Back to announcement
20240331_XMJM_Keterbukaan Informasi yang Perlu Diketahui Publik_31621269_lamp1.pdf
Other Text extracted XMJMSource file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 32
Page 1
Dana Investasi Infrastruktur
Toll Road Mandiri-001
Laporan keuangan
tanggal 31 Desember 2023
dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut
beserta laporan auditor independen
Page 2
DAFTAR ISI
Halaman
Surat Pernyataan Manajer Investasi
Surat Pernyataan Bank Kustodian
Laporan Auditor Independen
Laporan Keuangan
Laporan Posisi Keuangan 1
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain 2
Laporan Perubahan Aset Bersih 3
Laporan Arus Kas 4
Catatan atas Laporan Keuangan 5-25
Page 3
Page 4
Page 5
No. : 00444/2.1133/AU.1/09/0754-1/1/III/2024 LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN Pemegang Unit Penyertaan, Manajer Investasi dan Bank Kustodian Dana Investasi Infrastruktur Toll Road Mandiri-001 Opini Kami telah mengaudit laporan keuangan Dana Investasi Infrastruktur Toll Road Mandiri-001 (“Dinfra Toll Road Mandiri-001”), yang terdiri dari laporan posisi keuangan tanggal 31 Desember 2023, serta laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain, laporan perubahan aset bersih, dan laporan arus kas untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut, serta catatan atas laporan keuangan, termasuk informasi kebijakan akuntansi material. Menurut opini kami, laporan keuangan terlampir menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang material, posisi keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 tanggal 31 Desember 2023, serta kinerja keuangan dan arus kasnya untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut, sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia. Basis Opini Kami melaksanakan audit kami berdasarkan Standar Audit yang ditetapkan oleh Institut Akuntan Publik Indonesia. Tanggung jawab kami menurut standar tersebut diuraikan lebih lanjut dalam paragraf Tanggung Jawab Auditor terhadap Audit atas Laporan Keuangan pada laporan kami. Kami independen terhadap Dinfra Toll Road Mandiri-001 berdasarkan ketentuan etika yang relevan dalam audit kami atas laporan keuangan di Indonesia, dan kami telah memenuhi tanggung jawab etika lainnya berdasarkan ketentuan tersebut. Kami yakin bahwa bukti audit yang telah kami peroleh adalah cukup dan tepat untuk menyediakan suatu basis bagi opini audit kami. Tanggung Jawab Manajer Investasi dan Bank Kustodian dan Pihak yang Bertanggung Jawab atas Tata Kelola terhadap Laporan Keuangan Manajer Investasi dan Bank Kustodian bertanggung jawab atas penyusunan dan penyajian wajar laporan keuangan tersebut sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia, dan atas pengendalian internal yang dianggap perlu oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian untuk memungkinkan penyusunan laporan keuangan yang bebas dari kesalahan penyajian material, baik yang disebabkan oleh kecurangan maupun kesalahan. Dalam penyusunan laporan keuangan, Manajer Investasi dan Bank Kustodian bertanggung jawab untuk menilai kemampuan Dinfra Toll Road Mandiri-001 dalam mempertahankan kelangsungan usahanya, mengungkapkan, sesuai dengan kondisinya, hal-hal yang berkaitan dengan kelangsungan usaha, dan menggunakan basis akuntansi kelangsungan usaha, kecuali Manajer Investasi dan Bank Kustodian memiliki intensi untuk melikuidasi Dinfra Toll Road Mandiri-001 atau menghentikan operasi, atau tidak memiliki alternatif yang realistis selain melaksanakannya.
Page 6
Tanggung Jawab Manajer Investasi dan Bank Kustodian dan Pihak yang Bertanggung Jawab
atas Tata Kelola terhadap Laporan Keuangan (Lanjutan)
Pihak yang bertanggung jawab atas tata kelola bertanggung jawab untuk mengawasi proses pelaporan
keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001.
Tanggung Jawab Auditor terhadap Audit atas Laporan Keuangan
Tujuan kami adalah untuk memeroleh keyakinan memadai tentang apakah laporan keuangan secara
keseluruhan bebas dari kesalahan penyajian material, baik yang disebabkan oleh kecurangan maupun
kesalahan, dan untuk menerbitkan laporan auditor yang mencakup opini kami. Keyakinan memadai
merupakan suatu tingkat keyakinan tinggi, namun bukan merupakan suatu jaminan bahwa audit yang
dilaksanakan berdasarkan Standar Audit akan selalu mendeteksi kesalahan penyajian material ketika
hal tersebut ada. Kesalahan penyajian dapat disebabkan oleh kecurangan maupun kesalahan dan
dianggap material jika, baik secara individual maupun secara agregat, dapat diekspektasikan secara
wajar akan memengaruhi keputusan ekonomi yang diambil oleh pengguna berdasarkan laporan
keuangan tersebut.
Sebagai bagian dari suatu audit berdasarkan Standar Audit, kami menerapkan pertimbangan profesional
dan mempertahankan skeptisisme profesional selama audit. Kami juga:
• Mengidentifikasi dan menilai risiko kesalahan penyajian material dalam laporan keuangan,
baik yang disebabkan oleh kecurangan maupun kesalahan, mendesain dan melaksanakan
prosedur audit yang responsif terhadap risiko tersebut, serta memeroleh bukti audit yang cukup dan
tepat untuk menyediakan basis bagi opini kami. Risiko tidak terdeteksinya kesalahan penyajian
material yang disebabkan oleh kecurangan lebih tinggi dari yang disebabkan oleh kesalahan,
karena kecurangan dapat melibatkan kolusi, pemalsuan, penghilangan secara sengaja,
pernyataan salah, atau pengabaian pengendalian internal.
• Memeroleh suatu pemahaman tentang pengendalian internal yang relevan dengan audit untuk
mendesain prosedur audit yang tepat sesuai dengan kondisinya, tetapi bukan untuk tujuan
menyatakan opini atas keefektivitasan pengendalian internal Dinfra Toll Road Mandiri-001.
• Mengevaluasi ketepatan kebijakan akuntansi yang digunakan serta kewajaran estimasi akuntansi
dan pengungkapan terkait yang dibuat oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian.
• Menyimpulkan ketepatan penggunaan basis akuntansi kelangsungan usaha oleh Manajer
Investasi dan Bank Kustodian dan, berdasarkan bukti audit yang diperoleh, apakah terdapat
suatu ketidakpastian material yang terkait dengan peristiwa atau kondisi yang dapat
menyebabkan keraguan signifikan atas kemampuan Dinfra Toll Road Mandiri-001 untuk
mempertahankan kelangsungan usahanya. Ketika kami menyimpulkan bahwa terdapat suatu
ketidakpastian material, kami diharuskan untuk menarik perhatian dalam laporan auditor kami ke
pengungkapan terkait dalam laporan keuangan atau, jika pengungkapan tersebut tidak memadai,
harus menentukan apakah perlu untuk memodifikasi opini kami. Kesimpulan kami didasarkan
pada bukti audit yang diperoleh hingga tanggal laporan auditor kami. Namun, peristiwa atau
kondisi masa depan dapat menyebabkan Dinfra Toll Road Mandiri-001 tidak dapat
mempertahankan kelangsungan usaha.
• Mengevaluasi penyajian, struktur, dan isi laporan keuangan secara keseluruhan, termasuk
pengungkapannya, dan apakah laporan keuangan mencerminkan transaksi dan peristiwa yang
mendasarinya dengan suatu cara yang mencapai penyajian wajar.
Page 7
Tanggung Jawab Auditor terhadap Audit atas Laporan Keuangan (Lanjutan)
Kami mengomunikasikan kepada pihak yang bertanggung jawab atas tata kelola mengenai, antara lain,
ruang lingkup dan saat yang direncanakan atas audit, serta temuan audit signifikan, termasuk
setiap defisiensi signifikan dalam pengendalian internal yang teridentifikasi oleh kami selama audit.
