Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 142
Page 1
zzÈn
«0¨ «Á
٢n¨ «zÁRÈzz٣
אא
Page 2
£ä٬ݬ
a¾Ë£ËÅäÅäÝ
SVH#,;SVfZ)B Ę HASBxSVH#,;
,Å£ËÙÄݬZ¬Å¤»äSÙéÝ©Å ËÄÖÅûÙ¬£,Å£ËÙÄä¬ËÅ
V¬õûäZ¬Å¤»äSÙéÝ©Å ËÄÖÅûÙ¬£)¬ÝäËÙû
;ĤSÅéŸŤSÝÙA˾ ÝÙ¬Öä¬ËÅË£ZäË»a٬ŤËÄÖÅû
q¬Ý¬ǑA¬Ý¬ Ö¬ä¾AÙ»äZéÖÖËÙä¬Å¤,ÅÝä¬äéä¬ËÅÝ
ZäÙé»äéÙH٤ŬÝݬ H٤ŬĀä¬ËžÝäÙéäéÙ
SÙË£¬¾õÅ9ËĬÝÙ¬Ý ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝSÙË£¬¾
SÙË£¬¾¬Ù»Ý¬ SÙË£¬¾Ë£ËÙË£¬ÙäËÙÝ
Å»SÙéÝ©Å Zéݬ¬Ùû
;SHVBAB7AB Ĝ AB$ABaVSHVa
;ÖËÙÅ9ËĬÝÙ¬ÝfäÄ VÖËÙäË£SÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙ
;ÖËÙŬٻäéÙfäÄ VÖËÙäË£ä©SÙݬÅä¬ÙäËÙ
ZfAVxABfZ, Ėĕ )fABVZHfVZ
S¾ä¬©ÅÅSŬŤ»äÅ9ÖݬäÝ a٬ŬŤÅÖ¬äû鬾¬Å¤
9ËÄÖÅÝݬÅÖÙݬݬ ËÄÖÅÝä¬ËÅÅÖÖÙ¬ä¬ËÅ
a»Å˾ˤ¬,Å£ËÙÄݬ ,Å£ËÙÄä¬ËÅa©Å˾ˤû
aa9;H;SVfZ)B Ėė HVSHVa$HqVBB
VÖäfÄéÄSĤŤZ©ÄƹVfSZƺ $ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝƹ$AZƺ
S龬úÖËÝ S龬úÖËÝ
õÅ9ËĬÝÙ¬Ý ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝ
¬Ù»Ý¬ ËÙË£¬ÙäËÙÝ
9ËĬäé¬ä é¬äËÄĬää
Z»ÙäÙ¬ÝSÙéÝ©Å ËÄÖÅûÝÙäÙû
,ÅäÙžé¬ä ,ÅäÙžé¬ä
ĕ
Page 3
£ä٬ݬ
a¾Ë£ËÅäÅäÝ
AB7ABV,Z,9HSVfZ)B ėě V,Z9AB$ABaHASBx
ƣV¬Ý¬»Ë9ÄÅÅ ƣZéÙ¬äûV¬Ý»
ƣV¬Ý¬»ËSÙ»ËÅËĬÅéŬ ƣV¬Ý»Ë£ä©rËÙ¾ËÅËÄû
ƣV¬Ý¬»Ër©SÅû»¬ä ƣ¬ÝÝHéäÙ»V¬Ý»
ƣV¬Ý¬»ËSÙݬŤÅfÝ© ƣéݬÅÝÝËÄÖä¬ä¬ËÅV¬Ý»
ƣV¬Ý¬»ËaÙĬÅݬ9Ù¸ÝÄŤŠƣV¬Ý»Ë£aÙĬÅä¬ËÅË£ËËÖÙä¬ËÅõ¬ä©
7٬ŤÅ)Ëä¾,ÅäÙÅݬËž ,ÅäÙÅä¬Ëž)Ëä¾BäõËÙ»
£ƣV¬Ý¬»Ë9ËŬݬS˾¬ä¬»¬,ÅËÅݬ £ƣV¬Ý»Ë£S˾¬ä¬¾ËŬä¬ËÅݬÅ,ÅËÅݬ
¤ƣV¬Ý¬»Ë;¬Å¤»éŤŠ¤ƣÅô¬ÙËÅÄÅä¾V¬Ý»Ý
©ƣV¬Ý¬»Ë9¬¸»ÅSÄÙ¬Åä© ©ƣV¬Ý»Ë£$ËôÙÅÄÅäS˾¬û
¬ƣV¬Ý¬»Ë9»ÙÅÅÅÅ¾Ä ¬ƣV¬Ý»ÝË£#¬ÙÅBäéÙ¾¬ÝÝäÙÝ
¸ƣV¬Ý¬»ËB¬¾¬aé»Ù ¸ƣú©Å¤VäV¬Ý»
»ƣV¬Ý¬»Ë9䬻ÄÄÖéÅSÙÝÙËÅ »ƣV¬Ý»Ë£ä©ËÄÖÅûNJÝ,Ŭ¾¬äûäËËÄÖ¾ä
AÅû¾Ý¬»ÅVÅÅSŤÄŤŠä©#éäéÙô¾ËÖÄÅäS¾Å
¬AÝÖÅ
¾ƣV¬Ý¬»Ë9žSÅÅÅÅ ¾ƣV¬Ý»ÝË£#éŬŤËÅÝäÙ¬ÅäÝÅSÙ˸ä
9äÙ¾ÄäÅSÅû¾Ý¬ÅSÙËû» ËÄÖ¾ä¬ËžûÝ
ÄƣV¬Ý¬»Ë9ËŬݬÅSÙäéÙÅSÝÙ ÄƣV¬Ý»Ë£ËŬä¬ËÅÅV¤é¾ä¬ËÅË£
A˾,ÅËÅݬ ,ÅËÅݬÅÖ¬ä¾AÙ»ä
ÅƣV¬Ý¬»Ë#¾é»äéݬ)Ù¤Z©Ä ÅƣZäË»SÙ¬#¾éäéä¬ËÅV¬Ý»
9,BV79fB$B ĘĜ #,BB,;SV#HVAB
$V#,99fB$B #,BB,;$VS),
Ęĝ
,9)a,ZVa9fB$B #,BB,;a),$);,$)a
Ýä
ęĔ ÝÝä
9õ¸¬ÅSÙÝÙËÅ ;¬¬¾¬ä¬ÝË£ä©ËÄÖÅû
»é¬äÝSÙÝÙËÅ Øé¬äûË£ä©ËÄÖÅû
SÅÖäÅSÙÝÙËÅ VôÅéË£ä©ËÄÖÅû
ÅS˻˻SÅÖäÅ ËÝäË£VôÅé
;9ËäËÙ $ÙËÝÝÖÙË£¬ä
ÅfÝ© HÖÙä¬Å¤úÖÅÝÝ
SŤ©Ý¬¾ÅƹÅƺ;¬Åƴ¾¬Å Hä©Ù,ÅËÄƹúÖÅÝÝƺ
ÅéŤ ,ÅäÙÝäúÖÅÝ
Z¾¬Ý¬©9éÙÝ ú©Å¤Ùä¤Ö
;ƹV餬ƺ9ËÄÖÙ©Åݬ£ ËÄÖÙ©Åݬô,ÅËÄƹ;ËÝÝƺ
»ä¬ô¬äÝHÖÙݬ HÖÙä¬Å¤ä¬ô¬ä¬Ý
»ä¬ô¬äÝ,ÅôÝäݬ ,ÅôÝäÄÅää¬ô¬ä¬Ý
»ä¬ô¬äÝSÅÅÅ #éŬŤä¬ô¬ä¬Ý
Ė
Page 4
£ä٬ݬ
a¾Ë£ËÅäÅäÝ
SBfafS ;HZ,B$
ZéÙäSÙÅûäŬٻݬaÅäŤaŤ¤éŤ
ęė ZääÄÅäË£ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝËÅä©
7õäÝ;ÖËÙÅ9éŤÅĖĔĖĕ VÝÖËÅݬ¬¾¬äûË£ä©ĖĔĖĕ#¬ÅŬ¾
aŤ¤éŤ7õ;ÖËÙÅ9éŤÅĖĔĖĕ ZääÄÅäÝ
VÝÖËÅݬ¬¾¬äûË£ä©ĖĔĖĕ#¬ÅŬ¾VÖËÙä
ė
Page 5
SÙË£¬¾SÙéÝ©ÅưËÄÖÅûSÙË£¬¾
,B#HVAZ,Z,B$9aSVfZ)B HVSHVa,BV,#
SÙÝÙËÅÄ龬ÙËÖÙݬݸ»ZÖäÄÙ a©ËÄÖÅûÝäÙä¬äÝËÖÙä¬ËÅݬÅ
£ä٬ݬ
ĖĔĔĚ¾Ä¬Å¤éÝ©ÖÅû¬Å»ËÄËݬ
ŤŬé»ÅûéÝ©ÖÙ©Ëä¾Å¬A¤¾Å¤
û¬äé©Ëä¾ZÙÝõä¬ËÙËééÙûŤپÄä
ZÖäÄÙĖĔĔ̬Åä©éݬÅÝÝË£ÖÙËô¬¬Å¤
ËÄÄËä¬ËÅõ¬ä©ä©ËÖŬŤˣ©Ëä¾
éݬÅÝݬÅA¤¾Å¤ƤZÙÝõä¬ËÙËééÙ©Ëä¾
¬7¾ƣ¾ÖéäÙõBËƣĕĔƤA¤¾Å¤Ƥ7õ ¾Ëää7¾ƣ¾ÖéäÙõBËƣĕĔƤA¤¾Å¤Ƥ
aŤ©ƣ ÅäÙ¾7ôƣ
fÅäé»ÄŤ驻ŻݬÝäÅݬÅûÅÄŸĬŠaËËÅ£¬ÙĬäÝú¬ÝäÅŤéÙÅää©
ÖÅû¾Å¤¤ÙÅSÙéÝ©ÅûŤÝÄ»¬Å ËÄÖÅûNJÝÄËÙÖÙË£ÝݬËžË٤ŬĀä¬ËÅƤ¬Å
ÖÙË£ÝݬËžƤÖé¾Å7ÅéÙ¬ĖĔĕėƤSÙÝÙËÅ 7ÅéÙûĖĔĕėƤä©ËÄÖÅûË££Ù¬äÝ£¬ÙÝä
ÄÅõÙ»ÅÝ©ÄÖÙÅÅûݤ¬¾Å¤»© Ý©ÙÝÝ£¬ÙÝäÝäÖäËÅäÙä©,ÅËÅݬÅ
õ¾éÅäé»ÄÝé»ÖÝÙÄ˾,ÅËÅݬƣ Ö¬ä¾ÄÙ»äƣa©¬Ý¬Ý¬ËÅÖÙËôÖÖÙËÖÙ¬ä
9ÖéäéÝŬŬäÙé»ä¬äÖä»ÙÅÄŸ¬»Å éݬäÄ»Ýä©ËÄÖÅû¤¬äÄËÙõ¬¾û
»¬ÖÙ©ÖÙéÝ©ÅÝÄ»¬Å¬»Å¾¾éÝƣ »ÅËõÅƣ
fÅäé»ÄŸõÖÙäéÄé©ÅÖÝÙƴÖÝÙÙé aËÙÝÖËÅäË䩤ÙËõä©Ë£ÅõÄÙ»äݬž¬Å
ݸ¾ÅŤÅÖŤÄŤÅÖÄŤéÅÅ õ¬ä©ô¾ËÖÄÅäô¾ËÖÄÅä¬ÅôÙ¬ËéÝ
¬Ù¤¬Ù©¬,ÅËÅݬƤSÙÝÙËÅäÙéÝ Ù¤¬ËÅݬÅ,ÅËÅݬƤä©ËÄÖÅûËÅä¬ÅéÝäË
ľéݻŸ٬ŤÅŤÅÖÙÅÅÅ úÖŬäÝÅäõËÙ»ûÖ¾ÅŬŤäËËÖÅÅõ
ÄÄ黩Ëä¾ÙééÅäé»ÄŸ٬Ťõ¬ÝäõÅ ©Ëä¾ÝäËääÙääËéÙ¬ÝäÝÝÄé©ÝÖËÝݬ¾ƣ
ÝĻݬľÄ鍻¬ÅƣSÙ¬»ÅÅÖŬŤ»äÅ ,ÄÖÙËôÄÅäÝŬÄÖÙËôÄÅäÝÙÖÙäË£ä©
¾©¤¬ÅÙ¬ÙÅÅSÙÝÙËÅûŤ ËÄÖÅûNJÝÖ¾ÅÝä©äÙ¬ôéݬÅÝݤÙËõä©
ÄÅËÙËŤÖÙäéÄé©Å¬ÝŬÝÅûÝÄ»¬Å¬» ääÙ£ÙËÄä¬ÄäËä¬Äƣ
Ù¬õ»äé»õ»äéƣ
BÄưSaƣZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a» SaƣZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»
¬Å¤fÝ©ư)Ëä¾ÅSÙËÖÙäû )Ëä¾ÅSÙËÖÙäû
aŤ¤¾SŬ٬ÅưĖęAÙäĖĔĔĚ AÙ©ĖęƤĖĔĔĚ
ÝÙ)é»éÄSŬ٬ŠÝÙ)é»éÄSŬ٬Å
»äSŬ٬ÅBËƣĔę䍤¾ĖęAÙäĖĔĔĚ »äSŬ٬ÅBËƣĔę䍤¾ĖęAÙäĖĔĔĚ
SÙé©ÅaÙ»©¬Ù»äBËƣĖě䍤¾ĕĘ7龬 SÙé©ÅaÙ»©¬Ù»äBËƣĖě䍤¾ĕĘ7龬
ĖĔĕě ĖĔĕě
A˾ÝÙVÖƣėęęƣĔĔĔƣĕĘęƣĖĔĔ VÖƣėęęƣĔĔĔƣĕĘęƣĖĔĔ
A˾¬äÄÖä»ÅŬÝäËÙSÅé©ư A˾¬äÄÖä»ÅŬÝäËÙSÅé©ư
VÖƣėęęƣĔĔĔƣĕĘęƣĖĔĔ VÖƣėęęƣĔĔĔƣĕĘęƣĖĔĔ
¾Ää9ËÙÝÖËÅÅݬư H££¬¬¾ÙÝÝư
a©¾¾ĀĀZ©ËÖ֬ŤÙZé¬ä$#ėĔƴėĕ a©¾¾ĀĀZ©ËÖ֬ŤÙZé¬ä$#ėĔƴėĕ
a¾ÖËÅưǫĚĖĖĕĖęĚěęęĔę ǫĚĖĖĕĖęĚěęęĔę
#úưǫĚĖĖĕĖęĚěęęěĖ ǫĚĖĖĕĖęĚěęęěĖ
Ĭ¾ưËÙÝǐÖäݤ¾ƣËÄ Ä¬¾ưËÙÝǐÖäݤ¾ƣËÄ
rݬäưõõõƣÖäݤ¾ƣËÄ rݬäưõõõƣÖäݤ¾ƣËÄ
Ę
Page 6
SÙË£¬¾SÙéÝ©ÅưËÄÖÅûSÙË£¬¾
£ä٬ݬ
,B#HVAZ,Z,B$9aSVfZ)B HVSHVa,BV,#
;˻ݬfÝ© éݬÅÝÝ;Ëä¬ËÅ
ZVZra, HVHffV )Ha;Ƥ A¤¾Å¤Ƥ ZVZra,HVHffV)Ha;ƤA¤¾Å¤Ƥ
7õaŤ© 7õaŤ©
BBaVf;frafƤf¾éõäéƤ¾¬ BBaVf;frafƤf¾éõäéƤ¾¬
ZarZaVB9fa)Ƥ9éäƤ¾¬ ZarZaVB9fa)Ƥ9éäƤ¾¬
a)rZa,BffVZHVaǑZSƤféƤ¾¬ a)rZa,BffVZHVaǑZSƤféƤ¾¬
ZA,Bx9ƤZĬÅû»Ƥ¾¬ ZA,Bx9ƤZĬÅû»Ƥ¾¬
ę
Page 7
Z¸Ù©SÙéÝ©ÅưËÄÖÅû)¬ÝäËÙû
q,Z, q,Z,HB
AŸ¬ûŤäÙ¬»¬¬ÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬Ýä ¬Å¤ä©Ýä¬Åä©äËéÙ¬ÝĬÅéÝäÙûû
ŤÅÖŤ¤éŤÅÝäÙ䤬¾Ë»Ý¬ƤݬŠËĬŬŤ¾Ëä¬ËÅÝäÙä¤ûƤÝÖäé¾Ùݬ¤ÅƤ
ûŤÝÖ»ä»é¾ÙƤ»Å»Ù¤ÄÅéû é¾äéÙ¾¬ôÙݬäûõ¬ä©¤Ë¤ÙÅËÅÖäƣ
ŤŻËÅÝ֤ˤÙÅƣ
£ä٬ݬ
A,Z, A,ZZ,HB
AŬÖä»ÅÝÙÅ»ËÄËݬŤŠÙä¬Å¤ÄÅÝË£ËÄÄËä¬ËÅû鬾¬Å¤
ÄÄŤéÅ©Ëä¾ƴ©Ëä¾ûŤٻ¾ÝŤŠ©Ëä¾Ýõ¬ä©¾ÝÝûÅäõËٻˣ©Ëä¾ËÖÙäËÙÝ
¸Ù¬Å¤ÅËÖÙäËÙƴËÖÙäËÙ©Ëä¾ûŤ侩 ä©ä©ôÅÙÅËõŬÅä©õËÙ¾ƣ
äÙÅĬéŬƣ
q¬Ý¬ƤA¬Ý¬ÅB¬¾¬ƴB¬¾¬SÙéݩŻŠq¬Ý¬ËÅƤA¬ÝݬËÅÅq¾éÝËÄÖÅûõ¬¾¾¤é¬
ÄÄÅéË٤ŬÝݬÅÝä¬Ö¬ÅÝÅ¾Ä ä©Ë٤ŬĀä¬ËÅÅôÙû©éÄŬŤ¬Åä©
SÙéÝ©ÅéÅäé»Ù¤Ù»£Ë»éÝÄÅé¸éÙ© ËÄÖÅûäËÄËô£ËéÝäËõÙÝä©ÝÄ
Åäé¸éÅûŤÝÄƣ ¬Ùä¬ËÅŤ˾Ýƣ
ŤÅäé¸éÅûŤ£Ë»éÝƤÄ»»ä¬ô¬äݬÝÅ¬Ý r¬ä©£ËéÝ˸ä¬ôƤä©ËÄÖÅûNJÝ
SÙéÝ©ÅÖä¬ËÙËŤ¾¬©»éäÝ©¬Å¤¤ éݬÅÝÝä¬ô¬ä¬ÝÅÝäÙËŤ¾ûÙ¬ôÅÝËÝäË
ÖäÄÄÙ¬»Å©Ý¬¾ûŤ¾¬©ËÖä¬Ä¾ ÖÙËô¬ÄËÙËÖä¬Ä¾ÙÝé¾äÝƣ
Z7V)Z,B$9aSVfZ)B HASBxDŽZ),ZaHVxa$;B
ĖĔĔĚ ĖĔĔĚ
SÙéݩŬ¬Ù¬»Å¬7»ÙäÖ䍤¾Ėę a©ËÄÖÅûõݬÅËÙÖËÙä¬Å7»ÙäËÅĖę
AÙäĖĔĔĚŤÅÄ»ÝéÅäé¸éÅéÅäé» AÙ©ĖĔĔĚõ¬ä©ä©¬ÅäÅäÅÖéÙÖËÝË£
ÄŸ¾Å»ÅéÝ©ƴéÝ©¾Ä¬Å¤¬ÅéÝäÙ¬ ËÅéä¬Å¤éݬÅÝݬÅä©©ËÝ֬侬äûÅ
ÖÙ©Ëä¾ÅÅÖÙ¬õ¬Ýä äËéÙ¬ÝĬÅéÝäÙû
ĖĔĔĚ ĖĔĔĚ
SÄé»Å)Ëä¾ZÙÝõä¬ËÙËééÙ¬ a©ËÖŬŤˣ)Ëä¾ZÙÝõä¬ËÙËééÙËÅ7¾ƣ
A¤¾Å¤Ƥ7õaŤ©ƣ ¾ÖéäÙõBËƣĕĔƤA¤¾Å¤ƤÅäÙ¾7ô¬Å
é¤éÝäĖĔĔĚƣ
ĖĔĔĝ ĖĔĔĝ
$ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ÅÅäÙf¾éõä龬 $ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ÅÅäÙf¾éõä龬û
˾©Saƣa¬Ù,Åä¬A龬ÖĕZÖäÄÙĖĔĔĝ Saƣa¬Ù,Åä¬A龬ËÅZÖäÄÙĕƤĖĔĔĝ
ĖĔĕĔ ĖĔĕĔ
$ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ÝärÝäÙÅ9éä© $ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ÝärÝäÙÅ9éä©
˾©Saƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙ¬7龬ĖĔĕĔ ûSaƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙ¬Å7é¾ûĖĔĕĔƣ
Ě
Page 8
Z¸Ù©SÙéÝ©ÅưËÄÖÅû)¬ÝäËÙû
ĖĔĕĕ ĖĔĕĕ
#ÙéÙ¬ĖĔĕĕƤSÙÝÙËÅÄŤ»é¬Ý¬Ý¬ę #ÙéÙûĖĔĕĕƤä©ËÄÖÅûØé¬Ùę
ÖÙéÝ©Åû¬äéƥ ËÄÖŬÝƤÅľûƥ
Saƣa¬Ù,Åä¬A龬ƹÖŤÄŤ)Ëä¾ÅÅäÙ Saƣa¬Ù,Åä¬A龬ƹä©ô¾ËÖÙË£)Ëä¾
f¾éõä龬VÝËÙäǑZÖƺ ÅÅäÙf¾éõä龬VÝËÙäǑZÖƺ
£ä٬ݬ
Saƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙƹÖŤÄŤ
)Ëä¾ÝärÝäÙÅ9éä©ƺ
Saƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙƹô¾ËÖÙË£
ÝärÝäÙÅ9éä©)Ëä¾ƺ
Saƣ¬ÅéÅZÙÅƹÖŤÄŤ)Ëä¾rÝä¬Å Saƣ¬ÅéÅZÙÅƹô¾ËÖÙË£)Ëä¾rÝä¬Å
féVÝËÙäǑZÖƺ féVÝËÙäǑZÖƺ
SaƣSÙ䬻Bé¤Ù©ƹÖŤÄŤ)Ëä¾ZÙÝôä¬ SaƣSÙ䬻Bé¤Ù©ƹô¾ËÖÙË£ZÙÝôä¬)Ëä¾
;éúéÙû˾¾ä¬ËÅVÝËÙäǑZÖƤZĬÅû»ƺ ;éúéÙû˾¾ä¬ËÅVÝËÙäǑZÖƤZĬÅû»ƺ
Saƣ»Ùõ¾A¬äÙfÝ©ƹÖŤ¾Ë¾©Ëä¾ƺ Saƣ»Ùõ¾A¬äÙfÝ©ƹ©Ëä¾ÄŤÄÅäƺ
SÄé»Å)Ëä¾ÝärÝäÙÅ9éä©Ƥ¾¬ a©ËÖŬŤˣÝärÝäÙÅ9éä©)Ëä¾Ƥ
Ö䍤¾ĕę¤éÝäéÝĖĔĕĕ ¾¬ËÅé¤éÝäĕęƤĖĔĕĕƣ
$ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾rÝä¬Åfé¬õ© $ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾rÝä¬ÅfééÅÙSaƣ
ÅéŤÅSaƣ¬ÅéÅZÙÅƣ ¬ÅéÅZÙÅ
ĖĔĕĖ ĖĔĕĖ
SÄé»Å)Ëä¾ÅÅäÙf¾éõäéƤ¾¬Ö HÖŬŤ)Ëä¾ÅÅäÙf¾éõäéƤ¾¬ËÅ7é¾ûĕƤ
䍤¾ĕ7龬ĖĔĕĖƣ ĖĔĕĖƣ
$ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ZÙÝôä¬ǐ;éúéÙû $ÙËéÅÙ»¬Å¤©Ëä¾ZÙÝôä¬ǐ;éúéÙû
˾¾ä¬ËÅZĬÅû»ûZäÙõËˬõ© ˾¾ä¬ËÅZĬÅû»ûZäÙõËËéÅÙä©
ÅéŤÅSaƣ¬ÅéÅZÙÅ éÝÖ¬ÝË£Saƣ¬ÅéÅZÙÅ
ĖĔĕė ĖĔĕė
SÙéÝ©Åľ»é»ÅSÅõÙÅfÄéÄ a©ËÄÖÅûËÅéäÅ,Ŭ䬾S龬
SÙÅÅÄÅää»ÅÝ©ÄÅû¬éÙÝ H££Ù¬Å¤Å¾¬Ýä¬äÝÝ©ÙÝËÅä©,ÅËÅݬ
£»,ÅËÅݬÖ䍤¾ĝ7ÅéÙ¬ĖĔĕėƣ ZäË»ú©Å¤ËÅ7ÅéÙûĝƤĖĔĕėƣa©¬Ý££ËÙä¬Ý
fÖû¬Å¬¬¾»é»ÅéÅäé»ÄÄÖÙ˾©Å ÄäËËä¬Å£ÙÝ©£éÅÝ£ÙËÄä©ËÄÄéŬäû
ݤÙÙ¬ÄÝûÙ»ä¤éÅÖŤÄŤÅéÝ© £ËÙä©ô¾ËÖÄÅäË£ä©ËÄÖÅûNJÝéݬÅÝÝƣ
ÖÙÝÙËÅ
ĖĔĕę ĖĔĕę
SÙéÝ©Åľ»é»ÅÖÙé©ÅÝäé»äéÙÅ» a©ËÄÖÅû©Å¤Ý¬äÝÝéݬ¬ÙûÝäÙéäéÙƣ
ÖÙéÝ©ÅƣSa»Ùõ¾A¬äÙfÝ©¸¬ Sa»Ùõ¾A¬äÙfÝ©¬Ý¬Å©Ù¤Ë£ĘËä©Ù
ÄÄõ©¬ĘÖÙéݩž¬ÅÅûƣ ËÄÖŬÝƣ
ě
Page 9
;ÖËÙÅAŸÄÅưAŤÄÅäVÖËÙä
;SHVB9HA,ZV,ZfaA SVZ,BaHAA,ZZ,HBVVSHVa
SĤŤZ©ÄûŤ»Ä¬©ËÙÄä¬Ƥ ÙZ©Ù©Ë¾ÙÝƤ
SÙ¬õ¬ÝäÄÙéÖ»Åݾ©Ýäé鍤é¾ÅéäÄ aËéÙ¬ÝĬÝËÅË£ä©Ä¬ÅÝÝä©äõ¬¾¾
£ä٬ݬ
ûŤ»ÅäÙéݬ»ÄŤ»Å˾©ÖÄÙ¬Åä© ËÅä¬ÅéäËô¾ËÖû䩤ËôÙÅÄÅä
¾Ä»éÙéÅõ»äéĕĔä©éÅ»ÖÅƣBÄéÅ õ¬ä©¬Åä©ÅúäĕĔûÙÝƣ
ŤÅÅûÖÅĬËô¬ƴĕĝƤ¬ÝÅ¬Ý )ËõôÙƤõ¬ä©ä©Hq,ƴĕĝÖÅĬƤéݬÅÝÝ
ÖÙ¬õ¬ÝäÄŤ¾Ä¬ÖÅéÙéÅÅûŤÝÅ¤ä ©ÝúÖÙ¬ÅôÙûÙÝ䬾¬Åƣ
ÙÝä¬Ýƣ
õÅ9ËĬÝÙ¬ÝÙÖÅÖä©õ¬Ù»Ý¬ a©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݾ¬ôÝä©ää©
侩ÄŤËÖä¬Ä¾»ÅÖÙËé»Å¸ÝûŤ ËÙË£¬ÙäËÙÝ©ÝËÖä¬Ä¬Ā¬äÝÖÙËéäÝ
¬Ä¬¾¬»¬Åûľ¾é¬)Ëä¾ûŤ¬»¾Ë¾SÙÝÙËÅ ÅÝÙô¬Ýä©ÙË餩)Ëä¾ÝÄŤûä©
ÅÅä¬äÝŻŤÅÄŤéÖû»Å ËÄÖÅûÅZéݬ¬Ù¬Ýƣ
ÝĻݬľÄ鍻¬ÅéÅä黩Ëä¾äÙéÝ a©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݬÝË£ä©Ë֬ŬËÅ
ÙËÖÙݬËžÅ䬻ľ»é»ÅÖÅéäéÖÅ ä©ää©ËÙË£¬ÙäËÙÝ©ÝËÖä¬Ä¬Ā¬äÝ
õ¾éÖéÅŤÅݬäéݬûŤ¤¬äéÙäÅ ÖÙËéäÝÅÝÙô¬Ýä©ÙË餩©Ëä¾ÝÄŤ
ŤÅÅû»¬¸»ÅÖÄäÝÅƴ ûä©ËÄÖÅûŬäÝZéݬ¬Ù¬ÝûÄ»¬Å¤
ÖÄäÝÅÙ¬SÄÙ¬Å䩾ÄÙŤ» ôÙû££ËÙäÖËÝݬ¾£ËÙä©©Ëä¾äËËÅä¬Åé
ÄŻž¸éÖÅûÙÅËô¬ƴĕĝ ËÖÙä¬Å¤ÅÅËää˾ËÝôÅä©Ë餩ä©
ݬäéä¬ËŬÝÝËÝôÙÅõ¬ä©ä©¤ËôÙÅÄÅäNJÝ
õÅ9ËĬÝÙ¬ÝÙÖÅÖä©õ¬Ù»Ý¬ Ö˾¬ûË£ÙÝäÙ¬ä¬ËÅݬÅËÙÙäËÝéÖÖÙÝÝËô¬ƴ
äÙéÝÙéÝ©ÄÅÙÖ»ÅÝäÙ䤬äÙ¬» ĕĝÝÖÙÙäƣ
¾ÄÄŸ¾Å»ÅÙËéÝ©SÙÝÙËÅݾÄ
ä©éÅĖĔĖĕÅÙ¤¬»Ù¸»ÙÝÝÙäéÖû a©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݾ¬ôÝä©ää©
ûŤ¬¾»é»Å¸¸ÙŬٻݬäÙÝéä¾û» ËÙË£¬ÙäËÙÝËÅä¬ÅéÝäËÝäÙ¬ôäË
ÄÅÖäÖÙݬݬƣ ¬ÄÖ¾ÄÅää©ÝäÝäÙä¤û¬ÅÙéÅŬŤä©
ËÄÖÅûNJÝéݬÅÝÝé٬ŤĖĔĖĕÅôÙ¬ËéÝ
õÅ9ËĬÝÙ¬Ýݾ¾éÄÅé»éŤ٤¬ ©ÙõËٻţ£ËÙäÝÄûä©ËÙË£
éÖûûŤ¬¾»é»Å¬Ù»Ý¬SÙéÝ©ÅéÅäé» ¬ÙäËÙÝÙõËÙä©ûË£ÖÖÙ¬ä¬ËÅƣ
äÙéÝÄÄÖÙä©Å»ÅÖŤÝÖÝÙŤÅ
ÄŬŤ»ä»Å»Å»ÄÄÖéÅÝéÄÙû a©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݾõûÝÝéÖÖËÙäÝä©
ÄÅéݬÅÄÄÙ¬»ÅÖ¾ûÅÅäÙ¬»Ö ôÙ¬ËéÝ££ËÙäÝÄûä©ËÄÖÅûNJݬÙäËÙÝ
ÖÙäÄéÄéÖéÅÖÙپݬûŤ»Ù¸ÝÄƣ äËËÅä¬ÅéäËĬÅä¬ÅÄÙ»äÝ©Ùû
ũŬŤ©éÄÅÙÝËéÙÖ¬¾¬ä¬ÝÅ
¬ÝÄ֬Ť¬äé©ÙÄËŬÝݬ»Ù¸ÝĬٻݬ ÖÙËô¬¬Å¤ä©ÝäÝÙô¬äˤéÝäÝÅ
ŤÅݾéÙé©»ÙûõÅäéÙéäÄÅËÙËŤ ˾¾ËÙä¬Å¤Ù¾ä¬ËÅÝƣݬÝä©äƤä©
ÖÅÖ¬ÅäÙ¬»¤¬SÙéÝ©ÅƤŬŬõ¸ ©ÙÄËŬĀä¬ËÅË£ä©ËËÖÙä¬ËÅäõÅä©
äÙéݬéäĻŠ¬ÙäËÙÝž¾ÄÖ¾ËûÝ©ÝËÅäÙ¬éääË
ä©Ý䩬ôÄÅäË£ä©ËÄÖÅûƤÅ䩬Ý
©Ý¾õûÝÅÖÙ¬ËÙ¬ä¬Āƣ
Ĝ
Page 10
;ÖËÙÅAŸÄÅưAŤÄÅäVÖËÙä
£ä٬ݬ
;SHVB9HA,ZV,ZfaA
9ĬÄÅéäéÖ¾ÖËÙŬŬŤÅÄŤéÖ»Å
SVZ,BaHAA,ZZ,HBVVSHVa
r¾ËÝ䩬ÝÙÖËÙäûúÖÙÝݬŤËéÙ¤Ùä¬äé
ä٬Ļݬ©»ÖÖÙÖĤŤݩÄÅ äËä©Ý©Ù©Ë¾ÙÝÅËä©ÙÖÙäÅÙÝõ©Ë©ô
Ĭäٻٸ¾¬ÅÅûûŤ侩ÄÄÙ¬»Å ¤¬ôÅ䩬ÙäÙéÝäÅÝéÖÖËÙääËä©ËÄÖÅûƣ
»ÖÙûÅÅé»éŤÅÅû»Ö
SÙéÝ©Åƣ
,¸¬Å»ÅÖ龻Ĭ¾Ä»ÝÄÖäŬŬ ¾ÝËƤËÅ䩬ÝËݬËÅƤõõËé¾¾¬»äËúÖÙÝÝ
ÄÅûÄÖ¬»ÅÖÙݬݬÅä٬Ļݬ©»Ö ËéÙÖÖÙ¬ä¬ËÅŤÙä¬äéäË䩬ÙäËÙÝ
¬Ù»Ý¬ÝÙä»ÙûõÅäÝ»¤¬¤¬©ÅÅ ÅÄÖ¾ËûÝ£ËÙ䩬٩¬¤©äŬäûÅ
¬»Ý¬ÅûûŤä¬Å¤¤¬»ÖSÙéÝ©Å ¬ä¬ËÅäËä©ËÄÖÅûäËÝéÝݣ龾û¾
©¬Å¤¤Ù©Ý¬¾ÄŤÅäÙSÙéÝ©Å»¾Ä ä©ËÄÖÅû¬ÅäˬäÝéÙÙÅäÖËݬä¬ËÅË£
ÖËݬݬݻÙŤ¬Å¬û¬äéÄÄÖٻž»ÅÅÄ ¬ÅäÙËé¬Å¤ä©¬¤ÅÄÝË£ÄŤ©Ëä¾ÝÅ
ÝÙ©Ëä¾ûŤ¬»¾Ë¾ƤÅÄŸ¤Ý䬾¬äÝ Ä¬Åä¬Å¬Å¤ä©Ý䬾¬äûË£ä©ËÄÖÅûNJÝõËÙ»ƣ
»Ù¸ÖÙéÝ©Åƣ9»éäÅûŤ¬Ä¬¾¬»¬ a©ÝäÙŤä©Ë£ä©ËÄÖÅûõ¬¾¾ÅÝéÙ¬äÝ
SÙéÝ©Å»ÅÄÄÝ䬻ŻÄÄÖéÅÅû ¬¾¬äûäËÙäéÙÅäˬäÝÝäÖÙ£ËÙÄÅƣ
éÅä黻ľ¬ÄÅéŸ黻ÅÖÙ£ËÙÄäÙ¬»Åûƣ
ĝ
Page 11
;ÖËÙÅAŸÄÅưAŤÄÅäVÖËÙä
;SHVB,V9afVfaA SVZ,Ba,VaHVVSHVa
SÙÖĤŤݩÄûŤÝû©ËÙÄä¬Ƥ ÙZ©Ù©Ë¾ÙÝƤ
£ä٬ݬ
9ĬÄÅûÄÖ¬»Å;ÖËÙÅa©éÅÅĖĔĖĕÅ rÝéĬää©ĖĔĖĕÅÅé¾VÖËÙäÅ#¬ÅŬ¾
;ÖËÙÅ9éŤÅéÅäé»ä©éÅûŤٻ©¬Ù VÖËÙä£ËÙä©ûÙÅÄÙėĕƤĖĔĖĔƣ
Ö䍤¾ėĕÝÄÙĖĔĖĔƣ
,ÅĖĔĖĕƤä©õËÙ¾úÖÙ¬ÅHq,ƴĕĝ
¬a©éÅĖĔĖĕƤéŬÄݬ©ÄŤ¾Ä¬ ÖÅĬõ©¬©éÝÅË£ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝäË
ÖÅĬËô¬ƴĕĝûŤٻÖŸŤŠÙÙ¬ôéäË䩾ËݬŤˣä©ÅäÙÅäË
ÄÅû»Å䬻äŤÅûäéÙ¬ÝÄÅŤ٠,ÅËÅݬÅäÙô¾ÙÝäÙ¬ä¬ËÅÝ£Ëپ˾
»ÙŬäéäéÖÅûÖ¬ÅäéÄÝé»»,ÅËÅݬŠäËéÙ¬ÝäÝƣ
ÖÄäÝÅÙÖÙ¤¬Å¤¬äé٬ݾ˾ƣ
SÙéÝ©ÅÙ»ËĬäÄÅéÅäé» a©ËÄÖÅûËÄĬäääËĬÅä¬Å¬Å¤©Ëä¾
ÄÄÖÙä©Å»ÅËÖÙݬËž©Ëä¾Å䬻 ËÖÙä¬ËÅÝÅÅËäˬŤ¾ûË££Ýé٬Ť䩬Ý
ľ»é»ÅS)9¬ÄÝÖÅĬŬŬƤŤŠÖÅĬƤûÄú¬Ä¬Ā¬Å¤ú¬Ýä¬Å¤¾Ë¾äËéÙ¬ÝäÝƤ
ÄĻݬľ»Åõ¬Ýäõž˾ûŤƤ ä©ÙË餩ÖÖÙËÖÙ¬äƤÝéÝä¬Å¾ÝäÙ䤬ÝƤ
ľ¾é¬ÝäÙ䤬ƴÝäÙ䤬ûŤäÖäƤ ĬŬĬĀ¬Å¤ÝÖŬŤÝÄé©ÝÖËÝݬ¾¬ÅËÙÙ
ٻݬÅÄéŤÅƤÄĬŬľ¬Ý¬ÙÖŤ¾éÙÅ äËËÖÙää©ÙË餩ä©Ëô¬ƴĕĝÖÅĬƣ
ÝĻݬľÄ鍻¬Å¤ÙÖäÙËÖÙݬËž
ľõä¬ÄÝÖÅĬËô¬ƴĕĝƣ
Z¤¬»©¬Ù»äƤÖÙ»ÅŻŻĬäÝÅÄ #¬Å¾¾ûƤÖ¾ÝÖÙĬäéÝËÅ©¾£Ë£ä©ËÙ
¬Ù»Ý¬ÄŤéÖ»Åä٬Ļݬ©ûŤÝÝÙƴ Ë£¬ÙäËÙÝäËúÖÙÝÝËéÙÖÝä¤Ùä¬äéäË
ÝÙÅû»ÖݾéÙé©SĤŤZ©ÄƤ ¾¾Z©Ù©Ë¾ÙÝƤä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝ
õÅ9ËĬÝÙ¬ÝûŤÝÅÅä¬ÝÄÅé»éŤ õ©Ë¾õûÝÝéÖÖËÙää©ÝäÙ䤬ݬÄÖ¾ÄÅä
ÝäÙ䤬ûŤ¬¸¾Å»Å˾©¬Ù»Ý¬ƣ9Ĭ¸é¤ ûä©ËÙË£¬ÙäËÙÝƣr¾ÝËä©Å»¾¾¾ô¾Ý
ÄŤéÖ»Åä٬Ļݬ©»ÖݾéÙ驸¸ÙŠˣÄŤÄÅäƤÄÖ¾ËûÝƤéݬÅÝÝÖÙäÅÙÝ
ÄŸÄÅƤÖÙ»ÙûõÅƤĬäٻٸÝÙäÖ٠ŤéÝäÝõ©Ë©ô£¬ä©£é¾¾ûÝéÖÖËÙää©
äÄéûŤŤÅÝä¬ÄÅé»éŤ¾Å¤»©Å ÝäÖÝÅÖÙˤÙÝÝË£ËéÙéݬÅÝÝÝË£Ùƣ
»Ä¸éŬÝŬݻĬݾĬŬƣ
ĕĔ
ĕĔ
Page 12
;ĤSÅéŸŤSÝÙA˾
Ö¬ä¾AÙ»äZéÖÖËÙä¬Å¤,ÅÝä¬äéä¬ËÅ
9S7ľé¬ÅƤÙ¬Ƥ
SÙ»ÅäËÙÅZÅäÙ9ÙÄäĕĕƤ
9ÅäËÙ»éÅäÅS龬» Z黬ÄäËǑV»Å
7¾ƣ9ÙÄäVûBËƣěƴĝƤ
VaƣĘưVrƣĖƤ9ÙÄäƤ9ƣZÅÅƤ
S龬ËéÅäÅä a©V¤¬ÝäÙS龬
7»ÙäĕĔĘęĔ
#¬ÙÄ ËéÅäÅäÝ
ÅĬŬÝäÙݬ£» Vé»Å9¬ÙÅËéä¬ØéH££¬
Sa¬Ä¬äÙ7Ý
7¾ƣ9¬ÙÅôÅé,,,¾Ë»ZėBËƣęƤ
9ËÙÖËÙ
ZéÙ¬ä¬ÝĬŬÝäÙä¬ËÅ 9¾Ö$¬Å¤7»ÙäfäÙ
éÙé ĕĘĖęĔ
$éŤéÙÝ£»,ÅËÅݬ
;ĤSÅû¬ÄÖÅÅǑ Saƣ9éÝäˬÅZÅäÙ¾ aËõÙ,;äƣę
SÅû¾Ý¬Å £»,ÅËÅݬ 7¾ƣ7ÅƣZé¬ÙÄÅ9ôƣęĖƴęė
7»ÙäĕĖĕĝĔ
,ÅËÅݬZäË»ú©Å¤
鬾¬Å¤aËõÙ,ƴĚä©#¾ËËÙ7¾ƣ
;¬Ýä¬Å¤ éÙÝ£»,ÅËÅݬ
7ÅƣZé¬ÙÄÅ9ôęĖƴęė
7»ÙäĕĖĕĝĔ
ĕĕ
Page 13
;ĤSÅéŸŤSÝÙA˾
Ö¬ä¾AÙ»äZéÖÖËÙä¬Å¤,ÅÝä¬äéä¬ËÅ
SÙéÝ©ÅÄÅéŸé»9ÅäËÙ»éÅäÅS龬»9S a©ËÄÖÅûÖÖˬÅäS龬ËéÅäÅä#¬ÙÄ
7ľé¬ÅƤ Ù¬Ƥ Z黬ÄäË Ǒ V»Å éÅäé» Ë£9S7ľé¬ÅƤÙ¬ƤZ黬ÄäËǑV»ÅäËé¬ä
ľ»é»Å é¬ä ¾ÖËÙÅ »éŤŠSÙéÝ©Å ä©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝŬŤ
ûŤ Ù»©¬Ù Ö äŤ¤¾ ėĕ ÝÄÙ ĖĔĖĕ ÄÙėĕƤĖĔĖĕÅäËÙô¬õä©
ÝÙä ľ»é»Å »¸¬Å äÙ©Ö Ö¾»ÝÅÅ ¬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£¬ÅäÙžËÅäÙ˾ƣ
ÖŤž¬Å¬ÅäÙž
£ä٬ݬ
ÖéÅÙéŤ¾¬Å¤»éÖäé¤ÝÅûľ¬Öéä¬ƥ
A¾»é»Å é¬ä äÝ ;ÖËÙÅ 9éŤÅ
a©ÝËÖË£õËÙ»Ýݣ˾¾Ëõƥ
ËÅéäÅé¬äË£ä©ËÄÖÅûNJÝ#¬ÅŬ¾
SÙÝÙËÅ ZääÄÅäÝ
é¬ä ¬¾»ÝŻŠŤŠÄŤé Ö é¬äÝÙËÅéäõ¬ä©Ù£ÙÅäËä©
ÝäÅÙ ûŤ ¬äÅäé»Å ,ÅÝä¬äéä »éÅäÅ S龬» ÝäÅÙÝÝäûä©,ÅËÅݬÅ,ÅÝä¬äéäË£
,ÅËÅݬƣ Ù䬣¬S龬ËéÅäÅäÝƣ
A¾»é»Å ÖÙÅÅŠŠľ»ÝŻŠé¬ä S¾ÅŬŤÅËÅéä¬Å¤é¬äÝäËËä¬Å
¤Ù ÄÄÖÙ˾© »û»¬ÅÅ ÄĬ ©õ ÙÝËžÝÝéÙÅä©ää©£¬ÅŬ¾
¾ÖËÙÅ »éŤŠ¬äé Ý Ù¬ ݾ© ݸ¬ ÝääÄÅäÝ٣٣ÙËÄÄäÙ¬¾
ÄäÙ¬¾ƣ ĬÝÝääÄÅäÝƣ
A¾»é»Å ÖÄÙ¬»ÝÅ äÝ ÝÙ ÖŤ鸬ŠËÅéäúĬÅä¬ËÅËÅä©Ý¬ÝË£úĬÅä¬ËÅ
é»ä¬ƴé»ä¬ ûŤ ÄÅé»éŤ ¸éľ©ƴ¸éľ© Šˣô¬ÅÝéÖÖËÙä¬Å¤ä©ÄËéÅäÝÅ
֍鍻֞ľÖËÙÅ»éŤÅƣ ¬Ý¾ËÝéÙݬÅä©£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝƣ
AÄÙ¬»ÅÖŬ¾¬ÅäÝÖÙ¬ÅݬֻéÅäÅݬûŤ ÝÝÝÝä©ËéÅä¬Å¤Ö٬Ŭ־ÝéÝÅ
¬¤éŻŠŠÝä¬Äݬ ݬ¤Å¬£¬»Å ûŤ ¬éä ݬ¤Å¬£¬ÅäÝä¬ÄäÝÄûÄŤÄÅäƣ
˾©ÄŸÄÅƣ
AÄÙ¬»Å ÖŬ¾¬Å äÙ©Ö ÖÅû¸¬Å ÝÝÝÝä©ÖÙÝÅää¬ËÅˣ䩣¬ÅŬ¾
¾ÖËÙÅ»éŤÅÝٻݾéÙé©Åƣ ÝääÄÅäÝÝõ©Ë¾ƣ
AŤ»ËÄéŬ»Ý¬»Å ÝÙ äÙäé¾¬Ý Ù¤¬ ËÄÄéŬä¬ÅõÙ¬ä¬Å¤£¬Å¬Å¤Ýˣݬ¤Å¬£¬Åä
äÄéÅÅû»»éÙŤÅûŤݬ¤Å¬£¬»Å¾Ä £¬¬Å¬Ý¬Å¬ÅäÙžËÅäÙ˾é٬Ťä©é¬äË£
ÖŤž¬Å ¬ÅäÙž Ý¾Ä Ö¾»ÝÅÅ é¬ä ä©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝƣ
äÙ©Ö¾ÖËÙÅ»éŤÅSÙÝÙËÅƣ
ĕĖ
ĕĖ
Page 14
ZäÙé»äéÙH٤ŬÝݬưH٤ŬĀä¬ËÅ©Ùä
ĕė
Page 15
SÙË£¬¾õÅ9ËĬÝÙ¬Ý
ËÄĬÝݬËÅÙËÙSÙË£¬¾
ZéÝéÅÅõÅ9ËĬÝÙ¬Ý HVH#HAA,ZZ,HBVZHASHZ,a,HB
9ËĬÝÙ¬ÝfäÄƥÖƣa¸ÅÙr¬¸¸ SÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙƥAÙƣa¸ÅÙr¬¸¸
9ËĬÝÙ¬Ý,ÅÖÅÅäƥAÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû ,ÅÖÅÅäËÄĬÝݬËÅÙƥAÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû
£ä٬ݬ
a7BVr,77
Öƣa¸ÅÙr¬¸¸¾©¬Ù¬¬7»ÙäÖä©éÅ
a7BVr,77
AÙƣa¸ÅÙr¬¸¸õÝËÙŬÅ7»Ùä¬ÅĕĝěĔƤ
ĕĝěĔƤÙéݬęĕä©éž©õ٤Ť٠¤ęĕûÙݬÝÅ,ÅËÅݬŬä¬ĀÅƣ
,ÅËÅݬƣ )¬Ý¾Ýäéä¬ËÅäaÙéÄŤÙfŬôÙݬäûƤ
SŬ¬»ÅäÙ»©¬Ù¾¬é¬fŬôÙݬäÝ 7»ÙäĸË٬Ť¬Åä©#é¾äûË£Ù©¬ääéÙƣ
aÙéÄŤÙƤ7»Ùä¸éÙéÝÅ#»é¾äÝ )©ÝúÖ٬ŬÅÝôÙ¾¬¤ËÄÖŬÝÝé©
Ùݬä»äéÙƣ ÝSÙ˸ä¬ÙäËÙË£A©Å¬Ä$ÙËéÖƤSÙ˸ä
¾¬éÙÖŤ¾ÄŬÙÖÖÙéÝ©Å AŤÙAûÖ$ÙËéÖƤSÙ˸äAŤÙ
ÝÙÅäÙ¾¬Åݤ¬SÙ˸ä¬ÙäËÙ ƹZÖ¬¾SÙ˸äƺSaƣZéÄÄÙËŤéŤä»Ƥ
A©Å¬Ä$ÙËéÖƤSÙ˸äAŤÙAûÖ ZäÙéäéÙƴÙ©¬ääéÙËËÙ¬ÅäËÙSaƣËÅ
$ÙËéÖƤSÙ˸äAŤÙƹZÖ¬¾SÙ˸äƺSaƣ ËÅÝäÙéä¬ËÅÅÙ©¬ääË£SaƣZ©¬Ä¬Āé
ZéÄÄÙËŤéŤä»ƤZäÙéäéÙƶÙ©¬ääéÙ ;ÄÖ¬Ù¬ËÅÝé¾äÅäÝƣ
ËËÙ¬ÅäËÙSaƣËÅËÅÝäÙéä¬ËÅÅÙ©¬ää )õÝÖÖˬÅäÝSÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙË£
SaƣZ©¬Ä¬Āé;ÄÖ¬Ù¬ËÅÝé¾äÅäÝƣ ä©ËÄÖÅûÝËÅä©ÙÝé¾äÝË£ä©$AZ
¾¬é¬äéŸé»ÄŸ¬9ËĬÝÙ¬ÝfäĬ Ë£ä©ËÄÖÅû©¾ËÅĔěZÖäÄÙĖĔĖĔƣ
SÙÝÙËÅÙÝٻũݬ¾VfSZSÙÝÙËÅ
ûŤ¬Ý¾Å¤¤Ù»ÅÖ䍤¾ĔěZÖäÄÙ ǃ
ĖĔĖĔ
,B,q,Va,Bax ,B,q,Va,Bax
,é¬Å¬q¬Ùä¬Åäû¾©¬ÙÖä©éÅĕĝěĕ¬7»ÙäƤ AÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬ÅäûËÙŬÅĕĝěĕ¬Å7»ÙäƤęĔ
ÙéݬęĔä©éž©õ٤ŤÙ,ÅËÅݬƣ ûÙÝ˾¬ÝÅ,ÅËÅݬŬä¬ĀÅƣ
ÖŬ¬»ÅäÙ»©¬Ù¾¬é¬Za,SVBZ )Ù¾Ýäéä¬ËÅäZa,SVBZ¬Åä©
7éÙéÝÅAŸÄÅSÙÅ»Åƣ #é¾äûË£AŤÄÅäSÙÅ»Åƣ
AŸäݤ¬»ËĬÝÙ¬Ý,ÅÖÅÅݸ» ZÙôÝ,ÅÖÅÅäËÄĬÝݬËÅÙݬÅ
aŤ¤¾ĔěZÖäÄÙĖĔĖĔƣÙÝٻŻä ZÖäÄÙĔěƤĖĔĖĔƣÝËÅä©Ë£
SÙÅûäÅ9ÖéäéÝÅVfSZ;SaƣZÙÝõä¬ ZääÄÅäË£Aä¬Å¤VÝ˾éä¬ËÅÝË£Saƣ
$Ù¬û;ÝäÙ¬a»ƣBËƣĕĚaŤ¤¾ĔěZÖäÄÙ ZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»BËĕĚäĔě
ĖĔĖĔ¬éä˾©BËä٬ݩÅÙ;¬ÄƤZƣ)ƣƤ;;ƣAƣ ZÖäÄÙĖĔĖĔƣûBËäÙû©ÅÙ;¬ÄƤZƣ)ƣƤ
;;ƣAƣ
ĕĘ
ĕĘ
Page 16
#Ù»éÅݬVÖä9ËĬÝÙ¬Ý
ËÄĬÝݬËÅÙAä¬Å¤#ÙØéÅû
ĕę
ĕę
Page 17
SÙË£¬¾¬Ù»Ý¬ưËÙË£¬ÙäËÙSÙË£¬¾
ZéÝéÅŬٻݬ ËÄÖËݬä¬ËÅˣ䩬ÙäËÙÝ
ZéÝéÅŬٻݬÝÝ鬩ݬ¾VfSZa©éÅÅĖĖ7龬 ËÄÖËݬä¬ËÅË£ä©ËÙË£¬ÙäËÙݬÅ
ĖĔĖĕƥ ËÙÅõ¬ä©ä©ÅÅé¾$ÅÙ¾Aä¬Å¤
£ä٬ݬ
¬Ù»äéÙfäÄƥaé¤éÝxé¬xéŬ٬
¬Ù»äéÙa¬»aÙ£¬¾¬Ý¬ƥÙõ¬År¬¸û;¬Ä
Z©Ù©Ë¾ÙÝËÅ7é¾ûĖĖƤĖĔĖĕƥ
SÙݬÅä¬ÙäËÙƥaé¤éÝxé¬xéŬ٬
fÅ££¬¾¬ä¬ÙäËÙƥÙõ¬År¬¸û;¬Ä
af$fZxf,xfB,V, af$fZxf,xfB,V,
Öƣaé¤éÝxé¬xéŬ٬¾©¬ÙÖä©éÅĕĝĚĚ AÙƣaé¤éÝxé¬xéŬ٬ËÙŬÅĕĝĚ̬Å
¬Zé»éĬƤÙéݬęęä©éž©õÙ¤ Zé»éĬƤ¤ęęûÙݬÝÅ,ÅËÅݬŬä¬ĀÅƣ
ŤÙ,ÅËÅݬƣ¾¬éÄÅÖ䤾ÙZٸŠ)ÙÅ©¾Ë٤٬ÅËéÅä¬Å¤£ÙËÄ
»éÅäÅݬ٬Za,VõÄŤéÅÖä©éÅ Za,VõÄŤéŬÅĕĝĝĕƣ
ĕĝĝĕƣ )¬ÝõËÙ»úÖÙ¬ÅÝé©Ý¬ÙäËÙË£Saƣ
SŤ¾ÄŻٸûŤÖÙÅ©¾¬é¾¾é¬ÅäÙ $¾Ë¾ËäËÙÅÝ#¬ÅÅÅËéÅä¬Å¤
¾¬Åݤ¬¬Ù»äéÙSaƣ$¾Ë¾ËäËÙÅ AŤÙË£Saƣ¾ä¾Å»ËĬÅËƣ
ݤ¬AŤÙ9éŤÅÅ»éÅäÅݬSaƣ éÙÙÅä¾û©¾ÝËËé¾ÝÝËÙÖËÙäZÙäÙû
¾ä¾Å»ËĬÅËƣ Ë£SaƣZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬ƣ
Zä¬Å¬¾¬é¸é¤ÄÙŤ»Öݤ¬ËÙÖËÙä )õÝÖÖˬÅäÝSÙݬÅä¬ÙäËÙË£ä©
ZÙäÙûSaƣZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬ƣ ËÄÖÅûݬÅä©$AZËÅZÖäÄÙĔěƤ
¾¬é¬Å¤»äݤ¬¬Ù»äéÙfäÄ ĖĔĖĔƣ
SÙÝÙËÅݸ»VfSZa䍤¾ĔěZÖäÄÙ
ĖĔĖĔƣ
Vr,Br,7x;,A Vr,Br,7x;,A
ÖƣÙõ¬År¬¸û;¬Ä¾©¬ÙÖä©éÅĕĝĚĖ¬ AÙƣÙõ¬År¬¸û;¬ÄõÝËÙŬÅĕĝĚĖ¬Å
SËÅä¬Å»ƤÝä¬Å¬Ùéݬęĝä©éÅƤÄÙéֻŠSËÅä¬Å»ƤęĝûÙÝ˾ÅËõƤÅ,ÅËÅݬÅ
õ٤ŤÙ,ÅËÅݬƣ¾¬é¾©¾é¾éÝÅ ¬ä¬ĀÅƣ)¤Ùéä£ÙËÄaÙéÄŤÙ
fŬôÙݬäÝaÙéÄŤÙ#»é¾äÝ»ËÅËÄ¬Ö fŬôÙݬäû#é¾äûË£ËÅËĬݬÅĕĝĜěƣ
ä©éÅĕĝĜěƣ )©ÝÝôÙ¾õËÙ»¬Å¤úÖÙ¬ÅݬÙäËÙË£
¾¬éÄÄÖéÅû¬ÙÖÖŤ¾ÄŻٸ SaƣaééŤÙÝÄa¬ÙäƤAÙ»ä¬Å¤ǑZ¾Ý$A
ݤ¬Ù¬»éä¬Ù»äéÙSaƣaééŤÙÝÄ Saé䍤$ÙËéÖƤAÙ»ä¬Å¤$ASaݬ
a¬ÙäƤAÙ»ä¬Å¤ǑZ¾Ý$ASaé䍤 S¬£¬$ÙËéÖÅZ¾ÝAŤÙSafŬôÙݾ
$ÙËéÖƤAÙ»ä¬Å¤$ASaݬS¬£¬$ÙËéÖÅ ÅäÙ¾äÙËŬƣ
Z¾ÝAŤÙSafŬôÙݾÅäÙ¾äÙËŬƣ )õÝÖÖˬÅäÝfÅ££¬¾¬ä¬ÙäËÙË£ä©
¾¬é¬äéŸé»ÄŸ¬¬Ù»äéÙa¬»aÙ£¬¾¬Ý¬ ËÄÖÅûÝËÅä©ÙÝé¾äÝË£ä©$AZË£
¬SÙÝÙËÅÙÝٻũݬ¾VfSZSÙÝÙËÅ ä©ËÄÖÅû©¾ËÅĔěZÖäÄÙĖĔĖĔƣ
ûŤ¬Ý¾Å¤¤Ù»ÅÖ䍤¾ĔěZÖäÄÙ
ĖĔĖĔƣ
ĕĚ
ĕĚ
Page 18
#Ù»éÅݬVÖä¬Ù»Ý¬
ËÙË£¬ÙäËÙAä¬Å¤#ÙØéÅû
ĕě
ĕě
Page 19
SÙË£¬¾9ËĬäé¬äưé¬äËÄĬääSÙË£¬¾
SVH#,;9HA,af,a f,aHAA,aaSVH#,;
,B,q,Va,Bax ,B,q,Va,Bx
AÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû¾©¾é¾éÝÅAŸÄÅ AÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû¬Ý¤ÙéäË£SÙÅ»Å
SÙÅ»ÅƤZa,SVBZƤ7»Ùäƣ¾¬é AŤÄÅäƤZa,SVBZƤ7»Ùäƣ)¬Ý
£ä٬ݬ
Ù䍤éŤƴ¸õéÅäé»ÄÄÝ䬻ŠÙÝÖËÅݬ¾£ËÙÅÝé٬Ťä©ËÄÖÅûNJÝ
»Öäé©ÅSÙéÝ©ÅäÙ©ÖÖÙäéÙÅ ËÄÖ¾¬Åõ¬ä©Ö¬ä¾ÄÙ»äÙ¾ä
ÖÙéÅŤƴéÅŤÅäÙ»¬äÖÝÙÄ˾Š٤é¾ä¬ËÅÝÅ£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝäË
¾ÖËÙÅ»éŤŤÙÝÝé¬Å¤ÅäéÙÅƴ ËÄÖ¾ûõ¬ä©ä©ÙØé¬ÙÙé¾Ýƣ
äéÙÅûŤ¬ÝûÙä»Åƣ
SVH#,;Z9VaV,ZSVfZ)B HASBxZVaVxSVH#,;
aŤ¤¾ĕĚ7éŬĖĔĕĘSÙÝÙËÅÄŤ¾éٻŠHÅĕĚ7éÅĖĔĕĘä©ËÄÖÅû¬ÝÝé;ääÙ
ZéÙäSŤŤ»äÅZ»ÙäÙ¬ÝSÙéÝ©ÅäÝ Ë£ÖÖˬÅäÄÅäË£ËÙÖËÙäZÙäÙûËÅ
ÅÄaxé¬xéŬ٬ÄŤ¤Å䬻Š©¾£Ë£axé¬xéŬ٬ÙÖ¾¬Å¤
ÙÄõÅ9éÝŬŤÅZéÙä ÙÄõÅ9éÝŬõ¬ä©;ääÙË£
SŤŤ»äÅBËƣĔĔĕěĘƴĕưZ$;ưZưq,ưĖĔĕĘ ÖÖˬÅäÄÅäBËƣĔĔĕěĘƴĕưZ$;ưZưq,ưĖĔĕĘƣ
SVH#,;9S;$,B,BaVB;f,a )H#,BaVB;f,aSVH#,;
7BxrV,BaH 7BxrV,BaH
Öƣ7ÅûrÙ¬ÅäË AÙƣ7ŬrÙ¬ÅäË
;äÙ¾»Å¤ÖŬ¬»Å¾¬é¾© )¬Ýéä¬Ëž»¤ÙËéŬÝä©©¾ËÙË£
ZٸŻéÅäÅݬZ»Ë¾©a¬Å¤¤¬Ä¬Å¬ÝäÙݬ ËéÅäÅûË£ä©ZääĬŬÝäÙä¬ËÅ)¬¤©
B¤ÙƹZaBƺ7»ÙäŤÅÖŤ¾ÄÅ Z©Ë˾ƹZaBƺ7»Ùäõ¬ä©©¬ÝõËÙ»
»Ù¸¬¬Å¤#¬ÅÅǑËéÅä¬Å¤ƣ¾¬é úÖ٬ŬÅ#¬ÅÅǑËéÅä¬Å¤ƣ)¸Ë¬Å
Ù¤éŤ¬SÙÝÙËÅݸ»ĕ7éŬĖĔĕĔ ä©ËÄÖÅû£ÙËÄĕ7éÅĖĔĕĔ
ĕĜ
ĕĜ
Page 20
ZäÙé»äéÙ9ÖĬ¾¬»ÅSÙÝÙËÅ
ËÄÖÅûHõÅÙÝ©¬ÖZäÙéäéÙ
B9SVfZ)B ZfZf,V,Z
ÖÙéÝ©ÅÝä¬Å¬ÄĬ¾¬»¬Å» HÅÖÙ¬¾ĕęƤĖĔĕęËÄÖÅûÙÝäÙéäÙäË
ÖÙéÝ©Åû¬äé éÙÙÅä¾û©ÝĕÝéݬ¬ÙûÅľû
Saƣ»Ùõ¾A¬äÙfݩݤ¬ Saƣ»Ùõ¾A¬äÙfÝ©Ý©Ëä¾
ÖÙéÝ©ÅÖŤ¾Ë¾©Ëä¾ƣĘÖÙéÝ©Å ÄŤÄÅäƣHä©ÙÝËÄÖŬÝËÄ
¾¬ÅÅûÄŸ¬Å»ÖÙéÝ©ÅSaƣ Ýéݬ¬Ù¬ÝË£Saƣ»Ùõ¾A¬äÙfÝ©ƥ
»Ùõ¾A¬äÙfÝ©û¬äéƥ
Saƣa¬Ù,Åä¬A龬ݤ¬ô¾ËÖÙ Saƣa¬Ù,Åä¬A龬Ýä©©Ëä¾ô¾ËÖÙ
©Ëä¾ÅÅäÙf¾éõäé ÅÅäÙf¾éõäé
Saƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙݤ¬ Saƣ»Ùõ¾fÝ©BéÝÅäÙÝä©
ô¾ËÖÙ©Ëä¾ÝärÝäÙÅ9éä© ô¾ËÖÙË£ÝärÝäÙÅ9éä©
©Ëä¾
Saƣ¬ÅéÅZÙÅݤ¬ô¾ËÖÙ Saƣ¬ÅéÅZÙÅÝrÝä¬Å©Ëä¾
©Ëä¾rÝä¬Åfé ô¾ËÖÙË£fé
SaƣSÙ䬻Bé¤Ù©Ý¤¬ô¾ËÖÙ SaƣSÙ䬻Bé¤Ù©Ý©Ëä¾ô¾ËÖÙ
©Ëä¾ZÙÝôä¬ZĬÅû» ZÙÝôä¬ZĬÅû»
ĕĝ
Page 21
ZäÙé»äéÙ9ÖĬ¾¬»ÅSÙÝÙËÅ
ËÄÖÅûHõÅÙÝ©¬ÖZäÙéäéÙ
)Ha;xB$,A,;,9, )Ha;HrBVZ),S
SÙÝÙËÅÄĬ¾¬»¬Ýäéƹĕƺ»ÅäËÙÖéÝä¬ a©ËÄÖÅû©ÝĕƹËÅƺ©Ë££¬¬Å7»Ùä
7»ÙäŤÅė©Ëä¾Å¤ûŤÝé© õ¬ä©ėÙÅ©©Ëä¾Ý¾ÙûËÖÙä¬Ëž¬Å
£ä٬ݬ
ËÖÙݬËž¬A¤¾Å¤Å¾¬ƣÅÝä¬Å¬ A¤¾Å¤Å¾¬ƤÅéÙÙÅä¾ûéÅÙ
¾ÄÖÙˤÙÝÝÖÄŤéÅÅéÅäé»ĕ©Ëä¾ ËÅÝäÙéä¬ËÅ£ËÙĕ©Ëä¾Ý¾Ëä¬Å¾¬
ûŤپ˻ݬ¬¾¬ƣ
Ù¬»éä¾Ää©Ëä¾ûŤ¬Ä¬¾¬»¬SÙÝÙËÅƥ )Ëä¾Ý;Ëä¬ËÅƥ
ZVZra, ZVZra,
HVHffV)Ha; HVHffV)Ha;
7¾ƣ¾ÖéäÙõBËƣĕĔ 7¾ƣ¾ÖéäÙõBËƣĕĔ
ËÙËééÙƤA¤¾Å¤ ËÙËééÙƤA¤¾Å¤
7õaŤ© 7õaŤ©
BBaVf;fraf BBaVf;fraf
7¾ƣSÄé䬩9ôĕęĕ 7¾ƣSÄé䬩9ôĕęĕ
;éÅZ¬äƤf¾éõäé ;éÅZ¬äƤf¾éõäé
¾¬ ¾¬
ZarZaVB9fa) ZarZaVB9fa)
7¾ƣÅÝÙ¬SÅä¬9éä 7¾ƣÅÝÙ¬SÅä¬9éä
¾¬ĜĔėĚĕ ¾¬ĜĔėĚĕ
a)rZa,BffVZHVaǑZS a)rZa,BffVZHVaǑZS
7¾ƣ;ËaéÅé©ƤÙƣ9ŤäÅ 7¾ƣ;ËaéÅé©ƤÙƣ9ŤäÅ
ÝZ¬Å¤»ÙäƤfé ÝZ¬Å¤»ÙäƤfé
¾¬ĜĔęěĕ ¾¬ĜĔęěĕ
ZA,Bx9 ZA,Bx9
7¾ƣZÙ¬õ¬BËƣėĕ 7¾ƣZÙ¬õ¬BËƣėĕ
ÙƣÝŤ»ÝƤZĬÅû» ÙƣÝŤ»ÝƤZĬÅû»
¾¬ ¾¬
ĖĔ
Page 22
ZéÄÙûAÅéݬư)éÄÅVÝËéÙÝ
ZfAVxABfZ, )fABVZHfVZ
ZéÄÙûÄÅéݬ¾©Ýä )éÄÅÙÝËéÙÝÙËÄÖÅûDŽÝÝÝä
SÙÝÙËÅûŤÄĤŤÖÙÅÅÝŤä ä©äÖ¾ûݬÄÖËÙäÅäÙ˾ÝäË©¬ôä©
£ä٬ݬ
ÖÅä¬Å¤¤éÅÖÅ֬Ż٩ݬ¾Å ÝéÝÝƣ,ÅËÙÙäˤÅÙäÙ¾¬¾
SÙÝÙËÅƣfÅäé»ÄÄÅäé»ZAûŤ Å©ôÙä¬ÅØ龬äû©éÄÅ
©Å¾Ƥٻ龬äÝƤ ÙÝËéÙÝƤä©ËÄÖÅûË٤ŬĀ
SÙÝÙËÅÄÅû¾Å¤¤Ù»ÅÙ¤¬ Äé¾ä¬Ö¾ä٬ŬŤÖÙˤÙÄÄݬÅ
־䬩ÅÝÝé¬Å¤Åä¬Å¤»äÖŬ¬»Å ËÙÅõ¬ä©ä©¾ô¾Ë£ä©
ŸäÅƣ éä¬ËÅÅÖËݬä¬ËÅƣ
Z¾¬Å¬äéSÙÝÙËŸé¤ÙéÝ© AËÙËôÙƤä©ËÄÖÅûÖéä¬äÝÝä
ÄŬÖä»ÅÝéÝŻٸûŤ¬ÅÄ¬Ý ££ËÙäÝäËÙäûÅĬÅ
Å»ËÅéݬ£¬ÄÅÝÄé»ÙûõÅ ËÅéݬôõËÙ»¬Å¤Åô¬ÙËÅÄÅäƤ
¬©ÙֻŻÅÄĬ¾¬»¬ÙÝ õ©Ùû¾¾ÄÖ¾ËûÝÙúÖääË
»ÙÝÄÅéÅäé»ÙÝÄƴÝÄ ©ôÝé©ÝÅÝË£äˤä©ÙÅÝÝäË
ÄÅÖ¬äé¸éÅûŤ侩¬ääֻŠËËÖÙä¬ÅËÙÙäË©¬ô䩤˾
SÙÝÙËÅƣ Ýäûä©ËÄÖÅûƣ
SÙ䍤¾ėĕÝÄÙĖĔĖĕƤ¸éľ© ÝË£ÄÙėĕƤĖĔĖĕƤä©ËÄÖÅû
»ÙûõÅSÙÝÙËÅäÙääݸéľ©ĖĚę ©ÝĖĚěÄÖ¾ËûÝƣ
ËÙŤƣ
Ėĕ
Page 23
ZéÄÙûAÅéݬư)éÄÅVÝËéÙÝ
S;a,)BBSB$AB$BZA )VaV,B,B$Ǒq;HSABa
SÙÝÙËÅÝŤäËÅÙÅÖÖŤÄŤŠa©ËÄÖÅû¬ÝôÙûËÅÙÅËéää©
»ÖݬäÝZAÅûݤ¬Ä˾éÅäé» ô¾ËÖÄÅäË£¬äÝ©éÄÅÖ¬ä¾Ö¬äûÝ
ÙݬŤÅÄÅÅŤ»Å»ËÄÖä¬Ý¬¬¬»¾¬Ä Ö¬ä¾äËËÄÖäžÄËÄÖä¬ä¬ËŬÅä©
£ä٬ݬ
ÖÙݬŤÅûŤûŤÝÄ»¬Å»ääƣfÅäé» ¬ÅÙݬŤ¾û£¬ÙËÄÖä¬ä¬Ëž¬ÄäƣaËÄä
ÄÄÅ马»é¾¬£¬»Ý¬ZAûŤÝÝé¬Å ä©ÖÖÙËÖÙ¬ä)VØ龬£¬ä¬ËÅÝÅÝéÖÖËÙä
ÄÅé»éŤÖÙäéÄé©Å¬ÝŬÝSÙéÝ©ÅƤ ä©ËÄÖÅûNJÝéݬÅÝݤÙËõä©Ƥä©©Ëä¾Ý
©Ëä¾ƴ©Ëä¾¾ÄÅéŤÅSÙÝÙËÅ侩 éÅÙä©éÝÖ¬ÝË£ä©ËÄÖÅû©ô
ľ»é»ÅÙ¤¬Ää٬־䬩ÅûŤ ËÅéäôÙ¬ËéÝä٬ŬŤÄäÙ¬¾Ý©¾ä
¬Ý¾Å¤¤Ù»ÅÖ¾ô¾ÄŸÙƤÝéÖÙô¬ÝËÙƤ ÄŤپô¾ƤÝéÖÙô¬ÝËÙÝƤéŬä©ÝƤ
»Ö¾éŬäƤä»Å¬Ý¬ƤÝ䣩¬Å¤¤»ÙûõÅÙéƣ ä©Å¬¬ÅÝƤÝ䣣ÅÅõÄÖ¾ËûÝƣ
9ÝÙ¬éÝÅÖÅŤÅÅÖŬŤ»äÅ»ÖݬäÝ a©ÝÙ¬ËéÝÅÝÝË£©Å¾¬Å¤Ö¬äû鬾¬Å¤Ë£
ZA¾Ä©Ëä¾ƴ©Ë侬¸Ù¬Å¤ÅSÙÝÙËŬŬ ©éÄÅÙÝËéÙݬũËä¾Ýõ¬ä©¬Åä©ËÄÖÅû
ÄÙéÖ»ÅÅäé»»ËĬäÄÅÅûäSÙÝÙËÅ ÅäõËÙ»¬ÝÙ¾ËÄĬäÄÅäË£ä©ËÄÖÅûäË
éÅäé»ÝÅÅä¬ÝÄÄÙ¬»ÅÖ¾ûÅÅûŤ ¾õûÝÖÙËô¬ä©ÝäÝÙô¬£ËÙ¬äÝ
äÙ¬»¤¬ÖÙ»ËÅÝéÄÅÅûƣ éÝäËÄÙÝƣ
9HASBZZ,ǑSB$)V$B VrVZǑHASBZa,HBZ
SÙéݩŸé¤ÄÅû¬»ÅÙ¤¬£Ý¬¾¬äÝ a©ËÄÖÅû¾ÝËÖÙËô¬ÝôÙ¬ËéÝ£¬¾¬ä¬Ý£ËÙ
¤¬Ö»Ù¸ÝÖÙä¬ƥäéŸŤÅäÙÅÝÖËÙäݬƤ õËÙ»ÙÝÝé©ÝƥäÙÅÝÖËÙää¬Ëž¾ËõÅÝƤ
»Ý©äÅƤÝéÙÅݬ¸¬õƤäéŸŤÅäé¤Ý» ©¾ä©Ƥ¾¬£¬ÅÝéÙÅƤéäûËéäƴéäûÅ£¬äÝƤ
¾éÙÙ©Ƥ»Å¤¤ËäŸĬÅÅäŤ»Ù¸ ÄÄÙÝ©¬ÖË£¾ËéÙ¬ÅÝéÙÅÅ©¾ä©
ÅÝéÙÅݬ»Ý©äŬÝÄ֬Ť¤¸¬Ùéä¬Åƣ ¬ÅÝéÙŬŬä¬ËÅäËÙ¤é¾ÙݾÙûƣ
a9BH;H$,,B#HVAZ, ,B#HVAa,HBǑa)BH;H$x
SÙÝÙËÅ侩ÄÄÅ£ä»Åa»Å˾ˤ¬ a©ËÄÖÅû©Ýé䬾¬Ā,Å£ËÙÄä¬ËÅ
,Å£ËÙÄݬéÅäé»ÄÄ驻ŻËÄéŬ»Ý¬Ƥ a©Å˾ˤûäË£¬¾¬ääËÄÄéŬä¬ËÅƤ
