Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 97
Page 1
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA Tbk.
DAN ENTITAS ANAK/ AND SUBSIDIARIES
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN/
CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENT
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT)
FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
DAN/AND
TAHUN YANG BERAKHIR 31 DESEMBER 2024
FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2024
Page 2
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Daftar Isi Table Of Contents
Halaman/
Page
Surat Pernyataan Direksi Director's Statement Letter
Laporan Auditor Independen Independent Auditors' Report
Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 1-2 Consolidated Statements of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Consolidated Statements of Profit or Loss
Komprehensif Lain Konsolidasian 3-4 and Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian 5 Consolidated Statements of Changes In Equity
Laporan Arus Kas Konsolidasian 6 Consolidated Statements of Cash Flows
Catatan Atas Laporan Keuangan Konsolidasian 7 - 70 Consolidated Notes to The Financial Statements
Page 3
SURAT PERNYATAAN DIREKSI /
BOARD OF DIRECTORS’ STATEMENT
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA Tbk DAN ENTITAS ANAK /AND ITS SUBSIDIARIES
TENTANG TANGGUNG JAWAB REGARDING THE RESPONSIBILITY
ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN FOR THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2024 MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED) AND FOR
(TIDAK DIAUDIT) DAN TAHUN YANG BERAKHIR THE YEAR ENDED
PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) DECEMBER 31, 2024 (AUDITED)
Kami yang bertanda tangan di bawah ini: We the undersigned:
Nama Putu Agung Prianta Name
Alamat Kantor Jimbaran Hub, Jl. Karangmas, Kec. Kuta Selatan, Office Address
Kab. Badung, Bali 80361
Nomor Telepon (0361) 620 2424 Telephone
Jabatan Presiden Direktur /President Director Position
Nama Adik Prasodjo Name
Alamat Kantor Jimbaran Hub, Jl. Karangmas, Kec. Kuta Selatan, Office Address
Kab. Badung, Bali 80361
Nomor Telepon (0361) 620 2424 Telephone
Jabatan Direktur Keuangan / Finance Director Position
Menyatakan bahwa: Declare as follows:
1. Kami bertanggung jawab atas penyusunan dan penyajian 1. We are responsible for the preparation and the
laporan keuangan PT Island Concepts Indonesia Tbk presentation of PT Island Concepts Indonesia Tbk
dan Entitas Anak (Grup); and its Subsidiaries (Group) financial statements;
2. Laporan keuangan Grup, telah disusun dan disajikan 2. The Group financial statements have been
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di prepared and presented in accordance with
Indonesia; Indonesian Financial Accounting Standards;
3. a. Semua informasi dalam laporan keuangan Grup 3. a. All information in the Group financial
telah dimuat secara lengkap dan benar; statements has been disclosed in a complete and
truthful manner;
b. Laporan keuangan Grup tidak mengandung b.The Group financial statements do not contain
informasi atau fakta material yang tidak benar, dan any incorrect information or material fact, nor
tidak menghilangkan informasi atau fakta material; do they omit information or material facts;
4. Kami bertanggung jawab atas sistem pengendalian 4. We are responsible for The Group internal control
intern dalam Grup. system.
Demikian pernyataan ini dibuat dengan sebenarnya. Thus this statement is made truthfully.
Jakarta, 27 Mei 2025 /May 27, 2025
Atas nama dan mewakili Direksi / For and on behalf of the Board of Directors
Putu Agung Prianta Adik Prasodjo
Presiden Direktur / President Director Direktur Keuangan / Finance Director
Bali Office (Kantor Pusat) Jakarta Office (Kantor Representatif)
Jimbaran Hub, Jl. Karangmas, The Garden Center #5-01
Kuta Selatan, Badung - Cilandak Commercial Estate
Bali 80361, Indonesia Jl. Raya Cilandak KKO,
P (+62 361) 6202424 Jakarta 12560, Indonesia
P (+62 21) 78843534
www.islandconcepts.id F (+62 21) 78843514
Page 4
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN AS OF MARCH 31, 2025 (UNAUDIT)
31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) DECEMBER 31, 2024 (AUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)0
0
Catatan/ 2025 2024
Notes
ASET ASSETS
ASET LANCAR CURRENT ASSETS
Kas dan setara kas 2d,4,33,37,38 14.178.502.410 11.070.410.345 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 2w,5,33,37,38 57.160.010.744 53.039.283.497 Account receivables
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga 2w,6 9.109.920.342 8.412.742.997 Third parties
Pihak berelasi 2e,31a 1.026.301.375 1.026.301.375 Related parties
Persediaan - bersih 2f,7 41.287.970.173 40.882.967.853 Inventories - net
Beban dibayar dimuka 8 2.088.174.020 2.566.884.244 Prepaid expenses
Uang muka 9 1.065.920.499 1.477.193.843 Advances
Pajak dibayar dimuka 2o,30a 2.059.249.145 2.532.764.665 Prepaid taxes
Jumlah aset lancar 127.976.048.708 121.008.548.819 Total current assets
ASET TIDAK LANCAR NON-CURRENT ASSETS
Persediaan - bagian tidak lancar 2f,7 118.869.564.626 118.869.564.626 Inventories - non-current portion
Aset keuangan pada nilai wajar Financial assets at fair value
melalui laba rugi 2v,10,37,38 - - through profit and loss
Investasi pada Instrumen ekuitas 11 68.970.937 68.970.937 Investment in equity instruments
Aset tetap - bersih 12 18.085.441.427 16.651.884.716 Fixed assets - net
Taksiran tagihan restitusi pajak 2o,30e 7.639.112.213 7.639.112.213 Estimated claims for tax refund
Tanah yang belum dikembangkan 31c 24.835.580.000 24.835.580.000 Land for development
Uang muka komitmen Joint-Operation
kerjasama operasi 31c 45.771.605.157 45.771.605.157 commitment advances
Amortisasi ditangguhkan 31c - - Unamortized discount
Aset hak guna 14 15.600.710.377 15.600.710.377 Right of use assets, net
Aset pajak tangguhan 2o,30d 3.013.745.228 3.013.745.228 Deffered tax assets
Assets for post-
Aset imbalan pascakerja 29 166.292.853 166.292.855 employment benefits
Aset tidak lancar lainnya 13,37,38 5.450.186.810 5.450.186.810 Other assets
Jumlah aset tidak lancar 239.501.209.628 238.067.652.918 Total non-current assets
JUMLAH ASET 367.477.258.337 359.076.201.737 TOTAL ASSETS
*) Direklasifikasi (Catatan 40) *) As reclassified (Note 40)
*) Disajikan kembali (Catatan 41) *)Restated (Noted 41)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang The accompanying notes to the consolidated financial statements
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. an integral part of these consolidated financial statements.
-1-
Page 5
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN AS OF MARCH 31, 2025 (UNAUDIT)
31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) DECEMBER 31, 2024 (AUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
0
Catatan/
Notes 2025 2024
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS JANGKA PENDEK CURRENT LIABILITIES
Utang bank 2x,15,38 - - Bank loans
Utang usaha Account payables
Pihak ketiga 2x,16,38 35.097.351.587 29.626.638.416 Third parties
Utang lain-lain 2x,17 Other payables
Pihak ketiga 6.015.827.064 5.056.327.064 Third parties
Pihak berelasi 60.737.882.160 60.637.882.160 Related parties
Utang pajak 30b 12.525.407.503 12.906.271.003 Taxes payable
Biaya yang masih harus dibayar 18 15.625.454.052 13.174.351.372 Accrued expenses
Pendapatan diterima dimuka 19 3.546.789.296 3.074.289.305 Unearned revenues
Uang muka pelanggan 20 2.781.760.459 2.781.760.459 Advances from customers
Liabilitas sewa - bagian lancar 21 4.092.876.133 4.092.876.133 Lease liabilities - current portion
Jumlah liabilitas jangka pendek 140.423.348.254 131.350.395.913 Total current liabilities
LIABILITAS JANGKA PANJANG NON-CURRENT LIABILITIES
Utang pinjaman kepada
- pihak berelasi 31d 3.559.245.144 3.559.245.144 Loan payables to related parties
Pendapatan diterima dimuka Unearned revenue -
- bagian tidak lancar 19 497.033.498 497.033.498 Non-current portion
Lease liabilities -
Liabilitas sewa - bagian tidak lancar 21 5.604.802.203 5.604.802.203 non-current portion
Jumlah liabilitas jangka panjang 9.661.080.845 9.661.080.845 Total non-current liabilities
Jumlah liabilitas 150.084.429.099 141.011.476.757 Total liabilities
EKUITAS EQUITY
Modal saham - nilai nominal Rp 56.125 per saham Share capital - Rp 56.125 par value per share
Modal dasar - 2.750.000.000 saham Authorized - 2.750.000.000 shares
Modal ditempatkan dan disetor - Issued and fully paid-in capital -
1.089.750.000 saham 23 61.162.218.750 61.162.218.750 1.089.750.000 shares
Tambahan modal disetor 24 57.610.525.455 57.610.525.455 Additional paid-in capital
Saldo laba 28.989.986.911 29.636.737.957 Retained earnings
Pengukuran kembali liabilitas imbalan pasti Remeasurement of defined benefit
- setelah pajak 1.324.041.244 1.324.041.244 laibilit - net of tax
Jumlah ekuitas yang dapat Total equity attributable to
Diatribusikan kepada Pemilik
Entitas Induk 149.086.772.360 149.733.523.406 Owners of the parent entity
Kepentingan non - pengendali 22 68.306.056.878 68.331.201.572 Non-controlling interest
JUMLAH EKUITAS 217.392.829.238 218.064.724.978 TOTAL EQUITY
JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 367.477.258.337 359.076.201.735 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
(0)
*) Direklasifikasi (Catatan 40) *) As reclassified (Note 40)
*) Disajikan kembali (Catatan 41) *)Restated (Noted 41)
*) Direklasifikasi (Catatan 40) *) As reclassified (Note 40)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang The accompanying notes to the consolidated financial statements
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. an integral part of these consolidated financial statements.
-2-
Page 6
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2025 2024
PENDAPATAN BERSIH 25 54.321.258.754 51.020.401.145 NET REVENUES
BEBAN POKOK PENDAPATAN 26 (49.673.147.894) (46.350.235.063) COST OF REVENUES
LABA BRUTO 4.648.110.860 4.670.166.082 GROSS PROFIT
BEBAN USAHA 27 OPERATING EXPENSES
Beban operasional (5.443.297.526) (6.480.128.549) Operational expenses
Jumlah beban usaha (5.443.297.526) (6.480.128.549) Total operating expenses
RUGI USAHA (795.186.666) (1.809.962.467) LOSS FROM OPERATIONS
PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (EXPENSES)
Diskon amortisasi 31c - - Amortization discount
Beban penurunan nilai uang muka 31c - - Down payment impairment charge
Pendapatan lainnya - bersih 28 412.260.226 439.904.452 Gain on sale of fixed assets
Beban keuangan 28 (426.504.807) (157.153.648) Loss on foreign exchange - net
Pendapatan bunga 28 - - Interest income
Pendapatan keuangan 28 106.613.774 185.288.104 Interest expense of bank loans
Pendapatan bagi hasil 34c 95.259.070 73.193.506 Interest expense of finance lease
Penurunan nilai piutang usaha Tax expenses and penalty
dan lain-lain 5,6,13 - - Current tax
Bagian atas rugi entitas asosiasi 11 - - Others - net
Jumlah beban lain-lain - bersih 187.628.263 541.232.414 Total other expenses - net
LABA (RUGI) SEBELUM MANFAAT (BEBAN) PROFIT (LOSS) BEFORE
PAJAK PENGHASILAN (607.558.403) (1.268.730.053) INCOME TAX BENEFIT (EXPENSES)
MANFAAT (BEBAN) PAJAK PENGHASILAN INCOME TAX BENEFIT (EXPENSES)
Pajak kini (64.337.337) - Current tax
Pajak tangguhan - - Deferred tax
RUGI TAHUN BERJALAN (671.895.740) (1.268.730.053) LOSS FOR THE YEAR
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassified
ke laba rugi: to profit or loss:
Kerugian aktuarial kumulatif Actuarial Loss in post-employment
imbalan kerja - - benefit
Pajak penghasilan tangguhan terkait - - Related defered income tax
JUMLAH PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN - - TOTAL OTHER COMPREHENSIVE INCOME
JUMLAH RUGI KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE LOSS
TAHUN BERJALAN (671.895.740) (1.268.730.053) FOR THE YEAR
RUGI TAHUN BERJALAN YANG LOSS FOR THE YEAR
DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: ATTRIBUTABLE TO:
Pemilik entitas induk (646.751.046) (1.528.948.318) Equity holders of the parent company
Kepentingan non-pengendali (25.144.694) 260.218.265 Non-controlling interest
RUGI TAHUN BERJALAN (671.895.740) (1.268.730.053) LOSS FOR THE YEAR
-3-
Page 7
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2025 2024
JUMLAH RUGI KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE LOSS
TAHUN BERJALAN YANG DAPAT FOR THE YEAR
DIATRIBUSIKAN KEPADA: ATTRIBUTABLE TO:
Pemilik entitas induk (646.751.046) (1.528.948.318) Equity holders of the parent company
Kepentingan non-pengendali (25.144.694) 260.218.265 Non-controlling interest
JUMLAH RUGI KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE LOSS
TAHUN BERJALAN (671.895.740) (1.268.730.053) FOR THE YEAR
LABA (RUGI) PER SAHAM - DASAR (0,59) (0,02) PROFIT (LOSS) PER SHARE - BASIC
*) Direklasifikasi (Catatan 40) *) As reclassified (Note 40)
*) Disajikan kembali (Catatan 41) *)Restated (Noted 41)
0
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang The accompanying notes to the consolidated financial statements
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. an integral part of these consolidated financial statements.
-4-
Page 8
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Pengukuran
Kembali Liabilitas
Imbalan Pasti
Modal - Setelah Pajak /
Ditempatkan Tambahan Remeasurement of Kepentingan
dan Disetor/ Modal Disetor/ Defined Benefit Non-pengendali/
Issued and Additional Liability Saldo Laba / Jumlah / Non-controlling Jumlah Ekuitas/
Paid-in Capital Paid-in Capital - Net of Tax Retained Earnings Total Interest Total Equity
Saldo 1 Januari 2024 61.162.218.750 57.610.525.455 1.397.112.597 28.488.588.174 148.658.444.976 66.576.858.338 215.235.303.314 Balance as of January 1, 2023
Rugi tahun berjalan - - - (1.528.948.318) (1.528.948.318) 260.218.265 (1.268.730.053) Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain - - - - - - - Other comprehensive income
Saldo 31 Maret 2024 61.162.218.750 57.610.525.455 1.397.112.597 26.959.639.856 147.129.496.658 66.837.076.603 213.966.573.261 Balance as of December 31, 2023
Saldo 1 Januari 2025 61.162.218.750 57.610.525.455 1.324.041.244 29.636.737.957 149.733.523.406 68.331.201.572 218.064.724.978 Balance as of December 31, 2023
Rugi tahun berjalan - - - (646.751.046) (646.751.046) (25.144.694) (671.895.740) Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain - - - - - - - Other comprehensive income
Saldo 31 Maret 2025 61.162.218.750 57.610.525.455 1.324.041.244 28.989.986.911 149.086.772.360 68.306.056.878 217.392.829.238 Balance as of December 31, 2024 *)
*) Direklasifikasi (Catatan 40) *) As reclassified (Note 40)
*) Disajikan kembali (Catatan 41) *)Restated (Noted 41)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang The accompanying notes to the consolidated financial statements
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. an integral part of these consolidated financial statements.
-5-
Page 9
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2025 2024
ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES
Penerimaan dari pelanggan 58.485.339.265 51.490.542.778 Receipts from customers
Penerimaan restitusi pajak - - Receipt from tax refund
Pembayaran kepada pemasok dan karyawan Payments to suppliers
Serta operasional lainnya - bersih (51.998.678.923) (51.171.982.689) and other operating expenses - net
Pembayaran bunga pinjaman (64.569.719) - Interest Expenses paid
Pembayaran pajak penghasilan (89.014.765) - Payment for taxes
Penerimaan pendapatan bunga deposito Interest income on time deposits
dan jasa giro 106.613.774 - and current account
KAS BERSIH DIPEROLEH DARI NET CASH PROVIDED FROM
AKTIVITAS OPERASI 6.439.689.632 318.560.089 OPERATING ACTIVITIES
ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES
Hasil penjualan aset tetap 1.209.000 - Proceeds from disposal of fixed assets
Pembayaran untuk perolehan aset tetap (2.291.694.000) (188.549.300) Cash payments for acquisition of fixed assets
Penempatan/penerimaan kas dibatasi
penggunaannya - - Placement/Receipts of restricted cash
KAS BERSIH DIPEROLEH DARI NET CASH PROVIDED FROM
(DIGUNAKAN UNTUK) AKTIVITAS INVESTASI (2.290.485.000) (188.549.300) (USED IN) INVESTING ACTIVITIES
ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES
Kenaikan (penurunan) utang lain-lain - pihak Decrease in other payables - related
berelasi dan pihak ketiga 760.772.133 - and third parties
Kenaikan (penurunan) utang sewa Increase (decrease) of finance parties lease
pembiayaan - bersih (1.801.884.700) (4.654.325.503) payable - net
Penerimaan (pembayaran) utang bank - 3.047.744.358 Cash receipts from bank loans
KAS BERSIH DIGUNAKAN UNTUK NET CASH USED IN
AKTIVITAS PENDANAAN (1.041.112.567) (1.606.581.145) FINANCING ACTIVITIES
PENURUNAN BERSIH NET DECREASE
KAS DAN SETARA KAS 3.108.092.065 (1.476.570.356) CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS
AWAL TAHUN 11.070.410.345 4.086.720.384 AT BEGINNING OF YEAR
KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS
AKHIR TAHUN 14.178.502.410 2.610.150.028 AT END OF YEAR
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang The accompanying notes to the consolidated financial statements
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. an integral part of these consolidated financial statements.
-6-
Page 10
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian Perusahaan a. Company Establishment
PT Island Concepts Indonesia Tbk (“Perusahaan") didirikan PT Island Concepts Indonesia Tbk (the "Company") was
berdasarkan Akta No. 3 tanggal 11 Juli 2001 dari Evi Susanti established on July 11, 2011 based on Deed No. 3 of Evi
Panjaitan SH, notaris di Tabanan, Bali. Akta tersebut kemudian Susanti Panjaitan, SH, notary in Tabanan, Bali. This Deed
diubah melalui Akta Pemasukan, Pengeluaran dan Perubahan was amended through Deed No.14 dated September 12, 2002
Anggaran Dasar Perusahaan No. 14 tanggal 12 September 2002 with the same notary. Both Deeds were approved by the
dari Notaris yang sama. Kedua Akta ini telah disahkan oleh Minister of Justice of the Republic of Indonesia in his Decision
Menteri Kehakiman Republik Indonesia tanggal 23 April 2003 Letter No. C 08791HT 01.01.TH.2003 dated April 23, 2003
dalam Surat Keputusan No.C 08791HT.01.01.TH.2003 dan telah and published in State Gazette of the Republic of Indonesia
diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 73 No. 73 Supplement No. 9004 dated September 10, 2004. The
Tambahan No. 9004 tanggal 10 September 2004. Anggaran Company's articles of association have been amended several
dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, times, the most recent was based on Deed No. 26 dated July
terakhir dengan Akta No.26 tanggal 29 Juli 2022 dari Dr. Yurisa 29, 2022 of Dr. Marisa Martanti SH, MH, notary in Jakarta,
Martanti, SH, MH, notaris di Jakarta, antara lain mengenai concerning, among others, the change of Company’s
perubahan susunan pengurus Perusahan. Perubahan tersebut management structure. This amendment has been approved
telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia by the Minister of Law and Human Rights of the Republic of
Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.09- Indonesia in his Decision Letter No. AHU-AH.01.09-0048154
0048154 tanggal 25 Agustus 2022. Akta Pendirian Perusahaan dated August 25, 2022. The Deed of Establishment has also
juga telah memperoleh persetujuan Pemerintah Republik been approved by the Government of the Republic of
Indonesia c.q. Lembaga Pengelola dan Penyelenggara OSS Indonesia through OSS Institution of Management and
berdasarkan ketentuan Pasal 32 ayat (1) Peraturan Pemerintah Administration based on the provisions of Art 32 par (1)
Nomor 24 Tahun 2018 tentang Pelayanan Perizinan Berusaha Government Regulation No. 24 of 2018 concerning
Terintegrasi Secara Elektronik, dengan Nomor Induk Berusaha Electronically Integrated Business Licensing Services, with
(NIB) 9120104810363 tanggal 21 Maret 2022. Business Identification Number (NIB) 9120104810363 dated
March 21, 2022.
Sesuai dengan Pasal 3 Anggaran Dasar Perusahaan, maksud In accordance with Article 3 of the Company’s Articles of
dan tujuan Perusahaan adalah menjalankan usaha dalam Association, the scope of its activities is to engage in
bidang jasa akomodasi, jasa katering dan konsultasi. Saat ini, accomodation services, catering services and consultancy.
Perusahaan bergerak dalam bidang penyewaan dan akomodasi Currently, the Company is enganged in villa rental and
Villa. Anak Perusahaan bergerak di bidang jasa katering, accomodation. The Company's Subsidiaries are engaged in
pemeliharaan fasilitas dan real estate . catering service, maintenance facilities and real estate.
Domisili Perusahaan dan kegiatan operasional utamanya The Company is domiciled and its main operational activities
berlokasi di Jimbaran Hub, Jl. Karangmas Kecamatan Kuta is located at Jimbaran Hub Jl. Karangmas Regency, South
Selatan, Kabupaten Badung, Bali. Perusahaan memulai operasi Kuta, Badung, Bali. The Company commenced its commercial
komersialnya pada bulan April 2005. operations in April, 2005.
b. Dewan Komisaris dan Direksi, Komite Audit dan Karyawan b. Boards of Commissioners and Directors, Audit Committee
and Employee
Berdasarkan Berita Acara RUPS yang diakta No. 01 tanggal 1 Based on the Minutes of the GMS deeded number 1 dated
Agustus 2023 dari Dr. Yurisa Martanti, SH, MH, notaris di August 1, 2023 of Dr. Yurisa Martanti, SH, MH, notary in
Jakarta, susunan Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan Jakarta, the composition of the Company’s Boards of
pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 adalah Commissioners and Directors as of March 31, 2025 and
sebagai berikut: December 31, 2024 are as follows:
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama Ny./Mrs . Vita Diani Satiadhi President Commisioner
Komisaris Independen Ny./Mrs . Cynthia Afriani independent Commissioner
Direktur Board of Directors
Direktur Utama Tn./Mr . Putu Agung Prianta President Director
Direktur Tn./Mr . Octavianus Kuntjoro Director
Direktur Keuangan Tn./Mr . Adik Prasodjo Finance Director
Berdasarkan Surat Keputusan Nomor: 01-05/SK-KOM- Based on Decree Number: 01-05/SK-KOM-ICON/VII/2024
ICON/VII2024 tanggal 15 Juli 2024 tentang Perubahan Susunan dated July 15, 2024, there were changed in the composition of
Komite Audit dan Sekretaris Perusahaan. the Audit Committee and Corporate Secretary.
-7-
Page 11
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
b. Dewan Komisaris dan Direksi, Komite Audit dan Karyawan b. Boards of Commissioners and Directors, Audit Committee
(lanjutan) and Employee (continued)
Susunan Komite Audit dan Sekretaris Perusahaan pada tanggal The composition of the Company’s Audit Committee and
31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: Corporate Secretary as of March 31, 2025 and December 31,
2024 are as folows :
2024
Ketua Ny./Mrs . Cynthia Afriani Chairman
Anggota Ny./Mrs . Siti Nuryanah Member
Anggota Tn./Mr . Triyono Member
Sekretaris Perusahaan Ny./Mrs . Nengsi Wahyuni Corporate Secretary
2023
Ketua Ny./Mrs . Cynthia Afriani Chairman
Anggota Ny./Mrs . Siti Nuryanah Member
Anggota Tn./Mr . Hudan Mastur Member
Sekretaris Perusahaan Ny./Mrs . Nengsi Wahyuni Corporate Secretary
Personel manajemen kunci Perusahaan meliputi seluruh The key management personnel of the Company consists of
anggota Dewan Komisaris dan Direksi (namun tidak termasuk all members of the Boards of Commissioners and Directors
Komisaris Independen). Manajemen kunci tersebut memiliki (exclude Independent Commissioner). The key management
kewenangan dan tanggung jawab untuk merencanakan, has the authority and responsibility to plan, lead and control
memimpin dan mengendalikan aktivitas Perusahaan. the Company's activities.
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, As of March 31, 2025 and December 31, 2024, the Company
Perusahaan dan Entitas Anak masing-masing mempunyai 128 and its Subsidiaries had 128 employees, respectively
orang karyawan (tidak diaudit). (unaudited).
c. Penawaran Umum Perdana Saham Perusahaan c. The Company's Initial Publik Offering
Pada tanggal 22 Desember 2004, Perusahaan memperoleh On December 22, 2004, the Company obtained an effective
pernyataan efektif dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal dan notice from the Chairman of the Capital Market and Financial
Lembaga Keuangan dengan suratnya No. 1303/III/PMA/2004 Institution Supervisory Agency in his letter No.
sehubungan dengan penawaran umum perdana saham 1303/III/PMA/2004 for the the Company's initial public offering
Perusahaan kepada masyarakat sebanyak 125.000.000 saham of 125.000.000 shares with par value of Rp112.50 per share at
dengan nilai nominal Rp112,50 per saham dan harga penawaran an offering price of Rp112.50 per share. All shares were listed
Rp112,50 per saham. Saham tersebut telah dicatatkan pada on the Jakarta Stock Exchange (now the Indonesia Stock
Bursa Efek Jakarta (sekarang Bursa Efek Indonesia). Exchange).
Rapat Umum Pemegang Saham pada tanggal 14 Mei 2008 yang The General Meeting of Shareholders on May 14, 2008 which
dituangkan dalam Akta No. 55 oleh Evi Susanti Panjaitan, SH, was notarized by Evi Susanti Panjaitan, SH, based on Deed
menyetujui pemecahan modal dasar Perusahaan dari number 55, approved the split of the Company's authorized
500.000.000 lembar saham dengan nilai nominal Rp112,25 capital from 500,000,000 shares with par value of Rp112.25
menjadi 1.000.000.000 lembar saham dengan nilai nominal per share to 1.000.000.000 shares with par value of Rp56,125
Rp56,125 per lembar saham. Setelah pemecahan tersebut, per share. The Company's issued and paid-up shares after the
saham yang ditempatkan dan disetor Perusahaan bertambah split increased from 125.000.000 shares to 250.000.000
dari 125.000.000 lembar saham menjadi 250.000.000 lembar shares.
saham.
d. Penggabungan Usaha PT Gama Wahyu Abadi ke dalam PT d. Merger of PT Gama Wahyu Abadi with PT Island Concepts
Island concepts Indonesia Tbk Indonesia Tbk
Berdasarkan Akta No. 52 tanggal 20 Juni 2011 M. Nova Faisal Based on Deed number 52 dated June 20, 2011 by M. Nova
SH, MKn, Perusahaan dan PT Gama Wahyu Abadi (GWA) Faisal SH, MKn, the Company and PT Gama Wahyu Abadi
melakukan penggabungan usaha dimana GWA secara hukum (GWA) merged its businesses wherein GWA was legally
terlikuidasi setelah efektifnya penggabungan tersebut. liquidated after the effective date of the merger.
Pada tanggal 16 Juni 2011, Perusahaan menerima surat Badan On June 16, 2011, the Company received a letter from the
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM- Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency
LK) No.S-6710/BL/2011 tentang pemberitahuan efektifnya (BAPEPAM-LK) No.S-6710/BL/2011 regarding the Effective
Pernyataan Penggabungan Usaha. Notice of the Merger Statement.
-8-
Page 12
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
d. Penggabungan Usaha PT Gama Wahyu Abadi ke dalam PT d. Merger of PT Gama Wahyu Abadi with PT Island Concepts
Island concepts Indonesia Tbk (lanjutan) Indonesia Tbk (continued)
Perubahan anggaran dasar Perusahaan berkaitan dengan Changes in the Company's articles of association with regards
penggabungan usaha, sebagaimana dituangkan dalam Akta No. to merger, as set forth in Deed number 53 dated June 20,
53 tanggal 20 Juni 2011, yang dibuat dihadapan Notaris M. Nova 2011 by Nova Faisal, SH, MKn, has been approved by the
Faisal, SH, MKn, telah disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Minister of Law and Human Rights of the Republic of
Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Surat Keputusan No. Indonesia through his Decree No. AHU-36158.AH.01.02 dated
AHU-36158.AH.01.02 tanggal 19 Juli 2011. July 19, 2011.
Berdasarkan laporan penilaian saham No. 041D-VAL VI/2011 Based on stock valuation report number 041D VAL-VI/2011
tanggal 10 Juni 2011, KJPP Rengganis, Hamid & Rekan, nilai dated June 10, 2011 by KJPP Rengganis, Hamid & Rekan,
pasar wajar 100% saham Perusahaan per 31 Desember 2010 the fair market value of the Company's 100% shares as of
adalah sebesar Rp8.047.047.000 atau sebesar Rp32,19 per December 31, 2010 amounted to Rp8.047.047.000 or
saham. equivalent of Rp32.19 per share.
Berdasarkan laporan penilaian saham No. 041E-VAL VI/2011 Based on stock valuation report No. 041E-VAL VI/2011 dated
tanggal 10 Juni 2011, KJPP Rengganis, Hamid & Rekan, nilai June 10, 2011by KJPP Rengganis, Hamid & Rekan, the fair
pasar wajar 100% saham GWA pada tanggal 31 Desember 2010 market value of GWA’s 100% shares as of December 31,
adalah sebesar Rp15.337.092.000 atau sebesar Rp153.370,92 2010 amounted to Rp15.337.092.000 or equivalent of
per saham. Rp153.370,92 per share.
Sebelum penggabungan usaha, Perusahaan menerbitkan Prior to the merger, the Company issued new shares with par
saham baru dengan nilai nominal Rp56,125 per saham dan value of Rp56,125 per share and converted GWA shares,
mengkonversi saham GWA, dimana setiap pemegang 1 (satu) whereby each holder of 1 (one) GWA share with par value of
saham GWA dengan nilai nominal Rp100.000 per saham Rp100.000 per share obtained 4.765 new shares with par
mendapatkan 4.765 saham baru dengan nilai nominal Rp56,125 value of Rp56,125 per share, thus as result, the number of
per saham, sehingga jumlah saham baru yang diterbitkan new shares issued in connection with the merger of GWA was
sehubungan dengan penggabungan usaha dengan GWA 476.500.000 shares with a nominal value of
sebanyak 476.500.000 lembar saham dengan nilai nominal Rp26.743.562.500. After the merger, the issued and paid-up
sebesar Rp26.743.562.500. Setelah penggabungan usaha, capital increased from 250.000.000 shares to 726.500.000
saham yang ditempatkan dan disetor mengalami kenaikan dari shares.
250.000.000 lembar saham menjadi 726.500.000 lembar saham.
Susunan pemegang saham Perusahaan sebelum dan setelah The composition of the Company’s shareholders before and
penggabungan usaha adalah sebagai berikut: after the merger was as follows:
Pemegang Saham Perusahaan Pemegang Saham Perusahaan
Sebelum Penggabungan Pemegang Saham GWA Sebelum Sebelum Penggabungan
Usaha/Company's Shareholder Penggabungan Usaha/GWA's Shareholders Usaha/ Company's Shareholder
Before the Merger Before the Merger Before the Merger
Jumlah Saham Jumlah Saham
Sebelum Setelah
Jumlah Konversi/Total Konversi/Total Jumlah
Saham/Total Shares Before Shares After Saham/ Total
Shares % Conversion % Conversion Shares %
Island Regency Grup Ltd. 56.562.000 22,6 - - - 56.562.000 7,79
Island Regency Grup Ltd. 48.500.000 19,4 - - 48.500.000 6,68
Graham James Bristow 32.000.000 12,8 - - 32.000.000 4,40
Francis Street Pty. Ltd 16.500.000 6,6 - - 16.500.000 2,27
Masyarakat 96.438.000 38,6 - - 96.438.000 13,27
Ir. Frans Bambang
Siswanto - - 99.999 99,99 476.495.235 476.495.235 65,58
Octavianus Kuntjoro - - 1 0,01 4.765 4.765 0,01
Jumlah/Total 250.000.000 100 100.000 100 476.500.000 726.500.000 100
-9-
Page 13
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
e. Penawaran Umum Terbatas I ("PUT I") e. Limited Public Offering I ("PUT I")
Berdasarkan Akta No. 20 tanggal 11 Desember 2013 dari Yurisa Based on Deed. 20 dated December 11, 2013 by Yurisa
Martanti, SH, MH, Notaris di Jakarta yang telah disetujui oleh Martanti, SH, MH, notary in Jakarta, which was approved by
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia melalui Surat Keputusan the Minister of Justice and Human Rights through his Decision
No. AHU 66908.AH.01.02 2013 tanggal 19 Desember 2013, Letter No. AHU 66908.AH.01.022013 dated December 19,
Perusahaan melakukan penambahan modal dasar dari 2013, the Company increased its authorized capital from
1.000.000.000 saham menjadi 2.750.000.000 saham. 1.000.000.000 shares to 2.750.000.000 shares.
Selanjutnya, Perusahaan melakukan Penawaran Umum Subsequently, the Company conducted a limited public
Terbatas I (“PUT I”) kepada para Pemegang Saham Perusahaan offering to the Company's Shareholders ("PUT I") through the
dalam Rangka Penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu Issuance of Pre-emptive Rights (HMETD) totaling as much as
(HMETD) sebanyak 363.250.000 saham dengan nilai nominal 363.250.000 shares with a nominal value of Rp56,125 shares
Rp56,125 yang ditawarkan dengan harga pelaksanaan sebesar offered at an exercise price of Rp300 per share, thus, the total
Rp300 setiap saham, sehingga jumlah modal ditempatkan dan issued and paid up capital became Rp108.975.000.000.
disetor menjadi sebanyak Rp108.975.000.000.
Pada tanggal 11 Desember 2013, PUT I dinyatakan efektif oleh On December 11, 2013, PUT I was declared effective by the
Ketua Dewan Komisioner Otoritas Jasa Keuangan (OJK) melalui Chairman of the Board of Commissioner of the Financial
suratnya No. S 423/D/04/2013, sampai dengan tanggal 31 Services Authority (OJK) through his letter No. S
Desember 2013, jumlah saham yang ditempatkan dan disetor 423/D/04/2013. As of December 31, 2013, the number of
penuh menjadi sebanyak 726.772.500 saham. Pada tanggal 10 issued and fully paid-up shares became 726.772.500 shares.
Februari 2014 (tanggal penjatahan pemesanan saham), saham On February 10, 2014 (the allotment date of share
yang ditawarkan dalam PUT I seluruhnya telah diambil oleh para subscription), the shares offered in PUT I have all been
pemegang saham sehingga jumlah saham Perusahaan setelah subscribed by the shareholders so the total number of shares
PUT I menjadi 1.089.750.000 saham atau setara dengan of the Company after PUT I became 1.089.750.000 shares or
Rp61.162.218.750. equivalent to Rp61.162.218.750.
f. Entitas Anak yang Dikonsolidasikan f. Consolidated Subsidiaries
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, As of December 31, 2024 and 2023, the Company has direct
Perusahaan mempunyai kepemilikan saham secara langsung share ownerships in the following subsidiaries (together with
pada entitas anak (selanjutnya secara bersama-sama disebut the Company hereinafter referred to as the “Group”):
sebagai “Grup”):
Domisili dan Tahun Presentase Kepemilikkan Efektif dan Jumlah Aset
Operasi Sebelum Eliminasi/ Effectvie Percentage of
Kembali/Domicile and Ownerships and Total Assets Before Elimination
Year of Commercial
Jenis Usaha/Scope of Operation 31 Maret 2025/ March 31 Desember
Entitas Anak/Subsidiaries Business 31, 2025 2024/ December 31, 2024
Jasa Katering dan Jasa
Pemeliharaan Fasilitas
PT Patra Supplies and 50% dan/and 50% dan/and
Perkotaan/Catering Jakarta 1976
Services (PSS) 116.245.653.220 108.593.486.172
Services and Urban Facility
Maintannce Services
PT Bhumi Lestari Makmur 75% dan/and 75% dan/and
Real Estat/Real Estate Bali 2008
(BLM) 230.464.326.360 231.200.606.531
Akuisisi Entitas Anak Acquisition of a Subsidiary
Perusahaan memiliki PSS melalui penggabungan usaha dengan The Company owns PSS through a merger with PT Gama
PT Gama Wahyu Abadi (Catatan 1d) Wahyu Abadi (Note 1d).
Pada tanggal 28 Februari 2014, Perusahaan mengakuisisi On February 28, 2014, the Company acquired 60,000 shares
saham yang diterbitkan oleh BLM sebanyak 60.000 saham issued by BLM with a nominal value of Rp1,000,000 per share
dengan nilai nominal sebesar Rp1.000.000 per saham atau or equivalent to 75% ownership in BLM.
setara dengan 75% kepemilikan saham di BLM.
Harga perolehan akuisisi melalui
pembayaran kas 60.000.000.000 Acquisition cost throught cash payments
Aset bersih yang diperoleh (57.693.273.790) Net assets acquired
Goodwill 2.306.726.210 Goodwill
Goodwill disajikan pada aset tidak lancar lainnya (catatan 13). Goodwill is presented as other non-current assets (note 13).
- 10 -
Page 14
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN REPORTING POLICIES
a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan Konsolidasian a. Basis of Consolidated Financial Statements Preparation
Laporan keuangan konsolidasian disusun dan disajikan sesuai The consolidated financial statements have been prepared
dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia (SAK), yang and presented in accordance with Indonesian Financial
mencakup Pernyataan dan Interpretasi (PSAK dan ISAK) yang Accounting Standards (SAK), which includes Statements and
dikeluarkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan Ikatan Interpretations (PSAK and ISAK) issued by the Indonesian
Akuntan Indonesia dan Peraturan-peraturan serta Pedoman Accounting Standards Board of Financial Accounting
Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan yang Standards and the Rules and Guidelines for the Presentation
ditetapkan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK). and Disclosure of Financial Statements by the Financial
Service Authority (OJK).
Dasar pengukuran laporan keuangan konsolidasian ini adalah The measurement basis for these consolidated financial
konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali beberapa akun statements is the historical cost concept, except for certain
tertentu yang disusun berdasarkan pengukuran lain, accounts which are measured on the basis of other
sebagaimana diuraikan dalam kebijakan akuntansi masing- measurement, as described in the accounting policies of each
masing akun. Laporan keuangan konsolidasian ini disusun account. These consolidated financial statements have been
dengan metode akrual, kecuali laporan arus kas. prepared using the accrual method, except for the statements
of cash flows.
Laporan arus kas konsolidasian disusun dengan menggunakan The consolidated statements of cash flows are prepared using
metode langsung dengan mengelompokkan arus kas dalam the direct method by classifying cash flows into operating,
aktivitas operasi, investasi, dan pendanaan. investing and financing activities.
Mata uang pelaporan yang digunakan dalam penyusunan The currency of reporting used in the preparation of the
laporan keuangan konsolidasian adalah mata uang Rupiah consolidated financial statements is Indonesian Rupiah ("Rp")
(“Rp”) yang juga merupakan mata uang fungsional Grup. which is the functional currency of the Group.
b. Perubahan Kebijakan Akuntansi b. Changes in Accounting Policies
Grup menerapkan pertama kali seluruh standar yang direvisi The Group made first time adoption of all the revised
yang berlaku efektif untuk periode yang dimulai pada atau standards effective for the periods beginning on or after
setelah 1 Januari 2024, termasuk standar yang direvisi berikut ini January 1, 2024, including the following revised standards that
yang mempengaruhi laporan keuangan konsolidasian Grup: have affected the consolidated financial statements of the
Group:
Amandemen PSAK 201: Liabiitas Jangka Panjang dengan Amendment of PSAK 201: Non-current Liabilities with
Konvonen Covenants
• hal yang dimaksud sebagai hak untuk menangguhkan pelunasan, • what is meant by a right to defer settlement,
• hak untuk menangguhkan pelunasan harus ada pada akhir periode • the right to defer must exist at the end of the reporting period,
• pelaporan, •
klasifikasi tersebut tidak dipengaruhi oleh kemungkinan entitas classification is not affected by the likelihood that an entity will
akan menggunakan hakya untuk menangguhkan liabilitas, dan exercise its deferral right, and
• hanya jika derivatif melekat pada liabilitas konversi tersebut adalah • only if an embedded derivative in a convertible liability is an
suatu instrumen ekuitas, maka syarat dan ketentuan dari suatu equity instrument would the terms and conditions of a liability will
liabilitas konversi tidak akan berdampak pada klasifikasinya. not impact its classification.
