Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 131
Page 1
Laporan Keuangan Konsolidasian Consolidated Financial Statements
Beserta Laporan Auditor Independen With Independent Auditor’s Report
Untuk Tahun yang Berakhir pada For the Years Ended
Tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 December 31, 2023 and 2022
TENTATIVE DRAFT
REPORT
FOR DISCUSSION PURPOSE ONLY
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
Page 2
Daftar Isi Table of Contents
Halaman/
Page
Surat pernyataan direksi Board of director’s statement
Laporan auditor independen Independent auditor’s report
Laporan posisi keuangan konsolidasian 1 Consolidated statements of financial position
Laporan laba rugi dan penghasilan Consolidated statements of profit or loss
komprehensif lain konsolidasian 4 and other comprehensive income
Laporan perubahan ekuitas konsolidasian 6 Consolidated statements of changes in equity
Laporan arus kas konsolidasian 7 Consolidated statements of cash flows
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian 9 Notes to the consolidated financial statements
Page 3
Page 4
Page 5
Page 6
Page 7
Page 8
Page 9
Page 10
Page 11
z
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
ASET ASSETS
ASET LANCAR CURRENT ASSETS
Kas dan setara kas 3d,3f,3t,3v,5,41e,44,46 Cash and cash equivalents
Pihak ketiga 1.177.450 690.302 Third parties
Pihak berelasi 8.555 8.179 Related parties
Piutang usaha - neto 3f,3t,3v,6,41a,44,46 Trade receivables - net
Pihak ketiga 78.984 179.447 Third parties
Pihak berelasi 37.957 13.334 Related parties
Piutang lain-lain Other receivables
Pihak ketiga 3t,3v,7,44,46 2.521 1.859 Third parties
Persediaan - neto 3g,8 253.472 374.118 Inventories - net
Uang muka 3f,9,41g 190.638 189.602 Advances
Pajak dibayar dimuka 3r,39a 27.622 18.431 Prepaid taxes
Biaya dibayar dimuka 3h,10 51.492 26.166 Prepaid expenses
Aset lancar lainnya 3e,3f,3t,3v,11,41e,44,46 Other current assets
Pihak ketiga 855.195 735.904 Third parties
Pihak berelasi 99.566 85.026 Related parties
Total Aset Lancar 2.783.452 2.322.368 Total Current Assets
ASET TIDAK LANCAR NON-CURRENT ASSETS
Piutang pihak berelasi 3f,3t,3v,12,44,46 239.182 246.896 Due from related parties
Jaminan pembelian Guarantee for long-term
jangka panjang purchases
Pihak berelasi 3f,16,41j 71.447 71.604 Related parties
Investasi pada entitas Investment in an
asosiasi 3i,13 1.975.155 1.779.072 associate
Aset hak guna - neto 3j,3k,14 6.520 6.818 Right-of-use assets - net
Aset tetap - neto 3j,3m,15 2.261.497 2.287.275 Fixed assets - net
Goodwill 3c,17 87.183 - Goodwill
Aset tidak lancar lainnya 3f,18 145.296 251.904 Other non-current assets
Total Aset Tidak Lancar 4.786.280 4.643.569 Total Non-Current Assets
TOTAL ASET 7.569.732 6.965.937 TOTAL ASSETS
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
1
Page 12
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS JANGKA PENDEK CURRENT LIABILITIES
Pinjaman bank jangka pendek 3t,3v,19,44,46 616.708 518.524 Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 3t,3v,20,44,46 22.325 31.613 and Musyarakah financing
Utang usaha 3f,3t,3v,21,41b,44,46 Trade payables
Pihak ketiga 127.878 119.533 Third parties
Pihak berelasi 322.201 289.774 Related parties
Utang pajak 3r,39b 27.615 46.050 Taxes payable
Beban masih harus dibayar 3f,3t,3v,22,41c,44,46 46.013 60.972 Accrued expenses
Utang lain-lain - pihak ketiga 3t,3v,23,44,46 19.671 17.750 Other payables - third parties
Liabilitas jangka panjang yang
akan jatuh tempo dalam Current maturities of
waktu satu tahun: long-term liabilities:
Liabilitas sewa 3k,3t,3v,25,44,46 1.076 969 Lease liabilities
Medium-term notes 3f,3t,3v,26,41f,44,46 - 120.567 Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 3t,3v,27,44,46 117.391 45.771 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 3t,3v,28,44,46 14.271 12.548 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 3t,3v,29,44,46 26.642 41.637 Long-term loans
Wesel bayar 3t,3v,30,44,46 188 143 Notes payable
Utang obligasi 3t,3v,31,44,46 35.562 94.417 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 3t,3v,3u,32,44,46 - 153.428 Sukuk Mudharabah
Total Liabilitas Jangka Pendek 1.377.541 1.553.696 Total Current Liabilities
LIABILITAS JANGKA PANJANG NON-CURRENT LIABILITIES
Utang pihak berelasi 3f,3t,3v,24,44,46 10.704 17.898 Due to related parties
Liabilitas pajak tangguhan - neto 3r,39d 126.870 117.891 Deferred tax liabilities - net
Liabilitas imbalan kerja 3q,40,46 33.811 32.959 Employee benefits liability
Liabilitas jangka panjang - setelah
dikurangi bagian yang akan Long-term liabilities - net of
jatuh tempo dalam satu tahun: current maturities:
Liabilitas sewa 3k,3t,3v,25,44,46 3.652 4.553 Lease liabilities
Medium-term notes 3f,3t,3v,26,41f,44,46 17.895 - Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 3t,3v,27,44,46 652.266 254.445 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 3t,3v,28,44,46 59.515 58.323 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 3t,3v,29,44,46 413.239 648.471 Long-term loans
Wesel bayar 3t,3v,30,44,46 12.719 13.099 Notes payable
Utang obligasi 3t,3v,31,44,46 666.774 383.742 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 3t,3v,3u,32,44,46 38.040 37.279 Sukuk Mudharabah
Total Liabilitas Jangka Panjang 2.035.485 1.568.660 Total Non-Current Liabilities
Total Liabilitas 3.413.026 3.122.356 Total Liabilities
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
2
Page 13
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS AND SUBSIDIARIES
DAN ENTITAS ANAK CONSOLIDATED STATEMENTS OF
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
EKUITAS EQUITY
Modal saham Share capital
Modal dasar - 16.000.000.000 Authorized - 16,000,000,000
(angka penuh) saham biasa (full amount) common
dengan nilai nominal Rp500 shares at par value of Rp500
per saham (angka penuh) each (full amount)
Ditempatkan dan disetor - Issued and paid-up -
12.013.987.000 saham biasa 12,013,987,000 common
pada tahun 2023 dan 2022 33a 1.099.111 1.099.111 shares in 2023 and 2022
Tambahan modal disetor 3o,34 52.828 52.828 Additional paid-in capital
Akumulasi pengukuran kembali Cumulative remeasurements on
liabilitas imbalan kerja-neto 9.830 8.540 employee benefits liability-net
Bagian atas rugi komprehensif lain Share on other comprehensive
dari entitas asosiasi (930) (1.087) loss of an associate
Selisih kurs penjabaran Translation adjustments on
laporan keuangan dalam financial statements in
mata uang asing 1.019 - foreign currency
Saldo laba Retained earnings
Telah ditentukan penggunaannya 33b 30.000 20.000 Appropriated
Belum ditentukan penggunaannya 2.963.326 2.662.649 Unappropriated
Ekuitas yang dapat diatribusikan Equity attributable to owners
kepada pemilik entitas induk 4.155.184 3.842.041 of the parent
Kepentingan nonpengendali 3b 1.522 1.540 Non-controlling interest
Total Ekuitas 4.156.706 3.843.581 Total Equity
TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS 7.569.732 6.965.937 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
3
Page 14
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA FOR THE YEARS ENDED
TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
PENJUALAN NETO 3f,3n,35,41a,43 2.120.853 2.314.423 NET SALES
BEBAN POKOK PENJUALAN 3n,36,43 1.573.287 1.588.689 COST OF GOODS SOLD
LABA BRUTO 547.566 725.734 GROSS PROFIT
BEBAN USAHA 3n,37,43 OPERATING EXPENSES
Penjualan 144.379 240.052 Selling
Umum dan administrasi 86.200 74.945 General and administrative
Total Beban Usaha 230.579 314.997 Total Operating Expenses
LABA USAHA 316.987 410.737 OPERATING PROFIT
PENGHASILAN (BEBAN) LAIN-LAIN OTHER INCOME (CHARGES)
Bagian atas laba neto Share in net profit of
entitas asosiasi 3i,13 165.418 387.586 an associate
Penghasilan bunga 18.082 8.673 Interest income
Beban Murabahah (1.040) (1.112) Murabahah expense
Beban bagi hasil Musyarakah (7.767) (8.791) Musyarakah sharing expense
Beban bagi hasil sukuk Mudharabah (15.992) (17.897) Sukuk Mudharabah sharing expense
Laba (rugi) selisih kurs - neto 3p (31.168) 127.882 Gain (loss) on foreign exchange - net
Beban bunga 3m,38 (111.830) (87.116) Interest expense
Lain-lain - neto 37.875 26.006 Others - net
Penghasilan Lain-lain - Neto 53.578 435.231 Other Income - Net
LABA SEBELUM TAKSIRAN BEBAN PROFIT BEFORE ESTIMATED
PAJAK PENGHASILAN 370.565 845.968 INCOME TAX EXPENSE
TAKSIRAN BEBAN PAJAK ESTIMATED INCOME TAX
PENGHASILAN - NETO 3r,39c (59.826) (80.084) EXPENSE - NET
LABA NETO 310.739 765.884 NET PROFIT
PENGHASILAN (RUGI) OTHER COMPREHENSIVE
KOMPREHENSIF LAIN INCOME (LOSS)
Pos-pos yang tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassified
lebih lanjut ke laba rugi: subsequently to profit or loss:
Pengukuran kembali liabilitas Remeasurement on employee
imbalan kerja 3q,40 1.654 1.591 benefits liability
Bagian atas penghasilan (rugi) Share on other comprehensive
komprehensif lain entitas asosiasi 3i,13 157 (763) income (loss) of an associate
Pajak penghasilan terkait 3r,39d (364) (350) Related income tax
Pos yang akan direklasifikasi Items that will be reclassified
lebih lanjut ke laba rugi: subsequently to profit or loss:
Selisih kurs penjabaran laporan Translation adjustments on financial
keuangan dalam mata uang asing 1.019 - statements in foreign currency
Laba Komprehensif Other Comprehensive Income -
Lain - Neto Setelah Pajak 2.466 478 Net of Tax
PENGHASILAN KOMPREHENSIF NET COMPREHENSIVE
NETO 313.205 766.362 INCOME
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
4
Page 15
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA FOR THE YEARS ENDED
TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
LABA NETO YANG DAPAT NET PROFIT
DIATRIBUSIKAN KEPADA: ATTRIBUTABLE TO:
Pemilik entitas induk 310.677 765.718 Owners of the parent
Kepentingan nonpengendali 62 166 Non-controlling interest
NETO 310.739 765.884 NET
PENGHASILAN KOMPREHENSIF NETO NET COMPREHENSIVE
YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: INCOME ATTRIBUTABLE TO:
Pemilik entitas induk 313.143 766.196 Owners of the parent
Kepentingan nonpengendali 62 166 Non-controlling interest
NETO 313.205 766.362 NET
LABA PER SAHAM DASAR YANG BASIC EARNINGS
DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA PER SHARE ATTRIBUTABLE
PEMILIK ENTITAS INDUK TO THE OWNERS OF PARENT
(dalam satuan penuh) 3w,42 0,02586 0,07966 (in full amount)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
5
Page 16
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA FOR THE YEARS ENDED
TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika Serikat, kecuali (Amounts in tables are expressed in thousands of United States Dollar, unless
dinyatakan lain) otherwise stated)
Selisih
Penjabaran Bagian atas
Laporan Akumulasi Laba (Rugi)
Keuangan Pengukuran Komprehensif Ekuitas
Dalam Mata Kembali Liabilitas Lain dari yang Dapat
Uang Asing/ Imbalan Kerja/ Entitas Diatribusikan
Modal Saham Tambahan Uang Muka Translation Cumulative Asosiasi/ Saldo Laba/ kepada Pemilik
Ditempatkan Modal Setoran Adjustments on Remeasurements Share Retained Earnings Entitas Induk/
dan Disetor/ Disetor/ Modal/ Financial on on other Telah Belum Equity Kepentingan Total
Issued and Additional Advances for Statements Employee Comprehensive Ditentukan Ditentukan Attributable Nonpengendali/ Ekuitas/
Catatan/ Paid-up Paid-in Stock in Foreign Benefits Income (Loss) of an Penggunaannya/ Penggunaannya/ to Owners Non-controlling Total
Note Capital Capital Subscription Currency Liability Associate Appropriated Unappropriated of the Parent Interest Equity
Saldo 1 Januari 2022 - 921.775 52.828 177.336 - 7.299 (324) 10.000 1.906.931 3.075.845 1.430 3.077.275 Balance as of January 1, 2022
Konversi uang muka Advance for stock subscription
setoran modal 177.336 - (177.336) - - - - - - - - conversion
Laba neto tahun berjalan - - - - - - - 765.718 765.718 166 765.884 Net profit for the year
Laba (rugi) komprehensif lain Other comprehensive
tahun berjalan - - - - 1.241 (763) - - 478 - 478 income (loss) for the year
Pencadangan saldo laba sebagai Appropriation of retained earnings
cadangan dana umum 33b - - - - - - 10.000 (10.000) - - - for general reserves
Dividen kas - - - - - - - - - (56) (56) Cash dividends
Saldo 31 Desember 2022 1.099.111 52.828 - - 8.540 (1.087) 20.000 2.662.649 3.842.041 1.540 3.843.581 Balance as of December 31, 2022
Laba neto tahun berjalan - - - - - - - 310.677 310.677 62 310.739 Net profit for the year
Selisih kurs penjabaran Translataion adjustments on
laporan keuangan dalam financial statements in
mata uang asing - - - 1.019 - - - - 1.019 - 1.019 foreign currency
Laba komprehensif lain Other comprehensive
tahun berjalan - - - - 1.290 157 - - 1.447 - 1.447 income for the year
Pencadangan saldo laba sebagai Appropriation of retained earnings
cadangan dana umum 33b - - - - - - 10.000 (10.000) - - - for general reserves
Dividen kas - - - - - - - - - (80) (80) Cash dividends
Saldo 31 Desember 2023 1.099.111 52.828 - 1.019 9.830 (930) 30.000 2.963.326 4.155.184 1.522 4.156.706 Balance as of December 31, 2023
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan The accompanying notes to the consolidated financial statements are an integral part of these consolidated financial
keuangan konsolidasian secara keseluruhan. statements.
6
Page 17
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA FOR THE YEARS ENDED
TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM OPERATING
OPERASI ACTIVITIES
Penerimaan dari pelanggan 6,35 2.195.558 2.242.127 Receipts from customers
Pembayaran kas kepada karyawan Payments to employees
dan aktivitas operasional lainnya (349.623) (357.484) and other operating activities
Pembayaran kas kepada pemasok (1.206.702) (1.230.145) Payments to suppliers
Kas yang diperoleh dari Cash generated from
aktivitas operasi 639.233 654.498 operating activities
Penerimaan penghasilan bunga 17.093 8.062 Receipt of interest income
Pembayaran pajak - neto 39 (78.838) (61.785) Tax payment - net
Pembayaran bunga Payments of interest
dan beban keuangan lainnya (146.759) (119.145) and other financial charges
Arus Kas Neto Diperoleh dari Net Cash Flows Provided by
Aktivitas Operasi 430.729 481.630 Operating Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM
INVESTASI INVESTING ACTIVITIES
Penurunan (kenaikan) piutang Decrease (increase) in due from
pihak berelasi 12 6.679 (120) related parties
Penerimaan dari uang muka investasi 18 - 107.364 Proceeds from advance for investment
Pembayaran uang muka investasi 18 - (135.000) Payment of advance for investment
Penambahan investasi pada entitas asosiasi 13 (30.508) - Increase in investment in an associate
Penurunan (kenaikan) aset lancar Decrease (increase) in other current and
dan tidak lancar lainnya 11,18 (79.063) 23.643 non-current assets
Perolehan aset tetap, aset dalam Payment for fixed assets,
pengerjaan dan uang muka assets under construction and
pembelian aset tetap 15,18,47 (106.193) (82.593) advances for purchase of fixed assets
Arus Kas Neto Digunakan untuk Net Cash Flows
untuk Aktivitas Investasi (209.085) (86.706) Used in Investing Activities
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM FINANCING
PENDANAAN ACTIVITIES
Penerimaan dari pinjaman bank Proceeds from long-term
jangka panjang 27,47 551.109 22.409 bank loans
Penerimaan dari utang obligasi 31,47 315.588 512.653 Proceeds from bonds payable
Kenaikan (penurunan) pinjaman bank dan Increase (decrese) in short-term bank loans
pembiayaan Musyarakah jangka pendek - neto 19,47 98.184 (16.043) and Musyarakah financing - net
Penerimaan dari medium-term notes 26,47 17.895 - Proceeds from medium-term notes
Penerimaan dari pembiayaan Musyarakah Proceeds from long-term Musyarakah
jangka panjang 28,47 4.489 6.993 financing
Penerimaan dari sukuk Mudharabah 32,47 - 66.729 Proceeds from sukuk Mudharabah
Pembayaran dividen kas (80) (56) Payment of cash dividends
Pembayaran wesel bayar 30,47 (292) (251) Payments of notes payable
Pembayaran liabilitas sewa 25,47 (917) (1.330) Payments of lease liabilities
Pembayaran dari utang Murabahah jangka panjang 28,47 (1.961) (982) Payment from long-term Murabahah payable
Pembayaran pembiayaan Musyarakah Payment of long-term
jangka panjang 28,47 (11.013) (10.954) Musyarakah financing
Pembayaran pinjaman bank jangka panjang 27,47 (87.001) (97.463) Payment of long-term bank loan
Pembayaran utang obligasi 31,47 (101.368) (90.000) Payment of bonds payable
Pembayaran medium-term notes 26,47 (121.103) (36.624) Payment of medium-term notes
Pembayaran sukuk Mudharabah 32,47 (157.367) - Payment of sukuk Mudharabah
Pembayaran pinjaman jangka panjang 29,47 (242.500) (345.381) Payment of long-term loan
Arus Kas Neto Diperoleh dari Net Cash Flows Provided by
Aktivitas Pendanaan 263.663 9.700 Financing Activities
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
7
Page 18
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA FOR THE YEARS ENDED
TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2023 DAN 2022 DECEMBER 31, 2023 AND 2022
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar (Amounts in tables are expressed in thousands of
Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain) United States Dollar, unless otherwise stated)
Catatan/
Notes 2023 2022
KENAIKAN NETO NET INCREASE IN
KAS DAN SETARA KAS 485.307 404.624 CASH AND CASH EQUIVALENTS
DAMPAK NETO PERUBAHAN NET EFFECT OF CHANGES IN
KURS ATAS KAS EXCHANGE RATES ON CASH
DAN SETARA KAS 2.217 (3.407) AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS
AWAL TAHUN 5 698.481 297.264 AT BEGINNING OF YEAR
KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS
AKHIR TAHUN 1.186.005 698.481 AT END OF YEAR
Lihat Catatan 47 atas laporan keuangan konsolidasian See Note 47 to the consolidated financial statements for
untuk informasi tambahan arus kas. the supplementary cash flows information.
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan The accompanying notes to the consolidated financial statements
konsolidasian secara keseluruhan. are an integral part of these consolidated financial statements.
8
Page 19
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian Perusahaan a. Company’s Establishment
PT Pindo Deli Pulp And Paper Mills (“Perusahaan”), PT Pindo Deli Pulp And Paper Mills (the “Company”),
suatu perseroan terbatas, didirikan di Republik a limited liability company, was established in the
Indonesia berdasarkan Akta Pendirian No. 75 tanggal Republic of Indonesia based on the Deed of
31 Januari 1975, dibuat di hadapan Didi Sudjadi, Incorporation of Didi Sudjadi, S.H., Notary in Jakarta,
S.H., Notaris di Jakarta. Terhadap Akta Pendirian No. 75 dated January 31, 1975. The said Deed of
tersebut telah diubah kembali dengan akta-akta Incorporation has been amended several times and
sebagaimana yang telah diumumkan dalam Berita published in State Gazette Republic of Indonesia
Negara Republik Indonesia No. 88 tanggal No. 88 on November 2, 1982 Supplement No. 1274.
2 November 1982 Tambahan No. 1274.
Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami The Company’s Articles of Association have been
beberapa kali perubahan. Perubahan seluruh amended several times. The amendment in the
Anggaran Dasar Perusahaan dalam rangka Company’s Article of Association was to comply with
penyesuaian terhadap Undang-undang Republik Law No. 40 of the Republic of Indonesia of year 2007
Indonesia No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan concerning Limited Liability Companies which was
Terbatas yakni termuat dalam akta Pernyataan stated in the Statement Deed of Minutes of Meeting
Keputusan Rapat No. 95 tertanggal 21 Juli 2008 yang No. 95 dated July 21, 2008, made before Linda
dibuat di hadapan Linda Herawati, S.H., Notaris Herawati, S.H., Notary in Central Jakarta. The
di Jakarta Pusat. Perubahan Anggaran Dasar telah amendment of the Company’s Article of Association
disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia was approved by the Ministry of Law and Human
Republik Indonesia dengan Surat Keputusan Rights of the Republic of Indonesia per Decision
No. AHU-78587.AH.01.02 Tahun 2008 tertanggal Letter No. AHU-78587.AH.01.02. Year 2008 dated
27 Oktober 2008 dan telah diumumkan dalam October 27, 2008 and was published in the State
Berita Negara Republik Indonesia No. 18 tanggal Gazette of the Republic of Indonesia No. 18 dated
3 Maret 2009 Tambahan No. 6460. March 3, 2009 Supplement No. 6460.
Perubahan terakhir Anggaran Dasar Perusahaan The latest amendment to the Company’s Article of
termuat dalam akta Pernyataan Keputusan Rapat Association was stated in the Statement Deed of
No. 79 tertanggal 27 Juni 2023 yang dibuat Minutes of Extraordinary General Meeting No. 79,
dihadapan Desman, S.H., MHum., Notaris di Jakarta dated June 27, 2023, made before Desman, S.H.,
Utara. Perubahan Anggaran Dasar telah disetujui MHum., Notary in North Jakarta. The amendment of
oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia the Company’s Article of Association was approved
Republik Indonesia melalui Surat Keputusannya No. by The Ministry of Law and Human Rights of Republic
AHU-0040081.AH.01.02.Tahun 2023 tertanggal 13 of Indonesia per Decision Letter No. AHU-
Juli 2023. 0040081.AH.01.02. Year 2023 dated July 13, 2023.
Kegiatan usaha Perusahaan adalah memproduksi The Company is engaged in manufacture and sale of
dan menjual kertas, barang pengemas dan barang paper, carton boxes and related products
sejenis lainnya untuk pasar lokal dan ekspor. for local and export markets. The Company is
Perusahaan berkedudukan di Jakarta Pusat dan domiciled in Central Jakarta and its plants are located
pabrik berlokasi di Karawang, Jawa Barat dan in Karawang, West Java and Perawang, Riau. The
Perawang, Riau. Perusahaan memulai operasinya Company started its commercial operations in 1978.
secara komersial pada tahun 1978.
Entitas induk utama dari Perusahaan dan Entitas The ultimate parent entity of the Company
Anak adalah PT APP Purinusa Ekapersada and Subsidiaries are PT APP Purinusa Ekapersada
“Purinusa”, didirikan di Republik Indonesia. Pada “Purinusa”, incorporated in the Republic of Indonesia.
tanggal laporan keuangan konsolidasian ini On the issuance date of these consolidated financial
diterbitkan, Ultimate Beneficial Ownership statements, Ultimate Beneficial ownership of the
Perusahaan dan Entitas Anak adalah Oei Tjie Goan. Company and Subsidiaries is Oei Tjie Goan.
9
Page 20
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
b. Dewan Komisaris dan Direksi, Komite Audit serta b. Boards of Commissioners and Directors, Audit
Karyawan Committee and Employees
Pada 31 Desember 2023 dan 2022 susunan Dewan As of December 31, 2023 and 2022, the composition
Komisaris dan Direksi Perusahaan adalah sebagai of the Company’s Boards Commissioners and
berikut: Directors was as follows:
31 Desember 2023 / 31 Desember 2022 /
December 31, 2023 December 31, 2022
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Komisaris Utama Suhendra Wiriadinata Suhendra Wiriadinata President Commissioner
Komisaris Agustian Rachmansjah Partawidjaja Agustian Rachmansjah Partawidjaja Commissioner
Komisaris Independen Suryamin Halim Suryamin Halim Independent Commissioner
Direksi Board of Directors
Direktur Utama Hendri Hendri President Director
Direktur Kosim Sutiono Kosim Sutiono Director
Direktur Arman Dwiartono Arman Dwiartono Director
Direktur Megawaty Tjendra Megawaty Tjendra Director
Direktur Andrie Setiawan Yapsir - Director
Manajemen kunci terdiri dari Dewan Komisaris dan Key management personnels are the Boards of
Direksi. Commissioners and Directors.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, susunan As of December 31, 2023 and 2022, the composition
Komite Audit Perusahaan adalah sebagai berikut: of the Company’s Audit Committee was as follows:
Komite Audit Audit Committee
Ketua Suryamin Halim Chairman
Anggota Aditiawan Chandra Ph.D Member
Anggota Dr. Ir. Rizal Affandi Lukman, MA Member
Total karyawan tetap Perusahaan dan Entitas Anak The Company and Subsidiaries’ permanent
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing- employees as of December 31, 2023 and 2022 were
masing sekitar 7,0 ribu dan 7,2 ribu. approximately 7.0 thousand and 7.2 thousand.
c. Struktur Entitas Anak c. Structure of the Subsidiaries
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, struktur As of December 31, 2023 and 2022, the structure of
Entitas Anak adalah sebagai berikut: the Subsidiaries was as follows:
Persentase Total Aset sebelum
Kepemilikan/ Eliminasi/
Kedudukan, Tahun Percentage of Total Assets
Tanggal Usaha Komersial/ Ownership Before Elimination
Pendirian/ Domicile, Year of (%) (USD)
Bidang Usaha/ Date of Commercial
Entitas Anak / Subsidiaries Scope of Activity Establishment Operation 2023 2022 2023 2022
Kepemilikan secara langsung / Direct ownership
PT Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry Industri Bubur Kertas dan 13 Februari 1974/ Indonesia, 1976 99,92 99,92 2.539.249 2.262.905
Tissue/ February 13, 1974
Pulp and Tissue Industry
PT Karawang Ekawana Nugraha Industri Bubur Kertas dan 8 Juli 1996/ Indonesia, 2001 97,44 97,44 219.157 208.069
Kertas Budaya, Perdagangan, July 8, 1996
dan Kehutanan/
Pulp and Cultural Paper,
Trading, and Forestry Industry
Pindo Deli Finance Mauritius Limited Jasa Keuangan/ 21 Agustus 1997/ Mauritius, 1997 100 100 10.460 10.460
Financing Company August 21, 1997
Excel International Limited Perusahaan Investasi/ 10 Mei 2004/ Malaysia, 2004 100 100 450.031 329.074
Investment Company May 10, 2004
PT Onward Paper Utama Perdagangan dan Industri/ 23 April 1982/ Indonesia, 1982 89 89 2 2
Trading and Industry April 23, 1982
Premier Investment Limited Perusahaan Investasi/ 21 Februari 2023/ Malaysia, 2023 100 - 31.152 -
Investment Company February 21, 2023
10
Page 21
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
Persentase Total Aset sebelum
Kepemilikan/ Eliminasi/
Kedudukan, Tahun Percentage of Total Assets
Tanggal Usaha Komersial/ Ownership Before Elimination
Pendirian/ Domicile, Year of (%) (USD)
Bidang Usaha/ Date of Commercial
Entitas Anak / Subsidiaries Scope of Activity Establishment Operation 2023 2022 2023 2022
Kepemilikan secara tidak langsung melalui Lontar /
Indirect ownership through Lontar
Grand Ventures Limited Perusahaan Investasi/ 10 Mei 2004/ Malaysia, 2004 99,92 99,92 492.673 450.329
Investment Company May 10, 2004
PT Karawang Ekawana Nugraha Industri Bubur Kertas dan 8 Juli 1996/ Indonesia, 2001 2,56 2,56 219.157 208.069
Kertas Budaya, Perdagangan, July 8, 1996
dan Kehutanan/
Pulp and Cultural Paper,
Trading, and Forestry Industry
PT Agra Bareksa indonesia Chipmill 20 Desember 2010/ Indonesia, belum mulai beroperasi 99,99 - 46.088 -
December 20, 2010 secara komersial/
Has not commercially started its operation
Kepemilikan secara tidak langsung melalui KEN /
Indirect ownership through KEN
PT Persada Kharisma Perdana Real Estat/ 22 Februari 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 27.496 27.457
Real Estate February 22, 1995
PT Parvatakencana Asri Real Estat dan Kawasan Industri/ 4 Juli 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 25.078 24.978
Real Estate and Industrial Estate July 4, 1995
PT Paramacipta Intinusa Pergudangan dan Real Estat/ 7 Agustus 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 20.474 19.639
Warehousing and Real Estate August 7, 1995
PT Persadanusa Makmurindo Kawasan Industri/ 27 Juni 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 25.661 25.659
Industrial Estate June 27, 1995
PT Pravesa Grahamas Kawasan Industri/ 5 Juni 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 17.030 16.878
Industrial Estate June 5, 1995
PT Sentra Karyamas Serasi Real Estat dan Kawasan Industri/ 26 Mei 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 16.752 15.666
Real Estate and Industrial Estate May 26, 1995
PT Primakarya Timurmas Real Estat dan Kawasan Industri/ 26 Mei 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 15.498 15.317
Real Estate and Industrial Estate May 26, 1995
PT Sejatibuana Jayadharma Real Estat dan Kawasan Industri/ 5 Mei 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 33.315 32.406
Real Estate and Industrial Estate May 5, 1995
PT Karyamas Primalestari Real Estat/ 26 Mei 1995/ Indonesia, 2001 99,99 99,99 20.571 18.218
Real Estate May 26, 1995
PT Karawang Bumi Lestari Real Estat/ 27 Desember 2013/ Indonesia, 2020 99,99 99,99 15.039 9.553
Real Estate December 27, 2013
PT Gunacipta Persada Nusantara Perdagangan dan Manufaktur/ 27 Desember 2013/ Indonesia, belum - 99,80 - 35
Trading and Manufacture December 27, 2013 beroperasi/
not yet operation
PT Kharisma Bumi Pertiwi Perdagangan dan Manufaktur/ 27 Desember 2013/ Indonesia, belum - 99,80 - 34
Trading and Manufacture December 27, 2013 beroperasi/
not yet operation
Kepemilikan secara tidak langsung melalui Excel /
Indirect ownership through Excel
Excel International (BVI) Limited Perusahaan Investasi/ 1 November 2023/ British Virgin Island, belum 100 - - -
Investment Company November 1, 2023 beroperasi/
not yet operation
Kepemilikan secara tidak langsung melalui Premier /
Indirect ownership through Premier
Arch Peninsula Sdn. Bhd. Perusahaan Investasi/ 14 September 2023/ Malaysia, belum 100 - - -
Investment Company September 14, 2023 beroperasi/
not yet operation
PT Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry (“Lontar”) PT Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry (“Lontar”)
didirikan di Indonesia tahun 1974 dan pabriknya was established in Indonesia in 1974 and its plants
berlokasi di Tebing Tinggi, Jambi. Lontar beroperasi are located in Tebing Tinggi, Jambi. Lontar started its
secara komersial sejak tahun 1976. Kegiatan usaha commercial operations in 1976. Lontar is engaged in
Lontar adalah di bidang produksi dan penjualan the production and sale of pulp and tissue for local
bubur kertas (pulp) dan tissue untuk pasaran lokal and export markets.
dan ekspor.
PT Karawang Ekawana Nugraha (“KEN”) didirikan PT Karawang Ekawana Nugraha (“KEN”) was
pada bulan Juli 1996, berkedudukan di Kotamadya established in July 1996, and is domiciled in Central
Jakarta Pusat. KEN dan Entitas Anak memiliki tanah Jakarta. KEN and its Subsidiaries own land adjacent
yang berlokasi di sekitar pabrik Perusahaan di to the Company’s plant in Karawang, West Java.
Karawang, Jawa Barat.
Pindo Deli Finance Mauritius Limited (“PDFML”) Pindo Deli Finance Mauritius Limited (“PDFML”) is a
adalah Entitas Anak yang sepenuhnya dimiliki wholly-owned Subsidiary located in Mauritius and has
Perusahaan dan berlokasi di Mauritius dengan been engaged in issuing securities and obtaining
kegiatan usaha menerbitkan efek dan mendapatkan financing for the operations of the Company. PDFML
pinjaman untuk membiayai operasi Perusahaan. was established in August 1997.
PDFML didirikan pada bulan Agustus 1997.
11
Page 22
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
1. UMUM (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
Excel International Limited (“Excel”) adalah Entitas Excel International Limited (“Excel”) is a wholly-
Anak yang sepenuhnya dimiliki oleh Perusahaan dan owned Subsidiary located in the federal Territory of
berlokasi di wilayah Persekutuan Labuan, Malaysia. Labuan, Malaysia. Excel was established in May
Excel didirikan pada bulan Mei 2004. Excel 2004. Excel is an investment company.
merupakan sebuah perusahaan investasi.
Berdasarkan Akta Penyimpanan Surat tertanggal Based on Akta Penyimpanan Surat dated on
19 Oktober 2022 No. 26, yang dibuat dihadapan October 19, 2022 No. 26 of Dahlia, S.H., Notary in
Dahlia, S.H., Notaris di Jakarta Utara, Perusahaan North Jakarta, The Company has Signed Shares
telah menandatangani Perjanjian Pemindahan Hak- Transfer Agreement dated on October 17, 2022 on
Hak Atas Saham tertanggal 17 Oktober 2022 atas 38,353 shares in PT Onward Paper Utama, having
38.353 saham di dalam PT Onward Paper Utama, domiciled in Tangerang Regency.
berkedudukan di Kabupaten Tangerang.
Premier Investment Limited (“Premier”) adalah Entitas Premier Investment Limited (“Premier”) is a wholly-
Anak yang sepenuhnya dimiliki oleh Perusahaan dan owned Subsidiary located in the Federal Territory of
berlokasi di Wilayah Persekutuan Labuan, Malaysia. Labuan, Malaysia. Premier was established in
Premier didirikan pada bulan Februari 2023. Premier February 2023. Premier is an investment company.
merupakan sebuah perusahaan investasi.
d. Penyelesaian Laporan Keuangan Konsolidasian d. Completion of the Consolidated Financial
Statements
Manajemen Perusahaan bertanggung jawab atas The management of the Company is responsible of
penyusunan laporan keuangan konsolidasian ini, the preparation of these consolidated financial
yang telah disetujui oleh Direksi untuk diterbitkan statements, which have been authorized for issue by
pada tanggal 27 Maret 2024. the Board of Directors on March 27, 2024.
2. PERNYATAAN KEPATUHAN 2. STATEMENT OF COMPLIANCE
Laporan keuangan konsolidasian telah disusun dan The consolidated financial statements have been
disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan prepared and presented in accordance with Financial
(“SAK”), yang mencakup Pernyataan dan Interpretasi Accounting Standards (“SAK”), which comprise the
yang diterbitkan oleh Dewan Standar Akuntansi Statements and Interpretations issued by the Board of
Keuangan Ikatan Akuntan Indonesia dan Dewan Standar Financial Accounting Standards of the Indonesian
Akuntansi Syariah Ikatan Akuntan Indonesia serta Institute of Accountants and Board of Syariah Financial
Peraturan No. VIII.G7 tentang Penyajian dan Accounting Standards of the Indonesian Institute of
Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau Accountants and Regulation No. VIII.G7 regarding the
Perusahaan Publik yang diterbitkan oleh Otoritas Jasa Presentation and Disclosure of Financial Statements of
Keuangan (OJK). Issuers or Public Companies issued by the Financial
Services Authority (OJK).
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan a. Basis of Preparation of the Consolidated Financial
Konsolidasian Statements
Kebijakan akuntansi yang diterapkan dalam The accounting policies applied in the preparation of
penyusunan laporan keuangan konsolidasian ini these consolidated financial statements are
adalah selaras dengan kebijakan akuntansi yang consistent with the accounting policies applied in the
diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan preparation of the Company and Subsidiaries’s
konsolidasian Perusahaan dan Entitas Anak untuk consolidated financial statements for the year ended
tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember December 31, 2022, except for the adoption of
2022, kecuali untuk penerapan amendemen standar amended accounting standards effective January 1,
akuntansi yang berlaku efektif tanggal 1 Januari 2023 2023 as described in the related accounting policies.
seperti yang dijelaskan dalam kebijakan akuntansi
terkait.
12
Page 23
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Efektif tanggal 1 Januari 2023, Perusahaan dan Effective January 1, 2023, the Company and
Entitas Anak menerapkan amendemen Standar Subsidiaries’ have applied the following amendments
Akuntansi Keuangan (PSAK): to Statements of Financial Accounting Standards
(PSAK):
(a) Amendemen PSAK No. 1, “Penyajian Laporan (a) Amendment PSAK No. 1, “Presentation of
Keuangan” tentang Pengungkapan Kebijakan Financial Statements” regarding Disclosure of
Akuntansi; Accounting Policies;
(b) Amendemen PSAK No. 1, “Penyajian Laporan (b) Amendment to PSAK No. 1 “Presentation of
Keuangan” tentang Klasifikasi Liabilitas sebagai Financial Statements” regarding Classification of
Jangka Pendek atau Jangka Panjang; a Liability as Current or Non-current;
(c) Amendemen PSAK No. 16, “Aset Tetap” tentang (c) Amendment to PSAK No. 16, “Fixed Assets”
Hasil sebelum Penggunaan yang Diintensikan; regarding Proceeds before Intended Use;
(d) Amendemen PSAK No. 25, “Kebijakan (d) Amendment to PSAK No. 25, "Accounting
Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Policies, Changes in Accounting Estimates, and
Kesalahan”; dan Errors”; and
(e) Amendemen PSAK No.46, “Pajak Penghasilan” (e) Amendment to PSAK No. 46, “Income Taxes”
tentang Pajak Tangguhan terkait Aset dan regarding Deferred Tax related to Assets and
Liabilitas yang Timbul dari Transaksi Tunggal. Liabilities arising from a Single Transaction.
Penerapan penyesuaian ini tidak berdampak The adoption of these improvement had no impact on
terhadap laporan keuangan konsolidasian the Company and Subsidiaries’ consolidated financial
Perusahaan dan Entitas Anak. statements.
Laporan keuangan konsolidasian, kecuali laporan The consolidated financial statements, except for the
arus kas konsolidasian, telah disusun secara akrual consolidated statements of cash flows, have been
dengan menggunakan konsep biaya perolehan prepared on an accrual basis of accounting using the
(historical cost), kecuali untuk akun-akun tertentu historical cost concept, except for certain accounts
yang diukur berdasarkan basis lain seperti yang that are measured on the other bases as described in
dijelaskan dalam kebijakan akuntansi terkait. the related accounting policies.
Laporan arus kas konsolidasian disusun dengan The consolidated statements of cash flows are
menggunakan metode langsung, dan dikelompokkan prepared using the direct method, and classified into
ke dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. operating, investing and financing activities.
Pengungkapan tambahan disajikan untuk Additional disclosure is presented to evaluate
mengevaluasi perubahan pada liabilitas yang timbul changes in liabilities arising from financing activities,
dari aktivitas pendanaan, termasuk perubahan yang including the changes arising from cash flows or non
timbul dari arus kas maupun perubahan non kas. cash changes.
Mata uang penyajian yang digunakan dalam The presentation currency used in the preparation of
penyusunan laporan keuangan konsolidasian adalah the consolidated financial statements is United States
mata uang Dolar Amerika Serikat (USD), yang juga Dollar (USD), which is also the functional currency of
merupakan mata uang fungsional Perusahaan dan the Company and certain of its Subsidiaries.
Entitas Anak tertentu.
b. Prinsip-prinsip Konsolidasian b. Principles of Consolidation
Entitas (entitas induk) yang mengendalikan satu atau An entity (the parent) that controls one or more other
lebih entitas lain (entitas anak) menyajikan laporan entities (subsidiaries) present consolidated financial
keuangan konsolidasian. Investor, terlepas dari sifat statements. An investor, regardless of the nature of
keterlibatannya dengan entitas (investee), its involvement with an entity (investee), determine
menentukan apakah investor merupakan entitas whether it is a parent by assessing whether it controls
induk dengan menilai apakah investor tersebut the investee.
mengendalikan investee.
13
Page 24
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Investor mengendalikan investee ketika investor An investor controls an investee when it is exposed,
terekspos atau memiliki hak atas imbal hasil variabel or has rights, to variable returns from its involvement
dari keterlibatannya dengan investee dan memiliki with the investee and has the ability to affect those
kemampuan untuk memengaruhi imbal hasil tersebut returns through its power over the investee.
melalui kekuasaannya atas investee.
Dengan demikian, investor mengendalikan investee Therefore, the investor controls the investee if and
jika dan hanya jika, investor memiliki seluruh hal only if, the investor it has all of the following:
berikut ini:
(a) kekuasaan atas investee; (a) power over the investee;
(b) eksposur atau hak atas imbal hasil variabel dari (b) exposure or rights to variable returns from its
keterlibatannya dengan investee; dan involvement with the investee; and
(c) kemampuan untuk menggunakan kekuasaannya (c) the ability to use its power over the investee to
atas investee untuk memengaruhi jumlah imbal affect the amount of the investor’s returns.
hasil investor.
Investor menilai kembali apakah investor An investors reasses whether it controls the investee
mengendalikan investee jika fakta dan keadaan if facts and circumstances indicate that one or more
mengindikasikan adanya perubahan terhadap satu of the three (3) control elements have changed.
atau lebih dari tiga (3) elemen pengendalian.
Konsolidasi atas investee dimulai sejak tanggal Investee is consolidated from the date the investor
investor memperoleh pengendalian atas investee dan obtains control of investee and continues to be
berakhir ketika investor kehilangan pengendalian atas consolidated until the date that such control ceases.
investee.
Entitas induk menentukan apakah entitas induk A parent determine whether it is an investment entity.
adalah entitas investasi. Entitas investasi adalah An investment entity is an entity that:
entitas yang:
(a) memperoleh dana dari satu atau lebih investor (a) obtains funds from one or more investors for the
dengan tujuan memberikan investor tersebut purpose of providing investment management
jasa manajemen investasi; services;
(b) menyatakan komitmen kepada investor bahwa (b) commits to its investors that its business purpose
tujuan bisnisnya adalah untuk menginvestasikan is to invest funds solely for returns from capital
dana yang semata-mata untuk memperoleh appreciation, investment income, or both; and
imbal hasil dari kenaikan nilai modal,
penghasilan investasi, atau keduanya; dan
(c) mengukur dan mengevaluasi kinerja dari seluruh (c) measures and evaluates the performance of its
investasinya berdasarkan nilai wajar. investments on a fair value basis.
Entitas induk yang adalah entitas investasi mengukur A parent that is an investment entity measures its
investasi dalam entitas anak pada nilai wajar melalui investments in particular subsidiaries at fair value
laba rugi. through profit or loss.
Kepentingan nonpengendali mencerminkan bagian Non-controlling interest represents a portion of the
atas laba rugi dan aset neto yang tidak diatribusikan profit or loss and net assets not attributable to the
kepada entitas induk dan disajikan secara terpisah parent and is presented separately in the
dalam laporan laba rugi dan penghasilan consolidated statements of profit or loss and other
komprehensif lain konsolidasian dan ekuitas pada comprehensive income, and within equity in the
laporan posisi keuangan konsolidasian, dipisahkan consolidated statements of financial position,
dari ekuitas yang dapat diatribusikan kepada entitas separately from equity attributable to the parent.
induk.
Total penghasilan komprehensif lain diatribusikan Total other comprehensive income is attributed to the
kepada pemilik entitas induk dan pada kepentingan owners of the parent and to the non-controlling
nonpengendali bahkan jika hal ini mengakibatkan interests even if this results in the non-controlling
kepentingan nonpengendali mempunyai saldo defisit. interests having a deficit balance.
Seluruh saldo akun dan transaksi yang material antar All significant intercompany transactions and
entitas yang dikonsolidasi telah dieliminasi. balances have been eliminated.
14
Page 25
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Jika entitas induk kehilangan pengendalian pada If parent loses control of a subsidiary, the parent:
entitas anak, maka entitas induk:
(a) menghentikan pengakuan aset (termasuk setiap (a) derecognizes the assets (including goodwill) and
goodwill) dan liabilitas entitas anak terdahulu dari liabilities of the former subsidiary from the
laporan posisi keuangan konsolidasian. consolidated statements of financial position.
(b) mengakui sisa investasi pada entitas anak (b) recognizes any investment retained in the former
terdahulu pada nilai wajarnya pada tanggal subsidiary at its fair value at the date when
hilangnya pengendalian, dan selanjutnya control is lost, and subsequently accounts for it
mencatat sisa investasi tersebut dan setiap and for any amounts owed by or to the former
jumlah terutang oleh atau kepada entitas anak subsidiary. That fair value shall be regarded as
terdahulu. Nilai wajar tersebut dianggap sebagai the fair value on initial recognition of a financial
nilai wajar pada saat pengakuan awal aset asset or, if appropriate, the cost on initial
keuangan atau, jika sesuai, biaya perolehan recognition of an investment in an associate or
pada saat pengakuan awal investasi pada entitas joint venture.
asosiasi atau ventura bersama.
(c) mengakui keuntungan atau kerugian terkait (c) recognizes the gain or loss associated with the
dengan hilangnya pengendalian yang dapat loss of control attributable to the former
diatribusikan pada kepentingan pengendali controlling interest.
terdahulu.
c. Kombinasi Bisnis c. Business Combinations
Kombinasi bisnis dicatat dengan menggunakan Business combinations are accounted for using the
metode akuisisi. acquisition method.
Jika aset yang diperoleh bukan suatu bisnis, maka If the asset acquired is not a business, the Group
Kelompok Usaha mencatatnya sebagai akuisisi aset. accounts for it as asset acquisition. The cost of an
Biaya perolehan dari sebuah akuisisi diukur acquisition is measured as the aggregate of the
berdasarkan nilai agregat imbalan yang dialihkan consideration transferred measured at acquisition
yang diukur pada nilai wajar tanggal akuisisi dan date fair value and the amount of any non-controlling
jumlah setiap kepentingan nonpengendali pada pihak interests in the acquiree. For each business
yang diakuisisi. Untuk setiap kombinasi bisnis, combination, the Group elects whether to measure
Kelompok Usaha memilih mengukur kepentingan the non-controlling interests in the acquiree at fair
nonpengendali pada pihak yang diakuisisi baik pada value or at the proportionate share of the acquiree’s
nilai wajar atau pada bagian proporsional dari aset identifiable net assets. Acquisition-related costs are
neto yang teridentifikasi dari pihak diakuisisi. Biaya expensed as incurred and recognized in profit or loss.
terkait akuisisi dibebankan pada saat terjadi dan
diakui dalam laba rugi.
Jika kombinasi bisnis dilakukan secara bertahap, If the business combination is achieved in stages, any
setiap kepentingan ekuitas yang dimiliki sebelumnya previously held equity interest is remeasured at its
diukur kembali pada nilai wajar tanggal akuisisi dan acquisition-date fair value and any resulting gain or
setiap keuntungan atau kerugian yang dihasilkan loss is recognized in profit or loss.
diakui dalam laba rugi.
Setiap imbalan kontinjensi yang dialihkan oleh pihak Any contingent consideration to be transferred by the
pengakuisisi diakui pada nilai wajar pada tanggal acquirer will be recognized at fair value at the
akuisisi. Imbalan kontinjensi, yang diklasifikasikan acquisition date. Contingent consideration, classified
sebagai aset atau liabilitas yang merupakan as an asset or liability that is a financial instrument
instrumen keuangan dan termasuk dalam ruang and within the scope of PSAK No. 71, “Financial
lingkup PSAK No. 71, “Instrumen Keuangan”, diukur Instruments”, is measured at fair value with the
pada nilai wajar dengan perubahan pada nilai wajar changes in fair value recognized either in profit or
diakui baik dalam laba rugi atau penghasilan loss or other comprehensive income. If the contingent
komprehensif lain. Jika imbalan kontinjensi tidak consideration is not within the scope of PSAK No. 71,
termasuk dalam ruang lingkup PSAK No. 71 maka it is measured in accordance with the appropriate
diukur dengan PSAK yang sesuai. Imbalan PSAK. Contingent consideration classified as equity
kontinjensi yang diklasifikasikan sebagai ekuitas tidak is not remeasured and subsequent settlement is
diukur kembali dan penyelesaian selanjutnya dicatat accounted for within equity.
dalam ekuitas.
15
Page 26
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Goodwill pada awalnya diakui sebesar biaya Goodwill is initially measured at cost, being the
perolehan, menjadi selisih lebih nilai gabungan dari excess of the aggregate of the consideration
imbalan yang dialihkan dan jumlah yang diakui untuk transferred and the amount recognized for
kepentingan nonpengendali dan setiap kepentingan noncontrolling interests and any previous interest
yang dimiliki sebelumnya atas jumlah neto aset held over the net identifiable assets acquired and
teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas yang liabilities assumed. If the fair value of the net assets
diambil-alih. Jika nilai wajar atas aset neto yang acquired is in excess of the aggregate consideration
diakuisisi melebihi nilai gabungan imbalan yang transferred, the Group re-assesses whether it has
dialihkan, Kelompok Usaha menilai kembali apakah correctly identified all of the assets acquired and all of
telah mengidentifikasi dengan tepat seluruh aset the liabilities assumed and reviews the procedures
yang diperoleh dan liabilitas yang diambil-alih serta used to measure the amounts to be recognized at the
mengkaji kembali prosedur yang digunakan untuk acquisition date. If the reassessment still results in an
mengukur jumlah yang diakui pada tanggal akuisisi. excess of the fair value of net assets acquired over
Jika selisih lebih nilai wajar atas aset neto yang the aggregate consideration transferred, then the gain
diakuisisi atas nilai agregat dari imbalan yang is recognized in profit or loss.
dialihkan tetap ada setelah penilaian ulang, maka
selisih tersebut diakui langsung dalam laba rugi.
