Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 469
Page 1
2023
Laporan Tahunan
Annual Report
Sharpening Focus
for More Impactful
Growth
Page 2
Disclaimer
Disclaimer
Laporan Tahunan ini memuat pernyataan kondisi keuangan, hasil This Annual Report contains statements on financial conditions,
kegiatan operasional, proyeksi usaha, serta rencana, strategi, operational results, projections on business, as well as plans,
kebijakan, dan tujuan Perseroan, yang digolongkan sebagai pernyataan strategies, policies and objectives of the Company, which are classified
ke depan dalam pelaksanaan peraturan perundang-undangan yang as forward-looking statements in the implementation of applicable
berlaku, kecuali hal-hal yang bersifat historis. Pernyataan-pernyataan laws and regulations, excluding historical matters. Such statements
tersebut memiliki prospek risiko, ketidakpastian, serta dapat are subject to prospective risks, uncertainties, and other factors that
mengakibatkan perkembangan aktual secara material berbeda dari could cause actual results to differ materially from expected results.
yang dilaporkan. Pernyataan-pernyataan prospektif dalam Laporan Prospective statements in this Annual Report are prepared based on
Tahunan ini dibuat berdasarkan berbagai asumsi mengenai kondisi numerous assumptions concerning current conditions and future
terkini dan kondisi mendatang Perseroan serta lingkungan bisnis events related to the Company and the business environment where
di mana Perseroan menjalankan kegiatan usaha. Perseroan tidak the Company conducts its business. The Company offers no guarantee
menjamin adanya hasil tertentu yang pasti tercapai berdasarkan that all information presented herein will bring about specific results
informasi yang disajikan. as expected.
Laporan Tahunan ini memuat kata “Perseroan” yang didefinisikan sebagai This Annual Report also contains the word “Company”,
PT Indonesia Infrastructure Finance yang menjalankan bisnis di bidang hereinafter referred to as PT Indonesia Infrastructure Finance,
pengembangan dan pembiayaan proyek infrastruktur yang layak secara as the company that operates business in the development
komersial. Ada kalanya kata “IIF” dan “Perusahaan” juga digunakan atas and financing of commercially viable infrastructure projects.
dasar kemudahan untuk menyebut PT Indonesia Infrastructure Finance The words “IIF” and “the Company” are occasionally used to simplify
secara umum. and refer to PT Indonesia Infrastructure Finance in general.
Keunggulan Kompetitif
Competitive Advantages
Mandat IIF untuk
mengembangkan sektor Sumber modal yang
infrastruktur di Indonesia, terdiversifikasi dengan baik, Kebijakan keuangan yang
Dukungan kuat dari
yang didukung oleh hubungan termasuk dari Pemegang cermat, leverage yang
Pemegang Saham
yang kuat dengan Pemerintah Saham, pinjaman, dan pasar moderat, dan bisnis yang
berperingkat AAA.
Indonesia. modal. sangat scalable.
The strong support it
The mandate to develop Well-diversified sources Prudent financial policies,
receives from AAA-rated
the infrastructure sector in of capital, including from moderate leverage, and highly
Shareholders.
Indonesia, supported by a Shareholders, loans, and the scalable business.
strong relationship with the capital market.
Government of Indonesia.
Tim manajemen yang
Kemampuan untuk berfungsi Portofolio proyek yang berpengalaman di bawah
sebagai policy sounding Pengetahuan yang terdiversifikasi dengan baik pengawasan Dewan Komisaris
board dengan Pemerintah mendalam tentang dengan manajemen risiko dan yang beranggotakan figur yang
Indonesia. aspek LST. nilai-nilai LST yang kuat. terpercaya.
The ability to function as In-depth knowledge Well-diversified project Experienced management
a sounding policy board of ESG aspects. portfolio with strong risk team under the supervision
with the Government of management and ESG values. of reliable Board of
Indonesia.
Commissioners.
Page 3
Kesinambungan Tema
Theme Continuity
Sharpening Focus
for More Impactful
Growth
Menghadapi dinamika makroekonomi dan tren peningkatan suku
bunga yang berlangsung sepanjang tahun, IIF terus mempertajam
fokus pada dukungan pembiayaan proyek-proyek infrastruktur yang
memberikan dampak lebih besar bagi pertumbuhan berkelanjutan.
Komitmen ini direalisasikan dengan meningkatkan keahlian dalam
mendukung pembiayaan proyek infrastruktur berkelanjutan sekaligus
mengoptimalkan fee-based di luar bunga non-fee base income melalui
berbagai inisiatif strategis. Pengembangan produk-produk pembiayaan
yang inovatif juga menjadi salah satu langkah yang diambil oleh IIF
untuk memperluas layanan dan meningkatkan dampak positif dalam
mendukung peran sebagai katalisator bagi pembiayaan infrastruktur
berkelanjutan di Indonesia. Dengan demikian, IIF memastikan bahwa
dukungan pembiayaan yang disalurkan tidak hanya memberikan hasil
finansial yang positif, tetapi juga memberikan manfaat yang nyata bagi
masyarakat dan lingkungan sekitar.
In the face of macroeconomic dynamics and the rising interest rates
throughout the year, IIF continued to sharpen its focus on supporting
infrastructure projects with more significant impacts on sustainable
growth. The Company realized this commitment by enhancing expertise
in sustainable infrastructure project financing while optimizing
fee-based non-interest income through various strategic initiatives.
The development of innovative financing products was also part of IIF’s
efforts to expand services and increase positive impact in supporting its
role as a catalyst for sustainable infrastructure financing in Indonesia.
In this manner, IIF ensured that the financing support the Company
provided not only yielded positive financial results but also delivered
tangible benefits to the community and the surrounding environment.
Laporan Tahunan
Annual Report
2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 1
Page 4
Making Greater Impact Toward Sustainable
Development
Seiring dengan terus pulihnya perekonomian As the national economy continued to
nasional, IIF mampu membukukan recover, IIF recorded an increase in financial
peningkatan kinerja keuangan pada tahun performance in 2022. In 2022, IIF hosted the
2022. Tahun 2022 juga menyaksikan IIF launch of the ESG Framework and Manual
menjadi tuan rumah pada peluncuran ESG by the Ministry of Finance of the Republic of
Framework and Manual oleh Kementerian Indonesia as part of the G20 Summit in Bali.
Keuangan (Kemenkeu) RI dalam acara This framework and manual are guidelines for
G20 di Bali. Kerangka kerja dan manual ini implementing ESG factors in infrastructure
Laporan Tahunan
merupakan pedoman pengimplementasian financing by optimizing the Special Mission
Annual Report
faktor LST dalam pembiayaan infrastruktur, Vehicle (SMV) function under the Ministry of
2022 dengan mengoptimalkan fungsi Special Finance, through a public-private partnership
Mission Vehicles (SMV) di bawah Kemenkeu, (PPP) scheme. With these standards in place,
termasuk IIF, melalui skema Kerja Sama IIF will be able to maximize its role in ensuring
Pemerintah dan Badan Usaha (KPBU). Dengan that the provision of infrastructure can
adanya standar tersebut, IIF akan dapat have positive socio-economic impacts while
memaksimalkan perannya dalam memastikan minimizing potential risks on environmental,
bahwa penyediaan infrastruktur dapat social, and governance aspects to achieve
memberikan dampak positif sosial-ekonomi, sustainable development in Indonesia.
sekaligus meminimalisasi potensi risiko pada
aspek lingkungan, sosial dan tata kelola, demi
tercapainya pembangunan berkelanjutan di
Indonesia.
Enhancing Connectivity Through Sustainable
Infrastructure Development
Di tengah situasi pandemi yang berkepanjangan, Despite the ongoing pandemic, IIF continues
IIF tetap memberikan kontribusi ekonomi, to provide economic, social and environmental
sosial, dan lingkungan bagi percepatan contributions in accelerating the development
pembangunan infrastruktur nasional. Dengan of national infrastructure. Creating sustainable
menciptakan aspek-aspek yang berkelanjutan aspects for its stakeholders, IIF has successfully
bagi para pemangku kepentingannya, IIF delivered innovative products, established
telah berhasil menghadirkan produk-produk creative approaches for sustainable finance
inovatif, membangun pendekatan kreatif untuk implementation as well as expanded to new
Laporan Tahunan
implementasi keuangan berkelanjutan serta financing portfolio sectors in health care,
Annual Report
memperluas portofolio pembiayaan baru di sektor data center and mass transportation. This, as
2021 layanan kesehatan, pusat data, dan transportasi well as many other achievements during the
massal. Semua pencapaian dan kepercayaan year, underlines IIF’s continuous commitment
yang kami raih menandai kesungguhan IIF dalam to improving connectivity through quality,
meningkatkan konektivitas melalui pembangunan sustainable and equitable infrastructure
infrastruktur yang berkualitas, berkelanjutan, developments throughout the country, as well
dan merata di berbagai wilayah Indonesia, serta as contributing to inclusive national economic
turut berperan dalam mewujudkan pertumbuhan growth.
ekonomi nasional yang inklusif.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2 Laporan Tahunan 2023
Page 5
Spearheading Sustainability Initiatives in Infrastructure
Development
Pandemi Covid-19 yang telah mengubah dunia The game-changing Covid-19 pandemic has
merupakan suatu peringatan bagi masyarakat been a wake up call for nations to change
global untuk mengubah pendekatan “business “business as usual” approach to a more
as usual” menjadi suatu upaya yang lebih terarah determined and concerted effort towards
dan terpadu untuk memastikan ketahanan dan ensuring resilience and future liveability. It has
kehidupan di masa mendatang. Pandemi ini underscored the importance of sustainable
juga telah menyoroti pentingnya pembangunan development and intangible forms of capital
berkelanjutan dan bentuk modal tak berwujud in creating a prosperous society. IIF is leading
Laporan Tahunan
(intangible) dalam rangka menciptakan in sustainable development, and amidst the
Annual Report
masyarakat yang makmur. IIF memimpin pandemic of 2020 it consistently continued to
2020 dalam hal pembangunan berkelanjutan, dan champion this principles in providing financing
di tengah pandemi sepanjang tahun 2020 and advisory services for building the nation’s
konsisten melanjutkan prinsip ini dalam infrastructure sector. As it shoulders the
penyaluran pembiayaannya sekaligus dalam mandate from its Shareholders, IIF has
layanan konsultasinya untuk mengembangkan executed its business strategy in alignment
sektor infrastruktur Indonesia. Dengan mandat with the UN SDGs to deliver lasting value to
yang diemban dari para Pemegang Saham, IIF all stakeholders, paving the way for future
telah menjalankan strategi bisnisnya selaras generations to thrive.
dengan Tujuan Pembangunan Global PBB untuk
menciptakan nilai yang berkelanjutan bagi
semua pemangku kepentingan, dan dengan
demikian membuka jalan bagi generasi masa
depan untuk bertumbuh dan berkembang.
Menyongsong Momentum Pertumbuhan Melalui
Pembangunan Berkelanjutan
Embracing Momentum of Growth Through Sustainable Development
Bagi IIF, tahun 2019 merupakan tahun 2019 was a challenging year for IIF, in
yang penuh tantangan. Dalam menghadapi which we have to exert our best efforts to
tantangan tersebut, Perseroan telah address numerous obstacles through the
melakukan serangkaian kebijakan strategis, implementation of strategic policies. Among
antara lain fokus pada bisnis inti melalui which, we strengthened our focus on core
optimalisasi produk-produk pembiayaan, business by optimizing financing products,
Laporan Tahunan efisiensi beban usaha, dan pemanfaatan streamlining operating expenses, and
Annual Report peluang bisnis baru. Berbagai upaya tersebut utilizing new business opportunities. These
diterapkan dalam rangka mendorong strategies were carried out in order to drive
2019 laju pertumbuhan bisnis yang positif dan a positive business growth and strengthen
memperkuat posisi sebagai katalis dan IIF’s position as a catalyst and enabler in the
enabler dalam pembangunan infrastruktur National infrastructure development. IIF has
nasional. IIF juga memiliki keunggulan a unique competitive advantage within the
berupa penerapan aspek S&E dalam skema infrastructure financing sector, which is the
pembiayaan proyek infrastruktur. Dengan implementation of S&E safeguards. With this
adanya keunggulan ini, IIF optimis mampu competitive advantage, IIF is confident to be
merangkul momentum pertumbuhan able to utilize this positive growth momentum
bisnis sekaligus menjadi perusahaan yang to achieve a stronger position as a leading
terdepan dalam mewujudkan pembangunan Indonesian infrastructure development based
infrastruktur yang berkelanjutan di Indonesia. on sustainable development.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 3
Page 6
Daftar Isi
Table of Contents
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
10 Ikhtisar Data Keuangan Penting
Key Financial Highlights
14 Ikhtisar Saham
Shares Highlights
14 Aksi Korporasi
Corporate Actions
14 Informasi Perdagangan Saham
Shares Trading Information
15 Ikhtisar Obligasi dan Efek Lainnya
Overview of Bonds and Other Securities
16 Penghargaan dan Sertifikasi 2023
2023 Awards and Certifications
52 Sektor Pembiayaan Infrastruktur
Peristiwa Penting Infrastructure Financing Sector
17
Event Highlights
53 Portofolio IIF 2023
IIF’s Portfolio in 2023
56 Wilayah Operasional
Laporan kepada Pemegang Saham dan Areas of Operation
Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders 58 Struktur Organisasi
Organization Structure
59 Profil Dewan Komisaris
22 Laporan Dewan Komisaris
The Board of Commissioners Profile
Report of the Board of Commissioners
70 Profil Direksi
30 Laporan Direksi
The Board of Directors Profile
Report of the Board of Directors
77 Profil Komite Eksekutif
Executive Committee Profile
78 Senior Management
Profil Perusahaan Senior Management
Company Profile
80 Komposisi Pemegang Saham
Shareholders Composition
40 Sekilas Perusahaan
81 Informasi Pemegang Saham Utama dan Pengendali
The Company at a Glance
Main and Controlling Shareholders Information
42 Identitas Perusahaan
83 Daftar Entitas Anak dan Struktur Grup
Company Identity
List of Subsidiaries and Group Structure
43 Logo Perusahaan
83 Kronologi Pencatatan Saham
Company Logo
Share Listing Chronology
44 Visi dan Misi
84 Kronologi Pencatatan Obligasi
Vision and Mission
Bond Listing Chronology
45 5 Pilar Strategi Bisnis Utama
86 Kronologi Pencatatan Efek Lainnya
5 Main Business Strategy Pillars
Chronology of Other Securities Listing
46 Jejak Langkah
87 Nama dan Alamat Lembaga dan/atau Profesi Penunjang
Milestones
Name and Address of Supporting Institutions and/or Professions
49 Bidang Usaha
87 Informasi pada Situs Web Perusahaan
Line of Business
Information on the Company’s Website
50 Produk dan/atau Jasa
90 Daftar Keanggotaan Asosiasi Industri
Product and/or Services
Membership in Association in the Industry
PT Indonesia Infrastructure Finance
4 Laporan Tahunan 2023
Page 7
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
95 Sumber Daya Manusia
Human Resources
106 Teknologi Informasi
Information Technology
109 Pengadaan Barang dan Jasa
Goods and Services Procurement
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
116 Tinjauan Ekonomi
Review of the Economy
118 Tinjauan Industri Pembiayaan Infrastruktur
Infrastructure Financing Industry Overview
119 Tinjauan Bisnis
Business Review
125 Tinjauan Operasional Berdasarkan Segmen Usaha
Review of Operations by Business Segment
130 Tinjauan Keuangan
Financial Review
130 Laporan Posisi Keuangan
Statement of Financial Position
144 Aspek Pemasaran
133 Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain
Marketing Aspect
Statement of Profit or Loss and Other Comprehensive
Income
144 Kebijakan Dividen
Dividend Policy
135 Laporan Arus Kas
Cash Flow Statement
145 Realisasi Penggunaan Dana Hasil Penawaran Umum
Realization of Use of Proceeds from Public Offering
136 Rasio Profitabilitas
Profitability Ratio
146 Informasi Transaksi Material yang Mengandung Benturan
Kepentingan dan/atau Transaksi Afiliasi
137 Kemampuan Membayar Utang dan Kolektibilitas Piutang
Solvency and Collectability of Receivables Information on Material Transactions Containing Conflicts
of Interest and/or Affiliated Transactions
138 Struktur Modal
Capital Structure 147 Informasi Material Mengenai Investasi, Ekspansi,
Divestasi, Penggabungan/Peleburan Usaha, Akuisisi, dan
138 Ikatan Material untuk Investasi Barang Modal Restrukturisasi Utang/Modal
Material Ties for Capital Expenditure Material Information Regarding Investment, Expansion,
Divestment, Business Merger/Consolidation, Acquisition
139 Investasi Barang Modal and Debt/Capital Restructuring
Capital Expenditure
147 Pengaruh Perubahan Regulasi Pemerintah terhadap
140 Informasi dan Fakta Material yang Terjadi Setelah Tanggal Perusahaan
Laporan Akuntan
Impact of Changes in Government Regulations on the
Information and Material Facts that Occurred After the Date Company
of the Accountant’s Report
150 Perubahan Standar Akuntansi Tahun 2023
140 Prospek Usaha Changes to Financial Accounting Standards in 2023
Business Outlook
150 Ketaatan sebagai Wajib Pajak
142 Perbandingan antara Target dan Realisasi Tahun 2023, Tax Compliance
serta Proyeksi Tahun 2024
Comparison between Target and Realization in 2023, and 151 Informasi Kelangsungan Usaha
Projection for 2024 Information on Business Continuity
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 5
Page 8
Tata Kelola Perusahaan 247 Akses Informasi dan Data Perseroan
Access to Company Information and Data
Good Corporate Governance
249 Kode Etik dan Budaya Perseroan
Code of Conduct and Corporate Culture
154 Komitmen Penerapan GCG
GCG Implementation Commitment 253 Pedoman Benturan Kepentingan
Guideline on Conflict of Interest
158 Rapat Umum Pemegang Saham
General Meeting of Shareholders 253 Program Kepemilikan Saham oleh Karyawan dan/atau
Manajemen
162 Dewan Komisaris Employee and/or Management Share Ownership Program
Board of Commissioners
254 Kebijakan Pengungkapan Informasi Kepemilikan Saham
170 Komisaris Independen Anggota Dewan Komisaris dan Direksi
Independent Commissioners Policy on Disclosure of Share Ownership Information for
Members of the Board of Commissioners and the Board of
172 Direksi Directors
Board of Directors
254 Sistem Pelaporan Pelanggaran
179 Prosedur Pengangkatan, Pemberhentian, Penggantian, Whistleblowing System
dan/atau Pengunduran Diri Dewan Komisaris dan Direksi
258 Praktik Bad Governance
Board of Commissioners and Board of Directors Appointment,
Bad Governance Practice
Termination, Replacement, and/or Resignation Procedures
258 Kebijakan Antikorupsi
180 Kemajemukan Komposisi Dewan Komisaris dan Direksi
Anti Corruption Policy
Board of Commissioners and Board of Directors’ Company
Diversity 259 Penerapan atas Pedoman Tata Kelola Perusahaan sesuai
SEOJK No. 32/SEOJK.04/2015
182 Penilaian Kinerja Dewan Komisaris dan Direksi Implementation of Corporate Governance in Accordance with
Board of Commissioners and Board of Director’s Performance OJK Circular Letter No. 32/SEOJK.04/2015
Assessment
262 Penerapan Pedoman Umum Governansi Korporat Indonesia
184 Nominasi dan Remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi Implementation of Indonesian General Guidelines for
Board of Commissioners and Board of Directors Nomination Corporate Governance
and Remuneration
186 Pengungkapan Hubungan Afiliasi Dewan Komisaris, Direksi,
dan Pemegang Saham Pengendali
Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
Disclosure of Affiliation Relationship of Board of Commissioners,
Board of Directors, and the Controlling Shareholders
Social and Environmental Responsibility
187 Pendidikan dan/atau Pelatihan Dewan Komisaris, Direksi,
dan Organ Tata Kelola Lainnya Komitmen Penerapan Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
Education and/or Training for the Board of Commissioners,
282 Commitment to the Implementation of Social and
Board of Directors, and Other Governance Organs Environmental Responsibility
193 Organ Pendukung Dewan Komisaris Komitmen Pemenuhan Standar Keberlanjutan bagi Proyek
Board of Commissioners Supporting Organs Infrastruktur
283 Commitment to Fulfilling Sustainability Standards for
210 Organ Pendukung Direksi
Infrastructure Projects
Board of Directors Supporting Organ
Lingkup Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
225 Sekretaris Perusahaan 284 Scope of Social and Environmental Responsibility
Corporate Secretary
Ikhtisar Kinerja Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
228 Unit Audit Internal
Internal Audit Unit
285 Performance Highlights of Social and Environmental
Responsibility
233 Akuntan Publik
Public Accountant
235 Sistem Pengendalian Internal Pernyataan Dewan Komisaris dan Direksi tentang Tanggung
Internal Control System Jawab atas Laporan Tahunan 2023
288 Statement of the Board of Commissioners and the Board of
237 Manajemen Risiko Directors on the Responsibility for the 2023 Annual Report
Risk Management
Laporan Keuangan
Kebijakan Insider Trading
290 Financial Statements
246
Insider Trading Policy
246 Perkara Penting
Important Legal Cases
246 Sanksi Administratif
Administrative Sanction
PT Indonesia Infrastructure Finance
6 Laporan Tahunan 2023
Page 9
Daftar Singkatan
List of Abbreviations
Singkatan Nama Lengkap Singkatan Nama Lengkap
Abbreviation Full Name Abbreviation Full Name
Komite Audit Lingkungan, Sosial, dan Tata Kelola
AC LST
Audit Committee Environmental, Social and Governance
Asian Development Bank Megawatt
ADB MW
Asian Development Bank Megawatt
Komite Advisory Komite Nominasi dan Remunerasi
ADVC NRC
Advisory Committee Nomination and Remuneration Committee
Komite Aset dan Liabilitas Perusahaan Daerah Air Minum
ALCO PDAM
Asset and Liability Committee Regional Drinking Water Company
Bahan Bakar Minyak Pembangkit Listrik Tenaga Air
BBM PLTA
Petroleum Hydroelectirc Power Plant
Bursa Efek Indonesia Pembangkit Listrik Tenaga Panas Bumi
BEI PLTP
Indonesia Stock Exchange Geothermal Power Plant
Dewan Komisaris Peraturan Menteri Keuangan
BoC PMK
Board of Commissioners Regulation of the Finance Minister
Komite Investasi Dewan Komisaris Peraturan OJK
BoC-IC POJK
Board of Commissioners Investment Committee OJK Regulation
Direksi Kerja Sama Pemerintah dengan Badan Usaha
BoD PPP
Board of Directors Public Private Partnership
Komite Investasi Direksi Pembangkit Listrik Tenaga Surya
BoD-IC PLTS
Board of Directors Investment Committee Solar Power Plant
Badan Usaha Milik Negara Reksa Dana Penyertaan Terbatas
BUMN RDPT
State Owned Enterprise Limited Participation Mutual Fund
CEO Chief Executive Officer Proyek Strategis Nasional
PSN
National Strategic Projects
CIO Chief Investment Officer
Komite Manajemen Risiko
CRO Chief Risk Officer RMC
Risk Management Committee
CFO Chief Financial Officer Komite Pemantau Risiko
ROC
Deutsche Investitions- und Entwicklungsgesellschaft Risk Oversight Committee
mbH Sistem Pengelolaan Sosial dan Lingkungan
DEG SEMS
Deutsche Investitions- und Entwicklungsgesellschaft Social and Environmental Management System
mbH
Surat Edaran OJK
SEOJK
Export Development Canada OJK Circular
EDC
Export Development Canada
Bursa Efek Singapura
SGX
ESG Environmental, Social, and Governance Singapore Exchange
Komite Pencegahan Fraud dan Korupsi Sumitomo Mitsui Banking Corporation
FPC SMBC
Fraud and Corruption Prevention Committee Sumitomo Mitsui Banking Corporation
GA General Affairs PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero)
SMI
PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero)
Sumber Daya Manusia
HR
Human Resources Special Mission Vehicle
SMV
Special Mission Vehicle
Komite Sumber Daya Manusia
HRC
Human Resources Committee Sosial dan Lingkungan
S&E
Social and Environmental
Bursa Efek Indonesia
IDX
Indonesia Stock Exhange Badan Usaha Milik Negara
SOE
State Owned Enterprise
International Finance Corporation
IFC
International Finance Corporation Sistem Penyediaan Air Minum
SPAM
Drinking Water Supply System
Komite Pengarah Teknologi Informasi
ITSC
Information Technology Steering Committee Tanggung Jawab Sosial dan Lingkugan
TJSL
Social and Environmental Responsibility
Kantor Akuntan Publik
KAP
Public Accountant Firm Dolar Amerika Serikat
USD
United States Dollar
Kerja Sama Pemerintah dan Badan Usaha
KPBU
Public Private Partnership
Indikator Kinerja Utama
KPI
Key Performance Indicator
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 7
Page 10
IKHTISAR
KINERJA
Performance Highlights
PT Indonesia Infrastructure Finance
8 Laporan Tahunan 2023
Page 11
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 9
Page 12
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
Ikhtisar Data Keuangan Penting
Key Financial Highlights
Laporan Posisi Keuangan
Statement of Financial Position
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Uraian 2023 2022 2021 2020 2019 Description
Kas dan Setara Kas* 739.713 923.739 1.352.431 2.057.059 2.429.067 Cash and Cash Equivalents*
Efek-Efek* 2.108.934 2.195.776 2.128.893 2.470.048 2.732.936 Securities*
Investasi Saham 362.817 214.300 201.902 396.720 389.636 Equity Investments
Pinjaman Diberikan 12.023.824 12.867.247 10.483.148 9.441.375 6.406.211 Loans
Cadangan Kerugian
Allowance for Impairment
Penurunan Nilai atas (469.130) (348.096) (279.785) (243.889) (173.549)
Losses on Loans
Pinjaman Diberikan
Tagihan Derivatif - 211.218 210.780 69.265 44.290 Derivative Receivables
Piutang Bunga 41.082 116.094 96.148 86.840 62.905 Accrued Interest Income
Beban Dibayar Dimuka 7.928 8.105 6.861 6.980 8.593 Prepaid Expenses
Pajak Dibayar Dimuka 2.750 342 439 344 449 Prepaid Taxes
Aset Tetap** 237.347 243.154 257.253 276.883 293.507 Property and Equipment**
Aset Pajak Tangguhan 19.386 45.166 70.405 83.270 86.735 Deferred Tax Assets
Beban Tangguhan 10.064 568 3.139 21.328 3.658 Deferred Charges
Aset Lain-Lain*** 25.214 21.959 19.513 18.149 26.622 Other Assets***
Total Aset 15.109.929 16.499.572 14.551.127 14.684.372 12.311.060 Total Assets
Liabilitas Derivatif 9.200 5.493 58.107 117.200 39.670 Derivative Liabilities
Utang Lain-Lain 8.020 17.415 4.838 5.897 8.728 Other Payables
Estimated Losses on
Estimasi Kerugian atas
1.888 1.120 - - - Commitments and
Komitmen dan Kontinjensi
Contingencies
Utang Pajak 4.857 1.581 1.612 1.653 1.676 Taxes Payables
Beban Masih Harus Dibayar Accrued Expenses and Other
79.011 66.714 64.673 72.409 37.985
dan Liabilitas Lain-Lain Liabilities
Pendapatan Diterima
7.544 2.589 5.348 8.106 4.388 Unearned Revenue
Dimuka
Pinjaman Diterima 4.281.691 5.270.858 3.748.292 5.378.793 4.713.745 Fund Borrowings
Surat Utang yang Diterbitkan 2.981.054 3.883.838 4.029.707 2.735.233 2.183.064 Debt Securities Issued
Liabilitas Imbalan Kerja 40.726 31.598 33.140 27.499 26.327 Employee Benefits Obligation
Pinjaman Subordinasi 5.307.914 4.916.285 4.383.902 4.157.322 3.142.918 Subordinated Loans
Total Liabilitas 12.721.905 14.197.491 12.329.619 12.504.112 10.158.501 Total Liabilities
Modal Saham 2.000.000 2.000.000 2.000.000 2.000.000 2.000.000 Capital Stock
Tambahan Modal Disetor 29.800 29.800 29.800 29.800 29.800 Additional Paid-in Capital
(Kerugian)/Penghasilan Other Comprehensive
(19.269) (24.206) 24.208 45.389 5.336
Komprehensif Lain – Neto (Loss)/Income – Net
Keuntungan/(Kerugian)
Cumulative Gain/(Loss) on
Kumulatif atas Instrumen
- 11.024 (41.181) (93.760) (29.752) Derivative Instrument for
Derivatif untuk Lindung Nilai
Cash Flow Hedges – Net
Arus Kas – Neto
* Setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai; / Net of allowance for impairment losses;
** Setelah dikurangi akumulasi penyusutan; dan / Net of accumulated depreciation; and
*** Setelah dikurangi akumulasi amortisasi dan cadangan kerugian penurunan nilai. / Net of accumulated amortization and allowance for impairment losses.
PT Indonesia Infrastructure Finance
10 Laporan Tahunan 2023
Page 13
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Uraian 2023 2022 2021 2020 2019 Description
Keuntungan/(Kerugian)
Cumulative Gain/(Loss) on
Kumulatif atas Instrumen
33.960 (8.264) (18.135) 25.647 - Derivative Instrument for
Derivatif untuk Lindung Nilai
Fair Value Hedges – Net
Nilai Wajar – Neto
Saldo Laba 343.533 293.547 226.816 173.184 147.175 Retained Earnings
Total Ekuitas 2.388.024 2.302.081 2.221.508 2.180.260 2.152.559 Total Equity
Total Liabilitas dan Ekuitas 15.109.929 16.499.572 14.551.127 14.684.372 12.311.060 Total Liabilities and Equity
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain
Statement of Profit or Loss and Other Comprehensive Income
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Uraian 2023 2022 2021 2020 2019 Description
Pendapatan 1.341.414 1.167.938 966.823 911.520 837.802 Revenues
Beban (1.201.485) (1.067.196) (889.051) (840.279) (805.398) Expenses
Laba Sebelum Beban Pajak 139.929 100.742 77.772 71.241 32.404 Income Before Tax Expenses
Beban Pajak (35.778) (17.761) (24.745) (28.731) (16.428) Tax Expenses
Laba Bersih Tahun Berjalan Net Income for the Year
104.151 82.981 53.027 42.510 15.976
yang Diatribusikan kepada: Attributable to:
Pemilik Entitas Induk 104.151 82.981 53.027 42.510 15.976 Owners of the Parent Entity
Kepentingan
- - - - - Non-controlling Interests
Non-pengendali
Penghasilan/(Rugi) Other Comprehensive
34.204 13.500 (11.779) (16.893) 1.343
Komprehensif Lain Income/(Loss)
Total Laba Komprehensif Total Comprehensive
138.355 96.481 41.248 25.617 17.319
yang Diatribusikan kepada: Income Attributable to:
Pemilik Entitas Induk 138.355 96.481 41.248 25.617 17.319 Owners of the Parent Entity
Kepentingan
- - - - - Non-controlling Interests
Non-pengendali
Laba per Saham Income per Share
52 41 26 21 8
Dasar (dalam ribuan Rupiah) Basic (in thousands of Rupiah)
Laporan Arus Kas
Statement of Cash Flows
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Uraian 2023 2022 2021 2020 2019 Description
Arus Kas Neto yang Net Cash Provided
Diperoleh dari/(Digunakan 1.140.054 (1.682.559) (847.901) (2.821.753) (454.075) by/(Used in) Operating
untuk) Aktivitas Operasi Activities
Arus Kas Neto yang Net Cash Provided
Diperoleh dari/(Digunakan 132.387 (2.755) 337.333 322.320 436.475 by/(Used in) Investing
untuk) Aktivitas Investasi Activities
Arus Kas Neto yang
Net Cash (Used in)/Provided
(Digunakan untuk)/Diperoleh (1.402.470) 1.244.806 (212.619) 2.148.841 1.851.753
by Financing Activities
dari Aktivitas Pendanaan
Kas dan Setara Kas pada Cash and Cash Equivalents
923.740 1.352.435 2.057.102 2.429.067 582.361
Awal Tahun at Beginning of the Year
Kas dan Setara Kas pada Cash and Cash Equivalents
739.714 923.740 1.352.435 2.057.102 2.429.067
Akhir Tahun at End of the Year
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 11
Page 14
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
Rasio Keuangan
Financial Ratios
Uraian 2023 2022 2021 2020 2019 Description
Rasio Laba terhadap
0,92% 0,64% 0,52% 0,56% 0,30% Return on Assets
Total Aset
Rasio Laba terhadap
4,49% 3,66% 2,46% 2,01% 0,75% Return on Equity
Total Ekuitas
Rasio Laba terhadap
7,79% 7,17% 1,93% 2,40% 1,82% Net Income Margin
Pendapatan
Rasio Lancar 3,50x 1,40x 2,36x 1,42x 1,41x Current Ratio
Rasio Liabilitas terhadap
5,33x 6,17x 5,55x 5,74x 4,72x Liabilities to Equity Ratio
Total Ekuitas
Rasio Liabilitas terhadap
0,84x 0,86x 0,85x 0,85x 0,83x Liabilities to Assets Ratio
Total Aset
Grafik Ikhtisar Data Keuangan Penting
Financial Highlights Charts
2019 12.311
2020 14.684
2021 14.551
Total Aset 16.500
Total Assets 2022
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah)
2023 15.110
2019 10.159
2020 12.504
2021 12.330
Total Liabilitas 2022 14.197
Total Liabilities
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah) 2023 12.722
PT Indonesia Infrastructure Finance
12 Laporan Tahunan 2023
Page 15
2019 2.153
2020 2.180
2021 2.222
Total Ekuitas 2.302
Total Equity 2022
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah)
2023 2.388
2019 838
2020 912
2021 967
Pendapatan 2022 1.168
Revenues
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah) 2023 1.341
2019 23.761
2020 26.761
2021 31.855
Total Komitmen Bruto
Total Gross Cumulative 34.731
Commitment 2022
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah)
2023 37.923
2019 8.776
2020 11.445
2021 12.209
Total Aset Investasi 14.820
2022
Total Investment Assets
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah) 2023 13.315
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 13
Page 16
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
Ikhtisar Saham
Shares Highlights
Sampai dengan akhir tahun 2023, Perseroan belum pernah As of end of 2023, the Company had yet to conduct initial
melakukan penawaran umum perdana saham pada bursa public offering on any stock exchange, and therefore there is
efek manapun sehingga tidak ada pengungkapan mengenai no disclosure regarding shares performance, such as number
kinerja saham, seperti jumlah saham yang beredar; of outstanding shares; market capitalization; highest,
kapitalisasi pasar; harga saham tertinggi, terendah, dan lowest and closing shares prices; including trading volume.
penutupan; serta volume perdagangan.
Aksi Korporasi
Corporate Actions
Pada tanggal 15 Desember 2023, IIF memperoleh Surat On 15 December 2023, IIF received Effective Statement
Pernyataan Efektif dari OJK No. S-367/D.04/2023 untuk Letter No. S-367/D.04/2023 from OJK for the issuance of
penawaran umum Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration Bond
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2023 dengan nilai II Phase I Year 2023, amounting to Rp500,000 million,
Rp500.000 juta dan dicatatkan di BEI pada 22 Desember listed on the IDX on 22 December 2023. Furthermore, on
2023. Selain itu, pada tanggal 29 Desember 2023, IIF 29 December 2023, IIF obtained the effectivity statement
telah menerima pernyataan efektif dari OJK melalui surat from OJK through its letter No. S-379/D.04/2023 to conduct
No. S-379/D.04/2023 untuk melakukan Penawaran Umum a Public Offering on Indonesia Infrastructure Finance Green
Surat Berharga Perpetual Berwawasan Lingkungan Indonesia Perpetual Notes Year 2023 to public with a nominal amount
Infrastructure Finance Tahun 2023 kepada masyarakat dengan of Rp335,190 million. However, the notes were listed on the
nilai nominal sebesar Rp335.190 juta. Namun demikian, IDX on 10 January 2024.
pencatatan di BEI dilakukan pada tanggal 10 Januari 2024.
Selain aksi penerbitan obligasi tersebut, sepanjang tahun Other than the issuance of the aforementioned bond,
2023, Perseroan tidak melakukan aksi korporasi lainnya, throughout the year 2023, the Company did not undertake
baik dalam bentuk pemecahan atau penggabungan saham, any other corporate actions, whether in the form of stock
pembagian dividen saham atau saham bonus, penerbitan splits or mergers, distribution of stock dividends or bonus
efek konversi, serta perubahan nilai nominal saham ataupun shares, issuance of convertible securities, or changes in the
total saham beredar. nominal value of shares or total outstanding shares.
Informasi Perdagangan Saham
Shares Trading Information
Sampai dengan akhir tahun 2023, Perseroan belum pernah As of end of 2023, the Company had yet to conduct initial
melakukan penawaran umum perdana saham pada bursa public offering on any stock exchange. Consequently, there
efek manapun sehingga tidak terdapat informasi mengenai is no information regarding shares trading suspensions or
penghentian sementara perdagangan saham ataupun delistings to be disclosed.
penghapusan pencatatan saham.
PT Indonesia Infrastructure Finance
14 Laporan Tahunan 2023
Page 17
Ikhtisar Obligasi dan Efek Lainnya
Bond and Other Security Highlights
Perseroan telah menerbitkan sejumlah obligasi dan efek lainnya The Company has issued a number of bonds and other
berupa Medium-Term Notes (“MTN”). Pada tahun pelaporan, yaitu securities in the form of Medium-Term Notes (“MTN”).
tanggal 15 Desember 2023, IIF memperoleh Surat Pernyataan During the reporting year i.e. on 15 December 2023, IIF obtained
Efektif dari OJK No. S-367/D.04/2023 untuk penawaran umum OJK’s Effective Statement Letter No. S-367/D.04/2023 for
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Finance Tahap the public offering of Indonesia Infrastructure Finance Shelf
I Tahun 2023. Obligasi tersebut telah dicatatkan di BEI pada Registration Bond II Phase I Year 2023. The aforementioned
22 Desember 2023. Selain itu, IIF telah menerima pernyataan bond was listed on the IDX on 22 December 2023. In addition, IIF
efektif dari OJK melalui surat No. S-379/D.04/2023 untuk obtained OJK’s Effective Statement Letter No. S-379/D.04/2023
melakukan Penawaran Umum Surat Berharga Perpetual for the public offering of Indonesia Infrastructure Finance
Berwawasan Lingkungan Indonesia Infrastructure Finance Green Perpetual Notes Year 2023 worth Rp335,190 million.
Tahun 2023 kepada masyarakat dengan nilai nominal sebesar The Company’s outstanding bonds in 2023 were as follows:
Rp335.190 juta. Informasi mengenai obligasi yang masih beredar
tahun di 2023 diuraikan sebagai berikut:
Peringkat
Tanggal Bunga Jatuh Status
Jangka Obligasi Tempat
Jenis Obligasi Penerbitan Rincian Nilai Nominal Obligasi Tempo Pembayaran
Waktu Bond Rating Pencatatan
Type of Bond Issuing Series Nominal Value Bond Maturity Payment
Period Listed on
Date Interest Date Status
2023 2022
Obligasi Berkelanjutan I 18 Desember Seri C Rp163.000.000.000 7,90% 5 tahun 18 Desember Belum Lunas idAAA idAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2019 Series C 5 years 2024 (belum jatuh IDX
Finance Tahap I Tahun 2019 18 December 18 December tempo)
Indonesia Infrastructure 2019 2024 Not Settled
Finance Shelf Registration (not yet
Bond I Phase I Year 2019 mature)
Obligasi Berkelanjutan I 22 Oktober Seri C Rp120.000.000.000 6,90% 5 tahun 22 Oktober Belum Lunas idAAA idAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2020 Series C 5 years 2025 (belum jatuh IDX
Finance Tahap II Tahun 2020 22 October 22 October tempo)
Indonesia Infrastructure 2020 2025 Not Settled
Finance Shelf Registration (not yet
Bond I Phase II Year 2020 mature)
Surat Utang Senior Tanpa 27 Januari - USD143.000.000 1,50% 5 tahun 27 Januari Belum Lunas BBB BBB SGX
Jaminan (Sustainability Bond) 2021 5 years 2026 (belum jatuh
Tahun 2021 27 January 27 January tempo)
Senior Unsecured Notes 2021 2026 Not Settled
(Sustainability Bond) (not yet
Year 2021 mature)
Obligasi Berkelanjutan II 22 Desember Seri A Rp160.609.000.000 6,45% 370 hari 2 Januari Belum Lunas idAAA - BEI
Indonesia Infrastructure 2023 Series A 370 days 2025 (belum jatuh IDX
Finance Tahap I Tahun 2023 22 December 2 January tempo)
Indonesia Infrastructure 2023 2025 Not Settled
Finance Shelf Registration (not yet
Bond II Phase I Year 2023 mature)
Seri B Rp245.060.000.000 6,70% 3 tahun 22 Desember Belum Lunas idAAA - BEI
Series B 3 years 2026 (belum jatuh IDX
22 December tempo)
2026 Not Settled
(not yet
mature)
Seri C Rp94.331.000.000 6,80% 5 tahun 22 Desember Belum Lunas idAAA - BEI
Series C 5 years 2028 (belum jatuh IDX
22 December tempo)
2028 Not Settled
(not yet
mature)
Surat Berharga Perpetual 10 Januari - Rp335.190.000.000 8,25% - Tanpa Belum Lunas idAAA - BEI
Berwawasan Lingkungan 2024 Tanggal Not Settled IDX
Indonesia Infrastructure 10 January Jatuh Tempo
Finance Tahun 2023 2024 Without
Indonesia Infrastructure maturity
Finance Green Perpetual date
Notes Year 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 15
Page 18
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
Obligasi yang Telah Dilunasi selama Periode Bonds Redeemed in 2023
2023
Peringkat
Tanggal Bunga Jatuh Status
Jangka Obligasi Tempat
Jenis Obligasi Penerbitan Rincian Nilai Nominal Obligasi Tempo Pembayaran
Waktu Bond Rating Pencatatan
Type of Bond Issuing Series Nominal Value Bond Maturity Payment
Period Listed on
Date Interest Date Status
2023 2022
Obligasi I Indonesia 19 Juli 2016 Seri C Rp425.000.000.000 9,00% 7 tahun 19 Juli 2023 Lunas idAAA idAAA BEI
Infrastructure Finance 19 July 2016 Series C 7 years 19 July 2023 Settled IDX
Tahun 2016
Indonesia Infrastructure
Finance Bond I Year 2016
Obligasi Berkelanjutan I 22 Oktober Seri B Rp810.000.000.000 6,65% 3 tahun 22 Oktober Lunas idAAA idAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2020 Series B 3 years 2023 Settled IDX
Finance Tahap II Tahun 2020 22 October 22 October
Indonesia Infrastructure 2020 2023
Finance Shelf Registration
Bond I Phase II Year 2020
Penghargaan dan Sertifikasi 2023
2023 Awards and Certifications
ESG Entity Rating 2 The Asset Triple A Sustainable
Infrastructure Award
Sustainable Fitch The Asset
4 Juli 2023 / 4 July 2023 21 Agustus 2023 / 21 August 2023
BI Award 2023
“Korporasi Pengelola
The ASRRAT 2023
Utang Luar Negeri
“Gold Rank”
Terbaik – Skala Besar”
National Center for Corporate Rating Bank Indonesia
(“NCCR”) 29 November 2023 /
6 November 2023 / 6 November 2023 29 November 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
16 Laporan Tahunan 2023
Page 19
Peristiwa Penting
Event Highlights
April 2023 Juli 2023
17 12
April 2023 July 2023
Partisipasi IIF sebagai Salah Satu Panelis dalam Komitmen Net Zero Carbon: IIF menjadi Panelis
World Bank - International Monetary Fund Spring Annual di Konferensi Energi Baru Terbarukan dan Konservasi Energi
Meeting 2023 (“EBTKE”)
IIF Participates in World Bank - International Monetary Net Zero Carbon Commitment: IIF Participates in New
Fund Spring Annual Meeting 2023 as Panelist Renewable Energy and Energy Conservation Conference as
Panelist
Partisipasi IIF sebagai salah satu panelis dalam World Bank - IIF dipercaya oleh Masyarakat Energi Terbarukan Indonesia (“METI”)
International Monetary Fund Spring Annual Meeting 2023 menandai menjadi salah satu narasumber pada Pameran Konservasi Energi
langkah penting dalam kontribusi Perseroan di kancah internasional. tahunan METI. Sebagai Lembaga Pembiayaan Non-Bank yang berfokus
Pembahasan mencakup bagaimana merencanakan, mendanai, dan pada aspek LST, IIF berperan serta dalam mendorong akselerasi Energi
melaksanakan investasi untuk infrastruktur yang dapat memenuhi Baru Terbarukan (“EBT”) melalui investasi pada proyek-proyek yang
target Perjanjian Paris dan Tujuan Pembangunan Berkelanjutan. Hal ini dinilai hijau dan memiliki sebaran manfaat bagi masyarakat luas.
mencerminkan komitmen IIF untuk terlibat aktif dalam dialog global IIF was chosen by the Indonesian Renewable Energy Society (“METI”)
mengenai pembangunan infrastruktur berkelanjutan. to be one of the speakers at METI’s annual Energy Conservation
IIF’s involvement as one of the panelists in the World Bank - Exhibition. As a Non-Bank Financing Institution focusing on ESG
International Monetary Fund Spring Annual Meeting 2023 marked a aspects, IIF actively contributed to accelerating the development
significant step in the Company’s contribution on the international of New Renewable Energy through investments in projects deemed
stage. The discussions covered planning, funding, and implementing environmentally friendly and with widespread benefits for the general
investments for infrastructure that could meet the Paris Agreement public.
targets and Sustainable Development Goals. This reflected IIF’s
commitment to actively engage in global dialogues on sustainable
infrastructure development.
Juli 2023 Dukung Instrumen Investasi Hijau, IIF Berikan Fasilitas
20 Penanggungan pada Green Bond Arkora
July 2023
IIF Supports Green Investment Instruments, Provides
Guarantee Facility for Arkora’s Green Bond
IIF secara resmi menandatangani perjanjian kerja sama dengan
PT Arkora Hydro Tbk terkait pemberian fasilitas penanggungan pada
obligasi berwawasan lingkungan “Green Bond”. Fasilitas tersebut
merupakan Credit Enhancement, salah satu inovasi terkini dari lini
produk IIF, yang berguna dalam mendukung kebutuhan debitur dalam
segi pembiayaan operasional.
IIF officially signed a partnership agreement with PT Arkora Hydro Tbk
on the provision of guarantee facility for the environmentally
conscious “Green Bond”. The aforementioned facility was Credit
Enhancement, one of the latest innovations in IIF’s product line,
designed to support the debtor’s financial operational needs.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 17
Page 20
Ikhtisar Kinerja
Performance Highlights
Agustus 2023 September 2023
21 27
August 2023 September 2023
Andal dalam Pembiayaan Infrastruktur Berkelanjutan, Tingkatkan Potensi Bisnis Pembiayaan Infrastruktur di
IIF Kembali Raih Penghargaan dalam The Asset Triple A Indonesia, IIF Jalin Kerja Sama dengan Export Development
Award Canada (“EDC”)
IIF Excels in Sustainable Infrastructure Financing, Yet IIF Partners with Export Development Canada (“EDC”) to
Again Earns Recognition at The Asset Triple A Award Boost Infrastructure Financing Business Potential in Indonesia
IIF kembali mendapat pengakuan positif dalam ajang penghargaan IIF dan EDC menjalin kerja sama untuk mendukung pembiayaan
Internasional. Selama tiga tahun berturut-turut, IIF berhasil meraih infrastruktur di Indonesia. Kerja sama ini akan menjajaki peluang baru
penghargaan bergengsi tersebut berkat komitmennya dalam memajukan berupa potensi pembiayaan dan layanan konsultasi bagi perusahaan
infrastruktur yang berkelanjutan di Indonesia. Tahun 2023 IIF berhasil Kanada yang memiliki bisnis operasional di Indonesia. Kerja sama ini juga
meraih dua kategori penghargaan sekaligus, yaitu Project Finance House dapat menjadi landasan bagi kedua belah pihak dalam menjaring potensi
of the Year dan Public Private Partnership (“PPP”) Deal of the Year. bisnis yang dapat memberikan manfaat bagi Indonesia dan Kanada.
For the third consecutive year, IIF yet again received positive acclaim on IIF partnered with EDC to support infrastructure financing in
the international stage due to its commitment to advancing sustainable Indonesia. The partnership aimed to explore new opportunities,
infrastructure in Indonesia. In 2023, IIF received awards in two categories: including financing potential and consultancy services for Canadian
Project Finance House of the Year and Public Private Partnership (“PPP”) companies with operational business in Indonesia. The partnership
Deal of the Year. also served as a foundation for both companies to tap into business
potentials that could benefit both Indonesia and Canada.
November 2023 Sajikan Laporan Keberlanjutan yang Prudent, IIF Kembali
6 Raih Gold Rank dalam Asia Sustainability Report Rating
November 2023 IIF Presents Prudent Sustainability Report, Yet Again
Achieves Gold Rank at Asia Sustainability Report Rating
Sebagai Perusahaan yang senantiasa menjunjung tinggi praktik
Good Corporate Governance (“GCG”), IIF secara rutin dan
berkala menyediakan informasi yang berisi kinerja Perseroan
pada aspek ekonomi, lingkungan, dan sosial yang dikemas dalam
Laporan Keberlanjutan. Dalam ajang penghargaan tahunan
ASRRAT 2023 yang diikuti oleh perusahaan-perusahaan dalam
dan luar negeri sebagai nominator, Laporan Keberlanjutan IIF
selalu mendapatkan predikat “Gold Rank” selama 3 tahun
berturut-turut.
As a company consistently upholding Good Corporate Governance
(“GCG”) practices, IIF routinely provides information on the
Company’s performance in economic, environmental, and social
aspects through its Sustainability Report. At the annual ASRRAT 2023
award that nominated both domestic and international companies,
IIF’s Sustainability Report received the “Gold Rank” for the third
consecutive year.
PT Indonesia Infrastructure Finance
18 Laporan Tahunan 2023
Page 21
November 2023 November 2023
22 29
November 2023 November 2023
Memajukan Pembangunan Infrastruktur yang Berkelanjutan, IIF Raih BI Award 2023
IIF Terbitkan Obligasi Berkelanjutan II Senilai Rp500 Miliar Receives BI Award 2023
IIF Advances Sustainable Infrastructure Development, Dengan disaksikan Presiden RI, Joko Widodo, IIF dianugerahi
Issues Shelf Registration Bond II Worth Rp500 Billion BI Award 2023 dalam ajang Pertemuan Tahunan Bank Indonesia. IIF
menjadi salah satu lembaga pembiayaan yang berhasil mendapat
IIF memperkuat fundamental keuangan dalam rangka mengoptimalkan
predikat penghargaan sebagai Korporasi Pengelola Utang Luar
peluang berbagai proyek pembangunan infrastruktur di Indonesia
Negeri Terbaik – Skala Besar.
yang saat ini mengalami pertumbuhan pesat. Menyambut momentum
tersebut, Perseroan mengambil langkah strategis berupa penerbitan Witnessed by President of the Republic of Indonesia, Joko Widodo,
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Finance Tahap I Tahun IIF received BI Award 2023 at the Bank Indonesia Annual Meeting.
2023 untuk memperkuat modal kerja dalam rangka menjaring potensi The accolade firmly established IIF as one of the leading financing
pengembangan proyek infrastruktur berkelanjutan. institutions, who managed to get an award as Best Corporate for
Foreign Debt Management – Large Scale
IIF strengthened its financial foundation to maximize opportunities
for various infrastructure development projects in Indonesia that
currently enjoyed rapid growth. To that end, the Company took a
strategic step by issuing Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Registration Bond II Phase I Year 2023, amounting to Rp500 billion,
to bolster working capital and capitalize on the full potential of
sustainable infrastructure projects development.
Desember 2023 Diterbitkan Izin Surat Berharga Perpetual Berwawasan
29 Lingkungan Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2023
December 2023 Issuance of License for Indonesia Infrastructure Finance
Green Perpetual Notes Year 2023
IIF memperoleh pernyataan efektif dari untuk melakukan penerbitan
Surat Berharga Perpetual Berwawasan Lingkungan Indonesia
Infrastructure Finance Tahun 2023 dengan nilai emisi sebesar
Rp335,19 miliar. Penerbitan surat berharga ini merupakan instrumen
tematik yang diterbitkan dalam rangka memperkuat struktur modal
IIF untuk mendukung pembiayaan proyek-proyek infrastruktur
berkelanjutan di Indonesia. Surat Berharga Perpetual ini tidak
memiliki jangka waktu, namun instrumen ini memiliki opsi tebus atas
pelunasan pokok pada tahun ke-5 dan setiap ulang tahun penerbitan
sesudahnya.
IIF obtained effective statement to issue Indonesia Infrastructure
Finance Green Perpetual Notes Year 2023 with an emission value
of Rp335.19 billion. These securities are a thematic instrument
issued to strengthen IIF’s capital structure to support sustainable
infrastructure projects in Indonesia. The Perpetual Notes have no
maturity date, but the instrument includes a redemption option
for the principal repayment on the 5th year and each subsequent
anniversary of the issuance.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 19
Page 22
LAPORAN KEPADA
PEMEGANG SAHAM
DAN PEMANGKU
KEPENTINGAN
Reports to Shareholders
and Stakeholders
PT Indonesia Infrastructure Finance
20 Laporan Tahunan 2023
Page 23
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 21
Page 24
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
DARMIN NASUTION
Presiden Komisaris & Komisaris Independen / President Commissioner & Independent Commissioner
Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan yang Terhormat,
Dear Shareholders and Stakeholders,
Dengan penuh rasa syukur kepada Tuhan Yang Maha Esa, On behalf of the Board of Commissioners of PT Indonesia
izinkan saya mewakili jajaran Dewan Komisaris PT Indonesia Infrastructure Finance, I would like to extend our gratitude
Infrastructure Finance menyampaikan ucapan terima kasih and praise to God Almighty for His blessings and guidance
yang tulus atas berkah dan pencapaian yang mampu diraih IIF that enabled IIF to perform well with numerous achievements
selama tahun 2023. Di tengah tantangan makroekonomi dan in 2023. We also would like to applaud the Board of Directors
dinamika industri pembiayaan, khususnya dalam menghadapi for their unwavering commitment, dedication, and hard work
tren peningkatan suku bunga sepanjang tahun, kami in implementing strategic policies amid macroeconomic
mengapresiasi komitmen Direksi yang terus menunjukkan challenges and dynamics in the financing industry, especially
dedikasi dan kerja keras dalam mengimplementasikan the upward trend in interest rates throughout the year,
kebijakan strategis sehingga IIF mampu menutup tahun enabling IIF to record solid and stable performance. And
dengan pencapaian kinerja yang solid dan stabil. Berikut kami therefore, it is with great pride we hereby present a summary
sampaikan ringkasan mengenai pandangan dan pengawasan of the Board of Commissioners’ perspectives and oversight
Dewan Komisaris atas strategi dan kebijakan yang dijalankan on the strategies and policies implemented by the Board of
oleh Direksi di sepanjang tahun 2023. Directors throughout 2023.
Kondisi Eksternal Tahun 2023 External Conditions in 2023
Dunia kembali dihadapkan dengan situasi makroekonomi yang In 2023, the world experienced another turbulent
cukup bergejolak di tahun 2023 seiring dengan ketidakpastian macroeconomic situation as uncertainties in the global
pasar keuangan yang masih tinggi. Perubahan kebijakan financial markets persisted. The changes in monetary policy
PT Indonesia Infrastructure Finance
22 Laporan Tahunan 2023
Page 25
Laporan
Dewan Komisaris
Report of the Board of Commissioners
moneter di beberapa negara maju, ketidakpastian geopolitik, in several developed countries, geopolitical uncertainties,
dan peubahan iklim telah menyebabkan fluktuasi yang and climate change led to significant fluctuations in
signifikan dalam pasar keuangan global. Namun demikian, the global financial markets. Nevertheless, the national
perekonomian nasional berhasil mempertahankan economy successfully maintained its stability thanks to
stabilitasnya yang didorong oleh langkah-langkah kebijakan the government’s prudent policy measures to address
yang tepat dari pemerintah untuk menghadapi tantangan external challenges. Moreover, proactive fiscal policies and
eksternal. Langkah-langkah kebijakan fiskal yang proaktif accommodative monetary measures helped mitigate the
serta kebijakan moneter yang akomodatif telah membantu impact of global uncertainty on the domestic economy,
mengurangi dampak ketidakpastian global terhadap affirming Indonesia’s economic resilience amid ongoing
perekonomian dalam negeri, menegaskan ketahanan uncertainties in the global market. Robust domestic
ekonomi Indonesia di tengah ketidakpastian yang terus consumption, sustainable investments, and trade surpluses
berlanjut di pasar global. Selain itu, kuatnya konsumsi in various key commodities also contributed to the growth of
domestik, investasi yang berkelanjutan, dan surplusnya the national economy.
neraca perdagangan dari berbagai komoditas unggulan juga
turut mendorong pertumbuhan ekonomi nasional.
Sejalan dengan itu, industri pembiayaan infrastruktur Likewise, the infrastructure financing industry recorded
juga menunjukkan kinerja yang stabil seiring dengan stable performance following an increased APBN allocation
peningkatan alokasi APBN serta berlanjutnya pelaksanaan for infrastructure and the continued development of
PSN Pemerintah terus mendorong investasi dalam sektor PSN. The government remained committed to promoting
infrastruktur sebagai bagian dari upaya untuk mempercepat investment in the infrastructure sector as part of efforts
pertumbuhan ekonomi dan meningkatkan daya saing to accelerate economic growth and enhance Indonesia’s
Indonesia. Dengan adanya peningkatan alokasi APBN untuk competitiveness. The greater APBN allocation for the
sektor infrastruktur, termasuk PSN, seperti pembangunan infrastructure sector, including PSN developments such as
jalan tol, bandara, pelabuhan, dan pembangkit listrik, industri toll roads, airports, ports, and power plants, was a great boon
pembiayaan infrastruktur swasta juga turut terdorong. Hal ini for the private infrastructure financing industry. Given the
mengingat ketersediaan dana dari APBN yang cukup terbatas limited APBN allocation for infrastructure, this necessitated
sehingga memerlukan sinergi sektor swasta dan lembaga synergy between the private sector and financial institutions
keuangan dalam mendukung percepatan pelaksanaan proyek to support the accelerated implementation of crucial
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 23
Page 26
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
infrastruktur yang penting bagi pembangunan ekonomi infrastructure projects for national economic development.
nasional. Melalui kolaborasi antara pemerintah dan sektor Through partnerships between the government and
swasta, industri pembiayaan infrastruktur terus berperan the private sector, the infrastructure financing industry
sebagai pendorong pertumbuhan ekonomi dan peningkatan continued to play a pivotal role in driving economic growth
kesejahteraan masyarakat Indonesia. and improving the welfare of the Indonesian people.
Pengawasan Dewan Komisaris atas The Board of Commissioners’ Oversight on
Perumusan dan Implementasi Strategi oleh Strategy Preparation and Implementation of
Direksi the Board of Directors
Kami secara cermat mengawasi perumusan dan implementasi We closely oversaw the preparation and implementation of
strategi oleh Direksi sepanjang tahun 2023. Strategi yang strategies by the Board of Directors throughout 2023. The
dirumuskan oleh Direksi, khususnya penerapan kebijakan fixed strategies devised by the Board of Directors, particularly the
interest rate kepada beberapa klien, telah memperlihatkan implementation of a fixed interest rate policy for certain
dampak positif dalam mengurangi risiko terkait dengan tren clients, significantly reduced risks associated with significant
kenaikan suku bunga yang signifikan. Langkah ini mencerminkan interest rate hikes. This measure reflected the Board of
responsivitas Direksi terhadap kondisi pasar yang dinamis, Directors’ responsiveness to dynamic market conditions,
memastikan keberlanjutan kinerja yang stabil bagi IIF, serta ensuring sustained stable performance for IIF and protection
perlindungan terhadap kepentingan klien. Di samping itu, kami of client interests. In addition, we fully supported the
juga mendukung langkah Direksi untuk terus mengembangkan Board of Directors’ initiative to continuously develop IIF’s
portofolio investasi IIF. Direksi telah mengusulkan beberapa investment portfolio. The Board of Directors proposed several
inisiatif yang telah mendapat persetujuan dari Dewan Komisaris initiatives that were subsequently approved by the Board of
melalui BoC-IC. Salah satunya adalah Credit Enhancement Commissioners through the BoC-IC. One of these was Credit
berupa Fasilitas Penanggungan pada Obligasi Berwawasan Enhancement in the form of a Guarantee Facility for the
Lingkungan (“Green Bond”) yang diterbitkan Arkora Hydro Green Bond issued by Arkora Hydro to support the green
dalam rangka mendukung industri hijau melalui instrumen industry through investment instruments. Our approval of
investasi. Keputusan kami untuk menyetujui fasilitas ini this facility reflected IIF’s ongoing commitment to supporting
mencerminkan komitmen IIF yang terus mendukung proyek- sustainable infrastructure projects that provided long-term
proyek infrastruktur berkelanjutan yang memberikan manfaat benefits to the surrounding community and the environment.
jangka panjang bagi sosial dan lingkungan sekitar.
Selain itu, kami juga memberikan persetujuan untuk Furthermore, we also approved the provision of Senior Loan
pemberian Senior Loan dan Non-cash Loan pada Enviromate and Non-cash Loan to Enviromate Technology International
Technology International, sebagai bagian dari upaya untuk as part of efforts to diversify IIF’s investment portfolio and
mendiversifikasi portofolio investasi IIF dan memperluas expand the supported sectors’ reach. These measures
jangkauan sektor yang didukung. Langkah-langkah ini diambil were carefully taken after a comprehensive evaluation of
dengan cermat setelah evaluasi menyeluruh terhadap ESG compliance, risks, potential gains, and considering
kepatuhan LST, risiko dan potensi keuntungan, serta the Company’s long-term objectives and sustainability.
mempertimbangkan tujuan jangka panjang dan keberlanjutan The development of this investment portfolio signified IIF
Perseroan. Dengan pengembangan portofolio investasi ini, IIF continuous efforts to achieve balanced and sustainable
terus berupaya untuk mencapai pertumbuhan yang seimbang growth in line with IIF’s mandate as a catalyst for sustainable
dan berkelanjutan, sesuai dengan mandat IIF sebagai infrastructure development that positively impacted the
katalisator pembangunan infrastruktur yang berkelanjutan surrounding community and the environment.
dan berdampak positif bagi sosial dan lingkungan sekitar.
Begitu juga dengan upaya-upaya yang ditingkatkan untuk Similarly, the intensified efforts to accelerate new mandates
mempercepat mandat baru dari pembiayaan ataupun bisnis for financing or other businesses through advisory services
lainnya melalui jasa advisory mencerminkan inisiatif strategis reflected strategic initiatives to increase fee-based income
untuk meningkatkan pendapatan fee-based di luar bunga. beyond interest. We fully supported these measures,
Kami memberikan dukungan penuh terhadap langkah- acknowledging the importance of income diversification and
langkah ini, mengakui pentingnya diversifikasi pendapatan long-term business sustainability. With vigilant oversight,
dan keberlanjutan bisnis dalam jangka panjang. Dengan we ensured that the strategies implemented by the Board
pengawasan yang ketat, kami memastikan bahwa strategi of Directors aligned with the Company’s Vision, Mission, and
yang dijalankan oleh Direksi sejalan dengan Visi, Misi, dan Values, and provided added value to all stakeholders.
Nilai-Nilai Perusahaan serta memberikan nilai tambah bagi
seluruh pemangku kepentingan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
24 Laporan Tahunan 2023
Page 27
Penilaian terhadap Kinerja Direksi Tahun Assessment of the Board of Directors’
2023 Performance in 2023
Kami menilai Direksi telah menjalankan tugas dan tanggung We acknowledge that the Board of Directors had
jawab dengan baik selama 2023, tercermin antara lain properly performed their duties and responsibilities
dari capaian kinerja Perseroan yang secara umum telah throughout 2023, as reflected in the Company’s overall
sejalan dengan target yang telah ditetapkan. Dari sisi performance achievements that were generally aligned
operasional, pencapaian 16 deal baru senilai Rp3,46 triliun with the predetermined targets. In terms of operations, the
dan pertumbuhan kinerja jasa advisory IIF mencerminkan accomplishment of 16 new deals worth Rp3.46 trillion and the
keberhasilan Direksi dalam menjalankan strategi bisnis yang growth in IIF’s advisory services performance demonstrated
tepat dan memperluas target pasar. Hal ini memampukan the Board of Directors’ successful implementation of
IIF dapat mencatatkan kinerja finansial yang kuat, effective business strategies and target market expansion.
dengan pendapatan usaha dan laba bersih yang berhasil This enabled IIF to record strong financial performance, with
dipertahankan pada pertumbuhan dua digit masing-masing operating revenues and net income successfully maintained
sebesar 15,47% dan 25,51%. at double-digit growth of 15.47% and 25.51%, respectively.
Kami memandang bahwa pencapaian kinerja IIF sepanjang We recognize that IIF’s performance achievements in 2023
tahun 2023 mencerminkan kemampuan Direksi dalam reflected the Board of Directors’ ability to execute effective
menjalankan strategi bisnis yang efektif sehingga mampu business strategies, thereby maintaining robust double-digit
mempertahankan pertumbuhan yang sehat hingga dua growth. With solid operational and financial performance
digit. Dengan pencapaian pertumbuhan kinerja yang solid, growth, the Board of Directors demonstrated effective
baik dari segi operasional maupun finansial, Direksi telah leadership and corporate management amid various global
membuktikan kepemimpinan dan kemampuannya dalam economic challenges. Therefore, we highly commend the
mengelola IIF dengan efektif di tengah tantangan ekonomi Board of Directors’ exceptional performance throughout
global yang beragam. Oleh karena itu, kami memberikan 2023 and commit to continuously supporting their efforts in
apresiasi yang tinggi atas kinerja luar biasa Direksi sepanjang carrying out greater responsibilities in the future.
tahun 2023 dan berkomitmen untuk terus mendukung upaya
mereka dalam mengemban tugas dan tanggung jawab yang
lebih besar di masa mendatang.
Pandangan terhadap Prospek Usaha Views on Business Prospects Prepared by
yang Disusun oleh Direksi dan Dasar the Board of Directors and the Basis of
Pertimbangannya Considerations
Perekonomian global tahun 2024 diproyeksikan masih akan The global economy in 2024 is projected to continue being
diwarnai dengan ketidakpastian akibat konflik geopolitik affected by uncertainty due to prolonged geopolitical
yang berkepanjangan dan relatif tingginya suku bunga untuk conflicts and relatively high interest rates aimed at addressing
mengatasi inflasi. Namun demikian, kami optimis di tengah inflation. Nevertheless, amid the dynamics and uncertainties
dinamika dan ketidakpastian perekonomian global tersebut, of the global economy, the national economy is expected to
perekonomian nasional diprakirakan akan terus melanjutkan sustain its stability. Similarly, we expect the infrastructure
stabilitasnya. Begitu juga dengan prospek pembiayaan financing industry to continuously thrive as infrastructure is
infrastruktur, kami melihat industri ini akan terus bertumbuh a long-term investment that plays a key role in advancing the
mengingat infrastruktur merupakan investasi jangka panjang nation and promoting the welfare of the people. By paying
yang memegang peranan kunci dalam memajukan negara close attention to the external developments affecting the
dan mendorong kesejahteraan masyarakat. Mencermati Company’s operations, we firmly believe that IIF’s distinct
perkembangan situasi eksternal yang memengaruhi aktivitas business opportunities remain highly promising.
operasional, kami berpendapat peluang bisnis IIF dengan
keunikan yang dimiliki masih sangat menjanjikan.
Oleh karena itu, kami mendukung sepenuhnya langkah Direksi Therefore, we fully support the Board of Directors’ efforts to
untuk terus mengoptimalkan potensi pertumbuhan yang continuously optimize the potential for significant growth
signifikan dari sektor-sektor tertentu sejalan dengan strategi in specific sectors in line with IIF’s financing strategy in
pembiayaan IIF di tahun 2024, yaitu memitigasi perubahan 2024. This strategy involves mitigating climate change and
iklim serta pembiayaan proyek-proyek infrastruktur yang financing infrastructure projects that support food resilience.
mendukung ketahanan pangan. Kami melihat strategi ini We see this as a strategic and positively impactful move, not
merupakan langkah yang strategis dan berdampak positif, tidak only for IIF’s growth but also for sustainable development in
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 25
Page 28
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
hanya bagi pertumbuhan IIF, tetapi juga bagi pembangunan Indonesia. We recognize the urgency of addressing climate
berkelanjutan Indonesia. Kami mengakui adanya urgensi change and food resilience challenges, and therefore,
untuk menghadapi perubahan iklim dan tantangan ketahanan through investments in infrastructure supporting these
pangan, sehingga melalui investasi dalam infrastruktur yang sectors, IIF can contribute to the achievement of sustainable
mendukung sektor ini, IIF dapat memberikan kontribusi development goals. We will continue to provide insights
dalam mencapai tujuan pembangunan berkelanjutan. Kami and advice to support the effective implementation of the
juga akan terus menyampaikan pandangan dan nasihat dalam aforementioned strategy.
rangka mendukung efektivitas implementasi strategi ini.
Pandangan terhadap Penerapan Tata Kelola Views on the Implementation of Good
Perusahaan yang Baik Corporate Governance
Penerapan prinsip-prinsip Tata Kelola Perusahaan yang The application of Good Corporate Governance (“GCG”)
Baik (Good Corporate Governance/”GCG”) merupakan hal principles is crucial in maintaining IIF’s business integrity,
yang penting dalam menjaga integritas, transparansi, dan transparency, and sustainability. We understand that strong
keberlanjutan bisnis IIF. Kami memahami bahwa praktik GCG GCG practices are the main foundation for the Company’s
yang kuat adalah fondasi utama bagi pertumbuhan yang sustainable growth as well as the achievement of its long-
berkelanjutan dan pencapaian tujuan jangka panjang IIF. term objectives. Therefore, we consistently ensure that GCG
Oleh karena itu, kami terus memastikan bahwa prinsip-prinsip principles are applied consistently and effectively at all levels
GCG telah diterapkan dengan konsisten dan efektif di seluruh of the organization, both in strategic and operational decision-
tingkatan organisasi, baik dalam pengambilan keputusan making. We also ensure that every activity conducted by the
strategis maupun operasional. Kami juga turut memastikan Company complies with applicable regulations and considers
bahwa setiap aktivitas yang dijalankan Perseroan sudah the implementation of the 8 (eight) IIF S&E Principles in
sesuai dengan peraturan yang berlaku serta memperhatikan providing infrastructure financing to clients.
implementasi 8 (delapan) Prinsip S&E IIF dalam menyalurkan
pembiayaan infrastruktur kepada para klien.
Langkah ini tidak hanya membantu menjaga kepercayaan This measure not only helps maintain IIF’s reputation
dan reputasi IIF, tetapi juga melindungi kepentingan para as well as public trust in the Company, but also protects the
pemangku kepentingan, termasuk Pemegang Saham, interests of stakeholders, including Shareholders, employees,
karyawan, klien, dan masyarakat secara luas. Dengan clients, and the community at large. With effective GCG
penerapan GCG yang baik, kami yakin bahwa IIF dapat terus implementation, we believe that IIF can continue to
memberikan nilai tambah yang berkelanjutan bagi seluruh provide sustainable added value to all stakeholders and
pemangku kepentingan dan berkontribusi positif bagi make a positive contribution to sustainable development
pembangunan berkelanjutan di Indonesia. Kami juga akan in Indonesia. We will continue to periodically monitor and
terus melakukan pemantauan dan evaluasi secara berkala evaluate IIF’s compliance and performance in implementing
terhadap kepatuhan dan kinerja IIF dalam menerapkan GCG principles, and provide guidance and support as needed
prinsip-prinsip GCG dengan baik, serta memberikan arahan to achieve even higher corporate management standards.
dan dukungan yang diperlukan untuk memastikan tercapainya
standar pengelolaan Perseroan yang lebih baik.
Keterlibatan Aktif Dewan Komisaris di dalam The Board of Commissioners’ Active
Sistem Pelaporan Pelanggaran Involvement in the Whistleblowing System
Sebagai wadah untuk melaporkan pengaduan, Sistem The Whistleblowing System (WBS) serves as an important
Pelaporan Pelanggaran (Whistleblowing System/”WBS”) platform for stakeholders to provide information about
menjadi sarana yang penting bagi pemangku kepentingan alleged frauds and internal violations committed by
untuk memberikan informasi yang mendeteksi kecurangan individuals within IIF. We actively oversee the implementation
dan pelanggaran internal yang dilakukan insan IIF. Kami of the WBS to ensure that all whistleblowing reports processed
melakukan pengawasan aktif atas implementasi WBS dalam through the system adhere to internal policies and guarantee
rangka memastikan bahwa seluruh laporan pengaduan its effectiveness. We are actively engaged in monitoring
yang masuk ke dalam WBS telah diproses sesuai dengan the whistleblowing process, ensuring that each report is
kebijakan internal yang berlaku dan memastikan efektivitas received and handled seriously, as well as championing
pelaksanaannya. Kami juga aktif terlibat dalam memantau whistleblowers’ confidentiality in accordance with privacy
PT Indonesia Infrastructure Finance
26 Laporan Tahunan 2023
Page 29
proses pelaporan, memastikan bahwa setiap laporan standards. In addition, we are responsible for evaluating the
diterima dan ditangani dengan serius, serta memberikan results of investigations related to reports received through
jaminan bahwa identitas pelapor akan dijaga kerahasiaannya the WBS and ensuring that any necessary corrective actions
sesuai dengan standar privasi yang berlaku. Selain itu, kami are taken appropriately in accordance with the Company’s
juga bertanggung jawab untuk melakukan evaluasi terhadap policies and applicable regulations.
hasil investigasi yang dilakukan terkait laporan-laporan yang
diterima melalui WBS, dan memastikan bahwa tindakan
korektif yang diperlukan telah dilakukan dengan tepat sesuai
dengan kebijakan Perseroan dan peraturan yang berlaku.
Sepanjang tahun 2023, hasil pengawasan kami menunjukkan Throughout 2023 and based on our oversight results, there
tidak adanya laporan pelanggaran yang disampaikan oleh para were zero whistleblowing reports submitted by stakeholders
pemangku kepentingan melalui WBS. Hal ini mengindikasikan through the WBS. This indicated that no deviations or
bahwa tidak terdapat penyimpangan ataupun pelanggaran violations occurred within the Company, and that IIF’s entire
yang terjadi di Perseroan sehingga dapat disimpulkan bahwa operations were in line with expectations. Nevertheless,
penyelenggaraan bisnis IIF sudah berjalan sebagaimana we continue to ensure that the WBS mechanism operates
yang diharapkan. Meski tidak terdapat laporan, kami properly and efficiently. This step reflects a strong culture of
tetap memastikan bahwa mekanisme WBS tetap berjalan compliance and integrity at IIF, as well as our commitment
dengan baik dan efisien. Langkah ini mencerminkan budaya to ensuring that ethical standards and corporate governance
kepatuhan dan integritas yang kuat di IIF, serta komitmen are consistently upheld.
kami untuk memastikan bahwa standar etika dan tata kelola
perusahaan senantiasa terjaga.
Frekuensi dan Tata Cara Pemberian Saran Frequency and Procedure for Providing
kepada Direksi Advice to the Board of Directors
Kami senantiasa mengoptimalkan fungsi pengawasan dan We consistently optimize the oversight function and advisory
pemberian nasihat kepada Direksi melalui media komunikasi role to the Board of Directors through intensive communication
intensif untuk membahas isu-isu signifikan, termasuk channels to discuss significant issues, including the
konsistensi pelaksanaan rencana bisnis tahun 2023. consistency in the 2023 business plan implementation.
Pemberian nasihat dari Dewan Komisaris kepada Direksi Advisory input from the Board of Commissioners to the Board
dilakukan secara formal maupun informal. Secara formal, of Directors occurred both formally and informally. Formally,
rapat gabungan antara Dewan Komisaris dan Direksi diadakan joint board meetings were held regularly to discuss IIF’s
secara berkala untuk membahas berbagai aspek strategis various strategic and operational aspects. Throughout 2023,
dan operasional IIF. Rapat ini telah dilaksanakan sebanyak joint board meetings were held 7 (seven) times to address
7 (tujuh) kali sepanjang tahun 2023 yang membahas isu-isu strategic issues, evaluate performance, and make important
strategis, mengevaluasi kinerja, serta mengambil keputusan decisions related to the Company’s direction and policies.
penting yang berkaitan dengan arah dan kebijakan Perseroan. At each meeting, we actively provided input, advice, and
Dalam setiap rapat, kami secara aktif memberikan masukan, guidance to the Board of Directors based on the Board of
saran, dan arahan kepada Direksi berdasarkan pantauan Commissioners’ monitoring of the Company’s performance
Dewan Komisaris terhadap kinerja dan perkembangan and developments. Conversely, the Board of Directors
Perseroan. Begitu pula sebaliknya, Direksi memberikan reported the Company’s business plan implementation
laporan mengenai progres implementasi rencana bisnis, progress, challenges faced, and opportunities identified.
tantangan yang dihadapi, serta peluang-peluang yang
teridentifikasi.
Selain pertemuan formal, komunikasi informal juga dapat In addition to formal meetings, informal communication also
dilakukan antara anggota Dewan Komisaris dan anggota took place between members of the Board of Commissioners
Direksi, baik melalui pertemuan tatap muka maupun and the Board of Directors, either through face-to-face
komunikasi elektronik, untuk membahas isu-isu mendesak meetings or electronic communication, to discuss urgent
atau memberikan masukan yang lebih spesifik. Dengan issues or provide more specific input. Accordingly, we ensure
demikian, kami memastikan bahwa komunikasi yang efektif that effective and open communication is consistently
dan terbuka selalu terjaga antara kedua belah pihak, maintained between the Board of Commissioners and Board
sehingga memungkinkan tercapainya sinergi dan kolaborasi of Directors, allowing for optimal synergy and collaboration
yang optimal dalam menjalankan tugas dan tanggung jawab in carrying out our respective duties and responsibilities.
masing-masing.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 27
Page 30
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
Penilaian terhadap Kinerja Komite-Komite Performance Assessment of the Board of
Di Bawah Dewan Komisaris Commissioners’ Supporting Committees
Penilaian terhadap kinerja AC, NRC, ROC, dan BoC-IC sebagai The Board of Commissioners conducts periodic performance
Komite pendukung Dewan Komisaris kami lakukan secara assessment of its supporting Committees, namely the
periodik. Penilaian ini dilakukan untuk memastikan bahwa AC, NRC, ROC, and BoC-IC. The aforementioned assessment is
setiap Komite menjalankan peran sesuai dengan tugas carried out to ensure that each Committee fulfills its role in
dan tanggung jawabnya dan memberikan kontribusi bagi accordance with its duties and responsibilities and contributes
peningkatan kinerja Perseroan. Kami mengevaluasi efektivitas to the improvement of the Company’s performance. We
kinerja setiap Komite berdasarkan kriteria tertentu, seperti evaluate the effectiveness of each Committee’s performance
kepatuhan terhadap peraturan yang berlaku, kemampuan based on specific criteria, such as compliance with applicable
untuk mengidentifikasi dan mengatasi risiko-risiko yang regulations, the ability to identify and address relevant risks,
relevan, serta kontribusi dalam pengambilan keputusan and contributions to strategic decision-making.
strategis.
Berdasarkan penilaian kami, seluruh Komite pendukung Based on our assessment, all Board of Commissioners’
Dewan Komisaris telah menjalankan fungsi, tugas, dan Supporting Committees properly performed their functions,
tanggung jawab dengan baik sesuai dengan Piagam Komite duties, and responsibilities in accordance with the Committee
yang tercermin dari laporan realisasi rencana kerja tahunan Charters as reflected in each Committee’s annual work plan
dari masing-masing Komite. Laporan realisasi rencana kerja realization report. The reports provided a clear overview of
tahunan dari masing-masing Komite telah memberikan the activities and achievements throughout 2023 in line with
gambaran yang jelas mengenai aktivitas dan pencapaian the predetermined targets. In addition, we conclude that
yang telah dilakukan selama tahun 2023, serta sejalan the Board of Commissioners and its supporting Committees
dengan target yang telah ditetapkan. Selain itu, kami juga maintained undisrupted and effective collaboration, ensuring
menilai bahwa kolaborasi antara Dewan Komisaris dan that every recommendation and decision made had a strong
Komite pendukung berjalan harmonis dan efektif sehingga and measurable foundation.
membantu memastikan bahwa setiap rekomendasi dan
keputusan yang diambil memiliki landasan yang kuat dan
terukur.
Perubahan Komposisi Dewan Komisaris Changes to the Board of Commissioners’
Composition
Pada tahun 2023, terdapat perubahan komposisi anggota In 2023, the composition of the Board of Commissioners
Dewan Komisaris Perseroan seiring dengan diangkatnya changed following the appointment of Mrs. Oza Olavia
Ibu Oza Olavia sebagai Komisaris Perseroan menggantikan as Commissioner, replacing Mr. Yon Arsal. Moreover,
posisi Bapak Yon Arsal. Selain itu, Bapak Sonny Loho yang Independent Commissioner Mr. Sonny Loho passed away
sebelumnya menjabat sebagai Komisaris Independen telah on 14 June 2023. Therefore, the current composition of the
wafat pada 14 Juni 2023. Dengan demikian, Komposisi Board of Commissioners is as follows:
anggota Dewan Komisaris Perseroan menjadi sebagai berikut:
Nama Jabatan
Name Position
Presiden Komisaris & Komisaris Independen
Darmin Nasution
President Commissioners & Independent Commissioner
Komisaris Independen
Rinaldi Firmansyah
Independent Commissioner
Komisaris
Bhimantara Widyajala
Commissioner
Komisaris
Lodewijk Govaerts
Commissioner
Komisaris
Marc-Oliver Juenemann
Commissioner
PT Indonesia Infrastructure Finance
28 Laporan Tahunan 2023
Page 31
Nama Jabatan
Name Position
Komisaris
Supriya Prakash Sen
Commissioner
Komisaris
Seth Tan
Commissioner
Komisaris
Oza Olavia
Commissioner
Penutup Closing
Mengakhiri penyampaian Laporan Dewan Komisaris ini, saya, To conclude this Board of Commissioners’ Report, on behalf
atas nama Dewan Komisaris, menyampaikan apresiasi dan of the Board of Commissioners, I would like to extend our
terima kasih kepada Direksi yang telah mampu menjalankan appreciation and gratitude to the Board of Directors for
kepengurusan Perseroan dan menghasilkan kinerja yang baik effectively managing the Company and achieving strong
di tahun 2023. Kami juga menyampaikan apresiasi kepada performance in 2023. We also extend our appreciation to all
seluruh karyawan yang telah memberikan kontribusinya employees for their optimal contribution. We also would like
secara optimal. Ucapan terima kasih juga kami sampaikan to thank our esteemed Shareholders and other stakeholders
kepada Pemegang Saham dan pemangku kepentingan for their trust in the Company that enables us to continue
lainnya atas kepercayaan yang telah diberikan sehingga kami advancing and growing.
dapat terus bergerak maju dan berkembang.
Ke depannya kami berharap seluruh jajaran manajemen dapat Looking ahead, we expect the Company’s entire
terus merumuskan strategi yang tepat dan mampu membawa management to continuously formulate the right strategies
IIF menuju pertumbuhan yang lebih baik. Dengan dukungan and lead IIF towards better growth. With strong support and
dan kolaborasi yang kuat antara seluruh pihak, kami yakin collaboration from all stakeholders, we believe that IIF will be
bahwa IIF akan dapat menghadapi tantangan dengan lebih better equipped to face challenges and achieve an even more
baik dan mencapai hasil yang lebih gemilang di masa depan. remarkable results in the future.
Atas nama Dewan Komisaris,
On behalf of the Board of Commissioners,
Darmin Nasution
Presiden Komisaris & Komisaris Independen
President Commissioner & Independent Commissioner
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 29
Page 32
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
REYNALDI HERMANSJAH
Presiden Direktur & Chief Executive Officer / President Director & Chief Executive Officer
Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan yang Terhormat,
Dear Shareholders and Stakeholders,
Marilah kita semua meluangkan waktu sejenak untuk Let us take a moment to convey our appreciation and
menyampaikan apresiasi dan merenungkan capaian yang contemplate the insights gained as we conclude another
diperoleh setelah IIF menutup tahun buku 2023. Meski year. Despite facing diverse challenges and changing
dihadapkan pada berbagai tantangan dan perubahan situasi, circumstances, we have skillfully preserved IIF’s role as a
kami berhasil mempertahankan peran IIF sebagai pendorong driving force and catalyst for infrastructure development
dan katalis pembangunan infrastruktur di Indonesia. Prestasi in Indonesia. This was achieved through the execution of
ini dicapai melalui pelaksanaan strategi bisnis yang kokoh, robust business strategies, leveraging the outstanding skills
dengan memanfaatkan keterampilan dan komitmen luar biasa and commitment of our team. Our success is marked by
dari tim kami. Keberhasilan kami ditandai dengan landasan sturdy financial foundations and conscientious expansion,
keuangan yang kuat dan ekspansi yang efektif dan menyeluruh, as detailed in the forthcoming summary of the Company’s
sebagaimana diuraikan dalam ringkasan pencapaian dan accomplishments and performance in 2023.
kinerja Perseroan pada tahun 2023 sebagai berikut.
Stabilitas Ekonomi Nasional di Tengah National Economic Stability Amid Ongoing
Dinamika Global yang Berlanjut Global Dynamics
Stabilitas perekonomian Indonesia tahun 2023 terus berlanjut Indonesia’s economic stability persisted in 2023 and
dan bertahan di tengah tren pertumbuhan ekonomi dunia displayed remarkable resilience amid the global economic
yang menurun dan ketidakpastian pasar keuangan yang tinggi. slowdown and severe financial market uncertainties. We saw
Kami melihat kinerja positif tersebut terutama ditopang oleh that this positive performance was primarily supported by
kuatnya permintaan domestik sebagaimana indikator terkini strong domestic demand, as recent indicators such as the
PT Indonesia Infrastructure Finance
30 Laporan Tahunan 2023
Page 33
Laporan
Direksi
Report of the Board of Directors
seperti indeks keyakinan konsumen dan Purchasing Manager’s consumer confidence index and the Purchasing Manager’s
Index (“PMI”) yang berada pada zona ekspansi mengonfirmasi Index (“PMI”) were in the expansion zone, confirming the
berlanjutnya pertumbuhan ekonomi Indonesia. Pertumbuhan ongoing economic growth in Indonesia. Investment growth
investasi juga tetap menunjukkan kinerja yang baik seiring also remained robust in line with the ongoing completion of
dengan berlanjutnya penyelesaian PSN dan investasi PSN and non-building investments.
non-bangunan.
Di sisi moneter, stabilitas nilai tukar Rupiah juga tetap terjaga On the monetary front, the stability of the Rupiah exchange
di tengah kuatnya Dolar Amerika Serikat yang menyebabkan rate was also maintained amid the rallying US Dollar that led
tekanan pelemahan berbagai mata uang negara lain. Hal ini to the depreciation of various other currencies. This signified
menunjukkan kepercayaan investor terhadap fundamental investors’ confidence in Indonesia’s economic fundamentals
ekonomi Indonesia dan kebijakan yang diambil oleh and the government’s policies to maintain macroeconomic
pemerintah dalam menjaga stabilitas makroekonomi. Selain stability. In addition, the upward trend in interest rates
itu, tren peningkatan suku bunga yang terjadi sepanjang throughout 2023 was believed to have peaked, reducing the
tahun 2023 juga diproyeksikan telah mencapai puncaknya risk of higher interest rates in the future. This generated
sehingga risiko kenaikan suku bunga lebih tinggi ke depannya positive sentiment for the financial and business markets,
menjadi lebih berkurang. Hal ini memberikan sentimen positif creating opportunities to boost investment and drive overall
bagi pasar keuangan dan bisnis sehingga membuka peluang economic growth, including in the infrastructure sector.
untuk meningkatkan investasi serta mendorong pertumbuhan
ekonomi secara keseluruhan, termasuk sektor infrastruktur.
Kami melihat bahwa infrastruktur merupakan salah satu sektor We see infrastructure as a crucial sector in Indonesia
yang sangat dibutuhkan di Indonesia mengingat ketersediaan as existing infrastructures are predominantly basic
infrastruktur saat ini masih didominasi oleh infrastruktur dasar dan infrastructures, with only a few select regions having
baru beberapa wilayah saja yang memiliki infrastruktur lengkap. comprehensive infrastructures. This presents an opportunity
Hal ini menjadi peluang bagi perkembangan infrastruktur lainnya, for the development of other types of infrastructure, such as
seperti infrastruktur sosial maupun infrastruktur pendukung. social infrastructure and supporting infrastructure. Moreover,
Selain itu, pembiayaan proyek-proyek infrastruktur yang saat most infrastructure projects are financed by the APBN, and
ini masih didominasi oleh APBN juga membuka peluang bagi this situation creates opportunities for the private sector to
sektor swasta untuk turut terlibat dan mendukung percepatan participate and support the acceleration of infrastructure
pembangunan infrastruktur di Indonesia. development in Indonesia.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 31
Page 34
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
Kinerja IIF Tahun 2023 IIF’s Performance In 2023
Strategi dan Kebijakan Menghadapi Tantangan untuk Strategies and Policies in Addressing Challenges
Mencapai Pertumbuhan Bisnis yang Berkelanjutan to Achieve Sustainable Business Growth
Kami mencermati perkembangan dan peluang infrastruktur di We closely observe the developments and extensive
Indonesia yang masih terbuka lebar sebagai sebuah momentum infrastructure opportunities in Indonesia as a momentum for
bagi IIF untuk terus menumbuhkan dan memperkuat lini IIF to continue growing and strengthening its business line.
bisnisnya. Kami berkomitmen untuk menghadirkan solusi We are committed to delivering innovative and sustainable
pembiayaan yang inovatif dan berkelanjutan guna mendukung financing solutions to support the growth of sustainable
pertumbuhan infrastruktur di Indonesia yang mengedepankan infrastructure in the country. By capitalizing on the
konsep keberlanjutan. Dengan memanfaatkan peluang dari opportunities presented by the high infrastructure demand,
kebutuhan akan infrastruktur yang besar ini, kami bertekad we are determined to expand IIF’s portfolio and forge
untuk memperluas portofolio IIF dan menjalin kemitraan strategic partnerships with the government and other private
strategis dengan pemerintah dan sektor swasta lainnya. Melalui sectors. Through this approach, we will continue to positively
pendekatan ini, kami akan terus berkontribusi secara positif dalam contribute to the development of infrastructure that serves
pembangunan infrastruktur yang menjadi tulang punggung as the backbone of economic growth and the well-being of
pertumbuhan ekonomi dan kesejahteraan masyarakat Indonesia. the Indonesian people.
Dalam mengoptimalkan momentum tersebut, tentunya kami In optimizing the momentum, throughout 2023 we have faced
dihadapkan pada sejumlah tantangan, baik dari eksternal a number of external and internal challenges. Externally, IIF
maupun internal. Dari eksternal, berbagai langkah strategis had taken various strategic measures to mitigate the impact
telah diambil oleh IIF sebagai respons dalam mengatasi of the rising interest rate trend. We had implemented fixed
dampak dari tren kenaikan suku bunga. Kami telah menerapkan interest rate policies for some clients to ensure that the trend
kebijakan fixed interest rate kepada beberapa klien sehingga did not significantly affect them. Furthermore, we intensified
tren kenaikan suku bunga tidak berdampak signifikan pada klien efforts to conduct careful risk evaluations, focusing on
IIF. Selain itu, kami juga meningkatkan upaya dalam melakukan clients’ ability to repay loans in dynamic market conditions.
evaluasi risiko secara cermat, dengan fokus pada kemampuan This policy enabled us to provide financing solutions tailored
klien untuk membayar pinjaman dalam kondisi pasar yang to our clients’ needs and financial conditions while ensuring
dinamis. Kebijakan ini memungkinkan kami untuk memberikan the sustainability of infrastructure projects supported by IIF.
solusi pembiayaan yang sesuai dengan kebutuhan dan kondisi
finansial klien, sambil tetap memastikan kelangsungan
proyek-proyek infrastruktur yang didukung oleh IIF.
Selain itu, tantangan internal yang kami hadapi adalah In addition, the numerous ongoing restructuring processes
banyaknya proses restrukturisasi pada portofolio IIF yang telah within IIF’s portfolio since the previous year posed an
dilakukan sejak tahun sebelumnya. Proses restrukturisasi ini internal challenge. Those restructuring processes required
membutuhkan waktu yang cukup panjang dengan melibatkan considerable time, involving in-depth evaluations of various
evaluasi mendalam terhadap berbagai aspek portofolio, portfolio aspects, including credit risks, contributions to
termasuk risiko kredit, tingkat kontribusi terhadap sektor- specific sectors, and potential impacts from changing
sektor tertentu, hingga potensi dampak dari perubahan kondisi economic conditions. We also faced challenges related to
ekonomi. Kami juga menghadapi tantangan terkait refinancing refinancing in several portfolios, prompting us to continuously
pada sejumlah portofolio yang memicu kami untuk terus innovate to provide innovative financing products that add
berinovasi dalam menyediakan produk-produk pembiayaan value for clients.
inovatif yang meningkatkan nilai tambah bagi klien.
Kami juga meningkatkan upaya-upaya untuk mempercepat We also intensified efforts to accelerate new mandates from
mandat baru dari pembiayaan ataupun dari bisnis lainnya financing or other businesses through advisory services.
melalui jasa advisory. Kebijakan ini merupakan langkah This policy was a strategic step to increase fee-based income
strategis kami untuk meningkatkan pendapatan fee-based beyond interest from various sources, such as advisory
di luar bunga dari beberapa sumber, seperti jasa advisory dan services, treasury services, and other products. With a focus
layanan treasury, serta produk-produk lainnya. Dengan fokus on income diversification, we were committed to expanding
pada diversifikasi pendapatan, kami berkomitmen untuk our service reach and seizing new opportunities in the
memperluas jangkauan layanan kami dan memanfaatkan financial industry. Equipped with a holistic and proactive
peluang-peluang baru dalam industri keuangan. Dengan approach to managing income sources, we are confident IIF
pendekatan yang holistik dan proaktif dalam mengelola will be able to achieve an optimal balance between efficient
sumber pendapatan, kami yakin dapat mencapai financing and sustainable income, thereby strengthening the
keseimbangan yang optimal antara pembiayaan yang efisien Company’s role in supporting the infrastructure financing
dan pendapatan yang berkelanjutan, sehingga memperkuat industry in Indonesia.
peran IIF dalam mendukung industri pembiayaan
infrastruktur di Indonesia.
PT Indonesia Infrastructure Finance
32 Laporan Tahunan 2023
Page 35
Peran Direksi dalam Perumusan dan BoD’s Role in Corporate Strategy
Implementasi Strategi Perusahaan Preparation and Implementation
Direksi berperan penting terkait dengan perumusan dan The Board of Directors plays a crucial role in the preparation
implementasi strategi dalam menjaga arah dan keberhasilan and implementation of corporate strategies that direct
IIF. Direksi bertanggung jawab tidak hanya dalam merumuskan IIF’s growth and maintain the Company’s success. The
strategi jangka panjang, tetapi juga dalam memastikan Board of Directors is responsible not only for devising
bahwa strategi tersebut diimplementasikan secara efektif. long-term strategies but also for ensuring their effective
Evaluasi terhadap KPI menjadi bagian penting dari proses ini. implementation. Evaluation of KPI is an integral part of this
Melalui evaluasi ini, Direksi dapat mengukur kinerja IIF dan process. Through said evaluation, the Board of Directors can
memastikan bahwa tujuan strategis tercapai. measure IIF’s performance and ensure the achievement of
strategic objectives.
Selain itu, kami juga melakukan pertemuan rutin dan ad-hoc In addition, we hold regular and ad-hoc meetings to discuss
sebagai forum untuk membahas tantangan serta challenges and devise tactical strategies to achieve IIF’s
menyusun strategi taktis untuk mencapai tujuan IIF. Pada objectives. At those meetings, we also review and develop the
kesempatan tersebut, kami juga melakukan peninjauan dan Corrective Action Plan (“CAP”) that comprises steps designed
pengembangan terhadap Corrective Action Plan (“CAP”). to identify, address, and prevent the recurrence of issues
CAP merupakan langkah-langkah yang dirancang untuk or obstacles that may arise in the implementation of IIF’s
mengidentifikasi, mengatasi, dan mencegah kembali masalah strategies. Through CAP, the Board of Directors can identify
atau hambatan yang mungkin timbul dalam pelaksanaan the source of problems, specify corrective actions, assign
strategi IIF. Melalui CAP, Direksi dapat mengidentifikasi responsibilities, and establish a schedule for implementation.
sumber masalah, menetapkan tindakan perbaikan yang
spesifik, menetapkan tanggung jawab, serta menetapkan
jadwal untuk pelaksanaannya.
Efektivitas implementasi strategi juga didukung dengan The effectiveness of strategy implementation is further
pertemuan townhall secara kuartalan. Pertemuan ini supported by quarterly townhall meetings. These meetings
menjadi kesempatan bagi Direksi untuk berinteraksi langsung provide an opportunity for the Board of Directors to interact
dengan seluruh karyawan. Melalui forum ini, Direksi dapat directly with all employees. Through this forum, the Board of
menyampaikan visi, misi, serta progres IIF kepada seluruh Directors can communicate IIF’s vision, mission, and progress
tim, sekaligus mendengarkan masukan dan umpan balik dari to the entire team, while also receiving input and feedback
karyawan. Dengan kerja sama yang erat antara Direksi beserta from employees. With close collaboration between the Board
unit kerja di bawahnya, IIF dapat mengoptimalkan penggunaan of Directors and its subordinate units, IIF can optimize the
sumber daya dan mengatasi hambatan-hambatan yang use of resources and overcome obstacles that may arise as
mungkin muncul dalam pelaksanaan strategi. the Company executes its strategies.
Perbandingan antara Hasil dengan Target Comparison Between 2023 Targets and
Tahun 2023 Actual Results
Konsistensi kami dalam mengimplementasikan strategi Due to our consistency in implementing prudent and innovative
pembiayaan yang prudent dan inovatif mampu mendorong financing strategies, IIF was able to post operating and
pencapaian kinerja operasional dan finansial IIF tahun 2023 financial results in line with the targets set for 2023. In terms
secara umum ditutup sejalan dengan target yang telah of operating performance, we were able to secure 16 new
ditetapkan. Dari sisi operasional, kami mampu memperoleh deals worth a total of Rp3.46 trillion, marking one of the
16 deal baru senilai Rp3,46 triliun yang menjadi salah satu highest achievements for IIF. In addition, the performance
pencapaian tertinggi IIF. Selain itu, kinerja jasa advisory IIF of IIF’s advisory services exceeded predetermined targets,
juga telah melebihi target di mana pendapatan dari 9 mandat generating income of Rp23.19 billion from 9 active mandates,
yang aktif mencapai Rp23,19 miliar, meningkat 43,73% a 43,73% increase compared to Rp16.14 billion in the previous
dibandingkan tahun sebelumnya sebesar Rp16,14 miliar. year. These results demonstrated industry players’ growing
Hal ini menunjukkan kepercayaan yang terus meningkat confidence in our ability to provide innovative financing
dari para pelaku industri terhadap kemampuan kami and advisory services solutions tailored to the needs of
dalam menyediakan solusi pembiayaan dan jasa advisory infrastructure projects in Indonesia.
yang inovatif dan sesuai dengan kebutuhan proyek-proyek
infrastruktur di Indonesia.
Pertumbuhan kinerja operasional ini memungkinkan kami The operating performance growth enabled us to record
untuk mempertahankan kinerja finansial dengan baik. strong financial performance. In 2023, we were able to
Pendapatan usaha dan laba bersih tahun 2023 dapat kami sustain double-digit growth in both operating revenues
pertahankan pada pertumbuhan dua digit masing-masing and net profit, at 15.47% and 25.51%, respectively.
sebesar 15,47% dan 25,51%. Lebih lanjut, kami juga mampu Furthermore, we successfully delivered a Return on Equity
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 33
Page 36
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
memberikan Return on Equity sebesar 4,49% kepada para of 4.49% to our investors. These achievements signified
investor. Pencapaian ini mencerminkan keberhasilan strategi our successful portfolio management strategies and overall
kami dalam mengelola portofolio dan meningkatkan layanan service enhancement and showcased the strength of our
kami secara keseluruhan, serta menunjukkan kekuatan sustainable business and our ability to generate added value
bisnis yang berkelanjutan dan kemampuan kami untuk for stakeholders.
menghasilkan nilai tambah bagi pemangku kepentingan.
Kami juga menyampaikan bahwa pencapaian kinerja We are pleased to report that IIF’s outstanding performance
IIF memperoleh pengakuan yang positif dari pemangku has garnered due recognition from stakeholders, evidenced
kepentingan melalui perolehan penghargaan yang by the prestigious awards the Company received. In 2023, we
bergengsi. Pada tahun 2023, kami berhasil mempertahankan proudly retained the Project Finance House of The Year and
penghargaan pada The Asset Triple A Sustainable PPP Deal of the Year awards at The Asset Triple A Sustainable
Infrastructure Award 2023 yang diselenggarakan oleh Infrastructure Award 2023 held by Asset Publishing and
Asset Publishing and Research Ltd. sebagai Project Finance Research Ltd. In addition, the Company achieved an ESG
House of The Year dan PPP Deal of the Year. Selain itu, kami Entity Rating 2 from Sustainable Fitch, the highest rating for
juga memperoleh penghargaan ESG Entity Rating 2 dari financial institutions in Indonesia; secured a Gold Rank in the
Sustainable Fitch di mana rating 2 adalah rating tertinggi Asia Sustainability Reporting Rating (ASRRAT) 2023; and was
bagi institusi keuangan di Indonesia, Gold Rank dalam honored as the Best Foreign Debt Management Corporation -
Asia Sustainability Reporting Rating (ASRRAT) 2023, serta Large Scale by Bank Indonesia. These accolades serve as
Korporasi Pengelola Utang Luar Negeri Terbaik - Skala Besar motivation for us to continue innovating in the provision of
dari Bank Indonesia. Penghargaan-penghargaan ini kian sustainable infrastructure financing products.
memicu kami untuk terus berinovasi dalam menyediakan
produk-produk pembiayaan infrastruktur yang berkelanjutan.
Pengembangan Sumber Daya Manusia dan HR Development and Information
Teknologi Informasi sebagai Fungsi Pendukung Technology as Supporting Functions
Sebagai bagian integral dari strategi untuk meningkatkan As an integral part of our strategy to enhance performance
kinerja dan keseluruhan pencapaian, kami secara aktif and overall achievements, in 2023 we actively develop
mengembangkan SDM dan TI. Di bidang SDM, kami HR and TI. Regarding HR, we allocated resources and
mengalokasikan sumber daya dan perhatian dalam attention to implementing employee engagement programs
melaksanakan program employee engagement yang bertujuan aimed at improving employee involvement and satisfaction.
untuk meningkatkan keterlibatan dan kepuasan karyawan. In addition, we continuously implemented competence
Selain itu, kami juga merealisasikan program pengembangan development programs to enhance employees’ knowledge
kompetensi secara berkesinambungan untuk meningkatkan pertaining to ESG, which is a core aspect in IIF’s business
pengetahuan karyawan terkait LST, yang menjadi aspek practices. By enhancing employees’ understanding of ESG,
penting dalam praktik bisnis IIF. Dengan meningkatkan we sought to strengthen internal capacity and the Company’s
pemahaman karyawan tentang LST, kami bermaksud untuk image as a financial institution championing sustainable
memperkuat kapasitas internal dan citra perusahaan infrastructure financing and ESG in general.
sebagai lembaga keuangan yang mengadvokasi pembiayaan
infrastruktur berkelanjutan secara khusus dan LST secara
umum.
Sementara di bidang TI, kami tidak hanya fokus pada In terms of IT, we extended our focus beyond security to
keamanan, tetapi juga mengarahkan upaya untuk further improve the overall effectiveness and efficiency of
meningkatkan efektivitas dan efisiensi proses bisnis secara IIF’s business processes. We ensure our IT application as a
keseluruhan. Kami memastikan TI sebagai salah satu sarana primary means to enhance productivity so that business
utama untuk meningkatkan produktivitas sehingga proses processes could run undisrupted in an efficient manner. By
bisnis dapat berjalan lebih lancar dan lebih efisien. Dengan adopting appropriate technology, we were able to expand
adopsi teknologi yang tepat, kami dapat meningkatkan automation, reduce redundancy, and expedite workflows
otomatisasi, mengurangi redundansi, dan mempercepat across various departments. Likewise, through investment in
alur kerja di berbagai departemen. Melalui investasi dalam HR and IT development, we were committed to strengthening
pengembangan SDM dan TI, kami berkomitmen untuk IIF’s internal capabilities in creating added value for clients
memperkuat kapabilitas internal IIF dalam menciptakan and stakeholders. As a result, we are ready to face evolving
nilai tambah bagi klien dan pemangku kepentingan. Dengan challenges in the future and continue our successful endeavor
demikian, kami siap untuk menghadapi tantangan yang to support infrastructure development in Indonesia.
berkembang di masa depan dan terus meraih kesuksesan
dalam mendukung pembangunan infrastruktur di Indonesia.
PT Indonesia Infrastructure Finance
34 Laporan Tahunan 2023
Page 37
Prospek Bisnis Business Outlook
Memasuki tahun 2024 yang dimaknai sebagai tahun politik di Even though 2024 is an election year, we remain very
Indonesia, kami memandang prospek pembiayaan infrastruktur optimistic about infrastructure financing outlook as the
dengan optimis mengingat sektor infrastruktur merupakan infrastructure sector is a long-term investment that plays a
investasi jangka panjang yang memegang peranan kunci dalam key role in advancing the country and promoting the well-
memajukan negara dan mendorong kesejahteraan masyarakat. being of society. Likewise, we firmly believe that the demand
Dalam konteks politik yang mungkin memengaruhi stabilitas for infrastructure financing will persist even though economic
ekonomi, kami yakin bahwa permintaan akan pembiayaan stability may be affected by the dynamics of the country’s
infrastruktur tetap akan berjalan mengingat infrastruktur politics. Infrastructure remains a top priority for both the
merupakan prioritas utama bagi pemerintah dan swasta untuk government and the private sector in fostering sustainable
menciptakan pertumbuhan ekonomi yang berkelanjutan. economic growth. Drawing from our experience navigating
Selain itu, pengalaman kami dalam melewati masa-masa previous election periods with strong performance growth,
pemilu sebelumnya dengan pertumbuhan kinerja yang baik we are confident that IIF is well-established to face the
menjadi fondasi bagi IIF untuk lebih optimis dalam menghadapi challenges and business dynamics that may arise.
tantangan dan dinamika bisnis yang mungkin terjadi.
Strategi bisnis kami di 2024 secara garis besar akan mengacu Our business strategy in 2024 will generally adhere to
pada strategi 5-year plan dengan penyesuaian-penyesuaian the 5-year plan with necessary adjustments to address
yang dipandang perlu untuk menyikapi kondisi pasar yang current market conditions. We will continue optimizing the
ada. Namun demikian, kami juga akan terus mengoptimalkan significant growth potential of specific sectors in line with the
potensi pertumbuhan yang signifikan dari sektor-sektor Company’s financing strategy in 2024, including mitigating
tertentu sejalan dengan strategi pembiayaan IIF di tahun climate change and infrastructure projects that support
2024, yaitu memitigasi perubahan iklim serta proyek-proyek food security. In addition, we aim to maximize opportunities
infrastruktur yang mendukung ketahanan pangan. Selain in financing both greenfield and brownfield infrastructure
itu, optimalisasi peluang pembiayaan proyek infrastruktur projects type to support the optimization of IIF’s role as a
di greenfield dan brownfield project type juga akan terus catalyst for infrastructure development with S&E awareness
dimaksimalkan dalam mendukung optimalisasi peran IIF in Indonesia.
sebagai katalisator pembangunan infrastruktur di Indonesia
yang berwawasan S&E.
Sedangkan untuk mendukung profitabilitas, kami tidak hanya To bolster profitability, we will not solely rely on interest
bertumpu pada interest income, melainkan juga berupaya untuk income but strive to increase the proportion of non-interest
meningkatkan proporsi perolehan non-interest income. Kami income. We maintain a strong commitment to creating
juga memiliki komitmen kuat untuk menciptakan pertumbuhan inorganic growth that can expand IIF’s business coverage
anorganik yang dapat memperluas cakupan bisnis IIF dan and generate added value for stakeholders. In line with
menghasilkan nilai tambah bagi pemangku kepentingan. Selain IIF’s commitment to emphasizing value for stakeholders,
itu, seiring dengan komitmen IIF yang senantiasa mengedepankan we are embarking on a new adventure—the management
nilai tambah bagi pemangku kepentingan, kami akan memulai of a sustainable infrastructure equity fund. This strategy
kegiatan baru yaitu pengelolaan sustainable infrastructure represents a new breakthrough for IIF to complement its role
equity fund. Strategi ini merupakan terobosan baru bagi IIF in infrastructure development not only through financing
untuk melengkapi dirinya dalam melakukan pembangunan but also through capital investment in infrastructure sector
infrastruktur, tidak hanya melalui pembiayaan tetapi permodalan companies.
pada perusahaan-perusahaan di sektor infrastruktur.
Pembiayaan Infrastruktur Berkelanjutan Sustainable Infrastructure Financing based
berdasarkan Prinsip Lingkungan, Sosial, on Environmental, Social, and Governance
dan Tata Kelola Principles
Pembiayaan infrastruktur berkelanjutan berdasarkan prinsip Sustainable infrastructure financing based on ESG principles
LST secara konsisten telah menjadi fokus utama kami dalam has consistently been our primary focus in IIF’s investment
portofolio investasi IIF. Dalam upaya kami untuk menyokong portfolio. In our efforts to support the transition to clean
transformasi menuju energi bersih dan memitigasi dampak energy and mitigate the impact of climate change, we
perubahan iklim, kami telah berkomitmen pada pembiayaan have committed to financing renewable energy projects,
proyek-proyek energi terbarukan, khususnya di sektor mini particularly in the mini-hydro sector. Our portfolio in 2023
hidro. Portofolio kami pada tahun 2023 mencerminkan reflected our expertise in this regard as IIF had funded a
keahlian kami dalam hal ini, dengan sekitar 10 proyek total of 10 mini-hydro projects, solidifying our position as a
mini hidro yang didanai, menegaskan posisi kami sebagai catalyst in sustainable infrastructure financing.
katalisator dalam pembiayaan infrastruktur berkelanjutan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 35
Page 38
Laporan kepada Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan
Reports to Shareholders and Stakeholders
Komitmen kami terhadap pembiayaan proyek-proyek energi Our commitment to financing renewable energy projects not
terbarukan juga tidak hanya mencakup aspek lingkungan, only encompasses environmental aspects but also considers
tetapi juga memperhitungkan dampak sosial dan aspek tata social impact and good governance. We ensure that each
kelola yang baik. Kami memastikan bahwa setiap proyek yang project we finance benefits the local community, such as by
kami biayai memberikan manfaat bagi masyarakat sekitar, creating local job opportunities, improving access to clean
seperti penciptaan lapangan kerja lokal, peningkatan akses energy, and empowering the local economy. In addition, we
energi bersih, dan pemberdayaan ekonomi lokal. Selain itu, ensure that each project operates in accordance with good
kami juga memastikan bahwa setiap proyek beroperasi sesuai governance principles, including transparency, accountability,
dengan prinsip tata kelola yang baik, termasuk transparansi, and compliance with applicable regulations.
akuntabilitas, dan kepatuhan terhadap regulasi yang berlaku.
Komitmen Penerapan Tata Kelola Commitment to Good Corporate Governance
Perusahaan yang Baik Implementation
Kami senantiasa mengedepankan komitmen untuk We consistently uphold our commitment to implementing
mengimplementasikan tata kelola perusahaan yang baik, good corporate governance, including the effective
termasuk dalam hal penerapan sistem pengendalian internal dan application of internal control systems and risk management.
manajemen risiko yang efektif. Sistem-sistem ini menjadi landasan These systems serve as the vital foundation to ensure that
penting dalam memastikan bahwa setiap aspek operasional dan every operational aspect and business decision at IIF are
keputusan bisnis di IIF berada dalam kerangka yang beretika, within an ethical, transparent framework and complies with
transparan, dan sesuai dengan peraturan yang berlaku. applicable regulations.
Sistem pengendalian internal kami dirancang untuk Our internal control system is designed to monitor every
memonitor setiap tahap operasional, dari proses pengambilan operational stage, from decision-making to execution,
keputusan hingga pelaksanaannya, dengan tujuan untuk with the aim of identifying and addressing potential non-
mengidentifikasi dan mengatasi potensi ketidaksesuaian, compliance, violations, or risks that may arise. Through the
pelanggaran, atau risiko yang mungkin timbul. Melalui implementation of rigorous internal controls, we ensure
penerapan kontrol internal yang ketat, kami memastikan that every transaction and business activity adhere to IIF’s
bahwa setiap transaksi dan kegiatan bisnis berlangsung sesuai internal policies and established standards.
dengan kebijakan IIF dan standar yang telah ditetapkan.
Selain itu, sistem manajemen risiko memungkinkan kami Furthermore, the risk management system enables us to
untuk secara proaktif mengidentifikasi, menilai, dan proactively identify, assess, and manage risks that may affect
mengelola risiko-risiko yang mungkin memengaruhi tujuan IIF’s objectives and performance, including credit risks. With
dan kinerja IIF, termasuk risiko kredit. Dengan pendekatan a structured approach to risk management, we can anticipate
yang terstruktur dalam mengelola risiko, kami dapat and respond to business challenges more effectively,
mengantisipasi dan merespons tantangan bisnis dengan lebih minimizing the potential adverse impacts on our operations
efektif, sehingga meminimalkan potensi dampak negatif and finances.
terhadap operasi dan keuangan kami.
Evaluasi atas penerapan sistem pengendalian internal dan sistem The Company also periodically evaluates the implementation
manajemen risiko juga kami realisasikan secara berkala dalam of internal control systems and risk management to maintain
menjaga integritas, keandalan, dan keberlanjutan operasional IIF’s integrity, reliability, and operational sustainability. We
IIF. Kami berkomitmen untuk terus meningkatkan dan are committed to continuously improving and developing
mengembangkan sistem-sistem ini sesuai dengan perkembangan these systems in line with the evolving business environment,
lingkungan bisnis, sehingga kami dapat terus memitigasi risiko- allowing us to consistently mitigate risks in order to ensure
risiko yang dihadapi dalam memastikan keberlanjutan dan sustainability and build trust among all stakeholders.
membangun kepercayaan dari seluruh pemangku kepentingan.
Perubahan Komposisi Direksi Changes to Board of Directors’ Composition
Pada tahun 2023, terdapat perubahan komposisi anggota The composition of IIF’s Board of Directors changed in 2023,
Direksi IIF: as follows:
1. Pengunduran diri Bapak I Made Wiracita Tantra sebagai 1. The resignation of Mr. I Made Wiracita Tantra from his
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”) pada position as Managing Director and Chief Risk Officer
11 Mei 2023 yang kemudian digantikan oleh Bapak Rizki (“CRO”) on 11 May 2023 and his replacement by Mr. Rizki
Pribadi Hasan sebagai Direktur Pelaksana dan Interim Pribadi Hasan who assumed the position of Managing
Chief Risk Officer (“CRO”) efektif sejak 11 Mei 2023; Director and Interim Chief Risk Officer (“CRO”) effective
on 11 May 2023;
PT Indonesia Infrastructure Finance
36 Laporan Tahunan 2023
Page 39
2. Menggantikan Bapak Rizki Pribadi Hasan sebagai 2. Replacing Mr. Rizki Pribadi Hasan as Managing Director
Direktur Pelaksana dan Interim Chief Risk Officer (“CRO”) and Interim Chief Risk Officer (“CRO”) and appointing
serta mengangkat Ibu Lestari Andaluscia Umardin Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as Managing Director
sebagai Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”) and Chief Risk Officer (“CRO”) effective on 8 December
efektif sejak 8 Desember 2023; serta 2023; and
3. Pengunduran diri Bapak Y. Bayu Wirawan yang 3. Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on
disampaikan kepada Perseroan melalui surat 30 October 2023. This resignation has been approved by
pengunduran diri pada 30 Oktober 2023. Hal tersebut the Shareholders and documented in Deed No. 9 dated
telah disetujui Pemegang Saham dan telah dituangkan 16 January 2024.
dalam Akta No. 9 tanggal 16 Januari 2024.
Nama Jabatan
Name Position
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin
Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Apresiasi Appreciation
Menutup penyampaian Laporan Direksi ini, saya, atas nama To conclude the Board of Directors’ report, on behalf of
Direksi, menyampaikan apresiasi dan terima kasih yang the Board of Directors, I would like to extend our deepest
sebesar-besarnya kepada Dewan Komisaris atas pengawasan appreciation and gratitude to the Board of Commissioners for
dan nasihat berharganya yang telah menjadi landasan kokoh their oversight and invaluable advice that served as a crucial
bagi langkah-langkah kami sepanjang tahun 2023. Kami foundation for our actions throughout 2023. We also would
juga berterima kasih kepada seluruh karyawan yang telah like to thank all employees for their dedication and hard
menunjukkan dedikasi dan kerja kerasnya dalam mendukung work in supporting IIF’s successful business throughout the
kesuksesan IIF. Ucapan terima kasih juga kami sampaikan year. Last but not least, we would like to extend our sincere
kepada Pemegang Saham dan pemangku kepentingan gratitude to our Shareholders and other stakeholders for their
lainnya atas dukungan dan kepercayaan yang telah diberikan support and trust that encourage us to continue growing and
sehingga mendorong kami untuk terus berkembang dan delivering our best.
memberikan yang terbaik.
Ke depan, kami berkomitmen untuk terus memperkuat peran Moving forward, we are committed to strengthening our role
kami sebagai katalisator dalam pembangunan infrastruktur as a catalyst in sustainable infrastructure development in
berkelanjutan di Indonesia, sambil terus menciptakan nilai Indonesia, while consistently creating enduring value for all
yang berkelanjutan bagi seluruh pemangku kepentingan. stakeholders.
Atas nama Direksi,
On behalf of the Board of Directors,
Reynaldi Hermansjah
Presiden Direktur & Chief Executive Officer
President Director & Chief Executive Officer
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 37
Page 40
Profil
Perusahaan
Company Profile
“Sebagai katalisator dalam percepatan pembangunan
infrastruktur di Indonesia, IIF senantiasa memastikan bahwa
strategi bisnis yang dijalankan mampu memenuhi kebutuhan
dari para pemangku kepentingan serta melengkapi
kesenjangan kebutuhan yang ada di pasar. Oleh karena
itu, IIF menawarkan produk yang beragam, baik produk
fund-based seperti pinjaman jangka panjang, maupun produk
non-fund-based dan advisory services yang berkaitan
dengan proyek infrastruktur.”
“As a catalyst for accelerating infrastructure development
in Indonesia, IIF consistently ensures that its business
strategy meets the needs of stakeholders and addresses
existing market gaps. Therefore, IIF offers a diverse range
of products, including fund-based such as long-term
loans as well as non-fund-based and advisory services
related to infrastructure projects.”
PT Indonesia Infrastructure Finance
38 Laporan Tahunan 2023
Page 41
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 39
Page 42
Profil Perusahaan
Company Profile
Sekilas Perusahaan
The Company at a Glance
PT Indonesia Infrastructure Finance (“IIF atau Perseroan”) PT Indonesia Infrastructure Finance (“IIF” or the “the
didirikan pada tanggal 15 Januari 2010 atas inisiatif dari Company”) was established on 15 January 2010 by the
Kementerian Keuangan Republik Indonesia, Bank Dunia Ministry of Finance of the Republic of Indonesia, the
(World Bank), Bank Pembangunan Asia (“ADB”), dan lembaga World Bank, the Asian Development Bank (ADB), and other
multilateral lainnya sesuai dengan Peraturan Menteri multilateral institutions in accordance with the Regulation
Keuangan Republik Indonesia No. 100 Tahun 2009 tentang of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia
Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur. No. 100/2009 on Infrastructure Financing Companies.
Sejak awal pendirian, IIF senantiasa fokus dalam mendorong Since its establishment, IIF has consistently focused on
pembangunan proyek-proyek infrastruktur di Indonesia driving the development of infrastructure projects in
melalui penyediaan layanan pembiayaan dan layanan lain Indonesia by providing financing services and other services
yang berkaitan dengan proyek infrastruktur. IIF menyediakan related to infrastructure projects. IIF offers a diverse range
beragam produk inovatif untuk memenuhi kebutuhan pasar of innovative products to meet the evolving needs of the
pembiayaan infrastruktur nasional yang terus berkembang, national infrastructure financing market, encompassing both
baik produk fund-based maupun non-fund-based. Peran fund-based and non-fund-based products. This strategic
strategis tersebut tentunya memerlukan struktur modal yang role necessitates a robust capital structure, which IIF has
kuat dan IIF mampu mencapai hal tersebut dengan dukungan achieved with the support of its Shareholders and long-term
dari Pemegang Saham serta pinjaman subordinasi jangka subordinated loans from the World Bank and ADB.
panjang dari World Bank dan ADB.
Selain itu, keberadaan talenta-talenta terbaik di bidang Moreover, the presence of top talents in the field
project financing, bidang yang saat ini belum sepenuhnya of project financing, an area that is currently not
berkembang di Indonesia, juga mampu menjaga pengelolaan fully developed in Indonesia, also ensures that the
Perseroan tetap mengedepankan penerapan praktik-praktik Company’s management continues to prioritize the
bisnis terbaik sesuai standar nasional maupun internasional, implementation of best business practices in accordance
baik dalam aspek penyaluran pembiayaan, tata kelola with national and international standards, including
PT Indonesia Infrastructure Finance
40 Laporan Tahunan 2023
Page 43
dan manajemen risiko, serta perlindungan S&E dalam aspects such as financing disbursement, governance,
menjamin keberlanjutan pembangunan infrastruktur di risk management, as well as S&E protection, ensuring the
Indonesia. Konsistensi dalam merealisasikan komitmen ini sustainable development of infrastructure in Indonesia.
menjadi fondasi utama bagi perkembangan usaha IIF untuk Consistency in realizing the aforementioned commitment
mencapai visi menjadi pelopor katalisator untuk pembiayaan serves as the primary foundation for IIF’s business
pengembangan infrastruktur di Indonesia. development to realize its vision of becoming the leading
catalyst for financing infrastructure development in
Indonesia.
Kini, IIF semakin tumbuh dan berkembang yang dibuktikan Today, IIF is enjoying robust growth, evident in various
dengan perolehan berbagai prestasi dan penghargaan, baik achievements and accolades on both the national and
di kancah nasional maupun internasional. Pada tahun 2023, international fronts. In 2023, IIF yet again received recognition
IIF kembali mendapatkan penghargaan terkait implementasi for its implementation of ESG practices by achieving ESG
LST dengan pencapaian ESG Entity Rating peringkat 2, meraih Entity Rating 2, retained the “Project Finance House of The
penghargaan The Asset AAA selama 3 (tiga) tahun berturut- Year” and “PPP Deal of the Year” awards at The Asset AAA
turut dengan predikat “Project Finance House of The Year” event for three consecutive years, secured the esteemed
dan “PPP Deal of The Year”, kembali meraih predikat “Gold Rank” at the Asia Sustainability Reporting Rating 2023,
“Gold Rank” dalam ajang penghargaan Asia Sustainability and was honored as the “Best Foreign Debt Management
Reporting Rating 2023, serta mendapatkan penghargaan Corporation – Large Scale” at the annual meeting of Bank
sebagai “Korporasi Pengelola Utang Luar Negeri Terbaik – Indonesia, making the Company the sole Non-Bank Financial
Skala Besar” dalam pertemuan tahunan Bank Indonesia dan Institution (“IKNB”) to receive such recognition.
menjadi satu-satunya Institusi Keuangan Non-Bank (“IKNB”)
yang berhasil mendapatkan penghargaan tersebut.
Informasi Perubahan Nama Perusahaan Company Name Change Information
Sejak pertama kali didirikan, IIF tidak pernah melakukan Since its establishment, IIF has never undergone any form of
perubahan nama dalam bentuk apapun. name change.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 41
Page 44
Profil Perusahaan
Company Profile
Identitas Perusahaan
Company Identity
Penyebutan Lain
Other Name
IIF
Status Perusahaan Dasar Hukum Pendirian
Company Status Legal Basis of Establishment
Perusahaan Swasta • Peraturan Menteri Keuangan Republik Indonesia (“PMK”) No. 100/2009 tentang Perusahaan
Private Company Pembiayaan Infrastruktur.
• Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. KEP-439/KM.10/2010 tanggal
6 Agustus 2010 tentang Pemberian Ijin Usaha Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur kepada
PT Indonesia Infrastructure Finance.
• Akta Pendirian No. 34 tanggal 15 Januari 2010 yang dibuat di hadapan Aulia Taufani, SH,
selaku pengganti Sutjipto SH, Notaris di Jakarta, disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak
Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. AHU-21503.AH.01.01.
Bidang Usaha Tahun 2010 tanggal 28 April 2010 dan diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia
Line of Business No. 20 tanggal 11 Maret 2011, Tambahan No. 5123.
Pembiayaan Infrastruktur • Regulation of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia (“PMK”) No. 100/2009 on
Infrastructure Financing Infrastructure Financing Companies.
• Decree of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia No. KEP-439/KM.10/2010
dated 6 August 2010 on the Granting of Infrastructure Financing Company Business Permit
to PT Indonesia Infrastructure Finance.
• Deed of Establishment No. 34 dated 15 January 2010, made before Aulia Taufani, SH,
substituting for Sutjipto SH, Notary in Jakarta, and approved by the Minister of Law and
Human Rights of the Republic of Indonesia by Decree No. AHU21503.AH.01.01.Tahun 2010
Produk dan/atau Jasa dated 28 April 2010, and announced in the State Gazette of the Republic of Indonesia
No. 20 dated 11 March 2011, Supplement No. 5123.
Products and/or Services
• Produk Investasi (fund-based dan
non-fund-based)
• Jasa Advisory
• Investment Products (fund-based and Kode Obligasi Nama Bursa IDX dan SGX
IIFF
non-fund-based) Bond Code Exhange Name IDX and SGX
• Advisory services
Tanggal Pendirian Modal Dasar Total Karyawan Tahun 2023
Date of Establishment Authorized Capital Total Headcounts in 2023
15 Januari 2010 / 15 January 2010 2.000.000 lembar saham / shares 141 karyawan / employees
Media Sosial Modal Ditempatkan dan Sekretaris Perusahaan
Social Media Disetor Penuh Corporate Secretary
: @pt_iif Subscribed and Paid Up Capital Nastantio W. Hadi
: IndonesiaInfrastructureFinance
Rp2 triliun / trillion : 021-2991 5060
: PT Indonesia Infrastructure Finance
: corsec@iif.co.id
: Indonesia Infrastructure Finance
PT Indonesia Infrastructure Finance
42 Laporan Tahunan 2023
Page 45
Tanggal Pencatatan Obligasi Anggaran Dasar dan Komposisi Pemegang Saham
Domestik Perubahan Terakhir Composition of Shareholders
Domestic Bond Listing Date Articles of Association PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero)
• Obligasi I Indonesia Infrastructure and Latest Amendment (SMI) (30,00%)
Finance 2016: 19 Juli 2016 Anggaran Dasar Perseroan telah International Finance Corporation (IFC)
• Obligasi Berkelanjutan I Indonesia mengalami beberapa kali perubahan, (19,99%)
Infrastructure Finance Tahap I 2019: terakhir dengan Akta No. 43 tanggal Asian Development Bank (ADB)
18 Desember 2019 24 Juli 2018 yang dibuat oleh Utiek R. (19,99%)
• Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Abdurachman, S.H, M.Li., M.Kn., Notaris
Deutsche Investitions- und
Infrastructure Finance Tahap II 2020: di Jakarta, disahkan oleh Menteri Hukum Entwicklungsgesellschaft mbH (DEG)
22 Oktober 2020 Republik Indonesia dengan Surat Keputusan (15,12%)
• Obligasi Berkelanjutan II Indonesia No. AHU-AH.01.03-0227488.
Sumitomo Mitsui Banking Corporation
Infrastructure Finance Tahap I 2023: The Articles of Association of the (SMBC) (14,90%)
22 Desember 2023 Company has undergone several changes,
• Indonesia Infrastructure Finance Bond most recently through Deed No. 43
I Year 2016: 19 July 2016 dated 24 July 2018 prepared by Utiek R.
• Indonesia Infrastructure Finance Shelf Abdurachman, S.H, M.Li., M.Kn., a Notary in
Registration Bond I Phase I Year 2019: Jakarta, and approved by the Minister of
18 December 2019 Law of the Republic of Indonesia through
• Indonesia Infrastructure Finance Shelf Decree No. AHU-AH.01.03-0227488.
Registration Bond I Phase II Year 2020:
22 October 2020
• Indonesia Infrastructure Finance
Shelf Registration Bond II Year 2023:
22 December 2023
Tanggal Pencatatan Lembaga Pemeringkat Obligasi Alamat Kantor Pusat
Obligasi Global Bond Rating Agency Head Office Address
PT Pemeringkat Efek Indonesia Prosperity Tower, Lantai 53 – 55
Global Bond Listing Date
(“PEFINDO”) District 8, Sudirman Central Business
Surat Utang Senior Tanpa Jaminan Tahun Equity Tower, Lt. 30 Unit A, E, F, dan G
2021 diterbitkan pada tanggal 27 Januari District, Lot 28
Sudirman Central Business District, Lot 9 Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53,
2021 dan akan jatuh tempo pada tanggal Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
27 Januari 2026 yang dicatat di Bursa Efek Jakarta 12190
Jakarta 12190
Singapura. : (62-21) 5082 6600
The Senior Unsecured Notes Year 2021 : (62-21) 5096 8469
: (62-21) 5082 6601
were listed on the Singapore Stock : (62-21) 5096 8468
: info@iif.co.id
Exchange on 27 January 2021 and will : corporate.secretary@pefindo.co.id
: www.iif.co.id
mature on 27 January 2026. : www.pefindo.com
Logo Perusahaan
Company Logo
Penjelasan Logo Description of Logo
Desain berbentuk blok dari logogram berbasis huruf ini menyerupai The blocky design of the letter-based logogram resembles the
jembatan atau konstruksi jalan yang kokoh, menampilkan kesan shape of a sturdy bridge or road construction, expressing a sense
kuat yang menggambarkan daya tahan IIF sebagai perusahaan of strength which delineate IIF’s resilience as a corporation and
serta keyakinannya akan potensi Indonesia sebagai sebuah its belief in Indonesia’s potential as a nation. The gray color of the
bangsa. Warna abu-abu pada dua huruf pertama menggambarkan first two initials represents neutrality, balance, and pragmatism,
kenetralan, keseimbangan, dan pragmatisme, sedangkan warna while the orange color of the third initial communicates the
oranye di huruf ketiga menggambarkan sisi inovatif, dinamis, dan brand’s innovative, dynamic, and optimistic side. The letter F
sisi optimis brand. Huruf F menyerupai bentuk keran air yang was a stylized shape of a water tap indicating another sector of
menunjukkan sektor infrastruktur lain yang akan didanai oleh IIF. infrastructure that IIF will fund.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 43
Page 46
Profil Perusahaan
Company Profile
Visi dan Misi
Vision and Mission
Menjadi pelopor katalisator untuk pembiayaan
pengembangan infrastruktur di Indonesia.
VISI Vision To become the leading catalyst for financing infrastructure
development in Indonesia.
1
Menjamin tercerminnya kepentingan pelaku investasi di dalam struktur kontrak
dan konsesi;
To ensure investors’ needs are reflected in contractual structures and concessions;
MISI Mission 2
Memelopori ketersediaan beragam instrumen pembiayaan yang tepat bagi proyek
infrastruktur; dan
To lead in offering a mix of financing instruments appropriate for infrastructure; and
3
Menjadi mitra bagi lembaga keuangan dan lembaga investasi nasional lainnya
dalam menyalurkan dana masyarakat ke dalam pembangunan infrastruktur
jangka panjang di Indonesia.
To work with Indonesia’s financial institutions and other institutional investors to channel
the nation’s savings into longterm development of Indonesia’s infrastructure.
Persetujuan Visi dan Misi oleh Manajemen Kunci
Vision and Mission Approval by Key Management
Visi dan Misi Perseroan senantiasa ditinjau secara berkala dengan melibatkan Dewan Komisaris dan Direksi untuk memastikan relevansinya dengan
perkembangan bisnis IIF. Berdasarkan hasil tinjauan tersebut, Visi dan Misi IIF masih relevan dengan maksud dan tujuan pendirian Perseroan, serta telah
sejalan dengan perkembangan industri dan tantangan yang dihadapi IIF ke depan.
Sampai dengan tanggal Laporan Tahunan 2023 ini diterbitkan, IIF tidak melakukan perubahan atau penyesuaian terhadap Visi, Misi, dan Nilai-Nilai Budaya Perseroan.
The Company’s vision and mission are regularly reviewed by involving the Board of Commissioners and Board of Directors in order to ensure their relevance
to IIF’s business developments. Based on the result of the aforementioned review, IIF’s vision and mission remain aligned with the founding purpose and
objectives of the Company, as well as the industry’s developments and future challenges.
As of the publishing date of this 2023 Annual Report, IIF has not made any changes or adjustments to the Company’s Vision, Mission, or Corporate Culture.
PT Indonesia Infrastructure Finance
44 Laporan Tahunan 2023
Page 47
5 Pilar Strategi Bisnis Utama
5 Main Business Strategy Pillars
Pilar-pilar strategi IIF bertujuan untuk memfasilitasi investasi pihak swasta pada sektor infrastruktur di Indonesia dan membangun bisnis
pembiayaan infrastruktur yang kuat dan dapat memberikan respons yang baik kepada seluruh pemangku kepentingan. 5 (lima) pilar
strategi utama IIF dalam rangka mendorong pertumbuhan diuraikan sebagai berikut.
IIF’s strategy aims to facilitate private investment in the infrastructure sector in Indonesia and build a strong infrastructure financing
business to effectively meet the needs of all stakeholders. The five main pillars of IIF’s strategy for driving growth are as follows:
1
Menyediakan Produk dan Solusi Menyeluruh bagi Seluruh Klien.
Offers Comprehensive Products and Solutions to All Clients.
2
Memberikan Jasa Konsultasi.
Offers Advisory Services.
3
Menyeimbangkan Beragam Sumber Pendapatan Perseroan.
Keep a Balance of the Company’s Income.
4
Membidik Proyek-Proyek Berkualitas Tinggi.
Targets High Quality Projects.
5
Melakukan Mobilisasi Dana dari Para Investor.
Mobilize Funds from Investors.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 45
Page 48
Profil Perusahaan
Company Profile
Jejak Langkah
Milestones
2010
Didirikan pada 15 Januari 2010 dengan komposisi Pemegang Saham 2018
Pendiri, yaitu SMI (Persero), IFC, ADB, dan DEG.
Established on 15 January 2010, with SMI (Persero), IFC, ADB, • Berpartisipasi sebagai anchor investor pada Corporate Green
and DEG as its Founding Shareholders. Bond pertama di Indonesia yang berlandaskan pada prinsip-prinsip
Green Bond dan standar Green Bond ASEAN untuk pembangunan
Pembangkit Listrik Tenaga Panas Bumi (“PLTP”) dengan nilai emisi
sebesar USD660 juta;
2011 • Menyalurkan fasilitas dukungan kredit untuk proyek pembangunan
• Memperoleh pendanaan (Subordinated Loan) senilai USD100 juta Pembangkit Listrik Tenaga Bayu (“PLTB”) pertama di Sulawesi
dari Bank Dunia; serta Selatan, Indonesia, dengan kapasitas produksi mencapai 70 MW;
• Memperoleh pendanaan senilai USD100 juta dari ADB. • Berpartisipasi pada RDPT untuk mendukung pembangunan jalan
tol sesuai dengan PSN.
• Received subordinated loan of USD100 million from the World Bank; and
• Received USD100 million funding from ADB. • Participated as an anchor investor in the first Corporate Green Bond
issued in Indonesia accordance with the Green Bond principles and
the ASEAN Green Bond Standards for the construction of Geothermal
Power Plant (“PLTP”) with an issued value of USD660 million;
2012-2013 • Provided a credit enhancement facility for the construction of the
first Wind Farm in South Sulawesi, Indonesia with a production
• Membangun kemampuan kelembagaan dan organisasi;
capacity of 70MW; and
• Mendorong kesadaran pasar/potensi pasar dan pengenalan
terhadap produk; • Participated in a Limited Participation Mutual Fund to support
• SMBC menjadi salah satu Pemegang Saham IIF; serta the construction of toll roads in line with the National Strategic
• Penandatanganan pinjaman komersial pertama untuk proyek Jalan Project.
Tol Cipali senilai Rp500 miliar.
• Developing institutional and organizational capabilities;
•
•
Driving market awareness/market potential and product familiarity;
SMBC became one of the Shareholders of IIF; and
2017
• Signing of the first commercial loan for Cipali Toll Road project
• Berperan sebagai financial advisor untuk proyek Merger &
valued at Rp500 billion.
Acquisition (“M&A”) terbesar dengan nilai mencapai USD92,87 juta;
• Berpartisipasi dalam pembelian obligasi global berdenominasi USD
yang pertama di Indonesia, yaitu Komodo Bonds senilai Rp2 triliun.
2014 Obligasi tersebut diterbitkan oleh salah satu BUMN operator jalan tol;
• Penandatanganan perjanjian kredit dengan Japan International
• Menyelesaikan pengembangan organisasi dan kelembagaan; Corporation Agency (“JICA”) sebesar JPY8 miliar; serta
• Memperkuat kerangka dan platform manajemen risiko; • Mendapat penghargaan dari IJGlobal untuk akuisisi proyek
• Memperoleh Pendanaan IFC A/B sebesar USD250 juta; serta Pembangkit Listrik Tenaga Panas Bumi (“PLTP”) Chevron
• Total aset IIF tercatat mencapai Rp4,7 triliun dan komitmen
berkapasitas 227 MW di Jawa Barat.
investasi dibukukan sebesar Rp2,5 triliun.
• Became a financial advisor for a Merger & Acquisition (“M&A”)
• Completed institutional and organizational development;
project worth USD92.87 million;
• Improved risk management platform and framework;
• Received IFC A/B Funding of USD250 million; and • Participated in the first Global Bond issued in USD in Indonesia,
• Reached total assets of Rp4.7 trillion and investment commitment namely Komodo Bonds, worth Rp2 trillion. The bonds were issued
of Rp2.5 trillion. by a state-owned toll road operator;
• Signed a loan agreement with the Japan International Corporation
Agency (“JICA”) amounting to JPY 8 billion; and
• Received an award from IJGlobal for the acquisition of the 227 MW
2015 Chevron Geothermal Power Plant (“PLTP”) project with a capacity
of 227 MW in West Java.
• Meraih peringkat korporasi dan obligasi Rupiah “AAAidn” dari Fitch
Indonesia;
• Penambahan jumlah modal disetor menjadi sebesar Rp2 triliun;
• Pembentukan tim sindikasi;
• Penguatan brand equity IIF dengan mengikuti konferensi Euromoney;
2016
• Melakukan stress test portofolio;
• Mendapatkan peringkat “idAAA” dari Pefindo;
• Meningkatkan aspek kepatuhan SEMS terhadap IFC PS 2012; serta
• Bertindak sebagai Mandated Lead Arranger untuk proyek KPBU
• Menetapkan risiko kredit berdasarkan parameter IIF dan menyesuaikan
modal pemeringkatan risiko IIF. pertama IIF;
• Penerbitan Obligasi I Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2016
• Received AAAidn rating from Fitch Indonesia;
Seri A, B, dan C dengan total nilai sebesar Rp1,5 triliun; serta
• Increased paid-up capital to Rp2 trillion in compliance with
• Memperoleh pendanaan dari sindikasi bank asing senilai USD150 juta.
prevailing regulations;
• Established syndication team; • Received idAAA rating from Pefindo;
• Strengthened IIF’s brand equity through its participation in the • Acted as Mandated Lead Arranger for the first IIF’s PPP project;
Euromoney conference; • Issued Indonesia Infrastructure Finance Bonds I Year 2016 Series
• Conducted portfolio stress test; A, B, and C with total value amounting to Rp1.5 trillion; and
• Augmented SEMS compliance with IFC PS-2012; and • Received funding from a syndication of foreign banks amounting to
• Established credit risk based on IIF’s parameters and adjusted IIF’s USD 150 million.
risk rating model.
PT Indonesia Infrastructure Finance
46 Laporan Tahunan 2023
Page 49
2019 2021
• Berpartisipasi pada ajang World Bank Mission for Sustainable • Menerbitkan Surat Utang Senior (global bond) tanpa jaminan
Financing; dengan tenor 5 tahun senilai USD150 juta dan tercatat di SGX
• Penandatanganan perjanjian fasilitas cash deficiency support (memperoleh peringkat “BBB” dari Fitch Rating);
dengan Badan Usaha Jalan Tol (“BUJT”); • Perluasan basis portofolio melalui pembiayaan untuk
• Penandatanganan nota kesepahaman (MoU) dengan Badan pembangunan dan pengembangan proyek Jalur Kereta Api di
Pengatur Jalan Tol (“BPJT”) untuk sektor jalan tol; Makassar – Parepare;
• Penandatanganan fasilitas bond credit enhancement untuk sektor • Bertindak sebagai Mandated Lead Arranger untuk fasilitas sindikasi
telekomunikasi; Senior Term Loan atas proyek Sistem Penyediaan Air Minum Tirta
• Berpartisipasi sebagai co-sponsor dalam “Indonesia Financing and Siak Pekanbaru yang dilaksanakan dengan skema KPBU;
Investment Forum”; • Bertindak sebagai pemodal pokok bagi calon peserta lelang untuk
• Pencatatan Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure pembangunan Proyek Intermediate Treatment Facility untuk
Finance Tahap I Tahun 2019 dengan peringkat idAAA dari Pefindo; Service Area Jakarta Timur dan Selatan;
serta • Mendapatkan penghargaan tingkat internasional “The Asset Triple
• Penandatanganan Joint Financial Advisory Engagement Letter A Infrastructure Awards 2021 for Renewable Energy of the Year in
untuk Proyek KPBU Bandara Hang Nadim di Batam. Wind and Hydro”;
• Participated in the World Bank Mission for Sustainable Financing; • Penandatanganan Memorandum of Understanding (“MoU”)
• Signing of cash deficiency support facility agreement with Toll dengan Universitas Indonesia terkait Pendalaman Kerja Sama
Road Operators (BUJT); Corporate Social Responsibility (“CSR”);
• Signed a memorandum of understanding (MoU) with a Indonesian • Bapak Reynaldi Hermansjah selaku Direktur Utama IIF dianugerahi
Toll Authority (BPJT) for Toll Road sector; sebagai “The Most Inspiring CEO for Sustainable Development”
• Signed a bond credit enhancement facility for telecommunication dalam ajang “Bisnis Indonesia Awards 2021”;
sector; • Pendanaan pertama ke sektor baru di bidang Infrastruktur Sosial,
• Co-sponsored the Indonesia Financing and Investment Forum; yaitu bidang kesehatan;
• Listed Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration Bond I • Penandatanganan MoU dengan Jasa Sarana pada event “West
Phase I Year 2019 on the IDX which was rated idAAA by Pefindo; Java Investment Summit 2021”; serta
and • Pada ajang “Asia Sustainability Reporting Rating ke-17
• Signed a Joint Financial Advisory Engagement Letter for Hang (“ASRRAT”) 2021,” IIF Mendapatkan Peringkat Emas atas Laporan
Nadim Airport PPP project in Batam. Keberlanjutan 2020.
• The Issuance of USD150 million senior 5-year global bond on the
SGX (earning a “BBB” rating from Fitch Ratings);
• Expanded portfolio through financing for the construction and
2020 development of the Makassar – Parepare Railway Project;
• Acted as the Mandated Lead Arranger for the Syndicated Senior
• Berpartisipasi dalam fasilitas pinjaman sindikasi untuk pembiayaan Term Loan Facility for the Tirta Siak Pekanbaru Drinking Water
proyek pembangkit listrik tenaga baru dengan kapasitas 70 MW Supply System project implemented under the PPP scheme;
senilai USD50 juta; • Acted as staple financier for prospective bidders for the
• Penandatanganan Senior Term Loan Facility untuk Sistem development of Intermediate Treatment Facility Project for East
Pengadaan Air Minum (“SPAM”) di Gresik; and South Jakarta Service Areas;
• Pencatatan Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure • Received international awards “The Asset Triple A Infrastructure
Finance Tahap II Tahun 2020 dengan nilai pokok sebesar Rp1,5 Awards 2021 for Renewable Energy of the Year in Wind and Hydro”;
triliun; • Signed a Memorandum of Understanding (“MoU”) with the
• Melakukan kunjungan media ke kantor redaksi Bisnis Indonesia University of Indonesia for in-dept collaboration in Corporate
dan menyelenggarakan berbagai seri webinar dengan tema utama Social Responsibility (“CSR”);
“Penerapan Prinsip Sosial dan Lingkungan IIF”; serta • In the “Bisnis Indonesia Awards 2021” event, Mr. Reynaldi
• Meluncurkan program Euro Medium-Term Note (“EMTN”) di Bursa Hermansjah as the President Director of IIF was awarded as
Efek Singapura senilai USD500 juta dengan peringkat “BBB” dari “The Most Inspiring CEO for Sustainable Development”;
Fitch Ratings. • First round of funding channelled to a new sector in the Social
• IIF participated in a syndication term loan facility to provide Infrastructure sector, namely the health sector;
financing for 70 MW wind power plant project amounting to USD50 • Signed an MoU with Jasa Sarana at the “West Java Investment
million; Summit 2021” event; and
• Signed the Senior Term Loan Facility for Water Supply System • At the “17th Asia Sustainability Reporting Rating (“ASRRAT”)
(SPAM) in Gresik; 2021” event, IIF Received a Gold Rank for its 2020 Sustainability
• Listed Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration Bond I Report.
Phase II Year 2020 with the amount of Rp1.5 trillion;
• Conducted a media visit to Bisnis Indonesia’s editorial team and
conducted a series of webinar entitled “Implementation of IIF’s
Social and Environmental Principles.”; and
• IIF launched its first Euro Medium-Term Note (EMTN) Programme
of USD 500 million on the Singapore Stock Exchange (SGX) which
was rated “BBB” by Fitch Ratings.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 47
Page 50
Profil Perusahaan
Company Profile
2023
2022
• Mendapatkan penghargaan tingkat internasional
“Sustainability Bond of the Year – Financial Institution” • Menjadi salah satu panelis dalam World Bank –
dalam kategori Penghargaan Obligasi Pembiayaan
International Monetary Fund Spring Annual Meeting
Lingkungan 2022 dari media Environmental Finance;
• Dinobatkan sebagai Best Program in Sustainable
2023;
Financing dalam ajang Indonesia Green & Sustainable • Terlibat dalam forum konferensi EBTKE Conex 2023 yang
Companies Award 2022 dari media SWA; diselenggarakan oleh Masyarakat Energi Terbarukan
• Menjadi salah satu delegasi Indonesia dalam Indonesia (“METI”) sebagai salah satu narasumber
3rd Infrastructure Working Group Meeting; dalam pembahasan akselerasi proyek-proyek energi
• Menandatangani kesepakatan sindikasi pembiayaan terbarukan di Indonesia;
kembali proyek Satelit Nusantara 1 bersama dengan • Menjalin kerja sama perdana dengan Export Development
Bank BCA dan PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero)
Canada (“EDC”) dalam hal kolaborasi pembiayaan
untuk mengerahkan teknologi High Throughput Satellite
(“HTS”);
infrastruktur oleh Perusahaan Kanada di Indonesia;
• Dinobatkan menjadi salah satu pemenang dalam • Menjadi pemberi fasilitas penanggungan atas penerbitan
kategori Innovation of Marketing, Product, and Services Green Bond Arkora Hydro di Indonesia;
atas penerbitan Sustainability Global Bonds dalam ajang • Kembali meraih penghargaan The Asset AAA selama 3
iNews Maker Awards 2022; (tiga) tahun berturut-turut dengan predikat “Project
• Menerima 4 (empat) penghargaan untuk kategori model Finance House of The Year” dan “PPP Deal of the Year”;
bisnis dan transaksi yang mencakup: (i) Project Finance • Kembali meraih predikat “Gold Rank” yang ke-3 kalinya
House of the Year (ii) Digital Infrastructure Deal of the
dalam ajang penghargaan Asia Sustainability Reporting
Year (iii) Transport Deal of the Year, dan (iv) Water Deal
of the Year dalam ajang The Asset Triple A Sustainable
Rating 2023;
Infrastructure Awards 2022; • Merupakan satu-satunya Institusi Keuangan Non-Bank
• Bertindak sebagai Mandated Lead Arranger Bookrunner (“IKNB”) yang berhasil mendapat penghargaan sebagai
dalam pemberian fasilitas pinjaman jangka panjang “Korporasi Pengelola Utang Luar Negeri Terbaik – Skala
sindikasi untuk pengembangan pelabuhan Anggrek di Besar” dari Bank Indonesia;
Gorontalo melalui skema KPBU; • Memperoleh Penghargaan ESG Entity Rating 2 dari
• Berpartisipasi sebagai salah satu perancang dan menjadi Sustainable Fitch;
tuan rumah peluncuran ESG Framework and Manual • Menerbitkan Obligasi Berkelanjutan II Indonesia
sebagai rangkaian dari G20 Side Event; serta
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2023 senilai Rp500
• Menempati posisi Gold Rank untuk Laporan
Keberlanjutan 2021 dalam ajang Asia Sustainability miliar; serta
Reporting Rating 2022. • Memperoleh pernyataan efektif untuk melakukan
• Received international award: “Sustainability Bond of
penerbitan Surat Berharga Perpetual Berwawasan
the Year – Financial Institution” under the category Lingkungan Indonesia Infrastructure Finance Tahun
of Environmental Finance’s Bond Awards 2022 from 2023 senilai Rp335,19 miliar.
Environmental Finance magazine; • Participated as one of the panelists at the World Bank –
• Named as Best Program in Sustainable Financing in the International Monetary Fund Spring Annual Meeting 2023;
Indonesia Green & Sustainable Companies Award 2022
• Participated in the EBTKE Conex 2023 conference
from SWA magazine;
• Became one of the delegations of Indonesia in the
organized by the Indonesian Renewable Energy Society
3rd Infrastructure Working Group Meeting; (“METI”) as a speaker in discussions on accelerating
• Signed a syndicated refinancing agreement for the renewable energy projects in Indonesia;
Nusantara 1 with Bank BCA and PT Sarana Multi • Established a premier partnership with Export
Infrastruktur to deploy High Throughput Satellite (HTS) Development Canada (“EDC”) on collaborative
technology; infrastructure financing by Canadian companies in
• Named as one of the award winners under the category Indonesia;
of Innovation of Marketing, Product and Services for
• Provided guarantee facility for the issuance of Arkora
the issuance of sustainability global bonds in the iNews
Maker Awards 2022;
Hydro’s Green Bond in Indonesia;
• Received four (4) awards under the category of business • Retained The Asset AAA awards for 3 (three) consecutive
model and deals carried, encompassing: (i) Project years with the predicates “Project Finance House of The
Finance House of the Year (ii) Digital Infrastructure Year” and the “PPP Deal of The Year”;
Deal of the Year (iii) Transport Deal of the Year, and (iv) • Achieved the “Gold Rank” for the third time at the Asia
Water Deal of the Year in The Asset Triple A Sustainable Sustainability Reporting Rating 2023 awards;
Infrastructure Awards 2022; • Became the only Non-Bank Financial Institution
• Acted as a Mandated Lead Arranger Bookrunner in the
(“IKNB”) to receive recognition as the “Best Foreign
provision of syndication senior term loan facility for the
development of Anggrek port in Gorontalo through the
Debt Management Corporation – Large Scale” from Bank
Public-Private Partnership (PPP) scheme; Indonesia;
• Participated as one of the engineers and became the • Received ESG Entity Rating 2 Award from Sustainable
host for the launch of ESG Framework and Manual as a Fitch;
series of G20 Side Event; and • Issued Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
• Received Gold Rank for 2021 Sustainability Report in the Bond II Phase I Year 2023 worth Rp500 billion; and
Asia Sustainability Reporting Rating 2022. • Received effective statement for the issuance of
Indonesia Infrastructure Finance Green Perpetual Notes
Year 2023 worth Rp335.19 billion.
PT Indonesia Infrastructure Finance
48 Laporan Tahunan 2023
Page 51
Bidang Usaha
Line of Business
Sesuai dengan isi Pasal 3 Anggaran Dasar Perseroan dengan Pursuant to Article 3 of the Company’s Articles of Association
perubahan terakhir melalui Akta No. 43 tanggal 24 Juli 2018, as last amended by Deed No. 43 dated 24 July 2018,
disebutkan bahwa IIF menjalankan kegiatan usaha di bidang IIF engages in infrastructure project financing business in
pembiayaan proyek-proyek infrastruktur di Indonesia. Untuk Indonesia. To that end, the Company conducts the following
mencapai maksud dan tujuan tersebut, Perseroan dapat business activities:
menjalankan kegiatan usaha sebagai berikut.
Kegiatan Usaha yang dijalankan
di Tahun 2023
Kegiatan Usaha Berdasarkan Anggaran Dasar Terakhir Business Activities Conducted in 2023
Business Activities According to the Latest Articles of Association
Sudah Dijalankan Belum Dijalankan
Conducted Not Conducted Yet
Memberikan pinjaman dalam bentuk, antara lain senior debt, subordinated debt/mezzanine
financing, bridge finance, take-out finance, dan/atau refinance.
-
Providing loans in the forms of senior debt, subordinated debt/mezzanine financing, bridge
finance, take-out finance, and/or refinance.
Memberikan jaminan dalam bentuk, antara lain pemenuhan kewajiban keuangan, credit
enhacement, dan/atau jaminan pelaksanaan pekerjaan.
-
Providing guarantees in the forms of fulfillment of financial obligations, credit enhancement,
and/or performance guarantees.
Melakukan penyertaan modal (equity investment).
Engaging in equity investment. -
Memberikan jasa konsultasi yang berkaitan dengan, antara lain pendekatan risiko (risks
assessment), analisis kelayakan (feasibility analysis), struktur proyek (project structuring), model
pembiayaan (financial modelling), dan/atau pembangunan proyek (project development). -
Providing consultancy services related to, among others, risk assessment, feasibility analysis,
project structuring, financial modelling, and/or project development.
Melakukan kegiatan pembiayaan lain yang terkait dengan proyek-proyek infrastruktur
sebagaimana diizinkan oleh Undang-Undang.
-
Conducting other financing activities related to infrastructure projects in accordance with
applicable laws and regulations.
Pernyataan bahwa Informasi Kegiatan Usaha Statement on the Disclosure of Business
sudah Diungkapkan pada Laporan Keuangan Activities in the Financial Statements
Seluruh informasi terkait Bidang/Kegiatan Usaha Perseroan All information related to the Company’s business fields/
beserta uraiannya telah disajikan pada Laporan Keuangan activities and their descriptions have been disclosed in
tahun buku 31 Desember 2023. the Financial Statements for the fiscal year ending on
31 December 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 49
Page 52
Profil Perusahaan
Company Profile
Produk dan/atau Jasa
Product and/or Services
Dalam menjalankan kegiatan usahanya, IIF menyediakan 2 (dua) The following is a description of the products and/or services
jenis produk dan/atau jasa, antara lain sebagai berikut: provided by IIF, among others in the form of:
1. Produk Investasi 1. Investment Products
a. Fund-based a. Fund-based
• Bentuk pinjaman yang diberikan, antara • Loans in the form of, among others, senior loans,
lain pinjaman senior, pinjaman subordinasi/ subordinated loans/mezzanine financing, bridge
mezzanine financing, bridge financing, take-out financing, take-out financing, and/or refinancing;
financing, dan/atau pembiayaan kembali;
• Pembiayaan kegiatan lain yang berkaitan • Financing of other activities related to
dengan proyek-proyek infrastruktur selama infrastructure projects under the prevailing laws
diperkenankan oleh peraturan; serta and regulations; and
• Investasi ekuitas. • Equity investment.
b. Non-fund-based b. Non-fund-based
• Pemberian jasa dalam mencari pasar swap • Provide services involving search for swap market
yang berkaitan dengan perusahaan pembiayaan related to infrastructure financing companies;
infrastruktur; serta and
• Pemberian jaminan dalam bentuk, antara • Guarantees in the form of fulfilment of
lain pemenuhan liabilitas keuangan, credit financial liabilities, credit enhancement, and/or
enhancement, dan/atau performance bonds. performance bonds.
2. Advisory 2. Advisory
IIF menyediakan jasa advisory yang diklasifikasikan ke IIF provides advisory services which are classified into
dalam 2 (dua) kelompok pemangku kepentingan, yaitu: 2 (two) stakeholder groups, namely:
a. Jasa untuk Klien Sektor Publik a. Services for Public Sector Clients
• Jasa Advisory Transaksi • Transaction Advisory Service
Menyediakan jasa advisory transaksi kepada IIF provides transaction advisory services to
klien sektor publik, seperti kementerian/lembaga, public sector clients, such as ministry agencies,
pemerintah daerah, atau BUMN/BUMD dalam local governments, and SOE/ROE in infrastructure
proyek-proyek infrastruktur yang melibatkan kontrak projects including contracts between authorized
antara lembaga pemerintah yang berwenang dan government agencies and private sector, where
pihak swasta di mana pihak swasta diberikan peran, the private sector provides public services by
tanggung jawab, dan alokasi risiko yang dapat assuming financial risks, operational risks, and
meliputi salah satu atau beberapa aspek seperti technical in the project.
pembiayaan, pembangunan, dan operasional.
Jenis proyek infrastruktur yang dapat diberikan The types of infrastructure projects applicable to
jasa advisory transaksi mencakup: transaction advisory services include:
• Proyek-proyek KBPU sebagaimana diatur • PPP projects as regulated by Presidential
dalam Peraturan Presiden No. 38/2015 dan Regulation No. 38/2015 and National Development
Peraturan Menteri Perencanaan Pembangunan Planning Minister Regulation No. 7/2023;
Nasional No. 7/2023;
• Proyek-proyek infrastruktur non-KPBU, • Non-PPP infrastructure projects, such as
seperti proyek-proyek pembangkit listrik Independent Power Producer (“IPP”) projects in the
swasta (“IPP”) pada sektor pembangkit listrik power generation sector or Business-to-Business
atau proyek business-to-business (“B2B”) (“B2B”) projects for Regional Water Companies
PDAM di sektor air minum; serta (“PDAM”) in the drinking water sector; and
• Lingkup dari jasa advisory transaksi, antara lain • The scope of transaction advisory services covers
pelaksanaan uji tuntas dan perencanaan proyek, due diligence and project planning, market
pelaksanaan konsultasi pasar, penyusunan consultations, feasibility studies, analysis of
studi kelayakan, analisis dukungan pemerintah, government support, preparation of commercial
penyiapan struktur komersial, negosiasi, structures, negotiations, tender/procurement
pelaksanaan proses tender/pengadaan, dan process, and institutionalization processes with
PT Indonesia Infrastructure Finance
50 Laporan Tahunan 2023
Page 53
proses institusionalisasi dengan tujuan alokasi the aim of optimizing risk allocation and bankable
risiko yang optimal dan proyek yang bankable, projects, in addition to improving the quality of
di samping meningkatkan kualitas layanan yang services promoted by the project.
dihasilkan proyek tersebut.
• Jasa Advisory Kebijakan • Policy Advisory Service
Menyediakan jasa advisory kepada klien di sektor IIF provides advisory services to clients in the
publik, seperti kementerian/lembaga atau public sector, such as ministries and municipal
pemerintah daerah dalam memformulasikan governments in formulating policies related to
kebijakan terkait proyek infrastruktur dan/atau infrastructure projects and/or capacity building
memberikan peningkatan kapasitas dalam rangka in the context of accelerating infrastructure
percepatan pengadaan infrastruktur. procurement.
b. Jasa untuk Klien Sektor Swasta b. Services for Private Sector Clients
• Jasa Advisory Kajian Ekonomi dan/atau Finansial • Financial and Economic Studies Advisory Service
Menyediakan jasa advisory kepada klien di sektor IIF provides advisory services to clients in
swasta untuk mengevaluasi dampak finansial dan the private sector aimed at evaluating the
ekonomi dari inisiatif pengembangan infrastruktur. financial and economic impact of infrastructure
development initiatives.
• Jasa Advisory Keuangan • Financial Advisory Services
Menyediakan jasa advisory keuangan untuk IIF provides financial advisory services for
proyek infrastruktur bagi klien di sektor swasta infrastructure projects to clients in the private
agar dapat ditawarkan/dikerjasamakan dengan sector in order to make it bankable and maximize
investor potensial, dibiayai oleh perbankan value for Shareholders. Financial advisory services
(bankable), dan memaksimalkan manfaat (value) that IIF can provide include but are not limited
bagi pemangku kepentingan. Jasa advisory to advisory services for project preparation,
keuangan yang dapat diberikan IIF termasuk preparation of feasibility studies, project
namun tidak terbatas pada jasa advisory transactions, and fulfillment of financing for both
penyiapan proyek, penyusunan studi kelayakan, PPP and non-PPP projects. IIF may also provide
transaksi proyek, dan pemenuhan pembiayaan consulting services in mergers and acquisitions
untuk proyek KPBU maupun non-KPBU. IIF dapat (M&A) transactions, search for equity partners/
juga memberikan jasa konsultan dalam transaksi joint ventures, company/stock valuations, and
merger dan akuisisi (“M&A”), pencarian equity due diligence.
partner/joint venture, valuasi perusahaan/saham,
dan uji tuntas (due diligence).
• Jasa Advisory Strategi dan Bisnis • Strategy and Business Advisory Services
Menyediakan jasa advisory kepada klien di sektor IIF provides advisory services to clients in the
swasta dalam menyusun rencana strategis private sector in preparing either strategic or
atau rencana jangka panjang, baik untuk level long-term plans for both the corporate level
korporasi maupun unit bisnis yang terkait dengan and business units related to the infrastructure
sektor infrastruktur, termasuk namun tidak sector, including but not limited to assisting in
terbatas membantu menyiapkan analisis industri preparing industry and competition analysis,
dan persaingan, model bisnis, rantai proses business models, business process chains, risk
bisnis, identifikasi/mitigasi risiko, serta proyeksi identification/mitigation, as well as financial
keuangan dengan mempertimbangkan visi, misi, projection with due regards on client’s vision,
tujuan klien. mission, objectives.
• Jasa Advisory Lingkungan, Sosial, dan Tata • Environmental, Social and Corporate Governance
Kelola Perusahaan Advisory Services (ESG Advisory)
Menyediakan jasa advisory LST kepada klien di IIF provides ESG advisory services to clients in the
sektor swasta untuk mengevaluasi kesesuaian private sector in evaluating the suitability of their
aktivitas bisnis/proyek infrastruktur dengan business activities/infrastructure projects based
Prinsip-Prinsip S&E IIF dan menyusun rencana on IIF’s S&E Principles and developing necessary
tindakan yang diperlukan untuk memenuhi prinsip- action plans to comply with the principles.
prinsip tersebut.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 51
Page 54
Profil Perusahaan
Company Profile
Sektor Pembiayaan Infrastruktur
Infrastructure Financing Sector
Dalam menjalankan kegiatan pembiayaan infrastruktur, In carrying out infrastructure financing activities, IIF has
Perseroan memiliki sektor-sektor prioritas yang diunggulkan determined the priority sectors of infrastructure projects as its
sebagai target pembiayaan infrastruktur. Sesuai dengan financing target. Pursuant to Article 5 of the Minister of Finance
Pasal 5 PMK No. 100/PMK.010/2009 tentang Perusahaan Regulation No. 100/PMK.010/2009 regarding Financing
Pembiayaan serta Surat OJK No. S-2/D.05/2018 dan POJK Companies and OJK Letter No. S-2/D.05/2018 and POJK
No. 46/POJK.05/2020 tentang Perusahaan Pembiayaan No. 46/POJK.05/2020 on Infrastructure Financing Companies,
Infrastruktur, adapun lingkup objek pembiayaan infrastruktur objects for infrastructure financing include transportation,
IIF meliputi infrastruktur transportasi, jalan, sumber daya roads, water resources and irrigation, drinking water,
air dan irigasi, air minum, sistem pengelolaan air limbah centralized wastewater management systems, localized
terpusat, sistem pengelolaan air limbah setempat, sistem wastewater management systems, waste, and toxic waste
pengelolaan limbah dan limbah beracun, telekomunikasi management system, telecommunications and informatics,
dan informatika, ketenagalistrikan, minyak dan gas bumi dan electricity, oil and gas, and renewable energy, energy
energi terbarukan, konservasi energi, fasilitas perkotaan, conservation, urban infrastructure facilities, educational
fasilitas pendidikan, fasilitas sarana dan prasarana olahraga facilities, sports, arts and cultural infrastructure and facility,
serta kesenian, kawasan, pariwisata, kesehatan, lembaga district, tourism, healthcare, correctional, public housing,
permasyarakatan, perumahan rakyat, bangunan negara, state-owned building, industrial estate, food distribution, and
kawasan industri, distribusi pangan, serta infrastruktur lain. other infrastructure.
PT Indonesia Infrastructure Finance
52 Laporan Tahunan 2023
Page 55
Portofolio IIF 2023
IIF’s Portofolio in 2023
Persentase Pembiayaan Infrastruktur IIF
IIF’s Infrastructure Financing Percentage
11,82% 10,85% Jalan / Road (10,85%)
3,62%
Telekomunikasi dan Informatika / Telecommunications
3,17% andInformatics (23,15%)
0,84% Air Minum / Drinking Water (8,28%)
1,58% Minyak dan Gas / Oil and Gas (3,49%)
23,15%
Ketenagalistrikan / Power Generation (26,10%)
7,09%
Bandara / Airport (7,09%)
Pelabuhan / Port (1,58%)
Kereta Api dan Transportasi Publik / Railway and Public
Transportation (0,84%)
Kawasan Industri / Industrial Complex (3,17%)
8,28%
Infrastruktur Sosial / Social Infrastructure (3,62%)
26,10% 3,49% Lainnya / Others (11,82%)
Jalan Tol • Pembangunan beberapa ruas jalan tol, antara lain • Construction of several toll road sections, among
Toll Road Jakarta Outer Ring Road – seksi North W2, Jakarta; others, Jakarta Outer Ring Road – North W2 section,
Jakarta Cikampek II (Japek II); Pemalang – Batang; Jakarta; Jakarta Cikampek II (Japek II), Pemalang –
Jakarta Inner City Toll seksi Semanan – Sunter – Pulo Batang; Jakarta Inner City Toll of Semanan – Sunter –
Gebang (fase 1); Pulo Gebang section (phase 1);
• Obligasi Global Mata Uang Rupiah untuk Operator • Global Bonds in Rupiah Denomination for Toll Road
Jalan Tol; Operator;
• Reksa Dana Penyertaan Terbatas Mandiri Infrastruktur • Limited Mutual Funds of Mandiri Infrastruktur Ekuitas
Ekuitas Trans Jawa (RDPT MIET); Trans Jawa (RDPT MIET);
• Infrastructure Investment Fund Product - Toll Road • Infrastructure Investment Fund Product - Toll Road
Mandiri (Dinfra-001) di Jawa Timur; dan Mandiri (Dinfra-001) in East Jawa; and
• Syndication Subordinated Term Loan untuk ruas jalan • Syndication Subordinated Term Loan for Cibitung –
tol Cibitung – Cilincing. Cilincing toll road section.
Infrastruktur Sosial
Social Infrastructure
• Senior Term Loan untuk pembangunan sayap gedung baru dari sebuah • Senior Term Loan for the construction of a hospital’s new building wing
rumah sakit di Tangerang; in Tangerang;
• Renovasi dan pembangunan sayap gedung baru dari sebuah Rumah Sakit • Renovation and new wing building construction of a type C hospital in
Umum Tipe C di Bekasi; dan Bekasi; and
• Senior Term Loan untuk mendukung operasional Rumah Sakit di • Senior Term Loan to support the operations of hospitals in Bandung,
Bandung, Bogor, Tangerang, dan Surabaya. Bogor, Tangerang, and Surabaya.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 53
Page 56
Profil Perusahaan
Company Profile
Bandara
Airport
• Pembangunan infrastruktur transportasi udara di Jawa Barat; • Construction of air transportation infrastructure in West Jawa;
• Proyek ekspansi Bandara Internasional Soekarno Hatta, Bandara Internasional • Expansion projects of Soekarno-Hatta International Airport, Syamsuddin Noor
Syamsuddin Noor, Bandara Internasional Ahmad Yani, Bandara Internasional Sultan International Airport, Ahmad Yani International Airport, Sultan Hasanuddin
Hasanuddin, Bandara Internasional Juanda, dan Konstruksi Bandara New Kulon International Airport, Juanda International Airport, and Construction of New
Progo Yogyakarta; serta Kulon Progo Yogyakarta Airport; and
• Pembangunan fasilitas Hangar baru untuk Maintenance, Repair, and Overhaul • Construction of new Hangar facilities for Maintenance, Repair, and Overhaul
(“MRO”) Operator di Tangerang. (MRO) Operator in Tangerang.
Kawasan Industri • Kawasan industri pertama yang terintegrasi dengan • The first industrial estate-integrated port in Indonesia; and
Industrial Estate pelabuhan di Indonesia; dan
• Pengembangan Data Center pada Kawasan Industri • The development of data center in MM2100 industrial estate
MM2100 berlokasi di Cikarang Barat. located in West Cikarang.
Pelabuhan • Pengembangan International Container Terminal Expansion • Development of International Container Terminal Expansion
Sea Port Phase II di Sumatra Utara; dan Phase II in North Sumatra; and
• Pengembangan infrastruktur Pelabuhan di Gorontalo Utara. • Port Infrastructure development in North Gorontalo.
Minyak dan Gas
Oil and Gas
Utilitas Air dan Limbah
• Pembiayaan pabrik LPG dengan kapasitas 40 MMSCFD di Jawa Timur; Water and Waste Utilities
• Pengembangan Sistem Automasi Terminal BBM di Jawa Tengah;
• Proyek Ekspansi LNG Tangguh di Papua Barat; • Pemberian bridging financing untuk pengembangan Proyek Sistem
• Working Capital dan Non-cash Loan untuk kontraktor EPC proyek migas; Penyediaan Air Minum (“SPAM”) Umbulan, Jawa Timur;
• Proyek pengembangan untuk pembangunan pipa kondensat sepanjang • Proyek SPAM di Bandar Lampung;
55 km dan kilang kondensat mini yang berlokasi di Kabupaten Barito Utara, • Proyek Water Treatment Plant di Tangerang dan di Serang Timur
Kalimantan Tengah; dengan total kapasitas 5.325 lps;
• Pembangunan Floating Production Unit (“FPU”) di Selat Madura; serta • Proyek Infrastruktur Air Minum di Tangerang, dan Gresik;
• Pekerjaan Pengembangan, Pengoperasian, dan Pemeliharaan Custody Flow • Proyek SPAM di Pekanbaru; dan
Meter (“CFM”) di Kalimantan Timur. • Proyek Pembangunan dan Pengoperasian Pengolahan Air Bersih 450 Lps
• Financing for LPG plant with total capacity of 40 MMSCFD in East Java; Sektor di Kota Dumai.
• Development of Automation System at Fuel Terminal in Central Jawa; • Provision of bridging financing for META in the development of Drinking
• Expansion project of LNG Tangguh in West Papua; Water System Provision Project (“SPAM”) in Umbulan, East Jawa;
• Working Capital and Non-Cash Loan for EPC contractor in oil and gas projects; • SPAM project in Bandar Lampung;
• Development Project for Construction of 55 km condensate pipeline and mini • Water Treatment Plant project in Tangerang and East Serang with total
condensate refinery located at North Barito Regency, Central Kalimantan; and capacity of 5,325 lps;
• Construction of a Floating Production Unit (“FPU”) in Madura Strai; and • Drinking Water Infrastructure project in Tangerang, and Gresik;
• Custody Flow Meters (“CFM”) Development, Operation, and Maintenance • SPAM project in Pekanbaru; and
Work in East Kalimantan. • 450 Lps Clean Water Treatment Facility Construction and Operation
Project in Dumai City Sector.
PT Indonesia Infrastructure Finance
54 Laporan Tahunan 2023
Page 57
Kereta Api dan Transportasi Masal
Railway & Mass Transportation
• Senior Term Loan untuk membiayai pembangunan dan pengembangan • Senior Term Loan for the construction and development of Siding Track Semen
Lintasan Pelapis Semen Tonasa dan Ketenagakerjaan Garongkong sebagai Tonasa and Garongkong employment as part of the Makassar – Parepare
bagian dari Proyek Perkeretaapian Makassar – Parepare; dan Railway Project; and
• Pembangunan Hunian dan Area Komersial dalam Transit Oriented Development • Construction of residential and commercial areas under the Transit Oriented
(“TOD”) yang Dikelola Perseroan di Stasiun Commuter Line (“KRL”) di Cisauk, Development (“TOD”) managed by the Company at the Commuter Line Station
Tangerang. (“KRL”) in Cisauk, Tangerang.
Ketenagalistrikan Telekomunikasi
Electricity Telecomunication
• Pembangunan beberapa pembangkit listrik, antara lain: • Proyek Palapa Ring II, Central Package of Indonesia;
• PLTA di Asahan, Sumatra Utara: 180 MW; • Senior Term Loan untuk penyedia infrastruktur telekomunikasi, penyedia
• PLTA Mini di Sulawesi Tengah: 3x3,7 MW; layanan internet dan televisi berbayar, dan penyedia layanan telekomunikasi;
• PLTA Mini di Sumatra Barat: 2X5 MW; • Senior Term Loan untuk pembiayaan pembangunan proyek data center
• PLTA Mini di Sulawesi Utara: 2x6 MW; yang berlokasi di Kawasan Industri Jababeka – Cikarang;
• PLTA Mini Koro Yaentu di Sulawesi Tengah: 2x5 MW; • Senior Term Loan untuk pembiayaan proyek telekomunikasi;
• PLTA Mini di Jawa Barat: 2x3,7 MW; • Senior Term Loan untuk Grup Perusahaan yang menyediakan solusi dan
• PLTA Mini di Sumatra Utara: 2x4 MW; layanan telekomunikasi terintegrasi yang mencakup infrastruktur menara,
• PLTA Mini di Poso, Sulawesi Tengah: Tomasa 2x5 MW; sistem antena terdistribusi dalam gedung untuk jaringan seluler serta layanan
• PLTA Mini di Kabupaten Bolaang Mongondow Selatan, Provinsi Sulawesi Utara: internet broadband;
2x1,75 MW; • Senior Term Loan untuk membiayai pembangunan 20 MW Hyperscale Data
• PLTA Mini di Kabupaten Tanggamus, Lampung: 2x2,7 MW; Center yang berlokasi di Bekasi, Provinsi Jawa Barat;
• PLTA Mini di Kabupaten Pakpak Bharat, Sumatra Utara: 2x5 MW; • Revolving working capital untuk pembiayaan proyek terkait dengan jasa
• PLTP Wayang Windu, Jawa Barat: 227 MW; pendukung sektor telekomunikasi;
• PLTS di Gorontalo Utara; • Senior Term Loan dan General Working Capital Loan untuk pembangunan
• PLTS di Kupang, Nusa Tenggara; infrastruktur telekomunikasi di wilayah terdepan, terpencil dan tertinggal
• Proyek Wind Farm di Sidrap, Sulawesi Selatan: 70 MW; (“3T”);
• Pembangkit Listrik Tenaga Biomassa di Aceh dengan kapasitas 1x12 MW, • Senior Term Loan untuk refinancing proyek Satelit Nusantara Satu;
termasuk fasilitas interkoneksi sepanjang 2,2 km; • Pengembangan Infrastruktur Telekomunikasi dan Peralatan Base
• Penyedia Panel Surya Atap untuk Sektor Komersial dan Industri. Transceiver Station (“BTS”);
• Pembangunan Temporary Power Provider; • Pembiayaan Kegiatan Umum untuk Perusahaan Telekomunikasi terkait
• Obligasi Global Mata Uang Rupiah untuk pembangunan proyek pembangkit Kebutuhan Keuangan tahun 2023 dan 2024; serta
tenaga listrik di Riau dan Jawa Timur; serta • Pembiayaan Perusahaan Pengembang Kabel Serat Optik Bawah Laut
• Credit Enhancement terkait pemberian Fasilitas Penanggungan pada Obligasi Jakarta – Singapura.
berwawasan lingkungan (“Green Bond”) yang diterbitkan PT Arkora Hydro Tbk. • Palapa Ring II, Central Package of Indonesia projects;
• Construction of a number of power plants, including: • Senior Term Loan for telecommunication infrastructure provider, internet
• Hydro Power Plant (“PLTA”) in Asahan, North Sumatra: 180 MW; service and pay TV provider, and telecommunication service provider;
• Mini Hydro Power Plant (MHPP) In Central Sulawesi: 3x3,7 MW; • Senior Term Loan for data center project funding located in Jababeka
• MHPP in West Sumatra: 2x5 MW; Industrial Estate, Cikarang;
• MHPP in North Sulawesi: 2x6 MW; • Senior Term Loan for telecommunication project financing;
• MHPP Koro Yaentu in Central Sulawesi: 2x5 MW; • Senior Term Loan for a Group Company that provides integrated
• MHPP in West Java: 2x3,7 MW; telecommunication solutions and services that covers tower infrastructure,
• MHPP in North Sumatra: 2x4 MW; in-building distributed antenna systems for cellular networks, and fiberized
• MHPP in Poso, Central Sulawesi: Tomasa 2x5 MW; broadband internet services;
• MHPP South Bolaang Mongondow Regency, North Sulawesi Province: 2x1,75 MW; • Senior Term Loan to finance the development of 20 MW Hyperscale Data
• 2x2.7 MW Mini•Hydro Power Plant in Tanggamus Regency, Lampung; Center located in Bekasi, West Java Province;
• 2x5 MW MW Mini•Hydro Power Plant in Pakpak Bharat Regency, North Sumatra; • Revolving working capital for project financing in telecommunication
• Geothermal Power Plant (“PLTP”) in Wayang Windu, West Java: 227 MW; service Sector;
• Solar Power Plant (“PLTS”) in North Gorontalo; • Senior Term Loan and General Working Capital Loan for developing
• Solar Power Plant (“PLTS”) located in Kupang, East Nusa Tenggara; telecommunication infrastructure in the foremost, outermost and disadvantaged
• Wind Farm Project in Sidrap, South Sulawesi: 70 MW; locations (“3T”);
• Biomass Power Plant in Aceh with capacity of 1x12 MW; • Senior Term Loan for refinancing of Nusantara Satu satellite project;
• including the interconnecting facilities of 2.2 km; • Development of Telecommunication Infrastructure and Base Transceiver
• Provider of Roof•Mounted Solar Panels for Commercial and Industrial Sectors; Station (“BTS”) Equipment;
• Development of Temporary Power Provider; • Financing General Activities for Telecommunication Companies related to
• Global Bond Order in Rupiah Denomination for the power plant construction Financial Needs in 2023 and 2024; and
projects in Riau and East Jawa; and • Financing the Jakarta-Singapore Undersea Fiber Optic Cable Development
• Credit Enhancement related to the provision of Guarantee Facilities for Green Company.
Bond issued by PT Arkora Hydro Tbk.
• Equity investment untuk pengembangan proyek infrastruktur di Indonesia; dan
• Working Capital untuk BUMN dengan kegiatan usaha utama sebagai Kontraktor EPC (Engineering, Procurement, and
Construction) untuk proyek infrastruktur seperti transportasi (jalan/tol/jembatan) dan SPAM.
Lainnya • Equity investment for infrastructure project development in Indonesia; and
Others • Working Capital for SOE company with business activities focuses on Engineering, Procurement, and Construction
(“EPC”) for infrastructure project such as transportation infrastructure (road/toll road/bridge) and drinking water.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 55
Page 58
Profil Perusahaan
Company Profile
Wilayah Operasional
Areas of Operation
Aceh
Kalimantan Timur
East Kalimantan
Sumatra Utara
North Sumatra Kalimantan Tengah
Central Kalimantan
Pekanbaru
Riau
Kalimantan Barat
Sumatra Barat West Kalimantan
West Sumatra
Lampung
Jawa Tengah
Central Java Kalimantan Selatan
DKI Jakarta South Kalimantan
Banten
Jawa Barat
West Java
Yogyakarta Jawa Timur
East Java
Bali
Sektor Portofolio Wilayah Portofolio
Portfolio Sector Portfolio Areas
Jalan Tol DKI Jakarta, Jawa Barat, Jawa Tengah, Jawa Timur, dan Sulawesi Selatan.
Toll Road DKI Jakarta, West Java, Central Java, East Java, and South Sulawesi.
Kereta Api dan Transportasi
Sulawesi Selatan dan Tangerang.
Masal
South Sulawesi and Tangerang.
Railway & Mass Transportation
Telekomunikasi Jawa, Bali, Kalimantan, Sulawesi, Maluku, Papua, dan cakupan se-Indonesia (Nationwide).
Telecommunication Java, Bali, Kalimantan, Sulawesi, Maluku, Papua, and coverage throughout Indonesia (Nationwide).
Bandara Banten, Yogyakarta, Jawa Tengah, Jawa Timur, Kalimantan Selatan, dan Sulawesi Selatan.
Airport Banten, Yogyakarta, Central Java, East Java, South Kalimantan, and South Sulawesi.
Pelabuhan Sumatra Utara dan Gorontalo.
Sea Port North Sumatra and Gorontalo.
Utilitas Air dan Limbah Jawa Timur, Banten, Lampung, dan Pekanbaru.
Water and Waste Utilities East Java, Banten, Lampung, and Pekanbaru.
Minyak dan Gas Jawa Barat, Jawa Timur, Jawa Tengah, Yogyakarta, Kalimantan Timur, Kalimantan Tengah, dan Papua Barat.
Oil and Gas West Java, East Java, Central Java, Yogyakarta, East Kalimantan, Central Kalimantan, and West Papua.
PT Indonesia Infrastructure Finance
56 Laporan Tahunan 2023
Page 59
Sulawesi Utara
Gorontalo North Sulawesi
Papua Barat
West Papua
Sulawesi
Maluku
Sulawesi Selatan
South Sulawesi
Sektor Portofolio Wilayah Portofolio
Portfolio Sector Portfolio Areas
Aceh, Riau, Sumatra Utara, Sumatra Barat, Jawa Barat, Jawa Timur, Sulawesi Selatan, Sulawesi Utara,
Ketenagalistrikan Sulawesi Selatan, dan Gorontalo.
Electricity Aceh, Riau, North Sumatra, West Sumatra, West Java, East Java, Central Sulawesi, North Sulawesi,
South Sulawesi, and Gorontalo.
Infrastruktur Sosial Banten, Jawa Barat, dan Jawa Timur.
Social Infrastructure Banten, West Java, and East Java.
Kawasan Industri Jawa Barat and Jawa Timur.
Industrial Estate West Jawa and East Java.
Lainnya Sumatra Utara, Kalimantan Barat, Jawa Tengah, Jawa Timur, dan Sulawesi Selatan.
Others North Sumatra, West Kalimantan, Central Java, East Java, and South Sulawesi
Hingga akhir Desember 2023, IIF memiliki 61 proyek yang As of December 2023, IIF has 61 active projects under its
aktif dibiayai dari berbagai sektor infrastruktur di 14 provinsi portfolio from various infrastructure sectors in 14 provinces
yang tersebar di seluruh Indonesia. throughout Indonesia.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 57
Page 60
Profil Perusahaan
Company Profile
Struktur Organisasi
Organization Structure
Board of Directors Board of Commissioners
Investment Committee Board of Commissioners Investment Committee
Nomination &
Asset & Liability Committee RemunerationCommittee
Audit Committee
Risk Management Committee
Risk Oversight Committee
Advisory Committee
Chief Executive Officer
IT - Steering Committee Corporate Strategy & Economist
Human Resources Committee Legal & Corporate Secretary
HR & GA
Fraud and Corruption Prevention Committee
Internal Audit
Chief Investment Chief Investment
Chief Risk Officer Chief Financial Officer Advisory Group
Officer (CIO A) Officer (CIO B)
Syndication Financial
Credit Risk Public Sector
Planning & Analysis
Equity Operational, KYC &
Private Sector
Project Compliance Institutional
Transaction Relations and
Legal Market Risk & Treasury
Portfolio Management
Product
Development Social &
IT & Operations
Environment
Business
Services
Business Business
Development Development
Informasi nama pejabat pada Struktur Organisasi disampaikan pada The names of officers in the Organizational Structure are as follows:
uraian berikut.
Posisi Nama Pejabat Posisi Nama Pejabat
Position Officer’s Name Position Officer’s Name
Head of Advisory Irman Boyle Luciana Budiman &
Head of Credit Risk
John Hardianto Wirian
Head of Legal & Corporate Secretary Nastantio W. Hadi
Operational, KYC & Project Compliance Yulia Trinita
Head of HR & GA Suli Indah Lestari
Interim Head of Market Risk & Raden Mas Briandityo
Head of Internal Audit Yudi Adrial
Portfolio Management Hanindyoguno
Business Development 1 CIO-A Kevin Tantra
Head of Social & Environmental Yayan Indriatmoko
Business Development 2 CIO-A Luthfi Amara
Head of Finance & Accounting Sukarti
Business Development 3 CIO-A Febrina Kalangie
Head of Institutional Relations & Treasury Faridh Hilmy Muhsinin
Business Development 1 CIO-B M. Izmir Fadilah Ifdial
Head of IT & Operations Myria Yasmina Ariandri
Business Development 2 CIO-B Anton Benyamin Simatupang
Head of Planning & Performance Management Muhammad Gusti Indika
Business Development 3 CIO-B Mira Adelina Halim
Head of Transaction Legal Sri Patriawati T. Soetjipto
PT Indonesia Infrastructure Finance
58 Laporan Tahunan 2023
Page 61
Profil Dewan Komisaris
The Board of Commissioners Profile
DARMIN NASUTION
Presiden Komisaris & Komisaris Independen
President Commissioners & Independent Commissioner
Warga Negara Indonesia, 75 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 75 years old,
domicile Jakarta Riwayat Jabatan Hubungan Afiliasi
Employment History Affiliate Relationship
• Kepala Bapepam-LK (2005 – 2006); Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
• Direktur Jenderal Pajak (2006 – 2009); anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris
• Deputi Senior Gubernur (2009 – 2010); lainnya, maupun dengan Pemegang Saham
Dasar Hukum Pengangkatan • Gubernur Bank Indonesia (2010 – 2013); serta Utama, baik langsung maupun tidak langsung,
Legal Basis of Appointments • Menteri Koordinator Bidang Perekonomian sampai kepada Pemilik Individu.
(2015 – 2019).
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali Not affiliated with members of the Board of
sebagai Presiden Komisaris & Komisaris • Head of Bapepam-LK (2005 – 2006); Directors, other members of the Board of
Independen Perseroan pada 14 Juli 2020 • Director General of Taxes (2006 – 2009); Commissioners, or Main Shareholders all the
berdasarkan Akta Notaris No. 14 tanggal • Senior Deputy Governor (2009 – 2010); way to Individual Owners, either directly or
20 Juli 2020, untuk masa kerja hingga • Governor of Bank Indonesia (2010 – 2013); indirectly.
14 Juli 2023; serta and
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai • Coordinating Minister for Economic Affairs
Presiden Komisaris & Komisaris Independen (2015 – 2019).
untuk masa kerja periode kedua hingga
14 Juli 2026 berdasarkan Akta Notaris
No. 11 tanggal 28 April 2023.
• Appointed as President Commissioner &
Independent Commissioner of the Company Rangkap Jabatan
on 14 July 2020, in accordance with Concurrent Positions
Notarial Deed No. 14 dated 20 July 2020, • Komisaris Utama di PT Smartfren Telecom Tbk
for a term of office ending on 14 July 2023; (2020 - sekarang);
and • Komisaris Utama di PT Pupuk Indonesia
• Reappointed as President Commissioner & (Persero) (2020 - sekarang); serta
Independent Commissioner for the second • Komisaris PT FinAccel Teknologi Indonesia
term of office ending on 14 July 2026, (2019 - sekarang).
in accordance with Notarial Deed No. 11 • President Commissioner at PT Smartfren
dated 28 April 2023
Telecom Tbk (since 2020);
• President Commissioner at PT Pupuk
Indonesia (Persero) (since 2020); and
• Commissioner PT FinAccel Teknologi
Indonesia (since 2019).
Riwayat Pendidikan
Educational Background
• Sarjana Ekonomi dari Universitas Indonesia,
Depok (1976); serta
• Master dan Doctoral Degree of Economic
dari University of Paris, Prancis (1986).
• Bachelor’s Degree in Economics from the
University of Indonesia, Depok (1976); and
• Master and Doctorate Degrees in Economics
from the University of Paris, France (1986).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 59
Page 62
Profil Perusahaan
Company Profile
RINALDI
Komisaris Independen
FIRMANSYAH Independent Commissioner
Warga Negara Indonesia, 63 tahun, • Master’s Degree in Business Administration from
domisili Jakarta the Indonesian Management Development
Indonesian Citizen, 63 years old, Institute (“IPMI”), Jakarta (1988); and
domicile Jakarta • Doctoral Degree in Management Science from Rangkap Jabatan
Padjadjaran University, Bandung (2014). Concurrent Positions
• Komisaris Independen di PT Blue Bird Tbk
(2013 - sekarang);
Dasar Hukum Pengangkatan • Komisaris di PT Pinnacle Persada Investama
Legal Basis of Appointments (2015 - sekarang); serta
Sertifikasi
• Komisaris di PT Pertamina Hulu Energi
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai Certification (2020 - sekarang).
Komisaris Independen Perseroan pada
Chartered Financial Analyst dari CFA Institute, • Independent Commissioner at PT Blue
25 Januari 2018, berdasarkan Akta Notaris
Amerika Serikat (1998). Bird Tbk (since 2013);
No. 7 tanggal 9 Februari 2018, untuk masa
Chartered Financial Analyst from CFA Institute, • Commissioner at PT Pinnacle Persada
kerja hingga 25 Januari 2021;
USA (1998). Investama (since 2015); and
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai • Commissioner at PT Pertamina Hulu Energi
Komisaris Independen Perseroan untuk masa (since 2020).
kerja periode kedua hingga 19 Maret 2023
berdasarkan Akta Notaris No. 21 tanggal
19 Maret 2020; serta
Riwayat Pekerjaan
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai
Employment History
Komisaris Independen Perseroan untuk masa Hubungan Afiliasi
kerja periode ketiga hingga 19 Maret 2026 • Product Manager di Citibank, Jakarta
Affiliate Relationship
berdasarkan Akta Notaris No. 4 tanggal (1988 – 1991);
5 April 2023. • Vice President of Finance di PT Tirtamas Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Comexindo (1991 – 1997); anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris
• Appointed as Independent Commissioner lainnya, maupun dengan Pemegang Saham
• Vice President of Finance di PT Kwalita
of the Company on 25 January 2018, in Utama, baik langsung maupun tidak langsung,
Exporindo International (1991 – 1992);
accordance with Notarial Deed No. 7 dated 9 sampai kepada Pemilik Individu.
• Direktur di PT Bahana Securities (1997 - 2001);
February 2018 for a term of office ending on
• Direktur Utama di PT Bahana Securities Not affiliated with members of the Board of
25 January 2021;
(2001 - 2003); Directors, other members of the Board of
• Reappointed for the second term of office
• Komisaris dan Ketua Komite Audit di Commissioners, or Main Shareholders all the way
ending on 19 March 2023, in accordance with
PT Semen Padang (2003 – 2004); to Individual Owners, either directly or indirectly.
Notarial Deed No. 21 dated 19 March 2020;
• Chief Financial Officer di PT Telekomunikasi
and
Indonesia Tbk (2004 - 2007);
• Reappointed as Independent Commissioner
• Direktur Utama di PT Telekomunikasi
of the Company for the third term of office
Indonesia Tbk (2007 - 2012); serta
ending on 19 March 2026, in accordance with
Notarial Deed No. 4 dated 5 April 2023.
• Komisaris di PT Elnusa Tbk (2014 – 2018). Pernyataan Independensi Komisaris
• Product Manager at Citibank, Jakarta Independen
(1988 – 1991); Independent Commissioner’s Statement
• Vice President of Finance at PT Tirtamas of Independence
Comexindo (1991 – 1997);
Beliau telah menjabat selama 3 periode dan telah
Riwayat Pendidikan • Vice President of Finance at PT Kwalita
menandatangani surat pernyataan independensi
Educational Background Exporindo International (1991 – 1992);
setelah diputuskan efektif menjabat berdasarkan
• Director at PT Bahana Securities (1997 - 2001);
• Sarjana Teknik Elektro dari Institut Teknologi Akta Notaris No. 4 tanggal 5 April 2023 untuk
• President Director at PT Bahana Securities
Bandung (“ITB”), Bandung (1985); masa kerja periode ketiga hingga 19 Maret 2026.
(2001 - 2003);
• Magister Administrasi Bisnis dari Institut He has served for 3 terms and signed a statement
• Commissioner and Chairman of the Audit
Pengembangan Manajemen Indonesia of independence following his effective
Committee at PT Semen Padang (2003 – 2004);
(“IPMI”), Jakarta (1988); serta reinstatement in accordance with Notary Deed
• Chief Financial Officer at PT Telekomunikasi
• Doktor Ilmu Manajemen dari Universitas No. 4 dated 5 April 2023 for the third term of
Indonesia Tbk (2004 - 2007);
Padjadjaran, Bandung (2014). office ending on 19 March 2026.
• President Director at PT Telekomunikasi
• Bachelor’s Degree in Electrical Engineering Indonesia Tbk (2007 - 2012); and
from Bandung Institute of Technology • Commissioner at PT Elnusa Tbk (2014 – 2018).
(“ITB”), Bandung (1985);
PT Indonesia Infrastructure Finance
60 Laporan Tahunan 2023
Page 63
BHIMANTARA
Komisaris
WIDYAJALA Commissioner
Warga Negara Indonesia, 56 tahun, • Acting Director of Center for Financial
domisili Jakarta Profession Supervisory at the Ministry
Indonesian Citizen, 56 years old, of Finance of the Republic of Indonesia
domicile Jakarta Sertifikasi (2018 - 2019);
• Director of Government Securities at Ministry
Certification
of Finance of the Republic of Indonesia (2011);
• Certified Internal Auditor (“CIA”); • Secretary at the Directorate General of Debt
• Certified Fraud Examiner (“CFE”); Management Ministry of Finance of the
• Qualified Government Internal Auditor (“QGIA”); Republic of Indonesia (2012);
Dasar Hukum Pengangkatan • Chartered Accountant (“CA”) dari Australia; • Commissioner at PT Indonesia Power
Legal Basis of Appointments • Certification in Risk Management Assurance (2009 - 2012);
(“CRMA”); • Commissioner at PT Perusahaan Pengelola
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai • Certified Professional Management Accountant Aset (2012 - 2013);
Komisaris Perseroan pada 2 Juni 2017, (“CPMA”); serta • Executive Director at the Asian Development
berdasarkan Akta Notaris No. 7 tanggal • Certified Professional Human Resources Bank (“ADB”), Philippines (2013 - 2017).
9 Agustus 2017, untuk masa kerja hingga Management (“CPHRM”). During his tenure at ADB, he held the following
2 Juni 2020;
• Certified Internal Auditor (“CIA”); concurrent positions:
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai
• Certified Fraud Examiner (“CFE”); • Chairman and a member of Ethics
Komisaris Perseroan untuk masa kerja periode
• Qualified Government Internal Auditor (“QGIA”); Committee (November 2015 - June 2017);
kedua hingga 21 Maret 2022 berdasarkan Akta
• Chartered Accountant (“CA”) from Australia; • Chairman of Audit Committee (July 2014 -
Notaris No. 31 tanggal 21 Maret 2019; serta
• Certification in Risk Management Assurance November 2015);
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai
(“CRMA”); • Member of Compliance Review Committee
Komisaris Perseroan untuk masa kerja periode
• Certified Professional Management Accountant (July 2013 - November 2015);
ketiga hingga 21 Maret 2025 berdasarkan
(“CPMA”); serta • Member of Audit Committee (July 2013 -
Akta Notaris No. 4 tanggal 11 April 2022.
• Certified Professional Human Resources June 2017); and
• Appointed as Commissioner of the Company Management (“CPHRM”). • Dean for the Board of Directors of the Asian
on 2 June 2017, in accordance with Notarial Development Bank (ADB) (January - June
Deed No. 7 dated 9 August 2017 for a term of 2017).
office ending on 2 June 2020;
• Reappointed for the second term of office
ending on 21 March 2022, in accordance with
Riwayat Pekerjaan
Notarial Deed No. 31 dated 21 March 2019; and
• Subsequently reappointed for the third Employment History
term of office ending on 21 March 2025 in • Pelaksana Tugas Kepala Pusat Pembinaan
Rangkap Jabatan
accordance with Notarial Deed No. 4 dated Profesi Keuangan di Kementerian Keuangan Concurrent Positions
11 April 2022. Republik Indonesia (2018 - 2019); Sekretaris Direktorat Jenderal Perimbangan
• Direktur Surat Utang Negara di Kementerian Keuangan pada Kementerian Keuangan
Keuangan Republik Indonesia (2011); (2023 - sekarang).
• Sekretaris di Direktorat Jenderal Pengelolaan Secretary of the Directorate General of Financial
Utang Kementerian Keuangan Republik Balance at the Ministry of Finance (since 2023).
