20241224_TOBA_Public Expose_31831164_lamp3.pdf

8 TBS

D. Agenda Pemaparan Paparan Publik:
1. Strategi Bisnis Keberlanjutan Perseroan:
2. Kinerja Operasional & Keuangan Triwulan Ke-3 2024 (Tidak Diaudit):
3. TBS 2030 Update, dan
4. Sesi Tanya Jawab.

E. Ringkasan Pelaksanaan Paparan Publik:

Acara dibuka dengan Presentasi yang dilakukan oleh Bapak Mufti Utomo yang
menyampaikan terkait Strategi Bisnis Keberlanjutan Perseroan. Dalam agenda tersebut,
Bapak Mufti Utomo menyampaikan mengenai 4 pilar bisnis utama Perseroan, yang terdiri dari
Batubara & Pembangkit Listrik Tenaga Uap (PLTU) yang menjadi bisnis eksisting,
Pengelolaan Limbah, Renewables dan Kendaraan Listrik. Bapak Mufti menyampaikan rekam
jejak pertumbuhan Perseroan yang positif, khususnya dari Ekuitas yang bertumbuh signifikan
sejak tahun 2017.

Perseroan berkomitmen untuk bertransformasi dari bisnis berbasis fosil ke bisnis yang
berfokus pada keberlanjutan. Komitmen ini merupakan pengembangan insiatif keberlanjutan
Perseroan dengan tetap menjaga profitabilitas sekaligus memberikan dampak positif bagi
lingkungan dan masyarakat. Sejalan dengan visi TBS2030 yang telah diluncurkan pada tahun
2022, Perseroan terus melanjutkan komitmennya untuk mencapai status sebagai perusahaan
netral karbon pada tahun 2030. Perseroan terus memanfaatkan arus kas yang stabil dari aset
PLTU dan pertambangan, untuk diinvestasikan pada bisnis baru di bidang Renewables,
Electric Vehicle (EV) dan pengembangan waste management.

Selama tahun 2024 Perseroan telah melakukan beberapa aksi korporasi yang menjadi bukti
nyata atas komitmen menuju TBS2030, antara lain yaitu Rapat Umum Pemegang Saham Luar
Biasa (RUPSLB) pada tanggal 14 November 2024, dimana Perseroan telah mendapatkan
persetujuan pemegang saham untuk melakukan divestasi atas dua aset PLTU. Sedangkan
pada segmen pengelolaan limbah, Perseroan melalui anak perusahaan, juga telah
menandatangani perjanjian jual beli saham untuk akuisisi Sembcorp Environment Pte Ltd:
pada segmen Energi Baru dan Terbarukan, Perseroan juga telah menandatangani Power
Purchase Agreement (PPA) dengan PLN Batam untuk proyek Pembangkit Listrik Tenaga
Surya (PLTS) dan juga telah mencapai financial close, dengan pendanaan dari PT Sarana
Multi Infrastruktur (Persero). Pada segmen kendaraan listrik, di akhir tahun 2024 Perseroan
juga melakukan perjanjian dengan dua lembaga keuangan untuk fasilitas pembiayaan guna
mendorong penggunaan motor listrik di Indonesia.

Selanjutnya pemaparan materi dilanjutkan oleh Ibu Juli Oktarina untuk Kinerja Operasional
& Keuangan Triwulan Ke-3 2024 (Tidak Diaudit).

Dalam penjelasannya Ibu Juli Oktarina menyampaikan penjelasan bahwa sampai dengan
Kuartal 3 tahun 2024, Perseroan telah membukukan pendapatan sebesar US$337 juta,
dengan EBITDA meningkat sebesar 66X atau menjadi US$119 juta. Ekuitas meningkat
sebesar 9/4 atau menjadi US$455 juta dengan posisi kas yang baik yaitu sebesar US$111 juta
dan total aset sebesar US$932 juta. Perseroan berhasil mencatat penjualan, EBITDA, laba
dan arus kas operasional positif di tahun 2024, utamanya didukung oleh kinerja pertambangan
batubara serta PLTU, sedangkan dari dua bisnis pengelolaan limbah dalam portofolio bisnis
Perseroan juga telah memberikan dampak positif bagi kinerja keuangan Perseroan dengan
berkontribusi sebesar US$3,7 juta pada EBITDA adjusted Perseroan.

Dari sisi Pengelolaan kredit, hutang bersih Perseroan mengalami penurunan sebesar 234
yang disebabkan oleh berkurangnya hutang Bank dan meningkatnya posisi kas dan setara
kas Perseroan. Kemampuan pembayaran hutang Perseroan menunjukan nilai yg positif
sebesar 1,7x Net Debt to EBITDA dan 3,9x Interest Coverage. Kemampuan pembayaran
hutang Perseroan, dengan mengeluarkan Project Financing untuk PLTU, juga menunjukan
nilai yang positif sebesar 0,4x Net Debt to EBITDA dan 8,3x Interest Coverage.

8 TBS

Selanjutnya Bapak Nafi Sentausa melanjutkan pemaparan terkait Kinerja Operasional
Perseroan.