Setelah pengakuan awal, goodwill diukur pada biaya After initial recognition, goodwill is measured at cost
perolehan dikurangi akumulasi rugi penurunan nilai. less any accumulated impairment losses. For the
Untuk tujuan pengujian penurunan nilai, goodwill purpose of impairment testing, goodwill acquired in a
yang diperoleh dari suatu kombinasi bisnis, sejak business combination is, from the acquisition date,
tanggal akuisisi, dialokasikan ke setiap unit penghasil allocated to each of the Group’s cash-generating
kas dari Kelompok Usaha yang diharapkan units that are expected to benefit from the
bermanfaat untuk kombinasi tersebut, terlepas dari combination, irrespective of whether other assets or
apakah aset atau liabilitas lain dari pihak yang liabilities of the acquiree are assigned to those units.
diakuisisi ditetapkan ke unit-unit tersebut.
Jika goodwill yang telah dialokasikan pada suatu unit If goodwill has been allocated to a cash-generating
penghasil kas dan bagian operasi atas unit tersebut unit and part of the operation within that unit is
dilepas, maka goodwill yang terkait dengan operasi disposed of, the goodwill associated with the
yang dilepas tersebut dimasukkan ke dalam jumlah disposed of operation is included in the carrying
tercatat operasi ketika menentukan keuntungan atau amount of the operation when determining the gain or
kerugian dari pelepasan. Goodwill yang dilepas loss on disposal. Goodwill disposed of in these
dalam keadaan tersebut diukur berdasarkan nilai circumstances is measured based on the relative
relatif operasi yang dilepas dan porsi unit penghasil values of the disposed of operation and the portion of
kas yang ditahan. the cash-generating unit retained.
d. Kas dan Setara Kas d. Cash and Cash Equivalents
Kas dan setara kas terdiri dari saldo kas dan bank, Cash and cash equivalents consist of cash on hand
serta deposito berjangka yang jatuh tempo dalam and in banks, and time deposits with original
waktu tiga (3) bulan atau kurang sejak tanggal maturities within three (3) months or less and not
penempatan dan tidak digunakan sebagai jaminan pledged as collateral or restricted in use.
atau dibatasi penggunaannya.
e. Aset Lancar Lainnya e. Other Current Assets
Kas di bank dan deposito berjangka sehubungan Cash in bank and time deposits in connection with
dengan restrukturisasi utang, sebagai jaminan atas the debt restructuring, as margin deposits for Letter
fasilitas impor Letter of Credit dan deposito berjangka of Credit import facility and time deposits with
yang jatuh tempo lebih dari tiga (3) bulan tetapi maturities more than three (3) months but less than
kurang dari satu (1) tahun disajikan sebagai “Aset one (1) year are presented as “Other Current
Lancar Lainnya.” Assets.”
f. Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi f. Transactions with Related Parties
Perusahaan dan Entitas Anak mengungkapkan The Company and Subsidiaries disclose transactions
transaksi dengan pihak-pihak berelasi. Transaksi with related parties. Significant transactions with
yang signifikan dengan pihak-pihak berelasi, related parties, are disclosed in the notes to the
diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan consolidated financial statements.
konsolidasian.
16
Page 27
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
g. Persediaan g. Inventories
Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih Inventories are valued at the lower of cost or net
rendah antara biaya perolehan atau nilai realisasi realizable value. Cost is determined using the
neto (the lower of cost or net realizable value). Biaya weighted-average method. Cost of finished goods
perolehan ditentukan dengan metode rata-rata produced and work in process includes a systematic
tertimbang (weighted-average method). Biaya barang allocation of production overheads. Allowance for
jadi yang diproduksi dan barang dalam proses inventory obsolence is provided based on a review of
termasuk alokasi sistematis overhead produksi. the condition of inventories at the end of each
Penyisihan persediaan usang ditentukan berdasarkan reporting periods.
hasil penelaahan atas keadaan persediaan pada tiap
akhir periode pelaporan.
h. Biaya Dibayar Dimuka h. Prepaid Expenses
Biaya dibayar dimuka diamortisasi sesuai masa Prepaid expenses are amortized over the periods
manfaat masing-masing biaya. benefited.
i. Investasi pada Entitas Asosiasi i. Investment in an Associate
Entitas asosiasi adalah entitas yang mana An associate is an entity, over which the Company
Perusahaan dan Entitas Anak memiliki pengaruh and Subsidiaries have significant influence but is
signifikan dan bukan merupakan entitas anak neither a Subsidiary nor an interest in a joint venture.
maupun bagian partisipasi dalam ventura bersama. Direct or indirect ownership of 20% or more of the
Pemilikan, secara langsung maupun tidak langsung, voting power of an investee is presumed to be an
20% atau lebih hak suara investee dianggap ownership of significant influence, unless it can be
pemilikan pengaruh signifikan, kecuali dapat clearly demonstrated that this is not the case.
dibuktikan dengan jelas hal yang sebaliknya.
Investasi pada entitas asosiasi dicatat dengan Investment in an associate is accounted for using the
menggunakan metode ekuitas, dimana pada awalnya equity method, under which it is initially recognized at
diakui sebesar biaya perolehan dan jumlah tercatat cost and the carrying amount is increased or
tersebut ditambah atau dikurang untuk mengakui decreased to recognize the investor's share of profit
bagian investor atas laba atau rugi investee setelah or loss of the investee after the date of acquisition.
tanggal perolehan.
Selanjutnya, bagian Perusahaan dan Entitas Anak Subsequently, the Company and Subsidiaries’ share
atas laba rugi entitas asosiasi, setelah penyesuaian of the profit or loss of the associate, after any
yang diperlukan terhadap dampak penyeragaman adjustments necessary to give effect to uniform
kebijakan akuntansi dan eliminasi laba atau rugi yang accounting policies and elimination of profits or losses
dihasilkan dari transaksi antara Perusahaan dan resulting from transactions between the Company
Entitas Anak dan entitas asosiasi, akan menambah and Subsidiaries and the associate, increases or
atau mengurangi jumlah tercatat investasi tersebut decreases its carrying amount and is recognized in
dan diakui sebagai laba rugi Perusahaan dan Entitas the Company and Subsidiaries’ profit or loss.
Anak. Penerimaan distribusi dari entitas asosiasi Distributions received from the associate reduce the
mengurangi nilai jumlah tercatat investasi. carrying amount of the investment. Adjustments to
Penyesuaian terhadap jumlah tercatat tersebut juga the carrying amount may also be necessary for
diperlukan jika terdapat perubahan dalam proporsi changes in the Company and Subsidiaries’
bagian Perusahaan dan Entitas Anak atas entitas proportionate interest in the associate arising from
asosiasi yang timbul dari penghasilan komprehensif changes in the associate other comprehensive
lain dari entitas asosiasi. Bagian Perusahaan dan income. The Company and Subsidiaries’ share of
Entitas Anak atas perubahan tersebut diakui dalam those changes is recognized in other comprehensive
penghasilan komprehensif lain dari Perusahaan dan income of the Company and Subsidiaries.
Entitas Anak.
Goodwill yang terkait dengan akuisisi entitas asosiasi Goodwill on acquisition of an associate is included in
termasuk dalam jumlah tercatat investasi. Goodwill the carrying amount of the investment. Goodwill is no
tidak diamortisasi dan dilakukan uji penurunan nilai longer amortized but annually assessed for
setiap tahun. impairment.
17
Page 28
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Apabila nilai tercatat investasi telah mencapai nilai Once an investment’s carrying value has been
nol, kerugian selanjutnya akan diakui hanya jika reduced to zero, further losses are taken up only if
Perusahaan dan Entitas Anak mempunyai komitmen the Company and Subsidiaries have committed to
untuk menyediakan bantuan pendanaan atau provide financial support to, or have guaranteed the
menjamin kewajiban entitas asosiasi yang obligations of the associate.
bersangkutan.
Jika investasi pada entitas asosiasi menjadi investasi If an investment in an associate becomes an
pada ventura bersama atau sebaliknya, maka entitas investment in a joint venture or vice versa, the entity
melanjutkan penerapan metode ekuitas dan tidak continues to apply the equity method and does not
mengukur kembali kepentingan yang tersisa. remeasure the retained interest.
j. Aset Tetap j. Fixed Assets
Efektif tanggal 1 Januari 2023, Perusahaan dan Effective January 1, 2023, the Company and
Entitas Anak menerapkan Amendemen PSAK No. 16 Subsidiaries have applied Amendment to PSAK No.
“Aset Tetap” tentang Hasil Sebelum Penggunaan 16, “Fixed Assets” about Proceeds before Intended
yang Diintensikan, yang tidak memperbolehkan Use, which prohibits entities to deduct from the cost
entitas untuk mengurangi suatu hasil penjualan item of an item of fixed assets, any proceeds from selling
yang diproduksi saat membawa aset tersebut ke items produced while bringing the asset to the
lokasi dan kondisi yang diperlukan supaya aset dapat location and condition necessary for it to be capable
beroperasi sesuai dengan intensi manajemen dari of operating in the manner intended by management,
biaya perolehan suatu aset tetap. Sebaliknya, entitas instead, an entity recognizes proceeds from selling
mengakui hasil dari penjualan item-item tersebut, such items, and the costs of producing those items, in
dalam laba rugi. the profit or loss.
Penerapan amendemen ini tidak berdampak The adoption of this amendment had no impact on
terhadap laporan keuangan konsolidasian the Company and Subsidiaries’s consolidated
Perusahaan dan Entitas Anak. financial statements.
Perusahaan dan Entitas Anak telah memilih untuk The Company and Subsidiaries have chosen the cost
menggunakan model biaya sebagai kebijakan model as the accounting policy for their fixed assets
akuntansi pengukuran aset tetapnya, kecuali hak atas measurement, except land rights.
tanah.
Aset tetap, selain hak atas tanah, dinyatakan sebesar Fixed assets, other than land rights, are stated at cost
harga perolehan dikurangi akumulasi penyusutan. less accumulated depreciation. Depreciation is
Penyusutan dihitung dengan metode garis lurus calculated on a straight-line basis over the useful
selama masa manfaat aset. Taksiran masa manfaat lives of the assets. Estimated useful lives of the
aset adalah sebagai berikut: assets are as follows:
Tahun / Year
Mesin dan peralatan pabrik 25 Machinery and factory equipment
Bangunan dan prasarana 20 Buildings and improvements
Perabot dan peralatan kantor 4–8 Furniture, fixtures and office equipment
Peralatan transportasi 2–5 Transportation equipment
Masa manfaat aset tetap dan metode penyusutan The fixed assets’ useful lives and methods of
ditelaah dan disesuaikan, jika sesuai keadaan, pada depreciation are reviewed and adjusted, if
setiap akhir periode pelaporan. appropriate, at each end of the reporting period.
Tanah dinyatakan sebesar biaya perolehan dan tidak Land is stated at cost and is not depreciated.
disusutkan.
18
Page 29
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Perusahaan dan Entitas Anak menganalisa fakta dan The Company and Subsidiaries analyze the facts and
keadaan untuk masing-masing jenis hak atas tanah circumstances for each type of land rights in the form
dalam bentuk Hak Guna Usaha (HGU), Hak Guna of Business Usage Rights (“Hak Guna Usaha” or
Bangunan (HGB) dan Hak Pakai (HP) dalam HGU), Building Usage Right (“Hak Guna Bangunan”
menentukan akuntansi untuk masing-masing hak or HGB) and Usage Rights (“Hak Pakai” or HP) in
atas tanah tersebut sehingga dapat determining the accounting for each of these land
merepresentasikan dengan tepat suatu kejadian atau rights so that it can accurately represent an
transaksi ekonomik yang mendasarinya. underlying economic event or transaction.
Jika hak atas tanah tersebut tidak mengalihkan If the land rights do not transfer control of the
pengendalian atas aset pendasar kepada underlying assets to the Company and Subsidiaries,
Perusahaan dan Entitas Anak, melainkan but gives the rights to use the underlying assets, the
mengalihkan hak untuk menggunakan aset pendasar, Company and Subsidiaries applies the accounting
Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan perlakuan treatment of these transactions as leases under
akuntansi atas transaksi tersebut sebagai sewa PSAK No. 73. If land rights substantially similar to
berdasarkan PSAK No. 73. Jika hak atas tanah land purchases, the Company and Subsidiaries
secara substansi menyerupai pembelian tanah, maka applies PSAK No. 16. Meanwhile, the extension or
Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan PSAK No. the legal renewal costs of land rights in the form of
16. Sementara, biaya pengurusan atas perpanjangan HGU, HGB and HP are recognized as part of
atau pembaruan legal hak atas tanah dalam bentuk “Deferred Costs of Land Rights - Net” account in the
HGU, HGB dan HP diakui sebagai bagian dari akun consolidated statements of financial position and are
“Beban Tangguhan Hak atas Tanah - Neto” pada amortized over the shorter of the rights’ legal life and
laporan posisi keuangan konsolidasian dan land’s economic life.
diamortisasi sepanjang mana yang lebih pendek
antara umur hukum dan umur ekonomis tanah.
Aset dalam pengerjaan dinyatakan sebesar biaya Assets under construction are stated at cost and
perolehan dan disajikan sebagai bagian dari “Aset presented as part of “Fixed Assets” in the
Tetap” dalam laporan posisi keuangan konsolidasian. consolidated statements of financial position. The
Akumulasi biaya perolehan akan dipindahkan ke accumulated costs will be reclassified to the
masing-masing akun aset tetap yang bersangkutan appropriate fixed assets account when construction is
pada saat aset tersebut selesai dikerjakan dan siap completed and the assets are ready for their intended
digunakan. use.
Beban perbaikan dan pemeliharaan dibebankan pada The cost of repairs and maintenance is charged to
laba rugi pada saat terjadinya; biaya penggantian profit or loss as incurred; replacement or major
atau inspeksi yang signifikan dikapitalisasi pada saat inspection costs are capitalized when incurred and if
terjadinya dan jika besar kemungkinan manfaat it is probable that future economic benefits associated
ekonomis di masa depan berkenaan dengan aset with the item will flow to the Company and
tersebut akan mengalir ke Perusahaan dan Entitas Subsidiaries, and the cost of the item can be reliably
Anak, dan biaya perolehan aset dapat diukur secara measured. An item of fixed assets is derecognized
andal. Aset tetap dihentikan pengakuannya pada saat upon disposal or when no future economic benefits
dilepaskan atau ketika tidak ada manfaat ekonomis are expected from its use or disposal. Any gain or
masa depan yang diharapkan dari penggunaan atau loss arising on derecognition of the asset is included
pelepasannya. Keuntungan atau kerugian yang in profit or loss in the year in which the asset is
timbul dari penghentian pengakuan aset dimasukkan derecognized.
dalam laba rugi pada tahun aset tersebut dihentikan
pengakuannya.
k. Sewa k. Leases
Perusahaan dan Entitas Anak sebagai Penyewa The Company and Subsidiaries as a Lessee
Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan The Company and Subsidiaries applies a single
pendekatan pengakuan dan pengukuran tunggal recognition and measurement approach for all leases,
untuk semua sewa, kecuali untuk sewa jangka except for short-term leases and leases of low-value
pendek dan sewa aset bernilai rendah. Perusahaan assets. The Company and Subsidiaries recognises
dan Entitas Anak mengakui liabilitas sewa untuk lease liabilities to make lease payments and right-of-
melakukan pembayaran sewa dan aset hak-guna use assets representing the right to use the
yang mewakili hak untuk menggunakan aset underlying assets.
pendasar.
19
Page 30
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
1. Aset hak guna 1. Right-of-use assets
Perusahaan dan Entitas Anak mengakui aset hak- The Company and Subsidiaries recognize right-of-
guna pada tanggal permulaan (yaitu pada tanggal use assets at the commencement date of the
dimana aset pendasar telah tersedia untuk lease (i.e., the date the underlying asset is
digunakan). Aset hak guna diukur pada biaya available for use). Right-of-use assets are
perolehan, dikurangi dengan akumulasi measured at cost, less any accumulated
penyusutan dan penurunan nilai. Biaya perolehan depreciation and impairment losses, and adjusted
aset hak guna meliputi jumlah pengukuran for any remeasurement of lease liabilities. The
liabilitas sewa, biaya langsung awal yang cost of right-of-use assets includes the amount of
dikeluarkan oleh penyewa, dan pembayaran sewa lease liabilities recognized, initial direct costs
yang dilakukan pada atau sebelum tanggal incurred, and lease payments made at or before
permulaan, dikurangi dengan insentif sewa yang the commencement date less any lease incentives
diterima. Aset hak-guna disusutkan selama jangka received. Right-of-use assets are depreciated on
waktu yang lebih pendek antara umur manfaat a straight-line basis over the shorter of the lease
aset hak guna atau masa sewa. term and the estimated useful lives of the assets.
Jika kepemilikan aset sewaan dialihkan kepada If ownership of the leased asset transfers to the
Perusahaan dan Entitas Anak pada akhir masa Company and Subsidiaries at the end of the lease
sewa atau jika biaya perolehan aset hak-guna term or the cost of the right of use asset reflects
merefleksikan eksekusi opsi beli, penyusutan the exercise of a purchase option, depreciation is
dihitung menggunakan taksiran masa manfaat calculated using the estimated useful life of the
aset. asset.
2. Liabilitas sewa 2. Lease liabilities
Pada tanggal permulaan sewa, Perusahaan dan At the commencement date of the lease, the
Entitas Anak mengakui liabilitas sewa diukur pada Company and Subsidiaries recognize lease
nilai kini pembayaran sewa yang akan dibayar liabilities measured at the present value of lease
selama masa sewa. Pembayaran sewa meliputi payments to be made over the lease term. The
pembayaran tetap (termasuk pembayaran tetap lease payments include fixed payments (including
secara substansi) dikurangi dengan piutang in-substance fixed payments) less any lease
insentif sewa, pembayaran sewa variabel yang incentives receivable, variable lease payments
bergantung pada indeks atau suku bunga dan that depend on an index or a rate and amounts
jumlah yang diperkirakan akan dibayarkan dalam expected to be paid under residual value
jaminan nilai residual. Pembayaran sewa juga guarantees. The lease payments also include the
meliputi harga eksekusi dari opsi beli cukup pasti exercise price of a purchase option reasonably
untuk mengeksekusi opsi oleh Perusahaan dan certain to be exercised by the Company and
Entitas Anak dan pembayaran penalti untuk Subsidiaries and payments of penalties for
penghentian sewa, jika masa sewa merefleksikan terminating the lease, if the lease term reflects the
Perusahaan dan Entitas Anak mengeksekusi opsi Company and Subsidiaries exercising the option
untuk menghentikan sewa. to terminate.
Pembayaran sewa variabel yang tidak bergantung Variable lease payments that do not depend on an
pada indeks atau suku bunga diakui sebagai index or a rate are recognized as expenses
beban (kecuali jika terjadi untuk menghasilkan (unless they are incurred to produce inventories)
persediaan) pada periode terjadinya peristiwa in the period in which the event or condition that
atau kondisi yang memicu terjadinya pembayaran. triggers the payment occurs.
20
Page 31
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Dalam menghitung nilai kini pembayaran sewa, In calculating the present value of lease
Perusahaan dan Entitas Anak menggunakan suku payments, the Company and Subsidiaries uses its
bunga pinjaman inkremental pada tanggal incremental borrowing rate at the lease
permulaan sewa karena suku bunga implisit tidak commencement date because the interest rate
dapat segera ditentukan. Setelah tanggal implicit in the lease is not readily determinable.
permulaan, saldo liabilitas sewa ditingkatkan After the commencement date, the amount of
untuk merefleksikan pertambahan bunga dan lease liabilities is increased to reflect the accretion
dikurangi untuk sewa yang telah dibayar. Selain of interest and reduced for the lease payments
itu, nilai tercatat liabilitas sewa diukur kembali jika made. In addition, the carrying amount of lease
terdapat modifikasikan, perubahan masa sewa, liabilities is remeasured if there is a modification, a
(yaitu, perubahan pembayaran sewa masa depan change in the lease term, a change in the lease
sebagai akibat dari perubahan indeks atau suku payments (e.g., changes to future payments
bunga yang digunakan untuk menentukan resulting from a change in an index or rate used to
pembayaran sewa tersebut) atau perubahan pada determine such lease payments) or a change in
penilaian atas opsi untuk membeli aset pendasar. the assessment of an option to purchase the
underlying asset.
3. Sewa jangka pendek dan sewa aset bernilai 3. Short-term leases and leases of low-value
rendah assets
Pembayaran terkait dengan sewa jangka pendek Payments associated with short-term leases and
dan sewa aset bernilai rendah diakui atas dasar leases of low-value assets are recognized on a
garis lurus sebagai beban dalam laporan laba straight-line basis as an expense in profit or loss.
rugi. Sewa jangka pendek adalah sewa dengan Short-term leases are leases with a lease term of
masa sewa dua belas (12) bulan atau kurang. twelve (12) months or less. Low-value assets
Aset bernilai rendah terdiri dari peralatan dan comprise of small items of office furniture and
perabotan kantor kecil. equipment.
Perusahaan dan Entitas Anak sebagai Pesewa The Company and Subsidiaries as a Lessor
Apabila Perusahaan dan Entitas Anak memiliki aset When the Company and Subsidiaries have assets
yang disewakan melalui sewa pembiayaan, nilai kini that are leased under finance leases, the present
pembayaran sewa diakui sebagai piutang. Selisih value of the lease payments is recognized as a
antara nilai piutang bruto dan nilai kini piutang receivable. The difference between the gross
tersebut diakui sebagai penghasilan sewa receivable and the present value of the receivable is
pembiayaan tangguhan. Penghasilan sewa diakui recognized as unearned finance lease income. Lease
selama masa sewa dengan menggunakan metode income is recognized over the term of the lease using
investasi neto yang mencerminkan suatu tingkat the net investment method, which reflects a constant
pengembalian periodik yang konstan. periodic rate of return.
Apabila aset disewakan melalui sewa operasi, aset When assets are leased under an operating lease,
disajikan di laporan posisi keuangan sesuai sifat aset the assets are presented in the statement of financial
tersebut. Penghasilan sewa diakui sebagai position based on the nature of the assets. Lease
pendapatan. income is recognized.
l. Penurunan Nilai Aset Nonkeuangan l. Impairment of Non-financial Assets
Pada setiap tanggal pelaporan, Perusahaan dan The Company and Subsidiaries evaluate at each
Entitas Anak menilai apakah terdapat indikasi aset reporting date whether there is any indication that an
mengalami penurunan nilai. Jika terdapat indikasi asset may be impaired. If any such indication exists,
tersebut, maka Perusahaan dan Entitas Anak the Company and Subsidiaries estimate the
mengestimasi jumlah terpulihkan aset tersebut. recoverable amount of the asset. The recoverable
Jumlah terpulihkan suatu aset atau unit penghasil kas amount of an asset or a cash-generating unit is the
adalah jumlah yang lebih tinggi antara nilai wajar higher of its fair value less costs to sell and its value
dikurangi biaya untuk menjual dan nilai pakainya. Jika in use. Whenever the carrying amount of an asset
jumlah terpulihkan suatu aset lebih kecil dari jumlah exceeds its recoverable amount, the asset is
tercatatnya, jumlah tercatat aset harus diturunkan considered to be impaired and is written down to its
menjadi sebesar jumlah terpulihkan. Kerugian recoverable amount. The impairment loss is
penurunan nilai diakui segera dalam laba rugi. recognized immediately in profit or loss.
21
Page 32
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Pembalikan rugi penurunan nilai untuk aset Reversal on impairment loss for non-financial assets
nonkeuangan selain goodwill diakui jika, dan hanya other than goodwill is recognized if, and only if, there
jika, terdapat perubahan estimasi yang digunakan has been a change in the estimates used to
dalam menentukan jumlah terpulihkan aset sejak determine the asset’s recoverable amount since the
pengujian penurunan nilai terakhir kali. Pembalikan last impairment test was carried out. Reversal on
rugi penurunan nilai tersebut diakui segera dalam impairment losses is immediately recognized in profit
laba rugi, kecuali aset yang disajikan pada jumlah or loss, except for assets presented using the
revaluasian sesuai dengan PSAK lain. Rugi nilai yang revaluation model in accordance with another PSAK.
diakui atas goodwill tidak dibalik lagi. Impairment losses relating to goodwill are not
reversed.
m. Biaya Pinjaman m. Borrowing Costs
Biaya pinjaman, baik yang secara langsung maupun Borrowing costs, either directly or indirectly used in
tidak langsung digunakan untuk mendanai suatu financing the construction of a qualifying asset, are
proses pembangunan aset tertentu yang memenuhi capitalized up to the date construction is complete.
syarat (“aset kualifikasian”), dikapitalisasi hingga saat For borrowings that are specific to the acquisition of a
proses pembangunannya selesai. Untuk pinjaman qualifying asset, the amount to be capitalized is
yang secara khusus digunakan untuk perolehan aset determined as the actual borrowing costs incurred
kualifikasian, jumlah yang dikapitalisasi adalah during the period, less any income earned from the
sebesar biaya pinjaman yang terjadi selama periode temporary investment of such borrowings.
berjalan, dikurangi dengan pendapatan investasi
jangka pendek dari pinjaman tersebut.
Untuk pinjaman yang tidak secara khusus digunakan For borrowings that are not specific to the acquisition
untuk perolehan aset kualifikasian, jumlah biaya of a qualifying asset, the amount to be capitalized is
pinjaman yang dikapitalisasi ditentukan dengan determined by applying a capitalization rate to the
mengalikan tingkat kapitalisasi tertentu terhadap amount expensed on the qualifying asset.
pengeluaran untuk aset kualifikasian tersebut.
n. Pengakuan Pendapatan dan Beban n. Revenue and Expense Recognition
Pengakuan pendapatan harus memenuhi lima (5) Revenue recognition has to fulfill five (5) steps as
langkah sebagai berikut: follows:
(a) Mengidentifikasi kontrak dengan pelanggan. (a) Identify the contract with a customer.
(b) Mengidentifikasi kewajiban pelaksanaan dalam (b) Identify the performance obligations in the
kontrak. contract.
(c) Menetapkan harga transaksi. (c) Determine the transaction price.
(d) Mengalokasikan harga transaksi ke setiap (d) Allocate the transaction price to each
kewajiban pelaksanaan. performance obligation.
(e) Mengakui pendapatan ketika kewajiban (e) Recognize revenue when performance obligation
pelaksanaan telah dipenuhi dengan is satisfied by transferring promised goods or
menyerahkan barang atau jasa yang services to a customer, when the customer
dijanjikan ke pelanggan yaitu ketika obtains control of that goods or services.
pelanggan telah memiliki kendali atas
barang atau jasa tersebut.
Pendapatan dari penjualan barang diakui bila Revenue from sale of goods is recognized when the
kewajiban pelaksanaan dipenuhi oleh Perusahaan performance obligation is satisfied by the Company
dan Entitas Anak. Pendapatan diukur pada harga and Subsidiaries. Revenue is measured at the
transaksi, yaitu jumlah imbalan yang diperkirakan transaction price, which is the amount of
menjadi hak Perusahaan dan Entitas Anak. consideration to which the Company and Subsidiaries
are estimated to be entitled.
Penjualan lokal diakui pada saat hak kepemilikan Local sales are recognized when the title passes to
beralih kepada pelanggan, dan/atau pada saat the customer and/or when the goods are delivered.
barang dikirim. Penjualan ekspor diakui pada saat Export sales are recognized upon loading of the
penyerahan barang di atas kapal di pelabuhan goods for shipment to customers (f.o.b. shipping
pengirim (f.o.b. shipping point). Penjualan disajikan point). Sales are presented net of value-added tax,
neto dari pajak pertambahan nilai, retur penjualan, sales returns, and price discounts.
dan potongan harga.
22
Page 33
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Beban diakui pada saat terjadinya atau sesuai Expenses are recognized when incurred or according
dengan masa manfaatnya (accrual basis). to their beneficial periods (accrual basis).
o. Selisih Nilai Transaksi Entitas dengan o. Difference in Value from Transaction with Entities
Sepengendali under Common Control
Kombinasi bisnis entitas sepengendali dicatat Business combinations of entities under common
berdasarkan PSAK No. 38, “Kombinasi Bisnis Entitas control are accounted for using the pooling of
Sepengendali”, dengan menggunakan metode interests method in accordance with PSAK No. 38,
penyatuan kepemilikan. Selisih antara harga “Business Combination of Entities under Common
pengalihan dengan nilai buku dicatat dalam akun Control”. The difference between the transfer price
“Selisih Nilai Transaksi dengan Entitas Sepengendali” and the book value is recorded as “Difference in
dan disajikan sebagai bagian dari akun “Tambahan Value from Transaction with Entities under Common
Modal Disetor” dalam laporan posisi keuangan Control” and presented as part of “Additional Paid-in
konsolidasian. Capital” account in the consolidated statements of
financial position.
p. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing p. Foreign Currency Transactions and Balances
Transaksi dalam mata uang selain USD dijabarkan ke Transactions in currencies other than USD are
dalam mata uang USD dengan kurs yang berlaku translated into USD currency at the rates of exchange
pada saat transaksi dilakukan. Pada akhir periode prevailing at the time the transactions are made. At
pelaporan, seluruh aset dan liabilitas moneter dalam the end of the reporting period, all monetary assets
mata uang selain USD dijabarkan ke USD dengan and liabilities in currencies other than the USD are
menggunakan kurs tengah yang ditetapkan oleh translated into USD at the middle exchange rates
Bank Indonesia pada tanggal tersebut. Keuntungan quoted by Bank Indonesia on that date. The resulting
atau kerugian selisih kurs yang timbul diakui dalam foreign exchange gains or losses are recognized in
laba rugi tahun berjalan. current year’s profit or loss.
Kurs yang digunakan pada tanggal The exchange rates used as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: and 2022 were as follows:
2023 2022
Satuan Penuh Satuan Penuh
Full Amount ) Full Amount )
Dolar AS/Rupiah Indonesia 15.416,00 15.731,00 US Dollar/Indonesian Rupiah
Dolar AS/Yen Jepang 140,72 133,80 US Dollar/Japanese Yen
Dolar AS/Yuan Cina 7,11 6,97 US Dollar/China Yuan
Dolar AS/Dolar Singapura 1,32 1,35 US Dollar/Singaporean Dollar
Dolar AS/Euro Eropa 0,90 0,94 US Dollar/European Euro
q. Imbalan Kerja q. Employee Benefits
Imbalan Kerja Jangka Pendek Short-term Employee Benefits
Imbalan kerja jangka pendek merupakan kompensasi Short-term employee benefits represent
yang diberikan oleh Perusahaan dan Entitas Anak compensation provided by the Company and
seperti gaji, tunjangan, bonus dan pembayaran Subsidiaries such as salaries, allowance, bonus and
manfaat pensiun, yang diakui pada saat terutang pension contribution paid, which are recognized when
kepada karyawan. they accrue to the employees.
23
Page 34
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Imbalan Pascakerja Post-employment Benefits
Perusahaan dan Entitas Anak menentukan liabilitas The Company and Subsidiaries determines its post-
imbalan pascakerja sesuai dengan Peraturan employment benefits liability based on Government
Pemerintah Nomor 35 Tahun 2021 (PP 35/2021) Regulation Number 35 Year 2021 (PP 35/2021)
yang melaksanakan ketentuan Pasal 81 dan Pasal which implements the provisions of Article 81 and
185(b) Undang-Undang No. 11/2020 mengenai Cipta Article 185(b) of Law No. 11/2020 concerning Job
Kerja. PSAK No. 24 mensyaratkan entitas Creation (Cipta Kerja). PSAK No. 24 requires the
menggunakan metode “Projected Unit Credit” untuk present value of the defined benefit obligation, the
menentukan nilai kini kewajiban imbalan pasti, biaya related current service cost, and past service cost to
jasa kini terkait, dan biaya jasa lalu. be determined using the “Projected Unit Credit”
method.
Ketika entitas memiliki surplus dalam program When an entity has a surplus in a defined benefit
imbalan pasti, maka entitas mengukur aset imbalan plan, it measures the defined benefit asset at the
pasti pada jumlah yang lebih rendah antara surplus lower amount between the surplus of the defined
program imbalan pasti dan batas atas aset yang benefit plan and the upper limit on assets determined
ditentukan dengan menggunakan tingkat diskonto. using a discount rate.
Entitas mengakui komponen biaya imbalan pasti, An entity recognizes the components of defined
kecuali SAK mensyaratkan atau mengizinkan biaya benefit cost, except SAK requires or permits such
tersebut sebagai biaya perolehan aset, sebagai costs as the acquisition cost of the asset, as follows:
berikut:
(a) biaya jasa dalam laba rugi; (a) service cost in profit or loss;
(b) bunga neto atas liabilitas (aset) imbalan pasti (b) net interest on net liability (asset) of defined
neto dalam laba rugi; dan benefit in profit or loss; and
(c) pengukuran kembali liabilitas (aset) imbalan pasti (c) remeasurement of the net liability (asset) of
neto dalam penghasilan komprehensif lain. defined benefit in other comprehensive income.
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) imbalan Remeasurement on net liability (asset) of defined
pasti neto yang diakui dalam penghasilan benefit recognized in other comprehensive income is
komprehensif lain tidak direklasifikasi ke laba rugi not reclassified to profit or loss in subsequent periods.
pada periode berikutnya. Akan tetapi, entitas dapat However, the entity may transfer the amounts
mengalihkan jumlah yang diakui sebagai penghasilan recognized as other comprehensive income in
komprehensif lain tersebut pada pos lain dalam another account in equity.
ekuitas.
Pengukuran kembali liabilitas (aset) imbalan pasti Remeasurement of the net liability (asset) of defined
neto terdiri atas: benefit consists of:
(a) keuntungan dan kerugian aktuarial; (a) actuarial gains and losses;
(b) imbalan hasil atas aset program, tidak termasuk (b) return on plan assets, excluding amounts
jumlah yang dimasukkan dalam bunga neto atas included in net interest on the net defined benefit
liabilitas (aset) imbalan pasti neto; dan liability (asset); and
(c) setiap perubahan dampak batas atas aset, tidak (c) any change in the effect of the asset ceiling,
termasuk jumlah yang dimasukkan dalam bunga excluding amounts included in net interest on the
neto atas liabilitas (aset) imbalan pasti neto. net defined benefit liability (asset).
Entitas mengakui biaya jasa lalu sebagai beban pada The entity recognizes past service cost as an
tanggal yang lebih awal antara ketika amandemen expense at the earlier of when the amendments or
atau kurtailmen program terjadi dan ketika entitas curtailment of program occurs and when the entity
mengakui biaya restrukturisasi terkait atau pesangon. recognizes related restructuring costs or severances.
24
Page 35
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Entitas mengakui keuntungan atau kerugian atas The entity recognize gains or losses on the
penyelesaian program imbalan pasti pada saat settlement of a defined benefit plan when such occur.
penyelesaian terjadi. Kurtailmen terjadi ketika entitas A curtailment occurs when an entity make a material
mengurangi secara signifikan jumlah pekerja yang reduction in the number of employees covered by a
ditanggung oleh program, atau mengubah ketentuan plan, or amends the terms of a defined benefit plan
program imbalan pasti sehingga unsur yang so that a significant element of future service by
signifikan dari jasa masa depan karyawan saat ini current employees will no longer qualify for benefits,
tidak lagi memenuhi syarat atas imbalan, atau akan or will qualify only for reduced benefits.
memenuhi syarat hanya untuk imbalan yang
dikurangi.
Kurtailmen dapat terjadi karena suatu peristiwa yang A curtailment may arise from an isolated event, such
berdiri sendiri, seperti penutupan pabrik, penghentian as the closing of a plant, discontinuance of an
operasi, atau terminasi atau penghentian program. operation or termination or suspension of a plan.
Sebelum menentukan biaya jasa lalu, atau Before determining the past service cost, or gains
keuntungan dan kerugian atas penyelesaian, and losses on the settlement, the Company and
Perusahaan dan Entitas Anak mengukur kembali Subsidiaries shall remeasure the net liability (asset) of
liabilitas (aset) imbalan pasti neto menggunakan nilai defined benefit using current fair value of plan assets
wajar kini dari aset program dan asumsi aktuarial kini and current actuarial assumptions (including current
(termasuk suku bunga pasar dan harga pasar kini market interest rates and other current market prices)
yang lain) yang mencerminkan imbalan yang that reflects the rewards offered in the program prior
ditawarkan dalam program sebelum amandemen, to the amendment, curtailment or settlement program.
kurtailmen atau penyelesaian program.
r. Perpajakan r. Taxation
Efektif tanggal 1 Januari 2023, Perusahaan dan Effective January 1, 2022, the Company and
Entitas Anak menerapkan Amendemen PSAK No. 46 Subsidiaries’s has applied Amendment to PSAK
“Pajak Penghasilan” tentang Pajak Tangguhan terkait No. 46, “Income Taxes” about Deferred Tax related to
Aset dan Liabilitas yang Timbul dari Transaksi Assets and Liabilities arising from a Single
Tunggal, yang mengusulkan agar entitas mengakui Transaction, which proposes that entities recognizes
aset dan liabilitas pajak tangguhan pada saat deferred tax assets and liabilities at the time of initial
pengakuan awalnya misalnya dari transaksi sewa, recognition, for example from a lease transaction, to
untuk menghilangkan perbedaan praktik di lapangan eliminate differences in current practices for such
atas transaksi tersebut dan transaksi serupa. transactions and similar transactions.
Penerapan amendemen ini tidak berdampak The adoption of this amendment had no impact on
terhadap laporan keuangan konsolidasian the Company and Subsidiaries’s consolidated
Perusahaan dan Entitas Anak. financial statements.
1. Pajak Penghasilan 1. Income Taxes
Beban pajak penghasilan kini ditetapkan Current income tax expense is provided based on
berdasarkan taksiran laba kena pajak tahun the estimated taxable profit for the year.
berjalan.
Pajak penghasilan dalam laba rugi periode Income tax in profit or loss for the period
berjalan terdiri dari pajak kini dan tangguhan. comprises current and deferred tax. Income tax is
Pajak penghasilan diakui dalam laba rugi, kecuali recognized in profit or loss, except to the extent
untuk transaksi yang berhubungan dengan that it relates to items recognized directly in equity
transaksi yang diakui langsung dalam ekuitas atau or other comprehensive income in which case it is
penghasilan komprehensif lain, dalam hal ini recognized in equity or other comprehensive
diakui dalam ekuitas atau penghasilan income.
komprehensif lain.
25
Page 36
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Aset pajak kini dan liabilitas pajak kini dilakukan Current tax assets and current tax liabilities are
saling hapus jika, dan hanya jika, entitas memiliki offset if, and only if, the entity has a legally
hak yang dapat dipaksakan secara hukum untuk enforceable right to set off the recognized
melakukan saling hapus jumlah yang diakui; dan amounts; and intends either to settle on a net
memiliki intensi untuk menyelesaikan dengan basis, or to realise the asset and settle the liability
dasar neto, atau merealisasikan aset dan simultaneously.
menyelesaikan liabilitas secara bersamaan.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakui atas Deferred tax assets and liabilities are recognized
perbedaan temporer antara aset dan liabilitas for temporary differences between the financial
untuk tujuan komersial dan untuk tujuan and the tax bases of assets and liabilities at each
perpajakan setiap tanggal pelaporan. Aset pajak reporting date. Deferred tax assets are recognized
tangguhan diakui untuk seluruh perbedaan for all deductible temporary differences to the
temporer yang boleh dikurangkan, sepanjang extent that it is probable that future taxable profit
besar kemungkinan perbedaan temporer yang will be available against which the deductible
boleh dikurangkan tersebut dapat dimanfaatkan temporary difference can be utilized. Deferred tax
untuk mengurangi laba fiskal pada masa yang liabilities are recognized for all taxable temporary
akan datang. Liabilitas pajak tangguhan diakui differences. Future tax benefits, such as the carry-
atas semua perbedaan temporer kena pajak. forward of unused tax losses, are also recognized
Manfaat pajak di masa mendatang, seperti saldo to the extent that realization of such benefits is
rugi fiskal yang belum digunakan, diakui sejauh probable.
besar kemungkinan realisasi atas manfaat pajak
tersebut.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan diukur pada Deferred tax assets and liabilities are measured at
tarif pajak yang diharapkan akan digunakan pada the tax rates that are expected to apply to the
periode ketika aset direalisasi atau ketika liabilitas period when the asset is realized or the liability is
dilunasi berdasarkan tarif pajak (dan peraturan settled, based on tax rates (and tax laws) that
perpajakan) yang berlaku atau secara substansial have been enacted or substantively enacted at the
telah diberlakukan pada akhir periode pelaporan. end of reporting period.
Aset pajak tangguhan dan liabilitas pajak Deferred tax assets and deferred tax liabilities are
tangguhan dilakukan saling hapus jika, dan hanya offset if, and only if, the entity has a legally
jika, entitas memiliki hak secara hukum untuk enforceable right to set off current tax assets
saling hapus aset pajak kini terhadap liabilitas against current tax liabilities, and the deferred tax
pajak kini, dan aset pajak tangguhan dan liabilitas assets and the deferred tax liabilities relate to
pajak tangguhan terkait dengan pajak penghasilan income taxes levied by the same taxation
yang dikenakan oleh otoritas perpajakan atas authority on either the same taxable entity, or
entitas kena pajak, yang sama atau entitas kena different taxable entities which intend either to
pajak berbeda yang bermaksud untuk settle current tax liabilities and assets on a net
memulihkan aset dan liabilitas pajak kini dengan basis, or to realize the assets and settle the
dasar neto, atau merealisasikan aset dan liabilities simultaneously, in each future period in
menyelesaikan liabilitas secara bersamaan, pada which significant amounts of deferred tax liabilities
setiap periode masa depan yang mana jumlah or assets are expected to be settled or recovered.
signifikan atas aset atau liabilitas pajak tangguhan
diharapkan diselesaikan atau dipulihkan.
Perubahan terhadap kewajiban perpajakan diakui Amendments to tax obligations are recorded when
pada saat penetapan pajak diterima dan/atau, jika an assessment is received and/or, if objected to
Perusahaan dan Entitas Anak mengajukan and/or appealed against by the Company and
keberatan dan/atau banding, pada saat keputusan Subsidiaries, when the result of the objection
atas keberatan dan/atau banding telah ditetapkan. and/or appeal is determined.
2. Aset dan Liabilitas Pengampunan Pajak 2. Assets and Liabilities under Tax Amnesty
Entitas Anak menerapkan PSAK No. 70, The Subsidiaries applied PSAK No. 70,
“Akuntansi Aset dan Liabilitas Pengampunan “Accounting for Tax Amnesty Assets and
Pajak”. Liabilities”.
26
Page 37
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
PSAK ini mengatur perlakuan akuntansi atas aset This PSAK provides accounting treatment for
dan liabilitas pengampunan pajak sesuai dengan assets and liabilities from Tax Amnesty in
Undang-Undang No. 11/2016 tentang accordance with Law No. 11/2016 about Tax
Pengampunan Pajak (“UU Pengampunan Pajak”), Amnesty (“Tax Amnesty Law”), which became on
yang berlaku efektif tanggal 1 Juli 2016. July 1, 2016.
PSAK No. 70 memberikan pilihan kebijakan dalam PSAK No. 70 provides options in the initial
pengakuan awal aset atau liabilitas yang timbul recognition of the assets or liabilities arising from
dari pelaksanaan UU Pengampunan Pajak, yaitu the implementation of the Tax Amnesty Law,
dengan mengikuti SAK yang relevan menurut sifat whether to follow the relevant existing SAK
aset dan/atau liabilitas yang diakui (PSAK No. 70 according to the nature of the assets and/or
Par. 06) atau mengikuti ketentuan yang diatur liabilities recognized (PSAK No. 70 Par. 06) or to
dalam PSAK No. 70 paragraf 10 hingga 23 follow the provisions stated in PSAK No. 70
(Pendekatan Opsional). Keputusan yang dibuat paragraphs 10 to 23 (Optional Approach). The
oleh entitas harus konsisten untuk semua aset dan decision made by the entity must be consistent for
liabilitas pengampunan pajak yang diakui. all recognized tax amnesty assets and/or
liabilities.
Aset pengampunan pajak diakui sebesar biaya Tax amnesty assets are measured at acquisition
perolehan berdasarkan Surat Keterangan cost based on Tax Amnesty Acknowledgement
Pengampunan Pajak (Surat Keterangan). Liabilitas Letter (Surat Keterangan). Tax amnesty liabilities
pengampunan pajak diakui sebesar kewajiban are measured at contractual obligation to deliver
kontraktual untuk menyerahkan kas untuk cash to settle the obligations directly related to the
menyelesaikan kewajiban yang berkaitan langsung acquisition of tax amnesty assets.
dengan perolehan aset pengampunan pajak.
Entitas Anak mengakui selisih antara aset The Subsidiaries shall recognize the difference
pengampunan pajak dan liabilitas pengampunan between assets and liabilities of tax amnesty as
pajak sebagai bagian dari tambahan modal disetor part of additional paid-in capital in equity. This
di ekuitas. Selisih tersebut tidak dapat diakui difference shall not be recycled to profit or loss or
sebagai laba atau rugi direalisasi maupun reclassified to retained earnings subsequently.
direklasifikasi ke saldo laba
Entitas Anak telah memilih untuk mengukur The Subsidiaries have opted to remeasure their
kembali aset dan liabilitas pengampunan pajak tax amnesty assets and liabilities according to
sesuai dengan SAK pada tanggal Surat SAK on the date of the Surat Keterangan. The
Keterangan. Selisih pengukuran kembali antara difference between the aforementioned fair values
nilai wajar tersebut dengan biaya perolehan yang with the acquisition cost initially recognized is
telah diakui sebelumnya, disesuaikan dalam saldo adjusted to “Additional paid-in capital”.
“Tambahan modal disetor”.
Setelah Entitas Anak melakukan pengukuran After the Subsidiaries remeasures their tax
kembali aset dan liabilitas pengampunan pajak amnesty assets and liabilities according to SAK,
sesuai SAK, Entitas Anak mereklasifikasi aset dan the Subsidiaries reclassify the tax amnesty assets
liabilitas pengampunan pajak tersebut ke dalam and liabilities into similar line items of assets and
pos aset dan liabilitas serupa. liabilities.
s. Provisi dan Kontinjensi s. Provisions and Contingencies
Provisi diakui jika Perusahaan dan Entitas Anak Provisions are recognized when the Company and
memiliki kewajiban kini (baik bersifat hukum maupun Subsidiaries have a present obligation (legal or
bersifat konstruktif) yang akibat peristiwa masa lalu, constructive) where, as a result of a past event, it is
besar kemungkinannya penyelesaian kewajiban probable that an outflow of resources embodying
tersebut mengakibatkan arus keluar sumber daya economic benefits will be required to settle the
yang mengandung manfaat ekonomi dan estimasi obligation and a reliable estimate can be made of the
yang andal mengenai jumlah kewajiban tersebut amount of the obligation.
dapat dibuat.
27
Page 38
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Provisi ditelaah pada setiap akhir periode pelaporan Provisions are reviewed at each end of reporting
dan disesuaikan untuk mencerminkan estimasi period and adjusted to reflect the current best
terbaik yang paling kini. Jika arus keluar sumber daya estimate. If it is no longer probable that an outflow of
untuk menyelesaikan kewajiban kemungkinan besar resources embodying economic benefits will be
tidak terjadi, maka provisi dibatalkan. required to settle the obligation, the provision is
reversed.
Aset dan liabilitas kontinjensi tidak diakui dalam Contingent assets and liabilities are not recognized in
laporan keuangan konsolidasian. Liabilitas kontinjensi the consolidated financial statements. Contingent
diungkapkan dalam laporan keuangan konsolidasian, liabilities are disclosed in the consolidated financial
kecuali arus keluar sumber daya yang mengandung statements, unless the possibility of an outflow of
manfaat ekonomi kemungkinannya kecil. Aset resources embodying economic benefits is remote.
kontinjensi diungkapkan dalam laporan keuangan Contingent assets are disclosed in the consolidated
konsolidasian, jika terdapat kemungkinan besar arus financial statements where an inflow of economic
masuk manfaat ekonomis akan diperoleh. benefits is probable.
t. Instrumen Keuangan t. Financial Instruments
1. Aset keuangan 1. Financial assets
Pengakuan awal Initial recognition
Aset keuangan pada awalnya diakui sebesar nilai Financial assets are recognized initially at fair
wajarnya ditambah biaya transaksi. Perusahaan value plus transaction costs. The Company and
dan Entitas Anak mengklasifikasikan aset Subsidiaries classify their financial assets in the
keuangan menjadi: (i) aset keuangan yang diukur following categories: (i) financial assets measured
pada biaya perolehan diamortisasi, (ii) aset at amortized cost; (ii) financial assets at fair value
keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui through other comprehensive income (“FVOCI”)
penghasilan komprehensif lain (“FVOCI”) dan (iii) and; (iii) financial assets at fair value through profit
aset keuangan yang diukur pada nilai wajar or loss (“FVTPL”). Classification and
melalui laba rugi (“FVTPL”), Klasifikasi dan measurement of financial assets are based on
pengukuran aset keuangan harus didasarkan business model and contractual cash flows. The
pada bisnis model dan arus kas kontraktual. Company and Subsidiaries determine the
Perusahaan dan Entitas Anak menentukan classification of their financial assets at initial
klasifikasi aset keuangan tersebut pada recognition and do not change the classification
pengakuan awal dan tidak melakukan perubahan already made.
atas klasifikasi yang telah dibuat.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, aset As of December 31, 2023 and 2022, the
keuangan Perusahaan dan Entitas Anak terdiri Company and Subsidiaries’ financial assets
dari aset keuangan pada FVTPL dan biaya consist of financial assets at FVTPL and
perolehan diamortisasi (Catatan 44) amortized cost (Note 44).