»ËËÙ¬ÅݬÅÖ¾ÖËÙÅÝ©¬Å¤¤ÄŸ¬ ËËÙ¬Åä¬ËÅÅÙÖËÙä¬Å¤ÝËä©ä¬äËÄÝ
¾¬©ÖäÅ»éÙäƣSŤ¤éÅÅËĬŠ£ÝäÙÅÄËÙéÙäƣa©éÝË£ä©ËĬÅ
õõõƣÖäݤ¾ƣËÄÄÙéÖ»ÅÝäéÙ õõõƣÖäݤ¾ƣËĬÝËÅõûË£¬Å£ËÙĬŤä©
ÄŤ¬Å£ËÙÄݬ»Å»¬¸»ÅÅ»ËŬݬ ËÄÖÅûNJÝÖ˾¬¬ÝÅËŬä¬ËÅÝäËËéäݬÙÝƣ
ÖÙéÝ©Å»ÖÖ¬©»¾éÙƣ
fÅäé»ÖÄÝÙÅÝõ»ÄÙƤ©Ëä¾ #ËÙÙËËÄÙÅä¾ÄÙ»ä¬Å¤Ƥä©©Ëä¾
»Ù¸ÝÄŤŸ٬ŤŤÅäÙô¾ûŤ ˾¾ËÙäÝõ¬ä©õ¬ÙŤˣäÙô¾¤Åä
ÄĬ¾¬»¬¸Å¤»éžéÝéÅäé»ÄŸ٬Ť ÅäõËÙ»ÝäËÖäéÙËÅÝéÄÙÝËôÙä©
»ËÅÝéÄÅľ¾é¬¬ÅäÙÅäƤ¬»ÅݬËž ¬ÅäÙÅäƤËä©Åä¬Ëž¾ûŬÅäÙÅä¬Ëž¾û
ÄéÖéŬÅäÙÅݬËžÝÖÙä¬ËË»¬Å¤ƣËÄƤ Ýé©ÝËË»¬Å¤ƣËÄƤ¤ËƤaÙô¾Ë»ƤÅ
¤ËƤaÙô¾Ë»Ƥž¬Åƴ¾¬Åƣ Ëä©ÙÝ
ĖĖ
Page 24
aä9¾Ë¾SÙéÝ©Å
ËÙÖËÙä$ËôÙÅÅ
aa9;H;SVfZ)B HVSHVa$HqVBB
SÙéÝ©ÅÄŸ¬»Å¬ÄÖ¾ÄÅäݬÖÙ¬ÅݬÖƴ a©ËÄÖÅûÄ»Ý䩬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£
ÖÙ¬ÅݬÖä仾˾SÙéÝ©ÅÝÖÙä¬ƥ ä©Ö٬Ŭ־ÝË£ËÙÖËÙä¤ËôÙÅÅÝé©
äÙÅÝÖÙÅݬƤ»éÅ䬾¬äÝƤ䍤鍸õƤ ÝƥäÙÅÝÖÙÅûƤËéÅ䬾¬äûƤ
£ä٬ݬ
»ÄŬ٬ÅÅ»¬¾Åݤ¬¤¬ÅûŤ ÙÝÖËÅݬ¬¾¬äûƤ¬ÅÖÅÅŸéÝä¬Ý
ä»äÙ֬ݩ»ÅŤŻä¬ô¬äݬÝÅ¬Ý Å¬Åä¤Ù¾ÖÙäˣ䩬٬¾ûéݬÅÝÝ
»Ý©Ù¬ÅÅûƣ ä¬ô¬ä¬Ýƣ
fÖûûŤ¬äÄÖé©SÙéÝ©ÅéÅäé» a©ËÄÖÅûNJÝ££ËÙäÝäˬÄÖÙËôä©Ø龬äû
ÄŬŤ»ä»Å»é¾¬äݬÄÖ¾ÄÅäݬÅû侩 Ë£¬äݬÄÖ¾ÄÅää¬ËÅ©ôÅËéÙ¤ä©
ÄÅËÙËŤÄŸÄÅÅݾéÙé©»ÙûõÅ ÄŤÄÅäž¾ÄÖ¾ËûÝäËÖÙ£ËÙÄ
éÅäé»ÄŸ¾Å»ÅÝä¬Öäé¤ÝÅûŤŠ䩬Ùéä¬ÝÄËÙÙÝÖËÅݬ¾ûŬÅ
¾¬©Ù䍤鍸õÅÝÝé¬Å¤Å ËÙÅõ¬ä©ä©¾õÝÅÙ¤é¾ä¬ËÅÝÝä
»äÅäéÅÖÙéÅŤƴéÅŤÅÅÖÙäéÙÅ ûä©ËÄÖÅûƣ
ûŤ侩¬ääÖ»ÅSÙéÝ©Åƣ
fÖûƴéÖûûŤÝÙ¬éÝÅÝ鍤é©ƴÝéŤ¤é© a©ÝÙ¬ËéÝÅÙÅÝ䣣ËÙäÝË£¾¾
٬ݾéÙé©»ÙûõŬÝÄ龬ŬéÅäé»ää ÄÖ¾Ëûݬž¾¾¬ÅÝäËËûÅ©ÙäË
ÅÖäé©ÖÙ¤¬»äÅäéÅûŤ侩 ôÙ¬ËéÝÖÙËô¬Ý¬ËÅÝä©ä©ôÅ
¬ääÖ»ÅäÙÝéäƤ¾Ä¸Å¤»ÖŸŤ Ý侬ݩƤ¬Å䩾ËŤÙéŬÝúÖääË
¬©ÙÖ»ÅÖäÝÄ»¬ÅÄŬŤ»ä»ÅŬ¾¬ £éÙä©Ù¬ÅÙÝä©ô¾éË£ä©ËÄÖÅû¬Å
SÙéݩŬÄäÖÙÖÄŤ»é ä©ûÝË£¬äÝÝ仩˾ÙÝƣ
»ÖÅä¬Å¤ÅÅûƣ
Ėė
Page 25
VÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä
Z©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
VSafAfASA$B$Z)AƹVfSZƺ Z)V)H;VZ$BV;Aa,B$
ƣVÖäfÄéÄSĤŤZ©ÄƹVfSZƺ ƣZ©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
ÄÙéÖ»ÅËÙ¤ÅÖÙéÝ©ÅûŤÄĤŤ ¬Ýä©ËÙ¤ÅË£ä©ËÄÖÅûõ©¬©©Ë¾Ýä©
£ä٬ݬ
»»éÝÅäÙä¬Å¤¤¬¾ÄÖÙéÝ©ÅÅ ©¬¤©Ýäéä©ËÙ¬äû¬Åä©ËÄÖÅûũ˾ÝÅû
ÄĤŤݤ¾»õÅŤÅûŤ䬻 éä©ËÙ¬äûÅËäÝéĬäääËä©ËÙË£¬ÙäËÙÝ
¬ÝÙ©»Å»Ö¬Ù»Ý¬ÅõÅ9ËĬÝÙ¬Ýƣ ÅËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝƣ$AZÝËÙÖËÙä
VfSZݤ¬ËÙ¤ÅÖÙéÝ©ÅÄÙéÖ»Åõ© Ë٤ŬÝÖ¾£ËÙݩ٩˾ÙÝäËä»ÝäÙ䤬
¤¬ÖÙÖĤŤݩÄéÅäé»ÄŤĬ¾ ¬Ý¬ËÅÝÙ¾ä¬Å¤äË֬侬ÅôÝä¬Åä©
»ÖéäéÝÅÝäÙ䤬ÝÙ»¬äÅŤÅÄ˾ûŤ ËÄÖÅûƤ们Ť¬ÅäËËéÅää©ÖÙËô¬Ý¬ËÅÝË£
¬äÅľÄÖÙéÝ©ÅƤŤŠÙ䬾ÝË£ÝÝˬä¬ËÅž¤¬Ý¾ä¬ËÅ
ÄÄÖ٩䬻ŻäÅäéÅŤ¤ÙÅÝÙÅ
ÖÙäéÙÅÖÙéÅŤéÅŤÅƣ
Sä©éÅĖĔĖĕSÙÝÙËÅ侩ÄŤ¤Å»Å ,ÅĖĔĖĕä©ËÄÖÅû©ÝÝ©é¾Åúéä
Åľ»ÝÅ»ÅVfSZݤ¬Ù¬»éäƥ ä©$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝݣ˾¾ËõÝƥ
,ÅĖĔĖĕä©ËÄÖÅû©ÝÝ©é¾Åúéä a©éÙÝûƤ7é¾ûĖĖä©ƤĖĔĖĕ
ä©$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝݣ˾¾ËõÝƥ ¤ÅƥĕƣÅÅé¾$AZ
9ĬÝƤĖĖ7龬ĖĔĖĕ ĖƣúäÙËÙ¬ÅÙû$AZ
¤ÅƥĕƣVfSZa©éÅÅ ;Ëä¬ËÅƥ¾¾ÙËËľ¾ĀƤÙäÙ¬SÙÄä)¬¸é
ĖƣVfSZ;éÙ¬Ý ZËéä©7»Ùäƣ
;˻ݬƥ¾¾ÙËËľ¾ĀƤÙäÙ¬SÙÄä),¸é
Ƥ7»ÙäZ¾äÅƣ a©$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝä7é¾ûĖĖ
a©éÙÝûƤ7é¾ûĖĖä©ƤĖĔĖĕ ƤĖĔĖĕ¬Åä©ÖÙÝÅË£BËäÙû©ÅÙ;¬ÄƤZƣ)ƣƤ
¤ÅƥĕƣÅÅé¾$AZ ;;ƣAƤ䩬ÝÙÝé¾ä¬Å¬Ý¬ËÅƥ
ĖƣúäÙËÙ¬ÅÙû$AZ ƣÅÅé¾Z©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
;Ëä¬ËÅƥ¾¾ÙËËľ¾ĀƤÙäÙ¬SÙÄä)¬¸é
ZËéä©7»Ùäƣ
VÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä䍤¾ĖĖ7龬
ĖĔĖĕ¬©ÖÅBËä٬ݩÅÙ;¬ÄƤZƣ)ƣƤ;;ƣAƤ
¬Å¬ÄŤ©Ý¬¾»Å»ÖéäéÝÅƥ
ƣVÖäfÄéÄSĤŤZ©Äa©éÅÅƹǂVfSZ
a©éÅÅǂƺƦ
ĖĘ
Page 26
VÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä
Z©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
ĕƣAÅ٬Ĭ»ÅÄÅûäé¸é¬;ÖËÙÅ ĕƣV¬ôÅÖÖÙËôä©ËÄÖÅûNJÝÅÅé¾
a©éÅÅSÙÝÙËÅéÅäé»ä©éÅé»éĖĔĖĔƤ VÖËÙä£ËÙä©£¬ÅŬ¾ûÙĖĔĖĕƤ¬Å¾é¬Å¤ä©
äÙÄÝé»;ÖËÙŬٻݬÅ;ÖËÙÅaé¤Ý ËÙË£¬ÙäËÙÝNJVÖËÙäÅZéÖÙô¬ÝËÙûaÝ»
SŤõÝÅõÅ9ËĬÝÙ¬ÝSÙÝÙËÅƤÝÙä VÖËÙäË£ä©ËÄÖÅûNJÝËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝƤ
£ä٬ݬ
ÄŤݩ»Å;ÖËÙÅ9éŤÅSÙÝÙËÅéÅäé» ÅÙ䬣ûä©ËÄÖÅûNJÝ#¬ÅŬ¾VÖËÙä£ËÙä©
ä©éÅé»éûŤٻ©¬ÙÖ䍤¾ėĕ ûÙŬŤËÅėĕÄÙĖĔĕĝƤõ©¬©©ÝÅ
ÝÄÙĖĔĖĔƤûŤ侩¬é¬ä˾©9ÅäËÙ é¬äû9S7ľé¬ÅƤÙ¬ƤZ黬ÄäËǑSÙäÅÙÝ
»éÅäÅS龬»7ľé¬ÅƤÙ¬ƤZ黬ÄäËÅ ÝÝää¬Åä©ÙÖËÙääAûĕěä©ƤĖĔĖĔõ¬ä©
V»Åݤ¬ÄÅäÙÅäéľľÖËÙÅÅû ÅéÅØ龬£¬Ë֬ŬËÅƤä©éÝÖÙËô¬¬Å¤£é¾¾Ù¾Ý
äÙ䍤¾ĕěA¬ĖĔĖĔŤÅÖÅÖär¸Ù ÅÙÖûÄÅäË£ÙÝÖËÅݬ¬¾¬äûƹØé¬ää
aÅÖSŤ龬ÅƤŤÅĬ»¬Å ©Ù¤ƺä˾¾ÄÄÙÝË£ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝ
ÄÄÙ¬»ÅÖÄÝÅÅÖ¾éÅÝÅäŤ¤éŤ Åä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝË£ä©ËÄÖÅû
¸õƹØé¬ää©Ù¤ƺÝÖÅé©Åû»Ö £ËÙÄŤÄÅäÅÝéÖÙô¬Ý¬ËÅä¬ËÅÝä©ää©û
ݾéÙé©Å¤¤Ëä¬Ù»Ý¬ÅõÅ9ËĬÝÙ¬Ý ©ôÙÙ¬Ëéäé٬Ťä©ĖĔĖĔ£¬ÅŬ¾ûÙƤ
SÙÝÙËÅäÝä¬Å»ÅÖŤéÙéÝÅÅ ÖÙËô¬ä©ää©Ýä¬ËÅÝÙÙ£¾ä¬Åä©
ÖŤõÝÅûŤ侩ÄÙ»¸¾Å»ÅÝ¾Ä ËÄÖÅûNJÝÅÅé¾VÖËÙä£ËÙä©£¬ÅŬ¾ûÙ
ä©éÅé»éĖĔĖĔƤÝÖŸŤä¬Å»ÅäÙÝéä ŬŤËÅÄÙėĕƤĖĔĖĔƣ
äÙÙĬžÄ;ÖËÙÅa©éÅÅSÙÝÙËÅ
éÅäé»ä©éÅé»éûŤٻ©¬ÙÖ䍤¾ėĕ
ÝÄÙĖĔĖĔƣ
ĖƣAÄÙ¬»ÅõõÅŤŻéÝ»Ö Ėƣ$¬ô¬Å¤ä©éä©ËÙ¬äûÅÖËõÙË£ääËÙÅûäËä©
õÅ9ËĬÝÙ¬ÝéÅäé»ÄÅäÖ»Å9ÅäËÙ ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝäËäÙĬÅä©H££¬Ë£
»éÅäÅS龬»Åé¬äËÙûŤ»ÅÄŤé¬ä ä©S龬ËéÅäÅäÅé¬äËÙõ©Ëõ¬¾¾é¬ä
;ÖËÙÅ9éŤÅSÙÝÙËÅéÅäé»ä©éÅé»é ä©ËÄÖÅûNJÝ#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ£ËÙä©
ûŤٻ©¬ÙÖ䍤¾ėĕÝÄÙĖĔĖĕ £¬ÅŬ¾ûÙÅėĕÄÙĖĔĖĕÅ
ÝÙäÄÅäֻũËÅËÙÙ¬éÄÝÙäÖÙÝûÙäÅƴ äÙĬÅä©©ËÅËÙÙ¬éÄÅËä©ÙÙØé¬ÙÄÅäÝ
ÖÙÝûÙ䞬ÅÅûÝ©ééŤÅŤŠپä¬Å¤äËä©ÖÖˬÅäÄÅäË£ä©S龬
ÖÅéŸé»Å9ÅäËÙ»éÅäÅS龬»äÙÝéä ËéÅä¬Å¤#¬ÙÄ
ėƣAÄÙ¬»Å»õÅŤŻÖõÅ ėƣ$¬ôéä©ËÙ¬äûäËä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝË£
9ËĬÝÙ¬ÝSÙÝÙËÅéÅäé»ÄÅÅäé»ÅÝÙÅû ä©ËÄÖÅûäËäÙĬÅä©ÄËéÅäˣݾÙûƤ
¤¸¬Ƥ鍸ÝÅäéŸŤÅä©éÅĖĔĖĕéÅäé» £ÝÅÅ£¬äݬÅĖĔĖĕ£ËÙ¾¾ÄÄÙÝË£ä©
ݾéÙé©Å¤¤Ëä¬Ù»Ý¬ÅŤ¤ËäõÅ ËÙË£¬ÙäËÙÝÅÄÄÙÝË£ä©ËÙË£
9ËĬÝÙ¬ÝSÙÝÙËÅƣ ËÄĬÝݬËÅÙÝË£ä©ËÄÖÅû
Ėę
Page 27
VÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä
Z©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
ƣVÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä;éÙ¬Ý ƣúäÙËÙ¬ÅÙû$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝ
ƹǂVfSZ;ǂƺƦ ƹljVfSZ;ljƺƦ
ĕƣƹ¬ƺAÅûäé¸é¬éÅäé»ÄÄÙ©Å䬻ÅŤŠĕƣƹ¬ƺƣÖÖÙËôäË©ËÅËÙ¾û¬Ý©Ù¤¾¾£ËÙÄÙ
£ä٬ݬ
©ËÙÄäݾéÙé©Å¤¤ËäõÅ9ËĬÝÙ¬Ý ÄÄÙÝË£ä©ËÄÖÅûNJÝËÙË£
SÙÝÙËÅûŤ¾ÄŤÅÄÄÙ¬»Å ËÄĬÝݬËÅÙÝû¤ÙÅä¬Å¤£é¾¾Ù¾ÝÅ
Ö¾éÅÝÅÅÖÄÝÅÝÖÅé©ÅûƹØé¬ää ¬Ý©Ù¤ƹØé¬ää©Ù¤ƺ£ËÙä©ÄŤÄÅä
©Ù¤ƺäÝä¬Å»Å»ÖŤéÙéÝÅÅ ÅÝéÖÙô¬ÝËÙûä¬ËÅÝä©ä©ôÅÙÙ¬ËéäƤ
»ÖŤõÝÅûŤ侩¬¾»é»ÅƤÝÙäÖ Åää©ÝÄä¬ÄÖÖˬÅä¬Å¤ÅõÄÄÙÝË£
ÝäûŤÙÝÄÅÄŤŤ»äŤ¤Ëä¬Ù»Ý¬ ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝÅÄÄÙÝË£ä©
ÅŤ¤ËäõÅ9ËĬÝÙ¬ÝSÙÝÙËÅûŤ ËÄÖÅûNJÝËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝ£ËÙäÙÄ
ÙééÅä黸Ť»õ»äéęƹ;¬Äƺä©éÅƤäÙ©¬äéŤ ÖÙ¬ËË£ęƹ£¬ôƺûÙÝƤËÄÄŬŤ£ÙËÄä©
ݸ»¬äéäéÖÅûVÖä¬Å¬ÝÄ֬ŤŠ¾ËݬŤˣ䩬ÝAä¬Å¤éÅ䬾䩾ËݬŤˣä©
¬äéäéÖÅûVÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä ËÄÖÅûNJÝÅÅé¾$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£
a©éÅÅSÙÝÙËÅûŤ¬Ý¾Å¤¤Ù»ÅÖ Z©Ù©Ë¾ÙÝõ©¬©õ¬¾¾©¾¬ÅĖĔĖęƹäõË
ä©éÅĖĔĖęƹéÙ¬ééÖé¾é©¾¬ÄƺƣZ©¬Å¤¤ ä©ËéÝÅÅäõÅäû£¬ôƺƣa©Ù£ËÙƤä©
ݾŸéäÅûÝéÝéÅÅŤ¤Ëä¬Ù»Ý¬ÅõÅ ËÄÖËݬä¬ËÅË£ä©ÄÄÙÝË£ä©ËÙË£
9ËĬÝÙ¬ÝSÙÝÙËž©Ý¤¬Ù¬»éäƥ ¬ÙäËÙÝÅËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝË£ä©
ËÄÖÅû¬Ýݣ˾¾ËõÝƥ
¬Ù»Ý¬ƥ ¬ÙäËÙÝƥ
¬Ù»äéÙfäÄƥaéÅaé¤éÝxé¬xéŬ٬ SÙݬÅä¬ÙäËÙƥAÙƣaé¤éÝxé¬xéŬ٬
¬Ù»äéÙa¬»äÙ£¬¾¬Ý¬ƥaéÅÙõ¬År¬¸û fÅ££¬¾¬ä¬ÙäËÙƥAÙƣÙõ¬År¬¸û
õÅ9ËĬÝÙ¬Ýƥ ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝƥ
9ËĬÝÙ¬ÝfäÄƥaéÅa¸ÅÙr¬¸¸ SÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙƥAÙƣa¸ÅÙr¬¸¸
9ËĬÝÙ¬Ý,ÅÖÅÅƥBûËÅû¬Å¬q¬Ùä¬Åäû ,ÅÖÅÅäËÄĬÝݬËÅÙƥAÙÝƣ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû
ƹ¬¬ƺAÄÙ¬»ÅõõÅŤŻéÝ»Ö ƹ¬¬ƺ$ÙÅä¬Å¤éä©ËÙ¬äûÅÖËõÙäËä©ËÙË£
¬Ù»Ý¬SÙÝÙËÅƤ¬»ÝÙÝŬ٬ƴÝŬ٬ ¬ÙäËÙÝË£ä©ËÄÖÅûƤ¬ä©Ù¬Å¬ô¬é¾¾û
ÄéÖéÅÙÝÄƴÝÄƤŤũ»ÝéÝä¬äéݬƤ ËٸˬÅä¾ûƤõ¬ä©ä©Ù¬¤©äË£ÝéÝä¬äéä¬ËÅƤäË
éÅäé»Ä¾»é»Åݤ¾ä¬Å»ÅûŤ¬ÖÙ¾é»Å 仾¾ÅÝÝÙûä¬ËÅݬÅËÅÅä¬ËÅõ¬ä©
Ý©ééŤÅŤŻÖéäéÝÅÄŤŬ 䩬ݬËÅ٤٬Ťä©ÖÖˬÅäÄÅäË£ä©
ÖŤŤ¤»äÅÝéÝéÅÅŤ¤ËäõÅ9ËĬÝÙ¬Ý ÄÄÙÝË£ä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝÅ
ŬٻݬSÙÝÙËÅݤ¬ÄÅäÙÝéä ËÙË£¬ÙäËÙÝË£ä©ËÄÖÅûÝ
¬äÝƤäÙÄÝé»ää֬䬻äÙäÝéÅäé» ÄÅä¬ËÅËôƤ¬Å¾é¬Å¤éäÅË侬ĬääË
ÄÄéääéÄĬÅäéÅä黬éä»Åäé Ä»¬Å¤ËÙÙØéÝä¬Å¤äËÄËÙäËÖËéÙ
ÄÅ鍻ÅÝÙäÄÅÅäŤŬ¾Ä»ä Åݬ¤Å¬Åä©Ä£ËÙBËäÙû
ûŤ¬é䬩ÖÅBËäÙ¬ÝäÙ»¬ä»ÖéäéÝŠ٤٬Ť䩬ݬËÅƤõ©¬©£éÙä©Ù¬Å£ËÙÄÝ
äÙÝéäƤûŤݾŸéäÅûÄÄÙ¬ä©é»Å ä©ËÄÖäÅäéä©ËÙ¬ä¬ÝƤÅä»Ý¾¾Å
»ÖÖ¬©»ûŤÙõÅŤƤÝÙäľ»é»Å ôÙûÅÝÝÙûä¬ËŬÅËÙÅõ¬ä©ä©
ÝÄéÅÝä¬Öä¬Å»ÅûŤ¬ÖÙ¾é»ÅÝÝé¬ ÖÖ¾¬¾¾õÝÅÙ¤é¾ä¬ËÅÝƣ
ŤÅÖÙäéÙÅÖÙéÅŤƴéÅŤÅûŤ
Ù¾»é
ĖĚ
Page 28
VÖäfÄéÄSĤŤZ©Ä
Z©Ù©Ë¾ÙÝ$ÅÙ¾Aä¬Å¤
ĖƣAÄÙ¬»ÅÖÙÝäé¸éÅ»ÖSÙÝÙËÅ Ėƣ$¬ôÖÖÙËô¾äËä©ËÄÖÅûäËÄ»¾ËÅÝ
éÅäé»Ä¾»é»Å֬ŸÄÅÅÄÄÙ¬»Å ÅÖÙËô¬¾ËÅÝäËä©ËÄÖÅûNJÝÝéݬ¬Ù¬Ý
֬ŸÄÅ»ÖÅ»SÙéÝ©ÅSÙÝÙËÅ ÅưËÙ䩬ÙÖÙä¬ÝƤÅľû£¬ÅŬ¾ÅÅËÅƴ
ÅưäéÖ¬©»»ä¬¤û¬äéÅ©é»éÄ £¬ÅŬ¾¾¤¾Åä¬ä¬ÝÅưË٬Ŭô¬é¾Ý¬Å¾é¬Å¤
£ä٬ݬ
»éŤÅÄéÖéÅÅËÅ»éŤÅÅưäé úäÅݬËÅÝƤ©Å¤ÝÅËÙÙÅõ¾ÝƤõ©¬©Ù
ÖÙËÙŤÅäÙÄÝé»ÖÙÖŸŤÅƤÖÙé©Å ú¾é¬Åä©#¬ÅŬ¾ZÙô¬Ýéä©ËÙ¬äû
ÅäéÖÄ©ÙéÅƤûŤ¬»é¾¬»Å¾Ä Ù¤é¾ä¬ËÅBéÄÙƥĕěưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔƦ
ÖÙäéÙÅHäËÙ¬äÝ7Ý9éŤÅBËÄËÙƥ
ĕěưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔƦ
ėƣAÄÙ¬»ÅÖÙÝäé¸éÅ»ÖSÙÝÙËÅ ėƣ$¬ôÖÖÙËô¾äËä©ËÄÖÅûäËÖ¾¤ÄËÝäË£
éÅäé»ÄŸĬŻÅݤ¬ÅÝÙÝÝä ä©ËÄÖÅûNJÝÝÝäÝÄËÙä©ÅęĔȃäËËä¬ÅÅ
SÙÝÙËž¬©Ù¬ęĔȃéÅäé»ÄÅÖä»Å úäÅݬËÅư©Å¤ÅưËÙ¬ä¬Ëž¾ËÅÅưËÙ
ÖÙÖŸŤÅưÖÙé©ÅÅưäéäÄ©Å úäÅݬËÅˣ٬䣬¾¬ä¬ÝäÅ»ÝÅưËÙ
֬ŸÄÅÅưäéÖÙÖŸŤţݬ¾¬äÝ»Ù¬ä £¬ÅŬ¾ÅÅËÅƴ£¬ÅŬ¾¬ÅÝä¬äéä¬ËÅÝËÙËä©Ù
ÖÅ»Åưäé¬ÅÝä¬äéݬ»éŤÅÄéÖéÅ ÖÙä¬Ýä©äÙú¾é£ÙËÄä©#¬ÅŬ¾
ÅËÅ»éŤÅäéÖ¬©»¾¬ÅûŤ¬»é¾¬»Å ZÙô¬Ýéä©ËÙ¬äûV¤é¾ä¬ËÅBéÄÙƥ
¾ÄSÙäéÙÅHäËÙ¬äÝ7Ý9éŤÅBËÄËÙƥ ĕěưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔƦ
ĕěưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔƦ
ĘƣAÄÙ¬»ÅõõÅŤ»Ö¬Ù»Ý¬ Ęƣéä©ËÙ¬Āä©ËÙË£¬ÙäËÙÝË£ä©ËÄÖÅû
SÙÝÙËÅéÅäé»Ä¾»é»Åݤ¾ä¬Å»ÅûŤ äË仾¾ÅÝÝÙûä¬ËÅݬÅËÅÅä¬ËÅõ¬ä©ä©
¬ÖÙ¾é»ÅÝ©ééŤÅŤÅÖŸĬÅÅ ¤éÙÅäË£ÄËÝäË£ä©ËÄÖÅûNJÝÝÝäÝËÙÄËÙ
ݤ¬ÅÝÙÝÝäSÙÝÙËÅä龬©Ù¬ ä©ÅęĔȃË£ä©ËÄÖÅûNJÝÝÝäÝƣ
ęĔȃÙ¬»»ûÅSÙÝÙËÅäÙÝéäƣ
ęƣSÙÝäé¸éÅÖÅûÝé¬ÅSݾėäÅäŤ ęƣÖÖÙËô¾Ë£ä©¸éÝäÄÅäË£Ù䬾ė
A»ÝéÅaé¸éÅÝÙä9¤¬äÅfÝ©Ö ËÅÙŬŤä©SéÙÖËÝÅH¸ä¬ôÝÅ
Ť¤ÙÅÝÙSÙÝÙËÅÙÝÙ»Å9¾Ý¬£¬»Ý¬ éݬÅÝÝä¬ô¬ä¬Ý¬Åä©Ù䬾ÝË£ÝÝˬä¬ËÅË£
»é;ÖŤÅfÝ©,ÅËÅݬa©éÅĖĔĕěƦ ä©ËÄÖÅûÝËÅä©ĖĔĕě,ÅËÅݬÅ
ZäÅÙ¾Ýݬ£¬ä¬ËÅË£éݬÅÝÝ#¬¾ÝƦ
ĚƣSÙÝäé¸éÅÖÅûÝé¬ÅŤ¤ÙÅÝÙ ĚƣÖÖÙËô¾Ë£ä©¸éÝäÄÅäË£ä©ËÄÖÅûNJÝ
SÙÝÙËÅÙÝÙ»ÅSÙäéÙÅHäËÙ¬äÝ7Ý Ù䬾ÝË£ÝÝˬä¬ËÅÝËÅä©#¬ÅŬ¾
9éŤÅBËÄËÙƥĕęưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔaŤ¤¾ĖĔ ZÙô¬Ýéä©ËÙ¬äûV¤é¾ä¬ËÅBéÄÙƥ
ÖÙ¬¾ĖĔĖĔäÅäŤVÅÅÅSÅû¾Å¤¤ÙÅ ĕęưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔäĖĔÖÙ¬¾ĖĔĖĔËÅÙŬŤ
VÖäfÄéÄSĤŤZ©ÄSÙéÝ©Å ä©S¾ÅÅ,ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£ä©$ÅÙ¾
aÙé»Å¸é¤SH79BËÄËÙĕĚưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔ Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝË£S龬ËÄÖÅûÅ
䍤¾ĖĔÖÙ¬¾ĖĔĖĔäÅäŤS¾»ÝÅÅVÖä ¾ÝËSH79BéÄÙĕĚưSH79ƣĔĘưĖĔĖĔäĖĔ
fÄéÄSĤŤZ©ÄSÙéÝ©ÅaÙé» ÖÙ¬¾ĖĔĖĔËÅÙŬŤ,ÄÖ¾ÄÅää¬ËžäÙËŬ
ZÙ¾»äÙËŬ»ƣ $ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£Z©Ù©Ë¾ÙÝË£S龬
ËÄÖŬÝ
Ėě
Page 29
SÖÙÅS龬»Ƥ9ËĬÝÙ¬ÝǑ¬Ù»Ý¬
S龬úÖËÝƤËÄĬÝݬËÅÙǑËÙË£¬ÙäËÙ
SSVBSf;,9 Sf;,wSHZ
Sä©éÅĖĔĖĕÖÙéÝ©ÅÄŤ»Å HÅĖĔĖĕä©ËÄÖÅû©¾ä©S龬úÖËÝÝ
SÖÙÅS龬»Å¤Å¸õ¾Ý¤¬Ù¬»éäƥ £Ë¾¾Ëõ¬Å¤Ý©é¾ƥ
9ĬÝƤĖĖ7龬ĖĔĖĕ a©éÙÝûƤ7é¾ûĖĖä©ĖĔĖĕ
£ä٬ݬ
;˻ݬƥ¾¾ÙËËľ¾Ā ;Ëä¬ËÅƥ¾¾ÙËËľ¾Ā
ÙäÙ¬SÙÄä)¬¸éƤ7»ÙäZ¾äÅ ÙäÙ¬SÙÄä)¬¸éƤZËéä©7»Ùä
rB9HA,ZV,Z HVH#HAA,ZZ,HBVZ
ZÝé¬Å¤¤ÙÅÝÙÅŤ¤ÙÅVéÄ© ,ÅËÙÅõ¬ä©ä©ZääéäÝÅû¾õÝ
aŤ¤ƹVaƺ9ËĬÝÙ¬ÝŬٻݬƤ¬Ö¬¾¬©Å ƹVaƺËÄĬÝݬËÅÙÝŬÙäËÙÝƤ¾äÅ
¬Å¤»ä˾©ÖÙÖĤŤݩÄľ¾é¬VfSZƣ ÖÖˬÅäûݩ٩˾ÙÝä©ÙË餩ä©$AZƣ
Ť¤ËäõÅ9ËĬÝÙ¬ÝŬٻݬûŤ AÄÙÝË£ä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝÅËÙ
¬ÖéäéݻžÄVfSZÄĬ¾¬»¬»õ¸¬ÅŠˣ¬ÙäËÙݾ٬Åä©$AZ©ôä©
䍤鍸õÝÖÙä¬ûŤäÙÅäéÄ¾Ä Ë¾¬¤ä¬ËÅÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬ÝÝÝää¬Åä©
ÖÙäéÙÅÖÙéÝ©Åƣ¾ÄÄŸ¾Å»Å ËÄÖÅûNJÝÙé¾Ýƣ,ÅÙÙû¬Å¤Ëéä¬äÝéä¬ÝƤä©
äé¤Ýäé¤ÝÅûõÅ9ËĬÝÙ¬ÝŬٻݬõ¸¬ ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝÅä©ËÙË£¬ÙäËÙÝ
ÄÄÖÙ¬ËÙ¬äݻŻÖÅä¬Å¤ÅÖÙÖĤŤ Ý©¾¾ÖÙ¬ËÙ¬ä¬Ā䩬ÅäÙÝäÝˣݩ٩˾ÙÝÅ
Ý©ÄÅÙ䍤鍸õ»ÖVfSZƣ ÙÝÖËÅݬ¾äËä©$AZƣ
aé¤ÝÅaŤ¤éŤ7õ éä¬ÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬Ý
Z¾éÙé©Å¤¤ËäõÅ9ËĬÝÙ¬ÝÄĬ¾¬»¬ÖËݬݬ ¾¾ÄÄÙÝË£ä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝ©ô
ûŤÝÄƣ¾ÄÄŸ¾Å»Åäé¤ÝÅ ä©ÝÄÖËݬä¬ËÅƣ,ÅÙÙû¬Å¤Ëéä¬äÝéä¬ÝÅ
䍤鍸õÅûõÅ9ËĬÝ٬ݬ»ËË٬Ŭ٠ÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬Ýä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݬÝ
˾©9ËĬÝÙ¬ÝfäÄûŤÙäé¤ÝÄŤõݬƤ ËËÙ¬Åäûä©SÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙ¬Å
ÄÄÙ¬»ÅÙ©ÅÅÝÙÅ»ÖõÅ ©Ù¤Ë£ËôÙݬŤƤÖÙËô¬¬Å¤¬Ùä¬ËÅÅ
¬Ù»Ý¬ÝÙäÄÄÝ䬻ŤÙÖ¾»ÝÅÅää ô¬äËä©ËÙË£¬ÙäËÙÝÅÅÝé٬Ťä©ä
»¾Ë¾ÖÙéÝ©ÅپŤÝéŤÝÝ鬻äÅäéŠ䩬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£ËÙÖËÙä¤ËôÙÅÅä»Ý
ûŤپ»éƣBÄéÅĬ»¬ÅõÅ9ËĬÝÙ¬Ý Ö¾¬ÅËÙÅõ¬ä©ÖÖ¾¬¾Ù¤é¾ä¬ËÅÝƣ
䬻ÄĬ¾¬»¬õõÅŤÄÄéä»ÖéäéÝÅ )ËõôÙƤä©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝËÝÅËä
ÄÅûŤ»é令¬äÅËÖÙݬËžÖÙéÝ©Åƣ ©ôä©éä©ËÙ¬äûäËÄ»¬Ý¬ËÅÝ٤٬Ťä©
ËÖÙä¬Ëžä¬ô¬ä¬ÝË£ä©ËÄÖÅûƣ
rB,V9Z, HVH#,VaHVZ
aé¤ÝÅaŤ¤éŤ7õ éä¬ÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬Ý
¬Ù»Ý¬Ù䍤鍸õÄŸ¾Å»ÅݾéÙé© a©ËÙË£¬ÙäËÙݬÝÙÝÖËÅݬ¾£ËÙÙÙû¬Å¤
»¤¬äÅËÖÙݬËžSÙéÝ©ÅÝ©¬Å¤¤Öä Ëé侾ˣä©ËÄÖÅûNJÝËÖÙä¬Ëžä¬ô¬ä¬ÝÝËÝ
ÄÅÖ¬äÙ¤äƴäÙ¤äûŤ侩¬äÅäé»Åƣ äË©¬ôä©ÝÖ¬£¬äÙ¤äÝƣaË£¬¾¬ä䬾û
fÅäé»ÄÄ驻Ż¤¬äÅËÖÙݬËž ËÖÙä¬Ëžä¬ô¬ä¬ÝƤ©ËÙË£¬ÙäËÙݬÝ
»Ý©Ù¬ÅÄݬŤƴÄݬŤ¬Ù»Ý¬ÙäŤ¤éŤ ÙÝÖËÅݬ¾£ËÙÙä¬ÅÙÝË£úÖÙä¬ÝƤ
¸õäݬŤƴ¬Å¤äÙäÅäéÝÝéäé ËÄÖäÅÅúÖÙ¬ÅéÅÙ¾û¬Å¤©¬Ý
»©¾¬ÅƤ»ËÄÖäÅݬÅÖŤ¾ÄÅûŤ Ýݬ¤ÅÄÅäƣ
ÄÅÝÙ¬ÖÅé¤ÝÅÅûƣ
ĖĜ
Page 30
9ËĬäé¬äưé¬äËÄĬää
9HA,af,a f,aHAA,aa
SÙéÝ©Å侩ÄÄÅäé»9ËĬäé¬ä a©ËÄÖÅû©ÝÝ侬ݩÅé¬äËÄĬää
ÙÝÙ»Åƥ ÝËÅƥ
ĕƣZéÙäÙÅÖÖÄV£ƣBËƣ9Ö ĕƣ¬Ùé¾Ù;ääÙË£ÖÖÄV£ƣBËƣ9ÖĖĝưSAư
ĖĝưSAưĖĔĔĘƤ䍤¾ĖĘZÖäÄÙä©éÅĖĔĔĘƤ ĖĔĔĘäZÖäÄÙĖĘƤĖĔĔĘƤ٤٬Ťä©
ÄŤŬ£ËÙÄé¾Ý¬9ËĬäé¬ä¤¬SÙéÝ©Å £ËÙÄé¾ä¬ËÅË£ä©é¬äËÄĬää£ËÙS龬
aÙé»ƣ ËÄÖŬÝƣ
£ä٬ݬ
ĖƣZéÙä9ÖéäéÝÅéÙÝ£»7»ÙäƹÝ»ÙŤ
éÙÝ£»,ÅËÅݬƺBËƣ9SưėĔęư7ưĔěƴĖĔĔĘƤ
Ėƣ¬Ý¬ËÅË£7»ÙäZäË»ú©Å¤ƹÅËõ
,ÅËÅݬZäË»ú©Å¤ƺÅËƣ9SưėĔęư7ưĔěƴ
䍤¾ĕĝ7龬ä©éÅĖĔĔĘƣ ĖĔĔĘƤä7é¾ûĕĝƤĖĔĔĘƣ
ėƣ9äÅäéÅÄŤŬä仾˾ûŤ¬»ûŤ ėƣSÙËô¬Ý¬ËÅÝËŤËˤËôÙÅŬÝÝéûä©
¬äÙ¬ä»Å˾©9ËĬäBݬËžaä9¾Ë¾é¾Å $ËôÙÅÅBä¬ËžËÄĬää¬ÅAÙ©ĖĔĔĔƣ
AÙää©éÅĖĔĔĔƣ a©é¬äËÄĬää¬ÝÝ侬ݩûä©ËÙË£
9ËĬäé¬ä¬Åäé»Ë¾©õÅ9ËĬÝÙ¬Ý ËÄĬÝݬËÅÙÝÝÝä£ËÙ䩬Åä©ËÙÖËÙä
ݤ¬ÄÅ侩¬ääÖ»ÅŬäéÙ¾Ä ©ÙäÙË£ä©é¬äËÄĬääƣ
S¬¤ÄSÙéÝ©ÅÄŤŬ9ËĬäé¬äƣ a©ÝËÖË£éäû¬ÝäËÝݬÝää©ËÙË£
;¬Å¤»éÖäé¤ÝÅû¾©ÄÄÅäéõÅ ËÄĬÝݬËÅÙݬÅËôÙݬŤä©ÖÙÝÅää¬ËÅË£
9ËĬÝ٬ݾÄÄŤõݬÖÅû¸¬ÅÖ¾ÖËÙÅ £¬ÅŬ¾ËÄÖÅûÙÖËÙä¬Å¤Ƥä©££ä¬ôÅÝÝË£
ÖÙéÝ©Å»éŤÅƤ£»ä¬ô¬äÝĻŬÝÄ ¬ÅäÙžËÅäÙ˾ĩŬÝÄÝƤÅä©ËÄÖÅûNJÝ
ÖŤž¬Å¬ÅäÙžƤÅ»Öäé©ÅÖÙéÝ©Å ËÄÖ¾¬Åõ¬ä©¬ÅäÙžÖ˾¬¬ÝÅÖ¬ä¾
äÙ©Ö»¬¸»Å¬ÅäÙžÝÙä»äÅäéÅÅ ÄÙ»äÙé¾ÝÅÙ¤é¾ä¬ËÅÝƣ
ÖÙäéÙÅÖÝÙÄ˾ƣ a©ËÄÖÅûNJÝé¬äËÄĬääéÙÙÅä¾ûËÅݬÝäÝ
9ËĬäé¬äSÙéÝ©ÅÝä¬Å¬ä٬٬٬Ė Ë£ĖƹäõËƺÄÄÙÝƤËÅË£õ©ËĬÝÅ,ÅÖÅÅä
ƹéƺËÙŤŤ¤ËäûŤݾ©Ýäé¬ÅäÙÅû ËÄĬÝݬËÅÙƣ¾¾ÄÄÙÝË£ä©é¬ä
¾©9ËĬÝÙ¬Ý,ÅÖÅÅƣZ¾éÙé©Å¤¤Ëä ËÄĬääÙ¬ÅÖÅÅäË£Ëä©ä©ËÙË£
9ËĬäé¬äÙݬ£ä¬ÅÖÅŬ»äÙ©Ö ¬ÙäËÙÝÅä©,ÅäÙžé¬äËÙƣ
¬Ù»Ý¬ÄéÖéÅ,ÅäÙžé¬äËÙƣ
aé¤ÝÅaŤ¤éŤ7õ éä¬ÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬Ý
aé¤ÝÅ䍤鍸õ9ËĬäé¬ä a©éä¬ÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬ÝË£ä©é¬ä
SÙéÝ©ÅÝÝé¬9ËĬäé¬ä©ÙäÙ¬éÙ¬»Å ËÄĬääË£ä©ËÄÖÅûË٬ŤäËä©
ݤ¬Ù¬»éäƥ ©ÙäÙé¬äËÄĬääÙÝ٬ݣ˾¾ËõÝƥ
ƣAÄÅäéõÅ9ËĬÝ٬ݾÄÄÄÅäé ƣÝݬÝää©ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݬÅ
»é¾¬£¬»Ý¬Å¬ÅÖÅÅݬ٬ÖÙéÝ©Å ÄËŬäË٬Ťä©Ø龬£¬ä¬ËÅÝŬÅÖÅÅË£
»éÅäÅÖ龬»ûŤäÙ£äÙŬÅÖÅÅƣ Ù¤¬ÝäÙŬÅÖÅÅäÖ龬ËéÅä¬Å¤
£¬ÙÄÝƣ
ƣAŤ»¸¬»¬ÅÙ¸£éŤݬé¬ä¬ÅäÙž ƣVô¬õä©ÖÙ£ËÙÄÅË£ä©ËÄÖÅûNJÝ
SÙÝÙËÅÅÖÙéÝ©Å»éÅäÅÖ龬» ¬ÅäÙžé¬ä£éÅä¬ËÅž¬ÝäŬÅÖÅÅä
äÙ£äÙŬÅÖÅÅÝÙäÄÅû¾Ý¬»Å Ö龬ËéÅä¬Å¤£¬ÙÄÝÅÙÝ˾ôÅËÅƴ
»ä¬»ÝÝé¬ÅäÙ»¬äÖ¾ÖËÙÅ»éŤÅƣ ËÄÖ¾¬ÅÙ¾ääË£¬ÅŬ¾ÙÖËÙä¬Å¤ƣ
ƣAÄÅäéÖ¾»ÝÅÅ䍤鍸õ ƣAËŬäËÙ䩬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£ä©
¬Ù»Ý¬Å9ËĬÝ٬ݤéÅÄÄÝ䬻ÅÖÅÙÖÅ ÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬ÝË£ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝÅ
ݬÝäĻž¬ûŤ£»ä¬£ûŤ¬éäéÅäé» ËÄĬÝݬËÅÙÝäËÅÝéÙ䩬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£Å
ľ¬Å鍬ÝäÅÖÅÖäÅÖÙéÝ©ÅƤ ££ä¬ôËÅäÙ˾ÝûÝäÄݬ¤ÅäËÝ£¤éÙä©
ÄŸ¤¬Åä¤Ù¬äݾÖËÙÅ»éŤÅÖÙéÝ©Å ËÄÖÅûNJÝÝÝäÝÅÙôÅéÝƤĬÅä¬Åä©
Å»ÝÝé¬ÅÅûŤÅÝäÅÙ䬻Ƥ ¬Åä¤Ù¬äûË£ä©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝÅ
»¬¸»ÅƤÙÅÅÅÖÙËÝéÙûŤپ»é¬ 䩬ÙËÄÖ¾¬Åõ¬ä©ä©ËÄÖÅûNJÝ䩬¾
SÙÝÙËÅƤÝÙäŤÅÖÙäéÙÅÅ©é»éÄ ÝäÅÙÝƤÖ˾¬¬ÝƤÖ¾ÅÝÅÖÙËéÙÝƤÝõ¾¾
ûŤپ»éƣ Ýõ¬ä©ÖÖ¾¬¾¾õÝÅÙ¤é¾ä¬ËÅÝƣ
Ėĝ
Page 31
9ËĬäé¬äưé¬äËÄĬää
ƣAŤ»¸¬S¬¤Ä9ËĬäÝä¬Öä©éÅÅ ƣVô¬õä©ËÄĬää©ÙäÙÅÅé¾¾ûÅ
ÄŤ¸é»ÅÙ»ËÄÅݬéÅäé»ÖÙé©ÅÅû ÝéĬäÙËÄÄÅä¬ËÅÝ£Ë٩ŤÝäËä©ËÙ
»Ö¬Ù»Ý¬¸¬»ƣ Ë£¬ÙäËÙݬ£Åûƣ
£ä٬ݬ
ƣAÄÖÙݬֻžÖËÙÅÙéä¬Å»Ö9ËĬÝÙ¬ÝƤ ƣSÙÖÙÙ¤é¾ÙÙÖËÙäÝäËä©ËÄĬÝݬËÅÙÝƤ
äÙÄÝé»»¸¬ÅäÝÙ¤¬¬ÝéûŤÄéÅé¾ ¬Å¾é¬Å¤Ùô¬õË£ÄÙ¤¬Å¤¬ÝÝéÝÙ¾ääËä©
äÙ»¬ä»é¾¬äÝäé¬Åä¤Ù¬äݾÖËÙÅ»éŤŠØ龬äûËÙ¬Åä¤Ù¬äûË£ä©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾
SÙÝÙËÅƤ»Öäé©ÅSÙÝÙËÅäÙ©Ö©é»éÄ ÝääÄÅäÝƤä©ËÄÖÅûNJÝËÄÖ¾¬Åõ¬ä©
äéÖÙäéÙÅûŤپ»éƤ»¬ÅٸŠÖÖ¾¬¾¾õÝËÙÙ¤é¾ä¬ËÅÝƤä©ÖÙ£ËÙÄÅ
¬ÅÖÅÅݬ٬ÖÙéÝ©Å»éÅäÅÖ龬 ŬÅÖÅÅË£¾¬ÝäŬÅÖÅÅäÖ龬
äÙ£äÙŬÅÖÅÅƤÄéÖéÅ»¬ÅÙ¸é¬äËÙ ËéÅä¬Å¤£¬ÙÄÝƤÝõ¾¾Ýä©ÖÙ£ËÙÄÅË£ä©
,ÅäÙžƣ9ËĬäÄŤ»Å¬Ý»éݬÙéä¬ÅŤŠ,ÅäÙžé¬äËÙƣa©ËÄĬääËÅéäÝÙ¤é¾Ù
¬Ù»Ý¬Å9ËĬÝÙ¬ÝÄŤŬ¾ÖËÙÅ»éŤŠ¬ÝéÝݬËÅÝõ¬ä©ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝÅ
ä©éÅÅÝÙä»éÙä¾ÅSÙÝÙËÅƣ ËÄĬÝݬËÅÙÝËÅä©ËÄÖÅûNJÝÅÅé¾Å
ØéÙäÙ¾û£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝƣ
£ƣAÄÙ¬»ÅÙÝÖËÅûŤäÖääÙ©Ö»¾é©Å ¤ƣSÙËô¬ÅÖÖÙËÖÙ¬äÙÝÖËÅÝäËËÄÖ¾¬ÅäÝ
äÙ»¬ä»éÅäÅݬƤÖŤž¬Å»éÅäÅݬ¬ÅäÙž Ù¾ääËËéÅä¬Å¤Ƥ¬ÅäÙžËéÅä¬Å¤ËÅäÙ˾
äéÖéÅ©¾ƴ©¾äÙ»¬äé¬ä¾¬ÅÅûƣ ËÙËä©Ùé¬äÙ¾äÄääÙÝƣ
¤ƣAÄÖÙݬֻžÖËÙÅ9ËĬäé¬ä ¤ƣSÙÖÙä©é¬äËÄĬääÙÖËÙäÝÙØé¬Ù
ݤ¬ÄŬÝûÙä»ÅÖÖÄƤûŤ»Å ûÖÖÄƤõ©¬©õ¬¾¾¬Å¾é¬Åä©
¬ÝÙä»Å¾Ä;ÖËÙÅa©éÅÅSÙÝÙËÅƣ ËÄÖÅûNJÝÅÅé¾VÖËÙäƣa©ÙÖËÙäËÅä¬ÅÝä©
;ÖËÙÅäÙÝéä٬ݬ©Ý¬¾Ö»Ù¸Åé¬ä ÙÝé¾äÝË£ä©é¬äõËÙ»é٬Ťä©ÖÙô¬ËéÝûÙƤ
ݾÄä©éÅݾéÄÅûƤÅÄÅûÄÖ¬»Å ÅÝéĬäÝä©Ë֬ŬËÅË£ä©é¬äËÄĬääËÅ
Ë֬Ŭ9ËĬäé¬ääÅäŤֻ©¾ÖËÙÅ õ©ä©Ùä©£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝ©ôÅ
»éŤÅäÙÝéä侩¬éäŤÅÅÙƤ ÖÙËÖÙ¾ûÄƤËô٬Ť¾¾ÄäÙ¬¾ÝÖäÝƤ
ûŤÄÅ»éÖݾéÙé©ÝÖ»ÄäÙ¬¾ƤäÙÄÝé» ¬Å¾é¬Å¤ä©£¬ÅŬ¾ÖËݬä¬ËÅƤËÖÙä¬ËÅÝÅ
ÖËݬݬ»éŤÅƤËÖÙݬËžÅÙéÝ»ÝSa Ý©£¾ËõÝË£SaZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»ƤÅ
ZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»ƤÅÄÄÝ䬻ŠÅÝé٬ŤËÄÖ¾¬Åõ¬ä©V¤é¾ä¬ËÅÝ#¬ÅŬ¾
»ÝÝé¬ÅÅûŤÅSÙäéÙÅZäÅÙ ËéÅä¬Å¤ZäÅÙݬţËÙ¬Å,ÅËÅݬƣ
»éÅäÅݬ9éŤÅûŤپ»é¬,ÅËÅݬ
ėĔ
Page 32
9ËĬäé¬äưé¬äËÄĬää
VÖäƴVÖä9ËĬäé¬ä é¬äËÄĬääAä¬Å¤Ý
9ËĬäé¬ä侩ľ»é»ÅÖÙäÄéÅÙéä¬Å a©é¬äËÄĬää©ÝÙ¤é¾ÙÄä¬Å¤Ýõ¬ä©ä©
ŤŬٻݬƹHƺƤõÅ9ËĬÝÙ¬ÝƹHƺƤÅ ËÙË£¬ÙäËÙÝƹHƺƤËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝ
£ä٬ݬ
é¬äËÙ,ÅäÙžÅŤÅ9S)¾¬ÅäËÅËǑ ƹHƺƤÅ,ÅäÙžé¬äËÙÝÅõ¬ä©9S
V»Åƣ¬ÝÄ֬Ť¬äé¸é¤ä¾©¬¾»é»Å )¾¬ÅäËÅËǑV»Åƣ,Ŭä¬ËÅƤØéÙäÙ¾ûÄä¬Å¤Ý
ÖÙäÄéÅäÙ¬õé¾ÅÅŤŬٻݬÅõÅ ©ôÅËÅéäõ¬ä©ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝ
9ËĬÝÙ¬ÝéÅäé»ÄŬŸé¾ÖËÙÅ»éŤŠÅËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝäËÙô¬õä©
ÖÙéÝ©ÅݾéĬäÙ¬ä»ÅŬÝÙ©»Å ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝ£ËÙä©ûÙ
»ÖÙ¤é¾äËÙƤ¾Ä»¬äŬŬHäËÙ¬äÝ7Ý ¬ÝÝéÅÝéĬäääËä©Ù¤é¾äËÙƤ¬Å䩬Ý
9éŤÅƹH79ƺÅéÙÝ£»,ÅËÅݬƹ,ƺƣ ËÅÅä¬ËÅä©H79Åä©,ÅËÅݬZäË»
ú©Å¤ƹ,wƺƣ
SÙäÄéÅûŤ¬Ý¾Å¤¤Ù»Å9ËĬäé¬ä Aä¬Å¤Ý©¾ûä©é¬äËÄĬääõ¬ä©¬ÅäÙž
ŤÅé¬äËÙ¬ÅäÙž¾©éÅäé»ÄÄ©Ý é¬äËÙÝÙäˬÝéÝÝÅÅé¾é¬äÖ¾ÅÝƤ¬ÅäÙž
ÙÅÅé¬ää©éÅÅƤ¾ÖËÙÅé¬ä¬ÅäÙžŠé¬äÙÖËÙäÝÅÙô¬õé¬ä£¬Å¬Å¤Ýƣa©
ÄŬŸéäÄéÅé¬äƣSÙäÄéŬŬ¸é¤ Ää¬Å¤¾ÝˬÄÝäË£¬ÅËéäõ©ä©Ùä©ÙÙ
Ùäé¸éÅéÅäé»ÄÅÙ¬ä©éÖ»© ݬ¤Å¬£¬ÅäËÙÄäÙ¬¾õ»ÅÝÝݬÅä©
»¾Ä©ÅûŤݬ¤Å¬£¬»ÅäéûŤÙݬ£ä ¬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£¬ÅäÙžËÙËÖÙä¬ËžËÅäÙ˾Ý
ÄäÙ¬¾¾ÄÖ¾»ÝÅÅÖŤž¬Å¬ÅäÙž ä©äÄû££ää©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾Å
äéËÖÙݬËžûŤÄ鍻¬ÅÄÄÖŤÙ马 ËÖÙä¬ËžÖÙ£ËÙÄÅƣ
»¬ÅÙ¸»éŤÅÅËÖÙݬËžÖÙéÝ©Åƣ
ZÄÅäÙ¬äéƤÖÙäÄéÅŤÅ9S7ľé¬ÅƤ AÅõ©¬¾ƤÄä¬Å¤Ýõ¬ä©9S7ľé¬ÅƤÙ¬Ƥ
Ù¬ƤZ黬ÄäËǑV»Å¸é¤¬Ý¾Å¤¤Ù»Å Z黬ÄäËǑV»ÅõÙ¾ÝË©¾£ËÙä©
ݾéÄ£¬Å¾¬Ýݬ¾ÖËÙÅ»éŤÅä©éÅĖĔĖĕ £¬Å¾¬Āä¬ËÅË£ä©é¬äĖĔĖĕ£¬ÅŬ¾
ûŤ侩¬é¬äƣ¤ÅÖÙäÄéÅÄÅ»éÖ ÝääÄÅäÝƣa©¤ÅË£ä©Ää¬Å¤¬Å¾éÝä©
ÅäÙ¾¬ÅÝäÙé»äéÙa¬Äé¬äƤ;¬Å¤»éÖS»Ù¸ÅƤ ÝäÙéäéÙË£ä©é¬äaÄƤZËÖË£rËÙ»Ƥa¬Ä
a¬Äa¾ÅSÙÄݾ©Å¾ÄÖ¾»ÝÅÅ a¾Å,ÝÝéݬÅ䩬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅË£é¬äƣ
é¬äƣ
fÅäé»ä©éÅ£¬Ý»¾ĖĔĖĕƤÙÝٻũݬ¾Ù¬ #ËÙä©£¬Ý¾ûÙĖĔĖĕƤÝËÅä©ÙÝé¾äÝË£
ݸéľ©ÖÙäÄéÅûŤ¬»ÅƤ¬ä¤Ý»Å ÝËÄÄä¬Å¤ÝƤ¬äõÝ££¬ÙÄä©ää©ÙõÙÅË
©õ䬻äÄéÅûŤݬ¤Å¬£¬»ÅŠݬ¤Å¬£¬Å䣬ŬŤÝÅÄäÙ¬¾ÙÙËÙݬÅä©
»Ý¾©ÅûŤÙݬ£äÄäÙ¬¾¾ÄÖÅû¸¬Å ÖÙÝÅää¬ËÅË£ÙÖËÙäÝä©äËé¾££äËÄÖÅû
¾ÖËÙÅûŤÖäÄÄŤÙ马»¬ÅÙ¸ ÖÙ£ËÙÄÅÅ£¬ÅŬ¾ÙÖËÙä¬Å¤ƣ
ÖÙéÝ©ÅÅÖ¾ÖËÙÅ»éŤÅƣ
9ËĬäé¬äÙäé¤ÝƥÄž©¬Å£ËÙÄݬ a©é¬äËÄĬää¬ÝäÝ»äËƥÙô¬õ¬Å¤ä©
»éŤÅÖÙéÝ©ÅŤÅľ»é»ÅÙ¤¬ ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾¬Å£ËÙÄä¬ËÅûéÅÙ们Ť
ä¬Å»ÅÖÅä¬Å¤ûŤ¬Å¤¤ÖÖÙ¾éäÙÄÝé» ¬ÄÖËÙäÅää¬ËÅÝÄÅÝÝÙû¬Å¾é¬Å¤
äéÙéÅ»¾ÖŤÅéÅäé»ÄÅÖä»Å¬Å£ËÙÄݬ ËõÅä©£¬¾äËËä¬ÅÙ¬¾¬Å£ËÙÄä¬ËÅ
ûŤ»Ù¬¾ÝپŤÝéŤƣ ¬Ùä¾ûƣ
ėĕ
Page 33
9ËĬäé¬äưé¬äËÄĬää
;ÖËÙÅ9¤¬äÅ9ËĬäé¬ä é¬äËÄĬäää¬ô¬äûVÖËÙä
9ËĬäé¬ä¬Åäé»Ë¾©õÅ9ËĬÝÙ¬Ýƣ a©é¬äËÄĬää¬ÝÝ侬ݩûä©ËÙË£
Z¤¬ÄÅ侩¬ääÖ»ÅŬäéÙ¾Ä ËÄĬÝݬËÅÙÝƣÝÝä£ËÙ䩬Åä©ËÄÖÅû
£ä٬ݬ
S¬¤ÄSÙéÝ©ÅÄŤŬ9ËĬäé¬äƤ ©ÙäÙË£ä©é¬äËÄĬääƤä©ÝËÖË£ä©
¾¬Å¤»éÖäé¤Ý9ËĬäé¬äSÙéݩž© ËÄÖÅûNJÝé¬äËÄĬääNJÝéä¬Ý¬ÝäËÝݬÝää©
éÅäé»ÄÄÅäéõÅ9ËĬÝÙ¬Ý¾Ä ËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙݬÅËôÙݬŤä©
ÄŤõݬÖÅû¸¬ÅÖ¾ÖËÙÅ»éŤŠÖÙÝÅää¬ËÅË£ä©ËÄÖÅûNJÝ£¬ÅŬ¾ÙÖËÙä¬Å¤Ƥ
ÖÙéÝ©ÅƤ£»ä¬ô¬äÝĻŬÝÄÖŤž¬Å ä©££ä¬ôÅÝÝˣ䩬ÅäÙžËÅäÙ˾
¬ÅäÙžƤÅ»Öäé©ÅÖÙéÝ©ÅäÙ©Ö Ä©Å¬ÝÄƤÅä©ËÄÖÅûNJÝËÄÖ¾¬Åõ¬ä©¬äÝ
»¬¸»Å¬ÅäÙžÝÙä»äÅäéÅÅÖÙäéÙÅ ¬ÅäÙžÖ˾¬¬ÝÅÖ¬ä¾ÄÙ»äÙé¾ÝÅ
ÖÝÙÄ˾ƣ Ù¤é¾ä¬ËÅÝƣ
ÙÝٻũݬ¾Ù¬¾ÖËÙÅé¬äĖĔĖĕƤ9ËĬä ÝËÅä©ÙÝé¾äÝË£ä©ĖĔĖĕé¬äÙÖËÙäƤä©
é¬äÄÄéäéݻũõ»éÅäÅS龬»ûŤ é¬äËÄĬää¬Ýä©äŬÅÖÅÅä¾û
¬äéŸé»ÝÙ¬ÅÖÅÅ侩ÄÄÅ马 ÖÖˬÅä¬ÅÖÅÅäS龬ËéÅäÅäÄäÝ
ÖÙËÝÝé¬äÝٻݾéÙé©ÅÅ ä©ËôÙ¾¾é¬äÖÙËÝÝÅä»ÝÅËäË£ä©
ÄÄÖ٩䬻Å٬ŬÅŤÅÄŤéÖ ä¬¾Ýõ¬ä©Ù£ÙÅäËä©£¬ÅŬ¾ÝääÄÅäÝ
¾ÖËÙÅ»éŤÅSÙÝÙËÅƣZ¾¬Å¬äéƤ䬻 Ë£ä©ËÄÖÅûƣ,Ŭä¬ËÅƤÅËô¬Ë¾ä¬ËÅÝõÙ
¬äÄé»ÅÅû־Ť¤ÙÅûŤ¬¾»é»Å˾© £ËéÅûä©ËÄÖÅû¤¬ÅÝäÖÖ¾¬¾
SÙÝÙËÅäÙ©ÖÖÙéÅŤƴéÅŤÅûŤ ¾¤¬Ý¾ä¬ËÅƦÅä©ÙÙÅËÙÙËÙÝËÙÙÙËÙݬÅä©
Ù¾»éƦÅ䬻¬äÄé»ÅÅû»»¾¬ÙéÅ ÖÙÖÙä¬ËÅË£ä©#¬ÅŬ¾ZääÄÅäƣ
äé»Ý¾©Å¾ÄÖÅû¬ÖÅ;ÖËÙÅ
9éŤÅƣ
VÖä9ËĬäé¬ä¬¸õ¾»ÅÖõ¾ä©éÅ é¬äËÄĬääAä¬Å¤ÝÙÝ©é¾ää©
ÅÝä¬ÖÝäûŤ¬Å¤¤ÖÖÙ¾éƣSä©éÅ ¤¬ÅŬŤˣä©ûÙÅäÅûä¬ÄÄ
ĖĔĖĕƤ9ËĬäé¬ä侩ÄŤ»Åėƹ䬤ƺ»¾¬ ÅÝÝÙûƣ,ÅĖĔĖĕƤä©é¬äËÄĬää©Ý©¾ė
ÖÙäÄéÅ£ËÙľƤ¬ÝÄ֬ŤÖÙäÄéÅÅËÅƴ ƹä©Ùƺ£ËÙľÄä¬Å¤ÝƤ¬Å¬ä¬ËÅäˬţËÙľ
£ËÙľŤÅÖÙä¬Ý¬ÖݬõÅ9ËĬÝÙ¬ÝÅ Ää¬Å¤Ýõ¬ä©ä©ÖÙ䬬Öä¬ËÅË£ä©ËÙË£
Ť¤Ëäa¬ÄAŸÄÅƣ ËÄĬÝݬËÅÙÝÅÄÄÙÝË£ä©AŤÄÅä
aÄƣ
Z¾Ää©éÅĖĔĖĕ9ËĬäé¬ä侩ľ»é»Å é٬ŤĖĔĖĕƤä©é¬äËÄĬää©Ýä»Åä¬ËÅ
ä¬Å»Åä¬Å»ÅûŤľ¬Öéä¬ƥ õ©¬©¬Å¾éÝƥ
ĕƣSž©ÅäÝ;ÖËÙÅ9éŤÅ9ËÅÝ˾¬Ý¬ ĕƣVô¬õË£ä©ËÅÝ˾¬ä#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ
a©éÅé»éĖĔĖĔƦ Ë£ä©#¬Ý¾xÙĖĔĖĔƦ
ĖƣSž©ÅäÝ;ÖËÙÅ9éŤÅÖÙ¬Ëėĕ ĖƣVô¬õË£#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ£ËÙä©ÖÙ¬ËË£
AÙäĖĔĖĕƦ ėĕAÙ©ĖĔĖĕƦ
ėƣSž©ÅäÝ;ÖËÙÅ9éŤÅÖÙ¬ËėĔ ėƣVô¬õË£#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ£ËÙä©ÖÙ¬ËË£
7éŬĖĔĖĕƦÅ ėĔ7éÅĖĔĖĕƦÅ
ĘƣSž©ÅäÝ;ÖËÙÅ9éŤÅÖÙ¬ËėĔ ĘƣVô¬õË£#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ£ËÙä©ÖÙ¬ËË£
ZÖäÄÙĖĔĖĕƣ ėĔZÖäÄÙĖĔĖĕƣ
ėĖ
Page 34
Z»ÙäÙ¬ÝSÙéÝ©ÅưËÙÖËÙäZÙäÙû
Z9VaV,ZSVfZ)B HVSHVaZVaVx
¾ÄÙŤ»ÄÄÅ马ÖÙäéÙÅSSAƴ;9 ,ÅËÙÙäËËÄÖ¾ûõ¬ä©SSAƴ;9Ù¤é¾ä¬ËÅÅËƣ
BËƣ,wƣ,ƣĘƤ;ÄÖ¬ÙÅ9ÖéäéÝÅSSAƴ;9BËƣ ,wƣ,ƣĘƤää©ÄÅääˬݬËÅË£SSAƴ;9ÅËƣ
9SƴĚėưSAưĕĝĝĚ䍤¾ĕě7ÅéÙ¬ĕĝĝĚ 9SƴĚėưSAưĕĝĝĚä7ÅéÙûĕěƤĕĝĝĚa©
SÙÝÙËÅ侩ÄÄÅä黣éŤݬZ»ÙäÙ¬Ý ËÄÖÅû©ÝÝ侬ݩ䩣éÅä¬ËÅË£
SÙéÝ©Åƣ ËÙÖËÙäZÙäÙûƣ
£ä٬ݬ
ŤŬÅäé»Åû£éŤݬZ»ÙäÙ¬ÝSÙéÝ©Å r¬ä©ä©Ý侬ݩÄÅäË£ä©ËÙÖËÙäZÙäÙû
Ä»©ééŤŬ»Å¤ÅÖÙÖÄŤ»é £éÅä¬ËÅƤ¤ËËÙ¾ä¬ËÅÝ©¬ÖÝõ¬ä©Ý仩˾ÙÝÝé©
»ÖÅä¬Å¤ÅÝÖÙä¬ƥÖ¾»é»éŤÅƤ¬ÅÝä¬äéݬ Ýƥ£¬ÅŬ¾äËÙÝƤÖ¬ä¾ÄÙ»ä¬ÅÝä¬äéä¬ËÅÝƤ
ÖÝÙÄ˾Ƥ¬ÅôÝäËÙÅÄÝûÙ»äÖ䬸¤ ¬ÅôÝäËÙÝÅä©Ö龬ÅĬÅä¬Å
»©ÙÄËŬÝÅÅûƣ ©ÙÄËÅûƣ
#éŤݬZ»ÙäÙ¬ÝSÙéÝ©Åƥ ËÙÖËÙäZÙäÙû#éÅä¬ËÅƥ
ƣAŤÄŤ»ÅÝäÙ䤬»ËÄéŬ»Ý¬Å¤Å ƣô¾ËÖËÄÄéŬä¬ËÅÝäÙ䤬Ýõ¬ä©
Ö¾»é»éŤÅûŤÄÅé»éŤ»¬ÅÙ¸ £¬ÅŬ¾äËÙÝä©äÝéÖÖËÙäËÄÖÅû
ÖÙéÝ©Åƣ ÖÙ£ËÙÄÅƣ
ƣAŸ¤ÙÖéäݬÅÄŬ»Å¬äÙ ƣA¬Åä¬ÅÙÖéää¬ËÅÅÙ¬Ý䩬Ĥˣä©
ÖÙéݩŬÄäéÄéÄÙ䍤鍸õ ËÄÖÅû¬Åä©ûÝˣ䩤ÅÙ¾Ö龬¬Ý
»ÖÖÝÙÄ˾ÅÖĬ¾¬»Ä˾ƣ ÙÝÖËÅݬ¾äËÖ¬ä¾ÄÙ»äÝÅËõÅÙÝË£
ƣAŸ¤©é鍯ÝäÙžŬÅäÙž Ö¬ä¾ƣ
ÖÙéÝ©Åƣ ƣA¬Åä¬ÅúäÙžŬÅäÙžËÙÖËÙä
ƣÙ䍤鍸õäÝÄŸÄŬţËÙÄݬ Ù¾ä¬ËÅÝ©¬ÖÝƣ
ÖÙéÝ©Åƣ ƣVÝÖËÅݬ¾£ËÙËÙÖËÙä¬Å£ËÙÄä¬ËÅ
ÄŤÄÅäƣ
9ZZ,B#HVAZ,BaSVfZ)B HASBxa,B#HVAa,HBZZ
SÙéݩž©ÖÙéÝ©ÅÖ龬»ûŤ a©ËÄÖÅû¬ÝÖ龬¾û¾¬ÝäËÄÖÅûä©ä¬Ý
