Back to announcement
20250604_MEDC_Laporan Informasi dan Fakta Material_31891895_lamp1.pdf
Other Text extracted MEDCSource file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 14
Page 1
PT Medco Energi Internasional Tbk Tel +62-21 29953000
The Energy Building 53rd Floor Fax +62-21 29953001
SCBD Lot 11A www.medcoenergi.com
Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
Jakarta 12190, Indonesia
No. : EXT-035/MGT/INA/MEDC/VI/2025
4 Juni 2025 / 4 June 2025
Kepada Yth. / To:
Otoritas Jasa Keuangan / Financial Services Authority
Gedung Sumitro Djojohadikusumo Lantai 1
Jl. Lapangan Banteng Timur 2-4
Jakarta
U.p. / Att. : Bapak Inarno Djajadi
Kepala Eksekutif Pengawas Pasar Modal, Keuangan Derivatif, dan Bursa
Karbon / Executive Chief of the Capital Market Supervisory, Financial
Derivatives and Carbon Exchange
Perihal / : Laporan Informasi atau Fakta Material / Report on Material Information
Subject of Facts
Dengan hormat, / Dear Sir,
Merujuk kepada Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 31/POJK.04/2015 tentang Keterbukaan
atas Informasi atau Fakta Material oleh Emiten atau Perusahaan Publik sebagaimana diubah
sebagian dengan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 45 Tahun 2024 tentang Pengembangan
dan Penguatan Emiten dan Perusahaan Publik (“POJK No. 31/2025”), bersama ini kami
sampaikan informasi material sebagai berikut / Referring to the Financial Services Authority
Regulation No. 31/POJK.04/2015 on Disclosure of Material Information or Facts of Issuers or
Public Companies as partially amended by the Financial Services Authority Regulation No. 45 of
2024 on the Development and Strengthening of Issuers and Public Companies (“POJK No.
31/2025”), we hereby inform you the material information as follows:
Nama Emiten / Issuer : PT Medco Energi Internasional Tbk
(“Perseroan” / the “Company”)
Bidang Usaha / Business Activity : Eksplorasi, penambangan dan produksi minyak,
gas bumi dan energi lainnya melalui anak
perusahaannya / Exploration, mining, and
production of oil and gas and other resources
through its subsidiaries
Telepon / Telephone : +62-21 29953000
Faksimili / Facsimile : +62-21 29953001
Alamat surat elektronik / e-mail : corporate.secretary@medcoenergi.com
1. Tanggal Kejadian / Date of event 4 Juni 2025 / 4 June 2025
2. Jenis Informasi atau Fakta Material / Informasi atau Fakta Material lainnya / Other
Type of Material Information or Facts Material Information or Facts
3. Uraian Informasi atau Fakta Perseroan bermaksud untuk mengumumkan
Material / Description of Material hasil tender untuk pembelian tunai atas setiap
Information or Facts dan seluruh jumlah terhutang atas (i) 7,375%
Surat Utang Senior jatuh tempo 2026 yang
diterbitkan oleh Medco Oak Tree Pte.
Ltd. (“Surat Utang 2026”) dan (ii) 6,375%
Surat Utang Senior jatuh tempo 2027 yang
diterbitkan oleh Medco Bell Pte. Ltd. (“Surat
Utang 2027”), tidak termasuk bunga yang
masih harus dibayar yang akan dibayarkan
secara terpisah di luar dari harga penawaran
P a g e 1|4
Page 2
PT Medco Energi Internasional Tbk Tel +62-21 29953000
The Energy Building 53rd Floor Fax +62-21 29953001
SCBD Lot 11A www.medcoenergi.com
Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
Jakarta 12190, Indonesia
awal maupun harga penawaran akhir
(“Penawaran Tender”). /
The Company intends to announce the tender
results for the cash tender offer for the
repurchase of any and all of the outstanding
amounts of: (i) 7.375% Senior Notes due 2026
issued by Medco Oak Tree Pte. Ltd. (the “2026
Notes”), and (ii) 6.375% Senior Notes due
2027 issued by Medco Bell Pte. Ltd (“2027
Notes”), does not include the applicable
accrued interest, which will be payable in
addition to the early tender offer consideration
or the late tender offer consideration (“Tender
Offers”).
Sampai dengan tanggal keterbukaan informasi
ini, jumlah pokok terutang atas masing-masing
Surat Utang 2026 dan Surat Utang 2027
adalah US$242.319.000 dan
US$418.708.000. /
Until the date of this disclosure of information,
the principal amount outstanding of each 2026
Notes and 2027 Notes are US$242,319,000
and US$418,708,000.
Medco Oak Tree Pte. Ltd. dan Medco Bell Pte.
Ltd. merupakan anak perusahaan yang
seluruhnya dimiliki oleh Perseroan secara
tidak langsung (“Para Penerbit”). Surat Utang
2026 dan Surat Utang 2027 dijamin secara
tanpa syarat dan tidak dapat ditarik kembali
oleh Perseroan dan beberapa anak
perusahaannya. /
Medco Oak Tree Pte. Ltd. and Medco Bell Pte.
Ltd are wholly owned indirect subsidiaries of
the Company (the “Issuers”). 2026 Notes and
2027 Notes unconditionally and irrevocably
guaranteed by the Company and its certain
subsidiaries.
Penyelesaian Penawaran Tender bergantung
pada pemenuhan kondisi tertentu, dalam
setiap hal, sebagaimana diubah, diganti,
dikesampingkan atau ditambah oleh Para
Penerbit dan Perseroan. /
The consummation of the Tender Offer is
conditioned upon the satisfaction of certain
conditions, in each case, as modified,
amended, waived or supplemented by the
Issuers and the Company.