Paul Hadiwinata, Hidajat, Arsono, Retno, Palilingan & Rekan
Retno Dwi Andani, S.E., Ak., CPA, CA
Registrasi Akuntan Publik No. AP.0754
4 Maret 2024
Page 8
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
LAPORAN POSISI KEUANGAN
Per 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
Catatan 2023 2022
ASET
Underlying asset (aset yang mendasari)
Efek bersifat ekuitas
(harga perolehan Rp 1.260.704.285.000
pada tahun 2023 dan
Rp 1.207.170.225.000 pada tahun 2022) 2c,2d,3,9 1.801.639.092.223 1.599.829.584.002
Unit penyertaan
(harga perolehan nihil pada tahun 2023 dan
Rp 60.000.000.000 pada tahun 2022) 2c,2d,3 - 77.924.947.192
Instrumen pasar uang 2c,2d,3 7.075.000.000 15.950.000.000
Total underlying asset (aset yang mendasari) 1.808.714.092.223 1.693.704.531.194
Kas 2d,4 585.523.390 380.105.086
Piutang bunga 2d,2e,5 9.332.740 11.663.151
Piutang lain-lain 2e,6 2.786.404.110 1.035.616
Biaya dibayar dimuka (upfront) 2d,2e,7 454.272.000 939.653.675
TOTAL ASET 1.812.549.624.463 1.695.036.988.722
LIABILITAS
Beban akrual 2d,2e,8 3.524.690.833 5.921.913.645
TOTAL LIABILITAS 3.524.690.833 5.921.913.645
NILAI ASET BERSIH
Total kenaikan Nilai Aset Bersih 1.713.218.043.911 1.523.906.081.183
Penghasilan komprehensif lain:
Keuntungan yang belum direalisasi atas
aset keuangan yang diukur pada nilai
wajar melalui penghasilan komprehensif
lain-bersih 95.806.889.719 165.208.993.894
TOTAL NILAI ASET BERSIH 1.809.024.933.630 1.689.115.075.077
JUMLAH UNIT PENYERTAAN BEREDAR 11 1.303.400.000,0000 1.303.410.000,0000
NILAI ASET BERSIH PER UNIT PENYERTAAN 1.387,93 1.295,92
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari
laporan keuangan secara keseluruhan.
1
Page 9
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
Catatan 2023 2022
PENDAPATAN
Pendapatan Investasi
Pendapatan bunga dan bagi hasil 2e,12 542.257.295 1.027.021.227
Keuntungan investasi yang telah direalisasi 2d,2e 28.123.509.358 -
Pendapatan Lainnya 2e,13 17.563.505 64.519.425
TOTAL PENDAPATAN 28.683.330.158 1.091.540.652
BEBAN
Beban Investasi
Beban pengelolaan investasi 2e,14,17 (2.377.894.446) (5.723.455.090)
Beban kustodian 2e,15 (575.541.544) (577.428.484)
Beban lain-lain 2e,16 (1.609.535.833) (1.778.699.988)
Beban Lainnya 2e (3.512.701) (12.903.885)
TOTAL BEBAN (4.566.484.524) (8.092.487.447)
LABA (RUGI) SEBELUM PAJAK 24.116.845.634 (7.000.946.795)
BEBAN PAJAK PENGHASILAN 2f,10b - -
LABA (RUGI) TAHUN BERJALAN 24.116.845.634 (7.000.946.795)
Penghasilan Komprehensif Lain:
Keuntungan yang belum direalisasi atas aset
keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui
penghasilan komprehensif lain-bersih 95.806.889.719 165.208.993.894
PENGHASILAN KOMPREHENSIF
TAHUN BERJALAN 119.923.735.353 158.208.047.099
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari
laporan keuangan secara keseluruhan.
2
Page 10
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
LAPORAN PERUBAHAN ASET BERSIH
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
Penghasilan
Komprehensif
Lain yang
Transaksi Tidak Akan
dengan Direkalisfikasikan
Pemegang Total Penurunan Lebih Lanjut Total Nilai
Unit Penyertaan Nilai Aset Bersih ke Laba Rugi Aset Bersih
Saldo per 1 Januari 2022 1.303.410.000.000 (17.870.565.863) 245.367.593.841 1.530.907.027.978
Perubahan aset bersih
pada tahun 2022
Rugi komprehensif tahun
berjalan - (7.000.946.795) - (7.000.946.795)
Penghasilan Komprehensif
Lain:
Keuntungan yang belum
direalisasi atas aset
keuangan yang diukur
pada nilai wajar melalui
penghasilan
komprehensif lain-bersih - - 165.208.993.894 165.208.993.894
Saldo per
31 Desember 2022 1.303.410.000.000 (24.871.512.658) 410.576.587.735 1.689.115.075.077
Perubahan aset bersih
pada tahun 2023
Penghasilan komprehensif
tahun berjalan - 24.116.845.634 - 24.116.845.634
Transaksi dengan pemegang
unit penyertaan
Pembelian kembali unit
penyertaan (13.876.800) - - (13.876.800)
Penghasilan Komprehensif
Lain:
Keuntungan yang belum
direalisasi atas aset
keuangan yang diukur
pada nilai wajar melalui
penghasilan komprehensif
lain-bersih - - 95.806.889.719 95.806.889.719
Saldo per
31 Desember 2023 1.303.396.123.200 (754.667.024) 506.383.477.454 1.809.024.933.630
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari
laporan keuangan secara keseluruhan.
3
Page 11
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
LAPORAN ARUS KAS
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2023 2022
Arus kas dari aktivitas operasi
Pembelian atas efek bersifat ekuitas (53.534.060.000) -
Penjuakan atas efek bersifat ekuitas 53.579.898.048 -
Penjualan sukuk - 12.000.000.000
Penerimaan bagi hasil sukuk - 744.004.338
Penerimaan bunga deposito berjangka (2.240.780.787) 464.851.684
Penerimaan bunga jasa giro 17.563.505 64.519.425
Amortisasi dan pembayaran biaya dibayar dimuka 485.381.675 1.206.025.470
Investasi pada Unit Penyertaan - (10.000.000.000)
Pembayaran jasa pengelolaan investasi (4.814.402.262) (5.888.957.615)
Pembayaran jasa kustodian (578.714.040) (599.040.093)
Pembayaran beban lain-lain (1.570.591.035) (1.832.809.533)
Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas operasi (8.655.704.896) (3.841.406.324)
Arus kas dari aktivitas pendanaan
Pembelian kembali unit penyertaan (13.876.800) -
Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas pendanaan (13.876.800) -
Penurunan kas dan setara kas (8.669.581.696) (3.841.406.324)
Kas dan setara kas pada awal tahun 16.330.105.086 20.171.511.410
Kas dan setara kas pada akhir tahun 7.660.523.390 16.330.105.086
Kas dan setara kas terdiri dari:
Kas 585.523.390 380.105.086
Deposito berjangka 7.075.000.000 15.950.000.000
Total kas dan setara kas 7.660.523.390 16.330.105.086
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari
laporan keuangan secara keseluruhan.
4
Page 12
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
1. UMUM
Dana Investasi Infrastruktur Toll Road Mandiri-001 (“Dinfra Toll Road Mandiri-001”) adalah wadah
berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang dibentuk berdasarkan Undang-Undang No. 8 tahun
1995 tentang Pasar Modal dan Surat Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal dan
Undang-undang No. 21 tahun 2011 tentang Otoritas Jasa Keuangan yang telah diubah dengan
peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 52/POJK.04/2017 tentang Dana Investasi Infrastruktur
Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif.
Kontrak Investasi Kolektif Dinfra Toll Road Mandiri-001 antara PT Mandiri Manajemen Investasi
sebagai Manajer Investasi dan PT Bank Maybank Indonesia Tbk sebagai Bank Kustodian
dituangkan dalam Akta No. 75 tanggal 28 September 2018 yang dibuat dihadapan Leolin
Jayayanti, S.H., M.Kn., notaris di Jakarta. Kontrak Investasi Kolektif Dinfra Toll Road Mandiri-001
telah mengalami perubahan yang dituangkan dalam Akta Addendum No. 4 tanggal 4 April 2019
yang dibuat dihadapan Leolin Jayayanti, S.H., M.Kn., notaris di Jakarta, mengenai perubahan
penawaran umum atas unit penyertaan Dinfra Toll Road Mandiri-001. Dinfra Toll Road Mandiri-
001 akan menghimpun dana dari masyarakat dengan melakukan penawaran umum. Manajer
Investasi akan melakukan penawaran umum atas unit penyertaan Dinfra Toll Road Mandiri-001
dengan jumlah sekurang-kurangnya 100.000.000 (seratus juta) unit penyertaan sampai dengan
jumlah sebanyak-banyaknya 10.000.000.000 (sepuluh miliar) unit penyertaan. Setiap unit
penyertaan mempunyai Nilai Aset Bersih awal sebesar Rp 1.000,- (seribu Rupiah) per unit
penyertaan. Selanjutnya harga pembelian setiap unit penyertaan dihitung berdasarkan Nilai Aktiva
Bersih Dinfra Toll Road Mandiri-001 pada akhir hari bursa yang bersangkutan.