äÙé»Ý©¬Å¤¤Ù»õ¸¬ÅÄÅûÙ¾éݻŠ˾¬¤äˬÝÝĬÅä¬äÝÖÙ£ËÙÄŬţËÙÄä¬ËÅ
¬Å£ËÙÄݬ»¬ÅÙ¸Åû»ÖÄÝûÙ»äÝÝé¬ äËä©Ö龬¬ÅËÙÅõ¬ä©ÖÖ¾¬¾
»äÅäéÅûŤپ»éƣ,Å£ËÙÄݬäÙ»¬ä Ù¤é¾ä¬ËÅÝƣËÄÖÅûÙ¾ä¬Å£ËÙÄä¬ËŬÝËÖžû
SÙéÝ©ÅÝÙäÙé»ÝÙÙéä¬Å ÙËéä¬Å¾ûÝéĬääûä©ËÄÖÅûä©ÙË餩
¬ÝÄÖ¬»ÅSÙéÝ©Åľ¾é¬Ù¤¬»¤¬äÅ ôÙ¬ËéÝä¬ô¬ä¬Ýä©ÙË餩ƥ,wǑZSĬƤÖ龬
ľ¾é¬ƥĬ,wǑZSƤÖ龬úÖËÝƤžûÝ úÖËÝƤžûÝÄä¬Å¤Ƥ$ÅÙ¾Aä¬Å¤Ë£
Ää¬Å¤ƤVÖäfÄéÄSĤŤZ©ÄƹVfSZƺƤ Z©Ù©Ë¾ÙÝƹ$AZƺƤÅõݬääƥ
Åõݬ䍞ÄäƥõõõƣÖäݤ¾ƣËÄ õõõƣÖäݤ¾ƣËÄ
a,9SVfZ)B HASBxa),Z
SÙéÝ©ÅÄŤäéÙݬ»ÖÅÖÙ¬¾»éݾéÙé© a©ËÄÖÅûÙ¤é¾äÝä©ää¬äéÝÅ©ô¬ËÙÝ
»ÙûõÅäÙ»¬ä»ä¬ô¬äÝƥ»Ý¾ÄäÅƤ9Ý©äŠˣ¾¾ÄÖ¾ËûÝ٤٬Ťä¬ô¬ä¬ÝƥÝ£äûƤ©¾ä©
ž¬Å¤»éŤÅƤ¸Ä¬ÅŻ龬äÝÅ»ä¬ô¬äÝ Åä©Åô¬ÙËÅÄÅäƤØ龬äûÝÝéÙÅÅ
¬ÝŬÝƤ»Ù©Ý¬ÅÅ»»ûŬÅä¾»äé¾Ƥ éݬÅÝÝä¬ô¬ä¬ÝƤËÅ£¬Å䬾¬äûŬÅä¾¾äé¾
ÖÄ٬şÄéŬÝŬݬ¾éٸĻٸƤ ÖÙËÖÙäûƤéݬÅÝݤ¬ô¬Å¤ÅÅäÙä¬ÅÄÅä
»ËŬݬ»Ù¸ûŤ¬¾Ƥ»ËÅ£¾¬»»ÖÅä¬Å¤ÅƤ ËéäݬõËÙ»¬Å¤©ËéÙÝƤ¬¾õËÙ»¬Å¤ËŬä¬ËÅÝƤ
©ééŤÅŤž¬Å¤»éŤÅƤ»ä¬£¬äÝÖŤŠËÅ£¾¬äÝË£¬ÅäÙÝäƤÙ¾ä¬ËÅÝ©¬ÖÝõ¬ä©ä©
ÅÝäƴÝäÖÙéÝ©Åľ¾é¬ÖËÄÅ Åô¬ÙËÅÄÅäƤÖÙËéÙÄÅää¬ô¬ä¬ÝÅËÄÖÅû
ÖÙ¬¾»éƹËË£ËÅéäƺƣSËÄÅÖÙ¬¾»é ÝÝäÝä©ÙË餩ËË£ËÅéäƣa©ËË£
äÙÝéäÄÅÙĬŻŬÅä¤Ù¬äÝÅ䬻 ËÅéäÙ£¾äÝ䩬Åä¤Ù¬äûÅ䩬ÝË£ä©
SÙéݩžÄÄŸ¾Å»Å»ä¬ô¬äÝ ËÄÖÅû¬ÅËÅéä¬Å¤¬äÝéݬÅÝÝä¬ô¬ä¬Ýƣ
¬ÝŬÝÅûƣ
ėė
Page 35
é¬ä,ÅäÙžư,ÅäÙžé¬ä
f,a,BaVB; ,BaVB;f,a
a¬Ä¬ÅäÙžé¬ää٬٬٬»ËĬä¬ÅäÙž a©¬ÅäÙžé¬ääÄËÅݬÝäÝË£¬ÅäÙžËÅäÙ˾
ËÅäÙ˾ûŤ¬Ö¬Ä֬žŤÝéŤ¬Ù»äéÙ ËÄĬääݾû䩬ÙäËÙÝË£ä©ËÄÖÅûƣ
SÙéÝ©Åƣ ,äÝ£éÅä¬ËŬÝäËÅÝéÙä©ää©ËÄÖÅûNJݬÅäÙž
#éŤݬÅûÄÄÝ䬻ŤÙݬÝäÄÖŤž¬Å ËÅäÙ˾ÝûÝäÄÙéÅÝË٬ŤäËä©Ùé¾ÝƤ
£ä٬ݬ
¬ÅäÙžÖÙéÝ©ÅÙ¸¾ÅÝÝ鬻äÅäéÅƤ
ÄŸ¬Ä¬äٻٸÄŸÄžÄ
ÖÅûÄÖéÙÅÅ»¤¬äÅÖŤ¾Ë¾Å
ËÄÝä©ÄŤÄÅäÖÙäÅ٬ŬÄÖÙËô¬Å¤ä©
ËÄÖÅûNJÝÄŤÄÅää¬ô¬ä¬ÝƤÝô¾é
ä©ÙË餩ä©ÙËÄÄÅä¬ËÅË£ä©é¬äÙÝé¾äƤ
ÖÙéÝ©ÅƤÄÄÙ¬»ÅŬ¾¬äĩľ¾é¬ Åô¾ËÖÝä©ÝÄéÅÙÝäŬŤäõÅ
Ù»ËÄÅݬäݩݬ¾é¬äûŤ¬¾»é»ÅƤÝÙä ¬ÅäÙžé¬äËÙÅËä©ÙõËÙ»éŬäËÅä©
ÄŤÄŤ»ÅÖÄ©ÄÅûŤÝÄÅäÙ ¬ÄÖËÙäÅË£ÝéÖÙô¬Ý¬ËÅÅÅËéÙ¤Ýä©
¬ÅäÙžé¬äËÙŤÅéŬä»Ù¸¾¬ÅÅû Ù¾¬Āä¬ËÅ$ËËËÙÖËÙä¤ËôÙÅÅƣ
ÄŤŬÖÅä¬Å¤ÅûÖŤõÝÅÝÙä a©ËÄÖÅûNJݬÅäÙžé¬ääľÝËÖÙ£ËÙÄÝ
ÄÅËÙËŤäÙõé¸éÅûä仾˾ûŤ¬»¬ ä©äݻˣ¬ÅäÙžËÅäÙ˾ƣ
¾¬Å¤»éŤÅÖÙéÝ©Åƣ a©ËÄÖÅûNJݬÅäÙžé¬ääÄÄéÝäÄää©
a¬Ä¬ÅäÙžé¬äSÙéݩŸé¤Ä¾»ÝŻŠ£Ë¾¾Ëõ¬Å¤Ø龬£¬ä¬ËÅÝƥ
äé¤Ýݤ¬¬ÅäÙžËÅäÙ˾ƣ ĕƣAéÝä©ô¬Åä¤Ù¬äûÅÖÙË£ÝݬËž¬ÝÄƣ
a¬Ä¬ÅäÙžé¬äSÙéÝ©Å©ÙéÝÄÄÅ马 Ėƣ)ôÝ飣¬¬Åä»ÅËõ¾¤ÅúÖÙ¬ÅÝ
»é¾¬£¬»Ý¬ƥ ¬ÅäÙžé¬äƣ
ĕƣ)ÙéÝÄÄÖéÅû¬¬Åä¤Ù¬äÝÅ ėƣ)ô¬Å¤Ý飣¬¬Åä»ÅËõ¾¤ËéäÖ¬ä¾ÄÙ»ä
ÖÙˣݬËž¬ÝÄƣ Ù¤é¾ä¬ËÅÝƣ
ĖƣAÄÖéÅû¬ÖŤä©éÅÅÖŤ¾ÄÅûŤ Ęƣ)ôÙ䬣¬ä¬ËÅË£¬ÅäÙžé¬äÖÙË£ÝݬËÅ
é»éÖݤ¬¬ÅäÙžé¬äƣ ÝäÅÙƹU,ư,ƺ
ėƣAÄÖéÅû¬ÖŤä©éÅûŤé»éÖÄŤŬ
ÖÙäéÙÅÖÝÙÄ˾ƣ
ĘƣAÄÖéÅû¬ÝÙ䬣¬»Ý¬ÝäÅÙÖÙˣݬ¬ÅäÙž
é¬äƹU,ư,ƺ
#éŤݬ,ÅäÙžé¬äÖÙäÄž©ƥ ,ÅäÙžé¬äÖÙäÄÅä£éÅä¬ËÅÝÙƥ
ƭAÄÝ䬻ũõZ¬ÝäÄSŤž¬Å,ÅäÙž ƭÅÝéÙä©ää©ËÄÖÅûNJÝ,ÅäÙžËÅäÙ˾
SÙéÝ©Å侩ÄĬÅÙ¸¾ÅÝÝé¬ ZûÝäĬÝØéäÅÙéÅÝË٬Ť¾ûƣ
»äÅäéÅƣ ƭ,ÝÖÙäÅÙ¬Å䩬ÄÖÙËôÄÅäË£ËÙÖËÙä
ƭAÙéÖ»ÅĬäٻٸ¾ÄÖÅûÄÖéÙÅÅ ÄŤÄÅää¬ô¬ä¬ÝƤÖÙËô¬ô¾é
»¤¬äÅÖŤ¾Ë¾ÅÖÙéÝ©ÅƤÄÄÙ¬»Å ä©ÙË餩ÙËÄÄÅä¬ËÅÝ£ËÙé¬äÙÝé¾äÝ
Ŭ¾¬äĩľ¾é¬Ù»ËÄÅݬäݩݬ¾é¬ä ËÅéäƣ
ûŤ¬¾»é»Åƣ ƭ$ÙËõÅô¾ËÖØ龬äûË£ÖÙÖä¬ËÅÅ
ƭAÅéÄé©»ÅÅÄŤÄŤ»ÅÖÙÝÄÅ ËËÖÙä¬ËÅäõŬÅäÙžé¬äËÙÝõ¬ä©Ëä©Ù
ÖÙÝÖݬÝÙä»Ù¸ÝÄÅäÙ¬ÅäÙžé¬äËÙ õËÙ»éŬäÝõ¬ä©¬Åä©ËÄÖÅûËéää©
ŤÅéŬä»Ù¸¾¬ÅÅû¬¾¬Å¤»éŤÅÖÙéÝ©Å ¬ÄÖËÙäÅË£ÝéÖÙô¬Ý¬ËÅäËÅËéÙ¤ä©
ÄŤŬÖÅä¬Å¤ÅûÖŤõÝÅéÅäé» Ù¾¬Āä¬ËÅË£$ËËËÙÖËÙä$ËôÙÅŬÅä©
ÄÅËÙËŤäÙõé¸éÅû$ËËËÙÖËÙä ËÄÖÅûÅô¬ÙËÅÄÅäƣ
$ËôÙÅŬ¾¬Å¤»éŤÅÖÙéÝ©Åƣ
ėĘ
Page 36
é¬ä,ÅäÙžư,ÅäÙžé¬ä
aé¤Ýé¬ä,ÅäÙž ,ÅäÙžé¬äaÝ»
ĕƣÙ»õ¸¬ÅÄÄÅäé¬Ù»Ý¬¾Ä ĕƣH¾¬¤¬Å¤äËÝݬÝää©ËÙË£¬ÙäËÙݬÅ
ÄÄÅ马䍤鍸õÖŤ¾Ë¾Å £é¾£¬¾¾¬Å¤ËÙÖËÙäÄŤÄÅäÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬Ýû
ÖÙéÝ©ÅŤÅÄÄÅäéÅÄŤô¾éݬ ÄËŬäË٬ŤÅô¾éä¬Å¤ä©ØéûÅ
»é»éÖÅÅ£»ä¬£¬äÝÝûÝäÄÖŤž¬Å ££ä¬ôÅÝÝË£ä©ËÄÖÅûNJÝÄŤÄÅä
ÄŸÄÅÖÙéÝ©ÅƦ ËÅäÙ˾ÝûÝäÄƦ
£ä٬ݬ
ĖƣAÄÅäéõŬٻݬÅõÅ
9ËĬÝ٬ݾÄÄŬŤ»ä»Åä仾˾
ÖÙéÝ©ÅûŤ¬»ÝÙäÄŤËÖä¬Ä¾»Å
ĖƣÝݬÝä¬Å¤ä©ËÙË£¬ÙäËÙÝÅËÙË£
ËÄĬÝݬËÅÙݬŬÄÖÙËô¬Å¤¤ËËËÙÖËÙä
¤ËôÙÅÅÅËÖä¬Ä¬Ā¬Å¤ÄŤÄÅäËÅäÙ˾Ƥ
ÖŤž¬ÅÄŸÄÅƤÄŸÄÅÙݬ»ËƤ ٬ݻÄŤÄÅäƤéݬÅÝÝ䩬ݬÄÖ¾ÄÅää¬ËÅ
¬ÄÖ¾ÄÅäݬ䬻¬ÝŬÝÅÖŤé»éÙÅ»¬ÅÙ¸ ÅË٤ŬĀä¬ËžÖÙ£ËÙÄÅÄÝéÙÄÅäƦ
Ë٤ŬÝݬƦ ėƣSÙËô¬ÝÝÝÝÄÅäÅÙËÄÄÅä¬ËÅÝ£ËÙ
ėƣAÄÙ¬»ÅÖŬ¾¬ÅÅÙ»ËÄÅݬ¤Ù ËÙÖËÙää¬ô¬ä¬Ý¾äËä©©¬ôÄÅäË£
»¤¬äÅÖÙéÝ©ÅÄŤ٩ÖÖÅ֬Š˸ä¬ôÝÅäÙ¤äÝ££ä¬ô¾ûƤ££¬¬Åä¾ûƤ
äé¸éÅÅÝÝÙÅŤţ»ä¬£Ƥ£¬Ý¬ÅƤ ËÅËĬ¾¾ûƣ
»ËÅËĬÝƣ Ęƣ)¾Ö¬ÙäääÅä¬ËÅä˩ŤݬÅä©õËÙ»
ĘƣAÄÅäéÄŤ٩»ÅÖÙ©ä¬ÅÖ Åô¬ÙËÅÄÅäƤÄÙ¤¬Å¤éݬÅÝÝ٬ݻÝÅËä©Ù
ÖÙé©Å¾¬Å¤»éŤŻٸƤÙݬ»Ë¬ÝŬÝûŤ ¬ÄÖËÙäÅä䩬ŤÝä©äÄû££ää©ËÄÖÅûNJÝ
ÄéÅé¾ÝÙ䩾ÖÅä¬Å¤¾¬ÅûŤÖä ÖÙ£ËÙÄÅÅÙÝé¾äÝƣ
ÄÄÖŤÙ马»¬Åٸũݬ¾ûŤ¬Ö¬ ęƣ)¾ÖÝÙäô¾éû¬Å䬣û¬Å¤
SÙéÝ©Åƣ ËÖÖËÙäéŬä¬ÝäˬÄÖÙËôÝô¬Å¤ÝƤ££¬¬ÅûÅ
ęƣAÄÅäéÄŬÖä»ÅŬ¾¬äĩŤŠ££ä¬ôÅÝÝË£ËÄÖÅûËÖÙä¬ËÅÝƣ
ÄŤ¬ÅÅ䬣¬»Ý¬»ÅÖ¾éŤéÅäé»ÄŬŤ»ä»Å
ÖŤ©ÄäÅƤ£¬Ý¬Åݬţ»ä¬£¬äÝÖ¾»ÝÅÅ
»¤¬äÅÖÙéÝ©Åƣ
aŤ¤éŤ7õ,ÅäÙžé¬äÖÙäÄÅƥ ,ÅäÙžé¬äVÝÖËÅݬ¬¾¬äûÖÙäÄÅäƥ
ĕƣAÄéä¾ÖËÙÅé¬äݾéÙé©»¤¬äÅ ĕƣA»é¬äÙÖËÙäË£¾¾¬ÅÝÖä¬ËÅä¬ô¬äûËÅ
ÖÄÙ¬»ÝÅäÝ»¤¬äÅËÖÙݬËž ËÄÖÅûNJÝËÖÙä¬Ëžä¬ô¬äûƣ
ÖÙéÝ©Åƣ ĖƣSÙËô¬ÅÝÝÝÝÄÅäË£ä©ØéûÅ
ĖƣAÄÙ¬»ÅÖŬ¾¬ÅÄŤŬ»é»éÖÅ ££ä¬ôÅÝÝË£ä©ÄŤÄÅäÖÙËÝݬÅ
Å£»ä¬£¬äÝÖÙËÝÝÄŸÄÅ¾Ä ËÅäÙ˾¾¬Å¤Ù¬Ý»ÄŤÄÅää¬ô¬ä¬Ýƣ
ÄŤž¬»Å»¤¬äÅÖŤ¾Ë¾Å٬ݬ»Ëƣ ėƣVÖËÙä¬Å¤¬ÄÖËÙäÅäÄääÙÝÙ¾ä¬Å¤äËä©
ėƣA¾ÖËٻũ¾ƴ©¾ÖÅä¬Å¤Ù»¬äÅŤŠÖÙËÝÝË£ÄŤÄÅäËÅäÙ˾Ƥ¬Å¾é¬Å¤ä©
ÖÙËÝÝÖŤž¬ÅÄŸÄÅƤäÙÄÝé» ÖËÝݬ¬¾¬äûË£¬ÄÖÙËô¬Å¤ä©ËÅäÙ˾ÖÙËÝÝƣ
»Ä鍻¬ÅÅľ»é»ÅÖŬŤ»äÅưÖÙ¬»Å ĘƣSÙËô¬¬Å£ËÙÄä¬ËÅËÅÖÙˤÙÝÝËÅä©
ÖÖÙËÝÝÖŤž¬ÅäÙÝéäƣ ¬ÄÖ¾ÄÅää¬ËÅÙÝé¾äÝË£ä©ÅÅé¾é¬äÖ¾Å
ĘƣAÄÙ¬»Å¬Å£ËÙÄݬÄŤŬÖÙ»ÄŤŠÅä©ØéûË£é¬äÙÝËéÙÝäËä©ËÙ
֩ݬ¾ƴ©Ý¬¾Ö¾»ÝÅÅÙ¬ÙÅÅé¬ä Ë£¬ÙäËÙÝÅËÙË£ËÄĬÝݬËÅÙÝƣ
ä©éÅÅÝÙä»é»éÖÅÝéÄÙûé¬ä
»ÖõŬٻݬÅõÅ9ËĬÝÙ¬Ýƣ
ėę
Page 37
é¬ä,ÅäÙžư,ÅäÙžé¬ä
Z¾Ää©éÅĖĔĖĕƤ,ÅäÙžé¬ä侩 é٬ŤĖĔĖĕƤ,ÅäÙžé¬ä©ÝÙÙ¬Ëéää©
ľ»ÝÅ»Åäé¤ÝÅ䍤鍸õ éä¬ÝÅÙÝÖËÅݬ¬¾¬ä¬ÝË£Ù¤é¾ÙÅÝÖ¬¾
ÖÄÙ¬»ÝÅÙéä¬ÅÅ»©éÝéÝÝÝ鬻äÅäéÅ ¬ÅÝÖä¬ËÅݬÅËÙÅõ¬ä©ÖÖ¾¬¾
ûŤپ»éƣ Ù¤é¾ä¬ËÅÝƣ
Z¾éÙ驩ݬ¾ÖÄÙ¬»ÝÅ侩¬ÝÄÖ¬»ÅÅ ¾¾úĬÅä¬ËÅÙÝé¾äÝ©ôÅÝéĬääÅ
£ä٬ݬ
¬ä¬Å»¾Å¸éä¬Å¤ÅÖ¬©»ƴÖ¬©»äÙ»¬äûŤ
¬ÄÅ£ä»Åݤ¬©Åô¾éݬéÅäé»
ÄÄÖÙ¬»¬»¬ÅÙ¸¬ä©éÅƴä©éÅûŤ»Å
£Ë¾¾ËõéÖõ¬ä©Ù¾äÖÙä¬Ýä©äÙéÝÝÅ
ô¾éä¬ËÅÄäÙ¬¾äˬÄÖÙËôÖÙ£ËÙÄŬÅä©
ûÙÝäËËÄƣ
äŤ
,ÅäÙžé¬äÖÙäÄÅݾ¾éÙ»ËÄéŬ»Ý¬ a©,ÅäÙžé¬äÖÙäÄÅä¾õûÝ
ÝÙÙ¤é¾ÙÅٻݬÅÄéŤÅŤŠËÄÄéŬäÝÙ¤é¾Ù¾ûÅËÅÅËŤˬŤݬÝ
é¬äƤÖÙäÄÅäÙ»¬äƤõŬٻݬƤé¬ä õ¬ä©ä©é¬äƤä©Ù¾ôÅäÖÙäÄÅäÝƤä©
9ËĬäÅ»ÝäÙžé¬ääݩݬ¾äÄéÅ ËÙË£¬ÙäËÙÝƤä©é¬äËÄĬääÅä©
¬ÅäÙžé¬äéÅäé»ÄŬŤ»ä»Å£»ä¬£¬äݩݬ¾ úäÙžé¬äËÅä©£¬Å¬Å¤Ýˣ䩬ÅäÙžé¬ä
ÖÄÙ¬»ÝÅÅä¬Å»¾Å¸éäÝÙäÖäõ»äé äˬÄÖÙËôä©££ä¬ôÅÝÝË£ä©ÙÝé¾äÝË£ä©
Ý©¬Å¤¤ÖÙ¬»Å¬Ý¤¾¾¬Å¬Öä¬Ö¬ úĬÅä¬ËÅţ˾¾ËõƴéÖ¬Åä¬Ä¾ûÄÅÅÙÝË
ÝÙ£»ä¬£ ä©ä¬ÄÖÙËôÄÅäÝä˾¾ÙÝÅ££ä¬ô¾û
©¬ôƣ
ƣ
9ÙÅ,ÅäÙžé¬äËÙÝÄ»¬ÅÝäÙ䤬ÝÅ a©ú¬ÝäÅË£ä©,ÅäÙžé¬äË٬ݬÅÙݬŤ¾û
ÖÅä¬Å¤»ÙÅÄÅéÅäéäÅû,ÅäÙžé¬äËÙ ÝäÙ䤬ŬÄÖËÙäÅäéݬäÙØé¬ÙÝÅ
ÖÙäÄÅäûŤľ»é»Åäé¤Ýäé¤ÝÅû ,ÅäÙžé¬äËÙÖÙäÄÅää©äÖÙ£ËÙÄݬäÝ
Ýٻ䬣Ƥ£»ä¬£Å¬ÅÖÅÅƣ éä¬Ýä¬ô¾ûƤ££ä¬ô¾ûŬÅÖÅÅä¾ûƣ
ėĚ
Page 38
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
AB7ABV,Z,9HSVfZ)B HASBxV,Z9AB$ABa
SÙéÝ©ÅÙéÝ©éÅäé»ÄŤÄŤ»Å a©ËÄÖÅûÝäÙ¬ôÝäËô¾ËÖ¾¾Ää©ËÝÅ
ݤ¾ÄäËÅݬÝäÄûŤÄÄ鍻¬Å»Å ÝûÝäÄÝä©äžä©ËÄÖÅûäËä»
SÙéÝ©ÅÖäľ»é»Åä¬Å»ÅÖÙôÅ䬣 ÖÙôÅä¬ôä¬ËÅÅĬŬĬĀ٬ݻÝä©äÄû
ÅÄĬŬľ»Å٬ݬ»Ëƴ٬ݬ»ËûŤÖä ¬ÅäÙ£Ùõ¬ä©ä©ÝÄËËä©ËÖÙä¬ËÅË£ä©
£ä٬ݬ
ÄŤ¤Å¤é»¾ÅÙÅËÖÙݬËžÖÙéÝ©Åƣ
SÙËÝÝÅûľ¬Öéä¬ƥ¬Å䬣¬»Ý¬ƤÖŤžÅƤ
ž¬ÝƤÖÅŤÅÅÅÖŤõÝÅäÙ©Ö
ËÄÖÅûƣa©ÖÙËÝݬžéÝƥ¬Å䬣¬ä¬ËÅƤ
ÙˤŬä¬ËÅƤžûݬÝƤ©Å¾¬Å¤ÅÝéÖÙô¬Ý¬ËÅË£
ä©ËÄÖÅûNJÝËôÙ¾¾ÖÙ£ËÙÄÅÖÙËÝÝƣ
ݾéÙé©ÖÙËÝÝ»¬ÅÙ¸SÙéÝ©Åƣ a©ËÄÖÅûÅ䬬ÖäÝÅûÖËÝݬ¬¾¬äûË£
SÙéÝ©ÅÄŤÅä¬Ý¬Öݬݤ¾»Ä鍻¬ÅÅ ¬Å¬ÅäÝƤ¬ÅäÝËÙËä©ÙÖÙ˾ÄÝä©äÄû
äÙ¸¬Åû¬ÅݬÅƤ»¾»ÅäéÄݾ©¾¬Å ¬ÅäÙ£Ùõ¬ä©ä©ä¬ô¬ä¬ÝË£ä©ÅäÙÖÙ¬ÝƤ
ûŤÖäÄŤ¤Å¤é»ä¬£¬äÝÖÙéÝ©ÅƤ éݬŤ¬ÙäË٬ŬÙä¾ËÝÝË£éݬÅÝÝƤ
ÄÅû»Å»©¬¾Å¤Å¾Å¤ÝéŤÄéÖéÅ䬻 ÄÖ¾ËûƤ£Ä¬¾ûËÙËä©ÙÙ¾äËÄÖŬÝÝé©
¾Å¤ÝéŤäÙ©Ö¸¾ÅÅû¬ÝŬÝÖÙéÝ©ÅƤ Ýƥ
»ÙûõÅƤ»¾éÙ¤äéËÙŤ¾¬ÅûŤÄĬ¾¬»¬ ƣ)éÄÅÙÝËéÙÝƥõËÙ»¬ÅäÝƤ¾ËÝÝË£
©ééŤÅŤÅÖÙéÝ©ÅÝÖÙä¬ƥ ÖÙ¬ôûƦ
ƣZéÄÙûÄÅéݬƥ»¾»Å»Ù¸Ƥ ƣĤäËË££¬ÝÝäÝƥõËÙ»¬ÅäÝƤ
©¬¾Å¤ÅûÖÙ¬ôûƦ ÅäéÙ¾¬ÝÝäÙÝƦ
ƣ9ÙéÝ»ÅÝä»ÅäËÙƥ»¾»Å»Ù¸Ƥ ƣ#¬ÅŬ¾ÖÙ˾ÄÝƦ
ÅžÄƦ ƣ;ËÝÝË£äÙéÝäƦ
ƣAݾ©£¬ÅÅݬ¾Ʀ ƣq¬Ë¾ä¬ËÅË£Ëä©Ù¾õÝËÙÙ¤é¾ä¬ËÅÝƦ
ƣ9©¬¾Å¤Å»ÖÙûÅƦ £ƣq¬Ë¾ä¬ËÅÝË£éݬÅÝÝ䩬ÝÝé©Ý¾õÝé¬äÝ
ƣS¾Å¤¤ÙÅ©é»éÄäéÖÙäéÙž¬ÅÅûƦ ËôÙ©Ëä¾ÝÙô¬ƣ
£ƣS¾Å¤¤ÙÅ䬻¬ÝŬÝÝÖÙä¬äéÅäéäÅ©é»éÄ
äÝÝéäéÖ¾ûÅÅ©Ëä¾ƣ
SÙéÝ©ÅÄŸ¤»Ý¬ÅÄéŤŬÝŬÝÅû a©ËÄÖÅûĬÅä¬ÅݬäÝéݬÅÝÝËÅä¬Åé¬äûû
ŤÅÄÅÙÖ»ÅÄŸÄÅ٬ݬ»ËûŤ»ääƣ ¬ÄÖ¾ÄÅä¬Å¤Ù¬¤ËÙËéÝ٬ݻÄŤÄÅäƣZôÙ¾
ÙÖ侩äÙ»¬ä٬ݬ»ËûŤ¬¾»é»Å ٬ݻƴÙ¾äÝäé¬ÝËÅéä¬Å¾éƥ
ľ¬Öéä¬ƥ
ƣV¬Ý¬»Ë9ÄÅÅ ƣZéÙ¬äûV¬Ý»
SÙÝÙËÅݤ¬ÖÙéÝ©ÅûŤ a©ËÄÖÅûÝÝÖ¬¾¬ĀËÄÖÅû¬Åä©
٤ٻ»©éÝéÝÅû¬¬ÅéÝäÙ¬ÖÅû¬Å¸Ý äËéÙ¬ÝÄÅ©ËÝ֬侬äûÝÙô¬¬ÅéÝäÙûƤä©
ÖÙ¬õ¬ÝäÅÖÙ©Ëä¾ÅƤÄ»£»äËÙ٬ݬ»Ë ÝéÙ¬äû٬ݻ£äËÙ¬ÝŬÄÖËÙäÅä£äËÙäË
»ÄÅÅÄÙéֻţ»äËÙûŤÖÅä¬Å¤éÅäé» ËÅݬÙûä©ËÄÖÅûéÝ䩬ݣäËÙ¬Ý
¬Ö٩䬻Å˾©SÙÝÙËÅ»ÙÅ£»äË٬Ŭ ä©Ä¬Å£äËÙä©äËÄä©£ËéÝË£ääÅä¬ËÅ
ÄÙéֻţ»äËÙéäÄûŤÄŸ¬£Ë»éÝ £ÙËÄäËéÙ¬ÝäݬÅÄ»¬Å¤ä©äËéÙƣ
ÖÙ©ä¬ÅÙ¬õ¬ÝäõžÄľ»é»Å
»éŸéŤÅõ¬Ýäƣ
ėě
Page 39
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
H¾©»ÙŬäéƤSÙÝÙËÅ侩ľ»é»Å a©Ù£ËÙƤä©ËÄÖÅû©Ýä»ÅÝäÖÝäËÄŤ
¾Å¤»©ƴ¾Å¤»©éÅäé»ÄŤ¾Ë¾Ù¬Ý¬»ËäÙÝéä Ýé©Ù¬Ý»ÝƤÄËŤËä©ÙÝƥ
û¬äéÅäÙ¾¬Åƥ ƭa©ËÄÖÅû©ÝÖ¾ÅÝäˬôÙݬ£û¬äÝÖÙ˸ä
ƭSÙÝÙËÅÄÄÖéÅû¬ÙÅÅéÅäé»Ä¾»é»Å ÖËÙä£Ë¾¬Ë¤Ùé¾¾û¬ÅÝôپĸËÙ¬ä¬Ý¬Å
¬ôÙݬ£¬»Ý¬ÖËÙä£Ë¾¬ËÖÙËû»ÝÙÙä©Ö¬ ,ÅËÅݬä©äÙ¾ËäËéäݬˣ¾¬ƣÝÝé©Ƥ
ÙÖ»ËäÝÙ¬,ÅËÅݬûŤ٬ ¬ä¬ÝúÖää©ää©ËÄÖÅûÅÙéä©Ù¬Ý»
£ä٬ݬ
¾éÙõ¬¾û©¾¬ƣŤÅĬ»¬ÅƤ¬©ÙÖ»Å
SÙÝÙËÅÖäÄŤéÙŤ¬Ù¬Ý¬»ËÖÅéÙéÅÅ
ÖÅÖäÅݤ¬ÄÖ»Ù¬»Ý¬äÙËÙ¬ÝÄƣ
Ë£¾¬Å¬Å¤ÙôÅéÝÙÝé¾äË£äÝË£äÙÙËÙ¬ÝÄƣ
a©ËÄÖÅûƤäˤä©Ùõ¬ä©ä©¾Ë¾¤ËôÙÅÄÅäƤ
Ý»ÝäËÙäËÅé¬ôÝéÙ¬äûËŬä¬ËÅÝÝé©
ƭSÙÝÙËÅÙÝÄƴÝÄŤÅÖÄÙ¬Åä© Ý˾¾ä¬Å¤ä£ËÙ¾¾ÄÖ¾ËûÝõËÙ»¬Å¤¬Åä©
Ù©ÙéÝ©éÅäé»ÄŬÖä»Å»ËŬݬ ©Ëä¾ƤÙØéÝä¬Å¤ËÄÖ¾ä¬Å£ËÙÄä¬ËÅËŤéÝäÝ
»ÄÅÅûŤ»ËÅéݬ£ÝÖÙä¬Ä¾»é»Å Ýäû¬Å¤ää©©Ë侬žé¬Å¤ÖÝÝÖËÙäÝƤ,ÙÝËÙ
ÖÅäÅäÙ©ÖÝÄé»ÙûõÅûŤ»Ù¸ ¬Åä¬äû¬Å䬣¬ÙÝäƣƤËÅéäÝÖ٬ˬ©»Ý
¬©Ëä¾ƤÄĬÅä¬Å£ËÙÄݬݾŤ»Öƴ¾Å¤»ÖÅû õ¬ä©ä©¾Ë¾ZäËÙS˾¬ƤŬÄÖ¾ÄÅäÝ
äÝäÄéûŤÄŤ¬ÅÖ¬©Ëä¾äÙÄÝé» ÝéÙ¬äûÝûÝäĬÅËÙÅõ¬ä©ä©ÖÙËéÙÝ
ÖÝÖËÙƤ9aSƹ9ÙäéaÅSÅéé»ƺäé ˣ䩾˾ZäËÙS˾¬ƣ
ÖŤž¬Åä¬äݾ¬ÅÅûƤľ»é»Å
ÖÄÙ¬»ÝÅÝÙÙ»¾Å¤Å9Ö˾¬Ý¬Å
Z»äËÙÝäÄÖäƤÅÄÅÙÖ»ÅݬÝäÄ
»ÄÅÅÝÝé¬Å¤ÅÖÙËÝéÙ9Ö˾¬Ý¬Å
Z»äËÙÝäÄÖäƣ
ƣV¬Ý¬»ËSÙ»ËÅËĬÅéŬ ƣV¬Ý»Ë£ä©rËÙ¾ËÅËÄû
9ËŬݬ¬ÅĬ»Ù¬ÖÙ»ÄŤŻËÅËĬ a©ûÅĬËŬä¬ËÅÝË£ä©õËÙ¾ËÅËĬ
éŬƤ¬»ÝپŤÝéŤÄéÖéÅ䬻¾Å¤ÝéŤ ô¾ËÖÄÅäƤõ©ä©Ù¬Ùä¾ûË٬ŬÙä¾ûƤõ¬¾¾
»ÅÄÄÙ¬»ÅÖŤÙé©»Ö»¬ÅÙ¸ ££ää©ËÄÖÅûNJÝÖÙ£ËÙÄÅƣ
SÙÝÙËÅƣ ÝËŬÅäÙžäË£ä©ËÄÖÅûƤä©ÖÙË£¬¾
ÙÝÙ»Åä¬ÅäÙžSÙÝÙËÅƤÖÙË£¬¾Ù¬ Ë£¾¾¤éÝäÝË£ä©ËÄÖÅûNJÝ©Ë侤éÝäÝÙ
ݾéÙé©äÄéÖŤéŸéŤ©Ëä¾SÙÝÙËÅ £ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝ£ÙËÄéÙËÖƤÄÙ¬ƤéÝäÙ¾¬
ÄÙéÖ»Åõ¬ÝäõÅÄÅŤÙûŤÙݾ Åݬƣ٬ݬÝÝää¾ÄÅäËŬä¬ËÅݬÅéÙËÖõ¬¾¾
Ù¬ÙËÖƤÄÙ¬»ƤéÝäÙ¾¬ƤÅݬƣ9ËŬݬ ££ää©ËôÙ¾¾ô¾ËÖÄÅäË£ä©õËÙ¾
ÖÅû¾Ý¬Å»Ù¬Ý¬Ý¬ÙËÖ»ÅÙÖŤÙé© ËÅËÄûäËûƣ,£ä©ô¾ËÖÄÅäË£ËÅËĬ
ֻݾéÙé©ÅÖÙ»ÄŤŻËÅËĬéŬ ËŬä¬ËÅÝÝõ¾¾Ý©Å¤Ý¬Å¬ÅäÙÝäÙäÝƤ
Ýä¬Å¬ƣ7¬»ÖÙ»ÄŤŻŻËÅËĬ ¬Å£¾ä¬ËÅƤÙä¬Å¤ƤõËÙÝÅÝÖ¬¾¾û¬ÅËéÅäÙ¬Ý
ÝÖÙ䬩¾ÅûÖÙé©Åä¬Å¤»äÝé»ééŤƤ £ÙËÄ£ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝä©Å䩬Ýõ¬¾¾Å¤ä¬ô¾û££ä
¬Å£¾Ý¬ƤÙä¬Å¤ƤÄŸ¬ÄÄéÙé»»©éÝéÝÅûÖ ä©äËéÙ¬ÝäÝÅõ¬¾¾ôÅäé¾¾û££ää©ÅéÄÙ
ŤÙŤÙݾõ¬ÝäõÅÄÅŤÙÄ» Ë££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝõ©Ëô¬Ý¬ä,ÅËÅݬƤÝÖ¬¾¾û¬Å
©¾¬Å¬»ÅÙÖŤÙé©Å¤ä¬£äÙ©Ö ä©¬ÝÝaËéÙ¬ÝäÝõ©Ëõ¬¾¾ô¬Ý¬äÅäÙ¾7ôÅ
õ¬ÝäõÅäÙÝéäŸ餻©¬ÙÅû»Å ¾¬ƣ
ÄÄÖŤÙ马¸éľ©õ¬ÝäõÅݬŤûŤ ,£ä©éÅÙä¬ÅäûË£õËÙ¾ËÅËĬô¾ËÖÄÅä
Ù»éŸéŤ»,ÅËÅݬƤûŤ»©éÝéÝÅû¾Ä ¬Ý¤Ë¬Å¤ËŬÅ䩾ËŤäÙÄÅä©Ù¬Ý¾¬Å¬Å
©¾¬Å¬õ¬ÝäõÅûŤ»ÅÙ»éŸéŤ»7õ £ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝäË,ÅËÅݬƤä©Å䩬Ýõ¬¾¾££ä
aŤ©Å¾¬ƣ ä©ÙôÅéÅÖÙ£ËÙÄÅË£ä©ËÄÖÅûƣ
Ö¬¾»ä¬»¸¾ÝÅÖÙ»ÄŤŻËÅËĬ
éŬ¬Å¬Ù¾Å¤ÝéŤ¾Ä¸Å¤»ÖŸŤÅ
äÙ¸¬ÖÅéÙéÅÅäÙ©Öõ¬ÝäõÅ
ÄÅŤٻ,ÅËÅݬƤÄ»©¾¬Å¬»Å
ÙÖŤÙé©ÖÖÅÖäÅÅ»¬ÅÙ¸
SÙÝÙËÅƣ
ėĜ
Page 40
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
ƣV¬Ý¬»Ër©SÅû»¬ä ƣ¬ÝÝHéäÙ»V¬Ý»
7éľ©õ¬ÝäõÅûŤäŤ»,ÅËÅݬ a©ÅéÄÙË£äËéÙ¬ÝäÝËĬŤäË,ÅËÅݬ©Ý
ÄŤ¾Ä¬ÖŬŤ»äÅÝä¬Öä©éÅÅûƣZ¾¬Å ¬ÅÙÝôÙûûÙƣ,Ŭä¬ËÅƤä©ËĬ¬¾Ë£
¬äéƤËĬݬ¾¬Å¤Ùݾ٬õ¬ÝäõÅ ä©ËéÅäÙûË£ËÙ¬¤¬ÅË££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäݬݾÝËÄËÙ
ÄÅŤÙäÙÝéä¸é¤ÝÄ»¬ÅÙ¤Äƣ ¬ôÙÝƣ)¾ä©£ÙËÄ£ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝõ©Ëô¬Ý¬äÅ
9Ý©äÅÙ¬õ¬ÝäõÅÄÅŤÙûŤ ÅËä¾õûݬÅ䬣¬ÅÅÅËä¾ÝËÖÙË©¬¬ä
£ä٬ݬ
Ù»éŸéŤ䬻ÖäÝÅÅä¬Ý¬¬Å䬣¬»Ý¬
Å䬻¬Ý¸é¤Ä¾ÙŤõ¬ÝäõÅûŤ
ÄĬ¾¬»¬ä¬Å¤»ä»Ý©äÅûŤ»éÙŤËÖä¬ÄéÄ
äËéÙ¬ÝäÝõ©Ë©ô¾ÝÝä©ÅËÖä¬ÄéÄ©¾ä©¾ô¾Ý
äËËÄäËô¬Ý¬ä,ÅËÅݬƣËŬä¬ËÅÝË£éÅ©¾ä©û
äËéÙ¬ÝäÝÅÝÖÙäËËä©ÙÖËÖ¾ÝËä©ä¬äÅ
éÅäé»äŤٻéŸéŤ»,ÅËÅݬƣ9ËŬݬ٬ éÝÅËéäٻˣ¬ÝÝËä©Ùä©ÅÅûËä©Ù
õ¬ÝäõÅûŤ䬻ݩäÖäÄÅé¾Ù»Å £äËÙÝä©äÅéÝä©Ëéäٻˣ䩬ÝÝƣ
ÖËÙŤûŤ¾¬ÅÝ©¬Å¤¤ÖäÄŬÄ龻ŠS龬©¾ä©ËŬä¬ËÅÝÅÖËÝݬ¾ËéäÙ»ÝË£
õ©ÖÅû»¬äݾ¬Å£»äËÙƴ£»äËÙ¾¬ÅûŤ ¬ÝÝÙ¾õûÝÄËŬäËÙÅËÅäÙ˾¾ûä©
ÖäÄÅû»ÅäÙ¸¬Åûõ©ÖÅû»¬äƣ $ËôÙÅÄÅäƣ,£ä©Ù¬ÝÅËéäٻˣ¬Å£ä¬ËéÝ
9ËŬݬ»Ý©äÅÄÝûÙ»äÅ»Ä鍻¬ÅÅ ¬ÝÝÝËéÙ٬Ť¬Å,ÅËÅݬƤä©Å䩬ÝÅÄ»
äÙ¸¬Åûõ©ÖÅû»¬äݾ¾é¬õݬŠä©ËéÅäÙûË£ËÙ¬¤¬ÅË££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäݬÝÝé
¬»Å¾¬»Å˾©SÄÙ¬Åä©ƣ7¬»äÙ¸¬õ© aÙô¾rÙŬŤäËÖÙË©¬¬ä¬äݬä¬ĀÅÝô¬Ý¬ä¬Å¤
ÖÅû»¬äÄÅé¾ÙûŤäÙ¸¬¬,ÅËÅݬƤÄ» ,ÅËÅݬÝËä©ä䩬ÝÅ££ää©ÙäË££ËÙ¬¤Å
©¾¬Å¬ÖäÄÄéäŤÙݾ٬õ¬ÝäõÅ äËéÙ¬ÝäÙÙ¬ô¾ÝäË,ÅËÅݬƤÝÖ¬¾¾ûÅäÙ¾7ô
ÄÅŤÙÄŤ¾éÙ»ÅaÙô¾rÙŬŤéÅäé» Å¾¬õ©Ù©Ëä¾Ýa©ËÄÖÅû¬Ý¾ËäƤ
ľÙŤõ٤ŤÙÅûÄŤéŸéŤ¬,ÅËÅݬ õ©¬©é¾ä¬Ää¾ûÅÙéä©ÙôÅéÅ
Ý©¬Å¤¤©¾¬Å¬ÖäÄÄÖŤÙ马ä¬Å¤»ä ÖÙË£¬ä¬¾¬äûË£ä©ËÄÖÅûƣ
»äŤÅõ¬ÝäõÅÄÅŤٻ,ÅËÅݬƤ
»©éÝéÝÅû7õaŤ©Å¾¬¬ÄÅ©Ëä¾ƴ
©Ëä¾SÙÝÙËÅÙƤûŤ»©¬ÙÅûÖä
ÄÅéÙéÅ»ÅÖÅÖäÅÅÖÙË£¬ä¬¾¬äÝ
SÙÝÙËÅƣ
ėĝ
Page 41
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
ƣV¬Ý¬»ËSÙݬŤÅfÝ© ƣéݬÅÝÝËÄÖä¬ä¬ËÅV¬Ý»
,ÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬ÝäÅÖÙ©Ëä¾ÅäÙÄÝé» a©äËéÙ¬ÝÄÅ©ËÝ֬侬äû¬ÅéÝäÙû¬ÝÅääÙä¬ô
¬ÅéÝäÙûûŤÄÅÙ¬»»ÙÅÄĬ¾¬»¬ÖÙËÝֻ䬣 ¬ÅéÝäÙûéݬä©ÝÝéÝä¬Å¾Å¤ÙËõ¬Å¤
ûŤÝÙÙ»¾Å¸éäÅÅÙ»ÄŤƣ ÖÙËÝÖäƣa©ÝéÝÝË£©Ëä¾ô¾ËÖÄÅä¬Å
9Ýé»ÝÝÅÙ¬ÝéäéÖŤÄŤũË侬 äËéÙ¬ÝäÙõ¬¾¾ÝËËÅÄ»ÅËõÅäËä©Ö龬
Ýéäéõ¬¾û©õ¬Ýä»ÅÖäݤ٬»ä©é¬ ݬ¾ûä©ÙË餩ôÙ¬ËéݬŬäËÙÝÝé©Ýä©
£ä٬ݬ
˾©Ö龬»Å¤ÅÄé©Ä¾¾é¬Ù¤¬
¬Å¬»äËÙÝÖÙä¬ÝÄ»¬ÅÙĬÅûä¬Å¤»ä©éŬÅ
©¬Å¤¤Åû»ÅûĬäÙÅÝÖËÙäݬûŤ
¬ÅÙݬŤ¾ûÙËõ¾ô¾Ë£ÙݬÅäËä©
ÅéÄÙË£äÙÅÝÖËÙäĬô¬¾¾ÙËéÅä©
©Ëä¾Å䩬Ýõ¬¾¾ÖÙËô¬ËÖÖËÙäéŬä¬ÝÅ
äÙݬ¬Ý»¬äÙ©Ëä¾äÙÝéäÅ©¾¬Å¬»Å ÅËéÙ¤ÄÅä£ËÙËä©ÙËÄÄéŬä¬ÝäËÅäÙä©
ÄÄÙ¬»Å»ÝÄÖäÅÅËÙËŤŤ¬ ,Å䩬ݬÅéÝäÙûäËËÄÖä¬äËÙƣa©ËÄÖÅûÝ
ÄÝûÙ»äûŤ¾¬ÅéÅäé»ÄÝé»»¾Ä éݬÅÝÝÅä¬äûéÅÙÝäÅÝä©äËÄÖä¬ä¬ËŬÝ
¬ÅéÝäÙû¬Å¬éÅäé»ÄŸ¬ÖݬŤƣSÙÝÙËŠŬÅä¤Ù¾ÖÙäË£éݬÅÝÝä¬ô¬ä¬Ýƣ
ݤ¬Ýé©Åä¬äݬÝŬÝÄĩĬ©õ ËÄÖä¬ä¬ËÅË£©ËÝ֬侬äûÝÙô¬ÝéݬÅÝÝÄû
ÖÙݬŤÅÄÙéֻŤ¬Å䬻äÙ֬ݩ»Å Ù¬ÝƤÄËŤËä©ÙÝƤ¬ÅäÙÄÝË£¾Ëä¬ËÅƤ£¬¾¬ä¬ÝƤ
Ù¬»¤¬äÅéÝ©ƣ ÝÙô¬ÝÅÖÙ¬ÝƣBËäËžû¬Å¾¬ÅÅäÙ¾
SÙݬŤÅéÝ©¸ÝÖÙ©Ëä¾ÅÖää¬Äé¾ 7ôƤéä¾ÝˬÅôÙ¬ËéÝäËéÙ¬ÝäääÙä¬ËÅݬÅ
ÅäÙ¾¬Å¾Ä©¾¾Ë»Ý¬Ƥ£Ý¬¾¬äÝƤÖ¾ûÅÅ ,ÅËÅݬƤä©ÅéÄÙË£©Ëä¾ÝÅô¬¾¾Ý
ÄéÖéÅ©Ù¤ƣa¬»©Åû¬¾¬Å7õ úÖÙ¬Åݬ¤Å¬£¬Åä¤ÙËõ䩾ËŤõ¬ä©ä©
aŤ©ƤäÖ¬¸é¤¬Ù¤¬äÄÖäõ¬Ýä¬ ¤ÙËõä©Ë£ä©äËéÙ¬ÝĬÅéÝäÙûƤÙÝé¾ä¬Å¤¬Åä©
,ÅËÅݬƤ¸éľ©©Ëä¾Åô¬¾¾ÄŤ¾Ä¬ Ùä¬ËÅË£éݬÅÝÝËÄÖä¬ä¬ËÅƣ,ä¬ÝÖËÝݬ¾ä©ä
ÖÙäéÄé©ÅûŤݬ¤Å¬£¬»Åݬ٬ŤŤŠ¬Åä©ô¬¬Å¬äûË£ä©ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾Ýä©Ùõ¬¾¾
ÖÙäéÄé©Å¬ÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬ÝäƤÝ©¬Å¤¤ ÝäÙ¬äËÄÖä¬ä¬ËŤ¬ÅÝää©ÖÙ¬ä©äõ¬¾¾
ÄÅû»ÅäÙ¬ÖäÅûÖÙݬŤÅéÝ©ƣ Ë££ÙäËÖËäÅ䬾äÙô¾ÙÝƣa©¬ÝÅ££äËä©
ZŤä¬Ä鍻¬Å»Å©õ¬¾Ë»Ý¬Ý»¬äÙ©Ëä¾ƴ ¬Ùä¾ûŬŬÙä¾ûÅÙéä©ÙôÅéÅ
©Ëä¾SÙÝÙËÅ»ÅäÙÖäÅû»ËÄÖä¬Ý¬ ÖÙË£¬ä¬¾¬äûË£ä©ËÄÖÅûƣ
ûŤ»äääÙ©Ö©Ù¤ûŤ»Å¬äõÙ»Å
»ÖÖÙ¾ËÅõ¬ÝäõÅƣ)¾¬Å¬Öä
ÙÖŤÙ马»¾Å¤ÝéŤÄéÖéÅ䬻¾Å¤ÝéŤ
ÖäÄÅéÙéÅ»ÅÖÅÖäÅÅÖÙË£¬ä¬¾¬äÝ
SÙÝÙËÅƣ
ĘĔ
Page 42
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
ƣV¬Ý¬»ËaÙĬÅݬ9Ù¸ÝÄŤÅ7٬ŤŠƣV¬Ý»Ë£aÙĬÅä¬ËÅË£ËËÖÙä¬ËÅõ¬ä©
)Ëä¾,ÅäÙÅݬËž ,ÅäÙÅä¬Ëž)Ëä¾BäõËÙ»
SÙÝÙËŻٸÝÄŤŸ٬ŤũËä¾ a©ËÄÖÅûËËÖÙäÝõ¬ä©¬ÅäÙÅä¬Ëž©Ëä¾
¬ÅäÙÅݬËžƤûŤÄÙéÖ»ÅËÖÙäËÙ©Ëä¾ ÅäõËÙ»ÝƤõ©¬©Ùä©õËÙ¾NJݾ¬Å¤©Ëä¾
äÙÅĬéŬ¾Ä©¾ÖŤËÖÙݬŠËÖÙäËÙݬÅäÙÄÝË£ËÖÙä¬Å¤ä©¬Ù©Ëä¾ÝƤÝé©
©Ëä¾Åûû¬äéÅäÙ¾¬Å7rAÙÙ¬ËääƤA¬ÅËÙƤÅ Ý7rAÙÙ¬ËääƤA¬ÅËÙƤÅr,,ƣ
£ä٬ݬ
r,,ƣ
SÙÝÙËÅÄÅÖä»ÅÄÅ£äÖËݬ䬣ľ¾é¬
»Ù¸ÝÄŤŸ٬ŤÅƴ¸Ù¬Å¤Å©Ëä¾äÙÅÄ
a©ËÄÖÅû©ÝÙ¬ôÖËݬä¬ôÅ£¬äÝ
ä©ÙË餩ËËÖÙä¬ËÅõ¬ä©õ¾¾ƴ»ÅËõÅ©Ë侩¬ÅÝ
Ýé©Ýä©ËÄÖÅûÅéÝÙÅä©ä©Ý
äÙÝéä¬ÅäÙÅû¾©SÙÝÙËÅÖä Åõ¬¾û»ÅËõŬÅä©õËÙ¾ÝÄÙ»ä¬Å¤äË˾
ÄŤ¤éÅ»ÅÙÅûŤ侩¬»Å¾¾éݬ äËääÙääËéÙ¬ÝäÝäËÝäûää©©Ëä¾ƣ
éŬݤ¬Ý¾©ÝäéÝÙÅÖÄÝÙÅéÅäé» a©ÙË餩ä©ËËÖÙä¬ËÅƤä©ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ÝÙ
ÖäÄÅÙ¬»õ¬ÝäõÅÄŤ¬ÅÖ¬©Ëä¾ ¬ÄÖ¾ÄÅä¬Å¤ÝäÅÙ¬ĀÝÙô¬ÝÅÝûÝäÄÝ
SÙÝÙËÅƣ ¬ÄÖ¾ÄÅääËÝéÖÖËÙää©ËÖÙä¬ËÅÝË£
A¾¾é¬»Ù¸ÝÄäÙÝéä©Ëä¾ƴ©Ëä¾SÙÝÙËÅ SÙÝËÙÅ©Ëä¾Ý¬ÅËÙÙäËÖÙËô¬ú¾¾Åä
ÄÅÙÖ»ÅÝäÅÙ¬Ýݬ־ûÅÅÅݬÝäÄƴ ÝÙô¬äËäËéÙ¬ÝäÝƣa©ËËÖÙä¬ËŤÙÄÅä
ݬÝäÄûŤ¬äÙÖ»ÅéÅäé»ÄÅé»éŤ»¤¬äÅ ËÅä¬ÅÝäÙÄÝÅËŬä¬ËÅÝä©äÄû¾äË
ËÖÙݬËž©Ëä¾ƴ©Ëä¾SÙÝËÙÅŤÅäé¸éÅ äÙĬÅä¬ËÅË£ËËÖÙä¬ËÅÙ¾¬Ùä©Åä©
éÅäé»ÄÄÙ¬»ÅÖ¾ûÅÅÖÙ¬Ä»Ö ÝÖ¬£¬äƣ,Åä©ôÅäË£äÙĬÅä¬ËÅËÙ
õ¬ÝäõÅƣSٸŸ¬Å»Ù¸ÝÄäÙÝéäÄÄéä äÙĬÅä¬ËÅË£ËËÖÙä¬ËÅõ¬ä©¬ÅäÙÅä¬Ëž©Ëä¾
ÝûÙäÅ»äÅäéÅûŤÖäÄÅû»Å ©¬ÅÝƤ䩬ÝÄû££äËÖÙä¬ËÅÝää©
ÖŤ»©¬ÙŻٸÝľ¬©õ¾Ý¾éÄ䍤¾ ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ÝÅÄûÙéä©ËÄÖÅûNJÝ
ûŤ¬ääÖ»ÅƣÖ¬¾äÙ¸¬äÙĬÅݬäé £¬ÅŬ¾ÖÙ£ËÙÄÅƣ
ÖÄéäéÝŻٸÝÄŤŸ٬ŤũËä¾
¬ÅäÙÅݬËžƤ©¾¬Å¬ÖäÄÄÖŤÙ马
»¤¬äÅËÖÙݬËž¬©Ëä¾ƴ©Ëä¾SÙÝÙËÅÅ
ÖäÄÅéÙ鯯¬ÅÙ¸»éŤÅSÙÝÙËÅƣ
Ęĕ
Page 43
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
£ƣV¬Ý¬»Ë9ËŬݬS˾¬ä¬»¬,ÅËÅݬ #ƣV¬Ý»Ë£S˾¬ä¬¾ËŬä¬ËÅݬÅ,ÅËÅݬ
,ÅËÅݬÄÙéÖ»ÅŤÙÄË»Ùݬ¬ÄÅ ,ÅËÅݬ¬ÝÄËÙä¬ËéÅäÙûõ©ÙôÙû
Ýä¬ÖõÙ¤ÅûÄĬ¾¬»¬©»éÅäé»Öä ¬ä¬ĀÅ©Ýä©Ù¬¤©ää˾äËôËäƣ,ŬäÝ
ÄÄÙ¬»ÅÝéÙÅûƣSÖÙ»ÄŤÅÅû ô¾ËÖÄÅä¬ä¬ÝË£äÅä©ÖÙä¬Ýõ©ËõÅääË
Ý٬Ť»¾¬Ö¬©»ûŤ¬Å¤¬ÅÄÄÙ¬»ÅÝéÙÅ ôËäÅ䩬ÙË֬ŬËÅÝËÄËÅÝäÙä¬ËÅÝ
ÖÅÖäÅûľ»é»ÅÄËÅÝäÙݬƹéŸé»ÙÝƺ ƹÖÙËäÝäÝƺõ©¬©Ùä©Å£Ë¾¾ËõûÙ¬ËäÝËÙ
£ä٬ݬ
ûŤ»Äé¬Å¬¬»éä¬Å¤Å©éÙéƴ©ÙäéÖéÅ
ݬ»ÖÅÙ»¬ÝÝÖÙä¬Ä¾»é»ÅÖÙéÝ»Å
äÙ©ÖÖÙËÖÙä¬Ö龬»ÄéÖéÅĬ¾¬»ÖÙ¬¬
ÅÙ©¬ää¬äéÝÝé©ÝÝäÙéä¬ËÅË£Ö龬
ÖÙËÖÙäûÅÖÙ¬ôäÖÙËÖÙäûË£ä©ËÄÄéŬäûƣ
a©Ù¬Ý»¬ÝÙ¾ääËä©ËŬä¬ËÅË£,ÅËÅݬNJÝ
ÄÝûÙ»äƣ Ö˾¬ä¬¾Ý䬾¬äûƤõ©¬©¬ÝÝËÄä¬ÄÝ©ÙäÙ¬Ā
V¬Ý¬»ËûŤ¬Ä»Ý龩©¾ûŤäÙ»¬ä ûÖ龬¬ÝÝä¬Ý£ä¬ËÅõ¬ä©ä©Ö˾¬ä¬¾
ŤŻËŬݬÝ䬾¬äÝÖ˾¬ä¬»,ÅËÅݬƤ¬ÄÅ ËŬä¬ËŬÅ,ÅËÅݬŬÝÄËÅÝäÙä
äٻŤ¬õÙŬ»ä¬»ÖéÝÅÄÝûÙ»ä ä©ÙË餩ÄËÅÝäÙä¬ËÅÝƤÝÖ¬¾¾ûä©ËÝä©äÙ
äÙ©Ö»ËŬݬÖ˾¬ä¬»¬,ÅËÅݬŠËÅŤä¬ô¾ûƤõ©¬©Ë£äÅËéÙ¬Å7»ÙäÅ
¬äéŸ黻Åľ¾é¬»Ý¬ÄËÅÝäÙݬ»©éÝéÝÅû Ëä©ÙĸËÙ¬ä¬Ý¬Å,ÅËÅݬƣBËä¾¾ÖÙä¬ÝÅ
ûŤ¬¾»é»ÅÝÙŤ䬣ûŤÝ٬ŤäÙ¸¬¬ éÅÙÝäÅ䩬ÝËŬä¬ËÅÄËÙËôÙä©ËéÅäÙûË£
7»ÙäÅ»Ëäƴ»ËäÝÙ¬,ÅËÅݬ¾¬ÅÅûƣ ËÙ¬¤¬ÅË££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝõ©ËËÅËä©ôËÄÖ¾ä
a¬»ÝÄéÖ¬©»ÖäÄĩĬ»ËŬݬ¬Å¬ ¬Å£ËÙÄä¬ËÅƤõ©¬©¬Ýä©Åûä©Åä¬Ëž
äÙ¾¬©¾¤¬Å¤Ùݾõ¬ÝäõÅÄÅŤ٠ŬÅäÙÅä¬ËžĬËô٤ˣä©ÝôÅäÝ
ûŤ䬻ÄĬ¾¬»¬¬Å£ËÙÄݬûŤ¾Å¤»ÖƤûŤ Ë£äŤ¬ôä©Ö¬äéÙݬ£ä©ËŬä¬ËÅË£
»Äé¬Å¬äĩ˾©¾¬ÖéäÅƴ¾¬ÖéäÅĬ ,ÅËÅݬÝÖ¾ä©ä¬ÝÅËäÝ£Ƥ,Åä©Å䩬Ý
ÅݬËžÄéÖéŬÅäÙÅݬËžäÝ»¸¬Åƴ õ©Ë¾ä©¬Å¤ÝËÄä¬ÄÝÄ»ÝÄÅûÖËäÅ䬾
»¸¬ÅäÙÝéäÝ٬Ť»¾¬ÄÄÙ¬»Å¤ÄÙÅ äËéÙ¬ÝäÝõ©Ë¾ûËÙž䩬ÙäÙô¾Ö¾ÅÝäË
Ý»Åƴ»Å»ËŬݬ,ÅËÅݬݤ¬äÄÖä ,ÅËÅݬƣ
ûŤ䬻ÄÅƤÖ»©¬ÙÅû»Ý¾éÙé©Å©¾¬Å¬ VéäËéÙ¬Ýä¬ÅäÙÝääËô¬Ý¬ä,ÅËÅݬƤ
äٻŤÄÄéä¾ËÅõ¬ÝäõÅÅû»ûŤ ÝÖ¬¾¾ûÅäÙ¾7ôž¬Ƥõ©Åä©ÙÙ
ÄÅéÅäéÄÄä¾»ÅÙÅÅÖÙ¸¾ÅÅ ¬ÝÝéÝä©äÙÅËäËÅé¬ôäËÖ˾¬ä¬ÝƤÅ
õ¬ÝäÄÙ»»,ÅËÅݬƣ Ùéä©ËÄÖÅûNJÝÙôÅéÅÖÙ£ËÙÄÅƣ
Ù»éÙŤÅûĬÅäõ¬ÝäõÅéÅäé»Ù»éŸéŤ
»,ÅËÅݬƤ»©éÝéÝÅû7õaŤ©Å¾¬Ƥ
Ýä¬ÄÅäÙÖä¬Ýé䬻»ËÅéݬ£ÅûÖ˾¬ä¬»Ƥ
ÖäÄÅéÙéÅ»ÅÖÅÖäÅéÝ©Å»¬ÅÙ¸
SÙÝÙËÅƣ
ĘĖ
Page 44
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
$ƣV¬Ý¬»Ë;¬Å¤»éŤŠ$ƣÅô¬ÙËÅÄÅä¾V¬Ý»Ý
SÙÝÙËÅݾ¾éÄŤéÝ©»ÅéÅäé»Öä a©ËÄÖÅû¾õûÝÝäÙ¬ôÝäËÙ£¾ä¾Ë¾é¾äéÙ
ÄÅÙĬŻŻéûž˻¾»¾ÄÝä¬Ö ¬ÅôÙûݬ¤ÅË£¬äÝ©Ëä¾Ù©¬ääé٬žé¬Å¤
ݬÅÙݬä»äéÙ©Ëä¾ÅûäÙÄÝé» ¬Åä¤Ùä¬Å¤¾Ë¾é¾äéÙ¾õ¬ÝËĬÅôÙûä¬ô¬äû
ÄŤ¬Åä¤Ùݬ»Å»Ù¬£Åéû¾Ë»¾¾Ä Ë£ä©ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ƣa©¾Ëä¬ËÅË£ä©
Ýä¬Ö»ä¬ô¬äݬ©Ëä¾SÙÝÙËÅƣ;˻ݬ©Ëä¾ ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾Ý¬ÅA¤¾Å¤ƤféƤf¾éõäéÅ
£ä٬ݬ
SÙÝÙËŬA¤¾Å¤ƤféƤf¾éõäéÅ
ZĬÅû»ƤÄÙéÖ»ÅÝéäéÙ©ûŤÄݬ©
ÝÙä©ééŤÅÅûŤÅÝÅÄÝûÙ»ä
ZĬÅû»Ƥ¬ÝÅÙÝ䬾¾¬ÅËÅääõ¬ä©ä©ô¬¾¾¤
ÅÝéÙÙËéŬŤËÄÄéŬä¬Ýä©äÝ䬾¾é֩˾ä©
¾Ë¾ô¾éÝÅé¾äéÙƣa©Ù£ËÙƤ¬ÅËÙÙä˾¬ô
Ý»¾¬¾¬Å¤ûŤÄݬ©ÄŸéŸéŤä¬Å¤¤¬Å¬¾¬Å ä©é¾äéÙõ¬ä©¬Å¬äÝ©Ëä¾Ƥä©ËÄÖÅûÄÖ¾ËûÝ
éûÝäÄÖäƣH¾©»ÙŬäéƤ¾ÄÙŤ» ¾Ë¾ÄÖ¾ËûÝÙËéÅä©©Ëä¾ƣa©¬Ý¬Ý¬Å¬Ùä¾û
éÅäé»ÄŤ©¬éÖ»Åéû¬¾Ä©Ëä¾ÅûƤ Ý£ËÙÄË£ÙÝÖËÅݬ¬¾¬äûË£ä©ËÄÖÅûäËä©
SÙÝÙËÅÄÄÖ»Ù¸»Å»Ùûõž˻¾¬ ÝéÙÙËéŬŤËÄÄéŬäûƣ,£ä©©ÙÄËÅûˣ䩬Ý
Ý»¬äÙ©Ëä¾ƣ)¾¬Å¬ÝÙ䬻¾Å¤ÝéŤݤ¬ õ¾¾ƴÝ侬ݩËËÖÙä¬ËŬݬÝÙéÖäƤ䩬ÝÄû
Åäé»äŤ¤éŤ¸õSÙÝÙËÅ»Ö ¾ä˾˾¬ÝäéÙÅÝÝé©ÝÙ˾ËÝéÙäË
ÄÝûÙ»äÝ»¬äÙƣÖ¬¾©ÙÄËŬ»Ù¸ÝÄ ä©Ý¬äƤÝäÙéä¬ËÅË£ä©éŬäƤõ©¬©Äû¤Ù
ûŤ侩äÙ¸¾¬ÅŤŬ»¬Å¬ä٤Ť¤éƤÄ» ä©ËÄÖÅûNJÝÙÖéää¬ËÅƤËÖÙä¬Ëž
©¾¬Å¬ÖäÄŬÄ龻ŤŤ¤éÅƴ¤Å¤¤éÅ ÖÙ£ËÙÄÅÅËÖÙä¬Å¤ÙôÅéÝƣ
¾Ë»¾ÝÖÙä¬ÖÅéäéÖŸ¾ÅÄÅé¸é¾Ë»Ý¬Ƥ
ÖÙéÝ»ÅéŬäƤûŤÖäÄÅéÙéÅ»ÅÙÖéäݬƤ
»¬ÅÙ¸ËÖÙݬËžÅÖÅÖäÅéÝ©
SÙÝÙËÅƣ
)ƣV¬Ý¬»Ë9¬¸»ÅSÄÙ¬Åä© )ƣ$ËôÙÅÄÅäS˾¬ûV¬Ý»Ý
V¬Ý¬»Ë¬Å¬ä¬Äé¾Ù¬ÖÙé©Å»¬¸»Å a©ËÄÖÅû¾õûÝÝäÙ¬ôÝäËÙ£¾ä¾Ë¾é¾äéÙ
SÄÙ¬Å䩬»¬ä¬Å¤»äÖéÝäÄéÖéŬ ¬ÅôÙûݬ¤ÅË£¬äÝ©Ëä¾Ù©¬ääé٬žé¬Å¤
Ù©Ƥ»©éÝéÝÅûûŤٻ¬äÅÝپŤÝéŤ ¬Åä¤Ùä¬Å¤¾Ë¾é¾äéÙ¾õ¬ÝËĬÅôÙûä¬ô¬äû
ŤŬÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬ÝäÅÖÙ©Ëä¾ÅÝ٠ˣä©ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ƣa©¾Ëä¬ËÅË£ä©
»Ý¾éÙé©ÅÄéÖéÅÖÙ¬õ¬ÝäÅÖÙ©Ëä¾Å¬ ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾Ý¬ÅA¤¾Å¤ƤféƤf¾éõäéÅ
7õaŤ©Å¾¬ƣ9¬¸»ÅäÙ»¬äŤŠZĬÅû»Ƥ¬ÝÅÙÝ䬾¾¬ÅËÅääõ¬ä©ä©ô¬¾¾¤
¬ÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬ÝäÝٻݾéÙé©ÅÝÖÙä¬ ÅÝéÙÙËéŬŤËÄÄéŬä¬Ýä©äÝ䬾¾é֩˾ä©
»¬¸»ÅÄŤŬÖÙ˾©Åô¬Ýäé٬ݻ ¾Ë¾ô¾éÝÅé¾äéÙƣa©Ù£ËÙƤ¬ÅËÙÙä˾¬ô
,ÅËÅݬƤäÙ¬£Äݻ֬ÖÅÙŤÅƤţ˻éÝ ä©é¾äéÙõ¬ä©¬Å¬äÝ©Ëä¾Ƥä©ËÄÖÅûÄÖ¾ËûÝ
ÖŤÄŤÅÙ©ÖÙ¬õ¬Ý侬ÅÅûÖä ¾Ë¾ÄÖ¾ËûÝÙËéÅä©©Ëä¾ƣa©¬Ý¬Ý¬Å¬Ùä¾û
ÄÄÖŤÙ马©Ëä¾SÙÝÙËÅƣZ¤¬ËÅäË©Ƥ Ý£ËÙÄË£ÙÝÖËÅݬ¬¾¬äûË£ä©ËÄÖÅûäËä©
Ö¬¾äÙ¸¬ÖÙé©Å»¬¸»Å©õ ÝéÙÙËéŬŤËÄÄéŬäûƣ,£ä©©ÙÄËÅûˣ䩬Ý
ÖÙ˾©Åô¬Ýäé٬ݻ,ÅËÅݬ¬ÖÙÝ龬äÅ õ¾¾ƴÝ侬ݩËËÖÙä¬ËŬݬÝÙéÖäƤ䩬ÝÄû
äÙ¬£ÖÅÙŤŻ,ÅËÅݬ¬Å¬»»ÅÝÙ ¾ä˾˾¬ÝäéÙÅÝÝé©ÝÙ˾ËÝéÙäË
ÄäÙ¬¾Ä»©¾äÙÝéä»ÅÄÅéÙ鯊ä©Ý¬äƤÝäÙéä¬ËÅË£ä©éŬäƤõ©¬©Äû¤Ù
ĬÅäõ¬ÝäõÅ»©éÝéÝÅûõ¬ÝäõÅ ä©ËÄÖÅûNJÝÙÖéää¬ËÅƤËÖÙä¬Ëž
ÄÅŤÙ䍻,ÅËÅݬƣ)¾¬Å¬¸é¤ ÖÙ£ËÙÄÅÅËÖÙä¬Å¤ÙôÅéÝƣ
»ÅÙÄÖ»ÖÝä¬Åݬõ¬ÝäõÅ
ÄÅŤÙÝä¬Å¬ÝÖÙ䬾¬Ƥ7õaŤ©Ƥ
ÅÙ©¾¬ÅÅûƣSÙé©Å»¬¸»Å
ÖÄÙ¬Åä©ûŤÝپŤÝéŤÄéÖéÅ䬻
¾Å¤ÝéŤ䬻ÄÅé»éŤ¬ÅéÝäÙ¬ÖÙ¬õ¬ÝäÅ
ÖÙ©Ëä¾ÅÖäÄŤéÙŤ¬¸éľ©õ¬ÝäõÅ»
,ÅËÅݬ»©éÝéÝÅû7õaŤ©Å¾¬ûŤ
Ö»©¬ÙÅûÖäÙÄÖ»ÄÅéÙéÅ»Å
ÖÅÖäÅéÝ©Å»¬ÅÙ¸SÙÝÙËÅƣ
Ęė
Page 45
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
,ƣV¬Ý¬»Ë9»ÙÅÅÅÅ¾Ä ,ƣV¬Ý»ÝË£#¬ÙÅBäéÙ¾¬ÝÝäÙÝ
SËݬݬ,ÅËÅݬ¬»ÖéŤ˾©ä¬¤¾ÄÖŤ ,ÅËÅݬNJÝÖËݬä¬ËŬÝÝéÙÙËéÅûä©Ù
ä»äËŬ»éŬû»Å¬;ÄÖŤ,ÅËƴéÝäÙ¾¬ÅƤ ääËŬ־äÝË£ä©õËÙ¾Åľû,ÅËƴéÝäÙ¾¬Å
éÙݬÅ;ÄÖŤSݬ£¬»ûŤ֬¾ÙäÄé S¾äƤéÙݬÅÅS¬£¬S¾äõ©¬©õ©ÅÄä
ÖäÄŤ©Ý¬¾»ÅäéÄÖé»ÅÅÙ¤¬ûŤ ÅÖÙËéÖ¬¾Ë£ÅÙ¤ûä©ä©ÝÙä¬Å
ÄĬ¾¬»¬ÄŤäÝäÙäÅäéƣZ¾¬Å¬äéƤ ä©Ùݩ˾ƣ,Ŭä¬ËÅƤ,ÅËÅݬ¬Ý¾Ý˾Ëä¬Å
£ä٬ݬ
,ÅËÅݬ¸é¤ÙÖS¬£¬V¬Å¤H£#¬Ù
ûŤÄÙéֻŸ¾éÙÙŤ»¬Å¤éÅéŤ֬»ä¬£¬
éŬûŤÝä¬ÖÝäÖäľäéÝÅ
ä©S¬£¬V¬Å¤H£#¬Ùõ©¬©¬ÝÝÙ¬ÝË£ä¬ô
ô˾ÅËݬÅä©õËÙ¾ä©äÅÙéÖääÅûä¬Ä
žäËÅäéÙ¾¬ÝÝäÙÝÅ£¬ÙÝƣ,ÅËÅݬ¬Ý
ÄŤ»¬ä»ÅäŤÅûÅžÄÅ ¾Ëä¬ÅÅÙÖÙËÅäËô˾ŬÙéÖä¬ËÅÝƤ
»»ÙÅƣ,ÅËÅݬäپ们٩ûŤ Ùä©Øé»ÝÅäÝéÅĬÝƣ,ÅĖĔĔĘä©ÙõÝ
ÙõÅäÙ©Ö¾äéÝŤéÅéŤÙÖ¬Ƥ¤ÄÖ äÝéÅĬ¬Å©Å¾ÝË££ää©ÝéÙÙËéŬŤ
éĬÅäÝéÅĬƣSä©éÅĖĔĔĘäÙ¸¬ Ùƣ
äÝéÅĬ¬Ù©©Å¸é¤ÙÄÖ»¬ ,ÅĖĔĔĚä©ÙõÝÙ¾ä¬ô¾û¾Ù¤Ùä©Ø黬Å
Ù©Ý»¬äÙÅûƣ xˤû»ÙäƤ£Ë¾¾ËõûÅÙä©Ø黬ÅrÝä
Sä©éÅĖĔĔĚäÙ¸¬¤ÄÖûŤپ䬣ÝÙ ZéÄäÙ¬ÅĖĔĔĝƤÅäËää©ÙÙÝ䬾¾ÄÅû
¬xˤû»ÙäƤ¬ÝéÝ龤ÄÖ¬ZéÄäÙÙä Ùä©Øé»Ýõ¬ä©¬££ÙÅäݾݬÅÝËÄÖÙäÝË£
Öä©éÅä©éÅĖĔĔĝƤÅÝÄÖ¬Ýä¬Å¬¸é¤ ,ÅËÅݬƣ
Äݬ©Ý٬ŤäÙ¸¬¤ÄÖéĬŤÅÝ»¾ƴ a©Ëô¬Å¬ÅäݬÅä©ÝË£ÅäÙ¾7ôÅ
Ý»¾ûŤ٬ÙÖÙ©¬ ¾¬ÄûéÝĤäË鬾¬Å¤ÝÅÄäÙ¬¾
,ÅËÅݬƣ ¬Å£ÙÝäÙéäéÙÝõ¾¾ÝÝé¾ä¬ÝƤÝÖ¬¾¾û¬Åä©
9¸¬Åƴ»¸¬ÅäÙÝéä¬äݸ¬»äÙ¸¬¬ ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ÝÅä©ÝéÙÙËéŬŤ
Ù©7õaŤ©Å¾¬Ä»Öä Åô¬ÙËÅÄÅäƣV¬Ý»Ý٬ݬŤ٣¬ÙäËÅËÙÄËÝäË£
ÄÅû»Å»ÙéÝ»ÅŤéÅÅÅ ä©©Ëä¾ÝËõÅûä©ËÄÖÅûƣ,Åä©ôÅäË£
¬Å£ÙÝäÙé»äéÙûŤÄäÙ¬¾Å¸é¤»ËÙŸ¬õ £¬ÙƤ䩬ÝÄûĤä©ÝäÙéäéÙË£ä©é¬¾¬Å¤
»©éÝéÝÅûÖ©Ëä¾ƴ©Ëä¾SÙÝÙËÅÅ ÝËä©ää©£¬ÙéŬäÅÅËäËÖÙäÅËÙľ¾ûÅ
¾¬Å¤»éŤÅÝ»¬äÙƣV¬Ý¬»ËûŤä¬Äé¾¾© ÙÖ¬Ù¬ÝÙØé¬Ùƣ
»»ÙÅÖݾ©Ýäéäéݤ¬ÅÝÙ ,Å䩾ÝäØéÙäÙË£ĖĔĕěƤä©ËÅËÄû¬Å¾¬
Ù¬©Ëä¾ûŤ¬Ä¬¾¬»¬Ë¾©SÙÝÙËÅƣSÝä ££äû䩬ÄÖäË£AËéÅä¤éŤ¬ÝÝäÙ
äÙ¸¬»»ÙÅƤ©¾¬Å¬ÖäÄÙéÝ»ÝäÙé»äéÙ ÙéÖäƤä©ÙûÙé¬Å¤ä©ÙôÅéˣ䩩Ëä¾
ŤéÅÅäÙÝéäÝ©¬Å¤¤éŬäûŤÄŤ¾Ä¬ éäËä©Ùéä¬ËÅË£¾Ë¾äËéÙ¬ÝäÝÝÖ¬¾¾û
»»ÙÅ䬻ÖäÙËÖÙݬÝÙÅËÙľ £ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝƣݬ¤Å¬£¬ÅäÙݬÅä©
ŬÖÙ¾é»ÅÖÙ¬»Åƣ ÅéÄÙË£¤éÝäÝõݾÝË£¾äûËéÙ©Ëä¾Ý¬Å¾¬ƣ
SäÙ¬õé¾ÅäÙ»©¬ÙĖĔĕěƤÖÙ»ËÅËĬŬ¾¬ a©¬ÄÖäˣ䩬ÝÅäéÙ¾ËéÙÙÅÅÙÝ
¬ÖŤÙ马ŤÅÄÖ»ÅÅ$éÅéŤ 䩬ÅäÙÝäË£äËéÙ¬ÝäÝäËô¬Ý¬ä,ÅËÅݬÅ
¤éŤľäéÝƤÝ©¬Å¤¤ÄÅéÙéÅ»ÅÖÅÖäÅ ¬Å¾éÝä¬Åä¬ËÅÝäËÅäÙ¾7ôž¬Å
©Ëä¾»ÙÅÙ»éÙŤÅûõ¬Ýäõž˻¾ é¾ä¬Ää¾û££ää©©Ëä¾ÝËõÅûä©
äÙ¾¬©õ¬ÝäõÅÄÅŤÙƣSÅéÙéÅÅ ËÄÖÅûƣ,Åä©ôÅäË££¬ÙËÙÅäéÙ¾¬ÝÝäÙ
¸éľ©äÄéÝÙݬ¤Å¬£¬»Å¸é¤¬ÙÝ»Å˾© ËéÙ٬ŤËÅä¬ÅéËéݾûƤ¬äÅÙéä©
©Ëä¾ƴ©Ë侻Ĭ¬¾¬ƣ ËÄÖÅûNJÝéݬÅÝÝÙôÅéƤéݬÅÝÝÖÙËÝÖäÝ
ÄÖ»Ù¬»¸¬Å¾Ä¬Å¬ÖäÄÅéÙ鯊ÅËôÙ¾¾ÖÙ£ËÙÄÅË£ä©ËÄÖÅûƣ
ĬÅäõ¬ÝäõÅéÅäé»Ù»éŸéŤ»,ÅËÅݬ
ÅäÙÄÝé»Ýä¬Åݬ»7õaŤ©Å¾¬
ÅÖ»©¬ÙÅûÙÖŤÙé©Ö©Ëä¾ƴ©Ëä¾
Ĭ¾¬»SÙÝÙËÅƣÖ¬¾äÙ¸¬»¸¬Å»»ÙÅ
äéÅžÄûŤäÙ¸¬ÝÙäÙéÝ
ÄÅÙéÝÄ»ÖäÄÅéÙéÅ»ÅÖÅÖäÅ
éÝ©SÙÝÙËÅƤÖÙËÝÖ»éÝ©Å»¬ÅÙ¸
SÙÝÙËÅÝٻݾéÙé©Åƣ
ĘĘ
Page 46
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
Z¾¬Å¬äéƤ»ËŬݬŤپ¬ÅûŤ¾ÄÄéݬ© ,Ŭä¬ËÅƤä©ËŬä¬ËÅË£Ëä©ÙËéÅä٬ݬÅä©
Åžĸé¤ÖäÄÅéÙéÅ»Åä¬Å¤»ä ÅäéÙ¾¬ÝÝäÙÝžÝËÙé䩾ô¾Ë£
õ¬ÝäõÅ٬ŤÙäÙ»ÅÅÅ¾Ä äËéÙ¬ÝäÝ£ÙËÄËéÅä٬ݣ£äûÅäéÙ¾
éÅäé»Ù»éŸéŤ»,ÅËÅݬäéÖéÅŤ٠¬ÝÝäÙÝäËô¬Ý¬ä,ÅËÅݬËÙËä©ÙäËéÙ¬ÝÄ
ÖÙ¬õ¬Ý侬ÅÅûƣ ËéÅäÙ¬Ýƣ
£ä٬ݬ
7ƣV¬Ý¬»ËB¬¾¬aé»Ù
