjatahan secara proporsional berdasarkan
jumlah dari HMETD yang telah dilaksanakan oleh masing-masing pemegang HMETD yang meminta
pemesanan saham tambahan.
6. PERSYARATAN PEMBAYARAN PEMESANAN SAHAM TAMBAHAN
a. Asli bukti pembayaran dari bank berupa bukti transfer bilyet/giro/cek/tunai
Pembayaran Pemesanan pembelian saham dalam rangka PMHMETD V, harus dibayar penuh (full
amount) dalam mata uang Rupiah secara tunai, cek, bilyet giro atau pemindah bukuan/transfer pada
saat pengajuan pemesanan pembelian saham dengan mencantumkan nama pemesan dan nomor FPPS
kepada rekening Perseroan pada:
PT Bakrie & Brothers Tbk
Bank BCA – Epicentrum Walk, Jakarta
No. Rekening 505-5367-997
22
Page 23
Dalam hal ini, Perseroan akan memberikan tembusan bukti pembayaran di mana tercantum
didalamnya nama pemesan dan nomor FPPS.
Semua biaya bank yang timbul dalam rangka pembelian saham menjadi beban pemesan. Pemesanan
akan dibatalkan jika persyaratan pembayaran tidak dipenuhi.
b. Semua cek dan wesel bank akan segera dicairkan pada saat diterima. Apabila pada saat pencairan cek
atau wesel bank tersebut ditolak oleh bank yang bersangkutan, maka pemesanan pembelian saham
dianggap batal. Tanggal pembayaran dihitung berdasarkan tanggal penerimaan
cek/pemindahbukuan/giro dan dananya telah diterima dengan baik (in good funds) pada rekening
Perseroan tersebut diatas. Untuk pemesanan pembelian saham tambahan, pembayaran dilakukan
pada hari yang mana pembayaran tersebut sudah harus diterima dengan baik dan telah nyata dalam
rekening Perseroan (in good funds) paling lambat 2 (dua) hari kerja setelah tanggal akhir perdagangan
HMETD.
7. BUKTI TANDA TERIMA PEMESANAN PEMBELIAN SAHAM
Pada saat menerima pengajuan pemesanan pembelian saham, BAE akan menyerahkan kepada pemesan
Bukti Tanda Terima Pembelian Saham yang merupakan bagian dari HMETD yang telah dicap dan
ditandatangani untuk kemudian dijadikan sebagai salah satu bukti pada saat mengambil SKS/atau
pengembalian uang untuk pemesanan yang tidak terpenuhi.
8. PEMBATALAN PEMESANAN PEMBELIAN SAHAM
Perseroan berhak untuk membatalkan pemesanan saham secara keseluruhan atau sebagian dengan
memperhatikan persyaratan yang berlaku. Pembatalan pemesanan saham tersebut di antaranya dapat
disebabkan oleh karena pengisian formulir yang tidak benar atau tidak lengkap, pembayaran untuk
pemesanan tidak diterima dengan baik (not in good funds) di rekening Perseroan, dan/atau kelengkapan
dokumen permohonan tidak terpenuhi pada saat mengajukan permohonan pemesanan saham.
Pemberitahuan mengenai pembatalan pemesanan saham tambahan yaitu pada tanggal 16 Juli 2026.
9. PENGEMBALIAN UANG PEMESANAN
Dalam hal tidak terpenuhinya sebagian atau seluruhnya dari pemesanan pembelian saham yang lebih besar
dari pada haknya atau dalam hal terjadinya pembatalan pemesanan saham maka pengembalian uang akan
dilakukan oleh Perseroan selambat-lambatnya 2 (dua) hari kerja setelah tanggal penjatahan yaitu tanggal
17 Juli 2026.
Pengembalian uang dilakukan dalam mata uang Rupiah dengan menggunakan bilyet giro/cek yang dapat
diambil pada kantor BAE, dan/atau pemindahbukuan/transfer atas nama Perseroan, pada tanggal 17 Juli
2026 pukul 10.00 WIB sampai 15.00 WIB.
