Back to announcement
20240422_ICON_Laporan Informasi dan Fakta Material_31627891_lamp1.pdf
Financial statement Text extracted ICONSource file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 128
Page 1
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA / AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN /
CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022/
AS OF DECEMBER 31, 2023 AND 2022
DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT/
AND FOR THE YEARS THEN ENDED
DAN / AND
LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN /
INDEPENDENT AUDITOR'S REPORT
Page 2
DAFTAR ISI TABLE OF CONTENTS
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND SUBSIDIARIES
TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 AS OF DECEMBER 31, 2023 AND 2022
DAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA AND FOR THE YEAR THEN ENDED
TANGGAL TERSEBUT
Halaman / Page
Surat Pernyataan Direksi Board of Director's Statement
Laporan Auditor Independen Independent Auditor's Report
Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 1/2 Consolidated Statements of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Consolidated Statements of Profit or Loss and
Komprehensif Lain Konsolidasian 2/2 Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian 3/1 Consolidated Statements of Changes in Equity
Laporan Arus Kas Konsolidasian 4/1 Consolidated Statements of Cash Flows
Catatan atas Laporan Keuangan Consolidated Notes To The Financial
Konsolidasian 5/107 Statements
Page 3
Page 4
Page 5
Page 6
Page 7
Page 8
Page 9
Page 10
Page 11
Page 12
Page 13
Page 14
Page 15
Page 16
Halaman 1/1
The original financial statements included here in are in the
Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION
PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 AS OF DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
ASET ASSETS
ASET LANCAR CURRENT ASSETS
Kas dan setara kas 2c.,4,33,37,38 4.086.720.384 5.498.526.123 Cash and cash equivalents
Piutang usaha dari Trade receivables from
pihak ketiga - bersih 2v.,5,33,37,38 2,5,33,37,38
60.940.976.577 83.403.434.102 third parties - net
Piutang lain-lain dari: Other receivables from:
Pihak ketiga - bersih 2v.,6 3.806.433.625 5.311.066.103 Third parties - net
Pihak Berelasi 2d.,31a. 2d.,31 1.026.301.375 1.230.045.733 Related parties
Persediaan - bagian lancar 2e.,7 2,7 40.070.098.889 38.017.640.792 Inventories - current portion
Uang muka 9 1.007.193.843 419.588.343 Advances
Biaya dibayar dimuka 8 3.144.404.970 913.243.490 Prepaid expenses
Pajak dibayar dimuka 2n.30a. 230 1.648.108.597 1.054.481.481 Prepaid taxes
Jumlah Aset Lancar 115.730.238.260 135.848.026.167 Total Current Assets
ASET TIDAK LANCAR NON-CURRENT ASSETS
Persediaan - bagian tidak lancar 2e.,7 2,7 118.869.564.626 118.869.564.626 Inventories – non-current portion
Aset keuangan pada nilai wajar Financial assets at fair value
melalui laba atau rugi 2u.,10;37,38 2,10;37,38 49.000.000 49.000.000 through profit or loss
Investasi pada entitas asosiasi 11 70.524.383 71.628.723 Investments in associates
Aset tetap, bersih 12 15.732.382.453 10.303.054.677 Fixed assets, net
Taksiran tagihan restitusi pajak 2n.30e. 230 5.614.815.410 2.028.748.152 Estimated claims for tax refund
Tanah yang belum dikembangkan 31c. 31 24.835.580.000 14.648.000.000 Land for development
Uang muka komitmen kerjasama operasi 31c. 31 47.842.026.702 51.914.695.616 Joint-Operation commitment advances
Amortisasi Ditangguhkan 31c. 31 3.289.578.455 13.246.204.285 Unamortized discount
Aset hak guna, bersih 14 18.456.871.642 13.883.510.176 Right of use assets, net
Aset pajak tangguhan 2n.30d. 230 4.030.687.230 4.235.234.914 Deffered tax assets
Aset imbalan pascakerja 29 172.974.934 150.142.856 Assets for post-employment benefits
Aset tidak lancar lainnya 13,37;38 5.047.729.527 6.000.196.962 Other assets
Jumlah Aset Tidak Lancar 244.011.735.362 235.399.980.987 Total Non-Current Assets
JUMLAH ASET 359.741.973.622 371.248.007.154 TOTAL ASSETS
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak The accompanying consolidated notes to the financial statements
terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan from an integral part of these consolidated financial statement
Page 17
Halaman 1/2
The original financial statements included here in are in the
Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION
PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 AS OF DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIES
LIABILITAS LANCAR CURRENT LIABILITIES
Utang bank jangka pendek 2w,15,38 - 2.529.300.000 Short-term bank loans
Utang usaha kepada pihak ketiga 2w,16,38 29.892.928.581 36.264.442.347 Trade payables to third parties
Utang lain-lain Other payables
Pihak ketiga 2w,17 3.895.372.388 3.955.519.723 Third parties
Pihak berelasi 63.727.882.161 62.371.840.161 Related parties
Biaya yang masih harus dibayar 18 14.341.724.411 16.477.081.831 Accrued expenses
Utang pajak 30b. 30 12.292.392.324 18.094.100.734 Tax payables
Pendapatan diterima dimuka Unearned revenue
– bagian lancar 19 2.084.752.791 1.212.752.791 - current portion
Uang muka pelanggan 20 2.781.760.459 2.908.531.699 Advances from customers
Liabilitas sewa – bagian lancar 21 4.517.208.632 1.269.353.138 Lease liabilities – current portion
Jumlah Liabilitas Jangka Pendek 133.534.021.747 145.082.922.424 Total Current Liabilities
LIABILITAS JANGKA PANJANG NON-CURRENT LIABILITIES
Utang pinjaman kepada pihak berelasi 31 3.559.245.144 3.559.245.144 Loan payables to related parties
Pendapatan diterima dimuka unearned revenue–
- bagian tidak lancar 19 497.033.498 497.033.498 Non-current portion
Liabilitas sewa - bagian tidak lancar 21 6.916.369.919 1.006.062.849 Lease liabilities - non-current portion
Jumlah Liabilitas Jangka Panjang 10.972.648.561 5.062.341.491 Total Non-Current Liabilities
Jumlah Liabilitas 144.506.670.308 150.145.263.915 Total Liabilities
EKUITAS EQUITY
Ekuitas yang dapat diatribusikan kepada Equity attributable to owners of the
pemilik entitas induk parent entity
Modal saham - nilai nominal Capital stock–par value
Rp56,125 per saham of Rp56,125 per share
Modal dasar - 2.750.000.000 saham Authorized capital - 2,750,000,000
Modal ditempatkan dan disetor penuh shares Issued and fully paid
– 1.089.750.000 saham 23 61.162.218.750 61.162.218.750 - 1,089,750,000 shares
Tambahan modal disetor 24 57.610.525.455 57.610.525.455 Additional paid-in capital
Pengukuran kembali liabilitas imbalan pasti Remeasurement of defined benefit
– setelah pajak 1.395.770.719 1.759.785.967 liability - net of tax
Saldo laba 28.488.588.174 33.418.381.692 Retained earnings
Jumlah ekuitas yang dapat Total equity attributable to
Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk 148.657.103.098 153.950.911.864 Owners of the parent entity
Kepentingan non - pengendali 22 66.578.200.216 67.151.831.375 Non-controlling interests
Jumlah Ekuitas 215.235.303.314 221.102.743.239 Total Equity
JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 359.741.973.622 371.248.007.154 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak The accompanying consolidated notes to the financial statements
terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan from an integral part of these consolidated financial statement
Page 18
Halaman 2/1
The original financial statements included here in are in the Indonesian
language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED
PADA TANGGAL PER 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
PENDAPATAN USAHA 25 181.373.119.160 171.934.673.596 REVENUES
BEBAN POKOK PENDAPATAN 26 (162.072.724.869) (149.317.660.010) COST OF REVENUES
LABA BRUTO 19.300.394.291 22.617.013.586 GROSS PROFIT
BEBAN USAHA 27 25.526.337.336 24.133.562.214 OPERATING EXPENSES
LABA (RUGI) USAHA (6.225.943.045) (1.516.548.628) OPERATING INCOME (LOSS)
PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (EXPENSES)
Diskon amortisasi 31c. 31 (3.841.714.744) (4.654.455.644) Amortized discount
Pendapatan lainnya - bersih 28 5.409.305.940 2.287.833.953 Other income - net
Beban keuangan 28 (364.016.210) (124.119.935) Financial charges
Pendapatan keuangan 28 400.248.382 1.260.877.404 Financial income
Pendapatan bagi hasil 34c. 34 - 1.780.244.492 Income from profit sharing
Penurunan nilai piutang usaha Impairment of trade and
dan lain-lain 5,6,13 (74.233.769) (20.802.934.616) other receivables
Bagian atas rugi entitas asosiasi 11 (1.104.339) (282.484) Share in net losses of associates
Jumlah Pendapatan (Beban) Lain-lain – Bersih 1.528.485.260 (20.252.836.830) Total Other Income (Expenses) - Net
LABA (RUGI) SEBELUM INCOME (LOSS) BEFORE
PAJAK PENGHASILAN (4.697.457.785) (21.769.385.458) INCOME TAX
MANFAAT (BEBAN) PAJAK PENGHASILAN INCOME TAX BENEFIT (EXPENSE)
Kini (450.405.349) (843.427.191) Current
Tangguhan (14.370.734) (304.130.975) Deferred
Jumlah beban pajak penghasilan (464.776.083) (1.147.558.166) Total income tax expense
LABA (RUGI) TAHUN BERJALAN (5.162.233.868) (22.916.943.624) INCOME (LOSS) FOR THE YEAR
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN - - OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassified
ke laba rugi: to profit or loss:
Kerugian aktuarial kumulatif Actuarial Loss on post-employement
imbalan kerja (406.735.256) (480.969.629) benefit
Pajak penghasilan tangguhan terkait (298.470.801) 105.813.318 Related deferred income tax
Jumlah Rugi Komprehensif Lain - Bersih (705.206.057) (375.156.311) Total Other Comprehensive Loss - Net
JUMLAH LABA (RUGI) KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE PROFIT (LOSS)
TAHUN BERJALAN (5.867.439.925) (23.292.099.935) FOR THE YEAR
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak The accompanying consolidated notes to the financial statements from
terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan an integral part of these consolidated financial statement taken as a
Page 19
Halaman 2/2
The original financial statements included here in are in the Indonesian
language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED
PADA TANGGAL PER 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
Rugi tahun berjalan yang dapat
diatribusikan kepada: Loss for the year attributable to:
Pemilik entitas induk (4.929.793.518) (18.467.425.281) Owners of the parent entity
Kepentingan non-pengendali (232.440.350) (4.449.518.343) Non-controlling interests
(5.162.233.868) (22.916.943.624)
Rugi komprehensif yang dapat
diatribusikan kepada: Total comprehensive loss attributable to:
Pemilik entitas induk (5.292.466.888) (18.642.781.850) Owners of the parent entity
Kepentingan non-pengendali (574.973.037) (4.649.318.085) Non-controlling interests
(5.867.439.925) (23.292.099.935)
Rugi per saham dasar yang dapat diatribusikan
kepada: Basic loss per share attributable to:
Pemilik entitas induk (4,52) (16,95) Owners of the parent entity
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak The accompanying consolidated notes to the financial statements from
terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan an integral part of these consolidated financial statement taken as a
Page 20
Halaman 3/1
The original financial statements included here in are in the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
Ekuitas yang Dapat Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk/
Total Equity Attributable to Owners of the Parent Entity
Pengukuran Kembali
Liabilitas Imbalan Pasti Kepentingan
Tambahan Modal – Setelah Pajak/ Non
Disetor/ Remeasurement of pengendali/
Modal Saham/ Additional Paid-up Defined Benefit Saldo Laba/ Jumlah/ Non Jumlah Ekuitas/
Share Capital Capital Liability – Net of Tax Retained Earnings Total controlling Interests Total Equity
Saldo per 1 Januari 2022 61.162.218.750 57.610.525.455 1.935.142.536 51.885.806.973 172.593.693.714 71.801.149.460 244.394.843.174 Balance as of January 1, 2022
Rugi tahun berjalan - - - (18.467.425.281) (18.467.425.281) (4.449.518.343) (22.916.943.624) Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain - - (175.356.570) - (175.356.570) (199.799.742) (375.156.311) Other comprehensive income
Saldo per 31 Desember 2022 61.162.218.750 57.610.525.455 1.759.785.967 33.418.381.692 153.950.911.864 67.151.831.376 221.102.743.239 Balance as of December 31, 2022
Rugi tahun berjalan - - (4.929.793.518) (4.929.793.518) (232.440.350) (5.162.233.868) Loss for the year
Penghasilan komprehensif lain - - (364.015.248) - (364.015.248) (341.190.809) (705.206.057) Other comprehensive income
Saldo per 31 Desember 2023 61.162.218.750 57.610.525.455 1.395.770.719 28.488.588.174 148.657.103.098 66.578.200.216 215.235.303.314 Balance as of December 31, 2023
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan The accompanying consolidated notes to the financial statements from an integral part of these
keuangan konsolidasian secara keseluruhan consolidated financial statement taken as a whole
Page 21
Halaman 1/1
The original financial statements included here in are in the Indonesian
language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOW
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED
PADA TANGGAL PER 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah penuh, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2023 2022
ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES
Penerimaan dari pelanggan 162.004.029.439 132.590.164.695 Cash receipts from customers
Pembayaran kepada pemasok dan Cash payments to suppliers and other
operasional lainnya (99.035.008.003) (88.440.551.441) operational
Pembayaran kepada karyawan (55.821.753.344) (60.139.609.415) Cash payments to employees
Pembayaran pajak penghasilan (4.441.109.057) (1.382.504.653) Income taxes paid
Penerimaan restitusi pajak - 1.566.639.174 Tax refund
Pembayaran bunga pinjaman (363.359.048) (124.119.935) Interest expense paid
Penerimaan pendapatan bunga deposito Interest income on time deposits and
dan jasa giro 507.397.460 294.338.511 current account
Kas Bersih yang Diperoleh dari Net Cash Flows Provided from
(Digunakan untuk) Aktivitas Operasi 2.850.197.447 (15.635.643.064) (Used for) Operating Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES
Hasil penjualan aset tetap 396.027.028 410.235.584 Proceeds from disposal of fixed assets
Pembayaran untuk perolehan aset tetap (3.054.671.872) (4.454.828.800) Cash payments for acquisition of fixed assets
Kas Bersih yang Diperoleh dari Net Cash Flows Provided from
(Digunakan untuk) Aktivitas Investasi (2.658.644.844) (4.044.593.216) (Used for) Investing Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES
Kenaikan (penurunan) utang lain-lain - pihak Decrease in other payables - related
berelasi dan pihak ketiga 2.727.826.358 2.826.539.918 and third parties
Kenaikan (penurunan) utang sewa Increase (decrease) of finance
pembiayaan - bersih (1.801.884.700) 23.611.204 lease payable - net
Penerimaan (Pembayaran) utang bank (2.529.300.000) 2.529.300.000 Cash receipts from bank loans
Kas Bersih yang Diperoleh dari Net Cash Flows Provided from
(Digunakan untuk) Aktivitas Pendanaan (1.603.358.342) 5.379.451.122 (Used for) Financing Activities
KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH NET INCREASE (DECREASE) IN CASH
KAS DAN SETARA KAS (1.411.805.739) (14.300.785.158) AND CASH EQUIVALENTS
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AWAL TAHUN 5.498.526.123 19.799.311.281 AT BEGINNING OF YEAR
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AKHIR TAHUN 4.086.720.384 5.498.526.123 AT THE END OF YEAR
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian The accompanying consolidated notes to the financial statements from
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara an integral part of these consolidated financial statement taken as a
Page 22
Halaman 5/1
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian dan Informasi Umum Perusahaan a. Establishment and General Information of the
Company
PT Island Concepts Indonesia Tbk (“Perusahaan") PT Island Concepts Indonesia Tbk (the
didirikan berdasarkan Akta No. 3 tanggal 11 Juli 2001 "Company") was established on July 11, 2011
dari Evi Susanti Panjaitan SH, notaris di Tabanan, based on Deed No. 3 of Evi Susanti Panjaitan,
Bali. Akta tersebut kemudian diubah melalui Akta SH, notary in Tabanan, Bali. This Deed was
Pemasukan, Pengeluaran dan Perubahan Anggaran amended through Deed No.14 dated September
Dasar Perusahaan No. 14 tanggal 12 September 12, 2002 with the same notary. Both Deeds were
2002 dari Notaris yang sama. Kedua Akta ini telah approved by the Minister of Justice of the
disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia Republic of Indonesia in his Decision Letter No.
tanggal 23 April 2003 dalam Surat Keputusan C 08791HT 01.01.TH.2003 dated April 23, 2003
No.C 08791 HT.01.01.TH.2003 dan telah diumumkan and published in State Gazette of the Republic of
dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 73 Indonesia No. 73 Supplement No. 9004 dated
Tambahan No. 9004 tanggal 10 September 2004. September 10, 2004. The Company's articles of
Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami association have been amended several times,
beberapa kali perubahan, terakhir dengan Akta No. the most recent was based on Deed No. 26
26 tanggal 29 Juli 2022 dari Dr. Yurisa Martanti, SH, dated July 29, 2022 of Dr. Marisa Martanti SH,
MH, notaris di Jakarta, antara lain mengenai MH, notary in Jakarta, concerning, among
perubahan susunan pengurus Perusahan. Perubahan others, the change of Company’s management
tersebut telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak structure. This amendment has been approved
Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat by the Minister of Law and Human Rights of the
Keputusan No. AHU-AH.01.09-0048154 tanggal 25 Republic of Indonesia in his Decision Letter No.
Agustus 2022. Akta Pendirian Perusahaan juga telah AHU-AH.01.09-0048154 dated August 25, 2022.
memperoleh persetujuan Pemerintah Republik The Deed of Establishment has also been
Indonesia c.q. Lembaga Pengelola dan approved by the Government of the Republic of
Penyelenggara OSS berdasarkan ketentuan Pasal 32 Indonesia through OSS Institution of
ayat (1) Peraturan Pemerintah Nomor 24 Tahun 2018 Management and Administration based on the
tentang Pelayanan Perizinan Berusaha Terintegrasi provisions of Art 32 par (1) Government
Secara Elektronik, dengan Nomor Induk Berusaha Regulation No. 24 of 2018 concerning
(NIB) 9120104810363 tanggal 21 Maret 2022. Electronically Integrated Business Licensing
Services, with Business Identification Number
Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasar Perusahaan, (NIB) 9120104810363
In accordance dated3March
with article of the21,Company’s
2022.
ruang lingkup kegiatan Perusahaan adalah bergerak Articles of Association, the scope of its activities
dalam bidang jasa akomodasi, jasa katering dan is to engage in accommodation services,
konsultasi. Saat ini, Perusahaan bergerak dalam catering services and consultancy. Currently, the
bidang penyewaan dan akomodasi Villa. Anak Company is engaged in villa rental and
Perusahaan bergerak di bidang jasa katering, accommodation. The Company’s Subsidiaries
pemeliharaan fasilitas dan real estate. are engaged in catering services, maintenance
facilities and real estate.
Page 23
Halaman 5/2
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
a. Pendirian dan Informasi Umum Perusahaan a. Establishment and General Information of the
(Lanjutan) Company (Continued)
Domisili Perusahaan dan kegiatan operasional The Company is domiciled and its main
utamanya berlokasi di Jimbaran Hub, Jl. Karangmas operational activities is located at Jimbaran Hub
Kecamatan Kuta Selatan, Kabupaten Badung, Bali. Jl. Karangmas Regency, South Kuta, Badung,
Perusahaan memulai operasi komersialnya pada Bali. The Company commenced its commercial
bulan April 2005. operations in April, 2005.
b. Dewan Komisaris, dan Direksi, Komite Audit dan b. Boards of Commissioners and Directors, Audit
Karyawan Committee and Employee
Berdasarkan Berita Acara RUPS yang diakta No. 01 Based on the Minutes of the GMS deeded
tanggal 1 Agustus 2023 dari Dr. Yurisa Martanti, SH, number 1 dated August 1, 2023 of Dr. Yurisa
MH, notaris di Jakarta, susunan Dewan Komisaris Martanti, SH, MH, notary in Jakarta, the
dan Direksi Perusahaan pada tanggal 31 Desember composition of the Company’s Boards of
2023 adalah sebagai berikut: Commissioners and Directors as of December
31, 2023 are as follows:
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama Ny./Mrs. Vita Diani Satiadhi President Commissioner
Komisaris Independen Ny./Mrs. Cynthia Afriani Independent Commissioner
Direktur Board of Directors
Direktur Utama Tn./Mr. Putu Agung Prianta President Director
Direktur Tn./Mr. Octavianus Kuntjoro Director
Direktur Keuangan Tn./Mr. Adik Prasodjo Finance Director
Berdasarkan Surat Keputusan Nomor: 01- Based on Decree Number: 01-19/ICON/IX/2022
19/ICON/IX/2022 tanggal 9 September 2022 tentang dated September 9, 2022, there were changed in
Perubahan Susunan Komite Audit dan Sekretaris the composition of the Audit Committee and
Perusahaan. Corporate Secretary.
Susunan Komite Audit dan Sekretaris Perusahaan The composition of the Company’s Audit
pada tanggal 31 Desember 2023 adalah sebagai Committee and Corporate Secretary as of
berikut: December 31, 2023 are as folows :
Ketua Ny./Mrs. Cynthia Afriani Chairman
Anggota Ny./Mrs. Siti Nuryanah Member
Anggota Tn./Mr. Hudan Mastur Member
Sekretaris Perusahaan Ny./Mrs. Nengsih Wahyuni Corporate Secretary
Page 24
Halaman 5/3
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
b. Dewan Komisaris, dan Direksi, Komite Audit dan b. Boards of Commissioners and Directors, Audit
Karyawan Committee and Employee
Berdasarkan Akta No. 26 tanggal 29 Juli 2022 dari Dr. Based on Deed No. 26 dated July 29, 2022 of
Yurisa Martanti, SH, MH, notaris di Jakarta, susunan Dr. Yurisa Martanti, SH, MH, notary in Jakarta,
Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan pada the composition of the Company’s Boards of
tanggal 31 Desember 2022 adalah sebagai berikut: Commissioners and Directors as of December
31, 2022 are as follows:
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama Ny./Mrs . Vita Diani Satiadhi President Commissioner
Komisaris Independen Ny./Mrs. Cynthia Afriani Independent Commissioner
Komisaris Tn./Mr. H. Suardi Latief Commissioner
Direktur Board of Directors
Direktur Utama Tn./Mr. Putu Agung Prianta President Director
Direktur Tn./Mr. Octavianus Kuntjoro Director
Direktur Keuangan Tn./Mr. Adik Prasodjo Finance Director
Berdasarkan Surat Keputusan Nomor: 01- Based on Decree Number: 01-19/ICON/IX/2022
19/ICON/IX/2022 tanggal 9 September 2022 tentang dated September 9, 2022, there were changed in
Perubahan Susunan Komite Audit dan Sekretaris the composition of the Audit Committee and
Perusahaan. Corporate Secretary.
Susunan Komite Audit dan Sekretaris Perusahaan The composition of the Company’s Audit
pada tanggal 31 Desember 2022 adalah sebagai Committee and Corporate Secretary as of
berikut: December 31, 2022 are as folows :
Ketua Ny./Mrs. Cynthia Afriani Chairman
Anggota Ny./Mrs. Siti Nuryanah Member
Anggota Tn./Mr. Hudan Mastur Member
Sekretaris Perusahaan Ny./Mrs. Nengsih Wahyuni Corporate Secretary
Personel manajemen kunci Perusahaan meliputi The key management personnel of the Company
seluruh anggota Dewan Komisaris dan Direksi consists of all members of the Boards of
(namun tidak termasuk Komisaris Independen). Commissioners and Directors (exclude
Manajemen kunci tersebut memiliki kewenangan dan Independent Commissioner). The key
tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin dan management has the authority and responsibility
mengendalikan aktivitas Perusahaan. to plan, lead and control the Company's
activities.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the
Perusahaan dan Entitas Anak masing-masing Company and its Subsidiaries had 128 and 108
mempunyai 128 dan 108 orang karyawan (tidak employees, respectively (unaudited).
diaudit).
Page 25
Halaman 5/4
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
c. Penawaran Umum Perdana Saham Perusahaan c. The Company’s Initial Public Offering
Pada tanggal 22 Desember 2004, Perusahaan On December 22, 2004, the Company obtained
memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Badan an effective notice from the Chairman of the
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan Capital Market and Financial Institution
dengan suratnya No. 1303/III/PMA/2004 sehubungan Supervisory Agency in his letter No.
dengan penawaran umum perdana saham 1303/III/PMA/2004 for the the Company's initial
Perusahaan kepada masyarakat sebanyak public offering of 125.000.000 shares with par
125.000.000 saham dengan nilai nominal Rp112,50 value of Rp112.50 per share at an offering price
per saham dan harga penawaran Rp112,50 per of Rp112.50 per share. All shares were listed on
saham. Saham tersebut telah dicatatkan pada Bursa the Jakarta Stock Exchange (now the Indonesia
Efek Jakarta (sekarang Bursa Efek Indonesia). Stock Exchange).
Rapat Umum Pemegang Saham pada tanggal 14 Mei The General Meeting of Shareholders on May
2008 yang dituangkan dalam Akta No. 55 oleh Evi 14, 2008 which was notarized by Evi Susanti
Susanti Panjaitan, SH, menyetujui pemecahan modal Panjaitan, SH, based on Deed number 55,
dasar Perusahaan dari 500.000.000 lembar saham approved the split of the Company's authorized
dengan nilai nominal Rp112,25 menjadi capital from 500,000,000 shares with par value
1.000.000.000 lembar saham dengan nilai nominal of Rp112.25 per share to 1.000.000.000 shares
Rp56,125 per lembar saham. Setelah pemecahan with par value of Rp56,125 per share. The
tersebut, saham yang ditempatkan dan disetor Company's issued and paid-up shares after the
Perusahaan bertambah dari 125.000.000 lembar split increased from 125.000.000 shares to
saham menjadi 250.000.000 lembar saham. 250.000.000 shares.
d. Penggabungan Usaha PT Gama Wahyu Abadi ke d. Merger of PT Gama Wahyu Abadi with PT Island
dalam PT Island Concepts Indonesia Tbk. Concepts Indonesia Tbk.
Berdasarkan Akta No. 52 tanggal 20 Juni 2011 M. Based on Deed number 52 dated June 20, 2011
Nova Faisal SH, MKn, Perusahaan dan PT Gama by M. Nova Faisal SH, MKn, the Company and
Wahyu Abadi (GWA) melakukan penggabungan PT Gama Wahyu Abadi (GWA) merged its
usaha dimana GWA secara hukum terlikuidasi setelah businesses wherein GWA was legally liquidated
efektifnya penggabungan tersebut. after the effective date of the merger.
Pada tanggal 16 Juni 2011, Perusahaan menerima On June 16, 2011, the Company received a
surat Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga letter from the Capital Market and Financial
Keuangan (BAPEPAM-LK) No.S-6710/BL/2011 Institution Supervisory Agency (BAPEPAM-LK)
tentang pemberitahuan efektifnya Pernyataan No.S-6710/BL/2011 regarding the Effective
Penggabungan Usaha. Notice of the Merger Statement.
Perubahan anggaran dasar Perusahaan berkaitan Changes in the Company's articles of
dengan penggabungan usaha, sebagaimana association with regards to merger, as set forth
dituangkan dalam Akta No. 53 tanggal 20 Juni 2011, in Deed number 53 dated June 20, 2011 by
yang dibuat dihadapan Notaris M. Nova Faisal, SH, Nova Faisal, SH, MKn, has been approved by
MKn, telah disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak the Minister of Law and Human Rights of the
Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Surat Republic of Indonesia through his Decree No.
Keputusan No. AHU-36158.AH.01.02 tanggal 19 Juli AHU-36158.AH.01.02 dated July 19, 2011.
2011.
Page 26
Halaman 5/5
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
d. Penggabungan Usaha PT Gama Wahyu Abadi ke d. Merger of PT Gama Wahyu Abadi with PT Island
Concepts Indonesia Tbk. (Continued)
dalam PT Island Concepts Indonesia Tbk. (Lanjutan)
Berdasarkan laporan penilaian saham No. 041D-VAL- Based on stock valuation report number 041D-
VI/2011 tanggal 10 Juni 2011, KJPP Rengganis, VAL-VI/2011 dated June 10, 2011 by KJPP
Hamid & Rekan, nilai pasar wajar 100% saham Rengganis, Hamid & Rekan, the fair market
Perusahaan per 31 Desember 2010 adalah sebesar value of the Company's 100% shares as of
Rp8.047.047.000 atau sebesar Rp32,19 per saham. December 31, 2010 amounted to
Rp8.047.047.000 or equivalent of Rp32.19 per
share.
Berdasarkan laporan penilaian saham No. 041E-VAL- Based on stock valuation report No. 041E-VAL-
VI/2011 tanggal 10 Juni 2011, KJPP Rengganis, VI/2011 dated June 10, 2011by KJPP
Hamid & Rekan, nilai pasar wajar 100% saham GWA Rengganis, Hamid & Rekan, the fair market
pada tanggal 31 Desember 2010 adalah sebesar value of GWA’s 100% shares as of December
Rp15.337.092.000 atau sebesar Rp153.370,92 per 31, 2010 amounted to Rp15.337.092.000 or
saham. equivalent of Rp153.370,92 per share.
Sebelum penggabungan usaha, Perusahaan Prior to the merger, the Company issued new
menerbitkan saham baru dengan nilai nominal shares with par value of Rp56,125 per share and
Rp56,125 per saham dan mengkonversi saham GWA, converted GWA shares, whereby each holder of
dimana setiap pemegang 1 (satu) saham GWA 1 (one) GWA share with par value of Rp100.000
dengan nilai nominal Rp100.000 per saham per share obtained 4.765 new shares with par
mendapatkan 4.765 saham baru dengan nilai nominal value of Rp56,125 per share, thus as result, the
Rp56,125 per saham, sehingga jumlah saham baru number of new shares issued in connection with
yang diterbitkan sehubungan dengan penggabungan the merger of GWA was 476.500.000 shares
usaha dengan GWA sebanyak 476.500.000 lembar with a nominal value of Rp26.743.562.500. After
saham dengan nilai nominal sebesar the merger, the issued and paid-up capital
Rp26.743.562.500. Setelah penggabungan usaha, increased from 250.000.000 shares to
saham yang ditempatkan dan disetor mengalami 726.500.000 shares.
kenaikan dari 250.000.000 lembar saham menjadi
726.500.000 lembar saham.
Susunan pemegang saham Perusahaan sebelum dan The composition of the Company’s shareholders
setelah penggabungan usaha adalah sebagai berikut: before and after the merger was as follows:
Page 27
Halaman 5/6
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
d. Penggabungan Usaha PT Gama Wahyu Abadi ke d. Merger of PT Gama Wahyu Abadi with PT Island
Concepts Indonesia Tbk. (Continued)
dalam PT Island Concepts Indonesia Tbk. (Lanjutan)
Pemegang Saham Pemegang Saham
Perusahaan Sebelum Perusahaan Setelah
Penggabungan Usaha/ Pemegang Saham GWA Sebelum Penggabungan Usaha/
Company’s Sharheolder Penggabungan Usaha/ Company’s Sharheolder
Before the Merger GWA’s Shareholders Before the Merger After the Merger
Jumlah Saham
Jumlah Saham Setelah
Sebelum Konversi/ Konversi/
Total Shares Total Shares
Jumlah Saham/ Before After Jumlah Saham/
Total Shares % Conversion % Conversion Total Shares %
Island Regency Grup
Ltd. 56.562.000 22,6 - - - 56.562.000 7,79
Island Regency Club
Inc. 48.500.000 19,4 - - - 48.500.000 6,68
Graham James
Bristow 32.000.000 12,8 - - - 32.000.000 4,40
Francis Street Pty. Ltd
16.500.000 6,6 - - - 16.500.000 2,27
Masyarakat 96.438.000 38,6 - - - 96.438.000 13,27
Ir. Frans Bambang
Siswanto - - 99.999 99,99 476.495.235 476.495.235 65,58
Octavianus Kuntjoro - - 1 0,01 4.765 4.765 0,01
Jumlah/ Total 250.000.000 - 100.000 100 476.500.000 726.500.000 100
e. Penawaran Umum Terbatas I (“PUT I”) e. Limited Public Offering I (“PUT I”)
Berdasarkan Akta No. 20 tanggal 11 Desember 2013 Based on Deed. 20 dated December 11, 2013 by
dari Yurisa Martanti, SH, MH, Notaris di Jakarta yang Yurisa Martanti, SH, MH, notary in Jakarta,
telah disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi which was approved by the Minister of Justice
Manusia melalui Surat Keputusan No. and Human Rights through his Decision Letter
AHU 66908.AH.01.02 2013 tanggal 19 Desember No. AHU 66908.AH.01.022013 dated December
2013, Perusahaan melakukan penambahan modal 19, 2013, the Company increased its authorized
dasar dari 1.000.000.000 saham menjadi capital from 1.000.000.000 shares to
2.750.000.000 saham. 2.750.000.000 shares.
Page 28
Halaman 5/7
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
e. Penawaran Umum Terbatas I (“PUT I”) (Lanjutan) e. Limited Public Offering I (“PUT I”) (Continued)
Selanjutnya, Perusahaan melakukan Penawaran Subsequently, the Company conducted a limited
Umum Terbatas I (“PUT I”) kepada para Pemegang public offering to the Company's Shareholders
Saham Perusahaan dalam Rangka Penerbitan Hak ("PUT I") through the Issuance of Pre-emptive
Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebanyak Rights (HMETD) totaling as much as
363.250.000 saham dengan nilai nominal Rp56,125 363.250.000 shares with a nominal value of
yang ditawarkan dengan harga pelaksanaan sebesar Rp56,125 shares offered at an exercise price of
Rp300 setiap saham, sehingga jumlah modal Rp300 per share, thus, the total issued and paid-
ditempatkan dan disetor menjadi sebanyak up capital became Rp108.975.000.000.
Rp108.975.000.000.
Pada tanggal 11 Desember 2013, PUT I dinyatakan On December 11, 2013, PUT I was declared
efektif oleh Ketua Dewan Komisioner Otoritas Jasa effective by the Chairman of the Board of
Keuangan (OJK) melalui suratnya No. S- Commissioner of the Financial Services
423/D/04/2013, sampai dengan tanggal 31 Desember Authority (OJK) through his letter No. S-
2013, jumlah saham yang ditempatkan dan disetor 423/D/04/2013. As of December 31, 2013, the
penuh menjadi sebanyak 726.772.500 saham. Pada number of issued and fully paid-up shares
tanggal 10 Februari 2014 (tanggal penjatahan became 726.772.500 shares. On February 10,
pemesanan saham), saham yang ditawarkan dalam 2014 (the allotment date of share subscription),
PUT I seluruhnya telah diambil oleh para pemegang the shares offered in PUT I have all been
saham sehingga jumlah saham Perusahaan setelah subscribed by the shareholders so the total
PUT I menjadi 1.089.750.000 saham atau setara number of shares of the Company after PUT I
dengan Rp61.162.218.750. became 1.089.750.000 shares or equivalent to
Rp61.162.218.750.
f. Penyelesaian Laporan Keuangan Konsolidasian f. Completion of the Consolidated Financial
Statements
Laporan keuangan konsolidasian Perusahaan dan The consolidated financial statements of the
Entitas anak untuk tahun yang berakhir pada tanggal Company and its subsidiaries for the year ended
31 Desember 2023 telah diselesaikan dan disetujui December 31, 2023 have been completed and
oleh Direksi Perusahaan untuk diterbitkan pada approved by the Company's Board of Directors
tanggal 5 April 2024. Direksi Perusahaan for issue on April 5, 2024. The Company's Board
bertanggung jawab atas laporan keuangan of Directors are responsible for the preparation
konsolidasian tersebut. of these consolidated financial statements.
g. Entitas Anak yang Dikonsolidasikan g. Consolidated Subsidiaries
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the
Perusahaan mempunyai kepemilikan saham secara Company has direct share ownerships in the
langsung pada entitas anak (selanjutnya secara following subsidiaries (together with the
bersama-sama disebut sebagai “Grup”): Company hereinafter referred to as the “Group”):
Page 29
Halaman 5/8
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
g. Entitas Anak yang Dikonsolidasikan (Lanjutan) g. Consolidated Subsidiaries (Continued)
Persentase Kepemilikan Efektif dan
Jumlah Aset Sebelum Eliminasi/
Effective Percentage of Ownerships
Domisili dan Tahun and Total Assets Before Elimination
Operasi Komersial/ 31 Desember 2023/ 31 Desember 2022/
Entitas Anak/ Jenis Usaha/ Domicile and Year of December 31, 2023 December 31, 2022
Subsidiaries Scope of Business Commercial Operation (%) (%)
Jasa Katering dan Jasa
Pemeliharaan Fasilitas 50% 50%
PT Patra Supplies and Perkotaan/ Jakarta
dan/ and dan/ and
Services (PSS) Catering Services and 1976
107.591.332.156 113.104.003.645
Urban Facility
Maintenance Services
75% 75%
PT Bhumi Lestari Real estat/ Bali
dan/ and dan/ and
Makmur (BLM) Real estate 2008
231.571.481.904 234.612.629.708
Akuisisi Entitas Anak Acquisition of a Subsidiary
Perusahaan memiliki PSS melalui penggabungan The Company owns PSS through a merger with
usaha dengan PT Gama Wahyu Abadi (Catatan 1d). PT Gama Wahyu Abadi (Note 1d).
Pada tanggal 28 Februari 2014, Perusahaan On February 28, 2014, the Company acquired
mengakuisisi saham yang diterbitkan oleh BLM 60,000 shares issued by BLM with a nominal
sebanyak 60.000 saham dengan nilai nominal value of Rp1,000,000 per share or equivalent to
sebesar Rp1.000.000 per saham atau setara dengan 75% ownership in BLM.
75% kepemilikan saham di BLM.
Harga perolehan akuisisi melalui
pembayaran kas 60.000.000.000 Acquisition cost through cash payments
Aset bersih yang diperoleh (57.693.273.790) Net assets acquired
Goodwill 2.306.726.210 Goodwill
Goodwill disajikan pada aset tidak lancar lainnya Goodwill is presented as other non-current
(Catatan 13). assets (Note 13).
Page 30
Halaman 5/9
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN FINANCIAL REPORTING POLICIES
a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan Konsolidasian a. Basis of Consolidated Financial Statements
Preparation
Laporan keuangan konsolidasian disusun dan The consolidated financial statements have been
disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan prepared and presented in accordance with
di Indonesia (SAK), yang mencakup Pernyataan dan Indonesian Financial Accounting Standards
Interpretasi (PSAK dan ISAK) yang dikeluarkan oleh (SAK), which includes Statements and
Dewan Standar Akuntansi Keuangan Ikatan Akuntan Interpretations (PSAK and ISAK) issued by the
Indonesia dan Peraturan-peraturan serta Pedoman Indonesian Accounting Standards Board of
Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan Financial Accounting Standards and the Rules
yang ditetapkan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK). and Guidelines for the Presentation and
Disclosure of Financial Statements by the
Financial Service Authority (OJK).
Dasar pengukuran laporan keuangan konsolidasian The measurement basis for these consolidated
ini adalah konsep biaya perolehan (historical cost), financial statements is the historical cost
kecuali beberapa akun tertentu yang disusun concept, except for certain accounts which are
berdasarkan pengukuran lain, sebagaimana diuraikan measured on the basis of other measurement,
dalam kebijakan akuntansi masing-masing akun. as described in the accounting policies of each
Laporan keuangan konsolidasian ini disusun dengan account. These consolidated financial
metode akrual, kecuali laporan arus kas. statements have been prepared using the
accrual method, except for the statements of
cash flows.