Pengukuran selanjutnya Subsequent measurement
Aset keuangan yang diukur pada biaya Financial assets at amortized cost
diamortisasi
Aset keuangan diklasifikasikan sebagai aset Financial assets are classified as financial
keuangan yang diukur pada biaya perolehan assets measured at amortized cost where the
diamortisasi dimana aset keuangan dikelola financial assets are held within the business
dalam model bisnis yang bertujuan untuk model whose objective is to hold financial
memiliki aset keuangan dalam rangka assets in order to collect contractual cash
mendapatkan arus kas kontraktual. flows.
28
Page 39
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Aset keuangan yang diukur pada biaya Financial assets measured at amortized cost
perolehan diamortisasi pada awalnya diakui are recognised initially at fair value plus
sebesar nilai wajarnya ditambah dengan transaction costs and subsequently measured
biaya-biaya transaksi dan selanjutnya diukur at amortized cost using the effective interest
pada biaya perolehan diamortisasi dengan rate method.
menggunakan metode suku bunga efektif.
Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar Financial assets at FVTPL
melalui laba rugi
Aset keuangan diklasifikasikan sebagai Financial assets are classified as at FVTPL if
FVTPL jika aset keuangan tersebut tidak those financial assets do not meet the criteria for
memenuhi kriteria sebagai aset keuangan financial assets measured at amortized cost and
yang diukur pada biaya perolehan FVOCI.
diamortisasi dan FVOCI.
Penurunan nilai aset keuangan Impairment of financial assets
Pada setiap periode pelaporan, Perusahaan dan At each reporting date, the Company and
Entitas Anak menilai apakah risiko kredit dari Subsidiaries assess whether the credit risk on a
instrumen keuangan telah meningkat secara financial instrument has increased significantly
signifikan sejak pengakuan awal. Ketika since initial recognition. When making the
melakukan penilaian, Perusahaan dan Entitas assessment, the Company and Subsidiaries use
Anak menggunakan perubahan atas risiko gagal the change in the risk of a default occurring over
bayar yang terjadi sepanjang perkiraan umur the expected life of the financial instrument
instrumen keuangan daripada perubahan atas instead of the change in the amount of expected
jumlah kerugian kredit ekspektasian. Dalam credit losses. To make that assessment, the
melakukan penilaian tersebut, Perusahaan dan Company and Subsidiaries compare the risk of a
Entitas Anak membandingkan antara risiko gagal default occurring on the financial instrument as at
bayar yang terjadi atas instrumen keuangan pada the reporting date with the risk of a default
saat periode pelaporan dengan risiko gagal bayar occurring on the financial instrument as at the
yang terjadi atas instrumen keuangan pada saat date of initial recognition, considering reasonable
pengakuan awal, yang mempertimbangkan and supportable information that is available
kewajaran serta ketersediaan informasi, yang without undue cost or effort at the reporting date
tersedia tanpa biaya atau usaha yang tidak about past events, current conditions and
semestinya pada saat tanggal pelaporan terkait forecasts of future economic conditions, which is
dengan kejadian masa lalu, kondisi terkini dan indicative of significant increases in credit risk
perkiraan atas kondisi ekonomi di masa depan, since initial recognition.
yang mengindikasikan kenaikan signifikan risiko
kredit sejak pengakuan awal.
Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan The Company and Subsidiaries apply a simplified
metode yang disederhanakan untuk mengukur approach to measure expected credit loss.
kerugian kredit ekspektasian.
29
Page 40
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
Penghentian pengakuan aset keuangan Derecognition of financial assets
Perusahaan dan Entitas Anak menghentikan The Company and Subsidiaries derecognize
pengakuan aset keuangan jika, dan hanya jika, financial assets if, and only if: the contractual
hak kontraktual atas arus kas yang berasal dari rights to the cash flows from the financial asset
aset keuangan tersebut berakhir, atau expire; or the contractual rights to receive the
mengalihkan hak kontraktual untuk menerima arus cash flows of the financial asset are transferred; or
kas yang berasal dari aset keuangan, atau tetap the contractual rights to receive the cash flows of
memiliki hak kontraktual untuk menerima arus kas the financial asset are retained but a contractual
yang berasal dari aset keuangan namun juga obligation is assumed to pay those cash flows to
menanggung kewajiban kontraktual untuk one or more recipients in an arrangement that
membayar arus kas yang diterima tersebut meets certain conditions. When the Company and
kepada satu atau lebih pihak penerima melalui Subsidiaries transfer a financial asset, it evaluates
suatu kesepakatan yang memenuhi persyaratan the extent to which it retains the risks and rewards
tertentu. Ketika Perusahaan dan Entitas Anak of ownership of the financial asset.
mengalihkan aset keuangan, maka Perusahaan
dan Entitas Anak mengevaluasi sejauh mana
Perusahaan dan Entitas Anak tetap memiliki risiko
dan manfaat atas kepemilikan aset keuangan
tersebut.
2. Liabilitas keuangan 2. Financial liabilities
Pengakuan awal Initial recognition
Perusahaan dan Entitas Anak mengklasifikasikan The Company and Subsidiaries determine the
seluruh liabilitas keuangannya pada saat classification of their financial liabilities at initial
pengakuan awal. Perusahaan dan Entitas Anak recognition. The Company and Subsidiaries have
memiliki liabilitas keuangan yang diklasifikasikan financial liabilities classified into the financial
dalam liabilitas keuangan yang diukur dengan liabilities measured at amortized cost. All financial
biaya perolehan diamortisasi. Seluruh liabilitas liabilities are recognized initially at fair value and,
keuangan diakui pada awalnya sebesar nilai wajar in the case of loans and borrowings, inclusive of
dan, dalam hal pinjaman dan utang, termasuk directly attributable transaction costs.
biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara
langsung.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Company
liabilitas keuangan Perusahaan dan Entitas Anak and Subsidiaries’ financial liabilities consist of
terdiri dari liabilitas keuangan yang diukur pada liabilities at amortized cost (Note 44).
biaya perolehan diamortisasi (Catatan 44).
Pengukuran selanjutnya Subsequent measurement
Setelah pengakuan awal, liabilitas keuangan After initial recognition, financial liabilities in this
dalam kategori ini selanjutnya diukur pada biaya category are subsequently measured at amortized
perolehan diamortisasi dengan menggunakan cost using the effective interest method. The
metode suku bunga efektif. Amortisasi suku amortization of the effective interest rate is
bunga efektif termasuk di dalam biaya keuangan included in finance costs in the profit or loss.
dalam laporan laba rugi.
Penghentian pengakuan liabilitas keuangan Derecognition of financial liabilities
Perusahaan dan Entitas Anak menghentikan The Company and Subsidiaries derecognize
pengakuan liabilitas keuangan jika, dan hanya financial liabilities if, and only if, the Company and
jika, kewajiban Perusahaan dan Entitas Anak Subsidiaries’ obligations are discharged, canceled
dilepaskan, dibatalkan atau kedaluwarsa. or expired.
30
Page 41
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
3. Saling hapus instrumen keuangan 3. Offsetting of financial instruments
Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling Financial assets and financial liabilities are offset
hapus dan jumlah netonya dilaporkan dalam and the net amount reported in the consolidated
laporan posisi keuangan konsolidasian jika, dan statements of financial position if, and only if,
hanya jika, saat ini memiliki hak yang berkekuatan there is a currently enforceable legal right to offset
hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah the recognized amounts and there is an intention
yang telah diakui dan terdapat niat untuk to settle on a net basis, or to realize the assets
menyelesaikannya secara neto, atau untuk and settle the liabilities simultaneously.
merealisasikan aset dan menyelesaikan
liabilitasnya secara simultan.
4. Instrumen Keuangan yang Diukur pada Biaya 4. Financial Instruments Measured at Amortized
Perolehan Diamortisasi Cost
Biaya perolehan diamortisasi dihitung Amortized cost is computed using the effective
menggunakan metode suku bunga efektif interest method less any allowance for
dikurangi dengan penyisihan atas penurunan nilai impairment. The calculation takes into account
dan pembayaran pokok atau nilai yang tidak dapat any premium or discount on acquisition and
ditagih. Perhitungan tersebut mempertimbangkan includes transaction costs and fees that are an
premium atau diskonto pada saat perolehan dan integral part of the effective interest rate.
termasuk biaya transaksi dan biaya yang
merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari
suku bunga efektif.
u. Sukuk Mudharabah u. Sukuk Mudharabah
Perusahaan dan Entitas Anak pada awalnya The Company and Subsidiaries initially recognizes
mengakui sukuk Mudharabah pada saat sukuk sukuk Mudharabah on the date of issuance of sukuk
Mudharabah diterbitkan sebesar nominalnya. Sukuk Mudharabah at its nominal amount. Sukuk
Mudharabah disajikan sebagai bagian dari liabilitas. Mudharabah are presented as part of liabilities.
Setelah pengakuan awal, sukuk Mudharabah dicatat Subsequent to initial recognition, sukuk Mudharabah
pada biaya perolehan. are measured at acquisition cost.
v. Pengukuran Nilai Wajar v. Fair Value Measurement
Nilai wajar instrumen keuangan yang diperdagangkan The fair value of financial instruments that are traded
di pasar aktif pada setiap tanggal pelaporan in active markets at each reporting date is
ditentukan dengan mengacu pada kuotasi harga determined by reference to quoted market prices or
pasar atau kuotasi harga pedagang efek (harga dealer price quotations (bid price for long position
penawaran untuk posisi beli dan harga permintaan and price demand for short position), excluding any
untuk posisi jual), tidak termasuk pengurangan deduction for transaction costs.
apapun untuk biaya transaksi.
Untuk instrumen keuangan yang tidak memiliki pasar For financial instruments where there is no active
aktif, nilai wajar ditentukan dengan menggunakan market, fair value is determined using valuation
teknik penilaian. Teknik penilaian mencakup techniques. Such techniques may include using
penggunaan transaksi pasar terkini yang dilakukan recent arm’s length market transactions, reference to
secara wajar oleh pihak-pihak yang berkeinginan dan the current fair value of another instrument that is
memahami (recent arm’s length market transactions), substantially the same, discounted cash flow
penggunaan nilai wajar terkini instrumen lain yang analysis, or other valuation models.
secara substansial sama, analisa arus kas yang
didiskonto, atau model penilaian lain.
31
Page 42
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI MATERIAL (Lanjutan) 3. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES (Continued)
w. Laba atau Rugi per Saham w. Earnings or Loss Per Share
Laba atau rugi per saham dasar dihitung dengan Basic earnings or losses per share are calculated by
membagi laba atau rugi neto yang dapat diatribusikan dividing net profits or losses attributable to the owner
kepada pemilik entitas induk, dengan jumlah rata-rata of the parent entity, by the weighted average number
tertimbang saham biasa yang beredar, dalam suatu of ordinary shares outstanding, during the year.
tahun.
x. Informasi Segmen x. Segment Information
Entitas mengungkapkan informasi yang Entities disclose information that enable users of the
memungkinkan pengguna laporan keuangan untuk financial statements to evaluate the nature and
mengevaluasi sifat dan dampak keuangan dari financial effects of the business activities and use
aktivitas bisnis dan menggunakan “pendekatan “management approach” under which segment
manajemen” dalam menyajikan informasi segmen information is presented on the same basis as that
menggunakan dasar yang sama seperti halnya used for internal reporting purposes. Operating
pelaporan internal. Segmen operasi dilaporkan segment is reported in a manner consistent with the
dengan cara yang konsisten dengan pelaporan internal reporting provided to the chief operating
internal yang disampaikan kepada pengambil decision-maker. The chief operating decision-maker
keputusan operasional. Dalam hal ini pengambil has been identified as the Board of Directors that
keputusan operasional yang mengambil keputusan makes strategic decisions.
strategis adalah Direksi.
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING JUDGMENTS
Penyusunan laporan keuangan konsolidasian, sesuai The preparation of the consolidated financial statements,
dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia, in conformity with Indonesian Financial Accounting
mewajibkan manajemen untuk membuat estimasi dan Standards, requires management to make estimations
pertimbangan yang memengaruhi jumlah-jumlah yang and judgments that affect amounts reported therein. Due
dilaporkan dalam laporan keuangan. Sehubungan to the inherent uncertainty in making estimates, actual
dengan adanya ketidakpastian yang melekat dalam results reported in future periods may differ from those
membuat estimasi, hasil sebenarnya yang dilaporkan di estimates.
masa mendatang dapat berbeda dengan jumlah estimasi
yang dibuat.
Perusahaan dan Entitas Anak mendasarkan estimasi The Company and Subsidiaries based their estimations
dan pertimbangan pada parameter yang tersedia pada and judgments on parameters available when the
saat laporan keuangan konsolidasian disusun. Situasi consolidated financial statements are prepared. Existing
mengenai perkembangan masa depan mungkin berubah circumstances about future developments may change
akibat perubahan pasar atau situasi diluar kendali due to market changes or circumstances arising beyond
Perusahaan dan Entitas Anak. Perubahan tersebut the control of the Company and Subsidiaries. Such
dicerminkan dalam pertimbangan terkait pada saat changes are reflected in the judgments as they occur.
terjadinya.
Estimasi dan pertimbangan berikut ini dibuat oleh The following estimations and judgments were made by
manajemen dalam rangka penerapan kebijakan management in the process of applying the Company
akuntansi Perusahaan dan Entitas Anak yang memiliki and Subsidiaries’ accounting policies that have the most
pengaruh paling signifikan atas jumlah yang diakui dalam significant effects on the amounts recognized in the
laporan keuangan konsolidasian: consolidated financial statements:
32
Page 43
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING (Lanjutan) JUDGMENTS (Continued)
Menentukan mata uang fungsional Determining functional currency
Faktor-faktor yang dipertimbangkan dalam menentukan The factors considered in determining the functional
mata uang fungsional Perusahaan dan masing-masing currency of the Company and each of Subsidiaries
Entitas Anak termasuk, antara lain, mata uang: include, among others, the currency:
- yang paling memengaruhi harga jual barang dan - that mainly influences sales prices for goods and
jasa; services;
- dari negara yang kekuatan persaingan dan - of the country whose competitive forces and
peraturannya sebagian besar menentukan harga jual regulations mainly determine the sales prices of its
barang dan jasa entitas; goods and services;
- yang paling memengaruhi biaya tenaga kerja, bahan - that mainly influences labor, material and other costs
baku, dan biaya lain dari pengadaan barang atau of providing goods or services;
jasa;
- yang mana dana dari aktivitas pendanaan dihasilkan; - in which funds from financing activities are
dan generated; and
- yang mana penerimaan dari aktivitas operasi pada - in which receipts from activities are usually retained.
umumnya ditahan.
Menentukan klasifikasi aset dan liabilitas keuangan Determining classification of financial assets and
financial liabilities
Perusahaan dan Entitas Anak menetapkan klasifikasi The Company and Subsidiaries determine the
atas aset dan liabilitas tertentu sebagai aset keuangan classifications of certain assets and liabilities as financial
dan liabilitas keuangan dengan mempertimbangkan assets and financial liabilities by judging if they meet the
apakah definisi yang ditetapkan PSAK No. 71 dipenuhi. definition set forth in PSAK No. 71. Accordingly, the
Dengan demikian, aset keuangan dan liabilitas keuangan financial assets and financial liabilities are accounted for
diakui sesuai dengan kebijakan akuntansi Perusahaan in accordance with the Company and Subsidiaries’
dan Entitas Anak seperti diungkapkan pada Catatan 3. accounting policies as disclosed in Note 3.
Menentukan nilai wajar dan perhitungan amortisasi biaya Determining fair value and calculation of cost
perolehan dari instrumen keuangan amortization of financial instruments
Perusahaan dan Entitas Anak mencatat aset dan The Company and Subsidiaries records certain financial
liabilitas keuangan tertentu pada nilai wajar, yang assets and liabilities at fair values, which requires the
mengharuskan penggunaan estimasi akuntansi. use of accounting estimates. While significant
Sementara komponen signifikan atas pengukuran nilai components of fair value measurement are determined
wajar ditentukan menggunakan bukti objektif yang dapat using verifiable objective evidence, the amount of
diverifikasi, jumlah perubahan nilai wajar dapat berbeda changes in fair values would differ if the Company and
bila Perusahaan dan Entitas Anak menggunakan Subsidiaries utilized different valuation methodology or
metodologi atau asumsi penilaian yang berbeda. assumptions. Any changes in fair values of these
Perubahan nilai wajar aset dan liabilitas keuangan financial assets and liabilities would directly affect the
tersebut dapat memengaruhi secara langsung laba rugi Company and Subsidiaries’ profit or loss. Further details
Perusahaan dan Entitas Anak. Penjelasan lebih rinci are disclosed in Note 44.
diungkapkan dalam Catatan 44.
Menentukan penyisihan kerugian kredit ekspektasian Determining provision for expected credit losses of trade
atas piutang usaha receivables
Perusahaan dan Entitas Anak menggunakan matriks The Company and Subsidiaries use a provision matrix to
provisi untuk menghitung kerugian kredit ekspektasian calculate expected credit losses for trade receivables.
untuk piutang usaha. Tingkat provisi didasarkan pada The level of provision rates are based on accounts
piutang yang telah jatuh tempo. receivable that are past due.
33
Page 44
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING (Lanjutan) JUDGMENTS (Continued)
Matriks provisi pada awalnya didasarkan pada tingkat The provision matrix is initially based on historical default
gagal bayar historis yang diobservasi oleh Perusahaan rates observed by The Company and Subsidiaries. The
dan Entitas Anak. Perusahaan dan Entitas Anak Company and Subsidiaries adjusts its historical credit
menyesuaikan pengalaman kerugian kredit historis losses experience with future information. For example, if
dengan informasi masa depan. Misalnya, jika perkiraan the forecast for economic conditions is expected to
kondisi ekonomi diperkirakan akan memburuk selama deteriorate over the next year, which could lead to an
setahun ke depan yang dapat menyebabkan increase in the amount of default, at each reporting date,
peningkatan jumlah gagal bayar, pada setiap tanggal the observed historical default rates are updated and
pelaporan, tingkat gagal bayar historis yang diobservasi changes in future forecasts are analyzed by The
diperbarui dan perubahan perkiraan masa depan Company and Subsidiaries.
dianalisis oleh Perusahaan dan Entitas Anak.
Jumlah kerugian kredit ekspektasian sensitif terhadap The amount of expected credit losses is sensitive to
perubahan keadaan dan perkiraan kondisi ekonomi. changes in circumstances and of forecast economic
Pengalaman kerugian kredit historis oleh Perusahaan conditions. The Company and Subsidiaries’ historical
dan Entitas Anak dan perkiraan kondisi ekonomi juga credit loss experience and forecast of economic
tidak dapat mewakili gagal bayar aktual pelanggan di conditions may also not be representative of customers’
masa depan. Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalam actual default in the future. Further details are disclosed
Catatan 6. in Note 6.
Menentukan metode penyusutan dan estimasi masa Determining depreciation method and estimated useful
manfaat aset tetap lives of fixed assets
Biaya perolehan aset tetap disusutkan dengan The costs of fixed assets are depreciated on a straight-
menggunakan metode garis lurus berdasarkan taksiran line basis over their estimated useful lives. Management
masa manfaat ekonomisnya. Manajemen mengestimasi properly estimates the useful lives of these fixed assets
masa manfaat ekonomis aset tetap antara dua (2) to be within two (2) up to twenty-five (25) years. These
sampai dengan dua puluh lima (25) tahun. Ini adalah are common life expectancies applied in the industries in
ekspektasi umur yang secara umum diterapkan dalam which the Company and Subsidiaries conduct their
industri dimana Perusahaan dan Entitas Anak business. Changes in the expected level of usage and
menjalankan bisnisnya. Perubahan tingkat pemakaian technological development could impact on the useful
dan perkembangan teknologi dapat memengaruhi masa lives and the residual values of these assets, and
manfaat ekonomis dan nilai sisa aset, dan karenanya therefore future depreciation charges could be revised.
biaya penyusutan masa depan mungkin direvisi. Further details are disclosed in Note 15.
Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalam Catatan 15.
Menilai penurunan nilai aset nonkeuangan tertentu Assessing impairment of certain non-financial assets
PSAK No. 48 mensyaratkan bahwa penilaian penurunan PSAK No. 48 requires that an impairment review be
nilai dilakukan pada aset nonkeuangan tertentu apabila performed on certain non-financial assets whenever
terdapat kejadian atau perubahan keadaan yang events or changes in circumstances indicate that the
mengindikasikan bahwa nilai tercatat tidak dapat carrying value may not be recoverable. The factors that
diperoleh kembali. Faktor-faktor yang dianggap penting the Company and Subsidiaries consider important and
oleh Perusahaan dan Entitas Anak yang dapat memicu that could trigger an impairment review include the
penilaian penurunan nilai adalah sebagai berikut: following:
(a) kinerja yang relatif kurang signifikan terhadap (a) significant underperformance relative to the
expected historical atau hasil operasional yang expected historical or project future operating
diharapkan dari proyek masa depan; results;
(b) perubahan signifikan dalam cara penggunaan aset (b) significant changes in the manner of use of the
yang diperoleh atau strategi bisnis secara acquired assets or the strategy for overall business;
keseluruhan; dan and
(c) tren industri atau ekonomi yang negatif secara (c) significant negative industry or economic trends.
signifikan.
34
Page 45
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING (Lanjutan) JUDGMENTS (Continued)
Kerugian akibat penurunan nilai diakui apabila jumlah An impairment loss is recognized whenever the carrying
tercatat aset nonkeuangan melebihi jumlah yang dapat amount of a non-financial asset exceeds its recoverable
dipulihkan. Menentukan jumlah yang dapat dipulihkan amount. Determining the recoverable amount of such
atas aset-aset tersebut membutuhkan estimasi atas arus assets requires the estimation of cash flows expected to
kas yang diharapkan dapat dihasilkan dari penggunaan be generated from the continued use and ultimate
lanjutan dan disposisi akhir dari aset tersebut. disposition of such assets.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan As of December 31, 2023 and 2022, the Company and
dan Entitas Anak menilai bahwa tidak ada indikasi Subsidiaries assessed that there was no indication of
penurunan nilai aset tetap dan aset tidak lancar lainnya. impairment on fixed assets and other non-current assets.
Menilai penyisihan penurunan nilai pasar dan keusangan Assessing allowance for decline in market value and
persediaan obsolescence of inventories
Penyisihan penurunan nilai pasar dan keusangan Allowance for impairment in market value and
persediaan diestimasi berdasarkan fakta dan situasi obsolescence of inventories is estimated based on
yang tersedia, termasuk namun tidak terbatas kepada, available facts and circumstances, including but not
kondisi fisik persediaan yang dimiliki, harga jual pasar, limited to, the inventories own physical condition, their
estimasi biaya penyelesaian dan estimasi biaya yang market selling prices, estimated costs of completion and
timbul untuk penjualan. Provisi dievaluasi kembali dan estimated costs to be incurred for their sales. The
disesuaikan jika terdapat tambahan informasi yang provisions are re-evaluated and adjusted as additional
mempengaruhi jumlah yang diestimasi. information received affects the estimated amount.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan As of December 31, 2023 and 2022, the Company and
dan Entitas Anak menilai bahwa tidak ada indikasi Subsidiary assessed that there was no indication of
penurunan nilai pasar dan keusangan persediaan. decline in market value and obsolescence of their
inventories.
Estimasi biaya dan liabilitas imbalan pascakerja Estimate of post-employment benefits expense and
liability
Penentuan liabilitas dan biaya imbalan pascakerja The determination of the Company and Subsidiaries
Perusahaan dan Entitas Anak bergantung pada liability and expense for post-employment benefits is
pemilihan asumsi yang digunakan oleh aktuaris dependent on their selection of certain assumptions used
independen dalam menghitung jumlah-jumlah tersebut. by the independent actuaries in calculating such
Asumsi tersebut termasuk antara lain, tingkat diskonto, amounts. Those assumptions include among others,
tingkat kenaikan gaji, tingkat pengunduran diri, tingkat discount rates, salary increment rate, turnover rates,
cacat, umur pensiun normal dan tingkat mortalitas. disability rate, retirement age and mortality rate. While
Sementara Perusahaan dan Entitas Anak berkeyakinan the Company and Subsidiaries believe that their
bahwa asumsi tersebut adalah wajar dan sesuai, assumptions are reasonable and appropriate, significant
perbedaan signifikan pada hasil aktual atau perubahan differences in the Company and Subsidiaries actual
signifikan dalam asumsi yang ditetapkan Perusahaan results or significant changes in the Company and
dan Entitas Anak dapat memengaruhi secara material Subsidiaries assumptions may materially affect their
liabilitas dan beban imbalan pascakerja. Penjelasan lebih post-employment liability and expense. Further details
rinci diungkapkan dalam Catatan 40. are disclosed in Note 40.
Menentukan provisi atas pajak penghasilan Determining provision for income tax
Pertimbangan signifikan dilakukan dalam menentukan Significant judgment are involved in determining
provisi atas pajak penghasilan badan. Terdapat transaksi provision for corporate income tax. There are certain
dan perhitungan tertentu yang penentuan pajak akhirnya transactions and computations for which the ultimate tax
adalah tidak pasti sepanjang kegiatan usaha normal. determination is uncertain during the ordinary course of
Perusahaan dan Entitas Anak mengakui liabilitas atas business. The Company and Subsidiaries recognize
pajak penghasilan badan berdasarkan estimasi apakah liabilities for expected corporate income tax issues based
akan terdapat tambahan pajak penghasilan badan yang on estimates of whether additional corporate income tax
akan jatuh tempo. will be due.
35
Page 46
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING (Lanjutan) JUDGMENTS (Continued)
Perusahaan dan Entitas Anak menelaah aset pajak The Company and Subsidiaries review their deferred tax
tangguhan pada setiap tanggal pelaporan dan assets at each reporting date and reduce the carrying
mengurangi jumlah tercatat sepanjang tidak ada amount to the extent it is no longer probable that
kemungkinan bahwa laba kena pajak memadai untuk sufficient taxable profits will be available to allow
mengkompensasi sebagian atau seluruh aset pajak all or part of the deferred tax asset to be utilized.
tangguhan. Perusahaan dan Entitas Anak juga menelaah The Company and Subsidiaries also review the expected
waktu yang diharapkan dan tarif pajak atas pemulihan timing and tax rates upon reversal of temporary
perbedaan temporer dan menyesuaikan pengaruh atas differences and adjust the impact of deferred tax
pajak tangguhan yang sesuai. Penjelasan lebih rinci accordingly. Further details are disclosed in Note 39.
diungkapkan dalam Catatan 39.
Menentukan masa sewa kontrak dengan opsi Determining the lease term of contracts with renewal and
perpanjangan dan penghentian serta tingkat diskonto termination options, and discount rate when the
ketika Perusahaan dan Entitas Anak sebagai penyewa Company and Subsidiaries is lessee
Perusahaan dan Entitas Anak menentukan masa sewa The Company and Subsidiaries determines the lease
sebagai masa sewa yang tidak dapat dibatalkan, term as the non-cancellable term of the lease, together
bersama dengan periode apa pun yang dicakup oleh with any periods covered by an option to extend the
opsi untuk memperpanjang sewa jika cukup pasti untuk lease if it is reasonably certain to be exercised, or any
dilaksanakan, atau periode apa pun yang dicakup oleh periods covered by an option to terminate the lease, if it
opsi untuk mengakhiri sewa, jika cukup pasti untuk tidak is reasonably certain not to be exercised.
dilaksanakan.
Perusahaan dan Entitas Anak memiliki beberapa kontrak The Company and Subsidiaries have several lease
sewa yang mencakup opsi perpanjangan dan contracts that include extension and termination options.
penghentian. Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan The Company and Subsidiaries applies judgment in
pertimbangan dalam mengevaluasi apakah secara wajar evaluating whether or not it is reasonably certain that the
cukup yakin bahwa opsi untuk memperpanjang atau option to renew or terminate the lease will be exercised.
mengakhiri sewa akan dilaksanakan.
Perusahaan dan Entitas Anak tidak dapat menentukan The Company and Subsidiaries are unable to determine
suku bunga implisit. Oleh karena itu, Perusahaan dan the implicit interest rate. Therefore, the Company and
Entitas Anak menggunakan suku bunga pinjaman Subsidiaries use the incremental borrowing rate as a
inkremental sebagai tingkat diskonto untuk menghitung discount rate to calculate the present value of the unpaid
nilai kini pembayaran sewa yang belum dibayar untuk lease payments in order to recognize lease liabilities. In
mengakui liabilitas sewa. Dalam menentukan suku determining the incremental borrowing rate, the
bunga pinjaman inkremental, Perusahaan dan Entitas Company and Subsidiaries considers these main factors,
Anak mempertimbangkan faktor-faktor utama antara lain: among others: the Company and Subsidiaries loan
suku bunga pinjaman Perusahaan dan Entitas Anak, interest rates, lease term, lease payments and the
jangka waktu sewa, pembayaran sewa, dan mata uang currency in which the lease payments are determined.
dimana pembayaran sewa ditentukan. Penjelasan lebih Further details are disclosed in Note 25.
rinci diungkapkan dalam Catatan 25.
Mengevaluasi provisi dan kontinjensi Evaluating provisions and contingencies
Perusahaan dan Entitas Anak melakukan pertimbangan The Company and Subsidiaries exercise their judgment
untuk membedakan antara provisi dan kontinjensi serta to distinguish between provisions and contingencies and
mempersiapkan provisi yang sesuai untuk proses hukum set up appropriate provisions for their legal or
atau kewajiban konstruktif, jika ada, sesuai dengan constructive obligations, if any, in accordance with their
kebijakan provisinya dan mempertimbangkan risiko dan policies on provisions and take the relevant risks and
ketidakpastian yang relevan. uncertainty into account.
36
Page 47
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
4. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI YANG 4. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
PENTING (Lanjutan) JUDGMENTS (Continued)
Dalam situasi tertentu, Perusahaan dan Entitas Anak In certain circumstances, the Company and Subsidiaries
tidak dapat menentukan secara pasti jumlah liabilitas may not be able to determine the exact amount of their
pajak mereka pada saat ini atau masa depan karena current or future tax liabilities due to ongoing
proses pemeriksaan, atau negosiasi dengan otoritas investigations by, or negotiations with, the taxation
perpajakan. Ketidakpastian timbul terkait dengan authority. Uncertainties exist with respect to the
interpretasi dari peraturan perpajakan yang kompleks interpretation of complex tax regulations and the amount
serta jumlah dan waktu dari laba kena pajak di masa and timing of future taxable profit. In determining the
depan. Dalam menentukan jumlah yang harus diakui amount to be recognized in respect of an uncertain tax
terkait dengan liabilitas pajak yang tidak pasti, liability, the Company and Subsidiaries apply similar
Perusahaan dan Entitas Anak menerapkan considerations as it would use in determining the amount
pertimbangan yang sama yang akan mereka gunakan of a provision to be recognized in accordance with PSAK
dalam menentukan jumlah cadangan yang harus diakui No. 57, “Provisions, Contingent Liabilities and Contingent
sesuai dengan PSAK No. 57, “Provisi, Liabilitas Assets.”
Kontinjensi, dan Aset Kontinjensi”.
Menilai pengendalian atau pengaruh signifikan pada Assessing control or significant influence on other entities
entitas lain
Perusahaan menilai apakah Perusahaan memiliki The Company has assessed the significant influence of
pengendalian atau pengaruh signifikan pada entitas lain the Company on other entities through:
melalui:
- adanya dewan perwakilan Perusahaan pada entitas - the presence of the board representative of the
lain dan pernyataan kontraktual. Company and the contractual term.
- Perusahaan merupakan pemegang saham mayoritas - the Company is the majority shareholder with greater
dengan kepentingan ekuitas yang lebih besar dari interest than the other shareholders.
pemegang saham lainnya.
- memiliki kekuatan untuk berpartisipasi dalam - has the power to participate in the financial and
pengambilan keputusan keuangan dan operasi. operating policy decisions.
Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalam Catatan 1c. Further details are disclosed in Note 1c.
5. KAS DAN SETARA KAS 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Kas 39 44 Cash on hand
Kas di bank Cash in banks
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 373.750 48.893 (Persero) Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 98.936 42.966 (Persero) Tbk
PT Bank Tabungan PT Bank Tabungan
Negara (Persero) Tbk 32.491 - Negara (Persero) Tbk
PT Bank Woori Saudara PT Bank Woori Saudara
Indonesia 1906 Tbk 20.354 843 Indonesia 1906 Tbk
PT Bank Mega Tbk 19.609 1.918 PT Bank Mega Tbk
PT Mayapada International Tbk 19.374 - PT Mayapada International Tbk
PT Bank DKI 14.663 2 PT Bank DKI
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 14.123 23.355 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Syariah Indonesia Tbk 6.332 6.172 PT Bank Syariah Indonesia Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 4.214 2.340 PT Bank Maybank Indonesia Tbk
Ningbo Commerce Bank Co. Ltd. 3.032 3.903 Ningbo Commerce Bank Co. Ltd.
37
Page 48
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
5. KAS DAN SETARA KAS (Lanjutan) 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS (Continued)
2023 2022
PT Bank KEB Hana Indonesia 1.963 1.400 PT Bank KEB Hana Indonesia
PT Bank Mizuho Indonesia 1.707 1.232 PT Bank Mizuho Indonesia
Indonesia Eximbank Indonesia Eximbank
(Lembaga Pembiayaan (Lembaga Pembiayaan
Expor Indonesia) 1.551 78 Expor Indonesia)
Bank of China (Hongkong) Limited 1.501 2.676 Bank of China (Hongkong) Limited
PT Bank Central Asia Tbk 1.029 1.268 PT Bank Central Asia Tbk
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 1.552 1.712 USD1 million)
Total kas di bank 616.181 138.758 Total cash in banks
Setara kas Cash equivalents
Deposito berjangka Time deposits
Ningbo Commerce Bank Co.Ltd 551.500 551.500 Ningbo Commerce Bank Co.Ltd
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 9.730 - USD1 million)
Total pihak ketiga 1.177.450 690.302 Total third parties
Pihak berelasi (Catatan 41e) Related parties (Note 41e)
Kas di bank Cash in banks
PT Bank Sinarmas Tbk*) 7.245 6.682 PT Bank Sinarmas Tbk*)
Setara kas Cash equivalents
PT Bank Sinarmas Tbk*) 1.310 1.497 PT Bank Sinarmas Tbk*)
Total pihak berelasi 8.555 8.179 Total related parties
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan *) Related parties caused by the family relation, provided
tetapi tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
Rincian kas dan setara kas berdasarkan mata uang Detail of cash and cash equivalents based on currencies
adalah sebagai berikut: is as follows:
31 Desember / December 31,
2023 2022
Dolar AS 1.011.838 619.768 US Dollar
Rupiah Indonesia 167.744 71.683 Indonesian Rupiah
Yuan Cina 3.265 3.530 China Yuan
Euro Eropa 1.838 2.861 European Euro
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 1.320 639 USD1 million)
Kisaran bunga tahunan deposito berjangka adalah Annual interest rates of time deposits ranged as follows:
sebagai berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 0,75% - 3,75% 1,75% - 2,75% Indonesian Rupiah
Dolar AS 2,00% - 4,50% 2,00% US Dollar
38
Page 49
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
5. KAS DAN SETARA KAS (Lanjutan) 5. CASH AND CASH EQUIVALENTS (Continued)
Kas dan setara kas kepada pihak berelasi masing- Cash and cash equivalents to related parties represent
masing sebesar 0,11% dan 0,12% dari total aset 0.11% and 0.12% of total consolidated assets as of
konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2023 dan December 31, 2023 and 2022, respectively.
2022.
6. PIUTANG USAHA 6. TRADE RECEIVABLES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Lokal 2.406 2.098 Local
Ekspor 77.921 180.226 Export
Total pihak ketiga 80.327 182.324 Total third parties
Penyisihan penurunan nilai (1.343) (2.877) Allowance for impairment
Piutang usaha - pihak Trade receivables - third
ketiga - neto 78.984 179.447 parties - net
Pihak berelasi (Catatan 41a) Related parties (Note 41a)
Lokal Local
PT The Univenus 5.603 3.843 PT The Univenus
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 305 145 USD1 million)
Subtotal 5.908 3.988 Subtotal
Ekspor Export
Sinar Indah Pulp and Paper Pte. Ltd 9.666 7.022 Sinar Indah Pulp and Paper Pte. Ltd
Laris Global (Thailand) Co., Ltd 8.334 - Laris Global (Thailand) Co., Ltd
Grand Universal Trading Vietnam Co., Ltd 8.286 - Grand Universal Trading Vietnam Co., Ltd
APP Commercial Pte. Ltd 5.372 2.523 APP Commercial Pte. Ltd
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 907 - USD1 million)
Subtotal 32.565 9.545 Subtotal
Total pihak berelasi 38.473 13.533 Total related parties
Penyisihan penurunan nilai (516) (199) Allowance for impairment
Piutang usaha - pihak Trade receivables - related
berelasi - neto 37.957 13.334 parties - net
Neto 116.941 192.781 Net
Mutasi penyisihan kerugian penurunan nilai piutang Movements in the allowance for impairment loss of trade
usaha adalah sebagai berikut: receivables are as follows:
2023 2022
Saldo awal 3.076 5.244 Beginning balance
Pembalikan (1.217) (2.168) Reversal
Saldo Akhir 1.859 3.076 Ending Balance
Perusahaan dan Entitas Anak telah menerapkan metode The Company and Subsidiaries have applied the
yang disederhanakan untuk menghitung kerugian kredit simplified approach to provide for expected credit losses
ekspektasian sesuai dengan PSAK No. 71 yang prescribed by PSAK No. 71 which permits the use of the
mengizinkan penggunaan cadangan kerugian lifetime expected loss provision for all trade receivables.
ekspektasian seumur hidup untuk seluruh piutang usaha.
Manajemen Perusahaan dan Entitas Anak berkeyakinan The managements of the Company and Subsidiaries
bahwa cadangan kerugian penurunan nilai piutang telah believed that the provision for receivables impairment is
memadai untuk menutup kerugian atas piutang usaha adequate to cover losses from uncollectible accounts.
tidak tertagih.
39
Page 50
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
6. PIUTANG USAHA (Lanjutan) 6. TRADE RECEIVABLES (Continued)
Rincian umur piutang usaha lancar kepada pihak ketiga The aging of current trade receivables from third and
dan pihak berelasi berdasarkan tanggal jatuh temponya related parties based on credit term is as follows:
adalah sebagai berikut:
2023 2022
Belum jatuh tempo 98.748 184.582 Current
Sudah jatuh tempo: Overdue:
< 1 bulan 16.296 5.707 < 1 month
1 bulan - 2 bulan 1.348 456 1 month - 2 months
2 bulan - 3 bulan 33 212 2 months - 3 months
3 bulan - 4 bulan - 184 3 months - 4 months
> 4 bulan 516 1.640 > 4 months
Total 116.941 192.781 Total
Rincian piutang usaha berdasarkan mata uang adalah Detail of trade receivables based on currencies is as
sebagai berikut: follows:
2023 2022
Dolar AS 92.948 166.427 US Dollar
Rupiah Indonesia 7.855 5.814 Indonesian Rupiah
Dolar Singapura 6.693 3.930 Singaporean Dollar
Yuan Cina 6.037 3.227 China Yuan
Euro Eropa 2.650 9.833 European Euro
Yen Jepang 500 2.525 Japanese Yen
Poundsterling Inggris 258 1.025 British Poundsterling
Total 116.941 192.781 Total
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, piutang As of December 31, 2023 and 2022, certain trade
usaha tertentu digunakan sebagai jaminan atas pinjaman receivables are used as collateral for certain short-term
bank jangka pendek dan pinjaman bank jangka panjang bank loans and long-term bank loans (Notes 19 and 27),
tertentu (Catatan 19 dan 27), serta utang Murabahah and certain short-term of Murabahah payables and
dan pembiayaan Musyarakah jangka pendek tertentu Musyarakah financing (Notes 20).
(Catatan 20).
Piutang usaha dari pihak berelasi masing-masing Trade receivables from related parties represent 0.50%
sebesar 0,50% dan 0,19% dari total aset konsolidasian and 0.19% of the total consolidated assets as of
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. December 31, 2023 and 2022, respectively.
7. PIUTANG LAIN-LAIN - PIHAK KETIGA 7. OTHER RECEIVABLES - THIRD PARTIES
Piutang lain-lain terdiri dari akrual penghasilan bunga Other receivables consist of accrual of interest income
dari deposito berjangka dan lain-lain, dengan saldo from time deposits and others with outstanding balances
masing-masing sebesar USD2,5 juta dan USD1,9 juta of USD2.5 million and USD1.9 million as of
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. December 31, 2023 and 2022, respectively.
40
Page 51
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
8. PERSEDIAAN 8. INVENTORIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Barang jadi 64.447 143.617 Finished goods
Barang dalam proses 29.758 37.147 Work-in-process
Bahan baku 66.328 104.510 Raw materials
Bahan pembantu, suku cadang Indirect materials, spare-parts
dan lainnya 95.305 95.460 and others
Total 255.838 380.734 Total
Penyisihan penurunan nilai Allowance for impairment
persediaan (2.366) (6.616) of inventories
Neto 253.472 374.118 Net
Mutasi penyisihan penurunan nilai persediaan adalah Movements in allowance for impairment of inventories is
sebagai berikut: as follows:
2023 2022
Saldo awal 6.616 4.969 Beginning balance
Penyisihan (pembalikan) (4.250) 1.647 Allowance (reversal)
Saldo Akhir 2.366 6.616 Ending Balance
Berdasarkan penelaahan terhadap kondisi persediaan Based on a review of the condition of the inventories at
pada akhir tahun, manajemen berkeyakinan bahwa the end of the year, management believed that the
penyisihan penurunan nilai persediaan adalah cukup. allowance for impairment of inventories was adequate.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan As of December 31, 2023 and 2022, the Company and
dan Lontar telah mengasuransikan persediaan dan aset Lontar had insured their inventories and fixed assets for
tetap terhadap semua risiko (Catatan 15). all risks (Note 15).
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, persediaan As of December 31, 2023 and 2022, certain inventories
tertentu milik Perusahaan dan Lontar digunakan sebagai owned by the Company and Lontar are used as
jaminan atas pinjaman bank jangka pendek dan collateral for certain short-term bank loans and long-term
pinjaman bank jangka panjang tertentu (Catatan 19 dan bank loans (Notes 19 and 27), and short-term and long-
27), serta utang Murabahah dan pembiayaan term Murabahah payables and Musyarakah financing
Musyarakah jangka pendek dan jangka panjang tertentu (Notes 20 and 28).
(Catatan 20 dan 28).
9. UANG MUKA 9. ADVANCES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Pemasok 120.704 133.837 Suppliers
Karyawan 2.560 2.675 Employees
Lain-lain 2.587 2.666 Others
Subtotal 125.851 139.178 Subtotal
Pihak berelasi (Catatan 41g) Related parties (Note 41g)
PT Wirakarya Sakti 64.787 50.424 PT Wirakarya Sakti
Total 190.638 189.602 Total
41
Page 52
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
9. UANG MUKA (Lanjutan) 9. ADVANCES (Continued)
Uang muka kepada pihak berelasi masing-masing Advance to a related party represents 0.86% and 0.72%
sebesar 0,86% dan 0,72% dari total aset konsolidasian of the total consolidated assets as of December 31, 2023
pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022. and 2022, respectively.
10. BIAYA DIBAYAR DIMUKA 10. PREPAID EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Asuransi 40.462 23.285 Insurance
Sewa 225 95 Rent
Lain-lain 10.805 2.786 Others
Total 51.492 26.166 Total
11. ASET LANCAR LAINNYA 11. OTHER CURRENT ASSETS
Akun ini terdiri dari : This account consist of :
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Kas di bank Cash in bank
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 49.168 45.527 (Persero) Tbk
PT Bank Tabungan Negara PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk 2.495 - (Persero) Tbk
Total kas di bank 51.663 45.527 Total cash in bank
Deposito berjangka Time deposits
PT Bank Pan Indonesia Tbk 17.392 17.314 PT Bank Pan Indonesia Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 13.500 13.500 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 10.950 10.950 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 2.000 2.000 PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank Mega Tbk 1.745 1.710 PT Bank Mega Tbk
Total deposito berjangka 45.587 45.474 Total time deposits
Investasi jangka pendek Short-term investment
World Resources Investment World Resources Investment
Fund 757.945 644.903 Fund
Subtotal - pihak ketiga 855.195 735.904 Subtotal - third parties
Pihak berelasi (Catatan 41e) Related parties (Note 41e)
Kas di bank Cash in bank
PT Bank Sinarmas Tbk*) 29 223 PT Bank Sinarmas Tbk*)
Investasi jangka pendek Short-term investment
Surat berharga 94.821 80.426 Marketable securities
Danamas Stabil 4.716 4.377 Danamas Stabil
Total investasi jangka pendek 99.537 84.803 Total short-term investments
Subtotal - pihak berelasi 99.566 85.026 Subtotal - related parties
Total 954.761 820.930 Total
42
Page 53
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
11. ASET LANCAR LAINNYA (Lanjutan) 11. OTHER CURRENT ASSETS (Continued)
Kisaran bunga tahunan deposito berjangka adalah Annual interest rate of time deposits ranged as follows:
sebagai berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 4,25% - 5,75% 3,50% - 4,25% Indonesian Rupiah
Dolar AS 0,20% - 2,25% 0,20% - 1,00% US Dollar
Rincian aset lancar lainnya berdasarkan mata uang Detail of other current assets based on currencies is as
adalah sebagai berikut: follows:
2023 2022
Dolar AS 847.092 730.603 US Dollar
Rupiah Indonesia 107.669 90.327 Indonesian Rupiah
Total 954.761 820.930 Total
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, deposito As of December 31, 2023 and 2022, certain time
berjangka tertentu digunakan sebagai jaminan atas deposits are pledged as collateral for the bank loans
pinjaman bank yang diperoleh dari bank tersebut obtained from such banks (Notes 19 and 27).
(Catatan 19 dan 27).
Investasi jangka pendek terdiri dari surat berharga atas Short-term investments consists of marketable securities
efek yang tercatat di bursa dan investasi reksadana. listed in stock exchange and reksadana investment. Net
Perubahan neto nilai wajar surat berharga dan investasi changes in fair values of this marketable securities and
reksadana ini diukur pada nilai wajar melalui laba rugi. reksadana investment were measured at fair value
Nilai wajar surat berharga dan investasi reksadana ini through profit or loss. Fair values of these marketable
berdasarkan penawaran yang berlaku pada pasar aktif. securities and reksadana investment were based on their
bid price in an active market.
Jumlah penyertaan investasi jangka pendek Danamas The balance of short-term investment Danamas Stabil in
Stabil pada PT Sinarmas Asset Management*) adalah PT Sinarmas Asset Management*) amounted to Rp72.7
sebesar Rp72,7 miliar (setara dengan USD4,7 juta), billion (equivalent to USD4.7 million) with 16.0 million
dengan 16,0 juta unit penyertaan dan Nilai Aset Neto per units and Net Asset Value of Rp4,546 per unit as of
unit sebesar Rp4.546 pada tanggal 31 Desember 2023 December 31, 2023 and Rp68.8 billion (equivalent to
dan Rp68,8 miliar (setara dengan USD4,4 juta), dengan USD4.4 million) with 16.0 million units and Net Asset
16,0 juta unit penyertaan dan Nilai Aset Neto per unit Value of Rp4,305 per unit as of December 31, 2022.
sebesar Rp4.305 pada tanggal 31 Desember 2022.
Jumlah penyertaan investasi jangka pendek World The balance of short-term investment in World
Resources Investment Fund adalah sebesar USD757,9 Resources Investment Fund amounted to USD757.9
juta dengan 538.248 unit penyertaan dan Nilai Aset million with 538,248 units and Net Asset Value of
Neto per unit sebesar USD1.408,17 pada tanggal USD1,408.17 per unit as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan USD644,9 juta dengan 486.407 USD644.9 million with 486,407 units and Net Asset
unit penyertaan dan Nilai Aset Neto per unit sebesar Value of USD1,325.85 per unit as of December 31, 2022.
USD1.325,85 pada tanggal 31 Desember 2022.
Jumlah penyertaan investasi jangka pendek surat The balance of short-term investment in marketable
berharga pada PT Sinarmas Multi Artha Tbk*) sebesar securities of PT Sinarmas Multi Artha Tbk*) amounted to
Rp1,5 triliun (setara dengan USD94,8 juta), dengan Rp1.5 trillion (equivalent to USD94.8 million), with
100.811.000 saham pada tanggal 31 Desember 2023 100,811,000 shares as of December 31, 2023 and
dan sebesar Rp1,3 triliun (setara dengan USD80,4 juta), amounted to Rp1.3 trillion (equivalent to USD80.4
dengan 100.811.000 saham pada tanggal 31 Desember million), with 100,811,000 shares as of December 31,
2022. 2022.
43
Page 54
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
11. ASET LANCAR LAINNYA (Lanjutan) 11. OTHER CURRENT ASSETS (Continued)
Keuntungan atas perubahan nilai wajar penyertaan Gain on changes in fair value of short-term investments
investasi jangka pendek masing-masing sebesar amounted to USD53.1 million and USD41.5 million for
USD53,1 juta dan USD41,5 juta untuk tahun yang the years ended December 31, 2023 and 2022,
berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan respectively.
2022.
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
12. PIUTANG PIHAK BERELASI 12. DUE FROM RELATED PARTIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
APP International Finance APP International Finance
BVI (III) Limited 216.484 223.135 BVI (III) Limited
Asia Pulp & Paper Co. Ltd. 37.931 37.931 Asia Pulp & Paper Co. Ltd.
