Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 76
Page 1
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA/ AND ITS SUBSIDIARIES LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT BESERTA LAPORAN ATAS REVIU INFORMASI KEUANGAN INTERIM/ INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-MONTH PERIOD THEN ENDED WITH REPORT ON REVIEW OF INTERIM FINANCIAL INFORMATION
Page 2
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
DAFTAR ISI TABLE OF CONTENTS
Halaman/
Pages
SURAT PERNYATAAN DIREKSI DIRECTORS’ STATEMENT LETTER
LAPORAN ATAS REVIU INFORMASI KEUANGAN REPORT ON REVIEW OF INTERIM FINANCIAL
INTERIM INFORMATION
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM– INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
Untuk Periode Sembilan Bulan yang berakhir pada – For the Nine-Month Period ended September 30,
tanggal 30 September 2025 2025
Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian Interim 1 Interim Consolidated Statement of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif 3 Interim Consolidated Statement of Profit or Loss and
Lain Konsolidasian Interim Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian Interim 5 Interim Consolidated Statement of Changes in
Equity
Laporan Arus Kas Konsolidasian Interim 6 Interim Consolidated Statement of Cash Flows
Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian 7 Notes to the Interim Consolidated Financial
Interim Statements
Page 3
Page 4
Laporan atas Reviu Informasi Keuangan Interim
Report on Review of Interim Financial Information
No. : 196/HHES-2.1127/REV/1085-1/XI/2025
Pemegang Saham, Komisaris To the Shareholders, Boards of Commissioners and
dan Direktur Directors
PT ARTHAVEST Tbk PT ARTHAVEST Tbk
Pendahuluan Opinion
Kami telah mereviu laporan keuangan konsolidasian We have reviewed the accompanying interim consolidated
interim PT Arthavest Tbk dan entitas anaknya terlampir, financial statements of PT Arthavest Tbk and its
yang terdiri dari laporan posisi keuangan konsolidasian subsidiary, which comprise the interim consolidated
interim tanggal 30 September 2025, serta laporan laba rugi statement of financial position as of September 30, 2025,
dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian interim, and the interim consolidated statement of profit or loss and
laporan perubahan ekuitas konsolidasian interim, dan other comprehensive income, interim consolidated
laporan arus kas konsolidasian interim untuk periode statement of changes in equity, and interim consolidated
sembilan bulan yang berakhir pada tanggal tersebut, serta statement of cash flows for the nine-month period then
catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim, ended, and notes to the interim consolidated financial
termasuk informasi kebijakan akuntansi material. statements, including information of material accounting
Manajemen bertanggung jawab atas penyusunan dan policies. Management is responsible for the preparation
penyajian wajar laporan keuangan konsolidasian interim and fair presentation of these interim consolidated
ini sesuai berdasarkan dengan Standar Akuntansi financial statements in accordance with Indonesian
Keuangan di Indonesia. Tanggung jawab kami adalah Financial Accounting Standards. Our responsibility is to
untuk menyatakan suatu kesimpulan atas laporan express a conclusion on these interim consolidated
keuangan konsolidasian interim ini berdasarkan reviu financial statements based on our review.
kami.
Ruang Lingkup Reviu Scope of Review
Kami melaksanakan reviu kami sesuai dengan Standar We conducted our review in accordance with Standard on
Perikatan Reviu 2410 (Revisi 2023), “Reviu atas Informasi Review Engagements 2410 (Revised 2023), “Review of
Keuangan Interim yang Dilaksanakan oleh Auditor Interim Financial Information Performed by the
Independen Entitas”, yang ditetapkan oleh Institut Akuntan Independent Auditor of the Entity”, established by the
Publik Indonesia. Suatu reviu atas informasi keuangan Indonesian Institute of Certified Public Accountants.
interim terdiri dari permintaan keterangan, terutama A review of interim financial information consists of making
kepada pihak yang bertanggung jawab atas bidang inquiries, primarily of persons responsible for financial and
keuangan dan akuntansi, serta penerapan prosedur accounting matters, and applying analytical and other
analitis dan prosedur reviu lainnya. Suatu reviu memiliki review procedures. A review is substantially less in scope
ruang lingkup yang secara substansial kurang dari than an audit conducted in accordance with Standards on
prosedur yang dilaksanakan dalam audit yang Auditing established by the Indonesian Institute of Certified
dilaksanakan sesuai dengan Standar Audit yang Public Accountants and consequently, does not enable us
ditetapkan oleh Institut Akuntan Publik Indonesia dan to obtain assurance that we would become aware of all
sebagai konsekuensinya, tidak memungkinkan kami untuk significant matters that might be identified in an audit.
memeroleh keyakinan bahwa kami akan mengetahui Accordingly, we do not express an audit opinion.
seluruh hal yang signifikan yang mungkin dapat
teridentifikasi dalam suatu audit. Oleh karena itu, kami
tidak menyatakan suatu opini audit.
Page 5
Halaman 2 Page2
Kesimpulan Conclusion
Berdasarkan reviu kami, tidak terdapat hal yang menjadi Based on our review, nothing has come to our attention
perhatian kami, yang menyebabkan kami yakin bahwa that causes us to believe that the accompanying interim
laporan keuangan konsolidasian interim terlampir tidak consolidated financial statements do not present fairly, in
menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang material, all material respects, the interim consolidated financial
posisi keuangan konsolidasian interim PT Arthavest Tbk position of PT Arthavest Tbk and its subsidiary as of
dan entitas anaknya tanggal 30 September 2025, serta September 30, 2025, and their interim consolidated
kinerja keuangan dan arus kas konsolidasian interimnya financial performance and cash flows for the nine-month
untuk periode sembilan bulan yang berakhir pada tanggal period then ended, in accordance with Indonesian
tersebut, berdasarkan Standar Akuntansi Keuangan di Financial Accounting Standards.
Indonesia.
HENDRAWINATA HANNY ERWIN & SUMARGO
Ronady Surya Sembiring, CPA
Izin Akuntan Publik/Public Accountant License No. AP.1085
20 November 2025/November 20, 2025
Page 6
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN INTERIM CONSOLIDATED STATEMENTS
KONSOLIDASIAN INTERIM OF FINANCIAL POSITION
30 SEPTEMBER 2025 SEPTEMBER 30, 2025
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
Catatan/ September 30, 2025 December 31, 2024
Notes (Direviu/ Reviewed ) (Diaudit/ Audited )
Rp Rp
ASET ASSETS
ASET LANCAR CURRENT ASSETS
Kas dan setara kas 4 46.735.974.742 76.386.575.186 Cash and cash equivalents
Piutang usaha dari pihak ketiga 6 3.564.579.190 703.163.969 Trade receivables from third parties
Piutang lain-lain dari pihak ketiga 7 5.000.000 145.412.762 Other receivables from third parties
Persediaan 8 1.041.277.871 961.709.357 Inventories
Pajak dibayar dimuka 13 774.186.204 1.058.850.202 Prepaid taxes
Biaya dibayar dimuka 9 1.535.073.778 369.275.554 Prepaid expenses
Uang muka 44.507.384 44.507.384 Advances
Jumlah Aset Lancar 53.700.599.169 79.669.494.414 Total Current Assets
ASET TIDAK LANCAR NON-CURRENT ASSETS
Aset keuangan yang dinilai pada Financial asset at fair value through
nilai wajar melalui pendapatan other comprehensive income
komprehensif lainnya - perusahaan terdaftar 5 12.807.180.000 11.122.632.000 - listed company
Aset keuangan yang dinilai pada nilai wajar Financial asset at fair value through
melalui pendapatan komprehensif lainnya 10 5.254.861.984 5.646.327.655 other comprehensive income
Aset tetap-bersih 11 191.163.312.226 194.834.218.508 Property and equipment - net
Uang muka pembelian Advances for purchases of
aset tetap 11 892.376.449 754.593.277 fixed assets
Taksiran klaim pajak Estimated claim for income
penghasilan 13 748.017.831 178.033.094 tax refund
Aset tidak lancar lain-lain 12 274.735.908 293.727.059 Other non-current assets
Jumlah Aset Tidak Lancar 211.140.484.398 212.829.531.593 Total Non-Current Assets
JUMLAH ASET 264.841.083.567 292.499.026.007 TOTAL ASSETS
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to the interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
1
Page 7
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN INTERIM CONSOLIDATED STATEMENTS
KONSOLIDASIAN INTERIM - LANJUTAN OF FINANCIAL POSITION - CONTINUED
30 SEPTEMBER 2025 SEPTEMBER 30, 2025
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
Catatan/ September 30, 2025 December 31, 2024
Notes (Direviu/ Reviewed ) (Diaudit/ Audited )
Rp Rp
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIES
LIABILITAS JANGKA PENDEK CURRENT LIABILITIES
Utang usaha kepada pihak ketiga 14 965.708.653 5.378.261.521 Trade payables to third parties
Utang lain-lain kepada pihak ketiga 15 758.854.119 1.233.943.462 Other payables to third parties
Utang pajak 13 1.208.480.604 1.530.558.676 Taxes payable
Liabilitas kontrak 16 247.077.267 672.523.019 Contract liabilities
Beban yang masih harus dibayar 17 5.114.859.223 3.317.283.739 Accrued expenses
Penyisihan untuk penggantian Provision for replacement
perabotan dan perlengkapan of hotel's furniture and
hotel serta kesejahteraan equipment, and employees'
karyawan 18 123.679.747 54.045.738 welfare
Liabilitas jangka pendek lainnya 180.000.000 240.000.000 Other current liabilities
Jumlah Liabilitas Jangka Pendek 8.598.659.613 12.426.616.155 Total Current Liabilities
LIABILITAS JANGKA PANJANG NON-CURRENT LIABILITIES
Liabilitas pajak tangguhan - bersih 13 858.501.587 952.412.101 Deferred tax liabilities - net
Liabilitas imbalan kerja 19 1.435.280.888 820.280.888 Employee benefits liabilities
Liabilitas jangka panjang lainnya - 60.000.000 Other non-current liabilities
Jumlah Liabilitas Jangka Panjang 2.293.782.475 1.832.692.989 Total Non-Current Liabilities
JUMLAH LIABILITAS 10.892.442.088 14.259.309.144 TOTAL LIABILITIES
EKUITAS EQUITY
Ekuitas yang Dapat Diatribusikan Equity Atributable to the
Kepada Pemilik Entitas Induk Equity Holders of the Parent Company
Modal saham - nilai nominal Share capital - Rp 200
Rp 200 per saham par value per share
Modal dasar - 850.000.000 saham Authorized - 850,000,000 shares
Modal ditempatkan dan disetor Issued and fully paid -
Penuh - 446.674.175 20 89.334.835.000 89.334.835.000 446,674,175 shares
Tambahan modal disetor 21 1.116.892.763 1.116.892.763 Additional paid-in capital - net
Selisih transaksi perubahan ekuitas Differences arising from chages in
entitas anak 1.020.000.000 1.020.000.000 equity of subsidaries
Komponen ekuitas lain Other components of equity
Cadangan perubahan nilai wajar Reserves for chages in fair
aset keuangan diukur pada value of financial asset
nilai wajar melalui penghasilan at fair value through
komprehensif lain (715.258.017) (2.008.340.345) other comprehensive income
Saldo laba Retained earnings
Belum ditentukan penggunaannya 58.247.428.938 78.703.075.672 Unappropriated
Telah ditentukan pengunaannya Appropriated for general
untuk dana cadangan umum 900.000.000 850.000.000 reserve
Sub-jumlah 149.903.898.684 169.016.463.090 Sub-total
Kepentingan Non-Pengendali 23 104.044.742.795 109.223.253.773 Non-Controlling Interests
Jumlah Ekuitas 253.948.641.479 278.239.716.863 Total Equity
JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 264.841.083.567 292.499.026.007 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to the interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
2
Page 8
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN INTERIM CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN INTERIM OR LOSS AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK PERIODE SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR FOR THE NINE-MONTH PERIODS ENDED
30 SEPTEMBER 2025 SEPTEMBER 30, 2025
2025 2024*)
(Sembilan Bulan/ (Sembilan Bulan/
Nine Months) Nine Months)
Catatan/ (Direviu/ (Tidak direviu/
Notes Reviewed ) Unreviewed )
Rp Rp
PENDAPATAN USAHA 24 47.376.075.390 74.236.943.797 REVENUES
BEBAN DEPARTEMENTALISASI DEPARTMENTAL COSTS AND EXPENSES
Beban langsung Direct cost
Makanan dan minuman (5.558.237.699) (7.852.349.763) Food and beverages
Fitness dan spa (144.982.107) (220.988.222) Fitness and spa
Binatu (574.701) (560.666) Laundry
Lain-lain (2.709.936) (5.360.802) Others
Sub-jumlah beban langsung (5.706.504.443) (8.079.259.453) Sub-total of direct cost
Gaji dan tunjangan (428.792.952) (320.302.351) Salary and allowances
Beban departementalisasi lainnya 25 (9.789.561.023) (19.110.807.228) Other cost department
BEBAN POKOK PENDAPATAN (15.924.858.418) (27.510.369.032) COST OF REVENUES
LABA KOTOR 31.451.216.972 46.726.574.765 GROSS PROFIT
BEBAN USAHA OPERATING EXPENSES
Beban penjualan dan pemasaran (103.618.763) (86.251.268) Sales and marketing expenses
Beban imbalan kerja (615.000.000) (47.404.262) Employee benefit expenses
Beban umum dan administrasi 26 (42.335.083.840) (40.579.946.557) General and administrative expenses
JUMLAH BEBAN USAHA (43.053.702.603) (40.713.602.087) TOTAL OPERATING EXPENSES
RUGI USAHA (11.602.485.631) 6.012.972.678 OPERATING LOSS
PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (EXPENSE)
Pendapatan dividen 1.153.800.000 1.792.118.365 Dividend income
Pendapatan operasi lainnya - neto 545.612.828 69.065.957 Other operational income - net
Pendapatan bunga - neto 2.102.867.304 853.180.868 Interest income - net
Beban keuangan (28.368.827) (28.750.649) Financing expenses
Jumlah pendapatan lain-lain bersih 3.773.911.305 2.685.614.541 Total other income-net
LABA (RUGI) SEBELUM PAJAK (7.828.574.326) 8.698.587.219 LOSS BEFORE TAX
MANFAAT PAJAK 13 TAX BENEFITS
Pajak tangguhan 93.910.514 110.361.351 Deferred tax
Penyesuaian pajak - (356.500.040) Tax adjustment
JUMLAH MANFAAT PAJAK 93.910.514 (246.138.689) TOTAL TAX BENEFITS
LABA (RUGI) BERSIH PERIODE BERJALAN (7.734.663.812) 8.452.448.530 NET INCOME (LOSS) OF THE PERIOD
*) disajikan kembali (Catatan 33) *) as restated (Note 33)
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to the interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
3
Page 9
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN INTERIM CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN INTERIM - LANJUTAN OR LOSS AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME - CONTINUED
UNTUK PERIODE SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR FOR THE NINE-MONTH PERIODS ENDED
30 SEPTEMBER 2025 SEPTEMBER 30, 2025
2025 2024*)
(Sembilan Bulan/ (Sembilan Bulan/
Nine Months) Nine Months)
Catatan/ (Direviu/ (Tidak direviu/
Notes Reviewed) Unreviewed )
Rp Rp
PENGHASILAN OTHER COMPREHENSIVE
KOMPREHENSIF LAIN INCOME
Pos yang Tidak Akan Direklasifikasi Item that Will Note be Reclassified
Ke Laba Rugi Subsequently to Profit or Loss
Keuntungan yang belum direalisasi Unrealized gains on changes
atas perubahan nilai wajar aset in fair value of financial assets
keuangan pada nilai wajar melalui of fair value through other
penghasilan komprehensif lain 1.293.082.328 318.348.004 comprehensive income
Laba Komprehensif Lain - Others Comprehensive
Setelah Pajak 1.293.082.328 318.348.004 Income - Net of Tax
JUMLAH LABA (RUGI) KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE INCOME
PERIODE BERJALAN (6.441.581.484) 8.770.796.534 (LOSS) FOR THE PERIOD
LABA (RUGI) YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: GAIN (LOSS) ATTRIBUTED TO:
Equity Holders of the
Pemilik Entitas Induk (7.898.769.834) 4.422.406.018 Parent Company
Kepentingan Non-Pengendali 23 164.106.022 4.030.042.512 Non-Controlling Interests
JUMLAH (7.734.663.812) 8.452.448.530 TOTAL
JUMLAH PENGHASILAN (RUGI) KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE
PERIODE BERJALAN YANG DAPAT GAIN (LOSS) FOR THE
DIATRIBUSIKAN KEPADA: PERIOD ATTRIBUTABLE TO:
Equity Holders of the
Pemilik Entitas Induk (6.605.687.506) 4.740.754.022 Parent Company
Kepentingan Non-Pengendali 164.106.022 4.030.042.512 Non-Controlling Interests
JUMLAH (6.441.581.484) 8.770.796.534 TOTAL
GAIN (LOSS) PER SHARE
LABA (RUGI) PER SAHAM YANG ATTRIBUTABLE TO EQUITY
DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA HOLDERS OF THE PARENT
PEMILIK ENTITAS INDUK 28 (17,68) 9,90 COMPANY
*) disajikan kembali (Catatan 33) *) as restated (Note 33)
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to the interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
4
Page 10
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN INTERIM INTERIM CONSOLIDATED STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY
UNTUK PERIODE SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2025 FOR THE NINE-MONTH PERIOD ENDED SEPTEMBER 30, 2025
Ekuitas yang Dapat Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Unduk/
Equity Attributable to the Equity Holders of the Parent Company
Cadangan
perubahan nilai
Selisih wajar aset
Transaksi keuangan diukur
Perubahan pada nilai wajar
Ekuitas melalui penghasilan
Tambahan Entitas Anak/ komprehensif lain/ Saldo Laba/ Retained Earning
Modal Disetor - Differences Reserves for chages Ekuitas yang dapat
Bersih/ Arising at fair value of Belum diatribusikan kepada Kepentingan
Modal Additional from Changes financial asset at fair Ditentukan Telah Ditentukan pemilik Entitas induk/ Non-Pengendali/
Catatan/ Saham/ paid-in in Equity value through other Penggunaanya/ Penggunaannya/ Equity attributable to Non-Controling Jumlah Ekuitas/
Notes Share Capital Capital - Net of Subsidiaries comprehensive income Unappropriated Appropriated the Company Interest Total Equity
Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp
Saldo 1 Januari 2024/ January 1, 2024/
31 Desember 2023 *) (Diaudit) 89.334.835.000 1.116.892.763 1.020.000.000 (2.931.580.000) 68.160.047.539 800.000.000 157.500.195.302 103.678.358.818 261.178.554.120 December 31, 2023 *) (Audited)
Dana cadangan umum - - - - (540.000.000) 50.000.000 (490.000.000) 490.000.000 - General reserve
Dividen tunai oleh Entitas Anak kepada Cash dividends paid by Subsidiary
kepentingan non-pengendali - - - - - - - (735.000.000) (735.000.000) to non-controlling interest
Dividen tunai 22 - - - - (1.340.022.525) - (1.340.022.525) - (1.340.022.525) Cash dividends
Laba periode berjalan - - - - 4.422.406.018 - 4.422.406.018 4.030.042.512 8.452.448.530 Income for the period
Penghasilan komprehensif lain - Other comprehensive income -
setelah pajak - - - 318.348.004 - - 318.348.004 - 318.348.004 net of tax
Saldo 30 September 2024 *) Balance as at September30, 2024*)
(Tidak Direviu) 89.334.835.000 1.116.892.763 1.020.000.000 (2.613.231.996) 70.702.431.032 850.000.000 160.410.926.799 107.463.401.330 267.874.328.129 (Unreviewed)
Saldo 31 Desember 2024/ Balance as at December 31 2024/
1 Januari 2025 (Diaudit) 89.334.835.000 1.116.892.763 1.020.000.000 (2.008.340.345) 78.703.075.672 850.000.000 169.016.463.090 109.223.253.773 278.239.716.863 1 January, 2025 (Audited)
Dana cadangan umum - - - - (50.000.000) 50.000.000 - - - General reserve
Dividen tunai oleh Entitas Anak kepada Cash dividends paid by Subsidiary
kepentingan non-pengendali - - - - - - - (5.342.617.000) (5.342.617.000) to non-controlling interest
Dividen tunai 22 (12.506.876.900) - (12.506.876.900) - (12.506.876.900) Cash dividends
Rugi periode berjalan - - - - (7.898.769.834) - (7.898.769.834) 164.106.022 (7.734.663.812) Loss for the period
Penghasilan komprehensif lain - Other comprehensive income -
setelah pajak - - - 1.293.082.328 - - 1.293.082.328 - 1.293.082.328 net of tax
Balance as at September30, 2025
Saldo 30 September 2025 (Direviu) 89.334.835.000 1.116.892.763 1.020.000.000 (715.258.017) 58.247.428.938 900.000.000 149.903.898.684 104.044.742.795 253.948.641.479 (Reviewed)
*) disajikan kembali (Catatan 33) *) as restated (Note 33)
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to the interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
5
Page 11
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN INTERIM INTERIM CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS
UNTUK PERIODE SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR FOR THE NINE-MONTH PERIOD ENDED
30 SEPTEMBER 2025 SEPTEMBER 30, 2025
30 September 2025/ 30 September 2024/
September 30, 2025 September 30, 2024
(Direviu/ (Tidak direviu/
Reviewed ) Unreviewed )
Rp Rp
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
OPERASI OPERATING ACTIVITES
Penerimaan kas dari pelanggan 44.089.214.417 69.070.043.282 Cash received from customers
Pembayaran kas kepada pemasok (32.389.158.462) (38.934.430.433) Cash paid to suppliers
Pembayaran kas kepada karyawan (17.399.210.944) (17.364.204.650) Cash paid to employees
Penerimaan dari pendapatan bunga 2.102.867.304 853.180.868 Receipts from interest income
Pembayaran pajak penghasilan (607.398.811) (273.602.869) Payment of income taxes
Payment s of interest and
Pembayaran bunga dan beban keuangan 1.121.711.895 1.760.238.867 financing charges
Pembayaran lainnya termasuk Other payment include
beban bunga 545.612.828 69.065.957 interest expenses
Kas Bersih yang Diperoleh dari (Digunakan untuk) Net Cash Provided by (Used in)
Aktivitas Operasi (2.536.361.773) 15.180.291.022 Operating Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
INVESTASI INVESTING ACTIVITIES
Perolehan aset tetap (9.268.464.049) (5.472.340.515) Acquisitions of fixed assets
Kas Bersih yang Diperoleh dari Net Cash Provided by (Used in)
(Digunakan untuk) Aktivitas Investasi (9.268.464.049) (5.472.340.515) Investing Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
PENDANAAN FINANCING ACTIVITIES
Pembayaran dividen tunai oleh Payment of cash dividends by
Entitas Anak kepada kepentingan Subsidiary to
non-pengendali (5.342.617.000) (735.000.000) non-controlling interests
Pembayaran dividen tunai (12.506.876.900) (1.340.022.525) Payment of cash dividends
Kas Bersih yang Digunakan untuk Net Cash Used in
Aktivitas Pendanaan (17.849.493.900) (2.075.022.525) Financing Activities
KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH NET INCREASE (DECREASE )IN
KAS DAN SETARA KAS (29.654.319.722) 7.632.927.982 CASH AND CASH EQUIVALENTS
DAMPAK BERSIH PERUBAHAN NET EFFECT OF CHANGES
NILAI TUKAR ATAS IN EXCHANGE RATE ON CASH
KAS DAN SETARA KAS 3.719.278 3.128.849 AND CASH EQUIVALENTS
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AWAL PERIODE 76.386.575.186 27.845.980.745 AT BEGINNING OF THE PERIOD
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AKHIR PERIODE 46.735.974.742 35.482.037.576 AT END OF THE PERIOD
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian interim yang merupakan See accompanying notes to interim consolidated financial statements
bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian interim. which are an integral part of the interim consolidated financial statements.
6
Page 12
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED
TERSEBUT
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian dan Informasi Umum a. Establishment and General Information
PT Arthavest Tbk (“Perusahaan“) didirikan PT Arthavest Tbk (the "Company”) was
dengan nama PT Artha Securities Prima established under the name of PT Artha Securities
berdasarkan Akta Notaris Beny Kristianto, S.H., Prima based on Notarial Deed No. 489 dated
No. 489 tanggal 29 Juni 1990. Akta Pendirian June 29, 1990 of Beny Kristianto, S.H. The Deed
tersebut telah memperoleh persetujuan dari of Establishment was approved by the Minister of
Menteri Kehakiman Republik Indonesia Justice of the Republic of Indonesia in its Decision
berdasarkan Surat Keputusan No. C2- Letter No. C2-4391.HT.01.01.Th1990 dated
4391.HT.01.01.Th1990 tanggal 28 Juli 1990 dan July 28, 1990 and was published in the State
telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Gazette of the Republic of Indonesia No. 79,
Indonesia No. 79, Tambahan No. 3728 tanggal Supplement No. 3728 dated October 2, 1990. Its
2 Oktober 1990. Anggaran Dasar Perusahaan Articles of Association has been amended from
telah mengalami beberapa kali perubahan, time to time, the latest of which was covered by
terakhir dengan Akta Notaris Leolin Jayayanti, Notarial Deed No. 51 of Leolin Jayayanti, S.H.,
S.H., M.Kn., No. 51 tanggal 23 September 2020 M.Kn., dated September 23, 2020, concerning the
sehubungan dengan perubahan anggaran dasar changes of the Company’s Articles of Association
Perusahaan untuk disesuaikan dengan to confirm with the related Indonesian Standard
Klasifikasi Baku Lapangan Usaha Indonesia Industrial Classification (ISIC). This amendment
(KBLI). Perubahan tersebut telah disetujui oleh was approved by the Minister of Law and Human
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Rights of the Republic of Indonesia in its Decision
Indonesia berdasarkan Surat Keputusan Letter No. AHU-0067183.AH.01.02.Tahun 2020
No. AHU-0067183.AH.01.02.Tahun 2020 tanggal dated September 29, 2020.
29 September 2020.
Perusahaan memulai kegiatan operasinya The Company started its commercial operations in
secara komersial pada tahun 1992. Ruang 1992. The Company’s scope of activities
lingkup kegiatan usaha Perusahaan adalah comprises of asset management and financial
dalam bidang jasa pengelolaan aset dan advisory services.
penasehat keuangan.
Perusahaan berkedudukan di Gedung Sahid The Company is domiciled at Gedung Sahid
Sudirman Center Lt. 55, Jl. Jend. Sudirman Sudirman Center Lt. 55, Jl. Jend. Sudirman
Kav. 86, Jakarta Pusat. Kav. 86, Central Jakarta.
Pemegang saham mayoritas Perusahaan adalah The Company’s majority shareholder is Lucas,
Lucas, SH. CN (Catatan 20). SH.CN (Note 20).
Jumlah karyawan Perusahaan dan entitas The Company and its subsidiaries (the “Group”)
anaknya (”Grup”) masing-masing adalah 154 has 154 and 156 number of employees on
dan 156 pada 30 September 2025 dan September 30, 2025 and December 31, 2024,
31 Desember 2024. respectively.
b. Penawaran Umum Saham Perusahaan b. Public Offering of the Company’s Share
Pada tanggal 15 Oktober 2002, Perusahaan Based on letter of the Capital Market Institution
telah memperoleh Surat Pernyataan Efektif Supervisory Agency (BAPEPAM) (currently
No. S-2269/PM/2002 dari Ketua Badan Financial Services Authority/OJK)
Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM) (sekarang No. S-2269/PM/2002 dated October 15, 2002, the
Otoritas Jasa Keuangan/OJK) sehubungan Company obtained the effective statement on its
dengan Penawaran Umum Perdana sejumlah Initial Public Offering of 70,000,000 shares with
70.000.000 saham biasa atas nama dengan nilai nominal value of Rp 200 per share at an offering
nominal Rp 200 per saham dan pada harga price of Rp 225 per share.
penawaran Rp 225 per saham.
Perusahaan telah mencatatkan seluruh The Company has listed all of its shares at the
sahamnya di Bursa Efek Indonesia (BEI) pada Indonesia Stock Exchange (IDX) on November 5,
tanggal 5 November 2002 dengan kode 2002 with the trading code of ARTA.
perdagangan ARTA.
7
Page 13
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Pada tanggal 28 Juni 2005, Perusahaan On June 28, 2005, the Company obtained the
memperoleh Surat Pernyataan Efektif No. S- effective statement letter No. S-1698/PM/2005
1698/PM/2005 dari Ketua BAPEPAM from BAPEPAM for Limited Public Offering I (PUT
sehubungan dengan Penawaran Umum I) with Preemptive Rights (HMETD) of
Terbatas I (PUT I) dalam rangka penerbitan Hak 145,000,000 shares with nominal value of Rp 200
Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) untuk per share at an offering price of Rp 200 per share
mengeluarkan 145.000.000 saham baru dengan or amounted to Rp 29,000,000,000.
nilai nominal Rp 200 per saham yang ditawarkan
pada harga Rp 200 per saham sehingga
seluruhnya sebesar Rp 29.000.000.000.
PUT I tersebut disertai dengan penerbitan The PUT I was also attached with the issuance of
101.500.000 Waran Seri I yang melekat dan 101,500,000 free Series I Warrants, in which for
diberikan secara cuma-cuma, di mana atas every 10 new shares entitled for 7 Series I
setiap 10 saham baru yang diterbitkan melekat Warrants. Series I Warrants are securities that
7 Waran Seri I. Waran Seri I adalah efek yang entitle the holder to purchase ordinary shares with
memberikan hak kepada pemegangnya untuk a nominal value of Rp 200 per share at an exercise
melakukan pembelian saham biasa atas nama price of Rp 220 per share, which can be exercised
dengan nominal Rp 200 per saham pada harga during the validity period of the exercise of
pelaksanaan sebesar Rp 220 per saham yang warrants from January 13, 2006 to July 11, 2008.
dapat dilakukan selama masa berlakunya Each holder of Series I Warrants is entitled to buy
pelaksanaan waran yaitu mulai tanggal one new share. As at July 11, 2008, the number of
13 Januari 2006 sampai dengan tanggal 11 Juli Series I Warrants which has been exercised into
2008. Setiap pemegang 1 Waran Seri I berhak shares is 11,674,175 warrants.
untuk membeli 1 saham baru. Sampai dengan
tanggal 11 Juli 2008, jumlah Waran Seri I yang
telah dilaksanakan menjadi saham adalah
sebanyak 11.674.175 waran.
Seluruh saham hasil PUT I tersebut juga telah All shares issued from PUT I have been listed on
dicatatkan di BEI pada tanggal 13 Juli 2005. the IDX on July 13, 2005.
c. Struktur Perusahaan dan Entitas Anak c. Structure of the Company and Subsidiaries
Perusahaan memiliki Entitas Anak sebagai The Company has the following Subsidiaries:
berikut:
Tahun Beroperasi
Secara Komersial/
Commencement of Tempat Jumlah Aset Sebelum Eliminasi (dalam Milyar
Entitas Anak/ Kegiatan Utama/ Commercial Kedudukan/ Persentase Pemilikan/ Rupiah)/
Subsidiaries Principal Activity Operations Domicile Percentage of Ownership Total Assets Before Elimination (in Billion Rupiah)
30 September 2025/ 31 Desember 2024/ 30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024 September 30, 2025 December 31, 2024
(Direviu/ Reviewed ) (Diaudit/ Audited ) (Direviu/ Reviewed ) (Diaudit/ Audited )
Dimiliki Langsung oleh
Perusahaan/Held Directly by
the Company
PT Sanggraha Dhika (SD) Perhotelan/Hospitality 1995 Jakarta 51% 51% 221 244
PT Sentral Pembayaran Jasa teknologi informasi 2019 Jakarta - 52% - 0,10
Indonesia (SPI) (dilikuidasi dan sistem pembayaran
pada tahun 2025/ likuidated dan perdagangan/
in 2025) Information technology
services and payment
systems and trading
PT Sanggraha Dhika (SD) PT Sanggraha Dhika (SD)
Sejak tanggal 1 Agustus 2011, Entitas Anak yang Since August 1, 2011, the consolidated Subsidiary
dikonsolidasikan ke dalam laporan keuangan is PT Sanggraha Dhika (SD) which has scope of
Perusahaan adalah PT Sanggraha Dhika (SD) business activities in the field of hospitality. SD is
yang memiliki lingkup kegiatan usaha di bidang the owner of Redtop Hotel which is located at
perhotelan. SD adalah pemilik Hotel Redtop yang Jl. Pecenongan No. 72, Central Jakarta.
terletak di Jl. Pecenongan No. 72, Jakarta Pusat.