V¬Ý¬»ËŬ¾¬äé»Ù¾©ÝéäéÅäé»Ù¬Ý¬»ËûŤ
ÄéÅé¾ÄŸ¬ÅSÙÝÙËÅ»ÙÅ
7ƣú©Å¤VäV¬Ý»
ú©Å¤Ùä٬ݻ¬Ý£ËÙÄˣ٬ݻ٬ݬŤ£ÙËÄä©
úÖÅÝË£ä©ËÄÖÅûéä˩ŤݬÅä©
ÖÙé©ÅŬ¾¬äé»ÙÝéäéÄäéŤäÙ©Ö ú©Å¤ÙäË£éÙÙÅû¤¬ÅÝäÅËä©Ù
ÄäéŤûŤ¾¬ÅƣZ¤¬ÅÙ¬£Ý¬¾¬äÝ éÙÙÅûƣSÙäˣ䩾ËÅ£¬¾¬äûËä¬Åûä©
֬ŸÄÅûŤ¬ÖÙ˾©SÙÝÙËž©¾Ä ËÄÖÅû¬Ý¬Åä©£ËÙÄË££ËÙ¬¤ÅéÙÙÅûõ©¬©¬Ý
Åäé»ÄäéŤݬŤûŤÙÅäÅäÙ©Ö ôé¾ÅÙ¾äËú©Å¤Ùä٬ݻƤ¾ä©Ë餩ÖÙäË£
٬ݬ»ËÖÙé©Å»éÙÝƤõ¾éÖéÅݤ¬ÅÙ¬ ä©ËÄÖÅûNJÝÙôÅéݬݬÅä©£ËÙÄË£fZ˾¾Ùƣ
ÖÅÖäÅéÝ©SÙÝÙËž©¾ÄÅäé» a©ËÄÖÅûËÝÅËä©ô©¤¬Å¤¤ÙÄÅä
fZ˾¾ÙƣSÙÝÙËÅ䬻ÄĬ¾¬»¬ÖٸŸ¬Å ä˾¬Ä¬ä¾ËÝÝÝ£ÙËÄ£ËÙ¬¤Åú©Å¤£¾éäéä¬ËÅÝ
¾¬ÅéŤŬ¾¬éÅäé»ÄÄäݬ»Ù餬ÅÙ¬ ÝËä©ä¬£Ý¬¤Å¬£¬ÅäÖÖÙ¬ä¬ËÅË£fZ˾¾ÙËÙ
£¾é»äéݬŬ¾¬äé»ÙÄäéŤݬŤƤÝ©¬Å¤¤ Ëä©Ù£ËÙ¬¤ÅéÙÙÅû¤¬ÅÝäVéÖ¬©¬Ý
Ö¬¾äÙ¸¬ÖÙݬݬݬ¤Å¬£¬»ÅŬ¾¬fZ˾¾Ù äÙ¬ÄÅä¾äËä©ËÄÖÅûƤ¬äõ¬¾¾Ùéä©
äéÄäéŤݬŤ¾¬ÅÅûäÙ©ÖVéÖ¬© ËÄÖÅûNJÝÅä¬ÅËÄƣ
ûŤÄÙ餬»ÅSÙÝÙËÅÄ»©¾äÙÝéä»Å
ÖäÄÅéÙ鯞Ùݬ©SÙÝÙËÅƣ
9ƣV¬Ý¬»Ë9䬻ÄÄÖéÅSÙÝÙËÅ 9ƣV¬Ý»Ë£ä©ËÄÖÅûNJÝ,Ŭ¾¬äûäËËÄÖ¾ää©
AÅû¾Ý¬»ÅVÅÅSŤÄŤŬAÝ #éäéÙô¾ËÖÄÅäS¾Å
ÖÅ a©ËÄÖÅû¬ÅäÅÝäËËÅä¬ÅéäˤÙËõ¬Åä©
SÙÝÙËÅÙ»¬Å¤¬ÅÅéÅäé»äÙéÝÙ»ÄŤ £éäéÙõ©Ùä©ËÄÖÅû©ÝÝäÙä¤ûä˾õûÝ
¬ÄÝûŤ»Å䍬ÄÅSÙÝÙËÅ ¬Å䬣ûÝäÙ䤬¾Ëä¬ËÅÝäËô¾ËÖ¬äÝ©Ëä¾
ÄĬ¾¬»¬ÝäÙ䤬éÅäé»Ý¾¾éÄŤ¬Å䬣¬»Ý¬ ô¾ËÖÄÅäƣa©ÙÙÝôÙ¾£äËÙÝä©äÄû
¾Ë»Ý¬ÝäÙ䤬ÝéÅäé»ÄŤÄŤ»Å ££ää©ËÄÖÅûNJÝ©Ëä¾ô¾ËÖÄÅäÖ¾ÅÝé©
ÖŤÄŤũËä¾ÅûƣaÙÖäÙÖ ÝËä¬Å¬Å¤ÅÝÝÙûÖÙĬäÝƤËÅÝäÙéä¬ËÅû
£»äËÙûŤÖäÄÄÖŤÙ马ÙÅŠ䩬ÙÖÙäûËÅäÙäËÙÝƤÅúÖää¬ËÅÝË£
ÖŤÄŤũËä¾Ë¾©SÙÝÙËŬÅäÙÅû ¬ÅäÙÅä¬Ëž©Ëä¾ÅäËéÙ¬Ýä©Ë侬ÅäÙÝäÝƣ,Å
ÝÖÙä¬ÖÙ˾©ÅÖÙ¬¸¬ÅÅûŤ¬ÖÙ¾é»ÅƤ ä©ôÅäË£Åû©Å¤ä©äôÙݾû££äÝ©
ÖÄŤéÅÅ˾©»ËÅäÙ»äËÙÖ¬©»»ä¬¤ƤŠˣä©Ý£äËÙÝƤä©ËÄÖÅûÅÅËä¤éÙÅä
»ÝÖ»äݬĬÅä¸Ù¬Å¤Å©Ë侬ÅäÙÅݬËžŠä©ää©ËÄÖÅûÅËÅä¬ÅéËéݾûËÅéä
õ¬ÝäõÅƣ7¬»ÖÙé©ÅûŤÙÄÖ» éݬÅÝÝô¾ËÖÄÅä¬Åä©£éäéÙƤÅ䩬ÝÄû
Ť䬣٬ÄݬŤƴÄݬŤ£»äËÙäÙÝéäÄ» ©ôÄäÙ¬¾ôÙÝ££äËÅËéÙéݬÅÝÝ
SÙÝÙËÅ䬻ÖäÄÄÙ¬»Å¸Ä¬ÅÅ©õ ä¬ô¬ä¬ÝƤËÖÙä¬ËÅÝÅ£¬ÅŬ¾ÖÙ£ËÙÄÅƣ
SÙÝÙËÅÖäÝÙٻݬÅÄéŤÅ
ľ»é»ÅÖŤÄŤÅéÝ©¬ÄÝ
ÄÅäŤƤÅ©¾¬Å¬ÖäÄŬÄé¾»Å
ÄÖ»ûŤŤ䬣äÙ©Ö»¤¬äÅéÝ©Ƥ
ËÖÙݬËžŻ¬ÅÙ¸»éŤÅSÙÝÙËÅƣ
Ęę
Page 47
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
;ƣV¬Ý¬»Ë9žSÅÅÅÅ9äÙ¾ÄäÅ ;ƣV¬Ý»ÝË£#éŬŤËÅÝäÙ¬ÅäÝÅSÙ˸ä
SÅû¾Ý¬ÅSÙËû» ËÄÖ¾ä¬ËžûÝ
SÄŤéÅÅÝä¬Ö©Ëä¾ûŤ¬¾»é»Å˾© a©ËÅÝäÙéä¬ËÅË£ôÙû©Ëä¾éÅÙä»Åûä©
SÙÝÙËÅÄÙéÖ»ÅÖÙËû»¸Å¤»ÖŸŤ ËÄÖÅû¬Ý¾ËŤƴäÙÄÖÙ˸äÝäÙä¬Å¤£ÙËľÅ
¬Ä龬٬ÖÙ˾©Å¾©ÅƤÝä鬻¾û»ÅƤ Øé¬Ý¬ä¬ËÅƤ£Ý¬¬¾¬äûÝäéûƤ¾¬ÅݬŤž¤¾¬äûƤ
ÖÙ¬¸¬ÅÅž¤¾¬äÝƤÖÙݬÖÅÖÄŤéÅÅƤ ÖÙÖÙä¬ËÅË£ËÅÝäÙéä¬ËÅƤËÅÝäÙéä¬ËÅƤéÅ䬾
£ä٬ݬ
ÖÄŤéÅÅ»ËÅÝäÙé»Ý¬Ƥ©¬Å¤¤£Ý
ÖÅû¾Ý¬Åƣ#ÝÖÄŤéÅÅ©Ëä¾Ùé
SÙÝÙËŻŬ¾»é»Å¸¬»Ý¾éÙé©ä©ÖÅ
ËÄÖ¾ä¬ËÅÖ©Ýƣa©ËÅÝäÙéä¬ËÅÖ©ÝË£ä©
ËÄÖÅûNJÝÅõ©Ëä¾õ¬¾¾éÅÙä»Å¬£¾¾ä©
£Ý¬¬¾¬äûÝäéûÝäÖÝ©ôÅéÅÙä»ÅÅ
Ýä鬻¾û»Å侩¬¾»é»ÅÅSÙÝÙËÅ ä©ËÄÖÅû©Ý£éÅÝäËéÅÙä»ËÅÝäÙéä¬ËÅ
ÄĬ¾¬»¬ÅéÅäé»Ä¾»é»ÅÖÄŤéÅÅ ¬ä©Ùä©ÙË餩¬äÝËõÅÖ¬ä¾ËÙääËÅ»ÝËÙ
»ËÅÝäÙé»Ý¬¬»Ä¾¾é¬Ä˾ÝŬ٬äéÖéÅ Ëä©Ù£¬ÅŬ¾¬ÅÝä¬äéä¬ËÅÝƣa©ô¬¾¬¾¬äûË£
©é䍻ÖÅ»äéÖéŻ־Ĥ ô¾ËÖÄÅä£éÅÝ£ÙËÄ䩤¬ÅŬŤ¬ÝôÙû
»éŤž¬ÅÅûƣ9äÙݬÅÅ ¬ÄÖËÙäÅäéÝä©ËÄÖÅûÙØé¬ÙݬŬ䬾
ÖÄŤéÅÅÙ¬õ¾ÝŤäÖÅä¬Å¤»ÙÅ £éŬŤäËËÄÄÅé٬Ť䩾ÅØé¬Ý¬ä¬ËÅ
SÙÝÙËÅÄÄéäé©»ÅÖÅÅÅõ¾¬Ä龬 Ö©ÝƣÅ»ÝéÝé¾¾û¤¬ÅäËÖÙËô¬£éŬŤ¬£ä©
ÖÝä£ÝÖÙ˾©Å¾©ÅƣSÙŻŠËÄÖÅû©ÝËÅäÙ˾ˣ䩾ÅŬÝÙûäË
¬ÝÅûÄ龬ÄÄÙ¬»ÅÖÅÅŸ¬» éÅÙä»ËÅÝäÙéä¬ËÅÖ©Ýƣa©Ù£ËÙƤä©
SÙÝÙËÅ侩ÄŤéݬ¾©ÅÅݬÖéÅäé» ô¬¾¬¾¬äûË££éŬŤ£ÙËÄ䩤¬ÅŬŤäË
ľ»é»Å£Ý»ËÅÝäÙé»Ý¬ƣH¾©»ÙŬäéƤ ËÄÖ¾ä¬ËÅË£ô¾ËÖÄÅä¬ÝÝÝÅ䬾ƤŬ£Åû
»äÙݬÅÖÅÅÅÙ¬õ¾©¬Å¤¤ £éŬŤ¾ûÄûÙÝé¾ä¬Å¾ûݬÅÖÙ˸ä
ÖÅû¾Ý¬ÅÖÄŤéÅÅÄÙéֻũ¾ûŤ ËÄÖ¾ä¬ËÅõ©¬©Äûé¾ä¬Ää¾ûÙÝé¾ä¬Åä©
ÖÅä¬Å¤ƤŸ¬»»äÙ¾ÄäÅÖÅÅÅ ËÄÖÅû¾ËݬŤä©ËÖÖËÙäéŬäûäˤ¬Å
ÖäÄÅû»Å»äÙ¾ÄäÅÖÅû¾Ý¬Å ÄËÄÅäéÄË£ÙôÅé¤ÙËõä©
ÖÙËû»ûŤֻ©¬ÙÅûÖäÄÅû»Å
SÙÝÙËÅ»©¬¾Å¤Å»ÝÄÖäÅéÅäé»
ÄÅÖä»ÅÄËÄÅäéÄÖÙäéÄé©Å
ÖÅÖäÅ
AƣV¬Ý¬»Ë9ËŬݬÅSÙäéÙÅSÝÙA˾ AƣV¬Ý»Ë£ËŬä¬ËÅÅV¤é¾ä¬ËÅË£,ÅËÅݬÅ
,ÅËÅݬ Ö¬ä¾AÙ»ä
9ËŬݬSÝÙA˾,ÅËÅݬÝپŤÝéŤ a©ËŬä¬ËÅÝË£ä©,ÅËÅݬÅÖ¬ä¾AÙ»ä
ÄéÖéÅ䬻¾Å¤ÝéŤÖäÄÄÖŤÙ马 Äû¬Ùä¾ûË٬ŬÙä¾û££ää©Ý©ÙÖ٬ˣ
©Ù¤Ý©ÄSÙÝÙËÅƣSÝÙA˾,ÅËÅݬ¸¬» ä©ËÄÖÅûƣ,ÅËÅݬÅÖ¬ä¾AÙ»äõ©Å
¬Å¬Å¤Å¤ÅÖÝÙÄ˾ŤÙĸéƤ ËÄÖÙõ¬ä©ô¾ËÖËéÅäÙ¬ÝÖ¬ä¾ÄÙ»äƤ
ÄĬ¾¬»¬ä¬Å¤»ä¾¬»é¬¬äÝÄéÖéŻ֬侬Ýݬ ©Ý¾ËõÙ¾ô¾Ë£¾¬Ø鬬äûÅÄÙ»ä
ÖÝÙûŤ¾¬©ÙÅ©ÝÙ侬©Ù£¾é»äéݬ ֬侬Āä¬ËÅÅÄËÙ£¾éäéää˾¾£ËÙÄÝË£
äÙ©Öݤ¾Åä黬ţËÙÄݬƣ ¬Å£ËÙÄä¬ËÅƣ
ĘĚ
Page 48
AŸÄÅV¬Ý¬»ËưV¬Ý»AŤÄÅä
BƣV¬Ý¬»Ë#¾é»äéݬ)Ù¤Z©Ä BƣZäË»SÙ¬#¾éäéä¬ËÅV¬Ý»
)٤ݩÄÝ侩SÅõÙÅfÄéÄÖä a©Ö٬ˣݩÙÝ£äÙä©S龬H££Ù¬Å¤Äû
Ù£¾é»äéݬÅÖä¬Ö٤Ť»ÅÖ©Ù¤ £¾éäéäÅÄûäÙä¾ËõÅË餩ÖÙ¬
ûŤé»éÖÙÅ©¬õ©)Ù¤SÅõÙÅƤ ¾Ëõ䩬SÙ¬Ƥõ©¬©ÖÅÝËÅôÙ¬ËéÝ
ûŤäÙ¤ÅäéŤÖÙ¤¬£»äËÙÝÖÙä¬ƥ £äËÙÝÝé©Ýƥ¬££ÙÅݬÅäé¾£¬ÅŬ¾
ÖÙÅÙ¾¬Ýݬ»¬ÅÙ¸»éŤÅÅ ÖÙ£ËÙÄÅÅäé¾ËÖÙä¬ËÅÝúÖäû
£ä٬ݬ
ËÖÙݬËžäé¾Å¤ÅûŤ¬©ÙÖ»Å˾©
ÖÙÖľ¬ƤÖÄ˾Åž¬ÝƦÖÙé©Å
Ù»ËÄÅݬäéÖÙÝÖݬž¬ÝäÙ©Ö
éûÙÝƤ£¬ÅŬÙÝÅžûÝäÝƦ©Å¤Ë£
ÙËÄÄÅä¬ËÅËÙÖÙÖä¬ËÅˣžûÝääË
ËÄÖÅûËÙ,ÅËÅݬƦ©Å¤Ý¬ÅËÅËĬƤ
SÙÝÙËÅäé,ÅËÅݬƦÖÙé©ÅÖ»ËŬݬ Ö˾¬ä¬¾ËÙÄÙ»äËŬä¬ËÅݬÅ,ÅËÅݬƦa©
»ËÅËĬƤÖ˾¬ä¬»äé»ËŬݬÖÝÙ¬,ÅËÅݬƦ ¬Åô˾ôÄÅäË£ä©ËÄÖÅû¬Å¾¬ä¬¤ä¬ËÅÝÝƦ
»äÙ¾¬äÅSÙÝÙËžÄÖٻپ¬ä¬¤Ý¬Ʀ ©Å¤Ý¬ÅÝäË»ÖÙ¬ÝË££ËÙ¬¤Å£¬ÙÄÝƹÝÖ¬¾¾û
ÖÙé©Å©Ù¤ƴ©Ù¤Ý©ÄÖÙéÝ©Åƴ ¬ÅݬƺŬÅô¾Ë֬ŤËéÅäÙ¬ÝƤÅËä©Ù
ÖÙéÝ©ÅݬŤƹäÙéäĬݬƺŬ £äËÙÝƣ
ŤÙŤÙÙ»ÄŤƤÅ£»äËÙƴ£»äËÙ
¾¬ÅÅûƣ
9¤¬äÅÄŸÄÅ٬ݬ»ËSÙÝÙËÅ a©ËÄÖÅûNJÝ٬ݻÄŤÄÅää¬ô¬ä¬ÝÙ
¬»ËÄéŬ»Ý¬»ÅŤÅÄÄÅ£ä»ÅĬ ËÄÄéŬäûé䬾¬Ā¬Å¤Ýˬ¾¬Āä¬ËÅĬÅ
ÝËݬ¾¬ÝݬÅ־䬩ŻÙûõÅÝÄÅäÙ ÄÖ¾Ëûä٬ŬŤõ©¬¾¬ÝéÝݬËÅÝÙ¾ÝË
¬Ý»éݬ¸é¤¬¾»é»ÅéÅäé»ÄÄ©ÝÄÖ» ËÅéääˬÝéÝÝ䩬ÄÖäË£©ËÅäÙ˾
Ù¬ä¬Ö»ËÅäÙ˾ÅÄÄÝ䬻Ÿéľ©»ËÅäÙ˾ ÅÅÝéÙä©ÄËéÅäË£ËÅäÙ˾ÅÝÝÙûäË
ûŤ¬ÖÙ¾é»ÅéÅäé»ÄŸ¤Ý䬾¬äÝ»¬ÅÙ¸ ĬÅä¬Åä©ÖÙ£ËÙÄÅÝ䬾¬äûË£ä©
;ÖËÙÅ9éŤÅSÙéÝ©Åƣ ËÄÖÅûNJÝ#¬ÅŬ¾ZääÄÅäÝ
B;,Z,ZBSA)ZBAB7AB B;xZ,ZB,ZfZZ,HBAB$ABa
a,B7fBHSVZ,HB; HSVa,HB;Vq,r
ĖĔĖĔƴĖĔĖĕä©éÅûŤÝŤäÙäéÅäé»éÝ© ĖĔĖĔƴĖĔĖĕ©ÝÅôÙû¬££¬é¾äûÙ£ËÙä©
SÙ¬õ¬ÝäŤŬäéäéÖÅûÖÙäÝÅõ¬¾û© äËéÙ¬ÝÄéݬÅÝÝõ¬ä©ä©¾ËÝéÙË£Åä¬Ëž
B¤ÙÅÅûÖ¾ÙŤÅõ¬ÝäõÅ ËÙÙÝÅä©ÖÙË©¬¬ä¬ËÅË££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝ£ÙËÄ
ÄÅŤÙÄÝé»»,ÅËÅݬ»¬äSÅĬ Åä٬Ť,ÅËÅݬéäËä©Ëô¬ƴĕĝÖÅĬ
Ëô¬ƴĕĝÄÅû»Å¸éľ©õ¬ÝäõÅݬŤ éݬŤä©ÅéÄÙË££ËÙ¬¤ÅäËéÙ¬ÝäÝäËÅËäú¬Ýäƣ
䬻ƣ
Ęě
Page 49
9¬ÅÙ¸9éŤÅư#¬ÅŬ¾SÙ£ËÙÄÅ
ĘĜ
Page 50
$Ù£¬»9éŤÅư#¬ÅŬ¾$ÙÖ©¬
Ęĝ
Page 51
,»©ä¬ÝÙä9éŤÅ
#¬ÅŬ¾ä)¬¤©¾¬¤©äÝ
Ýä ÝÝäÝ
ÝäSÙÝÙËÅÖä©éÅĖĔĖĕäéÙéÅÝÝÙ a©ËÄÖÅûNJÝÝÝäݬÅĖĔĖĕÙÝûƹĕƣęęȃƺ
ƹĕƣęęȃƺäéƹVÖƣĖĔƣęęėƣėĚěƣĘėĕƺ¬¾ ËÙƹVÖƣĖĔƣęęėƤėĚěƤĘėĕƤƴƺõ©ÅËÄÖÙäËä©
¬Å¬Å¤»ÅŤÅä©éÅݾéÄÅûƤû¬äé ÖÙô¬ËéÝûÙƤõ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĕƤėėĔƤĔĘĕƤĜĝĚƤěěĚ
Ù¬VÖƣĕƤėėĔƣĔĘĕƣĜĝĚƣěě̬»©¬Ùä©éÅĖĔĖĔ ää©ÅË£ĖĔĖĔäËVÖƣĕƤėĔĝƤĘĜĜƤęĖĝƤėĘęƤƴää©
ÄŸ¬VÖƣĕƤėĔĝƣĘĜĜƣęĖĝƣėĘꬻ©¬Ùä©éÅĖĔĖĕƣ ÅË£ĖĔĖĕƣa©ÙݬÅäËä¾ÝÝäÝõÝ
£ä٬ݬ
SÅéÙéÅŸéľ©ÝääÙÝéääÙéäÄ
¬Ý»ÅÅûÖŬŤ»äÅÖÅûéÝéäÅ
ŤéÅÅ©Ëä¾ÅÅäÙf¾éõäéÅÝä
ĬžûéäËŬÅÙÝÖÙ¬ä¬ËÅÅÅäÙ
)Ëä¾é¬¾¬Å¤ǑÝärÝäÙÅ9éä©é¬¾¬Å¤
rÝäÙÅ9éä©ƣ
9õ¸¬ÅSÙÝÙËÅ ;¬¬¾¬ä¬Ý
9õ¸¬ÅSÙÝÙËÅÖä©éÅĖĔĖĕÄŬŤ»ä a©ËÄÖÅûNJݾ¬¬¾¬äû¬ÅĖĔĖĕ¬ÅÙÝûĔƤĘĘȃ
ÝÝÙĔƤĘĘȃäéVÖƣĘƣĘĔĚƣĕĜĕƣĚě̬¾ ËÙVÖƣĘƣĘĔĚƣĕĜĕƣĚěĚËÄÖÙäËä©ÖÙô¬ËéÝ
¬Å¬Å¤»ÅŤÅä©éÅݾéÄÅûƤû¬äé ûÙƤõ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĕƣĔĔĕƣĚĚėƣęĚĜƣěĘĜää©
Ù¬VÖƣĕƣĔĔĕƣĚĚėƣęĚĜƣěĘĜ¬»©¬Ùä©éÅĖĔĖĔ ÅË£ĖĔĖĔäËVÖƣĕƣĔĔĚƣĔĚĝƣěęĔƣėĚĔää©ÅË£
ÄŸ¬VÖƣĕƣĔĔĚƣĔĚĝƣěęĔƣėĚĔ¬»©¬Ùä©éÅ ĖĔĖĕƣa©¬ÅÙݬÅä©äËä¾¾¬¬¾¬ä¬ÝõÝĬžû
ĖĔĖĕƣSŬŤ»äŸéľ©»õ¸¬ÅäÙÝéä éäËä©ËÄÖÅûÙÝÙÖûÄÅäËÄÖÅû
äÙéäĬݻŻÙÅÖÅéÙéÅÅ ¾ËŬÅĖĔĖĕ
ÖÄûÙÅ»õ¸¬Åư֬ŸÄÅÖÙÝÙËŬ
ĖĔĖĕƣ
»é¬äÝSÙÝÙËÅ Øé¬äû
»é¬äÝSÙÝÙËÅÖä©éÅĖĔĖĕÄŤ¾Ä¬ a©ËÄÖÅûNJÝØé¬äû¬ÅĖĔĖĕÙÝûƹĘƤėėȃƺ
ÖÅéÙéÅÅÝÝÙƹĘƤėėȃƺäéƹVÖ ËÙƹVÖƣĖĔƣęęĖƣėĚěƣĘėĕƺõ©ÅËÄÖÙäËä©
ĖĔƣęęĖƣėĚěƣĘėĕƺ¬¾¬Å¬Å¤»ÅŤÅä©éÅ ÖÙô¬ËéÝûÙƤ¬£ÙËÄVÖėĖĜƤėěĜƤėĖĜƤĔĝĖää©
ݾéÄÅûƤû¬äéÙ¬VÖėĖĜƣėěĜƣėĖĜƣĔĝĖ¬»©¬Ù ÅË£ĖĔĖĔäËVÖƣėĔĔƤėĘĜƤėĔĔƤĖęěää©ÅË£
ä©éÅĖĔĖĔÄŸ¬VÖƣėĔĔƣėĘĜƣėĔĔƣĖę쬻©¬Ù ĖĔĖĕƣa©ÙݬÅäËä¾Øé¬äû¬ÝÖÙäË£ä©
ä©éÅĖĔĖĕƣSÅéÙéÅŸéľ©»é¬äÝäÙÝéä ËÄÖÅûNJÝËÄÖÙ©Åݬô¾ËÝÝ£ËÙä©ÖÙ¬ËË£
»ÙŤ¬ÅÙ¬Ù餬»ËÄÖÙ©Åݬ£ÖÙÝÙËÅ ĖĔĖĕƣ
éÅäé»ÖÙ¬Ëä©éÅĖĔĖĕƣ
SÅÖäÅSÙÝÙËÅ VôÅéÝ
SÅÖäÅÖÙÝÙËÅÖä©éÅĖĔĖĕÙ¸éľ© a©ËÄÖÅûNJÝÙôÅé¬ÅĖĔĖĕVÖƣĚĖƣĜĚęƣěĖěƣęĖĜ
VÖĚĖƣĜĚęƣěĖěƣęĖĜƤÖÅÖäÅäÙÝéä ¬ÅÙÝä©Åä©ÖÙô¬ËéÝxÙVÖƣõ©Å
ÄŤ¾Ä¬»Å¬»Å¬Å¬Å¤»Åä©éÅ ËÄÖÙäËä©ÖÙô¬ËéÝûÙVÖęĜƣėęėƣĔęĖƣĕĕĚƤ
ݾéÄÅûû¬äéÝÝÙVÖęĜƣėęėƣĔęĖƣĕĕĚ õ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĕĔĕƤĖĝĔƤĚĔĕƤĕĜĝ¬ÅĖĔĕěäËVÖƣ
#»äËÙƴ£»äËÙûŤÄÄÖŤÙ马ÖÅÖäÅ ĕĖĘƤĔĜĔƤĕĚĘƤĖĔĜ¬ÅĖĔĕĜƣ
ÖÙÝÙËž©Ý¤¬Ù¬»éäƥ a©£äËÙÝä©ä££ää©ËÄÖÅûNJݬÅËÄÙ
ݣ˾¾ËõÝƥ
Zõ9ÄÙ)Ëä¾ƥVÖƣĘėƤĘĝĝƣęĖĚƣĔěěƤƴ VËËÄƥVÖƣĘėƣĘĝĝƣęĖĚƣĔěěƤƴ
VÝäËÙÅƥVÖƣĕĚƣĜėęƣĕĚĔƣĖęĕƤƴ VÝäéÙÅäƥVÖƣĕĚƣĜėęƣĕĚĔƣĖęĕƤƴ
Hä©ÙÝƥVÖƣĖƣęėĖƣĔĘĕƣĖĔĔƤƴ Hä©ÙÝƥVÖƣĖƣęėĖƣĔĘĕƣĖĔĔƤƴ
aHa;ƥVÖƣĚĖƣĜĚęƣěĖěƣęĖĜƤƴ aHa;ƥVÖƣĚĖƣĜĚęƣěĖěƣęĖĜƤƴ
ęĔ
Page 52
,»©ä¬ÝÙä9éŤÅ
#¬ÅŬ¾ä)¬¤©¾¬¤©äÝ
ÅS˻˻SÅÖäÅ ËÝäË£VôÅé
ÅS˻˻SÅÖäŬä©éÅĖĔĖĕ ËÝäË£VôÅé¬ÅĖĔĖĕ©Ý¬ÅÙÝûĖƤĚĚȃËÙ
ÄŤ¾Ä¬»Å¬»ÅÝÝÙĖƤĚĚȃäé VÖƣĕƣĖĜĜƣĘėęƣěěěõ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĘĜƣĘėĘƣĝĔęƣĖĚĜ
VÖƣĕƣĖĜĜƣĘėęƣěěěû¬äéÙ¬VÖƣĘĜƣĘėĘƣĝĔęƣĖĚĜ¬ ¬ÅĖĔĖĔäËVÖƣĘĝƣěĖėƣėĘĕƣĔĘę¬ÅĖĔĖĕƣ
ä©éÅĖĔĖĔÄŸ¬VÖƣĘĝƣěĖėƣėĘĕƣĔĘę¬ä©éÅ
ĖĔĖĕ
£ä٬ݬ
;9ËäËÙ
;»ËäËÙŬ»ÝÝÙėĖƣęĕȃäé
$ÙËÝÝÖÙË£¬ä
$ÙËÝÝÖÙË£¬ä¬ÅÙÝûėĖƤęĕȃËÙVÖƣ
VÖƣėƣĖĖĘƣĖėĝƣĚėęû¬äéÙ¬VÖƣĝƣĝĕĜƣĕĘĚƣĜĘĜ¬ ėƣĖĖĘƣĖėĝƣĚėęõ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĝƣĝĕĜƣĕĘĚƣĜĘĜƤƴ¬Å
ä©éÅĖĔĖĔÄŸ¬VÖĕėƣĕĘĖƣėĜĚƣĘĜė¬ä©éÅ ĖĔĖĔäËVÖƣĕėƣĕĘĖƣėĜĚƣĘĜėƤƴ¬ÅĖĔĖĕƣ
ĖĔĖĕƣ
ÅfÝ© HÖÙä¬Å¤úÖÅÝÝ
ÅéÝ©ÄŤ¾Ä¬ÖÅéÙéÅÅÝÝÙƹěƤĔĝ HÖÙä¬Å¤úÖÅÝÝÙÝûƹěƤĔĝȃƺËÙƹVÖƣ
ȃƺäéƹVÖƣėƣĕĔĔƣĘĜęƣěĖĖƺ¬¾¬Å¬Å¤»Å ėƣĕĔĔƣĘĜęƣěĖĖƺä©ÅËÄÖÙäËä©ÖÙô¬ËéÝûÙƤ
ŤÅä©éÅݾéÄÅûƤû¬äéÙ¬VÖƣ õ©¬©¬Ý£ÙËÄVÖƣĘĔƣęĝĝƣĝĖěƣęĔĝƤƴ¬ÅĖĔĖĔäËVÖƣ
ĘĔƣęĝĝƣĝĖěƣęĔĝ¬ä©éÅĖĔĖĔÄŸ¬VÖƣ ĘėƣěĔĔƣĘĕėƣĖėĔƤƴ¬ÅĖĔĖĕƣ
ĘėƣěĔĔƣĘĕėƣĖėĔ¬ä©éÅĖĔĖĕ
SŤ©Ý¬¾ÅƹÅƺ;¬Åƴ¾¬Å Hä©Ù,ÅËÄƹúÖÅÝÝƺ
SŤ©Ý¬¾ÅƹÅƺ¾¬Åƴ¾¬ÅÝÙäËä¾ Hä©Ù¬ÅËÄƹúÖÅÝÝƺÝ©ËõÝŬÅÙݬÅ
ÄÅéŸ黻ÅÖŬŤ»äÅÝÝÙƹĚėƤĕĚȃƺäé úÖÅÝÝË£ƹĚėƤĕĚȃƺËÙƹVÖƣĝƣĖĚęƣĔėĕƣěĝĕƺõ©Å
ƹVÖƣĝƣĖĚęƣĔėĕƣěĝĕƺ¬¾¬Å¬Å¤»ÅŤŠËÄÖÙäËä©ÖÙô¬ËéÝûÙƤõ©¬©¬Ý£ÙËÄ
ä©éÅݾéÄÅûƤû¬äéÙ¬ƹVÖƣĕĘƣĚĚĜƣėĕĔƣĜĜęƺ ƹVÖƣĕĘƣĚĚĜƣėĕĔƣĜĜęƤƴƺ¬ÅĖĔĖĔäËƹVÖƣęƣĘĔėƣĖěĝƣĔĝĘ
¬ä©éÅĖĔĖĔÄŸ¬ƹVÖƣęƣĘĔėƣĖěĝƣĔĝĘƺ¬ ƺ¬ÅĖĔĖĕƣa©¬ÅÙÝõÝéäË䩣˾¾Ëõ¬Å¤
ä©éÅĖĔĖĕƣ ÖËÝäÝƥ
V¬Å¬ÅÅû¾©Ý¤¬Ù¬»éäƥ
SÅÖäÅ9éŤÅƥVÖƣĕƣĔĜěƣęĜę #¬ÅŬ¾¬ÅËÄƥVÖƣĕƣĔĜěƣęĜę
;ÖŸé¾ÅÝäääÖƥVÖƣĖĚĘƣĔĔĔƣĔĔĔ SÙË£¬äËÅZ¾#¬úÝÝäƥVÖƣĖĚĘƣĔĔĔƣĔĔĔƤƴ
ÅéŤƥVÖƣĜĚĚƣĖĚěƣĔĕĜ ,ÅäÙÝäúÖÅÝƥVÖƣĜĚĚƣĖĚěƣĔĕĜ
Z¾¬Ý¬©9éÙÝƥVÖƣėƣėĜĚƣĘĖĔƣęĝė ú©Å¤ÙäƥVÖƣėƣėĜĚƣĘĖĔƣęĝė
;¬Åƴ¾¬ÅƥVÖƣĕƣĘĕęƣĚěĝƣĔĚĜ Hä©ÙÝƥVÖƣĕƣĘĕęƣĚěĝƣĔĚĜ
aËä¾ƥVÖƣęƣĘĔėƣĖěĝƣĔĝĘ aËä¾ƥVÖƣęƣĘĔėƣĖěĝƣĔĝĘ
;ƹV餬ƺ9ËÄÖÙ©Åݬ£ ËÄÖÙ©Åݬô,ÅËÄƹ;ËÝÝƺ
;ƹÙ餬ƺ»ËÄÖÙ©Åݬ£ÄŤ¾Ä¬ÖŬŤ»äÅ ËÄÖÙ©ÅݬôÖÙË£¬äƹ¾ËÝÝƺ¬ÅÙÝûĕĕėƣĖėȃ
Ù餬ÝÝÙĕĕėƣĖėȃäéVSƣĕęƣĖĕĖƣĚėęƣěĝĕû¬äé ËÙVÖƣĕęƣĖĕĖƣĚėęƣěĝĕõ©¬©¬Ý£ÙËÄ䩾ËÝÝË£
Ù¬Ù餬ÝÝÙVÖĘėƣĖĘĖƣĚĚėƣĚĖ̬ä©éÅĖĔĖĔ VÖƣĘėƣĖĘĖƣĚĚėƣĚĖ̬ÅĖĔĖĔľËÝÝË£
ÄŸ¬Ù餬ÝÝÙƹVSƣĖĜƣĔėĔƣĔĖěƣĜėęƺ¬ä©éÅ ƹVÖƣĖĜƣĔėĔƣĔĖěƣĜėęƤƴƺ¬ÅĖĔĖĕ
ĖĔĖĕƣ
ƣ
ęĕ
Page 53
,»©ä¬ÝÙä9éŤÅ
#¬ÅŬ¾ä)¬¤©¾¬¤©äÝ
»ä¬ô¬äÝHÖÙݬ HÖÙä¬Å¤ä¬ô¬ä¬Ý
9ÝÙݬ©ûŤ¬¤éÅ»ÅéÅäé»»ä¬ô¬äÝËÖÙݬ BäÝ©éÝ£ËÙËÖÙä¬Å¤ä¬ô¬ä¬Ýé٬ŤĖĔĖĕ¬Ý
ݾÄä©éÅĖĔĖĕ¾©ÝÝÙVS ƹVÖƣĚƣĘĘĖƣęĕĔƣĔęĘƺõ©¬©ËÅݬÝäÝË£ƥ
ƴĚƤĘĘĖƤęĕĔƤĔęĘûŤä٬٬٬
SÅÙ¬ÄÅ٬־Ť¤ÅVSęĚƤĜęĕƤęĝĔƤėĝě Ý©Ù¬ÖäÝ£ÙËÄéÝäËÄÙÝÅ£¬ÅŬ¾¬ÅËÄ
£ä٬ݬ
SÄûÙÅ»ÖÖÄÝ˻ŻÙûõÅVS
Ë£VÖƣęĚƣĜęĕƣęĝĔƣėĝě
SûÄÅäÝäËÝéÖÖ¾¬ÙÝÅÄÖ¾ËûÝË£ƹVÖƣ
ƴęĖƤĕĖĖƤėěěƤĘĘĕ ęĖƣĕĖĖƣėěěƣĘĘĕƺƤ
SÄûÙÅéÅäé»ÅéÝ©ÅSÄûÙÅ SûÄÅäË£ËÖÙä¬Å¤Å£¬ÅŬ¾úÖÅÝÝË£ƹVÖƣ
Ù¬ËÖÙݬ¾¬ÅÅûVSƴĝƤĚĖěƤĜĚĝƤĕĚĘ ĝƣĚĖěƣĜĚĝƣĕĚĘƺ
SÄûÙÅéÅäé»Å»éŤÅÅäVS SûÄÅäË££¬ÅŬ¾úÖÅÝÅäË£ƹVÖƣ
ƴěƤĜĕĜƤĜĜĜƤěěĚ ěƣĜĕĜƣĜĜĜƣěěĚƺƣ
ZŤ»Å»ÝÙݬ©ûŤ¬ÖÙ˾©Ù¬»ä¬ô¬äÝ r©¬¾ÅäÝ©Ëä¬Å£ÙËÄËÖÙä¬Å¤ä¬ô¬ä¬Ý
ËÖÙݬݾÄä©éÅĖĔĖĔ¾©ÝÝÙVS é٬ŤĖĔĖĔ¬ÝƹVÖƣĘƣėęĚƣĖĜėƣĖėĚƺËÅݬÝä¬Å¤Ë£Ʀ
ƴĘƤėęĚƤĖĜėƤĖėĚûŤä٬٬٬ƥ
Ý©Ù¬ÖäÝ£ÙËÄéÝäËÄÙÝÅ£¬ÅŬ¾¬ÅËÄ
SÅÙ¬ÄÅ٬־Ť¤ÅVSęĝƤĝĘĚƤĝĘĝƤĔęę Ë£VÖƣęĝƣĝĘĚƣĝĘĝƣĔęę
SÄûÙÅ»ÖÖÄÝ˻ŻÙûõÅVS SûÄÅäÝäËÝéÖÖ¾¬ÙÝÅÄÖ¾ËûÝË£ƹVÖƣ
ƴĘęƤĘĚĔƤĔĚėƤĖęĘ ĘęƣĘĚĔƣĔĚėƣĖęĘƺ
SÄûÙÅéÅäé»ÅéÝ©ÅSÄûÙÅ SûÄÅäË£ËÖÙä¬Å¤Å£¬ÅŬ¾úÖÅÝÝË£ƹVÖƣ
Ù¬ËÖÙݬ¾¬ÅÅûVSƴĕĕƤĔĖĘƤĖĜĔƤĖĚĕ ĕĕƣĔĖĘƣĖĜĔƣĖĚĕƺ
SÄûÙÅéÅäé»Å»éŤÅÅäVS SûÄÅäË££¬ÅŬ¾úÖÅÝÅäË£ƹVÖƣ
ƴěƤĜĕĜƤĜĜĜƤěěĚ ěƣĜĕĜƣĜĜĜƣěěĚƺ
»ä¬ô¬äÝSÅÅÅ #éŬŤä¬ô¬ä¬Ý
9ÝÙݬ©ûŤ¬ÖÙ˾©Ù¬»ä¬ô¬äÝÖÅÅÅ BäÝ©Ëä¬Å£ÙËÄ£éŬŤä¬ô¬ä¬Ýé٬Ť
ݾÄä©éÅĖĔĖĕ¾©ÝÝÙ ĖĔĖĕ¬ÝVÖĖƣĜĝĖƣĘěĘƣĘěĖƤƴõ©¬¾¬ÅĖĔĖĔä©ÅäÝ©
VÖƣĖƣĜĝĖƣĘěĘƣĘěĖÝŤ»ÅÖä©éÅĖĔĖĔ9Ý éÝ£ËÙ£éŬŤä¬ô¬ä¬Ý¬ÝVÖƣĘƣęĕĜƣĚĕĘƣĘěĔ
Ùݬ©ûŤ¬ÖÙ˾©Ù¬»ä¬ô¬äÝÖÅÅÅ
¾©ÝÝÙVÖƣĘƣęĕĜƣĚĕĘƣĘěĔƣ
ęĖ
Page 54
SÅéäéÖư¾ËݬŤ
ZfVaSVBxaBB$$HarB ZaaABaH#VZSHBZ,,;,axH#a)
9HA,ZV,ZB,V9Z,aBaB$aB$$fB$ AAVZH#HVH#HAA,ZZ,HBVZB
7raZ;SHVBa)fBBĖĔĖĕSaƣ ,VaHVZ#HVa)ĖĔĖĕBBf;VSHVaH#Saƣ
ZVZra,$V,x;ZaV,a9 ZVZra,$V,x;ZaV,a9
£ä٬ݬ
9ĬûŤÙäÅäŤŬõ©¬Å¬
ÄÅûä»Å©õÝÄé¬Å£ËÙÄݬ¾Ä
¾ÖËÙÅä©éÅÅSaƣZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»ƣ
rƤä©éÅÙݬ¤ÅƤ¾Ùä©ä䩬ţËÙÄä¬ËÅ
ËÅä¬Å¬Åä©ĖĔĖĕÅÅé¾VÖËÙäË£Saƣ
ZÙÝõä¬$Ù¬û;ÝäÙ¬a»ƣ¬Ý£é¾¾Å£¬Ù
ä©éÅĖĔĖĕ侩¬ÄéäÝپŤ»ÖÅ ËéÅääËä©ÝäË£ËéÙ»ÅËõ¾¤Åõ
Ù䍤鍸õÖÅé©äÝ»ÅÙŬݬ ÙĬţ龾ûÙÝÖËÅݬ¾£ËÙ¬äÝéÙûÅ
¾ÖËÙÅä©éÅÅÖÙéÝ©ÅƣĬ»¬Å ËÄÖ¾äÅÝÝƣ
ÖÙÅûäŬŬ¬éäŤÅÝÅÙÅûƣ
7»ÙäƤę7龬ĖĔĖĘ
a¸ÅÙr¬¸û ¬Å¬q¬Ùä¬Åäû
9ËĬÝÙ¬ÝfäÄ 9ËĬÝÙ¬Ý,ÅÖÅÅ
SÙݬÅäËÄĬÝݬËÅÙ ,ÅÖÅÅäËÄĬÝݬËÅÙ
aé¤éÝxé¬xéŬ٬ Ùõ¬År¬¸û;¬Ä
¬Ù»äéÙfäÄ ¬Ù»äéÙa¬»aÙ£¬¾¬Ý¬
SÙݬÅä¬ÙäËÙ fÅ£¬¾¬ä¬ÙäËÙ
ęė
Page 55
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES Laporan Keuangan Konsolidasian Consolidated Financial Statements Beserta Laporan Auditor Independen With Independent Auditors’ Report Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended 31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
Page 56
Daftar Isi Table of Contents
Halaman/
Page
Surat pernyataan direksi Board of directors’ statement
Laporan auditor independen Independent auditors’ report
Laporan posisi keuangan konsolidasian 1-3 Consolidated statements of financial position
Laporan laba rugi dan penghasilan Consolidated statements of profit or loss and
komprehensif lain konsolidasian 4-5 other comprehensive income
Laporan perubahan ekuitas konsolidasian 6 Consolidated statements of changes in equity
Laporan arus kas konsolidasian 7 Consolidated statements of cash flows
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian 8 - 82 Notes to the consolidated financial statements
Page 57
\
•
s a
SURAT PERNYATAAN DIREKSI BOARD OF DIRECTORS' STATEMENT
TENTANG REGARDING
TANGGUNG JAWAB ATAS THE RESPONS/BIUTY FOR
LAPORAN KEUANGAN THE FINANCIAL STATEMENTS OF
PT SARASWATI GRIYA LESTARI TBK PT SARASWATI GRIYA LESTARI TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED
PADA TANGGAL· TANGGAL DECEMBER 31, 2021
31 DESEMBER 2021
Yang bertanda tangan dibawah ini: The undersigned:
1. Nama : Tubagus Yudi Y.uniardi 1. Name Tubagus Yudi Yuniardi
Alamat Kantor : Bellezza Lantai 1 No. 34, Jl. Letnan Office Address Betlezza Lantai 1 No. 34, Jl. Letnan
Jenderal Soepeno, RT.11/RW.10, Jenderal Soepeno, RT.11/RW.10,
Grogol Utara, Kec. Kby. Lama, Kota Grogol Utara, Kec. Kby. Lama, Kota
Jakarta Selatan, Daerah Khusus Jakarta Selatan, Daerah Khusus
lbukota Jakarta 12210 lbukota Jalcarta 12210
Alamat Domisili : Jl. Limus Pratama Regency Blok F 16/7 Domidle Address : Jl. Limus Pratama Regency Blok F
Cileungsi - Bogor Indonesia 1617 Cileungsi- Bogor Indonesia
Jabatan : Direktur Utama Trtle : President Director
menyatakan bahwa: declare that:
1. Bertanggung jawab atas penyusunan dan penyajian 1. Responsible for the preparation and presentation of
laporan keuangan PT Saraswati Griya Lestari Tbk dan PT Saraswati Griya Lestari Tbk and subsidiaries financial
Entitas anak; . statements;
2. Laporan keuangan PT Saraswati Griya Lestari Tbk dan 2. PT Saraswati Griya Lestari Tbk and subsidiaries financial
Entitas anak telah disusun dan disajikan sesuai Standar statements have been prepared and presented in
Akuntansi Keuangan di Indonesia; accordance with Indonesian Financial Accounting
Standards;
3. a. Semua informasi dalam laporan keuangan PT 3. a. All information contained in PT Saraswati Griya
Saraswati Griya Lestari Tbk dan Entitas anak telah Lestari Tbk and subsidiaries finandal statements has
dimuat secara lengkap dan benar; been dislosed in a complete and truthful manner;
b. Laporan keuangan PT Saraswati Griya Lestari dan b. PT Saraswati Griya Lestari Tbk and subsidiaries
Entitas anak Tbk tidak mengandung informasi atau finandal statements do not contain any incorrect
fakta material yang tidak benar, dan tidak information or material fad, nor do they omit
menghilangkan informasi atau fakta material; information or material fact;
4. Bertanggung jawab atas sistem pengendalian internal 4. Responsible for PT Saraswati Griya Lestari Tbk and
dalam PT Saraswati Griya Lestari Tbk dan Entitas subsidiaries internal control system.
anak.
Demikian pemyataan ini dibuat dengan sebenamya. Thus this statement is made truthfully.
Atas nama dan rnewakili Direksi I For and on behalf of the Board of Director
PT.~Griya l..estarill* Tubagus Yudi Yuniardi
The Bellezza Suite 30 -31 Direktur Utama/ President Director
JL Letjen Soepeno No. 34
Jakarta Selatan 122 I 0 Jakarta. 4 Desember 2023/ December 4th, 2023
INDONESIA
Tel: (6.2-2 l) 2567 5505
Fax: {6.2-.21) 2567 5572
Page 58
Page 59
Page 60
Page 61
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/ 31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
Notes December 31, 2021 December 31, 2020
ASET ASSETS
ASET LANCAR CURRENT ASSETS
Kas dan bank 2f, 5 5.826.146.330 9.128.520.247 Cash and banks
Piutang usaha Trade receivables
Pihak ketiga 6 5.150.027.530 2.906.697.890 Third parties
Persediaan 2h, 7 712.606.395.984 712.927.206.929 Inventories
Uang muka dan biaya dibayar di muka 2i, 8 85.124.270.906 84.715.170.771 Advances and prepaid expenses
Total Aset Lancar 808.706.840.750 809.677.595.838 Total Current Assets
ASET TIDAK LANCAR NON-CURRENT ASSETS
Aset tetap 2j, 9 431.088.117.590 447.462.723.745 Fixed assets
Aset pajak tangguhan 17c 3.214.886.867 4.848.033.990 Deferred tax assets
Aset hak guna 2l, 10 66.478.684.138 68.053.543.198 Right of use assets
Total Aset Tidak Lancar 500.781.688.596 520.364.300.934 Total Non-Current Assets
TOTAL ASET 1.309.488.529.345 1.330.041.896.772 TOTAL ASSETS
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
1
Page 62
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/ 31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
Notes December 31, 2021 December 31, 2020
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS JANGKA PENDEK CURRENT LIABILITIES
Pinjaman bank jangka pendek 11 1.998.684.071 1.921.616.259 Short-term bank loan
Utang kontraktor dan usaha Contractor and trade debt
Pihak ketiga 12 86.621.385.221 86.527.880.470 Third parties
Utang lain-lain Other payables
Pihak ketiga 13 23.494.237.071 30.613.745.183 Third parties
Uang muka penjualan 15 39.643.061.130 39.187.451.937 Advance from customer
Beban masih harus dibayar 16 41.100.931.541 30.731.713.932 Accrued expenses
Utang pajak 17a 18.845.857.099 16.537.376.558 Taxes payable
Liabilitas jangka panjang yang Current maturity of
jatuh tempo dalam satu tahun: long-term liabilities:
Utang pembiayaan konsumen 19 113.894.455 116.508.000 Consumer finance payable
Utang pihak ketiga 14 718.457.284.763 715.530.607.620 Other payables Third party
Pinjaman bank 18 1.545.366.159 1.545.366.159 Bank Loan
Total Liabilitas Jangka Pendek 931.820.701.509 922.712.266.118 Total Current Liabilities
LIABILITAS JANGKA PANJANG NON-CURRENT LIABILITIES
Utang lain-lain Other payables
Pihak ketiga 14 55.319.372.822 55.319.372.822 Third party
Pihak Berelasi 14 3.070.478.728 -
Liabilitas jangka panjang - setelah
dikurangi bagian yang jatuh tempo Long-term liabilities -
dalam satu tahun: net of current maturity:
Utang pembiayaan konsumen 19 48.221.960 300.680.483 Consumer finance payable
Pinjaman bank 18 9.456.439.508 9.456.439.508 Bank Loan
Liabilitas imbalan kerja karyawan 2n, 20 9.425.014.557 13.874.809.748 Employee benefits liability
Total Liabilitas Jangka Panjang 77.319.527.575 78.951.302.560 Total Non-Current Liabilities
Total Liabilitas 1.009.140.229.084 1.001.663.568.679 Total Liabilities
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
2
Page 63
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/ 31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
Notes December 31, 2021 December 31, 2020
EKUITAS EQUITY
Ekuitas yang Dapat Diatribusikan Equity Attributable to the Owners of
kepada Pemilik Entitas Induk the Parent Company
Modal saham - nilai nominal Capital Stocks nominal value
Rp 100 per saham Rp100 per share
Modal dasar - Authorized capital of
12.000.000.000 saham 12,000,000,000 shares
Modal ditempatkan dan disetor penuh - Issued and fully paid-up capital
3.550.001.452 saham 21 355.000.145.200 355.000.145.200 3,550,001,452 shares
Tambahan modal disetor 22 35.088.926.344 35.088.926.344 Additional paid in capital
Defisit (93.352.570.693) (64.934.057.832) Deficit
Sub total 296.736.500.851 325.155.013.712 Sub total
Kepentingan non-pengendali 23 3.611.799.410 3.223.314.382 Non controlling interest
Total Ekuitas 300.348.300.261 328.378.328.094 Total Equity
TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS 1.309.488.529.345 1.330.041.896.772 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
3
Page 64
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2021 2020
PENDAPATAN USAHA 2o, 24 62.865.727.528 58.353.052.116 REVENUE
BEBAN POKOK PENDAPATAN 2o, 25 (49.723.341.044) (48.434.905.268) COST OF REVENUE
LABA KOTOR 13.142.386.484 9.918.146.848 GROSS PROFIT
BEBAN USAHA OPERATING EXPENSES
Beban umum dan administrasi 26 (40.599.927.508) (43.700.413.228) General and administrative expenses
LABA USAHA (27.457.541.024) (33.782.266.380) OPERATING PROFIT
PENGHASILAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (EXPENSES)
Pendapatan keuangan 1.087.585 1.396.650 Finance income
Laba penjualan aset tetap 264.000.000 - Gain on disposal fixed asset
Kerugian penurunan nilai piutang usaha (249.258.850) (322.966.432) Loss on impairment of trade receivables
Beban keuangan (886.582.447) (15.299.708.999) Finance expense
Laba (rugi) selisih kurs (3.386.420.593) 172.674.811 Foreign exchange gain (loss)
Penghasilan (Beban) Lain-lain - Neto (1.146.104.789) 780.293.085 Other Income (Expenses) - Net
Beban Lain-lain - Neto (5.403.279.094) (14.668.310.885) Other Expense - Net
RUGI SEBELUM LOSS BEFORE
PAJAK PENGHASILAN (32.860.820.118) (48.450.577.265) INCOME TAX
MANFAAT (BEBAN) PAJAK INCOME TAX BENEFIT
PENGHASILAN 17 (EXPENSE)
Kini - - Current
Tangguhan (211.080.453) 500.574.816 Deferred
Manfaat (beban) Pajak Penghasilan - Neto (211.080.453) 500.574.816 Income Tax Benefit (expense) - Net
RUGI NETO TAHUN BERJALAN (33.071.900.572) (47.950.002.449) NET LOSS FOR THE YEAR
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
4
Page 65
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2021 2020
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Pos yang tidak akan Unreclassified account to
direklasifikasi ke laba rugi profit or loss
Pengukuran kembali Re-measurement of post-
imbalan pasca kerja 20 6.463.939.408 5.892.552.685 employment benefits
Pajak penghasilan terkait 2q, 17c (1.422.066.670) (1.185.213.859) Deferred income tax benefits
Total Penghasilan Komprehensif Lain 5.041.872.738 4.707.338.825 Total Other Comprehensive Income
RUGI KOMPREHENSIF COMPREHENSIVE
TAHUN BERJALAN (28.030.027.833) (43.242.663.624) LOSS FOR THE YEAR
Rugi Neto yang Dapat Diatribusikan