Sebagai referensi, terlampir kami sampaikan
pengumuman SGX-ST (versi Bahasa Inggris
P a g e 2|4
Page 3
PT Medco Energi Internasional Tbk Tel +62-21 29953000
The Energy Building 53rd Floor Fax +62-21 29953001
SCBD Lot 11A www.medcoenergi.com
Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
Jakarta 12190, Indonesia
dan terjemahan Bahasa Indonesia) tertanggal
4 Juni 2025 sehubungan dengan Penawaran
Tender. /
As a reference, we hereby attached the SGX-
ST announcement (in English language
version and Bahasa Indonesia translation)
dated 4 June 2025 in relation to the Tender
Offer.
4. Dampak kejadian, informasi atau Tidak terdapat dampak khusus terhadap
fakta material tersebut terhadap kegiatan operasional, hukum, kondisi
kegiatan operasional, hukum, keuangan atau kelangsungan usaha
kondisi keuangan, atau Perseroan atas penyampaian keterbukaan
kelangsungan usaha Emiten atau informasi ini, mengingat pengumuman hasil
Perusahaan Publik / Impact of such Penawaran Tender ini masih bergantung pada
material information or fact to the penyelesaian yang akan dilakukan
Company’s operational, law, selanjutnya. Penyampaian keterbukaan
financial condition or business informasi ini merupakan pemenuhan
kewajiban keterbukaan informasi berdasarkan
POJK No. 31/2015.
/ There is no specific impact on the Company’s
operations, legal matters, financial condition,
or business continuity arising from the
submission of this disclosure of information,
given that the announcement of the Tender
Offer results remains subject to further
completion. This disclosure of information is
submitted to fulfill the disclosure of information
obligation under POJK No. 31/2015.
5. Keterangan lain-lain / Other -
information
Medco Oak: https://links.sgx.com/1.0.0/corporate-
announcements/94KDTZ6CCU18M2GJ/a5e0d996dfe4cf9ef75cbaa36beef2144ea6dbf8e6e08
af2cec3862d9d494d21
Medco Bell: https://links.sgx.com/1.0.0/corporate-
announcements/6X6X9LUJWC0ZDVOH/5b432be4316b9f2d0ae46a357be5f4f8f6b53173296
37598ee37fa7e60b5b0ca
P a g e 3|4
Page 4
PT Medco Energi Internasional Tbk Tel +62-21 29953000
The Energy Building 53rd Floor Fax +62-21 29953001
SCBD Lot 11A www.medcoenergi.com
Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
Jakarta 12190, Indonesia
Demikian informasi ini kami sampaikan. Atas perhatian dan kerjasamanya, kami mengucapkan
terima kasih / Thank you for your attention and cooperation.
Hormat kami / Regards,
PT Medco Energi Internasional Tbk
______________________________________
Nama / Name : Siendy K. Wisandana
Jabatan / Title : Corporate Secretary
Tembusan / Copied to:
1. Kepala Biro PKP Sektor Riil Otoritas Jasa Keuangan / Head of Corporate Financial
Assessment Bureau of the Financial Services Authority
2. Direktur Pencatatan PT Bursa Efek Indonesia / Director of Listing of PT Bursa Efek
Indonesia
P a g e 4|4
Page 5
Pengumuman ini hanya untuk tujuan informasi dan bukan merupakan suatu undangan atau
penawaran untuk akuisisi, membeli, atau mengambil bagian atas efek yang dimaksud dalam
pengumuman ini. Pengumuman ini bukan merupakan penawaran untuk menjual atau membeli efek
apapun di Amerika Serikat atau yurisdiksi lainnya di mana penawaran atau permintaan atau
penjualan tersebut adalah melawan hukum sebelum adanya pendaftaran atau kualifikasi
berdasarkan peraturan atau hukum terkait efek pada yurisdiksi tersebut. Efek yang dimaksud
dalam pengumuman ini tidak akan didaftarkan berdasarkan United States Securities Act of 1933,
sebagaimana diubah (“Securities Act”), dan tidak akan ditawarkan atau dijual di dalam Amerika
Serikat kecuali berdasarkan suatu pengecualian dari, atau suatu transaksi yang tidak tunduk
kepada, persyaratan pendaftaran berdasarkan Securities Act. Suatu penawaran umum atas efek
yang dibuat di dalam Amerika Serikat akan disiapkan melalui prospektus. Prospektus tersebut
akan mencantumkan informasi rinci mengenai perusahaan yang membuat penawaran tersebut
dan susunan manajemen dan laporan keuangannya. Tidak ada dari Para Penerbit atau Penjamin
Induk (sebagaimana didefinisikan di bawah ini) bermaksud untuk membuat suatu penawaran
umum atas efek di Amerika Serikat.
Pengumuman ini bukan merupakan penawaran umum di Indonesia berdasarkan Undang-Undang
Nomor 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal sebagaimana diubah dengan Undang-Undang No. 4
Tahun 2023 tentang Pengembangan dan Penguatan Sektor Keuangan, dan peraturan-peraturan
pelaksananya (“UU Pasar Modal Indonesia”). Efek apapun tidak dapat ditawarkan dalam
wilayah Republik Indonesia atau kepada warga Negara Indonesia menggunakan media massa
(termasuk koran, majalah, film, televisi, radio, atau media elektronik lainnya, surat, brosur
termasuk media cetak lainnya) atau ditawarkan kepada lebih dari 100 pihak Indonesia dan/atau
dijual kepada lebih dari 50 pihak Indonesia atau warga negara Indonesia, dimanapun domisili
mereka, baik yang berdomisili di dalam ataupun luar Indonesia dalam waktu tertentu, dengan
cara yang merupakan penawaran umum berdasarkan UU Pasar Modal Indonesia.