8
Page 14
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
PT Sentral Pembayaran Indonesia (SPI) PT Sentral Pembayaran Indonesia (SPI)
Perusahaan mendirikan Entitas Anak (SPI) di The Company established Subsidiary (SPI) in
Indonesia berdasarkan akta Eka Purwanti, S.H., Indonesia based on Notarial Deed No. 6 dated
No. 6 tanggal 8 September 2017. Akta Pendirian September 8, 2017 of Eka Purwanti, S.H. The
tersebut telah disahkan oleh Deed of Establishment was approved by the
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Minister of Law and Human Rights of the Republic
Indonesia dalam Surat Keputusan of Indonesia in its Decision Letter
No. AHU-0040254.AH.01.01.Tahun 2017 tanggal No. AHU-0040254.AH.01.01. Tahun 2017 dated
13 September 2017. Perusahaan memiliki September 13, 2017. The Company has
penyertaan saham sebesar Rp 26.000.000.000, investment in shares amounting to Rp
yang merupakan 52% pemilikan saham dalam 26,000,000,000, which represents 52% share
SPI. ownership in SPI.
Sehubungan dengan hal tersebut, Perusahaan In relation to that matter, the Company has made
telah melakukan Keterbukaan Informasi melalui the Disclosure of Information in its letter No.
surat No. 004/AV/IX/2017-CSC dan 004/AV/IX/2017-CSC and No. 005/AV/IX/2017-
No. 005/AV/IX/2017-CSC, masing-masing CSC dated September 12, 2017, respectively to
tanggal 12 September 2017 ke Otoritas Jasa Financial Service Authority (“OJK”) and the
Keuangan (“OJK”) dan Bursa Efek Indonesia. SPI Indonesia Stock Exchange. SPI has started its
mulai beroperasi secara komersial pada tahun commercial operations in 2019.
2019.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on the Deed of Decree of the Shareholders
Pemegang Saham Entitas Anak (SPI) No. 1 of the Subsidiary (SPI) No. 1 dated September 4,
tanggal 4 September 2023 yang dibuat di 2023 by Notary Eka Purwanti, SH., shareholders of
hadapan Notaris Eka Purwanti, SH., para the Subsidiary (SPI) agreed to decrease the
pemegang saham Entitas Anak (SPI) menyetujui authorized capital of Rp 100,000,000,000 to
penurunan modal dasar dari Rp 100.000.000.000 Rp 35,000,000,000, issued and paid-up capital
menjadi Rp 35.000.000.000, modal ditempatkan from Rp 50,000,000,000 to Rp 17,500,000,000 and
dan disetor dari Rp 50.000.000.000 menjadi the nominal value of shares from Rp 1,000,000 per
Rp 17.500.000.000 dan nilai nominal saham dari share to Rp 350,000 per share.
Rp 1.000.000 per saham menjadi Rp 350.000 per
saham.
Sehubungan dengan hal tersebut, Perusahaan In relation to that matter, the Company has made
telah melakukan Keterbukaan Informasi melalui the Disclosure of Information in its letter No.
surat No. 001/AV/IX/2023-CSC tanggal 001/AV/IX/2023-CSC dated September 5, 2023,
5 September 2023 ke Otoritas Jasa Keuangan respectively to Financial Service Authority (“OJK”)
(“OJK”) dan Bursa Efek Indonesia. and the Indonesia Stock Exchange.
Berdasarkan Keputusan Para Pemegang Saham Based on the Decision of the Shareholders (As a
(Sebagai Pengganti Rapat Umum Pemegang Substitute for the General Meeting of
Saham) PT Sentral Pembayaran Indonesia yang Shareholders) of PT Sentral Pembayaran
tercantum pada Akta No.28 tanggal Indonesia as stated in Deed No. 28 dated
25 Oktober 2024 oleh Notaris Amaliyah, SH., 25 October 2024 by Notary Amaliyah, SH., M.Kn.
M.Kn. di Jakarat Utara, menyatakan bahwa in North Jakarta, stating that it approves the
menyetujui pembubaran Perseroan PT Sentral dissolution of the Company PT Sentral
Pembayaran Indonesia (Dalam Likuidasi). Akta Pembayaran Indonesia (In Liquidation). This deed
ini telah mendapatkan persetujuan dari Menteri has been approved by the Minister of Law and
Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Human Rights of the Republic of Indonesia with a
Indonesia dengan surat pengesahan letter of ratification No. AHU-AH.01.10- 0024803
No. AHU-AH.01.10- 0024803 tanggal 31 Oktober dated 31 October 2024, has been received and
2024, telah diterima dan dicatat di dalam Sistem recorded in the Legal Entity Administration
Administrasi Badan Hukum. System.
Dalam rangka melaksanakan tindakan-tindakan In order to carry out the actions required for the
yang diperlukan untuk pelaksanaan dan implementation and completion of the liquidation,
penyelesaiaan likuidasi, PT Sentral Pembayaran PT Sentral Pembayaran Indonesia (In Liquidation)
Indonesia (Dalam Likuidasi) menunjuk appoints Mr. Hendry Lim as Liquidator, thus the
Tn. Hendry Lim sebagai Likuidator, dengan duties and authorities of the management are
demikian tugas dan wewenang pengurus declared to have ended.
dinyatakan telah berakhir.
9
Page 15
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Berdasarkan akta No. 92, tanggal 30 Desember Based on deed No. 92, dated December 30, 2024,
2024, Amaliyah S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta, Amaliyah S.H., M.Kn, Notary in Jakarta,
menyatakan bahwa proses likuidasi stated that the liquidation process of
PT Sentral Pembayaran Indonesia (Entitas Anak) PT Sentral Pembayaran Indonesia (Subsidiary)
telah berakhir dan menyatakan bahwa has ended and stated that PT Sentral Pembayaran
PT Sentral Pembayaran Indonesia telah bubar Indonesia has been dissolved and subsequently
dan selanjutnya akibat hukumnya status the legal consequences of the Company's status
Perseroan sebagai badan hukum telah berakhir. as a legal entity have ended. The deed has been
Akta tersebut telah mendapatkan persetujuan approved by the Ministry of Law and Human Rights
dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia of the Republic of Indonesia with his Decree AHU-
Republik Indonesia dengan Surat Keputusannya AH.01.03-00141 dated June 30, 2025.
AHU-AH.01.03-00141 tanggal 30 Juni 2025.
d. Komisaris, Direksi, Komite Audit dan d. The Boards of Commissioners, Directors, Audit
Karyawan Committee and Employees
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on Extraordinary Shareholders’ General
Luar Biasa, sebagaimana diaktakan dalam akta Meeting, which covered by Notarial Deed No. 37 of
Notaris Leolin Jayayanti, S.H., M.Kn., No. 37 Leolin Jayayanti, S.H., M.Kn., dated June 16,
tanggal 16 Juni 2025, pemegang saham 2025, the shareholders approved the changes in
menyetujui perubahan susunan Dewan Komisaris the composition of the Company’s Boards of
dan Direksi. Akta tersebut telah diterima dan Commissioners and Directors. The amendment
dicatat oleh Menteri Hukum Republik Indonesia was accepted and recorded by the Minister of Law
dalam Surat Keputusan No.AHU-AH.01.09- Republic of Indonesia in its Decision Letter AHU-
0303590 tanggal 26 Juni 2025. AH.01.09-0303590 dated June 26, 2025.
Susunan anggota Komisaris dan Direksi The Company’s Boards of Commissioners
Perusahaan pada tanggal 30 September 2025 and Directors as of September 30, 2025 and
dan 31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: December 31, 2024 are as follows:
30 September 2025/ Desember 31 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Komisaris Commissioners
Komisaris Utama : Henry Fitriansyah Jusuf Henry Fitriansyah Jusuf : President Commissioner
Komisaris independen : Dahnu Teguh Adrianto Dahnu Teguh Adrianto : Independent Commissioner
Direksi Directors
Direktur Utama : Yeremy Vincentius Yeremy Vincentius : President Director
Direktur : Tsun Tien Wen Lie Tsun Tien Wen Lie : Director
Direktur : Chan Shih Mei - : Director
Susunan anggota komite audit Perusahaan The composition of the Company’s audit
pada tanggal 30 September 2025 dan committee as of September 30, 2025 and
31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: December 31, 2024 are as follows:
Ketua : Dahnu Teguh Adrianto : Chairman
Anggota : Ervina : Member
Anggota : Andre Salim : Member
2. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 2. INFORMATION OF MATERIAL ACCOUNTING
POLICIES
a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan a. Basis of Preparation
Laporan keuangan konsolidasian interim The interim consolidated financial statements of
PT Arthavest Tbk dan entitas anak disusun PT Arthavest Tbk and subsidiaries have been
berdasarkan Standar Akuntansi Keuangan di prepared in accordance with Indonesian Financial
Indonesia. Accounting Standards.
10
Page 16
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Laporan keuangan konsolidasian interim disusun The interim consolidated financial statements have
berdasarkan konsep akuntansi akrual, kecuali been prepared on the accrual basis of accounting,
laporan arus kas, dengan menggunakan konsep except for statement of cash flows, using the
biaya historis, kecuali beberapa akun tertentu historical cost concept, except for certain accounts
yang disusun berdasarkan pengukuran lain which are measured on the bases as described in
sebagaimana diuraikan dalam kebijakan the related accounting policy of each account.
akuntansi masing-masing akun tersebut.
Laporan arus kas konsolidasian interim disusun The interim consolidated statement of cash flow is
dengan menggunakan metode langsung dengan prepared based on the direct method by classifying
mengelompokkan arus kas ke dalam aktivitas cash flows on the basis of operating, investing, and
operasi, investasi dan pendanaan. financing activities.
Seluruh angka dalam laporan keuangan Figures in the interim consolidated financial
konsolidasian interim ini, dibulatkan dan disajikan statements are rounded to and stated in millions of
dalam jutaan Rupiah (“Rp”), kecuali dinyatakan Rupiah (“Rp”), unless otherwise specified.
lain.
Kebijakan akuntansi telah diterapkan secara The accounting policies applied are consistent with
konsisten dengan laporan keuangan tahunan those of the annual financial statements for the
untuk periode sembilan bulan yang berakhir 30 nine-month period ended September 30, 2025,
September 2025 yang telah sesuai dengan which conform to the Indonesian Financial
Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia. Accounting Standards.
Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan The preparation of financial statements in
Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia conformity with Indonesian Financial Accounting
mengharuskan penggunaan estimasi dan Standards requires the use of certain critical
asumsi. Hal tersebut juga mengharuskan accounting estimates and asumptions. It also
manajemen untuk membuat pertimbangan dalam requires management to exercise its judgement in
proses penerapan kebijakan akuntansi Grup. the process of applying the Group’s accounting
Area yang kompleks atau memerlukan tingkat policies. The areas involving a higher degree of
pertimbangan yang lebih tinggi atau area di mana judgement or complexity, or areas where
asumsi dan estimasi dapat berdampak signifikan assumptions and estimates are significant to the
terhadap laporan keuangan konsolidasian interim consolidated interim financial statements are
diungkapkan di Catatan 3. disclosed in Note 3.
Perubahan pada pernyataan standar Changes to the statements of financial
akuntansi keuangan dan interpretasi accounting standards and interpretations of
pernyataan standar akuntansi keuangan statement of financial accounting standards
Dewan Standar Akuntansi Keuangan Indonesia The Indonesian Financial Accounting Standards
(DSAK-IAI) telah menerbitkan amandemen Board (DSAK-IAI) has issued amendment to the
Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) berikut ini. following Indonesian Financial Accounting
Standar akuntansi yang diubah akan berlaku Standards (“SFAS”). The amended accounting
efektif atau berlaku untuk laporan keuangan standards will be effective or applicable on the
Perusahaan untuk periode yang dimulai pada Company’s financial statements for the period
atau setelah tanggal 1 Januari 2025: beginning on or after January 1, 2025:
- PSAK 117: Kontrak Asuransi. - SFAS 117: Insurance Contracts.
- Amandemen PSAK 117: Kontrak asuransi - The amendments to SFAS 117 “Insurance
tentang penerapan awal PSAK 117 dan Contract” about initial application of SFAS 117
PSAK 109 – Informasi komparatif; dan and SFAS 109 – comparative information; and
- Amandemen PSAK No. 221, “Pengaruh - Amendment to SFAS No. 221, “The Effect of
Perubahan Kurs Valuta Asing – Kekurangan Changes in Foreign Exchange Rates – Lack
Ketertukaran”. of Exchangeability”.
Pada tanggal otorisasi laporan keuangan As at the authorization date of these consolidated
konsolidasi, standar baru/amandemen ini tidak financial statement, this new/amandemend
memengaruhi laporan keuangan konsolidasi standards did not affect the current or prior year
interim tahun berjalan atau tahun sebelumnya interim consolidated financial statement of the
dari Grup. Group.
11
Page 17
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
b. Pernyataan Kepatuhan b. Statement of Compliance
Laporan keuangan konsolidasian interim telah The interim consolidated financial statements have
disusun sesuai dengan standar akuntansi been prepared in accordance with financial
keuangan di Indonesia yang mencakup accounting standards in Indonesia which include
penyataan standar akuntansi keuangan (PSAK) statements of financial accounting standards
dan interpretasinya (ISAK) yang dikeluarkan oleh (SFAS) and their interpretation (ISAK) issued by
dewan standar akuntansi keuangan ikatan the Indonesian Accountants Association's financial
akuntan Indonesia, dan peraturan regulator pasar accounting standards board, and capital market
modal khususnya Peraturan No. VIII.G.7 tentang regulatory regulations, especially Regulation No.
Penyajian dan Pengungkapan Laporan VIII.G.7 concerning Presentation and Disclosure of
Keuangan Emiten dan Perusahaan Publik. Financial Statements of Issuers and Public
Companies.
c. Transaksi dan Saldo Dalam Mata Uang Asing c. Foreign Currency Transaction and Balances
Laporan keuangan konsolidasian interim The interim consolidated financial statements of
Perusahaan diukur dan disajikan dalam mata the Company are measured and presented in the
uang dari lingkungan ekonomi utama dimana currency of the primary economic environment in
Perusahaan beroperasi (mata uang fungsional). which the Company operates (its functional
Laporan keuangan konsolidasian interim currency). The interim consolidated financial
Perusahaan disajikan dalam mata uang Rupiah statements of the Company are presented in
yang merupakan mata uang fungsional dan mata Indonesian Rupiah, which is the functional
uang penyajian untuk laporan keuangan currency and the presentation currency for the
konsolidasian interim. interim consolidated financial statements.
Transaksi dalam mata uang selain mata uang Transactions in currencies other than the entity’s
fungsional entitas (mata uang asing) diakui pada functional currency (foreign currencies) are
kurs yang berlaku pada tanggal transaksi. Pada recognized at the rates of exchange prevailing at
setiap akhir perode pelaporan, pos moneter the dates of the transactions. At the end of each
dalam valuta asing dijabarkan kembali pada kurs reporting period, monetary items denominated in
yang berlaku pada tanggal tersebut. Pos foreign currencies are retranslated at the rates
nonmoneter yang diukur dalam biaya historis prevailing at that date. Non-monetary items that
dalam valuta asing tidak dijabarkan kembali. are measured in terms of historical cost in a foreign
currency are not retranslated.
Selisih kurs diakui dalam laba rugi pada periode Exchange differences are recognized in profit or
saat terjadinya. loss in the period.
Kurs tengah Bank Indonesia pada tanggal The middle rates of Bank Indonesia at reporting
pelaporan adalah sebagai berikut: date are as follow:
30 September 2025 31 Desember 2024
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Mata uang Foreign currency
1 US$ 16.680 16.162 US$ 1
12
Page 18
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
d. Prinsip-prinsip Atas Akuntansi Konsolidasi d. Principles of Interim Consolidation and Equity
Interim dan Ekuitas Accounting
• Entitas anak • Subsidiaries
Entitas anak adalah seluruh entitas Subsidiaries are all entities (including
(termasuk entitas terstruktur) dimana Grup structured entities) over which the group has
memiliki pengendalian. Grup mengendalikan control. The Group controls an entity when
entitas lain ketika Grup terekspos atas, atau the Group is exposed to, or has rights to,
memiliki hak untuk, pengembalian yang variable returns from its involvement with the
bervariasi dari keterlibatannya dengan entitas entity and has the ability to affect those
dan memiliki kemampuan untuk returns through its power over the entity.
mempengaruhi pengembalian tersebut Subsidiaries are fully consolidated from the
melalui kekuasaannya atas entitas tersebut. date on which control is transferred to the
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh Group. They are de-consolidated from the
sejak tanggal di mana pengendalian dialihkan date on which that control ceases.
kepada Grup. Entitas anak tidak
dikonsolidasikan lagi sejak tanggal dimana
Grup kehilangan pengendalian.
Grup menerapkan metode akuisisi untuk The Group applies the acquisition method to
mencatat kombinasi bisnis. Imbalan yang account for business combinations. The
dialihkan untuk akuisisi suatu entitas anak consideration transferred for the acquisition
adalah sebesar nilai wajar aset yang of a subsidiary is the fair value of the assets
dialihkan, liabilitas yang diakui terhadap transferred, the liabilities incurred to the
pemilik pihak yang diakusisi sebelumnya dan former owners of the acquiree and the equity
kepentingan ekuitas yang diterbitkan oleh interests issued by the Group. The
Grup. Imbalan yang dialihkan termasuk nilai consideration transferred includes the fair
wajar aset atau liabilitas yang timbul dari value of any asset or liability resulting from a
kesepakatan imbalan kontinjensi. Aset contingent consideration arrangement.
teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas Identifiable assets acquired and liabilities and
serta liabilitas kontinjensi yang diambil alih contingent liabilities assumed in a business
dalam suatu kombinasi bisnis diukur pada combination are measured initially at their fair
awalnya sebesar nilai wajar pada tanggal values at the acquisition date.
akuisisi.
Grup mengakui kepentingan non-pengendali The Group recognise any non-controlling
pada pihak yang diakuisisi baik sebesar nilai interest in the acquiree on an acquisition-by
wajar atau sebesar bagian proporsional acquisition basis, either at fair value or at
kepentingan non-pengendali atas aset neto the non-controlling interest’s proportionate
pihak yang diakuisisi. Kepentingan share of the acquiree’s net assets.
non-pengendali disajikan di ekuitas dalam Non-controlling interest is reported as equity
laporan posisi keuangan konsolidasian in the interim consolidated statement of
interim, terpisah dari ekuitas pemilik entitas financial position, separate from the owner of
induk. the parent’s equity.
Selisih lebih imbalan yang dialihkan, jumlah The excess of the consideration transferred
setiap kepentingan non-pengendali pada the amount of any non-controlling interest in
pihak diakuisisi dan nilai wajar pada tanggal the acquiree and the acquisition-date fair
akuisisi kepentingan ekuitas sebelumnya value of any previous equity interest in the
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak acquiree over the fair value of the net
diakuisisi atas nilai wajar aset bersih identifiable assets acquired is recorded as
teridentifikasi yang diperoleh dicatat sebagai goodwill. If those amounts are less than the
goodwill. Jika jumlah tersebut lebih rendah fair value of the net identifiable assets of the
dari nilai wajar aset bersih teridentifikasi atas business acquired, in the case of a bargain
bisnis yang diakuisisi dalam kasus pembelian purchase, the difference is recognised
dengan diskon, selisihnya diakui dalam directly in the income statement.
laporan laba rugi.
13
Page 19
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Imbalan kontinjensi yang masih harus Any contingent consideration to be
dialihkan oleh Grup diakui sebesar nilai wajar transferred by the Group is recognised at fair
pada tanggal akuisisi. Perubahan selanjutnya value at the acquisition date. Subsequent
atas nilai wajar imbalan kontinjensi yang changes to the fair value of the contingent
diakui sebagai aset atau liabilitas dan dicatat consideration that is deemed to be an asset
sesuai dengan PSAK 239 (revisi 2014) or liability is recognised in accordance with
“Instrumen Keuangan: Pengakuan dan SFAS 239 (revised 2014) “Financial
Pengukuran”, dalam laporan laba rugi. Instrument: Recognition and Measurement”
Imbalan kontinjensi yang diklasifikasikan in profit or loss. Contingent consideration that
sebagai ekuitas tidak diukur kembali dan is classified as equity is not remeasured, and
penyelesaian selanjutnya diperhitungkan its subsequent settlement is accounted for
dalam ekuitas. within equity.
Biaya yang terkait dengan akuisisi Acquisition-related costs are expensed as
dibebankan pada saat terjadinya. incurred.
Jika kombinasi bisnis diperoleh secara If the business combination is achieved in
bertahap, nilai wajar pada tanggal akuisisi stages, the acquisition date carrying value of
dari kepentingan ekuitas yang sebelumnya the acquirer’s previously held equity interest
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak in the acquiree is remeasured to fair value at
yang diakuisisi diukur kembali ke nilai wajar the acquisition date through profit or loss. The
tanggal akuisisi melalui laporan laba rugi. acquirer may have recognised changes in the
Pihak pengakusisi mungkin telah mengakui value of its equity interest in other
perubahan nilai wajar atas kepentingan comprehensive income. If so, the amount that
ekuitasnya dalam penghasilan komprehensif was recognised in other comprehensive
lain. Jika demikian, jumlah yang telah diakui income shall be recognised on the same
dalam penghasilan komprehensif lain diakui basis as would be required if the acquirer has
dengan dasar yang sama sebagaimana disposed directly of the previously held equity
dipersyaratkan jika pihak pengakusisi telah interest.
melepas secara langsung kepentingan
ekuitas yang dimiliki sebelumnya.
Transaksi, saldo dan keuntungan antar Inter-company transactions, balances and
entitas Grup yang belum direalisasi telah unrealised gains on transactions between
dieliminasi. Kerugian yang belum direalisasi Group companies are eliminated. Unrealised
juga dieliminasi. Jika diperlukan, nilai yang losses are also eliminated. When necessary
dilaporkan oleh entitas anak telah diubah amounts reported by subsidiaries have been
untuk menyesuaikan dengan kebijakan adjusted to conform to the group’s accounting
akuntansi yang diadopsi oleh Grup. policies.
• Perusahaan kepemilikan • Changes in ownership interest
Grup memperlakukan transaksi dengan The Group treats transactions with
kepentingan non-pengendali yang tidak noncontrolling interests that do not result in a
mengakibatkan hilangnya kontrol sebagai loss of control as transactions with equity
transaksi dengan pemilik ekuitas Grup. owners of the Group. A change in ownership
Perubahan dalam kepemilikan menghasilkan interest results in an adjustment between the
penyesuaian antara nilai tercatat dari carrying amounts of the controlling and non-
kepentingan pengendali dan non-pengendali controlling interests to reflect their relative
untuk mencerminkan kepentingan relatifnya interests in the subsidiary. Any difference
di anak perusahaan. Selisih antara jumlah between the amount of the adjustment to
penyesuaian untuk kepentingan non- non-controlling interests and any
pengendali dan pertimbangan yang consideration paid or received is recognised
dibayarkan atau diterima diakui dalam in a separate reserve within equity
cadangan terpisah dalam ekuitas yang dapat attributable to owners of the Group.
diatribusikan kepada pemilik Grup.
14
Page 20
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Ketika Grup tidak lagi mengkonsolidasikan When the Group ceases to consolidate or
atau mencatat menggunakan metode ekuitas equity account for an investment because of
untuk investasi karena hilangnya a loss of control, joint control or significant
pengendalian, pengendalian bersama atau influence, any retained interest in the entity is
pengaruh signifikan, maka kepentingan yang remeasured to its fair value at the date when
masih tersisa atas entitas diukur kembali the control is lost, with the change in carrying
berdasarkan nilai wajarnya, dan perubahan amount recognised in profit or loss. The fair
nilai tercatat diakui dalam laporan laba rugi. value is the initial carrying amount for the
Nilai tercatat awal adalah sebesar nilai wajar purposes of subsequently accounting for the
untuk kepentingan pengukuran kembali retained interest as an associate, joint
kepentingan yang tersisa sebagai entitas venture or financial asset. In addition, any
asosiasi, ventura bersama atau aset amounts previously recognised in other
keuangan. Di samping itu, jumlah yang comprehensive income in respect of that
sebelumnya diakui pada pendapatan entity are accounted for as if the Group had
komprehensif lain sehubungan dengan directly disposed of the related assets or
entitas tersebut dicatat seolah-olah Grup liabilities. This may mean that amounts
telah melepas aset atau liabilitas terkait. Hal previously recognised in other
ini dapat berarti bahwa jumlah yang comprehensive income are reclassified to
sebelumnya diakui pada pendapatan profit or loss.
komprehensif lain direklasifikasi ke laporan
laba rugi.
Jika kepemilikan saham pada ventura If the ownership interest in a joint venture or
bersama atau perusahaan asosiasi an associate is reduced but joint control or
berkurang namun pengendalian bersama significant influence is retained, only a
atau pengaruh signifikan dipertahankan, proportionate share of the amounts
hanya sebagian proporsional dari jumlah previously recognised in other
yang telah diakui sebelumnya dalam comprehensive income are reclassified to
pendapatan komprehensif lain yang profit or loss where appropriate.
direklasifikasi ke laba atau rugi jika
diperlukan.
e. Kombinasi Bisnis dan Goodwill f. e. Business Combinations and Goodwill
g.
Kombinasi bisnis dicatat dengan menggunakan h. Business combinations are accounted for using the
metode akuisisi. Biaya perolehan dari sebuah acquisition method. The cost of an acquisition is
akuisisi diukur pada nilai agregat imbalan yang measured as the aggregate of the consideration
dialihkan, diukur pada nilai wajar pada tanggal transferred, measured at acquisition date fair
akuisisi dan jumlah setiap KNP pada pihak yang value, and the amount of any NCI in the acquiree.
diakuisisi. Untuk setiap kombinasi bisnis, pihak For each business combination, the acquirer
pengakuisisi mengukur KNP pada entitas yang measures the NCI in the acquiree either at fair
diakuisisi baik pada nilai wajar ataupun pada value or at the proportionate share of the
proporsi kepemilikan KNP atas aset bersih yang acquiree‟s identifiable net assets. Acquisition costs
teridentifikasi dari entitas yang diakuisisi. Biaya- incurred are directly expensed and included in
biaya akuisisi yang timbul dibebankan langsung administrative expenses.
dan disertakan dalam beban administrasi.
i.
Ketika melakukan akuisisi atas sebuah bisnis, j. When the Group acquires a business, it assesses
Grup mengklasifikasikan dan menentukan aset the financial assets acquired and liabilities
keuangan yang diperoleh dan liabilitas keuangan assumed for appropriate classification and
yang diambil alih berdasarkan pada persyaratan designation in accordance with the contractual
kontraktual, kondisi ekonomi dan kondisi terkait terms, economic circumstances and pertinent
lain yang ada pada tanggal akuisisi. conditions as at the acquisition date.
k.
Dalam suatu kombinasi bisnis yang dilakukan l. If the business combination is achieved in stages,
secara bertahap, pihak pengakuisisi mengukur the acquisition date fair value of the acquirer‟s
kembali kepentingan ekuitas yang dimiliki previously held equity interest in the acquiree is
sebelumnya pada pihak yang diakuisisi pada nilai remeasured to fair value at the acquisition date
wajar tanggal akuisisi dan mengakui keuntungan through profit or loss.
atau kerugian yang dihasilkan dalam laba atau
rugi.
15
Page 21
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Pada tanggal akuisisi, goodwill awalnya diukur m. At acquisition date, goodwill is initially measured at
pada harga perolehan yang merupakan selisih cost being the excess of the aggregate of the
lebih nilai agregat dari imbalan yang dialihkan consideration transferred and the amount
dan jumlah setiap KNP atas selisih jumlah dari recognized for NCI over the net identifiable assets
aset teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas acquired and liabilities assumed. If this
yang diambil alih. Jika imbalan tersebut kurang consideration is lower than the fair value of the net
dari nilai wajar aset bersih entitas anak yang assets of the subsidiary acquired, the difference is
diakuisisi, selisih tersebut diakui dalam laporan recognized in profit or loss as gain on bargain
laba rugi sebagai keuntungan dari pembelian purchase after previously revisit the identification
dengan diskon setelah sebelumnya manajemen and fair value measurement of the acquired assets
meninjau kembali identifikasi dan nilai wajar dari and the assumed liabilities.
aset yang diperoleh dan liabilitias yang diambil
alih.
n.
Setelah pengakuan awal, goodwill diukur pada o. After initial recognition, goodwill is measured at
jumlah tercatat dikurangi akumulasi kerugian cost less any accumulated impairment losses. For
penurunan nilai. Untuk tujuan pengujian the purpose of impairment testing, goodwill
penurunan nilai, goodwill yang diperoleh dari acquired in a business combination is, from the
suatu kombinasi bisnis, sejak tanggal akuisisi acquisition date, allocated to each of the Group‟s
dialokasikan kepada setiap Unit Penghasil Kas Cash-Generating Units (“CGU”) that are expected
(“UPK”) dari Grup yang diharapkan akan to benefit from the combination, irrespective of
bermanfaat dari sinergi kombinasi tersebut, whether other assets or liabilities of the acquiree
terlepas dari apakah aset atau liabilitas lain dari are assigned to those CGU’s.
pihak yang diakuisisi ditetapkan atas UPK
tersebut.
p.
Jika goodwill telah dialokasikan pada suatu UPK q. Where goodwill forms part of a CGU and part of the
dan operasi tertentu atas UPK tersebut operations within that CGU is disposed of, the
dihentikan, maka goodwill yang diasosiasikan goodwill associated with the operation disposed of
dengan operasi yang dihentikan tersebut is included in the carrying amount of the operation
termasuk dalam jumlah tercatat operasi tersebut when determining the gain or loss on disposal of
ketika menentukan keuntungan atau kerugian the operation. Goodwill disposed of in this
dari pelepasan. Goodwill yang dilepaskan circumstance is measured based on the relative
tersebut diukur berdasarkan nilai relatif operasi values of the operation disposed of and the portion
yang dihentikan dan porsi UPK yang ditahan. of the CGU retained.
r.
f. Kombinasi Bisnis Entitas Sepengendali s. f. Business Combination Entities under Common
Control
t.
Transaksi kombinasi bisnis entitas sepengendali, u. Business combination of entities under common
berupa pengalihan bisnis yang dilakukan dalam control transactions, such as transfers of business
rangka reorganisasi entitas-entitas yang berada conducted within the framework of the
dalam suatu kelompok usaha yang sama, bukan reorganization of the entities that are in the same
merupakan perubahan kepemilikan dalam arti group, not a change of ownership in terms of
substansi ekonomi, sehingga transaksi tersebut economic substance, so that the transaction can’t
tidak dapat menimbulkan laba atau rugi bagi result in a gain or loss for the Group as a whole or
Grup secara keseluruhan ataupun bagi entitas the individual entity within the Group.
individual dalam Grup tersebut.
v.
Karena transaksi restrukturisasi antara entitas w. Due to business combination transactions of
sepengendali tidak mengakibatkan perubahan entities under common control does not lead to
substansi ekonomi kepemilikan atau bisnis yang changes in economic substance or business
dipertukarkan, maka transaksi tersebut diakui ownership are exchanged, then the transaction is
pada jumlah tercatat berdasarkan metode recognized in the carrying amount based on the
penyatuan kepemilikan. pooling of interest method.
x.
Entitas yang menerima bisnis, dalam kombinasi y. An entity that receives the business, in a business
bisnis entitas sepengendali, mengakui selisih combination of entities under common control,
antara jumlah imbalan yang dialihkan dan jumlah recognize the difference between the amount of
tercatat dari setiap transaksi kombinasi bisnis the consideration transferred and the carrying
entitas sepengendali di ekuitas dalam akun amount of each transaction is a business
tambahan modal disetor. combination of entities under common control in
equities as part of additional paid in capital.
z.