PT Mandiri Manajemen Investasi sebagai Manajer Investasi didukung oleh tenaga profesional
yang terdiri dari Komite Investasi Alternatif dan Tim Pengelola Investasi Alternatif. Komite
Investasi Alternatif akan mengarahkan dan mengawasi Tim Pengelola Investasi Alternatif dalam
menjalankan kebijakan dan strategi investasi sehari-hari sesuai dengan tujuan investasi. Komite
Investasi Alternatif terdiri dari:
Ketua : Aliyahdin Saugi
Anggota : Kun Listyaningsih
Arief Budiman
Baban Sudarman
Tim Pengelola Investasi Alternatif bertugas sebagai pelaksana harian atas kebijakan, strategi, dan
eksekusi investasi yang telah diformulasikan bersama dengan Komite Investasi Alternatif. Tim
Pengelola Investasi Alternatif terdiri dari:
Ketua : Ernawan Rahmat Salimsyah
Anggota : Kanty Raviandra Permana
Charlie
Tujuan investasi Dinfra Toll Road Mandiri-001 adalah untuk melakukan investasi jangka
menengah dan panjang dalam portofolio Aset Infrastruktur jalan tol secara tidak langsung yang
dapat memberikan imbal hasil yang stabil dan berkesinambungan serta memberikan tingkat
pengembalian hasil investasi yang optimal dengan berinvestasi pada Aset Infrastruktur secara
tidak langsung melalui pembelian Efek bersifat utang dan/atau efek bersifat ekuitas yang
diterbitkan oleh Perusahaan Pemilik Aset Infrastruktur yang mempunyai kegiatan usaha di bidang
pengusahaan jalan tol serta pada efek atau aset lainnya sesuai dengan kebijakan investasi.
Sesuai dengan tujuan investasinya, Dinfra Toll Road Mandiri-001 akan melakukan investasi
dengan komposisi sebagai berikut:
5
Page 13
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
1. UMUM (Lanjutan)
- Minimum 51% (lima puluh satu persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada Aset Infrastruktur secara
tidak langsung melalui pembelian Efek bersifat ekuitas dan/atau Efek bersifat utang yang
diterbitkan Perusahaan Pemilik Aset Infrastruktur;
- Maksimum 49% (empat puluh sembilan persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada instrumen pasar
uang dan/atau Efek yang diterbitkan didalam negeri dan/atau instrumen keuangan lain yang
memperoleh penetapan Otoritas Jasa Keuangan sebagai Efek; dan
- Maksimum 20% (dua puluh persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada kas dan/atau setara kas.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 akan berinvestasi pada aset infrastruktur dalam jangka waktu paling
lambat 12 (dua belas) bulan sejak pernyataan pendaftaran penawaran umum atas unit
penyertaan menjadi efektif.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 akan berinvestasi pada efek perusahaan sasaran. Perusahaan
investasi Dinfra Toll Road Mandiri-001 akan dimiliki Dinfra Toll Road Mandiri-001 paling sedikit
99,99% dan modal disetor perusahaan Dinfra Toll Road Mandiri-001. Perusahaan investasi Dinfra
Toll Road Mandiri-001 adalah PT Trans Optima Luhur.
Perhitungan Nilai Aset Bersih yang dapat diatribusikan kepada pemegang unit dilakukan setiap
3 bulan dan disampaikan secara elektronik kepada Otoritas Jasa Keuangan (OJK) dari
pemegang unit.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 telah memperoleh pernyataan efektif berdasarkan Surat Keputusan
Dewan Komisioner Otoritas Jasa Keuangan No. S-1189/PM.21/2018 pada tanggal 8 Oktober
2018. Dinfra Toll Road Mandiri-001 mulai beroperasi tanggal 12 April 2019.
Transaksi unit penyertaan dan Nilai Aset Bersih per unit penyertaan dipublikasikan hanya pada
hari-hari bursa. Hari terakhir bursa di bulan Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah
tanggal 29 Desember 2023 dan 30 Desember 2022. Laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-
001 untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 disajikan berdasarkan
posisi aset bersih Dinfra Toll Road Mandiri-001 pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022.
Laporan keuangan telah disetujui untuk diterbitkan oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian
pada tanggal 4 Maret 2024. Manajer Investasi dan Bank Kustodian bertanggung jawab atas
laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 sesuai dengan tugas dan tanggung jawab
masing-masing sebagai Manajer Investasi dan Bank Kustodian sebagaimana tercantum dalam
Kontrak Investasi Kolektif Dinfra Toll Road Mandiri-001 dan peraturan dan perundangan yang
berlaku.
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL
Berikut ini adalah dasar penyajian laporan keuangan dan informasi kebijakan akuntansi material
yang diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001.
a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan
Laporan keuangan disusun berdasarkan konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali
untuk investasi pada aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi yang diukur
berdasarkan nilai wajar.
Laporan keuangan juga disusun dan disajikan sesuai dengan Surat Edaran Otoritas Jasa
Keuangan Republik Indonesia No. 14/SEOJK.04/2020 tentang Pedoman Perlakuan Akuntansi
Produk Investasi berbentuk Kontrak Investasi Kolektif.
6
Page 14
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan (lanjutan)
Laporan keuangan disusun berdasarkan konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali
untuk investasi pada aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi.
Laporan keuangan disusun berdasarkan akuntansi berbasis akrual, kecuali laporan arus kas.
Laporan arus kas menyajikan informasi penerimaan dan pengeluaran yang diklasifikasikan ke
dalam aktivitas operasi dan pendanaan dengan menggunakan metode langsung. Untuk tujuan
laporan arus kas, kas dan setara kas mencakup kas serta deposito berjangka yang jatuh
tempo dalam waktu tiga bulan atau kurang.
Seluruh angka dalam laporan keuangan ini, kecuali dinyatakan secara khusus, dinyatakan
dalam Rupiah, yang juga merupakan mata uang fungsional Dinfra Toll Road Mandiri-001.
Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia
mengharuskan Manajer Investasi membuat estimasi dan asumsi yang mempengaruhi
kebijakan akuntansi dan jumlah yang dilaporkan atas aset, liabilitas, pendapatan dan beban.
Walaupun estimasi dibuat berdasarkan pengetahuan terbaik Manajer Investasi atas kejadian
dan tindakan saat ini, realisasi mungkin berbeda dengan jumlah yang diestimasi semula.
b. Nilai Aset Bersih Dinfra Toll Road Mandiri-001
Nilai Aset Bersih Dinfra Toll Road Mandiri-001 dihitung dan ditentukan pada setiap akhir hari
bursa dengan menggunakan nilai pasar wajar.
Nilai Aset Bersih per unit penyertaan dihitung berdasarkan Nilai Aset Bersih Dinfra Toll Road
Mandiri-001 pada setiap akhir hari bursa dibagi dengan jumlah unit penyertaan yang beredar.
c. Portofolio Efek
Portofolio efek terdiri dari efek bersifat ekuitas, unit penyertaan dan instrumen pasar uang.
d. Instrumen Keuangan
Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengklasifikasikan instrumen keuangan dalam bentuk aset
keuangan dan liabilitas keuangan.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 menerapkan PSAK 71, yang mensyaratkan pengaturan
instrumen keuangan terkait klasifikasi dan pengukuran, penurunan nilai atas instrumen aset
keuangan, dan akuntansi lindung nilai. Dengan demikian, kebijakan akuntansi yang berlaku
untuk periode pelaporan kini adalah seperti tercantum di bawah ini.
Instrumen keuangan diakui pada saat Dinfra Toll Road Mandiri-001 menjadi pihak dari
ketentuan kontrak suatu instrumen keuangan.
Aset keuangan
Klasifikasi, Pengukuran dan Pengakuan
Klasifikasi dan pengukuran aset keuangan didasarkan pada model bisnis dan arus kas
kontraktual. Dinfra Toll Road Mandiri-001 menilai apakah arus kas aset keuangan tersebut
semata-mata dari pembayaran pokok dan bunga. Aset keuangan diklasifikasikan dalam tiga
kategori sebagai berikut:
7
Page 15
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
d. Instrumen Keuangan (lanjutan)
Aset keuangan (lanjutan)
Klasifikasi, Pengukuran dan Pengakuan (lanjutan)
(i) Aset keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi;
(ii) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi (“FVTPL”);
(iii) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain
(“FVTOCI”).