Laporan arus kas konsolidasian disusun dengan The consolidated statements of cash flows are
menggunakan metode langsung dengan prepared using the direct method by classifying
mengelompokkan arus kas dalam aktivitas operasi, cash flows into operating, investing and financing
investasi, dan pendanaan. activities.
Mata uang pelaporan yang digunakan dalam The currency of reporting used in the preparation
penyusunan laporan keuangan konsolidasian adalah of the consolidated financial statements is
mata uang Rupiah (“Rp”) yang juga merupakan mata Indonesian Rupiah ("Rp") which is the functional
uang fungsional Grup. currency of the Group.
b. Prinsip-prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis b. Principles of Consolidation and Business
Combination
Prinsip Konsolidasi Consolidation Principles
Laporan keuangan konsolidasian meliputi laporan The consolidated financial statements include
keuangan Perusahaan dan entitas anak. Grup the financial statements of the Company and its
menerapkan PSAK No. 65, “Laporan Keuangan subsidiaries. The Group applies PSAK No. 65,
Konsolidasian”. Laporan keuangan konsolidasian "Consolidated Financial Statements". The
menggabungkan seluruh entitas anak yang consolidated financial statements incorporate all
dikendalikan oleh Perusahaan. subsidiaries that are controlled by the Company.
Page 31
Halaman 5/10
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
b. Prinsip-prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis b. Principles of Consolidation and Business
(Lanjutan) Combination (Continued)
Pengendalian dianggap ada ketika Perusahaan Control is presumed to exist when the Company
memiliki secara langsung atau tidak langsung melalui owns directly or indirectly through subsidiary
entitas anak lebih dari setengah hak suara suatu more than half of the voting rights of an entity,
entitas, kecuali dapat ditunjukkan secara jelas bahwa unless it can be clearly indicated that the
kepemilikan tersebut tidak diikuti dengan hak ownership does not give rights to control.
pengendalian.
Pengendalian juga ada ketika Perusahaan yang Control also exists when the Company owns half
mempunyai setengah atau kurang hak suara suatu or less the voting rights of an entity, and also
entitas, dan juga memiliki: have:
i. kekuasaan yang melebihi setengah hak suara i. powers exceeding half of the voting rights in
sesuai perjanjian dengan investor lain; accordance with agreements with other
investors;
ii. kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan ii. the power to regulate the financial and
dan operasional entitas berdasarkan anggaran operating policies of the entity under the
dasar atau perjanjian; articles of association or agreement;
iii. kekuasaan untuk menunjuk atau mengganti iii. the power to designate or replace most of the
sebagian besar dewan direksi dan dewan board of directors and board of
komisaris atau organ pengatur setara dan commissioners or equivalent regulating
mengendalikan entitas melalui dewan atau organ organs and control the entity through such
tersebut; atau councils or organs; or
iv. kekuasaan untuk memberikan suara mayoritas iv. the power to cast a majority vote in meetings
pada rapat dewan direksi dan dewan komisaris of boards of directors and commissioners or
atau organ pengatur setara dan mengendalikan equivalent governing bodies and controlling
entitas melalui dewan direksi dan dewan entities through boards of directors and board
komisaris atau badan tersebut. of commissioners or bodies.
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh sejak Subsidiaries are fully consolidated from the date
tanggal akuisisi, yaitu tanggal Perusahaan of acquisition, which is the date the Company
memperoleh pengendalian, sampai dengan tanggal obtained control, until the date the Company
Perusahaan kehilangan pengendalian. ceses to lost control.
Kepentingan non-pengendali mencerminkan bagian Non-controlling interests represent the portion of
atas laba atau rugi dan aset neto dari entitas anak the profit or loss and net assets of the
yang tidak dapat diatribusikan secara langsung Subsidiaries that are not attributable directly or
maupun tidak langsung pada Perusahaan, yang indirectly to the Company, which are presented
masing-masing disajikan dalam laporan laba rugi dan in the consolidated statements of profit or loss
penghasilan komprehensif lain konsolidasian dan and other comprehensive income and within
dalam ekuitas pada laporan posisi keuangan equity in the consolidated statements of financial
konsolidasian, terpisah dari bagian yang dapat position, separately from equity attributable to
diatribusikan kepada pemilik entitas induk. the parent entity.
Page 32
Halaman 5/11
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
b. Prinsip-prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis b. Principles of Consolidation and Business
(Lanjutan) Combination (Continued)
Kepentingan non-pengendali atas total laba rugi The non-controlling interest in the subsidiaries'
komprehensif entitas anak diidentifikasi sesuai total comprehensive income is recognized in
proporsinya dan disajikan sebagai bagian dari total proportion and presented as part of the total
laba komprehensif yang diatribusikan pada laporan comprehensive income attributable to the
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain consolidated statements of profit or loss and
konsolidasian. Kepentingan non-pengendali atas aset other comprehensive income. Non-controlling
neto entitas anak diidentifikasi pada tanggal interest in the subsidiaries' net assets are
kombinasi bisnis yang selanjutnya disesuaikan identified on the date the business combination
dengan proporsi atas perubahan ekuitas entitas anak is subsequently adjusted to the proportionate
dan disajikan sebagai bagian dari ekuitas pada change in the equity of the subsidiary and
laporan posisi keuangan konsolidasian. presented as part of equity in the consolidated
statements of financial position.
Transaksi dengan kepentingan non pengendali yang Transactions with non-controlling interests that
tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian dicatat do not result in loss of control are accounted for
sebagai transaksi ekuitas. Selisih antara nilai wajar as equity transactions. The difference between
imbalan yang dialihkan dengan bagian relatif atas the fair value of any consideration paid and the
nilai tercatat aset bersih entitas anak yang diakuisisi relevant share acquired of the carrying value of
dicatat di ekuitas. Keuntungan atau kerugian dari net assets of the subsidiary is recorded in equity.
pelepasan kepada kepentingan non-pengendali juga Gains or losses on disposals to non-controlling
dicatat di ekuitas. interests are also recorded in equity.
Ketika Grup kehilangan pengendalian pada entitas When the Group losses control of a subsidiary, a
anak, keuntungan atau kerugian diakui dalam laba gain or loss is recognized in profit or loss and is
rugi dan dihitung sebagai perbedaan antara (i) calculated as the difference between (i) the
agregat nilai wajar pembayaran yang diterima dan aggregate of the fair value of the consideration
nilai wajar sisa kepemilikan dan (ii) jumlah tercatat received and the fair value of any retained
sebelumnya dari aset (termasuk goodwill), dan interest and (ii) the previous carrying amount of
liabilitas dari entitas anak dan setiap kepentingan the assets (including goodwill), and liabilities of
nonpengendali. Seluruh jumlah yang diakui the subsidiary and any non-controlling interest.
sebelumnya dalam penghasilan komprehensif lain All amounts previously recognized in other
yang terkait dengan entitas anak yang dicatat seolah- comprehensive income in relation to that
olah Grup telah melepaskan secara langsung aset subsidiary are accounted for as if the Group had
atau liabilitas terkait entitas anak. Nilai wajar setiap directly disposed of the related assets or
sisa investasi pada entitas anak terdahulu pada liabilities of the subsidiary. The fair value of any
tanggal hilangnya pengendalian dianggap sebagai investment retained in the former subsidiary at
nilai wajar pada saat pengakuan awal dari investasi the date when control is lost is regarded as the
pada entitas asosiasi atau ventura bersama. fair value on initial recognition for an investment
in an associate, or a jointly controlled entity.
Page 33
Halaman 5/12
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
b. Prinsip-prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis b. Principles of Consolidation and Business
(Lanjutan) Combination (Continued)
Seluruh saldo akun dan transaksi yang material antar All significant intercompany transactions and
entitas yang dikonsolidasi telah dieliminasi. balances have been eliminated.
Kombinasi Bisnis Business Combination
Grup menerapkan PSAK No. 22, “Kombinasi Bisnis”. The Group applies PSAK No. 22, "Business
Kombinasi bisnis dicatat dengan menggunakan Combination". Business combinations are
metode akuisisi. Biaya perolehan dari sebuah akuisisi accounted for using the acquisition method. The
diukur pada nilai agregat imbalan yang dialihkan, cost of an acquisition is measured as the
diukur pada nilai wajar pada tanggal akuisisi dan aggregate of the consideration transferred,
jumlah setiap kepentingan non pengendalipada pihak measured at acquisition date fair value and the
yang diakuisisi. Untuk setiap kombinasi bisnis, pihak amount of any non-controlling interest in the
pengakuisisi mengukur kepentingan non-pengendali acquiree. For each business combination, the
pada entitas yang diakuisisi pada nilai wajar atau acquirer measures the non-controlling interest in
sebesar proporsi kepemilikan kepentingan non- the acquiree either at fair value or at the
pengendali atas aset neto yang teridentifikasi dari proportionate share of the acquiree’s identifiable
entitas yang diakuisisi. Biaya-biaya akuisisi yang net assets. Acquisition related costs incurred are
timbul dibebankan langsung dan disajikan sebagai directly expensed and included in administrative
beban administrasi. expenses.
Ketika melakukan akuisisi atas sebuah bisnis, Grup When the Group acquires a business, it
mengklasifikasikan dan menentukan aset keuangan assesses the financial assets acquired and
yang diperoleh dan liabilitas keuangan yang diambil liabilities assumed for appropriate classification
alih berdasarkan pada persyaratan kontraktual, and designation in accordance with
kondisi ekonomi, dan kondisi terkait lain yang ada thecontractual terms, economic circumstances
pada tanggal akuisisi. and pertinent conditions at acquisition date.
Dalam suatu kombinasi bisnis yang dilakukan secara If the business combination is achieved in
bertahap, pada tanggal akuisisi pihak pengakuisisi stages, the acquisition date fair value of the
mengukur kembali nilai wajar kepentingan ekuitas acquirer’s previously held equity interest in the
yang dimiliki sebelumnya pada pihak yang diakuisisi acquiree is remeasured to fair value at the
dan mengakui keuntungan atau kerugian yang acquisition date through profit or loss.
dihasilkan dalam komponen laba rugi.
Imbalan kontinjensi yang dialihkan oleh pihak Any contingent consideration to be transferred
pengakuisisi diakui sebesar nilai wajar pada tanggal by the acquirer will be recognized at fair value at
akuisisi. Perubahan nilai wajar atas imbalan the acquisition date. Subsequent changes to the
kontinjensi setelah tanggal akuisisi yang fair value of the contingent consideration which
diklasifikasikan sebagai aset atau liabilitas, akan is deemed to be an asset or liability will be
diakui dalam komponen laba rugi atau pendapatan recognized in accordance with PSAK 55 either in
komprehensif lain sesuai dengan PSAK 55. Jika profit or loss or as other comprehensive income.
diklasifikasikan sebagai ekuitas, imbalan kontinjensi If the contingent consideration is classified as
tidak diukur kembali dan penyelesaian selanjutnya equity, it should not be remeasured until it is
diperhitungkan dalam ekuitas. finally settled within equity.
Page 34
Halaman 5/13
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
b. Prinsip-prinsip Konsolidasi dan Kombinasi Bisnis b. Principles of Consolidation and Business
(Lanjutan) Combination (Continued)
Pada tanggal akuisisi, goodwill awalnya diukur pada At acquisition date, goodwill is initially measured
harga perolehan yang merupakan selisih lebih nilai at cost being the excess of the aggregate of the
agregat dari imbalan yang dialihkan dan jumlah yang consideration transferred and the amount
diakui untuk kepentingan non-pengendali atas aset recognized for non-controlling interest over the
bersih teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas yang net identifiable assets acquired and liabilities
diambil alih. Jika nilai agregat tersebut assumed. If this consideration is lower than the
lebih kecil dari nilai wajar aset neto entitas anak yang fair value of the net assets of the subsidiary
diakuisisi, selisih tersebut diakui dalam komponen acquired, the difference is recognized in profit or
laba rugi. loss.
Setelah pengakuan awal, goodwill diukur pada jumlah After initial recognition, goodwill is measured at
tercatat dikurangi akumulasi kerugian penurunan nilai. cost less any accumulated impairment losses.
Untuk tujuan uji penurunan nilai, goodwill yang For the purpose of the impairment testing,
diperoleh dari suatu kombinasi bisnis, sejak tanggal goodwill acquired in a business combination is,
akuisisi, dialokasikan kepada setiap Unit Penghasil from the acquisition date, allocated to each of
Kas (“UPK”) dari Perusahaan dan/atau entitas anak the Company and/or its subsidiaries’ cash
yang diharapkan akan menerima manfaat dari sinergi generating units (“CGU”) that are expected to
kombinasi tersebut, benefit from the combination, irrespective of
terlepas dari apakah aset atau liabilitas lain dari pihak whether other assets or liabilities of the acquired
yang diakuisisi dialokasikan ke UPK tersebut. are assigned to those CGUs.
Jika goodwill telah dialokasikan pada suatu UPK dan Where goodwill forms part of a CGU and part of
operasi tertentu atas UPK tersebut dihentikan, maka the operation within that CGU is disposed of, the
goodwill yang diasosiasikan dengan operasi yang goodwill associated with the operation disposed
dihentikan tersebut termasuk dalam jumlah tercatat of is included in the carrying amount of the
operasi tersebut ketika menentukan keuntungan atau operation when determining the gain or loss on
kerugian dari pelepasan. Goodwill yang dilepaskan disposal of the operation. Goodwill disposed of in
tersebut diukur berdasarkan nilai relatif operasi yang this circumstance is measured based on the
dihentikan dan porsi UPK yang ditahan. relative values of the operation disposed of and
the portion of the CGU retained.
c. Kas dan Setara Kas c. Cash and Cash Equivalents
Kas terdiri dari kas dan bank. Setara kas adalah Cash consists of cash on hand and in banks.
semua investasi yang bersifat jangka pendek dan Cash equivalents are short-term, highly liquid
sangat likuid yang dapat segera dikonversikan investments that are readily convertible to known
menjadi kas dengan jatuh tempo dalam waktu tiga amounts of cash with original maturities of three
bulan atau kurang sejak tanggal penempatannya, dan (3) months or less from the date of placements,
yang tidak dijaminkan serta tidak dibatasi and which are not used as collateral and are not
penggunaannya. restricted.
Page 35
Halaman 5/14
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
c. Kas dan Setara Kas (Lanjutan) c. Cash and Cash Equivalents (Continued)
Kas di bank dan deposito berjangka yang dibatasi Cash in banks and time deposits which are
atau dijaminkan sebagai kewajiban disajikan sebagai restricted or pledged as security for obligations
"Kas yang Dibatasi Penggunaannya dibawah Aset are presented as “Restricted Cash under Other
Lain-lain”. Assets”.
d. Transaksi Pihak Berelasi d. Transactions with Related Parties
Grup menerapkan PSAK No. 7, “Pengungkapan The Group adopts PSAK No. 7, "Related Parties
Pihak-pihak Berelasi”, PSAK ini mensyaratkan Disclosures", this PSAK requires disclosure of
pengungkapan hubungan transaksi dan saldo-saldo related party transactions and balances,
pihak berelasi, termasuk komitmen dalam laporan including commitments in the consolidated
keuangan konsolidasian. Pihak berelasi adalah orang financial statements. Related party is a person or
atau entitas yang terkait dengan Perusahaan an entity related to the Company and the
dan entitas anak (sebagai entitas pelapor), yang subsidiaries (as reporting entity) which consist
meliputi: of:
(a) Orang atau anggota keluarga terdekat (a) A person or a close member of that person’s
mempunyai relasi dengan entitas pelapor jika family is related to a reporting entity if that
orang tersebut: person:
i) Orang atau anggota keluarga terdekat i) has control or joint control over the
mempunyai relasi dengan entitas pelapor jika reporting entity;
orang tersebut:
ii) memiliki pengaruh signifikan atas entitas ii) has significant influence over the
pelapor; atau reporting entity; or
iii) personil manajemen kunci entitas pelapor iii) is a member of the key management
atau entitas induk entitas pelapor. personnel of the reporting entity or of a
parent of the reporting entity.
(b) Suatu entitas berelasi dengan entitas pelapor jika (b) An entity is related to a reporting entity if
memenuhi salah satu hal berikut: any of the following conditions applies:
i) Entitas dan entitas pelapor adalah anggota i) The entity and the reporting entity are
dari Grup yang sama (artinya entitas induk, members of the same business group
entitas anak dan entitas anak berikutnya (i.e. parent entity, subsidiary and the
terkait dengan entitas lain); fellow subsidiary is related to the
ii) Satu entitas adalah entitas asosiasi atau ii) One entity is an associate or joint
ventura bersama dari entitas lain (atau venture of the other entity (or an
entitas asosiasi atau ventura bersama yang associate or joint venture of a member
merupakan anggota suatu kelompok usaha, of a business group of which the other
yang mana entitas lain tersebut adalah entity is members);
anggotanya);
iii) Kedua entitas tersebut adalah ventura iii) Both entities are joint ventures of the
bersama dari pihak ketiga yang sama; same third party;
Page 36
Halaman 5/15
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
d. Transaksi Pihak Berelasi (Lanjutan) d. Transactions with Related Parties (Continued)
iv) Satu entitas adalah ventura bersama dari iv) One entity is a joint venture of a third
entitas ketiga dan entitas yang lain adalah entity and the other entity is an
entitas asosiasi dari entitas ketiga; associate of the third entity;
v) Entitas tersebut adalah suatu program v) The entity is a post-employment
imbalan pasca-kerja untuk imbalan kerja dari benefits plan for the benefits of
salah satu entitas pelapor atau entitas yang employees of either the reporting entity
terkait dengan entitas pelapor. Jika entitas or an entity related to the reporting
pelapor adalah entitas yang entity. If the reporting entity is itself
menyelenggarakan program tersebut, maka such a plan, the sponsoring employers
entitas sponsor juga berelasi dengan entitas are also related to the reporting entity;
pelapor;
vi) Entitas yang dikendalikan atau dikendalikan vi) The entity is controlled or jointly
bersama oleh orang yang diidentifikasi dalam controlled by a person identified in (a);
huruf (a); atau or
vii) Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a)(i) vii) A person identified in (a)(i) has
memiliki pengaruh signifikan atas entitas atau significant influence over the entity or is
personil manajemen kunci entitas (atau a member of the key management
entitas induk dari entitas). personnel of the entity (or of a parent of
Semua transaksi signifikan dengan pihak berelasi All significant transactions with related parties
telah diungkapkan dalam laporan keuangan are disclosed in the consolidated financial
konsolidasian. statements.
e. Persediaan e. Inventories
1 Persediaan Barang Konsumsi dan Bukan Barang 1 Consumable and Non-consumable
Konsumsi Inventories.
Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih Inventories are stated at the lower of cost or
rendah antara biaya perolehan dan nilai realisasi net realizable value. Net realizable value is
bersih. Nilai realisasi bersih adalah estimasi the estimated selling price in the ordinary
harga penjualan dalam kegiatan usaha normal course of business less the estimated costs
dikurangi taksiran biaya penyelesaian dan biaya of completion and selling expenses. Cost is
penjualan. Biaya perolehan ditentukan dengan determined based on the moving average
metode rata-rata bergerak, dikurangi penyisihan method, less any allowance for impairment
karena penurunan nilai, keusangan, dan tidak and obsolescence and slow moving.
lancar.
Penyisihan karena keusangan dan tidak lancar Provision for obsolete and slowmoving
ditentukan berdasarkan estimasi pemakaian inventories is determined based on
masing-masing jenis persediaan di masa estimated usage of each type of inventory in
mendatang. the future.
Page 37
Halaman 5/16
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
e. Persediaan (Lanjutan) e. Inventories (Continue)
2 Persediaan Real Estat 2 Real Estate Inventories
Persediaan real estat, yang terdiri dari persediaan Real estate inventories consist of houses
perumahan dan kondotel yang siap dijual dan and condotels ready for sale and under
yang sedang dalam pembangunan, serta tanah construction, and land under development
yang sedang dikembangkan, dinyatakan sebesar are stated at the lower of cost and net
nilai terendah antara biaya dan nilai realisasi realizable value.
bersih.
Biaya tanah yang sedang dikembangkan meliputi The cost of land under development
biaya pengembangan dan pematangan tanah, consists of the cost of land development,
kapitalisasi beban keuangan atas pinjaman bank capitalized borrowing costs from bank loans
dan fasilitas kredit lainnya yang diperoleh untuk and other credit facilities obtained to finance
membiayai pembangunan proyek dan pembelian, the project and purchase development, and
serta biaya pengembangan lainnya yang other development costs directly or
langsung atau tidak langsung dapat diatribusikan indirectly attributable to real estate
pada kegiatan pengembangan real estat. Jumlah development activities. The total costs of
biaya tanah yang sedang dikembangkan akan land under development is transferred to
dipindahkan ke persediaan perumahan dan house and condotel inventories ready for
kondotel pada saat tanah tersebut selesai sale when the land development is
dikembangkan dengan menggunakan metode completed based on the area of saleable
luas area. Biaya persediaan perumahan dan lots. The costs of house and condotel
kondotel mencakup juga biaya aktual konstruksi. inventories include the actual costs of
construction.
Biaya pengembangan tanah, termasuk tanah The cost of land development, including the
yang digunakan sebagai jalan dan prasarana cost of land used for roads and amenities
atau area yang tidak dijual lainnya, dialokasikan and other non saleable areas, is allocated
berdasarkan luas area yang dapat dijual. proportionally based on saleable area of
land.
Biaya perolehan bangunan yang sedang Constructed cost of construction including
dikonstruksi termasuk biaya konstruksi construction cost is transferred to house
dipindahkan ke persediaan perumahan dan and condotel inventories ready for sale
kondotel yang siap dijual pada saat selesai when completed and when it is ready for
dibangun dan siap dijual dengan menggunakan sale using the specific identification method.
metode identifikasi khusus.
Cadangan kerugian penurunan nilai persediaan Provision for impairment losses is
dibentuk untuk menyesuaikan nilai persediaan ke determined to adjust inventory value to net
nilai realisasi bersih. realizable value.
Page 38
Halaman 5/17
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
e. Persediaan (Lanjutan) e. Inventories (Continued)
Selisih lebih nilai tercatat persediaan atas The excess of the carrying amount of
estimasi nilai yang dapat diperoleh kembali inventories over the estimated recoverable
(recoverable value) diakui sebagai “Penyisihan value is recognized as “Provision for
Penurunan Persediaan” dalam laporan laba rugi Decrease of Inventories” in the consolidated
dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian. statements of profit or loss and other
comprehensive income.
Biaya pemeliharaan dan perbaikan yang terjadi Periodic maintenance and repair costs of
atas proyek yang sudah selesai dan secara the completed projects and substantially
substansial siap untuk digunakan sesuai ready for its intended use shall be charged
tujuannya dibebankan pada laba rugi pada saat to expense as incurred.
terjadinya.
Estimasi dan alokasi biaya harus dikaji kembali Cost estimates and allocation are reviewed
pada setiap akhir periode pelaporan sampai at the end of every reporting period until the
proyek selesai secara substansial. Apabila telah project is substantiallycompleted. If there
terjadi perubahan mendasar pada estimasi kini, are any substantial changes from the
biaya direvisi, dan direalokasi. estimates, the costs are revised and
reallocated.
f. Biaya Dibayar Dimuka f. Prepaid Expenses
Biaya dibayar dimuka diamortisasi selama manfaat Prepaid expenses are amortized over the period
masing-masing biaya dengan menggunakan metode benefited using the straight-line method.
garis lurus.
g. Investasi pada Entitas Asosisasi g. Investments in Associates
Entitas asosiasi adalah suatu entitas yang bukan An associate is an entity which is neither a
merupakan entitas anak ataupun pengendalian subsidiary nor an interest in joint venture, but the
bersama entitas, tetapi Grup memiliki pengaruh Group has significant influence over that entity.
signifikan atas entitas tersebut. Entitas asosiasi An investment in associate is accounted for
dicatat dengan menggunakan metode ekuitas. using the equity method.
Bagian Grup atas laba atau rugi entitas asosiasi The Group's share of the profit or loss of the
paska akuisisi diakui dalam laporan laba rugi dan associate after the acquisition is recognized in
penghasilan komprehensif lain konsolidasian dan the consolidated statements of profit or loss and
bagian atas mutasi pendapatan komprehensif lainnya other comprehensive income and adjustments to
paska akuisisi diakui di dalam pendapatan the carrying amount may also be necessary for
komprehensif lainnya dan diikuti dengan penyesuaian changes in the Group’s proportionate interest in
pada jumlah tercatat investasi. the associate arising from changes in the
associate’s other comprehensive income.
Page 39
Halaman 5/18
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
g. Investasi pada Entitas Asosisasi (Lanjutan) g. Investments in Associates (Continued)
Dividen yang akan diterima dari entitas asosiasi Dividend distributions received from the
diakui sebagai pengurang jumlah tercatat investasi. associate reduce the carrying amount of the
Jika bagian Grup atas kerugian entitas asosiasi sama investment. If the losses of the associate equal
dengan atau melebihi kepentingannya pada entitas to or exceed its investment, including the non-
asosiasi, termasuk piutang tanpa agunan, Grup collateral receivable, the Group ceases the
menghentikan pengakuan bagian kerugiannya, recognition of its share of losses, unless the
kecuali Grup memiliki kewajiban atau melakukan Group has guaranteed the obligation of the
pembayaran atas nama entitas asosiasi. associate.
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup menentukan At each reporting date, the Group determines
apakah terdapat bukti objektif bahwa telah terjadi whether there is objective evidence that there
penurunan nilai pada investasi pada entitas asosiasi. has been impairment in investments in the
Jika demikian, maka Grup menghitung besarnya associate. If so, the Group calculates the amount
penurunan nilai sebagai selisih antara jumlah yang of the impairment loss between the difference of
terpulihkan dan nilai tercatat atas investasi pada the recoverable amount and the carrying amount
entitas asosiasi dan mengakui selisih tersebut pada of the investment in the associate and
“bagian atas laba/(rugi) bersih entitas asosiasi” di recognizes the difference in "share in net
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain income/(loss) of the associate" in the
konsolidasian. Kerugian yang belum direalisasi juga consolidated statements of profit or loss and
dieliminasi kecuali transaksi tersebut memberikan other comprehensive income. Unrealized losses
bukti penurunan nilai atas aset yang ditransfer. are also eliminated unless the transaction
Kebijakan akuntansi entitas asosiasi disesuaikan jika provides evidence of impairment of the
diperlukan untuk memastikan konsistensi dengan transferred asset. The accounting policies of the
kebijakan yang diterapkan oleh Grup. associate are adjusted when necessary to
ensure consistency with the policies adopted by
the Group.
h. Aset Tetap h. Fixed Aset
Aset tetap dinyatakan sebesar biaya perolehan Fixed assets are stated at cost less accumulated
dikurangi akumulasi penyusutan dan rugi penurunan depreciation and impairment losses, if any. Such
nilai, jika ada. Biaya perolehan termasuk biaya cost includes the cost of replacing part of the
penggantian bagian aset tetap saat biaya tersebut fixed assets when that cost is incurred, if the
terjadi, jika memenuhi kriteria pengakuan. recognition criteria are met. Likewise, when a
Selanjutnya, pada saat inspeksi yang signifikan major inspection is performed, its cost is
dilakukan, biaya inspeksi itu diakui ke dalam jumlah recognized in the carrying amount of the fixed
tercatat (“carrying amount”) aset tetap sebagai suatu assets as replacement if the recognition criteria
penggantian jika memenuhi kriteria pengakuan. are satisfied. All other repairs and maintenance
Semua biaya perawatan dan perbaikan yang tidak costs that do not meet the recognition criteria are
memenuhi kriteria pengakuan diakui dalam laporan recognized in the consolidated statement of
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain profit or loss and other comprehensive income
konsolidasian pada saat terjadinya. as incurred.
Page 40
Halaman 5/19
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
h. Aset Tetap (Lanjutan) h. Fixed Aset (Continued)
Penyusutan aset dimulai pada saat aset tersebut siap Depreciation of an asset starts when it is
untuk digunakan sesuai maksud penggunaannya dan available for use and is computed using the
dihitung dengan menggunakan metode garis lurus straight-line method based on the estimated
berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aset useful lives of the assets as follows:
tetap sebagai berikut:
Umur Manfaat/ Tarif Penyusutan/
Estimated Life Depreciation Rates
Bangunan dan prasarana 20 - 25 4% - 5% Land and building
Taman dan infrastruktur 2 50% Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2-5 25% - 50% Office equipment
Perabot kantor 4-5 20% - 25% Office furniture
Kendaraan 4-5 20% - 25% Vehicles
Tanah dinyatakan sebesar biaya perolehan dan tidak Land is stated at cost and not amortized as the
diamortisasi karena manajemen berpendapat bahwa management is of the opinion that it is probable
kemungkinan besar hak atas tanah tersebut dapat that the titles can be renewed/extended upon
diperbaharui/ diperpanjang pada saat jatuh tempo. expiration.
Biaya pengurusan legal hak atas tanah dalam bentuk Legal cost of landrights in the form of Business
Hak Guna Usaha (“HGU”), Hak Guna Bangunan Usage Rights (“Hak Guna Usaha” or “HGU”),
(“HGB”), dan Hak Pakai (“HP”) ketika tanah diperoleh Building Usage Rights (“Hak Guna Bangunan” or
pertama kali diakui sebagai bagian dari biaya “HGB”), and Usage Rights (“Hak Pakai” or “HP”)
perolehan tanah pada akun “Aset tetap” dan tidak when the land was acquired initially are
diamortisasi. Biaya yang berkaitan dengan recognized as part of the cost of the land under
perpanjangan hak atas tanah diakui sebagai beban the “Fixed assets” account and not amortized.
ditangguhkan dan diamortisasi selama periode hak Costs related to renewal of land rights are
atas tanah atau masa manfaat tanah, mana yang recognized as deferred charges and amortized
lebih pendek. during the period of the land rights or the useful
life of land, whichever is shorter.
Penilaian atas nilai tercatat aset tetap dilakukan jika The fixed assets are reviewed for impairment or
terjadi peristiwa atau perubahan keadaan yang possible impairment on its cost when events or
mengindikasikan bahwa nilai tercatat aset mungkin changes in circumstances indicate that their
tidak dapat terpulihkan seluruhnya. carrying amounts may not be fully recoverable.
Nilai tercatat komponen dari suatu aset tetap The carrying amount of an item of fixed assets is
dihentikan pengakuannya pada saat dilepaskan atau derecognized upon disposal or when no future
saat sudah tidak ada lagi manfaat ekonomi masa economic benefits are expected from its use or
depan yang diharapkan dari penggunaan atau disposal.
pelepasannya.
Page 41
Halaman 5/20
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
h. Aset Tetap (Lanjutan) h. Fixed Aset (Continued)
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari Any gains or losses arising on derecognition of
penghentian pengakuan tersebut (ditentukan sebesar the asset (calculated as the difference between
selisih antara jumlah hasil pelepasan neto dan nilai the net disposal proceeds and the carrying
tercatatnya) dimasukkan ke dalam laba rugi pada amount of the asset) is directly included in profit
saat penghentian pengakuan tersebut dilakukan. or loss when the item is derecognized.
Nilai residu aset, umur manfaat dan metode The asset residual values, useful lives and
penyusutan atau amortisasi dievaluasi setiap akhir depreciation or amortization method are
periode pelaporan dan disesuaikan secara prospektif reviewed at the end of each period and adjusted
jika diperlukan. prospectively, if necessary.
Aset tetap dalam pembangunan dinyatakan sebesar Constructions in progress are stated at cost. The
biaya perolehan. Akumulasi biaya perolehan akan accumulated costs will be reclassified to the
direklasifikasi ke aset tetap yang bersangkutan pada appropriate fixed asset accounts when the
saat pembangunan dan/atau instalasi selesai dan construction and/or installation are completed
aset tersebut telah siap untuk dipergunakan. Aset and the asset is ready for its intended use.
tetap dalam pembangunan tidak disusutkan karena Constructions in progress are not depreciated as
belum tersedia untuk digunakan. these are not yet available for use.
i. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan i. Impairment of Non-Financial Asset
Grup menilai pada setiap periode pelaporan tahunan The Group assesses at each annual reporting
apakah terdapat indikasi bahwa aset mengalami period whether there is an indication that an
penurunan nilai, jika kondisi tersebut terjadi, atau asset may be impaired, If any such indication
ketika pengujian penurunan tahunan, Grup membuat exists, or when annual impairment testing for an
estimasi jumlah yang terpulihkan atas aset tersebut. asset is required, the Group makes an estimate
of the asset’s recoverable amount.
Jika kondisi tidak memungkinkan untuk Where it is not possible to estimate the
memperkirakan jumlah terpulihkan aset individu, Grup recoverable amount of an individual asset, the
memperkirakan jumlah terpulihkan dari unit penghasil Group estimates its recoverable amount of the
kas (UPK). Perkiraan jumlah terpulihkan adalah nilai cash-generating unit (CGU). Estimated
tertinggi antara harga jual neto dan nilai pakai. Jika recoverable amount is the higher of net selling
jumlah terpulihkan dari aset non-keuangan (UPK) price and value in use. If the recoverable amount
lebih rendah dari nilai tercatatnya, maka nilai tercatat of non-financial assets (CGU) is lower than its
aset (UPK) dikurangi menjadi jumlah terpulihkan dan carrying amount, the carrying amount of the
rugi penurunan nilai diakui langsung pada laporan asset (CGU) is reduced to its recoverable
laba rugi. amount and impairment loss is recognized
immediately to profit or loss.
Page 42
Halaman 5/21
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
i. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan (Lanjutan) i. Impairment of Non-Financial Asset (Continued)
Pembalikan rugi penurunan nilai, diakui jika, dan Reversal of impairment losses for assets is
hanya jika, terdapat perubahan estimasi yang recognised if, and only if, there has been a
digunakan dalam menentukan jumlah terpulihkan change in the estimates used to determine the
asset sejak pengujian penurunan nilai terakhir kali. asset’s recoverable amount since the last
Pembalikan rugi penurunan nilai tersebut diakui impairment testing was carried out. The reversal
segera dalam laba rugi. Pembalikan tersebut tidak of impairment losses will be recognised
boleh mengakibatkan nilai tercatat aset melebihi immediately in profit or loss. The reversal should
biaya perolehan disusutkan sebelum adanya not result in the carrying amount of an asset
pengakuan penurunan nilai pada tanggal pembalikan exceeding what the depreciated cost would have
dilakukan. been had the impairment not been recognised at
the date on which the impairment was reversed.
Goodwill diuji untuk penurunan nilai setiap tahun dan Goodwill is tested for impairment annually and
ketika terdapat suatu indikasi bahwa nilai tercatatnya when circumstances indicate that the carrying
mungkin mengalami penurunan nilai. Penurunan nilai amount may be impaired. Impairment is
goodwill ditetapkan dengan menentukan nilai determined for goodwill by assessing the
terpulihkan tiap UPK (atau kelompok UPK) yang recoverable amount of each CGU (or group of
terkait dengan goodwill tersebut. Jika jumlah CGUs) to which the goodwill relates. Where the
terpulihkan UPK kurang dari nilai tercatatnya, rugi recoverable amount of the CGU is less than its
penurunan nilai diakui. Rugi penurunan nilai terkait carrying amount, an impairment loss is
goodwill tidak dapat dipulihkan pada tahun recognized. Impairment losses relating to
berikutnya. goodwill cannot be reversed in future years.
j. Sewa j. Leases
Grup menerapkan PSAK No. 73 “Sewa” yang The Group adopted PSAK No. 73 “Leases”,
mensyaratkan pengakuan aset hak-guna dan liabilitas which set the requirement for the recognition of
sewa sehubungan dengan sewa yang sebelumnya right-to-use assets and lease liabilities in relation
diklasifikasikan sebagai sewa operasi. to leases which had been previously classified
as operating leases.
Grup Sebagai Penyewa The Group as a Lessee
Pada tanggal insepsi atau pada penilaian kembali At the inception or on reassessment of a contract
atas kontrak yang mengandung sebuah komponen that contains a lease component, the Group
sewa, Grup mengalokasikan imbalan dalam kontrak allocates the consideration in the contract to
ke masing-masing komponen sewa berdasarkan each lease component on the basis of their
harga tersendiri relatif dari komponen sewa dan harga relative stand-alone prices and the aggregate
tersendiri agregat dari komponen nonsewa. stand-alone price of the non-lease components.
Namun, untuk sewa penunjang dimana Grup However, for the leases of improvements in
bertindak sebagai penyewa, Grup dapat memilih which the Group is a lessee, the Group may
untuk mencatat komponen sewa dan nonsewa elect to account for the lease and non-lease
sebagai satu komponen sewa jika komponen components as a single lease component if the
nonsewa tersebut tidak dapat dipisahkan. non-lease components cannot be separated.
Page 43
Halaman 5/22
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
j. Sewa (Lanjutan) j. Leases (Continued)
Grup mengakui aset hak-guna dan liabilitas sewa The Group recognises a right-of-use asset and a
pada tanggal dimulainya sewa. Aset hak - guna lease liability at the lease commencement date.
diukur pada biaya perolehan, yang meliputi jumlah The right-of-use asset is initially measured at
awal liabilitas sewa, disesuaikan dengan pembayaran cost, which comprises the initial amount of the
sewa yang dilakukan pada atau sebelum tanggal lease liability adjusted for any lease payment
dimulainya sewa, ditambah dengan biaya langsung made at or before the commencement date, plus
awal yang dikeluarkan dan estimasi biaya yang akan any initial direct cost incurred and an estimate of
dikeluarkan untuk membongkar, memindahkan, atau costs to dismantle and remove the underlying
untuk merestorasi aset ke kondisi sebagaimana asset or to restore the underlying asset to the
sebagaimana ditentukan dalam syarat dan ketentuan condition required by the terms and conditions of
sewa, dikurangi dengan insentif sewa yang diterima. the lease, less any lease incentives received.
Aset hak-guna kemudian disusutkan menggunakan The right-of-use asset is subsequently
metode garis lurus dari tanggal dimulainya sewa depreciated using the straight-line method from
hingga mana yang lebih awal antara akhir umur the lease commencement date to the earlier of
manfaat aset hak guna atau akhir masa sewa. the end of the useful life of the right -of-use asset
or the end of the lease term.
Liabilitas sewa diukur pada nilai kini pembayaran The lease liability is initially measured at the
sewa yang belum dibayar pada tanggal dimulainya present value of the lease payments that are not
sewa, didiskontokan dengan menggunakan suku paid at the commencement date, discounted
bunga implisit dalam sewa atau jika suku bunga using the interest rate implicit in the lease or, if
tersebut tidak dapat ditentukan, maka menggunakan that rate cannot be readily determined, using
suku bunga pinjaman inkremental. incremental borrowing rate.
Pembayaran sewa yang termasuk dalam pengukuran Lease payments included in the measurement of
liabilitas sewa meliputi pembayaran tetap, termasuk the lease liability comprise of fixed payments,
pembayaran tetap secara substansi dikurangi dengan including in-substance fixed payments less any
piutang insentif sewa. lease incentive receivable.
Jika sewa mengalihkan kepemilikan aset kepada If the lease transfers ownership of the underlying
Grup pada akhir masa sewa atau jika biaya perolehan asset to the Group by the end of the lease term
aset hak-guna merefleksikan bahwa Grup akan or if the cost of the right -of-use asset reflects
mengeksekusi opsi beli, maka Grup menyusutkan that the Group will exercise a purchase option,
aset hak-guna dari tanggal permulaan hingga akhir the Group depreciates the right-of-use asset
umur manfaat aset. Jika tidak, maka Grup from the commencement date to the end of the
menyusutkan aset hak-guna dari tanggal permulaan useful life of the underlying asset. Otherwise, the
hingga mana yang lebih awal antara akhir umur Group depreciates the right-of-use asset from
manfaat aset hak-guna atau akhir masa sewa. the commencement date to the earlier between
the end of the useful life of the right-of-use asset
or the end of the lease term.