16
Page 22
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
g. Transaksi dengan Pihak Berelasi h. g. Transaction with Related Parties
i.
Pihak-pihak berelasi adalah orang atau entitas j. A related party is a person or entity that is related
yang terkait dengan Perusahaan (entitas to the Company (the reporting entity):
pelapor):
k.
a. Orang atau anggota keluarga terdekat l. a. A person or a close member of that person's
mempunyai relasi dengan entitas pelapor jika family is related to the reporting entity if that
orang tersebut: person:
m.
i. memiliki pengendalian atau pengendalian n. i. has control or joint control over the reporting
bersama entitas pelapor; entity;
o.
ii. memiliki pengaruh signifikan atas entitas p. ii. has significant influence over the reporting
pelapor; atau entity; or
iii. merupakan personil manajemen kunci q. iii. is a member of the key management
entitas pelapor atau entitas induk dari personnel of the reporting entity or of a
entitas pelapor. parent of the reporting entity.
r.
b. Suatu entitas berelasi dengan entitas pelapor s. b. An entity is related to the reporting entity if any
jika memenuhi salah satu hal berikut: of the following conditions applies:
t.
i. Entitas dan entitas pelapor adalah anggota u. i. The entity and the reporting entity are
dari kelompok usaha yang sama (artinya members of the same Company (which
entitas induk, entitas anak, dan entitas means that each parent, subsidiary and
anak berikutnya terkait dengan entitas fellow subsidiary is related to the others);
lain);
ii. Satu entitas adalah entitas asosiasi atau v. ii. One entity is an associate or joint venture of
ventura bersama dari entitas lain (atau the other entity (or an associate or joint
entitas asosiasi atau ventura bersama venture of a member of a Company of which
yang merupakan anggota suatu kelompok the other entity is a member);
usaha, yang mana entitas lain tersebut
adalah anggotanya);
w.
iii. Kedua entitas tersebut adalah ventura x. iii. Both entities are joint ventures of the same
bersama dari pihak ketiga yang sama; third party;
y.
iv. Satu entitas adalah ventura bersama dari z. iv. One entity is a joint venture of a third entity
entitas ketiga dan entitas yang lain adalah and the other entity is an associate of the
entitas asosiasi dari entitas ketiga; third entity;
aa.
v. Entitas tersebut adalah suatu program ä. v. The entity is a post-employment benefit plan
imbalan pasca kerja untuk imbalan kerja for the benefit of employees of either the
dari salah satu entitas pelapor atau entitas reporting entity, or an entity related to the
yang terkait dengan entitas pelapor. Jika reporting entity. If the reporting entity is itself
entitas pelapor adalah entitas yang such a plan, the sponsoring employers are
menyelenggarakan program tersebut, also related to the reporting entity;
maka entitas sponsor juga berelasi dengan
entitas pelapor;
cc.
vi. Entitas yang dikendalikan atau aa. vi. The entity is controlled or jointly controlled by
dikendalikan bersama oleh orang yang a person identified in (a);
diidentifikasi dalam huruf (a);
ee.
vii. Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a) (i) cc. vii. A person identified in (a) (i) has significant
memiliki pengaruh signifikan atas entitas influence over the entity or is a member of
atau personil manajemen kunci entitas the key management personnel of the entity
(atau entitas induk dari entitas); dan (or a parent of the entity); and
gg.
viii. Entitas, atau anggota dari kelompok yang hh. viii. The entity, or any member of a group of
mana entitas merupakan bagian dari which it is a part, provides key management
kelompok tersebut, menyediakan jasa personnel services to the reporting entity or
personil manajemen kunci kepada entitas to the parent of the reporting entity.
pelapor atau kepada entitas induk dari
entitas pelapor.
17
Page 23
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Seluruh transaksi yang dilakukan dengan pihak- ii. All transactions with related parties, whether or not
pihak berelasi, baik dilakukan dengan kondisi dan made at similar terms and conditions as those
persyaratan dengan pihak ketiga maupun tidak, done with third parties, are disclosed in the interim
diungkapkan pada laporan keuangan consolidated financial statements (Note 27).
konsolidasian interim (Catatan 27).
jj.
h. Klasifikasi Lancar dan Tidak Lancar i. h. Current and Non-Current Classification
j.
Grup menyajikan aset dan liabilitas dalam k. The Group presents assets and liabilities in the
laporan posisi keuangan konsolidasian interim interim consolidated statement of financial position
berdasarkan klasifikasi lancar/tidak lancar. Suatu based on current/non-current classification. An
aset disajikan lancar bila: asset is current when it is:
l.
i. Akan direalisasi, dijual atau dikonsumsi m. i. Expected to be realised or intended to be sold
dalam siklus operasi normal, or consumed in the normal operating cycle,
ii. Untuk diperdagangkan, n. ii. Held primarily for the purpose of trading,
iii. Akan direalisasi dalam 12 bulan setelah o. iii. Expected to be realised within 12 months after
tanggal pelaporan, atau kas atau setara kas the reporting period, or cash or cash equivalent
kecuali yang dibatasi penggunaannya atau unless restricted from being exchanged or used
akan digunakan untuk melunasi suatu to settle a liability for at least 12 months after
liabilitas dalam paling lambat 12 bulan the reporting period.
setelah tanggal pelaporan.
p.
Seluruh aset lain diklasifikasikan sebagai tidak q. All other assets are classified as non-current.
lancar.
Suatu liabilitas disajikan jangka pendek bila: r. A liability is current when it is:
s.
i. Akan dilunasi dalam siklus operasi normal, t. i. Expected to be settled in the normal operating
cycle,
ii. Untuk diperdagangkan, u. ii. Held primarily for the purpose of trading,
iii. Akan dilunasi dalam 12 bulan setelah tanggal v. iii. Due to be settled within 12 months after the
pelaporan, atau reporting period, or
iv. Tidak ada hak tanpa syarat untuk w. iv. There is no unconditional right to defer the
menangguhkan pelunasannya dalam paling settlement of the liability for at least 12 months
tidak 12 bulan setelah tanggal pelaporan. after the reporting period.
x.
Seluruh liabilitas lain diklasifikasikan sebagai y. All other liabilities are classified as non-current.
jangka panjang.
z.
Aset pajak tangguhan diklasifikasikan sebagai å. Deferred tax assets are classified as non-current
aset tidak lancar dan liabilitas pajak tangguhan assets and deferred tax liabilities are classified as
diklasifikasikan sebagai liabilitas tidak lancar. non-current liabilities.
bb.
i. Instrumen Keuangan j. i. Financial Instruments
j.
Instrumen keuangan adalah setiap kontrak yang k. A financial instrument is any contract that gives rise
memberikan aset keuangan bagi satu entitas dan to a financial asset of one entity and a financial
liabilitas keuangan atau ekuitas bagi entitas lain. liability or equity instrument of another entity.
l.
Aset Keuangan m. Financial Assets
n.
Klasifikasi aset keuangan o. Classification of financial assets
p.
Grup mengklasifikasikan aset keuangannya q. The Group classifies its financial assets in the
dalam kategori pengukuran berikut: following measurement categories:
r.
- Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar s. - Those to be measured subsequently at fair
(baik melalui penghasilan komprehensif lain, value (either through other comprehensive
atau melalui laba rugi), dan income, or through profit or loss), and
t.
- Aset keuangan yang diukur pada biaya u. - Those to be measured at amortized cost.
perolehan diamortisasi.
v.
18
Page 24
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Klasifikasi tersebut tergantung pada model bisnis w. The classification depends on the entity’s business
entitas untuk mengelola aset keuangan dan model for managing the financial assets and the
persyaratan kontraktual arus kas. contractual terms of the cash flows.
x.
Untuk aset yang diukur pada nilai wajar, y. For assets measured at fair value, gains and
keuntungan dan kerugian akan dicatat dalam losses will either be recorded in profit or loss or
laporan laba rugi atau penghasilan komprehensif other comprehensive income. For investments in
lain. Untuk investasi pada instrumen utang, hal debt instruments, this will depend on the business
ini akan bergantung pada model bisnis dimana model in which the investment is held. For
investasi tersebut diadakan. Untuk investasi investments in equity instruments that are not held
pada instrumen ekuitas yang tidak dimiliki untuk for trading, this will depend on whether the
diperdagangkan, hal ini akan tergantung pada company has made an irrevocable election at the
apakah perusahaan telah melakukan pemilihan time of initial recognition to account for the equity
tak terbatalkan pada saat pengakuan awal untuk investment at fair value through other
mencatat investasi ekuitas pada nilai wajar comprehensive income.
melalui penghasilan komprehensif lain.
z.
Grup mereklasifikasi investasi pada instrumen å. The Group reclassifies investments in debt
utang jika dan hanya jika model bisnis untuk instruments when and only when its business
mengelola aset tersebut berubah. model for managing those assets changes.
bb.
Pengukuran cc. Measurement
dd.
Pada pengakuan awal, Grup mengukur aset ee. At initial recognition, the Group measures a
keuangan pada nilai wajarnya ditambah, dalam financial asset at its fair value plus, in the case of a
hal aset keuangan tidak diukur pada nilai wajar financial asset not at fair value through profit or
melalui laporan laba rugi, biaya transaksi yang loss, transaction costs that are directly attributable
dapat diatribusikan secara langsung dengan to the acquisition of the financial asset.
perolehan aset keuangan.
ff.
Biaya transaksi dari aset keuangan yang dicatat dd. Transaction costs of financial assets carried at fair
pada nilai wajar melalui laporan laba rugi value through profit or loss are expensed in profit
dibebankan pada laporan laba rugi. or loss.
hh.
Aset keuangan dengan derivatif melekat ff. Financial assets with embedded derivatives are
dipertimbangkan secara keseluruhan saat considered in their entirety when determining
menentukan apakah arus kasnya hanya whether their cash flows are solely payment of
merupakan pembayaran pokok dan bunga. principal and interest.
jj.
Instrumen utang kk. Debt instrument
ll.
Pengukuran selanjutnya instrumen utang mm. Subsequent measurement of debt instruments
bergantung pada model bisnis Grup dalam depends on the Group’s business model for
mengelola aset dan karakteristik managing the asset and the cash flow
arus kas dari aset tersebut. Aset keuangan Grup characteristics of the asset. The Group’s financial
termasuk dalam klasifikasi biaya perolehan assets are included under amortized cost
diamortisasi. classification.
nn.
Biaya perolehan diamortisasi: Aset yang dimiliki ll. Amortized cost: Assets that are held for collection
untuk mengumpulkan arus kas kontraktual of contractual cash flows where those cash flows
dimana arus kas tersebut hanya mewakili represent solely payments of principal and interest
pembayaran pokok dan bunga diukur dengan are measured at amortized cost. A gain or loss on
biaya perolehan diamortisasi. Keuntungan atau a debt investment that is subsequently measured
kerugian dari investasi utang yang selanjutnya at amortized cost and is not part of a hedging
diukur pada biaya perolehan diamortisasi dan relationship is recognized in profit or loss when the
bukan merupakan bagian dari hubungan lindung asset is derecognized or impaired. Interest income
nilai, diakui dalam laporan laba rugi pada saat from these financial assets is included in finance
aset tersebut dihentikan pengakuannya atau income.
penurunan nilainya. Pendapatan bunga dari aset
keuangan tersebut dimasukkan ke dalam
pendapatan keuangan dengan menggunakan
metode suku bunga efektif.
pp.
19
Page 25
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Instrumen ekuitas yang ditetapkan pada FVTOCI nn. Equity instruments designated as at FVTOCI
rr.
Pada pengakuan awal, Grup dapat membuat ss. On initial recognition, the Group may make an
pilihan yang tidak terbatalkan (atas dasar irrevocable election (on an instrument-by-
instrumen per instrumen) untuk menetapkan instrument basis) to designate investments in
investasi dalam instrumen ekuitas pada FVTOCI. equity instruments as at FVTOCI. Designation at
Penetapan pada FVTOCI tidak diizinkan jika FVTOCI is not permitted if the equity investment is
investasi ekuitas dimiliki untuk diperdagangkan held for trading or if it is a contingent consideration
atau jika merupakan imbalan kontinjensi yang recognized by an acquirer in a business
diakui oleh pihak pengakusisi dalam suatu combination.
kombinasi bisnis.
tt.
Aset keuangan tersedia untuk diperdagangkan rr. A financial asset is held for trading if:
jika:
vv.
• Diperoleh untuk tujuan dijual dalam waktu ww. • it has been acquired principally for the
dekat; purpose of selling it in the near term;
xx.
• Pada pengakuan awal, merupakan bagian vv. • on initial recognition it is part of a portfolio of
dari portofolio instrumen keuangan yang identified financial instruments that the Group
diidentifikasi dimana dikelola bersama oleh manages together and has evidence of a
Grup dan memiliki bukti pola pengambilan recent actual pattern of short-term profit-
actual laba jangka pendek ; atau taking; or
zz.
• Merupakan derivatif (kecuali untuk derivatif xx. • it is a derivative (except for a derivative that is
yang merupakan kontrak jaminan a financial guarantee contract or a designated
keuangan atau instrument lindung nilai and effective hedging instrument).
yang ditunjuk dan efektif).
bbb.
Investasi dalam instrumen ekuitas di FVTOCI zz. Investments in equity instruments at FVTOCI are
pada awalnya diukur pada nilai wajar ditambah initially measured at fair value plus transaction
biaya transaksi. Selanjutnya, nilai wajar tersebut costs. Subsequently, they are measured at fair
diukur pada nilai wajar dengan mengakui value with gains and losses arising from changes
keuntungan dan kerugian yang timbul dari in fair value recognized in other comprehensive
perubahan nilai wajar dalam penghasilan income and accumulated in the investments
komprehensif lain dan diakumulasi dalam revaluation reserve. The cumulative gain or loss is
cadangan revaluasi investasi. Keuntungan atau not reclassified to profit or loss on disposal of the
kerugian kumulatif tidak direklasifikasi ke laba equity investments, instead, it is transferred to
rugi atas pelepasan investasi ekuitas, melainkan retained earnings.
dialihkan ke saldo laba.
ddd.
Dividen atas investasi pada instrumen ekuitas ää. Dividends on these investments in equity
tersebut diakui dalam laba rugi sesuai dengan instruments are recognized in profit or loss in
PSAK 109, kecuali jika dividen tersebut secara accordance with PSAK 109, unless the dividends
jelas mewakili pemulihan dari sebagian biaya clearly represent a recovery of part of the cost of
investasi. Dividen disertakan dalam pos the investment. Dividends are included in the
“Penghasilan investasi lain” dalam laba rugi. “Other investment income” line item in profit or
loss.
fff.
Grup menetapkan semua investasi pada aaa. The Group designated all investments in equity
instrumen ekuitas yang tidak dimiliki untuk instruments that are not held for trading as at
diperdagangkan pada FVTOCI ketika pengakuan FVTOCI on initial recognition.
awal.
hhh.
20
Page 26
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Penghentian pengakuan aset keuangan iii. Derecognition of financial assets
jjj.
Grup menghentikan pengakuan aset keuangan kkk. The Group derecognizes a financial asset only
jika dan hanya jika hak kontraktual atas arus kas when the contractual rights to the cash flows from
yang berasal dari aset keuangan berakhir, atau the asset expire, or it transfers the financial asset
Grup mentransfer aset keuangan dan secara and substantially all the risks and rewards of
substansial mentransfer seluruh risiko dan ownership of the asset to another entity. If the
manfaat atas kepemilikan aset kepada entitas Group neither transfers nor retains substantially all
lain. Jika Grup tidak mentransfer serta tidak the risks and rewards of ownership and continues
memiliki secara substansial seluruh risiko dan to control the transferred asset, the Group
manfaat kepemilikan serta masih mengendalikan recognizes its retained interest in the asset and an
asset yang ditransfer, maka Grup mengakui associated liability for amounts it may have to pay.
keterlibatan berkelanjutan atas aset yang If the Group retains substantially all the risks and
ditransfer dan liabilitas terkait sebesar jumlah rewards of ownership of a transferred financial
yang mungkin harus dibayar. Jika Grup memiliki asset, the Group continues to recognize the
secara substansial seluruh risiko dan manfaat financial asset and also recognizes a collateralized
kepemilikan aset keuangan yang ditransfer, Grup borrowing for the proceeds received.
masih mengakui asset keuangan dan juga
mengakui pinjaman yang dijamin sebesar
pinjaman yang diterima.
lll.
Pada penghentian pengakuan aset keuangan mmm. On derecognition of a financial asset measured at
yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi, amortized cost, the difference between the asset’s
perbedaan antara nilai tercatat aset dan jumlah carrying amount and the sum of the consideration
imbalan yang diterima dan piutang diakui dalam received and receivable is recognized in profit or
laba rugi. loss.
nnn.
Sebaliknya, pada penghentian pengakuan ooo. In contrast, on derecognition of an investment in an
investasi dalam instrumen ekuitas yang telah equity instrument which the Group has selected on
dipilih Grup pada pengakuan awal untuk diukur initial recognition to measure at FVTOCI, the
di FVTOCI, keuntungan atau kerugian kumulatif cumulative gain or loss previously accumulated in
yang sebelumnya diakumulasi dalam cadangan the investment revaluation reserve is not
revaluasi investasi tidak direklasifikasi ke laba reclassified to profit or loss, but is transferred to
rugi, tetapi dipindahkan ke saldo laba. retained earnings.
ppp.
Liabilitas Keuangan qqq. Financial Liabilities
rrr.
Grup mengakui liabilitas pada tanggal mmm. The Group initially recognizes liabilities on the date
diperdagangkan, yang mana pada tanggal that they are originated. All other financial liabilities
tersebut. Perusahaan menjadi salah satu pihak are recognized initially on the trade date, which is
yang ada di dalam perjanjian kontrak dari suatu the date that the Company becomes a party to the
instrumen keuangan. contractual provisions of the instrument.
ttt.
Grup mengklarifikasi liabilitas keuangan non- ooo. The Group classify non-derivative financial
derivatif kedalam kategori utang usaha, biaya liabilities into the other financial liabilities category
yang masih harus dibayar, liabilitas jangka which comprise trade payables, accrued
pendek lainnya. Liabilitas keuangan ini pada saat expenses, other liabilities. Such financial liabilities
pengakuan awal diakui sebesar nilai wajarnya are recognized initially at fair value less any directly
setelah dikurangi dengan biaya transaksi yang attributable transaction costs. Subsequent to initial
dapat diatribusikan secara langsung. Setelah recognition, these financial liabilities are measured
pengakuan awal, liabilitas keuangan ini diukur at amortized cost; any difference between the
sebesar biaya perolehan yang diamortisasi. proceeds (net of transaction costs) and the
Selisih antara penerimaan (dikurangi biaya redemption value is recognized in the interim
transaksi) dan nilai pelunasan dicatat pada consolidated statements of profit or loss and other
laporan laba rugi dan pendapatan komprehensif comprehensive income over the period of the
lain konsolidasian interim selama periode borrowings using the effective interest method.
liabilitas dengan menggunakan metode bunga
efektif.
vvv.
Liabilitas keuangan pada perolehan biaya qqq. Financial liabilities at amortized cost.
perolehan diamortisasikan.
xxx.
21
Page 27
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Metode suku bunga efektif adalah metode yang yyy. The effective interest method is a method of
digunakan untuk menghitung biaya perolehan calculating the amortized cost of a financial liability
diamortisasi dari liabilitas keuangan dan metode and of allocating interest expense over the relevant
untuk mengalokasikan biaya bunga selama period. The effective interest rate is the rate that
periode yang relevan. Suku bunga efektif adalah exactly discounts estimated future cash payments
suku bunga yang secara tepat mendiskontokan (including all fees and points paid or received that
estimasi pembayaran kas masa depan form an integral part of the effective interest rate,
(mencakup seluruh komisi dan bentuk lain yang transaction costs and other premiums or discounts)
dibayarkan dan diterima yang merupakan bagian through the expected life of the financial liability, or
yang tak terpisahkan dari suku bunga efektif, (where appropriate) a shorter period to the net
biaya transaksi dan premium dan diskonto carrying amount on initial recognition.
lainnya) selama perkiraan umur liabilitas
keuangan, atau (jika lebih tepat) digunakan
periode yang lebih singkat untuk memperoleh
nilai tercatat bersih pada saat pengakuan awal.
zzz.
Penghentian pengakuan aset keuangan aaaa. Derecognition of financial assets
bbbb.
Grup menghentikan pengakuan aset keuangan cccc. The Group derecognizes a financial asset only
jika dan hanya jika hak kontraktual atas arus kas when the contractual rights to the cash flows from
yang berasal dari aset keuangan berakhir, atau the asset expire, or it transfers the financial asset
Grup mentransfer aset keuangan dan secara and substantially all the risks and rewards of
substansial mentransfer seluruh risiko dan ownership of the asset to another entity. If the
manfaat atas kepemilikan aset kepada entitas Group neither transfers nor retains substantially all
lain. Jika Grup tidak mentransfer serta tidak the risks and rewards of ownership and continues
memiliki secara substansial seluruh risiko dan to control the transferred asset, the Group
manfaat kepemilikan serta masih mengendalikan recognizes its retained interest in the asset and an
asset yang ditransfer, maka Grup mengakui associated liability for amounts it may have to pay.
keterlibatan berkelanjutan atas aset yang If the Group retains substantially all the risks and
ditransfer dan liabilitas terkait sebesar jumlah rewards of ownership of a transferred financial
yang mungkin harus dibayar. Jika Grup memiliki asset, the Group continues to recognize the
secara substansial seluruh risiko dan manfaat financial asset and also recognizes a collateralized
kepemilikan aset keuangan yang ditransfer, Grup borrowing for the proceeds received.
masih mengakui asset keuangan dan juga
mengakui pinjaman yang dijamin sebesar
pinjaman yang diterima.
dddd.
Pada penghentian pengakuan aset keuangan eeee. On derecognition of a financial asset measured at
yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi, amortized cost, the difference between the asset’s
perbedaan antara nilai tercatat aset dan jumlah carrying amount and the sum of the consideration
imbalan yang diterima dan piutang diakui dalam received and receivable is recognized in profit or
laba rugi. loss.
ffff.
Sebaliknya, pada penghentian pengakuan gggg. In contrast, on derecognition of an investment in an
investasi dalam instrumen ekuitas yang telah equity instrument which the Group has selected on
dipilih Grup pada pengakuan awal untuk diukur initial recognition to measure at FVTOCI, the
di FVTOCI, keuntungan atau kerugian kumulatif cumulative gain or loss previously accumulated in
yang sebelumnya diakumulasi dalam cadangan the investment revaluation reserve is not
revaluasi investasi tidak direklasifikasi ke laba reclassified to profit or loss, but is transferred to
rugi, tetapi dipindahkan ke saldo laba. retained earnings.
hhhh.
Penghentian Pengakuan Liabilitas Keuangan iiii. Derecognition of Financial Liabilities
jjjj.
Grup menghentikan pengakuan liabilitas kkkk. The Group derecognizes financial liabilities when,
keuangan, jika dan hanya jika, liabilitas Grup and only when, the Group’s obligations are
telah dilepaskan, dibatalkan atau kadaluarsa. discharged, cancelled or have expired. The
Selisih antara jumlah tercatat liabilitas keuangan difference between the carrying amount of the
yang dihentikan pengakuannya dan imbalan financial liability derecognized and the
yang dibayarkan dan utang diakui dalam laba consideration paid and payable is recognized in
rugi. profit or loss.
llll.
22
Page 28
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Ketika Grup bertukar dengan pemberi pinjaman, mmmm.
When the Group exchanges with the existing
satu instrumen utang menjadi instrumen lain lender one debt instrument into another one with
dengan persyaratan yang berbeda secara the substantially different terms, such exchange is
substansial, pertukaran tersebut dicatat sebagai accounted for as an extinguishment of the original
penghapusan liabilitas keuangan orisinal dan financial liability and the recognition of a new
pengakuan liabilitas keuangan baru. Demikian financial liability. Similarly, the Group accounts for
pula, Grup memperhitungkan modifikasi substantial modification of terms of an existing
substansial dari ketentuan liabilitas yang ada liability or part of it as an extinguishment of the
atau bagian dari liabilitas tersebut sebagai original financial liability and the recognition of a
pelepasan liabilitas keuangan orisinal dan new liability. It is assumed that the terms are
pengakuan liabilitas baru. Diasumsikan bahwa substantially different if the discounted present
persyaratannya berbeda secara substansial jika value of the cash flows under the new terms,
nilai kini arus kas yang didiskonto berdasarkan including any fees paid net of any fees received
persyaratan yang baru, termasuk setiap fee and discounted using the original effective rate is
(imbalan) yang dibayarkan setelah dikurangi at least 10% different from the discounted present
setiap fee (imbalan) yang diterima dan didiskonto value of the remaining cash flows of the original
menggunakan suku bunga efektif orisinal, financial liability. If the modification is not
berbeda sedikitnya 10% dari nilai kini sisa arus substantial, the difference between: (1) the
kas yang didiskonto yang berasal dari liabilitas carrying amount of the liability before the
keuangan orisinal. Jika modifikasi tidak modification; and (2) the present value of the cash
substansial, maka perbedaan antara: (1) jumlah flows after modification is recognized in profit or
tercatat liabilitas sebelum modifikasi; dan (2) nilai loss as the modification gain or loss within other
kini dari arus kas setelah modifikasi, diakui dalam gains and losses.
laba rugi sebagai keuntungan atau kerugian
modifikasi dalam keuntungan dan kerugian
lainnya.
nnnn.
Reklasifikasi Instrumen Keuangan oooo.
Reclassification of Financial Instruments
pppp.
Grup diperkenankan untuk melakukan qqqq.
The Group is allowed to reclassify the financial
reklasifikasi atas aset keuangan yang dimiliki jika assets owned if the Group changes the business
Grup mengubah model bisnis untuk pengelolaan model for the management of financial assets and
aset keuangan dan Grup tidak diperkenankan the Group is not allowed to reclassify the financial
untuk melakukan reklasifikasi atas liabilitas liabilities.
keuangan.
rrrr.
Perubahan model bisnis sifatnya harus jjjj. Changes in the business model should significantly
berdampak secara signifikan terhadap kegiatan impact the Group’s operational activities such as
operasional Grup seperti memperoleh, acquiring, releasing or ending a line of business. In
melepaskan, atau mengakhiri suatu lini bisnis. addition, the Group need to prove the change to
Selain itu, Grup perlu membuktikan adanya external parties.
perubahan tersebut kepada pihak eksternal.
tttt.
Yang bukan merupakan perubahan model bisnis llll. The following are not considered as change in
adalah: (a) Perubahan intensi berkaitan dengan business model: (a) the change of intention relates
aset keuangan tertentu (bahkan dalam situasi to certain financial assets (even in situations of
perubahan signifikan dalam kondisi pasar), (b) significant changes in market conditions), (b)
Hilangnya sementara pasar tertentu untuk aset temporary loss of certain markets for financial
keuangan, dan (c) Pengalihan aset keuangan assets, and (c) the transfer of financial assets
antara bagian dari Grup dengan model bisnis between parts of the Group and different business
berbeda. models.
vvvv.
23
Page 29
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Saling Hapus dari Instrumen Keuangan nnnn.
Offsetting of Financial Instruments
xxxx.
Aset keuangan dan liabilitas keuangan yyyy.
Financial assets and liabilities are offset, and the
disalinghapuskan dan jumlah netonya dilaporkan net amount is reported in the statement of financial
pada laporan posisi keuangan ketika terdapat hak position when there is a legally enforceable right to
yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling offset the recognized amounts and there is an
hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan intention to settle on a net basis, or realize the
adanya niat untuk menyelesaikan secara neto, asset and settle the liability simultaneously. The
atau untuk merealisasikan aset dan legally enforceable right must not be contingent on
menyelesaikan liabilitas secara bersamaan. Hak future events and must be enforceable in the
saling hapus tidak kontinjen atas peristiwa di masa normal course of business and in the event of
depan dan dapat dipaksakan secara hukum default in solvency or bankruptcy of the Group or
dalam situasi bisnis yang normal dan dalam the counterparty.
peristiwa gagal bayar, atau peristiwa kepailitan
atau kebangkrutan Grup atau pihak lawan.
zzzz.
j. Kas dan Setara Kas j.aaaaa.Cash and Cash Equivalents
bbbbb.
Kas dan setara kas terdiri dari kas, bank serta tttt. Cash and cash equivalents consist of cash on
deposito berjangka dengan jangka waktu 3 (tiga) hand, cash in banks and time deposits with
bulan atau kurang sejak tanggal penempatan dan maturities of 3 (three) months or less at the time of
tidak digunakan sebagai jaminan atas utang serta placement, that are not used as collateral for loans,
tidak dibatasi penggunaannya. or are not restricted.
ddddd.
k. Piutang Usaha dan Non Usaha k.vvvv. Trade and Non Trade Receivables
fffff.
Piutang usaha dan non usaha disajikan dalam xxxx. Trade and non trade receivables are recorded net
jumlah bersih setelah dikurangi dengan of allowance for impairment of trade receivables.
penyisihan penurunan nilai atas piutang usaha. The accounting policy for allowance for impairment
Kebijakan akuntansi untuk penyisihan is described in Note 6 and 7 .
atas penurunan nilai dijabarkan dalam
Catatan 6 dan 7.
hhhhh.
l. Penurunan Nilai Aset Keuangan m. l. Impairment of Financial Assets
n.
Grup menerapkan pendekatan yang o. The Group applies the “simplified approach” to
disederhanakan untuk mengukur Kerugian Kredit measure the Expected Credit Loss (“ECL”) which
Ekspektasian (“KKE”) yang menggunakan uses a lifetime expected loss allowance on a
cadangan KKE seumur hidup berdasarkan basis forward- looking basis for all trade receivables and
forward-looking untuk seluruh saldo piutang contract assets without significant financing
usaha dan kontrak aset tanpa komponen component. Other than trade receivables and
pendanaan yang signifikan. Selain untuk piutang contract assets without significant financing
usaha dan kontrak aset tanpa komponen component, the Group applies general model to
pendanaan yang signifikan, Grup menerapkan ensure ECL.
pendekatan umum untuk mengukur KKE.
p.
Grup menilai dengan basis forward-looking q. The Group assesses on a forward-looking basis
kerugian kredit ekspektasian terkait dengan the expected credit losses associated with its debt
instrumen utangnya yang dicatat pada biaya instruments carried at amortized cost and FVOCI.
perolehan diamortisasi dan nilai wajar melalui The impairment methodology applied depends on
penghasilan komprehensif lain. Metodologi whether there has been a significant increase in
penurunan nilai yang diterapkan tergantung pada credit risk.
apakah telah terjadi peningkatan risiko kredit
yang signifikan.
r.
24
Page 30
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Peningkatan risiko kredit secara signifikan s. Significant increase in credit risk
t.
Dalam menilai apakah risiko kredit pada u. In assessing whether the credit risk on a financial
instrumen keuangan telah meningkat secara instrument has increased significantly since initial
signifikan sejak pengakuan awal, Perusahaan recognition, the Company compares the risk of a
membandingkan risiko gagal bayar yang terjadi default occurring on the financial instrument as at
pada instrumen keuangan pada tanggal the reporting date with the risk of a default
pelaporan dengan risiko gagal bayar yang terjadi occurring on the financial instrument as at the date
pada instrumen keuangan pada tanggal of initial recognition. In making this assessment,
pengakuan awal. Dalam melakukan penilaian, the Group considers both quantitative and
Grup mempertimbangkan baik informasi qualitative information that is reasonable and
kuantitatif maupun kualitatif yang wajar dan supportable, including historical experience and
mendukung, termasuk pengalaman historis dan forward-looking information that is available
informasi bersifat perkiraan masa depan, yang without undue cost or effort.
tersedia tanpa biaya atau upaya berlebihan.
v.
Secara khusus, informasi berikut diperhitungkan w. In particular, the following information is taken into
ketika menilai apakah risiko kredit telah account when assessing whether credit risk has
meningkat secara signifikan sejak pengakuan increased significantly since initial recognition:
awal:
x.