Selain itu, persyaratan telah diperkenalkan untuk mewajibkan In addition, a requirement has been introduced to require
pengungkapan ketika suatu kewajiban timbul dari pinjaman disclosure when a liability arising from a loan agreement is
perjanjian diklasifikasikan sebagai tidak lancar dan hak entitas classified as non current and the entity’s right to defer
untuk bergantung pada menunda penyelesaian kepatuhan settlement is contingent on compliance with future covenants
terhadap persyaratan di masa depan dalam waktu dua belas within twelve months.
bulan.
Amandemen ini tidak mempunyai dampak terhadap laporan This amendment had no impact on the Group’s consolidated
keuangan konsolidasian Grup financial statements.
Amandemen PSAK 116: Liabilitas Sewa dalam Jual Beli dan Amendment of PSAK 116: Lease liability in a Sale and
Sewa-balik Leaseback
Amandemen PSAK 116 Sewa menetapkan persyaratan yang The amendment to PSAK 116 Leases specifies the
digunakan penjual-penyewa dalam mengukur kewajiban sewa requirements that a seller-lessee uses in measuring the lease
yang timbul dalam transaksi jual beli dan sewa-balik, untuk liability arising in a sale and leaseback transaction, to ensure
memastikan penjual-penyewa tidak mengakui jumlah setiap the seller-lessee does not recognise any amount of the gain or
keuntungan atau kerugian yang terkait dengan hak guna yang loss that relates to the right of use it retains.
dipertahankan.
- 11 -
Page 15
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
b. Perubahan Kebijakan Akuntansi (Lanjutan) b. Changes in Accounting Policies (Continued)
Amandemen PSAK 116: Liabilitas Sewa dalam Jual Beli dan Amendment of PSAK 116: Lease liability in a Sale and
Sewa-balik (Lanjutan) Leaseback (Continued)
Amandemen ini tidak mempunyai dampak terhadap laporan This amendment had no impact on the Group’s consolidated
keuangan konsolidasian Grup. financial statements.
Amandemen PSAK 207 dan PSAK 107: Pengaturan Amendment of PSAK 207 and PSAK 107: Supplier Finance
Pembiayaan Pemasok Arrangements
Amandemen PSAK 207 dan PSAK 107 mengklarifikasi The amendments to PSAK 207 and PSAK 107 clarify the
karakteristik pengaturan pembiayaan pemasok dan characteristics of supplier finance arrangements and require
mensyaratkan pengungkapan tambahan atas pengaturan additional disclosure of such arrangements. The disclosure
pembiayaan pemasok tersebut. Persyaratan pengungkapan requirements in the amendments are intended to assist users
dalam amandemen ini dimaksudkan untuk membantu pengguna of financial statements in understanding the effects of supplier
laporan keuangan dalam memahami dampak pengaturan finance arrangements on an entity’s liabilities, cash flows and
pembiayaan pemasok terhadap liabilitas, arus kas, dan eksposur exposure to liquidity risk.
terhadap risiko likuiditas suatu entitas.
Amandemen ini tidak mempunyai dampak terhadap laporan This amendment had no impact on the Group’s consolidated
keuangan konsolidasian Grup. financial statements.
c. Prinsip-Prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis c. Principles of Consolidated and Business Combination
Prinsip Konsolidasi Consolidated Principles
Laporan keuangan konsolidasian meliputi laporan keuangan The consolidated financial statements include the financial
Perusahaan dan entitas anak. Grup menerapkan PSAK No. 110, statements of the Company and its subsidiaries. The Group
“Laporan Keuangan Konsolidasian”. Laporan keuangan applies PSAK No. 110, "Consolidated Financial Statements".
konsolidasian menggabungkan seluruh entitas anak yang The consolidated financial statements incorporate all
dikendalikan oleh Perusahaan. subsidiaries that are controlled by the Company.
Pengendalian dianggap ada ketika Perusahaan memiliki secara Control is presumed to exist when the Company owns directly
langsung atau tidak langsung melalui entitas anak lebih dari or indirectly through subsidiary more than half of the voting
setengah hak suara suatu entitas, kecuali dapat ditunjukkan rights of an entity, unless it can be clearly indicated that the
secara jelas bahwa kepemilikan tersebut tidak diikuti dengan hak ownership does not give rights to control.
pengendalian.
Pengendalian juga ada ketika Perusahaan yang mempunyai Control also exists when the Company owns half or less the
setengah atau kurang hak suara suatu entitas, dan juga voting rights of an entity, and also have:
memiliki: -
i. kekuasaan yang melebihi setengah hak suara sesuai powers exceeding half of the voting rights in accordance
perjanjian dengan investor lain; with agreements with other investors;
ii. kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan dan - the power to regulate the financial and operating policies
operasional entitas berdasarkan anggaran dasar atau of the entity under the articles of association or
perjanjian; agreement;
iii. kekuasaan untuk menunjuk atau mengganti sebagian besar - the power to designate or replace most of the board of
dewan direksi dan dewan komisaris atau organ pengatur directors and board of commissioners or equivalent
setara dan mengendalikan entitas melalui dewan atau organ regulating organs and control the entity through such
tersebut; atau councils or organs; or
iv. kekuasaan untuk memberikan suara mayoritas pada rapat - the power to cast a majority vote in meetings of boards of
dewan direksi dan dewan komisaris atau organ pengatur directors and commissioners or equivalent governing
setara dan mengendalikan entitas melalui dewan direksi bodies and controlling entities through boards of directors
dan dewan komisaris atau badan tersebut. and board of commissioners or bodies.
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh sejak tanggal Subsidiaries are fully consolidated from the date of acquisition,
akuisisi, yaitu tanggal Perusahaan memperoleh pengendalian, which is the date the Company obtained control, until the date
sampai dengan tanggal Perusahaan kehilangan pengendalian. the Company ceses to lost control.
Kepentingan non-pengendali mencerminkan bagian atas laba Non-controlling interests represent the portion of the profit or
atau rugi dan aset neto dari entitas anak yang tidak dapat loss and net assets of the Subsidiaries that are not attributable
diatribusikan secara langsung maupun tidak langsung pada directly or indirectly to the Company, which are presented in
Perusahaan, yang masing-masing disajikan dalam laporan laba the consolidated statements of profit or loss and other
rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian dan dalam comprehensive income and within equity in the consolidated
ekuitas pada laporan posisi keuangan konsolidasian, terpisah statements of financial position, separately from equity
dari bagian yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas attributable to the parent entity.
induk.
- 12 -
Page 16
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK
Kepentingan non-pengendali mencerminkan bagian atas laba AND
Non-controlling interests represent the SUBSIDIARIES
portion of the profit or
CATATAN atau
ATASrugiLAPORAN
dan aset KEUANGAN
neto dari entitas anak yang tidak dapat
KONSOLIDASIAN loss and net assets
CONSOLIDATED of theTO
NOTES Subsidiaries that are STATEMENTS
THE FINANCIAL not attributable
31 MARET diatribusikan
2025 (TIDAK secara langsung
DIAUDIT) maupun
DAN 31 DESEMBERtidak 2024
langsung pada
(DIAUDIT) directly
MARCH or indirectly
31, 2025 (UNAUDIT) Company,
to theAND DECEMBERwhich31, presented
are2024 (AUDIT)in
Perusahaan,
SERTA PERIODE yang
TIGA masing-masing
BULAN disajikan dalam laporan laba
YANG BERAKHIR the consolidated
AND FOR THE statements
THREE MONTHof profit or loss
PERIOD THATand other
ENDED
rugi dan penghasilan
PADA TANGGAL komprehensif
31 MARET 2025 DAN 2023 lain konsolidasian
(TIDAK DIAUDIT)dan dalam comprehensive income and within
MARCH equity
31, 2025 AND the consolidated
in 2024 (UNAUDIT)
ekuitas
(Disajikan dalam pada laporan
Rupiah, posisi
kecuali keuangan
dinyatakan lain) konsolidasian, terpisah statements of (Expressed
financial position,
in Rupiah, separately from stated)
unless otherwise equity
dari bagian yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas attributable to the parent entity.
induk.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
c. Prinsip-Prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis c. Principles of Consolidated and Business Combination
(Lanjutan) (Continued)
Prinsip Konsolidasi (Lanjutan) Consolidated Principles (Continued)
Kepentingan non-pengendali atas total laba rugi komprehensif The non-controlling interest in the subsidiaries' total
entitas anak diidentifikasi sesuai proporsinya dan disajikan comprehensive income is recognized in proportion and
sebagai bagian dari total laba komprehensif yang diatribusikan presented as part of the total comprehensive income
pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain attributable to the consolidated statements of profit or loss and
konsolidasian. Kepentingan non-pengendali atas aset neto other comprehensive income. Non-controlling interest in the
entitas anak diidentifikasi pada tanggal kombinasi bisnis yang subsidiaries' net assets are identified on the date the business
selanjutnya disesuaikan dengan proporsi atas perubahan ekuitas combination is subsequently adjusted to the proportionate
entitas anak dan disajikan sebagai bagian dari ekuitas pada change in the equity of the subsidiary and presented as part of
laporan posisi keuangan konsolidasian. equity in the consolidated statements of financial position.
Transaksi dengan kepentingan non pengendali yang tidak Transactions with non-controlling interests that do not result in
mengakibatkan hilangnya pengendalian dicatat sebagai loss of control are accounted for as equity transactions. The
transaksi ekuitas. Selisih antara nilai wajar imbalan yang difference between the fair value of any consideration paid
dialihkan dengan bagian relatif atas nilai tercatat aset bersih and the relevant share acquired of the carrying value of net
entitas anak yang diakuisisi dicatat di ekuitas. Keuntungan atau assets of the subsidiary is recorded in equity. Gains or losses
kerugian dari pelepasan kepada kepentingan non-pengendali on disposals to non-controlling interests are also recorded in
juga dicatat di ekuitas. equity.
Ketika Grup kehilangan pengendalian pada entitas anak, When the Group losses control of a subsidiary, a gain or loss
keuntungan atau kerugian diakui dalam laba rugi dan dihitung is recognized in profit or loss and is calculated as the
sebagai perbedaan antara (i) agregat nilai wajar pembayaran difference between (i) the aggregate of the fair value of the
yang diterima dan nilai wajar sisa kepemilikan dan (ii) jumlah consideration received and the fair value of any retained
tercatat sebelumnya dari aset (termasuk goodwill), dan liabilitas interest and (ii) the previous carrying amount of the assets
dari entitas anak dan setiap kepentingan nonpengendali. Seluruh (including goodwill), and liabilities of the subsidiary and any
jumlah yang diakui sebelumnya dalam penghasilan non-controlling interest. All amounts previously recognized in
komprehensif lain yang terkait dengan entitas anak yang dicatat other comprehensive income in relation to that subsidiary are
seolah olah Grup telah melepaskan secara langsung aset atau accounted for as if the Group had directly disposed of the
liabilitas terkait entitas anak. Nilai wajar setiap sisa investasi related assets or liabilities of the subsidiary. The fair value of
pada entitas anak terdahulu pada tanggal hilangnya any investment retained in the former subsidiary at the date
pengendalian dianggap sebagai nilai wajar pada saat pengakuan when control is lost is regarded as the fair value on initial
awal dari investasi pada entitas asosiasi atau ventura bersama. recognition for an investment in an associate, or a jointly
controlled entity.
Seluruh saldo akun dan transaksi yang material antar entitas All significant intercompany transactions and balances have
yang dikonsolidasi telah dieliminasi. been eliminated.
Kombinasi Bisnis Business Combination
Grup menerapkan PSAK No. 103, “Kombinasi Bisnis”. Kombinasi bisnis The Group applies PSAK No. 103, "Business Combination". Business
dicatat dengan menggunakan metode akuisisi. Biaya perolehan dari combinations are accounted for using the acquisition method. The
sebuah akuisisi diukur pada nilai agregat imbalan yang dialihkan, diukur cost of an acquisition is measured as the aggregate of the
pada nilai wajar pada tanggal akuisisi dan jumlah setiap kepentingan non consideration transferred, measured at acquisition date fair value and
pengendalipada pihak yang diakuisisi. Untuk setiap kombinasi bisnis, the amount of any non-controlling interest in the acquiree. For each
pihak pengakuisisi mengukur kepentingan non-pengendali pada entitas business combination, the acquirer measures the non-controlling
yang diakuisisi pada nilai wajar atau sebesar proporsi kepemilikan interest in the acquiree either at fair value or at the proportionate
kepentingan non pengendali atas aset neto yang teridentifikasi dari share of the acquiree’s identifiable net assets. Acquisition related
entitas yang diakuisisi. Biaya-biaya akuisisi yang timbul dibebankan costs incurred are directly expensed and included in administrative
langsung dan disajikan sebagai beban administrasi. expenses.
Ketika melakukan akuisisi atas sebuah bisnis, Grup mengklasifikasikan When the Group acquires a business, it assesses the financial assets
dan menentukan aset keuangan yang diperoleh dan liabilitas keuangan acquired and liabilities assumed for appropriate classification and
yang diambil alih berdasarkan pada persyaratan kontraktual, kondisi designation in accordance with the contractual terms, economic
ekonomi, dan kondisi terkait lain yang ada pada tanggal akuisisi. circumstances and pertinent conditions at acquisition date.
Dalam suatu kombinasi bisnis yang dilakukan secara bertahap, If the business combination is achieved in stages, the
pada tanggal akuisisi pihak pengakuisisi mengukur kembali nilai acquisition date fair value of the acquirer’s previously held
wajar kepentingan ekuitas yang dimiliki sebelumnya pada pihak equity interest in the acquiree is remeasured to fair value at
yang diakuisisi dan mengakui keuntungan atau kerugian yang the acquisition date through profit or loss.
dihasilkan dalam komponen laba rugi.
- 13 -
Page 17
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
c. Prinsip-Prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis c. Principles of Consolidated and Business Combination
(Lanjutan) (Continued)
Kombinasi Bisnis (Lanjutan) Business Combination (Continued)
Imbalan kontinjensi yang dialihkan oleh pihak pengakuisisi diakui Any contingent consideration to be transferred by the acquirer
sebesar nilai wajar pada tanggal akuisisi. Perubahan nilai wajar will be recognized at fair value at the acquisition date.
atas imbalan kontinjensi setelah tanggal akuisisi yang Subsequent changes to the fair value of the contingent
diklasifikasikan sebagai aset atau liabilitas, akan diakui dalam consideration which is deemed to be an asset or liability will
komponen laba rugi atau pendapatan komprehensif lain sesuai be recognized in accordance with PSAK 103 either in profit or
dengan PSAK 103. Jika diklasifikasikan sebagai ekuitas, loss or as other comprehensive income. If the contingent
imbalan kontinjensi tidak diukur kembali dan penyelesaian consideration is classified as equity, it should not be
selanjutnya diperhitungkan dalam ekuitas. remeasured until it is finally settled within equity.
Pada tanggal akuisisi, goodwill awalnya diukur pada harga At acquisition date, goodwill is initially measured at cost being
perolehan yang merupakan selisih lebih nilai agregat dari the excess of the aggregate of the consideration transferred
imbalan yang dialihkan dan jumlah yang diakui untuk and the amount recognized for non-controlling interest over
kepentingan non-pengendali atas aset bersih teridentifikasi yang the net identifiable assets acquired and liabilities assumed. If
diperoleh dan liabilitas yang diambil alih. Jika nilai agregat this consideration is lower than the fair value of the net assets
tersebut lebih kecil dari nilai wajar aset neto entitas anak yang of the subsidiary acquired, the difference is recognized in profit
diakuisisi, selisih tersebut diakui dalam komponen laba rugi. or loss.
Setelah pengakuan awal, goodwill diukur pada jumlah tercatat After initial recognition, goodwill is measured at cost less any
dikurangi akumulasi kerugian penurunan nilai. Untuk tujuan uji accumulated impairment losses. For the purpose of the
penurunan nilai, goodwill yang diperoleh dari suatu kombinasi impairment testing, goodwill acquired in a business
bisnis, sejak tanggal akuisisi, dialokasikan kepada setiap Unit combination is, from the acquisition date, allocated to each of
Penghasil Kas (“UPK”) dari Perusahaan dan/atau entitas anak the Company and/or its subsidiaries’ cash generating units
yang diharapkan akan menerima manfaat dari sinergi kombinasi (“CGU”) that are expected to benefit from the combination,
tersebut, terlepas dari apakah aset atau liabilitas lain dari pihak irrespective of whether other assets or liabilities of the
yang diakuisisi dialokasikan ke UPK tersebut. acquired are assigned to those CGUs.
Jika goodwill telah dialokasikan pada suatu UPK dan operasi Where goodwill forms part of a CGU and part of the operation
tertentu atas UPK tersebut dihentikan, maka goodwill yang within that CGU is disposed of, the goodwill associated with
diasosiasikan dengan operasi yang dihentikan tersebut termasuk the operation disposed of is included in the carrying amount of
dalam jumlah tercatat operasi tersebut ketika menentukan the operation when determining the gain or loss on disposal of
keuntungan atau kerugian dari pelepasan. Goodwill yang the operation. Goodwill disposed of in this circumstance is
dilepaskan tersebut diukur berdasarkan nilai relatif operasi yang measured based on the relative values of the operation
dihentikan dan porsi UPK yang ditahan. disposed of and the portion of the CGU retained.
d. Kas dan Setara Kas d. Cash and Cash Equivalents
Kas terdiri dari kas dan bank. Setara kas adalah semua investasi Cash consists of cash on hand and in banks. Cash
yang bersifat jangka pendek dan sangat likuid yang dapat equivalents are short-term, highly liquid investments that are
segera dikonversikan menjadi kas dengan jatuh tempo dalam readily convertible to known amounts of cash with original
waktu tiga bulan atau kurang sejak tanggal penempatannya, dan maturities of three (3) months or less from the date of
yang tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya. placements, and which are not used as collateral and are not
restricted.
Kas di bank dan deposito berjangka yang dibatasi atau Cash in banks and time deposits which are restricted or
dijaminkan sebagai kewajiban disajikan sebagai "Kas yang pledged as security for obligations are presented as
Dibatasi Penggunaannya dibawah Aset Lain-lain” “Restricted Cash under Other Assets”.
e. Transaksi Pihak Berelasi e. Transactions with Related Parties
Grup menerapkan PSAK No. 224, “Pengungkapan Pihak-pihak The Group adopts PSAK No. 224, "Related Parties
Berelasi”, PSAK ini mensyaratkan pengungkapan hubungan Disclosures", this PSAK requires disclosure of related party
transaksi dan saldo-saldo pihak berelasi, termasuk komitmen transactions and balances, including commitments in the
dalam laporan keuangan konsolidasian. Pihak berelasi adalah consolidated financial statements. Related party is a person or
orang atau entitas yang terkait dengan Perusahaan dan entitas an entity related to the Company and the subsidiaries (as
anak (sebagai entitas pelapor), yang meliputi: reporting entity) which consist of:
a) Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasi a) A person or a close member of that person’s family is
dengan entitas pelapor jika orang tersebut: related to a reporting entity if that person:
i) i)
Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasi has control or joint control over the reporting entity;
ii) memiliki pengaruh
dengan entitas signifikan
pelapor atas entitas
jika orang pelapor; atau
tersebut: ii) has significant influence over the reporting entity; or
iii) iii)
personil manajemen kunci entitas pelapor atau entitas induk is a member of the key management personnel of the
entitas pelapor. reporting entity or of a parent of the reporting entity.
- 14 -
Page 18
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
e. Transaksi Pihak Berelasi (lanjutan) e. Transactions with Related Parties (continued)
b) Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasi b) An entity is related to a reporting entity if any of the
dengan entitas pelapor jika orang tersebut: following conditions applies:
i) Entitas dan entitas pelapor adalah anggota dari Grup yang i) The entity and the reporting entity are members of the same
sama (artinya entitas induk, entitas anak dan entitas anak business group (meaning the parent entity, subsidiary
berikutnya terkait dengan entitas lain); entity, and subsequent subsidiary entity are related to other
ii) Satu entitas adalah entitas asosiasi atau ventura bersama dari ii) entities);
One entity is an associate or joint venture of the other entity
entitas lain (atau entitas asosiasi atau ventura bersama yang (or an associate or joint venture of a member of a business
merupakan anggota suatu kelompok usaha, yang mana group of which the other entity is members);
entitas lain tersebut adalah anggotanya);
iii) Kedua entitas tersebut adalah ventura bersama dari pihak iii) Both entities are joint ventures of the same third party;
ketiga yang sama;
iv) Satu entitas adalah ventura bersama dari entitas ketiga dan iv) One entity is a joint venture of a third entity and the other
entitas yang lain adalah entitas asosiasi dari entitas ketiga; entity is an associate of the third entity;
v) Entitas tersebut adalah suatu program imbalan pasca-kerja v) The entity is a post-employment benefits plan for the
untuk imbalan kerja dari salah satu entitas pelapor atau entitas benefits of employees of either the reporting entity or an
yang terkait dengan entitas pelapor. Jika entitas pelapor entity related to the reporting entity. If the reporting entity is
adalah entitas yang menyelenggarakan program tersebut, itself such a plan, the sponsoring employers are also related
maka entitas sponsor juga berelasi dengan entitas pelapor; to the reporting entity;
vi) Entitas yang dikendalikan atau dikendalikan bersama oleh vi) The entity is controlled or jointly controlled by a person
orang yang diidentifikasi dalam huruf (a); atau identified in (a); or
vii) Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a)(i) memiliki pengaruh vii) A person identified in (a)(i) has significant influence over the
signifikan atas entitas atau personil manajemen kunci entitas entity or is a member of the key management personnel of
(atau entitas induk dari entitas). the entity (or of a parent of the entity).
Semua transaksi signifikan dengan pihak berelasi telah All significant transactions with related parties are
diungkapkan dalam laporan keuangan konsolidasian. disclosed in the consolidated financial statements.
f. Persediaan f. Inventories
1) Persediaan Barang Konsumsi dan Bukan Barang 1) Consumable and Non-consumable Inventories.
Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih rendah Inventories are stated at the lower of cost or net realizable
antara biaya perolehan dan nilai realisasi bersih. Nilai value. Net realizable value is the estimated selling price in
realisasi bersih adalah estimasi harga penjualan dalam the ordinary course of business less the estimated costs
kegiatan usaha normal dikurangi taksiran biaya of completion and selling expenses. Cost is determined
penyelesaian dan biaya penjualan. Biaya perolehan based on the moving average method, less any
ditentukan dengan metode rata-rata bergerak, dikurangi allowance for impairment and obsolescence and slow
penyisihan karena penurunan nilai, keusangan, dan tidak moving.
lancar.
Penyisihan karena keusangan dan tidak lancar ditentukan Provision for obsolete and slowmoving inventories is
berdasarkan estimasi pemakaian masing-masing jenis determined based on estimated usage of each type of
persediaan di masa mendatang. inventory in the future.
2) Persediaan Real Estat 2) Real Estate Inventories
Persediaan real estat, yang terdiri dari persediaan Real estate inventories consist of houses and condotels
perumahan dan kondotel yang siap dijual dan yang sedang ready for sale and under construction, and land under
dalam pembangunan, serta tanah yang sedang development are stated at the lower of cost and net
dikembangkan, dinyatakan sebesar nilai terendah antara realizable value.
biaya dan nilai realisasi bersih.
Biaya tanah yang sedang dikembangkan meliputi biaya The cost of land under development consists of the cost
pengembangan dan pematangan tanah, kapitalisasi beban of land development, capitalized borrowing costs from
keuangan atas pinjaman bank dan fasilitas kredit lainnya bank loans and other credit facilities obtained to finance
yang diperoleh untuk membiayai pembangunan proyek dan the project and purchase development, and other
pembelian, serta biaya pengembangan lainnya yang development costs directly or indirectly attributable to real
langsung atau tidak langsung dapat diatribusikan pada estate development activities. The total costs of land
kegiatan pengembangan real estat. Jumlah biaya tanah under development is transferred to house and condotel
yang sedang dikembangkan akan dipindahkan ke inventories ready for sale when the land development is
persediaan perumahan dan kondotel pada saat tanah completed based on the area of saleable lots. The costs
tersebut selesai dikembangkan dengan menggunakan of house and condotel inventories include the actual costs
metode luas area. Biaya persediaan perumahan dan of construction.
kondotel mencakup juga biaya aktual konstruksi.
- 15 -
Page 19
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
f. Persediaan (lanjutan) f. Inventories (continued)
2) Persediaan Real Estat (lanjutan) 2) Real Estate Inventories (continued)
Biaya pengembangan tanah, termasuk tanah yang The cost of land development, including the cost of land
digunakan sebagai jalan dan prasarana atau area yang used for roads and amenities and other non saleable
tidak dijual lainnya, dialokasikan berdasarkan luas area areas, is allocated proportionally based on saleable area
yang dapat dijual. of land.
Biaya perolehan bangunan yang sedang dikonstruksi Constructed cost of construction including construction
termasuk biaya konstruksi dipindahkan ke persediaan cost is transferred to house and condotel inventories
perumahan dan kondotel yang siap dijual pada saat selesai ready for sale when completed and when it is ready for
dibangun dan siap dijual dengan menggunakan metode sale using the specific identification method.
identifikasi khusus.
Cadangan kerugian penurunan nilai persediaan dibentuk Provision for impairment losses is determined to adjust
untuk menyesuaikan nilai persediaan ke nilai realisasi inventory value to net realizable value.
bersih.
Selisih lebih nilai tercatat persediaan atas estimasi nilai The excess of the carrying amount of inventories over the
yang dapat diperoleh kembali (recoverable value) diakui estimated recoverable value is recognized as “Provision
sebagai “Penyisihan Penurunan Persediaan” dalam laporan for Decrease of Inventories” in the consolidated
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian. statements of profit or loss and other comprehensive
income.
Beban pemeliharaan dan perbaikan yang terjadi atas proyek Periodic maintenance and repair costs of the completed
yang sudah selesai dan secara substansial siap untuk projects and substantially ready for its intended use shall
digunakan sesuai tujuannya dibebankan pada laba rugi be charged to expense as incurred.
pada saat terjadinya.
Estimasi dan alokasi biaya harus dikaji kembali pada setiap Cost estimates and allocation are reviewed at the end of
akhir periode pelaporan sampai proyek selesai secara every reporting period until the project is
substansial. Apabila telah terjadi perubahan mendasar pada substantiallycompleted. If there are any substantial
estimasi kini, biaya direvisi, dan direalokasi. changes from the estimates, the costs are revised and
reallocated.
g. Beban Dibayar Dimuka g. Prepaid Expenses
Beban dibayar dimuka diamortisasi selama manfaat masing- Prepaid expenses are amortized over the period benefited
masing biaya dengan menggunakan metode garis lurus. using the straight-line method.
h. Investasi pada Entitas Asosiasi h. Investments in Associates
Entitas asosiasi adalah suatu entitas yang bukan merupakan An associate is an entity which is neither a subsidiary nor an
entitas anak ataupun pengendalian bersama entitas, tetapi Grup interest in joint venture, but the Group has significant influence
memiliki pengaruh signifikan atas entitas tersebut. Entitas over that entity. An investment in associate is accounted for
asosiasi dicatat dengan menggunakan metode ekuitas. using the equity method.
Bagian Grup atas laba atau rugi entitas asosiasi paska akuisisi The Group's share of the profit or loss of the associate after
diakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif the acquisition is recognized in the consolidated statements of
lain konsolidasian dan bagian atas mutasi pendapatan profit or loss and other comprehensive income and
komprehensif lainnya paska akuisisi diakui di dalam pendapatan adjustments to the carrying amount may also be necessary for
komprehensif lainnya dan diikuti dengan penyesuaian pada changes in the Group’s proportionate interest in the associate
jumlah tercatat investasi. arising from changes in the associate’s other comprehensive
income.
Dividen yang akan diterima dari entitas asosiasi diakui sebagai Dividend distributions received from the associate reduce the
pengurang jumlah tercatat investasi. Jika bagian Grup atas carrying amount of the investment. If the losses of the
kerugian entitas asosiasi sama dengan atau melebihi associate equal to or exceed its investment, including the non
kepentingannya pada entitas asosiasi, termasuk piutang tanpa collateral receivable, the Group ceases the recognition of its
agunan, Grup menghentikan pengakuan bagian kerugiannya, share of losses, unless the Group has guaranteed the
kecuali Grup memiliki kewajiban atau melakukan pembayaran obligation of the associate.
atas nama entitas asosiasi.
- 16 -
Page 20
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
h. Investasi pada Entitas Asosiasi (lanjutan) h. Investments in Associates (continued)
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup menentukan apakah At each reporting date, the Group determines whether there is
terdapat bukti objektif bahwa telah terjadi penurunan nilai pada objective evidence that there has been impairment in
investasi pada entitas asosiasi. Jika demikian, maka Grup investments in the associate. If so, the Group calculates the
menghitung besarnya penurunan nilai sebagai selisih antara amount of the impairment loss between the difference of the
jumlah yang terpulihkan dan nilai tercatat atas investasi pada recoverable amount and the carrying amount of the investment
entitas asosiasi dan mengakui selisih tersebut pada “bagian atas in the associate and recognizes the difference in "share in net
laba/(rugi) bersih entitas asosiasi” di laporan laba rugi dan income/(loss) of the associate" in the consolidated statements
penghasilan komprehensif lain konsolidasian. Kerugian yang of profit or loss and other comprehensive income. Unrealized
belum direalisasi juga dieliminasi kecuali transaksi tersebut losses are also eliminated unless the transaction provides
memberikan bukti penurunan nilai atas aset yang ditransfer. evidence of impairment of the transferred asset. The
Kebijakan akuntansi entitas asosiasi disesuaikan jika diperlukan accounting policies of the associate are adjusted when
untuk memastikan konsistensi dengan kebijakan yang necessary to ensure consistency with the policies adopted by
diterapkan oleh Grup. the Group.
i. Aset Tetap i. Fixed Asset
Aset tetap dinyatakan sebesar biaya perolehan dikurangi Fixed assets are stated at cost less accumulated depreciation
akumulasi penyusutan dan rugi penurunan nilai, jika ada. Biaya and impairment losses, if any. Such cost includes the cost of
perolehan termasuk biaya penggantian bagian aset tetap saat replacing part of the fixed assets when that cost is incurred, if
biaya tersebut terjadi, jika memenuhi kriteria pengakuan. the recognition criteria are met. Likewise, when a major
Selanjutnya, pada saat inspeksi yang signifikan dilakukan, biaya inspection is performed, its cost is recognized in the carrying
inspeksi itu diakui ke dalam jumlah tercatat (“carrying amount”) amount of the fixed assets as replacement if the recognition
aset tetap sebagai suatu penggantian jika memenuhi kriteria criteria are satisfied. All other repairs and maintenance costs
pengakuan. Semua beban perawatan dan perbaikan yang tidak that do not meet the recognition criteria are recognized in the
memenuhi kriteria pengakuan diakui dalam laporan laba rugi dan consolidated statement of profit or loss and other
penghasilan komprehensif lain konsolidasian pada saat comprehensive income as incurred.
terjadinya.
Penyusutan aset dimulai pada saat aset tersebut siap untuk Depreciation of an asset starts when it is available for use and
digunakan sesuai maksud penggunaannya dan dihitung dengan is computed using the straight-line method based on the
menggunakan metode garis lurus berdasarkan taksiran masa estimated useful lives of the assets as follows:
manfaat ekonomis aset tetap sebagai berikut:
Umur Manfaat/ Tarif Penyusutan/
Estimated Life Depreciation Rates
Bangunan dan prasarana 20-25 4% - 5% Land and building
Taman dan infrastruktur 2 50% Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2-5 25% - 50% Office equipment
Perabot kantor 4-5 20% - 25% Office furniture
Kendaraan 4-5 20% - 25% Vehicles
Tanah dinyatakan sebesar biaya perolehan dan tidak Land is stated at cost and not amortized as the management
diamortisasi karena manajemen berpendapat bahwa is of the opinion that it is probable that the titles can be
kemungkinan besar hak atas tanah tersebut dapat diperbaharui/ renewed/extended upon expiration.
diperpanjang pada saat jatuh tempo.
Beban pengurusan legal hak atas tanah dalam bentuk Hak Guna Legal cost of landrights in the form of Business Usage Rights
Usaha (“HGU”), Hak Guna Bangunan (“HGB”), dan Hak Pakai (“Hak Guna Usaha” or “HGU”), Building Usage Rights (“Hak
(“HP”) ketika tanah diperoleh pertama kali diakui sebagai bagian Guna Bangunan” or “HGB”), and Usage Rights (“Hak Pakai” or
dari biaya perolehan tanah pada akun “Aset tetap” dan tidak “HP”) when the land was acquired initially are recognized as
diamortisasi. Biaya yang berkaitan dengan perpanjangan hak part of the cost of the land under the “Fixed assets” account
atas tanah diakui sebagai beban ditangguhkan dan diamortisasi and not amortized. Costs related to renewal of land rights are
selama periode hak atas tanah atau masa manfaat tanah, mana recognized as deferred charges and amortized during the
yang lebih pendek. period of the land rights or the useful life of land, whichever is
shorter.
Penilaian atas nilai tercatat aset tetap dilakukan jika terjadi The fixed assets are reviewed for impairment or possible
peristiwa atau perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa impairment on its cost when events or changes in
nilai tercatat aset mungkin tidak dapat terpulihkan seluruhnya. circumstances indicate that their carrying amounts may not be
fully recoverable.
- 17 -
Page 21
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
i. Aset Tetap (lanjutan) i. Fixed Asset (continued)
Nilai tercatat komponen dari suatu aset tetap dihentikan The carrying amount of an item of fixed assets is
pengakuannya pada saat dilepaskan atau saat sudah tidak ada derecognized upon disposal or when no future economic
lagi manfaat ekonomi masa depan yang diharapkan dari benefits are expected from its use or disposal.
penggunaan atau pelepasannya.
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari penghentian Any gains or losses arising on derecognition of the asset
pengakuan tersebut (ditentukan sebesar selisih antara jumlah (calculated as the difference between the net disposal
hasil pelepasan neto dan nilai tercatatnya) dimasukkan ke dalam proceeds and the carrying amount of the asset) is directly
laba rugi pada saat penghentian pengakuan tersebut dilakukan. included in profit or loss when the item is derecognized.
Nilai residu aset, umur manfaat dan metode penyusutan atau The asset residual values, useful lives and depreciation or
amortisasi dievaluasi setiap akhir periode pelaporan dan amortization method are reviewed at the end of each period
disesuaikan secara prospektif jika diperlukan. and adjusted prospectively, if necessary.
Aset tetap dalam pembangunan dinyatakan sebesar biaya Constructions in progress are stated at cost. The accumulated
perolehan. Akumulasi biaya perolehan akan direklasifikasi ke costs will be reclassified to the appropriate fixed asset
aset tetap yang bersangkutan pada saat pembangunan dan/atau accounts when the construction and/or installation are
instalasi selesai dan aset tersebut telah siap untuk completed and the asset is ready for its intended use.
dipergunakan. Aset tetap dalam pembangunan tidak disusutkan Constructions in progress are not depreciated as these are not
karena belum tersedia untuk digunakan. yet available for use.
j. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan j. Impairment of Non- Financial Asset
Grup menilai pada setiap periode pelaporan tahunan apakah The Group assesses at each annual reporting period whether
terdapat indikasi bahwa aset mengalami penurunan nilai, jika there is an indication that an asset may be impaired, If any
kondisi tersebut terjadi, atau ketika pengujian penurunan such indication exists, or when annual impairment testing for
tahunan, Grup membuat estimasi jumlah yang terpulihkan atas an asset is required, the Group makes an estimate of the
aset tersebut. asset’s recoverable amount.
Jika kondisi tidak memungkinkan untuk memperkirakan jumlah Where it is not possible to estimate the recoverable amount of
terpulihkan aset individu, Grup memperkirakan jumlah an individual asset, the Group estimates its recoverable
terpulihkan dari unit penghasil kas (UPK). Perkiraan jumlah amount of the cash-generating unit (CGU). Estimated
terpulihkan adalah nilai tertinggi antara harga jual neto dan nilai recoverable amount is the higher of net selling price and value
pakai. Jika jumlah terpulihkan dari aset non-keuangan (UPK) in use. If the recoverable amount of non-financial assets
lebih rendah dari nilai tercatatnya, maka nilai tercatat aset (UPK) (CGU) is lower than its carrying amount, the carrying amount
dikurangi menjadi jumlah terpulihkan dan rugi penurunan nilai of the asset (CGU) is reduced to its recoverable amount and
diakui langsung pada laporan laba rugi. impairment loss is recognized immediately to profit or loss.
Pembalikan rugi penurunan nilai, diakui jika, dan hanya jika, Reversal of impairment losses for assets is recognised if, and
terdapat perubahan estimasi yang digunakan dalam menentukan only if, there has been a change in the estimates used to
jumlah terpulihkan asset sejak pengujian penurunan nilai terakhir determine the asset’s recoverable amount since the last
kali. Pembalikan rugi penurunan nilai tersebut diakui segera impairment testing was carried out. The reversal of impairment
dalam laba rugi. Pembalikan tersebut tidak boleh mengakibatkan losses will be recognised immediately in profit or loss. The
nilai tercatat aset melebihi biaya perolehan disusutkan sebelum reversal should not result in the carrying amount of an asset
adanya pengakuan penurunan nilai pada tanggal pembalikan exceeding what the depreciated cost would have been had the
dilakukan. impairment not been recognised at the date on which the
impairment was reversed.
Goodwill diuji untuk penurunan nilai setiap tahun dan ketika Goodwill is tested for impairment annually and when
terdapat suatu indikasi bahwa nilai tercatatnya mungkin circumstances indicate that the carrying amount may be
mengalami penurunan nilai. Penurunan nilai goodwill ditetapkan impaired. Impairment is determined for goodwill by assessing
dengan menentukan nilai terpulihkan tiap UPK (atau kelompok the recoverable amount of each CGU (or group of CGUs) to
UPK) yang terkait dengan goodwill tersebut. Jika jumlah which the goodwill relates. Where the recoverable amount of
terpulihkan UPK kurang dari nilai tercatatnya, rugi penurunan the CGU is less than its carrying amount, an impairment loss
nilai diakui. Rugi penurunan nilai terkait goodwill tidak dapat is recognized. Impairment losses relating to goodwill cannot be
dipulihkan pada tahun berikutnya. reversed in future years.
k. Sewa k. Leases
Grup menerapkan PSAK No. 116 “Sewa” yang mensyaratkan The Group adopted PSAK No. 116 “Leases”, which set the
pengakuan aset hak-guna dan liabilitas sewa sehubungan requirement for the recognition of right-to-use assets and
dengan sewa yang sebelumnya diklasifikasikan sebagai sewa lease liabilities in relation to leases which had been previously
operasi. classified as operating leases.
- 18 -
Page 22
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
k. Sewa (lanjutan) k. Leases (continued)
Grup Sebagai Penyewa The Group as a Lessee
Pada tanggal insepsi atau pada penilaian kembali atas kontrak At the inception or on reassessment of a contract that contains
yang mengandung sebuah komponen sewa, Grup a lease component, the Group allocates the consideration in
mengalokasikan imbalan dalam kontrak ke masing-masing the contract to each lease component on the basis of their
komponen sewa berdasarkan harga tersendiri relatif dari relative stand-alone prices and the aggregate stand-alone
komponen sewa dan harga tersendiri agregat dari komponen price of the non-lease components.
nonsewa.
Namun, untuk sewa penunjang dimana Grup bertindak sebagai However, for the leases of improvements in which the Group
penyewa, Grup dapat memilih untuk mencatat komponen sewa is a lessee, the Group may elect to account for the lease and
dan nonsewa sebagai satu komponen sewa jika komponen non-lease components as a single lease component if the non-
nonsewa tersebut tidak dapat dipisahkan. lease components cannot be separated.