Kepada: Net Loss Attributable to:
Pemilik entitas induk (33.404.443.365) (48.193.522.548) Owner of the parent entity
Kepentingan nonpengendali 332.542.794 243.520.099 Non-controlling interests
Total (33.071.900.572) (47.950.002.449) Total
Rugi Komprehensif yang Dapat
Diatribusikan Kepada: Comprehensive Loss Attributable to:
Pemilik entitas induk (28.418.512.862) (43.527.150.055) Owner of the parent entity
Kepentingan nonpengendali 388.485.029 284.486.431 Non-controlling interests
Total (28.030.027.833) (43.242.663.624) Total
RUGI NETO PER SAHAM DASAR NET LOSS PER SHARE
YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN ATTRIBUTABLE TO OWNERS OF
KEPADA PEMILIK ENTITAS INDUK 2r, 27 (9,41) (13,58) THE PARENT ENTITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
5
Page 66
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020 For the Years Ended December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Ekuitas yang Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk/
Equity Attributable to Owners of the Parent
Tambahan Kepentingan
Modal Disetor/ Non-Pengendali/
Modal Saham/ Additional Defisit/ Total/ Non-Controlling Total Ekuitas/
Share Capital Paid-in Capital Deficit Total Interest Total Equity
Saldo per 1 Januari 2020 355.000.145.200 35.088.926.344 (21.406.907.777) 368.682.163.767 2.938.827.951 371.620.991.718 Balance as of January 1, 2020
Rugi neto tahun berjalan - - (48.193.522.548) (48.193.522.548) 243.520.099 (47.950.002.449) Net Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain Other comprehensive income
tahun berjalan - - 4.666.372.493 4.666.372.493 40.966.332 4.707.338.825 for the year
Saldo per 31 Desember 2020 355.000.145.200 35.088.926.344 (64.934.057.832) 325.155.013.712 3.223.314.382 328.378.328.094 Balance as of December 31, 2020
Rugi neto tahun berjalan - - (33.404.443.365) (33.404.443.365) 332.542.794 (33.071.900.572) Net Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain Other comprehensive income
tahun berjalan - - 4.985.930.503 4.985.930.503 55.942.235 5.041.872.738 for the year
Saldo per 31 Desember 2021 355.000.145.200 35.088.926.344 (93.352.570.693) 296.736.500.851 3.611.799.410 300.348.300.261 Balance as of December 31, 2021
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan The accompanying notes to consolidated financial statements are an integral part of these consolidated
keuangan konsolidasian secara keseluruhan. financial statements.
6
Page 67
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2021 2020
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
OPERASI OPERATING ACTIVITIES
Penerimaan dari pelanggan 56.851.590.397 59.946.949.055 Receipts from customers
Pembayaran kepada pemasok Payments to suppliers
dan karyawan (52.122.377.441) (45.460.063.254) and employees
Pembayaran untuk beban usaha (7.497.495.821) (11.058.191.977) Receipts from finance income
Pembayaran dari operasi lainnya (2.130.373.343) 33.911.716 Payment from other operating
Kas dihasilkan dari operasi (4.898.656.208) 3.462.605.540 Cash generated from operation
Penerimaan dari pendapatan keuangan 1.087.585 1.396.650 Receipt from financial income
Pembayaran untuk beban keuangan (1.544.941.432) (7.820.285.426) Payment for financial expense
Kas Neto Digunakan untuk Aktivitas Operasi (6.442.510.054) (4.356.283.236) Net Cash Used in Operation Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
INVESTASI INVESTING ACTIVIES
Penerimaan dari penjualan aset tetap 264.000.000 - Proceeds due to sale of fixed assets
Perolehan aset tetap (16.338.335) (173.563.678) Acquisitions of fixed assets
Kas Neto Digunakan untuk Aktivitas Investasi 247.661.665 (173.563.678) Net Cash Used in Investing Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
PENDANAAN FINANCING ACTIVITIES
Kenaikan (penurunan) pinjaman Increase (decrease)
bank jangka pendek 77.067.812 2.805.270.050 short-term bank loan
Penerimaan (Pembayaran) pinjaman Long-term bank loan
bank jangka panjang - (1.802.779.697) receipt (payments)
Penerimaan (pembayaran) Receipt of execution
utang lain-lain pihak ketiga 3.070.478.728 3.640.722.832 Series 1 Warrant
Penerimaan (pembayaran) utang Consumer financing
pembiayaan konsumen (255.072.068) (124.598.715) debt payments
Kas Neto Diperoleh dari Aktivitas Pendanaan 2.892.474.472 4.518.614.470 Net Cash Provided by Financing Activities
KENAIKAN (PENURUNAN) NETO NET INCREASE (DECREASE)
KAS DAN BANK (3.302.373.917) (11.232.444) IN CASH AND BANKS
KAS DAN BANK PADA AWAL TAHUN 9.128.520.247 9.139.752.690 CASH AND BANKS AT BEGINNING OF YEAR
KAS DAN BANK PADA AKHIR TAHUN 5.826.146.330 9.128.520.247 CASH AND BANKS AT END OF YEAR
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara The accompanying notes to consolidated financial statements are an
keseluruhan. integral part of these consolidated financial statements.
7
Page 68
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian Perusahaan a. The Company’s Establishment
PT Saraswati Griya Lestari Tbk (“Perusahaan”) PT Saraswati Griya Lestari Tbk (the “Company”)
didirikan berdasarkan Akta No. 5 tanggal 25 Maret was established based on Deed No. 5 dated
2006 dan Akta No. 4 tanggal 10 Agustus 2006 March 25, 2006 and Deed No. 4 dated 10 August
seluruhya dari Notaris Rina Utami Djauhari, S.H., 2006, all from Notary Rina Utami Djauhari, S.H.,
notaris di Jakarta, Akta pendirian tersebut telah notary in Jakarta, the deed of establishment was
memperoleh pengesahan dari Menteri Hukum dan approved by the Minister of Law and Human Rights
Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui of the Republic of Indonesia through Decree
Surat Keputusan No. W7-02974 HT.01.01-TH 2007 No. W7-02974 HT.01.01-TH 2007 dated March 21,
tanggal 21 Maret 2007 dan telah diumumkan dalam 2007 and has been announced in the State Gazette
Lembaran Berita Negara Republik Indonesia No. 41, of the Republic of Indonesia No. 41, Supplement
Tambahan No. 4547 tanggal 21 Mei 2010. No. 4547 dated May 21, 2010.
Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami The Company's Articles of Association have
beberapa kali perubahan, terakhir dengan Akta undergone several changes, most recently with
Notaris No. 16 tanggal 7 September 2020 dari Notary Deed No. 16 dated 7 September 2020 from
Chandra Lim SH., Notaris di Jakarta, sehubungan Chandra Lim SH., Notary in Jakarta regarding
dengan perubahan maksud dan tujuan Perusahaan changes in the Company’s scope of activities and
serta perubahan beberapa pasal dalam anggaran changes several articles in accordance with the
dasar Perusahaan untuk disesuaikan dengan regulations issued by the Financial Services
peraturan yang dikeluarkan oleh Otoritas Jasa Authority (OJK). These changes have been received
Keuangan (OJK). Perubahan tersebut telah diterima and recorded in the database of the Legal Entity
dan dicatat di dalam database Sistem Administrasi Administration System of the Ministry of Law and
Badan Hukum Kementerian Hukum dan Hak Human Rights of the Republic of Indonesia based
Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan on Decree No. Notification Letter. AHU-AH.01.
Keputusan Surat Pemberitahuan No. AHU-AH.01. 030388301 dated September 18, 2020.
030388301 tanggal 18 September 2020.
Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasar In accordance with Article 3 of the Company’s
Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaan Articles of Association, the scope of the Company’s
adalah usaha dalam bidang pariwisata, yaitu activities in the tourism sector, namely the
penyedia akomodasi Hotel Bintang Empat. accommodation provider for Four Star Hotels. The
Perusahaan memulai kegiatan komersialnya sejak company started its commercial activities since
tahun 2006. Perusahaan berkedudukan di The 2006. The company is domiciled at The Belezza
Belezza Shopping Arcade Lt. GF No. 30 - 31. Shopping Arcade Lt. GF No. 30 - 31. Jl. Lt. Gen.
Jl. Letjen Soepeno No. 34, Arteri Permata Hijau, Soepeno No. 34, Arteri Permata Hijau, Kelurahan
Kelurahan Grogol Utara, Kecamatan Kebayoran Grogol Utara, Kecamatan Kebayoran Lama, South
Lama, Jakarta Selatan 12210. Jakarta 12210.
8
Page 69
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
Perusahaan mengoperasikan Hotel yang berlokasi The company operates hotels located in Magelang
di Magelang (Borobudur), Bali dan Jakarta. Entitas (Borobudur), Bali and Jakarta. The main holding
induk utama Perusahaan adalah PT Tiara Realty company of the Company is PT Tiara Realty (TR)
(TR) yang merupakan pemegang saham, yang which is a shareholder, which has a shareholding of
mempunyai kepemilikan saham sebesar 51,32% 51.32% and 55.54% as of December 31, 2021 and
dan 55,54% pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020. TR is domiciled in Jakarta.
2020. TR berkedudukan di Jakarta.
b. Penawaran Umum Saham b. Public Offering of Shares
Pada tanggal 28 Desember 2012, Perusahaan On December 28, 2012, the Company obtained an
memperoleh surat pernyataan efektif dari Badan effective statement from the Capital Market
Pengawas Pasar Modal (sekarang Otoritas Jasa Supervisory Agency (now the Financial Services
Keuangan/OJK) melalui surat No. S-14829/BL/2012 Authority/OJK) through letter No. S-14829/BL/2012
dalam rangka penawaran umum perdana saham in regarding the initial public offering of the
biasa Perusahaan sebanyak 550.000.000 saham Company's ordinary shares of 550,000,000 shares
dengan harga penawaran sebesar Rp185 per with an offering price of Rp185 per share
saham disertai dengan penerbitan 275.000.000 accompanied by the issuance of 275,000,000
Waran Seri 1 dengan harga pelaksanaan sebesar Series 1 Warrants with an exercise price of
Rp220 per saham. Masa pelaksanaan Waran Seri 1 Rp220 per share. The period of the Series 1
berakhir pada tanggal 9 Januari 2018. Warrants until January 9, 2018.
Pada tanggal 10 Januari 2013, Perusahaan On January 10, 2013, the Company listed all of its
mencatatkan seluruh saham yang diterbitkan di shares on the Indonesia Stock Exchange.
Bursa Efek Indonesia
c. Dewan Komisaris, Direksi, Komite Audit dan c. Boards of Commissioners, Directors, Audit
Karyawan Committee and Employees
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, As of December 31, 2021 and 2020, the members of
susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi the Company’s Boards of Commissioners and
Perusahaan adalah sebagai berikut: Directors are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama Tjandra Widjaja Tjandra Widjaja President Commissioner
Komisaris (Independen) Dini Virtianty Dini Virtianty Commissioner (Independent)
Direksi Board of Directors
Direktur Utama Tubagus Yudi Yuniardi Tubagus Yudi Yuniardi President Director
Direktur (Independen) Erwin Wijaya Erwin Wijaya (Independent) Director
9
Page 70
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
Susunan Komite Audit Perusahaan pada tanggal The composition of the Company’s Audit Committee
31 Desember 2021 dan 2020 adalah sebagai as of December 31, 2021 and 2020 was as follows:
berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Komite Audit Audit Committee
Ketua Dini Virtianty Dini Virtianty Chairman
Anggota Jeny Wardianto Jeny Wardianto Member
Berdasarkan Surat Keputusan Direksi Perusahaan Based on the Directors' Decree 00174-I/SGL/BS/
00174-I/SGL/BS/VI/2014 tanggal 16 Juni 2014, VI/2014 dated June 16, 2014, the Company
Sekretaris Perusahaan adalah Tubagus Yudi appointed Tubagus Yudi Yuniardi as its Corporate
Yuniardi sebagai Sekretaris Perusahaan. Secretary.
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, As of December 31, 2021 and 2020, the Company
Perusahaan dan entitas anak (selanjutnya disebut and its subsidiaries (hereinafter referred to as
sebagai Grup) mempunyai karyawan tetap masing- the “Group”) employed 288 and 172 employees,
masing sebanyak 288 dan 172 orang (tidak diaudit). respectively (unaudited).
d. Entitas Anak d. Subsidiaries
Perusahaan memiliki kontrol baik langsung maupun The Company has control, either directly or
tidak langsung, pada entitas anak berikut ini: indirectly, in the following subsidiaries:
Tahun mulai Persentase Kepemilikan/ Total Aset sebelum Eliminasi/
Kegiatan Usaha/ beroperasi/ Percentage of Ownership Total Assets before Elimination
Entitas anak/ Domisili/ Scope of Start of 31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/ 31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
Subsidiaries Domicile Business operations December 31, 2021 December 31, 2020 December 31, 2021 December 31, 2020
Kepemilikan langsung/
Direct ownership
PT Cakrawala Mitra Usaha (CMU) Bali Perhotelan/ 2011 99,99% 99,99% 795.603.592.459 798.311.704.359
Hospitality
Kepemilikan tidak Langsung/
melalui CMU
PT Tiara Inti Mulia (TIM) Jakarta Properti/ 2012 99,00% 99,00% 682.272.024.566 700.943.868.459
Hotel Anantara Uluwatu Bali Property
PT Bina Buana Sarana (BBS) Jakarta Properti/ 2020 99,00% 99,00% 727.488.718.006 726.813.500.808
Hotel Westin Ubud
PT Cakrawala Usaha Nusantara Jakarta Properti/ 2011 99,00% 99,00% 90.160.650.303 94.553.276.684
(CUN) Property
Hotel Best Western Kuta
PT Pratika Nugraha (PN) Jakarta Properti/ Belum beroperasi/ 99,00% 99,00% 166.524.682.491 166.509.034.337
10
Page 71
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN POLICIES
a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan a. Basis of Preparation of the Consolidated
Konsolidasian Financial Statement
Laporan keuangan konsolidasian telah disusun dan The consolidated financial statements have been
disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi prepared and presented in accordance with
Keuangan di Indonesia yang meliputi Pernyataan Indonesian Financial Accounting Standards which
Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) dan include Statements of Financial Accounting
Interpretasi Standar Akuntansi Keuangan (ISAK) Standards (PSAK) and the Interpretations of
yang diterbitkan oleh Dewan Standar Akuntansi Financial Accounting Standards (ISAK) issued by
Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia serta Peraturan the Indonesian Financial Accounting Standards
Regulator Pasar Modal. Kebijakan akuntansi yang Board of Indonesian Institute of Accountant (DSAK-
digunakan dalam penyusunan laporan keuangan IAI) and the Regulation of Capital Market
konsolidasian konsisten dengan yang digunakan Regulatory. The accounting policies applied in the
dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasian preparation of the consolidated financial statements
untuk periode sebelumnya. are consistent with those adopted in the preparation
of the consolidated financial statements in respect of
the previous period.
Laporan keuangan konsolidasian, kecuali untuk The consolidated financial statements, except for
laporan arus kas konsolidasian, disusun dengan the consolidated statement of cash flows, are
dasar akrual. Laporan arus kas konsolidasian prepared under the accrual basis of accounting. The
disusun berdasarkan metode langsung dengan consolidated statement of cash flows has been
mengelompokkan arus kas atas dasar aktivitas prepared based on the direct method by classifying
operasi, investasi dan pendanaan. cash flows on the basis of operating, investing and
financing activities.
Penyusunan laporan keuangan konsolidasian The preparation of consolidated financial statements
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di in conformity with Indonesian Financial Accounting
Indonesia mengharuskan manajemen untuk Standards requires management to make judgment,
membuat pertimbangan, estimasi dan asumsi yang estimates and assumptions that affect the
mempengaruhi penerapan kebijakan akuntansi dan application of accounting policies and the reported
jumlah aset, liabilitas, pendapatan dan beban yang amounts of assets, liabilities, income and expenses.
dilaporkan.
Walaupun estimasi ini dibuat berdasarkan Although these estimation are based on
pengetahuan terbaik dan pertimbangan atas management’s best knowledge and judgment of
kejadian dan tindakan saat ini, hasil yang current events and actions, actual results may
sebenarnya mungkin berbeda dari jumlah yang ultimately differ from those estimation. The areas
diestimasi. Hal-hal yang melibatkan pertimbangan involving a higher degree of judgment or complexity,
atau kompleksitas yang lebih tinggi atau hal-hal di or areas where assumptions and estimation are
mana asumsi dan estimasi adalah signifikan significant to the consolidated financial statements
terhadap laporan keuangan konsolidasian are disclosed in Note 3 to the consolidated financial
diungkapkan dalam Catatan 3 atas laporan statements.
keuangan konsolidasian.
11
Page 72
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
b. Prinsip Konsolidasian b. Principle of Consolidation
Laporan keuangan konsolidasian menggabungkan The consolidated financial statements incorporate
aset dan liabilitas pada akhir periode pelaporan dan assets and liabilities at the end of the reporting
hasil usaha untuk tahun yang berakhir pada tanggal- period and results of operations for the years then
tanggal tersebut dari Perusahaan dan entitas di ended of the Company and entities in which the
mana Perusahaan memiliki kemampuan untuk Company has the ability to control the entities, both
mengendalikan entitas tersebut, baik secara directly or indirectly.
langsung maupun tidak langsung.
Kepentingan non-pengendali atas jumlah laba rugi Non-controlling interests in the total comprehensive
komprehensif entitas anak diidentifikasi sesuai income of subsidiaries is identified at its portion
proporsinya dan disajikan sebagai bagian dari and presented as a part of total attributable
jumlah laba komprehensif yang dapat diatribusikan comprehensive income in the consolidated
pada laporan laba rugi dan penghasilan lain statements of profit or loss and other comprehensive
komprehensif konsolidasian. income.
Kepentingan non-pengendali atas aset neto entitas Non-controlling interests in the net assets of
anak diidentifikasi pada tanggal kombinasi bisnis subsidiaries is identified at the date of business
yang selanjutnya disesuaikan dengan proporsi atas combination afterwards adjusted by proportion of
perubahan ekuitas entitas anak dan disajikan changes in equity of subsidiaries and presented as a
sebagai bagian dari ekuitas pada laporan posisi part of equity in the consolidated statements of
keuangan konsolidasian. financial position.
Bila pengendalian atas suatu entitas diperoleh Where control of an entity is obtained during a
dalam tahun berjalan, hasil usaha entitas tersebut financial year, its results are included in the
dimasukkan dalam laporan laba rugi dan consolidated statements of profit or loss and other
penghasilan komprehensif lain konsolidasian sejak comprehensive income from the date on which
tanggal pengendalian dimulai. Bila pengendalian control commences. Where control ceases during a
berakhir dalam tahun berjalan, hasil usaha entitas financial year, its results are included in the
tersebut dimasukkan ke dalam laporan laba rugi dan consolidated statements of profit or loss and
penghasilan komprehensif lain konsolidasian untuk comprehensive income for the part of the year
bagian tahun dimana pengendalian masih during which control existed.
berlangsung.
Kebijakan akuntansi yang digunakan dalam The accounting policies adopted in preparing the
penyajian laporan keuangan konsolidasian dalam consolidated financial statements in all material
semua hal yang material telah diterapkan secara respects have been consistently applied by the
konsisten oleh entitas anak, kecuali dinyatakan lain. subsidiaries, unless otherwise stated. All material
Seluruh transaksi dan saldo yang material antara transactions and balances between consolidated
perusahaan-perusahaan yang dikonsolidasikan companies have been eliminated in preparing the
telah dieliminasi dalam penyajian laporan keuangan consolidated financial statements.
konsolidasian.
12
Page 73
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Kepentingan non-pengendali merupakan proporsi Non-controlling interests represents the proportion
atas hasil usaha dan aset bersih entitas anak yang of the results and net assets of subsidiaries not
tidak diatribusikan pada Grup. attributable to the Group.
Perubahan dalam bagian kepemilikan entitas induk Changes in a parent’s ownership interests in a
pada entitas anak yang tidak mengakibatkan subsidiary that do not result in the loss of control are
hilangnya pengendalian dicatat sebagai transaksi accounted for as equity transactions. When control
ekuitas. Ketika pengendalian atas entitas anak over a previous subsidiary is lost, any remaining
hilang, bagian kepemilikan yang tersisa di entitas interest in the entity is remeasured at fair value and
tersebut diukur kembali pada nilai wajarnya dan the resulting gain or loss is recognized in profit or
keuntungan atau kerugian yang dihasilkan diakui loss.
dalam laba rugi.