- Penurunan yang signifikan pada indikator y. - Significant deterioration in external market
pasar eksternal atas risiko kredit untuk indicators of credit risk for a particular financial
instrumen keuangan tertentu, contohnya instrument, e.g. a significant increase in the
penurunan signifikan pada rentang kredit, credit spread, the credit default swap prices
harga swap gagal bayar kredit bagi for the debtor, or the length of time or the
peminjam, atau rentang waktu atau tingkat extent to which the fair value of a financial
nilai wajar aset keuangan lebih rendah dari asset has been less than its amortized cost;
biaya perolehan diamortisasinya;
z.
- Memburuknya kondisi usaha, keuangan atau aa. - Existing or forecast adverse changes in
ekonomi yang terjadi saat ini atau prakiraan business, financial or economic conditions
yang akan menyebabkan penurunan that are expected to cause a significant
signifikan atas kemampuan peminjam untuk decrease in the debtor’s ability to meet its debt
menyelesaikan kewajiban utangnya; obligations;
bb.
- Terdapat penurunan yang signifikan ö. - An actual or expected significant deterioration
terhadap hasil operasi peminjam, baik secara in the operating results of the debtor;
aktual atau yang diperkirakan akan terjadi;
dd.
- Peningkatan risiko kredit secara signifikan bb. - Significant increases in credit risk on other
pada instrumen keuangan lainnya dari financial instruments of the same debtor; and
peminjam yang sama; dan
ff.
- Perubahan signifikan yang tidak gg. - An actual or expected significant adverse
menguntungkan baik secara aktual atau yang change in the regulatory, economic, or
diperkirakan dalam lingkungan peraturan, technological environment of the debtor that
ekonomik, atau lingkungan teknologi results in a significant decrease in the debtor’s
peminjam yang mengakibatkan perubahan ability to meet its debt obligations.
signifikan atas kemampuan peminjam dalam
memenuhi kewajiban utangnya.
hh.
Terlepas dari hasil penilaian di atas, Grup ii. Irrespective of the outcome of the above
membuat praduga risiko kredit aset keuangan assessment, the Group presumes that the credit
telah meningkat signifikan sejak pengakuan awal risk on a financial asset has increased significantly
ketika pembayaran kontraktual tertunggak lebih since initial recognition when contractual payments
dari 30 hari, kecuali jika Grup memiliki informasi are more than 30 days past due, unless the Group
yang wajar dan terdukung yang menunjukkan hal has reasonable and supportable information that
sebaliknya. demonstrates otherwise.
jj.
25
Page 31
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Meskipun demikian, Grup mengasumsikan hh. Despite the foregoing, the Group assumes that the
bahwa risiko kredit pada instrumen keuangan credit risk on a financial instrument has not
tidak meningkat secara signifikan sejak increased significantly since initial recognition if the
pengakuan awal jika instrumen keuangan financial instrument is determined to have low
tersebut ditetapkan memiliki risiko kredit yang credit risk at the reporting date. A financial
rendah pada tanggal pelaporan. Instrumen instrument is determined to have low credit risk if:
keuangan bertekad memiliki risiko kredit rendah
jika:
ll.
- Instrumen keuangan memiliki risiko gagal jj. - The financial instrument has a low risk of
bayar yang rendah; default;
nn.
- Debitur memiliki kapasitas yang kuat untuk ll. - The debtor has a strong capacity to meet its
memenuhi kewajiban arus kas contractual cash flow obligations in the near
kontraktualnya dalam waktu dekat; dan term; and
pp.
- Memburuknya kondisi ekonomi dan bisnis qq. - Adverse changes in economic and business
dalam jangka panjang dapat, tetapi tidak conditions in the longer term may, but will not
selalu, menurunkan kemampuan peminjam necessarily, reduce the ability of the borrower
untuk memenuhi kewajiban arus kas to fulfil its contractual cash flow obligations.
kontraktualnya.
rr.
Grup secara teratur memantau efektivitas kriteria ss. The Group regularly monitors the effectiveness of
yang digunakan untuk mengidentifikasi apakah the criteria used to identify whether there has been
telah terjadi peningkatan risiko kredit yang a significant increase in credit risk and revises
signifikan dan merevisinya jika perlu untuk them as appropriate to ensure that the criteria are
memastikan bahwa kriteria tersebut mampu capable of identifying significant increase in credit
mengidentifikasi peningkatan risiko kredit yang risk before the amount becomes past due.
signifikan sebelum jumlahnya jatuh tempo.
tt.
Definisi gagal bayar rr. Definition of default
ss.
Grup menganggap hal-hal berikut ini merupakan ww. The Group considers the following as constituting
peristiwa gagal bayar untuk tujuan manajemen an event of default for internal credit risk
risiko kredit internal karena pengalaman historis management purposes as historical experience
menunjukkan bahwa aset keuangan yang indicates that financial assets that meet either of
memenuhi salah satu kriteria berikut umumnya the following criteria are generally not recoverable:
tidak dapat dipulihkan:
xx.
- Ketika terdapat pelanggaran persyaratan vv. - When there is a breach of financial covenants
keuangan oleh debitur; atau by the debtor; or.
zz.
- Informasi yang dikembangkan secara internal aaa. - Information developed internally or obtained
atau diperoleh dari sumber eksternal from external sources indicates that the debtor
menunjukkan bahwa debitur kemungkinan is unlikely to pay its creditors, including the
tidak akan membayar kreditornya, termasuk Group, in full (without taking into account any
Grup, secara penuh (tanpa memperhitungkan collateral held by the Group).
jaminan yang dimiliki oleh Grup).
bbb.
Terlepas dari analisis di atas, Grup menganggap ccc. Irrespective of the above analysis, the Group
bahwa gagal bayar telah terjadi ketika aset considers that default has occurred when a
keuangan tertunggak lebih dari 90 hari kecuali financial asset is more than 90 days past due
jika Grup memiliki informasi yang wajar dan unless the Group has reasonable and supportable
terdukung untuk menunjukkan bahwa kriteria information to demonstrate that a more lagging
yang lebih panjang lebih tepat. default criterion is more appropriate.
ddd.
Grup menilai dengan basis forward-looking eee. The Group assesses on a forward-looking basis
kerugian kredit ekspektasian terkait dengan the expected credit losses associated with its debt
instrumen utangnya yang dicatat pada biaya instruments carried at amortised cost and FVOCI.
perolehan diamortisasi dan nilai wajar melalui The impairment methodology applied depends on
penghasilan komprehensif lain. Metodologi whether there has been a significant increase in
penurunan nilai yang diterapkan tergantung pada credit risk.
apakah telah terjadi peningkatan risiko kredit
yang signifikan.
fff.
26
Page 32
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Aset keuangan memburuk aaa. Credit-impaired financial assets
bbb.
Aset keuangan mengalami penurunan nilai kredit iii. A financial asset is credit-impaired when one or
ketika satu atau lebih peristiwa yang memiliki more events that have a detrimental impact on the
dampak buruk pada estimasi arus kas masa estimated future cash flows of that financial asset
depan dari aset keuangan tersebut telah terjadi. have occurred.
jjj.
Kebijakan penghapusan eee. Write-off policy
fff.
Grup menghapuskan aset keuangan ketika ada ggg. The Group writes off a financial asset when there
informasi yang menunjukkan bahwa pihak lawan is information indicating that the counterparty is in
berada dalam kesulitan keuangan yang buruk severe financial difficulty and there is no realistic
dan tidak ada prospek pemulihan yang realistis, prospect of recovery, e.g. when the counterparty
contoh ketika pihak lawan dalam proses likuidasi has been placed under liquidation or has entered
atau telah memasuki proses kebangkrutan, atau into bankruptcy proceedings, or in the case of trade
untuk hal piutang usaha, ketika jumlahnya sudah accounts receivable, when the amounts are over
lebih dari 120 hari tertunggak, mana yang terjadi 120 days past due, whichever occurs sooner.
lebih dulu. Aset keuangan yang dihapuskan Financial assets written off may still be subject to
dapat menjadi subjek aktivitas penagihan dalam enforcement activities under the Group’s recovery
prosedur pemulihan Grup, dengan procedures, taking into account legal advice where
mempertimbangkan nasihat hukum yang sesuai. appropriate. Any recoveries made are recognized
Setiap pemulihan yang terjadi diakui dalam laba in profit or loss.
rugi.
hhh.
Pengukuran dan pengakuan atas kerugian kredit iii. Measurement and recognition of expected credit
ekspektasian losses
ppp.
Pengukuran kerugian kredit ekspektasian kkk. The measurement of expected credit losses is a
merupakan fungsi dari probability of default, loss function of the probability of default, loss given
given default (yaitu besarnya kerugian jika terjadi default (i.e. the magnitude of the loss if there is a
gagal bayar) dan eksposur pada gagal bayar. default) and the exposure at default. The
Penilaian probability of default dan loss given assessment of the probability of default and loss
default berdasarkan data historis yang given default is based on historical data adjusted
disesuaikan dengan informasi masa depan by forward-looking information as described
seperti dijelaskan di atas. Adapun eksposur atas above. As for the exposure at default, for financial
gagal bayar, untuk aset keuangan, diwakili oleh assets, this is represented by the assets’ gross
nilai tercatat bruto aset pada tanggal pelaporan; carrying amount at the reporting date; for financial
untuk kontrak jaminan keuangan, eksposur guarantee contracts, the exposure includes the
mencakup jumlah yang ditarik pada tanggal amount drawn down as at the reporting date,
pelaporan, ditambah dengan jumlah yang together with any additional amounts expected to
diperkirakan akan ditarik di masa depan sebelum be drawn down in the future by default date
tanggal gagal bayar yang ditentukan berdasarkan determined based on historical trend, the Group’s
tren historis, pemahaman Grup mengenai understanding of the specific future financing
kebutuhan pembiayaan masa depan yang needs of the debtors, and other relevant forward-
spesifik dari debiturnya, dan informasi perkiraan looking information.
masa depan lainnya yang relevan.
rrr.
Untuk aset keuangan, kerugian kredit sss. For financial assets, the expected credit loss is
ekspektasian diestimasi sebagai selisih antara estimated as the difference between all contractual
seluruh arus kas kontraktual yang jatuh tempo cash flows that are due to the Group in accordance
kepada Grup sesuai dengan kontrak dan seluruh with the contract and all the cash flows that the
arus kas yang diekspektasi akan diterima oleh Group expects to receive, discounted at the
Grup, didiskontokan pada suku bunga efektif original effective interest rate.
awal.
ttt.
Apabila KKE sepanjang umur diukur secara uuu. Where lifetime ECL is measured on a collective
kolektif untuk kasus dimana bukti kenaikan basis to cater for cases where evidence of
signifikan risiko kredit pada level instrumen significant increases in credit risk at the individual
invidual tidak tersedia, instrumen keuangan instrument level may not yet be available, the
dikelompokkan dengan dasar sebagai berikut: financial instruments are grouped on the following
basis:
vvv.
27
Page 33
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
- Sifat instrumen keuangan (yaitu piutang qqq. - Nature of financial instruments (i.e. The
usaha, piutang lain-lain dan jumlah tagihan Group’s trade and other receivables and
kepada pelanggan masing-masing dinilai amounts due from customers are each
sebagai Grup terpisah. Piutang pihak berelasi assessed as a separate Group. Loans to
dinilai untuk kerugian kredit ekspektasian related parties are assessed for expected
atas dasar individual); credit losses on an individual basis);
xxx.
- Status jatuh tempo; sss. - Past-due status;
ttt.
- Sifat, besaran dan jenis industri debitur; uuu. - Nature, size and industry of debtors; and
bbbb.
- Peringkat kredit eksternal jika tersedia. www. - External credit ratings where available.
dddd.
Pengelompokan ditelaah secara teratur oleh yyy. The grouping is regularly reviewed by
manajemen untuk memastikan setiap kelompok management to ensure the constituents of each
mempunyai karakteristik risiko yang sama. Group continue to share similar credit risk
characteristics.
ffff.
Jika Grup telah mengukur cadangan kerugian gggg. If the Group has measured the loss allowance for
untuk instrumen keuangan sebesar KKE a financial instrument at an amount equal to
sepanjang umurnya pada periode pelaporan lifetime ECL in the previous reporting period, but
sebelumnya, tetapi menentukan pada tanggal determines at the current reporting date that the
pelaporan kini bahwa kondisi untuk KKE conditions for lifetime ECL are no longer met, the
sepanjang umurnya tidak lagi terpenuhi, Grup Group measures the loss allowance at an amount
mengukur cadangan kerugian sejumlah KKE 180 equal to 180-day ECL at the current reporting date,
hari pada tanggal pelaporan kini, kecuali untuk except for assets for which the simplified approach
aset yang menggunakan pendekatan yang was used.
disederhanakan.
äää.
m. Persediaan n. m. Inventories
o.
Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih p. Inventories are stated at the lower of cost or net
rendah antara biaya perolehan atau nilai realisasi realizable value. Acquisition costs include all costs
neto (the lower of cost or net realizable value). incurred until the inventories are in condition and
Biaya perolehan meliputi seluruh biaya yang current location which is determined by the moving
timbul sampai persediaan berada dalam kondisi average method. Net realization value is the
dan lokasi saat ini dimana ditentukan dengan estimated selling price in the normal business
metode rata-rata bergerak (moving average activities after deducting the estimated costs of
method). Nilai realisasi neto adalah estimasi completion and the estimated costs necessary to
harga jual dalam kegiatan usaha normal setelah make the sales.
dikurangi estimasi biaya penyelesaian dan
estimasi biaya yang diperlukan untuk
melaksanakan penjualan.
q.
Penyisihan penurunan nilai persediaan karena r. Allowance for declining in value of inventories for
keusangan, kerusakan dan kehilangan obsolescence, damage and loss are determined
ditentukan berdasarkan hasil penelaahan based on a review of the status of each inventories
terhadap keadaan masing-masing persediaan in order to adjust the carrying value of inventories
guna menyesuaikan nilai tercatat persediaan ke to net realizable value. All losses of inventories
nilai realisasi neto. Seluruh kerugian persediaan recognized as an expense in the period of the
diakui sebagai beban pada periode penurunan impairment or loss.
nilai atau terjadinya kerugian.
s.
n. Biaya Dibayar di Muka dan Uang Muka o. n. Prepaid Expenses and Advances
p.
Biaya dibayar dimuka diamortisasi selama q. Prepaid expenses are charged to operations over
manfaat masing-masing biaya dengan the periods benefited using the straight-line
menggunakan metode garis lurus. method.
r.
Uang muka adalah bagian dari kontrak karena s. Advances is part of contractually due that is paid or
dibayar atau diterima di muka untuk barang atau received in advance for goods or services.
jasa. Uang muka di catat sebagai aset dalam Advances are recorded as asset on the interim
laporan posisi keuangan konsolidasian Interim. consolidated statement of financial position.
t.
28
Page 34
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
o. Aset Tetap p. o. Property and Equipment
q.
Aset tetap pada awalnya diakui sebesar biaya r. Property and equipment are initially recognized at
perolehan, yang terdiri atas harga perolehan dan cost, which comprises its purchase price and any
biaya-biaya tambahan yang dapat diatribusikan costs directly attributable in bringing the asset to its
langsung untuk membawa aset ke lokasi dan working condition and to the location where it is
kondisi yang diinginkan agar aset siap intended to be used. Subsequent to initial
digunakan. Setelah pengakuan awal, aset tetap recognition, are carried at cost less any
dinyatakan pada biaya perolehan dikurangi subsequent accumulated depreciation and
akumulasi penyusutan dan kerugian penurunan impairment losses.
nilai.
s.
Penyusutan dihitung dengan menggunakan t. Depreciation is computed using the straight-line
metode garis lurus (straight-line method) method over the estimated useful lives of the fixed
berdasarkan taksiran masa manfaat dari assets as follows:
kelompok aset tetap sebagai berikut:
Tahun/Years
Bangunan dan prasarana 4 - 20 Buildings and infrastructures
Mesin dan peralatan 4-8 Machinery and equipments
Peralatan dan perabotan hotel 4-8 Hotel equipment and furniture
Peralatan dan perabotan kantor 4-8 Office equipment and furniture
Instalasi 4 Installation
Kendaraan 4 Vehicles
Tanah dinyatakan sebesar biaya perolehan dan u. Land are stated at cost and not amortized as the
tidak diamortisasi karena manajemen management is of the opinion that it is probable the
berpendapat bahwa kemungkinan besar hak atas tittles of land rights can be renewed/extended upon
tanah tersebut dapat diperbaharui/diperpanjang expiration.
pada saat jatuh tempo.
v.
Biaya perpanjangan atau pembaharuan hak atas w. Cost associated with the renewal of legal titles on
tanah diakui sebagai aset tidak lancar lain-lain the landrights is recognized as other non-current
dan akan diamortisasi selama dua puluh (20) assets and amortized during twenty (20) years.
tahun.
x.
Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan y. The cost of maintenance and repairs is charged to
pada laba rugi pada saat terjadinya. Biaya-biaya profit or loss as incurred. Other costs incurred
lain yang terjadi selanjutnya yang timbul untuk subsequently to add to, replace part of, or service
menambah, mengganti atau memperbaiki aset an item of property and equipment, are recognized
tetap dicatat sebagai biaya perolehan aset jika, as asset if, and only if, it is probable that future
dan hanya jika, besar kemungkinan manfaat economic benefits associated with the item will flow
ekonomis di masa depan berkenaan dengan aset to the entity and the cost of the item can be
tersebut akan mengalir ke entitas dan biaya measured reliably.
perolehan aset dapat diukur secara andal.
z.
Aset tetap dihentikan pengakuannya pada saat å. An item of property and equipment is derecognized
pelepasan atau ketika tidak ada manfaat upon disposal or when no future economic benefits
ekonomik masa depan yang diharapkan timbul are expected to arise from the continued use of the
dari penggunaan aset secara berkelanjutan. asset Any gain or loss arising on disposal or
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari retirement of an item of plant and equipment is
pelepasan atau penghentian pengakuan suatu determined as the difference between the sales
aset tetap ditentukan sebagai selisih antara hasil proceeds and the carrying amounts of the asset
penjualan dan nilai tercatat aset dan diakui dalam and is recognized in profit or loss.
laba rugi.
bb.
29
Page 35
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Akumulasi biaya konstruksi bangunan, pabrik ö. Accumulated construction costs of buildings, plant
dan pemasangan mesin dikapitalisasi sebagai and machinery are capitalized as construction in
aset dalam penyelesaian. Biaya tersebut progress. These costs are reclassified to fixed
direklasifikasi ke akun aset tetap pada saat assets when the construction or installation
proses konstruksi atau pemasangan selesai. process is completed. Depreciation begins when
Penyusutan dimulai pada saat aset tersebut siap the asset is ready for its intended use.
untuk digunakan sesuai dengan tujuan yang
diinginkan manajemen.
dd.
p. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan q. p. Impairment of Non-Financial Asset Values
o.
Pada akhir setiap periode pelaporan, Grup p. At the end of each reporting period, the Group
menelaah nilai tercatat aset non-keuangan untuk reviews the carrying amount of non-financial
menentukan apakah terdapat indikasi bahwa assets to determine whether there is any indication
aset tersebut telah mengalami penurunan nilai. that those assets have suffered an impairment
Jika terdapat indikasi tersebut, jumlah terpulihkan loss. If any such indication exists, the recoverable
dari aset diestimasi untuk menentukan tingkat amount of the asset is estimated in order to
kerugian penurunan nilai (jika ada). Bila tidak determine the extent of the impairment loss
memungkinkan untuk mengestimasi jumlah (if any). Where the asset does not generate cash
terpulihkan atas suatu aset individual, Grup flows that are independent from other assets, the
mengestimasi jumlah terpulihkan dari unit Group estimates the recoverable amount of the
penghasil kas atas aset. Ketika dasar alokasi cash-generating unit to which the asset belongs.
yang wajar dan konsisten dapat diidentifikasi, When a reasonable and consistent basis of
aset Grup juga dialokasikan ke masing-masing allocation can be identified, corporate assets are
kelompok unit penghasil kas, atau sebaliknya also allocated to individual cash generating units,
mereka dialokasikan ke kelompok terkecil dari or otherwise they are allocated to the smallest
kelompok unit penghasil kas di mana dasar group of cash generating units for which a
alokasi yang wajar dan konsisten dapat reasonable and consistent allocation basis can be
diidentifikasi. identified.
q.
Jumlah terpulihkan adalah nilai tertinggi antara r. Recoverable amount is the higher of fair value less
nilai wajar dikurangi biaya pelepasan dan nilai cost to sell and value in use. In assessing value in
pakai. Dalam menilai nilai pakainya, estimasi use, the estimated future cash flows are
arus kas masa depan didiskontokan ke nilai kini discounted to their present value using a pre-tax
menggunakan tingkat diskonto sebelum pajak discount rate that reflects current market
yang menggambarkan penilaian pasar kini dari assessments of the time value of money and the
nilai waktu uang dan risiko spesifik atas aset risks specific to the asset for which the estimates
dengan estimasi arus kas masa depan belum of future cash flows have not been adjusted.
disesuaikan.
s.
Jika jumlah terpulihkan dari aset nonkeuangan t. If the recoverable amount of the non-financial asset
(unit penghasil kas) lebih kecil dari nilai (cash generating unit) is less than its carrying
tercatatnya, nilai tercatat aset (unit penghasil kas) amount, the carrying amount of the asset (cash
diturunkan menjadi sebesar jumlah terpulihkan generating unit) is reduced to its recoverable
dan rugi penurunan nilai segera diakui dalam amount and an impairment loss is recognized
laba rugi, kecuali aset tersebut disajikan pada immediately in profit or loss, unless the relevant
jumlah revaluasian, di mana kerugian penurunan asset is carried at revaluation amount, in which the
nilai diperlakukan sebagai penurunan revaluasi. impairment loss is treated as a revaluation
decrease.
u.
q. Utang Usaha dan Utang Lain-Lain r. q. Trade and Other Payables
s.
Utang usaha dan utang lain-lain adalah t. Trade and other payables are obligations to pay for
kewajiban membayar barang atau jasa yang goods or services that have been acquired in the
telah diterima dalam kegiatan usaha normal dari ordinary course of business from suppliers. Trade
pemasok. Utang usaha dan utang lain-lain and other payables are classified as current
diklasifikasikan sebagai liabilitas jangka pendek liabilities if payment is due within one year or less
jika pembayarannya jatuh tempo dalam waktu (or in the normal operating cycle of the business if
satu tahun atau kurang (atau dalam siklus longer). If not, they are presented as non-current
operasi normal, jika lebih lama). Jika tidak, utang liabilities.
tersebut disajikan sebagai liabilitas jangka
panjang.
u.
30
Page 36
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
r. Penyisihan untuk Penggantian Perabot dan s. r. Provision for Replacement of Hotel’s Furniture
Perlengkapan Hotel serta Kesejahteraan and Equipment, and Employees’ Welfare
Karyawan
s.
Penyisihan untuk penggantian peralatan t. Provision for replacement of hotel’s operation
operasional hotel serta kesejahteraan karyawan equipment and employees’ welfare is based on a
didasarkan atas persentase tertentu dari certain percentage of the hotel’s revenues of
penerimaan jasa pelayanan (service charge) service charge for current period operation.
hotel pada operasi periode berjalan. Penggantian Replacement of lost and breakage of hotel’s
peralatan yang hilang dan rusak serta realisasi furniture and equipment and the payment
pembayaran untuk kesejahteraan karyawan realization for employees’ welfare are recorded as
dibukukan sebagai pengurang dari akun a reduction of the provision account.
penyisihan tersebut.
u.
s. Imbalan Pasca Kerja t. s. Employee’s Benefits
t.
Imbalan kerja jangka pendek u. Short-term employee benefits
v.
Liabilitas diakui atas manfaat yang menjadi hak w. A liability is recognized for benefits accruing to
karyawan sehubungan dengan upah dan gaji employees in respect of wages and salaries, in the
dalam periode di mana jasa terkait diserahkan, period the related service is rendered at the
sebesar jumlah yang tidak didiskontokan dari undiscounted amount of the benefit expected to be
pembayaran manfaat ekspektasian sebagai paid in exchange for that service.
imbalan atas jasa tersebut.
x.
Imbalan pascakerja program imbalan pasti y. Defined benefit plans
z.
DSAK IAI (Dewan Standar Akuntansi Keuangan DSAK IAI (Institute of Indonesia Chartered
Ikatan Akuntan Indonesia) menerbitkan materi Accountants’ Accounting Standard Board) issued
penjelasan melalui siaran pers atas persyaratan an explanatory material through a press release
pengatribusian imbalan pada periode jasa sesuai regarding attribution of benefits to periods of
PSAK 219: Imbalan Kerja yang diadopsi dari IAS service in accordance with SFAS 24: Employee
19 Employee Benefits. Materi penjelasan tersebut Benefits which was adopted from IAS 19 Employee
menyampaikan informasi bahwa pola fakta umum Benefits. The explanatory material conveyed the
dari program pensiun berbasis undang-undang information that the fact pattern of the pension
ketenagakerjaan yang berlaku di Indonesia saat ini program based on the Labor Law currently enacted
memiliki pola fakta serupa dengan yang ditanggapi in Indonesia is similar to those responded and
dan disimpulkan dalam IFRS Interpretation concluded in the IFRS Interpretation Committee
Committee (“IFRIC”) Agenda Decision Attributing (“IFRIC”) Agenda Decision Attributing Benefit to
Benefit to Periods of Service (IAS 19). Periods of Service (IAS 19).
Grup membukukan imbalan pasca kerja imbalan The Group provides post-employment benefits for
pasti untuk karyawan sesuai dengan Undang its qualifying employees in accordance with
Undang Cipta Kerja No. 11/2020 dan Peraturan Omnibus Law No. 11/2020 and Government
Pemerintah Republik Indonesia No. 35/2021. Regulations of the Republic Indonesia No.
35/2021.
Biaya penyediaan imbalan ditentukan dengan The cost of providing benefits is determined using
menggunakan metode projected unit credit the projected unit credit method, with actuarial
dengan penilaian aktuaria yang dilakukan pada valuations being carried out at the end of each
setiap akhir periode pelaporan tahunan. annual reporting period. Remeasurement,
Pengukuran kembali, terdiri dari keuntungan dan comprising actuarial gains and losses, the effect of
kerugian aktuarial, perubahan dampak batas atas the changes to the asset ceiling (if applicable) and
aset (jika ada) dan dari imbal hasil atas aset the return on plan assets (excluding interest), is
program (tidak termasuk bunga), yang tercermin reflected immediately in the statement of financial
langsung dalam laporan posisi keuangan yang position with a charge or credit recognized in other
dibebankan atau dikreditkan dalam penghasilan comprehensive income in the period in which they
komprehensif lain periode terjadinya. Pengukuran occur. Remeasurement recognized in other
kembali diakui dalam penghasilan komprehensif comprehensive income is reflected as a separate
lain tercermin sebagai item terpisah dibawah item under other comprehensive income in equity
penghasilan komprehensif lain dalam ekuitas dan and will not be reclassified to profit or loss. Past
tidak akan direklas ke laba rugi. Biaya jasa lalu service cost is recognized in profit or loss in the
diakui dalam laba rugi pada periode amandemen period of a plan amendment.
program.
31
Page 37
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Bunga neto dihitung dengan mengalikan tingkat Net interest is calculated by applying the discount
diskonto pada awal periode imbalan pasti dengan rate at the beginning of the period to the net
liabilitas atau aset imbalan pasti neto. Biaya defined benefit liability or asset. Defined benefit
imbalan pasti dikategorikan sebagai berikut: costs are categorized as follows:
Biaya penyediaan imbalan ditentukan dengan The cost of providing benefits is determined using
menggunakan metode projected unit credit the projected unit credit method, with actuarial
dengan penilaian aktuaria yang dilakukan pada valuations being carried out at the end of each
setiap akhir periode pelaporan tahunan. annual reporting period. Remeasurement,
Pengukuran kembali, terdiri dari keuntungan dan comprising actuarial gains and losses, the effect of
kerugian aktuarial, perubahan dampak batas the changes to the asset ceiling (if applicable) and
atas aset (jika ada) dan dari imbal hasil atas aset the return on plan assets (excluding interest), is
program (tidak termasuk bunga), yang tercermin reflected immediately in the statement of financial
langsung dalam laporan posisi keuangan yang position with a charge or credit recognized in other
dibebankan atau dikreditkan dalam penghasilan comprehensive income in the period in which they
komprehensif lain periode terjadinya. occur. Remeasurement recognized in other
Pengukuran kembali diakui dalam penghasilan comprehensive income is reflected as a separate
komprehensif lain tercermin sebagai item item under other comprehensive income in equity
terpisah dibawah penghasilan komprehensif lain and will not be reclassified to profit or loss. Past
dalam ekuitas dan tidak akan direklas ke laba service cost is recognized in profit or loss in the
rugi. Biaya jasa lalu diakui dalam laba rugi pada period of a plan amendment.
periode amandemen program.
Bunga neto dihitung dengan menerapkan tingkat Net interest is calculated by applying the discount
diskonto yang digunakan terhadap liabilitas rate to the net defined benefit liability. The Group
imbalan kerja. Grup mengakui perubahan berikut recognized the following changes in the net
pada kewajiban obligasi neto pada laporan laba defined benefit obligation in the interim
rugi dan penghasilan komprehensif lain consolidated statement of profit or loss and other
konsolidasian interim: comprehensive income:
- Biaya jasa (termasuk biaya jasa kini, biaya - Service cost (including current service cost,
jasa lalu serta keuntungan dan kerugian past service cost, as well as gains and losses
kurtailmen dan penyelesaian). on curtailments and settlements).
- Beban atau pendapatan bunga neto. - Net interest expense or income.
- Pengukuran kembali. - Remeasurement.
Grup menyajikan dua komponen pertama dari The Group presents the first two components of
biaya imbalan pasti di laba rugi, Keuntungan dan defined benefit costs in profit or loss. Curtailment
kerugian kurtailmen dicatat sebagai biaya jasa gains and losses are accounted for as past service
lalu. costs.
Liabilitas imbalan pensiun yang diakui pada The retirement benefits obligation recognized in
laporan posisi keuangan konsolidasian interim the interim consolidated statement of financial
merupakan defisit aktual dalam program imbalan position represents the actual deficit in the Group’s
pasti Grup. defined benefit plans.
Pesangon Termination
Liabilitas untuk pesangon diakui mana yang terjadi A liability for a termination benefit is recognized at
lebih dulu ketika entitas tidak dapat lagi menarik the earlier of when the entity can no longer
penawaran imbalan tersebut. withdraw the offer of the termination benefit.
t. Modal Saham p. t. Share Capital
q.
Biaya tambahan yang secara langsung dapat Incremental costs directly attributable to the issue
diatribusikan kepada penerbitan saham biasa of new ordinary shares or options are shown in
r.
atau opsi disajikan pada ekuitas sebagai equity as a deduction, net of tax, from the
pengurang penerimaan, setelah dikurangi pajak. proceeds.
s.
32
Page 38
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Ketika entitas Perusahaan membeli modal Where any company purchases the company’s
saham ekuitas entitas (saham treasuri), imbalan equity share capital (treasury shares), the
yang dibayar, termasuk biaya tambahan yang consideration paid, including any directly
secara langsung dapat diatribusikan (dikurangi attributable incremental costs (net of income taxes)
pajak penghasilan) dikurangkan dari ekuitas deducted from equity attributable to the company’s
yang diatribusikan kepada pemilik ekuitas entitas equity holders until the shares are cancelled or
sampai saham tersebut dibatalkan atau t. reissued. Where such ordinary sharesare
diterbitkan kembali. Ketika saham biasa tersebut subsequently reissued, any consideration
selanjutnya diterbitkan kembali, imbalan yang received, net of any directly attributable
diterima, dikurangi biaya tambahan transaksi incremental transaction costs and the related
yang terkait dan dampak pajak penghasilan yang income tax effects, is included in equity attributable
terkait dimasukkan pada ekuitas yang dapat to the company’s equity holders.
diatribusikan kepada pemilik ekuitas entitas.
u.
u. Pengakuan Pendapatan dan Beban v. u. Revenue and Expenses Recognition
w.