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 939 967 USD1 million)
Total 255.354 262.033 Total
Penyisihan penurunan nilai (16.172) (15.137) Allowance for impairment
Neto 239.182 246.896 Net
Rincian piutang pihak berelasi berdasarkan mata uang Detail of due from related parties based on currencies is
adalah sebagai berikut: as follows:
2023 2022
Dolar AS 238.618 246.342 US Dollar
Rupiah Indonesia 564 554 Indonesian Rupiah
Total 239.182 246.896 Total
Mutasi penyisihan kerugian penurunan nilai piutang Movements in the allowance for impairment loss due
pihak berelasi adalah sebagai berikut: from related parties are as follows:
2023 2022
Saldo awal 15.137 14.325 Beginning balance
Penyisihan 1.035 812 Allowance
Saldo Akhir 16.172 15.137 Ending Balance
Perusahaan dan Entitas Anak telah menerapkan The Company and Subsidiaries have applied the
metode yang disederhanakan untuk menghitung simplified approach to provide for expected credit losses
kerugian kredit ekspektasian sesuai dengan PSAK prescribed by PSAK No. 71 which permits the use of the
No. 71 yang mengizinkan penggunaan cadangan lifetime expected loss provision for all due from related
kerugian ekspektasian seumur hidup untuk seluruh parties.
piutang pihak berelasi.
44
Page 55
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
12. PIUTANG PIHAK BERELASI (Lanjutan) 12. DUE FROM RELATED PARTIES (Continued)
Piutang dari APP International Finance BVI (III) Limited Due from APP International Finance BVI (III) Limited
(“APP BVI III”), pihak berelasi, sehubungan wesel bayar (“APP BVI III”), a related party, mainly relates to the note
yang dikeluarkan oleh APP International Finance issued by APP International Finance Company BV (“APP
Company BV (“APP Finance”) dan dijamin oleh Lontar Finance”) and guaranteed by Lontar to exchange its
untuk digantikan dengan utang baru dalam bentuk Multi existing claims with the new loan in the form of Multi
Lender Credit Agreement (“MLCA”) atau dengan wesel Lender Credit Agreement (“MLCA”) or notes to be issued
bayar yang dikeluarkan oleh Lontar (“Wesel Bayar”) by Lontar (“Notes Payable”) with new terms and
dengan syarat dan ketentuan yang baru. conditions.
Piutang pihak berelasi merupakan piutang tanpa bunga Due from related parties represent non-interest bearing
dan tidak memiliki jangka waktu pembayaran tetap. receivables with no fixed repayment schedule.
Perusahaan dan Entitas Anak mengungkapkan transaksi The Company and Subsidiaries disclose transactions
dengan pihak-pihak berelasi. Transaksi ini dilakukan with related parties. These transactions are carried out
berdasarkan persyaratan yang disetujui oleh kedua based on the terms agreed by both parties.
belah pihak.
Semua transaksi yang signifikan dengan pihak-pihak All significant transactions with related parties are
berelasi, diungkapkan dalam laporan keuangan disclosed in the consolidated financial statements.
konsolidasian.
Manajemen Perusahaan dan Entitas Anak berkeyakinan The managements of the Company and Subsidiaries
bahwa cadangan kerugian penurunan nilai piutang pihak believed that the provision for due from related parties
berelasi telah memadai untuk menutup kerugian atas impairment is adequate to cover losses from uncollectible
piutang usaha tidak tertagih. accounts.
Piutang pihak berelasi masing-masing sebesar 3,16% Due from related parties represents 3.16% and 3.54% of
dan 3,54% dari total aset konsolidasian pada tanggal the total consolidated assets as of December 31, 2023
31 Desember 2023 dan 2022. and 2022, respectively.
13. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI 13. INVESTMENT IN AN ASSOCIATE
Rincian akun ini adalah sebagai berikut: The details of this account are as follows:
Persentase Kepemilikan/ Jumlah Tercatat/
Percentage of Ownership Carrying Amount
31 Desember / December 31, 31 Desember / December 31,
2023 2022 2023 2022
PT OKI Pulp & Paper Mills (OKI) 49,08% 49,08% 1.944.866 1.779.072 PT OKI Pulp & Paper Mills (OKI)
NTPM Holdings Berhad (NTPM) 22,42% - 30.289 - NTPM Holdings Berhad (NTPM)
Total 1.975.155 1.779.072
Perubahan jumlah tercatat investasi pada entitas Changes in carrying amount of investment in an
asosiasi adalah sebagai berikut: associate is as follows:
2023 2022
Saldo awal 1.779.072 1.392.249 Beginning balance
Tambahan investasi 30.508 - Additional investment
Bagian atas laba neto entitas Share in net profit
asosiasi tahun berjalan 165.418 387.586 of an associate for the year
Bagian atas penghasilan (rugi) Share on other comprehensive
komprehensif lain entitas asosiasi 157 (763) income (loss) of an associate
Saldo Akhir 1.975.155 1.779.072 Ending Balance
45
Page 56
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
13. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI (Lanjutan) 13. INVESTMENT IN AN ASSOCIATE (Continued)
Informasi keuangan OKI adalah sebagai berikut: Financial information of OKI is as follows:
2023 2022
Total aset 7.291.064 6.497.389 Total assets
Total liabilitas 3.329.610 2.873.739 Total liabilities
Laba neto 337.293 789.555 Net profit
Informasi keuangan NTPM adalah sebagai berikut: Financial information of NTPM is as follows:
2023 2022
Total aset 223.917 - Total assets
Total liabilitas 114.387 - Total liabilities
Rugi neto (555) - Net loss
Grand Ventures Investment Holding (BVI) Limited Grand Ventures Investment Holding (BVI) Limited
(“GV Holding BVI”) adalah entitas asosiasi yang (“GV Holding BVI”) is an associate entity invested
investasinya dilakukan melalui Excel International (BVI) through Excel International (BVI) Limited and Grand
Limited dan Grand Ventures Limited sebesar 45% atau Ventures Limited amounted 45% or USD450 (full
USD450 (angka penuh) dan berlokasi di British Virgin amount) and located in British Virgin Island.
Island. GV Holding BVI didirikan pada bulan November GV Holding BVI was established in November 2023 and
2023 dan merupakan sebuah perusahaan investasi. is an investment company.
14. ASET HAK GUNA 14. RIGHT-OF-USE ASSETS
Perusahaan dan Entitas Anak menyewa beberapa aset The Company and Subsidiaries lease several assets
termasuk tanah, bangunan, mesin dan peralatan pabrik including land, office building, machinery and factory
dan peralatan transportasi yang memiliki masa sewa equipment and transportation equipment with the lease
antara tiga (3) sampai dengan lima (5) tahun. terms being between three (3) to five (5) years.
Aset hak guna pada tanggal 31 Desember 2023 dan Right-of-use asset as of December 31, 2023 and 2022 is
2022 adalah sebagai berikut: as follows:
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Reklasifikasi/ Balance as of
January 1, Penambahan/ Reclassifi- December 31,
2023 Addition cations 2023
Biaya Perolehan Acquisition Costs
Tanah 2.144 - - 2.144 Land
Bangunan 637 - - 637 Building
Mesin dan peralatan Machinery and
pabrik 7.302 - - 7.302 factory equipment
Peralatan transportasi 23 - - 23 Transportation equipment
Total 10.106 - - 10.106 Total
46
Page 57
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
14. ASET HAK GUNA (Lanjutan) 14. RIGHT-OF-USE ASSETS (Continued)
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Reklasifikasi/ Balance as of
January 1, Penambahan/ Reclassifi- December 31,
2023 Addition cations 2023
Accumulated
Akumulasi Penyusutan Depreciation
Tanah 2.144 - - 2.144 Land
Bangunan 637 - - 637 Building
Mesin dan peralatan Machinery and
pabrik 497 292 - 789 factory equipment
Peralatan transportasi 10 6 - 16 Transportation equipment
Total 3.288 298 - 3.586 Total
Jumlah Tercatat 6.818 6.520 Carrying Amounts
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Reklasifikasi/ Balance as of
January 1, Penambahan/ Reclassifi- December 31,
2022 Addition cations 2022
Biaya Perolehan Acquisition Costs
Tanah 2.144 - - 2.144 Land
Bangunan 637 - - 637 Building
Mesin dan peralatan Machinery and
pabrik 10.167 - (2.865) 7.302 factory equipment
Peralatan transportasi 23 - - 23 Transportation equipment
Total 12.971 - (2.865) 10.106 Total
Accumulated
Akumulasi Penyusutan Depreciation
Tanah 1.997 147 - 2.144 Land
Bangunan 514 123 - 637 Building
Mesin dan peralatan Machinery and
pabrik 495 365 (363) 497 factory equipment
Peralatan transportasi 4 6 - 10 Transportation equipment
Total 3.010 641 (363) 3.288 Total
Jumlah Tercatat 9.961 6.818 Carrying Amounts
Laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain The consolidated statements of profit or loss and other
konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal comprehensive income for the years ended
31 Desember 2023 dan 2022 menyajikan saldo-saldo December 31, 2023 and 2022 show the following
berikut berkaitan dengan sewa: amounts related to leases:
2023 2022
Penyusutan aset hak guna Depreciation of right-of-use assets
Beban pabrikasi 298 330 Manufacturing overhead
Beban umum dan General and administrative
administrasi (Catatan 37) - 311 expenses (Note 37)
Beban bunga 277 37 Interest expense
47
Page 58
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
15. ASET TETAP 15. FIXED ASSETS
Saldo dan mutasi aset tetap adalah sebagai berikut: Balances and movements of fixed assets are as follows:
Saldo Saldo
1 Januari/ Perolehan dari Selisih kurs 31 Desember/
Balance as of Anak Perusahaan/ Reklasifikasi/ Penjabaran/ Balance as of
January 1, Additions from Penambahan/ Pengurangan/ Reclassifi- Translations December 31,
2023 Subsidiary Additions Deductions cations Adjustments 2023
Biaya Perolehan Acquisition Costs
Pemilikan langsung Direct ownership
Hak atas tanah 304.088 28.641 3.562 - - 585 336.876 Land rights
Buildings and
Bangunan dan prasarana 541.375 8.481 82 21 10.528 173 560.618 improvements
Machinery and
Mesin dan peralatan pabrik 4.287.958 17.341 1.130 4.741 44.599 354 4.346.641 factory equipment
Perabot dan peralatan Furniture, fixtures and
kantor 80.747 88 522 753 808 2 81.414 office equipment
Peralatan transportasi 13.770 58 6 463 3 1 13.375 Transportation equipment
Aset dalam pembangunan 76.061 - 78.718 - (55.938) - 98.841 Assets under construction
Total biaya perolehan 5.303.999 54.609 84.020 5.978 - 1.115 5.437.765 Total acquisition cost
Accumulated
Akumulasi Penyusutan Depreciation
Pemilikan langsung Direct ownership
Buildings and
Bangunan dan prasarana 388.047 2.325 14.368 - - 83 404.823 improvements
Machinery and factory
Mesin dan peralatan pabrik 2.542.981 4.986 137.408 1.951 - (491) 2.682.933 equipment
Perabot dan peralatan Furniture, fixtures and
kantor 72.055 88 3.363 672 - 336 75.170 office equipment
Peralatan transportasi 13.641 30 133 463 - 1 13.342 Transportation equipment
Total Akumulasi Total Accumulated
Penyusutan 3.016.724 7.429 155.272 3.086 - (71) 3.176.268 Depreciation
Jumlah Tercatat 2.287.275 2.261.497 Carrying Amounts
Saldo Saldo
1 Januari/ 31 Desember/
Balance as of Reklasifikasi/ Balance as of
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reclassifi- December 31,
2022 Additions Deductions cations 2022
Biaya Perolehan Acquisition Costs
Pemilikan langsung Direct ownership
Hak atas tanah 302.041 2.047 - - 304.088 Land rights
Buildings and
Bangunan dan prasarana 527.018 449 - 13.908 541.375 improvements
Machinery and
Mesin dan peralatan pabrik 4.177.842 285 - 109.831 4.287.958 factory equipment
Perabot dan peralatan Furniture, fixtures and
kantor 79.984 561 4 206 80.747 office equipment
Peralatan transportasi 13.856 - 86 - 13.770 Transportation equipment
Aset dalam pembangunan 128.002 69.139 - (121.080) 76.061 Assets under construction
Total biaya perolehan 5.228.743 72.481 90 2.865 5.303.999 Total acquisition cost
Accumulated
Akumulasi Penyusutan Depreciation
Pemilikan langsung Direct ownership
Buildings and
Bangunan dan prasarana 375.038 13.009 - - 388.047 improvements
Machinery and factory
Mesin dan peralatan pabrik 2.405.339 137.279 - 363 2.542.981 equipment
Perabot dan peralatan Furniture, fixtures and
kantor 68.902 3.154 1 - 72.055 office equipment
Peralatan transportasi 13.333 394 86 - 13.641 Transportation equipment
Total Akumulasi Total Accumulated
Penyusutan 2.862.612 153.836 87 363 3.016.724 Depreciation
Jumlah Tercatat 2.366.131 2.287.275 Carrying Amounts
48
Page 59
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
15. ASET TETAP (Lanjutan) 15. FIXED ASSETS (Continued)
Pembebanan penyusutan adalah sebagai berikut: Depreciation expenses are charged as follows:
2023 2022
Beban pabrikasi 149.599 150.992 Manufacturing overhead
Beban penjualan (Catatan 37) 376 592 Selling expenses (Note 37)
Beban umum dan administrasi General and administrative
(Catatan 37) 5.297 2.252 expenses (Note 37)
Total 155.272 153.836 Total
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, aset tetap As of December 31, 2023 and 2022, certain fixed assets
tertentu digunakan sebagai jaminan untuk pinjaman bank are used as collateral for certain short-term and long-
jangka pendek dan jangka panjang tertentu (Catatan 19 term bank loans (Notes 19 and 27), and certain
dan 27), serta utang Murabahah dan pembiayaan Murabahah payables and Musyarakah financing (Notes
Musyarakah tertentu (Catatan 20 dan 28). 20 and 28).
Rincian aset dalam pembangunan pada tanggal Detail of assets under construction as of
31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai berikut: December 31, 2023 and 2022 is as follows:
2023
Bangunan dan Estimasi Tahun
Prasarana/ Penyelesaian/
Persentase Building and Mesin/ Estimated Year Percentage of
Penyelesaian (%) Improvements Machinery Total of Completion Completion (%)
0 - 50 2.813 28.900 31.713 2024 - 2026 0 - 50
51 - 75 836 12.245 13.081 2024 - 2026 51 - 75
76 - 100 8.872 45.175 54.047 2024 - 2026 76 - 100
Total 12.521 86.320 98.841 Total
2022
Bangunan dan Estimasi Tahun
Prasarana/ Penyelesaian/
Persentase Building and Mesin/ Estimated Year Percentage of
Penyelesaian (%) Improvements Machinery Total of Completion Completion (%)
0 - 50 2.580 20.839 23.419 2023 - 2026 0 - 50
51 - 75 777 13.195 13.972 2023 - 2026 51 - 75
76 - 100 5.727 32.943 38.670 2022 - 2026 76 - 100
Total 9.084 66.977 76.061 Total
Total kapitalisasi biaya pinjaman yang berakhir pada Total capitalized borrowing cost for periods ended
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah masing- December 31, 2023 and 2022 amounted to USD6.2
masing sebesar USD6,2 juta dan USD8,5 juta. million and USD8.5 million, respectively.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, Perusahaan As of December 31, 2023 and 2022, the Company and
dan Lontar telah mengasuransikan aset tetap (tidak Lontar had insured their fixed assets (excluding land
termasuk hak atas tanah) dan persediaan terhadap rights) and inventories against all risks with total sum
semua risiko dengan nilai pertanggungan masing-masing insured of USD5.1 billion and USD5.0 billion,
sebesar USD5,1 miliar dan USD5,0 miliar. respectively.
Manajemen berkeyakinan bahwa nilai pertanggungan The management believed that the insurance coverage
tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian was adequate to cover any possible losses arising on
yang timbul atas aset yang dipertanggungkan. insured assets.
49
Page 60
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
15. ASET TETAP (Lanjutan) 15. FIXED ASSETS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, jumlah As of December 31, 2023 and 2022, the gross carrying
tercatat bruto aset tetap yang telah disusutkan penuh amount of fully depreciated fixed assets that were still in
dan masih digunakan masing-masing adalah sebesar use amounted to USD916.8 million, and USD721.7
USD916,8 juta, dan USD721,7 juta. million, respectively.
Berdasarkan evaluasi manajemen, tidak terdapat Based on an evaluation by the management, there was
penurunan nilai aset tetap. no indication of impairment on its fixed assets.
16. JAMINAN PEMBELIAN JANGKA PANJANG 16. GUARANTEE FOR LONG-TERM PURCHASES
Rincian akun ini adalah sebagai berikut: The details of this account are as follows:
2023 2022
PT Wirakarya Sakti 76.576 76.576 PT Wirakarya Sakti
Dikurangi penyisihan kerugian
penurunan nilai (5.129) (4.972) Less allowance for impairment loss
Total 71.447 71.604 Total
Mutasi penyisihan kerugian penurunan nilai jaminan Movements in the allowance for impairment loss of
pembelian jangka panjang adalah sebagai berikut: guarantee for long-term purchases as follows:
2023 2022
Saldo awal 4.972 4.491 Beginning balance
Penyisihan selama tahun berjalan 157 481 Allowance during the year
Saldo Akhir 5.129 4.972 Ending Balance
Jaminan pembelian jangka panjang merupakan uang Guarantee for long-term purchases represent advances
muka pada pihak berelasi yang terdiri dari uang muka to related party, consisting of advances from Lontar to
yang diberikan oleh Lontar kepada PT Wirakarya Sakti PT Wirakarya Sakti (“WKS”), wood suppliers for pulp
(“WKS”), pemasok kayu untuk produksi bubur kertas production for Lontar, in accordance with the pulpwood
bagi Lontar sesuai dengan perjanjian pembelian kayu purchase agreement between WKS and Lontar dated
antara Lontar dan WKS tanggal 27 Januari 1995. January 27, 1995. This agreement was amended and
Perjanjian tersebut mengalami perubahan pada tanggal restated on January 18, 2001 and is valid for thirty (30)
18 Januari 2001 dan berlaku untuk tiga puluh (30) tahun years from the amendment date. Under this agreement,
sejak tanggal perubahan perjanjian. Berdasarkan Lontar is required to provide financing to WKS to allow
perjanjian tersebut, Lontar diwajibkan untuk WKS to undertake the reforestation and plantation
menyediakan dana yang mencukupi bagi WKS untuk development program in order to ensure the continuity of
program reboisasi dan pengembangan hutan serta untuk Lontar’s future wood requirements for pulp production.
menjamin kesinambungan pasokan kayu kepada Lontar
untuk kebutuhan produksi bubur kertas.
Pada tanggal 3 Desember 2001, Lontar menandatangani On December 3, 2001, Lontar entered into an agreement
perjanjian dengan WKS yang antara lain menyatakan with WKS, which stipulates that the advance paid to
bahwa uang muka yang diberikan kepada WKS tidak WKS shall not be off-set against Lontar’s payment
akan dikompensasikan dengan pembayaran utang atas obligation from the purchase of pulpwood from WKS in
pembelian kayu dari WKS di masa yang akan datang. the future. In accordance with the debt restructuring
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang dan agreement and the agreement between Lontar and WKS
perjanjian antara Lontar dan WKS tanggal dated January 16, 2006, whereby both parties agreed
16 Januari 2006 dimana dalam perjanjian tersebut para that (i) the purpose of the advance is to guarantee the
pihak menyetujui bahwa (i) uang muka dimaksud long-term supply of raw materials to Lontar; and (ii) the
dipergunakan sebagai jaminan kelangsungan advance shall remain outstanding for the entire
penyediaan bahan baku jangka panjang kepada Lontar restructuring term between Lontar and its creditors.
dan, (ii) uang muka akan tetap terutang selama jangka
waktu restrukturisasi pinjaman antara Lontar dengan
para kreditur.
50
Page 61
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
16. JAMINAN PEMBELIAN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 16. GUARANTEE FOR LONG-TERM PURCHASES
(Continued)
Perusahaan dan Entitas Anak telah menerapkan metode The Company and Subsidiaries applied the simplified
yang disederhanakan untuk menghitung kerugian kredit approach to provide for expected credit losses
ekspektasian sesuai dengan PSAK No. 71 yang prescribed by PSAK No. 71, which permits the use of the
mengizinkan penggunaan cadangan kerugian lifetime expected loss provision for all guarantee for long-
ekspektasian seumur hidup untuk seluruh jaminan term purchase - related party.
pembelian jangka panjang - pihak berelasi.
Manajemen Perusahaan dan Entitas Anak berkeyakinan The Company and Subsidiaries’ management believed
bahwa cadangan kerugian penurunan nilai jaminan telah that the provision for guarantee impairment was
memadai untuk menutup kerugian atas jaminan tidak adequate to cover losses from uncollectible guarantee.
tertagih.
17. GOODWILL 17. GOODWILL
Pada tanggal 9 Januari 2023, Lontar telah melakukan On January 9, 2023, Lontar has acquired PT Agra
pengambilalihan terhadap PT Agra Bareksa Indonesia Bareksa Indonesia based on the Deed of Statement of
berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Sirkuler Para Circular Resolution of the Shareholders of PT Agra
Pemegang Saham Perseroan Terbatas PT Agra Bareksa Bareksa Indonesia Limited Liability Company
Indonesia Nomor 16 tanggal 9 Januari 2023 dibuat Shareholders Number 16 dated January 9, 2023 of
dihadapan Darmawan Tjoa, S.H, S.E, Notaris di Jakarta, Darmawan Tjoa, S.H, S.E, Notary in Jakarta, as
sebagaimana telah disampaikan kepada Kementerian submitted to the Ministry of Law and Human Rights
Hukum dan Hak Asasi Manusia berdasarkan Surat based on the Letter of Acceptance of Notification of Data
Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Data Nomor Changes Number AHU.AH.01.09.0007782 dated 9
AHU.AH.01.09.0007782 tanggal 9 Januari 2023. Nilai January, 2023. The value of the acquisition transaction
transaksi pengambilalihan berdasarkan Akta Jual Beli based on the Deed of Sale and Purchase dated January
tanggal 9 Januari 2023 adalah sebesar Rp2,1 triliun 9, 2023 amounted to Rp2.1 trillion, equivalent to
ekuivalen dengan USD135,3 juta. USD135.3 million.
Jumlah yang diakui atas aset teridentifikasi yang Recognized amounts of identifiable assets acquired and
diperoleh dan liabilitas yang diambil alih sebagai berikut: liabilities assumed are as follows:
Dalam jutaan Rupiah Indonesia/
In million of Indonesia Rupiah
31 Desember 2022/
December 31, 2022
Kas dan setara kas 4.423 Cash and cash equivalents
Persediaan 9.616 Inventory
Beban dibayar dimuka 490 Prepaid expenses
Pajak dibayar dimuka 1 Prepaid tax
Aset tetap - neto 742.192 Fixed assets - net
Total Aset 756.722 Total Assets
Utang lain-lain (157) Other payables
Aset teridentifikasi neto 756.565 Net identifiable assets
Kepentingan nonpengendali - Non-controlling interest
Goodwill 1.350.515 Goodwill
Total harga perolehan 2.107.080 Total acquisition price
51
Page 62
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
17. GOODWILL (Lanjutan) 17. GOODWILL (Continued)
Transaksi ini dibukukan dengan metode akuisisi yang The transactions were accounted for using the acquisition
menimbulkan goodwill sebesar Rp1,35 triliun (setara method which resulted to goodwill amounting to Rp1.35
dengan USD87,2 juta). trillion (equivalent to USD87.2 million).
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Based on the Deed of Shareholders Resolution of
Pemegang Saham PT Agra Bareksa Indonesia Nomor PT Agra Bareksa Indonesia Number 70 dated March 16,
70 tanggal 16 Maret 2023 dibuat dihadapan Desman, 2023 made before Notary Desman, S.H., M.Hum, Notary
S.H,M.Hum, Notaris di Jakarta, PT Agra Bareksa in Jakarta, PT Agra Bareksa Indonesia changed its
Indonesia melakukan perubahan maksud dan tujuan purpose and objectives as well as increased paid-up and
serta peningkatan modal disetor dan ditempatkan yang issued capital which was entirely paid up by the
seluruhnya diambil bagian oleh Perusahaan. Company.
18. ASET TIDAK LANCAR LAINNYA 18. OTHER NON-CURRENT ASSETS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Uang muka pembelian aset tetap 140.998 112.614 Advance for purchase fixed assets
Uang jaminan 3.689 3.609 Guarantee deposits
Uang muka investasi - 135.000 Advances for investment
Lain-lain 609 681 Others
Total 145.296 251.904 Total
Uang muka investasi merupakan pembayaran uang Advances for investment represent the advance
muka pengambilalihan PT Agra Bareksa Indonesia oleh payments for acquired PT Agra Bareksa Indonesia by
Lontar pada tanggal 31 Desember 2022. Lontar as of December 31, 2022.
Uang muka pembelian aset tetap merupakan Advances for purchase of fixed assets represent
pembayaran uang muka pembelian mesin untuk advance payments for purchases of machinery for
perluasan di pabrik. expansion in mills.
Uang jaminan merupakan jaminan untuk penggunaan Guarantee deposits represent deposit for electricity
listrik pabrik, liabilitas sewa dan sewa gedung kantor dan usage at the factory, lease liabilities, office rent and
lainnya. others.
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK 19. SHORT-TERM BANK LOANS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 196.806 186.213 (Persero) Tbk
PT Bank Danamon Indonesia Tbk 69.194 70.000 PT Bank Danamon Indonesia Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk 50.000 50.000 PT Bank CIMB Niaga Tbk
UOB Kay Hian Credit Pte. Ltd. 50.000 65.088 UOB Kay Hian Credit Pte. Ltd.
PT Bank Pan Indonesia Tbk 49.556 40.181 PT Bank Pan Indonesia Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 42.431 6.817 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 41.800 31.032 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank KEB Hana Indonesia 30.000 30.000 PT Bank KEB Hana Indonesia
PT Bank Mayapada International Tbk 20.849 - PT Bank Mayapada International Tbk
52
Page 63
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
2023 2022
PT Bank Woori Saudara PT Bank Woori Saudara
Indonesia 1906 Tbk 20.000 20.000 Indonesia 1906 Tbk
PT Bank Ganesha Tbk 19.460 - PT Bank Ganesha Tbk
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk 12.475 - PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
PT Bank Oke Indonesia Tbk 6.487 6.357 PT Bank Oke Indonesia Tbk
PT Bank Mizuho Indonesia 4.407 9.658 PT Bank Mizuho Indonesia
PT Bank Mega Tbk 3.243 3.178 PT Bank Mega Tbk
Total 616.708 518.524 Total
Rincian pinjaman bank jangka pendek berdasarkan mata Detail of short-term bank loans based on currencies is as
uang adalah sebagai berikut: follows:
2023 2022
Dolar AS 264.022 347.365 US Dollar
Rupiah Indonesia 351.846 169.722 Indonesian Rupiah
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 840 1.437 USD1 million)
Total 616.708 518.524 Total
a. Berikut ini adalah pinjaman bank jangka pendek a. The following were the short-term bank loans of the
Perusahaan dan Lontar: Company and Lontar:
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk
Perusahaan dan Lontar dapat menggunakan fasilitas The Company and Lontar may use credit facilities
kredit yang telah diberikan oleh PT Bank Rakyat from PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (“BRI”)
Indonesia (Persero) Tbk (“BRI”) kepada Purinusa, to Purinusa, as follows:
yaitu sebagai berikut:
- Fasilitas LC/SKBDN Line untuk Perusahaan dan - LC/SKBDN Line facility for the Company and
Lontar masing-masing sebesar USD200,0 juta Lontar amounted to USD200.0 million and
dan USD45,0 juta. USD45.0 million, respectively.
- Fasilitas Bank Garansi/Standby Letter of Credit - Bank Guarantee/Standby Letter of Credit
(“BG/SBLC”) untuk Perusahaan dan Lontar (“BG/SBLC”) facility for the Company and Lontar
masing-masing sebesar USD41,5 juta dan amounted to USD41.5 million and USD36.5 million,
USD36,5 juta (interchangeable dengan fasilitas respectively (interchangeable with LC/SKBDN line
LC/SKBDN Line). facility).
- Fasilitas SCF A/R dengan plafon tidak melebihi - SCF A/R facility with the maximum plafond at
USD256,3 juta yang dapat digunakan oleh amount of USD256.3 million and which can be
Perusahaan, Lontar dan OKI. used by the Company, Lontar and OKI.
- Fasilitas Commercial Line dengan jumlah tidak - Commercial Line facility with the maximum amount
melebihi USD22,0 juta (interchangeable dengan USD22.0 miilion (interchangeable with SCF A/R)
fasilitas SCF A/R) yang dapat digunakan oleh which can be used by the Company, Lontar and
Perusahaan, Lontar dan OKI. OKI.
- Fasilitas Foreign Exchange Line dengan plafon - Foreign Exchange Line facility with maximum
tidak melebihi USD40,0 juta. plafond at amount of USD40.0 million.
Perusahaan dan Lontar memiliki fasilitas Kredit Modal The Company and Lontar have Buyer Working Capital
Kerja Buyer dari BRI masing-masing sebesar Credit facility from BRI amounted to USD100.0 million
USD100,0 juta dan USD30,0 juta (interchangeable and USD30.0 million, respectively (interchangeable
dengan fasilitas LC/SKBDN Line). with LC/SKBDN Line facility).
53
Page 64
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
Fasilitas-fasilitas tersebut berlaku sampai dengan These facilities are valid up to April 12, 2025 and are
tanggal 12 April 2025 dan dijamin dengan secured by the certain inventories, machineries
persediaan, mesin-mesin tertentu milik Perusahaan owned by the Company and Lontar, also by a
dan Lontar serta Jaminan Perusahaan dari Purinusa. Corporate Guarantee from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BRI masing-masing sebesar USD196,8 balance of loan from BRI amounted to USD196.8
juta dan USD186,2 juta. million and USD186.2 million, respectively.
PT Bank Danamon Indonesia Tbk PT Bank Danamon Indonesia Tbk
Perusahaan dan Lontar memiliki fasilitas Open The Company and Lontar have Open Account
Account Financing Buyer dari PT Bank Danamon Financing Buyer facility from PT Bank Danamon
Indonesia Tbk (“Danamon”) sebesar USD70,0 juta Indonesia Tbk (“Danamon”) amounting to USD70.0
yang berlaku sampai dengan tanggal 17 April 2024. million which valid up to April 17, 2024.
Fasilitas ini dijamin dengan mesin dan hak atas tanah This facility is secured by certain machinery and land
tertentu milik Perusahaan dan Jaminan Perusahaan rights owned by the Company and Corporate
dari Purinusa. Guarantee from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Danamon masing-masing sebesar balance of loan from Danamon amounted to USD69.2
USD69,2 juta dan USD70,0 juta. million and USD70.0 million, respectively.
UOB Kay Hian Credit Pte Ltd UOB Kay Hian Credit Pte Ltd
Perusahaan memiliki fasilitas Kredit Modal Kerja dari The Company has a Working Capital Credit facility
UOB Kay Hian Credit Pte. Ltd. (“UOBKH-Credit”) from UOB Kay Hian Credit Pte. Ltd. (“UOBKH -
sebesar USD17,0 juta. Fasilitas ini berlaku sampai Credit”) amounting to USD17.0 million. This facility is
dengan tanggal 27 Mei 2023 dan dijamin dengan aset valid up to May 27, 2023 and secured by certain
tertentu dari Purinusa. Fasilitas ini telah dilunasi oleh assets from Purinusa. This facility has fully repaid by
Perusahaan pada tanggal 31 Mei 2023. the Company on May 31, 2023.
Lontar memiliki fasilitas Kredit Modal Kerja dari Lontar has a Working Capital Credit facility from
UOBKH-Credit sebesar USD50,0 juta. Fasilitas ini UOBKH-Credit amounting USD50.0 million.This
dijamin dengan aset tertentu dari Purinusa. Fasilitas facility is secured by certain assets from Purinusa.
ini telah diperpanjang sampai dengan tanggal This facility has been extended until October 25, 2024.
25 Oktober 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari UOBKH-Credit masing-masing sebesar balance of loan from UOBKH-Credit amounted to
USD50,0 juta dan USD65,1 juta. USD50.0 million and USD65.1 million, respectively.
PT Bank Pan Indonesia Tbk PT Bank Pan Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki beberapa fasilitas kredit dari The Company has several credit facilities from
PT Bank Pan Indonesia Tbk (“Bank Panin”) berupa PT Bank Pan Indonesia Tbk (“Bank Panin”) in the
Pinjaman Berulang (“PB”) sebesar Rp350,0 miliar dan form of Revolving Loan (“PB”) at the amount of
fasilitas Pinjaman Rekening Koran ("PRK") dengan Rp350.0 billion and Overdraft ("PRK") facility with
plafon sebesar Rp35,0 miliar. Fasilitas ini telah limit Rp35.0 billion. These facilities have been
diperpanjang sampai dengan tanggal 10 September extended until September 10, 2024 and together with
2024 dan bersama-sama dengan fasilitas jangka long-term credit facility that provided by Bank Panin is
panjang yang diberikan oleh Bank Panin dijamin secured by certain machinery along with its storage,
dengan mesin tertentu beserta tempat certain time deposits owned by the Company, certain
penyimpanannya, deposito berjangka tertentu milik machinery and land rights owned by Lontar.
Perusahaan, mesin dan hak atas tanah tertentu milik
Lontar.
54
Page 65
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
Lontar memiliki fasilitas Letter of Credit (L/C) dari Lontar has a Letter Credit facility from Bank Panin
Bank Panin yang terdiri dari Sight L/C, Usance L/C, consisting of Sight L/C, Usance L/C, and UPAS L/C
dan UPAS L/C dengan plafon maksimal sebesar in the maximum plafond at amount of
USD45,0 juta. Fasilitas ini telah diperpanjang sampai USD45.0 million. This facility has been extended until
dengan tanggal 19 November 2024. Fasilitas ini November 19, 2024. This facility is secured with
dijamin dengan deposito tertentu milik Lontar. certain deposit owned by Lontar.
Pada 31 Desember 2023 dan 2022, saldo pinjaman As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
dari Bank Panin masing-masing sebesar USD49,6 balances of loans from Bank Panin amounted to
juta dan USD40,2 juta. USD49.6 million and USD40.2 million, respectively.
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Pada tanggal 31 Desember 2023, Purinusa memiliki On December 31, 2023, Purinusa has Non-Cash
fasilitas Non-Cash Loan dari PT Bank Mandiri Loan facility from PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
(Persero) Tbk (“Mandiri”) dengan jumlah tidak (“Mandiri”) with maximum amount of USD70.0 million
melebihi USD70,0 juta dan fasilitas Pembiayaan and Wesel Export Financing Non LC facility with
Wesel Ekspor Non LC dengan jumlah tidak melebihi maximum amount of USD295.0 million, that can be
USD295,0 juta, yang dapat digunakan bersama-sama used together by the Company, Lontar and OKI.
dengan Perusahaan, Lontar dan OKI. Fasilitas ini These facilities are secured by certain assets in the
dijamin dengan aset tertentu berupa tanah, mesin, form of land, machine, inventories and trade
persediaan dan piutang usaha. Fasilitas ini berlaku receivables. These facilities are valid up to
sampai dengan tanggal 10 September 2024. September 10, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Mandiri masing-masing sebesar balances of loan from Mandiri amounted to USD42.4
USD42,4 juta dan USD6,8 juta. million and USD6.8 million, respectively.
PT Bank Mayapada International Tbk PT Bank Mayapada International Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Omnibus Trade dari The Company has an Omnibus Trade facility from
Mayapada International Tbk (“Mayapada”) sebesar PT Bank Mayapada International Tbk (“Mayapada”)
Rp300,0 miliar untuk jangka waktu dua belas (12) amounting to Rp300.0 billion for a period of twelve
bulan sampai dengan 8 Agustus 2024 dan dijamin (12) months until August 8, 2024 and secured by
dengan setoran jaminan dari Perusahaan. cash margin from the Company.
Lontar memiliki fasilitas kredit Omnibus Trade dari Lontar has an Omnibus Trade facility from Mayapada
Mayapada sebesar Rp0,3 triliun untuk jangka waktu amounting to Rp0.3 trillion for the periode up to
sampai dengan tanggal 26 September 2024. September 26, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman dari As of December 31, 2023, the outstanding balances
Mayapada sebesar USD20,8 juta. of loan from Mayapada amounted to USD20.8 million.
PT Bank Mizuho Indonesia PT Bank Mizuho Indonesia
Perusahaan memiliki beberapa fasilitas kredit dari The Company has several credit facilities from
PT Bank Mizuho Indonesia (“Mizuho”) berupa PT Bank Mizuho Indonesia (“Mizuho”) in the form of
Fasilitas Wesel Diskonto (Bills Discounted Facility) Bills Discounted Facility with maximum amount
dengan jumlah maksimum sebesar USD18,75 juta USD18.75 million and Acceptance Guarantee Facility
dan Fasilitas Garansi Akseptasi (Acceptance in order to support the Company’s operations and
Guarantee Facility) untuk mendukung kegiatan usaha used together with Lontar and PT Pabrik Kertas Tjiwi
Perusahaan dan digunakan bersama dengan Lontar Kimia Tbk (“Tjiwi Kimia”), with maximum amount
dan PT Pabrik Kertas Tjiwi Kimia Tbk (“Tjiwi Kimia”), USD23.75 million. These facilities are valid up to
dengan jumlah maksimum sebesar USD23,75 juta. September 30, 2023.
Fasilitas ini berlaku sampai dengan tanggal
30 September 2023.
55
Page 66
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Mizuho masing-masing sebesar balances of loans from Mizuho amounted to USD4.4
USD4,4 juta dan USD9,7 juta. million and USD9.7 million, respectively.
b. Berikut ini adalah pinjaman bank jangka pendek b. The following were the short-term bank loans of the
Perusahaan: Company:
PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas kredit berupa fasilitas The Company has credit facility in the form of
Demand Loan sebesar USD50,0 juta dari PT Bank Demand Loan facility at the amount of USD50.0
CIMB Niaga Tbk (“CIMB Niaga”). Fasilitas ini dijamin million from PT Bank CIMB Niaga Tbk (“CIMB
dengan hak atas tanah, mesin berikut peralatan Niaga”). This facility is secured by certain land rights,
tertentu milik Perusahaan dan Jaminan Perusahaan machinery along with its equipment and also a
dari Purinusa. Fasilitas ini berlaku sampai dengan Corporate Guarantee from Purinusa. This facility is
31 Juli 2024. valid up to July 31, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari CIMB Niaga masing-masing sebesar balances of loan from CIMB Niaga amounted to
USD50,0 juta. USD50.0 million, respectively.
PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Central Asia Tbk
Perusahaan memiliki beberapa fasilitas dari PT Bank The Company has existing facilities from PT Bank
Central Asia Tbk (“BCA”) berupa fasilitas Omnibus Central Asia Tbk (“BCA”) in the form of Omnibus
Letter of Credit berupa Sight L/C, Usance L/C dan Letter of Credit facility that includes Sight L/C,
Surat Kredit Berdokumen Dalam Negeri (“SKBDN”) Usance L/C and SKBDN up to the amount of
dengan jumlah tidak melebihi USD45,0 juta. Fasilitas- USD45.0 million. These facilities are secured by
fasilitas ini dijamin dengan persediaan barang, tanah, certain inventory, land, building, machines,
bangunan, mesin, peralatan tertentu milik equipments owned by the Company and security
Perusahaan dan setoran jaminan pada BCA. Fasilitas deposit placed with BCA. These facilities can be used
ini dapat digunakan bersama-sama oleh Lontar. together with Lontar.
Perusahaan memiliki fasilitas kredit dari BCA berupa The Company has credit facility from BCA in the form
fasilitas Diskonto dengan Kondisi Khusus of Discounting Facility with Special Conditions
(sebelumnya disebut fasilitas Letter of Guarantee) (formerly known as Letter of Guarantee facility) with
dengan jumlah tidak melebihi USD40,0 juta yang maximum amount of USD40.0 million which can be
dapat digunakan bersama dengan Lontar, OKI, Tjiwi used together with Lontar, OKI, Tjiwi Kimia and
Kimia dan PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk (“Indah PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk (“Indah Kiat”).
Kiat”).
Fasilitas-fasilitas ini telah diperpanjang sampai These facilities have been extended up to
dengan tanggal 28 Februari 2025. February 28, 2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BCA masing-masing sebesar USD41,8 balances of loan from BCA amounted to USD41.8
juta dan USD31,0 juta. million and USD31.0 million, respectively.
56
Page 67
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank KEB Hana Indonesia PT Bank KEB Hana Indonesia
Perusahaan memiliki beberapa fasilitas kredit dari The Company has several credit facilities from
PT Bank KEB Hana Indonesia (“Bank Hana”) berupa PT KEB Hana Indonesia (“Bank Hana”) such as
fasilitas Demand Loan sebesar USD30,0 juta sublimit Demand Loan facility in the amount of USD30.0
dengan fasilitas L/C, SKBDN Sight & Usance sebesar million sublimit with L/C, SKBDN Sight & Usance
USD20,0 juta dan fasilitas Omnibus Export USD10,0 Facility at the amount of USD20.0 million and
juta untuk jangka waktu satu (1) tahun. Fasilitas- Omnibus Export facility at the amount of USD10.0
fasilitas ini berlaku sampai dengan tanggal 24 Juni million for the period of one (1) year. These facilities
2024 dan dijamin dengan hak atas tanah tertentu. are valid up to June 24, 2024 and secured by certain
land rights.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Bank Hana masing-masing sebesar balances of loans from Bank Hana amounted to
USD30,0 juta. USD30.0 million, respectively.
PT Bank Ganesha Tbk PT Bank Ganesha Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Short Term Loan dari The Company has Short Term Loan facility from
PT Bank Ganesha Tbk (“Ganesha”) sebesar Rp300,0 PT Bank Ganesha Tbk (“Ganesha”) amounting to
milliar. Fasilitas ini dijamin dengan mesin dan Rp300.0 billion. This facility is secured with certain
peralatan tertentu milik Perusahaan dan Jaminan machinery and equipment owned by the Company
Perusahaan dari Purinusa. Fasilitas ini berlaku and Corporate Guarantee from Purinusa. This facility
sampai dengan tanggal 26 Juni 2024. valid until June 26, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman dari As of December 31, 2023, the outstanding balance of
Ganesha sebesar USD19,5 juta. loan from Ganesha amounted to USD19.5 million.
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Non-cash Loan dari The Company has Non-cash Loan facility from
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (“BTN”) PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (“BTN”)
sebesar Rp200,0 miliar. Fasilitas ini dijamin dengan amounting to Rp200.0 billion. This facility is secured
mesin dan peralatan tertentu milik Perusahaan dan by certain machinery and equipment belonging to the
tanah tertentu dari PT Karyamas Primalestari. Company and certain land from PT Karyamas
Fasilitas ini berlaku sampai 16 Juni 2025. Primalestari. This facility is valid until June 16, 2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman dari As of December 31, 2023, the outstanding balance of
BTN sebesar USD12,5 juta. loan from BTN amounted to USD12.5 million.
PT Bank Oke Indonesia Tbk PT Bank Oke Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Fixed Loan dari The Company has Fixed Loan Credit facility from
PT Bank Oke Indonesia Tbk (“OKE”) sebesar PT Bank Oke Indonesia Tbk (“OKE”) amounting to
Rp100,0 miliar. Fasilitas ini berlaku sampai dengan Rp100.0 billion. This facility is valid up to June 30,
tanggal 30 Juni 2024 dan dijamin dengan hak atas 2024 and secured by certain land rights, building,and
tanah, bangunan dan mesin tertentu. machinery.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari OKE masing-masing sebesar USD6,5 balance of loan from OKE amounted to USD6.5
juta dan USD6,4 juta. million and USD6.4 million, respectively.
57
Page 68
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
PT Bank Mega Tbk PT Bank Mega Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Demand Loan sublimit The Company has Demand Loan facility sublimit
NWE dari PT Bank Mega Tbk (“Bank Mega”) sebesar NWE from PT Bank Mega Tbk (“Bank Mega”) at the
Rp50,0 miliar dan fasilitas L/C dan SKBDN sebesar amount of Rp50.0 billion and L/C and SKBDN facility
USD10,0 juta untuk jangka waktu sampai dengan at the amount of USD10.0 million and valid up to
tanggal 18 November 2024. Fasilitas ini dijamin November 18, 2024. These facilities are secured by
dengan persediaan milik Perusahaan dan Jaminan certain inventories owned by the Company and a
Perusahaan dari Purinusa. Corporate Guarantee from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Bank Mega masing-masing sebesar balance of loan from Bank Mega amounted to
USD3,2 juta. USD3.2 million, respectively.
PT Bank Maybank Indonesia Tbk PT Bank Maybank Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki beberapa fasilitas kredit dari The Company has several credit facilities from
PT Bank Maybank Indonesia Tbk (“BMI”) berupa PT Bank Maybank Indonesia Tbk (“BMI”) in the form
Pinjaman Promes Berulang (Account Receivables of Revolving Promes Loan (Account Receivables
(AR) Financing) sublimit LC Line / SKBDN / (AR) Financing) sublimit LC Line / SKBDN /
Negotiation / Discounting Line sampai jumlah Negotiation / Discounting Line amounted to USD50.0
setinggi-tingginya sebesar USD50,0 juta sublimit million sublimit Revolving Promes Loan (PPB)
Pinjaman Promes Berulang (PPB) sampai jumlah maximum amounted to USD20.0 million, with
setinggi-tingginya sebesar USD20,0 juta, dengan provision facility credit outstanding from time to time
ketentuan outstanding fasilitas kredit dari waktu ke as long as the facility credit period shall not exceeded
waktu selama jangka waktu fasilitas kredit tidak boleh USD50.0 million.
melebihi USD50,0 juta.
Fasilitas-fasilitas ini dijamin dengan mesin, piutang, These facilities are secured by machine, account
tanah dan bangunan tertentu serta Jaminan receivables, land and building, also by a Corporate
Perusahaan dari Purinusa. Fasilitas-fasilitas ini telah Guarantee from Purinusa. These facilities have been
diperpanjang sampai dengan tanggal 22 Februari extended until February 22, 2025.
2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BMI masing-masing sebesar nihil. balance of loan from BMI amounted to nil,
respectively.
Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia atau Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia atau
Indonesia Eximbank Indonesia Eximbank
Perusahaan memiliki fasilitas Post Shipment The Company has Post Shipment Financing facilities
Financing dari Lembaga Pembiayaan Ekspor from Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia or
Indonesia atau Indonesia Eximbank (“Eximbank”) Indonesia Eximbank (“Eximbank”) amounting to
sebesar USD35,0 juta berlaku sampai dengan tanggal USD35.0 million valid until October 29, 2024. This
29 Oktober 2024. Fasilitas ini dijamin dengan mesin facility is secured by certain machinery and account
dan piutang tertentu milik Perusahaan dan Jaminan receivables owned by the Company and Corporate
Perusahaan dari Purinusa. Guarantee from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Eximbank masing-masing sebesar nihil. balance of loan from Eximbank amounted to nil.
58
Page 69
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
19. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK (Lanjutan) 19. SHORT-TERM BANK LOANS (Continued)
c. Berikut ini adalah pinjaman bank jangka pendek c. The following were the short-term bank loans of
Lontar: Lontar:
PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk
Lontar memiliki fasilitas Kredit Modal Kerja dari Lontar has a Working Capital Credit facility from
PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk (“Woori”) PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk
sebesar USD20,0 juta dengan jangka waktu satu (1) (“Woori”) amounting to USD20.0 million with a term of
tahun. Fasilitas ini dijamin dengan hak atas tanah dan one (1) year. This facility is secured by certain land
mesin tertentu. Fasilitas ini telah diperpanjang sampai rights and machinery. This facility has been extended
dengan tanggal 16 Agustus 2024. until August 16, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Woori masing-masing sebesar USD20,0 balances of loans from Woori amounted to USD20.0
juta. million, respectively.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled their obligations under the credit
dengan perjanjian pinjaman. facility agreements.