Bagian perusahaan atas transaksi ekuitas entitas The company's share of equity transactions of
anak disajikan sebagai “komponen ekuitas lainnya” subsidiaries is presented as “other equity
dalam bagian ekuitas pada laporan posisi keuangan components” in the equity section of the
konsolidasian. consolidated statement of financial position.
c. Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi c. Related Party Transaction
Perusahaan mengungkapkan transaksi dengan The Company discloses transactions with related
pihak-pihak berelasi. Transaksi ini dilakukan parties. The transactions are made based on terms
berdasarkan persyaratan yang disetujui oleh kedua agreed by the parties, whereas such terms may not
belah pihak, dimana persyaratan tersebut mungkin be the same as those transactions with unrelated
tidak sama dengan transaksi lain yang dilakukan parties.
dengan pihak-pihak yang tidak berelasi.
Suatu pihak dianggap berelasi dengan Perusahaan A party is considered to be related to the Company
sebagaimana didefinisikan dalam PSAK 7 as defined in PSAK 7 “Related Party Disclosures”, if:
“Pengungkapan Pihak-Pihak Berelasi”, jika:
1. Orang atau anggota keluarga terdekat sebagai 1. A person or a close member of the person’s
berikut: family is related to a reporting entity if that
person:
i. memiliki pengendalian atau pengendalian i. has control or joint control over the Company.
bersama atas Perusahaan.
ii. memiliki pengaruh signifikan atas ii. has significant influence over the Company.
Perusahaan.
iii. merupakan personil manajemen kunci iii. is a member of the key management
Perusahaan atau entitas induk dari personal of the Company or of a parent of the
Perusahaan. Company.
13
Page 74
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2. Entitas yang memenuhi salah satu hal berikut: 2. An entity with following conditions applies
i. merupakan anggota dari kelompok usaha i. is a member from the same group;
yang sama;
ii. merupakan entitas asosiasi atau ventura ii. is an associate or joint venture of the
bersama dari Perusahaan dan entitas Company and its subsidiaries;
anaknya.;
iii. entitas tersebut bersama-sama Perusahaan iii. the entity and the Company and its a
dan entitas anaknya adalah ventura bersama subsidiaries, are joint ventures of the same
dari suatu pihak ketiga yang sama; third party;
iv. adalah ventura bersama dari entitas ketiga iv. is a joint venture of a third entity and the
dan Perusahaan dan entitas anaknya adalah Company and its subsidiaries is an associate
asosiasi dari entitas ketiga; of the third entity;
v. merupakan suatu program imbalan v. is a post-employment benefit plan for the
pascakerja untuk imbalan kerja dari suatu benefit of employees of either the Company
karyawan yang ditujukan bagi karyawan dari and its subsidiaries or an entity related to the
Perusahaan dan entitas anaknya atau entitas Company and its subsidiaries;
yang terkait dengan Perusahaan dan entitas
anaknya;
vi. dikendalikan atau dikendalikan bersama oleh vi. is controlled or jointly controlled by the person
orang yang diidentifikasi dalam angka 1 identified in number 1 above; and
diatas; dan
vii. orang yang diidentifikasi dalam angka 1(i) vii. a person identified as in number 1(i) has
memiliki pengaruh signifikan atas entitas atau significant influence over the Company or is a
personil manajemen kunci Perusahaan member of the key management personnel of
the Company.
Semua transaksi yang signifikan dengan pihak- All significant transactions with related parties
pihak berelasi, baik yang dilakukan dengan syarat whether or not conducted under the same terms and
dan kondisi yang sama dengan pihak ketiga conditions as those with third parties, are disclosed
ataupun tidak, diungkapkan dalam catatan atas in the notes to the financial statements.
laporan keuangan.
d. Kas dan Bank d. Cash and Bank
Kas dan Bank mencakup kas dan kas pada bank, Cash and Banks include cash and cash in banks,
yang tidak digunakan sebagai jaminan atau tidak which are not used as collateral or are not restricted.
dibatasi penggunaannya.
14
Page 75
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
e. Instrumen Keuangan e. Financial Instruments
Perusahaan menerapkan PSAK No. 71, “Instrumen The Company applies PSAK No. 71, “Financial
Keuangan”. Perusahaan mengakui aset dan Instruments”. The Company recognizes financial
liabilitas keuangan dalam laporan posisi keuangan assets and liabilities in the statement of financial
konsolidasian jika, dan hanya jika, Perusahaan position if, and only when, the Company is a party to
menjadi salah satu pihak dalam ketentuan the contractual terms of the financial instrument.
kontraktual instrumen keuangan tersebut.
1. Aset keuangan 1. Financial assets
Perusahaan mengklasifikasikan aset keuangan The Company classified the financial assets into
dalam kategori berikut ini: below categories:
x diukur pada biaya perolehan diamortisasi; x measured at the amortized cost; and
dan
x diukur pada nilai wajar melalui penghasilan x measured at fair value through other
komprehensif lain atau diukur melalui laba omprehensive income or through profit or
rugi. loss.
Klasifikasi ini tergantung pada model bisnis The classification depends on the Company's
Perusahaan dan persyaratan kontraktual arus business model and the contractual terms of the
kas. cash flows.
a. Aset keuangan diukur pada biaya perolehan a. Financial assets measured at amortized cost
diamortisasi
Klasifikasi ini berlaku untuk instrumen utang The classification applied to debt instruments
yang dikelola dalam model bisnis dimiliki that are managed under the held-to-cash flow
untuk mendapatkan arus kas dan memiliki business model and have cash flows that
arus kas yang memenuhi kriteria “semata- meet the criteria “solely from payment of
mata dari pembayaran pokok dan bunga”. principal and interest”.
Pada pengakuan awal, piutang usaha yang At initial recognition, trade receivables that do
tidak memiliki komponen pendanaan yang not have a significant financing component
signifikan, diakui sebesar harga transaksi. are recognized at the transaction price. Other
Aset keuangan lainnya awalnya diakui financial assets are initially recognized at fair
sebesar nilai wajar dikurangi biaya transaksi value less related transaction costs. These
yang terkait. Aset keuangan ini selanjutnya financial assets are subsequently measured
diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi at amortized cost using the effective interest
menggunakan metode suku bunga efektif. method. Gains or losses on derecognition or
Keuntungan atau kerugian pada penghentian modification of financial assets recorded at
atau modifikasi aset keuangan yang dicatat amortized cost are recognized in profit or
pada biaya perolehan diamortisasi diakui loss.
pada laba rugi.
15
Page 76
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
b. Aset keuangan diukur pada nilai wajar melalui b. Financial assets measured at fair value
penghasilan komprehensif lain through other comprehensive income
Klasifikasi ini berlaku untuk aset keuangan This classification applied to the following
berikut ini: financial assets:
i. Instrumen utang yang dikelola dengan i. A debt instrument that is managed under
model bisnis yang bertujuan untuk a business model that aims to hold
memiliki aset keuangan dalam rangka financial assets in order to collect and sell
mendapatkan arus kas kontraktual dan contractual cash flows and where the cash
menjual dan dimana arus kasnya flows meet the criteria of “solely from
memenuhi kriteria “semata-mata dari payment of principal and interest”.
pembayaran pokok dan bunga”.
Perubahan nilai wajar aset keuangan ini Changes in the fair value of these
dicatat pada penghasilan komprehensif financial assets are recorded in other
lain, kecuali pengakuan keuntungan atau comprehensive income, unless the
kerugian penurunan nilai, penghasilan recognition of gain or loss on impairment,
bunga (termasuk biaya transaksi interest income (including transaction
menggunakan metode suku bunga costs using the effective interest method),
efektif), keuntungan atau kerugian yang gains or losses arising from derecognition,
timbul dari penghentian pengakuan, serta and gain or loss on foreign exchange are
keuntungan atau kerugian dari selisih kurs recognized in profit or loss.
diakui pada laba rugi.
Ketika aset keuangan dihentikan When a financial asset is derecognized,
pengakuannya, keuntungan atau kerugian the cumulative gain or loss on fair value
nilai wajar kumulatif yang sebelumnya that was previously recognized in other
diakui pada penghasilan komprehensif comprehensive income is reclassified to
lain direklasifikasi pada laba rugi. profit or loss.
ii. Investasi ekuitas dimana Perusahaan ii. Equity investments where the Company
telah memilih secara takterbatalkan untuk has irrevocably chosen to present fair
menyajikan keuntungan dan kerugian nilai value gains and losses from revaluation in
wajar dari revaluasi pada penghasilan other comprehensive income.
komprehensif lain.
16
Page 77
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Pilihan dapat didasarkan pada investasi Options can be based on individual
individu, namun, tidak berlaku pada investments, however, they do not apply
investasi ekuitas yang dimiliki untuk to equity investments that are held for
diperdagangkan. Keuntungan atau trading. Fair value gains or losses from
kerugian nilai wajar dari revaluasi revaluation of equity investments,
investasi ekuitas, termasuk komponen including the foreign exchange
selisih kurs, diakui pada penghasilan component, are recognized in other
komprehensif lain. Ketika investasi ekuitas comprehensive income. When an equity
dihentikan pengakuannya, keuntungan investment is derecognized, fair value
atau kerugian nilai wajar yang gains or losses that were previously
sebelumnya diakui dalam penghasilan recognized in other comprehensive
komprehensif lain tidak direklasifikasi income are not reclassified to profit or
pada laba rugi. Deviden diakui pada laba loss. Dividends are recognized in profit or
rugi ketika hak untuk menerima loss when the right to receive payments
pembayaran telah ditetapkan. has been determined.
c. Aset keuangan diukur pada nilai wajar melalui c. Financial assets measured at fair value
laba rugi through profit or loss
Setelah pengakuan awal, liabilitas keuangan After initial recognition, financial liabilities in
dalam kategori ini selanjutnya diukur pada this category are subsequently measured at
biaya perolehan diamortisasi dengan amortized cost using the effective interest
menggunakan metode suku bunga efektif. method. Gains or losses are recognized in
Keuntungan atau kerugian diakui dalam laba profit or loss when the financial liabilities are
rugi ketika liabilitas keuangan tersebut derecognized or impaired, as well as through
dihentikan pengakuannya atau mengalami the amortization process.
penurunan nilai, dan melalui proses
amortisasi.
Penghentian pengakuan liabilitas keuangan Derecognition of financial liabilities
Klasifikasi ini berlaku untuk aset keuangan This classification applied to the following
berikut ini, dimana dalam semua kasus, biaya financial assets, where in all cases, transaction
transaksi dibebankan pada laba rugi: costs are charged to profit or loss:
i. Instrumen utang yang tidak memiliki kriteria i. Debt instruments that do not have the criteria
biaya perolehan diamortisasi atau nilai wajar for amortized cost or fair value through other
melalui penghasilan komprehensif lain. comprehensive income. The gain or loss on
Keuntungan atau kerugian nilai wajar fair value will then be recorded in profit or
selanjutnya akan dicatat pada laba rugi. loss.
ii. Investasi ekuitas yang dimiliki untuk ii. Equity investments held for trading or for
diperdagangkan atau dimana pilihan which other comprehensive income options
penghasilan komprehensif lain tidak berlaku. are not applicable. Fair value gains or losses
Keuntungan atau kerugian nilai wajar dan and related dividend income are recognized in
penghasilan dividen terkait diakui pada laba profit or loss.
rugi.
17
Page 78
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Aset keuangan dihentikan pengakuannya ketika Financial assets are derecognized when the
hak kontraktual atas arus kas dari aset keuangan contractual rights to the cash flows of the financial
tersebut telah berakhir atau telah ditransfer assets have expired or have been transferred and
dan Perusahaan telah mentransfer secara the Company has transferred substantially all the
substansial seluruh risiko dan manfaat atas risks and yield of ownership of the assets. When a
kepemilikan aset. Pada saat penghentian financial asset is derecognized, the difference
pengakuan aset keuangan, selisih antara jumlah between the carrying amount and the yield received
tercatat dengan imbalan yang diterima diakui is recognized in profit or loss.
dalam laba rugi.
Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling Financial assets and financial liabilities are offset
hapus dan nilai netonya dilaporkan dalam and the net amount reported in the consolidated
laporan posisi keuangan jika, dan hanya jika, statements of financial position if, and only if,
saat ini memiliki hak yang berkekuatan hukum there is a currently enforceable legal right to
untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang offset the recognized amounts and there is an
telah diakui dan terdapat niat untuk intention to settle on a net basis, or to realize the
menyelesaikannya secara neto, atau untuk assets and settle the liabilities simultaneously.
merealisasikan aset dan menyelesaikan
liabilitasnya secara simultan.
Penurunan nilai aset keuangan Impairment of financial assets
Penelaahan kerugian kredit ekspektasian masa The review of expected future credit losses is
depan diharuskan untuk: instrumen utang yang required for: debt instruments measured at
diukur pada biaya perolehan diamortisasi atau amortized cost or at fair value through other
diukur pada nilai wajar melalui penghasilan comprehensive income, leases and trade
komprehensif lain, piutang sewa dan piutang receivables that do not give an unconditional
usaha yang tidak memberi hak tanpa syarat right to receive the yield.
untuk menerima imbalan.
Perusahaan mengakui provisi atas kerugian The Company recognizes a provision for
penurunan nilai untuk kerugian kredit impairment losses for expected credit losses on
ekspektasian atas aset keuangan yang diukur financial assets measured at amortized cost.
pada biaya perolehan diamortisasi. Provisi atas Provision for impairment losses on trade
kerugian penurunan nilai piutang usaha diukur receivables is measured at an amount equal to
dengan jumlah yang sama dengan kerugian the expected lifetime credit losses. Lifetime
kredit ekspektasian sepanjang umurnya. expected credit loss is the expected credit loss
Kerugian kredit ekspektasian sepanjang that results from all possible events of default
umurnya adalah kerugian kredit ekspektasian over the expected life of a financial instrument.
yang dihasilkan dari semua kemungkinan
kejadian gagal bayar sepanjang umur yang
diharapkan dari suatu instrumen keuangan.
18
Page 79
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Ketika menentukan apakah risiko kredit dari When determining whether the credit risk of a
suatu aset keuangan telah meningkat secara financial asset has increased significantly since
signifikan sejak pengakuan awal dan ketika initial recognition and when estimating expected
memperkirakan kerugian kredit ekspektasian, credit losses, the Company considers relevant
Perusahaan mempertimbangkan informasi information that is reasonable and demonstrable
relevan yang wajar dan dapat dibuktikan dan and available without undue cost or effort. It
tersedia tanpa biaya atau usaha yang tidak includes both quantitative and qualitative
semestinya. Ini mencakup informasi dan analisis information and analysis, based on the
kuantitatif dan kualitatif, berdasarkan Company's historical experience and credit
pengalaman historis Perusahaan dan penilaian assessment and includes future information.
kredit dan termasuk informasi masa depan.
Perusahaan menganggap aset keuangan gagal The Company considers the financial assets to
bayar ketika pelanggan tidak mampu membayar be default when the customer is unable to pay
kewajiban kreditnya kepada Perusahaan their credit obligations fully to the Company. The
secara penuh. Periode maksimum yang maximum period to consider when estimated
dipertimbangkan ketika memperkirakan kerugian expected credit losses is the maximum period of
kredit ekspektasian adalah periode maksimum the contract in which the Company is exposed to
kontrak dimana Perusahaan terekspos terhadap credit risk.
risiko kredit.
Kerugian kredit ekspektasian adalah perkiraan Expected credit losses are probability-weighted
probabilitas-tertimbang dari kerugian kredit. estimates of credit losses. Credit losses are
Kerugian kredit diukur sebagai nilai sekarang measured as the present value of all cash
dari semua kekurangan penerimaan kas (yaitu receipts deficiency (i.e, the difference between
perbedaan antara arus kas terutang dari suatu the cash flows payable from an entity under the
entitas berdasarkan kontrak dan arus kas yang contract and the cash flows that the Company
Perusahaan harapkan untuk diterima). Kerugian expects to receive). Expected credit losses are
kredit ekspektasian didiskontokan pada tingkat discounted at the effective interest rate of the
bunga efektif dari aset keuangan tersebut. financial asset.
2. Liabilitas Keuangan 2. Financial Liabilities
Pada saat pengakuan awal, Perusahaan mengukur The Company classifies all of its financial liabilities
liabilitas keuangan pada nilai wajar ditambah atau into financial liabilities measured at amortized cost,
dikurangi, biaya transaksi yang terkait langsung which are recognized initially at fair value and
dengan perolehan atau penerbitan liabilitas inclusive of directly attributable transaction costs.
keuangan. Perusahaan mengklasifikasikan semua
liabilitas keuangannya ke dalam kategori liabilitas
keuangan yang diukur pada biaya perolehan
diamortisasi.
19
Page 80
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Setelah pengakuan awal, liabilitas keuangan After initial recognition, financial liabilities in this
selanjutnya diukur pada biaya perolehan category are subsequently measured at amortized
diamortisasi dengan menggunakan metode suku cost using the effective interest method. Gains or
bunga efektif. Keuntungan atau kerugian diakui losses are recognized in profit or loss when the
dalam laba rugi ketika liabilitas keuangan tersebut liabilities are derecognized, or impaired, as well as
dihentikan pengakuannya atau mengalami through the amortization process.
penurunan nilai, dan melalui proses amortisasi.
Perusahaan mengeluarkan liabilitas keuangan dari A company removes a financial liability from its
laporan posisi keuangan konsolidasiannya jika, dan consolidated statement of financial position when,
hanya jika, kewajiban yang ditetapkan dalam and only if, the obligation specified in the contract
kontrak dilepaskan atau dibatalkan atau is discharged or cancelled or has expired. The
kedaluwarsa. Selisih antara jumlah tercatat liabilitas difference between the carrying amount of financial
keuangan yang berakhir atau yang dialihkan ke liabilities that have ended or been transferred to
pihak lain, dan imbalan yang dibayarkan, termasuk another party and the consideration paid, including
aset nonkas yang dialihkan atau liabilitas yang non-cash assets transferred or liabilities assumed,
ditanggung diakui dalam laba rugi. is recognized in profit or loss.
3. Saling Hapus Instrumen Keuangan 3. Offsetting of Financial Instruments
Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling hapus Financial assets and financial liabilities are offset
dan jumlah netonya dilaporkan dalam laporan posisi and their net amounts are reported in the
keuangan konsolidasian jika, dan hanya jika, saat ini consolidated statements of financial position if, and
memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk only if, currently have a legally enforceable right to
melakukan saling hapus atas jumlah yang telah set off the recognized amount and there is an
diakui dan terdapat niat untuk menyelesaikannya intention to settle it net, or to realize the assets and
secara neto, atau untuk merealisasikan aset dan settle the liability simultaneously.
menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.
f. Persediaan f. Inventories
Harga perolehan persediaan real estate The cost of inventory of real estate diverted to each
dialokasikan ke masing-masing proyek real estate real estate project is determined using a special
ditentukan dengan menggunakan metode identification method for direct loads based on
identifikasi khusus untuk beban langsung square meters for the burden of public and social
berdasarkan meter persegi untuk beban fasilitas facilities.
umum dan sosial.
20
Page 81
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Harga perolehan persediaan real estate meliputi The cost of acquiring real estate includes licensing
biaya perizinan, pembebasan lahan, pengurusan fees, land acquisition, management of land
surat-surat tanah, pematangan tanah, prasarana, documents, land maturation, infrastructure, project
pengembangan dan pembangunan proyek, development and development, including
termasuk kapitalisasi biaya pinjaman serta selisih capitalization of borrowing costs and foreign
kurs atas pokok pinjaman dalam valuta asing exchange differences on loan principal in foreign
selama masa pembangunan dan pengembangan. currencies during the construction and development
Bangunan yang siap untuk dijual dikelompokkan period. Buildings that are ready for sale are
sebagai “Persediaan Real Estate” di dalam laporan classified as “Real Estate Inventories” in the
posisi keuangan konsolidasian. Persediaan consolidated statement of financial position.
makanan, minuman, perlengkapan dan barang Inventories of hotel food, beverages, equipment and
dagangan hotel dinyatakan sebesar nilai terendah merchandise are stated at the lower of cost and net
antara biaya perolehan dan nilai realisasi bersih. realizable value. Cost is determined using the
Biaya perolehan ditentukan dengan menggunakan average method. Net realizable value is determined
metode rata-rata. Nilai realisasi neto ditentukan based on the estimated selling price after deducting
berdasarkan taksiran harga jual yang wajar setelah the estimated costs necessary to sell the inventory.
dikurangi taksiran biaya yang diperlukan untuk Allowance for inventory obsolescence or inventory
menjual persediaan tersebut. Penyisihan persediaan with a slow turnover is determined if there is a
usang atau persediaan yang perputarannya lambat, review of the condition of each inventory at the end
ditentukan jika ada berdasarkan penelaahan atas of the year.
kondisi masing-masing persediaan pada akhir
tahun.
g. Biaya Dibayar Dimuka g. Prepaid Expense
Biaya dibayar di muka diamortisasi sesuai masa Prepaid expenses are amortized over the beneficial
manfaat masing-masing biaya yang bersangkutan period of each expense using the straight-line
dengan menggunakan metode garis lurus. method.
h. Aset Tetap h. Fixed Assets
Grup menerapkan PSAK No. 16, “Aset Tetap”. Grup The Group applies PSAK No. 16, “Fixed Assets”.
menggunakan model biaya sebagai kebijakan The Group uses the cost model for its fixed assets
akuntansi pengukuran aset tetapnya. measurement.
Aset tetap dinyatakan berdasarkan biaya perolehan, Fixed assets are stated at cost, excluding day-to-
tetapi termasuk biaya perawatan sehari-hari, day servicing, less accumulated depreciation and
dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi rugi any impairment loss, if any.
penurunan nilai, jika ada.
Biaya perolehan awal aset tetap meliputi harga The initial cost of fixed assets consists of its
perolehan, termasuk bea impor dan pajak purchase consideration, including import duties and
pembelian yang tidak boleh dikreditkan dan biaya- taxes and any directly attributable costs in bringing
biaya yang dapat diatribusikan secara langsung the fixed assets to its working condition and location
untuk membawa aset ke lokasi dan kondisi yang for its intended use.
diinginkan sesuai dengan tujuan penggunaan yang
ditetapkan.
21
Page 82
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Beban-beban yang timbul setelah aset tetap Expenditures incurred after the fixed assets have
digunakan, seperti beban perbaikan dan been put into operations, such as repairs and
pemeliharaan, dibebankan ke laporan laba rugi maintenance costs, are normally charged to
komprehensif konsolidasian pada saat terjadinya. consolidated statements of comprehensive income
Apabila beban-beban tersebut menimbulkan in the year such costs are incurred. In situations
peningkatan manfaat ekonomis di masa datang dari where it can be clearly demonstrated that the
penggunaan aset tetap tersebut yang dapat expenditures have resulted in an increase in the
melebihi kinerja normalnya, maka beban-beban future economic benefits expected to be obtained
tersebut dikapitalisasi sebagai tambahan biaya from the use of the fixed assets beyond its
perolehan aset tetap. originally assessed standard of performance, the
expenditures are capitalized as additional costs of
fixed assets.
Aset tetap, kecuali tanah, disusutkan dengan Fixed assets, except for land, are depreciated on a
menggunakan metode garis lurus (straight-line straight-line basis over the fixed assets useful lives
method) selama masa manfaat aset tetap sebagai as follows:
berikut:
Masa manfaat/
Useful life
Bangunan dan prasarana 20 tahun/years Buildings and Infrastructure
Mesin 1-3 tahun/years Machineries
Peralatan kantor 4 - 8 tahun/years Office furniture
Kendaraan 3 - 8 tahun/years Vehicles
Jumlah tercatat aset tetap dihentikan pengakuannya An item of fixed assets is derecognized upon
pada saat dilepaskan atau tidak ada manfaat disposal or when no future economic benefits are
ekonomis masa depan yang diharapkan dari expected from its use or disposal. When assets are
penggunaan atau pelepasannya. Aset tetap yang sold or retired, the cost and related accumulated
dijual atau dilepaskan, dikeluarkan dari kelompok depreciation and any impairment loss are removed
aset tetap berikut akumulasi penyusutan serta from the accounts.
akumulasi penurunan nilai yang terkait dengan aset
tetap tersebut.
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari Any gain or loss arising from derecognition of fixed
penghentian pengakuan aset tetap (ditentukan assets (calculated as the difference between the net
sebesar perbedaan antara jumlah bersih hasil disposal proceeds and the carrying amount of the
pelepasan, jika ada, dengan jumlah tercatat dari item) is included in the consolidated statements of
aset tetap tersebut), dan diakui dalam laporan laba profit or loss and comprehensive income in the year
rugi dan penghasilan komprehensif lain the item is derecognized.
konsolidasian pada tahun terjadinya penghentian
pengakuan.
22
Page 83
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Nilai residu, umur manfaat, serta metode Residual values, useful lives and depreciation
penyusutan ditelaah setiap akhir tahun dan method are reviewed and adjusted if appropriate, at
dilakukan penyesuaian apabila hasil telaah berbeda each financial year end.
dengan estimasi sebelumnya.
Aset dalam penyelesaian dinyatakan sebesar biaya Assets in progress are stated at cost and presented
perolehan dan disajikan sebagai bagian dari aset as part of the fixed assets. The accumulated cost
tetap. Akumulasi biaya perolehan akan dipindahkan will be reclassified to the appropriate fixed assets
ke masing-masing akun aset tetap yang account when the installation is substantially
bersangkutan pada saat aset tersebut selesai completed and the asset is ready for its intended
dikerjakan dan siap digunakan. use.
i. Hak Atas Tanah i. Landright
Grup menerapkan ISAK No. 25, “Hak Atas Tanah”. The Group adopted ISAK No. 25 “Landrights”. In
Sesuai dengan ISAK No. 25, tanah, termasuk biaya accordance with ISAK No. 25, land, including the
pengurusan legal yang timbul pada awal perolehan legal costs incurred at initial acquisition of landrights,
hak atas tanah, dinyatakan sebesar biaya perolehan is stated at cost and is not amortized. Specific costs
dan tidak diamortisasi. Biaya-biaya yang terjadi associated with the extension or renewal of land
sehubungan dengan perpanjangan atau titles are deferred and amortized over the legal term
pembaharuan hak atas tanah ditangguhkan dan of the landrights or economic life of the land,
diamortisasi selama periode hak atas tanah atau whichever is shorter.
taksiran masa manfaat ekonomis tanah, periode
mana yang lebih pendek.
j. Sewa j. Lease
Perusahaan menerapkan PSAK 73, “Sewa”. The Company applied PSAK 73, “Leases”.
Perusahaan menilai apakah sebuah kontrak The Company assesses whether a contract contains
mengandung sewa, pada tanggal insepsi kontrak. a lease, at the date of inception of the contract. The
Perusahaan mengakui aset hak-guna dan liabilitas Company recognizes right-of-use assets and related
sewa terkait sehubungan dengan seluruh lease liabilities in respect of all lease arrangements
kesepakatan sewa di mana Perusahaan merupakan in which the Company is a lessee, except for short-
penyewa, kecuali untuk sewa jangka-pendek (yang term leases (which are defined as leases that have a
didefinisikan sebagai sewa yang memiliki masa lease term of 12 months or less) and leases where
sewa 12 bulan atau kurang) dan sewa yang aset the underlying asset is of low value. For these
pendasarnya bernilai-rendah. Untuk sewa-sewa leases, the Company recognizes lease payments as
tersebut, Perusahaan mengakui pembayaran sewa an expense on a straight-line basis over the lease
sebagai beban secara garis lurus selama masa term unless another systematic basis more closely
sewa kecuali dasar sistematis lainnya lebih represents the pattern of consumption of the lessee's
merepresentasikan pola konsumsi manfaat benefits from the leased assets.
penyewa dari aset sewa.
23
Page 84
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Liabilitas sewa awalnya diukur pada nilai kini The lease liability is initially measured at the present
pembayaran sewa masa depan yang belum value of future lease payments not yet paid at the
dibayarkan pada tanggal permulaan, yang commencement date, discounted using the interest
didiskontokan menggunakan suku bunga implisit rate implicit in the lease. If this interest rate cannot
dalam sewa. Jika suku bunga ini tidak dapat be determined, the Company uses a special
ditentukan, Perusahaan menggunakan suku bunga incremental loan interest rate for tenants.
pinjaman inkremental khusus untuk penyewa.
Pembayaran sewa yang diperhitungkan dalam Lease payments that are taken into account in
pengukuran liabilitas sewa terdiri atas: measuring lease liabilities consist of:
- pembayaran tetap (termasuk pembayaran tetap - fixed payments (including in-substance fixed
secara-substansi), dikurangi insentif Sewa; payments), less rental incentives;
- pembayaran sewa variabel yang bergantung - variable lease payments that depend on an index
pada indeks atau suku bunga yang pada or interest rate initially measured using the index
awalnya diukur dengan menggunakan indeks or interest rate at the commencement date
atau suku bunga pada tanggal permulaan;
- jumlah yang diperkirakan akan dibayarkan oleh - the amount expected to be paid by the lessee in
penyewa dalam jaminan nilai residual; the residual value guarantee;
- harga eksekusi opsi beli jika penyewa cukup - the exercise price of the call option if the lessee is
pasti untuk mengeksekusi opsi tersebut; dan certain enough to exercise the option; And
- pembayaran penalti karena penghentian sewa - payment of a penalty for terminating the lease if
jika masa sewa merefleksikan penyewa the lease term reflects the lessee exercising the
mengeksekusi opsi untuk menghentikan sewa. option to terminate the lease.
Liabilitas sewa disajikan sebagai pos terpisah dalam Lease liabilities are presented as a separate item in
laporan posisi keuangan. the statement of financial position.
Setiap pembayaran sewa dialokasikan antara Each lease payment is allocated between the liability
liabilitas dan biaya keuangan. Biaya keuangan and the finance charge. Finance charges are
dibebankan pada laba rugi selama periode sewa charged to profit or loss over the lease term resulting
sehingga menghasilkan tingkat suku bunga periodik in a constant periodic interest rate on the
yang konstan atas saldo liabilitas untuk setiap outstanding liability for each period.
periode.
Aset pada sewa pembiayaan dicatat pada awal Assets under finance leases are recorded at the
masa sewa sebesar nilai wajar aset sewaan inception of the lease term at the fair value of the
Perusahaan yang ditentukan pada awal kontrak leased assets of the Company determined at the
atau, jika lebih rendah, sebesar nilai kini dari outset of the contract or, if lower, at the present
pembayaran sewa minimum. Liabilitas kepada value of the minimum lease payments. Liabilities to
lessor disajikan di dalam laporan posisi keuangan lessors are presented in the statement of financial
sebagai liabilitas sewa pembiayaan. position as liabilities under finance leases.
Perusahaan mengukur kembali liabilitas sewa (dan The Company remeasures the lease liability (and
melakukan penyesuaian terkait terhadap aset hak- makes a corresponding adjustment to the right-of-
guna) jika: use asset) if:
24
Page 85
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
- terdapat perubahan dalam masa sewa atau - there is a change in the lease term or change in
perubahan dalam penilaian atas eksekusi opsi the valuation of the exercise of the purchase
pembelian, di mana liabilitas sewa diukur dengan option, where the lease liability is measured by
mendiskontokan pembayaran sewa revisian discounting the revised lease payments using the
menggunakan tingkat diskonto revisian; revised discount rate;
- Terdapat perubahan sewa masa depan sebagai - There is a change in future leases as a result of a
akibat dari perubahan indeks atau perubahan change in index or change in estimated
perkiraan pembayaran berdasarkan nilai residual payments based on the residual value of the
jaminan di mana liabilitas sewa diukur Kembali guarantee where the lease liability is remeasured
dengan mendiskontokan pembayaran sewa by discounting the revised lease payments using
revisian menggunakan tingkat diskonto awal the original discount rate (unless the lease
(kecuali jika pembayaran sewa berubah karena payments change due to a change in the floating
perubahan suku bunga mengambang, di mana interest rate, in which case the discount rate
tingkat diskonto revisian digunakan); atau; revision is used); or;
- kontrak sewa dimodifikasi dan modifikasi sewa - modified lease contracts and modified leases are
tidak dicatat sebagai sewa terpisah, di mana not accounted for as separate leases, where the
liabilitas sewa diukur dengan mendiskontokan lease liability is measured by discounting the
pembayaran sewa revisian. revised lease payments.
Aset hak-guna terdiri dari pengukuran awal atas Right-of-use assets consist of the initial
liabilitas sewa, pembayaran sewa yang dilakukan measurement of the lease liability, lease payments
pada saat atau sebelum permulaan sewa dan biaya made at or before the commencement of the lease
langsung awal. Aset hak-guna selanjutnya diukur and initial direct costs. Right-of-use assets are
sebesar biaya dikurangi akumulasi penyusutan dan subsequently measured at cost less accumulated
kerugian penurunan nilai. depreciation and impairment losses.
Jika Perusahaan dibebankan kewajiban atas biaya If the Company is charged with the costs of
membongkar dan memindahkan aset sewa, dismantling and removing the leased asset, restoring
merestorasi tempat di mana aset berada atau the place where the asset is located or restoring the
merestorasi aset pendasar ke kondisi yang underlying asset to the condition required by the
disyaratkan oleh syarat dan ketentuan sewa, provisi terms and conditions of the lease, the provision is
diakui dan diukur sesuai PSAK 57. Biaya tersebut recognized and measured in accordance with PSAK
diperhitungkan dalam asset hak-guna terkait, 57. These costs are included in the related right-of-
kecuali jika biaya tersebut terjadi untuk use assets, unless those costs were incurred in
memproduksi persediaan. producing the inventory.
Aset hak guna selanjutnya diukur dengan harga Right of use assets are subsequently measured at
perolehan dikurangi akumulasi penyusutan dan cost less accumulated depreciation and impairment.
penurunan nilai.
25
Page 86
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Aset hak-guna disusutkan selama periode yang Right-of-use assets are depreciated over the shorter
lebih singkat antara masa sewa dan masa manfaat of the lease term and the useful life of the underlying
aset pendasar. Jika sewa mengalihkan kepemilikan asset. If the lease transfers ownership of the
aset pendasar atau jika biaya perolehan aset hak- underlying asset or if the cost of the right-of-use
guna merefleksikan Perusahaan akan asset reflects that the Company will exercise the call
mengeksekusi opsi beli, aset hak-guna disusutkan option, the right-of-use asset is depreciated over the
selama masa manfaat aset pendasar. Penyusutan useful life of the underlying asset. Depreciation starts
dimulai pada tanggal permulaan sewa. on the lease commencement date.
Suatu nilai terpulihkan aset lebih tinggi dibandingkan An asset recoverable value is higher than the fair
nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual aset atau value less costs to sell an asset or cash-generating
unit penghasil kas dan nilai pakainya dan ditentukan unit and its value in use and is determined as an
sebagai suatu aset individual, kecuali aset tersebut individual asset, unless the asset does not generate
tidak menghasilkan arus kas masuk yang sebagian cash inflows which are largely independent of other
besar independen dari aset lain. Di dalam menilai assets. In assessing use value, the estimated cash
nilai pakai, estimasi arus kas yang diharapkan flows expected to be obtained from assets are
diperoleh dari aset didiskontokan terhadap nilai discounted to their present value by using a pre-tax
kininya dengan menggunakan suku bunga diskon discount rate that reflects current market
sebelum pajak yang mencerminkan penilaian pasar assessments of the time value of money and asset-
kini terhadap nilai waktu uang dan risiko spesifik specific risks. In assessing fair value less costs to
aset. Di dalam menilai nilai wajar dikurangi biaya sell, it takes the right capital for valuation.
untuk menjual, dibutuhkan modal penilaian yang
tepat.
Ketika nilai tercatat aset melebihi nilai When the carrying amount of an asset exceeds its
terpulihkannya, maka aset tersebut dicatat sebesar recoverable value, the asset is recorded at its
nilai terpulihkan. Kerugian penurunan nilai diakui di recoverable value. Impairment losses are
dalam laporan laba rugi komprehensif recognized in the consolidated statement of
konsolidasian. Suatu penilaian dilakukan pada comprehensive income. An assessment is carried
setiap tanggal pelaporan sebagaimana apabila out at each reporting date as if there are any
terdapat segala indikasi bahwa kerugian penurunan indications that the previously recognized
nilai yang diakui sebelumnya sudah tidak ada lagi impairment loss no longer exists or has decreased.
atau mengalami penurunan.
26
Page 87
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
k. Penurunan Nilai Aset Nonkeuangan k. Impairment of Non-financial Assets
Suatu kerugian penurunan nilai yang diakui A previously recognized impairment loss is reversed
sebelumnya, dibalikkan nilainya jika terdapat only if there has been a change in the estimates
perubahan estimasi yang digunakan untuk used to determine the asset's recoverable amount
menentukan nilai terpulihkan aset sejak pengakuan since the last impairment loss was recognized. If
terakhir kerugian penurunan nilai. Apabila demikian that is the case, the carrying amount of the asset is
kondisinya, nilai tercatat aset meningkat pada increased to its recoverable amount. That increase
jumlah terpulihkannya. Kenaikan tersebut tidak cannot exceed the carrying amount that would have
dapat melebihi nilai tercatat yang telah ditentukan, been determined, net of depreciation, had no
penyusutan bersih, tidak ada kerugian penurunan impairment loss been recognized previously. Such
nilai yang diakui sebelumnya. pembalikkan nilai reversal is recognized in consolidated statements of
tersebut diakui di dalam laporan laba rugi profit or loss and other comprehensive income.
komprehensif konsolidasian.
l. Imbalan Pasca Kerja Karyawan i. Post-employment benefits
Grup mencatat liabilitas imbalan kerja sesuai The Group recognizes employee benefits liability in
dengan Undang Undang Republik Indonesia No. 11 accordance with Law of the Republic Indonesia
Tahun 2020 (“UU 11/2020”) tentang Cipta Kerja No. 11 Year 2020 (“LL 11/2020”) on Cipta Kerja
tanggal 2 November 2020 dan Peraturan dated November 2, 2020 and Government
Pemerintah Republik Indonesia No. 35 Tahun 2021 Regulation of the Republic Indonesia No. 35 Year
(“PP 35/2021”) tentang Perjanjian Kerja Waktu 2021 (“PP 35/2021”) on “Perjanjian Kerja Waktu
Tertentu, Alih Daya, Waktu Kerja dan Waktu Tertentu, Alih Daya, Waktu Kerja dan Waktu
Istirahat dan Pemutusan Hubungan Kerja. Istirahat dan Pemutusan Hubungan Kerja”
Ketika Perusahaan memiliki surplus dalam program When the Group has a surplus in a defined benefit
imbalan pasti, maka Perusahaan mengukur aset plan, it measures the defined benefit asset at the
imbalan pasti pada jumlah yang lebih rendah antara lower amount between the surplus of defined benefit
surplus program imbalan pasti dan batas atas aset plan and the upper limit on assets determined using
yang ditentukan dengan menggunakan tingkat a discount rate.
diskonto.
Pengukuran kembali terdiri atas keuntungan dan Remeasurement on net liability (asset) of defined
kerugian aktuarial dan hasil atas aset dana pensiun benefit recognized in other comprehensive income
(tidak termasuk bunga bersih) diakui langsung is not reclassified to profit or loss in subsequent
melalui penghasilan komprehensif lain dengan periods. However, the entity may transfer the
tujuan agar aset atau kewajiban pensiun bersih amounts recognized as other comprehensive
diakui dalam laporan posisi keuangan untuk income in another account in equity.
mencerminkan nilai penuh dari defisit dan surplus
dana pensiun. Pengukuran kembali tidak
direklasifikasi ke laba rugi pada periode berikutnya.
27
Page 88
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Grup menentukan (penghasilan) beban bunga The Group determines the net interest expense
bersih atas (aset) liabilitas imbalan pasca kerja (income) on the net post-employment benefits
bersih dengan menerapkan tingkat bunga diskonto obligation (asset) for the period by applying the
pada awal periode pelaporan tahunan untuk discount rate used to measure the post-employment
mengukur liabilitas imbalan pasca kerja karyawan benefits obligation at the beginning of the annual
selama periode berjalan. period.
Grup mengakui keuntungan dan kerugian atas The Group recognizing gains and losses on the
penyelesaian liabilitas imbalan pasca kerja settlement of post-employment benefits obligation
karyawan pada saat penyelesaian terjadi. when the settlement occurs. The gain or loss on
Keuntungan atau kerugian atas penyelesaian settlement is the difference between the present
merupakan selisih antara nilai kini liabilitas imbalan value of post-employment benefits obligation being
pasca kerja karyawan yang ditetapkan pada tanggal settled as determined on the date of settlement and
penyelesaian dengan harga penyelesaian, termasuk the settlement price, including any plan assets
setiap aset program yang dialihkan dan setiap transferred and any payment made directly by the
pembayaran yang dilakukan secara langsung oleh Company in connection with the settlement.
Perusahaan sehubungan dengan penyelesaian
tersebut.
Grup mengakui (1) biaya jasa, yang terdiri dari biaya The Group recognizing the (1) service costs,
jasa kini, biaya jasa lalu, dan setiap keuntungan comprising of current service cost, past-service cost,
atau kerugian atas penyelesaian, dan (2) and any gain or loss on settlement, and (2) net
penghasilan atau beban bunga neto di laba rugi interest expense or income immediately in profit or
pada saat terjadinya. loss.
m.Pengakuan Pendapatan dan Beban m. Recognition of Income and Expenses
Efektif pada tanggal 1 Januari 2020, Grup mengakui Effective January 1, 2020, the Group recognizes
pendapatan dari penjualan sesuai dengan PSAK 72, revenues from real estate sales in accordance with
“Pendapatan dari Kontrak dengan Pelanggan”, PSAK 72, “Revenue from Contracts with
dengan melakukan analisa transaksi melalui metode Customers”, by performing transaction analysis
lima langkah pengakuan pendapatan sebagai through the five steps of income recognition model
berikut: as follows:
28
Page 89
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
1. Mengidentifikasi kontrak dengan pelanggan, 1. Identify contracts with customers, whereby the
dimana Perusahaan mencatat kontrak dengan Company records contracts with customers only
pelanggan hanya jika seluruh kriteria berikut if the following criteria are met:
terpenuhi:
x Kontrak telah disetujui oleh para pihak dalam x The contract has been agreed by the parties
kontrak involved in the contract
x Perusahaan dapat mengidentifikasi hak dari x The Company can identify the rights of the
para pihak dan jangka waktu pembayaran parties involved and the term of payment for
atas barang yang akan dialihkan the goods to be transferred
x Kontrak memiliki substansi komersial x The contract has commercial substance
x Kemungkinan besar Perusahaan akan x It is probable that the Company will receive
menerima imbalan atas barang yang benefits for the goods transferred
dialihkan
2. Mengidentifikasi kewajiban pelaksanaan dalam 2. Identify the performance obligations in the
kontrak. contract.
3. Menentukan harga transaksi. 3. Determine the transaction price.
4. Mengalokasikan harga transaksi pada setiap 4. Allocate the transaction price to each
kewajiban pelaksanaan. performance obligation.
5. Mengakui pendapatan ketika kewajiban 5. Recognize revenue when performance obligation
pelaksanaan telah dipenuhi (pada suatu waktu is satisfied (at a point in time or over time).
tertentu atau sepanjang waktu).
Pendapatan dari penjualan film diakui ketika Grup Revenues from sale of films is recognized when the
telah menyerahkan film kepada pelanggan dan Group has delivered the film to customer and the
terdapat keyakinan yang memadai bahwa piutang receivables will be collectible.
dari penjualan film tersebut akan dapat ditagih.
Beban diakui pada saat terjadinya (basis akrual). Expenses are recognized when incurred (accrual
basis).
n. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing n. Foreign Currency Transactions and Balances
Grup menerapkan PSAK No. 10, “Pengaruh The Group applied PSAK No. 10, “The Effects of
Perubahan Nilai Tukar Mata Uang Asing”, yang Changes in Foreign Exchange Rates”, which
menggambarkan bagaimana memasukkan transaksi describes how to include foreign currency
mata uang asing dan kegiatan usaha luar negeri transactions and foreign operations in the financial
dalam laporan keuangan entitas dan menjabarkan statements of an entity and translate financial
laporan keuangan ke dalam mata uang penyajian. statements into a presentation currency. The Group
Grup mempertimbangkan indikator utama dan considers the primary indicators and other indicators
indikator lainnya dalam menentukan mata uang in determining its functional currency. If indicators
fungsionalnya. Jika ada indikator yang tercampur are mixed and the functional currency is not
dan mata uang fungsional tidak jelas, manajemen obvious, management uses its judgments to
menggunakan penilaian untuk menentukan mata determine the functional currency that most faithfully
uang fungsional yang paling tepat menggambarkan represents the economic effects of the underlying
pengaruh ekonomi dari transaksi, kejadian dan transactions, events and conditions.
kondisi yang mendasarinya.
29
Page 90
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Laporan keuangan konsolidasian disajikan dalam The consolidated financial statements are presented
Rupiah, yang merupakan mata uang fungsional in Rupiah, which is the Group’s functional currency
Grup dan mata uang penyajian Grup. Transaksi and the Group’s presentation currency. Transactions
dalam mata uang asing dicatat dalam mata uang involving foreign currencies are recorded in Rupiah
Rupiah berdasarkan kurs tengah yang berlaku pada at the middle rates of exchange prevailing at the
saat transaksi dilakukan. Pada tanggal laporan time the transactions are made. At statement of
posisi keuangan, aset dan liabilitas moneter dalam financial position date, monetary assets and
mata uang asing dijabarkan ke dalam Rupiah liabilities denominated in foreign currencies are
berdasarkan kurs pada tanggal terakhir transaksi adjusted to reflect the rates of exchange quoted at
perbankan pada periode yang bersangkutan. the closing of the last banking day of the period. The
Keuntungan atau kerugian selisih kurs yang timbul resulting gains or losses are credited or charged to
dikreditkan atau dibebankan pada operasi periode current operations.
berjalan.
Kurs yang digunakan untuk menjabarkan mata uang The exchange rates used against the Rupiah are as
asing ke dalam Rupiah adalah sebagai berikut: follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
1 Dolar Amerika Serikat 14.269 14.105 1 United States Dollar
1 Dolar Singapura 10.533 10.645 1 Singapore Dollar
o. Pajak Penghasilan o. Income Tax
Grup menerapkan PSAK No. 46, “Pajak The Group adopted PSAK No. 46, “Income Taxes”.
Penghasilan”. PSAK ini mensyaratkan Grup untuk This PSAK requires the Group to account for the
memperhitungkan konsekuensi pajak kini dan current and future tax consequences of the future
mendatang dari pemulihan (penyelesaian) jumlah recovery (settlement) of the carrying amount of
tercatat aset (liabilitas) masa depan yang diakui assets (liabilities) that are recognized in the
dalam laporan posisi keuangan konsolidasian, dan consolidated statement of financial position, and
transaksi dan kejadian lain dari periode kini yang transactions and other events of the current period
diakui dalam laporan keuangan konsolidasian. that are recognized in the consolidated financial
statements.
PSAK No. 46 juga mensyaratkan Grup mencatat PSAK No. 46 also requires the Group to present
tambahan pajak penghasilan yang berasal dari additional tax of prior year through a tax assessment
periode lalu yang ditetapkan dengan Surat letter (“SKP”), if any, as part of “Income Tax
Ketetapan Pajak (“SKP”), jika ada, sebagai bagian Expense - Net” in the consolidated statements of
dari “Beban Pajak Penghasilan - Bersih” dalam profit or loss and other comprehensive income.
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain
konsolidasian.
30
Page 91
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Beban pajak terdiri dari beban pajak kini dan beban Tax expense comprises current tax and deferred tax
pajak tangguhan. Beban pajak diakui pada laporan expense. Tax expense recognized in the
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain consolidated statements of profit or loss and other
konsolidasian kecuali untuk item yang diakui secara comprehensive income except to items recognized
langsung di ekuitas, beban pajak yang terkait directly in equity, the tax expense associated with
dengan item tersebut diakui di ekuitas. that item are recognized in shareholdersࣤ equity.
Beban pajak kini merupakan estimasi utang pajak Current tax is the expected tax payable on the
yang dihitung atas laba kena pajak untuk periode taxable income for the period, using tax rates
yang bersangkutan dengan menggunakan tarif enacted at the consolidated statements of financial
pajak yang berlaku pada tanggal laporan posisi position date.
keuangan konsolidasian.
Grup menerapkan metode aset dan liabilitas dalam The Group adopts the asset and liability method in
menghitung beban pajaknya. Dengan metode ini, determining its income tax expense. Under this
aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui pada method, deferred tax assets and liabilities are
setiap tanggal pelaporan sebesar perbedaan recognized at each reporting date for temporary
temporer aset dan liabilitas untuk tujuan akuntansi differences between the accounting and tax base of
dan tujuan perpajakan. Metode ini juga assets and liabilities. This method also requires the
mengharuskan pengakuan manfaat pajak di masa recognition of future tax benefits, such as tax loss
yang akan datang, seperti kompensasi kerugian carryforward, to the extent that realization of such
fiskal, jika kemungkinan realisasi manfaat tersebut benefits is probable.
di masa yang akan datang cukup besar (probable).
Pajak tangguhan diukur dengan menggunakan tarif Deferred tax is calculated at the tax rates that have
pajak yang berlaku atau secara substansial telah been enacted or substantially enacted at the
berlaku pada tanggal laporan posisi keuangan consolidated statements of financial position date.
konsolidasian. Pajak tangguhan dibebankan atau Deferred tax is charged or credited to the current
dikreditkan dalam laporan laba rugi dan penghasilan year’s consolidated statements of profit or loss and
komprehensif lain konsolidasian tahun berjalan other comprehensive income, except for deferred
kecuali pajak tangguhan yang dibebankan atau tax which is charged or credited directly to equity.
dikreditkan langsung ke ekuitas.
Koreksi terhadap kewajiban perpajakan diakui pada Amendments to tax obligation is recorded when an
saat surat ketetapan pajak diterima atau, jika Grup assessment is received or, if appealed against by
mengajukan keberatan, pada saat keputusan atas the Group, when the result of the appeal is
keberatan tersebut telah ditetapkan. determined.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan disajikan di Deferred tax assets and liabilities are presented in
laporan posisi keuangan konsolidasian, kecuali aset the consolidated statement of financial position,
dan liabilitas pajak tangguhan untuk entitas yang except if these are for different legal entities, in the
berbeda, atas dasar kompensasi sesuai dengan same manner the current tax assets and liabilities
penyajian aset dan liabilitas pajak kini. are presented.
31
Page 92
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
SIGNIFIKAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 5 tanggal Based on Government Regulation No. 5 dated
23 Maret 2002 yang efektif pada tanggal 1 Mei March 23, 2002 effective on May 1, 2002, income
2002, penghasilan dari sewa bangunan dan/atau from building and / or land leases is subject to final
lahan dikenakan pajak penghasilan final sebesar income tax of 10% of rental income.
10% dari pendapatan sewa.
Beban pajak final diakui proporsional dengan jumlah Final tax expense is recognized proportionally to the
pendapatan menurut akuntansi yang diakui selama total accounting income recognized during the year.
tahun berjalan. Perbedaan antara pajak penghasilan The difference between the final income tax paid
final yang telah dibayar dengan jumlah pajak final and the final tax charged in the consolidated
yang dibebankan dalam laporan laba rugi statement of comprehensive income is recognized
komprehensif konsolidasian diakui sebagai pajak as prepaid tax or tax payable. As income subject to
dibayar dimuka atau utang pajak. Sebagai final income tax, the difference between the carrying
penghasilan yang dikenakan pajak penghasilan amount of assets and liabilities according to the
final, perbedaan antara jumlah tercatat aset dan consolidated financial statements and the tax bases
liabilitas menurut laporan keuangan konsolidasian is not recognized as deferred tax assets or liabilities.
dengan dasar pengenaan pajaknya tidak diakui
sebagai aset atau liabilitas pajak tangguhan.
p. Laba per Saham Dasar p. Basic Earnings per Share
Laba per saham dihitung berdasarkan rata-rata Earnings per share is computed based on the
terhitung jumlah saham yang beredar selama tahun weighted average number of issued and fully paid
yang bersangkutan. shares during the year.
Laba per saham dilusian dihitung dengan cara Diluted earnings per share is calculated by dividing
membagi laba bersih yang tersedia bagi pemegang the net income available to shareholders by the
saham dengan jumlah rata-rata tertimbang saham weighted average number of ordinary shares
biasa yang telah disesuaikan dengan dampak dari adjusted for the effects of all potential dilutive
semua efek berpotensi saham biasa yang dilutif. ordinary shares.
q. Informasi Segmen q. Segment Reporting
Grup mengidentifikasikan segmen operasi The Group identifies its operating segments on the
berdasarkan pelaporan internal yang dikaji secara basis of internal reports that are regularly reviewed
regular oleh pengambil keputusan operasional by the Group's chief operating decision maker in
dalam mengalokasikan sumber daya dan menilai order to allocate resources to the segment and
kinerja segmen operasi Grup. assess its performance.
Usaha Grup dikelompokkan menjadi dua kelompok The Group's businesses are grouped into two main
usaha utama: hotel dan properti. Informasi business groups: hotels and property. Financial
keuangan mengenai segmen operasi disajikan pada information regarding operating segments is
Catatan 30 atas laporan keuangan konsolidasian. presented in Note 30 to the consolidated financial
statements.
32
Page 93
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ASUMSI DAN SUMBER ESTIMASI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING ESTIMATES,
KETIDAKPASTIAN ASSUMPTIONS AND JUDGMENTS
Penyusunan laporan keuangan konsolidasian Grup The preparation of the Group’s financial statements
mengharuskan manajemen untuk membuat requires management to make judgments, estimates
pertimbangan, estimasi dan asumsi yang and assumptions that affect the reported amounts of
mempengaruhi jumlah-jumlah pendapatan, beban, aset revenue, expenses, assets and liabilities, and the
dan liabilitas yang dilaporkan serta pengungkapan atas disclosure of contingent liabilities, at the reporting date.
liabilitas kontinjensi, pada setiap akhir periode However, uncertainty about these assumptions and
pelaporan. Namun, hasil aktual dapat berbeda dengan estimates could result in outcomes that could require a
jumlah yang diestimasi, ketidakpastian atas asumsi material adjustment to the carrying amount of the asset
serta estimasi tersebut dapat menimbulkan or liability affected in future periods.
penyesuaian material terhadap jumlah tercatat aset dan
liabilitas pada tahun berikutnya.
a. Pertimbangan yang dibuat dalam penerapan a. Judgments made in applying accounting
kebijakan akuntansi policies
Dalam proses penerapan kebijakan akuntansi Grup, In the process of applying the Group's accounting
manajemen telah membuat pertimbangan berikut, policies, management has made the following
selain yang telah tercakup dalam estimasi, yang judgments, apart from those involving estimations,
memiliki dampak signifikan atas jumlah-jumlah yang which has the most significant effect on the amounts
diakui dalam laporan keuangan konsolidasian: recognized in the consolidated financial statements:
Penentuan Mata Uang Fungsional Determination of Functional Currency
Mata uang fungsional dari masing-masing entitas The functional currency of each entity in the Group
dalam Grup adalah mata uang dari lingkungan is the currency from the primary economic
ekonomi utama di mana entitas tersebut beroperasi. environment where such entity operates. Those
Mata uang tersebut adalah mata uang yang currencies are the currencies that influence the
mempengaruhi pendapatan dan biaya dari masing- revenues and costs of each respective entity. The
masing entitas. Penentuan mata uang fungsional determination of functional currency may require
mungkin memerlukan pertimbangan karena judgment due to various complexity, among others,
berbagai kompleksitas, antara lain, entitas dapat the entity may transact in more than one currency in
bertransaksi di lebih dari satu mata uang dalam its daily business activities.
kegiatan usahanya sehari-hari.
Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan Classification of Financial Assets and Financial
Liabilities
Grup menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas The Group determines the classifications of certain
tertentu sebagai aset dan liabilitas keuangan assets and liabilities as financial assets and financial
dengan mempertimbangkan apakah definisi yang liabilities by judging if they meet the definition set
ditetapkan dalam PSAK No. 71 telah terpenuhi. Aset forth in PSAK No. 71. The financial assets and
dan liabilitas keuangan diakui dan dikelompokkan financial liabilities are accounted for in accordance
sesuai dengan kebijakan akuntansi Grup seperti with the Group’s accounting policies disclosed in
diungkapkan pada Catatan 2g dan 31 atas laporan Note 2g and 31 to the consolidated financial
keuangan konsolidasian. statements.
33
Page 94
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ASUMSI DAN SUMBER ESTIMASI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING ESTIMATES,
KETIDAKPASTIAN (Lanjutan) ASSUMPTIONS AND JUDGMENTS (Continued)
Asumsi utama masa depan dan sumber utama The main future assumptions and other key sources
estimasi ketidakpastian lain pada tanggal pelaporan of estimation uncertainty at the reporting date that
yang memiliki risiko signifikan bagi penyesuaian have a significant risk of material adjustments to the
material terhadap jumlah tercatat aset dan liabilitas carrying amounts of assets and liabilities for the
untuk tahun/periode berikutnya diungkapkan di following year/period are disclosed below. The
bawah ini. Grup mendasarkan asumsi dan estimasi Group bases its assumptions and estimates on
pada parameter yang tersedia pada saat laporan parameters available when the consolidated
keuangan konsolidasian disusun. Asumsi dan financial statements are prepared. Assumptions and
situasi mengenai perkembangan masa depan situations regarding future developments may
mungkin berubah akibat perubahan pasar atau change due to market changes or situations beyond
situasi di luar kendali Grup. Perubahan tersebut the control of the Group. These changes are
tercermin dalam asumsi terkait pada saat terjadinya. reflected in the related assumptions when they
occur.
Sumber Estimasi Ketidakpastian Key Source of Estimation of Uncertainty
Masa Manfaat Aset Tetap Useful lives of Fixed Assets
Grup melakukan penelahaan berkala atas masa The Group periodically reviews the economic useful
manfaat ekonomis aset tetap berdasarkan faktor- lives of fixed assets based on factors such as
faktor seperti kondisi teknis dan perkembangan technical conditions and future technological
teknologi di masa depan. Hasil operasi di masa developments. The results of future operations will
depan akan dipengaruhi secara material atas be materially affected by changes in these estimates
perubahan estimasi ini yang diakibatkan oleh caused by changes in the factors mentioned above.
perubahan faktor yang telah disebutkan di atas.
Jumlah tercatat aset tetap Grup pada tanggal The carrying amount of the Group's fixed assets at
laporan keuangan konsolidasian diungkapkan di the date of the consolidated financial statements is
dalam Catatan 9 atas laporan keuangan disclosed in Note 9 to the consolidated financial
konsolidasian. statements.
Penurunan Nilai Aset Keuangan Impairment of financial assets
Aset keuangan yang dicatat berdasarkan biaya Financial assets recorded at amortized cost are
perolehan diamortisasi dievaluasi penurunan evaluated for impairment in accordance with
nilainya sesuai dengan Catatan 31 atas laporan Note 31 to the consolidated financial statements.
keuangan konsolidasian. Kondisi spesifik Counterparty specific conditions of impairment in the
counterparty penurunan nilai dalam pembentukan formation of reserves of losses on financial assets
cadangan kerugian atas aset keuangan dievaluasi are evaluated individually based on management's
secara individu berdasarkan estimasi terbaik best estimate of the present value of cash flows
manajemen atas nilai kini arus kas yang diharapkan expected to be received
akan diterima.
34
Page 95
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ASUMSI DAN SUMBER ESTIMASI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING ESTIMATES,
KETIDAKPASTIAN (Lanjutan) ASSUMPTIONS AND JUDGMENTS (Continued)
Dalam mengestimasi arus kas tersebut, manajemen In estimating the cash flow, management makes a
membuat pertimbangan tentang situasi keuangan judgment about the financial situation of the
counterparty. Setiap aset yang mengalami counterparty. Every asset that has a decline in value
penurunan nilai dinilai sesuai dengan manfaat yang is assessed in accordance with the existing benefits,
ada, dan strategi penyelesaian serta estimasi arus and the strategy of completion and estimated cash
kas yang diperkirakan dapat diterima disetujui flows that are estimated to be acceptable are
secara independen oleh manajemen. approved independently by management.
Perhitungan cadangan kerugian penurunan nilai The collective calculation of allowance for
secara kolektif meliputi kerugian kredit yang melekat impairment losses includes credit losses inherent in
dalam portofolio aset keuangan dengan karakteristik the portfolio of financial assets with the same
ekonomi yang sama ketika terdapat bukti objektif economic characteristics when there is objective
penurunan nilai terganggu, tetapi penurunan nilai evidence of impaired impairment, but individual
secara individu belum dapat diidentifikasi. Dalam impairment has not yet been identified. In assessing
menilai kebutuhan untuk cadangan kolektif, the need for collective reserves, management
manajemen mempertimbangkan faktor-faktor seperti considers factors such as credit quality and type of
kualitas kredit dan jenis produk. product.