PT MEDCO ENERGI INTERNASIONAL TBK
HASIL UNTUK PENAWARAN PEMBELIAN SECARA TUNAI
SETIAP DAN SELURUH JUMLAH TERUTANG ATAS
7,375% SURAT UTANG SENIOR JATUH TEMPO PADA 2026 DITERBITKAN OLEH
MEDCO OAK TREE PTE. LTD. DAN
SETIAP DAN SELURUH JUMLAH TERUTANG ATAS
6,375% SURAT UTANG SENIOR JATUH TEMPO PADA 2027 DITERBITKAN OLEH
MEDCO BELL PTE. LTD.
Page 6
Hasil untuk Penawaran Tender (sebagaimana didefinisikan di bawah) yang telah diumumkan
sebelumnya disampaikan hari ini:
(i) Penawaran Medco Oak Tree Pte. Ltd. ("Penerbit 2026") untuk membeli secara tunai
seluruh 7,375% Surat Utang Senior jatuh tempo pada tahun 2026 yang masih ada (Rule
144A: CUSIP 58405FAA3, ISIN US58405FAA30, Common Code 199293656 /
Regulation S: CUSIP Y59501AA7, ISIN USY59501AA78, Common Code 199293702)
(surat utang tersebut disebut sebagai "Surat Utang 2026") (penawaran tersebut disebut
sebagai "Penawaran Tender Surat Utang 2026"); dan
(ii) Penawaran Medco Bell Pte. Ltd. ("Penerbit 2027", dan bersama-sama dengan Penerbit
2026 disebut sebagai "Para Penerbit", dan masing-masing disebut sebagai "Penerbit")
untuk membeli secara tunai seluruh 6,375% Surat Utang Senior jatuh tempo pada tahun
2027 yang masih ada (Rule 144A: CUSIP 58406LAA9, ISIN US58406LAA98, Common
Code 210761268 / Regulation S: CUSIP Y56607AA5, ISIN USY56607AA51, Common
Code 210761306) (surat utang tersebut disebut sebagai "Surat Utang 2027", dan bersama-
sama dengan Surat Utang 2026 disebut sebagai "Surat Utang") (penawaran tersebut disebut
sebagai "Penawaran Tender Surat Utang 2027", dan bersama-sama dengan Penawaran
Tender Surat Utang 2026 disebut sebagai "Penawaran Tender", dan masing-masing sebagai
"Penawaran Tender").
Surat Utang dijamin oleh PT Medco Energi Internasional Tbk (“Penjamin Induk”) dan anak
perusahaan tertentu. Para Penerbit dan Penjamin Induk telah menunjuk DBS Bank Ltd., Mandiri
Securities Pte. Ltd., Morgan Stanley Asia (Singapore) Pte., dan Standard Chartered Bank
(Singapore) Limited sebagai manajer perantara (“Para Manajer Perantara”) untuk Penawaran
Tender.
Istilah-istilah yang diawali huruf kapital yang digunakan di sini namun tidak didefinisikan dalam
dokumen ini memiliki arti sebagaimana ditetapkan dalam Penawaran Pembelian tanggal 5 Mei
2025 (sebagaimana dapat diubah atau dilengkapi dari waktu ke waktu, disebut sebagai “Penawaran
Pembelian”). Seluruh dokumen untuk Penawaran Tender akan tersedia dari Sodali & Co (“Agen
Penawaran dan Informasi”) dalam situs web Penawaran, pada https://projects.sodali.com/medco,
bergantung pada konfirmasi dan pendaftaran yang memenuhi syarat.
Penawaran Tender dimulai pada 5 Mei 2025. Batas Waktu Penawaran Awal telah berakhir pada
pukul 17.00 waktu New York City pada 16 Mei 2025. Batas Waktu Jatuh Tempo adalah pukul
17.00 waktu New York City pada 3 Juni 2025.
Penjamin Induk dan Para Penerbit telah diberitahu oleh Agen Penawaran dan Informasi bahwa
Pemegang Surat Utang dalam (i) jumlah pokok keseluruhan sebesar US$150.595.000 dari Surat
Utang 2026 dan (ii) jumlah pokok keseluruhan sebesar US$310.934.000 dari Surat Utang 2027
telah mengajukan tender secara sah dan tidak menarik kembali Surat Utang mereka secara sah,
baik pada atau sebelum Batas Waktu Jatuh Tempo sesuai dengan Penawaran Tender.