Grup mengakui aset hak-guna dan liabilitas sewa pada tanggal The Group recognises a right-of-use asset and a lease liability
dimulainya sewa. Aset hak - guna diukur pada biaya perolehan, at the lease commencement date. The right-of-use asset is
yang meliputi jumlah awal liabilitas sewa, disesuaikan dengan initially measured at cost, which comprises the initial amount
pembayaran sewa yang dilakukan pada atau sebelum tanggal of the lease liability adjusted for any lease payment made at or
dimulainya sewa, ditambah dengan biaya langsung awal yang before the commencement date, plus any initial direct cost
dikeluarkan dan estimasi biaya yang akan dikeluarkan untuk incurred and an estimate of costs to dismantle and remove the
membongkar, memindahkan, atau untuk merestorasi aset ke underlying asset or to restore the underlying asset to the
kondisi sebagaimana sebagaimana ditentukan dalam syarat dan condition required by the terms and conditions of the lease,
ketentuan sewa, dikurangi dengan insentif sewa yang diterima. less any lease incentives received.
Aset hak-guna kemudian disusutkan menggunakan metode The right-of-use asset is subsequently depreciated using the
garis lurus dari tanggal dimulainya sewa hingga mana yang lebih straight-line method from the lease commencement date to the
awal antara akhir umur manfaat aset hak guna atau akhir masa earlier of the end of the useful life of the right -of-use asset or
sewa. the end of the lease term.
Liabilitas sewa diukur pada nilai kini pembayaran sewa yang The lease liability is initially measured at the present value of
belum dibayar pada tanggal dimulainya sewa, didiskontokan the lease payments that are not paid at the commencement
dengan menggunakan suku bunga implisit dalam sewa atau jika date, discounted using the interest rate implicit in the lease or,
suku bunga tersebut tidak dapat ditentukan, maka menggunakan if that rate cannot be readily determined, using incremental
suku bunga pinjaman inkremental. borrowing rate.
Pembayaran sewa yang termasuk dalam pengukuran liabilitas Lease payments included in the measurement of the lease
sewa meliputi pembayaran tetap, termasuk pembayaran tetap liability comprise of fixed payments, including in-substance
secara substansi dikurangi dengan piutang insentif sewa. fixed payments less any lease incentive receivable.
Jika sewa mengalihkan kepemilikan aset kepada Grup pada If the lease transfers ownership of the underlying asset to the
akhir masa sewa atau jika biaya perolehan aset hak-guna Group by the end of the lease term or if the cost of the right -of-
merefleksikan bahwa Grup akan mengeksekusi opsi beli, maka use asset reflects that the Group will exercise a purchase
Grup menyusutkan aset hak-guna dari tanggal permulaan option, the Group depreciates the right-of-use asset from the
hingga akhir umur manfaat aset. Jika tidak, maka Grup commencement date to the end of the useful life of the
menyusutkan aset hak-guna dari tanggal permulaan hingga underlying asset. Otherwise, the Group depreciates the right-
mana yang lebih awal antara akhir umur manfaat aset hak-guna of-use asset from the commencement date to the earlier
atau akhir masa sewa. between the end of the useful life of the right-of-use asset or
the end of the lease term.
Sewa Jangka Pendek dan Aset Bernilai Rendah Short-term Leases and Low Value Assets
Grup memutuskan untuk tidak mengakui aset hak guna dan The Group has elected not to recognise right-of use assets
liabilitas sewa untuk sewa jangka-pendek yang memiliki masa and lease liabilities for short -term leases that have a lease
sewa 12 bulan atau kurang dan aset bernilai rendah. term of 12 months or less and low value assets.
Grup mengakui pembayaran sewa atas sewa tersebut sebagai The Group recognises the leases payments associated with
beban dengan dasar garis lurus selama masa sewa. these leases as an expense on a straight-line basis over the
lease term.
- 19 -
Page 23
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
l. Pengakuan Pendapatan dan Beban l. Revenues and Expense Recognition
Pangekuan Pendapatan Revenue Recognation
Grup menerapkan PSAK No. 115 yang mensyaratkan The Group has applied PSAK No. 115, which requires
pengakuan pendapatan harus memenuhi 5 langkah analisa revenue recognition to fulfill 5 steps of assessment:
sebagai berikut:
1) identifikasi kontrak dengan pelanggan. 1) identity contract with a customer.
2) Identifikasi kewajiban pelaksanaan dalam kontrak. Kewajiban 2) Identify the performance obligations in the contract. Performance
pelaksanaan merupakan janji janji dalam kontrak untuk obligations are promises in a contract to transfer to a customer
menyerahkan barang atau jasa yang memiliki karakteristik berbeda goods or services that are distinct.
ke pelanggan.
3) Penetapan harga transaksi. Harga transaksi merupakan jumlah 3) Determine the transaction price. Transaction price is the amount
imbalan yang berhak diperoleh suatu entitas sebagai kompensasi of consideration to which an entity expects to be entitled in
atas diserahkannya barang atau jasa yang dijanjikan ke pelanggan. exchange for transferring promised goods or services to a
Jika imbalan yang dijanjikan di kontrak mengandung suatu jumlah customer. If the consideration promised in a contract includes a
yang bersifat variabel, maka Grup membuat estimasi jumlah variable amount, the Group estimates the amount of
imbalan tersebut sebesar jumlah yang diharapkan berhak diterima consideration to which it expects to be entitled in exchange for
atas diserahkannya barang atau jasa yang dijanjikan ke pelanggan transferring the promised goods or services to a customer less
dikurangi dengan estimasi jumlah jaminan kinerja jasa yang akan the estimated amount of service level guarantee which will be
dibayarkan selama periode kontrak. paid during the contract period.
4) Alokasi harga transaksi ke setiap kewajiban pelaksanaan dengan 4) Allocate the transaction price to each performance obligation on
menggunakan dasar harga jual berdiri sendiri relatif dari setiap the basis of the relative stand-alone selling prices of each distinct
barang atau jasa berbeda yang dijanjikan di kontrak. Ketika tidak goods or services promised in the contract. When these are not
dapat diamati secara langsung, harga jual berdiri sendiri relatif directly observable, the relative standalone selling price are
diperkirakan berdasarkan biaya yang diharapkan ditambah marjin. estimated based on expected cost plus a margin.
5) Alokasi harga transaksi ke setiap kewajiban pelaksanaan dengan 5) Allocate the transaction price to each performance obligation on
menggunakan dasar harga jual berdiri sendiri relatif dari setiap the basis of the relative stand-alone selling prices of each distinct
barang atau jasa berbeda yang dijanjikan di kontrak. Ketika tidak goods or services promised in the contract. When these are not
dapat diamati secara langsung, harga jual berdiri sendiri relatif directly observable, the relative standalone selling price are
diperkirakan berdasarkan biaya yang diharapkan ditambah marjin. estimated based on expected cost plus margin.
Pengakuan pendapatan ketika kewajiban pelaksanaan telah Recognize revenue when performance obligation is satisfied
dipenuhi dengan menyerahkan barang atau jasa yang dijanjikan by transferring a promised goods or services to a customer
ke pelanggan (ketika pelanggan telah memiliki pengendalian (which is when the customer obtains control of that goods or
atas barang atau jasa tersebut). services).
Kewajiban pelaksanaan dapat dipenuhi dengan 2 cara, yakni: A performance obligation may be satisfied at the following:
a) Suatu titik waktu (umumnya janji untuk menyerahkan a) A point in time (typically for promises to transfer goods to
barang ke pelanggan); atau a customer); or
b) Suatu periode waktu (umumnya janji untuk menyerahkan b) Over time (typically for promises to transfer services to a
jasa ke pelanggan). Untuk kewajiban pelaksanaan yang customer). For a performance obligation satisfied over
dipenuhi dalam suatu periode waktu, Grup memilih ukuran time, the Group selects an appropriate measure of
penyelesaian yang sesuai untukpenentuan jumlah progress to determine the amount of revenue that should
pendapatan yang harus diakui karena telah terpenuhinya be recognized as the performance obligation is satisfied.
kewajiban pelaksanaan.
Pembayaran harga transaksi berbeda untuk setiap kontrak. Aset Payment of the transaction price is different for each contract.
kontrak diakui ketika jumlah penerimaan dari pelanggan kurang A contract asset is recognized once the consideration paid by
dari saldo kewajiban pelaksanaan yang telah dipenuhi. customer is less than the balance of performance obligation
Kewajiban kontrak diakui ketika jumlah penerimaan dari which has been satisfied. A contract liability is recognized
pelanggan lebih dari saldo kewajiban pelaksanaan yang telah once the consideration paid by customer is more than the
dipenuhi. Liabilitas kontrak disajikan dalam "Liabilitas kontrak” balance of performance obligation which has been satisfied.
pada laporan posisi keuangan konsolidasian. Contract liabilities are presented as "Contract liabilities” in the
consolidated statements of financial position.
Kewajiban Grup terhadap kontrak dengan pelanggan The obligation of the Group from the contracts with customers
sehubungan dengan pendapatan dibawah ini ditentukan sebagai relating to below revenues are determined to be single
kewajiban pelaksanaan tunggal yang dipenuhi pada suatu titik performance obligations which are satisfied at a point in time:
waktu:
- Pendapatan dari penjualan persediaan real estate diakui - Revenues from sale of real estate inventories are
pada saat unit real estate diserahkan kepada pelanggan. recognized when the real estate units are delivered to the
customer.
- Pendapatan jasa pelayanan diakui pada saat jasa diberikan. - Service revenues are recognized when services are
rendered.
- 20 -
Page 24
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
l. Pengakuan Pendapatan dan Beban (lanjutan) l. Revenues and Expense Recognition (continued)
Pengakuan Beban Expense Recognation
Beban pokok penjualan diakui pada saat terjadinya (metode Cost of sales are recognized when incurred (accrual method).
akrual). Termasuk didalam beban pokok penjualan adalah Cost of sales includes estimated costs for future development
taksiran beban untuk pengembangan prasarana di masa yang of amenities on land that is already sold.
akan datang atas tanah yang telah terjual.
Beban bunga dari instrumen keuangan diakui dalam laba rugi Interest expense for all financial instruments are recognized in
secara aktual menggunakan metode suku bunga efektif. profit or loss in accrual basis using the effective interest
method.
Beban diakui pada saat terjadinya (accrual basis). Expenses are recognized when incurred (accrual basis).
m. Tanah Belum Dikembangkan m. Land for Development
Tanah belum dikembangkan dinyatakan sebesar mana yang Land for development is stated at the lower of cost and net
lebih rendah biaya perolehan dan nilai realisasi bersih. Nilai realizable value. Net realizable value is the estimated selling
realisasi bersih adalah estimasi harga jual dikurangi dengan price less the estimated costs of completion and the estimated
estimasi biaya penyelesaian lainnya untuk siap dijual. costs necessary to make the sale.
Biaya perolehan tanah yang belum dikembangkan meliputi biaya The cost of land for development consists of pre acquisition
praperolehan dan perolehan tanah dipindahkan ke tanah yang and acquisition costs of the land, and other costs related to
sedang dikembangkan pada saat pematangan tanah telah the acquisition of land which are transferred to land under
dimulai atau dipindahkan ke bangunan yang sedang dikonstruksi development when the development of land has started.
pada saat tanah tersebut siap dibangun.
n. Imbalan Kerja n. Employee Benefits
Grup diharuskan menyediakan imbalan kerja minimum yang The Group is required to provide a minimum pension benefit
diatur dalam Peraturan Pemerintah No.35 Tahun 2021 (PP as stipulated under Government Regulation No.35 Year 2021
35/2021) untuk melaksanakan beberapa ketentuan Undang- (“PP35/2021”) to implement certain provision of Law
undang No.11/2020 mengenai Cipta Kerja yang diundangkan No.11/2020 concerning Job Creation (“Cipta Kerja”) has just
dan diberlakukan pada tanggal 2 Februari 2021. been promulgated and put into effect on February 2, 2021.
Sebelum PP35/2021 diberlakukan Grup mencatat penyisihan Prior to the effective of PP35/2021, the Group provided
imbalan kerja berdasarkan Undang undang No. 13/2003, yang provision based on Labor Law No. 13/2003, which represents
merupakan kewajiban imbalan pasti berdasarkan PSAK No. 219, an underlying defined benefit obligation based on PSAK No.
“Imbalan Kerja”. 219, “Employee Benefits”.
Beban atas pemberian imbalan dalam program imbalan manfaat The cost of providing benefits under the defined benefits plan
pasti ditentukan dengan metode “Projected Unit Credit”. is determined using the “Projected Unit Credit” method.
Pengukuran kembali, yang terdiri atas keuntungan dan kerugian Re-measurements, comprising of actuarial gains and losses,
aktuarial, segera diakui pada laporan posisi keuangan are recognized immediately in the consolidated statement of
konsolidasian dengan mendebit atau mengkredit saldo laba financial position with a corresponding debit or credit to
melalui penghasilan komprehensif lain pada periode terjadinya. retained earnings through other comprehensive income in the
Pengukuran kembali tidak direklasifikasi ke laba rugi pada period in which they occur. Re measurements are not
periode berikutnya. reclassified to profit or loss in subsequent periods.
Beban jasa lalu diakui pada laba rugi pada tanggal yang lebih Past service costs are recognized in profit or loss on the
awal antara: earlier of:
- Tanggal amandemen atau kuartilmen program; dan - The date of the amendement or curtailment; and
- -
Tanggal pada saat Grup mengakui beban restrukturisasi terkait. The date that the Group recognizes related restructuring costs.
Bunga neto ditentukan dengan mengalikan liabilitas (aset) Net interest is calculated by applying discount rate to the net
imbalan pasti neto dengan tingkat diskonto. Grup mengakui defined benefit liability or asset. The Group recognizes the
perubahan atas liabilitas imbalan pasti neto berikut pada akun following changes in the net defined benefit obligation under
“Imbalan kerja karyawan” pada laporan laba rugi dan “Employee benefits expense” account in the consolidated
penghasilan komprehensif lain konsolidasian: statement of profit or loss and other comprehensive income:
- Beban jasa yang terdiri dari beban jasa kini, biaya jasa lalu dan - Service costs comprising current service costs, past-service
keuntungan dan kerugian costs and gains and
- Beban atau pendapatan bunga neto. - Net interest expense or income.
- 21 -
Page 25
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
n. Imbalan Kerja (lanjutan) n. Employee Benefits (continued)
Imbalan Kerja Jangka Pendek Short-term Employee Benefits
Imbalan kerja jangka pendek diakui ketika pekerja telah Short-term employee benefits are recognized when an
memberikan jasanya dalam suatu periode akuntansi, sebesar employee has rendered service during accounting period, at
jumlah tidak terdiskonto dari imbalan kerja jangka pendek yang the undiscounted amount of short-term employee benefits
diharapkan akan dibayar sebagai imbalan atas jasa tersebut. expected to be paid in exchange for that service.
Imbalan kerja jangka pendek mencakup antara lain upah, gaji, Short term employee benefits include such as wages, salaries,
bonus dan insentif. bonus and incentive.
Imbalan Pascakerja Post-employment Benefits
Imbalan pascakerja seperti pensiun, uang pisah dan uang Post-employment benefits such as retirement, severance and
penghargaan masa kerja dihitung berdasarkan PP 35/2021. service payments are calculated based on PP 35/2021.
Grup mengakui jumlah liabilitas imbalan pasti neto sebesar nilai The Group recognizes the amount of the net defined benefit
kini kewajiban imbalan pasti pada akhir periode pelaporan liability at the present value of the defined benefit obligation at
dikurangi nilai wajar aset program yang dihitung oleh aktuaris the end of the reporting period less the fair value of plan
independen dengan menggunakan metode “Projected Unit assets which calculated by independent actuaries using the
Credit”. Nilai kini kewajiban imbalan imbalan pasti ditentukan Projected Unit Credit method. Present value benefit obligation
dengan mendiskontokan imbalan tersebut. determined by discounting the benefit.
Grup mencatat tidak hanya kewajiban hukum berdasarkan The Group account not only for its legal obligation under the
persyaratan formal program imbalan pasti, tetapi juga kewajiban formal terms of a defined benefit plan, but also for any
konstruktif yang timbul dari praktif informal entitas. constructive obligation that arises from the entity’s informal.
Beban jasa kini, beban jasa lalu dan keuntungan atau kerugian Current service cost, past service cost and gain or loss on
atas penyelesaian serta bunga neto atas liabilitas (aset) imbalan settlement, and net interets on the net defined benefit liability
pasti neto diakui dalam laba rugi. (asset) are recognized in profit and loss.
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) imbalan pasti neto The remeasurement of the net defined benefit liability (assets)
yang terdiri dari keuntungan dan kerugian aktuarial, imbal hasil comprises actuarial gains and losses the return on plan
atas aset program dan setiap perubahan dampak batas atas assets, and any change in effect of the asset ceiling are
aset diakui sebagai penghasilan komprehensif lain. recognized in other comprehensive income.
o. Perpajakan o. Taxation
Pajak Penghasilan Tidak Final Non-Final Income Tax
Pajak Kini Current Tax
Aset dan liabilitas pajak kini untuk tahun berjalan diukur sebesar Current income tax assets and liabilities for the current year
jumlah yang diharapkan dapat direstitusi dari atau dibayarkan are measured at the amount expected to be recovered from or
kepada otoritas perpajakan. Tarif pajak dan peraturan pajak paid to the taxation authority. The tax rates and tax laws used
yang digunakan untuk menghitung jumlah tersebut adalah yang to compute the amount are those that have been enacted or
telah berlaku atau secara substantif telah berlaku pada tanggal substantively enacted as at the reporting dates in the
pelaporan di negara tempat Grup beroperasi dan menghasilkan countries where the Group operates and generates taxable
pendapatan kena pajak. income.
Bunga dan denda disajikan sebagai bagian dari penghasilan Interests and penalties are presented as part of other
atau beban operasi lain karena tidak dianggap sebagai bagian operating income or expenses since they are not considered
dari beban pajak penghasilan. as part of the income tax expense.
Perubahan terhadap liabilitas perpajakan diakui pada saat Surat Amendments to tax obligations are recorded when the Tax
Ketetapan Pajak (“SKP”) diterima atau jika Grup mengajukan Assessment Letter (“SKP”) is received or, if appealed against
keberatan, pada saat keputusan atas keberatan tersebut telah by the Group, when the result of the appeal is determined.
ditetapkan. Kekurangan dan kelebihan pembayaran pajak Underpayment and overpayment of corporate income tax, if
penghasilan badan, jika ada, dicatat sebagai bagian dari “Beban any, is recorded as part of “Current tax expense” in the
pajak kini” dalam laporan laba rugi dan penghasilan consolidated statement of profit or loss and other
komprehensif lain konsolidasian. comprehensive income.
Pajak Tangguhan Deffered Tax
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui menggunakan metode Deferred tax assets and liabilities are recognized using the
liabilitas atas konsekuensi pajak pada masa mendatang yang liability method for the future tax consequences attributable to
timbul dari perbedaan jumlah tercatat aset dan liabilitas menurut differences between the carrying amounts of existing assets
laporan keuangan dengan dasar pengenaan pajak aset dan and liabilities in the financial statements and their respective
liabilitas pada setiap tanggal pelaporan. tax bases at each reporting date.
- 22 -
Page 26
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
o. Perpajakan (Lanjutan) o. Taxation (Continued)
Liabilitas pajak tangguhan diakui untuk semua perbedaan Deferred tax liabilities are recognized for all taxable temporary
temporer kena pajak dan aset pajak tangguhan diakui untuk differences and deferred tax assets are recognized for
perbedaan temporer yang boleh dikurangkan sepanjang besar deductible temporary differences to the extent that it is
kemungkinan perbedaan temporer yang boleh dikurangkan probable that taxable income will be available in future years
tersebut dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba kena pajak against which the deductible temporary differences and
pada masa depan. accumulated fiscal losses can be utilized.
Nilai tercatat aset pajak tangguhan ditelaah pada setiap tanggal The carrying amount of a deferred tax asset is reviewed at
pelaporan dan nilai tercatat aset pajak tangguhan tersebut each reporting date and reduced to the extent that it is no
diturunkan apabila laba fiskal mungkin tidak memadai untuk longer probable that sufficient taxable profit will be available to
mengkompensasi sebagian atau semua manfaat aset pajak allow all or part of the benefit of that deferred tax asset to be
tangguhan. Pada setiap tanggal pelaporan, Grup menilai kembali utilized. Unrecognized deferred tax assets are reassessed by
aset pajak tangguhan yang tidak diakui dan mengakui aset pajak the Group at each reporting date and are recognized to the
tangguhan yang sebelumnya tidak diakui apabila besar extent that it has become probable that future taxable profit
kemungkinan bahwa laba fiskal pada masa yang akan datang will allow the deferred tax assets to be recovered.
akan tersedia untuk pemulihannya.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diukur dengan menggunakan Deferred tax assets and liabilities are measured at the tax
tarif pajak yang diharapkan akan berlaku pada tahun saat aset rates that are expected to apply to the year when the asset is
dipulihkan atau liabilitas diselesaikan berdasarkan tarif pajak dan realized or the liability is settled, based on tax rates and tax
peraturan pajak yang berlaku atau yang telah secara substantif laws that have been enacted or substantively enacted as at
telah berlaku pada tanggal pelaporan. the reporting date.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan disajikan secara saling Deferred tax assets and liabilities are offset in the
hapus dalam laporan posisi keuangan konsolidasian, kecuali consolidated statements of financial position, except if they
aset dan liabilitas pajak tangguhan untuk entitas yang berbeda, are for different legal entities, consistent with the presentation
sesuai dengan penyajian aset dan liabilitas pajak kini. of current tax assets and liabilities.
Pajak Penghasilan Final Final Income Tax
Penghasilan yang telah dikenakan pajak penghasilan final, Income already subjected to final income tax, the tax expense
beban pajaknya diakui proporsional dengan jumlah pendapatan is recognized proportionately to the recognized income
menurut akuntansi yang diakui pada periode berjalan. Selisih recognized during the year. The difference between the
antara jumlah pajak penghasilan final yang terutang dengan amount of final income tax payable and the amount charged
jumlah yang dibebankan sebagai pajak kini pada perhitungan as current tax in the consolidated statement of profit and loss
laba rugi komprehensif konsolidasian, diakui sebagai pajak and other comprehensive income is recognized either as
dibayar dimuka atau utang pajak. Perbedaan nilai tercatat aset prepaid taxes and taxes payable. If the recorded value of an
dan liabilitas yang berhubungan dengan pajak penghasilan final asset or liability related to final income tax differs from its
dengan dasar pengenaan pajaknya tidak diakui sebagai aset taxable base, the difference is not recognized as deferred tax
atau liabilitas pajak tangguhan. asset or deferred tax liability.
p. Pengampunan Pajak p. Tax Amnesty
Pada tanggal 19 September 2016, Dewan Standar Akuntansi On September 19, 2016, the Indonesian Financial Accounting
Keuangan Indonesia (DSAK IAI) menerbitkan PSAK No. 370, Standards Board (DSAK IAI) issued PSAK No. 370,
”Akuntansi Aset dan Liabilitas Pengampunan Pajak”, yang berisi "Accounting for Tax Amnesty Assets and Liabilities", that
pedoman pencatatan harta dan liabilitas yang diungkapkan oleh states guidelines for recording assets and liabilities disclosed
wajib pajak yang mengikuti program pengampunan Pajak by the taxpayer following the Tax Amnesty Program under
berdasarkan Undang-undang No. 11 tahun 2016. Law No. 11 Year 2016.
Pada tahun 2016, BLM (entitas anak) mengikuti program In 2016, BLM (a subsidiary) participated in the tax amnesty
pengampunan pajak dan menerapkan PSAK 370 secara program and applied PSAK 370 retrospectively and restated
retrospektif dan menyajikan kembali laporan keuangan untuk the financial statements for prior years.
tahun-tahun sebelumnya.
Pada saat diterbitkannya Surat Keterangan Pengampunan Pajak At the date of issuance of Tax Amnesty Certificate (SKPP),
(SKPP), Entitas Anak melakukan penyesuaian dengan the Subsidiary booked the adjustments by recording
melakukan pencatatan transaksi yang terkait dengan aset dan transactions related to tax amnesty assets and liabilities in
liabilitas pengampunan pajak sesuai dengan prinsip akuntansi accordance with the accounting principles applicable to the
yang berlaku atas aset dan liabilitas yang bersangkutan. assets and liabilities.
Uang Tebusan (jumlah pajak yang harus dibayarkan sesuai The Ransom money (the amount of tax paid in accordance
dengan aturan Pengampunan Pajak) dibebankan pada laporan with the Tax Amnesty Law) is charged directly to the profit or
laba rugi pada periode saat SKPP diterima. loss in the period when the SKPP was received.
- 23 -
Page 27
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Sesudah pengukuran awal, entitas anak mengukur kembali aset After initial measurement, the subsidiary measures the assets
dan liabilitas yang dicatat sesuai dengan prinsip akuntansi yang and liabilities recorded in accordance with the relevant
relevan. accounting principles.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
q. Penjabaran Mata Uang Asing q. Foreign Currency Tranlation
Transaksi dalam mata uang asing dicatat dalam Rupiah Transactions involving foreign currencies are recorded in
berdasarkan kurs yang berlaku pada saat transaksi dilakukan. Rupiah amounts at the rates of exchange prevailing at the
time the transactions are made.
Pada akhir periode pelaporan, aset dan liabilitas moneter dalam At the end of reporting period, monetary assets and liabilities
mata uang asing dijabarkan ke dalam Rupiah dengan denominated in foreign currencies are adjusted to Rupiah
menggunakan kurs tengah Bank Indonesia yang berlaku pada using Bank Indonesia’s middle rate of exchange at such date,
tanggal tersebut, keuntungan atau kerugian kurs yang terjadi the resulting gains or losses on foreign exchange are credited
dikreditkan atau dibebankan pada laporan laba rugi. Pada or charged to profit or loss. As of December 31, 2024 and
tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, kurs yang 2023, the exchange rates used are as follows:
digunakan adalah sebagai berikut:
2024 2024
Dolar Amerika Serikat 16.289 16.162 United States Dollar
Dolar Australia 10.481 10.082 Australian Dollar
r. Informasi Segmen r. Segment Information
Segmen operasi diidentifikasi berdasarkan laporan internal Operating segments are identified on the basis of internal
mengenai komponen dari Grup yang secara regular direviu oleh reports about components of the Group that are regularly
pengambil keputusan operasional dalam rangka mengalokasikan reviewed by the chief operating decision maker in order to
sumber daya dan menilai kinerja segmen operasi. allocate resources to the segments and to assess their
performances.
Segmen operasi adalah suatu komponen dari entitas: An operating segment is a component of an entity:
a. yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang mana memeroleh a. that engages in business activities from which it may earn
pendapatan dan menimbulkan beban (termasuk revenue and incur expenses (including revenue and
pendapatan dan beban terkait dengan transaksi dengan expenses relating to the transaction with other
komponen lain dari entitas yang sama); components of the same entity);
b. yang hasil operasinya dikaji ulang secara reguler oleh b. whose operating results are reviewed regularly by the
pengambil keputusan operasional untuk membuat entity’s chief operating decision maker to make decision
keputusan tentang sumber daya yang dialokasikan pada about resources to be allocated to the segments and
segmen tersebut dan menilai kinerjanya; dan assess its performance; and
c. dimana tersedia informasi keuangan yang dapat dipisahkan. c. for which discrete financial information is available.
Informasi yang digunakan oleh pengambil keputusan Information reported to the chief operating decision maker for
operasional dalam rangka alokasi sumber daya dan penillaian the purpose of resource allocation and assessment of their
kinerja mereka terfokus pada kategori dari setiap segmen. performance is more specifically focused on the category of
each segment.
s. Laba per Saham Dasar s. Basic Earnings per Share
Sesuai dengan PSAK No. 233, “Laba per Saham”, laba per In accordance with PSAK No. 233, “Earnings per Share”, the
saham dasar yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas basic earning per share attributable to the equity holder of the
induk dihitung dengan membagi laba tahun berjalan yang dapat parent entity are computed by dividing income for the year
diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan rata-rata attributable to the equity holders of the parent entity over the
tertimbang jumlah saham yang beredar dan disetor penuh weighted average number of issued and fully paid shares
selama periode yang bersangkutan. during the period.
t. Beban Emisi Saham t. Stock Issurance Cost
Semua beban yang terjadi yang terkait dengan Penawaran Costs incurred in connection with the Initial Public Offering
Umum Perdana dan Penawaran Umum Terbatas saham and Rights Issue of the Company’s shares are classified as
Perusahaan disajikan sebagai bagian dari “Tambahan Modal part of “Additional Paid-in Capital” in equity.
Disetor” dalam ekuitas.
- 24 -
Page 28
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
Semua beban
PADA TANGGAL yang 2025
31 MARET terjadi
DANyang
2023terkait
(TIDAKdengan Penawaran
DIAUDIT) Costs incurred in connection
MARCH 31, the AND
with2025 Public
Initial2024 Offering
(UNAUDIT)
Umum
(Disajikan dalam Perdana dan dinyatakan
Rupiah, kecuali Penawaranlain)Umum Terbatas saham and Rights Issue of the Company’s
(Expressed in Rupiah, shares are classified
unless otherwise as
stated)
Perusahaan disajikan sebagai bagian dari “Tambahan Modal part of “Additional Paid-in Capital” in equity.
Disetor” dalam ekuitas.
u. Distribusi Dividen u. Dividend Distribution
Distribusi dividen kepada pemegang saham Grup diakui sebagai Dividend distribution to the Group’s shareholders is recognized
liabilitas dalam laporan keuangan konsolidasian dalam periode as a liability in the consolidated financial statements in the
saat dividen tersebut disetujui oleh pemegang saham Grup. period in which the dividends are approved by the Group’s
shareholders.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
v. Instrumen Keuangan v. Financial Statements
Grup mengakui aset keuangan atau liabilitas keuangan dalam The Group recognizes a financial asset or a financial liability in
laporan posisi keuangan konsolidasian, jika dan hanya jika, the consolidated statement of financial position when, and
Perusahaan menjadi salah satu pihak dalam ketentuan pada only when, it becomes a party to the contractual provisions of
kontrak instrumen tersebut. Pada saat pengakuan awal, Grup the instrument. At initial recognition, the Group measures all
mengukur aset keuangan atau liabilitas keuangan pada nilai financial assets and financial liabilites at its fair value. In the
wajarnya. Dalam hal aset keuangan atau liabilitas keuangan case of a financial asset or financial liability is not measured at
tidak diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, nilai wajar tersebut fair value through profit or loss, fair value plus or minus with
ditambah atau dikurang dengan biaya transaksi yang dapat the transaction costs that are directly attributable to the
diatribusikan secara langsung dengan perolehan atau penerbitan acquisition or issue of the financial asset or financial liability.
aset keuangan atau liabilitas keuangan tersebut.
Beban transaksi yang dikeluarkan sehubungan dengan Transaction costs incurred on acquisition of a financial asset
perolehan aset keuangan dan penerbitan liabilitas keuangan and issue of a financial liability classified at fair value through
yang diklasifikasikan pada nilai wajar melalui laba rugi profit or loss are expensed immediately.
dibebankan segera.
Pengukuran Selanjutnya Aset Keuangan Subsequent Measurement of Financial Assets
Aset Keuangan Grup diklasifikasi sebagai berikut: The Group's financial assets are classifies into the following
specified categories:
1. Aset Keuangan yang Diukur pada Biaya Perolehan 1. Financial Assets Measured at Amortized Costs;
Diamortisasi;
2. Aset Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar Melalui 2. Financial Assets Measured at Fair Value Through Other
Penghasilan Komprehensif Lain (”FVTOCI”); Comprehensive Income (“FVTOCI”);
3. Aset Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar Melalui Laba 3. Financial Assets at Fair Value Through Profit or Loss
Rugi (“FVTPL”). (“FVTPL”).
Pengukuran Selanjutnya Liabilitas Keuangan Subsequent Measurement of Financial Liabilities
Pengukuran selanjutnya liabilitas keuangan tergantung pada Subsequent measurement of financial liabilities depends on
klasifikasinya pada saat pengakuan awal. Grup their classification on initial recognition. The Group classifies
mengklasifikasikan liabilitas keuangan dalam salah satu dari financial liabilities into one of the following categories:
kategori berikut:
1. Liabilitas Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar Melalui 1. Financial Liabilities at Fair Value Through Profit or Loss
Laba Rugi (“FVTPL”); (“FVTPL”);
2. Liabilitas Keuangan Lainnya 2. Other Financial Liabilities
Penghentian Pengakuan Aset dan Liabilitas Keuangan Derecognition of Financial Assets and Liabilities
Grup menghentikan pengakuan aset keuangan, jika dan hanya The Group derecognizes a financial asset if, and only if the
jika hak kontraktual atas arus kas yang berasal dari aset contractual rights to the cash flows from the financial asset
keuangan berakhir atau Perusahaan mengalihkan hak expire or group transfers the contractual rights to receive the
kontraktual untuk menerima kas yang berasal dari aset cash flows of the financial asset or retains the contractual
keuangan atau tetap memiliki hak kontraktual untuk menerima rights to receive the cash flows but assumes a contractual
kas tetapi juga menanggung kewajiban kontraktual untuk obligation to pay the cash flows to one or more recipients in an
membayar arus kas yang diterima tersebut kepada satu atau arrangement.
lebih pihak penerima melalui suatu kesepakatan.
Jika Grup secara substansial mengalihkan seluruh risiko dan If the Group neither transfers nor retains substantially all the
manfaat atas kepemilikan aset keuangan, maka Grup risks and rewards of ownership of the financial asset and has
menghentikan pengakuan aset keuangan dan mengakui secara retained control, the Group continues to recognize the financial
terpisah sebagai aset atau liabilitas untuk setiap hak dan asset to the extent of its continuing involvement in the financial
kewajiban yang timbul atau yang masih dimiliki dalam asset.
pengalihan tersebut.
- 25 -
Page 29
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
Jika Grup31secara
PADA TANGGAL MARET substansial
2025 DAN mengalihkan
2023 (TIDAK seluruh risiko dan
DIAUDIT) If the Group neither transfers
MARCH 31, nor2025
retains
ANDsubstantially all the
2024 (UNAUDIT)
manfaat
(Disajikan atas kecuali
dalam Rupiah, kepemilikan asetlain)
dinyatakan keuangan, maka Grup risks and rewards of ownership
(Expressed of theunless
in Rupiah, financial asset and
otherwise has
stated)
menghentikan pengakuan aset keuangan dan mengakui secara retained control, the Group continues to recognize the financial
terpisah sebagai aset atau liabilitas untuk setiap hak dan asset to the extent of its continuing involvement in the financial
kewajiban yang timbul atau yang masih dimiliki dalam asset.
pengalihan tersebut.
Jika Grup secara substansial masih memiliki seluruh risiko dan If the Group retains substantially all the risks and rewards of
manfaat atas kepemilikan aset keuangan, maka Grup tetap ownership of the financial asset, the Group continues to
mengakui aset keuangan tersebut. recognize the financial asset.
Grup menghentikan pengakuan liabilitas keuangan, jika dan The Group removes a financial liability from its statement of
hanya jika, liabilitas keuangan tersebut berakhir, yaitu ketika financial position if, and only if, it is extinguished, i.e. when the
kewajiban yang ditetapkan dalam kontrak dilepaskan atau obligation specified in the contract is discharged or canceled
dibatalkan atau kedaluwarsa. or expire.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
v. Instrumen Keuangan (lanjutan) v. Financial Statements (continued)
Penurunan Nilai Aset Keuangan Impairment of Financial Assets
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup mengukur penyisihan At the end of each reporting date, the Group calculates any
kerugian instrumen keuangan sejumlah kerugian kredit impairment provision in financial instruments based on its
ekspektasian sepanjang umurnya jika risiko kredit atas lifetime expected credit loss if the credit risk of the financial
instrumen keuangan tersebut telah meningkat secara signifikan instruments has increased significantly since its
sejak pengakuan awal. Namun, jika risiko kredit instrumen initialrecognition. However, if credit risk has not increased
keuangan tersebut tidak meningkat secara signifikan sejak significantly since initial recognition, then a 12 months
pengakuan awal, maka mengakui sejumlah kerugian kredit expected credit loss is recognized.
ekspektasian 12 bulan.
Grup menerapkan metode yang disederhanakan untuk The Group applied a simplified approach to measure such
mengukur kerugian kredit ekspektasian tersebut terhadap expected credit loss for trade receivables and contract assets
piutang usaha dan aset kontrak tanpa komponen pendanaan without significant financing component.
yang signifikan.
Penurunan Nilai Aset Keuangan Impairment of Financial Assets
Grup menganggap aset keuangan gagal bayar ketika pihak The Group considers a financial asset to be in default when
ketiga tidak mampu membayar kewajiban kreditnya kepada Grup the counterparty is unlikely to pay its credit obligations to the
secara penuh. Periode maksimum yang dipertimbangkan ketika Group in full. The maximum period considered when
memperkirakan kerugian kredit ekspektasian adalah periode estimating expected credit loss is the maximum contractual
maksimum kontrak dimana Grup terekspos terhadap risiko period over which the Group is exposed to credit risk.
kredit.
Penyisihan kerugian diakui sebagai pengurang jumlah tercatat Impairment losses are recognized as a deduction in financial
aset keuangan kecuali untuk aset keuangan yang diukur pada assets’ carrying amount, except for financial assets measured
FVTOCI yang penyisihan kerugiannya diakui dalam penghasilan at FVTOCI where its impairment is recognized in
komprehensif lain. Sedangkan jumlah kerugian kredit othercomprehensive income. The expected credit loss (or
ekspektasian (atau pemulihan kerugian kredit) diakui dalam laba recovery of credit loss) is recognized in profit or loss, as gains
rugi, sebagai keuntungan atau kerugian penurunan nilai. or losses of financial asset impairment.
Pengukuran kerugian kredit ekspektasian dari instrumen The expected credit loss of financial intruments are conducted
keuangan dilakukan dengan suatu cara yang mencerminkan: by a means which reflect:
1. Jumlah yang tidak bias dan rata-rata probabilitas tertimbang 1. An unbiased and probability-weighted amount that
yang ditentukan dengan mengevaluasi serangkaian reflects a range of possible outcomes;
kemungkinan yang dapat terjadi;
2. Nilai waktu uang; dan 2. Time value of money; and
3. Informasi yang wajar dan terdukung yang tersedia tanpa 3. Reasonable and supportable information that is available
biaya atau upaya berlebihan pada tanggal pelaporan without undue cost or effort about past events, current
mengenai peristiwa masa lalu, kondisi kini, dan perkiraan conditions and forecasts of future conditions.
kondisi ekonomi masa depan.
Aset keuangan dapat dianggap tidak mengalami peningkatan Financial assets may be considered to not having significant
risiko kredit secara signifikan sejak pengakuan awal jika aset increase in credit risk since initial recognition if the financial
keuangan memiliki risiko kredit yang rendah pada tanggal assets have a low credit risk at the reporting date.
pelaporan.
Risiko kredit pada instrumen keuangan dianggap rendah ketika Credit risk on financial instrument may be considered be low if
aset keuangan tersebut memiliki risiko gagal bayar yang rendah, there is a low risk of default, the borrower has a strong
peminjam memiliki kapasitas yang kuat untuk memenuhi capacity to meet its contractual cash flow obligations in the
kewajiban arus kas kontraktualnya dalam jangka waktu dekat near term and adverse changes in economic and business
dan memburuknya kondisi ekonomi dan bisnis dalam jangka - 26 - conditions in the longer term may, but will not necessarily,
waktu panjang mungkin, namun tidak selalu, menurunkan reduce the ability of the borrower to fulfil its contractual cash
kemampuan peminjam untuk memenuhi kewajiban arus kas flow obligations. To determine whether a financial asset has a
Page 30
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Risiko kredit pada instrumen keuangan dianggap rendah ketika Credit risk on financial instrument may be considered be low if
aset keuangan tersebut memiliki risiko gagal bayar yang rendah, there is a low risk of default, the borrower has a strong
peminjam memiliki kapasitas yang kuat untuk memenuhi capacity to meet its contractual cash flow obligations in the
kewajiban arus kas kontraktualnya dalam jangka waktu dekat near term and adverse changes in economic and business
dan memburuknya kondisi ekonomi dan bisnis dalam jangka conditions in the longer term may, but will not necessarily,
waktu panjang mungkin, namun tidak selalu, menurunkan reduce the ability of the borrower to fulfil its contractual cash
kemampuan peminjam untuk memenuhi kewajiban arus kas flow obligations. To determine whether a financial asset has a
kontraktualnya. Untuk menentukan apakah aset keuangan low credit risk, the Group may use internal credit risk rating or
memiliki risiko kredit rendah, Grup dapat menggunakan external assessment.
peringkat risiko kredit internal atau penilaian eksternal.