Kisaran bunga tahunan pinjaman bank jangka pendek Annual interest rates of short-term bank loans based on
berdasarkan mata uang signifikan adalah sebagai berikut: significant currencies ranges as follows:
2023 2022
Dolar AS 5,25% - 9,15% 2,92% - 8,75% US Dollar
Rupiah Indonesia 7,75% - 10,00% 8,00% - 10,00% Indonesian Rupiah
20. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 20. SHORT-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PENDEK MUSYARAKAH FINANCING
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Utang Murabahah Murabahah payable
PT Bank CIMB Niaga Tbk 10.000 10.000 PT Bank CIMB Niaga Tbk
Pembiayaan Musyarakah Musyarakah financing
PT Bank Mega Syariah 12.325 12.078 PT Bank Mega Syariah
PT Bank Syariah Indonesia Tbk - 9.535 PT Bank Syariah Indonesia Tbk
Subtotal 12.325 21.613 Subtotal
Total 22.325 31.613 Total
Rincian utang Murabahah dan pembiayaan Musyarakah Detail of short-term Murabahah payables and
jangka pendek berdasarkan mata uang adalah sebagai Musyarakah financing based on currencies is as follows:
berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 12.325 21.613 Indonesian Rupiah
Dolar AS 10.000 10.000 US Dollar
Total 22.325 31.613 Total
59
Page 70
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
20. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 20. SHORT-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PENDEK (Lanjutan) MUSYARAKAH FINANCING (Continued)
a. Berikut ini adalah utang Murabahah jangka pendek: a. The following were the short-term Murabahah
payables:
PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas kredit berupa fasilitas The Company has credit facility in the form of
Pembiayaan Murabahah sebesar USD10,0 juta dari Financing Murabahah facility at the amount of
CIMB Niaga. Fasilitas ini dijamin dengan hak atas USD10.0 million from CIMB Niaga. This facility is
tanah, mesin berikut peralatan tertentu milik secured by certain land rights, machinery along with
Perusahaan dan Jaminan Perusahaan dari its equipment and also by a Corporate Guarantee
Purinusa. Fasilitas ini berlaku sampai dengan from Purinusa. This facility is valid up to
31 Juli 2024. July 31, 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, utang As of December 31, 2023 and 2022 the outstanding
Murabahah dari CIMB Niaga masing-masing balance of Murabahah payables from CIMB Niaga
sebesar USD10,0 juta. amounted to USD10.0 million, respectively.
b. Berikut ini adalah pembiayaan Musyarakah jangka b. The following were the short-term Musyarakah
pendek: financing:
PT Bank Mega Syariah PT Bank Mega Syariah
Perusahaan memiliki fasilitas Wa’ad/Line Facility The Company has Wa’ad/Line facility from PT Bank
dari PT Bank Mega Syariah (“Mega Syariah”) Mega Syariah (“Mega Syariah”) amounting to
sebesar Rp190,0 miliar yang berlaku sampai dengan Rp190.0 billion which are valid up to May 31, 2024.
tanggal 31 Mei 2024. Fasilitas ini dijamin dengan This facility is secured by Company’s account
piutang Perusahaan dan Jaminan Perusahaan dari receivables and Corporate Guarantee from
Purinusa. Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari Mega Syariah balance of Musyarakah financing from Mega
masing-masing sebesar USD12,3 juta dan USD12,1 Syariah amounted to USD12.3 million and USD12.1
juta. million, respectively .
PT Bank Syariah Indonesia Tbk PT Bank Syariah Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Musyarakah PDB - The Company has a PDB - Restricted Musyarakah
Restricted dari PT Bank Syariah Indonesia Tbk facility from PT Bank Syariah Indonesia Tbk (“BSI”)
(“BSI”) sebesar Rp150,0 miliar. Fasilitas ini dijamin in the amount of Rp150.0 billion. This facility is
dengan mesin dan persediaan milik Perusahaan. secured by Company's machines and
Fasilitas ini diperpanjang menjadi tujuh belas (17) inventories.This facility has been extended to
bulan sehingga dicatat sebagai pembiayaan seventeen (17) months thus recorded as long-term
Musyarakah jangka panjang (Catatan 28). Musyarakah financing (Note 28).
Perusahaan memiliki fasilitas Wakalah Bil Ujroh dan The Company has Wakalah Bil Ujroh and Qardh
Qardh dari BSI dengan jumlah tidak melebihi facility from BSI with maximum amount of USD125.0
USD125,0 juta, yang dapat digunakan bersama- million that can be used with OKI, Indah Kiat and
sama dengan OKI, Indah Kiat dan Tjiwi Kimia, Tjiwi Kimia, where the Company’s portion amounted
dimana porsi Perusahaan sebesar USD35,0 juta. to USD35.0 million. These facilities are valid until
Fasilitas-fasilitas ini berlaku sampai dengan tanggal November 30, 2024.
30 November 2024.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari BSI masing-masing balance of Musyarakah financing from BSI was nil
sebesar nihil dan USD9,5 juta. and USD9.5 million, respectively.
60
Page 71
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
20. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 20. SHORT-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PENDEK (Lanjutan) MUSYARAKAH FINANCING (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled their obligations under the credit
dengan perjanjian pinjaman. facility agreements.
Kisaran nisbah tahunan utang Murabahah dan Annual ratio rates of short-term Murabahah payable and
pembiayaan Musyarakah jangka pendek adalah sebagai Musyarakah financing ranges as follows:
berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 10,00% 9,00% - 10,00% Indonesian Rupiah
Dolar AS 5,50% 3,95% US Dollar
21. UTANG USAHA 21. TRADE PAYABLES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Jangka Pendek Current
Pihak ketiga Third parties
Lokal 90.421 73.855 Local
Impor 37.457 45.678 Import
Subtotal 127.878 119.533 Subtotal
Pihak berelasi Related parties
Lokal Local
PT Cakrawala Mega Indah 229.861 248.186 PT Cakrawala Mega Indah
PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk 69.965 19.419 PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk
PT Sinar Syno Kimia*) 4.810 6.745 PT Sinar Syno Kimia*)
PT Asia Trade Logistics 3.964 4.800 PT Asia Trade Logistics
PT APP Purinusa Ekapersada 3.777 3.521 PT APP Purinusa Ekapersada
PT Bungo Bara Makmur*) 3.518 - PT Bungo Bara Makmur*)
PT Kati Kartika Murni 1.318 1.394 PT Kati Kartika Murni
PT Rolimex Kimia Nusamas*) 1.260 739 PT Rolimex Kimia Nusamas*)
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 3.525 4.839 USD1 million)
Subtotal 321.998 289.643 Subtotal
Impor Import
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 203 131 USD1 million)
Total pihak berelasi 322.201 289.774 Total related parties
Total 450.079 409.307 Total
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
61
Page 72
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
21. UTANG USAHA (Lanjutan) 21. TRADE PAYABLES (Continued)
Rincian utang usaha berdasarkan mata uang adalah Detail of trade payables based on currencies is as
sebagai berikut: follows:
2023 2022
Rupiah Indonesia 363.743 349.125 Indonesian Rupiah
Dolar AS 84.605 55.115 US Dollar
Euro Eropa 1.173 1.767 European Euro
Yuan Cina 8 3.041 Chinese Yuan
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 550 259 USD1 million)
Total 450.079 409.307 Total
Utang usaha merupakan utang kepada pemasok atas Trade payables represent due to suppliers for the
pembelian bahan baku, suku cadang dan perlengkapan purchase of raw materials, spare parts and factory
pabrik. supplies.
Utang usaha kepada pihak berelasi masing-masing Trade payables to related parties represent 9.44% and
sebesar 9,44% dan 9,28% dari total liabilitas 9.28% of the total consolidated liabilities as of
konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2023 dan December 31, 2023 and 2022, respectively.
2022.
22. BEBAN MASIH HARUS DIBAYAR 22. ACCRUED EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Beban bunga 22.648 20.786 Interest expense
Asuransi dan transportasi 8.754 25.793 Insurance and transportation
Lain-lain 14.611 14.393 Others
Total 46.013 60.972 Total
23. UTANG LAIN-LAIN 23. OTHER PAYABLES
Utang lain-lain kepada pihak ketiga merupakan utang Other payables to third parties pertain of payables in
sehubungan dengan uang muka dari pelanggan, ongkos related with advance from customers, freight charges,
angkut, jasa profesional dan lain-lain. Saldo utang lain- professional fee and others. Balance of other payables
lain pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing- as of December 31, 2023 and 2022 is amounted of
masing sebesar USD19,7 juta dan USD17,8 juta. USD19.7 million and USD17.8 million, respectively.
24. UTANG PIHAK BERELASI 24. DUE TO RELATED PARTIES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Asia Pulp & Paper Co. Ltd. 10.597 17.201 Asia Pulp & Paper Co. Ltd.
Lain-lain 107 697 Others
Total 10.704 17.898 Total
62
Page 73
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
24. UTANG PIHAK BERELASI (Lanjutan) 24. DUE TO RELATED PARTIES (Continued)
Rincian utang pihak berelasi berdasarkan mata uang Detail of due to related parties based on currencies is as
adalah sebagai berikut: follows:
2023 2022
Dolar AS 10.603 17.208 US Dollar
Lain-lain (masing-masing Others (each below
dibawah USD1 juta) 101 690 USD1 million)
Total 10.704 17.898 Total
Utang pihak berelasi masing-masing sebesar 0,31% dan Due to related parties represent 0.31% and 0.57% of the
0,57% dari total liabilitas konsolidasian pada tanggal total consolidated liabilities as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022. 2022, respectively.
25. LIABILITAS SEWA 25. LEASE LIABILITIES
Perusahaan dan Entitas Anak menandatangani The Company and Subsidiaries entered into lease
perjanjian sewa yang berkaitan dengan mesin dan agreements related to machinery and transportation
peralatan transportasi. Perjanjian sewa biasanya equipment. Rental agreements are typically made for
memiliki periode tetap dari tiga (3) sampai dengan fixed period of three (3) to ten (10) years but may have
sepuluh (10) tahun, tetapi dapat memiliki opsi extension options as described in Note 3. Lease terms
perpanjangan seperti yang dijelaskan pada Catatan 3. are negotiated on an individual basis and contain a wide
Ketentuan sewa dinegosiasikan secara individu dan range of different terms and conditions. The lease
mengandung syarat dan ketentuan yang berbeda. agreements do not impose any covenants, but leased
Perjanjian sewa tidak memberikan persyaratan apapun, assets may not be used as security for borrowing
tetapi aset yang disewakan tidak dapat digunakan purposes.
sebagai jaminan atas pinjaman.
Perusahaan dan Entitas Anak mengadakan perjanjian The Company and Subsidiaries entered into significant
sewa signifikan sebagai berikut: lease agreements as follows:
a. Pada tanggal 22 April 2021, Perusahaan dan Lontar a. On April 22, 2021, the Company and Lontar entered
menandatangani perjanjian pembiayaan transaksi into lease transaction agreement with PT AB Sinar
sewa guna usaha dengan PT AB Sinar Mas Mas Multifinance*) related to purchase of some
Multifinance*) atas pembelian beberapa mesin machineries with a term of five (5) years.
dengan jangka waktu lima (5) tahun.
b. Pada tanggal 19 Mei 2021, Lontar mengadakan b. On May 19, 2021, Lontar entered into a finance
transaksi sewa pembiayaan dengan PT Mandiri lease agreement with PT Mandiri Tunas Finance for
Tunas Finance atas kendaraan milik Lontar dengan vehicle owned by Lontar, with a term of four (4)
jangka waktu selama empat (4) tahun. years.
c. Pada tanggal 29 Juli 2019, Perusahaan c. On July 29, 2019, the Company entered into a
mengadakan transaksi sewa pembiayaan dengan finance lease agreement with PT BRI Multifinance
PT BRI Multifinance Indonesia atas mesin Indonesia for machinery owned by the Company,
Perusahaan dengan jangka waktu selama tiga (3) with a term of three (3) years. This facility has fully
tahun. Fasilitas ini telah dilunasi oleh Perusahaan repaid by the Company on July 29, 2022.
pada tanggal 29 Juli 2022.
63
Page 74
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
25. LIABILITAS SEWA (Lanjutan) 25. LEASE LIABILITIES (Continued)
Pembayaran sewa minimum di masa yang akan datang, Future minimum lease payments together with the
serta nilai kini atas pembayaran minimum sewa adalah present value of the minimum lease payments are as
sebagai berikut: follows:
2023 2022
Kurang dari satu tahun 1.263 1.238 Less than one year
Lebih dari satu tahun Above one year
sampai lima tahun 3.750 4.831 up to five years
Total 5.013 6.069 Total
Dikurangi: Bagian bunga (285) (547) Less: Interest portion
Neto 4.728 5.522 Net
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun (1.076) (969) within one year
Bagian Jangka Panjang 3.652 4.553 Long-Term Portion
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; (ii) however there is no: (i) significant influence; (ii)
kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (iii) common control and ownership; (iii) common key
kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
26. MEDIUM-TERM NOTES 26. MEDIUM-TERM NOTES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Medium-Term Notes 17.895 120.567 Medium-Term Notes
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun - (120.567) within one year
Bagian Jangka Panjang 17.895 - Long-Term Portion
Pada tanggal 22 Januari 2020, Perusahaan menerbitkan On January 22, 2020, the Company issued Medium-Term
Medium-Term Notes Pindo Deli Pulp And Paper Mills II Notes Pindo Deli Pulp And Paper Mills II Year 2020
Tahun 2020 (MTN Pindo II) sebesar Rp700,0 miliar (MTN Pindo II) amounting Rp700.0 billion for the period
untuk jangka waktu 3 (tiga) tahun dengan tingkat bunga of 3 (three) years with interest rate 10.5% per annum.
10,5% per tahun. MTN Pindo II telah dilunasi oleh MTN Pindo II has been paid off by the Company in
Perusahaan pada Januari 2023. January 2023.
Pada tanggal 3 Februari 2020, Perusahaan menerbitkan On February 3, 2020, the Company issued Medium-
Medium-Term Notes Pindo Deli Pulp And Paper Mills I Term Notes Pindo Deli Pulp And Paper Mills I Year 2019
Tahun 2019 (MTN Pindo I) sebesar USD12,5 juta untuk (MTN Pindo I) amounting USD12.5 million for the period
jangka waktu 3 (tiga) tahun dengan tingkat bunga 6,0% of 3 (three) years with interest rate 6.0% per annum.
per tahun. MTN Pindo I telah dilunasi oleh Perusahaan MTN Pindo I has been paid off by the Company in
pada Februari 2023. February 2023.
Pada tanggal 11 November 2020, Perusahaan On November 11, 2020, the Company issued Medium-
menerbitkan Medium-Term Notes Pindo Deli Pulp And Term Notes Pindo Deli Pulp And Paper Mills III Year
Paper Mills III Tahun 2020 (MTN Pindo III) sebesar 2020 (MTN Pindo III) amounting Rp1.0 trillion for the
Rp1,0 triliun untuk jangka waktu 3 (tiga) tahun dengan period of 3 (three) years with interest rate 11.0% per
tingkat bunga 11,0% per tahun. MTN Pindo III telah annum. MTN Pindo III has been paid off by the Company
dilunasi oleh Perusahaan pada November 2023. in November 2023.
64
Page 75
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
26. MEDIUM-TERM NOTES (Lanjutan) 26. MEDIUM-TERM NOTES (Continued)
Medium-Term Notes (MTN) ini tidak dijamin dengan These Medium-Term Notes (MTN) were not secured by
jaminan khusus. PT Sinarmas Sekuritas*) bertindak preference securities. PT Sinarmas Sekuritas*) acts as
sebagai Arranger dan PT Bank Negara Indonesia Arranger and PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk
(Persero) Tbk bertindak sebagai agen pemantau dalam acts as the monitoring agent in the issuance of the MTN.
penerbitan MTN tersebut.
Pada tanggal 28 Maret 2023, Perusahaan menerbitkan On March 28, 2023, the Company issued Medium-Term
Medium-Term Notes I PT Pindo Deli Pulp And Paper Notes I of PT Pindo Deli Pulp And Paper Mills Year 2023
Mills Tahun 2023 Tahap I sebesar USD6,3 juta yang Phase I of USD6.3 million a which consist of 4 (four)
terdiri dari 4 (empat) seri. Seri A sebesar USD3,1 juta, series. Series A amounting to USD3.1 million, Series B
Seri B sebesar USD2,0 juta, Seri C sebesar USD0,9 juta amounting to USD2.0 million, Series C amounting to
dan Seri D sebesar USD0,3 juta dengan jangka waktu USD0.9 million and Series D amounting to USD0.3
masing-masing Seri selama 3 (tiga) tahun. million with a period of three (3) years for each Series.
Pada tanggal 16 Mei 2023, Perusahaan menerbitkan On May 16, 2023, the Company issued Medium-Term
Medium-Term Notes I PT Pindo Deli Pulp And Paper Notes I of PT Pindo Deli Pulp And Paper Mills Year 2023
Mills Tahun 2023 Tahap II sebesar USD1,7 juta yang Phase II of USD1.7 million which consist of 3 (three)
terdiri dari 3 (tiga) seri. Seri A sebesar USD0,3 juta, Seri series. Series A amounting to USD0.3 million, Series B
B sebesar USD0,4 juta dan Seri C sebesar USD1,0 juta amounting to USD0.4 million and Series C amounting to
dengan jangka waktu masing-masing Seri selama 3 USD1.0 million with a period of three (3) years for each
(tiga) tahun. Series.
Pada tanggal 18 Juli 2023, Perusahaan menerbitkan On July 18, 2023, the Company issued Medium-Term
Medium-Term Notes I PT Pindo Deli Pulp And Paper Notes I of PT Pindo Deli Pulp And Paper Mills Year 2023
Mills Tahun 2023 Tahap III sebesar USD9,9 juta yang Phase III of USD9.9 million which consist of 4 (four)
terdiri dari 4 (empat) seri. Seri A sebesar USD0,2 juta, series. Series A amounting to USD0.2 million, Series B
Seri B sebesar USD0,3 juta, Seri C sebesar USD1,4 juta amounting to USD0.3 million, Series C amounting to
dan Seri D sebesar USD8,0 juta dengan jangka waktu USD1.4 million and Series D amounting to USD8.0
masing-masing Seri selama 3 (tiga) tahun. million with a period of three (3) years for each Series.
MTN Ini tidak dijamin dengan jaminan khusus. These MTN were not secured by preference securities.
PT Aldiracita Sekuritas Indonesia bertindak sebagai PT Aldiracita Sekuritas Indonesia acts as Arranger and
Arranger dan PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk acts as the
bertindak sebagai agen pemantau dalam penerbitan monitoring agent in the issuance of the MTN.
MTN tersebut.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled its obligations under the MTN.
dengan MTN.
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
65
Page 76
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG 27. LONG-TERM BANK LOANS
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
PT Bank Central Asia Tbk 417.287 159.156 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank DKI 149.082 9.535 PT Bank DKI
PT Bank Tabungan PT Bank Tabungan
Negara (Persero) Tbk 32.434 - Negara (Persero) Tbk
PT Bank Raya Indonesia Tbk 25.947 - PT Bank Raya Indonesia Tbk
PT Bank Pan Indonesia Tbk 23.677 27.017 PT Bank Pan Indonesia Tbk
PT Bank Oke Indonesia Tbk 20.822 6.581 PT Bank Oke Indonesia Tbk
PT Bank MNC International Tbk 19.151 - PT Bank MNC International Tbk
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 16.217 15.892 (Persero) Tbk
PT Bank Woori Saudara PT Bank Woori Saudara
Indonesia 1906 Tbk 15.990 17.513 Indonesia 1906 Tbk
PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 12.974 64.522 (Persero) Tbk
PT Allo Bank Indonesia Tbk 12.974 - PT Allo Bank Indonesia Tbk
PT Bank Shinhan Indonesia 12.974 - PT Bank Shinhan Indonesia
PT Bank Hibank Indonesia 8.919 - PT Bank Hibank Indonesia
PT Bank KB Bukopin Finance 1.209 - PT Bank KB Bukopin Finance
Total 769.657 300.216 Total
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun (117.391) (45.771) within one year
Bagian Jangka Panjang 652.266 254.445 Long-term Portion
Rincian pinjaman bank jangka panjang berdasarkan The detail of long-term bank loans based on currencies is
mata uang adalah sebagai berikut: as follows:
2023 2022
Rupiah Indonesia 731.422 261.946 Indonesian Rupiah
Dolar AS 38.235 38.270 US Dollar
Total 769.657 300.216 Total
(a) Berikut ini adalah pinjaman bank jangka panjang (a) The following were the long-term bank loans of the
Perusahaan dan Lontar: Company and Lontar:
PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Central Asia Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas dari BCA berupa The Company has facilities from BCA in the form of
fasilitas Kredit Lokal dengan nilai tidak melebihi a Local Credit facility at the amount up to
USD12,0 juta (“Fasilitas Multi 1”) dan Time Loan USD12.0 million (“Multi Facility 1”) and Time Loan
Revolving dan L/C dengan nilai tidak melebihi Revolving and L/C at the amount up to USD30.0
USD30,0 juta (“Fasilitas Multi 2”), dimana fasilitas ini million (“Multi Facility 2”), wherein these facilities are
dijamin dengan hak atas tanah, mesin dan peralatan secured by certain land rights, machinery and
tertentu milik PT Ekamas Fortuna, pihak berelasi, equipment owned by PT Ekamas Fortuna, a related
mesin milik Perusahaan, serta tanah dan mesin milik party, machinery owned by the Company, and also
Lontar. Fasilitas-fasilitas ini telah diperpanjang a land and machineries owned by Lontar. These
sementara sampai dengan tanggal 28 Februari 2025. facilities have been extended until February 28,
2025.
66
Page 77
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (Lanjutan) 27. LONG-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 23 Januari 2020, BCA telah setuju On January 23, 2020, BCA has agreed to provide
untuk memberikan fasilitas Kredit Investasi 6 kepada the Company the Credit Investment facility 6
Perusahaan sebesar Rp1,7 triliun untuk jangka amounting to Rp1.7 trillion for the period of seven
waktu tujuh (7) tahun. Fasilitas ini dijamin dengan (7) years. This facility is secured with the same
jaminan yang sama untuk Fasilitas Multi 1 dan security as the Multi Facility 1 and Multi Facility 2
Fasilitas Multi 2 ditambah hak atas tanah, mesin dan with addition of certain land right, machinery and
peralatan tertentu milik Perusahaan. equipment owned by the Company.
Pada tanggal 7 Juni 2021, BCA telah setuju untuk On June 7, 2021, BCA agreed to provide Lontar
memberikan Lontar fasilitas Installment Loan with Installment Loan facility amounting
sebesar Rp200,0 miliar untuk jangka waktu lima (5) Rp200.0 billion for a period of five (5) years and
tahun dan fasilitas Kredit Lokal sebesar Local Credit facility amounting Rp250.0 billion valid
Rp250,0 miliar sampai dengan tanggal 28 Februari until February 28, 2025. These facilities are secured
2025. Fasilitas ini dijamin dengan jaminan-jaminan by existing collateral that have been provided to
yang sudah diberikan kepada BCA. BCA.
Pada tanggal 30 November 2023, BCA setuju untuk On November 30, 2023, BCA agreed to provide
memberikan fasilitas Installment Loan 2 kepada Installment Loan 2 credit facility amounting to
Lontar sebesar Rp4,21 triliun untuk jangka waktu Rp4.21 trillion for period up to November 30, 2030.
sampai 30 November 2030.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BCA masing-masing sebesar balances of loans from BCA amounted to USD417.3
USD417,3 juta dan USD159,2 juta. million and USD159.2 million respectively.
PT Bank Raya Indonesia Tbk PT Bank Raya Indonesia Tbk
Pada tanggal 29 November 2023, PT Bank Raya On November 29, 2023, PT Bank Raya Indonesia
Indonesia Tbk (“Bank Raya”) setuju untuk Tbk (“Bank Raya”) agreed to provide a Credit
memberikan fasilitas Kredit Investasi kepada Investment Facility amounting to Rp200,0 billion
Perusahaan dan Lontar masing-masing sebesar respectively to the Company and Lontar for a period
Rp200,0 miliar untuk jangka waktu sampai up to November 29, 2026. This facility is secured by
29 November 2026. Fasilitas ini dijamin dengan aset certain assets in the form of machines owned by the
tertentu berupa mesin milik Perusahaan dan Lontar. Company and Lontar.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo utang As of December 31, 2023, the outstanding balances
pinjaman dari Bank Raya USD25,9 juta. of loans from Bank Raya amounted to USD25.9
million.
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk
Pada tanggal 11 Oktober 2018, BRI menyetujui On October 11, 2018, BRI agreed to provide a
untuk memberikan fasilitas Kredit Investasi secara syndicated Investment Credit facility to the
sindikasi kepada Perusahaan sebesar Rp1,6 triliun Company amounting to Rp1.6 trillion for a period of
untuk jangka waktu enam puluh (60) bulan. Fasilitas sixty (60) months. This facility is secured by building
ini dijamin dengan hak atas bangunan dan sarana supplementary facilities and machinery and
pelengkap serta mesin dan peralatan milik equipment owned by the Company. This facility has
Perusahaan. Fasilitas ini telah dilunasi oleh been paid off by the Company in October 2023.
Perusahaan pada Oktober 2023.
Pada tanggal 14 Juni 2021, BRI setuju untuk On June 14, 2021, BRI agreed to provide the
memberikan kepada Perusahaan fasilitas Kredit Company with a Working Capital Credit facility of
Modal Kerja sebesar Rp500,0 miliar, berlaku sampai Rp500.0 billion, valid until April 12, 2025. This
dengan 12 April 2025. Fasilitas ini dijamin dengan facility is secured by certain inventories and
persediaan dan mesin-mesin tertentu milik machineries owned by the Company and Lontar.
Perusahaan dan Lontar.
67
Page 78
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (Lanjutan) 27. LONG-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 22 Desember 2021, BRI setuju untuk On December 22, 2021, PT Bank Rakyat Indonesia
memberikan kepada Lontar fasilitas Kredit Modal (Persero) Tbk agreed to provide to Lontar a Working
Kerja sebesar Rp195,0 miliar yang berlaku sampai Capital Credit facility amounting Rp195.0 billion
12 April 2025. Fasilitas ini dijamin dengan which valid until April 12, 2025. This facility is
persediaan dan mesin tertentu milik Lontar serta secured by certain inventories and machinery
mesin dan persediaan tertentu milik Perusahaan dan owned by Lontar and certain machinery and
Jaminan Perusahaan dari Purinusa. inventories owned by the Company and Corporate
Guarantee from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BRI masing-masing sebesar USD13,0 balances of loans from BRI amounted to USD13.0
juta dan USD64,5 juta. million and USD64.5 million, respectively.
(b) Berikut ini adalah pinjaman bank jangka panjang (b) The following were the long-term bank loans of the
Perusahaan: Company:
PT Bank DKI PT Bank DKI
Pada tanggal 27 Desember 2022, PT Bank DKI On December 27, 2022, PT Bank DKI (“DKI”)
(“DKI”) setuju untuk memberikan fasilitas Kredit agreed to provide Working Capital Credit facility to
Modal Kerja kepada Perusahaan dengan jumlah the Company with maximum amount of Rp150.0
tidak melebihi Rp150,0 miliar. Fasilitas ini dijamin billion. This Facility is secured by certain assets in
dengan aset tertentu berupa mesin milik Lontar dan the form of machines owned by Lontar and
persediaan milik Perusahaan untuk jangka waktu inventories owned by the Company for a period of
lima (5) tahun yang berlaku sampai dengan tanggal five (5) years up to December 29, 2027.
29 Desember 2027.
Pada tanggal 25 Agustus 2023, DKI telah menyetujui On August 25, 2023, DKI agreed to provide a
untuk memberikan fasilitas kredit investasi secara syndicated investment credit facility to the Company
sindikasi kepada Perusahaan maksimum sebesar at the amount up to Rp2.5 trillion for a period of five
Rp2,5 triliun untuk jangka waktu lima (5) tahun. (5) years. This facility is secured by certain assets in
Fasilitas ini dijamin dengan aset tertentu berupa the form of machines and Corporate Guarantee
mesin dan jaminan perusahaan dari Purinusa. from Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 saldo As of December 31, 2023 and 2022 the outstanding
pinjaman dari DKI masing-masing sebesar balances of loans from DKI amounted to USD149,1
USD149,1 juta dan USD9,5 juta. million and USD9.5 million, respectively.
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Pada tanggal 16 Juni 2023, BTN menyetujui untuk On June 16, 2023, BTN agreed to provide Working
memberikan fasilitas Kredit Modal Kerja kepada Capital facility to the Company amounting to
Perusahaan sebesar Rp500,0 miliar. Fasilitas ini Rp500.0 billion. This facility is secured with certain
dijamin dengan mesin dan peralatan tertentu milik machinery and equipment owned by the Company
Perusahaan dan tanah tertentu dari PT Karyamas and certain land from PT Karyamas Primalestari.
Primalestari. Fasilitas ini berlaku sampai 16 Juni This facility valid until June 16, 2025.
2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman As of December 31, 2023, the outstanding balances
dari BTN sebesar USD32,4 juta. of loans from BTN amounted to USD32.4 million.
PT Bank Pan Indonesia Tbk PT Bank Pan Indonesia Tbk
Pada tanggal 30 Agustus 2021, Bank Panin On August 30, 2021, Bank Panin agreed to provide
menyetujui memberikan fasilitas Pinjaman Jangka Long Term Loan (PJP-1) to the Company at the
Panjang (PJP-1) kepada Perusahaan sebesar amount of Rp500.0 billion for a period of seven (7)
Rp500,0 miliar untuk jangka waktu tujuh (7) tahun. years. This facility is secured by existing collateral
Fasilitas ini dijamin dengan jaminan-jaminan yang that have been provided to Bank Panin.
sudah diberikan kepada Bank Panin.
68
Page 79
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (Lanjutan) 27. LONG-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari Bank Panin masing-masing sebesar balances of loans from Bank Panin amounted to
USD23,7 juta dan USD27,0 juta. USD23.7 million and USD27.0 million, respectively.
PT Bank Oke Indonesia Tbk PT Bank Oke Indonesia Tbk
Pada tanggal 30 Juni 2021, OKE setuju untuk On June 30, 2021, OKE agreed to provide an
memberikan kepada Perusahaan fasilitas Pinjaman Installment Working Capital Credit facility to the
Modal Kerja Installment sebesar Rp120,0 miliar Company amounting Rp120.0 billion for the period
untuk jangka waktu 8 (delapan) tahun. Fasilitas ini of 8 (eight) years. This facility is secured by certain
dijamin dengan hak atas tanah, bangunan dan mesin land rights, building, and machinery.
tertentu.
Pada tanggal 22 Juni 2023, OKE setuju untuk On June 22, 2023, OKE agreed to provide
memberikan Fasilitas Pinjaman Modal Kerja Installment Working Capital Credit facility to the
Installment kepada Perusahaan sebesar Rp250,0 Company amounting to Rp250.0 billion. This facility
miliar. Fasilitas ini dijamin dengan tanah, bangunan is secured by certain land rights, building,
mesin dan peralatan tertentu. Fasilitas ini berlaku machinery and equipment. This facility valid until
sampai 22 Juni 2028. June 22, 2028.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari OKE masing-masing sebesar balances of loans from OKE amounted to USD20.8
USD20,8 juta dan USD6,6 juta. million and USD6.6 million, respectively.
PT Bank MNC International Tbk PT Bank MNC International Tbk
Pada tanggal 16 November 2023, PT Bank MNC On November 16, 2023, PT Bank MNC International
International Tbk (“MNC”) setuju untuk memberikan Tbk (“MNC”) agreed to provide a Special
fasilitas Pinjaman Transaksi Khusus kepada Transaction Loan Facility amounting to Rp300,0
Perusahaan sebesar Rp300,0 miliar berlaku sampai billion valid until February 16, 2029. This facility is
dengan 16 Februari 2029. Fasilitas ini dijamin secured with certain assets in the form of machinery
dengan aset tertentu berupa mesin dan peralatan and equipment owned by the Company.
milik Perusahaan.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo utang As of December 31, 2023, the outstanding balances
pinjaman dari MNC USD19,2 juta. of loans from MNC amounted to USD19.2 million.
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk
Pada tanggal 24 Maret 2023, PT Bank Negara On March 24, 2023, PT Bank Negara Indonesia
Indonesia (Persero) Tbk (“BNI”) setuju untuk (Persero) Tbk (“BNI”) agreed to provide a Working
memberikan kepada Perusahaan fasilitas Kredit Capital Credit facility at the amount of Rp250.0
Modal Kerja sebesar Rp250,0 miliar yang dijamin billion which is secured by equipment, inventory and
dengan peralatan, persediaan, piutang tertentu milik account receivables owned by the Company and
Perusahaan dan jaminan Perusahaan dari Purinusa also by Corporate Guarantee from Purinusa for the
untuk jangka waktu dua (2) tahun yang berlaku period of two (2) years until March 25, 2025.
sampai dengan tanggal 25 Maret 2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pinjaman dari BNI masing-masing sebesar USD16,2 balances of loans from BNI amounted to USD16.2
juta dan USD15,9 juta. million and USD15.9 million, respectively.
PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk
Pada tanggal 29 Juni 2022, Woori setuju untuk On June 29, 2022, Woori agreed to provide
memberikan fasilitas Modal Kerja sebesar Rp290,0 Working Capital facility to the Company amounting
miliar dengan jangka waktu tiga (3) tahun sampai to Rp290.0 billion for a period of three (3) years up
dengan Juni 2025. Fasilitas ini dijamin dengan hak to June 2025. This facility is secured by certain land
atas tanah dan mesin tertentu. rights and machinery.
69
Page 80
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (Lanjutan) 27. LONG-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 saldo As of December 31, 2023 and 2022 the outstanding
pinjaman dari Woori masing-masing sebesar balances of loans from Woori amounted to USD16.0
USD16,0 juta dan USD17,5 juta. million and USD17.5 million, respectively.
PT Allo Bank Indonesia Tbk PT Allo Bank Indonesia Tbk
Pada tanggal 24 November 2023, PT Allo Bank On November 24, 2023, PT Allo Bank Indonesia
Indonesia Tbk (“Allo Bank”) telah menyetujui untuk Tbk (“Allo Bank”) agreed to provide an investment
memberikan fasilitas kredit investasi kepada credit facility to the Company amounting Rp200.0
Perusahaan sebesar Rp200,0 miliar berlaku sampai billion valid until November 24, 2026. This facility is
24 November 2026. Fasilitas ini dijamin dengan aset secured by certain assets in the form of machine,
tertentu berupa mesin, piutang usaha dan jaminan account receivable and corporate guarantee by
Perusahaan dari Purinusa. Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman As of December 31, 2023, the outstanding balances
dari Allo Bank sebesar USD13,0 juta. of loans from Allo Bank amounted to USD13.0
million.
PT Bank Shinhan Indonesia PT Bank Shinhan Indonesia
Pada tanggal 19 Desember 2023, PT Bank Shinhan On December 19, 2023, PT Bank Shinhan
Indonesia (“Shinhan”) telah menyetujui untuk Indonesia (“Shinhan”) agreed to provide a working
memberikan fasilitas kredit modal kerja kepada capital facility to the Company amounting Rp200.0
Perusahaan sebesar Rp200,0 miliar berlaku sampai billion valid until December 19, 2027.
19 Desember 2027.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman As of December 31, 2023, the outstanding balances
dari Shinhan sebesar USD13,0 juta. of loans from Shinhan amounted to USD13.0
million.
PT Bank Hibank Indonesia PT Bank Hibank Indonesia
Pada tanggal 15 September 2023, PT Bank Hibank On September 15, 2023, PT Bank Hibank Indonesia
Indonesia (“Hibank”) telah menyetujui untuk (“Hibank”) agreed to provide an investment credit
memberikan fasilitas kredit investasi kepada facility to the Company amounting Rp150.0 billion
Perusahaan sebesar Rp150,0 miliar untuk jangka for a period of thirty six (36) months and secured by
waktu tiga puluh enam (36) bulan dan dijamin certain land rights, building and machineries.
dengan hak atas tanah, bangunan, dan mesin
tertentu.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman As of December 31, 2023, the outstanding balances
dari Hibank sebesar USD8,9 juta. of loans from Hibank amounted to USD8.9 million.
PT KB Bukopin Finance PT KB Bukopin Finance
Pada tanggal 22 November 2023, PT KB Bukopin On November 22, 2023, PT KB Bukopin Finance
Finance (“KB Bukopin”) telah menyetujui untuk (“KB Bukopin”) agreed to provide an investment
memberikan fasilitas kredit investasi kepada credit facility to the Company amounting Rp19.7
Perusahaan sebesar Rp19,7 miliar untuk jangka billion for a periode of thirty-six (36) months. This
waktu tiga puluh enam (36) bulan. Fasilitas ini facility is secured by certain assets in the form of
dijamin dengan aset tertentu berupa mesin milik machines owned by the Company.
Perusahaan.
Pada tanggal 31 Desember 2023, saldo pinjaman As of December 31, 2023, the outstanding balances
dari KB Bukopin sebesar USD1,2 juta. of loans from KB Bukopin amounted to USD1.2
million.
70
Page 81
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (Lanjutan) 27. LONG-TERM BANK LOANS (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed they have fulfilled their obligations under the
dengan perjanjian pinjaman. credit facility agreements.
Kisaran bunga pinjaman bank jangka panjang adalah The range of interest rates of long-term bank loans are
sebagai berikut: as follows:
2023 2022
Dolar AS 1,75% - 7,34% 1,75% - 6,54% US Dollar
Rupiah Indonesia 7,37% - 10,00% 8,00% - 9,75% Indonesian Rupiah
28. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 28. LONG-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PANJANG MUSYARAKAH FINANCING
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Pihak ketiga Third parties
Utang Murabahah Murabahah payables
PT Bank BCA Syariah 4.865 6.667 PT Bank BCA Syariah
Pembiayaan Musyarakah Musyarakah financing
PT Bank Syariah Indonesia Tbk 31.622 25.745 PT Bank Syariah Indonesia Tbk
PT Bank Panin Dubai Syariah Tbk 17.514 12.714 PT Bank Panin Dubai Syariah Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk 11.352 17.481 PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank Muamalat Indonesia Tbk 8.433 8.264 PT Bank Muamalat Indonesia Tbk
Subtotal 68.921 64.204 Subtotal
Total 73.786 70.871 Total
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun (14.271) (12.548) within one year
Bagian Jangka Panjang 59.515 58.323 Long-term Portion
Rincian utang Murabahah dan pembiayaan Musyarakah The detail of long-term Murabahah payables and
jangka panjang berdasarkan mata uang adalah sebagai Musyarakah financing based on currencies is as follows:
berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 73.786 70.871 Indonesian Rupiah
71
Page 82
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
28. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 28. LONG-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PANJANG (Lanjutan) MUSYARAKAH FINANCING (Continued)
(a) Berikut ini adalah utang Murabahah jangka (a) The following were the long-term Murabahah
panjang: payables:
PT Bank BCA Syariah PT Bank BCA Syariah
Pada tanggal 29 Juni 2021, PT Bank BCA Syariah On June 29, 2021, PT Bank BCA Syariah (“BCA
(“BCA Syariah”) telah menyetujui untuk memberikan Syariah”) agreed to provide credit facility in form of
fasilitas kredit berupa fasilitas Pembiayaan Investasi Pembiayaan Investasi Murabahah-1 / PI MMQ-1
Murabahah -1 / PI MMQ-1 sebesar Rp70,0 miliar amounting to Rp70.0 billion and Pembiayaan
dan Pembiayaan Murabahah-2 / PI MMQ-2 sebesar Investasi Murabahah-2 / PI MMQ-2 amounting to
Rp50,0 miliar kepada Perusahaan untuk jangka Rp50.0 billion to the Company for a period of five (5)
waktu lima (5) tahun. Fasilitas ini dijamin dengan years. This facility is secured with certain machinery
mesin tertentu milik Perusahaan. owned by the Company.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
utang Murabahah dari BCA Syariah masing-masing balances of Murabahah payable from BCA Syariah
sebesar USD4,9 juta dan USD6,7 juta. amounted to USD4.9 million and USD6.7 million.,
respectively.
(b) Berikut ini adalah pembiayaan Musyarakah jangka (b) The following were the long-term Musyarakah
panjang: financing:
PT Bank Syariah Indonesia Tbk PT Bank Syariah Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki Fasilitas Musyarakah PDB- The Company has a PDB-Restricted Musyarakah
Restricted dari BSI Sebesar Rp150,0 miliar berlaku facility from BSI in the amount at Rp150.0 billion
sampai 31 Mei 2025. Fasilitas ini dijamin dengan valid until May 31, 2025. This facility is secured by
mesin dan persediaan milik perusahaan. Company’s machines and inventories.
Pada tanggal 10 Desember 2021, BSI setuju untuk On December 10, 2021, BSI agreed to provide the
memberikan fasilitas Pembiayaan Musyarakah Musyarakah Mutanaqisah facility amounting
Mutanaqisah sebesar Rp450,0 miliar kepada Rp450.0 billion to the Company for the period of
Perusahaan untuk jangka waktu enam puluh (60) sixty (60) months. This facility is secured by certain
bulan. Fasilitas ini dijamin dengan mesin-mesin machinery owned by the Company.
tertentu milik Perusahaan.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari BSI masing-masing balances of Musyarakah financing from BSI
sebesar USD31,6 juta dan USD25,7 juta. amounted to USD31.6 million and USD25.7 million,
respectively.
PT Bank Panin Dubai Syariah Tbk PT Bank Panin Dubai Syariah Tbk
Pada tanggal 27 Oktober 2021, PT Bank Panin On October 27, 2021, PT Bank Panin Dubai Syariah
Dubai Syariah Tbk (“Panin Dubai Syariah”) Tbk (“Panin Dubai Syariah”) agreed to provide the
menyetujui untuk memberikan fasilitas berupa Line Company with a Musyarakah Line Facility
Facility Musyarakah sebesar Rp100,0 miliar kepada amounting Rp100.0 billion. This facility is secured
Perusahaan. Fasilitas ini dijamin dengan mesin by certain machinery owned by the Company and is
tertentu milik Perusahaan dan berlaku sampai valid until October 27, 2025.
dengan tanggal 27 Oktober 2025.
72
Page 83
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
28. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 28. LONG-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PANJANG (Lanjutan) MUSYARAKAH FINANCING (Continued)
Pada tanggal 24 Februari 2022, Panin Dubai On February 24, 2022, Panin Dubai Syariah agreed
Syariah menyetujui untuk memberikan fasilitas to provide the Company with Musyarakah Line
berupa Line Facility Musyarakah sebesar Facility of Rp100.0 billion. This facility is secured by
Rp100,0 miliar kepada Perusahaan. Fasilitas ini certain machines owned by the Company and is
dijamin dengan mesin tertentu milik Perusahaan valid until October 27, 2025.
dan berlaku sampai dengan tanggal 27 Oktober
2025.
Pada tanggal 30 November 2023, Panin Dubai On November 30, 2023, Panin Dubai Syariah
Syariah telah menyetujui untuk memberikan agreed to provide a Musyarakah Line Facility
Fasilitas Line Facility Musyarakah sebesar Rp70,0 amounting to Rp70.0 billion valid until
miliar berlaku sampai 27 Oktober 2025. Fasilitas ini October 27,2025. This facility is secured by certain
dijamin dengan aset tertentu berupa mesin. assets in the form of machines.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari Panin Dubai Syariah balance of Musyarakah financing from Panin Dubai
masing-masing sebesar USD17,5 juta dan USD12,7 Syariah amounted to USD17.5 million and USD12.7
juta. million, respectively.
PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk
Pada tanggal 29 Juli 2019, CIMB Niaga setuju On July 29, 2019, CIMB Niaga agreed to provide
untuk memberikan fasilitas Pinjaman Investasi Musyarakah Mutanaqisah (MMQ) Credit Investment
Musyarakah Mutanaqisah (MMQ) kepada facility to the Company amounting to Rp500.0 billion
Perusahaan sebesar Rp500,0 miliar untuk jangka for a period of seventy two (72) months. The facility
waktu tujuh puluh dua (72) bulan. Fasilitas ini were secured by certain land rights, machinery
dijamin dengan hak atas tanah, mesin berikut along with its equipment and also a Corporate
peralatan tertentu milik perusahaan dan Jaminan Guarantee from Purinusa.
Perusahaan dari Purinusa.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari CIMB Niaga masing- balances of Musyarakah financing from CIMB Niaga
masing sebesar USD11,4 juta dan USD17,5 juta. amounted to USD11.4 million and USD17.5 million,
respectively.
PT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia Tbk
Perusahaan memiliki fasilitas Al-Musyarakah dari The Company has Al-Musyarakah facility from
PT Bank Muamalat Indonesia Tbk (“Bank PT Bank Muamalat Indonesia Tbk (“Bank
Muamalat”) sebesar Rp130,0 miliar. Fasilitas ini Muamalat”) amounting to Rp130.0 billion. This
dijamin dengan mesin tertentu dan persediaan facility is secured by certain machinery and
barang milik Perusahaan. Fasilitas ini telah inventories of the Company. This facility has been
diperpanjang sampai dengan tanggal 31 Maret extended until March 31, 2025.
2025.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, saldo As of December 31, 2023 and 2022, the outstanding
pembiayaan Musyarakah dari Bank Muamalat balance of Musyarakah financing from Bank
masing-masing sebesar USD8,4 juta dan USD8,3 Muamalat amounted to USD8.4 million and USD8.3
juta. million, respectively.
73
Page 84
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
28. UTANG MURABAHAH DAN PEMBIAYAAN 28. LONG-TERM MURABAHAH PAYABLES AND
MUSYARAKAH JANGKA PANJANG (Lanjutan) MUSYARAKAH FINANCING (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled their obligations under the credit
dengan perjanjian pinjaman. facility.
Kisaran nisbah tahunan utang Murabahah dan Annual ratio rates of long-term Murabahah payables and
pembiayaan Musyarakah jangka panjang adalah sebagai Musyarakah financing ranges as follows:
berikut:
2023 2022
Rupiah Indonesia 8,00% - 9,75% 8,75% - 9,75% Indonesian Rupiah
29. PINJAMAN JANGKA PANJANG 29. LONG-TERM LOANS
Sesudah restrukturisasi, utang perusahaan menjadi After the effectiveness of the Company’s debt
efektif di tahun 2005, pinjaman jangka panjang restructuring in 2005, long-term loans were classified as
dibedakan antara utang pihak yang berpartisipasi dan participants and non-participants.
belum berpartisipasi.
Pada tanggal 17 Mei 2019, restrukturisasi utang Lontar On May 17, 2019, Lontar’s debt restructuring was
mengalami pembaharuan melalui penandatanganan amended by entering into Facility Agreement with the
Facility Agreement dengan para kreditur dan Madison creditors and Madison Pacific Pte. Ltd. as Administrative
Pacific Pte. Ltd. sebagai Agen Administrasi serta Agent and Fiscal Agency Agreement with Morrow Sodali
penandatanganan Fiscal Agency Agreement dengan Ltd. as fiscal agent and Madison Pacific Pte. Ltd. also as
Morrow Sodali Ltd. sebagai fiscal agent dan Madison administrative agent and the two agreements were
Pacific Pte. Ltd. juga sebagai agen administrasi yang effective on May 17, 2019 (“Effective Date”).
mana kedua perjanjian ini berlaku efektif sejak 17 Mei
2019 (“Tanggal Efektif”).
Berikut ini rincian pinjaman Perusahaan dan Lontar: The following are the details of the Company and Lontar
loans:
2023 2022
Pinjaman Perusahaan Company's Loans
Pihak yang berpartisipasi Participant
Tranche C 338.940 506.044 Tranche C
Pihak yang belum berpartisipasi 66.945 66.945 Non-participant
Subtotal 405.885 572.989 Subtotal
Pinjaman Lontar Lontar's Loans
Tranche B 2.218 29.575 Tranche B
Tranche C 34.934 84.550 Tranche C
Subtotal 37.152 114.125 Subtotal
Total pada nilai nominal 443.037 687.114 Total at nominal value
Penyesuaian neto atas penerapan Net adjustment on the adoption of
PSAK No. 71 (3.156) 2.994 PSAK No. 71
Total pada biaya perolehan
diamortisasi 439.881 690.108 Total at amortized cost
Bagian yang jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun (26.642) (41.637) within one year
Bagian Jangka Panjang 413.239 648.471 Long-term Portion
74
Page 85
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
29. PINJAMAN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 29. LONG-TERM LOANS (Continued)
Pada tanggal 12 Juni 2020 dan 16 Juli 2020, On June 12, 2020 and July 16, 2020, the Company and
Perusahaan dan Lontar melakukan penawaran terhadap Lontar have made an offering to the noteholders to
pemegang wesel bayar untuk menukarkan wesel bayar exchange the notes payable into bilateral loan and such
yang dimilikinya menjadi utang bilateral dan proses offer process have been completed on 10 July 2020 and
penawaran ini telah selesai masing-masing pada tanggal 4 August 2020. As a result of such a process, the
10 Juli 2020 dan 4 Agustus 2020. Sebagai hasil dari Company and Lontar have entered into Facility
proses ini, Perusahaan dan Lontar masing-masing telah Agreements with several noteholders who have
menandatangani Facility Agreement dengan sejumlah exchanged its notes with bilateral loan.
pemegang wesel bayar yang bersedia menukarkan
wesel bayarnya menjadi utang bilateral.
a. Pinjaman Perusahaan a. The Company’s Loans
Pihak yang berpartisipasi Participants
Rincian saldo pinjaman jangka panjang adalah Detail of of long-term loans are as follows:
sebagai berikut:
2023
Mata Uang (dalam Ribuan)/Currency (in Thousands)
Fasilitas USD Euro JPY Rp Facilities
Tranche C 286.051 15.899 4.218.801 80.676.492 Tranche C
2022
Mata Uang (dalam Ribuan)/Currency (in Thousands)
Fasilitas USD Euro JPY Rp Facilities
Tranche C 427.849 20.675 6.649.638 123.945.771 Tranche C
Fasilitas Tranche A dan Tranche B memiliki tingkat Tranche A Facility and Tranche B Facility bear an
bunga tahunan sebagai berikut: annual interest rates as follows:
Dari tanggal efektif hingga tiga (3) tahun setelah From the effective date to the date three (3) years
tanggal efektif: after the effective date:
i. LIBOR tiga bulanan (untuk Dolar Amerika ` i. Three-month LIBOR (for United States Dollar),
Serikat), EURIBOR (untuk Euro Eropa), TIBOR EURIBOR (for European Euro), TIBOR (for
(untuk Yen Jepang), dimana setiap kasus Japanese Yen), where in each case plus 1%
ditambah 1% per tahun (batas maksimum 6%); per annum (capped at 6%); and
dan
ii. Tiga bulanan bunga BI Rate (untuk Rupiah ii. Three-month BI Rate (for Indonesian Rupiah)
Indonesia) ditambah 1% per tahun (batas plus 1% per annum (capped at 14%).
maksimum 14%).
Tiga (3) tahun hingga lima (5) tahun setelah From the date three (3) years to five (5) years
tanggal efektif: after the effective date:
i. LIBOR tiga bulanan (untuk Dolar Amerika i. Three-month LIBOR (for United States Dollar),
Serikat), EURIBOR (untuk Euro Eropa) dan EURIBOR (for European Euro) and TIBOR (for
TIBOR (untuk Yen Jepang), dimana setiap Japanese Yen), where in each case plus 2%
kasus ditambah 2% per tahun (tidak ada batas per annum (no cap); and
maksimum); dan
ii. Tiga bulanan bunga BI Rate (untuk Rupiah ii. Three-month BI Rate (for Indonesian Rupiah)
Indonesia) ditambah 2% per tahun (tidak ada plus 2% per annum (no cap).
batas maksimum).