Pengembalian uang yang dilakukan Perseroan sampai dengan tanggal 17 Juli 2026 tidak akan disertai bunga,
apabila terjadi keterlambatan maka uang akan dikembalikan dengan disertai bunga yang diperhitungkan
mulai hari kerja ke-3 (tiga) setelah tanggal akhir penjatahan atau tanggal pembatalan sebesar 2% (dua
persen) dari tingkat suku bunga Sertifikat Bank Indonesia per tahun, yang dihitung secara pro rata setiap hari
keterlambatan, kecuali keterlambatan tersebut disebabkan oleh: (i) kesalahan dari sistem pada bank yang
bersangkutan, (ii) pemesan yang tidak mengambil uang pengembalian sampai dengan hari kerja ke-4 (empat)
setelah Tanggal Penjatahan atau Hari Kerja ke-4 (empat) setelah tanggal diumumkannya pembatalan
PMHMETD, (iii) atau hal-hal lain yang bukan disebabkan oleh kesalahan Perseroan.
Bagi pemegang HMETD dalam penitipan kolektif KSEI yang melaksanakan haknya melalui KSEI pengembalian
uang pemesanan akan dilakukan oleh KSEI.
Uang pengembalian hanya dapat diambil dengan menunjukkan KTP asli pemesan atau tanda bukti jati diri
asli lainnya dan menyerahkan Bukti Tanda Terima Bukti Pemesanan Pembelian Saham serta menyerahkan
fotokopi KTP tersebut. Pemesanan tidak dikenakan biaya bank maupun biaya transfer untuk jumlah yang
dikembalikan tersebut. Bilamana pemesan berhalangan mengambil sendiri, maka pemesan dapat
memberikan kuasa kepada orang lain yang ditunjuk dengan melampirkan surat kuasa bermeterai Rp10.000
(sepuluh ribu Rupiah) dan fotokopi KTP pemberi kuasa dan penerima kuasa serta menunjukkan KTP asli
pemberi dan penerima kuasa tersebut. Apabila pengembalian uang pemesanan dilakukan dengan cara
pemindahbukuan/transfer. Perseroan akan memindahkan uang tersebut kerekening atas nama pemesan
langsung sehingga pemesan tidak akan dikenakan biaya bank atau biaya pemindahbukuan/transfer tersebut.
23
Page 24
10. PENYERAHAN SAHAM HASIL PELAKSANAAN HMETD
a. Saham hasil pelaksanaan HMETD akan diterbitkan dalam bentuk elektronik oleh Perseroan melalui BAE
dan didepositkan ke dalam Rekening Efek yang telah ditentukan oleh KSEI (Issuer Account) selambat-
lambatnya 2 (dua) hari bursa setelah KSEI menyampaikan Dana kepada Perseroan dan Daftar pemegang
saham yang mengajukan permohonan exercise kepada BAE. Selanjutnya KSEI akan mendistribusikannya
secara elektronik masing-masing rekening efek pemegang HMETD yang melaksanakan haknya tersebut.
b. Untuk saham hasil Penjatahan atas pemesanan saham tambahan akan dikreditkan atau didistribusikan
dalam bentuk elektronik dalam penitipan kolektif KSEI selambat-lambatnya 2 hari kerja setelah tanggal
penjatahan.
11. ALOKASI SISA SAHAM YANG TIDAK DIAMBIL OLEH PEMEGANG HMETD
Jika saham yang ditawarkan dalam PMHMETD V ini tidak seluruhnya diambil atau tidak dibeli oleh Pemegang
HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Pemegang HMETD lainnya yang melakukan haknya dan
telah melakukan pemesanan lebih besar dari haknya.
Apabila setelah alokasi tersebut masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka terdapat pihak yang bertindak
sebagai Pembeli Siaga untuk mengambil bagian sisa saham yang tidak diambil bagian oleh para pemegang saham
sebanyak-banyaknya sebesar 89.919.839.078 (delapan puluh sembilan miliar sembilan ratus sembilan belas juta
delapan ratus tiga puluh sembilan ribu tujuh puluh delapan) saham. dengan harga yang sama dengan Harga
Pelaksanaan PMHMETD V Perseroan.
PERSYARATAN PEMESANAN DAN PEMBELIAN SAHAM
PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS DAN HMETD
Prospektus PMHMETD V akan tersedia di Website Perseroan dan HMETD untuk para Pemegang Saham Perseroan
yang namanya tercatat dalam DPS tanggal 26 Juni 2026 pukul 16.00 WIB akan didistribusikan secara elektronik
melalui rekening efek Anggota Bursa atau Bank Kustodian masing-masing di KSEI selambat-lambatnya 1 hari kerja
setelah tanggal pencatatan pada DPS yang berhak atas HMETD, yaitu tanggal 29 Juni 2026.