Metode Suku Bunga Efektif The Effective Interest Method
Metode suku bunga efektif adalah metode yang digunakan untuk The effective interest method is a method of calculating the
menghitung biaya perolehan diamortisasi dari aset atau liabilitas amortized cost of a financial asset or a financial liability (or
keuangan (atau kelompok aset atau liabilitas keuangan) dan group of financial assets or financial liabilities) and of
metode untuk mengalokasikan pendapatan bunga atau beban allocating the interest income or interest expense over the
bunga selama periode yang relevan. relevant period.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
v. Instrumen Keuangan (lanjutan) v. Financial Statements (continued)
Metode Suku Bunga Efektif (lanjutan) The Effective Interest Method (continued)
Suku bunga efektif adalah suku bunga yang secara tepat The effective interest rate is the rate that exactly discount
mendiskontokan estimasi pembayaran atau penerimaan kas estimated future cash payments or receipts through the
masa depan selama perkiraan umur dari instrumen keuangan, expected life of the financial instrument or, when appropriate,
atau jika lebih tepat, digunakan periode yang lebih singkat untuk a shorter period to the net carrying amount of the financial
memperoleh jumlah tercatat neto dari aset keuangan atau asset or financial liability.
liabilitas keuangan.
Pada saat menghitung suku bunga efektif, Grup mengestimasi When calculating the effective interest rate, the Group
arus kas dengan mempertimbangkan seluruh persyaratan estimates cash flows considering all contractual terms of the
kontraktual dalam instrumen keuangan tersebut, seperti financial instrument, for example, prepayment, call and similar
pelunasan dipercepat, opsi beli dan opsi serupa lain, tetapi tidak option, but shall not consider future credit losses. The
mempertimbangkan kerugian kredit masa depan. Perhitungan ini calculation includes all fees and points paid or received
mencakup seluruh komisi dan bentuk lain yang dibayarkan atau between parties to the contract that are an integral part of the
diterima oleh pihak-pihak dalam kontrak yang merupakan bagian effective interest rate, transaction costs, and all other
takterpisahkan dari suku bunga efektif, biaya transaksi, dan premiums or discounts.
seluruh premium atau diskonto lain.
Saling Hapus Aset Keuangan dan Liabilitas Keuangan Offsetting a Financial Asset and a Financial Liability
Saling hapus aset keuangan dan liabilitas keuangan A financial asset and financial liability shall be offset when and
dilakukankan, jika dan hanya jika, Grup saat ini memiliki hak only when, the Group currently has a legally enforceable right
yang dapat dipaksakan secara hukum untuk melakukan saling to set off the recognized amount; and intends either to settle
hapus atas jumlah yang telah diakui; dan berintensi untuk on a net basis, or to realise the asset and settle the liability
menyelesaikan secara neto atau untuk merealisasikan aset dan simultaneously.
menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.
Pengukuran Nilai Wajar Fair Value Measurement
Nilai wajar adalah harga yang akan diterima untuk menjual suatu Fair value is the price that would be received to sell an asset
aset atau harga yang akan dibayar untuk mengalihkan suatu or paid to transfer a liability in an orderly transaction between
liabilitas dalam transaksi teratur antara pelaku pasar pada market participants at the measurement date.
tanggal pengukuran.
Nilai wajar aset dan liabillitas keuangan diestimasi untuk The fair value of financial assets and financial liabilities must
keperluan pengakuan dan pengukuran atau untuk keperluan be estimated for recognition and measurement or for
pengungkapan. disclosure purposes.
- 27 -
Page 31
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Nilai wajar dikategorikan dalam level yang berbeda dalam suatu Fair values are categorised into different levels in a fair value
hirarki nilai wajar berdasarkan pada apakah input suatu hierarchy based on the degree to which the inputs to the
pengukuran dapat diobservasi dan signifikansi input terhadap measurement are observable and the significance of the
keseluruhan pengukuran nilai wajar: inputs to the fair value measurement in its entirety:
1. Harga kuotasian (tanpa penyesuaian) di pasar aktif untuk 1. Quoted prices (unadjusted) in active markets for identical
aset atau liabilitas yang identik yang dapat diakses pada assets or liabilities that can be accessed at the
tanggal pengukuran (Level 1); measurement date (Level 1);
2. Input selain harga kuotasian yang termasuk dalam Level 1 2. Inputs other than quoted prices included in Level 1 that
yang dapat diobservasi untuk aset atau liabilitas, baik are observable for the assets or liabilities, either directly
secara langsung maupun tidak langsung (Level 2); dan or indirectly (Level 2); and
3. Input yang tidak dapat diobservasi untuk aset atau liabilitas 3. Unobservable inputs for the assets or liabilities (Level 3).
(Level 3).
Dalam mengukur nilai wajar aset atau liabilitas, Grup sebisa When measuring the fair value of an asset or a liability, the
mungkin menggunakan data pasar yang dapat diobservasi. Group uses market observable data to the extent possible.
Apabila nilai wajar aset atau liabilitas tidak dapat diobservasi If the fair value of an asset or a liability is not directly
secara langsung, Grup menggunakan teknik penilaian yang observable, the Group uses valuation techniques that
sesuai dengan keadaannya dan memaksimalkan penggunaan appropriate in the circumstances and maximizes the use of
input yang dapat diobservasi yang relevan dan meminimalkan relevant observable inputs and minimizes the use of
penggunaan input yang tidak dapat diobservasi. unobservable inputs.
Perpindahan antara level hirarki nilai wajar diakui oleh Grup Transfers between levels of the fair value hierarchy are
pada akhir periode pelaporan dimana perpindahan terjadi. recognized by the Group at the end of the reporting period
during which the change occurred.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
w. Piutang Usaha w. Trade Receivables
Piutang usaha merupakan jumlah yang terutang dari pelanggan Trade receivables are amounts due from customers for goods
untuk barang yang dijual dan jasa yang diberikan dalam kegiatan sold and services rendered in the ordinary course of business.
usaha biasa. Jika iutang diperkirakan dapat ditagih dalam waktu If collection is expected in one year or less (or in the normal
satu tahun atau kurang (atau dalam siklus operasi normal jika operating cycle if longer), they are classified as current assets.
lebih panjang), piutang diklasifikasikan sebagai aset lancar. Jika If not, they are presented as non current assets.
tidak, piutang disajikan sebagai aset tidak lancar.
Cadangan penurunan nilai diukur berdasarkan kerugian kredit Provision for impairment of trade receivables is measured
ekspektasian dengan melakukan reviu atas kolektabilitas saldo based on expected credit losses by reviewing the collectibility
secara individual atau kolektif sepanjang umur piutang usaha of individual or collective balances in a lifetime of trade
menggunakan pendekatan yang disederhanakan dengan receivables using simplified approach with considering forward-
mempertimbangkan informasi yang bersifat perkiraan masa looking information at the end of each reporting period.
depan yang dilakukan setiap akhir periode pelaporan. Cadangan Provision for impairment are written-off during the period in
atas penurunan nilai dihapus pada saat piutang tersebut tidak which they are determined to be not collectible.
akan tertagih.
x. Utang Usaha x. Trade Payables
Utang usaha adalah kewajiban membayar barang atau jasa yang Trade payables are obligations to pay for goods or services
telah diterima dalam kegiatan usaha normal dari pemasok. that have been acquired in the ordinary course of business
Utang usaha diklasifikasikan sebagai liabilitas jangka pendek from suppliers. Trade payables are classified as current
jika pembayarannya jatuh tempo dalam waktu satu tahun atau liabilities if payment is due within one year or less (or in the
kurang (atau dalam siklus operasi normal, jika lebih lama). Jika normal operating cycle of the business if longer). If not, they
tidak, utang tersebut disajikan sebagai liabilitas jangka panjang. are presented as non-current liabilities.
y. Provisi y. Provision
Provisi diakui jika Grup memiliki kewajiban kini (baik bersifat Provisions are recognized when the Group has a present
hukum maupun bersifat konstruktif) yang akibat peristiwa masa obligation (legal or constructive) where, as a result of a past
lalu, besar kemungkinannya penyelesaian kewajiban tersebut event, it is probable that an outflow of resources embodying
mengakibatkan arus keluar sumber daya yang mengandung economic benefits will be required to settle the obligation and
manfaat ekonomi dan estimasi yang andal mengenai jumlah a reliable estimate of the amount of the obligation can be
kewajiban tersebut dapat dibuat. made.
- 28 -
Page 32
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGAjika
Provisi diakui GrupYANG
BULAN memiliki kewajiban kini (baik bersifat
BERAKHIR Provisions
AND FORare recognized
THE THREEwhen MONTH Group has
the PERIOD THAT present
a ENDED
hukum maupun
PADA TANGGAL 31 MARETbersifat
2025konstruktif)
DAN 2023yang akibat
(TIDAK peristiwa masa
DIAUDIT) obligation (legal or constructive)
MARCH 31, where,
2025 AND result
as a2024 of a past
(UNAUDIT)
lalu,
(Disajikan besar
dalam kemungkinannya
Rupiah, penyelesaian
kecuali dinyatakan lain) kewajiban tersebut event, it is probable that an
(Expressed outflow of
in Rupiah, resources
unless embodying
otherwise stated)
mengakibatkan arus keluar sumber daya yang mengandung economic benefits will be required to settle the obligation and
manfaat ekonomi dan estimasi yang andal mengenai jumlah a reliable estimate of the amount of the obligation can be
kewajiban tersebut dapat dibuat. made.
Provisi ditelaah pada setiap tanggal pelaporan dan disesuaikan Provisions are reviewed at each reporting date and adjusted to
untuk mencerminkan estimasi terbaik yang paling kini. Jika arus reflect the current best estimate. If it is no longer probable that
keluar sumber daya untuk menyelesaikan kewajiban an outflow of resources embodying economic benefits will be
kemungkinan besar tidak terjadi, maka provisi dibatalkan. required to settle the obligation, the provision is reversed.
z. Kontinjensi z. Contigencies
Aset dan liabilitas kontinjensi tidak diakui dalam laporan Contingent assets and liabilities are not recognized in the
keuangan konsolidasian. Liabilitas kontinjensi diungkapkan consolidated financial statements. Contingent liabilities are
dalam laporan keuangan konsolidasian, kecuali arus keluar disclosed in the consolidated financial statements, unless the
sumber daya yang mengandung manfaat ekonomi possibility of an outflow of resources embodying economic
kemungkinannya kecil. Aset kontinjensi diungkapkan dalam benefits is remote. Contingent assets are disclosed in the
laporan keuangan konsolidasian, jika terdapat kemungkinan consolidated financial statements where an inflow of economic
besar arus masuk manfaat ekonomis akan diperoleh. benefits is probable.
aa. Peristiwa Setelah Tanggal Pelaporan Keuangan aa. Events after the Financial Reporting Date
Peristiwa sesudah akhir tahun yang menyediakan informasi Post year-end events that provide additional information about
tambahan tentang posisi Perusahaan pada tanggal pelaporan the Group’s position at the financial reporting date (adjusting
keuangan (adjusting events) disajikan dalam laporan keuangan. events) are reflected in the consolidated financial statements.
Peristiwa paska akhir tahun yang bukan merupakan adjusting Post year-end events that are not adjusting events are
events diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan disclosed in the notes to consolidated financial statements
apabila material. when material.
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
ab. Perubahan pada Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan ab. Changes to Statements of Financial Accounting
(PSAK) dan Interpretasi Standar Akuntansi Keuangan (ISAK) Standards (SFAS) and Interpretations of Financial
Accounting Standards (ISAK)
Standar baru dan amandemen yang telah diterbitkan, berlaku The new standard and amendments issued effective for the
efektif untuk tahun buku yang dimulai pada 1 Januari 2025, financial year beginning 1 January 2025 are as follows:
tetapi penerapan dini diperkenankan, adalah sebagai berikut:
- PSAK No. 117, “Kontrak Asuransi” - PSAK No. 117, “Insurance Contracts”
- Amandemen PSAK No. 221, “Pengaruh Perubahan Kurs - Amendment to SFAS No. 221, “The Effect of Changes in
Valuta Asing - Kekurangan Ketertukaran” Foreign Exchange Rates - Lack of Exchangeability”
Pada tanggal penyelesaian laporan keuangan konsolidasian ini, As at the completion date of these consolidated financial
Grup sedang mempelajari dampak yang mungkin timbul dari statements, the Group is evaluating the potential impact of the
penerapan standar baru dan amandemen pada laporan new standard and amendments on the Group’s consolidated
keuangan konsolidasian Grup. financial statements.
3. PERTIMBANGAN ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI KEUANGAN 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
REPORTING POLICIES
Dalam penerapan kebijakan akuntansi Grup yang dijelaskan dalam In the application of the Group's accounting policies described in
Catatan 2, direksi diwajibkan untuk membuat pertimbangan, estimasi Note 2, Directors are required to make judgments, estimates and
dan asumsi tentang jumlah tercatat aset dan liabilitas yang tidak assumptions about the carrying amount of assets and liabilities
tersedia dari sumber lain. Estimasi dan asumsi yang terkait that are not readily available from other sources. The estimates
didasarkan pada pengalaman historis dan faktor-faktor lain yang and assumptions are based on historical experience and other
dianggap relevan. Hasil aktualnya mungkin berbeda dari estimasi factors that are considered to be relevant. The actual results may
tersebut. differ from those estimates.
Estimasi dan asumsi yang mendasari ditelaah secara berkelanjutan. The estimates and underlying assumptions are reviewed on an
Revisi estimasi akuntansi diakui dalam periode dimana estimasi ongoing basis. Revisions to accounting estimates are recognised
tersebut direvisi jika revisi hanya mempengaruhi periode tersebut, in the period which the estimate is revised if the revision affects
atau pada periode revisi dan periode masa depan jika revisi only that period, or in the period of the revision and future periods
mempengaruhi kedua periode tersebut. - 29 - if the revision affects both current and future periods.
Page 33
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Estimasi dan asumsi yang mendasari ditelaah secara berkelanjutan. The estimates and underlying assumptions are reviewed on an
Revisi estimasi akuntansi diakui dalam periode dimana estimasi ongoing basis. Revisions to accounting estimates are recognised
tersebut direvisi jika revisi hanya mempengaruhi periode tersebut, in the period which the estimate is revised if the revision affects
atau pada periode revisi dan periode masa depan jika revisi only that period, or in the period of the revision and future periods
mempengaruhi kedua periode tersebut. if the revision affects both current and future periods.
Pertimbangan, estimasi dan asumsi berikut ini dibuat oleh The following judgments, estimates and assumptions were made
manajemen dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi Grup yang by management in the process of applying the Group’s accounting
memiliki pengaruh paling signifikan atas jumlah yang diakui dalam policies that have the most significant effects on the amounts
laporan keuangan konsolidasian: recognized in the consolidated financial statements:
a. Menentukan apakah pengaruh signifikan atau pengendalian a. Determination if significant influence or control exists in
pada perusahaan investee an investee company
Menentukan apakah Grup mempunyai pengaruh signifikan Determining whether the Group has significant influence only
terhadap investee membutuhkan pertimbangan yang signifikan. in an investee requires significant judgment. Generally, a
Umumnya, kepemilikan saham sebesar 20% sampai 50% hak shareholding of 20% to 50% of the voting rights of an investee
suara investee dianggap Grup memiliki pengaruh yang is presumed to give the Group significant influence. Control is
signifikan. Pengendalian juga dianggap ada apabila entitas induk presumed to exist when the parent entity owns directly or
memiliki baik secara langsung atau tidak langsung melalui indirectly through a subsidiary, more than half the voting
entitas anak, lebih dari setengah kekuasaan suara suatu entitas power of an entity except unless, in exceptional
kecuali, dalam keadaan luar biasa, dapat ditunjukkan secara circumstances, it can be clearly demonstrated that such
jelas bahwa kepemilikan tersebut tidak diikuti dengan ownership does not constitute control.
pengendalian.
Manajemen entitas induk telah menetapkan bahwa, meskipun Management of the parent entity has determined that, despite
hanya memiliki 50% kepemilikan di beberapa entitas anak, Grup only having 50% ownership in some of its subsidiaries, the
memiliki pengendalian untuk memberikan suara mayoritas pada Group has control to cast the majority votes at meetings of
rapat direksi dan mengendalikan entitas melalui direksi. their board of directors and control of the entity is by those
board of directors.
Selanjutnya, manajemen juga telah memutuskan bahwa, Furthermore, the management has determined that, despite
walaupun memiliki lebih dari 50% kepemilikan di entitas investee having more than 50% ownership in some of its investee
tertentu, Grup tidak memiliki pengendalian berdasarkan companies, the Group has no control by virtue of agreements.
perjanjian.
3. PERTIMBANGAN ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
b. Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan b. Classification of Financial Assets and Financial Liabilities
Grup menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas tertentu The Group determines the classification of certain assets and
sebagai aset keuangan dan liabilitas keuangan dengan liabilities as financial assets and financial liabilities by judging
mempertimbangkan bila definisi yang ditetapkan PSAK No. 109 if they meet the definition set forth in PSAK No. 109.
dipenuhi. Dengan demikian, aset keuangan dan liabilitas Accordingly, the financial assets and financial liabilities are
keuangan diakui sesuai dengan kebijakan akuntansi Grup accounted for in accordance with the Group’s accounting
seperti diungkapkan pada Catatan 2. policies disclosed in Note 2.
c. Instrumen Keuangan c. Financial Instruments
Grup mencatat aset keuangan dan liabilitas keuangan tertentu The Group carries certain financial assets and financial
pada nilai wajar, yang mengharuskan penggunaan estimasi liabilities at fair values, which requires the use of accounting
akuntansi. Sementara komponen signifikan dalam pengukuran estimates. While significant components of fair value
nilai wajar ditentukan menggunakan bukti obyektif yang dapat measurement were determined using verifiable objective
diverifikasi, jumlah perubahan nilai wajar dapat berbeda bila evidences, the amount of changes in fair values would differ if
Grup menggunakan metodologi penilaian yang berbeda. the Group utilized different valuation methodology. Any
Perubahan nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan changes in fair values of these financial assets and financial
tersebut dapat mempengaruhi secara langsung laba atau rugi liabilities would affect directly the Group’s profit or loss.
Grup.
Nilai tercatat aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui The carrying amounts of financial assets at fair value through
laba rugi disajikan sebesar nilai wajar pada laporan posisi profit or loss are carried at fair values in the consolidated
keuangan konsolidasian diungkapkan pada Catatan 10. statement of financial position is disclosed in Note 10.
- 30 -
Page 34
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Nilai tercatat aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui The carrying amounts of financial assets at fair value through
laba rugi disajikan sebesar nilai wajar pada laporan posisi profit or loss are carried at fair values in the consolidated
keuangan konsolidasian diungkapkan pada Catatan 10. statement of financial position is disclosed in Note 10.
Penjelasan mengenai nilai wajar instrumen keuangan The explanations of fair value of financial instruments are
diungkapkan dalam Catatan 38. disclosed in Note 38.
d. Pajak Penghasilan d. Income Tax
Grup beroperasi di bawah peraturan perpajakan di Indonesia. The Group operates under tax regulations in Indonesia. In
Dalam mengevaluasi posisi pajak yang dilaporkan dalam Surat evaluating the tax position taken in its annual and monthly tax
Pemberitahuan (“SPT”) Tahunan dan SPT Masa, manajemen return, management exercise its judgement with respect to
menerapkan pertimbangannya sehubungan dengan situasi situations in which the applicable tax regulation is subject to
dimana dibutuhkan interpretasi atas peraturan pajak yang interpretation. The result of tax audit by the Tax Office can be
berlaku. Hasil pemeriksaan pajak oleh Kantor Pajak dapat different with the tax position taken by the Group. Where
berbeda dengan posisi pajak yang dilaporkan oleh Grup. Jika appropriate, the Group establishes provision on the basis of
diperlukan, Grup menetapkan provisi berdasarkan jumlah yang the amounts expected to be paid to the tax authority, and/or
diharapkan akan dibayarkan kepada otoritas pajak, dan/atau impair the carrying amount of claim for tax refund based on
menurunkan nilai tercatat klaim restitusi pajak sesuai dengan the amount expected to be recovered.
jumlah yang diperkirakan akan diperoleh kembali.
e. Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai Piutang Usaha e. Allowance for Impairment Losses on trade Receivables
Grup menelaah portofolio piutang usaha untuk mengevaluasi The Group reviews its trade receivables portfolios to assess
kerugian penurunan nilai setiap tanggal pelaporan. Grup impairment at reporting date. The Group considers several
mempertimbangkan beberapa faktor dalam menentukan factors to determine impairment, including receivables aging
penurunan nila piutang usaha, termasuk profil umur piutang, profile, actual financial condition of debtors, and past default
kondisi keuangan aktual debitur, dan pengalaman historis history. An allowance for impairment is made based on the
piutang tak tertagih. Penyisihan penurunan nilai dibuat estimated irrecoverable amount determined by reference to
berdasarkan estimasi jumlah yang tidak dapat terpulihkan yang past default experience and increase of risk in expected credit
ditentukan dari rekam jejak tunggakan masa lalu dan risiko loss in the future.
peningkatan kerugian kredit ekspektasian di masa depan.
Grup menetapkan provisi penurunan nilai persediaan The Group establishes provision for impairment of inventories
berdasarkan fakta dan keadaan pada tiap tanggal pelaporan, based on available facts and circumstances at each reporting
termasuk tapi tidak terbatas pada, kondisi fisik persediaan, date, including but not limited to, the inventories’ physical
harga jual pasar, dan perkiraan biaya yang akan dikeluarkan conditions, their market selling prices, and estimated costs to
untuk penjualan. Ketidakpastian yang terkait dengan faktor- be incurred to their sales. Uncertainty associated with these
faktor ini dapat mengakibatkan jumlah realisasi yang berbeda factors may results in the realisable amount being different
dari nilai tercatat persediaan. from the reported carrying amount of inventories.
3. PERTIMBANGAN ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
f. Penyisihan Penurunan Nilai Pasar dan Persediaan Usang f. Allowance for Decline in Market Values and Obsolescence
of Inventories
Grup menetapkan provisi penurunan nilai persediaan The Group establishes provision for impairment of inventories
berdasarkan fakta dan keadaan pada tiap tanggal pelaporan, based on available facts and circumstances at each reporting
termasuk tapi tidak terbatas pada, kondisi fisik persediaan, date, including but not limited to, the inventories’ physical
harga jual pasar, dan perkiraan biaya yang akan dikeluarkan conditions, their market selling prices, and estimated costs to
untuk penjualan. Ketidakpastian yang terkait dengan faktor- be incurred to their sales. Uncertainty associated with these
faktor ini dapat mengakibatkan jumlah realisasi yang berbeda factors may results in the realisable amount being different
dari nilai tercatat persediaan. from the reported carrying amount of inventories.
g. Pensiun dan Imbalan Kerja Karyawan g. Pension and Employee Benefits
Pengukuran kewajiban dan biaya pensiun dan liabilitas imbalan The measurement of the Group’s obligations and
kerja Grup bergantung pada pemilihan asumsi yang digunakan cost for pension and employee benefits liabilities is dependent
oleh aktuaris independen dalam menghitung jumlah-jumlah on its selection of certain assumptions used by the
tersebut. Asumsi tersebut termasuk antara lain, tingkat diskonto independent actuaries in calculating such amounts. Those
tahunan, tingkat kenaikan gaji tahunan, tingkat pengunduran diri assumptions include among others, annual discount rates,
- 31 -
karyawan, tingkat cacat tahunan, umur pensiun dan tingkat future annual salary increase rate, resignation rate, annual
referensi tingkat mortalitas. Keuntungan atau kerugian aktuarial disability rate, retirement age and mortality rate references.
yang timbul dari penyesuaian pengalaman perubahan dalam
Page 35
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
Pengukuran
(Disajikan kewajiban
dalam Rupiah, kecualidan biaya pensiun
dinyatakan lain) dan liabilitas imbalan The measurement of the Group’s
(Expressed obligations
in Rupiah, unless and
otherwise stated)
kerja Grup bergantung pada pemilihan asumsi yang digunakan cost for pension and employee benefits liabilities is dependent
oleh aktuaris independen dalam menghitung jumlah-jumlah on its selection of certain assumptions used by the
tersebut. Asumsi tersebut termasuk antara lain, tingkat diskonto independent actuaries in calculating such amounts. Those
tahunan, tingkat kenaikan gaji tahunan, tingkat pengunduran diri assumptions include among others, annual discount rates,
karyawan, tingkat cacat tahunan, umur pensiun dan tingkat future annual salary increase rate, resignation rate, annual
referensi tingkat mortalitas. Keuntungan atau kerugian aktuarial disability rate, retirement age and mortality rate references.
yang timbul dari penyesuaian pengalaman perubahan dalam Actuarial gains or losses arising from experience adjustments
asumsi-asumsi aktuarial diakui segera pada laporan posisi and changes in actuarial assumptions are recognized
keuangan dengan debit atau kredit ke saldo laba melalui immediately in the statement of financial position with a
penghasilan komprehensif lainnya dalam periode keterjadiannya. corresponding debit or credit to retained earnings through
other comprehensive income in the period which they occur.
Grup berkeyakinan bahwa asumsi tersebut adalah wajar dan The Group believes that its assumptions are reasonable and
sesuai. Nilai tercatat neto liabilitas imbalan kerja karyawan Grup appropriate. The net carrying amount of the Group’s liabilities
pada tanggal-tanggal pelaporan diungkapkan dalam Catatan 29. for employee benefits as at reporting dates are disclosed in
Note 29.
h. Penyusutan Aset Tetap h. Depreciation of Fixed Assets
Harga perolehan tetap disusutkan dengan metode garis lurus The costs of fixed assets are depreciated on a straight-line
selama estimasi masa manfaatnya. Manajemen mengestimasi basis over their estimated useful lives. Management estimates
masa manfaat aset tersebut berada dalam 2 sampai 25 tahun. the useful lives of these assets to be within 2 to 25 years.
Ini adalah harapan hidup umum diterapkan dalam industri di These are common life expectancies applied in the industries
mana Grup melakukan usahanya. where the Group conducts its businesses.
Perubahan tingkat yang diharapkan dari penggunaan dan Changes in the expected level of usage and technological
pengembangan teknologi dapat mempengaruhi masa manfaat development could impact the economic useful lives and the
ekonomis dan nilai sisa aset tersebut, dan biaya penyusutan residual values of these assets, and therefore future
karena itu masa depan dapat direvisi, tercatat nilai aset tetap. depreciation charges could be revised. The net carrying
Nilai tercatat neto aset tetap Grup pada tanggal-tanggal amount of the Group’s fixed assets as at reporting dates are
pelaporan diungkapkan dalam Catatan 12. disclosed in Note 12.
i. Penurunan Aset Non-Keuangan i. Impairment of Non-Financial Assets
Penurunan nilai terjadi pada saat nilai tercatat aset melebihi Impairment exists when the carrying value of an asset
jumlah terpulihkannya, yaitu yang lebih tinggi antara nilai wajar exceeds its recoverable amount, which is the higher of its fair
dikurangi biaya untuk menjual dan nilai pakainya. Nilai wajar value less costs to sell and its value in use. The fair value less
dikurangi biaya untuk menjual didasarkan pada data yang costs to sell calculation is based on available data from
tersedia dari perjanjian penjualan yang mengikat yang dibuat binding sales transactions in an arm’s length transaction of
dalam transaksi normal atas aset serupa atau harga pasar yang similar assets or observable market prices less incremental
dapat diamati dikurangi dengan biaya tambahan yang dapat costs for disposing the asset.
diatribusikan dengan pelepasan aset.
Dalam menghitung nilai pakai, estimasi arus kas masa depan In assessing the value in use, the estimated net future cash
neto didiskontokan ke nilai kini dengan menggunakan tingkat flows are discounted to their present value using a pre-tax
diskonto sebelum pajak yang menggambarkan penilaian pasar discount rate that reflects current market assessments of the
kini dari nilai waktu uang dan risiko spesifik atas aset. time value of money and the risks specific to the asset.
3. PERTIMBANGAN ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
- 32 -
Page 36
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
31 MARET 2025 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2024 (DIAUDIT) MARCH 31, 2025 (UNAUDIT) AND DECEMBER 31, 2024 (AUDIT)
SERTA PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR AND FOR THE THREE MONTH PERIOD THAT ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2025 DAN 2023 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDIT)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
PERTIMBANGAN ESTIMASI DAN ASUMSI AKUNTANSI SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL
KEUANGAN (Lanjutan) REPORTING POLICIES (Continued)
i. Penurunan Aset Non-Keuangan (Lanjutan) i. Impairment of Non-Financial Assets (Continued)
Dalam menentukan nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual, In determining fair value less costs to sell, recent market
digunakan harga penawaran pasar terakhir, jika tersedia. Jika transactions are taken into account, if available. If no such
tidak terdapat transaksi tersebut, Perusahaan menggunakan transactions can be identified, an appropriate valuation model
model penilaian yang sesuai untuk menentukan nilai wajar is used to determine the fair value of the assets. These
aset.Perhitungan perhitungan ini dikuatkan oleh penilaian calculations are corroborated by valuation multiples or other
berganda atau indikator nilai wajar yang tersedia. Perhitungan available fair value indicators. The value in use calculation is
nilai pakai didasarkan pada model arus kas yang didiskontokan. based on a discounted cash flow model.
Berdasarkan penelaahan manajemen, tidak ada indikasi Based on management’s review, there are no impairment
penurunan nilai pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember indicators as of March 31, 2025 and December 31, 2024.
j. Sewa j. Leases
Penentuan apakah suatu perjanjian mengandung unsur sewa Determination whether an arrangement is or contains a lease
membutuhkan pertimbangan yang cermat untuk menilai apakah requires careful judgement to assess whether the arrangement
perjanjian tersebut memberikan hak untuk mendapatkan secara conveys a right to obtain substantially all the economic
subtansial seluruh manfaat ekonomi dari penggunaan aset benefits from use of the asset throughout the period of use
identifikasian dan hak untuk mengarahkan penggunaan aset and right to direct the use of the asset, even if the right is not
identifikasian, bahkan jika hak tersebut tidak dijabarkan secara explicitly specified in the arrangement.
eksplisit di perjanjian.
Liabilitas sewa diukur pada nilai kini dari sisa pembayaran sewa Lease liabilities were measured at the present value of the
selama jangka waktu sewa, yang didiskontokan dengan remaining lease payments during the lease borrowing rate.
menggunakan suku bunga pinjaman inkremental Perusahaan. Determination of the lease term and the incremental borrowing
Penentuan jangka waktu sewa dan suku bunga pinjaman rates often involves significant estimates and judgements.
inkremental tersebut seringkali melibatkan estimasi dan
pertimbangan yang signifikan.
Dalam menentukan jangka waktu sewa, Grup In determining the lease term, the Group considers all facts
mempertimbangkan semua fakta dan keadaan yang and circumstances that create an economic incentive to
menimbulkan insentif ekonomi untuk menggunakan opsi exercise an extension option, or not exercise a termination
perpanjangan, atau tidak menggunakan opsi penghentian. Opsi option. Extension options (or periods after termination options
perpanjangan (atau periode setelah opsi penghentian kontrak of lease contract) are only included in the lease term if the
sewa) hanya dimasukkan dalam jangka waktu sewa jika cukup lease is reasonably certain to be extended (or not terminated),
pasti akan diperpanjang (atau tidak dihentikan), dimana whereby the determination of reasonably certain lease term
penentuan jangka waktu sewa yang cukup pasti membutuhkan requires significant estimation and judgement
estimasi dan pertimbangan yang signifikan.
k. Realisasi dari Aset Pajak Tangguhan k. Realizability of Deffered Tax Assets
Grup melakukan penelaahan atas nilai tercatat aset pajak The Group reviews the carrying amounts of deferred tax
tangguhan pada setiap akhir periode pelaporan dan mengurangi assets at the end of each reporting period and reduces these
nilai tersebut sampai sebesar kemungkinan aset tersebut tidak to the extent that it is no longer probable that sufficient taxable
dapat direalisasikan, dimana penghasilan kena pajak yang income will be available to allow all or part of the deferred tax
tersedia memungkinkan untuk penggunaan seluruh atau assets to be utilized. The Group’s assessment on the
sebagian dari aset pajak tangguhan tersebut. Penelaahan Grup recognition of deferred tax assets on deductible temporary
atas pengakuan aset pajak tangguhan untuk perbedaan differences is based on the level and timing of forecasted
temporer yang dapat dikurangkan didasarkan atas tingkat dan taxable income of the subsequent reporting periods. This
waktu dari penghasilan kena pajak yang ditaksirkan untuk forecast is based on the Group’s past results and future
periode pelaporan berikutnya. Taksiran ini berdasarkan hasil expectations on revenues and expenses as well as future tax
pencapaian Grup di masa lalu dan ekspektasi di masa depan planning strategies. However, there is no assurance that the
terhadap pendapatan dan beban, sebagaimana juga dengan Group will generate sufficient taxable income to allow all or
strategi perencanaan perpajakan di masa depan. Tetapi tidak part of the deferred tax assets to be utilized. However, there is
terdapat kepastian bahwa Grup dapat menghasilkan penghasilan no assurance that the Group will generate sufficient taxable
kena pajak yang cukup untuk memungkinkan penggunaan income to allow all or part of the deferred tax assets to be
sebagian atau seluruh bagian dari aset pajak tangguhan utilized.
tersebut.
- 33 -
Page 37
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
4. KAS DAN SETARA KAS 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS
Rinciannya sebagai berikut: Detail as follows:
2025 2024
Kas 95.374.065 163.400.393 Cash on Hand
Bank Bank
Rupiah Rupiah
PT Bank UOB Indonesia 6.656.361.473 1.691.131.770 PT Bank UOB Indonesia
PT Bank Central Asia Tbk 673.626.684 125.032.924 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 1.148.656.691 546.209.400 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk 5.774.728 5.037.817 P PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 175.128.222 23.696.774 P PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 397.149.428 115.446.580 P PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk 159.867.004 19.534.457 P PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank MNC Internasional Tbk - - P PT Bank MNC Internasional Tbk
PT Bank ICBC Indonesia - 12.288.661 P PT Bank ICBC Indonesia
P
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
PT Bank UOB Indonesia 157.682.708 164.744.761 PT Bank UOB Indonesia
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 210.442.667 42.620.810 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Maybank Indonesia Tbk - 237.258 PT Maybank Indonesia Tbk
P
Dolar Australia Australia Dollar
PT Bank Central Asia Tbk 2.498.740 2.498.740 PT Bank Central Asia Tbk
Jumlah Bank 9.587.188.345 2.748.479.952 Total Bank
Deposito Berjangka Time Deposit
Rupiah Rupiah
PT Bank UOB Indonesia 4.495.940.000 8.158.530.000 PT Bank UOB Indonesia
Jumlah Kas dan Setara Kas 14.178.502.410 11.070.410.345 Total Cash and cash equivalents
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 seluruh kas As of March 31, 2025 and December 31, 2024, all cash and cash
dan setara kas ditempatkan pada pihak ketiga dan tidak ada yang equivalents were placed in third parties banks and not used as
dijaminkan. collateral.
Tingkat suku bunga kontraktual deposito berjangka selama tahun The contractual interest rates on time deposits during the year were as
berjalan adalah sebagai berikut: follows:
- 33 -
Page 38
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Tingkat suku bunga kontraktual deposito berjangka selama tahun The contractual interest rates on time deposits during the year were as
berjalan adalah sebagai berikut: follows:
2025 2024
2.75% 2.75%
5. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA 5. ACCOUNT RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
Rinciannya sebagai berikut: Detail as follows:
a. Berdasarkan Segmen Usaha a. By Business Segment
2025 2024
Pendapatan katering dan akomodasi 59.020.029.835 54.899.302.588 Catering and accomodation revenue
Penjualan perumahan, tanah dan kondotel 19.098.661.265 19.098.661.265 Sale of house, lot and condotel
Pendapatan vila 4.844.411.843 4.844.411.842 Income from villa
Jumlah 82.963.102.943 78.842.375.695 Jumlah
Dikurangi penyisihan penurunan nilai (25.803.092.198) (25.803.092.198) Less allowance for doubtful accounts
Jumlah Piutang Usaha 57.160.010.744 53.039.283.497 Total Account Receivables
5. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 5. ACCOUNT RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES (Continued)
b. Berdasarkan Mata Uang b. By Functional Currency
2025 2024
Rupiah 82.353.915.141 78.233.187.895 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 609.187.801 609.187.801 United Satets Dollars
Jumlah 82.963.102.942 78.842.375.696 Jumlah
Dikurangi penyisihan penurunan nilai (25.803.092.198) (25.803.092.198) Less allowance for doubtful accounts
Jumlah Piutang Usaha 57.160.010.744 53.039.283.498 Total Account Receivables
c. Berdasarkan Umur Piutang c. By Age of Account Receivables
- 34 -
Page 39
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Rincian umur piutang usaha dihitung sejak tanggal faktur adalah The aging analysis of trade receivables from the date of invoice is as
sebagai berikut: follows:
2025 2024
Belum Jatuh Tempo 50.709.346.977 50.709.346.977 Not yet Due
1 - 30 Hari 829.980.000 829.980.000 1 - 30 Day
31 - 60 Hari 621.799.200 621.799.200 31 - 60 Day
61 - 90 Hari 641.732.240 641.732.240 61 - 90 Day
91 - 120 Hari 236.425.081 236.425.081 91 - 120 Day
Telah jatuh tempo dan/atau mengalami
penurunan nilai 29.923.819.444 25.803.092.198 Past due and impaired
Jumlah 82.963.102.942 78.842.375.696 Total
Dikurangi penyisihan penurunan nilai (25.803.092.198) (25.803.092.198) Less allowance for doubtful accounts
Jumlah Piutang Usaha - bersih 57.160.010.744 53.039.283.498 Total Account Receivables - net
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang sebagai berikut: Movements of allowance for impairment of receivables are as follows:
2025 2024
Saldo awal 25.803.092.198 31.115.158.185 Beginning balance
Perubahan selama tahun berjalan Change during the year
Penambahan (pengurangan) penyisihan - (190.213.360) Addition (reduction) of allowance
Penghapusan - (5.121.852.627) Written-off
Saldo akhir 25.803.092.198 25.803.092.198 Ending balance
Grup telah menerapkan metode yang disederhanakan untuk The Group applies the simplified approach to provide for expected
menghitung kerugian kredit ekspektasian sesuai dengan PSAK credit losses prescribed by PSAK No. 109, which permits the use of
No.109, yang mengizinkan penggunaan cadangan kerugian the lifetime expected loss allowance for all trade receivables. To
ekspektasian seumur hidup untuk seluruh piutang usaha. Untuk measure the expected credit losses, trade receivables have been
mengukur kerugian kredit ekspektasian, piutang usaha telah classified based on shared credit risk characteristics and the days past
dikelompokkan berdasarkan karakteristik risiko kredit dan waktu due.
jatuh tempo yang serupa.
Pada tanggal 31 Desember 2024, piutang usaha sebesar As of December 31, 2024, trade receivables amounting to
Rp2.329.936.521 (31 Desember 2023: Rp8.817.767.962) telah lewat Rp2,329,936,521 (December 31, 2023: Rp8,817,767,962) were past
jatuh tempo namun tidak mengalami penurunan nilai. Piutang due but not impaired. The receivables came from a number of third-
tersebut berasal dari sejumlah pelanggan pihak ketiga yang tidak party customers who had no history of default.
memiliki sejarah gagal bayar.