Page 44
Halaman 5/23
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
j. Sewa (Lanjutan) j. Leases (Continued)
Sewa Jangka Pendek dan Aset Bernilai Rendah Short-term Leases and Low Value Assets
Grup memutuskan untuk tidak mengakui aset hak- The Group has elected not to recognise right-of-
guna dan liabilitas sewa untuk sewa jangka-pendek use assets and lease liabilities for short -term
yang memiliki masa sewa 12 bulan atau kurang dan leases that have a lease term of 12 months or
aset bernilai rendah. less and low value assets.
Grup mengakui pembayaran sewa atas sewa tersebut The Group recognises the leases payments
sebagai beban dengan dasar garis lurus selama associated with these leases as an expense on a
masa sewa. straight-line basis over the lease term.
k. Pengakuan Pendapatan dan Beban k. Revenues and Expense Recognition
Pengakuan Pendapatan Revenue Recognation
Grup menerapkan PSAK No. 72 yang mensyaratkan The Group has applied PSAK No. 72, which
pengakuan pendapatan harus memenuhi 5 langkah requires revenue recognition to fulfill 5 steps of
analisa sebagai berikut: assessment:
1 Identifikasi kontrak dengan pelanggan. 1 Identify contract(s) with a customer.
2 Identifikasi kewajiban pelaksanaan dalam 2 Identify the performance obligations in the
kontrak. Kewajiban pelaksanaan merupakan janji- contract. Performance obligations are
janji dalam kontrak untuk menyerahkan barang promises in a contract to transfer to a
atau jasa yang memiliki karakteristik berbeda ke customer goods or services that are distinct.
pelanggan.
3 Penetapan harga transaksi. Harga transaksi 3 Determine the transaction price. Transaction
merupakan jumlah imbalan yang berhak diperoleh price is the amount of consideration to which
suatu entitas sebagai kompensasi atas an entity expects to be entitled in exchange
diserahkannya barang atau jasa yang dijanjikan for transferring promised goods or services to
ke pelanggan. Jika imbalan yang dijanjikan di a customer. If the consideration promised in a
kontrak mengandung suatu jumlah yang bersifat contract includes a variable amount, the
variabel, maka Grup membuat estimasi jumlah Group estimates the amount of consideration
imbalan tersebut sebesar jumlah yang diharapkan to which it expects to be entitled in exchange
berhak diterima atas diserahkannya barang atau for transferring the promised goods or
jasa yang dijanjikan ke pelanggan dikurangi services to a customer less the estimated
dengan estimasi jumlah jaminan kinerja jasa yang amount of service level guarantee which will
akan dibayarkan selama periode kontrak. be paid during the contract period.
4 Alokasi harga transaksi ke setiap kewajiban 4 Allocate the transaction price to each
pelaksanaan dengan menggunakan dasar harga performance obligation on the basis of the
jual berdiri sendiri relatif dari setiap barang atau relative stand-alone selling prices of each
jasa berbeda yang dijanjikan di kontrak. Ketika distinct goods or services promised in the
tidak dapat diamati secara langsung, harga jual contract. When these are not directly
berdiri sendiri relatif diperkirakan berdasarkan observable, the relative standalone selling
biaya yang diharapkan ditambah marjin. price are estimated based on expected cost
Page 45
Halaman 5/24
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
k. Pengakuan Pendapatan dan Beban (Lanjutan) k. Revenues and Expense Recognition (Continued)
5 Alokasi harga transaksi ke setiap kewajiban 5 Allocate the transaction price to each
pelaksanaan dengan menggunakan dasar harga performance obligation on the basis of the
jual berdiri sendiri relatif dari setiap barang atau relative stand-alone selling prices of each
jasa berbeda yang dijanjikan di kontrak. Ketika distinct goods or services promised in the
tidak dapat diamati secara langsung, harga jual contract. When these are not directly
berdiri sendiri relatif diperkirakan berdasarkan observable, the relative standalone selling
biaya yang diharapkan ditambah marjin. price are estimated based on expected cost
plus margin.
Pengakuan pendapatan ketika kewajiban Recognize revenue when performance obligation
pelaksanaan telah dipenuhi dengan menyerahkan is satisfied by transferring a promised goods or
barang atau jasa yang dijanjikan ke pelanggan (ketika services to a customer (which is when the
pelanggan telah memiliki pengendalian atas barang customer obtains control of that goods or
atau jasa tersebut). services).
Kewajiban pelaksanaan dapat dipenuhi dengan 2 A performance obligation may be satisfied at the
cara, yakni: following:
a. Suatu titik waktu (umumnya janji untuk a. A point in time (typically for promises to
menyerahkan barang ke pelanggan); atau transfer goods to a customer); or
b. Suatu periode waktu (umumnya janji untuk b. Over time (typically for promises to transfer
menyerahkan jasa ke pelanggan). Untuk services to a customer). For a performance
kewajiban pelaksanaan yang dipenuhi dalam obligation satisfied over time, the Group
suatu periode waktu, Grup memilih ukuran selects an appropriate measure of progress
penyelesaian yang sesuai untukpenentuan to determine the amount of revenue that
jumlah pendapatan yang harus diakui karena should be recognized as the performance
telah terpenuhinya kewajiban pelaksanaan. obligation is satisfied.
Pembayaran harga transaksi berbeda untuk setiap Payment of the transaction price is different for
kontrak. Aset kontrak diakui ketika jumlah penerimaan each contract. A contract asset is recognized
dari pelanggan kurang dari saldo kewajiban once the consideration paid by customer is less
pelaksanaan yang telah dipenuhi. Kewajiban kontrak than the balance of performance obligation
diakui ketika jumlah penerimaan dari pelanggan lebih which has been satisfied. A contract liability is
dari saldo kewajiban pelaksanaan yang telah recognized once the consideration paid by
dipenuhi. Liabilitas kontrak disajikan dalam "Liabilitas customer is more than the balance of
kontrak” pada laporan posisi keuangan konsolidasian. performance obligation which has been satisfied.
Contract liabilities are presented as "Contract
liabilities” in the consolidated statements of
financial position.
Kewajiban Grup terhadap kontrak dengan pelanggan The obligation of the Group from the contracts
sehubungan dengan pendapatan dibawah ini with customers relating to below revenues are
ditentukan sebagai kewajiban pelaksanaan tunggal determined to be single performance obligations
yang dipenuhi pada suatu titik waktu: which are satisfied at a point in time:
Page 46
Halaman 5/25
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
k. Pengakuan Pendapatan dan Beban (Lanjutan) k. Revenues and Expense Recognition (Continued)
- Pendapatan dari penjualan persediaan real - Revenues from sale of real estate inventories
estate diakui pada saat unit real estate are recognized when the real estate units are
diserahkan kepada pelanggan. delivered to the customer.
- Pendapatan jasa pelayanan diakui pada saat jasa - Service revenues are recognized when
diberikan. services are rendered.
Pengakuan Beban Expense Recognation
Beban pokok penjualan diakui pada saat terjadinya Cost of sales are recognized when incurred
(metode akrual). Termasuk didalam beban pokok (accrual method). Cost of sales includes
penjualan adalah taksiran beban untuk estimated costs for future development of
pengembangan prasarana di masa yang akan datang amenities on land that is already sold.
atas tanah yang telah terjual.
Beban bunga dari instrumen keuangan diakui dalam Interest expense for all financial instruments are
laba rugi secara aktual menggunakan metode suku recognized in profit or loss in accrual basis using
bunga efektif. the effective interest method.
Beban diakui pada saat terjadinya (accrual basis). Expenses are recognized when incurred (accrual
basis).
l. Tanah Belum Dikembangkan l. Land for Development
Tanah belum dikembangkan dinyatakan sebesar Land for development is stated at the lower of
mana yang lebih rendah biaya perolehan dan nilai cost and net realizable value. Net realizable
realisasi bersih. Nilai realisasi bersih adalah estimasi value is the estimated selling price less the
harga jual dikurangi dengan estimasi biaya estimated costs of completion and the estimated
penyelesaian lainnya untuk siap dijual. costs necessary to make the sale.
Biaya perolehan tanah yang belum dikembangkan The cost of land for development consists of
meliputi biaya praperolehan dan perolehan tanah pre acquisition and acquisition costs of the land,
dipindahkan ke tanah yang sedang dikembangkan and other costs related to the acquisition of land
pada saat pematangan tanah telah dimulai atau which are transferred to land under development
dipindahkan ke bangunan yang sedang dikonstruksi when the development of land has started.
pada saat tanah tersebut siap dibangun.
m. Imbalan Kerja m. Employee Benefits
Grup diharuskan menyediakan imbalan kerja The Group is required to provide a minimum
minimum yang diatur dalam Peraturan Pemerintah pension benefit as stipulated under Government
No.35 Tahun 2021 (PP 35/2021) untuk melaksanakan Regulation No.35 Year 2021 (“PP35/2021”) to
beberapa ketentuan Undang-undang No.11/2020 implement certain provision of Law No.11/2020
mengenai Cipta Kerja yang diundangkan dan concerning Job Creation (“Cipta Kerja”) has just
diberlakukan pada tanggal 2 Februari 2021. been promulgated and put into effect on
February 2, 2021.
Page 47
Halaman 5/26
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
m. Imbalan Kerja (Lanjutan) m. Employee Benefits (Continued)
Sebelum PP35/2021 diberlakukan Grup mencatat Prior to the effective of PP35/2021, the Group
penyisihan imbalan kerja berdasarkan provided provision based on Labor Law No.
Undang undang No. 13/2003, yang merupakan 13/2003, which represents an underlying defined
kewajiban imbalan pasti berdasarkan PSAK No. 24, benefit obligation based on PSAK No. 24,
“Imbalan Kerja”. “Employee Benefits”.
Beban atas pemberian imbalan dalam program The cost of providing benefits under the defined
imbalan manfaat pasti ditentukan dengan metode benefits plan is determined using the “Projected
“Projected Unit Credit”. Unit Credit” method.
Pengukuran kembali, yang terdiri atas keuntungan Re-measurements, comprising of actuarial gains
dan kerugian aktuarial, segera diakui pada laporan and losses, are recognized immediately in the
posisi keuangan konsolidasian dengan mendebit atau consolidated statement of financial position with
mengkredit saldo laba melalui penghasilan a corresponding debit or credit to retained
komprehensif lain pada periode terjadinya. earnings through other comprehensive income in
Pengukuran kembali tidak direklasifikasi ke laba rugi the period in which they occur. Re-
pada periode berikutnya. measurements are not reclassified to profit or
loss in subsequent periods.
Biaya jasa lalu diakui pada laba rugi pada tanggal Past service costs are recognized in profit or loss
yang lebih awal antara: on the earlier of:
- Tanggal amandemen atau kurtailmen program; - The date of the plan amendment or
dan curtailment; and
- Tanggal pada saat Grup mengakui biaya - The date that the Group recognizes related
restrukturisasi terkait. restructuring costs.
Bunga neto ditentukan dengan mengalikan liabilitas Net interest is calculated by applying discount
(aset) imbalan pasti neto dengan tingkat diskonto. rate to the net defined benefit liability or asset.
Grup mengakui perubahan atas liabilitas imbalan The Group recognizes the following changes in
pasti neto berikut pada akun “Imbalan kerja the net defined benefit obligation under
karyawan” pada laporan laba rugi dan penghasilan “Employee benefits expense” account in the
komprehensif lain konsolidasian: consolidated statement of profit or loss and other
comprehensive income:
- Biaya jasa yang terdiri dari biaya jasa kini, biaya - Service costs comprising current service
jasa lalu dan keuntungan dan kerugian costs, past-service costs and gains and
- Beban atau pendapatan bunga neto. - Net interest expense or income.
Imbalan Kerja Jangka Pendek Short-term Employee Benefits
Imbalan kerja jangka pendek diakui ketika pekerja Short-term employee benefits are recognized
telah memberikan jasanya dalam suatu periode when an employee has rendered service during
akuntansi, sebesar jumlah tidak terdiskonto dari accounting period, at the undiscounted amount
imbalan kerja jangka pendek yang diharapkan akan of short-term employee benefits expected to be
dibayar sebagai imbalan atas jasa tersebut. paid in exchange for that service.
Page 48
Halaman 5/27
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
m. Imbalan Kerja (Lanjutan) m. Employee Benefits (Continued)
Imbalan kerja jangka pendek mencakup antara lain Short term employee benefits include such as
upah, gaji, bonus dan insentif. wages, salaries, bonus and incentive.
Imbalan Pascakerja Post-employment Benefits
Imbalan pascakerja seperti pensiun, uang pisah dan Post-employment benefits such as retirement,
uang penghargaan masa kerja dihitung berdasarkan severance and service payments are calculated
PP 35/2021. based on PP 35/2021.
Grup mengakui jumlah liabilitas imbalan pasti neto The Group recognizes the amount of the net
sebesar nilai kini kewajiban imbalan pasti pada akhir defined benefit liability at the present value of the
periode pelaporan dikurangi nilai wajar aset program defined benefit obligation at the end of the
yang dihitung oleh aktuaris independen dengan reporting period less the fair value of plan assets
menggunakan metode “Projected Unit Credit”. Nilai which calculated by independent actuaries using
kini kewajiban imbalan imbalan pasti ditentukan the Projected Unit Credit method. Present value
dengan mendiskontokan imbalan tersebut. benefit obligation determined by discounting the
benefit.
Grup mencatat tidak hanya kewajiban hukum The Group account not only for its legal
berdasarkan persyaratan formal program imbalan obligation under the formal terms of a defined
pasti, tetapi juga kewajiban konstruktif yang timbul benefit plan, but also for any constructive
dari praktif informal entitas. obligation that arises from the entity’s informal
Biaya jasa kini, biaya jasa lalu dan keuntungan atau Current service cost, past service cost and gain
kerugian atas penyelesaian serta bunga neto atas or loss on settlement, and net interets on the net
liabilitas (aset) imbalan pasti neto diakui dalam laba defined benefit liability (asset) are recognized in
rugi. profit and loss.
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) imbalan The remeasurement of the net defined benefit
pasti neto yang terdiri dari keuntungan dan kerugian liability (assets) comprises actuarial gains and
aktuarial, imbal hasil atas aset program dan setiap losses the return on plan assets, and any
perubahan dampak batas atas aset diakui sebagai change in effect of the asset ceiling are
penghasilan komprehensif lain. recognized in other comprehensive income.
n. Perpajakan n. Taxation
Pajak Penghasilan Tidak Final Non-Final Income Tax
Pajak Kini Current Tax
Aset dan liabilitas pajak kini untuk tahun berjalan Current income tax assets and liabilities for the
diukur sebesar jumlah yang diharapkan dapat current year are measured at the amount
direstitusi dari atau dibayarkan kepada otoritas expected to be recovered from or paid to the
perpajakan. Tarif pajak dan peraturan pajak yang taxation authority. The tax rates and tax laws
digunakan untuk menghitung jumlah tersebut adalah used to compute the amount are those that have
yang telah berlaku atau secara substantif telah been enacted or substantively enacted as at the
berlaku pada tanggal pelaporan di negara tempat reporting dates in the countries where the Group
Grup beroperasi dan menghasilkan pendapatan kena operates and generates taxable income.
pajak.
Page 49
Halaman 5/28
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
n. Perpajakan (Lanjutan) n. Taxation (Continued)
Bunga dan denda disajikan sebagai bagian dari Interests and penalties are presented as part of
penghasilan atau beban operasi lain karena tidak other operating income or expenses since they
dianggap sebagai bagian dari beban pajak are not considered as part of the income tax
penghasilan. expense.
Perubahan terhadap liabilitas perpajakan diakui pada Amendments to tax obligations are recorded
saat Surat Ketetapan Pajak (“SKP”) diterima atau jika when the Tax Assessment Letter (“SKP”) is
Grup mengajukan keberatan, pada saat keputusan received or, if appealed against by the Group,
atas keberatan tersebut telah ditetapkan. Kekurangan when the result of the appeal is determined.
dan kelebihan pembayaran pajak penghasilan badan, Underpayment and overpayment of corporate
jika ada, dicatat sebagai bagian dari “Beban pajak income tax, if any, is recorded as part of “Current
kini” dalam laporan laba rugi dan penghasilan tax expense” in the consolidated statement of
komprehensif lain konsolidasian. profit or loss and other comprehensive income.
Pajak Tangguhan Deferred Tax
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui Deferred tax assets and liabilities are recognized
menggunakan metode liabilitas atas konsekuensi using the liability method for the future tax
pajak pada masa mendatang yang timbul dari consequences attributable to differences
perbedaan jumlah tercatat aset dan liabilitas menurut between the carrying amounts of existing assets
laporan keuangan dengan dasar pengenaan pajak and liabilities in the financial statements and their
aset dan liabilitas pada setiap tanggal pelaporan. respective tax bases at each reporting date.
Liabilitas pajak tangguhan diakui untuk semua Deferred tax liabilities are recognized for all
perbedaan temporer kena pajak dan aset pajak taxable temporary differences and deferred tax
tangguhan diakui untuk perbedaan temporer yang assets are recognized for deductible temporary
boleh dikurangkan sepanjang besar kemungkinan differences to the extent that it is probable that
perbedaan temporer yang boleh dikurangkan tersebut taxable income will be available in future years
dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba kena against which the deductible temporary
pajak pada masa depan. differences and accumulated fiscal losses can be
utilized.
Nilai tercatat aset pajak tangguhan ditelaah pada The carrying amount of a deferred tax asset is
setiap tanggal pelaporan dan nilai tercatat aset pajak reviewed at each reporting date and reduced to
tangguhan tersebut diturunkan apabila laba fiskal the extent that it is no longer probable that
mungkin tidak memadai untuk mengkompensasi sufficient taxable profit will be available to allow
sebagian atau semua manfaat aset pajak tangguhan. all or part of the benefit of that deferred tax asset
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup menilai kembali to be utilized. Unrecognized deferred tax assets
aset pajak tangguhan yang tidak diakui dan mengakui are reassessed by the Group at each reporting
aset pajak tangguhan yang sebelumnya tidak diakui date and are recognized to the extent that it has
apabila besar kemungkinan bahwa laba fiskal pada become probable that future taxable profit will
masa yang akan datang akan tersedia untuk allow the deferred tax assets to be recovered.
pemulihannya.
Page 50
Halaman 5/29
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
n. Perpajakan (Lanjutan) n. Taxation (Continued)
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diukur dengan Deferred tax assets and liabilities are measured
menggunakan tarif pajak yang diharapkan akan at the tax rates that are expected to apply to the
berlaku pada tahun saat aset dipulihkan atau liabilitas year when the asset is realized or the liability is
diselesaikan berdasarkan tarif pajak dan peraturan settled, based on tax rates and tax laws that
pajak yang berlaku atau yang telah secara substantif have been enacted or substantively enacted as
telah berlaku pada tanggal pelaporan. at the reporting date.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan disajikan secara Deferred tax assets and liabilities are offset in
saling hapus dalam laporan posisi keuangan the consolidated statements of financial position,
konsolidasian, kecuali aset dan liabilitas pajak except if they are for different legal entities,
tangguhan untuk entitas yang berbeda, sesuai consistent with the presentation of current tax
dengan penyajian aset dan liabilitas pajak kini. assets and liabilities.
Pajak Penghasilan Final Final Income Tax
Penghasilan yang telah dikenakan pajak penghasilan Income already subjected to final income tax, the
final, beban pajaknya diakui proporsional dengan tax expense is recognized proportionately to the
jumlah pendapatan menurut akuntansi yang diakui recognized income recognized during the year.
pada periode berjalan. Selisih antara jumlah pajak The difference between the amount of final
penghasilan final yang terutang dengan jumlah yang income tax payable and the amount charged as
dibebankan sebagai pajak kini pada perhitungan laba current tax in the consolidated statement of profit
rugi komprehensif konsolidasian, diakui sebagai pajak and loss and other comprehensive income is
dibayar dimuka atau utang pajak. Perbedaan nilai recognized either as prepaid taxes and taxes
tercatat aset dan liabilitas yang berhubungan dengan payable. If the recorded value of an asset or
pajak penghasilan final dengan dasar pengenaan liability related to final income tax differs from its
pajaknya tidak diakui sebagai aset atau liabilitas pajak taxable base, the difference is not recognized as
tangguhan. deferred tax asset or deferred tax liability.
o. Pengampunan Pajak o. Tax Amnesty
Pada tanggal 19 September 2016, Dewan Standar On September 19, 2016, the Indonesian
Akuntansi Keuangan Indonesia (DSAK IAI) Financial Accounting Standards Board (DSAK
menerbitkan PSAK No. 70, ”Akuntansi Aset dan IAI) issued PSAK No. 70, "Accounting for Tax
Liabilitas Pengampunan Pajak”, yang berisi pedoman Amnesty Assets and Liabilities", that states
pencatatan harta dan liabilitas yang diungkapkan oleh guidelines for recording assets and liabilities
wajib pajak yang mengikuti program pengampunan disclosed by the taxpayer following the Tax
Pajak berdasarkan Undang-undang No. 11 tahun Amnesty Program under Law No. 11 Year 2016.
2016.
Pada tahun 2016, BLM (entitas anak) mengikuti In 2016, BLM (a subsidiary) participated in the
program pengampunan pajak dan menerapkan PSAK tax amnesty program and applied PSAK 70
70 secara retrospektif dan menyajikan kembali retrospectively and restated the financial
laporan keuangan untuk tahun-tahun sebelumnya. statements for prior years.
Page 51
Halaman 5/30
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
o. Pengampunan Pajak (Lanjutan) o. Tax Amnesty (Continued)
Pada saat diterbitkannya Surat Keterangan At the date of issuance of Tax Amnesty
Pengampunan Pajak (SKPP), Entitas Anak Certificate (SKPP), the Subsidiary booked the
melakukan penyesuaian dengan melakukan adjustments by recording transactions related to
pencatatan transaksi yang terkait dengan aset dan tax amnesty assets and liabilities in accordance
liabilitas pengampunan pajak sesuai dengan prinsip with the accounting principles applicable to the
akuntansi yang berlaku atas aset dan liabilitas yang assets and liabilities.
bersangkutan.
Uang Tebusan (jumlah pajak yang harus dibayarkan The Ransom money (the amount of tax paid in
sesuai dengan aturan Pengampunan Pajak) accordance with the Tax Amnesty Law) is
dibebankan pada laporan laba rugi pada periode saat charged directly to the profit or loss in the period
SKPP diterima. when the SKPP was received.
Sesudah pengukuran awal, entitas anak mengukur After initial measurement, the subsidiary
kembali aset dan liabilitas yang dicatat sesuai dengan measures the assets and liabilities recorded in
prinsip akuntansi yang relevan. accordance with the relevant accounting
principles.
p. Penjabaran Mata Uang Asing p. Foreign Currency Translation
Transaksi dalam mata uang asing dicatat dalam Transactions involving foreign currencies are
Rupiah berdasarkan kurs yang berlaku pada saat recorded in Rupiah amounts at the rates of
transaksi dilakukan. exchange prevailing at the time the transactions
are made.
Pada akhir periode pelaporan, aset dan liabilitas At the end of reporting period, monetary assets
moneter dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam and liabilities denominated in foreign currencies
Rupiah dengan menggunakan kurs tengah Bank are adjusted to Rupiah using Bank Indonesia’s
Indonesia yang berlaku pada tanggal tersebut, middle rate of exchange at such date, the
keuntungan atau kerugian kurs yang terjadi resulting gains or losses on foreign exchange
dikreditkan atau dibebankan pada laporan laba rugi. are credited or charged to profit or loss. As of
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, kurs December 31, 2023 and 2022, the exchange
yang digunakan adalah sebagai berikut: rates used are as follows:
2023 2022
Dolar Amerika Serikat 15.416 15.731 United States Dollar
Dolar Australia 10.565 10.581 Australian Dollar
q. Informasi Segmen q. Segment Information
Segmen operasi diidentifikasi berdasarkan laporan Operating segments are identified on the basis
internal mengenai komponen dari Grup yang secara of internal reports about components of the
regular direviu oleh pengambil keputusan operasional Group that are regularly reviewed by the chief
dalam rangka mengalokasikan sumber daya dan operating decision maker in order to allocate
menilai kinerja segmen operasi. resources to the segments and to assess their
performances.
Page 52
Halaman 5/31
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
q. Informasi Segmen (Lanjutan) q. Segment Information (Continued)
Segmen operasi adalah suatu komponen dari entitas: An operating segment is a component of an
entity:
a. yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang mana a. that engages in business activities from which
memeroleh pendapatan dan menimbulkan beban it may earn revenue and incur expenses
(termasuk pendapatan dan beban terkait dengan (including revenue and expenses relating to
transaksi dengan komponen lain dari entitas yang the transaction with other components of the
sama); same entity);
b. yang hasil operasinya dikaji ulang secara reguler b. whose operating results are reviewed
oleh pengambil keputusan operasional untuk regularly by the entity’s chief operating
membuat keputusan tentang sumber daya yang decision maker to make decision about
dialokasikan pada segmen tersebut dan menilai resources to be allocated to the segments
kinerjanya; dan and assess its performance; and
dimana tersedia informasi keuangan yang dapat c. for which discrete financial information is
dipisahkan. available.
Informasi yang digunakan oleh pengambil keputusan Information reported to the chief operating
operasional dalam rangka alokasi sumber daya dan decision maker for the purpose of resource
penillaian kinerja mereka terfokus pada kategori dari allocation and assessment of their performance
setiap segmen. is more specifically focused on the category of
each segment.
r. Laba per Saham Dasar r. Basic Earnings per Share
Sesuai dengan PSAK No. 56, “Laba per Saham”, laba In accordance with PSAK No. 56, “Earnings per
per saham dasar yang dapat diatribusikan kepada Share”, the basic earning per share attributable
pemilik entitas induk dihitung dengan membagi laba to the equity holder of the parent entity are
tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada computed by dividing income for the year
pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang attributable to the equity holders of the parent
jumlah saham yang beredar dan disetor penuh entity over the weighted average number of
selama periode yang bersangkutan. issued and fully paid shares during the period.
s. Biaya Emisi Saham s. Stock Issuance Cost
Semua biaya yang terjadi yang terkait dengan Costs incurred in connection with the Initial
Penawaran Umum Perdana dan Penawaran Umum Public Offering and Rights Issue of the
Terbatas saham Perusahaan disajikan sebagai Company’s shares are classified as part of
bagian dari “Tambahan Modal Disetor” dalam ekuitas. “Additional Paid-in Capital” in equity.
Page 53
Halaman 5/32
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
t. Distribusi Dividen t. Dividend Distibution
Distribusi dividen kepada pemegang saham Grup Dividend distribution to the Group’s shareholders
diakui sebagai liabilitas dalam laporan keuangan is recognized as a liability in the consolidated
konsolidasian dalam periode saat dividen tersebut financial statements in the period in which the
disetujui oleh pemegang saham Grup. dividends are approved by the Group’s
shareholders.
u. Instrumen Keuangan u. Financial Instruments
Grup mengakui aset keuangan atau liabilitas The Group recognizes a financial asset or a
keuangan dalam laporan posisi keuangan financial liability in the consolidated statement of
konsolidasian, jika dan hanya jika, Perusahaan financial position when, and only when, it
menjadi salah satu pihak dalam ketentuan pada becomes a party to the contractual provisions of
kontrak instrumen tersebut. Pada saat pengakuan the instrument. At initial recognition, the Group
awal, Grup mengukur aset keuangan atau liabilitas measures all financial assets and financial
keuangan pada nilai wajarnya. Dalam hal aset liabilites at its fair value. In the case of a financial
keuangan atau liabilitas keuangan tidak diukur pada asset or financial liability is not measured at fair
nilai wajar melalui laba rugi, nilai wajar tersebut value through profit or loss, fair value plus or
ditambah atau dikurang dengan biaya transaksi yang minus with the transaction costs that are directly
dapat diatribusikan secara langsung dengan attributable to the acquisition or issue of the
perolehan atau penerbitan aset keuangan atau financial asset or financial liability.
liabilitas keuangan tersebut.
Biaya transaksi yang dikeluarkan sehubungan Transaction costs incurred on acquisition of a
dengan perolehan aset keuangan dan penerbitan financial asset and issue of a financial liability
liabilitas keuangan yang diklasifikasikan pada nilai classified at fair value through profit or loss are
wajar melalui laba rugi dibebankan segera. expensed immediately.
Pengukuran Selanjutnya Aset Keuangan Subsequent Measurement of Financial
Assets
Aset keuangan Grup diklasifikasikan sebagai berikut: The Group’s financial assets are classified into
the following specified categories:
1 Aset Keuangan yang Diukur pada Biaya 1 Financial Assets Measured at Amortized
Perolehan Diamortisasi; Costs;
2 Aset Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar 2 Financial Assets Measured at Fair Value
Melalui Penghasilan Komprehensif Lain Through Other Comprehensive Income
(”FVTOCI”); (“FVTOCI”);
3 Aset Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar 3 Financial Assets at Fair Value Through Profit
Melalui Laba Rugi (“FVTPL”). or Loss (“FVTPL”).
Pengukuran Selanjutnya Liabilitas Keuangan Subsequent Measurement of Financial
Liabilities
Pengukuran selanjutnya liabilitas keuangan Subsequent measurement of financial liabilities
tergantung pada klasifikasinya pada saat pengakuan depends on their classification on initial
awal. Grup mengklasifikasikan liabilitas keuangan recognition. The Group classifies financial
dalam salah satu dari kategori berikut: liabilities into one of the following categories:
Page 54
Halaman 5/33
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
u. Instrumen Keuangan (Lanjutan) u. Financial Instruments (Continued)
1 Liabilitas Keuangan yang Diukur pada Nilai Wajar 1 Financial Liabilities at Fair Value Through
Melalui Laba Rugi (“FVTPL”); Profit or Loss (“FVTPL”);
2 Liabilitas Keuangan Lainnya 2 Other Financial Liabilities
Penghentian Pengakuan Aset dan Liabilitas Derecognition of Financial Assets and
Keuangan Liabilities
Grup menghentikan pengakuan aset keuangan, jika The Group derecognizes a financial asset if, and
dan hanya jika hak kontraktual atas arus kas yang only if the contractual rights to the cash flows
berasal dari aset keuangan berakhir atau Perusahaan from the financial asset expire or group transfers
mengalihkan hak kontraktual untuk menerima kas the contractual rights to receive the cash flows of
yang berasal dari aset keuangan atau tetap memiliki the financial asset or retains the contractual
hak kontraktual untuk menerima kas tetapi juga rights to receive the cash flows but assumes a
menanggung kewajiban kontraktual untuk membayar contractual obligation to pay the cash flows to
arus kas yang diterima tersebut kepada satu atau one or more recipients in an arrangement.
lebih pihak penerima melalui suatu kesepakatan.
Jika Grup secara substansial mengalihkan seluruh If the Group neither transfers nor retains
risiko dan manfaat atas kepemilikan aset keuangan, substantially all the risks and rewards of
maka Grup menghentikan pengakuan aset keuangan ownership of the financial asset and has retained
dan mengakui secara terpisah sebagai aset atau control, the Group continues to recognize the
liabilitas untuk setiap hak dan kewajiban yang timbul financial asset to the extent of its continuing
atau yang masih dimiliki dalam pengalihan tersebut. involvement in the financial asset.
Jika Grup secara substansial masih memiliki seluruh If the Group retains substantially all the risks and
risiko dan manfaat atas kepemilikan aset keuangan, rewards of ownership of the financial asset, the
maka Grup tetap mengakui aset keuangan tersebut. Group continues to recognize the financial asset.
Grup menghentikan pengakuan liabilitas keuangan, The Group removes a financial liability from its
jika dan hanya jika, liabilitas keuangan tersebut statement of financial position if, and only if, it is
berakhir, yaitu ketika kewajiban yang ditetapkan extinguished, i.e. when the obligation specified in
dalam kontrak dilepaskan atau dibatalkan atau the contract is discharged or canceled or expire.
kedaluwarsa.
Penurunan Nilai Aset Keuangan Impairment of Financial Assets
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup mengukur At the end of each reporting date, the Group
penyisihan kerugian instrumen keuangan sejumlah calculates any impairment provision in financial
kerugian kredit ekspektasian sepanjang umurnya jika instruments based on its lifetime expected credit
risiko kredit atas instrumen keuangan tersebut telah loss if the credit risk of the financial instruments
meningkat secara signifikan sejak pengakuan awal. has increased significantly since its
Namun, jika risiko kredit instrumen keuangan tersebut initialrecognition. However, if credit risk has not
tidak meningkat secara signifikan sejak pengakuan increased significantly since initial recognition,
awal, maka mengakui sejumlah kerugian kredit then a 12 months expected credit loss is
ekspektasian 12 bulan. recognized.
Page 55
Halaman 5/34
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
u. Instrumen Keuangan (Lanjutan) u. Financial Instruments (Continued)
Grup menerapkan metode yang disederhanakan The Group applied a simplified approach to
untuk mengukur kerugian kredit ekspektasian measure such expected credit loss for trade
tersebut terhadap piutang usaha dan aset kontrak receivables and contract assets without
tanpa komponen pendanaan yang signifikan. significant financing component.
Grup menganggap aset keuangan gagal bayar ketika The Group considers a financial asset to be in
pihak ketiga tidak mampu membayar kewajiban default when the counterparty is unlikely to pay
kreditnya kepada Grup secara penuh. Periode its credit obligations to the Group in full. The
maksimum yang dipertimbangkan ketika maximum period considered when estimating
memperkirakan kerugian kredit ekspektasian adalah expected credit loss is the maximum contractual
periode maksimum kontrak dimana Grup terekspos period over which the Group is exposed to credit
terhadap risiko kredit. risk.
Penyisihan kerugian diakui sebagai pengurang jumlah Impairment losses are recognized as a
tercatat aset keuangan kecuali untuk aset keuangan deduction in financial assets’ carrying amount,
yang diukur pada FVTOCI yang penyisihan except for financial assets measured at FVTOCI
kerugiannya diakui dalam penghasilan komprehensif where its impairment is recognized in
lain. Sedangkan jumlah kerugian kredit ekspektasian othercomprehensive income. The expected
(atau pemulihan kerugian kredit) diakui dalam laba credit loss (or recovery of credit loss) is
rugi, sebagai keuntungan atau kerugian penurunan recognized in profit or loss, as gains or losses of
nilai. financial asset impairment.
Pengukuran kerugian kredit ekspektasian dari The expected credit loss of financial intruments
instrumen keuangan dilakukan dengan suatu cara are conducted by a means which reflect:
yang mencerminkan:
1 Jumlah yang tidak bias dan rata-rata probabilitas 1 An unbiased and probability-weighted amount
tertimbang yang ditentukan dengan mengevaluasi that reflects a range of possible outcomes;
serangkaian kemungkinan yang dapat terjadi;
2 Nilai waktu uang; dan 2 Time value of money; and
3 Informasi yang wajar dan terdukung yang 3 Reasonable and supportable information that
tersedia tanpa biaya atau upaya berlebihan pada is available without undue cost or effort about
tanggal pelaporan mengenai peristiwa masa lalu, past events, current conditions and forecasts
kondisi kini, dan perkiraan kondisi ekonomi masa of future conditions.
depan.
Aset keuangan dapat dianggap tidak mengalami Financial assets may be considered to not
peningkatan risiko kredit secara signifikan sejak having significant increase in credit risk since
pengakuan awal jika aset keuangan memiliki risiko initial recognition if the financial assets have a
kredit yang rendah pada tanggal pelaporan. low credit risk at the reporting date.
Page 56
Halaman 5/35
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
u. Instrumen Keuangan (Lanjutan) u. Financial Instruments (Continued)
Risiko kredit pada instrumen keuangan dianggap Credit risk on financial instrument may be
rendah ketika aset keuangan tersebut memiliki risiko considered be low if there is a low risk of default,
gagal bayar yang rendah, peminjam memiliki the borrower has a strong capacity to meet its
kapasitas yang kuat untuk memenuhi kewajiban arus contractual cash flow obligations in the near term
kas kontraktualnya dalam jangka waktu dekat dan and adverse changes in economic and business
memburuknya kondisi ekonomi dan bisnis dalam conditions in the longer term may, but will not
jangka waktu panjang mungkin, namun tidak selalu, necessarily, reduce the ability of the borrower to
menurunkan kemampuan peminjam untuk memenuhi fulfil its contractual cash flow obligations. To
kewajiban arus kas kontraktualnya. Untuk determine whether a financial asset has a low
menentukan apakah aset keuangan memiliki risiko credit risk, the Group may use internal credit risk
kredit rendah, Grup dapat menggunakan peringkat rating or external assessment.
risiko kredit internal atau penilaian eksternal.
Metode Suku Bunga Efektif The Effective Interest Method
Metode suku bunga efektif adalah metode yang The effective interest method is a method of
digunakan untuk menghitung biaya perolehan calculating the amortized cost of a financial asset
diamortisasi dari aset atau liabilitas keuangan (atau or a financial liability (or group of financial assets
kelompok aset atau liabilitas keuangan) dan metode or financial liabilities) and of allocating the
untuk mengalokasikan pendapatan bunga atau beban interest income or interest expense over the
bunga selama periode yang relevan. relevant period.
Suku bunga efektif adalah suku bunga yang secara The effective interest rate is the rate that exactly
tepat mendiskontokan estimasi pembayaran atau discount estimated future cash payments or
penerimaan kas masa depan selama perkiraan umur receipts through the expected life of the financial
dari instrumen keuangan, atau jika lebih tepat, instrument or, when appropriate, a shorter period
digunakan periode yang lebih singkat untuk to the net carrying amount of the financial asset
memperoleh jumlah tercatat neto dari aset keuangan or financial liability.
atau liabilitas keuangan.
Pada saat menghitung suku bunga efektif, Grup When calculating the effective interest rate, the
mengestimasi arus kas dengan mempertimbangkan Group estimates cash flows considering all
seluruh persyaratan kontraktual dalam instrumen contractual terms of the financial instrument, for
keuangan tersebut, seperti pelunasan dipercepat, example, prepayment, call and similar option, but
opsi beli dan opsi serupa lain, tetapi tidak shall not consider future credit losses. The
mempertimbangkan kerugian kredit masa depan. calculation includes all fees and points paid or
Perhitungan ini mencakup seluruh komisi dan bentuk received between parties to the contract that are
lain yang dibayarkan atau diterima oleh pihak-pihak an integral part of the effective interest rate,
dalam kontrak yang merupakan bagian transaction costs, and all other premiums or
takterpisahkan dari suku bunga efektif, biaya discounts.
transaksi, dan seluruh premium atau diskonto lain.
Page 57
Halaman 5/36
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
u. Instrumen Keuangan (Lanjutan) u. Financial Instruments (Continued)
Saling Hapus Aset Keuangan dan Liabilitas Offsetting a Financial Asset and a Financial
Keuangan Liability
Saling hapus aset keuangan dan liabilitas keuangan A financial asset and financial liability shall be
dilakukankan, jika dan hanya jika, Grup saat ini offset when and only when, the Group currently
memiliki hak yang dapat dipaksakan secara hukum has a legally enforceable right to set off the
untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah recognized amount; and intends either to settle
diakui; dan berintensi untuk menyelesaikan secara on a net basis, or to realise the asset and settle
neto atau untuk merealisasikan aset dan the liability simultaneously.
menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.
Pengukuran Nilai Wajar Fair Value Measurement
Nilai wajar adalah harga yang akan diterima untuk Fair value is the price that would be received to
menjual suatu aset atau harga yang akan dibayar sell an asset or paid to transfer a liability in an
untuk mengalihkan suatu liabilitas dalam transaksi orderly transaction between market participants
teratur antara pelaku pasar pada tanggal pengukuran. at the measurement date.
Nilai wajar aset dan liabillitas keuangan diestimasi The fair value of financial assets and financial
untuk keperluan pengakuan dan pengukuran atau liabilities must be estimated for recognition and
untuk keperluan pengungkapan. measurement or for disclosure purposes.