Dinfra Toll Road Mandiri-001 menentukan klasifikasi aset keuangan tersebut pada pengakuan
awal dan tidak bisa melakukan perubahan setelah penerapan awal tersebut.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengklasifikasikan instrumen keuangan ke dalam klasifikasi
tertentu yang mencerminkan sifat dari informasi dan mempertimbangkan karakteristik dari
instrumen keuangan tersebut. Klasifikasi ini dapat dilihat pada tabel berikut:
Golongan (ditentukan
Kategori yang didefinisikan oleh PSAK 71 oleh Dinfra Toll Road Sub-golongan
Mandiri-001)
Aset keuangan yang diukur
Efek bersifat ekuitas
pada nilai wajar melalui Portofolio efek
laba rugi
Aset keuangan Unit penyertaan
Portofolio efek Instrumen pasar uang
Aset keuangan yang diukur
Kas
pada biaya perolehan
Piutang bunga
diamortisasi
Piutang lain-lain
(i) Aset keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi;
Klasifikasi ini berlaku untuk aset keuangan yang dikelola dalam model bisnis dimiliki untuk
mendapatkan arus kas kontraktual dan memiliki arus kas yang memenuhi kriteria
"semata-mata dari pembayaran pokok dan bunga” dari jumlah pokok terutang”.
Pada saat pengakuan awal, aset keuangan yang diukur pada biaya perolehan
diamortisasi diakui pada nilai wajarnya ditambah biaya transaksi (jika ada) dan
selanjutnya diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku
bunga efektif.
Pendapatan dari aset keuangan dalam kelompok aset keuangan yang diukur pada biaya
perolehan diamortisasi dicatat di dalam laporan laba rugi dan dilaporkan sebagai
"Pendapatan bunga" dan “Pendapatan lainnya”.
(ii) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi;
Instrumen utang yang tidak memiliki kriteria biaya perolehan diamortisasi atau nilai wajar
melalui penghasilan komprehensif lain. Keuntungan atau kerugian yang timbul dari
perubahan nilai wajar dan penjualan aset keuangan diakui di dalam laporan laba rugi dan
dicatat masing-masing sebagai “Keuntungan/(kerugian) investasi yang belum direalisasi”
dan "Keuntungan/(kerugian) investasi yang telah direalisasi”.
8
Page 16
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
d. Instrumen Keuangan (lanjutan)
(ii) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi; (lanjutan)
Pendapatan bunga dari aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi
dicatat di dalam laporan laba rugi dan dilaporkan sebagai ”Pendapatan bunga”.
Pengakuan
Transaksi aset keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 diakui pada tanggal perdagangan.
Penurunan Nilai
Pada setiap periode pelaporan, Dinfra Toll Road Mandiri-001 menilai apakah risiko kredit dari
instrumen keuangan telah meningkat secara signifikan sejak pengakuan awal. Ketika
melakukan penilaian, Dinfra Toll Road Mandiri-001 menggunakan perubahan atas risiko gagal
bayar yang terjadi sepanjang perkiraan usia instrumen keuangan daripada perubahan atas
jumlah kerugian kredit ekspektasian tersebut terhadap aset keuangan Dinfra Toll Road
Mandiri-001.
Dalam melakukan penilaian, Dinfra Toll Road Mandiri-001 membandingkan antara risiko gagal
bayar yang terjadi atas instrumen keuangan pada saat periode pelaporan dengan risiko gagal
bayar yang terjadi atas instrumen keuangan pada saat pengakuan awal dan
mempertimbangkan kewajaran serta ketersediaan informasi yang tersedia pada saat tanggal
pelaporan terkait dengan kejadian masa lalu, kondisi terkini dan perkiraan atas kondisi
ekonomi di masa depan, yang mengindikasikan kenaikan risiko kredit sejak pengakuan awal.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 menerapkan pendekatan yang disederhanakan untuk mengukur
kerugian kredit ekspektasian yang menggunakan cadangan kerugian kredit ekspektasian
seumur hidup untuk seluruh saldo piutang dan piutang lain-lain dan aset kontrak tanpa
komponen pendanaan yang signifikan dan pendekatan umum untuk aset keuangan lainnya.
Pendekatan umum termasuk penelahaan perubahan signifikan risiko kredit sejak terjadinya.
Penelaahan kerugian kredit ekspektasian termasuk asumsi mengenai risiko gagal bayar dan
tingkat kerugian ekspektasian. Untuk piutang, dalam pengkajian juga mempertimbangkan
penggunaan peningkatan kredit. Untuk mengukur kerugian kredit ekspektasian, piutang telah
dikelompokkan berdasarkan karakteristik risiko kredit dan jatuh tempo yang serupa.
Manajer Investasi berkeyakinan tidak terdapat penurunan nilai atas aset keuangan pada
tanggal 31 Desember 2023.
Liabilitas Keuangan
Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengklasifikasikan liabilitas keuangannya sebagai liabilitas
keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi.
Golongan (ditentukan
Kategori yang didefinisikan oleh PSAK 71 oleh Dinfra Toll Road Sub-golongan
Mandiri-001)
Liabilitas keuangan yang
Liabilitas
diukur pada biaya Beban akrual
keuangan
perolehan diamortisasi
9
Page 17
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
d. Instrumen Keuangan (lanjutan)
Liabilitas Keuangan (lanjutan)
Pada saat pengakuan awal, liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi
diukur pada nilai wajar ditambah biaya transaksi (jika ada). Setelah pengakuan awal, Dinfra
Toll Road Mandiri-001 mengukur seluruh liabilitas keuangan yang diukur pada biaya
perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.
Penghentian Pengakuan
Aset keuangan dihentikan pengakuannya pada saat hak kontraktual Dinfra Toll Road Mandiri-
001 atas arus kas yang berasal dari aset keuangan tersebut kedaluwarsa, yaitu ketika aset
dialihkan kepada pihak lain tanpa mempertahankan kontrol atau pada saat seluruh risiko dan
manfaat telah ditransfer secara substansial. Liabilitas keuangan dihentikan pengakuannya jika
liabilitas Dinfra Toll Road Mandiri-001 kedaluwarsa, dilepaskan atau dibatalkan.
Penentuan Nilai Wajar
Nilai wajar instrumen keuangan pada tanggal laporan posisi keuangan adalah berdasarkan
harga kuotasi di pasar aktif.
Apabila pasar untuk suatu instrumen keuangan tidak aktif, Dinfra Toll Road Mandiri-001
menetapkan nilai wajar dengan menggunakan teknik penilaian. Teknik penilaian meliputi
penggunaan transaksi-transaksi pasar yang wajar terkini antara pihak-pihak yang mengerti,
berkeinginan, jika tersedia, referensi atas nilai wajar terkini dari instrumen lain yang secara
substansial sama, analisa arus kas yang didiskonto dan model harga opsi.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengklasifikasikan pengukuran nilai wajar dengan
menggunakan hierarki nilai wajar yang mencerminkan signifikansi input yang digunakan untuk
melakukan pengukuran. Hierarki pengukuran nilai wajar memiliki level sebagai berikut:
1. Harga kuotasian (tidak disesuaikan) dalam pasar aktif untuk aset atau liabilitas yang
identik (Level 1);
2. Input selain harga kuotasian yang termasuk dalam Level 1 yang dapat diobservasi untuk
aset atau liabilitas, baik secara langsung (misalnya harga) atau secara tidak langsung
(misalnya derivasi dari harga) (Level 2);
3. Input untuk aset atau liabilitas yang bukan berdasarkan data pasar yang dapat diobservasi
(Level 3).
Level pada hierarki nilai wajar dimana pengukuran nilai wajar dikategorikan secara
keseluruhan ditentukan berdasarkan level input terendah yang signifikan terhadap
pengukuran nilai wajar secara keseluruhan. Penilaian signifikansi suatu input tertentu dalam
pengukuran nilai wajar secara keseluruhan memerlukan pertimbangan dengan
memperhatikan faktor-faktor spesifik atas aset atau liabilitas tersebut.
Instrumen Keuangan Saling Hapus
Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling hapus dan jumlah netonya dilaporkan pada
laporan posisi keuangan ketika terdapat hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan
saling hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan adanya niat untuk menyelesaikan
secara neto, atau untuk merealisasikan aset dan menyelesaikan liabilitas secara simultan.
Hak saling hapus tidak kontinjen atas peristiwa dimasa depan dan dapat dipaksakan secara
hukum dalam situasi bisnis yang normal dan dalam peristiwa gagal bayar, peristiwa kepailitan
atau kebangkrutan Dinfra Toll Road Mandiri-001 atau pihak lawan.