Grup menerapkan PSAK 115, “Pendapatan dari x. The Group has adopted PSAK 115, “Revenue from
Kontrak dengan Pelanggan”, yang mensyaratkan Contracts with Customers”, which requires
pengakuan pendapatan untuk memenuhi 5 (lima) revenue recognition to fulfill 5 (five) steps of
langkah analisis sebagai berikut: assessment as follows:
y.
1. Identifikasi kontrak dengan pelanggan. z. 1. Identify contract(s) with a customer.
aa.
2. Identifikasi kewajiban pelaksanaan dalam 2. Identify the performance obligations in the
kontrak. Kewajiban pelaksanaan adalah janji contract. Performance obligations are
ä.
dalam kontrak untuk mentransfer barang promises in a contract to transfer to a
atau jasa yang berbeda kepada pelanggan. customer goods or services that are distinct.
cc.
3. Alokasikan harga transaksi untuk setiap 3. Allocate the transaction price to each
kewajiban pelaksanaan atas dasar harga performance obligation based on the relative
jual berdiri sendiri relatif dari setiap barang stand-alone selling prices of each distinct
atau jasa berbeda yang dijanjikan dalam goods or services promised in the contract.
aa.
kontrak. Jika hal ini tidak dapat diamati Where these are not directly observable, the
secara langsung, harga jual berdiri sendiri relative stand- alone selling price are
relatif diestimasi berdasarkan biaya estimated based on expected cost-plus
ekspektasian ditambah marjin. margin.
ee.
4. Mengakui pendapatan ketika kewajiban 4. Recognize revenue when performance
pelaksanaan dipenuhi dengan mentransfer obligation is satisfied by transferring a
barang atau jasa yang dijanjikan kepada ff. promised goods or services to a customer
pelanggan (yaitu ketika pelanggan (which is when the customer obtains control of
memperoleh kendali atas barang atau jasa). that goods or services).
gg.
5. Tentukan harga transaksi. Harga transaksi 5. Determine the transaction price. Transaction
adalah jumlah imbalan yang diharapkan price is the amount of consideration to which
menjadi hak entitas sebagai imbalan untuk an entity expects to be entitled in exchange for
mentransfer barang atau jasa yang transferring promised goods or services to a
dijanjikan kepada pelanggan. Jika customer. If the consideration promised in a
pertimbangan yang dijanjikan dalam kontrak contract includes a variable amount, the
mencakup jumlah variabel, Grup hh. Group estimates the amount of consideration
memperkirakan jumlah imbalan yang to which it expects to be entitled in exchange
diharapkan berhak sebagai imbalan atas for transferring the promised goods or
pengalihan barang atau jasa yang dijanjikan services to a customer less the estimated
kepada pelanggan dikurangi perkiraan amount of service level guarantee which will
jumlah jaminan tingkat layanan yang akan be paid during the contract period.
dibayarkan selama masa kontrak.
ii.
Pendapatan sewa hotel dan pendapatan hotel gg. Hotel revenue and other related revenues are
lainnya diakui pada saat jasa diberikan atau recognized when the services are rendered or the
barang diserahkan. goods are delivered.
kk.
33
Page 39
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Penerimaan dari pelanggan yang belum ii. Receipts from customers, which do not meet the
memenuhi kriteria pengakuan pendapatan, criteria for the revenue recognition are deferred
ditangguhkan dan dicatat sebagai “Liabilitas and recorded as "Contract Liabilities".
Kontrak”.
mm.
Pembayaran harga transaksi berbeda untuk kk. Payment of the transaction price is different for
setiap kontrak. Aset kontrak diakui setelah each contract. A contract asset is recognised once
imbalan yang dibayarkan oleh pelanggan kurang the consideration paid by customer is less than the
dari saldo kewajiban pelaksanaan yang telah balance of performance obligation which has been
dipenuhi. Liabilitas kontrak diakui setelah satisfied. A contract liability is recognised once the
imbalan yang dibayarkan oleh pelanggan lebih consideration paid by customer is more than the
dari saldo kewajiban pelaksanaan yang telah balance of performance obligation which has been
dipenuhi. satisfied.
oo.
Untuk penjualan barang, kewajiban pelaksanaan pp. For sale of goods, performance obligation is
umumnya terpenuhi, dan pendapatan diakui, typically satisfied, and revenue is recognized,
pada saat pengendalian atas barang telah when the control of goods has been transferred to
berpindah kepada pelanggan (pada suatu titik the customer (a point in time).
waktu).
qq.
Beban diakui pada saat terjadinya (accrual rr. Expenses are recognized when these are incurred
basis). (accrual basis).
ss.
v. Penghasilan Bunga tt. v. Interest Income
uu.
Pendapatan bunga dihitung dengan menerapkan vv. Interest income is calculated by applying the
suku bunga efektif terhadap nilai tercatat bruto effective interest rate to the gross carrying amount
dari aset keuangan kecuali untuk aset keuangan of a financial asset except for financial assets that
yang kemudian mengalami penurunan nilai subsequently become credit impaired. For credit-
kredit. Untuk aset keuangan yang mengalami impaired financial assets the effective interest rate
penurunan nilai kredit, suku bunga efektif is applied to the net carrying amount of the
diterapkan ke nilai tercatat bersih dari aset financial asset (after deduction of the loss
keuangan (setelah dikurangi penyisihan allowance).
kerugian).
ww.
Pendapatan bunga disajikan sebagai xx. Interest income is presented as finance income
pendapatan keuangan yang diperoleh dari aset where it is earned from financial assets that are
keuangan yang dimiliki untuk tujuan pengelolaan held for cash management purposes. Any other
kas. Pendapatan bunga lainnya dimasukkan ke interest income is included in other income.
dalam pendapatan lain.
yy.
w. Pajak Penghasilan Kini dan Tangguhan ww.w. Current and Deferred Income Tax
aaa.
Beban pajak terdiri dari pajak kini dan pajak The tax expense comprises current and deferred
tangguhan. Pajak diakui dalam laporan laba rugi, tax. Tax is recognized in the profit or loss, except
kecuali jika pajak tersebut terkait dengan to the extent that it relates to items recognized in
transaksi atau kejadian yang diakui di other comprehensive income or directly in equity.
yy.
pendapatan komprehensif lain atau langsung In this case, the tax is also recognized in other
diakui ke ekuitas. Dalam hal ini, pajak tersebut comprehensive income or directly in equity,
masing-masing diakui dalam pendapatan respectively.
komprehensif lain atau ekuitas.
ccc.
34
Page 40
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Beban pajak kini dihitung berdasarkan peraturan The current income tax charge is calculated based
perpajakan yang berlaku atau yang secara on the tax laws enacted or substantively enacted
substantif berlaku pada akhir periode pelaporan, at the end of the reporting period in the countries
di negara dimana perusahaan dan entitas anak where the Company’s subsidiaries and associates
beroperasi dan menghasilkan pendapatan kena operate and generate taxable income.
pajak. Manajemen secara periodik mengevaluasi Management periodically evaluates positions
åå.
posisi yang dilaporkan di Surat Pemberitahuan taken in tax returns with respect to situations in
Tahunan (SPT) sehubungan dengan situasi di which applicable tax regulation is subject to
mana aturan pajak yang berlaku membutuhkan interpretation. It establishes provisions where
interpretasi. Jika perlu, manajemen menentukan appropriate based on amounts expected to be paid
provisi berdasarkan jumlah yang diharapkan to the tax authorities.
akan dibayar kepada otoritas pajak.
eee.
Pajak penghasilan tangguhan diakui Deferred income tax is provided in full, using the
sepenuhnya, dengan menggunakan metode balance sheet method, on temporary differences
neraca untuk semua perbedaan temporer yang which arise from the difference between the tax
berasal dari selisih antara dasar pengenaan bases of assets and liabilities and their carrying
pajak aset dan liabilitas dengan nilai tercatatnya amounts in the financial statements. However,
pada laporan keuangan. Namun, liabilitas pajak deferred tax liabilities are not recognized if they
penghasilan tangguhan tidak diakui jika berasal arise from the initial recognition of goodwill.
dari pengakuan awal goodwill. Pajak penghasilan fff. Deferred income tax is also not accounted for if it
tangguhan juga tidak diperhitungkan jika pajak arises from initial recognition of an asset or liability
penghasilan tangguhan tersebut timbul dari in a transaction other than a business combination
pengakuan awal aset atau pengakuan awal that at the time of the transaction affects neither
liabilitas dalam transaksi yang bukan kombinasi accounting nor taxable profit or loss.
bisnis yang pada saat transaksi tidak
mempengaruhi laba akuntansi maupun laba kena
pajak/rugi pajak.
ggg.
Pajak penghasilan tangguhan diukur dengan hhh. Deferred income tax is determined using tax rates
menggunakan tarif pajak yang sudah (and laws) that have been enacted or substantially
diberlakukan atau secara substantif berlaku pada enacted by the end of the reporting period and are
akhir periode pelaporan dan diekspektasi akan expected to apply when the related deferred
digunakan ketika aset pajak tangguhan yang income tax asset is realized or the deferred income
berhubungan direalisasi atau liabilitas pajak tax liability is settled.
tangguhan diselesaikan.
iii.
Aset pajak tangguhan diakui hanya jika jjj. Deferred tax assets are recognized only if it is
kemungkinan jumlah penghasilan kena pajak di probable that future taxable amounts will be
masa depan akan memadai untuk dikompensasi available to utilize those temporary differences and
dengan perbedaan temporer yang masih dapat losses.
dimanfaatkan.
kkk.
Liabilitas pajak tangguhan tidak diakui untuk lll. Deferred tax liabilities and assets are not
perbedaan temporer antara nilai tercatat dan recognized for temporary differences between the
dasar pengenaan pajak dari investasi pada carrying amount and tax bases of investments in
operasi asing ketika perusahaan bisa mengontrol foreign operations where the company is able to
periode pengembalian dari perbedaan temporer control the timing of the reversal of the temporary
dan ada kemungkinan bahwa perbedaan itu tidak differences and it is probable that the differences
akan dibalik dimasa depan yang dapat will not reverse in the foreseeable future.
diperkirakan.
mmm.
Aset dan liabilitas pajak penghasilan tangguhan Deferred tax assets and liabilities are offset when
dapat saling hapus apabila terdapat hak yang there is a legally enforceable right to offset current
berkekuatan hukum untuk melakukan saling tax assets and liabilities and when the deferred tax
hapus antara aset pajak kini dengan liabilitas nnn. balances relate to the same taxation authority.
pajak kini dan apabila aset dan liabilitas pajak
penghasilan tangguhan dikenakan oleh otoritas
perpajakan yang sama.
ooo.
35
Page 41
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Aset pajak kini dan liabilitas pajak kini akan saling Current tax assets and tax liabilities are offset
hapus ketika entitas memiliki hak yang where the entity has a legally enforceable right to
berkekuatan hukum untuk melakukan saling offset and intends either to settle on a net basis, or
hapus dan adanya niat untuk melakukan ppp. to realize the asset and settle the liability
penyelesaian saldo-saldo tersebut secara neto simultaneously.
atau untuk merealisasikan dan menyelesaikan
liabilitas secara bersamaan.
x. Laba (Rugi) per Saham x. Earning (Loss) per Share
Laba per saham dasar dihitung dengan membagi Basic earnings per share are calculated by dividing
laba bersih yang tersedia bagi pemegang saham the profit attributable to the equity holders of the
Perusahaan dengan jumlah rata-rata tertimbang Company by the weighted average number of
saham biasa yang beredar pada periode ordinary shares outstanding during the period.
berjalan.
Laba per saham dilusian dihitung dengan Diluted earnings per share is calculated by
menyesuaikan jumlah rata-rata tertimbang adjusting the weighted average number of ordinary
saham biasa yang beredar dengan dampak dari shares outstanding to assume conversion of all
semua efek berpotensi saham biasa yang dilutif dilutive potential ordinary shares owned by
yang dimiliki perusahaan, yaitu obligasi konversi company, which are convertible bonds and stock
dan opsi saham. option.
Untuk tujuan perhitungan laba per saham For the purposes of calculating diluted earnings per
dilusian, entitas menyesuaikan laba atau rugi share, the profit or loss attributable to the
yang dapat diatribusikan kepada pemegang Company’s ordinary equity holders will be adjusted
saham biasa Perusahaan dengan efek setelah for the aftertax effects of interest recognized during
pajak bunga yang diakui dalam periode tersebut the period on convertible bonds.
terkait dengan obligasi konversi.
y. Distribusi Dividen y. Dividend Distribution
Distribusi dividen kepada pemilik Perusahaan Dividend distribution to the Company’s
diakui sebagai liabilitas dalam laporan keuangan shareholders is recognised as a liability in the
Grup pada periode dimana dividen telah disetujui Group’s financial statements in the period in which
oleh pemegang saham entitas dalam Rapat the dividends are approved by the Company’s
Umum Pemegang Saham Perseroan. shareholders.
z. Segmen Operasi z. Operating Segment
Segmen operasi dilaporkan dengan cara yang Operating segments are reported consistently with
konsisten dengan pelaporan internal yang the internal reporting which provided to the
diberikan kepada pengambil keputusan operating decision-maker whose responsible for
operasional yang bertanggung jawab untuk allocate resources, assess performance of the
mengalokasikan sumber daya, menilai kinerja operating segments and make strategic decisions.
segmen operasi dan membuat keputusan At present, all of the revenues in the interim
strategis. Saat ini, seluruh pendapatan usaha consolidated financial statements is derived from
dalam laporan keuangan konsolidasian interim the Subsidiary, which is engaged in hospitality
adalah berasal dari Entitas Anak yang bergerak business (segment).
di bidang (segmen) usaha perhotelan.
36
Page 42
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
aa. Provisi aa. Provision
Provisi diakui jika Grup memiliki liabilitas kini Provisions are recognized when the Group has a
(baik bersifat hukum maupun bersifat konstruktif) present obligation (legal or constructive) where, as
yang akibat peristiwa masa lalu besar a result of a past event, it is probable that an
kemungkinannya penyelesaian liabilitas tersebut outflow of resources embodying economic benefits
mengakibatkan arus keluar sumber daya yang will be required to settle the obligation and a
mengandung manfaat ekonomi dan estimasi reliable estimate can be made of the amount of the
yang andal mengenai jumlah liabilitas tersebut obligation.
dibuat.
Provisi ditelaah pada setiap akhir periode Provisions are reviewed at each reporting date and
pelaporan dan disesuaikan untuk mencerminkan adjusted to reflect the current best estimates. If it is
estimasi kini terbaik. Jika tidak terdapat no longer probable that an outflow of resources
kemungkinan arus keluar sumber daya yang embodying economic benefits will be required to
mengandung manfaat ekonomi untuk settle the obligation, the provision is reversed.
menyelesaikan liabilitas tersebut, provisi
dibatalkan.
ab. Kontinjensi ab. Contingencies
Liabilitas kontinjensi tidak diakui dalam laporan Contingent liabilities are not recognized in the
keuangan konsolidasian interim tetapi interim consolidated financial statements but are
diungkapkan dalam catatan atas laporan disclosed in the notes to the interim consolidated
keuangan konsolidasian interim. Namun financial statements unless the possibility of an
pengungkapan tidak diperlukan jika arus keluar outflow of resources embodying economic benefits
sumber daya yang mengandung manfaat is remote. Contingent assets are not recognized in
ekonomi kemungkinannya kecil. Aset kontinjensi the interim consolidated financial statements but
tidak diakui dalam laporan keuangan are disclosed in the notes to the interim
konsolidasian interim tetapi diungkapkan dalam consolidated financial statements when an inflow
catatan atas laporan keuangan konsolidasian of economic benefits is probable.
interim jika adanya kemungkinan arus masuk dari
manfaat ekonomi.
ac. Peristiwa setelah tanggal pelaporan ac. Events after the reporting period
Peristiwa setelah tanggal pelaporan yang Post year-end events that provide additional
menyediakan informasi tambahan tentang posisi information about the Group and its Subsidiaries’
Grup pada tanggal pelaporan (peristiwa positions at the reporting date (adjusting events)
penyesuaian) disajikan dalam laporan keuangan are reflected in the interim consolidated financial
konsolidasian interim jika material. Peristiwa statements when material. Post year-end events
setelah tanggal pelaporan yang bukan that are not adjusting events are disclosed in the
merupakan peristiwa penyesuaian diungkapkan notes to the interim consolidated financial
dalam catatan atas laporan keuangan statements when material.
konsolidasian interim apabila material.
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
YANG PENTING JUDGMENTS
Estimasi dan pertimbangan terus dievaluasi Estimates and judgements are continually evaluated
berdasarkan pengalaman historis dan faktor-faktor and are based on historical experience and other
lain, termasuk ekspektasi peristiwa masa depan yang factors, including expectations of future events that are
diyakini wajar berdasarkan kondisi yang ada. believed to be reasonable under the circumstances.
37
Page 43
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Estimasi dan asumsi akuntansi yang penting Critical accounting estimates and assumptions
Grup membuat estimasi dan asumsi mengenai masa The Group makes estimates and assumptions
depan. Estimasi akuntansi yang dihasilkan, menurut concerning the future. The resulting accounting
definisi, akan jarang sekali sama dengan hasil estimates will, by definition, seldom equal the related
aktualnya. Estimasi dan asumsi yang secara actual results. The estimates and assumptions that
signifikan berisiko menyebabkan penyesuaian have a significant risk of causing a material adjustment
material terhadap jumlah tercatat aset dan liabilitas to the carrying amounts of assets and liabilities within
selama 12 bulan ke depan dipaparkan di bawah ini. the next 12 months are addressed below.
Pertimbangan Kritis dalam Penerapan Kebijakan Critical Judgements in Applying Accounting
Akuntansi Policies
Mata uang fungsional Functional currency
Mata uang fungsional dari Grup adalah mata uang The functional currency of the Group is the currency of
dari lingkungan ekonomi utama dimana entitas the primary economic environment in which each entity
beroperasi. operates.
Grup mempertimbangkan beberapa faktor dalam The Group considers some factors in determining its
menentukan mata uang fungsionalnya seperti mata functional currency, among others, the currency that
uang yang mempengaruhi pendapatan, biaya dan mainly influences the revenue, cost and financing
aktivitas pendanaan serta mata uang yang mana activities, and the currency in which receipts from
penerimaan dari aktivitas operasi pada umumnya operating activities are usually retained.
dipertahankan.
Berdasarkan substansi ekonomis dari kondisi yang Based on the economic substance of the underlying
sesuai dengan Perusahaan, mata uang fungsional circumstances relevant to the Company, the functional
telah ditentukan berupa Rupiah Indonesia (IDR), currency has been determined to be Indonesian Rupiah
karena hal ini berkaitan dengan fakta bahwa (IDR), as this reflected the fact that majority of the
mayoritas bisnis Perusahaan dipengaruhi oleh Company’s operational businesses are influenced by
penetapan harga dengan lingkungan ekonomis lokal. pricing in local economic environment.
Kerugian penurunan nilai atas piutang Impairment loss on receivables
Dalam menghitung KKE untuk piutang usaha dan In calculating ECL for trade receivables and other
piutang lain-lain, Grup menentukan tarif provisi receivables, the Group determines the provision rates
berdasarkan tunggakan hari untuk pengelompokan based on days past due for groupings of various
berbagai segmen pelanggan yang memiliki customer segments that have similar credit risk
karakteristik risiko kredit yang serupa. characteristics.
Grup menyesuaikan pengalaman kerugian kredit The Group adjusts the historical credit loss experience
historis dengan informasi berwawasan ke depan. with forward-looking information. For instance, if
Misalnya, jika perkiraan kondisi ekonomi diperkirakan forecast economic conditions are expected to
akan periode/tahun memburuk berikutnya, yang deteriorate over the next period/year, which can lead to
selama dapat menyebabkan peningkatan jumlah an increased number defaults, the historical default
gagal bayar, tingkat gagal bayar historis disesuaikan. rates are adjusted. At every reporting date, the
Pada setiap tanggal pelaporan, riwayat tingkat gagal historical observed default rates are updated and
bayar yang diamati diperbarui dan perubahan dalam changes in the forward-looking estimates are analyzed.
perkiraan perkiraan ke depan dianalisis.
Penilaian korelasi antara tingkat default yang diamati The assessment of the correlation between historical
secara historis, prakiraan kondisi ekonomi dan KKE observed default rates, forecast economic conditions
merupakan estimasi yang signifikan. Besaran KKE and ECL is a significant estimate. The amount of ECL
sensitif terhadap perubahan keadaan dan perkiraan is sensitive to changes in circumstances and forecast
kondisi ekonomi. Pengalaman kerugian kredit historis economic conditions. The Group’s historical credit loss
Grup dan perkiraan kondisi ekonomi mungkin juga experience and forecast of economic conditions may
tidak mencerminkan default aktual pelanggan di masa also not be representative of customers’ actual default
mendatang. in the future.
38
Page 44
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Penyisihan penurunan nilai persediaan Allowance for decline in value of inventories
Grup membuat penyisihan penurunan nilai The Group provides allowance for decline in value of
persediaan berdasarkan estimasi penggunaan inventories based on estimated future usage of such
persediaan pada masa mendatang. Walaupun inventories. While it is believed that the assumptions
asumsi yang digunakan dalam mengestimasi used in the estimation of the allowance for decline in
penyisihan penurunan nilai persediaan telah sesuai value of inventories are appropriate and reasonable,
dan wajar, namun perubahan signifikan atas asumsi significant changes in these assumptions may
ini akan berdampak material terhadap penyisihan materially affect the assessment of the allowance for
penurunan nilai persediaan, yang pada akhirnya akan decline in value of inventories, which ultimately will
mempengaruhi hasil usaha Grup. Nilai tercatat impact the result of the Group’s operations. The
persediaan diungkapkan dalam Catatan 8. carrying amount of inventories is disclosed in Note 8.
Penentuan Nilai Wajar atas Instrumen Keuangan Determining Fair Value of Financial Instruments
Manajemen menggunakan teknik penilaian, termasuk Management uses valuation techniques, including
model diskonto arus kas dalam mengukur nilai wajar discounted cash flow models, in measuring the fair
dari instrumen keuangan dimana penawaran pasar value of financial instruments for which active market
aktif tidak tersedia. quotations do not exist.
Dalam menerapkan teknik penilaian. manajemen In applying the valuation techniques, management
memanfaatkan input pasar semaksimal mungkin, dan makes maximum use of market inputs, and uses
menggunakan estimasi dan asumsi, yang sejauh estimates and assumptions that are, as far as possible,
mungkin, sesuai dengan data yang dapat diobservasi consistent with observable data that market participants
oleh pelaku pasar akan digunakan di dalam would use in pricing the instrument. Where applicable
penentuan harga instrumen. Dalam hal data yang data is not observable, management uses its best
berlaku tidak dapat dicermati, maka manajemen akan estimate about the assumptions that market
menggunakan estimasi terbaik dimana asumsi akan participants would make. These estimates may vary
digunakan oleh pelaku pasar. Perkiraan ini mungkin from the actual prices that would be achieved in an
berbeda dengan harga sebenarnya yang akan dicapai arm’s length transaction at the reporting date.
dalam transaksi wajar pada tanggal pelaporan.
Taksiran masa manfaat ekonomis aset tetap Estimated useful lives property and equipment
Masa manfaat setiap aset tetap Grup ditentukan The useful life of each item of the Group’s property
berdasarkan periode kegunaan yang diharapkan dari equipment is estimated based on the period over which
aset tersebut. Estimasi ini ditentukan berdasarkan the asset is expected to be available for use. Such
evaluasi teknis internal dan pengalaman atas aset estimation is based on internal technical evaluation and
sejenis. Masa manfaat setiap aset direviu secara experience with similar assets. The estimated useful life
periodik dan disesuaikan apabila prakiraan berbeda of each asset is reviewed periodically and updated if
dengan estimasi sebelumnya karena keausan, expectations differ from previous estimates due to
keusangan teknis dan komersial, hukum atau physical wear and tear, technical or commercial
keterbatasan lainnya atas pemakaian aset. Namun obsolescence and legal or other limits on the use of the
terdapat kemungkinan bahwa hasil operasi dimasa asset. It is possible, however, that future results of
mendatang dapat dipengaruhi secara signifikan oleh operations could be materially affected by changes in
perubahan atas jumlah serta periode pencatatan the amounts and timing of recorded expenses brought
beban yang diakibatkan karena perubahan faktor about by changes in the factors mentioned above.
yang disebutkan di atas.
Perubahan masa manfaat aset tetap dapat A change in the estimated useful life of any item of
mempengaruhi jumlah beban penyusutan dan property and equipment would affect the recorded
amortisasi yang diakui dan penurunan nilai tercatat depreciation expense, respectively, and decrease in
aset tersebut. the carrying values of these assets.
39
Page 45
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Penurunan Nilai atas Aset Tetap Impairment of Property and Equipment
SAK mensyaratkan bahwa penelaahan atas SFAS requires that an impairment review be performed
penurunan nilai atas aset tetap harus dilakukan on of property and equipment when events or changes
apabila terdapat kejadian atau perubahan keadaan in circumstances indicate that the carrying amount of
yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat aset the asset may not be recoverable. Determining the net
tersebut tidak dapat diperoleh kembali. Penentuan recoverable amount of assets requires an estimation of
jumlah yang dapat diperoleh kembali membutuhkan cash flows expected to be generated from the
estimasi arus kas yang diharapkan, yang akan continued use and ultimate disposition of such assets.
dihasilkan dari penggunaan secara berkelanjutan dan While it is believed that the assumptions used in the
hasil akhir dari aset tersebut. Sementara itu, estimation of fair values reflected in the interim
manajemen yakin bahwa asumsi yang digunakan consolidated financial statements are appropriate and
dalam menghitung estimasi nilai wajar yang tercermin reasonable, significant changes in these assumptions
di dalam laporan keuangan konsolidasian interim may materially affect the assessment of recoverable
adalah sudah sesuai dan wajar. Maka perubahan amounts and any resulting impairment loss could have
yang signifikan dalam asumsi ini dapat secara a material adverse impact on the results of operations.
material mempengaruhi penilaian atas jumlah yang
dapat diperoleh kembali dan kerugian atas penurunan
nilai yang dihasilkan bisa memiliki dampak material
terhadap hasil usaha.
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As at September 30, 2025 and 31 December 2024, the
2024 tidak ada penurunan nilai yang diakui dalam was no allowance for impairment losses recognized on
aset tetap Grup (Catatan 11). the Group property and equipment (Note 11).
Liabilitas imbalan kerja Employee benefits obligation
Nilai kini liabilitas pasca kerja tergantung pada The present value of post-employment liability depends
beberapa faktor yang ditentukan dengan dasar on several factors that are determined by actuarial
aktuarial berdasarkan beberapa asumsi. Asumsi yang basis based on several assumptions. Assumptions
digunakan untuk menentukan biaya bersih imbalan used to determine the net cost of post-employment
pascakerja mencakup tingkat diskonto dan tingkat benefits include a discount rate and salary increase
kenaikan gaji. Perubahan asumsi-asumsi ini akan rate. Changes in these assumptions will affect the
mempengaruhi jumlah tercatat liabilitas imbalan carrying amounts of post-employment liabilities.
pasca kerja.
Tingkat diskonto ditentukan pada akhir periode The appropriate discount rate at the end of the reporting
pelaporan, yakni tingkat suku bunga untuk period is the interest rate used in determining the
menentukan nilai kini arus kas keluar masa depan present value of estimated future cash outflows
estimasian yang diharapkan untuk menyelesaikan expected to settle the post-employment liabilities. In
liabilitas imbalan pasca kerja. Dalam menentukan determining the appropriate level of interest rates, the
tingkat suku bunga yang sesuai, Perusahaan Company consider the interest rates of government
mempertimbangkan tingkat suku bunga obligasi bonds denominated in Rupiah, the currency in which
pemerintah yang didenominasikan dalam mata uang the benefits will be paid, and which has a similar time
Rupiah, mata uang yang mana imbalan akan dibayar, period with a period of related post-employment
dan yang memiliki jangka waktu yang serupa dengan benefits liability.
jangka waktu liabilitas imbalan pasca kerja yang
terkait.
Asumsi utama yang digunakan untuk penentuan The key assumption used for determining other post-
liabilitas imbalan pasca kerja lainnya termasuk asumsi employment liabilities included current market
kondisi pasar saat ini. Informasi tambahan conditions. Additional information is disclosed in
diungkapkan pada Catatan 19. Note 19.
40
Page 46
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Provisi dan kontijensi Provisions and contingencies
Grup, dalam kegiatan usaha normal, menjalankan The Group, in the ordinary course of business, sets up
sesuai ketentuan untuk kewajiban hukum maupun appropriate provisions for its present legal or
konstruktif, jika ada, sesuai dengan kebijakan pada constructive obligations, if any, in accordance with its
ketentuan dan kontinjensi. Dalam pengakuan dan policies on provisions and contingencies. In recognizing
pengukuran ketentuan, manajemen mengambil and measuring provisions, management takes risk and
pertimbangan risiko dan ketidakpastian. uncertainties into account.
Grup tidak mengakui provisi dan kontijensi pada The Group has not recognized any provision
tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember 2024. and contingencies as at September 30, 2025 and
December 31, 2024.
Penyisihan untuk penggantian perabot dan Provisions for replacement of hotel’s furniture and
perlengkapan hotel serta kesejahteraan karyawan equipment, and employees’ welfare
Manajemen menetapkan penyisihan untuk Management establishes a provision for replacement of
penggantian perabotan dan perlengkapan hotel hotel‟s furniture and equipment based on a certain
berdasarkan persentase tertentu dari penerimaan percentage of service charge revenues. The provision
service charge. Penyisihan tersebut sebagian besar has been largely reserved for spending regular
dicadangkan untuk pengeluaran dalam rangka maintenance and renewal or replacement of hotel‟s
pemeliharaan rutin dan pembaharuan atau furniture and equipment lost or breakage.
penggantian perabot dan perlengkapan hotel yang
hilang atau rusak.
Penyisihan juga ditujukan untuk membayarkan beban Provision is also intended to pay regular expenses
rutin yang terkait dengan kesejahteraan karyawan. related to employees’ welfare. The percentage set by
Persentase yang ditetapkan oleh manajemen untuk management for calculating the provisions are the best
menghitung penyisihan merupakan estimasi terbaik estimated based on past experience, uncertainties and
berdasarkan pada pengalaman di masa lalu, faktor other risk factors.
ketidakpastian dan risiko lainnya.
Kecukupan atas jumlah penyisihan senantiasa The adequacy of the provisions is always evaluated to
dievaluasi guna memastikan bahwa jumlah tersebut ensure that the amount is sufficient to cover the
memadai untuk menutup pengeluaran yang expenses. The carrying amount of the provisions
diperlukan. Jumlah tercatat akun penyisihan ini pada amounted to Rp 123,679,747 and Rp 54,045,738 as of
tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember 2024, September 30, 2025 and December 31, 2024,
masing-masing adalah sebesar Rp 123.679.747 dan respectively (Note 18).
Rp 54.045.738 (Catatan 18).
Pajak penghasilan Income tax
Pertimbangan signifikan dilakukan dalam Significant judgment is involved in determining the
menentukan provisi atas pajak penghasilan badan. provision for corporate income tax. There are certain
Terdapat transaksi dan perhitungan tertentu yang transactions and computation for which the ultimate tax
penentuan pajak akhirnya adalah tidak pasti determination is uncertain during the ordinary course of
sepanjang kegiatan usaha normal. Grup mengakui business. The Group recognizes liabilities for expected
liabilitas atas pajak penghasilan badan berdasarkan corporate income tax issues based on estimates of
estimasi apakah akan terdapat tambahan pajak whether additional corporate income tax will be due.
penghasilan badan.
41
Page 47
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Penentuan provisi untuk pajak penghasilan badan Determining provision for corporate income tax requires
memerlukan pertimbangan yang signifikan dari significant judgment by management. There are certain
manajemen. Ada transaksi dan perhitungan tertentu transactions and computation for which the ultimate tax
yang penentuan pajak akhirnya tidak pasti selama determination is uncertain during the ordinary course of
kegiatan usaha biasa. Grup mengakui liabilitas atas business. The Group recognizes liabilities for expected
masalah pajak penghasilan badan yang diharapkan corporate income tax issues based on estimates of
berdasarkan estimasi apakah tambahan pajak whether additional corporate income tax will be due.
penghasilan badan akan terutang. Jika hasil pajak Where the final tax outcome of these matters is different
final dari hal-hal tersebut berbeda dari jumlah yang from the amount that are initially recorded, such
pada awalnya dicatat, perbedaan tersebut akan differences will have an impact on the current and
berdampak pada aset dan liabilitas pajak kini dan deferred tax assets and liabilities in the period in which
tangguhan pada periode di mana penentuan tersebut such determination is made.
dibuat.