Penerbit 2026 dan Penerbit 2027 berencana untuk menerima dan melakukan pembayaran atas
seluruh Surat Utang 2026 dan Surat Utang 2027 yang telah diajukan secara sah dan tidak ditarik
Page 7
kembali secara sah hingga atau sebelum pukul 17.00 waktu New York City pada tanggal 3 Juni 2025 (waktu tersebut disebut sebagai "Batas Waktu Jatuh Tempo"). Jumlah yang akan dibayarkan atas Surat Utang yang telah diajukan secara sah dan tidak ditarik kembali secara sah pada atau sebelum pukul 17.00 waktu New York City pada 16 Mei 2025 (waktu tersebut disebut sebagai “Batas Waktu Penawaran Awal”) (jumlah tersebut disebut sebagai “Harga Penawaran Awal”), dan diterima untuk dibeli, akan mencakup premi penawaran awal (“Premi Penawaran Awal”) dan akan sebesar (i) US$1.015 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2026, yang mencakup Premi Penawaran Awal sebesar US$30 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2026 dan (ii) US$1.000 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2027, yang mencakup Premi Penawaran Awal sebesar US$30 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2027. Jumlah yang akan dibayarkan atas Surat Utang yang diajukan setelah Batas Waktu Penawaran Awal dan pada atau sebelum Batas Waktu Jatuh Tempo (“Harga Penawaran Akhir”), dan diterima untuk dibeli, tidak akan mencakup Premi Penawaran Awal yang berlaku dan akan sebesar (i) US$985 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2026 dan (ii) US$970 untuk setiap US$1.000 nilai pokok dari Surat Utang 2027. Harga Penawaran Awal atau Harga Penawaran Akhir, sebagaimana berlaku, untuk setiap seri Surat Utang tidak mencakup Bunga yang Diakumulasi (Accrued Interest) yang berlaku, yang akan dibayarkan di luar dari Harga Penawaran Awal atau Harga Penawaran Akhir, sebagaimana relevan. Perkiraan Tanggal Penyelesaian untuk Penawaran Tender adalah 9 Juni 2025. Setiap Surat Utang yang diajukan dalam Penawaran Tender namun tidak diterima dan dibeli akan segera dikembalikan kepada Pemegang Surat Utang terkait pada Tanggal Penyelesaian. Bersamaan dengan peluncuran Penawaran Tender, Penjamin Induk mengumumkan niatnya untuk memulai penawaran surat utang senior baru dalam denominasi dolar AS yang akan diterbitkan oleh Medco Cypress Tree Pte. Ltd., sebuah perusahaan yang didirikan berdasarkan hukum Singapura dengan tanggung jawab terbatas dan merupakan anak perusahaan tidak langsung yang dimiliki sepenuhnya oleh Penjamin Induk, serta dijamin oleh Penjamin Induk dan beberapa anak perusahaannya (disebut sebagai “Surat Utang Baru”), melalui penawaran internasional berdasarkan Rule 144A dan Regulation S dari Securities Act of 1933, sebagaimana telah diubah (“Penawaran Surat Utang Baru”). Pada tanggal 8 Mei 2025, Surat Utang Baru ditetapkan dengan jumlah pokok keseluruhan sebesar US$400 juta, kupon sebesar 8,625%, dan tanggal jatuh tempo pada 19 Mei 2030 dan Penawaran Surat Utang Baru tersebut telah diselesaikan pada tanggal 19 Mei 2025. Setiap Penerbit mengharapkan untuk membayar Surat Utang yang dibeli dalam Penawaran Tender menggunakan kombinasi dari (i) semua atau sebagian dari hasil dari Penawaran Surat Utang Baru; (ii) kas yang dimiliki oleh Penjamin Induk dan anak perusahaannya dan (iii) dana yang dipinjam berdasarkan fasilitas kredit yang ada dan yang diperkirakan serta fasilitas kredit lainnya. Pertanyaan dari pemegang Surat Utang terkait prosedur Penawaran Tender atau permintaan salinan tambahan dari Penawaran Pembelian dan dokumen terkait lainnya dapat disampaikan kepada Agen Penawaran dan Informasi, Sodali & Co Ltd., melalui telepon di +852 2319 4130 (Hong Kong) / +44 20 4513 6933 (London) / +1 203 658 9457 (Stamford) atau melalui email ke medco@investor.sodali.com.
Page 8
Pertanyaan dari pemegang Surat Utang sehubungan dengan Penawaran Tender harus ditujukan kepada Para Manajer Perantara yaitu DBS Bank Ltd. (12 Marina Boulevard, Level 42, Singapura 018982, Tel: + 65 6878 2846, email: liabilitymanagement@1bank.dbs.com, Perhatian: GFM – Fixed Income Origination), Mandiri Securities Pte. Ltd. (12 Marina View, #19-06, Asia Square Tower 2, Singapura 018961, Tel: +65 6589 3890, email: dcm.group@mandirisekuritas.co.id, Perhatian: Investment Banking), Morgan Stanley Asia (Singapore) Pte. (2 Central Boulevard, #22- 01 West Tower, IOI Central Boulevard Towers, Singapura 018916, Tel: +1 800 624 1808 (U.S. toll free) / +1 212 761 1057 (New York) / +44 207 677 5040 (London) / +852 2239 1484 (Hong Kong), email: debt_advisory@morganstanley.com, Perhatian: Global Debt Advisory Group) atau Standard Chartered Bank (Singapore) Limited (8 Marina Boulevard, Level 19, Marina Bay Financial Centre (Tower 1), Singapore 018981, Tel: +44 20 7885 5739 / + 852 3983 8658 / +65 6557 8286, email: liability_management@sc.com, Perhatian: Liability Management). Pengumuman ini bukan merupakan permintaan atas persetujuan sehubungan dengan suatu Surat Utang. Penawaran Tender dibuat berdasarkan Penawaran Pembelian, yang mana secara rinci dijelaskan dalam ketentuan Penawaran Tender. Distribusi pengumuman ini di beberapa yurisdiksi mungkin dibatasi oleh hukum. Pihak yang memiliki pengumuman ini disyaratkan untuk menginformasikan dirinya tentang, dan untuk mengetahui lebih jauh, terhadap suatu pembatasan. Pengumuman ini dan Penawaran Pembelian mengandung informasi yang penting, yang harus dibaca dengan hati-hati sebelum mengambil keputusan sehubungan dengan Penawaran Tender. Masing-masing pemegang Surat Utang bertanggung jawab sepenuhnya untuk melakukan penilaian independen terhadap segala hal yang dianggap relevan (termasuk yang berkaitan dengan Penawaran Tender) dan setiap pemegang Surat Utang harus membuat keputusan sendiri apakah akan melakukan tender atau tidak melakukan tender atas Surat Utangnya berdasarkan Penawaran Tender. Apabila pemegang Surat Utang memiliki keraguan atas tindakan yang harus dilakukan, maka disarankan bagi pemegang Surat Utang untuk meminta nasihat hukum, pajak