10
Page 18
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
e. Pengakuan Pendapatan dan Beban
Pendapatan bunga dan bagi hasil dari instrumen keuangan diakui atas dasar akrual secara
harian. Sedangkan pendapatan lainnya merupakan pendapatan yang bukan berasal dari
kegiatan investasi, termasuk di dalamnya pendapatan bunga atas jasa giro.
Pendapatan dividen diakui bila hak untuk menerima pembayaran ditetapkan. Dalam hal
investasi saham di pasar aktif, hak tersebut biasanya ditetapkan pada tanggal eks (ex-date).
Beban yang berhubungan dengan jasa pengelolaan investasi dan jasa kustodian dihitung dan
diakui secara akrual setiap hari. Sedangkan beban lainnya merupakan beban yang tidak
terkait dengan kegiatan investasi dan biaya keuangan, termasuk di dalamnya beban atas
pajak penghasilan final dari pendapatan bunga atas jasa giro yang timbul dari kegiatan diluar
investasi.
Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan harga
pasar (nilai wajar) serta keuntungan atau kerugian investasi yang tela direalisasi disajikan
dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain tahun berjalan. Keuntungan dan
kerugian yang telah direalisasi atas penjualan portofolio efek dihitung berdasarkan harga
pokok yang mengunakan metode rata-rata tertimbang.
f. Pajak Penghasilan
Beban pajak terdiri dari pajak kini dan pajak tangguhan. Pajak diakui dalam laporan laba rugi
dan penghasilan komprehensif lain, kecuali jika pajak tersebut terkait dengan transaksi atau
kejadian yang diakui di pendapatan komprehensif lain atau langsung diakui ke ekuitas. Dalam
hal ini, pajak tersebut masing-masing diakui dalam pendapatan komprehensif lain atau
ekuitas.
Sesuai dengan peraturan pajak yang berlaku pendapatan yang telah dikenakan pajak
penghasilan final tidak lagi dilaporkan sebagai pendapatan kena pajak, dan semua beban
sehubungan dengan pendapatan yang telah dikenakan pajak penghasilan final tidak dapat
dikurangkan. Tetapi, baik pendapatan maupun beban tersebut dipakai dalam perhitungan
laba rugi menurut akuntansi.
Untuk pajak penghasilan yang tidak bersifat final, beban pajak penghasilan tahun berjalan
ditentukan berdasarkan laba kena pajak dalam tahun yang bersangkutan yang dihitung
berdasarkan tarif pajak yang berlaku.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui atas konsekuensi pajak tahun mendatang yang
timbul dari perbedaan jumlah tercatat aset dan liabilitas menurut laporan keuangan dengan
dasar pengenaan pajak aset dan liabilitas. Liabilitas pajak tangguhan diakui untuk semua
perbedaan temporer kena pajak dan aset pajak tangguhan diakui untuk perbedaan temporer
yang boleh dikurangkan serta rugi fiskal yang belum terkompensasi, sepanjang besar
kemungkinan dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba kena pajak masa datang.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan dapat saling hapus apabila terdapat hak yang berkekuatan
hukum untuk melakukan saling hapus antara aset pajak kini dengan liabilitas pajak kini dan
apabila aset dan liabilitas pajak penghasilan tangguhan dikenakan oleh otoritas perpajakan
yang sama. Aset pajak kini dan liabilitas pajak kini akan saling hapus ketika Dinfra Toll Road
Mandiri-001 memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus dan
adanya niat untuk melakukan penyelesaian saldo-saldo tersebut secara neto atau untuk
merealisasikan dan menyelesaikan liabilitas secara bersamaan.
11
Page 19
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan)
f. Pajak penghasilan (lanjutan)
Koreksi terhadap liabilitas perpajakan diakui saat surat ketetapan pajak diterima atau jika
mengajukan keberatan, pada saat keputusan atas keberatan tersebut telah ditetapkan.
g. Transaksi dengan Pihak Berelasi
Dinfra Toll Road Mandiri-001 melakukan transaksi dengan pihak berelasi sebagaimana
didefinisikan dalam PSAK 7 “Pengungkapan Pihak-Pihak Berelasi”. Jenis transaksi dan saldo
dengan pihak berelasi diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan.
h. Perubahan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Standar
Akuntansi Keuangan (ISAK)
Dewan Standar Akuntansi Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia (DSAK-IAI) telah menerbitkan
standar baru, revisi dan interpretasi yang berlaku efektif pada atau setelah tanggal 1 Januari
2023, diantaranya sebagai berikut:
- Amendemen PSAK 1 “Penyajian Laporan Keuangan”;
- Amendemen PSAK 46 “Pajak Penghasilan”;
- Amendemen PSAK 25 “Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi dan
Kesalahan”.
Penerapan PSAK tersebut di atas tidak memiliki dampak yang signifikan terhadap total yang
dilaporkan dan diungkapkan pada laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 periode
berjalan atau periode tahun sebelumnya.
Standar baru dan amendemen standar yang telah diterbitkan yang wajib diterapkan untuk
tahun buku yang dimulai pada atau setelah tanggal 1 Januari 2024 dan belum diterapkan
secara dini oleh Dinfra Toll Road Mandiri-001, adalah sebagai berikut:
- Amendemen PSAK 1 “Penyajian Laporan Keuangan” tentang kewajiban diklasifikasikan
sebagai lancar atau tidak lancar;
- Amendemen PSAK 1 “Penyajian Laporan Keuangan” tentang Liabilitas Jangka Panjang
dengan Kovenan.
Pada saat penerbitan laporan keuangan, Dinfra Toll Road Mandiri-001 masih mengevaluasi
dampak yang mungkin timbul dari penerapan standar baru dan revisi tersebut serta
pengaruhnya pada laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001.
12
Page 20
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
3. PORTOFOLIO EFEK
Ikhtisar portofolio efek
Saldo portofolio efek pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut:
2023
Tingkat Persentase
Nilai nominal/ bunga (%) terhadap
Total lembar/ Harga perolehan (%) per Level Jatuh Peringkat total
Jenis efek Total unit rata-rata Nilai wajar tahun hierarki tempo efek portofolio efek
Efek bersifat ekuitas
Saham
PT Jasamarga Pandaan Tol 339.080.870 779.886.000.000 952.925.382.641 - 3 - - 52,68
PT Trans Marga Jateng 18.990.410 427.284.225.000 760.590.200.224 - 3 - - 42,05
PT Lintas Marga Jawa 5.353.406 53.534.060.000 88.123.509.358 - 3 - - 4,87
Total efek bersifat ekuitas 363.424.686 1.260.704.285.000 1.801.639.092.223 99,60
13
Page 21
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
3. PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)
Ikhtisar portofolio efek (lanjutan)
2023
Tingkat Persentase
Nilai nominal/ bunga (%) terhadap
Total lembar/ Harga perolehan (%) per Level Jatuh Peringkat total
Jenis efek Total unit rata-rata Nilai wajar tahun hierarki tempo efek portofolio efek
Instrumen pasar uang
Deposito berjangka
PT Bank Maybank Indonesia Tbk -
Unit Usaha Syariah 3.500.000.000 3.500.000.000 3.500.000.000 4,00 - 25 Jan 24 - 0,20
PT Bank Raya Indonesia Tbk 1.700.000.000 1.700.000.000 1.700.000.000 5,75 - 9 Jan 24 - 0,10
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 1.200.000.000 1.200.000.000 1.200.000.000 6,75 - 27 Jan 24 - 0,07
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 375.000.000 375.000.000 375.000.000 6,75 - 6 Jan 24 - 0,02
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk - Unit Usaha
Syariah 300.000.000 300.000.000 300.000.000 6,75 - 6 Jan 24 - 0,01
Total instrumen pasar uang 7.075.000.000 7.075.000.000 7.075.000.000 0,40
Total portofolio efek 1.808.714.092.223 100,00
14
Page 22
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
3. PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)
Ikhtisar portofolio efek (lanjutan)
2022
Tingkat Persentase
Nilai nominal/ bunga (%) terhadap
Total lembar/ Harga perolehan (%) per Level Jatuh Peringkat total
Jenis efek Total unit rata-rata Nilai wajar tahun hierarki tempo efek portofolio efek
Efek bersifat ekuitas
Saham
PT Jasamarga Pandaan Tol 339.080.870 779.886.000.000 849.259.991.507 - 3 - - 51,11
PT Trans Marga Jateng 18.990.410 427.284.225.000 750.569.592.495 - 3 - - 43,27
Total efek bersifat ekuitas 358.071.280 1.207.170.225.000 1.599.829.584.002 94,38
Unit penyertaan
Reksa Dana Penyertaan
Terbatas Mandiri Infrastruktur
Ekuitas Transjawa 54.188.976 60.000.000.000 77.924.947.192 - - - - 4,66
Total unit penyertaan 54.188.976 60.000.000.000 77.924.947.192 4,66
15
Page 23
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
3. PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)
Ikhtisar portofolio efek (lanjutan)
2022
Tingkat Persentase
Nilai nominal/ bunga (%) terhadap
Total lembar/ Harga perolehan (%) per Level Jatuh Peringkat total
Jenis efek Total unit rata-rata Nilai wajar tahun hierarki tempo efek portofolio efek
Instrumen pasar uang
Deposito berjangka
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 6.275.000.000 6.275.000.000 6.275.000.000 5,75 - 30 Jan 23 - 0,38
PT Bank Maybank Indonesia Tbk
Unit Usaha Syariah 4.500.000.000 4.500.000.000 4.500.000.000 2,85 - 23 Jan 23 - 0,27
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 3.025.000.000 3.025.000.000 3.025.000.000 5,35 - 19 Jan 23 - 0,18
PT Bank Rakyat Indonesia
Agroniaga Tbk 1.700.000.000 1.700.000.000 1.700.000.000 5,25 - 9 Jan 23 - 0,10
PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk Unit Usaha
Syariah 300.000.000 300.000.000 300.000.000 5,75 - 30 Jan 23 - 0,02
PT Bank Pembangunan Daerah
Jawa Barat dan Banten Tbk 150.000.000 150.000.000 150.000.000 3,90 - 6 Jan 23 - 0,01
Total instrumen pasar uang 15.950.000.000 15.950.000.000 15.950.000.000 0,96
Total portofolio efek 1.693.704.531.194 100,00
16
Page 24
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
3. PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)
Pada 26 Juli 2023 telah dilakukan perubahan pencatatan ordinary shares (account) RDPT Mandiri
Infrastruktur Ekuitas Transjawa (RDPT MIET) menjadi PT Lintas Marga Jawa atas dilakukannya
pembubaran RDPT MIET.