4. KAS DAN SETARA KAS 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Kas 152.299.664 24.873.430 Cash on hand
Rupiah Rupiah
Bank Cash in Banks
Rupiah Rupiah
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 2.034.321.967 1.177.673.034 (Persero) Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 1.417.881.474 7.662.471.021 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank China Construction PT Bank China Construction
Bank Indonesia Tbk 919.121.611 579.108.168 Bank Indonesia Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 210.226.478 197.652.948 (Persero) Tbk
PT Bank DKI 103.385.166 103.209.145 PT Bank DKI
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 89.522.940 512.516.008 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Bukopin Tbk - 3.940.000 PT Bank Bukopin Tbk
Jumlah Kas dan Bank 4.926.759.300 10.261.443.754 Total Cash on Hand and in Banks
Setara Kas Cash Equivalents
Deposito Berjangka Time Deposits
Rupiah Rupiah
PT Bank China Construction PT Bank China Construction
Bank Indonesia Tbk 41.637.803.288 38.950.000.000 Bank Indonesia Tbk
PT Bank Jtrust Indonesia Tbk - 27.000.000.000 PT Bank Jtrust Indonesia Tbk
Dollar Amerika Serikat United States Dollar
PT Bank China Construction PT Bank China Construction
Bank Indonesia Tbk 171.412.154 175.131.432 Bank Indonesia Tbk
Jumlah Setara Kas 41.809.215.442 66.125.131.432 Total Cash Equivalents
Jumlah 46.735.974.742 76.386.575.186 Total
Tingkat suku bunga deposito Annual interest rate of time
berjangka per tahun deposits
Mata uang Rupiah 5,25% - 5,50% 5,25% - 7,50% Rupiah Currency
Mata uang Dollar Amerika
Serikat 5,25% - 5,50% 5,25% - 5,50% United States Dollar Currency
Jangka waktu deposito berjangka yang dimiliki oleh The term of the time deposits held by the Group each
Grup masing-masing memiliki tenor 1 bulan. has a tenor of 1 month.
42
Page 48
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
5. ASET KEUANGAN YANG DINILAI PADA NILAI 5. FINANCIAL ASSET AT FAIR VALUE THROUGH
WAJAR MELALUI PENDAPATAN OTHER COMPREHENSIVE INCOME – LISTED
KOMPREHENSIF LAINNYA – PERUSAHAAN COMPANY
TERDAFTAR
30 September 2025/ 31 December 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Marketable securities
Efek tersedia untuk dijual available for sale
Efek saham Equity securities
Harga perolehan Cost
PT Asuransi Dayin Mitra Tbk 13.777.300.000 13.777.300.000 PT Asuransi Dayin Mitra Tbk
Kerugian yang
belum direalisasi - bersih (970.120.000) (2.654.668.000) Unrealized loss - net
Nilai wajar 12.807.180.000 11.122.632.000 Fair value
Grup1 1menetapkan nilai wajar21,67 1
portofolio efek saham16,11 1 16,11 1
The Group determines 21,67
the fair value of equity 1 1 1 1
securities
berdasarkan nilai pasar yang dikeluarkan oleh Bursa based on the market price published by the Indonesia
Efek Indonesia pada hari terakhir perdagangan pada Stock Exchange on the last trading days at the end of
masing-masing periode. Penetapan harga wajar respective periods. The determination of fair value
berdasarkan nilai pasar merupakan pertimbangan based on the market price is based on the
terbaik manajemen. management’s best judgement.
Pada tanggal 31 Desember 2024, Grup telah As of December 31, 2024, the Group has received
menerima pendapatan dividen sebesar dividend income amounting to Rp 923,239,655.
Rp 923.239.655.
6. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA 6. TRADE RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Pihak ketiga - Rupiah Third parties - Rupiah
City ledger 3.453.201.137 671.365.214 City ledger
Bank penerbit kartu kredit 111.378.053 31.798.755 Bank's credit card issuers
Jumlah 3.564.579.190 703.163.969 Total
43
Page 49
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Analisis umur piutang usaha pada tanggal The aging analysis of trade receivables as of
30 September 2025 dan 31 Desember 2024 adalah September 30, 2025 and December 31, 2024 are as
sebagai berikut: follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Dalam waktu 30 hari 2.931.940.782 546.649.946 Within 30 days
31 - 60 hari 17.209.363 127.361.877 31 - 60 days
61 - 90 hari 47.650.976 7.300.000 61 - 90 days
Lebih dari 90 hari 567.778.069 21.852.146 Over 90 days
Jumlah 3.564.579.190 703.163.969 Total
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang usaha Movement of allowance for impairment of trade
pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember receivables as of September 30, 2025 and December
2024 adalah sebagai berikut: 31, 2024 are as follows:
30 Septmeber 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Saldo awal periode - 148.437.954 Balance at beginning of period
Perubahan selama periode berjalan: Changes during the period:
Penyisihan periode berjalan - - Provision during the period
Pembalik - (148.437.954) Reversal
Saldo akhir periode - - Balance at the end of period
Periode kredit rata-rata atas penjualan adalah The average credit period on sale is 30 days in the
30 hari pada periode 2025 dan 2024, tidak ada period of 2025 and 2024, unsecured by customer and
jaminan dari pelanggan dan tidak dikenakan bunga. non-interest bearing.
Cadangan kerugian kredit untuk piutang usaha telah Allowance for credit losses for trade accounts
diukur sejumlah KKE sepanjang umur. KKE pada receivable has been measured at an amount equal to
piutang usaha diestimasi berdasarkan matriks provisi lifetime ECL. The ECL on trade accounts receivable is
dengan mengacu pada pengalaman gagal bayar estimated using a provision matrix by reference to past
debitur masa lalu dan analisis posisi keuangan debitur default experience of the debtor and an analysis of the
saat ini, disesuaikan dengan faktor-faktor yang debtor’s current financial position, adjusted for factors
spesifik dari debitur, kondisi ekonomi umum industri di that are specific to the debtors, general economic
mana debitur beroperasi. conditions of the industry in which the debtors operate.
Tidak ada perubahan dalam teknik estimasi atau There has been no change in the estimation techniques
asumsi signifikan yang dibuat selama periode or significant assumptions made during the current
pelaporan berjalan. reporting period.
Berdasarkan hasil penelaahan terhadap masing- Based on the review of the status of the individual trade
masing akun piutang usaha pada akhir periode, receivables account at the end of each period,
manajemen berkeyakinan bahwa seluruh piutang management believes that all of the above trade
usaha tersebut dapat tertagih sehingga tidak receivables are fully collectible, hence, no allowance for
membentuk penyisihan penurunan nilai atas piutang impairment of trade receivables is necessary.
lain-lain.
44
Page 50
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
7. PIUTANG LAIN-LAIN 7. OTHER RECEIVABLES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Pihak ketiga Third Party
Bunga 100.000 145.412.762 Interest
Lain-lain 186.259.303 181.359.303 Others
Jumlah 186.359.303 326.772.065 Total
Dikurangi penyisihan penurunan Net off allowance for impairment of
nilai piutang usaha lain-lain (181.359.303) (181.359.303) other receivables
5.000.000 145.412.762
Analisis umur piutang lain-lain pada tanggal The aging analysis of other receivables as of
30 September 2025 dan 31 Desember 2024 adalah September 30, 2025 and December 31, 2024 are as
sebagai berikut: follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Dalam waktu 30 hari 5.000.000 145.412.762 Within 30 days
Lebih dari 90 hari 181.359.303 181.359.303 Over 90 days
Jumlah 186.359.303 326.772.065 Total
Dikurangi penyisihan penurunan Net of allowance for impairment of
nilai piutang lain-lain (181.359.303) (181.359.303) other receivables
Piutang lain-lain 5.000.000 145.412.762 Other receivables - net
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang lain-lain Movement of allowance for impairment of
pada tanggal 30 September 2025 dan other receivables as of September 30, 2025 and
31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: December 31, 2024 are as follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Saldo awal periode (181.359.303) - Balance at beginning of period
Perubahan selama periode berjalan : Changes during the period:
Penyisihan periode berjalan - (181.359.303) Provision during the period
Saldo akhir periode (181.359.303) (181.359.303) Balance at the end of period
Tidak ada perubahan dalam teknik estimasi atau There has been no change in the estimation techniques
asumsi signifikan yang dibuat selama periode or significant assumptions made during the current
pelaporan berjalan. reporting period.
Manajemen berpendapat bahwa penyisihan Management believes that the above allowance for
penurunan nilai piutang lain-lain tersebut cukup untuk impairment of other receivables is adequate to cover
menutupi kemungkinan kerugian yang timbul akibat any possible losses arising from the uncollectible
tidak tertagihnya piutang. receivables.
45
Page 51
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
8. PERSEDIAAN 8. INVENTORIES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Suku cadang 384.396.523 281.284.537 Spareparts
Makanan dan minuman 179.118.346 199.915.975 Food and beverages
Perlengkapan kamar 175.490.179 208.044.625 Room supplies
Bahan bakar 91.678.448 93.366.391 Fuel
Perlengkapan hotel 14.606.544 25.611.922 Hotel supplies
Lain-lain 195.987.831 153.485.907 Others
Jumlah 1.041.277.871 961.709.357 Total
Manajemen berpendapat bahwa nilai tercatat Management believes that the carrying value of the
persediaan tersebut di atas tidak melebihi nilai inventories is not exceeding its net realizable value,
realisasi bersihnya dan oleh karena itu, tidak accordingly the provision for decline in market value
diperlukan penyisihan untuk menyesuaikan nilai and obsolescence of inventories is not necessary.
tercatat persediaan ke nilai realisasi bersihnya.
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As of September 30, 2025 and December 31, 2024,
2024, manajemen berpendapat bahwa nilai management is in the opinion that the carrying value of
persediaan tidak signifikan, sehingga persediaan the inventories were not significant, accordingly the
tidak perlu diasuransikan dari berbagai risiko kerugian inventories were not necessarily covered by insurance
yang ada. against losses of existing risks.
9. BIAYA DIBAYAR DIMUKA 9. PREPAID EXPENSES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Pajak reklame 700.004.853 150.706.837 Tax on advertisement
Bonus 569.253.949 60.478.880 Bonus
Asuransi 166.797.873 94.231.559 Insurance
Listing fee 66.250.000 30.000.000 Listing fee
Lain-lain 32.767.103 33.858.278 Others
Jumlah 1.535.073.778 369.275.554 Total
10. ASET KEUANGAN YANG DINILAI PADA NILAI 10. FINANCIAL ASSET AT FAIR VALUE THROUGH
WAJAR MELALUI PENDAPATAN OTHER COMPREHENSIVE INCOME
KOMPREHENSIF LAINNYA
Persentase Pemilikan (%)/ Nilai Tercatat/
Percentage of Ownership (%) Carrying Value
30 September 2025/ 31 Desember 2024/ 30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024 September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp Rp Rp
PT Tez Visi Investama (dahulu PT Tez Visi Investama ((formerly
PT Tez Ventura Indonesia) 10% 10% 5.254.861.984 5.646.327.655 PT Tez Ventura Indonesia)
Jumlah 5.254.861.984 5.646.327.655 Total
PT Tez Ventura Indonesia PT Tez Ventura Indonesia
Pada tanggal 27 November 2017, Perusahaan On November 27, 2017, the Company subscribed and
melakukan penyertaan saham ke PT Tez Ventura paid up the investment in shares of stock in PT Tez
Indonesia (TVI) sebanyak 100 saham atau sebesar Ventura (TVI) Indonesia totalled to 100 shares or
Rp 100.000.000 (dengan persentase pemilikan Rp 100,000,000 (10% of share - ownership).
sebesar 10%).
46
Page 52
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
TVI bergerak di bidang usaha modal ventura dan TVI is engaged in venture capital activities and is
berdomisili di Jakarta. Sehubungan dengan hal domiciled in Jakarta. In relation to that matter, the
tersebut, Perusahaan telah melakukan Keterbukaan Company has made the Disclosure of Information in its
Informasi melalui surat No. 005/AV/I/2018-CSC dan letter No. 005/AV/I/2018-CSC and No. 004/AV/I/2018-
No. 004/AV/I/2018-CSC, masing-masing tanggal CSC dated January 17, 2018, respectively to Financial
17 Januari 2018 ke Otoritas Jasa Keuangan (“OJK”) Service Authority (“OJK”) and the Indonesia Stock
dan Bursa Efek Indonesia. Exchange.
Pada tanggal 15 Maret 2018, Perusahaan menyetujui On March 15, 2018, the Group approved the increase
peningkatan penyertaan saham ke TVI dari 100 of the investment in shares of stock in TVI from 100
saham atau sebesar Rp 100.000.000 menjadi 5.000 shares or Rp 100,000,000 to become 5,000 shares or
saham atau sebesar Rp 5.000.000.000 (dengan Rp 5,000,000,000 (10% of share - ownership). In
persentase pemilikan sebesar 10%). Sehubungan relation to that matter, the Company has made the
dengan hal tersebut, Perusahaan telah melakukan Disclosure of Information in its letter No.
Keterbukaan Informasi melalui surat No. 005/AV/III/2018-CSC and No. 004/AV/III/2018-CSC
005/AV/III/2018-CSC dan No. 004/AV/III/2018-CSC, dated March 6, 2018, respectively to Financial Service
masing-masing tanggal 6 Maret 2018 ke Otoritas Jasa Authority (“OJK”) and the Indonesia Stock Exchange.
Keuangan (“OJK”) dan Bursa Efek Indonesia.
Pada tanggal 10 Oktober 2022, melalui Keputusan On October 10, 2022, through the Decree of Board of
Dewan Komisioner Otoritas Jasa Keuangan Nomor: Commissioners of the Financial Services Authority
KEP-46/D.05/2022 tentang Pencabutan Izin Usaha Number: KEP-46/D.05/2022 about the revocation of the
Perusahaan Modal Ventura PT Tez Ventura Business License of PT Tez ventura Indonesia.
Indonesia.
Pada tahun 2022, TVI mengubah nama menjadi In 2022, TVI changed its name to PT Tez Visi
PT Tez Visi Investama. Investama.
Investasi tersebut diklasifikasikan sebagai aset Such investment is classified as financial asset at fair
keuangan pada nilai wajar melalui penghasilan value through other comprehensive income and do not
komprehensif lain dan tidak memiliki informasi harga have quoted market price information because there is
pasar kuotasian dikarenakan saat ini tidak ada pasar currently no active market as of September 30, 2025
aktif masing-masing pada 30 September 2025 dan and December 31, 2024, respectively. The fair value of
31 Desember 2024. Nilai wajar investasi pada saham the Company’s investment in unquoted shares
selain kuotasian yang diklasifikasikan pada nilai wajar classified at fair value through other comprehensive
melalui penghasilan komprehensif lain diukur dengan income is measured using input level 3.
menggunakan input level 3.
47
Page 53
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
11. ASET TETAP - BERSIH 11. FIXED ASSETS - NET
30 September 2025/September 30, 2025
Saldo Awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ Saldo Akhir/
Beginning Balance Addition Disposal Reclassification Ending Balance
Biaya Perolehan Cost
Pemilikan Langsung Direct Ownership
Tanah 124.562.000.000 - - - 124.562.000.000 Land
Bangunan dan Building and
prasarana 228.057.664.859 117.919.738 - - 228.175.584.597 infrastructures
Mesin dan peralatan 20.837.958.375 658.913.433 - 1.498.500.000 22.995.371.808 Machineries and equipments
Peralatan dan Hotel equipments and
perabotan hotel 35.122.513.865 7.032.804.794 (210.234.614) - 41.945.084.045 furnitures
Peralatan dan Office equipments and
perabot kantor 4.904.986.683 45.191.400 - - 4.950.178.083 furnitures
Instalasi 6.663.486.261 7.499.600 - - 6.670.985.861 Installations
Kendaraan 2.822.007.635 - - - 2.822.007.635 Vehicles
Aset dalam konstruksi 1.804.305.000 1.406.135.084 - (1.498.500.000) 1.711.940.084 Construction in progress
Jumlah 424.774.922.678 9.268.464.049 (210.234.614) - 433.833.152.113 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan Buildings and
prasarana 167.879.015.285 7.716.361.491 - - 175.595.376.776 infrastructures
Mesin dan peralatan 19.719.296.639 374.406.969 - - 20.093.703.608 Machineries and equipments
Peralatan dan perabot Hotel equipments and
hotel 30.903.045.314 4.259.077.951 - - 35.162.123.265 furnitures
Peralatan dan perabot Office equipments and
kantor 3.925.930.729 245.966.125 (176.383.115) - 3.995.513.739 furnitures
Kendaraan 2.822.007.635 - - - 2.822.007.635 Vehicles
Instalasi 4.691.408.568 309.706.296 - - 5.001.114.864 Installations
Jumlah Akumulasi Total Accumulated
Penyusutan 229.940.704.170 12.905.518.832 (176.383.115) - 242.669.839.887 Depreciation
Nilai Buku Bersih 194.834.218.508 191.163.312.226 Net Book Value
31 Desember 2024/December 31, 2024
Saldo Awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ Saldo Akhir/
Beginning Balance Addition Disposal Reclassification Ending Balance
Biaya Perolehan Cost
Pemilikan Langsung Direct Ownership
Tanah 124.562.000.000 - - - 124.562.000.000 Land
Bangunan dan Building and
prasarana 227.143.327.859 1.099.137.000 (184.800.000) - 228.057.664.859 infrastructures
Mesin dan peralatan 20.411.518.483 512.387.592 (85.947.700) - 20.837.958.375 Machineries and equipments
Peralatan dan Hotel equipments and
perabotan hotel 35.140.987.034 2.728.462.248 (2.746.935.417) - 35.122.513.865 furnitures
Peralatan dan Office equipments and
perabot kantor 4.775.901.683 162.440.000 (33.355.000) - 4.904.986.683 furnitures
Instalasi 6.657.186.261 6.300.000 - - 6.663.486.261 Installations
Kendaraan 2.822.007.635 - - - 2.822.007.635 Vehicles
Aset dalam konstruksi - 1.804.305.000 - - 1.804.305.000 Contruction in progress
Jumlah 421.512.928.955 6.313.031.840 (3.051.038.117) - 424.774.922.678 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan Buildings and
prasarana 156.770.908.801 11.292.906.484 (184.800.000) - 167.879.015.285 infrastructures
Mesin dan peralatan 17.646.662.110 2.158.582.229 (85.947.700) - 19.719.296.639 Machineries and equipments
Peralatan dan perabot Hotel equipments and
hotel 32.520.319.804 1.129.660.927 (2.746.935.417) - 30.903.045.314 furnitures
Peralatan dan perabot Office equipments and
kantor 3.694.638.689 264.647.040 (33.355.000) - 3.925.930.729 furnitures
Kendaraan 2.822.007.635 - - 2.822.007.635 Vehicles
Instalasi 4.250.629.848 440.778.720 - - 4.691.408.568 Installations
Jumlah Akumulasi Total Accumulated
Penyusutan 217.705.166.887 15.286.575.400 (3.051.038.117) - 229.940.704.170 Depreciation
Nilai Buku Bersih 203.807.762.068 194.834.218.508 Net Book Value
Beban penyusutan dibebankan sebagai beban umum Depreciation expenses is charged to general and
dan administrasi(Catatan 26). administative expenses (Note 26).
48
Page 54
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Rincian penjualan aset tetap pada tanggal The details of sales of fixed assets as of September 30,
30 September 2025 dan 31 Desember 2024 adalah 2025 and December 31, 2024 are as follows:
sebagai berikut:
2025 2024
Rp Rp
Biaya Perolehan 210.234.614 3.051.038.117 Cost
Akumulasi penyusutan (176.383.115) (3.051.038.117) Accumulated depreciation
Nilai buku bersih 33.851.499 - Net book value
Harga jual - 263.570.000 Proceeds from sale
Laba (rugi) penjualan Gain (loss) on sale
dan penghapusan aset tetap (33.851.499) 263.570.000 and disposal of fixed assets
Penambahan aset tetap untuk periode yang berakhir Additions of fixed assets for the period ended
pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember September 30, 2025 and December 31, 2024 include
2024 adalah termasuk reklasifikasi dari uang muka the reclassification from advances for purchases of
pembelian aset tetap sebesar Rp 4.837.985.451 dan fixed assets of Rp 4,837,985,451 dan Rp
Rp 2.254.292.274. 2,254,292,274.
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As of September 30, 2025 and December 31, 2024,
2024, aset tetap tersebut telah diasuransikan fixed assets are covered by insurance against losses
terhadap risiko kerugian kebakaran dan risiko lainnya by fire and other risks under blanket policies with total
dengan nilai pertanggungan masing-masing sebesar coverage amounting to Rp 101,540,986,300 and
Rp 101.540.986.300 dan Rp 102.232.986.300 Rp 102,232,986,300, respectively. Management
Manajemen berpendapat bahwa nilai pertanggungan believes that total insurance coverage is adequate to
tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan cover possible losses that may arise from such risks.
kerugian yang timbul atas risiko tersebut.
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As of September 30, 2025 and December 31, 2024, the
2024, Grup memiliki uang muka pembelian aset tetap Group has advances for purchases of fixed assets from
kepada pihak ketiga sebesar Rp 892.376.449 dan third parties amounted to Rp 892,376,449 and
Rp 754.539.277. Rp 754,593,277, respectively.
Pada tanggal 30 September 2025, Grup memiliki aset As of September 30, 2025, the Group’s building usage
tetap tanah dengan Hak Guna Bangunan (HGB) yang rights or “Hak Guna Bangunan” (HGB) located at Jl.
berlokasi di Jl. Pecenongan Raya No. 72 dengan luas Pecenongan Raya No. 72 with an area of 8,205 m2
8.205 m2 dengan jangka waktu 20 tahun. Hak Guna with a term of 20 years. The Building Use Rights
Bangunan (HGB) tersebut berlaku hingga or “Hak Guna Bangunan” (HGB) is valid until
10 November 2036. November 10, 2036.
Manajemen berpendapat bahwa nilai tercatat dari Management believes that the carrying values of all the
seluruh aset tetap Grup tersebut dapat dipulihkan, Group’s fixed assets are fully recoverable, and hence,
sehingga tidak diperlukan penyisihan penurunan nilai no writedown for impairment in asset values is
atas aset tersebut. necessary.
49
Page 55
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
12. ASET TIDAK LANCAR LAIN-LAIN 12. OTHER NON CURRENT ASSETS – NET
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Beban ditangguhkan hak atas tanah - Deferred charges for landrights -
setelah dikurangi akumulasi net of accumulated amortization
amortisasi sebesar Rp 221.028.142 pada Rp 2121,028,142 of
30 September 2025 dan Rp 202.436.991 June 30, 2025 and Rp Rp 202,436,991
pada tanggal 31 Desember 2024 December 31, 2024
(Catatan 26) 274.735.908 293.327.059 (Note 26)
Lain-lain - 400.000 Others
Jumlah 274.735.908 293.727.059 Total
13. PERPAJAKAN 13. TAXATION
a. Pajak Dibayar di Muka dan Utang Pajak a. Prepaid Taxes and Taxes Payable
Pajak Dibayar di Muka Prepaid Taxes
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Perusahaan Company
Pajak penghasilan Pasal 21 - 16.571.305 Income taxes article 21
Pajak Pertambahan Nilai (PPN) 556.644.432 503.318.632 Value Added Tax (VAT)
Sub-jumlah 556.644.432 519.889.937 Sub-total
Entitas Anak Subsidiaries
Pajak Penghasilan Income Taxes
Pasal 21 - 1.518.655 Article 21
Pasal 23 217.541.772 537.441.610 Article 23
Sub-jumlah 217.541.772 538.960.265 Sub-total
Jumlah 774.186.204 1.058.850.202 Total
b. Utang Pajak b. Taxes Payable
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Perusahaan Company
Pajak Penghasilan Income Taxes
Pasal 21 4.418.942 - Article 21
Pasal 23 1.500.000 74.098 Article 23
Sub-jumlah 5.918.942 74.098 Sub-total
Entitas Anak Subsidiaries
Pajak Penghasilan Income Taxes
Pasal 4 (2) 193.775 23.000 Article 4 (2)
Pasal 21 121.220.343 224.530.442 Article 21
Pasal 23 24.324.350 22.129.106 Article 23
Pajak Pertambahan Nilai (PPN) 8.264.946 3.134.861 Value Added Tax (VAT)
Pajak Pembangunan (PB1) 1.048.558.248 1.280.667.169 Development Tax (PB1)
Sub-jumlah 1.202.561.662 1.530.484.578 Sub-total
Jumlah 1.208.480.604 1.530.558.676 Total
50
Page 56
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
c. Manfaat (Beban) Pajak Penghasilan d. c. Income Tax Benefit (Expenses)
Manfaat pajak penghasilan menurut laporan laba Income tax benefit as shown in the interim
rugi dan penghasilan komprehensif lain consolidated statements of profit or loss and other
konsolidasian interim terdiri dari komponen comprehensive income consist of:
sebagai berikut:
September 30, 2025 September 30, 2024
Rp Rp
Pajak kini Current tax
Perusahaan - - Company
Entitas Anak - - Subsidiaries
Jumlah - - Total
Pajak tangguhan Deferred tax
Perusahaan - 10.428.938 Company
Entitas Anak 93.910.514 99.932.413 Subsidiaries
Jumlah 93.910.514 110.361.351 Total
Manfaat pajak penghasilan Income tax benefit per
menurut laporan laba rugi consolidated statements
dan penghasilan komprehensif of profit or loss and other
lain konsolidasian 93.910.514 110.361.351 comprehensive income
Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum manfaat A reconciliation between profit (loss) before
pajak penghasilan menurut laporan laba rugi dan income tax benefit, as shown in the interim
penghasilan komprehensif lain konsolidasian consolidated statements of profit or loss and other
interim dengan taksiran laba (rugi) fiskal untuk comprehensive income, and estimated
periode yang berakhir pada 30 September 2025 taxable income (loss) for the period ended
dan 30 Juni 2024 adalah sebagai berikut: September 30, 2025 and June 30, 2024 are as
follows:
30 September 2025/ 30 September 2024/
September 30, 2025 September 30, 2024
Rp Rp
Laba (rugi) sebelum manfaat Profit (loss) before income tax benefit per
pajak penghasilan menurut consolidated statements of
laporan laba rugi dan penghasilan profit or loss and other
komprehensif lain konsolidasian (7.828.574.326) 8.698.587.219 comprehensive income
Laba (rugi) Entitas Anak sebelum Profit (loss) of Subsidiaries before
beban pajak penghasilan (8.626.514.416) 7.713.475.370 income tax expense
Laba sebelum beban pajak Profit before income tax
Penghasilan - Perusahaan 797.940.090 985.111.849 expense - Company
Beda temporer Temporary differences
Estimasi liabilitas atas imbalan Estimated liabilities for
kerja karyawan - 47.404.262 employees' benefits
Beda tetap Permanent differences
Penghasilan yang telah
dikenakan pajak penghasilan Income already subjected
final (1.077.515.870) (134.748.305) to final tax
Pendapatan dividen (1.153.800.000) (1.792.118.365) Dividend income
Lain-lain 1.433.375.780 894.350.559 Others
Taksiran laba (rugi) fiskal Estimated taxable income (loss)
Perusahaan - periode berjalan - - of the Company - current period
51
Page 57
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Beban pajak penghasilan (periode berjalan) dan Income tax expense (current period) and the
perhitungan taksiran klaim pajak penghasilan computation of the estimated claim for income tax
adalah sebagai berikut: refund are as follows:
30 September 2025/ 30 September 2024/
September 30, 2025 September 30, 2024
Rp Rp
Taksiran penghasilan kena pajak Estimated taxable income
(dibulatkan) (rounded off)
Perusahaan - - Company
Entitas Anak - - Subsidiaries
Beban pajak penghasilan - Income tax expense -
periode berjalan current period
Perusahaan - - Company
Entitas Anak - - Subsidiaries
Beban pajak penghasilan menurut Income tax expense per
laporan laba rugi dan penghasilan consolidated statements of profit or
komprehensif lain konsolidasian - - loss and other comprehensive
- periode berjalan - - income - current period
Pajak penghasilan dibayar di muka Prepayments of income taxes
(Pasal 23) (Articles 23)
Perusahaan - - Company
Entitas Anak (569.984.737) (178.033.094) Subsidiaries
Jumlah pajak penghasilan dibayar Total prepayments of
di muka (569.984.737) (178.033.094) income taxes
Estimated claim for
Taksiran klaim pajak penghasilan income tax refunds
Entitas Anak (569.984.737) (178.033.094) Subsidiaries
Taksiran klaim pajak penghasilan pada tanggal Estimated claims for income tax refund at the date
laporan posisi keuangan terdiri dari klaim untuk of the statements of financial position consist of the
periode pajak sebagai berikut: claim for the period:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Estimated claims for
Taksiran klaim pajak penghasilan: income tax refund:
Tahun 2025 569.984.737 - Year 2025
Tahun 2024 178.033.094 178.033.094 Year 2024
Jumlah 748.017.831 178.033.094 Total
Berdasarkan Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar Based on the Tax Overpayment Assessment
No 00074/406/22/073/24 Tahun 2022, Letter No. 00074/406/22/073/24 of 2022, the
Perusahaan memiliki lebih bayar pajak sebesar Company has tax overpayment of Rp 72,767,035
Rp 72.767.035 digunakan untuk pembayaran used for the payment of tax payable Art 21 in the
PPh 21 pada periode Juni 2024, selisih dari period of June 2024, the difference between the
taksiran klaim pajak penghasilan dengan surat estimated income tax claim and the tax
ketetapan pajak sebesar Rp 47.575.341 diakui assessment letter amounting to Rp 47,575,341 is
sebagai beban pada periode sembilan bulan recognized as expense for the nine-month period
yang berakhir 30 Sep 2024. ended Sep 30, 2024.
Selama periode sembilan bulan yang berakhir During the nine month period the ended
pada 30 September 2025, Perusahaan tidak September 30,2025 period, the Company did not
menerima Surat Ketetapan Pajak. receive any Tax Assessment Letters.
Berdasarkan SPT pajak penghasilan badan Based on the corporate income tax return for year
2023, entitas Anak PT Sanggraha Dhika 2023, it’s Subsidiary PT Sanggraha Dhika,
melaporkan Nihil dalam SPT Pajak Badan, reported Nil in their annual tax return, causing
sehingga menyebabkan beban penyesuaian adjustment in prior year income tax expense of
pajak penghasilan tahun sebelumnya sebesar Rp 308,924,699 for the nine-month period ended
Rp 308.924.699 pada periode sembilan bulan Sep 30, 2024.
yang berakhir 30 Sep 2024.