Dari dan sesudah lima (5) tahun setelah tanggal From and after the date five (5) years after the
efektif: effective date:
i. LIBOR tiga bulanan (untuk Dolar Amerika i. Three-month LIBOR (for United States Dollar),
Serikat), EURIBOR (untuk Euro Eropa) dan EURIBOR (for European Euro) and TIBOR (for
TIBOR (untuk Yen Jepang), dimana setiap Japanese Yen), where in each case plus 3%
kasus ditambah 3% per tahun (tidak ada batas per annum (no cap); and
maksimum); dan
75
Page 86
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
29. PINJAMAN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 29. LONG-TERM LOANS (Continued)
ii. Tiga bulanan bunga BI Rate (untuk Rupiah ii. Three-month BI Rate (for Indonesian Rupiah)
Indonesia) ditambah 3% per tahun (tidak ada plus 3% per annum (no cap).
batas maksimum).
Fasilitas Tranche C memiliki tingkat bunga tahunan Tranche C Facility bear an annual interest rate as
sebagai berikut: follows:
Dari tanggal efektif hingga seluruh Wesel From the effective date until all Tranche A Notes,
Tranche A, Pinjaman Tranche A, Wesel Tranche A Debt, Tranche B Notes, Tranche B
Tranche B, Pinjaman Tranche B dan pendanaan Debt and refinancing debt are repaid in full, no
kembali utang telah dibayar seluruhnya, tidak ada interest will accrue. However, a restructuring fee
bunga yang diakui. Tetapi biaya restrukturisasi will be accrued and capitalized on the dates falling
diakui dan dikapitalisasi pada tahun ke sembilan nine (9) years and fifteen (15) years after the
(9) dan tahun ke lima belas (15) sesudah tanggal effective date;
efektif;
Setelah tanggal dimana semua Wesel Tranche A, After the date on which all Tranche A Notes,
Pinjaman Tranche A, Wesel Tranche B, Pinjaman Tranche A Debt, Tranche B Notes, Tranche B
Tranche B, dan pendanaan kembali utang telah Debt and refinancing debt are repaid in full, bear a
dibayar penuh, dikenakan tarif tetap 2% per fixed rate of 2% per annum; and
tahun; dan
Jika tanggal jatuh tempo akhir diperpanjang If the final maturity date of the Tranche C Facility
sesuai dengan prasyarat Fasilitas Tranche C, is extended in accordance with their terms,
LIBOR tiga bulanan (untuk Dolar Amerika Serikat), three-month LIBOR (for United States Dollar),
EURIBOR (untuk Euro Eropa), TIBOR (untuk Yen EURIBOR (for European Euro), TIBOR (for
Jepang) dan bunga BI Rate (untuk Rupiah Japanese Yen) and BI Rate (for Indonesian
Indonesia), dimana setiap kasusnya ditambah 1% Rupiah), where in each case plus 1% per annum.
per tahun.
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang In accordance with the Company’s debt restructuring
perusahaan, kapitalisasi biaya restrukturisasi untuk agreement, capitalization of the restructuring fee for
tahun ke-9 dan ke-15 setelah tanggal efektif telah the 9th year and the 15th year after the effective date
dilakukan masing-masing pada tahun 2014 dan 2020. was applied in year 2014 and 2020, respectively.
Fasilitas Tranche A, Fasilitas Tranche B dan The Tranche A Facility, Tranche B Facility and
Fasilitas Tranche C akan dikenakan tingkat bunga Tranche C Facility are subject to the same interest
maksimum yang sama dengan Wesel Tranche A, amount cap as the Tranche A Notes, the Tranche B
Wesel Tranche B dan Wesel Tranche C. Notes and the Tranche C Notes.
Fasilitas Tranche A jatuh tempo pada bulan The Tranche A Facility have a stated maturity date in
April 2019 dan memiliki jadwal yang sama dengan April 2019 and shares the same terms as the
Wesel Tranche A. Tranche A Notes.
Fasilitas Tranche B jatuh tempo pada bulan The Tranche B Facility have a stated maturity date in
April 2022 dan memiliki jadwal yang sama dengan April 2022 and shares the same terms as the
Wesel Tranche B. Tranche B Notes.
Fasilitas Tranche C jatuh tempo pada bulan The Tranche C Facility have a stated maturity date in
April 2029 (dapat diperpanjang sampai tahun 2031) April 2029 (subject to extension up to 2031) and
dan memiliki jadwal yang sama dengan Wesel shares the same terms as the Tranche C Notes.
Tranche C.
Pada tanggal 3 November 2020, Perusahaan On November 3, 2020, the Company has made an
mengajukan penawaran kepada kreditur MLCA agar offering to the MLCA creditor to exchange the MLCA
menukarkan utang MLCA menjadi dalam bentuk debt into the form of bilateral loan. The offering
utang bilateral. Proses penawaran ini telah selesai process has been completed on November 20, 2020
pada tanggal 20 November 2020 dan para kreditur and the participating creditors have executed the
yang berpartisipasi telah menandatangani Facility Bilateral Facility Agreement with the Company which
Agreement Bilateral dengan Perusahaan yang has the same payment schedule, maturity date and
mempunyai jadwal pembayaran, tanggal jatuh tempo interest rate as the MLCA debt.
dan ketentuan bunga yang sama dengan utang
MLCA.
76
Page 87
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
29. PINJAMAN JANGKA PANJANG (Lanjutan) 29. LONG-TERM LOANS (Continued)
Pihak yang belum berpartisipasi Non-participants
Kesepakatan atas saldo utang kepada pihak yang The resolution on the outstanding indebtedness to
belum berpartisipasi dalam restrukturisasi utang creditors who did not participate in the debt
sangat tergantung dari penilaian lebih lanjut oleh restructuring are subject to further review by the
Perusahaan, dimana penyelesaiannya tergantung Company, whereas successful completion of the
dari proses verifikasi saldo pinjaman (proof of debt) relevant proof of debts process and/or fulfillment of all
dan/atau pemenuhan semua persyaratan yang relevant requirements under the Company’s debt
berhubungan dengan perjanjian restrukturisasi utang restructuring agreement.
Perusahaan.
b. Pinjaman Lontar b. Lontar’s Loans
Sesuai dengan Facility Agreement tertanggal 17 Mei In accordance with the Facility Agreement dated
2019, pinjaman jangka panjang terbagi dalam fasilitas May 17, 2019, the long term loans are divided into
Tranche A, Tranche B dan Tranche C masing-masing Tranche A, Tranche B and Tranche C facilities
jatuh tempo tanggal 28 Februari 2021, 31 Agustus with stated maturity dates on February 28, 2021,
2025 dan 31 Agustus 2035. August 31, 2025 and August 31, 2035, respectively.
Fasilitas Tranche A dan Tranche B memiliki tingkat Tranche A Facility and Tranche B Facility bear an
bunga tahunan sebagai berikut: annual interest rates as follows:
Dari tanggal efektif hingga tiga (3) tahun setelah From the effective date to the date falling three
tanggal efektif: LIBOR tiga bulanan ditambah 2% (3) years after the effective date: Three-month
per tahun; LIBOR plus 2% per annum;
Setelah tiga (3) tahun dari tanggal efektif: LIBOR After the date falling three (3) years after the
tiga bulanan ditambah 3% per tahun; dan effective date: Three-month LIBOR plus 3% per
annum; and
Fasilitas Tranche C memiliki tingkat bunga tahunan Tranche C Facility bears an annual interest rate at
sebesar 2,5% per tahun. 2.5% per annum.
Pokok pinjaman dan bunga dibayar secara tiga (3) Principal and interest are paid quarterly in arrear on
bulanan pada hari kerja terakhir di bulan Februari, the last business day in February, May, August and
Mei, Agustus dan November setiap tahunnya, dimulai November of each year, commencing in May 2019.
pada bulan Mei 2019.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai management believed it has fulfilled its obligations
dengan perjanjian restrukturisasi utang. under the debt restructuring agreement.
30. WESEL BAYAR 30. NOTES PAYABLE
Wesel bayar merupakan bagian dari utang Perusahaan Notes payable are part of the Company and Lontar’s
dan Lontar yang telah direstrukturisasi. Rincian wesel restructured liabilities. The detail of the restructured notes
yang direstrukturisasi adalah sebagai berikut: payable is as follows:
2023 2022
Wesel Bayar Perusahaan Company's Notes
Pihak yang berpartisipasi Participants
Secured Company Global Notes 2.204 2.447 Secured Company Global Notes
Pihak yang belum berpartisipasi 10.457 10.457 Non-participants
Subtotal 12.661 12.904 Subtotal
Wesel Bayar Lontar Lontar's Notes
Global Notes 300 350 Global Notes
Total pada nilai nominal 12.961 13.254 Total at nominal value
77
Page 88
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
30. WESEL BAYAR (Lanjutan) 30. NOTES PAYABLE (Continued)
2023 2022
Penyesuaian bersih atas penerapan Net adjustment on the
PSAK No. 71 (54) (12) implementation of PSAK No. 71
Total pada biaya perolehan
diamortisasi 12.907 13.242 Total at amortized cost
Bagian yang jatuh tempo dalam Current maturities
waktu satu tahun (188) (143) within one year
Bagian Jangka Panjang 12.719 13.099 Long-term Portion
a. Wesel Bayar Perusahaan a. The Company’s Notes Payable
Pihak yang berpartisipasi Participants
Wesel Tranche A Tranche A Notes
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang, In line with the debt restructuring agreement, the
Perusahaan menerbitkan USD7,7 juta Secured Company issued USD7.7 million Secured Company
Company Global Notes dan Pindo Deli Finance B.V. Global Notes and Pindo Deli Finance B.V. (“PDFBV”)
(“PDFBV”), menerbitkan USD96,2 juta Guaranteed issued USD96.2 million Guaranteed Secured Global
Secured Global Notes (keduanya disebut dengan Notes (together with the “Tranche A Notes”).
“Wesel Tranche A”). Namun pada tanggal 25 Juni However, on June 25, 2014, Notes issued by PDFBV
2014, Wesel yang diterbitkan oleh PDFBV were exchanged with the Notes issued by the
ditukarkan dengan Wesel yang diterbitkan oleh Company under the same terms and conditions and
Perusahaan dengan syarat dan ketentuan yang therefore the Notes issued by PDFBV were no longer
sama sehingga Wesel yang diterbitkan oleh PDFBV valid. The Tranche A Notes have a stated maturity
sudah tidak berlaku lagi. Wesel Tranche A akan date on April 2019, unless redeemed, purchased or
jatuh tempo pada bulan April 2019, kecuali dilunasi, cancelled prior to the maturity date.
dibeli atau dibatalkan sebelum tanggal jatuh tempo.
Wesel Tranche A ini memiliki tingkat bunga tahunan These Tranche A Notes bear an annual interest rates
sebagai berikut: as follows:
dari tanggal efektif hingga tiga (3) tahun setelah from date to three (3) years after the effective date
tanggal efektif: LIBOR tiga bulanan (untuk three-month LIBOR (for United States Dollar) plus
Dolar Amerika Serikat) ditambah 1% per tahun 1% per annum (capped at 6%);
(batas maksimum mencapai 6%);
dari tiga (3) tahun hingga lima (5) tahun setelah from the date three (3) years after the effective
tanggal efektif: LIBOR tiga bulanan (untuk date to the date five (5) years after the effective
Dolar Amerika Serikat) ditambah 2% per tahun date: three-month LIBOR (for United States
(tidak ada batas maksimum); dan Dollar) plus 2% per annum (no cap); and
dari dan setelah lima (5) tahun dari tanggal efektif: from and after the date five (5) years after the
LIBOR tiga bulanan (untuk Dolar Amerika Serikat) effective date: three-month LIBOR (for United
ditambah 3% per tahun (tidak ada batas States Dollar) plus 3% per annum (no cap).
maksimum).
Ketentuan terhadap jumlah batas maksimum bunga The provisions of the maximum interest amount were
adalah sebagai berikut: as follows:
setiap bulan dimana Wesel Tranche A atau for any month in which any Tranche A Notes or
Pinjaman Tranche A masih terutang, total seluruh Tranche A Debt remain outstanding, the
utang bunga terhadap Wesel Tranche A, aggregate amount of interest payable in respect to
Pinjaman Tranche A, Wesel Tranche B dan the Tranche A Notes, Tranche A Debt, Tranche B
Pinjaman Tranche B yang masih terutang dibatasi Notes and Tranche B Debt outstanding balance is
maksimum 50% dari total Monthly Mandatory Debt capped at 50% of the Monthly Mandatory Debt
Services (“MMDS”) untuk bulan tersebut; dan Services (“MMDS”) amount for that month; and
78
Page 89
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
30. WESEL BAYAR (Lanjutan) 30. NOTES PAYABLE (Continued)
untuk setiap bulan setelah seluruh Wesel Tranche for any month after all Tranche A Notes and
A dan Pinjaman Tranche A dilunasi, total seluruh Tranche A Debt have been repaid, the aggregate
utang bunga terhadap Wesel Tranche B dan amount of interest payable in respect to the
Pinjaman Tranche B yang masih terutang dan Tranche B Notes and Tranche B Debt outstanding
jika memungkinkan, Wesel Tranche C dan and, if applicable, Tranche C Notes and Tranche
Pinjaman Tranche C yang masih terutang dibatasi C Debt outstanding is capped at 33% of the
maksimum 33% dari jumlah MMDS bulan MMDS amount for that month.
tersebut.
Bunga dibayar secara tiga (3) bulanan pada hari Interest is paid quarterly in arrears on the last
terakhir hari kerja di bulan Januari, April, Juli dan business day in January, April, July and October of
Oktober setiap tahunnya, dimulai pada bulan Juli each year, commencing in July 2005. Based on
2005. Berdasarkan CAL X, pembayaran pokok CAL X, payment of principal is made quarterly.
pinjaman dilakukan setiap 3 bulan.
Wesel Tranche B Tranche B Notes
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang, In line with the debt restructuring agreement, the
Perusahaan menerbitkan Secured Company Global Company issued USD20.0 million Secured Company
Notes sebesar USD20,0 juta dan PDFBV Global Notes and PDFBV issued USD250.2 million
menerbitkan Guaranteed Secured Global Notes Guaranteed Secured Global Notes (together with the
sebesar USD250,2 juta (keduanya disebut “Wesel “Tranche B Notes”). However, on June 25, 2014,
Tranche B”). Pada tanggal 25 Juni 2014, Wesel Notes issued by PDFBV were exchanged with the
yang diterbitkan oleh PDFBV kemudian telah Notes issued by the Company under the same terms
ditukarkan dengan Wesel yang diterbitkan oleh and conditions and therefore the Notes issued by
Perusahaan dengan syarat dan ketentuan yang PDFBV were no longer valid. The Tranche B Notes
sama sehingga Wesel yang diterbitkan oleh PDFBV have a stated maturity date on April 2022, unless
sudah tidak berlaku lagi. Wesel Tranche B akan redeemed, purchased, or cancelled prior to the
jatuh tempo pada bulan April 2022, kecuali dilunasi, maturity date or refinanced in accordance with their
dibeli atau dibatalkan sebelum tanggal jatuh tempo terms. The Tranche B Notes share the same terms
atau dilakukan pendanaan kembali sesuai prasyarat and annual interest rate as the Tranche A Notes.
dalam perjanjian. Prasyarat dan ketentuan tingkat
bunga tahunan Wesel Tranche B sama dengan
Wesel Tranche A.
Wesel Tranche C Tranche C Notes
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang, In line with the debt restructuring agreement, the
Perusahaan menerbitkan USD41,6 juta Secured Company issued USD41.6 million Secured Company
Company Global Notes dan PDFBV menerbitkan Global Notes and PDFBV issued USD508.5 million
USD508,5 juta Guaranteed Secured Global Notes Guaranteed Secured Global Notes (together with the
(keduanya disebut “Wesel Tranche C”). Namun pada “Tranche C Notes”). However, on June 25, 2014,
tanggal 25 Juni 2014, Wesel yang diterbitkan oleh Notes issued by PDFBV were then exchanged with
PDFBV kemudian telah ditukarkan dengan Wesel the Notes issued by the Company under the same
yang diterbitkan oleh Perusahaan dengan syarat terms and conditions and therefore the Notes issued
dan ketentuan yang sama sehingga Wesel yang by PDFBV were no longer valid. The Tranche C
diterbitkan oleh PDFBV sudah tidak berlaku lagi. Notes have a stated maturity date on April 2029
Wesel Tranche C akan jatuh tempo pada bulan April (subject to extension to 2031), unless redeemed,
2029 (dapat diperpanjang hingga 2031), kecuali purchased or cancelled prior to the maturity date in
dilunasi, dibeli atau dibatalkan sebelum tanggal jatuh accordance with their terms. Tranche C Notes share
tempo atau dilakukan pendanaan kembali sesuai the same terms as the Tranche A Notes and Tranche
prasyarat dalam perjanjian. Prasyarat Wesel B Notes, except Tranche C Notes bear annual
Tranche C sama dengan Wesel Tranche A dan interest rates as follows:
Wesel Tranche B, kecuali Wesel Tranche C memiliki
tingkat bunga tahunan sebagai berikut:
79
Page 90
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
30. WESEL BAYAR (Lanjutan) 30. NOTES PAYABLE (Continued)
dari tanggal efektif hingga semua Wesel Tranche from the effective date until all Tranche A Notes,
A, Pinjaman Tranche A, Wesel Tranche B, Tranche A Debt, Tranche B Notes, Tranche B
Pinjaman Tranche B dan pendanaan kembali Debt and refinancing debt are repaid in full, no
pinjaman telah dibayar semuanya, tidak ada interest will accrue. However, a restructuring fee
bunga yang harus diakui. Tetapi, biaya will be accrued and capitalized on the dates falling
restrukturisasi diakui dan dikapitalisasi pada tahun nine (9) years and fifteen (15) years after the
ke sembilan (9) dan tahun ke lima belas (15) effective date;
setelah tanggal efektif;
setelah tanggal dimana semua Wesel Tranche A, after the date on which all Tranche A Notes,
Pinjaman Tranche A, Wesel Tranche B, Pinjaman Tranche A Debt, Tranche B Notes, Tranche B
Tranche B dan pendanaan kembali pinjaman telah Debt and refinancing debt are repaid in full,
dibayar penuh, dikenakan tarif tetap 2% per a fixed rate of 2% per annum; and
tahun; dan
jika tanggal jatuh tempo diperpanjang sesuai if the final maturity date is extended in
dengan prasyarat Wesel Tranche C, LIBOR tiga accordance with the terms of the Tranche C
(3) bulanan ditambah 1% per tahun, tetapi dapat Notes, three (3) month LIBOR plus 1% per
dikenakan tingkat bunga maksimum yang sama annum, but subject to the same interest amount
dengan Wesel Tranche A dan Wesel Tranche B. limit as the Tranche A Notes and the Tranche B
Notes.
Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi utang, In accordance with the debt restructuring agreement,
kapitalisasi biaya restrukturisasi untuk tahun ke-9 capitalization of the restructuring fee for the 9th year
dan ke-15 setelah tanggal efektif telah dilakukan and the 15th year after the effective date was applied
masing-masing pada tahun 2014 dan 2020. in year 2014 and 2020, respectively.
Pihak yang belum berpartisipasi Non-Participants
Kesepakatan atas saldo utang kepada pihak yang The resolution on the outstanding indebtedness to
belum berpartisipasi dalam restrukturisasi utang creditors who did not participate in the debt
sangat tergantung dari penilaian lebih lanjut oleh restructuring are subject to further review by the
Perusahaan, dimana penyelesaiannya tergantung Company and/or successful completion of the
dari proses verifikasi saldo pinjaman (proof of debts) relevant proof of debts process and/or fulfillment of all
dan/atau pemenuhan semua persyaratan yang relevant requirements under the debt restructuring
berhubungan sebagaimana diatur dalam perjanjian agreement.
restrukturisasi utang Perusahaan.
b. Wesel Bayar Lontar b. Lontar’s Notes Payable
Sesuai dengan Fiscal Agency Agreement In accordance with the Fiscal Agency Agreement
tertanggal 17 Mei 2019, Lontar menerbitkan dated on May 17, 2019, the Company issued
USD51,7 juta Tranche A Global Notes (“Tranche A USD51.7 million Tranche A Global Notes (“Tranche A
Notes”), USD102,9 juta Tranche B Global Notes Notes”), USD102.9 million Tranche B Global Notes
(“Tranche B Notes”), dan USD98,5 juta Tranche C (“Tranche B Notes”), USD98.5 million Tranche C
Global Notes (“Tranche C Notes”). Global Notes (“Tranche C Notes”).
Pokok pinjaman dan bunga dibayar secara tiga (3) Principal and interest are paid quarterly in arrears on
bulanan pada hari kerja terakhir di bulan Februari, the last business day in February, May, August and
Mei, Agustus dan November setiap tahunnya, November of each year, commencing in May 2019.
dimulai pada bulan Mei 2019.
Tranche A Global Notes Tranche A Global Notes
Tranche A Notes akan jatuh tempo pada tanggal The maturity date of the Tranche A Notes will be on
28 Februari 2021, kecuali dilunasi, dibeli atau February 28, 2021 unless redeemed, purchased or
dibatalkan sebelum tanggal jatuh tempo. cancelled prior to the maturity date.
80
Page 91
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
30. WESEL BAYAR (Lanjutan) 30. NOTES PAYABLE (Continued)
Wesel Tranche A memiliki tingkat bunga tahunan Tranche A Notes bear an annual interest rates as
sebagai berikut: follows:
Dari tanggal efektif sampai dengan tiga (3) tahun From the effective date to the date falling three (3)
setelah tanggal efektif: LIBOR tiga bulanan years after the effective date: three-month LIBOR
ditambah 2% per tahun; plus 2% per annum;
Setelah tiga (3) tahun dari tanggal efektif: LIBOR After three (3) years from the effective date: three-
tiga bulanan ditambah 3% per tahun. month LIBOR plus 3% per annum.
Tranche B Global Notes Tranche B Global Notes
Tranche B Notes akan jatuh tempo pada tanggal The maturity date of the Tranche B Notes will be on
31 Agustus 2025, kecuali dilunasi, dibeli atau August 31, 2025 unless redeemed, purchased, or
dibatalkan sebelum tanggal jatuh tempo. Tranche B cancelled prior to the maturity date. The Tranche B
Notes memiliki ketentuan dan tingkat bunga yang Notes share the same term and interest rate as
sama seperti Tranche A Notes. Tranche A Notes.
Tranche C Global Notes Tranche C Global Notes
Tranche C Notes akan jatuh tempo pada tanggal The maturity date of the Tranche C Notes shall be on
31 Agustus 2035, kecuali dilunasi, dibeli atau August 31, 2035 unless redeemed, purchased or
dibatalkan sebelum tanggal jatuh tempo. Ketentuan canceled prior to the maturity date. Tranche C Notes
Tranche C Notes sama dengan Tranche A dan share the same terms as the Tranche A Notes and
Tranche B Notes, kecuali Notes Tranche C memiliki Tranche B Notes, except that Tranche C Notes bears
tingkat bunga tahunan sebesar 2,5% per tahun. annual interest rate at 2.5% per annum.
Pada tanggal 12 Juni 2020 dan 16 Juli 2020, On June 12, 2020 and July 16, 2020, the Company and
Perusahaan dan Lontar melakukan penawaran terhadap Lontar has made an offering to the noteholder to
pemegang wesel bayar untuk menukarkan wesel bayar exchange the notes payable into bilateral loan, such offer
yang dimilikinya menjadi utang bilateral, penawaran ini has been made by the Company and Lontar through the
dilakukan melalui pengadaan Exchange Offer Exchange Offer Memorandum which was distributed by
Memorandum yang diajukan oleh Perusahaan dan the Company to the noteholder through Clearing System
Lontar kepada para pemegang wesel bayar melalui and Euroclear. On July 10, 2020 and August 4, 2020, The
Clearing System dan Euroclear. Pada tanggal 10 Juli Exchange Offer process has been completed and
2020 dan 4 Agustus 2020, proses Exchange Offer majority of the noteholder has participated in the process
Perusahaan dan Lontar telah selesai dilakukan dan and has executed the bilateral Facility Agreement with
sebagian besar pemegang wesel bayar berpartisipasi the Company and Lontar, which has the same payment
dalam proses ini dan menandatangani Facility schedule, maturity date and interest rate as the exchange
Agreement Bilateral dengan Perusahaan dan Lontar notes.
yang mempunyai jadwal pembayaran, tanggal jatuh
tempo dan ketentuan bunga yang sama seperti wesel
bayar yang ditukarkan.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled its obligations under the debt
dengan perjanjian restrukturisasi utang. restructuring agreement.
31. UTANG OBLIGASI 31. BONDS PAYABLE
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Utang obligasi 702.336 478.159 Bonds payable
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun (35.562) (94.417) within one year
Bagian Jangka Panjang 666.774 383.742 Long-Term Portion
81
Page 92
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
31. UTANG OBLIGASI (Lanjutan) 31. BONDS PAYABLE (Continued)
Pada tanggal 25 Agustus 2022, Lontar menerbitkan 2nd On August 25, 2022, Lontar issued the 2nd non-
non- guaranteed bonds PT Lontar Papyrus Pulp & Paper guaranteed bonds of PT Lontar Papyrus Pulp & Paper
Industry sebesar USD30,0 juta dengan jangka waktu dua Industry amounting to USD30.0 million for the period of
(2) tahun. Lontar menunjuk Shinhan sebagai lead two (2) years. Lontar appoints Shinhan as lead manager.
manager.
Pada tanggal 12 Januari 2022, Lontar memperoleh On January 12, 2022, Lontar obtained as effective notice
pernyataan efektif dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) from Otoritas Jasa Keuangan (OJK) by Notification of
berdasarkan Surat Pemberitahuan Efektifnya Pernyataan Effective Statement Letter No. S-2/D.04/2022 for its
Pendaftaran No. S-2/D.04/2022 untuk melakukan Continuous Public Offering of Lontar's Bond I Lontar
Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan Papyrus Pulp & Paper Industry Phase I Year 2021
I Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry Tahap I Tahun (“Bond Public Offer I Phase I”) with principal Series A
2021 (“Penawaran Umum I Tahap I") dengan jumlah amounting to Rp0.2 trillion, Series B amounting to Rp0.9
pokok Seri A sebesar Rp0,2 triliun, Seri B sebesar Rp0,9 trillion, and Series C amounting to Rp0.4 trillion. On
triliun, dan Seri C sebesar Rp0,4 triliun. Pada tanggal 1 February 1, 2023, Lontar has made a payment of
Februari 2023, Lontar telah melakukan pembayaran atas Continuous Public Offering of Lontar's Bond I Phase I
Obligasi Berkelanjutan Lontar I Tahap I seri A sebesar series A amounting to Rp0.2 trillion.
Rp0,2 triliun.
Investor dalam Penawaran Umum I Tahap I diwakili oleh The interest of investors in the Bond Public Offer I Phase
PT Bank KB Bukopin Tbk selaku wali amanat. Adapun I are represented by PT Bank KB Bukopin Tbk as
hubungan antara Lontar dan wali amanat adalah trustee. The relationship between Lontar and the trustee
hubungan antara bank dan nasabah. is the relationship between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum I Tahap I, Lontar To conduct the Bond Public Offer I Phase I, Lontar
juga telah mendapat hasil pemeringkatan dari PT received a rating result from PT Pemeringkat Efek
Pemeringkat Efek Indonesia (“Pefindo”) dengan Indonesia ("Pefindo") with idA (“single A”).
peringkat idA ("single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum I Tahap I The fund obtained from fhe Bond Public Offer I Phase I
setelah dikurangi dengan biaya emisi akan digunakan after deducted by the emission cost, will be used for the
untuk pembayaran utang Lontar berupa percepatan payment of ths Lontar’s debts in the form of accelareted
pelunasan sebagian Medium-Term Notes, angsuran partial repayment of Medium-Term Notes. Installment of
pokok pinjaman dan/atau bunga dan modal kerja. loan principal and/or interest and for working capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum I Tahap I tersebut The terms of the Bond Public Offer I Phase I contain
memuat pembatasan terhadap Lontar termasuk restrictions on Lontar which incIude conducting changes
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha on main business activity, reducing authorized and paid
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan up capitaI and entering into merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies which caused Lontar to
dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya dissolve.
Lontar.
Pada tanggal 22 April 2022, Lontar menerbitkan Obligasi On April 22, 2022, Lontar issueed Lontar’s Continuous
Berkelanjutan I Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry Bond I Lontar Papyrus Pulp & Paper industry Phase II
Tahap II Tahun 2022 (“Penawaran Umum I Tahap II”) Year 2022 (”Bond Public Offer I Phase II“), with principal
dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,5 triliun, Seri B series A amounting to Rp0.5 trillion, Series B amounting
sebesar Rp1,4 triliun, dan Seri C sebesar Rp0,6 triliun. to Rp1.4 triIIion, and Series C amounting to Rp0.6 trillion.
Pada tanggal 12 April 2023, Lontar telah melakukan On April 12, 2023, Lontar has made a payment of
pembayaran atas Obligasi Berkelanjutan Lontar I Tahap Continuous Public Offering of Lontar's Bond I Phase II
II seri A sebesar Rp0,5 triliun. series A amounting to Rp0.5 trillion.
Investor dalam Penawaran Umum I Tahap III diwakili The interest of investors in the Bond Public Offer I Phase
oleh PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan II represented by PT Bank Pembangunan Daerah Jawa
Banten Tbk selaku wali amanat. Adapun hubungan Barat dan Banten Tbk as trustee. The relationship
antara Lontar dan wali amanat adalah hubungan antara between the Lontar and the trustee is the relationship
bank dan nasabah. between the bank and its customer.
82
Page 93
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
31. UTANG OBLIGASI (Lanjutan) 31. BONDS PAYABLE (Continued)
Untuk melakukan Penawaran Umum I Tahap II, Lontar To conduct the Bond Public Offer I Phase II, Lontar also
juga telah mendapat hasil pemeringkatan dari Pefindo received a rating result from Pefindo with idA (“single A”).
dengan peringkat idA ("single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum I Tahap II The fund obtained from the Bond Public Offer I Phase II,
setelah dikurangi biaya emisi akan digunakan untuk after deducted by the emission cost, will be used for the
pembayaran utang Lontar berupa pembayaran pokok payment of the Lontar's debts in the form of payment of
pinjaman, angsuran pokok pinjaman dan/atau bunga dan loan principal, installment of loan principal and/or interest
modal kerja. and for working capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum I Tahap II tersebut The terms of that Bond Public Offer I Phase II contain
memuat pembatasan terhadap Lontar termasuk restrictions on Lontar which include conducting changes
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha on main business activity, reducing authorized and paid
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan up capital and entering into merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies which caused Lontar to
dengan perusahaan Iain yang menyebabkan bubarnya dissolve.
Lontar.
Pada tanggal 30 Juni 2022, Perusahaan memperoleh On June 30, 2022, fhe Company obtained an effective
pernyataan efektif dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) notice from Oioritas Jasa Keuangan (OJK) by Notification
berdasarkan Surat Pemberitahuan Efektifnya Pernyataan of Effective Statement Letter No. S-116/D.04/2022 for its
Pendaftaran No. S-116/D.04/2022 untuk melakukan Public Offering of Company’s Bond II Pindo Deli Pulp
Penawaran Umum Obligasi II Pindo Deli Pulp And Paper And Paper Mills Year 2022 (“Bond”) with principal Series
Mills Tahun 2022 (”Obligasi”) dengan jumlah pokok Seri A amounting to Rp0.5 trillion, Series B amounting to
A sebesar Rp0,5 triliun, Seri B sebesar Rp1,1 triliun dan Rp1.1 trillion, and Series C amounting to Rp0.4 trillion.
Seri C sebesar Rp0,4 triliun. Pada tanggal 21 Juli 2023, On July 21, 2023, the Company has made a payment of
Perusahaan telah melakukan pembayaran atas Obligasi Bond Public Offering II Pindo Deli series A amounting to
II Pindo Deli seri A sebesar Rp0,5triliun. Rp0.5 trillion.
Investor dalam Penawaran Umum Obligasi diwakili oleh The interest of investors in the Bond Public Offer are
PT Bank KB Bukopin Tbk selaku wali amanat. Adapun represented by PT Bank KB Bukopin Tbk as trustee. The
hubungan antara Perusahaan dan wali amanat adalah relationship between the Company and the trustee is the
hubungan antara bank dan nasabah. relationship between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum Obligasi, To conduct the Bond Public Offer, the Company also
Perusahaan juga telah mendapat hasil pemeringkatan received a rating result from Pefindo with idA (”single A”).
dari Pefindo dengan peringkat idA ("single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Obligasi The fund obtained from fhe Bon0 Public Offer, after
setelah dikurangi dengan biaya-biaya emisi tarkait akan deducted by the emission cost, will be used to pay the
digunakan untuk pembayaran utang Perusahaan kepada Company's debts to unaffiliated creditors in the form of
kreditur yang tidak terafiliasi berupa pokok pinjaman, loan principal, principal installments and/or interest and
angsuran pokok pinjaman dan/atau bunga dan untuk for working capital.
modal kerja.
Persyaratan dalam Penawaran Umum Obligasi tersebut The terms of the Bond Public Offer contain restrictions
memuat pembatasan terhadap Perusahaan termasuk on the Company which include conducting changes on
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha main business activity, reducing authorized and paid up
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan capital and entering into merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies which caused the
dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya Company to dissolve.
Perusahaan.
83
Page 94
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
31. UTANG OBLIGASI (Lanjutan) 31. BONDS PAYABLE (Continued)
Pada tanggal 1 September 2022, Lontar menerbitkan On September 1, 2022, Lontar issued Lontar's
Obligasi Berkelanjutan I Lontar Papyrus Pulp & Paper Continuous Bond I Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry
Industry Tahap III Tahun 2022 (Penawaran Umum I Phase III Year 2022 (Bond Public Offer I Phase III), with
Tahap III) dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,3 principal Series A amounting to Rp0.3 trillion, Series B
triliun, Seri B sebesar Rp0,7 triliun, dan Seri C sebesar amounting to Rp0.7 trillion and Series C amounting to
Rp0,1 triliun. Pada tanggal 4 September 2023, Lontar Rp0.1 trillion. On April 12, 2023, Lontar has made a
telah melakukan pembayaran atas Obligasi payment of Continuous Public Offering of Lontar's Bond I
Berkelanjutan Lontar I Tahap III seri A sebesar Rp0,3 Phase Ill series A amounting to Rp0.3 trillion.
triliun.
Investor dalam Penawaran Umum I Tahap III diwakili The interest of investors in the Bond Public Offer I Phase
oleh PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan III represented by PT Bank Pembangunan Daerah Jawa
Banten Tbk selaku wali amanat. Adapun hubungan Barat dan Banten Tbk as trustee. The relationship
antara Lontar dan wali amanat adalah hubungan antara between Lontar and the trustee is the relatonship
bank dan nasabah. between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum I Tahap III, Lontar To conduct the Bond Public Offer I Phase III, Lontar also
juga telah mendapat hasil pemeringkatan dari Pefindo received a rating results from Pefindo with idA
dengan peringkat idA ("single A”). (“single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum I Tahap III, The fund obtained from the Bond Public Offer I Phase III,
setelah dikurangi biaya emisi akan digunakan untuk after deducted by the emission cost, will be used for the
pembayaran utang Lontar berupa pembayaran pokok payment of Lontar’s debts in the form of payment of loan
pinjaman, angsuran pokok pinjaman dan/atau bunga dan principal, installment of loan principal and/or interest and
modal kerja. for working capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum I Tahap III The terms of the Bond Public Offer I Phase III contain
tersebut memuat pembatasan terhadap Lontar termasuk restrictions on Lontar which include conducting changes
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha on main business activity, reducing authorized and paid
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan up capital and entering into merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies which caused Lontar to
dengan perusahaan Iain yang menyebabkan bubarnya dissolve.
Lontar.
Pada tanggal 23 Juni 2023, Lontar memperoleh On June 23, 2023, Lontar obtained an effective notice
pernyataan efektif dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) from Otoritas Jasa Keuangan (OJK) by Notification of
berdasarkan Surat Pemberitahuan Efektifnya Pernyataan Effective Statement Letter No. S-140/D.04/2023 for its
Pendaftaran No. S-140/D.04/2023 untuk melakukan Publlc Offering of Company's Bond II Lontar Papyrus
Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan Pulp & Paper Industry Phase I Year 2023 (“Bond Public
II Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry Tahap I Tahun Offer II Phase I”) with principal Series A amounting to
2023 (“Penawaran Umum II Tahap I”) dengan jumlah Rp2.7 trillion and Series B amounting to Rp0.3 trillion.
pokok Seri A sebesar Rp2,7 triliun dan Seri B sebesar
Rp0,3 trilliun.
Investor dalam Penawaran Umum II Tahap I diwakili oleh The interest of investor in the Bond Public Offer II Phase
PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten I are represented by PT Bank Pembangunan Daerah
Tbk selaku wali amanat. Adapun hubungan antara Jawa Barat dan Banten Tbk as trustee. The relationship
Lontar dan wali amanat adalah hubungan antara bank between Lontar and the trustee is the relationship
dan nasabah. between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum II Tahap I, Lontar To conduct the Bond Public Offer II Phase l, Lontar also
juga telah mendapat hasil pemeringkatan dari Pefindo received a rating result from Pefindo with idA (“single A”).
dengan peringkat idA (“single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum II Tahap I, The fund obtained from the Bond Public Offer II Phase I,
setelah dikurangi biaya emisi akan digunakan untuk after deducted by the emission cost, will be used
pembayaran utang berupa pembayaran angsuran pokok payment of loan principal and/or interest installments,
pinjaman dan/atau bunga, pelunasan obligasi dan/atau repayment of bonds and/or coupons and profit sharing
kupon dan pendapatan bagi hasil dan modal kerja. income and for working capital.
84
Page 95
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
31. UTANG OBLIGASI (Lanjutan) 31. BONDS PAYABLE (Continued)
Persyaratan dalam Penawaran Umum II Tahap I tersebut The terms of the Bond Public Offer II Phase I contain
memuat pembatasan terhadap Lontar termasuk restrictions en Lontar which include conducting changes
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha on main business activity, reducing authorized and paid
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan up capital and entering info merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies which caused Lontar to
dengan perusahaan Iain yang menyebabkan bubarnya dissolve.
Lontar.
Pada tanggal 6 Oktober 2023, Lontar menerbitkan On October 6, 2023, Lontar issued Lontar’s Bond II
Obligasi Berkelanjutan II Lontar Papyrus Pulp & Paper Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry Phase II Year
Industry Tahap II Tahun 2023 (“Penawaran Umum II 2023 (“Bond Public Offer II Phase II”) with principal
Tahap II”) dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,1 Series A amounting to Rp0.1 trillion, Series B amounting
triliun, Seri B sebesar Rp1,5 triliun, dan Seri C sebesar to Rp1.5 trillion, and Series C amounting to Rp0.2 trillion.
Rp0,2 triliun.
Investor dalam Penawaran Umum Obligasi II Tahap II The interest of investors in the Bond Public Offer II
diwakili oleh PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat Phase II represented by PT Bank Pembangunan Daerah
dan Banten Tbk selaku wali amanat. Adapun hubungan Jawa Barat dan Banten Tbk as trustee. The relationship
antara Lontar dan wali amanat adalah hubungan antara between Lontar and the trustee is the relationship
bank dan nasabah. between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum Obligasi II Tahap II, To conduct the Bond Public Offer II Phase II, Lontar also
Lontar juga telah mendapatkan hasil pemeringkatan dari received a rating result from Pefindo with idA (“single A”).
Pefindo dengan peringkat idA (“single A”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Obligasi II The fund obtained from the Bond Public Offer II Phase II,
Tahap II, setelah dikurangi biaya emisi akan digunakan after deducted by the emission cost, will be used for the
untuk pembayaran utang Lontar berupa pembayaran payment of the Lontar’s debts in the form of payment of
pokok pinjaman, angsuran pokok pinjaman dan/atau loan principal, installment of loan principal and/or interest
bunga dan modal kerja. and for working capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum Obligasi II Tahap The terms of the Bond Public Offer II Phase II contain
II tersebut memuat pembatasan terhadap Lontar restrictions on Lontar wich include conducting changes
termasuk diantaranya melaksanakan perubahan bidang on main business activity, reducing authorized and paid
usaha utama, mengurangi modal dasar dan modal up capital and entering into merger, consolidation,
disetor, dan mengadakan penggabungan, konsolidasi, acquisition with other companies wich caused Lontar to
akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan dissolve.
bubarnya Lontar.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, manajemen As of December 31, 2023 and 2022, the management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled its obligations under the bonds
dengan perjanjian utang obligasi. payable agreement.
32. SUKUK MUDHARABAH 32. SUKUK MUDHARABAH
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Sukuk Mudharabah 38.040 190.707 Sukuk Mudharabah
Bagian yang akan jatuh tempo Current maturities
dalam waktu satu tahun - (153.428) within one year
Bagian Jangka Panjang 38.040 37.279 Long-Term Portion
85
Page 96
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
32. SUKUK MUDHARABAH (Lanjutan) 32. SUKUK MUDHARABAH (Continued)
Pada tanggal 10 Oktober 2018, Lontar menerbitkan On October 10, 2018, Lontar launched Sukuk
Sukuk Mudharabah Lontar Papyrus Pulp & Paper Mudharabah Lontar Papyrus Pulp & Paper Industry I
Industry I Tahun 2018 seri A (“Sukuk Lontar”) sebesar Year 2018 (“Lontar’s Sukuk”) series A amounting to
Rp500,0 miliar dengan jangka waktu tiga (3) tahun, Rp500.0 billion for a period of three (3) years, where the
dimana besarnya Nisbah adalah sebesar 15,00%, ratio is 15.00% with indications of the share of profit
dengan indikasi bagi hasil ekuivalen sebesar 10,00% per equivalent to 10.00% per annum and Sukuk Mudharabah
tahun dan Sukuk Mudharabah Lontar I tahun 2018 seri B Lontar I year 2018 series B amounting to Rp2.0 trillion for
sebesar Rp2,0 triliun dengan jangka waktu lima (5) a period of five (5) years, where the ratio is 16.50% with
tahun, dimana besarnya Nisbah adalah sebesar 16,50% indications of the share of profit equivalent to 11.00% per
dengan indikasi bagi hasil ekuivalen sebesar 11,00% per annum. Sukuk Mudharabah Lontar Papyrus Pulp &
tahun. Sukuk Mudharabah Lontar Papyrus Pulp & Paper Paper Industry I year 2018 series A and series B has
Industry I tahun 2018 seri A & seri B telah dilunasi oleh been paid off by Lontar in October 2023.
Lontar pada Oktober 2023.
Lontar menggunakan dana yang diperoleh dari Lontar uses the funds raised from sukuk public offering
penawaran umum sukuk setelah dikurangi biaya-biaya after deduction all sukuk issuing costs, are for capital
emisi, untuk belanja modal, modal kerja dan pembayaran expenditure, working capital and refinancing of the
kembali atas utang Lontar. Lontar’s debt.
Dasar pendapatan yang dibagihasilkan adalah jumlah The basis of the revenue sharing is the amount of gross
laba bruto yang dihasilkan dari pendapatan Lontar profit generated from the Lontar’s income based on the
berdasarkan Kontrak Penjualan. Pendapatan Bagi Hasil Sales Contract. Profit Sharing, which is distributed
didistribusikan oleh Lontar secara periodik berdasarkan periodically by Lontar based on Profit Sharing Ratios.
Nisbah Bagi Hasil.
Sukuk Lontar tidak dijamin dengan jaminan khusus. Lontar’s Sukuk is not secured by preference securities.
PT Sinarmas Sekuritas*) bertindak sebagai penjamin PT Sinarmas Sekuritas*) acts as a guarantor and
pelaksana emisi sukuk dan PT Bank KB Bukopin Tbk PT Bank KB Bukopin Tbk acts as the trsutees for the
bertindak sebagai Wali Amanat dalam penerbitan Sukuk issuance of Lontar’s Sukuk.
Lontar.
Peringkat Sukuk Lontar saat penerbitan adalah idA+(sy) Lontar’s Sukuk is rated idA+(sy) (“single A plus Syariah”)
(“single A plus Syariah”) yang dikeluarkan oleh Pefindo. by Pefindo when issued.
Pada tanggal 30 Juni 2022, Perusahaan memperoleh On June 30, 2022, the Company obtained an effective
pernyataan efektif dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) notice from Otoritas Jasa Keuangan (OJK) by
berdasarkan Surat Pemberitahuan Efektifnya Pernyataan Notification on Effective Statement Letter No. S-
Pendaftaran No. S-116/D.04/2022 untuk melakukan 116/D.04/2022 for its Public offering of Company’s Sukuk
Penawaran Umum Sukuk Mudharabah I Pindo Deli Pulp I Pindo Deli Pulp and Paper Mills Year 2022 (“The
And Paper Mills Tahun 2022 (“Sukuk Perusahaan”) Company’s Sukuk”) with principal Series A amounting to
dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,4 triliun, Seri B Rp0.4 trillion, Series B amounting to Rp0.4 trillion and
sebesar Rp0,4 triliun dan Seri C sebesar Rp0,2 triliun. Seriec C amounting to Rp2.0 trillion. On July 21, 2023,
Pada tanggal 21 Juli 2023, Perusahaan telah melakukan the company has made a payment of Sukuk
pembayaran atas Sukuk Mudharabah I Pindo Deli Seri A Mudharabah I Pindo Deli Series A amounting to Rp0.4
sebesar Rp0,4 triliun. trillion.
Investor dalam Penawaran Umum Sukuk diawali oleh The interest of investors in the Sukuk Public offer are
PT Bank KB Bukopin Tbk selaku wali amanat. Adapun represented by PT Bank KB Bukopin Tbk as trustee. The
hubungan antara Perusahaan dan wali amanat adalah relationship between the Company and the trustee is the
hubungan antara bank dan nasabah. relationship between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum Sukuk, Perusahaan To conduct the Sukuk Public Offer, the Company
telah mendapat hasil pemeringkatan dari Pefindo dengan received a rating result from Pefindo with idAsy (“single A
peringkat idAsy (“single A Syariah”). Syariah’).
86
Page 97
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
32. SUKUK MUDHARABAH (Lanjutan) 32. SUKUK MUDHARABAH (Continued)
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Sukuk, The fund obtained form Sukuk Public Offer, after
setelah dikurangi biaya emisi akan digunakan untuk deducted by the emission cost, will be used for
kegiatan usaha Perusahaan menggantikan dana yang Company’s business activities to replace funds
bersumber dari utang Perusahaan kepada kreditur yang originating from the Company’s debts to unaffiliated
tidak terafiliasi dan untuk modal kerja. creditors and for working capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum Sukuk tersebut The terms of the Sukuk Public Offer contain restrictions
memuat pembatasan terhadap perusahaan termasuk on the Company which include conducting changes on
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha main business activity, reducing authorized and paid up
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan capital and entering merger, consolidation, acquisition
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi with other companies which caused the Company’s to
dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya dissolve.
Perusahaan.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 manajemen As of December 31, 2023 and 2022, management
berkeyakinan telah memenuhi kewajibannya sesuai believed it has fulfilled its obligations under the trustee
dengan perjanjian perwaliamanatan. agreement.
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
33. MODAL SAHAM 33. SHARE CAPITAL
a. Modal saham a. Share capital
Berdasarkan Akta Berita Acara Rapat Umum Based on Statement Deed of the Company’s Meeting
Pemegang Saham Luar Biasa No.26 tertanggal 8 Juli Resolution No.26 Dated July 8, 2022 which has been
2022 yang telah disetujui oleh Menteri Hukum dan approved by the Minister of Law and Human Rights of
Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan surat the Republic of Indonesia with decree
keputusan No. AHU-0150732.AH.01.11. Tahun 2022 No. AHU-0150732.AH.01.11. Year 2022 dated
tertanggal 3 Agustus 2022, para pemegang saham August 3, 2022, the shareholders decided to increase
memutuskan untuk meningkatkan modal the issued/paid up capital of the Company, therefore
ditempatkan/disetor Perusahaan, sehingga susunan the composition of the Company’s shareholders as of
pemegang saham Perusahaan pada tanggal December 31, 2023 and 2022 is as follows :
31 Desember 2023 dan 2022 menjadi sebagai berikut:
Jumlah Saham
Ditempatkan Nilai Nominal/
dan Disetor Par Value
(dalam ribuan)/ Dolar Persentase
Number of Dalam Jutaan Amerika Kepemilikan/
Issued and Rupiah/ Serikat/ Percentage of
Paid Up Capital In Million United Ownership
Pemegang saham (in thousand) Rupiah States Dollar (%) Shareholders
PT APP Purinusa Ekapersada 11.923.395 5.961.698 1.082.293 99,24 PT APP Purinusa Ekapersada
PT Mega Kleenindo 38.852 19.426 7.212 0,32 PT Mega Kleenindo
PT Marimba Nugratama 25.870 12.935 4.803 0,22 PT Marimba Nugratama
PT Unitama Sartindo 25.870 12.935 4.803 0,22 PT Unitama Sartindo
Total 12.013.987 6.006.994 1.099.111 100,00 Total
87
Page 98
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
33. MODAL SAHAM (Lanjutan) 33. SHARE CAPITAL (Continued)
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, tidak As of December 31, 2023 and 2022, none of the
terdapat saham Perusahaan yang dimiliki secara Company’s Commissioners and Directors directly
langsung oleh Komisaris dan Direktur Perusahaan. owned shares in the Company.
b. Saldo laba b. Retained earnings
Berdasarkan Akta Berita Acara Rapat Umum Based on the Deed of Shareholders Resolution
Pemegang Saham Tahunan No. 78 tertanggal 27 Juni No. 78 dated June 27, 2023, the shareholders
2023, para pemegang saham memutuskan: decided:
a. Sebesar USD10,0 juta (atau setara dengan a. An amount of USD10.0 million (or equivalent to
Rp149,7 miliar) ditetapkan sebagai dana cadangan Rp149.7 billion) will be allocated for mandatory
guna memenuhi ketentuan dalam pasal 70 reserve as stipulated in Article 70 of Corporation
Undang-undang Perseroan Terbatas No. 40 Tahun Law No. 40 of 2007 regarding Limited Liability
2007 yang akan digunakan sesuai dengan Company’s Article 19 of Article of Association.
ketentuan pasal 19 Anggaran Dasar Perseroan.
b. Tidak membagikan dividen tunai untuk tahun buku b. Not to distribute the final dividend for the financial
2022 dikarenakan kondisi Perusahaan yang masih year 2022 due to the condition of the Company
memerlukan dana untuk modal kerja dan which still requires funds for working capital and
pengembangan usaha. business development.
c. Atas sisa laba neto yang dapat diatribusikan c. The remaining net profit attributable to the parent
kepada pemegang saham induk setelah dikurangi shareholders after deducting the reserves as refer
dengan cadangan tersebut sebagaimana dalam to point (a) will be included as retained earnings
huruf (a) akan dimasukkan sebagai saldo laba dan and use it to strengthen the Company’s working
menggunakannya untuk memperkuat modal kerja capital.