Riwayat Pendidikan Indonesia (2012);
• Komisaris di PT Indonesia Power (2009 - 2012);
Educational Background • Komisaris di PT Perusahaan Pengelola Aset
• Sarjana Hukum dari Universitas Indonesia, (2012 - 2013); serta
Depok (1992); • Direktur Eksekutif di Asian Development
• Sarjana Ekonomi (Diploma IV) bidang Bank (“ADB”), Filipina (2013 - 2017). Selama Hubungan Afiliasi
Akuntansi dari Sekolah Tinggi Akuntansi menjabat di ADB, beliau juga memiliki rangkap Affiliate Relationship
Negara (“STAN”), Jakarta (1995); serta jabatan lain sebagai berikut: Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
• Master of Science in Finance dari George • Ketua dan anggota Komite Dewan Etika anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris
Washington University, Amerika Serikat (1999). (November 2015 - Juni 2017); lainnya, namun beliau memiliki hubungan
• Bachelor’s Degree in Law from the University • Ketua Komite Audit (Juli 2014 - November afiliasi dengan Pemegang Saham yakni sebagai
of Indonesia, Depok (1992); 2015); perwakilan dari PT Sarana Multi Infrastruktur
• Bachelor’s Degree in Economics (Diploma IV) • Anggota Komite Dewan Tinjauan (Persero).
in Accounting from the State College of Kepatuhan (Juli 2013 - November 2015); Not affiliated with members of the Board
Accountancy (“STAN”), Jakarta (1995); and • Anggota Komite Audit (Juli 2013 - Juni 2017); of Directors or other members of the Board
• Master of Science in Finance from George serta of Commissioners, but is affiliated with
Washington University, USA (1999). • Dean untuk Direksi Asian Development Shareholders as he represents PT Sarana Multi
Bank (ADB) (Januari - Juni 2017). Infrastruktur (Persero).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 61
Page 64
Profil Perusahaan
Company Profile
LODEWIJK
Komisaris
GOVAERTS Commissioner
Warga Negara Belanda , 58 tahun,
domisili Amsterdam, Belanda
Dutch Citizen, 58 years old,
domicile Amsterdam, the Netherlands Riwayat Pekerjaan Rangkap Jabatan
Employment History Concurrent Positions
Pengalaman karier profesional selama lebih dari • Managing Partner di CNX Transaction Partners,
25 tahun di bidang Manajemen Keuangan dan Amsterdam, Belanda (2021 - sekarang);
Bisnis dalam melayani perusahaan internasional, • Anggota Dewan Pengawas di Universitas
lembaga keuangan, dan individu HNW di seluruh Leiden, Leiden, Belanda (2021 - sekarang);
Dasar Hukum Pengangkatan dunia, telah menjadikan beliau sebagai seorang • Direktur Non-Eksekutif di Origen Fresh
Legal Basis of Appointments profesional yang berpengalaman matang (Nominasi Goodwell), Nairobi, Kenya (2022-
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai dalam hal kepemimpinan eksekutif senior di sekarang); serta
Komisaris Perseroan pada 26 Juli 2019 beberapa bank global yang tersebar di 8 negara • Direktur Non-Eksekutif di Tata Cleantech
berdasarkan Akta Notaris No. 10 tanggal di wilayah Asia, Australia, Eropa, dan Karibia, Capital Limited (IFC Nominee), Mumbai, India
14 Agustus 2019, untuk masa kerja hingga seperti ABN Amro dan Scotiabank. Pengalaman (2022 - 2023).
21 Maret 2022; serta profesionalnya meliputi seluruh sektor perbankan, • Managing Partner at CNX Transaction Partners,
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai termasuk Corporate & Investment Bank, Private Amsterdam, The Netherlands (since 2021);
Komisaris Perseroan untuk masa kerja periode Banking & Wealth Management, serta Retail & • Supervisory Board member at Leiden University,
kedua hingga 21 Maret 2025 berdasarkan Commerical Bank-Assurance. Leiden, the Netherlands (since 2021);
Akta Notaris No. 4 tanggal 11 April 2022. • Non-Executive Director at Origen Fresh
Beliau masih terlibat secara aktif pada kegiatan
• First appointed as Commissioner of Company M&A, Pasar Modal, Ekuitas Swasta, Keuangan (Goodwell’s Nominee), Nairobi, Kenya
on 26 July 2019, in accordance with Notarial Perusahaan, Keuangan Terstruktur & Proyek, (since 2022); and
Deed No. 10 dated 14 August 2019, for a term dan Manajemen Aset di hampir semua sektor • Non-Executive Director at Tata Cleantech
of office ending on 21 March 2022; and industri (teknologi). Selama perjalanan kariernya, Capital Limited (IFC Nominee), Mumbai, India
• Reappointed for the second term of office beliau menjabat berbagai peran eksekutif senior (2022 - 2023);
ending on 21 March 2025, in accordance with dan C-level di 9 negara di Asia Pasifik & Timur
Notarial Deed No. 4 dated 11 April 2022. Tengah, Eropa, dan Karibia, termasuk Country CEO
Scotiabank Malaysia, Country CEO ABN AMRO
Indonesia Head Credit Portfolio Management ABN
AMRO Asia Pacific & Middle EastAssistant Managing Hubungan Afiliasi
Director Scotiabank – MCB Dutch Caribbean. Affiliate Relationship
Riwayat Pendidikan Lodewijk brings more than 25 years of Financial Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Educational Background and Business Management experience serving anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris
Doktorandus (Drs) Administrasi Bisnis - sejajar international companies, financial institutions, lainnya, namun beliau memiliki hubungan afiliasi
dengan BBA dan MBA, Groningen University, and HNW individuals across the globe, which dengan Pemegang Saham Asian Development
The Netherlands. has made him a mature professional with Bank (“ADB”), menjabat sebagai Nominee
vast experience in senior executive leadership Non-Executive Director ADB di Dewan Komisaris IIF.
Doctorandus (Drs) in Business Administration- positions in several global banks spread across
equiv. to BBA plus MBA – Groningen University, eight countries in Asia, Australia, Europe, and the Not affiliated with members of the Board of
the Netherlands. Caribbean, such as ABN Amro and Scotiabank. His Directors or other members of the Board of
professional experience encompasses the entire Commissioners, but is affiliated with Shareholder
banking sector, including Corporate & Investment Asian Development Bank (“ADB”), serving as
Bank, Private Banking & Wealth Management, ADB’s Nominee non-Executive Director in IIF’s
and Retail & Commercial Bank-Assurance. Board of Commissioners.
Sertifikasi
He is still actively involved in M&A, Capital Markets,
Certification
Private Equity, Corporate Finance, Structured &
• Chartered Banker (“batch pertama”) dari Project Finance, and Asset Management in nearly
Asian Institute of Chartered Bankers (2015). all industry (technology) sectors. Throughout
Menyelesaikan kursus Tata Kelola Perusahaan his career, he assumed various senior executive
pasca sarjana Wagner untuk direktur and C-level roles in 9 countries across the Asia
non-Eksekutif (2018); serta Pacific & Middle East, Europe, and the Caribbean,
• Menyelesaikan kursus FinTech Universitas including Country CEO Scotiabank Malaysia
Harvard (2020). Country CEO ABN AMRO Indonesia Head Credit
• Awarded the (“first batch”) Chartered Banker Portfolio Management ABN AMRO Asia Pacific
designation of the Asian Institute of Chartered & Middle East Assistant Managing Director
Bankers (2015). Completed Wagner’s Scotiabank – MCB Dutch Caribbean.
post-graduate Corporate Governance course
for non-Executive directors (2018); and
• Harvard University’s FinTech course (2020).
PT Indonesia Infrastructure Finance
62 Laporan Tahunan 2023
Page 65
MARC-OLIVER
Komisaris
JUENEMANN Commissioner
Warga Negara Jerman, 55 tahun, After joining DEG in 2009 he spent the last
domisili Cologne, Jerman fourteen professional years building a career in
German Citizen, 55 years old, FIG as a senior investment executive/deal team
domicile Cologne, German Riwayat Pekerjaan leader for equity & quasi-equity transactions,
Employment History primarily in Southeast Asia, East Africa/Egypt,
Beliau memiliki lebih dari 20 tahun pengalaman and Mexico. As part of his responsibilities he
di bidang investasi dan pasar keuangan. Marc- served and is still serving on boards in various
Oliver Juenemann memulai kariernya di bidang countries in Sout East Asia.
Dasar Hukum Pengangkatan Perbankan UKM & Ritel pada tahun 1989 dan
Legal Basis of Appointments pada tahun sembilan puluhan bekerja sebagai Dr. Marc-Oliver Juenemann has been part of
manajer klien di sebuah bank tabungan di Landesbank Hessen-Thüringen in Frankfurt,
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai
Dresden selama masa transisi ekonomi di HSH Investment Management, S.A. in London,
Komisaris Perseroan pada 20 April 2022
bekas negara Jerman Timur. Setelah dua misi HSH Nordbank AG in London and Hamburg,
berdasarkan Akta Notaris No. 4 tanggal 13 Mei
penasihat dengan lembaga keuangan di Nepal and various other companies in Europe and
2022, untuk masa kerja hingga 20 April 2025.
dan Albania dan dua tahun sebagai analis Asia.
Appointed as Commissioner of the Company
bank pasar berkembang di Frankfurt, beliau
on 20 April 2022 in accordance with Notarial
menangani sekuritisasi/kredit terstruktur
Deed No. 4 dated 13 May 2022, for a term of
sebagai analis dan manajer portofolio di London
office ending on 20 April 2025.
dan Hamburg. Setelah bergabung dengan DEG
pada tahun 2009, beliau menghabiskan empat Rangkap Jabatan
belas tahun terakhir untuk membangun karier Concurrent Positions
di FIG sebagai eksekutif investasi senior/leader • Anggota Dewan Non-Eksekutif di Rent2Own
tim transaksi untuk transaksi ekuitas dan kuasi Singapore; serta
Riwayat Pendidikan
ekuitas, terutama di Asia Tenggara, Afrika • Vice President di KfW Banking Group/DEG di
Educational Background
Timur/Mesir, dan Meksiko. Sebagai bagian dari Cologne, Jerman (2012– sekarang).
• Master of Science di bidang Ekonomi dari tanggung jawabnya, beliau pernah dan masih
University of Gottingen, Jerman (1998); serta • Non-Executive Board Member at Rent2Own
menjabat sebagai anggota dewan di berbagai
• Doctor of Economics (PhD) dari University of Singapore; and
negara di Asia Tenggara.
Gottingen, Jerman (2005). • Vice President at KfW Banking Group/DEG in
Cologne, Germany (since 2012).
• Master of Science in Economics from the Dr. Marc-Oliver Juenemann pernah menjadi
University of Gottingen, Germany (1998); and bagian dari Landesbank Hessen-Thüringen di
• Doctor of Economics (PhD) from the Frankfurt, HSH Investment Management, S.A.
University of Gottingen, Germany (2005). di London, HSH Nordbank AG di London dan
Hamburg, dan berbagai perusahaan lain di Hubungan Afiliasi
Eropa dan Asia. Affiliate Relationship
He has more than 20 years of investment Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi
and financial market experience. Dr. Marc- dengan anggota Direksi dan anggota Dewan
Sertifikasi Oliver Juenemann launched his SME & Retail
Certification Komisaris lainnya, namun beliau memiliki
Banking career in 1989 and in the nineties hubungan afiliasi dengan Pemegang Saham
Telah mengikuti ujian Financial Service worked as a client manager at a savings bank karena merupakan perwakilan dari Deutsche
Authority (“FSA”) untuk mendapatkan lisensi in Dresden during the economic transition Investitions-und Entwicklungsgesellschaft
untuk manajemen portofolio di Inggris (2007). in former East Germany. After two advisory mbH (“DEG”).
Have taken the Financial Service Authority missions with financial institutions in Nepal
Not affiliated with members of the Board
(“FSA”) exam to obtain a license for portfolio and Albania and two years as an emerging
of Directors or other members of the Board
management in the UK (2007). market bank analyst in Frankfurt, he handled
of Commissioners, but is affiliated with
securitization/structured credit as an analyst
Shareholders as he represents Deutsche
and portfolio manager in London and Hamburg.
Investitions-und Entwicklungsgesellschaft
mbH (“DEG”).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 63
Page 66
Profil Perusahaan
Company Profile
SUPRIYA
Komisaris
PRAKASH SEN Commissioner
Warga Negara Singapura , 58 tahun, Beliau juga pernah menjabat sebagai penasihat
domisili Singapura senior di Mckinsey dan sebagai dewan penasihat
Singaporean Citizen, 58 years old, dalam peningkatan modal, perencanaan strategis,
domicile Singapore perancangan kebijakan dan program, kerja Hubungan Afiliasi
sama pemerintah dan badan usaha, investasi Affiliate Relationship
berkelanjutan, dan inovasi di beberapa perusahaan Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
keuangan, teknologi, dan jasa infrastruktur. Selain anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris
itu, sejak tahun 2015 sampai 2022 beliau menjabat lainnya, namun beliau memiliki hubungan afiliasi
Dasar Hukum Pengangkatan sebagai Senior Advisor-Banking & Infrastructure dengan Pemegang Saham karena merupakan
Legal Basis of Appointments Finance di McKinsey & Co, Singapore. perwakilan dari International Finance
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai She has built more than 30 years of vast Corporation (“IFC”).
Komisaris Perseroan pada 20 April 2022 experience and a quality track record in project Not affiliated with members of the Board
berdasarkan Akta Notaris No. 4 tanggal 13 Mei 2022, and structured finance at GE Capital, the World of Directors or other members of the Board
untuk masa kerja hingga 20 April 2025. Bank, the Asian Development Bank, Citibank, of Commissioners, but is affiliated with
and private equity investment firms in areas Shareholders as she represents the International
Appointed as Commissioner of the Company on
of renewable energy, transportation, urban Finance Corporation (“IFC”).
20 April 2022 in accordance with Notarial Deed
infrastructure and projects, and banking sector
No. 4 dated 13 May 2022, for a term of office
programs in India, China, Southeast Asia, and the
ending on 20 April 2025.
Middle East.
She once served as a senior adviser at Mckinsey
and on advisory boards on capital raising, strategic
planning, policy and program design, Public
Riwayat Pendidikan Private Partnerships, sustainable investment, and
Educational Background innovation in several financial, technology, and
• Bachelor of Science in Engineering dengan infrastructure services companies. In addition, he
Honours dari Bangalore University, India served as Senior Advisor in Banking & Infrastructure
(1988); serta Finance at McKinsey & Co, Singapore, from 2015 to
• Master of Business Administration dari Indian 2022.
Institute of Management Calcutta, India
(1990).
• Bachelor of Science in Engineering with
Honours from Bangalore University, India
Rangkap Jabatan
(since 1988); and
Concurrent Positions
• Master of Business Administration from Indian
Institute of Management Calcutta, India Independent Board Director di Averda
(since 1990). (2021 - sekarang), Azure Power (2020 - sekarang),
ASEAN Financial Innovation Network (2018 -
sekarang), Riding for Disabled (2018 - sekarang),
dan Temple Garden (2016 - sekarang).
Independent Board Director at Averda
Riwayat Pekerjaan (since 2021), Azure Power (since 2020),
Employment History ASEAN Financial Innovation Network
Beliau memiliki pengalaman dan rekam jejak (since 2018), Riding for Disabled (since 2018), and
yang berkualitas di bidang project and structured Temple Garden (since 2016).
finance selama lebih dari 30 tahun di GE Capital,
Bank Dunia, Asian Development Bank, Citibank,
dan perusahaan investasi ekuitas swasta dalam
bidang proyek energi terbarukan, transportasi,
infrastruktur perkotaan, dan program sektor
perbankan di India, Tiongkok, Asia Tenggara, dan
Timur Tengah.
PT Indonesia Infrastructure Finance
64 Laporan Tahunan 2023
Page 67
SETH TAN
Komisaris
Commissioner
Warga Negara Singapura , 52 tahun, Sebelum perannya di SMBC, Seth adalah
domisili Singapura kepala pendiri Infrastructure Asia, sebuah
Singaporean Citizen, 52 years old, kantor fasilitasi infrastruktur regional di
domicile Singapore bawah pemerintah Singapura. Beliau juga Hubungan Afiliasi
sebelumnya bekerja di DBS Bank, Standard Affiliate Relationship
Bank, Babcock and Brown, dan BNP Paribas. Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi
He has over 25 years of experience in dengan anggota Direksi dan anggota Dewan
infrastructure financing in several regions and Komisaris lainnya, namun beliau memiliki
Dasar Hukum Pengangkatan various infrastructure sub-sectors. Besides hubungan afiliasi dengan Pemegang Saham
Legal Basis of Appointments Singapore, he has worked in Australia, Hong karena merupakan perwakilan dari Sumitomo
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai Kong, and China for nearly 15 years. Mitsui Banking Corporation (“SMBC”).
Komisaris Perseroan pada 20 April 2022 Currently, Mr. Seth Tan leads Infrastructure Not affiliated with members of the Board
berdasarkan Akta Notaris No. 4 tanggal and Development Finance in the Department of Directors or other members of the Board
13 Mei 2022, untuk masa kerja hingga of Structured Finance, Asia Pacific, at of Commissioners, but is affiliated with
20 April 2025. Sumitomo Mitsui Banking Corporation Shareholders as he represents Sumitomo
Appointed as Commissioner of the Company (“SMBC”). In his role, Seth focuses on Mitsui Banking Corporation (“SMBC”).
on 20 April 2022 in accordance with Deed Southeast Asia, South Asia, and Northeast
No. 4 dated 13 May 2022, for a term of office Asia (ex-Japan) on export credit agency
ending on 20 April 2025. financing and infrastructure financing.
Prior to his role at SMBC, Seth was the
founding father of Infrastructure Asia, a
regional infrastructure facilitation office
Riwayat Pendidikan under the Singapore government. He also
Educational Background previously worked at DBS Bank, Standard
Bank, Babcock and Brown, and BNP Paribas.
Bachelor of Economics dari Universitas
Nasional Singapura (1996).
Bachelor Degree in Economics from National
University of Singapore (1996).
Rangkap Jabatan
Concurrent Positions
Managing Director dan Head of Infrastructure
and Development Finance in Structured
Riwayat Pekerjaan
Finance Departement di Asia Pacific di
Employment History
Sumitomo Mitsui Banking Corporation
Beliau memiliki pengalaman lebih dari (2021– sekarang).
25 tahun dalam pembiayaan infrastruktur di Managing Director and Head of Infrastructure
beberapa wilayah dan di berbagai sub-sektor and Development Finance in the Structured
infrastruktur. Selain Singapura, beliau juga Finance Department in Asia Pacific at
pernah bekerja di Australia, Hong Kong, dan Sumitomo Mitsui Banking Corporation
Tiongkok selama hampir 15 tahun. since 2021).
Saat ini, Bapak Seth Tan mengepalai
Keuangan Infrastruktur dan Pengembangan
di Divisi Keuangan Terstruktur, Asia Pasifik
di Sumitomo Mitsui Banking Corporation
(“SMBC”). Dalam perannya, Seth berfokus
pada Asia Tenggara, Asia Selatan dan Asia
Timur Laut (ex-Jepang) pada pembiayaan
lembaga kredit ekspor dan pembiayaan
infrastruktur.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 65
Page 68
Profil Perusahaan
Company Profile
OZA
Komisaris
OLAVIA Commissioner
Warga Negara Indonesia , 53 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 53 years old,
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan Rangkap Jabatan
Employment History Concurrent Positions
Beliau telah menggeluti karier selama lebih Kepala Lembaga National Single Window
dari 20 tahun di lingkungan Kementerian (2023 - present)
Keuangan. Saat ini beliau tengah menjabat Head of the National Single Window
Dasar Hukum Pengangkatan sebagai Kepala Lembaga National Single Institution (since 2023).
Legal Basis of Appointments Window setelah sebelumnya menduduki
jabatan Staf Ahli Menteri Keuangan
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai
Bidang Penerimaan Negara pada tahun
Komisaris Perseroan pada 23 Juni 2023
2021 hingga November 2023. Beliau juga
berdasarkan Akta Notaris No. 11 tanggal
pernah menduduki jabatan strategis selama Hubungan Afiliasi
28 April 2023, untuk masa kerja hingga
bertugas pada instansi Direktorat Jenderal Affiliate Relationship
23 Juni 2026.
Bea dan Cukai (DJBC), yaitu Direktur Teknis
Appointed as Commissioner of the Company Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi
Kepabeanan, Kepala Kanwil Direktorat
on 23 June 2023 in accordance with Notarial dengan anggota Direksi dan anggota Dewan
Jenderal Bea dan Cukai Sumatra Utara,
Deed No. 11 dated 28 April 2023 for a term of Komisaris lainnya, namun beliau memiliki
Kepala Kanwil Direktorat Jenderal Bea dan
office ending on 23 June 2025. hubungan afiliasi dengan Pemegang Saham
Cukai Jakarta, sertaTenaga Pengkaji bidang
karena merupakan perwakilan dari PT Sarana
Pelayanan dan Penerimaan Kepabeanan dan
Multi Infrastruktur (Persero).
Cukai.
Not affiliated with members of the Board
She has over 20 years of experience at the
of Directors or other members of the Board
Riwayat Pendidikan Ministry of Finance. He currently serves as
of Commissioners, but is affiliated with
Educational Background the Head of the National Single Window
Shareholders as she represents PT Sarana
Institution, and previously served as Special
• Sarjana di bidang Farmasi dari Universitas Multi Infrastruktur (Persero).
Advisor to the Minister of Finance for State
Andalas (1995); serta Revenue from 2021 to November 2023. He also
• Magister Sains dari Universitas Indonesia held strategic positions during his tenure at
(2005). the Directorate General of Customs and Excise
• Bachelor’s degree in Pharmacy from (DJBC), such as Director of Customs Technical
Andalas University (1995); and Affairs, Head of the Directorate General of
• Master’s degree in Science from the Customs and Excise’s North Sumatra Regional
University of Indonesia (2005). Office, Head of the Directorate General of
Customs and Excise’s Jakarta Regional Office,
and an Evaluator in the field of Customs and
Excise Services and Revenues.
PT Indonesia Infrastructure Finance
66 Laporan Tahunan 2023
Page 69
SONNY
Komisaris Independen
LOHO** Independent Commissioner
Warga Negara Indonesia , 66 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 66 years old,
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan Keanggotaan Organisasi
Employment History Membership in Organization
• Direktur Pembinaan Keuangan BLU di Beliau adalah seorang akuntan yang juga
Direktorat Jenderal Perbendaharaan menjadi anggota Komite Konsultatif Standar
Kementerian Keuangan Republik Indonesia Akuntansi Pemerintah dan Komite Pengarah
Dasar Hukum Pengangkatan (2006 - 2008); Sektor Publik dari Ikatan Akuntan Indonesia
Legal Basis of Appointments • Direktur Akuntansi dan Pelaporan Keuangan (IAI). Beliau sempat menjabat posisi Ketua
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai di Direktorat Jenderal Perbendaharaan Asosiasi Auditor Internal Pemerintah Indonesia
Komisaris Independen Perseroan pada Kementerian Keuangan Republik Indonesia (2013 – 2015).
4 Juni 2018 berdasarkan Akta Notaris (2008 - 2011); He is an accountant and also a member
No. 16 tanggal 26 Juni 2018, untuk masa • Inspektur Jenderal di Kementerian Keuangan of the Government Accounting Standards
kerja hingga 4 Juni 2021; serta Republik Indonesia (2011 - 2015); Consultative Committee and the Public
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai • Direktur Jenderal Kekayaan Negara di Sector Steering Committee of the Indonesian
Komisaris Independen Perseroan untuk Kementerian Keuangan Republik Indonesia Institute of Accountants (IAI). He once served
masa kerja periode kedua hingga 19 Maret (2015 - 2017); as Chairman of the Indonesian Government
2023 berdasarkan Akta Notaris No. 21 • Komisaris di PT Bank Rakyat Indonesia Internal Auditor Association (2013 – 2015).
tanggal 19 Maret 2020. (Persero) Tbk (2012 - 2018); serta
• Komisaris di PT Jasa Marga (Persero) Tbk
• Appointed as Independent Commissioner
(2018 - 2020).
of the Company on 4 June 2018, in
accordance with Notarial Deed No. 16 • Director of BLU Financial Development at
Directorate General of Treasury Ministry Rangkap Jabatan
dated 25 June 2018 for a term of office
of Finance of the Republic of Indonesia Concurrent Positions
ending on 4 June 2021; and
• Reappointed for the second term of office (2006 - 2008); Komisaris PT Danareksa (Persero)
ending on 19 March 2023, in accordance • Director of Accounting and Financial (2020 - sekarang).
with Notarial Deed No. 211 dated Reporting at Directorate General of Commissioner of PT Danareksa (Persero)
19 March 2020. Treasury Ministry of Finance of the (since 2020).
Republic of Indonesia (2008 - 2011);
• Inspector General at the Ministry of Finance
of the Republic of Indonesia (2011 - 2015);
• Director General of State Assets at Ministry
Riwayat Pendidikan of Finance of the Republic of Indonesia Hubungan Afiliasi
Educational Background (2015 - 2017); Affiliate Relationship
• Commissioner at PT Bank Rakyat Indonesia
• Sarjana Ekonomi (Diploma IV) bidang Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
(Persero) Tbk (2012 - 2018); and
Akuntansi dari Sekolah Tinggi Akuntansi anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris
• Commissioner at PT Jasa Marga (Persero) Tbk
Negara, Jakarta (1987); serta lainnya, maupun dengan Pemegang Saham
(2018 - 2020).
• Master of Public and Management Finance Utama, baik langsung maupun tidak
dari Carnegie Mellon University, Pittsburgh, langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
Amerika Serikat (1998).
Not affiliated with members of the Board of
• Bachelor’s Degree in Economics (Diploma Directors, other members of the Board of
IV) in Accounting from the State College of Commissioners, or Main Shareholders all the
Accountancy, Jakarta (1987); and way to Individual Owners, either directly or
• Master’s Degree in Public and Management indirectly.
Finance from Carnegie Mellon University,
Pittsburgh, USA (1998).
**
Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. /
Mr. Sonny Loho has passed away on 14 June 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 67
Page 70
Profil Perusahaan
Company Profile
YON
Komisaris
ARSAL*** Commissioner
Warga Negara Indonesia , 51 tahun, Member of the Financial Accounting
domisili Jakarta Standards Board of the Indonesian Institute
Indonesian Citizen, 51 years old, of Accountants ex-officio of the Directorate
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan General of Taxes, Ministry of Finance of the
Employment History Republic of Indonesia (2018 – 2020).
• Kepala Sub-Direktorat Dampak Kebijakan
di Direktorat Jenderal Pajak, Kementerian
Keuangan Republik Indonesia (2011 - 2013);
Dasar Hukum Pengangkatan • Kepala Sub-Direktorat Potensi Perpajakan
Legal Basis of Appointments di Direktorat Jenderal Pajak, Kementerian Rangkap Jabatan
Keuangan Republik Indonesia (2013 - 2016); Concurrent Positions
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai
• Personalia Riset Intensifikasi dan Staf Ahli bidang Kepatuhan Perpajakan di
Komisaris Perseroan pada 22 Juni 2020
Ekstensifikasi Pajak di Direktorat Jenderal Kementerian Keuangan Republik Indonesia
berdasarkan Akta Notaris No. 10 tanggal
Pajak, Kementerian Keuangan Republik (2020 - sekarang).
15 Juli 2020, untuk masa kerja hingga
Indonesia (2016); serta Expert Staff in Tax Compliance at the Ministry
22 Juni 2023.
• Direktur Potensi, Kepatuhan, dan of Finance of the Republic of Indonesia
Appointed as Commissioner of the Company Perpajakan di Direktorat Jenderal Pajak, (since 2020).
on 22 June 2020, in accordance with Notarial Kementerian Keuangan Republik Indonesia
Deed No. 10 dated 15 July 2020, for a term of (2016 - 2020).
office ending on 22 June 2023.
• Head of Sub-Directorate of Policy Impact
at Directorate General of Taxes, Ministry
of Finance of the Republic of Indonesia Hubungan Afiliasi
(2011 - 2013); Affiliate Relationship
• Head of Sub-Directorate of Tax Potential Beliau tidak memiliki hubungan afiliasi
Riwayat Pendidikan
at Directorate General of Taxes, Ministry dengan anggota Direksi dan anggota Dewan
Educational Background
of Finance of the Republic of Indonesia Komisaris lainnya, namun beliau memiliki
• Sarjana Ekonomi dari Universitas (2013 - 2016); hubungan afiliasi dengan Pemegang Saham
Padjadjaran, Bandung (1995); • Tax Intensification and Intensification karena merupakan perwakilan dari PT Sarana
• Master of Arts dari Kobe University, Jepang Research Personnel at Directorate General Multi Infrastruktur (Persero).
(2004); of Taxes, Ministry of Finance of the Not affiliated with members of the
• Magister Sains bidang Administrasi Fiskal Republic of Indonesia (2016); and Board of Directors or other members of the
dari Universitas Indonesia, Jakarta (2005); • Director of Potential, Compliance and Board of Commissioners, but is affiliated
serta Taxation, at Directorate General of Taxes, with Shareholders as he represents
• Doctoral Degree of Economic dari Kobe Ministry of Finance of the Republic of PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero).
University, Jepang (2007). Indonesia (2016 - 2020).
• Bachelor’s Degree in Economics from
Padjadjaran University, Bandung (1995);
***
Bapak Yon Arsal efektif menjabat hingga 22 Juni 2023. /
Mr. Yon Arsal was in office until 22 June 2023.
• Master of Arts from Kobe University, Japan
(2004);
• Master of Science in Fiscal Administration Keanggotaan Organisasi
from the University of Indonesia, Jakarta Membership in Organization
(2005); and Anggota Badan Standar Akuntansi Keuangan
• Doctoral Degree in Economics from Kobe dari Ikatan Akuntan Indonesia ex-officio
University, Japan (2007). Direktorat Jenderal Pajak, Kementerian
Keuangan Republik Indonesia (2018 – 2020).
PT Indonesia Infrastructure Finance
68 Laporan Tahunan 2023
Page 71
Perubahan Komposisi Dewan Komisaris Changes in the Composition of the Board of
Commissioners
Berdasarkan Akta Notaris No. 24 tanggal 30 Oktober 2023, In accordance with Notarial Deed No. 24 dated 30 October
komposisi terakhir Dewan Komisaris per tanggal 31 Desember 2023, the latest composition of the Board of Commissioners
2023 adalah sebagai berikut: as of 31 December 2023 was as follows:
Nama Jabatan Tanggal Pertama Kali Pengangkatan
Name Position Appointment Date
Darmin Nasution Presiden Komisaris & Komisaris Independen 14 Juli 2020
President Commissioners & Independent 14 July 2020
Commissioner
- - -
Rinaldi Firmansyah Komisaris Independen 25 Januari 2018
Independent Commissioner 25 January 2018
Bhimantara Widyajala Komisaris 2 Juni 2017
Commissioner 2 June 2017
Lodewijk Govaerts Komisaris 26 Juli 2019
Commissioner 26 July 2019
Marc-Oliver Juenemann Komisaris 20 April 2022
Commissioner
Supriya Prakash Sen Komisaris 20 April 2022
Commissioner
Seth Tan Komisaris 20 April 2022
Commissioner
Oza Olavia Komisaris 23 Juni 2023
Commissioner 23 June 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 69
Page 72
Profil Perusahaan
Company Profile
Profil Direksi
The Board of Directors Profile
REYNALDI
Presiden Direktur & Chief Executive Officer
HERMANSJAH President Director & Chief Executive Officer
Warga Negara Indonesia, 56 tahun, • Master Degree from Pelita Harapan University
domisili Jakarta (“UPH”), Jakarta (2016); and
Indonesian Citizen, 56 years old, • Doctoral Degree in Management from Pelita
domicile Jakarta Harapan University (“UPH”), Jakarta (2021). Keanggotaan Organisasi
Membership in Organization
• Anggota kehormatan ASEAN Federation of
Engineering Organisations; serta
• Anggota dari Masyarakat Energi Terbarukan
Sertifikasi Indonesia (“METI”) - Ketua Bidang Kerja sama
Dasar Hukum Pengangkatan Certification
Legal Basis of Appointments Luar Negeri.
Sertifikasi Kompetensi Risiko Perbankan Level 5. • Honorary member of the ASEAN Federation of
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali Banking Risk Competency Certification Level 5.
sebagai Presiden Direktur Perseroan pada Engineering Organisations; and
20 April 2019 berdasarkan Akta Notaris • Member of Masyarakat Energi Terbarukan
No. 1 tanggal 1 Maret 2019, untuk masa kerja Indonesia (METI) - Ketua Bidang Kerja sama
hingga 20 April 2022; serta Luar Negeri.
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai
Presiden Direktur & Chief Executive Officer Riwayat Pekerjaan
Perseroan untuk masa kerja periode kedua Employment History
hingga 20 April 2025 berdasarkan Akta Memiliki lebih dari 25 tahun pengalaman di sektor
Notaris No. 4 tangal 5 Juli 2023. finansial, beliau adalah seorang profesional Rangkap Jabatan
• Appointed as the President Director of the di bidang investasi dan pasar modal. Beliau Concurrent Positions
Company on 20 April 2019, in accordance mengawali rekam jejak kariernya di Nomura Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
with Notarial Deed No. 1 dated 1 March 2019, Securities (1991) hingga kemudian dipercaya maupun lembaga lain.
for a term of office ending on 20 April 2022; untuk menjabat beberapa posisi senior di
berbagai perusahaan nasional dan internasional, Not holding any concurrent positions at other
and companies or institutions.
• Reappointed as the President Director & seperti Mees Pierson Finas, BII LendLease
Chief Executive Officer of the Company in Investments, dan Indonesian Bank Restructuring
accordance with Notarial Deed No. 4 dated 5 Agency. Sebelum bergabung di Perseroan, beliau
July 2023 for the second term of office ending sempat bertugas sebagai Chief Financial Officer
on 20 April 2025. PT Jasa Marga (Persero) Tbk (2006 – 2016) dan
Chief Financial Officer PT Pembangunan Jaya Hubungan Afiliasi
Infrastruktur (2016 – 2019). Affiliate Relationship
He is a professional with more than 25 years of Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan anggota
experience in the financial sector, particularly Direksi lainnya, anggota Dewan Komisaris,
Riwayat Pendidikan in the investment and capital markets. maupun dengan Pemegang Saham Utama,
Educational Background He launched his career at Nomura Securities baik langsung maupun tidak langsung, sampai
(1991), and was later trusted to assume kepada Pemilik Individu.
• Sarjana Teknik Elektro dari Universitas several senior positions at various national and
Trisakti, Jakarta (1991); Not affiliated with other members of the
international companies, such as Mees Pierson Board of Directors, members of the Board of
• Magister dari Universitas Pelita Harapan Finas, BII LendLease Investments, and the
(“UPH”), Jakarta (2016); serta Commissioners, or Main Shareholders all the way
Indonesian Bank Restructuring Agency. Prior to Individual Owners, either directly or indirectly.
• Doctoral Degree of Management dari to joining the Company, he served as Chief
Universitas Pelita Harapan (“UPH”), Jakarta Financial Officer of PT Jasa Marga (Persero) Tbk
(2021). (2006 – 2016) and Chief Financial Officer of
• Bachelor’s Degree in Electrical Engineering PT Pembangunan Jaya Infrastruktur (2016 – 2019).
from Trisakti University, Jakarta (1991);
PT Indonesia Infrastructure Finance
70 Laporan Tahunan 2023
Page 73
RIZKI PRIBADI
Direktur Pelaksana & Chief Financial Officer
HASAN Managing Director & Chief Financial Officer
Warga Negara Indonesia , 57 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 57 years old,
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan Hubungan Afiliasi
Employment History Affiliate Relationship
• Berbagai posisi senior di PT Bank CIMB Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Niaga Tbk (sebelumnya PT Bank Niaga Tbk) anggota Direksi lainnya, anggota Dewan
dari tahun 1989 sampai dengan tahun Komisaris, maupun dengan Pemegang
Dasar Hukum Pengangkatan 2010, termasuk sebagai Direktur di Niaga Saham Utama, baik langsung maupun tidak
Legal Basis of Appointments Finance Co Ltd, Hong Kong (2000 - 2004) langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai dan CIMB Investment Bank Berhard, Not affiliated with other members of the
Direktur Pelaksana & Chief Financial Malaysia (2007 - 2009); Board of Directors, members of the Board of
Officer Perseroan pada 4 Mei 2022 • Executive Director - Country Head of Commissioners, or Main Shareholders all the
berdasarkan Akta Notaris No. 20 tanggal Financial Institutions di Standard way to Individual Owners, either directly or
30 Maret 2022, untuk masa kerja hingga Chartered Bank, Indonesia (2011 – 2015); indirectly.
4 Mei 2025; serta • Direktur Keuangan dan Sumber Daya
• Ditunjuk dan diangkat sebagai Direktur Manusia di PT Patra Jasa (2016 - 2018);
Pelaksana & Interim Chief Risk Officer serta
berdasarkan Akta Notaris No. 4 tanggal • Direktur Keuangan dan Sumber Daya
5 Juli 2023 dan efektif sejak 11 Mei 2023 Manusia di PT Jasa Armada Indonesia Tbk
hingga 6 Februari 2024. (2019 - 2022).
• Appointed as the Managing Director & • Various senior position at PT Bank CIMB
Chief Financial Officer of the Company Niaga Tbk (formerly PT Bank Niaga Tbk)
on 4 May 2022, in accordance with Notary from 1989 to 2010, including as Director at
Deed No. 20 dated March 30, 2022, for a Niaga Finance Co Ltd, Hong Kong (2000 -
term until May 4, 2025; and 2004) and CIMB Investment Bank Berhard,
• Appointed as the Managing Director & Malaysia (2007 - 2009);
Interim Chief Risk Officer in accordance • Executive Director - Country Head
with Notary Deed No. 4 dated 5 July 2023, of Financial Institutions at Standard
effective from 11 May 2023 to 6 February Chartered Bank, Indonesia (2011 - 2015);
2024. • Director of Finance and Human Resources
at PT Patra Jasa (2016 - 2018); and
• Director of Finance and Human Resources
at PT Jasa Armada Indonesia Tbk
(2019 - 2022).
Riwayat Pendidikan
Educational Background
Bachelor of Science in Economics and General
Business dari Texas Christian University,
Rangkap Jabatan
Amerika Serikat (1989).
Concurrent Positions
Bachelor of Science Degree in Economics
Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
and General Business from Texas Christian
maupun lembaga lain.
University, USA (1989).
Not holding any concurrent positions at other
companies or institutions.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 71
Page 74
Profil Perusahaan
Company Profile
LESTARI ANDALUSCIA
Direktur Pelaksana & Chief Risk Officer
UMARDIN Managing Director & Chief Risk Officer
Warga Negara Indonesia , 53 tahun, • Certified Financial Planner (CFP) (RFP • Vice President of Risk Analysis for
domisili Jakarta Certificate); Commercial Banking, and held various
Indonesian Citizen, 53 years old, • Global Association of Risk Professional senior positions such as Country Head
domicile Jakarta (GARP) Certificate Level 4; of Business Banking and Country Head
• Global Association of Risk Professional of Wholesale Credit & Market Risk at
(GARP) Certificate Level 3; The Hongkong and Shanghai Banking
• Indonesia Risk Management Certificate Corporation Limited Indonesia (since 2004);
Level 2; and and
Dasar Hukum Pengangkatan • Indonesia Risk Management Certificate • Chief Credit Approval Officer and Head
Legal Basis of Appointments Level 1. of Risk Management and Risk Regulatory
Engagement at PT Bank HSBC Indonesia.
Ditunjuk dan diangkat pertama kali
sebagai Direktur Pelaksana & Chief Risk
Officer Perseroan pada 8 Desember 2023
berdasarkan Akta Notaris No. 24 tanggal Riwayat Pekerjaan
30 Oktober 2023, untuk masa kerja hingga Employment History Rangkap Jabatan
8 Desember 2026. Concurrent Positions
Memiliki pengalaman lebih dari 25 tahun
Appointed as Managing Director & Chief Risk di bidang perbankan internasional dengan Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
Officer of the Company on 8 December 2023 spesialisasi di bidang manajemen risiko, maupun lembaga lain.
for a term of office ending on 8 December penjaminan kredit, serta manajemen
2026 in accordance with Notarial Deed Not holding any concurrent positions at other
portofolio kredit. Dengan keahliannya companies or institutions.
No. 24 dated 30 October 2023. tersebut, beliau pernah dipercaya untuk
mengisi sejumlah posisi strategis pada
beberapa perusahaan ternama, antara lain:
• Corporate Banking beberapa bank
patungan di Indonesia di bawah Sumitomo Hubungan Afiliasi
Riwayat Pendidikan
Mitsui Bank Corporation (SMBC), BNP Affiliate Relationship
Educational Background
Paribas, dan Mizuho, kemudian sebagai
• Sarjana Ekonomi dari Universitas Katolik Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Restrukturisasi dan Pemulihan Keuangan
Parahyangan, Bandung (1994); dan anggota Direksi lainnya, anggota Dewan
Bank ABN AMRO Bank N.V. (1994 – 2004);
• Magister Manajemen Keuangan dari Komisaris, maupun dengan Pemegang
• Vice President Risk Analysis untuk
Universitas Katolik Atma Jaya (2002). Saham Utama, baik langsung maupun tidak
Commercial Banking dan telah menduduki
langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
• Bachelor of Economics from Parahyangan beberapa posisi senior lainnya, seperti
Catholic University, Bandung (1994); and Country Head of Business Banking dan Not affiliated with other members of the
• Master of Financial Management from Country Head of Wholesale Credit & Market Board of Directors, members of the Board of
Atma Jaya Catholic University (2002). Risk di The Hongkong and Shanghai Banking Commissioners, or Main Shareholders all the
Corporation Limited Indonesia (sejak 2004); way to Individual Owners, either directly or
serta indirectly.
• Chief Credit Approval Officer dan Head
of Risk Management and Risk Regulatory
Sertifikasi Engagement di PT Bank HSBC Indonesia.
Certification Has over 25 years of experience in the field
• Certified Financial Planner (CFP) (RFP of international banking, specializing in risk
Certificate); management, credit underwriting, and credit
• Global Association of Risk Professional portfolio management. With expertise in
(GARP) Certificate Level 4; these areas, she has held various key positions
• Global Association of Risk Professional at several renowned companies, as follows:
(GARP) Certificate Level 3; • Corporate Banking at various joint banks
• Indonesia Risk Management Certificate in Indonesia under Sumitomo Mitsui Bank
Level 2; dan Corporation (SMBC), BNP Paribas, and
• Indonesia Risk Management Certificate Mizuho. Later, she served in Restructuring
Level 1. and Financial Recovery at ABN AMRO Bank
N.V. (1994 - 2004);
PT Indonesia Infrastructure Finance
72 Laporan Tahunan 2023
Page 75
MOHAMMAD RAMADHAN
Direktur Pelaksana & Chief Investment Officer
HARAHAP Managing Director & Chief Investment Officer
Warga Negara Indonesia , 55 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 55 years old,
domicile Jakarta Sertifikasi Hubungan Afiliasi
Certification Affiliate Relationship
Sertifikasi Manajemen Risiko Perbankan Level 3. Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Banking Risk Management Certification Level 3. anggota Direksi lainnya, anggota Dewan
Komisaris, maupun dengan Pemegang
Dasar Hukum Pengangkatan Saham Utama, baik langsung maupun tidak
Legal Basis of Appointments langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai Not affiliated with other members of
Riwayat Pekerjaan
Direktur Pelaksana & Chief Investment the Board of Directors, members of the
Employment History
Officer Perseroan pada 30 Juni 2020 Board of Commissioners, or Main Shareholders
berdasarkan Akta Notaris No. 13 tanggal • Senior Manager Corporate Banking di all the way to Individual Owners, either directly
16 Juni 2020, untuk masa kerja hingga PDFCI Bank (1996 – 1999); or indirectly.
30 Juni 2023; serta • Assistant Vice President Corporate Banking
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai di PT Bank Danamon Tbk (2000 – 2007);
Direktur Pelaksana & Chief Investment • Director of Local Corporate di Standard
Officer Perseroan untuk masa kerja periode Chartered Bank (2007 – 2013); serta
kedua hingga 30 Juni 2026 berdasarkan • Head of Large Local Corporates Global
Akta Notaris No. 11 tanggal 28 April 2023. Banking di HSBC Indonesia (2014 – 2020).
• Appointed as Managing Director & Chief • Senior Manager Corporate Banking at
Investment Officer of the Company on PDFCI Bank (1996 – 1999);
30 June 2020, in accordance with Notarial • Assistant Vice President Corporate Banking
Deed No. 13 dated 16 June 2020, for a at PT Bank Danamon Tbk (2000 – 2007);
term of office ending on 30 June 2023; and • Director of Local Corporate at Standard
• Reappointed as Managing Director & Chartered Bank (2007 – 2013); and
Chief Investment Officer of the Company • Head of Large Local Corporates Global
in accordance with Notarial Deed No. 11 Banking at HSBC Indonesia (2014 – 2020).
dated 28 April 2023, for the second term
of office ending on 30 June 2026.
Rangkap Jabatan
Concurrent Positions
Riwayat Pendidikan Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
Educational Background maupun lembaga lain.
• Sarjana Teknik Mesin dari Universitas Not holding any concurrent positions at other
Indonesia, Depok (1992); serta companies or institutions.
• Master of Science bidang Engineering
Management dari Northeastern University,
Boston, Amerika Serikat (1994).
• Bachelor’s Degree in Mechanical Engineering
from the University of Indonesia, Depok
(1992); and
• Master of Science Degree in Engineering
Management from Northeastern University,
Boston, United States (1994).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 73
Page 76
Profil Perusahaan
Company Profile
Y. BAYU
Direktur Pelaksana & Chief Investment Officer
WIRAWAN** Managing Director & Chief Investment Officer
Warga Negara Indonesia, 50 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 50 years old,
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan Hubungan Afiliasi
Employment History Affiliate Relationship
• Credit Analyst di PT Bank Central Asia Tbk Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
(1999 – 2005); anggota Direksi lainnya, anggota Dewan
• Assistant Vice President di PT Bank DBS Komisaris, maupun dengan Pemegang
Dasar Hukum Pengangkatan Indonesia (2005 – 2008); Saham Utama, baik langsung maupun tidak
Legal Basis of Appointments • Vice President di HSBC Indonesia (2008 - langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai 2012); Not affiliated with other members of the
Direktur Pelaksana & Chief Investment • Senior Vice President di Direktorat Board of Directors, members of the Board of
Officer Perseroan pada 30 Juni 2020 Investasi IIF (2012 - 2018); serta Commissioners, or Main Shareholders all the
berdasarkan Akta Notaris No. 13 tanggal • Head of Product Development Division di way to Individual Owners, either directly or
16 Juni 2020, untuk masa kerja hingga IIF (2018 - 2020). indirectly.
30 Juni 2023; serta • Credit Analyst at PT Bank Central Asia Tbk
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai (1999 – 2005); ** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri
pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan
Direktur Pelaksana & Chief Investment • Assistant Vice President at PT Bank DBS tendered his resignation letter on 30 October 2023.
Officer Perseroan untuk masa kerja periode Indonesia (2005 – 2008);
kedua hingga 30 Juni 2026 berdasarkan • Vice President at HSBC Indonesia
Akta Notaris No. 11 tanggal 28 April 2023. (2008 - 2012);
• Appointed as Managing Director & Chief • Senior Vice President at IIF Investment
Investment Officer of the Company on Directorate (2012 - 2018); and
30 June 2020, in accordance with Notarial • Head of Product Development Division at
Deed No. 13 dated 16 June 2020, for a IIF (2018 - 2020).
term of office ending on 30 June 2023; and
• Reappointed as Managing Director &
Chief Investment Officer of the Company
in accordance with Notarial Deed No. 11
Rangkap Jabatan
dated 28 April 2023, for the second term
Concurrent Positions
of office ending on 30 June 2026.
Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
maupun lembaga lain.
Not holding any concurrent positions at other
companies or institutions.
Riwayat Pendidikan
Educational Background
• Sarjana Teknik Gas dan Petrokimia dari
Universitas Indonesia, Depok (1996); serta
• Magister Manajemen Keuangan dan
Perbankan dari Universitas Indonesia,
Depok (1999).
• Bachelor’s Degree in Gas and
Petrochemical Engineering from the
University of Indonesia, Depok (1996); and
• Master’s Degree in Financial and Banking
Management from the University of
Indonesia, Depok (1999).
PT Indonesia Infrastructure Finance
74 Laporan Tahunan 2023
Page 77
*
I MADE WIRACITA
Direktur Pelaksana & Chief Investment Officer
TANTRA*** Managing Director & Chief Investment Officer
Warga Negara Indonesia , 58 tahun, • Senior Audit Manager - Group Internal
domisili Jakarta Audit, at Standard Chartered, New York
Indonesian Citizen, 58 years old, (2001 - 2003);
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan • Senior Manager Credit – Corporate &
Employment History Institutional Banking at Standard Chartered
Beliau adalah seorang profesional yang Bank, New York (2004 - 2006);
memiliki keahlian di industri perbankan dengan • Vice President Head of Mission – Inspection
pengalaman kunci lebih dari 25 tahun di bidang Generale North America, BNP Paribas, New
Dasar Hukum Pengangkatan manajemen kredit, pengendalian risiko, dan York (2006 - 2010);
Legal Basis of Appointments hubungan dalam lingkungan kelembagaan dan • Head of Mission - Inspection General at
korporasi. Dengan keahliannya tersebut, beliau BNP Paribas, Singapore (2010 - 2013);
• Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai • Head of Kredit at Standard Chartered,
Direktur Pelaksana & Chief Risk Officer pernah dipercaya untuk mengisi sejumlah posisi
strategis pada beberapa perusahaan ternama, Bank Indonesia (2013 - 2014); and
Perseroan pada 5 Maret 2018 berdasarkan • Chief Risk Officer at PT Bank ANZ Indonesia
Akta Notaris No. 15 tanggal 24 Januari antara lain:
• Analis kredit di American Express Bank, (2014 - 2018).
2018, untuk masa kerja hingga 5 Maret
2021; serta Jakarta (1990 - 1994);
• Ditunjuk dan diangkat kembali sebagai • Vice President di Bank of America
Direktur Pelaksana & Chief Risk Officer (1994 - 1999);
Perseroan untuk masa kerja periode kedua • Senior Relationship Manager - Group
Internal Audit di Standard Chartered Bank, Rangkap Jabatan
hingga 5 Maret 2024 berdasarkan Akta Concurrent Positions
Notaris No. 19 tanggal 22 Maret 2021. Indonesia (1999 - 2001);
• Senior Audit Manager - Group Internal Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
• Appointed as Managing Director & Chief Audit di Standard Chartered, New York maupun lembaga lain.
Risk Officer of the Company on 5 March (2001 - 2003);
2018, in accordance with Notarial Deed Not holding any concurrent positions at other
• Senior Manager Credit – Corporate companies or institutions.
No. 15 dated 24 January 2018 for a term of & Institutional Banking di Standard
office ending on 5 March 2021; and Chartered Bank, New York (2004 - 2006);
• Reappointed as Managing Director & Chief • Vice President Head of Mission – Inspection
Risk Officer of the Company in accordance Generale North America, di BNP Paribas,
with Notarial Deed No. 19 dated 22 March New York (2006-2010); Hubungan Afiliasi
2021, for the second term of office ending • Head of Mission - Inspection General di Affiliate Relationship
on 5 March 2024. BNP Paribas, Singapura (2010 - 2013);
Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
• Head of Kredit di Standard Chartered Bank,
anggota Direksi lainnya, anggota Dewan
Indonesia (2013 - 2014); serta
Komisaris, maupun dengan Pemegang
• Chief Risk Officer di PT Bank ANZ Indonesia
Saham Utama, baik langsung maupun tidak
(2014 - 2018).
Riwayat Pendidikan langsung, sampai kepada Pemilik Individu.
Educational Background He is a professional with expertise in the
banking industry and more than 25 years of Not affiliated with other members of
• Bachelor of Arts bidang Ekonomi dari State key experience in credit management, risk the Board of Directors, members of the
University of New York, Amerika Serikat control, and relationships in institutional and Board of Commissioners, or Main Shareholders
(1988); serta corporate environments. With his expertise, all the way to Individual Owners, either directly
• Master of Science bidang Manajemen he has been trusted to assume a number of or indirectly.
Keuangan dari Johns Hopkins University, strategic positions at several well-known
Amerika Serikat (1989 - 1990). *** Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan
companies, including: diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra
• Bachelor of Arts Degree in Economics from • Credit analyst at American Express Bank, tendered his resignation on 11 May 2023.
State University of New York, United States Jakarta (1990 - 1994);
(1988); and • Vice President at Bank of America
• Master of Science Degree in Financial (1994 - 1999);
Management from Johns Hopkins University, • Senior Relationship Manager – Group
USA (1989 – 1990). Internal Audit at Standard Chartered Bank,
Indonesia (1999 - 2001);
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 75
Page 78
Profil Perusahaan
Company Profile
Perubahan Komposisi Direksi Changes in the Composition of
the Board of Directors
Pada tahun 2023, terdapat perubahan komposisi anggota The composition of IIF’s Board of Directors changed in 2023,
Direksi IIF: as follows:
1. Pengunduran diri Bapak I Made Wiracita Tantra sebagai 1. The resignation of Mr. I Made Wiracita Tantra from his
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”) pada position as Managing Director and Chief Risk Officer
11 Mei 2023 yang kemudian digantikan oleh Bapak Rizki (“CRO”) on 11 May 2023 and his replacement by Mr. Rizki
Pribadi Hasan sebagai Direktur Pelaksana dan Interim Pribadi Hasan who assumed the position of Managing
Chief Risk Officer (“CRO”) efektif sejak 11 Mei 2023; Director and Interim Chief Risk Officer (“CRO”) effective
on 11 May 2023;
2. Pengangkatan Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai 2. The appointment of Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”) efektif Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”) effective
sejak tanggal 8 Desember 2023 menggantikan Bapak as of 8 December 2023, replacing Mr. Rizki Pribadi Hasan,
Rizki Pribadi Hasan selaku Interim Chief Risk Officer who served as Interim Chief Risk Officer (“CRO”); and
(“CRO”); serta
3. Pengunduran diri Bapak Y. Bayu Wirawan yang 3. Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on
disampaikan kepada Perseroan melalui surat 30 October 2023. This resignation has been approved by
pengunduran diri pada 30 Oktober 2023. Hal tersebut the Shareholders and documented in Deed No. 9 dated
telah disetujui Pemegang Saham dan telah dituangkan 16 January 2024.
dalam Akta No. 9 tanggal 16 Januari 2024.
Dengan demikian, komposisi Direksi Perseroan per Consequently, the composition of the Board of Directors as
31 Desember 2023 menjadi sebagai berikut: of 31 December 2023, was as follows:
Nama Jabatan
Name Position
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin
Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
PT Indonesia Infrastructure Finance
76 Laporan Tahunan 2023
Page 79
Profil Komite Eksekutif
Executive Committee Profile
IRMAN
Executive Vice President – Head of Advisory Group
BOYLE Executive Vice President – Head of Advisory Group
Warga Negara Indonesia, 55 tahun,
domisili Jakarta
Indonesian Citizen, 55 years old,
domicile Jakarta Riwayat Pekerjaan Hubungan Afiliasi
Employment History Affiliate Relationship
• Energy Specialist di Asian Development Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Bank (“ADB”) (2004 - 2008); anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris,
• Infrastructure Specialist di PPPs maupun dengan Pemegang Saham Utama.
Dasar Hukum Pengangkatan Transaction Advisory Department di IFC Not affiliated with members of the Board
Legal Basis of Appointments Jakarta (2008 - 2012); serta of Directors, members of the Board of
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai • Country Representative untuk Private Commissioners, or Main Shareholders.
Executive Vice President – Head of Advisory Finance Advisory Network (2010 – 2011).
Group Perseroan pada Mei 2012. • Energy Specialist at the Asian Development
Bank (“ADB”) (2004 - 2008);
Appointed as Executive Vice President – Head
• Infrastructure Specialist in PPPs
of Advisory Group in May 2012.
Transaction Advisory Department at IFC
Jakarta (2008 - 2012); and
• Country Representative for the Private
Finance Advisory Network (2010 – 2011).
Riwayat Pendidikan
Educational Background
• Sarjana Teknik Elektro dari Institut
Teknologi Bandung (ITB), Bandung (1993); Rangkap Jabatan
serta Concurrent Positions
• Master of Business Administration dari
Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
Bayes Business School, City University
maupun lembaga lain.
of London, The United Kingdom (1999).
(1999). Not holding any concurrent positions at other
companies or institutions.
• Bachelor’s Degree in Electrical Engineering
from the Bandung Institute of Technology
(ITB), Bandung (1993); and
• Master’s Degree in Business Administration
from Bayes Business School, City University
of London, The United Kingdom (1999).
(1999).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 77
Page 80
Profil Perusahaan
Company Profile
Senior Management
Senior Management
ERNA PUDJILESTARI RASJID NASTANTIO W. HADI
Head of Advisory Head of Legal & Corporate Secretary
MYRIA YASMINA ARIANDRI FARIDH HILMY MUHSININ SULI INDAH LESTARI
Head of Operations & IT Head of Institutional Relations Head of HR GA
and Treasury
PT Indonesia Infrastructure Finance
78 Laporan Tahunan 2023
Page 81
KEVIN TANTRA LUCIANA BUDIMAN MUHAMMAD IZMIR
Business Development Credit Risk Team Leader FADILAH IFDIAL
Team Leader Business Development Team Leader
SRI PATRIAWATI T. SOETJIPTO JOHN WIRIAN
Head of Transaction Legal Credit Risk Team Leader
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 79
Page 82
Profil Perusahaan
Company Profile
Komposisi Pemegang Saham
Shareholders Composition
Sepanjang tahun 2023, susunan Pemegang Saham IIF tidak Throughout 2023, IIF’s Shareholders composition did not
mengalami perubahan dari tahun sebelumnya. Informasi change compared to the previous year. IIF’s Shareholders
mengenai komposisi Pemegang Saham IIF untuk periode composition for the periods ending on 31 December 2022
31 Desember 2022 dan 31 Desember 2023 diuraikan sebagai and 31 December 2023 was as follows:
berikut:
31 Desember 2023 31 Desember 2022
31 December 2023 31 December 2022
Nama Total Persentase Total Persentase
Name Lembar Nilai Nominal Kepemilikan Lembar Nilai Nominal Kepemilikan
Saham Nominal Amount Ownership Saham Nominal Amount Ownership
Number (Rp) Percentage Number (Rp) Percentage
of Share (%) of Share (%)
PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) (“SMI”) 600.000 600.000.000.000 30,00 600.000 600.000.000.000 30,00
Asian Development Bank (“ADB”) 399.800 399.800.000.000 19,99 399.800 399.800.000.000 19,99
International Finance Corporation (“IFC”) 399.800 399.800.000.000 19,99 399.800 399.800.000.000 19,99
Deutsche Investitions-und
302.400 302.400.000.000 15,12 302.400 302.400.000.000 15,12
Entwicklungsgesellschaft mbH (“DEG”)
Sumitomo Mitsui Banking Corporation (“SMBC”) 298.000 298.000.000.000 14,90 298.000 298.000.000.000 14,90
Total
2.000.000 2.000.000.000.000 100,00 2.000.000 2.000.000.000.000 100,00
Total
Komposisi Kepemilikan Saham Lokal dan Composition of Domestic and Foreign Share
Asing Ownership
Informasi mengenai komposisi Pemegang Saham IIF IIF’s Shareholders composition based on institutional
berdasarkan klasifikasi institusi diuraikan sebagai berikut: classification was as follows:
31 Desember 2023 31 Desember 2022
31 December 2023 31 December 2022
Nama Total Persentase Total Persentase
Name Lembar Nilai Nominal Kepemilikan Lembar Nilai Nominal Kepemilikan
Saham Nominal Amount Ownership Saham Nominal Amount Ownership
Number (Rp) Percentage Number (Rp) Percentage
of Share (%) of Share (%)
Kepemilikan Institusi Lokal
Ownership by Local Institution
PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) (“SMI”) 600.000 600.000.000.000 30,00 600.000 600.000.000.000 30,00
Kepemilikan Institusi Asing
Ownership by Foreign Institution
Asian Development Bank (“ADB”) 399.800 399.800.000.000 19,99 399.800 399.800.000.000 19,99
International Finance Corporation (“IFC”) 399.800 399.800.000.000 19,99 399.800 399.800.000.000 19,99
Deutsche Investitions-und
399.800 302.400.000.000 15,12 302.400 302.400.000.000 15,12
Entwicklungsgesellschaft mbH (“DEG”)
Sumitomo Mitsui Banking Corporation (“SMBC”) 302.400 298.000.000.000 14,90 298.000 298.000.000.000 14,90
Total
2.000.000 2.000.000.000.000 100,00 2.000.000 2.000.000.000.000 100,00
Total
PT Indonesia Infrastructure Finance
80 Laporan Tahunan 2023
Page 83
Kepemilikan Saham Langsung dan Tidak Direct and Indirect Share Ownership by the
Langsung oleh Dewan Komisaris dan Direksi Board of Commissioners and Directors
Per 31 Desember 2023, tidak ada satupun anggota Dewan As of 31 December, 2023, none of the members of
Komisaris dan Direksi yang memiliki saham Perseroan, baik the Board of Commissioners nor the Board of Directors owned
secara langsung maupun tidak langsung. the Company’s shares, either directly or indirectly.
Informasi Perubahan Total Lembar Saham Information on Changes in Issued Share
Sejak 1 Januari 2023 – 31 Desember 2023, total lembar The Company’s share count did not change from
saham Perseroan tidak mengalami perubahan karena aksi 1 January 2023 to 31 December 2023 as the Company did not
korporasi apapun. undertake any corporate actions.
Informasi Pemegang Saham Utama
dan Pengendali
Main and Controlling Shareholders Information
30,00% 19,99% 19,99% 15,12% 14,90%
Setiap Pemegang Saham IIF memiliki lebih dari 5% modal Each IIF’s Shareholder owns more than 5% of the Company’s
disetor di mana SMI (Persero) bertindak sebagai Pemegang paid-up capital, whereas SMI (Persero), the Main Shareholder,
Saham Utama dengan total kepemilikan saham mencapai holds 30.00% ownership stake. The chart of Shareholders
30,00%. Pada bagan komposisi Pemegang Saham di atas composition above shows that IIF does not have a Controlling
terlihat bahwa IIF tidak memiliki Pemegang Saham Pengendali. Shareholder.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 81
Page 84
Profil Perusahaan
Company Profile
Profil Pemegang Saham Shareholder Profile
1. PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) (“SMI”) 1. PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) (“SMI”)
SMI adalah entitas BUMN yang 100% sahamnya SMI is a state-owned entity whose 100% shares are owned
dimiliki oleh Pemerintah Republik Indonesia melalui by the Government of the Republic of Indonesia through
Kementerian Keuangan Republik Indonesia. Pelaksanaan the Minister of Finance of the Republic of Indonesia.
aktivitas bisnis SMI mengacu pada Peraturan OJK The implementation of SMI’s business activities refers
No. 46/POJK.05/2020 tentang Perusahaan Pembiayaan to OJK Regulation No. 46/POJK.05/2020 concerning
Infrastruktur. Infrastructure Financing Companies.
Pendirian SMI tertuang dalam Akta Pendirian No. 17 The establishment of SMI is stated in the Deed of
tanggal 26 Februari 2009 yang dibuat di hadapan Lolani Establishment No. 17 dated 26 February 2009, drawn up
Kurniati Irdham-Idroes, SH, LLM, Notaris di Jakarta, yang before Lolani Kurniati Irdham-Idroes, SH, LLM, Notary
telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Kehakiman in Jakarta, which has been approved by the Minister of
Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan Justice of the Republic of Indonesia based on Decree
No. AHU-09067.AH.01.01 tanggal 24 Maret 2009, terdaftar No. AHU-09067.AH.01.01 dated 24 March 2009, registered
dalam Daftar Perseroan No. AHU-0011180.AH.01.09 Tahun in the Company Register No. AHU-0011180. AH.01.09 of
2009 tanggal 24 Maret 2009, serta sudah diumumkan 2009 dated 24 March 2009, and has been announced in
dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 40 tanggal the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 40
19 Mei 2009, Tambahan Berita Negara Republik Indonesia dated 19 May 2009, Supplement to the State Gazette of
No. 13273/2009. the Republic of Indonesia No. 13273/2009.
Anggaran Dasar SMI telah beberapa kali mengalami SMI’s Articles of Association have been amended several
perubahan di mana perubahan terakhir dicatat dalam Akta times, the latest of which was recorded in Deed No. 19
No. 19 tanggal 16 Oktober 2020, yang dibuat di hadapan dated 16 October 2020, made before Ashoya Ratam,
Ashoya Ratam, SH, MKn, Notaris di Jakarta. Perubahan SH, MKn, Notary in Jakarta. The newest amendment (i)
tersebut (i) telah mendapatkan pengesahan dari Menteri has been approved by the Minister of Law and Human
Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia Rights of the Republic of Indonesia based on Decree
berdasarkan Surat Keputusan No. AHU-0071181.AH.01.02 No. AHU-0071181.AH.01.02 Year 2020 dated 16 October
Tahun 2020 tanggal 16 Oktober 2020; dan (ii) telah diakui 2020; and (ii) has been recognized by the Minister of Law
oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik and Human Rights of the Republic of Indonesia based
Indonesia berdasarkan Surat No. AHUAH.01.03-0399024 on Letter No. AHUAH.01.03-0399024 Year 2020 on
Tahun 2020 tanggal 16 Oktober 2020. 16 October 2020.
Pendirian SMI bertujuan untuk melaksanakan Peraturan The establishment of SMI aims to implement Government
Pemerintah No. 66 Tahun 2007 tentang Penyertaan Modal Regulation No. 66 of 2007 concerning State Equity
Negara Republik Indonesia Untuk Pendirian Perusahaan Participation of the Republic of Indonesia for the
Perseroan (Persero) di Bidang Pembiayaan Infrastruktur, Establishment of a Limited Liability Company (Persero)
sebagaimana telah diubah dengan Peraturan Pemerintah in the Infrastructure Financing sector, as amended by
No. 75 Tahun 2008 dan Peraturan Pemerintah No. 53 Government Regulation No. 75 of 2008 and Government
Tahun 2020. Regulation No. 53 of 2020.
2. Asian Development Bank (“ADB”) 2. Asian Development Bank (“ADB”)
ADB didirikan pada tahun 1966 dan dimiliki oleh 68 anggota, ADB was established in 1966 and is owned by 68 members,
49 di antaranya berasal dari kawasan Asia Pasifik. Instrumen of which 49 are from the Asia Pacific region. Its main
utamanya bertujuan untuk membantu negara-negara instrument is to assist member countries in policy
anggotanya dalam hal dialog kebijakan, pinjaman, investasi dialogue, loans, equity investments, guarantees, grants,
ekuitas, garansi, hibah, dan bantuan teknis. ADB berkomitmen and technical assistance. ADB is committed to realizing
untuk mewujudkan kawasan Asia Pasifik yang makmur, a prosperous, inclusive, resilient, and sustainable Asia
inklusif, tangguh, dan berkelanjutan, serta mempertahankan Pacific Region, as well as maintaining its efforts to
upayanya untuk memberantas kemiskinan ekstrem. eradicate extreme poverty.
3. International Finance Corporation (“IFC”) 3. International Finance Corporation (“IFC”)
IFC adalah organisasi yang terafiliasi dengan World Bank IFC is an organization affiliated with the World Bank
dan anggota World Bank Group. IFC juga merupakan and a member of the World Bank Group. IFC is also the
institusi pembangunan global terbesar yang berfokus largest global development institution that focuses on
pada sektor swasta di negara berkembang. Dengan the private sector in developing countries. By leveraging
memanfaatkan kekuatan permodalan, keahlian, dan its capital, expertise, and influence to create markets
pengaruhnya untuk menciptakan pasar dan kesempatan and opportunities in developing countries, IFC is now
di negara-negara berkembang, kini IFC telah beroperasi operating in more than 100 countries.
di lebih dari 100 negara.
PT Indonesia Infrastructure Finance
82 Laporan Tahunan 2023
Page 85
4. Deutsche Investitions-und Entwicklungsgesellschaft 4. Deutsche Investitions-und Entwicklungsgesellschaft
mbH (“DEG”) mbH (“DEG”)
DEG didirikan berdasarkan Memorandum of Association DEG was established based on the Memorandum of
of DEG. Pendirian DEG bertujuan untuk mendorong Association of DEG. The establishment of DEG aims to
pertumbuhan sektor swasta di negara-negara berkembang, promote private sector growth in developing countries,
Eropa Tengah dan Timur, serta New Independent States, dan Central and Eastern Europe, New Independent States,
juga negara-negara lainnya yang disetujui oleh keputusan and other countries of Shareholders’ approval.
Pemegang Saham.
5. Sumitomo Mitsui Banking Corporation (“SMBC”) 5. Sumitomo Mitsui Banking Corporation (“SMBC”)
SMBC berdiri pada tahun 2001 berdasarkan Akta SMBC was established in 2001 based on the Deed of
Pendirian sesuai dengan hukum dan peraturan yang Establishment, in accordance with applicable laws and
berlaku di Jepang. SMBC adalah lembaga keuangan regulations in Japan. SMBC is a leading global financial
global terkemuka yang merupakan anggota inti dari institution and a core member of the Sumitomo Mitsui
Sumitomo Mitsui Financial Group (“SMBC Group”). Financial Group (“SMBC Group”). SMBC is one of Japan’s
SMBC merupakan salah satu bank dengan aset largest banks by assets, headquartered in Tokyo. Under
terbesar di Jepang yang berkantor pusat di Tokyo. the management of the SMBC Group, SMBC offers
Di bawah manajemen SMBC Group, SMBC menawarkan personal, corporate, and investment banking services to
layanan perbankan personal, korporat, dan investasi a number of networks spanning over 40 countries and
ke sejumlah jaringan yang menjangkau 40 negara dan regions, of which 16 are in the Asian region.
wilayah, yang mana 16 di antaranya berada di wilayah Asia.
Pada tahun 1989, SMBC mulai memantapkan eksistensinya In 1989, SMBC began to establish a strong presence in
di Indonesia melalui pendirian PT SMBC Indonesia. Indonesia through the establishment of PT SMBC Indonesia.
Selanjutnya di tahun 2019, PT SMBC Indonesia dan Furthermore, in 2019, PT SMBC Indonesia and
PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk melakukan PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk merged as a
merger sehingga terbentuk suatu entitas bisnis baru new business entity named PT Bank BTPN Tbk. BTPN is a
bernama PT Bank BTPN Tbk. BTPN adalah bank universal universal bank that offers a complete array of products
yang menyediakan serangkaian produk dan layanan and services to corporate and individual customers.
lengkap kepada nasabah korporasi dan individu.
Daftar Entitas Anak dan Struktur Grup
List of Subsidiaries and Group Structure
Sampai dengan akhir tahun 2023, IIF tidak memiliki Entitas As of end of 2023, IIF did not have any Subsidiaries, Associated
Anak, Entitas Asosiasi, maupun Perusahaan Ventura Bersama. Entities, or Joint Venture Companies.
Kronologi Pencatatan Saham
Share Listing Chronology
Sampai dengan akhir tahun 2023, IIF tidak pernah As of end of 2023, IIF had not listed any portion of its shares
mencatatkan sahamnya di bursa efek manapun. Dengan on any stock exchange. Consequently, this 2023 Annual
demikian, tidak terdapat informasi mengenai kronologi Report does not disclose information about the chronology
pencatatan saham, total saham, nilai nominal, dan harga of share listing, the number of shares, nominal value, and
penawaran dari awal pencatatan hingga akhir, di dalam offering price.
Laporan Tahunan 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 83
Page 86
Profil Perusahaan
Company Profile
Kronologi Pencatatan Obligasi
Bond Listing Chronology
Obligasi I Indonesia Infrastructure Finance Indonesia Infrastructure Finance Bond I
Tahun 2016 2016
Pada tanggal 29 Juni 2016, IIF memperoleh Surat Pernyataan On 29 June 2016, IIF obtained OJK’s Effective Statement Letter
Efektif dari OJK No. S-336/D.04/2016 untuk penawaran umum No. S-336/D.04/2016 to conduct a Public Offering on Indonesia
Obligasi I Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2016. Obligasi Infrastructure Finance Bond I Year 2016. The bond was listed
tersebut sudah dicatatkan di BEI pada 19 Juli 2016. IIF telah on the IDX on 19 July 2016. IIF has fully repaid Series A Bond,
melakukan pelunasan atas Obligasi Seri A, Seri B, dan Seri C Series B Bond, and Series C Bond on their maturity dates i.e.
sesuai jatuh temponya masing-masing pada tanggal 19 Juli 19 July 2019, 19 July 2021, and 19 July 2023, respectively.
2019, 19 Juli 2021, dan 19 Juli 2023.
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2019 Registration Bond I Phase I 2019
Pada 13 Desember 2019, IIF memperoleh Surat Pernyataan On 13 December 2019, IIF obtained OJK’s Effective Statement
Efektif dari OJK No. S-198/D.04/2019 untuk penawaran umum Letter No. S-198/D.04/2019 to conduct a Shelf Registration
berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Public Offering on Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Finance Tahap I Tahun 2019. Obligasi tersebut dicatatkan di BEI Registration Bond I Phase I Year 2019. The bond was listed on
pada 19 Desember 2019. IIF telah melakukan pelunasan atas the IDX on 19 December 2019. IIF has fully repaid Series A Bond,
Obligasi Seri A, Seri B, dan Seri C sesuai jatuh temponya masing- Series B Bond, and Series C Bond on their maturity dates i.e.
masing pada tanggal 28 Desember 2020, 18 Desember 2022, dan 28 December 2020, 18 December 2022, and 18 December 2024,
18 Desember 2024. respectively.
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Infrastructure Finance Tahap II Tahun 2020 Registration Bond I Phase II 2020
Pada tanggal 13 Desember 2019, IIF memperoleh Surat On 13 December 2019, IIF obtained OJK’s Effective Statement
Pernyataan Efektif dari OJK No. S-198/D.04/2019 untuk Letter OJK No. S-198/D.04/2019 to conduct a Shelf Registration
penawaran umum berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan I Public Offering on Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Indonesia Infrastructure Finance Tahap II Tahun 2020. Obligasi Registration Bond I Phase II Year 2020. IIF had fully repaid
tersebut telah dicatatkan di BEI pada 22 Oktober 2020. IIF telah A Series Bond and B Series Bond on their maturity dates on
melakukan pelunasan atas Obligasi Seri A dan Seri B sesuai jatuh 28 October 2021 and 21 October 2023, respectively.
temponya pada tanggal 28 Oktober 2021 dan 21 Oktober 2023.
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2023 Registration II Phase I 2023
Pada tanggal 17 November 2023, IIF memperoleh Surat On 17 November 2023, IIF obtained OJK’s Effective Statement
Pernyataan Efektif dari OJK No. S-367/D.04/2023 untuk Letter OJK No. S-367/D.04/2023 to conduct a Shelf Registration
penawaran umum Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Public Offering on Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2023. Obligasi tersebut Registration Bond II Phase I Year 2023. The bond was listed on
telah dicatatkan di BEI pada 27 Desember 2023. the IDX on 27 December 2023.
Tanggal Bunga Jatuh Status Peringkat
Jangka Obligasi Tempat
Jenis Obligasi Penerbitan Rincian Nilai Nominal Obligasi Tempo Pembayaran
Waktu Pencatatan
Type of Bond Issuing Series Nominal Value Bond Maturity Payment Bond Rating
Period Listed on
Date Interest Date Status 2023 2022
Obligasi I Indonesia 19 Juli 2016 Seri A Rp825.000.000.000 8,25% 3 tahun 19 Juli 2019 Lunas idAAA idAAA BEI
Infrastructure Finance 19 July 2016 Series A 3 years 19 July 2019 Settled IDX
Tahun 2016
Indonesia Infrastructure
Finance Bond I Year 2016
PT Indonesia Infrastructure Finance
84 Laporan Tahunan 2023
Page 87
Tanggal Bunga Jatuh Status Peringkat
Jangka Obligasi Tempat
Jenis Obligasi Penerbitan Rincian Nilai Nominal Obligasi Tempo Pembayaran
Waktu Pencatatan
Type of Bond Issuing Series Nominal Value Bond Maturity Payment Bond Rating
Period Listed on
Date Interest Date Status 2023 2022
Obligasi I Indonesia 19 Juli 2016 Seri B Rp250.000.000.000 8,70% 5 tahun 19 Juli 2021 Lunas IdAAA IdAAA BEI
Infrastructure Finance 19 July 2016 Series B 5 tahun 19 July 2021 Settled IDX
Tahun 2016
Indonesia Infrastructure
Finance Bond I Year 2016
Obligasi I Indonesia 19 Juli 2016 Seri C Rp425.000.000.000 9,00% 7 tahun 19 Juli 2023 Lunas IdAAA IdAAA BEI
Infrastructure Finance 19 July 2016 Series C 7 years 19 July 2023 Settled IDX
Tahun 2016
Indonesia Infrastructure
Finance Bond I Year 2016
Obligasi Berkelanjutan I 18 Desember Seri A Rp965.000.000.000 6,75% 370 hari 28 Desember Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2019 Series A 370 2020 Settled IDX
Finance Tahap I Tahun 18 December days 28 December
2019 2019 2020
Indonesia Infrastructure
Finance Shelf Registration
Bond I Phase I Year 2019
Obligasi Berkelanjutan I 18 Desember Seri B Rp372.000.000.000 7,75% 3 tahun 18 Desember Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2019 Series B 3 years 2022 Settled IDX
Finance Tahap I Tahun 18 December 18 December
2019 2019 2022
Indonesia Infrastructure
Finance Shelf Registration
Bond I Phase I Year 2019
Obligasi Berkelanjutan I 18 Desember Seri C Rp163.000.000.000 7,90% 5 tahun 18 Desember Belum Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2019 Series C 5 years 2024 (belum jatuh IDX
Finance Tahap I Tahun 18 December 18 December tempo)
2019 2019 2024 Not Settled
Indonesia Infrastructure (not yet
Finance Shelf Registration maturity date)
Bond I Phase I Year 2019
Obligasi Berkelanjutan I 22 Oktober Seri A Rp570.000.000.000 5,00% 367 hari 28 Oktober Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2020 Series A 367 2021 Settled IDX
Finance Tahap II Tahun 22 October days 28 October
2020 2020 2021
Indonesia Infrastructure
Finance Shelf Registration
Bond I Phase II Year 2020
Obligasi Berkelanjutan I 22 Oktober Seri B Rp810.000.000.000 6,65% 3 tahun 21 Oktober Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2020 Series B 3 years 2023 Settled IDX
Finance Tahap II Tahun 22 October 21 October
2020 2020 2023
Indonesia Infrastructure
Finance Shelf Registration
Bond I Phase II Year 2020
Obligasi Berkelanjutan I 22 Oktober Seri C Rp120.000.000.000 6,90% 5 tahun 21 Oktober Belum Lunas IdAAA IdAAA BEI
Indonesia Infrastructure 2020 Series C 5 years 2025 (belum jatuh IDX
Finance Tahap II Tahun 22 October 21 October tempo)
2020 2020 2025 Not Settled
Indonesia Infrastructure (not yet
Finance Shelf Registration maturity date)
Bond I Phase II Year 2020
Obligasi Berkelanjutan II 22 Desember Seri A Rp160.609.000.000 6,45% 370 hari 2 Januari Belum Lunas IdAAA - BEI
Indonesia Infrastructure 2023 Series A 370 days 2025 (belum jatuh IDX
Finance Tahap I Tahun 22 December 2 January tempo)
2023 2023 2025 Not Settled
Indonesia Infrastructure (not yet
Finance Shelf maturity date)
Registration Bond II
Phase I Year 2023 Seri B Rp245.060.000.000 6,70% 3 tahun 22 Desember Belum Lunas IdAAA - BEI
Series B 3 years 2026 (belum jatuh IDX
22 December tempo)
2026 Not Settled
(not yet
maturity date)
Seri C Rp94.331.000.000 6,80% 5 tahun 22 Desember Belum Lunas IdAAA - BEI
Series C 5 years 2028 (belum jatuh IDX
22 December tempo)
2028 Not Settled
(not yet
maturity date)
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 85
Page 88
Profil Perusahaan
Company Profile
Kronologi Pencatatan Efek Lainnya
Chronology of Other Securities Listing
Surat Utang Jangka Menengah Medium Term Notes
Medium Term Notes (“MTN”) Indonesia Indonesia Infrastructure Finance Medium
Infrastructure Finance Tahun 2018 Term Notes (“MTN”) Year 2018
Pada 24 Oktober 2018, IIF menerbitkan Medium Term Notes On 24 October 2018, IIF issued the Indonesia Infrastructure
(“MTN”) Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2018. Finance Medium Term Notes (“MTN”) Year 2018. The Company
Perseroan telah melakukan pelunasan MTN sesuai dengan settled the full payment for its MTN on its maturity date
tanggal jatuh temponya, yaitu 10 November 2019. i.e. 10 November 2019.
Surat Utang Senior Tanpa Jaminan Tahun 2021 Senior Unsecured Noted Year 2021
Pada tanggal 27 Januari 2021, IIF menerbitkan dan On 27 January 2021, IIF issued and offered Senior Unsecured
menawarkan Surat Utang Senior Tanpa Jaminan di Notes on the SGX through Euro Medium Term Note
SGX melalui Euro Medium Term Note Programme yang Programme that received “BBB” rating from Fitch Rating.
mendapatkan peringkat “BBB” oleh Fitch Rating.
Surat Berharga Perpetual Berwawasan Issuance of Green Perpetual Notes Indonesia
Lingkungan Indonesia Infrastructure Finance Infrastructure Finance Year 2023
Tahun 2023
Pada tanggal 29 Desember 2023, IIF memperoleh pernyataan On 29 December 2023, IIF obtained the effective statement
efektif untuk melakukan penerbitan Surat Berharga Perpetual to issue Indonesia Infrastructure Finance Green Perpetual
Berwawasan Lingkungan Indonesia Infrastructure Finance Notes Year 2023. However, the notes were listed on the IDX
Tahun 2023. Namun demikian, pencatatan di BEI dilakukan on 10 January 2024.
pada tanggal 10 Januari 2024.
Tingkat Peringkat
Jatuh
Tanggal Suku Jangka Rating Tempat
Jenis Obligasi Nilai Nominal Tempo
Penerbitan Bunga Waktu Status Pencatatan
Type of Bond Nominal Value Maturity
Issuing Date Interest Period Listed on
Date 2023 2022
Rate
MTN Indonesia Infrastructure 24 Oktober 2018 Rp200.000.000.000 8,35% 370 hari 10 November Lunas - - BEI
Finance Tahun 2018 24 October 2018 370 2019 Settled IDX
MTN of Indonesia Infrastructure days 10 November
Finance Year 2018 2019
Surat Utang Senior Tanpa Jaminan 27 Januari 2021 USD150.000.000 1,50% 5 tahun 27 Januari Belum Lunas BBB BBB SGX
(Sustainability Bond) Tahun 2021 27 January 2021 5 years 2026 (belum jatuh
Senior Unsecured Notes 27 January tempo)
(Sustainability Bond) Year 2021 2026 Not Settled
(not yet
maturity
date)
Tanggal Tingkat Peringkat
Jatuh
Penerbitan Suku Jangka Rating Tempat
Jenis Obligasi Nilai Nominal Tempo
Surat Izin Bunga Waktu Status Pencatatan
Type of Bond Nominal Value Maturity
Permit Issuance Interest Period Listed on
Date 2023 2022
Date Rate
Izin Surat Berharga Perpetual 29 Desember Rp335.190.000.000 8,25% - Tanpa Belum Lunas idAA - BEI
Berwawasan Lingkungan Indonesia 2023 Tanggal Jatuh Not Settled IDX
Infrastructure Finance Tahun 2023 29 December Tempo
Indonesia Infrastructure Finance 2023 Without
Green Perpetual Notes Year 2023 maturity date
PT Indonesia Infrastructure Finance
86 Laporan Tahunan 2023
Page 89
Nama dan Alamat Lembaga dan/atau
Profesi Penunjang
Name and Address of Supporting Institutions and/or Professions
Kantor Akuntan Publik
Public Accountant Firm
Nama Alamat
Name Address
Purwantono, Sungkoro & Surja Indonesia Stock Exchange, Building Tower 2, 7th Floor,
(a member firm of EY Global Limited) Jl. Jendral Sudirman Kav. 52 – 53,
Jakarta, 12190
Jenis dan Bentuk Jasa Biaya Periode Penugasan
Type and Form of Services Fee Assignment Period
Jasa Audit Jasa Audit 2023
Audit Services Audit Services
Melakukan audit untuk Laporan Keuangan 2023. • Audit Laporan Keuangan Triwulan I 2023:
Conduct the audit on the 2023 Financial Audit of Q1 2023 Financial Statements
Statements. Rp880.000.000,-
• Audit Laporan Keuangan Triwulan II 2023:
Jasa Non-Audit Audit of Q2 2023 Financial Statements
Non-Audit Services Rp1.000.000.000,-
• Jasa Assurance atas Laporan Hasil Kinerja. • Audit Laporan Keuangan Tahunan 2023:
Assurance Services on the Perfomance Audit of 2023 Financial Statements
Evaluation Report. Rp932.000.000,-
• Penerbitan Comfort Letters dan Opini
Non-Default. Jasa Non-Audit
The issuance of Comfort Letters and Non-Audit Services
Non-Default Opinion. Rp1.800.000.000,-
Pemeringkat Kredit
Rating Agency
Nama Alamat
Name Address
PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo) Equity Tower, Lt. 30 Unit A, E, F, dan G
Sudirman Central Business District, Lot 9
Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53
Jakarta 12190
Jenis dan Bentuk Jasa Periode Penugasan
Type and Form of Services Assignment Period
Pemeringkatan kredit untuk penerbitan obligasi IIF tahun 2023. 2023
Credit rating for the issuance of IIF bonds in 2023.
Nama Alamat
Name Address
PT Fitch Ratings Indonesia DBS Bank Tower, 24th Floor, Suite 2403,
Jl. Prof. Dr. Satrio Kav. 3 – 5,
Jakarta, 12940
Jenis dan Bentuk Jasa Periode Penugasan
Type and Form of Services Assignment Period
Entity rating. 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 87
Page 90
Profil Perusahaan
Company Profile
Wali Amanat
Trustee
Nama Alamat
Name Address
PT Bank Mega Tbk Menara Bank Mega, 16th Floor,
Jl. Kapten Tendean No. 12 – 14A,
Jakarta, 12790
Jenis dan Bentuk Jasa Biaya Periode Penugasan
Type and Form of Services Fee Assignment Period
Wali amanat untuk penerbitan obligasi IIF. Rp388.500.000.- 2023
Trustee for the issuance of IIF bonds.
Konsultan Hukum
Legal Consultant
Nama Alamat
Name Address
Assegaf Hamzah & Partners Capital Place, Level 36 & 37,
Jl. Jendr. Gatot Subroto Kav. 18,
Jakarta, 12710
Jenis dan Bentuk Jasa Biaya Periode Penugasan
Type and Form of Services Fee Assignment Period
Biaya retainer. Rp2.380.376.564.- 2023
Retainer cost.
PT Indonesia Infrastructure Finance
88 Laporan Tahunan 2023
Page 91
Informasi pada Situs Web Perusahaan
Information on the Company’s Website
IIF menjaga komitmennya untuk menerapkan proses IIF embraces its commitment to implement transparent
bisnis yang transparan di segala aspek, termasuk dalam business processes in all aspects, including the presentation
hal penyajian dan pengungkapan informasi umum and disclosure of corporate information, while taking into
perusahaan dengan memperhatikan kebijakan kerahasiaan account its confidentiality policy. As a form of its solemnity
informasi perusahaan. Sebagai bentuk kesungguhan towards implementing good governance, especially in the
terhadap penerapan tata kelola yang baik, khususnya aspect of transparency, IIF provides an official website
aspek transparansi, IIF menyediakan situs web resmi that can be accessed easily by all parties at www.iif.co.id.
yang dapat diakses oleh semua pihak, yaitu www.iif.co.id. All information uploaded on the web page is presented in
Seluruh informasi yang tersaji pada laman web ditampilkan dalam 2 (two) languages, namely Bahasa Indonesia and English.
2 (dua) bahasa, yaitu Bahasa Indonesia dan Bahasa Inggris.
Penerapan keterbukaan informasi di Perseroan mengacu The Company’s implementation of information disclosure
pada Peraturan OJK No. 8/POJK.04/2015 tentang Situs adheres to OJK Regulation No. 8/POJK.04/2015 on the
Web Emiten atau Perusahaan Publik. Berdasarkan peraturan Websites of Listed or Public Companies. The aforementioned
tersebut, situs web perusahaan publik diwajibkan memuat regulation stipulates that public companies’ websites are
informasi yang disyaratkan serta senantiasa diperbaharui required to contain the specified information and must be
secara berkala. Situs web perusahaan publik setidaknya harus regularly updated. Public companies’ websites should include
memuat 4 (empat) bagian utama, yaitu: at least four main sections, as follows:
1. Informasi umum emiten atau perusahaan publik; 1. General information about the listed or public company;
2. Informasi bagi pemodal atau investor; 2. Information for Shareholders or investors;
3. Informasi tata kelola perusahaan; dan 3. Corporate governance information; and
4. Informasi tanggung jawab sosial perusahaan. 4. Corporate social responsibility information.
Informasi umum yang relevan untuk diungkapkan kepada The IIF website contains general information that is relevant
publik dalam situs web IIF diuraikan sebagai berikut: to be disclosed to the public, including the followings:
Beranda Tentang IIF Bisnis
Home About IIF Business
Berisi berbagai informasi produk & • Ikhtisar • Visi dan Misi • Produk dan Layanan
layanan Perseroan yang disajikan Overview Vision and Mission Products and Services
pada situs web utama www.iif.co.id. • Pemegang Saham • Organisasi • Portofolio dan Proyek
It contains various information on the Shareholders Organization Portfolio and Project
Company’s products & services which • Strategi Bisnis • Sumber Daya Manusia • Policy Brief
is presented on the main website Our Strategy Human Resources Policy Brief
www.iif.co.id.
Sosial dan Lingkungan Hubungan Investor Berita Terbaru dan
Social and Environmental Investor Relations Kegiatan mengenai
IIF Sepanjang Tahun
Latest News and
• Prinsip-Prinsip S&E IIF • Informasi Keuangan • Profesi Penunjang Activities Regarding
IIF S&E Principles Financial Information Pasar Modal IIF throughout the
• Sistem Manajemen Sosial dan • Update Investor Capital Market Year
Lingkungan Investor Updates Supporting Profession
Social and Environment • Peringkat • Obligasi
Management System Rating Bonds CSR
• Ringkasan Proyek • Ikhtisar Keuangan • Tata Kelola Perusahaan
Project Summary Financial Overview Corporate Governance
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 89
Page 92
Profil Perusahaan
Company Profile
Pemenuhan Informasi Pada Situs Web Perusahaan
Fulfillment of Information on the Company’s Website
Uraian Ketersediaan Keterangan
Description Availability Note
Informasi Pemegang Saham sampai dengan Pemilik Akhir Individu
https://iif.co.id/id/tentang-kami/pemegang-saham/
Information on Shareholder up to Individual End Owners
Struktur Organisasi https://iif.co.id/id/tentang-kami/struktur-organisasi/
Organizational Structure struktur-organisasi/
Analisis Kinerja Keuangan https://iif.co.id/id/hubungan-investor/ikhtisar-
Analysis on Financial Performance keuangan/
Laporan Keuangan Tahunan (5 Tahun Terakhir) https://iif.co.id/id/hubungan-investor/informasi-
Annual Financial Reports (Last 5 Years) keuangan/ laporan-keuangan/
https://iif.co.id/id/tentang-kami/struktur-organisasi/
Profil Dewan Komisaris dan Direksi
dewan-komisaris/ dan https://iif.co.id/id/tentang-kami/
Profile of the Board of Commissioners and the Board of Directors
struktur-organisasi/komite-eksekutif
Piagam Dewan Komisaris, Direksi, Komite-Komite, dan Audit
Internal https://iif.co.id/id/hubungan-investor/tata-kelola-
Board of Commissioners’ Charter, Board of Directors’ Charter, perusahaan/komite/
Committees’ Charter, and Internal Audit’s Charter
Daftar Keanggotaan Asosiasi Industri
Membership in Association in the Industry
Nama Organisasi Skala Organisasi Status Keanggotaan
Organization Organizational Scale Membership Status
Masyarakat Telematika Indonesia (“MASTEL”) Nasional Anggota Aktif
Indonesian Telematics Society National Active Member
Nasional Anggota Aktif
Masyarakat Energi Terbarukan Indonesia (“METI”)
National Active Member
Asia-Pasifik Anggota Aktif
Asia Pacific Loan Market Association (“APLMA”)
Asia-Pacific Active Member
PT Indonesia Infrastructure Finance
90 Laporan Tahunan 2023
Page 93
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 91
Page 94
Tinjauan
Pendukung
Bisnis
Overview on
Business Support
PT Indonesia Infrastructure Finance
92 Laporan Tahunan 2023
Page 95
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 93
Page 96
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Sumber Daya Manusia
Human Resources
SDM menjadi salah satu faktor Komitmen terhadap Pengelolaan SDM
penting bagi IIF dalam mencapai
Visi, Misi, dan Tujuan Perseroan. IIF menyadari bahwa kesinambungan usaha Perseroan sangat
Oleh karena itu, IIF menempatkan ditentukan oleh keberadaan SDM yang berkualitas dan
SDM sebagai komponen kunci dan memiliki kompetensi unggul, khususnya di bidang pembiayaan
mitra strategis dalam menjalankan infrastruktur. Oleh karena itu, pengelolaan dan pengembangan
operasi pembiayaan infrastruktur. kompetensi SDM secara tepat dan berkesinambungan terus
Selain menerapkan praktik terbaik dilakukan IIF dalam mengembangkan talenta berkualitas dan
secara tepat dan berkesinambungan, berkompeten agar tetap adaptif terhadap setiap perubahan
lingkungan bisnis yang semakin dinamis dan kompetitif.
pengelolaan SDM IIF juga difokuskan
Komitmen ini penting untuk terus dikedepankan dalam
guna merespons tantangan bisnis dan
rangka mendorong pertumbuhan dan keberlanjutan usaha
perkembangan industri pembiayaan IIF tetap sehat, stabil, serta berdaya saing tinggi.
yang dinamis.
HR remains a crucial factor for IIF in Commitment to HR management
realizing the Company’s Vision, Mission, and
Objectives. Therefore, IIF positions HR as a key IIF is keenly aware that the Company’s business continuity
component and strategic partner in running
is heavily dependent on the presence of high-quality and
its infrastructure financing operations. Apart
highly competent human resources, especially in the field of
from implementing best practices in a precise
and sustainable manner, IIF’s HR management infrastructure financing. Therefore, IIF persistently manages
is also focused on responding to the dynamic and develops its HR competency in a precise manner to
challenges of the business and the evolving cultivate competent and qualified talents to maintain
landscape of the infrastructure financing adaptability to the increasingly dynamic and competitive
industry.” business environment. This commitment is vital as IIF aims to
bolster the Company’s growth and sustainability by ensuring
its financial soundness, stability, and competitiveness.
PT Indonesia Infrastructure Finance
94 Laporan Tahunan 2023
Page 97
Sebagai perusahaan yang selalu menempatkan karyawan As a business entity that consistently regards employees
sebagai mitra strategis untuk mencapai Visi, Misi, dan Tujuan as strategic partners in achieving its Vision, Mission, and
Perseroan, IIF bertanggung jawab untuk menciptakan SDM Objectives, IIF strives to nurture a superior workforce through
yang unggul dan berkualitas melalui berbagai kebijakan various comprehensive HR management policies prepared
pengelolaan SDM yang dirumuskan secara komprehensif and regularly updated by the HR Division in full compliance
dan diperbarui secara berkala oleh Divisi SDM, dengan tetap with applicable regulations and HR management best
mengacu pada peraturan perundang-undangan dan best practices. In addition, to address every challenge and dynamic
practices pengelolaan SDM yang berlaku. Di samping itu, in the infrastructure financing industry, IIF’s employees
dalam rangka menjawab setiap tantangan dan dinamika are encouraged to master the necessary technologies to
lingkungan bisnis Perseroan, SDM IIF senantiasa didorong strengthen and enhance the Company’s performance.
untuk dapat menguasai teknologi yang dibutuhkan dalam
rangka memperkuat dan meningkatkan kinerja Perseroan.
Divisi SDM akan terus berusaha untuk menjawab setiap Accordingly, the HR Division will continuously address
tantangan yang dihadapi Perseroan dengan menyusun every challenge faced by IIF by preparing appropriate work
program kerja yang sesuai dengan kebutuhan bisnis untuk programs in line with business needs to further elevate the
mendukung produktivitas dan kinerja Perseroan. Divisi SDM Company’s productivity and performance. The HR Division
berkomitmen untuk terus berkontribusi dan menjadi bagian is committed to consistently contributing to and being a
dari kesuksesan Perseroan dalam menjalankan tugas-tugas part of the Company’s success by performing its duties and
serta pencapaian target-target Perseroan. responsibilities to meet its corporate targets.
Kebijakan dan strategi pengelolaan SDM di IIF menjadi bagian Moreover, HR management policies and strategies are an
utuh yang tidak terpisahkan dari strategi bisnis IIF sebagaimana integral and inseparable part of the Company’s business
terangkum pada 3 (tiga) Nilai-Nilai Inti IIF sebagai berikut: strategy as outlined in the 3 (three) IIF Core Values, as follows:
Nilai - Nilai Inti IIF
IIF Core Values
1 2 3
Collaboration Excellent Committed to Infrastructure Business
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, seluruh IIF Core Values In carrying out their duties and responsibilities,
insan IIF diharapkan dapat menerapkan dengan benar nilai-nilai all IIF people are expected to correctly apply IIF’s core
inti IIF sebagai fondasi dalam berinteraksi baik secara internal values as a foundation in interacting both internally when
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 95
Page 98
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
ketika bekerja dalam tim maupun secara eksternal dengan para working in teams and externally with business partners. The
mitra bisnis. Berikut ini adalah ketiga nilai inti IIF, yaitu: following are the three core values of IIF, namely:
1. Kolaborasi IIF memiliki komitmen terhadap kepercayaan, 1. Collaboration IIF is committed to trust, respect,
rasa hormat, komunikasi terbuka, pengakuan atas open communication, recognition of achievements,
prestasi, pemahaman atas tujuan organisasi, dan understanding of organizational objectives, and
kolaborasi untuk mencapai tujuan tersebut; collaboration to achieve them;
2. Keunggulan IIF memiliki komitmen terhadap keunggulan, 2. Excellence IIF is committed to excellence, such as
seperti ketelitian, tidak memberikan toleransi terhadap thoroughness, zero tolerance for errors, accuracy,
kesalahan, akurat, mampu memenuhi harapan, meeting expectations, prioritizing professionalism at
mengedepankan sikap profesionalisme dalam bekerja work, and being able to solve problems; and
dan mampu memecahkan masalah; serta
3. Komitmen terhadap Bisnis Infrastruktur IIF memiliki 3. Commitment to Infrastructure Business IIF is committed
komitmen untuk menjadi pakar bisnis infrastruktur di to being an expert in infrastructure business in Indonesia,
Indonesia yang mengutamakan penerapan Tata Kelola which put a high emphasis on Environmental and Social
Lingkungan dan Sosial. Governance implementation.
Selain itu, pengelolaan SDM IIF juga telah lama mengadopsi In addition, IIF’s HR management has long embraced the ESG
nilai-nilai LST dengan memastikan hadirnya lingkungan kerja values by maintaining an inclusive and open workplace that
yang inklusif dan terbuka akan kemajemukan serta menjamin celebrates diversity and upholds the rights of all employees,
pemenuhan hak-hak individu setiap karyawan, termasuk including female employees. In 2023, 48.97% of IIF’s
karyawan perempuan. Pada tahun 2023, sebanyak 48,97% workforce was comprised of women, and notably, 50.00% of
dari total karyawan IIF adalah perempuan, bahkan di level Senior Vice Presidents were women.
Senior Vice President sebanyak 50,00% adalah perempuan.
Visi dan Misi Divisi SDM HR Department Vision and Mission
VISI Vision
Berkolaborasi dengan Divisi dan pemangku kepentingan lainnya menjadikan IIF sebagai organisasi yang menarik,
di mana talenta baru tertarik untuk bergabung, dan karyawan termotivasi untuk berprestasi. Dengan tujuan
untuk mengembangkan Perseroan di bidang pembiayaan dan konsultasi yang berkelanjutan.
Through inter-department collaboration and stakeholder engagement, IIF has become a mature organization
where new talents are attracted to join, and employees are motivated to deliver their best. The HR Department’s
objective is to help the Company grow in the field of sustainable financing and advisory.
MISI Mission
• Sebagai Organisasi Pembelajaran / As a Learning Organization :
Untuk memfasilitasi peningkatan kapasitas, memperkuat kredibilitas, serta mempersiapkan keterampilan dan
kepemimpinan di masa depan.
To facilitate capacity building, accelerate credibility, and prepare future skills and leaderships.
• Sebagai Organisasi Adaptif As an Adaptive Organization :
Untuk menjamin kelangsungan bisnis dengan kemampuan untuk menyikapi perubahan bisnis dan dinamikanya.
To ensure business continuity by addressing business changes and its dynamics.
• Sebagai Organisasi yang Menarik / As an Attractive Organization :
• Untuk menyelaraskan nilai dan mengembangkan budaya kerja tim dalam rangka meningkatkan keterlibatan, di
mana karyawan merasa bahwa mereka merupakan bagian dari sesuatu yang lebih besar, melakukan pekerjaan yang
bermakna, dan bangga berada di dalam tim pemenang dan perusahaan yang mampu bertahan lama; serta
To align values and develop team culture to gain engagement, where employees feel that they are part of
something big, doing meaningful work and proud to be in a winning team and a build to last company; and
• Untuk memberikan penghargaan yang kompetitif di mana karyawan merasa dihargai atas pekerjaannya.
To provide competitive rewards where employees feel valued for the work.
PT Indonesia Infrastructure Finance
96 Laporan Tahunan 2023
Page 99
Proses Perencanaan SDM dan Rekrutmen HR Planning Process and Employee
Karyawan Recruitment
Kegiatan usaha IIF memiliki keunikan bisnis yang menjadi nilai IIF’s businesses offer a unique value-added proposition
lebih dibandingkan institusi keuangan umum lainnya, seperti compared to other financial institutions, such as banks.
perbankan. Untuk memaksimalkan potensi tersebut, IIF berupaya To maximize the aforementioned potential, IIF strives to
memenuhinya dengan menyelaraskan keunggulan produk complement its excellent financing products and services
dan layanan pembiayaan yang dimiliki dengan keberadaan with competent, reliable, and capable young professionals
profesional muda yang kompeten, andal, dan memiliki kapabilitas who can address various business challenges faced by the
yang dibutuhkan untuk menjawab berbagai tantangan bisnis Company. Therefore, preparing high-quality HR amid the
yang dihadapi Perseroan. Oleh karena itu, mempersiapkan SDM fierce competition in infrastructure financing, both in terms
yang berkualitas di tengah ketatnya persaingan pembiayaan of quantity and quality, is one of the focal points of the HR
infrastruktur, baik dari segi kuantitas maupun kualitas, menjadi Division’s programs.
salah satu fokus program dari Divisi SDM.
Selain program pengembangan kompetensi, kebutuhan akan In addition to competency development programs, IIF
SDM yang berkualitas dipenuhi IIF melalui proses rekrutmen meets the need for high-quality HR through recruitment and
dan seleksi karyawan yang dilakukan dengan mengacu pada employee selection process based on the Manpower Plan
Rencana Kebutuhan Karyawan (Manpower Plan/”MPP”) (“MPP”) in line with the Company’s predetermined Work Plan
yang diharmonisasikan dengan Rencana Kerja dan Anggaran and Budget (RKAP). In this regard, IIF consistently conducts
Perusahaan (“RKAP”) yang telah disetujui manajemen. employee recruitment and selection process by upholding
IIF senantiasa menjalankan proses rekrutmen dan seleksi the principle of equality and providing equal opportunities
karyawan tersebut dengan menjunjung tinggi prinsip to candidates regardless of ethnicity, religion, race, or social
kesetaraan, yang mana IIF memberikan kesempatan yang class.
sama kepada kandidat tanpa membedakan suku, agama, ras,
maupun golongan.
Proses pencarian kandidat karyawan untuk mengisi posisi In practice, IIF not only relies on recruitment to find
vacant di IIF tidak hanya dari sumber eksternal, akan tetapi suitable candidates to fill vacant positions, but in fact
justru mengutamakan jalur internal melalui program prioritizes internal pathways through the Flexible Career
pengembangan profesional Flexible Career Path, yang Path professional development program, which includes
mencakup Grade to Grade Promotion dan Open Career Path. Grade-to-Grade Promotion and Open Career Path. If no
Apabila seluruh tahapan seleksi internal tersebut sudah suitable candidates were found upon the completion of all
dilakukan namun masih tidak ditemukan kandidat yang internal selection stages, IIF would then initiate an external
sesuai dengan kualifikasi yang diminta, maka IIF membuka recruitment process, whether by hiring fresh graduates or
proses rekrutmen eksternal, baik melalui jalur fresh graduate experienced workers, to acquire candidates with the best
maupun experience hire, untuk mendapatkan calon karyawan competencies in their respective field.
dengan kompetensi terbaik di bidangnya.
Program rekrutmen internal merefleksikan komitmen IIF The internal recruitment program reflects IIF’s commitment
dalam memberikan ruang pengembangan karier kepada to providing career development opportunities to all
seluruh karyawan. Dengan pendampingan dari praktisi employees. Under the guidance of practitioners or senior
maupun profesional senior, IIF berharap regenerasi dapat professionals, IIF expects successful succession within its
berlangsung dengan baik serta mampu mengakomodasi workforce to meet all marketing needs for its infrastructure
seluruh kebutuhan dalam aspek pemasaran produk financing products.
pembiayaan infrastruktur.
Sepanjang tahun 2023, Perseroan telah merekrut 43 karyawan Throughout 2023, the Company recruited 43 new employees
baru. Total tersebut telah disesuaikan dengan kebutuhan in line with IIF’s business development needs, both in the
pengembangan bisnis IIF, baik jangka pendek, menengah short-, medium-, and long-terms to support sustainable
maupun jangka panjang untuk mendukung terwujudnya growth.
pertumbuhan yang berkesinambungan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 97
Page 100
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Demografi Karyawan Employee Demography
Pada tahun 2023, IIF mengelola sebanyak 141 orang In 2023, IIF managed a total of 141 employees, went up by
karyawan, meningkat sebesar 20,51% dibandingkan tahun 20.51% compared to 117 employees (including members of
sebelumnya sebanyak 117 karyawan (termasuk anggota the Board of Directors) in the previous year. The Company’s
Direksi). Informasi mengenai demografi karyawan Perseroan employee demography over the past 2 (two) years was as
dalam kurun 2 (dua) tahun terakhir diuraikan sebagai berikut: follows:
Komposisi Karyawan Berdasarkan Jenis Kelamin
Employee Composition Based on Gender
49,65% 50,35%
48,72% 51,28%
2023 2022
Keterangan
Description Total Total
% %
Total Total
Pria
Male
71 50,35 57 48,72
2023 2022
Wanita
70 49,65 60 51,28
Female
Total
141 100,00 117 100,00
Total
Komposisi Karyawan Berdasarkan Level Jabatan
Employee Composition Based on Office Ranks
2023 2022 17,73% 34,04%
Keterangan 18,80% 49,57%
Description Total Total
% %
Total Total
Pelaksana
48 34,04 58 49,57
Staff
Manajer Madya
Middle Manager
68 48,23 37 31,62 2023 2022
Eksekutif
25 17,73 22 18,80
Executive
Total
141 100,00 117 100,00
Total 31,62%
48,23%
Komposisi Karyawan Berdasarkan Status Kepegawaian
Employee Composition Based on Employment Status
90,78% 9,22%
94,02% 5,98%
2023 2022
Keterangan
Description Total Total
% %
Total Total
Kontrak
2023
13 9,22 7 5,98
Contract
2022
Tetap
128 90,78 110 94,02
Permanent
Total
141 100,00 117 100,00
Total
PT Indonesia Infrastructure Finance
98 Laporan Tahunan 2023
Page 101
Komposisi Karyawan Berdasarkan Tingkat Pendidikan
Employee Composition Based on Educational Stage
2023 2022 29,79% 4,26%
Keterangan 31,62% 5,13%
Description Total Total
% %
Total Total
Diploma
6 4,26 6 5,13
Diploma
Strata 1
Bachelor’s Degree
93 65,96 74 63,25 2023 2022
Strata 2 atau Lebih Tinggi
42 29,79 37 31,62
Master’s Degree or Higher
Total
141 100,00 117 100,00
Total 63,25%
65,96%
Komposisi Karyawan Berdasarkan Kelompok Usia
Employee Composition Based on Age
2023 2022
Keterangan
Description Total Total
% %
Total Total 7,80% 34,75% 9,40% 33,33%
22 – 30 Tahun
49 34,75 39 33,33
22 – 30 Years Old
31 – 40 Tahun
54 38,30 44 37,61
31 – 40 Years Old
41 – 50 Tahun
27 19,15 23 19,66
2023 2022
41 – 50 Years Old
51 -55 Tahun
11 7,80 11 9,40
51 -55 Years Old
Total
141 100,00 117 100,00 19,15% 38,30% 19,66% 37,61%
Total
Pemberian Remunerasi yang Adil dan Fair and Competitive Remuneration
Kompetitif
IIF menyadari bahwa untuk menjalin hubungan industrial IIF realizes that establishing harmonious industrial relations
yang harmonis dengan seluruh karyawan perlu didukung with all employees needs to be supported by a series
oleh serangkaian kebijakan di bidang SDM yang bertujuan of HR policies to improve the welfare of employees and
untuk menyejahterakan karyawan beserta keluarganya. their families. Therefore, IIF runs a fair and competitive
Oleh karena itu, IIF telah menerapkan sistem remunerasi remuneration system with a conviction that it will play a
yang adil dan kompetitif karena diyakini berperan besar major role in recruiting only the best employee candidates
untuk mendapatkan kandidat karyawan terbaik di pasar in the labor market while maintaining the engagement of its
tenaga kerja, serta menjaga engagement existing karyawan, existing employee while motivating and retaining outstanding
memotivasi, dan mempertahankan karyawan berprestasi. employees.
Penetapan struktur dan nominal remunerasi karyawan yang At IIF, the determination of employee remuneration structure
berlaku di IIF mengacu pada tolok ukur pasar serta peraturan and amount is based on market benchmarks and applicable
perundang-undangan yang berlaku agar tetap kompetitif laws and regulations to remain competitive compared to
dibandingkan dengan skala industri. Kebijakan remunerasi industry standards. In addition, the management regularly
karyawan juga ditinjau dan disesuaikan secara berkelanjutan reviews and adjusts employee remuneration policy to stay
oleh manajemen agar senantiasa relevan dengan dinamika relevant amid the evolving business dynamics, ensuring that
bisnis yang berkembang sehingga IIF tetap menjadi IIF continues to be a preferred company for both external
perusahaan pilihan bagi para talenta eksternal maupun talents and internal employees.
karyawan internal.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 99
Page 102
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Seluruh upaya strategi retensi karyawan, termasuk dalam The Company’s employee retention strategies, including
hal penetapan kebijakan remunerasi karyawan yang adil dan the fair and competitive employee remuneration policy,
kompetitif, dirancang dan dijalankan oleh Divisi SDM sebagai are designed and implemented by the HR Division as part
bentuk apresiasi dan dukungan kepada seluruh karyawan of appreciation and support for all employees who have
yang selama ini telah memberikan kontribusi terbaiknya consistently contributed their best for the Company’s
demi kemajuan Perseroan. Langkah ini juga diyakini dapat growth and development. The aforementioned strategies
mempertahankan dan menciptakan lingkungan kerja yang are also expected to create and maintain a supportive work
kondusif sehingga dapat meningkatkan produktivitas environment, thereby enhancing employee productivity in
karyawan dan mencapai target yang telah ditetapkan guna meeting the predetermined targets to better facilitate the
perkembangan Perseroan di kemudian hari. Company’s future development.
Komposisi Remunerasi Karyawan Employee Remuneration Composition
Perseroan sangat menghargai segala bentuk kontribusi yang The Company appreciates all forms of contributions made
telah diberikan oleh seluruh insan IIF. Untuk menjaga kinerja, by all IIF personnel. To keep up the performance, loyalty,
loyalitas, dan produktivitas karyawan sebagai aset utama and productivity of employees as its main assets so they can
dalam mencapai target yang lebih baik di masa depan, IIF deliver better target achievement in the future, IIF provides
telah menyediakan program kesejahteraan bagi karyawan welfare programs for employees and their families, including
dan keluarganya sebagaimana berikut: the following:
1. Gaji dan Bonus Kinerja 1. Salary and Performance Bonus
Struktur gaji dan bonus kinerja yang diterima karyawan The structure of salary and performance bonuses
disesuaikan dengan tingkat atau posisi masing-masing for employees is based on the grading or position of
karyawan serta mempertimbangkan prestasi dan each employee in addition to their achievements and
kontribusi yang sudah diberikan kepada Perseroan. contributions to the Company.
2. Fasilitas dan Tunjangan 2. Facilities and Benefits
Selain menerima gaji pokok, tunjangan komunikasi, dan In addition to basic salary, communication allowance, and
transportasi, setiap karyawan juga berhak atas fasilitas transportation allowance, the Company also provides other
dan tunjangan, di antaranya namun tidak terbatas pada: facilities and allowances, including but not limited to:
a. Badan Penyelenggaraan Jaminan Sosial (“BPJS”) a. Health Security Program (“BPJS Kesehatan”);
Kesehatan;
b. Badan Penyelenggaraan Jaminan Sosial (“BPJS”) b. Employment Security Program (“BPJS Ketenagakerjaan”);
Ketenagakerjaan;
c. Tunjangan Hari Raya (“THR”) yang diberikan setahun c. Religious Holiday Allowance (“THR”) given annually
sekali sesuai dengan peraturan yang berlaku; above the applicable regulations;
d. Penggantian biaya pengobatan rawat jalan, rawat inap, d. Reimbursement for outpatient, inpatient and
serta bersalin bagi karyawan dan anggota keluarganya; maternity insurance for employees and their families;
e. Tunjangan keanggotaan olahraga: serta e. Sports membership allowance, and
f. Kepesertaan di dalam Dana Pensiun Lembaga f. Being registered in the Financial Institution Pension
Keuangan. Fund.
Fasilitas Kesehatan Bagi Karyawan Health Facilities for Employees
IIF selalu mengupayakan hadirnya lingkungan kerja yang IIF always strives for a healthy and conducive work
sehat dan kondusif bagi seluruh karyawan, salah satunya environment for all employees by, e.g., maintaining a
dengan menjaga keseimbangan antara profesionalisme balanced approach towards professionalism at work and
dalam bekerja dan kualitas kehidupan pribadi atau sering the quality of personal life, often referred to as a work-life
disebut dengan istilah work-life-balance. Sebagai perusahaan balance. As a company that makes HR as the main capital
yang menjadikan SDM sebagai modal utama untuk meraih to achieve business continuity, IIF knows that it would be
kelangsungan usaha, IIF meyakini kesehatan mental dan best for the Company to consider the employee’s mental
fisik karyawan harus diperhatikan karena memengaruhi and physical health since it has so much to do with employee
produktivitas mereka yang pada gilirannya tentu akan productivity which in turn will affect the Company’s overall
memengaruhi kinerja serta performa Perseroan. results and performance.
Oleh karena itu, melalui Divisi SDM, IIF telah menyediakan Therefore, IIF through the HR Division has implemented
program peningkatan kesehatan karyawan, seperti employee health improvement programs, such as
Pre-employment Medical Check-Up (“MCU”), sosialisasi Pre-employment Medical Check-Up (“MCU”), health awareness
dan seminar kesehatan yang bekerja sama dengan instansi campaigns, and seminars in collaboration with health
kesehatan, serta pembentukan Sport Coordinator yang institutions, as well as Sports Coordinator establishment with
bertanggung jawab untuk menjalankan program olahraga the responsibility for conducting regular sports programs and
PT Indonesia Infrastructure Finance
100 Laporan Tahunan 2023
Page 103
secara rutin dan mengelola partisipasi karyawan pada kegiatan managing employee participation in external sports activities
olahraga eksternal (lomba antar SMV, maraton, dan kompetisi (the inter-SMV’s competition, marathon event, and other
olahraga lainnya) serta kegiatan olahraga internal. competitions), as well as internal sport activities.
Manajemen Kinerja dan Pengembangan Performance Management and Career
Karier Development
Manajemen kinerja merupakan salah satu kunci strategi untuk Performance management is a key strategy to achieve
mencapai keunggulan kompetitif, sasaran strategis, dan competitive advantage, strategic objectives, and meet future
kebutuhan bisnis di masa depan. Oleh karena itu, IIF senantiasa business needs. Therefore, IIF consistently implements
menerapkan program manajemen kinerja bagi karyawan systematic and measurable employee performance
secara konsisten dan terukur sebagai salah satu acuan dalam management program to prepare employee career
penyusunan rencana pengelolaan dan pengembangan karier management and development plans. The performance
karyawan. Program manajemen kinerja ini dikembangkan management program is developed using a module based
dengan menggunakan modul penilaian berbasis KPI. on KPIs. The formulation of KPIs is carried out systematically
Perumusan KPI dilakukan secara terukur dan seksama untuk and meticulously to meet IIF’s future business needs.
memenuhi kebutuhan bisnis IIF di masa yang akan datang.
Indikator-indikator KPI menjadi target sasaran yang harus KPI indicators are a set of targets that each employee
dicapai oleh setiap karyawan untuk membantu pencapaian must achieve, so together, they can collectively achieve the
target Perseroan setiap tahunnya. Selanjutnya, hasil penilaian Company’s annual targets. Furthermore, the results of the
KPI karyawan tersebut digunakan sebagai panduan bagi employee KPI assessment serve as a guideline for the HR
Divisi SDM dalam menyusun strategi bisnis ke depannya dan Department in formulating future business strategies and as
menjadi bahan pertimbangan dalam menentukan imbalan material for determining employee rewards and bonuses.
atau reward dan bonus kinerja bagi karyawan.
Sistem penilaian berbasis kinerja seperti ini diharapkan dapat This performance-based appraisal system should be an
menjadi tools yang efektif untuk memotivasi para karyawan effective tool that motivates employees to more performance
agar mereka terus meningkatkan kinerjanya di periode improvements in the coming period. Taking into account
mendatang. Dengan mempertimbangkan pencapaian target- the achievement of the KPI targets set at the beginning of
target KPI yang telah ditetapkan di awal tahun, Perseroan the year, the Company gives the employees more room and
memberikan ruang dan kesempatan kepada tiap-tiap opportunities to participate in the mandatory competency
karyawan untuk dapat mengikuti program pengembangan development programs so each can reach their highest
kompetensi yang dibutuhkan sehingga mereka dapat meraih career level at IIF.
jenjang karier tertingginya di IIF.
Sepanjang tahun 2023, sebanyak 30 karyawan sudah Throughout 2023, 30 employees were promoted.
mendapatkan promosi.
Mengelola Turnover Karyawan Managing Employee Turnover
IIF menyadari bahwa keluar masuk karyawan dalam suatu IIF knows that while it is natural for any company to have an
perusahaan merupakan hal yang wajar, namun di sisi lain, employee turnover, this particular employment issue needs to
hal ini juga menjadi tantangan tersendiri yang perlu dikelola be managed optimally to prevent negative impacts and keep
sebaik mungkin agar tidak membawa dampak buruk yang the Company from meeting its corporate goals and targets.
dapat menghambat proses pencapaian target dan tujuan
Perseroan.
Untuk mengatasi tantangan ini, Divisi SDM terus melakukan To overcome this challenge, the HR Department continues
berbagai upaya untuk mempertahankan SDM yang berkualitas to make various efforts to maintain quality human
sekaligus menurunkan tingkat turnover karyawan, misalnya resources while reducing employee turnover rates, e.g.,
dengan meningkatkan engagement karyawan, menciptakan increasing employee engagement, creating a comfortable
lingkungan kerja yang nyaman dan produktif, serta melakukan and productive work environment, and making continuous
perbaikan dalam proses pengelolaan SDM baik dari aspek improvements in the HR management process both in terms
pengembangan karier maupun perbaikan aspek remunerasi. of career development and remuneration aspects.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 101
Page 104
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Pada tahun 2023, sebanyak 20 karyawan mengundurkan diri In 2023, 20 employees resigned for various reasons,
dengan alasan yang variatif, di antaranya melanjutkan pendidikan, e.g., pursuing higher education, changing professions,
berpindah profesi, alasan pribadi, ataupun melanjutkan karier ke personal reasons, or pursuing a different career at other
perusahaan lain. Statistik perputaran karyawan IIF dalam 2 (dua) companies. The employee turnover statistics at IIF over the
tahun terakhir diuraikan sebagai berikut: past 2 (two) years were as follows:
Total Orang
Uraian Total Persons
Descriptions
2023 2022
Total Karyawan yang Keluar
18 26
Total Exiting Employees
Total Rekrutmen/Karyawan yang Masuk
42 31
Total Recruitment/Employees Accepted
Total Karyawan di Awal Tahun
117 112
Total of Employees at the Beginning of the Year
Total Karyawan di Akhir Tahun
141 117
Total of Employees at the End of the Year
Pada tahun 2023, tingkat turnover karyawan IIF masih relatif In 2023, IIF’s employee turnover rate was relatively stable
stabil dan terkendali berada di antara market benchmark and controlled when benchmarked against the industry.
industry sejenis.
Komitmen untuk Meningkatkan Kompetensi Commitment to Improve Employee
dan Kapabilitas Karyawan Competence and Capacity
Untuk mewujudkan organisasi yang unggul, strategi manajemen To create a top-notch organization, the Company has its HR
SDM Perseroan berfokus pada peningkatan kualitas SDM management strategy focused on HR quality improvements
melalui beragam program pengembangan karyawan, termasuk through various employee development programs, including
suksesi manajemen. Program tersebut senantiasa dilaksanakan management succession. IIF consistently implements those
IIF untuk seluruh level jabatan dan gender. Sebagai perusahaan programs at all levels of positions and for both genders.
yang memiliki karakteristik bisnis dan produk di bidang kegiatan As a company characterized by running a business and offering
pembiayaan infrastruktur, IIF berfokus pada upaya retention, infrastructure financing products, IIF focuses on employee
loyalty, dan engagement karyawan. Selaras dengan hal tersebut, retention, loyalty, and engagement efforts. Accordingly, IIF
IIF mengimplementasikan strategi pengelolaan SDM berbasis runs an HR management strategy based on professional
program pengembangan profesional dari waktu ke waktu. development programs from time to time.
Perseroan telah merancang program pelatihan dan/atau The Company has designed employee training and/or
pengembangan kompetensi bagi karyawan, baik dari sisi teknis competency development programs in both technical and
maupun non-teknis, yang diselenggarakan secara terprogram non-technical perspectives, which are held in a programmed
dan berkelanjutan, baik secara internal maupun eksternal. and sustainable manner, whether internally or externally.
Kesempatan untuk dapat mengikuti berbagai program Our employees are given the opportunity to participate in
pendidikan dan pelatihan untuk mengembangkan kompetensi various education and training programs so they can unleash
diberikan setiap waktu kepada seluruh karyawan IIF. Selain itu, IIF their potential, especially in times of need. Furthermore,
juga memberikan kesempatan bagi karyawan yang membutuhkan IIF also provides opportunities for employees in need to
untuk mengikuti program pelatihan ke luar negeri. participate in training programs abroad.
Pada tahun 2023, IIF mengadakan sejumlah pelatihan bagi In 2023, IIF organized another training series for employees
karyawan dengan menerapkan metode hybrid learning yang by applying the hybrid learning method, which combines
menggabungkan pelatihan tatap muka dan online learning di face-to-face and online methods. The average training hours
dalamnya. Rata-rata jam pelatihan per karyawan per tahun pada per employee per year in 2023 was 76.76 hours. Likewise, the
tahun 2023 adalah 76,76 jam. Sedangkan total jam pelatihan total number of employee training hours in 2023 was 10,824,
karyawan selama tahun 2023 sebanyak 10.824 jam, yang encompassing both internal (in-house) and external training.
diselenggarakan Perseroan secara internal (in-house) maupun Employee training hours in 2023 met 131.64% of the targeted
eksternal. Total jam pelatihan karyawan tahun 2023 menandai training hours for the whole year. The implementation of
pencapaian 131,64% dari target jam pelatihan sepanjang tahun. training and competency development activities based on
PT Indonesia Infrastructure Finance
102 Laporan Tahunan 2023
Page 105
Informasi mengenai pelaksanaan kegiatan pelatihan dan job levels and achievements compared to the training hours
pengembangan kompetensi karyawan berdasarkan level target set for 2023 was as follows:
jabatan dan pencapaiannya dibandingkan target jam pelatihan
yang sudah dilakukan di tahun 2023 diuraikan sebagai berikut:
Jam Pelatihan berdasarkan Jabatan Target
Pelatihan Training Hours by Level Waktu IIF Persentase
Training Officer Middle Senior Total Jam IIF Target Percentage
Excomm Hours
Level Manager Manager Total Hours
Tujuan Pelatihan
Training Objective
Soft 1.094 859 561 129 2.643 8.222 32,14
Technical 3.956 2.810 1.066 349 8.181 8.222 99,50
Jenis Pelatihan
Type of Training
In-House 3.103 1.443 824 108 5.478 8.222 66,62
Public 1.947 2.226 803 370 5.346 8.222 65,02
Grand Total 5.050 3.669 1.627 478 10.824 8.222 131,64
Persentase dari Total Jam
46,66 33,90 15,03 4,42 100,00
Percentage out of Total Hours
Pencapaian Pelatihan Perusahaan per Desember 2023
Corporate Training Achievement as per December 2023
330 376 1.561 1.789 2.867 4.633 1.327 1.473 1.840 478 297 2.076
Advisory Corporate Investment Risk Finance Excomm
Target Jam Kerja Pencapaian Pelatihan Aktual
Target Hours Actual Training Achievement
Direktorat Target Manhours Aktual Manhours Persentase
Directorate Target Manhours Actual Manhours Percentage
Advisory 330 376 113,94
Corporate 1.561 1.789 114,57
Investment 2.867 4.633 161,58
Risk 1.327 1.473 110,96
Finance 1.840 478 25,98
ExComm 297 2.076 698,99
Grand Total 8.222 10.824 131,64
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 103
Page 106
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Total alokasi dana yang digunakan IIF untuk mengadakan In 2023, IIF disbursed a total of Rp2,301.8 million to
program atau kegiatan pengembangan kompetensi karyawan implement employee competency development programs
di sepanjang tahun 2023, mencapai Rp2.301,8 juta, and activities, went up by 28% compared to Rp1,782.5
meningkat 28% dibandingkan tahun sebelumnya sebesar million in the previous year.
Rp1.782,5 juta.
Komunikasi Karyawan Employee Communication
Berdasarkan pengalaman yang dimiliki, IIF menyadari bahwa Learning from past experience, IIF realizes that the
terjalinnya komunikasi internal yang baik dan efektif dapat establishment of good and effective internal communication
mendukung distribusi informasi yang merata sehingga can support an even distribution of information and hence
mempermudah pelaksanaan program dan aktivitas bisnis facilitate the implementation of IIF’s programs and business
IIF. Oleh karena itu, IIF secara berkala mengadakan forum- activities. Therefore, IIF regularly holds annual forums where
forum tahunan yang dihadiri oleh seluruh karyawan dari all of its employees of various levels and from all departments
berbagai jenjang dan departemen sebagai ruang untuk saling take part to stay in touch with each other and build good
bersilaturahmi dan membangun kerja sama yang baik antar- inter-departmental cooperation. The forums also serve as a
departemen. Selain itu, forum ini juga dimanfaatkan sebagai platform for employees to express their aspirations regarding
wadah bagi karyawan untuk menyampaikan aspirasi terkait any employment-related issues and to provide input on
permasalahan-permasalahan kepegawaian maupun masukan initiatives aimed at improving the employee satisfaction
terkait inisiatif peningkatan kepuasan kerja karyawan. index.
Pada tahun 2023, Perseroan telah mengadakan berbagai In 2023, the Company held various internal activities attended
kegiatan acara internal yang diikuti oleh seluruh karyawan by all employees with various discussion agendas. Those
dengan beragam agenda pembahasan. Acara-acara tersebut, activities included internal training in various categories
antara lain training internal dengan berbagai kategori covering both technical and soft skills, in addition to the first
mencakup technical skill dan soft skill, serta terselenggaranya post-pandemic team building program for employees and the
program team building bagi karyawan dan manajemen untuk management.
pertama kalinya setelah masa pandemi.
Penghargaan dan Sanksi Rewards and Sanctions
IIF sangat menghargai seluruh karyawan yang telah dengan IIF highly values all employees who have sincerely dedicated
sungguh-sungguh memberikan dedikasi dan kontribusinya themselves and contributed to the development and
untuk perkembangan dan kemajuan Perseroan. Sebagai progress of the Company. As part of its appreciation, IIF has
bentuk apresiasi, IIF memberlakukan sistem reward sebagai implemented a reward system to acknowledge and recognize
bentuk apresiasi dan penghargaan kepada karyawan high-performing employees who consistently demonstrate
berprestasi yang terus menujukan kinerja unggul di masa outstanding performance during their tenure. Through this
kerjanya. Di sisi lain, program ini merupakan upaya IIF dalam program, IIF motivates employees to continuously deliver
membangun motivasi karyawan untuk terus memberikan the best performance for the Company, and simultaneously
kinerja terbaik bagi Perseroan, sekaligus sebagai stimulus provides them with the stimulus to further enhance their
untuk meningkatkan prestasi di masa yang akan datang. achievements in the future.
Selain reward, IIF juga menerapkan sistem punishment kepada In addition, IIF also implements punishment system for
karyawan yang terbukti melanggar Peraturan Perusahaan, employees proven guilty of violating Company Regulations,
Standar Operasional Prosedur (“SOP”), dan Kode Etik dalam Standard Operating Procedures (“SOP”), and the Code of
rangka menciptakan dan meningkatkan budaya disiplin di Conduct in order to nurture and strengthen a culture of
lingkungan kerja. Apabila terdapat karyawan yang terbukti discipline in the workplace. Employees proven guilty of
PT Indonesia Infrastructure Finance
104 Laporan Tahunan 2023
Page 107
melakukan pelanggaran, mereka akan mendapatkan sanksi committing violations will face sanctions commensurate with
sesuai dengan bobot pelanggaran yang dilakukan. Seluruh the severity of their respective violation. All sanctions are
sanksi yang diberikan telah ditetapkan sesuai Peraturan determined in accordance with Company Regulations and the
Perusahaan dan peraturan perundang-undangan yang applicable laws and regulations in Indonesia.
berlaku di Indonesia.
Realisasi Program Kerja SDM Tahun 2023 Realization of HR Work Programs in 2023
Pada tahun 2023, Divisi SDM telah merealisasikan berbagai In 2023, the HR Division successfully implemented various
program kerja tahunan yang telah ditetapkan sejak awal annual work programs set at the beginning of the year, as
tahun sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Melaksanakan Employee Engagement Survey 1. Conducted Employee Engagement Survey
Divisi SDM menyelenggarakan program Employee The HR Division implemented the Employee Engagement
Engagement dalam rangka meningkatkan employee program to enhance employee experience, motivation,
experience, motivasi, dan produktivitas karyawan. Program and productivity. The program was started with the
dimulai dengan melakukan Employee Engagement Survey Employee Engagement Survey to identify the level of
untuk mengidentifikasi tingkat engagement karyawan employee engagement with the Company and pinpoint
terhadap Perseroan dan inisiatif-inisiatif apa saja yang the initiatives that drive employee engagement.
menjadi driver engagement karyawan.
2. Meningkatkan Pengetahuan terkait LST 2. Enhanced ESG-Related Knowledge
Divisi SDM memastikan seluruh karyawan memiliki The HR Division ensured that all employees possess the
pengetahuan terkait LST dengan memfasilitasi program necessary knowledge related to ESG by implementing
training dan sharing knowledge kepada karyawan. training programs and knowledge-sharing sessions.
Sepanjang tahun 2023, program pengembangan Throughout 2023, the HR Division implemented a
kompetensi terkait LST telah diselenggarakan sebanyak total of 3 ESG competency development programs for
3 program terhadap 141 karyawan. 141 employees.
3. Mempertahankan Posisi Perseroan sebagai 3. Maintained the Company’s Position as a Sustainable
Perusahaan Pembiayaan Proyek Infrastruktur Berbasis Infrastructure Project Financing Company
Berkelanjutan The HR Division implemented development programs
Divisi SDM menyelenggarakan program pengembangan in line with the Company’s business and provided
yang sesuai dengan bisnis Perseroan dan memberikan opportunities for employees to participate in secondment
kesempatan bagi karyawan untuk mengikuti program programs. These programs were established through
secondment. Program tersebut merupakan program kerja partnerships with Shareholders.
sama/kolaborasi dengan Pemegang Saham.
Rencana Fokus Pengembangan SDM Tahun 2024 HR Development Focus Plan
2024
Pada 2024 mendatang, Divisi SDM sudah merumuskan The HR Division has set several targets to meet in 2024, as
sejumlah target yang hendak dicapai, antara lain: follows:
1. Benefit Improvement; 1. Benefit Improvement;
2. Talent Management and Succession Plan; 2. Talent Management and Succession Plan;
3. KPI Refinement; 3. KPI Refinement;
4. Organization Alignment; dan 4. Organization Alignment; and
5. Career Level Expansion. 5. Career Level Expansion.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 105
Page 108
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Teknologi Informasi
Information Technology
IIF memandang bahwa pemanfaatan teknologi informasi (“TI”) merupakan salah satu faktor
yang menjadi key enabler untuk meningkatkan efisiensi dan efektivitas dalam proses bisnis
Perseroan sehari-hari. Perkembangan TI yang dimanfaatkan secara optimal menjadi penunjang
untuk memudahkan dan meningkatkan efektivitas proses komunikasi, pengambilan keputusan,
serta pelaksanaan kegiatan operasional Perseroan.
IIF firmly believes that the utilization of information technology (“IT”) is one of the key enablers that enhance the Company’s
efficiency and effectiveness in its day-to-day business process. In addition, optimal IT development facilitates and further
improves the effectiveness of communication, decision-making, and the implementation of the Company’s operations.
Kebijakan dan Tata Kelola TI IT Policy and Governance
IIF menyadari pentingnya peran TI dalam mendukung kegiatan IIF acknowledges the crucial role of IT in supporting the
usaha Perseroan. Bagi IIF, keberadaan TI yang andal berperan Company’s business activities. In fact, reliable IT plays
penting untuk merealisasikan target dan tujuan Perseroan, a pivotal role in achieving the Company’s targets and
terutama membantu dalam meningkatkan efisiensi dan objectives, particularly in enhancing the efficiency and
efektivitas proses bisnis sehari-hari. Oleh karena itu, IIF memiliki effectiveness of day-to-day business processes. Accordingly,
komitmen serta prioritas tinggi terhadap pengelolaan dan IIF is committed to and prioritizes continuous IT management
pengembangan TI yang berkesinambungan sehingga proses and development to enable the management to make
pengambilan keputusan oleh manajemen dapat dilakukan objective decisions by utilizing real-time data.
secara obyektif dengan memanfaatkan data aktual.
Selain mengoptimalkan kapasitas sumber daya internal, In addition to optimizing internal resource capacities, IIF
IIF juga melibatkan pihak profesional dari eksternal dalam also engages external professionals to focus the Company’s
rangka memfokuskan pengembangan TI Perseroan agar lebih IT development in a more targeted manner in line with its
terarah dan sesuai dengan kebutuhan. Beberapa kegiatan needs. In this regard, a number of non-core activities are
non-inti yang dikerjakan Departemen TI dilakukan oleh pihak outsourced to third parties through individual contracts
ketiga melalui penggunaan jasa outsourcing berdasarkan and/or managed services, such as for infrastructure
kontrak individu, dan/atau layanan terkelola, seperti untuk maintenance, helpdesk support, and junior developer
keperluan pemeliharaan infrastruktur, helpdesk dan junior services. This enables the IT Department to focus more on
developer. Sedangkan, Departemen TI berfokus pada 3 (tiga) three main areas i.e. achieving excellent alignment with
area utama, yaitu melakukan upaya penyelarasan yang business units, enhancing IT security, and strengthening IT
sangat baik dengan unit-unit bisnis, peningkatan keamanan governance.
TI, dan Tata Kelola TI yang lebih kuat.
Roadmap Pengembangan TI IT Development Roadmap
Rencana pengembangan TI Perseroan tertuang dalam The Company’s IT development plan is outlined in the 2023
dokumen Rencana Strategis TI (IT Strategic Plan/”ITSP”) IT Strategic Plan (“ITSP”). The last ITSP was valid until
tahun 2023. ITSP terakhir berlaku hingga Desember 2023, December 2023, and the renewed one covers Roadmap until
dan ITSP yang diperbarui mencakup Roadmap hingga akhir the end of December 2024. IIF uses this ITSP as a reference
Desember 2024. ITSP digunakan sebagai acuan dalam in developing and implementing technology solutions and
pengembangan dan implementasi solusi teknologi di IIF, serta to ensure alignment between IT functions and services with
untuk memastikan keselarasan antara fungsi dan layanan business strategy. Another goal of ITSP implementation is
TI dengan strategi bisnis. Tujuan lainnya dari implementasi to offer guidelines so that IIF is 100% compliant with the
ITSP adalah sebagai pedoman dan panduan agar IIF 100% policies of regulators and related third-party institutions, to
patuh dengan kebijakan regulator dan lembaga pihak ketiga create an IT environment that is safer and has an acceptable
terkait, mewujudkan hadirnya lingkungan TI yang lebih aman level of risk, and to help IIF better adapt to current relevant
dan memiliki tingkat risiko yang dapat diterima, serta dapat IT technologies.
beradaptasi dengan teknologi TI yang relevan saat ini.
PT Indonesia Infrastructure Finance
106 Laporan Tahunan 2023
Page 109
Dalam ITSP, Perseroan sudah menetapkan sejumlah tujuan In ITSP, IIF defined the Objectives to be achieved in 1 (one)
yang hendak dicapai selama minimal 1 (satu) tahun ke years among others, building a more robust and secure IT
depan, antara lain membangun Infrastruktur TI yang lebih Infrastructure and reliable IT Network, increasing automation
kuat dan aman serta Jaringan TI yang andal, memperbanyak and digitization of business processes to be more efficient and
otomatisasi dan digitalisasi proses bisnis agar lebih efisien dan effective, and striving to provide the best quality of service
efektif, serta berusaha untuk memberikan kualitas pelayanan to customers by introducing Solutions to Customers as well
terbaik kepada pelanggan dengan memperkenalkan Solusi as enhancing internal IT Team’s competence. The Objectives
kepada Pelanggan dan memperkuat kompetensi dari Tim are drilled down into Initiatives, which will be carried out
TI internal. Tujuan-tujuan tersebut dijabarkan ke dalam according to the detailed Roadmap agreed upon in the ITSP.
inisiatif yang akan dilaksanakan sesuai dengan Peta Jalan Each Initiative is presented before the IT Steering Committee
terperinci yang disepakati dalam ITSP. Seluruh inisiatif for final approval prior to implementation.
tersebut dipresentasikan di hadapan Komite Pengarah TI
untuk mendapatkan persetujuan akhir sebelum akhirnya
diimplementasikan.
Infrastruktur TI IT Infrastructure
Di bidang Infrastruktur, Departemen TI bertujuan untuk In IT Infrastructure, the IT Department aims to replace
mengganti perangkat keras yang telah habis masa pakainya obsolete hardware to ensure proper product warranty and
untuk memastikan garansi dan pemeliharaan produk yang maintenance, as well as to fully support the development
tepat, serta untuk sepenuhnya mendukung pengembangan of business applications that require new infrastructure
aplikasi bisnis yang membutuhkan infrastruktur baru atau or enhancements. As of end of December 2023, the
penyempurnaan. Hingga akhir Desember 2023, Departemen TI IT Department had initiated the replacement of Server and
telah memulai penggantian Server dan Kontrol Akses Jaringan, Network Access Control, finished repairs on the Data Recovery
melakukan penyelesaian perbaikan Pusat Pemulihan Data, dan Center, and supplied sufficient servers for the Implementation
menyediakan server yang memadai untuk Penerapan Sistem of the Financial Information Services System (“SLIK”).
Layanan Informasi Keuangan (“SLIK”).
Selain itu, Departemen TI juga telah menyelesaikan In addition, the IT Department has also completed the
penerapan periferal dan perangkat lunak keamanan TI, yaitu implementation of the following IT security peripherals and
Zero Trust Network Access, Multi-Factor Authentication, software, namely Zero Trust Network Access, Multi-Factor
Pengamanan Workload, dan perangkat data backup Veritas. Authentication, Workload Security, and Veritas data backup
Kemudian untuk penilaian keamanan TI, IIF telah bekerja peripherals. With regard to IT security assessment, IIF has
sama dengan Konsultan Keamanan TI untuk melakukan partnered with IT Security Consultant to conduct penetration
pengujian penembusan keamanan dan telah melakukan test and perform remediation actions required to treat the
tindakan-tindakan peningkatan keamanan sebagai remediasi findings.
temuan pengujian tersebut.
Realisasi Belanja Modal TI Tahun 2023 IT Capex Realization in 2023
Pada tahun 2023, realisasi belanja modal TI tercatat sebesar In 2023, the capital expenditure for IT amounted to Rp3,275
Rp3.275 miliar CAPEX dan Rp1.780 miliar OPEX atau billion for CAPEX and Rp1,780 billion for OPEX or 68% and
setara 68% dan 91% dari total anggaran CAPEX dan OPEX 91% of the total budget respectively. The budget savings
masing-masing. Penghematan realisasi anggaran terjadi were budget mainly due to negotiation by the procurement
karena negosiasi yang dilakukan oleh Tim Pengadaan dan team and also the efficiency in selecting scope of work during
juga efisiensi dalam menentukan Scope of Work pada saat project implementation.
implementasi proyek.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 107
Page 110
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Realisasi Program Kerja TI Tahun 2023 IT Work Program Realization in 2023
Pada tahun 2023, Divisi TI telah menyelesaikan sejumlah In 2023, the IT Division had successfully completed several
inisiatif strategis dengan baik sebagaimana diuraikan berikut: strategic initiatives, as follows:
Inisiatif Strategis Penjelasan
No.
Strategic Initiative Description
1. Penerapan Perangkat Keamanan TI Penerapan langkah-langkah keamanan lebih lanjut berfokus pada perlindungan endpoint
Lebih Lanjut. yang dilakukan dengan instalasi agen keamanan yang dapat mendeteksi berbagai ancaman
Implementation of Advanced IT siber dari titik masuknya seperti malware dan ransomware. Selain itu, pendirian unit Security
Security Measures. Operation Center (“SOC”) yang melakukan pengawasan secara terus-menerus terhadap anomali
aplikasi dan lalu lintas jaringan untuk mendeteksi ancaman siber lebih awal diharapkan dapat
meningkatkan profil keamanan organisasi secara keseluruhan.
Implementation of advanced security measures focusing on endpoint protection by installing
security agents that can detect various cyber threats from their point of entry such as malware
and ransomware. In addition, the establishment of a Security Operation Center (“SOC”) unit that
performs continuous monitoring of application and network traffic anomalies to detect cyber
threats early is expected to improve the overall security profile of the organization.
2. Penyempurnaan Kebijakan TI dan Sebagai tindak lanjut untuk mematuhi Information Techology Risk Management sebagaimana
SOP Lebih Lanjut. diatur dalam Peraturan OJK No. 4/POJK.5/2021. Departemen TI terus meningkatkan prosedur
Further Refinement of IT Policies and internal untuk memperkuat kontrol dan memperbaiki layanan TI. Dengan rekomendasi dari
SOPs. konsultan TI, pada tahun 2023, Departemen TI telah menambahkan beberapa SOP baru
di antaranya prosedur manajemen akses, manajemen asset, pengamanan jaringan, serta
manajemen backup. Di tahun 2023, Departemen TI juga menerapkan kebijakan pembatasan
email keluar untuk memitigasi risiko kebocoran data.
As a continuation of IIF’s effort to comply with Information Technology Risk Management
as regulated in OJK Regulation no 4/POJK.5/2021. The IT Department continues to improve
internal procedures to strengthen control and improve IT services. With recommendations from
IT consultants, in 2023, the IT Department has added several new SOPs including procedures for
access management, asset management, network security, and backup management. In 2023, IT
Department also implemented outgoing email restriction policy to mitigate risk of data leakage.
3. Perubahan Struktur Organisasi TI Restrukturisasi organisasi TI dengan memecah unit Aplikasi TI menjadi unit pengembangan TI dan
IT Organization Restructuring. Solusi TI, diharapkan dapat meningkatkan kualitas layanan Departemen TI secara keseluruhan,
dikarenakan setiap unit akan lebih fokus dengan karakter dan kebutuhan pekerjaannya
masing-masing. Selain itu penambahan sub-unit Security Operation Center (“SOC”) di bawah
unit infrastruktur TI diharapkan akan memperkuat pengawasan keamanan organisasi secara
keseluruhan.
IT organization restructuring by separating the IT Applications unit into IT development and IT
Solutions units is expected to improve the quality of the IT Department’s services as a whole,
as each unit will be more focused on the character and needs of its respective work. Apart from
that, the addition of a Security Operation Center (“SOC”) sub-unit under the IT infrastructure
unit is expected to strengthen overall organizational security monitoring.
Rencana Fokus Pengembangan TI Tahun IT Development Focus Plan for 2024
2024
Sesuai arahan ITSP, pada tahun 2024 mendatang IIF akan In accordance with the ITSP, IIF plans to undertake the
menjalankan inisiatif TI sebagai berikut: following initiatives in 2024:
1. Pergantian sistem inti untuk Divisi Treasury; 1. Replacement of core system for Treasury Division;
2. Memodernisasi aplikasi dan infrastruktur TI dengan 2. Modernization of IT Application and Infrastructure by
melakukan akuisisi platform low-code berbasis awan dan adopting a cloud-based SaaS low-code platform; and
SaaS; serta
3. Peningkatan keamanan TI dengan implementasi Data 3. Improvement of IT security by implementation of Data
Loss/Leakage Prevention (“DLP”) serta peningkatan Loss/Leakage Prevention (“DLP”) system, also the
cakupan dan kapabilitas sub Unit SOC. improvement of scope and capabilities of SOC sub-unit.
PT Indonesia Infrastructure Finance
108 Laporan Tahunan 2023
Page 111
Pengadaan Barang dan Jasa
Goods and Services Procurement
IIF senantiasa menjaga komitmen dalam hal penerapan praktik tata kelola perusahaan secara
komprehensif, salah satunya melalui pelaksanaan pengadaan barang dan jasa yang terbebas
dari praktik korupsi, penipuan, kolusi, atau pemaksaan. Seluruh pengadaan barang dan jasa
IIF dilakukan dengan mengedepankan prinsip transparansi, efektivitas, efisiensi, dan value for
money sehingga Strategi Pengadaan dan Rencana Pengadaan Tahunan dapat tercapai.
IIF consistently upholds its commitment to comprehensive corporate governance practices, including the procurement
of goods and services that is free from corruption, fraud, collusion, or coercion. In this regard, IIF procures its goods
and services by observing the principles of transparency, effectiveness, efficiency, and value for money, ensuring the
achievement of Procurement Strategy and Annual Procurement Plans.
Kebijakan Pengadaan Barang dan Jasa Goods and Services Procurement Policy
Proses pengadaan barang dan jasa pada lingkup IIF diatur The process of procurement of goods and services within IIF
secara jelas dalam Kebijakan Pengadaan dan Prosedur is clearly governed by the Company’s Procurement Policy and
Operasi Standar yang ditinjau secara berkala oleh manajemen. Standard Operating Procedures that are reviewed periodically
Kedua dokumen formal tersebut digunakan sebagai pedoman by the Management. The two formal documents offer IIF the
dan acuan dalam menyelenggarakan proses pengadaan guidelines and references in running goods and services
barang dan jasa, serta keduanya ditinjau secara berkala procurement process, and are reviewed regularly with the
dengan pembaharuan terakhir masing-masing tertanggal latest on 30 October 2023 and 31 August 2023 respectively.
30 Oktober 2023 dan 31 Agustus 2023.
Untuk mencegah terjadinya praktik bad governance selama To prevent the occurrence of bad governance practices during
proses pengadaan barang dan jasa berlangsung, IIF terus goods and services procurement process, IIF continues to
berupaya menghadirkan lingkungan pengendalian yang strive to create a strong control environment in every line of
kokoh di setiap lini bisnis serta memastikan ketersediaan business and ensures the availability of professional human
SDM yang profesional dan memiliki integritas tinggi. resources with high integrity.
Kebijakan Pengadaan dan Prosedur Operasi Standar The Procurement Policy and Standard Operating Procedure
mencakup aspek-aspek utama sebagai berikut: cover the following main aspects:
Tata Kelola Prinsip Perpaduan Eksekusi Sistem
Governance Guiding Principles Execution System
Prinsip-Prinsip Pengadaan Barang dan Jasa Principles of Procurement of Goods and
Services
Kegiatan pengadaan barang dan jasa Perseroan berpedoman In conducting all procurement activities for goods and
pada aturan tata kelola tertentu yang sudah disepakati dan services, the Company follows certain governance as agreed
dituangkan dalam Kebijakan dan/atau Prosedur Operasi in the Policy and/or Standard Operating Procedure. Important
Standar. Poin-poin penting dalam tata kelola pengadaan points in the governance for procurement is the following
diuraikan sebagai berikut: aspect:
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 109
Page 112
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Filosofi Pengadaan Procurement Philosophy
Visi pengadaan Perseroan adalah “Memastikan bahwa proses Procurement’s vision of the Company is “To ensure
pengadaan mendukung pencapaian Strategi Pengadaan dan procurement process support the achievement of
Rencana Pengadaan Tahunan” yang dilakukan dengan cara: Procurement Strategy and Annual Procurement Plan” which
is carried out through:
1. Meningkatkan efisiensi dan pengendalian kegiatan pengadaan 1. Increasing the efficiency and control of procurement
yang mensyaratkan beberapa aspek sebagai berikut: activity which requires some aspects as follow:
a. Vendor yang kompeten dan bereputasi baik; a. Competent and reputable vendor;
b. Standardisasi (prosedur, bahan, dan lain-lain); b. Standardization (procedures, materials, etc);
c. Best value for money; c. Best value for money;
d. Koordinasi internal yang baik; dan d. Good internal coordination; and
e. Sistem yang stabil didukung oleh otomatisasi. e. Stable system supported by automation.
2. Mempertimbangkan aspek kelestarian lingkungan (termasuk 2. Considering the sustainability of environments
pemberdayaan masyarakat) yang membutuhkan prioritas (incl. community development) which requires preference
pengadaan barang-barang kesehatan, keselamatan, dan to health, safety, and environmentally friendly procurement
ramah lingkungan. items.
Pakta Integritas Integrity Pact
Perseroan mewajibkan penandatanganan Pakta Integritas, The Company enforces the mandatory of signing an Integrity
yaitu surat pernyataan dan/atau dalam bentuk lain yang dapat Pact. It is a declaration letter and/or in other acceptable form,
diterima, yang harus ditandatangani oleh anggota panitia which must be signed by the members of tender committee,
lelang, fungsi pengadaan, pengguna, dan vendor terpilih procurement function, user and selected Vendor containing
yang berisi pernyataan untuk mencegah dan komitmen tidak declaration to prevent and not to be engaged in corrupt,
melakukan praktik korupsi, penipuan, kolusi, atau pemaksaan fraudulent, collusive, or coercive practices in conducting
dalam melakukan proses pengadaan. procurement process.
Prinsip-Prinsip Panduan Guiding Principles
a. Transparansi a. Transparency
Prinsip utama yang harus dipegang teguh adalah The fundamental principle that needs to be adhered to is the
transparansi proses pengadaan. Proses pengadaan yang transparency of the process of procurement. Transparent
transparan dirinci dengan baik dan dipastikan dapat procurement process is well detailed and ensures that it
memilih operator/pemasok yang memenuhi persyaratan. facilitates the choice of a qualified operator/supplier.
b. Efektivitas b. Effectiveness
Proses pengadaan yang efektif harus dapat memastikan An effective procurement process must be able to ensure
bahwa barang atau jasa yang dipesan sudah benar dan that the goods or services ordered are correct and meet
memenuhi kriteria yang terbaik. the best criteria.
c. Efisiensi c. Efficiency
Efisiensi biaya dan waktu harus mengacu pada total Cost and time efficiency must refer to the total cost which
biaya yang mencakup biaya barang/jasa, pemasangan, includes the cost of goods/services, installation, delivery,
pengiriman, biaya pemeliharaan purnajual, dan lain-lain. after-sales maintenance costs, etc.
d. Value for Money d. Value for Money
Produk atau jasa yang didapatkan Perseroan haruslah The products or services obtained by the Company must
yang paling sesuai, baik dari sisi operasional, evaluasi be the most appropriate in terms of both operational,
proyek dan kualitas, menawarkan harga yang kompetitif, project evaluation and quality, offer competitive prices,
serta value for money. and value for money.
Proses Pengadaan Barang dan Jasa Goods and Services Procurement
Detail pelaksanaan proses pengadaan telah diatur dalam The procurement process, including the employees
Prosedur Operasi Standar, termasuk juga karyawan yang responsible for the process, is regulated by the Standard
bertanggung jawab atas proses tersebut. Secara sederhana, Operating Procedures. In general terms, the procurement
proses pengadaan dari level tertinggi diuraikan sebagai berikut: process from the highest level is as follows:
PT Indonesia Infrastructure Finance
110 Laporan Tahunan 2023
Page 113
Permintaan pengadaan diterima dan ditelaah oleh Staf Procurement requests are received and reviewed by the
Pengadaan dan Kepala Departemen Pengadaan dan/atau Kepala Procurement Officer and Head of Procurement Department and/
Divisi TI & Operasional melalui Sistem Pengadaan (Sistem BR). or Head of IT & Operations through the Procurement System (BR
Pengajuan tersebut harus menyertakan rincian permintaan, System). The submission must include detailed requirements,
metode seleksi yang dipilih dan vendor yang direkomendasikan, the selection method chosen, and the recommended vendor,
serta sudah disetujui oleh Kepala Divisi terkait. and has been approved by related Head of Division.
Tim Pengadaan memproses pengajuan berdasarkan metode The Procurement Team processes the submission based on
yang disepakati. Metode seleksi yang disepakati Perseroan, the agreed method. The selection method agreed upon by the
antara lain: Company, among others:
a. Penunjukan langsung; a. Direct appointment;
b. Penawaran harga; dan b. Bid; and
c. Tender terbatas. c. Limited tenders.
Setelah proses seleksi selesai, Tim Pengadaan, dengan persetujuan After the selection process is complete, the Procurement
dari Kepala Divisi TI & Operasional, merekomendasikan pemenang Team, with approval from the Head of IT & Operations,
kepada Delegasi Kewenangan (“DoA”) untuk disetujui di dalam recommends the winner to the Delegation of Authority
Sistem Pengadaan (Sistem BR). Rekomendasi tersebut dalam hal (“DoA”) for approval in the Procurement System (BR System).
penetapan harga dan lingkup pekerjaan. The recommendations in terms of pricing and scope of work.
Atas persetujuan DoA melalui Sistem Pengadaan (Sistem BR), Upon approval of the DoA through the Procurement System (BR
Tim Pengadaan memproses Surat Penunjukan yang kemudian System), the Procurement Team processes the Appointment
ditelaah dan diparaf oleh Kepala Departemen Pengadaan Letter which has been reviewed by Head of Procurement
dan ditandatangani oleh Kepala Divisi TI & Operasional, dan Department and signed by the Head of IT & Operations,
dilanjutkan dengan penyelesaian Kontrak yang ditelaah dan followed by the initial Contract by the Head of IT & Operations
diparaf oleh Kepala TI & Operasional serta ditandatangani oleh and signed by the authorized official in the Company.
pejabat yang berwenang di Perseroan.
Penyelesaian atas transaksi Barang dan/atau jasa serta Delivery of goods and/or services as well as payments are
pembayaran dipantau oleh Tim Pengadaan melalui Sistem monitored by the Procurement Team through the Procurement
Pengadaan (Sistem BR). System (BR System).
Dalam proses pengadaan barang dan jasa, kegiatan negosiasi In the process of procuring goods and services, the
untuk hal-hal yang bersifat komersial dilakukan oleh Tim Procurement Team makes negotiations for commercial
Pengadaan dalam rangka mendapatkan barang dan/atau matters in order to obtain goods and/or services with the best
jasa dengan kualitas dan harga terbaik. Sementara itu, quality and price. Meanwhile, legal documentation used in the
dokumentasi legal yang digunakan dalam kegiatan pengadaan procurement activities are mostly standard which have been
sebagian besar merupakan standar yang telah diperiksa dan reviewed and approved by Corporate Legal of the Company.
disetujui oleh Corporate Legal Perseroan. Setiap perbedaan Any discrepancies found in the standard documentation
yang ditemui pada dokumentasi standar harus diklarifikasi must be clarified by the Company’s Corporate Legal. Next,
oleh Corporate Legal Perseroan. Selanjutnya, barang dan/atau the goods and/or services are sent to the user (applicant),
jasa dikirimkan kepada pengguna (pemohon), di mana faktur wherein the shipping invoice is given to the Procurement
pengiriman diberikan kepada Tim Pengadaan untuk diperiksa Team for inspection and to obtain payment authorization.
dan mendapatkan izin pembayaran.
Sebagian besar kegiatan pengadaan mulai dari tahap Most of the procurement activities starting from request until
pengajuan hingga pembayaran dilakukan melalui Sistem invoicing are done in the Procurement System (BR System). It
Pengadaan (Sistem BR). Hal ini bertujuan untuk sebagaimana is developed for the purpose of the following points but not
dijelaskan pada poin-poin berikut namun tidak terbatas pada: limited to:
1. Pengendalian anggaran atas anggaran yang sudah 1. Budget control on the allocated budget;
dialokasikan;
2. Kontrol persetujuan sesuai dengan Delegation of 2. Approval control according to the approved Delegation of
Authority (“DoA”) yang disetujui; Authority;
3. Pemantauan untuk seluruh kegiatan pengadaan 3. Monitoring for all procurement activities (budget, status,
(anggaran, status, faktur, dan lain-lain); serta invoice, etc); and
4. Pelacakan status dan SLA. 4. Status and SLA tracking.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 111
Page 114
Tinjauan Pendukung Bisnis
Overview on Business Support
Sistem ini dikembangkan secara internal oleh Divisi TI It is internally developed by IT Division of the Company, and
yang secara berkala ditinjau dan disempurnakan agar dapat it is regularly reviewed and improved to cater more process
memenuhi standar efisiensi dan kontrol proses yang lebih baik. efficiency and control.
Selain itu, pada tahun 2023, Departemen Pengadaan Furthermore, in 2023, the Procurement Division successfully
telah menyelesaikan sejumlah inisiatif strategis untuk completed several strategic initiatives to enhance the
mengembangkan proses pengadaan barang dan jasa dengan procurement process for goods and services, as follows:
baik sebagaimana diuraikan berikut:
1. Implementasi Robotic Process Automation untuk Name 1. Implementation of Robotic Process Automation for Name
Clearance atas Vendor yang turut serta dalam proses Clearance for Vendors participating in the procurement
pengadaan; dan process.; and
2. Meningkatkan sistem pengadaan yang ada untuk 2. Enhanced the existing procurement system to support
mendukung proses yang lebih efisien dan efektif more efficient and effective processes as well as to
serta meningkatkan kontrol terhadap anggaran dan increase control on budget and payment;
pembayaran.
Realisasi Pengadaan Barang dan Jasa Tahun Procurement of Goods and Services
2023 Realization in 2023
Pada tahun 2023, sekitar 70% kegiatan pengadaan yang In 2023, 70% of the procurement activities at IIF were
berlangsung di IIF adalah pengadaan jasa, sedangkan 30% procurement of services, while the remaining 30% were
sisanya adalah pengadaan barang. Total transaksi pengadaan procurement of goods. The total completed procurement
yang sudah diselesaikan hingga akhir 2023 adalah sebanyak transactions by the end of 2023 were 152 works divided into
152 pekerjaan yang terbagi ke dalam 76 vendor dengan 76 vendors with a contract value of more than Rp60 billion.
nilai kontrak lebih dari Rp60 miliar. Daftar transaksi di atas The list of transactions above Rp1 billion carried out by IIF
Rp1 miliar yang sudah dilakukan oleh IIF selama 2023 during 2023 is outlined as follows:
diuraikan sebagai berikut:
Daftar Transaksi di atas Rp1 Miliar
List of Transaction above Rp1 Billion
Nilai Kontrak
Nama Pekerjaan Jenis Vendor Kategori
Total Contract
Project Name Type of Vendor Category
(Rp)
Pengadaan pialang asuransi untuk penyedia asuransi kesehatan dan personal
accident periode 2024 – 2025 Pialang Asuransi Jasa
3.258.364.582
Insurance broker selection for health and personal accident insurance provider Insurance Broker Service
for period 2024 – 2025
Pengadaan untuk pembaharuan Cloud Data Center Vendor TI Barang
3.042.122.490
Procurement for renewal of Cloud Data Center IT Vendor Good
Penyedia Asuransi Kesehatan Karyawan periode 2023 – 2024 Asuransi Kesehatan Jasa
2.466.168.100
Health Insurance Provider for Staff period 2023 – 2024 Health Insurance Service
Auditor Independen untuk Penerbitan Perpetual Notes dan Obligasi Korporat
per 30 Juni 2023 KAP Jasa
2.597.400.000
Independent Auditor for Perpetual Notes and Corporate Bonds Issuance as of PAF Service
30 June 2023
Auditor Independen untuk Penerbitan Perpetual Notes dan Obligasi Korporat
per 30 Maret 2023 KAP Jasa
1.541.124.000
Independent Auditor for Perpetual Notes and Corporate Bonds Issuance as of PAF Service
30 March 2023
Konsultan untuk Proyek Keuangan Terpadu Ijen (Hukum-Akuntansi-Pajak) Lainnya Jasa
1.840.380.000
Consultant for Blended Finance Project Ijen (Legal-Accounting-Tax) Others Service
Layanan Konsultasi Akuntansi untuk Proyek Penerbitan Perpetual Note dan
Obligasi Korporat Ritel KAP Jasa
1.670.550.000
Accounting Advisory Services for the issuance of Perpetual Note and Retail PAF Service
Corporate Bond Issuance Project
PT Indonesia Infrastructure Finance
112 Laporan Tahunan 2023
Page 115
Nilai Kontrak
Nama Pekerjaan Jenis Vendor Kategori
Total Contract
Project Name Type of Vendor Category
(Rp)
Layanan Hukum untuk Penerbitan Perpetual Note dan Proyek Penerbitan
Obligasi Korporat Ritel Firma Hukum Jasa
1.650.000.000
Legal Services for the issuance of Perpetual Note and Retail Corporate Bond Law Firm Service
Issuance Project
Jasa Rekruitmen untuk Perekrutan CRO Jasa Rekruitmen Jasa
1.443.000.000
Recruitment Service for CRO Recruitment Recruitment Services Service
Penyedia Jasa Pengadaan Tenaga Outsourcing General Affair Periode
2023 – 2025 Vendor GA Jasa
1.320.940.839
Provider of General Affairs Outsourcing Manpower Services for the Period GA Vendor Service
2023 – 2025
Pembaruan System CreditLens Versi 22.11 dari Moodys Vendor TI Barang
1.185.600.000
Moody’s CreditLens System Upgrade Version 22.11 IT Vendor Good
Sistem Managemen Treasury - Penunjukan Penyedia Jasa Manajemen Proyek
dan Konsultan Vendor TI Jasa
1.104.450.000
Treasury Management System - Appointment for Project Management and IT Vendor Service
Consultancy Service
Seleksi Auditor Independen untuk Audit Laporan Keuangan Perusahaan tahun
2023 KAP Jasa
1.075.900.800
The selection of Independent Auditor for the Audit of the Company’s Financial PAF Service
Statement for 2023
Pengadaan jasa didominasi oleh kebutuhan konsultasi, The procurement for services consisted mainly for
seperti konsultan keuangan, konsultan SDM, konsultan consultancy purposes, such as financial consultant, HR
pajak, auditor independen, konsultan hukum, asuransi consultant, tax consultant, independent auditor, legal
kesehatan, pialang asuransi, auditor, penyedia jaringan, consultant, health insurance, insurance broker, auditor,
lisensi, underwriter jasa rekuitmen, dan lain-lain. Dengan network provider, license, underwriter, recruitment services,
mempertimbangkan lingkup proyek yang dikerjakan, IIF etc. Depending on the project, IIF may engage local or foreign
juga dapat melibatkan konsultan lokal atau asing, baik consultant, as well as institutional or individual consultant.
institusional maupun individu.
Dari sisi belanja barang modal, total pengadaan barang In terms of capital goods procurement, the procurement of
untuk tahun 2023 didominasi oleh belanja TI. Pada tahun goods in 2023 consisted mainly of IT asset. Throughout the
2023, Perseroan mencatatkan 43 transaksi pengadaan year, the Company booked a total of 43 goods procurement
barang dengan perkiraan total nilai kontrak sebesar transactions with a total contract value of Rp27.5 billion.
Rp27,5 miliar.
Proses pengadaan yang diterapkan IIF dilakukan dengan Procurement processes were done either by way of Limited
metode Tender Terbatas, Penawaran Harga, atau Tender, Price Quotation, or Direct Contraction. For its more
Penunjukan Langsung. Untuk penggunaan jasa yang sifatnya sustainable services, IIF applies Direct Appointment method,
berkelanjutan, IIF dapat menggunakan metode Penunjukan while for more general goods/services, applied is the Price
Langsung, sedangkan untuk barang/jasa umum menggunakan Offer method. The Company sometimes applies a Limited
metode Penawaran Harga. Selain itu, Perseroan juga bisa Tender method.
menggunakan Tender Terbatas.
Untuk tujuan efisiensi proses, IIF telah memiliki beberapa For process efficiency purpose, IIF maintains several
Daftar Pilihan vendor. Daftar ini dikelola dengan memilih Preferred Lists of Vendor. The List is developed by shortlisting
beberapa vendor berdasarkan penilaian administratif serta several vendors based on an administrative assessment as
penilaian teknis yang mencakup namun tidak terbatas pada well as technical assessment which includes but not limited
pengalaman organisasi, penghargaan, serta keahlian individu. to organization experience, awards as well as its individual
Daftar tersebut disetujui oleh Direksi dan ditinjau setiap expertise. The List is approved by the Board of Director, and
2 (dua) tahun sekali. Saat ini, Perseroan sudah memiliki Daftar reviewed every 2 years. Currently we have Preferred List
Pilihan untuk firma hukum, konsultan S&E, konsultan SDM, for law firm, S&E consultant, HR consultant, IT consultant,
konsultan IT, operasional GA & IT, dan komunikasi Perseroan. GA & IT operational, and corporate communication.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 113
Page 116
Analisis dan
Pembahasan
Manajemen
Management Discussion
and Analysis
PT Indonesia Infrastructure Finance
114 Laporan Tahunan 2023
Page 117
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 115
Page 118
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Tinjauan Ekonomi
Review of the Economy
Tinjauan Perekonomian Global Global Economic Overview
Situasi perekonomian global tahun 2023 masih dihadapkan In 2023, the global economy still faced several challenges
pada sejumlah tantangan seiring dengan ketegangan following the escalating geopolitical tensions and the
geopolitik yang terus memanas serta dampak berkepanjangan prolonged impact of the Covid-19 pandemic. These
dari pandemi Covid-19. Tantangan tersebut mendorong challenges led to economic fragmentation, exacerbated
fragmentasi ekonomi yang meningkatkan disrupsi rantai pasok disruptions in global supply chains, restricted the flow of
global, membatasi arus perdagangan dan investasi, serta trade and investment, and dampened growth outlook.
menurunkan prospek pertumbuhan. International Monetary The International Monetary Fund projected 3.0% global
Fund memproyeksikan pertumbuhan ekonomi global tahun economic growth in 2023 and will demonstrate downturn
2023 berada di angka 3,0% dan akan menurun menjadi 2,9% trend to 2.9% in 2024.
pada 2024.
Perkembangan ekonomi di berbagai negara menunjukkan Economic developments in various countries throughout the
kondisi yang beragam. Perekonomian Amerika Serikat year, however, were more diverse. The United States (“US”)
(“AS”) diproyeksikan stabil dan kuat dengan mencatatkan economy was projected to be stable and robust with 2.1%
pertumbuhan sebesar 2,1%. Inflasi juga dalam kecenderungan growth. Even though inflation rate still lingered above the
menurun tetapi tingkatnya masih di atas target. Hal ini expected level, it was also on a downward trend, indicating
mengindikasikan bahwa pengetatan kebijakan moneter the that the Fed’s monetary policy tightening had peaked but
Fed telah mencapai puncaknya, namun masih akan bertahan would persist at elevated levels for a considerable time (high
tinggi dalam waktu yang lama (high for longer). Per Desember for longer). As of December 2023, the Fed had maintained
2023, the Fed juga kembali menahan suku bunganya untuk 3 its interest rates unchanged for three consecutive times at
kali berturut-turut di angka 5,25% - 5,50%. 5.25%-5.50%.
Di Eropa, perekonomian diproyeksikan masih diliputi In Europe, the economy was still expected to encounter
tantangan sehingga hanya mampu mencatatkan challenges, resulting in a modest growth of 0.7% in 2023.
pertumbuhan sebesar 0,7% pada tahun 2023. Kombinasi The combination of high interest rates and inflation through
tingkat suku bunga dan inflasi yang tinggi sampai dengan Q3 2023 led to lackluster economic activities in Europe.
triwulan III 2023 mendorong lemahnya aktivitas ekonomi Similarly, the fact that wage increases could not keep up
Eropa. Selain itu, kenaikan tingkat upah yang tidak dapat with the inflation rate led to declining demand and consumer
PT Indonesia Infrastructure Finance
116 Laporan Tahunan 2023
Page 119
mengimbangi laju inflasi memicu lemahnya permintaan dan spending. Government spending tended to be selective amid
konsumsi masyarakat. Belanja pemerintah juga cenderung limited tax income and high-interest rates even though the
selektif di tengah pendapatan perpajakan yang terbatas dan inflation control policies were sorely needed.
tingkat suku bunga tinggi, sementara kebutuhan kebijakan
untuk pengendalian inflasi masih tinggi.
Sedangkan di kawasan Asia, India diproyeksikan menjadi In Asia, India was projected to be the economy with the
perekonomian dengan pertumbuhan terkuat hingga 6,3% strongest growth at 6.3%, driven by its ability to leverage
yang didorong oleh kemampuannya dalam memanfaatkan resilience in key sectors and industrial relocation opportunities.
ketangguhan dalam sektor-sektor kunci serta peluang China was also projected to post 5.0% economic growth,
relokasi industri. Tiongkok juga diproyeksikan mencatatkan higher than the initial 0.2% contraction projection, despite
pertumbuhan ekonomi sebesar 5,0%, lebih tinggi dari the country’s economic slowdown compared to the pre-
prakiraan awal yang terkontraksi 0,2%, meskipun kinerja pandemic period. Meanwhile, ASEAN-5 countries, excluding
ekonominya melambat dibandingkan prapandemi. Sementara Indonesia, were projected to undergo downward revisions
itu, negara-negara ASEAN-5, kecuali Indonesia, diproyeksikan for 2023 growth, primarily due to declining exports resulting
mengalami revisi ke bawah untuk pertumbuhan tahun 2023, from weak global demand.
terutama sebagai dampak penurunan ekspor akibat lemahnya
permintaan global.
Sumber: Source:
• World Economic Outlook Oktober 2023, International Monetary Fund; • World Economic Outlook October 2023, International Monetary Fund;
• Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; serta • Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; and
• Tinjauan Ekonomi, Keuangan, dan Fiskal Edisi IV 2023, Kementerian Keuangan. • Tinjauan Ekonomi, Keuangan, dan Fiskal Edisi IV 2023, the Finance Ministry of the
Republic of Indonesia.
Tinjauan Perekonomian Nasional National Economic Overview
Pertumbuhan ekonomi nasional relatif terjaga di tengah The national economic growth remained relatively stable
meningkatnya risiko dan perlambatan ekonomi global. Pada amidst increasing risks and global economic slowdown.
tahun 2023, perekonomian nasional mencatatkan pertumbuhan In 2023, the national economic growth was recorded at
sebesar 5,05%. Dari sisi lapangan usaha, perekonomian 5.05%. From the business sector perspective, the national
nasional terutama didorong oleh pertumbuhan kinerja industri economy was primarily driven by the performance of the
pengolahan sebesar 4,07%, perdagangan sebesar 4,09%, manufacturing, trade, and construction industries that
serta konstruksi sebesar 7,68% seiring dengan berlanjutnya grew by 4.07%, 4.09%, and 7.68%, respectively, in line with
penyelesaian PSN. Sementara dari sisi pengeluaran, kuatnya the ongoing completion of the PSN. On the expenditure
permintaan domestik mendorong proyeksi konsumsi rumah side, robust domestic demand further elevated household
tangga bertumbuh 4,47% dan investasi sebesar 5,02% sejalan consumption and investment growth projections by 4.47%
dengan keyakinan masyarakat yang terjaga. Proyeksi positif ini and 5.02%, respectively, as public confidence was properly
dikonfirmasi oleh berbagai indikator utama, seperti keyakinan maintained. The positive outlook was affirmed by various
konsumen, penjualan eceran, dan Purchasing Managers’ Index key indicators, such as consumer confidence, retail sales,
(“PMI”) Manufaktur, yang menunjukkan kinerja positif hingga and the Purchasing Managers’ Index (“PMI”) that boasted
bulan Desember 2023. Selain itu, tingkat inflasi juga tetap positive performance through December 2023. In addition,
terjaga dalam kisaran sasaran 3,0±1%. Berdasarkan data Badan the inflation rate was kept in check within the target range
Pusat Statistik, inflasi tahun 2023 tercatat mencapai 2,61%, of 3.0±1%. According to Statistics Indonesia’s data, inflation
menurun dibandingkan dengan 2022 yang tercatat sebesar rate in 2023 was recorded at 2.61%, went down significantly
5,51%. compared to 5.51% in 2022.
Dari sisi moneter, suku bunga acuan Bank Indonesia From the monetary perspective, the benchmark BI-Rate
(BI-Rate) dipertahankan pada level 6,00%. Langkah ini tetap was maintained at 6.00%. This was consistent with Bank
konsisten dengan fokus kebijakan moneter Bank Indonesia yang Indonesia’s pro-stability monetary policy focus aimed at
pro-stability, yaitu untuk penguatan stabilisasi nilai tukar strengthening the stabilization of the Rupiah exchange rate
Rupiah serta langkah pre-emptive dan forward looking untuk and taking pre-emptive and forward-looking measures to
mengantisipasi dampak inflated inflation serta memastikan anticipate the impact of inflated inflation to ensure inflation
inflasi tetap terkendali dalam sasaran 2,5±1% pada 2024. remains controlled within the target of 2.5±1% in 2024.
Sementara itu, kebijakan makroprudensial dan sistem Likewise, macroprudential policies and the payment system
pembayaran tetap pro-growth untuk mendukung pertumbuhan continue to be pro-growth to support sustainable economic
ekonomi yang berkelanjutan. Informasi pergerakan BI-Rate growth. The movement of the BI-Rate over the past two years
selama 2 tahun terakhir diuraikan sebagai berikut: is as follows:
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 117
Page 120
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Pergerakan BI-Rate Periode 2022-2023
BI-Rate Movement in 2022-2023 Period
(%)
6,50
6,00
5,50
5,00
4,50
4,00
3,50
3,00
ay
ay
v
v
ar
ar
g
g
c
c
b
b
p
p
n
n
t
t
n
n
r
r
l
l
No
No
Ap
De
Ap
De
Oc
Oc
Au
Au
Fe
Fe
Se
Se
Ju
Ju
Ju
Ju
Ja
Ja
M
M
M
M
Sumber : Data Bank Indonesia.
Source : Bank Indonesia’s Data.
Penguatan nilai tukar Rupiah juga terus berlanjut sejalan Rupiah exchange rate continued to rally in line with Bank
dengan konsistensi kebijakan moneter Bank Indonesia dan Indonesia’s consistent monetary policy and the diminishing
mulai meredanya ketidakpastian pasar keuangan global. Nilai uncertainty in the global financial markets. On December 20th,
tukar Rupiah pada 20 Desember 2023 ditutup menguat 0,37% 2023, Rupiah exchange rate closed with a 0.37% appreciation
dibandingkan dengan level akhir Desember 2022. Penguatan compared to the end of December 2022. This strengthening
ini lebih baik dibandingkan dengan nilai tukar Peso Filipina, was more favorable compared to the exchange rates of
Rupee India, dan Baht Thailand yang masing-masing tercatat the Philippine Peso, Indian Rupee, and Thai Baht, which
melemah sebesar 0,05%, 0,53%, dan 0,85%. Di samping depreciated by 0.05%, 0.53%, and 0.85%, respectively. In
kebijakan stabilisasi Bank Indonesia, berlanjutnya apresiasi addition to Bank Indonesia’s stabilization policies, the ongoing
nilai tukar Rupiah didorong oleh masuknya aliran portofolio appreciation of the Rupiah was driven by the influx of foreign
asing, menariknya imbal hasil aset keuangan domestik, serta portfolio investments, the attractiveness of yields on domestic
tetap positifnya prospek ekonomi. financial assets, and the sustained positive economic outlook.
Sumber: Source:
• Berita Resmi Statistik pada 5 Februari 2024, Badan Pusat Statistik; • Berita Resmi Statistik on 5 February 2023, Statistics Indonesia;
• Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; serta • Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; and
• Tinjauan Ekonomi, Keuangan, dan Fiskal Edisi IV 2023, Kementerian Keuangan. • Tinjauan Ekonomi, Keuangan, dan Fiskal Edisi IV 2023, the Finance Ministry of the
Republic of Indonesia.
Tinjauan Industri Pembiayaan Infrastruktur
Infrastructure Financing Industry Overview
Pembangunan infrastruktur menjadi salah satu sektor Infrastructure development stands as one of Indonesia’s key
andalan Indonesia karena mampu menciptakan multiplier sectors due to its ability to create a multiplier effect aimed
effect dalam rangka mendorong pertumbuhan ekonomi at driving national economic growth. Under the leadership
nasional. Pemerintah Indonesia di bawah kepemimpinan of President Joko Widodo, the Indonesian government
Presiden Joko Widodo secara konsisten terus berupaya consistently strives to further accelerate infrastructure
merealisasikan percepatan pembangunan infrastruktur yang development. This effort is not only directed at meeting the
tidak hanya ditujukan untuk memenuhi kebutuhan dasar basic needs of the population but also constitutes a strategic
masyarakat, tetapi juga merupakan investasi strategis dalam investment to enhance economic competitiveness and
rangka meningkatkan daya saing ekonomi dan kesejahteraan overall social welfare.
masyarakat secara keseluruhan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
118 Laporan Tahunan 2023
Page 121
Dalam outlook APBN tahun 2023, anggaran infrastruktur In the 2023 APBN outlook, the infrastructure budget was
diproyeksikan mencapai Rp399,6 triliun, meningkat 7,2% projected to reach Rp399.6 trillion, a 7.2% increase compared
dibandingkan APBN 2022 sebesar Rp372,8 triliun. Anggaran to Rp372.8 trillion in the 2022 APBN. This budget is primarily
tersebut terutama diarahkan untuk mendorong percepatan directed at accelerating infrastructure development focused
pembangunan infrastruktur yang difokuskan pada: on the following:
1. Infrastruktur pelayanan dasar, yang meliputi penyediaan 1. Basic services infrastructure, including housing and
perumahan dan pemukiman, air minum, dan sanitasi; settlements, drinking water, and sanitation;
2. Infrastruktur konektivitas dan transportasi untuk 2. Connectivity and transportation infrastructure to support
mendukung sektor pertanian (food estate), industri, the agriculture (food estate), industry, and tourism
pariwisata, dan kawasan strategis yang menjadi penggerak sectors, as well as strategic areas that drive recovery and
pemulihan serta pertumbuhan ekonomi; economic growth;
3. Pembangunan infrastruktur perkotaan; 3. Urban infrastructure development;
4. Penyediaan energi dan ketenagalistrikan, termasuk 4. Energy and electricity provision, including the utilization
pemanfaatan Energi Baru Terbarukan (“EBT”); serta of New and Renewable Energy (“NRE”); and
5. Infrastruktur teknologi informasi dan komunikasi. 5. Information and communication technology infrastructure.
Secara umum, anggaran infrastruktur yang bersumber dari In general, the infrastructure budget allocated by the APBN
APBN belum sepenuhnya mampu membiayai kebutuhan is not nearly enough to finance national infrastructure
investasi pembangunan infrastruktur nasional. Oleh karena development investments. Therefore, innovative efforts are
itu, diperlukan upaya inovatif untuk mendorong peran serta required to encourage the involvement of private investments
investasi swasta dan badan usaha melalui beberapa skema and businesses through various PPP schemes and other
KPBU dan skema pembiayaan kreatif lainnya. Mengutip data creative financing schemes. According to the Ministry of
dari Kementerian Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat Public Works and Housing (“PUPR”)’s data, as of October
(“PUPR”), sampai dengan Oktober 2023, total proyek yang 2023, there were 191 projects financed by PPP schemes with
telah dibiayai dengan skema pembiayaan KPBU ini mencapai a total investment value of Rp1,366 trillion.
191 proyek dengan nilai investasi mencapai Rp1.366 triliun.
Sumber: Source:
• Open Data PUPR, Kementerian Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat; serta • Open Data PUPR, the Ministry of Public Works and Public Housing of the Republic of
Indonesia; and
• Informasi APBN, Kementerian Keuangan. • Informasi APBN, the Finance Ministry of the Republic of Indonesia.
Tinjauan Bisnis
Business Overview
Strategi Bisnis IIF Tahun 2023 IIF 2023 Business Strategy
IIF melihat perjalanan bisnis di tahun 2023 memiliki tantangan In 2023, IIF faced distinct business challenges. Despite the
tersendiri. Meskipun pandemi Covid-19 menunjukkan significant recovery from the Covid-19 pandemic compared
pemulihan yang signifikan dibandingkan tahun-tahun to previous years, the global economy continued to face
sebelumnya, namun perekonomian global terus dihadapkan high levels of uncertainty. With relatively high inflation
pada ketidakpastian yang masih tinggi. Tekanan inflasi yang rates persisting in many developed countries, central bank
masih cukup tinggi di banyak negara maju mengakibatkan benchmark interest rates also rose. On the other hand, the
terjadinya kenaikan suku bunga acuan bank sentral. Sementara national economic development was expected to remain
itu, perkembangan ekonomi nasional diproyeksikan tetap positive driven by the continued strength of domestic
menunjukkan tren yang positif seiring dengan permintaan demand as well as the Government’s policy to continuously
domestik yang masih cukup kuat. Hal ini didorong juga prioritize the development of PSN in the infrastructure sector
dengan kebijakan Pemerintah yang tetap memprioritaskan to further bolster economic growth.
pembangunan PSN di bidang infrastruktur untuk meningkatkan
pertumbuhan ekonomi.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 119
Page 122
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Mencermati dinamika dan momentum tersebut, maka strategi By paying close attention to the aforementioned dynamics and
bisnis IIF difokuskan untuk membiayai sektor-sektor infrastruktur momentum, IIF’s business strategy was focused on financing
yang resilient atau inelastis terhadap dampak kenaikan suku infrastructure sectors that were resilient to the impacts of
bunga acuan maupun dampak lanjutan dari pandemi. Pada benchmark interest rate hikes and the ongoing impacts of the
tahun 2023, setidaknya terdapat 3 (tiga) sektor utama yang pandemic. In 2023, IIF relied on at least 3 (three) main sectors
menjadi andalan IIF untuk menorehkan pertumbuhan kinerja, to deliver double-digit growth, namely the telecommunication,
yaitu sektor telekomunikasi, energi terbarukan, dan jalan renewable energy, and toll road sectors. With its focus on
tol. Pada tiga sektor utama tersebut, IIF telah menerapkan these three main sectors, IIF was executing the right and
serangkaian kebijakan strategis yang tepat dan sesuai dengan market-oriented strategic policies while monitoring external
kondisi eksternal dan kebutuhan pasar, antara lain dengan conditions. The strategy focused on core business by
berfokus pada bisnis inti melalui optimalisasi produk-produk optimizing financing products, driving operational efficiency,
pembiayaan, efisiensi beban usaha, dan pemanfaatan peluang and exploring new business opportunities. Thanks to the
bisnis baru. Melalui strategi bisnis tersebut, IIF berhasil meraih discipline business strategy execution, IIF delivered another
kinerja yang positif di tahun 2023. positive performance in 2023.
Pelaksanaan strategi bisnis IIF senantiasa dilandaskan pada IIF consistently executes its business strategies in line with its
keunggulan kompetitif, yakni: competitive advantages, as follows:
1. Mandat IIF untuk mengembangkan sektor infrastruktur 1. The mandate to develop the infrastructure sector in
di Indonesia, yang didukung oleh hubungan yang kuat Indonesia, supported by a strong relationship with the
dengan Pemerintah Indonesia; Indonesian Government;
2. Kemampuan untuk berfungsi sebagai policy sounding 2. The ability to function as a sounding policy board with the
board dengan Pemerintah Indonesia; Indonesian Government;
3. Dukungan kuat dari Pemegang Saham multilateral 3. The strong support it receives from multilateral AAA-
berperingkat AAA; rated Shareholders;
4. Pengetahuan yang mendalam tentang aspek LST; 4. In-depth knowledge of ESG aspects;
5. Sumber modal yang terdiversifikasi dengan baik, termasuk 5. Well-diversified sources of capital, including from
dari Pemegang Saham, pinjaman, dan pasar modal; Shareholders, loans, and the capital market;
6. Portofolio proyek yang terdiversifikasi dengan baik 6. Well-diversified project portfolio with strong risk
dengan manajemen risiko dan nilai-nilai LST yang kuat; management and ESG values;
7. Kebijakan keuangan yang cermat, pengelolaan dana yang 7. Prudent financial policies, moderate leverage, and highly
moderat, dan bisnis yang sangat terukur; scalable business;
8. Tim manajemen yang berpengalaman di bawah 8. Experienced management team under the supervision of
pengawasan Dewan Komisaris yang terpercaya; serta reliable Board of Commissioners; and
9. Perusahaan pembiayaan infrastruktur yang mengutamakan 9. As a leading social and economics sustainable
faktor sosial dan ekonomi yang berkelanjutan. infrastructure financing companies.
Didukung oleh kekuatan dan keunggulan kompetitif yang Having developed strengths and competitive edges in the
dimiliki, IIF optimis dapat mempercepat dan meningkatkan business, IIF is optimistic that it can both increase and
partisipasi swasta dalam proses pembangunan infrastruktur accelerate the participation of the private sector in the
di Indonesia dengan mewujudkan bisnis yang berkelanjutan infrastructure development process by realizing a sustainable
dan terus meningkatkan margin. IIF menilai strategi ini dapat business and improving margins. IIF firmly believes that the
terlaksana melalui 3 (tiga) faktor pendorong utama, yaitu aforementioned strategy will be best implemented through
Produk dan Layanan, Dukungan Bisnis, serta Fokus Sektoral 3 (three) main driving factors, namely Product and Services,
dan Strategi Membangun Aset, dengan uraian sebagai Business Support, as well as Sectoral Focus and Asset Building
berikut: Strategy, as elaborated below:
Produk dan Layanan Products and Services
Produk dan layanan IIF terdiversifikasi pada pada layanan IIF provides diversified investment services and advisory
investment dan jasa advisory. Sejumlah inisiatif yang telah services. Likewise, IIF has implemented several continuous
dilakukan IIF secara kontinu untuk mengoptimalkan produk initiatives to optimize the following products and services:
dan layanan tersebut diuraikan sebagai berikut:
1. Menjalin kerja sama dengan Millennium Challenge 1. Partnered with Millennium Challenge Account Indonesia
Account Indonesia (“MCAI”) untuk menjadi Blended (“MCAI”) to become Blended Finance Delivery Mechanism
Finance Delivery Mechanism Host (“BFDM Host”); Host (“BFDM Host”);
PT Indonesia Infrastructure Finance
120 Laporan Tahunan 2023
Page 123
2. Membantu klien merujuk ke bank mitra untuk menangani 2. Referred clients to partner banks to cater to clients’
kebutuhan klien di luar mandat IIF; needs outside IIF’s mandate;
3. Penawaran jenis pembiayaan yang lebih beragam melalui 3. Various type of financing through innovation of new
inovasi pada sektor dan produk baru, dengan tujuan sectors and products with the intention to give more
untuk memberikan variasi dan fleksibilitas kepada klien variation and flexibility to clients and to optimize the
dan mengoptimalkan tingkat keuntungan/profitabilitas; Company’s profitability;
4. Terus mengeluarkan produk dan layanan baru yang 4. Continue to introduce new products and services that can
dapat menjadi sumber fee-based income, termasuk di serve as a source of fee-based income, including as an
antaranya sebagai agen pelaksana blended financing dan agent of implementation for blended financing as well as
terlibat dalam asset recycle melalui pasar modal; participating in asset recycling through the capital market;
5. Optimalisasi pronduk non-cash loan dan penambahan 5. Optimizing non-cash loan and from new product
produk baru, yaitu jasa konsultasi di bidang LST; innovations such as Advisory services particularly in ESG;
6. Menambahkan penawaran produk dengan memberikan 6. Increase product offerings by providing access to sponsors
akses kepada sponsor untuk mendapatkan blended to blended financing, which can offer lower interest loan
financing yang dapat memberikan bauran suku bunga rates to clients;
pinjaman relatif rendah;
7. Memberikan fasilitas de-risking kepada proyek-proyek 7. To provide de-risking facilities to infrastructure projects,
infrastruktur sehingga dapat menarik minat perbankan thereby attracting banking interest to participate
untuk turut serta membiayai proyek tersebut; serta financing these projects; and
8. Melakukan ekspansi bisnis melalui kolaborasi antara 8. Business expansion thorugh collaboration between the
produk pembiayaan dan jasa konsultasi dengan Company’s financing services as well as Advisory services
melakukan pendalaman hubungan bisnis dengan debitur by building relationships with existing clients/debtors
yang ada serta perluasan sektor untuk meningkatkan as well as sector expansion to increase the number of
total klien/proyek. clients/projects.
Dukungan Bisnis Business Support
IIF berinvestasi secara bijak di seluruh elemen pendukung IIF strategically invests across all business support elements
bisnis dalam rangka mendorong efisiensi operasional dan to enhance operational efficiency and optimize costs by
optimalisasi biaya, dengan tetap memperhatikan prinsip championing prudent principles and implementing robust
kehati-hatian dan menerapkan manajemen risiko yang kuat. risk management. Several continuous initiatives undertaken
Sejumlah inisiatif yang telah dilakukan IIF secara kontinu untuk by IIF to support business sustainability are as follows:
mendukung keberlanjutan bisnis diuraikan sebagai berikut:
1. Peningkatan implementasi manajemen risiko melalui 1. Improving the implementation of risk management
penyempurnaan early warning system; through improving the early warning system;
2. Meningkatkan pengetahuan dan kompetensi atas 2. Enhancing knowledge and competence in investment
pengelolaan produk investasi dan investasi ekuitas product management and other similar equity
sejenis lain yang sejenis; investment;
3. Meningkatkan sinergi dan kerja sama antara front office 3. Enhance synergy and cooperation between the front
dan unit pendukung; office and support units;
4. Mengoptimalkan kegiatan operasional dan memberikan 4. Optimizing operational activities and providing full
dukungan penuh kepada TI sebagai penopang utama support to IT as the backbone of business operations;
operasi bisnis;
5. Menyempurnakan kebijakan dan prosedur pemantauan 5. Continue to refine its policies and procedures, as well as
debitur-debitur secara lebih intesif untuk meningkatkan intesive monitoring of the company’s debtors to increase
penerapan manajemen risiko dan tata kelola perusahaan; risk management and GCG implementation;
6. Keselarasan rekrutmen dengan realisasi bisnis dan 6. Recruitment alignment with business realization and
prospek pertumbuhan; growth prospect;
7. Prioritas pembelanjaan modal (misalnya persyaratan 7. Prioritize of capital expenditure (e.g. mandatory
wajib dari regulator); serta requirement by regulator); and
8. Keselarasan kemampuan tenaga kerja melalui 8. Aligning the capabilities of the workforce, through
peningkatan kemampuan dan keahlian tenaga kerja, improving the capabilites and expertise of the workforce,
pemilihan sumber tenaga kerja yang tepat guna sesuai selecting appropriate workforce sources in accordance
dengan tugas pokoknya (“talent pool management”), with their tasks (“talent pool management”), and
dan implementasi pengukuran kinerja dan sistem implementing performance measurement and reward
penghargaan yang sesuai dengan tugas dan jabatannya. systems in accordance with their duties and positions.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 121
Page 124
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Fokus Sektoral Sectoral Focus
Sebagai SMV Kementerian Keuangan yang menerima As an SMV given an exclusive mandate by the Ministry of
mandat khusus sebagai katalis pembiayaan infrastruktur di Finance, IIF is committed to supporting development in the
Indonesia, IIF berkomitmen untuk mendukung pembangunan infrastructure sector by focusing on mandated projects and
di sektor infrastruktur dengan berfokus pada proyek-proyek new infrastructure sectors. IIF’s sectoral focus in 2023 was
yang telah dimandatkan dan juga sektor infrastruktur baru. as follows:
Fokus sektoral IIF di tahun 2023 meliputi:
1. Diversifikasi eksposur pembiayaan ke sektor yang telah 1. Diversifying financing exposure to recently mandated
diberikan mandat melalui POJK No. 46/POJK.05/2020 sectors through POJK No. 46/POJK.05/2020 on
tentang Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur dan Infrastructure Financing Companies and sectoral
perluasan sektor, seperti infrastruktur sosial, ketahanan expansion such as social infrastructure, food resilience,
pangan, dan infrastruktur kendaraan listrik; serta and electric vehicle infrastructure; and
2. Berfokus pada investasi sektoral yang memberikan 2. Focusing on sectoral investments that would provide
profitabilitas yang lebih baik. better profitability.
Strategi Membangun Aset Asset Building Strategy
IIF membangun aset secara optimal dengan menggunakan IIF optimally develops its assets by employing the following
strategi: strategies:
1. Menekankan pentingnya profitabilitas dalam membangun 1. Emphasizing the importance of profitability in building
aset; assets;
2. Mengganti aset yang memiliki profitabilitas rendah dengan 2. Replacing IIF’s less profitable assets with more profitable
aset baru yang memiliki tingkat profitabilitas lebih baik; assets;
3. Menjadi yang terdepan dalam hal penyaluran pembiayaan 3. Leading the charge in financing distribution in accordance
yang sesuai dengan standar S&E; serta with S&E standards; and
4. Menerapkan distribusi pembiayaan infrastruktur 4. Implementing an equal infrastructure financing
berdasarkan sektor secara merata, yang didukung dengan distribution based on sectors, supported by balanced
diversifikasi pendanaan yang seimbang. funding diversification.
Sosial dan Lingkungan Social & Environmental
Mengingat tingginya standar yang diamanatkan oleh Given the high standards that the Shareholders mandated
Pemegang Saham kepada IIF untuk mengatasi kekhawatiran to IIF to address their concern towards S&E issues,
mereka terhadap permasalahan S&E, IIF menerapkan IIF applies 8 (eight) S&E Principles as the foundation for
8 (delapan) Prinsip S&E sebagai landasan dalam setiap every investment decision-making process. Part of our
proses pengambilan keputusan investasi. Kami memastikan concern is that borrowers adhere to the IIF-applicable S&E
bahwa para peminjam senantiasa mematuhi prinsip-prinsip principles to ensure all projects have positive and sustainable
S&E yang berlaku di IIF agar proyek-proyek yang dijalankan impacts on the environment and surrounding communities.
mampu memberikan dampak positif dan berkelanjutan bagi
lingkungan dan masyarakat sekitar.
Agar penerapan prinsip-prinsip S&E dapat diterapkan dengan To have a more measurable implementation of S&E, IIF has
baik, IIF telah membangun SEMS yang dijadikan sebagai set up a SEMS clients can use as guidance to comply with and
pedoman atau acuan bagi klien dalam mematuhi dan implement the eight S&E Principles, as follows:
melaksanakan kedelapan Prinsip S&E IIF. Prinsip tersebut
meliputi:
1. Sistem Pengelolaan dan Penilaian Sosial dan Lingkungan; 1. Social and Environmental Assessment and Management
Systems;
2. Tenaga Kerja dan Kondisi Kerja; 2. Labor and Working Conditions;
3. Pencegahan dan Pengurangan Polusi, serta Perubahan 3. Prevention and Reduction of Pollution, and Climate
Iklim; Change;
4. Kesehatan Masyarakat, Keselamatan, dan Keamanan; 4. Public Health, Safety, and Security;
5. Pengadaan Tanah dan Pemukiman Kembali secara Tidak 5. Land Acquisition and Involuntary Resettlement;
Sukarela;
6. Konservasi Keanekaragaman Hayati dan Pengelolaan 6. Biodiversity Conservation and Natural Resources
Sumber Daya Alam; Management;
7. Masyarakat Adat; serta 7. Indigenous Peoples; and
8. Benda dan Warisan Budaya. 8. Cultural Objects and Heritage.
PT Indonesia Infrastructure Finance
122 Laporan Tahunan 2023
Page 125
Kedelapan prinsip IIF dalam perlindungan sosial dan lingkungan IIF’s eight principles on social and environmental safeguards
(S&E safeguards) tersebut mengadopsi praktik terbaik dalam (S&E safeguards) adopt best practices in corporate
tata kelola perusahaan dan kode etik. Oleh karena itu, governance and code of ethics. Therefore, the implementation
penerapan S&E akan memberikan jaminan tambahan untuk of S&E will give extra assurance for sustainable infrastructure
pembangunan infrastruktur yang berkelanjutan sesuai dengan development, consistent with international standards.
standar internasional.