Nilai wajar dikategorikan dalam level yang berbeda Fair values are categorised into different levels in
dalam suatu hirarki nilai wajar berdasarkan pada a fair value hierarchy based on the degree to
apakah input suatu pengukuran dapat diobservasi which the inputs to the measurement are
dan signifikansi input terhadap keseluruhan observable and the significance of the inputs to
pengukuran nilai wajar: the fair value measurement in its entirety:
1 Harga kuotasian (tanpa penyesuaian) di pasar 1 Quoted prices (unadjusted) in active markets
aktif untuk aset atau liabilitas yang identik yang for identical assets or liabilities that can be
dapat diakses pada tanggal pengukuran (Level accessed at the measurement date (Level 1);
1);
2 Input selain harga kuotasian yang termasuk 2 Inputs other than quoted prices included in
dalam Level 1 yang dapat diobservasi untuk aset Level 1 that are observable for the assets or
atau liabilitas, baik secara langsung maupun tidak liabilities, either directly or indirectly (Level 2);
langsung (Level 2); dan and
3 Input yang tidak dapat diobservasi untuk aset 3 Unobservable inputs for the assets or
atau liabilitas (Level 3). liabilities (Level 3).
Dalam mengukur nilai wajar aset atau liabilitas, Grup When measuring the fair value of an asset or a
sebisa mungkin menggunakan data pasar yang dapat liability, the Group uses market observable data
diobservasi. to the extent possible.
Page 58
Halaman 5/37
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
u. Instrumen Keuangan (Lanjutan) u. Financial Instruments (Continued)
Apabila nilai wajar aset atau liabilitas tidak dapat If the fair value of an asset or a liability is not
diobservasi secara langsung, Grup menggunakan directly observable, the Group uses valuation
teknik penilaian yang sesuai dengan keadaannya dan techniques that appropriate in the circumstances
memaksimalkan penggunaan input yang dapat and maximizes the use of relevant observable
diobservasi yang relevan dan meminimalkan inputs and minimizes the use of unobservable
penggunaan input yang tidak dapat diobservasi. inputs.
Perpindahan antara level hirarki nilai wajar diakui oleh Transfers between levels of the fair value
Grup pada akhir periode pelaporan dimana hierarchy are recognized by the Group at the
perpindahan terjadi. end of the reporting period during which the
change occurred.
v. Piutang Usaha v. Trade Receivables
Piutang usaha merupakan jumlah yang terutang dari Trade receivables are amounts due from
pelanggan untuk barang yang dijual dan jasa yang customers for goods sold and services rendered
diberikan dalam kegiatan usaha biasa. Jika iutang in the ordinary course of business. If collection is
diperkirakan dapat ditagih dalam waktu satu tahun expected in one year or less (or in the normal
atau kurang (atau dalam siklus operasi normal jika operating cycle if longer), they are classified as
lebih panjang), piutang diklasifikasikan sebagai aset current assets. If not, they are presented as non-
lancar. Jika tidak, piutang disajikan sebagai aset tidak current assets.
lancar.
Cadangan penurunan nilai diukur berdasarkan Provision for impairment of trade receivables is
kerugian kredit ekspektasian dengan melakukan reviu measured based on expected credit losses by
atas kolektabilitas saldo secara individual atau kolektif reviewing the collectibility of individual or
sepanjang umur piutang usaha menggunakan collective balances in a lifetime of trade
pendekatan yang disederhanakan dengan receivables using simplified approach with
mempertimbangkan informasi yang bersifat perkiraan considering forward-looking information at the
masa depan yang dilakukan setiap akhir periode end of each reporting period. Provision for
pelaporan. Cadangan atas penurunan nilai dihapus impairment are written-off during the period in
pada saat piutang tersebut tidak akan tertagih. which they are determined to be not collectible.
w. Utang Usaha w. Trade Payables
Utang usaha adalah kewajiban membayar barang Trade payables are obligations to pay for goods
atau jasa yang telah diterima dalam kegiatan usaha or services that have been acquired in the
normal dari pemasok. Utang usaha diklasifikasikan ordinary course of business from suppliers.
sebagai liabilitas jangka pendek jika pembayarannya Trade payables are classified as current
jatuh tempo dalam waktu satu tahun atau kurang liabilities if payment is due within one year or
(atau dalam siklus operasi normal, jika lebih lama). less (or in the normal operating cycle of the
Jika tidak, utang tersebut disajikan sebagai liabilitas business if longer). If not, they are presented as
jangka panjang. non-current liabilities.
Page 59
Halaman 5/38
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
x. Provisi x. Provision
Provisi diakui jika Grup memiliki kewajiban kini (baik Provisions are recognized when the Group has a
bersifat hukum maupun bersifat konstruktif) yang present obligation (legal or constructive) where,
akibat peristiwa masa lalu, besar kemungkinannya as a result of a past event, it is probable that an
penyelesaian kewajiban tersebut mengakibatkan arus outflow of resources embodying economic
keluar sumber daya yang mengandung manfaat benefits will be required to settle the obligation
ekonomi dan estimasi yang andal mengenai jumlah and a reliable estimate of the amount of the
kewajiban tersebut dapat dibuat. obligation can be made.
Provisi ditelaah pada setiap tanggal pelaporan dan Provisions are reviewed at each reporting date
disesuaikan untuk mencerminkan estimasi terbaik and adjusted to reflect the current best estimate.
yang paling kini. Jika arus keluar sumber daya untuk If it is no longer probable that an outflow of
menyelesaikan kewajiban kemungkinan besar tidak resources embodying economic benefits will be
terjadi, maka provisi dibatalkan. required to settle the obligation, the provision is
reversed.
y. Kontinjensi y. Contingencies
Aset dan liabilitas kontinjensi tidak diakui dalam Contingent assets and liabilities are not
laporan keuangan konsolidasian. Liabilitas kontinjensi recognized in the consolidated financial
diungkapkan dalam laporan keuangan konsolidasian, statements. Contingent liabilities are disclosed in
kecuali arus keluar sumber daya yang mengandung the consolidated financial statements, unless the
manfaat ekonomi kemungkinannya kecil. Aset possibility of an outflow of resources embodying
kontinjensi diungkapkan dalam laporan keuangan economic benefits is remote. Contingent assets
konsolidasian, jika terdapat kemungkinan besar arus are disclosed in the consolidated financial
masuk manfaat ekonomis akan diperoleh. statements where an inflow of economic benefits
is probable.
z. Peristiwa setelah Tanggal Pelaporan Keuangan z. Events after the Financial Reporting Date
Peristiwa sesudah akhir tahun yang menyediakan Post year-end events that provide additional
informasi tambahan tentang posisi Perusahaan pada information about the Group’s position at the
tanggal pelaporan keuangan (adjusting events) financial reporting date (adjusting events) are
disajikan dalam laporan keuangan. Peristiwa paska reflected in the consolidated financial
akhir tahun yang bukan merupakan adjusting events statements. Post year-end events that are not
diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan adjusting events are disclosed in the notes to
apabila material. consolidated financial statements when material.
Page 60
Halaman 5/39
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI SIGNIFIKAN DAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
PELAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
aa. Perubahan pada Pernyataan Standar Akuntansi aa. Changes to Statements of Financial Accounting
Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Standar Akuntansi
Standards (SFAS) and Interpretations of
Keuangan (ISAK)
Financial Accounting Standards (ISAK)
Penerapan dari standar baru, interpretasi, The adoption of the following new standards,
amandemen dan penyesuaian tahunan terhadap interpretation, amendments and annual
standar akuntansi, yang berlaku efektif sejak tanggal improvements to accounting standards which are
1 Januari 2023 tidak menyebabkan perubahan effective from January 1, 2023 did not result in
signifikan atas kebijakan akuntansi Grup dan tidak substantial changes to the Grup accounting
memberikan dampak yang material terhadap jumlah policies and had no material effect on the
yang dilaporkan di laporan keuangan konsolidasian amounts reported in the consolidated financial
pada periode berjalan: statements for the current period:
- Amandemen PSAK No. 16, “Aset Tetap - Hasil - Amendment to SFAS 16, “Property, Plant and
sebelum Diintensikan” Equipment - Proceeds before Intended Use”
- Amandemen PSAK No. 25, “Kebijakan Akuntansi, - Amendment to SFAS 25, “Accounting
Perubahan Estimasi Akuntansi dan Kesalahan - Policies, Changes in Accounting Estimates
Definisi Estimasi Akuntansi” and Errors - Definition of Accounting
Estimates”
- Amandemen PSAK No. 46, “Pajak Penghasilan - - Amendment to SFAS 46, “Income Taxes
Pajak Tangguhan terkait Aset dan Liabilitas yang Deferred Tax related to Assets and Liabilities
Timbul dari Transaksi Tunggal” Arising from a Single Transaction”
Standar baru, amandemen dan revisi yang telah New standards, amendments and revision
diterbitkan, namun belum berlaku efektif untuk tahun
issued but not yet effective for the financial year
buku yang dimulai pada 1 Januari 2023 adalah
sebagai berikut: beginning January 1, 2023 are as follows:
- Amandemen PSAK No. 1, “Penyajian Laporan - Amendment to SFAS 1, “Presentation of
Keuangan - Klasifikasi Kewajiban Lancar atau Financial Statements - Classification of
Tidak Lancar” Liabilities as Current or Non-current”
- Amendemen PSAK 73: “Sewa - Liabilitas Sewa - Amendments of SFAS 73 “Leases - Lease
pada Transaksi Jual dan Sewa-Balik" Liabilities in Sale-and-Lease Back
Transactions"
Pada tanggal penyelesaian laporan keuangan As at the completion date of these consolidated
konsolidasian ini, Grup sedang mempelajari dampak financial statements, the Grup is evaluating the
yang mungkin timbul dari penerapan standar baru potential impact of these new standards and
dan amandemen pada laporan keuangan amendments on the Grup consolidated financial
konsolidasian Grup. statements.
Page 61
Halaman 5/40
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN FINANCIAL REPORTING POLICIES
Dalam penerapan kebijakan akuntansi Grup yang In the application of the Group's accounting policies
dijelaskan dalam Catatan 2, direksi diwajibkan untuk described in Note 2, Directors are required to make
membuat pertimbangan, estimasi dan asumsi tentang judgments, estimates and assumptions about the
jumlah tercatat aset dan liabilitas yang tidak tersedia dari carrying amount of assets and liabilities that are not
sumber lain. Estimasi dan asumsi yang terkait didasarkan readily available from other sources. The estimates
pada pengalaman historis dan faktor-faktor lain yang and assumptions are based on historical experience
dianggap relevan. Hasil aktualnya mungkin berbeda dari and other factors that are considered to be relevant.
estimasi tersebut. The actual results may differ from those estimates.
Estimasi dan asumsi yang mendasari ditelaah secara The estimates and underlying assumptions are
berkelanjutan. Revisi estimasi akuntansi diakui dalam reviewed on an ongoing basis. Revisions to
periode dimana estimasi tersebut direvisi jika revisi hanya accounting estimates are recognised in the period
mempengaruhi periode tersebut, atau pada periode revisi which the estimate is revised if the revision affects
dan periode masa depan jika revisi mempengaruhi kedua only that period, or in the period of the revision and
periode tersebut. future periods if the revision affects both current and
future periods.
Pertimbangan, estimasi dan asumsi berikut ini dibuat oleh The following judgments, estimates and assumptions
manajemen dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi were made by management in the process of
Grup yang memiliki pengaruh paling signifikan atas applying the Group’s accounting policies that have
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan the most significant effects on the amounts
konsolidasian: recognized in the consolidated financial statements:
a. Menentukan apakah pengaruh signifikan atau a. Determination if significant influence or control
pengendalian pada perusahaan investee exists in an investee company
Menentukan apakah Grup mempunyai pengaruh Determining whether the Group has significant
signifikan terhadap investee membutuhkan influence only in an investee requires significant
pertimbangan yang signifikan. Umumnya, kepemilikan judgment. Generally, a shareholding of 20% to
saham sebesar 20% sampai 50% hak suara investee 50% of the voting rights of an investee is
dianggap Grup memiliki pengaruh yang signifikan. presumed to give the Group significant influence.
Pengendalian juga dianggap ada apabila entitas Control is presumed to exist when the parent
induk memiliki baik secara langsung atau tidak entity owns directly or indirectly through a
langsung melalui entitas anak, lebih dari setengah subsidiary, more than half the voting power of an
kekuasaan suara suatu entitas kecuali, dalam entity except unless, in exceptional
keadaan luar biasa, dapat ditunjukkan secara jelas circumstances, it can be clearly demonstrated
bahwa kepemilikan tersebut tidak diikuti dengan that such ownership does not constitute control.
pengendalian.
Manajemen entitas induk telah menetapkan bahwa, Management of the parent entity has determined
meskipun hanya memiliki 50% kepemilikan di that, despite only having 50% ownership in some
beberapa entitas anak, Grup memiliki pengendalian of its subsidiaries, the Group has control to cast
untuk memberikan suara mayoritas pada rapat direksi the majority votes at meetings of their board of
dan mengendalikan entitas melalui direksi. directors and control of the entity is by those
board of directors.
Page 62
Halaman 5/41
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
a. Menentukan apakah pengaruh signifikan atau a. Determination if significant influence or control
pengendalian pada perusahaan investee (lanjutan) exists in an investee company (continue)
Selanjutnya, manajemen juga telah memutuskan Furthermore, the management has determined
bahwa, walaupun memiliki lebih dari 50% kepemilikan that, despite having more than 50% ownership in
di entitas investee tertentu, Grup tidak memiliki some of its investee companies, the Group has
pengendalian berdasarkan perjanjian. no control by virtue of agreements.
b. Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan b. Classification of Financial Assets and Financial
Liabilities
Grup menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas The Group determines the classification of
tertentu sebagai aset keuangan dan liabilitas certain assets and liabilities as financial assets
keuangan dengan mempertimbangkan bila definisi and financial liabilities by judging if they meet the
yang ditetapkan PSAK No. 71 dipenuhi. Dengan definition set forth in PSAK No. 71. Accordingly,
demikian, aset keuangan dan liabilitas keuangan the financial assets and financial liabilities are
diakui sesuai dengan kebijakan akuntansi Grup accounted for in accordance with the Group’s
seperti diungkapkan pada Catatan 2. accounting policies disclosed in Note 2.
c. Instrumen Keuangan c. Financial Instruments
Grup mencatat aset keuangan dan liabilitas keuangan The Group carries certain financial assets and
tertentu pada nilai wajar, yang mengharuskan financial liabilities at fair values, which requires
penggunaan estimasi akuntansi. Sementara the use of accounting estimates. While
komponen signifikan dalam pengukuran nilai wajar significant components of fair value
ditentukan menggunakan bukti obyektif yang dapat measurement were determined using verifiable
diverifikasi, jumlah perubahan nilai wajar dapat objective evidences, the amount of changes in
berbeda bila Grup menggunakan metodologi fair values would differ if the Group utilized
penilaian yang berbeda. Perubahan nilai wajar aset different valuation methodology. Any changes in
keuangan dan liabilitas keuangan tersebut dapat fair values of these financial assets and financial
mempengaruhi secara langsung laba atau rugi Grup. liabilities would affect directly the Group’s profit
or loss.
Nilai tercatat aset keuangan yang diukur pada nilai The carrying amounts of financial assets at fair
wajar melalui laba rugi disajikan sebesar nilai wajar value through profit or loss are carried at fair
pada laporan posisi keuangan konsolidasian values in the consolidated statement of financial
diungkapkan pada Catatan 10. position is disclosed in Note 10.
Penjelasan mengenai nilai wajar instrumen keuangan The explanations of fair value of financial
diungkapkan dalam Catatan 38. instruments are disclosed in Note 38.
Page 63
Halaman 5/42
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
d. Pajak Penghasilan d. Income Tax
Grup beroperasi di bawah peraturan perpajakan di The Group operates under tax regulations in
Indonesia. Dalam mengevaluasi posisi pajak yang Indonesia. In evaluating the tax position taken in
dilaporkan dalam Surat Pemberitahuan (“SPT”) its annual and monthly tax return, management
Tahunan dan SPT Masa, manajemen menerapkan exercise its judgement with respect to situations
pertimbangannya sehubungan dengan situasi dimana in which the applicable tax regulation is subject
dibutuhkan interpretasi atas peraturan pajak yang to interpretation. The result of tax audit by the
berlaku. Hasil pemeriksaan pajak oleh Kantor Pajak Tax Office can be different with the tax position
dapat berbeda dengan posisi pajak yang dilaporkan taken by the Group. Where appropriate, the
oleh Grup. Jika diperlukan, Grup menetapkan provisi Group establishes provision on the basis of the
berdasarkan jumlah yang diharapkan akan amounts expected to be paid to the tax authority,
dibayarkan kepada otoritas pajak, dan/atau and/or impair the carrying amount of claim for tax
menurunkan nilai tercatat klaim restitusi pajak sesuai refund based on the amount expected to be
dengan jumlah yang diperkirakan akan diperoleh recovered.
kembali.
e. Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai Piutang Usaha e. Allowance for Impairment Losses on Trade
Receivables
Grup menelaah portofolio piutang usaha untuk The Group reviews its trade receivables
mengevaluasi kerugian penurunan nilai setiap tanggal portfolios to assess impairment at reporting date.
pelaporan. Grup mempertimbangkan beberapa faktor The Group considers several factors to
dalam menentukan penurunan nila piutang usaha, determine impairment, including receivables
termasuk profil umur piutang, kondisi keuangan aktual aging profile, actual financial condition of
debitur, dan pengalaman historis piutang tak tertagih. debtors, and past default history. An allowance
Penyisihan penurunan nilai dibuat berdasarkan for impairment is made based on the estimated
estimasi jumlah yang tidak dapat terpulihkan yang irrecoverable amount determined by reference to
ditentukan dari rekam jejak tunggakan masa lalu dan past default experience and increase of risk in
risiko peningkatan kerugian kredit ekspektasian di expected credit loss in the future.
masa depan.
Grup menetapkan provisi penurunan nilai persediaan The Group establishes provision for impairment
berdasarkan fakta dan keadaan pada tiap tanggal of inventories based on available facts and
pelaporan, termasuk tapi tidak terbatas pada, kondisi circumstances at each reporting date, including
fisik persediaan, harga jual pasar, dan perkiraan but not limited to, the inventories’ physical
biaya yang akan dikeluarkan untuk penjualan. conditions, their market selling prices, and
Ketidakpastian yang terkait dengan faktor-faktor ini estimated costs to be incurred to their sales.
dapat mengakibatkan jumlah realisasi yang berbeda Uncertainty associated with these factors may
dari nilai tercatat persediaan. results in the realisable amount being different
from the reported carrying amount of inventories.
Page 64
Halaman 5/43
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
f. Penyisihan Penurunan Nilai Pasar dan Persediaan f. Allowance for Decline in Market Values and
Usang Obsolescence of Inventories
Grup menetapkan provisi penurunan nilai persediaan The Group establishes provision for impairment
berdasarkan fakta dan keadaan pada tiap tanggal of inventories based on available facts and
pelaporan, termasuk tapi tidak terbatas pada, kondisi circumstances at each reporting date, including
fisik persediaan, harga jual pasar, dan perkiraan but not limited to, the inventories’ physical
biaya yang akan dikeluarkan untuk penjualan. conditions, their market selling prices, and
Ketidakpastian yang terkait dengan faktor-faktor ini estimated costs to be incurred to their sales.
dapat mengakibatkan jumlah realisasi yang berbeda Uncertainty associated with these factors may
dari nilai tercatat persediaan. results in the realisable amount being different
from the reported carrying amount of inventories.
g. Pensiun dan Imbalan Kerja Karyawan g. Pension and Employee Benefits
Pengukuran kewajiban dan biaya pensiun dan The measurement of the Group’s obligations and
liabilitas imbalan kerja Grup bergantung pada cost for pension and employee benefits liabilities
pemilihan asumsi yang digunakan oleh aktuaris is dependent on its selection of certain
independen dalam menghitung jumlah-jumlah assumptions used by the independent actuaries
tersebut. Asumsi tersebut termasuk antara lain, in calculating such amounts. Those assumptions
tingkat diskonto tahunan, tingkat kenaikan gaji include among others, annual discount rates,
tahunan, tingkat pengunduran diri karyawan, tingkat future annual salary increase rate, resignation
cacat tahunan, umur pensiun dan tingkat referensi rate, annual disability rate, retirement age and
tingkat mortalitas. Keuntungan atau kerugian aktuarial mortality rate references. Actuarial gains or
yang timbul dari penyesuaian pengalaman perubahan losses arising from experience adjustments and
dalam asumsi-asumsi aktuarial diakui segera pada changes in actuarial assumptions are recognized
laporan posisi keuangan dengan debit atau kredit ke immediately in the statement of financial position
saldo laba melalui penghasilan komprehensif lainnya with a corresponding debit or credit to retained
dalam periode keterjadiannya. earnings through other comprehensive income in
the period which they occur.
Grup berkeyakinan bahwa asumsi tersebut adalah The Group believes that its assumptions are
wajar dan sesuai. Nilai tercatat neto liabilitas imbalan reasonable and appropriate. The net carrying
kerja karyawan Grup pada tanggal-tanggal pelaporan amount of the Group’s liabilities for employee
diungkapkan dalam Catatan 29. benefits as at reporting dates are disclosed in
Note 29.
Page 65
Halaman 5/44
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
h. Penyusutan Aset Tetap h. Depreciation of Fixed Assets
Harga perolehan tetap disusutkan dengan metode The costs of fixed assets are depreciated on a
garis lurus selama estimasi masa manfaatnya. straight-line basis over their estimated useful
Manajemen mengestimasi masa manfaat aset lives. Management estimates the useful lives of
tersebut berada dalam 2 sampai 25 tahun. Ini adalah these assets to be within 2 to 25 years. These
harapan hidup umum diterapkan dalam industri di are common life expectancies applied in the
mana Grup melakukan usahanya. industries where the Group conducts its
businesses.
Perubahan tingkat yang diharapkan dari penggunaan Changes in the expected level of usage and
dan pengembangan teknologi dapat mempengaruhi technological development could impact the
masa manfaat ekonomis dan nilai sisa aset tersebut, economic useful lives and the residual values of
dan biaya penyusutan karena itu masa depan dapat these assets, and therefore future depreciation
direvisi, tercatat nilai aset tetap. Nilai tercatat neto charges could be revised. The net carrying
aset tetap Grup pada tanggal-tanggal pelaporan amount of the Group’s fixed assets as at
diungkapkan dalam Catatan 12. reporting dates are disclosed in Note 12.
i. Penurunan Aset Non-Keuangan i. Impairment of Non-Financial Assets
Penurunan nilai terjadi pada saat nilai tercatat aset Impairment exists when the carrying value of an
melebihi jumlah terpulihkannya, yaitu yang lebih tinggi asset exceeds its recoverable amount, which is
antara nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual dan the higher of its fair value less costs to sell and
nilai pakainya. Nilai wajar dikurangi biaya untuk its value in use. The fair value less costs to sell
menjual didasarkan pada data yang tersedia dari calculation is based on available data from
perjanjian penjualan yang mengikat yang dibuat binding sales transactions in an arm’s length
dalam transaksi normal atas aset serupa atau harga transaction of similar assets or observable
pasar yang dapat diamati dikurangi dengan biaya market prices less incremental costs for
tambahan yang dapat diatribusikan dengan disposing the asset. In assessing the value in
pelepasan aset. Dalam menghitung nilai pakai, use, the estimated net future cash flows are
estimasi arus kas masa depan neto didiskontokan ke discounted to their present value using a pre-tax
nilai kini dengan menggunakan tingkat diskonto discount rate that reflects current market
sebelum pajak yang menggambarkan penilaian pasar assessments of the time value of money and the
kini dari nilai waktu uang dan risiko spesifik atas aset. risks specific to the asset.
Dalam menentukan nilai wajar dikurangi biaya untuk In determining fair value less costs to sell, recent
menjual, digunakan harga penawaran pasar terakhir, market transactions are taken into account, if
jika tersedia. Jika tidak terdapat transaksi tersebut, available. If no such transactions can be
Perusahaan menggunakan model penilaian yang identified, an appropriate valuation model is used
sesuai untuk menentukan nilai wajar to determine the fair value of the assets. These
aset.Perhitungan perhitungan ini dikuatkan oleh calculations are corroborated by valuation
penilaian berganda atau indikator nilai wajar yang multiples or other available fair value indicators.
tersedia. Perhitungan nilai pakai didasarkan pada The value in use calculation is based on a
model arus kas yang didiskontokan. discounted cash flow model.
Page 66
Halaman 5/45
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
i. Penurunan Aset Non-Keuangan (Lanjutan) i. Impairment of Non-Financial Assets (Continued)
Berdasarkan penelaahan manajemen, tidak ada Based on management’s review, there are no
indikasi penurunan nilai pada tanggal 31 Desember impairment indicators as of December 31, 2023
2023 dan 2022. and 2022.
j. Sewa j. Leases
Penentuan apakah suatu perjanjian mengandung Determination whether an arrangement is or
unsur sewa membutuhkan pertimbangan yang cermat contains a lease requires careful judgement to
untuk menilai apakah perjanjian tersebut memberikan assess whether the arrangement conveys a right
hak untuk mendapatkan secara subtansial seluruh to obtain substantially all the economic benefits
manfaat ekonomi dari penggunaan aset identifikasian from use of the asset throughout the period of
dan hak untuk mengarahkan penggunaan aset use and right to direct the use of the asset, even
identifikasian, bahkan jika hak tersebut tidak if the right is not explicitly specified in the
dijabarkan secara eksplisit di perjanjian. arrangement.
Liabilitas sewa diukur pada nilai kini dari sisa Lease liabilities were measured at the present
pembayaran sewa selama jangka waktu sewa, yang value of the remaining lease payments during
didiskontokan dengan menggunakan suku bunga the lease borrowing rate. Determination of the
pinjaman inkremental Perusahaan. Penentuan jangka lease term and the incremental borrowing rates
waktu sewa dan suku bunga pinjaman inkremental often involves significant estimates and
tersebut seringkali melibatkan estimasi dan judgements.
pertimbangan yang signifikan.
Dalam menentukan jangka waktu sewa, Grup In determining the lease term, the Group
mempertimbangkan semua fakta dan keadaan yang considers all facts and circumstances that create
menimbulkan insentif ekonomi untuk menggunakan an economic incentive to exercise an extension
opsi perpanjangan, atau tidak menggunakan opsi option, or not exercise a termination option.
penghentian. Opsi perpanjangan (atau periode Extension options (or periods after termination
setelah opsi penghentian kontrak sewa) hanya options of lease contract) are only included in the
dimasukkan dalam jangka waktu sewa jika cukup lease term if the lease is reasonably certain to be
pasti akan diperpanjang (atau tidak dihentikan), extended (or not terminated), whereby the
dimana penentuan jangka waktu sewa yang cukup determination of reasonably certain lease term
pasti membutuhkan estimasi dan pertimbangan yang requires significant estimation and judgement.
signifikan.
Page 67
Halaman 5/46
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI 3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND
AKUNTANSI SIGNIFIKAN (Lanjutan) FINANCIAL REPORTING POLICIES (Continued)
k. Realisasi dari Aset Pajak Tangguhan k. Realizability of Deferred Tax Assets
Grup melakukan penelaahan atas nilai tercatat aset The Group reviews the carrying amounts of
pajak tangguhan pada setiap akhir periode pelaporan deferred tax assets at the end of each reporting
dan mengurangi nilai tersebut sampai sebesar period and reduces these to the extent that it is
kemungkinan aset tersebut tidak dapat direalisasikan, no longer probable that sufficient taxable income
dimana penghasilan kena pajak yang tersedia will be available to allow all or part of the
memungkinkan untuk penggunaan seluruh atau deferred tax assets to be utilized. The Group’s
sebagian dari aset pajak tangguhan tersebut. assessment on the recognition of deferred tax
Penelaahan Grup atas pengakuan aset pajak assets on deductible temporary differences is
tangguhan untuk perbedaan temporer yang dapat based on the level and timing of forecasted
dikurangkan didasarkan atas tingkat dan waktu dari taxable income of the subsequent reporting
penghasilan kena pajak yang ditaksirkan untuk periods. This forecast is based on the Group’s
periode pelaporan berikutnya. Taksiran ini past results and future expectations on revenues
berdasarkan hasil pencapaian Grup di masa lalu dan and expenses as well as future tax planning
ekspektasi di masa depan terhadap pendapatan dan strategies. However, there is no assurance that
beban, sebagaimana juga dengan strategi the Group will generate sufficient taxable income
perencanaan perpajakan di masa depan. Tetapi tidak to allow all or part of the deferred tax assets to
terdapat kepastian bahwa Grup dapat menghasilkan be utilized. However, there is no assurance that
penghasilan kena pajak yang cukup untuk the Group will generate sufficient taxable income
memungkinkan penggunaan sebagian atau seluruh to allow all or part of the deferred tax assets to
bagian dari aset pajak tangguhan tersebut. be utilized.
4. KAS DAN SETARA KAS 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Kas 311.756.156 240.272.485 Cash on hand
Bank - Rupiah Cash in Banks – Rupiah
PT Bank UOB Indonesia 854.705.136 3.857.683.805 PT Bank UOB Indonesia
PT Bank Central Asia Tbk 268.489.775 437.276.811 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 571.331.075 188.919.239 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 207.886.518 167.965.204 (Persero) Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 991.497 65.643.472 PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 130.976.720 49.219.569 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk 209.006.813 35.842.069 PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank MNC Internasional Tbk 12.288.661 12.288.661 PT Bank MNC Internasional Tbk
PT Bank Negara Indonesa Tbk - 46.547 PT Bank Negara Indonesa Tbk
PT Bank ICBC Indonesia - 11.327.903 PT Bank ICBC Indonesia
2.255.676.195 4.826.213.280
Page 68
Halaman 5/47
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
4. KAS DAN SETARA KAS (Lanjutan) 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS (Continued)
2023 2022
Bank - Dolar Amerika Serikat Cash in Banks - United States Dollar
PT Bank UOB Indonesia 49.546.253 304.244.450 PT Bank UOB Indonesia
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 267.665.553 115.430.460 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 2.076.227 4.006.371 PT Bank Maybank Indonesia Tbk
319.288.033 423.681.281
Bank - Dolar Australia Cash in Banks - Australia Dollar
PT Bank Central Asia Tbk - 8.359.077 PT Bank Central Asia Tbk
- 8.359.077
Deposito berjangka – Rupiah Time deposits – Rupiah
PT Bank UOB Indonesia 1.200.000.000 - PT Bank UOB Indonesia
1.200.000.000 -
Jumlah 4.086.720.384 5.498.526.123 Total
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 seluruh kas As of December 31, 2023 and 2022, all cash and
dan setara kas ditempatkan pada pihak ketiga dan tidak cash equivalents were placed in third parties banks
ada yang dijaminkan. and not used as collateral.
Tingkat suku bunga kontraktual deposito berjangka The contractual interest rates on time deposits during
selama tahun berjalan adalah sebagai berikut: the year were as follows:
2023 2022
Rupiah 2,25% - Indonesian Rupiah
5. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA 5. TRADE RECEIVABLE FROM THIRD PARTIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
a. Berdasarkan Segmen Usaha a. By Business Segment
2023 2022
Pendapatan katering dan Catering and
akomodasi 68.113.061.654 90.501.285.411 accommodation revenue
Penjualan perumahan, tanah Sale of house, lot and
dan kondotel 19.098.661.265 19.098.661.265 condotel
Pendapatan vila 4.844.411.843 4.844.411.842 Income from villa
Jumlah 92.056.134.762 114.444.358.518 Total
Dikurangi penyisihan Less allowance for
penurunan nilai (31.115.158.185) (31.040.924.416) doubtful accounts
Piutang Usaha - Bersih 60.940.976.577 83.403.434.102 Trade Receviables - Net
Page 69
Halaman 5/48
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
5. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 5. TRADE RECEIVABLE FROM THIRD PARTIES
(Continued)
b. Berdasarkan Mata Uang b. By Functional Currency
2023 2022
Rupiah 81.853.081.420 104.127.514.639 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 10.203.053.342 10.316.843.879 United Satets Dollars
Jumlah 92.056.134.762 114.444.358.518 Total
Dikurangi penyisihan Less allowance for
penurunan nilai (31.115.158.185) (31.040.924.416) doubtful accounts
Piutang Usaha - Bersih 60.940.976.577 83.403.434.102 Trade Receviables - Net
c. Berdasarkan Umur c. By Age
Rincian umur piutang usaha dihitung sejak tanggal The aging analysis of trade receivables from the
faktur adalah sebagai berikut: date of invoice is as follows:
2023 2022
Belum jatuh tempo dan tidak Neither past due
mengalami penurunan nilai 52.123.208.615 66.713.334.308 nor impaired
Telah jatuh tempo namun
namun tidak mengalami
penurunan nilai:
1 hari sampai 30 hari 5.695.970.115 10.622.117.518 1 - 30 days
31 hari sampai 60 hari 449.611.035 2.876.253.303 31 - 60 days
61 hari sampai 90 hari 126.274.729 12.931.500 61 - 90 days
91 hari sampai 120 hari 2.545.912.083 3.178.797.473 91 - 12- days
Telah jatuh tempo dan/atau
mengalami penurunan nilai 31.115.158.185 31.040.924.416 Past due and impaired
Jumlah 92.056.134.762 114.444.358.518 Total
Dikurangi penyisihan Less allowance for
penurunan nilai (31.115.158.185) (31.040.924.416) doubtful accounts
Piutang Usaha - Bersih 60.940.976.577 83.403.434.102 Trade Receviables - Net
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang adalah Movements of allowance for impairment of
sebagai berikut: receivables are as follows:
2023 2022
Saldo awal tahun 31.040.924.416 10.986.136.252 Beginning balance
Perubahan selama tahun
berjalan Changes during the year
Penambahan penyisihan 74.233.769 20.054.788.164 Additional allowance
Pemulihan penyisihan - - Reversal of allowance
Jumlah 31.115.158.185 31.040.924.416 Total
Page 70
Halaman 5/49
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
5. PIUTANG USAHA DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 5. TRADE RECEIVABLE FROM THIRD PARTIES
(Continued)
Grup telah menerapkan metode yang disederhanakan The Group applies the simplified approach to provide
untuk menghitung kerugian kredit ekspektasian sesuai for expected credit losses prescribed by PSAK No.
dengan PSAK No. 71, yang mengizinkan penggunaan 71, which permits the use of the lifetime expected
cadangan kerugian ekspektasian seumur hidup untuk loss allowance for all trade receivables. To measure
seluruh piutang usaha. Untuk mengukur kerugian kredit the expected credit losses, trade receivables have
ekspektasian, piutang usaha telah dikelompokkan been classified based on shared credit risk
berdasarkan karakteristik risiko kredit dan waktu jatuh characteristics and the days past due.
tempo yang serupa.
Pada tanggal 31 Desember 2023, piutang usaha sebesar As at December 31, 2023, trade receivables of
Rp8.817.767.962 (31 Desember 2022: Rp8,817,767,962 (December 31, 2022:
Rp16.690.099.794) telah lewat jatuh tempo namun tidak Rp16.690.099.794) were past due but not impaired.
mengalami penurunan nilai. Piutang tersebut berasal dari These related to a number of third-party customers
sejumlah pelanggan pihak ketiga yang tidak memiliki with whom there was no recent history of default.
sejarah gagal bayar.
Pada tanggal 31 Desember 2023, piutang usaha sebesar As at December 31, 2023, trade receivables of
Rp31.115.158.185 (31 Desember 2022: Rp31,115,158,185 (December 31, 2022:
Rp31.040.924.416) telah mengalami penurunan nilai. Rp31,040,924,416) were impaired. The individually
Piutang yang mengalami penurunan nilai terutama impaired receivables mainly related to certain third
merupakan piutang kepada pelanggan pihak ketiga party customers, which were experiencing difficult
tertentu yang mengalami kesulitan keuangan. financial conditions.
Berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan akun Based on the review of the status of the individual
piutang masing-masing pelanggan pada tanggal 31 receivable accounts as of December 31, 2023 and
Desember 2023 dan 2022 manajemen Grup berkeyakinan 2022, the Group's management believes that the
bahwa penyisihan penurunan nilai piutang adalah cukup allowance for impairment is sufficient to cover
untuk menutup kemungkinan tidak tertagihnya piutang di potentially uncollectible receivables in later dates.
kemudian hari.
Piutang usaha PSS, entitas anak, dijadikan jaminan atas Trade receivables of PSS, a subsidiary, are pledged
fasilitas kredit yang diperoleh dari Bank (Catatan 15). as collateral for credit facilities obtained from Bank
(Note 15).
6. PIUTANG LAIN-LAIN DARI PIHAK KETIGA 6. OTHER RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
Rincian piutang lain-lain adalah sebagai berikut: The details of other receivables are as follows:
2023 2022
PT Karya Bintang Bali 3.891.004.866 3.891.004.866 PT Karya Bintang Bali
PT Manggala Mulia Partners 1.244.878.343 1.226.718.644 PT Manggala Mulia Partners
PT Pesona Bali Raya Abadi 318.730.336 1.976.071.386 PT Pesona Bali Raya Abadi
PT Daviland Property Partners 908.197.000 920.000.000 PT Daviland Property Partners
PT Taman Merah Bali 738.781.729 738.781.729 PT Taman Merah Bali
Sub-jumlah dipindahkan 7.101.592.274 8.752.576.625 Sub-amount transferred
Page 71
Halaman 5/50
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
6. PIUTANG LAIN-LAIN DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 6. OTHER RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
(Continued)
2023 2022
Sub-jumlah pindahan 7.101.592.274 8.752.576.625 Sub-amount of transfer
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi 403.123.210 403.123.210 PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
PT Duta Darma Realty 198.000.000 198.000.000 PT Duta Darma Realty
Piutang karyawan 182.700.701 62.543.040 Employee’s receivable
PT Pasti Bali 5.482.580 5.482.580 PT Pasti Bali
Lain-lain 577.834.755 551.640.543 Others
Jumlah 8.468.733.520 9.973.365.998 Total
Dikurangi penyisihan Less allowance for doubtful
penurunan nilai (4.662.299.895) (4.662.299.895) accounts
Piutang Lain-lain - Bersih 3.806.433.625 5.311.066.103 Other Receviables - Net
Mutasi penyisihan penurunan nilai piutang adalah sebagai Movements of allowance for impairment of
berikut: receivables are as follows:
2023 2022
Saldo awal tahun 4.662.299.895 4.193.406.778 Beginning balance
Perubahan selama tahun berjalan Changes during the year
Penambahan penyisihan - 468.893.117 Additional allowance
Jumlah 4.662.299.895 4.662.299.895 Total
i. Selama tahun 2023 PBRA telah membayar saldo i. During 2023 PBRA paid the outstanding balance
terhutang sebesar Rp1.657.341.049 kepada BLM. of Rp1,657,341,049 to BLM.
Selama tahun 2022 PBRA telah membayar saldo During 2022 PBRA paid the outstanding balance
terhutang sebesar Rp1.511.362.860 kepada BLM. of Rp1,511,362,860 to BLM.
Selama tahun 2022 BLM mengakui bagian During 2022, BLM recognize share in the
pengoperasian kondotel PBRA sebesar operation of PBRA condotel amounted to
Rp1.976.071.386 (termasuk pajak pertambahan nilai) Rp1,976,071,386 (includes value added tax)
(Catatan 34c). (Note 34c).
Manajemen BLM berpendapat bahwa kerugian BLM’s management is of the opinion that
operasional akan ditanggung sepenuhnya oleh operational losses will be borne solely by PBRA,
PBRA, sehingga pada tahun 2023 dan 2022 tidak ada thus, in 2023 and 2022, no share in operation
bagian operasi yang diakui. was recognized.
ii. Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, piutang ii. As of December 31, 2023 and 2022, the
dari PT Karya Bintang Bali (KBB) merupakan piutang receivables from PT Karya Bintang Bali (KBB)
yang terkait dengan sewa tanah oleh KBB kepada represent receivables related to the land lease
Perusahaan dan bagi hasil (Catatan 34a). by KBB to the Company and revenue sharing
(Note 34a).