Pada tanggal 31 Desember 2024, piutang usaha sebesar As at December 31, 2024, trade receivables of Rp25.803.092.198
Rp25.803.092.198 (31 Desember 2023: Rp31.115.158.185) telah (December 31, 2023: Rp31,115,158,185) were impaired. The
mengalami penurunan nilai. Piutang yang mengalami penurunan nilai individually impaired receivables mainly related to certain third party
terutama merupakan piutang kepada pelanggan pihak ketiga tertentu customers, which were experiencing difficult financial conditions.
yang mengalami kesulitan keuangan. - 35 -
Page 40
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Pada tanggal 31 Desember 2024, piutang usaha sebesar As at December 31, 2024, trade receivables of Rp25.803.092.198
Rp25.803.092.198 (31 Desember 2023: Rp31.115.158.185) telah (December 31, 2023: Rp31,115,158,185) were impaired. The
mengalami penurunan nilai. Piutang yang mengalami penurunan nilai individually impaired receivables mainly related to certain third party
terutama merupakan piutang kepada pelanggan pihak ketiga tertentu customers, which were experiencing difficult financial conditions.
yang mengalami kesulitan keuangan.
Berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan akun piutang Based on the review of the status of the individual receivable accounts
masing-masing pelanggan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 as of March 31, 2025 and December 31, 2024, the Group's
Desember 2024 manajemen Grup berkeyakinan bahwa penyisihan management believes that the allowance for impairment is sufficient to
penurunan nilai piutang adalah cukup untuk menutup kemungkinan cover potentially uncollectible receivables in later dates.
tidak tertagihnya piutang di kemudian hari.
Piutang usaha tidak dijadikan jaminan atas fasilitas kredit dari Bank. Trade receivables are not used as collateral for credit facilities from
the Bank.
6. PIUTANG LAIN-LAIN 6. OTHER RECEIVABLES
Saldo piutang lain-lain per 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 The balance of other receivable as of March 31, 2025 and December
terdiri dari: 31, 2024 consist of:
2025 2024
Pihak Ketiga Third Parties
PT Karya Bintang Bali 3.891.004.866 3.891.004.866 PT Karya Bintang Bali
PT Manggala Mulia Partners 1.166.227.460 1.166.227.460 PT Manggala Mulia Partners
PT Adhiyaksa Tirta Abadi - 397.307.169 PT Adhiyaksa Tirta Abadi
PT Pesona Bali Raya Abadi 4.279.846.657 4.279.846.657 PT Pesona Bali Raya Abadi
PT Daviland Property Partners 980.250.000 980.250.000 PT Daviland Property Partners
PT Taman Merah Bali 738.781.729 738.781.729 PT Taman Merah Bali
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi 1.739.901.585 1.671.718.446 PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
PT Duta Darma Realty 198.000.000 198.000.000 PT Duta Darma Realty
Piutang Karyawan 325.125.824 325.125.824 Employee's Receivables
PT Pasti Bali 5.482.580 5.482.580 PT Pasti Bali
Lain-lain 1.045.907.651 19.606.276 Others
Jumlah 14.370.528.352 13.673.351.007 Total
Dikurangi penyisihan penurunan nilai (5.260.608.010) (5.260.608.010) Less allowance for doubtful accounts
Piutang Lain-lain - Bersih 9.109.920.342 8.412.742.997 Other Recevaibles - Net
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang sebagai berikut: Movements of allowance for impairment of receivables are as follows:
2025 2024
Saldo awal 4.662.299.895 4.662.299.895 Beginning balance
Perubahan selama tahun berjalan Change during the year
- 36 -
Page 41
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Penambahan penyisihan - - Additional
Reversal ofallowance
allowance
Saldo akhir 4.662.299.895 4.662.299.895 Ending balance
i. Selama tahun 2024 PBRA telah membayar saldo terhutang i. During 2024, PBRA has paid the outstanding balance of
sebesar Rp5.382.974.510 kepada BLM. Rp5,382,974,510 to BLM.
Selama tahun 2023 PBRA telah membayar saldo terhutang During 2023, PBRA has paid the outstanding balance of
sebesar Rp1.657.341.049 kepada BLM. Rp1,657,341,049 to BLM.
Selama tahun 2024 BLM mengakui bagian pengoperasian During 2024, BLM recognized the operating portion of PBRA
kondotel PBRA sebesar Rp4.437.198.745 (Catatan 34c). condotel amounting to Rp4,437,198,745 (Note 34c).
Selama tahun 2023 BLM mengakui bagian pengoperasian During 2023, BLM recognize share in the operation of PBRA
kondotel PBRA sebesar Rp5.064.244.174 (Catatan 34c). condotel amounted to Rp5,064,244,174 (Note 34c).
ii. Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, piutang dari ii. As of March 31, 2025 and December 31, 2024, the receivables
PT Karya Bintang Bali (KBB) merupakan piutang yang terkait from PT Karya Bintang Bali (KBB) represent receivables related to
dengan sewa tanah oleh KBB kepada Perusahaan dan bagi hasil the land lease by KBB to the Company and revenue sharing (Note
(Catatan 34a). 34a).
Perusahaan melakukan penyisihan penuh atas piutang dari KBB The Company provides full allowance for receivables from KBB to
untuk mengantisipasi kemungkinan tidak tertagihnya piutang anticipate the possibility of uncollectible receivables. However,
tersebut. Namun demikian, berdasarkan perjanjian antara based on the agreement between the Company and KBB, the
Perusahan dengan KBB, piutang tersebut dijamin oleh Tuan receivables are guaranteed by Mr. Graham James Bristow.
Graham James Bristow.
iii. Pada tanggal 2 Januari 2011 Perusahaan dan PT Taman Merah iii. On January 2, 2011 the Company and PT Taman Merah Bali
Bali (TMB) menandatangani perjanjian, dimana Perusahaan (TMB) entered into an agreement, whereby the Company provided
memberikan pinjaman jangka panjang sebesar Rp738.781.729 a long-term loan to TMB amounted to Rp738,781,729 for working
kepada TMB untuk keperluan modal kerja. Pinjaman tersebut capital purposes. The loan will mature on January 1, 2014 and
akan jatuh tempo pada tanggal 1 Januari 2014 dan dikenakan bears interest at 6% per annum. On January 1, 2015, the
tingkat bunga sebesar 6% per tahun. Pada 1 Januari 2015, Company and TMB renewed the agreement with an interest rate
Perusahaan dan TMB memperbaharui perjanjian dengan tingkat of 5% per annum.
suku bunga sebesar 5% per tahun.
Perjanjian tersebut tidak di perpanjang dan manajemen The agreement was not extended and management decided not
memutuskan untuk tidak mencatat bunganya. to record the interest.
Perusahaan melakukan penyisihan penuh atas piutang dari TMB The Company provides full allowance for receivables from TMB to
untuk mengantisipasi kemungkinan tidak tertagihnya piutang anticipate the possibility of uncollectible receivables.
tersebut.
6. PIUTANG LAIN-LAIN (Lanjutan) 6. OTHER RECEIVABLES (Continued)
iv. Piutang kepada karyawan merupakan fasilitas pinjaman yang iv. The receivables to employees represent loan facilities granted to
diberikan kepada karyawan. Pinjaman ini dilunasi karyawan employees. This kind of loan is repaid by employees through
melalui pemotongan gaji setiap bulan. monthly salary deductions.
- 37 -
Page 42
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Piutang kepada karyawan merupakan fasilitas pinjaman yang The receivables to employees represent loan facilities granted to
diberikan kepada karyawan. Pinjaman ini dilunasi karyawan employees. This kind of loan is repaid by employees through
melalui pemotongan gaji setiap bulan. monthly salary deductions.
v. Pada 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 saldo outstanding v. As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding balance of
sebesar Rp198.000.000 merupakan hasil penjualan PBRA oleh Rp198,000,000 pertained to the proceeds of sale of PBRA by
BLM kepada PT Duta Dharma Realty. Saldo ini tidak dikenakan BLM to PT Duta Dharma Realty. This balance is non interest
bunga dan dapat ditagih setiap waktu atas permintaan BLM. bearing and collectible on demand by BLM.
vi. Pada tanggal 1 Pebruari 2024, Perusahaan dan PT Manggala vi. As of Pebruary 1, 2024, The Company and PT Manggala Mulia
Mulia Partners menandatangani perjanjian pinjaman Partners entered into loan agreement No. PD.300/II/2024, wherein
PD.300/II/2024, dimana Perusahaan memberikan pinjaman The Company granted short-term loans to PT Manggala Mulia
jangka pendek kepada PT Manggala Mulia Partners dengan Partners with a total facility of Rp 1,234,315,000 and bears
jumlah fasilitas sebesar Rp1.234.315.000 dengan tingkat suku interest at 9% p.a and will mature in 12 months.
bunga sebesar antara 9% per tahun dan jangka waktu 12 bulan.
Pada tanggal 27 Oktober 2023, PSS dan PT Manggala Mulia As of October 27, 2023, PSS and PT Manggala Mulia Partners
Partners menandatangani perjanjian pinjaman PD.284/X/2023, entered into loan agreement No. PD.284/X/2023, wherein PSS
dimana PSS memberikan pinjaman jangka pendek kepada PT granted short-term loans to PT Manggala Mulia Partners with a
Manggala Mulia Partners dengan jumlah fasilitas sebesar total facility of Rp1,234,315,000 and bears interest at 8% p.a and
Rp1.234.315.000 dengan tingkat suku bunga sebesar antara 7% will mature in January 31, 2024.
per tahun dan jatuh tempo 31 Januari 2024.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, kedua Pihak As of the date of completion of this report, both Parties are in-
sedang dalam proses pembahasan syarat-syarat perjanjian process of discussing the terms of the loan agreement.
pinjaman.
vii. Pada tanggal 1 Pebruari 2024, Perusahaan dan PT Daviland vii. As of February 1, 2024, The Company and PT Daviland Property
Property Partners menandatangani perjanjian pinjaman Partners entered into loan agreement No. PD.301/II/2024, wherein
PD.301/II/2024, dimana Perusahaan memberikan pinjaman The Company granted short-term loans to PT Daviland Property
jangka pendek kepada PT Daviland Property Partners dengan Partners with a total facility of Rp 900,000,000 and bears interest
jumlah fasilitas sebesar Rp 900.000.000 dengan tingkat suku at 9% p.a and will mature in 12 months.
bunga sebesar antara 9% per tahun dan jangka waktu 12 bulan.
Pada tanggal 27 Oktober 2023, PSS dan PT Daviland Property As of October 27, 2023, PSS and PT Daviland Property Partners
Partners menandatangani perjanjian pinjaman PD.283/X/2023, entered into loan agreement No. PD.283/X/2023, wherein PSS
dimana PSS memberikan pinjaman jangka pendek kepada PT granted short term loans to PT Daviland Property Partners with a
Daviland Property Partners dengan jumlah fasilitas sebesar total facility of Rp900,000,000 and bears interest at 8% p.a and
Rp900.000.000 dengan tingkat suku bunga sebesar antara 8% will mature in January 31, 2024.
per tahun dan jatuh tempo sampai dengan 31 Januari 2024.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, kedua Pihak As of the date of completion of this report, both Parties are in-
sedang dalam proses pembahasan syarat-syarat perjanjian process of discussing the terms of the loan agreement.
pinjaman.
viii. Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, piutang dari viii. As of March 31, 2025 and December 31, 2024, the receivables
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture) merupakan piutang from PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture) represent
yang terkait dengan sewa tanah oleh Lokal Kulture kepada receivables related to the land lease by Lokal Kulture to the
Perusahaan (Catatan 34d). Company (Note 34d).
- 38 -
Page 43
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, piutang dari As of March 31, 2025 and December 31, 2024, the receivables
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture) merupakan piutang from PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture) represent
yang terkait dengan sewa tanah oleh Lokal Kulture kepada receivables related to the land lease by Lokal Kulture to the
Perusahaan (Catatan 34d). Company (Note 34d).
Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan penurunan nilai piutang Management believes that the allowance for impairment of receivables
adalah cukup untuk menutup kemungkinan tidak tertagihnya piutang is adequate to cover the possibility of uncollectible receivables in the
di kemudian hari. future.
7. PERSEDIAAN 7. INVENTORIES
Rincian persediaan adalah sebagai berikut: The details of inventories are as follows:
2025 2024
Katering dan Vila Catering and Villas
Barang konsumsi 7.904.732.520 7.521.044.761 Consumable goods
Bukan barang konsumsi 498.328.796 477.014.235 Non-consumable goods
Perumahan, Tanah dan kondotel Houses, Lot and Condotel
Perumahan dalam konstruksi 22.013.613.250 22.013.613.250 Houses under construction
Kondotel 118.869.564.626 118.869.564.626 Condotel
Tanah sedang dikembangkan 10.944.245.726 10.944.245.726 Land under development
Jumlah Persediaan 160.230.484.918 159.825.482.598 Total Inventories
Saldo dipindahkan 160.230.484.918 159.825.482.598 Balance transferred
7. PERSEDIAAN (Lanjutan) 7. INVENTORIES (Continued)
2025 2024
Saldo pindahan 160.230.484.918 159.825.482.598 Transfer balance
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for decline in value
nilai persediaan (72.950.119) (72.950.119) of inventories
Jumlah - bersih 160.157.534.799 159.752.532.479 Total - net
Dikurangi bagian tidak lancar Less non current portion
Kondotel (118.869.564.626) (118.869.564.626) Condotel
Persediaan - bagian lancar 41.287.970.173 40.882.967.853 Inventories - current portion
Mutasi persediaan perumahan dalam konstruksi adalah sebagai The movements of houses under construction inventories are as
berikut: follows:
2025 2024
Saldo awal 22.013.613.250 22.014.412.750 Beginning balance
- 39 -
Page 44
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Penambahan - - Addition
Pengurangan - (799.500) Deduction
Jumlah 22.013.613.250 22.013.613.250 Total
Mutasi penyisihan persediaan usang dan tidak lancar adalah sebagai Movements in the allowance for decline in value of inventories are as
berikut: follows:
2025 2024
Saldo awal 72.950.119 72.950.119 Beginning balance
Pemulihan - - Reversal
Penghapusan - - Write-off
Jumlah 72.950.119 72.950.119 Total
Grup melakukan pembentukan cadangan penurunan nilai atas The Group recorded allowance for impairment for decline in value of
persediaan usang dan tidak lancar. Berdasarkan hasil penelaahan inventories for obsolete and slow moving inventories. Based on the
terhadap keadaan persediaan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 review of the inventories as of March 31, 2025 and December 31,
Desember 2024, manajemen Grup berkeyakinan bahwa penyisihan 2024, the Group' management believes that the allowance for decline
penurunan nilai persediaan adalah cukup untuk menutup in value of inventories is adequate to cover possible losses on
kemungkinan kerugian akibat persediaan usang dan tidak lancar. inventories.
Persediaan BLM dan PSS diasuransikan terhadap risiko kebakaran The inventories of BLM and PSS are covered by insurance against
atau pencurian dengan total nilai pertanggungan masing - masing any risk of fire or theft with total sum insured of Rp155.508.662.024
sebesar Rp155.508.662.024 dan Rp152.823.500.000 pada tanggal and Rp152.823.500.000 as of December 31, 2024 and 2023,
31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024. respectively.
Manajemen PSS dan BLM berpendapat bahwa jumlah PSS and BLM’s management are of the opinion that the insurance
pertanggungan asuransi tersebut cukup untuk menutup coverage is sufficient to cover possible losses on the insured
kemungkinan kerugian atas persediaan yang dipertanggungkan. inventories.
Persediaan milik Perusahaan tidak diasuransikan terhadap setiap The Company's inventories are not insured against any risk of loss
risiko kerugian yang mungkin timbul. that may arise.
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, bangunan As of March 31, 2025 and December 31, 2024, house and lot and
dalam konstruksi dan tanah sedang dikembangkan merupakan nilai condotel construction represents the carrying value of the Springhill
tercatat atas proyek pembangunan Springhill Villas & Resort di Villas & Resort project in Jimbaran Hijau, Bali.
Jimbaran Hijau, Bali.
8. BEBAN DIBAYAR DIMUKA 8. PREPAID EXPENSES
Rincian beban dibayar dimuka adalah sebagai berikut: The details of prepaid expenses are as follows:
2025 2024
- 40 -
Page 45
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Sewa kantor 486.622.970 624.487.439 Office rent
Uang muka pembelian 1.601.551.050 1.942.396.805 Advance for purchase
Asuransi - - Insurance
Lain-lain - - Others
Jumlah 2.088.174.020 2.566.884.244 Total
PSS menandatangani beberapa perjanjian dengan masa jatuh tempo PSS entered into several agreements with one-year term.
kurang dari satu tahun.
9. UANG MUKA 9. ADVANCES
Rincian uang muka adalah sebagai berikut: The details of advances are as follows:
2025 2024
Kontraktor 1.065.385.129 1.476.158.473 Contractors
Karyawan - 500.000 Employee
Security deposit 535.370 535.370 Security deposit
Jumlah 1.065.920.499 1.477.193.843 Total
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, BLM mencatat As of March 31, 2025 and December 31, 2024, BLM recorded
uang muka kepada kontraktor masing masing sebesar advances to contractors of Rp1,065,385,158,129 and
Rp1.065.385.129 dan Rp1.948.658.473. Rp1,949,658,473, respectively.
Semua uang muka dibayarkan kepada pihak ketiga dan dalam All advances are made to third parties and denominated in rupiah.
satuan rupiah.
10. ASET KEUANGAN PADA NILAI WAJAR MELALUI LABA ATAU 10. FINANCIAL ASSETS AT FAIR VALUE THROUGH PROFIT OR
RUGI LOSS
2025
Persentase Saldo Pada Awal Cadangan
Kepemilikan/ Tahun/ Penurunan nilai/ Saldo Pada
Nama Perusahaan/ Percentage Beginning Penambahan/ Pengurangan/ Allowance for Akhir Tahun/
Company of Ownership Balance Additional Deduction Impairment Ending Balance
PT Pesona Icon Jimbaran 19,60% 49.000.000 - 49.000.000 - -
Jumlah / Total 49.000.000 - 49.000.000 - -
Pada tanggal 29 September 2016, Perusahaan mendirikan PT On September 29, 2016, the Company established PT Pesona Icon
Pesona Icon Jimbaran (“PIJ”) berdasarkan Akta No. 09 dari Dr. Jimbaran ("PIJ") pursuant to Deed No. 09 of Dr. Yurisa Martanti, SH,
Yurisa Martanti, SH, MH, notaris di Jakarta, dimana Perusahaan MH, notary in Jakarta, whereby the Company has 49 share ownership,
memiliki kepemilikan saham sebanyak 49 saham yang setara or equivalent to 19.60% in PIJ with a par value of Rp1.000.000 per
dengan 19,60% di dalam PIJ dengan nilai nominal Rp1.000.000 per share or equivalent to Rp49.000.000.
- 41 - The establishment has been
saham atau setara dengan Rp49.000.000. Pendirian tersebut telah approved by the Minister of Law and Human Rights based on his
disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Decision Letter No. AHU 0131108.AHA.01.11 dated October 3, 2016.
berdasarkan Surat Keputusan No. AHU 0131108.AHA.01.11 tanggal
Page 46
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah,
Pada tanggal kecuali dinyatakan
29 September lain)
2016, Perusahaan mendirikan PT On September 29, (Expressed in Rupiah,
2016, the Company unless otherwise
established stated)
PT Pesona Icon
Pesona Icon Jimbaran (“PIJ”) berdasarkan Akta No. 09 dari Dr. Jimbaran ("PIJ") pursuant to Deed No. 09 of Dr. Yurisa Martanti, SH,
Yurisa Martanti, SH, MH, notaris di Jakarta, dimana Perusahaan MH, notary in Jakarta, whereby the Company has 49 share ownership,
memiliki kepemilikan saham sebanyak 49 saham yang setara or equivalent to 19.60% in PIJ with a par value of Rp1.000.000 per
dengan 19,60% di dalam PIJ dengan nilai nominal Rp1.000.000 per share or equivalent to Rp49.000.000. The establishment has been
saham atau setara dengan Rp49.000.000. Pendirian tersebut telah approved by the Minister of Law and Human Rights based on his
disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Decision Letter No. AHU 0131108.AHA.01.11 dated October 3, 2016.
berdasarkan Surat Keputusan No. AHU 0131108.AHA.01.11 tanggal
3 Oktober 2016.
Pada tanggal 13 Desember 2024 Perusahaan melakukan penjualan On December 13, 2024, the Company sold shares of PT Pesona Icon
saham PT Pesona Icon Jimbaran dengan kepemilikan 49 lembar Jimbaran with ownership of 49 shares or a nominal value of
saham atau sebesar nominal Rp49.000.000 dengan harga transaksi Rp49,000,000 with a transaction price of the nominal value of the
sebesar nilai nominal saham kepada Tuan Sugiarto. shares to Mr. Sugiarto.
11. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI 11. INVESTMENTS IN ASSOCIATES
2025
Nama Entitas Bidang Persentase Saldo Pada Bagian atas Rugi
Asosiasi/ Usaha/ Kepemilikan/ Awal Tahun/ Bersih Entitas/ Saldo Pada
Name Entity Bussiness Percentage Beginning Penambahan/ Share in Net Loss Akhir Tahun/
Association Fields Ownership Balance Additional of Associates Ending Balance
PT Papua Supplies Jasa katering/
and Services Catering services 30% 391.090.270 - - 391.090.270
Jasa katering/
PT Patra CRI
Catering services 50% (322.119.333) - - (322.119.333)
Jumlah / Total 68.970.937 - - 68.970.937
11. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI (Lanjutan) 11. INVESTMENTS IN ASSOCIATES (Continued)
2024
Nama Entitas Bidang Persentase Saldo Pada Bagian atas Rugi
Asosiasi/ Usaha/ Kepemilikan/ Awal Tahun/ Bersih Entitas/ Saldo Pada
Name Entity Bussiness Percentage Beginning Penambahan/ Share in Net Loss Akhir Tahun/
Association Fields Ownership Balance Additional of Associates Ending Balance
- 42 -
Page 47
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
PT Papua Supplies Jasa katering/
and Services Catering services 30% 391.090.269 - - 391.090.270
Jasa katering/
PT Patra CRI
Catering services 50% (320.565.885) - (1.553.449) (322.119.333)
Jumlah / Total 70.524.385 - (1.553.449) 68.970.937
Aset, liabilitas dan hasil usaha dari entitas asosiasi adalah sebagai The assets, liabilities and results of operations of the associates are
berikut: as follows:
2025
Jumlah Aset/ Jumlah Liabilitas/ Pendapatan/ Rugi Bersih/
Total Assets Total Liabilities Income Net Loss
PT Papua Supplies and Services 2.374.327.651 1.047.856.438 - -
PT Patra CRI 199.763.704 417.470.340 - (3.106.898)
2024
Jumlah Aset/ Jumlah Liabilitas/ Pendapatan/ Rugi Bersih/
Total Assets Total Liabilities Income Net Loss
PT Papua Supplies and Services 2.374.327.651 1.047.856.438 - -
PT Patra CRI 199.763.704 417.470.340 - (3.106.898)
PT Papua Supplies and Services ("Papua SS") PT Papua Supplies and Services ("Papua SS")
Berdasarkan Akta No. 18 tanggal 22 November 2012 dari Yurisa Based on Deed No. 18 dated November 22, 2012 of Yurisa Martanti,
Martanti, S.H., M.H., notaris di Jakarta, PSS melakukan investasi S.H., M.H., notary in Jakarta, PSS, decided to invest 825 shares or
825 saham atau 30% kepemilikan atau setara dengan 30% ownership or equivalent to Rp825,000,000 in PT Papua Supplies
Rp825.000.000 pada PT Papua Supplies and Services. and Services.
PT Patra CRI ("PCRI") PT Patra CRI ("PCRI")
Pada tanggal 19 November 2013, PSS dan PT Culture Royale On November 19, 2013, PSS and PT Culture Royale Indonesia
Indonesia (“Culture Royale”) mendirikan PT Patra CRI (“PCRI”) ("Culture Royale") established PT Patra CRI ("PCRI") pursuant to
berdasarkan Akta No. 55 dari IlmiawanDekrit S. S.H., Notaris di Deed No. 55 of Ilmiawan Dekrit S. S.H., notary in Jakarta, wherein
Jakarta, dimana PSS dan Culture Royal, masing masing memiliki PSS and Culture Royal, each has 50% interest in PCRI. The
kepemilikan saham sebesar 50% di dalam PCRI. Pendirian tersebut establishment has been approved by the Minister of Justice and
telah disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Human Rights based on his Decision Letter no. AHU-06414.AH.01.01.
berdasarkan Surat Keputusan No. AHU 06414.AH.01.01. Pada On the same date, PSS agreed to fully surrender its control and
tanggal yang sama, PSS menyetujui untuk menyerahkan hak kontrol management rights from PCRI to Culture Royale. As a result, PSS
dan manajemen PCRI sepenuhnya kepada Culture Royale. accounted the invesment using equity method instead of consolidation
Akibatnya, PSS mencatat investasi menggunakan metode ekuitas method.
dan bukan metode konsolidasi.
- 43 -
Page 48
Pada tanggal 19 November 2013, PSS dan PT Culture Royale On November 19, 2013, PSS and PT Culture Royale Indonesia
Indonesia (“Culture Royale”) mendirikan PT Patra CRI (“PCRI”) ("Culture Royale") established PT Patra CRI ("PCRI") pursuant to
PT berdasarkan
ISLAND CONCEPTS
Akta No. 55INDONESIA TBK S. S.H., Notaris di
dari IlmiawanDekrit PT ISLAND
Deed No. 55 of Ilmiawan Dekrit CONCEPTS
S. S.H., notaryINDONESIA TBK
in Jakarta, wherein
DAN Jakarta, dimana
ENTITAS PSS dan Culture Royal, masing masing memiliki
ANAK PSS and Culture Royal, each has 50%AND interest in PCRI. The
SUBSIDIARIES
kepemilikan saham sebesar 50% di dalam PCRI. Pendirian tersebut establishment has beenNOTES
approved by the Minister of Justice and
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED TO THE FINANCIAL STATEMENTS
telah disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Human Rights based on his Decision Letter no. AHU-06414.AH.01.01.
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
berdasarkan Surat Keputusan No. AHU 06414.AH.01.01. Pada On the same date, PSS agreed to fully surrender its control and
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
tanggal yang sama, PSS menyetujui untuk menyerahkan hak kontrol management rights from PCRI to Culture Royale. As a result, PSS
(Disajikan dalam Rupiah,
dan manajemen kecuali
PCRI dinyatakankepada
sepenuhnya lain) Culture Royale. (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
accounted the invesment using equity method instead of consolidation
Akibatnya, PSS mencatat investasi menggunakan metode ekuitas method.
dan bukan metode konsolidasi.
12. ASET TETAP - BERSIH 12. FIXED ASSETS - NET
Nilai buku aset tetap per 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 The book values of fixed assets as of March 31, 2025 and December
adalah sebagai berikut: 31, 2024 are as follows:
2025
Saldo awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Saldo akhir/
Beginning balance Additions Deductions Ending balance
Perolehan Acquisition
Pemilikan langsung Direct ownership
Bangunan dan prasarana 13.450.760.589 - - 13.450.760.589 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan dan Perabot kantor 18.040.690.369 2.291.694.000 1.209.000 20.331.175.369 Office equipments
Kendaraan 12.571.675.500 - - 12.571.675.500 Vehicles
Jumlah 44.070.992.558 2.291.694.000 1.209.000 46.361.477.558 Total
12. ASET TETAP - BERSIH (Lanjutan) 12. FIXED ASSETS - NET (Continued)
2025
Saldo awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Saldo akhir/
Beginning balance Additions Deductions Ending balance
akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Bangunan dan prasarana 9.497.804.350 - - 9.497.804.350 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan dan Perabot kantor 13.330.137.001 311.542.600 - 13.641.679.601 Office equipments
Kendaraan 4.583.300.391 545.385.689 - 5.128.686.080 Vehicles
Jumlah 27.419.107.842 856.928.289 - 28.276.036.131 Total
Nilai Buku 16.651.884.716 18.085.441.427 Book Value
2024
Saldo awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Saldo akhir/
Beginning balance Additions Deductions Ending balance
Perolehan Acquisition
Pemilikan langsung Direct ownership
Bangunan dan prasarana 13.450.760.589 - - 13.450.760.589 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan dan Perabot kantor 15.859.978.496 2.320.464.870 139.752.997 18.040.690.369 Office equipments
- 44 -
Page 49
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Kendaraan 11.224.728.000 2.745.197.500 1.398.250.000 12.571.675.500 Vehicles
Jumlah 40.543.333.185 5.065.662.370 1.538.002.997 44.070.992.558 Total
akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Bangunan dan prasarana 8.932.278.066 566.049.090 522.806 9.497.804.350 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan dan Perabot kantor 12.212.641.454 1.245.730.399 128.234.852 13.330.137.001 Office equipments
Kendaraan 3.658.165.112 2.181.542.757 1.256.407.478 4.583.300.391 Vehicles
Jumlah 24.810.950.732 3.993.322.246 1.385.165.136 27.419.107.842 Total
Nilai Buku 15.732.382.453 16.651.884.716 Book Value
Rincian penjualan aset tetap adalah sebagai berikut: The details of disposal of fixed assets are as follows:
2025 2024
Harga penjualan 326.126.127 326.126.127 Selling price
Nilai buku (167.360.000) (167.360.000) Book value
Laba penjualan aset tetap Gain on sale of fixed assets
(Catatan 28) 158.766.127 158.766.127 (Note 28)
Beban penyusutan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Allocation of depreciation expenses for the years ended March 31,
Maret 2025 dan 31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: 2025 and December 31, 2024 was as follows:
2025 2024
Beban pokok pendapatan (Catatan 26) 2.891.502.870 2.891.502.870 Costs of revenues (Note 26)
Beban usaha (Catatan 27) 1.101.819.376 1.101.819.376 Operating expenses (Note 27)
Jumlah 3.993.322.246 3.993.322.246 Total
Nilai wajar bangunan dan prasarana yang dimiliki oleh PSS pada The fair value of buildings and infrastructure owned by PSS as of
tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 sesuai dengan Nilai March 31, 2025 and December 31, 2024 in accordance with the
Jual Obyek Pajak (NJOP) adalah masing masing sebesar Selling Value of the Tax Object (NJOP) amounted to
Rp3.568.006.000. Rp3,568,006,000.
Tidak ada perbedaan yang signifikan antara nilai wajar aset tetap There is no significant difference between the fair value of fixed assets
diluar bangunan dan prasarana dengan nilai tercatatnya. outside buildings and infrastructure with their carrying values.
- 45 -
Page 50
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
12. ASET TETAP - BERSIH (Lanjutan) 12. FIXED ASSETS - NET (Continued)
Aset tetap tertentu milik PSS telah diasuransikan dengan nilai Certain fixed assets owned by PSS have been insured with coverage
pertanggungan masing-masing sebesar RpRp4.949.726.974 dan amounts of Rp4,949,726,974 and Rp3,228,000,000 as of March 31,
Rp3.228.000.000 pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2025 and December 31, 2024, respectively. In management's opinion,
2024. Menurut pendapat manajemen, asuransi tersebut cukup untuk the insurance is adequate to cover possible losses due to theft,
menutupi kemungkinan kerugian akibat pencurian, kerusakan dan damage and others.
lainnya.
Grup tidak mengakui adanya penurunan nilai aset dan berkeyakinan The Group did not recognize any impairment on fixed assets and
bahwa jumlah terpulihkan asset tetap lebih tinggi dari nilai tercatat. believes that the recoverable amounts of fixed assets are higher than
carrying values.
13. ASET TIDAK LANCAR LAINNYA 13. OTHER NON-CURRENT ASSETS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Bank garansi berupa deposito berjangka: Bank guarante time deposits:
PT Bank UOB Indonesia Tbk 2.511.000.000 2.511.000.000 PT Bank UOB Indonesia Tbk
Deposito berjangka dibatasi
penggunaannya 232.283.600 232.283.600 Restricted time deposit
Jaminan - pihak ketiga Refundable deposits - third parties
Sewa kantor dan gudang - - Office rental and warehouse
Piutang lain-lain (Catatan 31a) 695.299.999 695.299.999 Other receivables (Note 31a)
Lain-lain 400.177.000 400.177.000 Others
Goodwill (Catatan 1.g) 2.306.726.210 2.306.726.210 Goodwill (Note 1.g)
6.145.486.809 6.145.486.809
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for doubtful
nilai (695.299.999) (695.299.999) accounts
Jumlah 5.450.186.810 5.450.186.810 Total
Berdasarkan penilaian manajemen, tidak diperlukan penurunan nilai Based on management assement no impairment is neeeded for BLM
untuk goodwill BLM. goodwill
Pada 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, Perusahaan As of March 31, 2025 and December 31, 2024, the Company placed
menempatkan Bank Garansi berupa deposito berjangka dan jaminan Bank Guarantees in the form of time deposits and performance bonds
pelaksanaan masing-masing sebesar Rp2.743.283.600 dan amounting to Rp2,743,283,600 and 2,339,770,117, respectively. In
2.339.770.117. Pada tahun 2023 Perusahaan menempatkan Bank 2023, the Company placed Bank Guarantees with PT Bank UOB
Garansi pada PT Bank UOB Indonesia Tbk yang terdiri dari deposito Indonesia Tbk consisting of time deposits amounting to
berjangka sebesar Rp2.511.000.000 dan jaminan pelaksanaan Rp2,511,000,000 and performance bonds amounting to
sebesar Rp232.283.600 atau total sebesar Rp2.743.283.600. Rp232,283,600 or a total of Rp2,743,283,600.
- 46 -
Page 51
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
PadaPERIODE
UNTUK TIGA2025
31 Maret BULAN danYANG
31 BERAKHIR
Desember PADA
2024, TANGGAL
Perusahaan As of March 31, 2025 and FOR THE THREE
December CompanyENDED
the PERIOD
MONTH
31, 2024, placed
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT)
menempatkan Bank Garansi berupa deposito berjangka dan jaminan MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
Bank Guarantees in the form of time deposits and performance bonds
(Disajikan dalam Rupiah,
pelaksanaan kecuali dinyatakan
masing-masing sebesar lain)
Rp2.743.283.600 dan (Expressed in
amounting to Rp2,743,283,600 Rupiah,
and unless otherwise
2,339,770,117, stated)
respectively. In
2.339.770.117. Pada tahun 2023 Perusahaan menempatkan Bank 2023, the Company placed Bank Guarantees with PT Bank UOB
Garansi pada PT Bank UOB Indonesia Tbk yang terdiri dari deposito Indonesia Tbk consisting of time deposits amounting to
berjangka sebesar Rp2.511.000.000 dan jaminan pelaksanaan Rp2,511,000,000 and performance bonds amounting to
sebesar Rp232.283.600 atau total sebesar Rp2.743.283.600. Rp232,283,600 or a total of Rp2,743,283,600.
Piutang lain-lain merupakan piutang dari Tuan Graham James The other receivables represent receivables from Mr. Graham James
Bristow sehubungan dengan penggunaan dana untuk pembelian Bristow in connection with the use of funds to purchase vehicles under
kendaraan atas nama Tuan Graham James Bristow. Manajemen the name of Mr. Graham James Bristow. The Company’s management
Perusahaan memutuskan untuk memberikan penyisihan penuh decided to provide full allowance to anticipate the possibility of
untuk mengantisipasi kemungkinan tidak tertagihnya piutang. uncollectible receivables.
14. ASET HAK GUNA - BERSIH 14. RIGHT OF USE ASSETS - NET
2025
Saldo awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Saldo akhir/
Beginning balance Additions Deductions Ending balance
Harga perolehan Acquisition cost
Tanah dan kantor 22.034.400.522 - - 22.034.400.522 Land and office building
Gudang 1.948.908.699 - - 1.948.908.699 Warehouse
Jumlah 23.983.309.221 - - 23.983.309.221 Total
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Tanah dan kantor 7.709.141.007 - - 7.709.141.007 Land and office building
Gudang 673.457.837 - - 673.457.837 Warehouse
Jumlah 8.382.598.844 - - 8.382.598.844 Total
Nilai Buku 15.600.710.377 15.600.710.377 Book Value
14. ASET HAK GUNA - BERSIH (Lanjutan) 14. RIGHT OF USE ASSETS - NET (Continued)
2024
Saldo awal/ Penambahan/ Pengurangan/ Saldo akhir/
Beginning balance Additions Deductions Ending balance
Harga perolehan Acquisition cost
Tanah dan kantor 27.242.133.618 - 5.207.733.096 22.034.400.522 Land and office building
Gudang 3.169.460.968 - 1.220.552.269 1.948.908.699 Warehouse
Jumlah 30.411.594.586 - 6.428.285.365 23.983.309.221 Total
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Tanah dan kantor 10.416.652.616 2.500.221.487 5.207.733.096 7.709.141.007 Land and office building
Gudang 1.538.070.327 355.939.779 1.220.552.269 673.457.837 Warehouse
- 47 -
Page 52
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Jumlah 11.954.722.943 2.856.161.266 6.428.285.365 8.382.598.844 Total
Nilai Buku 18.456.871.643 15.600.710.377 Book Value
Pada tanggal 16 Februari 2010, Perusahaan mengadakan perjanjian On February 16, 2010, the Company entered into a lease agreement
sewa menyewa dengan I Nengah Nadra untuk hak sewa tanah with I Nengah Nadra for a 28 m2 lease on Jalan Puri Ratih Kerobokan,
seluas 28 m2 di Jalan Hotel Puri Ratih Kerobokan, Kuta, Bali Kuta, Bali as a parking lot for 22 years and 6 months at a cost of
sebagai lahan parkir selama 22 tahun 6 bulan dengan biaya Rp66,000,000.
Rp66.000.000.
Berdasarkan Perjanjian Sewa Tanah tertanggal 11 Februari 2014, Based on Land Rental Agreement dated February 11, 2014 entered
antara Perusahaan dan PT Jimbaran Hijau (JH), Perusahaan into by the Company and PT Jimbaran Hijau (JH), the Company
menyewa lahan seluas 22.000 m2 milik JH yang akan digunakan leased a land area of 22,000 m2 belonging to JH to be used by the
oleh Perusahaan untuk pembangunan beach club (secara bertahap) Company for the construction of a beach club (gradually) which
yang terdiri dari café resto , Spa dan fitness, retail, dining resto dan includes coffee shop, spa and fitness, retail, dining restaurant and
fasilitas publik yang akan dikelola sendiri atau secara bersama sama public facilities that will be managed solely or jointly with other parties
dengan pihak lainnya untuk tujuan komersial. for commercial purposes.
Jangka waktu perjanjian adalah 20 tahun efektif terhitung sejak The term of the agreement is for 20 years effective from the date of
tanggal diserahkannya objek sewa oleh JH kepada Perusahaan, signing until February 10, 2034 at a rental price of Rp22,000,000,000
yaitu sejak tanggal penandatangan perjanjian ini sampai tanggal 10 including Value Added Tax. Rental rates are fixed and no escalation
Februari 2034 dengan harga sewa sebesar Rp22.000.000.000 increase. The Company made payment for the transaction on March 5,
termasuk Pajak Pertambahan Nilai. Harga sewa adalah tetap dan 2014.
tidak dapat diubah. Perusahaan melakukan pembayaran atas
transaksi tersebut pada tanggal 5 Maret 2014.
PSS menandatangani beberapa Perjanjian Sewa untuk kantor dan PSS entered into several lease agreements for office and warehouses
gudang dan jatuh tempo dari tahun 2017 hingga Agustus 2028. with lease periods starting from August 2017 until August 2028.
Beban penyusutan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Allocation of depreciation expenses for the years ended December 31,
Maret 2025 dan 31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: 2024 and 2023 was as follows:
2025 2024
Beban pokok pendapatan (Catatan 26) 355.939.776 355.939.776 Costs of revenues (Note 26)
Beban usaha (Catatan 27) 2.500.221.487 2.500.221.487 Operating expenses (Note 27)
Jumlah 2.856.161.263 2.856.161.263 Total
15. UTANG BANK 15. BANK LOAN
Pada tanggal 7 September 2022, Perusahaan mendapatkan On September 7, 2022, the Company obtained several loan facilities
beberapa fasilitas pinjaman dari Bank UOB sesuai dengan from UOB Bank in accordance with the Credit Facility Provision
Persetujuan Pemberian Fasilitas Kredit No.8228/Leg./IX/2022/Rkp.1 Agreement No.8228/Leg./IX/2022/Rkp.1 which has been notarized
yang telah d aktakan No.35 tanggal 07 September 2022 dari No.35 dated September 7, 2022 from Sulistyaningsih, S.H., Notary in
Sulistyaningsih,S.H.,Notaris di Jakarta Barat. West Jakarta.