Delapan Prinsip S&E IIF
IIF’S Eight S&E Principles
Sasaran
Target
Prinsip : Sistem Pengelolaan serta Penilaian Sosial dan Lingkungan
Principle : Social and Environmental Assessment and Management System
• Mengidentifikasi dan mengevaluasi risiko dan dampak S&E pada • Identify and evaluate project S&E risks and impacts in each project;
masing-masing proyek;
• Mengadopsi hierarki mitigasi dalam mengantisipasi dan • Adopt a mitigation hierarchy in anticipating and avoiding, or if such
menghindari, atau jika tidak mungkin menghindari, maka upaya is not possible, minimize, and if residual impacts persist, we give
untuk meminimalkan, dan jika dampak residual tetap ada, maka compensation for risks and impacts on workers, project affected
ada kompensasi-offset untuk risiko dan dampak terhadap pekerja, communities (“PAP”), and the environment;
Masyarakat terdampak Proyek (Project Affected People - “PAP”),
dan lingkungan.
• Mendorong peningkatan kinerja S&E klien melalui penerapan • Prioritize improving client S&E performance through the
sistem pengelolaan yang efektif; implementation of an effective management system;
• Memastikan bahwa seluruh keluhan yang disampaikan oleh PAP • Ensure that all complaints from PAP and external communications
dan komunikasi eksternal dari pemangku kepentingan lainnya from other stakeholders are responded to and managed
ditanggapi dan dikelola dengan tepat; appropriately;
• Mendorong penyediakan sarana untuk keterlibatan yang memadai • Prioritize providing the means for adequate engagement with PAPs
dan/atau menjaga hubungan dengan PAP di sepanjang siklus proyek throughout the project cycle, particularly by communicating issues
tentang masalah-masalah yang berpotensi mempengaruhi mereka; that could potentially affect them; and
serta
• Memastikan pengungkapan dan penyebarluasan informasi S&E • Ensure that relevant S&E information is disclosed and disseminated.
yang relevan.
Prinsip : Tenaga Kerja dan Kondisi Kerja
Principle : Labor and Working Conditions
• Mengedepankan perlakuan yang adil, tanpa diskriminasi, dan • Put forward fair treatment, without discrimination, and equal
kesempatan yang sama bagi seluruh pekerja; opportunities for all workers;
• Membangun, menjaga, dan meningkatkan hubungan antara pekerja • Build, maintain, and improve relations between workers and
dengan manajemen; management;
• Mematuhi hukum ketenagakerjaan dan perburuhan nasional;ad • Comply with national employment and labor laws;
• Melindungi pekerja, termasuk kategori pekerja rentan, seperti • Protect workers, including vulnerable categories of workers such as
anak-anak, pekerja migran, pekerja yang dipekerjakan pihak ketiga, children, migrant workers, workers employed by third parties, and
dan pekerja dalam rantai pasokan klien; workers in the client's supply chain;
• Mendorong kondisi kerja yang aman dan sehat, serta memperhatikan • Put forward safe and healthy working conditions, and pay attention
kesehatan pekerja; serta to the health of workers; and
• Menghindari kerja paksa. • Avoid forced labor.
Prinsip : Pencegahan dan Pengurangan Polusi, serta Perubahan Iklim
Principle : Pollution Prevention and Reduction, and Climate Change
• Menghindari atau meminimalkan dampak negatif terhadap kesehatan • Avoid or minimize negative impacts on public health and the
masyarakat dan lingkungan akibat polusi dari kegiatan proyek; environment due to pollution from project activities;
• Mendorong penggunaan sumber daya yang berkelanjutan, termasuk • Put forward the sustainable use of resources, including the use of
penggunaan energi dan air; serta energy and water; and
• Mengurangi emisi gas rumah kaca (“GRK”) terkait proyek. • Reduce greenhouse gas (“GHG”) emissions in project areas.
Prinsip : Kesehatan Masyarakat, Keselamatan, dan Keamanan
Principle : Public Health, Safety and Security
• Menghindari atau meminimalkan risiko dan dampak negatif • Strive to avoid or minimize negative and hazardous risks and
terhadap kesehatan dan keselamatan PAP selama siklus proyek, impacts on the health and safety of PAPs during the project cycle,
baik dari kondisi rutin maupun non rutin; serta both routine and non-routine conditions; and
• Memastikan bahwa perlindungan personil dan properti dilakukan • Ensure that the protection of personnel and property is carried out
sesuai dengan prinsip-prinsip hak asasi yang sesuai dan dengan cara in accordance with appropriate human rights principles and in a
menghindari atau meminimalkan risiko terhadap PAP. manner that avoids or minimizes risks to PAPs.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 123
Page 126
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Sasaran
Target
Prinsip : Pengadaan Tanah dan Pemukiman Kembali secara Tidak Sukarela
Principle : Land Procurement and Involuntary Resettlement
• Menghindari, dan ketika tidak mungkin menghindari, maka • Avoid, and when avoidance is not possible, minimize displacement
meminimalkan perpindahan dengan mengusulkan desain proyek by proposing alternative project designs;
alternatif;
• Menghindari penggusuran secara paksa; • Avoid forced evictions;
• Mengantisipasi dan menghindari, dan apabila tidak mungkin • Anticipate and avoid, and if it is not possible to avoid, minimize
menghindari, maka meminimalkan dampak-dampak sosial the adverse social and economic impacts of the land acquisition
dan ekonomi yang merugikan dari proses pembebasan lahan process or land use restrictions, by (i) compensating for lost assets
atau pembatasan penggunaan lahan tersebut, yaitu dengan at replacement cost; and (ii) ensuring that activities resettlement
(i) memberikan kompensasi atas kehilangan aset dengan biaya is implemented, with appropriate disclosure of information,
penggantian; dan (ii) memastikan bahwa kegiatan permukiman consultation and participation to affected communities;
kembali dilakukan, dengan pengungkapan informasi, konsultasi,
dan partisipasi yang tepat kepada masyarakat yang terdampak;
• Meningkatkan atau memulihkan mata pencaharian dan standar • Improve or restore livelihoods and living standards of displaced
hidup masyarakat tergusur; serta communities; and
• Meningkatkan kondisi kehidupan masyarakat tergusur secara fisik, • Improve the living conditions of physically displaced people,
melalui penyediaan perumahan yang memadai dengan jaminan through the provision of adequate housing with guaranteed
kepemilikan di lokasi-lokasi pemukiman kembali. ownership in resettlement locations.
Prinsip : Konservasi Keanekaragaman Hayati dan Pengelolaan Sumber Daya Alam
Principle : Conservation Biodiversity and Natural Resource Management
• Menjaga dan melestarikan keanekaragaman hayati; • Protect and conserve biodiversity;
• Menjaga pemanfaatan dari keberadaan jasa-jasa ekosistem; serta • Best use the existing ecosystem; and
• Meningkatkan pengelolaan sumber daya alam hayati yang • Improve sustainable management of living natural resources
berkelanjutan dengan mengadopsi praktik yang memadukan through the adoption of practices where both sustainability needs
kebutuhan kelestarian dan prioritas pembangunan. and development priorities are carefully weighed.
Prinsip : Masyarakat Adat
Principle : Indigenous People
• Memastikan bahwa proses pengembangan dapat menumbuhkan rasa • Ensure that the development process fosters respect for the human
hormat terhadap hak asasi manusia, martabat, aspirasi, budaya, dan rights, dignity, aspirations, culture and natural resource-based
mata pencaharian berbasis sumber daya alam dari masyarakat adat; livelihoods of indigenous peoples;
• Mengantisipasi dan menghindari dampak negatif proyek terhadap • Anticipate and avoid the project's negative impacts on indigenous
masyarakat adat, atau jika tidak mungkin menghindari, maka peoples, or if it is not possible to avoid, then minimizing and/or
meminimalkan dan/atau mengompensasi dampak-dampak buruk compensating for these adverse impacts;
tersebut;
• Meningkatkan manfaat dan peluang dari pembangunan yang • Increase the benefits and opportunities of sustainable development
berkelanjutan bagi masyarakat adat dengan cara yang sesuai for indigenous peoples in a culturally appropriate manner;
dengan budaya setempat;
• Untuk membangun dan memelihara hubungan yang berkelanjutan • Establish and maintain ongoing relationships with project-affected
dengan masyarakat adat terdampak proyek berdasarkan proses indigenous peoples based on consultation and participation
konsultasi dan partisipasi selama siklus proyek berjalan; processes throughout the project cycle;
• Memastikan Keputusan Bebas, Didahulukan, dan Diinformasikan • Ensure that the Free, Prior, and Informed Consent (“FPIC”) of the
(“KBDD”) pada masyarakat adat yang terdampak proyek seperti project-affected indigenous peoples as described in this Principle is
yang dijelaskan dalam Prinsip ini sudah dilakukan; serta carried out; and
• Menghormati dan melestarikan budaya, pengetahuan, dan praktik- • Respect and preserve the culture, knowledge and practices of
praktik yang dimiliki masyarakat Adat. indigenous peoples.
Prinsip : Benda dan Warisan Budaya
Principle : Cultural Objects and Heritage
• Melindungi dan melestarikan warisan budaya dari dampak negatif • Protect and preserve cultural heritage from the negative impacts of
kegiatan proyek; serta project activities; and
• Meningkatkan pembagian manfaat yang adil dari penggunaan • Improve the equitable sharing of benefits from the use of cultural
warisan budaya. heritage.
PT Indonesia Infrastructure Finance
124 Laporan Tahunan 2023
Page 127
Tinjauan Operasional Berdasarkan
Segmen Usaha
Review of Operations by Business Segment
IIF membagi kegiatannya ke dalam 2 (dua) segmen bisnis, yaitu: IIF groups its operations into 2 (two) business segments, namely:
1. Produk Investasi, termasuk Investasi Funded (pinjaman 1. Investment Products, including Funded Investment
jangka panjang) dan Non-Funded (penjaminan serta layanan (long-term loans) and Non-Funded (guarantee and other
lainnya yang berkaitan dengan proyek infrastruktur); serta services related to infrastructure projects); and
2. Produk Advisory. 2. Advisory Products.
Ulasan lebih rinci dari kinerja setiap segmen pada tahun 2023 A detailed review of each segment’s performance in 2023 is
disajikan sebagai berikut. presented below.
Produk Investasi Investment Products
Fokus dan Strategi di Tahun 2023 Focus and Strategy in 2023
Direktorat Investasi menghadapi sejumlah tantangan The Investment Directorate faced a number of challenges
sepanjang tahun 2023 seiring dengan meluasnya ketegangan throughout 2023 due to escalating political tensions, both
politik, baik antara Rusia dan Ukraina maupun Israel dan between Russia and Ukraine, as well as Israel and Palestine.
Palestina. Hal ini mendorong gangguan rantai pasokan The aforementioned armed conflicts disrupted the global
global sehingga memicu kenaikan harga komoditas yang supply chain, triggering an increase in commodity prices
berpengaruh pada meningkatnya biaya operasional beberapa that adversely affected operating costs of several client in
sektor bisnis klien. Selain itu, pengetatan kebijakan moneter the business sector. In addition, the tightening of monetary
yang diterapkan banyak negara dalam memitigasi tingginya policies implemented by numerous countries to mitigate
tingkat inflasi juga berpengaruh terhadap kenaikan suku high inflation rates contributed to the rise in interest rates.
bunga. Direktorat Investasi melakukan mitigasi risiko atas The Investment Directorate addressed the aforementioned
tantangan ini dengan menerapkan suku bunga acuan tetap challenges by implementing fixed interest rates for
bagi beberapa klien sehingga peningkatan suku bunga tidak certain clients, ensuring that the interest rate hike did not
berpengaruh signifikan bagi mereka. significantly affect them.
Selain itu, pada tahun 2023, secara portofolio total Furthermore, in 2023, the Company’s assets growth in
pertumbuhan aset Perseroan mengalami penurunan terms of portfolio slowed down as many financed projects
dikarenakan sudah banyak proyek yang dibiayai telah beroperasi entered the commercial phase, serving as the financing
secara komersial dan ini yang menjadi target pembiayaan target for commercial banks. To address this challenge,
dari commercial bank. Dalam menghadapi tantangan ini, the Investment Directorate continuously enhanced the
Direktorat Investasi terus berupaya meningkatkan nilai Company’s value by developing investment products that not
tambah Perseroan melalui pengembangan produk investasi only provide financing but also support clients in obtaining
yang tidak hanya menyalurkan pembiayaan, melainkan juga larger funding from the capital market. The Investment
mendampingi klien untuk memperoleh sumber pendanaan Directorate also focused on financing infrastructure projects
yang lebih besar dari pasar modal. Direktorat Investasi juga as part of the Company’s core specialty, such as mini-hydro
berfokus pada pembiayaan proyek-proyek infrastruktur yang power projects that could generate environmentally friendly
menjadi spesialisasi Perseroan, seperti proyek mini hidro electricity for the community. Moreover, the Investment
yang mampu menyediakan pasokan listrik ramah lingkungan Directorate continued to expand the Company’s investment
bagi masyarakat. Selain itu, komitmen Direktorat Investasi portfolio as part of its commitment. In 2023, the Company
untuk memperluas portofolio investasi Perseroan terus provided financing to the healthcare sector to support the
berlanjut. Pada tahun 2023, Perseroan telah menyalurkan development of sustainable hospitals.
pembiayaan pada sektor kesehatan dalam rangka
mendukung pembangunan rumah sakit berkelanjutan.
Memasuki 2024, Direktorat Investasi memandang tahun Entering 2024, the Investment Directorate believes many
politik akan membuat banyak investor akan lebih memilih investors will adopt a “wait and see” approach due to the
kebijakan wait and see. Namun demikian, infrastruktur General Election. Nevertheless, infrastructure remains
merupakan salah satu sektor yang dibutuhkan dan diproyeksikan a crucial sector projected to persist. This is supported
akan terus berjalan. Hal ini didukung dengan pembangunan Ibu by the ongoing realization of the Nusantara Capital
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 125
Page 128
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Kota Nusantara yang terus direalisasikan sehingga mendorong City development that promotes growth in the national
pertumbuhan pada industri infrastruktur nasional. Selain itu, infrastructure industry. Additionally, the widespread use of
masifnya penggunaan internet dari masyarakat mendorong the internet by the public is driving an increased need for
meningkatnya kebutuhan pengembangan infrastruktur sektor the development of telecommunications infrastructure in
telekomunikasi ke depan. Direktorat Investasi juga memandang the future. The Investment Directorate also sees the food
bahwa ekosistem ketahanan pangan akan menjadi salah satu resilience ecosystem as an investment sector that can be
sektor investasi yang dapat dioptimalkan, baik dari segi food optimized, encompassing aspects such as food logistics, cold
logistic, cool storage, food processing, food estate, dan lain-lain. storage, food processing, food estates, and more.
Struktur Pengelola dan Penanggung Jawab Management Structure and Person in Charge
Direktorat Investasi IIF bertanggung jawab untuk melakukan IIF’s Investment Directorate is tasked with acquiring
kesepakatan atau komitmen keuangan dengan klien baru, agreements or financial commitments with new clients,
meningkatkan volume komitmen pembiayaan dengan klien enlarging financing commitments with existing clients, and
yang ada, dan memantau kinerja kualitas kredit para klien. monitoring the quality of IIF’s earning assets. This Directorate
Direktorat ini dipimpin oleh 2 (dua) orang Direktur Pelaksana is led by 2 (two) CIOs who are respectively in charge of the
& CIO yang masing-masing membawahi sektor energi dan energy and non-energy sectors. In discharging their duties
non-energi. Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, and responsibilities, both CIOs coordinate with the BoC-IC
Direktur Pelaksana & CIO berkoordinasi dengan BoC-IC dan and BoD-IC.
BoD-IC.
Per 31 Desember 2023, Direktorat Investasi didukung oleh As of 31 December 2023, the Investment Directorate was
51 karyawan. Seluruh SDM yang ditempatkan di Direktorat ini supported by a total of 51 employees. All employees assigned
adalah para profesional dari berbagai latar belakang pendidikan here are professionals with various educational backgrounds and
dan pengalaman yang memiliki kualifikasi relevan di bidang experiences and holders of relevant qualifications in banking,
perbankan, korporasi, penyertaan modal, hukum, dan konsultasi. corporations, equity participation, legal, and consulting.
Untuk mendukung peningkatan kinerja segmen produk investasi, To help improve performance in the investment product
Direktorat Investasi membentuk 5 (lima) divisi yang masing- segment, the Investment Directorate has set up 5 (five)
masing mengemban tugas dan tanggung jawab sebagai berikut: divisions where each has the following duties and responsibilities:
1. Divisi Business Development 1. Business Development Division
a. Meraih kesepakatan pembiayaan dan investasi; a. Closing financing and investment agreements;
b. Mengakuisisi klien; b. Acquiring clients;
c. Memastikan proyek yang dibiayai IIF memenuhi c. Ensuring projects financed by IIF meet the agreed
persyaratan yang telah disepakati; serta terms; and
d. Memantau kemajuan proyek hingga Tanggal Operasi d. Monitoring project progress up to Commercial
Komersial (Commercial Operation Date/“COD”) dan Operation Date (“COD”) and post-COD.
pasca-COD.
2. Divisi Transaction Legal 2. Transaction Legal Division
Memberikan dukungan hukum kepada proyek-proyek Providing legal support to projects funded by IIF under
yang dibiayai IIF di bawah pengawasan Direksi. the supervision of the Board of Directors.
3. Divisi Sindikasi 3. Syndication Division
Mencapai kesepakatan pembiayaan dan investasi Securing joint financing and investment agreements with
bersama dengan bank atau institusi keuangan lainnya. banks or other financial institutions.
4. Divisi Business Services 4. Business Services Division
a. Mengelola kegiatan non-investasi di dalam Direktorat a. Managing non-investment activities under the
Investasi; serta Investment Directorate; and
b. Mengelola transaksi harian dan tugas administratif b. Managing daily transactions and administrative duties
dari produk-produk yang sudah ada dan yang sedang related to existing products and those currently in the
dalam pipeline. pipeline.
5. Divisi Pengembangan Produk 5. Product Development Division
Mengelola dan mengembangkan produk yang dimiliki oleh Managing and developing the Investment Directorate’s
Direktorat Investasi di bawah pengawasan Direktur Investasi. products under the supervision of the Investment Director.
Proyek-Proyek Unggulan Direktorat Investasi Investment Directorate’s Flagship Projects in
Tahun 2023 2023
IIF terus memperkuat peran sebagai katalisator IIF continuously strengthened its role as a catalyst for
pembangunan infrastruktur nasional yang menyalurkan national infrastructure development by channeling
pembiayaan untuk proyek-proyek infrastruktur yang bankable financing to bankable projects that observed S&E principles.
PT Indonesia Infrastructure Finance
126 Laporan Tahunan 2023
Page 129
dan memenuhi prinsip-prinsip S&E. Portofolio investasi IIF tidak IIF’s investment portfolio was not solely focused on one
hanya difokuskan pada satu sektor infrastruktur, melainkan pada infrastructure sector but spanned various sectors that
berbagai sektor yang memberikan efek pengganda (multiplier provided a multiplier effect to the national economy and
effect) bagi perekonomian nasional maupun kontribusi positif contributed positively to the S&E improvements. In 2023, the
bagi kondisi S&E sekitar. Pada tahun 2023, Direktorat Investasi Investment Directorate persistently explored opportunities
terus menggali peluang dan potensi pengembangan portofolio and prospects for expanding IIF’s investment portfolio across
investasi IIF pada berbagai sektor, di antaranya: various sectors, as follows:
1. Partial guarantee untuk corporate bonds dalam 1. Partial guarantee for corporate bonds to support Mini
mendukung pengembangan Mini Hidro; Hydro power plants development;
2. Pemberian fasilitas pinjaman untuk mendukung 2. Provided loan facilities to support the development of the
pengembangan Sistem Kabel Bawah Laut Jakarta - Singapura Jakarta-Singapore Subsea Cable System for nationwide
untuk layanan jaringan serat optik dan telekomunikasi coverage of fiber optic and telecommunications networks;
dengan cakupan nasional;
3. Pemberian pinjaman korporat umum untuk pembangunan 3. Provided general corporate loans for the development
area hunian dan komersial dalam Pembangunan Berorientasi of residential and commercial areas within the
Transit (Transit Oriented Development/“TOD”) yang dikelola Transit-Oriented Development (“TOD”) managed by a
oleh perusahaan pengembang di Stasiun Commuter Line development company at the Commuter Line Station in
di Tangerang; serta Tangerang;
4. Pembiayaan korporasi untuk pengembangan rumah sakit 4. Corporate financing for the development of hospitals
dengan cakupan se-Indonesia (Nationwide). with nationwide coverage in Indonesia.
Melalui penambahan portofolio tersebut, hingga akhir tahun With the addition of the abovementioned projects, by the end
2023, total proyek aktif yang dibiayai IIF mencapai 61 proyek. of 2023, IIF financed a total of 61 active projects.
Kinerja Tahun 2023 Performance in 2023
Pada tahun 2023, Direktorat Investasi berhasil membukukan In 2023, the Investment Directorate secured 16 new
deal investasi baru sebanyak 16 deal dengan nilai mencapai investment commitments worth a total of Rp3.46 trillion in
Rp3,46 triliun. Dengan demikian, nilai komitmen investasi 2023. As a result, the net investment commitment value as
bersih hingga akhir 2023 mencapai Rp15,79 triliun, dan aset of end of 2023 amounted to Rp15.79 trillion, with Rp13.32
investasi sebesar Rp13,32 triliun. trillion in investment assets.
Tahun 2023, proyek pembiayaan balance sheet non-project In 2023, the balance sheet non-project financing projects
masih merupakan tipe pembiayaan terbesar yang memberikan remained the largest type of financing, contributing
kontribusi komitmen sebesar 27,92% dari total portofolio IIF. 27.92% to IIF’s total portfolio commitments, followed by
Sedangkan untuk portofolio lainnya terbagi antara proyek balance sheet projects 20.10%, operating asset 23.94%,
balance sheet project 20,10%, operating asset 23,94%, greenfield 21.10%, and brownfield 6.94%.
greenfield 21,10%, dan brownfield 6,94%.
Komitmen Portofolio berdasarkan Jenis Proyek Portfolio Commitment by Project Type in 2023
pada tahun 2023
Sektor ketenagalistrikan, telekomunikasi, dan sektor The electricity, telecommunications, and other sectors are
lainnya merupakan 3 (tiga) sektor terbesar dalam portofolio the 3 (three) largest sectors in IIF’s financing portfolio, with
pembiayaan IIF dengan kontribusi masing-masing sebesar respective contributions of 26.10%, 23.15%, and 10.85%.
26,10%, 23,15%, dan 10,85%.
Komitmen Investasi Bersih Portofolio Net Portfolio Investment Commitment
berdasarkan Sektor pada tahun 2023 by Sector in 2023
Dari sisi profitabilitas, Direktorat Investasi berhasil In terms of profitability, the Investment Directorate
membukukan kinerja keuangan yang optimal. Total aset successfully achieved optimal financial performance. IIF’s
investasi IIF tahun 2023 tercatat sebesar Rp13,32 triliun, total investment assets in 2023 amounted to Rp13.32 trillion,
sementara pendapatan bunga investasi dibukukan sebesar whereas investment interest income was recorded at
Rp1,16 triliun, meningkat 12,93% dari tahun sebelumnya Rp1.16 trillion, went up by 12.93% compared to Rp1.03 trillion
sebesar Rp1,03 triliun. IIF juga berhasil mencatatkan laba in the previous year. In addition, IIF posted Rp308.18
sebelum pajak sebesar Rp308,18 miliar, meningkat 23,72% billion net income before tax expense, a 23.72% increase
dari tahun sebelumnya sebesar Rp249,09 miliar. Sementara, compared to Rp249.09 billion in the previous year. In general,
secara keseluruhan, total pendapatan IIF dari produk IIF’s total income from investment products amounted to
investasi sebesar Rp1,23 triliun, meningkat 22,63% dari Rp1.23 trillion, marking a 22.63% increase from Rp1.09 trillion
tahun sebelumnya sebesar Rp1,09 triliun. in the previous year.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 127
Page 130
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Jasa Advisory Advisory Services
Fokus dan Strategi di tahun 2023 Focus and Strategy in 2023
Meskipun terdapat berbagai tantangan makroekonomi yang Despite various macroeconomic challenges throughout
terjadi sepanjang tahun 2023, namun secara umum kinerja 2023, IIF’s advisory revenue performance was more than
pendapatan advisory IIF melebihi target yang telah ditetapkan. the predetermined targets. This positive performance was
Kinerja positif ini juga ditopang oleh komitmen Direktorat also supported by the Advisory Directorate’s commitment
Advisory yang secara konsisten memberikan layanan ESG consistently providing ESG advisory services to potential
advisory kepada calon investor ataupun institusi keuangan investors and financial institutions with ESG framework
dengan implementasi ESG framework. Direktorat Advisory implementation. The Advisory Directorate was able to offer
mampu menawarkan jasa konsultasi ESG, baik untuk ESG effective ESG advisory, covering ESG advisory due diligence
advisory due diligence maupun penyusunan pedoman ESG and the development of detailed ESG frameworks. In 2023,
framework sampai detail. Pada tahun 2023, Direktorat Advisory the Advisory Directorate secured a mandate to assist Angkasa
memperoleh mandat untuk membantu Angkasa Pura 1 dalam Pura 1 in transforming the company from an ESG perspective.
melakukan transformasi perusahaan dari aspek ESG.
Selain itu, mandat dari proyek-proyek KPBU juga menjadi Moreover, mandates from PPP projects were integral in
bagian dalam mendukung kinerja positif advisory IIF yang mana supporting the positive performance of IIF’s advisory services
Direktorat Advisory dapat membantu klien membuat analysis as the Advisory Directorate effectively assisted clients in
project, feasibility study, market sounding, dan lain-lain. Pada project analysis, feasibility studies, market sounding, and
tahun 2023, Direktorat Advisory memperoleh mandat terkait more. In 2023, the Advisory Directorate obtained a number of
KBPU, di antaranya pembangunan Rumah Sakit Universitas mandates related to PPP projects, including the construction
Padjadjaran, Rumah Susun Cisaranten, dan lain-lain. Selain itu, of Padjadjaran University Hospital, the Cisaranten project,
Direktorat Advisory juga berkesempatan menjadi konsultan bagi and others. In addition, the Advisory Directorate had the
Otoritas Ibu Kota Nusantara (“OIKN”) untuk penyediaan jasa opportunity to become the consultant for the Nusantara
konsultasi (advisory services) terkait dengan pembangunan Capital City Authority (“OIKN”) for advisory services related to
kawasan Ibu Kota Nusantara. the development of the Nusantara Capital City region.
Pada perjalanannya, Direktorat Advisory menghadapi sejumlah Throughout 2023, the Advisory Directorate faced several
tantangan sepanjang tahun 2023, terutama yang terkait challenges, particularly related to project delays or client
dengan project delay atau tidak diperolehnya keputusan after the tender process. To mitigate these unfortunate
klien setelah proses tender. Untuk memitigasinya, Direktorat situations, the Advisory Directorate implemented targets
Advisory menerapkan target dan project timeline mengenai and project timelines for the focused advisory projects. This
proyek-proyek yang menjadi fokus di bidang advisory, sehingga way, if one project were delayed, the Advisory Directorate
apabila terdapat 1 proyek yang delay maka Direktorat could promptly shift focus to the next targets. Furthermore,
Advisory dapat langsung mengalihkan fokus pada target- the Advisory Directorate applied a portfolio diversification
target selanjutnya. Selain itu, Direktorat Advisory menerapkan strategy by not solely relying on mandates from public sector
strategi diversifikasi portofolio klien yang dimiliki dengan clients by actively seeking new markets or mandates through
tidak hanya bergantung pada mandat dari klien sektor publik, collaboration with private enterprises.
melainkan juga aktif mencari pasar baru atau mandat baru
melalui kerja sama dengan badan usaha swasta.
Strategi diversifikasi portofolio klien serta fokus pada Diversifying the client portfolio and focusing on obtaining
perolehan mandat dari badan usaha swasta juga menjadi mandates from private enterprises is also one of the
salah satu strategi yang akan diimplementasikan untuk strategies that will be implemented to optimize opportunities
mengoptimalkan peluang di tahun 2024, di samping in 2024, in addition to maximizing IIF’s involvement in the
mengoptimalkan keterlibatan IIF dalam pembangunan Ibu development of the Nusantara Capital City.
Kota Nusantara.
Struktur Pengelola dan Tanggung Jawab Management Structure and Person in Charge
Direktorat Advisory merupakan unit kerja di IIF yang The Advisory Directorate is the IIF work unit that offers
memberikan jasa konsultasi kepada para klien. Sesuai consulting services to clients. According to the duties and
tugas dan tanggung jawabnya, Direktorat Advisory tidak responsibilities, the Advisory Directorate does not offer
menerbitkan produk-produk pembiayaan, melainkan financing products. Instead, it provides supportive and
menyediakan bantuan dan jasa konsultasi (advisory) kepada advisory services to public sector and private sector clients.
para klien, baik yang berasal dari sektor publik maupun swasta. The advisory services cover transactional and financial
PT Indonesia Infrastructure Finance
128 Laporan Tahunan 2023
Page 131
Jasa konsultasi tersebut mencakup aspek transaksional aspects, policy, financial and/or economic assessments,
dan finansial, kebijakan, kajian finansial dan/atau ekonomi, corporate strategy and business, to ESG.
strategi dan bisnis perusahaan, hingga LST.
Direktorat Advisory dipimpin langsung oleh seorang Executive The Advisory Directorate is led by an Executive Vice President
Vice President (EVP) & Kepala Grup Advisory. Per 31 Desember (EVP) who is also the Head of the Advisory Group. As of
2023, total karyawan yang bertugas di Direktorat Advisory 31 December, 2023, the Advisory Directorate had a total of
tercatat sebanyak 6 (enam) orang. 6 (six) employees.
Proyek-Proyek Unggulan Direktorat Advisory Advisory Directorate’s Flagship Projects in 2023
tahun 2023
Proyek-proyek unggulan yang dikelola oleh Direktorat The flagship projects managed by the Advisory Directorate in
Advisory tahun 2023 diuraikan sebagai berikut: 2023 were as follows:
1. Jasa Konsultan Transaksi Finansial untuk Proyek KPBU 1. Financial Transaction Advisory Services for the Drinking
Penyediaan Air Minum di Daerah Jabodetabek; Water Supply PPP Project in the Greater Jakarta Area.
2. Jasa Konsultan Transaksi Finansial Proyek KPBU Rusun 2. Financial Transaction Advisory for the Cisaranten Bina
Cisaranten Bina Harapan, Bandung; Harapan Low-Cost Apartments Construction PPP Project,
Bandung.
3. Jasa Konsultan Transaksi Finansial Proyek KPBU Rusun 3. Financial Transaction Advisory Services for the Karawang
Karawang Spuur; Spuur Low-Cost Apartments Construction PPP Project.
4. Jasa Konsultan Keuangan dan ESG Advisory untuk Proyek 4. Financial and ESG Advisory Services for the Port Project in
Pelabuhan di Batam; Batam.
5. Jasa Konsultan ESG untuk Perusahaan Operator Bandara; 5. ESG Advisory Services for Airport Operator Company.
6. Jasa Konsultan Transaksi Finansial Proyek KPBU RSPTN 6. Financial Transaction Advisory Services for Padjadjaran
Universitas Padjadjaran; University’s RSPTN PPP Project.
7. Jasa Konsultan ESG untuk Perusahaan Energi di Indonesia; 7. ESG Advisory Services for Energy Company in Indonesia.
8. Jasa Konsultan Persiapan Fasilitas Pendukung Penerapan 8. Advisory Services for the Preparation of Facilities
Skema Pendanaan Ibu Kota Nusantara; serta Supporting the Implementation of the Nusantara Capital
City Financing Scheme.
9. Jasa Konsultan ESG dan Keuangan untuk Proyek Good 9. ESG and Financial Advisory Services for the Good Practice
Practice Infrastructure Projects Options & Feasibility Studies Infrastructure Projects Options & Feasibility Studies for the
untuk Millenium Challenge Account Indonesia (“MCAI”). Millennium Challenge Account Indonesia (“MCAI”).
Sejumlah proyek dan komitmen baru yang berhasil diperoleh Several new projects and commitments successfully obtained
Direktorat Advisory di tahun 2023 diuraikan sebagai berikut: by the Advisory Directorate in 2023 were as follows:
1. Jasa Konsultan Transaksi Finansial Proyek KPBU RSPTN 1. Financial Transaction Advisory Services for Padjadjaran
Universitas Padjadjaran; University’s RSPTN PPP Project.
2. Jasa Konsultan Penerapan ESG untuk Perusahaan Energi 2. ESG Implementation Advisory Services for Energy
di Indonesia; Company in Indonesia.
3. Jasa Konsultan Persiapan Fasilitas Pendukung Penerapan 3. Advisory Services for the Preparation of Facilities
Skema Pendanaan Ibu Kota Nusantara; serta Supporting the Implementation of the Nusantara Capital
City Financing Scheme.
4. Jasa Konsultan ESG dan Keuangan untuk Proyek Good 4. ESG and Financial Advisory Services for the Good Practice
Practice Infrastructure Projects Options & Feasibility Infrastructure Projects Options & Feasibility Studies for
Studies untuk MCAI. MCAI.
Kinerja Tahun 2023 Performance in 2023
Dari sisi perolehan kontrak, pada tahun 2023, Direktorat In terms of contract acquisitions, in 2023, the Advisory
Advisory berhasil mendapatkan 9 mandat, dengan 4 di antaranya Directorate successfully acquired 9 mandates, 4 of which
merupakan mandat yang terkait dengan keberlanjutan. were sustainability-related.
Dari segi profitabilitas, pada tahun 2023, Direktorat Advisory In terms of profitability, in 2023, the Advisory Directorate
berhasil membukukan pendapatan sebesar Rp23,19 miliar, posted Rp23.19 billion income, went up by 43.73%
meningkat 43,73% dari tahun sebelumnya sebesar Rp16,14 compared to Rp16.14 billion in the previous year. Clients
miliar. Dari total tersebut, porsi pendapatan dari klien sektor from the private sector made up 39% of the aforementioned
swasta adalah sebesar 39%, sementara sisanya 61% adalah income, and clients from the public sector made up the
dari klien sektor publik. remaining 61%.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 129
Page 132
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Tinjauan Keuangan
Financial Review
Diskusi dan analisis keuangan berikut ini disusun berdasarkan The following financial discussion and analysis has been
Laporan Keuangan Perseroan yang berakhir pada prepared based on the Company’s Financial Statements for
tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. Laporan the years ended 31 December 2023 and 2022. The Financial
Keuangan telah diaudit oleh KAP Purwantono, Sungkoro Statements have been audited by the Purwantono, Sungkoro
& Surja dan mendapat opini wajar dalam semua hal yang & Surja PAF and received a fair opinion in all material respects,
material, kinerja keuangan dan arus kasnya untuk tahun its financial performance and cash flows for the years then
yang berakhir pada tanggal tersebut sesuai dengan Standar ended in accordance with Indonesian Financial Accounting
Akuntansi Keuangan (“SAK”) di Indonesia. Standards (“SAK”).
Laporan Posisi Keuangan Statement of Financial Position
Aset
Assets
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Kas dan Setara Kas – Setelah Dikurangi Cadangan Kerugian Penurunan Nilai
739.713 923.739 (184.026) (19,92)
Cash and Cash Equivalents – Net of Allowance for Impairment Losses
Efek-Efek – Setelah Dikurangi Cadangan Kerugian Penurunan Nilai
2.108.934 2.195.776 (86.842) (3,95)
Securities – Net of Allowance for Impairment Losses
Investasi Saham
362.817 214.300 148.517 69,30
Equity Investments
Pinjaman Diberikan – Setelah Dikurangi Cadangan Kerugian Penurunan Nilai
11.554.694 12.519.151 (964.457) (7,70)
Loans – Net of Allowance for Impairment Losses
Tagihan Derivatif
- 211.218 (211.218) (100,00)
Derivative Receivables
Piutang Bunga
41.082 116.094 (75.012) (64,61)
Accrued Interest Income
Beban Dibayar Dimuka
7.928 8.105 (177) (2,18)
Prepaid Expenses
Pajak Dibayar Dimuka
2.750 342 2.408 704,09
Prepaid Taxes
Aset Tetap – Setelah Dikurangi Akumulasi Penyusutan
237.347 243.154 (5.807) (2,39)
Property and Equipment – Net of Accumulated Depreciation
Aset Pajak Tangguhan
19.386 45.166 (25.781) (57,08)
Deferred Tax Assets
Beban Tangguhan
10.064 568 9.495 1.671,83
Deferred Charges
Aset Lain-Lain – Setelah Dikurangi Akumulasi Amortisasi dan Cadangan Kerugian
Penurunan Nilai
25.214 21.959 3.257 14,82
Other Assets – Net of Accumulated Amortization and Allowance for Impairment
Losses
Total Aset
15.109.929 16.499.572 (1.389.643) (8,42)
Total Assets
PT Indonesia Infrastructure Finance
130 Laporan Tahunan 2023
Page 133
Total Aset Total Assets
Total aset Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai Total assets in 2023 amounted to Rp15.11 trillion, went down
Rp15,11 triliun, menurun 8,42% dari tahun sebelumnya by 8.42% compared to Rp16.50 trillion in the previous year.
sebesar Rp16,50 triliun. Kondisi ini terutama dipengaruhi The assets decrease was mainly due to loans and derivative
oleh penurunan pinjaman diberikan sebesar Rp964,46 miliar receivables that went down by Rp964.46 billion and Rp
dan tagihan derivatif sebesar Rp211,22 miliar. 211.22 billion, respectively.
Total Aset Lancar Total Current Assets
Total aset lancar Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai Current assets in 2023 were recorded at Rp3.58 trillion,
Rp3,58 triliun, meningkat 4,01% dari tahun sebelumnya a 4.01% increase from Rp3.45 trillion in 2022. The main
sebesar Rp3,45 triliun. Kondisi ini terutama dipengaruhi oleh factor was due to increment in portion of loans matured in a
adanya peningkatan porsi pinjaman diberikan yang jatuh year period by 54%.
tempo dalam jangka waktu 1 tahun sebesar 54%.
Total Aset Tidak Lancar Total Non-Current Assets
Total aset tidak lancar Perseroan pada tahun 2023 tercatat Non-current assets in 2023 amounted to Rp11.52 trillion,
mencapai Rp11,52 triliun, menurun 11,71% dari tahun decreasing by 11.71% compared to Rp13.10 trillion in the
sebelumnya sebesar Rp13,10 triliun. Kondisi ini terutama previous year. The aforementioned decrease was mainly due
dipengaruhi oleh adanya pelunasan dipercepat pinjaman to loan prepayment from several debtors.
diberikan dari beberapa debitur.
Liabilitas
Liabilities
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Liabilitas Derivatif
9.200 5.493 3.707 67,49
Derivative Liabilities
Utang Lain-Lain
8.020 17.415 (9.396) (53,95)
Other Payables
Estimasi Kerugian atas Komitmen dan Kontinjensi
1.888 1.120 768 68,57
Estimated Losses on Commitments and Contingencies
Utang Pajak
4.857 1.581 3.277 207,21
Taxes Payable
Beban Masih Harus Dibayar dan Liabilitas Lain-Lain
79.011 66.714 12.297 18,43
Accrued Expenses and Other Liabilities
Pendapatan Diterima Dimuka
7.544 2.589 4.954 191,39
Unearned Revenue
Pinjaman Diterima
4.281.691 5.270.858 (989.167) (18,77)
Fund Borrowings
Surat Utang yang Diterbitkan
2.981.054 3.883.838 (902.784) (23,24)
Debt Securities Issued
Liabilitas Imbalan Kerja
40.726 31.598 9.128 28,89
Employee Benefits Obligation
Pinjaman Subordinasi
5.307.914 4.916.285 391.628 7,97
Subordinated Loans
Total Liabilitas
12.721.905 14.197.491 (1.475.586) (10,39)
Total Liabilities
Total Liabilitas Total Liabilities
Total liabilitas Perseroan pada tahun 2023 tercatat Total liabilities in 2023 were recorded at Rp12.72 trillion,
mencapai Rp12,72 triliun, menurun 10,39% dari tahun a 10.39% decrease from Rp14.20 trillion in 2022. The main
sebelumnya sebesar Rp14,20 triliun. Kondisi ini terutama factor was primarily due to a reduction in fund borrowings
dipengaruhi oleh menurunnya saldo pinjaman diterima and debt securities issued by Rp989.17 billion and
dan surat utang yang diterbitkan masing-masing sebesar Rp902.78 billion, respectively, or approximately 18.77%
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 131
Page 134
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Rp989,17 miliar dan Rp902,78 miliar atau setara dengan and 23.24%. This reduction was due to prepayment of fund
18,77% dan 23,24%. Hal ini disebabkan atas adanya borrowings and payment of matured debt securities issued.
pelunasan dipercepat pinjaman diterima dan adanya
pembayaran surat utang yang telah jatuh tempo.
Total Liabilitas Lancar Total Current Liabilities
Total liabilitas lancar Perseroan pada tahun 2023 tercatat In 2023, current liabilities were recorded at Rp1.39 trillion,
mencapai Rp1,39 triliun, menurun 49,87% dari tahun went down by 49.87% compared to Rp2.77 trillion in the
sebelumnya sebesar Rp2,77 triliun. Kondisi ini terutama previous year. The decrease in current liabilities were mainly
disebabkan oleh pelunasan dipercepat pinjaman diterima due to prepayment of fund borrowings and payment of debt
dan pembayaran surat utang, sehubungan dengan adanya securities issued in relation to excess cash and maturing fund
kelebihan saldo kas serta jatuh temponya pinjaman diterima borrowing and debt securities issued.
dan surat utang.
Total Liabilitas Tidak Lancar Total Non-Current Liabilities
Total liabilitas tidak lancar Perseroan pada tahun 2023 Non-current liabilities in 2023 amounted to Rp11.33 trillion,
tercatat mencapai Rp11,33 triliun, sedikit menurun 0,80% slightly decreased by 0.80% from Rp11.42 trillion in 2022.
dari tahun sebelumnya sebesar Rp11,42 triliun.
Ekuitas
Equity
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Modal Saham – Nilai Nominal Rp1.000.000 (Nilai Penuh) per Saham
Capital Stock – Par Value of Rp1,000,000 (Full Amount) per Share
Modal Dasar 2.000.000 Saham
Authorized Capital 2,000,000 Shares
Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 2.000.000 Saham
2.000.000 2.000.000 - -
Subscribed and Paid-Up Capital 2,000,000 Shares
Tambahan Modal Disetor
29.800 29.800 - -
Additional Paid-In Capital
Kerugian Komprehensif Lain – Neto
(19.269) (24.026) 4.757 (19,80)
Other Comprehensive Loss – Net of Tax
Keuntungan Kumulatif atas Instrumen Derivatif untuk Lindung Nilai Arus Kas – Neto
- 11.024 (11.024) (100,00)
Cumulative Gain on Derivative Instrument for Cash Flow Hedges – Net
Keuntungan/(Kerugian) Kumulatif atas Instrumen Deivatif untuk Lindung Nilai
Nilai Wajar – Neto 33.960 (8.264) 42.224 (510,94)
Cumulative Gain/(Loss) on Derivative Instrument for Fair Value Hedges – Net
Saldo Laba
Retained Earnings
Ditentukan Penggunaannya
44.317 36.019 8.298 23,04
Appropriated
Belum Ditentukan Penggunaannya
299.216 257.528 41.688 16,19
Unappropriated
Total Ekuitas
2.388.024 2.302.081 85.944 3,73
Total Equity
Total ekuitas Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai As of end of 2023, the Company’s equity was recorded at
Rp2,39 triliun, meningkat 3,73% dari tahun sebelumnya Rp2.39 trillion, went up by 3.73% from Rp2.30 trillion in the
sebesar Rp2,30 triliun. Kondisi ini terutama dipengaruhi previous year. The equity growth was mainly due to an increase
oleh pertumbuhan saldo laba yang belum ditentukan in unappropriated retained earnings by Rp41.69 billion or
penggunaannya di tahun 2023 sebesar Rp41,69 miliar atau 16.19% and cumulative gain on derivative instrument for fair
setara 16,19% dan dibukukannya keuntungan kumulatif atas value hedges booked in 2023 amounted to Rp33.96 billion
instrumen derivatif untuk lindung nilai nilai wajar pada tahun compared to a cumulative loss of Rp8.26 billion in 2022.
2023 sebesar Rp33,96 miliar yang mana pada tahun 2022
berada pada posisi kerugian kumulatif sebesar Rp8,26 miliar.
PT Indonesia Infrastructure Finance
132 Laporan Tahunan 2023
Page 135
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Statement of Profit or Loss and Other
Komprehensif Lain Comprehensive Income
Pendapatan
Revenue
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Pendapatan Bunga
1.232.034 1.087.457 144.577 13,29
Interest Income
Pendapatan Provisi dan Komisi Lainnya
79.059 54.254 24.805 45,72
Provision and Commission Income
Pendapatan Jasa Advisory
23.194 16.137 7.057 43,73
Advisory Income
Keuntungan yang Direalisasi dari Penjualan Efek-Efek
2.667 - 2.667 100,00
Realised Gain on Sale of Securities
Total Pendapatan Usaha
1.336.954 1.157.848 179.106 15,47
Total Operating Revenues
Total Pendapatan Usaha Operating Revenues
Total pendapatan usaha Perseroan pada tahun 2023 tercatat The Company recorded Rp1.34 trillion of total operating
mencapai Rp1,34 triliun, meningkat 15,47% dari tahun revenues in 2023, a 15.47% increase from Rp1.16 trillion
sebelumnya sebesar Rp1,16 triliun. Kondisi ini terutama in 2022. The aforementioned growth was mainly due to an
dipengaruhi oleh pertumbuhan pendapatan bunga sebesar increase in interest income by 13.29% and an increase in
13,29% serta pertumbuhan pendapatan provisi dan komisi provision and commission income by 45.72%.
lainnya sebesar 45,72%.
Pendapatan Bunga Interest Income
Pendapatan bunga Perseroan pada tahun 2023 tercatat Interest income was recorded at Rp1.23 trillion in 2023,
mencapai Rp1,23 triliun, meningkat 13,29% dari tahun went up by 13.29% from Rp1.09 trillion in the previous year.
sebelumnya sebesar Rp1,09 triliun. Kondisi ini terutama The growth was mainly resulted from the Company’s focus in
didukung oleh fokus Perseroan dalam mendapatkan investasi obtaining higher yield of investment assets.
aset yang memiliki tingkat imbal hasil pembiayaan yang tinggi.
Pendapatan Provisi dan Komisi Lainnya Provision and Commission and Other Income
Pendapatan provisi dan komisi lainnya pada tahun 2023 The Company booked Rp79.06 billion provision and
tercatat mencapai Rp79,06 miliar, meningkat 45,72% dari commission and other income in 2023, increasing by 45.72%
tahun sebelumnya sebesar Rp54,25 miliar. Pertumbuhan from Rp54.25 billion in 2022. The growth was mainly resulted
ini terutama dipengaruhi oleh meningkatnya fee-based from increase in fee-based income which was contributed
income yang dikontribusikan dari perolehan deal-deal baru, from new deals obtained, increase in penalty income, and
peningkatan pendapatan pinalti, dan perolehan keuntungan gain on buyback of debt securities issued.
dari pembelian kembali surat utang yang diterbitkan.
Pendapatan Jasa Advisory Advisory Income
Pendapatan jasa advisory Perseroan pada tahun 2023 The Company’s advisory income in 2023 amounted to
tercatat mencapai Rp23,19 miliar, meningkat 43,73% dari Rp23.19 billion, went up by 43.73% compared to
tahun sebelumnya sebesar Rp16,14 miliar. Pertumbuhan Rp16.14 billion in the previous year. The growth was mainly
positif ini ditopang oleh peningkatan jumlah advisory deal, due to increase in numbers of advisory deals including ESG
termasuk ESG advisory. advisory.
Selain itu, Perseroan juga memperoleh pendapatan lainnya In addition, the Company also booked other income from
berupa keuntungan yang direalisasi dari penjualan efek-efek realised gain on sale of securities amounted to Rp2.67 billion.
sebesar Rp2,67 miliar.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 133
Page 136
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Dari kegiatan tresuri, Perseroan memperoleh pendapatan From treasury activities, the Company recorded an income
sebesar Rp67,35 miliar, meningkat 23,37% dari tahun of Rp67.35 billion, went up by 23.37% compared to
sebelumnya sebesar Rp54,59 miliar. Kondisi ini terutama Rp54.59 billion in the previous year. The growth was due
dipengaruhi oleh penambahan penempatan pada efek-efek to increased placements in securities that provide a higher
yang memberikan tingkat imbal hasil yang lebih tinggi. return.
Beban
Expenses
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Beban Bunga
824.417 679.626 144.791 21,30
Interest Expense
Beban Umum dan Administrasi
245.870 219.486 26.384 12,02
General and Administrative Expenses
Beban Cadangan Kerugian Penurunan Nilai
129.565 124.897 4.668 3,74
Provision for Impairment Losses
Beban Transaksi Derivatif – Neto
1.633 43.187 (41.554) (96,22)
Expenses from Derivative Transactions – Net
Total Beban Usaha
1.201.485 1.067.196 134.289 12,58
Total Operating Expenses
Total Beban Usaha Total Operating Expenses
Total beban usaha Perseroan pada tahun 2023 tercatat Total operating expenses were recorded at Rp1.20 trillion
mencapai Rp1,20 triliun, meningkat 12,58% dari tahun in 2023, went up by 12.58% compared to Rp1.06 trillion in
sebelumnya sebesar Rp1,06 triliun. Kondisi ini terutama 2022. The increase was mainly due to interest expense that
dipengaruhi oleh kenaikan beban bunga sebesar 21,30% dari grew by 21.30% from Rp679.63 billion in 2022 to Rp824.42
Rp679,63 miliar pada tahun 2022 menjadi Rp824,42 miliar billion in 2023.
pada tahun 2023.
Beban Bunga Interest Expense
Beban bunga Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai The Company booked Rp824.42 billion interest expense
Rp824,42 miliar, meningkat 21,30% dari tahun sebelumnya in 2023, increased by 21.30% from Rp679.63 billion in the
sebesar Rp679,63 miliar. Peningkatan beban di tahun ini previous year. This increase was primarily due to a higher
terutama disebabkan oleh adanya kenaikan tingkat suku interest rate of borrowing compared to the previous year.
bunga pinjaman dibandingkan dengan tahun lalu.
Beban Umum dan Administrasi General and Administrative Expenses
Beban umum dan administrasi Perseroan pada tahun 2023 General and administrative expenses were recorded at
tercatat mencapai Rp245,87 miliar, meningkat 12,02% dari tahun Rp245.87 billion in 2023, increased by 12.02% compared to
sebelumnya sebesar Rp219,49 miliar. Hal ini terutama disebabkan Rp219.49 billion in the previous year. The increase was mainly
oleh kenaikan beban gaji dan tunjangan sebesar Rp26,22 miliar due to salaries and benefits that rose by Rp26.22 billion or
atau sekitar 18,74% sebagai dampak kenaikan total karyawan. approximately 18.74% due to the higher number of employees.
Beban Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Provision for Impairment Losses
Beban cadangan kerugian penurunan nilai Perseroan pada The Company recorded Rp129.56 billion provision for
tahun 2023 tercatat mencapai Rp129,56 miliar, meningkat impairment losses in 2023, a 3.74% increase from
3,74% dari tahun sebelumnya sebesar Rp124,90 miliar. Rp124.90 billion in 2022. The increase was due to additional
Kenaikan ini disebabkan oleh penambahan cadangan kerugian allowance for impairment losses to align with credit risk of
penurunan nilai untuk menyesuaikan dengan risiko kredit several debtors and to build more conservative and prudent
beberapa debitur serta untuk membangun pencadangan alllowance.
yang lebih konservatif dan berhati-hati.
PT Indonesia Infrastructure Finance
134 Laporan Tahunan 2023
Page 137
Laba Sebelum Pajak Income Before Tax Expense
Laba sebelum pajak Perseroan pada tahun 2023 tercatat The Company booked Rp139.93 billion income before tax
mencapai Rp139,93 miliar, meningkat 38,90% dari tahun expense in 2023, a 38.90% increase from Rp100.74 billion
sebelumnya sebesar Rp100,74 miliar. in 2022.
Beban Pajak Tax Expense
Beban pajak Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai In 2023, tax expense was recorded at Rp35.78 billion,
Rp35,78 miliar, meningkat 101,44% dari tahun sebelumnya increasing by 101.44% from Rp17.76 billion in the previous
sebesar Rp17,76 miliar. Kondisi ini terutama dipengaruhi oleh year. It was mainly contributed by the increment of fiscal gain
peningkatan laba fiskal yang menyebabkan kenaikan beban which resulting in the increase of current tax expenses.
pajak kini.
Laba Bersih Tahun Berjalan Net Income for the Year
Laba bersih tahun berjalan Perseroan pada tahun 2023 The Company recorded net income of Rp104.15 billion for
tercatat mencapai Rp104,15 miliar, meningkat 25,51% dari the year in 2023, went up by 25.51% from Rp82.98 billion in
tahun sebelumnya sebesar Rp82,98 miliar. Hal ini sejalan 2022. The aforementioned growth mainly due to the 14.85%
dengan kenaikan pendapatan usaha sebesar 14,85% yang increase in revenue, which was higher than the 12.58%
lebih tinggi dari kenaikan beban usaha yang sebesar 12,58%. increase in total expenses.
Penghasilan Komprehensif Lain Other Comprehensive Income
Penghasilan komprehensif lain Perseroan pada tahun 2023 The Company posted Rp34.20 billion other comprehensive
tercatat mencapai Rp34,20 miliar, meningkat 153,36% dari income in 2023, increased by 153.36% from Rp13.50 billion
tahun sebelumnya sebesar Rp13,50 miliar. Kenaikan ini terutama in the previous year. The increase was primarily due to gain of
dipengaruhi oleh dibukukannya keuntungan dari perubahan fair value changes from the investment in shares classified at
nilai wajar investasi saham yang diklasifikasikan pada nilai wajar fair value through other comprehensive income amounted to
melalui penghasilan komprehensif lain sebesar Rp218,87 miliar, Rp218.87 billion, a significant increase from Rp12.40 billion
yang naik signifikan dari Rp12,40 miliar pada 2022. in 2022.
Hal ini di net-off dengan penurunan dari perubahan nilai It was net-off with the decrease in fair value changes from
wajar instrumen derivatif yang memenuhi lindung nilai nilai derivative instrument qualified as fair value hedge, which
wajar yang turun sebesar Rp164,74 miliar. decreased by Rp164.74 billion.
Total Laba Komprehensif Total Comprehensive Income
Pada tahun 2023, total laba komprehensif Perseroan tercatat In 2023, total comprehensive income was recorded at
mencapai Rp138,35 miliar, meningkat 43,40% dari tahun Rp138.35 billion in 2023, a 43.40% increase from Rp96.48
sebelumnya sebesar Rp96,48 miliar. billion in 2022.
Laporan Arus Kas Cash Flow Statement
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Arus Kas Neto yang Diperoleh dari/(Digunakan untuk) Aktivitas Operasi
1.140.054 (1.682.559) 2.822.613 167,76
Net Cash Flows Provided by/(Used in) Operating Activities
Arus Kas Neto yang Diperoleh dari/(Digunakan untuk) Aktivitas Investasi
132.387 (2.755) 135.142 4.905,34
Net Cash Flows Provided by /(Used in) Investing Activities
Arus Kas Neto yang (Digunakan untuk)/Diperoleh dari Aktivitas Pendanaan
(1.402.470) 1.244.806 (2.647.276) (212,67)
Net Cash Flows (Used in)/Provided by Financing Activities
Kas dan Setara Kas pada Awal Tahun
923.740 1.352.435 (428.695) (31,69)
Cash and Cash Equivalents at Beginning of the Year
Kas dan Setara Kas pada Akhir Tahun
739.714 923.740 (184.026) (19,92)
Cash and Cash Equivalents at End of the Year
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 135
Page 138
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Arus Kas Neto yang Diperoleh dari/(Digunakan Net Cash Provided by/(Used in) by Operating
untuk) Aktivitas Operasi Activities
Arus kas neto yang diperoleh dari aktivitas operasi Net cash provided by the Company’s operating activities in
Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai Rp1,14 triliun, 2023 amounted to Rp1.14 trillion. In 2022, the Company
sedangkan di tahun sebelumnya Perseroan mencatatkan used Rp1.68 trillion net cash for operating activities. This
arus kas bersih yang digunakan untuk aktivitas operasi was mainly due to an increase in receipts of repayment of
sebesar Rp1,68 triliun. Hal ini disebabkan oleh meningkatnya loans amounted to Rp1.10 trillion or approximately 40.93%.
penerimaan pembayaran kredit yang diberikan sebesar Furthermore, loans granted to customers decreased by
Rp1,10 triliun atau setara 40,93%. Selain itu, pinjaman Rp1.78 trillion or approximately 38.88%.
diberikan kepada nasabah mengalami penurunan sebesar
Rp1,78 triliun atau setara dengan 38,88%.
Arus Kas Neto yang Diperoleh dari/(Digunakan Net Cash Provided by/(Used in) Investing
untuk) Aktivitas Investasi Activities
Pada akhir tahun 2023, arus kas neto yang diperoleh dari At the end of 2023, net cash provided by investing activities
aktivitas investasi Perseroan tercatat mencapai Rp132,39 was recorded at Rp132.39 billion. In 2022, the Company used
miliar. Pada tahun sebelumnya, Perseroan menggunakan arus Rp2.76 billion net cash in investing activities. It was mainly
kas untuk aktivitas investasi sebesar Rp2,76 miliar. Hal ini due to receipt of sale of investment shares amounted to
terutama disebabkan oleh adanya penerimaan surat berharga Rp475.73 billion, which was increase by 22.62% compared to
yang jatuh tempo sebesar Rp475,73 miliar yang mengalami prior year and receipt of sale of investment
peningkatan sebesar 22,62% dibandingkan dengan tahun
sebelumnya dan terdapatnya penerimaan penjualan investasi
saham sebesar Rp76,77 miliar yang baru terjadi di tahun 2023.
Arus Kas Neto yang (Digunakan untuk)/Diperoleh Net Cash (Used in)/Provided by Financing
dari Aktivitas Pendanaan Activities
Arus kas neto yang digunakan untuk aktivitas pendanaan Net cash used in the Company’s financing activities in 2023
Perseroan pada tahun 2023 tercatat mencapai Rp1,40 triliun. amounted to Rp1.40 trillion. In 2022 the Company generated
Sementara itu, pada tahun 2022 Perseroan mencatatkan net cash from financing activities amounted to Rp1.24 trillion.
arus kas yang diperoleh dari aktivitas pendanaan sebesar It was due to an increase in payment of debt securities issued
Rp1,24 triliun. Hal ini disebabkan oleh kenaikan pembayaran by 257.96%, and a decrease in proceed of fund borrowings by
surat utang yang diterbitkan sebesar 257,96% dan 54.34%, which compensated by the decrease of payment of
penurunan penerimaan pinjaman diterima sebesar 54,34%, fund borrowings by 31.73%.
yang dikompensasi dengan penurunan pembayaran pinjaman
diterima sebesar 31,73%.
Rasio Profitabilitas Profitability Ratios
Keterangan 2023 2022 Description
Rasio Laba terhadap Total Aset 0,92% 0,64% Return on Assets
Rasio Laba terhadap Total Ekuitas 4,49% 3,66% Return on Equity
Rasio Laba terhadap Pendapatan 7,79% 7,17% Net Income Margin
Secara umum, rasio profitabilitas Perseroan pada tahun 2023 Overall, the Company’s profitability ratios in 2023 improved
menunjukkan peningkatan dibandingkan tahun sebelumnya. compared to the previous year. The main factor behind it was
Kondisi ini terutama dipengaruhi oleh peningkatan total net income for the year that grew compared to the previous
laba bersih tahun berjalan dibandingkan dengan tahun year.
sebelumnya.
PT Indonesia Infrastructure Finance
136 Laporan Tahunan 2023
Page 139
Kemampuan Membayar Utang dan Solvency and Collectability of Receivables
Kolektibilitas Piutang
Kemampuan Membayar Utang Jangka Pendek Short- and Long-Terms Solvency
dan Jangka Panjang
Kemampuan Perseroan dalam memenuhi liabilitas yang The Company’s ability to meet upcoming liabilities can be
akan jatuh tempo dapat diukur dengan menggunakan measured using liquidity and solvency ratios. Liquidity ratios
rasio likuiditas dan solvabilitas. Rasio likuiditas mengukur gauge the Company’s ability to meet current liabilities. The
kemampuan Perseroan untuk memenuhi liabilitas jangka higher the liquidity level, the greater the Company’s ability
pendek. Semakin tinggi tingkat likuiditas maka kemampuan to fulfill its short-term financial obligations. This can also
Perseroan dalam memenuhi kewajiban keuangan jangka enhance the Company’s credibility.
pendeknya semakin besar. Hal ini juga dapat meningkatkan
kredibilitas Perseroan.
Sementara itu, rasio solvabilitas mengukur kemampuan On the other hand, solvency ratios measure the Company’s
Perseroan untuk memenuhi liabilitas jangka pendek dan ability to meet both current and non-current liabilities. In
jangka panjang. Berbeda dengan rasio likuiditas, apabila rasio contrast to liquidity ratios, an increase in solvency ratios
solvabilitas meningkat maka semakin tinggi risiko kerugian implies higher risk of losses and can lead to a decline in the
dan menyebabkan nilai suatu perusahaan akan turun. Company’s overall value.
Keterangan 2023 2022 Description
Rasio Likuiditas
Liquidity Ratio
Rasio Lancar 3,50x 1,40x Current Ratio
Rasio Solvabilitas
Solvency Ratio
Rasio Liabilitas terhadap Total Aset 0,84x 0,86x Liabilities to Assets Ratio
Rasio Liabilitas terhadap Total Ekuitas 5,33x 6,17x Liabilities to Equity Ratio
Berdasarkan tabel di atas terlihat bahwa pada tahun 2023, As seen in the table above, in 2023, IIF’s ability to meet
kemampuan IIF untuk memenuhi kewajiban lancarnya its current obligations by utilizing its current assets
dari aset lancar yang dimiliki mengalami peningkatan increased, as reflected in the Company’s current ratio of
sebagaimana tercermin dari hasil perhitungan rasio lancar 3.50x times, compared to 1.40x times in 2022.
tahun 2023 sebesar 3,50x kali, dibandingkan tahun 2022
sebesar 1,40x.
Sedangkan rasio utang terhadap total ekuitas IIF tercatat Likewise, IIF’s liabilities to equity ratio was recorded at 5.33x
sebesar 5,33x pada tahun 2023, menurun dari 6,17x pada in 2023, went down from 6.17x in 2022. In addition, the debt-
tahun 2022. Sementara itu, nilai rasio utang terhadap total to-assets ratio was recorded at 0.84x in 2023, decreasing
aset tercatat sebesar 0,84x pada tahun 2023, menurun dari from 0.86x in 2022. This indicated that IIF remained fully
0,86x pada tahun 2022. Hal ini menandai bahwa IIF tetap solvent throughout 2023.
sepenuhnya solven sepanjang tahun 2023.
Tingkat Kolektibilitas Piutang Receivables Collectibility Rate
IIF melakukan perhitungan kolektibilitas piutang dengan IIF calculates the collectibility of receivables using the
menggunakan indikator Non-Performing Financing (“NPF”) Net Non-Performing Financing (“NPF”) indicator. In 2023,
Neto. Pada tahun 2023, NPF Neto IIF meningkat menjadi IIF’s Net NPF increased to 3.49% from 0.29% in the
3,49% dibandingkan tahun sebelumnya sebesar 0,29%. previous year.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 137
Page 140
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Struktur Modal Capital Structure
Kebijakan Struktur Modal Capital Structure Policy
Pengelolaan struktur modal dilakukan Perseroan dengan The Company manages its capital structure by thoroughly
mempertimbangkan dan menelaah secara komprehensif considering and examining financial resources to maintain it
sumber daya keuangan agar tetap dalam level yang optimal. at an optimal level. In addition to supporting funding needs,
Selain untuk menunjang kebutuhan pendanaan, pengelolaan the management of the capital structure is also expected to
struktur modal juga diharapkan mampu memaksimalkan nilai maximize value for Shareholders.
bagi para Pemegang Saham.
Komposisi Permodalan IIF IIF’s Capital Composition
Struktur modal Perseroan terdiri dari alokasi modal sendiri The Company’s capital structure consists of an allocation of
(ekuitas) dan liabilitas yang digunakan untuk mendanai equity and liabilities used to fund operational activities and
kegiatan operasional dan pengembangan usaha ke depan. future business development. IIF’s capital composition in the
Pada tabel berikut dapat dilihat komposisi permodalan IIF past 2 (two) years was as follows:
selama 2 (dua) tahun terakhir:
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Keterangan Komposisi Komposisi
2023 2022
Description Composition Composition
Liabilitas
12.721.905 84,20% 14.197.491 86,05%
Liabilities
Ekuitas
2.388.024 15,80% 2.302.081 13,95%
Equity
Aset
15.109.929 100,00% 16.499.572 100,00%
Assets
Rasio Utang terhadap Ekuitas
5,26x 6,11x
Debt to Equity Ratio
Pada tahun 2023, struktur permodalan Perseroan terdiri dari In 2023, the Company’s capital structure consisted of
84,20% liabilitas dan 15,80% ekuitas. Komposisi tersebut 84.20% liabilities and 15.80% equity. The composition has
mengalami perubahan dari tahun sebelumnya yang terdiri dari changed from the previous year which consisted of 86.05%
86,05% liabilitas dan 13,95% ekuitas. Perubahan tersebut liabilities and 13.95% equity. The change was mainly caused
terutama disebabkan oleh penurunan liabilitas Perseroan yang by the decrease in the Company’s liabilities, resulting from
bersumber dari turunnya pinjaman yang diterima, surat utang the reduction of fund borrowings, debt securities issued,
yang diterbitkan, dan utang lain-lain yang dikompensasikan and other payables which compensated with increase in
dengan kenaikan pinjaman subordinasi. subordinated loans.
Dengan adanya perubahan struktur modal di tahun 2023, With the change in capital structure in 2023, the Debt to
maka nilai Debt to Equity Ratio turut mengalami perubahan Equity Ratio value also changed from 6.11x in 2022 to 5.26x
dari sebesar 6,11x di tahun 2022 menjadi 5,26x pada 2023. in 2023. Management has analyzed the changes in the ratio
Manajemen telah menganalisis perubahan rasio tersebut and concluded that IIF’s ability has improved compared to
dan menyimpulkan bahwa kemampuan IIF meningkat the previous year and IIF’s believe it can continue to continue
dibandingkan tahun sebelumnya dan IIF meyakini dapat terus its business continuity in the future.
melanjutkan kelangsungan usaha di masa depan.
Dasar Pemilihan Struktur Modal Basis for Capital Structure Selection
Kebijakan dan struktur permodalan IIF dilakukan dengan IIF’s capital policy and structure is carried out prudently and
penuh kehati-hatian serta mengacu pada ketentuan dan refers to the prevailing rules and regulations.
regulasi yang berlaku.
Ikatan Material untuk Investasi Barang Modal Material Commitments for Capital Expenditure
Sepanjang tahun 2023, IIF tidak melakukan ikatan material Throughout 2023, the Company did not enter into any
untuk investasi barang modal. material commitments for capital goods investment.
PT Indonesia Infrastructure Finance
138 Laporan Tahunan 2023
Page 141
Investasi Barang Modal Capital Expenditure
Jenis dan Investasi Barang Modal Capital Expenditure and Types of Capital Goods
IIF melakukan investasi barang modal berupa aset tetap dalam IIF’s capital expenditure includes fixed assets, such as
bentuk bangunan, kendaraan, komputer, serta peralatan dan buildings, vehicles, computers, as well as office equipment
perlengkapan kantor. Informasi mengenai nilai barang modal and supplies. The value of IIF’s capital expenditure over the
IIF selama 2 (dua) tahun terakhir diuraikan sebagai berikut: past 2 (two) years was as follows:
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
Peningkatan (Penurunan)
Deskripsi Increase (Decrease)
2023 2022
Description Nominal Persentase
Amount Percentage
Kendaraan
22 - 22 100,00
Vehicles
Komputer
94 116 (22) (18,97)
Computer
Peralatan Kantor
285 98 187 190,82
Office Equipment
Perabotan dan Perlengkapan Kantor
639 - 639 100,00
Office Furniture and Fixtures
Aset Hak Guna
3.667 - 3.667 100,00
Right-of-use Assets
Aset Tetap dalam Penyelesaian
683 1.329 (646) (48.61)
Property and Equipment in Progress
Total
5.390 1.543 3.847 249,32
Total
Nilai investasi aset tetap Perseroan pada tahun 2023 tercatat The value of the Company’s fixed assets investment in 2023
mencapai Rp5,39 miliar, meningkat 249,32% dari tahun amounted to Rp5.39 million, went up by 249.32% compared
sebelumnya sebesar Rp1,54 miliar. Kondisi ini terutama to Rp1.54 million in the previous year. The increase was mainly
dipengaruhi oleh peningkatan di beberapa jenis investasi due to an increase in several types of capital expenditure,
barang modal, seperti kendaraan, peralatan kantor, serta such as vehicles, office equipment, as well as office furniture
perabotan dan perlengkapan kantor. and fixtures.
Selain melakukan investasi barang modal terhadap aset In addition to capital expenditure in fixed assets, the
tetap, pada tahun 2023, Perseroan juga melakukan investasi Company also invested in the development of IT systems
terhadap pengembangan sistem dan infrastruktur TI and infrastructure in 2023, as follows (amounts above
sebagaimana diuraikan berikut (nominal di atas Rp500 juta): Rp500 million):
Nilai Ivestasi
Jenis Investasi Barang Modal
Tujuan (Juta Rupiah)
Types of Capital Goods
Objectives Total Investment
Investment
(Million Rupiah)
Piranti lunak, infrastruktur, dan Mempertahankan dan meningkatkan profil keamanan TI dengan menambahkan
lisensi Keamanan TI. kemampuan pengamanan untuk melindungi dari ancaman-ancaman siber.
3.065
IT Security Software, Infrastructure, Maintaining and improving IT security profile by adding several security capabilities to
and licensing. protect the Company against cyber threats.
Pengembangan dan Implementasi Pengembangan dan implementasi sistem otomasi termasuk peningkatan sistem yang ada
sistem penunjang bisnis. untuk mendukung Perseroan dalam menjalankan operasi bisnis.
5.638
Development and implementation Development and implementation of otomation system including current system
of business support system. enhancement to support the Company in carrying out business operation.
Belanja infrastruktur TI terutama biaya peladen awan dan perangkat keras lainnya dalam
Infrastruktur TI penunjang lainnya. mendukung pertumbuhan bisnis Perseroan.
3.779
Other supporting IT infrastructure. IT infrastructure expenditure, mainly for cloud servers and other hardwares to support the
Company’s business growth.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 139
Page 142
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Nilai Ivestasi
Jenis Investasi Barang Modal
Tujuan (Juta Rupiah)
Types of Capital Goods
Objectives Total Investment
Investment
(Million Rupiah)
Lisensi piranti lunak penunjang bisnis. Pembaruan Lisensi dan subskripsi sistem TI.
907
Business support software licensing. Renewal of IT system license and subscription.
Dukungan dan pemeliharaan Dukungan dan pemeliharaan sistem TI untuk memastikan kelancaran operasional dan
sistem TI. operasi bisnis Perseroan. 788
IT system support and maintenance. IT system support and maintenance to ensure continuity of the Company’s business operation.
Tujuan Investasi Barang Modal Capital Expenditure Objectives
Investasi yang dilakukan Perseroan terhadap penambahan The Company’s investments in additional fixed assets as
aset tetap maupun pengembangan sistem dan infrastruktur well as the development of IT systems and infrastructure are
TI diharapkan dapat memberikan nilai manfaat di masa depan, expected to provide future value and meet the operational
serta dapat memenuhi kebutuhan kegiatan operasional needs in line with sustainable business development.
sejalan dengan pengembangan bisnis yang berkelanjutan. IIF utilizes funds derived from its operations and prioritizes
IIF menggunakan dana yang berasal dari hasil usaha dan the acquisition of capital goods in Indonesian Rupiah.
mengutamakan pembelian barang modal dalam mata uang Therefore, the Management believes that the impact of
Rupiah. Oleh karena itu, Manajemen berpendapat bahwa foreign exchange fluctuations does not significantly affect
dampak dari fluktuasi mata uang asing tidak berpengaruh the Company’s commitment to capital expenditure.
signifikan terhadap ikatan untuk investasi barang modal.
Informasi dan Fakta Material yang Terjadi Information and Material Facts that Occurred
Setelah Tanggal Laporan Akuntan After the Date of the Accountant’s Report
Sepanjang tahun 2023, tidak ada informasi dan fakta Throughout 2023, there were no material information and
material yang terjadi setelah tanggal laporan keuangan, facts occurring after the date of the financial statements
selain yang telah diungkapkan dalam laporan keuangan other than those disclosed in the audited financial statement
yang telah diaudit untuk tahun yang berakhir pada tanggal for the year ending on 31 December 2023.
31 Desember 2023.
Prospek Usaha Business Outlook
Memasuki tahun 2024, perekonomian global diproyeksikan Entering the year 2024, the global economy is projected to
masih terus dibayangi berbagai kondisi ketidakpastian continue being overshadowed by various global uncertainties,
global, mulai dari risiko pertumbuhan ekonomi Amerika ranging from the weakening economic growth risks in the
Serikat dan Tiongkok yang melemah, geopolitik perang United States and China, geopolitical tensions in the wake
Ukraina-Rusia dan konflik Palestina-Israel, fragmentasi of the Russo-Ukrainian war and the Palestine-Israel conflict,
ekonomi (antitesis dari integrasi ekonomi), volatilitas economic fragmentation (the antithesis of economic
harga komoditas, ancaman perubahan iklim, kontraksi PMI integration), commodity price volatility, climate change
Manufaktur global, serta meningkatnya harga minyak dunia. threats, global Manufacturing PMI contraction, and rising
International Monetary Fund memproyeksikan pertumbuhan world oil prices. The International Monetary Fund projects
ekonomi global tahun 2024 akan mencapai 2,9%, menurun 2.9% global economic growth in 2024, a 0.1% decrease from
0,1% dari proyeksi pertumbuhan ekonomi global tahun 2023 the 3.0% global economic growth projection for 2023.
sebesar 3,0%.
Sementara itu, perekonomian nasional diperkirakan On the other hand, the national economy is expected
akan terus melanjutkan daya tahannya. Bank Indonesia to maintain its resilience. Bank Indonesia projects that
memproyeksikan, pertumbuhan ekonomi Indonesia berada Indonesia’s economic growth will be in the range of 4.7%
pada rentang 4,7% - 5,5% dengan ditopang oleh kinerja to 5.5%, supported by the performance of both private and
konsumsi, baik swasta maupun Pemerintah, serta investasi government consumption, as well as increasing investments
yang terus meningkat sejalan dengan keyakinan konsumsi in line with the continued strong consumer confidence, the
masyarakat yang tetap kuat, dampak positif pelaksanaan positive impact of the elections, and the sustainability of the
Pemilu, serta keberlanjutan pembangunan PSN. PSN development.
PT Indonesia Infrastructure Finance
140 Laporan Tahunan 2023
Page 143
Begitu juga dengan perkembangan industri infrastruktur The same also applies to the development of the national
nasional. Pentingnya pembangunan infrastruktur ini infrastructure industry. The importance of infrastructure
mendorong pemerintah dan sektor swasta untuk bekerja development encourages the government and the private
sama dalam merencanakan, mengelola, dan memelihara sector to collaborate in planning, managing, and maintaining
infrastruktur yang memadai demi kemajuan dan adequate infrastructure for the progress and welfare of
kesejahteraan masyarakat Indonesia secara keseluruhan. the entire Indonesian people. In the 2024 State Budget,
Dalam APBN tahun 2024, anggaran infrastruktur mencapai the infrastructure budget is set at Rp423.4 trillion, a 6.0%
Rp423,4 triliun, meningkat 6,0% dibandingkan outlook APBN increase compared to the projected Rp399.6 trillion in the
2023 yang diproyeksikan sebesar Rp399,6 triliun. 2023 State Budget.
Sumber: Source:
• World Economic Outlook Oktober 2023, International Monetary Fund; • World Economic Outlook October 2023, International Monetary Fund;
• Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; serta • Tinjauan Kebijakan Moneter Desember 2023, Bank Indonesia; and
• Informasi APBN, Kementerian Keuangan. • Informasi APBN, the Finance Ministry of the Republic of Indonesia.
Produk Investasi Investment Products
Direktorat Investasi terus berfokus pada pengembangan The Investment Directorate remains focused on developing
portofolio investasi di sektor infrastruktur yang menjadi sektor the investment portfolio in the infrastructure sector as IIF’s
prioritas IIF serta tingkat profitabilitas yang optimal, salah priority sector, aiming for optimal profitability, including both
satunya greenfield dan brownfield project. Fokus terhadap greenfield and brownfield projects. The emphasis on these
2 proyek tersebut dapat mendukung optimalisasi peran IIF two project types contributes to the optimization of IIF’s
sebagai katalisator pembangunan infrastruktur di Indonesia role as a catalyst for infrastructure development in Indonesia
yang berwawasan S&E. Selain itu, target profitabilitas juga with a focus on S&E considerations. In addition, the Company
akan terus ditingkatkan dengan tidak hanya bertumpu will continue to enhance profitability targets by not solely
pada interest income, melainkan juga berupaya untuk relying on interest income but also striving to increase the
meningkatkan proporsi perolehan non-interest income. proportion of non-interest income. Junior loans and other
Selain itu, junior loan dan produk non-funded lainnya juga non-funded products will also be actively pursued to boost
akan terus diupayakan dalam meningkatkan profitabilitas IIF. IIF’s profitability.
Dalam merealisasikannya, Direktorat Investasi akan To that end, the Investment Directorate will capitalize on
mengoptimalkan potensi pertumbuhan yang signifikan the significant growth potential in the telecommunications
dalam infrastruktur telekomunikasi, mengingat peningkatan infrastructure following the rising public demand for
permintaan akan konektivitas yang semakin tinggi dari connectivity. Contributions towards climate action such
masyarakat. Kontribusi terhadap antisipasi tantangan as supporting the infrastructure for electric vehicle
perubahan iklim, seperti infrastruktur pendukung ekosistem business ecosystems, and addressing food security through
bisnis kendaraan listrik, serta ketahanan pangan, seperti food investments in food logistics, cold storage, food processing,
logistic, cold storage, food processing, food estate, dan lain- food estates, and more, are also part of the investment
lain juga menjadi salah satu strategi investasi di tahun 2024. strategy for 2024.
Jasa Advisory Advisory Services
Direktorat Advisory terus mengintensifkan berbagai The Advisory Directorate continues to intensify various efforts
upaya untuk meningkatkan kontribusi pendapatan yang to increase the contribution of revenue earned from IIF’s
diperoleh dari jasa advisory IIF. Oleh karena itu, IIF selalu advisory services. To that end, IIF always promotes its Advisory
mempromosikan jasa advisory yang dimiliki kepada seluruh services to all clients both before and when the infrastructure
klien, baik sebelum proyek berlangsung ataupun saat proyek project has been carried out. The scope of advisory services
infrastruktur sudah dilakukan. Adapun lingkup jasa advisory that we offer ranges from project preparation to asset
yang kami tawarkan mulai dari penyiapan proyek hingga recycling transactions.
transaksi daur ulang aset (asset recycling).
IIF juga terus berupaya memperluas layanan jasa advisory IIF continuously strives to expand its consultancy services in
pada beberapa jenis proyek sebagai berikut: several project types, as follows:
1. Konsultasi untuk Project Development Facility (“PDF”), 1. Advising Project Development Facility (“PDF”), for PPP
untuk persiapan proyek KPBU; project preparation;
2. Konsultasi untuk proyek penugasan langsung Pemerintah 2. Advising infrastructure projects that Government assigns
kepada BUMN/BUMD; directly to BUMN/BUMD;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 141
Page 144
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
3. Konsultasi untuk klien sektor publik dan swasta terkait 3. Consultation for clients in the public and private sectors
dengan ESG dan dekarbonisasi sektor/industri; related to ESG and the decarbonization of sectors/industries.
4. Konsultasi untuk badan usaha swasta yang mengembangkan 4. Advising private business entities developing
proyek infrastruktur, baik dalam skema solicited maupun infrastructure projects in both solicited and unsolicited
unsolicited; serta schemes; and
5. Konsultasi untuk proyek kerja sama dan bantuan teknis 5. Advising cooperation and technical assistance projects
yang disponsori oleh badan multilateral dan bilateral sponsored by international multilateral and bilateral
internasional, termasuk implementasi Green Climate Fund agencies, including Green Climate Fund (“GCF”)
(“GCF”). implementation.
Dalam rangka memperluas kapasitas bisnis, Direktorat Advisory In order to expand its business capacity, the Advisory
terus bertumbuh secara organik sambil menjajaki struktur Directorate continues to grow organically while exploring co-
co-advisory dengan perusahaan keuangan/teknis lainnya. advisory structures with other financial/technical firms.
IIF memiliki keunggulan kompetitif berupa produk investasi IIF has the competitive advantage of investment products
dan jasa advisory, termasuk juga jasa advisory S&E. Hal inilah and advisory services including S&E advisory services. This
yang menempatkan IIF berada pada posisi yang berbeda dari puts IIF in a different position from other competitors, where
kompetitor lainnya, di mana produk dan jasa yang ditawarkan the products and services offered by IIF can fulfill the entire
IIF dapat memenuhi seluruh rantai pengembangan infrastructure development chain.
infrastruktur.
Perbandingan antara Target dan Realisasi Comparison Between Target and Realization
Tahun 2023, serta Proyeksi Tahun 2024 in 2023, and Projection for 2024
Perseroan menetapkan rencana kerja tahunan yang The Company sets annual work plans to be achieved by each
hendak dicapai oleh masing-masing unit kerja dengan work unit by considering external factors and the dynamics
mempertimbangkan faktor-faktor eksternal dan dinamika that are developing. Information regarding the achievement
yang sedang berkembang. Informasi mengenai realisasi of IIF’s financial targets for the 2023 fiscal year and
pencapaian target keuangan IIF untuk tahun buku 2023 dan projections for 2024 is as follows:
proyeksi tahun 2024 mendatang diuraikan sebagai berikut:
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain / in million Rupiah, unless stated otherwise)
2023 2024
Keterangan Realisasi
Description Pencapaian Proyeksi
Target Realization
Achievements Projections
(%)
Total Aset
20.184.254 15.109.929 74,86 19.557.446
Total Assets
Total Liabilitas
16.886.754 12.721.905 75,34 16.104.708
Total Liabilities
Total Ekuitas
3.297.500 2.388.024 72,42 3.452.738
Total Equity
Pendapatan
1.559.103 1.341.414 85,75 1.518.034
Revenues
Laba Bersih
98.720 104.151 105,50 120.028
Net Income
PT Indonesia Infrastructure Finance
142 Laporan Tahunan 2023
Page 145
Pencapaian KPI Perseroan The Company’s KPI Achievements
Perseroan juga melakukan pengukuran terhadap pencapaian The Company also measures the achievement of
KPI yang telah ditetapkan untuk setiap tahun buku. Informasi predetermined KPIs for each fiscal year. The Company’s KPI
mengenai pencapaian KPI Perseroan dalam 2 (dua) tahun achievements in the past 2 (two) years were as follows:
terakhir diuraikan sebagai berikut:
(dalam % / in %)
2023 2022
Indikator KPI Pencapaian Pencapaian
Bobot Bobot
KPI Indicator Pencapaian Bobot Penilaian Pencapaian Bobot Penilaian
Penilaian Penilaian
Achievement Weight Achievement Weight
Weight Weight
Achievement Achievement
Finansial
70,0 99,8 69,9 55,0 112,7 62,0
Financial
Bisnis
20,0 92,3 18,5 27,0 89,6 24,2
Business
Proses internal
5,0 94,4 4,7 10,5 89,5 9,4
Internal Process
Pembelajaran dan
Pertumbuhan 5,0 100,0 5,0 7,5 100,0 7,5
Learning and Growth
Total
100,0 98,1 100,0 103,1
Total
Pencapaian target di tahun 2024 juga akan diintensifkan In addition, the Company plans to intensify its efforts to meet the
dengan inisiatif untuk melakukan collaborative business targets set for 2024 through initiatives to create collaborative
synergy antara Direktorat Investasi dan Direktorat Advisory business synergy between the Investment Directorate and
dalam rangka memberikan solusi kepada klien. Beberapa Advisory Directorate in order to provide solutions to clients.
proyek tersebut memberikan mandat kepada Direktorat A number of these projects give mandate to the Advisory
Advisory sekaligus menjadi klien dari Direktorat Investasi. Directorate while simultaneously becoming clients of the
Investment Directorate.
Dari aspek S&E, Perseroan juga melakukan upaya meningkatkan From the S&E aspect, the Company also made efforts to
kesadaran pemangku kepentingan atas pembiayaan proyek increase stakeholder awareness on sustainable project
yang berkelanjutan, melalui: financing, through:
1. Menyelenggarakan webinar/berpartisipasi sebagai 1. Organizing webinars/participating as resource persons in
narasumber dalam berbagai acara; various events;
2. Melakukan konsultasi publik atas perubahan dokumen 2. Conducting public consultation on changes to the 2019
Social and Environmental Management System (“SEMS”) version of IIF’s Social and Environmental Management
IIF versi tahun 2019; System (“SEMS”) document;
3. Terlibat dalam diskusi terkait penyusunan kerangka ESG 3. Involved in discussions related to the preparation of ESG
di proyek-proyek Kementerian Keuangan; framework in Ministry of Finance projects;
4. Berpartisipasi dalam diskusi terkait penyusunan petunjuk 4. Participated in discussions related to the preparation of
teknis POJK Keuangan Berkelanjutan untuk Lembaga technical guidelines for POJK Sustainable Finance for
Keuangan Non-Bank; serta Non-Bank Financial Institutions; and
5. Melakukan diskusi bersama pelaksana proyek, Masyarakat 5. Conducted discussions with project implementers,
terdampak, serta konsultasi kepada Balai Pelestarian affected communities, and consultations with the
Cagar Budaya dan Balai Arkeologi di Sulawesi Selatan. Cultural Heritage Preservation Center and Archaeology
Center in South Sulawesi.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 143
Page 146
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Aspek Pemasaran Marketing Aspects
Strategi Pemasaran Marketing Strategy
Dengan pengalaman luas yang dimiliki sebagai pionir dan With its extensive experience as a pioneer and catalyst for
katalisator bagi pembiayaan infrastruktur berkelanjutan sustainable infrastructure financing in Indonesia, IIF carries
di Indonesia, IIF menjalankan mandat yang diberikan out the mandate given by the Government by cooperating
Pemerintah dengan menggandeng pihak swasta nasional with national private parties and foreign investors to engage
maupun investor asing untuk terlibat dalam proses in the process of sustainable infrastructure development in
pembangunan infrastruktur yang berkelanjutan di Indonesia. Indonesia. In strengthening its branding, IIF also continues
Dalam memperkuat branding-nya, IIF juga senantiasa to build relationships and good relations with stakeholders,
menjalin relasi dan hubungan baik bersama para pemangku whether with local banks, foreign banks, regulators, or other
kepentingan, baik dengan bank lokal, bank asing, regulator, parties.
ataupun pihak lainnya.
Pendanaan yang diberikan IIF kepada para pegiat infrastruktur Funding provided by IIF to infrastructure players must also
juga wajib berlandaskan pada 8 (delapan) prinsip S&E (sosial be based on IIF’s 8 (eight) S&E (social & environmental)
& lingkungan) IIF sebagai syarat mutlak yang harus terpenuhi. principles as an absolute requirement that must be met.
Kepatuhan terhadap aspek-aspek LST pada setiap proyek Compliance with ESG aspects in every financed project is part
yang dibiayai merupakan bagian dari strategi branding bahwa of the branding strategy that IIF is the pioneer and the only
IIF adalah pelopor dan satu-satunya perusahaan di Indonesia company in Indonesia that has implemented sustainability
yang sudah menerapkan nilai-nilai keberlanjutan secara values consistently in every business process.
konsisten dalam setiap proses bisnisnya.
Tidak hanya itu, IIF juga berpartisipasi aktif mengikuti Not only that, IIF also actively participates in various
berbagai kegiatan pameran dan konferensi infrastruktur international infrastructure exhibitions and conferences to
berskala internasional untuk memperluas peluang kerja sama expand business cooperation opportunities and is a member
bisnis dan tergabung di sejumlah asosiasi industri yang diakui of a number of industry associations that are recognized
secara nasional maupun global. Di luar itu, para petinggi nationally and globally. In addition, IIF officials also actively
IIF juga secara aktif menjadi pembicara atau narasumber become speakers or resource persons at infrastructure
di seminar-seminar infrastruktur, serta para petinggi IIF seminars, and IIF officials also actively become speakers or
juga aktif menjadi pembicara atau narasumber di seminar- resource persons at infrastructure seminars. The Company
seminar infrastruktur. Perseroan juga aktif berpartisipasi also actively participates in dialogue programs with the
pada program dialog bersama Pemerintah dan seluruh Government and all relevant authorities, especially those
otoritas terkait, khususnya yang diselenggarakan oleh Badan organized by the Investment Coordinating Board (“BKPM”)
Koordinasi Penanaman Modal (“BKPM”) dan OJK. and OJK.
Melalui keterlibatan aktif IIF pada berbagai acara infrastruktur Through IIF’s active involvement in various infrastructure
serta sinergi yang terjalin erat dengan berbagai pihak, maka events as well as its close synergy with various parties, IIF
IIF dapat terus mengikuti perkembangan terkini mengenai is able to keep abreast of the latest regulatory updates and
regulasi terbaru dan memiliki kesiapan untuk menawarkan has the readiness to offer its expertise whenever required in
keahliannya kapan pun diperlukan sejalan dengan kebijakan line with the Government’s strategic investment policies and
dan keputusan investasi strategis dari Pemerintah. decisions.
Pangsa Pasar Market Share
Portofolio pembiayaan IIF didominasi oleh proyek IIF’s financing portfolio is dominated by infrastructure projects
infrastruktur di bidang transportasi, energi terbarukan, in transportation, renewable energy, telecommunication,
telekomunikasi, air, serta perluasan ke sektor infrastruktur water, and expansion to the social infrastructure sector, such
sosial, seperti pembangunan rumah sakit. as the construction of hospitals.
Kebijakan Dividen Dividend Policy
Kebijakan Pembagian Dividen Dividend Distribution Policy
IIF melaksanakan kebijakan pembagian dividen berdasarkan IIF implements dividend distribution policies in accordance
keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan with the resolution of the Annual General Meeting of
(“RUPST”) selaras dengan Undang-Undang No. 40 tahun Shareholders (“AGMS”) pursuant to Law No. 40/2007 on
2007 tentang Perseroan Terbatas. Limited Liability Companies.
PT Indonesia Infrastructure Finance
144 Laporan Tahunan 2023
Page 147
Pembagian Dividen dalam 2 (dua) Tahun Terakhir Dividend Distribution in the Last 2 (two) Years
Tahun 2023 Year 2023
Sesuai hasil Keputusan RUPST yang dilaksanakan pada Kamis, In accordance with the resolution of the AGMS held on
6 April 2023, Perseroan mengalokasikan dana cadangan sebesar Thursday, 6 April 2023, the Company allocated a reserve
Rp8,30 miliar atau 10,00% dari laba bersih tahun 2022. Pemegang fund of Rp8.30 billion or 10.00% of net profit in 2022.
Saham juga menyetujui untuk mengalokasikan 30,00% dari laba The Company’s Shareholders also approved to allocate 30.00%
bersih tahun 2022, yaitu sebesar Rp24,89 miliar sebagai dividen. of net income in 2022 amounting to Rp24.89 billion for dividend.
Tahun 2022 Year 2022
Sesuai hasil Keputusan RUPST yang dilaksanakan pada In accordance with the resolution of the AGMS held on
Rabu, 20 April 2022, Perseroan mengalokasikan dana Wednesday, 20 April 2022, the Company allocated a reserve
cadangan sebesar Rp5,30 miliar atau 10,00% dari laba fund of Rp5.30 billion or 10.00% of net profit in 2021.
bersih tahun 2021. Pemegang Saham juga menyetujui untuk The Company’s Shareholders also approved to allocate
mengalokasikan 30,00% dari laba bersih tahun 2021, yaitu 30,00% of net income in 2021 amounting to Rp15.91 billion
sebesar Rp15,91 miliar sebagai dividen. for dividend.
Kronologis pembagian dividen tersebut diuraikan sebagai The chronology of the dividend distribution is as follows:
berikut:
Tahun Buku Laba Bersih Dividen Dividen per Saham Payout Tanggal RUPS Tanggal Pembayaran
Fiscal year Net Income Dividend Dividend per Share Ratio Date of AGMS Payment Date
Rp82,98 miliar Rp24,89 miliar Rp12,45 juta 6 April 2023 8 Mei 2023
2022 30,00%
Rp82.98 billion Rp24.89 billion Rp12.45 million 6 April 2023 8 May 2023
Rp53,03 miliar Rp15,91 miliar Rp7,95 juta 20 April 2022 20 Mei 2022
2021 30,00%
Rp53.03 billion Rp15.9 1billion Rp7.95 million 20 April 2022 20 May 2022
Realisasi Penggunaan Dana Hasil Penawaran Realization of Use of Proceeds from Public
Umum Offering
Tahun 2019 Year 2019
Perseroan menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I Indonesia The Company issued Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2019 sebesar Rp1,5 triliun. Shelf Registration Bond I Phase I Year 2019 amounting to
Obligasi tersebut dicatatkan di BEI pada tanggal 19 Desember Rp1.5 trillion. The bonds were listed on the IDX on
2019. Dana yang diperoleh dari emisi obligasi ini digunakan 19 December 2019. The proceeds from the bond issuance
untuk membayar sebagian utang pokok pinjaman jangka were used to repay part of the principal debt of long-term
panjang dan ekspansi kegiatan pembiayaan proyek-proyek loans and to expand financing activities for infrastructure
infrastruktur sesuai dengan kegiatan usaha Perseroan. projects in accordance with the Company’s business activities.
Sisa dana hasil emisi obligasi per tanggal 31 Desember 2023 The remaining proceeds from the bond issuance as of
adalah nihil. Laporan realisasi Penggunaan Dana Hasil 31 December 2023 are nil. The realization report of the Use
Penawaran Umum Obligasi tahun 2019 telah disampaikan of Proceeds from the 2019 Bond Public Offering has been
Perseroan kepada Otoritas Jasa Keuangan melalui surat submitted by the Company to the Financial Services Authority
No. Ref: S.410/VII/IIF/2020 tanggal 1 Juli 2020. through letter No. Ref: S.410/VII/IIF/2020 dated 1 July 2020.
Tahun 2020 Year 2020
Perseroan menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I Indonesia The Company issued Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap II Tahun 2020 sebesar Shelf Registration Bond I Phase II Year 2020 amounting to
Rp1,5 triliun. Obligasi ini secara resmi tercatat di BEI pada Rp1.5 trillion. These bonds were officially listed on the IDX on
tanggal 22 Oktober 2020. Dana yang diperoleh dari emisi 22 October 2020. The proceeds from the bond issuance were
obligasi ini digunakan untuk membayar sebagian utang pokok used to repay part of the bond principal debt and expand
obligasi dan ekspansi kegiatan pembiayaan proyek-proyek financing activities for infrastructure projects in accordance
infrastruktur sesuai dengan kegiatan usaha Perseroan. with the Company’s business activities.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 145
Page 148
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Sisa dana hasil emisi obligasi per tanggal 31 Desember The remaining proceeds from the bond issuance as of
2023 adalah nihil. Laporan realisasi Penggunaan Dana Hasil 31 December 2023 were nil. The realization report of the Use
Penawaran Umum Obligasi tahun 2020 telah disampaikan of Proceeds from the 2020 Bond Public Offering has been
Perseroan kepada Otoritas Jasa Keuangan melalui surat submitted by the Company to the Financial Services Authority
No. Ref: S.001/I/IIF/202 tanggal 4 Januari 2021. through letter No. Ref: S.001/I/IIF/202 dated 4 January 2021.
Tahun 2023 Year 2023
Perseroan menerbitkan Obligasi Berkelanjutan II Indonesia The Company issued Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2023 sebesar Rp500 Shelf Registration Bond II Phase I Year 2023, amounting
miliar. Obligasi ini secara resmi tercatat di BEI pada tanggal to Rp500 billion. These bonds were officially listed on
27 Desember 2023. Dana yang diperoleh dari emisi obligasi the Indonesia Stock Exchange on 27 December 2023.
ini digunakan untuk membayar sebagian utang pokok The proceeds from the bond issuance were used to repay part
obligasi dan ekspansi kegiatan pembiayaan proyek-proyek of the bond principal debt and expand financing activities for
infrastruktur sesuai dengan kegiatan usaha Perseroan. infrastructure projects in accordance with the Company’s
business activities.
Sisa dana hasil emisi obligasi per tanggal 31 Desember 2023 The remaining proceeds from the bond issuance as of
adalah nihil. Laporan realisasi Penggunaan Dana Hasil 31 December 2023 were nil. The realization report of the
Penawaran Umum Obligasi tahun 2023 telah disampaikan Use of Proceeds from the 2023 Bond Public Offering has
Perseroan kepada Otoritas Jasa Keuangan melalui surat been submitted by the Company to the Financial Services
No. Ref: S.0110/XI/IIF2023 tanggal 12 Januari 2024. Authority through letter No. Ref: S.0110/XI/IIF2023 dated
12 January 2024.
(dalam miliar Rupiah / in billion Rupiah)
Nilai Realisasi Realisasi Penggunaan Dana Sisa Dana
Total Proceeds Use of Proceeds Remaining Proceeds
Pembayaran Pembayaran
Tanggal Total Hasil
Penawaran Umum Biaya Kembali Pembiayaan Kembali Pembiayaan
Penerbitan Penawaran Penawaran Nilai atas Proyek atas Proyek
Public Umum
Issuing Umum Bersih Sebagian Infrastruktur Sebagian Infrastruktur
Offering Total Total Total
Date Public Net Utang Financing of Utang Financing of
Public
Offering Proceeds Repayment Infrastructure Repayment Infrastructure
Offering
Fees of Certain Projects of Certain Projects
Proceeds
Debts Debts
Obligasi Berkelanjutan I
Indonesia Infrastructure 18 Desember
Finance Tahap I Tahun 2019 2019
1.500 6,57 1.493,43 1.000 493,43 1.493,43 - - -
Indonesia Infrastructure 18 December
Finance Shelf Registration 2019
Bond I Phase I Year 2019
Obligasi Berkelanjutan I
Indonesia Infrastructure 22 Oktober
Finance Tahap II Tahun 2020 2020
1.500 3,32 1.496,67 800 696,67 1.496,67 - - -
Indonesia Infrastructure 22 October
Finance Shelf Registration 2020
Bond I Phase II Year 2020
Obligasi Berkelanjutan II
Indonesia Infrastructure 22 Desember
Finance Tahap I Tahun 2023 2023
500 6,52 493,48 200 293,48 493,48 - - -
Indonesia Infrastructure 22 December
Finance Shelf Registration 2023
Bond II Phase I Year 2023
Informasi Transaksi Material yang Information on Material Transactions
Mengandung Benturan Kepentingan dan/ Containing Conflicts of Interest and/or
atau Transaksi Afiliasi Affiliated Transactions
Transaksi Material yang Mengandung Benturan Transactions with Conflicts of Interest
Kepentingan
Pada tahun 2023, IIF tidak mendapati adanya transaksi In 2023, IIF did not engage in any material transactions
material yang mengandung benturan kepentingan dan involving conflicts of interest that significantly affected the
berpengaruh signifikan terhadap Laporan Keuangan. Company’s Financial Statements.
PT Indonesia Infrastructure Finance
146 Laporan Tahunan 2023
Page 149
Transaksi dengan Pihak Afiliasi Transactions with Affiliated Parties
Dalam menjalankan kegiatan usaha, IIF melakukan transaksi In conducting its business activities, IIF engages in
dengan pihak-pihak afiliasi. Transaksi tersebut dilakukan transactions with affiliated parties. These transactions are
terutama untuk kepentingan dan keberlanjutan usaha IIF mainly for the benefit and sustainability of IIF’s business
yang berhubungan dengan pinjam-meminjam dana dalam related to borrowing and lending funds in its business
kegiatan usaha, menghasilkan pendapatan usaha dan activities, generating business revenue, and are carried out
dijalankan secara rutin, berulang, dan/atau berkelanjutan. regularly, repeatedly, and/or continuously. More detailed
Informasi lebih lengkap mengenai sifat hubungan dan nilai information about the nature of the relationship and
transaksi pihak afiliasi disampaikan dalam Laporan Keuangan the value of transactions with affiliated parties has been
Perseroan bagian Catatan atas Laporan Keuangan No. 31. disclosed in the Company’s Financial Statements under Note
to the Financial Statement No. 31.
Kewajaran, Mekanisme Review, dan Pemenuhan Fairness, Review Mechanism, and Compliance with
Peraturan Transaksi dengan Pihak Afiliasi Regulations on Transactions with Affiliated Parties
Transaksi-transaksi dengan pihak afiliasi dilakukan berdasarkan Transactions with affiliated parties are carried out based on the
syarat dan kondisi yang sama dengan transaksi-transaksi same terms and conditions as transactions with third parties.
pihak ketiga. Seluruh transaksi dengan pihak afiliasi IIF telah All transactions with IIF’s affiliated parties have complied
memenuhi peraturan Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga with the Capital Market and Financial Institutions Supervisory
Keuangan No. IX.E.1 tentang “Transaksi Afiliasi dan Benturan Agency Regulation No. IX.E.1 on “Affiliated Transactions and
Kepentingan Transaksi Tertentu”, pada saat transaksi-transaksi Conflicts of Interest in Certain Transactions” at the time these
tersebut dilakukan. IIF melakukan transaksi dengan pihak afiliasi transactions were conducted. IIF engages in transactions
karena hubungan kepemilikan dan/atau kepengurusan. Seluruh with affiliated parties due to ownership and/or management
transaksi dengan pihak-pihak afiliasi telah dilakukan dengan relationships. All transactions with affiliated parties have been
kebijakan dan syarat yang telah disepakati bersama. conducted with mutually agreed-upon policies and terms.
Selain itu, Dewan Komisaris, bersama AC, serta Direksi juga Furthermore, the Board of Commissioners together with
berperan dalam memastikan transaksi IIF dengan pihak afiliasi the AC and the Board of Directors also play a role in ensuring
dilakukan melalui prosedur yang memadai dan memastikan that IIF’s transactions with affiliated parties are carried out
bahwa transaksi dilaksanakan sesuai dengan praktik bisnis yang through adequate procedures and ensuring that transactions
berlaku umum, antara lain dilakukan dengan memenuhi prinsip are conducted in accordance with generally accepted business
transaksi yang wajar (armslength principle). practices, including complying with the arms-length principle.
Informasi Material Mengenai Investasi, Material Information Regarding Investment,
Ekspansi, Divestasi, Penggabungan/ Expansion, Divestment, Business Merger/
Peleburan Usaha, Akuisisi, dan Consolidation, Acquisition, and Debt/Capital
Restrukturisasi Utang/Modal Restructuring
Pada tahun 2023, IIF tidak mendapati adanya informasi In 2023, IIF did not have any material information regarding
material mengenai investasi, ekspansi, divestasi, investment, expansion, divestment, business merger/
penggabungan/peleburan usaha, akuisisi, dan restrukturisasi consolidation, acquisition, and debt/capital restructuring.
utang/modal.
Pengaruh Perubahan Regulasi Pemerintah Impact of Changes in Government
terhadap Perseroan Regulations on the Company
Peraturan perundang-undangan merupakan seluruh jenis Legal regulations refer to all types of legislation enacted and
peraturan perundang-undangan yang diundangkan dan declared applicable to Listed or Public Companies, including
dinyatakan berlaku bagi Emiten atau Perusahaan Publik, the Company. Changes in legal regulations that significantly
termasuk bagi Perseroan. Uraian perubahan peraturan affected the Company’s performance are as follows:
perundang-undangan yang berpengaruh signifikan terhadap
kinerja Perseroan ditunjukkan sebagai berikut:
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 147
Page 150
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Perubahan Signifikan dari Peraturan
Peraturan Dampak dan Penyesuaian
Sebelumnya atau Pokok dari
Perundang- yang Dilakukan Perseroan
Peraturan yang Baru Alasan Perubahan
No. Undangan Impacts and Adjustments
Significant Changes to Previous Reason for Revision
Laws and Carried out by the
Regulations or Summary of New
Regulations Company
Regulations
1. Undang-Undang (“UU”) Secara garis besar, UU ini mencabut UU a. Mendukung dan mewujudkan Dengan berlakunya UU
No. 4 Tahun 2023 No. 11 Tahun 1992 tentang Dana Pensiun, upaya pengembangan dan No. 4 tahun 2023 tentang
tentang Pengembangan yaitu mencabut sebagian UU penguatan sektor keuangan di Pengembangan dan Penguatan
dan Penguatan Sektor No. 37 Tahun 2004 tentang Kepailitan dan Indonesia yang sejalan dengan Sektor Jasa Keuangan
Keuangan. Penundaan Kewajiban Pembayaran Utang perkembangan industri jasa ini berdampak kepada
Law No. 4/2023 on Ketentuan mengenai: keuangan yang makin kompleks banyaknya peraturan baru
the Development and a. permohonan kepailitan bagi Bank, dan beragam; atau perubahan-perubahan
Enhancement of the Perusahaan Efek, Bursa Efek, Lembaga b. Perekonomian nasional dan di tingkat Peraturan Otoritas
Financial Sector Kliring dan Penjaminan, Lembaga internasional yang bergerak Jasa Keuangan (“POJK”)
Penyimpanan dan Penyelesaian, dan cepat, kompetitif, dan terintegrasi ataupun di peraturan pelaksana
Dana Pensiun sebagaimana diatur dalam sehingga mendorong sistem sehingga menimbulkan
Pasal 2; serta keuangan yang makin maju; serta tantangan, terutama bagi
b. penundaan kewajiban pembayaran c. Memperkuat kerangka pengaturan lembaga keuangan yang harus
utang bagi Bank, Perusahaan Efek, dan pengawasan terhadap menyesuaikan diri dengan
Bursa Efek, Lembaga Kliring dan lembaga jasa keuangan sehingga perubahan regulasi dan
Penjaminan, Lembaga Penyimpanan diperlukan pengaturan baru dan meningkatkan kepatuhan
dan Penyelesaian, Perusahaan Asuransi, penyesuaian berbagai peraturan di terhadap standar yang
Perusahaan Reasuransi, dan Dana Pensiun sektor keuangan. lebih ketat. Selain itu, UU
sebagaimana diatur dalam Pasal 223, a. Supporting and realizing efforts ini juga dapat memberikan
UU No. 37 Tahun 2004, dicabut dan to develop and strengthen the kewenangan bagi OJK untuk
dinyatakan tidak berlaku. financial sector in Indonesia in line meminta Pemegang Saham
In essence, this law revokes Law No. with the increasingly complex and menambahkan modal.
11/1992 on Pension Funds, and partially diverse financial services industry; The enactment of Law
revokes certain provisions of Law No. b. A rapidly developing, competitive, No. 4/2023 on the Development
37/2004 on Bankruptcy and Postponement and integrated national and and Enhancement of the
of Debt Payment Obligations on the international economy that drives Financial Services Sector has led
following matters: an advancing financial system; and to numerous new regulations
a. bankruptcy petitions for Banks, Securities c. Strengthening the regulatory and or changes at the level of the
Companies, Stock Exchanges, Clearing supervisory framework for financial Financial Services Authority
and Guarantee Institutions, Storage and institutions, necessitating new Regulation (“POJK”) or in
Settlement Institutions, and Pension regulations and adjustments to implementing regulations. This
Funds as regulated in Article 2; and various provisions in the financia poses challenges, especially for
b. the postponement of debt payment financial institutions that must
obligations for Banks, Securities adapt to regulatory changes
Companies, Stock Exchanges, Clearing and enhance compliance with
and Guarantee Institutions, Storage stricter standards. Furthermore,
and Settlement Institutions, Insurance this law also grants authority to
Companies, Reinsurance Companies, and the OJK to request Shareholders
Pension Funds as stipulated by Article 223 to increase capital.
of Law No. 37/2004, are hereby revoked
and declared null and void.
2. POJK No. 8 Tahun 2023 Perubahan atas POJK ini mencabut : Sebagai bentuk mitigasi atas potensi Dengan diperbaharuinya POJK
tentang Penerapan a. POJK No. 12/POJK.01/2017 tentang risiko TPPU, TPPT, dan/atau PPSPM tentang Penerapan Program
Program Pencucian Penerapan Anti Pencucian Uang dan yang terus berkembang dan menjadi Pencucian Uang, Pencegahan
Uang, Pencegahan Pencegahan Pendanaan Terorisme di ancaman serius bagi banyak negara, Pendanaan Terorisme dengan
Pendanaan Terorisme, Sektor Jasa Keuangan; serta termasuk Indonesia, dibutuhkan menambahkan Pencegahan
dan Pencegahan b. POJK No. 23/POJK.01/2019 tentang sebuah upaya konkret yang salah Pendanaan Proliferasi Senjata
Pendanaan Proliferasi Perubahan Peraturan Otoritas Jasa satunya melalui penguatan kerangka Pemusnah Massal ini akan
Senjata Pemusnah Keuangan No. 12/POJK.01/2017 regulasi yang sesuai dengan meningkatkan kepatuhan
Massal di Sektor Jasa tentang Penerapan Anti Pencucian Uang perkembangan prinsip internasional pada Industri Keuangan dan
Keuangan (“APU PPT” dan Pencegahan Pendanaan Terorisme yang mengatur mengenai penerapan selanjutnya pembaharuan POJK
dan “PPPSPM”). di Sektor Jasa Keuangan . program APU, PPT, dan PPPSPM. ini juga mempengaruhi proses
POJK No. 8/2023 on The amendments to this POJK revokes the As part of mitigation against the pemeriksaan dan pelaporan.
the Implementation of following regulations: potential risks of Money Laundering, With the renewal of
Anti-Money Laundering a. POJK No. 12/POJK.01/2017 on the Terrorism Financing, and/or the Regulation on the
Program, Prevention of Implementation of Anti-Money Laundering Proliferation of Weapons of Mass Implementation of Anti-Money
Terrorism Financing, and and Prevention of Terrorism Financing in Destruction, which continue to Laundering and Terrorism
Prevention of Financing the Financial Services Sector; and evolve and pose a serious threat to Financing Program by adding
for the Proliferation b. POJK No. 23/POJK.01/2019 on the many countries, including Indonesia, Prevention of the Proliferation
of Weapons of Mass Amendment of the Financial Services tangible efforts are needed. One of of Weapons of Mass Destruction,
Destruction in the Authority Regulation No. 12 POJK.01/2017 these efforts includes strengthening compliance within the financial
Financial Services on the Implementation of Anti-Money the regulatory framework in industry will be enhanced.
Sector (“APU PPT” and Laundering and Prevention of Terrorism line with the development of Furthermore, this update to the
“PPPSPM”). Financing in the Financial Services international principles governing regulation also influences the
Sector. the implementation of Anti-Money audit and reporting processes.
Laundering, Terrorism Financing, and
Proliferation Prevention.
PT Indonesia Infrastructure Finance
148 Laporan Tahunan 2023
Page 151
Perubahan Signifikan dari Peraturan
Peraturan Dampak dan Penyesuaian
Sebelumnya atau Pokok dari
Perundang- yang Dilakukan Perseroan
Peraturan yang Baru Alasan Perubahan
No. Undangan Impacts and Adjustments
Significant Changes to Previous Reason for Revision
Laws and Carried out by the
Regulations or Summary of New
Regulations Company
Regulations
3 POJK No. 22 Tahun Secara garis besar, dengan berlakunya POJK Dikarenakan terdapat perkembangan POJK ini mendorong institusi
2023 tentang ini maka mengubah sebagian atau beberapa aspek perlindungan konsumen dan keuangan untuk meningkatkan
Perlindungan Konsumen pasal-pasal pada POJK, sebagai berikut: masyarakat di sektor jasa keuangan transparansi dalam menyediakan
dan Masyarakat di a. POJK No. 18/POJK.07/2018 tentang yang disebabkan oleh penambahan informasi kepada konsumen
Sektor Jasa Keuangan Layanan Pengaduan Konsumen di Sektor prinsip perlindungan konsumen tentang produk dan layanan
POJK No. 22/2023 Jasa Keuangan; dan masyarakat, perluasan pelaku keuangan yang mereka tawarkan
on Consumer and b. POJK No. 35/POJK.05/2018 tentang usaha jasa keuangan, dan digitalisasi dengan penambahan proses
Public Protection in Penyelenggaraan Usaha Pembiayaan; produk dan/atau layanan di sektor pelaporan yang wajib dilaporkan
the Financial Services c. POJK No.10/POJK.05/2019 tentang jasa keuangan, dan perkembangan oleh Pelaku Jasa Keuangan.
Sector Penyelenggaraan Usaha Perusahaan industri jasa keuangan yang makin This regulation encourages
Pembiayaan Syariah dan Unit Usaha Syariah kompleks dan dinamis, sehingga perlu financial institutions to enhance
Perusahaan Pembiayaan; dilakukan penguatan pengaturan transparency in providing
d. POJK No. 31/POJK.07/2020 tentang mengenai perlindungan konsumen dan information to consumers about
Penyelenggaraan Layanan Konsumen dan masyarakat di sektor jasa keuangan. the financial products and
Masyarakat di Sektor Jasa Keuangan oleh Following the developments in services they offer through the
Otoritas Jasa Keuangan; consumer and public protection addition of mandatory reporting
e. POJK No. 6/POJK.07/2022 tentang aspects in the financial services processes by Financial Services
Perlindungan Konsumen dan Masyarakat di sector caused by the addition of Providers.
Sektor Jasa Keuangan; consumer and public protection
f. POJK Nomor 10/POJK.05/2022 tentang principles, the expansion of financial
Layanan Pendanaan Bersama Berbasis services business actors, and the
Teknologi Informasi; serta digitization of products and/or
g. POJK No. 3 Tahun 2023 tentang services in the financial services
Peningkatan Literasi dan Inklusi Keuangan sector, and the increasingly complex
di Sektor Jasa Keuangan bagi Konsumen and dynamic financial services
dan Masyarakat. industry, there is a need to strengthen
In essence, the enactment of this POJK regulations regarding consumer and
amends partial or several articles in the public protection in the financial
following Regulations: services sector.
a. POJK No. 18/POJK.07/2018 on
Consumer Complaint Services in the
Financial Services Sector;
c. POJK No. 35/POJK.05/2018 on the
Implementation of Financing Business;
d. POJK No.10/POJK.05/2019 on the
Implementation of Sharia Financing
Companies and Sharia Business Units of
Financing Companies;
e. POJK No. 31/POJK.07/2020 on the
Implementation of Consumer and
Community Services in the Financial
f. POJK No. 10/POJK.05/2022 on
Technology-Based Joint Financing
Services; and
g. POJK No. 3 of 2023 on the Enhancement
of Financial Literacy and Inclusion in the
Financial Services Sector for Consumers
and Public.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 149
Page 152
Analisis dan Pembahasan Manajemen
Management Discussion and Analysis
Perubahan Standar Akuntansi Keuangan Changes to Financial Accounting Standards
Tahun 2023 in 2023
Penerapan dari standar dan interpretasi akuntansi keuangan The implementation of new/revised financial accounting
baru/revisi, yang relevan dengan operasional Perseroan, yang standards and interpretations relevant to the Company’s
telah diterbitkan dan efektif sejak tanggal 1 Januari 2023 operations, which have been issued and effective since
diuraikan sebagai berikut: 1 January 2023, are as follows:
Dampak dan Penyesuaian yang Dampak terhadap
Standar Akuntansi Dilakukan Perseroan Laporan Keuangan
No.
Accounting Standards Impacts and Adjustments Impacts on Financial
Carried out by the Company Statements
1. Amandemen PSAK No. 1 “Penyajian Laporan Keuangan tentang
Pengungkapan Kebijakan Akuntansi”.
Amendment to SFAS No. 1, “Presentation of Financial Statements –
Disclosure of Accounting Policies”.
2. Amandemen PSAK No. 16 “Aset Tetap tentang Hasil Sebelum
Penggunaan yang Diintensikan”.
Tidak menimbulkan perubahan substansial terhadap kebijakan
Amendment to SFAS No. 16, “Fixed Assets” regarding Proceeds akuntansi Perseroan dan tidak berdampak material terhadap
Before Intended Use”. total yang dilaporkan pada periode berjalan atau periode
sebelumnya.
3. Amandemen PSAK No. 25 “Kebijakan Akuntansi Perubahan
Estimasi Akuntansi dan Kesalahan terkait Definisi Estimasi The implementations of such revised standards did not result in
Akuntansi”. substansial changes to Company’s accounting policies and had
no material effect on the amounts reported for the current or
Amendment to SFAS No. 25, “Accounting Policies, Changes in
prior periods.
Accounting Estimates and Errors – Definition of Accounting
Estimates”.
4. Amandemen PSAK No. 46 “Pajak Penghasilan tentang Pajak
Tangguhan terkait Aset dan Liabilitas yang Timbul dari Transaksi
Tunggal”.
Amendment to SFAS No. 46, “Income Taxes – Deferred Tax Related
to Assets and Liabilities Arising from a Single
Alasan Perubahan Standar Akuntansi Keuangan Reasons for Changes in Financial Accounting Standards
Dewan Standar Akuntansi Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia The Financial Accounting Standards Board of the Institute
(“DSAK-IAI”) telah melakukan revisi atas beberapa standar of Indonesia Chartered Accountants (“DSAK-IAI”) revised
akuntansi keuangan yang berlaku efektif pada tanggal several financial accounting standards effective from
1 Januari 2023, termasuk di dalamnya perubahan standar 1 January 2023, whether impactful or otherwise, that had
akuntansi keuangan yang tidak memiliki dampak dan yang been applied by IIF in 2023.
memiliki dampak yang telah diterapkan IIF di tahun 2023.
Perubahan PSAK dan ISAK yang terjadi pada tahun 2023 Changes in Statements of Financial Accounting Standards
tidak memiliki dampak terhadap total yang dilaporkan dalam (PSAK) and Statement of Financial Accounting Interpretations
Laporan Keuangan Perseroan. Perubahan standar akuntansi (ISAK) that occurred in 2023 had no impact on the
keuangan telah diadopsi pada informasi yang disampaikan di amounts reported in the Company’s Financial Statements.
luar laporan keuangan dan sudah dilakukan pengecekan pada The changes in financial accounting standards were adopted
laporan keuangan. in the information presented outside the financial statements,
and likewise, the financial statements were properly and
thoroughly reviewed.
Ketaatan sebagai Wajib Pajak Tax Compliance
Sebagai bentuk transparansi informasi IIF terkait kepatuhan As part of transparency regarding IIF’s compliance as a
sebagai wajib pajak, baik dalam hal pembayaran maupun taxpayer, both in terms of tax payment and reporting, the
pelaporan pajak, maka pada tabel di bawah ini dapat dilihat bahwa Company has fulfilled all tax-related obligations over the
Perseroan telah memenuhi seluruh kewajiban terkait perpajakan past 2 (two) years, as follows:
selama 2 (dua) tahun terakhir sebagaimana diuraikan berikut:
PT Indonesia Infrastructure Finance
150 Laporan Tahunan 2023
Page 153
(dalam jutaan Rupiah / in million Rupiah)
Uraian 2023 2022 Description
PPh Badan 2.515 180 Corporate Income Tax
Pajak Penghasilan Karyawan (PPh 21/26) 4.677 1.404 Employee Income Tax (PPh 21/26)
Informasi Kelangsungan Usaha Information on Business Continuity
Hal-Hal yang Berpotensi Berpengaruh Signifikan Factors Likely to Significantly Affect Business
terhadap Kelangsungan Usaha Continuity
Sepanjang tahun 2023, tidak terdapat hal-hal yang berpotensi Throughout 2023, there were no factors likely to significantly
berpengaruh signifikan terhadap kegiatan operasional affect the Company’s internal and external operations.
Perseroan, baik yang berasal dari internal ataupun eksternal. This was attributed to the improved risk management
Hal tersebut tidak terlepas dari semakin baiknya pengelolaan implemented by the Company.
risiko yang telah dijalankan oleh Perseroan.
Assessment Manajemen untuk Mengelola Potensi Management’s Assessment to Manage Factors
yang Berpengaruh Signifikan with Likely Significant Impact
Didukung dengan rancangan bisnis yang telah disampaikan Supported by the business plan presented in the business
dalam strategi pengembangan usaha di tahun 2023, development strategy for 2023, IIF’s Management assesses
Manajemen IIF melakukan penilaian terhadap kemampuan the Company’s ability to continue its business activities
Perseroan untuk melanjutkan kegiatan usaha di masa depan. in the future. The Management believes that there is no
Manajemen berpendapat bahwa tidak terdapat ketidakpastian material uncertainty that could affect the Company’s ability
material yang dapat memengaruhi kemampuan Perseroan to continue its business activities.
untuk melanjutkan kegiatan usaha.
Asumsi yang Digunakan Manajemen dalam Assumptions Used by Management in the
Assessment Assessment
Dalam melakukan assessment, Manajemen IIF menggunakan In conducting the assessment, IIF Management relies on
sejumlah asumsi sebagai berikut: several assumptions, as follows:
1. Kinerja keuangan; 1. Financial performance;
2. Kinerja operasional; 2. Operational performance;
3. Struktur modal; 3. Capital structure;
4. Regulasi; dan 4. Regulations; and
5. Berbagai risiko, seperti: 5. Various risks, as follows:
a. Risiko Kredit dan Investasi; a. Credit and Investment Risk;
b. Risiko Pasar; b. Market Risk;
c. Risiko Likuiditas; c. Liquidity Risk;
d. Risiko Operasional; d. Operational Risk;
e. Risiko S&E; e. S&E Risk;
f. Risiko Reputasi; f. Reputation Risk;
g. Risiko Strategis; g. Strategic Risk;
h. Risiko Kepatuhan; h. Compliance Risk;
i. Risiko Hukum; i. Legal Risk;
j. Risiko Kondisi Perekonomian; serta j. Economic Condition Risk; and
k. Risiko-risiko lainnya yang disebabkan oleh faktor k. Other risks caused by external factors.
eksternal.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 151
Page 154
Tata Kelola
Perusahaan
Corporate Governance
“IIF senantiasa berupaya mengembangkan dan meningkatkan
budaya perusahaan yang mengedepankan penerapan prinsip-
prinsip GCG di lingkup organisasi Perseroan, mulai dari
Dewan Komisaris, Direksi, dan seluruh karyawan. Komitmen
ini menjadi fondasi utama dalam menjalankan pengelolaan
Perseroan yang berkelanjutan sehingga mampu mendorong IIF
untuk terus berkontribusi dalam pembangunan infrastruktur
yang berwawasan S&E.”
“IIF continuously strives to develop and enhance its corporate
culture, prioritizing the implementation of GCG principles
throughout the Company’s organizational structure from
the top down, beginning with the Board of Commissioners
and the Board of Directors, extending to all employees.
This commitment serves as the primary foundation for
conducting sustainable corporate management, enabling IIF
to consistently contribute to S&E conscious infrastructure
development.”
PT Indonesia Infrastructure Finance
152 Laporan Tahunan 2023
Page 155
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 153
Page 156
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Komitmen Penerapan GCG
GCG Implementation Commitment
Sebagai katalisator pembiayaan pembangunan infrastruktur As a catalyst for infrastructure development financing in
di Indonesia, IIF berkomitmen untuk senantiasa Indonesia, IIF is committed to persistently implementing
mengimplementasikan pilar-pilar tata kelola perusahaan the principles of GCG. IIF firmly believes that consistent
yang baik. Bagi IIF, penerapan GCG secara konsisten pada application of GCG at every level of the Company’s
setiap tingkatan organisasi dan lini bisnis Perseroan menjadi organizational structure and business lines will nurture
fondasi dalam membangun kepercayaan para Pemegang Shareholders and other stakeholders’ trust in the Company,
Saham dan pemangku kepentingan lainnya sehingga akan and subsequently foster sustainable growth.
menciptakan pertumbuhan yang berkelanjutan.
Dalam merealisasikannya, IIF senantiasa berupaya Accordingly, IIF continuously strives to cultivate a culture of
membangun budaya kepatuhan pada standar GCG dan compliance with GCG standards and applicable regulations
peraturan perundang-undangan yang berlaku di seluruh in all business activities to maintain continuity and
aktivitas bisnis dalam rangka menjaga kesinambungan bisnis protect Shareholders and other stakeholders’ interests.
dan melindungi kepentingan dari Pemegang Saham maupun IIF is keenly aware that in the face of an increasingly competitive
pemangku kepentingan lainnya. IIF percaya bahwa dalam and complex industry landscape, the implementation of GCG
menghadapi persaingan industri yang semakin kompetitif will serve as a cornerstone in strengthening the Company’s
dan kompleks, penerapan GCG akan menjadi landasan dalam position and performance to achieve IIF’s objectives and
memperkuat posisi dan kinerja Perseroan sehingga dapat meet predetermined targets.
mendukung upaya IIF dalam meraih tujuan dan target yang
telah ditetapkan.
Komitmen penuh seluruh insan IIF untuk senantiasa In this regard, all IIF personnel are fully committed to
menerapkan pilar-pilar GCG tertuang dalam Pakta Integritas rigorously implementing the pillars of GCG as reflected in
yang ditandatangani oleh Dewan Komisaris, Direksi, dan the Integrity Pact signed by the Board of Commissioners,
karyawan. Selain itu, IIF juga telah memiliki perangkat the Board of Directors, and employees. In addition, IIF has
kebijakan internal yang diharapkan dapat mendukung established internal policies to support consistent and
penerapan dan penegakan GCG di lingkungan kerja secara comprehensive GCG implementation and enforcement in the
konsisten dan komprehensif. workplace.
PT Indonesia Infrastructure Finance
154 Laporan Tahunan 2023
Page 157
Dasar Penerapan GCG Basis for GCG Implementation
Penerapan GCG pada lingkup bisnis IIF didasarkan pada Throughout its entire business lines, IIF implements GCG in
berbagai peraturan perundang-undangan yang berlaku serta accordance with various applicable laws and regulations, and
best practice di industri sebagaimana diuraikan berikut: the industry best practices, as follows:
Dasar Penerapan GCG
Basis for GCG Implementation
Undang-Undang Republik Indonesia
Laws of the Republic of Indonesia
1. Undang-Undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas 1. Law No. 40/2007 on Limited Liability Companies; (“Limited Liability
(“UUPT”); dan Company Law”); and
2. Undang-Undang No. 14 tahun 2008 tentang Keterbukaan Informasi. 2. Law No. 14/2008 on Information Disclosure.
Peraturan Menteri
Ministerial Regulation
Peraturan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 100/PMK.010/2009 Regulation of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia
tentang Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur. No. 100/PMK.010/2009 on Infrastructure Financing Companies.
Keputusan Menteri
Ministerial Decree
Keputusan Menteri Keuangan No. KEP-439/KM.10/2010 tentang Decree of the Minister of Finance No. KEP-439/KM.10/2010 on the
Pemberian Izin Usaha Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur kepada Provision of Business License for Infrastructure Financing Company to
PT Indonesia Infrastructure Finance. PT Indonesia Infrastructure Finance.
Peraturan Lainnya
Other Regulations
1. Peraturan Ketua Bapepam-LK No. PER-03/BL/2010 tentang Bentuk, 1. Regulation of the Chairman of Bapepam-LK No. PER-03/ BL/2010 on
Susunan, dan Penyampaian Laporan Keuangan Triwulan dan Laporan the Form, Structure, and Submission of Quarterly Financial Statements
Kegiatan Usaha Semesteran Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur; and Semiannual Business Activity Reports of Infrastructure Financing
Companies;
2. POJK No. 75/POJK.04/2017 Tahun 2017 tentang Tanggung Jawab 2. POJK No. 75/POJK.04/2017 of 2017 concerning the Responsibility of
Direksi Atas Laporan Keuangan; Directors for Financial Statements;
3. Keputusan Ketua Bapepam-LK No. Kep-412/BL/2009, Peraturan 3. Decree of the Chairman of Bapepam-LK No. Kep-412/BL/2009,
Bapepam-LK No. IX.E.1 tentang Transaksi Afiliasi dan Benturan Regulation of Bapepam-LK No. IX.E.1 on Affiliated Transaction and
Kepentingan Transaksi Tertentu; Conflict of Interest in Certain Transactions;
4. Peraturan No. VIII.G.7 - Keputusan Ketua Bapepam-LK 4. Regulation No. VIII.G.7 - Decree of the Chairman of Bapepam-LK No.
No. KEP-347/BL/2012 Tahun 2012 tentang Penyajian dan KEP-347/BL/2012 of 2012 concerning Presentation and Disclosure of
Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau Perusahaan Publik; Financial Statements of Issuers or Public Companies;
5. Peraturan OJK (“POJK”) No. 3/POJK.05/2013 tentang Laporan 5. OJK Regulation (“POJK”) No. 3/POJK.05/2013 on Monthly Report of
Bulanan Lembaga Jasa Keuangan Non-Bank; Non-Bank Financial Service Institutions;
6. POJK No. 29/POJK.05/2014 tentang Penyelenggaraan Usaha 6. POJK No. 29/POJK.05/2014 on Organisation of Financing Businesses;
Perusahaan Pembiayaan;
7. POJK No. 33/POJK.04/2014 tentang Direksi dan Dewan Komisaris 7. POJK No. 33/POJK.04/2014 on the Board of Directors and the Board of
Emiten dan Perusahaan Publik; Commissioners of Issuers and Public Companies;
8. POJK No. 34/POJK.04/2014 tentang Komite Nominasi dan Remunerasi 8. POJK No. 34/POJK.04/2014 on Nomination and Remuneration
Emiten atau Perusahaan Publik; Committee of Issuers or Public Companies;
9. POJK No. 35/POJK.04/2014 tentang Sekretaris Perusahaan Emiten 9. POJK No. 35/POJK.04/2014 on Corporate Secretary of Issuers of Public
atau Perusahaan Publik; Companies;
10. POJK No. 8/POJK.04/2015 tentang Situs Web Emiten atau Perusahaan 10. POJK No. 8/POJK.04/2015 on Websites of Issuers or Public Companies;
Publik;
11. POJK No. 31/POJK.04/2015 tentang Keterbukaan atas Informasi atas 11. POJK No. 31/POJK.04/2015 on Transparency of Information on
Fakta Material oleh Emiten atau Perusahaan Publik; Material Facts by Issuers or Public Companies;
12. POJK No. 55/POJK.04/2015 tentang Pembentukan dan Pedoman 12. POJK No. 55/POJK.04/2015 on the Establishment and Guidelines for
Pelaksanaan Kerja Komite Audit; the Performance of the Works of Audit Committees;
13. POJK No. 56/POJK.04/2015 tentang Pembentukan dan Pedoman 13. POJK No. 56/POJK.04/2015 on the Formation and Guidelines for the
Penyusunan Piagam Unit Audit Internal; Preparation of Internal Audit Unit Charters;
14. POJK No. 29/POJK.04/2016 tentang Laporan Tahunan Emiten atau 14. POJK No. 29/POJK.04/2016 on Annual Report of Issuers or Public
Perusahaan Publik; Companies;
15. POJK No. 7/POJK.04/2018 tentang Penyampaian Laporan melalui 15. POJK No. 7/POJK.04/2018 concerning Submission of Reports through
Sistem Pelaporan Elektronik Emiten atau Perusahaan Publik; the Electronic Reporting System of Issuers or Public Companies;
16. SEOJK No. 11/SEOJK.04/2014 tentang Kewajiban Penyampaian Laporan 16. SEOJK No. 11/SEOJK.04/2014 on the Obligation to Submit Reports
kepada Otoritas Jasa Keuangan dan Pengumuman kepada Masyarakat to OJK and Public Announcements for Capital Market Participants of
oleh Pelaku Pasar Modal yang Batas Waktunya Jatuh pada Hari Libur; which Deadlines Fall on Public Holidays;
17. SEOJK No. 15/SEOJK.05/2016 tentang Laporan Penerapan Tata Kelola 17. SEOJK No. 15/SEOJK.05/2016 on Good Corporate Governance
Perusahaan yang Baik bagi Perusahaan Pembiayaan; Implementation Reporting for Financing Companies;
18. SEOJK No. 16/SEOJK.04/2021 tentang Bentuk dan Isi Laporan 18. SEOJK No. 16/SEOJK.04/2021 concerning the Form and Content of
Tahunan Emiten atau Perusahaan Publik; the Annual Report of Issuers or Public Companies;
19. POJK No. 51/POJK.03/2017 tentang Penerapan Keuangan Berkelanjutan 19. POJK No. 51/POJK.03/2017 on Sustainable Finance Implementation
bagi Lembaga Jasa Keuangan, Emiten dan Perusahaan Publik; for Financial Service Institutions, Issuers and Public Companies;
20. POJK No. 46/POJK.05/2020 tentang Perusahaan Pembiayaan 20. POJK No. 46/POJK.05/2020 on Infrastructure Financing
Infrastruktur; Companies;
21. SEOJK No. 3/SEOJK.03/2021 tentang Pelaporan dan Permintaan 21. SEOJK No. 3/SEOJK.03/2021 on Reporting and Requesting Debtor
Informasi Debitur Melalui Sistem Layanan Informasi Keuangan; Information through the Information Service System Finance;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 155
Page 158
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Dasar Penerapan GCG
Basis for GCG Implementation
22. POJK No. 4/POJK.05/2021 tentang Penerapan Manajemen Risiko 22. POJK No. 4/POJK.05/2021 on the Implementation of Risk Management
dalam Penggunaan Teknologi Informasi oleh Lembaga Jasa Keuangan in the Use of Information Technology for Non-Bank Financial Services
Non-Bank; Institution;
23. SEOJK No. 22/SEOJK.05/2021 tentang Penerapan Manajemen Risiko 23. SEOJK No. 22/SEOJK.05/2021 on the Implementation of Risk
dalam Penggunaan Teknologi Informasi oleh Lembaga Jasa Keuangan Management in the Use of Information Technology for Non-Bank
Non-Bank; serta Financial Services Institution; and
24. SEOJK No. 26/SEOJK.05/2021 tentang Laporan Bulanan Perusahaan 24. SEOJK No. 26/SEOJK.05/2021 on Circular Letter Concerning Monthly
Pembiayaan Infrastruktur. Reporting for Non-Bank Financial Services Institution.
Pilar-Pilar GCG dan Penerapannya GCG Pillars and Implementation
IIF mulai menerapkan 4 (empat) pilar tata kelola, yaitu Perilaku IIF has initiated the implementation of the 4 (four)
Beretika, Akuntabilitas, Transparansi, dan Keberlanjutan pillars of governance i.e. Ethical Behavior, Accountability,
sebagai landasan utama atas penerapan praktik GCG yang Transparency, and Sustainability. These pillars serve as
akuntabel serta menciptakan nilai tambah yang berkelanjutan the fundamental basis for accountable GCG practices and
bagi Pemegang Saham, masyarakat luas, dan pemangku the creation of sustainable added value for Shareholders,
kepentingan lainnya. Keempat pilar tersebut pertama kali the public, and other stakeholders. The pillars were first
diperkenalkan dalam Pedoman Umum Governansi Korporat introduced in the 2021 The Indonesian General Guidelines
Indonesia (“PUGKI”) 2021 dan merupakan pengembangan for Corporate Governance (“PUGKI”) in line with the
sesuai dengan perkembangan terkini dari nilai dasar “TARIF” latest development of “TARIF” core values (Transparency,
(Transparansi, Akuntabilitas, Responsibilitas, Independensi, Accountability, Responsibility, Independence, and Fairness)
dan Fairness) yang terakhir digunakan pada PUGKI 2019. last used in the 2019 PUGKI. The comprehensive description
Keempat pilar tata kelola beserta penerapannya lebih of the four governance pillars and their application are as
lengkap diuraikan sebagai berikut: follows:
Pilar Penjelasan Penerapan
Pillar Description Implementation
Perilaku Beretika Dalam melaksanakan kegiatannya, perusahaan senantiasa IIF merupakan perusahaan yang senantiasa bertindak
Ethical Behavior mengedepankan kejujuran, memperlakukan seluruh secara independen, berintegritas, dan berkelanjutan. Pada
pihak dengan hormat (respect), memenuhi komitmen, pelaksanaannya, IIF terus melakukan upaya peningkatan
membangun, serta menjaga nilai-nilai moral dan integritas, salah satunya melalui pengendalian praktik gratifikasi
kepercayaan secara konsisten. Perusahaan memperhatikan yang dilakukan melalui pelaporan tindak pelanggaran dan
kepentingan Pemegang Saham dan pemangku kepentingan pengelolaan gratifikasi/antikorupsi. IIF telah memiliki sarana
lainnya berdasarkan asas kewajaran dan kesetaraan untuk memberi kesempatan kepada pemangku kepentingan
(fairness) dan dikelola secara independen sehingga masing- untuk berpartisipasi aktif dalam program Whistleblowing
masing organ perusahaan tidak saling mendominasi dan System, yaitu sebuah sistem pelaporan pelanggaran yang
tidak dapat diintervensi oleh pihak lain. memungkinkan setiap pihak melaporkan adanya dugaan fraud/
In conducting its activities, the Company consistently pelanggaran atau pelanggaran hukum dan etika yang dilakukan
prioritizes honesty, treats all parties with respect, fulfills oleh Insan IIF. Hal tersebut merupakan komitmen dari IIF untuk
commitments, and builds as well as preserves moral terus meningkatkan kepercayaan dan menjaga nilai-nilai moral.
values and trust. The Company pays close attention to IIF consistently operates its business with integrity in an
Shareholders and other stakeholders’ interests based on independent and sustainable manner. Likewise, IIF continuously
the principles of fairness and equality, managing them enhances its integrity, such as by minimizing gratuities through
independently so that each corporate organ does not the implementation of Whistleblowing System and anti-
dominate one another and is not subject to interference corruption prevention efforts. The Whistleblowing System
from external parties. allows stakeholders to actively report alleged fraud, violations,
or legal and ethical breaches committed by IIF personnel. This
reflects IIF’s commitment to continuously nurturing trust and
upholding moral values.
Akuntabilitas Perusahaan dapat mempertanggungjawabkan kinerjanya IIF mempertanggungjawabkan segala tindakannya secara
Accountability secara transparan dan wajar. Oleh karena itu, perusahaan transparan dan wajar bagi para Pemegang Saham dan
harus dikelola secara benar, terukur, dan sesuai dengan pemangku kepentingan. Hal tersebut harus sesuai dengan
kepentingan perusahaan dengan tetap memperhitungkan ketentuan Anggaran Dasar, peraturan perundang-undangan
kepentingan Pemegang Saham dan pemangku yang berlaku, etika perilaku bisnis, dan budaya perusahaan
kepentingan. Akuntabilitas merupakan prasyarat yang dengan tetap memperhatikan Pemegang Saham dan
diperlukan untuk mencapai kinerja yang berkelanjutan. pemangku kepentingan guna mencapai kinerja secara
The Company can be held accountable for its performance berkesinambungan.
in transparent and fair manner. Therefore, the Company IIF is held accountable to Shareholders and stakeholders
needs to be managed correctly and measuredly in line with for all of its actions in a transparent and fair manner. This
its corporate interests by taking into account Shareholders accountability should align with the provisions of the Articles
and stakeholders’ interests. Accountability is a prerequisite of Association, applicable laws and regulations, business
to sustainable performance. ethics, and the corporate culture, taking into consideration
Shareholders and stakeholders to achieve sustainable
performance.
PT Indonesia Infrastructure Finance
156 Laporan Tahunan 2023
Page 159
Pilar Penjelasan Penerapan
Pillar Description Implementation
Tranparansi Untuk menjaga obyektivitas dalam menjalankan bisnis, IIF menjamin keterbukaan dan objektivitas terkait pelaksanaan
Transparency perusahaan menyediakan informasi yang material dan proses pengambilan keputusan dalam menjalankan kegiatan
relevan dengan cara yang mudah diakses dan dipahami oleh usahanya. Hal tersebut diimplementasikan melalui penyediaan
pemangku kepentingan. Perusahaan mengambil inisiatif situs web Perseroan yang mudah diakses dam dipahami oleh
untuk mengungkapkan tidak hanya masalah yang disyaratkan seluruh pihak serta memuat informasi yang bersifat materiil
oleh peraturan perundang-undangan, tetapi juga hal yang dan relevan mengenai IIF. Informasi-informasi tersebut dapat
penting untuk pengambilan keputusan oleh Pemegang digunakan sebagai salah satu acuan bagi Pemegang Saham dan
Saham, kreditur, dan pemangku kepentingan lainnya. pemangku kepentingan lainnya dalam mengambil keputusan.
To maintain business objectivity, the Company provides IIF ensures transparency and objectivity in its business
stakeholders with material and relevant information in decision-making process. To this end, the Company’s
an easily accessible and understandable manner. The corporate website provides easily accessible and
Company takes the initiative to disclose not only matters comprehensible material and relevant information about
required by laws and regulations but also information IIF. The aforementioned information serves as a reference
crucial for decision-making by Shareholders, creditors, for Shareholders and other stakeholders in making decisions
and other stakeholders. with regard to the Company and its businesses.
Keberlanjutan Perusahaan mematuhi peraturan perundang-undangan IIF berupaya mengimplementasikan praktik-praktik usaha
Sustainability serta berkomitmen melaksanakan tanggung jawab terhadap yang sehat dan konsisten dengan senantiasa mengacu pada
masyarakat dan lingkungan agar berkontribusi pada peraturan perundang-undangan yang berlaku. Implementasi
pembangunan berkelanjutan melalui kerja sama dengan pilar-pilar GCG ini memiliki peran besar bagi Perseroan
seluruh pemangku kepentingan terkait untuk meningkatkan agar mampu mempertahankan eksistensi dan ketangguhan
kehidupan mereka dengan cara yang selaras dengan usahanya di tengah dinamika bisnis yang sangat tinggi.
kepentingan bisnis dan agenda pembangunan berkelanjutan. IIF persistently implements sound business practices in
The Company observes applicable laws and regulations accordance with applicable laws and regulations. In this
and commits to fulfilling its responsibilities to society and regard, the implementation of GCG pillars enables the
the environment as part of its contribution to sustainable Company to maintain its existence and resilience in the
development. To this end, the Company partners with all highly dynamic business environment in Indonesia.
relevant stakeholders to enhance their lives in a manner
that aligns with business interests and the sustainable
development agenda.
Struktur dan Mekanisme GCG GCG Structure and Mechanism
Struktur GCG GCG Structure
Keberhasilan IIF dalam menghasilkan outcome yang IIF can successfully produce outcomes that meet the
sesuai dengan harapan seluruh pemangku kepentingan expectations of all stakeholders by running an effective
dapat dicapai melalui proses tata kelola yang efektif dan governance process and supporting it with adequate GCG
didukung oleh kecukupan struktur dan infrastruktur GCG. structures and infrastructure. In accordance with Article 1
Sesuai Pasal 1 UUPT, struktur tata kelola Perseroan terdiri dari of Limited Liability Companies, the corporate governance
organ-organ utama dan sejumlah organ pendukung. structure consists of main organs and a number of supporting
organs.
Kelompok organ utama Perseroan, meliputi Rapat Umum The Company’s main organ groups include the General
Pemegang Saham (“RUPS”), Dewan Komisaris, dan Direksi. Meeting of Shareholders (“GMS”), the Board of Commissioners
Sementara organ-organ pendukung lainnya mencakup and the Board of Directors. With its supporting organs including
komite-komite yang dibentuk untuk membantu pelaksanaan committees formed to assist the Boards of Commissioners
tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris dan Direksi, and Directors in fulfilling their duties and responsibilities,
Sekretaris Perusahaan, dan UAI. including the Corporate Secretary and the UAI.
Infrastruktur atau Soft Structure GCG GCG Infrastructure or Soft Structure
Perseroan memiliki berbagai kebijakan dan pedoman internal The Company has various internal policies and guidelines
yang bertujuan untuk membantu masing-masing organ that aim to assist each main organ and supporting organs in
utama dan organ pendukung dalam menjalankan tugas dan carrying out their duties and responsibilities. In the end of
tanggung jawabnya. Pada tahun 2023, infrastruktur GCG yang 2023, the Company’s Governance Soft Structure were:
telah dimiliki oleh Perseroan, antara lain:
1. Anggaran Dasar Perseroan; 1. Articles of Associations;
2. Kebijakan Umum tentang Tata Kelola Perusahaan; 2. Operations Manual – General Policy on Corporate Governance;
3. Kebijakan Etika dan Perilaku Perusahaan; 3. Code of Conduct and Behavioral Policy;
4. Pakta Integritas; serta 4. Integrity Pact; and
5. Piagam Komite. 5. Board Charter.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 157
Page 160
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Rapat Umum Pemegang Saham
General Meeting of Shareholders
Kebijakan RUPS GMS Policy
Rapat Umum Pemegang Saham (“RUPS”) merupakan organ Pursuant to the Company Law and/or the Articles of
Perseroan yang mempunyai wewenang eksklusif yang tidak Association, the General Meeting of Shareholders (“GMS”) is
diberikan kepada Dewan Komisaris atau Direksi sebagaimana a corporate organ with exclusive authority not granted to the
dimaksud dalam UUPT dan/atau Anggaran Dasar Perseroan. Board of Commissioners or Board of Directors. The GMS serves
RUPS menjadi media bagi Pemegang Saham untuk mengambil as a forum for Shareholders to make decisions, exercise their
keputusan dan menggunakan haknya dalam mengemukakan rights to express opinions, and obtain information about the
pendapat dan memperoleh informasi mengenai Perseroan. Company. Resolutions made during the GMS are executed
Keputusan yang diambil dalam RUPS dilakukan secara wajar in a fair and transparent manner in line with the Company’s
dan transparan berdasarkan kepentingan Perseroan. interests.
RUPS IIF terdiri dari RUPS Tahunan (“RUPST”) dan RUPS IIF conducts GMS which consist of an Annual GMS (“AGMS”)
Luar Biasa (“RUPSLB”). RUPST merupakan Rapat yang and the Extraordinary GMS (“EGMS”). The AGMS is
wajib dilaksanakan dalam kurun waktu paling lambat mandatory and must be held no later than 6 (six) months
6 (enam) bulan setelah tahun buku berakhir. Sedangkan after the end of the fiscal year. On the other hand, the EGMS
RUPSLB merupakan Rapat yang dapat diadakan setiap waktu can be held at any given time if deemed necessary by the
apabila dipandang perlu oleh Dewan Komisaris, Direksi, atau Board of Commissioners, Board of Directors, or Shareholders
Pemegang Saham untuk menetapkan hal-hal yang tidak to address matters not covered by the AGMS.
dilakukan dalam RUPST.
Wewenang RUPS GMS Authority
RUPS memiliki sejumlah kewenangan yang tidak dapat The authorities of the GMS that cannot be delegated to the
didelegasikan kepada Dewan Komisaris dan Direksi sebagaimana Board of Commissioners and the Board of Directors are as
diuraikan berikut: follows:
1. Mengangkat dan memberhentikan anggota Dewan 1. Appointing and dismissing members of the Board of
Komisaris dan Direksi; Commissioners and Board of Directors;
2. Mengevaluasi kinerja Dewan Komisaris dan Direksi; 2. Evaluating the performance of the Board of
Commissioners and the Board of Directors;
3. Menyetujui Laporan Keuangan Perseroan; serta 3. Approving the Company’s Financial Statements; and
4. Menentukan remunerasi anggota Dewan Komisaris dan 4. Determining the remuneration for members of the Board
Direksi. of Commissioners and Board of Directors.
Hak dan Tanggung Jawab Pemegang Saham Rights and Responsibilities of Shareholders
Hak Pemegang Saham selama penyelenggaraan RUPS sesuai The rights of Shareholders in the GMS as stated in the Limited
ketentuan UUPT diuraikan sebagai berikut: Liability Company Law, are:
1. Hak untuk hadir dan memberikan suara dalam RUPS; 1. The right to attend and vote in the GMS;
2. Hak untuk mendapatkan dividen atau pembagian laba; 2. The right to receive dividends or profit sharing;
3. Hak untuk mendapatkan penjelasan dari Direksi mengenai 3. The right to have an explanation from the Board of
kinerja Perseroan; serta Directors regarding the Company’s performance; and
4. Hak untuk mendapatkan perlakuan yang sama sebagai 4. The right to have equal treatment as a shareholder.
Pemegang Saham.
Di sisi lain, mengacu pada Pasal 3 ayat 1 UUPT, Pemegang On the other hand, refers to Article 3 of Limited Liability
Saham tidak bertanggung jawab secara pribadi atas perikatan Company Law, Shareholders are not personally responsible for
yang dibuat atas nama Perseroan dan tidak bertanggung all agreements made on behalf of the Company and for the
jawab atas kerugian Perseroan melebihi saham yang dimiliki. Company’s losses that are in excess of their owned shares.
PT Indonesia Infrastructure Finance
158 Laporan Tahunan 2023
Page 161
Mekanisme Penyelenggaraan RUPS GMS Organizing Mechanism
Mekanisme pelaksanaan RUPS Perseroan mengikuti ketentuan The mechanism for convening the Company’s GMS follows
Anggaran Dasar dan peraturan perundang-undangan yang the provisions of the Articles of Association and applicable
berlaku. laws and regulations.
Pelaksanaan RUPS 2023 The Convention of the 2023 GMS
Sepanjang tahun 2023, Perseroan telah menyelenggarakan In 2023, the Company held 1 (one) AGMS on 12 April 2023,
1 (satu) kali RUPST yang diselenggarakan pada tanggal at Prosperity Tower 1st Floor, District 8, Sudirman Central
12 April 2023 bertempat di Prosperity Tower Lt. 1 Business District, Lot 28, Jl. Jendral Sudirman Kav. 52-53,
District 8, Sudirman Central Business District, Lot 28, Jakarta 12190, starting at 09.45 Indonesian Western Time.
Jl. Jendral Sudirman Kav. 52-53, Jakarta 12190 pada pukul Further details regarding the aforementioned GMS were as
09.45 WIB. Informasi lebih lengkap mengenai penyelenggaraan follows:
RUPS tersebut diuraikan sebagai berikut:
RUPS Tahunan 2023 2023 Annual GMS
Kehadiran RUPS Tahunan 2023
2023 Annual GMS Attendance
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Darmin Nasution Sonny Loho Rinaldi Firmansyah Yon Arsal Bhimantara
Presiden Komisaris & Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Widyajala
Komisaris Independen Independent Independent Commissioner Komisaris
President Commissioner Commissioner Commissioner Commissioner
& Independent
Commissioner
Hadir Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present Present
Lodewijk Govaerts Marc-Oliver Supriya Prakash Seth Tan
Komisaris Juenemann Sen Komisaris
Commissioner Komisaris Komisaris Commissioner
Commissioner Commissioner
Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present
Direksi
Board of Directors
Reynaldi Rizki Pribadi Hasan I Made Wiracita Mohammad Y. Bayu Wirawan
Hermansjah Direktur Pelaksana dan Tantra Ramadhan Harahap Direktur Pelaksana
Presiden Direktur dan Chief Financial Officer Direktur Pelaksana Direktur Pelaksana dan Chief Investment
Chief Executive Officer (“CFO”) dan Chief Risk Officer dan Chief Investment Officer (“CIO”)
(“CEO”) Managing Director and (“CRO”) Officer (“CIO”) Managing Director
President Director and Chief Financial Officer Managing Director Managing Director and and Chief Investment
Chief Executive Officer (“CFO”) and Chief Risk Officer Chief Investment Officer Officer (“CIO”)
(“CEO”) (“CRO”) (“CIO”)
Hadir Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present Present
Pihak Independen dalam RUPS Tahunan 2023
Independent Party in 2023 Annual GMS
Perseroan menunjuk Ibu Utiek R. Abdurachman sebagai Notaris dan pihak independen dalam pelaksanaan RUPS Tahunan 2023.
The Company appointed Mrs. Utiek R. Abdurachman as the Notary and independent party for the implementation of the 2023 AGMS.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 159
Page 162
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Agenda RUPS Tahunan 2023
2023 Annual GMS Agenda
Mata Acara 1
Agenda 1
Keputusan Persetujuan Laporan Keuangan Audited Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember
Resolutions 2022 dan Laporan Tahunan 2022.
Approval of the Audited Financial Statement of the Company for the Financial Year Ended on 31 December 2022
and the 2022 Annual Report.
Mata Acara 2
Agenda 2
Keputusan Persetujuan alokasi laba bersih tahun buku 2022 untuk pembayaran dividen, dana cadangan, dan laba ditahan.
Resolutions Approval of the allocation of net profit for reserve funds for the dividend, and other purposes and the
determination of the amount, time and manner of payment of the dividend for the Financial Year ended in
31 December 2022.
Mata Acara 3
Agenda 3
Keputusan Persetujuan untuk memberikan pembebasan dan pembebasan sepenuhnya kepada Dewan Komisaris dari
Resolutions tanggung jawab pengawasannya dan kepada Direksi dari tanggung jawab manajerial berdasarkan kesepakatan
setelah musyawarah sepanjang indakan tersebut tercermin dan dicatat dalam Laporan Keuangan Audited 2022
dan Laporan Tahunan 2022.
Approval to give full release and discharge to the Board of Commissioners from their supervisory responsibilities
and to the Board of Directors from their managerial responsibilities based on the consensus after deliberations
to the extent such actions are reflected and recorded in the aforesaid 2022 Audited Financial Statement and
2022 Annual Report.
Mata Acara 4
Agenda 4
Keputusan Persetujuan pengangkatan Bapak Darmin Nasution dan Bapak Yon Arsal sebagai anggota Dewan Komisaris
Resolutions Perseroan.
Approval of the appointment of Mr. Darmin Nasution and Mr. Yon Arsal as members of the Board of Commissioners
of the Company.
Mata Acara 5
Agenda 5
Keputusan Persetujuan pengangkatan Bapak M. Ramadhan Harahap dan Bapak Y. Bayu Wirawan sebagai anggota Direksi
Resolutions Perseroan.
Approval of the appointment of Mr. M. Ramadhan Harahap and Mr. Y. Bayu Wirawan as members of the Board of
Directors of the Company.
Mata Acara 6
Agenda 6
Keputusan Persetujuan pengangkatan KAP Purwantono, Sungkoro & Surja (anggota Ernst & Young) sebagai Auditor
Resolutions Independen Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023.
Approval of the appointment of KAP Purwantono, Sungkoro & Surja (a member of Ernst & Young) as Independent
Auditor of the Company for the financial year ending 31 December 2023.
Mata Acara 7
Agenda 7
Keputusan Persetujuan alokasi tantiem tahun 2023 untuk Direksi dan Dewan Komisaris serta penyesuaian gaji Direksi dan
Resolutions Dewan Komisaris efektif sejak Januari 2023.
Approval of the 2023 bonus allocation for the Board of Directors and the Board of Commissioners and the salary
adjustment for the Board of Directors and the Board of Commissioners effective as of January 2023.
Seluruh keputusan RUPST tersebut telah terealisasi secara All AGMS resolutions have been fully realized.
penuh.
PT Indonesia Infrastructure Finance
160 Laporan Tahunan 2023
Page 163
Pelaksanaan RUPS Tahun 2022 The Convention of the 2022 GMS
Sepanjang tahun 2022, Perseroan telah menyelenggarakan In 2022, the Company held one AGMS on 20 April 2022, at
1 kali RUPST yang diselenggarakan pada tanggal 20 April 2022 the IIF office from 13:30 WIB onwards, and did not hold any
dan bertempat di kantor IIF pada pukul 13.30 WIB – selesai, EGMS. Further details regarding the aforementioned GMS
serta tidak menyelenggarakan RUPSLB. Informasi lebih were as follows:
lengkap mengenai penyelenggaraan RUPS tersebut diuraikan
sebagai berikut:
RUPS Tahunan 2022 2022 Annual GMS
Kehadiran RUPS Tahunan 2022
2022 Annual GMS Attendance
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Darmin Nasution Sonny Loho Rinaldi Firmansyah Yon Arsal Bhimantara
Presiden Komisaris & Komisaris Independen Komisaris Independen Komisaris Widyajala
Komisaris Independen Independent Independent Commissioner Komisaris
President Commissioner Commissioner Commissioner
Commissioner
& Independent
Commissioner
Hadir Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present Present
Lodewijk Govaerts Andreas Zeisler Richard Ranken Seth Tan*
Komisaris Komisaris Komisaris Komisaris
Commissioner Commissioner Commissioner Commissioner
Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present
*Hadir sebagai observer. / Attended as observer.
Direksi
Board of Directors
Reynaldi Hermansjah I Made Wiracita Tantra Mohammad Ramadhan Y. Bayu Wirawan
Presiden Direktur dan Direktur Pelaksana dan Harahap Direktur Pelaksana dan
Chief Executive Officer Chief Risk Officer (“CRO”) Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer
(“CEO”) serta Interim Chief Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Financial Officer (“CFO”) Chief Risk Officer (“CRO”) (“CIO”) Managing Director and
President Director and Managing Director and Chief Investment Officer
Chief Executive Officer Chief Investment Officer (“CIO”)
(“CEO”) and Interim Chief (“CIO”)
Financial Officer (“CFO”)
Hadir Hadir Hadir Hadir
Present Present Present Present
Pihak Independen dalam RUPS Tahunan 2022
Independent Party in 2022 Annual GMS
Perseroan menunjuk Ibu Utiek R. Abdurachman sebagai Notaris dan pihak independen dalam pelaksanaan RUPS Tahunan 2022.
The Company appointed Mrs. Utiek R. Abdurachman as the Notary and independent party for the implementation of the 2022 AGMS.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 161
Page 164
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Keputusan RUPS Tahunan 2022
2022 Annual GMS Resolutions
Persetujuan Laporan Keuangan Audited Perseroan untuk Tahun Buku Approval of the Audited Financial Statement of the Company for the
yang Berakhir pada tanggal 31 Desember 2021 dan Laporan Tahunan Financial Year Ended on 31 December 2021 and the 2021 Annual
2021. Report.
Persetujuan alokasi laba bersih tahun buku 2021 untuk pembayaran Approval of the allocation of net profit after tax for the dividend
dividen, dana cadangan Perseroan, dan laba ditahan. payment, the Company’s reserves fund, and retained earnings.
Persetujuan untuk memberikan pembebasan dan pembebasan Approval to give full release and discharge to the Board of
sepenuhnya kepada Dewan Komisaris dari tanggung jawab Commissioners from their supervisory responsibilities and to the
pengawasannya dan kepada Direksi dari tanggung jawab manajerial Board of Directors from their managerial responsibilities based on the
berdasarkan kesepakatan setelah musyawarah sepanjang tindakan consensus after deliberations to the extent such actions are reflected
tersebut tercermin dan dicatat dalam Laporan Keuangan Audited and recorded in the aforesaid 2021 Audited Financial Statement and
2021 dan Laporan Tahunan 2021. 2021 Annual Report.
Persetujuan pengangkatan Ibu Supriya Prakash Sen dan Bapak Approval of the appointment of Ms. Supriya Prakash Sen and
Marc Oliver Juenemann sebagai anggota Dewan Komisaris Perseroan. Mr. Marc Oliver Juenemann as member of the Board of Commissioners
of the Company.
Persetujuan pengunduran diri Bapak Ken Tomisaki dan pengangkatam Approval for the resignation of Mr. Ken Tomisaki and the appointment of
Bapak Seth Tan sebagai anggota Dewan Komisaris Perseroan. Mr. Seth Tan as member of the Board of Commissioners of the Company.
Persetujuan pengangkatan kembali KAP Purwantono, Sungkoro & Approval of the reappointment of KAP Purwantono, Sungkoro & Surja
Surja (anggota Ernst & Young) sebagai Auditor Independen Perseroan (a member of Ernst & Young) as Independent Auditor of the Company
untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2022. for the financial year ending 31 December 2022.
Persetujuan alokasi tantiem tahun 2021 untuk Direksi dan Dewan Approval of the 2021 bonus allocation for Board of Directors and
Komisaris serta penyesuaian gaji Direksi dan Dewan Komisaris efektif the Board of Commissioners and the salary adjustment for the
terhitung sejak Januari 2022. Board of Directors and the Board of Commissioners effective as of
January 2022.
Seluruh keputusan RUPST tersebut telah terealisasi secara All AGMS decisions have been fully realized.
penuh.
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Dewan Komisaris merupakan organ utama Perseroan yang The Board of Commissioners is a primary organ of the
bertugas melakukan pengawasan secara umum dan/atau Company tasked with general and/or specific supervision in
khusus berdasarkan Anggaran Dasar serta memberikan accordance with the Articles of Association and providing
nasihat kepada Direksi terkait kepengurusan Perseroan. advice to the Board of Directors regarding the management
Selain melaksanakan fungsi pengawasan, Dewan Komisaris of the Company. The Board of Commissioners also oversees
juga turut melakukan pengawasan terhadap efektivitas the effectiveness of the Company’s GCG implementation
implementasi GCG yang dilakukan Perseroan sesuai dengan pursuant to applicable laws and regulations and the
ketentuan peraturan perundang-undangan dan Anggaran Articles of Association. In carrying out all of its duties and
Dasar Perseroan. Dalam melaksanakan seluruh tugas dan responsibilities, the Board of Commissioners answers directly
tanggung jawabnya, Dewan Komisaris bertanggung jawab the GMS.
langsung kepada RUPS.
Keberadaan dan fungsi organ Dewan Komisaris Perseroan The Board of Commissioners has complied with the provisions
telah memenuhi ketentuan POJK No. 33/POJK.04/2014 of the POJK No. 33/POJK.04/2014 (“POJK 33/2014”)
(“POJK 33/2014”) tentang Direksi dan Dewan Komisaris regarding the Board of Directors and Board of Commissioners
Emiten atau Perusahaan Publik. of Issuers or Public Companies.
PT Indonesia Infrastructure Finance
162 Laporan Tahunan 2023
Page 165
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan dan penunjukan anggota Dewan The establishment and appointment of members of the
Komisaris Perseroan merujuk pada beberapa ketentuan Board of Commissioners refer to the following laws and
sebagai berikut: regulations:
1. UU No. 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas; 1. Law No. 40 of 2007 concerning Limited Liability Companies;
2. POJK No. 33/POJK.04/2014 tentang Direksi dan Dewan 2. POJK No. 33/POJK.04/2014 regarding the Board of
Komisaris Emiten atau Perusahaan Publik; Directors and Board of Commissioners of Issuers or Public
Companies;
3. Anggaran Dasar Perseroan; serta 3. Company’s Articles of Association; and
4. Piagam Dewan Komisaris. 4. Board of Commissioners Charter.
Piagam Dewan Komisaris Board of Commissioners Charter
Piagam Dewan Komisaris merupakan pedoman formal yang The Company has a Board of Commissioners Charter which
bersifat mengikat bagi seluruh anggota Dewan Komisaris comprises guidelines to all Commissioners in fulfilling their
dalam melaksanakan tugas dan tanggung jawabnya agar respective roles, duties and responsibilities. These also
senantiasa berjalan efektif. Penyusunan Piagam Dewan governs in the Company’s Articles of Association which are
Komisaris telah diselaraskan dengan ketentuan Anggaran aligned with POJK 33/2014.
Dasar Perseroan dan POJK 33/2014.
Tugas dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris Duties and Responsibilities of
the Board Of Commissioners
Berdasarkan isi Piagam Dewan Komisaris, tugas dan tanggung Pursuant to the Board of Commissioners Charter, the duties
jawab Dewan Komisaris diuraikan sebagai berikut: and responsibilities of the Board of Commissioners are as
follows:
1. Melaksanakan peran pengawasan dan pemberian nasihat 1. Carry out supervisory and advisory functions in managing
dalam hal pengelolaan organisasi, bisnis, dan operasional the organisation, business, and operations for the
untuk kepentingan Pemegang Saham, sesuai dengan Visi, interests of Shareholders, in line with the company’s
Misi, dan Tujuan Perseroan; Vision, Mission, and Objectives;
2. Mengawasi kebijakan Direksi, termasuk pencapaian atas 2. Supervise the Board of Directors’s policies, including the
tujuan Perseroan dan kepatuhan terhadap hukum dan achievement of the Company’s targets and compliance
peraturan yang berlaku; with prevailing laws and regulations;
3. Mengevaluasi dan memberikan nasihat secara berkala 3. Periodically evaluate and provide advice on risk
atas pelaksanaan manajemen risiko dan sistem management and internal control systems, and provide
pengendalian internal, serta memberikan persetujuan approval for required changes or corrective actions that
atas perubahan yang diperlukan atau tindakan korektif must be taken regarding the aforementioned systems;
mengenai sistem tersebut; serta and
4. Melaksanakan tugas sesuai dengan kepentingan 4. Carry out its duties for the interest of the Company and
Perseroan dan bisnis yang terkait dengannya, dengan related businesses, by taking into account the needs and
mempertimbangkan hak para pemangku kepentingan. interests of all stakeholders.
Hak dan Wewenang Dewan Komisaris Rights and Authorities of
the Board of Commissioners
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawab, Dewan The following rights and authorities of the Board of
Komisaris memiliki sejumlah hak dan kewenangan Commissioners as stated in the Article 14 of the Company’s
sebagaimana termaktub dalam Pasal 14 Anggaran Dasar Articles of Associations:
Perseroan, sebagaimana diuraikan berikut:
1. Melakukan segala tindakan yang diperlukan atau 1. Take all actions necessary or required to supervise the
disyaratkan untuk mengawasi kepengurusan Perseroan management of the Company and provide advice to the
dan memberikan nasehat kepada Direksi; Board of Directors;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 163
Page 166
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
2. Menyampaikan laporan mengenai pelaksanaan tugas 2. Deliver report on the performance of its supervisory
pengawasannya kepada RUPST; duties to AGMS;
3. Setiap anggota Dewan Komisaris atau pihak lain yang 3. Every member of the Board of Commissioners or other
diberikan kuasa berdasarkan keputusan yang diambil parties granted with a power of attorney under a resolution
secara bulat oleh Dewan Komisaris dapat memeriksa dan unanimously adopted by the Board of Commissioners
menelaah seluruh atau setiap akun, pembukuan, catatan, may inspect and examine each and every accounts,
perjanjian dan dokumen Perseroan lainnya, dapat records, ledgers, agreements and other documents of
melakukan pemeriksaan, penelaahan, dan inspeksi atas the Company, may carry out inspection, examination and
aset Perseroan di manapun letaknya dan dapat memasuki review of the Company’s assets wherever located and
setiap bangunan atau halaman lain yang dimiliki, disewa, may enter any building or other premises owned, leased
atau di bawah penguasaan Perseroan untuk melakukan or under the possession of the Company to carry out its
pemeriksaan, penelaahan dan inspeksi, dengan ketentuan inspection, examination and review, provided that the
bahwa Dewan Komisaris atau setiap anggotanya atau Board of Commissioners or each of its members or parties
pihak yang diberi kuasa memberikan pemberitahuan granted with a power of attorney to deliver a written
tertulis kepada Presiden Direktur sekurang-kurangnya notice to the President Director no later than 10 (ten)
10 (sepuluh) hari sebelum melakukan pemeriksaan, days prior to the inspection, examination or review;
penelaahan, atau inspeksi tersebut;
4. Berdasarkan keputusan rapat Dewan Komisaris, dapat 4. According to the resolution of the Board of Commissioners
sewaktu-waktu memberhentikan untuk sementara waktu meeting, the Board of Commissioners, may at any time
anggota Direksi dari jabatannya apabila ia telah bertindak temporarily dismiss members of the Board of Directors
(selain dengan cara yang tidak material) bertentangan from their position if they have acted (other than in a
dengan Anggaran Dasar atau ia telah melalaikan material manner) in violation to the Articles of Association
kewajibannya atau karena alasan penting lainnya; or if they have neglected their obligations or due to any
other important reason;
5. Apabila seluruh anggota Dewan Komisaris diberhentikan 5. If all members of the Board of Commissioners are
untuk sementara atau karena sebab apapun juga tidak temporarily dismissed of, for whatever reason, the whole
ada anggota Dewan Komisaris sama sekali, anggota Board of Commissioners positions are vacant, members of
Dewan Komisaris mengurus Perseroan untuk sementara the Board of Commissioners shall manage the Company
waktu dan harus memanggil RUPS dalam jangka waktu temporarily and must hold a GMS within 30 (thirty) days
30 (tiga puluh) hari setelah terjadinya hal tersebut untuk after such occurrence to nominate new members for the
mengangkat para anggota Dewan Komisaris baru. Dewan Board of Commissioners. The Board of Commissioners
Komisaris berhak untuk memberi kuasa kepada 1 (satu) shall be authorized to grant power of attorney to
atau lebih anggota Dewan Komisaris untuk mengurus 1 (one) or more members of the Board of Commissioners
Perseroan hingga diangkatnya para anggota Dewan to manage the Company until the nomination of new
Komisaris baru; members of the Board of Commissioners;
6. Membentuk AC, NRC, ROC, serta BoC-IC. Lingkup tanggung 6. Establish an AC, NRC, ROC, and BoC-IC. The detailed scope
jawab yang rinci dari masing-masing komite akan of responsibilities of each committee shall be decided
diputuskan dengan suara bulat dari seluruh anggota by unanimous vote from all members of the Board of
Dewan Komisaris dalam suatu Rapat Dewan Komisaris. Commissioners in ta meeting of Board of Commissioners.
Pembidangan Tugas dan Tanggung Jawab Segregation of Duties and Responsibilities of
Dewan Komisaris the Board Of Commissioners
Mengacu pada kesepakatan Pemegang Saham dan struktur Referring to the Shareholder agreement and the two-tier
dewan dua tingkat yang berlaku di Indonesia, maka Dewan board structure adopted by Indonesia, the Company’s Board
Komisaris Perseroan bertanggung jawab untuk mengawasi of Commissioners is responsible for overseeing policies and
kebijakan dan pengelolaan kegiatan usaha secara umum general business management run by the Board of Directors,
yang dilakukan oleh Direksi dan memberikan nasihat kepada and providing advice to the Board of Directors including
Direksi, termasuk pengawasan atas pelaksanaan rencana oversight of txe implementation of IIF’s business plans
bisnis dan anggaran IIF, peraturan berdasarkan Anggaran and budget, Articles of Association, resolutions of the GMS
Dasar, keputusan RUPS, dan peraturan perundang-undangan inn compliant with all regulatory provisions and consistent
yang berlaku serta selaras dengan kepentingan IIF. with the interests of IIF.
PT Indonesia Infrastructure Finance
164 Laporan Tahunan 2023
Page 167
Dalam rangka memenuhi tugas tersebut di atas, Dewan In order to fulfil the abovementioned duties, the Board of
Komisaris memiliki kewenangan untuk meminta klarifikasi Commissioners is authorized to request clarification from the
dari Direksi dan/atau pejabat lainnya mengenai hal-hal Board of Directors and/or other officials on issues pertaining
yang berkaitan dengan Perseroan dan diperbolehkan untuk to the IIF, and to form Committees to support the effective
membentuk Komite pendukung yang bertugas membantu implementation of the Board of Commissioners’ duties and
pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris responsibilities. To that end, the Board of Commissioners has
secara efektif. Berikut ini adalah Komite-Komite pendukung established the following committees:
di Bawah Dewan Komisaris yang dimiliki Perseroan, yaitu
sebagai berikut:
1. Komite Audit; 1. Audit Committee;
2. Komite Nominasi dan Remunerasi; 2. Nomination and Remuneration Committee;
3. Komite Pengawas Risiko; serta 3. Risk Oversight Committee; and
4. Komite Investasi 4. Investment Committee.
Atas pertimbangannya sendiri, Dewan Komisaris juga dapat At its discretion, the Board of Commissioners can form
membentuk komite lainnya dan mempekerjakan staf yang any other committees and staff them adequately if such
memadai. Pembentukan komite baru dapat dilakukan committees were deemed necessary for specific or general
sepanjang peruntukan komite tersebut memang diperlukan purposes, in order for the Board to perform its duties and
untuk tujuan khusus atau umum, sehingga dapat membantu responsibilities effectively.
kelancaran dan efektivitas pelaksanaan tugas dan tanggung
jawab Dewan Komisaris.
Dewan Komisaris diharapkan dapat memberikan pendapat The Board of Commissioners is expected to provide an opinion
dan persetujuan atas Rencana Bisnis dan Anggaran Tahunan and approval over the Business Plan and Annual Budget
serta rencana lain yang disampaikan oleh Direksi. Selain itu, as well as other plans that are submitted by the Directors.
Dewan Komisaris juga berkewajiban untuk menyampaikan Other liabilities include among other things to propose at
usulan mengenai penunjukan KAP yang akan mengaudit the General Meeting of Shareholders on the appointment the
laporan keuangan IIF di dalam RUPS. PAF that will audit the financial statements of IIF.
Komposisi Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Composition
Pada tahun 2023 komposisi anggota Dewan Komisaris IIF The composition of the Board of Commissioners in 2023 had
telah memenuhi ketentuan yang berlaku. Susunan anggota complied with the applicable regulations. The composition of
Dewan Komisaris IIF per 31 Desember 2023 diuraikan sebagai the Board of Commissioners as of 31 December 2023, was as
berikut: follows:
Nama Jabatan Dasar Pengangkatan Periode Menjabat
Name Position Legal Base Appointment Term of Office
Darmin Nasution Presiden Komisaris & Akta Notaris No. 11 tanggal 28 April 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Komisaris Independen Notary Deed No. 11 dated 28 April 2023 kedua kali
President Commissioner & The first year from the date of the
Independent Commissioner second appointment by the GMS
Rinaldi Firmansyah Komisaris Independen Akta Notaris No. 4 tanggal 5 April 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Independent Commissioner Notary Deed No. 4 dated 5 April 2023 ketiga kali
The first year from the date of the third
appointment by the GMS
Bhimantara Widyajala Komisaris Akta Notaris No. 4 tanggal 11 April 2022 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 4 dated 11 April 2022 ketiga kali
The first year from the date of the third
appointment by the GMS
Lodewijk Govaerts Komisaris Akta Notaris No. 4 tanggal 11 April 2022 Tahun kedua sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 4 dated 11 April 2022 The second year from the date of
appointment by the GMS
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 165
Page 168
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Nama Jabatan Dasar Pengangkatan Periode Menjabat
Name Position Legal Base Appointment Term of Office
Marc-Oliver Juenemann Komisaris Akta Notaris No. 4 tanggal 13 Mei 2022 Tahun kedua sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 4 dated 13 May 2022 The second year from the date of
appointment by the GMS
Supriya Prakash Sen Komisaris Akta Notaris No. 4 tanggal 13 Mei 2022 Tahun kedua sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 4 dated 13 May 2022 The second year from the date of
appointment by the GMS
Seth Tan Komisaris Akta Notaris No. 4 tanggal 13 Mei 2022 Tahun kedua sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 4 dated 13 May 2022 The second year from the date of
appointment by the GMS
Oza Olavia Komisaris Akta Notaris No. 11 tanggal 28 April 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Commissioner Notary Deed No. 11 dated 28 April 2023 The first year from the date of
appointment by the GMS
Independensi Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Independence
Dalam menjalankan fungsi pengawasan terhadap Direksi, All members of the Board of Commissioners shall carry out
Dewan Komisaris menjunjung tinggi sikap independensi dan their supervisory functions independently and objectively,
objektivitas, serta terbebas dari benturan kepentingan atau and shall be free from conflicts of interest or pressure from
tekanan dari pihak manapun. any party.
Benturan Kepentingan Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Conflict of Interest
Perseroan memastikan seluruh anggota Dewan Komisaris The Company ensures that all members of the Board of
tidak memiliki benturan kepentingan maupun potensi Commissioners do not have any conflicts of interest or
benturan kepentingan terhadap Perseroan. Dewan Komisaris potential conflicts of interest with the Company. The Board of
memiliki komitmen untuk menghindari terjadinya potensi Commissioners is committed to avoiding potential conflicts
benturan kepentingan atau selalu menempatkan diri untuk of interest and consistently placing themselves in a position
tidak berada dalam potensi terjadinya benturan kepentingan to prevent conflicts of interest in any given situation. In the
dalam situasi apapun. Dalam hal terjadi benturan kepentingan, event of a conflict of interest, the Board of Commissioners is
Dewan Komisaris dilarang mengambil tindakan yang dapat prohibited from taking actions that may harm or reduce the
merugikan atau mengurangi keuntungan Perseroan dan wajib Company’s profitability and is required to disclose potential
mengungkapkan potensi benturan kepentingan dimaksud conflict of interest in every decision.
dalam setiap keputusan.
Rapat Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Meetings
Kebijakan Rapat Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Meeting Policy
Dewan Komisaris wajib menyelenggarakan rapat internal The Board of Commissioners shall convene at least 1 (one)
sekurang-kurangnya 1 (satu) kali setiap 2 (dua) bulan. meeting in every 2 (two) months. A Board of Commissioners
Pelaksanaan Rapat Dewan Komisaris Perseroan dipimpin oleh meeting shall be chaired by the President Commissioner
Presiden Komisaris, di mana mekanisme pengambilan keputusan and the decision-making mechanism in the meeting shall be
dalam rapat dilakukan berdasarkan musyawarah untuk mufakat. made through deliberation to reach consensus.
Secara umum, pelaksanaan kegiatan rapat Dewan Komisaris In general, the convention of the Company’s Board of
Perseroan mengacu pada kebijakan berikut: Commissioners meetings shall refer to the following policies:
1. Perjanjian Perubahan dan Pernyataan Kembali Keempat 1. The Fourth Amendment and Restatement to the
terhadap Perjanjian Pemegang Saham Pasal III tentang Shareholders Agreement Article III on the Board of
Dewan Komisaris; Commissioners;
PT Indonesia Infrastructure Finance
166 Laporan Tahunan 2023
Page 169
2. Anggaran Dasar Perusahaan Pasal 15 tentang Rapat 2. The Company’s Articles of Association Article 15 on
Dewan Komisaris; serta Board of Commissioners Meetings; and
3. Pasal 31 POJK No. 33/POJK.04/2014 tentang Direksi dan 3. Article 31 of POJK No. 33/POJK.04/2014 on the Board of
Dewan Komisaris Emiten atau Perusahaan Publik. Directors and the Board of Commissioners of Issuers or
Public Companies.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat Dewan Komisaris Board of Commissioners Meeting Frequency and
Attendance
Pada tahun 2023, Dewan Komisaris telah menyelenggarakan In 2023, the Board of Commissioners held 7 (seven) meetings,
7 (tujuh) kali rapat dengan uraian sebagai berikut: as follows:
Total Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Kehadiran
Pertemuan Attendance Level
Name Position Attendance
Total Meeting (%)
Darmin Nasution Presiden Komisaris & Komisaris Independen
President Commissioner & Independent 7 7 100,00
Commissioner
Sonny Loho* Komisaris Independen
3 3 100,00
Independent Commissioner
Rinaldi Firmansyah Komisaris Independen
7 7 100,00
Independent Commissioner
Yon Arsal** Komisaris
3 3 100,00
Commissioner
Bhimantara Widyajala Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Lodewijk Govaerts Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Marc-Oliver Juenemann Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Supriya Prakash Sen Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Seth Tan Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Oza Olavia*** Komisaris
4 4 100,00
Commissioner
* Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. / Mr. Sonny Loho has passed away on 14 June 2023.
** Bapak Yon Arsal efektif menjabat hingga 22 Juni 2023. / Mr. Yon Arsal effectively served until 22 June 2023.
*** Ibu Oza Olavia efektif menjabat sejak 23 Juni 2023 dan beliau lulus Uji Kelayakan dan Kepatutan OJK pada tanggal 20 November 2023. / Mrs. Oza Olavia has been
serving since 23 June 2023 and she passed OJK’s Fit and Proper Test on 20 November 2023.
Rapat Gabungan Dewan Komisaris dan Board of Commissioners and Board of
Direksi Directors’ Joint Meetings
Kebijakan Rapat Gabungan Dewan Komisaris dan Board of Commissioners and Board of Directors
Direksi Joint Meetings Policy
Dewan Komisaris juga wajib menyelenggarakan rapat The Board of Commissioners is also required to hold a joint
gabungan dengan Direksi sekurang-kurangnya 1 (satu) kali meeting with the Board of Directors at least once every 4 (four)
setiap 4 (empat) bulan. Pelaksanaan rapat gabungan Dewan months. The joint meetings’ decision-making mechanism is
Komisaris dan Direksi Perseroan dilakukan dengan mekanisme based on deliberation to achieve consensus.
pengambilan keputusan berdasarkan musyawarah untuk
mufakat.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 167
Page 170
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Frekuensi dan Kehadiran Rapat Gabungan Board of Commissioners and Directors’ Joint
Dewan Komisaris dan Direksi Meeting Frequency and Attendance
Pada 2023, Dewan Komisaris dan Direksi menyelenggarakan In 2023, the Board of Commissioners and Board of Directors
rapat gabungan sebanyak 7 (tujuh) kali dengan uraian held 7 (seven) joint meetings, as follows:
sebagai berikut:
Total Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Kehadiran
Pertemuan Attendance Level
Name Position Attendance
Total Meeting (%)
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Darmin Nasution Presiden Komisaris & Komisaris Independen
President Commissioner & Independent 7 7 100,00
Commissioner
Sonny Loho* Komisaris Independen
3 3 100,00
Independent Commissioner
Rinaldi Firmansyah Komisaris Independen
7 7 100,00
Independent Commissioner
Yon Arsal** Komisaris
3 3 100,00
Commissioner
Bhimantara Widyajala Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Lodewijk Govaerts Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Marc-Oliver Juenemann Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Supriya Prakash Sen Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Seth Tan Komisaris
7 7 100,00
Commissioner
Oza Olavia*** Komisaris
4 4 100,00
Commissioner
Direksi
Board of Directors
Reynaldi Hermansjah Presiden Direktur dan Chief Executive Officer
(“CEO”)
7 7 100,00
President Director and Chief Executive Officer
(“CEO”)
Rizki Pribadi Hasan Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer
(“CFO”)
7 7 100,00
Managing Director and Chief Financial Officer
(“CFO”)
I Made Wiracita Tantra**** Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”) 6 6 100,00
Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia
1 1 100,00
Umardin*****
Mohammad Ramadhan Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer
Harahap (“CIO”)
7 7 100,00
Managing Director and Chief Investment Officer
(“CIO”)
Y. Bayu Wirawan****** Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer
(“CIO”)
6 6 100,00
Managing Director and Chief Investment Officer
(“CIO”)
* Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. / Mr. Sonny Loho has passed away on 14 June 2023.
** Bapak Yon Arsal efektif menjabat hingga 22 Juni 2023. / Mr. Yon Arsal effectively served until 22 June 2023.
*** Ibu Oza Olavia efektif menjabat sejak 23 Juni 2023 dan beliau lulus Uji Kelayakan dan Kepatutan OJK pada tanggal 20 November 2023. / Mrs. Oza Olavia has been
serving since 23 June 2023 and she passed OJK’s Fit and Proper Test on 20 November 2023.
**** Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
***** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
****** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
168 Laporan Tahunan 2023
Page 171
Program Orientasi/Pengenalan bagi Dewan Orientation/Introduction Program for New
Komisaris Baru di Tahun 2023 Members of Board of Commissioners in 2023
Perseroan memiliki program orientasi/pengenalan bagi anggota The Company has an orientation/introduction program for the
Dewan Komisaris baru yang bertujuan untuk memastikan yang new members of its Board of Commissioners which aims to
bersangkutan dapat secepatnya beradaptasi dan memahami ensure that they can quickly adapt and understand the business
proses bisnis dan situasi atau lingkungan kerja Perseroan. processes and situation or working climate of the Company.
Pada tahun 2023, IIF telah melaksanakan program orientasi In 2023, IIF implemented an orientation program for the
bagi anggota Dewan Komisaris yang baru, yaitu Ibu Oza Olavia new member of the Board of Commissioners, namely
yang dilaksanakan di kantor IIF pada tanggal 4 Juli 2023. Mrs. Oza Olavia, at IIF office on 4 July 2023.
Keputusan yang Perlu Mendapat Persetujuan Decisions Requiring Approval from
Dewan Komisaris the Board of Commissioners
Keputusan-keputusan yang perlu mendapat persetujuan Decisions that require approval from the Board of
dari Dewan Komisaris sebelum diimplementasikan Perseroan Commissioners before being implemented by the Company
diuraikan sebagai berikut: are as follows:
1. Melepaskan, mengalihkan, dan/atau mengagunkan 1. Disposing, transferring, and/or pledging the Company’s
aset Perseroan dengan kriteria dan nilai melebihi total assets with criteria and values exceeding a specified
tertentu yang ditetapkan Dewan Komisaris; amount set by the Board of Commissioners;
2. Mengadakan kerja sama dengan badan usaha atau pihak 2. Engaging in partnerships with businesses or other parties with
lain yang memiliki sifat, jangka waktu, dan nilai transaksi characteristics, durations, and transaction values exceeding a
melebihi total tertentu yang ditetapkan Dewan Komisaris; specified amount set by the Board of Commissioners;
3. Melakukan dan/atau melepaskan penyertaan modal, 3. Investing and/or divesting, including changes in capital
termasuk perubahan struktur permodalan, dengan nilai structure, with values exceeding a specified amount set
melebih total tertentu yang ditetapkan Dewan Komisaris; by the Board of Commissioners;
4. Mendirikan Entitas Anak dan/atau perusahaan patungan 4. Establishing Subsidiaries and/or joint ventures with a
dengan nilai melebihi total tertentu yang ditetapkan value exceeding a specified amount set by the Board of
Dewan Komisaris; Commissioners;
5. Mengusulkan wakil Perseroan untuk menjadi calon anggota 5. Proposing Company representatives as candidates for
Dewan Komisaris dan/atau Direksi pada perusahaan yang the Board of Commissioners and/or Board of Directors in
memberikan kontribusi signifikan kepada Perseroan dan/ companies that significantly contribute to the Company
atau bernilai strategis sesuai batasan atau kriteria yang and/or have strategic value, within the limits or criteria
ditetapkan Dewan Komisaris; serta set by the Board of Commissioners; and
6. Melakukan penggabungan, peleburan, pengambilalihan, 6. Undertaking mergers, consolidations, acquisitions,
pemisahan, dan pembubaran Entitas Anak dan separations, and dissolution of Subsidiaries and joint
perusahaan patungan dengan kriteria dan nilai melebih ventures with criteria and values exceeding a specified
total tertentu yang ditetapkan Dewan Komisaris. amount set by the Board of Commissioners.
Rekomendasi dan Persetujuan The Board of Commissioners’
Dewan Komisaris Recommendations and Approval
Pada tahun 2023, melalui BoC-IC, Dewan Komisaris telah In 2023, the Board of Commissioners through the BoC-IC
mengeluarkan beberapa persetujuan penting sebagaimana issued several crucial approvals, as follows:
diuraikan berikut:
1. Persetujuan pemberian fasilitas Credit Enhancement 1. Approval for the provision of Credit Enhancement facilities
dalam bentuk Partial Guarantee Facility senilai Rp286 in the form of a Partial Guarantee Facility amounting to
miliar; serta Rp286 billion; and
2. Persetujuan pemberian fasilitas Senior Loan dan 2. Approval for the provision of Senior Loan and Non-cash
Non-cash Loan senilai Rp293 miliar. Loan facilities amounting to Rp293 billion.
Kedua persetujuan fasilitas pembiayaan tersebut memiliki Both approvals represented a total investment value of
nilai investasi mencapai Rp579 miliar atau 17% dari total Rp579 billion or 17% of the total new deals recorded by the
deal baru yang dicatatkan Perseroan. Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 169
Page 172
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Penilaian Kinerja Komite-Komite di Bawah Assessment of Performance of the Committees
Dewan Komisaris dan Dasar Penilaiannya Under Board of Commissioners and the Basis
of Assessment
Pelaksanaan tugas pengawasan Dewan Komisaris dibantu In performing its supervisory function, the Board of
oleh sejumlah Komite pendukung di bawahnya, yaitu NRC, Commissioners is assisted by several supporting committees i.e.
ROC, serta BoC-IC. Penilaian kinerja terhadap Komit-Komite NRC, ROC, and BoC-IC. The assessment of the aforementioned
tersebut diuraikan sebagai berikut: Committees’ performance is as follows:
Prosedur dan Pihak yang Melakukan Penilaian
Assessment Procedure and the Assessor
Dewan Komisaris secara berkala melakukan penilaian terhadap AC, The Board of Commissioners periodically assesses the performance of
NRC, ROC, serta BoC-IC. Penilaian tersebut dilakukan dengan mengacu the AC, the NRC, ROC, and the BoC-IC. The assessment is conducted by
pada hasil laporan penugasan dan Laporan Tahunan pelaksanaan referring to the results of the assignment reports and Annual Reports
kegiatan dari masing-masing komite. on the implementation of each committee’s activities.
Kriteria Penilaian
Assessment Criteria
1. Tingkat kehadiran dalam rapat masing-masing komite; 1. Attendance rate at each committee’s meetings;
2. Realisasi rencana kerja; 2. Work plan realization;
3. Efektivitas pelaksanaan tugas dan tanggung jawab; serta 3. Effectiveness of the implementation of duties and responsibilities; and
4. Kualitas saran dan rekomendasi yang diberikan. 4. Quality of advice and recommendations given.
Hasil Penilaian
Assessment Result
1. AC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam menunjang 1. The AC performed optimally in supporting the Board of
fungsi pengawasan Dewan Komisaris terkait pemantauan serta Commissioners’ oversight function regarding the monitoring
evaluasi pelaksanaan audit Laporan Keuangan dan sistem and evaluation of financial statement audits as well as the
pengendalian internal atas seluruh aspek operasional Perseroan implementation of the internal control system across all operational
dengan baik. aspects of the Company.
2. NRC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 2. The NRC performed optimally in supporting the Board of
menunjang fungsi pengawasan Dewan Komisaris terkait pemberian Commissioners’ oversight function, specifically regarding the
usulan mengenai sistem serta kebijakan remunerasi dan nominasi proposals for remuneration and nomination systems and policies
yang sesuai bagi Dewan Komisaris dan Direksi. suitable for the Board of Commissioners and Board of Directors.
3. ROC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 3. The ROC performed optimally in supporting the Board of Commissioners’
menunjang fungsi pengawasan Dewan Komisaris terkait penerapan oversight function, specifically regarding the implementation of
manajemen risiko dan prinsip-prinsip GCG di seluruh level organisasi risk management and corporate governance principles throughout
Perseroan. Penerapan manajemen risiko dan prinsip-prinsip GCG the Company’s organizational levels. The implementation of risk
Perseroan telah sesuai dengan kompleksitas usaha pembiayaan management and corporate governance principles by the Company
yang dijalankan serta peraturan perundang-undangan yang berlaku has aligned with the complexity of its financing business and the
di industri pembiayaan. applicable regulations in the financing industry.
4. BoC-IC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 4. The BoC-IC performed optimally in supporting the Board of
menunjang fungsi pengawasan Dewan Komisaris terkait investasi Commissioners’ oversight function, specifically regarding IIF’s
dan portofolio IIF. investments and portfolio.
Komisaris Independen
Independent Commissioners
Komisaris Independen merupakan anggota Dewan Komisaris yang Independent Commissioners are members of the Board of
tidak memiliki hubungan keuangan, kepengurusan, kepemilikan Commissioners who do not have financial, managerial, share
saham, dan/atau hubungan keluarga dengan anggota ownership, and/or family relationships with members of the
Direksi, Dewan Komisaris, Pemegang Saham Pengendali, atau Board of Directors, Board of Commissioners, Controlling
dengan perusahaan yang mungkin dapat menghalangi atau Shareholder, or with companies that may adversely affect
menghambat posisinya untuk bertindak independen atau or compromise their capability to act independently in the
bertindak semata-mata untuk kepentingan Perseroan. interest of the Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
170 Laporan Tahunan 2023
Page 173
Total dan Komposisi Komisaris Independen Number and Composition of Independent
Commissioners
Ketentuan tentang Komisaris Independen tercantum Pursuant to the Company Law and POJK No. 33/2014, the
dalam UU PT dan POJK 33/2014. Berdasarkan peraturan minimum number of Independent Commissioners is 30%
tersebut, total Komisaris Independen minimal wajib paling of the total number of Board of Commissioners members.
kurang 30% dari total seluruh anggota Dewan Komisaris. The Company currently has 3 (three) Independent
Saat ini, Perseroan memiliki 3 (tiga) orang Komisaris Commissioners out of a total of 9 (nine) Commissioners,
Independen dari total 9 (sembilan) orang Komisaris atau setara equivalent to 33.33%. As of the publication date of this 2023
dengan 33,33%. Sampai dengan tanggal Laporan Tahunan Annual Report, Mr. Rizal Bambang Prasetijo is still undergoing
2023 ini diterbitkan, Bapak Rizal Bambang Prasetijo masih the fit and proper test by the Financial Services Authority.
dalam proses fit and proper test oleh Otoritas Jasa Keuangan.
Kriteria Komisaris Independen Independent Commissioner Criteria
Sesuai ketentuan POJK 33/2014, Komisaris Independen Referring to the provisions of POJK 33/2014, IIF confirms that
Perseroan dipastikan telah memenuhi persyaratan atau all Independent Commissioners of the Company have met
kualifikasi individual sebagai berikut: the requirements or individual as follow:
Kriteria Komisaris Independen
Darmin Nasution Rinaldi Firmansyah
Independent Commissioner Criteria
Bukan merupakan orang yang bekerja atau mempunyai wewenang dan
tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin, mengendalikan, atau
mengawasi kegiatan Emiten atau Perusahaan Publik tersebut dalam
waktu 6 (enam) bulan terakhir, kecuali untuk pengangkatan kembali
sebagai Komisaris Independen Emiten atau Perusahaan Publik pada
periode berikutnya.
Not any one who has served or had the authority and responsibility to plan,
lead, control, or supervise the activities of the Issuer or Public Company
within the last 6 (six) months, except for reappointment as Independent
Commissioner of the Issuer or Public Company in the next term of office.
Tidak mempunyai saham, baik langsung maupun tidak langsung, pada
Emiten atau Perusahaan Publik tersebut.
Does not own shares either directly or indirectly in the Issuer or Public
Company.
Tidak mempunyai hubungan afiliasi dengan Emiten atau Perusahaan
Publik, anggota Dewan Komisaris, anggota Direksi, atau Pemegang Saham
Utama Emiten atau Perusahaan Publik tersebut.
Has no affiliation with the issuer or Public Company, fellow members of
the Board of Commissioners, members of the Board of Directors, or major
shareholder of the Issuer or Public Company.
Tidak mempunyai hubungan usaha, baik langsung maupun tidak langsung,
yang berkaitan dengan kegiatan usaha Emiten atau Perusahaan Publik
tersebut.
Does not have a business relationship, either directly or indirectly, related
to the business activities of the Issuer or Public Company.
Memiliki komitmen untuk mematuhi peraturan perundang-undangan.
Has a commitment to comply with the laws and regulations.
Memiliki pengetahuan dan/atau keahlian di bidang yang dibutuhkan
Emiten atau Perusahaan Publik.
Has knowledge and/or expertise in the field required by the Issuer or Public
Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 171
Page 174
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pernyataan Independensi Komisaris Statement of Independency of Independent
Independen Commissioners
Seluruh Komisaris Independen IIF telah menyatakan All Commissioners have declared their independence to the
independensinya kepada RUPS dan wajib melaporkan apabila GMS and are required to report any changes in status that
terjadi perubahan status yang memengaruhi independensinya. may affect their independence.
Direksi
Board of Directors
Direksi merupakan organ tata kelola yang memiliki tanggung The Board of Directors is a governance organ collegially
jawab penuh secara kolegial atas pengelolaan IIF untuk responsible for the management of IIF in the best interest of
kepentingan dan tujuan Perseroan. Direksi juga bertanggung the Company and to meet its corporate objectives. The Board of
jawab untuk mewakili Perseroan, baik di dalam maupun di Directors is also responsible for representing the Company, both
luar pengadilan, sesuai dengan ketentuan Anggaran Dasar within and outside the court, in accordance with the provisions
Perseroan. Setiap anggota Direksi dapat mengambil keputusan of the Articles of Association. Each member of the Board of
sesuai pembagian tugas dan wewenang masing-masing, Directors can make decisions according to their assigned tasks
namun pelaksanaan tugas oleh masing-masing anggota and authorities, but the execution of tasks by each member of
Direksi tersebut menjadi tanggung jawab bersama. the Board of Directors is a collective responsibility.
Dalam menjalankan tugas dan kewajibannya, Direksi wajib In discharging their duties and obligations, the Board of
mencurahkan tenaga, pikiran, perhatian, dan pengabdiannya Directors shall devote their energy, thoughts, attention and
secara penuh pada tugas, kewajiban, dan pencapaian tujuan dedication to the duties, obligations and achievement of the
Perseroan. Keberadaan organ dan fungsi Direksi Perseroan Company’s goals. The Company’s Board of Directors has met
telah sesuai dengan ketentuan POJK 33/2014. the provisions of the POJK 33/2014.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan dan penunjukan anggota Direksi The establishment and appointment of members of the
merujuk pada beberapa ketentuan sebagai berikut: Board of Directors refer to the following laws and regulations:
1. UU No. 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas; 1. Law No. 40 of 2007 concerning Limited Liability Companies;
2. POJK No. 33/POJK.04/2014 tentang Direksi dan Dewan 2. POJK No. 33/POJK.04/2014 regarding the Board of Directors
Komisaris Emiten atau Perusahaan Publik; and Board of Commissioners of Issuers or Public Companies;
3. Anggaran Dasar Perseroan; serta 3. Company’s Articles of Association; and
4. Piagam Direksi. 4. Board of Directors Charter.
Piagam Direksi Board of Directors Charter
Dalam menjalankan peran, tugas, dan tanggung jawab, In carrying out their roles, duties and responsibilities, all
seluruh anggota Direksi wajib berpedoman pada Piagam members of the Board of Directors shall follow the guideline
Direksi yang penyusunannya telah diselaraskan dengan offered by Board of Directors Charter, the formulation of
POJK 33/2014. which has been aligned with POJK 33/2014.
PT Indonesia Infrastructure Finance
172 Laporan Tahunan 2023
Page 175
Tugas dan Tanggung Jawab Direksi Duties and Responsibilities of
the Board of Directors
Berdasarkan isi Piagam Direksi, tugas dan tanggung jawab Pursuant to the Board of Directors Charter, the duties and
Direksi diuraikan sebagai berikut: responsibilities of the Board of Directors are as follows:
Tugas dan Tanggung Jawab Direksi
Duties and Responsibilities of the Board of Directors
Spesifik
Specific
A. Terkait Kepatuhan terhadap Peraturan dan Perundang-Undangan A. In terms of compliance with prevailing laws and regulations
Para anggota Direksi wajib bertanggung jawab untuk melaksanakan Members of the Board of Directors are responsible for enforcing
proses kepatuhan dan memastikan bahwa seluruh kewajiban telah compliance procedure and ensuring that all obligations have been
dipenuhi sesuai dengan Anggaran Dasar dan RUPST, berdasarkan fulfilled pursuant to the Articles of Association and the Company’s
ketentuan dan peraturan yang berlaku. AGMS, along with prevailing regulations.