Perusahaan.
Berdasarkan Akta Berita Acara Rapat Umum Based on the Deed of Shareholders Resolution
Pemegang Saham Tahunan No. 111 tertanggal 30 Juni No. 111 dated June 30, 2022, the shareholders
2022, para pemegang saham memutuskan: decided:
a. Sebesar USD10,0 juta (atau setara dengan a. An amount of USD10.0 million (or equivalent to
Rp145,4 miliar) ditetapkan sebagai dana cadangan Rp145.4 billion) will be allocated for mandatory
guna memenuhi ketentuan dalam pasal 70 reserve as stipulated in Article 70 of Corporation
Undang-undang Perseroan Terbatas No. 40 Tahun Law No. 40 of 2007 regarding Limited Liability
2007 yang akan digunakan sesuai dengan Company’s Article 19 of Article of Association.
ketentuan pasal 19 Anggaran Dasar Perseroan.
b. Tidak membagikan dividen tunai untuk tahun buku b. Not to distribute the final dividend for the financial
2021 dikarenakan kondisi Perusahaan yang masih year 2021 due to the condition of the Company
memerlukan dana untuk modal kerja dan which still requires funds for working capital and
pengembangan usaha. business development.
c. Atas sisa laba neto yang dapat diatribusikan c. The remaining net profit attributable to the parent
kepada pemegang saham induk setelah dikurangi shareholders after deducting the reserves as refer
dengan cadangan tersebut sebagaimana dalam to point (a) will be included as retained earnings
huruf (a) akan dimasukkan sebagai saldo laba dan and use it to strengthen the Company’s working
menggunakannya untuk memperkuat modal kerja capital.
Perusahaan.
88
Page 99
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
34. TAMBAHAN MODAL DISETOR 34. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, rincian As of December 31, 2023 and 2022, details of additional
tambahan modal disetor adalah sebagai berikut : paid in capital is as follows :
2023 dan / and 2022
Selisih nilai transaksi restrukturisasi Difference in value from restructuring of
entitas sepengendali 52.436 entities under common control
Tambahan modal disetor Pengampunan Additional paid-in capital from
Pajak (Catatan 39h) 392 Tax Amnesty (Note 39h)
Total 52.828 Total
Akun ini bersumber dari selisih nilai transaksi This account represents the difference in value from
restrukturisasi entitas sepengendali dan selisih antara restructuring of entities under common control and the
aset dan liabilitas pengampunan pajak dari Entitas Anak. difference between the tax amnesty assets and liabilities
from the Subsidiaries.
35. PENJUALAN 35. SALES
Penjualan neto diklasifikasikan sebagai berikut: Net sales are classified as follows:
2023 2022
Lokal Local
Pihak berelasi (Catatan 41a) Related parties (Note 41a)
PT Cakrawala Mega Indah 594.479 714.048 PT Cakrawala Mega Indah
Lain-lain (masing-masing dibawah Others (each below 10% from
10% dari total penjualan) 99.528 99.026 total sales)
Subtotal 694.007 813.074 Subtotal
Pihak ketiga Third parties
(masing-masing dibawah 10% dari (each below 10% from
total penjualan) 12.945 15.763 total sales)
Subtotal 706.952 828.837 Subtotal
Ekspor Export
Pihak berelasi (Catatan 41a) Related parties (Note 41a)
(masing-masing dibawah 10% dari (each below 10% from
total penjualan) 15.536 17.318 total sales)
Pihak ketiga Third parties
(masing-masing dibawah 10% dari (each below 10% from
total penjualan) 1.398.365 1.468.268 total sales)
Subtotal 1.413.901 1.485.586 Subtotal
Total Penjualan 2.120.853 2.314.423 Total Sales
89
Page 100
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
35. PENJUALAN (Lanjutan) 35. SALES (Continued)
Persentase total penjualan dari pihak berelasi terhadap The percentage of total sales from related parties to
penjualan neto konsolidasian masing-masing sebesar consolidated net sales was 33.5% and 35.9% for the
33,5% dan 35,9% untuk tahun yang berakhir pada years ended December 31, 2023 and 2022, respectively.
tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022.
36. BEBAN POKOK PENJUALAN 36. COST OF GOODS SOLD
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Bahan baku 741.446 865.915 Raw materials
Upah langsung 41.022 40.389 Direct labor
Beban produksi lainnya 704.260 676.334 Other conversion costs
Total beban produksi 1.486.728 1.582.638 Total manufacturing costs
Barang dalam proses: Work-in-process:
Awal tahun 37.147 39.096 At beginning of year
Akhir tahun (29.758) (37.147) At end of year
Beban pokok produksi 1.494.117 1.584.587 Cost of goods manufactured
Barang jadi: Finished goods:
Awal tahun 143.617 147.719 At beginning of year
Akhir tahun (64.447) (143.617) At end of year
Beban Pokok Penjualan 1.573.287 1.588.689 Cost of Goods Sold
Rincian pembelian bahan baku, bahan baku tidak The detail of purchases from suppliers for raw materials,
langsung dan suku cadang dari pemasok adalah sebagai indirect materials and spare-parts is as follows:
berikut:
2023 2022
Pemasok Suppliers
Pihak berelasi (Catatan 41b) Related parties (Note 41b)
PT Cakrawala Mega Indah 316.667 382.257 PT Cakrawala Mega Indah
Lain-lain (masing-masing
dibawah 10% dari penjualan Others (each below 10%
neto) 311.699 287.344 from net sales)
Subtotal 628.366 669.601 Subtotal
Pihak ketiga Third parties
Lain-lain (masing-masing
dibawah 10% dari penjualan Others (each below 10%
neto) 618.675 729.577 from net sales)
Total pembelian 1.247.041 1.399.178 Total purchases
Dikurangi: Pembelian bahan Less: Purchases of indirect
pembantu dan suku cadang (543.777) (509.259) materials and spare parts
Pembelian Bahan Baku 703.264 889.919 Purchases of Raw Materials
Persentase total pembelian pihak berelasi terhadap The percentage of total purchases from related parties to
beban pokok penjualan neto masing-masing sebesar net cost of goods sold was 39.9% and 42.1% for the
39,9% dan 42,1% untuk periode 31 Desember 2023 dan years ended December 31, 2023 and 2022, respectively.
2022.
90
Page 101
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
37. BEBAN USAHA 37. OPERATING EXPENSES
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
2023 2022
Penjualan Selling
Ongkos angkut 109.462 207.932 Freight
Komisi 6.426 8.577 Commissions
Gaji dan upah 4.314 3.418 Salaries and wages
Beban administrasi bank 2.303 2.146 Bank charges
Penyusutan (Catatan 15) 376 592 Depreciation (Notes 15)
Lain-lain 21.498 17.387 Others
Subtotal 144.379 240.052 Subtotal
Umum dan Administrasi General and Administrative
Gaji dan upah 27.143 23.687 Salaries and wages
Jasa manajemen dan profesional 24.661 23.255 Management and professional fees
Penyusutan (Catatan 14 dan 15) 5.297 2.563 Depreciation (Notes 14 and 15)
Lain-lain 29.099 25.440 Others
Subtotal 86.200 74.945 Subtotal
Total 230.579 314.997 Total
38. BEBAN BUNGA 38. INTEREST EXPENSE
Beban bunga berasal dari bunga atas pinjaman bank Interest expense derived from interest incurred on short-
jangka pendek dan jangka panjang, medium-term notes, term and long-term bank loans, medium-term notes,
pinjaman jangka panjang, wesel bayar, utang obligasi long-term loans, notes payable, bonds payable and lease
dan liabilitas sewa. liabilities.
Beban bunga untuk tahun yang berakhir pada tanggal- Interest expense for the years ended
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 masing-masing December 31, 2023 and 2022 amounted to USD111.8
sebesar USD111,8 juta dan USD87,1 juta. million and USD87.1 million, respectively.
39. PERPAJAKAN 39. TAXATION
a. Pajak Dibayar Dimuka a. Prepaid Taxes
2023 2022
Pajak Pertambahan Nilai 9.965 17.915 Value-Added Tax
Pajak penghasilan 17.657 516 Income taxes
Total 27.622 18.431 Total
b. Utang Pajak b. Taxes Payable
2023 2022
Pajak Pertambahan Nilai 3.217 3.833 Value-Added Tax
Pajak penghasilan 24.398 42.217 Income taxes
Total 27.615 46.050 Total
91
Page 102
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
39. PERPAJAKAN (Lanjutan) 39. TAXATION (Continued)
c. Taksiran Beban Pajak Penghasilan c. Estimated Income Tax Expense
2023 2022
Kini Current
Perusahaan (27.193) (7.297) The Company
Entitas Anak (24.018) (58.085) Subsidiaries
Subtotal (51.211) (65.382) Subtotal
Tangguhan Deferred
Perusahaan (5.973) (20.451) The Company
Entitas Anak (2.642) 5.749 Subsidiaries
Subtotal (8.615) (14.702) Subtotal
Neto (59.826) (80.084) Net
Rekonsiliasi antara laba Perusahaan sebelum Reconciliation between the Company’s profit before
taksiran beban pajak penghasilan dan taksiran laba estimated income tax expense and estimated taxable
kena pajak untuk tahun yang berakhir pada tanggal- profit for the years ended December 31, 2023 and
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 berdasarkan 2022, based on the Indonesian Rupiah statements of
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain profit or loss and other comprehensive income was
dalam Rupiah Indonesia adalah sebagai berikut: as follows:
Dalam Jutaan
Rupiah Indonesia/
In Millions of Indonesian
Rupiah
31 Desember / December 31,
2023 2022
Laba Perusahaan Profit before estimated income
sebelum taksiran beban tax expense attributable
pajak penghasilan 3.816.376 2.298.991 to the Company
Beda temporer (243.605) (56.664) Temporary differences
Beda tetap (1.667.293) (950.468) Permanent differences
Taksiran laba kena pajak 1.905.478 1.291.859 Estimated taxable profit
Beda temporer terutama terdiri dari penyusutan aset Temporary differences mainly consist of depreciation
tetap, penyesuaian neto atas penerapan PSAK 71 of fixed assets, net adjustment on the adoption of
dan penyisihan imbalan kerja. Beda tetap terutama PSAK 71 and provision for employee benefits.
terdiri dari penghasilan bunga yang telah dikenakan Permanent differences mainly consist of interest
pajak final. income already subjected to final tax.
Dalam laporan keuangan konsolidasian ini, jumlah In this consolidated financial report, the amount of
laba fiskal tahun pajak 2023 berdasarkan perhitungan fiscal profit for the 2023 tax year is based on a
sementara karena Surat Pemberitahuan Tahunan tentative calculation because the 2023 Annual Tax
(SPT) Pajak Penghasilan Badan Tahun 2023 belum return (SPT) Corporate Income Tax has not been
dilaporkan sampai dengan tanggal penyelesaian reported until the completion date of the consolidated
laporan keuangan konsolidasian. financial report.
92
Page 103
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
39. PERPAJAKAN (Lanjutan) 39. TAXATION (Continued)
d. Pajak Tangguhan d. Deferred Taxes
Dibebankan
Dikreditkan ke Penghasilan
Saldo (Dibebankan) Komprehensif Saldo
31 Desember/ ke Laba Rugi/ Lain/ 31 Desember/
Balance as of Credited Charged to Other Balance as of
December 31, (Charged) to Comprehensive December 31,
2022 Profit or Loss Income 2023
Perusahaan Company
Aset pajak tangguhan Deferred tax assets
Penyisihan penurunan nilai Allowance for impairment
persediaan 1.396 (886) - 510 of inventories
Liabilitas imbalan kerja 5.786 408 (295) 5.899 Employee benefits liability
Penyisihan rugi penurunan Allowance for impairment loss
nilai piutang usaha 514 (196) - 318 of trade receivable
Total aset pajak tangguhan 7.696 (674) (295) 6.727 Total deferred tax assets
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
Penyusutan aset tetap (65.814) (3.925) - (69.739) Depreciation of fixed assets
Rugi neto belum Net unrealized loss
direalisasi atas perubahan on fair value changes
nilai wajar aset dan of financial assets
liabilitas keuangan (885) (1.374) - (2.259) and liabilities
Liabilitas Deferred Tax
Pajak Tangguhan - Liabilities
Perusahaan - Neto (59.003) (5.973) (295) (65.271) of the Company - Net
Lontar Lontar
Aset pajak tangguhan Deferred tax assets
Liabilitas imbalan kerja 1.465 144 (69) 1.540 Employee benefits liability
Transaksi sewa pembiayaan 29 - - 29 Finance lease transaction
Penyisihan rugi penurunan Allowance for impairment loss
nilai piutang usaha 4.221 266 - 4.487 of trade receivables
Total aset pajak tangguhan 5.715 410 (69) 6.056 Total deferred tax assets
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
Penyusutan aset tetap (64.603) (3.052) - (67.655) Depreciation of fixed assets
Liabilitas Pajak Deferred Tax
Tangguhan Lontar - Neto (58.888) (2.642) (69) (61.599) Liabilities of Lontar - Net
Liabilitas Pajak
Tangguhan - Neto (117.891) (8.615) (364) (126.870) Deferred Tax Liabilities - Net
93
Page 104
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
39. PERPAJAKAN (Lanjutan) 39. TAXATION (Continued)
Dibebankan
Dikreditkan ke Penghasilan
Saldo (Dibebankan) Komprehensif Saldo
31 Desember/ ke Laba Rugi/ Lain/ 31 Desember/
Balance as of Credited Charged to Other Balance as of
December 31, (Charged) to Comprehensive December 31,
2021 Profit or Loss Income 2022
Perusahaan Company
Aset pajak tangguhan Deferred tax assets
Akumulasi rugi fiskal 24.624 (24.624) - - Accumulated fiscal loss
Penyisihan penurunan nilai Allowance for impairment
persediaan 1.070 326 - 1.396 of inventories
Liabilitas imbalan kerja 6.148 (160) (202) 5.786 Employee benefits liability
Laba (rugi) neto belum Net unrealized gain (loss) on
direalisasi atas perubahan fair value changes of
nilai wajar aset dan financial assets and
liabilitas keuangan 450 (450) - - liabilities
Penyisihan rugi penurunan Allowance for impairment loss
nilai piutang usaha 114 400 - 514 of trade receivable
Total aset pajak tangguhan 32.406 (24.508) (202) 7.696 Total deferred tax assets
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
Penyusutan aset tetap (70.543) 4.729 - (65.814) Depreciation of fixed assets
Capitalization of loss on
Kapitalisasi rugi selisih kurs (192) 192 - - foreign exchange
Rugi neto belum Net unrealized loss
direalisasi atas perubahan on fair value changes
nilai wajar aset dan of financial assets
liabilitas keuangan - (885) (885) and liabilities
Transaksi sewa pembiayaan (21) 21 - - Finance lease transaction
Liabilitas Deferred Tax
Pajak Tangguhan - Liabilities
Perusahaan - Neto (38.350) (20.451) (202) (59.003) of the Company - Net
Lontar Lontar
Aset pajak tangguhan Deferred tax assets
Liabilitas imbalan kerja 1.906 (293) (148) 1.465 Employee benefits liability
Transaksi sewa pembiayaan 18 11 - 29 Finance lease transaction
Penyisihan rugi penurunan Allowance for impairment loss
nilai piutang usaha 5.258 (1.037) - 4.221 of trade receivables
Total aset pajak tangguhan 7.182 (1.319) (148) 5.715 Total deferred tax assets
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilities
Penyusutan aset tetap (71.671) 7.068 - (64.603) Depreciation of fixed assets
Liabilitas Pajak Deferred Tax
Tangguhan Lontar - Neto (64.489) 5.749 (148) (58.888) Liabilities of Lontar - Net
Liabilitas Pajak
Tangguhan - Neto (102.839) (14.702) (350) (117.891) Deferred Tax Liabilities - Net
Tidak terdapat aset atau liabilitas pajak tangguhan No deferred tax assets or liabilities were incurred from
yang berasal dari Entitas Anak lainnya. the other Subsidiaries.
94
Page 105
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
39. PERPAJAKAN (Lanjutan) 39. TAXATION (Continued)
e. Surat Ketetapan Pajak e. Tax Assessments Letters
Pada tanggal 25 Oktober 2023, Perusahaan On October 25, 2023, the Company received an
menerima Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar Underpayment Tax Assessment Letter (SKPKB)
(SKPKB) No. 00003/206/22/092/23 atas pajak No .00003/206/22/092/23 for corporate income tax
penghasilan badan tahun pajak 2022 sebesar for the 2022 fiscal year amounting to Rp3.0 billion
Rp3,0 miliar dan laba fiskal neto Perusahaan and the Company’s net fiscal profit loss set at
ditetapkan sebesar Rp1,3 triliun. Rp1.3 trillion.
Pada tanggal 28 November 2023, Lontar menerima On November 28, 2023, Lontar received Tax
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) Underpayment Assessment Letter (SKPKB)
No.00005/206/22/092/23 atas pajak penghasilan No.00005/206/22/092/23 for corporate income tax for
badan tahun pajak 2022 sebesar Rp7,9 miliar dan the 2022 fiscal year amounting to Rp7.9 billion and
laba fiskal neto Lontar ditetapkan sebesar Rp4,2 the Lontar's net taxable profit was set at Rp4.2
triliun. trillion.
Pada tanggal 26 Oktober 2022, Perusahaan On October 26, 2022, the Company received Tax
menerima Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar Overpayment Assessment Letter (SKPLB)
(SKPLB) No. 00008/406/21/092/22 atas pajak No. 00008/406/21/092/22 for corporate income tax
penghasilan badan tahun pajak 2021 sebesar Rp20,7 for the 2021 fiscal year amounting to Rp20.7 billion
miliar dan laba fiskal neto Perusahaan ditetapkan and the Company's net taxable profit was set at
sebesar Rp230,0 miliar. Rp230.0 billion.
Pada tanggal 25 April 2022, Perusahaan menerima On April 25, 2022, the Company received a Tax
Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar (SKPLB) Overpayment Assessment Letter (SKPLB)
No. 00044/406/20/092/22 atas pajak penghasilan No. 00044/406/20/092/22 of 2020 corporate income
badan tahun pajak 2020 sebesar Rp20,9 miliar dan tax amounting to Rp20.9 billion and the Company’s
laba fiskal neto Perusahaan ditetapkan sebesar net tax payable profit settled at Rp1.0 trillion.
Rp1,0 triliun.
Pada tanggal 25 Oktober 2022, Lontar menerima On October 25, 2022, Lontar received an
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) Underpayment Tax Assessment Letter (SKPKB)
No. 00004/206/21/092/22 atas pajak penghasilan No. 00004/206/21/092/22 for corporate income tax for
badan tahun pajak 2021 sebesar Rp716,7 juta dan the 2021 fiscal year amounting to Rp716.7 million and
laba fiskal neto Lontar ditetapkan sebesar Rp2,1 Lontar's net fiscal profit was set at Rp2.1 trillion.
triliun.
Pada tanggal 22 April 2022, Lontar menerima Surat On April 22, 2022, Lontar received a Tax
Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) Underpayment Assessment Letter (SKPKB)
No. 00003/206/20/092/22 atas pajak penghasilan No. 00003/206/20/092/22 of 2020 corporate income
badan tahun pajak 2020 sebesar Rp1,1 miliar dan tax amounting to Rp1.1 billion and the Lontar’s net tax
laba fiskal neto Lontar ditetapkan sebesar Rp963,7 payable profit settled at Rp963.7 billion.
miliar.
f. Administrasi f. Administration
Berdasarkan peraturan perpajakan Indonesia, Under the taxation laws of Indonesia, the Company
Perusahaan dan Entitas Anak lokal menghitung dan and certain domestic Subsidiaries submit their tax
membayar sendiri total pajak yang terutang. returns on the basis of self-assessment. The
Perusahaan dan Entitas Anak lokal melakukan Company and certain domestic Subsidiaries calculate
perhitungan dan melaporkan SPT sendiri. SPT and submit their individual annual tax calculations and
konsolidasian tidak diperkenankan dalam peraturan returns, consolidated tax returns being prohibited
perpajakan Indonesia. Direktorat Jenderal Pajak under the taxation laws of Indonesia. The Directorate
dapat menetapkan dan mengubah liabilitas pajak General of Taxation may assess or amend taxes
dalam batas waktu lima (5) tahun sejak tanggal within five (5) years from the date the tax became due.
terutang pajak.
95
Page 106
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
39. PERPAJAKAN (Lanjutan) 39. TAXATION (Continued)
g. Fasilitas Pajak Penghasilan g. Income Tax Facility
Pada tanggal 2 Januari 2007, Pemerintah Republik On January 2, 2007, the Government of Indonesia
Indonesia menetapkan Peraturan Pemerintah (PP) stated Government Decree No. 1 Year 2007 on
No. 1 Tahun 2007 tentang "Fasilitas Pajak “Income Tax Incentive For Capital Investment in
Penghasilan untuk Penanaman Modal di Bidang- Certain Industry and/or Certain Territory”. Based on
bidang Usaha Tertentu dan/atau di Daerah-daerah that decree, Companies that fulfilled all the
Tertentu”. Berdasarkan PP tersebut, Perusahaan requirements under the decree would benefit tax
yang memenuhi syarat akan mendapatkan fasilitas incentive, which include reduction on taxable income
perpajakan, diantaranya berupa pengurangan of 30% from the investment value to be charged over
penghasilan bersih sebesar 30% dari jumlah six (6) years at 5% each year and accelerated
penanaman modal yang dibebankan selama enam depreciation and amortization.
(6) tahun, masing-masing sebesar 5% per tahun dan
penyusutan dan amortisasi fiskal yang dipercepat.
h. Aset dan Liabilitas Pengampunan Pajak h. Assets and Liabilities under Tax Amnesty
Sehubungan dengan Undang-Undang Pengampunan In regard to Tax Amnesty Law No. 11 Year 2016 and
Pajak No. 11 Tahun 2016 dan untuk mendukung to support the program of the government of the
program pemerintah Republik Indonesia dalam Republic of Indonesia to increase tax revenues, the
meningkatkan penerimaan pajak, Entitas Anak Subsidiary filed an Asset Declaration Letter to the
menyampaikan Surat Pernyataan Harta kepada Directorate General of Taxes (DGT) and paid
Direktorat Jenderal Pajak (DJP) dan membayarkan redemption money totaling Rp93.8 million. The
uang tebusan masing-masing sebesar Rp93,8 juta. Subsidiary has already received the Tax Amnesty
Entitas Anak telah menerima Surat Keterangan Certificate from the DGT.
Pengampunan Pajak dari DJP.
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, jumlah As of December 31, 2023 and 2022, the amounts
yang diakui sebagai aset Pengampunan Pajak recognized as Tax Amnesty assets amounted to
masing-masing sebesar Rp5,14 miliar (setara dengan Rp5.14 billion (equivalent to USD392 thousand),
USD392 ribu) dan dicatat sebagai bagian dari akun respectively which is also recorded as part of
“Tambahan Modal Disetor” (Catatan 34). “Additional Paid-in Capital” account (Note 34).
i. Perubahan Tarif Pajak i. Tax Rate Changes
Berdasarkan Undang-Undang No. 7 tahun 2021 Based on Undang-undang No. 7 of 2021 related
tentang Harmonisasi Peraturan Perpajakan, Harmonisasi Peraturan Perpajakan, Government was
Pemerintah menetapkan tarif tunggal pajak enacted which stipulates a 22% single rate of
penghasilan badan menjadi 22% mulai Tahun Pajak corporate income tax for Tax Year 2022 onwards.
2022 dan seterusnya.
Aset dan liabilitas pajak tangguhan telah dihitung Deferred tax assets and liabilities have been
dengan memperhitungkan tarif pajak yang calculated taking into account tax rates expected to be
diharapkan berlaku pada saat realisasi. prevailing at the time they are realized.
96
Page 107
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
40. LIABILITAS IMBALAN KERJA 40. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY
Liabilitas imbalan kerja karyawan pada tanggal Employee benefits liability as of December 31, 2023 and
31 Desember 2023 dan 2022 dihitung oleh Kantor 2022 was calculated by Kantor Konsultan Aktuaria Yusi
Konsultan Aktuaria Yusi Dan Rekan, aktuaris Dan Rekan, an independent actuary, in its Reports
independen, dalam Laporan No. 3393/KYR/III/24 No. 3393/KYR/III/24 dated March 8, 2024 and its Reports
tertanggal 8 Maret 2024 dan Laporan No. No. 1700/KYR/II/23 dated February 22, 2023, using the
1700/KYR/II/23 tertanggal 22 Februari 2023 dengan “Projected Unit Credit” method and with consideration of
menggunakan metode “Projected Unit Credit” dan the following assumptions:
mempertimbangkan beberapa asumsi sebagai berikut:
Tingkat kematian Tabel Mortalitas Indonesia 2019 Mortality rate
Indonesian Mortality Table 2019
Tingkat diskonto 6,37% - 7,10% dan 5,52% - 7,43% Discount rate
6.37% - 7.10% and 5.52% - 7.43%
Tingkat peningkatan gaji 5% per tahun/ Salary increment rate
5% per annum
Tingkat pengunduran diri karyawan 8% untuk karyawan yang Voluntary
secara sukarela berumur dibawah 30 tahun dan akan resignation rate
berkurang sampai 0% pada umur 50 tahun/
8% for employee
before the age of 30 years and will linearly
decrease until 0% at the age of 50 years
Usia pensiun normal 56 tahun/56 years Normal retirement age
Perusahaan dan Entitas Anak menghadapi perubahan The Company and Subsidiaries are exposed to changes
risiko tingkat diskonto, dimana penurunan pada tingkat in discount rate risk, which is a decrease in discount rate
diskonto menyebabkan kenaikan liabilitas program. will increase plan liabilities.
Analisa sensitivitas kuantitatif kewajiban imbalan pasti The quantitative sensitivity analysis of the defined benefit
terhadap perubahan asumsi utama tertimbang pada obligation to the changes in the weighted principal
tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 adalah sebagai assumption as of December 31, 2023 and 2022, was as
berikut : follows :
Perubahan Dampak Perubahan Asumsi/
Asumsi/ Impact of Changes in Assumption
Changes in Kenaikan/ Penurunan/
Assumption Increase Decrease
Tingkat diskonto Discount rate
2023 1% (1.755) 1.935 2023
2022 1% (1.628) 1.789 2022
97
Page 108
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
40. LIABILITAS IMBALAN KERJA (Lanjutan) 40. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY (Continued)
Metode dan tipe asumsi yang digunakan dalam The methods and types of assumption used in preparing
menyiapkan analisa sensitivitas tidak berubah dari the sensitivity analysis did not change from those of the
periode sebelumnya. previous period.
Liabilitas imbalan kerja adalah sebagai berikut: Employee benefits liability was as follows:
2023 2022
Nilai kini kewajiban Present value of
imbalan pasti 33.811 32.959 defined benefit obligation
Nilai wajar atas aset program - - Fair value of plan assets
Liabilitas Imbalan Kerja 33.811 32.959 Employee Benefits Liability
Mutasi liabilitas imbalan kerja adalah sebagai berikut: Movement of employee benefits liability is as follows:
2023 2022
Saldo awal 32.959 36.609 Beginning balance
Beban imbalan kerja yang Employee benefits recognized
diakui dalam laba rugi 4.494 3.326 in profit or loss
Pengukuran kembali yang diakui dalam Remeasurements recognized in
dalam penghasilan komprehensif lain (1.654) (1.591) other comprehensive income
Pembayaran manfaat (2.352) (1.712) Benefits paid
Mutasi masuk (keluar) (309) (271) Transfer in (out)
Penyesuaian selisih kurs 673 (3.402) Foreign exchange adjustment
Saldo Akhir 33.811 32.959 Ending Balance
Jumlah yang diakui dalam laporan laba rugi dan Amounts recognized in the consolidated statements of
penghasilan komprehensif lain konsolidasian profit or loss and other comprehensive income in respect
sehubungan dengan liabilitas imbalan kerja adalah to this employee benefits liability were as follows:
sebagai berikut:.
2023 2022
Beban imbalan kerja yang Employee benefits recognized
diakui dalam laba rugi: in profit or loss:
Beban jasa kini 2.299 2.432 Current service cost
Beban bunga 2.229 1.893 Interest cost
Perubahan program - (1.192) Plan amendment
Pengukuran kembali atas kewajiban Remeasurement of other long-
imbalan kerja jangka panjang lainnya (34) 193 term employee benefits liability
Neto 4.494 3.326 Net
2023 2022
Pengukuran kembali yang diakui dalam Remeasurements recognized in other
penghasilan komprehensif lain: comprehensive income:
Keuntungan aktuaria Actuarial gains
yang timbul dari: arising from:
Perubahan asumsi keuangan 621 (841) Changes in financial assumption
Penyesuaian pengalaman (2.275) (750) Experience adjustments
Neto (1.654) (1.591) Net
98
Page 109
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
40. LIABILITAS IMBALAN KERJA (Lanjutan) 40. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY (Continued)
Mutasi nilai kini liabilitas imbalan pasti adalah sebagai Movement of the present value of the defined benefit
berikut: obligation is as follows:
2023 2022
Nilai kini kewajiban imbalan pasti Present value of defined benefit
pada awal tahun 32.959 36.609 obligation at beginning of year
Biaya jasa kini 2.299 2.432 Current service cost
Biaya bunga 2.229 1.893 Interest cost
Perubahan program - (1.192) Plan amendments
Kerugian (keuntungan)
aktuaria yang timbul dari: Actuarial losses (gains) arising from:
Perubahan asumsi keuangan 631 (855) Changes in financial assumption
Penyesuaian pengalaman (2.319) (543) Experience adjustments
Imbalan yang dibayar (2.352) (1.712) Benefits paid
Mutasi masuk (keluar) (309) (271) Transfer in (out)
Penyesuaian selisih kurs 673 (3.402) Foreign exchange adjustment
Nilai Kini Kewajiban Imbalan Pasti Present Value of Defined Benefit
Pada Akhir Tahun 33.811 32.959 Obligation at End of Year
Perkiraan analisis jatuh tempo liabilitas imbalan kerja Expected maturity analysis of employee benefits liability
adalah sebagai berikut: is as follows:
2023 2022
Dalam waktu 12 bulan berikutnya Within the next 12 months
(periode laporan tahun berikutnya) 3.454 2.803 (next year reporting period)
Antara 1 - 3 tahun 6.345 5.648 Between 1 - 3 years
Antara 3 - 5 tahun 6.053 5.901 Between 3 - 5 years
Antara 5 - 10 tahun 11.054 11.184 Between 5 - 10 years
Diatas 10 tahun 6.905 7.423 Over 10 years
Total 33.811 32.959 Total
Perbandingan nilai kini kewajiban imbalan pasti dan Comparison of the present value of defined benefits
penyesuaian (yang timbul pada liabilitas program akibat obligation and the experience adjustments (the effects of
perbedaan antara asumsi aktuarial sebelumnya dan differences between the previous actuarial assumptions
aktual) selama lima (5) tahun terakhir adalah sebagai and what has actually occured) arising on the plan
berikut: liabilities over the last five (5) years is as follows:
Nilai kini
kewajiban
imbalan pasti/
Present value of Penyesuaian/
defined benefits Experience
Tanggal obligation adjustments Date
31 Desember 2023 33.811 (2.319) December 31, 2023
31 Desember 2022 32.959 (543) December 31, 2022
31 Desember 2021 36.609 (1.650) December 31, 2021
31 Desember 2020 44.881 (2.926) December 31, 2020
31 Desember 2019 46.355 (1.817) December 31, 2019
99
Page 110
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
41. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 41. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI PARTIES
Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan dan Entitas In the normal course of operations, the Company and
Anak melakukan transaksi usaha dan keuangan dengan Subsidiaries enter into business and financial
pihak-pihak berelasi. Pihak-pihak berelasi berada di transactions with related parties. The related parties are
bawah pengendalian yang sama oleh pemegang saham under common control of the same shareholders and/or
dan/atau Direksi dan/atau Dewan Komisaris yang sama have the same Board of Directors and/or Board of
dengan Perusahaan atau Entitas Anak. Commissioners as the Company or Subsidiaries.
Sifat transaksi dan hubungan dengan pihak-pihak The nature of transactions and relationships with the
berelasi adalah sebagai berikut: related parties are as follows:
Sifat Hubungan /
Pihak Berelasi / Related Party Nature of Relation
PT Cakrawala Mega Indah Kesamaan pemegang saham / Similar shareholder
PT Dian Swastatika Sentosa Tbk*) Hubungan keluarga / Family relation
PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk Kesamaan pemegang saham / Similar shareholder
PT Royal Oriental*) Hubungan keluarga / Family relation
PT Bank Sinarmas Tbk*) Hubungan keluarga / Family relation
PT The Univenus Kesamaan pemegang saham / Similar shareholder
Sinar Indah Pulp and Paper Pte. Ltd Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
Laris Global (Thailand) Co., Ltd Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
Grand Universal Trading Vietnam Co., Ltd Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
APP Commercial Pte. Ltd Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
PT Wirakarya Sakti Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
PT Sinarmas Asset Management*) Hubungan keluarga / Family relation
PT Sinarmas Multi Artha Tbk*) Hubungan keluarga / Family relation
APP International Finance BVI (III) Limited Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
100
Page 111
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
41. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 41. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI (Lanjutan) PARTIES (Continued)
Sifat Hubungan /
Pihak Berelasi / Related Party Nature of Relation
Asia Pulp & Paper Co. Ltd. Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
PT Sinar Syno Kimia*) Hubungan keluarga / Family relation
PT Asia Trade Logistics Kesamaan pemegang saham / Similar shareholder
PT APP Purinusa Ekapersada Pemegang saham / Shareholder
PT Bungo Bara Makmur*) Hubungan keluarga / Family relation
PT Kati Kartika Murni Kesamaan pemegang saham tidak langsung/
Indirect similar shareholder
PT Rolimex Kimia Nusamas*) Hubungan keluarga / Family relation
Transaksi-transaksi signifikan dengan pihak berelasi Significant transactions with related parties are as
adalah sebagai berikut: follows:
a. Penjualan a. Sales
Mulai tanggal 1 Januari 2001, Lontar menunjuk Commencing January 1, 2001, Lontar appointed
PT Cakrawala Mega Indah (“CMI”), pihak berelasi, PT Cakrawala Mega Indah (“CMI”), a related party, as
sebagai distributor sesuai dengan perjanjian antara its distributor in accordance with an agreement
kedua belah pihak tanggal 2 Februari 2001. between the parties dated February 2, 2001.
Perusahaan dan Entitas Anak melakukan penjualan The Company and Subsidiaries sold its pulp, cultural
pulp, kertas budaya, kertas industri, tissue, dan paper, industrial paper, tissue, and other products
produk lainnya di dalam negeri ke pihak berelasi domestically to related parties amounting to
masing-masing sebesar USD694,0 juta (98,17% dari USD694.0 million (98.17% of total local sales) and
total penjualan lokal) dan USD813,1 juta (98,10% USD813.1 million (98.10% of total local sales) for the
dari total penjualan lokal) untuk tahun yang berakhir years Ended December 31, 2023 and 2022,
pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 respectively (Note 35). Receivables arising from
(Catatan 35). Piutang yang timbul dari transaksi these sales transactions are presented under “Trade
penjualan ini disajikan sebagai “Piutang Usaha - Receivables - Related Parties - Current” in the
Pihak Berelasi - Lancar” pada laporan posisi consolidated statements of financial position (Note 6).
keuangan konsolidasian (Catatan 6).
Perusahaan mengekspor kertas budaya dan tissue ke The Company’s sales to related parties of its export
luar negeri ke pihak berelasi masing-masing sebesar cultural paper and tissue to related parties amounting
USD15,5 juta (1,09% dari total penjualan ekspor), to USD15.5 million (1.09% of total export sales), and
dan USD17,3 juta (1,17% dari total penjualan ekspor) USD17.3 million (1.17% of total export sales) for the
untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 years ended December 31, 2023 and 2022,
Desember 2023 dan 2022 (Catatan 35). Piutang yang respectively (Note 35). Receivables arising from
timbul dari transaksi penjualan ini disajikan sebagai these sales transactions are presented under “Trade
“Piutang Usaha - Pihak Berelasi - Lancar” pada Receivables - Related Parties - Current” in the
laporan posisi keuangan konsolidasian (Catatan 6). consolidated statements of financial position (Note 6).
101
Page 112
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
41. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 41. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI (Lanjutan) PARTIES (Continued)
b. Pembelian b. Purchases
Pembelian bahan baku, bahan pembantu dan suku Purchases of raw materials, indirect materials and
cadang dari pihak berelasi masing-masing sebesar spareparts from related parties amounted to
USD628,4 juta (39,94% dari total beban pokok USD628.4 million (39.94% of the total consolidated
penjualan konsolidasian) dan USD669,6 juta (42,15% cost of goods sold) and USD669.6 million (42.15% of
dari total beban pokok penjualan konsolidasian) untuk the total consolidated cost of goods sold) for the
tahun-tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 years ended December 31, 2023 and 2022,
Desember 2023 dan 2022 (Catatan 36). respectively (Note 36).
Utang sehubungan dengan transaksi tersebut dicatat The related payables are recorded under “Trade
dalam “Utang Usaha - Pihak Berelasi” pada laporan Payables - Related Parties” in the consolidated
posisi keuangan konsolidasian (Catatan 21). statements of financial position (Note 21).
c. Beban listrik dan uap c. Electricity and steam expense
2023 2022
Beban listrik dan uap Electricity and steam expense
PT Dian Swastatika Sentosa Tbk*) 13.774 15.343 PT Dian Swastatika Sentosa Tbk*)
Persentase terhadap total beban Percentage of total consolidated
pokok penjualan konsolidasian 0,88% 0,97% cost of goods sold
2023 2022
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
PT Dian Swastatika Sentosa Tbk*) 1.170 1.245 PT Dian Swastatika Sentosa Tbk*)
Persentase terhadap total Percentage of total consolidated
liabilitas konsolidasian 0,03% 0,04% liabilities
Berdasarkan perjanjian pembelian aset tanggal Based on the asset purchase agreement dated
29 Desember 1997 antara Perusahaan dan December 29, 1997 between the Company and
PT Dian Swastatika Sentosa Tbk (“DSS”) *), PT Dian Swastatika Sentosa Tbk (“DSS”) *), the
Perusahaan menjual generator pembangkit tenaga Company sold its co-generation power plants to DSS
listrik kepada DSS dengan harga USD117,2 juta. for a total cash consideration of USD117.2 million.
Berdasarkan perjanjian tersebut, Perusahaan setuju Based on the terms of the agreement, the Company
untuk membeli listrik dan uap yang dihasilkan oleh has agreed to purchase electricity and steam
generator pembangkit tenaga listrik tersebut dari DSS generated by the co-generation power plants from
dan menyewakan tanah dimana generator DSS and leases the land on which the co-generation
pembangkit tenaga listrik tersebut berada kepada power plants are located to DSS for a period of
DSS untuk jangka waktu dua puluh lima (25) tahun. twenty-five (25) years. The Company and DSS
Perusahaan dan DSS sepakat untuk melakukan opsi agreed to carry out the extension option until June 30,
perpanjangan hingga tanggal 30 Juni 2025 atau 2025 or the Company will re-purchase such assets
Perusahaan akan melakukan pembelian kembali aset with agreed term and conditions by both parties.
tersebut dengan syarat dan ketentuan yang
disepakati bersama.
Utang yang timbul dari transaksi pembelian listrik dan Payables arising from these purchase of electricity
uap ini disajikan sebagai “Utang Usaha – Pihak and steam transactions are presented under
Berelasi” pada laporan posisi keuangan konsolidasian “Account Payable – Related Parties” in the
(Catatan 21). consolidated financial statements (Note 21).
102
Page 113
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
41. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 41. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI (Lanjutan) PARTIES (Continued)
Pendapatan atas sewa tanah pada tahun yang Income from lease of land for the years ended
berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 December 31, 2023 and 2022 amounted to USD17.0
dan 2022 masing-masing sebesar sebesar USD17,0 thousand and USD17.0 thousand or 31.73% and
ribu dan USD17,0 ribu atau 31,73% dan 3,9% dari 3.9% of total consolidated other income (loss) and
total pendapatan (beban) lain-lain konsolidasian dan reported under “Other Income” in the consolidated
dicatat dalam “Pendapatan Lain-lain” pada laporan statements of profit and loss and other
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain comprehensive income. There is no receivables
konsolidasian. Tidak ada saldo piutang atas transaksi balance for this transaction.
ini.
d. Beban Jasa Manajemen d. Management Fees
2023 2022
Asia Pulp & Paper Co. Ltd. 14.119 14.088 Asia Pulp & Paper Co. Ltd.
Asia Pulp & Paper Co. Ltd. memberikan jasa Asia Pulp & Paper Co. Ltd. provided management
manajemen kepada Perusahaan dan Lontar. Beban services to the Company and Lontar. The
jasa manajemen sehubungan dengan jasa tersebut management fee in connection with these services
masing-masing sebesar 6,12% dan 4,47% dari total are 6.12% and 4.47% of total consolidated operating
beban usaha konsolidasian untuk untuk tahun yang expenses for the years ended December 31, 2023
berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 and 2022, respectively, which is reported under
dan 2022 dan dicatat dalam “Beban Umum dan “General and Administrative Expenses –
Administrasi – Jasa Manajemen dan Profesional” Management and Professional Fees” in the
pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif consolidated statements of profit and loss and other
lain konsolidasian (Catatan 37). comprehensive income (Note 37).
e. Kas dan Setara Kas, Aset Lancar Lainnya e. Cash and Cash Equivalents, Other Current
Assets
Pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022, As of December 31, 2023 and 2022, the Company
Perusahaan dan Entitas Anak memiliki simpanan and Subsidiaries had cash in banks, time deposits
dana berupa kas di bank, deposito berjangka dan and short-term investment placed with related parties
investasi jangka pendek kepada pihak berelasi amounted USD108.1 million (1.43% of the total
masing-masing adalah sebesar USD108,1 juta consolidated assets) and USD93.2 million (1.34% of
(1,43% dari total aset konsolidasian), dan USD93,2 the total consolidated assets), respectively.
juta (1,34% dari total asset konsolidasian).
f. Medium-Term Notes f. Medium-Term Notes
Perusahaan dan Lontar menunjuk PT Sinarmas The Company and Lontar appointed PT Sinarmas
Sekuritas*) sebagai Arranger dalam penerbitan MTN Sekuritas*) as Arranger in the issuance of MTN
(Catatan 26). (Note 26).
g. Uang Muka Pemasok g. Advance to a Supplier
Lontar memberikan uang muka ke WKS masing- Lontar made advances to WKS amounting to
masing sebesar USD64,8 juta (0,86% dari total asset USD64.8 million (0.86% of the total consolidated
konsolidasian) dan USD50,4 juta (0,72% dari total assets)and USD50.4 million (0.72% of the total
asset konsolidasian) pada tanggal 31 Desember consolidated assets) as of December 31, 2023 and
2023 dan 2022. 2022, respectively.
103
Page 114
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
41. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK 41. BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED
BERELASI (Lanjutan) PARTIES (Continued)
h. Gaji dan Tunjangan Lainnya h. Salaries and Other Compensation Benefits
Gaji dan tunjangan lainnya untuk Dewan Komisaris Salaries and other compensation benefits for the
dan Direksi Perusahaan dan Entitas Anak kurang Company and Subsidiaries Boards of Commissioners
lebih sebesar USD0,4 juta (Rp6,6 miliar) dan USD0,4 and Directors amounted to approximately USD0.4
juta (Rp5,8 miliar) masing-masing untuk tahun yang million (Rp6.6 billion) and USD0.4 million (Rp5.8
berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2023 billion) for the years ended December 31, 2023 and
dan 2022. 2022, respectively.
i. Biaya Sewa i. Rental Expense
Pada tanggal 26 Juni 2023, Perusahaan dan Indah On June 26, 2023, the Company and Indah Kiat
Kiat menandatangani perjanjian sewa menyewa signed a lease agreement for a period of one (1)
untuk jangka waktu satu (1) tahun. year.
Perusahaan dan Lontar mengadakan transaksi sewa The Company and Lontar entered into a lease
dengan PT Royal Oriental*) meliputi sewa untuk transaction with PT Royal Oriental*) for office space
ruangan kantor pada tahun 2023 dan 2022. in 2023 and 2022.
j. Jaminan pembelian jangka panjang j. Guarantee for long-term purchases
Jaminan pembelian jangka panjang merupakan uang Guarantee for long-term purchases represent
muka pada pihak berelasi yang terdiri dari uang muka advances to related party, consisting of advances
yang diberikan oleh Lontar kepada PT Wirakarya from Lontar to PT Wirakarya Sakti (“WKS”), wood
Sakti (“WKS”), pemasok kayu untuk produksi bubur suppliers for pulp production for Lontar, in
kertas bagi Lontar sesuai dengan perjanjian accordance with the pulpwood purchase agreement
pembelian kayu antara Lontar dan WKS tanggal between WKS and Lontar dated January 27, 1995.
27 Januari 1995. Perjanjian tersebut mengalami This agreement was amended and restated on
perubahan pada tanggal 18 Januari 2001 dan berlaku January 18, 2001 and is valid for thirty (30) years
untuk tiga puluh (30) tahun sejak tanggal perubahan from the amendment date.
perjanjian.
Perusahaan dan Entitas Anak mengungkapkan transaksi The Company and Subsidiaries disclose transactions
dengan pihak-pihak berelasi. Transaksi ini dilakukan with related parties. These transactions are carried out
berdasarkan persyaratan yang disetujui oleh kedua based on the terms agreed by both parties.
belah pihak.
Semua transaksi yang signifikan dengan pihak-pihak All significant transactions with related parties are
berelasi, diungkapkan dalam laporan keuangan disclosed in the consolidated financial statements.
konsolidasian.
*) Pihak berelasi karena hubungan keluarga, akan tetapi *) Related parties caused by the family relation, provided
tidak mempunyai: (i) pengaruh signifikan; however there is no: (i) significant influence;
(ii) kesamaan pengendalian dan kepemilikan; (ii) common control and ownership; (iii) common key
(iii) kesamaan personil manajemen kunci. management personnel.
42. LABA PER SAHAM DASAR YANG DAPAT 42. BASIC EARNINGS PER SHARE ATTRIBUTABLE TO
DIATRIBUSIKAN KEPADA PEMILIK ENTITAS INDUK OWNERS OF THE PARENT
Perhitungan laba per saham dasar/dilusian yang dapat The computation of basic/diluted profit per share
diatribusikan kepada pemilik entitas induk didasarkan attributable to owners of the parent is based on the
pada data sebagai berikut: following data:
104
Page 115
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
42. LABA PER SAHAM DASAR YANG DAPAT 42. BASIC EARNINGS PER SHARE ATTRIBUTABLE TO
DIATRIBUSIKAN KEPADA PEMILIK ENTITAS INDUK OWNERS OF THE PARENT (Continued)
(Lanjutan)
2023 2022
Laba neto yang diatribusikan kepada Net profit attributable to owners
pemilik entitas induk 310.677 765.718 of the parent
Rata-rata tertimbang saham Weighted average number of shares
(dalam satuan penuh) 12.013.987.000 9.612.491.000 (in full amount)
Laba per Saham Dasar yang dapat Basic Earning per Share
Diatribusikan kepada pemilik Attributable to Owners of
Entitas Induk (dalam satuan penuh) 0,02586 0,07966 the Parent (in full amount)
Pada tanggal pelaporan, tidak ada efek berpotensi As at reporting dates, there were no potentially dilutive
saham biasa yang dapat menimbulkan pengaruh dilutif ordinary shares that would give rise to dilution of net
pada laba neto per saham Kelompok Usaha. Oleh profit per share of the Group. Thus, diluted profit per
karena itu, laba neto per saham dilusian sama dengan share is the same as basic profit per share.
laba per saham dasar.
43. SEGMEN OPERASI 43. OPERATING SEGMENT
Perusahaan beroperasi dalam dua (2) segmen usaha The Company operates in two (2) business segments:
yaitu: produk bubur kertas (pulp) dan kertas budaya pulp and cultural paper products and industrial paper,
serta produk kertas industri, tissue dan lainnya. Segmen tissue, and other products. The other products segments
lainnya termasuk penjualan atas produk sampingan included the sale of chemical by-products, which is not
bahan kimia, yang nilainya tidak signifikan. Pemindahan significant. Transfers between business segments are
antar segmen dilakukan pada harga perolehan. accounted for at cost.