- 48 -
Page 53
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Pada tanggal 7 September 2022, Perusahaan mendapatkan On September 7, 2022, the Company obtained several loan facilities
beberapa fasilitas pinjaman dari Bank UOB sesuai dengan from UOB Bank in accordance with the Credit Facility Provision
Persetujuan Pemberian Fasilitas Kredit No.8228/Leg./IX/2022/Rkp.1 Agreement No.8228/Leg./IX/2022/Rkp.1 which has been notarized
yang telah d aktakan No.35 tanggal 07 September 2022 dari No.35 dated September 7, 2022 from Sulistyaningsih, S.H., Notary in
Sulistyaningsih,S.H.,Notaris di Jakarta Barat. West Jakarta.
Saldo outstanding pinjaman bank UOB ini pada tanggal 31 The outstanding balance of UOB bank loan as of December 31, 2022
Desember 2022 adalah sebesar Rp.2.529.300.000,- dan telah is Rp.2,529,300,000.and has been fully paid in 2023.
dilunasi seluruhnya di tahun 2023.
16. UTANG USAHA KEPADA PIHAK KETIGA 16. TRADE PAYABLES TO THIRD PARTIES
a. Berdasarkan Segmen a. Based on Segment
2025 2024
Pemasok Suppliers
Katering dan akomodasi 34.436.918.651 29.589.118.544 Catering and asccomodation
Villa - 37.519.872 Villa
Jumlah 34.436.918.651 29.626.638.416 Total
b. Berdasarkan Mata Uang b. Based on Functional Currency
2025 2024
Rupiah 34.398.787.968 29.588.507.733 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 38.130.683 38.130.683 United States Dollars
Jumlah 34.436.918.651 29.626.638.416 Total
c. Berdasarkan Umur c. Based on Age
2025 2024
1 - 30 Hari 19.804.685.407 19.804.685.407 1 - 30 Day
31 - 60 Hari 4.904.812.530 4.904.812.530 31 - 60 Day
61 - 90 Hari 2.733.940.496 2.733.940.496 61 - 90 Day
91 - 120 Hari 6.993.480.218 2.145.680.111 91 - 120 Day
Jumlah 34.436.918.651 29.589.118.544 Total
Atas utang usaha ini, Grup tidak dikenakan bunga dan tidak ada aset With respect to these trade payables, the Group are not subject to
yang dijadikan jaminan. interest and no assets are pledged as collateral.
- 49 -
Page 54
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Atas utang usaha ini, Grup tidak dikenakan bunga dan tidak ada aset With respect to these trade payables, the Group are not subject to
yang dijadikan jaminan. interest and no assets are pledged as collateral.
17. UTANG LAIN-LAIN KEPADA PIHAK KETIGA 17. OTHER PAYABLES TO THIRD PARTIES
2025 2024
Titipan pihak ketiga 3.245.989.999 3.245.989.999 third party deposit
PT Taman Merah Investasi 911.369.589 911.369.589 PT Taman Merah Investasi
Lain-lain 1.858.467.476 898.967.476 Others
Jumlah 6.015.827.064 5.056.327.064 Total
Perusahaan The Company
Perusahaan menerima dana dari PT Taman Merah Investasi (TMI), The Company received money from PT Taman Merah Investasi (TMI),
untuk kepentingan modal kerja. Pinjaman ini tidak dikenakan bunga for working capital purposes. This loan is non-interest bearing and
dan harus dilunasi setiap saat TMI meminta Perusahaan untuk payable on demand by the Company to TMI.
melakukan pembayaran.
Utang titipan pihak ketiga merupakan dana titipan dari pelanggan The deposits from third parties are deposits from customers for
untuk renovasi, biaya balik nama sertifikat dan tanda jadi dari calon renovation, fees for returning the name of the certificate and from the
pelanggan. prospect customer.
18. BEBAN YANG MASIH HARUS DIBAYAR 18. ACCRUED EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consist of:
2025 2024
Kontraktor 3.924.364.084 4.000.139.722 Contractors
Bunga 3.763.172.508 3.763.172.508 Interests
Gaji, tunjangan, bonus, dan cuti 1.898.191.012 2.275.176.549 Salaries, bonuses, and leave
Kompensasi untuk pegawa tidak tetap 1.506.095.400 1.637.599.830 Compensation for temporary employees
Jasa profesional 304.062.500 269.375.000 Professional fees
Lain-lain 4.229.568.548 1.228.887.763 Others
Jumlah 15.625.454.052 13.174.351.372 Total
Biaya yang masih harus dibayar atas kontraktor merupakan biaya Accrued expenses to the contractors represent costs for BLM’s project
atas proyek dalam pembangunan di BLM. development.
19. PENDAPATAN DITERIMA DIMUKA 19. UNEARNED REVENUE
Akun ini merupakan nilai pendapatan diterima di muka Perusahaan This account represents the Company's unearned revenue with details
dengan rincian sebagai berikut: as follows:
- 50 -
Page 55
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2025 2024
Tn. Graham James Bristow 554.383.518 554.383.518 Mr. Graham James Bristow
Sewa (Catatan 34d) 525.107.147 525.107.147 Rent (Note 34c)
Jasa manajemen (Catatan 31e) 2.751.901.618 2.491.832.129 Management fee (Note 31e)
Jumlah 3.831.392.283 3.571.322.794 Total
Dikurangi bagian yang akan jatuh tempo Less portion that will be
dalam waktu satu tahun (3.074.289.305) (3.074.289.305) realized within a year
Jumlah 757.102.978 497.033.489 Total
Berdasarkan akta No. 65 tanggal 29 Juli 2010 dari Notaris Evi Based on Deed No. 65 dated July 29, 2010 of Evi Susanti Panjaitan,
Susanti Panjaitan, S.H., Perusahaan menyewakan vila No. 10, Villas S.H., the Company leased Villa number 10, Bali Island Villas, Jalan
Bali Island, Jalan Raya Petitenget No. 469, Kerobokan, Kuta, Bali Raya Petitenget number 469, Kerobokan, Kuta, Bali to Mr. Graham
kepada Tuan Graham James Bristow, mantan Direktur Perusahaan, James Bristow, former Director of the Company, amounted to
sebesar Rp1.266.479.600 untuk jangka waktu 22 tahun 1 bulan Rp1,266,479,600 for a period of 22 years and 1 month commencing
terhitung sejak tanggal 21 Juli 2010 sampai dengan tanggal 21 from July 21, 2010 to August 21, 2032.
Agustus 2032.
20. UANG MUKA PELANGGAN 20. ADVANCES FROM CUSTOMERS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Penjualan perumahan 2.373.604.918 2.373.604.918 Sale of houses and lot
Jaminan penghuni vila 402.211.097 402.211.097 Deposit guarantee from villa resident
Lain-lain 5.944.444 5.944.444 Others
Jumlah 2.781.760.459 2.781.760.459 Total
Uang muka pelanggan untuk penjualan perumahan dan tanah Advances from customers for the sale of houses and lot represent
merupakan uang muka yang dicatat oleh BLM, anak perusahaan advances recorded by BLM, a subsidiary for the sale of house and lot
untuk penjualan tanah dan tanah tersebut tetapi belum memenuhi but not yet qualified for revenue recognition and also cancelled
syarat untuk pengakuan pendapatan. transactions as per requests by customers.
Selama tahun 2021, BLM berhasil mengembalikan uang muka dari During 2021, BLM managed to refund advances from customers for
pelanggan atas transaksi yang dibatalkan sebesar Rp1.918.389.304 cancelled transactions amounting to Rp1,918,389,304 and no
dan tidak ada transaksi di tahun 2024 dan 2023. transactions in 2024 and 2023.
Rincian uang muka penjualan perumahan berdasarkan persentase Details of down payment on sales of houses and lot by percentage of
terhadap harga jual adalah sebagai berikut: the selling price are as follows:
- 51 -
Page 56
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2025 2024
50% - 99% 1.424.364.084 1.424.364.084 50% - 99%
20% - 49% 528.057.641 528.057.641 20% - 49%
≤ 20% 421.183.193 421.183.193 ≤ 20%
Jumlah 2.373.604.918 2.373.604.918 Total
21. LIABILITAS SEWA 21. LEASE LIABILITIES
PSS menandatangani beberapa perjanjian sewa yang berkaitan PSS entered into several lease agreements related to the rental of
dengan sewa gedung dan kendaraan. building and vehicles.
2025 2024
Kendaraan 4.348.960.579 4.348.960.579 Vehicles
Bangunan 5.348.717.757 5.348.717.757 Building
Jumlah 9.697.678.336 9.697.678.336 Total
Dikurangi bagian yang akan jatuh Less portion that will mature
tempo dalam waktu satu tahun (4.092.876.133) (4.092.876.133) within a year
Bagian yang akan jatuh tempo
lebih dari satu tahun 5.604.802.203 5.604.802.203 Net of current maturities
22. KEPENTINGAN NON-PENGENDALI 22. NON-CONTROLLING INTERESTS
Rincian kepentingan non-pengendali atas aset bersih dan laba bersih Details of non-controlling interests over net assets and net income of
entitas anak yang dikonsolidasi pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 the subsidiaries as of December 31, 2024 and 2023 are as follows:
Desember 2024 adalah sebagai berikut:
2025
Penerimaan
Entitas Anak/ Saldo Awal/ Deviden/ Saldo Laba/ Saldo Akhir/
Subsidiaries Beginning Balance Dividend Income Balance Ending Balance
PSS 29.073.981.407 - 1.097.837.139 30.171.818.546
BLM 39.257.220.174 - (609.554.938) 38.647.665.237
68.331.201.581 - 488.282.201 68.819.483.782
2024
Penerimaan
Entitas Anak/ Saldo Awal/ Deviden/ Saldo Laba/ Saldo Akhir/
- 52 -
Page 57
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Subsidiaries Beginning Balance Dividend Income Balance Ending Balance
PSS 27.976.144.268 - 1.097.837.139 29.073.981.407
BLM 39.866.775.112 - (609.554.938) 39.257.220.174
67.842.919.381 - 488.282.201 68.331.201.581
23. MODAL SAHAM 23. CAPITAL STOCK
Susunan pemegang saham Perusahaan dan persentase The composition of the Company's shareholders and their percentage
kepemilikannya pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 of ownerships as of December 31, 2024 and 2023 based on the
berdasarkan catatan yang disediakan oleh PT Sharestar Indonesia, records provided by PT Sharestar Indonesia, bureau of securities
Biro Administrasi Efek, adalah sebagai berikut: administration, is as follows:
2025
Persentase
Kepemilikan/
Saham/ Percentage of Jumlah Nominal/
Shares Ownership Amount
Ny. Anastasia Sulistyawati 393.793.694 36% 22.101.671.076 Mrs. Anastasia Sulistya
PT Trust Penata Propertindo 143.437.624 13% 8.050.436.647 PT Trust Penata Properti
PT Anugerah Griya Persada 85.895.000 8% 4.820.856.875 PT Anugerah Griya Persada
PT Asabri (Persero) 54.669.376 5% 3.068.318.728 PT Asabri (Persero)
Island Regency Group 62.187.000 6% 3.490.245.375 Island Regency Group
Masyarakat 349.767.306 32% 19.630.690.049 Public
Jumlah 1.089.750.000 100% 61.162.218.750 Total
2024
Persentase
Kepemilikan/
Saham/ Percentage of Jumlah Nominal/
Shares Ownership Amount
Ny. Anastasia Sulistyawati 328.924.694 30% 18.460.898.451 Mrs. Anastasia Sulistya
PT Trust Penata Propertindo 143.437.624 13% 8.050.436.647 PT Trust Penata Properti
PT Anugerah Griya Persada 85.895.000 8% 4.820.856.875 PT Anugerah Griya Persada
PT Asabri (Persero) 54.669.376 5% 3.068.318.728 PT Asabri (Persero)
Island Regency Group 62.187.000 6% 3.490.245.375 Island Regency Group
Trust Securitas 88.233.000 8% 4.952.077.125 Trust securitas
- 53 -
Page 58
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Masyarakat 326.403.306 30% 18.319.385.549 Public
Jumlah 1.089.750.000 100% 61.162.218.750 Total
Termasuk didalam masyarakat pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 The Directors of the Company with ownership interest below 5% was
Desember 2024 adalah direksi Perusahaan dengan kepemilikan included in Public as of March 31, 2025 and December 31, 2024.
saham dibawah 5%.
23. MODAL SAHAM (lanjutan) 23. CAPITAL STOCK (continued)
Pengelolaan Modal Capital Management
Perusahaan menggunakan seluruh ekuitas sebagai modal. Tujuan The Company considers its total equity as capital. The primary
utama pengelolaan modal Perusahaan adalah untuk memelihara objective of the Company’s capital management is to safeguard its
kemampuan Perusahaan untuk menjaga kelangsungan hidupnya, ability to continue as a going concern, so that it can continue to
sehingga dapat terus memberikan keuntungan dan manfaat bagi provide returns and benefits to stakeholders and to maintain an
pemangku kepentingan dan mempertahankan struktur modal yang optimal capital structure to reduce the cost of capital.
optimal untuk mengurangi biaya modal.
Perusahaan mengelola struktur modalnya dengan membuat The Company manages its capital structure by making adjustments to
penyesuaian-penyesuaian yang diperlukan dengan memperhatikan it, in light of changes in economic conditions. To maintain or adjust its
dengan perubahan kondisi ekonomi. Untuk mempertahankan capital structure soundness, the Company may adjust the dividend
kesehatan struktur modalnya, Perusahaan dapat menyesuaikan payment to shareholders or require additional capital from
pembayaran dividen atau meminta tambahan modal dari para shareholders.
pemegang saham.
24. TAMBAHAN MODAL DISETOR 24. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Agio saham 88.587.593.751 88.587.593.751 Share premium
Biaya emisi saham (7.064.974.029) (7.064.974.029) Share issuance costs
Difference in foreign
Selisih kurs setoran modal (2.272.200.000) (2.272.200.000) exchange rate
Difference in value of restructuring
Selisih nilai transaksi restrukturisasi transaction with entities under
entitas sepengendali (21.639.894.267) (21.639.894.267) common control
Tambahan modal disetor - neto 57.610.525.455 57.610.525.455 Additional paid in capital - net
Biaya emisi saham merupakan biaya sehubungan dengan Share issuance costs are related to the Initial Public Offering and
Penawaran Umum Saham Perdana dan Penawaran Umum Terbatas Limited Public Offering I (PUT I) to shareholders through Issuance of
I (PUT I) kepada para pemegang saham dalam rangka Hak Pre-emptive Rights (HMETD).
Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD).
- 54 -
Page 59
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Biaya emisi saham merupakan biaya sehubungan dengan Share issuance costs are related to the Initial Public Offering and
Penawaran Umum Saham Perdana dan Penawaran Umum Terbatas Limited Public Offering I (PUT I) to shareholders through Issuance of
I (PUT I) kepada para pemegang saham dalam rangka Hak Pre-emptive Rights (HMETD).
Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD).
Selisih kurs setoran modal merupakan perbedaan antara setoran The difference between the Rupiah par value stated in the Company's
modal yang diterima Perusahaan yang menggunakan kurs aktual Articles of Association and the actual Rupiah equivalent of the foreign
dengan kurs setoran modal yang digunakan dalam anggaran dasar currency amount received for the subscription.
Perusahaan.
Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali Difference in Value of Restructuring Transactions with Entities Under
merupakan selisih antara harga akuisisi atau harga pengalihan Common Control represents the difference between the acquisition
saham entitas anak dengan nilai buku saham sehubungan dengan price or the transfer price of a subsidiary's share with the book value of
akuisisi atau pengalihan saham yang dilakukan dari/kepada entitas shares in connection with the acquisition or transfer of shares
sepengendali. conducted from / to entities under common control.
Akun biaya emisi saham, selisih kurs setoran modal dan Selisih Nilai Share issuance costs, difference in foreign exchange rate and the
Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali telah direklasifikasi Difference in Value of Restructuring Transactions with Entities under
akibat penerapan PSAK. Common Control have been reclassified as a result of the adoption of
PSAK.
25. PENDAPATAN 25. REVENUES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Katering dan Akomodasi Catering and Accomodation
Jasa Katering 48.956.297.247 46.253.084.811 Catering services
Cleaning services - - Cleaning services
Jasa akomodasi 1.628.170.445 2.159.545.168 Accomodation services
Pemeliharaan - 84.273.250 Maintenance
Lain-lain 3.736.791.062 2.523.497.916 Others
Jumlah 54.321.258.754 51.020.401.145 Total
25. PENDAPATAN (Lanjutan) 25. REVENUES (Continued)
Seluruh pendapatan merupakan pendapatan dari pihak ketiga. All revenues represent sales to third parties.
Rincian pelanggan dengan jumlah penjualan lebih dari 10% dari Details of customers representing more than 10% of total sales are as
jumlah penjualan adalah sebagai berikut: follows:
2025 2024
- 55 -
Page 60
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Jumlah/ Persentase/ Jumlah/ Persentase/
Amount Percentage Amount Percentage
BUMA (Adaro Grup) 48.283.111.835 89% 43.802.612.150 24%
PT Vale 35.631.457.108 66% 37.145.713.498 20%
Petrochina Internaticnal Jabung Ltd. 23.786.847.747 44% - -
107.701.416.690 80.948.325.648
26. BEBAN POKOK PENDAPATAN 26. COST OF REVENUES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Katering dan Akomodasi Catering and Accomodation
Makanan 30.620.056.671 27.982.488.530 Foods
Pemeliharaan 75.946.385 566.911.189 Maintenance
30.696.003.056 28.549.399.719
Penjualan Perumahan dan Tanah - - Sale of House and Lots
Beban langsung Direct expenses
Gaji dan tunjangan 12.838.976.235 11.522.024.268 Salaries and allowances
Air dan listrik 1.050.752.661 1.438.908.790 Water and electricity
Penggantian persediaan Replacement of non-
non-consumables 256.853.100 474.512.214 consumables inventories
Pengangkutan, penanganan dan Transportation, handling and
pengemasan 45.752.838 448.606.262 packaging
Kesehatan 238.070.392 371.071.187 Medical
Tunjangan bonus dan cuti 792.933.482 613.037.799 Bonus and leave allowances
Pemeliharaan, kebersihan, dan Maintenance, cleaning, and
perbaikan 215.464.187 152.536.436 repair
Penyusutan (Catatan 12) 959.730.974 638.119.906 Decpreciation (Note 12)
Transportasi dan perjalanan 819.048.405 294.625.929 Transportation and travel
Jasa komisi keagenan 454.926.463 188.068.986 Agent commission fee
Kompensasi pegawai tidak tetap 569.684.987 508.373.272 employees
Seragam 53.480.429 69.663.972 Uniform
Amortisasi aset hak guna Amortization of right of use
- 56 -
Page 61
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
(Catatan 14) 355.939.776 86.145.532 assets (Note 14)
Penyisihan imbalan pascakerja Provision for employee
(Catatan 29) 118.390.437 92.852.028 benefits (Note 29)
Asuransi 72.556.813 58.480.269 Insurance
Sewa 127.791.459 113.441.898 Rent
Lain-lain (masing-masing
dibawah Rp20juta) 6.792.200 730.366.596 Others (each below Rp20 million)
18.977.144.838 17.800.835.344
Jumlah 49.673.147.894 46.350.235.063 Total
Tidak terdapat pembelian dari satu pihak yang melebihi 10% dari No purchases from one supplier that exceeds 10% of total revenue for
penjualan neto untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Maret the years ended December 31, 2024 and 2023.
2025 dan 31 Maret 2023.
27. BEBAN USAHA 27. OPERATING EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2025 2024
Gaji dan tunjangan 2.843.856.988 2.859.120.563 Salaries and allowances
Jasa profesional 973.601.351 205.509.794 Professional fees
Amortisasi aset hak guna Amortization of right of use
(Catatan 14) 2.500.221.487 1.534.134.753 assets (Note 14)
Penyusutan (Catatan 12) 478.638.954 630.789.914 Depreciation (Note 12)
Amortisasi uang muka komitmen - - Down payment impairment charge
Tunjangan bonus, cuti, dan pengobatan 175.889.361 131.623.503 Bonuses, leave, and medical
Transportasi dan perjalanan 34.303.583 117.347.755 Transportation and travel
Beban kendaraan 4.750.000 93.558.411 Vehicle expenses
Penyisihan imbalan pascakerja Provision for employee
(Catatan 29) 363.740.290 45.759.066 benefits (Note 29)
Pemeliharaan, kebersihan, dan perbaikan 23.341.304 42.753.965 Maintenance, cleaning, and repair
Asuransi 54.563.024 56.731.923 Insurance
Pelatihan 4.440.000 Training
Administrasi bursa 66.600.000 66.600.000 IDX administrative fees
Air dan listrik 230.288.603 54.935.933 Water and electricity
- 57 -
Page 62
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Iklan dan pemasaran - 77.702.500 Advertising and marketing
Lain-lain (masing-masing dibawah
Rp100 juta) 129.738.099 559.120.469 Others (each below Rp100 million)
Jumlah 7.879.533.044 6.480.128.549 Total
28. PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN 28. OTHER INCOME (EXPENSES)
2025 2024
Pendapatan lainnya Other income
Pendapatan sewa (Catatan 34d) - 179.841.270 Rental income (Note 34d)
Laba (rugi) penjualan aset tetap Profit (loss) on sale
(Catatan 12) - 5.405.406 of fixed assets (Noted 12)
Pendapatan (beban) lain-lain - bersih 412.260.226 254.657.776 Other income (expenses) - net
412.260.226 439.904.452
Pendapatan Keuangan Financial Income
Laba (rugi) selisih kurs - bersih - 161.397.053 Foreign exchange gain - loss net
Pendapatan bunga deposito Interest income on time deposit
dan jasa giro 106.613.774 97.084.557 and current account
106.613.774 258.481.610
Beban Keuangan Financial Charges
Bunga pinjaman (426.504.807) (157.153.648) Interest expense
Jumlah (426.504.807) (157.153.648) Total
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT BENEFITS
Perusahaan dan PSS mengakui kewajiban ketenagakerjaan The Company and PSS recognized employment liability based on the
berdasarkan Undang-undang Ketenagakerjaan yang ada. Estimasi existing Labor Law. The Company’s and PSS’ estimated liability on
liabilitas imbalan kerja Perusahaan dan PSS pada tanggal 31 Maret employee benefits as of December 31, 2024 and 2023 was
2025 dan 31 Desember 2024 ditentukan oleh KKA Nurichwan, determined by KKA Nurichwan, an independent actuary, in its report
aktuaris independen, dalam laporannya masing-masing tertanggal 15 dated January 15, 2025 and March 24, 2024, respectively.
Januari 2025 dan 24 Maret 2024.
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 terdapat As of December 31, 2024 and 2023, there were 127 and 126
masing-masing 127 karyawan dan 126 karyawan yang berhak atas employess, entitled for such benefits, respectively.
Perusahaan dan PSS mencatat estimasi liabilitas imbalan kerja The Company and PSS recognized post-employment benefit liabilities
berdasarkan perhitungan aktuaris independen yang dilakukan oleh based on the independent actuarial calculations performed by KKA
KKA Nurichwan, dalam perhitungannya aktuaris menggunakan Nurichwan, determined using "Projected Unit Credit" method.
metode “Projected Unit Credit”.
- 58 -
Page 63
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
Perusahaan dan PSS mencatat estimasi liabilitas imbalan kerja The Company and PSS recognized post-employment benefit liabilities
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
berdasarkan perhitungan aktuaris independen yang dilakukan oleh based on the independent actuarial calculations performed by KKA
KKA Nurichwan, dalam perhitungannya aktuaris menggunakan Nurichwan, determined using "Projected Unit Credit" method.
metode “Projected Unit Credit”.
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA (lanjutan) 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT BENEFITS
(continued)
2024 2024
Perusahaan Company
Tingkat diskonto per tahun 7,14% 7,14% Discount rate per year
Tingkat kenaikan gaji tahunan 8% 8% Rate of annual salary increase
Tabel Mortalita Tabel Mortalita
Tingkat mortalitas Indonesia IV - 2019 Indonesia IV - 2019 Mortality rate
Usia pensiun 55 55 Normal pension age
Entitas Anak Subsidiary
Tingkat diskonto per tahun 7,11% 7,11% Discount rate per year
Tingkat kenaikan gaji tahunan 8% 8% Rate of annual salary increase
Tabel Mortalita Tabel Mortalita
Tingkat mortalitas Indonesia IV - 2019 Indonesia IV - 2019 Mortality rate
Usia pensiun 58-60 55 Normal pension age
Rekonsiliasi jumlah liabilitas imbalan kerja pada laporan posisi The reconciliation of the total employee benefits liability to the
keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut: consolidated statements of financial position is as follows:
2025 2024
Nilai kini liabilitas imbalan kerja The present value of unfunded
yang tidak dapat didanai (6.578.521.813) (6.578.521.813) employee benefits liability
Nilai wajar aset program 6.744.814.668 6.744.814.668 Fair value of plan assets
Status pendanaan 166.292.855 166.292.855 Funding status
Dampak atas batas program (166.292.855) (166.292.855) Impact on program boundaries
Jumlah Aset dalam Amount of Asset in the
laporan posisi keuangan consolidated statements of
konsolidasian 166.292.855 166.292.855 financial position
Mutasi aset (liabilitas) imbalan kerja karyawan adalah sebagai Movements in the employee benefits asset (liability) are as follows:
berikut:
- 59 -
Page 64
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
2025 2024
Saldo awal tahun 172.974.936 172.974.936 Beginning of the year
Pendapatan (beban) penyisihan Income (provision) for employee
imbalan kerja tahun berjalan (735.148.402) (735.148.402) benefits for current year
Pembayaran pesangon 152.963.131 152.963.131 Severance payment
Beban komprehensif lain (193.776.578) (193.776.578) Other comprehensive loss
Penarikan dana dari aset program - - Withdrawai of funds from plan assets
Iuran yang dibayarkan 766.778.256 766.778.256 Contribution to the plan assets
Kerugian aktuarial yang diakui pada Actuarial losses recognized on
pendapatan komprehensif lainnya 2.501.512 2.501.512 on other comprehensive income
Saldo akhir tahun 166.292.853 166.292.855 Year end balance
Rincian pendapatan (beban) penyisihan imbalan kerja yang diakui The details of income (provision) for employee benefits recognized in
pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain the consolidated statements of income and other comprehensive
konsolidasian adalah sebagai berikut: income are as follows:
2025 2024
Beban jasa kini (792.108.561) (792.108.561) Current expenses
Beban bunga (393.154.846) (393.154.846) Interest expenses
Imbal hasil ekspektasi aset program 450.115.005 450.115.005 The expected return on plan assets
Perubahan program - - Change program
Saldo akhir tahun (735.148.402) (735.148.402) Total current
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA (lanjutan) 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT BENEFITS
(continued)
Analisa sensitivitas dari perubahan asumsi-asumsi utama terhadap The sensitivity analysis of the overall long-term employee benefit
liabilitas imbalan kerja jangka panjang pada 31 Maret 2025 dan 31 liabilities to the changes in the weighted principal assumptions as of
Desember 2024 adalah sebagai berikut: December 31, 2024 are as follows:
Perusahaan Company
Perubahan Penurunan
Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
- 60 -
Page 65
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskoto 1% (8.116.217) 9.951.268 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 10.161.249 (8.116.217) Rate of salary increase
Entitas Anak Subsidiary
Perubahan Penurunan
Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskoto 1% (420.717.072) 461.220.890 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 470.366.913 (420.717.072) Rate of salary increase
Analisa sensitivitas dari perubahan asumsi-asumsi utama terhadap The sensitivity analysis of the overall long-term employee benefit
liabilitas imbalan kerja jangka panjang pada 31 Maret 2025 dan 31 liabilities to the changes in the weighted principal assumptions as of
Desember 2024 adalah sebagai berikut: December 31, 2023 are as follows:
Perusahaan Company
Perubahan Penurunan
Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskoto 1% (8.116.217) 9.951.268 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 10.161.249 (8.116.217) Rate of salary increase
Entitas Anak Subsidiary
Perubahan Penurunan
Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskoto 1% (420.717.072) 461.220.890 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 470.366.913 (420.717.072) Rate of salary increase
30. PERPAJAKAN 30. TAXATION
- 61 -
Page 66
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
a. Pajak Dibayar Dimuka a. Prepaid Taxes
2025 2024
Entitas Anak Subsidiaries
Pajak Pertambahan Nilai 977.655.122 1.458.193.140 Value added tax
Pajak Bumi dan bangunan 165.920.035 165.920.035 Property Tax
PPh Pasal 4(2) 915.673.988 908.651.490 Income tax Art 4(2)
Jumlah 2.059.249.145 2.532.764.665 Total
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
b. Utang Pajak b. Taxes Payable
2025 2024
Perusahaan Company
PPh Pasal 4(2) 1.018.135.561 1.018.135.561 Income tax Art 4(2)
PPH Pasal 21 1.227.500 1.695.000 Income tax Art 21
PPh Pasal 23 40.907.116 40.907.116 Income tax Art 23
Pajak Pertambahan Nilai 1.348.887.712 1.289.740.010 Value added tax
Pajak Pembangunan Daerah 31.855.153 31.855.153 Local Development Tax
2.441.013.042 2.382.332.840
Entitas Anak Subsidiaries
PPh Pasal 4(2) 2.917.243.373 2.917.243.373 Income tax Art 4(2)
PPH Pasal 21 716.056.635 16.034.848 Income tax Art 21
PPh Pasal 23 69.358.711 75.533.468 Income tax Art 23
Pajak Pertambahan Nilai 64.337.337 634.119.926 Value added tax
Pajak Pembangunan Daerah 6.317.398.405 6.881.006.548 Local Development Tax
10.084.394.461 10.523.938.163
Jumlah 12.525.407.503 12.906.271.003 Total
c. Pajak Kini c. Current Tax
- 62 -
Page 67
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum manfaat (beban) pajak The reconciliation between income (loss) before tax benefit
seperti yang disajikan dalam laporan laba rugi dan penghasilan (expense) as shown in the consolidated statements of profit or
komprehensif lain konsolidasian dan taksiran laba (rugi) fiskal loss and other comprehensive income and estimated taxable
untuk tahun yang berakhir pada 31 Maret 2025 dan 31 Desember income (loss) for the years ended December 31, 2024 and 2023
2024 adalah sebagai berikut: are as follows:
2025 2024
Laba (rugi) sebelum beban (manfaat) Income (loss) before tax expense
pajak menurut laporan laba rugi (benefit) per consolidated statement
dan penghasilan komprehensif lain of profit or loss and other
konsolidasian (607.558.403) (2.338.517.804) comprehensive income
Dikurangi Less
Laba sebelum pajak Income before income
penghasilan entitas anak 979.601.550 979.601.550 tax of subsidiaries
Rugi sebelum pajak penghasilan Loss before corporate
Perusahaan (1.587.159.953) (3.318.119.354) income tax
Beda temporer: Temporary differences:
Penyisihan imbalan kerja 7.890.158 7.890.158 Provision for employee benefits
Penyisihan penurunan Provision for doubtful
nilai piutang - - accounts
Beda tetap: Permanent differences:
Jamuan dan sumbangan 124.572.059 124.572.059 Donation
Pendapatan yang telah Revenue that has been
dikenakan pajak final - - subject to final tax
Lain-lain 20.039 20.039 Others
Rugi fiskal Perusahaan tahun berjalan (1.454.677.697) (3.185.637.098) Fiscal loss of the year
Akumulasi rugi fiskal tahun Accumulated fiscal loss
sebelumnya in prior
2023 (3.185.637.098) (3.185.637.098) 2023
2022 (2.258.522.827) (2.258.522.827) 2022
2021 (2.759.709.684) (2.759.709.684) 2021
2020 (5.194.049.371) (5.194.049.371) 2020
2019 - - 2019
Akumulasi rugi fiskal Perusahaan Accumulated fiscal loss
akhir tahun (14.852.596.676) (16.583.556.077) at year end
- 63 -
Page 68
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
c. Pajak Kini (Lanjutan) c. Current Tax (Continued)
2025 2024
Pajak kini Current tax
Perusahaan - - The Company
Entitas Anak (165.515.460) (165.515.460) Subsidiaries
Jumlah pajak kini (165.515.460) (165.515.460) Total current tax
Jumlah penghasilan kena pajak dan beban pajak penghasilan kini The amounts of the Company’s taxable income and current
Perusahaan untuk tahun 2024 seperti yang disebutkan di atas income tax expense for 2024, as stated in the foregoing, and the
dan utang PPh terkait akan dilaporkan oleh Perusahaan dalam related tax payables will be reported by the Company in its 2024
Surat Pemberitahuan Tahunan (“SPT”) PPh badan tahun 2024 ke annual income tax return (“SPT”) to be submitted to the Tax
Kantor Pajak. Office.
Jumlah penghasilan kena pajak dan beban pajak penghasilan kini The amounts of the Company’s taxable income and current
Perusahaan untuk tahun 2024 seperti yang disebutkan di atas income tax expense for 2024, as stated in the foregoing, and the
dan utang PPh terkait akan dilaporkan oleh Perusahaan dalam related tax payables will be reported by the Company in its 2023
Surat Pemberitahuan Tahunan (“SPT”) PPh badan tahun 2023 ke annual income tax return (“SPT”) to be submitted to the Tax
Kantor Pajak. Office.
d. Pajak Tangguhan d. Deffered Tax
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Deferred tax assets as of December 31, 2024 and 2023 are as
Desember 2024 adalah sebagai berikut: follows:
2025
Dikreditkan
(Dibebankan) ke
Dikreditkan Pendapatan
(Dibebankan) ke Komprehensif
Laporan Tahun Lain/
Berjalan/ Credited
Credited (Charged) to
(Charged) to the other
Saldo Awal/ Current Year Comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Perusahaan The Company
Penyisihan imbalan Provision for post
- 64 -
Page 69
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
kerja 6.408.633 1.735.835 (550.335) 7.594.133 employment nd benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 139.502.776 - - 139.502.776 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 2.212.202.784 - - 2.212.202.784 accounts assets
2.358.114.193 1.735.835 (550.335) 2.359.299.693
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
d. Pajak Tangguhan (lanjutan) d. Deffered Tax (continued)
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Deferred tax assets as of December 31, 2024 and 2023 are as
Desember 2024 adalah sebagai berikut: (lanjutan) follows: (continued)
2025
Dikreditkan
(Dibebankan) ke
Dikreditkan Pendapatan
(Dibebankan) ke Komprehensif
Laporan Tahun Lain/
Berjalan/ Credited
Credited (Charged) to
(Charged) to the other
- 65 -
Page 70
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Saldo Awal/ Current Year Comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Entitas Anak Subsidiary
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja (164.277.510) (159.996.814) 42.630.850 (281.643.473) employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 705.169.015 139.458.359 - 844.627.374 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai persediaan 16.049.027 - - 16.049.027 accounts
accounts
Akrual bonus (467.653.660) 87.215.946 - (380.437.715) Accrued bonus
Kompensasi karyawan 162.324.290 41.218.675 - 203.542.964 Accrued compensation
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 402.834.373 (1.168.654.517) - (765.820.144) accounts assets
654.445.535 (1.060.758.351) 42.630.850 (363.681.966)
Jumlah aset pajak 3.012.559.728 (1.059.022.517) 42.080.516 1.995.617.727 Deffered tax assets
2024
Dikreditkan
(Dibebankan) ke
Dikreditkan Pendapatan
(Dibebankan) ke Komprehensif
Laporan Tahun Lain/
Berjalan/ Credited
Credited (Charged) to
(Charged) to the other
Saldo Awal/ Current Year Comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Perusahaan The Company
Penyisihan imbalan Provision for post
kerja 1.573.663 (1.224.214) 6.059.184 6.408.633 employment nd benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 139.502.776 - - 139.502.776 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 2.225.349.305 (13.146.521) - 2.212.202.784 accounts assets
2.366.425.744 (14.370.735) 6.059.184 2.358.114.193
- 66 -
Page 71
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
d. Pajak Tangguhan (lanjutan) d. Deffered Tax (continued)
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Deferred tax assets as of December 31, 2024 and 2023 are as
Desember 2024 adalah sebagai berikut: (lanjutan) follows: (continued)
2024
Dikreditkan
(Dibebankan) ke
Dikreditkan Pendapatan
(Dibebankan) ke Komprehensif
Laporan Tahun Lain/
Berjalan/ Credited
Credited (Charged) to
(Charged) to the other
Saldo Awal/ Current Year Comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Entitas Anak Subsidiary
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja (46.911.546) (159.996.814) 42.630.850 (164.277.510) employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 565.710.656 139.458.359 - 705.169.015 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai persediaan 16.049.027 - - 16.049.027 accounts
accounts
Akrual bonus (554.869.606) 87.215.946 - (467.653.660) Accrued bonus
Kompensasi karyawan 121.105.615 41.218.675 - 162.324.290 Accrued compensation
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 1.571.488.890 (1.168.654.517) - 402.834.373 accounts assets
1.672.573.036 (1.060.758.351) 42.630.850 654.445.535
- 67 -
Page 72
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Jumlah aset pajak 4.038.998.780 (1.075.129.086) 48.690.034 3.012.559.728 Deffered tax assets
Perusahaan tidak mengakui adanya aset pajak tangguhan atas rugi The Company did not recognize deferred tax assets for the Company’s
fiskal Perusahaan dikarenakan berdasarkan penilaian Perusahaan fiscal losses since the Company is on the opinion that this will not be
tidak akan direalisasikan. realized.
e. Taksiran Tagihan Restitusi Pajak e. Estimated Claims for Tax Refund
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 akun ini As of December 31, 2024 and 2023, this account represents
merupakan kelebihan pembayaran pajak penghasilan badan PSS corporate income tax overpayment of PSS with the following
dengan rincian sebagai berikut: details:
2025 2024
Tahun pajak 2024 3.888.980.171 3.888.980.171 Final year 2024
Tahun pajak 2023 3.750.132.042 3.750.132.042 Final year 2023
Tahun pajak 2022 - - Final year 2022
Jumlah 7.639.112.213 7.639.112.213 Total
f. Tarif Pajak f. Tax Rates
Pada tanggal 31 Maret 2020, Pemerintah Republik Indonesia On March 31, 2020, the Government of Republic of Indonesia
mengeluarkan Peraturan Pemerintah Pengganti Undang-Undang issued Government Regulation in Lieu of Act number 1 year 2020
No. 1 Tahun 2020 (“Perpu”) yang mengatur kebijakan Pemerintah (“the Perpu”) which articulated its policies to stabilize the state’s
untuk menjaga stabilitas system keuangan negara dan financial system and overall national economic in light of the Covid-
perekonomian nasional secara keseluruhan terkait dampak dari 19 pandemic, including the reduction of corporate income tax rate
pandemic Covid-19, termasuk menurunkan tarif pajak from previously 25% for 2019 fiscal year to 22% for 2020-2021
penghasilan badan dari sebelumnya 25% untuk tahun fiskal 2019 fiscal year and 20% for 2022 fiscal year. The Perpu became
menjadi 22% untuk tahun fiscal 2020-2021 dan 20% untuk tahun effective immediately upon announcement on March 31, 2020.
fiscal 2022 dan selanjutnya. Perpu ini berlaku efektif segera
setelah diumumkan pada tanggal 31 Maret 2020.
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
Pada Oktober 2021, DPR mengesahkan Undang Undang tentang In October 2021, the House of Representatives passed the Law
Harmonisasi Peraturan Perpajakan (“UU HPP”). Salah satu pasal on the Harmonization of Tax Regulations (“UU HPP”). One of the
dalam UU HPP adalah tarif PPh Badan yang berlaku pada tahun articles in the HPP Law is that the corporate income tax rate
2022 dan seterusnya adalah sebesar 22% UU HPP ini applicable in 2022 and beyond is 22%. This UU HPP replaced the
menggantikan Perpu. Perpu.