B. Terkait Hubungan dengan Dewan Komisaris dan Pemegang Saham B. In relation to the Board of Commissioners and Shareholders
1. Memastikan pelaksanaan atas keputusan yang dibuat dalam 1. Ensuring that the resolutions established in the GMS, by the Board
RUPS, Dewan Komisaris, dan Anggaran Dasar; of Commissioners and the Articles of Association are carried out;
2. Memberikan informasi kepada Dewan Komisaris dan Pemegang 2. Presenting information to the Board of Commissioners and
Saham, mengatur komunikasi dengan Pemegang Saham, Dewan Shareholders, managing communication with Shareholders, the
Komisaris, dan lainnya pihak yang berkepentingan, termasuk Board of Commissioners, and other stakeholders, including on
tugas dan tanggung jawab Direksi dan setiap anggota Direksi; the duties and responsibilities of each Director;
3. Mempertanggungjawabkan pelaksanaan tugasnya kepada 3. Being accountable for the implementation of its duties to the
Pemegang Saham dan memberikan tanggapan atas saran dari Shareholders and providing feedback on the advice from the
Dewan Komisaris dan Pemegang Saham; Board of Commissioners and Shareholders;
4. Mempersiapkan laporan berkala dengan tepat waktu dan sesuai 4. Preparing periodical reports in a timely manner and in
dengan ketentuan dan peraturan yang berlaku serta laporan accordance with applicable regulations, as well as other reports
lainnya sesuai dengan permintaan Pemegang Saham; as required by the Shareholders;
5. Mengadakan RUPST berdasarkan permintaan tertulis dari satu 5. Convening the AGMS based on a written request from one or
atau lebih Pemegang Saham yang memiliki hak suara yang sah more Shareholders with valid voting rights and who collectively
dan yang mewakili setidaknya 1/10 (satu per sepuluh) dari total represent at least 1/10 (one tenths) of issued shares;
saham yang diterbitkan;
6. Mempersiapkan dan mengelola Daftar Pemegang Saham dan 6. Preparing and managing a Shareholders Register and Special
Daftar Khusus yang berisi kepemilikan saham anggota Dewan List containing share ownership by the members of the Board
Komisaris dan Direksi dan keluarganya, baik di IIF maupun di of Commissioners and the Board of Directors and their relatives,
perusahaan lainnya; both in IIF and other companies;
7. Melakukan konsultasi dengan Dewan Komisaris atas pemberian 7. Consulting with the Board of Commissioners regarding approval
kredit di atas total yang telah ditentukan; for loans above the maximum limit;
8. Menetapkan Visi, Misi, Nilai-Nilai, dan Budaya Perusahaan IIF; 8. Determining the Vision, Mission, Values, and the Company’s
Culture of IIF;
9. Membuat rencana kerja, anggaran tahunan, dan rencana lainnya 9. Preparing work plans, annual budget plans, and other plans
yang terkait dengan bisnis IIF; pertaining to the business of IIF;
10. Menentukan remunerasi untuk Manajemen Senior dan karyawan 10. Determining the amount of remuneration paid out to Senior
kunci, serta menjaga konsistensi remunerasi tersebut agar Management and executive officers, and keeping remuneration
selaras dengan budaya, tujuan, strategi, tugas dan tanggung packages consistent with the Company’s culture, objectives,
jawab yang tercantum dalam peraturan yang berlaku, Anggaran strategies as well as duties and responsibilities stated in
Dasar IIF, dan lingkungan usaha; serta prevailing regulations, IIF’s Articles of Association, and
prevailing conditions in the business environment; and
11. Menyeimbangkan kepentingan seluruh pemangku kepentingan 11. Balancing the interests of all of IIF’s stakeholders.
dari IIF.
C. Tanggung Jawab terkait Pelaporan Keuangan C. Responsibilities related to Financial Reporting
1. Menjaga pembukuan dan administrasi IIF sesuai dengan praktik- 1. Bookkeeping and keeping IIF administration in line with
praktik dan ketentuan yang berlaku; prevailing best practices;
2. Mengembangkan sistem akuntansi yang sesuai dengan Standar 2. Developing an accounting system in accordance to the
Akuntansi Indonesia dan prinsip-prinsip pengendalian internal, Indonesian Accounting Standards and internal control principles,
terutama dalam hal pencatatan, pengarsipan, pengawasan, dan particularly regarding administration, archiving, monitoring and
pengelolaan; serta management activities; and
3. Mempersiapkan Laporan Tahunan dan laporan terkait untuk 3. Preparing the Annual Report and related reports for AGMS
RUPST, termasuk Laporan Keuangan dan prosedur akuntansi. including Financial Statements and accounting procedures.
D. Tanggung jawab terkait Manajemen dan Pengendalian Risiko D. Responsibilities related to Risk Management and Control
1. Memastikan Perseroan memiliki proses yang tepat dan sistematis 1. Ensuring that the Company has a proper and systematic process
dalam mengidentifikasi, mengukur, serta mengendalikan risiko; to identify, measure, and control risks;
2. Memastikan bahwa sistem dan proses yang tepat telah dilakukan 2. Ensuring the Company runs the right systems and processes to
untuk pemantauan dan pelaporan risiko utama yang dihadapi measure and monitor on reporting the main risks faced by the
oleh Perseroan; Company;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 173
Page 176
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Tugas dan Tanggung Jawab Direksi
Duties and Responsibilities of the Board of Directors
3. Memantau dan mengevaluasi keberadaan proses Manajemen 3. Monitoring and evaluating management processes and assessing
dalam menilai kecukupan sistem manajemen risiko dan the adequacy of risk management and internal control systems,
pengendalian internal, pelaporan keuangan, serta kepatuhan; financial reporting, and compliance procedures;
4. Memastikan keberadaan sistem pengendalian yang efektif; 4. Ensuring the availability of an effective control system;
5. Melaksanakan evaluasi tahunan dalam rangka menyusun pernyataan 5. Conducting annual evaluations in order to prepare a statement
kepada publik mengenai pengendalian internal Perseroan; to the public regarding the Company’s internal control;
6. Menciptakan struktur organisasi, tugas, dan struktur tanggung 6. Establishing clear organizational structure, duties, and
jawab yang jelas, termasuk penunjukan Manajemen; serta responsibilities, including the appointment of the Management; and
7. Memanfaatkan hasil audit internal maupun eksternal secara 7. Utilizing audit results from internal and external auditors in the
efektif. best interest of the Company.
Fungsional
Functional
Terkait dengan fungsinya secara umum, Direksi bertanggung jawab In regards to its general function, the Board of Directors is responsible
untuk: for:
1. Merumuskan dan melaksanakan visi, strategi, rencana tahunan, 1. Establishing and executing IIF’s vision, strategies, annual plans,
tujuan, dan anggaran IIF, serta memastikan keselarasan objectives, and budget, while ensuring alignment with and support
dan dukungan dari Dewan Komisaris dan Pemegang Saham, from the Board of Commissioners and Shareholders; as well as
memberikan arahan kepada tiap unit dalam Perseroan; providing direction each works units;
2. Membangun, menetapkan, melaksanakan, dan mengoordinasikan 2. Establishing, determining, implementing, and coordinating
secara efektif struktur dan kerangka kerja tata kelola perusahaan the Company’s governance structure and framework, covering
yang mencakup kebijakan, prosedur, dan prinsip-prinsip pemisahan policies, procedures, and the principle of segregation between
wewenang dan tanggung jawab (“Chinese Wall”) untuk memastikan authority and responsibility (“Chinese Wall”) to ensure effective
pelaksanaan strategi dan rencana tahunan Perseroan serta and efficient implementation of the Company’s strategies and
kepatuhan terhadap kebijakan dan pedoman peraturan yang annual plans, as well as compliance with policies and prevailing
berlaku senantiasa berjalan secara efektif dan efisien; regulations;
3. Mengembangkan, mengelola bisnis, dan berhubungan dengan 3. Developing the Company’s business and managing relationship
para pemilik kepentingan lainnya serta bertindak sebagai with other stakeholders and to act as the official representative of
perwakilan resmi dari IIF bagi para pemilik kepentingan lainnya IIF to other stakeholders and to the media in building IIF’s brand
dan membangun merek dagang IIF dalam rangka membentuk and public image in order to establish a beneficial position either
posisi yang menguntungkan, baik secara politis dan yuridis, serta politically and as well as good business and image as precondition
kondisi bisnis dan citra publik yang baik sebagai prasyarat untuk to the success of an infrastructure financing company;
keberhasilan perusahaan pembiayaan infrastruktur;
4. Memastikan pengaruh kebijakan dan peraturan atas landscape 4. Monitoring the impact of policies and regulations on the
infrastruktur, penasihat proyek strategis, dan pengatur pendanaan infrastructure landscape, strategic project advisors, and fund
atas nama klien berdasarkan produk fee based dan Advisory arrangers for the client, based on fee-based products and Advisory,
dalam rangka menciptakan dan menumbuhkembangkan in the effort to establish and develop a profitable and sustainable
portofolio proyek-proyek infrastruktur demi terwujudnya IIF yang portfolio of infrastructure projects for IIF;
menguntungkan dan berkelanjutan;
5. Memastikan pengembangan penawaran produk baru yang lebih 5. Ensuring the development of better product offerings suited for
baik, yang sesuai dengan kondisi di Indonesia, menjamin akses Indonesia’s financing market, ensuring access to long-term funds,
ke pendanaan (jangka panjang), serta menawarkan dana dan and providing fund and non-fund- based products for potential
produk berbasis non-dana untuk proyek-proyek infrastruktur infrastructure projects by considering investors’ perspectives in
yang potensial dengan mempertimbangkan perspektif investor order to enhance participation in Indonesia’s PPP market;
dalam rangka meningkatkan investasi PPP dalam proyek-proyek
Infrastruktur di Indonesia;
6. Memastikan kerangka kerja manajemen risiko yang terintegrasi dan 6. Ensuring an integrated risk management framework and policies
kebijakan untuk berbagai jenis risiko, serta budaya sadar risiko di for various risk types, as well as a risk awareness culture throughout
Perseroan dan memperhitungkan parameter risiko dalam seluruh the organization by taking into account risk parameters in making
keputusan bisnis dalam rangka menjaga portofolio infrastruktur business decisions, in order to maintain a healthy portfolio of
proyek dan investasi yang sehat dalam parameter risiko dan infrastructure projects and investment within the aforementioned
anggaran; risk and budget parameters;
7. Memastikan perencanaan dan siklus pengendalian, integritas 7. Ensuring adequate planning and a proper control cycle, maintaining
dalam administrasi dan pembukuan, operasi dan perencanaan the integrity of administration and accounts, preparing effective and
pajak yang efektif dan efisien, serta laporan keuangan interim efficient tax operations and planning, as well as preparing interim
dan tahunan, dalam rangka memimpin Perseroan untuk mencapai and statutory financial statements in order to lead the organization
tujuan finansialnya secara efektif dan efisien, serta memberikan in a financially effective and efficient manner that will provide the
wawasan kepada Direksi, Dewan Komisaris, dan pemangku Board of Directors, Board of Commissioners and stakeholders with
kepentingan lainnya atas posisi keuangan dan kinerja IIF; insight into IIF’s financial position and performance;
8. Memastikan integritas, efektivitas, dan efisiensi dari unit-unit yang 8. Ensuring the integrity, effectiveness, and efficiency of supporting
berfungsi sebagai pendukung, seperti bagian Hukum, IT, Audit, units such as Legal, Insurance, IT, Audit, HR, Communications, and
SDM, Komunikasi dan Pengadaan, sehingga tujuan bisnis IIF, baik Procurement Units, in order to achieve the Company’s short and
dalam jangka pendek maupun jangka panjang, dapat dicapai long-term business objectives in an effective and efficient manner;
dengan cara yang efektif dan efisien;
9. Mengembangkan dan menerapkan kegiatan pengawasan dan 9. Developing and monitoring the Company’s reporting infrastructure,
infrastruktur pelaporan IIF, pelaporan dan pemberian nasihat reporting and providing advice on IIF’s activities and portfolio to
tentang kegiatan IIF dan portofolio untuk memperoleh informasi obtain the right information that the Board of Commissioners can
yang benar guna melakukan tindakan yang tepat dalam memberikan used in decision making with due regards to reporting requirements
informasi kepada Dewan Komisaris, namun tetap mematuhi as established in the Company Regulations; and
kewajiban pelaporan yang diatur dalam peraturan Perseroan; serta
PT Indonesia Infrastructure Finance
174 Laporan Tahunan 2023
Page 177
Tugas dan Tanggung Jawab Direksi
Duties and Responsibilities of the Board of Directors
10. Mengembangkan dan memimpin tim yang efektif, memastikan 10. Developing and leading an effective team, ensuring proper
struktur organisasi, tata kelola, dan proses IIF yang baik (termasuk organizational structures, governance, and processes within
di dalamnya adanya pemisahan wewenang yang tegas antara unit IIF (including strict separation of authority between Advisory
Advisory dan Investasi), dan mengembangkan, menjaga budaya, and Investment unit), and developing and promoting the right
serta nilai-nilai inti IIF sehingga rencana strategis dan tujuan IIF corporate culture and core values to achieve the Company’s
dapat tercapai. strategic plans and objectives.
Pembagian Tugas dan Tanggung Jawab Segregation of Duties and Responsibilities of
Direksi the Board of Directors
Perseroan telah menetapkan pembagian tugas yang jelas The Company has a division of tasks for all Board of Directors
terhadap seluruh anggota Direksi untuk mendukung members to ensure an effective implementation of its
kelancaran dan efektivitas pelaksanaan tugas dan tanggung duties and responsibilities based on the background, work
jawab Direksi dengan mempertimbangkan latar belakang, experience according to their respective knowledge and
pengalaman kerja profesional sesuai bidang ilmu, dan keahlian expertise as elaborated below:
masing-masing Direksi, dengan uraian sebagai berikut:
Nama Jabatan Tugas dan Tanggung Jawab
Name Position Duties and Responsibilities
Reynaldi Hermansjah Presiden Direktur dan Chief 1. Berperan sebagai koordinator seluruh anggota Direksi dan bertanggung jawab
Executive Officer (“CEO”) memimpin bisnis IIF. Seluruh Direktur bertanggung jawab langsung kepadanya.
President Director and Chief 2. Bertanggung jawab untuk memastikan bahwa IIF beroperasi dalam batas-batas
Executive Officer (“CEO”) yang ditentukan dalam undang-undang, peraturan nasional dan internasional
(di manapun berlaku), serta selalu mematuhinya. Presiden Direktur memberikan
nasihat hukum tentang seluruh aspek operasi IIF dan memantau kepatuhannya
terhadap seluruh ketentuan hukum nasional dan internasional.
1. Chairs the Board of Directors and is responsible for leading the business of IIF.
All directors will be responsible to him.
2. Responsible in ensuring that IIF operates within the boundaries of national and
international (wherever applicable) laws, regulations and is compliant at all
times with the same. He provides legal advice on all aspects of IIF operations
and monitoring compliance with all national and international laws.
Rizki Pribadi Hasan Direktur Pelaksana dan Chief Bertanggung jawab terkait Keuangan, Operasional, dan IT IIF.
Financial Officer (“CFO”) Responsible for the Financial, Operation, and IT matters in IIF.
Managing Director and Chief
Financial Officer (“CFO”)
I Made Wiracita Tantra* Direktur Pelaksana dan Chief Bertanggung jawab atas kegiatan manajemen risiko IIF.
Risk Officer (“CRO”) Responsible for the enterprise level risk management activities of IIF.
Lestari Andaluscia Umardin**
Managing Director and Chief
Risk Officer (“CRO”)
Mohammad Ramadhan Direktur Pelaksana dan Chief Bertanggung jawab atas seluruh aktivitas pendanaan dan non-pendanaan (kecuali
Harahap Investment Officer (“CIO”) advisory) IIF, termasuk pinjaman, investasi ekuitas, penjaminan, dan lain-lain.
Managing Director and Chief Responsible for all the funding and non-funding (except advisory) business of IIF,
Y. Bayu Wirawan***
Investment Officer (“CIO”) including lending, equity investments, guarantees, etc.
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 Desember 2023.
*** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 175
Page 178
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Komposisi Direksi Composition of the Board of Directors
Pada tahun 2023, komposisi anggota Direksi IIF telah The composition of the Board of Directors in 2023 had
memenuhi ketentuan yang berlaku. Susunan anggota Direksi complied with the applicable regulations. The composition of
IIF per 31 Desember 2023 diuraikan sebagai berikut: the Board of Directors as of 31 December 2023, was as follows:
Nama Jabatan Dasar Pengangkatan Periode Menjabat
Name Position Legal Base Appointment Term of Office
Reynaldi Hermansjah Presiden Direktur dan Chief Akta Notaris No. 4 tangal 5 Juli 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Executive Officer (“CEO”) Notary Deed No. 4 dated May 5 July 2023 kedua kali
President Director and Chief The first year from the date of the
Executive Officer (“CEO”) second appointment by the GMS
Rizki Pribadi Hasan Direktur Pelaksana dan Chief Akta Notaris No. 20 tanggal 30 Maret 2022 Tahun kedua sejak RUPS pengangkatan
Financial Officer (“CFO”) Notary Deed No. 20 dated 30 March 2022 The second year from the date of
Managing Director and Chief appointment by the GMS
Financial Officer (“CFO”)
Lestari Andaluscia Direktur Pelaksana dan Chief Akta No. 24 tanggal 30 Oktober 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Umardin Risk Officer (“CRO”) Deed No. 24 dated 30 October 2023 The first year from the date of
Managing Director and Chief appointment by the GMS
Risk Officer (“CRO”)
Mohammad Ramadhan Direktur Pelaksana dan Chief Akta Notaris No. 11 tanggal 28 April 2023 Tahun pertama sejak RUPS pengangkatan
Harahap Investment Officer (“CIO”) Notary Deed No. 11 dated 28 April 2023 kedua kali
Managing Director and Chief The first year from the date of the
Investment Officer (“CIO”) second appointment by the GMS
Independensi Direksi Independency of the Board of Directors
Perseroan menyatakan bahwa seluruh anggota Direksi All members of the Board of Directors have declared their
senantiasa bekerja dengan penuh integritas, objektif, dan commitment and sincerity to carry out their duties and
independen dalam melaksanakan tugasnya. Pernyataan responsibilities seriously, independently, or free from
Independensi Direksi tercantum dalam Pakta Integritas conflicts of interest from any party. The independency of the
Direksi yang telah ditandatangani oleh masing-masing Board of Directors is stated in the Integrity Pact of the Board
Direksi. of Directors which was signed by each member.
Benturan Kepentingan Direksi Board of Directors’ Conflict of Interest
Perseroan memastikan seluruh anggota Direksi tidak The Company ensures that all members of the Board of
memiliki benturan kepentingan maupun potensi benturan Directors do not have any conflicts of interest or potential
kepentingan terhadap IIF. Direksi memiliki komitmen untuk conflicts of interest with the Company. The Board of Directors
menghindari terjadinya potensi benturan kepentingan atau is committed to avoiding potential conflicts of interest and
selalu menempatkan diri untuk tidak berada dalam potensi consistently placing themselves in a position to prevent
terjadinya benturan kepentingan dalam situasi apapun. conflicts of interest in any given situation. In the event of
Dalam hal terjadi benturan kepentingan, Direksi dilarang a conflict of interest, the Board of Directors is prohibited
mengambil tindakan yang dapat merugikan atau mengurangi from taking actions that may harm or reduce the Company’s
keuntungan Perseroan dan wajib mengungkapkan potensi profitability and is required to disclose potential conflict of
benturan kepentingan dimaksud dalam setiap keputusan. interest in every decision.
PT Indonesia Infrastructure Finance
176 Laporan Tahunan 2023
Page 179
Rapat Direksi Board of Directors Meeting
Kebijakan Rapat Direksi Board of Directors Meeting Policy
Rapat Direksi wajib diselenggarakan sekurang-kurangnya As stipulated in its Charter, the Board of Directors shall
1 (satu) kali setiap bulan. Pada pelaksanaannya, Rapat Direksi convene at least 1 (one) meeting in every month. A Board of
dipimpin oleh Presiden Direktur dan mekanisme pengambilan Directors meeting shall be chaired by the President Director
keputusan dilakukan berdasarkan musyawarah untuk and the meeting decision-making mechanism shall be made
mufakat. through deliberation to reach consensus.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, Perseroan telah mengadakan 24 kali rapat In 2023, the Board of Directors held 24 meetings, as follows:
Direksi dengan uraian sebagai berikut:
Total Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Kehadiran
Pertemuan Attendance Level
Name Position Attendance
Total Meeting (%)
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah 24 24 100,00
President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan 24 24 100,00
Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra* 8 8 100,00
Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
3 3 100,00
Umardin** Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Mohammad Ramadhan Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
24 24 100,00
Harahap Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Y. Bayu Wirawan*** 22 22 100,00
Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
*** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
Program Orientasi/Pengenalan bagi Direksi Orientation/Introduction Program for New
Baru di Tahun 2023 Member of The Board of Directors in 2023
Perseroan memiliki program orientasi/pengenalan bagi The Company has induction session for the new members
anggota Direksi baru agar yang bersangkutan mendapatkan of its Board of Directors to give the newly appointed
pemahaman komprehensif mengenai nilai-nilai inti dan commissioners a comprehensive insight into the Company’s
kondisi atau situasi yang terjadi di Perseroan. Dengan adanya core values, conditions, or current situations. With this
program tersebut, diharapkan setiap anggota Direksi baru program, it is hoped that each new member of the Board of
dapat menjalankan tugas dan tanggung jawab dengan Directors can best discharge their duties and responsibilities
sebaik-baiknya demi kepentingan Perseroan. for the best interest of the Company.
Pada tahun 2023, IIF telah melaksanakan program orientasi In 2023, IIF implemented an orientation program for its new
bagi anggota Direksi yang baru, yaitu Ibu Lestari Andaluscia Board member, namely for Mrs. Lestari Andaluscia Umardin.
Umardin yang dilaksanakan oleh Tim legal terkait Fit & Proper The program was implemented by the Legal Team responsible
Test OJK pada tanggal 20 November 2023 dan Tim SDM terkait for the Fit & Proper Test conducted by OJK on 20 November
orientasi Direksi pada tanggal 8 Desember 2023. 2023, and the HR Team overseeing the Board of Director’s
orientation on 8 December 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 177
Page 180
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Penilaian Kinerja Komite-Komite di Bawah Assessment of the Committees Under the
Direksi dan Dasar Penilaiannya Board of Directors and the Basis of Assessment
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, Direksi In performing its duties and responsibilities, the Board of
dibantu oleh sejumlah komite pendukung di bawahnya, Directors is assisted by several supporting committees i.e.
yaitu BoC-IC, ALCO, RMC, Komite Advisory, HRC, serta ITSC. the BoC-IC, ALCO, RMC, Advisory Committee, HRC, and ITSC.
Penilaian kinerja terhadap Komite-Komite tersebut diuraikan The assessment of the aforementioned Committees’
sebagai berikut: performance is as follows:
Prosedur dan Pihak yang Melakukan Penilaian
Assessment Procedure and the Assessor
Direksi secara periodik melakukan penilaian kinerja terhadap The Board of Directors periodically assesses the performance of
BoD-IC, ALCO, RMC, Komite Advisory, HRC, serta ITSC. Penilaian the BoD-IC, ALCO, RMC, Advisory Committee, HRC, and ITSC.
tersebut dilakukan dengan mengacu pada hasil laporan penugasan The assessment is conducted by referring to the results of the
dan Laporan Tahunan pelaksanaan kegiatan dari masing-masing assignment reports and Annual Reports on the implementation of
komite. each committee’s activities.
Kriteria Penilaian
Assessment Criteria
1. Tingkat kehadiran dalam rapat masing-masing komite; 1. Attendance rate at each committee’s meetings;
2. Realisasi rencana kerja; 2. Work plan realization;
3. Efektivitas pelaksanaan tugas dan tanggung jawab; serta 3. Effectiveness of the implementation of duties and responsibilities; and
4. Kualitas saran dan rekomendasi yang diberikan. 4. Quality of advice and recommendations given.
Hasil Penilaian
Assessment Result
1. BoD-IC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 1. The BoD-IC performed optimally in supporting the Board of
menunjang tugas dan tanggung jawab Direksi terkait dengan Directors’ duties and responsibilities related to the Company’s
keputusan investasi yang dilaksanakan IIF. Selain itu, kebijakan investment decisions. Furthermore, IIF’s investment policies are
investasi yang dimiliki IIF juga telah sejalan dengan perkembangan also in line with current industry developments and applicable
industri terkini serta peraturan perundang-undangan yang berlaku. regulations.
2. ALCO dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 2. The ALCO performed optimally in supporting the Board of Directors’
membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab DIreksi terkait duties and responsibilities related to the management of IIF’s
dengan pengelolaan aset dan liabilitas IIF. Selain itu, ALCO juga assets and liabilities. In addition, the ALCO ensured that policies
telah memastikan kebijakan terkait pengelolaan aset dan liabilitas related to the management of IIF’s assets and liabilities were in line
IIF telah sejalan dengan tujuan dan target Perseroan. with the Company’s objectives and targets.
3. RMC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 3. The RMC performed optimally in supporting the Board of Directors’
membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Direksi duties and responsibilities related to the implementation of risk
terkait dengan penerapan manajemen risiko pada kegiatan usaha management throughout the Company’s business activities.
Perseroan. Selain itu, Kebijakan Manajemen Risiko yang dimiliki Furthermore, IIF’s Risk Management Policies have been deemed
IIF juga dinilai telah mampu mengakomodir tantangan bisnis able to effectively address the evolving challenges in the financing
pembiayaan yang berkembang demi menunjang pencapaian tujuan business to support the achievement of the Company’s goals and
dan target Perseroan. targets.
4. Komite Advisory dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal 4. The Advisory Committee performed optimally in supporting the
dalam membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Direksi Board of Directors’ duties and responsibilities regarding the
terkait dengan proyek-proyek advisory Perseroan. Selain itu, Company’s advisory projects. In addition, the Company’s Advisory
kebijakan dan/atau prosedur Advisory Perseroan juga telah sesuai policies and/or procedures are deemed to be in line with market
dengan perkembangan pasar dan kebutuhan Perseroan. developments and the Company’s needs.
5. HRC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 5. The HRC performed optimally in supporting the implementation
membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Direksi terkait of the Board of Directors’ duties and responsibilities related to
pengelolaan SDM Perseroan. Selain itu, kebijakan dan/atau the management of the Company’s human resources. In addition,
prosedur pengelolaan SDM Perseroan juga telah sesuai dengan the Company’s human resources management policies and/or
perkembangan pasar dan kebutuhan Perseroan maupun karyawan procedures are deemed to be in line with market developments and
itu sendiri. the Company’s needs as well as the needs of its employees.
6. ITSC dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal dalam 6. The ITSC performed optimally in supporting the implementation
membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Direksi terkait of the Board of Directors’ duties and responsibilities related to the
pengelolaan aspek IT Perseroan. Selain itu, ITSC telah memberikan management of the Company’s IT aspects. In addition, the ITSC
keputusan-keputusan strategis terkait pengembangan infrastruktur has made strategic decisions related to the development of the
dan aplikasi TI Perseroan. Company’s IT infrastructure and applications.
PT Indonesia Infrastructure Finance
178 Laporan Tahunan 2023
Page 181
Prosedur Pengangkatan, Pemberhentian,
Penggantian, dan/atau Pengunduran Diri
Dewan Komisaris dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors Appointment, Termination,
Replacement, and/or Resignation Procedures
Anggota Dewan Komisaris dan Direksi diangkat dan Members of the Board of Commissioners and Board of Directors
diberhentikan oleh Pemegang Saham melalui mekanisme are appointed and dismissed by the Shareholders through
RUPS sesuai dengan ketentuan Anggaran Dasar Perseroan. the GMS mechanism in accordance with the provisions of
Mekanisme pengangkatan, pemberhentian, penggantian, the Articles of Association. The Board of Commissioners and
dan pengunduran diri Dewan Komisaris dan Direksi diuraikan Board of Directors appointment, termination, replacement,
sebagai berikut. and resignation procedures are as follows:
1. Prosedur Pemilihan 1. Selection Procedure
Bagi anggota Direksi, kandidat diprioritaskan berasal For members of the Board of Directors, candidates are
dari talent internal yang memiliki potensi untuk menjadi prioritized from internal talents with the potential to
Direktur, namun juga dapat berasal dari kalangan become Directors, but they can also come from the
profesional. Anggota Direksi, Dewan Komisaris, dan/atau professional sector. Members of the Board of Directors,
Pemegang Saham dapat menyampaikan usulan kandidat Board of Commissioners, and/or Shareholders may propose
anggota Dewan Komisaris dan Direksi kepada Perseroan. candidates for the position of Commissioner and Director
Selain itu, Perseroan juga dapat menggunakan jasa pihak to the Company. In addition, the Company may enlist the
ketiga (search firms) yang independen dan memiliki services of independent third parties (search firms) that
reputasi yang baik dalam melakukan proses seleksi have a good reputation to conduct the selection of the
kandidat Direksi. Board of Commissioners and Board of Directors candidates.
2. Prosedur Pengangkatan 2. Appointment Procedure
Pengangkatan anggota Dewan Komisaris dan Direksi The appointment of Board of Commissioners and Board
harus mendapat persetujuan RUPS dan telah lulus of Directors members requires approval from the GMS
Penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper and the appointed candidates must pass the Fit and
Test) sesuai dengan peraturan OJK tentang Fit and Proper Test as stipulated by the OJK regulations on
Proper Test dan memenuhi persyaratan lainnya sebelum the Fit and Proper Test. They must also fulfill other
dinyatakan efektif menjabat sebagai Direktur. requirements before being declared effective in their role
as Commissioners and Directors.
3. Prosedur Pemberhentian, Penggantian, dan/atau 3. Termination, Replacement, and/or Resignation
Pengunduran Diri Procedure
Usulan pemberhentian, penggantian, dan/atau Proposals for the termination, replacement, and/or
pengunduran diri anggota Dewan Komisaris dan Direksi resignation of Board of Commissioners and Board of
yang disampaikan kepada RUPS harus memperhatikan Directors members submitted to the GMS must take
rekomendasi dari NRC. Pemberhentian anggota Dewan into account the recommendations from the NRC. The
Komisaris dan Direksi dapat dilakukan sewaktu-waktu termination of Board of Commissioners and Board of
berdasarkan keputusan RUPS dengan menyebutkan Directors members can be carried out at any given
alasannya. Selain itu, anggota Dewan Komisaris dan time based on the resolution of the General Meeting of
Direksi berhak mengundurkan diri dari jabatannya dengan Shareholders by stating the reasons. In addition, Board
memberitahukan mengenai maksudnya tersebut dan of Commissioners and Board of Directors members have
alasan pengunduran diri. the right to resign from their position by announcing their
intention and stating the reasons for the resignation.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan Board of Directors Membership Criteria and
Dewan Komisaris dan Direksi Term of Office
Perseroan memastikan seluruh anggota Dewan Komisaris dan IIF ensures that all members of its Board of Commissioners
Direksi IIF yang menjabat selama tahun buku telah memenuhi and Board of Directors who serve during the financial year have
persyaratan formal dan materiil sebagaimana ditetapkan fulfilled the formal and material requirements as stipulated
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 179
Page 182
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
dalam Anggaran Dasar Perseroan. Adapun waktu menjabat in its Articles of Association. The term of office of the Board
Dewan Komisaris dan Direksi adalah terhitung sejak tanggal of Commissioners and Board of Directors is as of the date of
pengangkatan pada RUPS sampai penutupan RUPST ketiga appointment at the GMS until the closing of the 3rd (third)
setelah tanggal pengangkatannya, dengan tidak mengurangi AGMS after the date of appointment without prejudice to the
hak RUPS untuk dapat memberhentikannya sewaktu-waktu right of the GMS to dismiss the Board at any time in accordance
sesuai Anggaran Dasar dan ketentuan yang berlaku. with the Articles of Association and applicable regulations.
Kemajemukan Komposisi Dewan Komisaris
dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors’ Composition Diversity
IIF adalah organisasi yang inklusif dan sangat menghargai IIF is an inclusive organization that highly values the diversity.
kemajemukan yang tercipta di dalamnya. Oleh karena Accordingly, the composition of the Board of Commissioners
itu, anggota Dewan Komisaris dan Direksi yang ditunjuk and Board of Directors appointed by the GMS boasts
dalam RUPS memiliki komposisi yang cukup beragam, baik diversity based on age, educational background, expertise,
berdasarkan usia, latar belakang pendidikan, keahlian, serta and the experience required to carry out their duties and
pengalaman yang dibutuhkan dalam pelaksanaan tugas dan responsibilities. The Company firmly believes that diversity
tanggung jawabnya. Perseroan meyakini pemetaan komposisi among members of the Board of Commissioners and Board
Dewan Komisaris dan Direksi yang tepat akan mendukung of Directors will lead to effective and efficient corporate
kelancaran jalannya pengurusan Perseroan. management.
Kebijakan Kemajemukan Komposisi Dewan Komisaris dan The Diversity Policy on the Composition of the Board of
Direksi Perseroan telah diselaraskan dengan ketentuan POJK Commissioners and Board of Directors has been aligned
No. 21/POJK.04/2015 tentang Penerapan Pedoman Tata with the provisions of POJK No. 21/POJK.04/2015 on the
Kelola Perusahaan Terbuka. Adapun kemajemukan Dewan Implementation of Good Corporate Governance Guideline for
Komisaris dan Direksi Perseroan diuraikan sebagai berikut: Public Companies. The composition diversity of the Board of
Commissioners and Board of Directors is as follows:
Jenis Kelamin Umur (tahun)
Nama Jabatan Gender Age (years) Latar Belakang Pendidikan Keahlian
Name Position Pria Wanita Educational Background Expertise
<30 30-50 >50
Male Female
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Darmin Presiden • Sarjana Ekonomi dari Universitas • Ekonomi;
Nasution Komisaris & Indonesia; serta • Pasar Modal; dan
Komisaris • Master and Doctoral Degree of • Perpajakan.
Independen Economic dari University of Paris. • Economics;
President • Bachelor Degree in Economics from the • Capital Market; and
Commissioner University of Indonesia; and • Taxation.
& Independent • Master and Doctoral Degrees in
Commissioner Economics from the University of Paris.
Rinaldi Komisaris • Sarjana Teknik Elektro dari Institut Manajemen Keuangan
Firmansyah Independen Teknologi Bandung; Financial Management
Independent • Magister Administrasi Bisnis dari Institut
Commissioner Pengembangan Manajemen Indonesia;
serta
• Doktor Ilmu Manajemen dari Universitas
Padjadjaran.
• Bachelor Degree in Electrical
Engineering from Bandung Institute of
Technology;
• Master of Business Administration Degree
from the Indonesian Management
Development Institute; and
• Doctoral Degree in Management Science
from Padjadjaran University.
PT Indonesia Infrastructure Finance
180 Laporan Tahunan 2023
Page 183
Jenis Kelamin Umur (tahun)
Nama Jabatan Gender Age (years) Latar Belakang Pendidikan Keahlian
Name Position Pria Wanita Educational Background Expertise
<30 30-50 >50
Male Female
Bhimantara Komisaris • Sarjana Hukum dari Universitas • Audit;
Widyajala Commissioner Indonesia; • Manajemen Risiko;
• Sarjana Ekonomi (Diploma IV) bidang • Pemeriksaan Kecurangan;
Akuntansi dari Sekolah Tinggi Akuntansi dan
Negara; serta • Tata Kelola Perusahaan
• Master of Science in Finance dari George yang Baik.
Washington University. • Audit;
• Bachelor degree in Law from the • Risk Management;
University of Indonesia; • Fraud Audit; and
• Bachelor Degree in Economics (Diploma • Good Corporate
IV) in Accounting from the State College Governance.
of Accountancy; and
• Master of Science Degree in Finance
from George Washington University.
Lodewijk Komisaris Bachelor of Business Administration dan • Perbankan;
Govaerts Commissioner Master of Business Administration dari • Investasi; dan
Groningen School of Management. • Manajemen Keuangan.
Bachelor of Business Administration and • Banking;
Master of Business Administration Degree • Investment; and
from Groningen School of Management. • Financial Management.
Marc-Oliver Komisaris Master of Science di bidang Ekonomi dan • Ekonomi;
Juenemann Commissioner Doctor of Economics (PhD) dari University • Manajemen Keuangan;
of Gottingen. • Manajemen Aset
Master of Science in Economics and Doctor (di tingkat Eropa dan Asia);
of Economics (PhD) from the University of dan
Gottingen. • Investasi ekuitas
• Economics;
• Financial Management;
• Asset Management (across
Europe and Asia); and
• Equity Investments.
Supriya Komisaris • Bachelor of Science in Engineering • Keuangan Proyek dan
Prakash Sen Commissioner dengan Honours dari Bangalore Investasi;
University; serta • Proyek Pembangunan
• Master of Business Administration Berkelanjutan, termasuk
dari Indian Institute of Management investasi cerdas dalam
Calcutta. konektivitas dan
• Bachelor of Science in Engineering with infrastruktur sosial; serta
Honours from Bangalore University; and • Pembiayaan Infrastruktur,
• Master of Business Administration termasuk konsultasi
from Indian Institute of Management kebijakan dan desain
Calcutta. program.
• Project Finance and
Investment;
• Sustainable Development
Projects including smart
investment in connectivity
and social infrastructure;
and
• Infrastructure Financing,
including policy advisory
and program design.
Seth Tan Komisaris Bachelor of Economics dari Universitas • Pembiayaan Infrastruktur
Commissioner Nasional Singapura. (di tingkat Asia dan
Bachelor Degree in Economics from Australia); serta
National University of Singapore. • Infrastruktur Pembangunan
Daerah dan Nasional.
• Infrastructure Financing
(across Asia and Australia);
and
• Regional and National
Development
Infrastructure.
Oza Olavia Komisaris • Sarjana di bidang Farmasi dari Bea Cukai.
Commissioner Universitas Andalas (1995); serta Customs and Excise.
• Magister Sains dari Universitas Indonesia
(2005).
• Bachelor’s degree in Pharmacy from
Andalas University (1995); and
• Master’s degree in Science from the
University of Indonesia (2005).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 181
Page 184
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Jenis Kelamin Umur (tahun)
Nama Jabatan Gender Age (years) Latar Belakang Pendidikan Keahlian
Name Position Pria Wanita Educational Background Expertise
<30 30-50 >50
Male Female
Direksi
Board of Directors
Reynaldi Presiden • Sarjana Teknik Elektro dari Universitas • Industri Infrastruktur
Hermansjah Direktur dan Trisakti; (sektor jalan tol); serta
Chief Executive • Magister dari Universitas Pelita Harapan; • Finansial, terutama
Officer (“CEO”) serta Investasi dan Pasar Modal.
President • Doctoral Degree of Management dari • Infrastructure Industry (toll
Director and Universitas Pelita Harapan. road sector); and
Chief Executive • Bachelor Degree in Electrical • Finance, mainly in
Officer (“CEO”) Engineering from Trisakti University; Investment and Capital
• Master Degree from Pelita Harapan Market.
University; and
• Doctoral Degree in Management from
Pelita Harapan University.
Rizki Pribadi Direktur Bachelor of Science in Economics and • Ekonomi dan Manajemen
Hasan Pelaksana dan General Business dari Texas Christian Keuangan; serta
Chief Financial University. • Perbankan.
Officer (“CFO”) Bachelor of Science Degree in Economics • Economic and Financial
Managing and General Business from Texas Christian Management; and
Director and University. • Banking.
Chief Financial
Officer (“CFO”)
Lestari Direktur • Sarjana Ekonomi dari Universitas Katolik • Manajemen Risiko;
Andaluscia Pelaksana Parahyangan, Bandung (1994); serta • Penjaminan Kredit; serta
Umardin* dan Chief Risk • Magister Manajemen Keuangan dari • Manajemen Portofolio
Officer (“CRO”) Universitas Katolik Atma Jaya (2002). Kredit.
Managing • Bachelor of Economics from • Risk Management;
Director and Parahyangan Catholic University, • Credit Underwriting; and
Chief Risk Bandung (1994); and • Credit Portfolio
Officer (“CRO”) • Master of Financial Management from Management.
Atma Jaya Catholic University (2002).
Mohammad Direktur • Sarjana Teknik Mesin dari Universitas • Keteknikan; serta
Ramadhan Pelaksana Indonesia; serta • Perbankan.
Harahap dan Chief • Master of Science bidang Engineering • Engineering; and
Investment Management dari Northeastern • Banking.
Officer (“CIO”) University, Boston.
Managing • Bachelor Degree in Mechanical
Director Engineering from the University of
and Chief Indonesia; and
Investment • Master of Science Degree in Engineering
Officer (“CIO”) Management from Northeastern
University, Boston.
* Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Penilaian Kinerja Dewan Komisaris dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors’ Performance Assessment
Prosedur dan Pihak yang Melakukan Penilaian Procedure for Assessing Board of
Kinerja Dewan Komisaris dan Direksi Commissioners and Board of Directors’
Performance
Penilaian kinerja Dewan Komisaris dan Direksi, baik secara The assessment of the Board of Commissioners and Board
kolegial maupun individual, dilakukan setiap tahun dengan of Directors’ performance, both collegially and individually,
menerapkan metode self-assessment. Penilaian yang is conducted annually through self-assessment method.
dilakukan oleh masing-masing anggota Dewan Komisaris The assessment carried out by each member of the Board
PT Indonesia Infrastructure Finance
182 Laporan Tahunan 2023
Page 185
dan Direksi mengukur pencapaian target Key Performance of Commissioners and Board of Directors measures the
Indicators (KPI) yang telah disepakati di awal tahun, serta achievement of the KPIs agreed upon at the beginning of the
menilai efektivitas pelaksanaan tugas dan tanggung jawab year, as well as evaluates the effectiveness of implementing
sesuai dengan peraturan perundang-undangan dan/atau duties and responsibilities in accordance with the applicable
Anggaran Dasar Perseroan. regulations and/or the Articles of Association.
Selanjutnya, hasil penilaian kinerja Dewan Komisaris The Board of Commissioners performance evaluation results
disampaikan kepada Presiden Komisaris untuk evaluasi will be submitted to the President Commissioner who will
akhir. Sedangkan, hasil penilaian kinerja Direksi disampaikan make the final evaluation. Meanwhile, the Board of Directors
kepada Dewan Komisaris, di mana evaluasi akhir penilaian performance evaluation results will be submitted to the Board
dilakukan oleh Presiden Komisaris. Penilaian oleh Presiden of Commissioners and the President Commissioner will evaluate
Komisaris juga mempertimbangkan rekomendasi yang the results. The assessment by the President Commissioner also
diberikan oleh NRC. Hasil penilaian kinerja digunakan considers the recommendations from the NRC. The performance
sebagai bahan pertimbangan dalam memberikan arahan evaluation results will be considered in providing directives for
untuk meningkatkan efektivitas kinerja Dewan Komisaris dan improved effectiveness of the Board of Commissioners and Board
Direksi, serta menjadi salah satu dasar pertimbangan bagi of Directors performance and as one of the basic considerations
NRC dalam memberikan rekomendasi untuk mengangkat for the NRC in providing recommendations to reappoint members
kembali anggota dan/atau untuk menyusun struktur of the Board of Commissioners and Board of Directors and/
remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi. or to develop the remuneration structure of the Board of
Commissioners and Board of Directors.
Hasil penilaian kinerja Dewan Komisaris dan Direksi juga The results of Board of Commissioners and Board of Directors
disampaikan dalam Laporan Tahunan dan pada saat RUPST performance evaluation is also conveyed in Annual Report to
sebagai bentuk pertanggungjawaban pelaksanaan tugas dan the GMS as a form of accountability for the implementation
tanggung jawab Dewan Komisaris dan Direksi. of the Board of Commissioners and Board of Directors duties
and responsibilities.
Kriteria Penilaian Kinerja Dewan Komisaris
Board of Commissioners’ Performance Assessment Criteria
Peran Pengawasan Peran Pengawasan Peran Pengawasan
Supervisory Role Supervisory Role Supervisory Role
• Kehadiran dalam Rapat; Rapat Koordinasi dengan Pemegang Saham (kecuali Peningkatan Kapasitas dan Pengetahuan.
• Pencapaian KPI Perseroan; dan RUPST dan RUPSLB). Capacity and Knowledge Enhancement.
• Kegiatan Usaha Perseroan yang Sehat. Coordination Meetings with Shareholders (excluding
• Number of Meeting; AGMS and EGMS).
• Corporate KPI Achievement; and
• Soundness Company’s Business Activities.
Hasil Penilaian Kinerja Dewan Komisaris
Board of Commissioners’ Performance Assessment Results
Berdasarkan prosedur dan kriteria penilaian kinerja yang dilakukan pada tahun 2023, pencapaian KPI Dewan Komisaris diuraikan sebagai berikut:
Based on the performance assessment procedures and criteria conducted in 2023, the achievement of the Board of Commissioners’ KPIs was
as follows:
Indikator KPI Target per Tahun Pencapaian 2023 Pencapaian KPI
KPI Indicator Target per Year Achievement 2023 KPI Achievement (%)
Peran Pengawasan / Supervisory Role
Kehadiran dalam Rapat / Number of meeting 22 kali / times 30 kali / times 100,00
Pencapaian KPI Perseroan / Corporate KPI Achievement 100% 98,10% 98,10
Sehat / Sound
Kegiatan Usaha Perseroan yang Sehat / Soundness
Sehat / Sound (Rating 2 atau “Sehat” / 100,00
Company’s Business Activities
Rating 2 or “Healthy”)
Peran Pelaporan / Reporting Role
Rapat Koordinasi dengan Pemegang Saham (kecuali RUPST
Minimal 1 kali per tahun / Minimum
dan RUPSLB) / Coordination Meetings with Shareholders 1 kali / time 100,00
1 per year
(excluding AGMS and EGMS)
Lainnya / Others
Minimal 1 kali mengikuti program 2 kali mengikuti program
Peningkatan Kapasitas dan Pengetahuan / Capacity and
pelatihan / Attend at least one pelatihan / Participated in 100,00
Knowledge Enhancement Achievement
training program two training programs
Total Pencapaian /
99,62
Total Achievement
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 183
Page 186
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Kriteria Penilaian Kinerja Direksi
Board of Directors’ Performance Assessment Criteria
Finansial Bisnis Proses Internal Pembelajaran dan Pertumbuhan
Financial Business Internal Process Learning and Growth
• Kinerja Keuangan; dan • Pertumbuhan Bisnis; dan Peningkatan Proses Bisnis. Produktivitas Karyawan.
• Program Peningkatan • Mempertahankan Peringkat Kesehatan, Business Process Employee Productivity.
Modal. Peringkat Investment Grade, serta Enhancement.
• Financial Performance; Peringkat Safeguard S&E.
and • Business Growth; and
• Capital Raising Program. • Preserving Soundness Rating, Investment
Grade Rating, and S&E Safeguard Rating.
Hasil Penilaian Kinerja Direksi
Board of Directors’ Performance Assessment Results
Berdasarkan prosedur dan kriteria penilaian kinerja yang dilakukan pada tahun 2023, pencapaian KPI masing-masing anggota Direksi diuraikan sebagai berikut: /
Based on the performance assessment procedures and criteria conducted in 2023, the achievement of Key Performance Indicators (KPIs) for each member
of the Board of Directors was as follows:
CEO CIO CFO CRO ADV
Pencapaian Pencapaian Pencapaian Pencapaian Pencapaian
Indikator KPI Bobot
KPI
Bobot
KPI
Bobot
KPI
Bobot
KPI
Bobot
KPI
KPI Indicator Penilaian Penilaian Penilaian Penilaian Penilaian
KPI KPI KPI KPI KPI
Weight Weight Weight Weight Weight
Achievement Achievement Achievement Achievement Achievement
(%) (%) (%) (%) (%)
(%) (%) (%) (%) (%)
Finansial / Financial
Kinerja Keuangan / Financial
30,00 32,15 33,00 36,16 32,00 34,60 32,00 34,04 43,00 49,64
Performance
Program Peningkatan Modal /
24,00 21,00 12,00 10,60 28,00 24,40 9,00 7,80 6,00 5,20
Capital Raising Program
Bisnis / Business
Pertumbuhan Bisnis /
7,00 6,13 25,00 23,37 16,00 15,18 10,00 8,46 24,00 18,02
Business Growth
Mempertahankan Peringkat
Kesehatan, Peringkat
Investment Grade, dan
Peringkat Safeguard S&E / 5,00 5,00 7,50 7,50 6,00 6,00 21,00 21,00 7,00 7,00
Preserving Soundness Rating,
Investment Grade Rating, and
S&E Safeguard Rating
Proses Internal / Internal
Process
Peningkatan Proses
Bisnis / Business Process 10,00 9,44 15,00 13,89 10,50 9,94 20,50 18,83 12,50 11,50
Enhancement
Pembelajaran dan Pertumbuhan /
Learning and Growth
Produktivitas Karyawan /
24,00 24,00 7,50 7,50 7,50 7,50 7,50 7,50 7,50 7,50
Employee Productivity
Total / Total 97,73 99,02 97,62 97,64 98,86
Nominasi dan Remunerasi Dewan Komisaris
dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors Nomination and Remuneration
Prosedur Nominasi Dewan Komisaris dan Procedure for Nomination of the Board of
Direksi Commissioners and the Board of Directors
Kebijakan prosedur nominasi Dewan Komisaris dan Direksi The following is the nomination procedure for the Board of
yang berlaku di IIF sebagai berikut: Commissioners and Board of Directors of IIF:
1. NRC melakukan seleksi dan memberikan nominasi calon 1. The NRC selects and gives a list of nominated candidates
yang akan direkomendasikan kepada Dewan Komisaris; as recommendation to the Board of Commissioners;
PT Indonesia Infrastructure Finance
184 Laporan Tahunan 2023
Page 187
2. Dewan Komisaris memberikan rekomendasi nama calon 2. The Board of Commissioners recommended the name of
kepada Pemegang Saham; the candidate to the Shareholders;
3. NRC dan Dewan Komisaris memberikan rekomendasi 3. The NRC and the Board of Commissioners propose the
nominasi calon dan remunerasinya kepada Pemegang recommended candidates and their remuneration to
Saham; Shareholders;
4. Pemegang Saham memberikan tanggapan, pertanyaan, 4. Shareholders give their responses, questions, and/or
dan/atau persetujuannya pada nominasi yang approval to the nominations submitted by the Board of
disampaikan oleh Dewan Komisaris; serta Commissioners; and
5. Khusus untuk calon anggota Komisaris wakil Pemegang 5. Specifically for prospective Commissioner representing
Saham pendiri, Pemegang Saham lainnya terikat untuk Founding Shareholders, other Shareholders are obliged
mengangkat calon yang diajukan. to appoint the proposed candidate.
Prosedur Penetapan Remunerasi Procedure for Determining the Remuneration
Dewan Komisaris dan Direksi for the Board of Commissioners and the
Board of Directors
Kebijakan penentuan struktur dan nominal remunerasi yang The determination of the remuneration for the Board of
akan dibagikan kepada Dewan Komisaris dan Direksi dimulai Commissioners and the Board of Directors begins with a
dari tahap pembahasan oleh Dewan Komisaris mengenai discussion by the Board of Commissioners regarding the key
indikator-indikator utama yang harus diperhatikan dalam indicators that must be considered in the entire process of
proses penetapan remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi. remuneration determination. Furthermore, the Board of
Kemudian, Dewan Komisaris menyampaikan usulan struktur Commissioners shall determine the proposed remuneration
dan nominal remunerasi dengan mempertimbangkan hasil structure and amount with due consideration on the
evaluasi kinerja dan memperhatikan hal-hal lain yang evaluation results and considerations given by the NRC.
disampaikan oleh NRC. Selanjutnya, usulan penetapan The proposal for determining the remuneration for the Board
remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi disampaikan kepada of Commissioners and the Board of Directors will then be
Pemegang Saham pada saat RUPST untuk mendapatkan submitted to Shareholders at the AGMS for approval.
persetujuan.
Indikator Penetapan Remunerasi Indicators for Determining the Remuneration of the
Dewan Komisaris dan Direksi Board of Commissioners and the Board of Directors
Beberapa indikator utama atau faktor-faktor penentu A number of key indicators or main considerations used as the
yang dijadikan sebagai tolok ukur pertimbangan dalam benchmarks in determining the remuneration of the Board of
menentukan remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi Commissioners and Board of Directors are as follows:
diuraikan sebagai berikut:
1. Kinerja Perseroan; 1. Company Performance;
2. Faktor skala usaha; 2. Business scale factor;
3. Faktor kompleksitas usaha; 3. Business complexity factor;
4. Tingkat inflasi; 4. Inflation rate;
5. Kondisi dan kemampuan keuangan Perseroan; serta 5. Company’s financial condition and capability; and
6. Faktor-faktor lain yang relevan, serta tidak boleh 6. Other relevant factors, and must not conflict with the
bertentangan dengan peraturan perundang-undangan. laws and regulations.
Struktur dan Besaran Remunerasi Remuneration Structure and Amount for the Board
Dewan Komisaris dan Direksi of Commissioners and the Board of Directors
IIF menganut kebijakan tertutup terkait remunerasi Dewan IIF adheres to a closed policy regarding the remuneration
Komisaris, Direksi, dan karyawan. of the Board of Commissioners, Board of Directors, and
employees.
Pengungkapan Bonus Non Kinerja dan/atau Disclosure of Non-Performance Bonuses and/or
Opsi Saham Stock Options
Perseroan tidak memberikan remunerasi dalam bentuk bonus The Company does not provide remuneration in the form
non-kinerja. Perseroan juga tidak memiliki kebijakan opsi of non-performance bonuses. Furthermore, the Company
saham bagi Dewan Komisaris dan Direksi. also does not have a stock option policy for the Board of
Commissioners and the Board of Directors.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 185
Page 188
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pengungkapan Hubungan Afiliasi
Dewan Komisaris, Direksi, dan
Pemegang Saham Pengendali
Disclosure of Affiliation Relationship of Board of Commissioners,
Board of Directors and the Controlling Shareholders
Pengungkapan mengenai hubungan afiliasi antara anggota As one of the criteria used to assess the independence of
Dewan Komisaris, Direksi, dan Pemegang Saham Pengendali the Board of Commissioners and Board of Directors, the
sebagai salah satu kriteria yang digunakan untuk mengukur disclosure of affiliations among their members and the
independensi Dewan Komisaris dan Direksi diuraikan sebagai Controlling Shareholder is as follows:
berikut:
1. Hubungan afiliasi antara anggota Direksi dengan anggota 1. Affiliation relationship between members of the Board of
Direksi lainnya; Directors and other members of the Board of Directors;
2. Hubungan afiliasi antara anggota Direksi dan anggota 2. Affiliation relationship between members of the Board of
Dewan Komisaris; Directors and members of the Board of Commissioners;
3. Hubungan afiliasi antara anggota Direksi dengan 3. Affiliation relationship between members of the Board of
Pemegang Saham Utama dan/atau pengendali; Directors and the Major and/or controlling Shareholders;
4. Hubungan afiliasi antara anggota Dewan Komisaris 4. Affiliation relationship between members of the Board
dengan anggota Komisaris lainnya; serta of Commissioners and other members of the Board of
Commissioners; and
5. Hubungan afiliasi antara anggota Dewan Komisaris 5. Affiliation relationship between members of the Board
dengan Pemegang Saham Utama dan/atau pengendali. of Commissioners and the Major and/or controlling
Shareholders.
Informasi mengenai hubungan afiliasi Dewan Komisaris dan The affiliations between the Board of Commissioners and
Direksi diuraikan sebagai berikut: Board of Directors are as follows:
Hubungan Keluarga Hubungan Keuangan
Familial Relationship Financial Relationship
Dewan Dewan
Direksi Pemegang Direksi Pemegang
Nama Komisaris Komisaris
Board of Saham Board of Saham
Name Board of Board of
Directors Shareholders Directors Shareholders
Commissioners Commissioners
Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak
Yes No Yes No Yes No Yes No Yes No Yes No
Dewan Komisaris / Boad of Commissioners
Darmin Nasution - - - - - -
Rinaldi Firmansyah - - - - - -
Bhimantara
- - - - - -
Widyajala
Lodewijk Govaerts - - - - - -
Marc-Oliver
- - - - - -
Juenemann
Supriya Prakash Sen - - - - - -
Seth Tan - - - - - -
Oza Olavia - - - - - -
PT Indonesia Infrastructure Finance
186 Laporan Tahunan 2023
Page 189
Hubungan Keluarga Hubungan Keuangan
Familial Relationship Financial Relationship
Dewan Dewan
Direksi Pemegang Direksi Pemegang
Nama Komisaris Komisaris
Board of Saham Board of Saham
Name Board of Board of
Directors Shareholders Directors Shareholders
Commissioners Commissioners
Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak Ya Tidak
Yes No Yes No Yes No Yes No Yes No Yes No
Direksi / Board of Directors
Reynaldi Hermansjah - - - - - -
Rizki Pribadi Hasan - - - - - -
Lestari Andaluscia
- - - - - -
Umardin*
Mohammad
- - - - - -
Ramadhan Harahap
* Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Pendidikan dan/atau Pelatihan
Dewan Komisaris, Direksi, dan
Organ Tata Kelola Lainnya
Education and/or Training for the Board of Commissioners,
Board of Directors, and Other Governance Organs
Pendidikan dan/atau Pelatihan untuk Training and/or Education for
Dewan Komisaris the Board of Commissioners
Jenis Program dan/atau Kegiatan
Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Bhimantara Lodewijk Marc Oliver Supriya
Type of Competency Development Organizer Widyajala Govaerts Juenemann Prakash Sen
Program and/or Activity
Fakultas Hukum Universitas
Indonesia, Perhimpunan
Advokat Indonesia (Peradi),
dan The Center for Consulting
Legal Education
Pendidikan Khusus Profesi Advokat
Specialized Professional Education for Lawyers Faculty of Law of the
University of Indonesia,
Indonesian Advocates
Association (Peradi), and The
Center for Consulting Legal
Education
The Institute of Internal
IIA National Conference 2023
Auditors
Certified Public Accountant CPA Australia
Self Publishing School: Become a Bestseller
Self Publishing
and Sell More Books
IESE Business School -
Value Creation Through Effective Boards
University of Navarra
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 187
Page 190
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Jenis Program dan/atau Kegiatan
Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Bhimantara Lodewijk Marc Oliver Supriya
Type of Competency Development Organizer Widyajala Govaerts Juenemann Prakash Sen
Program and/or Activity
Singapore Institute of
Corporate Governance Roundup 2023
Directors
SID Director Conference 2023 (Navigating
Singapore Institute of
an Unscripted World: Conform, Perform,
Directors
Transform)
Certified Chair Executive Program Advisory Board Centre
Australian Institute of Company Directors Australian Institute of
Membership Company Directors
Singapore Chapter Women Corporate Directors
Sharing Session: Climate Finance Opportunities IIF Team & Supriya Prakash
and Next Gen Infrastructure Investments Sen
Pendidikan dan/atau Pelatihan untuk Direksi Training and/or Education for
the Board of Directors
Jenis Program dan/atau
Rizki Lestari Mohammad
Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Reynaldi
Pribadi Andaluscia Ramadhan
Type of Competency Development Program Organizer Hermansjah
Hasan Umardin* Harahap
and/or Activity
Global Islamic Finance Summit 2023 Bank Syariah Indonesia
Asian Regional Public Debt Management Forum ADB
Fitch on Indonesia – Navigating a World of Risk Fitch Ratings Indonesia
DBS Asian Insights Forum 2023 & Customer Appreciation.
DBS Supports Indonesia on ASEAN Chairmanship; DBS Bank
Indonesia’s Pivotal Role to ASEAN Economy
5th Focus Group Discussion on Energy Transition
MoF Fiscal
Mechanism (ETM)
Partnering for Impact: Tangible Examples of Private
World Bank
Sector Engagement in infrastructure finance
Sustainable Finance Seminar ING & ADB
The Asset Events: Breaking Barriers - Scaling the
ADB & The Assets
Sustainable Finance Agenda in Asia-Pacific
IIF Climate Change Adaptation & Quantification of
IIF & World Bank
Impacts: Capacity Building Workshop Day I
Implementasi Alternatif Penyelesaian Sengketa (melalui
BANI dan SIAC), serta Akibat Hukum atas pelaksanaan
Surat Kesanggupan dan Jaminan Perusahaan
William Hendrik & Siregar
Implementation of Alternative Dispute Resolution Djojonegoro
(through BANI and SIAC), as well as Legal Consequences
for the execution of Letters of Commitment and
Company Guarantees.
Seminar ESG “Peluang dan Tantangan Pembiayaan
Berbasis ESG”
MoF Fiscal
ESG Seminar: Opportunities and Challenges in ESG-
Based Financing
Lembaga Ketahanan
Nasional
LEMHANNAS
The National Resilience
Institute
LKY School of Public
Public Policy-Course
Policy
PT Indonesia Infrastructure Finance
188 Laporan Tahunan 2023
Page 191
Jenis Program dan/atau
Rizki Lestari Mohammad
Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Reynaldi
Pribadi Andaluscia Ramadhan
Type of Competency Development Program Organizer Hermansjah
Hasan Umardin* Harahap
and/or Activity
Masyarakat Energi
Speaking in 11th Indonesia EBTKE ConEx 2023 “Energy Terbarukan Indonesia
Transition Enabling Ecosystem & Infrastructure “ Indonesia Renewable
Energy Society
Sharing Session - Biodiversity and Natural Resources IIF S&E Team and World
Management for Infrastructure Project Bank
Hong Kong Trade Development Council & KADIN
HKTDC-KADIN
Indonesia Business Luncheon
ESG Sharing Session with IFC IIF S&E Team and IFC
Standard Chartered ASEAN Indo Pacific Luncheon Standard Chartered Bank
Managing Innovation Course Harvard University
Sharing Session: The Art of Debt Restructuring and Hadi Cahyadi - Helios
Recovery Capital
Kemenkeu Invitation: Seminar ESG “Peluang dan Kementerian Keuangan
Tantangan Pembiayaan Berbasis ESG” The Ministry of Finance
Public Policy: Design and Implementation for Success Emeritus
Sharing Session: Climate Finance Opportunities and Next IIF Team & Supriya
Gen Infrastructure Investments Prakash Sen
Indonesia Economic Update Q1 - 2023 PwC
Global Infrastructure
Sustainable Infrastructure in the New Development Era
Facility
Board of Commissioners and Board of Directors’ CFO Club SSEK Law Firm
Responsibility and Challenges and Mask
JP Morgan Indonesia Forum J.P. Forum
Indonesia’s Climate Risk Stress Testing Forum Moodys Analytics
International Capital
9th Annual Conference of the Principles
Market Association
2nd Annual Future CFO Conference Indonesia: Forging
Cxociety
Strategic Partnerships with Business through Finance
Standard Chartered’s H2 2023 Global & Indonesia
SCB
Outlook
8th Asia Sustainable Infrastructure Finance Leaders Dialogue The Assets
Podcast: Know Your Client Mandiri Sekuritas
CFO Club Event CFO CONNECT: Staying Ahead in a World
CFO Forum
of Economic Uncertainty
IIF Team & Marsh
Cyber Insurance Policy
Indonesia
Macroeconomics and Infrastructure Outlook 2023 IIF Team & PwC
Gateaway to ASEAN Conference: ASEAN Forging Ahead UOB
Yield Without Border: A Global Perspective on High
Allians Global Investors
Dividend Investing
Indonesian Foreign Policy in a Changing World: IIF Team & Dr. Dino Patti
Understanding the Game & the Landscape Djalal
Mandiri Investment Forum Bank Mandiri
The 1 Seminar of Water and Innovative Finance Sub
st
World Water Forum
Theme Road to the 10th World Water Forum 2024
Sharing Session on Development of BioGas/BioCNG IIF dan The GGGI
Plants in Indonesia IIF and The GGGI
Sharing Session: BG/LC by PDV IIF
Kementerian Keuangan
FGD Indonesia Infrastructure Roundtable (“IIR”)
The Ministry of Finance
Indonesia Sustainability Forum HSBC
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 189
Page 192
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pendidikan dan/atau Pelatihan untuk Komite Training and/or Education for
Eksekutif the Committees
Jenis Program dan/atau Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara
Irman Boyle
Type of Competency Developmen Program and/or Activity Organizer
How to Build Strong PPP Institutions in Developing Countries: Legal
World Bank & PPIAF
Frameworks
BCA: Indonesia Economic Outlook 2023 PT Bank Central Asia Tbk
ESG Rating Seminar PwC
British Council - Series A to Growth Stage Investing into Tech Companies
British Council
Masterclass
Moody’s Webinar | 2023 ESG and Sustainable Finance Outlook - APAC Edition Moody’s
Kementerian Pekerjaan Umun dan Perumahan
PUPR Invitation: 1st Seminar: Government Support and Private Sector’s
Rakyat
Perspective on Public-Private Partnership for Water Resources Infrastructure
The Ministry of Public Works and Public Housing
Universitas Padjajaran
Sharing Session KPBU
Padjajaran University
Workshop Klarifikasi RfP EPCF Kemitraan - ITF Sunter
Jakpro
Workshop on Clarification for EPCF Partnership RfP - ITF Sunter
Fidelitas Institute MPFPPP (Private Class Bank BNI) Fidelitas
HHP Law Firm - Legal Trends and Spotlights HHP
Challenges for Infrastructure Investment in the Post-Pandemic Era SMI
Procurement System - Invoice Tracking IIF
Universitas Indonesia
Sustainable Financing Policy Discussion
The University of Indonesia
Pelaksanaan Teknis dalam Perdagangan Karbon pada Sub-Sektor
Pembangkit Listrik
PwC
Execution of Technical Aspects in Carbon Trading for the Power Generation
Sub-Sector
Seminar Dekarbonisasi Captive Power Kementerian Energi dan Sumber Daya Mineral
Captive Power Decarbonization Seminar The Ministry of Energy and Mineral Resources
Sarasehan Geothermal: Tantangan Pengembangannya
IA-ITB
Geothermal Symposium: Development Challenges
Workshop KPBU ESDM Kerjasama Pemerintah dan Badan Usaha atau Public
Private Partnership Kementerian Energi dan Sumber Daya Mineral
The Ministry of Energy and Mineral Resources
ESDM Public-Private Partnership (PPP) Workshop
Day 1 IIF Climate Change Adaptation & Quantification of Impacts: Capacity
IIF
Building Workshop
Sharing Session: Implementasi Alternatif Penyelesaian Sengketa (melalui
BANI dan SIAC)
William Hendrik & Siregar Djojonegoro
Sharing Session: Alternative Dispute Settlement Implementation (through
BANI and SIAC)
Wind Power Projects: Challenges and Good Practices - Environment and
Asian Infrastructure Investment Bank
Social Safeguards Community of Practice Seminar
The 3rd Workshop of Sustainable Water Finance Subtheme Side Event Road
World Water Council
to the 10th World Water Forum 2024
Biodiversity and Natural Resources Management for Infrastructure Project IIF S&E Team and World Bank
Webinar OJK: Peluang Perdagangan Karbon dalam Upaya Dekarbonisasi
OJK
OJK Webinar: Opportunities in Carbon Trading for Decarbonization Efforts
OJK Webinar “Mengenal Lebih Jauh Pengaturan UU P2SK dalam rangka
Penguatan Industri Keuangan Non-Bank (“IKNB”)”
OJK
OJK Webinar “A Deeper Understanding of the Provisions of P2SK Law for
Strengthening Non-Bank Financial Industry (“IKNB”)”
PT Indonesia Infrastructure Finance
190 Laporan Tahunan 2023
Page 193
Jenis Program dan/atau Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara
Irman Boyle
Type of Competency Developmen Program and/or Activity Organizer
Workshop to Discuss Renewable Energy Beyond Solar WTC
Ansarada Webinar: Setting-up Public-Private Partnerships for Success Ansarada
ESG Sharing Session with IFC IIF S&E Team and IFC
PwC: The Future Directions of ESG and Sustainability Reporting in Indonesia PwC
API Musyawarah Nasional XI Asosiasi Panasbumi Indonesia Tahun 2023 Asosiasi Panas Bumi Indonesia (“API”)
11th Indonesian Geothermal Association (API) National Deliberation Year 2023 Indonesian Geothermal Association (“API”)
Annual Business Meeting PT Moda Integrasi Transportasi Jabodetabek
“Facing Opportunities & Challenges toward Sustainable Business in PT Moda Integrasi Transportasi Jabodetabek
Transport Ecosystem”
Sharing Session: Climate Finance Opportunities and Next Gen Infrastructure
IIF Team & Supriya Prakash Sen
Investments
Indonesian Foreign Policy in a Changing World: Understanding the Game &
IIF Team & Dr. Dino Patti Djalal
the Landscape
Macroeconomics and Infrastructure Outlook 2023 IIF Team & PwC
Cyber Insurance Policy IIF Team & Marsh Indonesia
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Indonesia
Seminar FEI Faculty of Economics and Business, University of
Indonesia
Pendidikan dan/atau Pelatihan untuk Training and/or Education for the Corporate
Sekretaris Perusahaan Secretary
Jenis Program dan/atau Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Nastantio W.
Type of Competency Developmen Program and/or Activity Organizer Hadi
Operational Risk Awareness and Emergency Response Awareness Socialization IIF Operational Risk Team
Sharing Session: Implementasi Alternatif Penyelesaian Sengketa (melalui BANI
dan SIAC)
William Hendrik & Siregar Djojonegoro
Sharing Session: Alternative Dispute Settlement Implementation (through BANI
and SIAC)
IIF S&E Team and International Finance
ESG Sharing Session with IFC
Corporation
Finance for Non-Finance Mandiri University
Outing IIF Team
Sharing Session: The Art of Debt Restructuring and Recovery Hadi Cahyadi - Helios Capital
FGD Peraturan Otoritas Jasa Keuangan
OJK
FGD on Financial Services Authority Regulations
Indonesian Foreign Policy in a Changing World: Understanding the Game and
IIF Team & Dr. Dino Patti Djalal
the Landscape
Sharing Session: Climate Finance Opportunities and Next Gen Infrastructure
IIF Team & Supriya Prakash Sen
Investments
Macroeconomics and Infrastructure Outlook 2023 IIF Team & PwC
OJK Sharing Session OJK
Kepala Biro Komunikasi dan Layanan Informasi
Biro KLI KemenKeu META Instagram Sharing Session Kementerian Keuangan
The Ministry of Finance’s KLI Bureau META Instagram Sharing Session Head of Communication and Information
Services Bureau, The Ministry of Finance
Cyber Insurance Policy IIF Team & Marsh Insurance
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 191
Page 194
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pendidikan dan/atau Pelatihan untuk UAI Training and/or Education for the UAI
Jenis Program dan/atau
Rahman
Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Yudi Rama
Soeryo Khairiyah
Type of Competency Developmen Program Organizer Adrial Aditia
Anindito
and/or Activity
Operational Risk Awareness and Emergency Response Awareness
IIF Operational Risk Team
Socialization
Sharing Session - Biodiversity and Natural Resources
IIF S&E Team and World Bank
Management for Infrastructure Project
2023 Target Socialization & Budget Discussion IIF Corporate Planning Team
Sharing Session: Implementasi Alternatif Penyelesaian Sengketa
(melalui BANI dan SIAC) William Hendrik &
Sharing Session: Alternative Dispute Settlement Implementation Siregar Djojonegoro
(through BANI and SIAC)
Internal Sharing Session: Enhancing Understanding on ESG IIF S&E Team
Internal Control Over Financial Reporting (ICOFR) Vidvant - Fotria
IIF S&E Team and International
ESG Sharing Session with IFC
Finance Corporation
Team Building - Embracing Future Challenges IIF Team
The Integrity Learning Series: Anticorruption and Integrity
The Asian Development Bank
Training for Jakarta-based Executing and Implementing Agencies
Influencing Skills Training Ghita Utoyo
Sharing Session: The Art of Debt Restructuring and Recovery Hadi Cahyadi - Helios Capital
Institut Akuntan Publik
Indonesia
Recognition of Prior Learning ACPA
Indonesia Institute of Certified
Public Accountants
Ikatan Akuntan Indonesia
Sertifikasi Akuntan Profesional
Professional Accountant Certification Institute of Indonesia
Chartered Accountants
Sudarshan Gooptu with MCC
Cost-Benefits Analysis of Economic Rate of Return
USA
Environmental Social Good Governance (ESG) Fundamentals CRMS Indonesia
Stephen Gaull and Katy with
Financial Market Development Project - Compact II
MCC USA
Mengatasi Tantangan dan Menghadapi Perubahan dalam Sektor
Jasa Keuangan
OJK Institute
Overcoming Challenges and Facing Changes in the Financial
Services Sector
Sosialisasi POJK 9 Tahun 2023 tentang Penggunaan Jasa Akuntan
Publik dan Kantor Akuntan Publik dalam Kegiatan Jasa Keuangan
Dissemination of POJK No. 9/2023 on the Engagement of Public OJK IKNB
Accountant and Public Accounting Offices’ Services in Financial
Services Activities
Leadership in Changing Atmosphere OJK Institute
Enterprise Risk Management Riverstone Training
Business English Writing English for Business
PT Indonesia Infrastructure Finance
192 Laporan Tahunan 2023
Page 195
Jenis Program dan/atau
Rahman
Kegiatan Pengembangan Kompetensi Penyelenggara Yudi Rama
Soeryo Khairiyah
Type of Competency Developmen Program Organizer Adrial Aditia
Anindito
and/or Activity
Webinar Waspada Modus Penipuan Gaya Baru
OJK Institute
Beware New Fraud Schemes Webinar
Finance for Non Finance Mandiri University
The Indonesia Capital Market
Investor Relations Workshop - IIF TICMI
Institution
Lembaga Pengembangan
Perbankan Indonesia
APU, PPT, PPPSPM
Indonesia’s Banking
Development Institute
How to Manage Climate Related Risk in Banking Industry OJK Institute
Organ Pendukung Dewan Komisaris
Board of Commissioners Supporting Organs
Dewan Komisaris membentuk komite pendukung, yaitu AC, The Board of Commissioners has formed supporting organs,
NRC, ROC, serta BoC-IC. namely the AC, NRC, ROC, and the BoC-IC.
Komite Audit Audit Committee
Perseroan memiliki AC yang dibentuk berdasarkan Keputusan The Company established the AC in accordance with the Board
Dewan Komisaris No. 001/IIF/BoC-RES/IV/2016 tanggal of Commissioners’ Decree No. 001/IIF/BoC-RES/IV/2016
21 April 2016. AC dibentuk oleh Dewan Komisaris untuk dated 21 April 2016, to review and clarify financial
melakukan penelaahan dan klarifikasi atas informasi information; select, appoint, and oversee the work of
keuangan; seleksi, penunjukan, dan pengawasan pekerjaan independent auditors; evaluate the effectiveness of
auditor independen; evaluasi efektivitas pelaksanaan audit internal audit implementation; and oversee internal
internal; serta pengendalian internal. AC juga mengawasi control. The AC also supervises the Company’s compliance
kepatuhan Perseroan terhadap peraturan dan perundang- with applicable regulations and laws. The AC reflects the
undangan yang berlaku. Keberadaan dan pembentukan AC IIF Company’s compliance with the provisions of OJK Regulation
merupakan wujud kepatuhan Perseroan terhadap ketentuan No. 55/POJK.04/2015 on the Establishment and Work
POJK No. 55/POJK.04/2014 (“POJK 55/2014”) tentang Guideline of the Audit Committee.
Pembentukan dan Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite
Audit.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan AC Perseroan merujuk pada The legal bases for the establishment of the AC were as
beberapa ketentuan sebagai berikut: follows:
1. POJK No. 55/POJK.04/2015 tentang Pembentukan dan 1. POJK No. 55/POJK.04/2015 on the Establishment and
Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite Audit; Work Guideline of the Audit Committee;
2. Anggaran Dasar Perseroan; serta 2. The Company’s Articles of Association; and
3. Piagam AC. 3. AC Charter
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 193
Page 196
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Piagam Komite Audit Audit Committee Charter
Seluruh anggota AC Perseroan wajib menjalankan tugas dan All members of the Company’s AC shall discharge their duties
tanggung jawab dengan berpedoman pada Piagam AC yang and responsibilities based on the AC Charter approved on
telah disahkan pada 21 April 2016 dan di review kembali pada 21 April 2016 and reviewed on 22 March 2022. The charter
22 Maret 2022. Piagam ini mengatur hal-hal yang berkaitan governs matters pertaining to the Committees authority,
dengan kewenangan, struktur, dan kualifikasi tanggung structure, and qualifications of responsibilities, meetings,
jawab, pertemuan, pelaporan, serta masa jabatan anggota reporting, and term of office. If necessary, the AC Charter
AC. Apabila diperlukan, Piagam AC dapat diperbarui agar can be updated to ensure conformity with business dynamics,
senantiasa selaras dengan dinamika bisnis, tantangan yang challenges faced, and the Company’s corporate needs.
dihadapi, dan sesuai dengan kebutuhan Perseroan.
Tugas dan Tanggung Jawab Komite Audit Audit Committee’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab AC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the AC are as follows:
berikut:
1. Menelaah laporan hasil identifikasi isu-isu pengendalian yang Review reports identifying issues on control that require attention
membutuhkan perhatian atau subjek koreksi serta merangkum or correction, and to summarize actions taken to solve said
kegiatan tindak lanjut yang diambil untuk menyelesaikan masalah problems.
tersebut.
2. Menelaah cara dan kerangka kerja Manajemen dalam memastikan Review methods and frameworks of the Company’s Management
dan memantau kecukupan sifat, tingkat, dan efektivitas sistem in ensuring and monitoring the adequacy and effectiveness of
pengendalian internal, termasuk pengendalian sistem akuntansi internal control systems, including accounting system controls,
dan mengelola efektivitas sistem pengendalian internal, termasuk and managing an effective internal control system, including
tinjauan tahunan dari kecukupan pengawasan pengendalian dan annual reviews of the adequacy of control supervision and problem
proses eskalasi atas suatu permasalahan. escalation mechanism.
3. Menelaah pernyataan-pernyataan dalam Laporan Tahunan Review statements in the Annual Report before obtaining an
sebelum mendapat persetujuan dari Dewan Komisaris. approval from the Board of Commissioners.
4. Meminta keterangan dari Presiden Direktur/Direktur Pelaksana Request feedback from the President Director/Managing Director
dan Direktur Keuangan mengenai keberadaan setiap kekurangan and Chief Financial Officer on any significant weaknesses in the
yang signifikan dalam sistem pengendalian internal dan setiap internal control system and for any indications of potential fraud
potensi penipuan yang teridentifikasi yang dapat memengaruhi that may affect the company.
perusahaan.
5. Menelaah laporan yang diberikan oleh Auditor Internal dan Review reports from internal and external auditors and monitor the
eksternal, serta memantau status perbaikan yang diperlukan. status of remedial actions, if any.
6. Menelaah masalah-masalah yang diulas dan memutuskan apakah Review issues being discussed and determine if such issues will
perlu atau tidak untuk mengeskalasi masalah tersebut kepada be escalated to the Board of Commissioners or brought to the
Dewan Komisaris atau memberitahukannya kepada regulator. attention of regulators.
7. Secara khusus, AC bertanggung jawab atas perbaikan transparansi The Committee is responsible for improving the transparency and
dan kualitas Laporan Keuangan, dengan cara: quality of financial statements through the following duties:
a. Memastikan adanya kajian yang layak terhadap Laporan a. Ensure proper reviewing of the financial statements that will be
Keuangan yang akan dikeluarkan oleh Perusahaan; issued by the Company;
b. Mendiskusikan dengan auditor setiap aspek penilaian yang b. Discuss every significant assessment and/or accounting policy in
signifikan dan/atau kebijakan akuntansi terkait penyediaan the provision of information in financial accounts in the Financial
informasi dalam akun-akun dalam Laporan Keuangan; Statements with the auditors;
c. Memastikan bahwa Laporan Keuangan telah disiapkan sesuai c. Ensure the financial statements have been prepared in
dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum dan peraturan accordance with generally accepted accounting principles and
terkait; serta related regulations; and
d. Memastikan seluruh laporan yang dikirimkan ke regulator dan d. Ensure that all reports sent to the regulators and other related
lembaga terkait lainnya telah disampaikan secara akurat dan institutions have been submitted accurately and punctually.
tepat waktu.
PT Indonesia Infrastructure Finance
194 Laporan Tahunan 2023
Page 197
8. Dalam kaitannya dengan UAI, AC bertugas untuk: With regards to the UAI, the Committee’s duties to:
a. Mengevaluasi Piagam Audit Internal sebelum diajukan ke Dewan a. Evaluate the Internal Audit Charter before it is submitted for
Komisaris; approval to the Board of Commissioners;
b. Mengevaluasi rencana audit tahunan UAI sebagai masukan bagi b. Evaluate the annual audit plan prepared by the UAI for
Dewan Komisaris; consideration by the Board of Commissioners;
c. Memastikan bahwa tidak ada pembatasan yang dibuat oleh c. Ensure that the Management do not restrict the audit process
Manajemen terhadap proses audit yang dilakukan oleh UAI; conducted by the UAI;
d. Mengevaluasi efektivitas fungsi UAI; d. Evaluate that the effectiveness of the UAI function;
e. Memastikan bahwa setiap temuan yang signifikan dari proses e. Ensure that every significant findings from the internal audit
audit internal telah dilaporkan segera dan didiskusikan bersama; process have been immediately reported and discussed;
f. Memastikan bahwa rekomendasi yang diberikan oleh UAI telah f. Ensure that the recommendations given by the UAI are followed
ditindaklanjuti oleh Manajemen; up by the Management;
g. Menugaskan UAI untuk melakukan audit khusus apabila g. Assign the UAI to conduct a special audit if any indication of
ditemukan adanya indikasi penipuan atau penyimpangan fraud or deviation by the management; and
manajemen; dan
h. Mengevaluasi penunjukan dan penggantian Ketua UAI dan h. Evaluate the appointment and replacement of the Head of UAI
menyampaikan rekomendasi tersebut kepada Dewan Komisaris. and submit the recommendation to the Board of Commissioners.
9. Dalam kaitannya dengan akuntan publik, AC bertugas untuk: With regards to public accountants, the Committee’s duties to:
a. Merekomendasikan kandidat akuntan publik kepada Dewan a. Recommend public accountant candidates to the Board of
Komisaris untuk disetujui dalam RUPST; Commissioners to be approved at the AGMS;
b. Menelaah independensi dan objektivitas akuntan publik; b. Review the Independence and objectivity of the public
accountant;
c. Menelaah cakupan audit untuk memastikan bahwa seluruh risiko c. MReview the scope of audit to ensure that all significant risks
signifikan telah dipertimbangkan; have been considered;
d. Memastikan bahwa temuan dari akuntan publik telah dilaporkan d. Ensure that findings from the public accountants have been
segera dan didiskusikan bersama; immediately reported and discussed;
e. Memastikan bahwa Manajemen telah menindaklanjuti e. Ensure that the Management has followed up on the
rekomendasi yang diberikan oleh akuntan publik; recommendations provided by the public accountants;
f. Mengamati konsistensi pelaksanaan audit yang dilakukan oleh f. Observe the consistency of the audit conducted by the PAF
KAP terhadap standar audit yang berlaku; serta based on applicable audit standards; and
g. Menelaah kinerja akuntan publik sebagai bahan rekomendasi bagi g. Review the performance of public accountants as a basis for
Dewan Komisaris untuk mengambil keputusan pengangkatan recommendation of reappointment or replacement of the public
kembali atau penggantian akuntan publik. accountant to the Board of Commissioners
10. Dalam kaitannya dengan kepatuhan, AC bertugas untuk: With regards to compliance, the Committee’s duties to:
a. Menelaah efektivitas kepatuhan sistem pengawasan dalam hal a. Review the effectiveness of supervisory systems in the
penyusunan Laporan Keuangan; preparation of Financial Statements;
b. Menelaah informasi dari Manajemen, auditor, dan konsultan b. Review information from the Management, auditors, and other
eksternal lainnya yang berkaitan dengan masalah kepatuhan; external consultants in relation to compliance issues; and
serta
c. Menelaah temuan audit dari lembaga berwenang dan efektivitas c. Review audit findings from authorized institutions and
atas tanggapan dan tindak lanjut Manajemen. effectiveness of the feedback and follow up from the
Management.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan Audit Committee Membership Criteria and
Komite Audit Term of Office
Masa jabatan AC adalah sama dengan periode menjabat The term of office of the AC is the same as the term of office of
Dewan Komisaris dan hanya dapat diangkat kembali the Board of Commissioners and can only be extended for one
untuk satu kali periode yang berurutan. Seluruh anggota more consecutive period. All members of the Company’s AC
AC Perseroan telah memenuhi kriteria atau persyaratan have met the individual criteria or requirements as stipulated
individual sebagaimana ditetapkan dalam Piagam AC, yaitu: in the AC Charter, namely:
1. Memiliki integritas, reputasi, dan sikap independen yang 1. Has good integrity, reputation, and independent attitude;
baik;
2. Memiliki keahlian, latar belakang pengetahuan, dan 2. Has adequate expertise, background knowledge, and
pengalaman yang memadai, di mana salah satu anggota experience, where one of the Committee members has an
Komite memiliki latar belakang pendidikan bidang educational background in accounting or finance;
akuntansi atau keuangan;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 195
Page 198
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
3. Bukan bagian dari KAP yang memberikan jasa audit 3. Not any one from PAF that has provided audit and/or
dan/atau non-audit terhadap Perseroan dalam 6 (enam) non-audit services to the Company in the last 6 (six) months
bulan terakhir sebelum diangkat oleh Dewan Komisaris; before being appointed by the Board of Commissioners;
4. Bukan merupakan orang kunci di Perseroan dalam 4. Not a key person in the Company in the last 6 (six) months
6 (enam) bulan terakhir sebelum diangkat oleh Dewan before being appointed by the Board of Commissioners;
Komisaris; serta and
5. Ketua Komite adalah Komisaris Independen sebagaimana 5. The Chairman of the Committee shall be an Independent
didefinisikan dalam Perjanjian Pemegang Saham tanggal Commissioner as defined in the Shareholder Agreement
15 Januari 2010 dan merujuk pada perundang-undangan dated 15 January 2010 and refers to the prevailing laws
yang berlaku. and regulations.
Komposisi dan Profil Anggota Komite Audit Audit Committee’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam AC, keanggotaan AC IIF setidaknya 3 Pursuant to the AC Charter, the AC shall have at least 3 (three)
(tiga) orang, yang terdiri dari Komisaris Independen dan pihak members, consisting of Independent Commissioners and an
eksternal. 1 (satu) orang Komisaris Independen bertindak external party. 1 (one) Independent Commissioner acts as
sebagai Ketua AC, 1 (satu) Komisaris Independen lainnya AC Chairman and 1 (one) other member is an independent
bertindak sebagai anggota AC, sementara 1 (satu) orang external party or is not an employee of the Company who has
lainnya adalah pihak eksternal yang independen atau bukan served in the last one-year period. As of 31 December 2023,
karyawan Perseroan yang menjabat dalam periode satu the membership of the IIF AC was as follows:
tahun terakhir. Pada 31 Desember 2023, keanggotaan AC IIF
sebagai berikut:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua AC Interim Komisaris Independen
Rinaldi Firmansyah
Interim Chairman of AC Independent Commissioner
Anggota AC Presiden Komisaris & Komisaris Independen
Darmin Nasution
Member of AC President Commissioner & Independent Commissioner
Anggota AC Tidak Ada - Pihak Eksternal
Asep Hikmat
Member of AC None - External Party
Seluruh anggota AC Perseroan adalah Warga Negara All members of the Company’s AC are Indonesian Citizens
Indonesia (“WNI”). Berikut profil lengkap anggota AC (“WNI”). The following are more detailed profiles of the
Perseroan: members of the Company’s AC:
RINALDI
Ketua AC Interim
FIRMANSYAH Interim Chairman of AC
Periode dan Dasar Pengangkatan
Legal Basis of Appointments
Surat Keputusan Dewan Komisaris Perseroan No. 2023/200/VII/IIF-HRGA tanggal 24 Juli 2023.
The Board of Commissioners’ Decree No. 2023/200/VII/IIF-HRGA dated 24 July 2023.
Profil lengkap Ketua AC Interim dapat dilihat pada bagian Profil Dewan Komisaris dalam Laporan Tahunan ini.
The AC Interim Chairman’s profile is available under the Board of Commissioners Profile section of this Annual Report.
PT Indonesia Infrastructure Finance
196 Laporan Tahunan 2023
Page 199
DARMIN
Anggota AC
NASUTION Member of AC
Periode dan Dasar Pengangkatan
Legal Basis of Appointments
Surat Keputusan Dewan Komisaris Perseroan No. 2023/200/VII/IIF-HRGA tanggal 24 Juli 2023.
The Board of Commissioners’ Decree No. 2023/200/VII/IIF-HRGA dated 24 July 2023.
Profil lengkap Anggota AC dapat dilihat pada bagian Profil Dewan Komisaris dalam Laporan Tahunan ini.
The AC Member’s is available under the Board of Commissioners Profile section of this Annual Report.
ASEP HIKMAT
Anggota AC
Member of AC
Warga Negara Indonesia , 63 tahun, • Certified Public Accountant (“CPA”) from • GM Finance and Accounting at PT Jaya Mandiri
domisili Jakarta Indonesia Institute of Public Accountant (2011 – 2015); and
Indonesian Citizen, 63 years old, (2018); and • Junior Auditor at Coppers & Lybrand.
domicile Jakarta • Chartered Accountant (“CA”) from Indonesia
Institute of Public Accountant (2014). Rangkap Jabatan
Dasar Hukum Pengangkatan Concurrent Positions
Legal Basis of Appointments Riwayat Pekerjaan • Partner Advisor di KAP Arief Jauhari
Employment History (2015 – sekarang); serta
Surat Keputusan Dewan Komisaris Perseroan
No. 2023/200/VII/IIF-HRGA tanggal 24 Juli • Senior Supervisor di KPMG Los Angles, AS • Komisaris Independen di PT Dua Putra
2023. (1991 –1992); Utama Makmur Tbk (2019 – sekarang);
• Manager di KAP Hanadi Sudjendro & Rekan • Partner Advisor at KAP Arief Jauhari
The Board of Commissioners’ Decree (KPMG) (1990 – 1996);
No. 2023/200/VII/IIF-HRGA dated 24 July 2023. (since 2015); and
• Senior Manager di KAP Presetio, Sarwoko • Independent Commissioner at PT Dua Putra
& Sandjaja (Ernst & Young) (1996 – 2005); Utama Makmur Tbk (since 2019).
Riwayat Pendidikan • Komite Audit di PT Cahaya Kalbar Tbk
Educational Background (Wilma Group) (2007 – 2010); Hubungan Afiliasi
• Sarjana Akuntansi dari Universitas • Principal Partner di KAP Tasnim Ali Affiliate Relationship
Padjadjaran, Bandung (1985); serta Widjanarko & Rekan (2006 – 2010);
• Master Akuntansi dari Universitas • GM Finance and Accounting di Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Diponegoro, Semarang (2008). PT Jaya Mandiri (2011 - 2015); serta anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris,
• Junior Auditor di Coppers & Lybrand maupun dengan Pemegang Saham Utama.
• Bachelor degree from Padjadjaran University,
Bandung (1985); and • Supervising Senior di KPMG Los Angles, AS Not affiliated with members of the Board
• Master Degree from Diponogoro University, (1991-1992); of Directors, members of the Board of
Semarang (2008). • Manager at KAP Hanadi Sudjendro & Commissioners, or Main Shareholders.
Partners (KPMG) (1990 - 1996);
Sertifikasi • Senior Manager at KAP Presetio, Sarwoko
Certification & Sandjaja (Ernst & Young) (1996 – 2005);
• Certified Public Accountant (“CPA”) dari • Audit Committee at PT Cahaya Kalbar Tbk
Institut Akuntan Publik Indonesia (2018); (Wilma Group) (2007 – 2010);
serta • Principal Partner – KAP Tasnim Ali Widjanarko
• Chartered Accountant (“CA”) dari Institut & Partners (2006 – 2010);
Akuntan Publik Indonesia (2014).
Independensi Anggota Komite Audit Audit Committee Members’ Independence
Sebagai organ pendukung di bawah Dewan Komisaris, seluruh All members of the AC as a supporting organ under the Board
anggota AC menjunjung tinggi sikap independensi dan of Commissioners uphold the attitude of independence and
menjaga integritasnya dalam melakukan fungsi pengawasan, maintain integrity in carrying out the supervisory function,
serta terbebas dari pengaruh atau tekanan dari pihak- and are free from influence or pressure from any party that is
pihak manapun yang bertentangan dengan regulasi dan in violation of the applicable laws and regulations. IIF ensures
perundang-undangan yang berlaku. Perseroan memastikan that all members of its AC have fulfilled the independence
seluruh anggota AC IIF telah memenuhi syarat independensi requirements as stipulated in POJK 55/2015 as described
sebagaimana diatur dalam POJK 55/2015 sebagaimana below:
diuraikan berikut:
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 197
Page 200
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Aspek Independensi
Rinaldi Firmansyah Darmin Nasution Asep Hikmat
Independency Aspect
Tidak memiliki hubungan keuangan dengan Dewan Komisaris dan Direksi.
Has no financial relationship with the Board of Commissioners and the
Board of Directors.
Tidak memiliki hubungan kepengurusan di Perseroan, Entitas Anak,
maupun perusahaan afiliasi.
Has no management relationship at the Company, Subsidiaries, and
affiliate entities.
Tidak memiliki hubungan kepemilikan saham di Perseroan.
Has no shareholding relationship at the Company.
Tidak memiliki hubungan keluarga dengan Dewan Komisaris, Direksi,
dan/atau sesama anggota AC.
Has no familial relationship with the Board of Commissioners, the Board
of Directors, and/or fellow members of the AC.
Tidak menjabat sebagai pengurus partai politik, pejabat, dan pemerintah.
Not currently serving as administrators of political parties, officials, or
the government.
Rapat Komite Audit Audit Committee’s Meetings
Kebijakan Rapat Komite Audit Audit Committee’s Meeting Policy
AC wajib mengadakan rapat secara berkala minimal 1 (satu) The Company’s AC shall be convened at least
kali setiap 3 (tiga) bulan, sebagaimana diatur dalam POJK 1 (one) meeting in every 3 (three) months. This policy has
55/2015. Pelaksanaan Rapat AC harus diadakan sesingkat been regulated in the AC Charter and complies with the
mungkin sebelum rapat Dewan Komisaris berlangsung. provisions of POJK 55/2015.
Agar dapat tercapai kuorum, rapat AC harus dihadiri oleh To reach the quorum, the AC meetings must be attended
setidaknya 51% dari total anggota komite termasuk Komisaris by at least 51% of all committee members including an
Independen dan 1 (satu) orang dari pihak independen. independent Commissioner and an independent party. The
Mekanisme pengambilan keputusan dalam rapat dilakukan meeting decision-making mechanism shall be made through
berdasarkan musyawarah untuk mufakat, namun jika mufakat deliberation to reach consensus, but if no consensus is
tidak tercapai maka pengambilan keputusan dilakukan reached then decision-making shall be made via voting.
dengan sistem pemungutan suara terbanyak.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat Komite Audit Audit Committee’s Meeting Frequency and
Attendance
Pada tahun 2023, AC telah menyelenggarakan 7 (tujuh) kali In 2023, the Audit Committee held 7 (seven) meetings,
rapat dengan uraian sebagai berikut: as follows:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua AC
Sonny Loho* 3 3 100,00
Chairman of AC
Ketua AC Interim
Rinaldi Firmansyah** 7 7 100,00
Interim Chairman of AC
Anggota AC
Darmin Nasution 7 6 85,71
Member of AC
Anggota AC
Asep Hikmat 7 7 100,00
Member of AC
* Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. / Mr. Sonny Loho has passed away on 14 June 2023.
** Bapak Rinaldi Firmansyah efektif menjabat sebagai Anggota AC hingga 24 Juli 2023, kemudian setelah itu ditunjuk sebagai Ketua AC Interim. /
Mr. Rinaldi Firmansyah effectively served as a Member of the AC until 24 July 2023, and subsequently appointed as the Interim Chairman of the AC.
PT Indonesia Infrastructure Finance
198 Laporan Tahunan 2023
Page 201
Laporan Pelaksanaan Tugas Komite Audit Tahun Audit Committee’s Duties Implementation in
2023 2023
Sepanjang tahun 2023, AC telah melaksanakan tugas–tugas Throughout 2023, the AC diligently carried out its core
pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam AC dan Rencana responsibilities in accordance with the AC Charter and the
Kerja Tahunan AC sebagaimana diuraikan berikut: AC’s Annual Work Plan, as follows:
1. Mengadakan pertemuan rutin dengan UAI untuk 1. Held regular meetings with the UAI to discuss internal
membahas sistem pengendalian internal, hasil temuan control systems, audit findings, and the progress of
dari audit yang telah dilaksanakan, dan kemajuan status follow-up actions on recommendations provided by
tindak lanjut dari rekomendasi yang diberikan oleh auditors;
auditor;
2. Melakukan review dan memberikan saran pada Laporan 2. Reviewed and provided recommendations on the
Keuangan Triwulanan sebelum dipresentasikan ke para Quarterly Financial Statements before being presented
Pemegang Saham; before Shareholders;
3. Melakukan review terhadap kinerja, independensi, dan 3. Reviewed the performance, independence, and
objektivitas dari akuntan publik untuk direkomendasikan objectivity of the public accountants to be recommended
kepada Dewan Komisaris terkait pengangkatan kembali to the Board of Commissioners for reappointment or
atau mengganti akuntan publik tersebut; replacement;
4. Meninjau dan memberikan saran atas kerangka manajemen 4. Reviewed and provided advice on the compliance
kepatuhan; serta management framework; and
5. Melakukan tinjauan dan memberikan komentar atas hasil 5. Reviewed and provided comments on the results of the
dari keterlibatan UAI. UAI’s involvement.
Komite Nominasi dan Remunerasi Nomination and Remuneration Committee
NRC merupakan organ pendukung Dewan Komisaris yang The NRC is the Board of Commissioners’ supporting
bertugas dan bertanggung jawab untuk membantu Dewan organ responsible for providing recommendations on the
Komisaris terkait dengan pemberian rekomendasi atas nomination and remuneration of members of the Board of
nominasi dan remunerasi dari anggota Dewan Komisaris Commissioners and Board of Directors. The NRC also proposes
dan Direksi. NRC juga memberikan usulan atau saran or advises on the amount of remuneration for the Board
mengenai besaran remunerasi yang akan diterima oleh of Commissioners and Board of Directors, and establishes
Dewan Komisaris dan Direksi, serta menetapkan kebijakan employee remuneration policies. In carrying out its duties,
remunerasi karyawan. Dalam menjalankan tugasnya, NRC the NRC answers directly to the Board of Commissioners and
bertanggung jawab langsung kepada Dewan Komisaris dan coordinates with the Board of Commissioners’ other supporting
berkoordinasi bersama komite-komite penunjang Dewan committees. The NRC and its supporting policy framework
Komisaris lainnya. Keberadaan NRC dan perangkat kebijakan reflect the Company’s compliance with the provisions of
pendukung NRC telah mengindahkan ketentuan POJK POJK No. 34/POJK.04/2014 on Nomination and Remuneration
No. 34/POJK.04/2014 (“POJK 33/2014”) tentang Komite Committee of Listed or Public Companies.
Nominasi dan Remunerasi Emiten atau Perusahaan Publik.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan NRC Perseroan merujuk pada The legal bases for the establishment of the NRC were as
beberapa ketentuan sebagai berikut: follows:
1. POJK No. 34/POJK.04/2014 (“POJK 33/2014”) tentang 1. POJK No. 34/POJK.04/2014 (“POJK 33/2014”) on
Komite Nominasi dan Remunerasi Emiten atau Nomination and Remuneration Committee of Listed or
Perusahaan Publik; Public Companies.;
2. Anggaran Dasar Perseroan; serta 2. The Company’s Articles of Association; and
3. Piagam NRC. 3. NRC Charter.
Piagam NRC NRC Charter
Piagam NRC bersifat mengikat bagi seluruh anggota NRC dan The NRC Charter is binding on all NRC members and governs
mengatur hal-hal yang berkaitan dengan tugas dan tanggung matters relating to duties and responsibilities, authority,
jawab, kewenangan, masa jabatan, pelaporan, rapat NRC, dan terms of office, reporting, NRC meetings, and other matters.
lain-lain.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 199
Page 202
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Tugas dan Tanggung Jawab NRC NRC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab NRC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the NRC are as follows:
berikut:
Fungsi Nominasi
Nomination Function
1. Menganalisis, merumuskan, dan memberikan rekomendasi kepada To analyze, formulate, and provide recommendations to the Board
Dewan Komisaris terkait sistem dan prosedur penentuan, termasuk of Commissioners concerning the systems and procedures to
pemilihan dan/atau penggantian anggota Dewan Komisaris serta determine—including selecting and/or replacing—members of the
Direksi. Komite ini memiliki tugas untuk menyusun sistem penilaian Board of Commissioners and Board of Directors. This Committee is also
kinerja Dewan Komisaris dan Direksi. responsible for creating performance evaluation systems for the Board of
Commissioners and the Board of Directors.
2. Merekomendasikan calon anggota Komisaris dan/atau Direksi kepada To recommend candidates for members of the Board of Commissioners
Dewan Komisaris, serta menyampaikan usulan kepada Dewan Komisaris and/or members of the Board of Directors to the Board of Commissioners,
mengenai langkah-langkah yang harus dilakukan dalam hal pemilihan, and submit proposals to the Board of Commissioners pertaining to
penunjukan, dan pemberhentian anggota Komisaris dan Direksi sesuai the necessary steps that must be taken for selecting, appointing, and
dengan ketentuan yang tercantum dalam kesepakatan Pemegang dismissing members of the Board of Commissioners and Board of
Saham, terutama jika diperlukan perubahan pada komposisi Dewan Directors in accordance with the provisions contained in the Shareholder
Komisaris sehubungan dengan perubahan kepemilikan saham IIF. agreement, especially when changes to the composition of the Board of
Commissioners are necessary due to changes in IIF’s share ownership.
3. Melakukan pemantauan terhadap pelaksanaan dan menganalisis kriteria To monitor the implementation and analyze the criteria and procedures
serta prosedur pemilihan pejabat satu tingkat di bawah Direksi dan for the selection of officers one level below the Board of Directors and
menganalisis profil kandidat pejabat yang diserahkan oleh Direksi setiap 3 analyze personal data of said personnel that has been submitted by the
(tiga) bulan sekali atau pada saat terjadi perubahan. Board of Directors every 3 (three) months or whenever a change occurs.
4. Merekomendasikan total anggota Dewan Komisaris dan Direksi. To recommend the number of members of the Board of Commissioners
and the Board of Directors.
5. Merekomendasikan calon yang akan diangkat sebagai anggota independen To recommend candidates for independent members of the AC or the ROC
dari AC dan ROC kepada Dewan Komisaris. to the Board of Commissioners.
Fungsi Remunerasi
Remuneration Function
1. NRC bertugas mengevaluasi kebijakan remunerasi Dewan Komisaris, The NRC is tasked with evaluating the current remuneration policies of
Direksi, dan karyawan IIF yang berlaku saat ini. Selain itu, NRC juga the Board of Commissioners, the Board of Directors and employees of IIF.
bertanggung jawab untuk mengevaluasi KPI untuk Direksi yang bersifat In addition, the NRC is also responsible for evaluating KPIs for the Board
ex-ante (dalam rencana bisnis tahunan IIF) dan ex-post (setelah tutup of Directors which are ex-ante (in the IIF annual business plan) and ex-
tahun IIF). post (after the end of the IIF year).
2. Apabila dibutuhkan, NRC dapat memberikan usulan atau rekomendasi When deemed necessary, the NRC may provide proposals or recommendations
kepada Dewan Komisaris mengenai hal-hal sebagai berikut: to the Board of Commissioners covering the following areas:
1. Kebijakan remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi; 1. Remuneration policies for the Board of Commissioners and the Board
of Directors;
2. Kebijakan remunerasi yang berlaku bagi pejabat eksekutif dan 2. Overall remuneration policies applicable to the executive officers and
karyawan IIF; employees of IIF;
3. Mempersiapkan aturan yang lebih spesifik mengenai remunerasi, 3. To prepare specific remuneration policies to accommodate matters
terutama jika terdapat hal-hal yang tidak tercantum dalam kebijakan that are not specified in the agreed remuneration policies;
remunerasi yang telah disepakati;
4. Merekomendasikan program pensiun bagi seluruh karyawan IIF 4. To recommend pension plans, if any, for IIF employees and the system
apabila ditetapkan serta merekomendasikan sistem kompensasi dan for compensation and other benefits as well as the mechanism for
manfaat serta mekanisme penyesuaian gaji; serta salary adjustment; and
5. Mengevaluasi dan memberikan rekomendasi kepada Dewan Komisaris 5. To evaluate and provide recommendations to the Board of
mengenai kebijakan ketenagakerjaan dan fungsi lainnya dalam Commissioners on employment policies and other HARI management
Manajemen SDM yang berpotensi membawa dampak signifikan functions that may have a significant impact on IIF’s financial/legal
terhadap keuangan/risiko hukum IIF. risks.
Kewenangan NRC NRC’s Authorities
Dalam rangka melaksanakan tanggung jawabnya, NRC In performing its responsibilities, the NRC has the following
berwenang untuk: authority:
1. Memiliki akses yang memungkinkannya untuk memperoleh 1. To access all required information related to its
informasi langsung dari Direksi, pejabat, karyawan, serta responsibilities from the Board of Directors, executive
pihak eksternal/profesional sesuai dengan lingkup tanggung officers, employees, and from external/ professional
jawabnya dalam rangka menghindari keragu-raguan. parties. For the avoidance of doubt, when the service
Apabila pada kondisi tertentu NRC memerlukan bantuan of external/professional parties is necessary, the NRC
pihak eksternal/profesional, maka NRC harus berkonsultasi must consult with and request approval from IIF’s Board
dan meminta persetujuan Dewan Komisaris terlebih dahulu of Commissioners prior to appointing the external/
sebelum menunjuk pihak eksternal/profesional yang professional party to assist in implementing its duties;
dimaksud untuk mendukung pelaksanaan tugasnya;
PT Indonesia Infrastructure Finance
200 Laporan Tahunan 2023
Page 203
2. Dengan sepengetahuan Dewan Komisaris, Ketua NRC 2. With the Board of Commissioners being informed, the
dapat mengundang anggota Direksi, pejabat eksekutif, Head of the NRC may invite the Board of Directors,
karyawan, atau auditor independen IIF untuk menghadiri executive officers, employees, or the independent auditor
rapat Komite; serta of IIF to attend the Committee’s meetings; and
3. Dalam melaksanakan kewenangannya tersebut, NRC 3. In exercising the foregoing authority, the Committee
berkoordinasi dengan Presiden Direktur. coordinates with the President Director.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan NRC NRC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan seluruh anggota NRC telah memenuhi The Company ensures that all NRC members meet the criteria
kriteria atau kualifikasi individual sebagaimana ditetapkan or qualifications as stipulated in POJK 33/2014, as follows:
dalam POJK 33/2014 berikut:
1. Tidak mempunyai hubungan afiliasi dengan Emiten atau 1. Has no affiliation with Issuers or Public Companies,
Perusahaan Publik, anggota Direksi, anggota Dewan members of the Board of Directors, members of the
Komisaris, atau Pemegang Saham Utama; Board of Commissioners, or Major Shareholders;
2. Memiliki pengalaman terkait Nominasi dan/atau Remunerasi; 2. Has experience related to Nomination and/or Remuneration;
3. Bukan pihak yang menduduki jabatan manajerial di bawah 3. Not any one that assumes a managerial position under
Direksi yang membidangi sumber daya manusia; the Board of Directors in charge of human resources;
4. Bukan anggota Direksi; serta 4. Not a Board of Directors member; and
5. Tidak merangkap jabatan sebagai anggota komite lainnya 5. Not assuming concurrent positions as members of other
yang dimiliki Emiten atau Perusahaan Publik tersebut. committees owned by the Issuer or Public Company.
Selain memenuhi kualifikasi di atas, seluruh anggota NRC While meeting the above criteria, each member of the
Perseroan juga memiliki pengetahuan yang memadai NRC shall also have adequate knowledge of the laws and
mengenai peraturan perundang-undangan pasar modal, regulations of the capital market, Company operations,
operasional Perseroan, ketenagakerjaan dan hubungan employment and industrial relations, has adequate
industrial, serta mempunyai pengetahuan dan pengalaman knowledge and experience in accordance with his educational
yang memadai sesuai dengan latar belakang pendidikannya background and has the ability to communicate well.
serta mampu berkomunikasi dengan baik.
Komposisi dan Profil Anggota NRC NRC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam NRC, masa jabatan NRC yang Pursuant to the NRC Charter, the term of office for
merupakan anggota Dewan Komisaris tidak boleh lebih lama NRC members who are also members of the Board of
dari periode menjabat yang bersangkutan sebagai Dewan Commissioners shall not exceed their respective terms on
Komisaris dan dapat diangkat kembali untuk masa jabatan the Board and may be reappointed for the following term.
berikutnya. Selain itu, keanggotaan NRC IIF terdiri dari Additionally, the NRC comprises 4 (four) individuals, including
4 (empat) orang, yaitu 1 (satu) orang Ketua yang dijabat 1 (one) Chairman held by the President Commissioner &
oleh Presiden Komisaris & Komisaris Independen dan Independent Commissioner, and 3 (three) Members held by
3 (tiga) Anggota yang dijabat oleh anggota Komisaris. other Board members. As of 31 December 2023, the NRC’s
Pada 31 Desember 2023, keanggotaan NRC IIF sebagai berikut: composition was as follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua NRC Presiden Komisaris & Komisaris Independen
Darmin Nasution
Chairman of NRC President Commissioner & Independent Commissioner
Anggota NRC Komisaris
Bhimantara Widyajala
Member of NRC Commissioner
Anggota NRC Komisaris
Supriya Prakash Sen
Member of NRC Commissioner
Anggota NRC Komisaris
Seth Tan
Member of NRC Commissioner
Profil lengkap Ketua dan Anggota NRC berdasarkan The profiles of NRC Chairman and Members appointed based on
Surat Keputusan Dewan Komisaris Perseroan the Board of Commissioners’ Decree No. 2023/200/VII/IIF-HRGA
No. 2023/200/VII/IIF-HRGA tanggal 24 Juli 2023 dengan dated 24 Juliy 2023 with a term of office since 2023 are
masa jabatan dari tahun 2023 – sekarang dapat dilihat pada available under the Board of Commissioners Profile section
bagian Profil Dewan Komisaris dalam Laporan Tahunan ini. of this Annual Report.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 201
Page 204
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Independensi Anggota NRC NRC Members’ Independence
Sebagai organ pendukung di bawah Dewan Komisaris, seluruh As the Board of Commissioners’ supporting organ, all
anggota NRC menjunjung tinggi sikap independensi dan NRC members uphold a high standard of independence
menjaga integritasnya dalam melakukan fungsi pengawasan, and maintain their integrity in performing the oversight
serta terbebas dari pengaruh atau tekanan dari pihak- function, free from influence or pressure from any parties
pihak manapun yang bertentangan dengan regulasi dan that contradict applicable regulations and laws. The
perundang-undangan yang berlaku. Perseroan memastikan Company ensures that all NRC members meet the following
seluruh anggota NRC IIF telah memenuhi syarat independensi independence criteria:
sebagaimana diuraikan berikut:
Aspek Independensi Darmin Bhimantara Supriya
Seth Tan
Independency Aspect Nasution Widyajala Prakash Sen
Tidak memiliki hubungan keuangan dengan Dewan Komisaris dan Direksi.
Has no financial relationship with the Board of Commissioners and the Board of
Directors.
Tidak memiliki hubungan kepengurusan di Perseroan, Entitas Anak, maupun
perusahaan afiliasi.
Has no management relationship at the Company, Subsidiaries, and affiliate entities.
Tidak memiliki hubungan kepemilikan saham di Perseroan.
Has no shareholding relationship at the Company.
Tidak memiliki hubungan keluarga dengan Dewan Komisaris, Direksi, dan/atau
sesama anggota NRC.
Has no familial relationship with the Board of Commissioners, the Board of
Directors, and/or fellow members of the NRC.
Tidak menjabat sebagai pengurus partai politik, pejabat, dan pemerintah.
Not currently serving as administrators of political parties, officials, or the government.
Rapat NRC NRC’s Meetings
Kebijakan Rapat NRC NRC’s Meeting Policy
NRC wajib mengadakan rapat secara berkala setidak-tidaknya The NRC is required to hold regular meetings at least once
1 (satu) kali dalam 4 (empat) bulan. Kuorum dalam Rapat every 4 (four) months. The quorum for NRC meetings is
NRC ditentukan oleh total suara tiga anggota yang salah determined by the number of votes from three members, one
satunya haruslah suara Ketua Komite. of whom must be the vote of the Committee Chairman.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat NRC NRC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, NRC telah menyelenggarakan 7 (tujuh) In 2023, the NRC held 7 (seven) meetings, as follows:
rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua NRC
Darmin Nasution 7 7 100,00
Chairman of NRC
Anggota NRC
Bhimantara Widyajala 7 7 100,00
Member of NRC
Anggota NRC
Supriya Prakash Sen 7 7 100,00
Member of NRC
Anggota NRC
Seth Tan 7 7 100,00
Member of NRC
PT Indonesia Infrastructure Finance
202 Laporan Tahunan 2023
Page 205
Laporan Pelaksanaan Tugas NRC Tahun 2023 NRC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, NRC telah melaksanakan Throughout 2023, the NRC diligently carried out its core
tugas–tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam responsibilities in accordance with the NRC Charter, as
NRC sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Fungsi Nominasi 1. Nomination Function
a. Merumuskan kebijakan dalam pemilihan dan/atau a. Formulated the selection and/or replacement policy
penggantian anggota Dewan Komisaris dan Direksi; for members of the Board of Commissioners and
Board of Directors;
b. Menyusun sistem penilaian kinerja Dewan Komisaris b. Developed a performance assessment system for
dan Direksi termasuk penentuan kriteria penilaian; the Board of Commissioners and Board of Directors,
serta including determining assessment criteria; and
c. Memberikan usulan calon yang sesuai dan memenuhi c. Proposed suitable and qualified candidates in
syarat yang telah ditetapkan. accordance with the predetermined criteria.
2. Fungsi Remunerasi 2. Remuneration Function
a. Menyampaikan rekomendasi struktur remunerasi, a. Provided recommendations on the remuneration
kebijakan, dan besaran remunerasi kepada Dewan structure, policies, and amounts to the Board of
Komisaris dengan mempertimbangkan pencapaian Commissioners by taking into account the Company’s
kinerja Perseroan; performance achievements;
b. Mengevaluasi dan memberikan rekomendasi terkait b. Evaluated and provided recommendations with regard
remunerasi untuk seluruh karyawan Perseroan dengan to remuneration for all employees in accordance with
berpedoman kepada peraturan perundang-undangan applicable regulations;
yang berlaku;
c. Memastikan penetapan remunerasi baik kepada c. Ensured the determination of remuneration for all
karyawan keseluruhan maupun Dewan Komisaris dan employees and the Board of Commissioners and
Direksi sesuai dengan indikator kinerja yang telah Board of Directors aligned with predetermined
ditetapkan; performance indicators;
d. Mengevaluasi kebijakan remunerasi Dewan Komisaris d. Evaluated remuneration policies for the Board of
dan Direksi agar sesuai dengan peraturan yang Commissioners and Board of Directors to ensure
berlaku; serta compliance with applicable regulations; and
e. Memastikan bahwa Perseroan memiliki sistem e. Ensured that the Company had a transparent
remunerasi yang transparan dan menerapkan prinsip remuneration system and applied prudence principles
kehati-hatian dalam pemberian remunerasi. in remuneration provision.
Komite Pemantau Risiko Risk Oversight Committee
ROC merupakan organ pendukung Dewan Komisaris yang The ROC is the Board of Commissioners’ supporting organ
membantu pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Dewan responsible for overseeing the implementation of risk
Komisaris dalam mengawasi penerapan manajemen risiko, management. The ROC ensures that the Company’s risk
serta memastikan bahwa penerapan manajemen risiko management remains compliant with regard to the sufficiency
Perseroan tetap memenuhi unsur-unsur kecukupan prosedur of procedures and risk management methodologies, thereby
dan metodologi pengelolaan risiko, sehingga kegiatan usaha maintaining control of the Company’s business activities
Perseroan tetap dapat terkendali pada batas/limit yang dapat within acceptable limits. In addition, the ROC assists the
diterima dan menguntungkan Perseroan. Selain itu, ROC juga Board of Commissioners in ensuring the application of
membantu Dewan Komisaris dalam memastikan penerapan corporate governance principles within the Company.
prinsip-prinsip GCG di Perseroan.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan ROC Perseroan merujuk pada The legal basis for the establishment of the ROC were as
beberapa ketentuan sebagai berikut: follows:
1. Anggaran Dasar Perseroan; serta 1. Company’s Articles of Association; and
2. Piagam Komite Pemantau Risiko. 2. Risk Monitoring Committee Charter.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 203
Page 206
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Piagam ROC ROC Charter
Piagam ROC disahkan pada 8 April 2014 dan bersifat mengikat The ROC Charter was ratified on 8 April 2014 and is binding
bagi seluruh anggota ROC dalam melaksanakan tugas dan on all ROC members in discharging their duties and
tanggung jawabnya. Piagam ROC merupakan pedoman responsibilities. The ROC Charter is a formal guideline that
formal yang mengatur kejelasan fungsi dan keberadaan govern the clarity of functions and existence of the ROC
ROC di Perseroan, menguraikan tugas dan tanggung in the Company, outlines the duties and responsibilities,
jawab, kewenangan, masa jabatan, pelaporan, rapat ROC, authorities, term of office, reporting, ROC meetings, and
dan lain-lain. other corporate matters.
Tugas dan Tanggung Jawab ROC ROC’S Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab ROC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the ROC are as follows:
berikut:
1. Mengevaluasi Kebijakan Manajemen Risiko, khususnya terkait risiko Evaluate Risk Management Policies, particularly related to
kredit, risiko pasar, risiko operasional, risiko sosial & lingkungan, credit risk, market risk, operational risk, social & environmental
untuk selanjutnya diajukan kepada Dewan Komisaris guna risk, and submit the results to the Board of Commissioners
mendapatkan persetujuan Dewan Komisaris. ROC secara berkala for approval. The ROC periodically evaluates and analyzes the
mengevaluasi dan menganalisis kecukupan Kebijakan Manajemen adequacy of Risk Management Policies and provides opinions in
Risiko serta memberikan pendapat dalam bentuk saran dan/atau the form of suggestions and/or recommendations to the Board of
rekomendasi kepada Dewan Komisaris mengenai area perbaikan Commissioners pertaining to areas of improvement or proposed
atau usulan peningkatan yang diperlukan untuk meningkatkan improvements needed to improve the risk management function.
fungsi manajemen risiko.
2. Mengusulkan perubahan atau penyesuaian terhadap Kebijakan Propose changes or adjustments to the Risk Management Policy
Manajemen Risiko agar senantiasa selaras dengan dinamika bisnis to ensure it is remains relevant to the current business dynamics.
yang terjadi.
3. Menetapkan peran dan tanggung jawab RMC. Define the roles and responsibilities of the RMC.
4. Memberikan masukan dan saran tentang masalah atau isu yang Provide inputs and advices on issues or issues raised by the RMC.
diangkat oleh RMC.
5. Meninjau laporan manajemen risiko triwulanan yang disiapkan Review the quarterly risk management report prepared by the Risk
oleh Direktorat Manajemen Risiko sebelum diserahkan kepada Management Directorate prior to submission to the Shareholders.
Pemegang Saham.
6. Memberikan saran dan/atau rekomendasi (apabila ada) kepada Provide suggestions and/or recommendations (if any) to the Risk
Direktorat Manajemen Risiko untuk dicantumkan dalam laporan Management Directorate as one of the topics in the next quarterly
manajemen risiko triwulanan berikutnya. risk management report.
7. Meninjau kerangka kerja parameter atau register manajemen Review the parameter framework or the risk management register,
risiko, serta memberikan persetujuan untuk setiap perubahan and give approval for any changes to the proposed parameter or
parameter atau register yang diusulkan tersebut. register.
8. Menyediakan informasi mengenai hal lain yang dianggap sesuai Provide information on other matters deemed appropriate by the
oleh Dewan Komisaris dalam kegiatan usaha seperti biasa. Board of Commissioners in business as usual.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan ROC ROC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota ROC The Company ensures that all ROC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies. The
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota ROC. term of office for the ROC members is the same as their term
Periode jabatan ROC adalah sama dengan periode menjabat of office as members of the Board of Commissioners and can
yang bersangkutan sebagai Dewan Komisaris dan hanya dapat only be reappointed for one consecutive term.
diangkat kembali untuk satu kali periode yang berurutan.
Komposisi dan Profil Anggota ROC ROC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam ROC, keanggotaan ROC IIF terdiri dari Pursuant to the ROC Charter, the ROC consists of
5 (lima) orang, yaitu 1 (satu) orang Ketua yang dijabat oleh 5 (five) individuals, including 1 (one) Chairman held by an
Komisaris Independen dan 4 (empat) orang Anggota yang Independent Commissioner and 4 (four) Members held by
dijabat oleh Presiden Komisaris & Komisaris Independen, serta the President Commissioner & Independent Commissioner,
anggota Komisaris. Pada 31 Desember 2023, keanggotaan as well as members of the Board of Commissioners. As of
ROC IIF sebagai berikut: 31 December 2023, the ROC’s composition was as follows:
PT Indonesia Infrastructure Finance
204 Laporan Tahunan 2023
Page 207
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua ROC Komisaris Independen
Rinaldi Firmansyah
Chairman of ROC Independent Commissioner
Anggota ROC Presiden Komisaris & Komisaris Independen
Darmin Nasution
Member of ROC President Commissioner & Independent Commissioner
Anggota ROC Komisaris
Lodewijk Govaerts
Member of ROC Commissioner
Anggota ROC Komisaris
Marc-Oliver Juenemann
Member of ROC Commissioner
Anggota ROC Komisaris
Oza Olavia
Member of ROC Commissioner
Profil lengkap Ketua dan Anggota ROC berdasarkan The profiles of ROC Chairman and Members appointed
Surat Keputusan Dewan Komisaris Perseroan based on the Board of Commissioners’ Decree
No. 2023/200/VII/IIF-HRGA tanggal 24 Juli 2023 dengan No. 2023/200/VII/IIF-HRGA dated 24 July 2023 with a
masa jabatan dari tahun 2023 – sekarang dapat dilihat pada term of office since 2023 are available under the Board of
bagian Profil Dewan Komisaris dalam Laporan Tahunan ini. Commissioners Profile section of this Annual Report.
Independensi Anggota ROC ROC Members’ Independence
Sebagai organ pendukung di bawah Dewan Komisaris, seluruh As the Board of Commissioners’ supporting organ, all
anggota ROC menjunjung tinggi sikap independensi dan ROC members uphold a high standard of independence
menjaga integritasnya dalam melakukan fungsi pengawasan, and maintain their integrity in performing the oversight
serta terbebas dari pengaruh atau tekanan dari pihak- function, free from influence or pressure from any
pihak manapun yang bertentangan dengan regulasi dan parties that contradict applicable regulations and laws.
perundang-undangan yang berlaku. Perseroan memastikan The Company ensures that all ROC members meet the
seluruh anggota ROC IIF telah memenuhi syarat independensi following independence criteria:
sebagaimana diuraikan berikut:
Aspek Independensi Rinaldi Darmin Lodewijk Marc-Oliver
Oza Olavia
Independency Aspect Firmansyah Nasution Govaerts Juenemann
Tidak memiliki hubungan keuangan dengan Dewan
Komisaris dan Direksi.
Has no financial relationship with the Board of Commissioners
and the Board of Directors.
Tidak memiliki hubungan kepengurusan di Perseroan,
Entitas Anak, maupun perusahaan afiliasi.
Has no management relationship at the Company,
Subsidiaries, and affiliate entities.
Tidak memiliki hubungan kepemilikan saham di Perseroan.
Has no shareholding relationship at the Company.
Tidak memiliki hubungan keluarga dengan Dewan
Komisaris, Direksi, dan/atau sesama anggota ROC.
Has no familial relationship with the Board of Commissioners,
the Board of Directors, and/or fellow members of the ROC.
Tidak menjabat sebagai pengurus partai politik, pejabat,
dan pemerintah.
Not currently serving as administrators of political parties,
officials, or the government.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 205
Page 208
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Rapat ROC ROC’s Meetings
Kebijakan Rapat ROC ROC’s Meeting Policy
ROC menyelenggarakan rapat internal sekurang-kurangnya The ROC holds internal meetings at least 4 (four) times a
4 (empat) kali dalam 1 (satu) tahun. Metode pengambilan year. Decision-making during meetings is conducted through
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk deliberation to reach a consensus, and if a consensus is not
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan reached, decisions are made based on the majority vote.
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara terbanyak.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat ROC ROC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, ROC telah menyelenggarakan 4 (empat) In 2023, the ROC held 4 (four) meetings, as follows:
kali rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua ROC
Rinaldi Firmansyah 4 4 100,00
Chairman of ROC
Anggota ROC
Darmin Nasution 4 4 100,00
Member of ROC
Anggota ROC
Yon Arsal* 1 1 100,00
Member of ROC
Anggota ROC
Lodewijk Govaerts 4 4 100,00
Member of ROC
Anggota ROC
Marc-Oliver Juenemann 4 4 100,00
Member of ROC
Anggota ROC
Oza Olavia** 3 3 100,00
Member of ROC
* Bapak Yon Arsal efektif menjabat hingga 22 Juni 2023. / Mr. Yon Arsal effectively served until 22 June 2023.
** Ibu Oza Olavia efektif menjabat sejak 23 Juni 2023 dan beliau lulus Uji Kelayakan dan Kepatutan OJK pada tanggal 20 November 2023. / Mrs. Oza Olavia has been
serving since 23 June 2023 and she passed OJK’s Fit and Proper Test on 20 November 2023.
Laporan Pelaksanaan Tugas ROC Tahun 2023 ROC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, ROC telah melaksanakan tugas–tugas Throughout 2023, the ROC carried out its core responsibilities
pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam ROC sebagaimana in accordance with the ROC Charter, as follows:
diuraikan berikut:
1. Melakukan evaluasi berkala atas seluruh parameter risiko 1. Conducted periodic evaluations of all risk parameters for
utama yang dihadapi Perseroan, termasuk kecukupan main risks faced by the Company, including the adequacy
Kebijakan Manajemen Risiko dan langkah-langkah of Risk Management Policies and mitigation measures
mitigasi yang diterapkan oleh Manajemen; implemented by the Management;
2. Melakukan peninjauan terhadap laporan manajemen 2. Reviewed the quarterly risk management reports by the
risiko triwulanan oleh Direktorat Manajemen Risiko Risk Management Directorate before submission to the
sebelum diserahkan kepada para Pemegang Saham; serta Shareholders; and
3. Memberikan usulan mengenai perubahan dan 3. Proposed changes and adjustments to Risk Management
penyesuaian terhadap Kebijakan Manajemen Risiko agar Policies to align with current business dynamics.
selaras dengan dinamika bisnis saat ini.
Komite Investasi–Dewan Komisaris Board of Commissioners–Investment
Committee
BoC-IC merupakan organ pendukung Dewan Komisaris yang The BoC-IC is the Board of Commissioners’ supporting organ
bertugas dan bertanggung jawab untuk membantu Dewan responsible for assisting and overseeing IIF’s investment
Komisaris terkait dengan pengawasan di bidang proposal proposals and portfolio.
investasi dan portofolio IIF.
PT Indonesia Infrastructure Finance
206 Laporan Tahunan 2023
Page 209
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan BoC-IC Perseroan merujuk pada The legal basis for the establishment of the BoC-IC refers to
ketentuan: the following provisions:
1. Anggaran Dasar Perseroan; serta 1. Company’s Articles of Association; and
2. Piagam Komite Investasi–Dewan Komisaris. 2. Board of Commissioners-Investment Committee Charter.
Piagam BoC-IC BoC-IC Charter
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, BoC-IC The Company has a BoC-IC Charter which was ratified by the
wajib berpedoman pada Piagam BoC-IC yang telah disahkan Board of Commissioners on June 13, 2012. The charter offers
pada 13 Juni 2012. Piagam ini digunakan sebagai acuan binding guidelines to all members of the BoC-IC in discharging
atau pedoman yang bersifat mengikat bagi seluruh anggota their duties and responsibilities. The BoC-IC Charter govern
BoC-IC dan mengatur hal-hal terkait kewenangan, struktur, matters pertaining to authority, structure, qualifications,
kualifikasi, tanggung jawab, rapat, pelaporan, kerahasiaan, responsibilities, meetings, reporting, confidentiality, and
dan lain-lain. other matters.
Tugas dan Tanggung Jawab BoC-IC BoC-IC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab Ko BoC–IC Perseroan diuraikan The duties and responsibilities of the BoC-IC are as follows:
sebagai berikut:
1. Memberikan pendapat dan/atau rekomendasi mengenai pemberian Give opinions and/or recommendations on the granting of credit/
kredit/investasi untuk persetujuan final dari Dewan Komisaris. investment for final approval from the Board of Commissioners.
2. Mengevaluasi dan memberikan laporan kajian kinerja atas Evaluate and provide a performance review report on the
portofolio investasi Perseroan, termasuk namun tidak terbatas Company’s investment portfolio, including but not limited to
pada investasi berupa pinjaman, ekuitas, dan treasury. investments in the form of loans, equity, and treasury.
3. Mengkaji kebijakan kredit dan investasi Perseroan dan memberikan Review the Company’s credit and investment policies and provide
masukan terhadap perumusan/revisinya. input on its formulation/revision.
4. Melakukan kewajiban-kewajiban lain yang berkaitan dengan kegiatan Perform other obligations related to the Company’s investment
investasi Perseroan atau kebijakan atau hal-hal lain, yang dari waktu activities or policies or other matters periodically assigned to it by
ke waktu ditugaskan oleh Dewan Komisaris kepada Komite. the Board of Commissioners.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan BoC-IC BoC-IC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota BoC-IC The Company ensures that all BoC-IC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies.
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota The term of office for the BoC-IC members is the same as their
BoC-IC. Periode jabatan BoC-IC adalah sama dengan periode term of office as members of the Board of Commissioners and
menjabat yang bersangkutan sebagai Dewan Komisaris dan hanya can only be reappointed for one consecutive term.
dapat diangkat kembali untuk satu kali periode yang berurutan.
Komposisi dan Profil Anggota BoC-IC BoC-IC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam BoC-IC, keanggotaan BoC-IC IIF In accordance with BoC-IC Charter, the BoC-IC membership
terdiri dari seluruh anggota Dewan Komisaris. Per tanggal consists of all Board of Commissioners’ members. As of
31 Desember 2023, keanggotaan BoC-IC IIF terdiri dari: 31 December 2023, BoC-IC membership consists of the
following members:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Presiden Komisaris & Komisaris Independen
Ketua BoC-IC
Darmin Nasution President Commissioner & Independent
Chairman of BoC-IC
Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris Independen
Rinaldi Firmansyah
Member of BoC-IC Independent Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris
Bhimantara Widyajala
Member of BoC-IC Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris
Lodewijk Govaerts
Member of BoC-IC Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris
Marc-Oliver Juenemann
Member of BoC-IC Commissioner
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 207
Page 210
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Anggota BoC-IC Komisaris
Supriya Prakash Sen
Member of BoC-IC Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris
Seth Tan
Member of BoC-IC Commissioner
Anggota BoC-IC Komisaris
Oza Olavia
Member of BoC-IC Commissioner
Profil dari masing-masing anggota BoC-IC sudah diulas pada The profiles of each member of the BoC-IC are reviewed in
Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Dewan Komisaris, the Company Profile Chapter, BoC Profile Sub-Chapter, in this
dalam Laporan Tahunan ini. Annual Report.
Independensi Anggota BoC-IC BoC-IC Members’ Independence
Sebagai organ pendukung Dewan Komisaris, seluruh anggota As the Board of Commissioners’ supporting organ, all BoC-IC
BoC-IC menjungjung tinggi sikap independensi dan menjaga members uphold a high standard of independence and
integritasnya dalam melakukan fungsi pengawasan, serta maintain their integrity in performing the oversight function,
terbebas dari pengaruh atau tekanan dari pihak-pihak free from influence or pressure from any parties that
manapun yang bertentangan dengan regulasi dan peraturan contradict applicable regulations and laws. The Company
perundang-undangan yang berlaku. Perseroan memastikan ensures that all BoC-IC members meet the following
seluruh anggota BoC-IC IIF telah memenuhi syarat independence criteria:
independensi sebagaimana diuraikan berikut:
Aspek Independensi Darmin Rinaldi Bhimantara Lodewijk Marc-Oliver Supriya Oza
Seth Tan
Independency Aspect Nasution Firmansyah Widyajala Govaerts Juenemann Prakash Sen Olavia
Tidak memiliki hubungan
keuangan dengan Dewan
Komisaris dan Direksi.
Has no financial
relationship with the
Board of Commissioners
and the Board of
Directors.
Tidak memiliki hubungan
kepengurusan di
Perseroan, Entitas Anak,
maupun perusahaan
afiliasi.
Has no management
relationship at the
Company, Subsidiaries,
and affiliate entities.
Tidak memiliki hubungan
kepemilikan saham di
Perseroan.
Has no shareholding
relationship at the
Company.
Tidak memiliki hubungan
keluarga dengan Dewan
Komisaris, Direksi, dan/atau
sesama anggota BoC-IC.
Has no familial relationship
with the Board of
Commissioners, the Board
of Directors, and/or fellow
members of the BoC-IC.
PT Indonesia Infrastructure Finance
208 Laporan Tahunan 2023
Page 211
Aspek Independensi Darmin Rinaldi Bhimantara Lodewijk Marc-Oliver Supriya Oza
Seth Tan
Independency Aspect Nasution Firmansyah Widyajala Govaerts Juenemann Prakash Sen Olavia
Tidak menjabat sebagai
pengurus partai politik,
pejabat, dan pemerintah.
Not currently serving as
administrators of political
parties, officials, or the
government.
Rapat BoC-IC BoC-IC’s Meetings
Kebijakan Rapat BoC-IC BoC-IC’s Meeting Policy
Rapat BoC-IC di IIF wajib dilaksanakan sekurang-kurangnya The BoC-IC is required to hold internal meetings at least once
1 (satu) kali setiap 4 (empat) bulan, di mana mekanisme every 4 (four) months. Decision-making during meetings is
pengambilan keputusan dilakukan secara musyawarah untuk conducted through deliberation to reach a consensus, and if
mufakat dan jika mufakat tidak tercapai maka pengambilan a consensus is not reached, decisions are made based on the
keputusan dilakukan berdasarkan suara terbanyak. majority vote.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat BoC-IC BoC-IC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, BoC-IC telah menyelenggarakan 6 (enam) In 2023, the BoC-IC held 6 (six) meetings, as follows:
kali rapat dengan uraian sebagai berikut:
Total Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Kehadiran
Pertemuan Attendance Level
Name Position Attendance
Total Meeting (%)
Ketua BoC-IC
Darmin Nasution 6 6 100,00
Chairman of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Sonny Loho* 1 1 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Rinaldi Firmansyah 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Yon Arsal** 2 2 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Bhimantara Widyajala 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Lodewijk Govaerts 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Marc-Oliver Juenemann 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Supriya Prakash Sen 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Seth Tan 6 6 100,00
Member of BoC-IC
Anggota BoC-IC
Oza Olavia*** 4 4 100,00
Member of BoC-IC
* Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. / Mr. Sonny Loho has passed away on 14 June 2023.
** Bapak Yon Arsal efektif menjabat hingga 22 Juni 2023. / Mr. Yon Arsal effectively served until 22 June 2023.
*** Ibu Oza Olavia efektif menjabat sejak 23 Juni 2023 dan beliau lulus Uji Kelayakan dan Kepatutan OJK pada tanggal 20 November 2023. / Mrs. Oza Olavia has been
serving since 23 June 2023 and she passed OJK’s Fit and Proper Test on 20 November 2023.
Laporan Pelaksanaan Tugas BoC-IC Tahun 2023 BoC-IC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, BoC-IC telah melaksanakan tugas- Throughout 2023, the BoC-IC diligently carried out its core
tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam BoC-IC responsibilities in accordance with the BoC-IC Charter, as
sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Memberikan pendapat dan rekomendasi mengenai 1. Provided opinions and recommendations regarding
pemberian kredit/investasi; serta credit/investment approval; and
2. Mengevaluasi laporan kinerja portofolio investasi 2. Evaluated the performance reports of the Company’s
Perseroan. investment portfolio.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 209
Page 212
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Organ Pendukung Direksi
Board of Directors Supporting Organ
Komite Investasi–Direksi Board of Directors–Investment Committee
BoD-IC merupakan organ pendukung Direksi yang The BoD-IC is the Board of Directors’ supporting organ
bertanggung jawab untuk mengkaji, mempertimbangkan, dan responsible for reviewing, considering, and making decisions
mengambil keputusan mengenai seluruh proposal investasi on all IIF’s investment proposals to subsequently recommend
IIF untuk selanjutnya dapat direkomendasikan kepada them to BoC-IC.
BoC-IC.
Piagam BoD-IC BoD-IC Charter
Piagam BoD-IC merupakan pedoman formal yang mengikat The Company has a BoD-IC Charter that offers guidelines to
bagi seluruh anggota BoD-IC dalam menjalankan amanah all BoD-IC members in carrying out their daily assignments.
penugasan setiap hari. Piagam BoD-IC mengatur hal-hal yang The BoD-IC Charter regulates matters pertaining to the roles
berkaitan dengan peran dan tanggung jawab, kewenangan, and responsibilities, authority, structure and qualifications,
struktur serta kualifikasi, rapat, pelaporan, kerahasiaan, dan meetings, reporting, confidentiality, and other matters
hal-hal lainnya yang relevan dengan Komite BoD-IC. relevant to the BoD-IC Committee.
Tugas dan Tanggung Jawab BoD-IC BoD-IC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab BoD-IC Perseroan diuraikan The duties and responsibilities of the BoD-IC are as follows:
sebagai berikut:
1. Mengkaji, menyetujui, dan merekomendasikan proposal investasi Review, approve, and recommend investment proposals for further
untuk ditinjau lebih lanjut dan mendapatkan persetujuan BoD-IC. review and obtain BoD-IC approval.
2. Menyediakan informasi, bantuan, dan/atau klarifikasi kepada Give information, assistance, and/or clarification to BoC - IC about
BoC-IC terkait tujuan pengkajian proyek oleh BoD-IC. the objectives of the project assessment by the BoD-IC.
3. Berkoordinasi dengan ALCO Direksi guna memastikan kecukupan Coordinate with the ALCO of the Board of Directors to ensure
pendanaan untuk keperluan kredit atau investasi yang diusulkan adequate funding for the proposed credit or investment needs
dan memastikan bahwa dana tersebut sesuai dengan kredit and ensure that the funds are in accordance with certain credits
tertentu yang ditetapkan oleh ALCO. determined by ALCO.
4. Meninjau dan melakukan penyesuaian terhadap kebijakan kredit Review and make adjustments to credit and investment policies,
dan investasi, apabila diperlukan. if necessary.
5. Meninjau dan memantau implementasi atas seluruh investasi, ekuitas, Review and monitor the implementation of all investments, equity
dan seluruh pinjaman, setidaknya setahun sekali, serta meningkatkan and all loans, at least annually, and increase the frequency of
frekuensi peninjauan apabila dianggap perlu dan menyediakan laporan review when deemed necessary and provide reports on review and
mengenai tinjauan dan pemantauan kepada BoC-IC. monitoring to the BoC-IC.
PT Indonesia Infrastructure Finance
210 Laporan Tahunan 2023
Page 213
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan BoD-IC BoD-IC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota BoD-IC The Company ensures that all BoD-IC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies. The
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota term of office for the BoD-IC members is the same as their
BoD-IC. Periode jabatan BoD-IC adalah sama dengan periode term of office as members of the Board of Directors.
menjabat yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan.
Komposisi dan Profil Anggota BoD-IC BoD-IC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam BoD-IC, keanggotaan BoD-IC IIF terdiri Pursuant to the BoD-IC Charter, the BoD-IC consists of
dari 5 (lima) orang, yaitu 1 (satu) orang ketua yang dijabat oleh 5 (five) individuals, including 1 (one) Chairman held by the
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”) dan President Director and Chief Executive Officer (“CEO”), and
4 (empat) anggota yang dijabat oleh anggota Direksi lainnya. 4 (four) Members held by other members of the Board of
Keanggotaan BoD-IC IIF sebagai berikut: Directors. The BoD-IC’s composition was as follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua BoD-IC Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of BoD-IC President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota BoD-IC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of BoD-IC Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Anggota BoD-IC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Member of BoD-IC Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota BoD-IC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Y. Bayu Wirawan**
Member of BoD-IC Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota BoD-IC Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of BoD-IC Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Anggota BoD-IC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin***
Member of BoD-IC Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota BoD-IC sudah diulas pada The profiles of BoD-IC member are reviewed in the Company
Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi, dalam Laporan Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter, in this Annual
Tahunan ini. Report.
Independensi Anggota BoD-IC BoD-IC Members’ Independence
Perseroan memastikan seluruh anggota BoD-IC telah All members of the BoD-IC have met the independency
memenuhi kriteria independensi sebagaimana dipersyaratkan requirements as stated in the BoD-IC Charter and all
dalam Piagam BoD-IC dan perundang-undangan yang applicable laws and regulations. In discharging their duties
berlaku. Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, and responsibilities, each member of the BoD-IC shall always
masing-masing anggota BoD-IC senantiasa bertindak secara uphold the principle of independency and professionalism.
objektif, independen, dan penuh itikad baik.
Rapat BoD-IC BoD-IC’s Meeting
Kebijakan Rapat BoD-IC BoD-IC’s Meeting Policy
BoD-IC wajib mengadakan rapat secara berkala setidaknya BoD-IC is required to hold regular meetings at least 1 (one)
1 (satu) kali dalam 3 (tiga) bulan. Metode pengambilan in 3 (three) months. Decision-making during meetings is
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk conducted through deliberation to reach a consensus, and if
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan a consensus is not reached, decisions are made based on the
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara majority vote.
terbanyak.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 211
Page 214
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Frekuensi dan Kehadiran Rapat BoD-IC BoD-IC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, BoD-IC telah menyelenggarakan 49 kali In 2023, the BoD-IC held 49 meetings, as follows:
rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua BoD-IC
Reynaldi Hermansjah 49 49 100,00
Chairman of BoD-IC
Anggota BoD-IC
I Made Wiracita Tantra* 20 20 100,00
Member of BoD-IC
Mohammad Ramadhan Anggota BoD-IC
49 49 100,00
Harahap Member of BoD-IC
Anggota BoD-IC
Y. Bayu Wirawan** 37 37 100,00
Member of BoD-IC
Anggota BoD-IC
Rizki Pribadi Hasan 49 49 100,00
Member of BoD-IC
Lestari Andaluscia Anggota BoD-IC
4 4 100,00
Umardin*** Member of BoD-IC
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
Laporan Pelaksanaan Tugas BoD-IC Tahun 2023 BoD-IC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, BoD-IC telah melaksanakan Throughout 2023, the BoD-IC diligently carried out its core
tugas-tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam responsibilities in accordance with the BoD-IC Charter, as
BoD-IC sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Mengkaji, menyetujui, dan merekomendasikan proposal 1. Reviewed, approved, and recommended investment
investasi untuk ditinjau lebih lanjut; proposals for further review;
2. Melakukan pembaruan terhadap kebijakan investasi yang 2. Updated investment policies in line with the
telah dimiliki dalam rangka mengikuti perkembangan developments in the capital market and infrastructure
pasar modal dan industri pembiayaan infrastruktur; financing industry;
3. Melakukan koordinasi dengan ALCO dalam memastikan 3. Coordinated with the ALCO to ensure adequate funding
kecukupan pendanaan untuk keperluan kredit; serta for credit purposes; and
4. Melakukan peninjauan dan pemantauan implementasi 4. Reviewed and monitored the implementation of
investasi, ekuitas, dan seluruh pinjaman yang disesuaikan investments, equities, and all loans in line with the
dengan strategi Perseroan. Company’s strategy.
Komite Aset dan Liabilitas Asset and Liability Committee
ALCO merupakan organ pendukung Direksi yang bertanggung ALCO is the Board of Directors’ supporting organ responsible
jawab untuk membantu kegiatan pemantauan pengelolaan for assisting the monitoring of the funds management,
sumber dana, termasuk pengelolaan risiko-risiko terkait, including the management of related risks such as liquidity
seperti risiko likuiditas, risiko solvabilitas, dan risiko pasar. risk, solvency risk, and market risk.
Piagam ALCO ALCO Charter
Piagam ALCO disahkan oleh Direksi pada 19 Desember 2013. The ALCO Charter was ratified by the Board of Directors
Piagam ini wajib dijadikan sebagai acuan dan pedoman bagi on 19 December 2013. All members of the ALCO shall use
seluruh anggota ALCO dalam menjalankan tugas dan tanggung this charter in carrying out their duties and responsibilities.
jawabnya. Secara garis besar, piagam ini berisikan hal-hal yang The Charter regulates matters pertaining to the
berkaitan dengan tanggung jawab dan komposisi ALCO, serta responsibilities and composition of the ALCO, and related
prosedur terkait, seperti rapat, pelaporan, dan kerahasiaan. procedures, such as meetings, reporting, and confidentiality.
PT Indonesia Infrastructure Finance
212 Laporan Tahunan 2023
Page 215
Tugas dan Tanggung Jawab ALCO ALCO’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab ALCO Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the ALCO are as follows:
berikut:
1. Merumuskan strategi dan rencana tindakan yang berhubungan Formulate strategies and action plans related to market risk and
dengan risiko pasar dan likuiditas. liquidity.
2. Menyediakan rekomendasi perubahan kebijakan, apabila Provide recommendations for policy changes, if necessary, and
diperlukan, dan menyarankan hal tersebut kepada Dewan Komisaris recommend them to the Board of Commissioners for approval.
untuk mendapatkan persetujuan.
3. Memastikan bahwa pengelolaan aset dan liabilitas dijalankan Ensure that asset and liability management is run in accordance
sesuai dengan kebijakan Perseroan. with Company policy.
4. Mengelola likuiditas, menetapkan suku bunga, menetapkan, Manage liquidity, set interest rates, determine, set, and monitor
menentukan, dan memantau pelaksanaan kebijakan untuk the implementation of policies to prevent mismatches and set net
mismatch dan posisi devisa neto, serta mengelola dan menentukan open positions, while managing and determining the structure of
struktur neraca keuangan dan modal IIF. IIF’s balance sheet and capital.
5. Mengelola investasi untuk dana surplus. Manage investments for surplus funds.
6. Mengelola risiko pasar yang dilakukan dalam trading book. Manage market risk identified in the trading book.
7. Mendesain dan merevisi struktur limit sesuai risk appetite IIF Design and revise the limit structure according to IIF’s risk
melalui koordinasi bersama RMC (atau apabila limit tersebut appetite through coordination with the RMC (or if the limit
harus mendapatkan persetujuan Dewan Komisaris, maka harus must obtain approval from the Board of Commissioners, submit
menyampaikan rekomendasi dan justifikasi untuk memperoleh recommendations and justifications for further approval from the
persetujuan lebih lanjut dari Dewan Komisaris), dan memantau Board of Commissioners), and monitor compliance with the limit
kepatuhan terhadap struktur limit. structure.
8. Menyetujui penggunaan metodologi untuk pengelolaan risiko Approve the used methodologies for managing market risk,
pasar, risiko likuiditas, dan menetapkan kerangka kerja untuk liquidity risk, and establishing a framework for periodic validation
validasi berkala atas model risiko pasar dan likuiditas. of market and liquidity risk models.
9. Menentukan (atau memperkirakan) risiko pasar dan likuiditas yang Determine (or estimate) the market and liquidity risks inherent in
melekat dalam seluruh aktivitas Perseroan dan menyediakan input all activities of the Company and provide strategic input to the
strategis kepada Dewan Komisaris melalui koordinasi dengan RMC. Board of Commissioners in coordination with the RMC.
10. Mengkaji proyeksi kas dan menentukan kelebihan yang dapat Review cash projections and determine investable excess, if any.
diinvestasikan, apabila ada.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan ALCO ALCO Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota ALCO The Company ensures that all ALCO members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies. The
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota ALCO. term of office for the ALCO members is the same as their term
Periode jabatan ALCO adalah sama dengan periode menjabat of office as members of the Board of Directors.
yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan.
Komposisi dan Profil Anggota ALCO ALCO’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam ALCO, keanggotaan ALCO IIF terdiri Pursuant to the ALCO Charter, the ALCO consists of 5 (five)
dari 5 (lima) orang, yaitu 1 (satu) orang ketua yang dijabat oleh individuals, including 1 (one) Chairman held by the President
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”) dan Director and Chief Executive Officer (“CEO”), and 3 (three)
3 (tiga) anggota yang dijabat oleh anggota Direksi lainnya. Members held by other members of the Board of Directors.
Keanggotaan ALCO IIF sebagai berikut: The ALCO’s composition was as follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua ALCO Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of ALCO President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota ALCO Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of ALCO Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Anggota ALCO Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of ALCO Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 213
Page 216
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Anggota ALCO Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Member of ALCO Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota ALCO Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Y. Bayu Wirawan**
Member of ALCO Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota ALCO Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin***
Member of ALCO Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota Komite ALCO sudah diulas The profiles of ALCO Committee members are reviewed in the
pada Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi, dalam Company Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter,
Laporan Tahunan ini. in this Annual Report.
Independensi Anggota ALCO ALCO Members’ Independence
Seluruh anggota ALCO Perseroan dipastikan sudah memenuhi All members of the ALCO have met the independency criteria
kualifikasi atau persyaratan independensi sebagaimana as required in the ALCO Charter and also the applicable laws
dipersyaratkan dalam Piagam ALCO dan juga ketentuan and regulations.
perundang-undangan yang berlaku.
Rapat ALCO ALCO’s Meetings
Kebijakan Rapat ALCO ALCO’s Policy Meeting
ALCO wajib mengadakan rapat secara berkala setidaknya The ALCO is required to hold regular meetings at least once
1 (satu) kali dalam 1 (satu) bulan. Metode pengambilan every months. Decision-making during meetings is conducted
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk through deliberation to reach a consensus, and if a consensus
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan is not reached, decisions are made based on the majority vote.
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara
terbanyak.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat ALCO ALCO’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, ALCO telah menyelenggarakan 12 kali In 2023, the ALCO held 12 meetings, as follows:
rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua ALCO
Reynaldi Hermansjah 12 12 100,00
Chairman of ALCO
Anggota ALCO
Rizki Pribadi Hasan 12 12 100,00
Member of ALCO
Anggota ALCO
I Made Wiracita Tantra* 4 4 100,00
Member of ALCO
Mohammad Ramadhan Anggota ALCO
12 10 83,33
Harahap Member of ALCO
Anggota ALCO
Y. Bayu Wirawan** 9 9 100,00
Member of ALCO
Lestari Andaluscia Anggota ALCO
1 1 100,00
Umardin*** Member of ALCO
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
PT Indonesia Infrastructure Finance
214 Laporan Tahunan 2023
Page 217
Laporan Pelaksanaan Tugas ALCO Tahun 2023 ALCO’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, ALCO telah melaksanakan tugas- Throughout 2023, the ALCO diligently carried out its core
tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam ALCO responsibilities in accordance with the ALCO Charter, as
sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Menyetujui perubahan metode perhitungan Base Lending 1. Approved changes to the Base Lending Rate calculation
Rate dan melakukan evaluasi secara berkala; method and periodic evaluations;
2. Menyetujui pembuatan guideline dan framework atas 2. Approved the preparation of guidelines and frameworks
proses transisi perubahan reference rate dari LIBOR for the reference rate transition from LIBOR to SOFR;
menjadi SOFR;
3. Menyetujui perubahan reference rate dari LIBOR menjadi 3. Approved the transition from LIBOR to SOFR and ensured
SOFR serta memastikan proses transisi berjalan dengan a smooth transition process;
baik;
4. Menyetujui kebijakan Interest Rate Gap Limit Framework 4. Approved the Interest Rate Gap Limit Framework policy
untuk meminimalkan dampak negatif dari volatilitas suku to minimize the adverse impact of market interest rate
bunga pasar terhadap profitabilitas Perseroan yang akan volatility on the Company’s profitability, which would be
dimonitor secara berkala; monitored regularly;
5. Mengusulkan pembuatan Risk Management Framework 5. Proposed the preparation of a Risk Management
dalam rangka mengelola risiko terkait dampak volatilitas FX; Framework to manage risks related to FX volatility;
6. Menyetujui penyesuaian limit pembelian obligasi 6. Approved adjustments to corporate bond purchase limits
korporasi untuk memaksimalkan treasury income; to maximize treasury income;
7. Meminta untuk melakukan evaluasi terhadap kebijakan 7. Requested an evaluation of the Liquidity Reserve Ratio
Liquidity Reserve Ratio; serta policy; and
8. Menyetujui usulan perubahan atas syarat dan ketentuan 8. Approved proposed changes to the terms and conditions
yang berlaku pada beberapa fasilitas kredit yang dimiliki applicable to several credit facilities owned by the
oleh Perseroan. Company.
Komite Manajemen Risiko Risk Management Committee
RMC merupakan organ pendukung Direksi yang bertanggung The RMC is the Board of Directors’ supporting organ
jawab untuk membantu penerapan manajemen risiko responsible for assisting the implementation of the
Perseroan, termasuk memberikan rekomendasi atas Company’s risk management. This includes providing
penyusunan Kebijakan dan Strategi Manajemen Risiko recommendations for the preparation of the Company’s Risk
Perseroan. Management Policy and Strategy.
Piagam RMC RMC Charter
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, RMC In discharging its duties and responsibilities, the RMC uses the
senantiasa berpedoman pada Piagam RMC yang telah disahkan guidance offered by the RMC Charter which was approved by
oleh Direksi pada 16 April 2014 dengan perubahan terakhir the Board of Directors on 16 April 2014 and last amended on
dilakukan pada 13 April 2020. Secara umum, Piagam RMC 13 April 2020. In general, the RMC Charter regulates matters
mengatur hal-hal terkait kewenangan, struktur, kualifikasi, related to authority, structure, qualifications, responsibilities,
tanggung jawab, rapat, pelaporan, kerahasiaan, dan lain-lain. meetings, reporting, confidentiality, and other matters.
Tugas dan Tanggung Jawab RMC RMC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab RMC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the RMC are as follows:
berikut:
1. Menyampaikan rumusan strategis kebijakan dan kerangka kerja Deliver the strategic formulation of Risk Management policies
manajemen risiko, termasuk penetapan batas kerangka kerja and frameworks including setting the framework limits and the
dan formulasi rencana darurat pada situasi atau kondisi yang formulation of contingency plans in situations or conditions that
merugikan Perseroan. may be detrimental to the Company.
2. Mengawasi proses evaluasi dan pengelolaan komposisi risiko secara Oversee the evaluation process and management of the overall risk
keseluruhan dalam portofolio IIF, meminimalkan risiko potensial composition in IIF portfolio, minimize potential risks at the project
di proyek maupun di tingkat portofolio, mengembangkan budaya and at the portfolio level, develop a Risk Management culture at
manajemen risiko pada seluruh tingkatan, dan memastikan bahwa all levels, and ensure that the Risk Management Directorate is able
Direktorat Manajemen Risiko mampu melakukannya secara mandiri. to do it independently.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 215
Page 218
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
3. Menyelidiki, menganalisis, dan mengambil tindakan yang Investigate, analyze, and take necessary actions in relation to
diperlukan sehubungan dengan masalah yang berkaitan dengan issues related to business decisions that deviate from general
keputusan bisnis yang menyimpang dari prosedur pada umumnya. procedures.
4. Mengevaluasi proposal terkait aktivitas dan produk baru, Evaluate proposals related to new activities and products,
mengukur keinginan dan kapasitas IIF dalam menjalankan aktivitas measuring IIF’s intention and capacity to carry out activities
dan pengelolaan produk baru melalui perspektif risiko, serta and manage new products through a risk perspective, as well as
mengevaluasi proposal terkait perubahan kebijakan dan prosedur. evaluating proposals related to changes in policies and procedures.
5. Memantau kecukupan modal IIF terhadap risiko yang diidentifikasi Monitor IIF’s capital adequacy against identified risks in accordance
sesuai dengan peraturan yang berlaku dan toleransi risiko with applicable regulations and the Company’s risk tolerance.
Perseroan.
6. Mengevaluasi efektivitas kebijakan dan prosedur manajemen risiko, Evaluate the effectiveness of Risk Management policies and
merumuskan perubahan yang diperlukan terkait kebijakan dan procedures, formulate necessary changes related to existing Risk
prosedur manajemen risiko yang ada, mengevaluasi kecukupan Management policies and procedures, evaluate the adequacy
pengendalian internal, serta meninjau laporan Management of internal control, and review Management Information System
Information System (“MIS”) secara reguler. (“MIS”) reports on a regular basis.
7. Melakukan tinjauan rutin untuk mengevaluasi kesesuaian Make regular reviews to evaluate the suitability of the risk
metodologi penilaian risiko. assessment methodology.
8. Mengkaji dan menyetujui laporan manajemen risiko Triwulanan Review and approve the Quarterly Risk Management Report
yang dihasilkan oleh Direktorat Manajemen Risiko. produced by the Risk Management Directorate.
9. Meninjau dan mengusulkan perubahan pada parameter atau Review and propose changes to the Company’s risk parameters or
indikator risiko Perseroan kepada ROC untuk mendapatkan indicators to the Risk Monitoring Committee for further approval
persetujuan lebih lanjut dari Dewan Komisaris. from the Board of Commissioners.
10. Terkait Pencegahan Kecurangan dan Korupsi, RMC bertanggung Regarding the Prevention of Fraud and Corruption, the RMC is
jawab untuk: responsible for:
a. Mengembangkan strategi dalam rangka meningkatkan kesadaran a. Developing strategies in order to increase employee awareness
dan etika karyawan atas penipuan (kecurangan) dan korupsi; and ethics on fraud (fraud) and corruption;
b. Meninjau penilaian risiko kecurangan dan korupsi pada lingkup b. Reviewing the risk assessment of fraud and corruption within
Perseroan yang telah disusun oleh Direktorat Manajemen Risiko the scope of the Company which has been prepared by the
setidaknya tiga tahun sekali, atau setelah terjadinya perubahan Directorate of Risk Management at least once every three
struktural atau fungsional yang signifikan di IIF; years, or after significant structural or functional changes have
occurred at IIF;
c. Menentukan strategi pengendalian penipuan dan korupsi untuk c. Determining fraud and corruption control strategies to address
mengatasi risiko yang diidentifikasi oleh kesadaran atas penipuan the risks identified by fraud and corruption awareness;
dan korupsi;
d. Memastikan bahwa setiap karyawan dalam ruang lingkup d. Ensuring that every employee within the scope of their
tanggung jawab masing-masing mendapatkan pelatihan yang respective responsibilities receives adequate training in order to
memadai dalam rangka mendorong kesadaran mereka terhadap raise their awareness of fraud and corruption and so they can
tindakan penipuan dan korupsi serta agar mereka dapat lebih better understand the IIF Code of Ethics;
memahami Kode Etik IIF;
e. Merekomendasikan kebijakan dan prosedur yang tepat untuk e. Recommending appropriate policies and procedures to detect
mendeteksi dan mencegah terjadinya tindakan penipuan dan and prevent fraud and corruption; and
korupsi; serta
f. Meninjau dan memperbarui kebijakan dan prosedur lainnya f. Reviewing and updating other policies and procedures as
apabila diperlukan setidaknya setiap 2 (dua) tahun sekali. Hal ini necessary at least every 2 (two) years. This is done to ensure the
dilakukan untuk memastikan keselarasan perangkat kebijakan alignment of the existing internal policies and procedures with
dan prosedur internal yang ada dengan prinsip, standar, dan the principles, standards and best practices in order to prevent
praktik terbaik dalam rangka pencegahan penipuan dan korupsi. fraud and corruption.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan RMC RMC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota RMC The Company ensures that all RMC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies.
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota RMC. The term of office for the RMC members is the same as their
Periode jabatan RMC adalah sama dengan periode menjabat term of office as members of the Board of Directors.
yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan.
Komposisi dan Profil Anggota RMC RMC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam RMC, keanggotaan RMC IIF terdiri dari Pursuant to the RMC Charter, the RMC consists of 5 (five)
5 (lima) orang, yaitu 1 (satu) orang ketua yang dijabat oleh individuals, including 1 (one) Chairman held by the President
Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”) dan Director and Chief Executive Officer (“CEO”), and 4 (four)
4 (empat) anggota yang dijabat oleh anggota Direksi lainnya. members held by other members of the Board of Directors.
Keanggotaan RMC IIF sebagai berikut: The RMC’s composition was as follows:
PT Indonesia Infrastructure Finance
216 Laporan Tahunan 2023
Page 219
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua RMC Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of RMC President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota RMC Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of RMC Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Anggota RMC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of RMC Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Anggota RMC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Member of RMC Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota RMC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Y. Bayu Wirawan**
Member of RMC Managing Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota RMC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin***
Member of RMC Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota RMC sudah diulas The profiles of RMC member are reviewed in the Company
pada Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi, dalam Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter, in this Annual
Laporan Tahunan ini. Report.
Independensi Anggota RMC RMC Members’ Independence
Seluruh anggota RMC dipastikan sudah memenuhi kriteria All members of the RMC have met the independency
independensi yang dibutuhkan sebagai anggota RMC. requirements as stated in the RMC Charter and all applicable
Dalam melaksanakan tugas dan tanggung jawabnya, seluruh laws and regulations. In discharging their duties and
anggota RMC senantiasa menjunjung tinggi integritas dan responsibilities, each member of the RMC shall always uphold
profesionalisme. the principle of independency and professionalism.
Rapat RMC RMC’s Meetings
Kebijakan Rapat RMC RMC’s Meeting Policy
RMC wajib mengadakan rapat triwulanan rutin. Metode RMC is required to hold regular meetings at Quarterly basis.
pengambilan keputusan dalam rapat dilakukan secara Decision-making during meetings is conducted through
musyawarah untuk mufakat, apabila mufakat tidak tercapai deliberation to reach a consensus, and if a consensus is not
maka pengambilan keputusan dilakukan berdasarkan reached, decisions are made based on the majority vote.
pemungutan suara terbanyak.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat RMC RMC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, RMC telah menyelenggarakan 4 (empat) In 2023, the RMC held 4 (four) meetings, as follows:
kali rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua RMC
Reynaldi Hermansjah 4 4 100,00
Chairman of RMC
Anggota RMC
Rizki Pribadi Hasan 4 4 100,00
Member of RMC
Anggota RMC
I Made Wiracita Tantra* 1 1 100,00
Member of RMC
Mohammad Ramadhan Anggota RMC
4 4 100.00
Harahap Member of RMC
Anggota RMC
Y. Bayu Wirawan** 3 3 100,00
Member of RMC
Lestari Andaluscia Anggota RMC
1 1 100,00
Umardin*** Member of RMC
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 217
Page 220
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Laporan Pelaksanaan Tugas RMC Tahun 2023 RMC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, RMC telah melaksanakan tugas-tugas Throughout 2023, the RMC diligently carried out its core
pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam RMC responsibilities in accordance with the RMC Charter, as
sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Melakukan evaluasi berkala atas seluruh parameter risiko 1. Conducted periodic evaluations of all risk parameters for
utama yang dihadapi Perseroan, termasuk kecukupan main risks faced by the Company, including the adequacy
Kebijakan Manajemen Risiko dan langkah-langkah of Risk Management Policies and mitigation measures
mitigasi yang diterapkan oleh Manajemen; implemented by the Management;
2. Menyetujui kemajuan berbagai inisiatif maupun rencana 2. Approved the progress of the Risk Management
kerja Direktorat Manajemen Risiko dalam menjaga profil Directorate’s various initiatives and work plans to
risiko dan tingkat kesehatan Perseroan; maintain the Company’s risk profile and health.
3. Menyetujui laporan manajemen risiko triwulanan yang 3. Approved the quarterly risk management reports
dilakukan oleh Direktorat Manajemen Risiko; serta prepared by the Risk Management Directorate.
4. Meninjau dan mengusulkan perubahan indikator 4. Reviewed and proposed changes to the Company’s
Perseroan kepada ROC. indicators to the ROC.
Komite Advisory Advisory Committee
Komite Advisory merupakan organ pendukung Direksi yang The Advisory Committee is the Board of Directors’ supporting
bertanggung jawab untuk membantu meninjau, menimbang, organ responsible for assisting in reviewing, considering, and
dan mengambil keputusan terkait seluruh proyek Advisory making decisions regarding all of the Company’s Advisory
Perseroan. projects.
Piagam Komite Advisory Advisory Committee Charter
Dalam menjalankan tugas dan tanggung jawabnya, anggota In discharging their duties and responsibilities, members
Komite Advisory wajib berpedoman pada Piagam Komite of the Advisory Committee must be guided by the Advisory
Advisory yang telah disahkan oleh Direksi pada tanggal Committee Charter approved by the Board of Directors on
5 Desember 2014. Piagam ini mengatur hal-hal yang wajib 5 December 2014. This Charter regulates matters that must
dipatuhi dan bersifat mengikat bagi seluruh anggota Komite be complied with and is binding for all of its members.
Advisory.
Tugas dan Tanggung Jawab Komite Advisory Advisory Committee’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab Komite Advisory Perseroan The duties and responsibilities of the Advisory Committee are
diuraikan sebagai berikut: as follows:
1. Meninjau, merekomendasikan, dan/atau menyetujui Dokumen Review, recommend and/or approve the Advisory Project or similar
Proyek Advisory atau dokumen serupa, yang menyediakan Document, which provides the initial scope and structure of the
cakupan dan struktur awal terkait proyek Advisory Perseroan. company’s Advisory project. The Project Advisory Document must
Dokumen Proyek Advisory harus disusun secara detail dengan be prepared in details with due consideration on all available
mempertimbangkan informasi yang ada pada saat itu, serta harus information and must consider, but not b to the following: the
mempertimbangkan, namun tidak terbatas pada hal-hal berikut: benefits of implementing the project, implications for company
manfaat pelaksanaan proyek, implikasi terhadap sumber daya resources (time of execution, cost/budget, potential revenue, and
Perseroan (waktu pengerjaan, biaya/budget, potensi pendapatan, others), potential conflicts of interest, and KYC issues.
dan lainnya), potensi benturan kepentingan, dan permasalahan KYC.
2. Menerima pembaharuan secara periodik dari Executive Vice Receive periodic updates from the Executive Vice President of the
President Advisory Group terkait proyek-proyek Advisory Advisory Group regarding Advisory projects (both ongoing projects
(baik proyek yang sedang berjalan maupun proyek pipeline). and pipeline projects).
3. Menyediakan informasi, bantuan, dan/atau klarifikasi kepada Provide information, assistance, and/or clarification to the Board
Dewan Komisaris untuk meninjau fungsi Advisory Perseroan, of Commissioners to review the company’s Advisory function, if
apabila diperlukan. necessary.
4. Meninjau dan menyesuaikan kebijakan dan/atau prosedur Advisory Review and periodically adjust the company’s Advisory policies
Perseroan dari waktu ke waktu apabila dianggap perlu oleh Komite and/or procedures as the Committee deems necessary.
Advisory.
5. Meninjau dan memantau implementasi proyek-proyek Advisory Review and monitor the implementation of the company’s Advisory
Perseroan minimal setahun sekali dan meningkatkan frekuensi review projects at least once a year and increase the frequency of reviews as
apabila dianggap perlu, serta menyediakan laporan hasil review dan deemed necessary, and deliver reports on the results of the review
pemantauan kepada Dewan Komisaris, apabila diperlukan. and monitoring to the Board of Commissioners, if deemed necessary.
PT Indonesia Infrastructure Finance
218 Laporan Tahunan 2023
Page 221
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan Advisory Committee Membership Criteria and
Komite Advisory Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota Komite Advisory The Company ensures that all Advisory Committee members
telah memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta meet qualifications and possess the necessary competencies.
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota Komite The term of office for the Advisory Committee members is
Advisory. Periode jabatan Komite Advisory adalah sama dengan the same as their term of office as members of the Board of
periode menjabat yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan. Directors.
Komposisi dan Profil Anggota Komite Advisory Advisory Committee’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam Komite Advisory, keanggotaan Pursuant to the Advisory Committee Charter, the Advisory
Komite Advisory IIF terdiri dari 4 (empat) orang, yaitu 1 (satu) Committee consists of 4 (four) individuals, including
orang ketua yang dijabat oleh Presiden Direktur dan Chief 1 (one) Chairman held by the President Director and Chief
Executive Officer (“CEO”) dan 3 (tiga) anggota yang dijabat Executive Officer (“CEO”), and 3 (three) members held by
oleh anggota Direksi lainnya dan EVP Head of Advisory. other members of the Board of Directors and the EVP Head
Keanggotaan Komite Advisory IIF sebagai berikut: of Advisory. The Advisory Committee’s composition was as
follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua Komite Advisory Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of Advisory Committee President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota Komite Advisory Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of Advisory Committee Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Anggota Komite Advisory Direktur Pelaksana dan Chief Financial Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of Advisory Committee Managing Director and Chief Financial Officer (“CFO”)
Anggota Komite Advisory
Irman Boyle EVP Head of Advisory
Member of Advisory Committee
Anggota Komite Advisory Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin**
Member of Advisory Committee Managing Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota Komite Advisory sudah The profiles of Advisory Committee member are reviewed in
diulas pada Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi, the Company Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter,
dalam Laporan Tahunan ini. in this Annual Report.
Independensi Anggota Komite Advisory Advisory Committee Members’ Independence
Seluruh anggota Komite Advisory telah memenuhi kriteria All members of the Advisory Committee have met the
independensi sebagaimana tercantum dalam Piagam independence requirements as stated in the Advisory Charter
Advisory dan ketentuan perundang-undangan yang berlaku. and all applicable laws and regulations. In discharging their
Dalam melaksanakan tugas dan tanggung jawabnya, setiap duties and responsibilities, each member of the Advisory
anggota Komite Advisory selalu menjunjung tinggi prinsip Committee shall always uphold the principle of independency
independensi dan menjaga sikap profesionalisme. and professionalism.
Rapat Komite Advisory Advisory Committee’s Meetings
Kebijakan Rapat Komite Advisory Advisory Committee’s Meeting Policy
Komite Advisory wajib mengadakan rapat secara berkala The Advisory Committee is required to hold regular meetings
setidaknya 1 kali dalam 6 bulan. Metode pengambilan at least Once every semester. Decision-making during
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk meetings is conducted through deliberation to reach a
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan consensus, and if a consensus is not reached, decisions are
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara made based on the majority vote.
terbanyak.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 219
Page 222
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Frekuensi dan Kehadiran Rapat Komite Advisory Advisory Committee’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, Komite Advisory telah menyelenggarakan In 2023, the Advisory Committee held 5 (five) meetings, as
5 (lima) kali rapat dengan uraian sebagai berikut: follows:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua Komite Advisory
Reynaldi Hermansjah 5 5 100,00
Chairman of Advisory Committee
Anggota Komite Advisory
I Made Wiracita Tantra* 1 1 100,00
Member of Advisory Committee
Anggota Komite Advisory
Rizki Pribadi Hasan 5 5 100,00
Member of Advisory Committee
Anggota Komite Advisory
Irman Boyle 5 5 100,00
Member of Advisory Committee
Lestari Andaluscia Anggota Komite Advisory
1 1 100,00
Umardin** Member of Advisory Committee
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
Laporan Pelaksanaan Tugas Komite Advisory Advisory Committee’s Duties Implementation in
Tahun 2023 2023
Sepanjang tahun 2023, Komite Advisory telah melaksanakan Throughout 2023, the Advisory Committee diligently carried
tugas-tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam out its core responsibilities in accordance with the Advisory
Komite Advisory sebagaimana diuraikan berikut: Committee Charter, as follows:
1. Meninjau, merekomendasikan, dan/atau menyetujui 1. Reviewed, recommended, and/or approved Advisory
Dokumen Proyek Advisory atau dokumen serupa, yang Project Documents or similar documents that provided
menyediakan cakupan dan struktur awal terkait proyek the initial scope and structure related to the Company’s
Advisory Perseroan; serta Advisory projects; and
2. Menerima pembaharuan secara periodik dari Executive Vice 2. Received periodic updates from the Executive Vice
President Advisory Group terkait proyek-proyek Advisory President Advisory Group regarding Advisory projects
(baik proyek yang sedang berjalan maupun proyek pipeline), (both ongoing and pipeline projects), and reviewed,
termasuk meninjau, memantau, dan memberikan advis monitored, and provided advice on the progress and
atas progres dan implementasi proyek-proyek Advisory implementation of the Company’s Advisory projects to
Perusahaan sehingga proyek-proyek dimaksud dapat ensure their smooth operation. In addition, discussed
berjalan dengan baik, dan membahas strategi dan rencana strategies and plans for the development of ESG
pengembangan usaha jasa konsultasi LST. consulting services.
Komite Sumber Daya Manusia HR Committee
HRC merupakan organ pendukung Direksi yang bertanggung HRC is the Board of Directors’ supporting organ responsible
jawab untuk membantu pelaksanaan tugas manajerial for assisting the implementation of the Board of Directors’
Direksi terkait SDM agar senantiasa dapat berjalan optimal. managerial tasks related to the management of HR to
Pada penerapannya, HRC ditugaskan secara khusus untuk ensure optimal operation. In its implementation, the HRC is
meninjau, menimbang, dan mengambil keputusan mengenai specifically assigned to review, assess, and make decisions
kepegawaian Perseroan. regarding the Company’s personnel matters.
Piagam HRC HRC Charter
Piagam HRC disahkan oleh Direksi pada tanggal In discharging their duties and responsibilities, all HRC
14 Desember 2015. Seluruh Anggota HRC wajib menjalankan members shall use the guidelines offered by the HRC
tugas dan tanggung jawabnya dengan berpedoman pada Charter which was approved by the Board of Directors on
piagam tersebut. 14 December 2015.
PT Indonesia Infrastructure Finance
220 Laporan Tahunan 2023
Page 223
Tugas dan Tanggung Jawab HRC HRC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab HRC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the HRC are as follows:
berikut:
1. Kepegawaian dan Pengembangan Employment and Development
Memutuskan dan menyetujui seleksi, penempatan, dan pemberhentian Decide on and approve the selection, placement, and dismissal of
karyawan senior Perseroan (tingkat Assistant Vice President ke atas) senior employees of the Company (Assistant Vice President level and
sesuai dengan kriteria subjektif dan objektif yang dapat diterima. above) in accordance with acceptable subjective and objective criteria.
2. Manajemen Kinerja Performance Management
Merumuskan tujuan-tujuan Perseroan dan karyawan, terutama bagi Formulate the goals of the Company and employees, especially for
karyawan yang menempati level Executive Vice President dan staf, employees who are assuming Executive Vice President and staff
serta menyesuaikan hasilnya di Perseroan. positions and adjust the results in the Company.
3. Kompensasi dan Manfaat Compensation and Benefits
Menetapkan kebijakan remunerasi untuk karyawan pada level Establish employee remuneration policy at the Executive Vice
Executive Vice President dan staf, menyetarakan remunerasi President and staff levels, base remuneration on performance
dengan kinerja yang diukur sesuai tolok ukur industri sejenis, which is measured against similar industry benchmarks, important
pencapaian indikator kinerja yang penting, nilai tambah ekonomis, performance indicators, economic added values, and other factors.
dan faktor-faktor lainnya.
4. Hal Lainnya Other Matters
Menetapkan kebijakan, strategi, dan keputusan yang berkaitan Establish HR-related policies, strategies, and decisions which are
dengan SDM yang dinilai berpotensi membawa pengaruh atau considered to have the potential to have a significant impact or
dampak signifikan bagi Perseroan. impact on the company.
Kewenangan HRC HRC’s Authorities
Untuk mendukung pelaksanaan tugas dan tanggung jawabnya, To support the execution of its duties and responsibilities, the
HRC dilimpahkan sejumlah kewenangan sebagai berikut: HRC is delegated a set of authorities as follows:
1. Memiliki akses untuk mendapatkan informasi langsung 1. Having access to direct information from the Board of
dari Direksi, eksekutif, karyawan, dan pihak-pihak Directors, executives, employees, and external parties
eksternal kapan pun diperlukan sesuai dengan lingkup whenever needed in accordance with the scope of their
tanggung jawabnya; serta responsibilities; and
2. Memiliki kewenangan untuk melakukan seleksi, mengundang, 2. Has the authority to select, invite and include employees
dan mengikutsertakan karyawan atau konsultan internal atau or internal consultants or independent parties to attend
pihak independen untuk menghadiri rapat Komite. the Committee’s meetings.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan HRC HRC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota HRC The Company ensures that all HRC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies. The
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota HRC. term of office for the HRC members is the same as their term
Periode jabatan HRC adalah sama dengan periode menjabat of office as members of the Board of Directors.
yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan.
Komposisi dan Profil Anggota HRC HRC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam HRC, keanggotaan HRC IIF terdiri Pursuant to the HRC Charter, the HRC consists of 6 (six)
dari 6 (enam) orang, yaitu 1 (satu) orang ketua yang dijabat individuals, including 1 (one) Chairman held by the President
oleh Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”) Director and Chief Executive Officer (“CEO”), 5 (five)
dan 5 (lima) anggota yang dijabat oleh 4 (empat) Direksi. Members held by 4 (four) Directors. The HRC’s composition
Keanggotaan HRC IIF sebagai berikut: was as follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua HRC Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of HRC President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota HRC Direktur Pelaksana dan Chief Finance Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of HRC Executive Director and Chief Finance Officer (“CFO”)
Anggota HRC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of HRC Executive Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 221
Page 224
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Anggota HRC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Mohammad Ramadhan Harahap
Member of HRC Executive Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota HRC Direktur Pelaksana dan Chief Investment Officer (“CIO”)
Y. Bayu Wirawan**
Member of HRC Executive Director and Chief Investment Officer (“CIO”)
Anggota HRC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin***
Member of HRC Executive Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y. Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota HRC sudah diulas The profiles of HRC member are reviewed in the Company
pada Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi dan Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter and Executive
Sub-Bab Profil Komite Eksekutif, dalam Laporan Tahunan ini. Committee Profile Sub-Chapter, in this Annual Report.
Independensi Anggota HRC HRC Members’ Independency
Seluruh Anggota HRC telah memenuhi kriteria independensi All HRC members have met the independence criteria as
sebagaimana tercantum dalam Piagam HRC dan ketentuan stipulated in the HRC Charter and applicable legal provisions.
perundang-undangan yang berlaku. Dalam melaksanakan tugas In carrying out their duties and responsibilities, each HRC
dan tanggung jawabnya, setiap Anggota HRC selalu menjunjung member consistently upholds the principles of independence
tinggi prinsip independensi dan menjaga sikap profesionalisme. and maintains a professional attitude.
Rapat HRC HRC’s Meetings
Kebijakan Rapat HRC HRC’s Meeting Policy
HRC wajib mengadakan rapat secara berkala setidaknya The HRC is required to hold meetings periodically at least
1 (satu) kali dalam 3 (tiga) bulan. Metode pengambilan 1 (one) in 3 (three) months. Decision-making during meetings
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk is conducted through deliberation to reach a consensus, and
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan if a consensus is not reached, decisions are made based on
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara terbanyak. the majority vote.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat HRC HRC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, HRC telah menyelenggarakan 6 (enam) kali In 2023, the HRC held 6 (six) meetings, as follows:
rapat dengan uraian sebagai berikut:
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua HRC
Reynaldi Hermansjah 6 6 100,00
Chairman of HRC
Anggota HRC
Rizki Pribadi Hasan 6 6 100,00
Member of HRC
Anggota HRC
I Made Wiracita Tantra* 2 2 100,00
Member of HRC
Mohammad Ramadhan Anggota HRC
6 6 100,00
Harahap Member of HRC
Anggota HRC
Y. Bayu Wirawan** 5 5 100,00
Member of HRC
Lestari Andaluscia Anggota HRC
1 1 100,00
Umardin*** Member of HRC
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Bapak Y. Bayu Wirawan telah mengundurkan diri pada tanggal 30 Oktober 2023. / Mr. Y Bayu Wirawan tendered his resignation letter on 30 October 2023.
*** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
PT Indonesia Infrastructure Finance
222 Laporan Tahunan 2023
Page 225
Laporan Pelaksanaan Tugas HRC Tahun 2023 HRC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, HRC telah melaksanakan tugas-tugas Throughout 2023, the HRC diligently carried out its core
pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam HRC responsibilities in accordance with the HRC Charter, as
sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Melakukan seleksi yang adil dan memilih karyawan yang 1. Conducted fair selection and selected high-quality
berkualitas pada saat penerimaan karyawan baru; employees during new employee recruitment;
2. Menetapkan remunerasi yang adil bagi karyawan dengan 2. Established fair remuneration for employees by taking
memperhatikan kinerja setiap karyawan dan disesuaikan into account the performance of each employee in line
dengan tolok ukur industri sejenis; serta with benchmarks in similar industries; and
3. Menetapkan kebijakan yang berkaitan dengan SDM yang 3. Prepared HR policies with the potential to bring significant
dinilai berpotensi membawa pengaruh atau dampak results or impact to the Company.
signifikan bagi Perseroan.
Komite Pengarah Teknologi Informasi Information Technology Steering Committee
ITSC merupakan organ pendukung Direksi yang bertanggung The ITSC is the Board of Directors’ supporting organ
jawab untuk membantu pelaksanaan tugasnya dalam hal responsible for assisting the development of the Company’s
pengembangan kapasitas dan kapabilitas sistem teknologi information technology system capacity and capabilities.
informasi Perseroan.
Piagam ITSC ITSC Charter
Piagam ITSC digunakan sebagai panduan atau pedoman The ITSC Charter offers guidelines to all ITSC members in
bagi seluruh anggota ITSC dalam menjalankan tugas dan discharging their duties and responsibilities.
tanggung jawabnya.
Tugas dan Tanggung Jawab ITSC ITSC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab ITSC Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the ITSC are as follows:
berikut:
1. Memprioritaskan inisiatif dan menyelaraskan TI dengan strategi Prioritize initiatives and align IT with business strategy and
bisnis serta mengawasi strategi, proyek, dan keputusan arsitektur oversee IT-related technology architecture strategies, projects and
teknologi yang berkaitan dengan teknologi informasi. decisions.
2. Memprioritaskan inisiatif investasi di bidang TI dan memberikan Prioritize IT investment initiatives and give final approval and
persetujuan akhir dan rekomendasi tentang keberlanjutan usulan recommendations on the sustainability of proposed IT projects.
proyek TI.
3. Menyelaraskan bisnis strategis dengan investasi TI melalui Align strategic business with IT investment through strategic IT
perencanaan TI strategis. planning.
4. Meninjau dan memantau proyek-proyek utama di bidang TI dari Review and monitor key IT projects from a cross-functional
perspektif lintas fungsional. perspective.
5. Mencapai keseimbangan antara kendala yang dihadapi di bidang TI Ensure a balance between the constraints faced in the IT sector and
dengan prioritas bisnis. business priorities.
6. Mempromosikan Lintas Sinergi Fungsional. Promote Cross-Functional Synergy.
7. Memberikan informasi terkait TI kepada Direksi dan Manajemen. Provide information related to IT to the Board of Directors and
Management.
8. Memastikan terjalinnya komunikasi yang terbuka antara Divisi TI dan Ensure an open communication between the IT Department and
unit fungsional lainnya di Perseroan dalam rangka mempromosikan other functional units in the Company in order to promote joint IT
perencanaan TI secara bersama. planning.
9. Menyelesaikan konflik terkait sumber daya dengan melakukan Resolve conflicts related to resources by monitoring the realized
pengawasan terhadap manfaat yang terealisasi. benefits.
10. Memantau apakah inisiatif TI sudah cukup efektif dalam mendukung Monitor whether IT initiatives are effective enough in supporting
tujuan bisnis dan strategi Perseroan. the Company’s business objectives and strategies.
11. Melakukan pengawasan terhadap manajemen risiko TI. Supervise IT risk management.
12. Memberikan kepemimpinan manajemen risiko TI dengan: Provide IT risk management leadership by:
a. Memahami dan mengidentifikasi risiko TI dan mengupayakan a. Comprehend and identify IT risks and seek run an effective
pengelolaan yang efektif atas risiko tersebut; serta management of these risks; and
b. Mengelola eksposur dan ambang batas risiko TI. b. Manage IT risk exposure and thresholds.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 223
Page 226
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
13. Menyelesaikan permasalahan alokasi sumber daya berdasarkan Settle resource allocation issues based on risk priorities.
prioritas risiko.
14. Memastikan terjalinnya komunikasi yang transparan antara Divisi Ensure there is transparent communication between the IT
TI dan unit-unit fungsional lain sebagai salah satu upaya dalam Department and other functional units as an effort to stimulate
mempromosikan manajemen risiko secara bersama. joint risk management.
Kriteria Keanggotaan dan Masa Jabatan ITSC ITSC Membership Criteria and Term of Office
Perseroan memastikan bahwa seluruh anggota ITSC The Company ensures that all ITSC members meet
memenuhi kualifikasi atau persyaratan individual serta qualifications and possess the necessary competencies.
memiliki kompetensi yang dibutuhkan sebagai anggota ITSC The term of office for the ITSC members is the same as their
Periode jabatan ITSC adalah sama dengan periode menjabat term of office as members of the Board of Commissioners
yang bersangkutan sebagai Direksi Perseroan.
Komposisi dan Profil Anggota ITSC ITSC’s Composition and Profile
Mengacu pada Piagam ITSC, keanggotaan ITSC IIF terdiri Pursuant to the ITSC Charter, the ITSC consists of 3
dari 3 (tiga) orang, yaitu 1 (satu) orang ketua yang dijabat (three) individuals, including 1 (one) Chairman held by the
oleh Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”) President Director and Chief Executive Officer (“CEO”), and
dan 2 (dua) anggota yang dijabat oleh anggota Direksi. 2 (two) Members held by members of the Board of Directors.
Keanggotaan ITSC IIF sebagai berikut: The ITSC’s composition was as follows:
Nama Jabatan Posisi di Perseroan
Name Position Corporate Position
Ketua ITSC Presiden Direktur dan Chief Executive Officer (“CEO”)
Reynaldi Hermansjah
Chairman of ITSC President Director and Chief Executive Officer (“CEO”)
Anggota ITSC Direktur Pelaksana dan Chief Finance Officer (“CFO”)
Rizki Pribadi Hasan
Member of ITCS Executive Director and Chief Finance Officer (“CFO”)
Anggota ITSC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
I Made Wiracita Tantra*
Member of ITCS Executive Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
Anggota ITSC Direktur Pelaksana dan Chief Risk Officer (“CRO”)
Lestari Andaluscia Umardin**
Member of ITCS Executive Director and Chief Risk Officer (“CRO”)
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin efektif menjabat sejak 8 Desember 2023. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin has been serving since 8 December 2023.
Profil dari masing-masing anggota ITSC sudah diulas pada The profiles of ITSC member are reviewed in the Company
Bab Profil Perusahaan, Sub-Bab Profil Direksi, dalam Laporan Profile Chapter, the BoD Profile Sub-Chapter, in this Annual
Tahunan ini. Report.
Independensi Anggota ITSC ITSC Members’ Independence
Seluruh Anggota ITSC telah memenuhi kriteria independensi All ITSC members have met the independence criteria as
sebagaimana tercantum dalam Piagam ITSC dan ketentuan stipulated in the ITSC Charter and applicable legal provisions.
perundang-undangan yang berlaku. Dalam melaksanakan tugas In carrying out their duties and responsibilities, each ITSC
dan tanggung jawabnya, setiap Anggota ITSC selalu menjunjung member consistently upholds the principles of independence
tinggi prinsip independensi dan menjaga sikap profesionalisme. and maintains a professional attitude.
Rapat ITSC ITSC’s Meetings
Kebijakan Rapat ITSC ITSC’s Meeting Policy
ITSC wajib mengadakan rapat secara berkala setidaknya The ITSC is required to hold meetings periodically at Quarterly
1 (satu) kali dalam 3 (tiga) bulan. Metode pengambilan basis. Decision-making during meetings is conducted through
keputusan dalam rapat dilakukan secara musyawarah untuk deliberation to reach a consensus, and if a consensus is not
mufakat, apabila mufakat tidak tercapai maka pengambilan reached, decisions are made based on the majority vote.
keputusan dilakukan berdasarkan pemungutan suara terbanyak.
Frekuensi dan Kehadiran Rapat ITSC ITSC’s Meeting Frequency and Attendance
Pada tahun 2023, ITSC telah menyelenggarakan 5 (lima) kali In 2023, the ITSC held 5 (five) meetings, as follows:
rapat dengan uraian sebagai berikut:
PT Indonesia Infrastructure Finance
224 Laporan Tahunan 2023
Page 227
Tingkat Kehadiran
Nama Jabatan Total Pertemuan Kehadiran
Attendance Level
Name Position Total Meeting Attendance
(%)
Ketua ITSC
Reynaldi Hermansjah 5 5 100,00
Chairman of ITSC
Anggota ITSC
Rizki Pribadi Hasan 5 5 100,00
Member of ITCS
Anggota ITSC
I Made Wiracita Tantra* 1 1 100,00
Member of ITCS
Lestari Andaluscia Anggota ITSC
1 1 100,00
Umardin** Member of ITCS
* Bapak I Made Wiracita Tantra telah mengundurkan diri pada 11 Mei 2023. / Mr. I Made Wiracita Tantra has tendered his resignation letter on 11 May 2023.
** Ibu Lestari Andaluscia Umardin sebagai pengamat rapat. / Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as meeting observer.
Laporan Pelaksanaan Tugas ITSC Tahun 2023 ITSC’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, ITSC telah melaksanakan tugas- Throughout 2023, the ITSC diligently carried out its core
tugas pokok sesuai yang ditetapkan dalam Piagam ITSC responsibilities in accordance with the ITSC Charter, as
sebagaimana diuraikan berikut: follows:
1. Menghadiri rapat-rapat ITSC; 1. Attended ITSC meetings;
2. Memberikan masukan dan rekomendasi terhadap laporan 2. Provided input and recommendations on IT operational
operasional TI; reports;
3. Memberikan arahan dan keputusan terkait rencana 3. Provided guidance and made decisions related to IT
pengembangan TI; serta development plans; and
4. Memberikan rekomendasi skala prioritas terhadap 4. Provided recommendations on priority scales for the use
penggunaan sumber daya TI. of IT resources.
Komite Pencegahan Fraud dan Korupsi Fraud and Corruption Prevention Committee
Tugas dan Tanggung Jawab FPC FPC’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab FPC Perseroan diuraikan sebagai The duties and resposibilities of the FPC are as follows:
berikut:
1. Membahas kasus/isu dugaan/terbukti fraud dan 1. Discussing suspected/proven fraud and corruption cases/
korupsi serta membuat keputusan yang tepat sambil issues and coming into an appropriate decision while
mempertimbangkan implikasi yang timbul dari keputusan considering the implications arising from decision and
dan penyelidikan (jika ada) yang dipimpin oleh UAI untuk investigations (if any) led by UAI to result in appropriate
menghasilkan tindakan yang sesuai; action;
2. Mengambil keputusan terkait semua dugaan atau 2. Taking decision on all suspected or proven fraud and
perbuatan fraud dan korupsi yang terbukti terkait corrupt conduct related (including on investigations,
(termasuk dalam penyelidikan, eskalasi ke pihak escalation to external party, publications and sanctions,
eksternal, publikasi dan sanksi, dan lain-lain) yang terjadi etc.) occurred within the Company when the suspect is
dalam Perseroan ketika tersangka bukanlah BoD; not BoD;
3. Melaporkan kepada AC tentang inisiatif baru yang 3. Reporting to AC on proposed new initiatives and major
diusulkan dan isu-isu sistemik utama; serta systemic issues; and
4. Mendukung individu yang membuat pengungkapan dan 4. Support persons who make disclosures and actively
melindungi mereka secara aktif dari perlakuan merugikan, protect them from victimization, harassment, or any
pelecehan, atau tindakan balasan lainnya. other from retaliation.
Sekretaris Perusahaan
Corporate Secretary
Sesuai dengan POJK No. 35/POJK.04/2014 tentang Sekretaris In accordance with POJK No. 35/POJK.04/2014 on the
Perusahaan Emiten atau Perusahaan Publik, Perseroan telah Corporate Secretary of Listed or Public Companies, the
menunjuk Nastantio W. Hadi sebagai Sekretaris Perusahaan Company has appointed Nastantio W. Hadi as the Corporate
untuk memberi nasihat kepada Direksi mengenai peraturan Secretary to provide advice to the Board of Directors regarding
pasar modal dan implementasinya. Sekretaris Perusahaan juga capital market regulations and their implementation.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 225
Page 228
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
berperan dalam memastikan bahwa Perseroan telah mematuhi The Corporate Secretary ensures that the Company complies
seluruh peraturan perundang-undangan yang terkait dengan with all relevant laws and regulations related to its business
kegiatan usaha Perseroan. Selain itu, Sekretaris Perusahaan activities. In addition, the Corporate Secretary facilitates
berperan penting dalam memfasilitasi komunikasi antar organ communication between the Company’s organs, as well as
Perseroan, hubungan antara Perseroan dengan Pemegang the relationship between the Company and Shareholders,
Saham, regulator, dan pemangku kepentingan lainnya. regulators, and other stakeholders.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan Sekretaris Perusahaan merujuk The legal bases for the establishment of the Corporate
pada beberapa ketentuan sebagai berikut: Secretary were as follows:
1. POJK No. 35/POJK.04/2014 tentang Sekretaris 1. POJK No. 35/POJK.04/2014 concerning Corporate
Perusahaan Emiten atau Perusahaan Publik; serta Secretary of Issuers or Public Companies; and
2. Anggaran Dasar Perseroan. 2. The Company’s Articles of Association.
Profil Sekretaris Perusahaan
Corporate Secretary Profile
NASTANTIO
Sekretaris Perusahaan
W. HADI Corporate Secretary
Warga Negara Indonesia, 54 tahun, Sertifikasi Rangkap Jabatan
domisili Jakarta, Indonesia Certification Concurrent Positions
Indonesian Citizen, 54 years old, • Konsultan Hukum Pasar Modal Angkatan Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
domicile Jakarta, Indonesia XV dari Lembaga Manajemen Keuangan maupun lembaga lain.
dan Akuntansi Pasar Modal (2000); Not holding any concurrent positions at other
• Advocate Licence dari Perhimpunan Advokat companies or institutions.
Dasar Hukum Pengangkatan
Indonesia (PERADI) (2004); serta
Legal Basis of Appointments • Corporate Secretary Master Program,
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai Singapura (2015). Hubungan Afiliasi
Sekretaris Perusahaan IIF berdasarkan Surat Affiliate Relationship
• Capital Market Legal Consultant, Batch 15,
No. S.2016.153/IV/IIF tanggal 7 April 2016. from the Institute of Financial Management Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan
Appointed as the Corporate Secretary in and Capital Market Accounting (2000); anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris,
accordance with Decree No. S.2016.153/IV/IIF • Advocate Licence from Indonesian maupun dengan Pemegang Saham Utama.
dated 7 April 2016. Advocate Association (PERADI) (2004); and Not affiliated with members of the Board
• Corporate Secretary Master Program, of Directors, members of the Board of
Riwayat Pendidikan Singapura (2015). Commissioners, or Main Shareholders.
Educational Background
Riwayat Pekerjaan
• Sarjana Hukum di bidang Perdata dari
Fakultas Hukum Universitas Trisakti, Jakarta Employment History
(1993); serta Beliau mengawali karier profesionalnya
• Lex Legibus Master (LLM) di bidang di firma hukum Hadi Suwito & Soerjono
International Business Law dari Washington Soekanto (1993–1994), Soewito Suhardiman
College of Law – the American University, Eddymurthy & Kardono (1996–2000), dan
Washington DC, Amerika Serikat (1996). Pradjoto & Associates (2000–2005). Selanjutnya,
• Bachelor Degree in Law of Civil Affairs from beliau mengepalai Divisi Hukum dari suatu
the Faculty of Law, Trisakti University, perusahaan penyedia jasa logistik.
Jakarta (1993); and He began his professional career at the law
• Lex Legibus Master (LLM) in International firms of Hadi Suwito & Soerjono Soekanto
Business Law from Washington College of (1993–1994), Soewito Suhardiman Eddymurthy
Law – the American University, Washington & Kardono (1996–2000) and Pradjoto &
DC, USA (1996). Associates (2000–2005). He was later
appointed to lead the Legal Division of a
logistics service provider company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
226 Laporan Tahunan 2023
Page 229
Kriteria Sekretaris Perusahaan Criteria for Corporate Secretary
Sesuai dengan POJK No. 35/POJK.04/2014, Sekretaris In accordance with POJK No. 35/POJK.04/2014, the Corporate
Perusahaan harus memenuhi persyaratan sebagai berikut: Secretary is required to meet the following requirements:
1. Cakap melakukan perbuatan hukum; 1. Competent in legal matters;
2. Memiliki pengetahuan dan pemahaman di bidang hukum, 2. Possesses knowledge and understanding in the fields of
keuangan, dan GCG; law, finance, and GCG;
3. Memahami kegiatan usaha Emiten atau Perusahaan 3. Understands the business activities of Listed or Public
Publik; Companies;
4. Dapat berkomunikasi dengan baik; serta 4. Capable of effective communication; and
5. Berdomisili di Indonesia. 5. Resides in Indonesia.
Tugas dan Tanggung Jawab Sekretaris Corporate Secretary’s Duties and
Perusahaan Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab Sekretaris Perusahaan diuraikan The duties and responsibilities of the Corporate Secretary are
sebagai berikut: as follows:
1. Memastikan kepatuhan Perseroan terhadap GCG. To ensure compliance with GCG principles.
2. Membangun hubungan yang baik dengan Pemegang Saham dan To professionally manage the Company’s relationship with
pemangku kepentingan lainnya. Shareholders and stakeholders.