Bapak Nafi Sentausa menyampaikan bahwa dari segmen batu bara, Perseroan mampu
beradaptasi terhadap kondisi pasar dan menyesuaikan strategi pemasaran untuk
mendapatkan nilai terbaik dari penjualan, dimana sampai dengan Kuartal-lll 2024, Indonesia,
Taiwan, Tiongkok dan Filipina berkontribusi hingga 8596 dari total penjualan. Dari sisi pembeli,
end user masih berkontribusi sekitar 44/o atas seluruh penjualan Kuartal-lll 2024, sehingga
peningkatkan dari tahun 2023 mencapai 4296. Melalui anak perusahaan di trading batu bara,
Perseroan memanfaatkan peluang untuk melakukan penjualan batu bara dengan volume rata-
rata sebesar 2,8 juta metric ton per tahun. Bisnis pertambangan dan trading menunjukan
ketahanan yang baik ditengah tekanan index harga pasar batubara yang terkoreksi sekitar
28/o dibandingkan periode sebelumnya. Secara umum, Perseroan mengelola operasional
tambang dan penjualan batubara, menghasilkan nilai yang positif.

Dari sisi ketenagalistrikan, hingga Kuartal-lll 2024, kedua aset PLTU ini telah menyalurkan dan
memenuhi lebih dari 1.100 GWh kepada masyarakat, sedangkan dari kinerja keuangan kedua
aset PLTU Perseroan memiliki total pendapatan sekitar US$45 juta, sehingga menghasilkan
EBITDA adjusted gabungan sebesar US$49 juta. Untuk segmen pengelolaan sampah dari
Asia Medical Enviro Services atau AMES dan ARAH Environmental, menunjukkan
pertumbuhan positif dibandingkan periode sebelumnya. Dimana EBITDA AMES mengalami
peningkatan sebesar 696, sedangkan EBITDA ARAH meningkat sebesar 1274.

Dari segmen renewable energy, melalui PT Energi Baru TBS (EBT), Perseroan memiliki dua
proyek pembangkit listrik dengan status dalam konstruksi, dimana untuk PLTS Terapung
Tembesi di Batam telah mencapai financial close dan saat ini sedang dalam fase konstruksi.
Sedangkan untuk proyek Pembangkit Listrik Tenaga Minihidro Sumber Jaya di Lampung,
progres konstruksinya telah mencapai lebih dari 9596, dan diperkirakan akan mulai beroperasi
pada Januari tahun 2025.

Melalui Electrum, yang berfokus pada Ekosistem motor listrik di Indonesia telah menunjukan
pencapaian sangat baik, Electrum telah meluncurkan tiga tipe motor dengan jumlah unit motor
telah mencapai lebih dari 3.600 unit, ditunjang dengan lebih dari 260 unit Baterry Swap Station
di Jabodetabek. Motor-motor Electrum telah berhasil membantu mengurangi emisi CO2 lebih
dari 20 ton per hari.

Pada pemaparan Agenda Ketiga yang disampaikan oleh Bapak Alvin Firman Sunanda
selaku Direktur Perseroan mengenai TBS 2030 Update, beliau menyampaikan bahwa
TBS2030 terdiri dari tiga pilar utama dan terdiri dari beberapa tujuan yaitu: (i) Lingkungan Yang
Lestari /Thriving Environment: (ii) Manusia Yang Berdaya / Empowered People dan (iii) Mitra
Terpercaya / Trusted Partner.

Sejak diluncurkan hingga saat ini, ada banyak pancapaian yang terjadi untuk memastikan
Perseroan dapat mencapai target TBS2030 pada tahun 2030, antara lain sebagai berikut:
Pada A1 2024 Perseroan telah memulai penilaian risiko iklim terhadap perusahaan,
melaksanakan workshop anti-korupsi dan sistem pelaporan pelanggaran, serta mendapatkan
PPA untuk PLTS Terapung. Pada @2 2024 Perseroan mengikuti program pelatihan gender
melalui UN Global Compact dan terus berkomitmen melalui Aksi Foward Faster.

Selanjutnya pada A3 2024 Perseroan menyusun pelaporan emisi gas rumah kaca dan
mengungkapkan carbon disclosure project. Perseroan juga menyelesaikan Program TBS
Opportunity Program dan menerima penghargaan Top Government, Risk and Compliance
Award 2024. Direktur Utama Perseroan juga dinobatkan sebagai The Most Commited GRC
Leader 2024 dan salah satu Direksi Perseroan diangkat menjadi Vice President IGCN.
Selama A4 2024, Perseroan melakukan penilaian risiko iklim terhadap perusahaan dan telah
mendapatkan persetujuan pemegang saham untuk divestasi PLTU. Perseroan juga
mendapatkan sertifikat Indonesia Sustainable Palm Oil (ISPO) untuk anak usaha perkebunan.
Direktur Utama Perseroan kembali mendapatkan award dan dinobatkan sebagai Outstanding

8! TBS

leader in Asia oleh ACES Award. Dengan penandatanganan Perjanjian Pembelian Saham
atau Sales Purchase Agreement (SPA) untuk akuisisi Sembcorp Environment juga
menunjukan komitmen nyata Perseroan dalam mencapai target TBS2030 pada tahun 2030.

Setelah presentasi, acara Paparan Publik Perseroan dilanjutnya dengan sesi tanya jawab.
Ringkasan Pertanyaan dan Jawaban Perseroan pada sesi ini akan dilampirkan dalam Lampiran
yang terpisah bersama dengan daftar hadir Peserta Paparan Publik Perseroan.

Demikian kami sampaikan, atas perhatiannya kami ucapkan terima kasih.

Hormat kami,
PT TBS Energi Utama Tbk

TaRA

& Pingkan Ratna Melati
SVP Legal & Corporate Secretary

Tembusan Yth.:
- Direksi PT TBS Energi Utama Tbk