Page 72
Halaman 5/51
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
6. PIUTANG LAIN-LAIN DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 6. OTHER RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
(Continued)
Perusahaan melakukan penyisihan penuh atas The Company provides full allowance for
piutang dari KBB untuk mengantisipasi kemungkinan receivables from KBB to anticipate the possibility
tidak tertagihnya piutang tersebut. Namun demikian, of uncollectible receivables. However, based on
berdasarkan perjanjian antara Perusahan dengan the agreement between the Company and KBB,
KBB, piutang tersebut dijamin oleh Tuan Graham the receivables are guaranteed by Mr. Graham
James Bristow. James Bristow.
iii. Pada tanggal 2 Januari 2011 Perusahaan dan PT iii. On January 2, 2011 the Company and PT
Taman Merah Bali (TMB) menandatangani perjanjian, Taman Merah Bali (TMB) entered into an
dimana Perusahaan memberikan pinjaman jangka agreement, whereby the Company provided a
panjang sebesar Rp738.781.729 kepada TMB untuk long-term loan to TMB amounted to
keperluan modal kerja. Pinjaman tersebut akan jatuh Rp738,781,729 for working capital purposes.
tempo pada tanggal 1 Januari 2014 dan dikenakan The loan will mature on January 1, 2014 and
tingkat bunga sebesar 6% per tahun. Pada 1 Januari bears interest at 6% per annum. On January 1,
2015, Perusahaan dan TMB memperbaharui 2015, the Company and TMB renewed the
perjanjian dengan tingkat suku bunga sebesar 5% per agreement with an interest rate of 5% per
tahun. annum.
Perjanjian tersebut tidak di perpanjang dan The agreement was not extended and
manajemen memutuskan untuk tidak mencatat management decided not to record the interest.
bunganya.
Perusahaan melakukan penyisihan penuh atas The Company provides full allowance for
piutang dari TMB untuk mengantisipasi kemungkinan receivables from TMB to anticipate the possibility
tidak tertagihnya piutang tersebut. of uncollectible receivables.
iv. Piutang kepada karyawan merupakan fasilitas iv. The receivables to employees represent loan
pinjaman yang diberikan kepada karyawan. Pinjaman facilities granted to employees. This kind of loan
ini dilunasi karyawan melalui pemotongan gaji setiap is repaid by employees through monthly salary
bulan. deductions.
v. Pada 31 Desember 2023 dan 2022 saldo outstanding v. As of December 31, 2023 and 2022, the
sebesar Rp198.000.000 merupakan hasil penjualan outstanding balance of Rp198,000,000 pertained
PBRA oleh BLM kepada PT Duta Dharma Realty. to the proceeds of sale of PBRA by BLM to PT
Saldo ini tidak dikenakan bunga dan dapat ditagih Duta Dharma Realty. This balance is non-
setiap waktu atas permintaan BLM. interest bearing and collectible on demand by
BLM.
vi. Pada tanggal 27 Oktober 2023, PSS dan PT vi. As of October 27, 2023, PSS and PT Manggala
Manggala Mulia Partners menandatangani perjanjian Mulia Partners entered into loan agreement No.
pinjaman PD.284/X/2023, dimana PSS memberikan PD.284/X/2023, wherein PSS granted short-term
pinjaman jangka pendek kepada PT Manggala Mulia loans to PT Manggala Mulia Partners with a total
Partners dengan jumlah fasilitas sebesar facility of Rp1,234,315,000 and bears interest at
Rp1.234.315.000 dengan tingkat suku bunga sebesar 8% p.a and will mature in January 31, 2024.
antara 7% per tahun dan jatuh tempo 31 Januari
2024.
Page 73
Halaman 5/52
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
6. PIUTANG LAIN-LAIN DARI PIHAK KETIGA (Lanjutan) 6. OTHER RECEIVABLES FROM THIRD PARTIES
(Continued)
Pada tanggal 5 Oktober 2022, PSS dan PT Manggala As of October 5, 2022, PSS and PT Manggala
Mulia Partners menandatangani perjanjian pinjaman Mulia Partners entered into loan agreement No.
PD.176/X/2022, dimana PSS memberikan pinjaman PD.176/X/2022, wherein PSS granted short-term
jangka pendek kepada PT Manggala Mulia Partners loans to PT Manggala Mulia Partners with a total
dengan jumlah fasilitas sebesar Rp1.226.718.644 facility of Rp1,226,718,644 and bears interest at
dengan tingkat suku bunga sebesar antara 7% per 7% p.a and will mature in 4 months.
tahun dan jangka waktu 4 bulan.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, As of the date of completion of this report, both
kedua Pihak sedang dalam proses pembahasan Parties are in-process of discussing the terms of
syarat-syarat perjanjian pinjaman. the loan agreement.
vii. Pada tanggal 27 Oktober 2023, PSS dan PT Daviland vii. As of October 27, 2023, PSS and PT Daviland
Property Partners menandatangani perjanjian Property Partners entered into loan agreement
pinjaman PD.283/X/2023, dimana PSS memberikan No. PD.283/X/2023, wherein PSS granted short-
pinjaman jangka pendek kepada PT Daviland term loans to PT Daviland Property Partners with
Property Partners dengan jumlah fasilitas sebesar a total facility of Rp900,000,000 and bears
Rp900.000.000 dengan tingkat suku bunga sebesar interest at 8% p.a and will mature in January 31,
antara 8% per tahun dan jatuh tempo sampai dengan 2024.
31 Januari 2024.
Pada tanggal 5 Oktober 2022, PSS dan PT Daviland As of October 5, 2022, PSS and PT Daviland
Property Partners menandatangani perjanjian Property Partners entered into loan agreement
pinjaman PD.176/X/2022, dimana PSS memberikan No. PD.176/X/2022, wherein PSS granted short-
pinjaman jangka pendek kepada PT Daviland term loans to PT Daviland Property Partners with
Property Partners dengan jumlah fasilitas sebesar a total facility of Rp920,000,000 and bears
Rp920.000.000 dengan tingkat suku bunga sebesar interest at 7% p.a and will mature in 4 months.
antara 7% per tahun dan jangka waktu 4 bulan.
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, As of the date of completion of this report, both
kedua Pihak sedang dalam proses pembahasan Parties are in-process of discussing the terms of
syarat-syarat perjanjian pinjaman. the loan agreement.
viii. Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, piutang viii. As of December 31, 2023 and 2022, the
dari PT Lokal Kulture Kreatif Abadi (Lokal Kulture) receivables from PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
merupakan piutang yang terkait dengan sewa tanah (Lokal Kulture) represent receivables related to
oleh Lokal Kulture kepada Perusahaan (Catatan 34d). the land lease by Lokal Kulture to the Company
(Note 34d).
Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan penurunan Management believes that the allowance for
nilai piutang adalah cukup untuk menutup kemungkinan impairment of receivables is adequate to cover the
tidak tertagihnya piutang di kemudian hari. possibility of uncollectible receivables in the future.
Page 74
Halaman 5/53
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
7. PERSEDIAAN 7. INVENTORIES
Rincian persediaan adalah sebagai berikut: The details of inventories are as follows:
2023 2022
Katering dan Vila Catering and Villas
Barang konsumsi 6.664.224.388 4.744.245.138 Consumable goods
Bukan barang konsumsi 520.166.143 564.137.297 Non-consumable goods
Perumahan, Tanah dan Kondotel Houses, Lot and Condotel
Perumahan dalam konstruksi 22.014.412.750 21.837.962.750 Houses under construction
Kondotel 118.869.564.626 118.869.564.626 Condotel
Tanah sedang dikembangkan 10.944.245.726 10.944.245.726 Land under development
Jumlah Persediaan 159.012.613.633 156.960.155.537 Total Inventories
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for decline in value
nilai persediaan (72.950.119) (72.950.119) of inventories
Jumlah - bersih 158.939.663.514 156.887.205.418 Total - net
Dikurangi bagian tidak lancar Less non current portion
Kondotel (118.869.564.626) (118.869.564.626) Condotel
Persediaan - bagian lancar 40.070.098.888 38.017.640.792 Inventories - current portion
Mutasi persediaan perumahan dalam konstruksi adalah The movements of houses under construction
sebagai berikut: inventories are as follows:
2023 2022
Saldo awal 21.837.962.750 23.664.554.722 Beginning balance
Penambahan 176.450.000 - Addition
Pengurangan - (1.826.591.972) Deduction
Jumlah 22.014.412.750 21.837.962.750 Total
Mutasi penyisihan persediaan usang dan tidak lancar Movements in the allowance for decline in value of
adalah sebagai berikut: inventories are as follows:
2023 2022
Saldo awal 72.950.119 81.907.709 Beginning balance
Pemulihan - (8.957.590) Reversal
Penghapusan - - Write-off
Jumlah 72.950.119 72.950.119 Total
Grup melakukan pembentukan cadangan penurunan nilai The Group recorded allowance for impairment for
atas persediaan usang dan tidak lancar. Berdasarkan decline in value of inventories for obsolete and slow-
hasil penelaahan terhadap keadaan persediaan pada moving inventories. Based on the review of the
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen Grup inventories as of December 31, 2023 and 2022, the
berkeyakinan bahwa penyisihan penurunan nilai Group' management believes that the allowance for
persediaan adalah cukup untuk menutup kemungkinan decline in value of inventories is adequate to cover
kerugian akibat persediaan usang dan tidak lancar. possible losses on inventories.
Page 75
Halaman 5/54
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
7. PERSEDIAAN (Lanjutan) 7. INVENTORIES (Continued)
Persediaan BLM dan PSS diasuransikan terhadap risiko The inventories of BLM and PSS are covered by
kebakaran atau pencurian dengan total nilai insurance against any risk of fire or theft with total
pertanggungan masing - masing sebesar sum insured of Rp152,823,500,000 and
Rp152.823.500.000 dan Rp152.945.000.0000 pada Rp152,945,000,000 as of December 31, 2023 and
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. 2022, respectively.
Manajemen PSS dan BLM berpendapat bahwa jumlah PSS and BLM’s management are of the opinion that
pertanggungan asuransi tersebut cukup untuk menutup the insurance coverage is sufficient to cover possible
kemungkinan kerugian atas persediaan yang losses on the insured inventories.
dipertanggungkan.
Persediaan milik Perusahaan tidak diasuransikan The Company's inventories are not insured against
terhadap setiap risiko kerugian yang mungkin timbul. any risk of loss that may arise.
Persediaan milik PSS dijadikan jaminan atas fasilitas The inventories owned by PSS are pledged as
kredit yang diperoleh dari Bank (Catatan 15). collateral for credit facilities obtained from Bank
(Note 15).
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, bangunan As of December 31, 2023 and 2022, house and lot
dalam konstruksi dan tanah sedang dikembangkan and condotel construction represents the carrying
merupakan nilai tercatat atas proyek pembangunan value of the Springhill Villas & Resort project in
Springhill Villas & Resort di Jimbaran Hijau, Bali. Jimbaran Hijau, Bali.
8. BIAYA DIBAYAR DI MUKA 8. PREPAID EXPENSES
Rincian biaya dibayar dimuka adalah sebagai berikut: The details of prepaid expenses are as follows:
2023 2022
Sewa kantor 829.052.714 383.763.225 Beginning balance
Uang muka pembelian 1.486.126.817 294.649.383 Advance for purchase
Asuransi 694.656.840,00 154.168.570 Insurance
Lain-lain 134.568.599 80.662.312 Deduction
Jumlah 3.144.404.970 913.243.490 Total
PSS menandatangani beberapa perjanjian dengan masa PSS entered into several agreements with one-year
jatuh tempo kurang dari satu tahun. term.
9. UANG MUKA 9. ADVANCES
Rincian uang muka adalah sebagai berikut: The details of advances are as follows:
2023 2022
Karyawan 3.000.000 3.000.000 Employee
Kontraktor 1.003.658.473 416.052.973 Contractors
Security Deposit 535.370 535.370 Security Deposit
Jumlah 1.007.193.843 419.588.343 Total
Page 76
Halaman 5/55
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
9. UANG MUKA (Lanjutan) 9. ADVANCES (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, BLM As of December 31, 2023 and 2022, BLM recorded
mencatat uang muka kepada kontraktor masing masing advances to contractors amounted to
sebesar Rp1.003.658.473 dan Rp416.052.973. Rp1,003,658,473 and Rp416,052,973 respectively.
Semua uang muka dibayarkan kepada pihak ketiga dan All advances are made to third parties and
dalam satuan rupiah. denominated in rupiah.
10. ASET KEUANGAN PADA NILAI WAJAR MELALUI 10. FINANCIAL ASSETS AT FAIR VALUE THROUGH
LABA ATAU RUGI PROFIT OR LOSS
2023
Persentase Saldo Pada Awal Cadangan
Kepemilikan/ Tahun/ Penurunan Nilai/
Nama Perusahaan/ Percentage of Beginning Penambahan/ Pengurangan/ Allowance for Saldo pada Akhir Tahun/
Company Ownership Balance Additional Deduction Impairment Ending Balance
PT Pesona Icon Jimbaran 19,60% 49.000.000 - - - 49.000.000
Jumlah/ Total 49.000.000 - - - 49.000.000
2022
Persentase Saldo Pada Awal Cadangan
Kepemilikan/ Tahun/ Penurunan Nilai/
Nama Perusahaan/ Percentage of Beginning Penambahan/ Pengurangan/ Allowance for Saldo pada Akhir Tahun/
Company Ownership Balance Additional Deduction Impairment Ending Balance
PT Pesona Icon Jimbaran 19,60% 49.000.000 - - - 49.000.000
Jumlah/ Total 49.000.000 - - - 49.000.000
Pada tanggal 29 September 2016, Perusahaan On September 29, 2016, the Company established
mendirikan PT Pesona Icon Jimbaran (“PIJ”) berdasarkan PT Pesona Icon Jimbaran ("PIJ") pursuant to Deed
Akta No. 09 dari Dr. Yurisa Martanti, SH, MH, notaris di No. 09 of Dr. Yurisa Martanti, SH, MH, notary in
Jakarta, dimana Perusahaan memiliki kepemilikan saham Jakarta, whereby the Company has 49 share
sebanyak 49 saham yang setara dengan 19,60% di dalam ownership, or equivalent to 19.60% in PIJ with a par
PIJ dengan nilai nominal Rp1.000.000 per saham atau value of Rp1.000.000 per share or equivalent to
setara dengan Rp49.000.000. Pendirian tersebut telah Rp49.000.000. The establishment has been
disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi approved by the Minister of Law and Human Rights
Manusia berdasarkan Surat Keputusan No. AHU based on his Decision Letter No. AHU
0131108.AHA.01.11 tanggal 3 Oktober 2016. 0131108.AHA.01.11 dated October 3, 2016.
Manajemen berkeyakinan bahwa tidak terdapat Management believes that there is no impairment in
penurunan nilai atas aset keuangan pada nilai wajar value of financial assets at fair value through profit or
melalui laporan laba rugi, sehingga tidak diperlukan loss, therefore no provision for impairment is
penyisihan untuk penyertaan saham yang tidak dapat recorded as of December 31, 2023 and 2022.
dipulihkan pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022.
Investasi pada PIJ tidak digunakan sebagai jaminan baik Investment in PIJ are not used as collaterals to third
kepada pihak ketiga maupun pihak berelasi. parties or related parties.
Page 77
Halaman 5/56
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
11. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI 11. INVESTMENTS IN ASSOCIATES
2023
Bagian atas Rugi
Persentase Saldo Pada Awal Bersih Entitas
Kepemilikan/ Tahun/ Asosiasi/
Nama Entitas Asosiasi/ Bidang Usaha/ Percentage Beginning Penambahan/ Share in Net Loss Saldo Pada Akhir Tahun/
Name Entity Association Business Fields Ownership Balance Additional of Associates Ending Balance
PT Papua Supplies and Jasa katering/
30% 391.165.292 - (75.023) 391.090.269
Services Catering services
Jasa katering/
PT Patra CRI 50% (319.536.569) - (1.029.316) (320.565.885)
Catering services
71.628.723 - (1.104.339) 70.524.383
2022
Bagian atas Rugi
Persentase Saldo Pada Awal Bersih Entitas
Kepemilikan/ Tahun/ Asosiasi/
Nama Entitas Asosiasi/ Bidang Usaha/ Percentage Beginning Penambahan/ Share in Net Loss Saldo Pada Akhir Tahun/
Name Entity Association Business Fields Ownership Balance Additional of Associates Ending Balance
PT Papua Supplies and Jasa katering/
30% 391.201.292 - (36.000) 391.165.292
Services Catering services
Jasa katering/
PT Patra CRI 50% (319.290.085) - (246.484) (319.536.569)
Catering services
71.911.207 - (282.484) 71.628.723
Aset, liabilitas dan hasil usaha dari entitas asosiasi adalah The assets, liabilities and results of operations of the
sebagai berikut: associates are as follows:
2023
Jumlah Aset/ Jumlah Liabilitas/ Pendapatan/ Rugi Bersih/
Total Assets Total Liabilities Income Net Loss
PT Papua Supllies and Services 2.374.327.651 1.047.856.438 - (250.076)
PT Patra CRI 202.870.602 417.470.340 - (2.058.632)
2022
Jumlah Aset/ Jumlah Liabilitas/ Pendapatan/ Rugi Bersih/
Total Assets Total Liabilities Income Net Loss
PT Papua Supllies and Services 2.578.322.085 1.251.600.796 - (120.000)
PT Patra CRI 205.381.599 417.470.340 - (492.969)
PT Papua Supplies And Services (“Papua SS”) PT Papua Supplies And Services (“Papua SS”)
Berdasarkan Akta No. 18 tanggal 22 November 2012 dari Based on Deed No. 18 dated November 22, 2012 of
Yurisa Martanti, S.H., M.H., notaris di Jakarta, PSS Yurisa Martanti, S.H., M.H., notary in Jakarta, PSS,
melakukan investasi 825 saham atau 30% kepemilikan decided to invest 825 shares or 30% ownership or
atau setara dengan Rp825.000.000 pada PT Papua equivalent to Rp825,000,000 in PT Papua Supplies
Supplies and Services. and Services.
Page 78
Halaman 5/57
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
11. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI (Lanjutan) 11. INVESTMENTS IN ASSOCIATES (Continued)
PT Patra CRI (“PCRI”) PT Patra CRI (“PCRI”)
Pada tanggal 19 November 2013, PSS dan PT Culture On November 19, 2013, PSS and PT Culture Royale
Royale Indonesia (“Culture Royale”) mendirikan PT Patra Indonesia ("Culture Royale") established PT Patra
CRI (“PCRI”) berdasarkan Akta No. 55 dari Ilmiawan CRI ("PCRI") pursuant to Deed No. 55 of Ilmiawan
Dekrit S. S.H., Notaris di Jakarta, dimana PSS dan Dekrit S. S.H., notary in Jakarta, wherein PSS and
Culture Royal, masing masing memiliki kepemilikan Culture Royal, each has 50% interest in PCRI. The
saham sebesar 50% di dalam PCRI. Pendirian tersebut establishment has been approved by the Minister of
telah disetujui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Justice and Human Rights based on his Decision
Manusia berdasarkan Surat Keputusan No. Letter no. AHU-06414.AH.01.01. On the same date,
AHU 06414.AH.01.01. Pada tanggal yang sama, PSS PSS agreed to fully surrender its control and
menyetujui untuk menyerahkan hak kontrol dan management rights from PCRI to Culture Royale. As
manajemen PCRI sepenuhnya kepada Culture Royale. a result, PSS accounted the invesment using equity
Akibatnya, PSS mencatat investasi menggunakan metode method instead of consolidation method.
ekuitas dan bukan metode konsolidasi.
12. ASET TETAP - BERSIH 12. FIXED ASSETS - NET
Nilai buku aset tetap per 31 Desember 2023 dan 2022 The book values of fixed assets as of December 31,
adalah sebagai berikut: 2023 and 2022 are as follows:
2023
1 Januari/ Penambahan/ Pengurangan/ 31 Desember/
January 1, Additions Deductions December 31,
Nilai Tercatat Carrying Amount
Bangunan dan prasarana 13.287.046.631 163.713.958 - 13.450.760.589 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2.933.864.033 2.890.651.229 220.700.000 5.603.815.262 Office equipments
Perabot kantor 10.382.588.929 - 126.425.695 10.256.163.234 Office furnitures
Kendaraan 6.391.915.591 5.863.271.500 1.030.459.091 11.224.728.000 Vehicles
Jumlah 33.003.281.284 8.917.636.687 1.377.584.786 40.543.333.185 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan prasarana 8.326.946.032 605.332.034 8.932.278.066 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2.908.433.535 1.278.659.264 103.598.366 4.083.494.433 Office equipments
Perabot kantor 8.228.932.353 20.833.333 120.618.665 8.129.147.021 Office furnitures
Kendaraan 3.228.048.587 1.389.197.655 959.081.130 3.658.165.112 Vehicles
Jumlah 22.700.226.607 3.294.022.286 1.183.298.161 24.810.950.732 Total
Nilai tercatat 10.303.054.677 15.732.382.453 Carrying amount
Page 79
Halaman 5/58
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
12. ASET TETAP - BERSIH (Lanjutan) 12. FIXED ASSETS - NET (Continued)
2022
1 Januari/ Penambahan Pengurangan/ 31 Desember/
January 1, Additions Deductions December 31,
Nilai Tercatat Carrying Amount
Bangunan dan prasarana 13.287.046.631 - - 13.287.046.631 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2.922.904.033 10.960.000 - 2.933.864.033 Office equipments
Perabot kantor 9.473.124.029 1.769.957.300 860.492.400 10.382.588.929 Office furnitures
Kendaraan 4.333.954.091 2.673.911.500 615.950.000 6.391.915.591 Vehicles
Jumlah 30.024.894.884 4.454.828.800 1.476.442.400 33.003.281.284 Total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Bangunan dan prasarana 7.676.853.878 650.092.154 - 8.326.946.032 Buildings and infrastructure
Taman dan infrastruktur 7.866.100 - - 7.866.100 Parks and infrastructure
Peralatan kantor 2.855.502.152 52.931.383 - 2.908.433.535 Office equipments
Perabot kantor 7.999.234.971 954.839.654 725.142.272 8.228.932.353 Office furnitures
Kendaraan 3.112.198.357 731.800.230 615.950.000 3.228.048.587 Vehicles
Jumlah 21.651.655.458 2.389.663.421 1.341.092.272 22.700.226.607 Total
Nilai tercatat 8.373.239.426 10.303.054.677 Carrying amount
Rincian penjualan aset tetap adalah sebagai berikut: The details of disposal of fixed assets are as follows:
2023 2022
Harga penjualan 396.027.028 410.235.584 Selling price
Nilai tercatat (322.160.902) (135.350.128) Carrying amount
Laba penjualan aset tetap Gain on sale of fixed assets
(Catatan 28) 73.866.126 274.885.456 (Note 28)
Beban penyusutan untuk tahun-tahun yang berakhir pada Allocation of depreciation expenses for the years
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai ended December 31, 2023 and 2022 was as follows:
berikut:
2023 2022
Beban pokok pendapatan
(Catatan 26) 1.940.368.675 1.209.528.525 Costs of revenues (Note 26)
Beban usaha (Catatan 27) 1.353.653.611 1.180.134.896 Operating expenses (Note 27)
Jumlah 3.294.022.286 2.389.663.421 Total
Nilai wajar bangunan dan prasarana yang dimiliki oleh The fair value of buildings and infrastructure owned
PSS pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 sesuai by PSS as of December 31, 2023 and 2022 in
dengan Nilai Jual Obyek Pajak (NJOP) adalah masing- accordance with the Selling Value of the Tax Object
masing sebesar Rp3.568.006.000. (NJOP) amounted to Rp3,568,006,000.
Tidak ada perbedaan yang signifikan antara nilai wajar There is no significant difference between the fair
aset tetap diluar bangunan dan prasarana dengan nilai value of fixed assets outside buildings and
tercatatnya. infrastructure with their carrying values.
Page 80
Halaman 5/59
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
12. ASET TETAP - BERSIH (Lanjutan) 12. FIXED ASSETS - NET (Continued)
Aset tetap PSS terdiri dari bangunan dan kendaraan yang The fixed assets of PSS consist of buildings and
digunakan sebagai jaminan untuk fasilitas kredit bank vehicles are used as collateral for bank credit
yang diperoleh PSS dari Bank (Catatan 15). facilities obtained by PSS from Bank (Note 15).
Aset tetap tertentu milik PSS telah diasuransikan dengan Certain fixed assets of PSS are insured for
nilai pertanggungan masing-masing sebesar Rp3,228,000,000 and Rp3,010,000,000 as of
Rp3.228.000.000 dan Rp3.010.000.000 pada tanggal 31 December 31, 2023 and 2022. Management believes
Desember 2023 dan 2022. Menurut pendapat that such insurance is adequate to cover possible
manajemen, asuransi tersebut cukup untuk menutupi losses from theft, damage and others.
kemungkinan kerugian akibat pencurian, kerusakan dan
lainnya.
Grup tidak mengakui adanya penurunan nilai aset dan The Group did not recognize any impairment on fixed
berkeyakinan bahwa jumlah terpulihkan asset tetap lebih assets and believes that the recoverable amounts of
tinggi dari nilai tercatat. fixed assets are higher than carrying values.
13. ASET TIDAK LANCAR LAINNYA 13. OTHER NON-CURRENT ASSETS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Bank Garansi berupa deposito berjangka: Bank guarante Time deposits:
PT Bank Danamon PT Bank Danamon
Indonesia Tbk - 998.118.520 Indonesia Tbk
PT Bank UOB Indonesia Tbk 498.770.117 880.895.317 PT Bank UOB Indonesia Tbk
Deposito berjangka dibatasi
penggunaannya 1.841.000.000 1.410.000.000 Restricted time deposit
Jaminan - pihak ketiga Refundable deposits – third parties
Sewa kantor dan gudang - 297.540.000 Office rental and warehouse
Piutang lain-lain (Catatan 31a) 695.299.999 695.299.999 Other receivables (Note 31a)
Lain-lain 401.233.200 106.916.915 Others
Goodwill (Catatan 1.g) 2.306.726.210 2.306.726.210 Goodwill (Note 1.g)
Jumlah 5.743.029.526 6.695.496.961 Total
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for doubtful
nilai (695.299.999) (695.299.999) accounts
Bersih 5.047.729.527 6.000.196.962 Net
Berdasarkan penilaian manajemen, tidak diperlukan Based on management assement no impairment is
penurunan nilai untuk goodwill BLM. neeeded for BLM goodwill.
Page 81
Halaman 5/60
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
13. ASET TIDAK LANCAR LAINNYA (Lanjutan) 13. OTHER NON-CURRENT ASSETS (Continued)
Pada 31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan On December 31, 2023 and 2022, the Company
menempatkan Bank Garansi berupa deposito berjangka placed Bank Guarantee in the form of time deposits
dan jaminan pelaksanaan masing-masing sebesar and implementation guarantee amounted
Rp2.339.770.117 dan Rp3.289.013.837. Pada tahun 2023 Rp2,339,770,117 and Rp3,289,013,837. In 2023 The
Perusahaan menempatkan Bank Garansi pada PT Bank Company placed Bank Guarantee on PT Bank UOB
UOB Indonesia Tbk yang terdiri dari deposito berjangka Indonesia Tbk consisting of time deposits amounted
sebesar Rp1.841.000.000 dan jaminan pelaksanaan Rp1,841,000,000 and implementation guarantee
sebesar Rp498.770.117 atau total sebesar amounted Rp498,770,117 and with total
Rp2.339.770.117. Rp2,339,770,117 respectively.
Pada tahun 2022, Deposito marjin berasal dari PT Bank During 2022, the Margin deposits from Bank
Danamon Indonesia Tbk dan PT Bank UOB Indonesia Danamon and PT Bank UOB Indonesia Tbk
Tbk merupakan 10-20% jaminan untuk setiap pinjaman represent 10-20% guarantee for every loan obtained
yang diperoleh dari fasilitas Bank Garansi (BG) dan by the Company from the Bank Guarantee facility
Standby Letter of Credit - On off. (BG) and Standby Letter of Credit On-Off with
respective Banks.
Deposito marjin timbul sehubungan dengan jaminan The Margin deposits represents 30% guarantee for
sebesar 30% atas setiap pinjaman PSS yang berasal dari every loan obtained by PSS from the Open Account
fasilitas Open Account Financing (OAF) dari Bank Financing facility (OAF) with Bank Danamon (Note
Danamon (Catatan 15). 15).
Piutang lain-lain merupakan piutang dari Tuan Graham The other receivables represent receivables from Mr.
James Bristow sehubungan dengan penggunaan dana Graham James Bristow in connection with the use of
untuk pembelian kendaraan atas nama Tuan Graham funds to purchase vehicles under the name of Mr.
James Bristow. Manajemen Perusahaan memutuskan Graham James Bristow. The Company’s
untuk memberikan penyisihan penuh untuk management decided to provide full allowance to
mengantisipasi kemungkinan tidak tertagihnya piutang. anticipate the possibility of uncollectible receivables.
14. ASET HAK GUNA - BERSIH 14. RIGHT-OF-USE ASSETS - NET
2023
1 Januari/ Penambahan Pengurangan/ 31 Desember/
January 1, Additions Deductions December 31,
Harga Perolehan Acquisition cost
Tanah dan Kantor 20.759.945.026 6.482.188.592 - 27.242.133.618 Land and Office Building
Gudang 2.366.753.176 802.707.792 - 3.169.460.968 Warehouse
Sub-jumlah 23.126.698.202 7.284.896.383 - 30.411.594.585 Sub-total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Tanah dan Kantor 7.954.358.745 2.462.293.871 - 10.416.652.616 Land and Office Building
Gudang 1.288.829.281 249.241.046 - 1.538.070.327 Warehouse
Sub-jumlah 9.243.188.026 2.711.534.917 - 11.954.722.943 Sub-total
Nilai Tercatat 13.883.510.176 18.456.871.642 Carrying Value
Page 82
Halaman 5/61
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
14. ASET HAK GUNA - BERSIH (Lanjutan) 14. RIGHT-OF-USE ASSETS - NET (Continued)
2022
1 Januari/ Penambahan Pengurangan/ 31 Desember/
January 1, Additions Deductions December 31,
Harga Perolehan Acquisition cost
Tanah dan Kantor 20.759.945.026 - - 20.759.945.026 Land and Office Building
Gudang 1.338.131.771 1.028.621.405 - 2.366.753.176 Warehouse
Sub-jumlah 22.098.076.797 1.028.621.405 - 23.126.698.202 Sub-total
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation
Tanah dan Kantor 5.826.467.527 2.127.891.218 - 7.954.358.745 Land and Office Building
Gudang 907.381.299 381.447.982 - 1.288.829.281 Warehouse
Sub-jumlah 6.733.848.826 2.509.339.200 - 9.243.188.026 Sub-total
Nilai Tercatat 15.364.227.971 13.883.510.176 Carrying Value
Pada tanggal 16 Februari 2010, Perusahaan On February 16, 2010, the Company entered into a
mengadakan perjanjian sewa menyewa dengan I Nengah lease agreement with I Nengah Nadra for a 28 m2
Nadra untuk hak sewa tanah seluas 28 m2 di Jalan Hotel lease on Jalan Puri Ratih Kerobokan, Kuta, Bali as a
Puri Ratih Kerobokan, Kuta, Bali sebagai lahan parkir parking lot for 22 years and 6 months at a cost of
selama 22 tahun 6 bulan dengan biaya Rp66.000.000. Rp66,000,000.
Berdasarkan Perjanjian Sewa Tanah tertanggal 11 Based on Land Rental Agreement dated February
Februari 2014, antara Perusahaan dan PT Jimbaran Hijau 11, 2014 entered into by the Company and PT
(JH), Perusahaan menyewa lahan seluas 22.000 m2 milik Jimbaran Hijau (JH), the Company leased a land
JH yang akan digunakan oleh Perusahaan untuk area of 22,000 m2 belonging to JH to be used by the
pembangunan beach club (secara bertahap) yang terdiri Company for the construction of a beach club
dari café resto , Spa dan fitness, retail, dining resto dan (gradually) which includes coffee shop, spa and
fasilitas publik yang akan dikelola sendiri atau secara fitness, retail, dining restaurant and public facilities
bersama sama dengan pihak lainnya untuk tujuan that will be managed solely or jointly with other
komersial. parties for commercial purposes.
Jangka waktu perjanjian adalah 20 tahun efektif terhitung The term of the agreement is for 20 years effective
sejak tanggal diserahkannya objek sewa oleh JH kepada from the date of signing until February 10, 2034 at a
Perusahaan, yaitu sejak tanggal penandatangan rental price of Rp22,000,000,000 including Value
perjanjian ini sampai tanggal 10 Februari 2034 dengan Added Tax. Rental rates are fixed and no escalation
harga sewa sebesar Rp22.000.000.000 termasuk Pajak increase. The Company made payment for the
Pertambahan Nilai. Harga sewa adalah tetap dan tidak transaction on March 5, 2014.
dapat diubah. Perusahaan melakukan pembayaran atas
transaksi tersebut pada tanggal 5 Maret 2014.
PSS menandatangani beberapa Perjanjian Sewa untuk PSS entered into several lease agreements for office
kantor dan gudang dan jatuh tempo dari tahun 2017 and warehouses with lease periods starting from
hingga Agustus 2028. August 2017 until August 2028.
Beban penyusutan terkait aset hak guna dicatat sebagai Depreciation expense related to right-of-use assets
bagian dari “Beban Pokok Pendapatan dan Beban Usaha” was recorded as part of “Costs of Revenues and
– Amortisasi aset hak guna (Catatan 26 dan 27). Operating Expenses” – Amortization of right-of-use
assets (Notes 26 and 27).
Page 83
Halaman 5/62
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK 15. SHORT-TERM BANK LOANS
PT Bank UOB Tbk (“Bank UOB") PT Bank UOB Tbk (“UOB Bank")
Pada tanggal 7 September 2022, PSS mendapatkan On September 7, 2022, PSS obtained a credit
beberapa fasilitas pinjaman dari Bank UOB sesuai facilities from Bank UOB based on Banking Facility
dengan Persetujuan Pemberian Fasilitas Kredit No. Credit Agreement No. 8228/Leg./IX/2022/Rkp.1. The
8228/Leg./IX/2022/Rkp.1 yang telah diaktakan No. 35 Credit Agreement is notarized by Deed No. 35 dated
tanggal 07 September 2022 dari Sulistyaningsih, S.H., September 7, 2022 by Sulistyaningsih, S.H., notary
notaris di Jakarta Barat. in West Jakarta.
Yang terdiri dari: Credit facilities consist of:
I. Jenis Fasilitas : Fasilitas Uncommitted Kredit I. Type of facilities : an uncommitted Rekening
Rekening Koran "Fasilitas Koran facilities "Fasilitas
KRK" KRK"
Jumlah Fasilitas : Rp2.000.000.000 Total facilities : Rp2.000.000.000
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
Bunga : 8,5% per tahun Interest : 8,5% per year
Jangka waktu : 12 bulan terhitung sejak Period : 12 months from September
tanggal 7 September 2022 7, 2023 until September 7,
sampai dengan 7 September 2023
2023
II. Jenis Fasilitas : Fasilitas Uncommitted II. Type of facilities : an uncommitted Rekening
Kombinasi berupa Fasilitas Koran facilities "Fasilitas
IF, dengan sublimit: IF"
i. Fasilitas Uncommitted BG i. An Uncommitted BG facility
Jumlah Fasilitas : Rp28.000.000.000 Total facilities : Rp28,000,000,000
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
ii. Fasilitas Uncommitted SBLC One off ii. An Uncommitted SBLC One off facility
Jumlah Fasilitas : Rp28.000.000.000 Total facilities : Rp28,000,000,000
Tujuan penggunaan: Modal kerja Purpose : Working capital
Dengan ketentuan jumlah outstanding Fasilitas IF, BG Provided that the outstanding amount of IF, BG
dan SBLC One off secara bersama-sama dari waktu- and SBLC One-Off facilities together from time to
kewaktu tidak melebihi Rp28.000.000.000. time does not exceed the amount of
Rp28,000,000,000.
Bunga : 8,5% per tahun Interest : 8,5% per year
Jangka waktu : 12 bulan terhitung sejak Period : 12 months from September
tanggal 7 September 2022 7, 2023 until September 7,
sampai dengan 7 September 2023
2023
Page 84
Halaman 5/63
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 15. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank UOB Tbk (“Bank UOB") PT Bank UOB Tbk (“UOB Bank")
III. Jenis Fasilitas : Fasilitas Uncommitted Bank III. Type of facilities : An uncommitted Bank
Guarantee (BG) Guarantee (BG).
Jumlah Fasilitas : Rp28.000.000.000 Total facilities : Rp28.000.000.000
Tujuan penggunaan : adalah untuk bid, advanced Purpose : An uncommitted Bank
payment, performance, Guarantee (BG).
retention and payment.
Bunga : 8,5% per tahun Interest : 8,5% per year
Jangka waktu : 12 bulan terhitung sejak Period : 12 months from September
tanggal 7 September 2022 7, 2023 until September 7,
sampai dengan 7 September 2023
2023
IV. Jenis Fasilitas : Fasilitas Standby Letter of IV. Type of facilities : Standby Letter of Credit –
Credit – one off “Fasilitas One-off Facilities “SBLC
SBLC One Off” One Off
Jumlah Fasilitas : Rp28.000.000.000 Total facilities : Rp28.000.000.000
Tujuan penggunaan : Takeover outstanding bank Purpose : takeover of outstanding
garansi di Bank Danamon bank guarantees at Bank
Danamon
Bunga : 8,5% per tahun Interest : 8,5% per year
Jangka waktu : 12 bulan terhitung sejak Period : 12 months from September
tanggal 7 September 2022 7, 2023 until September 7,
sampai dengan 7 September 2023
2023
Fasilitas kredit ini dijamin dengan: These credit facilities were secured by the following:
a) Sebidang hak atas tanah dengan Sertifikat Hak Guna a) A plot of land with a Building Use Right
Bangunan Nomor 01895/Sungai Nangka (dahulu Certificate (“HGB”) No 01895/Sungai Nangka
Sertifikat Hak Guna Bangunan Nomor 638/damai) (formerly a HGB No. 638/damai) with an area of
Seluas 1.822 m2 yang terletak di Sungai Nangka, 1,822 m2 located on the Nangka River,
Balikpapan, Kalimantan Timur terdaftar atas nama Balikpapan, East Kalimantan registered under
PSS dengan bangunan yang berdiri di atas tanah the name of PSS with a building standing on the
tersebut. Bahwa hak Tanggungan perikatan I sebesar land. The encumbrance right of Engagement I
Rp12.348.000.000. amounted to Rp12,348,000,000.
b) Untuk menjamin pembayaran jumlah terutang dari b) To guarantee the payment of the outstanding
fasilitas IF dengan sublimit Fasilitas BG dan SBLC amount from the IF facility with the sub-limit of
one Off dengan ini berjanji dan memastikan Pemilik the BG Facility and SBLC One-Off hereby
Barang Jaminan dan atau Penjamin berjanji dan oleh promise and ensure that the Collateral Owner
karena itu mengikatkan diri kepada bank untuk and or Guarantor promise and therefore bind
menyerahkan jaminan dan melakukan pengikatan themselves to the bank to submit collateral and
sbb: make the following binding:
Page 85
Halaman 5/64
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 15. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank UOB Tbk (“Bank UOB") PT Bank UOB Tbk (“UOB Bank")
- Memberikan jaminan Gadai atas seluruh hak dan - Provide guarante by the pledge of all rights
demi kepentingan bank hingga nilai yang and for the interests of bank for the amount of
dianggap mencukupi oleh bank atas jumlah uang money in the Debtor's Account on behalf of
yang di Rekening Debitur atas nama Debitur the Debtor in the form of a Margin Deposit or
dalam bentuk Margin Deposit atau time deposit time deposit or blocking a Current Account
atau blokir Current Account Saving Account Saving Account (CASA) with the following
(CASA) dengan ketentuan: provisions:
i. Sebesar 20% setiap nilai pencairan Fasilitas i. Amounting to 20% of each disbursement
IF atau minumum sebesar Rp5.600.000.000, value of the IF Facility or a minimum of
Rp5,600,000,000,
ii. Sebesar 10% dari setiap nilai pembukuan ii. Amounting to 10% of each opening of the
Fasilitas BG untuk Bid Bond atau minimum BG Facility for Bid Bonds or a minimum of
sebesar Rp2.800.000.000. Rp2,800,000,000.
iii. Sebesar 20% dari setiap nilai pembukuan iii. Amounting 20% of each opening of the BG
Fasilitas BG untuk Advance Payment Bond Facility for Advance Payment Bonds or a
atau minimum sebesar Rp5.600.000.000. minimum of Rp5,600,000,000.