Berdasarkan Akta Pengalihan Saham No. 19 tanggal 27 Juli 2023 yang dibuat di hadapan Mudita
Chitta Odang S.H., M.Kn., notaris di Bekasi, dinyatakan bahwa terlah terjadi pembubaran
RDPT Mandiri Infrastrukstur Ekuitas Transjawa di tahun 2023 dan telah disepakati mengenai
pembagian hasil likuidasi RDPT Mandiri Infrastrukstur Ekuitas Transjawa kepada para pemegang
unit penyertaan dalam bentuk saham Perseroan. Dinfra Toll Road Mandiri-001 sebagai salah satu
pemegang unit menerima sebanyak 5.353.466 lembar saham perseroan yang mewakili 2,68%
dari total saham yang diterbitkan oleh PT Lintas Marga Jawa.
4. KAS
2023 2022
Kas SPC (Special Purpose Company) 329.850.397 319.935.778
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 255.672.993 60.169.308
Total 585.523.390 380.105.086
5. PIUTANG BUNGA
Akun ini merupakan piutang bunga atas deposito berjangka. Saldo piutang bunga pada tanggal
31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah sebesar Rp 9.332.740 dan Rp 11.663.151.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 tidak membentuk penyisihan kerugian penurunan nilai atas piutang
bunga karena Manajer Investasi berpendapat bahwa seluruh piutang tersebut dapat ditagih.
6. PIUTANG LAIN LAIN
Akun ini merupakan piutang atas pokok dan bunga deposito berjangka yang telah jatuh tempo
dan piutang lainnya yang belum terselesaikan pada tanggal laporan posisi keuangan. Saldo
piutang lain-lain pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah sebesar
Rp 2.786.404.110 dan Rp 1.035.616.
Dinfra Toll Road Mandiri-001 tidak membentuk penyisihan kerugian penurunan nilai atas piutang
lain-lain karena Manajer Investasi berpendapat bahwa seluruh piutang tersebut dapat ditagih.
7. BIAYA DIBAYAR DIMUKA (UPFRONT)
Akun ini merupakan pembayaran upfront atas imbalan jasa pengelolaan Manajer Investasi dalam
pemenuhan kewajibannya kepada agen penjual Dinfra Toll Road Mandiri-001.
Saldo pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah sebesar Rp 454.272.000
dan Rp 939.653.675.
17
Page 25
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
8. BEBAN AKRUAL
2023 2022
Jasa pengelolaan investasi (catatan 14) 3.008.590.403 5.445.098.219
Jasa kustodian (catatan 15) 388.450.430 391.622.926
Lain-lain 127.650.000 85.192.500
Total 3.524.690.833 5.921.913.645
9. PENGUKURAN NILAI WAJAR
Nilai wajar dari investasi pada perusahaan sasaran ditentukan dengan hierarki pengukuran nilai
wajar tingkat 3 (input yang tidak dapat diobservasi) yang dihitung dengan menggunakan Teknik
penilaian berdasarkan laporan penilai independen. Teknik penilaian meliputi penggunaan
transaksi-transaksi pasar yang wajar terkini antara pihak-pihak yang mengerti, berkeinginan, jika
tersedia, referensi atas nilai wajar terkini dari instrumen lain yang secara substansial sama,
analisa arus kas yang didiskonto dan model harga opsi.
Atas saham PT Lintas Marga Jawa nilai wajar adalah sebesar Rp 88.123.509.358 dengan
pengukuran level 3.
Nilai wajar pada tanggal 31 Desember 2023, berdasarkan laporan penilai independen dari KJPP
Budi, Edy, Saptono dan Rekan, tentang Penilaian 100% saham PT Trans Optima Luhur
No. 00216/2.0033-00/BS/09/0440/1/VII/2023 tanggal 10 Juli 2023. Pendekatan yang digunakan
adalah pendekatan penilaian Aset dengan metode Penyesuaian Aset Bersih. Nilai wajar saham
atas kepemilikan saham PT Jasamarga Pandaan Tol (53,81%) adalah sebesar
Rp 952.925.382.641 dan saham PT Trans Marga Jateng (8,00%) adalah sebesar
Rp 760.590.200.224 (catatan 3).
Nilai wajar pada tanggal 31 Desember 2022, berdasarkan laporan penilai independen dari KJPP
Budi, Edy, Saptono dan Rekan, tentang Penilaian 100% saham PT Trans Optima Luhur
No. 101/Best-Rr/Lap.JK/IV/2022 tanggal 6 April 2022. Pendekatan yang digunakan adalah
pendekatan penilaian Aset dengan metode Penyesuaian Aset Bersih. Nilai wajar saham atas
kepemilikan saham PT Jasamarga Pandaan Tol (53,81%) adalah sebesar Rp 849.259.991.507
dan saham PT Trans Marga Jateng (8,00%) adalah sebesar Rp 750.569.592.495 (catatan 3).
10. PERPAJAKAN
a. Pajak penghasilan
Dinfra Toll Road Mandiri-001 berbentuk Kontrak Investasi Kolektif adalah subjek pajak. Objek
pajak penghasilan terbatas hanya pada penghasilan yang diterima oleh Dinfra Toll Road
Mandiri-001, sedangkan pembagian laba yang dibayarkan Dinfra Toll Road Mandiri-001
kepada pemegang unit penyertaan, termasuk keuntungan atas pelunasan kembali unit
penyertaan bukan merupakan objek pajak penghasilan.
Pada tanggal 5 Oktober 2020, Pemerintah telah mengesahkan Undang-Undang No. 11 tahun
2020 tentang Cipta Kerja (UU Omnibus Law) yang mulai berlaku efektif sejak tanggal
2 November 2020. Dengan berlakunya Undang-Undang ini, penghasilan dividen yang berasal
dari dalam negeri yang diterima atau diperoleh Wajib Pajak badan dalam negeri dikecualikan
dari objek Pajak Penghasilan pasal 23.