3. Menjalankan fungsi legal dan konsultan legal, terutama To perform legal functions and act as a legal consultant, particularly
menyangkut hal-hal yang terkait dengan permasalahan Perseroan. on matters related to issues faced by the company.
4. Memastikan ketersediaan laporan-laporan, antara lain Laporan To ensure the availability of reports pertaining to Risk Management,
Manajemen Risiko, Laporan Kinerja Sosial dan Lingkungan, Social & Environmental Performance and Due Diligence reports,
serta Laporan Uji Tuntas, sesuai dengan Pedoman Operasional pursuant to the Company’s Operating Manual, Shareholders’
Perseroan, Kesepakatan Pemegang Saham, dan/atau hukum dan Agreement, and/or prevailing laws and regulations.
regulasi yang berlaku.
Laporan Pelaksanaan Tugas Sekretaris Corporate Secretary’s Duties
Perusahaan Tahun 2023 Implementation in 2023
Pada tahun 2023, Sekretaris Perusahaan telah memenuhi In 2023, the Corporate Secretary effectively performed his
tugas dan kewajibannya secara umum, termasuk menjadi duties and responsibilities, including acting as the minutes-taker
notulen rapat Dewan Komisaris dan Direksi, merilis informasi for Board of Commissioners and Board of Directors meetings,
terkini mengenai kondisi Perseroan, merumuskan pesan yang releasing up-to-date information about the Company’s
akan disampaikan oleh Direksi kepada pihak internal maupun condition, preparing messages to be conveyed by the Board of
eksternal, serta memastikan kelancaran komunikasi dengan Directors to internal and external stakeholders, and ensuring
otoritas, Pemegang Saham, mitra kerja, dan masyarakat. Selain smooth communication with authorities, Shareholders, business
itu, Sekretaris Perusahaan juga telah berkontribusi dalam partners, and the general public. In addition, the Corporate
memastikan bahwa Perseroan telah patuh terhadap peraturan Secretary also ensured the Company complied with applicable
yang berlaku dan menerapkan pilar-pilar GCG secara konsisten. regulations and consistently implemented the GCG pillars.
Penilaian dan Evaluasi atas Kinerja Assessment and Evaluation of Corporate
Sekretaris Perusahaan Tahun 2023 Secretary’s Performance in 2023
Berdasarkan evaluasi yang dilakukan untuk tahun buku 2023, Based on the evaluation conducted for the 2023 fiscal year,
Sekretaris Perusahaan dinilai telah menunjukkan kinerja yang the Corporate Secretary performed optimally in assisting
optimal dalam membantu pelaksanaan tugas dan tanggung the implementation of the Board of Directors’ duties and
jawab Direksi terkait aspek transparansi dan keterbukaan informasi responsibilities related to transparency and disclosure of
kepada publik. Selain itu, Sekretaris Perusahaan juga senantiasa information to the public. In addition, the Corporate Secretary
mengikuti perkembangan peraturan perundang-undangan yang consistently kept abreast of the developments in regulations
berlaku bagi Perseroan dan mengkomunikasikannya kepada applicable to the Company and communicated them to the
Direksi dalam rangka memastikan kepatuhannya. Board of Directors to ensure compliance.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 227
Page 230
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Unit Audit Internal
Internal Audit Unit
UAI merupakan organ GCG yang berperan dalam melakukan The UAI is a GCG organ responsible for financial oversight.
pengawasan keuangan. Salah satu tugas utama UAI adalah One of the main tasks of the UAI is to provide constructive
memberikan masukan yang konstruktif kepada Manajemen input to the Management to anticipate and mitigate potential
guna mengantisipasi dan mengambil tindakan terhadap risks. Serving basically as a counterpart to other work units,
potensi timbulnya risiko. Sebagai counterpart dari unit the UAI acts as a strategic partner tasked with assisting the
kerja lainnya, UAI berperan sebagai mitra strategis yang management in running internal internal control by providing
bertugas membantu Manajemen dalam menjalankan independent ad objective assurance and consulting services
fungsi pengawasan internal dengan memberikan keyakinan to other work units. The UAI is also tasked with evaluating
(assurance) dan layanan konsultasi yang bersifat independen the adequacy and effectiveness of the internal control
dan objektif kepada unit-unit kerja lainnya. Di samping itu, system, evaluating and improving the effectiveness of risk
UAI juga bertugas melakukan penilaian atas kecukupan dan management, and ensuring the implementation of GCG
efektivitas sistem pengendalian internal, mengevaluasi dan principles in every aspect of the Company’s operations and
memperbaiki efektivitas manajemen risiko, serta memastikan business.
terlaksananya penerapan prinsip-prinsip GCG pada setiap
aspek operasional dan bisnis Perseroan.
Dasar Hukum Legal Basis
Dasar hukum pembentukan UAI merujuk pada beberapa The legal bases for the establishment of the UAI were as
ketentuan sebagai berikut: follows:
1. POJK No. 56/POJK.04/2015 (“POJK 56/2015”) tentang 1. POJK No. 56/POJK.04/2015 (“POJK 56/2015”) on the
Pembentukan dan Pedoman Penyusunan Piagam Unit Establishment and Guidelines for Drafting the Internal
Audit Internal; Audit Unit Charter;
2. Anggaran Dasar Perseroan; dan 2. The Company’s Articles of Association; and
3. Piagam Audit Internal. 3. Internal Audit Charter.
Piagam Audit Internal Internal Audit Charter
Dalam menjalankan seluruh tugas dan tanggung jawabnya, The Company has an Internal Audit Charter which was ratified
seluruh auditor internal Perseroan wajib berpedoman pada and signed by the President Commissioner and President
Piagam Audit Internal yang telah disahkan dan ditandatangani Director on 28 November 2012 and the latest updated on
oleh Presiden Komisaris dan Presiden Direktur pada 5 March 2020. This charter offers guidelines for IIF’s internal
28 November 2012 dengan pembaharuan terakhir pada auditors in playing their roles, and discharging their duties
5 Maret 2020. Piagam Audit Internal memuat prinsip-prinsip and responsibilities at the Company. The Internal Audit
dan praktik profesional auditor internal, struktur dan Charter contains the principles and professional practice of
kedudukan di dalam organisasi, wewenang, tugas dan internal auditors, structure and position at the organization,
tanggung jawab, fungsi dan ruang lingkup penugasan, authority, duties and responsibilities, function and scope of
independensi dan objektivitas, serta hal-hal lainnya yang assignments, independence and objectivity, as well as other
berhubungan dengan penugasan auditor internal. matters related to the assignment of internal auditors.
PT Indonesia Infrastructure Finance
228 Laporan Tahunan 2023
Page 231
Tugas dan Tanggung Jawab UAI UAI’s Duties and Responsibilities
Tugas dan tanggung jawab UAI Perseroan diuraikan sebagai The duties and responsibilities of the Company’s UAI are as
berikut: follows:
1. Mengembangkan rencana audit tahunan yang fleksibel Develop adaptable annual audit plans using appropriate risk-based
menggunakan metodologi berbasis risiko yang tepat, termasuk methodologies, which cover any risk or control issues identified by
risiko atau masalah kontrol yang diidentifikasi oleh Manajemen the Management, and submit the plan to the AC for further review
dan menyampaikan rencana tersebut kepada AC untuk ditelaah and approval as well as periodical renewal.
dan disetujui serta diperbarui secara periodik.
2. Melaksanakan rencana kerja audit tahunan yang disetujui, Carry out approved annual audit plans, including specialized tasks
termasuk di dalamnya tugas-tugas khusus atau proyek yang or projects requested by the Management and the AC.
diminta langsung oleh Manajemen dan AC.
3. Menilai efisiensi dan efektivitas di bidang keuangan, akuntansi, Evaluate the efficiency and effectiveness of activities in the fields
operasional, sumber daya manusia, pemasaran, teknologi of finance, accounting, operations, human resources, marketing,
informasi, dan kegiatan lainnya. information technology, and others.
4. Melakukan audit kepatuhan Perseroan terhadap peraturan dan Perform audits on the Company’s compliance with prevailing rules
hukum terkait. and regulations.
5. Memantau, menganalisis, dan melaporkan status penyelesaian Monitor, analyze, and report follow-up actions based on
atas tindak lanjut yang direkomendasikan. recommendations made.
6. Mengaudit dan memberikan informasi secara berkesinambungan Perform audits on trends and best practices for internal audit work
kepada AC mengenai tren dan praktik terbaik di bidang audit and keep the AC abreast of such information.
internal.
7. Membantu penyelidikan kasus signifikan yang diduga mengarah Provide assistance in investigations when fraudulent activities are
pada tindakan penipuan di dalam Perseroan dan memberitahukan suspected to have occurred within the Company and submit the results
hasil dari penyelidikan tersebut kepada AC dan Manajemen. of these investigations to the Management and the AC.
8. Mempertimbangkan ruang lingkup pekerjaan auditor eksternal dan Consider and determine the scope of audit work to be performed
regulator untuk menyediakan cakupan audit yang optimal kepada by external auditors and regulators in order to provide optimal
Perseroan dengan biaya wajar. auditing coverage at a reasonable cost.
Kedudukan UAI dalam Struktur Organisasi, UAI’s Position in the Organizational Structure
serta Pihak yang Mengangkat dan and the Party that Appoints and Dismissess
Memberhentikan Kepala UAI the Head of UAI
UAI dipimpin oleh Kepala UAI yang diangkat dan diberhentikan UAI is led by the Head of UAI who is appointed and dismissed
oleh Presiden Direktur atas persetujuan Dewan Komisaris. by the President Director after approval from the Board of
Dengan demikian, secara struktural Kepala UAI bertanggung Commissioners. Given that structure, the Head of UAI is
jawab langsung kepada Presiden Direktur dan wajib responsible directly and shall submit reports to the President
menyampaikan laporannya kepada Presiden Direktur Director and the Board of Commissioners through the Chair
dan Dewan Komisaris melalui Ketua AC. Kepala UAI juga of the AC. The Head of UAI is also tasked with developing,
bertanggung jawab atas pengembangan, pengkajian, dan reviewing, and modifying audit policies, procedures, and
modifikasi kebijakan audit, prosedur, serta pelaksanaan audit. conducting audits.
Kriteria Keanggotaan UAI UAI’s Membership Criteria
Sebagaimana tercantum dalam Piagam Audit Internal, seluruh Pursuant to the Internal Audit Charter, all UAI members
anggota UAI telah memenuhi kriteria dan kualifikasi individu have met the criteria and possess qualifications as internal
sebagai auditor internal sebagaimana diuraikan berikut: auditors, as follows:
1. Memiliki integritas dan perilaku yang profesional, 1. Integrity along with professionalism, independence,
independen, jujur, dan objektif dalam melaksanakan honesty, and objectivity in carrying out their duties;
tugasnya;
2. Memiliki pengetahuan dan pengalaman yang mumpuni 2. Knowledgeable and experienced in the technical aspects
mengenai teknik audit dan disiplin ilmu lain yang relevan of auditing and other relevant disciplines;
dengan bidang tugasnya;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 229
Page 232
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
3. Memiliki kecakapan untuk berinteraksi dan berkomunikasi 3. Excellent communication skills, both verbal and written;
secara efektif baik lisan maupun tulisan;
4. Memenuhi standar profesi yang dikeluarkan oleh Ikatan 4. Compliance with professional standards issued by the
Auditor Internal (“IAI”); Association of Internal Auditors;
5. Menjaga kerahasiaan informasi dan/atau data Perseroan 5. Ability to maintain confidentiality of information and/
terkait pelaksanaan tugas dan tanggung jawab UAI, or Company data related to the implementation of the
kecuali diwajibkan oleh peraturan perundang-undangan duties and responsibilities of an Internal Auditor Unit,
atau penetapan/putusan pengadilan; except when disclosure is legally required or requested
through court order;
6. Memahami prinsip-prinsip GCG yang baik dan manajemen 6. A solid understanding of GCG principles and risk
risiko; serta management; and
7. Bersikap objektif dalam melaksanakan tugas dan 7. Objectivity in implementing their duties and the ability to
menghasilkan penilaian yang objektif sesuai dengan provide objective evaluations based on actual conditions.
keadaan yang sebenarnya.
Profil Kepala UAI
UAI Head Profile
YUDI ADRIAL
Kepala UAI
Head of UAI
Warga Negara Indonesia, 45 tahun, Riwayat Pendidikan Rangkap Jabatan
domisili Jakarta, Indonesia Educational Background Concurrent Positions
Indonesian Citizen, 45 years old, Sarjana Akuntansi dari Fakultas Ekonomi Tidak memiliki rangkap jabatan di perusahaan
domicile Jakarta, Indonesia Universitas Indonesia (2002). maupun lembaga lain.
Bachelor Degree in Accounting from the Faculty of Not holding any concurrent positions at other
Dasar Hukum Pengangkatan Economics, University of Indonesia (2002). companies or institutions.
Legal Basis of Appointments
Ditunjuk dan diangkat pertama kali sebagai Riwayat Pekerjaan Hubungan Afiliasi
Kepala UAI Perseroan berdasarkan Surat Employment History Affiliate Relationship
Penunjukan No. Ref. 017/IIF-HRD/III/2012 Beliau telah berpengalaman selama 20 tahun Tidak memiliki hubungan afiliasi dengan anggota
tanggal 30 Maret 2012 dan telah disetujui oleh di bidang konsultan manajemen dan lembaga Direksi, anggota Dewan Komisaris, maupun
Dewan Komisaris berdasarkan Keputusan Edaran keuangan. Pengalaman audit beliau selama dengan Pemegang Saham Utama.
Dewan Komisaris No. 001/IIF/BoC-RES/IV/2016 6 tahun sebagai konsultan di Ernst & Young Not affiliated with members of the Board
tanggal 21 April 2016. dan sebagai Kepala Unit Kepatuhan di of Directors, members of the Board of
Appointed as the Head of UAI in accordance with PT NISP Sekuritas selama 2 tahun. Commissioners, or Main Shareholders.
Appointment Letter No. Ref. 017/IIF-HRD/III/2012 He has 20 years of experience in management
dated 30 March 2012, and approved by the Board and financial consulting. His audit experience
of Commissioners in accordance with Circular includes 6 years as a consultant at Ernst & Young
Decree No. 001/IIF/BoC-RES/IV/2016 dated and 2 years as the Head of Compliance Unit at PT
21 April 2016. NISP Sekuritas.
PT Indonesia Infrastructure Finance
230 Laporan Tahunan 2023
Page 233
Komposisi dan Profil Keanggotaan UAI UAI Membership Composition and Profile
Mengacu pada Piagam UAI, keanggotaan UAI IIF terdiri dari Pursuant to the UAI Charter, the UAI consists of 4 (four)
4 (empat) orang, yaitu 1 (satu) orang kepala UAI, 1 (satu) individuals, namely 1 (one) UAI Head, 1 (one) Manager and 2
orang Manajer dan 2 (dua) Staf. Seluruh anggota UAI adalah (two) Staff. All UAI members are Indonesian citizens and their
Warga Negara Indonesia (WNI). Uraian singkat dari profil profile is as follows:
masing-masing anggota UAI sebagai berikut:
Nama Usia Domisili Basis Pengangkatan Riwayat Pendidikan Riwayat Karier
Name Age Domicile Basis off Appointment Educational Background Resume
Rahman Soeryo 36 Tahun Jakarta No. 2021.160/IX/IIF-HRGA Sarjana Akuntansi Audit Senior Manager
Anindito 36 Years Old Bachelor of Accounting di RSM Indonesia
Audit Senior Manager
at RSM Indonesia
Rama Aditia 39 Tahun Jakarta No. SK.2016.107/VI/IIF-HR&GA Sarjana Akuntansi Operation Officer di
39 Years Old Bachelor of Accounting Bank Mandiri
Operation Officer at
Bank Mandiri
Khairiyah 29 Tahun Jakarta No. 2021.183/XI/IIF-HRGA Sarjana Akuntansi Senior Auditor di RSM
29 Years Old Bachelor of Accounting Indonesia
Senior Auditor at RSM
Indonesia
Independensi UAI UAI’s Independency
Seluruh anggota UAI IIF menyatakan kesanggupan dan Each member auditor of UAI has declared a commitment to
kesungguhan untuk selalu bersikap profesional, objektif, dan always work professionally, objectively, and independently,
independen selama bekerja agar senantiasa mampu berperan and to act as a strategic partner of the management who is
sebagai mitra bagi Manajemen yang dapat memberikan nilai capable of giving added values to the Company.
tambah bagi Perseroan.
Kualifikasi dan Sertifikasi UAI UAI’s Qualification and Certification
Auditor internal IIF memiliki latar belakang serta kualifikasi In addition to considering the educational background and
profesi yang relevan terkait dengan tugas-tugasnya. Agar competencies of each internal auditor in the recruitment
kualitas kompetensi dari tiap-tiap individu tetap terjaga, IIF process, the Company also views the importance of internal
memfasilitasi seluruh auditor internalnya untuk mengikuti auditors’ participation in ongoing training or certification
beragam sertifikasi profesi di bidang audit internal. Hingga programs. By the end of 2023, 3 (three) of UAI members had
akhir 2023, sebanyak 3 (tiga) anggota UAI telah memiliki obtained professional certifications relevant to internal audit
sertifikasi profesi yang relevan dengan kegiatan audit internal activities as described below:
sebagaimana diuraikan berikut:
Nama Jabatan Sertifikasi Penyelenggara
Name Position Certifications Organizer
Yudi Adrial Kepala UAI Certified Internal Auditor (“CIA”) Institute of Internal Auditors (“IIA”)
Head of UAI Indonesia
Rahman Soeryo Manajer UAI Associate Certified Public Accountant of Ikatan Akuntan Publik Indonesia (“IAPI”)
Anindito Manager of UAI Indonesia (“A-CPA”) Indonesia Institute of Certified Public
Accountants
Khairiyah Staf UAI Associate Certified Public Accountant of Ikatan Akuntan Publik Indonesia (“IAPI”)
Staff of UAI Indonesia (“A-CPA”) Indonesia Institute of Certified Public
Accountants
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 231
Page 234
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Rapat UAI dengan Direksi, Dewan Komisaris, UAI Meetings with the Board of Directors,
dan/atau Komite Audit Board of Commissioners, and/or Audit
Committee
Sebagaimana diamanatkan dalam POJK 56/2016, pada tahun In accordance with POJK 56/2016, throughout 2023,
2023, UAI telah menyelenggarakan 27 kali rapat internal dan the UAI held 27 joint internal meetings and 7 (seven) joint
7 (tujuh) kali rapat gabungan dengan Dewan Komisaris dan meetings with the Board of Commissioners and Board of
Direksi beserta AC, dengan uraian sebagai berikut: Directors along with the AC, as follows:
Rapat Internal Rapat Gabungan
Internal Meeting Joint Meeting
Nama Jabatan Tingkat Tingkat
Total Total
Name Position Kehadiran Kehadiran
Pertemuan Kehadiran Pertemuan Kehadiran
Attendance Attendance
Total Attendance Total Attendance
Level Level
Meeting Meeting
(%) (%)
Kepala UAI
Yudi Adrial 27 27 100,00 7 7 100,00
Head of IAU
Rahman Soeryo Manajer UAI
27 27 100,00 7 7 100,00
Anindito Manager of IAU
Staf UAI
Rama Aditia 27 27 100,00 7 7 100,00
Staff of IAU
Staf UAI
Khairiyah 27 27 100,00 7 7 100,00
Staff of IAU
Laporan Pelaksanaan Tugas UAI Tahun 2023 UAI’s Duties Implementation in 2023
Sepanjang tahun 2023, UAI telah melaksanakan tugas-tugas Throughout 2023, the UAI carried out the following audit
audit sebagaimana diuraikan berikut: tasks:
1. Melaksanakan rencana kerja audit tahunan, termasuk 1. Executed the annual audit work plan, including special
tugas-tugas khusus atau proyek yang telah diminta tasks or projects requested directly by management and
secara langsung oleh manajemen dan AC; the AC;
2. Secara berkala dan dalam batas tertentu melakukan 2. Reviewed the Financial Statements periodically and
tinjauan atas Laporan Keuangan dalam rangka within specified limits to ensure compliance with
memastikan kepatuhan terhadap peraturan yang berlaku; applicable regulations;
3. Melakukan review atas dokumen administrasi Perseroan 3. Reviewed the Company’s administrative documents to
guna memastikan semua dokumentasi surat keluar dan ensure that all outgoing and incoming correspondence
surat masuk dikelola dengan baik oleh bagian umum were properly managed by the general department as the
selaku koordinator; serta coordinator; and
4. Menilai efisiensi dan efektivitas di bidang keuangan dan 4. Assessed financial efficiency and effectiveness, and
memastikan bahwa Laporan Keuangan sudah sesuai dan ensured the accuracy and accountability of the
dapat dipertanggungjawabkan. Company’s Financial Statements.
Penilaian dan Evaluasi atas Kinerja UAI Assessment and Evaluation of UAI’s
Tahun 2023 Performance in 2023
Berdasarkan evaluasi yang dilakukan untuk tahun buku 2023, Based on the evaluation conducted for the 2023 fiscal
UAI dinilai telah menunjukkan kinerja yang optimal terkait year, the UAI performed optimally with regard to the
pelaksanaan audit internal di lingkungan bisnis Perseroan. implementation of internal audits within the Company’s
UAI juga berperan dalam memastikan proses pengelolaan business environment. UAI also ensured that the Company’s
dan operasional Perseroan telah berjalan sesuai dengan management and operational processes were carried out
ketentuan dan peraturan yang berlaku, termasuk mengenai in accordance with applicable provisions and regulations,
kecukupan sistem pengendalian internal. including the sufficiency of internal control systems.
PT Indonesia Infrastructure Finance
232 Laporan Tahunan 2023
Page 235
Akuntan Publik
Public Accountant
Sebagai bagian dari komitmen Perseroan untuk memberikan As part of the Company’s commitment to providing
informasi dan data yang akuntabel, independen, dan wajar accountable, independent, and fair information and data
kepada Pemegang Saham, regulator, serta pemangku to Shareholders, regulators, and other stakeholders, the
kepentingan lainnya, maka Perseroan menggunakan Company engages the services of Public Accountants to audit
jasa Akuntan Publik untuk melakukan pemeriksaan atau its Financial Statements in accordance with the applicable
mengaudit Laporan Keuangan agar sesuai dengan Standar Financial Accounting Standards in Indonesia.
Akuntansi Keuangan yang berlaku di Indonesia.
Mekanisme Penunjukan Kantor Akuntan Public Accounting Firm Appointment
Publik Mechanism
Proses penunjukan KAP mengacu pada ketentuan POJK Based on POJK No. 9 Tahun 2023 (“POJK 9/2023”) on the
No. 9 Tahun 2023 (“POJK 9/2023”) tentang Penggunaan Use of Public Accountants and PAF in Financial Services
Jasa Akuntan Publik dan Kantor Akuntan Publik dalam Activities, an Accounting Firm and its Public Accountant have
Kegiatan Jasa Keuangan. Mekanisme penunjukan KAP to be selected through a fair goods and services procurement
dan AP di Perseroan dilakukan melalui proses pengadaan process and shall be appointed and determined by the
barang dan jasa di mana kandidat auditor eksternal terpilih Shareholders through the AGMS based on recommendations
sudah dinilai berdasarkan rekomendasi yang diberikan oleh from the Board of Commissioners and the AC. The Company
Dewan Komisaris dan AC untuk selanjutnya ditetapkan oleh ensures that the appointed external auditor is an independent
Pemegang Saham di dalam RUPST. Perseroan memastikan party who does not have a conflict of interest with the
bahwa auditor eksternal yang ditunjuk adalah pihak Company’s officials of any level.
independen yang tidak memiliki benturan kepentingan
dengan setiap level pejabat di Perseroan.
Mengacu pada hasil keputusan RUPST tanggal 6 April 2023, Pursuant to the resolution of the AGMS on 6 April, 2023,
Pemegang Saham menyetujui pemberian kuasa dan the Shareholders approved the delegation of authority to
wewenang kepada KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Purwantono, Sungkoro & Surja (a member Firm of Ernst &
(a member Firm of Ernst & Young Global Network) untuk Young Global Network) Public Accounting Firm to audit the
melakukan audit atas Laporan Keuangan Perseroan tahun Company’s Financial Statements for the fiscal year ended
buku yang berakhir pada 31 Desember 2023. Selain itu, on 31 December 2023. In addition, the external auditor also
auditor eksternal juga memberikan jasa atestasi lainnya provided other attestation services on the Performance
berupa jasa asurans atas Laporan Hasil Evaluasi Kinerja dan Evaluation Report and audit services for the Financial
melakukan jasa audit atas Laporan Keuangan untuk periode Statements for the period ended on March 31, 2023 and June
yang berakhir pada 31 Maret 2023 dan 30 Juni 2023 terkait 30 2023, regarding the issuance of the Company’s Perpetual
penerbitan Perpetual Notes dan Obligasi Berkelanjutan II Notes and Shelf Registration Bonds II.
Perseroan.
Periode Akuntan Publik dan Kantor Akuntan Public Accounting and Public Accounting
Publik Firm’s Service Period
Sesuai ketentuan Pasal 7 POJK 9/2023, maka penggunaan According to Article 7 of POJK 9/2023, the use of audit
jasa audit atas informasi keuangan historis dari AP yang sama services for historical financial information of the same AP
paling lama adalah 7 (tujuh) tahun buku pelaporan kumulatif. shall not be more than 7 (seven) financial reporting years in
Sementara penggunaan jasa dari KAP tergantung dari hasil cumulative. Meanwhile, the use of services of KAP depends
evaluasi AC terhadap potensi risiko atas penggunaan jasa dari on the results of AC’s evaluation of the potential risk that
KAP yang sama secara berturut-turut untuk kurun waktu yang may arise from hiring the same accounting firm consecutively
cukup panjang. for quite a long period.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 233
Page 236
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pengawasan dan Komunikasi Aktif antara Active Supervision and Communication
Akuntan Publik dan Perseroan between the Public Accountant and the
Company
Dewan Komisaris dan Direksi beserta AC dan UAI melakukan The Board of Directors, the Board of Commissioners, the AC
pengawasan terhadap jalannya proses audit eksternal. and UAI oversee the external audit process. The Company
Perseroan melalui organ-organ tersebut senantiasa berusaha through these organs always strives to establish effective
untuk menjalin komunikasi yang efektif dan apabila diperlukan communication and, if necessary, shall convene joint
dapat juga mengadakan rapat bersama dengan AP agar proses meetings with the public accountant to ensure the entire
audit dapat berjalan sesuai dengan Standar Profesional audit process runs in accordance with the Professional
Akuntan dan ruang lingkup audit yang telah ditetapkan serta Standards of Accountants and the predetermined audit scope
selesai pada waktu yang telah disepakati bersama. and is completed within the agreed time frame.
Pihak KAP dan AP terpilih diharuskan untuk menyampaikan The selected Public Accounting Firm and Public Accountant
rencana audit berikut metodologi audit dan sampel audit are required to submit the audit plan along with the audit
yang akan digunakan kepada UAI. AC dan UAI mengawasi dan methodology and exemplary audits to the UAI. The AC and
memastikan kelancaran dan kesesuaian pelaksanaan proses the UAI oversee and ensure the smooth and appropriate
audit eksternal agar sesuai dengan ketentuan yang berlaku implementation of the external audit process to comply with
sekaligus mengevaluasi kualitas proses audit. applicable regulations as well as evaluate the quality of the
audit process.
Pemantauan terhadap kinerja KAP dan/atau AP dilakukan The performance of Public Accounting Firm and/or Public
oleh Direksi dan diulas dalam rapat AC yang diikuti juga Accountant is monitored by the Board of Directors and
oleh UAI dan Direksi terkait. Dalam rapat gabungan tersebut discussed in AC meetings which shall also be attended by the
umumnya juga membahas implementasi tindak lanjut atas UAI and relevant Directors. The joint meetings generally also
temuan-temuan audit yang ditemukan oleh KAP dan/atau AP. discuss the implementation of follow-up on audit findings
found by Public Accounting Firm and/or Public Accountant.
Tahun
Biaya
Buku Nama Kantor Akuntan Publik Nama Akuntan Publik Jasa Audit Opini Audit
Fee
Fiscal Public Accounting Firm Public Accountant Audit Work Audit Opinion
(Rp)
Year
KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Wajar Tanpa
Audit Umum Modifikasian
2023 (a Member Firmn of Ernst & Young Sandy 2.812.000.000*
General Audit
Global Network) Unmodified
KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Wajar Tanpa
Audit Umum Modifikasian
2022 (a Member Firmn of Ernst & Young Muhammad Kurniawan 1.060.000.000
General Audit
Global Network) Unmodified
KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Wajar Tanpa
Christophorus Alvin Audit Umum Modifikasian
2021 (a Member Firmn of Ernst & Young 1.000.000.000
Kossim General Audit
Global Network) Unmodified
Audit Umum; dan
KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Wajar Tanpa
Christophorus Alvin Review Terbatas.
2020 (a Member Firmn of Ernst & Young 1.594.860.000 Modifikasian
Kossim General Audit; and
Global Network) Unmodified
Limited Review.
KAP Purwantono, Sungkoro & Surja Wajar Tanpa
Audit Umum Modifikasian
2019 (a Member Firmn of Ernst & Young Sinarta 820.000.000
General Audit
Global Network) Unmodified
*) Biaya terdiri atas biaya Audit Laporan Keuangan Triwulan I, Triwulan II, dan Tahunan (detail biaya dapat dilihat pada halaman 87 Laporan Tahunan ini). /
Expenses consisted of the audit of for the Q1, Q2, and Annual Financial Statements (the detailed breakdown of expenses is available on page 87 of this Annual Report).
PT Indonesia Infrastructure Finance
234 Laporan Tahunan 2023
Page 237
Jasa Lain yang Diberikan pada Tahun 2023 Other Services Provided in 2023
Selain memberikan jasa audit atas laporan keuangan, KAP In addition to audit services on financial statements,
Purwantono, Sungkoro & Surja (a member Firm of Ernst Purwantono, Sungkoro & Surja (a member Firm of Ernst
& Young Global Network) juga memberikan jasa atestasi & Young Global Network) Public Accounting Firm also
lainnya dengan uraian sebagai berikut: provided attestation services, as follows:
Biaya
Ruang Lingkup Jasa Periode Pelaksanaan
Fee
Scope of Service Implementation Period
(Rp)
Jasa Assurance atas Laporan Hasil Kinerja 31 Desember 2023
95.000.000
Assurance Services on the Perfomance Evaluation Report 31 December 2023
Jasa Penerbitan Comfort Letters 31 Maret 2023 dan 30 Juni 2023
1.555.000.000
Services on the issuance of Comfort Letters 31 March 2023 and 30 June 2023
Jasa Penerbitan Opini Non-Default 30 Juni 2023
150.000.000
Services on the issuance of Non-Default Opinion 30 June 2023
Sistem Pengendalian Internal
Internal Control System
Gambaran Umum General Description
Pengendalian internal merupakan sebuah proses yang Internal control is a process designed and run by the Board of
dirancang dan dijalankan oleh Dewan Komisaris, Direksi, Commissioners, the Board of Directors and other management
dan anggota Manajemen lainnya serta seluruh karyawan members as well as all employees of the Company with
Perseroan, yang bertujuan untuk memberikan keyakinan an ultimate goal of providing reasonable assurance of
memadai atas tercapainya efektivitas dan efisiensi operasi, achieving operational effectiveness and efficiency, reliability
keandalan pelaporan keuangan, serta kepatuhan terhadap of financial reporting, and compliance with applicable laws
hukum dan peraturan yang berlaku. Di samping itu, and regulations. Besides that, an effective internal control
penerapan sistem pengendalian internal yang efektif juga system is also believed to be able to assist the Company in
diyakini dapat membantu Perseroan dalam menjaga aset, maintaining assets, ensuring the availability of accurate
menjamin tersedianya informasi dan laporan yang akurat, information and reports, and reducing the risk of losses,
serta mengurangi risiko terjadinya kerugian, penyimpangan, irregularities and violations of the precautionary principle.
dan pelanggaran terhadap prinsip kehati-hatian.
Sehubungan dengan hal tersebut di atas, IIF telah membangun Pertinent to the above-mentioned, IIF has established
proses, struktur, dan sistem pengendalian internal yang dapat processes, structures, and internal control systems to
memberikan kepastian yang memadai bahwa: properly assure that:
1. Operasional Perseroan telah dilakukan dengan efektif 1. The Company’s Operations have been conducted
dan efisien; effectively and efficiently;
2. Peraturan dan perundang-undangan yang berlaku telah 2. The laws and regulations in force have been obeyed; and
dipenuhi; serta
3. Sistem pelaporan keuangan dapat diandalkan. 3. The Financial reporting system is reliable.
Agar kualitas penerapan pengendalian internal pada lingkup In order to maintain the quality of the implementation of
IIF terjaga dengan baik, Perseroan secara rutin melakukan internal control within the scope of IIF, the Company regularly
evaluasi terhadap efektivitas pengendalian internal di evaluates the effectiveness of internal control at all levels in
seluruh level baik dalam hal penerapan kebijakan, prosedur, implementing policies, procedures, internal control, and risk
pengawasan internal, serta pengelolaan manajemen risiko. management.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 235
Page 238
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Kesesuaian Sistem Pengendalian Internal Compability of Internal Control System with
dengan COSO – Internal Control Framework COSO – Internal Control Framework
Secara keseluruhan, sistem pengendalian internal The Company’s internal control framework is referred to
yang diterapkan di Perseroan mengaplikasikan standar international standards, namely COSO (Committee of the
internasional COSO (Committee of the Sponsoring Sponsoring Organizations of the Treadway Commission) -
Organizations of the Treadway Commission) - Internal Control Internal Control Integrated Framework. With COSO as the
Integrated Framework, di mana elemen-elemen utamanya framework, the Company has determined 5 (five) control
mencakup 5 (lima) komponen pengendalian sebagai berikut: components, including:
1. Lingkungan Pengendalian; 1. Control environment;
2. Penilaian Risiko; 2. Risk assessment;
3. Aktivitas Pengendalian; 3. Control activities;
4. Informasi dan Komunikasi; serta 4. Information and communication; and
5. Aktivitas Pemantauan. 5. Monitoring activities.
Kebijakan Pengendalian Keuangan Financial Control Policy
Pengendalian internal pada aspek keuangan yang telah The internal control in financial aspects, which has been
dilakukan secara terintegrasi oleh Perseroan diuraikan carried out in an integrated manner by the Company, is as
sebagai berikut: follows:
1. Menerapkan pemisahan fungsi, tugas, dan tanggung jawab 1. Having in place separated functions, duties, and
agar setiap orang dalam jabatannya tidak memiliki peluang responsibilities to ensure no one have the opportunity to
untuk melakukan dan menyembunyikan kesalahan atau commit and cover up frauds or irregularities in performing
penyimpangan dalam pelaksanaan tugasnya; their respective duties;
2. Menyusun kebijakan, prosedur, sistem operasional, dan 2. Developing policies, procedures, operational systems,
standar akuntansi serta diperbarui (update) secara berkala and accounting standards and updating them periodically
guna menggambarkan kegiatan operasional yang aktual; to describe actual operational activities;
3. Melakukan pengendalian atas transaksi dan pembukuan 3. Controlling transactions and bookkeeping with tiered
dengan melakukan pengecekan berjenjang untuk checks to ensure that the recorded transactions have
memastikan bahwa transaksi yang dicatat sudah benar- actually been carried out; and
benar dilakukan; dan
4. Melakukan pengendalian aset fisik, antara lain melalui 4. Controlling physical assets, among others through
pengamanan aset, catatan dan dokumentasi serta akses securing assets, records and documentation as well as
terbatas terhadap program aplikasi. limited access to application programs.
Kebijakan Pengendalian Operasional Operational Control Policy
Pengendalian internal pad aspek operasional dijabarkan Internal control on operations is further elaborated
lebih lanjut pada Pedoman Internal, Petunjuk Operasional, into various policies in the form of Internal Guidelines,
maupun Instruksi Kerja. Seluruh pedoman tersebut digunakan Operational Instructions, and Work Instructions. All of these
sebagai panduan bagi karyawan untuk memastikan bahwa guidelines offer guidelines to employees to ensure they
pelaksanaan seluruh tugas dan tanggung jawab masing- have implemented all their duties and responsibilities in
masing sudah dilakukan secara benar sesuai dengan kebijakan adherence to applicable internal policies. This approach helps
internal yang berlaku. Dengan demikian, dapat tercipta build a strong organizational control system by involving all
sistem kontrol organisasi yang kuat dengan melibatkan available resources.
seluruh sumber daya yang ada.
Kepatuhan terhadap Peraturan Compliance with Applicable Law and
Perundang-Undangan Regulations
Perseroan memastikan bahwa setiap proses operasional The Company ensures that each of its business operational
bisnis yang berjalan di Perseroan sudah mematuhi dan sesuai processes is run in compliance with and conformity to all
dengan ketentuan perundang-undangan yang berlaku. applicable laws and regulations.
PT Indonesia Infrastructure Finance
236 Laporan Tahunan 2023
Page 239
Evaluasi Efektivitas Pengendalian Internal Evaluation of the Effectiveness of Internal
Tahun 2023 Control in 2023
Direksi bertanggung jawab menyusun dan memutakhirkan The Board of Directors is responsible for preparing and
kebijakan pengendalian internal di lingkungan IIF, dan updating the Company’s internal control policies and,
bersama-sama dengan unit UAI memantau serta mengawasi together with the UAI, monitoring and supervising their
pelaksanaan kebijakan-kebijakan tersebut. Dari hasil implementation. Based on the results of this monitoring
pemantauan serta pengawasan tersebut, dapat disimpulkan and supervision, the Company’s Internal Control System
bahwa penerapan Sistem Pengendalian Internal IIF telah implementation is deemed to be adequate and effective in
berjalan efektif dan memadai sesuai dengan kompleksitas line with the complexity of its financing and advisory services
usaha pembiayaan dan jasa advisory yang dijalankan. business.
Pernyataan Direksi, Dewan Komisaris, Statement of the Board of Directors,
dan Komite Audit atas Kecukupan Sistem the Board of Commissioners, and Audit
Pengendalian Internal Tahun 2023 Committee about the Adequacy of Internal
Control System in 2023
Direksi, Dewan Komisaris, dan AC berpendapat bahwa In the opinion of the Board of Directors, the Board of
Perseroan sudah memiliki kecukupan sistem pengendalian Commissioners, and AC, the Company has an adequate
internal yang memadai. Hal ini didukung dengan adanya internal control system in place. This is supported by various
prosedur dan kebijakan internal yang mengatur tentang internal procedures and policies that govern the framework of
kerangka pengendalian internal IIF, keberadaan UAI sebagai internal control at IIF, the existence of UAI as an independent
unit kerja yang independen, dan eksistensi Dewan Komisaris work unit and the Board of Commissioners in a supervisory
sebagai fungsi pengawas. function.
Pada pelaksanaannya, Dewan Komisaris dengan dibantu In its implementation, the Board of Commissioners, with the
oleh AC bertanggung jawab untuk melakukan pengawasan assistance of the AC, is responsible for supervising and ensuring
guna memastikan terselenggaranya pengendalian internal the overall implementation of internal control at the Company,
secara umum, termasuk kebijakan Direksi yang menetapkan including over internal control policies established by the Board
pengendalian internal tersebut. Mekanisme ini dipastikan of Directors. In 2023, this mechanism is deemed to be functioning
berjalan efektif di tahun 2023. Selanjutnya, manajemen effectively. Further, the management regularly perform a review
juga melakukan kaji ulang berkala terhadap prosedur, on internal control procedures, documentation, data processing
dokumentasi, sistem pemrosesan data, proses assurance systems, and the assurance process to all functional activities,
terhadap seluruh aktivitas fungsional dan melakukan tindak as well as the proper follow-up to findings of internal/external
lanjut atas hasil audit internal/eksternal. audit.
Manajemen Risiko
Risk Management
Kerangka Umum Manajemen Risiko General Framework of Risk Management
Setelah melalui masa pandemi yang cukup berat, Perseroan After quite a devastating period of pandemic, the Company
meyakini penerapan manajemen risiko yang terukur, became even more convinced that it does need an effective,
terintegrasi, dan efektif sangat diperlukan untuk memastikan measurable, and integrated risk management to achieve
tercapainya pertumbuhan bisnis yang sehat dan berkelanjutan. a healthy and sustainable business growth. At IIF, Risk
Pengelolaan risiko di IIF bersifat menyeluruh atas setiap management is comprehensive for every business activity
aktivitas usahanya sehingga membutuhkan keterlibatan dari in that it requires the involvement of all employees in each
seluruh karyawan di tiap-tiap unit kerja yang bertindak sebagai work unit as the risk takers. Risk management is run under the
pemilik risiko (risk taker). Kegiatan ini dilakukan di bawah coordination of the Risk Management Directorate led by the
koordinasi Direktorat Manajemen Risiko yang dipimpin oleh Chief Risk Officer (“CRO”) with the functions operating under
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 237
Page 240
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Chief Risk Officer (“CRO”) dengan fungsi-fungsi di bawahnya. the directorate. The RMC consisting of the Board of Directors
Sementara RMC yang beranggotakan Direksi bertanggung is responsible for overseeing and managing IIF’s overall
jawab atas pengawasan dan pengelolaan keseluruhan profil risk profile, overseen by the ROC consisting of the Board of
risiko IIF, sedangkan ROC yang beranggotakan Dewan Komisaris Commissioners.
bertindak dalam menjalankan fungsi pengawasan.
Untuk mendukung efektivitas pengelolaan risiko secara To support the overall effectiveness of risk management,
menyeluruh, Perseroan membangun nilai-nilai budaya sadar the Company builds strong risk awareness cultural values
risiko yang kuat dengan merancang kegiatan pelatihan dan by designing regular training and socialization activities
sosialisasi berkala mengenai sistem manajemen risiko yang regarding the risk management system that must be followed
wajib diikuti oleh seluruh insan IIF dari berbagai level jabatan. by all IIF personnel of various levels of positions. Through
Melalui program ini, Perseroan berharap setiap karyawan this program, the Company hopes that each employee can
dapat mengelola semua risiko yang dihadapi sesuai dengan manage all the risks faced in accordance with their respective
lingkup tugas dan tanggung jawabnya sehingga dapat scope of duties and responsibilities so that a balance can be
tercapai keseimbangan antara aspek imbal hasil, risiko, dan achieved between the aspects of IIF returns, risks and capital.
modal yang dimiliki IIF.
Secara garis besar, kerangka manajemen risiko IIF terdiri dari: Broadly speaking, IIF’s risk management framework consists
of:
1. Kebijakan manajemen risiko yang komprehensif untuk 1. A comprehensive risk management policy for certain key
sejumlah risiko utama yang dihadapi IIF; risks faced by IIF;
2. Struktur organisasi yang tepat dengan definisi peran dan 2. Proper organizational structure with clear definitions of
tanggung jawab yang jelas di berbagai tingkatan; roles and responsibilities at various levels;
3. Proses manajemen risiko yang memadai (termasuk 3. Adequate risk management processes (including
identifikasi risiko, metodologi penilaian dan risk identification, assessment and measurement
pengukurannya, serta pendekatan mitigasi risiko), proses methodologies, and risk mitigation approaches), risk
pemantauan risiko dan pengendalian; serta monitoring and control processes; and
4. Infrastruktur yang mendukung terutama dalam hal 4. Supporting infrastructure, especially in terms of IT and
sistem IT dan SDM. HR systems.
Pengukuran Kinerja Tingkat Pengembalian Berbasis Risiko
Performance Measurement Risk-Based Returns
“Bagaimana pemilik saham atau pemegang Tingkat “Bagaimana risiko dipertimbangkan
kepentingan mengukur nilai sebuah organisasi” Pengembalian dalam mencapai kinerja”
“How Shareholders or stakeholders measure (Return) “How risk is taken into account in
the value of an organization” achieving performance
Pemodalan Risiko
(Capital) (Risk)
Kecukupan Modal
Capital Adequacy
“Kecukupan permodalan dimiliki untuk
menyerap risiko yang diambil/dihadap”
“The adequacy of capital to absorb
the risks taken/faced”
PT Indonesia Infrastructure Finance
238 Laporan Tahunan 2023
Page 241
Dalam melaksanakan kegiatan usahanya, Perseroan In running its business operations, the Company adopts the
menerapkan prinsip tiga lini pertahanan (three lines of principle of three lines of defense consisting of a Business
defense) yang terdiri dari Unit Pengambil Risiko (Risk Taking & Supporting Units as the first line of defense. Next, the
Unit) sebagai lini pertahanan pertama; Direktorat Manajemen Directorate of Risk Management acts as the second line of
Risiko sebagai lini pertahanan kedua yang bertugas memeriksa, defense that will examine, verify, and provide an independent
memverifikasi, dan menyediakan opini independen kepada opinion to the Management regarding proposals from the
Manajemen berkenaan dengan proposal dari Unit Pengambil Risk-Taking Unit and monitor investment portfolios together
Risiko serta memantau portofolio investasi bersama dengan with the Directorate of Finance and Operations. Furthermore,
Direktorat Keuangan dan Operasi; dan, UAI sebagai lapisan the third and final line of defense is the UAI, which will make
terakhir yang bertugas memverifikasi untuk memastikan verifications to ensure that all IIF standard procedures have
seluruh standar prosedur IIF telah terpenuhi. been met.
Sejumlah komite telah dibentuk pada tingkat Dewan Some committees have been formed at both the Board of
Komisaris dan Direksi, untuk ikut terlibat dalam berbagai Commissioners and Board of Directors levels and involved in
aspek pengelolaan risiko dan inisiatif bisnis, pengambilan various aspects of risk management and business initiatives,
keputusan, hingga pengawasan. Strategi ini secara decision making, and supervision. This strategy as a whole is
keseluruhan adalah bagian dari konsep four eyes principle part of the four eyes principle concept and division of tasks
dan pembagian tugas yang secara konsisten diterapkan which are consistently implemented in IIF’s commitment to
dalam komitmen IIF untuk tumbuh secara optimal. optimal growth.
Struktur dan Pengelola Manajemen Risiko Risk Management Structure and
Management
Perseroan memiliki 4 (empat) unit kerja dalam struktur The company has 4 (four) work units within the organizational
organisasi Risk Management yang dibawahi oleh Chief Risk structure of Risk Management led by Chief Risk Officer
Officer (“CRO”) yang bertanggung jawab atas tata kelola (“CRO”) that are responsible for managing various risk
berbagai jenis risiko dan melakukan koordinasi atas kegiatan types and coordinating risk management activities across
manajemen risiko di lingkup Perseroan. organization.
Komposisi Keanggotaan Direktorat Composition of Membership of Risk
Manajemen Risiko Management Directorate
Per 31 Desember 2023, Direktorat Manajemen Risiko tercatat As of 31 December 2023, the Risk Management Directorate
memiliki 5 (lima) orang kepala unit yang dibawahi oleh Chief had 5 (five) members including the Chief Risk Officer.
Risk Officer (“CRO”).
Pengembangan Profil Risiko-Risiko Utama Development of the Company’s Main Risk
Perseroan Profile
Pada tahun 2023, Direktorat Manajemen Risiko telah melakukan In 2023, the Risk Management Directorate reanalyzed and
analisis dan mengidentifikasi profil risiko utama Perseroan thus identified the Company’s risk profile for the position
untuk posisi 1 Januari 2023–31 Desember 2023. Secara umum, of 1 January 2023 to 31 December 2023. In general, the
perkembangan profil risiko-risiko utama Perseroan dalam kurun development of the Company’s main risk profile within the
1 (satu) tahun terakhir diuraikan sebagai berikut: last 1 (one) year was as follows:
Jenis Risiko
Risk Type
Upaya Mitigasi Mitigation Effort
Risiko Kredit dan Investasi Credit and Investing Risk
Risiko yang timbul akibat kegagalan counterparty dalam memenuhi Credit risk is the risk that occurs due to the failure of the counterparty
kewajibannya berdasarkan perjanjian pembiayaan yang telah to fulfill its obligations based on financing agreement, including
disepakati. Sementara risiko investasi terjadi akibat ketidakmampuan investment risk due to IIF’s inability to acquire proper investment
IIF dalam mendapatkan pengembalian investasi yang layak dari return from direct investment (equity participation) in the customer’s
investasi langsung (penyertaan ekuitas) pada perusahaan nasabah. business.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 239
Page 242
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Jenis Risiko
Risk Type
a. Mengedepankan prinsip kehati-hatian dalam menyalurkan a. Prioritizes the principle of prudence in the provision of financing
pembiayaan dan investasi, mengutamakan peran aktif Komite and investing and an active role of the Investment Committee in
Investasi dalam melakukan penilaian atas setiap pengajuan evaluating each application for these activities. This is done to
pembiayaan dan investasi sehingga dapat diperoleh pandangan ensure that IIF acquires a balanced, comprehensive, independent,
yang berimbang, komprehensif, independen, dan menyeluruh atas and thorough overview of encountered potential risks;
potensi risiko yang dihadapi;
b. Penyempurnaan prosedur dan sistem manajemen risiko yang b. Improvement of risk management procedures and systems
tertuang di dalam kebijakan dan SOP (yang dibuat berdasarkan contained in policies and SOPs (made based on applicable OJK
peraturan OJK yang ada), antara lain dengan melakukan pengaturan regulations), including workflow arrangements between credit
alur kerja proses pengelolaan kredit dan investasi sehingga tercipta risk management, financing, and investing activities, to create an
proses kredit yang efektif dan efisien dengan tetap mengedepankan effective and efficient credit initiation process with precedence over
prinsip kehati-hatian; prudent principles;
c. Penerapan sistem pemeringkatan risiko yang memungkinkan IIF c. Implementation of risk rating system that allows IIF to measure
untuk mengukur tingkat risiko dan menganalisis kelayakan debitur the level of risk and analyse the feasibility of debtors and/or
dan/atau proyek infrastruktur dengan menggunakan perangkat infrastructure projects using consistent measurement tools, both
pengukuran yang konsisten baik untuk modal pembiayaan korporasi for corporate financing and project financing;
maupun pembiayaan proyek;
d. Melakukan pemantauan secara periodik terhadap portofolio d. Periodic monitoring on the financing portfolio to ensure good credit
pembiayaan untuk memastikan kualitas kredit yang baik termasuk quality, including an improvement and formalization of early alert
proses Early Alert (EAR) dan Watch List yang dipantau bulanan system to provide warning indicator including Early Alert (EAR) and
oleh Komite Kredit guna mendeteksi ada atau tidaknya perubahan Watch List monitored monthly by the Credit Committee in detecting
kualitas kredit sejak dini sehingga dapat diterapkan langkah-langkah changes in credit quality thus mitigations can be introduced at
mitigasi yang tepat sesegera mungkin. Apabila terjadi penurunan an early stage. If a major deterioration in credit quality occurs,
kualitas kredit secara signifikan, maka pemantauan lebih intensif more intensive monitoring will be carried out by Special Asset
akan dilakukan oleh Unit Special Asset Management (SAM) di bawah Management Unit (SAM) under Credit Risk Directorate which may
Direktorat Risiko Kredit yang terpisah dari Direktorat Investasi untuk lead to performing recovery actions if deemed necessary;
merumuskan tindakan pemulihan yang dianggap perlu;
e. Penyempurnaan proses pemantauan atas janji-janji (covenants) e. Improvement of the monitoring process on covenants and
dan kondisi yang harus dipenuhi oleh debitur secara berkala conditions that must be routinely fulfilled by debtors on through
melalui sistem data/informasi yang terintegrasi antara Direktorat an integrated data/information system between the Investment
Investasi, Unit Risiko Kredit, dan Unit Cedit Operations. Selain Directorate, Credit Risk Unit and Cedit Operations Unit. In addition
untuk mendukung Tata Kelola yang Baik, sistem ini akan membantu to supporting Good Governance, this system will also help detect
mendeteksi ada tidaknya kelainan/abnormality atas kondisi atau any abnormalities in existing conditions or processes that result in
proses yang ada yang berakibat pada kenaikan risiko kredit; serta an increase in credit risk; and
f. Melakukan pemantauan terhadap portofolio pembiayaan dengan f. Monitor the financing portfolio and conduct regular stress testing
portofolio monitoring dan stress testing secara berkala, serta as well as perodic internal valuations on company investments
valuasi internal untuk investasi perusahaan yang dilakukan dari when market values are not available.
waktu ke waktu apabila nilai pasar tidak tersedia.
Risiko Pasar Market Risk
Risiko yang timbul karena terjadi perubahan pada kondisi pasar yang Market risk is the risk arising from changes in market factors that may
diyakini dapat memengaruhi kinerja IIF, termasuk di antaranya risiko harm IIF, including in this case the exchange rates or interest rates.
perubahan tingkat suku bunga dan nilai tukar mata uang asing.
a. Penetapan strategi investasi yang terukur dan terencana dalam a. Determination of measured and planned investment strategies
parameter yang dapat diterima dengan mengoptimalkan tingkat within acceptable parameters by optimising the rate of return on
pengembalian terhadap risiko pasar. Pemantauan dan evaluasi market risk. Periodic monitoring and evaluation is executed on
berkala dilakukan terhadap strategi pembiayaan dan investasi untuk financing and investment strategies to ensure compliance with
memastikan kesesuaian penerapan dengan kebijakan, batasan, dan policies, limits, and targets that have been set;
target yang telah ditetapkan;
b. ALCO melakukan pemantauan secara berkala terhadap pergerakan b. The ALCO conducts regular monitoring on market indicators
indikator-indikator pasar, baik domestik maupun global. Melakukan movement, both domestic and global. The study is conducted on
kajian atas dampak yang dapat ditimbulkan dari pergerakan the impact resulting from the movement of these market indicators
indikator-indikator pasar tersebut terhadap kinerja IIF, termasuk towards IIF’s performance, including the study of interest rate risk
kajian akan risiko suku bunga dan risiko nilai tukar mata uang; and exchange rate risk;
c. Terkait risiko nilai tukar, IIF sedapat mungkin melakukan c. Regarding exchange rate risk, IIF adjusts as much as possible
penyesuaian antara pembiayaan dan pendanaan dalam valuta between financing and funding in the same currency, to create a
yang sama, sehingga tercipta natural hedge. Selain itu, IIF juga natural hedge. In addition, IIF applies the principle of prudence in
senantiasa menerapkan prinsip kehati-hatian dalam mengelola managing foreign exchange risk, including maintaining the balance
risiko valuta asing, di antaranya dengan menjaga keseimbangan between the amount of assets and liabilities in foreign currencies at
antara total aset dan liabilitas dalam valuta asing pada tingkat a low level of net open foreign exchange position, which ratio must
posisi devisa neto yang terjaga rendah, di mana rasionya harus be maintained at below 5% of total capital. IIF also implements a
dijaga di bawah 5% dari total modal. IIF juga menerapkan kebijakan risk control policy for interest rate risk mismatch of 10%. If there
risk control untuk mismatch risiko suku bunga sebesar 10%. Jika is an increased foreign exchange risk, hedging transactions will be
terdapat peningkatan risiko nilai tukar, maka transaksi lindung conducted on exposures against certain exchange rates; and
nilai (hedging) atas eksposur terhadap nilai tukar tertentu akan
dilakukan; serta
PT Indonesia Infrastructure Finance
240 Laporan Tahunan 2023
Page 243
Jenis Risiko
Risk Type
d. Terhadap aset yang sensitif dengan pergerakan suku bunga, seperti d. With respect to assets that are sensitive to interest rate movements
pinjaman, IIF secara berkala memantau perkembangan pasar dan such as loans, IIF regularly monitors market developments and
menyesuaikan tingkat suku bunga yang diberikan, memantau biaya adjusts the provided interest rates, monitoring the cost of fund with
dana dengan memperhatikan tingkat risiko dan imbal hasil yang the optimal level of risk and return. IIF also conducts a sensitivity
optimal. IIF juga melakukan analisis sensitivitas terhadap proyek- analysis of projects financed for rising interest rates as part of the
proyek yang dibiayai terhadap kenaikan tingkat suku bunga sebagai credit evaluation process. The result of market monitoring and
bagian dari proses evaluasi kredit. Hasil dari pemantauan dan evaluation is considered as supporting for Base Lending Rates
evaluasi pasar digunakan untuk mendukung kebijakan Base Lending policy which is released by ALCO in quarterly basis. This policy will
Rates yang disusun oleh ALCO setiap triwulannya. Kebijakan ini akan be preserved as a basis in loan pricing.
dipertahankan sebagai dasar dalam loan pricing.
Risiko Likuiditas Liquidity Risk
Risiko yang dapat timbul sewaktu-waktu akibat ketidakmampuan IIF Risks that may arise at any time due to IIF’s inability to meet maturing
dalam memenuhi kewajiban yang sudah jatuh tempo dari sumber obligations from cash flow funding sources and/or from high quality
pendanaan arus kas dan/atau dari aset likuid berkualitas tinggi tanpa liquid assets without disrupting the Company’s activities and financial
mengganggu aktivitas dan kondisi keuangan Perseroan. condition.
a. Menjaga tingkat minimum likuiditas dan melakukan pengalokasian a. Maintaining a minimum level of liquidity and allocating funds in
dana dalam instrumen keuangan yang likuid; liquid financial instruments;
b. Melakukan pemantauan terhadap pengelolaan likuiditas secara b. Regular monitoring of liquidity management by the ALCO at least
berkala oleh ALCO minimal satu kali dalam satu bulan, termasuk once a month, including planning for funding needs that are
perencanaan kebutuhan pendanaan yang disesuaikan dengan tailored to the needs of financing and investment;
kebutuhan pembiayaan dan investasi;
c. Penyusunan serta penetapan kebijakan dan prosedur pengelolaan c. Formulation and determination of funds management policies and
dana yang mengatur tahapan proses perencanaan, eksekusi, sampai procedures governing the stages from the planning, execution to
dengan pemantauan dan pelaporan kepada ALCO yang bekerja di monitoring and reporting to the Board of Directors’ ALCO; and
bawah Direksi; serta
d. Ekspansi fasilitas likuiditas jangka pendek untuk mengantisipasi d. Expansion of short-term liquidity facility for anticipating the sudden
kebutuhan likuiditas yang muncul tiba-tiba dalam bisnis atau liquidity needs for company business or operation.
operasional Perseroan.
Risiko Operasional Operational Risk
Risiko yang disebabkan oleh ketidakcukupan dan/atau tidak Risks that may arise due to inadequate and/or non-functioning
berfungsinya proses internal, kesalahan manusia, kegagalan sistem, internal processes, human errors, system failures or external problems
atau adanya masalah eksternal yang memengaruhi pelaksanaan that affect the implementation of the Company’s business activities.
kegiatan usaha Perseroan.
a. Penetapan prosedur operasional yang memadai untuk IIF seperti a. Determination of adequate operational procedures for IIF such as
kebijakan, prosedur, pedoman, atau perjanjian kerja tertulis, dan policies, procedures, guidelines, or written work agreements, and
upaya perbaikan kebijakan dan prosedur secara berkesinambungan efforts for continuous improvement of policies and procedures on a
baik secara berkala maupun jika diperlukan; regular basis or whenever needed;
b. Peningkatan risk awareness seluruh karyawan melalui sosialisasi b. Increased risk awareness of all employees through periodic
berkala, penyempurnaan kebijakan dan prosedur secara berkala dissemination, as well as a continuous review on Business Process
atau jika diperlukan, serta pengkajian Business Process Analysis Analysis, including on Know Your Customer (“KYC”) and name
secara berkesinambungan, termasuk proses Know Your Customer clearance on credit process;
(“KYC”) dan name clearance dalam pemberian kredit;
c. Implementasi sistem Robotic Process Automation for KYC untuk c. Implementation of Robotic Process Automation for KYC system to
meningkatkan efisiensi proses KYC; improve the efficiency of KYC process;
d. Penyusunan dan penerapan rencana usaha yang berkesinambungan d. Preparation and implementation of Business Continuity Plan
(Business Continuity Plan) untuk memastikan bahwa kegiatan to ensure that IIF’s operational activities prevail despite the
operasional IIF dapat tetap berlanjut meskipun terjadi peristiwa occurrence of earthquakes, fires, and so on, which result in
gempa bumi, kebakaran, dan lain sebagainya yang mengakibatkan operational activities being unable to be carried out as in normal
kegiatan operasional tidak dapat dilakukan seperti dalam circumstances. IIF has an emergency communication system (Call
keadaan normal. IIF juga memiliki sistem komunikasi darurat Tree System) in the event of cessation of its operational activities.
(Call Tree System) dalam hal terjadinya peristiwa-peristiwa yang This system is implemented regularly to assess its effectiveness;
mengakibatkan terhentinya kegiatan operasional. Sistem ini
diterapkan secara berkala untuk memantau efektivitasnya;
e. Untuk memitigasi risiko kehilangan data dan sistem aplikasi IT yang e. To mitigate the risk of data loss and critical IT application systems
kritikal apabila Pusat Data Utama (Primary Data Center) mengalami should Primary Data Center become damaged, IIF implements a
kerusakan, IIF telah memberlakukan sistem pemulihan bencana Disaster Recovery System by renting an external data center as a
(Disaster Recovery System) dengan menyewa pusat data eksternal back-up from the main data center to maintain the continuity of the
sebagai pencadangan dari pusat data utama untuk menjaga operation of the critical IT application system, and develop disaster
kelangsungan beroperasinya sistem aplikasi IT yang kritikal dan recovery procedures;
menyusun prosedur pemulihan bencana;
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 241
Page 244
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Jenis Risiko
Risk Type
g. Mengambil langkah mitigasi dengan cara melakukan pengalihan g. Mitigation efforts by transferring risk to the insurance party for
risiko kepada pihak asuransi untuk jenis risiko operasional tertentu, certain types of operational risk such as property and casualty risks
seperti properti dan risiko (casualty) untuk meng-cover aset IIF, to cover for IIF’s assets, financial risk to mitigate financial crime
risiko keuangan untuk memitigasi kejahatan keuangan risiko fraud (including fraud, embezzlement, and data theft), risk of claims
(termasuk fraud, penggelapan dan pencurian data), risiko tuntutan from third parties to the Board of Directors or employees, as well as
dari pihak ketiga kepada Direksi ataupun karyawan, demikian pula insurance against terrorism, fire, and natural events;
dengan asuransi terhadap serta terorisme, kebakaran, maupun
kejadian alam lainnya;
h. Meninjau dan memutakhirkan Risk Control Self-Assessment h. Review and update the Risk Control Self-Assessment (“RCSA”) for
(“RCSA”) agar dapat digunakan oleh unit bisnis dan fungsional key business and functional units. RCSA will be reviewed annually to
yang utama. RCSA ditinjau setiap tahunnya untuk memastikan check the relevancy to the current internal and external operating
relevansinya terhadap lingkungan operasi internal dan eksternal environment;
yang berlaku;
i. Terkait risiko TI, IIF telah melakukan penyempurnaan penerapan i. Regarding IT risk, IIF have performed improvement on the
manajemen risiko terkait keamanan siber dan teknologi informasi implementation of cybersecurity and information technology
yang mengacu pada ketentuan standar nasional dan internasional, risk management in accordance with national and international
di antaranya mencakup penyesuaian kebijakan dan prosedur serta standards, including adjustments to policies, procedures, and tools
tools yang digunakan dalam mengelola risiko. used in risk management.
Risiko Sosial dan Lingkungan Social and Environmental Risk
Risiko yang dapat muncul sewaktu-waktu apabila proyek berjalan Risks that may arise at any time if the project does not comply with
tidak mematuhi dan/atau tidak mengindahkan aturan dan regulasi and/or does not comply with applicable rules and regulations in
yang berlaku di Indonesia, dan/atau mengabaikan penerapan Good Indonesia, and/or neglects the implementation of Good International
International Industry Practice (“GIIP”) terkait aspek Social & Industry Practice (“GIIP”) related to Social & Environment aspects.
Environment.
Perseroan senantiasa menerapkan prinsip kehati-hatian dalam The Company always applies the precautionary principle in
mengelola aktivitas operasional bisnisnya dan memastikan bahwa managing its business operational activities and ensures that all
seluruh proyek yang dibiayai IIF telah memenuhi persyaratan dan projects to which it provides financing facilities have complied with
ketentuan lingkungan, keselamatan, kesehatan, serta persyaratan applicable environmental, safety, health, and social requirements.
sosial yang berlaku. Peraturan dan praktik terbaik ini menjadi landasan These regulations and best practices form the basis for sustainable
pembangunan berkelanjutan untuk menciptakan keselarasan antara development to create harmony between economic, social and
aspek ekonomi, sosial, dan lingkungan. environmental aspects.
Risiko Reputasi Reputation Risk
Risiko yang timbul karena adanya publikasi negatif terkait kegiatan Reputational risk is a risk caused by, among others, negative
usaha IIF atau persepsi negatif terhadap IIF sehingga berpotensi publications related to IIF’s business activities or negative perceptions
memberikan dampak buruk bagi keberlangsungan usaha IIF. of IIF that have the potential to adversely affect its business continuity.
a. Melakukan pemantauan terhadap publikasi negatif terkait IIF a. Monitoring any negative perceptions or negative publications
ataupun proyek-proyek yang dibiayai IIF, termasuk namun tidak related to IIF or to projects financed by IIF, including but not limited
terbatas pada masalah mengenai S&E proyek-proyek tersebut; to S&E issues of the projects;
b. Melakukan pengawasan dan tindak lanjut terhadap persepsi atau b. Supervising and following up on negative perceptions or negative
publikasi negatif yang berpotensi merugikan IIF; publications that have the potential to harm IIF;
c. Menjalin komunikasi yang efektif, baik secara internal dan eksternal, c. Carrying out communication activities both internally and externally
dengan para pemangku kepentingan melalui pelaksanaan kegiatan with stakeholders through activities that can foster a good
yang diharapkan dapat membangun citra positif IIF. Dalam hal corporate image, including with media. For communication flow,
ini, segala urusan yang berkaitan dengan komunikasi Perseroan it is strategized to be directed, whenever most possible, via single
dilakukan terpusat melalui satu pintu (Sekretaris Perusahaan) access (e.g. Corporate Secretary) as to avoid any misunderstanding
untuk menghindari terjadinya kesalahpahaman atau informasi yang or misleading information; and
menyesatkan; serta
d. Melakukan pengembangan infrastruktur teknologi informasi untuk d. Developing information technology infrastructure that may help
membantu proses komunikasi dan keterbukaan informasi, seperti the process of communication and information disclosure, such as
pengelolaan situs web IIF. managing IIF’s corporate website.
PT Indonesia Infrastructure Finance
242 Laporan Tahunan 2023
Page 245
Jenis Risiko
Risk Type
Risiko Strategis Strategic Risk
Risiko yang timbul akibat penetapan dan penerapan strategi yang Risks that may arise from the determination and implementation of
kurang tepat, ketidaktepatan dalam pengambilan suatu keputusan inappropriate strategies, inaccuracies in making strategic decisions
strategis dan kegagalan IIF dalam menghadapi perubahan-perubahan and IIF’s failure to deal with changes that occur in the business/
yang terjadi di lingkungan bisnis/eksternal, termasuk dan/atau external environment, including and/or new business development.
pengembangan bisnis baru.
a. Membangun tim dan portofolio pembiayaan yang memadai sesuai a. Establishment of an adequate funding team and portfolio in
dengan mandat yang diterima sesuai ketentuan regulasi; accordance with the mandate it receives based on regulations;
b. Berupaya melakukan diversifikasi usaha, baik dalam produk yang b. Utmost efforts to diversify its business, both in the products offered
ditawarkan maupun diversifikasi sektor-sektor infrastruktur, yang and in diversification of the infrastructure sectors supported by
ditunjang oleh sumber pendanaan yang tepat baik dari sisi jangka appropriate funding sources in terms of timeframe, currency, and
waktu, jenis mata uang, hingga tingkat suku bunga; interest rates;
c. Direksi melakukan kajian internal secara berkala untuk mendapatkan c. Periodic internal review by the Board of Directors in which IIF
persetujuan dari Dewan Komisaris maupun para Pemegang Saham can obtain approval from the Board of Commissioners and the
dalam menentukan rencana strategis IIF; Shareholders in determining IIF’s strategic plan;
d. Penyusunan rencana strategis IIF sebagai tahapan untuk d. The preparation of IIF’s strategic plan as a process of implementing
mewujudkan fungsi IIF yang tertuang dalam RKAP, di mana its functions as stipulated in the Corporate Work Plan and Budget
indikator-indikator pentingnya telah dirangkum dalam Penilaian (RKAP), whose important indicators have been summarized in the
Kinerja IIF sebagai suatu Kontrak Manajemen; serta Corporate Performance Assessment as a Management Contract; and
e. Terhadap risiko persaingan oleh adanya lembaga keuangan lain e. Mitigation against the risk of competition from other financial
yang menawarkan produk serupa maupun bersifat substitusi kepada institutions offering similar or substitute products to the types of
tipe konsumen yang berada dalam target pasar IIF, IIF menerapkan consumers who are part of IIF’s target market is done through
strategi yang ditujukan untuk bersinergi dengan perbankan, lembaga adoption of strategies aimed at creating synergies with banks,
keuangan, ataupun investor lainnya, termasuk menyediakan produk financial institutions or other investors, including providing products
dan jasa yang tidak dapat diberikan oleh lembaga keuangan lainnya. and services that cannot be provided by other financial institutions.
Risiko Kepatuhan Compliance Risk
Risiko yang terjadi akibat ketidakpatuhan IIF dalam melaksanakan Risks that may arise due to IIF’s failure tto comply with the laws and
peraturan perundang-undangan dan ketentuan lain yang berlaku. regulations and other applicable provisions.
a. IIF menetapkan Prosedur Penerapan Kebijakan untuk Kerangka a. IIF has established the Policy Implementation Procedure for
Kerja Kepatuhan dalam rangka mendefinisikan tata kelola dan Compliance Framework to define its governance and methodology
metodologi untuk proses-proses kepatuhan; for compliance processes;
b. IIF mengkaji dan melakukan pemantauan kepatuhan (compliance b. IIF conducts periodic review and compliance checklist of IIF’s
checklist) secara berkala terhadap peraturan dan ketentuan yang compliance with the applicable laws and regulations externally
berlaku serta memastikan penerapannya di lingkungan IIF. Hasil and internally to ensure that it is implemented adequately. The
pemantauan tersebut dilaporkan ke RMC di bawah Direksi dan ROC monitoring results are reported to the RMC under the Board of
di bawah Dewan Komisaris secara triwulanan. IIF juga memastikan Directors and the ROC under the Board of Commissioners on a
bahwa compliance checklist terus diperbarui dengan menyertakan quarterly basis. IIF has also reviewed the compliance checklist
persyaratan peraturan dan perjanjian yang baru dalam perjanjian to ensure it is up-to-date and comprehensive. The update was to
pinjaman baru; serta include new regulatory requirements and covenants under new loan
agreements; and
c. IIF telah menyelesaikan implementasi sistem K2 Compliance Library c. IIF has also completed the implementation of the K2 Compliance
untuk meningkatkan efisiensi proses penilaian mandiri dan melakukan Library system to improve the efficiency of the self-assessment
otomasi pengingat kewajiban pelaporan yang akan datang. process and automate reminders of upcoming reporting obligations.
Risiko Hukum Legal Risk
Risiko yang timbul akibat kelalaian atau cedera janji yang dilakukan Legal risk is risk caused by negligence or default based on agreements
oleh IIF berdasarkan perjanjian yang mengikat IIF dan/atau that bind IIF and/ or violations of the laws and regulations perpetrated
pelanggaran terhadap peraturan dan perundang-undangan sehingga by IIF that can lead to lawsuits by third parties against IIF.
dapat menimbulkan tuntutan hukum oleh pihak ketiga.
a. Memastikan bahwa seluruh kegiatan dan hubungan antara IIF a. Ensuring that all activities and relationships between IIF and third
dengan pihak ketiga telah terlaksana sesuai dengan ketentuan parties are in accordance with the provisions of the applicable laws
peraturan dan perundang-undangan yang berlaku; serta and regulations; and
b. Melakukan kajian dan pemantauan secara berkala sehubungan b. Conducting review and monitoring on a regular basis in connection
dengan kepatuhan IIF terhadap peraturan dan ketentuan yang with IIF’s compliance with applicable laws and regulations as well
berlaku serta memastikan telah dilakukan penerapannya di as ensuring its implementation has been carried out in IIF.
lingkungan IIF.
Risiko Kondisi Perekonomian Economic Conditions Risk
Kondisi perekonomian nasional maupun global sangat memengaruhi National and global economic conditions affect IIF’s business activities.
kegiatan usaha IIF. Oleh karena itu, IIF menerapkan pengelolaan Therefore, IIF implements a strict asset and liability management to
aset dan liabilitas ketat guna mengoptimalisasi pendanaan di bawah optimise funding, overseen by the ALCO.
pengawasan ALCO.
IIF melakukan simulasi pasar melalui stress test untuk mendapatkan IIF conducts market simulations through stress tests that can provide
gambaran risiko kredit yang dapat timbul sewaktu-waktu akibat an overview on credit risk that may arise due to the dynamics in
dinamika kondisi perekonomian. Apabila terdeteksi sedini mungkin, economic conditions, so that early supervision can be carried out to
Perseroan dapat mengambil langkah mitigasi yang tepat untuk reduce the otherwise adverse impacts.
menekan dampak yang merugikan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 243
Page 246
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Profil Risiko Perseroan 2023 The Company’s Risk Profile 2023
Sesuai SEOJK No. 27/SEOJK.05/2021 tentang Penilaian In accordance with SEOJK No. 27/SEOJK.05/2021 on the
Tingkat Kesehatan Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur, Assessment of the Health of Infrastructure Financing
Perseroan telah melakukan self-assessment terhadap Companies, the Company has conducted a self-assessment
8 (delapan) taksonomi risiko, yaitu Risiko Kredit, Risiko on 8 (eight) risk taxonomies, namely Credit Risk, Operational
Operasional, Risiko Pasar, Risiko Likuiditas, Risiko Hukum, Risk, Market Risk, Liquidity Risk, Legal Risk, Strategic Risk,
Risiko Strategis, Risiko Kepatuhan, dan Risiko Reputasi. Compliance Risk, and Reputation Risk. The results of the self-
Adapun hasil self-assessment profil risiko IIF tahun 2023 assessment of the IIF risk profile for 2023 were as follows:
diuraikan sebagai berikut:
Jenis Risiko Peringkat Tingkat Risiko Keterangan
Type of Risk Risk Level Rating” Description
Risiko Kredit
3 Moderate
Credit Risk
Risiko Operasional
2 Low to Moderate
Operational Risk
Risiko Pasar
2 Low to Moderate
Market Risk
Risiko Likuiditas
1 Low
Liquidity Risk
Risiko Hukum
1 Low
Legal Risk
Risiko Strategis
2 Low to Moderate
Strategic Risk
Risiko Kepatuhan
2 Low to Moderate
Compliance Risk
Risiko Reputasi
1 Low
Reputation Risk
Peringkat Komposit
2 Low to Moderate
Composite Rating
Berdasarkan hasil self-assessment, profil risiko Perseroan Based on the results of the self-assessment, the Company’s
pada tahun 2023 stabil berada pada peringkat yang sama risk profile in 2023 remained stable, retaining the same
dengan tahun 2022, yaitu ‘Peringkat 2’ atau ‘Sehat’. ‘Rating 2’ or ‘Healthy’ as in 2022.
Fokus pada profil risiko Perseroan di tahun 2023 adalah Risiko The primary focus of the Company’s risk profile in 2023
Kredit akibat meningkatnya Non-Performing Loan (“NPL”). was on Credit Risk due to the increased Non-Performing
Rasio net NPL masih berada di bawah batasan 5%, dan Loans (“NPL”). The net NPL ratio remained below the 5%
Perseroan telah memprioritaskan perbaikan dan menyiapkan threshold, and the Company prioritized improvements and
strategi untuk meningkatkan mitigasi risiko dalam rangka developed strategies to enhance risk mitigation, minimizing
meminimalisir potensi pembiayaan bermasalah sekaligus the likelihood of problematic financing while reducing NPL
menekan angka NPL. figures.
Tinjauan Efektivitas Manajemen Risiko Review of Risk Management’s Effectiveness
Tahun 2023 in 2023
Guna mendukung efektivitas pengelolaan risiko, Perseroan To support the effectiveness of risk management, the
juga telah menyusun dan menerapkan rencana usaha Company has prepared and subsequently implemented its
yang berkesinambungan (Business Continuity Plan) untuk Business Continuity Plan to ensure the sustainability of its
memastikan bahwa kegiatan operasional Perseroan tetap operations even in the face of various difficult and potentially
berkelanjutan meskipun terdapat berbagai tantangan yang disruptive challenges.
mengakibatkan kegiatan operasional tidak dapat dilakukan
seperti dalam keadaan normal.
PT Indonesia Infrastructure Finance
244 Laporan Tahunan 2023
Page 247
Di samping itu, dinamika makroekonomi yang terjadi In addition, the macroeconomic dynamics in 2023 also
pada tahun 2023 turut memengaruhi pengelolaan risiko affected the Company’s risk management. The higher
Perseroan. Tingkat suku bunga yang cenderung lebih tinggi interest rates compared to previous years led to an increased
dibandingkan tahun-tahun sebelumnya mengakibatkan risk of bad credit, prompted the Company to adopt policies
peningkatan risiko kredit bermasalah sehingga Perseroan that prioritized prudence in the provision of infrastructure
perlu menerapkan kebijakan-kebijakan yang mengedepankan financing. Likewise, the Company regularly updated its
aspek prudent dalam penyaluran pembiayaan infrastruktur. Corrective Action Plan to outline measures to address
Begitu juga dengan Corrective Action Plan yang dilakukan challenges affecting the Company’s business. IIF’s ability
pembaharuan secara reguler dalam rangka menguraikan to manage risks effectively was reflected in its capability to
langkah-langkah yang harus diambil untuk menjawab maintain NPL at a stable level, indicating that the Company’s
tantangan yang memengaruhi bisnis Perseroan. Kemampuan risk management had been implemented properly and
IIF dalam mengelola risiko-risiko secara efektif tercermin adequately to face various challenges in the future.
dari angka NPL yang terjaga pada posisi stabil menunjukkan
bahwa efektivitas manajemen risiko Perseroan sudah berjalan
dengan baik dan cukup siap dalam menghadapi berbagai
tantangan lainnya ke depan.
Pernyataan Direksi, Dewan Komisaris, Statement from the Board of Directors,
dan Komite Audit atas Kecukupan Sistem Board of Commissioners, and Audit
Manajemen Risiko Tahun 2023 Committee on the Adequacy of the Risk
Management System in 2023
Direksi, Dewan Komisaris, dan AC menyatakan kecukupan The Board of Directors, Board of Commissioners, and AC
proses identifikasi, pengukuran, pemantauan, dan hereby declare the adequacy of the risk identification,
pengendalian risiko, serta informasi manajemen risiko untuk measurement, monitoring and control processes, as well as
menghindari kemungkinan terjadinya situasi yang dapat risk management information to avoid possible situations
merugikan Perseroan di kemudian hari. Secara keseluruhan, that could harm the Company in the future. Overall, IIF’s risk
tata kelola manajemen risiko IIF sudah berjalan dengan baik management governance has been implemented properly
didukung oleh kecukupan kebijakan dan prosedur manajemen and effectively, supported by the adequacy of extensive risk
risiko yang lengkap. management policies and procedures.
Sepanjang tahun 2023, ROC, RMC, AC, dan unit-unit kerja Throughout 2023, the Risk Monitoring Committee, RMC,
terkait lainnya telah menjalin mekanisme kerja yang efektif AC, and other related work units established effective
dan berkomunikasi aktif yang salah satunya dilakukan work mechanisms and maintained active communication,
melalui pelaksanaan rapat berkala guna membahas hal-hal including periodic meetings to discuss matters related to the
yang berkaitan dengan profil risiko Perseroan serta langkah- Company’s risk profile and mitigation measures.
langkah mitigasinya.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 245
Page 248
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Kebijakan Insider Trading
Insider Trading Policy
Seluruh personil Perseroan diwajibkan untuk mencegah All of the Company’s personnel are required to prevent
terjadinya transaksi orang dalam (insider trading), korupsi, insider trading, corruption, and fraud. This obligation has
dan kecurangan. Kewajiban ini telah dimasukkan ke dalam been incorporated into the Company’s Code of Conduct and
Kode Etik Perseroan dan Piagam Dewan Komisaris dan the Board Charter. The Company defines insiders as follows:
Direksi. Definisi orang dalam Perseroan meliputi:
1. Pemegang Saham utama Perseroan; 1. Main Shareholders of the Company;
2. Komisaris, Direktur, atau karyawan Perseroan; 2. The Company’s Commissioners, Directors, or employees;
3. Orang perseorangan yang karena kedudukan atau 3. Individuals who, due to their position, profession, or
profesinya atau karena hubungan usahanya dengan business relationship with the Company, are able to
Perseroan memungkinkan orang tersebut memperoleh obtain insider information; or
informasi orang dalam; atau
4. Pihak yang dalam waktu 6 (enam) bulan terakhir tidak 4. Parties who, in the past 6 (six) months, no longer qualify
lagi menjadi pihak sebagaimana disebutkan dalam poin as mentioned in points 1, 2, and 3.
1, 2, dan 3.
Pada saat ini, Perseroan sudah memiliki kebijakan internal The Company already has internal policies regarding Insider
terkait dengan Insider Trading khusus untuk transaksi Obligasi Trading and specifically only for transactions involving
yang dikeluarkan oleh Perseroan. Adapun untuk transaksi Bonds issued by the Company. The Company does not have
saham, sampai dengan saat ini Perusahaan belum memiliki the internal regulation regarding insider trading in stock
peraturan internal mengingat status Perseroan merupakan transactions, as of now due to the status of the Company as
perusahaan terutup. a private company.
Perkara Penting
Important Legal Cases
Sepanjang tahun 2023, tidak terdapat perkara penting yang In 2023, there were no significant litigations against IIF, the
dihadapi oleh IIF ataupun anggota Dewan Komisaris atau Board of Commissioners or the Board of Directors.
anggota Direksi.
Sanksi Administratif
Administrative Sanction
Sepanjang tahun 2023, terdapat 1 (satu) sanksi Throughout 2023, IIF was subjected to 1 (one) administrative
administratif yang diberikan oleh OJK kepada IIF berupa sanction imposed by OJK, namely a written warning based
sanksi administratif peringatan tertulis berdasarkan on OJK Letter No. S-188/NB.21/2023 dated 31 March
Surat OJK No. S-188/NB.21/2023 tanggal 31 Maret 2023, which was subsequently revoked in accordance with
2023, yang selanjutnya telah dicabut dengan Surat OJK OJK Letter No. S-11/PL.11/2023 dated 23 August 2023 on
No. S-11/PL.11/2023 tanggal 23 Agustus 2023 perihal the Revocation of Written Warning on the Conformity of the
Pencabutan Sanksi Peringatan Tertulis terkait Kesesuaian 2023 Business Plan.
Rencana Bisnis 2023.
PT Indonesia Infrastructure Finance
246 Laporan Tahunan 2023
Page 249
Akses Informasi dan Data Perseroan
Access to Corporate Information and Data
Sebagai perwujudan dari implementasi GCG, maka As a manifestation of GCG implementation, IIF has
penyebarluasan informasi korporasi mengenai IIF senantiasa always disseminated its corporate information in a
dilakukan secara transparan dengan memperhatikan transparent manner by taking into account POJK provisions
ketentuan POJK No. 8/POJK.04/2015 tentang Situs Web No. 8/POJK.04/2015 concerning the Website of Issuers or
Emiten atau Perusahaan Publik. Untuk mempermudah proses Public Companies. To facilitate the process of distributing
distribusi informasi kepada pemangku kepentingan eksternal, information to external stakeholders, the Company has
Perseroan telah menyediakan situs web resmi yang dapat provided an official website that can be accessed easily by
diakses dengan mudah oleh publik, yaitu https://iif.co.id/id/. the public at https://iif.co.id/id/.
Seluruh informasi yang ditampilkan dalam situs web Perseroan All information disclosed on the Company’s website is
tersedia dalam 2 (dua) bahasa, yakni Bahasa Indonesia dan available bilingually in Indonesian and English. The Company
Bahasa Inggris. Tampilan dan penyajian informasi di dalam periodically makes some updates to the appearance and
situs web IIF diperbaharui secara berkala agar senantiasa presentation of information on the website to ensure that it
menampilkan informasi yang faktual dan akurat bagi para is always factual and accurate information that is disclosed
pembaca. to the readers.
Informasi lainnya yang berhubungan dengan pelaporan Other information related to periodic financial reporting
keuangan berkala ataupun publikasi Laporan Tahunan kepada or publication of the Annual Report to regulators can also
pihak regulator juga dapat diakses melalui situs web resmi be accessed through the official website of the IDX at
BEI, yakni www.idx.co.id dengan mengakses kode saham www.idx.co.id by accessing the stock code “IIFF”. For more
“IIFF”. Informasi yang lebih rinci mengenai Perseroan dapat detailed information regarding the Company, you can directly
langsung menghubungi kantor pusat IIF di: contact the IIF head office at:
PT Indonesia Infrastructure Finance (“IIF”)
Prosperity Tower, Lantai 53 – 55 : (62-21) 5082 6600
District 8, Sudirman Central Business District, Lot 28 : (62-21) 5082 6601
Jl. Jendral Sudirman Kav. 52-53, : info@iif.co.id
Jakarta 12190 : www.iif.co.id
Media Sosial / Social Media
@pt_iif IndonesiaInfrasctructureFinance PT Indonesia Infrastructure Finance
Di era digital saat ini, Perseroan berharap dengan adanya In this digital-first world the Company hopes these social
akun-akun media sosial tersebut maka proses penyampaian media accounts will help it to run an easier and more effective
informasi kepada para pemangku kepentingan dapat berjalan process of conveying information to stakeholders.
lebih mudah dan efektif.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 247
Page 250
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Komunikasi Internal Internal Communication
Selain membangun hubungan komunikasi yang baik dengan In addition to building good communication relationships
pihak eksternal, Perseroan juga menjaga pola komunikasi with external parties, the Company also manages
internal yang efektif dengan seluruh karyawan. Proses internal communications with employees as one of its key
komunikasi internal dilakukan dengan memanfaatkan stakeholders. The internal communication process is carried
berbagai kanal komunikasi internal yang tersedia. out through various internal communication channels.
Siaran Pers Tahun 2023
Press Release in 2023
Tanggal Judul
Date of Release Title
16 Juni 2023 Hadir Sebagai Narasumber Kajian ESG Kementerian Keuangan RI, IIF Paparkan Keahlian dalam Pembiayaan ESG
16 June 2023 IIF Provides Expertise in ESG Financing
17 Juni 2023 Sinergi IIF dan SMI Dukung Penyediaan Air Bersih di Kepulauan Riau
17 June 2023 The Synergy of IIF and SMI Supports the Provision of Clean Water in Kepulauan Riau
27 Juni 2023 IIF Dukung Pemerintah dalam Mempercepat Sebaran Listrik di Sumatra Utara
27 June 2023 IIF Supports Government in Accelerating the Distribution of Electricity in North Sumatra
14 Juli 2023 Komitmen Zero Net Carbon: IIF Menjadi Panelis di Konferensi EBTKE
14 July 2023 Zero Net Carbon Commitment: IIF Participates as a Panelist at the EBTKE Conference
21 Juli 2023 Dukung Instrumen Investasi Hijau, IIF Berikan Fasilitas Penanggungan pada Green Bond Arkora
21 July 2023 IIF Provides Guarantee Facilities for Arkora’s Green Bonds to Encourage Green Investment Instruments
25 Juli 2023 Konsisten Terapkan ESG di Proses Bisnis, IIF Raih ESG Entity Rating ‘2’ dari Sustainable Fitch
25 July 2023 Presenting Prudent Sustainability Report, IIF Achieved Gold Rank on Asia Sustainability Report Rating
28 Juli 2023 Partisipasi IIF Mengakselerasi Solar Project: Indonesia Solar Summit 2023
28 July 2023 IIF Contributes to Solar Project Acceleration: Indonesia Solar Summit 2023
1 September 2023 Andal dalam Pembiayaan Infrastruktur Berkelanjutan, IIF Kembali Raih Penghargaan dalam The Asset Triple A Award
1 September 2023 Proficient in Sustainable Infrastructure Financing, IIF Once Again Receives Recognition at The Asset Triple A Award
25 September 2023 Wujud Kepedulian Lingkungan dan Sosial: IIF Ajak Karyawan berpartisipasi dalam Kegiatan Konservasi Penyu
25 September 2023 Biodiversity Preservation: IIF Engage Employees to Take Part in Saving Baby Sea Turtles
2 Oktober 2023 Sukses Terapkan ESG, Mayapada Healthcare Peroleh Fasilitas Pembiayaan dari Indonesia Infrastructure Finance
2 October 2023 Successfully Implementing ESG, Mayapada Healthcare Secures Financing Facilities from Indonesia Infrastructure Finance
11 Oktober 2023 Tingkatkan Potensi Bisnis Pembiayaan Infrastruktur di Indonesia, PT Indonesia Infrastructure Finance Jalin Kerja Sama
11 October 2023 dengan Export Development Canada
Enhancing Business Potential in Infrastructure Financing in Indonesia, PT Indonesia Infrastructure Finance Establishes
Collaboration with Export Development Canada
20 Oktober 2023 Akselerasi Proyek Renewable Energy di Indonesia: IIF Kucurkan Pembiayaan Rp250 Miliar kepada PT Ananta Surya Kencana
20 October 2023 Acceleration of Renewable Energy Project in Indonesia: IIF Financing PT Ananta Surya Kencana Amounting to IDR250 Billion
23 Oktober 2023 IIF Dukung Percepatan Transformasi Listrik di Kalimantan Timur
23 October 2023 IIF Supports Electrical Transformation in East Kalimantan
10 November 2023 Sajikan Laporan Keberlanjutan yang Prudent, IIF Kembali Raih Gold Rank dalam Asia Sustainability Report Rating
10 November 2023 Presenting Prudent Sustainability Report, IIF Once Again Achieves Gold Rank in Asia Sustainability Report Rating
13 November 2023 IIF Jalin Nota Kesepahaman dengan Bina Karya, Dukung Pertumbuhan Infrastruktur di IKN
13 November 2023 IIF Signs Memorandum of Understanding with Bina Karya, Supporting Infrastructure Growth in IKN
22 November 2023 Memajukan Pembangunan Infrastruktur yang Berkelanjutan, IIF Terbitkan Obligasi Berkelanjutan II Senilai Rp500 Miliar
22 November 2023 Trailblazer in Sustainable Infrastructure Development, IIF Issues Sustainable Bonds II Worth IDR500 Billion
1 Desember 2023 Hadiri Pertemuan Tahunan Bank Indonesia, IIF Raih BI Award 2023
1 December 2023 IIF Achieves Prestigious BI Award 2023 at Bank Indonesia’s Annual Meeting
PT Indonesia Infrastructure Finance
248 Laporan Tahunan 2023
Page 251
Kode Etik dan Budaya Perusahaan
Code of Conduct and Corporate Culture
Komitmen Pelaksanaan Kode Etik Commitment to Code of Conduct
Agar Visi, Misi, Nilai Inti, serta Budaya Perusahaan dapat To apply its Vision, Mission, Core Values, and Corporate
diterapkan secara lebih nyata, Perseroan menyadari Culture more practically, the Company recognizes the need
diperlukan adanya suatu pedoman atau standar etika to have a guideline or ethical standard of conduct that is
berperilaku yang bersifat mengikat bagi seluruh karyawan. binding for all employees. The Company’s Code of Ethics is
Kode Etik Perusahaan merupakan pedoman internal yang an internal guideline that is binding on all employees. This
berlaku mengikat bagi seluruh karyawan. Dokumen ini document contains a set of values, business ethics and
berisikan seperangkat nilai, etika bisnis, dan etika kerja, di work ethics that are all prepared with due attention to the
mana penyusunannya senantiasa memperhatikan prinsip- principles of GCG and applicable laws.
prinsip GCG dan perundang-undangan yang berlaku.
Kode Etik Perusahaan ditinjau secara berkala agar tetap The Company’s Code of Ethics is reviewed periodically
selaras dengan perkembangan hukum, sosial, norma, to keep it in line with legal, social, norms, regulations and
peraturan, dan perjalanan bisnis Perseroan. Setiap the Company’s business journey. Every year , the Company
tahun, Perseroan mewajibkan seluruh karyawan untuk requires all employees to sign a statement of commitment
menandatangani surat pernyataan komitmen kepatuhan to comply with the main points of the Company’s Code of
terhadap pokok-pokok Kode Etik Perusahaan. Conduct.
Pokok-Pokok Kode Etik Code of Conduct Principles
Isi dari pokok-pokok Kode Etik PT IIF, terdiri dari: The contents of the main points of the PT IIF Code of Ethics
consist of:
1. Melakukan Usaha dengan Taat Hukum dan Beretika 1. Run Ethical and Law-Abiding Business
Kebijakan yang tercantum dalam Etika Bisnis IIF dijadikan The policies contained in IIF’s Business Ethics offer
sebagai panduan bagi Perseroan dalam menjalankan guidelines to the Company in running daily business
kegiatan usaha sehari-hari. Dalam kebijakan tersebut operations. The policy states that all of its business
dinyatakan bahwa seluruh kegiatan usaha yang dilakukan operations shall be based on IIF’s basic values, namely
harus berlandaskan pada nilai-nilai dasar IIF, yakni integrity, fairness, mutual respect, caring, and personal
integritas, kejujuran kewajaran, saling menghormati, responsibility. In addition to serving as guidelines in the
kepedulian, dan pertanggungjawaban pribadi. Selain day-to-day ethical decision-making process, these values
berfungsi sebagai pedoman di dalam proses pengambilan are also related to adherence to personal ethics, such as
keputusan beretika sehari-hari, nilai-nilai ini juga the acceptance of gifts, disclosure of personal wealth,
berkaitan dengan kepatuhan terhadap etika personal, political attitudes and donations, as well as adherence to
seperti penerimaan hadiah, pengungkapan kekayaan Anti-Corruption and Fraud Prevention guidelines.
pribadi, sikap politik dan donasi, serta kepatuhan terhadap
panduan Antikorupsi dan Pencegahan Penipuan.
2. Kebijakan Informasi, Pengendalian Internal, dan 2. Information Policy, Internal Control, and Financial
Pelaporan Keuangan Reporting
Dalam rangka memberikan perlindungan sekaligus In order to give protection and safeguard its s assets
mengawal aset dan reputasi IIF, pengelolaan Perseroan and reputation, IIF’s management shall always base its
senantiasa berlandaskan pada kebijakan konflik management on a conflict of interest policy, electronic
kepentingan, kebijakan sumber daya elektronik, resources policy, data protection and security policy,
perlindungan data dan kebijakan keamanan, perdagangan securities trading, insider trading information, internal
efek, informasi inside trader, pengendalian internal, control, financial reporting, as well as document retention
pelaporan keuangan, serta retensi dokumen dan auditing. and auditing.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 249
Page 252
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
3. Benturan Kepentingan 3. Conflict of Interest
Dalam melaksanakan kegiatan usaha dan tugas sehari- In carrying their business activities and daily tasks,
hari, baik segenap karyawan maupun perwakilan IIF, all of IIF’s employees and representatives shall act
diharuskan terbebas dari benturan kepentingan untuk independently and free from conflicts of interest to
menghindari timbulnya pengaruh buruk di dalam proses avoid bad influence in the decisionmaking process, on
pengambilan keputusan, objektivitas, atau kesetiaan objectivity, or on their loyalty to the Company.
mereka pada Perusahaan.
4. Kebijakan Sumber Daya Elektronik 4. Electronic Resources Policy
Kebijakan ini mengatur bahwa penggunaan seluruh This policy stipulates that the use of all electronic
sumber daya elektronik pada lingkup Perseroan tidak resources within the scope of the Company shall be
melanggar hukum sebagaimana diatur dalam Kebijakan law-abiding as stipulated in IIF Business Conduct Policy.
Perilaku Usaha IIF. Kendati demikian, seluruh karyawan However, all IIF employees must protect IIF’s electronic
IIF harus melindungi sumber daya elektronik IIF dari resources from unauthorized use and security threats.
penggunaan tanpa izin dan dari ancaman keamanan.
5. Keamanan Informasi dan Kebijakan Kerahasiaan 5. Information Security and Privacy Policy
Segenap karyawan dan perwakilan IIF bertanggung jawab All employees and representatives of IIF are responsible
untuk menjaga kerahasiaan informasi IIF dari tindakan for keeping the confidentiality of IIF’s information from
pengungkapan tanpa izin, baik pengungkapan yang unauthorized disclosure, whether it is internal or external,
bersifat internal ataupun eksternal, dengan sengaja intentionally or coincidentally. In the same context, IIF
maupun kebetulan. Dengan konteks serupa, IIF juga also respects the confidentiality and sensitivity of all
menghormati kerahasiaan dan sensitivitas informasi yang information that does not belong to IIF. It is also a policy
bukan milik IIF. Merupakan kebijakan IIF untuk hanya of IIF to use only legal and ethical means to collect and
menggunakan sarana yang legal dan beretika dalam use business and market information in order to get more
mengumpulkan dan menggunakan informasi bisnis dan insights to the market, customers, and competitors. IIF
pasar dalam rangka mendapatkan pemahaman yang lebih shall never collect or use confidential information that
baik tentang pasar, pelanggan, dan pesaing. IIF tidak belongs to other parties without their explicit permission.
mengumpulkan atau menggunakan informasi rahasia
milik pihak lain tanpa adanya pemberian izin secara
eksplisit oleh pihak tersebut.
6. Pengendalian Internal, Pelaporan Keuangan, Retensi 6. Internal Control, Financial Reporting, Document
Dokumen, dan Kebijakan Audit Retention, and Audit Policy
Manajemen IIF bertanggung jawab untuk mempersiapkan The management of IIF is responsible for preparing
Laporan Keuangan tahunan dan triwulanan secara comprehensive and accurate annual and quarterly
lengkap dan akurat sesuai dengan prinsip dan Standar Financial Statements in accordance with the principles
Akuntansi Keuangan (“SAK”) yang berlaku di Indonesia. and Financial Accounting Standards (“SAK”) applicable
IIF berkomitmen untuk mematuhi kebijakan seluruh pihak in Indonesia. IIF is committed to complying with the
yang bertanggung jawab atas kelengkapan dan ketepatan policies of all parties responsible for the completeness
waktu terkait penyampaian informasi keuangan yang and timeliness of the actual and projected financial
aktual dan bersifat proyeksi dan/atau sehubungan information and/or in connection with IIF’s compliance
dengan kepatuhan IIF terhadap pengendalian internal with internal control over financial reporting, control
atas pelaporan keuangan, pengendalian, dan prosedur and disclosure procedures, document retention, and
pengungkapan, retensi dokumen, dan kebijakan accounting policies. IIF ensures compliance with these
akuntansi. IIF memastikan terlaksananya kepatuhan policies through the activities of Internal Auditors
terhadap kebijakan-kebijakan tersebut melalui kegiatan and independent auditors, as well as through internal
Auditor Internal dan auditor independen, serta melalui monitoring mechanisms. Information security must
mekanisme pemantauan internal. Keamanan informasi also consider the protection of confidential information
juga harus mencakup perlindungan terhadap informasi from various divisions. There is a potential conflict of
yang bersifat rahasia dari berbagai divisi. Kemungkinan interest between the Advisory Directorate that is offering
terjadi konflik kepentingan antara Direktorat Advisory consulting services and a counterpart Division in charge
yang mungkin sedang memberikan jasa Advisory dan of making financing transactions.
direktorat lain yang melakukan transaksi pendanaan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
250 Laporan Tahunan 2023
Page 253
7. Hormati Individu dan Masyarakat 7. Respect Individuals and Society
Sikap hormat kepada sesama individu dan masyarakat Respect for others and the society in general is part of
merupakan bagian dari prinsip-prinsip yang terkandung the principles contained in IIF’s Eight Principles, which
dalam Delapan Prinsip, yang membedakan IIF dari distinguish the Company from other financial institutions
lembaga keuangan lainnya di Indonesia. IIF juga terus in Indonesia. IIF is continuously seeking to recruit and
berupaya untuk menjaring dan mempertahankan talenta retain the best talents by providing a safe, healthy
terbaik dengan menyediakan lingkungan kerja yang aman, work environment, and providing proper rewards to the
sehat, dan memberikan reward yang layak kepada para employees and representatives. All of these efforts are
karyawan dan perwakilannya. Seluruh upaya tersebut emBoard of Directorsied in the following policies:
dituangkan ke dalam kebijakan-kebijakan berikut:
a. Lingkungan, Keselamatan, dan Kesehatan a. Environment, Safety, and Health
IIF berkomitmen untuk menghadirkan lingkungan IIF is committed to providing a safe and healthy
kerja yang aman dan sehat bagi seluruh karyawan. work environment for all employees. However, each
Namun, masing-masing karyawan tetap bertanggung employee also has self-responsibility to update their
jawab untuk melakukan update pengetahuan knowledge about all applicable laws and regulations
mengenai hukum dan regulasi yang berlaku terkait related to Environment, Safety, and Health and
Lingkungan, Keselamatan, serta Kesehatan dan comply with each one of them. IIF management is
menaatinya. Manajemen IIF bertanggung jawab responsible for providing trainings for all employees
dalam memberikan pelatihan bagi seluruh karyawan on relevant laws and policies.
mengenai hukum dan kebijakan yang relevan.
b. Kebijakan Mengenai Pelecehan b. Policy Regarding Harassment
IIF berkomitmen untuk menghadirkan lingkungan kerja IIF is committed to providing a work environment
yang terbebas dari segala bentuk perilaku yang tidak that is free from all forms of inappropriate behavior
pantas dan tindakan pelecehan, serta menjamin tidak and acts of harassment, and ensures that it is free
adanya diskriminasi berdasarkan usia, cacat tubuh, status from prejudice against age, disability, marital status,
pernikahan, ras atau warna kulit, asal usul negara, agama, race or color, national origin, religion, sex, sexual
seks, orientasi seksual atau identitas gender. Setiap orientation, or gender. It should be every employee’s
karyawan harus memahami bahwa tindakan pelecehan understanding that IIF will never tolerate any form of
dan perilaku tidak pantas tidak akan ditoleransi di IIF. harassment and inappropriate behavior.
8. Kebijakan Privasi 8. Privacy Policy
IIF memberikan nilai signifikan pada upaya memperoleh IIF places significant value on earning and keeping the
dan mempertahankan kepercayaan dari para pemangku trust of its stakeholders, including employees, clients,
kepentingan, termasuk karyawan, klien, mitra usaha, dan business partners and others who share their personal
orang lain yang membagikan informasi pribadi mereka information with IIF. Therefore, IIF fully complies with its
dengan IIF. Oleh karena itu, IIF sepenuhnya mematuhi policy to comply with all laws regarding privacy and data
kebijakan tentang kepatuhan terhadap seluruh hukum protection.
terkait privasi dan perlindungan data.
9. Perilaku dengan Mitra Usaha dan Pihak Ketiga 9. Behavior with Business Partners and Third Parties
IIF mematuhi seluruh regulasi dan ketentuan yang IIF complies with all regulations and provisions governing
mengatur praktik anti-suap dan secara akurat melakukan antibribery practices and accurately keeps records of
pembukuan atas seluruh transaksi. Aksi penyuapan all transactions. Bribery is defined as an unlawful act
didefinisikan sebagai tindakan menawarkan, memberi of offering, permitting or giving anything of value to a
izin, atau memberikan sesuatu yang bernilai kepada Government Official either directly or indirectly with the
Pejabat Pemerintah secara langsung ataupun tidak intention of gaining or retaining business, or obtaining
langsung dengan maksud untuk mendapatkan atau an improper advantage, i.e. approval of price increases,
mempertahankan bisnis atau mendapatkan keuntungan awarding of contracts, granting of operating licenses,
yang tidak pantas, yakni persetujuan kenaikan harga, approval of product use/registration, favorable court
pemberian kontrak, pemberian izin operasi, persetujuan verdict, or tax dispute resolution. IIF adheres to a policy of
atas penggunaan/registrasi produk, vonis pengadilan yang executing its government contracts and sub-contracting
menguntungkan, atau penyelesaian sengketa perpajakan. business and does that in full compliance with applicable
IIF mematuhi kebijakan untuk menjalankan kontraknya national, state, provincial and local laws and regulations,
dengan pemerintah dan melakukan sub-kontrak bisnis and with all contract terms.
dengan menjaga tingkat kepatuhan yang ketat sesuai
hukum dan regulasi nasional, negara, provinsi, dan lokal
yang berlaku dan pada seluruh persyaratan kontrak.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 251
Page 254
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Pernyataan bahwa Kode Etik Perusahaan Statement that the Corporate Code
Berlaku bagi Seluruh Level Organisasi of Conduct Apply to All Levels of the
Organization
Seluruh insan IIF berkewajiban untuk memahami, mematuhi, All IIF personnel shall then comprehend, comply with,
dan melaksanakan pokok-pokok Kode Etik Perseroan, yaitu and implement the main points of the Company’s Code of
mulai dari tingkatan staf atau karyawan, Direksi, Dewan Conduct, from the level of staff or employees, Directors,
Komisaris, dan organ-organ lainnya di bawah Dewan Komisaris Board of Commissioners, to other organs under the Board
maupun Direksi. Karyawan diwajibkan untuk mempelajari of Commissioners and Directors. Employees are required to
dan memahami dengan sungguh-sungguh isi kebijakan earnestly learn and understand the content of the Code of
ini serta menandatangani formulir pernyataan komitmen Conduct and sign a commitment statement form annually.
setiap tahunnya. Pelaksanaan dan penerapan Kode Etik The implementation and application of the Code of Conduct
menjadi tanggung jawab seluruh karyawan di seluruh jenjang are the responsibility of all employees at all levels of the
organisasi, serta sebagai salah satu komitmen Perseroan organization, and it is part of the Company’s commitment
untuk menerapkan Good Corporate Governance dalam to implementing Good Corporate Governance in order to
mencapai Visi dan Misi yang telah ditetapkan. achieve its Vision and Mission.
Penyebarluasan dan Sosialisasi Kode Etik Dissemination and Socialization of the Code
of Conduct
Guna memberikan pemahaman kepada seluruh Insan The main points of the Company’s Code of Ethics are
Perseroan, IIF secara berkala melakukan sosialisasi standar disseminated and socialized by distributing the Code of
etika ini kepada seluruh jajaran karyawan mulai dari jajaran Ethics Manual to both existing and new employees. The
Dewan Komisaris dan Direksi. Sosialisasi materi Kode Etik Company requires all employees to sign a statement which
umumnya dilanjutkan dengan melakukan penandatanganan says that they have read and comprehended the contents of
pernyataan kepatuhan atas Kode Etik Perusahaan dan the Company’s Code of Ethics.
komitmen integritas.
Penyebarluasan dan sosialisasi pokok-pokok Kode Etik Dissemination and socialization of the main points of the
Perusahaan dilakukan dengan membagikan Buku Pedoman Company’s Code of Ethics is carried out by distributing
Kode Etik kepada karyawan yang baru bergabung dan the Code of Ethics Handbook to newly joined employees
juga kepada existing karyawan. Selain membagikan buku and also to existing employees. In addition to distributing
fisik, Perseroan juga mempublikasikan dokumen Kode Etik physical books, the Company also publishes the Company’s
Perusahaan pada situs web Perseroan yang dapat diakses di: Code of Ethics documents on the Company’s website which
https://iif.co.id/id/hubungan-investor/tata-kelola-perusahaan/ can be accessed at: https://iif.co.id/en/investor/corporate-
dokumen-lain/. governance/other-documents.
Sanksi untuk Setiap Jenis Pelanggaran Sanctions for Any Kinds of Violation
Karyawan yang terbukti melanggar Kode Etik Perusahaan Employees who are found to have violated the Company’s
dan dinyatakan bersalah atas pelanggaran tindak pidana Code of Ethics and are found guilty of serious criminal
serius akan dikenakan tindakan disiplin internal hingga offenses will be subject to internal disciplinary action up to
pemberhentian hubungan kerja. Kegiatan pembinaan atau employment termination. Coaching or sanctions for such
penentuan sanksi kepada karyawan berbeda-beda disesuaikan employees vary depending on the fatality of violations
dengan tingkat pelanggaran yang dilakukan. committed.
Total Pelanggaran Kode Etik di Tahun 2023 Total Code of Conduct Violations in 2023
Pada tahun 2023, tidak terdapat kasus pelanggaran Kode Etik In 2023, there were no cases of violations of the Code of
yang dilakukan oleh karyawan IIF. Conduct committed by IIF employees.
PT Indonesia Infrastructure Finance
252 Laporan Tahunan 2023
Page 255
Budaya Perusahaan Corporate Culture
Budaya Perusahaan merupakan keyakinan, nilai, kepercayaan, Corporate culture is a shared beliefs, values, trust and norms
dan norma bersama yang memberikan kerangka acuan umum that provide a general frame of reference for employees
bagi karyawan mengenai standar etis dalam berperilaku dan regarding ethical standards in behaving and interacting
berinteraksi di lingkungan Perseroan. within the Company.
Evaluasi atas Implementasi Kode Etik di Evaluation of the Implementation of the
Tahun 2023 Code of Conduct in 2023
Tidak adanya temuan pelanggaran Kode Etik di tahun ini Zero findings of violations of the Code of Conduct in 2023
menandai bahwa seluruh karyawan IIF telah memahami signified the fact that all IIF employees had properly
dengan baik pokok-pokok Kode Etik Perusahaan dan understood the core principles of the Code of Conduct
Nilai-Nilai Budaya Perusahaan serta memiliki kesadaran and Cultural Values, and observed them as the behavioral
penuh untuk menjadikannya sebagai landasan dan acuan guideline in the workplace. This strict adherence reflected
berperilaku di lingkungan kerja. Dengan begitu, dapat the successful implementation of the Code of Conduct at IIF
disimpulkan bahwa implementasi Kode Etik di IIF telah throughout the year.
berjalan efektif sepanjang tahun ini.
Pedoman Benturan Kepentingan
Guideline on Conflict of Interest
Perseroan menyadari pentingnya sikap yang tegas terhadap IIF recognizes the importance of a firm stance in handling
penanganan benturan kepentingan yang terjadi di Perseroan, internal conflicts of interest at the Company to foster
sehingga dapat tercipta pengelolaan Perusahaan yang effective corporate management, harmonious relationships
baik, hubungan yang harmonis dan selaras dengan seluruh with all stakeholders, and sustainable enhancement of the
pemangku kepentingan, serta meningkatkan nilai Perusahaan corporate value. Accordingly, the Company has implemented
secara berkelanjutan. Dengan pertimbangan tersebut, a conflict of interest policy in accordance with applicable
Perseroan menerapkan kebijakan benturan kepentingan yang laws and regulations, the Code of Conduct, and the prevailing
berpedoman pada peraturan perundang-undangan yang Corporate Culture.
berlaku, Kode Etik Perusahaan, serta Budaya Perusahaan
yang berlaku dan diterapkan dalam Perseroan.
Program Kepemilikan Saham oleh Karyawan
dan/atau Manajemen
Employee and/or Management Share Ownership Program
Sampai dengan akhir 2023, Perseroan belum memiliki program As of end of 2023, the Company had yet to implement
kepemilikan saham oleh karyawan dan/atau Manajemen. employee and/or Management share ownership program.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 253
Page 256
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Kebijakan Pengungkapan Informasi
Kepemilikan Saham Anggota
Dewan Komisaris dan Direksi
Policy on Disclosure of Share Ownership Information for Members of
the Board of Commissioners and the Board of Directors
Perseroan belum memiliki kebijakan yang secara khusus The Company has yet to prepare a specific policy to govern the
mengatur mengenai kepemilikan saham Dewan Komisaris share ownership of the Board of Commissioners and Board of
dan Direksi karena mempertimbangkan status Perseroan Directors considering the fact that IIF is not a publicly-traded
yang sampai saat ini masih sebagai perusahaan tertutup. company.
Per 31 Desember 2023, tidak ada satupun anggota Dewan As of 31 December 2023, there were no members of the
Komisaris ataupun Direksi Perseroan yang tercatat sebagai Board of Commissioners or Board of Directors listed as
Pemegang Saham Perseroan, baik secara langsung maupun Shareholders of the Company, either directly or indirectly.
tidak langsung.
Informasi kepemilikan saham Dewan Komisaris dan Direksi Information on share ownership of the Board of Commissioners
telah diulas pada Bab Profil Perusahaan dalam Laporan and Board of Directors has been reviewed in the Company
Tahunan ini. Profile Chapter in this Annual Report.
Sistem Pelaporan Pelanggaran
Whistleblowing System
Langkah Perseroan dalam upaya membangun lingkungan bisnis The Company’s measures to build an honest, transparen, and
yang jujur, transparan, dan dapat dipertanggungjawabkan, accountable business environment are realized through the
direalisasikan IIF melalui penerapan Sistem Pelaporan implementation of a Whistleblowing System (WBS) which is
Pelanggaran (Whistleblowing System/”WBS”) yang menjadi part of an early warning system for possible problems that
bagian dari mekanisme deteksi dini (early warning system) atas may result from violations, while also serving as a media for
kemungkinan terjadinya masalah akibat sebuah pelanggaran, reporting on alleged violations that may occur in the internal
serta digunakan sebagai media pelaporan atas dugaan environment. The Company’s more detailed WBS policy is
pelanggaran yang mungkin terjadi di lingkungan internal. outlined in the Operation Manual which has been approved
Kebijakan WBS Perseroan secara lebih rinci dituangkan dalam by the Board of Directors, Board of Commissioners and
Operation Manual yang telah disetujui oleh Direksi, Dewan Shareholders.
Komisaris, dan Pemegang Saham.
Kehadiran WBS di Perseroan sekaligus merefleksikan Having in place a WBS also reflects the Company’s strong
komitmen kuat IIF dalam mendorong terciptanya budaya commitment to encouraging the creation of a culture
kejujuran dan keterbukaan, sejalan prinsip-prinsip GCG. of honesty and openness, in line with GCG principles.
Dengan adanya WBS, Perseroan berharap seluruh karyawan The Company hopes the system will motivate all employees
menjadi lebih terdorong untuk melaporkan setiap tindakan even more to report any acts of violation or alleged violations
pelanggaran atau dugaan terjadinya tindakan pelanggaran and/or abuse of the Company’s regulations, values, and
PT Indonesia Infrastructure Finance
254 Laporan Tahunan 2023
Page 257
dan/atau penyalahgunaan peraturan, tata nilai, dan policies without any fear or doubt as long as the reporting
kebijakan Perseroan tanpa ada rasa takut atau keragu-raguan is supported by sufficient, strong, and accountable initial
sepanjang pelaporan tersebut didukung dengan kecukupan evidence.
bukti awal yang kuat dan dapat dipertanggungjawabkan.
Sosialisasi dan Upaya Peningkatan Kualitas Socialization and Efforts to Improve the
Sistem Pelaporan Pelanggaran Quality of Whistleblowing System
Sosialisasi WBS dilakukan secara berkala kepada seluruh WBS socialization is carried out periodically to all
insan IIF agar pemahaman setiap karyawan mengenai fungsi, IIF personnel to ensure each of its employees better
keberadaan, dan mekanisme kerja WBS semakin mendalam. comprehend the function, existence and mechanism
Kegiatan sosialisasi WBS di internal organisasi dilakukan of WBS. WBS socialization activities within the internal
dengan mengoptimalkan platform komunikasi internal yang organization are carried out by optimizing all the available
tersedia, sedangkan sosialisasi WBS kepada pihak eksternal internal communication platforms, while WBS socialization
diupayakan dengan mencantumkan kebijakan WBS pada situs to external parties is attempted by including the WBS policy
web Perseroan, yaitu: https://iif.co.id/id/hubungan-investor/ on the Company’s website at https://iif.co.id/en/relations-
tata-kelola-perusahaan/sistem-whistleblowing-iif/. investor/tata -manage-company/system-whistleblowing-iif/.
Mekanisme atau Prosedur Pelaporan Whistleblowing System Mechanism or
Pelanggaran Procedure
Apabila ditemukan adanya oknum karyawan IIF yang melakukan Employees or other stakeholders who happen to see any
aktivitas mencurigakan atau diduga terindikasi melakukan suspicious activity or one that is presumed to have contained
pelanggaran, maka pihak pelapor wajib menyampaikan laporan an element of violation may report such activity and shall do
dugaan pelanggaran tersebut secara tertulis (diketik atau it in writing (typed or handwritten) so the Company can see
tulisan tangan) agar Perseroan mendapatkan deskripsi dan a clear description and understanding of the chronology and
pemahaman yang lebih komprehensif mengenai kronologis subject of the reported case.
dan subjek perkara yang dilaporkan.
Pelaporan pelanggaran harus dikirimkan bersama dengan surat Violation reports must be sent with a cover letter stating the
pengantar yang menyebutkan identitas dari pelapor. Pengajuan identity of the whistle blower identity. Report with anonymous
laporan tanpa mencantumkan identitas diperkenankan apabila identity is only permitted if the whistle blower can provide
disertai dengan bukti-bukti pendukung yang memadai, atau adequate supporting evidence, accurate information, and
apabila terdapat indikasi kuat bahwa penipuan/korupsi telah strong indications that fraud/ violation has occurred which
terjadi, sehingga dapat diselidiki lebih lanjut. may lead to further investigation.
Penyampaian Pelaporan Pelanggaran dapat dilakukan Violation Reports can be submitted by downloading and filling
dengan mengunduh dan mengisi Formulir Laporan out the Disclosure Report Form which has been provided
Pengungkapan yang telah disediakan di situs web Perseroan: on the Company’s website: https://iif.co.id/id/Relations-
https://iif.co.id/id/hubungan-investor/tata-kelola-perusahaan/ investor/tata-kelola-usaha/sistem-whistleblowing-iif/IIF.
sistem-whistleblowing-iif/.
Formulir Pelaporan Pengungkapan IIF IIF Disclosure Reporting Form
Formulir ini dapat digunakan oleh karyawan dan pihak This form may be used by employees and 3rd parties to make
ketiga untuk menyampaikan pengungkapan sesuai dengan a disclosure in accordance with the IIF’s Reporting Policy.
Kebijakan Pelaporan IIF.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 255
Page 258
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Nama Responden (Wajib) : ……………………………………………….
Respondents Name (Compulsory)
Manajer/Pemimpin Tim tempat Anda bekerja (berlaku untuk karyawan) dan perusahaan : ……………………………………………….
tempat Anda bekerja (berlaku untuk pihak ketiga)
Manager/Team Leader you work for (applicable for employees) and company you work
for (applicable for 3rd parties)
Di mana Anda dapat dihubungi? : ……………………………………………….
Where you can be contacted?
Apakah Anda siap untuk diwawancarai? : ……………………………………………….
Are you prepared to be interviewed?
Sifat Pelanggaran (harap berikan tanggal dan deskripsi singkat tentang peristiwa) : ……………………………………………….
Nature of Offence (s) (please provide dates and brief description of events)
Kesulitan yang dihadapi dan kerugian yang diderita oleh Perseroan dan/atau individu : ……………………………………………….
yang dapat diukur
Hardships faced and losses suffered by the Company and/or individual where ever
quantifiable
Rincian tersangka pelaku yang diketahui : ……………………………………………….
Details of suspected offender(s) where known
Apakah ada pihak luar yang terlibat? (sebutkan nama orang/perusahaan yang terlibat) : ……………………………………………….
(berlaku untuk karyawan)
Are external parties involved? (please supply names of people/companies involved)
(applicable for employees)
Apakah ada pihak internal yang terlibat? (harap berikan nama karyawan yang terlibat : ……………………………………………….
dengan penunjukan jika diketahui) (berlaku untuk pihak ketiga)
Are internal parties involved? (please supply names of employees involved with
designations if known) (applicable for 3rd parties)
Rincian saksi jika ada. Apakah mereka siap untuk mendukung pengungkapan tersebut? : ……………………………………………….
Details of witnesses if any. Are they prepared to back the disclosure?
Rincian Bukti jika ada : ……………………………………………….
Details of Proofs if any
Sudahkah Anda menyampaikan pengungkapan Anda kepada Manajer/Pemimpin Tim dan/ : ……………………………………………….
atau Manajemen Senior lainnya? (berlaku untuk karyawan)
Have you raised your disclosure with your Manager/Team Leader and/or other Senior
Management? (applicable for employees)
Sudahkah Anda menyampaikan pengungkapan Anda kepada salah satu Manajemen : ……………………………………………….
Senior IIF? (berlaku untuk pihak ketiga)
Have you raised your disclosure with any of the Senior Management of IIF? (applicable
for 3rd parties)
Jika ya, siapa yang diberi tahu, kapan, apa tanggapannya? : ……………………………………………….
If so, who has been informed, when, what was the response?
Apakah pengungkapan terbatas pada satu lokasi atau dapatkah terjadi di tempat lain : ……………………………………………….
dalam organisasi?
Is the disclosure confined to one location or could it be happening elsewhere in the
organization?
Selain itu, Pelaporan Pelanggaran melalui WBS juga dapat In addition, Violation Reports through WBS can also be sent
dikirimkan ke kantor pusat Perseroan yang ditujukan ke to the Company’s head office with the following address:
alamat:
PT Indonesia Infrastructure Finance
Prosperity Tower Lt. 55, District 8. : (+62) 21 5082 6600
Sudirman Central Business District Lot 28 ext. 5076 (Unit Audit Internal)
Jl. Jend. Sudirman Kav 52-53, Jakarta 12190 : whistleblowing@iif.co.id
Attn:
Unit Audit Internal
PT Indonesia Infrastructure Finance
256 Laporan Tahunan 2023
Page 259
Kriteria Laporan Report Criteria
Lingkup pelaporan yang dapat ditindaklanjuti melalui WBS The scope of reporting that can be followed up through the
Perseroan diuraikan sebagai berikut: WBS is as follows:
Kategori Pelaporan Penjelasan
Report Category Description
Praktik Korupsi Tindakan yang berupa menawarkan; memberikan; atau meminta, baik secara langsung ataupun tidak
Corruption Practices langsung, atas sesuatu yang berharga untuk memengaruhi secara tidak patut atas tindakan pihak lain.
Actions in the form of offering, giving or asking, either directly or indirectly for something of value to
improperly influence the actions of other parties.
Praktik Kecurangan Setiap perbuatan atau kelalaian, termasuk pemberian pernyataan yang salah, baik yang disengaja ataupun
Fraud Practices yang tidak disengaja, dan menyesatkan; atau mencoba untuk menyesatkan suatu pihak demi mendapatkan
keuntungan finansial/lainnya; atau untuk menghindari suatu kewajiban.
Any act or omission, including giving a false statement whether intentional or unintentional and misleading,
or trying to mislead a party in order to obtain financial or other benefits or to avoid an obligation.
Praktik Kolusi Kesepakatan antara dua pihak atau lebih yang direncanakan untuk mencapai tujuan yang tidak benar,
Collusion Practices termasuk memengaruhi secara tidak patut atas tindakan pihak lain.
An agreement between two or more parties that is designed to achieve an improper purpose, including
improperly influencing the actions of the other party.
Praktik Koersif Tindakan menghalangi atau merugikan, atau mengancam untuk menghalangi atau merugikan, baik secara
Coercive Practices langsung atau tidak langsung, setiap pihak atau kepemilikan suatu pihak untuk memengaruhi secara tidak
patut tindakan suatu pihak, termasuk namun tidak terbatas pada intimidasi dan pelecehan seksual.
The act of obstructing or harming, or threatening to hinder or harm, directly or indirectly, any party or the
possession of a party to improperly influence the actions of a party, including but not limited to sexual
intimidation and harassment.
Perlindungan bagi Pelapor Protection for Whistleblower
Perseroan berkomitmen untuk menjaga kerahasiaan identitas The Company is committed to keeping the confidentiality
dan memberikan perlindungan kepada pelapor dari segala bentuk of identity and providing protection to the whistleblower
ancaman, intimidasi, atau tindakan yang tidak menyenangkan from all forms of threats, intimidation, or unpleasant actions
yang berpotensi merugikan pelapor dan keluarganya. Apabila that have the potential to harm them and their family. If the
pelapor adalah karyawan IIF, maka Perseroan akan memberikan whistle blower is an employee of IIF, then the Company will
jaminan perlindungan terhadap jenjang kariernya ke depan, guarantee protection for their future career path, as long as
sepanjang pelaporan pengaduan yang disampaikan memenuhi the report submitted meets the reporting criteria and the
kriteria pelaporan serta yang bersangkutan tidak terlibat dalam employee themselves is not involved in such fraudulent acts
tindakan curang dan/atau kegiatan korupsi tersebut. and/ or corrupt activities.
Proses Penanganan Pengaduan Whistleblowing Handling Process
Laporan pengaduan yang telah disampaikan melalui WBS Complaint reports shall be submitted through the WBS to be
akan segera diproses dan ditindaklanjuti oleh UAI. Selain itu, further processed and followed up by UAI. In addition, IIF also
IIF juga memperkenankan penyampaian laporan pengaduan allows non-verbal submission of complaint reports (via letter,
secara non-verbal (lewat surat, telepon, dan e-mail). telephone, and e-mail).
Pihak yang Mengelola Pengaduan Parties that Manage the Complaints
Setelah menerima laporan pengaduan, UAI akan melakukan When the UAI receives a complaint report, it will register/
registrasi/pencatatan atas seluruh informasi yang ada dan file all available information and make initial investigations
melakukan investigasi termasuk atas barang bukti. Apabila including on evidence. If it decides the claim is true based on
hasil investigasi dianggap benar, maka laporan pengaduan investigation results, the complaint report will be escalated
tersebut akan dieskalasi ke Komite Pemeriksaan Kecurangan/ to the Fraud and Anti-Corruption Examination Committee for
Fraud dan Antikorupsi agar dapat ditindaklanjuti. further follow up.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 257
Page 260
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Laporan Pengaduan Pelanggaran Whistleblowing Report
Sepanjang tahun 2023, tidak terdapat laporan pengaduan Throughout 2023, there were no whistleblowing reports
pelanggaran melalui sistem WBS, sehingga tidak terdapat filed through the WBS system. Consequently, there is no
informasi terkait pelanggaran, tindak lanjut dan sanksi yang information regarding violations, follow-ups, and sanctions
diberikan. Perseroan juga tidak menemukan adanya internal imposed. The Company also did not uncover any incidents of
fraud yang terjadi sepanjang tahun 2023. internal fraud in 2023.
Praktik Bad Governance
Bad Governance Practices
Perseroan menyadari bahwa praktik-praktik bad governance The Company acknowledges that bad governance practices
dapat mengganggu penerapan GCG. Dalam rangka can disrupt GCG implementation. Therefore, the Company is
mendukung hal tersebut, Perseroan berkomitmen untuk committed to refraining from actions and policies that lead
tidak melakukan tindakan serta kebijakan yang berkaitan to bad governance practices.
dengan praktik-praktik bad governance.
Seluruh pelaksanaan aktivitas operasional bisnis Perseroan The Company ensures that the implementation of its
sepanjang tahun 2023 dipastikan telah memenuhi kaidah business operations throughout 2023 has entirely complied
dan prinsip-prinsip korporasi sehat sehingga tidak ditemukan with healthy corporation standards so no practice of bad
adanya penerapan praktik Tata Kelola Perusahaan yang buruk Corporate Governance practices is found in the scope of the
pada lingkup Perusahaan, seperti yang terkait dengan: Company, such as those related to:
1. Pencemaran lingkungan; 1. Environmental pollution;
2. Pelanggaran hukum; 2. Violation of Law;
3. Ketidakpatuhan terhadap kewajiban pajak; 3. Incompliance with tax obligations;
4. Pelanggaran terhadap hak-hak karyawan; dan 4. Violation of employee rights; and
5. Ketidaksesuaian pelaporan keuangan dengan peraturan 5. Incompatibility of financial reporting with applicable
yang berlaku. regulations.
Kebijakan Antikorupsi
Anti Corruption Policy
Perseroan berkomitmen untuk mendukung serta mendorong The Company is committed to supporting and promoting
pengelolaan bisnis dan operasional agar dapat berjalan accountable and transparent business and operational
secara akuntabel dan transparan sesuai ketentuan pada management in accordance with the provisions of applicable
peraturan perundang-undangan yang berlaku, khususnya regulations, particularly Law No. 31/1999 on Corruption
Undang-Undang No. 31 tahun 1999 tentang Tindak Pidana Criminal Acts. In this regard, the Company has internalized
Korupsi. Terkait dengan penegakan kebijakan antikorupsi rules related to the enforcement of anti-corruption in the
tersebut, Perseroan telah menginternalisasi aturan terkait Code of Conduct and Internal Control System that must be
penegakan antikorupsi dalam Kode Etik Perusahaan dan observed by all employees.
Sistem Pengendalian Internal Perusahaan yang wajib di
patuhi oleh seluruh insan Perseroan.
PT Indonesia Infrastructure Finance
258 Laporan Tahunan 2023
Page 261
Penerapan atas Pedoman Tata Kelola
Perusahaan sesuai SEOJK
No. 32/SEOJK.04/2015
Implementation of Corporate Governance Guidelines in Accordance With
OJK Circular Letter No. 32/SEOJK.04/2015
Prinsip dan Rekomendasi Penerapan di Perseroan
Principle and Recommendation Implementation in the Company
Prinsip 1 : Meningkatkan Nilai Penyelenggaraan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS)
Principle 1 : Improving the Value of Implementation of General Meeting of Shareholders (GMS)
1. Perusahaan memiliki cara atau prosedur teknis pengumpulan suara Perseroan sudah menerapkan Prinsip 1 Butir 1. RUPST Perseroan
(voting) baik secara terbuka maupun tertutup yang mengedepankan dilakukan secara sirkuler sesuai dengan tata cara yang diatur dalam
independensi, dan kepentingan Pemegang Saham. Anggaran Dasar Perseroan.
The Company shall have technical method or voting procedure The Company has implemented Principle 1 Point 1. The Company’s
both openly and privately, that prioritizes independency and the AGMS have been conducted in a circular manner in accordance with
interests of Shareholders. the procedures stipulated in the Company’s Articles of Association.
2. Seluruh anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris Emiten hadir Perseroan sudah menerapkan Prinsip 1 Butir 2. Seluruh anggota
dalam RUPST. Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan menghadiri RUPST yang
All members of an Issuer’s Board of Commissioners and Board of diselenggarakan tanggal 12 April 2023.
Directors shall attend the AGMS. The Company has implemented Principle 1 Point 2. All members of the
Company’s Board of Commissioners and Board of Directors attended
the AGMS which was held on12 April 2023.
3. Ringkasan risalah RUPS tersedia dalam Situs Web Perusahaan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 1 Butir 3. Ringkasan risalah
paling sedikit selama 1 (satu) tahun. RUPS selama 1 tahun terakhir tersedia di situs resmi Perseroan, yaitu
A summary of the minutes of the GMS shall be made available on https://iif.co.id/id/.
Issuer’s Website for at least 1 (one) year. The Company has implemented Principle 1 Point 3. The summary of
the minutes of the GMS for the last 1 year is already made available on
the Company’s official website, namely https://iif. co.id/id/.
Prinsip 2 : Meningkatkan Kualitas Komunikasi Emiten dengan Pemegang Saham atau Investor
Principle 2 : Improving the Quality of The Company’s Communication with Shareholders or Investors
1. Perusahaan memiliki suatu kebijakan komunikasi dengan Pemegang Perseroan sudah menerapkan Prinsip 2 Butir 1. Perseroan secara
Saham atau investor. rutin menyelenggarakan rapat dengan para Pemegang Saham untuk
The Company shall have a communication policy with Shareholders memberikan informasi terkini tentang kondisi dan kinerja Perseroan.
or investors. The Company has implemented Principle 2 Point 1. The Company
regularly convenes meetings with Shareholders to provide the latest
information on its condition and performance.
2. Perusahaan mengungkapkan kebijakan komunikasinya dengan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 2 Butir 2. Perseroan telah
Pemegang Saham atau investor dalam situs web. mengungkapkan seluruh informasi yang berkaitan dengan kebijakan
The Company shall disclose their communication policies with komunikasi Perusahaan pada situs web resmi Perseroan: https://iif.
Shareholders or investors on the website. co.id/en/investor/investor-update/.
The Company has implemented Principle 2 Point 2. The Company has
disclosed all information about communication policy on its official
website: https://iif.co.id/ en/investor/investor-update/.
Prinsip 3 : Memperkuat Keanggotaan dan Komposisi Dewan Komisaris
Principle 3 : Strengthening the Membership and Composition of the Board of Commissioners
1. Penentuan total anggota Dewan Komisaris mempertimbangkan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 3 Butir 1. Total anggota Dewan
kondisi Perusahaan. Komisaris Perseroan per 31 Desember 2023 adalah sebanyak 8
The size of The Company’s Board of Commissioners shall be (delapan) orang. Total dan komposisi Dewan Komisaris IIF telah
determined with due consideration to the condition of the Issuer. mempertimbangkan kondisi dan dinamika bisnis Perseroan.
The Company has implemented Principle 3 Point 1. The Company’s Board
of Commissioners as of December 31, 2023 had 8 (eight) members. The
number and composition of IIF’s Board of Commissioners has taken into
account the conditions and dynamics of the Company’s business.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 259
Page 262
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip dan Rekomendasi Penerapan di Perseroan
Principle and Recommendation Implementation in the Company
2. Penentuan komposisi anggota Dewan Komisaris memperhatikan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 3 Butir 2. Komposisi anggota
keberagaman keahlian, pengetahuan, dan pengalaman yang Dewan Komisaris Perseroan sudah memperhatikan keberagaman
dibutuhkan. keahlian, pengetahuan dan pengalaman. Pengungkapan tersebut dapat
The composition of members of the Board of Commissioners shall dilihat pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
be determined with due consideration on the diversity of expertise, The Company has implemented Principle 3 Point 2. The composition of the
knowledge, and experience required. members of the Company’s Board of Commissioners as taken into account
the diversity of expertise, knowledge and experience. This disclosure can be
seen in the Corporate Governance Chapter in this Annual Report.
Prinsip 4 : Meningkatkan Kualitas Pelaksanaan Tugas dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris
Principle 4 : Improving the Quality of Implementation of Duties and Responsibilities of the Board of Commissioners
1. Dewan Komisaris mempunyai kebijakan penilaian sendiri (self- Perseroan belum menerapkan Prinsip 4 Butir 1. Penilaian kinerja
assessment) untuk menilai kinerja Dewan Komisaris. Dewan Komisaris dan Direksi dilakukan oleh NRC.
The Board of Commissioners shall have a self-assessment policy to The Company has not implemented Principle 4 Point 1. The
assess its own performance. performance of Board of Commissioners and Board of Directors is
appraised by the NRC.
2. Kebijakan penilaian sendiri (self-assessment) untuk menilai kinerja Perseroan belum menerapkan Prinsip 4 Butir 2. Kebijakan penilaian
Dewan Komisaris, diungkapkan melalui Laporan Tahunan Perusahaan. (self-assessment) Dewan Komisaris dan Direksi ditentukan oleh NRC.
The self-assessment policy to assess the performance of the Board The Company has not implemented Principle 4 Point 2. The self-
of Commissioners shall be disclosed through the Company’s Annual assessment policy for the Board of Commissioners and Board of
Report. Directors is determined by the NRC.
3. Dewan Komisaris mempunyai kebijakan terkait pengunduran diri Perseroan sudah menerapkan Prinsip 4 Butir 3. Dewan Komisaris telah
anggota Dewan Komisaris apabila terlibat dalam kejahatan keuangan. memiliki kebijakan terkait pengunduran diri anggota Dewan Komisaris
The Board of Commissioners shall have a policy for the resignation sebagaimana telah diatur di dalam Board Manual Perseroan.
of its members should they be involved in financial crimes. The Company has implemented Principle 4 Point 3. The Board of
Commissioners already has a policy for the resignation of its members
as stipulated in the Company’s Board Manual.
4. Dewan Komisaris atau Komite yang menjalankan fungsi Nominasi Perseroan sudah menerapkan Prinsip 4 Butir 4. Perseroan memiliki
dan Remunerasi menyusun kebijakan suksesi dalam proses NRC yang berada di bawah supervisi Dewan Komisaris sebagaimana
Nominasi anggota Direksi. telah diungkapkan pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan
The Board of Commissioners or the Committee that carries out Tahunan ini.
the Nomination and Remuneration function shall formulate a The Company has implemented Principle 4 Point 4 The Company has
succession policy in the nomination process for members of the a NRC which is under the supervision of its Board of Commissioners as
Board of Directors. disclosed in the Corporate Governance Chapter in this Annual Report.
Prinsip 5 : Memperkuat Keanggotaan dan Komposisi Direksi
Principle 5 : Strengthening the Membership and Composition of the Board of Directors
1. Penentuan total anggota Direksi mempertimbangkan kondisi Perseroan sudah menerapkan Prinsip 5 Butir 1. Total anggota Direksi
Perusahaan serta efektifitas dalam pengambilan keputusan. Perseroan per 31 Desember 2023 adalah sebanyak 5 (lima) orang.
The size of Board of Directors shall be determined with due Total dan komposisi Dewan Komisaris IIF telah mempertimbangkan
consideration on the condition of the Company and effectiveness in kondisi dan dinamika bisnis Perseroan.
decision making. The Company has implemented the 5 Point 1. Principle The Company’s
Board of Directors as of December 31, 2022 had 5 (five) members. This
figure has has taken into account the conditions and dynamics of the
Company’s business.
2. Penentuan komposisi anggota Direksi memperhatikan, keberagaman Perseroan sudah menerapkan Prinsip 5 Butir 2. Komposisi anggota Direksi
keahlian, pengetahuan, dan pengalaman yang dibutuhkan. Perseroan sudah memperhatikan keberagaman keahlian, pengetahuan
The composition of the members of the Board of Directors shall be dan pengalaman yang dibutuhkan. Pengungkapan tersebut dapat dilihat
determined with due consideration on the diversity of expertise, pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
knowledge, and experience required. The Company has implemented Principle 5 Point 2. The composition
of the members of the Company’s Board of Directors has taken into
account the diversity of expertise, knowledge and experience required.
This disclosure can be seen in the Corporate Governance Chapter in
this Annual Report.
3. Anggota Direksi yang membawahi bidang akuntansi atau keuangan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 5 Butir 3. Perseroan memiliki
memiliki keahlian dan/atau pengetahuan di bidang akuntansi. anggota Direksi yang mempunyai kompetensi di bidang akuntansi atau
Board of Directors member in charge of accounting or finance shall keuangan. Penegasan ini dapat dilihat pada Bab Profil Perusahaan
have expertise and/ or knowledge in accounting. dalam Laporan Tahunan ini
The Company has implemented Principle 5 Point 3. The Company has
a member of its Board of Directors who has competence in accounting
or finance. This affirmation can be seen in the Company Profile
Chapter, Board of Directors Profile Sub-Chapter in this Annual Report.
PT Indonesia Infrastructure Finance
260 Laporan Tahunan 2023
Page 263
Prinsip dan Rekomendasi Penerapan di Perseroan
Principle and Recommendation Implementation in the Company
Prinsip 6 : Meningkatkan Kualitas Pelaksanaan Tugas dan Tanggung Jawab Direksi
Principle 6 : Improving the Quality of Implementation of Duties and Responsibilities of the Board of Directors
1. Direksi mempunyai kebijakan penilaian sendiri (self-assessment) Perseroan belum menerapkan Prinsip 6 Butir 1. Penilaian kinerja
untuk menilai kinerja Direksi. Dewan Komisaris dan Direksi dilakukan oleh NRC.
The Board of Directors shall have a self-assessment policy to assess The Company has not implemented Principle 6 Point 1. The
its own performance. performance of Board of Directors and Board of Directors is appraised
by NRC.
2. Kebijakan penilaian sendiri (self-assessment) untuk menilai kinerja Perseroan belum menerapkan Prinsip 6 Butir 2. Kebijakan penilaian
Direksi diungkapkan melalui Laporan Tahunan Perusahaan. (self-assessment) Dewan Komisaris dan Direksi ditentukan oleh NRC.
The self-assessment policy to assess the Board of Directors The Company has not implemented Principle 6 Point 2 The self-
performance shall be disclosed in the Company’s Annual Report. assessment policy for the Board of Commissioners and Board of
Directors is determined by the NRC.
3. Direksi mempunyai kebijakan terkait pengunduran diri anggota Perseroan sudah menerapkan Prinsip 6 Butir 3. Direksi telah memiliki
Direksi apabila terlibat dalam kejahatan keuangan. kebijakan terkait pengunduran diri anggota Direksi sebagaimana
The Board of Directors shall have a policy for the resignation of its telah diungkapkan pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan
members should they be involved in financial crimes. Tahunan ini.
The Company has implemented Principle 6 Point 3 The Board of
Directors already has a policy for the resignation of its members as
disclosed in the Corporate Governance Chapter in this Annual Report.
Prinsip 7 : Meningkatkan Aspek Tata Kelola Perusahaan melalui Partisipasi Pemangku Kepentingan
Principle 7 : Improving Corporate Governance Aspects through Stakeholder Participation
1. Perusahaan memiliki kebijakan untuk mencegah terjadinya insider Perseroan belum menerapkan Prinsip 7 Butir 1. Sebagai perusahaan
trading. tertutup, maka Perseroan tidak atau belum memiliki kebijakan yang
The Company shall have a policy for the prevention of insider berkaitan dengan aktivitas insider trading.
trading. The Company has not implemented Principle 7 Point 1. As a privately
owned entity, the Company does not have a policy for insider trading
activities.
2. Perusahaan memiliki kebijakan Antikorupsi dan anti-fraud. Perseroan sudah menerapkan Prinsip 7 Butir 2. Perseroan telah
The Company shall have an anti-corruption and anti-fraud policy. memiliki kebijakan tentang Antikorupsi dan anti-fraud sebagaimana
telah diungkapkan pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan
Tahunan ini.
The Company has implemented Principle 7 Point 2. The Company
already has policies for anti-corruption and anti-fraud as disclosed in
the Corporate Governance Chapter in this Annual Report.
3. Perusahaan memiliki kebijakan tentang seleksi dan peningkatan Perseroan sudah menerapkan Prinsip 7 Butir 3. Perseroan telah
kemampuan pemasok atau vendor. memiliki kebijakan tentang seleksi pemasok.
The Company shall have a policy for the selection and capacity The Company has implemented Principle 7 Point 3. The Company
building of suppliers or vendors. already has a policy for supplier selection.
4. Perusahaan memiliki kebijakan tentang pemenuhan hak-hak Perseroan sudah menerapkan Prinsip 7 Butir 4. Perseroan telah
kreditur. memiliki kebijakan tentang pemenuhan hak-hak kreditur.
The Company shall have a policy for the fulfillment of creditor The Company has implemented Principle 7 Point 4. The Company
rights. already has a policy for the fulfillment of creditor rights.
5. Perusahaan memiliki kebijakan sistem whistleblowing. Perseroan sudah menerapkan Prinsip 7 Butir 5. Perseroan memiliki
The Company shall have a whistleblowing system policy. kebijakan sistem whistleblowing sebagaimana telah diuraikan pada
Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
The Company has implemented Principle 7 Point 5. The Company
already has a whistleblowing system policy as described in the
Corporate Governance Chapter in this Annual Report.
6. Perusahaan memiliki kebijakan pemberian insentif jangka panjang Perseroan sudah menerapkan Prinsip 7 Butir 6. Perseroan menerapkan
kepada Direksi dan karyawan. program pemberian insentif kepada Direksi dan karyawan. Hal ini telah
The Company shall have a policy for long-term incentives to the dituangkan dalam kebijakan internal Perseroan.
Board of Directors and employees. The Company has implemented Principle 7 Point 6. The Company
implements an incentive program for Directors and employees. This
has been outlined in the Company’s internal policy.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 261
Page 264
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip dan Rekomendasi Penerapan di Perseroan
Principle and Recommendation Implementation in the Company
Prinsip 8 : Meningkatkan Pelaksanaan Keterbukaan Informasi
Principle 8 : Improving the Implementation of Information Disclosure
1. Perusahaan memanfaatkan penggunaan teknologi informasi secara Perseroan sudah menerapkan Prinsip 8 Butir 1. Perseroan
lebih luas selain situs web sebagai media keterbukaan informasi. memanfaatkan kecanggihan teknologi informasi yang dimiliki
The Company shall capitalize on the broader use of information internal untuk mendukung terlaksananya keterbukaan informasi yang
technology instead of just relying on its official website as a medium transparan dan akurat bagi para pemangku kepentingan.
for information disclosure. The Company has implemented Principle 8 Point 1. The Company
utilizes the sophistication of its internal information technology to
support the implementation of transparent and accurate information
disclosure for stakeholders.
2. Laporan Tahunan Perusahaan mengungkapkan pemilik manfaat Perseroan sudah menerapkan Prinsip 8 Butir 2. Perseroan sudah
akhir dalam kepemilikan saham Perusahaan paling sedikit 5% mengungkapkan pemilik manfaat akhir dalam kepemilikan saham
(lima persen), selain pengungkapan pemilik manfaat akhir dalam Perseroan paling sedikit 5% (lima persen) dalam Laporan Tahunan.
kepemilikan saham Perusahaan melalui Pemegang Saham utama The Company The Company has implemented Principle 8 Point 2.
dan pengendali. The Company has disclosed the ultimate beneficial owner in the
Company’s Annual Report shall disclose the ultimate beneficial Company’s share ownership of at least 5% (five percent) in the Annual
owner in the Company’s share ownership at least 5% (five percent), Report.
in addition to the disclosure of the final beneficial owner in the
Company’s share ownership through the major and controlling
Shareholders.
Penerapan Pedoman Umum Governansi
Korporat Indonesia (PUGKI)
Implementation of the Indonesian General Guidelines for
Corporate Governance (PUGKI)
PUGKI 2021 yang dikeluarkan oleh Komite Nasional Issued by the National Committee on Governance
Kebijakan Governansi (“KNKG”) menjadi salah satu pedoman Policy (“KNKG”), the PUGKI 2021 serves as one of the
untuk penerapan praktik GCG berstandar global, yang guidelines for implementing globally standardized GCG
direkomendasikan terutama untuk perusahaan yang terdaftar practices, particularly recommended for companies
di pasar modal dan mengelola dana masyarakat. Penerapan listed on the capital market and managing public funds.
prinsip-prinsip GCG berperan penting dalam meningkatkan The application of GCG principles plays a crucial role in
kepercayaan Pemegang Saham dan pemangku kepentingan, increasing Shareholders and stakeholders’ trust, reducing
menurunkan biaya modal, memperkuat pasar modal, capital costs, strengthening the capital market, expanding
memperluas lapangan kerja, dan mendorong pertumbuhan employment opportunities, and promoting economic growth
ekonomi yang sejalan dengan prinsip pembangunan in line with the principles of sustainable development.
berkelanjutan.
PUGKI 2021 terdiri dari 8 prinsip yang dibagi dalam PUGKI 2021 consists of 8 principles divided into 3 principle
3 kelompok prinsip sebagaimana diuraikan berikut: groups, as follows:
1. Kelompok prinsip pertama yang mengatur fungsi 1. The first principle group governs the management and
pengurusan dan pengawasan Perseroan, yaitu Dewan supervision functions of the Company, namely the Board
Komisaris dan Direksi; of Commissioners and the Board of Directors;
2. Kelompok prinsip kedua yang mengatur proses dan 2. The second principle group regulates the processes and
keluaran yang dihasilkan oleh Dewan Komisaris dan outputs produced by the Board of Commissioners and the
Direksi; serta Board of Directors; and
3. Kelompok prinsip ketiga yang mengatur pemilik sumber 3. The third principle group governs the owners of resources,
daya, yang terutama akan menerima manfaat dari who will primarily benefit from GCG implementation.
pelaksanaan GCG.
PT Indonesia Infrastructure Finance
262 Laporan Tahunan 2023
Page 265
Perseroan telah menerapkan prinsip dan rekomendasi PUGKI The Company has implemented the PUGKI 2021 principles
2021 berdasarkan pendekatan “Diterapkan atau Penjelasan” and recommendations based on the “Apply or Explain”
(“Apply or Explain”) dengan uraian implementasi sebagai berikut: approach, as follows:
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
I. Peran dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris dan Direksi
The Board of Commissioners and Board of Directors’ Roles and Responsibilities
1. Peran dan Tanggung Jawab Direksi
Board of Directors’ Duties and Responsibilities
a. Untuk mencapai penciptaan nilai yang berkelanjutan, Direksi Poin ini telah terpenuhi. Direksi senantiasa berkomitmen untuk
menjalankan peran kepemimpinannya dan berupaya mencapai hasil mewujudkan standar dan etika bisnis yang tinggi dengan memastikan
governansi sebagai berikut: pelaksanaan Kode Etik sehingga melahirkan budaya perusahaan yang
• Berdaya saing dan berfokus ke kinerja jangka panjang; berintegritas dan bertanggung jawab. Selain itu, implementasi peran
• Beretika dan bertanggung jawab dalam menjalankan bisnis; Direksi dalam menjalankan pengelolaan Perseroan juga dibantu oleh
• Berkontribusi positif terhadap masyarakat dan lingkungan; serta organ pendukung, yaitu BoC-IC, ALCO, RMC, Komite Advisory, HRC,
• Berkemampuan dalam bertahan dan bertumbuh (corporate ITSC, Sekretaris Perusahaan, dan UAI.
resilience). The Company has fulfilled this point. The Board of Directors is consistently
a. To achieve sustainable value creation, the Board of Directors carries committed to upholding high business standards and ethics by ensuring
out its leadership duties and strives to achieve governance outcomes the implementation of the Code of Conduct in order to foster an integral
as follows: and responsible corporate culture. Moreover, the implementation of the
• Being competitive and focusing on long-term performance; Board of Directors’ role in managing the Company is also supported by
• Acting ethically and responsibly in conducting business; supporting organs i.e. BoC-IC, ALCO, RMC, Advisory Committee, HRC,
• Making positive contributions to society and the environment; ITSC, Company Secretary, and UAI.
and
• Demonstrating corporate resilience and growth capability.
b. Direksi harus memastikan bahwa visi, misi, tujuan, sasaran, strategi, Poin ini telah terpenuhi. Direksi telah mengoptimalkan penerapan
dan rencana tahunan dan jangka menengah korporasi konsisten teknologi informasi yang relevan sebagai salah satu pilar strategi dalam
dengan tujuan jangka panjang, dengan memanfaatkan inovasi dan mencapai target bisnis, baik jangka pendek maupun jangka panjang.
teknologi secara efektif. The Company has fulfilled this point. The Board of Directors has
The Board of Directors must ensure that the Company’s vision, strategically prioritized the implementation of relevant information
mission, objectives, goals, strategies, and annual and medium- technology as a key pillar to achieve both short- and long-term business
term plans are consistent with its long-term objectives by utilizing targets.
innovation and technology effectively.
c. Direksi memastikan bahwa korporasi menerapkan manajemen risiko Poin ini telah terpenuhi. Direksi secara periodik melaksanakan tinjauan
dan sistem pengendalian internal yang tepat dan efektif yang selaras dan evaluasi dalam memastikan penerapan sistem manajemen risiko
dengan visi, misi, tujuan, sasaran, dan strategi korporasi serta mematuhi dan sistem pengendalian Perseroan telah berjalan optimal untuk
peraturan perundang-undangan dan standar yang berlaku. mendukung pencapaian target Perseroan dan kepatuhan terhadap
The Board of Directors ensures that the Company implements peraturan perundang-undangan dan standar yang berlaku.
appropriate and effective risk management and internal control system The Company has fulfilled this point. The Board of Directors periodically
in line with its vision, mission, objectives, goals, and strategies, as well as conducts reviews and evaluations to ensure the optimal implementation
in compliance with applicable laws and standards. of risk management system and control system to meet business
targets and maintain the Company’s compliance with applicable laws
and standards.
d. Direksi memastikan integritas akuntansi dan sistem pelaporan Poin ini telah terpenuhi. Direksi memastikan bahwa setiap orang yang
keuangan korporasi dan pengungkapan yang tepat waktu dan akurat terlibat dalam persiapan dan pengungkapan informasi korporasi memiliki
atas seluruh informasi material mengenai korporasi. kemampuan dan latar belakang yang memadai untuk menjalankan
The Board of Directors ensures the integrity of the Company’s tugasnya. Selain itu, Direksi juga dibantu oleh Sekretaris Perusahaan untuk
accounting and financial reporting systems and the timely and memastikan serta melakukan publikasi Laporan Keuangan dan informasi
accurate disclosure of all material information. korporasi lainnya telah dimuat dalam situs web dan media lainnya sesuai
peraturan yang berlaku.
The Company has fulfilled this point. The Board of Directors ensures
that everyone involved in the preparation and disclosure of corporate
information has the necessary skills and background to carry out their
duties. In addition, the Board of Directors is assisted by the Corporate
Secretary to ensure that the publication of Financial Statements and
other corporate information through the corporate website and other
media is in compliance with applicable regulations.
e. Direksi memastikan pelaporan keberlanjutan telah disusun Poin ini telah terpenuhi. Direksi beserta Sekretaris Perusahaan telah
sebagaimana mestinya. memastikan Laporan Keberlanjutan Perseroan disusun berdasarkan
The Board of Directors ensures that sustainability reporting has been kerangka pelaporan yang sesuai dengan ukuran dan kompleksitas
prepared properly. Perseroan dan telah memenuhi standar nasional dan internasional.
Dalam hal ini, Laporan Keberlanjutan Perseroan disusun berdasarkan
kerangka Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 51/POJK.03/2017
tentang Penerapan Keuangan Berkelanjutan bagi Lembaga Jasa
Keuangan, Emiten, dan Perusahaan Publik serta indikator standar
pelaporan berdasarkan Global Reporting Initiative (“GRI”) Standards
2021 dan Task Force on Climate Related Financial Disclosures (“TCFD”).
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 263
Page 266
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
The Company has fulfilled this point. The Board of Directors and the
Corporate Secretary have ensured that the Company’s Sustainability
Report is prepared based on a reporting framework that is appropriate
for the Company’s size and complexity, and has met national and
international standards. In this regard, the Company’s Sustainability
Report is prepared based on the framework of the Financial Services
Authority Regulation No. 51/POJK.03/2017 on the Implementation
of Sustainable Finance for Financial Institutions, Listed, and Public
Companies, as well as reporting standard indicators based on the 2021
Global Reporting Initiative (“GRI”) Standards and the Task Force on
Climate Related Financial Disclosures(“TCFD”).
f. Direksi membangun kerangka kerja untuk governansi teknologi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki Roadmap/Master
informasi korporasi yang selaras dengan kebutuhan dan prioritas Plan terkait perkembangan penerapan teknologi informasi sesuai
bisnis korporasi, mendorong peluang dan kinerja bisnis, memperkuat dengan kebutuhan dan prioritas. Direksi juga memastikan bahwa
manajemen risiko, serta mendukung tujuan dan strategi korporasi. Perseroan memiliki kebijakan alokasi sumber daya teknologi informasi
The Board of Directors establishes a framework for corporate yang memadai dan optimal untuk memperkuat manajemen risiko,
information technology governance that aligns with the Company’s mengoptimalkan setiap peluang bisnis, serta mendukung pencapaian
needs and business priorities, fosters opportunities and business target dan tujuan Perseroan.
performance, strengthens risk management, and supports the The Company has fulfilled this point. The Company has a Roadmap/
achievement of corporate objectives and strategies. Master Plan regarding the development of information technology
implementation in line with its needs and priorities. The Board of Directors
also ensures that the Company has a policy for allocating adequate and
optimal information technology resources to enhance risk management,
optimize business opportunities, and support the achievement of the
Company’s targets and objectives.
g. Bagi korporasi yang menjalankan kegiatan usaha berdasarkan prinsip Perseroan tidak menjalankan kegiatan usaha berdasarkan prinsip
Syariah, Direksi perlu memastikan kewenangan dan ketersediaan syariah.
perangkat pendukung yang memadai agar Dewan Pengawas Syariah The Company does not conduct business activities based on Sharia
dapat menjalankan perannya dengan efektif. principles.
For companies conducting business based on Sharia principles, the
Board of Directors needs to ensure the authority and availability of
adequate supporting mechanisms for the Sharia Supervisory Board to
fulfill its role effectively.
h. Piagam Direksi secara periodik ditinjau. Piagam mencakup antara Poin ini telah terpenuhi. Piagam Direksi telah ditinjau secara berkala.
lain pembagian peran Direktur secara individual dapat diatur di Piagam Direksi juga penyusunannya telah diselaraskan dengan POJK
Piagam Direksi atau dengan surat keputusan Direksi. 33/2014. Piagam Direksi terkini ditetapkan sejak telah dimuat dalam
The Board Charter is periodically reviewed. The Charter includes, situs web Perseroan. Adapun pembagian peran dan tanggung jawab
among other things, the individual assignment of duties for Directors, masing-masing anggota Direksi secara individual diatur dalam Piagam
which may be regulated in the Board Charter or through the Board of Direksi.
Directors’ decree. The Company has fulfilled this point. The Board Charter was prepared in
accordance with POJK 33/2014 and is periodically reviewed. The latest
Board Charter has been officially ratified since its publication on the
Company’s website. The delineation of roles and responsibilities for each
member of the Board of Directors is individually stipulated in the Board
Charter.
i. Direksi mempunyai kebijakan terkait pengunduran diri anggota Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki Kebijakan Tata
Direksi apabila terlibat dalam kejahatan keuangan dan terbukti Cara Pengunduran Diri Dewan Komisaris dan Direksi Apabila Terlibat
melakukan kesalahan. Kejahatan Keuangan.
The Board of Directors has a policy regarding the resignation of The Company has fulfilled this point. The Company has a Policy and
Board members if they are involved in financial crimes and proven to Procedure for the Resignation of the Board of Commissioners and Board
have committed violations. of Directors in Case of Involvement in Financial Crimes.
2. Penilaian Kinerja - Direksi dan Anggotanya
Performance Assessment - Board of Directors and Members
a. Dewan Komisaris melakukan evaluasi formal tahunan secara obyektif Poin ini telah terpenuhi. Penilaian kinerja Direksi, baik secara kolegial
dan independen untuk menentukan efektivitas Direksi dan setiap ataupun individual, dilakukan setiap tahun dengan menerapkan metode
individu Direktur. penilaian mandiri yang dilakukan oleh masing-masing anggota Direksi
The Board of Commissioners conducts an annual formal evaluation melalui pembandingan pencapaian kinerja Perseroan terhadap target
objectively and independently to determine the effectiveness of the KPI. Hasil penilaian ini kemudian disampaikan kepada Dewan Komisaris,
Board of Directors and each individual Director. yang mana evaluasi akhir penilaian dilakukan oleh Presiden Komisaris
berdasarkan rekomendasi yang disampaikan oleh NRC.
The Company has fulfilled this point. The performance assessment of the
Board of Directors, both collegially and individually, is conducted annually
using a self-assessment method performed by each member of the Board
by comparing the Company’s performance achievements against KPI
targets. The results of this assessment are then presented to the Board
of Commissioners, and the final evaluation is conducted by the President
Commissioner based on recommendations provided by the NRC.
PT Indonesia Infrastructure Finance
264 Laporan Tahunan 2023
Page 267
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
b. Dewan Komisaris dengan pertimbangan NRC, bertanggung jawab Poin ini telah terpenuhi. Kriteria dan evaluasi kinerja Direksi, baik secara
menentukan kriteria evaluasi kinerja dan menilai kinerja Direktur kolegial ataupun individual, telah mempertimbangkan rekomendasi
Utama dan anggota Direksi lainnya. dari NRC.
In consultation with the NRC, the Board of Commissioners is The Company has fulfilled this point. The criteria and performance
responsible for establishing performance evaluation criteria and evaluation of the Board of Directors, both collegially and individually,
assessing the performance of the President Director and other have taken into account recommendations from the NRC.
members of the Board of Directors.
3. Peran dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris
Board of Commissioners’ Duties and Responsibilities
a. Dewan Komisaris mereviu strategi korporasi paling tidak setiap tahun Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris bersama Direksi secara
dan menyetujui visi, misi, dan strategi korporasi yang dirumuskan periodik melakukan kajian dan tinjauan mengenai kesesuaian Visi
oleh Direksi. Dewan Komisaris juga mereviu, memberikan saran dan dan Misi Perseroan terhadap strategi, kondisi Perseroan saat ini, dan
menyetujui rencana bisnis dan rencana keuangan jangka panjang tantangan usaha yang akan dihadapi. Dewan Komisaris juga menelaah,
dan rencana keuangan jangka pendek korporasi. Dewan Komisaris memberikan pandangan, menyetujui rencana bisnis dan keuangan
memberikan advis dan melakukan pemantauan kepada Direksi atas Perseroan jangka pendek maupun jangka panjang, serta melakukan
pengelolaan implementasinya. Dewan Komisaris dan Direksi terlibat pemantauan atas implementasinya oleh Direksi melalui Rapat
dalam keputusan yang sangat penting bagi korporasi, diatur dalam Gabungan Dewan Komisaris dan Direksi.
anggaran dasar korporasi.
The Board of Commissioners reviews the corporate strategy at least The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners and
annually and approves the vision, mission, and corporate strategy the Board of Directors periodically review and assess the alignment of
prepared by the Board of Directors. The Board of Commissioners also the Company’s Vision and Mission with its strategy, current conditions,
reviews, provides advice, and approves the Company’s long-term business and upcoming business challenges. The Board of Commissioners also
plans and financial plans, as well as the short-term financial plans The examines, provides insights, approves the Company’s short- and long-
Board of Commissioners advises and monitors the implementation terms business and financial plans, and monitors their implementation
management by the Board of Directors. The Board of Commissioners and by the Board of Directors through Joint Meetings of the Board of
the Board of Directors are involved in decisions crucial to the Company, as Commissioners and Board of Directors.
regulated in the Articles of Association.
b. Jenis keputusan yang memerlukan persetujuan Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Mekanisme bagi Dewan Komisaris mengenai
harus diungkapkan dalam Laporan Tahunan. pemberian persetujuan terhadap tindakan Direksi yang memerlukan
The types of decisions requiring the approval of the Board of rekomendasi/persetujuan Dewan Komisaris telah diatur dan
Commissioners must be disclosed in the Annual Report. disampaikan pada pembahasan Dewan Komisaris dalam Laporan
Tahunan ini.
The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners’
approval mechanism for the Board of Directors’ actions that require
the Board of Commissioners’ recommendation/approval has been
regulated and disclosed in the Board of Commissioners section of this
Annual Report.
c. Dengan memperhatikan rekomendasi NRC, Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki kebijakan mengenai
mengusulkan kepada, dan untuk diputuskan oleh, RUPS pengangkatan nominasi Dewan Komisaris dan Direksi. Berdasarkan kebijakan tersebut,
dan/atau pemberhentian anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris. Dewan Komisaris berperan aktif dalam proses pengangkatan dan/atau
Dalam mengusulkan hal di atas, Dewan Komisaris memperhatikan pemberhentian anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris, dengan
keberagaman, unsur nondiskriminatif dan memberikan kesempatan memperhatikan rekomendasi NRC.
yang sama tanpa membedakan suku, agama, ras, antar golongan dan The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on the
gender. Dewan Komisaris memastikan proses pencalonan dan pemilihan nomination of the Board of Commissioners and Board of Directors. In
anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris adalah formal dan accordance with the aforementioned policy, the Board of Commissioners
transparan. plays an active role in the appointment and/or dismissal of members of
Taking into account the recommendations of NRC, the Board of the Board of Directors and members of the Board of Commissioners by
Commissioners proposes the appointment and/or dismissal of taking into consideration recommendations from the NRC.
members of the Board of Directors and members of the Board of
Commissioners to the GMS for approval. In preparing these proposals,
the Board of Commissioners pays close attention to diversity, non-
discrimination, and equal opportunities without discrimination
based on ethnicity, religion, race, groups, and gender. The Board of
Commissioners ensures that the nomination and election process
for members of the Board of Directors and members of the Board of
Commissioners is formal and transparent.
d. Dewan Komisaris atau Komite yang menjalankan fungsi nominasi Poin ini telah terpenuhi. Dalam rangka mempersiapkan regenerasi
menyusun kebijakan suksesi dalam proses nominasi anggota Direksi. kepemimpinan, Perseroan telah memiliki kebijakan mengenai nominasi
Setiap tahun Dewan Komisaris meninjau pelaporan pelaksanaan Dewan Komisaris dan Direksi.
rencana pengembangan dan suksesi yang disampaikan Direktur The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on the
Utama. nomination of the Board of Commissioners and Board of Directors to
The Board of Commissioners or the Committee responsible for accommodate the regeneration of the Company’s leadership.
the nomination function formulates succession policies as part of
the Board of Directors nomination process. Every year, the Board
of Commissioners reviews the development and succession plan
implementation report submitted by the President Director.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 265
Page 268
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
e. Dewan Komisaris: Poin ini telah terpenuhi. Penentuan besaran remunerasi Dewan
• Mengajukan kepada RUPS, yang dapat didahului oleh usulan dari Komisaris dan Direksi mengacu pada hasil keputusan RUPS yang
Komite yang menjalankan fungsi remunerasi, besaran remunerasi wewenangnya dapat dilimpahkan kepada Dewan Komisaris dengan
anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris yang selaras dengan memperhatikan kinerja Perseroan serta hal-hal lain yang disampaikan
pengembangan korporasi yang berkelanjutan dan kepentingan jangka oleh NRC.
panjang korporasi dan Pemegang Saham; serta The Company has fulfilled this point. The remuneration for the Board of
• Secara berkala mereviu sistem remunerasi Dewan Komisaris dan Commissioners and Board of Directors is determined in accordance with
Direksi. the resolution of the RUPS, the authority of which can be delegated to
The Board of Commissioners: the Board of Commissioners by taking into consideration the Company’s
• With or without proposals from the committee performing the performance and other factors presented by the NRC.
remuneration function, proposes the amount of remuneration for
members of the Board of Directors and the Board of Commissioners
in line with sustainable corporate development and the long-term
interests of the Company and Shareholders to GMS; and
• Periodically reviews the remuneration system for the Board of
Commissioners and the Board of Directors.
f. Dewan Komisaris mengawasi efektivitas kebijakan governansi Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris, baik secara langsung atau
korporat dan implementasinya serta mengusulkan perubahan jika melalui Komite pendukung, senantiasa mengawasi serta mengarahkan
diperlukan. kebijakan dan efektivitas penerapan GCG, sistem pengendalian internal,
The Board of Commissioners oversees the effectiveness of corporate dan sistem manajemen risiko yang diimplementasikan Perseroan telah
governance policies and their implementation, proposing changes as sejalan dengan target Perseroan dan peraturan perundang-undangan
necessary. maupun standar yang berlaku di industri sejenis. Dewan Komisaris
juga memberikan masukan dan perbaikan jika diperlukan untuk
g. Dewan Komisaris memantau dan mengarahkan agar korporasi pengembangan sistem tersebut.
menerapkan manajemen risiko dan sistem pengendalian internal The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners, either
yang tepat dan efektif yang selaras dengan tujuan, sasaran, dan directly or through Supporting Committees, consistently oversees and
strategi korporasi serta mematuhi peraturan perundang-undangan, directs policies and the effectiveness of the implementation of Good
kode perilaku, dan standar yang berlaku. Corporate Governance (“GCG”), internal control systems, and risk
The Board of Commissioners monitors and directs the Company to management systems implemented by the Company to align with the
implement appropriate and effective risk management and internal Company’s targets and applicable laws and standards in the industry.
control system that align with corporate goals, objectives, and The Board of Commissioners also provides input and improvements if
strategies in full compliance with applicable laws, codes of conduct, needed for the development of these systems.
and standards.
h. Dewan Komisaris mengawasi dan mengarahkan agar tercapai Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris, dibantu AC, memberikan arahan
integritas akuntansi dan sistem pelaporan keuangan korporat, serta tentang kebijakan akuntansi dan penyusunan Laporan Keuangan sesuai
independensi fungsi audit internal dan eksternal. dengan standar akuntansi yang berlaku di Indonesia, melakukan penilaian
The Board of Commissioners oversees and directs to ensure the atas efektivitas pelaksanaan audit eksternal melalui pemantauan kesesuaian
integrity of the Company’s accounting and financial reporting penyelesaian progres audit dengan rencana kerjanya, menelaah kesesuaian
systems, as well as the independence of internal and external audit pelaksanaan audit dengan standar profesi akuntan publik, dan menelaah
functions. hasil audit eksternal dan kualitas rekomendasi audit eksternal. Dewan
Komisaris, dibantu AC, juga melakukan penilaian atas efektivitas pelaksanaan
audit internal, pemantauan tindak lanjut hasil audit, penelaahan atas
kesesuaian pelaksanaan audit dengan standar audit internal, kelengkapan
atribut temuan dan kualitas rekomendasi hasil audit internal, serta telaah
rencana kerja pengawasan dan pelaksanaannya.
The Company has fulfilled this point. Assisted by the AC, the Board
of Commissioners provides guidance on accounting policies and the
preparation of Financial Statements in accordance with the applicable
accounting standards in Indonesia. The Board of Commissioners
assesses the effectiveness of external audit implementation by
monitoring the progress of audit completion in line with its plan, review
the compliance of audit execution with the standards of the public
accountant profession, and examine the results of external audits
and the quality of external audit recommendations. In addition, the
Board of Commissioners assesses the effectiveness of internal audit
implementation, monitors the follow-up on audit results, reviews the
compliance of audit implementation with internal audit standards, the
completeness of findings’ attributes, and the quality of internal audit
recommendations, and reviews the supervision and implementation of
the audit work plan.
i. Dewan Komisaris memantau, mereviu, dan menyetujui Laporan Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris telah memberikan
Tahunan dan Laporan Keberlanjutan korporasi serta memastikan pernyataan bertanggung jawab atas kebenaran seluruh informasi
integritasnya, serta mengawasi proses pengungkapan dan dalam Laporan Tahunan dan Laporan Keberlanjutan Perseroan dengan
pengkomunikasian korporasi. menandatangani surat pernyataan bersama anggota Dewan Komisaris
The Board of Commissioners monitors, reviews, and approves the dan Direksi.
Company’s Annual Report and Sustainability Report, ensures their The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners
integrity, and oversees the corporate disclosure and communication has provided a statement of responsibility for the accuracy of all
processes. information in the Company’s Annual Report and Sustainability Report
by signing a joint statement together with the Board of Directors.
PT Indonesia Infrastructure Finance
266 Laporan Tahunan 2023
Page 269
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
j. Piagam Dewan Komisaris secara periodik ditinjau. Poin ini telah terpenuhi. Piagam Dewan Komisaris ditinjau secara
The Board Charter is periodically reviewed. berkala. Penyusunan Piagam Dewan Komisaris telah diselaraskan
dengan ketentuan Anggaran Dasar Perseroan dan POJK 33/2014.
Piagam Dewan Komisaris terkini telah dimuat dalam situs web
Perseroan.
The Company has fulfilled this point. The Board Charter was prepared in
accordance with POJK 33/2014 and is periodically reviewed. The latest
Board Charter has been officially ratified since its publication on the
Company’s website.
k. Dewan Komisaris mempunyai kebijakan terkait pengunduran diri Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki Kebijakan Tata
anggota Dewan Komisaris apabila terlibat dalam kejahatan keuangan Cara Pengunduran Diri Dewan Komisaris dan Direksi Apabila Terlibat
dan terbukti melakukan kesalahan. Kejahatan Keuangan.
The Board of Commissioners has a policy regarding the resignation of The Company has fulfilled this point. The Company has a Policy and
members of the Board of Commissioners if they were involved in financial Procedure for the Resignation of the Board of Commissioners and Board
crimes and proven to have committed violations. of Directors in Case of Involvement in Financial Crimes.
l. Komisaris independen sangat diharapkan untuk dapat berkontribusi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki 2 (dua) orang
dalam diskusi yang jujur, obyektif, aktif, dan konstruktif pada rapat Komisaris Independen atau 25,00% dari total anggota Dewan Komisaris
Dewan Komisaris. sebanyak 8 (delapan) orang. Komisaris Independen berperan aktif
Independent Commissioners are highly expected to contribute to dalam Rapat Internal Dewan Komisaris maupun Rapat Gabungan Dewan
honest, objective, active, and constructive discussions during the Komisaris dan Direksi.
Board of Commissioners’ meetings. The Company has fulfilled this point. The Company has 2 (two)
Independent Commissioners or 25.00% of the total members of the
Board of Commissioners, which consists of 8 (eight) individuals. The
Independent Commissioners actively participate in both Internal
Board of Commissioners Meetings and Joint Meetings of the Board of
Commissioners and Directors.
m. Komisaris Utama berperan sebagai koordinator Dewan Komisaris dan Poin ini telah terpenuhi. Presiden Komisaris bertugas dan bertanggung
memastikan efektivitasnya. Komisaris Utama mendorong budaya jawab untuk mengkoordinasikan pelaksanaan tugas dan tanggung
keterbukaan dan dialog konstruktif yang memungkinkan berbagai jawab Dewan Komisaris serta memberikan usulan untuk mengadakan
pandangan diungkapkan, termasuk mengkoordinasi penetapan Rapat Internal Dewan Komisaris, termasuk agenda Rapat. Selain itu,
agenda rapat dewan yang tepat dan memastikan waktu yang cukup Rapat Gabungan Dewan Komisaris dan Direksi dilaksanakan secara
tersedia untuk mendiskusikan seluruh agenda. Selain itu, juga harus periodik.
ada kesempatan bagi Dewan Komisaris untuk bertemu dengan jajaran The Company has fulfilled this point. The President Commissioner
Direksi dan Manajemen Senior. is tasked with coordinating the implementation of duties and
The President Commissioner serves as the coordinator of the Board responsibilities of the Board of Commissioners and proposing the
of Commissioners and ensures its effectiveness. The President convening of Internal Board of Commissioners Meetings, including
Commissioner promotes a culture of transparency and constructive the meeting agenda. In addition, Joint Meetings of the Board of
dialogue that allows diverse perspectives to be expressed, including Commissioners and Directors are held periodically.
coordinating the setting of appropriate board meeting agendas
and ensuring sufficient time is available to discuss all agenda
items. In addition, there should be opportunities for the Board
of Commissioners to meet with the Board of Directors and Senior
Management.
4. Pembentukan Komite
Committee Establishment
a. Korporasi memiliki komite-komite di bawah Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris telah memiliki 4 (empat)
sekurang-kurangnya terdiri dari: AC, NRC, dan ROC. Komite pendukung, yaitu AC, NRC, ROC, serta BoC-IC.
The Company has committees under the Board of Commissioners, The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners has
consisting of at least the AC, NRC, and ROC. established 4 (four) Supporting Committees i.e. AC, NRC, ROC, and
BoC-IC.
b. Dewan Komisaris memastikan bahwa anggota AC seluruhnya Poin ini telah terpenuhi. Seluruh Anggota AC Perseroan merupakan
independen dan komite lain yang dibentuk Dewan Komisaris adalah pihak independen. Ketua AC dijabat oleh Komisaris Independen,
mayoritas dari pihak independen, serta seluruh anggota komite yaitu Bapak Rinaldi Firmansyah, dan 2 (dua) orang anggota terdiri
memiliki kompetensi, berkomitmen, serta memiliki wewenang dari Komisaris Independen, yaitu Bapak Darmin Nasution dan pihak
yang memadai untuk menjalankan perannya secara efektif dan independen eksternal, yaitu Bapak Asep Hikmat.
independen. The Company has fulfilled this point. All members of the AC are
The Board of Commissioners ensures that all members of the AC are independent parties. The Chairman of the AC is held by an Independent
entirely independent, and in other committees formed by the Board Commissioner, Mr. Rinaldi Firmansyah, and the other 2 (two) members
of Commissioners, the majority consists of independent parties. In consist of Independent Commissioners, Mr. Darmin Nasution, and an
addition, all committee members possess the necessary competence, external independent party, Mr. Asep Hikmat.
commitment, and authority to effectively and independently perform
their duties and responsibilities.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 267
Page 270
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
c. Untuk memastikan pemantauan atas pelaksanaan tugas AC berjalan Poin ini telah terpenuhi. Presiden Komisaris tidak menjabat sebagai
obyektif dan independen, Komisaris Utama tidak boleh menjadi ketua Ketua AC. Ketua AC Perseroan dijabat oleh Komisaris Independen, yaitu
AC, kecuali dalam keadaan luar biasa yang harus dijelaskan dalam Bapak Rinaldi Firmansyah.
Laporan Tahunan. The Company has fulfilled this point. The President Commissioner does
To ensure the monitoring of the AC’s duties is carried out objectively not serve as the Chairman of the AC. The Chairman of the AC is held by
and independently, the President Commissioner is not allowed to an Independent Commissioner, Mr. Rinaldi Firmansyah.
serve as the Chairman of the AC, except in exceptional circumstances
that must be explained in the Annual Report.
5. Penilaian Kinerja – Dewan Komisaris dan Anggotanya
Performance Assessment - Board of Commissioners and Members
Dewan Komisaris melakukan evaluasi formal tahunan secara obyektif Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki Kebijakan Penilaian Kinerja
untuk menentukan efektivitas Dewan, komitenya, dan setiap individu Dewan Komisaris dan Direksi yang memuat penilaian terhadap kinerja
Komisaris. Dewan Komisaris secara kolegial maupun individual serta dilakukan
The Board of Commissioners conducts an annual formal evaluation secara periodik setiap tahun oleh Dewan Komisaris.
objectively to determine the effectiveness of the Board, its committees, The Company has fulfilled this point. The Company has a Board of
and each individual Commissioner. Commissioners and Board of Directors Performance Assessment Policy
that includes an assessment of the collegial and individual performance
of the Board of Commissioners. The assessment is conducted
periodically every year by the Board of Commissioners.
6. Benturan Kepentingan
Conflict of Interest
a. Anggota Direksi yang mempunyai rangkap jabatan di luar korporasi, Poin ini telah terpenuhi. Ketentuan mengenai rangkap jabatan Direksi
harus mendapatkan persetujuan dari Dewan Komisaris. Seorang diatur dalam Piagam Direksi dan telah dimuat dalam situs web
Komisaris memberi tahu Dewan Komisaris dan ketua komite yang Perseroan. The Company has fulfilled this point. The Board of Directors’
menjalankan fungsi nominasi, sebelum menerima penunjukan baru concurrent positions are regulated in the Board Charter and have been
sebagai Direktur atau Komisaris dari korporasi terbuka, jabatan disclosed on the Company’s website.
Direktur lainnya atau posisi lain dengan komitmen waktu yang
signifikan.
Members of the Board of Directors who hold concurrent positions outside
the Company must obtain approval from the Board of Commissioners.
A Commissioner informs the Board of Commissioners and the chair of
the committee responsible for nomination functions before accepting
a new appointment as a Director or Commissioner of another publicly-
traded company, another directorial position, or any other position with
significant time commitments.
b. Dewan Komisaris memantau dan mengelola potensi benturan Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah menerapkan kebijakan
kepentingan Manajemen, anggota Direksi, Dewan Komisaris dan benturan kepentingan. Selain itu, Piagam Dewan Komisaris juga telah
Pemegang Saham, termasuk penyalahgunaan aset korporasi dan mengatur mengenai pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Dewan
penyalahgunaan dalam transaksi pihak berelasi. Komisaris yang Komisaris, sehingga seluruh anggota Dewan Komisaris berkomitmen
memiliki benturan kepentingan tidak turut serta dalam pemantauan untuk menghindari terjadinya potensi benturan kepentingan atau
dan pengambilan keputusan atas potensi benturan kepentingan yang selalu menempatkan diri untuk tidak berada dalam potensi terjadinya
melibatkan Komisaris atau afiliasi Komisaris yang bersangkutan. benturan kepentingan dalam situasi apa pun. Dalam hal terjadi benturan
The Board of Commissioners monitors and manages potential kepentingan, anggota Dewan Komisaris dilarang mengambil tindakan
conflicts of interest involving the Management, members of the yang dapat merugikan atau mengurangi keuntungan Perseroan dan wajib
Board of Directors, the Board of Commissioners, and Shareholders, mengungkapkan potensi benturan kepentingan dimaksud dalam setiap
including the misuse of corporate assets and abuses in transactions keputusan.
with related parties. Commissioners with conflicts of interest do The Company has fulfilled this point. The Company has implemented a
not participate in the monitoring and decision-making regarding conflict of interest policy. In addition, the Board Charter also regulates the
potential conflicts involving the Commissioners or their affiliated execution of duties and responsibilities of the Board of Commissioners,
entities. ensuring that all members of the Board of Commissioners are committed
to avoiding potential conflicts of interest or always placing themselves in
a position to prevent conflicts of interest in any situation. In the event of
a conflict of interest, Board of Commissioners members are prohibited
from taking actions that may harm or reduce the Company’s profitability
and are required to disclose the potential conflict of interest in every
decision.
PT Indonesia Infrastructure Finance
268 Laporan Tahunan 2023
Page 271
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
7. Peningkatan Kompetensi Anggota Dewan Komisaris dan Direksi
Competency Development for Members of Board of Commissioners and Board of Directors
Dewan Komisaris memastikan bahwa anggota Dewan Komisaris dan Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki Program Orientasi
Direksi memahami peran dan tanggung jawab mereka, karakteristik dan bagi Anggota Dewan Komisaris dan Direksi yang baru menjabat sebagai
operasi korporasi, peraturan perundang-undangan dan standar yang media untuk memberikan pemahaman mengenai Perseroan dalam
relevan serta kewajiban lain yang berlaku. Direksi melalui sekretaris waktu singkat sehingga pelaksanaan tugas dan tanggung jawabnya
korporasi mendukung seluruh anggota Dewan Komisaris dan Direksi dapat terlaksana dengan baik. Selain itu, Dewan Komisaris dan Direksi
dalam memperbarui dan menyegarkan keterampilan dan pengetahuan juga telah mengikuti pendidikan dan pelatihan dengan tujuan untuk
mereka yang diperlukan untuk menjalankan peran mereka di Dewan. meningkatkan kemampuan stategis, menambah pengetahuan bisnis,
The Board of Commissioners ensures that members of the Board of meningkatkan kepemimpinan, mengembangkan keterampilan baru,
Commissioners and the Board of Directors understand their roles and serta meningkatkan dan menjaga kualitas layanan yang dimiliki.
responsibilities, the characteristics and operations of the corporation, The Company has fulfilled this point. The Company has implemented
relevant regulations and standards, as well as other applicable an Orientation Program for newly appointed members of the Board of
obligations. Through the Corporate Secretary, the Board of Directors Commissioners and Board of Directors as a means to provide a quick
supports all members of the Board of Commissioners and the Board of understanding of the Company so that they can carry out their duties
Directors in updating and refreshing the skills and knowledge required and responsibilities in an effective manner. Furthermore, the Board
to carry out their respective duties and responsibilities. of Commissioners and Board of Directors have also participated in
education and training to enhance their strategic capabilities, gain
business knowledge, improve leadership, develop new skills, and
enhance and maintain the quality of services.
II. Komposisi dan Remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors’ Composition and Remuneration
1. Komposisi Dewan Komisaris dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors’ Composition
a. Dalam menentukan kandidat calon Direktur, Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki kebijakan mengenai
melalui NRC tidak hanya mengandalkan rekomendasi dari Dewan nominasi Dewan Komisaris dan Direksi. Berdasarkan Kebijakan tersebut,
Komisaris, Manajemen atau Pemegang Saham mayoritas. Dewan Ketua NRC dan Dewan Komisaris memberikan rekomendasi nominasi
Komisaris melalui NRC dapat menggunakan sumber independen kandidat anggota Dewan Komisaris dan Direksi kepada Pemegang
untuk menentukan kandidat yang memenuhi syarat. Saham. Namun demikian, Perseroan tidak menutup kemungkinan untuk
In selecting candidates for the position of Director, the Board menggunakan jasa pihak ketiga yang independen dan memiliki reputasi
of Commissioners, through the NRC, does not solely rely on baik dalam proses seleksi kandidat Dewan Komisaris dan/atau Direksi.
recommendations from the Board of Commissioners, the The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on
Management, or the majority Shareholder. The Board of the nomination of the Board of Commissioners and Board of Directors
Commissioners, through the NRC, may utilize independent sources in which the Chairman of the NRC and the Board of Commissioners
to identify qualified candidates. provide recommendations for the nomination of candidates for the
Board of Commissioners and Board of Directors to the Shareholders.
Nevertheless, the Company does not rule out the possibility of
engaging the services of an independent and reputable third party in
the selection process of the Board of Commissioners and/or Board of
Directors candidates.
b. Dewan Komisaris memastikan bahwa kriteria dalam menyeleksi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki kebijakan dalam mengatur
anggota Direksi mencakup paling tidak pengetahuan, kemampuan, kriteria yang harus dimiliki oleh calon anggota Dewan Komisaris dan
dan keahlian yang dibutuhkan untuk memenuhi secara tepat peran Direksi.
Direksi serta memperhatikan terpenuhinya keberagaman Direksi. The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on
The Board of Commissioners ensures that the criteria for selecting the criteria that must be possessed by candidates for the Board of
members of the Board of Directors include, at a minimum, the Commissioners and Board Directors.
knowledge, capabilities, and expertise required to effectively perform
the Board of Directors’ duties and responsibilities. In addition, attention
is given to ensuring the Board of Directors’ diversity.
c. Kebijakan korporasi tentang keberagaman pada, Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki kebijakan Dewan Komisaris
dan Direksi diungkapkan dalam Laporan Tahunan. dan Direksi. Keberagaman anggota Dewan Komisaris dan Direksi dapat
The Company’s policy on diversity within the Board of Commissioners dilihat pada Bab Tata Kelola Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
and the Board of Directors is disclosed in the Annual Report. The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on the
diversity of the Board of Commissioners and Board of Directors. The
diversity of the members of the Board of Commissioners and Board of
Directors is disclosed in the Corporate Governance Chapter of this Annual
Report.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 269
Page 272
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
d. Dewan Komisaris memastikan bahwa kebijakan dan prosedur untuk Poin ini telah terpenuhi. Kriteria dalam menyeleksi anggota Dewan
seleksi dan nominasi Komisaris adalah jelas dan transparan sehingga Komisaris diulas dalam Rapat NRC dengan mengacu pada Anggaran
dapat menghasilkan komposisi Dewan yang diinginkan. Dewan Dasar dan Piagam Dewan Komisaris. Dalam pembahasan tersebut,
Komisaris menggunakan sumber independen untuk menentukan NRC senantiasa memastikan fungsi nominasi berjalan dengan benar
kandidat yang memenuhi syarat. dan transparan demi menghasilkan komposisi Dewan Komisaris yang
The Board of Commissioners ensures that policies and procedures for the optimal dalam mendukung kepentingan Perseroan. Perseroan juga
selection and nomination of Commissioners are clear and transparent to tidak menutup kemungkinan untuk menggunakan jasa pihak ketiga
achieve the desired composition of the Board. The Board of Commissioners yang independen dan memiliki reputasi baik dalam proses seleksi
utilizes independent sources to identify qualified candidates. kandidat Dewan Komisaris.
The Company has fulfilled this point. The criteria for selecting members
of the Board of Commissioners are discussed in the NRC Meeting in
accordance with the Articles of Association and the Board Charter.
In the aforementioned discussions, the NRC consistently ensures that
the nomination function operates correctly and transparently to achieve
an optimal composition of the Board of Commissioners to support the
Company’s interests. The Company also does not rule out the possibility
of engaging the services of an independent and reputable third party in
the selection process for Board of Commissioners candidates.
e. Dewan Komisaris/Komite yang menjalankan fungsi nominasi Poin ini telah terpenuhi. NRC menjalankan fungsi nominasi Dewan
menetapkan prosedur dan kriteria nominasi yang konsisten dengan Komisaris berdasarkan prosedur dan kriteria nominasi disetujui oleh
matriks keahlian Dewan Komisaris yang telah disetujui Dewan Dewan Komisaris.
Komisaris dan memastikan bahwa profil kandidat memenuhi The Company has fulfilled this point. The NRC performs the Board
persyaratan yang ditetapkan dalam matriks keahlian dan kriteria of Commissioners’ nomination function based on procedures and
nominasi. nomination criteria approved by the Board of Commissioners.
The Board of Commissioners or the Nomination Committee
establishes procedures and criteria consistent with the skills
matrix approved by the Board of Commissioners, and ensure that
candidates’ profiles meet the requirements outlined in the skills
matrix and nomination criteria.
f. Komposisi Dewan Komisaris harus dibentuk sedemikian rupa sehingga Poin ini telah terpenuhi. Komposisi Dewan Komisaris telah
anggota-anggotanya secara kelompok mencerminkan keberagaman mencerminkan keberagaman dalam hal kemampuan, keahlian,
dalam hal kemampuan, keahlian, pengetahuan, pengalaman, usia, pengetahuan, pengalaman, usia, dan latar belakang yang dibutuhkan
latar belakang budaya, dan gender yang dibutuhkan untuk memenuhi untuk memenuhi peran Dewan Komisaris secara tepat. Informasi
secara tepat peran Dewan Komisaris. mengenai susunan Dewan Komisaris disampaikan pada pembahasan
The composition of the Board of Commissioners should be structured Dewan Komisaris dalam Laporan Tahunan ini.
in a way that its members collectively reflect diversity in terms of The Company has fulfilled this point. The composition of the Board
abilities, expertise, knowledge, experience, age, cultural background, of Commissioners reflects diversity in terms of capabilities, expertise,
and gender necessary to perform the Board of Commissioners’ duties knowledge, experience, age, and backgrounds required to fulfill the role
in a proper and effective manner. of the Board of Commissioners appropriately. Information about the
structure of the Board of Commissioners is disclosed in the Board of
Commissioners section of this Annual Report.
g. Untuk memampukan Dewan Komisaris dalam memberikan advis dan Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris memiliki Komisaris
supervisi secara independen kepada Direksi dan untuk peran-peran Independen sebanyak 3 (tiga) orang atau 30,00% dari total anggota
yang terdapat potensi benturan kepentingan, Dewan Komisaris Dewan Komisaris sebanyak 9 (sembilan) orang. Komisaris Independen
terdiri dari Komisaris Independen yang cukup jumlahnya, dengan yang telah menjabat selama 2 (dua) periode masa jabatan dapat
masa jabatan yang dibatasi dan terdapat pengungkapan jangka diangkat kembali pada periode selanjutnya sepanjang Komisaris
waktu keanggotaan Dewan Komisaris serta independensi mereka dari Independen tersebut menyatakan dirinya tetap independen sesuai
sudut pandang korporasi. Pasal 25 POJK No. 33/2014.
To empower the Board of Commissioners in providing independent The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners had
advice and supervision to the Board of Directors, and for roles 3 (three) Independent Commissioners, accounting for 30.00% of
with potential conflicts of interest, the Board of Commissioners the total Board members, which comprises 9 (nine) individuals.
consists of a sufficient number of Independent Commissioners. Independent Commissioners who have served for 2 (two) consecutive
Their terms are limited, and there is disclosure of the duration of terms may be reappointed for subsequent terms, provided they declare
their membership on the Board of Commissioners, emphasizing their their continued independence in accordance with Article 25 of POJK
independence from a corporate perspective. No. 33/2014.
h. Untuk memfasilitasi fungsi Dewan Komisaris dan Direksi yang efektif Poin ini telah terpenuhi. NRC memastikan bahwa proses nominasi
dan guna meningkatkan kepercayaan investor dan pemangku Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan berjalan formal, ketat, dan
kepentingan, NRC memastikan bahwa terdapat proses yang formal, transparan. Setiap usulan kandidat Dewan Komisaris dan/atau Direksi
ketat, dan transparan untuk penunjukan dan pengangkatan anggota akan diulas dalam Rapat NRC dengan mempertimbangkan berbagai
Dewan Komisaris dan Direksi. aspek dan sudut pandang.
To facilitate the effective implementation of the Board of The Company has fulfilled this point. The NRC ensures that the
Commissioners and the Board of Directors’ functions, and to enhance nomination process for the Board of Commissioners and Board of
investors and stakeholders’ confidence, NRC ensures the existence Directors is conducted in a formal, rigorous, and transparent manner.
of a formal, rigorous, and transparent process for the appointment Each proposed candidate for the Board of Commissioners and/or Board
and selection of members of the Board of Commissioners and the of Directors will be reviewed in NRC meetings, taking into account
Board of Directors. various aspects and perspectives.
PT Indonesia Infrastructure Finance
270 Laporan Tahunan 2023
Page 273
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
2. Remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi
Board of Commissioners and Board of Directors’ Remuneration
a. Kebijakan remunerasi anggota Direksi terdiri atas struktur Poin ini telah terpenuhi. Penentuan besaran remunerasi Direksi
remunerasi yang berorientasi pada pengembangan korporasi mengacu pada hasil keputusan RUPS yang wewenangnya dapat
yang berkelanjutan dan mendorong pencapaian tujuan jangka dilimpahkan kepada Dewan Komisaris dengan mempertimbangkan
panjang. Remunerasi Direksi harus diusulkan, dapat dengan pendapat dan rekomendasi dari NRC. Dalam menentukan remunerasi
melalui NRC, oleh Dewan Komisaris untuk diputuskan oleh RUPS. Direksi, NRC telah mempertimbangkan peran setiap anggota Direksi,
Total remunerasi yang diusulkan kepada RUPS tersebut ditetapkan remunerasi yang berlaku di industri sejenis (peers group), pencapaian
dengan mempertimbangkan peran setiap anggota Direksi dan situasi target, serta keseimbangan tunjangan. Struktur remunerasi Direksi juga
ekonomi serta kinerja korporasi. telah berorientasi pada pengembangan Perseroan yang berkelanjutan
The remuneration policy for members of the Board of Directors dan mendorong pencapaian tujuan jangka panjang.
consists of a compensation structure oriented towards the The Company has fulfilled this point. The remuneration for the Board of
development of sustainable corporate growth and encourages Directors is determined in accordance with the resolutions of the GMS,
the achievement of long-term goals. The Board of Directors’ the authority of which may be delegated to the Board of Commissioners
remuneration must be proposed, possibly through the NRC, by the by taking into account the opinions and recommendations from
Board of Commissioners for approval by the GMS. The amount of the NRC. To determine the remuneration for the Board of Directors,
remuneration proposed to the GMS is determined by considering the the NRC has considered the role of each Director, industry-standard
role of each Director, the economic situation, and the Company’s remuneration (peer group), target achievements, and the balance of
performance. allowances. The Board of Directors’ remuneration structure is also
oriented towards the sustainable development of the Company and
encourages the achievement of long-term goals.
b. Kebijakan remunerasi anggota Dewan Komisaris terdiri atas struktur Poin ini telah terpenuhi. Penentuan besaran remunerasi Dewan
remunerasi yang berorientasi pada pengembangan korporasi yang Komisaris mengacu pada hasil keputusan RUPS yang wewenangnya
berkelanjutan dan mendorong pencapaian tujuan jangka panjang. dapat dilimpahkan kepada Dewan Komisaris dengan mempertimbangkan
Total remunerasi yang diusulkan Dewan Komisaris kepada RUPS pendapat dan rekomendasi dari NRC. Dalam menentukan remunerasi
tersebut ditetapkan dengan mempertimbangkan peran setiap Dewan Komisaris, NRC telah mempertimbangkan peran setiap
anggota Dewan Komisaris dan situasi ekonomi serta kinerja anggota Dewan Komisaris, remunerasi yang berlaku di industri sejenis
korporasi. Di samping itu juga harus dipertimbangkan posisinya (peers group), pencapaian target, serta keseimbangan tunjangan.
sebagai Komisaris Utama dan ketua serta keanggotaannya dalam Struktur remunerasi Dewan Komisaris juga telah berorientasi pada
komite-komite. pengembangan Perseroan yang berkelanjutan dan mendorong
The remuneration policy for members of the Board of Commissioners pencapaian tujuan jangka panjang.
consists of a compensation structure oriented towards the The Company has fulfilled this point. The remuneration for the
development of sustainable corporate growth and encourages Board of Commissioners is determined in accordance with the
the achievement of long-term goals. The amount of remuneration resolutions of the GMS, the authority of which may be delegated to
proposed by the Board of Commissioners to the GMS is determined the Board of Commissioners by taking into account the opinions and
by considering the role of each Board member, the economic recommendations from the NRC. To determine the remuneration
situation, and the Company’s performance. In addition, their position for the Board of Commissioners, the NRC has considered the role of
as the President Commissioner and their membership in various each Commissioner, industry-standard remuneration (peer group),
committees must also be taken into account. target achievements, and the balance of allowances. The Board of
Commissioners’ remuneration structure is also oriented towards
the sustainable development of the Company and encourages the
achievement of long-term goals.
c. Untuk memastikan bahwa paket remunerasi ditentukan berdasarkan Poin ini telah terpenuhi. Berdasarkan Piagam NRC, NRC melakukan
prestasi, kualifikasi, dan kompetensi Direktur dan Komisaris dengan pembahasan dan evaluasi atas kebijakan, besaran, dan struktur
memperhatikan kinerja operasi korporasi, kinerja individu dan kondisi remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi paling kurang sekali dalam
pasar, NRC memastikan bahwa terdapat prosedur yang adil dan setahun. Melalui evaluasi tersebut, NRC memastikan prosedur
transparan untuk menetapkan kebijakan remunerasi anggota Dewan remunerasi Perseroan telah berjalan adil dan transparan, serta telah
Komisaris dan Direksi. ditentukan berdasarkan prestasi, kualifikasi, dan kompetensi Dewan
To ensure that the remuneration packages are determined based Komisaris dan Direksi.
on performance, qualifications, and competence of Directors and The Company has fulfilled this point. Pursuant to the NRC Charter, the
Commissioners, taking into account the Company’s operational NRC reviews and evaluates the Board of Commissioners and Board of
performance, individual performance, and market conditions, the Directors’ remuneration policy, amount, and structure at least once a
NRC ensures that there are fair and transparent procedures for year. Through the aforementioned evaluation, the NRC ensures that the
establishing remuneration policies for members of the Board of Company’s remuneration procedures are fair and transparent based
Commissioners and Board of Directors. on the performance, qualifications, and competencies of the Board of
Commissioners and Board of Directors.