PSS diharuskan untuk menjaga rasio keuangan PSS is required to maintain certain financial
tertentu seperti: ratios as follows:
i. Current Ratio lebih dari 1,0; i. Current Ratio is more than 1.0
ii. Gearing Ratio (termasuk BG) maksimum 1,0 ii. Maximum gearing ratio (including BG) of
1.0
Selain itu, PSS juga diharuskan untuk mematuhi Moreover, PSS is also required to comply with
pembatasan tertentu (negative covenant) seperti certain restrictive covenants (negative
yang tercantum dalam perjanjian pinjaman, hingga covenants) as stated in the loan agreement until
seluruh kewajiban PSS telah dinyatakan lunas oleh all liabilities of PSS has been declared fully paid
Bank UOB. by Bank UOB.
Pada tanggal 31 Desember 2022, PSS memiliki saldo As of December 31, 2022, PSS has outstanding
utang bank terkait fasilitas rekening koran sebesar credit facilities amounted to Rp2,529,300,000
Rp2.529.300.000 pada Bank UOB. availed in Bank UOB.
Pada tanggal 31 Desember 2023, PSS telah As of December 31, 2023, PSS has complied
mematuhi semua persyaratan utang bank jangka with all of the covenant of the above mentioned
pendek tersebut diatas seperti disebutkan dalam short-term bank loans as stipulated in the loan
perjanjian kredit terkait. agreements.
Page 86
Halaman 5/65
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 15. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon") PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon")
PSS memperoleh fasilitas kredit dari PT Bank Danamon PSS obtained a credit facility from PT Bank
Indonesia Tbk. (Bank) berdasarkan Perjanjian Fasilitas Danamon Indonesia Tbk. (Bank Danamon) based on
Term Loan Line (Perjanjian Kredit) No. B002 / COM the Term Loan Line Facility Agreement (Credit
11/0910 tanggal 1 September 2010 untuk pinjaman Agreement) No. B002/COM 11/0910 dated
jangka pendek dan jangka panjang. Perjanjian Kredit September 1, 2010 for short term and long term
tersebut diaktakan dengan Akta No. 18 tanggal 15 loans. The Credit Agreement is notarized by Deed
September 2010 jo. Akta Pejanjian Perubahan Terhadap No. 18 dated 15 September 2010 jo. Deed of
Perjanjian Kredit Nomor 17 tanggal 13-09-2013 jo. Akta Amendment to Credit Agreement Number 17 dated
Perubahan Perjanjian Kredit Nomor 46 tanggal 25 13-09-2013 in conjunction with Deed of Amendment
September 2014 jo. Perjanjian Perubahan Terhadap to Credit Agreement Number 46 dated September
Perjanjian Kredit Nomor PP/117/0516 tanggal 24 Mei 25, 2014 jo. Agreement on Amendment to Credit
2016, jo Perjanjian Perpanjangan dan Perubahan Agreement Number PP/117/0516 dated May 24,
terhadap Perjanjian Kredit 2016, in conjunction with Agreement on Extension
Nomor:097/PPWKP/COMM/1016 tanggal 14 Oktober and Amendment to Credit Agreement Number
2016. Seluruhnya dibuat dihadapan Rr. Y. Tutiek Setia 097/PPWKP/COMM/1016 dated October 14, 2016.
Murni S.H., M.H., notaris di Jakarta. All of them were made before Rr. Y. Tutiek Setia
Murni S.H., M.H., notary in Jakarta.
Perjanjian Kredit ini telah dirubah beberapa kali, dengan This Credit Agreement has been amended several
amandemen terakhir adalah dengan perjanjian No times, with the latest amendment based on
553/PP/EB/0921 tanggal 13 September 2021 mengenai Agreement No. 553/PP/EB/0921 dated September
perpanjangan fasilitas kredit. 13, 2021 regarding the extension of credit facilities.
Yang terdiri dari: Credit facilities consist of:
I. Jenis Fasilitas : Omnibus Trade Finance I. Type of Facilities : Omnibus Trade Finance
Jumlah Fasilitas : Rp28.000.000.000 Total Facilities : Rp28.000.000.000
Jangka waktu : 12 bulan terhitung sejak Period : 12 months from September
tanggal 13 September 2021 13, 2021 until September
sampai dengan 13 13, 2022
September 2022
a. OAF Seller a. OAF Seller
Plafon : Rp28.000.000.000 Plafon : Rp28,000,000,000
maksimum pencairan the maximum
80% dari nilai invoice disbursements of 80% with
(“Uncommited/ the value of the invoice
Revolving”). ("Uncommited/ Revolving").
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
Bunga : 11,25% per tahun. Interest : 1.25% per year for Rupiah.
Tingkat suku bunga The interest rate is subject
direview oleh Bank setiap for review by the Bank
saat dari waktu ke waktu anytime based on market
sesuai kondisi pasar. conditions.
Page 87
Halaman 5/66
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 15. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon") PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon")
b. Bank garansi b. Bank Guarantee
Jumlah : Rp28.000.000.000 Total Amount : Rp28,000,000,000
Tenor maksimal : 12 bulan Maximum Tenor : 12 Month
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
Komisi penerbitan : 1% per tahun equivalent The publishing 1% per year equivalent
Rp250.000 commission : Rp250.000
c. Pre-Shipment Financing (PSF) c. Pre-Shipment Financing (PSF)
Uncommitted Revolving Uncommitted Revolving
Jumlah : Rp28.000.000.000 Total Amount : Rp28,000,000,000
Tenor maksimal : 12 bulan Maximum Tenor : 12 Month
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
II. Jenis fasilitas : Kredit Rekening Koran II. Facilitie type : Current Credit Account
(“Uncommitted/Revolving”). ("Uncommitted / Revolving").
Pemberian fasilitas kredit oleh Credit facilities will be
bank kepada debitur akan provided by the bank to
dilaksanakan melalui rekening debtor through current
koran dan pembayaran kembali account and repayment
yang menimbulkan rekening which result in a credit or
bersaldo kredit atau nihil, tidak zero balance will not cancel
mengakibatkan this agreement.
berakhirnya/gugurnya perjanjian
ini.
Jumlah Fasilitas : Rp2.000.000.000 Total Facilities : Rp2.000.000.000
Jangka waktu : 13 September 2021 sampai Period : September 13, 2021 until
dengan 13 September 2022 September 13, 2022
Tujuan penggunaan : Modal kerja Purpose : Working capital
Jenis fasilitas : 11,25% per tahun. Tingkat Facilitie type : 11.25% per year. The interest
suku bunga direview oleh rate is subject for review by
Bank setiap saat dari waktu the Bank anytime based on
ke waktu sesuai kondisi market conditions.
pasar.
Perjanjian Kredit yang terdiri dari fasilitas jangka pendek The Credit Agreement which consists of short-term
dan jangka panjang dijamin sebagai berikut: and long-term credit facilities was secured by the
following:
Jaminan : - 1 bidang hak atas tanah dan bangunan Collateral : - 1 piece of land and building with
dengan HGB No. 638/Kelurahan Damai di HGB No. 638/Damai Village at Jalan
Jalan Jenderal Sudirman No. 645, Sudirman No. 645, East Kalimantan
Propinsi Kalimantan Timur, Kotamadya Province, City of Balikpapan, East
Balikpapan, Kecamatan Balikpapan Balikpapan District, Damai Village,
Timur, Kelurahan Damai yang terdaftar registered under the name of PSS;
atas nama PSS;
Page 88
Halaman 5/67
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
15. UTANG BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 15. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon") PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon")
- Jaminan fidusia berupa PSS piutang - Fiduciary collateral in the form of
dengan total nilai penjaminan PSS’ receivables and inventories
Rp25.000.000.000; with a total amount of
Rp25,000,000,000;
- Jaminan fidusia berupa piutang atas - Fiduciary collateral in the form of
nama PSS dengan total nilai penjaminan PSS’ receivables with a total amount
USD2.000.000; of USD2,000,000;
- Margin Deposits sebesar 20% dari setiap - Margin deposits of 20% of each
pencairan Omnibus Line; withdrawal of Omnibus Line;
- Margin Deposits sebesar 10% dari setiap - Margin deposits of 10% of each
pembukaan Bid Bond, dan 30% untuk opening of Bid Bond, and 30% of
pembukaan performance bond, advance each opening performance bond,
- Personal Guarantee dari Tn. Putu Agung - Personal Guarantee from Mr. Putu
Prianta. Agung Prianta.
Pada September 2022, fasilitas pinjaman ini telah In September 2022, these credit facitlities were
berakhir dan tidak ada perpanjangan yang expired and no extension was signed.
ditandatangani.
16. UTANG USAHA KEPADA PIHAK KETIGA 16. TRADE PAYABLES TO THIRD PARTIES
a. Berdasarkan Segmen a. Based on Segment
2023 2022
Pemasok Suppliers
Katering dan akomodasi 29.855.408.709 36.226.922.475 Catering and accomodation
Villa 37.519.872 37.519.872 Villa
Jumlah 29.892.928.581 36.264.442.347 Total
b. Berdasarkan Mata Uang b. Based on Functional Currency
2023 2022
Rupiah 29.856.557.921 36.231.164.704 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 36.370.660 33.277.643 United States Dollars
Jumlah 29.892.928.581 36.264.442.347 Total
c. Berdasarkan Umur c. Based on Age
2023 2022
Sampai dengan 30 hari 19.581.599.358 8.885.872.621 Up to 30 days
31 hari sampai 60 hari 6.149.361.034 13.139.133.390 31 up to 60 days
61 hari sampai 90 hari 2.552.066.778 5.856.387.546 61 up to 90 days
Lebih dari 90 hari 1.609.901.411 8.383.048.790 More than 90 days
Jumlah 29.892.928.581 36.264.442.347 Total
Page 89
Halaman 5/68
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
16. UTANG USAHA KEPADA PIHAK KETIGA (Lanjutan) 16. TRADE PAYABLES TO THIRD PARTIES
(Continued)
Atas utang usaha ini, Grup tidak dikenakan bunga dan With respect to these trade payables, the Group are
tidak ada aset yang dijadikan jaminan. not subject to interest and no assets are pledged as
collateral.
17. UTANG LAIN-LAIN KEPADA PIHAK KETIGA 17. OTHER PAYABLES TO THIRD PARTIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Titipan pihak ketiga 2.984.002.799 2.861.766.142 Titipan pihak ketiga
PT Taman Merah Investasi 911.369.589 911.369.589 PT Taman Merah Investasi
Lain-lain - 182.383.992 Others
Jumlah 3.895.372.388 3.955.519.723 Total
Perusahaan The Company
Perusahaan menerima dana dari PT Taman Merah The Company received money from PT Taman
Investasi (TMI), untuk kepentingan modal kerja. Pinjaman Merah Investasi (TMI), for working capital purposes.
ini tidak dikenakan bunga dan harus dilunasi setiap saat This loan is non-interest bearing and payable on
TMI meminta Perusahaan untuk melakukan pembayaran. demand by the Company to TMI.
Utang titipan pihak ketiga merupakan dana titipan dari The deposits from third parties are deposits from
pelanggan untuk renovasi, biaya balik nama sertifikat dan customers for renovation, fees for returning the name
tanda jadi dari calon pelanggan. of the certificate and from the prospect customer.
18. BIAYA YANG MASIH HARUS DIBAYAR 18. ACCRUED EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Kontraktor 5.961.185.032 7.036.220.033 Contractors
Bunga 3.763.172.508 3.763.172.508 Interests
Gaji, tunjangan bonus dan cuti 2.160.293.990 2.223.431.330 Salaries, bonuses and leave
Kompensasi untuk pegawai tidak Compensation for temporary
tetap 1.015.725.529 839.875.177 employees
Jasa profesional 282.975.000 258.000.000 Professional fees
Lain-lain 1.158.372.352 2.356.382.783 Others
Jumlah 14.341.724.411 16.477.081.831 Total
Biaya yang masih harus dibayar atas kontraktor Accrued expenses to the contractors represent costs
merupakan biaya atas proyek dalam pembangunan di for BLM’s project development.
BLM.
Page 90
Halaman 5/69
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
19. PENDAPATAN DITERIMA DIMUKA 19. UNEARNED REVENUE
Akun ini merupakan nilai pendapatan diterima di muka This account represents the Company's unearned
Perusahaan dengan rincian sebagai berikut: revenue with details as follows:
2023 2022
Tn. Graham James Bristow 554.383.518 554.383.518 Mr. Graham James Bristow
Sewa (Catatan 34c) 525.107.147 525.107.147 Rent (Note 34c)
Jasa manajemen (Catatan 31d) 1.502.295.624 630.295.624 Management fee (Note 31d)
Jumlah 2.581.786.289 1.709.786.289 Total
Dikurangi bagian yang akan jatuh Less portion that will be
tempo dalam waktu satu tahun (2.084.752.791) (1.212.752.791) realized within a year
Jumlah 497.033.498 497.033.498 Total
Berdasarkan akta No. 65 tanggal 29 Juli 2010 dari Notaris Based on Deed No. 65 dated July 29, 2010 of Evi
Evi Susanti Panjaitan, S.H., Perusahaan menyewakan Susanti Panjaitan, S.H., the Company leased Villa
vila No. 10, Villas Bali Island, Jalan Raya Petitenget No. number 10, Bali Island Villas, Jalan Raya Petitenget
469, Kerobokan, Kuta, Bali kepada Tuan Graham James number 469, Kerobokan, Kuta, Bali to Mr. Graham
Bristow, mantan Direktur Perusahaan, sebesar James Bristow, former Director of the Company,
Rp1.266.479.600 untuk jangka waktu 22 tahun 1 bulan amounted to Rp1,266,479,600 for a period of 22
terhitung sejak tanggal 21 Juli 2010 sampai dengan years and 1 month commencing from July 21, 2010
tanggal 21 Agustus 2032. to August 21, 2032.
20. UANG MUKA PELANGGAN 20. ADVANCES FROM CUSTOMERS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Penjualan perumahan 2.373.604.918 2.373.604.918 Sale of houses and lot
Deposit guarantee from
Jaminan penghuni vila 402.211.097 402.211.097 villa resident
Lain-lain 5.944.444 132.715.684 Others
Jumlah 2.781.760.459 2.908.531.699 Total
Uang muka pelanggan untuk penjualan perumahan dan Advances from customers for the sale of houses and
tanah merupakan uang muka yang dicatat oleh BLM, lot represent advances recorded by BLM, a
anak perusahaan untuk penjualan tanah dan tanah subsidiary for the sale of house and lot but not yet
tersebut tetapi belum memenuhi syarat untuk pengakuan qualified for revenue recognition and also cancelled
pendapatan. transactions as per requests by customers.
Selama tahun 2021, BLM berhasil mengembalikan uang During 2021, BLM managed to refund advances from
muka dari pelanggan atas transaksi yang dibatalkan customers for cancelled transactions amounting to
sebesar Rp1.918.389.304 dan tidak ada transaksi di Rp1,918,389,304 and no transactions in 2022 and
tahun 2022 dan 2023. 2023.
Rincian uang muka penjualan perumahan berdasarkan Details of down payment on sales of houses and lot
persentase terhadap harga jual adalah sebagai berikut: by percentage of the selling price are as follows:
Page 91
Halaman 5/70
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
20. UANG MUKA PELANGGAN (Lanjutan) 20. ADVANCES FROM CUSTOMERS (Continued)
2023 2022
50% - 99% 1.424.364.084 1.424.364.084 50% - 99%
20% - 49% 528.057.641 528.057.641 20% - 49%
≤ 20% 421.183.193 421.183.193 ≤ 20%
Jumlah 2.373.604.918 2.373.604.918 Total
21. LIABILITAS SEWA 21. LEASE LIABILITIES
PSS menandatangani beberapa perjanjian sewa yang PSS entered into several lease agreements related
berkaitan dengan sewa gedung dan kendaraan. to the rental of building and vehicles.
2023 2022
Kendaraan 4.517.208.632 1.269.353.138 Kendaraan
Bangunan 6.916.369.919 1.006.062.849 Bangunan
Jumlah 11.433.578.551 2.275.415.987 Total
Dikurangi bagian yang akan jatuh Less portion that will mature
tempo dalam waktu satu tahun (4.517.208.632) (1.269.353.138) within a year
Bagian yang akan jatuh tempo
lebih dari satu tahun 6.916.369.919 1.006.062.849 Net of current maturities
Utang pembiayaan konsumen dijamin dengan aset tetap The consumer debts are secured by fixed assets
yang yang dibiayai dan ditambah syarat bahwa PSS tidak being financed and prohibit PSS to sell or transfer
diperbolehkan untuk menjual atau memindahkan hak atas the rights of the asset to other parties until the debts
aset tetap tersebut ke pihak-pihak lain sebelum are fully settled.
kewajibannya dilunasi.
22. KEPENTINGAN NON-PENGENDALI 22. NON-CONTROLLING INTERESTS
Rincian kepentingan non-pengendali atas aset bersih dan Details of non-controlling interests over net assets
laba bersih entitas anak yang dikonsolidasi pada tanggal and net income of the subsidiaries as of December
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: 31, 2023 and 2022 are as follows:
2023
Entitas Anak/ Saldo Awal/ Penerimaan Deviden/ Saldo Laba/ Saldo Akhir/
Subsidiaries Beginning Balance Dividend Income Balance Ending Balance
PSS 27.398.091.429 - (578.052.839) 27.976.144.268
BLM 39.753.739.946 - 1.151.683.998 38.602.055.948
67.151.831.375 - 573.631.159 66.578.200.216
Page 92
Halaman 5/71
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
22. KEPENTINGAN NON-PENGENDALI (Lanjutan) 22. NON-CONTROLLING INTERESTS (Continued)
2022
Entitas Anak/ Saldo Awal/ Penerimaan Deviden/ Saldo Laba/ Saldo Akhir/
Subsidiaries Beginning Balance Dividend Income Balance Ending Balance
PSS 26.168.619.326 - 1.229.472.103 27.398.091.429
BLM 45.632.530.134 - (5.878.790.188) 39.753.739.946
71.801.149.460 - (4.649.318.085) 67.151.831.375
23. MODAL SAHAM 23. CAPITAL STOCK
Susunan pemegang saham Perusahaan dan persentase The composition of the Company's shareholders and
kepemilikannya pada tanggal 31 Desember 2023 dan their percentage of ownerships as of December 31,
2022 berdasarkan catatan yang disediakan oleh PT 2023 and 2022 based on the records provided by PT
Sharestar Indonesia, Biro Administrasi Efek, adalah Sharestar Indonesia, bureau of securities
sebagai berikut: administration, is as follows:
2023
Persentase
Kepemilikan/
Percentage Jumlah
Saham/ of Nominal/
Shares Ownership Amount
Ny. Anastasia Sulistyawati 328.924.694 30% 17.949.077.738 Ny. Anastasia Sulistyawati
PT Trust Penata Propertindo 143.437.624 13% 8.050.436.647 PT Trust Penata Propertindo
PT Anugerah Griya Persada 85.895.000 8% 4.820.856.875 PT Anugerah Griya Persada
PT Asabri (Persero) 54.669.376 5% 3.068.318.728 PT Asabri (Persero)
Island Regency Group 62.187.000 6% 3.490.245.375 Island Regency Group
Trust securitas 88.233.000 8% 5.232.702.125 Trust securitas
Masyarakat 326.403.306 30% 18.550.581.262 Public
Jumlah 1.089.750.000 100% 61.162.218.750 Total
2022
Persentase
Kepemilikan/
Percentage Jumlah
Saham/ of Nominal/
Shares Ownership Amount
Ny. Anastasia Sulistyawati 319.805.394 29% 17.949.077.738 Ny. Anastasia Sulistyawati
PT Trust Penata Propertindo 143.437.624 13% 8.050.436.647 PT Trust Penata Propertindo
PT Anugerah Griya Persada 85.895.000 8% 4.820.856.875 PT Anugerah Griya Persada
PT Asabri (Persero) 54.669.376 5% 3.068.318.728 PT Asabri (Persero)
Island Regency Group 62.187.000 6% 3.490.245.375 Island Regency Group
Trust securitas 93.233.000 9% 5.232.702.125 Trust securitas
Masyarakat 330.522.606 30% 18.550.581.262 Public
Jumlah 1.089.750.000 100% 61.162.218.750 Total
Page 93
Halaman 5/72
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
23. MODAL SAHAM (Lanjutan) 23. CAPITAL STOCK (Continued)
Termasuk didalam masyarakat pada tanggal 31 The Directors of the Company with ownership
Desember 2023 dan 2022 adalah direksi Perusahaan interest below 5% was included in Public as of
dengan kepemilikan saham dibawah 5%. December 31, 2023 and 2022.
Pengelolaan Modal Capital Management
Perusahaan menggunakan seluruh ekuitas sebagai The Company considers its total equity as capital.
modal. Tujuan utama pengelolaan modal Perusahaan The primary objective of the Company’s capital
adalah untuk memelihara kemampuan Perusahaan untuk management is to safeguard its ability to continue as
menjaga kelangsungan hidupnya, sehingga dapat terus a going concern, so that it can continue to provide
memberikan keuntungan dan manfaat bagi pemangku returns and benefits to stakeholders and to maintain
kepentingan dan mempertahankan struktur modal yang an optimal capital structure to reduce the cost of
optimal untuk mengurangi biaya modal. capital.
Perusahaan mengelola struktur modalnya dengan The Company manages its capital structure by
membuat penyesuaian-penyesuaian yang diperlukan making adjustments to it, in light of changes in
dengan memperhatikan dengan perubahan kondisi economic conditions. To maintain or adjust its capital
ekonomi. Untuk mempertahankan kesehatan struktur structure soundness, the Company may adjust the
modalnya, Perusahaan dapat menyesuaikan pembayaran dividend payment to shareholders or require
dividen atau meminta tambahan modal dari para additional capital from shareholders.
pemegang saham.
24. TAMBAHAN MODAL DISETOR 24. ADDITIONAL-PAID-IN CAPITAL
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Agio saham 88.587.593.751 88.587.593.751 Share premium
Biaya emisi saham (7.064.974.029) (7.064.974.029) Share issuance costs
Difference in foreign
Selisih kurs setoran modal (2.272.200.000) (2.272.200.000) exchange rate
Difference in value of restructuring
Selisih nilai transaksi restrukturisasi transaction with entities under
entitas sepengendali (21.639.894.267) (21.639.894.267) common control
Tambahan modal disetor – neto 57.610.525.455 57.610.525.455 Additional paid in capital – net
Biaya emisi saham merupakan biaya sehubungan dengan Share issuance costs are related to the Initial Public
Penawaran Umum Saham Perdana dan Penawaran Offering and Limited Public Offering I (PUT I) to
Umum Terbatas I (PUT I) kepada para pemegang saham shareholders through Issuance of Pre-emptive Rights
dalam rangka Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD).
(HMETD).
Selisih kurs setoran modal merupakan perbedaan antara The difference between the Rupiah par value stated
setoran modal yang diterima Perusahaan yang in the Company's Articles of Association and the
menggunakan kurs aktual dengan kurs setoran modal actual Rupiah equivalent of the foreign currency
yang digunakan dalam anggaran dasar Perusahaan. amount received for the subscription.
Page 94
Halaman 5/73
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
24. TAMBAHAN MODAL DISETOR (Lanjutan) 24. ADDITIONAL-PAID-IN CAPITAL (Continued)
Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas Difference in Value of Restructuring Transactions
Sepengendali merupakan selisih antara harga akuisisi with Entities Under Common Control represents the
atau harga pengalihan saham entitas anak dengan nilai difference between the acquisition price or the
buku saham sehubungan dengan akuisisi atau transfer price of a subsidiary's share with the book
pengalihan saham yang dilakukan dari/kepada entitas value of shares in connection with the acquisition or
sepengendali. transfer of shares conducted from / to entities under
common control.
Akun biaya emisi saham, selisih kurs setoran modal dan Share issuance costs, difference in foreign exchange
Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas rate and the Difference in Value of Restructuring
Sepengendali telah direklasifikasi akibat penerapan Transactions with Entities under Common Control
PSAK. have been reclassified as a result of the adoption of
PSAK.
25. PENDAPATAN USAHA 25. REVENUES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Katering dan Akomodasi Catering and Accomodation
Jasa katering 165.369.533.643 158.363.696.637 Catering services
Cleaning services 2.088.000.000 3.266.768.734 Cleaning services
Jasa akomodasi 5.802.603.104 4.203.130.198 Accommodation services
Pemeliharaan 595.511.500 553.553.500 Maintenance
Lain-lain 7.517.470.913 5.547.524.527 Others
181.373.119.160 171.934.673.596
Penjualan Perumahan dan Tanah - - Sale of Houses and Lots
Jumlah 181.373.119.160 171.934.673.596 Total
Seluruh pendapatan merupakan pendapatan dari pihak All revenues represent sales to third parties.
ketiga.
Rincian pelanggan dengan jumlah penjualan lebih dari Details of customers representing more than 10% of
10% dari jumlah penjualan adalah sebagai berikut: total sales are as follows:
2023 2022
Jumlah/ Persentase/ Jumlah/ Persentase/
Amount Percentage Amount Percentage
BUMA (Adaro Grup) 43.802.612.150 24% - -
PT Vale 37.145.713.498 20% - -
Pertamina - - 32.876.727.079 19%
Petrochina International Jabung Ltd. - - 30.520.379.832 18%
80.948.325.648 63.397.106.911
Page 95
Halaman 5/74
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
26. BEBAN POKOK PENDAPATAN 26. COSTS OF REVENUES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Katering dan Akomodasi Catering and Accomodation
Makanan 95.264.558.719 82.170.052.449 Foods
Pemeliharaan 1.552.447.921 1.285.938.506 Maintenance
96.817.006.640 83.455.990.955
Penjualan Perumahan dan Tanah - - Sale of Houses and Lots
Beban Langsung Direct expenses
Gaji dan tunjangan 41.428.388.126 44.906.798.899 Salaries and allowances
Air dan listrik 4.578.314.502 3.029.855.334 Water and electricity
Penggantian persediaan Replacement of non-
non-consumables 1.960.655.717 2.850.296.433 consumables inventories
Pengangkutan, penanganan dan Transportation, handling and
pengemasan 2.654.222.241 1.925.067.067 packaging
Kesehatan 1.090.696.689 1.691.528.291 Medical
Tunjangan bonus dan cuti 1.842.783.605 1.597.205.638 Bonuses and leave allowances
Pemeliharaan, kebersihan dan Maintenance, cleaning and
perbaikan 828.890.909 1.506.345.523 repair
Penyusutan (Catatan 12) 1.940.368.675 1.209.528.525 Decpreciation (Note 12)
Transportasi dan perjalanan 1.427.216.302 1.187.537.694 Transportation and travel
Jasa komisi keagenan 1.006.038.611 1.125.077.143 Agent commission fee
Compensation for temporary
Kompensasi pegawai tidak tetap 1.242.434.102 717.998.631 employees
Seragam 364.366.189 433.481.093 Uniform
Amortisasi aset hak guna Amortization of right of use
(Catatan 14) 317.518.057 381.447.988 assets (Note 14)
Penyisihan imbalan pascakerja Provision for employee
(Catatan 29) 377.947.795 178.141.279 benefits (Note 29)
Asuransi 157.091.843 53.094.750 Insurance
Sewa 241.203.150 51.344.444 Rent
Lain-lain (masing-masing dibawah Others (each below
Rp20 juta) 3.797.581.716 3.016.920.323 Rp20 million)
65.255.718.229 65.861.669.055
Jumlah 162.072.724.869 149.317.660.010 Total
Tidak terdapat pembelian dari satu pihak yang melebihi No purchases from one supplier that exceeds 10% of
10% dari penjualan neto untuk tahun yang berakhir pada total revenue for the years ended December 31,
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. 2023 and 2022.
Page 96
Halaman 5/75
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
27. BEBAN USAHA 27. OPERATING EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Gaji dan tunjangan 11.970.476.475 11.162.357.531 Salaries and allowance
Jasa profesional 4.580.394.715 5.049.084.431 Professional fees
Amortisasi aset hak guna Amortization of right of use
(Catatan 14) 2.394.016.862 2.127.891.212 assets (Note 14)
Penyusutan (Catatan 12) 1.353.653.611 1.180.134.896 Depreciation (Note 12)
Tunjangan bonus, cuti dan
pengobatan 537.189.391 787.726.982 Bonuses, leave and medical
Transportasi dan perjalanan 182.312.348 708.078.170 Transportation and travel
Beban kendaraan 374.918.663 264.915.754 Vehicle expenses
Penyisihan imbalan pascakerja Provision for employee
(Catatan 29) 860.775.080 263.055.612 benefits (Note 29)
Pemeliharaan, kebersihan dan Maintenance, cleaning and
perbaikan 127.774.322 189.765.223 repair
Asuransi 352.624.753 194.346.434 Insurance
Pelatihan 36.136.432 192.966.133 Training
Administrasi bursa 663.546.964 177.690.806 IDX administrative fees
Air dan listrik 348.909.007 159.304.376 Water and electricity
Compensation for temporary
Kompensasi pegawai tidak tetap - 121.876.546 employees
Iklan dan pemasaran 455.730.837 59.998.250 Advertising and marketing
Lain-lain (masing-masing dibawah Others (each below
Rp100 juta) 1.287.877.876 1.494.369.858 Rp100 million)
Jumlah 25.526.337.336 24.133.562.214 Total
28. PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN 28. OTHER INCOME (EXPENSES)
2023 2022
Pendapatan Lainnya Other Income
Pendapatan sewa (Catatan 34d) 1.756.711.351 1.818.231.099 Rental income (Note 34d)
Pembalikan biaya masih harus
dibayar - 285.803.954 Reversal of accrued expenses
Laba (rugi) penjualan aset tetap Gain on disposal of fixed
(Catatan 12) 73.866.126 274.885.456 assets (Note 12)
Pendapatan (beban) lain-lain- Other income (expenses)-
bersih 3.578.728.463 (91.086.556) net
5.409.305.940 2.287.833.953
Page 97
Halaman 5/76
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
28. PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN (Lanjutan) 28. OTHER INCOME (EXPENSES) (Continued)
2023 2022
Pendapatan Keuangan Financial Income
Foreign exchange gain
Laba (rugi) selisih kurs - bersih (106.389.866) 966.538.893 (loss)- net
Pendapatan bunga deposito Interest income on time deposit
dan jasa giro 506.638.248 294.338.511 and current account
Pendapatan bunga yang
berkenaan dengan kelebihan Interest income with regards to
pembayaran pajak - the tax overpayment
400.248.382 1.260.877.404
Beban Keuangan Financial Charges
Bunga pinjaman (364.016.210) (124.119.886) Interest expense
(364.016.210) (124.119.886)
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT
BENEFITS
Perusahaan dan PSS mengakui kewajiban The Company and PSS recognized employment
ketenagakerjaan berdasarkan Undang-undang liability based on the existing Labor Law. The
Ketenagakerjaan yang ada. Estimasi liabilitas imbalan Company’s and PSS’ estimated liability on employee
kerja Perusahaan dan PSS pada tanggal 31 Desember benefits as of December 31, 2022 and 2021 was
2023 dan 2022 ditentukan oleh KKA Nurichwan, aktuaris determined by KKA Nurichwan, an independent
independen, dalam laporannya masing-masing tertanggal actuary, in its report dated March 24, 2024 and
24 Maret 2024 dan 15 Maret 2023. March 15, 2023, respectively.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 terdapat As of December 31, 2023 and 2022, there were 126
masing-masing 126 dan 100 karyawan yang berhak atas and 100 employess, entitled for such benefits,
manfaat tersebut. respectively.
Perusahaan dan PSS mencatat estimasi liabilitas imbalan The Company and PSS recognized post-employment
kerja berdasarkan perhitungan aktuaris independen yang benefit liabilities based on the independent actuarial
dilakukan oleh KKA Nurichwan, dalam perhitungannya calculations performed by KKA Nurichwan,
aktuaris menggunakan metode “Projected Unit Credit”. determined using "Projected Unit Credit" method.
2023 2022
Perusahaan Company
Tingkat diskonto per tahun 7,00% 7,44% Discount rate per year
Tingkat kenaikan gaji tahunan 8% 8% Rate of annual salary increase
Tabel Mortalita Tabel Mortalita
Tingkat mortalitas Indonesia IV – 2019 Indonesia IV – 2019 Mortality rate
Usia pensiun 55 55 Normal pension age
Page 98
Halaman 5/77
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT
(Lanjutan) BENEFITS (Continued)
2023 2022
Entitas Anak Subsidiary
Tingkat diskonto per tahun 6,89% 7,27% Discount rate per year
Tingkat kenaikan gaji tahunan 8% 8% Rate of annual salary increase
Tabel Mortalita Tabel Mortalita
Tingkat mortalitas Indonesia IV – 2019 Indonesia IV – 2019 Mortality rate
Usia pensiun 55 55 Normal pension age
Rekonsiliasi jumlah liabilitas imbalan kerja pada laporan The reconciliation of the total employee benefits
posisi keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut: liability to the consolidated statements of financial
position is as follows:
2023 2022
Nilai kini liabilitas imbalan kerja The present value of unfunded
yang tidak didanai (5.705.523.384) (6.355.882.500) employee benefits liability
Nilai wajar aset program 5.878.498.318 6.506.025.356 Fair value of plan assets
Status pendanaan 213.234.307 157.295.875 Funding status
Dampak atas batas program (213.234.307) (157.295.875) Impact on program boundaries
Jumlah liabilitas dalam Amount of liabilities in the
laporan posisi keuangan consolidated statements of
konsolidasian 172.974.934 150.142.856 financial position
Mutasi aset (liabilitas) imbalan kerja karyawan adalah Movements in the employee benefits asset (liability)
sebagai berikut: are as follows:
2023 2022
Saldo awal tahun 150.142.856 134.912.153 Beginning of the year
Pendapatan (beban) penyisihan Income (provision) for employee
imbalan kerja tahun berjalan (860.775.080) (441.196.891) benefits for current year
Pembayaran pesangon 2.139.684.791 575.514.416 Severance payment
Withdrawal of funds from
Penarikan dana dari aset program (2.137.981.980) (440.259.526) plan assets
Iuran yang dibayarkan 1.080.309.562 802.142.333 Contribution to the plan assets
Kerugian aktuarial yang diakui Actuarial losses recognized
pada pendapatan komprehensif on other comprehensive
lainnya (198.405.215) (480.969.629) income
Saldo akhir tahun 172.974.934 150.142.856 Year end balance
Rincian pendapatan (beban) penyisihan imbalan kerja The details of income (provision) for employee
yang diakui pada laporan laba rugi dan penghasilan benefits recognized in the consolidated statements of
komprehensif lain konsolidasian adalah sebagai berikut: income and other comprehensive income are as
follows:
Page 99
Halaman 5/78
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT
(Lanjutan) BENEFITS (Continued)
2023 2022
Beban jasa kini (810.554.956) (850.450.812) Current expenses
Beban bunga (462.084.818) (380.852.076) Interest expense
Imbal hasil ekspektasi aset The expected return on plan
program 411.864.694 486.904.307 assets
Perubahan program - 303.201.690 Change program
Jumlah pendapatan (beban) tahun Total current year income
berjalan (860.775.080) (441.196.891) (expenses)
Analisa sensitivitas dari perubahan asumsi-asumsi utama The sensitivity analysis of the overall long-term
terhadap liabilitas imbalan kerja jangka panjang pada 31 employee benefit liabilities to the changes in the
Desember 2023 adalah sebagai berikut: weighted principal assumptions as of December 31,
2023 are as follows:
Perusahaan The Company
Perubahan Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Penurunan Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskonto 1% (7.158.116) 8.776.543 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 8.961.736 (7.158.116) Rate of salary increase
Entitas Anak Subsidiary
Perubahan Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Penurunan Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskonto 1% (348.980.263) 363.709.950 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 390.903.217 (330.284.892) Rate of salary increase
Analisa sensitivitas dari perubahan asumsi-asumsi utama The sensitivity analysis of the overall long-term
terhadap liabilitas imbalan kerja jangka panjang pada 31 employee benefit liabilities to the changes in the
Desember 2022 adalah sebagai berikut: weighted principal assumptions as of December 31,
2022 are as follows:
Perusahaan The Company
Perubahan Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Penurunan Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskonto 1% (697.960) 816.877 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 804.238 (700.613) Rate of salary increase
Page 100
Halaman 5/79
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
29. ASET (LIABILITAS) IMBALAN PASCAKERJA 29. ASSETS (LIABILITIES) FOR POST EMPLOYMENT
(Lanjutan) BENEFITS (Continued)
Entitas Anak Subsidiary
Perubahan Asumsi/ Kenaikan Asumsi/ Penurunan Asumsi/
Changes in Increase in Decrease in
Assumption Assumption Assumption
Tingkat diskonto 1% (511.585.917) 552.799.505 Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 1% 576.721.332 (499.775.485) Rate of salary increase
30. PERPAJAKAN 30. TAXATION
a. Pajak Dibayar di Muka a. Prepaid Taxes
2023 2022
Entitas Anak Subsidiaries
Pajak Pertambahan Nilai 1.245.881.497 1.054.481.481 Value added tax
PPh Pasal 4 (2) 402.227.100 - Income tax Art 4 (2)
Jumlah 1.648.108.597 1.054.481.481 Total
b. Utang Pajak b. Taxes Payable
2023 2022
Perusahaan The Company
PPh Pasal 4 (2) 1.046.497.897 1.046.497.897 Income tax Art 4 (2)
PPh Pasal 21 11.305.000 59.225.000 Income tax Art 21
PPh Pasal 23 41.207.116 53.750.341 Income tax Art 23
PPN 1.144.732.070 1.144.732.070 Value added tax
Pajak pembangunan daerah 31.855.153 31.855.153 Local development tax
2.275.597.235 2.336.060.461
Entitas Anak Subsidiaries
PPh Pasal 4 (2) 2.973.886.962 2.978.217.526 Income tax Art 4 (2)
PPh Pasal 21 187.459.642 238.440.595 Income tax Art 21
PPh Pasal 23 54.414.665 56.440.758 Income tax Art 23
PPh Pasal 25 - 20.438.715 Income tax Art 25
PPN 21.404.005 53.330.626 Value added tax
Pajak pembangunan daerah 6.779.629.815 12.411.172.053 Local development tax
10.016.795.089 15.758.040.273
Jumlah 12.292.392.324 18.094.100.734 Total
Page 101
Halaman 5/80
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
c. Pajak Kini c. Current Tax
Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum manfaat The reconciliation between income (loss) before
(beban) pajak seperti yang disajikan dalam laporan tax benefit (expense) as shown in the
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain consolidated statements of profit or loss and
konsolidasian dan taksiran laba (rugi) fiskal untuk other comprehensive income and estimated
tahun yang berakhir pada 31 Desember 2023 dan taxable income (loss) for the years ended
2022 adalah sebagai berikut: December 31, 2023 and 2022 are as follows:
2023 2022
Laba (rugi) sebelum beban (manfaat) Income (loss) before tax expense
pajak menurut laporan laba rugi (benefit) per consolidated statement
dan penghasilan komprehensif lain of profit or loss and other
konsolidasian (4.697.457.785) (21.769.385.458) comprehensive income
Dikurangi Less
Laba sebelum pajak Income before income
penghasilan entitas anak 2.317.843.347 19.458.090.935 tax of subsidiaries
Rugi sebelum pajak penghasilan Loss before corporate
Perusahaan (2.379.614.438) (2.311.294.523) income tax
Beda temporer: Temporary differences:
Provision for employee
Penyisihan imbalan kerja 5.564.607 111.646.005 benefits
Penyusutan dan laba Depreciation and gain on
penjualan aset tetap - (148.218.457) disposal of fixed asset
Penyisihan penurunan Provision for doubtful
nilai piutang 59.756.912 1.191.784.162 accounts
Beda tetap: Permanent differences:
Jamuan dan sumbangan 138.536.008 110.581.923 donation
Pendapatan yang telah Revenue that has been
dikenakan pajak final (1.757.069.083) (1.236.631.437) subject to final tax
Lain-lain 42.765 23.609.500 Others
Rugi fiskal Perusahaan
tahun berjalan (3.932.783.228) (2.258.522.827) Fiscal loss of the year
Page 102
Halaman 5/81
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
c. Pajak Kini (Lanjutan) c. Current Tax (Continued)
Akumulasi rugi fiskal tahun Accumulated fiscal loss
sebelumnya in prior
2022 (2.258.522.827) - 2022
2021 (2.759.709.684) (2.759.709.684) 2021
2020 (5.194.049.371) (5.194.049.371) 2020
2019 (4.746.314.448) (4.746.314.448) 2019
2018 - (4.783.041.432) 2018
Akumulasi rugi fiskal Perusahaan Accumulated fiscal loss
akhir tahun (18.891.379.558) (19.741.637.762) at year end
Pajak kini Current tax
Perusahaan (143.809.524) (148.178.571) The Company
Entitas Anak (450.405.349) (695.248.620) Final
Jumlah pajak kini (594.214.873) (843.427.191) Total current tax
Jumlah penghasilan kena pajak dan beban pajak The amounts of the Company’s taxable income
penghasilan kini Perusahaan untuk tahun 2023 and current income tax expense for 2023, as
seperti yang disebutkan di atas dan utang PPh terkait stated in the foregoing, and the related tax
akan dilaporkan oleh Perusahaan dalam Surat payables will be reported by the Company in its
Pemberitahuan Tahunan (“SPT”) PPh badan tahun 2023 annual income tax return (“SPT”) to be
2023 ke Kantor Pajak. submitted to the Tax Office.