18
Page 26
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
10. PERPAJAKAN (Lanjutan)
a. Pajak penghasilan (lanjutan)
Pada tanggal 29 Oktober 2021, Pemerintah menerbitkan Undang-Undang Republik Indonesia
No. 7 Tahun 2021 tentang Harmonisasi Peraturan Perpajakan. Aturan tersebut menetapkan
tarif pajak penghasilan wajib pajak dalam negeri dan bentuk usaha tetap sebesar 22% yang
mulai berlaku pada tahun pajak 2022 dan seterusnya, serta mengatur tentang kenaikan tarif
PPN umum secara bertahap, kenaikan dari 10% menjadi 11% mulai berlaku pada tanggal
1 April 2022 dan 12% mulai berlaku pada tanggal 1 Januari 2025.
Pendapatan investasi Dinfra Toll Road Mandiri-001 yang merupakan objek pajak penghasilan
final disajikan dalam jumlah bruto sebelum pajak penghasilan final. Taksiran pajak
penghasilan ditentukan berdasarkan penghasilan kena pajak dalam tahun yang bersangkutan
berdasarkan tarif pajak yang berlaku.
Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum pajak menurut laporan laba rugi dan penghasilan
komprehensif lain dengan laba (rugi) kena pajak yang dihitung oleh Dinfra Toll Road Mandiri-
001 untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai
berikut:
2023 2022
Laba (rugi) sebelum pajak 24.116.845.634 (7.000.946.795)
Ditambah (dikurangi):
Beban yang tidak dapat dikurangkan 4.566.484.524 8.092.487.447
Pendapatan yang pajaknya bersifat final
- Bagi hasil sukuk - (557.854.338)
- Bunga deposito berjangka (542.257.295) (469.166.889)
- Bunga jasa giro (17.563.505) (64.519.425)
- Keuntungan investasi yang telah direalisasi
selama tahun berjalan atas efek bersifat
ekuitas (28.123.509.358) -
Laba (rugi) kena pajak - -
Pajak penghasilan - -
Pajak dibayar di muka - -
(Lebih) kurang bayar pajak - -
Dalam laporan keuangan ini, jumlah penghasilan kena pajak didasarkan atas perhitungan
sementara, karena Dinfra Toll Road Mandiri-001 belum menyampaikan SPT pajak
penghasilan badan.
b. Beban pajak
Beban pajak kini dan pajak tangguhan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember
2023 dan 2022 adalah nihil
Dinfra Toll Road Mandiri-001 tidak menghitung aset/kewajiban pajak tangguhan, karena
Manajer Investasi berpendapat bahwa tidak terdapat perbedaan temporer yang dapat
menyebabkan perhitungan pajak tangguhan.
19
Page 27
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
10. PERPAJAKAN (Lanjutan)
c. Administrasi
Berdasarkan peraturan perpajakan Indonesia, Dinfra Toll Road Mandiri-001 menghitung,
menetapkan, dan membayar sendiri total pajak yang terutang. Direktorat Jenderal Pajak dapat
menetapkan dan mengubah liabilitas pajak dalam batas waktu 5 (lima) tahun sejak tanggal
terutangnya pajak.
11. UNIT PENYERTAAN BEREDAR
Total unit penyertaan yang dimiliki oleh Pemodal dan Manajer Investasi pada tanggal
31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah sebagai berikut:
Unit Persentase (%)
Pemodal 1.303.410.000,0000 100,00
Manajer Investasi - -
Jumlah 1.303.410.000,0000 100,00
12. PENDAPATAN BUNGA DAN BAGI HASIL
2023 2022
Sukuk - 557.854.338
Deposito berjangka 542.257.295 469.166.889
Total 542.257.295 1.027.021.227
Pendapatan bunga dan bagi hasil disajikan dalam total bruto sebelum dikurangi pajak
penghasilan final.
13. PENDAPATAN LAINNYA
Akun ini merupakan pendapatan bunga dari jasa giro atas penempatas kas di bank.
14. BEBAN PENGELOLAAN INVESTASI
Beban ini merupakan imbalan kepada Manajer Investasi, maksimum sebesar 2% per tahun yang
dihitung secara harian dari Nilai Aset Bersih awal pada tanggal emisi dikalikan jumlah unit
penyertaan yang ada pada saat perhitungan dan dibayarkan setiap tanggal pembagian hasil
investasi. Pemberian imbalan tersebut diatur berdasarkan ketentuan Kontrak Investasi Kolektif.
Beban pengelolaan investasi yang belum dibayarkan dicatat pada beban akrual (Catatan 8).
Beban pengelolaan investasi untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan
2022 masing-masing adalah sebesar Rp 2.377.894.446 dan Rp 5.723.455.090 yang dicatat dalam
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain.
20
Page 28
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
15. BEBAN KUSTODIAN
Beban ini merupakan imbalan jasa pengelolaan administrasi dan imbalan jasa penitipan atas
kekayaan Dinfra Toll Road Mandiri-001 kepada Bank Kustodian, maksimum sebesar 0,2% per
tahun dihitung secara harian dari Nilai Aset Bersih awal pada tanggal emisi dikalikan jumlah unit
penyertaan yang ada pada saat perhitungan dan dibayarkan setiap tanggal pembagian hasil.
Pemberian imbalan tersebut diatur berdasarkan ketentuan Kontrak Investasi Kolektif. Beban
kustodian yang belum dibayarkan dicatat pada beban akrual (Catatan 8). Beban kustodian untuk
tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing adalah sebesar
Rp 575.541.544 dan Rp 577.428.484 yang dicatat dalam laporan laba rugi dan penghasilan
komprehensif lain.
16. BEBAN LAIN-LAIN
2023 2022
Pajak final 108.451.459 149.618.812
Lain-lain 1.501.084.374 1.629.081.176
Total 1.609.535.833 1.778.699.988
17. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK-PIHAK BERELASI
Sifat Pihak-Pihak Berelasi
Pihak berelasi adalah perusahaan yang mempunyai keterkaitan kepengurusan secara langsung
maupun tidak langsung dengan Dinfra Toll Road Mandiri-001.
Manajer Investasi adalah pihak berelasi dengan Dinfra Toll Road Mandiri-001 dan Bank Kustodian
bukan merupakan pihak berelasi sesuai dengan Surat Keputusan Kepala Departemen Pengawas
Pasar Modal 2A No. Kep-04/PM.21/2014 tanggal 7 Oktober 2014.
Transaksi Pihak-Pihak Berelasi
Dalam kegiatan operasionalnya, Dinfra Toll Road Mandiri-001 melakukan transaksi pembelian
dan penjualan efek dengan pihak-pihak yang berelasi. Transaksi-transaksi dengan pihak pihak
berelasi dilakukan dengan persyaratan dan kondisi normal sebagaimana halnya bila dilakukan
dengan pihak ketiga.
a. Rincian pembelian dan penjualan dengan pihak-pihak berelasi untuk tahun yang berakhir
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah nihil.
b. Transaksi Dinfra Toll Road Mandiri-001 dengan Manajer Investasi untuk tahun yang berakhir
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut:
2023
Jasa Pengelolaan Investasi
Total
keuntungan (kerugian)
atas kepemilikan unit
penyertaan untuk
masing-masing Total
Saldo unit Persentase transaksi pembelian pendapatan
penyertaan Total fee (%) kembali lainnya
- 2.377.894.446 2 - -
21
Page 29
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
17. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK-PIHAK BERELASI (Lanjutan)
Transaksi Pihak-Pihak Berelasi (lanjutan)
2022
Jasa Pengelolaan Investasi
Total
keuntungan (kerugian)
atas kepemilikan unit
penyertaan untuk
masing-masing Total
Saldo unit Persentase transaksi pembelian pendapatan
penyertaan Total fee (%) kembali lainnya
- 5.723.455.090 2 - -
18. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI MATERIAL
Penyusunan laporan keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengharuskan Manajer Investasi
untuk membuat pertimbangan, estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah dan
pengungkapan yang disajikan dalam laporan keuangan. Namun demikian, ketidakpastian atas
estimasi dan asumsi ini mungkin dapat menyebabkan penyesuaian yang material atas nilai
tercatat aset dan liabilitas di masa yang akan datang.
Pajak penghasilan
Pertimbangan yang material dibutuhkan untuk menentukan jumlah pajak penghasilan. Manajer
Investasi dapat membentuk pencadangan terhadap liabilitas pajak di masa depan sebesar jumlah
yang diestimasikan akan dibayarkan ke kantor pajak jika berdasarkan evaluasi pada tanggal
laporan posisi keuangan terdapat risiko pajak yang probable. Asumsi dan estimasi yang
digunakan dalam perhitungan pembentukan cadangan tersebut memiliki unsur ketidakpastian.
19. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN
Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengelola instrumen keuangannya sesuai dengan komposisi yang
disajikan dalam kebijakan investasi. Aktivitas investasi Dinfra Toll Road Mandiri-001 terpengaruh
oleh berbagai jenis risiko yang berkaitan dengan instrumen keuangan dan risiko pasar di mana
Dinfra Toll Road Mandiri-001 berinvestasi.
a. Risiko Pasar
Risiko pasar merupakan risiko yang mana nilai wajar atau arus kas kontraktual di masa
datang dari suatu instrumen keuangan atau efek akan terpengaruh akibat perubahan harga
efek dan/atau suku bunga pasar. Pengelolaan risiko ini dalam pengelolaan Perusahaan
dilakukan dengan cara evaluasi dan pemilihan efek yang layak investasi atau efek yang
termasuk kategori investment grade, efek yang likuid dan memiliki fundamental yang baik.
22
Page 30
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
19. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan)
a. Risiko Pasar (lanjutan)
Perubahan atau memburuknya kondisi perekonomian dan politik di dalam maupun di luar
negeri atau perubahan peraturan dapat mempengaruhi perspektif pendapatan yang dapat
pula berdampak pada kinerja emiten. Hal ini akan mempengaruhi juga kinerja Perusahaan.
Risiko ini diminimalisasi dengan cara selalu memutakhirkan informasi tentang perkembangan
kondisi sosial, ekonomi dan politik baik dalam ataupun luar negeri, untuk digunakan sebagai
bahan pertimbangan dalam pengelolaan investasi.
b. Risiko Kredit
Risiko kredit adalah risiko dimana Dinfra Toll Road Mandiri-001 mengalami kerugian yang
timbul karena emiten atau pihak lain gagal untuk memenuhi kewajiban kontraktualnya. Risiko
kredit diminimalisasi oleh Manajer lnvestasi melalui proses evaluasi risiko atas emiten yang
surat berharganya akan dijadikan portofolio Dinfra Toll Road Mandiri-001 serta menerapkan
suatu kebijakan investasi dengan hanya melakukan investasi pada efek ekuitas yang layak
investasi serta hanya melakukan transaksi dengan lawan transaksi yang telah diseleksi
dengan seksama. Pemilihan instrumen investasi dan lawan transaksi (counterparty) dilakukan
melalui proses evaluasi risiko yang kemudian dituangkan dalam Daftar Efek lnvestasi
(investment universe) dan Daftar Pialang (counterparty/broker universe) yang disetujui oleh
Komite Pengelola Risiko.
Tabel berikut adalah eksposur maksimum terhadap risiko kredit untuk aset keuangan pada
laporan posisi keuangan:
Eksposur maksimum
2023 2022
Instrumen pasar uang 7.075.000.000 15.950.000.000
Unit penyertaan - 77.924.947.192
Kas 585.523.390 380.105.086
Piutang bunga 9.332.740 11.663.151
Piutang lain-lain 2.786.404.110 1.035.616
Biaya dibayar dimuka (upfront) 454.272.000 939.653.675
Total 10.910.532.240 95.207.404.720
Kualitas kredit
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, aset-aset keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001
dikategorikan sebagai belum jatuh tempo dan tidak mengalami penurunan nilai.
c. Risiko Likuiditas
Risiko likuiditas didefinisikan sebagai risiko yang mana Dinfra Toll Road Mandiri-001 akan
menemukan kesulitan untuk memenuhi kewajibannya yang diasosiasikan dengan liabilitas
keuangan yang diselesaikan dengan kas. Risiko likuiditas muncul akibat adanya kemungkinan
bahwa Dinfra Toll Road Mandiri-001 tidak dapat memenuhi kewajiban pembayaran pada jatuh
tempo pada keadaan normal ataupun kondisi khusus. Risiko ini dimitigasi dengan cara
menjaga komposisi kas dan setara kas dan melakukan investasi pada efek yang likuid dan
sudah melalui proses evaluasidari Komite Pengelola Risiko.
23
Page 31
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
19. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan)
c. Risiko Likuiditas (lanjutan)
Jadwal jatuh tempo portofolio efek diungkapkan pada Catatan 3, sedangkan aset keuangan
lainnya dan liabilitas keuangan akan jatuh tempo dalam waktu kurang dari 1 (satu) tahun.
Tabel berikut ini menggambarkan analisis liabilitas keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 ke
dalam kelompok jatuh tempo yang relevan berdasarkan periode yang tersisa pada tanggal
posisi keuangan sampai dengan tanggal jatuh tempo kontrak. Total dalam tabel adalah arus
kas kontraktual yang tidak didiskontokan.
2023
Kurang dari Lebih dari
1 bulan 1-3 bulan 3 bulan Total
Liabilitas keuangan
Beban akrual 3.524.690.833 - - 3.524.690.833
Total liabilitas keuangan 3.524.690.833 - - 3.524.690.833
2022
Kurang dari Lebih dari
1 bulan 1-3 bulan 3 bulan Total
Liabilitas keuangan
Beban akrual 5.921.913.645 - - 5.921.913.645
Total liabilitas keuangan 5.921.913.645 - - 5.921.913.645
d. Analisis sensitivitas
Analisis sensitivitas diterapkan pada variable risiko pasar yang mempengaruhi kinerja Dinfra
Toll Road Mandiri-001, yakni harga dan suku bunga.
Sensitivitas harga menunjukan dampak perubahan yang wajar dari harga pasar efek dalam
portofolio Dinfra Toll Road Mandiri-001 terhadap jumlah aset bersih yang dapat diatribusikan
kepada pemegang unit, jumlah aset keuangan, dan liabilitas keuangan Dinfra Toll Road
Mandiri-001.
Sensitivitas suku bunga menunjukkan dampak perubahan yang wajar dari suku bunga pasar,
termasuk yield dari efek dalam portofolio Dinfra Toll Road Mandiri-001, terhadap jumlah aset
bersih yang dapat diatribusikan kepada pemegang unit, jumlah aset keuangan, dan liabilitas
keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001.
Sesuai dengan kebijakan Dinfra Toll Road Mandiri-001, Manajer Investasi melakukan analisis
dan memantau sensitivitas harga dan suku bunga secara regular.
24
Page 32
DANA INVESTASI INFRASTRUKTUR TOLL ROAD MANDIRI-001
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan)
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)
20. RASIO-RASIO KEUANGAN
Berikut ini adalah ikhtisar rasio-rasio keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001. Rasio-rasio ini
dihitung berdasarkan Surat Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga
Keuangan No. KEP 99/PM/1996 tanggal 28 Mei 1996.
Rasio-rasio keuangan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022
(tidak diaudit) adalah sebagai berikut:
2023 2022
Total hasil investasi (%) 7,10 10,33
Hasil investasi setelah memperhitungkan
beban pemasaran (%) 6,03 9,24
Biaya operasi (%) 0,25 0,48
Perputaran portofolio 0,03 0,01
Penghasilan kena pajak (%) - -
Tujuan penyajian ikhtisar rasio keuangan Dinfra Toll Road Mandiri-001 ini adalah semata-mata
untuk membantu memahami kinerja masa lalu dari Dinfra Toll Road Mandiri-001. Rasio-rasio ini
seharusnya tidak dipertimbangkan sebagai indikasi bahwa kinerja masa depan Dinfra Toll Road
Mandiri-001 akan sama dengan kinerja masa lalu.
25
Names mentioned 31 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
Bank Kustodian Dana Investasi Infrastruktur Toll Road Mandiri-
p.5
unresolved
org
Palilingan & Rekan
p.7
unresolved
org
Rekan Retno Dwi Andani
p.7
unresolved
person
CPA
p.7
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal
p.12
unresolved
org
PT Mandiri Manajemen Investasi
p.12 ×2
unresolved
person
Leolin Jayayanti
p.12 ×2
unresolved
org
PT Trans Optima Luhur. Perhitungan Nilai Aset Bersih
p.13
unresolved
org
Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia
p.13
unresolved
org
PT Jasamarga Pandaan Tol
p.20 ×4
unresolved
org
PT Trans Marga Jateng
p.20 ×4
unresolved
org
PT Lintas Marga Jawa
p.20 ×4
unresolved
org
Reksa Dana Penyertaan Terbatas Mandiri Infrastruktur Ekuitas Transjawa
p.22
unresolved
org
Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk
p.23 ×2
unresolved
org
PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat
p.23
unresolved
org
Banten Tbk
p.23
unresolved
person
Mudita Chitta Odang S.H.
p.24
unresolved
org
Saptono dan Rekan
p.25 ×2
unresolved
org
Direktorat Jenderal Pajak
p.27
unresolved
org
Departemen Pengawas Pasar Modal
p.28
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan
p.32
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.