III. Hubungan Kerja antara Dewan Komisaris dan Direksi
Work Relationship Between Board of Commissioners and Board of Directors
1. Sifat Hubungan Kerja
Work Relationship Characteristics
a. Terdapat diskusi yang terbuka antara Direksi dengan Dewan Poin ini telah terpenuhi. Diskusi Dewan Komisaris dan Direksi dapat
Komisaris serta di antara para anggota Direksi dan para anggota dilakukan melalui Rapat Gabungan yang diselenggarakan secara
Dewan Komisaris. Namun, tetap penting menjaga kerahasiaan periodik.
informasi agar tidak terjadi keBoard of Commissionersoran informasi The Company has fulfilled this point. The discussion between the Board
rahasia. of Commissioners and Board of Directors can be conducted through
There is open discussion between the Board of Directors and the periodic Joint Meetings.
Board of Commissioners, as well as among the members of the
Board of Directors and the members of the Board of Commissioners.
However, it remains crucial to maintain the confidentiality of
information to prevent the disclosure of sensitive information.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 271
Page 274
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
b. Sesuai dengan tugas dan perannya masing-masing, Direksi Poin ini telah terpenuhi. Visi, misi, kebijakan, dan strategi Perseroan
bekerja sama dengan Dewan Komisaris dalam merumuskan disusun bersama antara Dewan Komisaris dan Direksi sesuai dengan
misi, visi dan strategi korporasi dan secara reguler membahas pembidangan tugas masing-masing. Secara periodik, Dewan Komisaris
pengimplementasiannya. bersama Direksi juga melakukan evaluasi terhadap efektivitas
In accordance with their respective duties and roles, the Board of implementasinya di seluruh level organisasi serta relevansinya terhadap
Directors works closely with the Board of Commissioners to prepare kondisi Perseroan maupun perekonomian dan industri sejenis.
the Company’s mission, vision, and strategy, and regularly discuss The Company has fulfilled this point. The Company’s vision, mission,
their implementation. policies, and strategies are collaboratively developed by the Board
of Commissioners and Board of Directors in line with their respective
duties. The Board of Commissioners and Board of Directors also
periodically evaluate the effectiveness of their implementation at all
levels of the organization and assess their relevance to the Company’s
conditions as well as the economy and the related industry.
c. Sekretaris Korporasi memiliki peran penting dalam mendukung Poin ini telah terpenuhi. Direksi menunjuk Bapak Nastantio W. Hadi
efektivitas hubungan kerja antara Direksi dengan Dewan Komisaris, sebagai Sekretaris Perusahaan berdasarkan Surat No. S.2016.153/IV/IIF
mendorong implementasi praktik governansi korporat yang baik, tanggal 7 April 2016. Sekretaris Perusahaan bertanggung jawab untuk
termasuk komunikasi yang efektif dengan Pemegang Saham dan memelihara citra Perseroan dan melindungi kepentingan Perseroan
pemangku kepentingan lainnya. dengan membangun komunikasi dan hubungan baik dengan seluruh
The Corporate Secretary plays a crucial role in supporting the pihak serta sebagai penghubung antara Perseroan dengan Pemegang
effectiveness of the working relationship between the Board Saham serta pemangku kepentingan lainnya. Sekretaris Perusahaan
of Directors and the Board of Commissioners, promoting the juga berperan untuk mendukung efektivitas hubungan kerja antara
implementation of good corporate governance practices, including Dewan Komisaris dan Direksi dalam membangun penerapan Tata Kelola
effective communication with Shareholders and other stakeholders. Perusahaan yang optimal.
The Company has fulfilled this point. The Board of Directors appointed
Mr. Nastantio W. Hadi as the Corporate Secretary in accordance with
Letter No. S.2016.153/IV/IIF dated 7 April 2016. The Corporate
Secretary is responsible for maintaining the Company’s image and
protecting its interests by fostering communication and good relations
with all stakeholders. The Corporate Secretary serves as a liaison
between the Company, Shareholders, and other stakeholders. The
Corporate Secretary also plays a role in supporting the effective working
relationship between the Board of Commissioners and the Board of
Directors in establishing optimal Corporate Governance practices.
2. Akses informasi Dewan Komisaris
Board of Commissioners’ Access to Information
Direksi bertanggung jawab untuk memastikan Dewan Komisaris Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris dapat berinteraksi dengan
mendapatkan akses informasi yang akurat, relevan, dan tepat waktu. Direksi melalui Rapat Gabungan yang sudah dijadwalkan jika ada
Dewan Komisaris sendiri memastikan bahwa ia memperoleh informasi informasi/peristiwa yang material harus disampaikan kepada Dewan
yang memadai. Direksi menyediakan informasi kepada Dewan Komisaris Komisaris. Sekretaris Perusahaan juga membantu Direksi menyediakan
secara teratur, tanpa penundaan, dan secara komprehensif tentang akses informasi yang akurat, relevan, dan tepat waktu kepada Dewan
seluruh masalah yang relevan dengan korporasi. Dewan Komisaris Komisaris. Selain itu, Sekretaris Perusahaan juga mengadministrasikan,
sewaktu-waktu dapat meminta Direksi untuk memberikan informasi mendistribusikan, serta menindaklanjuti surat masuk yang diterima
tambahan. Perseroan dan ditujukan kepada Direksi dan/atau Dewan Komisaris.
The Board of Directors is responsible for ensuring that the Board of The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners
Commissioners has access to accurate, relevant, and timely information. can interact with the Board of Directors through scheduled Joint
The Board of Commissioners, in turn, ensures that it obtains adequate Meetings when there is material information or events that need to be
information. The Board of Directors provides comprehensive information communicated to the Board of Commissioners. The Corporate Secretary
to the Board of Commissioners regularly, without delay, on all matters also assists the Board of Directors in providing accurate, relevant, and
relevant to the Company. The Board of Commissioners may request the timely information access to the Board of Commissioners. In addition,
Board of Directors to provide additional information at any given time. the Corporate Secretary administers, distributes, and follows up on
incoming correspondence received by the Company addressed to the
Board of Directors and/or the Board of Commissioners.
3. Tanggung jawab Dewan Komisaris dan Direksi atas Dampak Struktur
Board of Commissioners and Board of Directors’ Accountability for Structural Impact
Dampak struktur kepemilikan terhadap korporasi. Dewan Komisaris dan Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris dan Direksi memastikan
Direksi mempertimbangkan tanggung jawabnya dalam konteks struktur bahwa struktur Pemegang Saham dan hubungan antar-Pemegang
kepemilikan saham dan hubungan antar-Pemegang Saham korporasi Saham tidak memengaruhi pelaksanaan peran dan tanggung jawab
yang mungkin berdampak terhadap pengelolaan dan operasi korporasi. Dewan Komisaris dan Direksi. Seluruh keputusan dan kebijakan yang
The impact of ownership structure on the Company. The Board of diambil Dewan Komisaris dan Direksi diambil secara independen dan
Commissioners and the Board of Directors carefully consider their transparan demi kepentingan Perseroan.
responsibilities within the context of the share ownership structure and The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners
the relationships among the Company’s Shareholders that may affect and Board of Directors ensure that the Shareholder structure and
corporate management and operations. relationships among Shareholders do not affect the execution of the
Boards’ duties and responsibilities. All decisions and policies made
by the Board of Commissioners and Board of Directors are taken
independently and transparently in the best interests of the Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
272 Laporan Tahunan 2023
Page 275
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
Perilaku Etis dan Bertanggung Jawab
IV.
Ethical and Responsible Behavior
Pedoman Etika dan Perilaku
1.
Code of Conduct and Behavior
a. Pernyataan ini dituangkan dalam Pedoman Perilaku dan Etika Usaha Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki Kode Etik Perusahaan yang
yang harus secara jelas mengungkapkan harapan korporasi bahwa wajib ditaati oleh Dewan Komisaris, Direksi, dan seluruh karyawan. Kode
setiap anggota Dewan Komisaris dan Direksi serta karyawan akan: Etik Perusahaan ini disosialisasikan kepada seluruh insan Perseroan,
• Bertindak untuk kepentingan terbaik korporasi; salah satunya melalui pembagian Buku Pedoman Kode Etik kepada
• Bertindak dengan jujur dan dengan integritas berstandar tinggi; karyawan. Informasi lebih lengkap disampaikan pada bagian Kode Etik
• Bersikap independen dan bertindak berdasarkan informasi yang dan Budaya Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
lengkap, dengan itikad baik, dengan uji tuntas dan kehati-hatian; The Company has fulfilled this point. The Company has Code of
• Mematuhi peraturan perundang-undangan yang berlaku bagi Conduct that must be observed by the Board of Commissioners, Board
korporasi dan operasinya; of Directors, and all employees. The Code of Conduct is disseminated to
• Menghindari tindakan yang melanggar peraturan perundang- all Company personnel through, among others, the distribution of Code
undangan atau tindakan yang tidak etis berdasarkan pedoman of Conduct Guidebook to employees. Further information is available
etika korporasi; under the Code of Conduct and Corporate Culture of this Annual Report.
• Tidak terlibat atau berpartisipasi dalam kegiatan apa pun yang
akan menimbulkan benturan kepentingan dengan kepentingan
terbaik korporasi atau yang akan berdampak negatif terhadap
reputasi korporasi;
• Tidak mengambil manfaat atas properti atau informasi yang
dimiliki korporasi, kepemilikan aset lainnya atau pelanggannya
untuk kepentingan pribadi atau yang menyebabkan kerugian bagi
korporasi dan pelanggannya;
• Tidak memanfaatkan jabatannya atau peluang yang dihasilkan
oleh jabatannya untuk kepentingan pribadi;
• Menghindari perbuatan meminta atau menerima dari pihak ketiga
pembayaran, gratifikasi atau keuntungan lain untuk dirinya sendiri
atau untuk orang lain yang menimbulkan benturan kepentingan/
memberikan keuntungan kepada pihak ketiga secara melanggar
peraturan perundang-undangan;
• Menghormati perbedaan pendapat dan hak-hak setiap anggota
Direksi, Dewan Komisaris, dan karyawan; serta
• Memastikan pengungkapan yang lengkap, adil, akurat, tepat waktu,
dan dapat dipahami dalam laporan dan dokumen yang disampaikan
korporasi kepada regulator dan dalam komunikasi publik lainnya.
a. This statement is encapsulated in the Code of Conduct and Business
Ethics, which must clearly express that the Company expects every
member of the Board of Commissioners and Board of Directors, as
well as employees, to conduct the following:
• Act in the best interests of the Company;
• Act honestly and with high standards of integrity;
• Demonstrate independence and act based on complete
information, in good faith, with thoroughness and caution;
• Comply with the laws applicable to the Company and its operations;
• Avoid actions that violate regulations or unethical actions based
on corporate ethical guidelines;
• Not be involved or participate in any activities that would create a
conflict of interest with the best interests of the Company or have
a negative impact on the Company’s reputation;
• Not take advantage of the property or information owned by the
Company, other assets or clients for personal gain or that would
cause harm to the Company and its customers;
• Not exploit their position or opportunities generated by their
position for personal gain;
• Avoid soliciting or accepting from third parties payments,
gratuities, or other benefits for themselves or for others that
create a conflict of interest or provide benefits to third parties in
violation of legal regulations;
• Respect differences of opinion and the rights of each member of the
Board of Directors, Board of Commissioners, and employees; and
• Ensure complete, fair, accurate, timely, and understandable
disclosure in reports and documents submitted by the Company
to regulators and in other public communications.
b. Direksi menetapkan kebijakan dan praktik anti pencucian uang dan Poin ini telah terpenuhi. Perseroan dengan tegas melarang seluruh
pendanaan terorisme, anti suap, antikorupsi, anti kecurangan (anti insan IIF untuk terlibat dalam tindakan penyuapan, korupsi, serta
fraud), keterlibatan dalam politik dengan mengacu pada standar pencucian uang. Kebijakan anti korupsi Perseroan tertuang dalam Kode
nasional atau internasional mengenai anti pencucian uang, anti Etik Perusahaan.
suap, antikorupsi, anti kecurangan, atau standar terkait lainnya. The Company has fulfilled this point. The Company expressly prohibits
The Board of Directors establishes policies and practices against all IIF personnel from engaging in bribery, corruption, and money
money laundering and terrorism financing, bribery, corruption, fraud laundering. The Company’s anti-corruption policy is outlined in the
prevention, and political involvement in accordance with national or Code of Conduct.
international standards on anti-money laundering, anti-bribery, anti-
corruption, anti-fraud, or other relevant standards.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 273
Page 276
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
2. Nilai–Nilai dan Budaya Organisasi
Organizational Values and Culture
Korporasi mengartikulasikan, menumbuhkan, dan mengungkapkan Poin ini telah terpenuhi. Perseroan menerapkan Budaya Perusahaan
budaya serta nilai-nilai korporasi. agar setiap insan IIF dapat menjalankan peran dan tugas dengan baik.
The Company articulates, nurtures, and expresses its corporate Informasi lebih lengkap disampaikan pada bagian Kode Etik dan Budaya
culture and values. Perusahaan dalam Laporan Tahunan ini.
The Company has fulfilled this point. The Company implements a
Corporate Culture to ensure that all IIF personnel can effectively perform
their duties and responsibilities. Further information is available under
the Code of Conduct and Culture section of this Annual Report.
3. Penegakan dan Komunikasi Pedoman Etika, Nilai-Nilai, dan Budaya
Ethical Guidelines, Values, and Culture Enforcement and Communication
Pedoman perilaku dan kode etik korporasi dikomunikasikan secara Poin ini telah terpenuhi. Internalisasi Kode Etik Perusahaan salah
efektif kepada Direksi, Dewan Komisaris, serta seluruh karyawan, satunya dilakukan melalui penandatanganan pernyataan kepatuhan
diintegrasikan ke dalam strategi dan operasi korporasi termasuk sistem atas Kode Etik dan komitmen integrasi serta pembagian Buku Pedoman
manajemen risiko dan struktur remunerasi, serta ditegakkan. Kode Etik. Informasi lebih lengkap disampaikan pada bagian Kode Etik
The code of conduct and corporate ethics guidelines are effectively dalam Laporan Tahunan ini.
communicated to the Board of Directors, Board of Commissioners, and The Company has fulfilled this point. The internalization of the Code of
all employees. They are integrated into the corporate strategy and Conduct is carried out through, among others, the signing of the Code of
operations, including the risk management system and remuneration Conduct compliance pact, commitment to integration, and the distribution
structure, and are enforced. of the Code of Conduct Guidelines. Further information is available under
the Code of Conduct and Culture section of this Annual Report.
V. Manajemen Risiko, Pengendalian Internal, dan Kepatuhan
Risk Management, Internal Control, and Compliance
1. Pengendalian Internal dan Kepatuhan
Internal Control and Compliance
Direksi melakukan reviu secara berkala atas ketepatan desain Poin ini telah terpenuhi. Direksi melakukan tinjauan secara periodik
dan efektivitas operasional sistem governansi, pengelolaan risiko, atas penerapan GCG, sistem pengendalian internal, sistem manajemen
pengendalian internal dan kepatuhan korporasi dan melaporkan risiko, , dan kepatuhan Perseroan terhadap peraturan perundang-
pelaksanaan dan hasil reviu kepada para Pemegang Saham melalui undangan yang berlaku. Hasil tinjauan tersebut disampaikan kepada
Laporan Tahunan Korporasi. Pemegang Saham melalui Laporan Tahunan ini.
The Board of Directors periodically reviews the appropriateness of The Company has fulfilled this point. The Board of Directors periodically
the design and operational effectiveness of the Company’s corporate reviews the GCG, internal control system, and risk management system
governance system, risk management, internal controls, and implementation, as well as the Company’s compliance with applicable
compliance. The implementation and results of the review are reported laws and regulations. The results of these reviews are communicated to
to the Shareholders through the Company’s Annual Report. the Shareholders through this Annual Report.
2. Manajemen Risiko
Risk Management
a. Strategi dan risiko merupakan satu kesatuan, diungkapkan secara Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris dan Direksi, dibantu oleh AC
transparan, masuk ke dalam pelaksanaan tugas dan tanggung jawab dan UAI, senantiasa melakukan pengelolaan dan pemantauan risiko
Dewan Komisaris dan Direksi, serta dalam diskusi di rapat Dewan Perseroan dengan baik. Selain itu, pemantauan dan penelaahan atas
Komisaris dan Direksi. kecukupan sistem manajemen risiko juga dilakukan secara periodik
Strategy and risk are inseparable, transparently disclosed, setiap tahun.
incorporated into the execution of the Board of Commissioners The Company has fulfilled this point. Assisted by the AC and UAI, the
and the Board of Directors’ duties and responsibilities, as well as Board of Commissioners and Board of Directors consistently manage
discussed in the Boards’ meetings. and monitor the Company’s risks in an effective manner. In addition, the
adequacy of the risk management system is monitored and reviewed on
an annual basis.
b. Komite Pemantau Manajemen Risiko membantu pelaksanaan tugas Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah membentuk ROC. ROC
Dewan Komisaris dengan menciptakan mekanisme yang transparan, memiliki piagam yang disahkan pada 8 April 2014 dan bersifat mengikat
fokus, dan independen dalam pengawasan manajemen risiko korporasi. seluruh anggotanya.
The Risk Management Monitoring Committee assists the Board of The Company has fulfilled this point. The Company has established
Commissioners in creating a transparent, focused, and independent a Risk Monitoring Committee and its binding charter was ratified on
mechanism for overseeing the Company’s risk management. 8 April 2014.
3. Integrasi Governansi, Manajemen Risiko, dan Kepatuhan
Integration of Governance, Risk Management, and Compliance
a. Direksi membangun sistem governansi, manajemen risiko, dan Poin ini telah terpenuhi. Melalui UAI, Direksi memastikan adanya
kepatuhan (“GRC”) yang terintegrasi, dengan menangani berbagai koordinasi dan peningkatan kapabilitas di antara sistem utama GRC, yang
ketidakpastian secara terpadu dan dengan integritas yang tinggi, meliputi tata kelola, sistem pengendalian internal, sistem manajemen
untuk meyakinkan bahwa korporasi dapat mencapai tujuannya. risiko, dan kepatuhan agar Perseroan tetap berada pada jalur yang benar
The Board of Directors establishes an integrated governance, risk dalam mencapai target dan tujuan yang telah ditetapkan.
management, and compliance (“GRC”) system, addressing various The Company has fulfilled this point. Through the UAI, the Board of
uncertainties in a comprehensive and high-integrity manner to Directors ensures coordination and enhancement of capabilities
ensure that the Company can achieve its objectives. among the main GRC systems, which include governance, internal
control system, risk management system, and compliance, to keep the
Company on the right track in achieving its set targets and objectives.
PT Indonesia Infrastructure Finance
274 Laporan Tahunan 2023
Page 277
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
b. Direksi memastikan bahwa bagian yang membawahi fungsi Poin ini telah terpenuhi. Direksi tidak memiliki organ khusus yang
kepatuhan tidak merangkap melaksanakan fungsi yang berpotensi membidangi fungsi kepatuhan. Sampai dengan saat ini, fungsi tersebut
menimbulkan benturan kepentingan. dijalankan oleh Sekretaris Perusahaan. Dalam melaksanakan fungsi
The Board of Directors ensures that the unit overseeing compliance kepatuhan tersebut, Sekretaris Perusahaan senantiasa bersikap
functions does not concurrently perform functions that may pose a independen dan tidak merangkap terkait pelaksanaan fungsi yang
conflict of interest. berpotensi menimbulkan benturan kepentingan.
The Company has fulfilled this point. The Board of Directors does not
have a dedicated unit overseeing compliance functions. To date, this
function has been carried out by the Corporate Secretary. In performing
the compliance function, the Corporate Secretary consistently remains
independent and does not overlap with functions that could potentially
create conflicts of interest.
4. Audit Internal
Internal Audit
Dewan Komisaris melalui AC memantau dan memastikan bahwa fungsi Poin ini telah terpenuhi. Dewan Komisaris memiliki AC yang memastikan
audit internal membantu korporasi untuk mencapai tujuannya dengan pelaksanaan tugas UAI telah dilakukan secara objektif dan independen
membawa pendekatan yang objektif dan disiplin untuk mengevaluasi dalam mendukung peningkatan kualitas penerapan GCG, sistem
dan meningkatkan efektivitas manajemen risiko, pengendalian internal, pengendalian internal, dan sistem manajemen risiko. Informasi
dan governansi korporat. mengenai tugas dan tanggung jawab AC disampaikan pada bagian AC
Through the AC, the Board of Commissioners monitors and ensures dalam Laporan Tahunan ini.
that the internal audit function assists the Company in achieving its The Company has fulfilled this point. The Board of Commissioners has
objectives by taking an objective and disciplined approach to evaluate an AC that ensures the UAI’s duties are carried out objectively and
and enhance the effectiveness of risk management, internal controls, independently to support the improvement of the GCG implementation
and corporate governance. quality, internal control system, and risk management. Information
regarding the duties and responsibilities of the AC is disclosed under
the AC section of this Annual Report.
VI. Pengungkapan dan Transparansi
Disclosure and Transparency
1. Kebijakan Pengungkapan
Disclosure Policy
a. Korporasi memiliki kebijakan dan prosedur pengungkapan dan Perseroan belum memiliki kebijakan dan prosedur pengungkapan dan
transparansi yang memastikan pengungkapan informasi material dan transparansi pengungkapan informasi yang material.
menjaga informasi sensitif serta rahasia korporasi. The Company currently does not have material information disclosure
The Company has policies and procedures for disclosure and and transparency policy and procedure.
transparency that ensure the disclosure of material information
while safeguarding sensitive and corporate confidential information.
b. Hak Pemegang Saham untuk memperoleh secara teratur dan tepat Poin ini telah terpenuhi. Direksi, melalui Sekretaris Perusahaan,
waktu informasi material yang relevan tentang korporasi harus senantiasa menyampaikan informasi-informasi terbaru yang relevan
dipenuhi. kepada Pemegang Saham, baik melalui situs web Perseroan, situs web
The right of Shareholders to regularly and timely obtain relevant yang disediakan oleh regulator, dan akun media sosial yang dimiliki
material information about the Company must be fulfilled. Perseroan.
The Company has fulfilled this point. Through the Corporate Secretary,
the Board of Directors consistently provides the latest relevant
information to Shareholders, both through the Company’s website, the
regulators’ website, and the Company’s social media accounts.
2. Laporan Keuangan dan Keberlanjutan
Financial Statements and Sustainability Report
a. Korporasi mengungkapkan sistem dan prosedur untuk memastikan Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki sistem dan prosedur yang
bahwa laporan keuangan interim yang tidak diaudit atau direviu mengatur pengendalian internal atas pelaporan keuangan, termasuk
oleh auditor eksternal secara material adalah akurat, lengkap, laporan keuangan interim. AC serta UAI senantiasa memastikan
dan memberikan investor informasi yang tepat untuk membuat integritas atas Laporan Keuangan Interim yang dipublikasikan
keputusan investasi yang tepat. Perseroan.
The Company discloses systems and procedures to ensure that The Company has fulfilled this point. The Company has systems and
unaudited or externally reviewed interim financial statements procedures governing internal controls over financial reporting,
are materially accurate, complete, and provide investors with the including interim financial statements. The AC and UAI consistently
appropriate information to make informed investment decisions. ensure the integrity of the Interim Financial Statements published by
the Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 275
Page 278
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
b. AC memastikan kualitas audit laporan keuangan yang dilaksanakan Poin ini telah terpenuhi. Setiap tahun AC melakukan evaluasi kinerja
oleh auditor eksternal. Kegiatan ini termasuk merekomendasikan Akuntan Publik selaku auditor eksternal yang melaksanakan audit
penunjukan, penunjukan kembali dan, jika perlu, pemberhentian, Laporan Keuangan Perseroan. Hasil evaluasi tersebut kemudian akan
serta remunerasi auditor eksternal. menjadi rekomendasi bagi Dewan Komisaris mengenai penunjukan
The AC ensures the quality of the financial statement audit Akuntan Publik yang didasarkan pada independensi, ruang lingkup
conducted by the external auditor. This includes recommending the penugasan, dan imbal jasa. AC juga melakukan penelaahan atas
appointment, reappointment, and, if necessary, the dismissal, as well kecukupan pemeriksaan dengan mempertimbangkan seluruh risiko
as the remuneration of the external auditor. yang relevan.
The Company has fulfilled this point. Each year, the AC evaluates
the performance of the Public Accountant as the external auditor
auditing the Company’s Financial Statements. The results of this
evaluation then serve as the basis of recommendations to the Board
of Commissioners regarding the appointment of the Public Accountant
based on independence, the scope of the assignment, and fees. The AC
also reviews the adequacy of the audit performed by considering all
relevant risks.
c. Laporan keberlanjutan harus disiapkan dan diungkapkan dengan Poin ini telah terpenuhi. Laporan Keberlanjutan Perseroan disusun
akurat dan disusun sesuai kerangka pelaporan keberlanjutan berdasarkan kerangka pelaporan yang sesuai dengan ukuran dan
nasional atau internasional. kompleksitas Perseroan dan telah memenuhi standar nasional dan
The Sustainability Report must be prepared and disclosed accurately, internasional. Dalam hal ini, Laporan Keberlanjutan Perseroan disusun
following the national or international sustainability reporting berdasarkan kerangka POJK No. 51/POJK.03/2017 tentang Penerapan
framework. Keuangan Berkelanjutan bagi Lembaga Jasa Keuangan, Emiten, dan
Perusahaan Publik serta indikator standar pelaporan berdasarkan
Global Reporting Initiative (“GRI”) Standards 2021.
The Company has fulfilled this point. The Company’s Sustainability
Report is prepared based on a reporting framework that aligns with
the size and complexity of the Company and meets national and
international standards. In this regard, the Company’s Sustainability
Report is prepared based on the framework of POJK No. 51/POJK.03/2017
on the Implementation of Sustainable Finance for Financial Institutions,
listed, and Public Companies, as well as standard reporting indicators
based on the 2021 Global Reporting Initiative (“GRI”) Standards.
d. Korporasi menerbitkan Laporan Tahunan secara terintegrasi yang Poin ini telah terpenuhi. Laporan Tahunan Perseroan disusun dengan
menempatkan kinerja historis ke dalam konteks dan menggambarkan memuat Kinerja Operasional dan Keuangan, Laporan Manajemen,
risiko, peluang, dan prospek korporasi di masa depan, sehingga Profil Perusahaan, Pengelolaan SDM dan IT, Analisis dan Pembahasan
membantu Pemegang Saham dan pemangku kepentingan Manajemen, Tata Kelola Perusahaan, Tanggung Jawab Sosial dan
memahami tujuan strategis korporasi dan kemajuannya dalam Lingkungan, serta melampirkan Laporan Keuangan yang telah diaudit
menciptakan nilai yang berkelanjutan. oleh Akuntan Publik.
The Company issues an integrated Annual Report that places The Company has fulfilled this point. The Company’s Annual Report
historical performance into context and portrays the risks, is prepared to include Operational and Financial Performance,
opportunities, and future prospects of the Company. This aids Management Report, Company Profile, HR and IT Management,
Shareholders and stakeholders in understanding the Company’s Management Analysis and Discussion, Corporate Governance, Social
strategic objectives and its progress in creating sustainable value. and Environmental Responsibility, with Audited Financial Statements
attached.
3. Diseminasi Informasi
Information Dissemination
a. Saluran penyebaran informasi harus menyediakan akses yang setara, Poin ini telah terpenuhi. Perseroan secara berkala memperbaharui
tepat waktu, dan relatif murah untuk informasi yang relevan bagi informasi seputar aktivitas dan kinerja Perseroan kepada para pemangku
pengguna. kepentingan agar dapat mengetahui kondisi dan perkembangan
The information dissemination channels must provide equal, timely, Perseroan terkini, jelas, dan terbuka. Melalui Sekretaris Perusahaan,
and relatively inexpensive access to relevant information for users. Perseroan juga memastikan seluruh informasi yang dipublikasikan
Perseroan dapat dengan mudah diakses oleh pemangku kepentingan,
antara lain melalui media sosial, situs web Perseroan atau situs web
yang disediakan oleh otoritas terkait, paparan publik, dan lain-lain.
The Company has fulfilled this point. The Company periodically updates
information about its activities and performance to stakeholders
to ensure they are informed of the latest, clear, and transparent
conditions and developments of the Company. Through the Corporate
Secretary, the Company also ensures that all published information is
easily accessible to stakeholders, including through social media, the
Company’s website or websites provided by relevant authorities, public
exposes, et cetera.
b. Korporasi memastikan bahwa pernyataan tahunan terhadap penerapan Pernyataan terhadap penerapan PUGKI di Perseroan mulai dimuat di
Pedoman Umum Governansi Korporat Indonesia, termasuk penjelasan Laporan Tahunan Perseroan tahun 2023.
atas penerapan atas masing-masing Rekomendasi dan Panduan tersedia A statement on PUGKI implementation at the Company will be included
di situs web selama jangka waktu minimal lima tahun. in the Company’s Annual Report for the year 2023.
The Company ensures that the annual statement regarding the
implementation of the Indonesian General Guidelines for Corporate
Governance, including description of the implementation of each
Recommendation and Guideline, is available on the Company’s
website for a minimum period of five years.
PT Indonesia Infrastructure Finance
276 Laporan Tahunan 2023
Page 279
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
c. Untuk korporasi yang terdaftar di pasar modal di yurisdiksi selain Sampai dengan akhir tahun 2023, Perseroan merupakan perusahaan
yurisdiksi asal, peraturan perundang-undangan atas governansi tertutup yang tidak menjual sahamnya kepada publik.
korporat yang berlaku harus di diungkapkan dengan jelas. Dalam hal As of end of 2023, the Company was not a publicly-traded company.
cross listing, kriteria dan prosedur cross listing, kriteria dan prosedur
untuk mengakui persyaratan listing untuk listing utama harus
transparan dan didokumentasikan.
For companies listed on the capital market in jurisdictions other than
their home jurisdiction, the regulations on corporate governance
applicable must be clearly disclosed. In the case of cross-listing, the
criteria and procedures for cross-listing, as well as the criteria and
procedures for recognizing listing requirements for the main listing,
should be transparent and properly documented.
VII. Perlindungan terhadap Hak-Hak Pemegang Saham
Shareholders’ Rights Protection
1. Hak Pemegang Saham
Shareholders’ Rights
a. Korporasi memiliki suatu kebijakan komunikasi yang memfasilitasi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki kebijakan komunikasi
dan mendorong partisipasi Pemegang Saham atau investor. serta memfasilitasi dan Pemegang Saham dan investor untuk dapat
The Company has a communication policy that facilitates and memperoleh informasi terkait Perseroan melalui situs web Perseroan,
encourages the participation of Shareholders or investors. situs web regulator, media sosial Perseroan, dan lain-lain.
The Company has established communication policies and facilitates
Shareholders and investors in obtaining information about the Company
through the Company’s website, regulators’ websites, Company’s social
media, and other sources.
b. Korporasi yang merupakan entitas induk memastikan bahwa kebijakan Perseroan belum memiliki kebijakan tersebut dikarenakan Perseroan
governansi korporatnya berlaku bagi Entitas Anak dan Entitas tidak memiliki Entitas Anak.
Sepengendali yang di dalamnya investasi korporasi adalah signifikan. The Company does not have the aforementioned policy because the
The Company as parent entity ensures its corporate governance Company does not have Subsidiaries.
policies apply to its Subsidiaries and Affiliated Entities where the
Company invested significantly.
c. Korporasi memiliki aturan dan prosedur yang mengatur akuisisi, Poin ini telah terpenuhi. Perseroan telah memiliki kebijakan yang
pengambilalihan, dan transaksi luar biasa, seperti merger dan secara spesifik mengatur akuisisi, pengambilalihan, dan transaksi luar
penjualan aset korporasi yang substansial untuk memastikan transaksi biasa, seperti merger dan penjualan aset korporasi yang substansial,
terjadi secara transparan dan dalam kondisi yang wajar dan melindungi sebagaimana diatur dalam Anggaran Dasar Perseroan.
hak-hak seluruh Pemegang Saham sesuai dengan kelasnya. The Company has fulfilled this point. The Company have a specific
The Company has rules and procedures that regulate acquisitions, policy on acquisitions, takeovers, and extraordinary transactions such
takeovers, and extraordinary transactions, such as mergers and as mergers and substantial corporate asset sales, as regulated in
substantial corporate asset sales, to ensure that transactions occur Articles of Association.
transparently and under fair conditions, protecting the rights of all
Shareholders according to their class.
2. Perlakuan Adil Terhadap Pemegang Saham
Equal Treatment to Shareholders
a. Korporasi memiliki aturan dan prosedur yang memastikan: Poin ini telah terpenuhi. Perseroan menerapkan prinsip kesetaraan dan
• Seluruh Pemegang Saham dari seri yang sama dalam satu kelas kewajaran (fairness and equality). Seluruh Pemegang Saham harus
saham harus diperlakukan setara; dan diperlakukan setara (equal treatment). Seluruh Pemegang Saham
• Pengungkapan aturan dan prosedur tersebut serta pengungkapan harus diberikan kesempatan yang sama untuk mendapatkan perhatian
struktur modal dan pengaturan yang memungkinkan Pemegang bila hak-haknya dilanggar.
Saham tertentu memeroleh pengaruh atau kendali yang tidak The Company has fulfilled this point. The Company consistently
proporsional dengan kepemilikan sahamnya. observes the principles of fairness and equality. All Shareholders are
a. The Company has rules and procedures to ensure the following: treated equally, and they receive the same attention if their rights are
• All Shareholders of the same series within one class of shares are violated.
treated equally; and
• The disclosure of the aforementioned rules and procedures, as
well as the disclosure of the capital structure and arrangements
that allow certain Shareholders to obtain influence or control
disproportionate to their share ownership.
b. Korporasi memiliki aturan dan prosedur yang memastikan transaksi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki kebijakan yang mengatur
pihak berelasi disetujui dan dilaksanakan sedemikian rupa yang secara spesifik mengenai transaksi dengan pihak berelasi, sebagaimana
dapat meyakinkan bahwa benturan kepentingan telah dikelola diatur dalam Anggaran Dasar Perseroan.
dengan tepat, dan melindungi kepentingan korporasi dan Pemegang The Company has fulfilled this point. The Company has yet to implement
Saham. a specific policy on transactions with related parties, as regulated in
The Company has rules and procedures to ensure that transactions Articles of Association.
with related parties are approved and conducted in a manner that can
reassure that conflicts of interest have been appropriately managed,
protecting the interests of the Company and Shareholders.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 277
Page 280
Tata Kelola Perusahaan
Corporate Governance
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
c. Korporasi memiliki dan mengungkapkan kebijakan untuk mencegah Perseroan belum memiliki kebijakan mencegah terjadinya insider
terjadinya insider trading. Korporasi memiliki aturan yang jelas trading mengingat status Perseroan bukan Perusahaan terbuka.
mengenai perdagangan apa pun dalam saham korporasi yang dilakukan Namun, Perseroan mewajibkan seluruh personil untuk mencegah
oleh Direktur, Komisaris dan orang dalam untuk memastikan bahwa terjadinya insider trading.
siapa pun tidak boleh mendapatkan keuntungan secara langsung atau The Company has yet to implement a policy on insider trading
tidak langsung dari informasi yang tidak/belum tersedia di pasar. prevention, considering the Company’s status as a non-public company.
The Company has and discloses a policy on insider trading prevention. However, the Company requires all personnel to prevent insider trading.
The Company has clear rules regarding any trading in corporate
stocks conducted by Directors, Commissioners, and insiders to
ensure that no one should gain a direct or indirect advantage from
information that is not yet available on the market.
3. Rapat Umum Pemegang Saham
General Meeting of Shareholders
a. Korporasi melakukan panggilan RUPS dengan agenda dan materi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki kebijakan mengenai
RUPS selengkap dan sedini mungkin (paling lambat 28 hari sebelum pemanggilan RUPS sebagaimana yang diatur dalam Anggaran Dasar
RUPS) untuk memberikan waktu dan materi yang cukup bagi Perseroan, Perseroan wajib melakukan pemanggilan kepada Pemegang
Pemegang Saham untuk mempelajari dengan baik agenda rapat. Saham sesuai dengan Peraturan OJK yang berlaku paling lambat 21 hari
Undangan rapat dan seluruh informasi RUPS diungkapkan melalui sebelum RUPS dengan tidak memperhitungkan tanggal pemanggilan
sarana elektronik seperti melalui situs web korporasi. dan tanggal RUPS, paling kurang melalui situs web penyedia e-RUPS,
The Company issues a summons for the GMS with a comprehensive situs web BEI, dan situs web Perseroan.
GMS agenda and materials as early as possible (no later than 28 days The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on
before GMS) to provide sufficient time and material for Shareholders the convening of the GMS as stipulated in the Articles of Association.
to thoroughly study the meeting agenda. The meeting invitation and The Company is required to notify Shareholders in accordance with
all GMS information are disclosed through electronic means such as OJK regulation at least 21 days before the GMS, regardless of the
the corporate website. notification and GMS date, primarily through the e-GMS provider’s
website, the IDX website, and the Company’s website.
b. Korporasi memiliki dan mengungkapkan aturan dan prosedur Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki kebijakan mengenai
yang memfasilitasi Pemegang Saham dalam berpartisipasi dan prosedur dan pemberian hak suara bagi Pemegang Saham sebagaimana
memberikan suara secara efektif di RUPS. yang diatur dalam Anggaran Dasar Perseroan.
The Company has and discloses rules and procedures that facilitate The Company has fulfilled this point. The Company has a policy on
Shareholders in participating and voting effectively at the GMS. procedures and the granting of voting rights to Shareholders as
stipulated in the Articles of Association.
c. Pemegang Saham berpartisipasi efektif dalam menetapkan Poin ini telah terpenuhi. Pemegang Saham turut terlibat aktif dalam
penunjukan anggota Dewan Komisaris dan Direksi. menentukan susunan dan/atau perubahan anggota Dewan Komisaris
The Shareholders actively participate in determining the dan/atau Direksi Perseroan.
appointment of members of the Board of Commissioners and Board The Company has fulfilled this point. Shareholders actively participate
of Directors. in determining the composition and/or changes to the members of the
Board of Commissioners and/or Board of Directors.
d. Korporasi memastikan transparansi dan akuntabilitas auditor Perseroan belum memiliki kebijakan yang mengatur secara spesifik
eksternal di RUPS. mengenai transparansi dan akuntabilitas pemilihan auditor eksternal
The Company ensures transparency and accountability of the dalam RUPS, sehingga dalam pemanggilan RUPS belum memberikan
external auditor at the GMS. informasi dan identifikasi calon auditor eksternal yang akan ditunjuk
atau ditunjuk kembali dalam RUPS. Namun demikian, penunjukan
auditor eksternal tersebut diatur dalam Anggaran Dasar Perseroan,
yang mana auditor eksternal yang diusulkan dalam RUPS terlebih
dahulu dilakukan proses evaluasi oleh Dewan Komisaris dan AC untuk
memastikan auditor eksternal tersebut memiliki reputasi yang baik dan
terdaftar di OJK.
The Company has yet to have a specific policy on the transparency and
accountability of the selection of external auditors in the GMS, so in the
invitation for the GMS, information and identification of the external
auditor candidate to be appointed or reappointed in the GMS has not
been provided. However, the appointment of the external auditor is
regulated in the Articles of Association wherein the proposed external
auditor in the GMS is evaluated by the Board of Commissioners and the
AC to ensure that the external auditor has a good reputation and is
registered with the OJK.
e. Penyampaian hasil pemungutan suara dan ringkasan risalah RUPS Hasil pemungutan suara dan ringkasan risalah RUPS belum sepenuhnya
secara lengkap diumumkan ke publik pada hari kerja berikutnya. diumumkan ke publik. Pada situs web Perseroan belum memuat
The announcement of the voting results and a summary of the mengenai RUPS yang dilaksanakan oleh Perseroan.
minutes of the GMS are disclosed to the public on the next business The results of the vote and a summary of the minutes of the GMS have
day. not been fully disclosed to the public. Therefore, the Company’s website
has yet to contain information about the GMS held by the Company.
PT Indonesia Infrastructure Finance
278 Laporan Tahunan 2023
Page 281
Prinsip/Rekomendasi Implementasi di Perseroan
No.
Principle/Recommendation Implementation at the Company
VIII. Penghargaan terhadap Pemangku Kepentingan
Appreciation for Stakeholders
1. Keterlibatan Pemangku Kepentingan Kunci (stakeholder engagement)
Stakeholder Engagement
Korporasi melalui Sekretaris Korporasi melaksanakan komunikasi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan melakukan identifikasi terhadap
yang reguler, transparan dan efektif dengan pemangku kepentingan kelompok-kelompok pemangku kepentingan berdasarkan standar
kunci serta melibatkan mereka untuk memahami harapan dan keluhan AA1000 Stakeholder Engagement Standard (“SES”) 2015. Berdasarkan
mereka serta dampak korporasi terhadap mereka. analisis tersebut, Perseroan dapat memetakan Kelompok Pemangku
The Company, through the Corporate Secretary, conducts regular, Kepentingan, Dasar Pemilihan, Kebutuhan Pemangku Kepentingan,
transparent, and effective communication with key stakeholders, Respons terhadap Kebutuhan Pemangku Kepentingan, serta Metode
involving them to understand their expectations and concerns, as well Pelibatan dan Frekuensi Pelaksanaan. Perseroan juga memiliki
as the Company’s impacts on them. Whistleblowing System sebagai sarana penyampaian saran, masukan,
dan keluhan/pengaduan yang aman dan independen bagi pemangku
kepentingan.
The Company has fulfilled this point. The Company identifies
stakeholder groups based on the 2015 AA1000 Stakeholder
Engagement Standard (“SES”). Through this analysis, the Company
can map Stakeholder Groups, Basis of Selection, Stakeholder Needs,
Responses to Stakeholder Needs, as well as Engagement Methods and
Frequency of Implementation. The Company also has a Whistleblowing
System as a secure and independent channel for stakeholders to provide
suggestions, feedback, and complaints.
2. Integrasi Keberlanjutan dalam Model Bisnis
Integration of Sustainability into Business Model
Dewan Komisaris bersama-sama dengan Direksi bertanggung Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki Kebijakan Keberlanjutan
jawab, akuntabel, dan transparan atas governansi keberlanjutan, yang disusun bersama Dewan Komisaris dan Direksi. Kebijakan
termasuk menetapkan strategi, prioritas, dan target keberlanjutan Keberlanjutan tersebut memuat Strategi Keberlanjutan; Target yang
korporasi. Dewan Komisaris dan Direksi memasukkan pertimbangan Ingin Dicapai; Program, Inisiatif, dan Tindakan; serta Pencapaian Target,
keberlanjutan ketika menjalankan perannya, termasuk antara lain baik dari segi ekonomi, lingkungan, maupun sosial.
dalam pengembangan dan implementasi strategi korporasi, rencana The Company has fulfilled this point. The Company has a Sustainability
bisnis, rencana aksi utama dan manajemen risiko. Policy developed together with the Board of Commissioners and the
The Board of Commissioners and Board of Directors are responsible, Board of Directors. This Sustainability Policy includes Sustainability
held accountable for, and disclose sustainability governance, including Strategy, Targets to be Achieved, Programs, Initiatives, and Actions, as
determining corporate sustainability strategies, priorities, and targets. well as Target Achievements, in terms of economic, environmental, and
The Board of Commissioners and the Board of Directors incorporate social aspects.
sustainability considerations in fulfilling their duties, including, among
others, in the development and implementation of corporate strategies,
business plans, key action plans, and risk management.
3. Perlindungan terhadap Pemangku Kepentingan
Stakeholders Protection
a. Direksi memastikan dan mengungkapkan bahwa operasi korporasi Poin ini telah terpenuhi. Perseroan memiliki Pokok-Pokok Kode Etik
mencerminkan penerapan standar etika, tanggung jawab sosial dan dan Pedoman Perilaku yang menjadi acuan dalam menjalankan
lingkungan yang tinggi di seluruh korporasi dan memastikan bahwa operasi bisnis yang sesuai etika, bertanggung jawab terhadap sosial
kebijakan dan prosedur yang tepat diterapkan untuk menghormati dan lingkungan, serta menghormati dan mematuhi hak-hak pemangku
serta mematuhi hak-hak pemangku kepentingan. kepentingan.
The Board of Directors ensures and communicates that corporate The Company has fulfilled this point. The Company has Code of
operations reflect the application of high ethical standards, social Conduct and Behavioral Guideline Principles as a reference for
responsibility, and environmental responsibility throughout the conducting business operations in an ethical manner, being socially and
Company, and ensure that appropriate policies and procedures are environmentally responsible, and respecting and upholding the rights
implemented to respect and uphold the rights of stakeholders. of stakeholders.
b. Direksi mendorong karyawan bekerja untuk kepentingan jangka Perseroan belum memiliki kebijakan pemberian insentif jangka panjang
panjang korporasi dan mengedepankan keberlanjutan. yang mendorong penciptaan nilai yang berkelanjutan.
The Board of Directors encourages employees to work for the long- The Company has yet to prepare a policy on the provision of long-term
term interests of the Company and prioritize sustainability. incentives to encourage the creation of sustainable value.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 279
Page 282
Tanggung
Jawab Sosial
dan Lingkungan
Social and Environmental
Responsibility
“IIF memaknai TJSL sebagai perwujudan komitmen
perusahaan untuk terus menjaga hubungan yang harmonis dan
berkelanjutan dengan sosial dan lingkungan sekitar. Selain
itu, program TJSL juga menjadi bentuk dukungan IIF terhadap
pencapaian agenda Tujuan Pembangunan Berkelanjutan
(Sustainable Development Goals/”SDGs”).”
“IIF defines SER as the embodiment of its commitment
to consistently maintaining harmonious and sustainable
relationships with the surrounding community and the
environment. In addition, IIF’s SER programs serve as
a manifestation of the Company’s support toward the
achievement of the Sustainable Development Goals
(“SDGs”).”
PT Indonesia Infrastructure Finance
280 Laporan Tahunan 2023
Page 283
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 281
Page 284
Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
Social and Environmental Responsibility
Komitmen Penerapan Tanggung Jawab
Sosial dan Lingkungan Perusahaan
Commitment to the Implementation of Social and Environmental Responsibility
Sebagai salah satu perusahaan yang bergerak dalam As an infrastructure financing company, IIF plays a strategic
pembiayaan infrastruktur, IIF memiliki peran yang strategis role in supporting the economic development of the
dalam mendukung pengembangan ekonomi masyarakat surrounding community. To that end, IIF strives to distribute
sekitar. Keberhasilan IIF dalam mewujudkan peran tersebut sustainable financing and actively contribute to social,
tidak hanya ditentukan oleh penyaluran pembiayaan yang community, and environmental development. Accordingly,
berkelanjutan saja, melainkan juga didukung oleh kontribusi IIF’s operations are not merely profit-oriented, but also aimed
IIF terhadap pengembangan sosial kemasyarakatan dan to consistently and effectively uphold the triple bottom line
lingkungan sekitar. Oleh karena itu, kegiatan operasional principle i.e. People, Profit, and Planet (“3P”). In this regard,
IIF tidak hanya ditujukan untuk mencari keuntungan IIF is committed to persistently providing economic, social,
finansial semata melainkan juga terus berupaya menjaga and environmental benefits in an integrated, directed,
harmonisasi dan keseimbangan dengan aspek-aspek lainnya, measurable, and accountable manner.
sebagaimana dikenal dengan triple bottom line principle yang
menyelaraskan People, Profit, Planet (“3P”). IIF berkomitmen
untuk senantiasa berupaya memberikan manfaat ekonomi,
sosial, dan lingkungan sesuai prinsip yang terintegrasi,
terarah, dan terukur, serta dapat dipertanggungjawabkan.
Komitmen yang kuat dalam mengembangkan ekonomi IIF realizes the aforementioned commitment by diligently
dengan senantiasa memperhatikan tanggung jawab sosial upholding its social and environmental responsibility
dan lingkungan diwujudkan IIF melalui pelaksanaan program through the implementation of its SER programs. All IIF SER
TJSL. Seluruh program TJSL IIF disusun berdasarkan programs are developed in accordance with S&E principles
prinsip-prinsip S&E yang terangkum dalam IIF SEMS, outlined in IIF SEMS, Law No. 40 of 2007 on Limited Liability
Undang-Undang No. 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Companies, and Government Regulation No. 47 of 2012
Terbatas, dan Peraturan Pemerintah No. 47 Tahun 2012 on Corporate Social and Environmental Responsibility of
tentang Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan Perseroan Limited Liability Companies. The Company’s SER initiatives
Terbatas. Upaya ini dilakukan untuk mendukung terciptanya and efforts are geared toward the creation of inclusive and
pembangunan ekonomi yang inklusif dan berkelanjutan, sustainable economic development, including the protection
termasuk melindungi dan mengelola lingkungan. and management of the environment.
PT Indonesia Infrastructure Finance
282 Laporan Tahunan 2023
Page 285
Penyelenggaraan program TJSL IIF memiliki tujuan yang jelas, IIF’s SER programs are implemented in a gradual and targeted
yaitu memberi dampak positif dan memajukan kondisi sosial manner with clear objectives, namely to generate positive
masyarakat yang terhubung dengan IIF melalui pelaksanaan impacts over the long-term and further improve the social
program tepat guna dan berdampak jangka panjang secara conditions of the community as part of IIF’s stakeholders.
bertahap. Selain itu, program TJSL IIF juga menjadi salah satu Furthermore, IIF’s SER programs support the SDGs agenda
bentuk dukungan terhadap agenda SDGs yang ditargetkan that is expected to be realized by 2030. By championing a
dapat terwujud pada 2030. Dengan mengedepankan model sustainability-based business model, IIF ensures that all of
bisnis berbasis keberlanjutan, IIF menjamin bahwa seluruh the Company’s excellent achievements throughout the year
pencapaian terbaik yang berhasil dibukukan setiap tahun will not adversely affect the delicate balance between the
tidak akan berdampak buruk pada keseimbangan ekosistem natural ecosystem, groups, communities, or employees.
alam, kelompok, masyarakat, ataupun karyawan.
Komitmen Pemenuhan Standar
Keberlanjutan bagi Proyek Infrastruktur
Commitment to Fulfilling Sustainability Standards for Infrastructure Projects
Ketersediaan infrastruktur yang memadai dan merata di The availability of adequate and equitable infrastructure
seluruh wilayah merupakan salah satu indikator kemajuan is one of the indicators of a country’s development.
suatu negara. Infrastruktur yang dibangun dengan rencana Infrastructure built with the right planning is expected to
yang tepat dipercaya dapat menghadirkan banyak dampak deliver positive impacts for the prosperity of the nation. On
positif bagi kemakmuran bangsa, walaupun di sisi lainnya, the other hand, infrastructure development may lead to
pembangunan infrastruktur juga dapat menimbulkan sejumlah undesirable outcomes, including the relocation of residential
dampak yang tidak diinginkan, antara lain pemindahan areas, and the exploitation of natural resources. To mitigate
kawasan pemukiman, perusakan alam, dan eksploitasi sumber the aforementioned adverse impacts, all infrastructure
daya alam. Untuk memitigasi hal tersebut, dibutuhkan development stakeholders need to persistently comply with
komitmen kuat dari seluruh pihak yang terlibat dalam proyek the sustainability standards over the course of the project
pembangunan infrastruktur agar senantiasa memenuhi standar development.
keberlanjutan dalam menjalankan proses pembangunannya.
Sebagai perusahaan pembiayaan infrastruktur yang As a sustainability-oriented infrastructure financing company,
berfokus pada praktik keberlanjutan, IIF berkomitmen IIF is committed to meeting sustainability standards in
untuk memenuhi standar keberlanjutan dalam proses infrastructure development by maintaining the delicate balance
pembangunan infrastruktur dengan cara menghadirkan aspek between infrastructure projects and social and environmental
keseimbangan antara proyek infrastruktur dengan aspek aspects. Through a financing mechanism integrated with
sosial kemasyarakatan dan lingkungan. Melalui mekanisme S&E standards, IIF translates this strong commitment into its
pembiayaan yang terintegrasi dengan standar S&E, IIF business practices. IIF’s 8 (eight) S&E Principles are as follows:
merealisasikan komitmen yang dipegang teguh tersebut ke
dalam setiap bisnis usaha yang dijalankan. 8 (delapan) Prinsip
S&E IIF tersebut diuraikan sebagai berikut:
1. Sistem Pengelolaan dan Penilaian Sosial dan Lingkungan; 1. Social and Environmental Management and Assessment
System;
2. Tenaga Kerja dan Kondisi Kerja; 2. Labor and Working Conditions;
3. Pencegahan dan Pengurangan Polusi serta Perubahan Iklim; 3. Pollution and Climate Change Prevention and Reduction;
4. Kesehatan Masyarakat, Keselamatan, dan Keamanan; 4. Public Health, Safety, and Security;
5. Pengadaan Tanah dan Pemukiman Kembali secara Tidak 5. Land Acquisition and Involuntary Resettlement;
Sukarela;
6. Konservasi Keanekaragaman Hayati dan Pengelolaan 6. Biodiversity Conservation and Natural Resources
Sumber Daya Alam; Management;
7. Masyarakat Adat; serta 7. Indigenous People; and
8. Benda dan Warisan Budaya. 8. Cultural Objects and Heritage.
Bagi IIF, standar S&E berperan sebagai pedoman dan acuan To IIF, S&E standard serves as a guide and reference to
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 283
Page 286
Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
Social and Environmental Responsibility
agar seluruh pihak senantiasa mengedepankan aspek S&E bring forth S&E welfare in every investment and every
dalam setiap aktivitas investasi infrastruktur ataupun project it finances, in the hope that every business
dalam pemberian pendampingan untuk seluruh proyek yang activities would meet the established standard. IIF takes
dibiayai, dengan harapan setiap proyek infrastruktur tersebut consultancy into account to support the realization of
dapat memenuhi standar S&E yang telah ditetapkan. IIF turut S&E principles in every project enclosed with distinct
melibatkan pihak konsultan dalam mendukung pemenuhan S&E specification.
aspek S&E di berbagai proyek yang memiliki spesifikasi S&E
khusus.
Lingkup Tanggung Jawab Sosial dan
Lingkungan
Scope of Social and Environmental Responsibility
Setiap perusahaan dapat melaksanakan kegiatan TJSL sesuai Corporations are expected to carry out SER activities in
dengan kebutuhan pemangku kepentingan dan relevansinya line with their respective line of business and the needs of
dengan kegiatan usaha yang dijalankan. Hal ini dilatarbelakangi stakeholders considering the fact that laws and regulations
oleh Undang-Undang yang mengatur kewajiban pelaksanaan on mandatory SER implementation do not explicitly specify
TJSL di mana tidak disebutkan secara eksplisit mengenai the compulsory SER programs for companies. Therefore,
program TJSL yang menjadi kewajiban bagi perusahaan. IIF’s SER programs are not only aligned with applicable
Oleh karena itu, program TJSL IIF tidak hanya diselaraskan laws and regulations but also tailored to the distinctive
dengan Undang-Undang, namun juga dengan ciri khas kegiatan characteristics of IIF’s business activities. IIF consistently
usaha IIF. Pelaksanaan program TJSL senantiasa ditujukan implements its SER programs to support social welfare and
untuk mendukung kesejahteraan sosial dan kelestarian environmental sustainability in the Company’s operational
lingkungan di sekitar wilayah operasional IIF dan lokasi proyek areas as well as the locations of projects funded by IIF.
yang dibiayai IIF. Informasi lebih lengkap mengenai mengenai IIF’s SER activities are as follows:
kegiatan-kegiatan TJSL IIF diuraikan sebagai berikut:
Program dan/atau Kegiatan TJSL yang Melebihi Kewajiban dan Tanggung Jawab Minimal
Beyond Obligation and Beyond SER Programs and/or Activities
Kegiatan: Kesehatan dan Keselamatan Kerja Karyawan
Activity: Employee Occupational Health and Safety
1. Kebijakan mengenai rencana perjalanan yang aman bagi karyawan, 1. Policy issuance regarding employee safe travel plan, work from home
kebijakan bekerja dari rumah, serta penandatanganan dokumen legal; and signing of legal documents;
2. Menyediakan fasilitas ruang laktasi yang nyaman bagi karyawan 2. Provision of comfortable lactation room facilities for nursing employees;
perempuan yang sedang menyusui; serta and
3. Pelatihan gabungan dengan Tim S&E IIF terkait Keselamatan dan 3. Joint training with IIF’s S&E Team in conducting Safety and Health
Kesehatan, termasuk penunjukan floor warden untuk menangani awareness sessions, including appointment of floor warden in case of
kejadian darurat yang membutuhkan evakuasi. emergency evacuation.
Kegiatan: Konservasi Lingkungan Hidup dan Sumber Daya Alam
Activity: Environment Conservation and Natural Resources
1. Terdepan dalam pembiayaan energi terbarukan untuk menurunkan 1. At the forefront of financing renewable energy to reduce reliance on
penggunaan sumber energi yang tidak terbarukan sekaligus mendorong non-renewable energy sources and promoting environmentally friendly
pembangkit energi ramah lingkungan; energy generation;
2. Penyediaan botol air yang dapat digunakan kembali untuk seluruh 2. Providing reusable water bottles to all employees; and
karyawan;
3. Penggunaan bahan daur ulang untuk galon air isi ulang dan kertas bekas 3. Utilizing recycled materials for refillable water gallons and repurposed
untuk keperluan internal dan pencetakan draf kerja; serta paper for internal needs and work draft printing;and
4. Kepedulian IIF dalam menjaga keanekaragaman hayati, khususnya 4. As part of its commitment to biodiversity conservation, especially the
keberlangsungan biota laut, diwujudkan dalam kegiatan TJSL berupa sustainability of marine life, IIF conducted turtle conservation activity
pelestarian penyu di bulan September 2023. Dari 7 (tujuh) spesies penyu as its SER initiative in September 2023. Out of seven turtle species
yang ada di dunia, sebanyak 6 (enam) spesies ditemukan di Indonesia worldwide, six are found in Indonesia, and IIF released 150 hatchlings of
dan salah satunya adalah jenis penyu yang dilepaskan IIF di perairan laut one of those six species into the waters off Jimbaran, Bali.
Jimbaran, Bali sebanyak 150 (seratus lima puluh) ekor tukik/bayi penyu.
PT Indonesia Infrastructure Finance
284 Laporan Tahunan 2023
Page 287
Program dan/atau Kegiatan TJSL yang Melebihi Kewajiban dan Tanggung Jawab Minimal
Beyond Obligation and Beyond SER Programs and/or Activities
Kegiatan: Kesejahteraan Masyarakat yang Tinggal di Lokasi Proyek
Activity: Community Welfare Living on the Project Site
1. Pemberian hewan qurban melalui kolaborasi dengan Kementerian Keuangan 1. Annual Qurban Animals distribution through collaboration with the
Republik Indonesia; Ministry of Finance of the Republic of Indonesia;
2. Penanaman 1.500 (seribu lima ratus) bibit pohon di daerah Dolok Sanggul, 2. The planting of 1,500 tree saplings in the Dolok Sanggul region, North
Sumatra Utara berdekatan dengan lokasi proyek mini hidro yang dibiayai oleh Sumatra, adjacent to the mini-hydro project funded by IIF. The tree
IIF. Bibit pohon yang ditanam terdiri dari 700 (tujuh ratus) pohon kopi, 500 saplings, consisting of 700 coffee trees, 500 candlenut trees, and 300
(lima ratus) pohon kemiri, dan 300 (tiga ratus) pohon alpukat. Penanaman avocado trees, were not only intended to produce positive environmental
pohon ini tidak hanya mempertimbangkan dampak positif terhadap impacts, but also economic benefits for local farmer groups managing
lingkungan, tetapi juga memperhatikan manfaat ekonomis bagi kelompok the trees in the area. This initiative sought to provide added value for the
tani yang mengelola pohon di daerah tersebut sehingga nantinya dapat well-being of the surrounding community; and
memberikan nilai tambah bagi kesejahteraan masyarakat sekitar; serta
3. Program sinergi TJSL antara Special Mission Vehicle (“SMV”) di bawah 3. The synergistic program between the Special Mission Vehicle (“SMV”)
Kementerian Keuangan dan Dirjen Kekayaan Negara (“DJKN”) dalam under the Ministry of Finance and the Directorate General of State
pengelolaan sampah organik di wilayah Yogyakarta yang diolah lebih Assets (“DJKN”) in the management of organic waste in the Yogyakarta
lanjut melalui Program Kandang Maggot Jogja (“KMJ”). Program region, further processed through the Jogja Maggot Barn Program
pengelolaan sampah ini direalisasikan melalui kerja sama dengan Forum (KMJ). The waste management program was implemented through
Komunikasi Winongo Asri (“FKWA”) yang bertujuan agar masyarakat collaboration with the Winongo Asri Communication Forum (“FKWA”) to
penerima manfaat mendapatkan bimbingan dalam pengelolaan sampah provide guidance in waste management to the beneficiaries, ultimately
yang pada akhirnya membantu peningkatan kesejahteraan masyarakat di contributing to the improvement of the well-being of the communities
sekitar wilayah program. in the program’s vicinity.
Kegiatan: Program-Program Antikorupsi dan Anti Pencucian Uang
Activity: Anti-Corruption and Anti Money Laundering Programs
1. Pembentukan Komite Pencegahan Pelanggaran dan Kecurangan 1. Establishment of Fraud and Corruption Prevention Committee (FCPC) to
(Fraud and Corruption Prevention Committee/”FCPC”) untuk membahas dan discuss and decide on suspected fraud and corruption cases and actions
memutuskan kasus-kasus dugaan penipuan dan korupsi serta tindakan yang to be taken (such as investigation and escalation to law enforcement);
akan diambil (seperti investigasi dan eskalasi ke pihak penegak hukum); serta and
2. Pembentukan Gugus Tugas Anti Pencucian Uang Pencegahan Pendanaan 2. The establishment of the Anti-Money Laundering, Prevention of
Terorisme dan Pencegahan Pendanaan Proliferasi Senjata Pemusnah Masal Terrorism Financing, and Prevention of Proliferation of Weapons of Mass
(“APU PPT dan PPPSPM”) dengan pembentukan anggota berdasarkan Surat Destruction Task Force (“APU PPT and PPPSPM”) with the appointment
Keputusan yang ditandatangani oleh Direksi Perseroan. Gugus Tugas ini of members based on a Decree signed by the Board of Directors of the
bertanggung jawab dalam memastikan penerapan terkait Undang-Undang Company. This Task Force is responsible for ensuring the implementation
Pencegahan dan Pemberantasan Tindak Pidana Pencucian Uang dan of relevant laws on the Prevention and Eradication of Money Laundering
Peraturan Perundangan yang berlaku lainnya; serta as well as other applicable regulations.
3. Pelatihan rutin terkait APU PPT dan PPPSM di lingkungan 3. Regular training sessions on APU PPT and PPPSM at the Company,
involving all levels of management and employees.
Ikhtisar Kinerja Tanggung Jawab Sosial
dan Lingkungan
Performance Highlights of Social and Environmental Responsibility
Aspek Ekonomi
Economic Aspect
Uraian Satuan
2023 2022 2021
Descriptions Unit
Pendapatan, Laba/Rugi, dan Total Proyek
Revenue, Profit/Loss, and Total Projects
Total Aset Miliar Rupiah
15.110 16.500 14.551
Total Assets Billion Rupiah
Pendapatan Miliar Rupiah
1.341 1.168 967
Revenue Billion Rupiah
Laba/Rugi Miliar Rupiah
104 83 53
Profit/Loss Billion Rupiah
Komitmen Investasi Bersih Miliar Rupiah
15.791 16.678 17.079
Net Investment Commitment Billion Rupiah
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 285
Page 288
Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan
Social and Environmental Responsibility
Uraian Satuan
2023 2022 2021
Descriptions Unit
Aset Investasi Miliar Rupiah
13.315 14.820 12.209
Investment Assets Billion Rupiah
Total Proyek yang Dibiayai Proyek
61 56 57
Number of Projects Financ Projects
Komitmen Bersih Portofolio Investasi
Net Commitment of Investment Portfolio
Jalan Miliar Rupiah
1.714 1.899 2.491
Road Billion Rupiah
Telekomunikasi dan Informatika Miliar Rupiah
3.655 3.548 3.886
Telecommunications and Informatics Billion Rupiah
Air Minum Miliar Rupiah
1.308 1.255 1.504
Drinking Water Billion Rupiah
Minyak dan Gas Miliar Rupiah
551 1.898 2.082
Oil and Gas Billion Rupiah
Ketenagalistrikan Miliar Rupiah
4.121 3.971 4.018
Power Generation Billion Rupiah
Bandara Miliar Rupiah
1.120 1.181 1.185
Airport Billion Rupiah
Pelabuhan Miliar Rupiah
250 702 417
Port Billion Rupiah
Kereta Api dan Transportasi Publik Miliar Rupiah
133 211 238
Railway and Public Transportation Billion Rupiah
Kawasan Industri Miliar Rupiah
500 733 477
Industrial Complex Billion Rupiah
Infrastruktur Sosial Miliar Rupiah
572 101 101
Social Infrastructure Billion Rupiah
Lainnya Miliar Rupiah
1.867 1.180 680
Others Billion Rupiah
Kinerja Jasa Advisory
Advisory Service Performance
Total Mandat Aktif yang terkait Keuangan Berkelanjutan Proyek
4 10 13
Number of Sustainable Finance-related Active Mandates Projects
Pendapatan dari Mandat Aktif yang terkait Keuangan Berkelanjutan Miliar Rupiah
8,03 14,19 8,86
Revenue from Sustainable Finance-related Active Mandates Billion Rupiah
Proporsi Pendapatan dari Proyek terkait Keuangan Berkelanjutan Persentase
34 88 100
Proportion of Revenues from Sustainable Finance-related Project Percentage
Aspek Lingkungan
Environmental Aspect
Uraian Satuan
2023 2022 2021
Descriptions Unit
Konsumsi Energi
Energy Consumption
kWh 314.302 335.129 216.263
Listrik
Electricity GJ 1.131 1.206 779
BBM Liter 21.036 13.743 15.625
Fossil Fuel GJ 785 513 583
Total Penggunaan Listrik dan BBM
GJ 1.916 1.719 1.362
Total Electricity and Fossil Fuel Consumption
PT Indonesia Infrastructure Finance
286 Laporan Tahunan 2023
Page 289
Uraian Satuan
2023 2022 2021
Descriptions Unit
Total Emisi GRK yang Dihasilkan (Cakupan 1 & 2)
Total GHG Emissions Generated (Scope 1 & 2)
BBM (Cakupan 1)
ton CO2 eq 43,62 28,50 32,40
Fossil Fuel (Scope 1)
Listrik (Cakupan 2)
ton CO2 eq 273,44 291,53 188,15
Electricity (Scope 2)
Total Emisi GRK Cakupan 1 dan 2
ton CO2 eq 317,06 320,03 220,55
Total Scopes 1 and 2 GHG Emissions
Kontribusi Proyek-Proyek Infrastruktur yang Dibiayai IIF
Contribution of Infrastructure Projects Financed by IIF
Pengurangan Emisi Karbon dari Proyek Energi Terbarukan yang Dibiayai IIF
ton CO2 eq 4.192.063 4.094.610* 4.204.706*
Reduction of Carbon Emissions from Renewable Energy Projects Financed by IIF
Kontribusi terhadap Total Energi Terbarukan yang Terpasang Di Indonesia
% 5,22 5,32 5,80
Contribution to the Total Installed Renewable Energy Capacity in Indonesia
Mendapatkan Akses terhadap Listrik Rumah Tangga
537.974 524.730* 539.905*
Providing Access to Electricity Household
Mendapatkan Akses terhadap Layanan Sumber Air Minum Rumah Tangga
1.339.545 1.119.545 1.319.545
Providing Access to Clean Drinking Water Household
*Data disajikan kembali./ Data restated.
Aspek Sosial
Social Aspect
Uraian Satuan
2023 2022 2021
Descriptions Unit
Proporsi Total Karyawan Perempuan
% 49,65 51,28 50,00
Proportion of Female Employees
Total Jam Pelatihan yang Diberikan kepada Karyawan yang Terdiri dari
Pelatihan Soft Skill dan Technical Skill Jam
10.824 7.758 6.556
Hours
Total Training Hours Provided to Employees on Soft Skills and Technical Skills
Rata-Rata Jam Pelatihan Soft Skill dan Technical Skill per Karyawan Jam
76,76 66,31 56,52
Average Hours of Soft Skills and Technical Skills Training per Employee Hours
Imbalan Jasa Karyawan Tetap Golongan Terendah Dibandingkan dengan Upah
Minimum Provinsi (“UMP”)
% 138 140 147
Salary for Permanent Employees at the Lowest Level Compared to the
Provincial Minimum Wage (PMW)
Total Biaya TJSL Juta Rupiah
483,68 495,74 456
Total Cost of SER Million Rupiah
Pembahasan Lengkap Mengenai Kebijakan dan Kegiatan TJSL Tahun 2023
A More Detailed Discussion of SER Policies and Activities in 2023
Sebagaimana diatur dalam ketentuan SEOJK No. 16/SEOJK.04/2021 (“SEOJK 16/2021”) tentang Bentuk dan Isi Laporan
Tahunan Emiten atau Perusahaan Publik disebutkan bahwa seluruh informasi mengenai kegiatan tanggung jawab sosial
dan lingkungan diungkapkan dalam Laporan Keberlanjutan yang disajikan secara terpisah dari Laporan Tahunan. Laporan
Keberlanjutan merupakan laporan yang terintegrasi dengan Laporan Tahunan ini.
As stipulated in the provisions of SEOJK No. 16/SEOJK.04/2021 (“SEOJK 16/2021”) on the Form and Content of the
Annual Report of Listed or Public Companies, all information regarding social and environmental responsibility activities
has to be disclosed in the Sustainability Report which is presented separately from the Annual Report. The Sustainability
Report is an integrated part of the Annual Report.
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 287
Page 290
Pernyataan Dewan Komisaris tentang
Tanggung Jawab atas Laporan Tahunan 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
Statement of the Board of Commissioners on the Responsibility for
the 2023 Annual Report of PT Indonesia Infrastructure Finance
Kami yang bertanda tangan di bawah ini menyatakan bahwa We, the undersigned, declare that all information disclosed
semua informasi dalam Laporan Tahunan PT Indonesia in the 2023 Annual Report of PT Indonesia Infrastructure
Infrastructure Finance tahun 2023 telah dimuat secara Finance is presented in its entirety, and we are fully
lengkap, dan kami bertanggung jawab atas kebenaran isi responsible for the contents of this Annual Report.
Laporan Tahunan Perseroan.
Demikian pernyataan ini dibuat dengan sebenarnya. This statement is hereby made in all truthfulness.
Jakarta, Maret / March 2024
Dewan Komisaris
Board of Commissioners
Darmin Nasution Rinaldi Firmansyah
Presiden Komisaris & Komisaris Independen Komisaris Independen
President Commissioner & Independent Commissioner Independent Commissioner
Bhimantara Widyajala Supriya Prakash Sen Oza Olavia
Komisaris Komisaris Komisaris
Commissioner Commissioner Commissioner
Marc-Oliver Juenemann Lodewijk Govaerts Seth Tan
Komisaris Komisaris Komisaris
Commissioner Commissioner Commissioner
PT Indonesia Infrastructure Finance
288 Laporan Tahunan 2023
Page 291
Pernyataan Direksi tentang
Tanggung Jawab atas Laporan Tahunan 2023
PT Indonesia Infrastructure Finance
Statement of the Board of Directors on the Responsibility for
the 2023 Annual Report of PT Indonesia Infrastructure Finance
Kami yang bertanda tangan di bawah ini menyatakan bahwa We, the undersigned, declare that all information disclosed
semua informasi dalam Laporan Tahunan PT Indonesia in the 2023 Annual Report of PT Indonesia Infrastructure
Infrastructure Finance tahun 2023 telah dimuat secara Finance is presented in its entirety, and we are fully
lengkap, dan kami bertanggung jawab atas kebenaran isi responsible for the contents of this Annual Report.
Laporan Tahunan Perseroan.
Demikian pernyataan ini dibuat dengan sebenarnya. This statement is hereby made in all truthfulness.
Jakarta, Maret / March 2024
Direksi
Board of Directors
Reynaldi Hermansjah
Presiden Direktur & Chief Executive Officer
President Director & Chief Executive Officer
Rizki Pribadi Hasan Lestari Andaluscia Umardin
Direktur Pelaksana & Chief Financial Officer Direktur Pelaksana & Chief Risk Officer
Managing Director & Chief Financial Officer Managing Director & Chief Risk Officer
Mohammad Ramadhan Harahap
Direktur Pelaksana & Chief Investment Officer
Managing Director & Chief Investment Officer
PT Indonesia Infrastructure Finance
2023 Annual Report 289
Page 292
Laporan
Keuangan
Financial Statements
PT Indonesia Infrastructure Finance
290 Laporan Tahunan 2023
Page 293
PT Indonesia Infrastructure Finance Laporan keuangan Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut beserta laporan auditor independen/ Financial statements As of December 31, 2023 and for the year then ended with independent auditor’s report
Page 294
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN KEUANGAN FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 31 DESEMBER 2023 AS OF DECEMBER 31, 2023
DAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR AND FOR THE YEAR
PADA TANGGAL TERSEBUT THEN ENDED
BESERTA LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN WITH INDEPENDENT AUDITOR’S REPORT
Daftar Isi Table of Contents
Halaman/
Pages
Surat Pernyataan Direksi Statement of Directors
Laporan Auditor Independen Independent Auditor’s Report
Laporan Posisi Keuangan ............................................. 1 ................................ Statement of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Statement of Profit or Loss and
Penghasilan Komprehensif Lain ............................. 2-3 ............................. Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas.......................................... 4-5 ............................... Statement of Changes in Equity
Laporan Arus Kas......................................................... 6 ......................................... Statement of Cash Flows
Catatan Atas Laporan Keuangan .................................. 7-164 ............................ Notes to the Financial Statements
***************************
Page 295
Page 296
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen Independent Auditor’s Report
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 1/1/II/2024
Pemegang Saham, Dewan Komisaris, dan Direksi The Shareholders, the Board of Commissioners,
PT Indonesia Infrastructure Finance and the Board of Directors
PT Indonesia Infrastructure Finance
Opini Opinion
Kami telah mengaudit laporan keuangan We have audited the accompanying financial
PT Indonesia Infrastructure Finance statements of PT Indonesia Infrastructure Finance
(“Perusahaan”) terlampir, yang terdiri dari laporan (the “Company”), which comprise the statement of
posisi keuangan tanggal 31 Desember 2023, serta financial position as of December 31, 2023, and
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif the statement of profit or loss and other
lain, laporan perubahan ekuitas, dan laporan arus comprehensive income, statement of changes in
kas untuk tahun yang berakhir pada tanggal equity, and statement of cash flows for the year
tersebut, serta catatan atas laporan keuangan, then ended, and notes to the financial statements,
termasuk informasi kebijakan akuntansi material. including material accounting policy information.
Menurut opini kami, laporan keuangan terlampir In our opinion, the accompanying financial
menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang statements present fairly, in all material respects,
material, posisi keuangan Perusahaan tanggal the financial position of the Company as of
31 Desember 2023, serta kinerja keuangan dan December 31, 2023, and its financial performance
arus kasnya untuk tahun yang berakhir pada and cash flows for the year then ended, in
tanggal tersebut, sesuai dengan Standar Akuntansi accordance with Indonesian Financial Accounting
Keuangan di Indonesia. Standards.
Basis opini Basis for opinion
Kami melaksanakan audit kami berdasarkan We conducted our audit in accordance with
Standar Audit yang ditetapkan oleh Institut Standards on Auditing established by the
Akuntan Publik Indonesia (“IAPI”). Tanggung jawab Indonesian Institute of Certified Public
kami menurut standar tersebut diuraikan lebih Accountants (“IICPA”). Our responsibilities under
lanjut dalam paragraf Tanggung Jawab Auditor those standards are further described in the
terhadap Audit atas Laporan Keuangan pada Auditor’s Responsibilities for the Audit of the
laporan kami. Kami independen terhadap Financial Statements paragraph of our report. We
Perusahaan berdasarkan ketentuan etika yang are independent of the Company in accordance
relevan dalam audit kami atas laporan keuangan di with the ethical requirements relevant to our
Indonesia, dan kami telah memenuhi tanggung audit of the financial statements in Indonesia, and
jawab etika lainnya berdasarkan ketentuan we have fulfilled our other ethical responsibilities
tersebut. Kami yakin bahwa bukti audit yang telah in accordance with these requirements. We
kami peroleh adalah cukup dan tepat untuk believe that the audit evidence we have obtained
menyediakan suatu basis bagi opini kami. is sufficient and appropriate to provide a basis for
our opinion.
i
Page 297
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Hal audit utama Key audit matter
Hal audit utama adalah hal-hal yang, menurut Key audit matters are those matters that, in our
pertimbangan profesional kami, merupakan hal professional judgment, were of most significance
yang paling signifikan dalam audit kami atas in our audit of the financial statements of the
laporan keuangan periode kini. Hal audit utama current period. Such key audit matters were
tersebut disampaikan dalam konteks audit kami addressed in the context of our audit of the
atas laporan keuangan secara keseluruhan, dan financial statements taken as a whole, and in
dalam merumuskan opini kami atas laporan forming our opinion thereon, and we do not
keuangan terkait, dan kami tidak menyatakan provide a separate opinion on such key audit
suatu opini terpisah atas hal audit utama tersebut. matters. For the key audit matter below, our
Untuk hal audit utama di bawah ini, penjelasan kami description of how our audit addressed such key
tentang bagaimana audit kami merespons hal audit matter is provided in such context.
tersebut disampaikan dalam konteks tersebut.
Kami telah memenuhi tanggung jawab yang We have fulfilled the responsibilities described in
diuraikan dalam paragraf Tanggung Jawab Auditor the Auditor’s Responsibilities for the Audit of the
terhadap Audit atas Laporan Keuangan pada Financial Statements paragraph of our report,
laporan kami, termasuk sehubungan dengan hal including in relation to the key audit matter
audit utama yang dikomunikasikan di bawah ini. communicated below. Accordingly, our audit
Oleh karena itu, audit kami mencakup pelaksanaan included the performance of procedures designed
prosedur yang didesain untuk merespons penilaian to respond to our assessment of the risks of
kami atas risiko kesalahan penyajian material material misstatement of the accompanying
dalam laporan keuangan terlampir. Hasil prosedur financial statements. The results of our audit
audit kami, termasuk prosedur yang dilakukan procedures, including the procedures performed
untuk merespons hal audit utama di bawah ini, to address the key audit matter below, provide
memberikan basis bagi opini kami atas laporan the basis for our opinion on the accompanying
keuangan terlampir. financial statements.
Cadangan kerugian penurunan nilai atas pinjaman Allowance for impairment losses on loans
diberikan
Penjelasan atas hal audit utama: Description of the key audit matter:
Seperti yang dijelaskan dalam Catatan 9 atas As described in Note 9 to the accompanying
laporan keuangan terlampir, pada tanggal financial statements, as of December 31, 2023,
31 Desember 2023, saldo cadangan kerugian the balance of allowance for impairment losses on
penurunan nilai atas pinjaman diberikan adalah loans was Rp469,130 million. Refer to material
sebesar Rp469.130 juta. Lihat informasi kebijakan accounting policy information for allowance for
akuntansi material untuk cadangan kerugian impairment losses disclosed in Note 3e, critical
penurunan nilai yang diungkapkan dalam Catatan accounting judgments and estimates in Note 4,
3e, pertimbangan akuntansi dan estimasi akuntansi and the disclosures of allowance for impairment
yang utama dalam Catatan 4, dan pengungkapan losses on loans in Note 9 to the accompanying
cadangan kerugian penurunan nilai atas pinjaman financial statements.
diberikan dalam Catatan 9 atas laporan keuangan
terlampir.
ii
Page 298
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Hal audit utama (lanjutan) Key audit matter (continued)
Cadangan kerugian penurunan nilai atas pinjaman Allowance for impairment losses on loans
diberikan (lanjutan) (continued)
Penjelasan atas hal audit utama (lanjutan): Description of the key audit matter (continued):
Kami berfokus pada area ini karena saldo pinjaman We focused on this area due to the balance of
diberikan dan cadangan kerugian penurunan loans and its allowance for impairment losses are
nilainya adalah signifikan terhadap laporan significant to the accompanying financial
keuangan terlampir. Selain itu, penentuan statements. In addition determination of
cadangan kerugian penurunan nilai memerlukan allowance for impairment losses requires
pertimbangan dan memiliki ketidakpastian estimasi judgement and is subject to estimation
termasuk dalam penentuan model untuk uncertainty which includes determining the
menghitung cadangan kerugian penurunan nilai, model to calculate allowance for impairment
identifikasi eksposur kredit yang mengalami losses, identification of credit exposures with
penurunan kualitas kredit yang signifikan, dan significant deterioration in credit quality, and
penentuan asumsi yang digunakan dalam model determining assumptions used in the allowance
perhitungan cadangan kerugian penurunan nilai for impairment losses calculation models (for
(untuk eksposur yang dinilai secara individu atau exposures assessed on an individual or collective
kolektif), termasuk faktor-faktor ekonomi makro basis), which incorporate forward-looking
berorientasi masa depan. macroeconomics factors.
Respons audit: Audit response:
Kami melakukan pengujian pengendalian utama We tested the key controls over the loan
atas pemberian pinjaman, penilaian kualitas kredit origination, regular internal credit quality
internal secara regular, serta pencatatan dan assessment, and recording and monitoring of the
pengawasan pinjaman diberikan. Kami loans. We obtained understanding and assessed
memperoleh pemahaman dan menilai metodologi impairment measurement methodologies and
pengukuran penurunan nilai, serta melakukan performed validation of allowance for impairment
validasi atas model pencadangan kerugian losses models, inputs, basis, and assumptions
penurunan nilai, data masukan, dasar, dan asumsi used by the Company in calculating the allowance
yang digunakan oleh Perusahaan dalam for impairment losses. We also tested the
menghitung cadangan kerugian penurunan nilai. classification into three-stage credit quality of
Kami juga melakukan pengujian atas tiga tahapan loan portfolio in accordance with staging criteria
kualitas kredit atas portofolio pinjaman diberikan developed by the Company for loans and
sesuai dengan kriteria tingkatan (staging) yang assessed reasonableness of forward-looking
disusun oleh Perusahaan dan menilai kewajaran adjustments, macroeconomic factor analysis, and
atas penyesuaian asumsi berorientasi masa depan, probability-weighted multiple scenarios for loans.
analisis faktor ekonomi makro, dan beberapa With respect to individually assessed allowance
skenario probabilitas tertimbang untuk pinjaman for impairment losses, we tested loans to
diberikan. Untuk cadangan kerugian penurunan evaluate the timely identification by the Company
nilai yang dinilai secara individual, kami menguji of exposures with significant deterioration in
pinjaman diberikan untuk mengevaluasi identifikasi credit quality or exposure which have been
eksposur yang mengalami penurunan kualitas impaired and assessed the Company’s
kredit yang signifikan atau yang telah mengalami assumptions on the expected future cash flows,
penurunan nilai secara tepat waktu oleh including the value of realizable collateral based
Perusahaan dan menilai asumsi Perusahaan atas on available market information or valuation
arus kas masa depan yang akan diterima, termasuk prepared by independent valuer.
nilai agunan yang dapat direalisasikan berdasarkan
informasi pasar yang tersedia atau penilaian yang
dilakukan oleh penilai independen.
iii
Page 299
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Hal audit utama (lanjutan) Key audit matter (continued)
Cadangan kerugian penurunan nilai atas pinjaman Allowance for impairment losses on loans
diberikan (lanjutan) (continued)
Respons audit (lanjutan): Audit response (continued):
Kami memeriksa keakurasian perhitungan jumlah We checked the accuracy of the calculation of the
cadangan kerugian penurunan nilai dengan allowance for impairment losses amount by
melakukan perhitungan ulang atas keseluruhan recalculating the collective impairment
portofolio yang penurunan nilainya dinilai secara assessment and individual impairment
kolektif dan keseluruhan portofolio yang assessment for the entire portfolio. We assessed
penurunan nilainya dinilai secara individual. Kami whether the financial statements disclosures are
menilai apakah pengungkapan dalam laporan adequately and appropriately reflecting the
keuangan cukup dan secara memadai Company’s exposures to credit risk. We involved
mencerminkan eksposur Perusahaan terhadap our auditor’s internal expert to assist us in the
risiko kredit. Kami melibatkan pakar auditor performance of the above procedures where their
internal kami untuk membantu kami dalam specific expertise was required.
melakukan prosedur-prosedur di atas ketika
keahlian spesifik mereka diperlukan.
Informasi lain Other information
Manajemen bertanggung jawab atas informasi lain. Management is responsible for the other
Informasi lain terdiri dari informasi yang tercantum information. Other information comprises the
dalam laporan tahunan. Laporan tahunan information included in the annual report. The
diharapkan akan tersedia bagi kami setelah tanggal Annual report is expected to be made available to
laporan auditor independen ini. us after the date of this independent auditor’s
report.
Opini kami atas laporan keuangan terlampir tidak Our opinion on the accompanying financial
mencakup laporan tahunan, dan oleh karena itu, statements does not cover the annual report, and
kami tidak menyatakan bentuk keyakinan apapun accordingly, we do not express any form of
atas laporan tahunan tersebut. assurance on the annual report.
iv
Page 300
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Informasi lain (lanjutan) Other information (continued)
Sehubungan dengan audit kami atas laporan In connection with our audit of the accompanying
keuangan terlampir, tanggung jawab kami financial statements, our responsibility is to read
adalah untuk membaca laporan tahunan ketika the annual report when it becomes available and,
tersedia dan, dalam melaksanakannya, in doing so, consider whether the annual report is
mempertimbangkan apakah laporan tahunan materially inconsistent with the accompanying
mengandung ketidakkonsistensian material financial statements or our knowledge obtained in
dengan laporan keuangan terlampir atau the audit, or otherwise appears to be materially
pemahaman yang kami peroleh selama audit, atau misstated.
mengandung kesalahan penyajian material.
Ketika kami membaca laporan tahunan, jika kami When we read the annual report, if we conclude
menyimpulkan bahwa terdapat suatu kesalahan that there is a material misstatement therein, we
penyajian material di dalamnya, kami diharuskan are required to communicate the matter to those
untuk mengomunikasikan hal tersebut kepada charged with governance and take appropriate
pihak yang bertanggung jawab atas tata kelola dan actions based on the applicable laws and
melakukan tindakan yang tepat berdasarkan regulations.
peraturan perundang-undangan yang berlaku.
Tanggung jawab manajemen dan pihak yang Responsibilities of management and those
bertanggung jawab atas tata kelola terhadap charged with governance for the financial
laporan keuangan statements
Manajemen bertanggung jawab atas penyusunan Management is responsible for the preparation
dan penyajian wajar laporan keuangan tersebut and fair presentation of the financial statements
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di in accordance with Indonesian Financial
Indonesia, dan atas pengendalian internal yang Accounting Standards, and for such internal
dianggap perlu oleh manajemen untuk control as management determines is necessary
memungkinkan penyusunan laporan keuangan to enable the preparation of financial statements
yang bebas dari kesalahan penyajian material, baik that are free from material misstatement,
yang disebabkan oleh kecurangan maupun whether due to fraud or error.
kesalahan.
v
Page 301
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Tanggung jawab manajemen dan pihak yang Responsibilities of management and those
bertanggung jawab atas tata kelola terhadap charged with governance for the financial
laporan keuangan (lanjutan) statements (continued)
Dalam penyusunan laporan keuangan, manajemen In preparing the financial statements,
bertanggung jawab untuk menilai kemampuan management is responsible for assessing the
Perusahaan dalam mempertahankan kelangsungan Company’s ability to continue as a going concern,
usahanya, mengungkapkan, sesuai dengan disclosing, as applicable, matters related to going
kondisinya, hal-hal yang berkaitan dengan concern, and using the going concern basis of
kelangsungan usaha, dan menggunakan basis accounting, unless management either intends to
akuntansi kelangsungan usaha, kecuali manajemen liquidate the Company or to cease its operations,
memiliki intensi untuk melikuidasi Perusahaan atau or has no realistic alternative but to do so.
menghentikan operasi, atau tidak memiliki
alternatif yang realistis selain melaksanakannya.
Pihak yang bertanggung jawab atas tata kelola Those charged with governance are responsible
bertanggung jawab untuk mengawasi proses for overseeing the Company’s financial reporting
pelaporan keuangan Perusahaan. process.
Tanggung jawab auditor terhadap audit atas Auditor’s responsibilities for the audit of the
laporan keuangan financial statements
Tujuan kami adalah untuk memperoleh keyakinan Our objectives are to obtain reasonable
memadai tentang apakah laporan keuangan secara assurance about whether the financial
keseluruhan bebas dari kesalahan penyajian statements taken as a whole are free from
material, baik yang disebabkan oleh kecurangan material misstatement, whether due to fraud or
maupun kesalahan, dan untuk menerbitkan laporan error, and to issue an independent auditor’s
auditor independen yang mencakup opini kami. report that includes our opinion. Reasonable
Keyakinan memadai merupakan tingkat keyakinan assurance is a high level of assurance, but is not
tinggi, namun bukan merupakan suatu jaminan a guarantee that an audit conducted in
bahwa audit yang dilaksanakan berdasarkan accordance with Standards on Auditing
Standar Audit yang ditetapkan oleh IAPI akan established by the IICPA will always detect a
selalu mendeteksi kesalahan penyajian material material misstatement when it exists.
ketika hal tersebut ada. Kesalahan penyajian dapat Misstatements can arise from fraud or error and
disebabkan oleh kecurangan maupun kesalahan are considered material if, individually or in the
dan dianggap material jika, baik secara individual aggregate, they could reasonably be expected to
maupun agregat, dapat diekspektasikan secara influence the economic decisions of users taken
wajar akan memengaruhi keputusan ekonomi yang on the basis of these financial statements.
diambil oleh pengguna berdasarkan laporan
keuangan tersebut.
vi
Page 302
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Tanggung jawab auditor terhadap audit atas Auditor’s responsibilities for the audit of the
laporan keuangan (lanjutan) financial statements (continued)
Sebagai bagian dari suatu audit berdasarkan As part of an audit in accordance with Standards
Standar Audit yang ditetapkan oleh IAPI, kami on Auditing established by the IICPA, we exercise
menerapkan pertimbangan profesional dan professional judgment and maintain professional
mempertahankan skeptisisme profesional selama skepticism throughout the audit. We also:
audit. Kami juga:
Mengidentifikasi dan menilai risiko kesalahan Identify and assess the risks of material
penyajian material dalam laporan keuangan, misstatement of the financial statements,
baik yang disebabkan oleh kecurangan maupun whether due to fraud or error, design and
kesalahan, mendesain dan melaksanakan perform audit procedures responsive to such
prosedur audit yang responsif terhadap risiko risks, and obtain audit evidence that is
tersebut, serta memperoleh bukti audit yang sufficient and appropriate to provide a basis
cukup dan tepat untuk menyediakan basis bagi for our opinion. The risk of not detecting a
opini kami. Risiko tidak terdeteksinya material misstatement resulting from fraud is
kesalahan penyajian material yang disebabkan higher than for one resulting from error, as
oleh kecurangan lebih tinggi dari yang fraud may involve collusion, forgery,
disebabkan oleh kesalahan, karena kecurangan intentional omissions, misrepresentations, or
dapat melibatkan kolusi, pemalsuan, override of internal control.
penghilangan secara sengaja, pernyataan
salah, atau pengabaian atas pengendalian
internal.
Memperoleh suatu pemahaman tentang Obtain an understanding of internal control
pengendalian internal yang relevan dengan relevant to the audit in order to design audit
audit untuk mendesain prosedur audit yang procedures that are appropriate in the
tepat sesuai dengan kondisinya, tetapi bukan circumstances, but not for the purpose of
untuk tujuan menyatakan opini atas expressing an opinion on the effectiveness of
keefektivitasan pengendalian internal the Company’s internal control.
Perusahaan.
Mengevaluasi ketepatan kebijakan akuntansi Evaluate the appropriateness of accounting
yang digunakan serta kewajaran estimasi policies used and the reasonableness of
akuntansi dan pengungkapan terkait yang accounting estimates and related disclosures
dibuat oleh manajemen. made by management.
vii
Page 303
The original report included herein is in the Indonesian
language.
Laporan Auditor Independen (lanjutan) Independent Auditor’s Report (continued)
Laporan No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179- Report No. 00044/2.1032/AU.1/09/1179-
1/1/II/2024 (lanjutan) 1/1/II/2024 (continued)
Tanggung jawab auditor terhadap audit atas Auditor’s responsibilities for the audit of the
laporan keuangan (lanjutan) financial statements (continued)
Sebagai bagian dari suatu audit berdasarkan As part of an audit in accordance with Standards
Standar Audit yang ditetapkan oleh IAPI, kami on Auditing established by the IICPA, we exercise
menerapkan pertimbangan profesional dan professional judgment and maintain professional
mempertahankan skeptisisme profesional selama skepticism throughout the audit. We also:
audit. Kami juga: (lanjutan) (continued)
Menyimpulkan ketepatan penggunaan basis Conclude on the appropriateness of
akuntansi kelangsungan usaha oleh management's use of the going concern basis
manajemen dan, berdasarkan bukti audit yang of accounting and, based on the audit
diperoleh, apakah terdapat suatu evidence obtained, whether a material
ketidakpastian material yang terkait dengan uncertainty exists related to events or
peristiwa atau kondisi yang dapat conditions that may cast significant doubt on
menyebabkan keraguan signifikan atas the Company's ability to continue as a going
kemampuan Perusahaan untuk concern. If we conclude that a material
mempertahankan kelangsungan usahanya. uncertainty exists, we are required to draw
Ketika kami menyimpulkan bahwa terdapat attention in our independent auditor’s report
suatu ketidakpastian material, kami diharuskan to the related disclosures in the financial
untuk menarik perhatian dalam laporan auditor statements or, if such disclosures are
independen kami ke pengungkapan terkait inadequate, to modify our opinion. Our
dalam laporan keuangan atau, jika conclusion is based on the audit evidence
pengungkapan tersebut tidak memadai, obtained up to the date of our independent
memodifikasi opini kami. Kesimpulan kami auditor’s report. However, future events or
didasarkan pada bukti audit yang diperoleh conditions may cause the Company to cease
hingga tanggal laporan auditor independen to continue as a going concern.
kami. Namun, peristiwa atau kondisi masa
depan dapat menyebabkan Perusahaan tidak
dapat mempertahankan kelangsungan usaha.
Mengevaluasi penyajian, struktur, dan isi Evaluate the overall presentation, structure,
laporan keuangan secara keseluruhan, and content of the financial statements,
termasuk pengungkapannya, dan apakah including the disclosures, and whether the
laporan keuangan mencerminkan transaksi dan financial statements represent the underlying
peristiwa yang mendasarinya dengan suatu transactions and events in a manner that
cara yang mencapai penyajian wajar. achieves fair presentation.
viii
Page 304
Page 305
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN POSISI KEUANGAN STATEMENT OF FINANCIAL POSITION
Tanggal 31 Desember 2023 As of December 31, 2023
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31 Desember/ Catatan/ 31 Desember/
December 31, 2023 Notes December 31, 2022
ASET ASSETS
Kas dan setara kas - Cash and cash equivalents -
setelah dikurangi cadangan net of allowance for
kerugian penurunan nilai 739.713 3e,3i,5,31 923.739 impairment losses
Efek-efek - setelah
dikurangi cadangan Securities - net of allowance
kerugian penurunan nilai 2.108.934 3e,3h,6,31 2.195.776 for impairment losses
Investasi saham 362.817 3e,3h,8 214.300 Equity investments
Pinjaman diberikan - setelah
dikurangi cadangan kerugian Loans - net of allowance for
penurunan nilai 11.554.694 3e,9,31 12.519.151 impairment losses
Tagihan derivatif - 3e,3h,3s,7,31 211.218 Derivative receivables
Piutang bunga 41.082 10,31 116.094 Accrued interest income
Beban dibayar dimuka 7.928 3j,11 8.105 Prepaid expenses
Pajak dibayar dimuka 2.750 3q,28 342 Prepaid taxes
Aset tetap - setelah dikurangi Property and equipment - net of
akumulasi penyusutan 237.347 3k,3n,3o,12 243.154 accumulated depreciation
Aset pajak tangguhan 19.386 3q,28 45.166 Deferred tax assets
Beban tangguhan 10.064 3l,13,31 568 Deferred charges
Aset lain-lain - setelah dikurangi Other assets - net of accumulated
akumulasi amortisasi dan cadangan amortization and allowance
kerugian penurunan nilai 25.214 3m,14,31 21.959 for impairment losses
TOTAL ASET 15.109.929 16.499.572 TOTAL ASSETS
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIES
Liabilitas derivatif 9.200 3e,3s,7,31 5.493 Derivative liabilities
Utang lain-lain 8.020 3f,15 17.415 Other payables
Estimasi kerugian atas komitmen Estimated losses on
dan kontinjensi 1.888 30 1.120 commitments and contingencies
Utang pajak 4.857 3q,28 1.581 Taxes payable
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain 79.011 3f,16,31 66.714 and other liabilities
Pendapatan diterima dimuka 7.544 18 2.589 Unearned revenue
Pinjaman diterima 4.281.691 3f,19,31 5.270.858 Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan 2.981.054 3f,17,31 3.883.838 Debt securities issued
Liabilitas imbalan kerja 40.726 3r,29 31.598 Employee benefits obligation
Pinjaman subordinasi 5.307.914 3f,20,31 4.916.285 Subordinated loans
TOTAL LIABILITAS 12.721.905 14.197.491 TOTAL LIABILITIES
EKUITAS EQUITY
Modal saham - nilai nominal Capital stock - par value of
Rp1.000.000 (nilai penuh) per saham Rp1,000,000 (full amount) per share
Modal dasar 2.000.000 saham Authorized 2,000,000 shares
Modal ditempatkan dan Subscribed and
disetor penuh 2.000.000 saham 2.000.000 21 2.000.000 paid up 2,000,000 shares
Tambahan modal disetor 29.800 22 29.800 Additional paid-in capital
Kerugian komprehensif Other comprehensive
lain - neto (19.269) 3e,3h,6 (24.026) loss - net
Keuntungan kumulatif atas Cumulative gain on
instrumen derivatif untuk derivative instrument for
lindung nilai arus kas - neto - 3f,3h,3s,7 11.024 cash flow hedges - net
Keuntungan/(kerugian) kumulatif atas Cumulative gain/(loss) on derivative
instrumen derivatif untuk instrument for fair value
lindung nilai nilai wajar - neto 33.960 3f,3h,3s,7 (8.264 ) hedges - net
Saldo laba Retained earnings
Ditentukan penggunaannya 44.317 22 36.019 Appropriated
Belum ditentukan penggunaannya 299.216 257.528 Unappropriated
TOTAL EKUITAS 2.388.024 2.302.081 TOTAL EQUITY
TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS 15.109.929 16.499.572 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang The accompanying notes to the financial statements form an
tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. integral part of these financial statements taken as a whole.
1
Page 306
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN LABA RUGI STATEMENT OF PROFIT OR LOSS
DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal For the Year Ended
31 Desember 2023 December 31, 2023
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
Catatan/
2023 Notes 2022
PENDAPATAN USAHA OPERATING REVENUES
Pendapatan bunga 1.232.034 3e,3p,23,31 1.087.457 Interest income
Pendapatan provisi dan komisi Provision and commission
dan lainnya 79.059 3e,3p,24,31 54.254 and other income
Pendapatan jasa advisory 23.194 3p,31 16.137 Advisory income
Keuntungan yang direalisasi Realized gain on
dari penjualan efek-efek 2.667 3e,3p,6,31 - sale of securities
Total Pendapatan Usaha 1.336.954 1.157.848 Total Operating Revenues
BEBAN USAHA OPERATING EXPENSES
3c,3e,3s,3p,17
Beban bunga (824.417) 19,20,26,31 (679.626) Interest expense
Beban umum dan administrasi (245.870) 3o,3p,25 (219.486) General and administrative expenses
Beban cadangan 3e,5,6, Provision for
kerugian penurunan nilai (129.565) 9,14,27 (124.897) impairment losses
Beban transaksi derivatif - Expenses from derivative
neto (1.633) 3e,3p,3s,3c,7 (43.187) transactions - net
Total Beban Usaha (1.201.485) (1.067.196) Total Operating Expenses
LABA USAHA 135.469 90.652 OPERATING INCOME
PENDAPATAN LAIN-LAIN OTHER INCOME
Keuntungan selisih kurs 4.460 3c 10.090 Gain from foreign exchange
LABA SEBELUM BEBAN PAJAK 139.929 100.742 INCOME BEFORE TAX EXPENSE
BEBAN PAJAK (35.778) 3q,28 (17.761) TAX EXPENSE
LABA BERSIH TAHUN BERJALAN 104.151 82.981 NET INCOME FOR THE YEAR
PENGHASILAN/(KERUGIAN) OTHER COMPREHENSIVE
KOMPREHENSIF LAIN: INCOME/(LOSS):
Pos-pos yang akan direklasifikasi Items that will be reclassified
ke laba rugi: to profit or loss:
Kenaikan/(penurunan) nilai wajar Increase/(decrease) in fair
efek-efek yang diklasifikasikan value of securities classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain 258 3e,3h,6 (49.386) comprehensive income
Bagian efektif atas perubahan Effective portion on fair value
nilai wajar instrumen derivatif changes from derivative
yang memenuhi lindung nilai instrument qualified as
arus kas (11.024) 3s,7 63.820 cash flow hedges
Perubahan neto atas cadangan Net changes in allowance
kerugian penurunan nilai for impairment losses of
efek-efek yang diklasifikasikan securities classified as fair
pada nilai wajar melalui value through other
penghasilan komprehensif lain 5.733 3e,3h,6 130 comprehensive income
Pajak penghasilan terkait pos-pos Income tax related to items
yang akan direklasifikasi ke that will be reclassified to
laba rugi (1.234) 3q,28 (10.593) profit or loss
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang The accompanying notes to the financial statements form an
tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. integral part of these financial statements taken as a whole.
2
Page 307
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN STATEMENT OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN (lanjutan) AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal (continued)
31 Desember 2023 For the Year Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, December 31, 2023
kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah,
unless otherwise stated)
Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
Catatan/
2023 Notes 2022
PENGHASILAN/(KERUGIAN) OTHER COMPREHENSIVE
KOMPREHENSIF LAIN: INCOME/(LOSS):
(lanjutan) (continued)
Pos-pos yang tidak akan Items that will not be reclassified
direklasifikasi ke laba rugi: to profit or loss:
Kerugian aktuarial (2.248) 3r,29 (439) Actuarial loss
Perubahan nilai wajar instrumen Fair value changes
derivatif yang memenuhi from derivative instrument
lindung nilai nilai wajar (164.741) 3s,8 257 qualified as fair value hedge
Perubahan nilai wajar investasi Fair value changes from
saham yang diklasifikasikan equity investment classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain 218.875 3s,8 12.398 comprehensive income
Pajak penghasilan terkait pos-pos Income tax related to items
yang tidak akan direklasifikasi that will not be reclassified to
ke laba rugi (11.415) 3q,28 (2.687) profit or loss
Total laba komprehensif lain 34.204 13.500 Total other comprehensive income
TOTAL LABA KOMPREHENSIF 138.355 96.481 TOTAL COMPREHENSIVE INCOME
LABA PER SAHAM INCOME PER SHARE
Dasar (dalam ribuan Rupiah) 52 3u,37 41 Basic (in thousands of Rupiah)
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang The accompanying notes to the financial statements form an
tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. integral part of these financial statements taken as a whole.
3
Page 308
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal For the Year Ended
31 Desember 2023 December 31, 2023
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)
Keuntungan/
Keuntungan (kerugian) kumulatif
kumulatif atas instrumen
atas instrumen derivatif untuk
derivatif untuk lindung nilai
Saldo laba/Retained earnings*) Kerugian lindung nilai arus nilai wajar-neto/
Tambahan komprehensif lain kas-neto/Cumulative Cumulative gain/
modal disetor/ Ditentukan Belum ditentukan - neto/Other gain on derivative (loss) on derivative
Catatan/ Modal saham/ Additional penggunaannya/ penggunaannya/ comprehensive instrument for cash instrument for fair Total ekuitas/
Notes Capital stock paid-in capital Appropriated Unappropriated loss - net flow hedges-net value hedges-net Total equity
Saldo 1 Januari 2022 2.000.000 29.800 30.716 196.100 24.208 (41.181) (18.135) 2.221.508 Balance as of January 1, 2022
Cadangan umum 22 - - 5.303 (5.303) - - - - General reserve
Laba bersih tahun berjalan - - - 82.981 - - - 82.981 Net income for the year
Pembayaran dividen 22 - - - (15.908) - - - (15.908) Dividend payment
Kerugian aktuarial 3r,29 - - - (342) - - - (342) Actuarial loss
Penurunan nilai wajar efek-efek Decrease in fair value of
yang diklasifikasikan pada securities classified as fair
nilai wajar melalui penghasilan value through other
komprehensif lain 3e,3h,6 - - - - (48.364) - - (48.364) comprehensive income
Perubahan neto atas cadangan Net changes in allowance
kerugian penurunan nilai for impairment losses of
efek-efek yang diklasifikasikan securities classified as fair
pada nilai wajar melalui value through other
penghasilan komprehensif lain 3e,3h,6 - - - - 130 - - 130 comprehensive income
Bagian efektif atas perubahan Effective portion on fair value
nilai wajar instrumen changes from derivative
derivatif yang memenuhi instrument qualified
lindung nilai arus kas 3e,3h,7 - - - - - 52.205 - 52.205 as cash flow hedges
Perubahan nilai wajar instrumen Fair value changes from
derivatif yang memenuhi derivative instrument qualified
lindung nilai nilai wajar 3e,3h,7 - - - - - - 200 200 as fair value hedges
Perubahan nilai wajar investasi Fair value changes from
saham yang diklasifikasikan equity investments classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain 3e,3h,8 - - - - - - 9.671 9.671 comprehensive income
Saldo 31 Desember 2022 2.000.000 29.800 36.019 257.528 (24.026) 11.024 (8.264) 2.302.081 Balance as of December 31, 2022
*) Saldo laba termasuk keuntungan/(kerugian) aktuarial - neto setelah pajak *) Retained earnings include actuarial gain/(loss) - net of tax
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari The accompanying notes to the financial statements form an integral part of these
laporan keuangan secara keseluruhan. financial statements taken as a whole.
4
Page 309
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS (lanjutan) STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY (continued)
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal For the Year Ended
31 Desember 2023 December 31, 2023
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)
Keuntungan/
(kerugian)
kumulatif
Keuntungan kumulatif atas instrumen
atas instrumen derivatif untuk
derivatif untuk lindung nilai
Saldo laba/Retained earnings*) Kerugian lindung nilai arus nilai wajar-neto/
Tambahan komprehensif lain kas-neto/Cumulative Cumulative gain
modal disetor/ Ditentukan Belum ditentukan - neto/Other gain on derivative on derivative
Catatan/ Modal saham/ Additional penggunaannya/ penggunaannya/ comprehensive instrument for cash instrument for fair Total ekuitas/
Notes Capital stock paid-in capital Appropriated Unappropriated loss - net flow hedges-net value hedges-net Total equity
Saldo 1 Januari 2023 2.000.000 29.800 36.019 257.528 (24.026) 11.024 (8.264) 2.302.081 Balance as of January 1, 2023
Cadangan umum 22 - - 8.298 (8.298 ) - - - - General reserve
Laba bersih tahun berjalan - - - - 104.151 - - - 104.151 Net income for the year
Pembayaran dividen 22 - - - (24.894 ) - - - (24.894) Dividend payment
Kerugian aktuarial 3r - - - (1.753) - - - (1.753) Actuarial loss
Penurunan nilai wajar efek-efek Decrease in fair value of
yang diklasifikasikan pada securities classified as fair
nilai wajar melalui penghasilan value through other
komprehensif lain 3e,3h,6 - - - - (976) - - (976) comprehensive income
Perubahan neto atas cadangan Net changes in allowance
kerugian penurunan nilai for impairment losses of
efek-efek yang diklasifikasikan securities classified as fair
pada nilai wajar melalui value through other
penghasilan komprehensif lain 3e,3h,6 - - - - 5.733 - - 5.733 comprehensive income
Bagian efektif atas perubahan Effective portion on fair value
nilai wajar instrumen changes from derivative
derivatif yang memenuhi instrument qualified
lindung nilai arus kas 3e,3h,7 - - - - - (11.024) - (11.024) as cash flow hedges
Perubahan nilai wajar instrumen Fair value changes from
derivatif yang memenuhi derivative instrument qualified
lindung nilai nilai wajar dan as fair value hedges and
pengalihan ke komponen transfers to other equity
ekuitas lain atas derivatif yang components of expired
telah berakhir 3e,3h,7 - - - (34.546) - - (128.498) (163.044) derivatives
Perubahan nilai wajar investasi Fair value changes from
saham yang diklasifikasikan equity investments classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain comprehensive income
dan pengalihan komponen and transfers to other equity
ekuitas lain atau investasi nilai components of the fair value
wajar investasi saham yang of the sold equity
dijual 3e,3h,8 - - - 7.028 - - 170.722 177.750 investment
Saldo 31 Desember 2023 2.000.000 29.800 44.317 299.216 (19.269) - 33.960 2.388.024 Balance as of December 31, 2023
*) Saldo laba termasuk keuntungan/(kerugian) aktuarial - neto setelah pajak *) Retained earnings include actuarial gain/(loss) - net of tax
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari The accompanying notes to the financial statements form an integral part of these
laporan keuangan secara keseluruhan. financial statements taken as a whole.
5
Page 310
The original financial statements included herein
are in the Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
LAPORAN ARUS KAS STATEMENT OF CASH FLOWS
Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal For the Year Ended
31 Desember 2023 December 31, 2023
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
Catatan/
2023 Notes 2022
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM OPERATING
OPERASI ACTIVITIES
Penerimaan pendapatan bunga 1.079.928 985.457 Receipt of interest income
Penerimaan pendapatan provisi Receipt of provision and
dan komisi dan lainnya 72.520 30.928 commission and other income
Pembayaran kepada pemasok (77.684) (63.088) Payment to suppliers
Pembayaran kepada karyawan (145.504) (119.772) Payment to employees
Penerimaan pendapatan jasa advisory 23.830 15.102 Receipt of advisory income
Pembayaran pajak final dan Payment of final tax and
pajak penghasilan badan (14.852) 28 (5.804) corporate income tax
Penerimaan pengembalian pajak 154 28 163 Tax refund received
Pembayaran beban bunga (791.668) (634.911) Payment of interest expense
Pinjaman diberikan kepada nasabah (2.801.254) 9 (4.583.090) Loans granted to customers
Penerimaan pembayaran pinjaman diberikan 3.794.584 9 2.692.456 Receipt of repayment of loans
Arus kas neto yang
diperoleh dari/(digunakan untuk) Net cash provided by/(used in)
aktivitas operasi 1.140.054 (1.682.559) operating activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM INVESTING
INVESTASI ACTIVITIES
Pembelian efek-efek (574.423) 6 (385.682) Purchase of securities
Penjualan efek-efek 160.310 6 - Sale of securities
Penerimaan efek-efek yang Receipt from matured
telah jatuh tempo 475.730 6 387.970 securities
Acquisition of
Perolehan aset tetap (1.522) 12 (1.582) property and equipment
Perolehan perangkat lunak (4.482) 14 (3.461) Acquisition of computer software
Penerimaan penjualan investasi saham 76.774 - Receipt of sale of investment shares
Arus kas neto yang
diperoleh dari/(digunakan untuk) Net cash provided by/(used in)
aktivitas investasi 132.387 (2.755) investing activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
PENDANAAN FINANCING ACTIVITIES
Penerimaan pinjaman diterima 3.808.300 19 8.340.027 Proceeds from fund borrowings
Pembayaran dividen (24.894) 22 (15.908) Payment of dividend
Penerimaan surat utang Proceeds from
yang diterbitkan 500.000 17 - debt securities issued
Penerimaan pinjaman subordinasi 559.129 20 402.188 Proceeds from subordinated loans
Pembayaran pinjaman diterima (4.762.100) 19 (6.975.000) Payment of fund borrowings
Pembayaran surat utang Payment of debt
yang diterbitkan (1.331.623) 17 (372.000) securities issued
Pembayaran biaya surat utang
yang diterbitkan dan surat berharga Payment of cost of debt securities
perpetual (5.342) - issued and perpetual notes
Pembayaran pinjaman subordinasi (143.177) 20 (129.501) Payment of subordinated loans
Pembayaran biaya pinjaman diterima (2.500) (5.000) Payment of cost for fund borrowings
Pembayaran utang sewa (263 ) - Payment of leases
Arus kas neto yang Net cash
(digunakan untuk)/diperoleh (used in)/provided by
dari aktivitas pendanaan (1.402.470) 1.244.806 financing activities
PENURUNAN NETO NET DECREASE IN
KAS DAN SETARA KAS (130.029) (440.508) CASH AND CASH EQUIVALENTS
Pengaruh perubahan kurs mata Impact of changes in foreign
uang asing pada kas dan currencies exchange rate on
setara kas (53.997) 3c 11.813 cash and cash equivalents
KAS DAN SETARA KAS PADA CASH AND CASH EQUIVALENTS
AWAL TAHUN 923.740 3i,5 1.352.435 AT BEGINNING OF THE YEAR
KAS DAN SETARA KAS PADA CASH AND CASH EQUIVALENTS
AKHIR TAHUN 739.714 3i,5 923.740 AT END OF THE YEAR
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang The accompanying notes to the financial statements form an
tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. integral part of these financial statements taken as a whole.
6
Page 311
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
PT Indonesia Infrastructure Finance (“Perusahaan”) PT Indonesia Infrastructure Finance (the
didirikan berdasarkan hukum negara Republik “Company”) was established under the laws of the
Indonesia melalui Akta Pendirian No. 34 tanggal Republic of Indonesia through Deed of
15 Januari 2010, dibuat di hadapan Aulia Taufani, Establishment No. 34 dated January 15, 2010,
S.H., sebagai pengganti Sutjipto, S.H., notaris di drawn up before Aulia Taufani, S.H., as substitute of
Jakarta, yang disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Sutjipto, S.H., notary in Jakarta, which was
Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat approved by the Minister of Laws and Human Rights
Keputusan No. AHU 21503.AH.01.01.Tahun 2010 of the Republic of Indonesia in its decision letter No.
tanggal 28 April 2010 dan diumumkan dalam AHU-21503.AH.01.01.Year 2010 dated April 28,
Lembaran Berita Negara Republik Indonesia No. 20 2010 and published in the State Gazette of the
tanggal 11 Maret 2011, Tambahan No. 5123. Republic of Indonesia No. 20 dated March 11, 2011,
Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami Supplementary No. 5123. The Company’s Articles
beberapa kali perubahan, terakhir dengan Akta No. of Association have been amended several times,
43 tanggal 24 Juli 2018 yang dibuat oleh Utiek R. most recently with Deed No. 43 dated July 24, 2018,
Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., notaris di Jakarta, of Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., notary
mengenai perubahan atas pasal 4 ayat (3), pasal 4 in Jakarta, regarding the change in article 4 par. (3),
ayat (4), pasal 10, pasal 11 ayat (3), pasal 13, pasal article 4 par. (4), article 10, article 11 par. (3), article
19, pasal 22 dan pasal 23. Laporan atas perubahan 13, article 19, article 22 and article 23. Report of
Anggaran Dasar telah diterima oleh Menteri Hukum such changes had been accepted by the Minister of
dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia Law and Human Rights of the Republic of Indonesia
berdasarkan surat No. AHU-AH.01.03-0227487 as stated in the letter No. AHU-AH.01.03-0227487
tanggal 31 Juli 2018. dated July 31, 2018.
Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasar In accordance with article 3 of the Company’s
Perusahaan, maksud dan tujuan Perusahaan Articles of Association, the objective of its activities
adalah menyelenggarakan kegiatan usaha dalam is to engage in financing infrastructure projects in
bidang pembiayaan proyek-proyek infrastruktur di Indonesia.
Indonesia.
Untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut, The Company may perform the following activities
Perusahaan dapat menjalankan kegiatan usaha to achieve its objectives:
berikut ini:
a. memberikan pinjaman dalam bentuk, antara a. provide loans in the form of, among others,
lain, pinjaman senior, pinjaman subordinasi/ senior debts, subordinated debts/mezzanine
mezzanine financing, bridge financing, take-out financing, bridge financing, take-out financing
financing dan/atau pembiayaan kembali; and/or refinancing;
b. memberikan jaminan dalam bentuk, antara lain, b. provide guarantees in the form of, among
pemenuhan liabilitas keuangan, credit others, fulfilment of financial liabilities, credit
enhancement dan/atau performance bonds; enhancement, and/or performance bonds;
c. penyertaan modal; c. equity investment;
d. memberikan jasa dalam mencari pasar swap d. provide services involving search for swap
yang berkaitan dengan perusahaan market related to infrastructure financing
pembiayaan infrastruktur; companies;
e. memberikan jasa konsultasi yang berkaitan e. provide consultation services related to, among
dengan, antara lain, penilaian risiko, analisa others, risk assessment, feasibility analysis,
kelayakan, struktur proyek, model pembiayaan, project structuring, financing scheme, and/or
dan/atau pembangunan proyek; dan project development; and
f. melakukan kegiatan pembiayaan lain yang f. other financing activities related to
terkait dengan proyek-proyek infrastruktur infrastructure projects as permitted by the
sebagaimana diizinkan oleh Peraturan Menteri Minister of Finance Regulation
Keuangan No. 100/PMK.010/2009 tentang No.100/PMK.010/2009 regarding Infrastructure
Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur. Finance Company.
7
Page 312
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut, The Company may perform the following activities
Perusahaan dapat menjalankan kegiatan usaha to achieve its objectives (continued):
berikut ini (lanjutan):
g. melakukan kegiatan pembiayaan lain yang g. other financing activities related to infrastructure
terkait dengan proyek-proyek infrastruktur projects as permitted by the Financial Service
sebagaimana diizinkan oleh peraturan Otoritas Authority regulation No.46/POJK.05/2020
Jasa Keuangan No. 46/POJK.05/2020 tentang regarding Infrastructure Finance Company.
Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur.
Perusahaan telah mendapatkan izin usaha The Company has obtained its business license
dari Menteri Keuangan Republik Indonesia from the Minister of Finance of the Republic of
untuk melakukan kegiatannya melalui Keputusan Indonesia through Decree of Minister of Finance of
Menteri Keuangan Republik Indonesia the Republic of Indonesia No. KEP-439/KM.10/2010
No. KEP-439/KM.10/2010 tanggal 6 Agustus 2010. dated August 6, 2010.
Melalui surat dari Otoritas Jasa Keuangan (“OJK”) Through Financial Service Authority Letter (“OJK”)
No. S-2/D.05/2018 tertanggal 2 Januari 2018, No. S-2/D.05/2018 dated January 2, 2018, the
Perusahaan juga telah mendapatkan persetujuan Company also obtained an approval of the
perluasan sektor infrastruktur termasuk diantaranya expansion of infrastructure sectors including among
infrastruktur sosial. others social infrastructure.
Kantor Perusahaan berlokasi di Prosperity Tower The Company’s office is located at the Prosperity
lantai 53-55, Sudirman Central Business District Tower 53rd-55th floor, Sudirman Central Business
Lot 28, Jl. Jenderal Sudirman Kav. 52 - 53, Jakarta, District Lot 28, Jl. Jenderal Sudirman Kav. 52 - 53,
Indonesia. Jakarta, Indonesia.
Personil manajemen kunci mencakup Dewan Key management personnel consists of the Boards
Komisaris dan Direksi. of Commissioners and Directors.
Susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi The members of the Company's Boards of
Perusahaan pada tanggal-tanggal 31 Desember Commissioners and Directors as of December 31,
2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: 2023 and 2022 are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Presiden Komisaris President Commissioner
dan Komisaris Independen Darmin Nasution b) Darmin Nasution and Independent Commissioner
Komisaris Independen Rinaldi Firmansyah h) Rinaldi Firmansyah Independent Commissioners
- Sonny Loho g)
Komisaris Supriya Prakash Sen Supriya Prakash Sen j) Commissioners
Lodewijk Govaerts Lodewijk Govaerts
Dr. Marc Oliver Juenemann Dr. Marc Oliver Juenemann k)
Bhimantara Widyajala Bhimantara Widyajala
Tan Keng Hwee Seth Tan Keng Hwee Sethl)
Oza Olavia e) Yon Arsal
Direksi Board of Directors
Presiden Direktur Reynaldi Hermansjah Reynaldi Hermansjah President Director
Direktur Rizki Pribadi Hasan f) Rizki Pribadi Hasan i) Directors
Mohammad Ramadhan Harahap d) Mohammad Ramadhan Harahap
Lestari Andaluscia Umardin a) I Made Wiracita Tantra
- Yanindya Bayu Wirawan c)
a) Efektif sejak 8 Desember 2023, Ibu Lestari Andaluscia a) Effective December 8, 2023, Mrs. Lestari Andaluscia Umardin
Umardin diangkat sebagai Direktur Risiko Perusahaan has been appointed as Chief Risk Officer of the Company, in
dengan tunduk pada Penilaian Kemampuan dan Kepatutan accordance to Fit and Proper Test held by OJK.
yang diselanggarakan oleh OJK.
b) Efektif sejak 14 Juli 2023, Bapak Darmin Nasution diangkat b) Effective July 14, 2023, Mr. Darmin Nasution has been
kembali sebagai Presiden Komisaris dan Komisaris reappointed as President Commissioner and Independent
Independen Perusahaan dan telah memenuhi Penilaian Commissioner of the Company and has fulfilled the Fit and
Kemampuan dan Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK Proper Test held by OJK dated October 7, 2023.
pada tanggal 7 Oktober 2023.
8
Page 313
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi The members of the Company's Boards of
Perusahaan pada tanggal-tanggal 31 Desember Commissioners and Directors as of December 31,
2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: (lanjutan) 2023 and 2022 are as follows: (continued)
c) Efektif sejak 30 Juni 2023, Bapak Yanindya Bayu Wirawan c) Effective June 30, 2023, Mr. Yanindya Bayu Wirawan has
diangkat kembali sebagai Direktur Investasi Perusahaan, dan been reappointed as Chief Investment Officer of the Company
telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK dated
diselenggarakan oleh OJK pada tanggal 8 September 2023. September 8, 2023. Mr. Yanindya Bayu Wirawan has
Bapak Yanindya Bayu Wirawan telah mengundurkan diri resigned as Chief Investment Officer of the Company,
sebagai Direktur Investasi Perusahaan efektif sejak effective from October 30, 2023. Until December 31, 2023, the
30 Oktober 2023. Sampai dengan 31 Desember 2023, legal administration of resignation of Mr. Yanindya Bayu
administrasi legalitas atas pengunduran diri Bapak Yanindya Wirawan is still in process.
Bayu Wirawan masih dalam proses.
d) Efektif sejak 30 Juni 2023, Bapak Mohammad Ramadhan d) Effective June 30, 2023, Mr. Mohammad Ramadhan Harahap
Harahap diangkat kembali sebagai Direktur Investasi has been reappointed as Chief Investment Officer of the
Perusahaan, dan telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan Company and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK
Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK pada tanggal dated September 8, 2023.
8 September 2023.
e) Efektif sejak 23 Juni 2023, Ibu Oza Olavia menjabat sebagai e) Effective June 23, 2023, Mrs. Oza Olavia has served as
Komisaris Perusahaan menggantikan Bapak Yon Arsal, dan Commissioner of the Company replacing Mr. Yon Arsal and
telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK dated
diselenggarakan oleh OJK pada tanggal 20 November 2023. November 20, 2023.
f) Efektif sejak 11 Mei 2023, Bapak Rizki Pribadi Hasan diangkat f) Effective May 11, 2023, Mr. Rizki Pribadi Hasan has served
sebagai Direktur Risiko Sementara Perusahaan as Interim Chief Risk Officer of the Company replacing
menggantikan Bapak I Made Wiracita Tantra yang Mr. I Made Wiracita Tantra who resigned.
mengundurkan diri.
g) Efektif sejak 19 Maret 2023, Bapak Sonny Loho diangkat g) Effective March 19, 2023, Mr. Sonny Loho has been
kembali sebagai Komisaris Independen Perusahaan, dengan reappointed as Independent Commissioner of the Company,
tunduk pada Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang in accordance to Fit and Proper Test held by OJK. Mr. Sonny
diselenggarakan oleh OJK. Bapak Sonny Loho telah wafat Loho has passed away on June 14, 2023.
pada 14 Juni 2023.
h) Efektif sejak 19 Maret 2023, Bapak Rinaldi Firmansyah h) Effective March 19, 2023, Mr. Rinaldi Firmansyah has been
diangkat kembali sebagai Komisaris Independen Perusahaan reappointed as Independent Commissioner of the Company
dan telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan Kepatutan and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK dated
yang diselenggarakan oleh OJK pada tanggal 20 November November 20, 2023.
2023.
i) Efektif sejak 4 Mei 2022, Bapak Rizki Pribadi Hasan menjabat i) Effective May 4, 2022, Mr. Rizki Pribadi Hasan has served as
sebagai Direktur Keuangan Perusahaan menggantikan Bapak Chief Financial Officer of the Company replacing Mr. Reynaldi
Reynaldi Hermansjah yang menjabat sebagai Pelaksana Hermansjah as Interim Chief Financial Officer of the Company
Tugas Direktur Keuangan Perusahaan dan telah memenuhi and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK dated
Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang diselenggarakan July 12, 2022.
oleh OJK pada tanggal 12 Juli 2022.
j) Efektif sejak 20 April 2022, Ibu Supriya Prakash Sen menjabat j) Effective April 20, 2022, Mrs. Supriya Prakash Sen has served
sebagai Komisaris Perusahaan menggantikan Bapak Richard as Commissioner of the Company replacing Mr. Richard Lyon
Lyon Ranken, dan telah memenuhi Penilaian Kemampuan Ranken, and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK
dan Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK pada tanggal dated November 17, 2022.
17 November 2022.
k) Efektif sejak 20 April 2022, Bapak Dr. Marc Oliver Juenemann k) Effective April 20, 2022, Mr. Dr. Marc Oliver Juenemann has
menjabat sebagai Komisaris Perusahaan menggantikan served as Commissioner of the Company replacing
Bapak Andreas Manfred Zeisler, dan telah memenuhi Mr. Andreas Manfred Zeisler, and has fulfilled the Fit and
Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang diselenggarakan Proper Test held by OJK dated November 29, 2022.
oleh OJK pada tanggal 29 November 2022.
l) Efektif sejak 20 April 2022, Bapak Tan Keng Hwee Seth l) Effective April 20, 2022, Mr. Tan Keng Hwee Seth has served
menjabat sebagai Komisaris Perusahaan menggantikan as Commissioner of the Company replacing Mr Ken Tomisaki,
Bapak Ken Tomisaki, dan telah memenuhi Penilaian and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK dated
Kemampuan dan Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK November 21, 2022.
pada tanggal 21 November 2022.
9
Page 314
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 24 of Circular Resolution of
Pemegang Saham Tahunan No. 24 tanggal Shareholders in lieu of Annual General Meeting of
30 Oktober 2023, yang dibuat oleh Utiek R. Shareholders dated October 30, 2023, of Utiek R.
Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in Jakarta,
Pemegang Saham menyetujui pengangkatan Ibu the Shareholders approved the appointment of
Lestari Andaluscia Umardin sebagai Direktur Risiko Mrs. Lestari Andaluscia Umardin as Chief Risk
Perusahaan yang efektif sejak 8 Desember 2023. Officer of the Company effective December 8, 2023.
Pemberitahuan perubahan susunan Direksi The changes of the Company’s Board of Directors
Perusahaan ini telah diterima oleh Menteri Hukum were acknowledged by the Minister of Law and
dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Human Rights of the Republic of Indonesia through
surat No. AHU-AH.01.09-0184256 tanggal the letter No. AHU-AH.01.09-0184256 dated
13 November 2023. November 13, 2023.
Berdasarkan Akta Pernyataan Direksi No. 17 Based on Deed No. 17 of Restatement of Board of
tanggal 20 Juli 2023, yang dibuat oleh Utiek R. Director dated July 20, 2023, of Utiek R.
Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in Jakarta,
telah dinyatakan kembali susunan anggota Dewan it has been restated the Board of Commissioners and
Komisaris dan Direksi Perusahaan setelah Director of the Company after the passing of
meninggal dunianya Bapak Sonny Loho pada Mr. Sonny Loho on June 14, 2023.
14 Juni 2023.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 4 of Circular Resolution of
Pemegang Saham Tahunan No. 4 tanggal 5 Juli Shareholders in lieu of Annual General Meeting of
2023, yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., Shareholders dated July 5, 2023, of Utiek R.
M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Pemegang Saham Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in Jakarta,
menyetujui pengunduran diri Bapak I Made Wiracita the Shareholders approved the resignation of
Tantra sebagai Direktur Risiko Perusahaan dan Mr. I Made Wiracita Tantra as Chief Risk Officer of
mengangkat Bapak Rizki Pribadi Hasan sebagai the Company and appointment of Mr. Rizki Pribadi
Direktur Risiko Sementara Perusahaan yang efektif Hasan as Interim Chief Risk Officer of the Company
sejak 11 Mei 2023. Pemberitahuan perubahan effective May 11, 2023. The changes of the
susunan Direksi Perusahaan ini telah diterima oleh Company’s Board of Directors were acknowledged
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik by the Minister of Law and Human Rights of the
Indonesia melalui surat No. AHU-AH.01.09-0134717 Republic of Indonesia through the letter No. AHU-
tanggal 5 Juli 2023. AH.01.09-0134717 dated July 5, 2023.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 11 of Circular Resolution of
Pemegang Saham Tahunan No. 11 tanggal 28 April Shareholders in lieu of Annual General Meeting of
2023, yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., Shareholders dated April 28, 2023, of Utiek R.
M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Pemegang Saham Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in Jakarta,
menyetujui pengangkatan Komisaris dan Direksi the Shareholders approved the appointment of Board
Perusahaan termasuk pengangkatan kembali of Commissioners and Directors of the Company
Bapak Darmin Nasution sebagai Presiden includes reappointment of Mr. Darmin Nasution as
Komisaris dan Komisaris Independen Perusahaan, President Commissioner and Independent
pengangkatan Ibu Oza Olavia sebagai Komisaris Commissioner of the Company, appointment of
Perusahaan, dan pengangkatan kembali Bapak Mrs. Oza Olavia as Commissioner of the Company,
Mohammad Ramadhan Harahap dan Bapak and reappointment of Mr. Mohammad Ramadhan
Yanindya Bayu Wirawan sebagai Direktur Investasi Harahap and Mr. Yanindya Bayu Wirawan as Chief
Perusahaan, dengan tunduk pada Penilaian Investment Officer of the Company, subject to Fit and
Kemampuan dan Kepatutan yang dilakukan OJK. Proper Test held by OJK. The changes of the
Pemberitahuan perubahan susunan Dewan Company’s Board of Commissioners and Directors
Komisaris dan Direksi Perusahaan ini telah diterima were acknowledged by the Minister of Law and
oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Human Rights of the Republic of Indonesia through
Republik Indonesia melalui surat No. AHU- the letter No. AHU-AH.01.09.0117156 dated May 15,
AH.01.09.0117156 tanggal 15 Mei 2023. 2023.
.
10
Page 315
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Bapak Darmin Nasution, Ibu Oza Olavia, Mr. Darmin Nasution, Mrs. Oza Olavia,
Bapak Mohammad Ramadhan Harahap dan Mr. Mohammad Ramadhan Harahap and
Bapak Yanindya Bayu Wirawan telah memenuhi Mr. Yanindya Bayu Wirawan have fulfilled the Fit and
Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang Proper Test held by OJK dated October 7, 2023,
diselenggarakan oleh OJK masing - masing pada November 20, 2023, and September 8, 2023,
tanggal 7 Oktober 2023, 20 November 2023 dan respectively.
8 September 2023.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 4 of Circular Resolution of
Pemegang Saham sebagai Pengganti Rapat Umum Shareholders in lieu of Extraordinary General
Pemegang Saham Luar Biasa No. 4 tanggal 5 April Meeting of Shareholders dated April 5, 2023, of Utiek
2023, yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in
M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Pemegang Saham Jakarta, the Shareholders approved the
menyetujui pengangkatan kembali Bapak Rinaldi reappointment of Mr. Rinaldi Firmansyah and
Firmansyah dan Bapak Sonny Loho sebagai Mr. Sonny Loho as Independent Commissioner of the
Komisaris Independen Perusahaan, dengan tunduk Company, subject to Fit and Proper Test held by
pada Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang OJK. The changes of the Company’s Board of
dilakukan OJK. Pemberitahuan perubahan susunan Commissioners were acknowledged by the Minister
Dewan Komisaris Perusahaan ini telah diterima oleh of Law and Human Rights of the Republic of
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia through the letter No. AHU-
Indonesia melalui surat No. AHU-AH.01.03.0107083 AH.01.03.0107083 dated April 6, 2023. Mr. Rinaldi
tanggal 6 April 2023. Bapak Rinaldi Firmansyah Firmansyah have fulfilled the Fit and Proper Test held
telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan by OJK dated November 20, 2023.
Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK pada
tanggal 20 November 2023.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 4 of Circular Resolution of
Pemegang Saham sebagai Pengganti Rapat Umum Shareholders in lieu of Extraordinary General
Pemegang Saham Luar Biasa No. 4 tanggal 13 Mei Meeting of Shareholders dated May 13, 2022, of
2022, yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in
M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Pemegang Saham Jakarta, the Shareholders approved the appointment
menyetujui pengangkatan Direksi dan Komisaris of Board of Directors and Board of Commissioners of
Perusahaan termasuk pengangkatan kembali Bapak the Company includes reappointment of Mr. Reynaldi
Reynaldi Hermansjah sebagai Presiden Direktur, Hermansjah as President Director, appointment of
pengangkatan Bapak Rizki Pribadi Hasan sebagai Mr. Rizki Pribadi Hasan as Chief Financial Officer,
Direktur Keuangan, pengangkatan Ibu Supriya appointment of Mrs. Supriya Prakash Sen as
Prakash Sen sebagai Komisaris, pengangkatan Commissioner, appointment of Mr. Dr. Marc Oliver
Bapak Dr. Marc Oliver Juenemann sebagai Juenemann as Commissioner and appointment of
Komisaris dan pengangkatan Bapak Tan Keng Mr. Tan Keng Hwee Seth as Commissioner.
Hwee Seth sebagai Komisaris.
Pemberitahuan perubahan susunan Direktur The changes of the Company’s Board of Directors
Perusahaan dan Komisaris ini telah diterima oleh and Board of Commissioners were acknowledged by
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik the Minister of Law and Human Rights of the
Indonesia melalui surat No. AHU-AH.01.09-0015534 Republic of Indonesia through the letter No. AHU-
tanggal 25 Mei 2022. Pengangkatan tersebut AH.01.09-0015534 dated May 25, 2022. The
berlaku efektif pada tanggal 8 Juli 2022 untuk Bapak appointment has become effective on July 8, 2022 for
Reynaldi Hermansjah, tanggal 12 Juli 2022 untuk Mr. Reynaldi Hermansjah, July 12, 2022 for Mr. Rizki
Bapak Rizki Pribadi Hasan, 17 November 2022 Pribadi Hasan, November 17, 2022 for Mrs. Supriya
untuk Ibu Supriya Prakash Sen, 21 November 2022 Prakash Sen, November 21, 2022 for Mr. Tan Keng
untuk Bapak Tan Keng Hwee Seth dan Hwee Seth and November 29, 2022 for Mr. Dr. Marc
29 November 2022 untuk Bapak Dr. Marc Oliver oliver Juenemann and therefore authorized to carry
Juenemann sehingga sudah berwenang untuk out their duty in the Company as President Director,
menjalankan tugasnya masing-masing sebagai Chief Financial Officer and Commissioners,
Presiden Direktur, Direktur Keuangan dan Komisaris respectively.
di Perusahaan.
11
Page 316
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 4 of Circular Resolution of
Pemegang Saham sebagai Pengganti Rapat Umum Shareholders in lieu of Extraordinary General
Pemegang Saham Luar Biasa No. 4 tanggal 11 April Meeting of Shareholders dated April 11, 2022, of
2022, yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in
M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Pemegang Saham Jakarta, the Shareholders have approved the
menyetujui pengangkatan kembali Bapak reappointment of Mr. Bhimantara Widyajala and
Bhimantara Widyajala dan Bapak Lodewijk Govaerts Mr. Lodewijk Govaerts as Commissioner of the
sebagai Komisaris Perusahaan, dengan tunduk Company, in accordance to Fit and Proper Test held
pada Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang by OJK. The change of the Company’s Board of
dilakukan OJK. Pemberitahuan perubahan susunan Commissioners was acknowledged by the Minister of
Komisaris Perusahaan ini telah diterima oleh Menteri Law and Human Rights of the Republic of Indonesia
Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia through the letter No. AHU-AH.01.09-0004043 dated
melalui surat No. AHU-AH.01.09-0004043 tanggal April 12, 2022. Mr. Bhimantara Widyajala and
12 April 2022. Bapak Bhimantara Widyajala dan Mr. Lodewijk Govaerts have fulfilled the Fit and
Bapak Lodewijk Govaerts telah memenuhi Penilaian Proper Test held by OJK dated September 1, 2022
Kemampuan dan Kepatutan yang diselenggarakan and October 27, 2022, respectively, in accordance to
oleh OJK masing-masing pada tanggal Fit and Proper Test held by OJK.
1 September 2022 dan 27 Oktober 2022.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 30 of Circular Resolution of
Pemegang Saham sebagai Pengganti Rapat Umum Shareholders in lieu of Extraordinary General
Pemegang Saham Luar Biasa No. 30 tanggal Meeting of Shareholders dated March 20, 2022, of
20 Maret 2022, yang dibuat oleh Utiek R. Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in
Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Jakarta, the Shareholders have approved the
Pemegang Saham menyetujui pengangkatan Bapak appointment of Mr. Rizki Pribadi Hasan as Chief
Rizki Pribadi Hasan sebagai Direktur Keuangan Financial Officer of the Company replacing
Perusahaan menggantikan Bapak Reynaldi Mr. Reynaldi Hermansjah as interim Chief Financial
Hermansjah sebagai Pelaksana Tugas Direktur Officer of the Company effective since May 4, 2022
Keuangan Perusahaan efektif sejak 4 Mei 2022, dan and has fulfilled the Fit and Proper Test held by OJK
telah memenuhi Penilaian Kemampuan dan dated July 12, 2022, in accordance to Fit and Proper
Kepatutan yang diselenggarakan oleh OJK pada Test held by OJK. The change of the Company’s
tanggal 12 Juli 2022. Pemberitahuan perubahan Board of Directors was acknowledged by the Minister
susunan Direktur Perusahaan ini telah diterima oleh of Law and Human Rights of the Republic of
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia through the letter No. AHU-AH.01.09-
Indonesia melalui surat No. AHU-AH.01.09-0000594 0000594 dated April 4, 2022.
tanggal 4 April 2022.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on Deed No. 6 of Circular Resolution of
Pemegang Saham sebagai Pengganti Rapat Umum Shareholders in lieu of Extraordinary General
Pemegang Saham Luar Biasa No. 6 tanggal Meeting of Shareholders dated February 18, 2022, of
18 Februari 2022, yang dibuat oleh Utiek R. Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notary in
Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., Notaris di Jakarta, Jakarta, the Shareholders have approved the
Pemegang Saham menyetujui pengunduran diri Ibu resignation of Mrs. Devi Pradnya Paramita as Chief
Devi Pradnya Paramita sebagai Direktur Keuangan Financial Officer and appointment of Mr. Reynaldi
dan pengangkatan Bapak Reynaldi Hermansjah Hermansjah as interim Chief Financial Officer of the
sebagai Pelaksana Tugas Direktur Keuangan Company effective since November 1, 2021. The
Perusahaan efektif sejak tanggal 1 November 2021. change of the Company’s Board of Directors
Pemberitahuan perubahan susunan Direktur was acknowledged by the Minister of Law and
Perusahaan ini telah diterima oleh Menteri Hukum Human Rights of the Republic of Indonesia through
dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui the letter No. AHU-AH.01.03-0122682 dated
surat No. AHU-AH.01.03-0122682 tanggal February 24, 2022.
24 Februari 2022.
12
Page 317
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Susunan anggota Komite Investasi pada tanggal- The members of the Company’s Investment
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 berasal dari Committee as of December 31, 2023 and 2022
seluruh anggota Dewan Komisaris dan Direksi. comprised of all members of the Boards of
Commissioners and Directors.
Komite Audit Perusahaan pada tanggal-tanggal The members of the Company’s Audit Committee as
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai of December 31, 2023 and 2022 are as follows:
berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Ketua Rinaldi Firmansyah a) Sonny Loho b) Chairman
Anggota Darmin Nasution Darmin Nasution Members
- Rinaldi Firmansyah
Anggota Independen Asep Hikmat Asep Hikmat Independent Member
a) Bapak Rinaldi Firmansyah diangkat sebagai Ketua Komite a) Mr. Rinaldi Firmansyah has been appointed as Interim Audit
Audit Sementara berdasarkan Surat No. 2023.200/VII/IIF- Committee Chairman based on Letter No. 2023.200/VII/IIF-
HRGA tanggal 24 Juli 2023 menggantikan Bapak Sonny Loho. HRGA dated July 24, 2023 replacing Mr. Sonny Loho.
b) Bapak Sonny Loho telah wafat pada 14 Juni 2023. b) Mr. Sonny Loho has passed away on June 14, 2023.
Komite Pemantau Risiko dan Komite Nominasi dan The Company’s Risk Oversight Committee and
Remunerasi Perusahaan pada tanggal-tanggal Nomination and Remuneration Committee as of
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai December 31, 2023 and 2022 are as follows:
berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Komite Pemantau Risiko Risk Oversight Committee
Ketua Rinaldi Firmansyah Rinaldi Firmansyah Chairman
Anggota Lodewijk Govaerts Lodewijk Govaerts Members
Dr. Marc Oliver Juenemann Dr. Marc Oliver Juenemann b)
Oza Olavia a) Yon Arsal
Darmin Nasution Darmin Nasution
a) Efektif sejak 23 Juni 2023, Ibu Oza Olavia menggantikan a) Effective June 23, 2023, Mrs. Oza Olavia has replaced Mr. Yon
Bapak Yon Arsal sebagai anggota Komite Pemantau Risiko. Arsal as a member of Risk Oversight Committee.
b) Efektif sejak 20 April 2022, Bapak Dr. Marc Oliver Juenemann b) Effective April 20, 2022, Mr. Dr. Marc Oliver Juenemann has
menggantikan Bapak Andreas Manfred Zeisler sebagai replaced Mr. Andreas Manfred Zeisler as a member of Risk
anggota Komite Pemantau Risiko. Oversight Committee.
13
Page 318
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Komite Pemantau Risiko dan Komite Nominasi dan The Company’s Risk Oversight Committee and
Remunerasi Perusahaan pada tanggal-tanggal Nomination and Remuneration Committee as of
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai December 31, 2023 and 2022 are as follows:
berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Komite Nominasi dan Nomination and
Remunerasi Remuneration Committee
Ketua Darmin Nasution Darmin Nasution Chairman
Anggota Supriya Prakash Sen Supriya Prakash Sen a) Members
Bhimantara Widyajala Bhimantara Widyajala
Tan Keng Hwee Seth Tan Keng Hwee Seth b)
a) Efektif sejak 20 April 2022, Ibu Supriya Prakash Sen a) Effective April 20, 2022, Mrs. Supriya Prakash Sen has
menggantikan Bapak Richard Lyon Ranken sebagai anggota replaced Mr. Richard Lyon Ranken as a member of Nomination
Komite Nominasi dan Remunerasi. and Remuneration Committee.
b) Efektif sejak 20 April 2022, Bapak Tan Keng Hwee Seth b) Effective April 20, 2022, Mr. Tan Keng Hwee Seth has replaced
menggantikan Bapak Ken Tomisaki sebagai anggota Komite Mr. Ken Tomisaki as a member of Nomination and
Nominasi dan Remunerasi. Remuneration Committee.
Sekretaris perusahaan Perusahaan pada tanggal- The corporate secretary of the Company as of
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah Bapak December 31, 2023 and 2022 is Mr. Nastantio W.
Nastantio W. Hadi. Hadi.
Berdasarkan surat Perusahaan No. Ref. 017/IIF- Based on the Company’s letter No. Ref. 017/IIF-
HRD/III/2012 tanggal 30 Maret 2012, kepala divisi HRD/III/2012 dated March 30, 2012, the head of
audit internal Perusahaan pada tanggal-tanggal internal audit division of the Company as of
31 Desember 2023 dan 2022 adalah Bapak Yudi December 31, 2023 and 2022 is Mr. Yudi Adrial.
Adrial.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Company had
jumlah karyawan Perusahaan masing-masing 141 employees (71 men and 70 women) and 117 (57
adalah 141 orang (71 pria dan 70 wanita) dan men and 60 women) employees, respectively
117 orang (57 pria dan 60 wanita) (tidak diaudit). (unaudited).
Penawaran umum obligasi dan surat berharga Bonds and perpetual note public offering
perpetual
Surat Berharga Perpetual Berwawasan Lingkungan Green Perpetual Notes Year 2023
Tahun 2023
Pada tanggal 29 Desember 2023, Perusahaan telah On December 29, 2023, the Company obtained the
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectivity statement from the Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-379/D.04/2023 untuk Authority through its letter No. S-379/D.04/2023 to
melakukan Penawaran Umum Surat Berharga conduct a Public Offering on Indonesia Infrastructure
Perpetual Berwawasan Lingkungan Indonesia Finance Green Perpetual Notes Year 2023 to public
Infrastructure Finance Tahun 2023 kepada with a nominal amount of Rp335,190.
masyarakat dengan nilai nominal sebesar
Rp335.190.
14
Page 319
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Penawaran umum obligasi dan surat berharga Bonds and perpetual note public offering
perpetual (lanjutan) (continued)
Obligasi Berkelanjutan II Tahap I Tahun 2023 Shelf Registration Bond II Phase I Year 2023
Pada tanggal 15 Desember 2023, Perusahaan telah On December 15, 2023, the Company obtained the
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectivity statement from the Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-367/D.04/2023 untuk Authority through its letter No. S-367/D.04/2023 to
melakukan Penawaran Umum Berkelanjutan conduct a Shelf Registration Public Offering on
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2023 kepada masyarakat Bond II Phase I Year 2023 to public with a nominal
dengan nilai nominal sebesar Rp500.000. amount of Rp500,000.
Pada tanggal 22 Desember 2023, seluruh obligasi On December 22, 2023, the bonds were listed in
tersebut telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia. Indonesia Stock Exchange.
Euro Medium Term Note ("EMTN") Programme Euro Medium Term Note ("EMTN") Programme Year
Tahun 2021 2021
Pada tanggal 28 Januari 2021, Perusahaan telah On January 28, 2021, the Company had issued and
menerbitkan dan menawarkan Surat Utang Senior offered Senior Unsecured Noted with nominal
Tanpa Jaminan dalam jumlah nominal sebesar amounting to USD150,000,000 and was listed on the
USD150.000.000 dan telah tercatat di Singapore Singapore Stock Exchange (SGX) under the
Stock Exchange (SGX) sebagai bagian dari USD500,000,000 Euro Medium Term Note
USD500.000.000 Euro Medium Term Note Programme.
Programme.
Obligasi Berkelanjutan I Tahap II Tahun 2020 Shelf Registration Bond I Phase II Year 2020
Pada bulan Oktober 2020, Perusahaan telah In October 2020, the Company conducted a Shelf
melakukan Penawaran Umum Berkelanjutan Registration Public Offering on Indonesia
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Infrastructure Finance Shelf Registration Bond I
Finance Tahap II Tahun 2020 kepada masyarakat Phase II Year 2020 to public with a nominal amount
dengan nilai nominal sebesar Rp1.500.000. of Rp1,500,000.
Pada tanggal 22 Oktober 2020, seluruh obligasi On October 22, 2020, the bonds were listed in
tersebut telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia. Indonesia Stock Exchange.
Obligasi Berkelanjutan I Tahap I Tahun 2019 Shelf Registration Bond I Phase I Year 2019
Pada tanggal 13 Desember 2019, Perusahaan telah On December 13, 2019, the Company obtained the
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectivity statement from the Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-198/D.04/2019 untuk Authority through its letter No. S-198/D.04/2019 to
melakukan Penawaran Umum Berkelanjutan conduct a Shelf Registration Public Offering on
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2019 kepada masyarakat Bond I Phase I Year 2019 to public with a nominal
dengan nilai nominal sebesar Rp1.500.000. amount of Rp1,500,000.
Pada tanggal 19 Desember 2019, seluruh obligasi On December 19, 2019, the bonds were listed in
tersebut telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia. Indonesia Stock Exchange.
15
Page 320
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
Penawaran umum obligasi dan surat berharga Bonds and perpetual note public offering
perpetual (lanjutan) (continued)
Obligasi I Tahun 2016 Bond I Year 2016
Pada tanggal 29 Juni 2016, Perusahaan telah On June 29, 2016, the Company obtained the
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectivity statement from the Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-336/D.04/2016 untuk Authority through its letter No. S-336/D.04/2016 to
melakukan Penawaran Umum Obligasi I Indonesia conduct a Public Offering on Indonesia Infrastructure
Infrastructure Finance Tahun 2016 kepada Finance Bond I Year 2016 to public with a nominal
masyarakat dengan nilai nominal sebesar amount of Rp1,500,000.
Rp1.500.000.
Pada tanggal 19 Juli 2016, seluruh obligasi tersebut On July 19, 2016, the bonds were listed in Indonesia
telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia. Stock Exchange.
Penawaran medium term notes Medium term notes offering
Pada tanggal 24 Oktober 2018, Perusahaan On October 24, 2018, the Company conducted
melakukan penawaran terbatas Medium Term Notes a limited offering on Indonesia Infrastructure Finance
I Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2018 Medium Term Notes I Year 2018 with a nominal
dengan nilai nominal sebesar Rp200.000. amount of Rp200,000.
2. PENERAPAN STANDAR AKUNTANSI 2. ADOPTION OF NEW AND REVISED FINANCIAL
KEUANGAN BARU DAN REVISI ACCOUNTING STANDARDS
a. Perubahan kebijakan akuntansi dan a. Changes in accounting policies and
pengungkapan disclosures
Efektif 1 Januari 2023, Perusahaan menerapkan Effective on January 1, 2023, the Company
Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan has applied revised Statements of Financial
(“PSAK”) revisi yang relevan untuk Perusahaan, Accounting Standards (“SFAS”) which are
sebagai berikut: relevant to the Company, as follows:
Amandemen PSAK No. 1, “Penyajian Amendment to SFAS No. 1, “Presentation
Laporan Keuangan tentang Pengungkapan of Financial Statements - Disclosure of
Kebijakan Akuntansi”; Accounting Policies”;
Amandemen PSAK No. 16, “Aset Tetap” Amendment of SFAS No. 16, “Fixed
tentang hasil sebelum penggunaan yang Assets” regarding proceeds before
diintensikan”; intended use”;
Amandemen PSAK No. 25, “Kebijakan Amendment of PSAK No. 25, “Accounting
Akuntansi Perubahan Estimasi Akuntansi, Policies, Changes in Accounting
dan Kesalahan terkait Definisi Estimasi Estimates and Errors - Definition of
Akuntansi”; dan Accounting Estimates”; and
Amandemen PSAK No. 46, “Pajak Amendment of PSAK No. 46, “Income
Penghasilan tentang Pajak Tangguhan Taxes - Deferred Tax related to Assets
Terkait Aset dan Liabilitas Yang Timbul Dari and Liabilities arising from a Single
Transaksi Tunggal”. Transaction”.
Penerapan dari standar revisi tersebut tidak The implementations of such revised
menimbulkan perubahan substansial terhadap standards did not result in substansial changes
kebijakan akuntansi Perusahaan dan tidak to the Company’s accounting policies and had
berdampak material terhadap jumlah yang no material effect on the amounts reported for
dilaporkan pada periode berjalan atau periode the current or prior periods.
sebelumnya.
16
Page 321
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. PENERAPAN STANDAR AKUNTANSI 2. ADOPTION OF NEW AND REVISED FINANCIAL
KEUANGAN BARU DAN REVISI (lanjutan) ACCOUNTING STANDARDS (continued)
b. Standar akuntansi yang telah disahkan b. Accounting standards issued but not yet
namun belum berlaku efektif (lanjutan) effective (continued)
Standar akuntansi yang telah disahkan oleh The standard that is issued by the Board of
Dewan Standar Akuntansi Keuangan, tetapi Financial Accounting Standards, but not yet
belum berlaku efektif untuk laporan keuangan effective for current year financial statements
tahun berjalan diungkapkan di bawah ini. are disclosed below. The Company intends to
Perusahaan bermaksud untuk menerapkan adopt this standard, if applicable, when it
standar tersebut, jika dipandang relevan, saat becomes effective.
telah menjadi efektif.
Efektif berlaku pada atau setelah tanggal Effective on or after January 1, 2024:
1 Januari 2024:
Amandemen PSAK No. 73, “Liabilitas sewa Amendment of SFAS No. 73, “Lease liabilities
pada transaksi jual dan sewa-balik” and leaseback transactions”
Amandemen tersebut memberikan penegasan The amendments clarify the measurement of
atas pengukuran untuk aset hak-guna dan right-of-use assets and lease liabilities arise
liabilitas sewa dari transaksi jual dan sewa-balik from sale and leaseback transactions in
dalam laporan keuangan. financial statements.
Perusahaan sedang mengevaluasi dampak dari The Company is currently evaluating and has
standar akutansi tersebut dan belum not yet determined the impact of this
menentukan dampaknya terhadap laporan accounting standard on its financial
keuangan Perusahaan. statements.
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
INFORMATION
a. Pernyataan Kepatuhan a. Statement of Compliance
Laporan keuangan telah disusun dan disajikan The financial statements have been prepared
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di in accordance with Indonesian Financial
Indonesia dan peraturan Badan Pengawas Accounting Standards and the Capital Market
Pasar Modal dan Lembaga Keuangan and Financial Institutions Supervisory Agency
(“BAPEPAM-LK”, yang fungsinya dialihkan (“BAPEPAM-LK”, which function has been
kepada Otoritas Jasa Keuangan (“OJK”) sejak transferred to Financial Services Authority
tanggal 1 Januari 2013) No. VIII.G.7 yang (“OJK”) starting January 1, 2013) rule
merupakan Lampiran Keputusan Ketua No. VIII.G.7, Appendix of the Decree of the
BAPEPAM-LK No. KEP-347/BL/2012 tanggal Chairman of the BAPEPAM-LK No. Kep-
25 Juni 2012 tentang “Penyajian dan 347/BL/2012 dated June 25, 2012 regarding
Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau “Financial Statements Presentation and
Perusahaan Publik”. Disclosure of the Issuer or Public Company”.
b. Penyajian Laporan Keuangan b. Financial Statements Presentation
Dasar penyusunan laporan keuangan, kecuali The financial statements, except for the
untuk laporan arus kas, adalah dasar akrual. statement of cash flows, are prepared under
Laporan keuangan tersebut disusun the accrual basis of accounting. The financial
berdasarkan nilai historis, kecuali beberapa statements have been prepared on a historical
akun tertentu disusun berdasarkan pengukuran cost basis, except for certain accounts which
lain sebagaimana diuraikan dalam kebijakan are measured on the basis described in the
akuntansi masing-masing akun tersebut. related accounting policies.
Laporan arus kas disusun dengan The statement of cash flows is prepared using
menggunakan metode langsung dengan the direct method which classifies cash flows
mengelompokkan arus kas dalam aktivitas into operating, investing and financing
operasi, investasi dan pendanaan. activities.
17
Page 322
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
c. Transaksi dan Penjabaran Mata Uang Asing c. Foreign Currency Transactions and
(lanjutan) Translation (continued)
Pembukuan Perusahaan diselenggarakan The books of accounts of the Company are
dalam mata uang Rupiah, mata uang dari maintained in Rupiah, the currency of the
lingkungan ekonomi utama di mana Perusahaan primary economic environment in which the
beroperasi (mata uang fungsionalnya). Company operates (its functional currency).
Transaksi-transaksi selama periode berjalan Transactions during the period involving
dalam mata uang asing dicatat dengan kurs foreign currencies are recorded at the rates of
yang berlaku pada saat terjadinya transaksi. exchange prevailing at the time the
transactions are made.
Pada tanggal pelaporan, aset dan liabilitas At reporting date, monetary assets and
moneter dalam mata uang asing disesuaikan liabilities denominated in foreign currencies
untuk mencerminkan kurs tengah Bank are adjusted to reflect the middle exchange
Indonesia (“BI”) yang berlaku pada tanggal rates quoted by Bank Indonesia (“BI”) at that
tersebut. Keuntungan atau kerugian kurs yang date. The resulting gains or losses are credited
timbul dikreditkan atau dibebankan dalam or charged to the current year profit or loss
laporan laba rugi tahun berjalan. Pos non- statement. Non-monetary items that are
moneter diukur dalam biaya historis dalam mata measured in terms of historical cost in a foreign
uang asing yang dijabarkan kembali dengan currency are translated using the exchange
nilai tukar pada saat tanggal awal transaksi. rates at the dates of the initial transaction.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan The conversion rate per 1 United States Dollar
2022, kurs konversi 1 Dolar Amerika Serikat used by the Company as of December 31,
yang digunakan Perusahaan masing-masing 2023 and 2022 were Rp15,416 and Rp15,731,
adalah sebesar Rp15.416 dan Rp15.731 (nilai respectively (full amount).
penuh).
d. Transaksi Pihak-pihak Berelasi d. Transactions with Related Parties
a. Orang atau anggota keluarga terdekat a. A person or a close member of that
mempunyai relasi dengan entitas pelapor person's family is related to the reporting
jika orang tersebut: entity if that person:
i. memiliki pengendalian atau i. has control or joint control over the
pengendalian bersama atas entitas reporting entity;
pelapor;
ii. memiliki pengaruh signifikan atas ii. has significant influence over the
entitas pelapor; atau reporting entity; or
iii. personil manajemen kunci entitas iii. is a member of the key management
pelapor atau entitas induk dari entitas personnel of the reporting entity or of a
pelapor. parent of the reporting entity.
b. Suatu entitas berelasi dengan entitas b. An entity is related to the reporting entity if
pelapor jika memenuhi salah satu hal any of the following conditions apply:
berikut:
i. Entitas dan entitas pelapor adalah i. The entity and the reporting entity are
anggota dari kelompok usaha yang members of the same company (which
sama (artinya entitas induk, entitas means that each parent, subsidiary and
anak, dan entitas anak berikutnya fellow subsidiary is related to the
terkait dengan entitas lain); others);
ii. Satu entitas adalah entitas asosiasi ii. One entity is an associate or joint
atau ventura bersama dari entitas lain venture of the other entity (or an
(atau entitas asosiasi atau ventura associate or joint venture of a member
bersama yang merupakan anggota of a company of which the other entity
suatu kelompok usaha, yang mana is a member;
entitas lain tersebut adalah
anggotanya);
18
Page 323
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
d. Transaksi Pihak-pihak Berelasi (lanjutan) d. Transactions with Related Parties
(continued)
b. Suatu entitas berelasi dengan entitas b. An entity is related to the reporting entity if
pelapor jika memenuhi salah satu hal any of the following conditions apply:
berikut: (lanjutan) (continued)
iii.Kedua entitas tersebut adalah ventura iii. Both entities are joint ventures of the
bersama dari pihak ketiga yang sama; same third party;
iv. Entitas tersebut adalah suatu program iv. The entity is a post-employment benefit
imbalan pasca-kerja untuk imbalan plan for the benefit of employees of
kerja dari salah satu entitas pelapor either the reporting entity, or an entity
atau entitas yang terkait dengan related to the reporting entity. If the
entitas pelapor. Jika entitas pelapor reporting entity is itself such a plan, the
adalah entitas yang sponsoring employers are also related
menyelenggarakan program tersebut, to the reporting entity;
maka entitas sponsor juga berelasi
dengan entitas pelapor;
v. Entitas yang dikendalikan atau v. The entity is controlled or jointly
dikendalikan bersama oleh orang yang controlled by a person identified in (a);
diidentifikasi dalam huruf (a); dan and
vi. Orang yang diidentifikasi dalam huruf vi. A person identified in (a) (i) has
(a) (i) memiliki pengaruh signifikan significant influence over the entity or is
atas entitas atau personil manajemen a member of the key management
kunci entitas (atau entitas induk dari personnel of the entity (or a parent of
entitas). the entity).
Seluruh transaksi signifikan yang dilakukan All significant transactions with related parties,
dengan pihak-pihak berelasi, diungkapkan are disclosed in the financial statements.
pada laporan keuangan.
e. Aset Keuangan e. Financial Assets
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
sukuk)
Seluruh aset keuangan diakui dan dihentikan All financial assets are recognized and
pengakuannya pada tanggal diperdagangkan derecognized on trade date where the purchase
di mana pembelian dan penjualan aset or sale of a financial asset is under a contract
keuangan berdasarkan kontrak yang whose term require delivery of the financial
mensyaratkan penyerahan aset keuangan asset within the time frame established by the
dalam kurun waktu yang ditetapkan oleh market convention.
konvensi pasar yang berlaku.
Terdapat tiga klasifikasi pengukuran aset There are three measurement classifications for
keuangan: biaya perolehan diamortisasi, diukur financial assets: amortized cost, fair value
pada nilai wajar melalui laba rugi (“FVTPL”), through profit or loss (“FVTPL”), and fair value
dan diukur pada nilai wajar melalui penghasilan through other comprehensive income
komprehensif lain (“FVOCI”). (“FVOCI”).
Aset keuangan diklasifikasikan menjadi Financial assets are classified into these
kategori tersebut di atas berdasarkan model categories based on the business model within
bisnis di mana aset keuangan tersebut dimiliki, which they are held, and their contractual cash
dan karakteristik arus kas kontraktualnya. flow characteristics. The business model
Model bisnis merefleksikan bagaimana reflects how groups of financial assets are
kelompok aset keuangan dikelola untuk managed to achieve a particular business
mencapai tujuan bisnis tertentu. objective.
19
Page 324
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Aset keuangan hanya dapat dikategorikan Financial assets can only be held at amortized
sebagai biaya perolehan diamortisasi jika cost if the instruments are held in order to collect
instrumen dimiliki dalam rangka mendapatkan the contractual cash flows (“hold to collect”),
arus kas kontraktual (“hold to collect”), dan and where those contractual cash flows are
di mana arus kas kontraktual tersebut semata solely payments of principal and interest
dari pembayaran pokok dan bunga (“SPPI”). (“SPPI”). Principal represents the fair value of
Pokok merupakan nilai wajar dari instrumen the instrument at the time of initial recognition.
pada saat pengakuan awal. Bunga dalam hal Interest in this context represents compensation
ini merupakan kompensasi untuk nilai waktu for the time value of money and associated
uang dan risiko kredit terkait beserta credit risks together with compensation for other
kompensasi untuk risiko lain dan biaya yang risks and costs consistent with a basic lending
konsisten dengan persyaratan dalam arrangement and a profit margin. This requires
peminjaman standar dan marjin laba. Kategori an assessment at initial recognition of the
aset ini membutuhkan penilaian persyaratan contractual terms to determine whether it
kontraktual pada saat pengakuan awal untuk contains a term that could change the timing or
menentukan apakah kontrak mengandung amount of cash flows in a way that is
persyaratan yang dapat mengubah waktu atau inconsistent with the SPPI criteria.
jumlah dari arus kas yang tidak konsisten
dengan persyaratan SPPI.
Dalam menilai apakah arus kas kontraktual In assessing whether the contractual cash flows
memiliki karakteristik SPPI, Perusahaan have SPPI characteristics, the Company
mempertimbangkan tujuan model bisnis adalah considers the objective of its business model is
untuk memiliki aset untuk memperoleh arus kas to hold assets only to collect cash flows, or to
kontraktual atau untuk memperoleh arus kas collect cash flows and to sell and the contractual
kontraktual dan dijual dan juga persyaratan terms of the instrument. This includes assessing
kontraktual atas instrumen tersebut. Hal ini whether the financial asset contains a
termasuk dalam hal menilai apakah aset contractual term that could change the timing or
keuangan mengandung ketentuan kontraktual amount of contractual cash flows such that it
yang dapat mengubah waktu atau jumlah arus would not meet this condition. In making the
kas kontraktual sehingga tidak dapat assessment, the Company considers:
memenuhi kondisi SPPI. Dalam melakukan
penilaian, Perusahaan mempertimbangkan:
• Hak yang dimiliki Perusahaan saat • Rights in bankruptcy and genuinity of
terdapat kepailitan dan keaslian kontrak; contracts;
• Penentuan mata uang pada asset; • Currency denomination arrangement;
• Kejadian kontinjensi yang akan mengubah • Contingent events that would change the
jumlah dan waktu arus kas; amount and timing of cash flows;
• Non-recourse arrangement; dan • Non-recourse arrangement; and
• Persyaratan pelunasan dipercepat atau • Prepayment and extension terms, as well as
perpanjangan fasilitas dan juga perubahan modification on time value of money of
time value of money dari jumlah bunga. interest.
Aset dapat dijual dari portofolio hold to collect Assets may be sold out of hold to collect
ketika terdapat peningkatan risiko konsentrasi portfolios where there is an increase in credit
kredit. Penghentian untuk alasan lain concentration risk. Disposals for other reasons
diperbolehkan namun jumlah penjualan are permitted but such sales should be
tersebut harus tidak signifikan jumlahnya atau insignificant in value or infrequent in nature.
tidak sering.
20
Page 325
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Aset keuangan berupa instrumen utang di mana Financial asset of debt instruments where the
tujuan model bisnis dicapai dengan business model objectives are achieved by
mendapatkan arus kas kontraktual dan menjual collecting the contractual cash flows and by
aset (“hold to collect and sell”) dan memiliki arus selling the assets (“hold to collect and sell”) and
kas SPPI, diklasifikasikan sebagai FVOCI, that have SPPI cash flows are held at FVOCI,
dengan laba rugi yang belum direalisasi with unrealized gains or losses deferred in other
ditangguhkan di penghasilan komprehensif lain comprehensive income until the asset is
sampai aset tersebut dihentikan. derecognized.
Seluruh aset keuangan lainnya akan All other financial assets will mandatorily be
dipersyaratkan diklasifikasikan sebagai FVTPL. classified at FVTPL. Financial assets may be
Aset keuangan dapat ditetapkan sebagai designated at FVTPL only if doing so eliminates
FVTPL hanya jika ini dapat mengeliminasi atau or reduces an accounting mismatch.
mengurangi accounting mismatch.
Efek-efek Securities
Setelah pengakuan awal, efek-efek yang diukur After initial recognition, securities held at
pada biaya perolehan diamortisasi dengan amortized cost is amortized using the effective
menggunakan suku bunga efektif. Sementara interest rate. While securities held at FVOCI are
efek-efek yang diukur pada FVOCI, setelah subsequently carried at fair value with all
pengakuan awal akan diukur pada nilai wajar unrealized gains and losses arising from
di mana keuntungan dan kerugian yang belum changes in fair value recognized in other
direalisasi atas perubahan nilai wajar akan comprehensive income and accumulated in
diakui sebagai penghasilan komprehensif lain separate component of equity. On
dan diakumulasikan pada komponen terpisah derecognition, the cumulative fair value gains or
pada ekuitas. Pada saat penghentian losses, net of the cumulative expected credit
pengakuan, akumulasi keuntungan atau loss reserve, are transferred to the profit or loss.
kerugian nilai wajar, neto setelah akumulasi For securities mandatorily held at fair value
cadangan kerugian kredit ekspektasian, through profit or loss are subsequently carried
ditransfer ke laba rugi. Untuk efek-efek yang at fair value with gains or losses arising from the
dipersyaratkan diukur atas nilai wajar melalui changes in fair value recorded in profit or loss.
laba rugi, setelah pengakuan awal akan diukur
pada nilai wajar di mana keuntungan dan
kerugian yang timbul akibat perubahan nilai
wajar dicatat dalam laba rugi.
Pinjaman diberikan Loans
Setelah pengakuan awal, pinjaman diberikan Subsequent to initial recognition, loans are
diukur pada biaya perolehan diamortisasi. measured at amortized cost. Amortized cost is
Biaya perolehan diamortisasi diukur recognized using the effective interest method.
menggunakan metode suku bunga efektif.
Investasi saham Equity investments
Investasi saham diukur pada FVOCI, di mana Equity investments are measured at FVOCI,
keuntungan dan kerugian yang belum where all unrealized gains and losses arising
direalisasi atas perubahan nilai wajar akan from changes in fair value recognized in other
diakui sebagai penghasilan komprehensif lain comprehensive income and accumulated in
dan diakumulasikan pada komponen terpisah separate component of equity.
pada ekuitas.
21
Page 326
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Metode suku bunga efektif Effective interest method
Metode suku bunga efektif adalah metode The effective interest method is a method of
yang digunakan untuk menghitung biaya calculating the amortized cost of a financial
perolehan diamortisasi dari instrumen instrument and allocating interest income over
keuangan dan untuk mengalokasikan the relevant period. The effective interest rate is
pendapatan bunga selama periode yang the rate that exactly discounts estimated future
relevan. Suku bunga efektif adalah suku cash receipts (including all fees and
bunga yang secara tepat mendiskontokan commissions paid or received that form an
estimasi penerimaan kas di masa datang integral part of the effective interest rate,
(mencakup seluruh komisi dan bentuk lain transaction costs and other premiums or
yang dibayarkan dan diterima oleh para pihak discounts) through the expected life of the
dalam kontrak yang merupakan bagian yang financial instrument, or, where appropriate, a
tak terpisahkan dari suku bunga efektif, biaya shorter period to the net carrying amount on
transaksi dan premi dan diskonto lainnya) initial recognition.
selama perkiraan umur instrumen keuangan,
atau, jika lebih tepat, digunakan periode yang
lebih singkat untuk nilai tercatat bersih dari
aset keuangan pada saat pengakuan awal.
Pendapatan diakui berdasarkan suku bunga Revenue is recognized on an effective interest
efektif untuk instrumen keuangan selain dari basis for financial instruments other than those
instrumen keuangan FVTPL. financial instruments at FVTPL.
Penurunan nilai aset keuangan Impairment of financial assets
Perusahaan menggunakan model perhitungan The Company uses expected credit loss (“ECL”)
kerugian kredit ekspektasian (“ECL”) yang models that utilize the probability of default (“PD”),
menggunakan matriks probability of default loss given default (“LGD”), and exposure at
(“PD”), loss given default (“LGD”), dan exposure default (“EAD”) metrics, discounted using the
at default (“EAD”), yang didiskontokan effective interest rate. The approach used for PD
menggunakan suku bunga efektif. Pendekatan and LGD is differentiated for each portfolio
PD dan LGD yang digunakan dibedakan untuk segmentation, namely project finance and
masing-masing segmentasi portofolio yaitu corporate finance, according to risk characteristic
pembiayaan proyek dan pembiayaan korporasi, of each segment.
sesuai dengan karakteristik risiko masing-
masing segmen tersebut.
a. Probability of Default (“PD”) a. Probability of Default (“PD”)
Probabilitas yang timbul di suatu waktu The probability at a point in time that a
dimana debitur mengalami gagal bayar, counterparty will default, estimated over up to
diestimasi sampai dengan periode 12 bulan 12 months from the reporting date (stage 1)
dari tanggal laporan (stage 1) atau or over the lifetime of the product (stage 2)
sepanjang umur (stage 2) dengan taking into account impact of forward-looking
memperhitungkan dampak asumsi ekonomi economic assumptions that have an effect on
masa depan yang memiliki risiko kredit. credit risk. The Company uses a PD database
Perusahaan menggunakan basis data PD based on studies conducted by Moody’s and
berdasarkan studi yang dilakukan oleh Standard & Poor’s (“S&P”).
Moody’s dan Standard & Poor’s (“S&P”).
22
Page 327
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
b. Loss Given Default (“LGD”) b. Loss Given Default (“LGD”)
Kerugian yang diperkirakan akan timbul dari The loss that is expected to arise on default,
debitur yang mengalami gagal bayar, depicted as a percentage of total exposure at
digambarkan sebagai persentase dari total the time of default. The Company uses LGD
paparan pada saat gagal bayar. Perusahaan values based on Basel III and Standard &
menggunakan nilai LGD berdasarkan data Poor’s (“S&P”) credit recovery rate data.
tingkat pemulihan kredit Basel III dan
Standard & Poor’s (“S&P”).
c. Exposure at Default (“EAD”) c. Exposure at Default (“EAD”)
Perkiraan nilai eksposur neraca pada saat The expected balance sheet exposure at the
gagal bayar dengan mempertimbangkan time of default, taking into account that
bahwa perubahan ekspektasi yang expected change in exposure over the
diharapkan selama masa eksposur. Hal ini lifetime of the exposure. This incorporates the
menggabungkan dampak penarikan fasilitas impact of drawdowns of committed facilities,
yang dilakukan, pembayaran pokok dan repayments of principal and interest,
bunga, amortisasi dan pembayaran dimuka, amortization and prepayments, together with
bersama dengan dampak asumsi ekonomi the impact of forward looking economic
masa depan jika relevan. assumptions where relevant.
Untuk menentukan kerugian kredit To determine the expected credit loss, these
ekspektasian, komponen-komponen ini akan components are multiplied together and
diperhitungkan secara bersama-sama dan discounted to the balance sheet date using the
didiskontokan ke tanggal laporan keuangan effective interest rate as the discount rate.
menggunakan diskonto berdasarkan suku
bunga efektif.
Kerugian kredit ekspektasian atau Expected Expected Credit Losses (“ECL”) are recognized
Credit Losses (“ECL”) diakui untuk seluruh for all financial debt instruments that are classified
instrumen utang keuangan yang diklasifikasikan as hold to collect/hold to collect and sell and have
sebagai hold to collect/hold to collect and sell cash flows that are solely payments of principal
dan memiliki arus kas SPPI, komitmen pinjaman and interest, loan commitments and financial
dan jaminan keuangan. Kerugian kredit guarantees. Expected credit losses are not
ekspektasian tidak diakui untuk instrumen recognized for equity instruments designated at
ekuitas yang ditetapkan sebagai FVOCI. FVOCI.
Pencadangan berbasis ECL diakui pada saat An ECL based allowance is recognized at the
pengakuan awal untuk seluruh instrumen time of initial recognition for all financial
keuangan yang masuk dalam cakupan ECL instruments that are in the scope of ECL in
sehubungan dengan adanya peristiwa gagal respect of default events that may occur over the
bayar yang dapat timbul dalam periode waktu next 12 months (so-called ‘stage 1 assets’
12 bulan ke depan (disebut sebagai aset stage with allowances equivalent to
1 dengan cadangan kerugian senilai kerugian 12-months expected credit losses). ECL
kredit ekspektasian 12 bulan). ECL akan terus continues to be determined on this basis until
dihitung berdasarkan basis ini sampai terdapat there is either a significant increase in credit risk
bukti peningkatan risiko kredit yang signifikan (“SICR”) on criteria set by the Company or the
(“SICR”) sesuai kriteria yang ditetapkan asset becomes credit impaired.
Perusahaan atau aset mengalami penurunan
nilai.
23
Page 328
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Jika aset keuangan (atau portofolio aset If a financial asset (or portfolio of financial assets)
keuangan) mengalami SICR sejak pengakuan experiences a SICR since initial recognition, an
awal, kerugian kredit ekpektasian diakui untuk expected credit loss is recognized for default
peristiwa default yang dapat terjadi sepanjang events that may occur over the lifetime of the
umur dari aset tersebut (disebut sebagai ‘aset asset (so-called ‘stage 2 assets’ with loss
stage 2’ dengan cadangan kerugian sebesar allowances equivalent to lifetime expected credit
kerugian kredit ekspektasian selama umur aset losses). SICR is assessed in the context of an
tersebut). Penilaian SICR dilakukan dalam increase in the risk of a default occurring over the
konteks peningkatan risiko gagal bayar yang remaining life of the financial instrument when
dapat terjadi sepanjang sisa umur dari compared to that expected at the time of initial
instrumen keuangan ketika dibandingkan recognition for the same period. It is not assessed
dengan ekspektasi pada saat pengakuan awal in the context of an increase in the expected credit
untuk periode waktu yang sama. SICR tidak loss.
dinilai dalam konteks peningkatan kerugian
kredit ekspektasian.
Akun kredit macet dikelola oleh unit SAM. Ketika Credit impaired accounts are managed by SAM
suatu akun memerlukan penyelesaian kredit unit. Where an account needs loan work-out or
atau ada jumlah yang dianggap tidak dapat any amount is considered irrecoverable, it can
dipulihkan, dapat tetap di stage 2 (tanpa atau stay at a stage 2 (with no payment overdue or
dengan tunggakan pembayaran sampai dengan overdue up to 90 days) or stage 3 (when there is
90 hari) atau stage 3 (adanya tunggakan more than 90 days payment overdue) but
pembayaran lebih dari 90 hari), namun individual credit impairment provision is raised.
cadangan kerugian penurunan nilai kredit The provision is the difference between the loan-
secara individual akan dibuat. Cadangan carrying amount and the probability weighted
kerugian adalah perbedaan antara jumlah present value of estimated future cash flows,
pinjaman yang tercatat dan probabilitas reflecting a range of scenarios (typically the best,
tertimbang nilai sekarang dari estimasi arus kas worst, and most likely recovery outcomes). Where
masa depan yang mencerminkan berbagai the cash flows include realizable collateral, the
skenario (dari hasil pemulihan terbaik, terburuk, values used will incorporate the impact of forward
dan paling mungkin). Jika arus kas mencakup looking economic information. The individual
jaminan yang dapat direalisasi, nilai-nilai yang circumstances of each debtor are considered
digunakan akan memasukkan dampak when SAM estimates future cash flows and timing
informasi ekonomi forward looking. Keadaan of future recoveries which involve significant
individual dari masing-masing debitur judgement.
dipertimbangkan ketika SAM memperkirakan
arus kas masa depan dan waktu pemulihan
masa depan yang melibatkan pertimbangan
yang signifikan.
Periode yang diperhitungkan ketika mengukur The period considered when measuring
kerugian kredit ekspektasian adalah periode expected credit loss is the shorter of the
yang lebih pendek antara umur ekspektasian expected life and the contractual term of the
dan periode kontrak aset keuangan. Umur financial asset. The expected life may be
ekspektasian dapat dipengaruhi oleh impacted by prepayments and the maximum
pembayaran dimuka dan periode kontrak contractual term by extension options.
maksimum melalui opsi perpanjangan kontrak.
24
Page 329
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Untuk aset keuangan stage 2 dan 3, yang For stage 2 and 3 financial assets that are
dinilai secara individual, penentuan kerugian individually assessed, the determination of
kredit ekspektasian selama umur aset akan lifetime expected credit losses will be similar to
serupa dengan pendekatan PSAK No. 55. the SFAS No. 55 approach. The estimated cash
Namun, estimasi arus kas akan berdasarkan flows will, however, be based on a probability
rentang kemungkinan skenario-skenario. range of scenarios. Where the cash flows
Ketika arus kas termasuk jaminan yang dapat include realizable collateral, the values used will
direalisasi, nilai yang diperhitungkan akan incorporate forward looking information.
termasuk informasi kedepan.
Untuk aset yang diukur pada biaya perolehan For assets measured at amortized cost, the
diamortisasi, saldo di neraca mencerminkan balance sheet amount reflects the gross asset
aset bruto dikurangi kerugian kredit less the expected credit losses. For debt
ekspektasian. Untuk instrumen utang dalam instruments held at FVOCI, the balance sheet
kategori FVOCI, saldo di neraca mencerminkan amount reflects the instrument’s fair value, with
nilai wajar dari instrumen, dengan cadangan the expected credit loss allowance held as a
kerugian kredit ekspektasian dibukukan separate reserve within other comprehensive
terpisah sebagai cadangan pada penghasilan income. Changes in expected credit losses are
komprehensif lain. Perubahan atas kerugian recognized in the profit or loss and are
kredit ekspektasian diakui pada laba rugi dan accumulated in retained earnings.
terakumulasi di saldo laba.
Kerugian kredit ekspektasian atas komitmen Expected credit loss on loan commitments and
kredit yang diberikan dan jaminan keuangan financial guarantees is recognized as other
diakui pada liabilitas lain-lain. Jika instrumen liabilities. Where a financial instrument includes
keuangan mencakup komponen aset keuangan both financial asset and an undrawn
dan komitmen yang belum ditarik, dan tidak commitment, and it is not possible to separately
dapat dipisahkan atas kerugian kredit identify the expected credit loss on these
ekspektasian pada komponen ini, jumlah components, expected credit loss amounts on
kerugian kredit atas komitmen tersebut diakui the loan commitment are recognized together
bersamaan dengan kerugian kredit atas aset with expected credit loss amounts on the financial
keuangan. Dalam kondisi jumlah kerugian kredit asset. To the extent the combined expected
ekspektasian gabungan melebihi jumlah tercatat credit loss exceeds the gross carrying amount of
bruto dari aset keuangan, maka kerugian kredit the financial asset, the expected credit loss is
ekspektasian diakui sebagai liabilitas lain-lain. recognized as other liability.
Instrumen keuangan yang belum mengalami Financial instruments that are not credit-impaired
penurunan nilai pada saat pengakuan awal are originated into stage 1 and a 12-month
adalah aset stage 1 dan kerugian kredit expected credit loss provision is recognized.
ekspektasian 12 bulan diakui. Instrumen ini akan Instruments will remain in that stage until they are
tetap pada stage tersebut sampai dilunasi, repaid, unless they experience significant
kecuali terdapat peningkatan risiko kredit increase in credit risk (“SICR”) (stage 2) or they
signifikan (“SICR”) (stage 2) atau mengalami become credit impaired (stage 3). Instruments
penurunan nilai kredit (stage 3). Instrumen pada under stage 1 will transfer to stage 2 and a
stage 1 akan ditransfer ke stage 2 dan cadangan lifetime expected credit loss provision recognized
kerugian kredit ekspektasian dihitung sepanjang when there has been a significant increase in the
umurnya diakui saat terdapat peningkatan credit risk compared to what was expected at
signifikan atas risiko kredit dibandingkan yang origination.
diharapkan saat pengakuan awal.
25
Page 330
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY
(lanjutan) INFORMATION (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Kerugian kredit ekspektasian 12 bulan (stage 1) 12-month expected credit losses (stage 1)
Kerugian kredit ekspektasian diakui pada saat Expected credit losses are recognized at the time
pengakuan awal instrumen keuangan dan of initial recognition of a financial instrument and
merepresentasikan kekurangan kas sepanjang represent the lifetime cash shortfalls arising from
umur aset yang timbul dari kemungkinan gagal possible default events up to 12 months into the
bayar di masa yang akan datang dalam kurun future from the reporting date. Expected credit
waktu 12 bulan sejak tanggal pelaporan. losses continue to be determined on this basis
Kerugian kredit ekspektasian terus ditentukan until there is either a significant increase in the
oleh dasar ini sampai timbul peningkatan risiko credit risk of an instrument or the instrument
kredit yang signifikan pada instrumen tersebut becomes credit-impaired.
atau instrumen tersebut telah mengalami
penurunan nilai kredit.
Peningkatan risiko kredit yang signifikan Significant increase in credit risk (stage 2)
(stage 2)
Jika aset keuangan mengalami peningkatan If a financial asset experiences a significant
risiko kredit yang signifikan (“SICR”) sejak increase in credit risk (“SICR”) since initial
pengakuan awal, kerugian kredit ekspektasian recognition, an expected credit loss provision is
diakui atas kejadian gagal bayar yang mungkin recognized for default events that may occur over
terjadi sepanjang umur aset. Peningkatan the lifetime of the asset. Significant increase in
signifikan dalam risiko kredit dinilai dengan credit risk is assessed by comparing the risk of
membandingkan risiko gagal bayar atas default of an exposure at the reporting date to the
eksposur pada tanggal pelaporan dengan risiko risk of default at origination (after taking into
gagal bayar saat pengakuan awal (setelah account the passage of time). Significant does not
memperhitungkan perjalanan waktu dari akun mean statistically significant nor it is assessed in
tersebut). Signifikan tidak berarti signifikan the context of changes in expected credit loss.
secara statistik, juga tidak dinilai dalam konteks
perubahan dalam cadangan kerugian kredit
ekspektasian.
Perubahan atas risiko gagal bayar dinilai Whether a change in the risk of default is
signifikan atau tidak, dengan menggunakan significant or not is assessed using a number of
sejumlah faktor kuantitatif dan kualitatif, yang quantitative and qualitative factors, the weight of
bobotnya bergantung pada tipe produk dan which depends on the type of product and
pihak lawan. Aset keuangan tanpa adanya counterparty. Financial assets that are not
tunggakan pembayaran namun membutuhkan overdue but need to have a loan work out to adjust
penyesuaian kredit untuk menyesuaikan dengan its debt servicing capacity or that are 30 or more
kemampuan mengembalikan hutang atau days past due and not credit-impaired will always
dengan tunggakan lebih dari 30 hari dan tidak be considered to have experienced an increase in
mengalami penurunan nilai akan selalu credit risk. Decision to assess ECL on individual
dianggap telah mengalami peningkatan risiko basis is conducted by the investment committee.
kredit. Penentuan pengukuran kerugian kredit
ekspektasian secara individual dilakukan oleh
komite investasi.
26
Page 331
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Efek-efek Securities
Perusahaan menggunakan pendekatan PD dan The Company uses PD and LGD approaches
LGD yang berlaku untuk segmen pembiayaan which apply for corporate finance segment in
korporasi dalam pengukuran kerugian kredit measuring the expected credit losses.
ekspektasian.
Peningkatan risiko kredit secara signifikan Significant increase in credit risk
Ketika menentukan apakah risiko kredit suatu When determining whether the credit risk of
instrumen keuangan telah meningkat secara financial instrument has increased significantly
signifikan sejak pengakuan awal, Perusahaan since initial recognition, the Company
mempertimbangkan informasi yang wajar dan considers reasonable, supported and relevant
terdukung, serta relevan yang tersedia tanpa information without undue cost or effort.
biaya atau upaya yang berlebihan.
Perusahaan menggunakan kriteria berikut The Company uses the following criteria in
dalam menentukan apakah peningkatan risiko determining wheter a significant increase in
kredit secara signifikan atau eksposur telah credit risk or exposure has occurred:
terjadi:
Perubahan tingkat pemeringkatan risiko Change in the risk rating level to IIF6 or
menjadi IIF6 atau lebih buruk; dan worse; and
Tertunggak lebih dari 30 hari. More than 30 days arrears.
Dalam peningkatan risiko di atas, hal tersebut In term of increase in risk above, it includes
mencakup informasi dan analisa kuantitatif dan quantitative and qualitative information and
kualitatif, berdasarkan pada pengalaman analysis, based on historical expericence,
historis, penilaian saat ini dan perkiraan masa current and future assessments. The risk rating
depan. Pemeringkatan risiko bervariasi dengan varies from IIF1 to IIF10, where IIF1 represents
rentang IIF1 sampai dengan IIF10, di mana the lowest level of credit risk, while IIF10
IIF1 mencerminkan tingkat risiko kredit yang represents the highest level of credit risk.
paling rendah, sedangkan IIF10 mencerminkan
tingkat risiko kredit yang paling tinggi.
Definisi gagal bayar (default) Definition of failed payment (default)
Dalam menilai apakah debitur dalam keadaan In assessing whether the debtors is in default
gagal bayar, Perusahaan mempertimbangkan condition, the Company considers 3 points:
3 poin yaitu:
Prospek usaha; Business prospect;
Kinerja keuangan; dan Financial performance; and
Kemampuan membayar kembali. Repayment ability.
Kondisi gagal bayar terjadi ketika debitur telah The default condition occurs when the debtors
melewati jatuh tempo lebih dari 90 hari atas past due for more than 90 days on credit
kewajiban kreditnya kepada Perusahaan. obligation to the Company.
27
Page 332
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Pengelompokan instrumen dalam rangka Classification of instrument for calculating
perhitungan kredit ekspektasian secara kolektif collective expected credit losses
Perusahaan mengelompokan aset keuangan The Company classifies financial assets that
yang mencerminkan tingkat risiko kredit reflect the level of credit risk as follows:
sebagai berikut:
i) Stage 1 i) Stage 1
Evaluasi penurunan nilai dan risiko kredit Evaluation of impairment and credit risk on
atas instrumen keuangan tidak meningkat financial instruments does not increase
secara signifikan sejak pengakuan awal significantly since initial recognition which
yang dapat dibuktikan dengan terjadinya: can be proven by the occurrence of:
Peringkat risiko antara IIF1-IIF5; dan Risk rating between IIF1-IIF5; and
Tidak terjadi tunggakan lebih dari There are no arrears for more than
30 hari. 30 days.
Perusahaan akan mengukur penyisihan The Company will measure the allowance for
kerugian untuk instrumen keuangan losses for these financial instruments at the
tersebut sejumlah kerugian ekspektasian amount of the expected credit losses of
12 bulan. 12 months.
ii) Stage 2 ii) Stage 2
Evaluasi penurunan nilai dan risiko kredit Evaluation of impairment and credit risk on
atas instrumen keuangan meningkat financial instruments increase significantly
secara signifikan sejak pengakuan awal since initial recognition which can be proven
yang dapat dibuktikan dengan terjadinya: by the occurrence of:
Peringkat risiko antara IIF6-IIF7; Risk rating between IIF6-IIF7; and/or
dan/atau
Terdapat tunggakan antara 31 hari There are arrears between 31 days to
sampai dengan 90 hari. 90 days.
Perusahaan akan mengukur penyisihan The Company will measure the allowance for
kerugian untuk instrumen keuangan losses for these financial instruments at the
tersebut sejumlah kerugian ekspektasian amount of the expected credit losses over the
sepanjang umur dari instrumen keuangan maturity of financial instruments.
tersebut.
iii) Stage 3 iii) Stage 3
Evaluasi penurunan nilai dan risiko kredit Evaluation of impairment and credit risk on
atas instrumen keuangan meningkat financial instruments increase significantly
secara signifikan sejak pengakuan awal since initial recognition which can be proven
yang dapat dibuktikan dengan terjadinya: by the occurrence of:
Peringkat risiko antara IIF8-IIF10; Risk rating between IIF8-IIF10; and/or
dan/atau
Terdapat tunggakan lebih dari 90 hari. There are arrears more than 90 days.
28
Page 333
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Penurunan nilai aset keuangan (lanjutan) Impairment of financial assets (continued)
Pengelompokan instrumen dalam rangka Classification of instrument for calculating
perhitungan kredit ekspektasian secara kolektif collective expected credit losses (continued)
(lanjutan)
iii) Stage 3 (lanjutan) iii) Stage 3 (continued)
Perusahaan akan mengukur penyisihan The Company will measure the allowance
kerugian untuk instrumen keuangan for losses for these financial instruments at
tersebut sejumlah kerugian ekspektasian the amount of the expected credit losses
sepanjang umur dari instrumen keuangan over the maturity of financial instruments.
tersebut.
Restrukturisasi pinjaman diberikan Loan restructuring
Restrukturisasi pinjaman diberikan dapat Loan restructuring may involve decrease in
meliputi penurunan suku bunga, penyesuaian interest rate, modification of term of payment, or
waktu pembayaran, atau perpanjangan tenor. tenor extension.
Evaluasi penurunan nilai individual atau kolektif The restructured loans continue to be subject to
akan terus dilakukan untuk pinjaman diberikan an individual or collective impairment
direstrukturisasi, mengikuti evaluasi penurunan assessment, following the impairment
nilai atas pinjaman diberikan. Kerugian dari assessment of loans. Loss on loan
restrukturisasi pinjaman diberikan dengan cara restructuring, which involves a conversion of
konversi sebagian pinjaman diberikan menjadi loan in partial into other financial instrument, is
instrumen lain, diakui hanya apabila nilai wajar recognized only if the fair value of the financial
instrumen keuangan yang diterima adalah instrument received is less than the carrying
kurang dari nilai tercatat kredit yang diberikan. amount of the loan.
Reklasifikasi aset keuangan Reclassification of financial instruments
Perusahaan mereklasifikasi aset keuangan jika The Company reclassifies financial assets if and
dan hanya jika, model bisnis untuk pengelolaan only if, the business model for managing
aset keuangan berubah. financial assets changes.
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi biaya Reclassifications of financial assets from
perolehan yang diamortisasi ke klasifikasi nilai amortized cost classifications to fair value
wajar melalui laba rugi dicatat sebesar nilai through profit or loss are recorded at fair value.
wajarnya. Selisih antara nilai tercatat dengan The difference between the recorded value and
nilai wajar diakui sebagai keuntungan atau fair value is recognized in profit or loss.
kerugian pada laba rugi.
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi biaya Reclassifications of financial assets from
perolehan yang diamortisasi ke klasifikasi nilai amortized cost classifications to fair value
wajar melalui penghasilan komprehensif lain through other comprehensive are recorded at
dicatat sebesar nilai wajarnya. their fair values.
29
Page 334
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (selain investasi pada sukuk) Financial assets (other than investment in
(lanjutan) sukuk) (continued)
Reklasifikasi aset keuangan (lanjutan) Reclassification of financial instruments
(continued)
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi nilai Reclassification of financial assets from fair
wajar melalui penghasilan komprehensif lain ke value classification through other
klasifikasi nilai wajar melalui laba rugi dicatat comprehensive income to fair value through
pada nilai wajar. Keuntungan atau kerugian yang profit or loss is recorded at fair value.
belum direalisasi direklasifikasi ke laba rugi. Unrealized gains or losses are reclassified to
profit or loss.
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi nilai Reclassification of financial assets from fair
wajar melalui penghasilan komprehensif lain value through other comprehensive income
(“FVOCI”) ke klasifikasi biaya perolehan yang (“FVOCI”) to the amortized cost is recorded at
diamortisasi dicatat pada nilai tercatat. carrying value. Unrealized gains or losses is
Keuntungan atau kerugian yang belum removed from equity and adjusted against the
direalisasi dihapus dari ekuitas dan disesuaikan fair value.
terhadap nilai wajar.
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi nilai Reclassifications on financial assets from fair
wajar melalui laba rugi (“FVTPL”) ke klasifikasi value through profit or loss (“FVTPL”) to fair
nilai wajar melalui penghasilan komprehensif value through other comprehensive income
lain (“FVOCI”) dicatat pada nilai wajar. (“FVOCI”) are recorded at fair value.
Reklasifikasi aset keuangan dari klasifikasi nilai Reclassification of financial assets from fair
wajar melalui laba rugi (“FVTPL”) ke klasifikasi value through profit or loss (“FVTPL”) to
biaya perolehan yang diamortisasi dicatat pada amortized cost is recorded at fair value.
nilai wajar.
Penghentian pengakuan aset keuangan Derecognition of financial assets
Perusahaan menghentikan pengakuan aset The Company derecognizes a financial asset
keuangan jika dan hanya jika hak kontraktual only when the contractual rights to the cash
atas arus kas yang berasal dari aset berakhir, flows from the asset expires, or when it
atau Perusahaan mentransfer aset keuangan transfers the financial asset and substantially all
dan secara substansial mentransfer seluruh the risks and rewards of ownership of the asset
risiko dan manfaat atas kepemilikan aset to another entity. If the Company neither
kepada entitas lain. Jika Perusahaan tidak transfers nor retains substantially all the risks
mentransfer serta tidak memiliki secara and rewards of ownership and continues to
substansial atas seluruh risiko dan manfaat control the transferred asset, the Company
kepemilikan serta masih mengendalikan aset recognizes its retained interest in the asset and
yang ditransfer, maka Perusahaan mengakui an associated liability for amounts it may have
keterlibatan berkelanjutan atas aset yang to pay. If the Company retains substantially all
ditransfer dan liabilitas terkait sebesar jumlah the risks and rewards of ownership of a
yang mungkin harus dibayar. Jika Perusahaan transferred financial asset, the Company
memiliki secara substansial seluruh risiko dan continues to recognize the financial asset and
manfaat kepemilikan aset keuangan yang also recognizes a collateralized borrowing for
ditransfer, Perusahaan masih mengakui aset the proceeds received.
keuangan dan juga mengakui pinjaman yang
beragunan sebesar pinjaman yang diterima.
30
Page 335
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (investasi pada sukuk) Financial assets (investment in sukuk)
Perusahaan menerapkan PSAK No. 110 (Revisi The Company has applied SFAS No. 110
2020), “Akuntansi Sukuk”. PSAK No. 110 ini (Revised 2020), “Accounting for Sukuk”.
mengatur mengenai pengakuan, pengukuran, SFAS No. 110 establishes the recognition,
penyajian, dan pengungkapan transaksi sukuk measurement, presentation, and disclosures of
ijarah dan sukuk mudharabah. sukuk ijarah and sukuk mudharabah
transactions.
Pengakuan dan pengukuran Recognition and measurement
Sebelum pengakuan awal, Perusahaan Before the initial recognition, the Company
menentukan klasifikasi investasi pada sukuk determines the classification of investment in
berdasarkan tujuan investasi Perusahaan. sukuk based on the purpose of the Company’s
Klasifikasi dalam investasi pada sukuk terdiri investment. The classification of investment in
dari: sukuk comprises of:
- Diukur pada biaya perolehan - Acquisition cost
Apabila investasi tersebut dimiliki dalam If the investment is held within a business
suatu model usaha yang bertujuan utama entity that aims to acquire assets in order to
untuk memperoleh arus kas kontraktual dan collect contractual cash flows and there is a
terdapat persyaratan kontraktual dalam contractual requirement to determine the
menentukan tanggal tertentu pembayaran specific date of principal payments and/or the
pokok dan/atau hasilnya. result.
Pada saat pengukuran awal, investasi At the initial measurement, the investment is
dicatat sebesar nilai wajar dan nilai wajar ini recorded at fair value which includes the
termasuk biaya transaksi. Setelah transaction cost. After the initial recognition,
pengakuan awal, investasi pada sukuk ini the investment in sukuk is measured at
diukur pada nilai perolehan yang amortized cost. The difference between
diamortisasi. Selisih antara biaya perolehan acquisition cost and nominal value is
dan nilai nominal diamortisasi secara garis amortized using straight-line method during
lurus selama jangka waktu instrumen sukuk. the period of the sukuk instrument.
- Nilai wajar melalui laba rugi (”FVTPL”) - Fair value through profit or loss (”FVTPL”)
Pada saat pengakuan awal, investasi pada At the initial recognition, the investment in
sukuk dalam klasifikasi ini dicatat sebesar sukuk is presented at fair value which does
nilai wajar, namun nilai wajar tersebut tidak not include transaction cost.
termasuk biaya transaksi.