Jumlah penghasilan kena pajak dan beban pajak The amounts of the Company’s taxable income
penghasilan kini Perusahaan untuk tahun 2022 and current income tax expense for 2022, as
seperti yang disebutkan di atas dan utang PPh terkait stated in the foregoing, and the related tax
akan dilaporkan oleh Perusahaan dalam Surat payables will be reported by the Company in its
Pemberitahuan Tahunan (“SPT”) PPh badan tahun 2022 annual income tax return (“SPT”) to be
2022 ke Kantor Pajak. submitted to the Tax Office.
Page 103
Halaman 5/82
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
d. Pajak Tangguhan d. Deferred Tax
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Desember Deferred tax assets as of December 31, 2023
2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 are as follows:
2023
Dikreditkan Dikreditkan
(Dibebankan) ke (Dibebankan) ke
Laporan Tahun Pendapatan
Berjalan/ Komprehensif Lain/
Credited Credited
(Charged) to the (Charged) to other
Saldo Awal/ Current Year comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Perusahaan The Company
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja 1.573.663 (1.224.214) 6.059.184 6.408.633 employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 139.502.776 - - 139.502.776 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 2.225.349.305 (13.146.521) - 2.212.202.784 accounts
2.366.425.744 (14.370.734) 6.059.184 2.358.114.194 assets
Entitas Anak Subsidiary
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja (34.605.091) (119.258.471) 106.952.016 (46.911.546) employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 721.515.128 (155.804.472) - 565.710.656 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai persediaan 16.049.027 - - 16.049.027 accounts
Akrual bonus (593.596.274) 38.726.668 - (554.869.606) Accrued bonus
Kompensasi karyawan 184.772.539 (63.666.924) - 121.105.615 Accrued compensation
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 1.574.673.841 (3.184.951) - 1.571.488.890 accounts
1.868.809.170 (303.188.150) 106.952.016 1.672.573.036 assets
Jumlah aset pajak
tangguhan 4.235.234.914 (317.558.884) 113.011.200 4.030.687.230 Deferred Tax Assets
Page 104
Halaman 5/83
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
d. Pajak Tangguhan (Lanjutan) d. Deferred Tax (Continued)
2022
Dikreditkan Dikreditkan
(Dibebankan) ke (Dibebankan) ke
Laporan Tahun Pendapatan
Berjalan/ Komprehensif Lain/
Credited Credited
(Charged) to the (Charged) to other
Saldo Awal/ Current Year comprehensive Saldo Akhir/
Beginning Balance Report income Ending Balance
Perusahaan The Company
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja 38.905.770 (30.437.879) (6.894.228) 1.573.663 employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 172.110.837 (32.608.061) - 139.502.776 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 1.963.156.789 262.192.516 - 2.225.349.305 accounts
2.174.173.396 199.146.576 (6.894.228) 2.366.425.744 assets
Entitas Anak Subsidiary
Penyisihan imbalan Provision for post-
kerja (68.586.443) (78.726.194) 112.707.546 (34.605.091) employment and benefit
Penyusutan aset Depreciation of fixed
tetap 598.940.403 122.574.725 - 721.515.128 assets
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai persediaan 18.019.697 (1.970.670) - 16.049.027 accounts
Akrual bonus 249.079.299 (842.675.573) - (593.596.274) Accrued bonus
Kompensasi karyawan - 184.772.539 - 184.772.539 Accrued compensation
Penyisihan penurunan Allowance for doubtful
nilai piutang 1.461.926.219 112.747.622 - 1.574.673.841 accounts
2.259.379.175 (503.277.551) 112.707.546 1.868.809.170 assets
Jumlah aset pajak
tangguhan 4.433.552.571 (304.130.975) 105.813.318 4.235.234.914 Deferred Tax Assets
Perusahaan tidak mengakui adanya aset pajak The Company did not recognize deferred tax
tangguhan atas rugi fiskal Perusahaan dikarenakan assets for the Company’s fiscal losses since the
berdasarkan penilaian Perusahaan tidak akan Company is on the opinion that this will not be
direalisasikan. realized.
Page 105
Halaman 5/84
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
e. Taksiran Tagihan Restitusi Pajak e. Estimated Claims for Tax Refund
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 akun ini As of December 31, 2023 and 2022, this account
merupakan kelebihan pembayaran pajak penghasilan represents corporate income tax overpayment of
badan PSS dengan rincian sebagai berikut: PSS with the following details:
2023 2022
Tahun pajak 2023 3.586.067.258 - Final year 2023
Tahun pajak 2022 2.028.748.152 2.028.748.152 Final year 2022
Jumlah 5.614.815.410 2.028.748.152 Total
Pajak Penghasilan Badan Tahun Fiskal 2020 Corporate Income Tax Fiscal Year 2020
Pada tanggal 6 Juni 2022, PSS menerima Surat On June 6, 2022, PSS received an Overpayment
Ketetapan Pajak Lebih Bayar (SKPLB) dari Kantor Tax Assessment Letter (SKPLB) from the Tax
Pajak terkait tagihan pajak tahun fiskal 2020. Office for fiscal year 2020. Based on SKPLB, the
Berdasarkan SKPLB tersebut, kantor pajak Tax Office agreed to refund the overpayment for
menyetujui pengembalian kelebihan pembayaran fiscal year 2020 amounted to Rp1,566,639,174
Pajak Penghasilan badan tahun fiskal 2020 sebesar instead of Rp1,625,686,514. PSS charged the
Rp1.566.639.174 sebagai ganti dari difference of amounting Rp59,047,240 and were
Rp1.625.686.514. PSS membebankan selisih recorded as tax expenses in current year.
sebesar Rp59.047.240 dan membukukannya sebagai
beban pajak ditahun berjalan.
Pada 24 Juni 2022, kelebihan bayar tersebut telah On June, 24 2022, PSS received the refund.
diterima PSS.
Selain SKPLB, PSS juga menerima Surat Ketetapan In addition to the SKPLB, PSS also received an
Pajak Kurang Bayar (SKPKB) dan Surat tagihan Underpayment Tax Assessment Letter (SKPKB)
pajak (STP) pajak penghasilan pasal 4 ayat 2, pasal and Tax Invoice (STP) for income tax article 4
21, 23 dan pajak pertambahan nilai untuk tahun pajak (2), article 21, article 23 and value added tax for
yang sama dengan total sebesar Rp75.058.862. the same fiscal year with a total amount of
Rp75,058,862.
Pada 11 Juli 2022, PSS telah membayarkannya dan On July 11, 2022, PSS has paid the SKPKB and
membukukan sebagai beban pajak ditahun berjalan STP and recorded as tax expense in the current
atas SKPKB dan STP tersebut. year.
Page 106
Halaman 5/85
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
30. PERPAJAKAN (Lanjutan) 30. TAXATION (Continued)
f. Tarif Pajak f. Tax Rates
Pada tanggal 31 Maret 2020, Pemerintah Republik On March 31, 2020, the Government of Republic
Indonesia mengeluarkan Peraturan Pemerintah of Indonesia issued Government Regulation in
Pengganti Undang-Undang No. 1 Tahun 2020 Lieu of Act number 1 year 2020 (“the Perpu”)
(“Perpu”) yang mengatur kebijakan Pemerintah untuk which articulated its policies to stabilize the
menjaga stabilitas system keuangan negara dan state’s financial system and overall national
perekonomian nasional secara keseluruhan terkait economic in light of the Covid-19 pandemic,
dampak dari pandemic Covid-19, termasuk including the reduction of corporate income tax
menurunkan tarif pajak penghasilan badan dari rate from previously 25% for 2019 fiscal year to
sebelumnya 25% untuk tahun fiskal 2019 menjadi 22% for 2020-2021 fiscal year and 20% for 2022
22% untuk tahun fiscal 2020-2021 dan 20% untuk fiscal year. The Perpu became effective
tahun fiscal 2022 dan selanjutnya. Perpu ini berlaku immediately upon announcement on March 31,
efektif segera setelah diumumkan pada tanggal 31 2020.
Maret 2020.
Pada Oktober 2021, DPR mengesahkan Undang- In October 2021, the House of Representatives
Undang tentang Harmonisasi Peraturan Perpajakan passed the Law on the Harmonization of Tax
(“UU HPP”). Salah satu pasal dalam UU HPP adalah Regulations (“UU HPP”). One of the articles in
tarif PPh Badan yang berlaku pada tahun 2022 dan the HPP Law is that the corporate income tax
seterusnya adalah sebesar 22% UU HPP ini rate applicable in 2022 and beyond is 22%. This
menggantikan Perpu. UU HPP replaced the Perpu.
Perusahaan dan Entitas Anak telah menghitung pajak The Company and its Susidiary has calculated
penghasilan badan untuk tahun yang berakhir pada its corporate income tax for the years ended
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 menggunakan December 31, 2023 and 2022 using the new tax
tarif baru sebesar 22%. rate of 22%.
Aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Desember Deferred tax assets as at December 31, 2023
2023 dan 2022 juga telah dihitung menggunakan tarif and 2022 have also been calculated using the
baru yang diharapkan akan berlaku pada periode new tax rates which are expected to applicable
dimana asset pajak tangguhan terealisasi. in the period in which the deferred tax assests
will be realized.
g. Administrasi g. Administration
Berdasarkan Undang-undang Perpajakan yang Under the taxation laws of Indonesia, the
berlaku di Indonesia, Perusahaan dan entitas anak Company and its Subsidiaries submit tax returns
menyampaikan surat pemberitahuan berdasarkan on the basis of self assessment. The tax
perhitungan sendiri. Direktur Jenderal Pajak dapat authorities may assess or amend taxes within
menetapkan atau mengubah liabilitas pajak dalam the statute of limitations, under prevailing
batas-batas tertentu, berdasarkan peraturan yang regulations.
berlaku.
Page 107
Halaman 5/86
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI RELATED PARTIES
Grup dalam kegiatan usaha normal melakukan transaksi The Group in the normal course of business engaged
dengan pihak-pihak berelasi dan rinciannya sebagai in transactions with related parties and the details are
berikut: as follows:
Sifat hubungan dengan pihak berelasi: Sifat hubungan dengan pihak berelasi:
Pihak-pihak Berelasi/ Hubungan/ Sifat Saldo Akun/Transaksi/
Related Parties Relationship Nature of Account/Transaction
PT Papua Supplies and Services Entitas Asosiasi/ Associates Piutang berbunga dan tidak berbunga/
Interest and non-interest bearing
receivables
Ny/ Mrs. Anastasia Sulistyawati Pemegang Saham Perusahaan/ Pinjaman berbunga/ Interest bearing loan
Shareholders
PT Jimbaran Hijau Entitas Sepengendali/ Entities Sewa dibayar dimuka dan uang muka
Under Common Control komitmen/ prepaid rent and commitment
advances
PT Silikon Bali Indonesia Entitas Sepengendali/ Entities Utang lain-lain/ Other payable
Under Common Control
PT Jimbaran Hijau Investa Entitas Sepengendali/ Entities Utang lain-lain/ Other payable
Under Common Control
PT Jimbaran Hilltown Entitas Sepengendali/ Entities Utang lain-lain/ Other payable
Under Common Control
Tn./Mr. Graham James Bristow Pemegang Saham Perusahaan/ Pinjaman berbunga dan pendapatan jasa/
Shareholders Interest bearing loan and service fee
Saldo-saldo akun dengan pihak berelasi dan persentase Outstanding balances of related parties and the
terhadap jumlah aset dan liabilitas adalah sebagai berikut: percentage to total assets and liabilities are as
follows:
a. Piutang Lain-lain – Berelasi a. Other Receivables – Related Parties
2023 2022
Entitas Anak Subsidiaries
PT Papua Supplies and PT Papua Supplies and
Services 1.026.301.375 1.230.045.733 Services
Jumlah 1.026.301.375 1.230.045.733 Total
Persentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian 0,29% 0,33% total assets
Page 108
Halaman 5/87
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
b. Aset Tidak Lancar Lainnya b. Other Non-current Assets
2023 2022
Perusahaan: The Company:
Piutang lain-lain – Tn. Graham Piutang lain-lain – Tn. Graham
James Bristow 695.299.999 695.299.999 James Bristow
Dikurangi penyisihan penurunan Less allowance for doubtful
nilai (695.299.999) (695.299.999) accounts
Bersih - - Net
Persentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian - - total assets
Perusahaan The Company
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, piutang As of December 31, 2023 and 2022, the
dari Tuan Graham James Bristow merupakan fasilitas receivables from Mr. Graham James Bristow
pinjaman yang diberikan oleh Perusahaan. constitute loan facilities given by the Company.
Entitas Anak - PSS Subsidiary - PSS
Berdasarkan perjanjian tanggal 24 Mei 2013 antara On May 24, 2013, PSS and PT Papua Supplies
PSS dengan PT Papua Supplies and Services and Services (Papua SS) enetered into
(Papua SS), PSS memberikan pinjaman jangka agreement whereby the Company provides short-
pendek sebesar Rp523.655.012 kepada Papua SS term loans amountint to Rp523,6655,012 to
untuk keperluan modal kerja. Pinjaman tersebut akan Papua SS for working capital purposes. The loan
jatuh tempo dalam waktu 12 (dua belas) bulan will mature within twelve (12) month after the
terhitung sejak pencairan dan dikenakan tingkat disbursement and bears interest at 10% per
bunga 10% per tahun. Pada 24 Mei 2014, PSS dan year. On May 24, 2014, PSS and Papua SS
Papua SS memperbaharui perjanjian menjadi amended the agreement to be non-interest
pinjaman tanpa bunga dan pelunasannya dapat bearing loan but payable on demand.
dilakukan setiap saat jika PSS meminta.
Piutang dari PT Patra CRI (“PCRI”) merupakan The receivables from PT Patra CRI ("PCRI")
pembayaran dimuka oleh PSS atas biaya PCRI, represent advance payments of expenses made
piutang ini tanpa bunga dan pelunasannya dapat by PSS on behalf of PCRI, these receivables are
dilakukan setiap saat jika PSS meminta. non-interest bearing and payable on demand.
PSS berkeyakinan bahwa piutang dari SS Papua dan PSS believes that receivables from Papua SS
PCRI dapat ditagih, sehingga penurunan nilai piutang and PCRI are collectible, thus impairment in the
tidak diperlukan. value of the receivables is not necessary.
Page 109
Halaman 5/88
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama c. Joint-operation Commitment Advances
2023 2022
Entitas Anak - BLM Subsidiaries - BLM
Uang muka komitmen kerjasama Joint-operation commitment advances
PT Jimbaran Hijau 51.131.605.157 65.160.899.901 PT Jimbaran Hijau
Jumlah 51.131.605.157 65.160.899.901 Total
Dikurangi: Amortisasi yang Less:
ditangguhkan (3.289.578.455) (13.246.204.285) Unamortized discount
Bersih 47.842.026.702 51.914.695.616 Net
Persentase terhadap jumlah Percentage to consolidated
aset konsolidasian 13% 14% total assets
Mutasi Amortisasi yang ditangguhkan: Movement of unamortized discount:
2023 2022
Amortisasi yang ditangguhkan 13.246.204.285 12.736.546.733 Unamortized discount
Penambahan amortisasi yang Additional amortise
ditangguhkan (6.114.911.086) 5.164.113.196 discount
Dikurangi: Diskon amortisasi (3.841.714.744) (4.654.455.644) Less : Amortized discount
Jumlah 3.289.578.455 13.246.204.285 Total
Akun ini merupakan dana komitmen dalam bentuk This account represents commitment fund in the
uang jaminan sehubungan dengan kesepakatan form of security deposit in connection with
kerjasama antara, BLM (entitas anak) dengan entitas Memorandum of Understanding entered into by
sepengendali, PT Jimbaran Hijau (JH) untuk and between BLM, subsidiary, and PT Jimbaran
mengembangkan kawasan produktif yang berlokasi di Hijau (JH), entity under common control, to
prime area di kawasan Jimbaran, Bali. develop a productive area located in the prime
area of Jimbaran, Bali.
Kesepakatan Pertama ditandatangani pada tanggal The first Memorandum of Understanding was
23 Juni 2015, dengan obyek kerjasama berupa lahan signed on June 23, 2015, wherein the object of
seluas 1 Ha dimana kedua pihak akan membangun collaboration is in the form of a land area of 1 Ha
kompleks perkantoran dan komersial (untuk to develop office buildings and commercial
selanjutnya disebut “Kesepakatan Awal”). Atas complex (hereinafter referred to as "Initial
kesepakatan ini, BLM melakukan pembayaran uang Memorandum of Understanding"). For this
komitmen sebesar Rp60.000.000.000. Selanjutnya, agreement, BLM provided a commitment
seiring dengan adanya perubahan situasi dan kondisi advance of Rp60,000,000,000. Subsequenly,
bisnis sektor properti, BLM dan JH merasa perlu due to the changes in the business situations
untuk melakukan penyesuaian/perubahan strategi and conditions of the property sector, BLM and
dari yang sebelumnya direncanakan pengembangan JH agreed to make necessary
area perkantoran untuk dan komersial, dirubah adjustments/amendments to the planned
menjadi pengembangan area residensial. Secara strategy from previously developing office and
bersama-sama BLM dan JH akan mengembangkan commercial complex areas to developing
kawasan residensial seluas 3,5 Ha di Lot 1F. residential areas. Jointly, BLM and JH will
develop a residential area of 3.5 Ha at Lot 1F.
Page 110
Halaman 5/89
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (Lanjutan) c. Joint-operation Commitment Advances
(Continued)
Terkait dengan hal tersebut, pada tanggal 24 In connection with this matter, on November 24,
Nopember 2016, BLM dan JH menandatangani 2016, BLM and JH signed a new agreement and
kesepakatan baru dan menambah dana komitmen added a commitment fund of Rp30,000,000,000.
sebesar Rp30.000.000.000 (untuk selanjutnya disebut (hereinafter referred to as "Amendment of
“Kesepakatan Tambahan”). Dengan adanya Memorandum of Understanding"). As a result,
penambahan ini sejak tanggal 24 November 2016 since November 24, 2016, the total commitment
jumlah dana komitmen kerja sama menjadi sebesar advances amounted to Rp90,000,000,000. Until
Rp90.000.000.000. Sampai dengan berakhirnya the expiration date of the Amendment of
Kesepakatan Tambahan tersebut pada tanggal 20 Memorandum of Understanding on December
Desember 2018, kedua pihak belum merealisasikan 20, 2018, both parties have not yet realized the
rencana pengembangan kawasan. Pada tanggal 21 development plan. On December 21, 2018, BLM
Desember 2018, BLM dan JH menandatangani and JH signed the "Second Amendment of
“Kesepahaman Tambahan Kedua”, dimana kedua Memorandum of Understanding", wherein both
pihak menyatakan, bahwa mempertimbangkan Parties stated that considering the economic
kondisi ekonomi, khususnya industri properti yang conditions, especially the property industry which
belum kondusif dan dimana BLM masih mengalami have not been conducive and wherein BLM is
kesulitan dalam menemukan mitra strategis yang still having difficulty in finding strategic partners
memiliki visi dan misi yang tepat serta modal yang who have the right vision and mission, and
memadai, kedua pihak belum mewujudkan rencana adequate capital, both Parties have not realized
sebagaimana dikonsepkan dalam Kesepahaman the plan as conceptualized in the Initial and
Awal dan Kesepahaman Tambahan. Namun, kedua Amendment of Memorandum of Understanding.
pihak sepakat dan berkomitmen untuk merealisasikan However, the two parties agreed and committed
pengembangan yang direncanakan sebelum to realize the planned development before the
Amandemen Kedua Kesepakatan berakhir, yaitu Second Amendment of Memorandum of
pada tanggal 20 Desember 2019. Amandemen Kedua Understanding ends, which is on December 20,
dari Nota Kesepahaman juga menyatakan bahwa JH 2019. The Second Amendment of Memorandum
akan mentransfer tanah untuk dikembangkan dari lot of Understanding also states that JH will transfer
yang merupakan bagian dari Sertifikat Hak Guna the land to be developed from the lot which was
Bangunan No. 5208 dan No. 3703 dengan total luas part of the Building Use Right Certificate No.
sekitar 3,5 Ha untuk lot yang merupakan bagian dari 5208 and No. 3703 with a total area of about 3.5
Sertifikat Hak Guna Bangunan No. 324 dengan total Ha to the lot which is part of the Building Use
area yang sama. Right Certificate No. 324 with the same total
area.
Page 111
Halaman 5/90
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (Lanjutan) c. Joint-operation Commitment Advances
(Continued)
Sampai dengan berakhirnya Amandemen Kedua dari Until the end of the Second Amendment of the
Nota Kesepahaman pada tanggal 20 Desember 2019, Memorandum of Understanding on December
BLM belum merealisasikan pengembangan area 20, 2019, BLM has not yet realized the
residential sebagaimana direncanakan dalam development of the residential area as planned
kesepakatan-kesepakatan yang ditandatangani in the agreements signed with JH. Because of
dengan JH. Sehubungan dengan perkembangan the increasingly uncertain world economic
ekonomi dunia yang semakin tidak menentu akibat condition due to the Covid-19 outbreak and
wabah Covid-19 dan ditambah lagi oleh perang added to it by the increasingly heated trade war
dagang yang semakin memanas antara AS dan between the US and China, through the signing
China, maka melalui Kesepahaman Tambahan Ketiga of the Third Amendment of Mmorandum of
yang ditandatangani tanggal 19 Mei 2020 BLM dan Understanding on May 19, 2020, BLM and JH
JH sepakat untuk menghentikan sementara JH agreed to temporarily discontinue the
sepakat untuk menghentikan sementara waktu, cooperation to develop land in the Jimbaran
kerjasama pengembangan lahan di areal Jimbaran area, Bali, for an indefinite time. Furthermore, JH
Bali, sampai dengan waktu yang belum dapat agreed to convert the commitment funds
ditentukan. Selanjutnya, JH menyetujui untuk received from the Company with assets in the
mengkonversi uang muka (Dana Komitmen) yang form of land in the following stages:
telah diterima dari Perusahaan dengan aset dalam
bentuk tanah secara bertahap sebagai berikut:
a. Tahap I: SHGB No.192, luas tanah 4.900m2 a. Stage I: Building Use Right Certificate
senilai Rp14.648.000.000; (SHGB) No. 192, a land lot with an area of
4,900 sqm amounted to Rp14,648,000,000;
b. Tahap II: SHGB No.181, luas 10.800m2, senilai b. Stage II: SHGB No. 181, a land lot with an
Rp32.289.000.000; area of 10,800 sqm amounted to
Rp32,289,000,000;
c. Tahap III: SHGB No.325, luas 10.750m2, senilai c. Stage III: SHGB No.325, a land lot with an
Rp32.139.500.000; area of 10,750 sqm, amounted to
Rp32,139,500,000;
d. Tahap IV: Sebagian lahan dari SHGB No.324, d. Stage IV: part of land lot under certificate
luas 3.618m2, senilai Rp10.925.450.000. SHGB No.324, with an area of 3,618 sqm,
amounted to Rp10,925,450,000.
Page 112
Halaman 5/91
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (Lanjutan) c. Joint-operation Commitment Advances
(Continued)
Pada tanggal 19 Mei 2020 BLM dan JH telah On May 19, 2020 BLM and JH executed the
melaksanakan konversi Tahap I dengan Stage I of the conversion by signing the
ditandatanganinya Perjanjian Pengikatan Jual Beli Purchase Binding Agreement (PPJB) Number 5
(PPJB) No. 5 atas sebidang tanah dengan sertifikat over the land lot with an area of 4,900m2 under
SHGB No. 192 dengan luas 4.900m2 dihadapan I certificate SHGB No. 192 in front of I Putu Indra
Putu Indra Mandhala Putra, S.H., M.Kn., notaris Mandhala Putra, S.H., M.Kn., notary in
berkedudukan di Kabupaten Karangasem, Bali pada Kabupaten Karangasem, Bali with a value of
tanggal 19 Mei 2020 dengan nilai sebesar Rp12,740,000,000 excluding costs to be incurred
Rp12.740.000.000 diluar biaya bea perolehan hak in the Fees for Acquisition of Land and Buildings
atas tanah dan bangunan (BPHTB) dan Pajak (BPHTB) and value added tax (VAT).
pertambahan nilai (PPN).
Konversi tahap-tahap II, III dan IV akan dilaksanakan Conversion of stages II, III and IV will take place
paling lambat pada bulan Desember 2020. not later than December 2020.
Konversi tahap I diakui sebagai tanah yang belum Conversion of stage I recognize as land for
dikembangkan sebesar Rp14.468.000.000. development amounted to Rp14,468,000,000.
Sampai dengan 31 Desember 2020, BLM dan JH As of December 31, 2020, BLM and JH have not
belum melaksanakan konversi tahap II, III dan IV. carried out the conversion of stages II, III and IV.
Melalui ditandatanganinya Kesepahaman Tambahan Through the signing of Fourth Amendment of
Keempat tanggal 21 Desember 2020 kedua pihak Memorandum of Understanding dated December
sepakat untuk memperpanjang batas waktu konversi 21, 2020 both parties agreed to extend the
tahap tahap II, III dan IV menjadi paling lambat hingga deadline for conversion of stages II, III and IV to
Desember 2023. no later than December 2023.
Selanjutnya, melalui ditandatangani Kesepahaman Furthermore, by signing the Fifth Amendment of
Tambahan Kelima tanggal 4 Mei 2023, kedua pihak Memorandmum of Understanding on May, 4,
sepakat untuk memperpanjang batas waktu konversi 2023 both Parties agreed to extend the deadline
tahaptahap II III, dan IV menjadi paling lambat hingga for conversion of stages II, III and III to no later
Desember 2026. than December 2026.
Selanjutnya pada tanggal 8 Juni 2023 BLM dan JH Subsequently on June 8, 2023, BLM and JH
telah melaksanakan konversi sebagian Tahap II executed partially the Stage II conversion by
dengan ditandatanganinya Perjanjian Pengikatan Jual signing the Purchase Binding Agreement (PPJB)
Beli (PPJB) No. 10 atas sebidang tanah dengan No. 10 over the land with SHGB certificate
sertifikat SHGB No. 181 dengan luas 3.530m2 Number 181 with an area of 3,530m2 in front of I
dihadapan I Putu Indra Mandhala Putra, S.H., M.Kn., Putu Indra Mandhala Putra, S.H., M.Kn., notary
notaris berkedudukan di Kabupaten Badung, Bali in Kabupaten Badung, Bali, dated June 8, 2023
pada tanggal 8 Juni 2023 dengan nilai sebesar with a value of Rp9,178,000,000 excluding the
Rp9.178.000.000 diluar biaya bea perolehan hak atas costs to be incurred in acquiring land and
tanah dan bangunan (BPHTB) dan Pajak building rights
pertambahan nilai (PPN). (BPHTB) and value added tax (VAT).
Page 113
Halaman 5/92
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
c. Uang Muka Komitmen Kerjasama (Lanjutan) c. Joint-operation Commitment Advances (Continued)
Sebagai hasil dari PPJB No. 10 tanggal 8 Juni 2023, As a result of the PPJB No. 10 dated June 8,
BLM menghitung kembali nilai sekarang bersih uang 2023, BLM recalculate the net present value of
muka komitmen yang outstanding dengan the outstanding commitment advances using the
menggunakan tingkat diskonto suku bunga dasar discount rate of basic credit interest rate (sbdk)
kredit (sbdk) sebesar 8,05% pada tahun 2023 dan of 8,05% in 2023 and 8.28% in 2022. In addition,
8,28% pada tahun 2022. Selain itu, BLM merevisi BLM revised the recognized unamortized
diskon yang belum diamortisasi yang diakui sebesar discount of Rp23,437.304,384 in 2023 and 2022.
Rp23.437.304.384 pada tahun 2023 dan 2022.
Untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 For the years ended December 31, 2023 and
Desember 2023 dan 2022, BLM mengakui diskonto 2022, BLM recognized amortized discount of
diamortisasi masing-masing sebesar Rp3,886,084,687 and Rp4,654,455,644
Rp3.886.084.687 dan Rp4.654.455.644 dan respectively, and charged in the current year.
dibebankan pada tahun berjalan.
d. Utang Lain-lain – Pihak Berelasi d. Other Payables – Related Parties
2023 2022
Jangka Pendek Short Term
Perusahaan: The Company:
PT Jimbaran Hijau 261.467.801 190.507.801 PT Jimbaran Hijau
PT Silikon Bali Indonesia 500.000.000 500.000.000 PT Silikon Bali Indonesia
PT Jimbaran Hijau Investa 48.000.000 48.000.000 PT Jimbaran Hijau Investa
PT Jimbaran Hilltown 27.000.000 27.000.000 PT Jimbaran Hilltown
Jumlah 836.467.801 765.507.801 Total
Persentase terhadap jumlah Percentage to total consolidated
liabilitas konsolidasian 0,58% 0,51% Liabilities
Perusahaan The Company
Pada tanggal 13 Agustus 2021 Perusahaan dan PT On August 13, 2021, the Company and PT
Silikon Bali Indonesia mengadakan perjanjian Silicon Bali Indonesia entered into a loan
pinjaman untuk kebutuhan modal kerja, tanpa bunga agreement for working capital advances, with no
dan akan jatuh tempo pada 30 Desember 2022. Dan interest and will mature on December 30, 2022.
diperpanjang sampai dengan 30 Desember 2022 And it was extended until December 30, 2023
berdasarkan perjanjian perpanjangan tanggal 2 based on an extension agreement dated January
Januari 2023. 2, 2023.
Pada 31 Juli 2019 Perusahaan dan Jimbaran Hilltown On July 31, 2019, the Company and Jimbaran
mengadakan perjanjian sewa tempat, dimana Hilltown entered into a space rental agreement,
Perusahaan menyewa tanah di Jimbaran Hub dengan whereby the Company leases land in Jimbaran
masa sewa dari 1 Agustus 2019 sampai dengan 31 Hub for a rental period from August 1, 2019 to
Juli 2021. Dan diperpanjang sampai dengan 31 July 31, 2021. And it was extended until January
Januari 2022 berdasarkan perjanjian perpanjangan 31, 2022 based on an extension agreement
tanggal 1 Agustus 2021. dated August 1, 2021.
Page 114
Halaman 5/93
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
d. Utang Lain-lain – Pihak Berelasi (Lanjutan) d. Other Payables – Related Parties (Continued)
Pada tanggal 27 Januari 2022, Perusahaan On January 27, 2022, the Company extended
memperpanjang masa sewa perkantoran dengan the office rental period with Jimbaran Hijau until
Jimbaran Hijau yang akan berakhir pada tanggal 31 January 31, 2023. Subsequently on January 30,
Januari 2023. Selanjutnya, pada tanggal 30 Januari 2023 the Company extended the office rental
2023 Perusahaan memperpanjang masa sewa kantor period until January 31, 2024.
menjadi 31 Januari 2024.
Utang kepada PT Jimbaran Hilltown merupakan utang Payable to PT Jimbaran Hilltown represents
terkait service charge atas sewa ruangan di Jimbaran debts related to service charge at rental space in
Hub. Jimbaran Hub.
2023 2022
Jangka Panjang Short Term
Perusahaan: The Company:
Ny. Anastasia Sulistyawati 3.311.847.923 3.311.847.923 Mrs. Anastasia Sulistyawati
Tn. Graham James Bristow 247.397.221 247.397.221 Mr. Graham James Bristow
Jumlah 3.559.245.144 3.559.245.144 Total
Persentase terhadap jumlah Percentage to total consolidated
liabilitas konsolidasian 2,46% 2,35% Liabilities
Perusahaan The Company
Berdasarkan perjanjian pinjaman tanggal 26 Juli 2010 Based on the Loan Agreement dated July 26,
yang telah diperpanjang dengan perjanjian tanggal 26 2010 which has been extended on July 26, 2011
Juli 2011 antara Perusahaan dengan Tuan Ir. Frans between the Company and Mr. Ir. Frans
Bambang Siswanto, Perusahaan menerima pinjaman Bambang Siswanto, the Company received a
dengan bunga 6% per tahun untuk membiayai loan at 6% interest per annum to finance
investasi pada entitas anak dengan jangka waktu 3 investment in Subsidiaries with a term of 3 years.
tahun. Pada tanggal 26 Juli 2017, perjanjian pinjaman On July 26, 2017, this loan agreement has been
ini telah diperpanjang selama 3 tahun. extended for another 3 years.
Berdasarkan Akta Hak Waris No.1/IX/2019 tanggal 24 Based on the Deed of Inheritance Rights
September 2019, atas hak kewajiban dari Tuan Frans No.1/IX/2019 dated September 24, 2019, the
Bambang Siswanto dialihkan kepada Nyonya rights and obligations of Mr. Frans Bambang
Anastasia Sulistyawati. Siswanto were transferred to Mrs. Anastasia
Sulistyawati.
Selanjutnya pada Januari 2022, Nyonya Anastasia Subsequently in January 2022, Mrs Anastasia
Sulistyawati menegaskan bahwa pinjaman tersebut Sulistyawati confirmed that the loan is not
tidak dikenakan bunga dan dapat ditagih sesuai subject to interest and payable on demand.
permintaan.
Page 115
Halaman 5/94
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
31. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 31. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH
BERELASI (Lanjutan) RELATED PARTIES (Continued)
d. Utang Lain-lain – Pihak Berelasi (Lanjutan) d. Other Payables – Related Parties (Continued)
Pada tanggal 2 Januari 2010, Perusahaan menerima On January 2, 2010, the Company received a
pinjaman dari Tn. Graham James Bristow dengan loan from Mr. Graham James Bristow with an
bunga sebesar 6% per tahun. Pinjaman ini telah interest rate of 6% per annum. This loan has
diperpanjang beberapa kali terakhir dengan perjanjian been extended several times, and the latest
tanggal 27 Desember 2019 selama 1 tahun. extension was dated December 27, 2019 for
another year.
Perjanjian tidak diperpanjang dan manajemen The agreement was not extended and the
Perusahaan memutuskan untuk tidak mencatat bunga Company's management decided not to record
mulai 1 Januari 2022. the interest starting January 1, 2022.
e. Pendapatan Diterima Dimuka e. Unearned Revenue
2023 2022
Perusahaan: The Company:
Pendapatan diterima dimuka (Catatan 19): Unearned revenue (Note 19):
PT Kertha Jimba Wana 1.502.295.624 630.295.624 PT Kertha Jimba Wana
Sewa-Tuan Graham James Rent-Mr. Graham James
Bristow 554.383.518 554.383.518 Bristow
Jumlah 2.056.679.142 1.184.679.142 Total
Dikurangi bagian yang akan jatuh tempo Less portion that will be
dalam waktu satu tahun (1.559.645.644) (687.645.644) realized within a year
Jumlah 497.033.498 497.033.498 Total
Pada tanggal 12 Oktober 2021, Perusahaan dan PT On October 12, 2021, the Company and PT
Kertha Jimba Wana Indonesia mengadakan Kertha Jimba Wana Indonesia entered into a
perjanjian kerja sama terkait jasa layanan. Dengan cooperation agreement related to Corporate
jangka waktu 12 Oktober 2021 sampai dengan 11 charges services. With a period of October 12,
Oktober 2023. 2021 to October 11, 2023.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 As of December 31, 2023 and 2022, the
Perusahaan menerima jasa manajemen dimuka Company received an upfront management fee
masing-masing sebesar Rp1.199.000.000 dan of Rp1,199,000,000 and Rp525,000,000
Rp525.000.000. respectively.
Pada tanggal 31 Desember 2022 Perusahaan As of December 31, 2022, the Company
mencatat pendapatan dari KJW sebesar recognized income from KJW amounting to
Rp373.454.376 (termasuk pajak pertambahan nilai). Rp373,454,376 (includes value added tax).
Remunerasi yang dibayarkan kepada personil Remuneration paid to the key management
manajemen kunci Grup adalah sebagai berikut: personnels of the Group are as follows:
2023 2022
Dewan Komisaris 2.000.434.524 1.772.139.977 Board of Commissioners
Direksi 1.880.857.434 2.408.158.111 Board of Directors
Jumlah 3.881.291.958 4.180.298.088 Total
Page 116
Halaman 5/95
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
32. RUGI BERSIH PER SAHAM DASAR 32. BASIC LOSS PER SHARE
Perhitungan rugi bersih per saham dasar adalah sebagai The calculation of basic loss per share is as follows:
berikut:
2023 2022
Rugi tahun berjalan yang Loss attributable of basic
diatribusikan kepada pemilik stock to owners of the
Perusahaan (4.929.793.518) (18.467.425.281) Company
Jumlah rata-rata tertimbang saham
biasa untuk perhitungan laba Weighted average number
per saham dasar 1.089.750.000 1.089.750.000 of ordinary shares
Rugi per saham dasar (4,52) (16,95) Basic loss per share
33. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA 33. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES
UANG ASING DENOMINATED IN FOREIGN CURRENCIES
2023 2022
Mata Uang
Mata Uang Asing/ Ekuivalen Asing/ Ekuivalen
Foreign Rupiah/ Foreign Rupiah/
Currencies Rupiah Equivalent Currencies Rupiah Equivalent
Aset Assets
Kas dan setara kas Cash and cash equivalents
USD 20.711,47 319.288.033 26.932,89 423.681.281 USD
AUD - - 790,01 8.359.077 AUD
Piutang usaha - USD 661.848,30 10.203.053.342 655.828,87 10.316.843.879 Trade receivables – USD
Jumlah Aset 682.559,77 10.522.341.375 683.551,77 10.748.884.237 Total Assets
Liabilitas Liabilities
Utang usaha - USD 2.359,28 36.370.660 2.115,42 33.277.643 Trade payables - USD
Jumlah Liabilitas 2.359,28 36.370.660 2.115,42 33.277.643 Total Liabilities
Jumlah asset – Bersih 680.200,49 10.485.970.715 681.436,35 10.715.606.594 Net Assets
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS
a. Berdasarkan perjanjian sewa tanggal 1 Desember a. Based on the lease agreement dated December
2014, Perusahaan menyewakan tanah dan bangunan 1, 2014, the Company leased out the land and
kepada PT Karya Bintang Bali (KBB) sebesar building to PT Karya Bintang Bali (KBB)
Rp9.735.625.000 untuk jangka waktu 5 (lima) tahun amounted to Rp9,735,625,000 for a period of 5
terhitung sejak Desember 2014. Pada tanggal 30 (five) years from December 2014. On November
November 2017, Perusahan dan KBB sepakat untuk 30, 2017, the Company and KBB agreed to
mengakhiri perjanjian sewa tersebut efektif sejak terminate the lease agreement.
ditandatangani perjanjian tersebut.