Biro Administrasi Efek Perseroan
PT EDI Indonesia PT Bakrie & Brothers Tbk
Wisma SMR, Lantai 10 Bakrie Tower, Lt 35 - 37
Jl. Yos Sudarso Kav. 89 Kompleks Rasuna Epicentrum
Jakarta 14350 Jl. H.R. Rasuna Said, Kuningan
Jakarta Selatan 12940
Telepon: +62 (21) 2991 2222
Website: https://bakrie-brothers.com
Email: ir@bakrie.co.id
Apabila sampai dengan tanggal 13 Juli 2026 pemegang saham Perseroan yang namanya tercatat dalam DPS
Perseroan tanggal 26 Juni 2026, belum mengambil Prospektus dan HMETD dan tidak menghubungi BAE, maka
seluruh risiko kerugian bukan menjadi tanggung jawab BAE ataupun Perseroan, melainkan merupakan tanggung
jawab para Pemegang Saham yang bersangkutan.
24
Names mentioned 79 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
PT BAKRIE
p.1 ×8
unresolved
org
BROTHERS TBK.
p.1 ×8
unresolved
org
PMHMETD V. Port Fraser International Ltd
p.1
unresolved
org
PMHMETD V Perseroan. Port Fraser International Ltd
p.1 ×2
unresolved
org
BCI. Fountain City Investment Ltd
p.1 ×2
unresolved
org
Fountain City Investment Ltd
p.1 ×10
unresolved
org
PMHMETD V Perseroan. Fountain City Investment Ltd
p.1 ×2
unresolved
person
Humberg Lie
· Notaris
p.1 ×11
unresolved
org
PT KUSTODIAN SENTRAL EFEK INDONESIA
p.1
unresolved
org
Saham Seri E Port Fraser International Ltd
p.3 ×3
unresolved
org
Eurofa Capital Investment Ltd
p.3 ×4
unresolved
org
Hartman International Pte. Ltd.
p.8
unresolved
org
Bank Nobu
p.8 ×3
unresolved
person
Agustine Irianti
· Notaris
p.8
unresolved
org
Kantor Akuntan Publik Y. Santosa dan Rekan
p.8 ×2
unresolved
org
Kantor Akuntan Publik Y. Santosa
p.11
unresolved
org
Y. Santosa dan Rekan
p.15
unresolved
org
Pusat Statistik
p.17
unresolved
org
Kementerian Hukum Republik Indonesia
p.17
unresolved
org
Saham Seri E Port Fraser Internatioal Ltd
p.17
unresolved
org
PT Bakrie Indo Infrastructure
p.18
unresolved
org
Teknologi Mobilitas Tbk.
p.18 ×2
unresolved
org
PT Kreasindo Jaya Utama
p.18
unresolved
org
PT Modula Sustainability
p.18
unresolved
org
Golden Sand Oasis Ltd
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Pipe Industries
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Construction
p.18
unresolved
org
PT Suluh Ardhi Engineering
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Pipeline Indonesia
p.18 ×2
unresolved
org
PT Bakrie Gas
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Gasindo Utama
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Java Energy
p.18
unresolved
org
PT Energas Daya Pratama
p.18
unresolved
org
PT Bakrie Power
p.18
unresolved
org
PT Bangun Infrastruktur
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Oil
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Telco Infrastructure
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Port Indonesia
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Mina Tirta
p.19 ×2
unresolved
org
PT Multi Kontrol Nusantara
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Autoparts
p.19
unresolved
org
PT VKTR Sakti Industries
p.19
unresolved
org
PT Sarana Ekomobilitas Indonesia
p.19
unresolved
org
PT South East Asia Pipe
p.19
unresolved
org
PT Braja Mukti Cakra
p.19
unresolved
org
PT Bina Usaha Mandiri
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Komponen
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Darmakarya Energi
p.19
unresolved
org
PT Kuala Tanjung Power
p.19
unresolved
org
PT Helio Synar Energi
p.19
unresolved
org
PT Bakrie Energi Transisi
p.19
unresolved
org
PT Cimanggis Cibitung
p.19
unresolved
org
PT Graha Multimedia
p.19
unresolved
org
PT Cipta Wisesa
p.19
unresolved
org
PT Starbit Technology
p.20
unresolved
org
PT System Energi Nusantara
p.20
unresolved
org
PT Modula Tiga Dimensi
p.20
unresolved
org
Indonesia
p.21
unresolved
org
Bank BCA
p.22
unresolved
org
Bank Indonesia
p.23
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.