Setelah pengakuan awal, investasi diakui After initial recognition, the investment is
pada nilai wajar. Selisih antara nilai wajar recognized at fair value. The difference
dan jumlah tercatat diakui dalam laba rugi. between fair value and recorded amount is
recognized in profit or loss.
31
Page 336
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (investasi pada sukuk) Financial assets (investment in sukuk)
(lanjutan) (continued)
Pengakuan dan pengukuran (lanjutan) Recognition and measurement (continued)
Sebelum pengakuan awal, Perusahaan Before the initial recognition, the Company
menentukan klasifikasi investasi pada sukuk determines the classification of investment in
berdasarkan tujuan investasi Perusahaan. sukuk based on the purpose of the Company’s
Klasifikasi dalam investasi pada sukuk terdiri dari investment. The classification of investment in
(lanjutan): sukuk comprises of (continued):
- Nilai wajar melalui penghasilan - Fair value through other comprehensive
komprehensif lain (“FVOCI”) income (“FVOCI”)
Pada saat pengakuan awal, investasi pada At the initial recognition, the investment in
sukuk dalam klasifikasi ini dicatat sebesar sukuk is presented at fair value which
nilai wajar dan nilai wajar ini termasuk biaya includes transaction cost.
transaksi.
Setelah pengakuan awal, investasi diakui After initial recognition, the investment is
pada nilai wajar. Selisih antara nilai wajar recognized at fair value. The difference
dan jumlah tercatat diakui dalam between fair value and recorded amount is
penghasilan komprehensif lain. Selisih recognized in other comprehensive income.
antara biaya perolehan dan nilai nominal The difference between acquisition cost and
diamortisasi secara garis lurus selama nominal value is amortized using straight-
jangka waktu instrumen sukuk dan diakui line method during the period of the sukuk
dalam laba rugi. instrument and recognized in profit or loss.
Nilai wajar investasi ditentukan dengan mengacu Fair value on investment is determined
pada hirarki sebagai berikut: according to following hierarchy:
i. harga kuotasi (tanpa penyesuaian) di pasar i. quoted price (excluding any adjustment) in
aktif; atau active market; or
ii. input selain harga kuotasi yang termasuk ii. other input other than quoted price included
dalam huruf (i). in (i).
Untuk investasi pada sukuk yang diklasifikasikan For investment in sukuk classified as at
sebagai diukur pada biaya perolehan dan nilai acquistion cost and at fair value through other
wajar melalui penghasilan komprehensif lain, jika comprehensive income, if there is an indication
terdapat indikasi penurunan nilai, maka of impairment, the Company measures the
Perusahaan mengukur jumlah terpulihkannya. recoverable amount. If the recoverable amount
Jika jumlah terpulihkan lebih kecil daripada is less than recorded amount, the Company
jumlah tercatat, maka Perusahaan mengakui rugi recognizes the impairment losses. Recoverable
penurunan nilai. Jumlah terpulihkan merupakan amount represents the amount which will be
jumlah yang akan diperoleh dari pengembalian recoverable from the principal repayment
pokok tanpa memperhitungkan nilai kininya. regardless of its present value.
32
Page 337
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
e. Aset Keuangan (lanjutan) e. Financial Assets (continued)
Aset keuangan (investasi pada sukuk) Financial assets (investment in sukuk)
(lanjutan) (continued)
Reklasifikasi Reclassification
Perusahaan tidak dapat mengubah klasifikasi The Company cannot change investment
investasi, kecuali terdapat perubahan tujuan classification unless there is a change in the
model usaha. Model usaha yang bertujuan untuk business model purpose. Business model that
memperoleh arus kas kontraktual didasarkan is intended to collect contractual cash flow is
pada tujuan investasi yang ditentukan oleh based on the investment purpose set by the
Perusahaan. Arus kas kontraktual yang Company. The underlying contractual cash flow
dimaksud adalah arus kas bagi hasil dan pokok is the cash flow from revenue sharing and
dari sukuk mudharabah atau arus kas imbalan principal of sukuk mudharabah or benefit cash
(ujrah) dari sukuk ijarah. Setelah pengakuan flow (ujrah) from sukuk ijarah. After initial
awal, jika aktual berbeda dengan tujuan investasi recognition, if the actual differs from the
yang telah ditetapkan, maka Perusahaan investment purpose initially set by the
menelaah kembali konsistensi tujuan Company, then the Company reconsiders the
investasinya. consistency of the investment purpose.
Penyajian Presentation
Pendapatan investasi dan beban amortisasi Investment income and amortization expense
disajikan secara neto dalam laba rugi. are presented in net amount in the profit or loss.
f. Liabilitas Keuangan dan Instrumen Ekuitas f. Financial Liabilities and Equity Instruments
Klasifikasi sebagai liabilitas atau ekuitas Classification as debt or equity
Liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas yang Financial liabilities and equity instruments
diterbitkan oleh Perusahaan diklasifikasi sesuai issued by the Company are classified according
dengan substansi perjanjian kontraktual dan to the substance of the contractual
definisi liabilitas keuangan dan instrumen arrangements entered into and the definitions
ekuitas. of a financial liability and an equity instrument.
Instrumen ekuitas Equity instruments
Instrumen ekuitas adalah setiap kontrak yang An equity instrument is any contract that
memberikan hak residual atas aset Perusahaan evidences a residual interest in the assets of the
setelah dikurangi dengan seluruh liabilitasnya. Company after deducting all of its liabilities.
Instrumen ekuitas dicatat sebesar hasil Equity instruments are recorded at the
penerimaan neto setelah dikurangi biaya proceeds received, net of direct issuance costs.
penerbitan langsung.
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas keuangan diklasifikasikan dalam Financial liabilities are classified as at FVTPL
FVTPL, jika liabilitas keuangan sebagai when the financial liabilities are either held-for-
kelompok diperdagangkan atau pada saat trading or it is designated upon initial
pengakuan awal ditetapkan untuk diukur pada recognition as at FVTPL.
FVTPL.
33
Page 338
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
f. Liabilitas Keuangan dan Instrumen Ekuitas f. Financial Liabilities and Equity Instruments
(lanjutan) (continued)
Liabilitas keuangan (lanjutan) Financial liabilities (continued)
Liabilitas keuangan yang termasuk dalam Financial liabilities included in this category are
kategori ini pada saat awal pengakuan dan recognized initially and subsequently at fair
selanjutnya dicatat pada nilai wajar; biaya value; transaction costs are taken directly to
transaksi diakui langsung pada laba rugi. profit or loss. Gains and losses arising from
Keuntungan dan kerugian yang berasal dari changes in fair value of these financial liabilities
perubahan nilai wajar dari liabilitas keuangan ini are included in the statement of profit or loss
diakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan and other comprehensive income and reported
komprehensif lain dan dilaporkan sebagai as “unrealized gains/(losses) from changes in
“keuntungan/(kerugian) yang belum direalisasi fair value”.
dari perubahan nilai wajar”.
Liabilitas keuangan pada biaya perolehan pada Financial liabilities at amortized cost are initially
awalnya diukur pada nilai wajar, setelah measured at fair value, net of transaction costs,
dikurangi biaya transaksi, dan selanjutnya and are subsequently measured at amortized
diukur pada biaya perolehan yang diamortisasi cost, using the effective interest rate method,
dengan menggunakan metode suku bunga with interest expense recognized on an
efektif, dengan beban bunga diakui effective yield basis.
berdasarkan metode suku bunga efektif.
Selisih antara hasil emisi (setelah dikurangi Any difference between the proceeds (net of
biaya transaksi) dan penyelesaian atau transaction costs) and the settlement or
pelunasan pinjaman diakui selama jangka redemption of borrowings is recognized over
waktu pinjaman. the term of the borrowings.
Penghentian pengakuan liabilitas keuangan Derecognition of financial liabilities
Perusahaan menghentikan pengakuan liabilitas The Company derecognizes financial liabilities
keuangan, jika dan hanya jika, liabilitas if, and only if, the Company’s obligations are
Perusahaan telah dilepaskan, dibatalkan atau discharged or cancelled or expired.
kadaluarsa.
g. Saling Hapus g. Offsetting
Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling Financial assets and financial liabilities are
hapus dan nilai bersihnya disajikan neto dalam offset and the net amount reported in the
laporan posisi keuangan jika, dan hanya jika, statement of financial position if, and only if,
saat ini terdapat hak yang berkekuatan hukum there is a legally enforceable right to offset the
untuk melakukan saling hapus jumlah yang recognized amounts and there is an intention to
telah diakui tersebut dan terdapat intensi untuk settle on a net basis, or to realize the assets and
menyelesaikan secara neto atau untuk settle the liabilities simultaneously.
merealisasikan aset dan menyelesaikan
liabilitas secara simultan.
Hak yang berkekuatan hukum untuk saling The legally enforceable right of offset must not
hapus harus tidak kontinjen atas peristiwa di be contingent on future events and must be
masa depan dan harus dapat dipaksakan enforceable in the normal course of business
dalam situasi bisnis yang normal dan peristiwa and in the event of default, insolvency or
kegagalan atau kebangkrutan dari Perusahaan bankruptcy of the Company or the counterparty.
atau pihak lawan.
34
Page 339
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
g. Saling Hapus (lanjutan) g. Offsetting (continued)
Pendapatan dan beban disajikan dalam jumlah Income and expenses are presented on a net
neto hanya jika diperkenankan oleh standar basis only when permitted by the accounting
akuntansi. standards.
h. Penentuan Nilai Wajar h. Determination of Fair Value
Nilai wajar instrumen keuangan yang The fair value of financial instruments traded in
diperdagangkan di pasar aktif, seperti efek- active markets, such as securities, is
efek, ditentukan berdasarkan kuotasi harga determined based on quoted market prices at
pasar pada tanggal laporan posisi keuangan the statement of financial position date from
dari sumber-sumber yang terpercaya seperti credible sources such as quoted market prices
kuotasi harga pasar dari Bloomberg, Reuters from Bloomberg, Reuters or broker’s quoted
atau dari broker. Investasi pada unit reksadana price. Investments in mutual funds units are
dicatat pada nilai pasar, sesuai dengan nilai stated at market value, in accordance with the
bersih dari aset reksadana pada tanggal net value of assets of the mutual funds at the
laporan posisi keuangan. statement of financial position date.
Instrumen keuangan dianggap menggunakan A financial instrument is regarded as quoted in
nilai kuotasi pasar aktif jika harga kuotasi an active market, if quoted prices are readily
tersedia dan secara regular tersedia di bursa, and regularly available from an exchange,
dealer, broker dan harga tersebut dealer, broker and those prices represent
mencerminkan harga aktual dan terbentuk actual and regularly occurring market
melalui transaksi pasar secara regular transactions on an arm’s length basis. If the
berdasarkan “arm’s length basis”. Jika kriteria di above criteria are not met, the market is
atas tidak tercapai, pasar dianggap tidak aktif. regarded as being inactive. Indications that a
Indikasi dari pasar tidak aktif adalah ketika market is inactive are when there is a wide bid-
terdapat selisih penawaran dan permintaan offer spread or significant increase in the bid-
yang besar atau terjadi kenaikan signifikan dari offer spread or there are few recent
selisih penawaran dan permintaan atau hanya transactions.
terdapat sejumlah kecil transaksi.
Untuk instrumen keuangan yang tidak memiliki For financial instruments with no quoted market
kuotasi harga pasar, estimasi yang rasional dari price, a reasonable estimate of the fair value is
nilai wajar ditentukan dengan menggunakan determined by reference to the current market
referensi harga pasar sekarang dari instrumen value of another instrument which substantially
lain yang memiliki karakteristik yang sama has the same characteristic or calculated based
secara substansial atau dihitung berdasarkan on the expected cash flows of the underlying
ekspektasi arus kas dari aset bersih yang net asset base of the financial instruments. The
mendasari instrumen keuangan tersebut. Company uses an independent valuer in the
Perusahaan menggunakan jasa penilai estimation of fair value of its investment in
independen dalam mengestimasikan nilai wajar equity securities when the market price is not
dari investasi efek-efek saham dimana harga available. A regular valuation by the
pasar tidak tersedia. Penilaian berkala oleh jasa independent valuer is done at least once a year.
penilai independen dilakukan paling sedikit
sekali dalam setahun.
Untuk instrumen yang lebih kompleks, For more complex instruments, the Company
Perusahaan menggunakan model penilaian uses internally developed model, which is
internal, yang pada umumnya berdasarkan generally based on valuation method and
teknik dan metode penilaian yang umumnya technique generally recognized as industry
diakui sebagai standar industri. Model penilaian standard. Valuation model is used primarily to
terutama digunakan untuk menilai kontrak value derivative contracts.
derivatif.
35
Page 340
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
i. Kas dan Setara Kas i. Cash and Cash Equivalents
Untuk tujuan penyajian arus kas, kas dan setara For cash flows presentation purposes, cash
kas terdiri dari kas, bank dan semua investasi and cash equivalents consist of cash on hand
yang jatuh tempo dalam waktu tiga bulan atau and in banks and all investments with maturities
kurang dari tanggal perolehannya dan yang of three months or less from the date of
tidak dijaminkan serta tidak dibatasi placement which are not pledged as collateral
penggunaannya. and unrestricted.
j. Beban Dibayar Dimuka j. Prepaid Expenses
Beban dibayar dimuka diamortisasi selama Prepaid expenses are amortized over their
manfaat masing-masing biaya dengan beneficial periods using the straight-line
menggunakan metode garis lurus. method.
k. Aset Tetap - Pemilikan Langsung k. Property and Equipment - Direct Acquisition
Aset tetap dicatat sebesar harga perolehan Property and equipment are stated at cost less
dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi accumulated depreciation and accumulated
rugi penurunan nilai. Harga perolehan impairment. Historical cost includes
mencakup semua pengeluaran yang terkait expenditures that are directly attributable to the
secara langsung dengan perolehan aset tetap. acquisition of the items.
Biaya-biaya setelah pengakuan awal diakui Subsequent costs are included in the asset’s
sebagai bagian dari nilai tercatat aset atau carrying amount or are recognized as a
sebagai aset yang terpisah sebagaimana separate asset, as appropriate, only when it is
mestinya, hanya apabila kemungkinan besar probable that future economic benefits
Perusahaan akan mendapatkan manfaat associated with the item will flow to the
ekonomis masa depan berkenaan dengan aset Company and the cost of the item can be
tersebut dan biaya perolehan aset dapat diukur measured reliably. The carrying amount of the
dengan andal. Nilai tercatat komponen yang replaced part is derecognized.
diganti tidak lagi diakui.
Penyusutan dihitung dengan menggunakan Depreciation of property and equipment is
metode garis lurus berdasarkan taksiran masa computed using the straight-line method based
manfaat ekonomis dari aset tetap sebagai on the estimated useful lives as follows:
berikut:
Tarif penyusutan
per tahun/
Annual
Tahun/Years depreciation rate
Bangunan 30 3% Building
Kendaraan 4 25% Vehicles
Komputer 4 25% Computer
Peralatan kantor 4 25% Office equipment
Perabotan dan peralatan kantor 4 25% Office furniture and fixtures
Apabila nilai tercatat aset lebih besar dari nilai When the carrying amount of an asset is greater
yang dapat diperoleh kembali, nilai tercatat aset than its estimated recoverable amount, it is
diturunkan menjadi sebesar nilai yang dapat written down immediately to its recoverable
diperoleh kembali, dengan menggunakan nilai amount, which is determined as the higher of
tertinggi antara harga jual neto dan nilai pakai. net selling price or value in use.
36
Page 341
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
k. Aset Tetap - Pemilikan Langsung (lanjutan) k. Property and Equipment - Direct Acquisition
(continued)
Akumulasi biaya konstruksi serta pemasangan The accumulated costs of the construction of
peralatan kantor dan komputer, dikapitalisasi and the installation of office equipment and
sebagai aset dalam penyelesaian. Biaya computers are capitalized as construction in
tersebut direklasifikasi ke akun aset tetap pada progress. These costs are reclassified to
saat proses konstruksi atau pemasangan property and equipment accounts when the
selesai. Penyusutan mulai dibebankan pada construction or installation is complete.
tanggal yang sama. Biaya pemeliharaan dan Depreciation is charged from such date.
perbaikan dicatat sebagai beban pada saat Maintenance and repair cost are charged as an
terjadinya. expense when incurred.
Aset tetap dalam penyelesaian dinyatakan Property and equipment in progress is stated at
sebesar biaya perolehan dan akan dipindahkan cost and transferred to the respective property
ke masing-masing aset tetap yang and equipment account when completed and
bersangkutan pada saat selesai dan siap ready for use.
digunakan.
Apabila aset tetap dihentikan pengakuannya When assets are derecognized (retired or
(tidak dipergunakan lagi atau dijual), biaya otherwise disposed of), their costs and the
perolehan beserta akumulasi penyusutan yang related accumulated depreciation are removed
terkait dikeluarkan dari kelompok aset tetap from the accounts and any resulting gains or
yang bersangkutan dan keuntungan atau losses are recognized as profit or loss for the
kerugian yang timbul diakui sebagai laba atau year.
rugi tahun berjalan.
Pada tanggal pelaporan, metode amortisasi, At the reporting period, amortization methods,
taksiran masa manfaat dan nilai residual estimated useful lives and residual values are
ditelaah ulang dan disesuaikan secara reviewed and adjusted prospectively, if
prospektif, jika diperlukan. appropriate.
l. Beban Tangguhan l. Deferred Charges
Beban tangguhan merupakan biaya transaksi Deferred charges represent transaction costs
yang terjadi berkaitan dengan proses incurred in relation to the process of loan
pemberian persetujuan kredit kepada debitur approval to the debtors or borrowing obtained
atau perolehan pinjaman yang diterima by the Company. The transaction costs will be
Perusahaan. Biaya transaksi akan disajikan presented net in “Loans” account when the loan
secara neto dalam akun “Pinjaman diberikan” is disbursed to the debtors or in “Fund
jika telah dicairkan kepada debitur atau akun borrowings” account when the borrowing is
“Pinjaman diterima” jika telah dicairkan oleh drawn by the Company.
Perusahaan.
m. Aset Lain-lain m. Other Assets
Aset lain-lain termasuk aset tidak berwujud Other assets include intangible assets that are
yang dicatat sebesar harga perolehan dikurangi stated at cost less amortization and impairment.
akumulasi amortisasi dan rugi penurunan nilai. Historical cost includes expenditures that are
Harga perolehan mencakup semua directly attributable to the acquisition of the
pengeluaran yang terkait secara langsung items.
dengan perolehan aset tidak berwujud.
37
Page 342
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
m. Aset Lain-lain (lanjutan) m. Other Assets (continued)
Amortisasi aset tidak berwujud dihitung dengan Amortization of intangible assets is computed
menggunakan metode garis lurus berdasarkan using the straight-line method based on the
taksiran masa manfaat ekonomis dari aset estimated useful lives of the assets which range
tersebut yaitu antara 4 - 5 tahun. between 4 - 5 years.
Pada tanggal pelaporan, metode amortisasi, At the reporting period, amortization methods,
taksiran masa manfaat dan nilai residual estimated useful lives and residual values are
ditelaah ulang dan disesuaikan secara reviewed and adjusted prospectively, if
prospektif, jika diperlukan. appropriate.
n. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan n. Impairment of Non-Financial Assets
Pada tanggal pelaporan, Perusahaan At reporting date, the Company reviews the
menelaah nilai tercatat aset non-keuangan carrying amounts of non-financial assets to
untuk menentukan apakah terdapat indikasi determine whether there is any indication that
bahwa aset tersebut telah mengalami those assets have suffered an impairment loss.
penurunan nilai. Jika terdapat indikasi tersebut, If any such indication exists, the recoverable
nilai yang dapat diperoleh kembali dari aset amount of the asset is estimated in order to
diestimasi untuk menentukan tingkat kerugian determine the extent of the impairment loss (if
penurunan nilai (jika ada). Bila tidak any). Where it is not possible to estimate the
memungkinkan untuk mengestimasi nilai yang recoverable amount of an individual asset, the
dapat diperoleh kembali atas suatu aset Company estimates the recoverable amount of
individu, Perusahaan mengestimasi nilai yang the cash generating unit to which the asset
dapat diperoleh kembali dari unit penghasil kas belongs.
atas aset.
Perkiraan jumlah yang dapat diperoleh kembali Estimated recoverable amount is the higher of
adalah nilai tertinggi antara harga jual neto atau net selling price or value in use. If the
nilai pakai. Jika jumlah yang dapat diperoleh recoverable amount of a non-financial asset
kembali dari aset non-keuangan (unit penghasil (cash generating unit) is less than its carrying
kas) kurang dari nilai tercatatnya, nilai tercatat amount, the carrying amount of the asset (cash
aset (unit penghasil kas) dikurangi menjadi generating unit) is reduced to its recoverable
sebesar nilai yang dapat diperoleh kembali dan amount and an impairment loss is recognized
rugi penurunan nilai diakui langsung ke laba immediately in the profit or loss.
rugi.
o. Sewa o. Leases
Penentuan apakah suatu perjanjian adalah, The determination of whether an arrangement
atau mengandung, sewa didasarkan pada is, or contains, a lease is based on the
substansi pengaturan pada saat dimulainya substance of the arrangement at the inception
sewa. Pengaturan tersebut adalah, atau of the lease. The arrangement is, or contains, a
mengandung, sewa jika pemenuhan lease if fulfillment of the arrangement is
pengaturan tergantung pada penggunaan aset dependent on the use of a specific asset or
atau aset-aset tertentu dan pengaturan tersebut assets and the arrangement conveys a right to
menyatakan hak untuk menggunakan aset atau use the asset or assets, even if that asset is (or
aset-aset, meskipun aset tersebut (aset-aset those assets are) not explicitly specified in an
tersebut) tidak secara eksplisit ditentukan arrangement.
dalam suatu pengaturan.
Perusahaan menerapkan pendekatan The Company applies a single recognition and
pengakuan dan pengukuran tunggal untuk measurement approach for all leases, except
semua sewa, kecuali untuk sewa aset for short-term leases and leases of low-value
berjangka pendek dan sewa aset bernilai assets.
rendah.
38
Page 343
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
o. Sewa (lanjutan) o. Leases (continued)
Aset hak-guna Right-of-use assets
Perusahaan mengakui aset hak-guna pada The Company recognized right-of-use assets at
tanggal dimulainya sewa. Aset hak-guna diukur the commencement date of the lease. Right-of-
pada biaya perolehan, dikurangi akumulasi use assets are measured at cost, less any
penyusutan dan kerugian penurunan nilai, jika accumulated depreciation and impairment
ada, dan disesuaikan untuk setiap pengukuran losses, if any and adjusted for any
kembali liabilitas sewa. remeasurement of lease liabilities.
Biaya aset hak-guna meliputi nilai liabilitas The cost of right-of-use assets includes the
sewa yang diakui, biaya langsung awal, amount of lease liabilities recognized, initial
pembayaran sewa yang dilakukan pada atau direct cost incurred, lease payments made at or
sebelum tanggal mulai sewa dan estimasi biaya before the commencement date and estimated
restorasi. reinstatement cost.
Aset hak-guna disusutkan berdasarkan metode Right-of-use assets are depreciated on a
garis lurus (straight-line method) selama masa straight-line basis over the lease term as
sewa sebagai berikut: follows:
Tahun/Years
Laptop 3 Laptop
Utang sewa Lease liabilities
Pada tanggal dimulainya sewa, Perusahaan At the commencement date of the lease, the
mengakui liabilitas sewa yang diukur pada nilai Company recognized lease liabilities measured
kini dari pembayaran sewa yang akan dilakukan at the present value of lease payments to be
selama masa sewa. made over the lease term.
Dalam menghitung nilai kini dari pembayaran In calculating the present value of lease
sewa, Perusahaan menggunakan suku bunga payments, the Company uses its incremental
pinjaman inkremental. Setelah tanggal borrowing rate. After the commencement date,
dimulainya, jumlah liabilitas sewa ditingkatkan the amount of lease liabilities is increased to
untuk merefleksikan pertambahan bunga dan reflect the accretion of interest and reduced for
dikurangi untuk merefleksikan pembayaran the lease payments made.
sewa yang dilakukan.
p. Pengakuan Pendapatan dan Beban p. Recognition of Revenues and Expenses
Pendapatan bunga dan beban bunga diakui Interest income and interest expense are
berdasarkan basis akrual dengan menggunakan recognized on accrual basis using the effective
metode suku bunga efektif. Perhitungan dengan interest rate method. The calculation using the
metode suku bunga efektif memperhitungkan effective interest rate method takes into account
seluruh syarat dan ketentuan kontraktual dari all contractual terms of the financial instruments
instrumen keuangan dan biaya transaksi yang and includes any transaction costs that are
timbul secara langsung untuk instrumen tersebut directly attributable to the instruments and are
dan merupakan bagian tidak terpisahkan dari an integral part of the effective interest rate.
suku bunga efektif.
Perusahaan menyajikan nilai bersih The Company disclose the net amount of
keuntungan/(kerugian) dari transaksi derivatif, gain/(loss) from derivative transactions,
termasuk keuntungan/(kerugian) kurs yang including the impact of its gain/(loss) from
timbul, dalam laporan laba rugi tahun berjalan. foreign currency translation, in the statement of
profit or loss.
39
Page 344
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
p. Pengakuan Pendapatan dan Beban p. Recognition of Revenues and Expenses
(lanjutan) (continued)
Pendapatan provisi dan komisi yang berkaitan Provision and commission income related to the
dengan pemberian pinjaman diakui ketika jasa- loan disbursement is recognized when the
jasa telah diberikan sesuai dengan kontrak services are rendered in accordance with the
perjanjian seperti pendapatan jasa mandatory respective engagement contracts such as
lead arranger, sindikasi, perencanaan model income from mandatory lead arranger services,
pembiayaan, pendapatan komitmen atas fasilitas syndication, structuring of financing scheme
yang belum dicairkan, dan premi atas garansi fees, commitment fee income from undrawn
kredit yang diberikan. facilities, and credit guarantee premium.
Pendapatan jasa advisory diakui ketika jasa-jasa Advisory service income is recognized when the
telah diberikan sesuai dengan kontrak perjanjian. services are rendered in accordance with the
respective engagement contracts.
Keuntungan/(kerugian) dari portofolio efek-efek Gains/(losses) on securities and equity
dan investasi saham meliputi keuntungan/ investment consist of gains/(losses) on
(kerugian) yang timbul dari penjualan efek-efek securities sold and unrealized gains/(losses)
dan keuntungan/(kerugian) yang belum from changes in the fair value of securities and
direalisasi dari perubahan nilai wajar efek-efek equity investment.
dan investasi saham.
Keuntungan/(kerugian) dari transaksi derivatif Gains/(losses) on derivative transactions
meliputi keuntungan/(kerugian) yang timbul dari consist of gains/(losses) on settlement of
penyelesaian transaksi derivatif dan derivative transactions and unrealized
keuntungan/(kerugian) yang belum direalisasi gains/(losses) from changes in the fair value of
dari perubahan nilai wajar. derivative transactions.
Beban diakui pada saat terjadinya. Expenses are recognized when incurred.
q. Pajak Penghasilan q. Income Tax
Beban pajak kini ditentukan berdasarkan laba Current tax expense is determined based on
kena pajak tahun berjalan yang dihitung the taxable income for the year, computed
berdasarkan tarif pajak yang berlaku. using the prevailing tax rates.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui atas Deferred tax assets and liabilities are
konsekuensi pajak periode mendatang yang recognized for the future tax consequences
timbul dari perbedaan jumlah tercatat aset dan attributable to differences between the financial
liabilitas menurut laporan keuangan dengan statements carrying amounts of assets and
dasar pengenaan pajak. Liabilitas pajak liabilities and their respective tax bases.
tangguhan diakui untuk semua perbedaan Deferred tax liabilities are recognized for all
temporer kena pajak dan aset pajak tangguhan taxable temporary differences and deferred tax
diakui untuk perbedaan temporer yang boleh assets are recognized for deductible temporary
dikurangkan, sepanjang besar kemungkinan differences to the extent that it is probable that
dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba taxable income will be available in future
kena pajak pada masa datang. periods against which the deductible temporary
differences can be utilized.
Pajak tangguhan diukur dengan menggunakan Deferred tax is calculated at the tax rates that
tarif pajak yang berlaku atau secara substansial have been enacted or substantively enacted at
telah berlaku pada tanggal pelaporan. Pajak the reporting date. Deferred tax is charged or
tangguhan dibebankan atau dikreditkan dalam credited immediately in profit or loss, except
laba rugi, kecuali pajak tangguhan yang when it relates to items charged or credited
dibebankan atau dikreditkan langsung ke directly to equity, in which case the deferred tax
ekuitas, dalam hal ini pajak tangguhan is also charged or credited directly to equity.
dibebankan atau dikreditkan langsung ke
ekuitas.
40
Page 345
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
q. Pajak Penghasilan (lanjutan) q. Income Tax (continued)
Aset dan liabilitas pajak tangguhan dapat saling Deferred tax assets and liabilities are offset
hapus apabila terdapat hak yang berkekuatan when there is a legally enforceable right to
hukum untuk melakukan saling hapus antara offset current tax assets against current tax
aset pajak kini dengan liabilitas pajak kini dan liabilities and when the deferred tax assets and
apabila aset dan liabilitas pajak tangguhan liabilities relate to income taxes levied by the
terkait dengan pajak penghasilan yang same tax authority on either the same taxable
dikenakan oleh otoritas perpajakan yang sama, entity or different taxable entities.
baik atas entitas kena pajak yang sama
ataupun berbeda.
Perubahan atas liabilitas pajak dicatat pada Amendments to tax obligations are recorded
saat surat ketetapan pajak diterima atau apabila when a tax assessment is received or, if
diajukan keberatan dan/atau banding, diakui objected or appealed against, when the result
pada saat hasil dari keberatan dan/atau of the objection or appeal is determined.
banding diterima.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan disajikan Deferred tax assets and liabilities are offset in
bersih di laporan posisi keuangan. the statement of financial position.
r. Liabilitas Imbalan Kerja r. Employment Benefits Obligation
Imbalan kerja karyawan jangka pendek Short-term employment benefits
Imbalan kerja karyawan jangka pendek diakui Short-term employee benefits are recognized
pada saat terutang kepada karyawan when they become due to the employees on
berdasarkan metode akrual. accrual basis.
Liabilitas pensiun Pension obligation
Perusahaan menyediakan imbalan pasca-kerja The Company provides post-employment
untuk karyawan sesuai dengan Undang- benefits as required under Labor Law
Undang Ketenagakerjaan yang pada which in substance represent a defined benefit
dasarnya merupakan program imbalan pasti. plan. For normal pension scheme, the
Untuk usia pensiun normal, Perusahaan Company calculates the employee benefits
menghitung imbalan kerja karyawan berdasar - under the Labor Law.
kan Undang-Undang Ketenagakerjaan.
Beban atas pemberian imbalan dalam program The cost of providing benefits under the defined
imbalan manfaat pasti ditentukan dengan benefits plan is determined using the projected
metode projected unit credit. unit credit method.
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) Remeasurement on net defined benefit
imbalan pasti neto, yang diakui sebagai liabilities (asset), which is recognized as other
penghasilan komprehensif lain, terdiri dari: comprehensive income, consists of:
i. Keuntungan atau kerugian aktuarial; i. Actuarial gain and losses;
ii. Imbal hasil atas aset program, tidak ii. Return on program asset, not consist of
termasuk jumlah yang dimasukan dalam amount included in liabilities (asset) net
bunga neto atas liabilitas (aset); dan interest; and
iii. Setiap perubahan dampak batas aset, tidak iii. Every change in asset ceiling, not
termasuk jumlah yang dimasukan dalam consist of amount included in liabilities
bunga neto atas liabilitas (aset). (asset) net interest.
41
Page 346
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
r. Liabilitas Imbalan Kerja (lanjutan) r. Employment Benefits Obligation
(continued)
Liabilitas pensiun (lanjutan) Pension obligation (continued)
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) Remeasurement on net defined benefit
imbalan pasti neto, yang diakui sebagai liabilities (asset), which is recognized as other
penghasilan komprehensif lain tidak comprehensive income will not be reclassified
direklasifikasi ke laba rugi pada periode to profit or loss in the next periods.
berikutnya.
Biaya jasa lalu diakui pada laba rugi pada Past service costs are recognized in profit or
tanggal yang lebih awal antara: loss on the earlier of:
Tanggal amandemen atau kurtailmen The date of the plan amendment or
program; dan curtailment; and
Tanggal pada saat Perusahaan mengakui The date that the Company recognizes
biaya restrukturisasi terkait. related restructuring costs.
Imbalan jangka panjang lainnya Other long-term employee benefits
Beban imbalan jangka panjang lainnya The cost of providing other long-term employee
ditentukan dengan metode projected unit credit benefits is determined using the projected unit
dengan metode yang disederhanakan di mana credit method using simplified method of not
metode ini tidak mengakui pengukuran kembali recognizing remeasurements in other
dalam penghasilan komprehensif lain. Total comprehensive income. The net total of service
nilai neto dari biaya jasa kini, biaya bunga neto cost, net interest on the net defined benefit
atas liabilitas (aset) imbalan pasti neto dan liability (asset) and remeasurements of the net
pengukuran kembali liabilitas (aset) imbalan defined benefit liability (asset) are recognized in
pasti neto diakui pada laba rugi tahun berjalan. profit or loss for the year.
s. Instrumen Keuangan Derivatif s. Derivative Financial Instruments
Instrumen derivatif diakui pertama-tama pada Derivative instruments are initially recognized at
nilai wajar pada saat kontrak tersebut dilakukan, fair value on the date the contracts are entered
dan selanjutnya diukur pada nilai wajarnya. into and are subsequently remeasured at their
Metode pengakuan keuntungan atau kerugian fair values. The method of recognizing the fair
dari perubahan nilai wajar tergantung pada value gain or loss depends on whether the
apakah derivatif tersebut adalah instrumen derivative is designated as a hedging instrument
lindung nilai, dan sifat dari unsur yang dilindungi and, if so, the nature of the item being hedged.
nilainya.
Lindung nilai arus kas Cash flow hedge
Perusahaan menggunakan instrumen The Company uses derivative instruments,
keuangan derivatif, pertukaran (swap) tingkat interest rate swap as part of its management
suku bunga, sebagai bagian dari aktivitas activities to manage exposures to interest rate on
manajemen untuk melindungi dampak risiko the Company’s borrowing. The Company applies
tingkat suku bunga atas pinjaman Perusahaan. cash flow hedge accounting when transactions
Perusahaan menerapkan akuntansi lindung meet the specified criteria for hedge accounting
nilai arus kas pada saat transaksi tersebut treatment.
memenuhi kriteria perlakuan akuntansi lindung
nilai.
42
Page 347
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
s. Instrumen Keuangan Derivatif (lanjutan) s. Derivative Financial Instruments (continued)
Lindung nilai arus kas (lanjutan) Cash flow hedge (continued)
Perubahan nilai wajar instrumen derivatif yang Changes in fair value of derivative instruments
tidak memenuhi kriteria lindung nilai dicatat that do not qualify for hedge accounting are
dalam laporan laba rugi dan penghasilan recognized in the current year statement of
komprehensif lain tahun berjalan. Jika profit or loss and other comprehensive income.
instrumen derivatif dirancang dan memenuhi If derivative instruments are designated and
syarat akuntansi lindung nilai, perubahan nilai qualify for hedge accounting, changes in fair
wajar yang berkaitan dengan lindung nilai diakui value of derivative instruments are recorded as
sebagai penyesuaian terhadap item yang adjustments to the items being hedged in the
dilindungi nilainya dalam penghasilan current year other comprehensive income or in
komprehensif lainnya tahun berjalan atau the equity, depending on the type of hedge
disajikan dalam ekuitas, tergantung pada jenis transaction represented and the effectiveness
transaksi dan efektivitas dari lindung nilai of the hedge.
tersebut.
Perusahaan menetapkan derivatif sebagai The Company designates derivatives as the
instrumen lindung nilai atas arus kas apabila hedging instruments of cash flows hedges
instrumen tersebut melindungi nilai variabilitas where the instrument hedges the variability in
arus kas yang dapat diatribusikan pada risiko cash flows attributable to a particular risk
tertentu yang terkait dengan aset atau liabilitas associated with a recognized asset or liability,
yang telah diakui atau prakiraan transaksi yang or a highly probable forecast transaction that
kemungkinan besar terjadi. Bagian efektif dari could affect profit or loss. The effective portion
perubahan nilai wajar derivatif yang ditetapkan of changes in the fair value of derivatives
sebagai instrumen lindung nilai atas arus kas designated as hedging instruments of cash
dalam hubungan lindung nilai yang memenuhi flows hedges in qualifying hedging relationships
kualifikasi ditangguhkan pada keuntungan/ is deferred to the cumulative gains/(losses) on
(kerugian) kumulatif atas instrumen derivatif derivative instruments for cash flows hedges,
untuk lindung nilai arus kas, yang merupakan which forms part of equity. Any ineffective
bagian dari ekuitas. Bagian yang tidak efektif portion is recognized immediately in the
diakui secara langsung pada laporan laba rugi statement of profit or loss and other
dan penghasilan komprehensif lain. Jumlah comprehensive income. Amounts deferred in
yang ditangguhkan dalam ekuitas direklasifikasi equity are reclassified to the statement of profit
ke dalam laporan laba rugi dan penghasilan or loss and other comprehensive income as a
komprehensif lain dalam tahun yang sama reclassification adjustment in the same year as
di mana arus kas yang dilindung nilai the hedged cash flows affect profit or loss, and
mempengaruhi laba atau rugi, dan pada item in the same line item in the statement of profit
yang sama dalam laporan laba rugi dan or loss and other comprehensive income.
penghasilan komprehensif lain.
Ketika instrumen lindung nilai kadaluarsa atau When the hedging instrument expires or sold,
dijual, dihentikan, dilaksanakan, atau tidak lagi terminated, exercised, or no longer qualifies for
memenuhi kriteria akuntansi lindung nilai, hedge accounting, the cumulative amount
keuntungan atau kerugian kumulatif yang deferred in equity remains in the cumulative
ditangguhkan di ekuitas tetap diakui pada gains/(losses) on derivative instruments for
keuntungan/(kerugian) kumulatif atas instrumen cash flows hedges, and is subsequently
derivatif untuk lindung nilai arus kas dan transferred to the statement of profit or loss and
direklasifikasi ke laporan laba rugi dan other comprehensive income when the hedged
penghasilan komprehensif lain ketika item yang item is recognized in the statement of profit or
dilindung nilai diakui dalam laporan laba rugi loss and other comprehensive income.
dan penghasilan komprehensif lain.
43
Page 348
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
s. Instrumen Keuangan Derivatif (lanjutan) s. Derivative Financial Instruments (continued)
Lindung nilai arus kas (lanjutan) Cash flow hedge (continued)
Ketika suatu prakiraan transaksi akan dilindung When a forecast hedged transaction is no
nilai tidak lagi diharapkan akan terjadi, jumlah longer expected to occur, the amount deferred
yang ditangguhkan dalam ekuitas diakui segera in equity is recognized immediately in the
dalam laporan laba rugi dan penghasilan statement of profit or loss and other
komprehensif lain. comprehensive income.
Seluruh instrumen derivatif (termasuk transaksi All derivatives instruments (including foreign
valuta asing untuk tujuan pendanaan dan exchange transactions for financing and trading)
perdagangan) dicatat dalam laporan posisi are recognized in the statement of financial
keuangan berdasarkan nilai wajarnya. Nilai position at fair value. The fair value is based on
wajar tersebut ditentukan berdasarkan harga the market rate, Reuters exchange rate at
pasar, kurs Reuters pada tanggal pelaporan statement of financial position date, discounted
laporan posisi keuangan, diskonto arus kas, cash flows, option pricing models or broker
model penentu harga opsi atau harga yang quoted price on other instruments with similar
diberikan oleh broker (quoted price) atas characteristics.
instrumen lainnya yang memiliki karakteristik
serupa.
Lindung nilai nilai wajar Fair value hedge
Perusahaan menggunakan instrumen keuangan The Company uses derivative instrument, option,
derivatif, opsi, sebagai bagian dari aktivitas as part of its management activities to manage
manajemen untuk melindungi dampak risiko exposures to fair value changes on the
perubahan nilai wajar atas investasi saham Company’s equity investment. The Company
Perusahaan. Perusahaan menerapkan applies fair value hedge accounting when
akuntansi lindung nilai nilai wajar pada saat transactions meet the specified criteria for hedge
transaksi tersebut memenuhi kriteria perlakuan accounting treatment.
akuntansi lindung nilai.
Perusahaan menetapkan derivatif sebagai The Company designates derivatives as the
instrumen lindung nilai atas nilai wajar apabila hedging instruments of fair value hedges where
instrumen tersebut melindungi nilai variabilitas the instrument hedges the variability in fair value
nilai wajar yang dapat diatribusikan pada risiko attributable to a particular risk associated with a
tertentu yang terkait dengan aset atau liabilitas recognized asset or liability, or a highly probable
yang telah diakui atau prakiraan transaksi yang forecast transaction that could affect. The
kemungkinan besar terjadi. Bagian efektif dari effective portion of changes in the fair value of
perubahan nilai wajar derivatif yang ditetapkan derivatives designated as hedging instruments of
sebagai instrumen lindung nilai atas nilai wajar fair value hedges in qualifying hedging
dalam hubungan lindung nilai yang memenuhi relationships is deferred to the cumulative
kualifikasi ditangguhkan pada keuntungan/ gains/(losses) on derivative instruments for fair
(kerugian) kumulatif atas instrumen derivatif value hedges, which forms part of equity.
untuk lindung nilai nilai wajar, yang merupakan
bagian dari ekuitas.
Ketika instrumen lindung nilai kadaluarsa atau When the hedging instrument expires or sold,
dijual, dihentikan, dilaksanakan, atau tidak lagi terminated, exercised, or no longer qualifies for
memenuhi kriteria akuntansi lindung nilai, hedge accounting, the cumulative amount
keuntungan atau kerugian kumulatif yang deferred in equity remains in the cumulative
ditangguhkan di ekuitas tetap diakui pada gains/(losses) on derivative instruments for fair
keuntungan/(kerugian) kumulatif atas instrumen value hedges, and will not be subsequently
derivatif untuk lindung nilai nilai wajar dan tidak transferred to profit or loss.
akan direklasifikasi ke laba rugi.
44
Page 349
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. INFORMASI KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICY INFORMATION
(lanjutan) (continued)
s. Instrumen Keuangan Derivatif (lanjutan) s. Derivative Financial Instruments (continued)
Lindung nilai nilai wajar (lanjutan) Fair value hedge (continued)
Seluruh instrumen derivatif (termasuk transaksi All derivatives instruments (including foreign
valuta asing untuk tujuan pendanaan dan exchange transactions for financing and trading)
perdagangan) dicatat dalam laporan posisi are recognized in the statement of financial
keuangan berdasarkan nilai wajarnya. Nilai position at fair value. The fair value is based on
wajar tersebut ditentukan berdasarkan harga the market rate, Reuters exchange rate at
pasar, kurs Reuters pada tanggal pelaporan statement of financial position date, discounted
laporan posisi keuangan, diskonto arus kas, cash flows, option pricing models or broker
model penentu harga opsi atau harga yang quoted price on other instruments with similar
diberikan oleh broker (quoted price) atas characteristics.
instrumen lainnya yang memiliki karakteristik
serupa.
t. Segmen Operasi t. Operating Segment
Segmen operasi adalah suatu komponen dari An operating segment is a component of the
entitas yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang entity that engages in business activities from
memperoleh pendapatan dan menimbulkan which it may earn revenues and incur expenses,
beban, termasuk pendapatan dan beban terkait including revenues and expenses that relate to
dengan transaksi dengan komponen lain dari transactions with any of the entity’s components,
entitas yang sama, yang hasil operasinya dikaji whose operating results are reviewed regularly
ulang secara regular oleh pengambil keputusan by the chief operating decision maker to make
operasional untuk membuat keputusan tentang decisions about resources allocated to the
sumber daya yang dialokasikan pada segmen segment and assess its performance, and for
tersebut dan menilai kinerjanya, dan tersedia which discrete financial information is available.
informasi keuangan yang dapat dipisahkan. Segment results that are reported to the chief
Hasil segmen yang dilaporkan kepada operating decision maker include items directly
pengambil keputusan operasional termasuk attributable to a segment as well as those that
item yang dapat diatribusikan secara langsung can be allocated on a reasonable basis.
kepada segmen dan juga yang dapat
dialokasikan dengan basis yang wajar.
Perusahaan mengelola kegiatan usahanya dan The Company manages its business activities
mengidentifikasi segmen yang dilaporkan and identifies its segments reported based on
berdasarkan jenis produk. product categories.
Perusahaan menentukan dan menyajikan The Company determines and presents
segmen operasi berdasarkan informasi yang operating segments based on the information
secara internal diberikan kepada pengambil that is internally provided to the chief operating
keputusan operasional. decision maker.
u. Laba per Saham u. Earnings per Share
Laba per saham dasar dihitung dengan Basic earnings per share is computed by
membagi laba tahun berjalan yang dapat dividing income for the year attributable to
diatribusikan kepada pemegang saham biasa ordinary equity holders of the entity by the
entitas dengan jumlah rata-rata tertimbang weighted average number of shares
saham yang beredar pada tahun berjalan. outstanding during the year.
Laba per saham dilusian dihitung dengan Diluted earnings per share is computed by
membagi laba bersih tahun berjalan yang dapat dividing net income for the year attributable to
diatribusikan kepada pemegang saham biasa ordinary equity holders of the entity by the
entitas dengan rata-rata tertimbang saham weighted average number of shares
yang beredar pada tahun yang bersangkutan outstanding during the year adjusted for the
yang disesuaikan dengan mengasumsikan assumed conversion of all dilutive potential
konversi instrumen berpotensi saham yang ordinary shares.
bersifat dilutif.
45
Page 350
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
4. PERTIMBANGAN AKUNTANSI DAN ESTIMASI 4. CRITICAL ACCOUNTING JUDGMENTS AND
AKUNTANSI YANG UTAMA ESTIMATES
Dalam penerapan kebijakan akuntansi Perusahaan In the application of the Company’s accounting
yang dijelaskan dalam Catatan 3, manajemen policies, which is described in Note 3, management
diharuskan untuk membuat penilaian, estimasi dan is required to make judgments, estimates and
asumsi tentang jumlah tercatat aset dan liabilitas assumptions about the carrying amounts of assets
yang tidak tersedia dari sumber lain. Estimasi dan and liabilities that are not readily apparent from other
asumsi yang terkait didasarkan pada pengalaman sources. The estimates and associated
historis dan faktor-faktor lain yang dianggap relevan. assumptions are based on historical experience and
Hasil aktualnya mungkin berbeda dari estimasi other factors that are considered to be relevant.
tersebut. Actual results may differ from these estimates.
Estimasi dan asumsi yang mendasari ditelaah The estimates and underlying assumptions are
secara berkelanjutan. Revisi estimasi akuntansi reviewed on an ongoing basis. Revisions to
diakui dalam periode di mana estimasi tersebut accounting estimates are recognized in the period
direvisi jika revisi hanya mempengaruhi periode where the estimate is revised if the revision affects
tersebut, atau pada periode revisi dan periode masa only that period, or in the period of the revision and
depan jika revisi mempengaruhi periode saat ini dan future periods if the revision affects both current and
masa depan. future periods.
Pertimbangan Utama dalam Penerapan Kebijakan Critical Judgments in Applying Accounting Policies
Akuntansi
Di bawah ini adalah pertimbangan utama, selain dari Below are the critical judgments, apart from those
estimasi, di mana direksi telah membuat suatu involving estimations that the directors have made
proses penerapan kebijakan akuntansi Perusahaan in the process of applying the Company’s
dan memiliki pengaruh paling signifikan terhadap accounting policies and that have the most
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan. significant effect on the amounts recognized in the
financial statements.
Usaha yang berkelanjutan Going concern
Manajemen Perusahaan telah melakukan penilaian The Company’s management has made an
atas kemampuan Perusahaan untuk melanjutkan assessment of the Company’s ability to continue as
kelangsungan usahanya dan berkeyakinan bahwa a going concern and believes that the Company has
Perusahaan memiliki sumber daya untuk the resources to continue its business for the
melanjutkan usahanya di masa mendatang. Selain foreseeable future. Furthermore, the management
itu, manajemen tidak mengetahui adanya was not aware of any material uncertainties that
ketidakpastian material yang dapat menimbulkan may cast significant doubt to the Company’s ability
keraguan yang signifikan terhadap kemampuan to continue as a going concern. Therefore, the
Perusahaan untuk melanjutkan usahanya. Oleh financial statements have been prepared on a going
karena itu, laporan keuangan telah disusun atas concern basis.
dasar usaha yang berkelanjutan.
Klasifikasi aset dan liabilitas keuangan Classification of the financial assets and
liabilities
Perusahaan menetapkan klasifikasi atas aset dan The Company determines the classification of
liabilitas tertentu sebagai aset keuangan dan liabilitas certain assets and liabilities as financial assets and
keuangan dengan mempertimbangkan bila definisi financial liabilities by judging if they meet the
yang ditetapkan PSAK No. 71 dipenuhi. Dengan definition set forth in SFAS No. 71. Accordingly, the
demikian, aset keuangan dan liabilitas keuangan financial assets and financial liabilities are
diakui sesuai dengan kebijakan akuntansi seperti accounted for in accordance with the accounting
yang diungkapkan pada Catatan 3. policies as disclosed in Note 3.
46
Page 351
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
4. PERTIMBANGAN AKUNTANSI DAN ESTIMASI 4. CRITICAL ACCOUNTING JUDGMENTS AND
AKUNTANSI YANG UTAMA (lanjutan) ESTIMATES (continued)
Penentuan mata uang fungsional Determination of functional curency
Mata uang fungsional dari entitas adalah mata uang The functional currency of the entity is the currency
dari lingkungan ekonomi primer di mana entitas of the primary economic environment where such
beroperasi. Mata uang tersebut adalah mata uang entity operates. Those currencies are the currencies
yang mempengaruhi pendapatan dan beban. that influence the revenues and cost.
Manajemen telah mereviu dan mengkonfirmasi Management has reviewed and confirmed that the
bahwa mata uang fungsional Perusahaan adalah Company’s functional currency is Rupiah.
Rupiah.
Sumber Utama Ketidakpastian Estimasi Key Sources of Estimation Uncertainty
Asumsi utama mengenai masa depan dan sumber The key assumptions concerning future and other
utama ketidakpastian estimasi lainnya pada akhir key sources of estimation uncertainty at the end of
periode pelaporan dijelaskan di bawah ini: the reporting period are discussed below:
Pajak tangguhan Deferred taxes
Perusahaan mengakui aset pajak tangguhan dari The Company recognizes deferred tax assets on its
akumulasi rugi fiskal dan perbedaan temporer yang accumulated fiscal losses and deductible temporary
dapat dikurangkan. Manajemen memperkirakan differences. Management estimates the fiscal loss
bahwa rugi fiskal tersebut akan dapat dikompensasi which can be compensated against the taxable
terhadap laba fiskal untuk lima tahun mendatang income for the next five years. In preparing the
sejak terjadinya. Dalam menyusun perkiraan forecast management makes judgement as to the
tersebut, manajemen membuat pertimbangan assumptions needed to estimate the future taxable
sebagai asumsi yang diperlukan untuk income expected to be generated from the
mengestimasi laba kena pajak masa depan yang Company’s operations. Any significant changes in
diharapkan akan dihasilkan dari operasi the assumptions may materially affect the amount of
Perusahaan. Perubahan signifikan terhadap asumsi deferred tax assets.
dapat secara material mempengaruhi nilai aset
pajak tangguhan.
Perhitungan akumulasi rugi fiskal dan aset pajak Calculation of accumulated fiscal losses and
tangguhan disajikan pada Catatan 28. deferred tax assets is disclosed in Note 28.
Rugi penurunan nilai aset keuangan Impairment loss on financial assets
Pengukuran kerugian penurunan nilai berdasarkan The measurement of impairment losses under
PSAK No. 71 atas aset keuangan yang relevan SFAS No. 71 on financial assets in scope requires
memerlukan pertimbangan, khususnya, estimasi judgement, in particular, the estimation of the
atas jumlah dan waktu dari arus kas di masa depan amount and timing of future cash flows and the
dan penilaian atas peningkatan signifikan pada assessment of a significant increase in credit risk.
risiko kredit. Estimasi ini ditentukan oleh sejumlah These estimates are driven by a number of factors,
faktor, di mana perubahan faktor-faktor tersebut changes in which can result in different level of
dapat mengakibatkan tingkat pencadangan yang allowances. Some accounting judgement and
berbeda. Beberapa pertimbangan dan estimasi estimates related to expected credit loss calculated
akuntansi terkait dengan perhitungan kerugian are credit grading model, criteria for assessing if
kredit ekspektasian adalah model credit grading, there has been a significant increase in credit risk,
kriteria untuk menentukan apakah terdapat and development of expected credit losses models,
kenaikan signifikan pada risiko kredit, including the choice of inputs.
pengembangan dan model kerugian kredit
ekspektasian, termasuk pilihan atas input yang
digunakan.
47
Page 352
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
4. PERTIMBANGAN AKUNTANSI DAN ESTIMASI 4. CRITICAL ACCOUNTING JUDGMENTS AND
AKUNTANSI YANG UTAMA (lanjutan) ESTIMATES (continued)
Nilai wajar instrumen keuangan Fair value of financial instruments
Nilai wajar instrumen keuangan adalah harga yang The fair value ot financial instruments is the price
akan diterima untuk menjual suatu aset atau harga that would be received to sell an asset or paid to
yang akan dibayar untuk mengalihkan suatu transfer a liability in an orderly transaction in the
liabilitas dalam transaksi teratur di pasar utama principal (or most advantageous) market at the
(pasar yang paling menguntungkan) pada tanggal measurement date under current market condition
pengukuran pada kondisi pasar saat ini (yaitu harga (i.e. an exit price) regardless of whether that price is
keluaran) terlepas dari apakah harga tersebut dapat directly observable or estimated using another
diobservasi secara langsung atau diestimasi dengan valuation technique. When the fair values of
menggunakan teknik penilaian lain. Ketika nilai financial assets and financial liabilities recorded in
wajar untuk untuk aset keuangan dan liabilitas the statement of financial position cannot be derived
keuangan yang dicatat di laporan posisi keuangan from active markets, they are determined using a
tidak dapat diperoleh dari pasar aktif, nilai wajar variety of valuation techniques that include the use
ditentukan menggunakan beragam teknik penilaian of valuation models. The inputs to these models are
termasuk menggunakan model penilaian. Masukan taken from observable markets where possible, but
atas model ini diperoleh dari pasar yang dapat where this is not feasible, estimation is required in
diobservasi jika memungkinkan, namun jika tidak establishing fair values. Assumptions and estimates
memungkinkan, estimasi dibutuhkan untuk include considerations of liquidity and model inputs
menetapkan nilai wajar. Asumsi dan estimasi related to items such as credit risk and volatility.
termasuk pertimbangan atas likuiditas dan masukan
atas model terkait dengan hal seperti risiko kredit
dan volatilitas.
Penentuan nilai wajar disajikan pada Catatan 35. Determination of fair value is disclosed in Note 35.
Taksiran masa manfaat ekonomis aset tetap Estimated useful lives of property and
equipment
Masa manfaat ekonomis setiap aset tetap The useful life of each item of the Company’s
Perusahaan ditentukan berdasarkan periode property and equipment are estimated based on the
di mana aset tersebut diharapkan tersedia untuk period over which the asset is expected to be
digunakan. Estimasi ini ditentukan berdasarkan available for use. Such estimation is based on
evaluasi teknis internal dan pengalaman atas aset internal technical evaluation and experience with
sejenis. Taksiran masa manfaat setiap aset direviu similar assets. The estimated useful life of each
secara periodik dan disesuaikan apabila prakiraan asset is reviewed periodically and updated if
berbeda dengan estimasi sebelumnya karena expectations differ from previous estimates due to
keausan, keusangan teknis dan komersial, hukum physical wear and tear, technical or commercial
atau keterbatasan lainnya atas pemakaian aset. obsolescence and legal or other limits on the use of
Namun terdapat kemungkinan bahwa hasil operasi the asset. It is possible, however, that future results
dimasa mendatang dapat dipengaruhi secara of operations could be materially affected by
signifikan oleh perubahan atas jumlah dan periode changes in the amounts and timing of recorded
pencatatan biaya yang diakibatkan oleh perubahan expenses brought about by changes in the factors
faktor yang disebutkan di atas. mentioned above.
Perubahan masa manfaat ekonomis setiap aset A change in the estimated useful life of any item of
tetap dapat mempengaruhi jumlah biaya property and equipment would affect the recorded
penyusutan yang diakui dan penurunan nilai tercatat depreciation expense and decrease in the carrying
aset tersebut. values of these assets.
Nilai tercatat aset tetap diungkapkan dalam The carrying amounts of property and equipment
Catatan 12. are disclosed in Note 12.
Pensiun Pension
Program-program pensiun ditentukan berdasarkan Pension programs are determined based on actuarial
perhitungan aktuarial. Perhitungan aktuarial valuation. The actuarial valuation involves
menggunakan asumsi-asumsi seperti tingkat assumptions such as discount rate, future salary
diskonto, tingkat kenaikan gaji, tingkat kematian, increase rate, mortality rate, resignation rates and
tingkat pengunduran diri dan lain-lain (Catatan 29). others (Note 29).
48
Page 353
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
5. KAS DAN SETARA KAS 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Bank Cash in banks
Rupiah Rupiah
Pihak berelasi Related parties
PT Bank Tabungan Negara PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 392.951 553.290 (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 6.849 64.905 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 9 170 (Persero) Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk - 13 (Persero) Tbk
PT Bank BTPN Tbk - 1 PT Bank BTPN Tbk
Pihak ketiga Third parties
PT Bank Danamon PT Bank Danamon
Indonesia Tbk 45 240 Indonesia Tbk
PT Bank Maybank PT Bank Maybank
Indonesia Tbk 1 1 Indonesia Tbk
PT Bank ANZ Indonesia 1 1 PT Bank ANZ Indonesia
PT Bank Permata Tbk 1 6 PT Bank Permata Tbk
PT Bank QNB Indonesia Tbk - 1.587 PT Bank QNB Indonesia Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk - 91 PT Bank CIMB Niaga Tbk
Standard Chartered Bank, Standard Chartered Bank,
Cabang Jakarta - 5 Jakarta Branch
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Pihak berelasi Related parties
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 200.865 173.062 (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 61.288 21.995 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 8 28 (Persero) Tbk
Pihak ketiga Third parties
PT Bank Danamon PT Bank Danamon
Indonesia Tbk 77.679 106.150 Indonesia Tbk
PT Bank Permata Tbk 15 19 PT Bank Permata Tbk
PT Bank QNB Indonesia Tbk 2 18 PT Bank QNB Indonesia Tbk
Standard Chartered Bank, Standard Chartered Bank,
Cabang Jakarta - 29 Jakarta Branch
PT Bank ICBC Indonesia - 14 PT Bank ICBC Indonesia
PT Bank CIMB Niaga Tbk - 11 PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank Maybank PT Bank Maybank
Indonesia Tbk - 4 Indonesia Tbk
739.714 921.640
Deposito berjangka Time deposits
Rupiah Rupiah
Pihak ketiga Third party
PT Bank Victoria Syariah*) - 2.100 PT Bank Victoria Syariah*)
- 2.100
739.714 923.740
Dikurangi: Less:
Cadangan kerugian penurunan nilai (1) (1) Allowance for impairment losses
739.713 923.739
*) Penempatan pada deposito berjangka dilakukan Reksadana *) Placements in time deposits were made by the Protected
Terproteksi Mega Aset 18 yang dikelola oleh PT Mega Asset Mutual Funds of Mega Asset 18, managed by PT Mega Asset
Management. Perusahaan adalah satu-satunya pihak yang Management. The Company is the sole holder of the mutual
memiliki unit penyertaan yang ditawarkan reksadana tersebut. fund units.
49
Page 354
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
5. KAS DAN SETARA KAS (lanjutan) 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS (continued)
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Interest rate per annum of
Tingkat bunga giro per tahun: current accounts:
Rupiah 0,00 - 7,00% 1,30 - 3,00% Rupiah
Dolar Amerika Serikat 0,10 - 4,75% 0,05% United States Dollar
Tingkat bunga deposito berjangka Interest rate per annum of time
per tahun: deposits:
Rupiah - 2,00 - 5,25% Rupiah
Dolar Amerika Serikat - 0,40% United States Dollar
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, there are no
tidak terdapat saldo kas dan setara kas yang dibatasi cash and cash equivalents that are restricted for use
penggunaannya atau dijaminkan. or pledged as collateral.
Mutasi nilai tercatat kas dan setara kas: Movement of carrying amount of cash and cash
equivalents:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2 - Stage 3 -
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1 - ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 923.740 - - 923.740 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (173.965) - - (173.965) Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 603.820 - - 603.820 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (605.276) - - (605.276) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (8.605) - - (8.605) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 739.714 - - 739.714 Carrying Amount - Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2 - Stage 3 -
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1 - ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 1.352.435 - - 1.352.435 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (324.547) - - (324.547) Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 997.965 - - 997.965 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (1.119.909) - - (1.119.909) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain 17.796 - - 17.796 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 923.740 - - 923.740 Carrying Amount - Ending Balance
50
Page 355
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
5. KAS DAN SETARA KAS (lanjutan) 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS (continued)
Mutasi cadangan kerugian penurunan nilai kas dan Movement of allowance of impairment losses for
setara kas: cash and cash equivalents:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2 - Stage 3 -
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1 - ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss -
kredit ekspektasian 1 - - 1 beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian (5) - - (5) expected credit loss
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 4 - - 4 or purchased
Selisih kurs dan perubahan lain 1 - - 1 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian
Kredit Ekspektasian 1 - - 1 Expected Credit Loss - Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2 - Stage 3 -
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1 - ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss
kredit ekspektasian 4 - - 4 beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian (1) - - (1) expected credit loss
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 9 - - 9 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (10) - - (10) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (1) - - (1) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian
Kredit Ekspektasian 1 - - 1 Expected Credit Loss - Ending Balance
51
Page 356
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK 6. SECURITIES
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Nilai wajar melalui penghasilan Fair value through other
komprehensif lain (FVTOCI)*): comprehensive income (FVTOCI)*):
Rupiah Rupiah
Obligasi - Pihak berelasi 164.968 203.747 Bonds - Related parties
Obligasi - Pihak ketiga 220.319 101.496 Bonds - Third parties
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Obligasi - Pihak berelasi 526.185 472.952 Bonds - Related parties
Obligasi - Pihak ketiga 50.299 49.407 Bonds - Third parties
Biaya perolehan
diamortisasi: Amortized cost:
Rupiah Rupiah
Obligasi - Pihak berelasi 250.000 250.000 Bonds - Related party
Obligasi - Pihak ketiga 250.000 250.000 Bonds - Third party
Reksadana - Pihak ketiga**) 24.000 177.956 Mutual funds - Third parties**)
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Obligasi - Pihak ketiga 624.965 637.735 Bonds - Third parties
Negotiable Certificate Negotiable Certificate
of Deposit - Pihak berelasi - 54.059 of Deposit - Related parties
2.110.736 2.197.352
Dikurangi: Less:
Cadangan kerugian penurunan nilai (1.802) (1.576) Allowance for impairment losses
2.108.934 2.195.776
*) Termasuk obligasi sukuk yang diklasifikasikan sebagai nilai *) Including sukuk bonds classified as fair value through other
wajar melalui penghasilan komprehensif lain berdasarkan PSAK comprehensive income based on SFAS No. 110.
No. 110.
**) Reksadana Penyertaan Terbatas dan Dana Investasi **) Limited Participation Mutual Funds and Infrastructure
Infrastruktur yang memiliki jadwal pelunasan secara sekaligus Investment Fund with repayment schedules in lump sum or on
atau bertahap pada tanggal pelunasan atau tanggal-tanggal stages on repayment date or repayment dates in accordance
pelunasan sesuai dengan ketentuan yang telah disepakati with the agreed terms in Collective Investment Contract at the
dalam Kontrak Investasi Kolektif pada nilai yang telah ditentukan specified value in the purchase of participation unit
dalam surat komitmen pembelian unit penyertaan kepada commitment letter to the unit holders.
pemegang unit penyertaan.
52
Page 357
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Rincian efek-efek pada tanggal-tanggal The details of securities as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 are as follows:
31 Desember/December 31, 2023
Tanggal Tanggal jatuh Perusahaan Nilai pokok/
Peringkat/ pembelian/ tempo/ penerbit/ Principal Nilai tercatat/
Rating Purchase date Maturity date Issuer company amount Carrying amount
Rupiah
Sukuk
Pihak berelasi/Related party
Sukuk Mudharabah
Berkelanjutan II
Wijaya Karya Tahap II 18 Feb./ 18 Feb./ PT Wijaya Karya
Tahun 2022 Seri A idCCC***) Feb. 18, 2022 Feb. 18, 2025 (Persero) Tbk 50.000 45.987
Rupiah
Obligasi/Bonds
Pihak berelasi/Related parties
PT Marga Lingkar Jakarta
Obligasi I Tahun 2017 8 Nov./ 8 Nov./ PT Marga Lingkar
Seri E idAAA***) Nov. 8, 2017 Nov. 8, 2029 Jakarta 250.000 250.000
PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk
Obligasi Berwawasan PT Bank Negara
Lingkungan I 3 Mar./ 21 Jun./ Indonesia
Tahun 2022 Seri A idAAA***) Mar. 3, 2023 Jun. 21, 2025 (Persero) Tbk 70.000 69.338
Pemerintah Republik
Indonesia/Government
Obligasi Negara Republik 2 Ags./ 15 Mei./ of the Republic of
Indonesia Seri FR0064 Baa2*) Aug. 2, 2023 May. 15, 2028 Indonesia 20.000 19.737
Pemerintah Republik
Indonesia/Government
Obligasi Negara Republik 4 Sep./ 15 Mei./ of the Republic of
Indonesia Seri FR0064 Baa2*) Sep. 4, 2023 May. 15, 2028 Indonesia 20.000 19.737
Pemerintah Republik
Indonesia/Government
Obligasi Negara Republik 5 Sep./ 15 Mei./ of the Republic of
Indonesia Seri FR0059 Baa2*) Sep. 5, 2023 May. 15, 2027 Indonesia 10.000 10.169
Pihak ketiga/Third parties
PT Medco Power Indonesia 4 Jul./ 4 Jul./ PT Medco
MPI I Bonds idA***) Jul. 4, 2018 Jul. 4, 2025 Power Indonesia 250.000 250.000
PT Federal International
Finance Tahap V 24 Feb./ 24 Feb./ PT Federal International
Tahun 2023 Seri B idAA***) Feb. 24, 2023 Feb. 24, 2026 Finance 35.500 35.680
PT Profesional Telekomunikasi
Indonesia Berkelanjutan III
Tahap II Tahun 2023 21 Mar./ 31 Mar./ PT Profesional
Seri A idAAA**) Mar. 21, 2023 Mar. 31, 2024 Telekomunikasi Indonesia 100.000 99.736
PT Profesional Telekomunikasi
Indonesia Berkelanjutan III
Tahap II Tahun 2023 21 Mar./ 21 Mar./ PT Profesional
Seri B idAAA**) Mar. 21, 2023 Mar. 21, 2026 Telekomunikasi Indonesia 50.000 49.513
PT Arkora Hydro Tbk
Obligasi Berwawasan
Lingkungan I Arkora 8 Ags./ 8 Ags./
Hydro Tahun 2023 Seri A idA***) Aug. 8, 2023 Aug. 8, 2026 PT Arkora Hydro Tbk 35.000 35.392
Reksadana/Mutual funds
Pihak ketiga/Third parties
KIK Dinfra Toll Road 27 Jun./ 27 Jun./ PT Jasa Marga
Mandiri-001 Jun. 27, 2019 Jun. 27, 2024 (Persero) Tbk 24.000 24.000
53
Page 358
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Rincian efek-efek pada tanggal-tanggal The details of securities as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 are as follows: (continued)
(lanjutan)
31 Desember/December 31, 2023
Tanggal Tanggal jatuh Perusahaan Nilai pokok/
Peringkat/ pembelian/ tempo/ penerbit/ Principal Nilai tercatat/
Rating Purchase date Maturity date Issuer company amount Carrying amount
Dolar Amerika Serikat/United
States Dollar
Obligasi/Bonds
Pihak berelasi/Related parties
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 11 Des./ 11 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI028 Baa2*) Dec.11, 2017 Jan. 11, 2028 Indonesia 215.824 206.321
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 20 Des./ 11 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI028 Baa2*) Dec.20, 2023 Jan. 11, 2028 Indonesia 15.416 14.975
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 22 Des./ 11 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI028 Baa2*) Dec.22, 2023 Jan. 11, 2028 Indonesia 30.832 29.957
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 22 Des./ 24 Apr./ of the Republic of
denominated Bond RI028 Baa2*) Dec.22, 2023 Apr. 24, 2028 Indonesia 15.416 15.191
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 22 Des./ 18 Jul./ of the Republic of
denominated Bond RI027 Baa2*) Dec. 22, 2023 Jul. 18, 2027 Indonesia 61.664 60.172
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 22 Mar./ 20 Sep./ of the Republic of
denominated Bond RI027 Baa2*) Mar. 22, 2022 Sep. 20, 2027 Indonesia 15.416 15.330
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 24 Mar./ 8 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI026 Baa2*) Mar. 24, 2022 Jan. 8, 2026 Indonesia 61.664 61.614
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 17 Mei./ 8 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI026 Baa2*) May. 17, 2022 Jan. 8, 2026 Indonesia 61.664 61.614
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 24 Mar./ 15 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI025 Baa2*) Mar. 24, 2022 Jan. 15, 2025 Indonesia 30.832 30.505
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 17 Mei./ 15 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI025 Baa2*) May. 17, 2022 Jan. 15, 2025 Indonesia 30.832 30.505
Pihak ketiga/Third parties
24 Apr./ 24 Apr./
Star Energy Bonds Ba3*) Apr. 24, 2018 Apr. 24, 2033 PT Star Energy 624.965 624.964
20 Jan./ 20 Jan./ PT Tower Bersama
Tower Bersama Global Bonds BBB-**) Jan. 20, 2022 Jan. 20, 2026 Infrastructure Tbk 53.817 50.299
2.132.842 2.110.736
Cadangan kerugian penurunan nilai/
Allowance for impairment losses (1.802)
2.108.934
54
Page 359
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Rincian efek-efek pada tanggal-tanggal The details of securities as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 are as follows: (continued)
(lanjutan)
31 Desember/December 31, 2022
Tanggal Tanggal jatuh Perusahaan Nilai pokok/
Peringkat/ pembelian/ tempo/ penerbit/ Principal Nilai tercatat/
Rating Purchase date Maturity date Issuer company amount Carrying amount
Rupiah
Sukuk
Pihak berelasi/Related party
Sukuk Mudharabah
Berkelanjutan II
Wijaya Karya Tahap II 18 Feb./ 18 Feb./ PT Wijaya Karya
Tahun 2022 Seri A idA***) Feb. 18, 2022 Feb. 18, 2025 (Persero) Tbk 50.000 51.622
Rupiah
Obligasi/Bonds
Pihak berelasi/Related parties
PT Marga Lingkar Jakarta 8 Nov./ 8 Nov./ PT Marga Lingkar
Obligasi I Tahun 2017 idAAA***) Nov. 8, 2017 Nov. 8, 2029 Jakarta 250.000 250.000
Seri E
PT Bank Rakyat Indonesia
Bond Berkelanjutan II
Tahap IV Tahun 2018 28 Nov./ 21 Feb./ PT Bank Rakyat
Seri A idAAA****) Nov. 28, 2021 Feb. 21, 2023 Indonesia (Persero) Tbk 151.800 152.125
Pihak ketiga/Third parties
PT Medco Power Indonesia 4 Jul./ 4 Jul./ PT Medco
MPI I Bonds idA***) Jul. 4, 2018 Jul. 4, 2025 Power Indonesia 250.000 250.000
PT Bank Pan Indonesia
Berkelanjutan II Tahun 28 Nov./ 27 Feb./ PT Bank Pan
2018 idAA****) Nov. 28, 2021 Feb. 27, 2023 Indonesia Tbk 101.200 101.496
Reksadana/Mutual funds
Pihak ketiga/Third parties
RDPT Mandiri Infrastruktur 5 Okt./ 5 Jul./ PT Jasa Marga
Ekuitas Transjawa Oct. 5, 2018 Jul. 5, 2023 (Persero) Tbk 149.750 149.956
KIK Dinfra Toll Road 27 Jun./ 27 Jun./ PT Jasa Marga
Mandiri-001 Jun. 27, 2019 Jun. 27, 2024 (Persero) Tbk 28.000 28.000
Dolar Amerika Serikat/United
States Dollar
Obligasi/Bonds
Pihak berelasi/Related parties
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 11 Des./ 11 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI028 Baa2*) Dec.11, 2017 Jan. 11, 2028 Indonesia 220.234 208.906
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 24 Mar./ 8 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI026 Baa2*) Mar. 24, 2022 Jan. 8, 2026 Indonesia 125.848 125.817
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 22 Mar./ 18 Jul./ of the Republic of
denominated Bond RI027 Baa2*) Mar. 22, 2022 Jul. 18, 2027 Indonesia 62.924 60.633
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 24 Mar./ 15 Jan./ of the Republic of
denominated Bond RI025 Baa2*) Mar. 24, 2022 Jan. 5, 2025 Indonesia 62.924 61.963
Pemerintah Republik
Indonesian Government Indonesia/Government
Senior Unsecured USD 26 Jul./ 15 Apr./ of the Republic of
denominated Bond RI023 Baa2*) Jul. 26, 2017 Apr. 15, 2023 Indonesia 15.731 15.633
Pihak ketiga/Third parties
24 Apr./ 24 Apr./
Star Energy Bonds Ba3*) Apr. 24, 2018 Apr. 24, 2033 PT Star Energy 637.735 637.735
20 Jan./ 20 Jan./ PT Tower Bersama
Tower Bersama Global Bonds BBB-**) Jan. 20, 2022 Jan. 20, 2026 Infrastructure Tbk 54.917 49.407
55
Page 360
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Rincian efek-efek pada tanggal-tanggal The details of securities as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 are as follows: (continued)
(lanjutan)
31 Desember/December 31, 2022
Tanggal Tanggal jatuh Perusahaan Nilai pokok/
Peringkat/ pembelian/ tempo/ penerbit/ Principal Nilai tercatat/
Rating Purchase date Maturity date Issuer company amount Carrying amount
Negotiable Certificate of Deposit/
Negotiable Certificate of Deposit
Pihak berelasi/Related parties
PT Bank
PT Bank Negara Indonesia 8 Des./ 6 Jun./ Negara Indonesia
(Persero) Tbk idAAA***) Dec. 8, 2022 Jun. 6, 2023 (Persero) Tbk 55.059 54.059
2.216.122 2.197.352
Cadangan kerugian penurunan nilai/
Allowance for impairment losses (1.576)
2.195.776
*) Peringkat untuk efek-efek adalah berdasarkan peringkat *) Ratings for securities are based on international rating issued
internasional yang dikeluarkan Moody’s untuk Pemerintah by Moody’s for the Government of the Republic of Indonesia
Indonesia dan Star Energy. and Star Energy.
**) Peringkat untuk efek-efek adalah berdasarkan peringkat yang **) Ratings for securities are based on rating issued by Fitch.
dikeluarkan Fitch.
***) Peringkat untuk efek-efek adalah berdasarkan peringkat yang ***) Ratings for securities are based on rating issued by Pefindo.
dikeluarkan Pefindo.
****) Obligasi berkelanjutan II Bank Pan Indonesia tahap II tahun ****) Shelf registration bond II Bank Pan Indonesia phase II year
2018 dan Obligasi berkelanjutan II Bank BRI tahap IV tahun 2018 and shelf registration bond II Bank BRI phase IV year
2018 merupakan underlying dari reksadana di mana 2018 are the underlying security of mutual fund, whereas the
Perusahaan sebagai satu-satunya pihak yang memiliki unit Company is the only party who holds the mutual fund unit.
reksadana tersebut.
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Tingkat bunga per tahun Interest rate per annum
Rupiah 6,13 - 10,75% 5,50 - 10,75% Rupiah
Dolar Amerika Serikat 2,75 - 6,75% 2,75 - 6,75% United States Dollar
Selama tahun 2023, Perusahaan melakukan During 2023, the Company sold some of its
penjualan sejumlah efek-efek dan membukukan securities and booked net gain of Rp2,667 which
keuntungan neto sebesar Rp2.667 yang dicatat was recorded in the statement of profit or loss.
pada laporan laba rugi. Selama tahun 2022, tidak During 2022, there is no sale of securities.
terdapat penjualan efek-efek.
56
Page 361
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Lain-lain Others
Mutasi kerugian belum direalisasi dan cadangan Movements of unrealized loss and allowance for
kerugian penurunan nilai dari efek-efek yang impairment losses on securities classified as fair
diklasifikasikan pada nilai wajar melalui penghasilan value through other comprehensive income are as
komprehensif lain adalah sebagai berikut: follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Saldo awal (24.026) 24.208 Beginning Balance
Kenaikan/(penurunan) nilai wajar 258 (49.386) Increase/(decrease) in fair value
Kenaikan cadangan Increase in allowance
kerugian penurunan nilai 5.733 130 for impairment losses
Efek pajak (1.234) 1.022 Tax effect
Saldo akhir (19.269) (24.026) Ending balance
Pada bulan Oktober 2022, April 2022, Oktober 2021, In October 2022, April 2022, October 2021, April
April 2021 dan April 2020, terdapat pembelian 2021, and April 2020, the issuer repurchased Star
kembali Star Energy Bonds masing-masing sebesar Energy Bonds of USD595,000, USD800,000,
USD595.000, USD800.000, USD2.400.000, USD2,400,000, USD1,015,000, and USD650,000,
USD1.015.000, dan USD650.000 oleh penerbit, respectively, in accordance with the bonds issuance
sesuai dengan ketentuan penerbitan obligasi. terms.
Tidak terdapat efek-efek yang mengalami There were no impaired securities as of
penurunan nilai pada tanggal-tanggal 31 Desember December 31, 2023 and 2022.
2023 dan 2022.
Mutasi nilai tercatat efek-efek: Movement of carrying amount of securities:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 2.197.352 - - 2.197.352 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (5.302) - - (5.302) Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 504.007 - - 504.007 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that
dihentikan pengakuannya (558.964) - - (558.964) have been derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (26.357) - - (26.357) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 2.110.736 - - 2.110.736 Carrying Amount - Ending Balance
57
Page 362
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Mutasi nilai tercatat efek-efek: (lanjutan) Movement of carrying amount of securities:
(continued)
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 2.130.734 - - 2.130.734 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (81.696) - - (81.696) Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 404.384 - - 404.384 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that
dihentikan pengakuannya (374.883) - - (374.883) have been derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain 118.813 - - 118. 813 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 2.197.352 - - 2.197.352 Carrying Amount - Ending Balance
Mutasi cadangan kerugian penurunan nilai efek- Movement of allowance of impairment losses for
efek yang diklasifikasikan sebagai biaya perolehan securities classified as amortized cost:
diamortisasi:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss -
kredit ekspektasian 1.576 - - 1.576 beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian 269 - - 269 expected credit loss
Aset keuangan yang Financial assets that
dihentikan pengakuannya (2) - - (2) have been derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (41) - - (41) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 1.802 - - 1.802 Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss
kredit ekspektasian 1.841 - - 1.841 beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian (353) - - (353) expected credit loss
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 10 - - 10 or purchased
Selisih kurs dan perubahan lain 78 - - 78 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 1.576 - - 1.576 Ending Balance
58
Page 363
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. EFEK-EFEK (lanjutan) 6. SECURITIES (continued)
Mutasi cadangan kerugian penurunan nilai efek-efek Movement of allowance of impairment losses for
yang diklasifikasikan sebagai nilai wajar melalui securities classified as fair value through other
penghasilan komprehensif lain: comprehensive income:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss -
kredit ekspektasian 130 - - 130 beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian 5.571 - - 5.571 expected credit loss
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 200 - - 200 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that
dihentikan pengakuannya (37) - - (37) have been derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (1) - - (1) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 5.863 - - 5.863 Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss
kredit ekspektasian - - - - beginning balance
Pengukuran kembali bersih Remeasurement of
kerugian kredit ekspektasian (152) - - (152) expected credit loss
Aset keuangan baru yang New financial assets originated
diterbitkan atau dibeli 279 - - 279 or purchased
Selisih kurs dan perubahan lain 3 - - 3 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 130 - - 130 Ending Balance
59
Page 364
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. TAGIHAN DAN LIABILITAS DERIVATIF 7. DERIVATIVE RECEIVABLES AND LIABILITIES
Rincian transaksi derivatif yang masih berjalan The details of outstanding derivative transactions
adalah sebagai berikut: are as follows:
31 Desember/December 31, 2023
Tagihan Liabilitas
Tanggal jatuh derivatif/ derivatif/
Tanggal transaksi/ tempo/ Perusahaan/ Nilai nosional/ Derivative Derivative
Transaction date Maturity date Counterparty Notional amount receivables liabilities
Swap
Pihak berelasi/Related party
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 7 Des./Dec. 7, 2023 4 Jan./Jan. 4, 2024 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 591
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 7 Des./Dec. 7, 2023 4 Jan./Jan. 4, 2024 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 591
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 13 Des./Dec. 13, 2023 11 Jan./Jan. 11, 2024 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 1.089
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 14 Des./Des. 14, 2023 17 Jan./Jan. 17, 2024 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 1.186
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 18 Des./Dec. 18, 2023 17 Jan./Jan. 17, 2024 (Persero) Tbk USD4.500.000 - 432
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 19 Des./Dec. 19, 2023 18 Jan./Jan. 18, 2024 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 479
Pihak ketiga/Third parties
Standard Chartered Bank,
Cabang Jakarta/
USD (FX Swap) 8 Des./Dec. 8, 2023 10 Jan./Jan. 10, 2024 Jakarta Branch USD5.000.000 - 511
USD (FX Swap) 12 Des./Dec. 12, 2023 11 Jan./Jan. 11, 2024 PT Bank Permata Tbk USD5.000.000 - 1.208
USD (FX Swap) 18 Des./Dec. 18, 2023 24 Jan./Jan. 24, 2024 PT Bank Permata Tbk USD5.000.000 - 777
USD (FX Swap) 11 Des./Dec.11, 2023 10 Jan./Jan. 10, 2024 PT Bank HSBC Indonesia USD5.000.000 - 1.060
USD (FX Swap) 15 Des./Dec.15, 2023 18 Jan./Jan. 18, 2024 PT Bank HSBC Indonesia USD5.000.000 - 502
USD (FX Swap) 18 Des./Dec.18, 2023 24 Jan./Jan. 24, 2024 PT Bank HSBC Indonesia USD5.000.000 - 774
- 9.200
31 Desember/December 31, 2022
Tagihan Liabilitas
Tanggal jatuh derivatif/ derivatif/
Tanggal transaksi/ tempo/ Perusahaan/ Nilai nosional/ Derivative Derivative
Transaction date Maturity date Counterparty Notional amount receivables liabilities
Swap
Pihak berelasi/Related party
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 29 Nov./Nov. 29, 2022 12 Jan./Jan. 12, 2023 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 558
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 6 Des./Dec. 6, 2022 19 Jan./Jan. 19, 2023 (Persero) Tbk USD5.000.000 589 -
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 6 Des./Dec. 6, 2022 19 Jan./Jan. 19, 2023 (Persero) Tbk USD5.000.000 588 -
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 8 Des./Dec. 8, 2022 24 Jan./Jan. 24, 2023 (Persero) Tbk USD4.500.000 - 49
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 13 Des./Dec. 13, 2022 26 Jan./Jan. 26, 2023 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 240
PT Bank Mandiri
USD (FX Swap) 13 Des./Dec. 13, 2022 26 Jan./Jan. 26, 2023 (Persero) Tbk USD5.000.000 - 240
60
Page 365
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. TAGIHAN DAN LIABILITAS DERIVATIF (lanjutan) 7. DERIVATIVE RECEIVABLES AND LIABILITIES
(continued)
Rincian transaksi derivatif yang masih berjalan The details of outstanding derivative transactions
adalah sebagai berikut: (lanjutan) are as follows: (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Tagihan Liabilitas
Tanggal jatuh derivatif/ derivatif/
Tanggal transaksi/ tempo/ Perusahaan/ Nilai nosional/ Derivative Derivative
Transaction date Maturity date Counterparty Notional amount receivables liabilities
Pihak ketiga/Third parties
USD (FX Swap) 18 Nov./Nov. 18, 2022 10 Jan./Jan. 10, 2023 PT Bank Permata Tbk USD5.000.000 - 682
USD (FX Swap) 18 Nov./Nov. 18, 2022 10 Jan./Jan. 10, 2023 PT Bank Permata Tbk USD5.000.000 - 682
USD (FX Swap) 2 Des./Dec. 2, 2022 19 Jan./Jan. 19, 2023 PT Bank Permata Tbk USD8.000.000 1.010 -
USD (FX Swap) 8 Des./Dec. 8, 2022 2 Feb./Feb. 2, 2023 PT Bank Permata Tbk USD5.000.000 - 280
USD (FX Swap) 25 Nov./Nov. 25, 2022 12 Jan./Jan. 12, 2023 PT Bank HSBC Indonesia USD5.000.000 - 477
USD (FX Swap) 29 Nov./Nov. 29, 2022 17 Jan./Jan. 17, 2023 PT Bank Anz Indonesia USD10.000.000 - 1.800
USD (FX Swap) 6 Des./Dec. 6, 2022 24 Jan./Jan. 24, 2023 PT Bank Anz Indonesia USD4.000.000 - 10
USD (FX Swap) 7 Des./Dec. 7, 2022 31 Jan./Jan. 31, 2023 PT Bank Anz Indonesia USD10.000.000 - 475
Opsi/Option (Catatan 8/Note 8)
Pihak ketiga/Third party
IDR 8 Okt./Oct. 8, 2018 8 Okt./Oct. 8, 2023 Matahari Kapital Indonesia 209.031 -
211.218 5.493
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, derivative
transaksi derivatif dimaksudkan untuk keperluan transactions are determined as hedging for
lindung nilai secara akuntansi, sebagai berikut: accounting purposes, as follows:
a. Transaksi derivatif swap suku bunga dengan a. Interest rate swap derivative transactions with
Standard Chartered Bank sebesar Standard Chartered Bank amounting to
USD100.000.000 yang memenuhi kriteria USD100,000,000 that meets the criteria for
lindung nilai secara akuntansi dengan tujuan hedge accounting to hedge the risk of
lindung nilai atas risiko fluktuasi arus kas yang fluctuations in cash flows arising from interest
ditimbulkan oleh tingkat suku bunga atas rates on its fund borrowing from International
pinjaman yang diterima dari International Finance Corporation as follows:
Finance Corporation dengan rincian sebagai
berikut:
Nilai kontrak/ Tanggal mulai/ Tanggal berakhir/
Contract value Start date Maturity date
USD50.000.000 8 Mei/May 8, 2019 8 Mei/May 8, 2024
USD50.000.000 21 Juni/June 21, 2019 8 Mei/May 8, 2026
Perusahaan menyetujui untuk membayar pokok The Company agrees to pay principal of fund
pinjaman diterima masing-masing sebesar borrowing each amounting to USD50,000,000,
USD50.000.000 dan bunga pinjaman diterima and quarterly interest of fund borrowing with a
setiap 3 (tiga) bulan dengan tingkat suku bunga floating rate at LIBOR + 1.75% and LIBOR +
mengambang masing-masing LIBOR + 1,75% 1.20%.
dan LIBOR + 1,20%.
Dari transaksi derivatif, Perusahaan akan From derivative transaction, the Company will
menerima pokok sebesar USD100.000.000 dan receive principal amounting to
bunga setiap 3 (tiga) bulanan dengan tingkat USD100,000,000 and quarterly interest with a
suku bunga mengambang sebesar LIBOR. floating rate at LIBOR.
61
Page 366
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. TAGIHAN DAN LIABILITAS DERIVATIF (lanjutan) 7. DERIVATIVE RECEIVABLES AND LIABILITIES
(continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, derivative
transaksi derivatif dimaksudkan untuk keperluan transactions are determined as hedging for
lindung nilai secara akuntansi, sebagai berikut: accounting purposes, as follows: (continued)
(lanjutan)
Pada tanggal 18 April 2022, Perusahaan On April 18, 2022, the Company terminated the
mengakhiri transaksi derivatif swap suku bunga interest rate swap derivative transactions with
dengan Standard Chartered Bank sebesar Standard Chartered Bank amounting to
USD100.000.000 dan membukukan keuntungan USD100,000,000 and booked a gain
sebesar USD880.000. Keuntungan ini tetap amounting to USD880,000. This gain remains
diakui pada “Keuntungan/(kerugian) kumulatif in “Cumulative gain/(loss) on derivative
atas instrumen derivatif untuk lindung nilai arus instrument for cash flow hedges - net” and is
kas - neto” dan direklasifikasi ke laporan laba rugi subsequently transferred to statement of profit
ketika item yang dilindung nilai diakui dalam or loss when the hedged item is recognized in
laporan laba rugi. the statement of profit or loss.
Pada tanggal-tanggal 15 Maret 2023 dan 15 Juni On March 15, 2023 and June 15, 2023, the
2023, Perusahaan melakukan pelunasan seluruh Company has repaid all the principal of the A
pokok fasilitas pinjaman A dan B2 dari IFC III and B2 loans from IFC III each amounting to
masing-masing sebesar USD50.000.000, USD50,000,000, which resulted the remaining
sehingga sisa dari “Keuntungan/(kerugian) “Cumulative gain/(loss) on derivative
kumulatif atas instrumen derivatif untuk lindung instrument for cash flow hedges-net”
nilai arus kas-neto” langsung direklasifikasi ke reclassified to the statement of profit or loss
laporan laba rugi. directly.
Keuntungan kumulatif yang timbul dari instrumen The cumulative gain arising from derivative
derivatif - setelah pajak pada tanggal-tanggal instruments - net of tax as of December 31,
31 Desember 2023 dan 2022 sebesar RpNihil 2023 and 2022 amounting to RpNil and
dan Rp11.024, yang disajikan sebagai Rp11,024, were presented as “Cumulative
“Keuntungan kumulatif atas instrumen derivatif gain on derivative instrument for cash flow
untuk lindung nilai arus kas - neto” sebagai hedges - net” under the “Equity” section in the
bagian “Ekuitas” pada laporan posisi keuangan statement of financial position and recognized
dan diakui dalam laporan laba rugi pada saat in the statement of profit or loss upon its
realisasinya. realization.
b. Transaksi derivatif opsi dengan PT Matahari b. Option derivative transactions with PT Matahari
Kapital Indonesia yang memenuhi kriteria Kapital Indonesia that meets the criteria for
lindung nilai secara akuntansi dengan tujuan hedge accounting to hedge the risk to fair value
lindung nilai atas risiko perubahan nilai wajar changes on the Company’s equity investment
atas investasi saham Perusahaan PT Nusantara of PT Nusantara Infrastructure Tbk (Note 8).
Infrastructure Tbk (Catatan 8).
Keuntungan/(kerugian) kumulatif yang berasal The cumulative gain/(loss) arising from the
dari perubahan nilai wajar instrumen derivatif - changes in fair values of the derivative
setelah pajak dan dari perubahan nilai wajar instruments - net of tax and changes in fair
investasi saham - setelah pajak pada tanggal - values of the equity investment - net of tax as
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah of December 31, 2023 and 2022 amounting to
sebesar Rp33.960 dan (Rp8.264) yang disajikan Rp33,960 and (Rp8,264) was presented as
sebagai “Keuntungan/(kerugian) kumulatif atas “Cumulative gain/(loss) on derivative
instrumen derivatif untuk lindung nilai nilai wajar instrument for fair value hedges - net” under the
- neto” sebagai bagian “Ekuitas” pada laporan “Equity” section in the statement of financial
posisi keuangan dan tidak akan direklasifikasi ke position and will not be subsequently
laba rugi pada saat realisasinya. transferred to the profit or loss upon its
realization.
Transaksi derivatif opsi dimaksudkan untuk Option derivative transactions is determined as
keperluan lindung nilai secara akuntansi sejak hedging for accounting purpose starting
tanggal 1 Januari 2020. January 1, 2020.
62
Page 367
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. TAGIHAN DAN LIABILITAS DERIVATIF (lanjutan) 7. DERIVATIVE RECEIVABLES AND LIABILITIES
(continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, derivative
transaksi derivatif dimaksudkan untuk keperluan transactions are determined as hedging for
lindung nilai secara akuntansi, sebagai berikut: accounting purposes, as follows: (continued)
(lanjutan)
Efektif sejak 9 Oktober 2023, transaksi derivatif Effective October 9, 2023, option derivative
opsi dengan PT Matahari Kapital Indonesia atas transaction with PT Matahari Kapital Indonesia
investasi saham Perusahaan di PT Nusantara on the Company’s equity investment of
Infrastructure Tbk telah berakhir. Saldo kerugian PT Nusantara Infrastructure Tbk has ended.
kumulatif yang berasal dari perubahan nilai wajar The cumulative loss arising from the charges in
opsi setelah pajak sebesar (Rp34.546) fair value of the option-net of tax amounting to
direklasifikasi dari penghasilan komprehensif lain (Rp34,546) was reclassified from other
ke saldo laba. comprehensive income to retained earnings.
8. INVESTASI SAHAM 8. EQUITY INVESTMENTS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
PT Nusantara Infrastructure Tbk 362.817 214.300 PT Nusantara Infrastructure Tbk
362.817 214.300
Pada tanggal 8 Oktober 2018, Perusahaan On October 8, 2018, the Company entered into a
melakukan perjanjian Jual Beli Bersyarat dengan Conditional Sale and Purchase Agreement with
PT Metro Pacific Tollways Indonesia untuk pembelian PT Metro Pacific Tollways Indonesia for the purchase
sebanyak 1.523.567.500 lembar saham atau setara of 1,523,567,500 shares or equivalent to 10%
10% kepemilikan saham di PT Nusantara ownership of PT Nusantara Infrastructure Tbk
Infrastructure Tbk (“PTNI”) dengan harga sebesar (“PTNI”) at Rp250 (full amount) per share. Total
Rp250 (nilai penuh) per lembar. Perusahaan membeli purchase price amounted to Rp380,892.
dengan total harga sebesar Rp380.892.
Pada tanggal 17 sampai 21 Desember 2018, PTNI On December 17 until 21, 2018, PTNI conducted
melakukan penawaran umum terbatas saham limited public right issuance with total amounting to
sebesar Rp495.007. Untuk mempertahankan Rp495,007. To maintain its ownership in PTNI, the
kepemilikannya di PTNI, Perusahaan kembali Company purchased additional 10% shares of the
melakukan pembelian 10% saham dari penawaran right issuance at Rp200 (full amount) per share. Total
umum saham dengan harga Rp200 (nilai penuh) per purchase price amounted to Rp49,500.
lembar. Total pembelian saham tersebut sebesar
Rp49.500.
Sebelumnya pada tanggal 5 Oktober 2018, On October 5, 2018, the Company signed an option
Perusahaan menandatangani Perjanjian Opsi dengan agreement with PT Matahari Kapital Indonesia
PT Matahari Kapital Indonesia (“MKI”). Dalam (“MKI”). In the option agreement, the Company will
perjanjian opsi tersebut, Perusahaan akan give MKI a buy option while MKI will give the
memberikan opsi beli kepada MKI sedangkan MKI Company a sell option related to the PTNI’s shares
akan memberikan opsi jual kepada Perusahaan terkait owned by the Company totaling to 1,523,567,500
dengan saham yang dimiliki Perusahaan di PTNI shares.
sebanyak 1.523.567.500 lembar saham.
63
Page 368
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
8. INVESTASI SAHAM (lanjutan) 8. EQUITY INVESTMENTS (continued)
Pada tanggal 7 Agustus 2019, Perusahaan On August 7, 2019, the Company signed an option
menandatangani Perjanjian Opsi dengan agreement with PT Matahari Kapital Indonesia
PT Matahari Kapital Indonesia (“MKI”). Dalam (“MKI”). In the option agreement, the Company will
perjanjian opsi tersebut, Perusahaan akan give MKI a buy option while MKI will give the
memberikan opsi beli kepada MKI sedangkan MKI Company a sell option related to the PTNI’s additional
akan memberikan opsi jual kepada Perusahaan shares owned by the Company in PTNI amounting to
terkait dengan tambahan saham yang dimiliki 247,503,631 shares. Therefore, MKI’s buy option and
Perusahaan di PTNI sebanyak 247.503.631 lembar the Company’s sell option to the Company's share
saham. Dengan demikian, opsi beli MKI dan opsi jual ownership in PTNI totaling to 1,771,071,131 shares.
Perusahaan atas kepemilikan saham Perusahaan di
PTNI menjadi sebanyak 1.771.071.131 lembar
saham.
Opsi jual Sell option
Perusahaan berhak (tetapi tidak berkewajiban) untuk The Company has a right (but not obligation) to
mensyaratkan MKI untuk, selama periode Opsi require MKI, during the option period (between
(antara 8 April 2023 - 8 Oktober 2023), membeli April 8, 2023 - October 8, 2023), to purchase PTNI’s
saham PTNI yang dimiliki Perusahaan baik secara shares owned by the Company on stages or
bertahap maupun sekaligus pada harga pembelian lumpsum at a purchase price per share.
per lembar saham.
Opsi beli Buy option
Perusahaan memberi opsi kepada MKI untuk The Company gives MKI an option to require the
mensyaratkan Perusahaan untuk, selama periode Company, during the option period (between April 8,
Opsi (antara 8 April 2023 - 8 Oktober 2023), menjual 2023 to October 8, 2023), to sell PTNI’s shares
saham PTNI yang dimiliki oleh Perusahaan baik owned by the Company on stages or lumpsum at a
secara bertahap maupun sekaligus pada harga purchase price of Rp250 (full amount) per share plus
pembelian per lembar saham sebesar Rp250 (nilai premium which reflects an internal rate of return of
penuh) ditambah premi yang memberikan tingkat 15% per annum to the Company which is calculated
pengembalian kepada Perusahaan sebesar 15% per since the purchase date of the shares until the option
tahun yang dihitung sejak tanggal pembelian saham closing date.
hingga tanggal penutupan opsi beli.
Rencana pembatalan pencatatan saham Plan of delisting of shares
(delisting)
Pada tanggal 19 Desember 2023, PTNI On December 19, 2023, PTNI held an Independent
melaksanakan Rapat Umum Pemegang Saham General Meeting of Shareholders and an
Independen dan Rapat Umum Pemegang Saham Extraordinary General Meeting of Shareholders
Luar Biasa (“Rapat”), termasuk dalam beberapa ("Meeting"). Among the decisions made during the
keputusan dalam rapat tersebut di antaranya meeting was approval regarding plan to change
menyetujui rencana perubahan status PTNI dari PTNI's status from a public company to a private
perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup company ("Go Private").
(“Go Private”).
Sehubungan dengan rencana delisting ini, pemegang In connection with the delisting plan, the controlling
saham pengendali yaitu PT Metro Pacific Tollways shareholder, PT Metro Pacific Tollways Indonesia
Indonesia Services (“MPTIS”) berencana untuk Services (“MPTIS”), plans to buy shares from PTNI
membeli saham dari para pemegang saham PTNI. shareholders. The price offered by MPTIS is Rp250
Harga yang ditawarkan oleh MPTIS adalah sebesar (full amount) per share, above the highest average
Rp250 (nilai penuh) per lembar saham, di mana harga price in the last 90 days before the announcement of
ini diatas harga rata-rata tertinggi dalam 90 hari the Meeting for the change in status of PTNI from a
terakhir sebelum pengumuman Rapat untuk public company to a private company, therefore it
perubahan status PTNI dari perusahaan terbuka meets the provisions of OJK regulation. The tender
menjadi perusahaan tertutup, sehingga memenuhi offer price was published and binded and non-
ketentuan dari POJK. Harga tender offer ini sudah cancellable.
dipublikasikan dan bersifat mengikat dan tidak dapat
diubah.
64
Page 369
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
8. INVESTASI SAHAM (lanjutan) 8. EQUITY INVESTMENTS (continued)
Rencana pembatalan pencatatan saham Plan of delisting of shares (continued)
(delisting) (lanjutan)
Pada tanggal 31 Desember 2023, Perusahaan As of December 31, 2023, the Company calculated
menghitung nilai wajar dari investasi saham di PTNI the fair value of the equity investment in PTNI based
berdasarkan harga tender offer dan menetapkan nilai on the tender offer price and designated the fair value
wajar dari investasi saham tersebut sebesar of those equity investment of Rp362,817, which
Rp362.817 sehingga Perusahaan membukukan resulted the Company booked an unrealized gain
keuntungan yang belum direalisasi dari perubahan from changes in fair value of Rp218,875, in the
nilai wajar sebesar Rp218.875 di penghasilan current year’s other comprehensive income.
komprehensif lain tahun berjalan.
Pada tanggal 31 Desember 2022, Perusahaan As of December 31, 2022, the Company calculated
menghitung nilai wajar dari investasi saham di PTNI the fair value of the equity investment in PTNI based
berdasarkan harga saham terakhir yang tercatat di on the latest stock price recorded in Indonesia Stock
Bursa Efek Indonesia sebesar Rp121 (nilai penuh) Exchange amounting to Rp121 (full amount), and
dan menetapkan nilai wajar dari investasi saham designated the fair value of those equity investment
tersebut sebesar Rp214.300 sehingga Perusahaan of Rp214,300, which resulted the Company booked
membukukan keuntungan yang belum direalisasi dari an unrealized gain from changes in fair value of
perubahan nilai wajar sebesar Rp12.398 di Rp12,398, in the current year’s other comprehensive
penghasilan komprehensif lain tahun berjalan. income.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Company
Perusahaan menghitung nilai wajar dari masing - calculates the fair value of the option of RpNil and
masing opsi sebesar RpNihil dan Rp209.031 yang Rp209,031, respectively, which are recorded as
dicatat sebagai tagihan derivatif (Catatan 7) sehingga derivative receivables (Note 7) which resulted the
Perusahaan membukukan (kerugian)/keuntungan Company booked an unrealized (loss)/gain from fair
yang belum direalisasi dari perubahan nilai wajar value changes from derivative instrument qualified
instrumen derivatif yang memenuhi lindung nilai nilai as fair value hedge of (Rp164,741) and Rp257,
wajar masing-masing sebesar (Rp164.741) dan respectively, in the current year’s other
Rp257 di penghasilan komprehensif lain tahun comprehensive income.
berjalan.
Sampai dengan tanggal 8 Oktober 2023, Perusahaan Until October 8, 2023, the Company and MKI do not
dan MKI tidak menggunakan opsi jual maupun beli exercise options to buy or sell the equity investment
atas investasi saham PTNI. of PTNI.
Sampai dengan tanggal 31 Desember 2023, As of December 31, 2023, the Company has sold a
Perusahaan telah melakukan penjualan saham PTNI total of 319,803,631 shares of PTNI.
sebesar 319.803.631 lembar saham.
Komitmen investasi saham Equity investment commitment
Rincian komitmen investasi saham adalah sebagai Details of equity investment commitment are as
berikut: follows:
31 Desember 2023 dan 2022
December 31, 2023 and 2022
Komitmen yang Komitmen yang
sudah dicairkan/ belum dicairkan/
Commitment - Commitment -
drawdown undrawdown Total
Rupiah - Pihak ketiga Rupiah - Third party
Lainnya 430.393 - 430.393 Others
430.393 - 430.393
65
Page 370
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN 9. LOANS
Pinjaman diberikan berdasarkan mata uang dan Loans based on currency and type of loans:
jenis kredit:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Rupiah - Pihak berelasi Rupiah - Related parties
Investasi 3.064.232 3.128.717 Investment
Modal kerja 665.000 601.838 Working capital
Rupiah - Pihak ketiga Rupiah - Third parties
Investasi 5.141.305 4.819.095 Investment
Modal kerja 138.792 143.302 Working capital
9.009.329 8.692.952
Dolar Amerika Serikat - Pihak berelasi United States Dollar - Related parties
Investasi 370.723 390.816 Investment
Dolar Amerika Serikat - Pihak ketiga United States Dollar - Third parties
Investasi 2.052.981 3.454.751 Investment
Modal kerja 68.307 218 Working capital
2.492.011 3.845.785
11.501.340 12.538.737
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 582.846 394.424 Accrued interest income
Biaya transaksi belum diamortisasi (60.362) (65.914) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian penurunan nilai (469.130) (348.096) Allowance for impairment losses
11.554.694 12.519.151
Pinjaman diberikan berdasarkan jangka waktu Loans based on credit term:
pinjaman:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Rupiah - Pihak berelasi Rupiah - Related parties
Kurang dari 1 tahun 874.576 740.954 Less than 1 year
1 - 3 tahun 428.640 508.046 1 - 3 years
3 - 5 tahun 316.127 313.149 3 - 5 years
5 - 10 tahun 1.099.523 1.075.831 5 - 10 years
Lebih dari 10 tahun 1.010.366 1.258.325 More than 10 years
Rupiah - Pihak ketiga Rupiah - Third parties
Kurang dari 1 tahun 913.191 419.628 Less than 1 year
1 - 3 tahun 1.368.444 1.360.835 1 - 3 years
3 - 5 tahun 1.563.657 1.217.258 3 - 5 years
5 - 10 tahun 1.026.138 1.462.055 5 - 10 years
Lebih dari 10 tahun 408.667 336.871 More than 10 years
9.009.329 8.692.952
66
Page 371
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Pinjaman diberikan berdasarkan jangka waktu Loans based on credit term: (continued)
pinjaman: (lanjutan)
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Dolar Amerika Serikat - Pihak berelasi United States Dollar - Related parties
Kurang dari 1 tahun 7.644 12.519 Less than 1 year
1 - 3 tahun 38.219 27.300 1 - 3 years
3 - 5 tahun 38.219 39.000 3 - 5 years
5 - 10 tahun 171.985 146.249 5 - 10 years
Lebih dari 10 tahun 114.656 165.749 More than 10 years
Dolar Amerika Serikat - Pihak ketiga United States Dollar - Third parties
Kurang dari 1 tahun 180.375 317.469 Less than 1 year
1 - 3 tahun 466.118 675.634 1 - 3 years
3 - 5 tahun 515.996 949.692 3 - 5 years
5 - 10 tahun 719.245 1.225.694 5 - 10 years
Lebih dari 10 tahun 239.554 286.479 More than 10 years
2.492.011 3.845.785
11.501.340 12.538.737
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 582.846 394.424 Accrued interest income
Biaya transaksi belum diamortisasi (60.362) (65.914) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian penurunan nilai (469.130) (348.096) Allowance for impairment losses
11.554.694 12.519.151
Pada tanggal 31 Desember 2023, terdapat kenaikan As of December 31, 2023, there is an increase in
atas pinjaman diberikan yang berasal dari bunga loans from interest during construction (“IDC”)
dalam masa konstruksi (“IDC”) sebesar Rp152.289 amounting to Rp152,289 (2022: Rp214,258).
(2022: Rp214.258).
Pinjaman diberikan berdasarkan kolektibilitas: Loans based on collectability:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Lancar 10.049.099 11.430.909 Current
Dalam perhatian khusus 787.300 1.038.222 Special mention
Diragukan 526.000 69.606 Doubtful
Macet 138.941 - Loss
Subtotal 11.501.340 12.538.737 Sub-total
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 582.846 394.424 Accrued interest income
Biaya transaksi belum diamortisasi (60.362) (65.914) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian penurunan nilai (469.130) (348.096) Allowance for impairment losses
11.554.694 12.519.151
67
Page 372
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Mutasi total pinjaman diberikan (tanpa Movement of total loan outstanding (without
memperhitungkan cadangan kerugian penurunan considering the allowance of impairment losses):
nilai):
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 11.762.667 801.454 303.126 12.867.247 Carrying amount - beginning balance
Transfer ke pinjaman diberikan Transferred to
yang mengalami penurunan nilai (714.290) (522.833) 1.237.123 - impaired loan
Total saldo awal Total beginning balance
setelah pengalihan 11.048.377 278.621 1.540.249 12.867.247 after transfer
Pengukuran kembali bersih 177.423 (7.865) 83.544 253.102 Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial asset originated
diterbitkan atau dibeli 2.801.254 - - 2.801.254 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (3.510.791) (270.756) (13.037) (3.794.584) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (98.836) - (4.359) (103.195) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 10.417.427 - 1.606.397 12.023.824 Carrying Amount - Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 9.971.835 200.791 310.522 10.483.148 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (419) 70 - (349) Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial asset originated
diterbitkan atau dibeli 4.240.749 808.148 3.209 5.052.106 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (2.779.005) (207.555) (17.792) (3.004.352) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain 329.507 - 7.187 336.694 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 11.762.667 801.454 303.126 12.867.247 Carrying Amount - Ending Balance
68
Page 373
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Mutasi cadangan kerugian penurunan nilai: Movement for allowance for impairment losses:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss
kredit ekspektasian 229.937 41.426 76.733 348.096 - beginning balance
Transfer ke pinjaman diberikan Transferred to
yang mengalami penurunan nilai (174.124) 9.654 164.470 - impaired loan
Total saldo awal Total beginning balance
setelah pengalihan 55.813 51.080 241.203 348.096 after transfer
Pengukuran kembali bersih 1.577 - 173.805 175.382 Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial asset originated
diterbitkan atau dibeli 8.830 - - 8.830 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya (9.217) (51.080) - (60.297) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain (1) - (2.880) (2.881) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 57.002 - 412.128 469.130 Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal kerugian Expected credit loss
kredit ekspektasian 126.375 61.436 91.974 279.785 beginning balance
Pengukuran kembali bersih 100.593 42.140 (18.348) 124.385 Remeasurement
Aset keuangan baru yang New financial asset originated
diterbitkan atau dibeli 4.669 - - 4.669 or purchased
Aset keuangan yang Financial assets that have been
dihentikan pengakuannya*) (2.596) (62.150) - (64.746) derecognized*)
Selisih kurs dan perubahan lain 896 - 3.107 4.003 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Kerugian Expected Credit Loss -
Kredit Ekspektasian 229.937 41.426 76.733 348.096 Ending Balance
*) Termasuk cadangan kerugian penurunan nilai atas pinjaman yang dijual *) Including allowance for impairment losses for loan sold to third party
kepada pihak ketiga sebesar Rp60.146. amounting to Rp60,146.
Perusahaan menghitung cadangan kerugian The Company provides allowance for impairment
penurunan nilai berdasarkan penilaian secara losses based on individual and collective
individual dan kolektif. assessments.
Manajemen berpendapat bahwa cadangan kerugian Management believes that the allowance for
penurunan nilai atas pinjaman diberikan telah impairment losses on loans is adequate.
memadai.
69
Page 374
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Saldo pinjaman diberikan yang direstrukturisasi Restructured loans balance are as follows:
adalah sebagai berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pihak berelasi Related parties
Investasi 1.916.398 1.978.112 Investment
Pihak ketiga Third parties
Investasi 817.605 1.736.104 Investment
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 341.774 228.255 Accrued interest income
Biaya transaksi belum diamortisasi (18.610) (21.873) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian penurunan nilai (236.695) (310.563) Allowance for impairment losses
Saldo akhir 2.820.472 3.610.035 Ending balance
Perusahaan melakukan proses seleksi atas kualitas The Company conducts selection process for the
dan karakter debitur dengan mempertimbangkan quality and character of the debtor by considering
potensi pertumbuhan usaha debitur dan kemampuan the debtor's business growth potential and the
debitur untuk memenuhi kewajiban sesuai skema debtor's ability to fulfill obligations according to the
restructuring scheme. The restructuring on loans is
restrukturisasi. Restrukturisasi pinjaman diberikan conducted as an effort to recover debtor’s
dilakukan sebagai upaya dalam mengembalikan performance and asset recovery.
kinerja debitur dan pemulihan aset.
Sebelum dilakukannya restrukturisasi, Perusahaan Prior to restructuring, the Company performs
melakukan assessment atas seluruh opsi-opsi assessment on all viable recovery options, meets
recovery, melakukan pertemuan dengan kreditur with debtor and performs site visit, performs
serta site visit, melakukan evaluasi mendalam atas thorough evaluation of restructuring plan and
business outlook including to seek consultant
rencana restrukturisasi dan outlook bisnis termasuk support if needed.
meminta kajian dari konsultan apabila diperlukan.
Upaya yang Perusahaan lakukan agar restrukturisasi Efforts that the Company has made so that
tidak berulang adalah dengan memproses new client restructuring does not recur are by processing new
onboarding yang lebih ketat dan selektif, pengetatan client onboarding which is more stringent and
terhadap pemenuhan covenant dan pemantauan selective, tightening compliance with covenants and
regular and strict monitoring of debtors who are
secara berkala dan ketat terhadap debitur yang indicated to have increased credit risk through
terindikasi mengalami kenaikan risiko kredit melalui monthly Watchlist Account meetings so that a
rapat bulanan Watchlist Account sehingga kajian deeper credit review can be done as early as
kredit yang lebih dalam dapat dilakukan sedini possible to anticipate an increase in credit risk.
mungkin untuk mengantisipasi kenaikan risiko kredit.
Termasuk di dalam pinjaman diberikan merupakan Included in the loans are loans with syndication
pinjaman dengan perjanjian pembiayaan bersama agreements with other entities. The Company’s
dengan entitas lain. Keikutsertaan Perusahaan participation as a member of syndicated loans were
sebagai anggota sindikasi dengan persentase ranging from 0.3% to 54% as of December 31, 2023
penyertaan berkisar antara 0,3% sampai dengan (December 31, 2022: 0.3% to 59%) (unaudited),
54% pada tanggal 31 Desember 2023 respectively, of the total syndicated loans. Risks
(31 Desember 2022: 0,3% sampai dengan 59%) from syndicated loans are shared proportionately by
(tidak diaudit) dari total pinjaman sindikasi. Risiko the participating creditors.
atas pinjaman sindikasi ditanggung secara
proporsional oleh peserta kreditur.
70
Page 375
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Komitmen pinjaman diberikan Loan commitment
Rincian komitmen pinjaman diberikan adalah Details of loan commitment are as follows:
sebagai berikut:
31 Desember/December 31, 2023
Komitmen yang Komitmen yang
sudah dicairkan/ belum dicairkan/
Commitment - Commitment -
drawdown undrawdown Total
Rupiah - Pihak berelasi Rupiah - Related parties
Jalan 1.433.717 1.698 1.435.415 Road
Pelabuhan udara 749.030 - 749.030 Airport
Utilitas air dan limbah 400.918 137.489 538.407 Water and waste utility
Telekomunikasi 265.115 - 265.115 Telecommunication
Jalan kereta 126.913 6.237 133.150 Railway
Listrik 88.539 - 88.539 Electricity
Lainnya 665.000 85.000 750.000 Others
3.729.232 230.424 3.959.656
Rupiah - Pihak ketiga Rupiah - Third parties
Telekomunikasi 2.775.548 157.861 2.933.409 Telecommunication
Listrik 554.197 870.572 1.424.769 Electricity
Infrastruktur sosial 1.072.213 - 1.072.213 Social infrastructure
Utilitas air dan limbah 736.740 33.010 769.750 Water and waste utility
Minyak dan gas 134.032 142.075 276.107 Oil and gas
Penunjang pelabuhan laut 3.063 246.937 250.000 Seaport support
Jalan 4.304 - 4.304 Road
5.280.097 1.450.455 6.730.552
Dolar Amerika Serikat - United States Dollar -
Pihak berelasi Related parties
Pemeliharaan pesawat 370.723 - 370.723 Aircraft maintenance
370.723 - 370.723
Dolar Amerika Serikat - United States Dollar -
Pihak ketiga Third parties
Listrik 1.439.100 - 1.439.100 Electricity
Minyak dan gas 560.314 55.021 615.335 Oil and gas
Telekomunikasi 121.874 335.002 456.876 Telecommunication
2.121.288 390.023 2.511.311
11.501.340 2.070.902 13.572.242
71
Page 376
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Komitmen pinjaman diberikan (lanjutan) Loan commitment (continued)
Rincian komitmen pinjaman diberikan adalah Details of loan commitment are as follows:
sebagai berikut: (lanjutan) (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Komitmen yang Komitmen yang
sudah dicairkan/ belum dicairkan/
Commitment - Commitment -
drawdown undrawdown Total
Rupiah - Pihak berelasi Rupiah - Related parties
Jalan 1.379.444 56.599 1.436.043 Road
Pelabuhan udara 795.267 - 795.267 Airport
Utilitas air dan limbah 283.904 102.266 386.170 Water and waste utility
Telekomunikasi 344.773 - 344.773 Telecommunication
Jalan kereta 210.931 - 210.931 Railway
Listrik 114.398 - 114.398 Electricity
Lainnya 601.838 148.162 750.000 Others
3.730.555 307.027 4.037.582
Rupiah - Pihak ketiga Rupiah - Third parties
Telekomunikasi 2.503.944 45.545 2.549.489 Telecommunication
Listrik 866.390 396.609 1.262.999 Electricity
Utilitas air dan limbah 829.679 38.752 868.431 Water and waste utility
Infrastruktur sosial 580.096 20.404 600.500 Social infrastructure
Penunjang pelabuhan laut 3.063 246.938 250.001 Seaport support
Minyak dan gas 144.230 81.530 225.760 Oil and gas
Jalan 34.995 - 34.995 Road
4.962.397 829.778 5.792.175
Dolar Amerika Serikat - United States Dollar -
Pihak berelasi Related parties
Pemeliharaan pesawat 386.098 - 386.098 Aircraft maintenance
Listrik 4.718 - 4.718 Electricity
390.816 - 390.816
Dolar Amerika Serikat - United States Dollar -
Pihak ketiga Third parties
Listrik 1.402.642 243.847 1.646.489 Electricity
Minyak dan gas 1.273.066 261.807 1.534.873 Oil and gas
Telekomunikasi 94.746 377.184 471.930 Telecommunication
Penunjang pelabuhan laut 451.500 - 451.500 Seaport support
Infrastruktur sosial 233.015 - 233.015 Social infrastructure
3.454.969 882.838 4.337.807
12.538.737 2.019.643 14.558.380
72
Page 377
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Berikut adalah informasi pinjaman diberikan dan Following is the information of loans granted and the
pembayaran pinjaman diberikan selama tahun yang receipt of repayment of loans for the year ended on
berakhir pada tanggal-tanggal tersebut: such dates:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pinjaman diberikan kepada nasabah Loans granted to customers
Pihak berelasi 293.454 1.194.618 Related parties
Pihak ketiga 2.507.800 3.388.472 Third parties
2.801.254 4.583.090
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Penerimaan pembayaran
pinjaman diberikan Receipt of repayment of loans
Pihak berelasi 164.519 428.026 Related parties
Pihak ketiga 3.630.065 2.264.430 Third parties
3.794.584 2.692.456
Pada tanggal 31 Desember 2023, termasuk dalam As of December 31, 2023, the total commitment
total komitmen di atas adalah bunga dalam masa above includes interest during construction (“IDC”)
konstruksi (“IDC”) sebesar Rp240.663 (2022: amounting to Rp240,663 (2022: Rp287,017).
Rp287.017).
Mutasi komitmen pinjaman diberikan adalah Movement of loan commitment is as follows:
sebagai berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Saldo awal 14.558.380 15.002.425 Beginning balance
Penambahan selama tahun berjalan 3.240.317 1.860.844 Addition during the year
Penerimaan pembayaran pinjaman Loan repayment
selama tahun berjalan (3.794.584) (2.692.456) during the year
Pembatalan fasilitas Facility cancellation
selama tahun berjalan (768.172) (1.350.739) during the year
Efek selisih kurs 336.301 1.738.306 Foreign exchange effect
Saldo akhir 13.572.242 14.558.380 Ending balance
Pinjaman diberikan oleh Perusahaan memiliki The Company disbursed the loans at average
tingkat bunga rata-rata di tahun 2023 dan 2022 interest rates in 2023 and 2022 of 10.12% and
masing-masing sebesar 10,12% dan 8,59% per 8.59% per annum, respectively for Rupiah loans and
tahun untuk pinjaman dalam Rupiah dan masing- of 8.82% and 5.46% per annum, respectively for
masing sebesar 8,82% dan 5,46% per tahun untuk United States Dollar loans.
pinjaman dalam Dolar Amerika Serikat.
73
Page 378
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. PINJAMAN DIBERIKAN (lanjutan) 9. LOANS (continued)
Pinjaman diberikan dapat dijamin dengan agunan Loans may be secured by collateral in the form of
berupa salah satu atau kombinasi dari aset tetap, one or a combination of fixed assets, shares,
saham, mesin atau peralatan, piutang, rekening machinery or equipment, accounts receivable, bank
bank, jaminan perusahaan atau personal dan accounts, personal and corporate guarantees, or
jaminan lain yang relevan, serta pengikatan secara other relevant guarantees as well as a binding
hak tanggungan, gadai atau fidusia. Pada beberapa mortgage, lien or fiduciary. For some debtors, the
debitur, pemberian pinjaman diberikan secara loans are syndicated loans or club deal involving at
sindikasi atau club deal dengan melibatkan minimal least two creditors. In this case, the collateral
dua kreditur. Dalam hal ini, agunan yang diterima received is binded in accordance with the portion of
dilakukan pengikatan secara pari passu sesuai facility amount on pari passu basis.
proporsi nilai fasilitas yang diberikan.
Rasio Non-Performing Financing (“NPF”) Gross The Gross NPF Ratio is 5.26% and 0.50% as of
adalah 5,26% dan 0,50% masing-masing pada December 31, 2023 and 2022 (unaudited),
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 (tidak diaudit). respectively.
Rasio NPF Neto adalah 3,49% dan 0,29% masing- The Net NPF Ratio is 3.49% and 0.29% as of
masing pada tanggal 31 Desember 2023 dan December 31, 2023 and 2022 (unaudited),
2022 (tidak diaudit). respectively.
Dalam perhitungan NPF, saldo pembiayaan In calculation of NPF, financing balance includes
termasuk saldo efek-efek yang dimiliki untuk tujuan balance of securities held for financing purposes.
pembiayaan.
10. PIUTANG BUNGA 10. ACCRUED INTEREST INCOME
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Efek-efek 41.082 116.094 Securities
41.082 116.094
11. BEBAN DIBAYAR DIMUKA 11. PREPAID EXPENSES
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Lisensi 3.093 2.136 License
Program kepemilikan mobil 1.943 1.493 Car ownership program
Asuransi 676 728 Insurance
Sign on bonus 501 617 Sign on bonus
Relokasi pusat data 11 1.335 Data center relocation
Lain-lain 1.704 1.796 Others
7.928 8.105
74
Page 379
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. ASET TETAP 12. PROPERTY AND EQUIPMENT
1 Januari/ 31 Desember/
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ December 31,
2023 Additions Deduction Reclassification 2023
Harga perolehan Cost
Bangunan 281.843 - - - 281.843 Building
Kendaraan 2.704 22 - - 2.726 Vehicles
Komputer 7.194 94 (286) 1.329 8.331 Computer
Peralatan kantor 3.589 285 - - 3.874 Office equipment
Perabotan dan
perlengkapan kantor 39.006 639 - - 39.645 Office furniture and fixtures
Aset hak guna 1.295 3.667 - - 4.962 Right-of-use assets
Aset tetap dalam Property and equipment
penyelesaian 1.329 683 - (1.329) 683 in progress
336.960 5.390 (286) - 342.064
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Bangunan 42.277 9.394 - - 51.671 Building
Kendaraan 2.704 2 - - 2.706 Vehicles
Komputer 5.283 1.267 (286) - 6.264 Computer
Peralatan kantor 3.254 154 - - 3.408 Office equipment
Perabotan
dan perlengkapan kantor 38.993 29 - - 39.022 Office furniture and fixtures
Aset hak guna 1.295 351 - - 1.646 Right-of-use assets
93.806 11.197 (286) - 104.717
Nilai tercatat neto 243.154 237.347 Net carrying value
1 Januari/ 31 Desember/
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ December 31,
2022 Additions Deduction Reclassification 2022
Harga perolehan Cost
Bangunan 281.843 - - - 281.843 Building
Kendaraan 2.704 - - - 2.704 Vehicles
Komputer 7.280 116 (202) - 7.194 Computer
Peralatan kantor 3.538 98 (47) - 3.589 Office equipment
Perabotan dan
perlengkapan kantor 39.040 - (34) - 39.006 Office furniture and fixtures
Aset hak guna 1.295 - - - 1.295 Right-of-use assets
Aset tetap dalam Property and equipment
penyelesaian - 1.329 - - 1.329 in progress
335.700 1.543 (283) - 336.960
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Bangunan 32.882 9.395 - - 42.277 Building
Kendaraan 2.704 - - - 2.704 Vehicles
Komputer 4.542 943 (202) - 5.283 Computer
Peralatan kantor 3.095 206 (47) - 3.254 Office equipment
Perabotan
dan perlengkapan kantor 34.152 4.875 (34) - 38.993 Office furniture and fixtures
Aset hak guna 1.072 223 - - 1.295 Right-of-use assets
78.447 15.642 (283) - 93.806
Nilai tercatat neto 257.253 243.154 Net carrying value
Penyusutan aset tetap dicatat sebagai bagian dari Depreciation of property and equipment is charged
beban umum dan administrasi (Catatan 25). to general and administrative expense (Note 25).
Tidak terdapat penjualan aset tetap untuk tahun There is no sale of property and equipment for the
yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember years ended December 31, 2023 and 2022.
2023 dan 2022.
Pada tanggal 31 Desember 2023, jumlah tercatat As of December 31, 2023, the gross amount of
bruto dari aset tetap yang telah disusutkan penuh dan property and equipment which have been fully
masih digunakan adalah sebesar Rp48.248 (2022: depreciated and still being used amounting to
Rp48.382). Rp48,248 (2022: Rp48,382).
75
Page 380
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. ASET TETAP (lanjutan) 12. PROPERTY AND EQUIPMENT (continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023, aset tetap telah As of December 31, 2023, property and equipment
diasuransikan kepada PT Asuransi Central Asia, were insured with PT Asuransi Central Asia,
PT Sompo Insurance Indonesia, PT Asuransi PFG PT Sompo Insurance Indonesia, PT Asuransi PFG
Indonesia dan dan PT Great Eastern General Indonesia and PT Great Eastern General Insurance
Insurance Indonesia, yang merupakan pihak ketiga, Indonesia, which are third parties, against damage
terhadap risiko kerugian dan kehilangan dengan and loss risks with sum insured of Rp338,153 (2022:
jumlah pertanggungan sebesar Rp338.153 (2022: Rp336,335). Management believes that the
Rp336.335). Manajemen berpendapat bahwa insurance coverage is adequate to cover possible
perlindungan asuransi tersebut cukup untuk losses on the insured assets.
menutupi kemungkinan kerugian atas aset tetap
yang dipertanggungkan.
Berdasarkan penelaahan penurunan nilai atas aset Based on the assessment for impairment of the
tetap, manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa property and equipment, the Company’s
tidak ada kejadian-kejadian atau perubahan- management believes that there are no events or
perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa changes in circumstances, which may indicate that
nilai tercatatnya mungkin tidak dapat terpulihkan the carrying amounts of these assets are not
pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. recoverable as of December 31, 2023 and 2022.
Pada tanggal 31 Desember 2022, Perusahaan As of December 31, 2022, the Company recorded
mencatat aset tetap dalam penyelesaian sebesar property and equipment in progress of Rp1,329 with
Rp1.329 dengan persentase jumlah tercatat terhadap percentage of recorded amount to contract value of
nilai kontrak sebesar 100%, yang terdiri dari server 100%, consisting of servers and operational systems
dan sistem operasionalnya yang telah selesai dan which have been fully completed and recorded as
dicatat seluruhnya sebagai aset tetap jenis komputer fixed assets categorized computer as of
per 31 Desember 2023. December 31, 2023.
Aset hak guna pada tanggal-tanggal 31 Desember Right-of-use assets as of December 31, 2023 and
2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: 2022 are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Harga perolehan Cost
Komputer 4.962 1.295 Computer
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Komputer (1.646) (1.295) Computer
Nilai tercatat neto 3.316 - Net carrying value
Di bawah ini adalah jumlah tercatat utang sewa Set out below is the carrying amounts of lease
(termasuk dalam “Utang lain-lain” pada Catatan 15) liabilities (included under “Other payables” in
dan mutasi selama tahun berjalan: Note 15) and the movement during the current year:
Utang sewa Lease liabilities
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Saldo awal - 288 Beginning balance
Mutasi selama tahun berjalan 3.404 (293) Movement during the year
Beban bunga 46 5 Interest expense
Saldo akhir 3.450 - Ending balance
76
Page 381
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. ASET TETAP (lanjutan) 12. PROPERTY AND EQUIPMENT (continued)
Tidak terdapat aset tetap yang tidak dipakai There are no fixed assets that are not temporarily
sementara oleh Perusahaan. used by the Company.
Tidak terdapat aset tetap yang dihentikan dari There are no fixed assets canceled from active use
penggunaan aktif dan tidak diklasifikasikan sebagai and not classified as available for sale.
tersedia untuk dijual.
13. BEBAN TANGGUHAN 13. DEFERRED CHARGES
Beban tangguhan merupakan biaya transaksi yang Deferred charges represent transaction costs paid
dibayarkan kepada pihak ketiga berkaitan dengan to third parties in relation to the processing of the
proses pemberian kredit kepada nasabah dan loan to the customers and the processing of the fund
proses pinjaman diterima oleh Perusahaan. Biaya borrowings. The transaction cost will be presented
transaksi akan disajikan sebagai bagian dari as part of the loan or fund borrowings and amortized
pinjaman diberikan atau pinjaman diterima dan when the loan is disbursed to the debtors or the fund
kemudian diamortisasi ketika pinjaman diberikan borrowings have been drawn by the Company.
tersebut telah disalurkan kepada debitur atau
pinjaman diterima telah ditarik oleh Perusahaan.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan As of December 31, 2023 and 2022, management
2022, manajemen berpendapat bahwa beban believes that the deferred charges are realizable in
tangguhan dapat direalisasi pada kegiatan bisnis the ordinary course of business.
normal.
14. ASET LAIN-LAIN 14. OTHER ASSETS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Piutang lain-lain - setelah
dikurangi cadangan kerugian Other receivables - net of allowance
penurunan nilai sebesar for impairment losses of
Rp192 tahun 2023 dan Rp192 in 2023 and
Rp404 tahun 2022 16.667 13.585 Rp404 in 2022
Perangkat lunak komputer 8.355 8.104 Computer softwares
Uang muka 192 270 Advances
25.214 21.959
Termasuk di dalam piutang lain-lain adalah piutang Included in other receivables are commitment income
atas pendapatan komitmen terkait pinjaman yang receivables related to undrawn loan facilities and
diberikan yang belum ditarik dan piutang advisory income receivables.
pendapatan jasa advisory.
77
Page 382
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
14. ASET LAIN-LAIN (lanjutan) 14. OTHER ASSETS (continued)
Perangkat lunak komputer Computer softwares
31 Desember/December 31, 2023
Saldo awal/
Beginning Penambahan/ Saldo akhir/
balance Additions Ending balance
Biaya perolehan 49.558 3.533 53.091 Cost
Akumulasi amortisasi (41.454) (3.282) (44.736) Accumulated amortization
Nilai buku neto 8.104 8.355 Net book value
31 Desember/December 31, 2022
Saldo awal/
Beginning Penambahan/ Saldo akhir/
balance Additions Ending balance
Biaya perolehan 44.790 4.768 49.558 Cost
Akumulasi amortisasi (38.907) (2.547) (41.454) Accumulated amortization
Nilai buku neto 5.883 8.104 Net book value
Manajemen berpendapat bahwa cadangan kerugian Management believes that the allowance for
penurunan nilai atas aset lain-lain telah memadai. impairment losses on other assets is adequate.
15. UTANG LAIN-LAIN 15. OTHER PAYABLES
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pihak berelasi Related parties
Deposit dari debitur 1.908 1.946 Deposits from debtors
Pihak ketiga Third parties
Utang sewa 3.450 - Lease liabilities
Jasa profesional 1.330 2.686 Professional services
Lain-lain 737 726 Others
Deposit dari debitur 595 12.057 Deposits from debtors
8.020 17.415
Termasuk di dalam deposit dari debitur adalah Included in the deposits from debtors is the provision
pencadangan pembayaran bunga bulanan. for monthly interest payments.
78
Page 383
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
16. BEBAN MASIH HARUS DIBAYAR DAN 16. ACCRUED EXPENSES AND OTHER LIABILITIES
LIABILITAS LAIN-LAIN
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pihak berelasi Related parties
Bonus 11.981 13.737 Bonus
Cadangan tunjangan 8.497 6.960 Benefits provision
Beban komitmen 240 1.225 Commitment fees
20.718 21.922
Pihak ketiga Third parties
Bonus 30.596 23.565 Bonus
Beban jasa profesional 18.021 11.650 Professional fee expense
Pengembangan sistem 4.199 3.696 System development
Lain-lain 5.477 5.881 Others
58.293 44.792
79.011 66.714
Beban komitmen kepada pihak berelasi merupakan Commitment expenses to related parties represent
beban komitmen atas pinjaman yang belum commitment fees in relation to the undrawn
dicairkan oleh Perusahaan, yang diberikan oleh borrowings by the Company, which are provided by
Asian Development Bank dan World Bank the Asian Development Bank and World Bank in the
menggunakan mekanisme Pinjaman Subordinasi form of Subordinated Loan through PT Sarana Multi
melalui PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) Infrastruktur (Persero) (Notes 20 and 31).
(Catatan 20 dan 31).
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN 17. DEBT SECURITIES ISSUED
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Obligasi I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Bond I
Finance Tahun 2016: Year 2016:
Seri C C Series
Pihak berelasi - 169.500 Related parties
Pihak ketiga - 255.500 Third parties
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap I Shelf Registration Bond I Phase I
Tahun 2019: Year 2019:
Seri C C Series
Pihak ketiga 163.000 163.000 Third parties
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap II Shelf Registration Bond I Phase II
Tahun 2020: Year 2020:
Seri B B Series
Pihak berelasi - 140.000 Related parties
Pihak ketiga - 670.000 Third parties
Seri C C Series
Pihak ketiga 120.000 120.000 Third parties
79
Page 384
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Euro Medium Term Note Programme 2.204.488 2.359.650 Euro Medium Term Note Programme
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Indonesia Infrastructure Finance
Infrastructure Finance Tahap I Shelf Registration Bond II Phase I
Tahun 2023: Year 2023:
Seri A A Series
Pihak berelasi 51.156 - Related parties
Pihak ketiga 109.453 - Third parties
Seri B B Series
Pihak ketiga 245.060 - Third parties
Seri C C Series
Pihak ketiga 94.331 - Third parties
2.987.488 3.877.650
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Beban bunga masih harus dibayar 18.710 36.854 Accrued interest expenses
Biaya penerbitan belum diamortisasi (13.916) (13.064) Unamortized issuance costs
Diskonto belum diamortisasi (11.228) (17.602) Unamortized discount
2.981.054 3.883.838
Obligasi I Indonesia Infrastructure Finance Tahun Indonesia Infrastructure Finance Bond I Year 2016
2016
Pada tanggal 29 Juni 2016, Perusahaan telah On June 29, 2016, the Company obtained
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectiveness statement from Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-336/D.04/2016 untuk Authority through its letter No. S-336/D.04/2016 to
melakukan penawaran umum Obligasi I Indonesia conduct public offering on Indonesia Infrastructure
Infrastructure Finance Tahun 2016. Finance Bond I Year 2016.
Pada tanggal 19 Juli 2016, Perusahaan telah On July 19, 2016, the Company received the funds
menerima dana hasil penerbitan obligasi tersebut from the bond’s issuance totaling to Rp1,500,000
sebesar Rp1.500.000 yang terdiri dari: which consists of:
- Seri A sebesar Rp825.000 dengan tingkat bunga - Series A amounting to Rp825,000 with a fixed
tetap 8,25% per tahun untuk tenor 3 tahun; interest rate of 8.25% per annum and tenor of
3 years;
- Seri B sebesar Rp250.000 dengan tingkat bunga - Series B amounting to Rp250,000 with a fixed
tetap 8,70% per tahun untuk tenor 5 tahun; dan interest rate of 8.70% per annum and tenor of
5 years; and
- Seri C sebesar Rp425.000 dengan tingkat bunga - Series C amounting to Rp425,000 with a fixed
tetap 9,00% per tahun untuk tenor 7 tahun. interest rate of 9.00% per annum and tenor of
7 years.
Perusahaan telah melakukan pelunasan atas The Company has fully repaid A Series Bond,
Pinjaman Seri A, Seri B dan Seri C, sesuai jatuh B Series Bond and C Series Bond on its maturity
temponya masing-masing pada tanggal 19 Juli date on July 19, 2019, July 19, 2021 and July 19,
2019, 19 Juli 2021 dan 19 Juli 2023. 2023, respectively.
Wali amanat dari penerbitan Obligasi ini adalah The trustee for the bond issuance is PT Bank
PT Bank Mega Tbk. Mega Tbk.
Pada tanggal 31 Desember 2022 peringkat Obligasi As of December 31, 2022, the Indonesia
I Indonesia Infrastructure Finance Tahun 2016 Infrastructure Finance Bond I Year 2016 is rated
menurut Pefindo adalah idAAA dan Fitch Rating idAAA by Pefindo and AAA(idn) by Fitch rating
Indonesia adalah AAA(idn). Indonesia.
80
Page 385
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
Obligasi I Indonesia Infrastructure Finance Tahun Indonesia Infrastructure Finance Bond I Year 2016
2016 (lanjutan) (continued)
Perjanjian obligasi mencakup beberapa The bond agreement includes several covenants,
pembatasan, antara lain mengenai larangan among others, the prohibition of reduction of
pengurangan modal dasar, modal ditempatkan dan authorized capital, issued and paid-up capital,
modal disetor, penggabungan dan atau peleburan merger, related party transactions, new loans with
usaha, utang baru yang memiliki hak tagih lebih higher right to claim more than bonds issued, and
tinggi dari obligasi yang diterbitkan, dan pinjaman borrowing other than borrowing to employees and
selain pinjaman kepada pegawai dan pinjaman yang borrowing granted in order to carry out the daily
diberikan dalam rangka melaksanakan kegiatan business activities of the Company.
usaha sehari-hari Perusahaan.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2023 and 2022,
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan obligations according to the Trustee Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Perwaliamanatan.
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2019 Bond I Phase I Year 2019
Pada tanggal 13 Desember 2019, Perusahaan telah On December 13, 2019, the Company obtained
menerima pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effectiveness statement from the Financial Services
Keuangan melalui surat No. S-198/D.04/2019 untuk Authority through its letter No. S-198/D.04/2019 to
melakukan penawaran umum Obligasi conduct public offering on Indonesia Infrastructure
Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Finance Finance Shelf Registration Bond I Phase I Year
Tahap I Tahun 2019. 2019.
Pada tanggal 18 Desember 2019, Perusahaan telah On December 18, 2019, the Company received the
menerima dana hasil penerbitan obligasi tersebut funds from the bond’s issuance totaling to
sebesar Rp1.500.000 yang terdiri dari: Rp1,500,000 which consists of:
- Seri A sebesar Rp965.000 dengan tingkat bunga - Series A amounting to Rp965,000 with a fixed
tetap 6,75% per tahun untuk tenor 370 hari; interest rate of 6.75% per annum and tenor of
370 days;
- Seri B sebesar Rp372.000 dengan tingkat bunga - Series B amounting to Rp372,000 with a fixed
tetap 7,75% per tahun untuk tenor 3 tahun; dan interest rate of 7.75% per annum and tenor of
3 years; and
- Seri C sebesar Rp163.000 dengan tingkat bunga - Series C amounting to Rp163,000 with a fixed
tetap 7,90% per tahun untuk tenor 5 tahun. interest rate of 7.90% per annum and tenor of
5 years.
Perusahaan telah melakukan pelunasan atas The Company has fully repaid Series A Bond and
Obligasi Seri A dan Seri B sesuai jatuh temponya Series B Bond on its maturity date on December 28,
masing-masing pada tanggal 28 Desember 2020 2020 and December 18, 2022, respectively.
dan 18 Desember 2022.
Obligasi Seri C akan dibayarkan penuh pada The Series C Bonds shall be fully repaid on
tanggal 18 Desember 2024. Bunga dibayarkan December 18, 2024. Interest is paid quarterly.
setiap tiga bulan.
Wali amanat dari penerbitan Obligasi ini adalah The trustee for the bond issuance is PT Bank
PT Bank Mega Tbk. Mega Tbk.
81
Page 386
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2019 (lanjutan) Bond I Phase I Year 2019 (continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Indonesia
peringkat Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration Bond I
Infrastructure Finance Tahap I Tahun 2019 menurut Phase I Year 2019 is rated idAAA by Pefindo.
Pefindo adalah idAAA.
Perjanjian obligasi mencakup beberapa The bond agreement includes several covenants,
pembatasan, antara lain mengenai larangan among others, the prohibition of reduction of
pengurangan modal dasar, modal ditempatkan dan authorized capital, issued and paid-up capital,
modal disetor, penggabungan dan atau peleburan merger, related party transactions, new loans with
usaha, utang baru yang memiliki hak tagih lebih higher right to claim more than bonds issued, and
tinggi dari obligasi yang diterbitkan, dan pinjaman borrowing other than borrowing to employees and
selain pinjaman kepada pegawai dan pinjaman yang borrowing granted in order to carry out the daily
diberikan dalam rangka melaksanakan kegiatan business activities of the Company.
usaha sehari-hari Perusahaan.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2023 and 2022,
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Trustee Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Perwaliamanatan.
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap II Tahun 2020 Bond I Phase II Year 2020
Pada bulan Oktober 2020, Perusahaan telah In October 2020, the Company conducted public
melakukan penawaran umum Obligasi offering on Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Finance Registration Bond I Phase II Year 2020.
Tahap II Tahun 2020.
Pada tanggal 21 Oktober 2020, Perusahaan telah On October 21, 2020, the Company received the
menerima dana hasil penerbitan obligasi tersebut funds from the bond’s issuance totaling to
sebesar Rp1.500.000 yang terdiri dari: Rp1,500,000 which consists of:
- Seri A sebesar Rp570.000 dengan tingkat bunga - Series A amounting to Rp570,000 with a fixed
tetap 5,00% per tahun untuk tenor 367 hari; interest rate of 5.00% per annum and tenor of
367 days;
- Seri B sebesar Rp810.000 dengan tingkat bunga - Series B amounting to Rp810,000 with a fixed
tetap 6,65% per tahun untuk tenor 3 tahun; dan interest rate of 6.65% per annum and tenor of
3 years; and
- Seri C sebesar Rp120.000 dengan tingkat bunga - Series C amounting to Rp120,000 with a fixed
tetap 6,90% per tahun untuk tenor 5 tahun. interest rate of 6.90% per annum and tenor of
5 years.
Perusahaan telah melakukan pelunasan atas The Company has fully repaid Series A Bond and
Obligasi Seri A dan Seri B sesuai jatuh temponya Series B Bond on its maturity date on October 28,
masing-masing pada tanggal 28 Oktober 2021 dan 2021 and October 21, 2023, respectively.
21 Oktober 2023.
Obligasi Seri C akan dibayarkan penuh pada The Series C Bonds shall be fully repaid on
tanggal 21 Oktober 2025. Bunga dibayarkan setiap October 21, 2025. Interest is paid quarterly.
tiga bulan.
Wali amanat dari penerbitan Obligasi ini adalah The trustee for the bond issuance is PT Bank
PT Bank Mega Tbk. Mega Tbk.
82
Page 387
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap II Tahun 2020 (lanjutan) Bond I Phase II Year 2020 (continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Indonesia
peringkat Obligasi Berkelanjutan I Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration Bond I
Infrastructure Finance Tahap II Tahun 2020 menurut Phase II Year 2020 is rated idAAA by Pefindo.
Pefindo adalah idAAA.
Perjanjian obligasi mencakup beberapa The bond agreement includes several covenants,
pembatasan, antara lain mengenai larangan among others, the prohibition of reduction of
pengurangan modal dasar, modal ditempatkan dan authorized capital, issued and paid-up capital,
modal disetor, penggabungan dan atau peleburan merger, related party transactions, new loans with
usaha, utang baru yang memiliki hak tagih lebih higher right to claim more than bonds issued, and
tinggi dari obligasi yang diterbitkan, dan pinjaman borrowing other than borrowing to employees and
selain pinjaman kepada pegawai dan pinjaman yang borrowing granted in order to carry out the daily
diberikan dalam rangka melaksanakan kegiatan business activities of the Company.
usaha sehari-hari Perusahaan.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2023 and 2022,
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Trustee Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Perwaliamanatan.
Euro Medium Term Notes (“EMTN”) Programme Euro Medium Term Notes (“EMTN”) Programme
Tahun 2021 Year 2021
Perusahaan telah menerbitkan dan menawarkan The Company had issued and offered Senior
Surat Utang Senior Tanpa Jaminan dalam jumlah Unsecured Notes with nominal amounting to
nominal sebesar USD150.000.000 dengan tenor USD150,000,000 with a tenor of 5 years and a fixed
selama 5 tahun dan tingkat suku bunga tetap 1,50% interest rate of 1.50% per annum.
per tahun.
Surat Utang Senior tanpa Jaminan tersebut telah The Senior Unsecured Notes was listed on the
tercatat di Singapore Stock Exchange (“SGX”) pada Singapore Stock Exchange (“SGX”) on January 28,
tanggal 28 Januari 2021 sebagai bagian dari 2021 under the USD500,000,000 Euro Medium
USD500.000.000 Euro Medium Term Note Term Note Programme which were rated ”BBB” by
Programme yang mendapatkan peringkat “BBB” Fitch Rating.
oleh Fitch Rating.
Penggunaan dana dari penerbitan Surat Utang The use of the proceeds from the issuance of the
tersebut akan digunakan untuk green projects yang Notes will be used towards the eligible green
memenuhi syarat dan/atau proyek sosial yang projects and/or eligible social projects for
memenuhi syarat untuk surat utang berkelanjutan. sustainability bonds.
Wali amanat dari penerbitan Obligasi ini adalah The trustee for the bond issuance is Citicorp
Citicorp International Limited. International Limited.
83
Page 388
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
Euro Medium Term Notes (“EMTN”) Programme Euro Medium Term Notes (“EMTN”) Programme
Tahun 2021 (lanjutan) Year 2021 (continued)
Perjanjian surat utang mencakup beberapa The note agreement includes several covenants,
pembatasan, antara lain mengenai larangan among others, the prohibition of acquiring a material
memiliki anak perusahaan material di mana subsidiary whose revenue or total assets amount to
pendapatan atau total aset anak perusahaan tidak not less than 10% of the consolidated revenue or
kurang 10% dari pendapatan konsolidasian atau consolidated total assets, binding a mortgage,
total aset konsolidasian, mengikat hak tanggungan, fiducia, charge, lien, pledge or other security interest
fidusia, biaya, gadai, janji atau instrumen keamanan to secure a relevant indebtedness, unless the issuer
lainnya, kecuali penerbit memastikan bahwa: ensures that:
- Semua jumlah terhutang telah dijaminkan - All amounts payable are secured by the security
dengan instrumen keamanan secara sama dan interest equally and rateably with the consent of
terukur dengan persetujuan dari Wali amanat, the Trustee, or;
atau;
- Instrumen keamanan atau ketentuan lain - Such security interest or other arrangement is
disediakan oleh Wali amanat dengan provided which the Trustee shall, in its absolute
pertimbangan mutlak, jika instrumen keamanan discretion, if security interest or other arrangement
atau ketentuan lain tersebut dianggap tidak deemed not material or less beneficial to the
material atau tidak memberikan manfaat kepada Noteholders or as is approved by an Extraordinary
Pemegang surat utang atau sebagaimana di Resolution of the Noteholders.
setujui melalui Pernyataan Luar Biasa
Pemegang surat utang.
Untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2023, For the year period ended December 31, 2023, the
Perusahaan telah melakukan pembelian kembali Company has repurchased and canceled Senior
dan pembatalan Surat Utang Senior Tanpa Jaminan Unsecured Notes amounting to USD7,000,000.
sebesar USD7.000.000.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2023 and 2022,
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Trustee Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Perwaliamanatan.
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2023 Bond II Phase I Year 2023
Pada bulan Desember 2023, Perusahaan telah In December 2023, the Company conducted public
melakukan penawaran umum Obligasi offering on Indonesia Infrastructure Finance Shelf
Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Finance Registration Bond II Phase I Year 2023.
Tahap I Tahun 2023.
Pada tanggal 22 Desember 2023, Perusahaan telah On December 22, 2023, the Company received the
menerima dana hasil penerbitan obligasi tersebut funds from the bond’s issuance totaling to
sebesar Rp500.000 yang terdiri dari: Rp500,000 which consists of:
- Seri A sebesar Rp160.609 dengan tingkat bunga - Series A amounting to Rp160,609 with a fixed
tetap 6,45% per tahun untuk tenor 370 hari; interest rate of 6.45% per annum and tenor of
370 days;
- Seri B sebesar Rp245.060 dengan tingkat bunga - Series B amounting to Rp245,060 with a fixed
tetap 6,70% per tahun untuk tenor 3 tahun; dan interest rate of 6.70% per annum and tenor of
3 years; and
- Seri C sebesar Rp94.331 dengan tingkat bunga - Series C amounting to Rp94,331 with a fixed
tetap 6,80% per tahun untuk tenor 5 tahun. interest rate of 6.80% per annum and tenor of
5 years.
84
Page 389
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
17. SURAT UTANG YANG DITERBITKAN (lanjutan) 17. DEBT SECURITIES ISSUED (continued)
Obligasi Berkelanjutan II Indonesia Infrastructure Indonesia Infrastructure Finance Shelf Registration
Finance Tahap I Tahun 2023 (lanjutan) Bond II Phase I Year 2023 (continued)
Penggunaan dana dari penerbitan Surat Utang The use of the proceeds from the issuance of the
tersebut akan digunakan untuk pembayaran Notes will be used to pay a portion of the Company’s
sebagian utang Perusahaan dan untuk kegiatan debt and finance towards the infrastructure projects
pembiayaan proyek-proyek infrastruktur di in Indonesia.
Indonesia.
Perjanjian obligasi mencakup beberapa The bond agreement includes several covenants,
pembatasan, antara lain mengenai larangan among others, the prohibition of reduction of
pengurangan modal dasar, modal ditempatkan dan authorized capital, issued and paid-up capital,
modal disetor, penggabungan dan atau peleburan merger, related party transactions, new loans with
usaha, utang baru yang memiliki hak tagih lebih higher right to claim more than bonds issued, and
tinggi dari obligasi yang diterbitkan, dan pinjaman borrowing other than borrowing to employees and
selain pinjaman kepada pegawai dan pinjaman yang borrowing granted in order to carry out the daily
diberikan dalam rangka melaksanakan kegiatan business activities of the Company.
usaha sehari-hari Perusahaan.
Wali amanat dari penerbitan Obligasi ini adalah The trustee for the bond issuance is PT Bank
PT Bank Mega Tbk. Mega Tbk.
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal For the year ended December 31, 2023, the
31 Desember 2023, Perusahaan telah memenuhi Company has fulfilled all covenants and obligations
ketentuan tentang pembatasan-pembatasan dan according to the Trustee Agreements.
kewajiban-kewajiban sebagaimana disepakati
dalam Perjanjian Perwaliamanatan.
Berikut adalah informasi pembayaran surat utang Following is the information of the payment of debt
yang diterbitkan selama tahun yang berakhir pada securities issued for the year ended on such dates:
tanggal-tanggal tersebut:
31 Desember / 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pembayaran surat utang yang diterbitkan Payments of debt securities issued
Pihak berelasi 309.500 30.000 Related parties
Pihak ketiga 1.022.123 342.000 Third parties
1.331.623 372.000
Berikut adalah informasi penerimaan surat utang Following is the information of the proceeds from
yang diterbitkan selama tahun yang berakhir pada debt securities issued for the year ended on such
tanggal-tanggal tersebut: dates:
31 Desember / 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Penerimaan surat utang yang diterbitkan Proceeds from debt securities issued
Pihak berelasi 51.156 - Related parties
Pihak ketiga 448.844 - Third parties
500.000 -
85
Page 390
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
18. PENDAPATAN DITERIMA DIMUKA 18. UNEARNED REVENUE
Pendapatan diterima dimuka merupakan provisi Deferred income represents provision received
yang diterima terkait pinjaman diberikan yang related to loan receivables which have not been
dananya belum ditarik oleh debitur. Pada tanggal drawdown yet by the debtors. As of December 31,
31 Desember 2023, total pendapatan diterima 2023, total unearned revenue amounted to Rp7,544
dimuka adalah sebesar Rp7.544 (2022: Rp2.589). (2022: Rp2,589).
19. PINJAMAN DITERIMA 19. FUND BORROWINGS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Rupiah Rupiah
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 2.350.000 1.450.000 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Permata Tbk 1.000.000 1.500.000 PT Bank Permata Tbk
PT Bank BNP Paribas Indonesia 300.000 - PT Bank BNP Paribas Indonesia
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 200.000 - PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank Tabungan PT Bank Tabungan
Negara (Persero) Tbk 100.000 - Negara (Persero) Tbk
PT Bank Danamon Indonesia Tbk - 375.000 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank QNB Indonesia Tbk - 300.000 PT Bank QNB Indonesia Tbk
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Asian Development Bank Asian Development Bank
(USD21.203.553 pada tahun 2023 (USD21,203,553 in 2023
dan USD5.722.885 pada tahun 2022) 326.874 90.027 and USD5,722,885 in 2022)
International Finance Corporation
(USDNihil pada tahun 2023 International Finance Corporation
dan USD100.000.000 (USDNil in 2023
pada tahun 2022) - 1.573.100 and USD100,000,000 in 2022)
4.276.874 5.288.127
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Beban bunga masih harus dibayar 15.612 11.457 Accrued interest expenses
Biaya transaksi belum diamortisasi (10.795) (28.726) Unamortized transaction costs
4.281.691 5.270.858
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from
dari PT Bank Mandiri (Persero) Tbk dengan jumlah PT Bank Mandiri (Persero) Tbk amounting
sebesar Rp3.000.000 dan USD100.000.000 yang to Rp3,000,000 and USD100,000,000 which
terdiri dari pinjaman transaksi khusus sebesar consists of special transaction loans amounting
Rp2.500.000, kredit jangka pendek Rp500.000 dan to Rp2,500,000, short term credit amounting
treasury line sebesar USD100.000.000 (Catatan 31 to Rp500,000 and treasury lines amounting
dan 33). to USD100,000,000 (Notes 31 and 33).
Pinjaman transaksi khusus memiliki suku bunga Special transaction loan has an interest rate of
sebesar JIBOR 1 bulan + 1,59% per tahun dengan 1-month JIBOR + 1.59% per annum with tenor of
tenor 3 tahun dan akan dibayarkan penuh pada 3 years and a bullet repayment on October 26, 2021.
tanggal 26 Oktober 2021. Bunga dibayarkan setiap Interest is paid monthly.
bulan.
Pada tanggal 17 April 2020, Perusahaan telah As of April 17, 2020, the Company had drawdown
mencairkan fasilitas pinjaman transaksi khusus the special transaction loan facility amounting to
sebesar Rp2.500.000. Rp2,500,000.
86
Page 391
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (lanjutan) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (continued)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III (lanjutan) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III (continued)
Perusahaan telah melakukan pelunasan atas The Company had repaid the special transaction
fasilitas pinjaman transaksi khusus tersebut dengan loan facility through several repayment, as follows:
melakukan beberapa kali pembayaran, yaitu:
- pada tanggal 26 Oktober 2021 sebesar - On October 26, 2021, amounting to
Rp1.000.000; Rp1,000,000;
- pada tanggal 26 Februari 2021 sebesar - On February 26, 2021, amounting to Rp500,000;
Rp500.000; dan and
- pada tanggal 30 November 2020 sebesar - On November 30, 2020, amounting to
Rp1.000.000. Rp1,000,000.
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan The Company periodically drawdown their short
penarikan secara berkala atas fasilitas kredit jangka term credit facility, with most recent drawdown
pendek, di mana penarikan terakhir dilakukan occuring on November 28, 2023 amounting to
tanggal 28 November 2023 sebesar Rp350.000 Rp350,000 (2022: Rp200,000).
(2022: Rp200.000).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan The Company periodically repaid their short term
pelunasan secara berkala atas fasilitas kredit jangka credit facility, with most recent repayment occuring
pendek, di mana pelunasan terakhir dilakukan on January 5, 2023 amounting to Rp200,000 (2022:
tanggal 5 Januari 2023 sebesar Rp200.000 (2022: Rp250,000).
Rp250.000).
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman The Company obtained loan facility of special
transaksi khusus diterima dari PT Bank transaction loan from PT Bank Mandiri
Mandiri (Persero) Tbk dengan jumlah (Persero) Tbk amounting to Rp2,000,000 (Notes 31
sebesar Rp2.000.000 (Catatan 31 dan 33). and 33).
Pinjaman transaksi khusus memiliki suku bunga Special transaction loan has an interest rate of
sebesar JIBOR 3 bulan + 1,55% per tahun dengan 3-month JIBOR + 1.55% per annum with tenor of
tenor 4 tahun dan akan dibayarkan penuh pada 4 years and a bullet repayment on
tanggal 17 November 2025. Bunga dibayarkan November 17, 2025. Interest is paid monthly.
setiap bulan.
Pada tanggal 15 Juni 2023, Perusahaan On June 15, 2023, the Company has signed
menandatangani adendum perjanjian pemberian addendum facility agreement of Term Loan facility
fasilitas pinjaman Term Loan yang merubah suku that changes interest rate into fixed interest rate of
bunga menjadi suku bunga tetap sebesar 6,75% per 6.75% per annum.
tahun.
87
Page 392
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (lanjutan) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (continued)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV (lanjutan) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV (continued)
Rincian penarikan atas fasilitas pinjaman transaksi Details of drawdown of special transaction loan
khusus dari PT Bank Mandiri (Persero) Tbk adalah facilities from PT Bank Mandiri (Persero) Tbk are as
sebagai berikut: follows:
Tanggal/Date Total/Amount
Rp
Penarikan 1 30 Desember/December 30, 2021 600.000 1st drawdown
Penarikan 2 27 April/April 27, 2022 300.000 2nd drawdown
Penarikan 3 27 Oktober/October 27, 2022 350.000 3rd drawdown
Penarikan 4 31 Mei/May 31, 2023 350.000 4th drawdown
Penarikan 5 13 Juni/June 13, 2023 50.000 5th drawdown
Penarikan 6 16 Juni/June 16, 2023 350.000 6th drawdown
2.000.000
Tidak ada jaminan untuk fasilitas-fasilitas pinjaman The fund borrowings are unsecured.
diberikan ini.
Dalam perjanjian pinjaman PT Bank Mandiri Under PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III and IV loan
(Persero) Tbk III dan IV tersebut, Perusahaan agreements, the Company is obliged to fulfill certain
diwajibkan memenuhi beberapa persyaratan financial covenants and negative covenants.
keuangan dan persyaratan negatif (negative
covenants).
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan the Company, among others is to fulfill the maximum
Gearing ratio sebesar maksimum 6 kali dan Net Gearing ratio of 6 times and maximum Net Non-
Non-Performing Loan sebesar maksimum 5%. Performing Loan of 5%.
Persyaratan negatif mencakup keharusan untuk The negative covenants include requirement to
memperoleh persetujuan dari PT Bank Mandiri obtain consent from PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
(Persero) Tbk untuk melakukan transaksi tertentu to conduct certain transaction outside of the ordinary
diluar kegiatan usaha normal Perusahaan dan business activity of the Company and certain
pembatasan tertentu untuk melakukan transaksi restriction to conduct certain transaction when the
tertentu jika Perusahaan melanggar persyaratan Company is in breach of financial covenant.
keuangan.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Pinjaman.
PT Bank Permata Tbk PT Bank Permata Tbk
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from PT Bank
dari PT Bank Permata Tbk dengan jumlah sebesar Permata Tbk amounting to Rp2,100,000 and
Rp2.100.000 dan USD1.000.000 yang terdiri dari USD1,000,000 which consists of Term Loan I
Perjanjian Term Loan I sebesar Rp1.000.000, Agreement amounting to Rp1,000,000, Term Loan II
Perjanjian Term Loan II sebesar Rp1.000.000, Agreement amounting to Rp1,000,000, Money
Perjanjian Money Market sebesar Rp100.000 dan Market Agreement amounting to Rp100,000 and
Perjanjian Transaksi Valuta Asing sebesar Foreign Exchange Transaction Agreement
USD1.000.000 (Catatan 33). Tidak ada jaminan amounting to USD1,000,000 (Note 33). The fund
untuk fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan ini. borrowings are unsecured.
88
Page 393
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Permata Tbk (lanjutan) PT Bank Permata Tbk (continued)
Dalam perjanjian pinjaman PT Bank Permata Tbk, Under PT Bank Permata Tbk loan agreements, the
Perusahaan diwajibkan memenuhi beberapa Company is obliged to fulfill certain negative
persyaratan negatif (negative covenants) mencakup covenants including requirement to obtain consent
keharusan untuk memperoleh persetujuan dari from PT Bank Permata Tbk to:
PT Bank Permata Tbk untuk:
membayar sebagian atau seluruh utang kepada pay in part or full payable to shareholders; and
pemegang saham; dan
mengubah sifat dan kegiatan usaha yang change the nature and current business activities
sedang dijalankan atau melakukan kegiatan or conduct certain transaction outside of the
usaha diluar kegiatan usahanya sehari-hari. ordinary business activity.
Pinjaman Term Loan I memiliki suku bunga sebesar Term Loan I bears an interest rate of 6.90% per
6,90% per tahun dengan tenor 3 tahun dan annum with tenor of 3 years and a bullet repayment
dibayarkan penuh pada tanggal 30 November 2023. on November 30, 2023. Interest is paid monthly.
Bunga dibayarkan setiap bulan.
Pada tanggal 31 Desember 2020, Perusahaan telah As of December 31, 2020, the Company had
mencairkan seluruh fasilitas Term Loan I tersebut drawdown the Term Loan I Facility amounting to
sebesar Rp1.000.000. Rp1,000,000.
Pada tanggal 1 Maret 2021, Perusahaan melakukan On March 1, 2021, the Company early repaid the
percepatan pelunasan atas pokok fasilitas Term principal of the Term loan I Facility amounting to
Loan I sebesar Rp500.000. Rp500,000.
Pada tanggal 30 November 2023, Perusahaan On November 30, 2023, the Company repaid the
melakukan pelunasan atas pokok fasilitas Term principal of the Term loan I Facility amounting to
Loan I sebesar Rp500.000. Rp500,000.
Pinjaman Term Loan II memiliki suku bunga tetap Term Loan II bears an fixed interest rate of 5.40%
sebesar 5,40% per tahun dan suku bunga floating per annum and floating rates of 3-month JIBOR +
sebesar JIBOR 3 bulan + 1,50% per tahun dan 1.50% per annum and 3-month JIBOR + 1.55% per
JIBOR 3 bulan + 1,55% per tahun dengan tenor annum with tenor of 3 years and a bullet repayment
3 tahun dan akan dibayarkan penuh pada tanggal on October 27, 2025. Interest is paid monthly.
27 Oktober 2025. Bunga dibayarkan setiap bulan.
Pada tanggal 27 Mei 2022, Perusahaan telah As of May 27, 2022, the Company had drawdown the
mencairkan fasilitas Term Loan II tersebut sebesar Term Loan II Facility amounting to Rp100,000 with
Rp100.000 dengan suku bunga tetap sebesar an interest rate of 5.40% per annum.
5,40% per tahun.
Pada tanggal-tanggal 21 Juli 2022 dan 28 Juli 2022, As of July 21, 2022 and July 28, 2022, the Company
Perusahaan telah mencairkan fasilitas Term Loan II had drawdown the Term Loan II facility amounting to
tersebut masing-masing sebesar Rp300.000 dan Rp300,000 and Rp350,000, respectively with an
Rp350.000 dengan suku bunga floating sebesar interest rate of 3-month JIBOR + 1,50% per annum.
JIBOR 3 bulan + 1,50% per tahun.
Pada tanggal 27 Oktober 2022, Perusahaan telah As of October 27, 2022, the Company had drawdown
mencairkan fasilitas Term Loan II tersebut sebesar the Term Loan II facility amounting to Rp250,000
Rp250.000 dengan suku bunga floating sebesar with an interest rate of 3-month JIBOR + 1,55% per
JIBOR 3 bulan + 1,55% per tahun. annum.
89
Page 394
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Permata Tbk (lanjutan) PT Bank Permata Tbk (continued)
Pada tanggal 21 Agustus 2023, Perusahaan dan As of August 21, 2023, the Company and
PT Bank Permata Tbk sepakat untuk merubah PT Bank Permata Tbk agreed to change the interest
tingkat suku bunga fasilitas Term Loan II dengan rate for Term Loan II facility with an interest rate of
tingkat suku bunga JIBOR 3 bulan + 0,90% per 3-month JIBOR + 0.90% per annum.
tahun.
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
penarikan secara berkala atas fasilitas Money drawdown their Money Market facility, with most
Market, di mana penarikan terakhir dilakukan recent drawdown occuring on October 19, 2023
tanggal 19 Oktober 2023 sebesar Rp100.000 (2022: amounting to Rp100,000 (2022: Rp100,000).
Rp100.000).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
pelunasan secara berkala atas fasilitas Money repaid their Money Market facility, with most recent
Market, di mana pelunasan terakhir dilakukan repayment occuring on October 30, 2023
tanggal 30 Oktober 2023 sebesar Rp100.000 (2022: amounting to Rp100,000 (2022: Rp100,000).
Rp100.000).
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Pinjaman.
PT Bank BNP Paribas Indonesia PT Bank BNP Paribas Indonesia
Perusahaan memperoleh fasilitas Revolving Loan The Company obtained Revolving loan facility of
Facility dari PT Bank BNP Paribas Indonesia from PT Bank BNP Paribas Indonesia amounting to
sebesar Rp300.000 (Catatan 33). Rp300,000 (Note 33).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
penarikan secara berkala atas fasilitas kredit jangka drawdown their short term credit facility, with most
pendek, di mana penarikan terakhir dilakukan recent drawdown occuring on November 28, 2023
tanggal 28 November 2023 dan 20 Desember 2023 and December 20, 2023 amounting to Rp200,000
masing-masing sebesar Rp200.000 dan Rp100.000 and Rp100,000, respectively (2022: RpNil).
(2022: RpNihil).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
pelunasan secara berkala atas fasilitas kredit jangka repaid their short term credit facility, with most
pendek, di mana pelunasan terakhir dilakukan recent repayment occuring on January 5, 2023
tanggal 5 Januari 2023 sebesar Rp200.000 (2022: amounting to Rp200,000 (2022: RpNil).
RpNihil).
Pinjaman ini memiliki suku bunga sebesar 6,15% This loan bears an interest rate of 6.15% per annum.
per tahun. Tidak ada jaminan untuk fasilitas-fasilitas The fund borrowings are unsecured.
pinjaman diberikan ini.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian Pinjaman.
90
Page 395
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Maybank Indonesia Tbk PT Bank Maybank Indonesia Tbk
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from PT Bank
dari PT Bank Maybank Indonesia Tbk dengan Maybank Indonesia Tbk amounting to Rp500,000
jumlah sebesar Rp500.000 dan USD6.000.000 yang and USD6,000,000 which consists of Promissory
terdiri dari Perjanjian Promes Berulang sebesar Loan Agreement amounting to Rp500,000 and
Rp500.000 dan Perjanjian Transaksi Valuta Asing Foreign Exchange Transaction Agreement
sebesar USD6.000.000 (Catatan 33). Tidak ada amounting to USD6,000,000 (Note 33). The fund
jaminan untuk fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan borrowings are unsecured.
ini.
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
penarikan secara berkala atas fasilitas kredit jangka drawdown their short term credit facility, with most
pendek, di mana penarikan terakhir dilakukan recent drawdown occuring on December 20, 2023
tanggal 20 Desember 2023 sebesar Rp200.000 amounting to Rp200,000 (2022: RpNil).
(2022: RpNihil).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
pelunasan secara berkala atas fasilitas kredit jangka repaid their short term credit facility, with most
pendek, di mana pelunasan terakhir dilakukan recent repayment occuring on December 28, 2023
tanggal 28 Desember 2023 sebesar Rp150.000 amounting to Rp150,000 (2022: RpNil).
(2022: RpNihil).
Pinjaman ini memiliki suku bunga masing-masing This loan bears an interest rate of 6.20% per annum.
sebesar 6,20% per tahun. Tidak ada jaminan untuk The fund borrowings are unsecured.
fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan ini.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Company, among others is to fulfill the Current ratio
Current ratio minimum 100%, Gearing ratio minimum 100%, Gearing ratio maximum 6 times and
maksimum 6 kali dan Net Non Performing ratio maximum Net Non Performing ratio of 5%.
maksimum 5%.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian Pinjaman.
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Perusahaan memperoleh fasilitas Credit Line dari The Company obtained Credit Line facility from
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk yang PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk which
terdiri dari fasilitas pinjaman sebesar Rp1.000.000 consists of loan facility amounting to Rp1,000,000
(committed and non-revolving plafond) dan fasilitas (committed and non-revolving plafond) and
Kredit Non Tunai sebesar Rp200.000 (uncommitted, Non-Cash Loan facility amounting to Rp200,000
advised and revolving plafond) (Catatan 33). (uncommitted, advised and revolving plafond)
(Note 33).
Pinjaman ini memiliki suku bunga sebesar JIBOR This loan bears an interest rate of 3-month JIBOR +
3 bulan + 0,90% per tahun. Tidak ada jaminan untuk 0.90% per annum. The fund borrowings are
fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan ini. unsecured.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Company, among others is to fulfill the Current ratio
Current ratio di atas 100%, Gearing ratio maksimal above 100%, Gearing ratio maximum 10 times or
10 kali atau 1000% dan Net Non Performing ratio 1000% and maximum Net Non Performing ratio of
maksimum 5%. 5%.
91
Page 396
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
(lanjutan) (continued)
Pada tanggal 31 Juli 2023, Perusahaan telah As of July 31, 2023, the Company had drawdown the
mencairkan fasilitas Credit Line sebesar Rp100.000 Credit Line Facility amounting to Rp100,000 and
dan jatuh tempo pada tanggal 31 Juli 2027. mature on July 31, 2027.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal During the year ended December 31, 2023, the
31 Desember 2023, Perusahaan telah memenuhi Company has fulfilled all covenants and obligations
ketentuan tentang pembatasan-pembatasan dan according to the Loan Agreements.
kewajiban-kewajiban sebagaimana disepakati
dalam Perjanjian Pinjaman.
PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Danamon Indonesia Tbk
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from PT Bank
dari PT Bank Danamon Indonesia Tbk dengan Danamon Indonesia Tbk amounting to Rp2,500,000
jumlah sebesar Rp2.500.000 dan USD1.000.000 and USD1,000,000 which consists of Term Credit
yang terdiri dari Fasilitas Kredit Berjangka sebesar Facility amounting to Rp500,000, Term Installment
Rp500.000, Fasilitas Kredit Angsuran Berjangka I Credit I amounting to Rp500,000, Term Installment
sebesar Rp500.000, Fasilitas Kredit Angsuran Credit II amounting to Rp1,000,000, Omnibus Trade
Berjangka II sebesar Rp1.000.000, Fasilitas Finance Facility amounting to Rp500,000 and Pre-
Omnibus Trade Finance sebesar Rp500.000, dan Settlement Exposure Facility amounting to
Fasilitas Pre-Settlement Exposure sebesar USD1,000,000 (Note 33).
USD1.000.000 (Catatan 33).
Pinjaman ini memiliki suku bunga sebesar 7,00% This loan has an interest rate of 7.00% per annum
per tahun dengan tenor 3 tahun dan akan with tenor of 3 years and a bullet repayment on
dibayarkan penuh pada tanggal 22 Desember 2023. December 22, 2023. Interest is paid monthly. The
Bunga dibayarkan setiap bulan. Tidak ada jaminan fund borrowings are unsecured.
untuk fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan ini.
Pada tanggal-tanggal 30 November 2020 dan As on November 30, 2020 and December 22, 2020,
22 Desember 2020, Perusahaan telah mencairkan the Company had drawdown the Term Installment
fasilitas Kredit Angsuran Berjangka I dan II masing- Credit I and II amounting to Rp500,000 and
masing sebesar Rp500.000 dan Rp1.000.000. Rp1,000,000, respectively.
Pada tanggal-tanggal 28 Februari 2021 dan On February 28, 2021 and March 30, 2021, the
30 Maret 2021, Perusahaan melakukan percepatan Company early fully repaid the principal of the Term
pelunasan atas pokok Fasilitas Kredit Angsuran Installment Credit I amounting to Rp250,000 and
Berjangka I masing-masing sebesar Rp250.000 dan Rp250,000, respectively.
Rp250.000.
Pada tanggal 22 April 2021 dan 22 Desember 2022, On April 22 2021, and December 22, 2022,
Perusahaan melakukan percepatan pelunasan atas the Company early repaid the principal of the Term
pokok Fasilitas Kredit Angsuran Berjangka II Installment Credit II amounting to Rp250,000, and
masing-masing sebesar Rp250.000 dan Rp375,000, respectively.
Rp375.000.
Pada tanggal 22 Desember 2023, Perusahaan On December 22, 2023, the Company repaid the
melakukan pelunasan atas pokok Fasilitas Kredit principal of the Term Installment Credit II amounting
Angsuran Berjangka II sebesar Rp375.000. to Rp375,000.
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
penarikan secara berkala atas fasilitas Kredit drawdown their Term Credit Facility, with most
Berjangka, di mana penarikan terakhir dilakukan recent drawdown occuring on June 7, 2023
tanggal 7 Juni 2023 sebesar Rp250.000 (2022: amounting to Rp250,000 (2022: Rp100,000).
Rp100.000).
92
Page 397
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank Danamon Indonesia Tbk (lanjutan) PT Bank Danamon Indonesia Tbk (continued)
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
pelunasan secara berkala atas Revolving Credit repaid their Revolving Credit Facility, with most
Facility, di mana pelunasan terakhir dilakukan recent repayment occuring on June 21, 2023
tanggal 21 Juni 2023 sebesar Rp250.000 (2022: amounting to Rp250,000 (2022: Rp100,000).
Rp100.000).
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Debt to the Company, among others is to fulfill the maximum
Equity ratio sebesar maksimum 5 kali. Debt to Equity ratio of 5 times.
Pada tanggal 31 Desember 2023, Perusahaan tidak On December 31, 2023, the Company did not have
memiliki saldo pinjaman diterima dari PT Bank any outstanding fund borrowings from PT Bank
Danamon Indonesia Tbk. Danamon Indonesia Tbk.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Pinjaman.
PT Bank QNB Indonesia Tbk PT Bank QNB Indonesia Tbk
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from PT Bank
dari PT Bank QNB Indonesia Tbk yang terdiri dari QNB Indonesia Tbk which consists of Revolving
Perjanjian Revolving Credit Facility sebesar Credit Facility Agreement amounting to Rp350,000
Rp350.000 dan Perjanjian Transaksi Valuta Asing and Foreign Exchange Transaction Agreement
sebesar USD10.000.000 (Catatan 33). amounting to USD10,000,000 (Note 33).
Pinjaman ini memiliki suku bunga sebesar 1 bulan This loan bears an interest rate of 1-month JIBOR +
JIBOR + 1,10% per tahun atau dapat diubah 1.10% per annum or can be change over the time by
sewaktu-waktu oleh PT Bank QNB Indonesia Tbk PT Bank QNB Indonesia Tbk by giving prior written
dengan menyampaikan pemberitahuan secara notification. The fund borrowings are unsecured.
tertulis sebelumnya. Tidak ada jaminan untuk
fasilitas-fasilitas pinjaman diberikan ini.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Debt to Company, among others is to fulfill the maximum
Equity ratio maksimum sebesar 7 kali, Current ratio Debt to Equity ratio of 7 times, minimum Current
minimal sebesar 100% dan Gross Non Performing ratio of 100 % and maximum Gross Non Performing
ratio maksimum 5%. ratio of 5%.
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
penarikan secara berkala atas Revolving Credit drawdown their Revolving Credit Facility, with most
Facility, di mana penarikan terakhir dilakukan recent drawdown occuring on May 9, 2023
tanggal 9 Mei 2023 sebesar Rp200.000 (2022: amounting to Rp200,000 (2022: RpNil).
RpNihil).
Selama tahun 2023, Perusahaan telah melakukan During the year 2023, the Company periodically
pelunasan secara berkala atas Revolving Credit repaid their Revolving Credit Facility, with most
Facility, di mana pelunasan terakhir dilakukan recent repayment occuring on June 8, 2023
tanggal 8 Juni 2023 sebesar Rp200.000 (2022: amounting to Rp200,000 (2022: RpNil).
RpNihil).
93
Page 398
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
PT Bank QNB Indonesia Tbk (lanjutan) PT Bank QNB Indonesia Tbk (continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023, Perusahaan tidak On December 31, 2023, the Company did not have
memiliki saldo pinjaman diterima dari PT Bank QNB any outstanding fund borrowings from PT Bank QNB
Indonesia Tbk. Indonesia Tbk.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Pinjaman.
Asian Development Bank Asian Development Bank
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facility from Asian
dari Asian Development Bank dengan jumlah Development Bank amounting to USD100,000,000
sebesar USD100.000.000 yang merupakan which represents the channeling from Goverment of
pinjaman penerusan dari Pemerintah Republik Indonesia that considered as senior facility (Notes 31
Indonesia yang bersifat fasilitas senior (Catatan 31 and 33).
dan 33)
Tidak ada jaminan untuk fasilitas-fasilitas pinjaman The fund borrowings are unsecured.
diberikan ini.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Capital Company, among others is to fulfill the minimum
Adequacy Ratio minimal sebesar 12%, Total Long- Capital Adequacy Ratio of 12%, Maximum Total
term Debt to Total Equity Ratio maksimum sebesar Long-term Debt to Total Equity Ratio of 10 times and
10 kali dan Current Ratio minimal sebesar 1 kali. minimum Current Ratio of 1 time.
Rincian penarikan atas fasilitas pinjaman transaksi Details of drawdown of special transaction loan
khusus dari Asian Development Bank adalah facilities from Asian Development Bank are as
sebagai berikut: follows:
Tanggal/Date Total/Amount
USD
Penarikan 1 25 Agustus/August 25, 2022 4.060.578 1st drawdown
Penarikan 2 14 Desember/December 14, 2022 1.662.307 2nd drawdown
Penarikan 3 28 April/April 28, 2023 2.640.009 3rd drawdown
Penarikan 4 5 Mei/May 5, 2023 5.677.881 4th drawdown
Penarikan 5 23 Juni/June 23, 2023 2.423.061 5th drawdown
Penarikan 6 13 Oktober/October 13, 2023 2.375.648 6th drawdown
Penarikan 7 7 November/November 7, 2023 2.246.350 7th drawdown
Penarikan 8 1 Desember/December 1, 2023 117.719 8th drawdown
21.203.553
94
Page 399
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
Asian Development Bank (lanjutan) Asian Development Bank (continued)
Pinjaman ini memiliki tingkat bunga LIBOR 6 bulan This loan bears an interest rate of 6-month LIBOR +
+ 1,75% per tahun. Pada tanggal 5 April 2023, 1.75% per annum. On April 5, 2023, there is a
terdapat amandemen acuan suku bunga floating rate reference amendement based on SOFR
mengambang berdasarkan SOFR menjadi tingkat with the new interest rate of Foreign Loan Agreement
suku bunga Perjanjian Pinjaman Luar Negeri plus total margin. Interest paid semiannually on
ditambah total marjin. Bunga dibayarkan setiap March 1 and September 1. The loan will mature on
enam bulanan pada tanggal 1 Maret dan September 1, 2039.
1 September. Pokok pinjaman akan jatuh tempo
pada tanggal 1 September 2039.
Tingkat suku bunga tahun yang berakhir pada The interest rate for the year ended December 31,
tanggal 31 Desember 2023 berada pada rentang 2023, is in the range of 5.98%-6.68% (2022: 2.39%).
5,98%-6,68% (2022: 2,39%).
Pada tanggal 13 November 2023, Perusahaan dan On November 13, 2023, the Company and Asian
Asian Development Bank telah menandatangani Development Bank had signed addendum II
addendum II Perjanjian Pinjaman Komersial terkait Commercial Loan Facility agreement related to
dengan memperpanjang jangka waktu penarikan extention of availability period until December 31,
menjadi 31 Desember 2025, penyesuaian jumlah 2025, amendment of facility limit from originally
fasilitas dari yang semula USD100.000.000 menjadi USD100,000,000 to USD50,000,000 to reflect
sebesar USD50.000.000 untuk menyesuaikan several changes in the market condition.
dengan kondisi pasar saat ini.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian Pinjaman.
International Finance Corporation International Finance Corporation
International Finance Corporation III International Finance Corporation III
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman diterima The Company obtained loan facilities from
dari International Finance Corporation dengan International Finance Corporation amounting to
jumlah sebesar USD150.000.000 yang terdiri dari USD150,000,000 which consists of A Loans
Pinjaman A sebesar USD50.000.000, Pinjaman B1 amounting to USD50,000,000, B1 Loans amounting
sebesar USD50.000.000 dan Pinjaman B2 sebesar to USD50,000,000 and B2 Loans amounting to
USD50.000.000 (Catatan 31 dan 33). USD50,000,000 (Notes 31 and 33).
Pinjaman A memiliki suku bunga sebesar LIBOR A loan has an interest rate of 3-month LIBOR +
3 bulan + 1,75% per tahun dengan tenor 7 tahun dan 1.75% per annum with tenor of 7 years and a bullet
dibayarkan penuh 7 tahun setelah tanggal penarikan repayment 7 years after the date of the first
pertama. Bunga dibayarkan setiap tiga bulanan drawdown. Interest is paid quarterly on March 15,
pada tanggal 15 Maret, 15 Juni, 15 September dan June 15, September 15 and December 15.
15 Desember.
Pinjaman B1 memiliki suku bunga sebesar LIBOR B1 loan has an interest rate of 3-month LIBOR +
3 bulan + 1,00% per tahun dengan tenor 3 tahun dan 1.00% per annum with tenor of 3 years and a bullet
dibayarkan penuh 3 tahun setelah tanggal penarikan repayment 3 years after the date of the first
pertama. Bunga dibayarkan setiap tiga bulanan drawdown. Interest is paid quarterly on
pada tanggal 15 Maret, 15 Juni, 15 September dan March 15, June 15, September 15 and
15 Desember. December 15.
95
Page 400
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
International Finance Corporation (lanjutan) International Finance Corporation (continued)
International Finance Corporation III (lanjutan) International Finance Corporation III (continued)
Pinjaman B2 memiliki suku bunga sebesar LIBOR B2 loan has an interest rate of 3-month LIBOR +
3 bulan + 1,20% per tahun dengan tenor 5 tahun dan 1.20% per annum with tenor of 5 years and a bullet
dibayarkan penuh 5 tahun setelah tanggal penarikan repayment 5 years after the date of the first
pertama. Bunga dibayarkan setiap tiga bulanan drawdown. Interest is paid quarterly on
pada tanggal 15 Maret, 15 Juni, 15 September dan March 15, June 15, September 15 and
15 Desember. December 15.
Pada tanggal 14 Maret 2019, Perusahaan telah On March 14, 2019, the Company canceled the B1
melakukan pembatalan pinjaman B1 dari loan from International Finance Corporation III
International Finance Corporation III sebesar amounting to USD50,000,000.
USD50.000.000.
Pada tanggal 31 Desember 2019, Perusahaan telah On December 31, 2019, the Company has fully
menarik seluruh pokok pinjaman dari Fasilitas A dan drawdown all principal from the loan facilities A and
B2 masing-masing sebesar USD50.000.000. B2 amounting to USD50,000,000, respectively.
Pada tanggal 15 Maret 2023, Perusahaan On March 15, 2023, the Company had partially
melakukan pelunasan sebagian atas pokok Fasilitas repaid the principal of the A and B2 loans amounting
pinjaman A dan B2 masing-masing sebesar to USD25,000,000 and USD25,000,000,
USD25.000.000 dan USD25.000.000. respectively.
Pada tanggal 15 Juni 2023, Perusahaan melakukan On June 15, 2023, the Company had repaid all the
pelunasan seluruh pokok Fasilitas pinjaman A dan principal of the A and B2 loans amounting to
B2 masing-masing sebesar USD25.000.000 dan USD25,000,000 and USD25,000,000, respectively.
USD25.000.000.
Tidak ada jaminan untuk fasilitas-fasilitas pinjaman The fund borrowings are unsecured.
diberikan ini.
Dalam perjanjian pinjaman IFC III tersebut, Under IFC III loan agreements, the Company is
Perusahaan diwajibkan memenuhi beberapa obliged to fulfill certain affirmative, financial and
persyaratan afirmatif, persyaratan keuangan serta negative covenants.
persyaratan negatif (negative covenants).
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah sebagai berikut: Company, among others, as follows:
a) Rasio Kecukupan Modal Tertimbang adalah a) Risk Weighted Capital Adequacy Ratio
hasil yang diperoleh dengan membagi; (i) means the result obtained by dividing; (i)
Jumlah Modal; oleh (ii) Aset Tertimbang Total Capital; by (ii) Risk Weighted Assets.
Menurut Risiko.
b) Rasio Hutang terhadap Total Kapitalisasi b) Debt to Total Capitalization Ratio means the
adalah hasil yang diperoleh dengan result obtained by dividing; (i) Total Debt
membagi; (i) Total Hutang ditambah jumlah raised plus the total amount of any
total pinjaman subordinasi yang dijadwalkan subordinated loans scheduled to be repaid or
untuk dilunasi atau jatuh tempo atau dapat maturing or capable of being put on demand
diminta sebelum Tanggal Pembayaran prior to the last Repayment Date; by (ii)
Kembali terakhir; dengan (ii) Ekuitas Shareholders’ Equity plus any Subordinated
Pemegang Saham ditambah setiap Pinjaman Loans scheduled to be repaid or maturing or
Subordinasi yang dijadwalkan untuk dilunasi capable of being put on demand after the last
atau jatuh tempo atau dapat diminta setelah Repayment Date.
Tanggal Pembayaran Kembali terakhir.
96
Page 401
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
International Finance Corporation (lanjutan) International Finance Corporation (continued)
International Finance Corporation III (lanjutan) International Finance Corporation III (continued)
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah sebagai berikut: Company, among others, as follows: (continued)
(lanjutan)
c) Rasio Lancar adalah hasil yang diperoleh c) Current Ratio means the result obtained by
dengan membagi; (i) Aset Lancar (dikurangi dividing; (i) Current Assets (less prepaid
biaya dibayar dimuka); oleh (ii) Kewajiban expenses); by (ii) Current Liabilities.
Lancar.
Persyaratan negatif mencakup keharusan untuk The negative covenants include requirement to
memperoleh persetujuan dari International Finance obtain consent from International Finance
Corporation untuk melakukan transaksi tertentu Corporation for certain transactions such as
seperti pembagian dividen, menyediakan program distribution of dividend, providing long term
insentif jangka panjang untuk karyawan, incentive plan to employees, incurring financial
memperoleh utang keuangan berdasarkan kondisi debts under certain conditions, etc.
tertentu, dan lain-lain.
Pada tanggal 21 Maret 2023, Perusahaan dan On March 21, 2023, the Company and International
International Finance Corporation setuju untuk Finance Corporation agreed to amend and restate
mengubah dan menyatakan kembali bagian tertentu certain section of the loan agreement as follows:
dari perjanjian pinjaman sebagai berikut:
- Economic Group Exposure Ratio untuk grup - Economic Group Exposure Ratio for certain
tertentu sehubungan dengan komitmen yang groups with respect to commitments entered
dilakukan Perusahaan sebelum 30 September into by the Company before September 30,
2022: (i) Grup pertama tidak lebih dari 44% 2022: (i) First group: shall not exceed 44%
selama periode dari 30 September 2022 during the period from September 30, 2022 up
hingga dan termasuk 30 Juni 2023, dan tidak to and including June 30, 2023, and shall not
lebih dari 30% selama periode dari 1 Juli 2023 exceed 30% during the period from July 1, 2023
dan setelahnya. and thereafter.
Pada tahun 2022, Perusahaan dan International In 2022, the Company and International Finance
Finance Corporation setuju untuk mengubah dan Corporation agreed to amend and restate certain
menyatakan kembali bagian tertentu dari perjanjian section of the loan agreement as follows:
pinjaman sebagai berikut:
- Open Credit Exposure Ratio tidak lebih dari: (i) - Open Credit Exposure Ratio shall not exceed
77% selama periode dari 1 Juli 2022 hingga (i) 77% during the period from July 1, 2022 up
dan termasuk 30 September 2022, (ii) 75% to and including September 30, 2022, (ii) 75%
selama periode dari 1 Oktober 2022 hingga during the period from October 1, 2022 up to
dan termasuk 30 Juni 2023. and including June 30, 2023.
Pada tahun 2021, Perusahaan dan International In 2021, the Company and International Finance
Finance Corporation setuju untuk mengubah dan Corporation agreed to amend and restate certain
menyatakan kembali bagian tertentu dari perjanjian section of the loan agreement as follows:
pinjaman sebagai berikut:
- Single Exposure Ratio untuk debitur tertentu - Single Exposure Ratio for certain debtors with
sehubungan dengan komitmen yang dilakukan respect to commitments entered into by the
Perusahaan sebelum 31 Maret 2020 tidak Company before March 31, 2020 shall not
lebih dari 26% selama periode dari 1 Juli 2021 exceed 26% during the period from July 1,
hingga dan termasuk 30 Juni 2022, dan tidak 2021 up to and including June 30, 2022, and
lebih dari 25% dari 1 Juli 2022 dan setelahnya. shall not exceed 25% from July 1, 2022 and
thereafter.
97
Page 402
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
International Finance Corporation (lanjutan) International Finance Corporation (continued)
International Finance Corporation III (lanjutan) International Finance Corporation III (continued)
Pada tahun 2021, Perusahaan dan International In 2021, the Company and International Finance
Finance Corporation setuju untuk mengubah dan Corporation agreed to amend and restate certain
menyatakan kembali bagian tertentu dari perjanjian section of the loan agreement as follows:
pinjaman sebagai berikut: (lanjutan) (continued)
- Economic Group Exposure Ratio untuk grup - Economic Group Exposure Ratio for certain
tertentu sehubungan dengan komitmen yang groups with respect to commitments entered
dilakukan Perusahaan sebelum 31 Maret into by the Company before March 31, 2020: (i)
2020: (i) Grup pertama tidak lebih dari 46% First group: shall not exceed 46% during the
selama periode dari 1 Juli 2021 hingga dan period from July 1, 2021 up to and including
termasuk 30 September 2021, dan tidak lebih September 30, 2021, and shall not exceed 31%
dari 31% selama periode dari 1 Oktober 2021 during the period from October 1, 2021 up to
hingga dan termasuk 30 Juni 2022, dan tidak and including June 30, 2022, and shall not
lebih dari 30% dari 1 Juli 2022 dan setelahnya; exceed 30% from July 1, 2022 and thereafter;
(ii) Grup kedua tidak lebih dari 33% selama (ii) Second group shall not exceed 33% during
periode dari 1 Juli 2021 hingga dan termasuk the period from July 1, 2021 up to and including
30 Juni 2022, dan tidak lebih dari 30% dari June 30, 2022, and shall not exceed 30% from
1 Juli 2022 dan setelahnya. July 1, 2022 and thereafter.
- Open Credit Exposure Ratio sehubungan - Open Credit Exposure Ratio with respect to
dengan komitmen yang dilakukan Perusahaan commitments entered into by the Company
sebelum 31 Maret 2020 tidak lebih dari: (i) 48% before March 31, 2020 shall not exceed (i) 48%
selama periode dari 1 Juli 2021 hingga dan during the period from July 1, 2021 up to and
termasuk 30 September 2021, (ii) 98% selama including September 30, 2021, (ii) 98% during
periode dari 1 Oktober 2021 hingga dan the period from October 1, 2021 up to and
termasuk 31 Desember 2021, (iii) 97% selama including December 31, 2021, (iii) 97% during
periode dari 1 Januari 2022 hingga dan the period from January 1, 2022 up to and
termasuk 30 Juni 2022 dan (iv) 25% dari 1 Juli including June 30, 2022, and (iv) 25% from
2022 dan setelahnya. July 1, 2022 and thereafter.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal During the year ended December 31, 2022, the
31 Desember 2022, Perusahaan telah memenuhi Company has fulfilled all covenants and obligations
ketentuan tentang pembatasan-pembatasan dan according to the Loan Agreements except for
kewajiban-kewajiban sebagaimana disepakati Economic Group Exposure Ratio which received the
dalam Perjanjian Pinjaman terkecuali untuk waiver dated on March 21, 2023.
Economic Group Exposure Ratio yang telah
memperoleh waiver pada tanggal 21 Maret 2023.
Berikut adalah informasi penerimaan pinjaman Following is the information of proceeds from fund
diterima dan pembayaran pinjaman diterima selama borrowings and the payment of fund borrowings for
tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut: the year ended on such dates:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Penerimaan pinjaman diterima Proceeds from fund borrowings
Pihak berelasi 1.433.300 4.290.027 Related parties
Pihak ketiga 2.375.000 4.050.000 Third parties
3.808.300 8.340.027
98
Page 403
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
19. PINJAMAN DITERIMA (lanjutan) 19. FUND BORROWINGS (continued)
Berikut adalah informasi penerimaan pinjaman Following is the information of proceeds from fund
diterima dan pembayaran pinjaman diterima selama borrowings and the payment of fund borrowings for
tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut: the year ended on such dates: (continued)
(lanjutan)
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pembayaran pinjaman diterima Payments of fund borrowings
Pihak berelasi 1.712.100 3.850.000 Related parties
Pihak ketiga 3.050.000 3.125.000 Third parties
4.762.100 6.975.000
20. PINJAMAN SUBORDINASI 20. SUBORDINATED LOANS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Asian Development Bank Asian Development Bank
(USD74.362.591 pada 2023 dan (USD74,362,591 in 2023 and
USD78.233.627 pada 2022) 1.146.374 1.230.693 USD78,233,627 in 2022)
World Bank World Bank
(USD72.812.520 dan Rp2.941.317 (USD72,812,520 and Rp2,941,317
pada 2023 dan USD78.295.932 in 2023 and USD78,295,932
dan Rp2.382.188 pada 2022) 4.063.795 3.613.861 and Rp2,382,188 in 2022)
5.210.169 4.844.554
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Beban bunga masih harus dibayar 109.261 83.972 Accrued interest expenses
Biaya transaksi belum diamortisasi (11.516) (12.241) Unamortized transaction costs
5.307.914 4.916.285
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman The Company obtained subordinated loan facilities
subordinasi dari PT Sarana Multi Infrastruktur from PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) (“SMI”)
(Persero) (“SMI”) yang merupakan fasilitas pinjaman which represents channeling facilities amounting to
penerusan dengan jumlah masing-masing sebesar USD100,000,000 from Asian Development Bank
USD100.000.000 dari Asian Development Bank (“ADB”) and USD300,000,000 from World Bank
(“ADB”) dan USD300.000.000 dari World Bank (“WB”), respectively (Notes 31 and 33).
(“WB”) (Catatan 31 dan 33).
Perusahaan menggunakan fasilitas ini untuk The Company used this facility to strengthen its
memperkuat struktur modal Perusahaan, serta capital structure and to provide long-term funding to
untuk memberikan pendanaan jangka panjang bagi enable long-term financing without creating
Perusahaan agar dapat memberikan pembiayaan mismatch between asset and liability tenors.
dengan jangka waktu yang lebih panjang tanpa
mengakibatkan ketidaksesuaian tenor antara aset
dan liabilitas.
Rincian penarikan atas fasilitas pinjaman Details of drawdown of subordinated loan facilities
subordinasi dari ADB adalah sebagai berikut: from ADB are as follows:
Tanggal/Date Total/Amount
USD
Penarikan 1 13 Desember/December 13, 2012 71.134.021 1st drawdown
Penarikan 2 13 November/November 13, 2013 16.732.954 2nd drawdown
Penarikan 3 19 November/November 19, 2013 337.886 3rd drawdown
Penarikan 4 6 Desember/December 6, 2013 6.400.000 4th drawdown
Penarikan 5 25 November/November 25, 2014 4.877.000 5th drawdown
99.481.861
99
Page 404
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
20. PINJAMAN SUBORDINASI (lanjutan) 20. SUBORDINATED LOANS (continued)
Rincian penarikan atas fasilitas pinjaman Details of drawdown of subordinated loan facilities
subordinasi dari WB adalah sebagai berikut: from WB are as follows:
Tanggal/Date Total/Amount
USD
Penarikan 1 - WB I 21 Desember/December 21, 2012 10.000.000 WB I - 1st drawdown
Penarikan 2 - WB I 12 Juli/July 12, 2013 40.000.000 WB I - 2nd drawdown
Penarikan 3 - WB I 3 Desember/December 3, 2013 22.000.000 WB I - 3rd drawdown
Penarikan 4 - WB I 23 April/April 23, 2014 20.000.000 WB I - 4th drawdown
Penarikan 5 - WB I 25 September/September 25, 2014 5.180.000 WB I - 5th drawdown
Penarikan 6 - WB I 23 Juli/July 23, 2015 2.700.000 WB I - 6th drawdown
99.880.000
Tanggal/Date Total/Amount
Rp
Penarikan 1 - WB II 26 Desember/December 26, 2018 300.000 WB II - 1st drawdown
Penarikan 2 - WB II 17 Mei/May 17, 2019 300.000 WB II - 2nd drawdown
Penarikan 3 - WB II 5 Mei/May 5, 2020 500.000 WB II - 3rd drawdown
Penarikan 4 - WB II 8 Desember/December 8, 2020 580.000 WB II - 4th drawdown
Penarikan 5 - WB II 6 Desember/December 6, 2021 300.000 WB II - 5th drawdown
Penarikan 6 - WB II 23 November/November 23, 2022 402.188 WB II - 6th drawdown
Penarikan 7 - WB II 19 Oktober/October 19, 2023 390.571 WB II - 7th drawdown
Penarikan 8 - WB II 19 Desember/December 19, 2023 149.341 WB II - 8th drawdown
Penarikan 9 - WB II 28 Desember/December 28, 2023 19.217 WB II - 9th drawdown
2.941.317
Periode penarikan fasilitas pinjaman subordinasi The availability period of the subordinated loans
dari WB I dan ADB telah diperpanjang dari from WB I and ADB has been extended to March 31,
sebelumnya tanggal 31 Desember 2013 menjadi 2017 and December 31, 2014, respectively, from
masing-masing 31 Maret 2017 dan 31 Desember the original expiry date of December 31, 2013. As
2014. Oleh karena fasilitas pinjaman subordinasi the availability period of the subordinated loan from
dari WB I dan ADB telah berakhir, Perusahaan tidak WB I and ADB has expired, the Company did not
akan melakukan penarikan sisa fasilitas pinjaman utilize the undrawn facilities amounting to
yang belum ditarik masing-masing sebesar USD120,000 and USD518,139, respectively.