Guna membuat estimasi cadangan yang diperlukan, In order to estimate the required reserves,
manajemen membuat asumsi untuk menentukan management makes assumptions to determine the
kerugian yang melekat, dan untuk menentukan inherent losses, and to determine the input
parameter input yang diperlukan, berdasarkan parameters needed, based on past experience and
pengalaman masa lalu dan kondisi ekonomi saat ini. current economic conditions. The accuracy of the
Keakuratan cadangan tergantung pada seberapa reserves depends on how well the estimated future
baik estimasi arus kas masa depan untuk cadangan cash flows for certain counterparty reserves and the
counterparty tertentu dan asumsi model dan model assumptions and parameters used in
parameter yang digunakan dalam menentukan determining collective reserves.
cadangan kolektif.
Penurunan Nilai Persediaan Decrease in Inventory Value
Manajemen melakukan penilaian analisis umur Management evaluates inventory age analysis at
persediaan pada setiap tanggal pelaporan dan each reporting date and establishes allowances for
membentuk penyisihan untuk persediaan usang dan obsolete inventories and inventories that have slow
persediaan yang memiliki perputaran yang lambat turnover that are identified as no longer suitable for
yang diidentifikasi tidak lagi sesuai untuk digunakan use in production, taking into account the net
dalam produksi, dengan mempertimbangkan nilai realizable value of finished goods and processed
realisasi neto dari persediaan barang jadi dan goods based on selling prices and current market
barang dalam proses berdasarkan pada harga jual conditions. The carrying amount of inventories is
dan kondisi pasar saat ini. Jumlah tercatat disclosed in Note 7 to the consolidated financial
persediaan diungkapkan di dalam Catatan 7 laporan statements.
keuangan konsolidasian.
35
Page 96
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ASUMSI DAN SUMBER ESTIMASI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING ESTIMATES,
KETIDAKPASTIAN (Lanjutan) ASSUMPTIONS AND JUDGMENTS (Continued)
Penurunan Nilai Aset Nonkeuangan Impairment of non-financial assets
Grup menelaah jumlah tercatat aset nonkeuangan The Group reviews the carrying amounts of the non-
pada setiap akhir tanggal laporan posisi keuangan financial assets as at the end of each statement of
konsolidasian untuk menentukan apakah terdapat financial position date to determine whether there is
indikasi penurunan nilai. Jika terdapat indikasi, any indication of impairment. If any such indication
maka jumlah terpulihkan atau nilai pakai diestimasi. exists, the assets recoverable amount or value in
use is estimated.
Imbalan pasca kerja karyawan Post-employment benefits
Penentuan liabilitas imbalan pasca kerja dan beban The determination of the Group’s estimated liability
imbalan pasca kerja Grup bergantung pada for post-employment benefits and post-employment
pemilihan asumsi yang digunakan oleh aktuaris benefits expense is dependent on its selection of
independen dalam menghitung jumlah-jumlah certain assumptions used by independent actuary in
tersebut. Asumsi tersebut termasuk antara lain, calculating such amounts. Those assumptions
tingkat diskonto, tingkat kenaikan gaji tahunan, include among others, discount rates, future annual
tingkat pengunduran diri karyawan tahunan, tingkat salary increase, annual employee turn-over rate,
kecacatan, umur pensiun dan tingkat kematian. disability rate, retirement age and mortality rate.
Hasil aktual yang berbeda dengan jumlah yang Actual results that differ from the Group’s
diestimasi diperlakukan sesuai dengan kebijakan assumptions are treated in accordance with the
sebagaimana diatur dalam Catatan 2n atas laporan policies as mentioned in Note 2n to the consolidated
keuangan konsolidasian. Sementara manajemen financial statements. While the Group believes that
Grup berpendapat bahwa asumsi yang digunakan its assumptions are reasonable and appropriate,
adalah wajar dan sesuai, perbedaan signifikan dari significant differences in the Group’s actual
hasil aktual atau perubahan signifikan dalam asumsi experience or significant changes in the Group’s
yang ditetapkan secara material dapat assumptions may materially affect its estimated
mempengaruhi perkiraan jumlah liabilitas atas liability for post-employment benefits and post-
imbalan pasca kerja karyawan dan beban imbalan employment benefits expense. The carrying amount
pasca kerja karyawan. Jumlah tercatat liabilitas of the Group’s long-term liability for post-
imbalan pasca kerja jangka panjang Grup employment benefits is disclosed in Note 20 to the
diungkapkan pada Catatan 20 laporan keuangan consolidated financial statements.
konsolidasian.
36
Page 97
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ASUMSI DAN SUMBER ESTIMASI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING ESTIMATES,
KETIDAKPASTIAN (Lanjutan) ASSUMPTIONS AND JUDGMENTS (Continued)
Pajak Penghasilan Income taxes
Pertimbangan signifikan dilakukan dalam Significant judgment is involved in determining the
menentukan penyisihan atas pajak penghasilan provision for income taxes. There are certain
badan. Terdapat transaksi dan perhitungan pajak transactions and computations for which the ultimate
tertentu yang penentuan akhirnya adalah tidak pasti tax determination is uncertain during the ordinary
dalam kegiatan usaha normal. Grup mengakui course of business. The Group recognizes liabilities
liabilitas atas pajak penghasilan badan berdasarkan for expected tax issues based on estimates of
estimasi apakah akan terdapat tambahan pajak whether additional taxes will be due. Where the final
penghasilan badan. Ketika hasil pajak yang tax outcome of these matters is different from the
dikeluarkan berbeda dengan jumlah yang awalnya amounts that were initially recognized, such
diakui, perbedaan tersebut akan berdampak pada differences will impact the income tax and deferred
pajak penghasilan dan penyisihan pajak tangguhan tax provisions in the period in which such
pada periode di mana penentuan tersebut determination is made. The Group’s carrying
dilakukan. Jumlah tercatat utang pajak penghasilan amount of tax payables and deferred tax assets are
dan aset pajak tangguhan Grup masing-masing disclosed in Notes 17b and 17d to the consolidated
diungkapkan di dalam Catatan 17b dan 17d laporan financial statements.
keuangan konsolidasian.
Aset pajak tangguhan diakui atas seluruh Deferred tax assets are recognized for all deductible
perbedaan temporer yang dapat dikurangkan. temporary differences. The determination of the
Penentuan jumlah aset pajak tangguhan yang dapat amount of deferred tax assets that can be
diakui berdasarkan perbedaan waktu dan laba fiskal recognized based upon the likely timing and level of
di masa mendatang bersama-sama dengan strategi future taxable profits together with future tax
perencanaan pajak masa depan membutuhkan planning strategies required significant management
pertimbangan signifikan dari manajemen. judgment.
5. KAS DAN BANK 5. CASH AND BANKS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Kas Cash on Hand
Rupiah 777.281.300 282.301.375 Rupiah
Bank Cash in Banks
Rupiah Rupiah
PT Bank Mandiri (Persero)Tbk 3.955.626.846 3.965.144.814 PT Bank Mandiri (Persero)Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk 480.216.907 481.276.905 PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 193.833.252 3.390.179.505 PT Bank Central Asia Tbk
37
Page 98
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
5. KAS DAN BANK (Lanjutan) 5. CASH AND BANKS (Continued)
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
PT Bank Mayapada Tbk 110.081.095 101.967.968 PT Bank Mayapada Tbk
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 5.756.982 13.347.505 (Persero) Tbk
PT Bank Pembangunan Daerah Bali 100.000 100.000 PT Bank Pembangunan Daerah Bali
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
PT Bank CIMB Niaga Tbk 222.992.093 226.663.586 PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 71.392.665 657.590.466 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank Mega Tbk 8.865.190 9.948.123 PT Bank Mega Tbk
Sub total 5.048.865.030 8.846.218.872 Sub total
Total 5.826.146.330 9.128.520.247 Total
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, seluruh As of December 31, 2021 and 2020, all cash in bank
penempatan kas di bank adalah pada pihak ketiga. placements are with third party.
6. PIUTANG USAHA - PIHAK KETIGA 6. TRADE RECEIVABLES - THIRD PARTIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pihak ketiga 1.297.178.662 839.644.853 Third parties
Piutang kartu kredit 623.482.124 306.168.756 Credit Card Receivables
Lain-lain 3.801.592.025 2.083.850.714 Others
Sub total 5.722.252.812 3.229.664.323 Sub total
Cadangan penurunan nilai (572.225.282) (322.966.432) Allowance for Impairment
Total 5.150.027.530 2.906.697.890 Total
Piutang usaha berdasarkan umur adalah sebagai Account Receivable based on age are as follows:
berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
1-30 hari 1.457.789.788 975.647.339 1-30 days
31-60 hari 3.692.237.742 1.931.050.551 31-60 days
Total 5.150.027.530 2.906.697.890 Total
38
Page 99
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
6. PIUTANG USAHA - PIHAK KETIGA (Lanjutan) 6. TRADE RECEIVABLES - THIRD PARTIES
(Continued)
Mutasi untuk cadangan penurunan nilai piutang usaha allowance for impairment of trade receivables are as
adalah sebagai berikut: follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Saldo awal tahun (322.966.432) - Beginning balance
Cadangan penurunan nilai Allowance for Impairment of
piutang usaha (249.258.850) (322.966.432) account receivables
Total (572.225.282) (322.966.432) Total
Manajemen Grup berkeyakinan bahwa jumlah The Group's management believes that the amount of
penyisihan atas kerugian penurunan nilai piutang usaha the allowance for impairment losses on trade
cukup untuk menutup kemungkinan kerugian dari tidak receivables is adequate to cover possible losses on
tertagihnya piutang. uncollectible accounts.
7. PERSEDIAAN 7. INVENTORIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Real Estate Real Estate
Bangunan siap dijual: kondominium 711.755.808.601 711.755.808.601 Building ready for sale: condominium
Hotel Hotel
Minuman 258.504.391 257.146.687 Drinks
Makanan 213.116.640 389.501.541 Foods
Lain-lain 378.966.352 524.750.100 Others
Total 712.606.395.984 712.927.206.929 Total
Rincian persediaan bangunan pada tanggal The details of the building inventory as of December 31,
31 Desember 2021 dan 2020 adalah sebagai berikut: 2021 and 2020 are as follows:
Nama Hotel/ Jumlah Kondotel/ Nilai/
Hotel Name Total of Condotels Value
BBS The Residences At The Westin
Resort & Spa, Ubud 121 712.927.206.929
39
Page 100
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
7. PERSEDIAAN (Lanjutan) 7. INVENTORIES (Continued)
Mutasi persediaan bangunan adalah sebagai berikut: The movement of building supplies is as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Saldo awal 712.927.206.929 711.755.808.601 Beginning balance
Penambahan/(Pengurangan) (320.810.945) 1.171.398.328 Additional
Saldo Akhir 712.606.395.984 712.927.206.929 Ending Balance
Berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan Based on the review of the condition of the inventories
persediaan pada akhir tahun, manajemen Grup at the end of the year, the Group's management is of
berpendapat bahwa tidak terdapat indikasi penurunan the opinion that there is no indication of decrease in the
nilai persediaan dan barang usang, sehingga tidak value of obsolete inventories and goods, therefore, no
perlu dibentuk penyisihan berkaitan dengan hal need to provide allowance for impairment.
tersebut.
Persediaan bangunan milik Grup dijadikan jaminan atas the building inventory of the Group was pledged as
pinjaman yang diterima Grup dari Altus Special collateral for loans received by the Group from Altus
Situation I. L. P. (Catatan 14). Special Situation I. L. P. (Note 14).
Pada tanggal 31 Desember 2021, persediaan tidak As of December 31, 2021, inventory is not insured.
diasuransikan.
Pada tanggal 31 Desember 2020, persediaan As of December 31, 2020, building inventories have
bangunan telah diasuransikan terhadap risiko been insured against fire, damage
kebakaran, kerusakan dan risiko lainnya dengan nilai and other risks with an overall value of nihil and
keseluruhan pertanggungan masing-masing sebesar Rp2,153,571,267,124 Management believes that the
nihil dan Rp2.153.571.267.124 Manajemen insurance coverage is sufficient to cover possible
berkeyakinan bahwa nilai pertanggungan tersebut losses arising from inventories.
cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian yang
timbul atas persediaan.
8. UANG MUKA DAN BIAYA DIBAYAR DI MUKA 8. ADVANCES AND PREPAID EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Uang Muka Advances
Pembelian tanah Land Purchase
Pihak berelasi (Catatan 28 dan 30) 17.000.000.000 17.000.000.000 Related party (Notes 28 and 30)
Pihak ketiga (Catatan 30) 9.000.000.000 9.000.000.000 Third party (Note 30)
Renovasi 52.138.352.358 52.138.352.358 Renovation
40
Page 101
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
8. UANG MUKA DAN BIAYA DIBAYAR DI MUKA 8. ADVANCES AND PREPAID EXPENSES (Continued)
(Lanjutan)
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pemasok 162.958.220 246.018.770 Supplier
Lain-lain 2.786.352.174 2.147.822.352 Others
Sub total 81.087.662.752 80.532.193.480 Sub total
Biaya Dibayar Dimuka Prepaid Expenses
Sewa 1.801.416.667 1.882.416.667 Rent
Asuransi 1.447.647.772 1.461.907.441 Insurance
Lisensi dan perijinan 14.209.829 29.260.011 Licenses and permits
Pemasaran 19.976.031 19.207.047 Marketing
Lain-lain 753.357.855 790.186.126 Others
Sub total 4.036.608.154 4.182.977.291 Sub total
Total 85.124.270.906 84.715.170.771 Total
Uang muka pembelian tanah merupakan uang muka Advances for land purchases represent advances for
pembelian atas beberapa luas tanah yang terdiri dari: purchases of several land areas consisting of:
a. Sebidang tanah dengan luas 584 m2 terletak di a. A plot of land with an area of 584 m2 located on
Jalan Gajah Mada No. 30 Jakarta Jalan Gajah Mada No. 30 Jakarta
b. Sebidang tanah dengan luas 1.575 m2 terletak di b. A plot of land with an area of 1.575 m2 located on
Jalan Pantai Karang No. 23 Denpasar Selatan – Jalan Pantai Karang No. 23 Denpasar Selatan -
Sanur Sanur
c. Sebidang tanah dengan luas 1.581 m2 terletak di c. A plot of land with an area of 1.581 m2 located on
Jalan Raya Cibarusah Cikarang Kav. No. 16 Jalan Raya Cibarusah Cikarang Kav. No. 16
Cikarang - Jawa Barat Cikarang - Jawa Barat
Uang muka lain-lain sebesar Rp1.627.190.418 Other advances of Rp1,627,190,418 is a deposit for the
merupakan setoran atas pembayaran utang bunga interest payment of the Altus Special Situation I L.P.
Altus Special Situation I L.P. yang dibayarkan setiap paid every month and will only be billed every 3 months.
bulan dan baru akan ditagih setiap 3 bulan. Sisanya The remainder represents advances for supplier
merupakan uang muka atas pembayaran pemasok dan payments and company operating expenses.
beban operasional perusahaan.
Uang muka renovasi merupakan biaya renovasi atas Advance for renovations is the cost of renovation of the
perbaikan hotel Anantara Uluwatu (PT TIM). repair of the Anantara Uluwatu (PT TIM) hotel.
41
Page 102
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
8. UANG MUKA DAN BIAYA DIBAYAR DI MUKA 8. ADVANCES AND PREPAID EXPENSES (Continued)
(Lanjutan)
Berdasarkan Surat Kuasa No. 58/D.P.Ltd/I/2017 Based on Power of Attorney No. 58/D.P.Ltd/I/2017
tanggal 11 Januari 2017, Entitas anak PT BBS dated 11 January 2017, Subsidiary of PT BBS entered
membuat perjanjian sewa menyewa dengan perwakilan into a rental agreement with representatives of
Desa Pakraman Lodtunduh Kec. Ubud, Kab. Gianyar. Pakraman Lodtunduh Village, Kec. Ubud, Kab. Gianyar.
Perjanjian sewa menyewa ini dimulai pada tanggal This lease agreement starts on May 8, 2017 with a term
8 Mei 2017 dengan jangka waktu 25 tahun dan harga of 25 years and the rental price is Rp2,325,000,000. In
sewa sebesar Rp2.325.000.000. Tahun 2018 2018 the Company has paid Rp1,075,000,000. The
Perusahaan sudah membayar Rp1.075.000.000. Sisa remaining payment of Rp1,250,000,000 is due on
pembayaran Rp1.250.000.000 telah jatuh tempo pada July 8, 2017. In 2019 the Company had paid
tanggal 8 Juli 2017. Tahun 2019 Perusahaan sudah Rp950,000,000. BBS will pay off the remaining payment
membayar Rp950.000.000. BBS akan melunasi sisa of Rp300,000,000 in 2024.
pembayaran Rp300.000.000 pada tahun 2024.
Manajemen berpendapat bahwa nilai tercatat semua Management believes that the carrying amount of all
uang muka dapat terealisasi seluruhnya. Oleh karena advances can be fully realized. Therefore, no
itu, tidak diperlukan cadangan penurunan nilai. impairment reserves are needed.
9. ASET TETAP 9. FIXED ASSETS
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Balance as of
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ December 31,
2021 Additions Deductions Reclassification 2021
Nilai Perolehan Acquisition Cost
Kepemilikan langsung Direct ownership
Tanah 4.819.250.000 - - - 4.819.250.000 Land
Bangunan dan prasarana 323.111.518.154 - - - 323.111.518.154 Buildings and infrastructure
Mesin 150.000.000 - - - 150.000.000 Machinery
Peralatan dan perabotan 4.243.396.454 - - - 4.243.396.454 Equipments and furniture
Kendaraan 5.349.557.828 - 1.692.377.400 - 3.657.180.428 Vehicles
Aset dalam penyelesaian 154.839.078.586 16.338.335 - - 154.855.416.921 Construction in-progress
Total 492.512.801.022 16.338.335 1.692.377.400 - 490.836.761.957 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan prasarana 35.945.867.688 16.112.819.038 - - 52.058.686.727 Buildings and infrastructure
Mesin 150.000.000 - - - 150.000.000 Machinery
Peralatan dan perabotan 4.140.898.793 59.797.277 - - 4.200.696.070 Equipments and furniture
Kendaraan 4.813.310.795 218.328.175 1.692.377.400 - 3.339.261.570 Vehicles
Total 45.050.077.277 16.390.944.490 1.692.377.400 - 59.748.644.367 Total
Nilai Buku Neto 447.462.723.745 431.088.117.590 Net Book Value
42
Page 103
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
9. ASET TETAP (Lanjutan) 9. FIXED ASSETS (Continued)
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Balance as of
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ December 31,
2020 Additions Deductions Reclassification 2020
Nilai Perolehan Acquisition Cost
Kepemilikan langsung Direct ownership
Tanah 4.819.250.000 - - - 4.819.250.000 Land
Bangunan dan prasarana 323.111.518.154 - - - 323.111.518.154 Buildings and infrastructure
Mesin 150.000.000 - - - 150.000.000 Machinery
Peralatan dan perabotan 4.233.196.454 10.200.000 - - 4.243.396.454 Equipments and furniture
Kendaraan 5.197.463.887 152.093.941 - - 5.349.557.828 Vehicles
Aset dalam penyelesaian 154.827.808.849 11.269.737 - - 154.839.078.586 Construction in-progress
Total 492.339.237.344 173.563.678 - - 492.512.801.022 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan prasarana 19.832.827.723 16.113.039.965 - - 35.945.867.688 Buildings and infrastructure
Mesin 150.000.000 - 150.000.000 Machinery
Peralatan dan perabotan 4.060.728.234 80.170.559 - - 4.140.898.793 Equipments and furniture
Kendaraan 4.531.525.549 281.785.246 - - 4.813.310.795 Vehicles
Total 28.575.081.506 16.474.995.770 - - 45.050.077.277 Total
Nilai Buku Neto 463.764.155.838 447.462.723.745 Net Book Value
Beban penyusutan aset tetap dialokasikan sebagai Depreciation expenses of fixed assets are allocated are
berikut: as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Beban umum dan administrasi General and administrative expenses
(Catatan 26) 16.390.944.490 16.474.995.769 (Note 26)
Pengurangan aset tetap untuk tahun yang berakhir Deductions of fixed assets for the years ended
pada tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020 comprise sales and
mencakup penjualan dan pelepasan aset tetap dengan disposal of fixed assets are as follows:
rincian sebagai berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Hasil penjualan neto 264.000.000 - Proceed from sales
Nilai buku - - Book value
Keuntungan Penjualan Aset Tetap 264.000.000 - Gain on Sale of Fixed Assets
Pada tanggal 31 Desember 2021, aset tetap tidak As of December 31, 2021, fixed assets are not insured.
diasuransikan.
43
Page 104
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
9. ASET TETAP (Lanjutan) 9. FIXED ASSETS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2020, aset tetap milik Grup As of December 31, 2020, the Group's property and
diasuransikan terhadap segala risiko (all risks) dan equipment are insured against all risks with total
gempa bumi dengan jumlah pertanggungan masing- coverage of nihil and Rp993,000,000, respectively.
masing sebesar nihil dan Rp993.000.000. Manajemen Management believes that the insurance coverage is
berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut adequate to cover possible losses.
memadai untuk menutup kerugian yang mungkin
timbul.
Beberapa aset tetap milik Grup digunakan untuk Some of the Group's fixed assets are used as collateral
jaminan pinjaman bank, pinjaman pihak ketiga dan for bank loans, third party loan and consumer financing
utang pembiayaan konsumen (Catatan 11, 14, 18 dan debts (Notes 11, 14, 18 dan 19).
19).
Rincian aset dalam penyelesaian pada tanggal Details of assets in progress as of December 31, 2021
31 Desember 2021 dan 2020 adalah sebagai berikut: and 2020 are as follows:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Persentase Estimasi
Penyelesaian/ Penyelesaian/
Nama Hotel/ Nilai/ Percentage of Estimated of
Hotel Name Value Process Progress
The Sarasvati A Luxury
Collection Resort 154.855.416.921 67,8% Desember 2027
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Persentase Estimasi
Penyelesaian/ Penyelesaian/
Nama Hotel/ Nilai/ Percentage of Estimated of
Hotel Name Value Process Progress
The Sarasvati A Luxury
Collection Resort 154.839.078.586 67,2% Desember 2027
Rincian akumulasi bunga pinjaman yang dikapitalisasi Details of accumulated interest on loans that are
ke bangunan dalam penyelesaian: capitalized to buildings in progress:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
PT Pratika Nugraha - 2.569.739 PT Pratika Nugraha
44
Page 105
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
9. ASET TETAP (Lanjutan) 9. FIXED ASSETS (Continued)
Manajemen Grup berkeyakinan bahwa tidak terdapat The Management of the Group believes that there was
kondisi atau peristiwa yang menimbulkan indikasi neither condition nor event that indicates impairment in
penurunan nilai atas jumlah tercatat aset tetap, the carrying amount of its fixed assets, and therefore an
sehingga tidak diperlukan cadangan kerugian allowance for impairment losses of fixed assets was not
penurunan nilai untuk aset tetap. considered necessary.
Rincian perolehan aset tetap untuk tahun yang berakhir The details of the acquisition of fixed assets for the year
pada tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020 ended December 31, 2021 and 2020 are as follows:
adalah sebagai berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pembayaran kas 16.338.335 170.993.939 Cash payment
Penambahan melalui kapitalisasi Addition through loan
bunga pinjaman - 2.569.739 interest capitalization
Total 16.338.335 173.563.678 Total
10. ASET HAK GUNA 10. RIGHTS OF USE ASSETS
Rincian sewa hak atas tanah adalah sebagai berikut: The details of rent of land rights leases are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Nilai Sewa 80.484.045.000 80.484.045.000 Rent Value
Akumulasi penyusutan (14.005.360.862) (12.430.501.802) Accumulated depreciation
Nilai Buku - Neto 66.478.684.138 68.053.543.198 Book Value
Mutasi akumulasi penyusutan adalah sebagai berikut: The mutations of accumulated depreciation are as
follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Saldo awal 12.430.501.802 10.855.642.742 Beginning balance
Penambahan tahun berjalan Addition to current year
(Catatan 25) 1.574.859.060 1.574.859.060 (Note 25)
Saldo Akhir 14.005.360.862 12.430.501.802 Ending Balance
45
Page 106
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
10. ASET HAK GUNA (Lanjutan) 10. RIGHTS OF USE ASSETS (Continued)
PT Tiara Inti Mulia (TIM) PT Tiara Inti Mulia (CUN)
Berdasarkan Perjanjian Sewa yang telah dicatat melalui Based on the Rental Agreement that has been recorded
Akta Notaris No. 138 tanggal 27 Juli 2009 dari Notaris through Notarial Deed No. 138 dated July 27, 2009
Eddy Nyoman Winiarta, S.H., Drs. Ketut Loper from Notary Eddy Nyoman Winiarta, S.H., Drs. Ketut
Winartha, M.Pd, pihak ketiga, menyepakati untuk Loper Winartha, M.Pd, a third party, agreed to lease
menyewakan lahan atau tanah yang dimiliki dengan land or land owned with a total land area of 17,000 m2
total luas tanah seluas 17.000 m2 kepada TIM. Tanah to TIM. The land is located in Banjar Dinas Labuan
tersebut berlokasi di Banjar Dinas Labuan Sait, Sait, Pecatu Village / Sub-District, South Kuta
Desa/Keluarahan Pecatu, Kecamatan Kuta Selatan, District, Badung Regency, Bali Province. The 45-year
Kabupaten Badung, Provinsi Bali. Jangka waktu sewa lease period starts September 1, 2009 and ends
45 tahun dimulai 1 September 2009 dan berakhir pada September 1, 2054.
1 September 2054.
PT Cakrawala Usaha Nusantara (CUN) PT Cakrawala Usaha Nusantara (CUN)
Berdasarkan Perjanjian Sewa yang telah dicatat Based on the Rental Agreement that has been recorded
melalui Akta Notaris J.S. Wibisono, S.H., No. 1 tanggal through the J.S Notary Deed. Wibisono, S.H., No. 1
1 Februari 2010. Tony Wijaya, pihak ketiga, dated February 1, 2010. Tony Wijaya, a third party,
menyepakati untuk menyewakan lahan atau tanah yang agreed to lease the land or land acquired by him with a
dimillikinya dengan total luas tanah seluas 1.850 m2 total land area of 1,850 m2 to CUN. The land is located
kepada CUN. Tanah tersebut berlokasi di Kelurahan in Kuta Village, Kuta District, Badung Regency, Bali
Kuta, Kecamatan Kuta, Kabupaten Badung, Provisinsi Province. The 20-year lease period starts August 1,
Bali. Jangka waktu sewa 20 tahun dimulai 1 Agustus 2007 and ends July 31, 2027.
2007 dan berakhir pada 31 Juli 2027.
Selain itu CUN mengadakan perjanjian sewa menyewa In addition, CUN entered into a lease agreement with I
dengan I Wayan Medi, pihak ketiga yaitu pihak Wayan Medi, a third party, namely the holder of rights
pemegang hak atas sebidang tanah hak milik seluas to a land area of 1,850 m2, located in Bali Province,
1.850 m2, yang terletak di Provinsi Bali, Kabupaten Badung Regency, Kuta District, Kuta Village, with a
Badung, Kecamatan Kuta, Kelurahan Kuta, dengan land identification number (NIB) 22.03.04.04.05995, for
nomor identifikasi tanah (NIB) 22.03.04.04.05995, untuk the period from August 1, 2027 to July 31, 2042.
jangka waktu sejak tanggal 1 Agustus 2027 sampai
dengan 31 Juli 2042.
46
Page 107
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
10. ASET HAK GUNA (Lanjutan) 10. RIGHTS OF USE ASSETS (Continued)
PT Bina Buana Sarana (BBS) PT Bina Buana Sarana (BBS)
Berdasarkan Surat Perjanjian Pemberian Hak Guna Based on the Letter of Agreement for the Granting
Bangunan atas Tanah Hak Milik No. 3 tanggal of Building Rights for Ownership Land No. 3
27 September 2010, dari Notaris I Wayan Gede September 27, 2010, from Notary I Wayan Gede
Adiperana, S.H., BBS memperoleh Hak Guna Adiperana, S.H., BBS obtained Building Use Rights for
Bangunan atas tanah hak milik selama 30 tahun dan land ownership for 30 years and can be extended for
bisa diperpanjang 20 tahun lagi, dengan rincian tanah another 20 years, with details of 1,700 m² and 1,210 m²
seluas 1.700 m² dan 1.210 m² dengan sertifikat hak of land with certificate No. 1314 and No. 1509 and
milik No. 1314 dan No. 1509 dan tercatat atas nama I recorded in the name of I Made Wirata and I Wayan
Made Wirata dan I Wayan Lantra. BBS juga BBS Lantra. BBS and BBS also obtained Building Use
memperoleh Hak Guna Bangunan atas tanah seluas Rights for an area of 2,750 m2 and 3,230 m2 with a
2.750 m2 dan 3.230 m2 dengan sertifikat hak milik certificate of ownership right No. 474 and No. 1319 and
No. 474 dan No. 1319 dan tercatat atas nama Laba recorded in the name of Pura Puseh Kengetan Profit.
Pura Puseh Kengetan. Tanah ini terletak di Desa This land is located in Singakerta Village, Ubud District,
Singakerta, Kecamatan Ubud, Kabupaten Gianyar, Bali. Gianyar Regency, Bali. This agreement period starts
Periode perjanjian ini terhitung mulai tanggal 25 from October 25, 2010 to October 25, 2040.
Oktober 2010 sampai dengan 25 Oktober 2040.
BBS memperoleh Sertifikat Hak Guna Bangunan BBS obtained a Certificate of Building Right (SHGB)
(SHGB) dari Badan Pertanahan Nasional (BPN) untuk from the National Land Agency (BPN) for an area of
Area tanah seluas 8.623 m2 yang terletak di Desa 8,623 m2 located in Singakerta Village, Ubud District,
Singakerta, Kecamatan Ubud, Kabupaten Gianyar, Bali Gianyar Regency, Bali which will end in 2040.
yang akan berakhir tahun 2040.
PT Pratika Nugraha (PN) PT Pratika Nugraha (PN)
PN mengadakan perjanjian sewa menyewa dengan I The PN entered into a lease agreement with I Wayan
Wayan Kanda berdasarkan Akta Notaris Eddy Nyoman Kanda based on Notary Deed Eddy Nyoman Winarta,
Winarta, S.H., atas perjanjian sewa menyewa tanah S.H., for the land lease agreement No. 141 dated
No. 141 tanggal 19 Oktober 2010 atas sebidang tanah October 19, 2010 on a plot of land with a Sertifikat Hak
dengan Sertifikat Hak Milik (SHM) No. 3629, seluas Milik (SHM) No. 3629, covering an area of 2,770 m2,
2.770 m2, yang terletak di kelurahan Kuta, Kecamatan which is located in the village of Kuta, Kuta District,
Kuta, Kabupaten Daerah Tingkat II Badung, provinsi Badung District Level II, Bali Province.
Daerah Tingkat I Bali.
Periode sewa menyewa dimulai pada tanggal The lease period starts on October 15, 2010 until
15 Oktober 2010 sampai tanggal 15 Oktober 2040. October 15, 2040. The landowner promises to provide a
Pemilik tanah berjanji akan memberikan Sertifikat Hak 30-year Right to Use Building Certificate to PN if it has
Guna Bangunan untuk jangka waktu 30 tahun kepada paid off the land rent.
PN apabila telah membayar lunas sewa tanah tersebut.
47
Page 108
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
10. ASET HAK GUNA (Lanjutan) 10. RIGHTS OF USE ASSETS (Continued)
PN memperoleh Sertifikat Hak Guna Bangunan (SHGB) PN obtained a Sertifikat Hak Guna Bangunan (SHGB)
dari Badan Pertanahan Nasional (BPN) untuk Area from the Badan Pertanahan Nasional (BPN) for an area
tanah seluas 2.750 m2 yang terletak di kelurahan Kuta, of 2,750 m2 of land located in the kelurahan of Kuta,
Kecamatan Kuta, Kabupaten Daerah Tingkat II Badung, Kuta Subdistrict, Badung District Level II, Bali Province
provinsi Daerah Tingkat I Bali yang akan berakhir tahun which ends in 2040.
2040.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, PN As of December 31, 2021 and 2020, PN has not yet
belum melakukan amortisasi hak atas tanah tersebut amortized the land rights because PN has not yet
dikarenakan PN belum beroperasi secara komersial. operated commercially.
11. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK 11. SHORT-TERM BANK LOAN
Pinjaman bank jangka pendek Short-term bank loan
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Perusahaan The Company
Rupiah Rupiah
PT Bank Victoria International Tbk 1.998.684.071 1.921.616.259 PT Bank Victoria International Tbk
PT Bank Victoria International Tbk PT Bank Victoria International Tbk
Perusahaan The Company
Berdasarkan Perjanjian Kredit No.266/OL-FTM/GDS/ Based on Credit Agreement No. No.266/OL-FTM/GDS/
VI/19 tanggal 26 Juni 2019, Perusahaan memperoleh VI/19 dated 26 Juni 2019,the Company obtained a
fasilitas kredit askep revolving dari PT Bank Victoria revolving deposit loan facility from PT Bank Victoria
International Tbk (pihak ketiga) dengan maksimum International Tbk (third party) with a maximum credit
fasilitas Rp2.000.000.000. Pinjaman tersebut digunakan facility of Rp2,000,000,000. The loan is used for
untuk modal kerja, dikenakan bunga sebesar 13,5% working capital, bears interest at 13.5% and will mature
dan akan jatuh tempo pada tanggal 15 Maret 2020, on March 15, 2020, can be extended again.
dapat diperpanjang kembali.
Berdasarkan surat persetujuan restrukturisasi fasilitas Based on the credit facility restructuring approval
kredit No.573/OL-FTM/GDS/XII/20 tanggal 2 Desember letter No.573/OL-FTM/GDS/XII/20 dated December 2,
2020 Perusahaan memperoleh persetujuan 2020, the Company obtained restructuring approval
restrukturisasi dengan suku bunga 13,5% dan akan with an interest rate of 13.5% and will mature on
jatuh tempo pada tanggal 15 Maret 2021. March 15, 2021.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan Until the reporting date of the financial statements, the
keuangan perjanjian pinjaman masih dalam proses loan agreement is still in the process of being extended.
perpanjangan.
48
Page 109
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
11. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 11. SHORT-TERM BANK LOAN (Continued)
Fasilitas kredit tersebut diberikan untuk pembiayaan The credit facility was given to finance the renovation of
renovasi Hotel Saraswati Borobudur berikut pembelian the Saraswati Borobudur Hotel along with the purchase
peralatan dan perlengkapannya, pelunasan pinjaman of equipment and equipment, repayment of loans to
kepada pihak ketiga dan untuk modal kerja third parties and for the Company's working capital.
Perusahaan.
Fasilitas pinjaman ini dijamin dengan: This loan facility is guaranteed by:
- Sebidang tanah dan bangunan dengan sertifikat - A piece of land and building with a certificate of
pengganti hak milik nomor 1437/Borobudur seluas replacement for ownership number 1437 /
780 m2 atas nama Perusahaan; Borobudur covering an area of 780 m2 on behalf of
the Company;
- Sebidang tanah dan bangunan dengan sertifikat hak - A piece of land and buildings with ownership
milik nomor 2137/Borobudur seluas 1.250 m2 atas certificate number 2137 / Borobudur covering an
nama Perusahaan; area of 1,250 m2 on behalf of the Company;
- Sebidang tanah dan bangunan dengan sertifikat hak - A piece of land and buildings with certificates of
milik nomor 1904/Borobudur seluas 1.800 m2 atas ownership number 1904 / Borobudur covering an
nama Perusahaan; area of 1,800 m2 on behalf of the Company;
- Mesin-mesin dan peralatan hotel dan peralatan - Hotel machines and equipment and other equipment
lainnya atas nama Perusahaan; on behalf of the Company;
- Inventaris peralatan hotel berikut perlengkapan- - Hotel equipment inventory and equipment;
perlengkapannya;
- Jaminan perusahaan dari PT Intipura Fikasa, pihak - Corporate guarantee from PT Intipura Fikasa,
yang berelasi; related party;
- Jaminan pribadi dari Bhakti Salim, pemegang - Personal guarantee from Bhakti Salim, the
saham Perusahaan. Company's shareholder.
Dalam perjanjian dengan PT Bank Victoria International In the agreement with PT Bank Victoria International
Tbk terdapat pembatasan kepada Perusahaan yang Tbk there are limitations to the Company which requires
mewajibkan Perusahaan untuk mendapatkan the Company to obtain written approval from PT Bank
persetujuan tertulis dari PT Bank Victoria International Victoria International Tbk if:
Tbk apabila:
- Melakukan Merger dan Reserved Merger; - Do Merger and Reserved Merger;
- Akuisisi (pengambilalihan usaha); - Acquisition (Business Takeover);
- Perubahan anggaran dasar dan susunan struktur - Amendment to the Articles of Association and the
saham dan pengurus Perusahaan; composition of the Company's shares and
management;
- Memperoleh pinjaman dari pihak lain diluar transaksi - Get loans from other parties outside of normal
normal usaha; business transactions;
- Mengalihkan jaminan kepada pihak lain; dan - Transfer guarantees to other parties; an
- Pembagian dividen. - Dividend distribution.
49
Page 110
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
12. UTANG KONTRAKTOR DAN UTANG USAHA - 12. CONTRACTOR PAYABLE AND TRADE PAYABLE -
PIHAK KETIGA THIRD PARTY
Akun ini seluruhnya merupakan utang kepada This account is entirely a debt to third party contractors
kontraktor pihak ketiga atas pembangunan real estate for the construction of real estate and hotel buildings.
dan bangunan hotel.
Rincian utang kontraktor dan usaha berdasarkan mata Details of contractor and business debt based on
uang adalah sebagai berikut: currency are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Rupiah 80.275.768.334 80.252.853.073 Rupiah
Dolar Amerika 6.214.240.314 6.142.821.626 United States Dollar
Dolar Singapura 131.376.573 132.205.771 Singapore Dollar
Total 86.621.385.221 86.527.880.470 Total
Utang tersebut akan dibayar Grup jika telah terjadi The debt will be paid by the Group if there have been a
penjualan kondominium dan pembangunan hotel yang sale of condominium and the construction of hotels built
dibangun oleh BBS dan PN telah selesai dilakukan. by BBS and PN has been completed.
13. UTANG LAIN-LAIN 13. OTHER PAYABLES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pihak Ketiga Third Parties
Uang muka pelanggan 6.074.885.648 10.301.302.333 Customer Advance
Biaya layanan 561.206.351 324.302.251 Service Charge
Komisi Agen 52.350.965 27.492.199 Agent Commission
Lain-lain 16.805.794.106 19.960.648.400 Others
Total 23.494.237.071 30.613.745.183 Total
50
Page 111
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
14. UTANG LAIN-LAIN JANGKA PANJANG 14. LONG TERM OTHER PAYABLES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pihak Ketiga (Catatan 28) Third Parties (Note 28)
Altus Special Situation I L.P. : Altus Special Situation I L.P. :
Senior Tranche 1 392.176.000.000 392.176.000.000 Senior Tranche 1
Senior Tranche 2 71.627.000.000 71.627.000.000 Senior Tranche 2
Residual Facility 55.319.372.822 55.319.372.822 Residual Facility
Capex Facility 254.654.284.763 251.727.607.620 Capex Facility
Sub total 773.776.657.585 770.849.980.442 Sub total
Dikurangi : bagian yang jatuh tempo
dalam waktu satu tahun (718.457.284.763) (715.530.607.620) Less : current maturities
Bagian jangka panjang 55.319.372.822 55.319.372.822 Long term portion
Pihak Berelasi 3.070.478.728 - Relatied Parties
Total 58.389.851.550 55.319.372.822 Total
Altus Special Situation I L.P. Altus Special Situation I L.P.
Pada tanggal 16 Oktober 2018, Entitas anak PT CMU, On October 16, 2018, subsidiaries PT CMU, PT CUN,
PT CUN, PT TIM, PT BBS dan PT PN (Borrowers) PT TIM, PT BBS and PT PN (Borrower) signed an
menandatangani perjanjian “Addendum and agreement “Addendum and Restatement Facility
Restatement Facility Agreement” dengan pihak ketiga Agreement” with a third party Altus Special Situation I
yaitu Altus Special Situation I L.P. (Lender ) yang L.P. (Lender) guaranteed by Mr. Bhakti Salim
dijaminkan oleh Tn. Bhakti Salim (Guarantor) . (Guarantor).
Berikut rincian fasilitas pinjaman: Following are the details of the loan facility:
- Senior Tranche 1 - Senior Tranche 1
Pinjaman sebesar Rp392.176.000.000 ini digunakan Loan of Rp392.176.000.000 is used to pay the bank
untuk membayar utang bank PT Bank CIMB Niaga debt of PT Bank CIMB Niaga Tbk. This loan facility
Tbk. Fasilitas pinjaman ini jatuh tempo setelah 15 is due after 15 months from the time the loan
bulan sejak perjanjian pinjaman ini dibuat. Utang ini agreement was made. This debt is subject to
dikenai bunga sebesar 5% per tahun. Pembayaran interest of 5% per year. This debt payment was
utang ini di alokasikan kepada PT TIM sebesar allocated to PT TIM for Rp337,000,000,000, PT
Rp337.000.000.000, PT CUN Rp54.976.000.000, CUN Rp54,976,000,000, PT PN Rp100,000,000 and
PT PN Rp100.000.000 dan PT CMU PT CMU Rp100,000,000. As of the completion date
Rp100.000.000. Sampai dengan tanggal of the financial statements, the loan agreement is
penyelesaian laporan keuangan perjanjian pinjaman still in the process of being extended.
masih dalam proses perpanjangan.
51
Page 112
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
14. UTANG LAIN-LAIN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 14. LONG TERM OTHER PAYABLES (Continued)
- Senior Tranche 2 - Senior Tranche 2
Pinjaman sebesar Rp71.627.000.000 ini digunakan Loan of Rp71.627.000.000 is used to pay the bank
untuk membayar utang bank PT Bank CIMB Niaga debt of PT Bank CIMB Niaga Tbk (Notes 11 and
Tbk (Catatan 11 dan 18). Fasilitas pinjaman ini jatuh 18). This loan facility is due after 24 months from the
tempo setelah 24 bulan sejak perjanjian pinjaman ini time the loan agreement was made. This debt is not
dibuat. Utang ini tidak dikenakan bunga. subject to interest. This debt payment was allocated
Pembayaran utang ini di alokasikan kepada to PT TIM for Rp61,600,000,000, PT CUN
PT TIM sebesar Rp61.600.000.000, PT CUN Rp9,827,000,000, PT PN Rp100,000,000 and PT
Rp9.827.000.000, PT PN Rp100.000.000 dan CMU Rp100,000,000. As of the completion date of
PT CMU Rp100.000.000. Sampai dengan tanggal the financial statements, the loan agreement is still
penyelesaian laporan keuangan perjanjian pinjaman in the process of being extended.
masih dalam proses perpanjangan.
- Capex Facility - Capex Facility
Fasilitas Pinjaman maksimum sebesar USD The maximum loan facility of USD 18,000,000 is
18.000.000 ini digunakan untuk pembangunan hotel used for the construction of the PT BBS hotel
PT BBS (Westin Ubud). Fasilitas pinjaman ini jatuh (Westin Ubud). This loan facility is due 24 months
tempo 24 bulan setelah permintaan pemanfaatan after the first utilization request. All debt payments
pertama. Pembayaran utang ini seluruhnya di were all allocated to PT BBS. As of the completion
alokasikan kepada PT BBS. Sampai dengan tanggal date of the financial statements, the loan agreement
penyelesaian laporan keuangan perjanjian pinjaman is still in the process of being extended. As of the
masih dalam proses perpanjangan. completion date of the financial statements, the loan
agreement is still in the process of being extended.
- Residual Facility - Residual Facility
Pinjaman sebesar Rp55.319.372.822 ini digunakan Loan of Rp55.319.372.822 is used to pay the debt of
untuk membayar utang PT Bank CIMB Niaga Tbk. PT Bank CIMB Niaga Tbk. This loan facility is due
Fasilitas pinjaman ini jatuh tempo 10 tahun setelah date 10 years after this agreement made. This loan
perjanjian pinjaman ini dibuat. Utang ini tidak is not subject to interest. This debt payment was
dikenakan bunga. Pembayaran utang ini di allocated to PT TIM for Rp42,460,632,408 and PT
alokasikan kepada PT TIM sebesar BBS Rp12,858,740,414.
Rp42.460.632.408 dan PT BBS Rp12.858.740.414.
Jaminan pemberian pinjaman tersebut adalah: Guarantee of the loan is:
- Tanah dan bangunan hotel yang berlokasi di Bali, - Land and hotel building located in Bali, Badung
kabupaten Badung, Kecamatan Seminyak, Kuta, Regency, Kuta District, Seminyak Sub-district, with
dengan luas 2.750 m2, terdaftar atas nama PT PN an area coverage of 2.750 sqm registered under the
berdasarkan Sertifikat Hak Guna Bangunan No. 76, name of PT PN pursuant to the Certificate of Rights
tertanggal 4 Juni 2012 atau tanah lainnya yang to Build No. 76, dated 4 June 2012 or any other land
diperoleh oleh PT PN setelah tanggal perjanjian acquired by PT PN after the date of this agreement
untuk pembangunan dan pengembangan masing- for the construction and development of the
masing proyek Sarasvati. respective Sarasvati Project.
52
Page 113
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
14. UTANG LAIN-LAIN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 14. LONG TERM OTHER PAYABLES (Continued)
- Tanah dan bangunan hotel yang berlokasi di Bali, - Land and hotel building located in Bali, Badung
kabupaten Badung, Kecamatan Ubud, Kuta, dengan Regency, Ubud Sub- District, Kuta, with an area
luas 1.850 m2, terdaftar atas nama PT CUN coverage of 1.850 sqm registered under the name of
berdasarkan Sertifikat Hak Guna Bangunan PT CUN pursuant to Certificate of Rights to build
No. 982, tanggal 24 Agustus 2010 atau tanah No. 982, dated 24 August 2010 or any other land
lainnya yang diperoleh oleh PT CUN setelah tanggal acquired by PT CUN after the date of the agreement
perjanjian untuk pembangunan dan pengembangan for the construction and development of the
masing-masing proyek Best Western. respective Best Western Project.
- Tanah dan bangunan hotel yang berlokasi di Bali, - Land and hotel building located in Bali, Badung
Kabupaten Badung, Kecamatan Pecatu, Kuta Regency, Sount Kuta District, Pecatu Sub-District,
Selatan, dengan luas 17.000 m2, terdaftar atas with an area coverage of 17.000 sqm registered
nama PT TIM berdasarkan Sertifikat Hak Guna under the name of PT TIM pursuant to the
Bangunan No. 967, tanggal 12 Januari 2011 atau Certificate of Rights to Build No. 967, dated
tanah lainnya yang diperoleh oleh PT TIM setelah January 12, 2011 or any other land acquired by
tanggal perjanjian untuk pembangunan dan PT TIM after the date of this agreement for the
pengembangan masing-masing proyek Anantara construction and development of the respective
Uluwatu. Anantara Uluwatu Project.
- Tanah dan bangunan hotel yang berlokasi di Bali, - Land and hotel building located in bali, Gianyar
Kabupaten Gianyar, Kecamatan Ubud, Desa Regency, Ubud Sub-district, Singakerta Vilage,
Singakerta, dengan luas 3.230 m2, 1.210 m2, with an area coverage of 3.230 sqm, 1.210 sqm,
2.483 m2, 1.700 m2 dan 6.481 m2, terdaftar atas 2.483 sqm, 1.700 sqm and 6.481 sqm registered
nama PT BBS berdasarkan Sertifikat Hak Guna under the name of PT BBS pursuant to the
Bangunan No. 17, No. 18, No. 19, No. 20 dan Certificate of Rights to Build No. 17, No. 18, No. 19,
No. 21, tanggal 31 Mei 2012 atau tanah lainnya No. 20 and No. 21, dated 31 May 2012 or any other
yang diperoleh oleh PT BBS setelah tanggal land acquired by PT BBS after the date of this
perjanjian untuk pembangunan dan pengembangan agreement for the construction and development of
masing-masing proyek Westin Ubud. the respective Westin Ubud
- Gadai saham entitas anak CUN, PN, TIM, BBS dan - Pawn of shares of subsidiary entities CUN, PN, TIM,
CMU. BBS and CMU.
15. UANG MUKA PENJUALAN 15. ADVANCE FROM CUSTOMER
Akun ini merupakan penerimaan uang muka atas This account represents down payment receipt for the
penjualan kondominium hotel yang sampai dengan sales of condominiums customers which until the
tanggal laporan keuangan konsolidasian diterbitkan issuance date of the consolidated financial statements
oleh manajemen, proses penjualan belum selesai. Grup by management, the sales process has not been
akan melaporkan uang muka sebagai penjualan setelah completed. The Group will report the down payment as
diselesaikannya perikatan jual beli atau pengikatan a sale after completing the sale and purchase
kredit dan dilakukan serah terima kunci pada agreement or credit binding and a key handover is
pelanggan. made to the customer.
53
Page 114
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
15. UANG MUKA PENJUALAN (Lanjutan) 15. ADVANCE FROM CUSTOMER (Continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, As of December 31, 2021 and 2020, the value of
nilai uang muka penjualan masing-masing sebesar sales advances amount to Rp39,643,061,130 and
Rp39.643.061.130 dan Rp39.187.451.937. Rp39,187,451,937.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, As of December 31, 2021 and 2020, all sales advances
semua uang muka penjualan terdiri dari mata uang consist of United States Dollars and come from third
Dolar Amerika Serikat dan berasal dari pihak ketiga. parties.
16. BEBAN YANG MASIH HARUS DIBAYAR 16. ACCRUED EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Gaji 13.873.825.818 12.372.434.133 Salary
Pemasok 10.520.770.247 8.453.676.720 Supplier
Jasa Manajemen 1.605.072.840 1.246.616.220 Management service
Biaya layanan 263.875.134 171.851.989 Service charge
Asuransi 1.289.642 7.835.564 Insurance
Lain-lain 14.836.097.860 8.479.299.306 Others
Total 41.100.931.541 30.731.713.932 Total
17. PERPAJAKAN 17. TAXATION
a. Utang Pajak a. Taxes Payable
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Perusahaan The Company
Pajak penghasilan Income tax
Pasal 21 5.102.047 5.102.047 Article 21
Pasal 23 1.180.053 179.713 Article 23
Pajak pembangunan 1 172.877.727 161.374.953 Development tax 1
Sub total 179.159.827 166.656.713 Sub total
54
Page 115
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
17. PERPAJAKAN (Lanjutan) 17. TAXATION (Continued)
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Entitas Anak Subsidiaries
Pajak penghasilan Income tax
Pasal 21 8.001.747.967 7.726.826.275 Article 21
Pasal 23 349.603.075 359.853.846 Article 23
Pasal 26 3.059.500.980 4.421.302.877 Article 26
Pasal 4 (2) 3.618.738.571 3.618.738.571 Article 4 (2)
Pajak Pembangunan 1 615.211.260 238.467.620 Development Tax
Pajak pertambahan nilai 3.021.895.419 5.530.656 Value added taxes
Sub total 18.666.697.272 16.370.719.845 Sub total
Total 18.845.857.099 16.537.376.558 Total
b. Pajak Penghasilan Badan b. Corporate Income Tax
Rekonsiliasi antara laba sebelum pajak penghasilan, A reconciliation of profit before income tax, as
sebagaimana yang disajikan dalam laporan laba presented in the consolidated statements of profit or
rugi dan penghasilan komprehensif lain loss and other comprehensive income and the
konsolidasian dengan taksiran laba kena pajak estimated taxable profit for the years ended
untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal December 31, 2021 and 2020 are as follows:
31 Desember 2021 dan 2020, adalah sebagai
berikut:
2021 2020
Rugi sebelum pajak Loss before tax
penghasilan konsolidasian (32.860.820.118) (48.450.577.268) income consolidated
Rugi (laba) entitas anak sebelum Loss (profit) before tax
pajak penghasilan 30.644.187.635 46.141.543.859 income of Subsidiaries
Rugi sebelum pajak Perusahaan (2.216.632.484) (2.309.033.409) Loss before tax of the Company
Beda Temporer Temporary Differences
Imbalan pasca kerja karyawan 91.556.743 93.280.158 Post-employment benefits
Piutang usaha 3.280.810 3.280.810 Accounts receivable
Penyusutan aset tetap 6.587.562 6.587.562 Depreciation of fixed assets
Jumlah beda temporer 101.425.115 103.148.530 Total temporary differences
55
Page 116
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
17. PERPAJAKAN (Lanjutan) 17. TAXATION (Continued)
2021 2020
Beda Tetap Permanent Differences
Pendapatan keuangan
yang tidak dikenakan pajak Financial income that
penghasilan bersifat final (1.081.270) (1.324.727) is not subject to
Total beda tetap (1.081.270) (1.324.727) Total permanent differences
Taksiran rugi fiskal (2.116.288.638) (2.207.209.605) Estimated fiscal loss
Akumulasi Rugi Fiskal - Accumulated Fiscal Loss -
Awal Tahun Beginning of The Year
Tahun 2016 - (5.115.489.157) Year 2016
Tahun 2017 (66.609.632) (66.609.632) Year 2017
Tahun 2018 (111.319.215) (111.319.215) Year 2018
Tahun 2019 (114.524.206) (114.524.206) Year 2019
Tahun 2020 (2.207.209.605) - Year 2020
Total (2.499.662.658) (5.407.942.210) Total
Akumulasi Rugi Fiskal - Accumulated Fiscal Loss -
Akhir Tahun (4.615.951.296) (7.615.151.815) End of Year
c. Pajak Tangguhan c. Deferred Tax
Pengaruh pajak tangguhan atas beda temporer The effect of deferred tax on significant temporary
yang signifikan antara laporan komersial dan fiskal differences between commercial and fiscal reports
untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal for the years ended December 31, 2021 and 2020,
31 Desember 2021 dan 2020, adalah sebagai is as follows:
berikut:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Dikreditkan (Dibebankan) ke/
Credited (Charged) into
Penghasilan
Komprehensif
Lain/
Saldo Awal/ Other Saldo Akhir/
Beginning Laba Rugi/ Comprehensive Ending
Balance Profit and Loss Income Balance
Perusahaan The Company
Imbalan pasca kerja karyawan 53.723.408 20.142.483 59.042.552 132.908.444 Post-employment benefit
Aset tetap 1.449.264 (1.449.264) - - Fix assets
Piutang usaha 721.778 279.206 - 1.000.984 Accounts receivable
Rugi fiskal 1.675.333.399 (659.824.114) - 1.015.509.285 Fiscal loss
Sub total 1.731.227.850 (640.851.689) 59.042.552 1.149.418.713 Sub total
56
Page 117
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
17. PERPAJAKAN (Lanjutan) 17. TAXATION (Continued)
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Dikreditkan (Dibebankan) ke/
Credited (Charged) into
Penghasilan
Komprehensif
Lain/
Saldo Awal/ Other Saldo Akhir/
Beginning Laba Rugi/ Comprehensive Ending
Balance Profit and Loss Income Balance
Entitas anak Subsidiary
Imbalan pasca kerja karyawan 2.998.734.736 422.969.244 (1.481.109.222) 1.940.594.758 Post-employment benefit
Aset tetap 47.740.568 (47.740.568) - - Fix assets
Piutang usaha 70.330.837 54.542.559 - 124.873.396 Accounts receivable
Sub total 3.116.806.141 429.771.236 (1.481.109.222) 2.065.468.154 Sub total
Total 4.848.033.990 (211.080.453) (1.422.066.670) 3.214.886.867 Total
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Dikreditkan (Dibebankan) ke/
Credited (Charged) into
Penghasilan
Komprehensif
Lain/
Saldo Awal/ Other Saldo Akhir/
Beginning Laba Rugi/ Comprehensive Ending
Balance Profit and Loss Income Balance
Perusahaan The Company
Imbalan pasca kerja karyawan 230.883.747 (40.468.246) (136.692.093) 53.723.408 Post-employment benefit
Aset tetap 20.405.547 (18.956.283) - 1.449.264 Fix assets
Piutang usaha - 721.778 - 721.778 Accounts receivable
Rugi fiskal 1.429.151.542 246.181.857 - 1.675.333.399 Fiscal loss
Sub total 1.680.440.836 187.479.107 (136.692.093) 1.731.227.850 Sub total
Entitas anak Subsidiary
Imbalan pasca kerja karyawan 3.827.617.871 219.638.631 (1.048.521.767) 2.998.734.736 Post-employment benefit
Aset tetap 24.614.326 23.126.242 - 47.740.568 Fix assets
Piutang usaha - 70.330.837 - 70.330.837 Accounts receivable
Sub total 3.852.232.198 313.095.709 (1.048.521.767) 3.116.806.141 Sub total
Total 5.532.673.034 500.574.816 (1.185.213.859) 4.848.033.990 Total
Manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa The Company's management believes that the
taksiran laba kena pajak masa mendatang akan estimated future taxable income will be sufficient to
memadai untuk mengkompensasi sebagian atau compensate for part or all of the benefits of deferred
seluruh manfaat aset pajak tangguhan. tax assets.
57
Page 118
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
18. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG 18. LONG-TERM BANK LOANS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Perusahaan The Company
Rupiah Rupiah
PT Bank Victoria International Tbk 11.001.805.667 11.001.805.667 PT Bank Victoria International Tbk
Dikurangi : bagian yang jatuh tempo Less
dalam waktu satu tahun (1.545.366.159) (1.545.366.159) current maturities
Bagian Jangka Panjang 9.456.439.508 9.456.439.508 Long-Term Portion
PT Bank Victoria International Tbk PT Bank Victoria International Tbk
Berdasarkan Perjanjian Kredit No.266/OL-FTM/GDS/ Based on Credit Agreement No. No.266/OL-FTM/GDS/
VI/19 tanggal 26 Juni 2019, Perusahaan mendapatkan VI/19 tanggal 26 Juni 2019, the Company obtained a
fasilitas pinjaman kredit dari PT Bank Victoria credit facility from PT Bank Victoria International Tbk
International Tbk (pihak ketiga) dengan maksimum (third party) with a maximum credit facility of
fasilitas sebesar Rp11.500.000.000. Pinjaman tersebut Rp11,500,000,000. The loan is used for working capital,
digunakan untuk modal kerja, dikenakan bunga sebesar bears interest at 13% and will mature on 120 days since
13% dan akan jatuh tempo 120 bulan sejak pencairan the disbursement of the credit facility can be extended
fasilitas kredit, dapat diperpanjang kembali. again.
Fasilitas pinjaman ini dijamin dengan: This loan facility is guaranteed by:
- Tanah dan bangunan dengan sertifikat pengganti - Land and buildings with certificates of replacement
hak milik No. 1437/Borobudur seluas 780 m2 atas for No. property rights. 1437/Borobudur covering an
nama Perusahaan; area of 780 m2 on behalf of the Company;
- Tanah dan bangunan dengan sertifikat hak milik - Land and buildings with certificate of ownership
No. 2137/Borobudur seluas 1.250 m2 No. 1904/ No. 2137/Borobudur with an area of 1,250 m2
Borobudur seluas 1.800 m2 atas nama Perusahaan; No. 1904/Borobudur covering an area of 1,800 m2
on behalf of the Company;
- Aset tetap berupa inventaris dan peralatan hotel; - Fixed assets in the form of hotel inventory and
equipment;
- Jaminan Perusahaan (Personal Guarantee ) dari - Personal guarantee from PT Intiputra Fikasa and
PT Intiputra Fikasa dan Bhakti Salim Bhakti Salim
58
Page 119
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
19. UTANG PEMBIAYAAN KONSUMEN 19. CONSUMER FINANCE PAYABLE
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
PT Astra Finance PT Astra Finance
Total pembayaran minimum 170.848.969 439.660.734 Total minimum payment
Dikurangi: Bunga yang belum
jatoh tempo (8.732.554) (22.472.251) Less: Interest not yet due
Nilai kini utang pembiayaan 162.116.415 417.188.483 Present value of finance payable
Dikurangi: bagian jatuh tempo Less: current
dalam satu tahun (113.894.455) (116.508.000) maturities
Bagian Jangka Panjang 48.221.960 300.680.483 Long-Term Portion
Pada tahun 2019 Grup telah menandatangani beberapa In 2019 the Group has entered into several financing
perjanjian fasilitas pembiayaan dengan PT Astra facility agreements with PT Astra Finance for purchase
Finance untuk pembelian kendaraan Grup. Fasilitas the Group's vehicles. This financing facility bears
pembiayaan tersebut dikenakan bunga efektif yang effective interest ranging from 8% to 10% per annum.
berkisar antara 8% sampai 10% per tahun. Fasilitas The facility has a term of payment of 3 years until 2022
tersebut memiliki jangka waktu pembayaran 3 tahun and is guaranteed with assets financed (Note 9).
sampai dengan tahun 2022 dan dijamin dengan asset
yang dibiayai (Catatan 9).
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan As of the completion date of the financial report, the
keuangan perjanjian pembiayaan masih dalam proses financing agreement is still in the process of being
perpanjangan. extended.
20. LIABILITAS IMBALAN KERJA 20. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY
Grup menghitung cadangan imbalan pasca-kerja sesuai The Group determines its allowance for post-
dengan Undang-Undang Ketenagakerjaan No. 13/2003. employment benefits in accordance with Manpower
Law No. 13/2003.