Page 117
Halaman 5/96
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING (Lanjutan) 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS (Continued)
Pada tanggal 30 November 2017, Perusahaan, KBB On November 30, 2017, the Company, KBB and
dan Tuan Graham Bristow melakukan Perjanjian Bagi Mr. Graham Bristow entered into a Revenue
Hasil dimana Perusahaan akan menerima 10% dari Sharing Agreement whereby the Company will
jumlah laba atau pendapatan dari KBB setiap bulan, receive a 10% of the total profit or income from
setelah dipotong pajak penggunaan tanah yang KBB for each month, subject to withholding taxes
disewa oleh Perusahaan. Para Pihak sepakat for land use leased by the Company. The Parties
melakukan kegiatan usaha pengelolaan tempat undertake to conduct business activities of the
hiburan bernama “Red Ruby” dengan bentuk management of an entertainment venue called
kerjasama bagi hasil. Perjanjian ini efektif 1 “Red Ruby” with the form of profit-sharing
Desember 2017 sampai dengan tanggal 30 Juni 2019 cooperation. This agreement is effective from
dan ini dapat diperpanjang dengan adanya December 1, 2017 up to June 30, 2019 and this
kesepakatan tertulis dari Para Pihak 30 hari sebelum can be extended by a written agreement of the
jangka waktu berakhir. Tuan Graham Bristow Parties within 30 days before the expiry date. Mr.
bertindak sebagai penjamin atas transaksi dimaksud. Graham Bristow acts as the guarantor of the
transaction.
Perjanjian tersebut tidak diperpanjang. The Agreement was not renewed.
Tidak ada pembagian keuntungan yang dicatat sejak No profit sharing is recorded since the end of the
akhir Perjanjian. Agreement.
b. PSS mengadakan perjanjian dengan konsumen- b. PSS entered into agreements with its customers
konsumennya untuk memberikan jasa katering, to provide services, laundry, accommodation and
binatu, pemeliharaan rumah tinggal, akomodasi dan other related services.
jasa terkait lainnya.
c. Pada tanggal 19 Juni 2017, BLM menandatangani c. On June 19, 2017, BLM entered into an
perjanjian dengan PT PBRA, perusahaan terafiliasi agreement with PT PBRA, an affiliated company
dengan PT Nuansa Hijau Lestari di mana BLM from PT Nuansa Hijau Lestari wherein BLM
menunjuk PT PBRA untuk mengelola persediaan appointed PT PBRA to managed the condotel
kondotel untuk jangka waktu 15 (lima belas tahun) inventories for a period of 15 (fifteen years) and
dan sebagai imbalannya BLM akan mendapat 80% in return BLM will have 80% profit share from net
laba bagi hasil dari laba bersih untuk tahun pertama profit for the 1st year to 3rd year and 70% profit
sampai tahun ketiga dan 70% pembagian laba dari share from net profit for the subsequent years
laba bersih untuk tahun-tahun berikutnya hingga until 15th year. PBRA is required to submit a
tahun ke-15. PBRA diharuskan untuk menyerahkan report to BLM for profit sharing obtained from the
laporan kepada BLM untuk bagi hasil yang diperoleh operation of condotel and will be due every 3
dari pengoperasian kondotel dan akan jatuh tempo months. BLM is entitled to get an audited report
setiap 3 bulan. BLM berhak mendapatkan laporan of PBRA condotel operation after 3 days the
audit tentang operasi kondotel PBRA setelah 3 hari audit was done.
audit dilakukan.
Sejak 2020 sampai 2021, BLM tidak mengakui bagi Since 2020 until 2021, BLM did not recognize
hasil dalam pengoperasian kondotel PBRA karena share in the operation of PBRA condotel since it
mengalami kerugian operasional. Manajemen BLM is in loss operation. BLM management is in
berpendapat bahwa kerugian akan ditanggung oleh opinion that losses will be borne by PBRA based
PBRA berdasarkan pembahasan kedua belah pihak. on the discussion of both parties.
Page 118
Halaman 5/97
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING (Lanjutan) 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS (Continued)
Selama tahun 2022, BLM mengakui bagian During 2022, BLM recognize share in the
pengoperasian kondotel PBRA sebesar operation of PBRA condotel amounted to
Rp1.780.244.492. Rp1,780,244,492.
d. Pada tanggal tanggal 24 Juli 2019, Perusahaan d. On July 24, 2019, the Company entered into an
menandatangani perjanjian dengan PT Lokal Kulture agreement with PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
Kreatif Abadi (Lokal Kulture), pihak ketiga, dimana (Lokal Kulture), third party, wherein the
Perusahaan menyewakan tanah sebesar 10.000 m2 Company sub-lease 10,000 sqm Local Kulture.
kepada Lokal Kulture. Yang menjadi obyek tanah The sub-leased land is a portion of the leased by
yang disewakan adalah tanah yang sebelumnya the Company from JH (Note 13). On this land,
disewa Perusahaan dari JH (Catatan 13). Diatas Local Kulture will build a beach club named
tanah tersebut, Lokal Kulture akan membangun "Locca Sea House". The term of the agreement
beach club yang diberi nama “Locca Sea House”. is for 10 years, effective from December 16,
Jangka waktu perjanjian adalah selama 10 tahun, 2019 until December 15, 2029 ("Rental Period").
efektif sejak tanggal 16 Desember 2019 sampai
dengan 15 Desember 2029 (“Masa Sewa”).
Harga sewa yang disepakati adalah sebesar The agreed rental price is IDR12,900,000,000,
Rp12.900.000.000 yang akan dibayar sebesar wherein, IDR1,400,000,000 will be paid in
Rp1.400.000.000 pada bulan September 2019, dan September 2019, and the remaining balance of
sisanya sebesar Rp11.500.000.000 akan dibayar Rp11,500,000,000 will be paid as follows :
bertahap sebagai berikut:
Tahun Nilai/ Amount Year
Desember 2019 50.000.000 December 2019
Januari - Desember 2020 619.444.440 January - December 2020
Januari - Desember 2021 883.730.150 January - December 2021
Januari - Desember 2022 1.438.095.240 January - December 2022
Januari - Desember 2023 1.438.095.240 January - December 2023
Januari - Desember 2024 1.438.095.240 January - December 2024
Januari - Desember 2025 1.438.095.240 January - December 2025
Januari - Desember 2026 1.438.095.240 January - December 2026
Januari - Desember 2027 1.438.095.240 January - December 2027
Januari - Desember 2028 1.318.253.970 January - December 2028
Jumlah 11.500.000.000 Total
Lokal Kulture diharuskan untuk menyerahkan laporan Local Kulture is required to submit a report to the
kepada Perusahaan untuk pembagian keuntungan Company for 5% profit sharing after EBITDA
5% setelah EBITDA diperoleh dari operasi Locca Sea obtained from the operation of Locca Sea House
House dan akan jatuh tempo setiap 3 bulan. and will be due every 3 months. The Ccompany
Perusahaan berhak untuk mendapatkan laporan yang is entitled to get an audited report for Locca Sea
diaudit untuk operasi Locca Sea House selambat House operation not later than March 31 of each
lambatnya 31 Maret setiap tahun. year.
Page 119
Halaman 5/98
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
34. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING (Lanjutan) 34. SIGNIFICANT AGREEMENTS (Continued)
Selama tahun 2019, Perusahaan hanya menerima During 2019, the Company only received a
pembayaran Rp1.100.000.000 dari Lokal Kulture payment of Rp1,100,000,000 from Local Kulture
yang telah diakui Perusahaan sebagai pendapatan which has been recognized by the Company as
diterima dimuka. Lokal Kulture membayar sisa unearned revenue. Lokal Kulture paid the
Rp300.000.000 pada tahun 2020 (Catatan 19). remaining Rp300,000,000 in 2020. (Note 19).
Lokal Kulture memiliki hak untuk memperpanjang Local Kulture has the right to extend the Lease
Periode Sewa selama lima tahun ke depan dengan Period for another five years with the Company's
persetujuan Perusahaan selambat-lambatnya 14 approval not later than December 14, 2025 with
Desember 2025 dengan ketentuan bahwa the condition that the Company receives
Perusahaan menerima pembayaran biaya sewa tepat payment of rental fees in a timely manner. The
waktu. Biaya sewa untuk perpanjangan periode sewa rental fee for the extension of the Lease Period
untuk lima tahun ke depan adalah Rp13.750.000.000 for the next five years is Rp13,750,000,000 plus
ditambah pembagian keuntungan sebesar 5% dari a profit sharing of 5% of the annual EBITDA
EBITDA Lokal Kulture diharuskan membayar sewa Lokal Kulture is required to pay the rental for the
untuk perpanjangan 5 tahun sebagai berikut: 5-year extension as follows:
Tahun Nilai/ Amount Year
14 Desember 2026 3.437.500.000 14 December 2026
14 Desember 2027 3.437.500.000 14 December 2027
14 Desember 2028 3.437.500.000 14 December 2028
14 Desember 2029 3.437.500.000 14 December 2029
Jumlah 13.750.000.000 Total
Setelah berakhirnya masa sewa, semua bangunan After the expiration of the lease period, all
dan perbaikan yang dibangun secara permanen oleh buildings and improvement permanently
Lokal Kulture akan ditransfer ke Perusahaan tanpa constructed by Lokal Kulture will be transferred
kompensasi apa pun. to the Company without any compensation.
Per 31 Desember 2023 dan 2022, progres As of December 31, 2022 and 2021, the physical
pembangunan fisik Locca Sea House sudah 100%. development progress of Locca Sea House was
100%.
Untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 For the years ended December 31, 2023 and
Desember 2023 dan 2022, Perusahaan mengakui 2022, the Company recognized rental income in
pendapatan sewa tanah masing-masing sebesar land amounting to Rp1.756.711.351 and
Rp1.756.711.351 dan Rp1.818.231.099 (setelah Rp1,818,231,099 (after 10% discount),
diskon 10%). respectively.
Page 120
Halaman 5/99
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
35. INFORMASI SIGNIFIKAN 35. SIGNIFICANT INFORMATION
Selama tahun 2021, terjadi ketidaksepahaman antara During 2021, there was a disagreement between the
manajemen dengan Tuan Graham James Bristow (GJB), management and Mr. Graham James Bristow (GJB),
pemegang saham, antara lain atas kepemilikan bisnis shareholder, over, among others, the ownership of
vila. Ketidaksepahaman tersebut mengakibatkan sejak the villa business. Because of the disagreement,
bulan Juli 2021 sampai tanggal diterbitkannya laporan ini since July 2021 until the date of release of this report
Perusahaan tidak dapat mengendalikan operasional vila, the Company was unable to control the operation of
karena pengoperasian vila berada di bawah kendali Tuan the villa, since the operation of the villa was under
Graham James Bristow. Perusahaan mencatat transaksi the control of Mr. Graham James Bristow. The
pendapatan usaha dan beban langsung terkait Company recorded operating income transactions
operasional vila hanya untuk periode sejak dari Januari and direct expenses related to villa operations only
2021 sampai Juni 2021. Namun demikian Perusahaan for the period from January 2021 to June 2021.
membebankan penyusutan vila selama setahun penuh However, the Company charged the villa
untuk 2021 sebesar Rp388.025.728. depreciation for the full year of 2021 amounting to
Rp388,025,728.
Selama tahun 2023 dan 2022, Perusahaan tidak During 2023 and 2022, the Company did not record
mencatat transaksi pendapatan usaha dan beban the operating inome transactions and direct
langsung terkait operasional vila selama setahun penuh expenses related to villa operations for the full year
2023 dan 2022. Namun, Perusahaan membebankan of 2023 and 2022. However, the Company charged
penyusutan vila untuk setahun penuh tahun 2023 dan the villa depreciaton for the full year year of 2023 and
2022 sebesar Rp388.025.728. 2022 amounting to Rp388,025,728.
Ketidaksepahaman dengan GJB juga mempersulit usaha he disagreement with GJB also affected the
Perusahaan untuk menyelesaikan utang/piutang dengan Company’s efforts to settle the outstanding accounts
GJB dan perusahaanperusahaan yang dikendalikan GJB, receivables and payables from/to GJB and the
yaitu PT Karya Bintang Bali, PT Taman Merah Bali, PT companies he controls, namely PT Karya Bintang
Pasti Bali, dan PT Taman Merah Investasi (bersama- Bali, PT Taman Merah Bali, PT Pasti Bali, and PT
sama dengan GJB disebut “Grup GJB”). Pada tanggal 31 Taman Merah Investasi (together with GJB will be
Desember 2022, total saldo piutang dari Grup GJB adalah referred to as the “GJB Group”). As of December 31,
sebesar Rp5.330.569.174, yang terdiri dari Piutang Lain- 2022, the total outstanding balance of receivables
lain Pihak Ketiga sebesar Rp4.635.269.175 dan Aset Non- from GJB Group amounted to Rp5,330,569,174,
lancar Lainnya sebesar Rp695.299.999. Sedangkan saldo which consists of Other Receivables from Third
utang Perusahaan kepada Grup GJB pada tanggal Parties amounted to Rp4,635,269,175 and Other
tersebut adalah sebesar Rp1.158.766.810 yang terdiri Non-current Assets amounted to Rp695,299,999.
dari Utang Lain-lain Pihak Ketiga sebesar Rp911.369.589 Also, the Company has outstanding payables to GJB
dan Utang lain-lain Pihak Berelasi sebesar Group with a total of Rp1,158,766,810, which
Rp247.397.221 (Catatan 6, 13, 31a dan 31c). consists of Other Payables to Third Parties
amounted to Rp911,369,589 and Other Payables to
Related Parties amounted to Rp247,397,221 (Notes
6, 13, 31a and 31c).
Sampai dengan tanggal penyelesaian laporan ini, kedua As of the date of completion of this report, both
Pihak sedang dalam proses pembahasan terhadap Parties are in-process of discussing the
ketidaksepahaman tersebut. disagreement.
Page 121
Halaman 5/100
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
36. INFORMASI SEGMEN USAHA 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION
Grup mengklasifikasikan kegiatan usahanya menjadi 3 The Group classify their business activities into 3
(tiga) segmen usaha utama yaitu katering dan jasa (three) main business segments, namely catering
pemeliharaan, jasa akomodasi (Vila) dan penjualan and maintenance services, accommodation services
perumahan dan kondotel. (Villa) and sale of house and lot and condotel.
Bidang usaha Perusahaan dan entitas anak adalah The Company's and Subsidiaries business activities
sebagai berikut: are as follows:
Perusahaan/ Company Bidang Usaha/ Business Line
PT Island Concepts Indonesia Tbk., entitas induk/ Parent Jasa akomodasi (Vila) / Accomodation services
Company (Villa)
PT Patra Supplies and Services, entitas anak/ Subsidiary Katering dan jasa pemeliharaan fasilitas/ Catering
and maintenance facilities
PT Bhumi Lestari Makmur, entitas anak/ Subsidiary Penjualan perumahan/ Sale of houses and lot
Berikut ini adalah informasi segmen berdasarkan segmen Following is the segment information based on
usaha: business segments:
2023
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Pendapatan
Usaha 181.373.119.160 - - 181.373.119.160 - 181.373.119.160 Revenues
Beban Pokok
Pendapatan (162.072.724.869) - - (162.072.724.869) - (162.072.724.869) Cost of Revenue
Laba Bruto 19.300.394.291 - - 19.300.394.291 - 19.300.394.291 Gross Profit
Operating
Beban Usaha 19.534.869.692 3.985.290.267 2.006.177.376 25.526.337.335 - 25.526.337.335 Expense
Laba (Rugi) Operating
Usaha (234.475.401) (3.985.290.267) (2.006.177.376) (6.225.943.044) - (6.225.943.044) income (Loss)
Diskon Amortized
amortisasi - - (3.841.714.744) (3.841.714.744) - (3.841.714.744) discount
Pendapatan
(beban) lainnya Other income
– bersih 2.501.318.417 1.666.491.385 1.241.496.138 5.409.305.940 - 5.409.305.940 (expense) - net
Beban Financial
keuangan (359.442.600) (1.373.610) (3.200.000) (364.016.210) - (364.016.210) charges
Pendapatan
keuangan 397.073.425 314.966 2.859.990 400.248.381 - 400.248.381 Financial income
Page 122
Halaman 5/101
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
36. INFORMASI SEGMEN USAHA (Lanjutan) 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION (Continued)
2023
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Penurunan nilai Impairment
piutang dan receivable and
persediaan 14.476.857 59.756.912 - 74.233.769 - 74.233.769 inventories
Bagian atas Share in net
rugi entitas losses of
asosiasi 1.104.339 - - 1.104.339 - 1.104.339 associates
Laba (Rugi) Income (Loss)
Sebelum Pajak Before Income
Penghasilan 2.288.892.645 (2.379.614.438) (4.606.735.992) (4.697.457.785) - (4.697.457.785) tax
Manfaat
(Beban) Pajak Income benefit
Penghasilan (450.405.349) (14.370.734) - (464.776.083) - (464.776.083) tax expense
Laba (Rugi) Net Income
Tahun (Loss)
Berjalan 1.838.487.296 (2.393.985.172) (4.606.735.992) (5.162.233.868) - (5.162.233.868) of the Year
Penghasilan Other
Komprehensif Comprehensive
Lain-Net 682.381.618 22.824.439 - 705.206.057 - 705.206.057 Income-Net
Komprehensif Comprehensive
Tahun Income (Loss)
Berjalan 2.520.868.914 (2.371.160.733) (4.606.735.992) (4.457.027.811) - (4.457.027.811) for the Year
2022
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Pendapatan
Usaha 171.934.673.596 - - 171.934.673.596 - 171.934.673.596 Revenues
Beban Pokok
Pendapatan (149.317.660.010) - - (149.317.660.010) - (149.317.660.010) Cost of Revenue
Laba Bruto 22.617.013.586 - - 22.617.013.586 - 22.617.013.586 Gross Profit
Operating
Beban Usaha (19.305.359.457) (3.429.099.564) (1.399.103.193) (24.133.562.214) - (24.133.562.214) Expense
Laba (Rugi) Operating
Usaha 3.311.654.129 (3.429.099.564) (1.399.103.193) (1.516.548.628) - (1.516.548.628) income (Loss)
Page 123
Halaman 5/102
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
36. INFORMASI SEGMEN USAHA (Lanjutan) 36. BUSINESS SEGMENT INFORMATION (Continued)
2022
Katering dan jasa
pemeliharaan/ Penjualan
Catering and perumahan/
maintenance Vila/ Sale of house and Jumlah/ Eliminasi/ Konsolidasi/
Keterangan facilities Villa lot Total Elimination Consolidated Information
Diskon Amortized
amortisasi - - (4.654.455.644) (4.654.455.644) - (4.654.455.644) discount
Pendapatan
(beban) lainnya Other income
– bersih 560.689.410 1.867.325.398 (140.180.855) 2.287.833.953 - 2.287.833.953 (expense) - net
Beban Financial
keuangan (118.685.060) (1.457.124) (3.977.751) (124.119.935) - (124.119.935) charges
Pendapatan
keuangan 816.183.006 443.720.928 973.470 1.260.877.404 - 1.260.877.404 Financial income
Pendapatan Profit sharing
bagi hasil - - 1.780.244.492 1.780.244.492 - 1.780.244.492 income
Penyisihan Impairment
piutang (512.489.190) (1.191.784.161) (19.098.661.265) (20.802.934.616) - (20.802.934.616) receivable
Bagian atas Share in net
rugi entitas losses of
asosiasi (282.484) - - (282.484) - (282.484) associates
Laba (Rugi) Income (Loss)
Sebelum Pajak Before Income
Penghasilan 4.057.069.811 (2.311.294.523) (23.515.160.746) (21.769.385.422) - (21.769.385.422) tax
Manfaat
(Beban) Pajak Income benefit
Penghasilan (1.198.526.171) 50.968.005 - (1.147.558.166) - (1.147.558.166) tax expense
Laba (Rugi) Net Income
Tahun (Loss)
Berjalan 2.858.543.640 (2.260.326.518) (23.515.160.746) (22.916.943.624) - (22.916.943.624) of the Year
Penghasilan Other
Komprehensif Comprehensive
Lain-Net (399.599.483) 24.443.172 - (375.156.311) - (375.156.311) Income-Net
Komprehensif Comprehensive
Tahun Income (Loss)
Berjalan 2.458.944.157 (2.235.883.346) (23.515.160.746) (23.292.099.935) - (23.292.099.935) for the Year
Pengoperasian Vila yang diakui dalam pembukuan The Villa operation recognized in the books pertain to
berkaitan dengan periode Januari 2021 sampai Juni the period from January 2021 until June 2021.
2021.
Page 124
Halaman 5/103
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
37. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RESIKO 37. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES
KEUANGAN AND POLICIES
Risiko utama yang timbul dari instrumen keuangan Grup The main risks arising from the Group’s financial
adalah risiko kredit, resiko likuiditas dan Risiko suku instruments are credit risk, liquidity risk and interest
bunga atas nilai wajar dan arus kas. Kegiatan operasional rate risk on fair value and cash flow. The operational
Grup dikelola secara prudent dengan mengelola risiko- activities of the Group are managed in a prudential
risiko untuk meminimalkan potensi kerugian. manner by managing those risks to minimize
potential losses.
i. Risiko Kredit i. Credit Risk
Risiko kredit adalah risiko bahwa salah satu pihak Credit risk is the risk that one party of a financial
dari suatu instrumen keuangan akan gagal memenuhi instrument will fail to meet its obligations and
kewajibannya, sehingga menyebabkan pihak lainnya cause the other party to suffer financial losses.
mengalami kerugian keuangan. Grup menghadapi The Group is exposed to credit risk arising from
risiko kredit yang timbul dari kredit yang diberikan the credit granted to its customers. The Group
kepada pelanggannya. Grup melakukan transaksi trades only with recognized and creditworthy
penjualan hanya kepada pelanggan yang dikenal, customers with proven track record or good
layak diberikan kredit dengan track record yang telah credit history, In addition, receivable balances
terbukti, dan memiliki sejarah kredit yang baik. Selain are monitored on an ongoing basis to reduce the
itu, jumlah piutang dipantau secara terus-menerus exposure to bad debts.
untuk mengurangi risiko kredit macet.
Grup memiliki kebijakan untuk menempatkan kas The Group has a policy to place the cash into the
kepada institusi keuangan yang terpercaya. creditworthy financial institutions.
Analisa umur aset keuangan Grup pada tanggal 31 The aging analysis of the Group’s financial
Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: assets as of December 31, 2023 and 2022 is as
follows:
2023
Telah jatuh tempo
Belum jatuh tempo tetapi tidak Telah jatuh tempo
dan tidak mengalami mengalami dan mengalami
penurunan nilai/ penurunan nilai/ penurunan nilai/
Neither past due nor Past due but not Past due and Jumlah/
impaired impaired impaired Total
Kas dan setara kas 4.086.720.384 - - 4.086.720.384 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 52.123.208.615 8.817.767.962 31.115.158.185 92.056.134.762 Trade receivables
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga - - 4.662.299.895 3.806.433.625 Third parties
Pihak berelasi 1.026.301.375 - - 1.026.301.375 Related parties
FVTPL 49.000.000 - - 49.000.000 FVTPL
Aset tidak lancar Other non-current assets-
lainnya-(Bank Garansi (Guarantee Bank,
Jaminan dan deposits and other
piutang lain-lain) 2.339.770.117 - 695.299.999 3.035.070.116 receivables)
Jumlah 59.625.000.491 8.817.767.962 36.472.758.079 104.059.660.262 Total
Page 125
Halaman 5/104
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
37. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RESIKO 37. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES
KEUANGAN (Lanjutan) AND POLICIES (Continued)
i. Risiko Kredit (Lanjutan) i. Credit Risk (Continued)
2022
Telah jatuh tempo
Belum jatuh tempo tetapi tidak Telah jatuh tempo
dan tidak mengalami mengalami dan mengalami
penurunan nilai/ penurunan nilai/ penurunan nilai/
Neither past due nor Past due but not Past due and Jumlah/
impaired impaired impaired Total
Kas dan setara kas 5.498.526.123 - - 5.498.526.123 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 66.713.334.308 16.690.099.794 31.040.924.416 114.444.358.518 Trade receivables
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga 648.766.208 - 4.662.299.895 5.311.066.103 Third parties
Pihak berelasi 1.230.045.733 - - 1.230.045.733 Related parties
FVTPL 49.000.000 - - 49.000.000 FVTPL
Aset tidak lancar Other non-current assets-
lainnya-(deposito marjin (margin deposits, time
Jaminan dan deposits and other
piutang lain-lain) 3.586.553.837 - 695.299.999 4.281.853.836 receivables)
Jumlah 77.726.226.209 16.690.099.794 36.398.524.310 130.814.850.313 Total
ii. Risiko Likuiditas ii. Liquidity Risk
Risiko likuiditas adalah risiko dimana Grup akan Liquidity risk is the risk in which the Group will
mengalami kesulitan dalam memperoleh dana untuk experience difficulties in acquiring funds to meet
memenuhi komitmen terkait dengan instrumen commitments associated with financial
keuangan. instruments.
Grup mengelola risiko likuiditas dengan The Group manages liquidity risk by maintaining
mempertahankan kas dan bank yang cukup cash on hand and in banks are sufficient to
untukmemungkinkan Grup untuk memenuhi komitmen enable the Group to meet the Group’s
Grup untuk operasi normal Grup. commitment to the normal operation
of the Group.
Selain itu, Grup juga mengontrol proyeksi dan arus In addition, the Group controls the cash flow
kas secara terus menerus memonitor tanggal jatuh projections and actual and continuous
tempo aset keuangan dan kewajiban keuangan. supervision of the date of maturity of financial
assets and financial liabilities.
Page 126
Halaman 5/105
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
37. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RESIKO 37. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES
KEUANGAN (Lanjutan) AND POLICIES (Continued)
iii. Risiko suku bunga atas nilai wajar dan arus kas iii. Interest rate risk on fair value and cash flow
Risiko suku bunga adalah risiko dimana nilai wajar Interest rate risk is the risk that the fair value or
atau arus kas kontraktual masa datang dari suatu future contractual cash flows of a financial
instrumen keuangan terpengaruh akibat perubahan instrument are affected as a result of changes in
suku bunga pasar. Eksposur Grup yang terpengaruh market interest rates. Exposure to the Group
risiko suku bunga terutama terkait dengan utang bank affected by interest rate risk is primarily related
dan utang sewa pembiayaan. Utang bank dengan to bank loans and finance lease payable.
sukubunga mengambang menimbulkan risiko suku Outstanding bank loans bear fair interest rate
bunga atas nilai wajar kepada Grup. Tidak terdapat risk to the Group. The Group has no outstanding
utang bank Grup yang dikenakan suku bunga tetap. bank loans that bear fixed interest rate.
Saat ini, Grup tidak mempunyai kebijakan formal At present, the Group has no formal hedging
lindung nilai atas risiko tingkat suku bunga. policy on interest rate risk.
38. NILAI WAJAR DARI INSTRUMEN KEUANGAN 38. FAIR VALUE OF FINANCIAL INSTRUMENTS
Tabel berikut menyajikan nilai wajar aset keuangan dan The following table sets out the fair values of the
liabilitas keuangan Grup: Group’s financial assets and financial liabilities:
2023
Nilai Tercatat/ Nilai Wajar/
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Kas dan setara kas 4.086.720.384 4.086.720.384 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 60.940.976.577 60.940.976.577 Trade receivables
Piutang lain-lain 4.832.735.000 4.832.735.000 Other receivables
FVTPL 49.000.000 49.000.000 FVTPL
Aset tidak lancar lainnya- Other non-current assets-
(deposito marjin, jaminan dan (margin deposits, time deposits
piutang lain-lain) 3.035.070.116 3.035.070.116 and other receivables)
Jumlah Aset Keuangan 72.944.502.077 72.944.502.077 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Utang usaha 29.892.928.581 29.892.928.581 Trade payables
Utang lain-lain 67.623.254.549 67.623.254.549 Other payables
Biaya masih harus dibayar 14.341.724.411 14.341.724.411 Accrued expenses
Liabilitas sewa 11.433.578.551 11.433.578.551 Lease liabilities
Jumlah Liabilitas Keuangan 123.291.486.092 123.291.486.092 Total Financial Liabilities
Page 127
Halaman 5/106
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
38. NILAI WAJAR DARI INSTRUMEN KEUANGAN 38. FAIR VALUE OF FINANCIAL INSTRUMENTS
(Lanjutan) (Continued)
2022
Nilai Tercatat/ Nilai Wajar/
Carrying Value Fair Value
Aset Keuangan Financial Assets
Kas dan setara kas 5.498.526.123 5.498.526.123 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 83.403.434.102 83.403.434.102 Trade receivables
Piutang lain-lain 6.541.111.836 6.541.111.836 Other receivables
FVTPL 49.000.000 49.000.000 FVTPL
Aset tidak lancar lainnya- Other non-current assets-
(deposito marjin, jaminan dan (margin deposits, time deposits
piutang lain-lain) 4.281.853.836 4.281.853.836 and other receivables)
Jumlah Aset Keuangan 99.773.925.897 99.773.925.897 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Utang bank jangka pendek 2.529.300.000 2.529.300.000 Short-term bank loan
Utang usaha 36.264.442.347 36.264.442.347 Trade payables
Utang lain-lain 66.257.182.284 66.257.182.284 Other payables
Biaya masih harus dibayar 16.477.081.831 16.477.081.831 Accrued expenses
Liabilitas sewa 2.275.415.987 2.275.415.987 Lease liabilities
Jumlah Liabilitas Keuangan 123.803.422.449 123.803.422.449 Total Financial Liabilities
Instrumen keuangan disajikan di laporan posisi keuangan Financial instruments presented in the consolidated
konsolidasian sebesar nilai wajarnya, atau nilai tercatat statements of financial position are carried at fair
jika nilai tercatat tersebut mendekati nilai wajar. value; otherwise, they are presented at carrying
values as these are the reasonable approximations
of fair value.
Manajemen telah menentukan bahwa nilai tercatat anagement has determined that the carrying
(berdasarkan jumlah nosional) dari kas dan setara kas, amounts (based on notional amounts) of cash and
piutang usaha, piutang lain-lain, deposito margin, cash equivalents, trade receivables, other
jaminan, FVTPL, utang bank jangka pendek, utang receivables, guarantee deposits, restricted cash,
usaha, utang lain-lain, biaya yang masih harus dibayar, FVTPL short-term bank loan trade payables, other
dan utang sewa pembiayaan usaha memperkirakan nilai payables, accrued expenses, and finance lease
tercatatnya karena untuk sifat jangka pendek mereka. payable approximate their carrying values due to
their short-term nature.
Page 128
Halaman 5/107
The original financial statements included herein are in
the Indonesian language
PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK PT ISLAND CONCEPTS INDONESIA TBK
DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED NOTES TO THE FINANCIAL
STATEMENTS
PADA TANGGAL DAN UNTUK TAHUN-TAHUN YANG AS OF AND FOR THE YEARS ENDED DECEMBER
BERAKHIR 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 31, 2023 AND 2022
(Dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (In Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)
39. REKONSILIASI LIABILITAS YANG TIMBUL DARI 39. RECONCILIATION OF LIABILITIES ARISING
AKTIVITAS PENDANAAN FROM FINANCING ACTIVITIES
Tabel dibawah ini menunjukan rekonsiliasi liabilitas yang The table below shows the reconciliation of liabilities
timbul dari aktivitas pendanaan untuk tahun tahun yang arising from financing activities for the years ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. December 31, 2023 and 2022.
31 Desember/ December 2023
Pergerakan Valuta Perubahan Perubahan Nilai
Saldo Awal/ Asing/ Nilai Wajar/ Wajar/
Beginning Arus Kas/ Foreign Exchange Fair Value Fair Value
Balance Cash Flow Rate Movement Change Change
Utang bank 2.529.300.000 (2.529.300.000) - - - Bank loan
Utang lain-lain Other payable
berelasi 69.886.605.028 1.356.042.000 - - 71.242.647.028 related parties
Liabilitas sewa 2.275.415.987 9.158.162.564 - - 11.433.578.551 Lease liabilities
Jumlah 74.691.321.015 7.984.904.564 - - 82.676.225.579 Total
31 Desember/ December 2022
Pergerakan Valuta Perubahan Perubahan Nilai
Saldo Awal/ Asing/ Nilai Wajar/ Wajar/
Beginning Arus Kas/ Foreign Exchange Fair Value Fair Value
Balance Cash Flow Rate Movement Change Change
Utang bank - 2.529.300.000 - - 2.529.300.000 Bank loan
Utang lain-lain Other payable
berelasi 67.060.065.110 2.826.539.918 - - 69.886.605.028 related parties
Liabilitas sewa 2.251.804.783 23.611.204 - - 2.275.415.987 Lease liabilities
Jumlah 69.311.869.893 5.379.451.122 - - 74.691.321.015 Total
40. AKUN REKLASIFIKASI 40. RECLASSIFICATION OF ACCOUNT
Akun penurunan nilai piutang usaha pada laporan The account impairment of receivables in the
keuangan konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada consolidated financial statements for the year ended
tanggal 31 Desember 2021 sebesar Rp68.396.664 yang December 31, 2021 amounting to Rp68,396,664 as
disajikan sebagai bagian dari “Beban Usaha” telah presented as part of “Operating Expenses”, have
direklasifikasi sebagai bagian dari “Pendapatan (Beban) been reclassified to part of “Other Income
Lain-lain”, untuk menyesuaikan dengan penyajian laporan (Expenses)”, to conform with the presentation of the
keuangan konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada consolidated financial statements for the year ended
tanggal 31 Desember 2022. December 31, 2022.
Names mentioned 103 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
Minister of Justice
p.22
unresolved
org
Menteri Kehakiman Republik Indonesia
p.22
unresolved
person
Dr. Marisa Martanti SH
p.22 ×2
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak
p.22 ×2
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights
p.22 ×2
unresolved
person
Dr. Yurisa MH
p.23
unresolved
person
Martanti
· Komisaris
p.23
unresolved
person
Putu Agung Prianta
p.23 ×5
unresolved
person
Siti Nuryanah
p.23 ×2
unresolved
person
Hudan Mastur
p.23 ×2
unresolved
person
Nengsih Wahyuni
p.23 ×2
unresolved
person
H. Suardi Latief
p.24
unresolved
person
Evi Susanti Susanti Panjaitan
p.25
unresolved
person
Panjaitan
p.25
unresolved
org
PT Gama Wahyu Abadi
p.25 ×9
unresolved
org
PT Island
p.25
unresolved
org
Concepts Indonesia Tbk.
p.25
unresolved
org
PT Gama
p.25
unresolved
person
M. Nova Faisal SH
p.25 ×4
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga
p.25
unresolved
org
BAPEPAM-LK
p.25 ×4
unresolved
org
KJPP Rengganis
p.26 ×2
unresolved
org
KJPP Hamid & Rekan
p.26 ×4
unresolved
org
KJPP Hamid
p.26 ×2
unresolved
org
Island Regency Grup Ltd.
p.27
unresolved
org
Island Regency Club Inc.
p.27
unresolved
person
Graham
p.27 ×3
unresolved
org
Francis Street Pty. Ltd
p.27
unresolved
person
Ir. Frans Bambang Siswanto
p.27
unresolved
—
e. Penawaran Umum Terbatas I (“PUT I”)
p.27
unresolved
—
Akta No. 20 tanggal 11 Desember 2013
p.27
unresolved
person
Yurisa Martanti, SH, MH, Notaris di
p.27 ×16
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi
p.27
unresolved
org
Minister of Justice Manusia
p.27
unresolved
—
AHU 66908.AH.01.02 2013 tanggal 19
p.27
unresolved
—
2013, Perusahaan melakukan penambahan
p.27
unresolved
—
dasar dari 1.000.000.000 saham menjadi
p.27
unresolved
org
PT Patra Supplies
p.29
unresolved
org
PT Bhumi Lestari
p.29
unresolved
org
Bank Indonesia
p.51 ×3
unresolved
org
Bank Indonesia’s Indonesia
p.51
unresolved
org
Bank Negara Indonesa Tbk
p.67 ×4
unresolved
org
PT Bank ICBC Indonesia
p.67 ×2
unresolved
org
PT Karya Bintang Bali
p.70 ×4
unresolved
org
PT Manggala Mulia Partners
p.70 ×6
unresolved
org
PT Pesona Bali Raya Abadi
p.70 ×2
unresolved
org
PT Daviland Property Partners
p.70 ×6
unresolved
org
PT Lokal Kulture Kreatif Abadi
p.71 ×4
unresolved
org
PT Duta Darma Realty
p.71
unresolved
org
PT Duta Darma Realty Piutang
p.71
unresolved
org
PT Pasti Bali
p.71
unresolved
org
PT Pasti Bali Lain-lain
p.71
unresolved
person
Graham James Bristow.
p.72 ×6
unresolved
org
PT Duta Dharma Realty.
p.72
unresolved
org
PT Manggala Manggala Mulia Partners
p.72
unresolved
org
PT Manggala Mulia
p.72
unresolved
org
PT Manggala
p.73
unresolved
org
PT Daviland
p.73 ×4
unresolved
org
PT Pesona Icon Jimbaran
p.76 ×4
unresolved
org
Kementerian Hukum dan Hak Asasi
p.76 ×2
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights Manusia
p.76
unresolved
org
PT Papua Supplies
p.77 ×2
unresolved
org
PT Patra CRI
p.77 ×7
unresolved
org
PT Papua Supllies
p.77 ×2
unresolved
org
PT Papua Supplies And Services
p.77 ×2
unresolved
org
PT Papua
p.77
unresolved
org
PT Papua Supplies Supplies
p.77
unresolved
org
PT Culture
p.78
unresolved
org
PT Culture Royale Royale Indonesia
p.78
unresolved
org
PT Patra
p.78
unresolved
org
Bank Garansi
p.80 ×4
unresolved
org
Indonesia Tbk
p.80 ×2
unresolved
org
James Bristow. Manajemen
p.81
unresolved
org
PT Jimbaran Hijau
p.82
unresolved
org
Bank UOB Tbk
p.83 ×21
unresolved
person
Sulistyaningsih
p.83 ×2
unresolved
org
Bank Danamon Bunga
p.84
unresolved
org
Danamon Indonesia Tbk.
p.86
unresolved
person
Murni S.H.
p.86
unresolved
person
Rr. Y. Tutiek Setia Murni S.H.
p.86
unresolved
person
Putu Prianta.
p.88
unresolved
org
PT Kertha Jimba Wana
p.115
unresolved
org
PT Kertha Jimba Wana Sewa-Tuan Graham James
p.115
unresolved
org
PT Kertha Jimba Wana Indonesia
p.115
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.