USD120.000 dan USD518.139.
SMI - Asian Development Bank SMI - Asian Development Bank
Fasilitas pinjaman subordinasi dari SMI yang The subordinated loan facility from SMI, which
merupakan pinjaman penerusan dari ADB memiliki represents the channeling from ADB, bears an
tingkat bunga LIBOR 6 bulan + 1,45% per tahun. interest rate of LIBOR 6-month + 1.45% per annum.
Pada tanggal 5 April 2023, terdapat amandemen On April 5, 2023, there is a floating rate reference
acuan suku bunga mengambang berdasarkan amendement based on SOFR with the new interest
SOFR menjadi tingkat suku bunga Perjanjian rate of Foreign Loan Agreement plus total margin.
Pinjaman Luar Negeri ditambah total marjin. Bunga Interest paid semiannually on March 1 and
dibayarkan setiap enam bulanan pada tanggal September 1. The first repayment installment of the
1 Maret dan 1 September. Pembayaran pokok loan’s principal commenced on September 1, 2014
pinjaman yang pertama dilakukan pada tanggal and will mature on March 1, 2034.
1 September 2014 dan jatuh tempo pada tanggal
1 Maret 2034.
Tingkat suku bunga untuk tahun yang berakhir pada The interest rate for the year ended December 31,
tanggal 31 Desember 2023 berada pada rentang 2023, is in the range of 6.09%-6.79%. (2022:1.60%-
6,09%-6,79% (2022:1,60%-4,05%). 4.05%).
100
Page 405
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
20. PINJAMAN SUBORDINASI (lanjutan) 20. SUBORDINATED LOANS (continued)
SMI - World Bank I SMI - World Bank I
Fasilitas pinjaman subordinasi dari SMI yang The subordinated loan facility from SMI, which
merupakan pinjaman penerusan dari ADB memiliki represents the channeling from ADB, bears an
tingkat bunga LIBOR 6 bulan + 1,52% per tahun. interest rate of LIBOR 6-month + 1.52% per annum.
Pada tanggal 5 April 2023, terdapat amandemen On April 5, 2023, there is a floating rate reference
acuan suku bunga mengambang berdasarkan amendement based on SOFR with the new interest
SOFR menjadi tingkat suku bunga Perjanjian rate of Foreign Loan Agreement plus total margin.
Pinjaman Luar Negeri ditambah total marjin. Bunga Interest paid semiannually on May 1 and
dibayarkan setiap enam bulanan pada tanggal November 1. The first repayment installment of the
1 Mei dan 1 November. Pembayaran pokok loan’s principal commenced on November 1, 2018
pinjaman yang pertama dilakukan pada tanggal and will mature on November 1, 2033.
1 November 2018 dan jatuh tempo pada tanggal
1 November 2033.
Tingkat suku bunga untuk tahun yang berakhir pada The interest rate for the year ended December 31,
tanggal 31 Desember 2023 berada pada rentang 2023, is in the range of 5.90%-7.02%. (2022:1.71%-
5,90%-7,02% (2022:1,71%-7,09%). 7.09%).
SMI - World Bank II SMI - World Bank II
Pada tanggal 26 September 2017, Perusahaan dan On September 26, 2017, the Company and SMI had
SMI telah menandatangani Perjanjian Pinjaman signed a Subordinated Loan Agreement which
Subordinasi yang merupakan pinjaman penerusan II represents the channeling loan II from WB of
dari WB dengan nilai sebesar USD200.000.000. USD200,000,000. The loan will be drawn in Rupiah
Pinjaman ini dapat ditarik dalam mata uang Rupiah currency with a total facility amount in the equivalent
dengan total fasilitas ekuivalen sampai dengan of up to USD200,000,000. The loan will mature on
USD200.000.000. Pinjaman tersebut akan jatuh October 1, 2036 and has a drawdown closing date
tempo pada tanggal 1 Oktober 2036 dan memiliki until February 28, 2022 and has been extended until
batas waktu penarikan (closing date) sampai December 31, 2023.
tanggal 28 Februari 2022 dan telah diperpanjang
kembali sampai tanggal 31 Desember 2023.
Pinjaman subordinasi ini ditujukan untuk membiayai The purpose of the subordinated loan is to finance
proyek-proyek infrastruktur di Indonesia. infrastructure projects in Indonesia.
Kecuali mendapatkan persetujuan tertulis dari SMI, Unless prior written consent of SMI is obtained, the
Perusahaan tidak diperkenankan melakukan hal-hal Company is not allowed to carry-out the following,
berikut, diantaranya: among others:
i. Menjamin atau bertanggung jawab atas i. Guarantee or become liable with respect to
kewajiban utang, baik kontinjen atau dengan any indebtedness, whether contingent or
cara lain kecuali merupakan bagian dari otherwise, unless it is in the ordinary course of
kegiatan usaha normal Perusahaan dan tetap the Company’s business and in compliance
memenuhi persyaratan rasio leverage yang with the leverage ratio requirements;
ditetapkan;
ii. Mengubah tahun fiskal; ii. Change its financial year;
iii. Melakukan penggabungan, pemisahan (spin iii.Undertake any merger, spin off, consolidation
off), konsolidasi atau reorganisasi; or reorganization;
iv. Membayar kembali atau membayar dimuka, iv. Repay or prepay, purchase, redeem, reimburse
membeli, menebus, mengganti atau or discharge any of its indebtedness other than
melepaskan diri dari kewajiban utang apapun in accordance with the provisions of the Loan
selain sesuai dengan ketentuan dalam Agreement;
Perjanjian Kredit;
101
Page 406
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
20. PINJAMAN SUBORDINASI (lanjutan) 20. SUBORDINATED LOANS (continued)
SMI - World Bank II (lanjutan) SMI - World Bank II (continued)
Kecuali mendapatkan persetujuan tertulis dari SMI, Unless prior written consent of SMI is obtained, the
Perusahaan tidak diperkenankan melakukan hal-hal Company is not allowed to carry-out the following,
berikut, diantaranya: (lanjutan) among others: (continued)
v. Melakukan tindakan yang akan menyebabkan v. Commit to any act that will cause money
money laundering (pencucian uang) dan laundering, financing of terrorism, fraud, or
financing of terrorism (pembiayaan terorisme), other corrupt or illegal practices; and
penipuan, atau tindakan korupsi dan praktek
ilegal lainnya; dan
vi. Menimbulkan utang subordinasi apapun, jika vi. Incur any subordinated debt, if after the
setelah timbulnya utang subordinasi tersebut incurrence of such subordinated debt the ratio
rasio utang subordinasi terhadap ekuitas akan of subordinated debt to equity shall be greater
lebih besar dari 5 berbanding 1. than 5 to 1.
Fasilitas pinjaman subordinasi dari SMI sebesar The subordinated loan facility form SMI of
USD200.000.000 merupakan pinjaman penerusan USD200,000,000 represents the channeling loan
dari WB yang memiliki bunga mengambang form WB which bears a floating rate set by interest
berdasarkan tingkat suku bunga Surat Utang rate of Surat Utang Negara (SUN) Seri Benchmark
Negara (SUN) Seri Benchmark dengan tenor with 20 years tenor plus total margin.
20 tahun ditambah total marjin.
Bunga dibayarkan setiap enam bulanan pada Interest paid semi-annualy on March 1 and
tanggal 1 Maret dan 1 September. Pembayaran September 1. The first repayment installment of the
pokok pinjaman yang pertama akan dilakukan pada loan’s principal will be commenced on March 1,
tanggal 1 Maret 2027 dan akan jatuh tempo pada 2027 and will mature on September 1, 2036.
tanggal 1 September 2036.
Tingkat suku bunga untuk tahun yang berakhir pada The interest rate for the year ended December 31,
tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2023 and 2022, is 7.90%, respectively.
2022 masing-masing berada pada 7,90%.
Tidak ada jaminan untuk fasilitas-fasilitas pinjaman The subordinated loans are unsecured.
subordinasi ini.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan diantaranya adalah pemenuhan Capital Company, among others is to fulfill the minimum
Adequacy Ratio minimal sebesar 12%, Capital Adequacy Ratio of 12%, Subordinated to
Subordinated to Total Equity Ratio maksimum Total Equity Ratio of 5 times and minimum Current
sebesar 5 kali dan Current Ratio minimal sebesar Ratio of 1.2 times.
1,2 kali.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal During the years ended December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan telah 2022, the Company has fulfilled all covenants and
memenuhi ketentuan tentang pembatasan- obligations according to the Loan Agreements.
pembatasan dan kewajiban-kewajiban
sebagaimana disepakati dalam Perjanjian
Pinjaman.
102
Page 407
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
20. PINJAMAN SUBORDINASI (lanjutan) 20. SUBORDINATED LOANS (continued)
Berikut adalah informasi penerimaan pinjaman Following is the information of proceeds from
subordinasi dan pembayaran pinjaman subordinasi subordinated loans and the payment of
selama tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal subordinated loans for the year ended on such
tersebut: dates:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Penerimaan pinjaman subordinasi Proceeds from subordinated loans
Pihak berelasi 559.129 402.188 Related parties
559.129 402.188
31 Desember / 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pembayaran pinjaman subordinasi Payments of subordinated loans
Pihak berelasi 143.177 129.501 Related parties
143.177 129.501
21. MODAL SAHAM 21. CAPITAL STOCK
31 Desember 2023 dan 2022/
December 31, 2023 and 2022
Total Persentase
saham/ kepemilikan/
Number of Percentage
Nama pemegang saham shares of ownership Total/Amount Name of shareholders
PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero) 600.000 30.00% 600.000 PT Sarana Multi Infrastruktur (Persero)
Asian Development Bank 399.800 19.99% 399.800 Asian Development Bank
International Finance Corporation 399.800 19.99% 399.800 International Finance Corporation
DEG - Deutsche Investitions-und DEG - Deutsche Investitions-und
Entwicklungsgesellschaft mbH 302.400 15.12% 302.400 Entwicklungsgesellschaft mbH
Sumitomo Mitsui Banking Sumitomo Mitsui Banking
Corporation 298.000 14.90% 298.000 Corporation
2.000.000 100.00% 2.000.000
22. TAMBAHAN MODAL DISETOR DAN CADANGAN 22. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL AND GENERAL
UMUM RESERVES
Tambahan Modal Disetor Additional Paid-in Capital
Tambahan modal disetor pada tanggal-tanggal Additional paid-in capital as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 sebesar Rp29.800 and 2022 amounting to Rp29,800 represents
merupakan agio saham yang dibayarkan oleh premium of shares paid by Sumitomo Mitsui Banking
Sumitomo Mitsui Banking Corporation. Corporation.
103
Page 408
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
22. TAMBAHAN MODAL DISETOR DAN CADANGAN 22. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL AND GENERAL
UMUM (lanjutan) RESERVES (continued)
Cadangan Umum General Reserves
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on Annual General Meeting of Shareholders
tahunan Perusahaan tertanggal 6 April 2023 yang of the Company dated April 6, 2023 according to
tertuang dalam Akta No. 5 Tanggal 6 April 2023 yang Notarial Deed No. 5 dated April 6, 2023 which was
dibuat dihadapan Utiek R. Abdurachman S.H.,MLI., notarized by Utiek R. Abdurachman S.H.,MLI., M.Kn,
M.Kn, Notaris di Jakarta, pemegang saham Notary in Jakarta, the Company’s shareholder
Perusahaan menyetujui untuk mengalokasikan 30% approved to allocate 30% of net income in 2022
dari laba bersih tahun 2022 yaitu sebesar Rp24.894 amounting to Rp24,894 for dividend. The Company’s
sebagai dividen. Pemegang saham Perusahaan juga shareholder also approved to allocate 10% of net
menyetujui untuk mengalokasikan 10% dari laba income in 2022 amounting to Rp8,298 as general
bersih tahun 2022 yaitu sebesar Rp8.298 sebagai reserve funds.
dana cadangan umum.
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on Annual General Meeting of Shareholders
tahunan Perusahaan tanggal 20 April 2022 yang of the Company on April 22, 2022 according to
tertuang dalam Akta No. 4 Tanggal 13 Mei 2022 yang Notarial Deed No. 4 dated May 13, 2022 which was
dibuat dihadapan Utiek R. Abdurachman S.H.,MLI., notarized by Utiek R. Abdurachman S.H.,MLI., M.Kn,
M.Kn, Notaris di Jakarta, yang telah diterima oleh Notary in Jakarta, which has been received by the
Kementrian Hukum dan Hak Asasi Manusia dalam Ministry of Law and Human Rights in a decision letter
surat keputusan No. AHU-AH.01.09-0015534 tanggal AHU-AH.01.09-0015534 dated May 25, 2022, the
25 Mei 2022, pemegang saham Perusahaan Company’s shareholder approved to allocate 30% of
menyetujui untuk mengalokasikan 30% dari laba net income in 2021 amounting to Rp15,908 for
bersih tahun 2021 yaitu sebesar Rp15.908 sebagai dividend. The Company’s shareholder also approved
dividen. Pemegang saham Perusahaan juga to allocate 10% of net income in 2021 amounting to
menyetujui untuk mengalokasikan 10% dari laba Rp5,303 as general reserve funds.
bersih tahun 2021 yaitu sebesar Rp5.303 sebagai
dana cadangan umum.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Company
Perusahaan telah membentuk cadangan umum has provided a general reserve amounting to
masing-masing sebesar Rp44.317 dan Rp36.019. Rp44,317 and Rp36,019, respectively.
23. PENDAPATAN BUNGA 23. INTEREST INCOME
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Pendapatan bunga pinjaman diberikan 1.059.787 916.518 Interest income from loans
Pendapatan bunga efek-efek 149.151 155.837 Interest income from securities
Pendapatan bunga giro 21.104 12.377 Interest income from current accounts
Pendapatan bunga deposito berjangka 1.992 2.191 Interest income from time deposits
Pendapatan bunga transaksi derivatif - 534 Interest income from derivative transaction
1.232.034 1.087.457
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal For the years ended December 31, 2023 and 2022,
31 Desember 2023 dan 2022, tidak terdapat there are no interest income from external
pendapatan bunga dari konsumen eksternal yang customers amounting to 10% or more of the
mencapai 10% atau lebih dari total pendapatan bunga Company’s total interest income.
Perusahaan.
104
Page 409
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. PENDAPATAN PROVISI DAN KOMISI DAN 24. PROVISION AND COMMISSION INCOME AND
PENDAPATAN LAINNYA OTHER INCOME
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Pendapatan provisi dan komisi 49.341 31.476 Provision and commision income
Pinalti pelunasan pinjaman diberikan 18.371 5.774 Loan repayment penalty
Keuntungan dari pembelian kembali Gain on buyback
surat utang yang diterbitkan 11.347 - of debt securities issued
Keuntungan yang direalisasi dari Realized gain on
penjualan pinjaman diberikan - 17.004 sale of loan
79.059 54.254
Pendapatan provisi dan komisi merupakan Provision and commission income represent income
pendapatan yang berkaitan dengan pinjaman related to the loans, recognized when the services
diberikan, diakui ketika jasa-jasa telah diberikan are rendered in accordance with the respective
sesuai dengan kontrak perjanjian seperti jasa engagement contracts such as mandatory lead
mandatory lead arranger, sindikasi, jasa arranger services, syndication, structuring of
perancangan model pembiayaan, pendapatan financing scheme services, commitment fee income
komitmen atas fasilitas yang belum dicairkan, dan from undrawn facilities, and credit guarantee
premi atas garansi kredit yang diberikan. premium.
25. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 25. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Gaji dan tunjangan 166.147 139.930 Salaries and benefits
Jasa profesional 21.159 23.310 Professional fees
Penyusutan dan amortisasi Depreciation and amortization
(Catatan 12 dan 14) 14.479 18.189 (Notes 12 and 14)
Imbalan kerja (Catatan 29) 8.767 (525 ) Employee benefits (Note 29)
Asuransi 4.799 2.953 Insurance
Akomodasi dan transportasi 4.501 3.627 Accommodation and transportation
Sewa 4.231 5.207 Rent
Listrik, telepon, air dan internet 4.144 3.936 Electricity, telephone, water and internet
Biaya pemeliharaan gedung 3.130 3.123 Service charge
Promosi dan komunikasi 1.857 5.203 Promotion and communication
Biaya bank dan kustodian 1.624 5.199 Bank and custodian charges
Pelatihan dan seminar 1.247 1.783 Training and seminars
Representasi 667 447 Representation
Perlengkapan kantor 482 401 Office supplies
Beban pajak lain 287 278 Other tax expense
Lain-lain 8.349 6.425 Others
245.870 219.486
105
Page 410
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
26. BEBAN BUNGA 26. INTEREST EXPENSE
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Pinjaman diterima dan pinjaman subordinasi Fund borrowings and subordinated loans
Pihak berelasi Related parties
SMI-World Bank 277.504 205.250 SMI-World Bank
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 126.433 61.350 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
SMI-Asian Development Bank 97.525 36.698 SMI-Asian Development Bank
International Finance Corporation 43.342 53.536 International Finance Corporation
PT Bank Tabungan PT Bank Tabungan
Negara (Persero) Tbk 3.358 - Negara (Persero) Tbk
Pihak ketiga Third parties
PT Bank Permata Tbk 114.292 63.314 PT Bank Permata Tbk
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 28.227 62.513 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 3.193 - PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank BNP Paribas Indonesia 3.142 - PT Bank BNP Paribas Indonesia
PT Bank QNB Indonesia Tbk 2.622 6.047 PT Bank QNB Indonesia Tbk
Derivatif Derivative
Pihak ketiga Third parties
Standard Chartered Bank, Standard Chartered Bank,
Cabang Jakarta (9.969) 3.846 Jakarta Branch
Surat utang yang diterbitkan Debt securities issued
Pihak berelasi Related parties
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 8.603 11.195 (Persero) Tbk
PT Taspen (Persero) 7.524 13.619 PT Taspen (Persero)
PT Mandiri Sekuritas 38 - PT Mandiri Sekuritas
PT BNI Sekuritas 29 - PT BNI Sekuritas
PT Bank Raya Indonesia Tbk - 1.524 PT Bank Raya Indonesia Tbk
PT Asuransi Jasa Indonesia - 762 PT Asuransi Jasa Indonesia
Pihak ketiga Third parties
BPJS Kesehatan 6.953 6.946 BPJS Kesehatan
DJS Ketenagakerjaan program IP 5.016 9.074 DJS Ketenagakerjaan IP program
PT Bank OCBC NISP Tbk 2.714 12.665 PT Bank OCBC NISP Tbk
PT Bank DBS Indonesia 552 7.799 PT Bank DBS Indonesia
Lain-lain 103.273 123.483 Others
Beban bunga dari utang sewa atas Interest expense from lease
aset hak guna 46 5 liabilities of right-of-use asset
824.417 679.626
27. BEBAN CADANGAN KERUGIAN PENURUNAN 27. PROVISION FOR IMPAIRMENT LOSSES
NILAI
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Pinjaman diberikan 123.915 124.454 Loans
Efek-efek 6.001 (216) Securities
Kas dan setara kas (1) (2) Cash and cash equivalent
Piutang lain-lain (114) 381 Other receivables
Fasilitas kredit non tunai (236) 280 Non-cash loan facility
129.565 124.897
106
Page 411
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN 28. TAXATION
a. Pajak dibayar dimuka a. Prepaid taxes
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pajak penghasilan Income taxes
Pasal 23 - 180 Article 23
Lebih bayar Pajak Penghasilan Badan Overpayments of Corporate Income Tax
Tahun 2023 2.515 - Year 2023
Tahun 2022 180 - Year 2022
Tahun 2021 - 162 Year 2021
Pajak lainnya 55 - Other taxes
2.750 342
b. Utang pajak b. Taxes payable
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pajak penghasilan Income taxes
Pasal 21 4.607 1.372 Article 21
Pasal 23 180 134 Article 23
Pasal 26 70 32 Article 26
4.857 1.538
Pajak lainnya - 43 Other taxes
4.857 1.581
c. Pajak penghasilan c. Income Taxes
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Beban pajak final (10.347) (5.804) Final tax expense
Pajak penghasilan: Income tax:
Beban pajak kini (1.944) - Current tax expense
Beban pajak tangguhan (23.487) (11.957) Deferred tax expenses
(25.431) (11.957)
Beban pajak (35.778) (17.761) Tax expense
107
Page 412
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN (lanjutan) 28. TAXATION (continued)
c. Pajak penghasilan c. Income tax
Pajak kini Current tax
Estimasi pajak penghasilan Perusahaan untuk The Company’s estimated income tax for the
tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal years ended December 31, 2023 and 2022
31 Desember 2023 dan 2022 terdiri dari beban represents current income tax expense,
pajak kini, manfaat pajak tangguhan dan beban deferred tax benefit and final tax expense as
pajak final sebagai berikut: follows:
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Laba sebelum pajak menurut Income before tax per statement
laporan laba rugi dan penghasilan of profit or loss and other
komprehensif lain 139.929 100.742 comprehensive income
Penghasilan tidak kena pajak - Non-taxable income -
reksadana - (14.215) mutual funds
139.929 86.527
Perbedaan temporer: Temporary differences:
Perbedaan cadangan kerugian Difference of provision for impairment
penurunan nilai pinjaman diberikan losses on loans and estimated
dan estimasi kerugian losses on commitments and
komitmen kontinjensi contingencies between fiscal
menurut fiskal dan komersial (106.595) 116.657 and commercial
Akrual bonus dan tunjangan 6.811 6.862 Accrued bonus and allowances
Penyisihan imbalan kerja karyawan 6.880 (1.980) Provision for employee benefits
Perbedaan cadangan kerugian Difference of provision for impairment
penurunan nilai non pinjaman 5.748 231 losses for non-loan
Keuntungan yang direalisasi Realized gain
dari transaksi derivatif (4.075 ) - from derivative transaction
Kerugian yang belum
direalisasi dari nilai wajar Unrealized loss from
transaksi derivatif - 9.969 fair value of derivative transactions
Perbedaan penyusutan aset tetap Difference of depreciation of property and
dan amortisasi aset lain-lain equipment and amortization of other
menurut fiskal dan komersial (3.526) (6.172) assets between fiscal and commercial
(94.757) 125.567
Perbedaan permanen: Permanent differences:
Pendapatan bunga dikenakan
pajak final (111.147) (108.386) Interest income subject to final tax
Bagian dari beban yang terkait
dengan pendapatan yang Expense related to income subject
dikenakan pajak final 74.078 67.855 to final tax
Lain-lain 12.736 16.147 Others
(24.333) (24.384)
Estimasi laba fiskal tahun berjalan 20.839 187.710 Current years’ estimated fiscal gain
Penyesuaian atas rugi fiskal - (7.793) Adjustment for fiscal loss
Rugi fiskal tahun sebelumnya (12.004) (191.921) Prior year accumulated fiscal loss
Laba/(akumulasi rugi) fiskal 8.835 (12.004) Fiscal gain/(accumulated loss)
Beban pajak final (10.347) (5.804) Final tax expense
Pajak penghasilan: Income tax:
Beban pajak kini (1.944) - Current tax expense
Beban pajak tangguhan (23.487) (11.957) Deffered tax expenses
(35.778) (17.761)
Estimasi laba fiskal Perusahaan untuk tahun The Company’s estimated fiscal gain for the
yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023 year ended December 31, 2023 will be the
akan menjadi dasar dalam pengisian SPT basis for preparing annual tax returns for 2023.
tahunan 2023.
108
Page 413
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN (lanjutan) 28. TAXATION (continued)
c. Pajak penghasilan (lanjutan) c. Income tax (continued)
Aset/(liabilitas) pajak tangguhan Deferred tax assets/(liabilities)
Aset pajak tangguhan pada tanggal-tanggal Deferred tax assets as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022: and 2022 consists of the following:
31 Desember/December 31, 2023
Ditransfer
Dikreditkan Dikreditkan ke laba ditahan/
31 Desember/ ke laba rugi/ ke ekuitas/ Transferred to 31 Desember/
December 31, Credited to Credited to Retained December 31,
2022 profit or loss equity earnings 2023
Akrual bonus dan tunjangan 9.737 1.498 - - 11.235 Accrued bonus and allowance
Perubahan nilai wajar Changes in fair value
efek-efek yang diklasifikasikan of securities classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain 1.022 - (1.234) - (212) comprehensive income
Kerugian kumulatif atas Cumulative loss on
instrumen derivatif untuk derivative instruments for
lindung nilai arus kas 2.193 (2.193) - - - cash flow hedges
Selisih penyusutan aset tetap Difference of property and
dan amortisasi aset lain-lain equipment depreciation and
antara fiskal dan other assets amortization
komersial (5.070) (776) - - (5.846) between fiscal and commercial
Selisih cadangan kerugian
penurunan nilai pinjaman Difference of allowance for
diberikan antara impairment losses for loan
fiskal dan komersial 24.945 (23.451) - - 1.494 between fiscal and commercial
Selisih cadangan kerugian Difference of allowance
penurunan nilai non for impairment losses
pinjaman antara for non-loan between
fiskal dan komersial 465 1.265 - - 1.730 fiscal and commercial
Perubahan nilai wajar investasi Changes in fair value of equity
saham dan opsi saham 1.554 - (11.910) 10.356 - investment and shares option
Perubahan nilai wajar Changes in fair value of
tagihan derivatif 727 1.297 - - 2.024 derivative receivables
Liabilitas imbalan kerja 6.952 1.514 495 - 8.961 Employee benefits obligation
Rugi fiskal 2.641 (2.641) - - - Fiscal losses
Aset pajak tangguhan - neto 45.166 (23.487) (12.649) 10.356 19.386 Deferred tax assets - net
31 Desember/December 31, 2022
Dikreditkan Dikreditkan
31 Desember/ ke laba rugi/ ke ekuitas/ 31 Desember/
December 31, Credited to Credited to December 31,
2021 profit or loss equity 2022
Akrual bonus dan tunjangan 8.227 1.510 - 9.737 Accrued bonus and allowance
Perubahan nilai wajar Changes in fair value
efek-efek yang diklasifikasikan of securities classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain - - 1.022 1.022 comprehensive income
Kerugian kumulatif atas Cumulative loss on
instrumen derivatif untuk derivative instruments for
lindung nilai arus kas 11.615 2.193 (11.615) 2.193 cash flow hedges
Selisih penyusutan aset tetap Difference of property and
dan amortisasi aset lain-lain equipment depreciation and
antara fiskal dan other assets amortization
komersial (3.712) (1.358) - (5.070) between fiscal and commercial
Selisih cadangan kerugian
penurunan nilai pinjaman Difference of allowance for
diberikan antara impairment losses for loan
fiskal dan komersial (720) 25.665 - 24.945 between fiscal and commercial
Selisih cadangan kerugian Difference of allowance
penurunan nilai non for impairment losses
pinjaman antara for non-loan between
fiskal dan komersial 414 51 - 465 fiscal and commercial
Perubahan nilai wajar investasi Changes in fair value of equity
saham dan opsi saham 4.338 - (2.784) 1.554 investment and shares option
Perubahan nilai wajar Changes in fair value of
tagihan derivatif 727 - - 727 derivative receivables
Liabilitas imbalan kerja 7.291 (436) 97 6.952 Employee benefits obligation
Rugi fiskal 42.223 (39.582) - 2.641 Fiscal losses
Aset pajak tangguhan - neto 70.403 (11.957) (13.280) 45.166 Deferred tax assets - net
_____________ ______________ _
109
Page 414
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN (lanjutan) 28. TAXATION (continued)
c. Pajak penghasilan (lanjutan) c. Income tax (continued)
Aset/(liabilitas) pajak tangguhan (lanjutan) Deferred tax assets/(liabilities) (continued)
Rekonsiliasi antara beban pajak dan hasil A reconciliation between the total tax expense
perkalian laba akuntansi sebelum pajak dengan and the amounts computed by applying the
tarif pajak yang berlaku adalah sebagai berikut: effective tax rates to income before tax are as
follows:
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Laba sebelum pajak menurut Income before tax per statement
laporan laba rugi dan of profit or loss and other
komprehensif lain 139.929 100.742 comprehensive income
Penghasilan tidak kena pajak - Non-taxable income -
reksadana - (14.215 ) mutual funds
139.929 86.527
Pajak penghasilan dengan tarif
pajak efektif (30.784) (19.036) Income tax at effective tax rate
Pengaruh pajak atas perbedaan tetap: Tax effect of permanent differences:
Pendapatan bunga dikenakan
pajak final 24.452 23.845 Interest income subject to final tax
Bagian dari beban yang terkait
dengan pendapatan yang Expense related to income
dikenakan pajak final (16.296) (14.928) subject to final tax
Lain-lain (2.803) (3.552) Others
5.353 5.365
Koreksi rugi fiskal menurut Correction of fiscal loss due to
pemeriksaan pajak 2020 - 1.714 tax assessment 2020
Jumlah beban
pajak penghasilan (25.431) (11.957) Total income tax expense
110
Page 415
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN (lanjutan) 28. TAXATION (continued)
d. Surat Ketetapan Pajak d. Tax Assessment Letter
Tahun pajak 2021 Fiscal year 2021
Pada tanggal 21 Agustus 2023, Perusahaan On August 21, 2023, the Company received tax
menerima hasil pemeriksaan pajak dari Kantor assessment results from the Tax Office
Pajak sehubungan dengan Pajak Penghasilan regarding the Corporate Income Taxes, Other
Badan, Pajak Penghasilan (“PPh”) lainnya, dan Income Taxes and VAT for fiscal year 2021.
Pajak Pertambahan Nilai (“PPN”) untuk tahun Based on those tax assessment results, the
pajak 2021. Berdasarkan hasil pemeriksaan pajak Tax Office issued several Tax Overpayment
tersebut, Kantor Pajak telah menerbitkan Surat Assessment Letter (“SKPLB”) amounting to
Ketetapan Pajak Lebih Bayar (“SKPLB”) sebesar Rp162 and Nil Tax Assessment Letter
Rp162 dan Surat Ketetapan Pajak Nihil (“SKPN”) (“SKPN”) for other taxes.
untuk pajak lainnya.
Perusahaan menerima seluruh hasil The Company agreed with all the tax received
pemeriksaan pajak, melakukan penyesuaian atas assessment results, made an adjustment for its
kompensasi kerugian yang diakui di tahun 2021 recognized tax losses in 2021 and received the
dan menerima lebih bayar sebesar Rp154 pada tax overpayment amounting to Rp154 on
tanggal 18 September 2023 serta membebankan September 18, 2023 and charges the
selisihnya pada laba rugi. difference to profit or loss.
Tahun pajak 2020 Fiscal year 2020
Pada tanggal 28 April 2022, Perusahaan On April 28, 2022, the Company received tax
menerima hasil pemeriksaan pajak dari Kantor assessment results from the Tax Office
Pajak sehubungan dengan Pajak Penghasilan regarding the Corporate Income Taxes, Other
Badan, Pajak Penghasilan (“PPh”) lainnya, dan Income Taxes and VAT for fiscal year 2020.
Pajak Pertambahan Nilai (“PPN”) untuk tahun Based on those tax assessment results, the
pajak 2020. Berdasarkan hasil pemeriksaan pajak Tax Office issued several Tax Overpayment
tersebut, Kantor Pajak telah menerbitkan Surat Assessment Letter (“SKPLB”) amounting to
Ketetapan Pajak Lebih Bayar (“SKPLB”) sebesar Rp231, Tax Underpayment Assessment Letter
Rp231, Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (“SKPKB”) amounting to Rp1,368 and Nil Tax
(“SKPKB”) sebesar Rp1.368 dan Surat Ketetapan Assessment Letter (“SKPN”) for other taxes.
Pajak Nihil (“SKPN”) untuk pajak lainnya.
Perusahaan menerima seluruh hasil The Company agreed with all the tax received
pemeriksaan pajak, melakukan penyesuaian atas assessment results, made an adjustment for its
kompensasi kerugian yang diakui di tahun 2020 recognized tax losses in 2020 and received the
dan menerima lebih bayar sebesar Rp163 pada tax overpayment amounting to Rp163 on
tanggal 25 Mei 2022 serta membebankan May 25, 2022 and charged the difference to
selisihnya pada laba rugi. profit or loss.
e. Surat Pemeriksaan Pajak e. Tax Examination Letter
Pada tanggal 31 Juli 2023, Direktorat Jenderal On July 31, 2023, Directorate General of Tax
Pajak mengirim surat No. S-420/ sent letter No. S-420/RIKSIS/KPP.3010/2023 to
RIKSIS/KPP.3010/2023 kepada Perusahaan, the Company, stated that the Directorate
menyatakan bahwa Direktorat Jenderal Pajak General of Tax will examine the Company’s tax
akan memeriksa pajak Perusahaan untuk tahun for the year ended December 31, 2022. The
yang berakhir tanggal 31 Desember 2022. examination is still being conducted and has not
Pemeriksaan ini masih dilakukan dan belum been completed until the date of these financial
selesai sampai dengan tanggal laporan keuangan statements.
ini.
111
Page 416
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. PERPAJAKAN (lanjutan) 28. TAXATION (continued)
f. Administrasi f. Administrative
1. Berdasarkan Undang-undang Republik 1. Based on Law of the Republic of Indonesia
Indonesia No. 28 Tahun 2007 tentang No. 28 Year 2007 regarding “Third
“Perubahan Ketiga atas Undang-undang Amendment of Law No. 6 Year 1983
No. 6 Tahun 1983 tentang Ketentuan regarding General Rules and Procedures
Umum dan Tata Cara Perpajakan” yang of Taxation” which is applicable starting
berlaku mulai tahun 2008, Direktorat 2008, the Directorate General of Tax
Jenderal Pajak (“DJP”) dapat menetapkan (“DGT”) may assess or amend taxes within
dan mengubah liabilitas pajak dalam batas five years from the date the tax becomes
waktu lima tahun sejak tanggal terutangnya due.
pajak.
Pajak dibayar dimuka dapat diterima The prepaid taxes are refundable subject to
kembali setelah hasil pemeriksaan pajak tax audit result by the Tax Office.
oleh Kantor Pajak.
2. Pada tanggal 29 Oktober 2021, 2. On October 29, 2021, the Government
Pemerintah menerbitkan Peraturan issued a President of the Republic of
Presiden Republik Indonesia Undang- Indonesia Regulation in lieu of the Law of
Undang Republik Indonesia Nomor 7 the Republic of Indonesia Number 7 Year
Tahun 2021 tentang Harmonisasi 2021 which stipulates, among others,
Peraturan Perpajakan yang menetapkan, reduction to the tax rates for corporate
antara lain, penurunan tarif pajak income tax payers and permanent
penghasilan wajib pajak badan dalam establishments entities from previously
negeri dan bentuk usaha tetap dari semula 20% starting fiscal year 2022 and onwards
20% mulai tahun pajak 2022 dan become 22% starting fiscal year 2022 and
seterusnya menjadi 22% mulai tahun pajak onwards.
2022 dan seterusnya.
Tarif pajak yang baru tersebut digunakan The new tax rates are used as reference to
sebagai acuan untuk pengukuran aset dan measure the current and deferred tax
liabilitas pajak kini dan tangguhan mulai assets and liabilities starting from the
sejak tanggal berlakunya peraturan enactment date of the new regulation on
tersebut yaitu 29 Oktober 2021. October 29, 2021.
112
Page 417
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. LIABILITAS IMBALAN KERJA 29. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATION
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Imbalan pasca-kerja 38.655 30.069 Post-employment benefits
Imbalan jangka panjang lainnya 2.071 1.529 Other long-term benefits
40.726 31.598
Perusahaan memiliki dua imbalan kerja karyawan The Company has two employee benefits plans
yaitu imbalan pasca-kerja dan imbalan jangka which include post-employment benefits and other
panjang lainnya. long-term benefits.
Pengungkapan di bawah ini merupakan komponen The disclosure below summarizes the components
dari liabilitas bersih yang diestimasi atas imbalan of the estimated net liabilities for employee benefits
kerja karyawan dan imbalan jangka panjang lainnya and other long-term benefit recognized in the
yang diakui dalam laporan laba rugi dan statement of profit or loss and other comprehensive
penghasilan komprehensif lain dan jumlah yang income and the amounts recognized in the
diakui dalam laporan posisi keuangan dalam statement of financial position in relation to the
hubungannya dengan perhitungan liabilitas yang calculation of the estimated liability for employee
diestimasi atas imbalan kerja karyawan pada benefits as of December 31, 2023 and 2022 by
tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 oleh independent actuary KKA Riana & Rekan
aktuaria independen KKA Riana & Rekan in its reports dated January 30, 2024 and
dalam laporannya masing-masing tertanggal February 1, 2023, respectively.
30 Januari 2024 dan 1 Februari 2023.
Imbalan pasca-kerja Post-employment benefits
Beban liabilitas imbalan pasca-kerja yang diakui di Amounts recognized in the profit or loss in respect
laba rugi adalah sebagai berikut: of the post-employment benefits are as follows:
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Beban jasa kini 5.650 4.946 Current service cost
Beban jasa lalu - (5.896) Past service cost
Beban bunga 2.092 1.700 Interest cost
Penyesuaian atas perubahan Adjustment due to change in benefits
metode atribusi - (2.069) attribution method
7.742 (1.319)
Jumlah liabilitas imbalan pasca-kerja yang diakui The amounts included in the statement of financial
dalam laporan posisi keuangan adalah sebagai position arising from post-employment benefits
berikut: obligation are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Nilai kini kewajiban yang tidak didanai 38.655 30.069 Present value of unfunded obligation
Efektif pada tanggal 25 Maret 2022, Perusahaan Effective on March 25, 2022, the Company has
memiliki program pensiun untuk karyawannya yang a pension plan for its employees which is managed
dikelola oleh Dana Pensiun Lembaga Keuangan by Dana Pensiun Lembaga Keuangan (DPLK)
(DPLK) PT Asuransi Allianz Life Indonesia. PT Asuransi Allianz Life Indonesia.
113
Page 418
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. LIABILITAS IMBALAN KERJA (lanjutan) 29. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATION
(continued)
Imbalan pasca-kerja (lanjutan) Post-employment benefits (continued)
Karyawan yang menjadi peserta DPLK adalah Employees who are participants of the pension fund
karyawan tetap Perusahaan. Besarnya iuran DPLK are permanent employees. The amount of DPLK of
Perusahaan terdiri atas: the Company consists of:
- Iuran peserta (karyawan) minimum sebesar 2% - Contribution of participant (employees)
dari gaji; dan minimum of 2% from salary; and
- Iuran Perusahaan sebesar 5% dari gaji. - Contribution of the Company is 5% from salary.
Pada bulan April 2022, DSAK IAI (Dewan Standar In April 2022, DSAK IAI (Institute of Indonesia
Akuntansi Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia) Charteded Accountants’ Accounting Standard Board)
menerbitkan materi penjelasan melalui siaran pers issued an explanatory material through a press
atas persyaratan pengatribusian imbalan pada release regarding attribution of benefits to periods of
periode jasa sesuai PSAK No. 24: Imbalan Kerja service in accordance with PSAK No. 24: Imbalan
yang diadopsi dari IAS No.19 Employee Benefits. Kerja which was adopted from IAS No. 19 Employee
Materi penjelasan tersebut menyampaikan informasi Benefits. The explanatory material conveyed the
bahwa pola fakta umum dari program pensiun information that the fact pattern of the pension
berbasis undang-undang ketenagakerjaan yang program based on the Labor Law currently enacted in
berlaku di Indonesia saat ini memiliki pola fakta Indonesia is similar to those responded and
serupa dengan yang ditanggapi dan disimpulkan concluded in the IFRS Intepretation Committee
dalam IFRS Intepretation Committee (“IFRIC”) (“IFRIC”) Agenda Decision Attributing Banefit to
Agenda Decision Attributing Benefit to Periods of Periods of Service (IAS No. 19). The change in
Service (IAS No. 19). Perubahan perhitungan calculation is recognized in the current year’s financial
tersebut diakui pada laporan keuangan tahun statements.
berjalan.
Mutasi nilai kini liabilitas imbalan pasca-kerja Movements in the present value of post-
adalah sebagai berikut: employment benefits obligation are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Saldo awal 30.069 31.355 Beginning balance
Penyesuaian atas perubahan Adjustment due to change
metode atribusi - (2.069) in benefit of atribution method
Beban jasa kini 5.650 4.946 Current service cost
Beban jasa lalu - (5.896) Past service cost
Beban bunga 2.092 1.700 Interest cost
Pembayaran manfaat (1.404) (406) Benefits payment
Kerugian aktuarial 2.248 439 Actuarial loss
Saldo akhir 38.655 30.069 Ending balance
Imbalan jangka panjang lainnya Other long-term benefits
Perusahaan memberikan cuti besar sebanyak The Company provides long service leave
30 hari kerja kepada karyawan yang telah memiliki for 30 working days to employees who have reached
masa kerja 5 (lima) tahun dan setiap kelipatan 5 (five) consecutive years of service and further for
5 (lima) tahun. Cuti besar ini dapat diambil pada every 5 (five) years of service period. This long
tahun ke-enam. service leave can be taken on the sixth year.
Perusahaan juga memberikan imbalan jangka The Company also provides long-term benefit in the
panjang berupa emas 5 gram kepada karyawan form of 5 gram of gold for employees who have
yang telah memiliki masa kerja 5 (lima) tahun dan reached 5 (five) consecutive years of service and
setiap kelipatan 5 (lima) tahun. Imbalan ini dapat further for every 5 (five) years of service period. This
diambil pada tahun ke-enam. benefit can be taken on the sixth year.
114
Page 419
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. LIABILITAS IMBALAN KERJA (lanjutan) 29. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATION
(continued)
Imbalan jangka panjang lainnya (lanjutan) Other long-term benefits (continued)
Jumlah liabilitas imbalan jangka panjang lainnya Amounts recognized in profit or loss in respect of the
yang diakui dalam laba rugi adalah sebagai berikut: other long-term benefits are as follows:
Tahun yang Berakhir
pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Beban jasa kini 885 776 Current service cost
Beban bunga 98 94 Interest cost
Kerugian/(keuntungan) aktuarial 42 (76) Actuarial loss/(gain)
1.025 794
Mutasi nilai kini liabilitas imbalan jangka panjang Movements in the present value of other long-term
lainnya adalah sebagai berikut: benefits obligation are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Saldo awal 1.529 1.785 Beginning balance
Beban jasa kini 885 776 Current service cost
Beban bunga 98 94 Interest cost
Kerugian/(keuntungan) aktuarial 42 (76) Actuarial loss/(gain)
Pembayaran manfaat (483) (1.050) Benefits payment
Saldo akhir 2.071 1.529 Ending balance
Jumlah liabilitas imbalan jangka panjang lainnya The amounts included in the statement of financial
yang diakui dalam laporan posisi keuangan adalah position in respect of other long-term benefits
sebagai berikut: obligation are as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Nilai kini kewajiban yang tidak didanai 2.071 1.529 Present value of unfunded obligation
Beban liabilitas imbalan pasca-kerja dan imbalan The cost of providing post-employment benefit and
jangka panjang lainnya di atas dihitung dengan other long-term benefits obligation is calculated
menggunakan asumsi-asumsi utama sebagai using the following key assumptions:
berikut:
2023 2022
Tingkat diskonto Discount rate
per 31 Desember 6,75% 7,25% as of December 31
Tingkat kenaikan gaji 8,00% 8,00% Salary increase rate
Tingkat kematian 100% TMI4 100% TMI4 Mortality rate
Tingkat cacat 5% TMI4 5% TMI4 Disability rate
Tingkat pengunduran diri 5% per tahun hingga usia 35 tahun 5% per tahun hingga usia 35 tahun Resignation rate
dan menurun secara linier sampai dan menurun secara linier sampai
dengan 0% pada usia 56/ dengan 0% pada usia 56/
5% per annum until 35 years old 5% per annum until 35 years old
and decreased linearly to 0% at a 56 and decreased linearly to 0% at 56
years old years old
115
Page 420
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. LIABILITAS IMBALAN KERJA (lanjutan) 29. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATION
(continued)
Beban liabilitas imbalan pasca-kerja dan imbalan The cost of providing post-employment benefit and
jangka panjang lainnya di atas dihitung dengan other long-term benefits obligation is calculated
menggunakan asumsi-asumsi utama sebagai using the following key assumptions: (continued)
berikut: (lanjutan)
2023 2022
Tingkat pensiun normal 100% pada usia pensiun normal/ 100% pada usia pensiun normal/ Normal retirement rate
100% at normal retirement age 100% at normal retirement age
Umur pensiun normal 56 tahun/years old 56 tahun/years old Normal retirement age
Tabel berikut menunjukkan sensitivitas atas The following table demonstrates the sensivity to
kemungkinan perubahan tingkat diskonto dan a reasonably possible change at 1% in discount rate
tingkat gaji sebesar 1% dengan variabel lain and salary rate with all other variables held constant
dianggap tetap terhadap nilai kini liabilitas dan of the present value of benefits obligation and other
imbalan jangka panjang lainnya (tidak diaudit): long-term benefits (unaudited):
Kenaikan Penurunan
Kenaikan Penurunan tingkat tingkat
tingkat tingkat kenaikan gaji/ kenaikan gaji/
diskonto/ diskonto/ Increase in Decrease in
Increase in Decrease in salary salary
discount rate discount rate increase rate increase rate
2023 (2.033) 2.111 2.119 (2.024) 2023
2022 (1.501) 1.558 1.565 (1.495) 2022
Berikut adalah ekspektasi pembayaran manfaat The following are expected payment periods of the
liabilitas imbalan kerja di tahun-tahun mendatang benefits obligation in the future years (unaudited):
(tidak diaudit):
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Kurang dari satu tahun 4.761 878 Less than one year
2 - 5 tahun 36.107 30.947 2 - 5 years
6 - 10 tahun 26.898 23.875 6 - 10 years
> 10 tahun 277.327 211.346 > 10 years
Rata-rata tertimbang durasi dari liabilitas imbalan The weighted average duration of the employment
kerja pada tanggal 31 Desember 2023 adalah benefits obligation as of December 31, 2023 is
13,19 tahun (2022: 13,13 tahun). 13.19 years (2022: 13.13 years).
116
Page 421
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30. KOMITMEN DAN KONTINJENSI 30. COMMITMENTS AND CONTINGENCIES
Akun-akun di bawah ini merupakan akun yang The following accounts represent accounts which
dicatat di laporan posisi keuangan ekstrakomtabel are recorded as off-balance sheet:
(off-balance sheet):
a. KOMITMEN a. COMMITMENTS
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Piutang komitmen Commitment receivable
Fasilitas pinjaman yang diterima Unused borrowing
belum digunakan 3.893.926 3.984.255 facilites granted
Liabilitas komitmen Commitments payable
Fasilitas kredit yang diberikan Unused loan
yang belum digunakan facilities granted
(Catatan 9) (2.070.902) (2.019.643) (Note 9)
Komitmen - neto 1.823.024 1.964.612 Commitment - net
b. KONTINJENSI b. CONTINGENCIES
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Liabilitas kontinjensi Contingent payables
Fasilitas kredit non tunai Non-cash loan facility
(Catatan 33) (302.287) (535.156) (Note 33)
Kontinjensi (302.287) (535.156) Contingencies
Mutasi total liabilitas kontinjensi (tanpa Movement of contingent payables outstanding
memperhitungkan cadangan kerugian (without considering the allowance of impairment
penurunan nilai): losses):
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 535.156 - - 535.156 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih (205.024) - - (205.024) Remeasurement
Jumlah baru yang New amount originated
diterbitkan atau dibeli 7.514 - - 7.514 or purchased
Jumlah yang dihentikan Amount that have been
dipengakuannya (35.359) - - (35.359) derecognized
Saldo Akhir Nilai Tercatat 302.287 - - 302.287 Carrying Amount - Ending Balance
117
Page 422
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30. KOMITMEN DAN KONTINJENSI (lanjutan) 30. COMMITMENTS AND CONTINGENCIES
(continued)
b. KONTINJENSI (lanjutan) b. CONTINGENCIES (continued)
Mutasi total liabilitas kontinjensi (tanpa Movement of contingent payables outstanding
memperhitungkan cadangan kerugian (without considering the allowance of impairment
penurunan nilai): (lanjutan) losses): (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 170.356 - - 170.356 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih 320.433 - - 320.433 Remeasurement
Jumlah baru yang New amount originated
diterbitkan atau dibeli 44.067 - - 44.067 or purchased
Selisih kurs dan perubahan lain 300 - - 300 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 535.156 - - 535.156 Carrying Amount - Ending Balance
Mutasi cadangan kerugian penurunan nilai: Movement for allowance for impairment losses:
31 Desember/December 31, 2023
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 1.120 - - 1.120 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih 4.464 - - 4.464 Remeasurement
Jumlah baru yang New amount originated
diterbitkan atau dibeli 5.737 - - 5.737 or purchased
Jumlah yang dihentikan Amount that have been
pengakuannya (10.437) - - (10.437) derecognized
Selisih kurs dan perubahan lain 1.004 - - 1.004 Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 1.888 - - 1.888 Carrying Amount - Ending Balance
31 Desember/December 31, 2022
Stage 2- Stage 3-
Kerugian kredit Kerugian kredit
Stage 1- ekspektasian ekspektasian
Kerugian kredit sepanjang sepanjang
ekspektasian umurnya - umurnya -
12 bulan/ tidak memburuk/ memburuk/
12-month Lifetime expected Lifetime expected
expected credit losses credit losses
credit losses - not deteriorated - deteriorated Total
Saldo awal nilai tercatat 1.009 - - 1.009 Carrying amount - beginning balance
Pengukuran kembali bersih 157 - - 157 Remeasurement
Jumlah baru yang New amount originated
diterbitkan atau dibeli 122 - - 122 or purchased
Selisih kurs dan perubahan lain (168) - - (168) Foreign exchange and other movements
Saldo Akhir Nilai Tercatat 1.120 - - 1.120 Carrying Amount - Ending Balance
118
Page 423
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH RELATED
PARTIES
Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan In the normal course of business, the Company is
melakukan transaksi dengan pihak-pihak berelasi. engaged in transactions with related parties. The
Pihak-pihak berelasi dan sifat hubungan adalah related parties and nature of relationship are as
sebagai berikut: follows:
Pihak berelasi/ Sifat dari hubungan/ Sifat dari transaksi/
Related parties Nature of relationship Nature of transaction
PT Sarana Multi Infrastruktur Pemegang saham Perusahaan/The Penempatan modal/Equity, Beban
(Persero) (“SMI”) shareholder of the Company Tangguhan/Deferred Charges, Pinjaman
subordinasi/Subordinated loans, Pendapatan
jasa advisory/Advisory income, Beban yang
masih harus dibayar dan liabilitas lain-
lain/Accrued expenses and other liabilities,
Beban bunga/Interest expense.
Asian Development Bank Pemegang saham Perusahaan/The Penempatan modal/Equity, Pinjaman
(“ADB”) shareholder of the Company subordinasi/Subordinated loans, Beban yang
masih harus dibayar dan liabilitas lain-
lain/Accrued expenses and other liabilities,
Beban bunga/Interest expense.
International Finance Corporation Pemegang saham Perusahaan/The Penempatan modal/Equity, Pinjaman
(“IFC”) shareholder of the Company diterima/Fund borrowing, Beban bunga/Interest
expense.
DEG - Deutsche Investition - Und Pemegang saham Perusahaan/The Penempatan modal/Equity.
Entwicklungsgesellschaft mbH shareholder of the Company
(“DEG”).
Sumitomo Mitsui Banking Pemegang saham Perusahaan/The Penempatan modal/Equity.
Corporation (“SMBC”) shareholder of the Company
Pemerintah Republik Indonesia Pemegang saham akhir/Ultimate Efek-efek/Securities, Piutang bunga/Accrued
shareholder interest income, Pendapatan bunga/Interest
income, Keuntungan/(kerugian) yang direalisasi
dari penjualan efek-efek/Realized gain/(loss)
from sale of securities.
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Kas dan setara kas/Cash and cash equivalents,
Republik Indonesia/Owned and controlled Efek-efek/Securities, Piutang bunga/Accrued
by the Government of the Republic of interest income, Pinjaman diterima/Fund
Indonesia borrowing, Pendapatan bunga/Interest income,
Beban bunga/Interest expense,
Keuntungan/(kerugian) yang direalisasi dari
penjualan efek-efek/Realized gain/(loss) from
sale of securities.
PT Mandiri Sekuritas Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
dikendalikan Pemerintah Republik issued, Beban bunga/Interest expense.
Indonesia/Subsidiary of entity owned and
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Bank Rakyat Indonesia Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Kas dan setara kas/Cash and cash equivalents,
(Persero) Tbk Republik Indonesia/Owned and controlled Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
by the Government of the Republic of issued, Efek-efek/Securities, Piutang
Indonesia bunga/Accrued interest income, Pendapatan
bunga/Interest income, Beban bunga/Interest
expense.
PT Bank BTPN Tbk Dikendalikan Sumitomo Mitsui Banking Kas dan setara kas/Cash and cash equivalents,
Corporation/Controlled by Sumitomo Pendapatan bunga/Interest income.
Mitsui Banking Corporation
119
Page 424
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH
(lanjutan) RELATED PARTIES (continued)
Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan In the normal course of business, the Company
melakukan transaksi dengan pihak-pihak is engaged in transactions with related parties.
berelasi. Pihak-pihak berelasi dan sifat The related parties and nature of relationship are
hubungan adalah sebagai berikut: (lanjutan) as follows: (continued)
Pihak berelasi/ Sifat dari hubungan/ Sifat dari transaksi/
Related parties Nature of relationship Nature of transaction
PT Bank Tabungan Negara Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Kas dan setara kas/Cash and cash equivalents,
(Persero) Tbk Republik Indonesia/Owned and controlled Pendapatan bunga/Interest income, Beban
by the Government of the Republic of bunga/Interest expense.
Indonesia
PT Bank Negara Indonesia Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Kas dan setara kas/Cash and cash equivalents,
(Persero) Tbk Republik Indonesia/Owned and controlled Efek-efek/Securities, Pendapatan
by the Government of the Republic of bunga/Interest income, Piutang bunga/Accrued
Indonesia interest income.
PT BNI Sekuritas Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
dikendalikan Pemerintah Republik issued, Beban bunga/Interest expense.
Indonesia/Subsidiary of entity owned and
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Garuda Maintenance Facility Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
AeroAsia Tbk dikendalikan Pemerintah Republik Interest income, Piutang bunga/ Accrued interest
Indonesia/Subsidiary of entity owned and income, Pendapatan provisi dan komisi/ Provision
controlled by the Government of the and commission income.
Republic of Indonesia
PT Angkasa Pura I Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
Republik Indonesia/Owned and controlled Interest income, Piutang bunga/ Accrued interest
by the Government of the Republic of income.
Indonesia
PT Angkasa Pura II Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
Republik Indonesia/Owned and controlled Interest income, Piutang bunga/ Accrued interest
by the Government of the Republic of income, Pendapatan provisi dan komisi/
Indonesia Provision and commission income.
PT Adhi Commuter Properti Tbk Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Aset lain-lain/Other
dikendalikan Pemerintah Republik assets, Pendapatan bunga/ Interest income,
Indonesia/Subsidiary of entity owned and Pendapatan provisi dan komisi/Provision and
controlled by the Government of the commission income.
Republic of Indonesia
PT Jasa Marga (Persero) Tbk Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Efek-efek/Securities, Piutang bunga/Accrued
Republik Indonesia/Owned and controlled interest income, Pendapatan bunga/Interest
by the Government of the Republic of income.
Indonesia
PT Adhi Karya (Persero) Tbk Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Pajak dibayar dimuka/Prepaid taxes.
Republik Indonesia/Owned and controlled
by the Government of the Republic of
Indonesia
PT Marga Lingkar Jakarta Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Efek-efek/Securities, Piutang bunga/ Accrued
dikendalikan Pemerintah Republik interest income, Pendapatan bunga/Interest
Indonesia/Subsidiary of entity owned and income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
120
Page 425
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH
(lanjutan) RELATED PARTIES (continued)
Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan In the normal course of business, the Company
melakukan transaksi dengan pihak-pihak is engaged in transactions with related parties.
berelasi. Pihak-pihak berelasi dan sifat The related parties and nature of relationship are
hubungan adalah sebagai berikut: (lanjutan) as follows: (continued)
Pihak berelasi/ Sifat dari hubungan/ Sifat dari transaksi/
Related parties Nature of relationship Nature of transaction
PT PP Krakatau Tirta Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang bunga/
dikendalikan Pemerintah Republik Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income, Pendapatan provisi dan
controlled by the Government of the komisi/Provision and commission income.
Republic of Indonesia
PT Hutama Karya (Persero) Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Aset lain-lain/Other assets, Pendapatan jasa
Republik Indonesia/Owned and controlled advisory/Advisory income.
by the Government of the Republic of
Indonesia
PT Taspen (Persero) Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
Republik Indonesia/Owned and issued, Beban bunga/Interest expense.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Bank Raya Indonesia Tbk Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
dikendalikan Pemerintah Republik issued, Beban bunga/Interest expense.
Indonesia/Subsidiary of entity owned and
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Brantas Abipraya (Persero) Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
Republik Indonesia/Owned and Interest income, Piutang bunga/Accrued
controlled by the Government of the interest income, Pendapatan provisi dan
Republic of Indonesia komisi/Provision and commission income.
PT Waskita Sangir Energi Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
dikendalikan Pemerintah Republik Interest income, Piutang bunga/Accrued
Indonesia/Subsidiary of entity owned and interest income, Pendapatan provisi dan
controlled by the Government of the komisi/Provision and commission income.
Republic of Indonesia
PT Celebes Railway Indonesia Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Pajak dibayar
dikendalikan Pemerintah Republik dimuka/Prepaid taxes, Aset lain-lain/Other
Indonesia/Subsidiary of entity owned and assets, Pendapatan bunga/Interest income,
controlled by the Government of the Pendapatan provisi dan komisi/Provision and
Republic of Indonesia commission income.
PT LEN Telekomunikasi Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang
Indonesia dikendalikan Pemerintah Republik bunga/Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Pemalang Batang Toll Road Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan bunga/
dikendalikan Pemerintah Republik Interest income, Piutang bunga/Accrued interest
Indonesia/Subsidiary of entity owned and income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Jasamarga Jalanlayang Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang
Cikampek dikendalikan Pemerintah Republik bunga/Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
121
Page 426
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH
(lanjutan) RELATED PARTIES (continued)
Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan In the normal course of business, the Company
melakukan transaksi dengan pihak-pihak is engaged in transactions with related parties.
berelasi. Pihak-pihak berelasi dan sifat The related parties and nature of relationship are
hubungan adalah sebagai berikut: (lanjutan) as follows: (continued)
Pihak berelasi/ Sifat dari hubungan/ Sifat dari transaksi/
Related parties Nature of relationship Nature of transaction
PT Asuransi Jasa Indonesia Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Surat utang yang diterbitkan/Debt securities
(Persero) Republik Indonesia/Owned and controlled issued, Beban bunga/Interest expense.
by the Government of the Republic of
Indonesia
PT PP Tirta Madani Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang
dikendalikan Pemerintah Republik bunga/Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income, Pendapatan provisi dan
controlled by the Government of the komisi/Provision and commission income.
Republic of Indonesia
PT Cibitung Tanjung Priok Port Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang bunga/
Tollways dikendalikan Pemerintah Republik Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Wijaya Karya (Persero) Tbk Dimiliki dan dikendalikan Pemerintah Efek-efek/Securities, Piutang bunga/Accrued
Republik Indonesia/Owned and controlled interest income, Pendapatan bunga/Interest
by the Government of the Republic of income.
Indonesia
PT Brantas Adya Surya Energi Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Piutang bunga/
dikendalikan Pemerintah Republik Accrued interest income, Pendapatan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and bunga/Interest income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Dumai Tirta Persada Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Pinjaman diberikan/Loans, Pendapatan
dikendalikan Pemerintah Republik bunga/Interest income, Pendapatan provisi dan
Indonesia/Subsidiary of entity owned and komisi/Provision and commission income.
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
PT Penjamin Infrastruktur Entitas anak dari entitas yang dimiliki dan Aset lain-lain/Other assets, Pendapatan jasa
Indonesia (Persero) dikendalikan Pemerintah Republik advisory/Advisory income.
Indonesia/Subsidiary of entity owned and
controlled by the Government of the
Republic of Indonesia
Dewan Komisaris dan Direksi/ Personil manajemen kunci/Key Gaji dan tunjangan/Salaries and benefits.
Boards of Commissioners and management personnel
Directors
122
Page 427
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH
(lanjutan) RELATED PARTIES (continued)
Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi Transactions with Related Parties
Perusahaan melakukan transaksi dengan pihak- The Company entered into certain transactions with
pihak berelasi sebagai berikut: related parties as follows:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
ASET ASSETS
Kas dan setara kas Cash and cash equivalents
Kas di bank - neto (Catatan 5) 661.970 813.463 Cash in banks - net (Note 5)
Efek-efek - neto (Catatan 6) 940.622 980.312 Securities - net (Note 6)
Pinjaman diberikan - neto (Catatan 9) 4.356.576 4.342.339 Loans - net (Note 9)
Piutang bunga (Catatan 10) 13.745 12.423 Accrued interest income (Note 10)
Tagihan derivatif (Catatan 7) - 1.177 Derivative receivables (Note 7)
Aset lain-lain - neto (Catatan 14) 8.123 2.869 Other assets - net (Note 14)
Persentase terhadap total aset Percentage to total assets
Kas dan setara kas 4,38% 4,93% Cash and cash equivalents
Efek-efek - neto 6,23% 5,94% Securities - net
Pinjaman diberikan - neto 28,83% 26,32% Loans - net
Piutang bunga 0,09% 0,08% Accrued interest income
Tagihan derivatif - 0,01% Derivative receivables
Aset lain-lain - neto 0,05% 0,02% Other assets - net
LIABILITAS LIABILITIES
Liabilitas derivatif (Catatan 7) 4.368 1.087 Derivative liabilities (Note 7)
Utang lain-lain (Catatan 15) 1.908 1.918 Other Payable (Note 15)
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain (Catatan 16) 20.718 21.922 and other liabilities (Note 16)
Surat utang yang diterbitkan
(Catatan 17) 51.156 344.221 Debt securities issued (Note 17)
Pinjaman diterima (Catatan 19) 2.780.915 3.099.368 Fund borrowings (Note 19)
Pinjaman subordinasi (Catatan 20) 5.307.914 4.916.285 Subordinated loans (Note 20)
Persentase terhadap total liabilitas Percentage to total liabilities
Liabilitas derivatif 0,03% 0,01% Derivative liabilities
Utang lain-lain 0,01% 0,02% Other Payable
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain 0,16% 0,15% and other liabilities
Surat utang yang diterbitkan 0,40% 2,42% Debt securities issued
Pinjaman diterima 21,86% 21,83% Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 41,72% 34,63% Subordinated loans
PENDAPATAN REVENUES
Pendapatan bunga (Catatan 23) 434.288 403.872 Interest income (Note 23)
Pendapatan provisi dan komisi Provision and commission income
dan pendapatan lainnya (Catatan 24) 6.159 4.736 and other income (Note 24)
Pendapatan jasa advisory 17.981 4.826 Advisory income
Keuntungan dari penjualan efek-efek 1.898 - Realized gain on sale of securities
Persentase terhadap total pendapatan Percentage to total revenues
Pendapatan bunga 32.48% 34,88% Interest income
Pendapatan provisi dan komisi Provision and commission
dan lainnya 0,46% 0,41% and other income
Pendapatan jasa advisory 1,34% 0,42% Advisory income
Keuntungan dari penjualan efek-efek 0,14% - Realized gain on sale of securities
123
Page 428
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31. SIFAT DAN TRANSAKSI PIHAK BERELASI 31. NATURE AND TRANSACTIONS WITH RELATED
(lanjutan) PARTIES (continued)
Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi (lanjutan) Transactions with Related Parties (continued)
Perusahaan melakukan transaksi dengan pihak- The Company entered into certain transactions with
pihak berelasi sebagai berikut: (lanjutan) related parties as follows: (continued)
BEBAN EXPENSES
Beban bunga (Catatan 26) 564.356 393.129 Interest expense (Note 26)
Beban/(penghasilan) Expenses /(income) from
transaksi derivatif - neto 5.922 (34.722) derivative transactions - net
Persentase terhadap total beban Percentage to total expenses
Beban bunga 47,04% 37,12% Interest expense
Expenses from derivative
Beban transaksi derivatif - neto 0,49% (3,26%) transactions - net
Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Dewan Dewan
Komisaris/ Direksi/ Komisaris/ Direksi/
Board of Board of Board of Board of
Commissioners Directors Commissioners Directors
Gaji dan tunjangan Salaries and benefits
(imbalan jangka pendek) 12.618 27.785 10.177 24.638 (short-term benefits)
32. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA 32. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES
UANG ASING DENOMINATED IN FOREIGN CURRENCIES
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan As of December 31, 2023 and 2022, monetary
2022, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang assets and liabilities in foreign currencies are as
asing adalah sebagai berikut: follows:
31 Desember/December 31, 2023
Mata uang asal Ekuivalen
(jumlah penuh)/ Rupiah/
Original currency Rupiah
(full amount) Equivalent
Aset moneter Monetary assets
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Kas dan setara kas 22.045.719 339.857 Cash and cash equivalents
Efek-efek 77.935.164 1.201.449 Securities
Pinjaman diberikan 161.650.882 2.492.011 Loans
Piutang bunga 1.181.018 18.207 Accrued interest income
Aset lain-lain 100.950 1.556 Other assets
Total aset moneter 262.913.733 4.053.080 Total monetary assets
Liabilitas moneter Monetary liabilities
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Liabilitas derivatif 151.598 2.337 Derivative liabilities
Utang lain-lain 121.975 1.880 Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain 86.299 1.330 and other liabilities
Pinjaman diterima 21.614.030 333.202 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 149.417.075 2.303.414 Subordinated loans
Surat utang yang diterbitkan 142.796.446 2.201.350 Debt securities issued
Total liabilitas moneter 314.187.423 4.843.513 Total monetary liabilities
Liabilitas moneter neto (790.433) Net monetary liabilities
124
Page 429
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
32. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA 32. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES
UANG ASING (lanjutan) DENOMINATED IN FOREIGN CURRENCIES
(continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan As of December 31, 2023 and 2022, monetary
2022, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang assets and liabilities in foreign currencies are as
asing adalah sebagai berikut: (lanjutan) follows: (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Mata uang asal Ekuivalen
(jumlah penuh)/ Rupiah/
Original currency Rupiah
(full amount) Equivalent
Aset moneter Monetary assets
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Kas dan setara kas 19.155.200 301.330 Cash and cash equivalents
Efek-efek 77.182.189 1.214.153 Securities
Pinjaman diberikan 244.471.736 3.845.785 Loans
Piutang bunga 1.118.051 17.588 Accrued interest income
Aset lain-lain 68.319 1.075 Other assets
Total aset moneter 341.995.495 5.379.931 Total monetary assets
Liabilitas moneter Monetary liabilities
Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Utang lain-lain 839.821 13.211 Other payables
Beban masih harus dibayar
dan liabilitas lain-lain 166.745 2.623 Accrued expenses and other liabilities
Liabilitas derivatif 30.336 477 Derivative liabilities
Pinjaman diterima 105.272.074 1.656.035 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 157.603.644 2.479.263 Subordinated loans
Surat utang yang diterbitkan 149.169.376 2.346.583 Debt securities issued
Total liabilitas moneter 413.081.996 6.498.192 Total monetary liabilities
Liabilitas moneter neto (1.118.261) Net monetary liabilities
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank Permata
Permata Tbk Tbk
Perjanjian Transaksi Valuta Asing Foreign Exchange Transaction Agreement
Pada tanggal 10 Oktober 2019, Perusahaan dan On October 10, 2019, the Company and PT Bank
PT Bank Permata Tbk (“Bank Permata”) telah Permata Tbk (“Bank Permata”) has signed Foreign
menandatangani Perjanjian Transaksi Valuta Asing Exchange Transaction Agreement amounting to
sebesar USD1.000.000 dengan jangka waktu USD1,000,000 with availability period 1 year since
1 tahun sejak perjanjian ditandatangani. agreement signed.
Perusahaan dan Bank Permata melakukan The Company and Bank Permata periodically renew
pembaharuan berkala atas perjanjian Transaksi their Foreign Exchange Transaction agreement,
Valuta Asing, di mana pembaharuan terakhir with most recent renewal occuring on April 3, 2023,
dilakukan pada tanggal 3 April 2023 terkait dengan pertaining to the extention of the availability period
perpanjangan availability period sampai 10 Oktober until October 10, 2023, which was then temporarily
2023, yang kemudian diperpanjang sementara extended until January 10, 2024.
sampai dengan 10 Januari 2024.
125
Page 430
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank Permata
Permata Tbk (lanjutan) Tbk (continued)
Perjanjian Money Market Money Market Agreement
Pada tanggal 10 Oktober 2019, Perusahaan dan On October 10, 2019, the Company and Bank
Bank Permata telah menandatangani Perjanjian Permata has signed Money Market Agreement
Money Market sebesar Rp500.000 dengan jangka amounting to Rp500,000 with availability period
waktu 1 tahun sejak perjanjian ditandatangani. 1 year since agreement signed.
Perusahaan dan Bank Permata melakukan The Company and Bank Permata periodically renew
pembaharuan berkala atas perjanjian Money their Money Market agreement, with most recent
Market, di mana permbaharuan terakhir dilakukan renewal occuring on June 5, 2023, pertaining to the
pada tanggal 5 Juni 2023 terkait dengan extention of the availability period until October 10,
perpanjangan availability period sampai 2023, which was then temporarily extended until
10 Oktober 2023, yang kemudian diperpanjang January 10, 2024.
sementara sampai dengan 10 Januari 2024.
Perjanjian Term Loan Term Loan Agreement
Pada tanggal 25 November 2020, Perusahaan dan On November 25, 2020, the Company and Bank
Bank Permata telah menandatangani Perjanjian Permata has signed Term Loan Agreement
Term Loan sebesar Rp1.000.000 dengan jangka amounting to Rp1,000,000 with availability period
waktu 4 tahun sejak perjanjian ditandatangani. 4 year since agreement signed.
Pada tanggal 24 November 2021, Perusahaan dan On November 24, 2021, the Company and Bank
Bank Permata telah menandatangani Perjanjian Term Permata has signed Term Loan II Agreement
Loan II sebesar Rp1.000.000 dengan jangka waktu amounting to Rp1,000,000 with availability period
sejak perjanjian ditandatangani sampai dengan since agreement signed until October 27, 2025.
27 Oktober 2025.
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank Mandiri
Mandiri (Persero) Tbk (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III
Pada tanggal 26 Oktober 2018, Perusahaan telah On October 26, 2018, the Company has signed
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan a Loan Agreement with PT Bank Mandiri (Persero)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (“Bank Mandiri”). Tbk (“Bank Mandiri”). Based on the Loan
Berdasarkan Perjanjian Pinjaman ini, Perusahaan Agreement, the Company obtained borrowing
memperoleh fasilitas pinjaman sebesar facilities amounting to Rp3,000,000 and
Rp3.000.000 dan USD100.000.000 yang terdiri USD100,000,000 which consist of:
atas:
Pinjaman transaksi khusus sebesar Special transaction loan amounting to
Rp2.500.000; Rp2,500,000;
Kredit jangka pendek sebesar Rp500.000; dan Short term credit amounting to Rp500,000; and
Treasury line sebesar USD100.000.000. Treasury line amounting to USD100,000,000.
Pinjaman ini ditujukan untuk membiayai proyek- The purpose of the loan was to finance infrastructure
proyek infrastruktur di Indonesia. projects in Indonesia.
126
Page 431
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank Mandiri
Mandiri (Persero) Tbk (lanjutan) (Persero) Tbk (continued)
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III (lanjutan) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk III (continued)
Perusahaan dan Bank Mandiri melakukan The Company and Bank Mandiri periodically renew
pembaharuan berkala atas fasilitas kredit jangka their short term credit agreement, with most recent
pendek, di mana pembaharuan terakhir (adendum renewal (addendum V) occured on October 23,
V) dilakukan pada tanggal 23 Oktober 2023 terkait 2023, pertaining to the extention of the availability
dengan perpanjangan availability period sampai period until November 16, 2024.
16 November 2024.
Perusahaan dan Bank Mandiri melakukan The Company and Bank Mandiri periodically renew
pembaharuan berkala atas fasilitas Treasury line, di their Treasury line agreement, with most recent
mana pembaharuan terakhir (adendum I) dilakukan renewal (addendum I) occured on October 23, 2023,
pada tanggal 23 Oktober 2023 terkait dengan pertaining to the extention of the availability period
perpanjangan availability period sampai until November 16, 2024.
16 November 2024.
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV PT Bank Mandiri (Persero) Tbk IV
Pada tanggal 17 November 2021, Perusahaan telah On November 17, 2021, the Company has signed a
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan Bank Loan Agreement with Bank Mandiri. Based on the
Mandiri. Berdasarkan Perjanjian Pinjaman ini, Loan Agreement, the Company obtained borrowing
Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman sebesar facilities amounting to Rp2,000,000.
Rp2.000.000.
Perusahaan dan Bank Mandiri melakukan The Company and Bank Mandiri periodically renew
pembaharuan berkala atas fasilitas Term Loan, di their Term Loan agreement, with most recent
mana pembaharuan terakhir dilakukan pada tanggal renewal occured on October 23, 2023, pertaining to
23 Oktober 2023 terkait dengan perubahan changes in financial covenants from maximum
Perubahan persyaratan keuangan dari Gross Non- Gross Non-Performing Loan of 5% to maximum Net
Performing Loan sebesar maksimum 5% menjadi Non-Performing Loan of 5%.
Net Non-Performing Loan sebesar maksimum 5%.
Pinjaman ini ditujukan untuk membiayai proyek- The purpose of the loan was to finance infrastructure
proyek infrastruktur di Indonesia. projects in Indonesia.
Perjanjian Fasilitas Kredit Tidak Langsung - Non-Cash Loan Facility Agreement - PT Bank
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Mandiri (Persero) Tbk
Pada tanggal 23 Desember 2022, Perusahaan On December 23, 2022, the Company together with
bersama PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk signed Non-Cash
menandatangani perjanjian Fasilitas Kredit Tidak Loan Facility agreement with a maximum amount of
Langsung dengan nilai maksimum masing-masing Rp400,000 for Bank Guarantee and Rp100,000 for
sebesar Rp400.000 untuk Bank Garansi dan Letter of Credit/Surat Kredit Berdokumen Dalam
Rp100.000 untuk Letter of Credit/Surat Kredit Negeri (“SKBDN“) with availability period until
Berdokumen Dalam Negeri (”SKBDN”) dengan December 22, 2023. As of December 31, 2023, and
jangka waktu sampai dengan 22 Desember 2023. December 31, 2022, the disbursement of this Non-
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan Cash Loan Facility are RpNil, respectively.
31 Desember 2022, Fasilitas Kredit Tidak Langsung
yang telah diberikan masing-masing sebesar
RpNihil.
127
Page 432
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Fasilitas Kredit Tidak Langsung - Non-Cash Loan Facility Agreement - PT Bank
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (lanjutan) Mandiri (Persero) Tbk (continued)
Perusahaan dan Bank Mandiri melakukan The Company and Bank Mandiri periodically renew
pembaharuan berkala atas fasilitas kredit tidak their short term credit agreement, with most recent
langsung, di mana pembaharuan terakhir dilakukan renewal occured on October 23, 2023, pertaining to
pada tanggal 23 Oktober 2023 terkait dengan the extention of the availability period until
perpanjangan availability period sampai November 16, 2024 and The addition of functions to
16 November 2024 dan Penambahan fungsi atas the bank guarantee facilities which include Stand by
fasilitas bank garansi yang meliputi Stand by Letter Letter of Credit (“SBLC”).
of Credit (“SBLC”).
Perjanjian Pinjaman Komersial - International Commercial Loan Agreement - The International
Finance Corporation Finance Corporation
International Finance Corporation III International Finance Corporation III
Pada tanggal 22 Juni 2017, Perusahaan On June 22, 2017, the Company has signed a Loan
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan IFC. Agreement with IFC. Based on the Loan Agreement,
Berdasarkan Perjanjian Pinjaman ini, Perusahaan the Company obtained borrowing facilities
memperoleh fasilitas pinjaman sebesar amounting to USD150,000,000 which consists of:
USD150.000.000 yang terdiri atas:
Pinjaman A sebesar USD50.000.000; A Loans amounting to USD50,000,000;
Pinjaman B1 sebesar USD50.000.000; dan B1 Loans amounting to USD50,000,000; and
Pinjaman B2 sebesar USD50.000.000. B2 Loans amounting to USD50,000,000.
Pinjaman ini ditujukan untuk membiayai proyek- The purpose of the loan was to finance infrastructure
proyek infrastruktur di Indonesia. projects in Indonesia.
Pada tanggal 14 Maret 2019, Perusahaan telah On March 14, 2019, the Company canceled the B1
melakukan pembatalan pinjaman B1 dari loan from Internasional Finance Corporation III
Internasional Finance Corporation III sebesar amounting to USD50,000,000.
USD50.000.000.
Pada tanggal-tanggal 15 Maret 2023 dan 15 Juni On March 15, 2023 and June 15, 2023, the
2023, Perusahaan melakukan pelunasan seluruh Company had repaid all the principal of the A and
pokok Fasilitas pinjaman A dan B2 dari IFC III B2 loans from IFC III amounting to Rp50,000,000,
masing-masing sebesar Rp50.000.000. respectively.
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank
Danamon Indonesia Tbk Danamon Indonesia Tbk
Fasilitas Kredit Angsuran Berjangka I Term Installment Credit Facility I
Pada tanggal 8 September 2020, Perusahaan dan On September 8, 2020, the Company and PT Bank
PT Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon Indonesia Tbk (“Bank Danamon”) has
Danamon”) telah menandatangani Perjanjian Kredit signed Term Installment Credit Agreement I
Angsuran Berjangka I sebesar Rp500.000 dengan amounting to Rp500,000 with availability period
jangka waktu 3 tahun sejak perjanjian 3 year since agreement signed, as ammended by
ditandatangani, yang kemudian di perbaharui lewat the agreement dated December 14, 2020 and there
perjanjian tanggal 14 Desember 2020 dan tidak is no extention of availability period for the loan
terdapat perpanjangan availability period atas facility from Bank Danamon.
fasilitas pinjaman dari Bank Danamon.
128
Page 433
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank
Danamon Indonesia Tbk (lanjutan) Danamon Indonesia Tbk (continued)
Fasilitas Kredit Berjangka I Term Credit Facility I
Pada tanggal 8 September 2020, Perusahaan dan On September 8, 2020, the Company and Bank
Bank Danamon telah menandatangani Perjanjian Danamon has signed Term Credit Agreement
Kredit Berjangka sebesar Rp250.000 dengan jangka amounting to Rp250,000 with availability period
waktu 1 tahun sejak perjanjian ditandatangani, yang 1 year since agreement signed, as ammended by
kemudian diperbaharui lewat perjanjian tanggal the agreement dated December 14, 2020.
14 Desember 2020.
Perusahaan dan Bank Danamon melakukan The Company and Bank Danamon periodically
pembaharuan berkala atas fasilitas Kredit renew their Term Credit agreement, with most
Berjangka, di mana pembaharuan terakhir recent renewal occuring on September 25, 2023,
dilakukan pada tanggal 25 September 2023 terkait pertaining to extention of availability period until
dengan perpanjangan availability period sampai June 29, 2024 with facility amounting to Rp500,000.
29 Juni 2024 dengan nilai fasilitas sebesar
Rp500.000.
Fasilitas Kredit Angsuran Berjangka II Term Installment Credit Facility II
Pada tanggal 14 Desember 2020, Perusahaan dan On December 14, 2020, the Company and Bank
Bank Danamon telah menandatangani Perjanjian Danamon has signed Term Installment Credit II
Kredit Angsuran Berjangka II sebesar Rp1.000.000 Agreement amounting to Rp1,000,000 with
dengan jangka waktu 3 tahun sejak perjanjian availability period 3 year since agreement signed.
ditandatangani.
Perusahaan dan Bank Danamon melakukan The Company and Bank Danamon periodically
pembaharuan berkala atas fasilitas Kredit Angsuran renew their Term Installment Credit II agreement,
Berjangka II, di mana pembaharuan terakhir with most recent renewal occuring on
dilakukan pada tanggal 25 September 2023 terkait September 25, 2023, pertaining to extention of
dengan perpanjangan availability period sampai availability period until June 29, 2024 with facility
29 Juni 2024 dengan nilai fasilitas sebesar amounting to Rp750,000.
Rp750.000.
Fasilitas Pre-Settlement Exposure Pre-Settlement Exposure Facility
Pada tanggal 14 Desember 2020, Perusahaan dan On December 14, 2020, the Company and Bank
Bank Danamon telah menandatangani Perjanjian Danamon has signed Pre-Settlement Exposure
Pre-Settlement Exposure sebesar USD1.000.000. Agreement amounting to USD1,000,000.
Fasilitas Omnibus Trade Finance Omnibus Trade Finance Facility
Pada tanggal 27 September 2021, Perusahaan dan On September 27, 2021, the Company and Bank
Bank Danamon telah menandatangani Perjanjian Danamon has signed Omnibus Trade Finance
fasilitas Omnibus Trade Finance sebesar Facility Agreement amounting to Rp500,000 used
Rp500.000 yang digunakan untuk fasilitas kredit for non-cash facility activities.
tidak langsung.
Perusahaan dan Bank Danamon melakukan The Company and Bank Danamon periodically
pembaharuan berkala atas fasilitas Omnibus Trade renew their Omnibus Trade Finance agreement,
Finance, di mana pembaharuan terakhir dilakukan with most recent renewal occuring on
pada tanggal 25 September 2023 terkait dengan September 25, 2023, pertaining to extention of
perpanjangan availability period sampai 29 Juni availability period until June 29, 2024.
2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023, fasilitas kredit As of December 31, 2023, the disbursement of Non-
tidak langsung yang telah diberikan sebesar Cash Loan Facility amounting to Rp218,238
Rp218.238 (31 Desember 2022: Rp255.699). (December 31, 2022: Rp255,699).
129
Page 434
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Fasilitas Kredit Tidak Langsung - Non-Cash Loan Facility Agreement - PT Bank
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk Negara Indonesia (Persero) Tbk
Pada tanggal 23 Februari 2021, Perusahaan On February 23, 2021, the Company together with
bersama PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk (“Bank
(“Bank BNI”) menandatangani perjanjian Fasilitas BNI”) signed Non-Cash Loan Facility agreement
Kredit Tidak Langsung dengan nilai maksimum with a maximum amount of Rp400,000.
sebesar Rp400.000.
Pada tanggal 21 Februari 2023, Perusahaan telah On February 21, 2023, the Company had signed
menandatangani addendum Perjanjian Fasilitas addendum Non-Cash Loan Facility agreement
Kredit Tidak Langsung terkait dengan perpanjangan related to extention of availability period until
jangka waktu sampai dengan 22 Februari 2024. February 22, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023, Fasilitas Kredit As of December 31, 2023, the disbursement of this
Tidak Langsung yang telah diberikan sebesar Non-Cash Loan Facility is amounting to Rp84,049
Rp84.049 (31 Desember 2022: Rp279.457). (December 31, 2022: Rp279,457).
Dalam perjanjian fasilitas kredit tidak langsung Bank Under non-cash loan facility agreement Bank BNI,
BNI, Perusahaan diwajibkan memenuhi beberapa the Company obliged to fulfill certain financial
persyaratan keuangan. covenants.
Persyaratan keuangan yang harus dipatuhi The financial covenants that must be fulfilled by the
Perusahaan adalah pemenuhan Current Ratio Company are to fulfill the minimum Current ratio of
sebesar minimum 1,2 kali, Debt to Equity Ratio 1.2 times, the maximum Debt to Equity Ratio of
maksimum 9 kali, Non-Performing Loan Net 9 times, the maximum of Non-Performing Loan Net
maksimum 3% dan Coverage Ratio minimum 100%. of 3% and the minimum Coverage Ratio of 100%.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal During the year ended Desember 31, 2023, the
31 Desember 2023, Perusahaan telah memenuhi Company has fulfilled all covenants and obligations
ketentuan tentang pembatasan pembatasan dan according to the Loan Agreements except for Non-
kewajiban-kewajiban sebagaimana disepakati Performing Loan Net and coverage ratio which are
dalam Perjanjian Pinjaman terkecuali untuk rasio currently still in process for threshold adjustment.
Non-Performing Loan Net dan coverage ratio yang
saat ini masih dalam proses permohonan
penyesuaian threshold.
Selama tahun yang berakhir pada tanggal During the year ended December 31, 2022, the
31 Desember 2022, Perusahaan telah memenuhi Company has fulfilled all covenants and obligations
ketentuan tentang pembatasan-pembatasan dan according to the Loan Agreements.
kewajiban-kewajiban sebagaimana disepakati
dalam Perjanjian Pinjaman.
Perjanjian Pinjaman Komersial - Asian Commercial Loan Agreement - Asian
Development Bank Development Bank
Pada tanggal 15 Mei 2020, Perusahaan dan SMI On May 15, 2020, the Company and SMI had signed
telah menandatangani Perjanjian Pinjaman - ADB ADB - Loan Agreement and subsequently on
dan kemudian pada tanggal 3 Juni 2020, ADB telah June 3, 2020, ADB had issued a letter confirming
mengeluarkan surat yang menyatakan pemenuhan the fulfillment of the condition’s precedent to
persyaratan berlakunya perjanjian pinjaman tanggal effectiveness of the Loan Agreement dated June 1,
1 Juni 2020 antara Pemerintah Republik Indonesia 2020, between the Government of the Republic of
dan ADB sebesar USD100.000.000. Selain itu, ADB Indonesia and ADB in the amount of
menyatakan bahwa semua kondisi untuk efektivitas USD100,000,000. Furthermore, ADB declared that
pinjaman telah dipenuhi dan menyatakan pinjaman all conditions to the effectiveness of the loan had
efektif pada tanggal 1 Juni 2020. been met and declare that the loan was effective on
June 1, 2020.
130
Page 435
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - Asian Commercial Loan Agreement - Asian
Development Bank (lanjutan) Development Bank (continued)
Berkaitan dengan perjanjian ini, Perusahaan In relation to this agreement, the Company had
mengikatkan diri dalam Perjanjian Proyek dengan entered into Project Agreement with ADB and SMI.
ADB dan SMI.
Dalam Perjanjian Proyek, Perusahaan diwajibkan In the Project Agreement, the Company must fulfill
untuk memenuhi persyaratan berikut, di antaranya: the following requirements, amongst others:
i. Untuk menjalankan aktivitas pembiayaannya i. Carry out its financing activities with due
dengan due diligence dan efisien serta diligence and efficiency, in accordance with
melakukan praktek administrasi, keuangan, sound administrative, financial, engineering
teknik dan lingkungan yang baik; and enviromental practices;
ii. Praktek pengadaan yang sesuai dengan ii. The procurement is in accordance with ADB’s
Pedoman Pengadaan ADB; Procurement Guidelines;
iii. Rencana, spesifikasi, jadwal, dan metode iii. Plans, specifications, work schedules and
konstruksi yang sesuai dengan praktek terbaik construction methods that meet international
internasional; dan best practice; and
iv. Meyakinkan bahwa tujuan dari pinjaman akan iv. Ensure that the purposes of the loan will be
tercapai. accomplished.
Pada tanggal 13 November 2023, Perusahaan dan On November 31, 2023, the Company and ADB had
ADB telah menandatangani addendum Perjanjian signed addendum Commercial Loan Facility
Pinjaman Komersial terkait dengan memperpanjang agreement related to extention of availability period
jangka waktu penarikan menjadi 31 Desember until December 31, 2025, amendment of facility limit
2025, penyesuaian jumlah fasilitas fasilitas dari yang from originally USD100,000,000 to USD50,000,000,
semula USD100.000.000 menjadi sebesar maintain ratio requirements as stipulated by the
USD50.000.000, menjaga persyaratan rasio Financial Services Authority Regulation
sebagaimana ditetapkan oleh Peraturan Otoritas No. 46/POJK/05/2020 on Infrastructure Finance
Jasa Keuangan No. 46/POJK/05/2020 tentang Companies and change the loan interest rate from
Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur dan merubah LIBOR to SOFR.
tingkat suku bunga pinjaman dari LIBOR menjadi
SOFR.
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank QNB Commercial Loan Agreement - PT Bank QNB
Indonesia Tbk Indonesia Tbk
Revolving Credit Facility Revolving Credit Facility
Pada tanggal 11 Agustus 2022, Perusahaan dan On August 11, 2022, the Company and PT Bank
PT Bank QNB Indonesia Tbk telah menandatangani QNB Indonesia Tbk has signed Revolving Credit
Perjanjian Revolving Credit Facility sebesar Facility Agreement amounting to Rp350,000 with
Rp350.000 dengan availability period sampai availability period until August 11, 2023.
11 Agustus 2023.
Perusahaan dan Bank QNB melakukan The Company and Bank QNB periodically renew
pembaharuan berkala atas perjanjian Revolving their Revolving Credit Facility agreement, with most
Credit Facility, di mana pembaharuan terakhir recent renewal occuring on September 20, 2023,
dilakukan pada tanggal 20 September 2023 terkait pertaining to extention of availability period until
dengan perpanjangan availability period sampai August 11, 2024.
11 Agustus 2024.
131
Page 436
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank QNB Commercial Loan Agreement - PT Bank QNB
Indonesia Tbk (lanjutan) Indonesia Tbk (continued)
Transaksi Valuta Asing Foreign Exchange Transaction Agreement
Pada tanggal 11 Agustus 2022, Perusahaan dan On August 11, 2022, the Company and Bank QNB
Bank QNB telah menandatangani addendum had signed addendum Foreign Exchange
Perjanjian Transaksi Valuta Asing sebesar Transaction Agreement amounting to
USD10.000.000 terkait persyaratan keuangan. USD10,000,000 regarding financial covenant.
Perusahaan dan Bank QNB melakukan The Company and Bank QNB periodically renew
pembaharuan berkala atas perjanjian Transaksi their Foreign Exchange Transaction Agreement,
Valuta Asing, di mana pembaharuan terakhir with most recent renewal occuring on
dilakukan pada tanggal 20 September 2023 terkait September 20, 2023, pertaining to extention of
dengan perpanjangan availability period sampai availability period until August 11, 2024.
11 Agustus 2024.
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank BNP Commercial Loan Agreement - PT Bank BNP
Paribas Indonesia Paribas Indonesia
Revolving Loan Facility Revolving Loan Facility
Pada tanggal 20 Desember 2022, Perusahaan dan On December 20, 2022, the Company and PT Bank
PT Bank BNP Paribas Indonesia telah BNP Paribas Indonesia has signed Revolving Loan
menandatangani Perjanjian Fasilitas Pinjaman Facility Agreement amounting to Rp300,000 with
Bergulir sebesar Rp300.000 dengan availability availability period until November 30, 2023.
period sampai 30 November 2023.
Perusahaan dan Bank BNP Paribas Indonesia The Company and Bank BNP Paribas Indonesia
melakukan pembaharuan berkala atas Revolving periodically renew their Revolving Loan Facility
Loan Facility, di mana pembaharuan terakhir Agreement, with most recent renewal occuring on
dilakukan pada tanggal 24 November 2023 terkait November 24, 2023, pertaining to extention of
dengan perpanjangan availability period sampai availability period until October 31, 2024.
31 Oktober 2024.
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank
Tabungan Negara (Persero) Tbk Tabungan Negara (Persero) Tbk
Pada tanggal 13 Januari 2023, Perusahaan telah On January 13, 2023, the Company had signed
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan Loan Agreement with PT Bank Tabungan Negara
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (“Bank (Persero) Tbk (“Bank BTN”) related to Credit Line
BTN”) terkait dengan fasilitas Credit Line yang terdiri facility that consist of loan facility amounting to
dari fasilitas pinjaman sebesar Rp1.000.000 Rp1,000,000 (committed and non-revolving plafond)
(committed and non-revolving plafond) dan fasilitas and Non-Cash Loan facility amounting to
Kredit Non Tunai sebesar Rp200.000 (uncommitted, Rp200,000 (uncommitted, advised and revolving
advised and revolving plafond) dengan jangka waktu plafond) with availability period until January 12,
sampai tanggal 12 Januari 2024. 2024.
Pada tanggal 24 Juli 2023, Perusahaan telah On July 24, 2023, the Company had signed
menandatangani adendum Perjanjian Pinjaman addendum Loan Agreement with Bank BTN for
dengan Bank BTN untuk fasilitas Credit Line atas Credit Line facility related to change in the interest
perubahan suku bunga yang semula JIBOR 3 bulan rate from 3-month JIBOR + 1.50% per annum into
+ 1,50% per tahun menjadi JIBOR 3 bulan + 0,90% 3-month JIBOR + 0.90% per annum.
per tahun.
132
Page 437
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Komersial - PT Bank Commercial Loan Agreement - PT Bank
Maybank Indonesia Tbk Maybank Indonesia Tbk
Pinjaman Promes Berulang Revolving Promissory Loan
Pada tanggal 28 Juli 2023, Perusahaan telah On July 28, 2023, the Company had signed
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan Revolving Promissory Loan Agreement with
PT Bank Maybank Indonesia Tbk (“Bank Maybank”) PT Bank Maybank Indonesia Tbk (“Bank Maybank”)
atas fasilitas Pinjaman Promes Berulang sebesar amounting to Rp500,000 with availability period until
Rp500.000 dengan jangka waktu sampai tanggal July 28, 2024.
28 Juli 2024.
Transaksi Valuta Asing Foreign Exchange Transaction
Pada tanggal 28 Juli 2023, Perusahaan telah On July 28, 2023, the Company had signed Foreign
menandatangani Perjanjian Pinjaman dengan Exchange Transaction Agreement with Bank
Bank Maybank atas fasilitas Transaksi Valuta Asing Maybank amounting to USD6,000,000 with
sebesar USD6.000.000 dengan jangka waktu availability period until July 28, 2024.
sampai tanggal 28 Juli 2024.
Perjanjian Pinjaman Subordinasi - World Bank Subordinated Loan Agreement - The World Bank
World Bank I The World Bank I
Pada tanggal 20 April 2011, Perusahaan dan SMI On April 20, 2011, the Company and SMI had
telah menandatangani Perjanjian Pinjaman signed The World Bank - Subordinated Loan
Subordinasi World Bank dan selanjutnya, pada Agreement and subsequently, on April 25, 2011
25 April 2011 World Bank telah mengeluarkan surat World Bank has issued letter No. CD-
No. CD-185/IIF/IV/2011 yang menyatakan 185/IIF/IV/2011 confirming the fulfillment of the
pemenuhan kondisi preseden berlakunya Perjanjian conditions precedent to the effectiveness of the
Pinjaman tanggal 15 Januari 2010 antara Loan Agreement dated January 15, 2010 between
Pemerintah Republik Indonesia dan World Bank the Government of Republic of Indonesia and
(“WB”) sebesar USD100.000.000. Selain itu, the World Bank (“WB”) in the amount of
WB menyatakan perjanjian pinjaman menjadi efektif USD100,000,000. Furthermore, WB declared the
sejak 25 April 2011. Loan Agreement to become effective as of April 25,
2011.
Pada tanggal 29 Maret 2012, Perusahaan On March 29, 2012, the Company has submitted
menyampaikan surat kepada SMI perihal a letter to SMI regarding adjustment on currency and
penyesuaian mata uang dan struktur bunga dalam interest structure for on-lending from WB.
penerusan pinjaman dari WB.
Pada tanggal 3 Oktober 2012, Menteri Keuangan On October 3, 2012, the Minister of Finance through
melalui surat No. S-729/MK.05/2012 yang ditujukan letter No. S-729/MK.05/2012 to SMI had approved
kepada SMI telah menyampaikan persetujuan the adjustment on currency and interest structure.
perihal perubahan mata uang dan struktur suku
bunga.
Pada tanggal 14 Desember 2012, Perusahaan dan On December 14, 2012, the Company and SMI has
SMI menandatangani Perjanjian Perubahan signed the Amendment Agreement to Subordinated
terhadap Perjanjian Pinjaman Subordinasi Loan Agreement dated April 20, 2011, which revised
tertanggal 20 April 2011, yang mengubah beberapa several articles in the previous agreement, amongst
pasal dalam perjanjian sebelumnya diantaranya others, the change in the interest rate of the loan,
perubahan suku bunga pinjaman, perubahan changes in the date of principal and interest
tanggal pembayaran pokok dan bunga dan payments, and requirements of current ratio of
ketentuan current ratio sebesar 1,2 kali dan 1.2 times and capital adequacy ratio of 12% as
persyaratan kecukupan modal (capital adequacy subordination condition.
ratio) sebesar 12% sebagai kondisi subordinasi.
133
Page 438
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Subordinasi - World Bank Subordinated Loan Agreement - The World Bank
(lanjutan) (continued)
World Bank I (lanjutan) The World Bank I (continued)
Berkaitan dengan perjanjian ini, Perusahaan In relation to this agreement, the Company has
mengikatkan diri dalam Perjanjian Proyek dengan entered into a Project Agreement with the
International Bank For Reconstruction And International Bank For Reconstruction And
Development (Grup WB) dan SMI. Menurut Development (WB Group) and SMI. According to
perjanjian proyek, Perusahaan diwajibkan untuk the project agreement, the Company is obliged to
memastikan bahwa kegiatan pembiayaannya serta ensure that its own financing activities as well as the
perusahaan yang dibiayai mematuhi Manual operations of the companies to which it provides
Operasi. funding are in compliance with the Operation
Manual.
Berdasarkan surat No. S-760/PU/2013 tertanggal Based on letter No. S-760/PU/2013 dated
30 Oktober 2013 dari Direktorat Jenderal October 30, 2013 from Directorate General Loan
Pengelolaan Utang Kementerian Keuangan, Management of Ministry of Finance, the Company
Perusahaan memperoleh persetujuan dari WB has obtained approval from WB regarding the
berkaitan dengan perpanjangan batas waktu extension of closing date of WB subordinated loan
penarikan (closing date) pinjaman WB dari semula from December 31, 2013 to November 30, 2015.
tanggal 31 Desember 2013 menjadi tanggal
30 November 2015.
Berdasarkan surat No. S-848/PR.2/2015 tertanggal Based on letter No. S-848/PR.2/2015 dated
27 November 2015 dari Direktorat Jenderal November 27, 2015 from Directorate General
Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko Kementerian Financing Management and Risk of Ministry of
Keuangan, batas waktu penarikan (closing date) Finance, the closing date of WB subordinated loan
pinjaman WB diperpanjang kembali dari semula was extended again from November 30, 2015 to
tanggal 30 November 2015 menjadi 30 November November 30, 2016 and there is no extention of
2016 dan tidak terdapat perpanjangan availability availability period for the loan facility from World
period atas fasilitas pinjaman dari World Bank I. Bank I.
World Bank II The World Bank II
Pada tanggal 26 September 2017, Perusahaan dan On September 26, 2017, the Company and SMI has
SMI telah menandatangani Perjanjian Pinjaman signed a second Subordinated Loan Agreement for
Subordinasi kedua dengan nilai sebesar the amount of USD200,000,000. The loan can be
USD200.000.000. Pinjaman ini dapat ditarik dalam drawn in Rupiah currency with a total facility amount
mata uang Rupiah dengan total fasilitas ekuivalen in the equivalent amounting up to USD200,000,000.
sampai dengan USD200.000.000. Risiko nilai tukar The exchange rate risk for this loan is borne by the
pinjaman ini ditanggung oleh Pemerintah Republik Government of the Republic of Indonesia. The loan
Indonesia. Pinjaman tersebut akan jatuh tempo will mature on October 1, 2036 and has a closing
pada 1 Oktober 2036 dan memiliki batas waktu date until February 23, 2022, and has been
penarikan (closing date) sampai tanggal 23 Februari extended until December 31, 2023 and there is no
2022 dan telah diperpanjang kembali sampai extention of availability period for the loan facility
tanggal 31 Desember 2023. dan tidak terdapat from World Bank II.
perpanjangan availability period atas fasilitas
pinjaman dari World Bank II.
Pinjaman ini ditujukan untuk membiayai proyek- The purpose of the loan was to finance infrastructure
proyek infrastruktur di Indonesia. projects in Indonesia.
134
Page 439
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Subordinasi - Asian Subordinated Loan Agreement - Asian
Development Bank Development Bank
Pada tanggal 20 April 2011, Perusahaan dan SMI On April 20, 2011, the Company and SMI has signed
telah menandatangani Perjanjian Pinjaman ADB - Subordinated Loan Agreement and
Subordinasi - ADB dan kemudian pada tanggal subsequently on April 25, 2011, ADB had issued a
25 April 2011, ADB telah mengeluarkan surat yang letter confirming the fulfillment of the conditions
menyatakan pemenuhan persyaratan berlakunya precedent to effectiveness of the Loan Agreement
perjanjian pinjaman tanggal 20 Januari 2010 antara dated January 20, 2010 between the Government of
Pemerintah Republik Indonesia dan ADB sebesar the Republic of Indonesia and ADB in the amount of
USD100.000.000. Selain itu, ADB menyatakan USD100,000,000. Furthermore, ADB declared that
bahwa semua kondisi untuk efektivitas pinjaman all conditions to the effectiveness of the loan had
telah dipenuhi dan menyatakan pinjaman efektif been met and declared that the loan was effective
pada tanggal 25 April 2011. on April 25, 2011.
Pada tanggal 29 Maret 2012, Perusahaan On March 29, 2012, the Company has submitted a
menyampaikan surat kepada SMI perihal letter to SMI regarding adjustment on currency and
penyesuaian mata uang dan struktur bunga dalam interest structure for on-lending from ADB.
penerusan pinjaman dari ADB.
Pada tanggal 3 Oktober 2012, Menteri Keuangan On October 3, 2012, the Minister of Finance through
melalui surat No. S-729/MK.05/2012 yang ditujukan letter No. S-729/MK.05/2012 to SMI has approved
kepada SMI telah menyampaikan persetujuan the adjustment on currency and interest structure.
perihal perubahan mata uang dan struktur suku
bunga.
Pada tanggal 28 November 2012, Perusahaan dan On November 28, 2012, the Company and SMI has
SMI menandatangani Perjanjian Perubahan signed the Amendment Agreement to Subordinated
terhadap Perjanjian Pinjaman Subordinasi Loan Agreement dated April 20, 2011, which revised
tertanggal 20 April 2011, yang mengubah beberapa several articles in the previous agreement, amongst
pasal dalam perjanjian sebelumnya diantaranya others, the change in the interest rate of the loan and
perubahan suku bunga pinjaman dan ketentuan requirements of current ratio of 1.2 times and capital
current ratio sebesar 1,2 kali dan persyaratan adequacy ratio of 12% as subordination condition.
kecukupan modal (capital adequacy ratio) sebesar
12% sebagai kondisi subordinasi.
Berkaitan dengan perjanjian ini, Perusahaan In relation to this agreement, the Company has
mengikatkan diri dalam Perjanjian Proyek dengan entered into Project Agreement with ADB and SMI.
ADB dan SMI.
Dalam Perjanjian Proyek, Perusahaan diwajibkan In the Project Agreement, the Company must fulfill
untuk memenuhi persyaratan berikut, di antaranya: the following requirements, amongst others:
i. Untuk menjalankan aktivitas pembiayaannya i. Carry out its financing activities with due
dengan due diligence dan efisien serta diligence and efficiency, in accordance with
melakukan praktek administrasi, keuangan, sound administrative, financial, engineering
teknik dan lingkungan yang baik; and enviromental practices;
ii. Praktek pengadaan yang sesuai dengan ii. The procurement is in accordance with ADB’s
Penuntun Pengadaan ADB; Procurement Guidelines;
iii. Rencana, spesifikasi, jadwal, dan metode iii. Plans, specifications, work schedules and
konstruksi yang sesuai dengan praktek terbaik construction methods that meet international
internasional; dan best practice; and
iv. Meyakinkan bahwa tujuan dari pinjaman akan iv. Ensure that the purposes of the loan will be
tercapai. accomplished.
135
Page 440
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Pinjaman Subordinasi - Asian Subordinated Loan Agreement - Asian
Development Bank (lanjutan) Development Bank (continued)
Berdasarkan Akta No. 7 tanggal 13 Desember 2012 Based on Deed No. 7 dated December 13, 2012, of
yang dibuat oleh Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., Utiek R. Abdurachman, S.H., M.Li., M.Kn., notary in
M.Kn., notaris di Jakarta, para pemegang saham Jakarta, the shareholders unanimously approved
secara bulat menyetujui Perusahaan untuk the Company together with SMI to execute the
menandatangani bersama SMI, Perjanjian Amendment of each ADB and WB Subordinated
Perubahan terhadap masing-masing Perjanjian Loan Agreements, respectively, effective on
Pinjaman Subordinasi dengan ADB dan WB yang November 30, 2012.
berlaku efektif tanggal 30 November 2012.
Berdasarkan surat No. S-13/PU/2014 tertanggal Based on letter No. S-13/PU/2014 dated January 7,
7 Januari 2014 dari Direktorat Jenderal Pengelolaan 2014 from Directorate General Loan Management
Utang Kementerian Keuangan, Perusahaan of Ministry of Finance, the Company has obtained
memperoleh persetujuan dari ADB berkaitan approval from ADB regarding the extension of
dengan perpanjangan batas waktu penarikan closing date of ADB subordinated loan from
(closing date) pinjaman ADB dari semula tanggal December 31, 2013 to December 31, 2014 and
31 Desember 2013 menjadi tanggal 31 Desember there is no extention of availability period for the loan
2014 dan tidak terdapat perpanjangan availability facility from ADB.
period atas fasilitas pinjaman dari
ADB.
Perjanjian Para Pendiri The Founders Agreement
Pada tanggal 30 Juni 2009, seluruh pemegang On June 30, 2009, all of the Company’s founding
saham pendiri Perusahaan melakukan perjanjian shareholders entered into an agreement related to
mengenai pendirian Perusahaan. the Company’s establishment.
a. Para pemegang saham pendiri bermaksud a. The founding shareholders wished to establish
untuk menjadikan Perusahaan sebagai the Company as an infrastructure finance
perusahaan pembiayaan infrastruktur berbadan company in the form of a limited liability
hukum perseroan terbatas yang sesuai dengan company under the laws of the Republic of
Undang-Undang Republik Indonesia. Indonesia.
b. Para pemegang saham pendiri bermaksud b. It is the founding shareholders’ intention that
supaya Perusahaan mempunyai modal dasar the Company shall have an authorized share
sebesar Rp400.000 dengan modal awal yang capital amounting to Rp400,000, and an initial
ditempatkan sebesar Rp100.000 dengan para issued share capital amounting to Rp100,000
pemegang saham yang disebut penyertaan with the shareholders, known as initial
awal. subscription.
136
Page 441
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Para Pemegang Saham Awal The Original Shareholders Agreement
Perusahaan bersama-sama dengan para The Company, together with the founding
pemegang saham pendiri melakukan perjanjian ini shareholders, entered into this agreement on
pada 15 Januari 2010. January 15, 2010.
Para Pemegang Saham Pendiri bermaksud bahwa: The Founding Shareholders’ intention is that:
a. SMI melakukan investasi dalam Perusahaan a. SMI made an investment in the Company of
untuk sejumlah Rp600.000 (jumlah mana Rp600,000 (such amount includes SMI’s initial
termasuk penyetoran bagian awal SMI). subscription). As part of the above SMI
Sebagai bagian dari komitmen SMI di atas, commitment, SMI will, on the Subscription
pada tanggal pengambilan bagian, SMI akan Date, extend a convertible subordinate loan to
memberikan suatu pinjaman subordinasi yang the Company in an amount of Rp559,700
dapat dikonversi (“CSL”) kepada Perusahaan pursuant to the SMI Convertible Subordinated
dalam jumlah Rp559.700. Loan (“CSL”) Agreement.
b. Setelah pengambilan bagian awal, (i) ADB dan b. Subsequent to the initial subscription, (i) ADB
IFC berkomitmen untuk melakukan and IFC committed to make additional
pengambilan bagian tambahan sesuai dengan subscription in accordance with the terms and
syarat dan ketentuan dalam Founders conditions of the Founders’ Agreement and this
Agreement dan perjanjian ini, yang jumlahnya agreement, which together with their respective
bersama dengan pengambilan bagian awal initial subscriptions would amount, in the case
mereka masing-masing akan berjumlah, dalam of IFC, to up to USD40,000,000 and in the case
hal IFC sampai dengan USD40.000.000 dan of ADB, to up to USD40,000,000 and (ii) DEG
dalam hal ADB, sampai dengan intends to make additional subscriptions in
USD40.000.000 dan (ii) DEG bermaksud untuk accordance with the term and conditions of the
melakukan pengambilan bagian tambahan Founders Agreement and this agreement,
sesuai dengan syarat dan ketentuan dari which together with this initial subscription,
Founders Agreement dan perjanjian ini, yang would amount to up to USD20,000,000.
jumlahnya bersama dengan pengambilan
bagian awalnya, akan berjumlah sampai
dengan USD20.000.000.
Para pemegang saham pendiri bermaksud agar It is the founding shareholders’ intention that private
para investor swasta dapat mengambil bagian sector investors may subscribe for and/or acquire
dan/atau membeli saham antara tanggal perjanjian shares between the date of this agreement and the
ini dan ulang tahun kelima perjanjian ini sampai fifth anniversary of this agreement up to a limit of
dengan batas empat puluh lima persen (45%) dari forty-five percent (45%) of the total issued share
jumlah seluruh modal saham yang dikeluarkan capital of the Company, provided that such limits
Perusahaan, dengan ketentuan bahwa batas shall not apply following an Initial Public Offering.
tersebut tidak berlaku setelah Penawaran Saham The Shareholders acknowledge that article 11 of
Perdana. Para Pemegang Saham mengetahui Minister of Finance Regulation No. 100/PMK.010/
bahwa pasal 11 dari Peraturan Menteri Keuangan 2009 Regarding Infrastructure Finance Company
No. 100/PMK.010/2009 Tentang Perusahaan (the “MOF regulation”) requires, with respect to a
Pembiayaan Infrastruktur (“Peraturan Menkeu") company to be established thereunder (an
mensyaratkan Perusahaan yang akan didirikan “Infrastructure Finance Company”), (i) the paid-up
berdasarkan Peraturan Menkeu tersebut capital for the establishment of such Infrastructure
(“Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur"), (i) modal Finance Company to be at least Rp100,000 and (ii)
disetor untuk pendirian Perusahaan Pembiayaan the Infrastructure Finance Company to increase its
Infrastruktur sedikitnya Rp100.000 dan (ii) paid-up capital to become at least Rp2,000,000
perusahaan pembiayaan infrastruktur wajib within 5 years as of the issuance of its business
meningkatkan modal disetornya sedikitnya license.
Rp2.000.000 dalam waktu 5 tahun sejak
dikeluarkannya surat ijin usaha Perusahaan
Pembiayaan Infrastruktur tersebut.
137
Page 442
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perjanjian Para Pemegang Saham Awal The Original Shareholders Agreement
(lanjutan) (continued)
Untuk memperjelas pada Perjanjian Para Pendiri For the avoidance of doubt, notwithstanding any
atau Perjanjian ini: other provisions of the Founders’ Agreement or this
agreement:
i. DEG tidak memiliki janji atau komitmen untuk i. DEG does not have any undertaking or
mengambil bagian atau membayar lebih dari commitment to subscribe and pay more than its
harga pengambilan bagian awalnya initial subscription price (as defined in the
(sebagaimana didefinisikan dalam Founders Founders Agreement) (refer to Second
Agreement) (mengacu pada Perubahan Amendment of The Shareholders Agreement);
Perjanjian Pemegang Saham Kedua); dan and
ii. Setiap investor supranasional memiliki hak ii. Each supranational investor has the right in its
dengan pertimbangannya sendiri untuk sole discretion to vote in favour of, or against,
memberikan suara setuju atau tidak setuju atas any issuance of new securities at any general
setiap pengeluaran efek baru pada setiap rapat meeting in connection with such issuance of
umum sehubungan dengan pengeluaran efek new securities.
baru tersebut.
Perubahan dan Pernyataan Kembali Perjanjian Amendment and Restatement of The
Pemegang Saham Shareholders Agreement
Pada tanggal 20 April 2011, Pemegang Saham On April 20, 2011, the Shareholders of the Company
Perusahaan menandatangani Keputusan Sirkuler signed the Circular Resolutions of Shareholders
Pemegang Saham (“CROS”) tentang Perubahan (“CROS”) regarding the Amendment and
dan Pernyataan Kembali Perjanjian Pemegang Restatement of the Shareholders Agreement dated
Saham tanggal 15 Januari 2010. Selanjutnya pada January 15, 2010. Subsequently, on the same date,
tanggal yang sama, Perusahaan telah the Company has signed the Amended and
menandatangani Perubahan dan Pernyataan Restated Shareholders Agreement.
Kembali Perjanjian Pemegang Saham.
Perubahan dan pernyataan kembali mengakibatkan The amendment and restatement resulted in the
dihilangkannya sebuah artikel tentang CSL. omission of an article regarding CSL. The Company
Perusahaan telah mengembalikan seluruh dana has returned to SMI the entire amount related to
yang terkait dengan CSL yang sejumlah Rp559.700 CSL totaling Rp559,700 during the period of
dalam periode 25 April 2011 sampai 26 April 2011. April 25, 2011 to April 26, 2011.
Perubahan dan pernyataan kembali juga The amendment and restatement also resulted in
mengakibatkan pengesampingan permanen Permanent Waiver of the Put Option. The
terhadap Put Option. Perubahan dan pernyataan amendment and restatement stated that with effect
kembali menyatakan bahwa dengan efek dari awal from the earlier of the date falling one year after the
dalam waktu satu tahun setelah tanggal efektif first amendment effective date and the date on
amandemen pertama dan tanggal di mana Investor which a Private Sector Investor becomes a
Supranasional menjadi pemegang saham shareholder of the Company, the Supranational
Perusahaan, Investor Supranasional akan Investors shall waive their rights, on a permanent
melepaskan hak-hak mereka secara permanen basis for so long as this Agreement is in effect, to
untuk selama Perjanjian ini berlaku untuk exercise the Put Option under this Agreement. So
melaksanakan Put Option berdasarkan Perjanjian that there will be no more right for Put retained by
ini. Sehingga tidak akan ada hak lebih untuk Put the Supranational Investor one year after April 20,
dipertahankan oleh Investor Supranasional satu 2011.
tahun setelah tanggal 20 April 2011.
138
Page 443
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Perubahan Perjanjian Pemegang Saham Kedua Second Amendment of The Shareholders
Agreement
Pada tanggal 16 November 2011, para Pemegang On November 16, 2011, the Shareholders of the
Saham Perusahaan menandatangani Perubahan Company signed the Second Amendment of The
Perjanjian Pemegang Saham Kedua. Selanjutnya Shareholders Agreement. Subsequently, on the
pada tanggal yang sama, Perusahaan telah same date, the Company had signed the Second
menandatangani Perubahan Perjanjian Pemegang Amended Shareholders Agreement. The Second
Saham Kedua. Perubahan Perjanjian Pemegang Amendment of The Shareholders Agreement
Saham Kedua mengakibatkan DEG untuk resulted to the commitment of DEG to make
berkomitmen untuk melakukan pengambilan bagian additional subscription of the Company’s share,
dalam saham Perusahaan yang bersama-sama which together with its initial subscription, become
dengan modal awal yang disetor menjadi sebesar amounting to Rp200,000.
Rp200.000.
Perubahan dan Pernyataan Kembali Perjanjian Third Amendment and Restatement of The
Pemegang Saham Ketiga Shareholders Agreement
Pada tanggal 19 Maret 2012, Pemegang Saham On March 19, 2012, the Founding Shareholders of
Pendiri Perusahaan menandatangani Perjanjian the Company signed the Third Amendment and
Perubahan dan Pernyataan Kembali Ketiga Restatement of the Shareholders Agreement (the
(“Perjanjian Perubahan Ketiga”) terhadap Perjanjian “Third Amendment Agreement”) to the Original
Pemegang Saham Awal tanggal 15 Januari 2010, Shareholders Agreement dated January 15, 2010,
sebagaimana diubah dan dinyatakan kembali pada as amended and restated on April 25, 2011 and
tanggal 25 April 2011 dan sebagaimana diubah November 16, 2011. The Third Amendment
pada tanggal 16 November 2011. Perjanjian Agreement resulted the following decisions:
Perubahan Ketiga ini memutuskan hal-hal berikut:
- mengubah dan menyatakan kembali Perjanjian - amended and restated the Original
Pemegang Saham Awal; dan Shareholders Agreement; and
- menyatakan bahwa Perjanjian Para Pendiri - stated that the Founders Agreement shall be
diakhiri. terminated.
Perubahan dan Pernyataan Kembali Perjanjian Fourth Amendment and Restatement of The
Pemegang Saham Keempat Shareholders Agreement
Pada tanggal 10 April 2018, Pemegang Saham On April 10, 2018, the Shareholders of the Company
menandatangani Perjanjian Perubahan dan signed the Fourth Amendment and Restatement of
Pernyataan Kembali Keempat (“Perjanjian the Shareholders Agreement (the “Fourth
Perubahan Keempat”) terhadap Perjanjian Amendment Agreement”) to the Original
Pemegang Saham Awal tanggal 15 Januari 2010, Shareholders Agreement dated January 15, 2010,
sebagaimana diubah dan dinyatakan kembali pada as amended and restated on April 25, 2011,
tanggal-tanggal 25 April 2011, 16 November 2011 November 16, 2011, and March 19, 2012. The
dan 19 Maret 2012. Perjanjian Perubahan Keempat Fourth Amendment Agreement resulted the
ini memutuskan hal-hal berikut: following decisions:
- mensyaratkan perubahan-perubahan tertentu - requires certain amendments to the Articles of
terhadap Anggaran Dasar dari Perseroan; dan the Company; and
- kebijakan Transaksi Pihak Terafiliasi. - Related Party Transaction policy.
Perjanjian Pemesanan Saham Share Subscription Agreement
Pada tanggal 19 Maret 2012, Perusahaan dan On March 19, 2012, the Company and Sumitomo
Sumitomo Mitsui Banking Corporation (“SMBC”) Mitsui Banking Corporation (“SMBC”) signed a
menandatangani Perjanjian Pemesanan Saham Share Subscription Agreement wherein SMBC as
di mana SMBC sebagai pemesan saham telah the share subscriber has agreed to subscribe
setuju untuk mengambil bagian sebanyak 175.000 175,000 shares, representing 14.89% of the total
lembar atau mewakili 14,89% dari saham issued shares of the Company at the price of
Perusahaan, mewakili dengan harga sebesar Rp192,500 which included an additional paid-up
Rp192.500 termasuk agio saham sebesar capital premium of Rp17,500. SMBC has fully paid
Rp17.500. SMBC telah menyetorkan pemesanan the shares subscription on March 26, 2012.
saham tersebut pada tanggal 26 Maret 2012.
139
Page 444
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
33. IKHTISAR PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 33. SUMMARY OF SIGNIFICANT AGREEMENTS
(continued)
Akta Penundukkan Deed of Adherence
Pada tanggal 26 Maret 2012, Perusahaan dan On March 26, 2012, the Company and SMBC
SMBC menandatangani Akta Penundukkan di mana signed Deed of Adherence where SMBC as the new
SMBC sebagai pemegang saham yang baru berjanji shareholder covenants to the Company as trustee
kepada Perusahaan sebagai trustee untuk pihak- for all other persons who are at present or who may
pihak lain yang pada saat ini atau yang setelah ini hereafter become bound by the Shareholders
menjadi terikat pada Perjanjian Pemegang Saham Agreement, and to the Company itself to adhere to
dan kepada Perusahaan sendiri untuk and be bound by all the duties, burdens and
menundukkan diri dan terikat terhadap semua obligations of a Shareholder imposed pursuant to
tugas, beban dan kewajiban para Pemegang Saham the provisions of the Shareholders Agreement.
berdasarkan ketentuan Perjanjian Pemegang
Saham.
Polis Asuransi Insurance Policy
Perusahaan telah memperoleh polis asuransi jenis The Company has acquired insurance policy for
Bankers Blanket Bond, Comprehensive General Bankers Blanket Bond, Comprehensive General
Liability, CyberEdge Insurance, Property All Risk Liability, CyberEdge Insurance, Property All Risk
termasuk Gempa Bumi dan Directors and Officers including Earthquake and Directors and Officers
Liability yang mencakup periode sampai Liability covering the period until May 31, 2024
31 Mei 2024 dan dapat diperpanjang kembali. which can be extended.
Nota Kesepahaman Memorandum of Understanding
Pada tanggal 27 September 2023, Perusahaan On September 27, 2023, the Company had signed
telah menandatangani nota kesepahaman dengan memorandum of understanding with Export
Export Development Canada untuk beberapa Development Canada for several activities including
kegiatan, termasuk pertukaran informasi, fasilitasi information exchanges, transaction facilitation
transaksi (termasuk Co-lending), kerjasama dalam (including Co-lending), joint outreach and
berbagi pengalaman dan pengetahuan. knowledge sharing.
34. KATEGORI DAN KELAS INSTRUMEN 34. CATEGORIES AND CLASSES OF FINANCIAL
KEUANGAN INSTRUMENTS
Tabel di bawah ini menunjukan kategori dan kelas The table below show the categories and classes of
instrumen keuangan pada tanggal-tanggal financial instruments as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022: 2022:
31 Desember/December 31, 2023
Aset pada nilai Liabilitas pada
wajar melaui nilai wajar melalui
penghasilan penghasilan Liabilitas pada
Aset pada nilai komprehensif komprehensif nilai wajar
wajar melalui lain/Assets Aset pada Liabilitas pada lain/Liabilities melalui laba
laba rugi/ at fair value biaya perolehan biaya perolehan at fair value rugi/Liabilities
Assets at fair through other diamortisasi/ diamortisasi/ through other at fair value
value through comprehensive Assets at Liabilities at comprehensive through profit
profit or loss income amortized costs amortized costs income or loss Total
______________
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas - neto - - 739.713 - - - 739.713 Cash and cash equivalents - net
Efek-efek - neto - 961.771 1.147.163 - - - 2.108.934 Securities - net
Investasi saham - 362.817 - - - - 362.817 Equity investments
Pinjaman diberikan - neto - - 11.554.694 - - - 11.554.694 Loans - net
Piutang bunga - 12.280 28.802 - - - 41.082 Accrued interest income
Aset lain-lain - neto *) - - 16.859 - - - 16.859 Other assets - net *)
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif - - - - - (9.200) (9.200) Derivative liabilities
Utang lain-lain - - - (8.020) - - (8.020) Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain - - - (79.011) - - (79.011) and other liabilities
Pinjaman diterima - - - (4.281.691) - - (4.281.691) Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan - - - (2.981.054) - - (2.981.054) Debt securities issued
Pinjaman subordinasi - - - (5.307.914) - - (5.307.914) Subordinated loans
_________________
- 1.336.868 13.487.231 (12.657.690) - (9.200) 2.157.209
*) Aset lain-lain selain perangkat lunak komputer/Other assets exclude of computer softwares
140
Page 445
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
34. KATEGORI DAN KELAS INSTRUMEN 34. CATEGORIES AND CLASSES OF FINANCIAL
KEUANGAN (lanjutan) INSTRUMENTS (continued)
Tabel di bawah ini menunjukan kategori dan kelas The table below show the categories and classes of
instrumen keuangan pada tanggal-tanggal financial instruments as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022: (lanjutan) 2022: (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Aset pada nilai Liabilitas pada
wajar melaui nilai wajar melalui
penghasilan penghasilan Liabilitas pada
Aset pada nilai komprehensif komprehensif nilai wajar
wajar melalui lain/Assets Aset pada Liabilitas pada lain/Liabilities melalui laba
laba rugi/ at fair value biaya perolehan biaya perolehan at fair value rugi/Liabilities
Assets at fair through other diamortisasi/ diamortisasi/ through other at fair value
value through comprehensive Assets at Liabilities at comprehensive through profit
profit or loss income amortized costs amortized costs income or loss Total
______________
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas - neto - - 923.739 - - - 923.739 Cash and cash equivalents - net
Efek-efek - neto - 827.602 1.368.174 - - - 2.195.776 Securities - net
Investasi saham - 214.300 - - - - 214.300 Equity investments
Pinjaman diberikan - neto - - 12.519.151 - - - 12.519.151 Loans - net
Tagihan derivatif 2.187 209.031 - - - - 211.218 Derivative receivables
Piutang bunga - - 116.094 - - - 116.094 Accrued interest income
Aset lain-lain - neto *) - - 13.855 - - - 13.855 Other assets - net *)
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif - - - - - (5.493) (5.493) Derivative liabilities
Utang lain-lain - - - (17.415) - - (17.415) Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain - - - (66.714) - - (66.714) and other liabilities
Pinjaman diterima - - - (5.270.858) - - (5.270.858) Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan - - - (3.883.838) - - (3.883.838) Debt securities issued
Pinjaman subordinasi - - - (4.916.285) - - (4.916.285) Subordinated loans
_________________
2.187 1.250.933 14.941.013 (14.155.110) - (5.493) 2.033.530
*) Aset lain-lain selain perangkat lunak komputer/Other assets exclude of computer softwares
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
Perusahaan mengambil langkah-langkah proaktif The Company takes proactive measures to manage
untuk mengelola berbagai risiko yang timbul dari various risks that arise from its business activities.
aktivitas usahanya. Perusahaan juga mengadopsi The Company also adopts an enterprise risk
suatu konsep manajemen risiko perusahaan secara management concept with integrated risk
menyeluruh dengan parameter risiko yang parameters involving among others financial risk
terintegrasi yang meliputi antara lain manajemen and capital risk management.
risiko keuangan dan modal.
Pengawasan aktif atas aktivitas manajemen risiko Active supervision on the Company’s risk
Perusahaan dilaksanakan melalui beberapa Komite, management activities are implemented through
di mana Komite Eksekutif di bawah pengawasan Committees of which the Executive Committee
Direksi terdiri atas Komite Manajemen Risiko under the supervision of the Board of Directors
(“RMC”), Komite Aset dan Liabilitas (“ALCO”) dan consists of Risk Management Committee (“RMC”),
Dewan Direksi - Komite Investasi (“BoD-IC”). Asset & Liabilities Committee (“ALCO”) and Board
of Directors - Investment Committee (“BoD-IC”).
141
Page 446
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
RMC adalah komite yang secara langsung berkaitan RMC is the committee directly related to the
dengan manajemen atas risiko-risiko, yang management of risks, which discusses and
membahas dan merekomendasikan kebijakan dan recommends policies and procedures as well as
prosedur termasuk pemantauan profil risiko dan monitoring risk profile and managing the entire risks
mengawasi risiko Perusahaan secara keseluruhan. of the Company. ALCO is the risk management
ALCO merupakan komite yang terkait dengan committee that is related with the decision making of
manajemen risiko dalam penentuan keputusan asset and liabilities management strategy,
strategi manajemen atas aset dan liabilitas, designation of interest rate and liquidity, along with
penentuan suku bunga dan likuiditas, serta aspek other aspects related to the management of the
lainnya dalam rangka manajemen atas aset dan Company’s assets and liabilities. BoD-IC is the
liabilitas Perusahaan. BoD-IC merupakan komite committee that oversees, analyzes and quantifies
yang memantau, menganalisis dan menghitung credit risk exposure arising from the Company’s
risiko kredit terkait dengan kegiatan investasi investment activities.
Perusahaan.
a. Manajemen risiko modal a. Capital risk management
Perusahaan mengelola tingkat permodalan The Company manages capital level to ensure
untuk memastikan kemampuannya untuk that it will be able to continue as going concern.
melanjutkan keberlangsungan operasi. Struktur The Company's capital structure recorded as
modal Perusahaan yang dicatat dalam ekuitas shareholders’ equity consists of capital stock
pemegang saham terdiri dari modal (Note 21), additional paid-in capital (Note 22),
ditempatkan dan disetor (Catatan 21), other comprehensive income and retained
tambahan modal disetor (Catatan 22), earnings. The capital of the Company is mainly
penghasilan komprehensif lain dan saldo laba. placed in form of cash and cash equivalents
Sebagian besar modal Perusahaan saat ini (Note 5), securities (Note 6), equity investments
ditempatkan dalam bentuk kas dan setara kas (Note 8) and loans (Note 9).
(Catatan 5), efek-efek (Catatan 6), investasi
saham (Catatan 8) dan pinjaman diberikan
(Catatan 9).
Modal disetor dalam rangka pendirian Paid-up capital for the establishment of
perusahaan pembiayaan infrastruktur infrastructure financing company is set at least
ditetapkan paling sedikit sebesar Rp100.000. in the amount of Rp100,000. Infrastructure
Perusahaan pembiayaan infrastruktur wajib financing company shall increase its paid-up
meningkatkan modal disetor menjadi paling capital to at least Rp2,000,000 within 5 (five)
sedikit Rp2.000.000 dalam jangka waktu years since the issuance of the business
5 (lima) tahun sejak tanggal diterbitkannya izin license. As of December 31, 2023 and 2022,
usaha. Pada tanggal-tanggal 31 Desember the Company has fulfilled the minimum capital
2023 dan 2022, Perusahaan telah memenuhi requirement.
persyaratan modal minimum.
Berdasarkan Peraturan OJK (“POJK”) Based on OJK Regulation (“POJK”)
No. 46/POJK.05/2020 tanggal 27 Oktober No. 46/POJK.05/2020 dated October 27, 2020,
2020, Perusahaan Pembiayaan Infrastruktur Infrastructure Financing Company should fulfil
wajib memenuhi gearing ratio paling rendah nol gearing ratio of minimum of zero times and
kali dan paling tinggi sepuluh kali. Nilai gearing maximum of 10 times. As of December 31,
ratio Perusahaan pada tanggal-tanggal 2023 and 2022, the Company’s gearing ratio
31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing are 3.69 times and 4.24 times, respectively
adalah sebesar 3,69 kali dan 4,24 kali (tidak (unaudited).
diaudit).
Selama tahun yang berakhir pada tanggal- During the year ended December 31, 2023 and
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, 2022, the Company has fulfilled covenant
Perusahaan telah memenuhi ketentuan regarding above gearing ratio value.
tentang nilai gearing ratio tersebut.
142
Page 447
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan policies
Tujuan dan kebijakan manajemen risiko The Company’s overall financial risk
keuangan Perusahaan adalah untuk management and policies seek to ensure that
memastikan bahwa sumber daya keuangan adequate financial resources are available for
yang memadai tersedia untuk operasi dan operation and development of its business, as
pengembangan bisnis, serta untuk mengelola well as for managing its exposure to foreign
risiko mata uang asing, tingkat suku bunga, exchange risk, interest rate risk, credit and
kredit dan risiko likuiditas. Perusahaan liquidity risks. The Company operates within
beroperasi dengan pedoman tertentu yang defined guidelines that are approved by the
telah disetujui oleh Dewan Komisaris dan Board of Commissioners and Risk Oversight
Komite Pengawasan Risiko (“ROC”) untuk Committee (“ROC”) for risk specific guidance.
pedoman yang khusus terkait dengan risiko.
i. Manajemen risiko mata uang asing i. Foreign currency risk management
Perusahaan terekspos terhadap fluktuasi The Company is exposed to foreign
nilai tukar mata uang asing terutama currency exchange rate fluctuation mainly
dikarenakan sumber dana Perusahaan due to the Company’s funds which are
yang berdenominasi dalam mata uang denominated in United States Dollar from
Dolar Amerika Serikat berupa pinjaman subordinated loan and commercial loan,
subordinasi dan pinjaman komersil, dan and to a smaller extent from some of its
juga dalam lingkup lebih kecil terkait foreign currency denominated transactions
dengan beberapa transaksi atas on its revenues and operating expenses.
pendapatan dan beban usahanya yang
didenominasi dalam mata uang asing.
Perusahaan mengelola eksposur terhadap The Company manages the foreign
mata uang asing dengan menjaga, sebisa currency exposure by maintaining, as far
mungkin, keseimbangan komposisi aset as possible, balanced composition
dan liabilitas moneter dalam mata uang between financial assets and liabilities in
asing. Posisi mata uang asing bersih foreign currency. The net open foreign
dikelola pada tingkat yang rendah bila currency position is managed at a low level
dibandingkan dengan struktur permodalan compared to the Company’s capital. The
Perusahaan. Jumlah eksposur mata uang Company’s net open foreign currency
asing bersih Perusahaan pada tanggal exposure as of reporting date is disclosed
pelaporan diungkapkan dalam Catatan 32. in Note 32.
143
Page 448
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
i. Manajemen risiko mata uang asing i. Foreign currency risk management
(lanjutan) (continued)
Analisis sensitivitas mata uang asing Foreign currency sensitivity analysis
Perusahaan terutama terekspos terhadap The Company is mainly exposed to the
mata uang Dolar Amerika Serikat. United States Dollar currency.
Perusahaan melakukan analisis The Company conducted an analysis of
sensitivitas Perusahaan terhadap the Company’s sensitivity to a 10%
peningkatan dan penurunan 10% dalam increase and decrease in the Rupiah
Rupiah terhadap mata uang asing yang against the relevant foreign currencies, of
relevan, di mana 10% adalah tingkat which the 10% is the sensitivity rate used
sensitivitas yang digunakan dalam for internal reporting on foreign currency
pelaporan internal mengenai risiko mata risk and represents management's
uang asing dan merupakan penilaian assessment of the plausible change in
manajemen terhadap perubahan yang foreign exchange rates.
mungkin terjadi pada nilai tukar mata uang
asing.
Analisis sensitivitas hanya mencakup item The sensitivity analysis includes only
mata uang asing moneter yang ada dan outstanding foreign currency denominated
menyesuaikan translasinya pada akhir monetary items and adjusts their
periode untuk perubahan 10% dalam nilai translation at the period end for a 10%
tukar mata uang asing. Analisis sensitivitas change in foreign currency rates. The
terutama meliputi pinjaman diberikan yang sensitivity analysis mainly includes loans
diberikan Perusahaan kepada nasabah disbursed by the Company to customers
dan pinjaman eksternal yang didapatkan and external borrowings obtained by the
oleh Perusahaan di mana denominasi Company where the denomination of the
investasi adalah dalam mata uang selain Company’s investment is in a currency
mata uang fungsional dari pemberi other than the functional currency of the
pinjaman atau peminjam. lender or the borrower.
Jumlah positif atau negatif di bawah ini A positive and negative number below
menunjukkan peningkatan atau penurunan indicates an increase and decrease in
laba atau ekuitas di mana Rupiah menguat profit or equity where the Rupiah
atau melemah 10% terhadap mata uang strengthens or weakening 10% against the
yang relevan (tidak diaudit). relevant currency (unaudited).
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Laba rugi +/-86.685 +/-111.826 Profit or loss
Ekuitas +/-86.685 +/-111.826 Equity
144
Page 449
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
i. Manajemen risiko mata uang asing i. Foreign currency risk management
(lanjutan) (continued)
Analisis sensitivitas mata uang asing Foreign currency sensitivity analysis
(lanjutan) (continued)
Hal ini terutama disebabkan oleh eksposur This is mainly attributable to the exposure
terhadap saldo aset dan liabilitas outstanding on United States Dollar
Perusahaan dalam mata uang Dolar denominated assets and liabilities in the
Amerika Serikat pada akhir periode Company at the end of the reporting
pelaporan. period.
Menurut pendapat manajemen, analisis In management's opinion, the sensitivity
sensitivitas bukan sepenuhnya analysis is not a full representation of the
representasi dari risiko valuta asing yang inherent foreign exchange risk, because
melekat, karena eksposur pada akhir the exposure at the end of the reporting
periode pelaporan tidak mencerminkan period does not reflect the exposure during
eksposur selama tahun berjalan. the year.
ii. Risiko harga lain ii. Other price risks
Perusahaan terekspos terhadap risiko The Company is exposed to risk of
fluktuasi harga pasar efek-efek dan fluctuation in quoted price of securities and
investasi saham yang diklasifikasi pada equity investment classified at fair value
nilai wajar melalui laba rugi (“FVTPL”) dan through profit or loss (“FVTPL”) and fair
nilai wajar melalui penghasilan value through other comprehensive
komprehensif lain (“FVOCI”). income (“FVOCI”).
Analisis sensitivitas harga efek-efek dan Sensitivity analysis of securities and equity
investasi saham investments prices
Analisis sensitivitas berikut ditentukan The sensitivity analysis below has been
berdasarkan eksposur terhadap risiko nilai determined based on the exposure to
wajar efek-efek dan investasi saham pada securities and equity investments fair value
akhir periode pelaporan. risks at the end of the reporting period.
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan jika The table below summarizes if securities
nilai wajar efek-efek dan investasi saham and equity investments fair value had been
naik/turun 2%, maka (tidak diaudit): 2% higher/lower, hence (unaudited):
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Investasi saham +/-7.256 +/-4.286 Equity investments
Keuntungan/kerugian dari
perubahan nilai wajar efek- Gains/losses from changes in fair
efek yang diklasifikasikan value securities classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain +/-19.235 +/-16.522 comprehensive income
145
Page 450
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iii. Manajemen risiko tingkat suku bunga iii. Interest rate risk management
Perusahaan terekspos terhadap dampak The Company is exposed to changes in
perubahan tingkat bunga terutama karena interest rates mainly due to the impact
adanya dampak perubahan terhadap such changes may have on borrowings
pinjaman yang mempunyai tingkat bunga that carry floating interest rate, and loans
mengambang, serta pinjaman yang as well as investment activity of idle funds,
diberikan maupun aktivitas investasi atas as a result of changes in market interest
kelebihan dana yang tersedia (idle funds) rate.
akibat perubahan bunga di pasar.
Sedapat mungkin Perusahaan As much as practicable, the Company
menyesuaikan bunga yang diberikan untuk matches the interest rate for loans it
pinjaman (baik tetap ataupun extended (whether floating or fixed) with
mengambang) dengan bunga sumber that of the funding source. Whereas for
pembiayaannya. Sedangkan untuk investment in idle funds, the interest rate
investasi atas kelebihan dana yang risk is managed through periodical
tersedia (idle funds), risiko tingkat bunga monitoring against the duration limit on
dikelola melalui pemantauan terhadap limit portfolio basis.
durasi secara portofolio yang dilakukan
berkala.
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan The table below summarizes the
eksposur Perusahaan terhadap risiko Company’s exposures to interest rate risk:
tingkat bunga:
31 Desember/December 31, 2023
Suku bunga mengambang/
Floating interest rate
Lebih dari 3
bulan sampai Tidak
Tidak lebih dengan 1 tahun/ Lebih dari Suku bunga dikenakan
dari 3 bulan/ More than 1 tahun/ tetap/ bunga/
Not more than 3 months More than Fixed Non-interest
3 months up to 1 year 1 year interest rate bearing Total
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas - neto 739.713 - - - - 739.713 Cash and cash equivalents - net
Efek-efek - neto - - - 2.108.934 - 2.108.934 Securities - net
Investasi saham - - - - 362.817 362.817 Equity investments
Pinjaman diberikan - neto 379.856 485.705 5.766.509 4.922.624 - 11.554.694 Loans - net
Piutang bunga - - - - 41.082 41.082 Accrued interest income
Aset lain-lain - neto - - - - 16.859 16.859 Other assets - net
Total aset keuangan 1.119.569 485.705 5.766.509 7.031.558 420.758 14.824.099 Total financial assets
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif - - - - 9.200 9.200 Derivative liabilities
Utang lain-lain - - - 3.450 4.570 8.020 Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain - - - 79.011 79.011 and other liabilities
Pinjaman diterima 860.552 - 972.372 2.448.767 - 4.281.691 Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan - - - 2.981.054 - 2.981.054 Debt securities issued
Pinjaman subordinasi 135.776 119.226 5.052.912 - - 5.307.914 Subordinated loans
Total liabilitas keuangan 996.328 119.226 6.025.284 5.433.271 92.781 12.666.890 Total financial liabilities
Gap repricing suku bunga 123.241 366.479 (258.775) 1.598.287 327.977 2.157.209 Net interest repricing gap
146
Page 451
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iii. Manajemen risiko tingkat suku bunga iii. Interest rate risk management
(lanjutan) (continued)
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan The table below summarizes the
eksposur Perusahaan terhadap risiko Company’s exposures to interest rate risk:
tingkat bunga: (lanjutan) (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Suku bunga mengambang/
Floating interest rate
Lebih dari 3
bulan sampai Tidak
Tidak lebih dengan 1 tahun/ Lebih dari Suku bunga dikenakan
dari 3 bulan/ More than 1 tahun/ tetap/ bunga/
Not more than 3 months More than Fixed Non-interest
3 months up to 1 year 1 year interest rate bearing Total
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas - neto 923.739 - - - - 923.739 Cash and cash equivalents - net
Efek-efek - neto - - - 2.195.776 - 2.195.776 Securities - net
Investasi saham - - - - 214.300 214.300 Equity investments
Pinjaman diberikan - neto 136.023 285.255 7.303.973 4.793.900 - 12.519.151 Loans - net
Tagihan derivatif - - - - 211.218 211.218 Derivative receivables
Piutang bunga - - - - 116.094 116.094 Accrued interest income
Aset lain-lain - neto - - - - 13.855 13.855 Other assets - net
Total aset keuangan 1.059.762 285.255 7.303.973 6.989.676 555.467 16.194.133 Total financial assets
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif - - - - 5.493 5.493 Derivative liabilities
Utang lain-lain - - - - 17.415 17.415 Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses and
dan liabilitas lain-lain - - - - 66.714 66.714 other liabilities
Pinjaman diterima 686.457 496.765 4.087.636 - - 5.270.858 Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan - - - 3.883.838 - 3.883.838 Debt securities issued
Pinjaman subordinasi 53.180 177.651 4.685.454 - - 4.916.285 Subordinated loans
Total liabilitas keuangan 739.637 674.416 8.773.090 3.883.838 89.622 14.160.603 Total financial liabilities
Gap repricing suku bunga 320.125 (389.161) (1.469.117) 3.105.838 465.845 2.033.530 Net interest repricing gap
Analisis sensitivitas suku bunga Interest rate sensitivity analysis
Analisis sensitivitas di bawah ini telah The sensitivity analysis below have been
ditentukan berdasarkan eksposur suku determined based on the exposure to
bunga untuk instrumen non-derivatif pada interest rates for non-derivative
akhir periode pelaporan. Untuk liabilitas instruments at the end of the reporting
tingkat bunga mengambang, analisis period. For floating rate liabilities, the
tersebut disusun dengan asumsi jumlah analysis is prepared using assumption that
liabilitas terutang pada akhir periode the balance of the liability at the end of the
pelaporan itu terutang sepanjang tahun. reporting period as the amount that was
Kenaikan atau penurunan 50 basis poin outstanding for the whole year. A 50 basis
digunakan ketika melaporkan risiko suku point increase or decrease is used when
bunga secara internal kepada manajemen reporting interest rate risk internally to
dan merupakan penilaian manajemen management and represents
terhadap perubahan yang mungkin terjadi management's assessment of the
pada suku bunga. plausible change in interest rates.
147
Page 452
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iii. Manajemen risiko tingkat suku bunga iii. Interest rate risk management
(lanjutan) (continued)
Analisis sensitivitas suku bunga (lanjutan) Interest rate sensitivity analysis
(continued)
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan jika The table below summarizes if interest
suku bunga lebih tinggi/rendah 50 basis rates had been 50 basis points
poin dan semua variabel lainnya tetap higher/lower and all other variables were
konstan, maka (tidak diaudit): held constant, hence (unaudited):
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Pendapatan dan beban bunga +/-9.163 +/-7.838 Interest income and expense
Keuntungan/kerugian dari
perubahan nilai wajar efek- Gains/losses from changes in fair
efek yang diklasifikasikan value securities classified
pada nilai wajar melalui as fair value through other
penghasilan komprehensif lain +/-71.676 +/-28.550 comprehensive income
iv. Manajemen risiko kredit iv. Credit risk management
Eksposur risiko kredit utama Perusahaan The Company’s main credit risk exposure
melekat pada dana tunai di rekening bank, is attributed to its cash in banks, placement
penempatan pada efek-efek, serta in securities, and loans to debtors.
pinjaman yang diberikan kepada debitur.
Risiko kredit mengacu pada risiko Credit risk refers to the risk that
kegagalan pihak rekanan dalam memenuhi counterparty will default on its contractual
kewajiban kontraktualnya sehingga obligation resulting in a loss to the
mengakibatkan kerugian bagi Perusahaan. Company. In order to manage and
Dalam mengelola dan mengurangi risiko minimize credit risk of loans, a decision to
kredit atas pinjaman yang diberikan, provide loans to debtors/project companies
keputusan untuk memberikan kredit is made after going through extensive
kepada debitur/perusahaan proyek credit process requiring rigorous
dilakukan melalui proses kredit yang assessment, evaluation and approval
ekstensif yang membutuhkan penilaian, process from Investment Committees of
evaluasi dan persetujuan dari Komite Boards of Directors and Commissioners.
Investasi dari Direksi maupun Dewan
Komisaris.
Untuk aktivitas investasi atas kelebihan For its investment activity on excess idle
dana yang tersedia (idle funds), funds, the Company always implements
Perusahaan selalu menerapkan prinsip prudent and conservative principles where
kehati-hatian (prudent) dan konservatif the Company only invests its funds on
di mana Perusahaan hanya melakukan securities with underlying investment that
penempatan pada efek-efek dengan has acceptable external credit rating.
underlying investment yang mendapatkan
peringkat kredit eksternal yang layak.
148
Page 453
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iv. Manajemen risiko kredit (lanjutan) iv. Credit risk management (continued)
Berkaitan dengan penempatan dana tunai In relation to funds placement at bank
di rekening bank, Perusahaan hanya accounts, the Company only places its
menempatkan dananya pada institusi funds with credit worthy financial
keuangan yang memiliki peringkat kredit institutions that have acceptable external
eksternal yang layak. Nilai tercatat aset credit rating. The carrying amount of
keuangan pada laporan keuangan setelah financial assets recorded in the financial
dikurangi dengan cadangan kerugian statements, net of any allowance for
penurunan nilai mencerminkan eksposur impairment losses best represents the
Perusahaan terhadap risiko kredit. Company’s exposure to credit risk.
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
Kas dan setara kas - neto 739.713 923.739 Cash and cash equivalents - net
Efek-efek - neto 2.108.934 2.195.776 Securities - net
Investasi saham 362.817 214.300 Equity investments
Pinjaman diberikan - neto 11.554.694 12.519.151 Loans - net
Tagihan derivatif - 211.218 Derivative receivables
Piutang bunga 41.082 116.094 Accrued interest income
Aset lain-lain - neto 16.859 13.855 Other assets - net
14.824.099 16.194.133
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 As of December 31, 2023 and 2022, the
dan 2022, eksposur maksimal risiko kredit maximum exposure to credit risk before
sebelum agunan yang diterima atau collateral held or other credit
perangkat kredit lain adalah ekuivalen echancements is equivalent to the carrying
dengan jumlah tercatat aset keuangan amounts of the Company’s financial
Perusahaan. Agunan yang diterima dan assets. The collateral and other credit
peningkatan kredit lain dijelaskan di enhancements are described in Note 9.
Catatan 9.
Pada tanggal 31 Desember 2023, terdapat As of December 31, 2023, there are past
aset keuangan yang jatuh tempo tetapi due but not impaired financial assets
tidak mengalami penurunan nilai sebesar amounting to RpNil (December 31, 2022:
RpNihil (31 Desember 2022: Rp141.780). Rp141,780).
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 As of December 31, 2023 and
dan 31 Desember 2022, tidak terdapat aset December 31, 2022, there were no
keuangan yang mengalami penurunan nilai impaired financial assets except for loans.
kecuali untuk pinjaman diberikan.
149
Page 454
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iv. Manajemen risiko kredit (lanjutan) iv. Credit risk management (continued)
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan The table below summarizes the loans that
pinjaman diberikan yang tidak mengalami are not impaired and impaired:
penurunan nilai dan mengalami penurunan
nilai:
31 Desember/December 31, 2023
Tidak mengalami Mengalami
penurunan nilai/ penurunan nilai/
Unimpaired Impaired Total
Rupiah 7.752.524 1.256.805 9.009.329 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 2.296.573 195.438 2.492.011 United States Dollar
10.049.097 1.452.243 11.501.340
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 423.248 159.598 582.846 Accrued interest income
Biaya transaksi belum
diamortisasi (54.918) (5.444) (60.362) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian
penurunan nilai (57.002) (412.128) (469.130) Allowance for impairment losses
10.360.425 1.194.269 11.554.694
31 Desember/December 31, 2022
Tidak mengalami Mengalami
penurunan nilai/ penurunan nilai/
Unimpaired Impaired Total
Rupiah 8.459.730 233.222 8.692.952 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 3.776.179 69.606 3.845.785 United States Dollar
12.235.909 302.828 12.538.737
Ditambah/(dikurangi): Add/(less):
Piutang bunga 394.127 297 394.424 Accrued interest income
Biaya transaksi belum
diamortisasi (65.914) - (65.914) Unamortized transaction costs
Cadangan kerugian
penurunan nilai (266.302) (82.914) (349.216) Allowance for impairment losses
12.297.820 220.211 12.518.031
Tidak terdapat aset keuangan dan liabilitas There are no financial asset and financial
keuangan yang dapat saling hapus pada liability subject to offsetting as of
tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan December 31, 2023 and 2022.
2022.
150
Page 455
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iv. Manajemen risiko kredit (lanjutan) iv. Credit risk management (continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 As of December 31, 2023 and 2022, the
dan 2022, umur pinjaman diberikan yang aging of impaired loans are as follows:
mengalami penurunan nilai adalah sebagai
berikut:
31 Desember/ 31 Desember/
December 31, December 31,
2023 2022
0 - 3 bulan 787.302 - 0 - 3 months
>12 bulan 664.941 302.828 >12 months
1.452.243 302.828
Manajemen risiko kredit dalam kondisi Credit risk management in the Covid-19
pandemi Covid-19 pandemic
Pemerintah sudah melakukan upaya dalam The Government has made efforts to
rangka mempertahankan stabilitas maintain economic stability amid the
ekonomi ditengah pandemi Covid-19, Covid-19 pandemic, by introducing a
dengan memperkenalkan kebijakan countercyclical policy on the impact of the
countercyclical dampak penyebaran spread of Covid-19 as formulated in POJK
Covid-19 yang dirumuskan dalam POJK 30/2021 dated December 30, 2021 as
30/2021 tanggal 30 Desember 2021 addendum II for POJK 14/2020 which was
sebagai addendum II atas POJK 14/2020 enacted from April 20, 2020 for a
yang diberlakukan sejak tanggal 20 April maximum period until April 17, 2023.
2020 untuk jangka waktu hingga 17 April Referring to these regulations and
2023. Merujuk kepada regulasi tersebut following Good Corporate Governance
dan mengikuti tata kelola Perusahaan yang (“GCG”), the Company has prepared
baik (“GCG”), Perusahaan telah parameters and criteria in a policy that is
menyiapkan parameter dan kriteria dalam applied to debtors who are affected by
suatu kebijakan yang diterapkan kepada Covid-19 and require credit relaxation
debitur yang terdampak Covid-19 dan through debt restructuring. The loan
memerlukan relaksasi kredit melalui restructuring is carried out on the basis of
restrukturisasi hutang. Pemberian the four eyes principle involving
restrukturisasi kredit dilakukan dengan investment units and credit risk units to
prinsip four eyes yang melibatkan unit maintain prudential principles and
investment dan unit risiko kredit untuk approved by the Company’s Credit
menjaga prinsip kehati-hatian dan disetujui Committee.
oleh Komite Kredit Perusahaan.
151
Page 456
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iv. Manajemen risiko kredit (lanjutan) iv. Credit risk management (continued)
Manajemen risiko kredit dalam kondisi Credit risk management in the Covid-19
pandemi Covid-19 (lanjutan) pandemic (continued)
Perusahaan terus melakukan penilaian The Company continues to carry out a
kredit yang ketat bagi debitur yang rigorous credit assessment for debtors
mengajukan permohonan restrukturisasi who apply for restructuring to avoid the
untuk menghindari risiko pemberian risk of giving restructuring that is not on
restrukturisasi yang tidak tepat sasaran target or the structure is not in accordance
atau struktur yang tidak sesuai dengan with the debtor’s performance. The
kinerja debitur. Perusahaan telah Company has prepared various
menyusun berbagai skema restrukturisasi restructuring schemes with the following
dengan mekanisme sebagai berikut: mechanisms:
Pemberian masa tenggang atau Granting a grace period or
penundaan (sebagian) pembayaran postponement of (partial) interest
bunga dan/atau pokok yang akan and/or principal payments to be paid
dibayarkan saat likuiditas debitur when debtor liquidity is estimated to
diperkirakan sudah membaik; dan have improved; and
Pemberian perubahan angsuran Issuance of changes in principal
pembayaran pokok. payment installments.
Sehubungan dengan kondisi pandemi In connection with the conditions of the
Covid-19, Perusahaan melakukan sejumlah Covid-19 pandemic, the Company made a
penyesuaian dan penyempurnaan proses dan number of adjustments and improvements
mekanisme pemantauan kredit baik terhadap to the credit monitoring process and
debitur maupun portofolio, penyesuaian ini mechanism for both debtors and portfolios.
dilakukan agar hasil pemantauan dapat These adjustments were made with the
memberikan peringatan dini dan penetapan hope that monitoring results can provide
mitigasi risiko yang tepat waktu dan menjaga early warning and determine risk mitigation
kualitas kredit. in a timely manner and maintain credit
quality.
Penyesuaian dan penyempurnaan Credit adjustment and refinement is carried
pemantauan kredit dilakukan dengan cara: out by:
• Menerapkan mekanisme peringatan • Implementing early warning (including
dini (termasuk daftar pemantauan) watchlist) on the increase in credit risk
atas kenaikan risiko kredit debitur, of debtors, expecially those affected
khususnya yang terdampak oleh by Covid-19, preparing action plans
Covid-19 dan menyiapkan rencana and holding discussions with company
aksi serta melakukan diskusi dengan management;
manajemen Perusahaan;
• Pemberian kredit terhadap debitur • Providing credit to debtors affected by
yang terdampak Covid-19 dan Covid-19 and restructuring credit by
melakukan restrukturisasi kredit following certain conditions;
dengan mengikuti kondisi tertentu;
• Melakukan stress testing atas kinerja • Conducting regular stress test on
debitur secara berkala dengan debtor’s performance with involving
melibatkan aspek pandemi Covid-19; aspect of Covid-19 pandemic;
• Melakukan pembaharuan secara • Regular updates on information of
berkala atas informasi dari kewajiban debtor’s covenant with four-eye
debitur dengan menerapkan principle.
mekanisme four-eye principle.
152
Page 457
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
iv. Manajemen risiko kredit (lanjutan) iv. Credit risk management (continued)
Manajemen risiko kredit dalam konflik Credit risk management in the Geopolitic
Geopolitik conflict
Ketegangan geopolitik menciptakan Geopolitical tensions create new challenge
tantangan baru bagi pertumbuhan ekonomi to macroeconomic growth, causing high
makro, menyebabkan inflasi yang tinggi inflation and putting central bank in hyper
dan menempatkan bank sentral dalam tightening mode. In specific, Indonesia
mode pengetatan yang berlebihan. Secara economic performance is relatively better
khusus kinerja ekonomi Indonesia relatif among its peers and emerging countries
lebih baik di antara negara-negara due to higher commodities prices. Inflation
tetangga dan negara berkembang karena rate can be maintained through subsidies to
harga komoditas yang lebih tinggi. Laju maintain people’s purchasing power and
inflasi dapat dijaga melalui inisiatif maintain recovery.
Pemerintah dengan pemberian subsidi
untuk menjaga daya beli masyarakat dan
menjaga pemulihan.
Stress test telah dilakukan pada Stress tests were also conducted to assess
keseluruhan portofolio untuk memasukan the impact of the geopolitical conflict on
semua perkembangan terbaru dari konflik risky portfolios assuming lower growth,
geopolitik pada proyek-proyek yang higher interest rates and commodity prices,
berpotensi terkena dampak dengan asumsi and also project delays.
tingkat pertumbuhan yang lebih rendah,
tingkat suku bunga dan harga komoditas
yang lebih tinggi serta penundaan proyek.
Stress test memproyeksikan provisi yang Stress tests projects the higher provisioning
lebih tinggi dan penurunan peringkat kredit and deterioration of internal credit rating,
internal secara bertahap, namun hasil however the overall result still showed good
keseluruhan masih menunjukan hasil yang result. In order to prevent futher
baik. Untuk mencegah penurunan deterioration of portfolio, the Company will
portofolio lebih lanjut, Perusahaan akan continuously monitor the macro economic
terus memantau perkembangan ekonomi development and the dynamic of identified
makro dan dinamika proyek-proyek yang projects via several credit monitoring
teridentifikasi melalui beberapa inisiatif initiatives.
pemantauan kredit.
153
Page 458
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
v. Manajemen risiko likuiditas v. Liquidity risk management
Risiko likuiditas terutama berasal dari Liquidity risk mainly arises from the
potensi ketidaksesuaian jatuh tempo potential maturity mismatch between the
antara aset keuangan Perusahaan dengan Company’s financial assets and liabilities.
liabilitas keuangannya. Perusahaan The Company manages liquidity risk by
mengelola risiko likuiditas dengan menjaga maintaining adequate reserve funds,
kecukupan dana simpanan, memperoleh obtaining additional borrowing facilities and
tambahan fasilitas pinjaman dan dengan by continuously monitoring forecast and
terus menerus memonitor arus kas actual cash flows and matching the
perkiraan dan arus kas aktual serta maturity profiles of financial assets and
mencocokkan profil jatuh tempo aset dan liabilities. The Company also monitors the
liabilitas keuangan. Perusahaan juga liquidity position against limit.
melakukan monitor secara berkala posisi
likuiditas terhadap limit.
Untuk mengelola risiko likuiditas jangka In managing short-term liquidity risk, the
pendek, Perusahaan memelihara Company maintains sufficient funds to
kecukupan dana untuk membiayai finance its ongoing working capital
kebutuhan modal kerja yang berkelanjutan. requirements.
Profil jatuh tempo dari aset keuangan The maturities profile of financial assets
(tanpa memperhitungkan cadangan (without considering the allowance for
kerugian penurunan nilai) dan liabilitas impairment losses) and financial liabilities
keuangan pada tanggal-tanggal as of December 31, 2023 and 2022 are as
31 Desember 2023 dan 2022 adalah follows:
sebagai berikut:
31 Desember/December 31, 2023
0-3 bulan/ >3-6 bulan/ >6-12 bulan/ >1-3 tahun/ >3-5 tahun/ >5-10 tahun/ >10 tahun/
0-3 months >3-6 months >6-12 months >1-3 years >3-5 years >5-10 years >10 years Total
Aset keuangan/
Financial assets
Kas dan setara kas/
Cash and cash
equivalents 739.714 - - - - - - 739.714
Efek-efek/Securities 99.736 24.000 - 720.445 391.590 874.965 - 2.110.736
Investasi saham/Equity
investments - 362.817 - - - - - 362.817
Pinjaman diberikan/Loans 637.911 445.442 1.217.433 2.345.618 2.418.809 3.015.590 1.943.021 12.023.824
Piutang bunga/Accrued
interest income 41.082 - - - - - - 41.082
Aset lain-lain/
Other assets 17.051 - - - - - - 17.051
1.535.494 832.259 1.217.433 3.066.063 2.810.399 3.890.555 1.943.021 15.295.224
154
Page 459
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
v. Manajemen risiko likuiditas (lanjutan) v. Liquidity risk management (continued)
Profil jatuh tempo dari aset keuangan The maturities profile of financial assets
(tanpa memperhitungkan cadangan (without considering the allowance for
kerugian penurunan nilai) dan liabilitas impairment losses) and financial liabilities
keuangan pada tanggal-tanggal as of December 31, 2023 and 2022 are as
31 Desember 2023 dan 2022 adalah follows: (continued)
sebagai berikut: (lanjutan)
31 Desember/December 31, 2023
0-3 bulan/ >3-6 bulan/ >6-12 bulan/ >1-3 tahun/ >3-5 tahun/ >5-10 tahun/ >10 tahun/
0-3 months >3-6 months >6-12 months >1-3 years >3-5 years >5-10 years >10 years Total
Liabilitas keuangan/
Financial liabilities
Liabilitas derivatif/
Derivative liabilities 9.200 - - - - - - 9.200
Utang lain-lain/Other
payables 4.945 380 675 2.020 - - - 8.020
Beban masih harus dibayar
dan liabilitas lain-lain/
Accrued expenses
and other liabilities 79.011 - - - - - - 79.011
Pinjaman diterima/
Fund borrowings 860.553 - - 3.094.284 163.424 130.745 32.685 4.281.691
Surat utang yang diterbitkan/
Debt securities issued 18.710 - 162.423 2.706.764 93.157 - - 2.981.054
Pinjaman subordinasi/
Subordinated loans 135.776 41.660 77.566 342.820 1.154.842 2.849.357 705.893 5.307.914
1.108.195 42.040 240.664 6.145.888 1.411.423 2.980.102 738.578 12.666.890
Selisih jatuh tempo/
Maturity gap 427.299 790.219 976.769 (3.079.825) 1.398.976 910.453 1.204.443 2.628.334
31 Desember/December 31, 2022
0-3 bulan/ >3-6 bulan/ >6-12 bulan/ >1-3 tahun/ >3-5 tahun/ >5-10 tahun/ >10 tahun/
0-3 months >3-6 months >6-12 months >1-3 years >3-5 years >5-10 years >10 years Total
Aset keuangan/
Financial assets
Kas dan setara kas/
Cash and cash
equivalents 923.740 - - - - - - 923.740
Efek-efek/Securities 253.621 69.692 149.956 391.585 235.857 458.906 637.735 2.197.352
Investasi saham/Equity
investments - - 214.300 - - - - 214.300
Pinjaman diberikan/Loans 748.987 183.345 561.004 2.578.205 2.528.533 4.002.351 2.264.822 12.867.247
Tagihan derivatif/
Derivative receivables 2.187 - 209.031 - - - - 211.218
Piutang bunga/Accrued
interest income 116.094 - - - - - - 116.094
Aset lain-lain/
Other assets 13.855 - - - - - - 13.855
2.058.484 253.037 1.134.291 2.969.790 2.764.390 4.461.257 2.902.557 16.543.806
155
Page 460
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
v. Manajemen risiko likuiditas (lanjutan) v. Liquidity risk management (continued)
Profil jatuh tempo dari aset keuangan The maturities profile of financial assets
(tanpa memperhitungkan cadangan (without considering the allowance for
kerugian penurunan nilai) dan liabilitas impairment losses) and financial liabilities
keuangan pada tanggal-tanggal as of December 31, 2023 and 2022 are as
31 Desember 2023 dan 2022 adalah follows: (continued)
sebagai berikut: (lanjutan)
31 Desember/December 31, 2022
0-3 bulan/ >3-6 bulan/ >6-12 bulan/ >1-3 tahun/ >3-5 tahun/ >5-10 tahun/ >10 tahun/
0-3 months >3-6 months >6-12 months >1-3 years >3-5 years >5-10 years >10 years Total
Liabilitas keuangan/
Financial liabilities
Liabilitas derivatif/
Derivative liabilities 5.493 - - - - - - 5.493
Utang lain-lain/Other
payables 17.415 - - - - - - 17.415
Beban masih harus dibayar
dan liabilitas lain-lain/
Accrued expenses
and other liabilities 66.714 - - - - - - 66.714
Pinjaman diterima/
Fund borrowings 686.457 - 496.765 3.217.612 780.318 44.853 44.853 5.270.858
Surat utang yang diterbitkan/
Debt securities issued 36.343 - 1.234.569 282.688 - - 2.330.238 3.883.838
Pinjaman subordinasi/
Subordinated loans 53.180 102.931 74.720 326.373 993.177 2.404.482 961.422 4.916.285
865.602 102.931 1.806.054 3.826.673 1.773.495 2.449.335 3.336.513 14.160.603
Selisih jatuh tempo/
Maturity gap 1.192.882 150.106 (671.763) (856.883) 990.895 2.011.922 (433.956) 2.383.203
Sisa jatuh tempo kontraktual dari liabilitas The remaining contractual maturities of the
keuangan berdasarkan pada undiscounted liabilities based on undiscounted
cash flow pada tanggal-tanggal cashflows as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022 adalah 2022 are as follows:
sebagai berikut:
31 Desember/December 31, 2023
Lebih dari
0-3 >3 - 6 >6 - 12 12 bulan/
bulan/ bulan/ bulan/ More than
months months months 12 months Total
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif 9.200 - - - 9.200 Derivative liabilities
Utang lain-lain 4.964 385 690 2.139 8.178 Other payables
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
dan liabilitas lain-lain 79.011 - - - 79.011 and other liabilities
Pinjaman diterima 906.085 54.144 109.558 3.783.144 4.852.931 Fund borrowings
Surat utang yang diterbitkan 30.212 13.531 220.374 2.927.205 3.191.322 Debt securities issued
Pinjaman subordinasi 142.506 50.543 470.864 6.356.950 7.020.863 Subordinated loans
Total liabilitas keuangan 1.171.978 118.603 801.486 13.069.438 15.161.505 Total financial liabilities
156
Page 461
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
b. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko b. Financial risk management objectives and
keuangan (lanjutan) policies (continued)
Sisa jatuh tempo kontraktual dari liabilitas The remaining contractual maturities of the
keuangan berdasarkan pada undiscounted liabilities based on undiscounted cash
cash flow pada tanggal-tanggal flows as of December 31, 2023 and 2022
31 Desember 2023 dan 2022 adalah are as follows: (continued)
sebagai berikut: (lanjutan)
31 Desember/December 31, 2022
Lebih dari
0-3 >3 - 6 >6 - 12 12 bulan/
bulan/ bulan/ bulan/ More than
months months months 12 months Total
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Liabilitas derivatif 5.493 - - - 5.493 Derivative liabilities
Utang lain-lain 17.415 - - - 17.415 Other payables
Beban masih harus Accrued expense
dibayar dan liabilitas lain-lain 66.714 - - - 66.714 and other liabilities
Pinjaman diterima 564.749 64.721 64.819 5.146.332 5.840.621 Fund borrowings
Surat utang yang Debt securities
diterbitkan 37.167 37.167 1.296.552 2.749.045 4.119.931 issued
Pinjaman subordinasi 126.253 65.733 197.542 6.614.253 7.003.780 Subordinated loans
Total liabilitas keuangan 817.791 167.621 1.558.913 14.509.630 17.053.954 Total financial liabilities
c. Nilai wajar instrumen keuangan c. Fair value of financial instruments
Manajemen berpendapat bahwa nilai aset dan Management believes that the carrying
liabilitas keuangan yang dicatat sebesar biaya amounts of financial assets and financial
perolehan diamortisasi dalam laporan liabilities recorded at amortized cost in the
keuangan, mendekati nilai wajarnya baik yang financial statements is a close estimation of
jatuh tempo dalam jangka pendek atau yang their fair values, both for those that have short
dicatat berdasarkan tingkat bunga pasar. term maturities as well as those that carry at
market rates of interest.
Asumsi signifikan yang digunakan dalam The significant assumptions used in
menentukan nilai wajar dari aset dan liabilitas determining the fair value of financial assets
keuangan ditetapkan di bawah ini. and liabilities are set out below.
Pengukuran nilai wajar diakui dalam laporan Fair value measurements recognized in the
posisi keuangan statement of financial position
Tabel berikut ini memberikan analisis dari The following table provides an analysis of
instrumen keuangan pada tanggal-tanggal financial instruments as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 yang and 2022 that grouped into Level 1 to 3 based
dikelompokkan ke Tingkat 1 sampai 3 on the degree to which the fair value is
didasarkan pada sejauh mana nilai wajar observable.
diamati.
Tingkat 1 pengukuran nilai wajar adalah Level 1 fair value measurements are those
yang berasal dari harga kuotasian (tidak derived from quoted prices (unadjusted) in
disesuaikan) dalam pasar aktif untuk aset active markets for identical assets or
atau liabilitas yang identik. liabilities.
157
Page 462
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
c. Nilai wajar instrumen keuangan (lanjutan) c. Fair value of financial instruments (continued)
Pengukuran nilai wajar diakui dalam laporan Fair value measurements recognized in the
posisi keuangan (lanjutan) statement of financial position (continued)
Tingkat 2 pengukuran nilai wajar adalah Level 2 fair value measurements are those
yang berasal dari input selain harga derived from inputs other than quoted
kuotasian yang termasuk dalam Tingkat 1 prices included within Level 1 that are
yang dapat diobservasi untuk aset atau observable for the asset or liability, either
liabilitas, baik secara langsung (misalnya directly (e.g. as prices) or indirectly (i.e.
harga) atau secara tidak langsung derived from prices).
(misalnya berasal dari harga).
Tingkat 3 pengukuran nilai wajar adalah Level 3 fair value measurements are those
yang berasal dari teknik penilaian yang derived from valuation techniques that
mencakup input untuk aset atau liabilitas include inputs for the asset or liability that
yang bukan berdasarkan data pasar yang are not based on observable market data
dapat diobservasi (input yang tidak dapat (unobservable inputs).
diobservasi).
31 Desember/December 31, 2023
Nilai wajar/Fair value
Nilai tercatat/ Tingkat 1/ Tingkat 2/ Tingkat 3/ Total/
Carrying value Level 1 Level 2 Level 3 Total
Aset yang diukur pada Assets measured at
nilai wajar fair value
Nilai wajar melalui penghasilan Fair value through other
komprehensif lain comprehensive income
Efek-efek 961.771 961.771 - - 961.771 Securities
Investasi saham 362.817 362.817 - - 362.817 Equity investments
Aset yang nilai wajarnya Assets for which fair
diungkapkan values are disclosed
Biaya perolehan diamortisasi Amortized cost
Efek-efek 1.148.965 1.212.269 - - 1.212.269 Securities
2.473.553 2.536.857 - - 2.536.857
Liabilitas yang diukur pada Liabilities measured at
nilai wajar fair value
Nilai wajar melalui laba rugi Fair value through profit
or loss
Liabilitas derivatif 9.200 - 9.200 - 9.200 Derivative liabilities
Liabilitas yang nilai wajarnya Liability for which fair
diungkapkan values are disclosed
Biaya perolehan diamortisasi Amortized cost
Surat utang yang diterbitkan 2.981.054 2.760.804 - - 2.760.804 Debt securities issued
2.990.254 2.760.804 9.200 - 2.770.004
158
Page 463
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
c. Nilai wajar instrumen keuangan (lanjutan) c. Fair value of financial instruments (continued)
Pengukuran nilai wajar diakui dalam laporan Fair value measurements recognized in the
posisi keuangan (lanjutan) statement of financial position (continued)
31 Desember/December 31, 2022
Nilai wajar/Fair value
Nilai tercatat/ Tingkat 1/ Tingkat 2/ Tingkat 3/ Total/
Carrying value Level 1 Level 2 Level 3 Total
Aset yang diukur pada Assets measured at
nilai wajar fair value
Nilai wajar melalui penghasilan Fair value through other
komprehensif lain comprehensive income
Efek-efek 827.602 827.602 - - 827.602 Securities
Investasi saham 214.300 214.300 - - 214.300 Equity investments
Tagihan derivatif 209.031 - 209.031 - 209.031 Derivative receivables
Fair value through profit
Nilai wajar melalui laba rugi or loss
Tagihan derivatif 2.187 - 2.187 - 2.187 Derivative liabilities
Aset yang nilai wajarnya Assets for which fair
diungkapkan values are disclosed
Biaya perolehan diamortisasi Amortized cost
Efek-efek 1.369.750 1.409.370 - - 1.409.370 Securities
2.622.870 2.451.272 211.218 - 2.662.490
Liabilitas yang diukur pada Liabilities measured at
nilai wajar fair value
Fair value through profit
Nilai wajar melalui laba rugi or loss
Liabilitas derivatif 5.493 - 5.493 - 5.493 Derivative liabilities
Liabilitas yang nilai wajarnya Liability for which fair
diungkapkan values are disclosed
Biaya perolehan diamortisasi Amortized cost
Surat utang yang diterbitkan 3.883.838 3.560.379 - - 3.560.379 Debt securities issued
3.889.331 3.560.379 5.493 - 3.565.872
159
Page 464
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
35. INSTRUMEN KEUANGAN DAN MANAJEMEN 35. FINANCIAL INSTRUMENTS AND FINANCIAL
RISIKO KEUANGAN DAN RISIKO MODAL RISK AND CAPITAL RISK MANAGEMENT
(lanjutan) (continued)
c. Nilai wajar instrumen keuangan (lanjutan) c. Fair value of financial instruments (continued)
Berikut metode dan asumsi yang digunakan The following methods and assumptions are
untuk perkiraan nilai wajar: used to estimate the fair value:
Nilai wajar aset dan liabilitas keuangan Fair values of certain financial assets and
tertentu selain efek-efek yang liabilities other than securities classified as
diklasifikasikan pada biaya perolehan amortized cost (including sukuk at
diamortisasi (termasuk sukuk yang diukur acquisition cost) and debt securities issued
pada biaya perolehan) dan surat utang approximate their carrying amounts due to
yang diterbitkan mendekati nilai tercatat, short-term maturities of these financial
karena instrumen keuangan tersebut instruments and due to the interest rate is
memiliki jangka waktu jatuh tempo yang at market rate. Certain financial assets and
singkat dan memiliki tingkat bunga sesuai liabilities not measured at fair value which
pasar. Aset dan liabilitas keuangan fair values approximate their carrying
tertentu yang tidak diukur pada nilai wajar amounts, are not disclosed in the
di mana nilai wajarnya mendekati nilai aforementioned table.
tercatat, tidak diungkapkan pada tabel di
atas.
Nilai wajar dari efek-efek yang The fair value of securities classified as
diklasifikasikan pada biaya perolehan amortized cost (including sukuk at
diamortisasi (termasuk sukuk yang diukur acquisition cost) and debt securities issued
biaya perolehan) dan surat utang yang is determined on the basis of quoted market
diterbitkan ditentukan berdasarkan harga price as of December 31, 2023 and 2022.
kuotasi pasar yang berlaku pada tanggal-
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022.
Nilai wajar dari investasi saham ditentukan The fair value of equity investments is
berdasarkan harga penawaran tender determine on the basis of tender offer price
pada tanggal 31 Desember 2023 dan as of December 31, 2023 and closing price
harga penutupan di Bursa Efek Indonesia on Indonesia Stock Exchange as of
pada tanggal 31 Desember 2022. December 31, 2022.
Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 As of December 31, 2023 and 2022, there
dan 2022, tidak terdapat aset keuangan is no financial assets and financial liabilities
atau liabilitas keuangan yang ditransfer transfer out of or into level 2 and/or level 3.
dari/ke tingkat 2 dan/atau tingkat 3.
160
Page 465
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
36. SEGMEN OPERASI 36. OPERATING SEGMENT
Perusahaan mengelola kegiatan usahanya dan The Company manages its business activities and
mengidentifikasi segmen yang dilaporkan identifies its reported segments based on product
berdasarkan jenis produk. Laba rugi dari masing- categories. Profit or loss from each segment is used
masing segmen digunakan untuk menilai kinerja to measure performance of each segment
masing-masing segmen. Informasi yang berkaitan information concerning the main segments as set
dengan segmen usaha utama disajikan sebagai out as follows:
berikut:
31 Desember/December 31, 2023
Produk Produk
investasi/ tresuri/ Jasa advisory/
Investment Treasury Advisory
products products services Total
Pendapatan bunga 1.158.005 74.029 - 1.232.034 Interest income
Pendapatan provisi dan komisi Provision and commission
dan lainnya 67.712 11.347 - 79.059 and other income
Pendapatan jasa advisory - - 23.194 23.194 Advisory income
Keuntungan yang direalisasi Realized gain on
dari penjualan efek-efek - 2.667 - 2.667 sale of securities
Beban bunga (750.339) (74.078) - (824.417) Interest expense
Beban umum dan General and administrative
administrasi (42.678) (7.477) (13.831) (63.986) expenses
Beban cadangan kerugian Provision for
penurunan nilai (123.813) (5.739) (13) (129.565) impairment losses
Beban transaksi Expense from derivative
derivatif - neto (1.535) (98) - (1.633) transaction - net
Beban yang tidak dapat
dialokasi - neto - - - (177.424) Unallocated expenses - net
Laba sebelum beban pajak 307.532 651 9.350 139.929 Profit before tax expense
Aset yang dapat dialokasikan 13.069.548 961.771 10.852 14.042.171 Allocated assets
Liabilitas yang dapat
dialokasikan 12.570.659 9.200 - 12.579.859 Allocated liabilities
31 Desember/December 31, 2022
Produk Produk
investasi/ tresuri/ Jasa advisory/
Investment Treasury Advisory
products products services Total
Pendapatan bunga 1.031.374 56.083 - 1.087.457 Interest income
Pendapatan provisi, komisi Provision and commission income
dan lainnya 54.254 - - 54.254 and other income
Pendapatan jasa advisory - - 16.137 16.137 Advisory income
Beban bunga (611.771) (67.855) - (679.626) Interest expense
Beban umum dan General and administrative
administrasi (35.190) (10.099) (11.356) (56.645) expenses
(Beban)/pembalikan
cadangan kerugian (Provision)/Reversal for
penurunan nilai (124.571) 55 (381) (124.897) impairment losses
Beban transaksi Expense from derivative
derivatif - neto (40.960) (2.227) - (43.187) transaction - net
Beban yang tidak dapat
dialokasi - neto - - - (152.751) Unallocated expenses - net
Laba/(rugi) sebelum
beban pajak 273.136 (24.043) 4.400 100.742 Profit/(loss) before tax expense
Aset yang dapat dialokasikan 14.361.931 1.819.161 11.651 16.192.743 Allocated assets
Liabilitas yang dapat
dialokasikan 14.075.592 5.493 - 14.081.085 Allocated liabilities
161
Page 466
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
37. LABA PER SAHAM 37. INCOME PER SHARE
Berikut adalah perhitungan laba bersih per saham The following presents the computations of basic
dasar: income per share:
31 Desember/December 31,
Rata-rata
tertimbang Laba
jumlah saham per saham/
dasar/ Income
Laba bersih Weighted per share
tahun average (Dalam ribuan
berjalan/ number of Rupiah/In
Net income ordinary shares thousands of
for the year outstanding Rupiah)
Tahun Years
2023 104.151 2.000.000 52 2023
2022 82.981 2.000.000 41 2022
38. REKLASIFIKASI AKUN DI LAPORAN 38. ACCOUNT RECLASSIFICATION IN THE
KEUANGAN FINANCIAL STATEMENTS
Beberapa akun dalam laporan keuangan untuk Certain accounts in the financial statements for the
tahun yang berakhir pada tanggal year ended December 31, 2022 have been
31 Desember 2022 telah direklasifikasi agar sesuai reclassified to conform with the presentation of
dengan penyajian laporan keuangan untuk tahun financial statements for the year ended
yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2023. December 31, 2023.
Dampak reklasifikasi terhadap laporan keuangan The effects of reclassification on the financial
adalah sebagai berikut: statements are as follows:
31 Desember 2022/December 31, 2022
Dilaporkan
sebelumnya/ Setelah
As previously Reklasifikasi/ direklasifikasi/
reported Reclassification As reclassified
Aset Assets
Pinjaman diberikan 12.538.737 - 12.538.737 Loans
Cadangan kerugian Allowances for
penurunan nilai (349.216) (1.120) (348.096) impairment losses
Pinjaman diberikan - setelah
dikurangi cadangan kerugian Loans - net of allowance for
penurunan nilai 12.518.031 1.120 12.519.151 impairment losses
Liabilitas Liabilities
Estimated losses on
Estimasi kerugian atas commitments and
komitmen dan kontinjensi - 1.120 1.120 contigencies
162
Page 467
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
39. TAMBAHAN INFORMASI ARUS KAS 39. SUPPLEMENTARY CASH FLOW INFORMATION
Aktivitas investasi dan pendanaan non-kas adalah Non-cash investing and financing activities are as
sebagai berikut: follows:
Tahun yang Berakhir pada Tanggal
31 Desember/
Year Ended December 31,
2023 2022
Kenaikan aset lain-lain dari beban
masih harus dibayar dan liabilitas Increase in other assets through
lain-lain 2.082 1.512 accrued expense and other liabilities
Kenaikan aset tetap dari beban Increase in property
masih harus dibayar dan liabilitas and equipment through accrued
lain-lain 867 666 expense and other liabilities
Perubahan pada liabilitas yang timbul dari aktivitas Changes in liabilities arising from financing activities
pendanaan pada laporan arus kas adalah sebagai in the statement of cash flows are as follows:
berikut:
31 Desember 2023/December 31, 2023
1 Januari 2023/ Arus kas masuk/ Arus kas keluar/ Selisih kurs/ Lainnya/ 31 December 2023/
Januari 1, 2023 Cash inflows Cash outflows Foreign exchange Others December 31, 2023
Surat utang yang diterbitkan 3.883.838 500.000 (1.331.623) (47.720) (23.441) 2.981.054 Debt securities issued
Pinjaman diterima 5.270.858 3.808.300 (4.764.600) (56.911) 24.044 4.281.691 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 4.916.285 559.129 (143.177) (49.896) 25.573 5.307.914 Subordinated loans
Utang sewa - - (263) - 3.713 3.450 Lease liability
14.070.981 4.867.429 (6.239.663) (154.527) 29.889 12.574.109
31 Desember 2022/December 31, 2022
1 Januari 2022/ Arus kas masuk/ Arus kas keluar/ Selisih kurs/ Lainnya/ 31 December 2022/
Januari 1, 2022 Cash inflows Cash outflows Foreign exchange Others December 31, 2022
Surat utang yang diterbitkan 4.029.707 - (372.000) 219.299 6.832 3.883.838 Debt securities issued
Pinjaman diterima 3.748.292 8.340.027 (6.975.000) 146.200 11.339 5.270.858 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 4.383.902 402.188 (129.501) 233.851 25.845 4.916.285 Subordinated loans
12.161.901 8.742.215 (7.476.501) 599.350 44.016 14.070.981
40. PERISTIWA SETELAH PERIODE PELAPORAN 40. EVENTS AFTER THE REPORTING PERIOD
a. Efektif sejak 6 Februari 2024, Ibu Lestari a. Effective February 6, 2024, Mrs. Lestari
Andaluscia Umardin telah memenuhi Penilaian Andaluscia Umardin has fulfilled the Fit and
Kemampuan dan Kepatutan yang Proper Test held by OJK.
diselenggarakan oleh OJK.
b. Pada tanggal 29 Januari 2024, Millennium b. On January 29, 2024, Millennium Challenge
Challenge Corporation (“MCC”) melalui Corporation (“MCC”) through the Millennium
Millennium Challenge Account - Indonesia II Challenge Account - Indonesia II (“MCA-I”) and
(“MCA-I”) dan Perusahaan telah the Company signed Blended Finance Delivery
menandatangani Perjanjian Kerja Sama Mechanism (“BFDM”) Host Cooperation
Blended Finance Delivery Mechanism Agreement as an implementation of grant in
(“BFDM”) Host dalam rangka pelaksanaan an amount not to exceed USD51,000,000
dana hibah sejumlah tidak melebihi and it will be accompanied with
USD51.000.000 dan akan dilengkapi dengan the Grant Agreement that will only become
Perjanjian Hibah yang akan berlaku efektif effective upon the fulfillment of conditions
setelah Perusahaan memenuhi beberapa precedent by the Company.
persyaratan pendahuluan.
163
Page 468
The original financial statements included herein are in the
Indonesian language.
PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE PT INDONESIA INFRASTRUCTURE FINANCE
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Desember 2023 dan untuk As of December 31, 2023
Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Year Then Ended
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
40. PERISTIWA SETELAH PERIODE PELAPORAN 40. EVENTS AFTER THE REPORTING PERIOD
(lanjutan) (continued)
c. Pada tanggal 16 Januari 2024, Perusahaan c. On January 16, 2024, the Company
melakukan pembelian kembali Surat Utang repurchased the Unsecured Senior Notes
Senior Tanpa Jaminan sebesar USD1.800.000. amounting to USD1,800,000. The cancellation
Pembatalan atas Surat Utang Senior Tanpa of the Unsecured Senior Notes is effective as of
Jaminan tersebut efektif berlaku pada tanggal January 23, 2024.
23 Januari 2024.
d. Pada tanggal 15 Januari 2024, Perusahaan dan d. On January 15, 2024, the Company and
PT Bank Permata Tbk, melakukan PT Bank Permata Tbk, periodically renew their
pembaharuan berkala atas perjanjian Money Money Market agreement amounting to
Market sebesar Rp500.000 terkait dengan Rp500,000 pertaining to the extention of the
perpanjangan availability period sampai dengan availability period until October 10, 2024 and
10 Oktober 2024 dan menambahkan mata uang added USD as the facility withdrawal currency.
USD sebagai mata uang penarikan fasilitas.
e. Pada tanggal 10 Januari 2024, Surat Berharga e. On January 10, 2024, the Green Perpetual
Perpetual Berwawasan Lingkungan Tahun 2023 Notes Year 2023 were listed in Indonesia Stock
telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia dengan Exchange with a nominal amount of Rp335,190.
nilai nominal sebesar Rp335.190. Perusahaan The Company received funds from the issuance
telah menerima dana atas penerbitan Surat of the Green Perpetual Notes Year 2023 on
Berharga Perpetual Berwawasan Lingkungan January 9, 2024.
Tahun 2023 pada tanggal 9 Januari 2024.
Berdasarkan fitur-fitur serta hak dan kewajiban Based on the features and the Company's rights
Perusahaan yang tercantum di perjanjian and obligations stated in the trustee agreement,
perwaliamanatan, Perusahaan, sebagai the Company, as the issuer, has the ability and
penerbit, memiliki kemampuan dan hak tanpa unconditional right to defer the obligation to
syarat untuk menunda kewajiban pelunasan dan repay and pay profit sharing of
pembayaran imbal bagi hasil atas Surat the Green Perpetual Notes Year 2023, therefore
Berharga Perpetual Berwawasan Lingkungan the Green Perpetual Notes Year 2023 will be
Tahun 2023, sehingga Surat Berharga Perpetual entirely classified as an equity instrument in the
Berwawasan Lingkungan Tahun 2023 ini akan Company's 2024 financial statements in
diklasifikasikan seluruhnya sebagai instrumen accordance with applicable financial accounting
ekuitas dalam laporan keuangan Perusahaan standard.
tahun 2024 sesuai dengan standar akuntansi
keuangan yang berlaku.
f. Efektif sejak 1 Januari 2024, Bapak Rizal f. Effective January 1, 2024, Mr. Rizal Bambang
Bambang Prasetijo diangkat sebagai Komisaris Prasetijo has been appointed as Independent
independen Perusahaan menggantikan Commissioner of the Company replacing
Bapak Sonny Loho, dengan tunduk pada Mr. Sonny Loho, in accordance to Fit and
Penilaian Kemampuan dan Kepatutan yang Proper Test held by OJK.
diselenggarakan oleh OJK.
41. PENYELESAIAN DAN PERSETUJUAN ATAS 41. COMPLETION AND APPROVAL OF THE
LAPORAN KEUANGAN FINANCIAL STATEMENTS
Manajemen Perusahaan bertanggung jawab The Company’s management is responsible for the
terhadap penyusunan dan penyajian wajar laporan preparation and fair presentation of these financial
keuangan ini sesuai dengan Standar Akuntansi statements in accordance with Indonesian Financial
Keuangan di Indonesia, yang diselesaikan dan Accounting Standards, which were completed and
diotorisasi untuk diterbitkan oleh Dewan Direksi authorized for issuance by the Board of Directors of
Perusahaan pada tanggal 13 Februari 2024. the Company on February 13, 2024.
164
Page 469
2023 Laporan Tahunan Annual Report Prosperity Tower, Lantai 53 – 55 District 8, Sudirman Central Business District, Lot 28 Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53, Jakarta 12190 : (62-21) 5082 6600 : (62-21) 5082 6601 : info@iif.co.id : Indonesia Infrastructure Finance : @pt_iif
Names mentioned 197 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
Ministry of Finance
p.4 ×9
unresolved
person
Employee
· Komisaris
p.8
unresolved
person
Kemajemukan Komposisi
· Komisaris
p.8
unresolved
person
Organ Pendukung
· Komisaris
p.8
unresolved
org
Indonesia Stock Exchange
p.9
unresolved
person
Menteri
· Komisaris
p.9
unresolved
org
Menteri Keuangan BoC
p.9
unresolved
org
BoD
p.9
unresolved
org
Milik Negara
p.9
unresolved
org
Reksa Dana Penyertaan Terbatas BUMN
p.9
unresolved
org
Sumitomo Mitsui Banking Corporation
p.9 ×11
unresolved
org
Milik Negara SOE State Owned Enterprise International Finance Corporation
p.9
unresolved
org
Negara SOE State Owned Enterprise International Finance Corporation
p.9
unresolved
org
IFC International Finance Corporation
p.9
unresolved
org
Kantor Akuntan Publik KAP Public Accountant Firm
p.9
unresolved
org
KPBU Public Private Partnership Indikator Kinerja Utama KPI Key
p.9
unresolved
org
Bank Indonesia
p.18 ×10
unresolved
org
Bank Financing Institution
p.19
unresolved
org
Bank Indonesia. IIF
p.21
unresolved
person
Keterlibatan Aktif
· Komisaris
p.28
unresolved
person
Di Bawah
· Komisaris
p.30
unresolved
person
Supporting Committees
· Komisaris
p.30
unresolved
person
Oza Olavia Ibu Oza Olavia
· Komisaris
p.30 ×5
unresolved
person
Yon Arsal. Moreover
p.30 ×12
unresolved
person
Yon Arsal. Selain
p.30
unresolved
—
Penutup
· Closing
p.31
unresolved
—
Mengakhiri penyampaian
· To conclude this Board of Commissioners’ Report, on behalf
p.31
unresolved
—
di tahun 2023. Kami juga menyampaikan apresiasi
· performance in 2023. We also extend our appreciation to all
p.31
unresolved
—
seluruh karyawan yang telah memberikan kontribusinya
· employees for their optimal contribution. We also would like
p.31
unresolved
org
Ke depannya kami berharap seluruh jajaran manajemen dapat
· Looking ahead, we expect the Company’s entire
p.31
unresolved
org
Research Ltd.
p.36 ×2
unresolved
org
Best Foreign Debt Management Corporation
p.36
unresolved
org
Bank Indonesia. Penghargaan-penghargaan
p.36
unresolved
person
Rizki
p.38 ×2
unresolved
person
Managing
· Direktur
p.39 ×2
unresolved
—
Apresiasi
· Appreciation
p.39
unresolved
—
Menutup penyampaian
· To conclude the Board of Directors’ report, on behalf of
p.39
unresolved
—
menyampaikan apresiasi dan terima kasih
· the Board of Directors, I would like to extend our deepest
p.39
unresolved
—
sebesar-besarnya
· appreciation and gratitude to the Board of Commissioners for
p.39
unresolved
—
nasihat berharganya yang telah menjadi landasan kokoh
· their oversight and invaluable advice that served as a crucial
p.39
unresolved
—
bagi langkah-langkah kami sepanjang tahun 2023.
· foundation for our actions throughout 2023. We also would
p.39
unresolved
—
menunjukkan dedikasi dan kerja kerasnya dalam mendukung
· work in supporting IIF’s successful business throughout the
p.39
unresolved
—
sebagai katalisator dalam pembangunan infrastruktur
· as a catalyst in sustainable infrastructure development in
p.39
unresolved
org
berkelanjutan di Indonesia, sambil terus menciptakan
· Indonesia, while consistently creating enduring value for all
p.39
unresolved
org
Kementerian Keuangan Republik Indonesia
p.42 ×7
unresolved
org
Bank Pembangunan Asia
p.42
unresolved
org
Minister of Finance
p.42 ×7
unresolved
org
Menteri Keuangan Republik Indonesia
p.44 ×2
unresolved
person
Aulia Taufani
p.44 ×2
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia
p.44
unresolved
org
Minister of Law
p.44
unresolved
person
Abdurachman
p.45 ×2
unresolved
org
PT Pemeringkat Efek Indonesia
p.45
unresolved
org
Japan International Corporation
p.48
unresolved
org
Bank Mission
p.49 ×2
unresolved
person
Reynaldi
p.49
unresolved
org
Bank BCA
p.50 ×2
unresolved
org
Bank Financial Institution
p.50
unresolved
org
Debt Management Corporation
p.50
unresolved
org
Bank Public-Private Partnership
p.50
unresolved
org
Menteri Perencanaan Pembangunan
p.52
unresolved
org
Reksa Dana Penyertaan Terbatas Mandiri Infrastruktur
p.55
unresolved
org
Bapepam-LK
p.61 ×20
unresolved
org
Menteri Koordinator Bidang Perekonomian
p.61
unresolved
—
Reappointed
· President Commissioner
p.61 ×2
unresolved
org
PT FinAccel Teknologi Indonesia
p.61 ×2
unresolved
org
PT Smartfren
p.61
unresolved
org
Telecom Tbk
p.61
unresolved
org
PT Pinnacle Persada Investama Legal Basis
p.62
unresolved
org
PT Blue
p.62
unresolved
org
Bird Tbk
p.62
unresolved
org
PT Pinnacle Persada
p.62
unresolved
org
PT Tirtamas
p.62 ×2
unresolved
org
PT Kwalita
p.62 ×2
unresolved
org
PT Semen Padang
p.62 ×2
unresolved
org
Indonesia Tbk
p.62 ×4
unresolved
person
Independensi
· Komisaris
p.62
unresolved
org
PT Bahana Securities Bandung
p.62
unresolved
org
Directorate General of Debt
p.63
unresolved
org
PT Perusahaan Pengelola
p.63
unresolved
org
Kementerian Keuangan
p.63 ×2
unresolved
org
Direktorat Jenderal Perimbangan
p.63
unresolved
org
Direktorat Jenderal Pengelolaan
p.63
unresolved
org
Directorate General of Financial Utang Kementerian Keuangan Republik
p.63
unresolved
org
PT Sarana Multi Bank
p.63
unresolved
org
Asia. Appointed
· Commissioner
p.65
unresolved
person
Dr. Marc-
p.65
unresolved
person
Certification
· Komisaris
p.65
unresolved
org
International Appointed
· Commissioner
p.66
unresolved
org
Finance Corporation
p.66
unresolved
org
Mitsui Banking Corporation
p.67 ×2
unresolved
person
Seth Tan
· Komisaris
p.67 ×4
unresolved
—
Sumitomo Appointed
· Commissioner
p.67
unresolved
org
Employment History Sumitomo Mitsui Banking Corporation
p.67
unresolved
org
Menteri Keuangan Ditunjuk
p.68
unresolved
org
Direktorat Jenderal Bea
p.68
unresolved
org
PT Sarana Pelayanan
p.68
unresolved
org
Ministry of Finance. He
p.68
unresolved
org
PT Sarana Institution
p.68
unresolved
org
Directorate General of Customs and Excise
p.68
unresolved
org
Direktorat Jenderal Perbendaharaan
p.69
unresolved
org
Directorate General of Treasury Ministry
p.69
unresolved
org
Direktorat Jenderal Pajak
p.70 ×4
unresolved
org
Kementerian Keuangan Republik
p.70
unresolved
org
Kementerian Keuangan Republik Indonesia Deed
p.70
unresolved
org
Directorate General of Taxes
p.70 ×3
unresolved
org
PT Sarana
p.70
unresolved
org
Standar Akuntansi Keuangan
p.70
unresolved
org
Bank Restructuring
p.72
unresolved
org
PT Pembangunan Jaya
p.72
unresolved
org
Bank Restructuring Agency. Prior
p.72
unresolved
org
PT Pembangunan Jaya Infrastruktur
p.72
unresolved
org
Niaga Tbk
p.73 ×2
unresolved
org
Bank Niaga Tbk
p.73 ×4
unresolved
org
Finance Co Ltd
p.73
unresolved
org
Bank Berhard
p.73 ×2
unresolved
org
PT Patra Jasa
p.73 ×2
unresolved
org
Niaga Finance Co Ltd
p.73
unresolved
org
Corporation Limited
p.74 ×2
unresolved
org
PT Bank HSBC Indonesia. Ditunjuk
p.74
unresolved
org
Riwayat Pendidikan Mitsui Bank Corporation
p.74
unresolved
org
Bank ABN AMRO Bank N.V.
p.74
unresolved
org
PT Bank HSBC Indonesia. Certification
p.74
unresolved
org
ABN AMRO Bank N.V.
p.74
unresolved
org
PT Bank ANZ Indonesia Akta
p.77
unresolved
org
PT Bank ANZ Indonesia Saham Utama
p.77
unresolved
org
PT SMBC Indonesia.
p.85 ×3
unresolved
org
PT SMBC Indonesia. Selanjutnya
p.85
unresolved
org
Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk
p.85 ×4
unresolved
person
Piagam
· Komisaris
p.92 ×3
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga
p.149
unresolved
org
Menteri Ministerial Regulation Peraturan Menteri Keuangan Republik Indonesia
p.157
unresolved
org
Menteri Ministerial Decree Keputusan Menteri Keuangan
p.157
unresolved
org
Bank Financial Service Institutions
p.157
unresolved
person
Widyajala
· Komisaris
p.161 ×2
unresolved
person
Juenemann
· Komisaris
p.161
unresolved
person
Sen
· Komisaris
p.161
unresolved
person
Pelaksana
· Direktur Pelaksana
p.161 ×2
unresolved
person
Utiek R. Abdurachman
· Notaris
p.161 ×5
unresolved
person
M. Ramadhan Harahap
p.162 ×2
unresolved
org
Purwantono
p.162 ×4
unresolved
person
Harahap
· Direktur
p.163
unresolved
person
Ken Tomisaki
p.164 ×2
unresolved
person
Notary Deed
· Komisaris Independen
p.167 ×4
unresolved
org
Financial Services Authority
p.173
unresolved
person
Referring
· Komisaris Independen
p.173
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.