dan keuangan, termasuk dengan risiko perpajakan dari pialang saham, manajer bank, pengacara, akuntan, atau penasihat keuangan independen lainnya. Setiap pemegang Surat Utang yang Surat Utangnya dipegang oleh pialang, dealer, bank, kustodian, trust atau entitas lainnya harus menghubungi entitas tersebut jika ingin berpartisipasi dalam Penawaran Tender. Para Manajer Perantara, atau pihak yang mengendalikan, atau direktur, petugas, karyawan, agen atau afiliasi dari pihak tersebut, tidak memberikan rekomendasi atas apakah pemegang Surat Utang harus berpartisipasi atau tidak pada Penawaran Tender. Apabila terdapat yurisdiksi yang mewajibkan Penawaran Tender harus dilakukan oleh pialang atau dealer yang memiliki izin, dan salah satu Para Manajer Perantara atau afiliasinya merupakan pialang atau dealer yang memiliki izin dalam yurisdiksi tersebut, maka Penawaran Tender dianggap dilakukan oleh Para Manajer Perantara atau afiliasinya (sebagaimana berlaku) untuk dan atas nama Para Penerbit dalam yurisdiksi tersebut. Masing-masing pemegang Surat Utang yang berpartisipasi dalam Penawaran Tender akan dianggap memberikan pernyataan sebagaimana tercantum di dalam Penawaran Pembelian. Pemegang Surat Utang di Singapura yang berpartisipasi dalam Penawaran Tender akan dianggap untuk memberikan pernyataan bahwa dirinya merupakan investor institusional sebagaimana dimaksud dalam Section 4A dari Securities and Futures Act 2001 of Singapore (“SFA”) atau
Page 9
merupakan investor terakreditasi sebagaimana dimaksud dalam Section 4A dari SFA. Setiap tender pembelian Surat Utang berdasarkan Penawaran Tender dari pemegang Surat Utang yang tidak dapat memberikan pernyataan tidak dapat diterima. Masing-masing dari Para Penerbit, Para Manajer Perantara dan Agen Informasi dan Tender memiliki hak, dengan diskresi penuhnya, untuk menginvestigasi, sehubungan dengan tender pembelian Surat Utang berdasarkan Penawaran Tender, baik apakah pernyataan yang diberikan oleh pemegang Surat Utang tersebut adalah benar dan, apabila investigasi dilakukan dan sebagai hasilnya Para Penerbit menyatakan (untuk alasan apapun) bahwa pernyataan tersebut terbukti tidak benar, maka tender atas Surat Utang tersebut tidak dapat diterima. TENTANG PENJAMIN INDUK Penjamin Induk, PT Medco Energi Internasional Tbk, adalah suatu perusahaan energi dan sumber daya alam yang beroperasi melalui kegiatan usaha eksplorasi dan produksi inti minyak dan gas, kegiatan usaha pembangkit listrik dan investasi di perusahaan tambang tembaga dan emas yang tercatat. Memiliki interest pada 16 properti minyak dan gas di Indonesia, 12 di antaranya saat ini berproduksi, mengingat secara historis berfokus pada kegiatan di Indonesia. Juga memiliki aset produksi yang signifikan di Oman dan Thailand dan juga memiliki operasi minyak dan gas di Tanzania dan Yaman. Selain kegiatan usaha inti minyak dan gas, Penjamin Induk, melalui anak perusahaannya, memiliki dan mengoperasikan pembangkit listrik tenaga gas, panas bumi, dan jenis pembangkit listrik terbarukan lainnya di seluruh Indonesia dan menyediakan jasa operating and maintenance untuk pembangkit listrik milik sendiri dan pihak ketiga dan juga memiliki investasi di perusahaan pertambangan tembaga dan emas tercatat di Indonesia. Penjamin Induk adalah perusahaan terbuka independen dalam bidang eksplorasi dan produksi minyak dan gas terbesar di Indonesia berdasarkan kapitalisasi pasar. INFORMASI MENGENAI PERNYATAAN KE DEPAN Pernyataan ke depan dalam pengumuman ini, termasuk namun tidak terbatas kepada pernyataan- pernyataan sehubungan dengan Penawaran Tender, yaitu jadwal tanggal jatuh tempo dan pembayaran atas Harga Penawaran Awal maupun Harga Penawaran Akhir, sebagaimana berlaku, adalah berdasarkan perkiraan saat ini. Pernyataan tersebut tidak dapat dijamin dengan segala kejadian di masa yang akan datang atau hasilnya. Kejadian di masa yang akan datang dan hasilnya melibatkan beberapa risiko, ketidakpastian, dan asumsi yang mana sulit untuk diprediksi. Kejadian dan hasil aktual dapat berbeda secara material dari penjelasan yang tercantum dalam pengumuman ini yang disebabkan oleh beberapa faktor termasuk perubahan di pasar dan harga untuk Surat Utang; perubahan pada kegiatan usaha dan kondisi keuangan Penjamin Induk dan anak perusahaannya; perubahan pada pasar sumber daya internasional; perubahan pasar modal secara keseluruhan; dan kejadian atas suatu hal yang dispesifikasi dalam Penawaran Pembelian yang mungkin akan mengakibatkan munculnya suatu keadaaan yang diperbolehkan untuk mengakhiri atau mengubah Penawaran Tender. Tanggal: 4 Juni 2025
Page 10
Hasil untuk Penawaran Tender (sebagaimana didefinisikan di bawah) yang telah diumumkan
sebelumnya disampaikan hari ini:
(i) Penawaran Medco Oak Tree Pte. Ltd. ("Penerbit 2026") untuk membeli secara tunai
seluruh 7,375% Surat Utang Senior jatuh tempo pada tahun 2026 yang masih ada (Rule
144A: CUSIP 58405FAA3, ISIN US58405FAA30, Common Code 199293656 /
Regulation S: CUSIP Y59501AA7, ISIN USY59501AA78, Common Code 199293702)
(surat utang tersebut disebut sebagai "Surat Utang 2026") (penawaran tersebut disebut
sebagai "Penawaran Tender Surat Utang 2026"); dan
(ii) Penawaran Medco Bell Pte. Ltd. ("Penerbit 2027", dan bersama-sama dengan Penerbit
2026 disebut sebagai "Para Penerbit", dan masing-masing disebut sebagai "Penerbit")
untuk membeli secara tunai seluruh 6,375% Surat Utang Senior jatuh tempo pada tahun
2027 yang masih ada (Rule 144A: CUSIP 58406LAA9, ISIN US58406LAA98, Common
Code 210761268 / Regulation S: CUSIP Y56607AA5, ISIN USY56607AA51, Common
Code 210761306) (surat utang tersebut disebut sebagai "Surat Utang 2027", dan bersama-
sama dengan Surat Utang 2026 disebut sebagai "Surat Utang") (penawaran tersebut disebut
sebagai "Penawaran Tender Surat Utang 2027", dan bersama-sama dengan Penawaran
Tender Surat Utang 2026 disebut sebagai "Penawaran Tender", dan masing-masing sebagai
"Penawaran Tender").