52
Page 58
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Rekonsiliasi antara manfaat (beban) pajak A reconciliation between income tax benefit
penghasilan yang dihitung dengan menggunakan (expense) as calculated by applying the prevailing
tarif pajak yang berlaku dari laba (rugi) sebelum tax rate to profit (loss) before income tax benefit
manfaat pajak penghasilan dan manfaat (beban) (expense), and income tax benefit as shown in the
pajak penghasilan seperti yang tercantum dalam interim consolidated statements of profit or loss
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif and other comprehensive income for the periods
lain konsolidasian interim untuk periode yang ended September 30, 2025 and September 30,
berakhir pada tanggal-tanggal 30 September 2024 are as follows:
2025 dan 30 September 2024 adalah sebagai
berikut:
2025 2024
Rp Rp
Laba (rugi) sebelum manfaat Profit (loss) before income tax benefit
pajak penghasilan menurut consolidated statements
laporan laba rugi dan penghasilan of profit or loss and
komprehensif lain konsolidasian (7.828.574.326) 8.698.587.219 other comprehensive income
Laba (rugi) sebelum manfaat Profit (loss) before income tax
penghasilan menurut benefit per consolidated
laporan laba rugi dan penghasilan statements of profit or loss
komprehensif lain and other comprehensive
konsolidasian (dibulatkan) (7.828.570.000) 8.698.587.000 income (rounded off)
Manfaat (beban) pajak penghasilan dengan Income (expense) tax benefit computed
tarif pajak yang berlaku (1.722.285.400) 1.913.689.140 using the prevailing tax rate
Pengaruh pajak atas laba Tax effect of non-deductible
dikenakan pajak final (237.053.491) (29.644.627) expenses - net
Pengaruh pajak atas beda tetap 61.506.672 (197.508.917) Tax effect of permanent differences
Penyesuaian 1.803.921.705 (1.440.396.907) Adjustments
(Beban) manfaat pajak penghasilan Income tax (expense) benefit per
menurut laporan laba rugi consolidated statements
dan penghasilan komprehensif of profit or loss and other
lain konsolidasian (93.910.514) 246.138.689 comprehensive income
Sesuai dengan Undang-Undang Perpajakan In accordance with the Taxation Laws of Indonesia,
Indonesia, pajak penghasilan badan dihitung the corporate income tax is calculated on an
secara tahunan untuk Grup sebagai entitas annual basis for the Group as a separate legal
hukum yang terpisah. Laporan keuangan entity. The interim consolidated financial
konsolidasian interim tidak dapat digunakan statements can not be used to calculate the annual
untuk menghitung pajak penghasilan badan corporate income tax.
tahunan.
Dalam laporan keuagan konsolidasian interim ini, In these interim consolidated financial statements,
jumlah taksiran laba (rugi) fiskal untuk periode the amount of taxable income (loss) for the period
yang berakhir pada 30 September 2025 dan ended September 30, 2025 and December 31,
31 Desember 2024 didasarkan atas perhitungan 2024 are based on preliminary calculations. These
sementara. Jumlah tersebut mungkin berbeda amounts may differ from the taxable income (loss)
dari taksiran laba (rugi) fiskal yang dilaporkan reported in the annual corporate income tax returns
dalam Surat Pemberitahuan Tahunan (“SPT”) ("SPT").
pajak penghasilan badan.
53
Page 59
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Pada bulan Desember 2024, Pemerintah In December 2024, the Government of Indonesia
Indonesia mengesahkan Peraturan Menteri enacted the Minister of Finance Regulation of the
Keuangan Republik Indonesia No. 131 Tahun Republic of Indonesia No. 131 Year 2024 related
2024 tentang Perlakuan Pajak Pertambahan Nilai to the Treatment of Value Added Tax on the Import
atas Impor Barang Kena Pajak, Penyerahan of Taxable Goods, Delivery of Taxable Goods,
Barang Kena Pajak, Penyerahan Jasa Kena Delivery of Taxable Services, Utilisation of
Pajak, Pemanfaatan Barang Kena Pajak Tidak Intangible Taxable Goods from Outside the
Berwujud dari Luar Daerah Pabean di Dalam Customs Area within the Customs Area, and
Daerah Pabean, dan Pemanfaatan Jasa Kena Utilisation of Taxable Services from Outside the
Pajak dari Luar Daerah Pabean di Dalam Daerah Customs Area within the Customs Area, which
Pabean yang mengubah cara perhitungan pajak changes the method of calculating the value added
pertambahan nilai yang terutang dihitung dengan tax payable by multiplying the rate of 12% (twelve
cara mengalikan tarif 12% dengan dasar percent) with the tax base in the form of another
pengenaan pajak berupa nilai lain sebesar 11/12 value of 11/12 (eleven twelfths) of the selling price
(sebelas per dua belas) dari harga jual mulai from 1-31 January 2025. Effective from
tanggal 1-31 Januari 2025. Efektif mulai February 1, 2025, the value added tax rate will
1 Februari 2025, ketentuan tarif pajak revert to 12%.
pertambahan nilai berlaku kembali menjadi 12%.
d. Aset dan Liabilitas Pajak Tangguhan - Bersih e. c. Deferred Tax Assets and Liabilities - Net
f.
Pajak tangguhan yang berasal dari pengaruh g. The deferred tax effects of the significant
beda temporer yang signifikan antara pelaporan temporary differences between commercial and
komersial dan pajak adalah sebagai berikut: tax reporting are as follows:
h.
Aset Pajak Tangguhan Deferred Tax Assets
Dikreditkan pada
Penghasilan
Komprehensif
Dikreditkan Lain/
pada Credited to
1 Januari/ Laba Rugi/ Other 31 Desember/
January 1, Credited to Comprehensive December 31,
2024 Profit or Loss Income 2024
Rp Rp Rp Rp
Perusahaan Company
Estimasi liabilitas atas Estimated liabilities
imbalan kerja karyawan 46.924.537 (54.756.009) 7.831.472 - for employees' benefits
Aset pajak tangguhan Deferred tax assets
- bersih 46.924.537 (54.756.009) 7.831.472 - - net
Perusahaan tidak memiliki karyawan aktif selama i. The company did not have any active employees
tahun yang berakhir pada tanggal 30 September during the year ended September 30, 2025.
2025. Oleh karena itu, tidak terdapat kewajiban Therefore, there is no long-term employee benefit
imbalan kerja jangka panjang.dan tidak terdapat obligation and no temporary differences arise, and
perbedaan temporer yang timbul, serta the company does not recognize deferred tax
perusahaan tidak mengakui aset maupun assets or liabilities for employee benefits
liabilitas pajak tangguhan atas imbalan kerja
karyawan
Liabilitas Pajak Tangguhan Deferred Tax Liabilities
30 September 2025/September 30, 2025
Dikreditkan pada
Laba Rugi/
Saldo Awal/ Credited to Saldo Akhir/
Beginning Balance Profit or Loss Ending Balance
Rp Rp Rp
Entitas Anak Subsidiary
Aset tetap (1.172.772.943) (41.389.486) (1.214.162.429) Fixed assets
Penyisihan penurunan nilai Allowance for impairment of
piutang usaha dan lain-lain 39.899.047 - 39.899.047 trade and other receivables
Estimasi liabilitas atas Estimated liabilities of
imbalan kerja karyawan 180.461.795 135.300.000 315.761.795 employee benefit obligation
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
- bersih (952.412.101) 93.910.514 (858.501.587) - net
54
Page 60
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
31 Desember 2024/December 31, 2024
Dikreditkan pada
Laba Rugi/
Saldo Awal/ Credited to Saldo Akhir/
Beginning Balance Profit or Loss Ending Balance
Rp Rp Rp
Entitas Anak Subsidiary
Aset tetap (1.086.148.669) (86.624.274) (1.172.772.943) Fixed assets
Penyisihan penurunan nilai Allowance for impairment
piutang usaha dan lain-lain 32.656.350 7.242.697 39.899.047
Estimasi liabilitas atas
imbalan kerja karyawan - 180.461.795 180.461.795
of trade receivables
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
- bersih (1.053.492.319) 101.080.218 (952.412.101) - net
14. UTANG USAHA KEPADA PIHAK KETIGA 14. TRADE PAYABLES TO THIRD PARTIES
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As of September 30, 2025 and December 31, 2024, this
2024, akun ini merupakan utang usaha dalam mata account represents payable to suppliers in Rupiah
uang Rupiah kepada pemasok masing-masing currency, amounted to Rp965,708,653 and
sebesar Rp965.708.653 dan Rp5.378.261.521. Rp5,378,261,521, respectively.
Rincian umur utang usaha dihitung sejak tanggal The details of aging of trade payables based on
terjadinya utang adalah sebagai berikut: recognition date are as follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Belum jatuh tempo 796.419.382 5.295.995.651 Not yet due
1 - 30 hari 59.799.999 14.581.493 1 - 30 days
31 - 60 hari 9.319.272 53.782.581 31 - 60 days
Di atas 60 hari 100.170.000 13.901.796 Over 60 days
Jumlah 965.708.653 5.378.261.521 Total
Tidak ada jaminan yang secara khusus diberikan oleh There is no collateral that specifically granted by the
Grup atas saldo utang usaha di atas. Group over the trade payables.
15. UTANG LAIN-LAIN 15. OTHER PAYABLES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Pihak ketiga Third parties
Service charge 539.550.776 1.021.786.940 Service charge
Asuransi kesehatan 198.985.816 182.676.626 Health insurance
Retensi - 19.624.896 Retention
Lain-lain 20.317.527 9.855.000 Others
Jumlah 758.854.119 1.233.943.462 Total
55
Page 61
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Rincian umur utang lain-lain pihak ketiga yang A summary of the aging of trade payables to third partie
dihitung sejak tanggal faktur sebagai berikut : based on the date of invoice is as follows :.
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
sampai dengan 1 bulan 730.889.246 1.214.318.567 Up to 1 month
> 1 bulan - 3 bulan 27.964.873 19.624.895 > 1 month - 3 month
Jumlah 758.854.119 1.233.943.462 Total
16. LIABILITAS KONTRAK 16. CONTRACT LIABILITIES
Liabilitas kontrak merupakan uang muka pendapatan Contract liabilities represent unearned revenue from
deposit tamu dan penyewa yang diterima oleh Grup. guest deposits and tenant received by the Group.
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Saldo awal 672.523.019 899.317.799 Beginning balance
Penambahan 25.915.913.396 64.571.682.930 Addition
Realisasi ke pendapatan (26.341.359.148) (64.798.477.710) Realize to revenue
Saldo akhir 247.077.267 672.523.019 Ending balance
17. BEBAN MASIH HARUS DIBAYAR 17. ACCRUED EXPENSES
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Komisi 3.453.894.903 1.881.284.103 Commissions
Utilitas 726.386.673 709.668.426 Utilities
Biaya layanan 460.435.500 - Service Charge
Bonus 308.815.064 106.456.601 Bonus
Jasa profesional 92.143.741 210.999.051 Profesional fees
Pemeliharaan 22.338.856 230.655.159 Maintenance
Lain-lain 50.844.486 178.220.399 Others
Jumlah 5.114.859.223 3.317.283.739 Total
18. PENYISIHAN UNTUK PENGGANTIAN PERABOT 18. PROVISION FOR REPLACEMENT OF HOTEL’S
DAN PERLENGKAPAN HOTEL SERTA FURNITURE AND EQUIPMENT, AND EMPLOYEES’
KESEJAHTERAAN KARYAWAN WELFARE
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Penggantian atas perabot dan
perlengkapan hotel yang hilang Replacement for lost and breakage
atau rusak 123.679.747 53.996.970 of hotel’s furniture and equipment
Kesejahteraan karyawan - 48.768 Employees’ welfare
Jumlah 123.679.747 54.045.738 Total
Manajemen berpendapat bahwa penyisihan untuk Management believes that the above allowance for
penggantian perabot dan perlengkapan hotel serta replacement of hotel’s furniture and equipment, and
kesejahteraan karyawan tersebut cukup untuk employees’ welfare is adequate to cover replacement
menutupi penggantian peralatan yang hilang dan of lost and breakage of hotel‟s furniture and equipment
rusak serta realisasi pembayaran untuk and the payment realization for employees’ welfare.
kesejahteraan karyawan.
56
Page 62
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
19. LIABILITAS IMBALAN KERJA 19. EMPLOYEES BENEFITS LIABILITIES
Grup membukukan liabilitas imbalan kerja imbalan The Group provides post-employment benefit
pasti untuk karyawan sesuai dengan Undang Undang obligations for its qualifying employees in accordance
Cipta Kerja No. 1/2020 dan Peraturan Pemerintah with Omnibus Law No. 1/2020 and Government
Republik Indonesia No.35/2021. Jumlah karyawan Regulations of Republic Indonesia No.35/2021. The
yang berhak atas imbalan pasca kerja tersebut number of employees entitled to the benefits are 148
masing-masing adalah 148 dan 151 karyawan pada and 151 employees in September 30, 2025 and
periode 30 September 2025 dan 31 Desember 2024. December 31, 2024, respectively.
Program pensiun imbalan pasti memberikan eksposur The defined benefit pension plan typically exposes to
terhadap risiko aktuarial seperti: risiko tingkat bunga, actuarial risks such as: interest rate risk, longevity risk,
risiko harapan hidup, dan risiko gaji. and salary risk.
Risiko tingkat bunga Interest risk
Penurunan suku bunga obligasi akan meningkatkan A decrease in the bond interest rate will increase the
liabilitas program. plan liability.
Risiko harapan hidup Longevity risk
Nilai kini kewajiban imbalan pasti dihitung dengan The present value of the defined benefit plan liability is
mengacu pada estimasi terbaik dari mortalitas peserta calculated by reference to the best estimate of the
program baik selama dan setelah kontrak kerja. mortality of plan participants both during and after their
Peningkatan harapan hidup peserta program akan employment. An increase in the life expectancy of the
meningkatkan liabilitas program. plan participants will increase the plan’s liability.
Risiko gaji Salary risk
Nilai kini kewajiban imbalan pasti dihitung dengan The present value of the defined benefit plan liability is
mengacu pada gaji masa depan peserta program. calculated by reference to the future salaries of plan
Dengan demikian, kenaikan gaji peserta program participants. As such, an increase in the salary of the
akan meningkatkan liabilitas program itu. plan participants will increase the plan’s liability.
Beban imbalan pasca kerja yang diakui di laba rugi Amounts recognized in profit or loss and other
dan penghasilan komprehensif lain adalah sebagai comprehensive income in respect of the defined benefit
berikut: plan are as follows:
30 September 2025/ 30 September 2024/
September 30, 2025 September 30, 2024
Rp Rp
Biaya jasa kini 615.000.000 461.767.792 Current service costs
Beban bunga - 6.953.363 Interest costs
Komponen dari biaya imbalan pasti Components of defined benefit costs
yang diakui dalam laba rugi 615.000.000 468.721.155 recognised in profit or loss
Pengukuran kembali liabilitas Remeasurement on the net defined
imbalan pasti - neto: benefits obligation:
Keuntungan aktuarial yang timbul dari: Actuarial gains arising from:
Penyesuaian atas pengalaman - 97.857.524 Experience adjustments
Perubahan asumsi keuangan - (8.250.353) Changes in financial assumption
Komponen beban imbalan pasti Components of defined benefit costs
yang diakui dalam penghasilan recognised in other comprehensive
komprehensif lain - 89.607.171 income
Jumlah 615.000.000 558.328.326 Total
Beban imbalan pasca kerja sebesar Employee benefit expenses amounted to
Rp 615.000.000 dan Rp 606.987.537 dibebankan Rp 615,000,000 and Rp 606,987,537 were charged to in
masing-masing pada tahun 2025 dan 2024. 2025 and 2024, respectively.
57
Page 63
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Mutasi nilai kini liabilitas imbalan pasti yang tidak Movements in the present value of unfunded obligations
didanai adalah sebagai berikut: were as follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Saldo awal liabilitas bersih 820.280.888 213.293.351 Beginning balance of liabilities
Biaya jasa kini 615.000.000 557.483.211 Current service costs
Biaya bunga - 13.906.726 Interest costs
Rugi (laba) komprehensif lain - 35.597.600 Other comprehensive loss (income)
Saldo akhir liabilitas bersih 1.435.280.888 820.280.888 Ending balance of liabilities
Perhitungan imbalan pasca kerja dihitung oleh The cost of providing post-employment benefit is
aktuaris independen, KKA Bambang calculated by an independent actuary, KKA Bambang
Sudradjaddengan menggunakan metode "Project Sudradjad using the “Project Unit Credit with IFRIC-AD”
Unit Credit with IFRIC-AD" sebagaimana yang method as stated in its report dated February 18, 2025
tercantum dalam laporan pada tanggal respectively. The actuarial valuation was carried out
18 Februari 2025. Asumsi utama yang digunakan using the following key assumptions:
dalam menentukan penilaian aktuaris adalah sebagai
berikut:
Umur pensiun : 55 tahun/years : Retirement age
Tingkat kenaikan gaji tahunan : 3% per tahun/per year : Annual salary increase rate
Tingkat diskonto : 6,74% per tahun/per year : Discount rate
Tabel mortalitas : TMI-2019 : Mortality rate
Tingkat kecacatan : 10% dari tingkat mortalitas/10% from mortality rate : Disab ility rate
Asumsi aktuaria yang signifikan untuk penentuan Significant actuarial assumption for the determination of
kewajiban imbalan pasti adalah tingkat diskonto, the defined obligation are discount rate, expected
kenaikan gaji yang diharapkan dan tingkat kematian. salary increase and mortality rate. The sensitivity
Sensitivitas analisis di bawah ini ditentukan analyses below have been determined based on
berdasarkan masing-masing perubahan asumsi yang reasonably possible changes of the respective
mungkin terjadi pada akhir periode pelaporan, dengan assumptions occurring at the end of the reporting
semua asumsi lain konstan. period, while holding all other assumptions constant.
2025 2024
Rp Rp
Tingkat diskonto Discount rate
Lebih tinggi sebesar 1% 1.544.148 1.544.148 Higher by 1%
Lebih rendah sebesar 1% (1.576.686) (1.576.686) Lower by 1%
Harapan pertumbuhan gaji Expected salary growth
Naik sebesar 1% (2.132.081) (2.132.081) Increases by 1%
Turun sebesar 1% 2.126.871 2.126.871 Decreases 1%
Analisis sensitivitas yang disajikan di atas mungkin The sensitivity analysis presented above may not be
tidak mewakili perubahan yang sebenarnya dalam representative of the actual change in the defined
kewajiban imbalan pasti mengingat bahwa perubahan benefit obligation as it is unlikely that the change in
asumsi terjadinya tidak terisolasi satu sama lain assumptions would occur in isolation of one another as
karena beberapa asumsi tersebut mungkin some of the assumptions may be correlated.
berkorelasi.
Selanjutnya, dalam menyajikan analisis sensitivitas di Furthermore, in presenting the above sensitivity
atas, nilai kini kewajiban imbalan pasti dihitung analysis, the present value of the defined benefit
dengan menggunakan metode projected unit credit obligation has been calculated using the projected unit
pada akhir periode pelaporan, yang sama dengan credit method at the end of the reporting period, which
yang diterapkan dalam menghitung liabilitas manfaat is the same as that applied in calculating the defined
pasti yang diakui dalam laporan posisi keuangan. benefit obligation liability recognized in the statement of
financial position.
58
Page 64
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Tidak ada perubahan dalam metode dan asumsi yang There was no change in the methods and assumptions
digunakan dalam penyusunan analisis sensitivitas used in preparing the sensitivity analysis from period
dari tahun sebelumnya. years.
Durasi rata-rata dari kewajiban imbalan The average duration of the benefit obligation for
atas karyawan permanen pada tanggal permanent employee at September 30, 2024 and
30 September 2025 dan 31 Desember 2024 adalah December 31, 2025 are 0.81 years and nil years,
masing-masing selama 0,81 tahun dan nihil tahun. respectively. Meanwhile, the average duration of the
Sedangkan durasi rata-rata dari kewajiban imbalan compensation obligation for contract employees as of
atas karyawan kontrak pada tanggal September 30, 2025 was 0.81 years.
30 September 2025 adalah sebesar 0,81 tahun.
Perkiraan jumlah manfaat imbalan kerja yang akan Expected maturity analysis of undiscounted future
jatuh tempo sesuai dengan rata-rata durasi cashflow are as follows:
tertimbang adalah sebagai berikut:
2025 2024
Rp Rp
Kurang dari satu tahun 876.444.662 876.444.662 Less than a year
Satu sampai dengan dua tahun 153.486.590 153.486.590 Between one and two years
Dua sampai dengan lima tahun 98.663.700 98.663.700 Between two and five years
Jumlah 1.128.594.952 1.128.594.952 Total
20. MODAL SAHAM 20. SHARE CAPITAL
Susunan pemegang saham Perusahaan pada The composition of the Company's shareholders on
tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember 2024 September 30, 2025 and December 31, 2024 based on
berdasarkan Daftar Pemegang Saham yang Group’s Share Register issued by PT Adimitra Jasa
diterbitkan oleh PT Adimitra Jasa Korpora, Biro Korpora, Share Registrar, are as follows:
Administrasi Efek, adalah sebagai berikut:
Jumlah Saham Dikreditkan
Ditempatkan dan Kepemilikan/
Disetor Penuh/ Percentage of
Shares Issued Ownership Jumlah/
Pemegang Saham and Fully Paid (%) Amount Shareholders
Rp Rp Rp
Lucas, SH. CN 376.173.600 84% 75.234.720.000 Lucas, SH. CN
Masyarakat (masing-masing Others (each with ownership
dengan kepemilikan kurang dari 5%) 70.500.575 16% 14.100.115.000 interest below 5%)
Jumlah 446.674.175 100% 89.334.835.000 Total
Tidak terdapat anggota Komisaris dan Direksi yang There is no Commissioners and Directors who own the
memiliki saham Perusahaan, sesuai Daftar share of the Company, based on the records
Pemegang Saham Perusahaan pada tanggal maintained by the Company’s Share Registrar as of
30 September 2025 dan 31 Desember 2024. September 30, 2025 and December 31, 2024.
Seluruh saham Perusahaan telah dicatat di Bursa All of the Company’s shares are listed on the Indonesia
Efek Indonesia. Stock Exchange.
59
Page 65
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
21. TAMBAHAN MODAL DISETOR - BERSIH 21. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL - NET
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Agio saham yang berasal dari: Additional paid-in capital arising from:
Penawaran umum saham Initial public offering
(Catatan 1b) 1.750.000.000 1.750.000.000 (Note 1b)
Pelaksanaan Waran Seri I Exercise of Series I Warrants
(Catatan 1b) 233.483.500 233.483.500 (Note 1b)
Biaya emisi efek ekuitas (1.266.590.737) (1.266.590.737) Share issuance costs
Aset pengampunan pajak 400.000.000 400.000.000 Tax amnesty assets
Bersih 1.116.892.763 1.116.892.763 Net
22. DIVIDEN TUNAI DAN DANA CADANGAN UMUM 22. CASH DIVIDENDS AND GENERAL RESERVES
Perusahaan Company
Berdasarkan Undang-Undang Perseroan Terbatas, Based on the Limited Liability Group Law, the Company
Perusahaan diharuskan untuk membuat penyisihan is required to appropriate provision for general reserve
cadangan wajib hingga sekurang-kurangnya 20% dari until the said reserve reaches 20% of the issued and
jumlah modal yang ditempatkan dan disetor penuh. fully paid capital.
Dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) Based on the Group’s Annual Shareholder’s General
Perseroan yang diadakan pada tanggal 13 Juni 2024, Meeting (AGM) on June 13, 2024, the Company's
para pemegang saham Perusahaan menyetujui shareholders approved the use of the Group's current
penggunaan laba tahun berjalan perseroan untuk year profit for the 2023 financial year amounting to
tahun buku 2023 sebesar Rp 2.362.003.147 untuk Rp 2,362,003,147 to distribute dividends in the 2023
diadakan pembagian dividen pada tahun buku 2023 financial year amounting to Rp. 1,340,022,525 to each
sebesar Rp 1.340.022.525 kepada masing-masing shareholder and Rp 50,000,000 was used as
pemegang saham dan sebesar Rp 50.000.000 installments for the Group's reserve fund. And the
digunakan sebagai cicilan untuk dana cadangan remaining Rp 971,980,622 is still reported under
Perseroan. Serta sisa sebesar Rp 971.980.622 masih retained earning.
dicatat sebagai laba ditahan.
Dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) Based on the Group’s Annual Shareholder’s General
Perseroan yang diadakan pada tanggal 16 Juni 2025, Meeting (AGM) on June 16, 2025, the Company's
para pemegang saham Perusahaan menyetujui shareholders approved the use of the Company's
penggunaan laba tahun berjalan Perusahan untuk current year profit for the 2024 financial year amounting
tahun buku 2024 sebesar Rp12.940.816.786 untuk to Rp12,940,816,786 to distribute dividends in the 2025
diadakan pembagian dividen pada tahun buku 2025 financial year amounting to Rp12,506,876,900 to each
sebesar Rp12.506.876.900 kepada masing-masing shareholder and Rp 50,000,000 was used as
pemegang saham dan sebesar Rp 50.000.000 installments for the Group's reserve fund. And the
digunakan sebagai cicilan untuk dana cadangan remaining Rp383,939,886 is still reported under
Perseroan. Serta sisa sebesar Rp383.939.886 masih retained earnings.
dicatat sebagai laba ditahan.
PT Arthavest Tbk mendistribusikan dan PT Arthavest Tbk distributed and paid dividends for
membayarkan dividen tahun 2025 dan 2024 kepada 2025 and 2024 to shareholders in July 2025 and 2024.
pemegang saham pada Juli 2025 dan 2024.
Entitas Anak Subsidiary
Dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) SD In the SD Annual Shareholders’ General Meeting
yang diadakan pada tanggal 25 April 2024, para (AGM) on April 25, 2024, SD shareholders approved
pemegang saham SD menyetujui penempatan saldo the allocation of the Group's balance of
persero Rp 2.550.703.958 untuk tahun buku 2023 Rp 2,550,703,958 for the 2023 financial year to be used
digunakan sebagai dana Cadangan Wajib sebesar as a Mandatory Reserve fund of Rp 1,000,000,000 and
Rp 1.000.000.000 dan dan Dividen kepada Para Dividends to Shareholders that are Lucas, SH. CN
Pemegang Saham yaitu Lucas, SH. CN dan and PT Arthavest Tbk of Rp 735,000,000 and
PT Arthavest Tbk masing-masing sebesar Rp 765,000,000, and the use of which has not been
Rp 735.000.000 dan Rp. 765.000.000, serta belum determined is Rp 50,703,958.
ditentukan penggunaannya sebesar Rp 50.703.958.
60
Page 66
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) SD In the SD Annual Shareholders’ General Meeting
yang diadakan pada tanggal 15 April 2025, para (AGM) on April 15, 2025, SD shareholders approved
pemegang saham SD menyetujui penempatan saldo the allocation of the Group's balance of
persero Rp10.980.248.502 untuk tahun buku 2024 Rp10,980,248,502 for the 2024 financial year to be
digunakan sebagai dana Cadangan Wajib sebesar used as a Mandatory Reserve fund of
Rp50,000,000 dan dan Dividen kepada Para Rp50,000,000 and Dividends to Shareholders that are
Pemegang Saham yaitu Lucas, SH. CN dan Lucas, SH. CN and PT Arthavest Tbk of
PT Arthavest Tbk masing-masing sebesar Rp5,342,617,000 and Rp5,560,683,000, and the use of
Rp5.342.617.000 dan Rp5.560.683.000, serta belum which has not been determined is Rp26,948,502.
ditentukan penggunaannya sebesar Rp26.948.502.
23. KEPENTINGAN NON-PENGENDALI 23. NON-CONTROLLING INTERESTS
Kepentingan non-pengendali atas aset bersih Entitas Non-controlling interests on net assets of consolidated
Anak yang dikonsolidasi adalah sebagai berikut: Subsidiaries are as follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
PT Sanggraha Dhika 104.044.742.795 113.568.209.292 PT Sanggraha Dhika
PT Sentra Pembayaran Indonesia - (4.344.955.519) PT Sentra Pembayaran Indonesia
Jumlah 104.044.742.795 109.223.253.773 Total
Kepentingan non-pengendali atas laba (rugi) Non-controlling interests on comprehensive income
komprehensif Entitas Anak yang dikonsolidasikan (loss) of consolidated Subsidiaries are as follows:
adalah sebagai berikut:
2025 2024
Rp Rp
PT Sanggraha Dhika (4.180.849.497) 4.092.812.956 PT Sanggraha Dhika
PT Sentral Pembayaran Indonesia 4.344.955.519 (62.770.444) PT Sentral Pembayaran Indonesia
Jumlah 164.106.022 4.030.042.512 Total
24. PENDAPATAN USAHA 24. REVENUES
2025 2024
Rp Rp
Kamar 26.341.359.148 41.646.504.198 Room
Makanan dan minuman 19.997.592.433 31.052.003.705 Food and beverages
Fitness dan spa 877.138.011 1.330.284.853 Fitness and spa
Binatu 122.937.032 126.194.226 Laundry
Lain-lain 37.048.766 81.956.815 Others
Jumlah 47.376.075.390 74.236.943.797 Total
Pada tahun 2025 dan 2024 tidak terdapat pendapatan In 2025 and 2024, no revenues exceeded 10% of the
yang melebihi 10% dari jumlah pendapatan usaha. total revenues.
Pada tahun 2025 dan 2024 tidak terdapat pendapatan In 2025 and 2024, the were no revenues from related
dari pihak berelasi. parties.
61
Page 67
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
25. BEBAN DEPARTEMENTALISASI LAINNYA 25. OTHER COST OF DEPARTMENT
2025 2024
Rp Rp
Kamar 9.320.227.533 18.257.185.601 Room
Makanan dan minuman 441.236.886 813.855.240 Food and beverages
Fitness dan spa 20.645.418 24.145.357 Fitness and spa
Binatu 7.019.678 13.679.733 Laundry
Lain-lain 431.508 1.941.298 Others
Jumlah 9.789.561.023 19.110.807.228 Total
26. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 26. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES
2025 2024
Rp Rp
Gaji dan tunjangan 17.585.417.992 17.602.230.625 Salary and wages
Penyusutan dan amortisasi Depreciation and amortization
(Catatan 11 & 12) 12.924.109.984 11.412.469.555 (Notes 11 & 12)
Electric, gas, water, telphone
Listrik, gas, air, telepon dan energi 5.907.979.618 5.939.336.969 and energy
Pemeliharaan dan teknik 2.218.021.570 2.394.772.090 Maintenance and engineering
Perizinan dan pajak 1.665.915.417 1.321.593.972 License and taxes
Pengolahan data 440.127.366 317.946.440 Data processing
Listing fee 289.430.000 265.187.992 Listing fee
Asuransi 265.086.630 288.627.117 Insurance
Transportasi dan akomodasi 243.863.325 179.809.190 Transportation and accommodation
Jasa profesional 219.653.846 402.377.690 Professional fees
Peralatan kantor dan cetakan 204.931.791 164.787.101 Office supplies and printing
Komisi 119.684.762 181.169.900
Lain-lain 250.861.539 109.637.917 Others
Jumlah 42.335.083.840 40.579.946.557 Total
27. SIFAT HUBUNGAN DAN TRANSAKSI PIHAK 27. NATURE AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI PARTIES
Sifat hubungan Nature of relationship
Ikhtisar sifat hubungan dengan pihak-pihak yang Summary of nature and transactions with related
mempunyai hubungan berelasi adalah sebagai parties, are as follows:
berikut:
• Lucas, SH. CN adalah pemegang saham utama • • Lucas, SH. CN is the major shareholder of the
Perusahaan. Company.
• PT Solusi Net International merupakan entitas • • PT Solusi Net International is under common
sepengendali dengan Perusahaan. control with the Company.
Kompensasi manajemen kunci Key management compensation
Imbalan yang diberikan kepada Komisaris dan Benefit paid to the Group’s Commissioners and
Direktur Grup untuk September 2025 dan 2024 Directors for September 2025 and 2024 is amounting to
masing-masing sebesar Rp 918.845.430. dan Rp 918,845,430 and Rp 430,001,388, respectively.
Rp 430.001.388.
62
Page 68
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
28. RUGI PER SAHAM 28. LOSS PER SHARE
Laba per saham dihitung dengan membagi laba Earnings per share is calculated by dividing profit for
periode berjalan yang dapat diatribusikan kepada current period attributable to equity holders of the
pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang Parent Group by the weighted average shares
jumlah saham yang beredar pada periode yang outstanding during the period. The calculation is as
bersangkutan. Perhitungannya adalah sebagai follows:
berikut:
2025 2024
Rp Rp
(Rugi) laba periode berjalan yang (Loss) profit for the period
dapat diatribusikan kepada pemilik attributable to Equity Holders
Entitas Induk (7.898.769.834) 4.422.406.018 of the Parent Company
Jumlah rata-rata tertimbang saham Weighted average number of
yang beredar 446.674.175 446.674.175 shares outstanding
(Rugi) laba per saham (17,68) 9,90 (Loss) profit per share
29. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA 29. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES
UANG ASING DENOMINATED IN FOREIGN CURRENCIES
Pada tanggal 30 September 2025 dan 31 Desember As of September 30, 2025 and December 31, 2024, the
2024, Grup memiliki aset moneter dalam mata uang Group has monetary assets denominated in foreign
asing, sebagai berikut: currencies, as follows:
30-Sep-25 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Ekuivalen Ekuivalen
Mata Uang Mata Uang
Asing/ Asing/
Equivalent in Equivalent in
Foreign Dalam Rupiah/ Foreign Dalam Rupiah/
Currency in Rupiah Currency in Rupiah
Aset Assets
Kas dan setara kas US$ 10.270 171.412.154 US$ 10.836 175.131.432 Cash and cash equivalents
Aset dan liabilitas moneter di atas dijabarkan Monetary assets and liabilities mentioned above are
menggunakan kurs tengah penutupan Bank translated using the Bank Indonesia closing rate as at
Indonesia pada tanggal pelaporan. the reporting date.