Perhitungan imbalan pasca kerja dihitung oleh aktuaris The post-employment benefits calculation is calculated
independen PT Hanung Budiarto dan Rekan. Asumsi by an independent actuary PT Hanung Budiarto dan
utama yang digunakan dalam menentukan penilaian Rekan The main assumptions used in determining the
aktuaris adalah sebagai berikut: actuary's valuation are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Usia pensiun 55 tahun / years 55 tahun / years Pension age
Tingkat diskonto 7,34% 7,34% Discount rates
Tingkat kenaikan gaji 10,00% 10,00% Increase of salary rates
Tabel Mortalitas TMI - IV TMI - IV Mortality rate
59
Page 120
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
20. LIABILITAS IMBALAN KERJA (Lanjutan) 20. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY (Continued)
Mutasi nilai kini kewajiban imbalan pasti adalah sebagai Movements in the present value of the defined benefit
berikut: obligation were as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Saldo awal tahun 13.874.809.748 16.234.006.475 Beginning balance
Beban (keuntungan) tahun berjalan 2.014.144.217 3.533.355.958 Expense (income) for the year
Realisasi pembayaran manfaat Realization benefits payment
Penghasilan komprehensif lain (6.463.939.408) (5.892.552.685) Other comprehensive income
Saldo Akhir Tahun 9.425.014.557 13.874.809.748 Ending Balance
Jumlah yang diakui dalam laporan laba rugi dan Amounts recognized in the consolidated statements of
penghasilan komprehensif lain konsolidasian profit or loss and other comprehensive income in
sehubungan dengan liabilitas imbalan kerja adalah respect to this employee benefits liability were as
sebagai berikut: follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Beban yang diakui dalam laba rugi Expenses recognized in profit or loss
Beban jasa kini 1.528.676.036 2.216.091.337 Current service cost
Biaya bunga 485.468.181 1.317.264.620 Interest expense
Total 2.014.144.217 3.533.355.958 Total
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Pengukuran kembali yang diakui dalam Remeasurements recognized in
penghasilan komprehensif lain: other comprehensive income:
Kerugian (keuntungan) aktuarial Actuarial losses (gains)
yang timbul dari: a rising from:
Penyesuaian pengalaman 6.463.939.408 5.892.552.685 Experience adjusments
Total 6.463.939.408 5.892.552.685 Total
60
Page 121
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
20. LIABILITAS IMBALAN KERJA (Lanjutan) 20. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY (Continued)
Analisa sensitivitas kuantitatif kewajiban imbalan pasti The quantitative sensitivity analyses of the defined
terhadap perubahan asumsi utama adalah sebagai benefit obligation to the changes in the assumptions
berikut: were as follows:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Tingkat Diskonto/ Tingkat Kenaikan Gaji/
Discount rate Salary increase rate
Pengaruh Pengaruh
Terhadap Terhadap
Kewajiban Imbalan Kewajiban Imbalan
Kerja/ Kerja/
Persentase/ Impact on employee Persentase/ Impact on employee
Percentage benefits liability Percentage benefits liability
Kenaikan 1% (1.058.429.311) 1% 1.053.312.281 Increase
Penurunan 1% 697.608.339 1% (700.099.525) Decrease
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Tingkat Diskonto/ Tingkat Kenaikan Gaji/
Discount rate Salary increase rate
Pengaruh Pengaruh
Terhadap Terhadap
Kewajiban Imbalan Kewajiban Imbalan
Kerja/ Kerja/
Persentase/ Impact on employee Persentase/ Impact on employee
Percentage benefits liability Percentage benefits liability
Kenaikan 1% (1.059.202.370) 1% 1.175.628.416 Increase
Penurunan 1% 1.244.027.505 1% (1.020.267.104) Decrease
21. MODAL SAHAM 21. SHARE CAPITAL
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Jumlah Saham
Sitempatkan dan Persentase
Disetor Penuh/ Kepemilikan/
Number of Shares Percentage of Total/
Pemegang Saham Issued and Paid Ownership Amount Shareholders
PT Tiara Realty 1.821.753.200 51,32% 182.175.320.000 PT Tiara Realty
Soegianto 333.001.000 9,38% 33.300.100.000 Soegianto
Indra Setiawan, IR, MBA 273.684.200 7,71% 27.368.420.000 Indra Setiawan, IR, MBA
Irene Thesman 251.931.500 7,10% 25.193.150.000 Irene Thesman
Bhakti Salim 45.000.000 1,27% 4.500.000.000 Bhakti Salim
Masyarakat (masing-masing
dengan kepemilikan Public
kurang dari 5%) 824.631.552 23,23% 82.463.155.200 (each below 5% each)
Total 3.550.001.452 100% 355.000.145.200 Total
61
Page 122
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
21. MODAL SAHAM (Lanjutan) 21. SHARE CAPITAL (Continued)
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Jumlah Saham
Sitempatkan dan Persentase
Disetor Penuh/ Kepemilikan/
Number of Shares Percentage of Total/
Pemegang Saham Issued and Paid Ownership Amount Shareholders
PT Tiara Realty 1.971.753.200 55,54% 197.175.320.000 PT Tiara Realty
Soegianto 333.001.000 9,38% 33.300.100.000 Soegianto
Indra Setiawan, IR, MBA 273.684.200 7,71% 27.368.420.000 Indra Setiawan, IR, MBA
Irene Thesman 251.931.500 7,10% 25.193.150.000 Irene Thesman
Bhakti Salim 45.000.000 1,27% 4.500.000.000 Bhakti Salim
Masyarakat (masing-masing
dengan kepemilikan Public
kurang dari 5%) 674.631.552 19,00% 67.463.155.200 (each below 5% each)
Total 3.550.001.452 100% 355.000.145.200 Total
22. TAMBAHAN MODAL DISETOR 22. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, rincian As of Desember 31, 2020 and 2019, the detail of
tambahan modal disetor adalah sebagai berikut: additional paid-in capital is as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Agio saham dari penawaran umum Agio Shares from initial
perdana (Catatan 1) 46.750.000.000 46.750.000.000 public offering (Note 1)
Agio saham sehubung dengan eksekusi Premium stock execution series 1
waran seri 1 (Catatan 1) 30.000 30.000 warrants (Note 1)
Biaya emisi saham (6.440.791.312) (6.440.791.312) Share issuance cost
Pengampunan pajak 7.301.508.724 7.301.508.724 Tax Amnesty
Difference in value from restructuring
Selisih nilai transaksi restrukturisasi transactions of entities under
entitas sepengendali (12.521.821.068) (12.521.821.068) common control
Total 35.088.926.344 35.088.926.344 Total
62
Page 123
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
23. KEPENTINGAN NONPENGENDALI 23. NON-CONTROLLING INTERESTS
Rincian bagian kepentingan non-pengendali atas Details of share of non-controlling interests in equity of
ekuitas entitas anak yang dikonsolidasi adalah sebagai the consolidated subsidiaries are as follows:
berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Saldo awal 3.223.314.382 2.938.827.951 Beginning balance
Bagian atas rugi (laba) neto 332.542.794 243.520.099 Share of net loss (profit)
Penghasilan Komprehensif lain 55.942.235 40.966.332 Other Comprehensive Income
Saldo Akhir 3.611.799.410 3.223.314.382 Ending Balance
24. PENDAPATAN USAHA 24. REVENUE
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2021 2020
Sewa kamar hotel 43.499.526.077 38.540.253.525 Hotel Rooms Expense
Makanan dan minuman 16.835.160.251 17.011.355.333 Foods and Drinks
Departemen lainnya 2.531.041.200 2.801.443.258 Department Others
Total 62.865.727.528 58.353.052.116 Total
Tidak terdapat pendapatan dari pihak berelasi pada There is no income from related parties in 2021 and
tahun 2021 dan 2020. 2020.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2021 and 2020,
31 Desember 2021 dan 2020, tidak ada transaksi there is no income transaction to one customer whose
pendapatan kepada satu pelanggan yang jumlah cumulative income exceeds 10% of the consolidated
pendapatan kumulatif melebihi 10% dari pendapatan revenue.
usaha konsolidasian.
25. BEBAN POKOK PENDAPATAN 25. COST OF REVENUE
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2021 2020
Makanan dan minuman 13.631.922.341 14.125.341.732 Food and drink
Kamar hotel 10.583.488.068 9.723.061.188 Hotel rooms
Telepon, listrik dan Air 8.560.654.981 8.042.930.909 Water, electricity and telephone
63
Page 124
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
25. BEBAN POKOK PENDAPATAN (Lanjutan) 25. COST OF REVENUE (Continued)
2021 2020
Penyusutan aset hak guna Depreciation of right of use assets
(Catatan 10) 1.574.859.060 1.574.859.060 (Notes 10)
Departemen lainnya 15.372.416.594 14.968.712.379 Others Department
Total 49.723.341.044 48.434.905.268 Total
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the year ended December 31, 2021 and 2020 there
31 Desember 2021 dan 2020 tidak ada transaksi is no purchase transaction from supplier exceeds 10%
pembelian kepada satu pemasok yang melebihi 10% of the consolidated cost of revenue.
dari beban pokok pendapatan konsolidasian.
26. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 26. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2021 2020
Penyusutan aset tetap (Catatan 9) 16.390.944.490 16.474.995.769 Depreciation fixed assets (Note 9)
Gaji dan tunjangan 16.209.546.818 15.420.844.113 Salaries and allowance
Imbalan pasca kerja (Catatan 20) 2.014.144.217 3.533.355.958 Post-employment benefits (Note 20)
Jasa Manajemen 2.156.188.269 2.445.733.145 Manajemen service
Asuransi - 1.932.405.777 Insurance
Cadangan perlengkapan hotel 1.599.519.505 1.551.069.302 Reserve hotel equipment
Pajak dan perizinan 1.313.862.655 703.233.817 Tax and licensing
Jasa professional 308.850.000 686.100.000 Professional fee
Telekomunikasi, air dan listrik 104.931.175 206.293.978 Water and electricity
Sewa 116.989.887 182.545.711 Rental
Perjalanan dinas 75.144.740 87.912.194 Official Travel
Jamuan 13.964.290 10.270.335 Banquet
Perlengkapan kantor 9.728.250 4.050.650 Office Supplies
Pemeliharaan dan perbaikan 4.280.148 2.457.603 Maintenance and repair
Lain-lain 281.833.064 459.144.876 Others
Total 40.599.927.508 43.700.413.228 Total
64
Page 125
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
27. LABA PER SAHAM 27. EARNINGS PER SHARE
2021 2020
Rugi neto yang dapat
diatribusikan kepada pemilik Net Loss attributable to
entitas Induk (33.404.443.365) (48.193.522.548) the owners of the parent
Total rata-rata tertimbang Weighted average number of
jumlah saham biasa yang beredar 3.550.001.452 3.550.001.452 ordinary shares outstanding
Rugi neto persaham dasar yang Basic earnings per share
dapat diatribusikan attributable to the owner
kepada pemilik entintas induk (9,41) (13,58) of the parent entity
Laba per saham dasar dihitung dengan cara membagi Earnings per share is calculated by dividing net loss
laba neto yang dapat diatribusikan kepada pemilik attributable to the owner of the parent by the weighted
entitas induk dengan rata-rata tertimbang saham biasa average number of ordinary shares outstanding during
yang beredar pada tahun berjalan. the year.
28. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 28. TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
Dalam kegiatan usaha normal, Grup melakukan In the normal course of business, the Group enters into
transaksi dengan pihak-pihak berelasi. transactions with related parties.
Rincian pihak-pihak berelasi beserta sifat hubungannya Details of related parties and the nature of the
adalah sebagai berikut: relationship are as follows:
Sifat hubungan /
Pihak Berelasi / Related Party Nature of relationship Transaksi / Transaction
Agung Salim Pemegang saham/Shareholder Uang muka pembelian tanah/
Down Payment for Land Purchase
Bhakti Salim Pemegang saham/Shareholder Uang muka pembelian tanah/
Down Payment for Land Purchase
PT Tiara Realty Pemegang saham/Shareholder Utang Lain-lain / Others Payable
PT Tiara Global Propertindo Pemegang saham entitas anak/ Utang Lain-lain / Others Payable
Shareholder subsidiaries
65
Page 126
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
28. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 28. TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan)n (Continued)
Rincian transaksi dan saldo dengan pihak berelasi Details of transactions and accounts with the related
adalah sebagai berikut: parties are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Uang muka pembelian tanah Advance for Land
(Catatan 8 dan 30) Purchase (Note 7 and 29)
Agung Salim 14.000.000.000 14.000.000.000 Agung Salim
Bhakti Salim 3.000.000.000 3.000.000.000 Bhakti Salim
Total 17.000.000.000 17.000.000.000 Total
Persentase terhadap jumlah aset 1,30% 1,28% Precentage to total assets
Beban Gaji dan tunjangan Salary Expense and
imbalan kerja jangka pendek short-term employee benefits
Direksi 386.040.486 461.550.532 Directors
Komisaris 583.106.636 698.732.582 Commissioner
Total 969.147.122 1.160.283.114 Total
Persentase terhadap Precentage to total
beban operasional 2,39% 2,66% operation expense
29. SEGMEN OPERASI 29. OPERATING SEGMENT
Informasi segmen Grup berdasarkan segmentasi jenis The Group segment information based on segmentation
produk adalah sebagai berikut: in the form of type of product segment are as follow:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Hotel/ Properti/ Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Hotel/ Property Amount Elimination Consolidation
Pendapatan usaha 62.865.727.528 62.865.727.528 62.865.727.528 Revenue
Beban pokok pendapatan (48.148.481.984) (1.574.859.060) (49.723.341.044) (49.723.341.044) Cost of revenue
Laba (rugi) bruto 14.717.245.544 (1.574.859.060) 13.142.386.484 - 13.142.386.484 Gross profit (loss)
Beban usaha (18.205.476.037) (22.394.451.471) (40.599.927.508) (40.599.927.508) Operating expense
Rugi usaha (3.488.230.493) (23.969.310.531) (27.457.541.024) - (27.457.541.024) Operating loss
Beban lain-lain - neto (810.491.864) (4.592.787.230) (5.403.279.094) (5.403.279.094) Other expenses - net
Rugi sebelum pajak
penghasilan (4.298.722.357) (28.562.097.761) (32.860.820.118) - (32.860.820.118) loss before income tax
Pajak penghasilan (211.080.453) - (211.080.453) (211.080.453) Income tax
Rugi neto (4.509.802.810) (28.562.097.761) (33.071.900.572) - (33.071.900.572) Net loss
Other comprehensive
Pendapatan komprehensif 6.463.939.408 (1.422.066.670) 5.041.872.738 5.041.872.738 income
Rugi komprehensif Comprehensive loss
tahun berjalan 1.954.136.598 (29.984.164.431) (28.030.027.833) - (28.030.027.833) for the year
Aset segmen 222.613.049.989 1.086.875.479.357 1.309.488.529.345 1.309.488.529.345 Segment assets
Liabilitas segmen 171.553.838.944 837.586.390.140 1.009.140.229.084 1.009.140.229.084 Segment liabilities
66
Page 127
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
29. SEGMEN OPERASI (Lanjutan) 29. OPERATING SEGMENT (Continued)
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Hotel/ Properti/ Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Hotel/ Property Amount Elimination Consolidation
Pendapatan usaha 58.353.052.116 - 58.353.052.116 58.353.052.116 Revenue
Beban pokok pendapatan (46.860.046.208) (1.574.859.060) (48.434.905.268) (48.434.905.268) Cost of revenue
Laba (rugi) bruto 11.493.005.908 (1.574.859.060) 9.918.146.848 - 9.918.146.848 Gross profit (loss)
Beban usaha (18.205.476.037) (25.494.937.191) (43.700.413.228) (43.700.413.228) Operating expense
Rugi usaha (6.712.470.129) (27.069.796.251) (33.782.266.380) - (33.782.266.380) Operating loss
Beban lain-lain - neto (671.080.882) (13.997.230.003) (14.668.310.885) (14.668.310.885) Other expenses - net
Rugi sebelum pajak
penghasilan (7.383.551.011) (41.067.026.254) (48.450.577.265) - (48.450.577.265) loss before income tax
Pajak penghasilan 500.574.816 - 500.574.816 500.574.816 Income tax
Rugi neto (6.882.976.195) (41.067.026.254) (47.950.002.449) - (47.950.002.449) Net loss
Other comprehensive
Pendapatan komprehensif 5.892.552.685 (1.185.213.859) 4.707.338.825 4.707.338.825 income
Rugi komprehensif Comprehensive loss
tahun berjalan (990.423.510) (42.252.240.113) (43.242.663.624) - (43.242.663.624) for the year
Aset segmen 482.665.542.169 2.410.382.247.386 2.893.047.789.555 (1.563.005.892.783) 1.330.041.896.772 Segment assets
Liabilitas segmen 72.864.765.134 1.899.648.870.729 1.972.513.635.863 (970.850.067.179) 1.001.663.568.684 Segment liabilities
30. PERIKATAN DAN PERJANJIAN 30. ASSOCIATION AND AGREEMENT
Dalam menjalankan kegiatan usahanya, Grup telah In carrying out its business activities, the Group has
mengadakan beberapa perjanjian sebagai berikut: entered into several agreements as follows:
a. PT Tiara Inti Mulia (TIM) mengadakan perjanjian a. PT Tiara Inti Mulia (TIM) entered into an agreement
dengan Lodging Management (Labuan) Limited with Lodging Management (Labuan) Limited (LML)
(LML) dimana LML akan memberikan jasa where LML will provide services in connection with
sehubungan dengan operasional hotel TIM. Sebagai TIM hotel operations. As compensation, TIM will pay
kompensasi, TIM akan membayar biaya manajemen a monthly management fee consisting of basic
bulanan yang terdiri dari biaya manajemen dasar management fees of 2.5% of gross income and
sebesar 2,5% dari pendapatan bruto dan biaya management incentive costs of as high as 8% of the
insentif manajemen setinggi-tingginya sebesar 8% hotel 's adjusted gross operating profit. This
dari laba bruto operasional hotel yang telah agreement is valid for 10 years from the effective
disesuaikan. Perjanjian ini berlaku selama 10 tahun date of the agreement namely 9 January 2009
sejak tanggal efektifnya perjanjian yaitu 9 Januari unless there is an early settlement in accordance
2009 kecuali terdapat penyelesaian lebih dini sesuai with the provisions of the agreement. This
dengan ketentuan dalam perjanjian tersebut. agreement can be extended for 10 consecutive
Perjanjian ini dapat diperpanjang selama 10 tahun years with the agreement of both parties. As of
berturut-turut atas persetujuan kedua belah pihak. December 31, 2021 and 2020, Anantara Bali
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, Uluwatu Resort & Spa is already in operation, so
Anantara Bali Uluwatu Resort & Spa sudah PT TIM has already paid and charged the license
beroperasi, sehingga TIM sudah membayar dan fees at the hotel operations.
membebankan biaya lisensi pada operasional hotel.
67
Page 128
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERIKATAN DAN PERJANJIAN (Lanjutan) 30. ASSOCIATION AND AGREEMENT (Continued)
b. TIM mengadakan perjanjian dengan Lodging b. TIM entered into an agreement with Lodging
Management (Labuan) Limited (LML) dimana TIM Management (Labuan) Limited (LML) where the
diberikan ijin untuk menggunakan nama “Anantara” Team was given permission to use the name
termasuk logo, design, trademarks, service marks “Anantara” including the logo, design, trademarks,
dan registrasi sehubungan dengan Hotel. Perjanjian service marks and registration in connection with the
ini berlaku sepanjang Management Agreement Hotel. This agreement is valid as long as the
dengan LML masih berlaku, kecuali terdapat Management Agreement with LML is still valid,
penyelesaian lebih dini sesuai dengan ketentuan unless there is an earlier settlement in accordance
yang berlaku dalam perjanjian tersebut. Pada with the provisions in force in the agreement. As of
tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, Anantara Bali December 31, 2021 and 2020, Anantara Bali
Uluwatu, Resort & Spa sudah beroperasi, sehingga Uluwatu, Resort & Spa is already in operation, so
TIM sudah membayar dan membebankan biaya PT TIM has already paid and charged management
manajemen pada operasional hotel. fees to the hotel operations.
c. PT Bina Buana Sarana (BBS) mengadakan c. PT Bina Buana Sarana (BBS) entered into an
perjanjian dengan Starwood Asia Pacific Hotels & agreement with Starwood Asia Pacific Hotels &
Resorts Pte. Ltd (Starwoods) dimana Starwoods Resorts Pte. Ltd. (Starwoods) where Starwoods will
akan memberikan jasa sehubungan dengan provide services in connection with BBS hotel
operasional hotel BBS. Sebagai kompensasi, BBS operations. As compensation, BBS will pay a
akan membayar biaya manajemen bulanan yang monthly management fee consisting of basic
terdiri dari biaya manajemen dasar sebesar 2,5% management fees of 2.5% of gross income and
dari pendapatan bruto dan biaya insentif management incentive costs of 5% of the hotel 's
manajemen sebesar 5% dari laba bruto operasional adjusted gross operating profit. As explained in the
hotel yang telah disesuaikan. Sebagaimana agreement. As of December 31, 2020, BBS has
dijelaskan dalam perjanjian tersebut. Pada tanggal- operated.
tanggal 31 Desember 2020 BBS sudah beroperasi.
d. PT Cakrawala Mitra Usaha (CMU) mengadakan d. PT Cakrawala Mitra Usaha (CMU) entered into an
perjanjian dengan PT Bangun Wahana Indah agreement with PT Bangun Wahana Indah
Indonesia dalam Internasional Best Western (BWII) Indonesia in International Best Western (BWII)
dimana BWII akan memberikan jasa sehubungan where BWII will provide services in connection with
dengan operasional hotel Perusahaan. Sebagai the Company's hotel operations. As compensation,
kompensasi, CMU akan membayar biaya CMU will pay a monthly management fee consisting
manajemen bulanan yang terdiri dari biaya of basic management fees of 2.5% of gross income
manajemen dasar sebesar 2,5% dari pendapatan and management incentive costs of 5% of the hotel
kotor dan biaya insentif manajemen sebesar 5% dari 's adjusted gross operating profit. This agreement is
laba bruto operasional hotel yang telah disesuaikan. valid for 10 years from the effective date of the
Perjanjian ini berlaku selama 10 tahun sejak tanggal agreement namely 30 June 2012 unless there is an
efektifnya perjanjian yaitu 30 Juni 2012 kecuali early settlement in accordance with the provisions of
terdapat penyelesaian lebih dini sesuai dengan the agreement. This agreement can be extended for
ketentuan dalam perjanjian tersebut. Perjanjian ini 3 periods in 2 consecutive years with the agreement
dapat diperpanjang selama 3 periode 2 tahun of both parties.
berturut-turut atas persetujuan kedua belah pihak.
68
Page 129
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERIKATAN DAN PERJANJIAN (Lanjutan) 30. ASSOCIATION AND AGREEMENT (Continued)
e. Berdasarkan surat kesepakatan jual beli tanggal 6 e. Based on the sale and purchase agreement dated
Maret 2013 dengan Bhakti Salim, Perusahaan akan March 6, 2013 with Bhakti Salim, the Company will
membeli tanah dengan luas 1.581 m2 yang terletak purchase land with an area of 1,581 m2 located in
di Propinsi Jawa Barat Kabupaten Bekasi, West Java Province, Bekasi Regency, South
Kecamatan Cikarang Selatan, Desa Pasir Sari, Cikarang Sub-District, Pasir Sari Village, with an
dengan uang muka yang sudah dibayarkan sebesar advance payment of Rp3,000,000,000 ( Notes 8 and
Rp3.000.000.000 (Catatan 8 dan 28). 28).
f. Berdasarkan surat kesepakatan jual beli tanggal f. Based on the sale and purchase agreement dated
14 Maret 2013 dengan Agung Salim, Perusahaan March 14, 2013 with Agung Salim, the Company
akan membeli tanah dengan luas 584 m2 yang will buy land with an area of 584 m2 located on
terletak di Jalan Gajah Mada No. 30 RT 002/ Jalan Gajah Mada No. 30 RT 002/RW 007, Special
RW 007, Propinsi Daerah Khusus Ibukota Jakarta, Capital Region of Jakarta, West Jakarta, with
Jakarta Barat, dengan uang muka yang sudah advance payments of Rp14,000,000,000 (Notes 8
dibayarkan sebesar Rp14.000.000.000 (Catatan 8 and 28).
dan 28).
g. Berdasarkan surat kesepakatan jual beli tanggal g. Based on the sale and purchase agreement dated
25 Maret 2013 dengan PT Bangun Jaya Semesta, March 25, 2013 with PT Bangun Jaya Semesta, the
Perusahaan akan membeli tanah dengan luas Company will buy land with an area of 1,575 m2
1.575 m2 yang terletak di Jalan Pantai Karang located on Jalan Pantai Karang No. 23, Sanur
No. 23, Desa Sanur Kecamatan Denpasar Selatan, Village, South Denpasar District, Bali, with an
Bali, dengan uang muka yang sudah dibayarkan advance payment of Rp9,000,000,000 (Note 8).
sebesar Rp9.000.000.000 (Catatan 8).
31. INSTRUMEN KEUANGAN 31. FINANCIAL INSTRUMENTS
Pada tabel berikut ini, instrumen keuangan telah In the following table, financial instruments have been
dialokasikan berdasarkan klasifikasinya. Kebijakan allocated based on their classification. Important
akuntansi penting pada Catatan 2g atas laporan accounting policies in Note 2g to the consolidated
keuangan konsolidasian menjelaskan bagaimana setiap financial statements describe how each category of
kategori aset keuangan dan liabilitas keuangan diukur financial assets and financial liabilities is measured and
dan bagaimana pendapatan dan beban, termasuk how revenues and expenses, including gains and
keuntungan dan kerugian (perubahan nilai wajar losses (changes in the fair value of financial
instrumen keuangan) atas nilai wajar diakui. instruments) at fair value are recognized.
Pengelompokan aset keuangan telah diklasifikasikan Group of financial assets has been classified into loans
menjadi pinjaman yang diberikan dan piutang. and receivables. Likewise, financial liabilities have been
Demikian halnya dengan liabilitas keuangan telah classified as financial liabilities measured at amortized
diklasifikasikan menjadi liabilitas keuangan yang diukur
pada biaya perolehan diamortisasi.
69
Page 130
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
31. INSTRUMEN KEUANGAN (Lanjutan) 31. FINANCIAL INSTRUMENTS (Continued)
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Nilai Tercatat/ Nilai Wajar/
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Diukur pada biaya perolehan
yang diamortisasi Measured at amortized cost
Kas 777.281.300 777.281.300 Cash on hand
Pinjaman yang diberikan dan piutang Loans and receivables
Kas di bank 5.048.865.030 5.048.865.030 Cash in bank
Piutang usaha - pihak ketiga 5.150.027.530 5.150.027.530 Receivable - third parties
Total Aset Keuangan 10.976.173.860 10.976.173.860 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Diukur pada biaya perolehan
yang diamortisasi Measured at amortized cost
Pinjaman bank jangka pendek 1.998.684.071 1.998.684.071 Short-term bank loan
Utang kontraktor dan usaha - Contractor debt and business -
pihak ketiga 86.621.385.221 86.621.385.221 third parties
Utang lain-lain 797.270.894.656 797.270.894.656 Others payable
Beban masih harus dibayar 41.100.931.541 41.100.931.541 Accrued expense
Total Liabilitas Keuangan 926.991.895.489 926.991.895.489 Total Financial Liabilities
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Nilai Tercatat/ Nilai Wajar/
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Diukur pada biaya perolehan
yang diamortisasi Measured at amortized cost
Kas 282.301.375 282.301.375 Cash on hand
Pinjaman yang diberikan dan piutang Loans and receivables
Kas di bank 8.846.218.872 8.846.218.872 Cash in bank
Piutang usaha - pihak ketiga 2.906.697.890 2.906.697.890 Receivable - third parties
Total Aset Keuangan 12.035.218.137 12.035.218.137 Total Financial Assets
70
Page 131
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
31. INSTRUMEN KEUANGAN (Lanjutan) 31. FINANCIAL INSTRUMENTS (Continued)
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Nilai Tercatat/ Nilai Wajar/
Carrying Value Fair Value
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Diukur pada biaya perolehan
yang diamortisasi Measured at amortized cost
Pinjaman bank jangka pendek 1.921.616.259 1.921.616.259 Short-term bank loan
Utang kontraktor dan usaha - Contractor debt and business -
pihak ketiga 86.527.880.470 86.527.880.470 third parties
Utang lain-lain 801.463.725.626 801.463.725.626 Others payable
Beban masih harus dibayar 30.731.713.932 30.731.713.932 Accrued expense
Total Liabilitas Keuangan 920.644.936.287 920.644.936.287 Total Financial Liabilities
Metode dan asumsi yang digunakan untuk estimasi nilai The methods and assumptions used for estimating fair
wajar adalah sebagai berikut: values are as follows:
- Nilai wajar kas dan bank, piutang usaha, dana - The fair value of cash and banks, trade accounts
dalam pembatasan, utang kontraktor dan usaha, receivable, funds in restrictions, contractor and
utang lain-lain dan beban yang masih harus dibayar business debt, other debts and accrued expenses
mendekati nilai tercatat karena jangka waktu jatuh are close to the carrying value due to the short term
tempo yang singkat atas instrumen keuangan maturity of the financial instruments.
tersebut.
- Nilai wajar pinjaman bank jangka pendek, pinjaman - The fair value of short-term bank loans, long-term
bank jangka panjang dan utang pembiayaan bank loans and consumer financing debt is
konsumen ditentukan dengan menggunakan determined using the discounted cash flow method
metode arus kas yang didiskonto berdasarkan based on the interest rates of each of the utilized
tingkat bunga masing-masing pinjaman yang loans.
diutilisasi.
PSAK No. 60, “Instrumen Keuangan: Pengungkapan” PSAK No. 60, “Financial Instruments: Disclosures”
mensyaratkan pengungkapan atas pengukuran nilai requires disclosure of fair value measurements with the
wajar dengan tingkat hirarki nilai wajar sebagai berikut: following levels of fair value hierarchy:
a. Harga kuotasian (tidak disesuaikan) dalam a. Quoted prices (not adjusted) in active markets for
pasar aktif untuk aset atau liabilitas yang identik identical assets or liabilities (level 1);
(tingkat 1);
b. Input selain harga kuotasian yang termasuk dalam b. Inputs other than quoted prices are included in
tingkat 1 yang dapat diobservasi untuk aset atau level 1 that can be observed for assets or liabilities,
liabilitas, baik secara langsung (misalnya harga) either directly (eg prices) or indirectly (eg derivation
atau secara tidak langsung (misalnya derivasi dari of prices) (level 2); and
harga) (tingkat 2); dan
c. Input untuk aset atau liabilitas yang bukan c. Inputs to assets or liabilities that are not based
berdasarkan data pasar yang dapat diobservasi on observable market data (unobservable inputs)
(input yang tidak dapat diobservasi) (tingkat 3). (level 3).
71
Page 132
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN OBJECTIVES
Perkembangan industri jasa perhotelan yang disertai The development of the hospitality service industry
dengan persaingan yang ketat semakin mempertegas accompanied by intense competition further
pentingnya tata kelola perusahaan yang sehat (good emphasizes the importance of sound corporate
corporate governance) dan manajemen risiko yang governance and reliable risk management. The
dapat diandalkan. Penerapan manajemen risiko di Grup implementation of risk management in the Group has
pada dasarnya sudah dilakukan sejak perusahaan basically been carried out since the company was
berdiri, meskipun dengan cara yang masih established, even though it was still conventional and
konvensional dan berkembang sesuai dengan developed in accordance with the development of
perkembangan kondisi internal dan eksternal. internal and external conditions.
Grup memiliki eksposur terhadap risiko-risiko atas The Group has exposure to the following risks from
instrumen keuangan seperti: risiko kredit, risiko pasar, financial instruments, such as: credit risk, market risk,
risiko likuiditas dan risiko permodalan. liquidity risk and capital risk.
a. Risiko Kredit a. Credit Risk
Risiko kredit adalah risiko keuangan yang timbul Credit risk is a financial risk that arises if a customer
jika pelanggan gagal memenuhi kewajiban fails to fulfill his contractual obligations to the Group.
kontraktualnya kepada Grup. Risiko kredit Grup The Group's credit risk is mainly attached to cash
terutama melekat kepada kas dan bank dan piutang and banks and trade accounts receivable. The
usaha. Grup menempatkan kas dan bank pada Group places cash and banks in trusted financial
institusi keuangan yang terpercaya, sedangkan institutions, while for accounts receivable that are
untuk piutang usaha yang terkena risiko kredit yang exposed to credit risk arising from loans given to
timbul dari kredit yang diberikan kepada pelanggan. customers. To reduce this risk, the Group has a
Untuk mengurangi risiko ini, Grup memiliki kebijakan policy to ensure that product sales are made only: (i)
untuk memastikan bahwa penjualan produk yang for credit customers with a proven track record and
dibuat hanya: (i) untuk pelanggan kredit dengan good credit history, (ii) after receipt of advances
track record yang terbukti dan sejarah kredit yang from customers, especially for large customers, and
baik, (ii) setelah penerimaan uang muka dari (iii) when agreements are legally binding for
pelanggan, terutama untuk pelanggan besar, dan transactions. It is the Group's policy that all
(iii) ketika perjanjian yang mengikat secara hukum customers who wish to make credit transactions are
untuk transaksi. Adalah kebijakan Grup bahwa subject to credit verification procedures. In addition,
semua pelanggan yang ingin bertransaksi secara the Group will stop the supply of all products to
kredit tunduk pada prosedur verifikasi kredit. Selain customers in the event of late payments and / or
itu, Grup akan menghentikan pasokan semua defaults. In addition, the balance of accounts
produk kepada pelanggan dalam hal terjadi receivable is monitored continuously to reduce bad
keterlambatan pembayaran dan/atau default. Selain credit.
itu, saldo piutang dimonitor secara berkelanjutan
untuk mengurangi kredit macet.
Risiko kredit dikelola terutama melalui penetapan Credit risk is managed primarily through determining
kebijakan-kebijakan Grup dalam pemberian fasilitas the credit policies. The maximum exposure of the
kredit. Untuk aset keuangan yang diakui di laporan financial assets in the consolidated statements of
posisi keuangan konsolidasian, eksposur maksimum financial position is equal to its carrying value.
terhadap risiko kredit sama dengan nilai tercatatnya.
72
Page 133
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
Eksposur maksimum atas risiko kredit tercermin dari The maximum exposure to credit risk is reflected in
nilai tercatat setiap aset keuangan setelah dikurangi the carrying value of each financial asset after
dengan cadangan kerugian penurunan nilai piutang deducting the allowance for impairment losses in the
pada laporan posisi keuangan konsolidasian adalah consolidated statements of financial position as
sebagai berikut: follows:
Tabel berikut menjelaskan rincian aset keuangan The following table illustrates the detail of financial
Grup yang dibedakan antara yang mengalami assets distinguished between those which impaired
penurunan nilai dan yang tidak: and not impaired:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Belum
Jatuh Tempo dan
Tidak Mengalami
Penurunan Nilai/
Neither Mengalami
Past Due nor Penurunan Nilai/
Impaired Impaired Jumlah / Total
Kas dan bank 5.826.146.330 - 5.826.146.330 Cash and bank
Piutang usaha - pihak ketiga - (572.225.282) 572.225.282 Receivable - third parties
Total 5.826.146.330 (572.225.282) 6.398.371.612 Total
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Belum
Jatuh Tempo dan
Tidak Mengalami
Penurunan Nilai/
Neither Mengalami
Past Due nor Penurunan Nilai/
Impaired Impaired Jumlah / Total
Kas dan bank 9.128.520.247 - 9.128.520.247 Cash and bank
Piutang usaha - pihak ketiga - (322.966.432) 322.966.432 Receivable - third parties
Total 9.128.520.247 (322.966.432) 9.451.486.679 Total
73
Page 134
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
Tabel berikut menjelaskan rincian aset keuangan The following table describes the details of the
Grup yang penilaian penurunan nilainya dibedakan Group’s financial assets whose valuation of
antara yang dinilai secara individual dan kolektif. impairment is distinguished between those
assessed individually and collectively.
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Individual/ Kolektif/ Jumlah/
Individual Collective Total
Kas dan bank 5.826.146.330 - 5.826.146.330 Cash and banks
Piutang usaha 5.150.027.530 - 5.150.027.530 Trade receivables
Total 10.976.173.860 - 10.976.173.860 Total
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Individual/ Kolektif/ Jumlah/
Individual Collective Total
Kas dan bank 9.128.520.247 - 9.128.520.247 Cash and banks
Piutang usaha 2.906.697.890 - 2.906.697.890 Trade receivables
Total 12.035.218.137 - 12.035.218.137 Total
b. Risiko Pasar b. Market Risk
Risiko pasar merupakan risiko yang terutama Market risk is the risk primarily due to changes in
berkaitan dengan perubahan nilai suku bunga yang interest rates which could result in decrease of
akan menyebabkan berkurangnya pendapatan, atau revenue, or increase in cost of capital of the Group.
bertambahnya biaya modal Grup.
Manajemen risiko yang telah diterapkan oleh Grup Risk management that has been applied by the
adalah sebagai berikut: Group are as follows:
x Kewajiban untuk mengelola risiko perubahan x The obligation to manage the risk of changes in
nilai tukar mata uang asing. foreign exchange rates.
x Melakukan penelaahan atas tingkat suku bunga x Review the loan interest rate.
pinjaman.
x Membatasi eksposur dalam investasi yang x Limiting exposure in investments that have
memiliki harga pasar yang fluktuatif. fluctuating market prices.
74
Page 135
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
Risiko nilai tukar mata uang asing adalah risiko Foreign exchange rate risk is the risk that the fair
bahwa nilai wajar atau arus kas masa depan value or future cash flows of a financial instrument
instrumen keuangan akan berfluktuasi karena will fluctuate because of changes in currency
perubahan dalam nilai tukar mata uang. Eksposur exchange rates. Group exposure to fluctuations in
grup terhadap fluktuasi nilai tukar mata uang asing, foreign exchange rates, mainly due to loans,
terutama disebabkan oleh pinjaman, piutang, utang accounts receivable, debt and debt payments in US
dan pembayaran utang dalam mata uang Dolar Dollars.
Amerika Serikat.
Risiko suku bunga Grup timbul dari pinjaman jangka Group interest rate risk from long-term loans. Loans
panjang. Pinjaman yang diterbitkan dengan issued with variable interest rates expose the Group
tingkat bunga variabel mengekspos Grup terhadap to cash flow interest rate risk which is partially offset
risiko suku bunga arus kas yang sebagian by cash in variable interest rates.
disalinghapuskan dengan kas dalam tingkat suku
bunga variabel.
Manajemen risiko tingkat suku bunga terhadap limit Interest rate risk management against the limit of
perubahan tingkat suku bunga dilengkapi dengan changes in interest rates is complemented by
pemantauan atas sensitivitas aset dan liabilitas monitoring the sensitivity of the Group's financial
keuangan Grup terhadap beberapa skenario suku assets and liabilities to several scenarios of both raw
bunga baku maupun non-baku. and non-standard interest rates.
Tabel berikut menjelaskan eksposur Grup atas risiko The following table describes the Group's exposure
nilai tukar mata uang asing pada tanggal to foreign exchange rate risk as of December 31,
31 Desember 2021 dan 2020. Termasuk 2021 and 2020. Included in this is the Group's
didalamnya adalah instrumen keuangan Grup pada financial instruments at carrying values, categorized
nilai tercatat, dikategorikan berdasarkan jenis mata by type of currency.
uang.
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Setara/Equivalent
SGD USD Rupiah
Aset dalam Mata Uang Asing Assets in Foreign Currency
Kas dan Bank - - - Cash and Bank
Liabilitas dalam Liabilities in
Mata Uang asing Foreign currency
Utang kontraktor dan usaha 12.473 435.506 Contractor debt and business
Utang lain-lain pihak ketiga 17641573,17 254.654.284.763 Other payable - third party
Uang muka penjualan 2746334,847 39.643.061.130 Advance from customer
Total 294.297.345.893 Total
Liabilitas Neto dalam Net liability in
Mata Uang Asing (294.297.345.893) Foreign Exchange
75
Page 136
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Setara/Equivalent
SGD USD Rupiah
Aset dalam Mata Uang Asing Assets in Foreign Currency
Kas dan Bank - - - Cash and Bank
Liabilitas dalam Liabilities in
Mata Uang asing Foreign currency
Utang kontraktor dan usaha 12.420 435.507 - Contractor debt and business
Utang lain-lain pihak ketiga - 17.846.693 251.727.607.620 Other payable - third party
Uang muka penjualan - 2.778.267 39.187.451.937 Advance from customer
Total 290.915.059.557 Total
Liabilitas Neto dalam Net liability in
Mata Uang Asing (290.915.059.557) Foreign Exchange
Pada tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, jika As of December 31, 2021 and 2020, if the Rupiah
Rupiah melemah 1% terhadap mata uang asing weakens 1% against foreign currencies with all fixed
dengan seluruh variabel tetap, maka laba bersih variables, then the current year’s net profit is higher
tahun berjalan lebih tinggi Rp2.909.150.596 dan by Rp2,909,150,596 and Rp2,910,773,739 mainly
Rp2.910.773.739 terutama yang timbul sebagai arising from foreign exchange losses on asset
akibat kerugian selisih kurs atas penjabaran aset translation and monetary liabilities in foreign
dan liabilitas moneter dalam mata uang asing. currencies.
Tabel berikut menjelaskan rincian aset dan liabilitas The following table describes the details of the
keuangan Grup yang dikelompokkan menurut mana Group's financial assets and liabilities grouped
yang lebih awal antara tanggal repricing atau according to which is earlier between the repricing
tanggal jatuh tempo kontraktual untuk melihat date or the contractual maturity date to see the
dampak perubahan tingkat suku bunga: impact of changes in interest rates:
31 Desember 2021 / December 31, 2021
Tingkat Suku Bunga Mengambang/
Floating Rate Tingkat Bunga Tetap / Fixed Rate
<3 3 - 36 <3 3 - 12 1-2
bulan/months bulan/months bulan/months bulan/months tahun/years Total
Aset Keuangan Financial Assets
Kas and bank 5.826.146.330 - - - - 5.826.146.330 Cash and bank
Dana dalam pembatasan - - - - - - Funds under restrictions
Total Aset Keuangan 5.826.146.330 - - - - 5.826.146.330 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Pinjaman bank jangka pendek 1.998.684.071 - - - - 1.998.684.071 Short term bank loan
Utang lain-lain 23.494.237.071 - - - 55.319.372.822 78.813.609.892 Others payable
Pinjaman bank jangka panjang 9.456.439.508 - - - - 9.456.439.508 Long-term bank loan
Total Liabilitas Keuangan 34.949.360.649 - - - 55.319.372.822 90.268.733.471 Total Financial Liabilities
Neto (29.123.214.319) - - - (55.319.372.822) (84.442.587.141) Net
76
Page 137
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
31 Desember 2020 / December 31, 2020
Tingkat Suku Bunga Mengambang/
Floating Rate Tingkat Bunga Tetap / Fixed Rate
<3 3 - 36 <3 3 - 12 1-2
bulan/months bulan/months bulan/months bulan/months tahun/years Total
Aset Keuangan Financial Assets
Kas and bank 9.128.520.247 - - - - 9.128.520.247 Cash and bank
Dana dalam pembatasan - - - - - - Funds under restrictions
Total Aset Keuangan 9.128.520.247 - - - - 9.128.520.247 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Pinjaman bank jangka pendek 1.921.616.259 - - - - 1.921.616.259 Short term bank loan
Utang lain-lain 13.613.745.183 - - 17.000.000.000 770.849.980.442 801.463.725.626 Others payable
Pinjaman bank jangka panjang 9.456.439.508 - - - - 9.456.439.508 Long-term bank loan
Total Liabilitas Keuangan 24.991.800.950 - - 17.000.000.000 770.849.980.442 812.841.781.392 Total Financial Liabilities
Neto (15.863.280.703) - - (17.000.000.000) (770.849.980.442) (803.713.261.145) Net
Rincian kisaran suku bunga efektif atas masing- The details of the range of the effective interest rate
masing instrumen keuangan adalah sebagai berikut: on each of the financial instruments are as follows:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Aset Keuangan Financial Assets
Kas dan bank 4,5% - 7,5% 4,5% - 7,5% Cash and banks
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Pinjaman bank jangka pendek 13,5% 13,5% Bank loan
Utang pembiayaan konsumen 8,0%- 10,0% 8,0%- 10,0% Consumer financing loan
Utang lain-lain 6,0% - 14,0% 6,0% - 14,0% Others payable
Pinjaman bank jangka panjang 13,5% 13,5% Long-term bank loan
Tabel berikut menjelaskan sensitivitas atas The following tabel illustrates the sensitivity to a
kemungkinan perubahan tingkat suku bunga pasar, reasonably possible change in market interest rates,
dengan variabel lain dianggap tetap, terhadap with all other variables held constant, of the cash
setara kas dan pinjaman: equivalents and loan:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Kenaikan suku bunga 1% Increase in interest rate by 1%
(100 basis poin) (844.425.871) (8.037.132.611) (100 basis point)
Penurunan suku bunga 1% Decrease in interest rate by 1%
(100 basis poin) 844.425.871 8.037.132.611 (100 basis point)
77
Page 138
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
c. Risiko Likuiditas c. Liquidity Risk
Risiko likuiditas merupakan risiko yang muncul Liquidity risk is defined as a risk that arises in
dalam situasi dimana posisi arus kas Grup situations where the cash inflow from short-term
mengindikasikan bahwa arus kas masuk dari revenue is not enough to cover the cash outflow for
pendapatan jangka pendek tidak cukup untuk short-term expenditure.
memenuhi arus kas keluar untuk pengeluaran
jangka pendek.
Untuk mengatur risiko likuiditas, Grup menerapkan To manage its liquidity risk, the Group applies the
manajemen risiko sebagai berikut: following risk management:
1. Memonitor dan menjaga level kas dan setara kas 1. Monitors its level of cash and cash equivalents
yang diperkirakan cukup untuk mendanai and maintains these at a level deemed adequate
kegiatan operasional Grup dan mengurangi to finance the Group's operational activities and
pengaruh fluktuasi dalam arus kas. to mitigate the effect of fluctuations in cash flow.
2. Secara rutin melakukan monitor atas perkiraan 2. Regularly monitors projected and actual cash
arus kas dan arus kas actual. flow.
3. Melakukan monitor atas profil jatuh tempo 3. Regularly monitors loan maturity profiles.
pinjaman.
4. Secara terus-menerus menilai kondisi pasar 4. Continuously assesses the financial markets for
keuangan untuk kesempatan memperoleh dana. opportunities to raise funds.
5. Sebagai tambahan, Grup juga mengatur untuk 5. In addition, the Group also arranges to have a
memiliki fasilitas stand-by loan yang dapat ditarik stand-by loan facility that can be withdrawn in
sesuai dengan permintaan untuk mendanai accordance with a request to fund operations
kegiatan operasi pada saat diperlukan. when needed.
Tabel di bawah ini menggambarkan aset dan The table below describes the Group’s financial
liabilitas keuangan Grup berdasarkan jatuh liabilities based on their maturities. The amounts
temponya. Jumlah yang terdapat di tabel ini adalah disclosed in the table are the contractual
nilai kontraktual yang tidak terdiskonto: undiscounted cash flow:
Jatuh Tempo / Due Date
2021 dan
Seterusnya/ Nilai Wajar/
Jumlah/Amount 2020 2021 and so on Fair Value
Aset Keuangan Financial assets
Kas dan bank 9.128.520.247 9.128.520.247 - 9.128.520.247 Cash and banks
Piutang usaha 2.906.697.890 2.906.697.890 - 2.906.697.890 Trade receivables
Total Aset Keuangan 12.035.218.137 12.035.218.137 - 12.035.218.137 Total Financial Assets
78
Page 139
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
Jatuh Tempo / Due Date
2021 dan
Seterusnya/ Nilai Wajar/
Jumlah/Amount 2020 2021 and so on Fair Value
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Pinjaman bank jangka pendek 1.921.616.259 1.921.616.259 - 1.921.616.259 Short-term bank loan
Utang kontraktor dan usaha 86.527.880.470 86.527.880.470 - 86.527.880.470 Trade payables
Utang lain-lain 801.463.725.626 801.463.725.626 55.319.372.822 856.783.098.448 Other payables
Beban masih harus dibayar 30.731.713.932 30.731.713.932 - 30.731.713.932 Accrual expense
Utang pembiayaan konsumen 439.660.734 - 439.660.734 439.660.734 Consumer finance payable
Total Liabilitas Keuangan 921.084.597.021 920.644.936.287 11.259.219.204 976.403.969.843 Total Financial Liabilities
Selisih Aset dan Difference in Financial Assets
Liabilitas Kkeuangan (909.049.378.883) (908.609.718.149) (11.259.219.204) (964.368.751.705) and liabilities
Grup mengalami defisit likuiditas jangka pendek The Group experienced a substantial short-term
yang cukup besar yaitu sebesar Rp908.609.718.149 liquidity deficit of Rp908,609,718,149. The Group
Grup akan menutup defisit likuiditas tersebut melalui will cover the liquidity deficit through Altus Special
pinjaman Altus Special Situation I. L.P. (Catatan 14). Situation I L.P. loan (Note 14).
d. Risiko Permodalan d. Capital Risk
Tujuan Grup mengatur modal adalah untuk menjaga The Group’s objectives when managing capital are
kemampuan Perusahaan untuk melanjutkan usaha to safeguard the Company’s ability to continue as a
yang terus menerus supaya memberikan going concern in order to provide returns for
keuntungan kepada pemegang saham dan shareholders and benefits for other stakeholders
pemangku kepentingan lainnya dan untuk and to maintain an optimal capital structure to
mempertahankan struktur modal yang optimal untuk reduce the cost of capital.
mengurangi biaya modal.
Grup secara aktif dan rutin menelaah dan mengelola The Group actively and regularly reviews and
struktur permodalan untuk memastikan struktur manages its capital structure to ensure optimal
modal dan hasil pengembalian ke pemegang saham capital structure and shareholder return, taking into
yang optimal, dengan mempertimbangkan consideration the future capital requirements and
kebutuhan modal masa depan dan efisiensi modal capital efficiency of the Group, prevailing and
Grup, profitabilitas masa sekarang dan yang akan projected profitability, projected operating cash
datang, proyeksi arus kas operasi, proyeksi belanja flows, projected capital expenditures and projected
modal dan proyeksi peluang investasi yang strategic investment opportunities.
strategis.
79
Page 140
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
32. KEBIJAKAN DAN TUJUAN MANAJEMEN RISIKO 32. POLICIES AND FINANCIAL RISK MANAGEMENT
KEUANGAN (Lanjutan) OBJECTIVES (Continued)
Sebagaimana praktik yang berlaku umum, As generally accepted practices, the Group
Perusahaan mengevaluasi struktur permodalan evaluates its capital structure through debt-to-equity
melalui rasio utang terhadap modal (gearing ratio) ratio (gearing ratio) which calculated by dividing
yang dihitung melalui pembagian antara utang between net debt to equity. Net debt represent the
bersih dengan modal. Utang bersih adalah jumlah sum of liabilities as presented in the consolidated
liabilitas sebagaimana disajikan di dalam laporan statement of financial position which being reduced
posisi keuangan konsolidasi dikurangi dengan by the amount of cash and cash equivalents. While
jumlah kas dan setara kas. Sedangkan modal the equity covering the entire attributable equity to
meliputi seluruh ekuitas yang dapat diatribusikan shareholders of the Company. As of December 31,
kepada pemegang ekuitas Perusahaan. Pada 2021 and 2020, the calculation of this ratio, were as
tanggal 31 Desember 2021 dan 2020, perhitungan follows:
rasio tersebut, adalah sebagai berikut:
31 Desember 2021/ 31 Desember 2020/
December 31, 2021 December 31, 2020
Total liabilitas 1.009.140.229.084 1.001.663.568.679 Total liabilities
Dikurangi: kas dan bank (5.826.146.330) (9.128.520.247) Less : cash and banks
Utang neto 1.003.314.082.754 992.535.048.432 Net payables
Total ekuitas 300.348.300.259 328.378.328.096 Total equity
Rasio Utang Terhadap Modal 3,34 3,02 Debt to Equity Ratio
33. PERISTIWA SETELAH PERIODE PELAPORAN 33. EVENTS AFTER THE FINANCIAL REPORTING
KEUANGAN PERIOD
Berdasarkan Risalah Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Minutes of the Extraordinary General
Luar Biasa Perusahaan dengan No 1 tertanggal Meeting of Shareholders of the Company with Deed
1 Agustus 2023 yang dibuat oleh Emmy Yatmini, SH. Number 1 dated August 1, 2023 made by Emmy
Notaris di Jakarta, tentang perubahan susunan direksi, Yatmini, SH. Notary in Jakarta, regarding changes to
sehingga selanjutnya susunan anggota direksi dan the composition of the board of directors, so that the
dewan komisaris Perusahaan adalah sebagai berikut : composition of the Company's boards of directors and
commissioners is as follows:
Direksi Board of Directors
Direktur Utama : Tubagus Yudi Yuniardi President: Tubagus Yudi Yuniardi
Direktur Independen : Nina Agustina Sri Ratna Rahaju Independent Director: Nina Agustina Sri Ratna Rahaju
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama : Dani Maryadi President Commissioner : Dani Maryadi
Komisaris Independen : Tjandra Widjaja Independent Commissioner: Tjandra Widjaja
80
Page 141
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
34. KELANGSUNGAN USAHA 34. GOING CONCERN
Kinerja operasional Grup telah terpengaruh oleh kondisi The Group’s operations have been affected by current
keuangan dan bisnis saat ini. Grup telah mengalami financial and business conditions. The Group has
kerugian yang berulangkali dari kegiatan usahanya, suffered recurring losses from its operations, which
sehingga mengakibatkan saldo defisit sebesar have caused a deficit of Rp Rp93,352,570,693 and total
Rp93.352.570.693 dan jumlah liabilitas jangka pendek current liabilities exceeded its total current assets by
Grup telah melebihi jumlah aset lancar sebesar Rp121,113,860,760 and negative cash flows
Rp121.113.860.760 dan arus kas negatif sebesar Rp4,898,656,207 as of December 31, 2021. These
Rp.4.898.656.207 pada tanggal 31 Desember 2021. conditions raise substantial doubt about the Group’s
Keadaan ini menimbulkan keraguan substansial ability to continue as a going concern entity.
atas kemampuan Grup dalam mempertahankan
kelangsungan usahanya.
Mempertimbangakan adanya restorasi progresif, bahwa Considering the progressive restoration, that the
kondisi pandemi COVID 19, pasar dan ekonomi secara conditions of the COVID 19 pandemic, the market and
bertahap menuju perbaikan, Grup tetap yakin dengan the economy are gradually moving towards
rencana strategis bisnisnya di masa depan dengan improvement, the Group remains confident in its
tetap berkomitmen terus berupaya mengembangkan strategic business plans for the future by remaining
bisnis strategis dan memitigasi resiko, selaras dengan committed to continuing to strive to develop strategic
efektivitas biaya berkelanjutan dan bermodal sumber business and mitigate risks, in line with sustainable cost
daya manusia sebagai berikut: effectiveness and resource capital humans as follows:
1. Mengeksplorasi penawaran produk dan jasa yang 1. Exploring innovative product and service offerings,
inovatif, diluar produk kamar hotel, makanan dan beyond hotel rooms, food and beverages, through
minuman melalui pengoptimalan lahan dan ruang optimizing land and space throughout the property
yang dimiliki di seluruh properti dengan: by:
- Perluas varian produk dan jasa diluar kamar, - Expand product and service variants beyond
makanan, dan minuman; rooms, food and drinks;
- Optimalisasi pemanfaatan ruang di seluruh aset; - Optimization of space utilization across assets;
- Berkolaborasi dengan pihak ketiga untuk - Collaborate with third parties for the formulation
formulasi produk dan jasa baru. of new products and services.
2. Mengimplementasikan program peningkatan dan 2. Implement an asset improvement and renovation
renovasi aset untuk meningkatkan kualitas aset program to improve the quality of property assets in
properti guna memperpanjang masa order to extend their useful life by:
penggunaannya dengan:
- Renovasi aset (yang sedang berlangsung); - Asset renovation (ongoing);
- Implementasi Rencana Pembaharuan dan - Implementation of Property Renewal and
Perbaikan Properti; Improvement Plans;
- Standarisasi desain dan interior; - Design and interior standardization
Grup juga memperoleh surat dukungan dari pemegang The Grup has also obtained a letter of support from the
saham mayoritas Perusahaan yang memberikan Company’s majority shareholder confirming its intention
konfirmasi tentang maksud dan kemampuan untuk and ability to provide financial support if and when
menyediakan dukungan keuangan jika dan ketika required by the Group to allow it to continue operating
diperlukan oleh Grup agar dapat tetap beroperasi as a going concern entity.
sebagai entitas yang berkelangsungan usaha.
81
Page 142
PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk PT SARASWATI GRIYA LESTARI Tbk
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal For the Years Ended
31 Desember 2021 dan 2020 December 31, 2021 and 2020
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
34. KELANGSUNGAN USAHA (Lanjutan) 34. GOING CONCERN (Continued)
Kemampuan Grup untuk melanjutkan usahanya secara The Group’s ability to continue as a going concern
berkesinambungan tergantung pada keberhasilan entity is dependent upon the success of the Groups
usaha Grup di masa depan, keberhasilan pencapaian future operations, the successful attainment of positive
arus kas positif dan dukungan keuangan dari cash flows and the continuing financial support of its
pemegang saham mayoritas yang berkesinambungan. majority shareholder. The consolidated financial
Laporan keuangan konsolidasian tidak mencakup statements do not include any adjustments that might
penyesuaian yang mungkin timbul akibat ketidakpastian result from the outcome of this uncertainty.
tersebut.
35. PENYELESAIAN LAPORAN KEUANGAN 35. COMPLETION OF THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN STATEMENTS
Manajemen Perusahaan bertanggung jawab atas The management of the Company is responsible for the
penyusunan laporan keuangan konsolidasian ini yang preparation of these consolidated financial statements
telah disetujui oleh Direksi untuk diterbitkan pada that have been authorized for issue by the Board of
tanggal 4 Desember 2023. Directors on December 4, 20203
82
Names mentioned 66 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
person
Trtle
· Direktur Utama
p.57
unresolved
org
Lestari Tbk
p.57
unresolved
person
Notary Rina Utami Djauhari
p.68 ×2
unresolved
org
Menteri
p.68
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights Hak Asasi Manusia Republik Indonesia
p.68
unresolved
org
Ministry of Law
p.68
unresolved
org
Kementerian Hukum dan Hak
p.68
unresolved
org
Indonesia Stock Exchange
p.69
unresolved
person
Jeny Wardianto
· Anggota
p.70
unresolved
—
Yuniardi
· Sekretaris Perusahaan
p.70
unresolved
org
PT Cakrawala Mitra
p.70
unresolved
org
PT Tiara Inti Mulia
p.70 ×3
unresolved
org
PT Bina Buana Sarana
p.70 ×3
unresolved
org
PT Cakrawala Usaha Nusantara
p.70 ×3
unresolved
org
PT Pratika Nugraha
p.70 ×5
unresolved
org
Bank Mayapada Tbk
p.98 ×4
unresolved
org
PT Bank Pembangunan Daerah Bali
p.98
unresolved
org
PT Bank Pembangunan Daerah Bali Dolar Amerika Serikat
p.98
unresolved
org
PT BBS
p.102 ×6
unresolved
person
Drs. Ketut Loper
p.106
unresolved
person
Notary Eddy Nyoman Winiarta
p.106 ×2
unresolved
person
Drs. Ketut Winartha
p.106
unresolved
person
Akta Notaris J.S. Wibisono
p.106
unresolved
person
Notary Deed. Wibisono
p.106
unresolved
person
Notary I Wayan Gede Adiperana
p.107
unresolved
person
Adiperana
p.107
unresolved
org
Pertanahan Nasional
p.107 ×3
unresolved
person
Winarta
p.107
unresolved
org
PT Bank Victoria
p.108
unresolved
org
PT Intipura Fikasa
p.109 ×2
unresolved
org
Victoria International Tbk
p.109
unresolved
org
PT CMU
p.111 ×3
unresolved
org
PT CUN
p.111 ×4
unresolved
org
PT PN
· Borrower
p.111 ×6
unresolved
org
Altus Special Situation I L.P.
· Lender
p.111
unresolved
org
PT Rp
p.111 ×2
unresolved
org
PT CUN Rp
p.111
unresolved
org
PT PN Rp
p.111 ×4
unresolved
org
PT CMU Rp
p.111 ×2
unresolved
org
PT BBS. As
p.112
unresolved
org
PT BBS. Sampai
p.112
unresolved
org
PT BBS Rp
p.112
unresolved
person
Emmy Yatmini
p.140
unresolved
person
Emmy
· Notaris
p.140
unresolved
person
Yatmini
p.140
unresolved
person
Nina Agustina Sri Ratna Rahaju
· Direktur Independen
p.140 ×2
unresolved
person
Dani Maryadi
· Komisaris Utama
p.140 ×3
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.