- 68 -
Page 73
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARETPada2025 DAN 2021,
Oktober 2024 (TIDAK DIAUDIT) Undang Undang tentang
DPR mengesahkan In October 2021, the MARCH
House of31, 2025 AND 2024passed
Representatives (UNAUDITED)
the Law
(Disajikan dalam Rupiah,
Harmonisasi kecuali
Peraturan (“UUlain)
dinyatakan
Perpajakan HPP”). Salah satu pasal (Expressed
on the Harmonization of TaxinRegulations (“UU otherwise
Rupiah, unless HPP”). Onestated)
of the
dalam UU HPP adalah tarif PPh Badan yang berlaku pada tahun articles in the HPP Law is that the corporate income tax rate
2022 dan seterusnya adalah sebesar 22% UU HPP ini applicable in 2022 and beyond is 22%. This UU HPP replaced the
menggantikan Perpu. Perpu.
Perusahaan dan Entitas Anak telah menghitung pajak The Company and its Susidiary has calculated its corporate
penghasilan badan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 income tax for the years ended December 31, 2024 and 2023
Maret 2025 dan 31 Desember 2024 menggunakan tarif baru using the new tax rate of 22%.
sebesar 22%.
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Deferred tax assets as at December 31, 2024 and 2023 have also
Desember 2024 juga telah dihitung menggunakan tarif baru yang been calculated using the new tax rates which are expected to
diharapkan akan berlaku pada periode dimana asset pajak applicable in the period in which the deferred tax assests will be
tangguhan terealisasi. realized.
g. Administrasi g. Administration
Berdasarkan Undang-undang Perpajakan yang berlaku di Under the taxation laws of Indonesia, the Company and its
Indonesia, Perusahaan dan entitas anak menyampaikan surat Subsidiaries submit tax returns on the basis of self assessment.
pemberitahuan berdasarkan perhitungan sendiri. Direktur The tax authorities may assess or amend taxes within the statute
Jenderal Pajak dapat menetapkan atau mengubah liabilitas pajak of limitations, under prevailing regulations.
dalam batas-batas tertentu, berdasarkan peraturan yang berlaku.
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
Grup dalam kegiatan usaha normal melakukan transaksi dengan The Group in the normal course of business engaged in transactions
pihak-pihak berelasi dan rinciannya sebagai berikut: with related parties and the details are as follows:
Sifat hubungan dengan pihak berelasi: Nature of relationship with related parties:
Pihakpihak Berelasi/ Hubungan/ Sifat Saldo Akun / Transaksi/
Related Perties Reletionship Nature of Account / Transaction
PT Papua Supplies and Services Entitas Asosiasi/ Associates Piutang berbunga dan tidak berbunga/
Interest and non-interest bearing receivables
Ny/ Mrs. Anastasia Sulistyawati Pemegang Saham Perusahaan/ Pinjaman berbunga /
Shareholders Interest bearing loan
PT Jimbaran Hijau Entitas Sepengendali / Entities Under Sewa dibayar dimuka dan uang muka komitmen /
Common Control Prepaid rent and commitment advances
PT Silikon Bali Indonesia Entitas Sepengendali / Entities Under Utang lain-lain /
Common Contro l Other payable
PT Jimbaran Hijau Investa Entitas Sepengendali / Entities Under Utang lain-lain /
Common Contro l Other payable
PT Jimbaran Hilitown Entitas Sepengendali / Entities Under Utang lain-lain /
Common Contro l Other payable
- 69 -
Page 74
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
PT Kertha Jimba Wana Indonesia Entitas Sepengendali / Entities Under Pendapatan diterima dimuka /
Common Contro l Unearned Revenue
Tn/ Mr. Graham James Bristow Pemegang Saham Perusahaan/ Pinjaman berbunga dan pendapatan jasa/
Shareholders Interest bearing loan and service fee
Saldo-saldo akun dengan pihak berelasi dan persentase terhadap Outstanding balances of related parties and the percentage to total
jumlah aset dan liabilitas adalah sebagai berikut: assets and liabilities are as follows:
a. Piutang Lain-lain - Berelasi a. Other Receivables - Related Parties
2025 2024
Entitas Anak Subsidiaries
PT Papua Supplies dan Services 1.026.301.375 1.026.301.375 PT Papua Supplies and Services
Jumlah 1.026.301.375 1.026.301.375 Total
Presentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian 0,20% 0,00% total assets
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan) (Continued)
b. Aset Tidak Lancar Lainnya Other Non-current Assets
2025 2024
Perusahaan: The Company:
Piutang lain-lain - Tn Graham Other Receivables - Tn. Graham
James Bristow 695.299.999 695.299.999 James Bristow
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for doubtful
nilai (695.299.999) (695.299.999) accounts
Bersih - - Net
Presentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian 0,00% 0,00% total assets
Perusahaan The Company
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, piutang dari As of December 31, 2024 and 2023, the receivables from Mr. Graham
Tuan Graham James Bristow merupakan fasilitas pinjaman yang James Bristow constitute loan facilities given by the Company.
diberikan oleh Perusahaan.
- 70 -
Page 75
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Entitas Anak - PSS Subsidiaries - PSS
Berdasarkan perjanjian tanggal 24 Mei 2013 antara PSS dengan PT On May 24, 2013, PSS and PT Papua Supplies and Services (Papua
Papua Supplies and Services (Papua SS), PSS memberikan SS) enetered into agreement whereby the Company provides short
pinjaman jangka pendek sebesar Rp523.655.012 kepada Papua SS term loans amountint to Rp523,6655,012 to Papua SS for working
untuk keperluan modal kerja. Pinjaman tersebut akan jatuh tempo capital purposes. The loan will mature within twelve (12) month after
dalam waktu 12 (dua belas) bulan terhitung sejak pencairan dan the disbursement and bears interest at 10% per year. On May 24,
dikenakan tingkat bunga 10% per tahun. Pada 24 Mei 2014, PSS 2014, PSS and Papua SS amended the agreement to be non-interest
dan Papua SS memperbaharui perjanjian menjadi pinjaman tanpa bearing loan but payable on demand.
bunga dan pelunasannya dapat dilakukan setiap saat jika PSS
meminta.
Piutang dari PT Patra CRI (“PCRI”) merupakan pembayaran dimuka The receivables from PT Patra CRI ("PCRI") represent advance
oleh PSS atas biaya PCRI, piutang ini tanpa bunga dan payments of expenses made by PSS on behalf of PCRI, these
pelunasannya dapat dilakukan setiap saat jika PSS meminta. receivables are non-interest bearing and payable on demand.
PSS berkeyakinan bahwa piutang dari SS Papua dan PCRI dapat PSS believes that receivables from Papua SS and PCRI are
ditagih, sehingga penurunan nilai piutang tidak diperlukan. collectible, thus impairment in the value of the receivables is not
necessary.
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama c. Joint-operation Commitement Advances
2025 2024
Entitas Anak - BLM Subsidiaries - Blm
Uang muka komitmen kerjasama Joint-opertion commitement advances
PT Jimbaran Hijau 47.842.026.702 47.842.026.702 PT Jimbaran Hijau
Jumlah 47.842.026.702 47.842.026.702 Total
Dikurangi: Less:
Beban penurunan nilai uang muka (2.070.421.545) (2.070.421.545) Down payment impairment charge
Diskonto yang belum diamortisasi - - Unamortized discount
Bersih 45.771.605.157 45.771.605.157 Net
Persentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian 9% 9% total assets
Mutasi Amortisasi yang ditangguhkan: Movement of unamortized discount:
2025 2024
Amortisasi yang ditangguhkan - 3.289.578.455 Unamortized discount
Penambahan amortisasi yang Additional amortise
- 71 -
Page 76
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
ditangguhkan (3.289.578.455) (3.289.578.455) discount
Dikurangi: Diskon amortisasi - - Less: Amortized discount
Jumlah (3.289.578.455) - Total
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan) (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (lanjutan) c. Joint-operation Commitement Advances (continued)
Akun ini merupakan dana komitmen dalam bentuk uang jaminan This account represents commitment fund in the form of security
sehubungan dengan kesepakatan kerjasama antara, BLM (entitas deposit in connection with Memorandum of Understanding entered
anak) dengan entitas sepengendali, PT Jimbaran Hijau (JH) into by and between BLM, subsidiary, and PT Jimbaran Hijau
untuk mengembangkan kawasan produktif yang berlokasi di (JH), entity under common control, to develop a productive area
prime area di kawasan Jimbaran, Bali. located in the prime area of Jimbaran, Bali.
Kesepakatan Pertama ditandatangani pada tanggal 23 Juni 2015, The first Memorandum of Understanding was signed on June 23,
dengan obyek kerjasama berupa lahan seluas 1 Ha dimana 2015, wherein the object of collaboration is in the form of a land
kedua pihak akan membangun kompleks perkantoran dan area of 1 Ha to develop office buildings and commercial complex
komersial (untuk selanjutnya disebut “Kesepakatan Awal”). Atas (hereinafter referred to as "Initial Memorandum of
kesepakatan ini, BLM melakukan pembayaran uang komitmen Understanding"). For this agreement, BLM provided a commitment
sebesar Rp60.000.000.000. Selanjutnya, seiring dengan adanya advance of Rp60,000,000,000. Subsequenly, due to the changes
perubahan situasi dan kondisi bisnis sektor properti, BLM dan JH in the business situations and conditions of the property sector,
merasa perlu untuk melakukan penyesuaian/perubahan strategi BLM and JH agreed to make necessary adjustments/amendments
dari yang sebelumnya direncanakan pengembangan area to the planned strategy from previously developing office and
perkantoran untuk dan komersial, dirubah menjadi commercial complex areas to developing residential areas. Jointly,
pengembangan area residensial. Secara bersama-sama BLM dan BLM and JH will develop a residential area of 3.5 Ha at Lot 1F.
JH akan mengembangkan kawasan residensial seluas 3,5 Ha di
Lot 1F.
Terkait dengan hal tersebut, pada tanggal 24 Nopember 2016, In connection with this matter, on November 24, 2016, BLM and
BLM dan JH menandatangani kesepakatan baru dan menambah JH signed a new agreement and added a commitment fund of
dana komitmen sebesar Rp30.000.000.000 (untuk selanjutnya Rp30,000,000,000. (hereinafter referred to as "Amendment of
disebut “Kesepakatan Tambahan”). Dengan adanya penambahan Memorandum of Understanding"). As a result, since November 24,
ini sejak tanggal 24 November 2016 jumlah dana komitmen kerja 2016, the total commitment advances amounted to
sama menjadi sebesar Rp90.000.000.000. Sampai dengan Rp90,000,000,000. Until the expiration date of the Amendment of
berakhirnya Kesepakatan Tambahan tersebut pada tanggal 20 Memorandum of Understanding on December 20, 2018, both
Desember 2018, kedua pihak belum merealisasikan rencana parties have not yet realized thedevelopment plan. On December
pengembangan kawasan. Pada tanggal 21 Desember 2018, BLM 21, 2018, BLM and JH signed the "Second Amendment of
dan JH menandatangani “Kesepahaman Tambahan Kedua”, Memorandum of Understanding", wherein both Parties stated that
dimana kedua pihak menyatakan, bahwa mempertimbangkan considering the economic conditions, especially the property
kondisi ekonomi, khususnya industri properti yang belum kondusif industry which have not been conducive and wherein BLM is still
dan dimana BLM masih mengalami kesulitan dalam menemukan having difficulty in finding strategic partners who have the right
mitra strategis yang memiliki visi dan misi yang tepat serta modal vision and mission, and adequate capital, both Parties have not
yang memadai, kedua pihak belum mewujudkan rencana realized the plan as conceptualized in the Initial and Amendment
sebagaimana dikonsepkan dalam Kesepahaman Awal dan - 72 -
of Memorandum of Understanding. However, the two parties
Kesepahaman Tambahan. Namun, kedua pihak sepakat dan agreed and committed to realize the planned development before
berkomitmen untuk merealisasikan pengembangan yang the Second Amendment of Memorandum of Understanding ends,
Page 77
BLM dan JH menandatangani kesepakatan baru dan menambah JH signed a new agreement and added a commitment fund of
dana komitmen sebesar Rp30.000.000.000 (untuk selanjutnya Rp30,000,000,000. (hereinafter referred to as "Amendment of
disebut “Kesepakatan Tambahan”). Dengan adanya penambahan Memorandum of Understanding"). As a result, since November 24,
ini sejak tanggal 24 November 2016 jumlah dana komitmen kerja 2016, the total commitment advances amounted to
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
sama menjadi sebesar Rp90.000.000.000. Sampai dengan Rp90,000,000,000. Until the expiration date of the Amendment of
DAN ENTITAS
berakhirnyaANAK
Kesepakatan Tambahan tersebut pada tanggal 20 Memorandum of Understanding on December AND SUBSIDIARIES
20, 2018, both
CATATAN ATAS LAPORAN
Desember KEUANGAN
2018, kedua KONSOLIDASIAN
pihak belum merealisasikan rencana CONSOLIDATED
parties have not yet NOTES
realized TO THE FINANCIAL
thedevelopment plan.STATEMENTS
On December
PERIODE TIGAkawasan.
UNTUKpengembangan BULAN YANG BERAKHIR
Pada tanggal PADA TANGGAL
21 Desember 2018, BLM 21, 2018, BLM andFOR JH THE
signed the MONTH
THREE "SecondPERIOD ENDED
Amendment of
31 MARETdan 2025
JH DAN 2024 (TIDAK “Kesepahaman
menandatangani DIAUDIT) Tambahan Kedua”, MARCH 31,wherein
Memorandum of Understanding", 2025 AND 2024
both (UNAUDITED)
Parties stated that
(Disajikan dalam
dimana Rupiah,
kedua kecuali
pihak dinyatakan
menyatakan, lain) mempertimbangkan
bahwa considering the(Expressed
economic in Rupiah, unless
conditions, otherwise
especially stated)
the property
kondisi ekonomi, khususnya industri properti yang belum kondusif industry which have not been conducive and wherein BLM is still
dan dimana BLM masih mengalami kesulitan dalam menemukan having difficulty in finding strategic partners who have the right
mitra strategis yang memiliki visi dan misi yang tepat serta modal vision and mission, and adequate capital, both Parties have not
yang memadai, kedua pihak belum mewujudkan rencana realized the plan as conceptualized in the Initial and Amendment
sebagaimana dikonsepkan dalam Kesepahaman Awal dan of Memorandum of Understanding. However, the two parties
Kesepahaman Tambahan. Namun, kedua pihak sepakat dan agreed and committed to realize the planned development before
berkomitmen untuk merealisasikan pengembangan yang the Second Amendment of Memorandum of Understanding ends,
direncanakan sebelum Amandemen Kedua Kesepakatan which is on December 20, 2019. The Second Amendment of
berakhir, yaitu pada tanggal 20 Desember 2019. Amandemen Memorandum of Understanding also states that JH will transfer
Kedua dari Nota Kesepahaman juga menyatakan bahwa JH akan the land to be developed from the lot which was part of the
mentransfer tanah untuk dikembangkan dari lot yang merupakan Building Use Right Certificate No. 5208 and No. 3703 with a total
bagian dari Sertifikat Hak Guna Bangunan No. 5208 dan No. area of about 3.5 Ha to the lot which is part of the Building Use
3703 dengan total luas sekitar 3,5 Ha untuk lot yang merupakan Right Certificate No. 324 with the same total area.
bagian dari Sertifikat Hak Guna Bangunan No. 324 dengan total
area yang sama.
Sampai dengan berakhirnya Amandemen Kedua dari Nota Until the end of the Second Amendment of the Memorandum of
Kesepahaman pada tanggal 20 Desember 2019, BLM belum Understanding on December 20, 2019, BLM has not yet realized
merealisasikan pengembangan area residential sebagaimana the development of the residential area as planned in the
direncanakan dalam kesepakatan-kesepakatan yang agreements signed with JH. Because of the increasingly uncertain
ditandatangani dengan JH. Sehubungan dengan perkembangan world economic condition due to the Covid-19 outbreak and added
ekonomi dunia yang semakin tidak menentu akibat wabah Covid- to it by the increasingly heated trade war between the US and
19 dan ditambah lagi oleh perang dagang yang semakin China, through the signing of the Third Amendment of
memanas antara AS dan China, maka melalui Kesepahaman Mmorandum of Understanding on May 19, 2020, BLM and JH
Tambahan Ketiga yang ditandatangani tanggal 19 Mei 2020 BLM agreed to temporarily discontinue the cooperation to develop land
dan JH sepakat untuk menghentikan sementara JH sepakat in the Jimbaran area, Bali, for an indefinite time. Furthermore, JH
untuk menghentikan sementara waktu, kerjasama agreed to convert the commitment funds received from the
pengembangan lahan di areal Jimbaran Bali, sampai dengan Company with assets in the form of land in the following stages:
waktu yang belum dapat ditentukan. Selanjutnya, JH menyetujui
untuk mengkonversi uang muka (Dana Komitmen) yang telah
diterima dari Perusahaan dengan aset dalam bentuk tanah
secara bertahap sebagai berikut:
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan) (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (lanjutan) c. Joint-operation Commitement Advances (continued)
a. Tahap I: SHGB No.192, luas tanah 4.900m2 senilai a. Stage I: Building Use Right Certificate (SHGB) No. 192, a
Rp14.648.000.000; land lot with an area of 4,900 sqm amounted to
Rp14,648,000,000;
b. Tahap II: SHGB No.181, luas 10.800m2, senilai b. Stage II: SHGB No. 181, a land lot with an area of 10,800
Rp32.289.000.000; sqm amounted to Rp32,289,000,000;
- 73 -
Page 78
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
c. Tahap III: SHGB No.325, luas 10.750m2, senilai c. Stage III: SHGB No.325, a land lot with an area of 10,750
Rp32.139.500.000; sqm, amounted to Rp32,139,500,000;
d. Tahap IV: Sebagian lahan dari SHGB No.324, luas 3.618m2, d. Stage IV: part of land lot under certificate SHGB No.324, with
senilai Rp10.925.450.000. an area of 3,618 sqm, amounted to Rp10,925,450,000.
Pada tanggal 19 Mei 2020 BLM dan JH telah melaksanakan On May 19, 2020 BLM and JH executed the Stage I of the
konversi Tahap I dengan ditandatanganinya Perjanjian conversion by signing the Purchase Binding Agreement (PPJB)
Pengikatan Jual Beli (PPJB) No. 5 atas sebidang tanah dengan Number 5 over the land lot with an area of 4,900m2 under
sertifikat SHGB No. 192 dengan luas 4.900m2 dihadapan I Putu certificate SHGB No. 192 in front of I Putu Indra Mandhala Putra,
Indra Mandhala Putra, S.H., M.Kn., notaris berkedudukan di S.H., M.Kn., notary in Kabupaten Karangasem, Bali with a value
Kabupaten Karangasem, Bali pada tanggal 19 Mei 2020 dengan of Rp12,740,000,000 excluding costs to be incurred in the Fees
nilai sebesar Rp12.740.000.000 diluar biaya bea perolehan hak for Acquisition of Land and Buildings (BPHTB) and value added
atas tanah dan bangunan (BPHTB) dan Pajak pertambahan nilai tax (VAT).
(PPN).
Konversi tahap-tahap II, III dan IV akan dilaksanakan paling Conversion of stages II, III and IV will take place not later than
lambat pada bulan Desember 2020. December 2020.
Konversi tahap I diakui sebagai tanah yang belum dikembangkan Conversion of stage I recognize as land for development
sebesar Rp14.468.000.000. amounted to Rp14,468,000,000.
Sampai dengan 31 Desember 2020, BLM dan JH belum As of December 31, 2020, BLM and JH have not carried out the
melaksanakan konversi tahap II, III dan IV. Melalui conversion of stages II, III and IV. Through the signing of Fourth
ditandatanganinya Kesepahaman Tambahan Keempat tanggal 21 Amendment of Memorandum of Understanding dated December
Desember 2020 kedua pihak sepakat untuk memperpanjang 21, 2020 both parties agreed to extend the deadline for conversion
batas waktu konversi tahap-tahap II, III dan IV menjadi paling of stages II, III and IV to no later than December 2023.
lambat hingga Desember 2023.
Selanjutnya, melalui ditandatangani Kesepahaman Tambahan Furthermore, by signing the Fifth Amendment of Memorandmum
Kelima tanggal 4 Mei 2023, kedua pihak sepakat untuk of Understanding on May, 4, 2023 both Parties agreed to extend
memperpanjang batas waktu konversi tahap-tahap II III, dan IV the deadline for conversion of stages II, III and III to no later than
menjadi paling lambat hingga December 2026.
Desember 2026.
Selanjutnya pada tanggal 8 Juni 2023 BLM dan JH telah Subsequently on June 8, 2023, BLM and JH executed partially the
melaksanakan konversi sebagian Tahap II dengan Stage II conversion by signing the Purchase Binding Agreement
ditandatanganinya Perjanjian Pengikatan Jual Beli (PPJB) No. 10 (PPJB) No. 10 over the land with SHGB certificate Number 181
atas sebidang tanah dengan sertifikat SHGB No. 181 dengan with an area of 3,530m2 in front of I Putu Indra Mandhala Putra,
luas 3.530m2 dihadapan I Putu Indra Mandhala Putra, S.H., S.H., M.Kn., notary in Kabupaten Badung, Bali, dated June 8,
M.Kn., notaris berkedudukan di Kabupaten Badung, Bali pada 2023 with a value of Rp9,178,000,000 excluding the costs to be
tanggal 8 Juni 2023 dengan nilai sebesar Rp9.178.000.000 diluar incurred in acquiring land and building rights (BPHTB) and value
biaya bea perolehan hak atas tanah dan bangunan (BPHTB) dan added tax (VAT).
Pajak pertambahan nilai (PPN).
- 74 -
Page 79
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Sebagai hasil dari PPJB No. 10 tanggal 8 Juni 2023, BLM As a result of the PPJB No. 10 dated June 8, 2023, BLM
menghitung kembali nilai sekarang bersih uang muka komitmen recalculate the net present value of the outstanding commitment
yang outstanding dengan menggunakan tingkat diskonto suku advances using the discount rate of basic credit interest rate
bunga dasar kredit (sbdk) sebesar 8,05% pada tahun 2023 Selain (sbdk) of 8,05% in 2023 . In addition, BLM revised the recognized
itu, BLM merevisi diskon yang belum diamortisasi yang diakui unamortized discount of Rp23,437.304,384 in 2023.
sebesar Rp23.437.304.384 pada tahun 2023.
Untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2025 dan For the years ended December 31, 2024 and 2023, BLM
31 Desember 2024 , BLM mengakui diskonto diamortisasi recognized amortized discount of Nil and Rp3,841,714,744,
masing-masing sebesar Nihil dan Rp3.841.714.744. respectively.
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan) (Continued)
d. Utang Lain-Lain - Pihak Berelasi d. Other Peyables - Related Parties
2025 2024
Jangka Pendek Short Term
Perusahaan The Company
PT Jimbaran Hijau 264.467.801 264.467.801 PT Jimbaran Hijau
PT Silikon Bali Indonesia 600.000.000 500.000.000 PT Silikon Bali Indonesia
PT Jimbaran Hijau Investa - - PT Jimbaran Hijau Investa
PT Jimbaran Hilltown 27.000.000 27.000.000 PT Jimbaran Hilltown
891.467.801 791.467.801
Entitas anak Subsidiaries
PT Nuansa Hijau Lestari 59.846.414.359 59.846.414.359 PT Nuansa Hijau Lestari
59.846.414.359 59.846.414.359
Jumlah 60.737.882.160 60.637.882.160 Total
Persentase terhadap jumlah Percentage to total consolidated
liabilitas konsolidasian 42% 42% liabilities
Perusahaan The Company
Pada tanggal 13 Agustus 2021 Perusahaan dan PT Silikon Bali On August 13, 2021, the Company and PT Silicon Bali Indonesia
Indonesia mengadakan perjanjian pinjaman untuk kebutuhan entered into a loan agreement for working capital advances, with
modal kerja, tanpa bunga dan akan jatuh tempo pada 30 no interest and will mature on December 30, 2022. And it was
Desember 2022. Dan diperpanjang sampai dengan 30 Desember extended until December 30, 2023 based on an extension
2022 berdasarkan perjanjian perpanjangan tanggal 2 Januari agreement dated January 2, 2023.
2023. - 75 -
Page 80
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam
Pada Rupiah,
tanggal kecuali2021
13 Agustus dinyatakan lain) dan PT Silikon Bali
Perusahaan (Expressed
On August 13, 2021, in Rupiah,
the Company andunless otherwise
PT Silicon stated)
Bali Indonesia
Indonesia mengadakan perjanjian pinjaman untuk kebutuhan entered into a loan agreement for working capital advances, with
modal kerja, tanpa bunga dan akan jatuh tempo pada 30 no interest and will mature on December 30, 2022. And it was
Desember 2022. Dan diperpanjang sampai dengan 30 Desember extended until December 30, 2023 based on an extension
2022 berdasarkan perjanjian perpanjangan tanggal 2 Januari agreement dated January 2, 2023.
2023.
Pada 31 Juli 2019 Perusahaan dan Jimbaran Hilltown On July 31, 2019, the Company and Jimbaran Hilltown entered
mengadakan perjanjian sewa tempat, dimana Perusahaan into a space rental agreement, whereby the Company leases land
menyewa tanah di Jimbaran Hub dengan masa sewa dari 1 in Jimbaran Hub for a rental period from August 1, 2019 to July
Agustus 2019 sampai dengan 31 Juli 2021. Dan diperpanjang 31, 2021. And it was extended until January 31, 2022 based on an
sampai dengan 31 Januari 2022 berdasarkan perjanjian extension agreement dated August 1, 2021.
perpanjangan tanggal 1 Agustus 2021.
Pada tanggal 27 Januari 2022, Perusahaan memperpanjang On January 27, 2022, the Company extended the office rental
masa sewa perkantoran dengan Jimbaran Hijau yang akan period with Jimbaran Hijau until January 31, 2023. Subsequently
berakhir pada tanggal 31 Januari 2023. Selanjutnya, pada tanggal on January 30, 2023 the Company extended the office rental
30 Januari 2023 Perusahaan memperpanjang masa sewa kantor period until January 31, 2024.
menjadi 31 Januari 2024.
Utang kepada PT Jimbaran Hilltown merupakan utang terkait Payable to PT Jimbaran Hilltown represents debts related to
service charge atas sewa ruangan di Jimbaran Hub. service charge at rental space in Jimbaran Hub.
Entitas anak Subsidiaries
Perusahaan memperoleh pinjaman dari PT Nuansa Hijau Lestari The Company obtained loans from PT Nuansa Hijau Lestari
(NHL), selaku pemegang saham Perusahaan, untuk kepentingan (NHL), shareholders, for working capital purposes. These loans
modal kerja. Pinjaman ini tidak dikenakan bunga dan harus are non-interest bearing and payable on demand.
dilunasi setiap saat NHL meminta Perusahaan untuk melakukan
pembayaran.
2025 2024
Jangka Panjang Long Term
Perusahaan The Company
Ny. Anastasia Sulistyawati 3.311.847.923 3.311.847.923 Mrs. Anastasia Sulistyawati
Tn. Graham James Bristow 247.397.221 247.397.221 Tn. Graham James Bristow
Jumlah 3.559.245.144 3.559.245.144 Total
Persentase terhadap jumlah Percentage to total conoslidated
liabilitas konsolidasian 2,49% 2,46% liabilities
- 76 -
Page 81
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 31. BALANCES AND TRANSACTION WITH RELATED PARTIES
(Lanjutan) (Continued)
d. Utang Lain-Lain - Pihak Berelasi (Lanjutan) d. Other Peyables - Related Parties (Continued)
Perusahaan The Company
Berdasarkan perjanjian pinjaman tanggal 26 Juli 2010 yang telah Based on the Loan Agreement dated July 26, 2010 which has
diperpanjang dengan perjanjian tanggal 26 Juli 2011 antara been extended on July 26, 2011 between the Company and Mr. Ir.
Perusahaan dengan Tuan Ir. Frans Bambang Siswanto, Frans Bambang Siswanto, the Company received a loan at 6%
Perusahaan menerima pinjaman dengan bunga 6% per tahun interest per annum to finance investment in Subsidiaries with a
untuk membiayai investasi pada entitas anak dengan jangka term of 3 years. On July 26, 2017, this loan agreement has been
waktu 3 tahun. Pada tanggal 26 Juli 2017, perjanjian pinjaman ini extended for another 3 years.
telah diperpanjang selama 3 tahun.
Berdasarkan Akta Hak Waris No.1/IX/2019 tanggal 24 September Based on the Deed of Inheritance Rights No.1/IX/2019 dated
2019, atas hak kewajiban dari Tuan Frans Bambang Siswanto September 24, 2019, the rights and obligations of Mr. Frans
dialihkan kepada Nyonya Anastasia Sulistyawati. Bambang Siswanto were transferred to Mrs. Anastasia
Sulistyawati.
Selanjutnya pada Januari 2022, Nyonya Anastasia Sulistyawati Subsequently in January 2022, Mrs Anastasia Sulistyawati
menegaskan bahwa pinjaman tersebut tidak dikenakan bunga confirmed that the loan is not subject to interest and payable on
dan dapat ditagih sesuai permintaan. demand
Pada tanggal 2 Januari 2010, Perusahaan menerima pinjaman On January 2, 2010, the Company received a loan from Mr.
dari Tn. Graham James Bristow dengan bunga sebesar 6% per Graham James Bristow with an interest rate of 6% per annum.
tahun. Pinjaman ini telah diperpanjang beberapa kali terakhir This loan has been extended several times, and the latest
dengan perjanjian tanggal 27 Desember 2019 selama 1 tahun. extension was dated December 27, 2019 for another year.
Perjanjian tidak diperpanjang dan manajemen Perusahaan The agreement was not extended and the Company's
memutuskan untuk tidak mencatat bunga mulai 1 Januari 2022. management decided not to record the interest starting January 1,
2022.
e. Pendapatan Diterima Dimuka e. Unearned Revenue
2025 2024
Perusahaan The Company
Pendapatan diterima dimuka (Catatan 19): Unearned revenue (Note 19):
PT Kertha Jimba Wana Indonesia 2.751.901.618 2.491.832.129 PT Kertha Jimba Wana Indonesia
Sewa Tn. Graham James Bristow 554.383.518- 554.383.518- Rent Mr. Graham James Bristow
Jumlah 3.306.285.136- 3.046.215.647- Total
- 77 -
Page 82
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Dikurangi bagian yang akan jatuh tempo Lee portion that will be
dalam waktu satu tahun (2.549.182.149) (2.549.182.149) realized within a year
Jumlah 757.102.987 497.033.498 Total
Pada tanggal 12 Oktober 2021, Perusahaan dan PT Kertha On October 12, 2021, the Company and PT Kertha Jimba Wana
Jimba Wana Indonesia (KJW) mengadakan perjanjian kerja sama Indonesia (KJW) entered into a cooperation agreement related to
terkait jasa layanan. Dengan jangka waktu 12 Oktober 2021 Corporate charges services. With a period of October 12, 2021 to
sampai dengan 11 Oktober 2023. October 11, 2023.
Pada tanggal 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024 Perusahaan As of December 31, 2024 and 2023, the Company received
menerima jasa manajemen dimuka masing-masing sebesar upfront management fees of Rp989,536,505 and
Rp989.536.505 dan Rp1.199.000.000. Rp1,199,000,000, respectively.
Remunerasi yang dibayarkan kepada personil manajemen kunci Remuneration paid to the key management personnels of the
Grup adalah sebagai berikut: Group are as follows:
2025 2024
Dewan Komisaris 444.156.733 444.156.733 Board of Commissioners
Direksi 3.611.369.055 3.611.369.055 Board of Directors
Jumlah 4.055.525.788 4.055.525.788 Total
32. RUGI BERSIH PER SAHAM DASAR 32. BASIC LOSS PER SHARE
Perhitungan rugi bersih per saham dasar adalah sebagai berikut: The calculation of basic loss per share is as follows:
2025 2024
Laba (Rugi) tahun berjalan yang Profit (Loss) attributable of basic
diatribusikan kepada pemilik stock to owners of the
Perusahaan (646.751.046) (2.650.033.349) Company
Jumlah rata-rata tertimbang saham
biasa untuk perhitungan laba Weighted average number
persaham 1.089.750.000 1.089.750.000 of ordinary shares
Laba (rugi) per saham dasar (0,59) (2,43) Net profit (loss) per share
- 78 -
Page 83
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
33. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA UANG ASING 33. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES DENOMINATED IN
FOREIGN CURRENCIES
2025 2024
Mata Uang Ekuivalen Mata Uang Ekuivalen
Asing/ Rupiah/ Asing/ Rupiah/
Foreign Rupiah Foreign Rupiah
Currencies Equivalent Currencies Equivalent
Aset Asstes
Kas dan setara kas Cash and cash equivalents
Dollar Amerika Serikat 12.845 207.602.829 12.845 207.602.829 United States Dollar
Dollar Austaralia 248 2.498.740 248 2.498.740 Australia Dollar
Piutang usaha Trade receivables
Dollar Amerika Serikat 37.693 609.187.801 37.693 609.187.801 United States Dollar
Jumlah Aset 50.786 819.289.370 50.786 819.289.370 Total Assets
Liabilitas Liabilities
Utang usaha Trade payables
Dollar Amerika Serikat 2.359 38.130.683 2.359 38.130.683 United States Dollar
Jumlah Liabilitas 2.359 38.130.683 2.359 38.130.683 Total Liabilities
Jumah Asset - Bersih 48.426 781.158.687 48.426 781.158.687 Net Assets
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS
a. Berdasarkan perjanjian sewa tanggal 1 Desember a. 2014, a. Based on the lease agreement dated December 1, 2014, the
Perusahaan menyewakan tanah dan bangunan kepada PT Karya Company leased out the land and building to PT Karya Bintang
Bintang Bali (KBB) sebesar Rp9.735.625.000 untuk jangka waktu Bali (KBB) amounted to Rp9,735,625,000 for a period of 5 (five)
5 (lima) tahun terhitung sejak Desember 2014. Pada tanggal 30 years from December 2014. On November 30, 2017, the
November 2017, Perusahan dan KBB sepakat untuk mengakhiri Company and KBB agreed to terminate the lease agreement.
perjanjian sewa tersebut efektif sejak ditandatangani perjanjian
tersebut.
Pada tanggal 30 November 2017, Perusahaan, KBB dan Tuan On November 30, 2017, the Company, KBB and Mr. Graham
Graham Bristow melakukan Perjanjian Bagi Hasil dimana Bristow entered into a Revenue Sharing Agreement whereby the
Perusahaan akan menerima 10% dari jumlah laba atau Company will receive a 10% of the total profit or income from KBB
pendapatan dari KBB setiap bulan, setelah dipotong pajak for each month, subject to withholding taxes for land use leased
penggunaan tanah yang disewa oleh Perusahaan. Para Pihak by the Company. The Parties undertake to conduct business
sepakat melakukan kegiatan usaha pengelolaan tempat hiburan activities of the management of an entertainment venue called
bernama “Red Ruby” dengan bentuk kerjasama bagi hasil. “Red Ruby” with the form of profit-sharing cooperation. This
Perjanjian ini efektif 1 Desember 2017 sampai dengan tanggal 30 agreement is effective from December 1, 2017 up to June 30,
Juni 2019 dan ini dapat diperpanjang dengan adanya - 79 -
2019 and this can be extended by a written agreement of the
kesepakatan tertulis dari Para Pihak 30 hari sebelum jangka Parties within 30 days before the expiry date. Mr. Graham Bristow
waktu berakhir. Tuan Graham Bristow bertindak sebagai acts as the guarantor of the transaction.
Page 84
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUKPada tanggal
PERIODE TIGA30 BULAN
November 2017,
YANG Perusahaan,
BERAKHIR PADA KBB dan Tuan
TANGGAL On November 30, 2017, the Company,
FOR THE THREE MONTHKBB and Mr. Graham
PERIOD ENDED
31 MARETGraham Bristow
2025 DAN 2024melakukan Perjanjian Bagi Hasil dimana
(TIDAK DIAUDIT) Bristow entered into aMARCH
Revenue 31,Sharing Agreement
2025 AND whereby the
2024 (UNAUDITED)
Perusahaan
(Disajikan akan kecuali
dalam Rupiah, menerima 10% dari
dinyatakan lain) jumlah laba atau Company will receive a 10%in
(Expressed the total unless
of Rupiah, income from
profit orotherwise KBB
stated)
pendapatan dari KBB setiap bulan, setelah dipotong pajak for each month, subject to withholding taxes for land use leased
penggunaan tanah yang disewa oleh Perusahaan. Para Pihak by the Company. The Parties undertake to conduct business
sepakat melakukan kegiatan usaha pengelolaan tempat hiburan activities of the management of an entertainment venue called
bernama “Red Ruby” dengan bentuk kerjasama bagi hasil. “Red Ruby” with the form of profit-sharing cooperation. This
Perjanjian ini efektif 1 Desember 2017 sampai dengan tanggal 30 agreement is effective from December 1, 2017 up to June 30,
Juni 2019 dan ini dapat diperpanjang dengan adanya 2019 and this can be extended by a written agreement of the
kesepakatan tertulis dari Para Pihak 30 hari sebelum jangka Parties within 30 days before the expiry date. Mr. Graham Bristow
waktu berakhir. Tuan Graham Bristow bertindak sebagai acts as the guarantor of the transaction.
penjamin atas transaksi dimaksud.
Perjanjian tersebut tidak diperpanjang. The Agreement was not renewed.
Tidak ada pembagian keuntungan yang dicatat sejak akhir No profit sharing is recorded since the end of the Agreement.
Perjanjian.
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING (Lanjutan) 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS (Continued)
b. PSS mengadakan perjanjian dengan konsumen konsumennya b. PSS entered into agreements with its customers to provide
untuk memberikan jasa katering, binatu, pemeliharaan rumah services, laundry, accommodation and other related services.
tinggal, akomodasi dan jasa terkait lainnya.
c. Pada tanggal 19 Juni 2017, BLM menandatangani perjanjian c. On June 19, 2017, BLM entered into an agreement with PT
dengan PT PBRA, perusahaan terafiliasi dengan PT Nuansa PBRA, an affiliated company from PT Nuansa Hijau Lestari
Hijau Lestari di mana BLM menunjuk PT PBRA untuk mengelola wherein BLM appointed PT PBRA to managed the condotel
persediaan kondotel untuk jangka waktu 15 (lima belas tahun) inventories for a period of 15 (fifteen years) and in return BLM will
dan sebagai imbalannya BLM akan mendapat 80% laba bagi have 80% profit share from net profit for the 1st year to 3rd year
hasil dari laba bersih untuk tahun pertama sampai tahun ketiga and 70% profit share from net profit for the subsequent years until
dan 70% pembagian laba dari laba bersih untuk tahun-tahun 15th year. PBRA is required to submit a report to BLM for profit
berikutnya hingga tahun ke-15. PBRA diharuskan untuk sharing obtained from the operation of condotel and will be due
menyerahkan laporan kepada BLM untuk bagi hasil yang every 3 months. BLM is entitled to get an audited report of PBRA
diperoleh dari pengoperasian kondotel dan akan jatuh tempo condotel operation after 3 days the audit was done.
setiap 3 bulan. BLM berhak mendapatkan laporan audit tentang
operasi kondotel PBRA setelah 3 hari audit dilakukan.
Sejak 2020 sampai 2021, BLM tidak mengakui bagi hasil dalam Since 2020 until 2021, BLM did not recognize share in the
pengoperasian kondotel PBRA karena mengalami kerugian operation of PBRA condotel since it is in loss operation. BLM
operasional. Manajemen BLM berpendapat bahwa kerugian akan management is in opinion that losses will be borne by PBRA
ditanggung oleh PBRA berdasarkan pembahasan kedua belah based on the discussion of both parties.
pihak.
Selama tahun 2024 dan 2023, BLM mengakui bagian During 2024 and 2023, BLM recognized the PBRA condotel
pengoperasian kondotel PBRA sebesar Rp4.437.198.745 dan operating portion of Rp4,437,198,745 and Rp5,064,244,174.
sebesar Rp5.064.244.174.
d. Pada tanggal tanggal 24 Juli 2019, Perusahaan menandatangani d. On July 24, 2019, the Company entered into an agreement with
perjanjian dengan PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture), PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture), third party, wherein
pihak ketiga, dimana Perusahaan menyewakan tanah sebesar the Company sub-lease 10,000 sqm Local Kulture. The sub-
10.000 m2 kepada Lokal Kulture. Yang menjadi obyek tanah leased land is a portion of the leased by the Company from JH
yang disewakan adalah tanah yang sebelumnya disewa (Note 14). On this land,- 80Local
- Kulture will build a beach club
Perusahaan dari JH (Catatan 14). Diatas tanah tersebut, Lokal named "Locca Sea House". The term of the agreement is for 10
Kulture akan membangun beach club yang diberi nama “Locca years, effective from December 16, 2019 until December 15, 2029
Sea House”. Jangka waktu perjanjian adalah selama 10 tahun, ("Rental Period").