30. INFORMASI SEGMEN 30. SEGMENT INFORMATION
Grup dikelola dan dikelompokkan ke dalam segmen The Group is managed and classified into business
usaha sebagai berikut: segments as follows:
2025
2025
Kamar/ Makanan dan minuman/ Fitness dan spa/ Binatu/ Lain-lain/ Jumlah/
Kamar/ Makanan dan minuman/ Fitness dan spa/ Binatu/ Lain-lain/ Jumlah/
Room Food and beverage Fitness and spa Laundry Others Total
Room Food and beverage Fitness and spa Laundry Others Total
Rp Rp Rp Rp Rp Rp
Rp Rp Rp Rp Rp Rp
Pendapatan 26.341.359.148 19.997.592.433 877.138.011 122.937.032 37.048.766 47.376.075.390 Revenue
Pendapatan 15.716.935.923 12.066.828.572 507.358.674 93.412.740 24.101.657 28.408.637.566 Revenue
Beban langsung - (5.558.237.699) (144.982.107) (574.701) (2.709.936) (5.706.504.443) Direct cost
Beban langsung - (3.320.755.717) (88.110.111) (413.042) (1.713.613) (3.410.992.483) Direct cost
Lainnya (9.320.227.533) (441.236.886) (20.645.418) (7.019.678) (431.508) (9.789.561.023) Others
Lainnya (4.612.732.328) (282.677.983) (13.774.630) (3.922.043) (266.235) (4.913.373.219) Others
17.021.131.615 13.998.117.848 711.510.486 115.342.653 33.907.322 31.880.009.924
11.104.203.595 8.463.394.872 405.473.933 89.077.655 22.121.809 20.084.271.864
2024
2024
Kamar/ Makanan dan minuman/ Fitness dan spa/ Binatu/ Lain-lain/ Jumlah/
Kamar/ Makanan dan minuman/ Fitness dan spa/ Binatu/ Lain-lain/ Jumlah/
Room Food and beverage Fitness and spa Laundry Others Total
Room Food and beverage Fitness and spa Laundry Others Total
Rp Rp Rp Rp Rp Rp
Rp Rp Rp Rp Rp Rp
Pendapatan 41.646.504.198 31.052.003.705 1.330.284.853 126.194.226 81.956.815 74.236.943.797 Revenue
Pendapatan 41.646.504.198 31.052.003.705 1.330.284.853 126.194.226 81.956.815 74.236.943.797 Revenue
Beban langsung - (7.852.349.763) (220.988.222) (560.666) (5.360.802) (8.079.259.453) Direct cost
Beban langsung - (7.852.349.763) (220.988.222) (560.666) (5.360.802) (8.079.259.453) Direct cost
Lainnya (18.257.185.601) (813.855.240) (24.145.357) (13.679.733) (1.941.298) (19.110.807.229) Others
Lainnya (18.257.185.601) (813.855.240) (24.145.357) (13.679.733) (1.941.298) (19.110.807.229) Others
23.389.318.597 22.385.798.702 1.085.151.274 111.953.827 74.654.715 47.046.877.115
23.389.318.597 22.385.798.702 1.085.151.274 111.953.827 74.654.715 47.046.877.115
63
Page 69
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
31. INSTRUMEN KEUANGAN, RISIKO KEUANGAN, 31. FINANCIAL INSTRUMENTS, FINANCIAL RISKS
DAN MANAJEMEN MODAL AND CAPITAL MANAGEMENT
Instrumen Keuangan Financial Instruments
Tabel berikut menunjukkan instrumen keuangan pada The following table sets out the financial instruments as
akhir periode pelaporan: at the end of the reporting period:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Aset pada biaya diamortisasi Asset at amortized cost
Aset lancar Current Asset
Kas dan setara kas 46.735.974.742 76.386.575.186 Cash and cash equivalents
Piutang usaha dari pihak ketiga 3.564.579.190 703.163.969 Trade receivables from third parties
Piutang lain-lain dari pihak ketiga 5.000.000 145.412.762 Other receivables from third parties
Aset pada FVTOCI Asset at FVTOCI
Aset keuangan yang dinilai
pada nilai wajar melalui Financial asset at fair value through
pendapatan komprehensif lainnya other comprehensive income
- perusahaan terdaftar 12.807.180.000 11.122.632.000 - listed company
Aset keuangan yang dinilai pada
nilai wajar melalui pendapatan Financial asset at fair value through
komprehensif lainnya 5.254.861.984 5.646.327.655 other comprehensive income
Jumlah 68.367.595.916 102.404.111.572 Total
Liabilitas pada biaya diamortisasi Liabilities at amortized cost
Liabilitas jangka pendek Current liabilities
Utang usaha kepada pihak ketiga 965.708.653 5.378.261.521 Trade payables to third parties
Utang lain-lain kepada pihak ketiga 758.854.119 1.233.943.462 Other payables to third parties
Beban masih harus dibayar 5.114.859.223 3.317.283.739 Accrued expenses
Penyisihan untuk penggantian Provision for replacement
perabotan dan perlengkapan of hotel's furniture and
hotel serta kesejahteraan equipment, and employees'
karyawan 123.679.747 54.045.738 welfare
Liabilitas jangka pendek lainnya 180.000.000 240.000.000 Other current liabilities
Liabilitas jangka panjang Non-current liabilities
Liabilitas jangka panjang lainnya - 60.000.000 Other non-current liabilities
Jumlah 7.143.101.742 10.283.534.460 Total
Manajemen Risiko Risk Management
Instrumen keuangan yang dimiliki oleh Grup Financial instruments held by the Group poses some
menimbulkan beberapa eksposur risiko keuangan financial risk exposure (credit risk and liquidity risk).
dalam bentuk risiko kredit dan risiko likuiditas. Most of the transactions made in Indonesia Rupiah and
Sebagian besar transaksi operasional dilakukan thus the Group is not exposed to currency risk.
dalam mata uang Rupiah sehingga dengan demikian Financial risk management policy directed to minimize
Grup relatif tidak terekspos terhadap risiko mata uang. the potential and financial impact that may arise from
Kebijakan manajemen terhadap risiko keuangan such risks. In this case, the management does not allow
diarahkan untuk meminimalisir potensi dan dampak any derivative transactions aimed at speculative.
keuangan yang mungkin timbul dari risiko-risiko
tersebut. Dalam kaitannya dengan hal ini, manajemen
tidak memperkenankan adanya transaksi derivatif
yang bertujuan spekulatif.
64
Page 70
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Berikut ini adalah ikhtisar tujuan dan kebijakan The summary of the Group’s objectives and financial
manajemen risiko keuangan Grup: risk management policies as follows:
a. Risiko Kredit a. Credit Risk
Risiko kredit adalah risiko di mana salah satu Credit risk is the risk that one party to a financial
pihak atas instrumen keuangan akan gagal instrument will fail to meet its liabilities and cause
memenuhi liabilitasnya dan menyebabkan pihak the other party to incur a financial loss. Exposure
lain mengalami kerugian keuangan. Eksposur to this risk of credit provided by the Group to certain
terhadap risiko ini berasal dari kredit yang customers.
diberikan Grup kepada pelanggan tertentu.
Untuk meminimalisir risiko ini, Grup memiliki To minimize this risk, the Group has a policy to
kebijakan untuk mewajibkan tamu/pelanggan require guests/customers provide refundable
memberikan uang jaminan dan selain itu deposits and the Group give credit only to certain
memberikan kredit hanya kepada pelanggan credible customers by credit verification
tertentu yang kredibel melalui prosedur verifikasi procedures. In addition, account receivables
kredit. Sebagai tambahan, jumlah piutang balance are monitored continuously to reduce the
dipantau secara terus menerus untuk risk of uncollectible receivables.
mengurangi risiko piutang yang tidak tertagih.
Kerangka peringkat risiko kredit kini Perusahaan The Company’s current credit risk grading
terdiri dari kategori berikut: framework comprises the following categories:
Kategori/ Dasar pengakuan KKE/
Category Deskripsi/Description Basis for recognizing ECL
Lancar/ Pihak lawan memiliki risiko gagal bayar yang rendah dan tidak KKE 12 bulan/
Performing memiliki tunggakan./ 12-month ECL
The counterparty has a low risk of default and does not have
any past-due amounts.
Dicadangkan/ Jumlah yang tertunggak > 30 hari atau telah ada peningkatan KKE sepanjang
Doubtful risiko kredit yang signifikan sejak pengakuan awal./ umur – kredit tidak
Amount is >30 days past due or there has been a significant memburuk/
increase in credit risk since initial recognition. Lifetime ECL – not
credit-impaired
Gagal bayar/ Jumlah yang tertunggak > 90 hari atau ada bukti yang KKE sepanjang umur –
In default mengindikasikan aset mengalami penurunan nilai kredit. kredit memburuk/
Amount is >90 days past due or there is evidence indicating Lifetime ECL – credit-
the asset is credit-impaired. impaired
Penghapusan/ Ada bukti yang mengindikasikan bahwa debitur dalam Saldo dihapuskan/
Write-off kesulitan keuangan yang buruk dan Perusahaan tidak memiliki Amount is written off
prospek pemulihan yang realistis./
There is evidence indicating that the debtor is in severe
financial difficulty and the Company has no realistic prospect
of recovery.
Tabel di bawah merinci kualitas kredit aset The table below details the credit quality of the
keuangan Perusahaan serta eksposur Company’s financial assets as well as maximum
maksimum risiko kredit menurut peringkat risiko exposure to credit risk by credit risk rating grades:
kredit:
65
Page 71
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Peringkat Jumlah
Kredit tercatat Jumlah
Internal/ bruto/ Cadangan tercatat
Internal KKE 12 bulan atau Gross kerugian/ bersih/
Credit sepanjang umur/ carrying Loss Net carrying
Rating 12-month or lifetime ECL amount allowance amount
Rp Rp Rp
30 September 2025 September 30, 2025
Lancar/
Kas dan setara kas Performing KKE 12 bulan/12-month 46.735.974.742 - 46.735.974.742 Cash and cash equivalents
ECL
KKE sepanjang umur
(pendekatan
Piutang usaha dari sederhana)/ Trade receivables from third
pihak ketiga (i) Lifetime ECL (simplified 3.564.579.190 - 3.564.579.190 parties
approach)
KKE sepanjang umur
(pendekatan
Piutang lain-lain dari sederhana)/ Other receivables from
pihak ketiga (i) Lifetime ECL (simplified 186.359.303 (181.359.303) 5.000.000 third parties
approach)
Aset keuangan yang dinilai Financial asset at fair value
pada nilai wajar melalui (i) Lifetime ECL (simplified 12.807.180.000 - 12.807.180.000 through other
pendapatan komprehensif lainnya approach) comprehensive income
- tersedia untuk dijual - available for sale
Aset keuangan yang dinilai (i) 5.254.861.984 - 5.254.861.984 Financial asset at fair value
Lifetime ECL (simplified
pada nilai wajar melalui approach) through other
pendapatan komprehensif lainnya comprehensive income
31 Desember 2024 December 31, 2024
Lancar/
Kas dan setara kas Performing KKE 12 bulan/12-month 76.386.575.186 - 76.386.575.186 Cash and cash equivalents
ECL
KKE sepanjang umur
(pendekatan
Piutang usaha dari sederhana)/ Trade receivables from third
pihak ketiga (i) Lifetime ECL (simplified 703.163.969 - 703.163.969 parties
approach)
KKE sepanjang umur
Piutang lain-lain (pendekatan Other receivables
Pihak berelasi sederhana)/ Related parties
Pihak ketiga (i) Lifetime ECL (simplified 326.772.065 (181.359.303,00) 145.412.762 Third parties
approach)
Aset keuangan yang dinilai Financial asset at fair value
pada nilai wajar melalui (i) Lifetime ECL (simplified 11.122.632.000 - 11.122.632.000 through other
pendapatan komprehensif lainnya approach) comprehensive income
- tersedia untuk dijual - available for sale
Aset keuangan yang dinilai (i) Financial asset at fair value
Lifetime ECL (simplified
pada nilai wajar melalui 5.646.327.655 - 5.646.327.655 through other
approach)
pendapatan komprehensif lainnya comprehensive income
(i) Grup menentukan KKE pada pos-pos (i) The Group determines the ECL on these items
tersebut menggunakan matriks provisi, yang by using a provision matrix, estimated based on
diestimasi berdasarkan pengalaman historical credit loss experience based on the
kerugian kredit historis berdasarkan status past due status of the debtors, adjusted as
utang debitur masa lalu, yang disesuaikan appropriate to reflect current conditions and
dengan kondisi saat ini dan perkiraan kondisi estimates of future economic conditions.
ekonomi di masa depan.
Grup telah mengadopsi prosedur dalam The Group has adopted procedures in extending
memperluas persyaratan kredit kepada credit terms to customers and in monitoring its
pelanggan dan dalam memantau risiko kreditnya. credit risk. The Group only grants credit to
Grup hanya memberikan kredit kepada pihak creditworthy counterparties. Cash is held with
lawan yang layak kredit. Kas ditempatkan pada creditworthy institutions and is subject to
lembaga yang layak kredit dan tidak memiliki immaterial credit loss.
kerugian kredit yang material.
Meskipun eksposur kredit Grup terkonsentrasi Although the Company’s credit exposure is
terutama di Indonesia, tidak terdapat konsentrasi concentrated mainly in Indonesia, it has no
risiko kredit signifikan pada pelanggan atau significant concentration of credit risk with any
kelompok pelanggan tertentu. single customer or group of customers.
66
Page 72
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
b. Risiko Likuiditas b. Liquidity Risk
Risiko ini timbul ketika Grup mengalami kesulitan This risk arises when the Group has difficulty in
dalam memperoleh dana tunai untuk rangka obtaining cash, in order to meet the commitments
memenuhi komitmen atas instrumen keuangan. on financial instruments. The Group implement
Grup menerapkan manajemen kas yang cash management which includes projections in
mencakup proyeksi dalam jangka pendek, the short, medium and long-term, maintaining the
menengah dan panjang, menjaga keseimbangan balance of the maturity profile of financial assets
profil jatuh tempo aset dan liabilitas keuangan, and liabilities, continue to monitor the budget and
senantiasa memantau rencana dan realisasi arus the realization of cash flows, maximize collection to
kas, memaksimalkan upaya-upaya penagihan customers, make payments on time and set the
kepada pelanggan agar dapat melakukan purchases on credit for a certain period.
pembayaran secara tepat waktu dan mengatur
pola pembelian secara kredit untuk jangka waktu
tertentu.
Berikut ini adalah liabilitas keuangan kontraktual The following are the contractual maturities of
berdasarkan jatuh temponya, yang termasuk financial liabilities, including estimated interest
estimasi pembayaran bunga: payments:
efektif
rata-rata
tertimbang/
Weighted
average
effective 1-3 bulan/ 3 bulan - 1 tahun/ 1 - 2 tahun/ Jumlah/
interest rate 1-3 months 3 months to 1 year 1 - 2 years Total
% Rp Rp Rp Rp
30 September 2025 September 30, 2025
Tanpa bunga: Non-interest bearing:
Utang usaha kepada Trade payables to
pihak ketiga - 965.708.653 - - 965.708.653 third parties
Utang lain-lain kepada Other payables to
Pihak ketiga - 758.854.119 - - 758.854.119 Third parties
Biaya yang masih harus dibayar - 5.114.859.223 - - 5.114.859.223 Accrued expenses
Penyisihan untuk penggantian Provision for replacement
perabotan dan perlengkapan of hotel's furniture and
hotel serta kesejahteraan equipment, and employees'
karyawan 123.679.747 - - 123.679.747 walfare
Liabilitas jangka pendek lainnya - 180.000.000 - - 180.000.000 Other current liabilities
Jumlah 7.143.101.742 - - 7.143.101.742 Total
31 Desember 2024 December 31, 2024
Tanpa bunga: Non-interest bearing:
Utang usaha kepada Trade payables to
pihak ketiga - 5.364.359.725 13.901.796 - 5.378.261.521 related parties
Utang lain-lain Other payables
Pihak berelasi - Related parties
Pihak ketiga - 1.233.943.462 - - 1.233.943.462 Third parties
Biaya yang masih harus dibayar - 3.317.283.739 - - 3.317.283.739 Accrued expenses
Penyisihan untuk penggantian Provision for replacement
perabotan dan perlengkapan of hotel's furniture and
hotel serta kesejahteraan equipment, and
karyawan 54.045.738 - - 54.045.738 employees walfare
Liabilitas jangka pendek lainnya - 60.000.000 180.000.000 - 240.000.000 Other current liabilities
Liabilitas jangka panjang lainnya - 60.000.000 - - 60.000.000 Other non-current liabilities
Jumlah 10.089.632.664 193.901.796 - 10.283.534.460 Total
67
Page 73
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Pengelolaan Modal Capital Management
Tujuan utama pengelolaan modal Grup adalah untuk The primary objective of the Group’s capital
memastikan pemeliharaan rasio modal yang sehat management is to ensure that they maintain healthy
untuk mendukung usaha dan memaksimalkan capital ratios in order to support their business and
imbalan bagi pemegang saham. maximize shareholder value.
Grup dipersyaratkan oleh Undang-Undang Perseroan The Group is also required by the Limited Liability Group
Terbatas No. 40 Tahun 2007 untuk menyisihkan dan Law No. 40 Year 2007 to contribute and maintain a non-
mempertahankan suatu dana cadangan yang tidak distributable reserve fund until the said reserve reaches
boleh didistribusikan sampai dana cadangan tersebut 20% of the issued and fully paid share capital. This
mencapai 20% dari modal saham diterbitkan dan externally imposed capital requirements will be
dibayar penuh. Persyaratan permodalan eksternal considered with by the Group, in next Annual General
tersebut akan dipertimbangkan oleh Grup dalam Shareholders Meeting (“AGM”).
Rapat Umum Pemegang Saham (“RUPS”) tahunan
berikutnya.
Grup mengelola struktur permodalan dan melakukan The Group manages its capital structure and make
penyesuaian berdasarkan perubahan kondisi adjustments to it in light of changes in economic
ekonomi. Untuk memelihara dan menyesuaikan conditions. In order to maintain or adjust the capital
struktur permodalan, Grup dapat menyesuaikan structure, the Group may adjust the proposed dividend
usulan pembayaran dividen kepada pemegang payment to shareholders, issue new shares, or raise
saham, menerbitkan saham baru atau mengusahakan additional debt financing. No changes were made in the
tambahan pendanaan melalui pinjaman. Tidak objectives, policies or processes for managing capital
terdapat perubahan atas tujuan, kebijakan maupun during the periods ended September 30, 2025 and
proses dalam manajemen modal untuk periode yang December 31, 2024.
berakhir pada tanggal-tanggal 30 September 2025
dan 31 Desember 2024.
Berikut adalah rasio pengungkit (gearing ratio) yang The following is the leverage ratio (gearing ratio) which
merupakan perbandingan antara jumlah liabilitas is the comparison between total liabilities (net of cash
(dikurangi kas dan setara kas) terhadap jumlah and cash equivalents) to total equity as of September
ekuitas pada tanggal 30 September 2025 dan 31 30, 2025 and December 31, 2024:
Desember 2024:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Jumlah liabilitas 10.892.442.088 14.259.309.144 Total liabilities
Dikurangi kas dan setara kas (46.735.974.742) (76.386.575.186) Less cash and cash equivalents
Aset lebih - neto 35.843.532.654 62.127.266.042 Excess assets - net
Jumlah ekuitas 149.903.898.684 169.016.463.090 Total equity
Gearing ratio 23,91% 36,76% Gearing ratio
Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan Fair values of financial assets and financial
liabilities
Nilai wajar aset dan liabilitas keuangan diestimasi The fair value of financial assets and financial liabilities
untuk keperluan pengakuan dan pengukuran atau must be estimated for recognition and measurement or
untuk keperluan pengungkapan. for disclosure purposes.
PSAK 107, “Instrumen Keuangan: Pengungkapan” SFAS 107, “Financial Instruments: Disclosures”
mensyaratkan pengungkapan atas pengukuran nilai requires disclosure of fair value measurements by level
wajar dengan tingkat hirarki nilai wajar sebagai of the following fair value measurement hierarchy:
berikut:
1. Harga kuotasian (tidak disesuaikan) dalam pasar 1. Quoted prices (unadjusted) in active markets for
aktif untuk aset atau liabilitas yang identik identical assets or liabilities (level 1).
(tingkat 1).
68
Page 74
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
Nilai wajar untuk instrumen keuangan yang The fair value of financial instrument traded in active
diperdagangkan di pasar aktif ditentukan markets is based on quoted market prices at the
berdasarkan kuotasi nilai pasar pada tanggal reporting date. The quoted market price used is the
pelaporan. Kuotasi nilai pasar yang digunakan current bid price, while financial liabilities use ask
untuk aset keuangan adalah harga penawaran, price.
sedangkan untuk liabilitas keuangan adalah harga
jual.
2. Input selain harga kuotasian yang termasuk dalam 2. Inputs other than quoted prices included within level
tingkat 1 yang dapat diobservasi untuk aset atau 1 that are observable for the assets or liability, either
liabilitas, baik secara langsung (misalnya harga) directly (as prices) or indirectly (derived from prices)
atau secara tidak langsung (misalnya derivasi dari (level 2), and
harga) (tingkat 2), dan
Nilai wajar instrumen keuangan yang tidak The fair value of financial instruments that are not
diperdagangkan pada pasar aktif (misalnya traded in active market (such as derivative over-the-
derivative over-the-counter) ditentukan dengan counter) is determined using valuation techniques.
teknik penilaian. Teknik penilaian tersebut These valuation techniques maximize the use of
memaksimumkan penggunaan data pasar yang observable market data where it is available and rely
dapat diobservasi apabila tersedia dan sedapat as little as possible on estimates. If all significant
mungkin meminimalisir penggunaan estimasi yang inputs required to fair value an instrument are
bersifat spesifik dari entitas. Jika seluruh input observable, the instrument is included in level 2.
yang dibutuhkan untuk menentukan nilai wajar
instrumen keuangan dapat diobservasi, instrumen
tersebut termasuk dalam tingkat 2.
3. Input untuk aset atau liabilitas yang bukan 3. Inputs for the asset and liability that are not based
berdasarkan data pasar yang dapat diobservasi on observable market data (unobservable inputs)
(input yang tidak dapat diobservasi) (tingkat 3). (level 3).
Jika satu atau lebih input yang signifikan If one or more of the significant inputs is not based
tidak berdasarkan pada data pasar yang dapat on observable market data, the instrument is
diobservasi, instrumen ini termasuk dalam included in level 3.
tingkat 3.
Instrumen keuangan jangka pendek dengan jatuh Short-term financial assets and liabilities with
tempo satu (1) tahun atau kurang (kas dan setara remaining maturities of one (1) year or less (cash
kas, piutang usaha, piutang lain-lain, utang usaha, and cash equivalents, trade receivables, other
utang lain-lain, biaya yang masih harus dibayar, receivables, trade payables, other payables,
liabilitas lainnya). Nilai tercatat dari aset dan accrued expenses, and other liabilities). The net
liabilitas keuangan ini dipertimbangkan telah carrying value of these financial assets and liabilities
mendekati nilai wajarnya karena merupakan is considered a reasonable approximation of their
jangka pendek. fair value due to their short-term maturities.
Instrumen keuangan jangka panjang dengan jatuh Long-term fixed-rate financial instruments with
tempo lebih dari satu (1) tahun. Nilai wajar dari aset remaining maturities are over one (1) year. The fair
dan liabilitas keuangan ini diperhitungkan dengan value of these financial assets and liabilities is
menggunakan diskonto arus kas di masa yang determined by discounting future cash flows using
akan datang dengan menggunakan tingkat suku applicable interest rates from observable current
bunga yang dapat diobservasi pada pasar dari market transactions for instruments with similar
transaksi instrumen dengan kondisi, risiko kredit terms, credit risk and remaining maturities.
dan waktu jatuh tempo yang sama.
Nilai tercatat kas dan setara kas, investasi jangka The carrying amounts of cash and cash equivalents,
pendek, piutang usaha dan lain-lain, trade and other accounts receivable, short term
investasisaham, utang usaha, utang lain-lain, loans, trade accounts payable, accrued expenses
biaya yang masih harus dibayar dan liabilitas and lease liabilities approximate their respective fair
lainnya mendekati nilai wajarnya karena jatuh values due to the relatively short-term maturity.
tempo dalam jangka pendek.
69
Page 75
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
32. TRANSAKSI NON KAS 32. NON-CASH ACTIVITIES
Informasi pendukung laporan arus kas konsolidasian Supplementary information to the interim consolidated
interim sehubungan dengan aktivitas yang tidak statements of cash flows relating to non-cash activities
mempengaruhi arus kas adalah sebagai berikut: follows:
30 September 2025/ 31 Desember 2024/
September 30, 2025 December 31, 2024
Rp Rp
Cadangan perubahan nilai wajar Reserves for changes in fair
aset keuangan diukur pada value of financial assets
nilai wajar melalui penghasilan at fair value through
komprehensif lain 1.293.082.328 923.239.655 other comprehensive income
Reklasifikasi uang muka pembelian Purchases of fixed assets to
aset tetap ke aset tetap 4.837.985.451 2.254.292.274 fixed assets
33. PENYAJIAN KEMBALI LAPORAN KEUANGAN 33. RESTATEMENT OF FINANCIAL STATEMENTS
Perusahaan menyajikan kembali dan menyajikan The Company restates its financial statements on
kembali laporan keuangan tanggal September 30, 2024, in connection with the adjustment
30 September 2024, sehubungan dengan for the accumulated depreciation of property, plant and
penyesuaian atas akumulasi depresiasi aset tetap equipment and deferred tax liability from depreciation of
dan liabilitas pajak tangguhan atas depresiasi aset property, plant and equipment, salary and allowances.
tetap, gaji dan tunjangan.
Pernyataan atas laporan laba rugi dan penghasilan The statement of profit or loss and other comprehensive
komprehensif lain per periode sembilan bulan income as of nine-month period September 20, 2024,
30 September 2024 sebelum dan sesudah penyajian before and after restatement are as follow:
kembali adalah sebagai berikut:
30 September/September 30 , 2024
Sebelum Setelah
penyajian kembali/ penyajian kembali/
Before Penyesuaian/ After
restatements Adjustment restatements
Rp Rp Rp
LABA RUGI PROFIT AND LOSS
BEBAN DEPARTEMENTALISASI DEPARTMENTAL COSTS AND EXPENSES
Beban langsung Direct cost
Makanan dan minuman (7.856.791.896) 4.442.133 (7.852.349.763) Food and beverages
Gaji dan tunjangan (319.560.920) (741.431) (320.302.351) Salary and allowances
BEBAN USAHA OPERATING EXPENSES
Beban imbalan kerja (468.721.155) 421.316.893 (47.404.262) Employee benefit expenses
Beban umum dan administrasi (41.827.716.410) 1.247.769.853 (40.579.946.557) General and administrative expenses
PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (EXPENSE)
Pendapatan operasi lainnya - neto 1.885.993.520 (1.816.927.563) 69.065.957 Other operational income - net
Pendapatan bunga - neto 828.635.511 24.545.357 853.180.868 Interest income - net
Beban keuangan (28.750.649) - (28.750.649) Financing expenses
34. PERISTIWA SETELAH PELAPORAN 34. SUBSEQUENT EVENT
Grup telah melakukan penelaahan atas kejadian- Group has reviewed event occurring after the financial
kejadian yang terjadi setelah tanggal pelaporan reporting date and confirmed that there are no
keuangan dan menyatakan bahwa tidak terdapat significant subsequent events that require adjustment
kejadian signifikan setalah tanggal laporan keuangan or disclosure in the financial statements for the year
yang memerlukan penyesuaian atau pengungkapan ended September 30, 2025.
dalam laporan keuangan untuk tahun yang berakhir
pada tanggal 30 September 2025.
70
Page 76
PT ARTHAVEST TBK DAN ENTITAS ANAKNYA PT ARTHAVEST TBK AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 30 SEPTEMBER 2025 DAN UNTUK PERIODE AS OF SEPTEMBER 30, 2025 AND FOR THE NINE-
SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL MONTH PERIOD THEN ENDED - Continued
TERSEBUT - Lanjutan
35. PERISTIWA HUKUM 35. LEGAL ISSUE
Perusahaan tidak sedang terlibat dalam sengketa Group is not involved in any legal disputes or litigation
hukum atau proses litigasi yang dapat mempengaruhi processes that could materially effect its going concern
kelangsuhan usaha atau posisi keuangannya secara or financial statement.
material.
36. TANGGUNG JAWAB MANAJEMEN DAN 36. MANAGEMENT RESPONSIBILITY AND
PERSETUJUAN ATAS LAPORAN KEUANGAN APPROVAL OF THE INTERIM CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN INTERIM FINANCIAL STATEMENTS
Penyusunan dan penyajian wajar laporan keuangan The preparation and fair presentation of the interim
konsolidasian interim merupakan tanggung jawab consolidated financial statements were the
manajemen, dan telah disetujui oleh direktur untuk responsibilities of the management, and were approved
diterbitkan pada tanggal 20 November 2025. by the director and authorized for issue on
November 20, 2025.
*****
71
Names mentioned 56 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
person
SUMARGO Ronady Surya Sembiring
p.5
unresolved
org
PT ARTHAVEST AND ITS SUBSIDIARIES
p.6 ×4
unresolved
org
PT Artha Securities Prima
p.12
unresolved
org
PT Artha Securities
p.12
unresolved
person
Akta Notaris Beny Kristianto
p.12 ×2
unresolved
org
Minister of Menteri
p.12
unresolved
person
Leolin Jayayanti
p.12 ×3
unresolved
org
Minister of Law and Human Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
p.12
unresolved
person
Lucas
p.12 ×2
unresolved
org
BAPEPAM
· Ketua
p.12 ×4
unresolved
org
Indonesia Stock Exchange
p.12 ×4
unresolved
org
PT Sanggraha Dhika
p.13 ×7
unresolved
org
PT Sentral Pembayaran
p.13 ×4
unresolved
org
PT Sentral Pembayaran Indonesia
p.14 ×8
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
p.14
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights
p.14
unresolved
person
Notary Eka Purwanti
p.14 ×4
unresolved
person
Amaliyah
p.14 ×3
unresolved
person
Notary Amaliyah
p.14
unresolved
org
PT Sentral
p.14
unresolved
org
Minister of Law
p.14 ×2
unresolved
person
Hendry Lim
p.14 ×2
unresolved
org
Ministry of Law and Human Rights
p.15
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia
p.15
unresolved
org
Menteri Hukum Republik Indonesia
p.15
unresolved
org
Bank Indonesia
p.17 ×11
unresolved
org
PT Bank China Construction
p.47 ×3
unresolved
org
PT Bank DKI
p.47 ×2
unresolved
org
Bank Bukopin Tbk
p.47 ×4
unresolved
org
PT Tez Visi Investama
p.51 ×3
unresolved
org
PT Tez Ventura Indonesia
p.51 ×4
unresolved
org
PT Tez Ventura
p.51 ×2
unresolved
org
PT Tez Indonesia
p.51
unresolved
org
Financial Services Authority
p.52
unresolved
org
PT Tez
p.52
unresolved
org
PT Tez Visi
p.52
unresolved
org
Minister of Finance Regulation
p.59
unresolved
org
PT Adimitra Jasa Korpora
p.64
unresolved
person
Rp Lucas
p.64
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.