Surat Utang dijamin oleh PT Medco Energi Internasional Tbk (“Penjamin Induk”) dan anak
perusahaan tertentu. Para Penerbit dan Penjamin Induk telah menunjuk DBS Bank Ltd., Mandiri
Securities Pte. Ltd., Morgan Stanley Asia (Singapore) Pte., dan Standard Chartered Bank
(Singapore) Limited sebagai manajer perantara (“Para Manajer Perantara”) untuk Penawaran
Tender.
Istilah-istilah yang diawali huruf kapital yang digunakan di sini namun tidak didefinisikan dalam
dokumen ini memiliki arti sebagaimana ditetapkan dalam Penawaran Pembelian tanggal 5 Mei
2025 (sebagaimana dapat diubah atau dilengkapi dari waktu ke waktu, disebut sebagai “Penawaran
Pembelian”). Seluruh dokumen untuk Penawaran Tender akan tersedia dari Sodali & Co (“Agen
Penawaran dan Informasi”) dalam situs web Penawaran, pada https://projects.sodali.com/medco,
bergantung pada konfirmasi dan pendaftaran yang memenuhi syarat.
Penawaran Tender dimulai pada 5 Mei 2025. Batas Waktu Penawaran Awal telah berakhir pada
pukul 17.00 waktu New York City pada 16 Mei 2025. Batas Waktu Jatuh Tempo adalah pukul
17.00 waktu New York City pada 3 Juni 2025.
Penjamin Induk dan Para Penerbit telah diberitahu oleh Agen Penawaran dan Informasi bahwa
Pemegang Surat Utang dalam (i) jumlah pokok keseluruhan sebesar US$150.595.000 dari Surat
Utang 2026 dan (ii) jumlah pokok keseluruhan sebesar US$310.934.000 dari Surat Utang 2027
telah mengajukan tender secara sah dan tidak menarik kembali Surat Utang mereka secara sah,
baik pada atau sebelum Batas Waktu Jatuh Tempo sesuai dengan Penawaran Tender.
Penerbit 2026 dan Penerbit 2027 berencana untuk menerima dan melakukan pembayaran atas
seluruh Surat Utang 2026 dan Surat Utang 2027 yang telah diajukan secara sah dan tidak ditarik
Page 11
This announcement is for information purposes only and does not constitute an invitation or offer to acquire,
purchase or subscribe for the securities referred to herein. This announcement does not constitute an offer to
sell or the solicitation of an offer to buy any securities in the United States or any other jurisdiction in which
such offer, solicitation or sale would be unlawful prior to registration or qualification under the securities
laws of any such jurisdiction. The securities referred to herein will not be registered under the United States
Securities Act of 1933, as amended (the “Securities Act”), and may not be offered or sold in the United States
except pursuant to an exemption from, or a transaction not subject to, the registration requirements of the
Securities Act. Any public offering of securities to be made in the United States will be made by means of a
prospectus. Such prospectus will contain detailed information about the company making the offer and its
management and financial statements. None of the Issuers and the Parent Guarantor (each as defined below)
intends to make any public offering of securities in the United States.
This announcement does not constitute a public offering in Indonesia under Law Number 8 of 1995 regarding
Capital Market as amended by Law No. 4 of 2023 on Development and Strengthening of Financial Sectors
and its implementing regulations (the “Indonesian Capital Market Law”). Any securities may not be offered
within the territory of the Republic of Indonesia or to Indonesian citizens using mass media (which includes
newspapers, magazines, film, television, radio and other electronic media, letter and brochures as well as any
printed matter) or offered to more than 100 Indonesian parties and/or sold to more than 50 Indonesian parties
or Indonesian citizens, wherever they are domiciled, whether in or outside Indonesia within a certain time, in
a manner which constitutes a public offering under the Indonesian Capital Market Law.
PT MEDCO ENERGI INTERNASIONAL TBK.
RESULTS OF OFFERS TO PURCHASE FOR CASH
ANY AND ALL OF THE OUTSTANDING
7.375% SENIOR NOTES DUE 2026 ISSUED BY MEDCO OAK TREE PTE. LTD. AND
ANY AND ALL OF THE OUTSTANDING
6.375% SENIOR NOTES DUE 2027 ISSUED BY MEDCO BELL PTE. LTD.
The results of the following previously announced Tender Offers (as defined below) were announced today:
(i) Medco Oak Tree Pte. Ltd.’s (the “2026 Issuer”) offer to purchase any and all of its outstanding 7.375%
Senior Notes due 2026 (Rule 144A: CUSIP 58405FAA3, ISIN US58405FAA30, Common Code
199293656 / Regulation S: CUSIP Y59501AA7, ISIN USY59501AA78, Common Code 199293702)
(such notes, the “2026 Notes”) (such offer, the “2026 Notes Tender Offer”); and
(ii) Medco Bell Pte. Ltd.’s (the “2027 Issuer” and together with the 2026 Issuer, the “Issuers” and each an
“Issuer”) offer to purchase for cash any and all of its outstanding 6.375% Senior Notes due 2027 (Rule
144A: CUSIP 58406LAA9, ISIN US58406LAA98, Common Code 210761268 / Regulation S: CUSIP
Page 12
Y56607AA5, ISIN USY56607AA51, Common Code 210761306) (such notes, the “2027 Notes” and
together with the 2026 Notes, the “Notes”)) (such offer, the “2027 Notes Tender Offer” and together with
the 2026 Notes Tender Offer, the “Tender Offers” and each a “Tender Offer”).