Page 85
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam
Pada Rupiah,
tanggal tanggal 24 Julidinyatakan
kecuali lain)
2019, Perusahaan menandatangani (Expressed
On July 24, 2019, in Rupiah,
the Company unless
entered otherwise
into an stated)
agreement with
perjanjian dengan PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture), PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture), third party, wherein
pihak ketiga, dimana Perusahaan menyewakan tanah sebesar the Company sub-lease 10,000 sqm Local Kulture. The sub-
10.000 m2 kepada Lokal Kulture. Yang menjadi obyek tanah leased land is a portion of the leased by the Company from JH
yang disewakan adalah tanah yang sebelumnya disewa (Note 14). On this land, Local Kulture will build a beach club
Perusahaan dari JH (Catatan 14). Diatas tanah tersebut, Lokal named "Locca Sea House". The term of the agreement is for 10
Kulture akan membangun beach club yang diberi nama “Locca years, effective from December 16, 2019 until December 15, 2029
Sea House”. Jangka waktu perjanjian adalah selama 10 tahun, ("Rental Period").
efektif sejak tanggal 16 Desember 2019 sampai dengan 15
Desember 2029 (“Masa Sewa”).
Harga sewa yang disepakati adalah sebesar Rp12.900.000.000 The agreed rental price is Rp12,900,000,000 which will be paid in
yang akan dibayar sebesar Rp1.400.000.000 pada bulan the amount of Rp1,400,000,000 in September 2019, and the
September 2019, dan sisanya sebesar Rp11.500.000.000 akan remaining Rp11,500,000,000 will be paid in installments as
dibayar bertahap sebagai berikut: follows:
Tahun Nilai / Amount Year
Desember 2019 50.000.000 December 2019
Januari - Desember 2020 619.444.440 January - December 2020
Januari - Desember 2021 883.730.150 January - December 2021
Januari - Desember 2022 1.438.095.240 January - December 2022
Januari - Desember 2023 1.438.095.240 January - December 2023
Januari - Desember 2024 1.438.095.240 January - December 2024
Januari - Desember 2025 1.438.095.240 January - December 2025
Januari - Desember 2026 1.438.095.240 January - December 2026
Januari - Desember 2027 1.438.095.240 January - December 2027
Januari - Desember 2028 1.318.253.970 January - December 2028
Jumlah 11.500.000.000 Total
Lokal Kulture diharuskan untuk menyerahkan laporan kepada Local Kulture is required to submit a report to the Company for 5%
Perusahaan untuk pembagian keuntungan 5% setelah EBITDA profit sharing after EBITDA obtained from the operation of Locca
diperoleh dari operasi Locca Sea House dan akan jatuh tempo Sea House and will be due every 3 months. The Ccompany is
setiap 3 bulan. Perusahaan berhak untuk mendapatkan laporan entitled to get an audited report for Locca Sea House operation
yang diaudit untuk operasi Locca Sea House selambat lambatnya not later than March 31 of each year.
31 Maret setiap tahun.
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING (Lanjutan) 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS (Continued)
Selama tahun 2019, Perusahaan hanya menerima pembayaran During 2019, the Company only received a payment of
Rp1.100.000.000 dari Lokal Kulture yang telah diakui Perusahaan Rp1,100,000,000 from Local Kulture which has been recognized
sebagai pendapatan diterima dimuka. Lokal Kulture membayar by the Company as unearned revenue. Lokal Kulture paid the
sisa Rp300.000.000 pada tahun 2020. remaining Rp300,000,000 in 2020.
- 81 -
Page 86
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam
Selama Rupiah,
tahun 2019,kecuali dinyatakan
Perusahaan hanyalain)
menerima pembayaran During 2019, (Expressed in Rupiah,
the Company unless otherwise
only received stated)
a payment of
Rp1.100.000.000 dari Lokal Kulture yang telah diakui Perusahaan Rp1,100,000,000 from Local Kulture which has been recognized
sebagai pendapatan diterima dimuka. Lokal Kulture membayar by the Company as unearned revenue. Lokal Kulture paid the
sisa Rp300.000.000 pada tahun 2020. remaining Rp300,000,000 in 2020.
Lokal Kulture memiliki hak untuk memperpanjang Periode Sewa Local Kulture has the right to extend the Lease Period for another
selama lima tahun ke depan dengan persetujuan Perusahaan five years with the Company's approval not later than December
selambat-lambatnya 14 Desember 2025 dengan ketentuan 14, 2025 with the condition that the Company receives payment of
bahwa Perusahaan menerima pembayaran biaya sewa tepat rental fees in a timely manner. The rental fee for the extension of
waktu. Biaya sewa untuk perpanjangan periode sewa untuk lima the Lease Period for the next five years is Rp13,750,000,000 plus
tahun ke depan adalah Rp13.750.000.000 ditambah pembagian a profit sharing of 5% of the annual EBITDA Lokal Kulture is
keuntungan sebesar 5% dari EBITDA Lokal Kulture diharuskan required to pay the rental for the 5-year extension as follows:
membayar sewa untuk perpanjangan 5 tahun sebagai berikut:
Tahun Nilai / Amount Year
14 Desember 2026 3.437.500.000 14 December 2026
14 Desember 2027 3.437.500.000 14 December 2027
14 Desember 2028 3.437.500.000 14 December 2028
14 Desember 2029 3.437.500.000 14 December 2029
Jumlah 13.750.000.000 Total
Setelah berakhirnya masa sewa, semua bangunan dan perbaikan After the expiration of the lease period, all buildings and
yang dibangun secara permanen oleh Lokal Kulture akan improvement permanently constructed by Lokal Kulture will be
ditransfer ke Perusahaan tanpa kompensasi apa pun. transferred to the Company without any compensation.
Per 31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024, progres As of December 31, 2024 and 2023, the physical development
pembangunan fisik Locca Sea House sudah 100%. progress of Locca Sea House was 100%.
Untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember For the years ended December 31, 2024 and 2023, the Company
2024 dan 2023, Perusahaan mengakui pendapatan sewa tanah recognized rental income in land amounting to Rp1.438.609.701
masing-masing sebesar Rp1.438.609.701 dan Rp1.756.711.351 and Rp.1.756.711.351 (after 10% discount), respectively.
(setelah diskon 10%).
35. INFORMASI SIGNIFIKAN 35. SIGNIFICANT INFORMATION
Selama tahun 2021, terjadi ketidaksepahaman antara manajemen During 2021, there was a disagreement between the management and
dengan Tuan Graham James Bristow (GJB), pemegang saham, Mr. Graham James Bristow (GJB), shareholder, over, among others,
antara lain atas kepemilikan bisnis vila. Ketidaksepahaman tersebut the ownership of the villa business. Because of the disagreement,
mengakibatkan sejak bulan Juli 2021 sampai tanggal diterbitkannya since July 2021 until the date of release of this report the Company
laporan ini Perusahaan tidak dapat mengendalikan operasional vila, was unable to control the operation of the villa, since the operation of
karena pengoperasian vila berada di bawah kendali Tuan Graham the villa was under the control of Mr. Graham James Bristow. The
James Bristow. Perusahaan mencatat transaksi pendapatan usaha Company recorded operating income transactions and direct expenses
dan beban langsung terkait operasional vila hanya untuk periode related to villa operations only for the period from January 2021 to
sejak dari Januari 2021 sampai Juni 2021. Namun demikian June 2021. However, the Company charged the villa depreciation for
Perusahaan membebankan penyusutan vila selama setahun penuh the full year of 2021 amounting to Rp388,025,728.
untuk 2021 sebesar Rp388.025.728.
- 82 -
Page 87
PT Selama
ISLANDtahun 2021, terjadi
CONCEPTS ketidaksepahaman
INDONESIA TBK antara manajemen During 2021, therePT wasISLAND
a disagreement between INDONESIA
CONCEPTS the management and
TBK
dengan Tuan Graham James Bristow (GJB), pemegang saham, Mr. Graham James Bristow (GJB), shareholder, over, among others,
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
antara lain atas kepemilikan bisnis vila. Ketidaksepahaman tersebut the ownership of the villa business. Because of the disagreement,
CATATAN ATAS LAPORAN
mengakibatkan KEUANGAN
sejak bulan Juli 2021 KONSOLIDASIAN
sampai tanggal diterbitkannya CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
since July 2021 until the date of release of this report the Company
UNTUK PERIODE
laporan TIGA BULAN
ini Perusahaan tidak YANG
dapat BERAKHIR PADA
mengendalikan TANGGAL
operasional vila, was unable to control theFOR THE THREE
operation MONTH
of the villa, sincePERIOD ENDED
the operation of
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT)
karena pengoperasian vila berada di bawah kendali Tuan Graham MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
the villa was under the control of Mr. Graham James Bristow. The
James dalam
(Disajikan Rupiah,
Bristow. kecualimencatat
Perusahaan dinyatakan lain) pendapatan usaha
transaksi (Expressed
Company recorded operating in Rupiah,
income unlessand
transactions otherwise stated)
direct expenses
dan beban langsung terkait operasional vila hanya untuk periode related to villa operations only for the period from January 2021 to
sejak dari Januari 2021 sampai Juni 2021. Namun demikian June 2021. However, the Company charged the villa depreciation for
Perusahaan membebankan penyusutan vila selama setahun penuh the full year of 2021 amounting to Rp388,025,728.
untuk 2021 sebesar Rp388.025.728.
Selama tahun 2024 dan 2023, Perusahaan tidak mencatat transaksi During 2024 and 2023, the Company did not record the operating
pendapatan usaha dan beban langsung terkait operasional vila inome transactions and direct expenses related to villa operations for
selama setahun penuh 2024 dan 2023. Namun, Perusahaan the full year of 2024 and 2023. However, the Company charged the
membebankan penyusutan vila untuk setahun penuh tahun 2024 dan villa depreciaton for the full year year of 2024 and 2023 amounting to
2023 sebesar Rp388.025.728. Rp388,025,728.
Ketidaksepahaman dengan GJB juga mempersulit usaha he disagreement with GJB also affected the Company’s efforts to
Perusahaan untuk menyelesaikan utang/piutang dengan GJB dan settle the outstanding accounts receivables and payables from/to GJB
perusahaanperusahaan yang dikendalikan GJB, yaitu PT Karya and the companies he controls, namely PT Karya Bintang Bali, PT
Bintang Bali, PT Taman Merah Bali, PT Pasti Bali, dan PT Taman Taman Merah Bali, PT Pasti Bali, and PT Taman Merah Investasi
Merah Investasi (bersama sama dengan GJB disebut “Grup GJB”). (together with GJB will be referred to as the “GJB Group”). As of
Pada tanggal 31 Desember 2024, total saldo piutang dari Grup GJB December 31, 2022, the total outstanding balance of receivables from
adalah sebesar Rp5.330.569.174, yang terdiri dari Piutang Lain lain GJB Group amounted to Rp5,330,569,174, which consists of Other
Pihak Ketiga sebesar Rp4.635.269.175 dan Aset Non lancar Lainnya Receivables from Third Parties amounted to Rp4,635,269,175 and
sebesar Rp695.299.999. Sedangkan saldo utang Perusahaan Other Non-current Assets amounted to Rp695,299,999. Also, the
kepada Grup GJB pada tanggal tersebut adalah sebesar Company has outstanding payables to GJB Group with a total of
Rp1.158.766.810 yang terdiri dari Utang Lain-lain Pihak Ketiga Rp1,158,766,810, which consists of Other Payables to Third Parties
sebesar Rp911.369.589 dan Utang lain-lain Pihak Berelasi sebesar amounted to Rp911,369,589 and Other Payables to Related Parties
Rp247.397.221 (Catatan 6, 13, 31b dan 31d). amounted to Rp247,397,221 (Notes 6, 13, 31b and 31d).
35. INFORMASI SIGNIFIKAN (Lanjutan) 35. SIGNIFICANT INFORMATION (Continued)
Pada tanggal 30 Oktober 2024 Perusahaan menerima surat somasi On October 30, 2024, the Company received a letter of summons from
dari Tuan Graham James Bristow kepada Perusahaan yang isinya Mr. Graham James Bristow to the Company, the contents of which
menuntut kompensasi yang harus dibayar oleh Perusahaan kepada demanded compensation to be paid by the Company to Mr. Graham
Tuan Graham James Bristow dengan tuntutan pengakuan utang dan James Bristow with a demand for recognition of debt and interest from
bunga dari Tuan Graham James Bristow kepada perusahaan Mr. Graham James Bristow to the company amounting to Rp.
sebesar Rp.71.348.803.619 dan pengalihan pesanan atas seluruh 71,348,803,619 and the transfer of orders for all ownership and
kepemilikan dan kepentingan yang saat ini dipegang oleh interests currently held by the Company in the form of property located
Perusahaan berupa properti yang berada di jalan Petitenget Bali atau on Jalan Petitenget Bali or commonly known as Bali Island and Spa.
yang biasa dikenal dengan Bali Island and Spa.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, kedua Pihak As of the date of completion of this report, both Parties are in-process
sedang dalam proses pembahasan terhadap ketidaksepahaman of discussing the disagreement.
tersebut.
36. INFORMASI SEGMEN USAHA 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION
Grup mengklasifikasikan kegiatan usahanya menjadi 3 (tiga) segmen The Group classify their business activities into 3 (three) main
usaha utama yaitu katering dan jasa pemeliharaan, jasa akomodasi business segments, namely catering and maintenance services,
(Vila) dan penjualan perumahan dan kondotel. accommodation services (Villa) and sale of house and lot and
condotel.
- 83 -
Page 88
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali
Grup mengklasifikasikan dinyatakan
kegiatan usahanyalain)
menjadi 3 (tiga) segmen The Group classify(Expressed in Rupiah,
their business unless
activities intootherwise
3 (three)stated)
main
usaha utama yaitu katering dan jasa pemeliharaan, jasa akomodasi business segments, namely catering and maintenance services,
(Vila) dan penjualan perumahan dan kondotel. accommodation services (Villa) and sale of house and lot and
condotel.
Bidang usaha Perusahaan dan entitas anak adalah sebagai berikut: The Company's and Subsidiaries business activities are as follows:
Perusahaan / Company Bidang Usaha / Business Line
PT Island Concepts Indonesia Tbk., entitas induk/ Parent Company Jasa akomodasi (Vila) / Accomodation services
(Villa)
PT Patra Supplies and Services, entitas anak/ Subsidiary Katering dan jasa pemeliharaan fasilitas/ Catering and maintenance
facilities
PT Bhumi Lestari Makmur, entitas anak/ Subsidiary Penjualan perumahan/ Sale of houses and lot
Berikut ini adalah informasi segmen berdasarkan segmen Following is the segment information based on business segments:
usaha:
2025
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasian/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Pendapatan
Usaha 204.932.300.631 - - 204.932.300.631 - 204.932.300.631 Revenues
Beban Pokok Cost of Revenue
Pendapatan (183.470.225.009) - - (183.470.225.009) - (183.470.225.009) Gross Profit
Laba Bruto 21.462.075.622 - - 21.462.075.622 - 21.462.075.622 Operating
Beban Usaha 18.425.060.293 3.276.117.662 7.536.430.859 29.237.608.814 - 29.237.608.814 Expense
Laba (Rugi) Operating
Usaha 3.037.015.329 (3.276.117.662) (7.536.430.859) (7.775.533.192) - (7.775.533.192) Income (Loss)
Pendapatan
(Beban) Other Income
lainnya -bersih (577.588.229) 1.438.095.240 3.933.042.619 4.793.549.630 - 4.793.549.630 (expense) - net
Beban Financial
keuangan (667.872.618) - - (667.872.618) - (667.872.618) charges
Pendapatan Financial
keuangan 278.936.842 1.268.652 1.583.718 281.789.212 - 281.789.212 income
Penurunan nilai Impairment
piutang dan receivable and
- 84 -
Page 89
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
persediaan (190.213.360) - - (190.213.360) - (190.213.360) inventories
Bagian atas Share in net
rugi entitas losses of
asosiasi 1.553.449 - - 1.553.449 - 1.553.449 associate
36. INFORMASI SEGMEN USAHA (Lanjutan) 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION (Continued)
2025
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasian/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Laba (Rugi) Income (Loss)
sebelum pajak before income
penghasilan 3.573.093.820 (1.840.691.523) (2.593.492.270) (861.089.973) - (861.089.973) tax
Manfaat (Beban) Income benefits
pajak penghasilan (165.515.460) - - (165.515.460) - (165.515.460) tax expenses
Laba (Rugi) Net Income
tahun (loss)
berjalan 2.346.820.009 (1.839.506.021) (2.593.492.270) (2.086.178.282) - (2.086.178.282) of the year
Penghasilan Other
Komprehensif Comprehensive
berjalan - - - - - - Income-Net
Komprehensif Comprehensive
Tahun Income (Loss)
Berjalan 2.195.674.278 (1.837.004.509) (2.593.492.270) (2.234.822.501) - (2.234.822.501) of the year
2024
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasian/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
- 85 -
Page 90
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Pendapatan
Usaha 51.020.401.145 - - 51.020.401.145 - 51.020.401.145 Revenues
Beban Pokok Cost of Revenue
Pendapatan (46.350.235.063) - - (46.350.235.063) - (46.350.235.063) Gross Profit
Laba Bruto 4.670.166.082 - - 4.670.166.082 - 4.670.166.082 Operating
Beban Usaha 4.207.151.746 1.992.094.680 280.882.123 6.480.128.549 - 6.480.128.549 Expense
Laba (Rugi) Operating
Usaha 463.014.336 (1.992.094.680) (280.882.123) (1.809.962.468) - (1.809.962.468) Income (Loss)
Diskon Amortized
Amortisasi - - - - - - discount
Pendapatan
(Beban) lainnya Other Income
- bersih 5.784.733 179.841.270 327.471.955 513.097.958 - 513.097.958 (expense) - net
Beban Financial
keuangan (156.508.348) (290.300) (355.000) (157.153.648) - (157.153.648) charges
Pendapatan Financial
keuangan 184.847.410 78.729 361.965 185.288.104 - 185.288.104 income
Penurunan nilai Impairment
piutang dan receivable and
persediaan - - - - - - inventories
Bagian atas Share in net
rugi entitas losses of
asosiasi - - - - - - associate
Laba (Rugi) Income (Loss)
sebelum pajak before income
penghasilan 497.138.131 (2.379.614.438) 457.508.183 (1.424.968.125) - (1.424.968.125) tax
Manfaat (Beban) Income benefits
pajak penghasilan - - - - - - tax expenses
36. INFORMASI SEGMEN USAHA (Lanjutan) 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION (Continued)
2024
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasian/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
- 86 -
Page 91
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Laba (Rugi) Net Income
tahun (loss)
berjalan 497.138.131 (2.379.614.438) 457.508.183 (1.424.968.126) - (1.424.968.126) of the year
Penghasilan Other
Komprehensif Comprehensive
berjalan - - - - - - Income-Net
Komprehensif Comprehensive
Tahun Income (Loss)
Berjalan 497.138.131 (2.379.614.438) 457.508.183 (1.424.968.124) - (1.424.968.124) of the year
Pengoperasian Vila yang diakui dalam pembukuan berkaitan dengan The Villa operation recognized in the books pertain to the period from
periode Januari 2021 sampai Juni 2021. January 2021 until June 2021.
37. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RESIKO KEUANGAN 37. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES
Risiko utama yang timbul dari instrumen keuangan Grup adalah Themain risks arising from theGroup’s financial instrumentsarecredit
risiko kredit, resiko likuiditas dan Risiko suku bunga atas nilai wajar risk, liquidity riskand interest rate risk on fair value and cash flow.The
dan arus kas. Kegiatan operasional Grup dikelola secara prudent operational activities of the Group are managed in aprudential manner
dengan mengelola risiko-risiko untuk meminimalkan potensi by managing those risks to minimize potential losses.
kerugian.
i. Risiko Kredit i. Credit Risk
Risiko kredit adalah risiko bahwa salah satu pihak dari suatu Credit risk is the risk that one party of a financial instrument will
instrumen keuangan akan gagal memenuhi kewajibannya, fail tomeet its obligations and cause the other party to suffer
sehingga menyebabkan pihak lainnya mengalami kerugian financial losses. The Group is exposed to credit risk arising from
keuangan. Grup menghadapi risiko kredit yang timbul dari kredit the credit granted to its customers. The Group trades only with
yang diberikan kepada pelanggannya. Grup melakukan transaksi recognized and creditworthy customers with proven track record
penjualan hanya kepada pelanggan yang dikenal, layak diberikan or good credit history, In addition, receivable balances are
kredit dengan track record yang telah terbukti, dan memiliki monitored on an ongoing basis to reduce the exposure to bad
sejarah kredit yang baik. Selain itu, jumlah piutang dipantau debts.
secara terus-menerus untuk mengurangi risiko kredit macet.
Grup memiliki kebijakan untuk menempatkan kas kepada institusi The Group has a policy to place the cash into the creditworthy
keuangan yang terpercaya. financial institutions.
Analisa umur aset keuangan Grup pada tanggal 31 Maret 2025 The aging analysis of the Group’s financial assets as of December
dan 31 Desember 2024 adalah sebagai berikut: 31, 2024 and 2023 is as follows:
2024
- 87 -
Page 92
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
belum jatuh tempo Telah jatuh tempo Telah jatuh tempo
dan tidak mengalami tetapi tidak mengalami dan mengalami
penurunan nilai / penurunan nilai / penurunan nilai /
Nether past due nor Past due but not Past due and Jumlah /
impaired impaired impaired Total
Kas dan setara kas 14.178.502.410 - - 14.178.502.410 Cash and cas equivalen
Piutang usaha 50.709.346.977 2.329.936.521 29.923.819.444 82.963.102.942 Trade receivables
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga 9.109.920.342 - 5.260.608.010 14.370.528.352 Third parties
Pihak berelasi 1.026.301.375 - - 1.026.301.375 Related parties
Aset tidak lancar Other non-current-assets-
lainnya (Bank Garansi - (Guarantee Bank,
Jaminan dan deposits and other
Piutang lain-lain) 2.743.283.600 - 695.299.999 3.438.583.599 recevables)
Jumlah 77.767.354.704 2.329.936.521 35.879.727.453 115.977.018.678 Total
37. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RESIKO KEUANGAN 37. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES
(Lanjutan) (Continued)
2024
belum jatuh tempo Telah jatuh tempo Telah jatuh tempo
dan tidak mengalami tetapi tidak mengalami dan mengalami
penurunan nilai / penurunan nilai / penurunan nilai /
Nether past due nor Past due but not Past due and Jumlah/
impaired impaired impaired Total
Kas dan setara kas 11.691.029.037 - - 11.691.029.037 Cash and cas equivalen
Piutang usaha 50.709.346.977 2.329.936.521 25.803.092.198 78.842.375.696 Trade receivables
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga 9.041.737.203 - 5.260.608.010 14.302.345.213 Third parties
Pihak berelasi - - - - Related parties
FVTPL - - - - FVTPL
Aset tidak lancar Other non-current-assets-
lainnya (Bank Garansi (Guarantee Bank,
Jaminan dan deposits and other
Piutang lain-lain) 2.743.283.600 - 695.299.999 3.438.583.599 recevables)
Jumlah 74.185.396.817 2.329.936.521 31.759.000.207 108.274.333.545 Total
ii. Risiko Likuiditas ii. Liquidity Risk
- 88 -
Page 93
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Risiko likuiditas adalah risiko dimana Grup akan mengalami Liquidity risk is the risk inwhich the Group will experience
kesulitan dalam memperoleh dana untuk memenuhi komitmen difficulties in acquiring fundsto meet commitments associated with
terkait dengan instrumen keuangan. financial instruments.
Grup mengelola risiko likuiditas dengan mempertahankan kas The Group manages liquidity risk by maintaining cash on hand
dan bank yang cukup untuk memungkinkan Grup untuk and in banks are sufficient to enable the Group to meet the
memenuhi komitmen Grup untuk operasi normal Grup. Group’s commitment to the normal operation of the Group.
Selain itu, Grup juga mengontrol proyeksi dan arus kas secara In addition, the Group controls the cash flow projections and
terus menerus memonitor tanggal jatuh tempo aset keuangan actual and continuous supervisiono the date of maturity of
dan kewajiban keuangan. financial assets and financial liabilities.
iii. Risiko suku bunga atas nilai wajar dan arus kas iii. Interest rate risk on fair value and cash flow
Risiko suku bunga adalah risiko dimana nilai wajar atau arus kas Interest rate risk is the risk that the fair value or future contractual
kontraktual masa datang dari suatu instrumen keuangan cash flows of a financial instrument are affected as a result of
terpengaruh akibat perubahan suku bunga pasar. Eksposur Grup changes in market interest rates. Exposure to the Group affected
yang terpengaruh risiko suku bunga terutama terkait dengan by interest raterisk isprimarily related to bank loans and finance
utang bank dan utang sewa pembiayaan. Utang bank dengan lease payable. Outstanding bank loans bear fair interest rate risk
suku bunga mengambang menimbulkan risiko suku bunga atas to the Group. he Grouph as no outstanding bank loans that bear
nilai wajar kepada Grup. Tidak terdapat utang bank Grup yang fixed interest rate.
dikenakan suku bunga tetap.
Saat ini, Grup tidak mempunyai kebijakan formal lindung nilai At present, the Group has no formal hedging policy on interest
atas risiko tingkat suku bunga. rate risk.
38. NILAI WAJAR DARI INSTRUMEN KEUANGAN 38. FAIR VALUE OF FINANCIAL INSTRUMENTS
Tabel berikut menyajikan nilai wajar aset keuangan dan liabilitas The following table sets out the fair values of the Group's financial
keuangan Grup: assets and financial liabilities:
2025
Nilai Tercatat / Nilai Wajar /
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Kas dan setara kas 14.178.502.410 14.178.502.410 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 57.160.010.744 57.160.010.744 Trade receivables
Piutang lain-lain 10.136.221.717 10.136.221.717 Other receivables
Aset tidak lancar lainnya- Other non-current asset-
(deposito marjin, jaminan dan (margin deposits, time deposits
piutang lain-lain) 3.438.583.599 3.438.583.599 and other receivables)
Jumlah Aset Keuangan 84.913.318.470 84.913.318.470 Total Financial Assets
- 89 -
Page 94
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
38. NILAI WAJAR DARI INSTRUMEN KEUANGAN (Lanjutan) 38. FAIR VALUE OF FINANCIAL INSTRUMENTS (Continued)
2025
Nilai Tercatat / Nilai Wajar /
Carrying Value Fair Value
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Utang usaha 35.097.351.587 35.097.351.587 Trade payables
Utang lain-lain 66.753.709.224 66.753.709.224 Other payables
Beban yang masih harus dibayar 15.625.454.052 15.625.454.052 Acccrued expenses
Liabilitas sewa 9.697.678.336 9.697.678.336 Lease liabilities
Jumlah Liabilitas Keuangan 127.174.193.199 127.174.193.199 Total Financial Liabilities
2024
Nilai Tercatat / Nilai Wajar /
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Kas dan setara kas 11.691.029.037 11.691.029.037 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 53.039.283.497 53.039.283.497 Trade receivables
Piutang lain-lain 9.041.737.203 9.041.737.203 Other receivables
FVTPL - - FVTPL
Aset tidak lancar lainnya- Other non-current asset-
(deposito marjin, jaminan dan (margin deposits, time deposits
piutang lain-lain) 3.438.583.599 3.438.583.599 and other receivables)
Jumlah Aset Keuangan 77.210.633.336 77.210.633.336 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Utang usaha 29.589.118.544 29.589.118.544 Trade payables
Utang lain-lain 65.694.209.224 65.694.209.224 Other payables
Beban yang masih harus dibayar 13.174.351.372 13.174.351.372 Acccrued expenses
Liabilitas sewa 9.697.678.336 9.697.678.336 Lease liabilities
Jumlah Liabilitas Keuangan 118.155.357.476 118.155.357.476 Total Financial Liabilities
Instrumen keuangan disajikan di laporan posisi keuangan Financial instrument spresented in the consolidated statements of
konsolidasian sebesar nilai wajarnya, atau nilai tercatat jika nilai financial position are carried at fair value; otherwise, they are
tercatat tersebut mendekati nilai wajar. presented at carrying values as these are the reason able
approximations of fair value.
- 90 -
Page 95
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalamkeuangan
Instrumen Rupiah, kecuali dinyatakan
disajikan lain) posisi keuangan
di laporan Financial instrument(Expressed
spresentedinin
Rupiah, unless otherwise
the consolidated stated)
statements of
konsolidasian sebesar nilai wajarnya, atau nilai tercatat jika nilai financial position are carried at fair value; otherwise, they are
tercatat tersebut mendekati nilai wajar. presented at carrying values as these are the reason able
approximations of fair value.
Manajemen telah menentukan bahwa nilai tercatat (berdasarkan Management has determined that the carrying amounts (based on
jumlah nasional) dari kas dan setara kas, piutang usaha, piutang lain- national amounts) of cashand cash equivalents, trade receivables,
lain, deposito margin, jaminan, FVTPL, utang bank jangka pendek, other receivables, guarantee deposits, restricted cash, FVTPLshort-
utang usaha, utang lain-lain, biaya yang masih harus dibayar, dan term bank loan trade payables, other payables, accrued expenses,
utang sewa pembiayaan usaha memperkirakan nilai tercatatnya and finance lease payable approximate their carrying values due to
karena untuk sifat jangka pendek mereka. their short-term nature.
39. REKONSILIASI LIABILITAS YANG TIMBUL DARI AKTIVITAS 39. RECONCILIATION OF LIABILITIES ARISING FROM FINANCING
PENDANAAN ACTIVITIES
Tabel dibawah ini menunjukan rekonsiliasi liabilitas yang timbul dari The table below shows the reconciliation of liabilities arising from
aktivitas pendanaan untuk tahun tahun yang berakhir pada tanggal financing activities for the years ended December 31, 2024 and 2023.
31 Maret 2025 dan 31 Desember 2024.
2025
Pergerakan Valuta Perubahan Perubahan
Asing / Nilai Wajar / Nilai Wajar /
Saldo Awal / Arus Kas / Foreign Exchange Fair Value Fair Value
Beginning Balance Cash Flow Rate Movement Change Change
Utang lain-lain 66.163.454.367 1.059.500.000 - - 67.222.954.367 Other payable
Liabilitas sewa 9.441.593.889 - - - 9.441.593.889 Lease liabilitas
Jumlah 75.605.048.256 1.059.500.000 - - 76.664.548.256 Total
39. REKONSILIASI LIABILITAS YANG TIMBUL DARI AKTIVITAS 39. RECONCILIATION OF LIABILITIES ARISING FROM FINANCING
PENDANAAN (Lanjutan) ACTIVITIES (Continued)
2024
Pergerakan Valuta Perubahan Perubahan
Asing / Nilai Wajar / Nilai Wajar /
Saldo Awal / Arus Kas / Foreign Exchange Fair Value Fair Value
Beginning Balance Cash Flow Rate Movement Change Change
Utang bank - - - - - Bank loan
Utang lain-lain 69.253.454.368 (3.090.000.001) - - 66.163.454.367 Other payable
Liabilitas sewa 9.697.678.336 (256.084.447) - - 9.441.593.889 Lease liabilitas
- 91 -
Page 96
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Jumlah 78.951.132.704 (3.346.084.448) - - 75.605.048.256 Total
40. AKUN REKLASIFIKASI 40. RECLASSIFICATION OF ACCOUNT
31 Desember 2023 / December 31, 2023
Sebelum reklasifikasi/ Setelah Reklasifikasi/ Perbedaan/
Before Reclasification After Reclasification Difference
Ekuitas Equity
Keuntungan Pengukuran Kembali Program 1.452.414.142 1.073.220.631 379.193.511 Remeasurement Gain on
Imbalan Pasti, neto Defined Benefit Plans, net
Laba Tahun Berjalan 1.194.923.807 1.574.117.318 (379.193.511) Income for the Year
Laporan Perubahan Ekuitas Statements of Change in Equity
Keuntungan Pengukuran Kembali Program 1.073.220.631 1.073.220.631 - Remeasurement Gain on
Imbalan Pasti, neto Defined Benefit Plans, net
Laba Tahun Berjalan 1.574.117.318 1.574.117.318 - Income for the Year
41. PENYAJIAN KEMBALI LAPORAN KEUANGAN 41. RESTATEMENT OF FINANCIAL STATEMENT
Manajemen mengubah dan menyajikan kembali laporan keuangan Management amended and restated the financial statements as of
pada tanggal 31 Desember 2023. Perubahan atas laporan keuangan December 31, 2023. The changes to the 2023 financial statements
tahun 2023 tersebut sehubungan dengan akun, (i) piutang lain-lain, relate to the accounts, (i) other receivables, (ii) profit sharing income,
(ii)Pendapatan bagi hasil, (iii) Saldo laba (iv) Laba (rugi) (iii) retained earnings (iv) comprehensive income (loss) for the current
komprehensif tahun berjalan. year.
Dampak dari penyajian kembali laporan keuangan pada tanggal dan he effects of the restatement of financial statements as of and for the
untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 adalah year ended December 31, 2023 are as follows:
sebagai berikut:
31 Desember 2023
December 31,2023
Keterangan Dilaporkan sebelumnya Penyesuaian Disajikan kembali Keterangan
Information Prior Reported Adjustment Restated Information
NERACA BALANCE SHEET
Aset lancar Current Assets
- 92 -
Page 97
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL FOR THE THREE MONTH PERIOD ENDED
31 MARET 2025 DAN 2024 (TIDAK DIAUDIT) MARCH 31, 2025 AND 2024 (UNAUDITED)
(Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in Rupiah, unless otherwise stated)
Piutang lain-lain 4.832.735.000 4.606.309.372 9.439.044.372 Other receivables
Ekuitas Equity
Saldo laba 29.636.737.957 1.148.149.783 28.488.588.174 Retained earnings
LABA RUGI INCOME STATEMENTS
Pendapatan bagi hasil - 73.193.506 73.193.506 Other receivables
Laba (Rugi) Komprehensif Comprehensive profit (losss)
Tahun berjalan (5.867.439.925) 73.193.506 (5.794.246.420) for the year
42. Penyelesaian Laporan Keuangan Konsolidasian 42. Completion of the Consolidated Financial Statements
Laporan keuangan konsolidasian Perusahaan dan Entitas anak The consolidated financial statements of the Company and its
untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2025 telah subsidiaries for the year ended March 31, 2025 have been completed
diselesaikan dan disetujui oleh Direksi Perusahaan untuk diterbitkan and approved by the Company's Board of Directors for issue on May
pada tanggal 26 Mei 2025. Direksi Perusahaan bertanggung jawab 26, 2025. The Company's Board of Directors are responsible for the
atas laporan keuangan konsolidasian tersebut. preparation of these consolidated financial statements.
- 93 -
Names mentioned 106 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
Minister of Justice
p.10 ×2
unresolved
org
Menteri Kehakiman Republik Indonesia
p.10
unresolved
person
Dr. Yurisa
p.10
unresolved
person
Dr. Marisa Martanti SH
p.10 ×2
unresolved
person
Martanti
p.10 ×3
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia
p.10 ×2
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights
p.10 ×4
unresolved
org
Government of the Republic of Indonesia
p.10
unresolved
person
Dr. Yurisa Martanti
· Notaris
p.10 ×11
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal
p.11
unresolved
person
Evi Susanti Panjaitan
p.11 ×4
unresolved
org
PT Gama Wahyu Abadi
p.11 ×7
unresolved
org
PT Island Concepts Island
p.11 ×2
unresolved
org
Indonesia Tbk
p.11 ×6
unresolved
person
M. Nova SH
p.11
unresolved
person
Faisal SH
p.11 ×2
unresolved
org
BAPEPAM
p.11
unresolved
org
BAPEPAM-LK
p.11 ×2
unresolved
person
Nova Faisal
p.12
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak
p.12
unresolved
org
KJPP Rengganis
p.12 ×4
unresolved
org
Hamid & Rekan
p.12 ×4
unresolved
org
Island Regency Grup Ltd.
p.12 ×2
unresolved
org
Francis Street Pty. Ltd
p.12
unresolved
person
Ir. Frans Bambang Siswanto
p.12
unresolved
org
Minister of Justice and Human Rights
p.13
unresolved
org
PT Patra Supplies
p.13
unresolved
org
PT Bhumi Lestari Makmur
p.13
unresolved
org
PT Gama
p.13
unresolved
org
Bank Indonesia
p.27 ×2
unresolved
org
Bank Indonesia’s
p.27
unresolved
org
PT Bank ICBC Indonesia
p.37
unresolved
org
PT Bank ICBC Indonesia P Dolar Amerika Serikat
p.37
unresolved
org
Maybank Indonesia Tbk
p.37 ×4
unresolved
org
Bank Deposito Berjangka
p.37
unresolved
org
PT Bank UOB Indonesia Jumlah Kas
p.37
unresolved
org
PT Karya Bintang Bali
p.40 ×4
unresolved
org
PT Manggala Mulia Partners
p.40 ×4
unresolved
org
PT Adhiyaksa Tirta Abadi
p.40 ×2
unresolved
org
PT Pesona Bali Raya Abadi
p.40 ×2
unresolved
org
PT Daviland Property Partners
p.40 ×4
unresolved
org
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
p.40 ×6
unresolved
org
PT Duta Darma Realty
p.40
unresolved
org
PT Duta Darma Realty Piutang Karyawan
p.40
unresolved
org
PT Pasti Bali
p.40
unresolved
org
PT Pasti Bali Lain-lain
p.40
unresolved
person
Graham James Bristow. Graham James Bristow.
p.41 ×6
unresolved
org
PT Duta Dharma Realty. Saldo
p.42
unresolved
org
PT Duta Dharma Realty. This
p.42
unresolved
org
PT Manggala
p.42
unresolved
org
PT Manggala Mulia Mulia
p.42
unresolved
org
PT Manggala Mulia
p.42 ×2
unresolved
org
PT Manggala Mulia Partners Partners
p.42
unresolved
org
PT Daviland
p.42
unresolved
org
PT Daviland Property Property Partners
p.42
unresolved
org
PT Daviland Property
p.42 ×2
unresolved
org
PT Daviland Property Partners Partners
p.42
unresolved
org
PT Pesona Icon Jimbaran
p.45 ×2
unresolved
org
PT Pesona Icon Pesona Icon Jimbaran
p.45 ×2
unresolved
org
Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia
p.45 ×4
unresolved
org
PT Pesona Icon
p.46
unresolved
person
Sugiarto.
p.46 ×2
unresolved
org
PT Papua Supplies
p.46 ×7
unresolved
org
PT Patra CRI Catering
p.46 ×2
unresolved
org
PT Patra CRI
p.47 ×8
unresolved
org
PT Papua Supplies Rp
p.47
unresolved
org
PT Culture Royale
p.47 ×2
unresolved
org
PT Culture Royale Indonesia Indonesia
p.47 ×2
unresolved
org
PT ISLAND Deed
p.48
unresolved
org
Bank Garansi
p.50 ×2
unresolved
org
Bank Guarantees
p.50 ×4
unresolved
org
PT Bank UOB Garansi
p.50 ×2
unresolved
org
Graham James Bristow. Manajemen
p.51
unresolved
org
PT Jimbaran Hijau
p.52 ×2
unresolved
org
Bank UOB
p.52 ×2
unresolved
person
Sulistyaningsih
p.52 ×4
unresolved
person
Graham James Bristow Sewa
p.55
unresolved
person
Graham
p.55
unresolved
org
PT Sharestar Indonesia
p.57 ×2
unresolved
person
Anastasia Sulistyawati
p.57 ×2
unresolved
org
Anastasia Sulistya PT Trust Penata Propertindo
p.57 ×2
unresolved
org
PT Trust Penata Propertindo
p.57 ×2
unresolved
org
PT Trust Penata Properti
p.57 ×2
unresolved
org
PT Kertha
p.82
unresolved
org
PT Kertha Jimba Wana Jimba Wana Indonesia
p.82
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.