The Notes are guaranteed by PT Medco Energi Internasional Tbk. (the “Parent Guarantor”) and certain of its
subsidiaries. The Issuers and the Parent Guarantor have engaged DBS Bank Ltd., Mandiri Securities Pte. Ltd.,
Morgan Stanley Asia (Singapore) Pte. and Standard Chartered Bank (Singapore) Limited as the dealer
managers (the “Dealer Managers”) for the Tender Offers.
Capitalized terms used here but not defined herein have the meanings assigned to them in the Offer to Purchase
dated May 5, 2025 (as it may be amended or supplemented from time to time, the “Offer to Purchase”). All
documents for the Tender Offers will be made available by Sodali & Co Ltd. (the “Tender and Information
Agent”) on the Offer Website, at https://projects.sodali.com/medco, subject to eligibility confirmation and
registration.
The Tender Offers commenced on May 5, 2025. The Early Tender Deadline passed at 5:00 p.m., New York
City time, on May 16, 2025. The Expiration Deadline passed at 5:00 p.m., New York City time, on June 3,
2025.
The Parent Guarantor and the Issuers have been advised by Tender and Information Agent, that Holders of (i)
an aggregate principal amount of US$150,595,000 of the 2026 Notes and (ii) an aggregate principal amount
of US$310,934,000 of the 2027 Notes had validly tendered and not validly withdrawn their respective Notes
at or prior to the Expiration Deadline pursuant to the Tender Offers.
The 2026 Issuer and the 2027 Issuer expect to accept and make payment for all 2026 Notes and 2027 Notes,
validly tendered and not subsequently validly withdrawn at or prior to 5:00 p.m., New York City time, on June
3, 2025 (such time, the “Expiration Deadline”) (as applicable). The amount payable for the Notes validly
tendered and not subsequently validly withdrawn at or prior to 5:00 p.m., New York City time, on May 16,
2025 (such time, the “Early Tender Deadline”) (such amount, the “Early Tender Offer Consideration”), and
accepted for purchase, will include the early tender premium (the “Early Tender Premium”) and will be (i)
US$1,015 for each US$1,000 in principal amount of the 2026 Notes, which includes an Early Tender Premium
of US$30 for each US$1,000 in principal amount of the 2026 Notes and (ii) US$1,000 for each US$1,000 in
principal amount of the 2027 Notes, which includes an Early Tender Premium of US$30 for each US$1,000
in principal amount of the 2027 Notes. The amount payable for the Notes validly tendered after the Early
Tender Deadline and at or prior to the Expiration Deadline (the “Late Tender Offer Consideration”), and
accepted for purchase, will not include the applicable Early Tender Premium and will be (i) US$985 for each
US$1,000 in principal amount of the 2026 Notes and (ii) US$970 for each US$1,000 in principal amount of
the 2027 Notes.
The Early Tender Offer Consideration or the Late Tender Offer Consideration, as applicable, for each series
of Notes does not include the applicable Accrued Interest, which will be payable in addition to the Early Tender
Offer Consideration or the Late Tender Offer Consideration, as the case may be.
The expected Settlement Date for the Tender Offers is June 9, 2025. Any Notes tendered pursuant to the Tender
Offers that are not accepted and purchased shall be promptly returned to the relevant Holder on the Settlement
Date.
Concurrently with the launch of the Tender Offers, the Parent Guarantor announced its intention to commence
an offering of new U.S. dollar-denominated senior notes to be issued by Medco Cypress Tree Pte. Ltd., a
Page 13
company incorporated under the laws of Singapore with limited liability and a wholly owned indirect subsidiary of the Parent Guarantor, and guaranteed by the Parent Guarantor and certain of its subsidiaries (the “New Notes”), through an international placement in reliance on Rule 144A and Regulation S under the Securities Act of 1933, as amended (the “New Notes Offering”). On May 8, 2025, the New Notes priced with an aggregate principal amount of US$400 million, a coupon of 8.625% and a maturity date of May 19, 2030, and the New Notes Offering was completed on May 19, 2025. Each of the Issuers expects to pay for the Notes purchased in the Tender Offers using a combination of (i) all or a portion of the proceeds from the New Notes Offering; (ii) the Parent Guarantor’s and its subsidiaries’ cash on hand and (iii) funds borrowed under existing and anticipated credit facilities and other indebtedness. Questions from holders of the Notes regarding the Tender Offer procedures or requests for additional copies of the Offer to Purchase and other related documents should be directed to the Tender and Information Agent, Sodali & Co Ltd., by phone at +852 2319 4130 (Hong Kong) / +44 20 4513 6933 (London) / +1 203 658 9457 (Stamford) or by email at medco@investor.sodali.com. Questions from holders of Notes regarding the Tender Offers should be directed to the Dealer Managers at DBS Bank Ltd. (12 Marina Boulevard, Level 42, Singapore 018982, Tel: + 65 6878 2846, email: liabilitymanagement@1bank.dbs.com, Attention: GFM – Fixed Income Origination), Mandiri Securities Pte Ltd (12 Marina View, #19-06, Asia Square Tower 2, Singapore 018961, Tel: +65 6589 3890, email: dcm.group@mandirisekuritas.co.id, Attention: Investment Banking), Morgan Stanley Asia (Singapore) Pte. (2 Central Boulevard, #22-01 West Tower, IOI Central Boulevard Towers, Singapore 018916, Tel: +1 800 624 1808 (U.S. toll free) / +1 212 761 1057 (New York) / +44 207 677 5040 (London) / +852 2239 1484 (Hong Kong), email: debt_advisory@morganstanley.com, Attention: Global Debt Advisory Group) or Standard Chartered Bank (Singapore) Limited (8 Marina Boulevard, Level 19, Marina Bay Financial Centre (Tower 1), Singapore 018981, Tel: +44 20 7885 5739 / + 852 3983 8658 / +65 6557 8286, email: liability_management@sc.com, Attention: Liability Management). This announcement is not a solicitation of consent with respect to any of the Notes. The Tender Offers are being made pursuant to the Offer to Purchase, which sets forth a detailed description of the terms of the Tender Offers. The distribution of this announcement in certain jurisdictions may be restricted by law. Persons into whose possession this press release comes are required to inform themselves about, and to observe, any such restrictions. This announcement and the Offer to Purchase contain important information, which must be read carefully before any decision is made with respect to the Tender Offers. Each holder of Notes is solely responsible for making its own independent appraisal of all matters as such holder deems appropriate (including those relating to the Tender Offers) and each holder must make its own decision as to whether to tender or not tender its Notes for purchase pursuant to the Tender Offers. If any holder is in any doubt as to the action it should take, it is recommended to seek its own legal, tax and financial advice, including as to any tax consequences, from its stockbroker, bank manager, solicitor, accountant or other independent financial adviser. Any holder whose Notes are held on its behalf by a broker, dealer, bank, custodian, trust company or other nominee must contact such entity if it wishes to participate in the Tender Offers. None of the Dealer Managers, or any person who controls, or is a director, officer, employee, agent or affiliate of any such persons, makes any recommendation as to whether holders should participate in the Tender Offers. If a jurisdiction requires the Tender Offers to be made by a licensed broker or dealer, and any of the Dealer Managers or any of their respective affiliates is such a licensed broker or dealer in such jurisdictions, the
Page 14
Tender Offers shall be deemed to be made by such Dealer Manager or such affiliate (as the case may be) on behalf of the Issuers in such jurisdiction. Each holder of Notes participating in the Tender Offers will be deemed to give certain representations as set out in the Offer to Purchase. A holder in Singapore participating in the Tender Offers will be deemed to represent that it is either an institutional investor as defined under Section 4A of the Securities and Futures Act 2001 of Singapore (the “SFA”), or an accredited investor as defined under Section 4A of the SFA. Any tender of Notes for purchase pursuant to the Tender Offers from a holder that is unable to make these representations will not be accepted. Each of the Issuers, the Dealer Managers and the Information and Tender Agent reserves the right, in its absolute discretion, to investigate, in relation to any tender of Notes for purchase pursuant to the Tender Offers, whether any such representation given by a holder is correct and, if such investigation is undertaken and as a result the Issuers determines (for any reason) that such representation is not correct, such tender of Notes shall not be accepted. ABOUT THE PARENT GUARANTOR The Parent Guarantor, PT Medco Energi Internasional Tbk., is an energy and natural resources company operating through its core oil and gas exploration and production business, power generation business and an investment in a listed copper and gold mining company. It has interests in 16 oil and gas properties in Indonesia, 12 of which are currently producing, as it has historically focused on activities in Indonesia. It also has significant producing assets in Oman and Thailand and has oil and gas operations in Tanzania and Yemen. In addition to the core oil and gas business, the Parent Guarantor, through its subsidiaries, owns and operates gas- fired, geothermal and other types of renewable power plants across Indonesia, and provides operation and maintenance services for both own and third party power plants and also has an investment in a listed copper and gold mining company in Indonesia. The Parent Guarantor is the largest independent publicly listed oil and gas exploration and production company in Indonesia based on market capitalization. FORWARD-LOOKING INFORMATION Forward-looking statements in this announcement, including but not limited to those statements relating to the Tender Offers, such as the scheduled expiration date and payment of the Early Tender Offer Consideration or the Late Tender Offer Consideration, as applicable, are based on current expectations. These statements are not guarantees of future events or results. Future events and results involve some risks, uncertainties and assumptions that are difficult to predict. Actual events and results could vary materially from the description contained herein due to many factors including changes in the market and price for the of Notes; changes in the business and financial condition of the Parent Guarantor and its subsidiaries; changes in the international energy markets; changes in the capital markets in general; and the occurrence of events specified in the Offer to Purchase that would trigger a condition permitting termination or amendment of the Tender Offers. Date: June 4, 2025
Names mentioned 19 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
Financial Services Authority
p.1 ×4
unresolved
person
Inarno Djajadi Kepala Eksekutif Pengawas
p.1
unresolved
org
Medco Oak Tree Pte. Ltd.
p.1 ×5
unresolved
org
Medco Bell Pte. Ltd.
p.1 ×5
unresolved
org
DITERBITKAN OLEH MEDCO OAK TREE PTE. LTD.
p.5
unresolved
org
DITERBITKAN OLEH MEDCO BELL PTE. LTD.
p.5
unresolved
org
Penawaran Medco Oak Tree Pte. Ltd.
p.6 ×2
unresolved
org
Penawaran Medco Bell Pte. Ltd.
p.6 ×2
unresolved
org
Mandiri Securities Pte. Ltd.
p.6 ×5
unresolved
org
Medco Cypress Tree Pte. Ltd.
p.7 ×2
unresolved
org
Co Ltd.
p.7 ×3
unresolved
org
ISSUED BY MEDCO OAK TREE PTE. LTD.
p.11
unresolved
org
ISSUED BY MEDCO BELL PTE. LTD.
p.11
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.