Informasi mengenai segmen operasi Perusahaan adalah The information concerning the Company’s operating
sebagai berikut: segments is as follows:
2023 2022
Informasi berdasarkan wilayah Information based on
geografis geographical area
Ekspor Export
Asia 676.207 635.201 Asia
Amerika 242.431 296.863 America
Timur Tengah 202.907 223.094 Middle East
Afrika 140.187 161.025 Africa
Eropa 99.573 128.065 Europe
Australia 52.596 41.338 Australia
Total Penjualan Ekspor 1.413.901 1.485.586 Total Export Sales
Lokal 706.952 828.837 Local
Penjualan Neto Konsolidasian 2.120.853 2.314.423 Consolidated Net Sales
Penjualan neto Net sales
Bubur kertas (pulp ) dan Pulp and
kertas budaya 1.116.692 1.333.310 cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 1.004.161 981.113 tissue and others
Penjualan Neto Konsolidasian 2.120.853 2.314.423 Consolidated Net Sales
105
Page 116
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
43. SEGMEN OPERASI (Lanjutan) 43. OPERATING SEGMENT (Continued)
2023 2022
Beban pokok penjualan Cost of goods sold
Bubur kertas (pulp) dan Pulp and
kertas budaya 799.330 846.604 cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 773.957 742.085 tissue and others
Beban Pokok Penjualan Consolidated Cost of Goods
Konsolidasian 1.573.287 1.588.689 Sold
Laba bruto Gross profit
Bubur kertas (pulp ) dan Pulp and
kertas budaya 317.362 486.706 cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 230.204 239.028 tissue and others
Laba Bruto Konsolidasian 547.566 725.734 Consolidated Gross Profit
Beban usaha Operating expenses
Bubur kertas (pulp ) dan Pulp and
kertas budaya 121.407 181.466 cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 109.172 133.531 tissue and others
Total Beban Usaha Total Consolidated Operating
Konsolidasian 230.579 314.997 Expenses
Laba usaha Operating profit
Bubur kertas (pulp ) dan Pulp and
kertas budaya 195.955 305.240 cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 121.032 105.497 tissue and others
Laba Usaha Konsolidasian 316.987 410.737 Consolidated Operating Profit
Persentase dari total aset dan Percentage of total Consolidated
liabilitas Konsolidasian assets and liabilities
Bubur kertas (pulp ) dan Pulp and
kertas budaya 52,65% 57,61% cultural paper
Kertas industri, tissue , Industrial paper,
dan lainnya 47,35% 42,39% tissue and others
Total 100,00% 100,00% Total
106
Page 117
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
44. INSTRUMEN KEUANGAN 44. FINANCIAL INSTRUMENTS
Tabel berikut menyajikan jumlah tercatat dari instrumen The following table sets forth the carrying amounts of
keuangan yang dicatat di laporan posisi keuangan financial instruments that are carried in the consolidated
konsolidasian dan taksiran nilai wajar: statements of financial position and estimated fair values:
2023
Jumlah Tercatat/
Carrying Nilai Wajar/
Akun Amounts Fair Values Accounts
Aset Keuangan Financial Assets
Diukur pada nilai wajar Measured at fair value
melalui laba rugi through profit or loss
Investasi jangka pendek 857.482 857.482 Short-term investment
Diukur pada biaya perolehan diamortisasi Measured at amortized cost
Kas 39 39 Cash on hand
Kas di bank dan setara kas 1.185.966 1.185.966 Cash in banks and cash equivalents
Piutang usaha 116.941 116.941 Trade receivables
Piutang lain-lain 2.521 2.521 Other receivables
Aset lancar lainnya 97.279 97.279 Other current assets
Piutang pihak berelasi 239.182 239.182 Due from related parties
Total Aset Keuangan 2.499.410 2.499.410 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Diukur pada biaya perolehan diamortisasi Measured at amortized cost
Pinjaman bank jangka pendek 616.708 616.708 Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 22.325 22.325 and Musyarakah financing
Utang usaha 450.079 450.079 Trade payables
Beban masih harus dibayar 46.013 46.013 Accrued expenses
Utang lain-lain 19.671 19.671 Other payables
Utang pihak berelasi 10.704 10.704 Due to related parties
Liabilitas sewa 4.728 4.728 Lease liabilities
Medium-term notes 17.895 17.895 Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 769.657 769.657 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 73.786 73.786 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 439.881 439.881 Long-term loans
Wesel bayar 12.907 12.907 Notes payable
Utang obligasi 702.336 702.336 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 38.040 38.040 Sukuk Mudharabah
Total Liabilitas Keuangan 3.224.730 3.224.730 Total Financial Liabilities
107
Page 118
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
44. INSTRUMEN KEUANGAN (Lanjutan) 44. FINANCIAL INSTRUMENTS (Continued)
2022
Jumlah Tercatat/
Carrying Nilai Wajar/
Akun Amounts Fair Values Accounts
Aset Keuangan Financial Assets
Diukur pada nilai wajar Measured at fair value
Melalui laba rugi through profit or loss
Investasi jangka pendek 729.706 729.706 Short-term investment
Diukur pada biaya perolehan diamortisasi Measured at amortized cost
Kas 44 44 Cash on hand
Kas di bank dan setara kas 698.437 698.437 Cash in banks and cash equivalents
Piutang usaha 192.781 192.781 Trade receivables
Piutang lain-lain 1.859 1.859 Other receivables
Aset lancar lainnya 91.224 91.224 Other current assets
Piutang pihak berelasi 246.896 246.896 Due from related parties
Total Aset Keuangan 1.960.947 1.960.947 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Diukur pada biaya perolehan diamortisasi Measured at amortized cost
Pinjaman bank jangka pendek 518.524 518.524 Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 31.613 31.613 and Musyarakah financing
Utang usaha 409.307 409.307 Trade payables
Beban masih harus dibayar 60.972 60.972 Accrued expenses
Utang lain-lain 17.750 17.750 Other payables
Utang pihak berelasi 17.898 17.898 Due to related parties
Liabilitas sewa 5.522 5.522 Lease liabilities
Medium-term notes 120.567 120.567 Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 300.216 300.216 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 70.871 70.871 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 690.108 690.108 Long-term loans
Wesel bayar 13.242 13.242 Notes payable
Utang obligasi 478.159 478.159 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 190.707 190.707 Sukuk Mudharabah
Total Liabilitas Keuangan 2.925.456 2.925.456 Total Financial Liabilities
Berdasarkan PSAK No. 68, “Pengukuran Nilai Wajar”, Based on PSAK No. 68, ”Fair Value Measurement”,
terdapat tingkatan hirarki nilai wajar sebagai berikut: there are levels of fair value hierarchy as follows:
(a) harga kuotasian (tidak disesuaikan) dalam pasar (a) quoted prices (unadjusted) in active markets for
aktif untuk aset atau liabilitas yang identik (level 1); identical assets or liabilities (level 1);
(b) input selain harga kuotasian yang termasuk dalam (b) inputs other than quoted prices included within
tingkat 1 yang dapat diobservasi untuk aset atau level 1 that are observable for the asset or liability,
liabilitas, baik secara langsung (misalnya harga) either directly (as prices) or indirectly (derived from
atau secara tidak langsung (misalnya derivasi dari market prices) (level 2); and
harga pasar) (level 2); dan
(c) input untuk aset atau liabilitas yang bukan (c) inputs for the asset or liability that are not based on
berdasarkan data pasar yang dapat diobservasi observable market data (unobservable inputs)
(input yang tidak dapat diobservasi) (level 3). (level 3).
Nilai wajar untuk investasi jangka pendek berdasarkan The fair value of the short-term investment is based on
kuotasi nilai pasar pada tanggal pelaporan yang quoted market prices at the reporting date which is
termasuk dalam level 1. included in level 1.
108
Page 119
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
44. INSTRUMEN KEUANGAN (Lanjutan) 44. FINANCIAL INSTRUMENTS (Continued)
Metode dan asumsi berikut ini digunakan untuk The following methods and assumptions were used to
mengestimasi nilai wajar untuk setiap kelompok estimate the fair value of each class of financial
instrumen keuangan sepanjang nilai tersebut dapat instrument for which it is practicable to estimate such
diestimasi: value:
Aset dan liabilitas keuangan jangka pendek: Short-term financial assets and liabilities:
Instrumen keuangan jangka pendek dengan jatuh Short-term financial instruments with remaining
tempo satu tahun atau kurang. maturities of one year or less.
Instrumen keuangan ini sangat mendekati jumlah These financial instruments approximate to their
tercatatnya karena jatuh temponya dalam jangka carrying amounts largely due to their short-term
pendek. maturities.
Aset dan liabilitas keuangan jangka panjang: Long-term financial assets and liabilities:
Liabilitas keuangan jangka panjang dengan suku Long-term variable-rate financial liabilities.
bunga variabel.
Nilai wajar dari liabilitas keuangan ini ditentukan The fair value of these financial liabilities is
dengan mendiskontokan arus kas masa yang akan determined by discounting future cash flows using
datang menggunakan suku bunga yang berlaku dari applicable rates from observable current market
transaksi pasar yang dapat diamati untuk instrumen transactions for instruments with similar terms, credit
dengan persyaratan, risiko kredit dan jatuh tempo risk and remaining maturities (level 2).
yang sama (level 2).
Instrumen keuangan yang tidak dikuotasikan dalam Financial instruments not quoted on an active market.
pasar aktif.
Instrumen keuangan ini dicatat berdasarkan nilai These financial instruments are carried at their
nominal dikurangi penurunan nilai karena nilai nominal amount less any impairment losses since
wajarnya tidak dapat diukur secara andal. Tidak their fair value cannot be reliably measured. It is not
praktis untuk memperkirakan nilai wajar dari practical to estimate the fair value of these financial
instrumen keuangan dikarenakan tidak memiliki instruments because there are no fixed repayment
jangka waktu pembayaran yang tetap meskipun terms although they are not expected to be settled
tidak diharapkan dapat diselesaikan dalam waktu within twelve (12) months after the end of the
dua belas (12) bulan setelah periode pelaporan. reporting period.
Aset dan liabilitas keuangan jangka panjang lainnya. Other long-term financial assets and liabilities.
Estimasi nilai wajar didasarkan pada nilai diskonto Estimated fair value is based on discounted value of
dari arus kas masa yang akan datang yang future cash flows adjusted to reflect counterparty
disesuaikan untuk mencerminkan risiko pihak lawan risk (for financial assets) and the Company and
(untuk aset keuangan) dan risiko kredit Perusahaan Subsidiaries credit risk (for financial liabilities) and
dan Entitas Anak (untuk liabilitas keuangan) dan using market rates.
menggunakan suku bunga pasar.
45. KOMITMEN 45. COMMITMENT
Kegiatan usaha Perusahaan dan Lontar sangat The Company’s and Lontar’s operations are subject to
tergantung kepada Peraturan Pemerintah mengenai extensive government environmental regulations. Such
lingkungan hidup. Peraturan tersebut terus-menerus regulations are continuously being reviewed and
ditelaah dan diperbaharui. Perusahaan dan Lontar amended. The Company and Lontar may be required to
mungkin diharuskan untuk mengeluarkan biaya-biaya incur significant expenditures in order to comply with
yang signifikan agar dapat memenuhi perubahan changing environmental regulations. The management
peraturan mengenai lingkungan hidup tersebut. believes that the Company’s and Lontar’s operations are
Manajemen berkeyakinan bahwa kegiatan usaha in compliance, in all material respects, with existing
Perusahaan dan Lontar sudah sesuai, dalam segala hal environmental regulations.
yang material, dengan peraturan lingkungan hidup yang
ada.
109
Page 120
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN POLICIES
Manajemen Risiko Keuangan Financial Risk Management
Perusahaan dan Entitas Anak dipengaruhi oleh berbagai The Company and Subsidiaries are affected by various
risiko keuangan, termasuk risiko pasar (termasuk risiko financial risks, including market risk (including the foreign
nilai tukar mata uang asing, risiko tingkat bunga dan currency risk, interest rate risk and price fluctuation risk),
risiko fluktuasi harga), risiko kredit, dan risiko likuiditas. credit risk, and liquidity risk. The Company and
Tujuan manajemen risiko Perusahaan dan Entitas Anak Subsidiaries’ overall risk management objectives are to
secara keseluruhan adalah untuk secara efektif effectively manage these risks and minimize potential
mengendalikan risiko-risiko ini dan meminimalisasi adverse effects on their financial performance.
pengaruh merugikan yang dapat terjadi terhadap kinerja
keuangan mereka.
a. Risiko nilai tukar mata uang asing a. Foreign currency risk
Perusahaan dan Entitas Anak mempunyai risiko The Company and Subsidiaries have foreign currency
perubahan nilai tukar mata uang asing terutama exchange rate movements primarily in Indonesian
dalam Rupiah Indonesia, Euro Eropa, Yen Jepang Rupiah, European Euro, Japanese Yen and China
dan Yuan Cina atas biaya, aset dan liabilitas tertentu Yuan on certain expenses, assets and liabilities that
yang timbul karena aktivitas pendanaan dan kegiatan arise from financing activities and daily operations.
operasional sehari-hari.
Perusahaan dan Entitas Anak memonitor dan The Company and Subsidiaries monitor and manage
mengelola risiko ini dengan menyepadankan liabilitas the risk by matching the foreign currency financial
keuangan dalam mata uang asing dengan aset liabilities with relevant foreign currency financial
keuangan dalam mata uang asing terkait dan assets and buying or selling foreign currencies at spot
melakukan pembelian atau penjualan mata uang rate when necessary.
asing saat diperlukan.
Saldo aset dan liabilitas moneter Perusahaan dan The Company and Subsidiaries’ monetary assets and
Entitas Anak dalam mata uang asing adalah sebagai liabilities in foreign currency were as follows:
berikut:
2023
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
ASET ASSETS
Kas dan setara kas Cash and cash equivalents
Rupiah Indonesia Rp 2.585.948.618.007 167.744 Indonesian Rupiah
Yuan Cina CNY 23.197.952 3.265 China Yuan
Euro Eropa Euro 1.653.190 1.838 European Euro
Yen Jepang JPY 127.246.673 904 Japanese Yen
Dirham Uni Emirat Arab AED 1.204.846 328 United Arab Emirates Dirham
Dolar Singapura SGD 112.286 85 Singaporean Dollar
Ringgit Malaysia MYR 13.012 3 Malaysian Ringgit
Piutang usaha Trade receivables
Rupiah Indonesia Rp 121.089.137.411 7.855 Indonesian Rupiah
Dolar Singapura SGD 8.809.595 6.693 Singaporean Dollar
Yuan Cina CNY 42.893.480 6.037 China Yuan
Euro Eropa Euro 2.383.166 2.650 European Euro
Yen Jepang JPY 70.325.688 500 Japanese Yen
Poundsterling Inggris GBP 201.307 258 British Poundsterling
110
Page 121
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2023
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
Piutang lain-lain Other receivables
Rupiah Indonesia Rp 9.582.444.396 622 Indonesian Rupiah
Piutang pihak berelasi Due from related parties
Rupiah Indonesia Rp 8.689.843.579 564 Indonesian Rupiah
Aset lancar lainnya Other current assets
Rupiah Indonesia Rp 1.659.825.788.076 107.669 Indonesian Rupiah
Total Aset 307.015 Total Assets
LIABILITAS LIABILITIES
Pinjaman bank, Short-term bank loans,
utang Murabahah dan Murabahah payables and
pembiayaan Musyarakah jangka pendek Musyarakah financing
Rupiah Indonesia Rp 5.614.063.799.298 364.171 Indonesian Rupiah
Yuan Cina CNY 4.795.407 675 China Yuan
Euro Eropa Euro 131.250 146 European Euro
Yen Jepang JPY 2.680.000 19 Japanese Yen
Utang usaha Trade payables
Rupiah Indonesia Rp 5.607.455.289.320 363.743 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 1.055.118 1.173 European Euro
Dolar Singapura SGD 435.584 331 Singaporean Dollar
Yen Jepang JPY 22.082.295 157 Japanese Yen
Poundsterling Inggris GBP 48.416 62 British Poundsterling
Yuan Cina CNY 56.321 8 China Yuan
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
Rupiah Indonesia Rp 467.403.500.393 30.321 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 338.160 376 European Euro
Yen Jepang JPY 17.450.904 124 Japanese Yen
Dolar Singapura SGD 26.250 20 Singaporean Dollar
Poundsterling Inggris GBP 6.716 9 British Poundsterling
Dolar Hong Kong HKD 7.892 1 Hong Kong Dollar
Utang pihak berelasi Due to related parties
Yen Jepang JPY 13.652.294 97 Japanese Yen
Rupiah Indonesia Rp 37.882.181 2 Indonesian Rupiah
Ringgit Malaysia MYR 7.500 2 Malaysian Ringgit
111
Page 122
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2023
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
Utang lain-lain Other payables
Rupiah Indonesia Rp 115.975.736.814 7.523 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 1.313.007 1.460 European Euro
Krona Swedia SEK 1.911.000 193 Swedish Krona
Dirham Uni Emirat Arab AED 129.759 35 United Arab Emirates Dirham
Dolar Singapura SGD 39.396 30 Singaporean Dollar
Yen Jepang JPY 3.970.807 28 Japanese Yen
Dolar Kanada CAD 5.454 4 Canadian Dollar
Ringgit Malaysia MYR 12.923 3 Malaysian Ringgit
Poundsterling Inggris GBP 1.382 2 British Poundsterling
Dolar Hong Kong HKD 18.422 2 Hong Kong Dollar
Liabilitas jangka panjang Long-term liabilities
Rupiah Indonesia Rp 23.523.550.585.371 1.525.918 Indonesian Rupiah
Yen Jepang JPY 4.280.307.047 30.416 Japanese Yen
Euro Eropa Euro 16.004.606 17.794 European Euro
Liabilitas imbalan kerja Employee benefit liabilities
Rupiah Indonesia Rp 521.223.959.000 33.811 Indonesian Rupiah
Total Liabilitas 2.378.656 Total Liabilities
Liabilitas Neto (2.071.641) Net Liabilities
2022
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
ASET ASSETS
Kas dan setara kas Cash and cash equivalents
Rupiah Indonesia Rp 1.127.638.599.613 71.683 Indonesian Rupiah
Yuan Cina CNY 24.599.909 3.530 China Yuan
Euro Eropa Euro 2.692.915 2.861 European Euro
Yen Jepang JPY 69.411.060 519 Japanese Yen
Dirham Uni Emirat Arab AED 243.110 66 United Arab Emirates Dirham
Dolar Singapura SGD 75.276 56 Singaporean Dollar
Piutang usaha Trade receivables
Euro Eropa Euro 9.255.907 9.833 European Euro
Rupiah Indonesia Rp 91.464.548.644 5.814 Indonesian Rupiah
Dolar Singapura SGD 5.302.345 3.930 Singaporean Dollar
Yuan Cina CNY 22.943.088 3.227 China Yuan
Yen Jepang JPY 337.921.923 2.525 Japanese Yen
Poundsterling Inggris GBP 851.981 1.025 British Poundsterling
112
Page 123
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2022
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
Piutang lain-lain Other receivables
Rupiah Indonesia Rp 13.229.890.051 841 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 2.200 2 European Euro
Piutang pihak berelasi Due from related parties
Rupiah Indonesia Rp 8.707.883.703 554 Indonesian Rupiah
Aset lancar lainnya Other current assets
Rupiah Indonesia Rp 1.420.927.017.459 90.327 Indonesian Rupiah
Total Aset 196.793 Total Assets
LIABILITAS LIABILITIES
Pinjaman bank, Short-term bank loans,
utang Murabahah dan Murabahah payables and
pembiayaan Musyarakah jangka pendek Musyarakah financing
Rupiah Indonesia Rp 3.009.883.988.329 191.335 Indonesian Rupiah
Yuan Cina CNY 4.235.484 608 China Yuan
Yen Jepang JPY 71.354.920 533 Japanese Yen
Euro Eropa Euro 278.283 296 European Euro
Utang usaha Trade payables
Rupiah Indonesia Rp 5.492.084.615.457 349.125 Indonesian Rupiah
Yuan Cina CNY 21.192.073 3.041 China Yuan
Euro Eropa Euro 1.662.871 1.767 European Euro
Yen Jepang JPY 20.690.458 155 Japanese Yen
Dolar Singapura SGD 101.047 75 Singaporean Dollar
Poundsterling Inggris GBP 23.984 29 British Poundsterling
Beban masih harus dibayar Accrued expenses
Rupiah Indonesia Rp 416.705.201.677 26.489 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 356.370 379 European Euro
Yen Jepang JPY 25.038.216 187 Japanese Yen
Poundsterling Inggris GBP 40.151 48 British Poundsterling
Dolar Singapura SGD 26.250 19 Singaporean Dollar
Dolar Hong Kong HKD 7.892 1 Hong Kong Dollar
Utang pihak berelasi Due to related parties
Rupiah Indonesia Rp 8.074.869.410 513 Indonesian Rupiah
Yen Jepang JPY 14.005.483 105 Japanese Yen
Euro Eropa Euro 67.401 72 European Euro
113
Page 124
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2022
Setara Dolar
Mata Uang Asal Amerika Serikat/
(Angka Penuh)/ Equivalent
Original Currencies United States
(Full Amount) Dollar
Utang lain-lain Other payables
Rupiah Indonesia Rp 113.001.545.116 7.183 Indonesian Rupiah
Euro Eropa Euro 1.068.594 1.135 European Euro
Krona Swedia SEK 1.911.000 182 Swedish Krona
Yen Jepang JPY 17.202.292 129 Japanese Yen
Yuan Cina CNY 138.847 20 China Yuan
Dolar Singapura SGD 25.626 19 Singaporean Dollar
Dolar Kanada CAD 4.697 3 Canadian Dollar
Dolar Hong Kong HKD 20.334 3 Hong Kong Dollar
Dolar Australia AUD 1.368 1 Australian Dollar
Rupee India INR 73.295 1 Indian Rupee
Liabilitas jangka panjang Long-term liabilities
Rupiah Indonesia Rp 17.203.115.819.822 1.093.581 Indonesian Rupiah
Yen Jepang JPY 6.608.188.802 49.387 Japanese Yen
Euro Eropa Euro 20.931.929 22.238 European Euro
Liabilitas imbalan kerja Employee benefit liabilities
Rupiah Indonesia Rp 518.472.747.000 32.959 Indonesian Rupiah
Total Liabilitas 1.781.618 Total Liabilities
Liabilitas Neto (1.584.825) Net Liabilities
Jika pada tanggal 31 Desember 2023, jika Dolar AS If as of December 31, 2023, if US Dollar had
melemah/menguat 5% terhadap mata uang Rupiah weakened/strengthened by 5% against Indonesia
Indonesia, Euro Eropa, Yen Jepang dan Yuan Cina Rupiah, European Euro, Japanese Yen and China
dengan seluruh variabel lain tetap, maka laba rugi Yuan with all other variables held constant, profit or
dan ekuitas untuk tahun yang berakhir pada tanggal loss and equity for the years ended December 31,
31 Desember 2023, akan menjadi lebih rendah/tinggi 2023, would have a decreased/and increased
sebesar USD103,6 juta. approximate by USD103.6 million.
b. Risiko tingkat suku bunga b. Interest rate risk
Perusahaan dan Entitas Anak didanai dengan The Company and Subsidiaries are financed through
berbagai pinjaman bank, surat utang dan wesel bayar interest-bearing bank loans, notes and bonds.
yang dikenakan bunga. Oleh karena itu, eksposur Therefore, the Company and Subsidiaries’ exposure
Perusahaan dan Entitas Anak terhadap risiko pasar to market risk for changes in interest rates relates
sehubungan dengan perubahan tingkat suku bunga primarily to their long-term borrowing obligations and
terutama atas pinjaman jangka panjang serta aset interest-bearing assets and liabilities. The Company
dan liabilitas yang dikenakan bunga. Kebijakan and Subsidiaries’ policies are to obtain the most
Perusahaan dan Entitas Anak adalah untuk favorable interest rates available without increasing
memperoleh tingkat suku bunga yang paling their foreign currency exposure by managing their
menguntungkan tanpa meningkatkan eksposur interest cost using a mixture of fixed and floating rate
terhadap mata uang asing dengan mengelola biaya debts and long-term borrowings.
pinjamannya menggunakan kombinasi antara utang
dan pinjaman jangka panjang dengan tingkat suku
bunga tetap dan mengambang.
114
Page 125
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Jika pada tanggal 31 Desember 2023 dan 2022 suku As of December 31, 2023 and 2022, if the interest
bunga lebih tinggi/rendah 50 basis poin dengan rates had been 50 basis points higher/lower with all
semua variabel lain tetap, maka laba rugi dan ekuitas variables held constant, profit or loss and equity for
untuk tahun yang berakhir pada tanggal the years ended December 31, 2023 and 2022 would
31 Desember 2023 dan 2022 akan menjadi lebih have been USD0.2 million and USD3.5 million
rendah/tinggi sebesar USD0,2 juta dan USD3,5 juta lower/higher, mainly as a result of higher/lower
yang terutama timbul sebagai akibat beban bunga interest expense on floating rate loans.
yang lebih tinggi/rendah atas pinjaman dengan suku
bunga mengambang.
c. Risiko kredit c. Credit risk
Eksposur Perusahaan dan Entitas Anak terhadap The Company and Subsidiaries’ exposure to credit
risiko kredit timbul dari wanprestasi pihak lain, risk arises from the default of other parties, with
dengan eksposur maksimum sebesar jumlah tercatat maximum exposure equal to the carrying amount of
aset keuangan Perusahaan dan Entitas Anak, their financial assets, as follows:
sebagai berikut:
2023 2022
Cash in banks and
Kas di bank dan setara kas 1.185.966 698.437 cash equivalents
Piutang usaha 116.941 192.781 Trade receivables
Piutang lain-lain 2.521 1.859 Other receivables
Aset lancar lainnya 954.761 820.930 Other current assets
Piutang pihak berelasi 239.182 246.896 Due from related parties
Total 2.499.371 1.960.903 Total
Perusahaan dan Entitas Anak memiliki dan The Company and Subsidiaries have in place credit
menerapkan kebijakan dan prosedur pemberian policies and procedures to ensure prudent credit
kredit untuk memastikan adanya evaluasi kredit yang evaluation and active account monitoring.
hati-hati dan pengawasan akun piutang yang aktif.
Perusahaan dan Entitas Anak mengelola risiko kredit The Company and Subsidiaries manage credit risk
yang terkait dengan simpanan di bank dengan exposure from their deposits with banks by
memonitor reputasi, peringkat kredit dan membatasi monitoring reputation, credit rating and limiting the
risiko agregat dari masing-masing pihak dalam aggregate risk to any individual counterparty. There
kontrak. Tidak terdapat konsentrasi risiko kredit yang are no significant concentration of credit risk with
signifikan terkait dengan piutang usaha, hal ini respect to trade receivables due to their diverse
disebabkan keragaman pelanggan. customer base.
Analisis umur aset keuangan yang belum jatuh tempo The analysis of the age of financial assets that is
atau tidak mengalami penurunan nilai dan yang lewat neither past due nor impaired and past due but not
jatuh tempo pada tanggal 31 Desember 2023 dan impaired as of December 31, 2023 and 2022 were as
2022 tetapi tidak mengalami penurunan nilai adalah follows:
sebagai berikut:
115
Page 126
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2023
Telah Jatuh Tempo tetapi Tidak
Belum Jatuh Mengalami Penurunan Nilai/
Tempo ataupun Past Due but Not Impaired
Mengalami Kurang dari 3 bulan -
Penurunan Nilai/ 3 bulan/ 1 tahun/ Lebih dari
Neither Past Due Less than 3 months - 1 tahun/ Total/
nor Impaired 3 months 1 year Over 1 year Total
Cash in banks and
Kas di bank dan setara kas 1.185.966 - - - 1.185.966 cash equivalents
Piutang usaha 98.748 17.677 27 489 116.941 Trade receivables
Piutang lain-lain 2.521 - - - 2.521 Other receivables
Aset lancar lainnya 954.761 - - - 954.761 Other current assets
Piutang pihak berelasi 239.182 - - - 239.182 Due from related parties
Total 2.481.178 17.677 27 489 2.499.371 Total
2022
Telah Jatuh Tempo tetapi Tidak
Belum Jatuh Mengalami Penurunan Nilai/
Tempo ataupun Past Due but Not Impaired
Mengalami Kurang dari 3 bulan -
Penurunan Nilai/ 3 bulan/ 1 tahun/ Lebih dari
Neither Past Due Less than 3 months - 1 tahun/ Total/
nor Impaired 3 months 1 year Over 1 year Total
Cash in banks and
Kas di bank dan setara kas 698.437 - - - 698.437 cash equivalents
Piutang usaha 184.582 6.375 1.122 702 192.781 Trade receivables
Piutang lain-lain 1.859 - - - 1.859 Other receivables
Aset lancar lainnya 820.930 - - - 820.930 Other current assets
Piutang pihak berelasi 246.896 - - - 246.896 Due from related parties
Total 1.952.704 6.375 1.122 702 1.960.903 Total
d. Risiko likuiditas d. Liquidity risk
Manajemen risiko likuiditas yang hati-hati berimplikasi Prudent liquidity risk management implies maintaining
menyiapkan kas dan setara kas yang cukup sufficient cash and cash equivalents to support
untuk mendukung aktivitas usaha secara tepat business activities on a timely basis. The Company
waktu. Perusahaan dan Entitas Anak menjaga and Subsidiaries maintain a balance between
keseimbangan antara kontinuitas penerimaan piutang continuity of accounts receivable collectibility and
dan fleksibilitas dengan menggunakan utang bank flexibility through the use of bank loans and other
dan pinjaman lainnya. borrowings.
Tabel berikut menunjukkan analisis jatuh tempo The following table analyzes the Company and
liabilitas keuangan Perusahaan dan Entitas Anak Subsidiaries’ financial liabilities into relevant maturity
dalam rentang waktu yang menunjukkan jatuh tempo groupings based on their contractual maturities for
kontraktual untuk semua liabilitas keuangan all non-derivative financial liabilities which are
non-derivatif yang diperlukan dalam pemahaman essential in understanding the timing of cash flows
jatuh tempo kebutuhan arus kas. Jumlah yang requirements. The amounts disclosed in the table are
diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual the contractual undiscounted cash flows (excluding
yang tidak terdiskonto (tidak termasuk beban bunga interest expenses on loans).
pinjaman).
116
Page 127
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
2023
Jumlah Arus Kas kontraktual yang tidak Terdiskonto/
Contractual Undiscounted Cash Flows Amounts
Lebih dari
1 tahun sampai
5 tahun/ Lebih dari
Sampai dengan After 1 year but 5 tahun/
Total/ 1 tahun/ not more than More than
Total Within 1 year 5 years 5 years
Pinjaman bank jangka pendek 616.708 616.708 - - Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 22.325 22.325 - - and Musyarakah financing
Utang usaha 450.079 450.079 - - Trade payables
Beban masih harus dibayar 46.013 46.013 - - Accrued expenses
Utang lain-lain 19.671 19.671 - - Other payables
Utang pihak berelasi 10.704 10.704 - - Due to related parties
Liabilitas sewa 4.728 1.076 3.652 - Lease liabilites
Medium-term notes 17.895 - 17.895 - Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 769.657 117.391 650.982 1.284 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 73.786 14.271 59.515 - and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang Long-term loans
pada nilai nominal 443.037 26.642 215.378 201.017 at nominal value
Wesel bayar Notes payable
pada nilai nominal 12.961 188 1.382 11.391 at nominal value
Utang obligasi 702.336 35.562 666.774 - Bonds payable
Sukuk Mudharabah 38.040 - 38.040 - Sukuk Mudharabah
Total 3.227.940 1.360.630 1.653.618 213.692 Total
2022
Jumlah Arus Kas kontraktual yang tidak Terdiskonto/
Contractual Undiscounted Cash Flows Amounts
Lebih dari
1 tahun sampai
5 tahun/ Lebih dari
Sampai dengan After 1 year but 5 tahun/
Total/ 1 tahun/ not more than More than
Total Within 1 year 5 years 5 years
Pinjaman bank jangka pendek 518.524 518.524 - - Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 31.613 31.613 - - and Musyarakah financing
Utang usaha 409.307 409.307 - - Trade payables
Beban masih harus dibayar 60.972 60.972 - - Accrued expenses
Utang lain-lain 17.750 17.750 - - Other payables
Utang pihak berelasi 17.898 17.898 - - Due to related parties
Liabilitas sewa 5.522 969 4.553 - Lease liabilites
Medium-term notes 120.567 120.567 - - Medium-term notes
Pinjaman bank jangka panjang 300.216 45.771 248.756 5.689 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 70.871 12.548 58.323 - and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang Long-term loans
pada nilai nominal 687.114 41.637 242.404 403.073 at nominal value
Wesel bayar Notes payable
pada nilai nominal 13.254 143 1.044 12.067 at nominal value
Utang obligasi 478.159 94.417 383.742 - Bonds payable
Sukuk Mudharabah 190.707 153.428 37.279 - Sukuk Mudharabah
Total 2.922.474 1.525.544 976.101 420.829 Total
117
Page 128
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
46. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 46. FINANCIAL RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND
KEUANGAN (Lanjutan) POLICIES (Continued)
Pengelolaan Permodalan Capital Management
Tujuan utama dari pengelolaan permodalan Perusahaan The main objective of the Company and Subsidiaries’
dan Entitas Anak adalah untuk memastikan bahwa capital management is to ensure that they maintain
dipertahankannya rasio modal yang sehat agar dapat healthy capital ratios in order to support their business
mendukung kelancaran usahanya dan memaksimalkan and maximize shareholder value. The Company
nilai dari pemegang saham. Perusahaan dan Entitas and Subsidiaries manage their capital structure and
Anak mengelola struktur modalnya dan membuat make adjustments in respect to changes in economic
penyesuaian-penyesuaian sehubungan dengan conditions and the characteristics of their business risks.
perubahan kondisi ekonomi dan karakteristik dari No changes have been made in the objectives, policies
risiko usahanya. Tidak ada perubahan dalam tujuan, and processes from those applied in previous years.
kebijakan dan proses sama seperti penerapan tahun-
tahun sebelumnya.
Perusahaan dan Entitas Anak memonitor struktur The Company and Subsidiaries’ monitor their use of
modalnya dengan menggunakan rasio utang terhadap capital structure using a debt-to-equity ratio which is total
total ekuitas dimana total utang dibagi dengan total debt divided by total equity. Total debt represents
ekuitas. Total utang ini adalah utang pokok dari pinjaman interest-bearing borrowings, while equity represents
yang berbunga dan total ekuitas adalah total ekuitas total equity attributable to owners of the parent and
yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk non-controlling interest.
dan kepentingan nonpengendali.
2023 2022
Pinjaman berbunga 2.354.522 2.167.877 Interest-bearing borrowings
Ekuitas 4.156.706 3.843.581 Equity
Rasio Utang terhadap Ekuitas 0,6 0,6 Debt-to-Equity Ratio
47. INFORMASI TAMBAHAN ARUS KAS 47. SUPPLEMENTARY CASH FLOWS INFORMATION
Aktivitas yang tidak memengaruhi arus kas: Activities not affecting cash flows:
2023 2022
Reklasifikasi aset dalam pembangunan 55.938 121.080 Reclassification assets under construction
Perubahan pada liabilitas yang timbul dari aktivitas Changes to liabilities arising from funding activities:
pendanaan:
Saldo Pergerakan Saldo
1 Januari/ Valuta Asing/ 31 Desember/
Balance as of Foreign Balance as of
January 1, Arus kas-neto/ Exchange Lain-lain/ December 31,
2023 Cash flows-net Movement Others 2023
Pinjaman bank jangka
pendek 518.524 98.184 - - 616.708 Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 31.613 - 657 (9.945) 22.325 and Musyarakah financing
Liabilitas sewa 5.522 (917) 121 2 4.728 Lease liabilities
Medium-term notes 120.567 (103.208) 536 - 17.895 Medium-term notes
Pinjaman bank
jangka panjang 300.216 464.108 5.333 - 769.657 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 70.871 (8.485) 1.455 9.945 73.786 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 690.108 (242.500) (1.576) (6.151) 439.881 Long-term loans
Wesel bayar 13.242 (292) - (43) 12.907 Notes payable
Utang obligasi 478.159 214.220 9.957 - 702.336 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 190.707 (157.367) 4.700 - 38.040 Sukuk Mudharabah
Total 2.419.529 263.743 21.183 (6.192) 2.698.263 Total
118
Page 129
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
47. INFORMASI TAMBAHAN ARUS KAS (Lanjutan) 47. SUPPLEMENTARY CASH FLOWS INFORMATION
(Continued)
Saldo Pergerakan Saldo
1 Januari/ Valuta Asing/ 31 Desember/
Balance as of Foreign Balance as of
January 1, Arus kas-neto/ Exchange Lain-lain/ December 31,
2022 Cash flows-net Movement Others 2022
Pinjaman bank jangka
pendek 510.833 (22.588) - 30.279 518.524 Short-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Short-term Murabahah payables
Musyarakah jangka pendek 15.068 6.545 - 10.000 31.613 and Musyarakah financing
Liabilitas sewa 8.026 (1.330) (592) (582) 5.522 Lease liabilities
Medium-term notes 166.680 (36.624) (9.489) - 120.567 Medium-term notes
Pinjaman bank
jangka panjang 431.717 (75.054) (26.168) (30.279) 300.216 Long-term bank loans
Utang Murabahah dan pembiayaan Long-term Murabahah payables
Musyarakah jangka panjang 93.529 (4.943) (7.715) (10.000) 70.871 and Musyarakah financing
Pinjaman jangka panjang 1.053.561 (345.381) (12.283) (5.789) 690.108 Long-term loans
Wesel bayar 13.650 (251) - (157) 13.242 Notes payable
Utang obligasi 90.000 422.653 (34.494) - 478.159 Bonds payable
Sukuk Mudharabah 140.164 66.729 (16.186) - 190.707 Sukuk Mudharabah
Total 2.523.228 9.756 (106.927) (6.528) 2.419.529 Total
48. PERISTIWA SIGNIFIKAN LAIN 48. OTHER SIGNIFICANT EVENTS
Pada tanggal 29 Maret 2023, Indah Kiat telah membuat On March 29, 2023, Indah Kiat has made and signed a
dan menandatangani Kesepakatan Bersama dengan PT Joint Agreement with PT Paramacipta Intinusa (PCI) to
Paramacipta Intinusa (PCI) seluas ± 1.133.718 meter purchase a land owned by PCI with covering an area of
persegi dan juga dengan PT Persada Kharisma Perdana ± 1,133,718 square meters and also with
(PKP) ± 2.086.775 meter persegi dimana tanah-tanah PT Persada Kharisma Perdana (PKP) with covering an
tersebut direncanakan akan digunakan oleh Indah Kiat area of ± 2,086,775 square meters, where the land is
untuk pembangunan pabrik kertas industri. planned to be used by Indah Kiat for the construction of
an industrial paper mill.
Pada tanggal 8 September 2023, telah dibuat dan On September 8, 2023, Indah Kiat, PCI, and PKP has
ditandatangani Akta Perjanjian Pengikatan Jual Beli made and signed the deed of Sales and Purchase
antara Indah Kiat dengan PCI dan dengan PKP. Commitment Agreement.
49. PERISTIWA SETELAH PERIODE PELAPORAN 49. EVENT AFTER THE REPORTING PERIOD
Pada tanggal 27 Desember 2023, Perusahaan On December 27, 2023, the Company obtained an
memperoleh pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effective notice from Otoritas Jasa Keuangan (OJK) by
Keuangan (OJK) berdasarkan Surat Pemberitahuan Notification of Effective Statement Letter
Efektifnya Pernyataan Pendaftaran No. S-372/D.04/2023 No. S-372/D.04/2023 for its Public Offering of
untuk melakukan Penawaran Umum Obligasi III Pindo Company’s Bond III Pindo Deli Pulp And Paper Mills
Deli Pulp And Paper Mills Tahun 2023 (“Obligasi III”) Year 2023 (“Bond III”) with principal Series A amounting
dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,6 triliun, Seri B to Rp0.6 trillion, Series B amounting to Rp0.5 trillion, and
sebesar Rp0,5 triliun dan Seri C sebesar Rp0,1 triliun. Series C amounting to Rp0.1 trillion.
Distribusi atas Obligasi III dilakukan oleh Perusahaan Distribution of Bond III was carried out by the Company
pada tanggal 3 Januari 2024, sehingga dana penerbitan on January 3, 2024, so that the proceeds from the
Obligasi III tersebut diterima oleh Perusahaan secara issuance of bond III was received by the Company in
good funds pada tanggal 3 Januari 2024. good funds on January 3, 2024.
Investor dalam Penawaran Umum Obligasi III diwakili The interest of investors in the Bond III Public Offer are
oleh PT Bank KB Bukopin Tbk selaku wali amanat. represented by PT Bank KB Bukopin Tbk as trustee. The
Adapun hubungan antara Perusahaan dan wali amanat relationship between the Company and trustee is the
adalah hubungan antara bank dan nasabah. relationship between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum Obligasi III, To conduct the Bond III Public Offer, the Company also
Perusahaan juga telah mendapat hasil pemeringkatan received a rating result from PT Pemeringkat Efek
dari PT Pemeringkat Efek Indonesia (“PT Pefindo”) Indonesia (“PT Pefindo”) with idA (“single A”).
dengan peringkat idA (“single A”).
119
Page 130
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
49. PERISTIWA SETELAH PERIODE PELAPORAN 49. EVENT AFTER THE REPORTING PERIOD (Continued)
(Lanjutan)
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Obligasi III The fund obtained from the Bond III Public Offer, after
setelah dikurangi dengan biaya-biaya emisi terkait akan deducted by the emission cost, will be used to pay the
digunakan untuk pembayaran utang Perusahaan kepada Company’s debts to unaffiliated creditors in the form of
kreditur yang tidak terafiliasi berupa pokok pinjaman, loan principal, principal installments and/or interest and
angsuran pokok pinjaman dan/atau bunga dan untuk for working capital.
modal kerja.
Persyaratan dalam Penawaran Umum Obligasi III The terms of the Bond III Public Offer contain restrictions
tersebut memuat pembatasan terhadap Perusahaan on the Company wich include conducting changes on
termasuk diantaranya melaksanakan perubahan bidang main business activity, reducing authorized and paid up
usaha utama, mengurangi modal dasar dan modal capital and entering into merger, consolidation,
disetor, dan mengadakan penggabungan, konsolidasi, acquisition with other companies wich caused the
akuisisi dengan perusahaan lain yang menyebabkan Company to dissolve.
bubarnya Perusahaan.
Pada tanggal 27 Desember 2023, Perusahaan On December 27, 2023, the Company obtained an
memperoleh pernyataan efektif dari Otoritas Jasa effective notice from Otoritas Jasa Keuangan (OJK) by
Keuangan (OJK) berdasarkan Surat Pemberitahuan Notification of Effective Statement Letter
Efektifnya Pernyataan Pendaftaran No. S-372/D.04/2023 No. S-372/D.04/2023 for its Public Offering of
untuk melakukan Penawaran Umum Sukuk Mudharabah Company’s Sukuk II Pindo Deli Pulp And Paper Mills
II Pindo Deli Pulp And Paper Mills Tahun 2023 Year 2023 (‘Sukuk II”) with principal Series A amounting
(“Sukuk II”) dengan jumlah pokok Seri A sebesar Rp0,5 to Rp0.5 trillion, Series B amounting to Rp0.5 trilion and
triliun, Seri B sebesar Rp0,5 triliun, dan Seri C sebesar Series C amounting to Rp0.1 trillion.
Rp0,1 triliun.
Distribusi atas Sukuk II dilakukan oleh Perusahaan pada Distribution of Sukuk II was carried out by the Company
tanggal 3 Januari 2024, sehingga dana penerbitan Sukuk on January 3, 2024, so that the proceeds from the
II tersebut diterima oleh Perusahaan secara good funds issuance of Sukuk II was received by the Company in
pada tanggal 3 Januari 2024. good funds on January 3, 2024.
Investor dalam Penawaran Umum Sukuk II diwakili oleh The interest of investors in the Sukuk II Public Offer are
PT Bank KB Bukopin Tbk selaku wali amanat. Adapun represented by PT Bank KB Bukopin Tbk as trustee. The
hubungan antara Perusahaan dan wali amanat adalah relationship between the Company and the trustee is the
hubungan antara bank dan nasabah. relationship between the bank and its customer.
Untuk melakukan Penawaran Umum Sukuk II, To conduct the Sukuk II Public Offer, the Company also
Perusahaan juga telah mendapat hasil pemeringkatan received a rating result from PT Pemeringkat Efek
dari PT Pemeringkat Efek Indonesia (“PT Pefindo”) Indonesia (“PT Pefindo”) with idAsy (“single A Syariah”).
dengan peringkat idAsy (“single A syariah”).
Dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Sukuk II The fund obtained from the Sukuk II Public Offer, after
setelah dikurangi dengan biaya-biaya emisi terkait akan deducted by the emission cost, will be used for working
digunakan untuk modal kerja. capital.
Persyaratan dalam Penawaran Umum Sukuk II tersebut The terms of the Sukuk II Public Offer contain restrictions
memuat pembatasan terhadap Perusahaan termasuk on the Company wich include conducting changes on
diantaranya melaksanakan perubahan bidang usaha main business activity, reducing authorized and paid up
utama, mengurangi modal dasar dan modal disetor, dan capital and entering into merger, consolidation,
mengadakan penggabungan, konsolidasi, akuisisi acquisition with other companies wich caused the
dengan perusahaan lain yang menyebabkan bubarnya Company to dissolve.
Perusahaan.
120
Page 131
PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS PT PINDO DELI PULP AND PAPER MILLS
DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
31 DESEMBER 2023 DAN 2022 SERTA FINANCIAL STATEMENTS
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA DECEMBER 31, 2023 AND 2022 AND
TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT FOR THE YEARS THEN ENDED
(Saldo dalam tabel disajikan dalam ribuan Dolar Amerika (Amounts in tables are expressed in thousands of United
Serikat, kecuali dinyatakan lain) States Dollar, unless otherwise stated)
50. STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN YANG BELUM 50. FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS NOT YET
DITERAPKAN ADOPTED
Ikatan Akuntan Indonesia (IAI) telah menerbitkan The Indonesian Institute of Accountants (IAI) has issued
Standar Akuntansi Keuangan yang belum berlaku efektif Financial Accounting Standards that are not yet effective
untuk periode tahun buku yang dimulai pada tanggal for annual periods beginning on January 1, 2024.
1 Januari 2024. Namun, penerapan dini diperkenankan. However, earlier application is permitted.
Amendemen PSAK yang telah diterbitkan dan berlaku The amendments to PSAK issued and effective for
efektif untuk periode tahun buku yang dimulai pada atau annual periods beginning on or after January 1, 2024 are
setelah tanggal 1 Januari 2024 adalah sebagai berikut: as follows:
- Amendemen PSAK No. 1, “Penyajian Laporan - Amendment to PSAK No. 1, “Presentation of
Keuangan” tentang Liabilitas Jangka Panjang dengan Financial Statements” regarding Non-current
Kovenan, dan Liabilities with Covenants; and
- Amendemen PSAK No. 73, “Sewa” tentang Liabilitas - Amendment to PSAK No. 73, “Leases” regarding
Sewa pada Transaksi Jual dan Sewa-balik. Lease Liability in a Sale and Leaseback.
Perusahaan dan Entitas Anak sedang mempelajari The Company and Subsidiaries are evaluating the
dampak yang mungkin timbul dari penerapan SAK potential impact on the consolidated financial statements
tersebut terhadap laporan keuangan konsolidasian. as a result of the adoption of such SAK.
Mulai 1 Januari 2024, referensi terhadap masing-masing Beginning January 1, 2024, references to the individual
PSAK dan Interpretasi Standar Akuntansi Keuangan PSAK and Interpretations of Financial Accounting
(“ISAK”) akan diubah sebagaimana diterbitkan oleh Standards (“IFAS”) will be changed as published by
DSAK-IAI. DSAK-IAI.
121
Names mentioned 127 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
person
Didi Sudjadi
p.19
unresolved
person
Linda Herawati
· Notaris
p.19
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia
p.19 ×2
unresolved
org
Ministry of Law and Human Republik Indonesia
p.19
unresolved
person
Desman
· Notaris
p.19 ×2
unresolved
person
Aditiawan Chandra Ph.
· Anggota
p.20 ×2
unresolved
org
PT Lontar Papyrus Pulp
p.20 ×3
unresolved
org
PT Karawang Ekawana Nugraha
p.20 ×4
unresolved
org
Forestry Industry Pindo Deli Finance Mauritius Limited
p.20
unresolved
org
Excel International Limited
p.20 ×3
unresolved
org
PT Onward Paper Utama
p.20 ×3
unresolved
org
Premier Investment Limited
p.20 ×2
unresolved
org
Lontar Grand Ventures Limited
p.21
unresolved
org
PT Agra Bareksa
p.21 ×3
unresolved
org
PT Persada Kharisma Perdana
p.21
unresolved
org
PT Parvatakencana Asri
p.21
unresolved
org
PT Paramacipta Intinusa
p.21
unresolved
org
PT Persadanusa Makmurindo
p.21
unresolved
org
PT Pravesa Grahamas
p.21
unresolved
org
PT Sentra Karyamas Serasi
p.21
unresolved
org
PT Primakarya Timurmas
p.21
unresolved
org
PT Sejatibuana Jayadharma
p.21
unresolved
org
PT Karyamas Primalestari
p.21 ×2
unresolved
org
PT Karawang Bumi Lestari
p.21
unresolved
org
PT Gunacipta Persada Nusantara
p.21
unresolved
org
PT Kharisma Bumi Pertiwi
p.21
unresolved
org
Premier Arch Peninsula Sdn. Bhd.
p.21
unresolved
org
Jawa Barat. Pindo Deli Finance Mauritius Limited
p.21
unresolved
org
Pindo Deli Finance Mauritius Limited
p.21
unresolved
person
Dahlia
p.22 ×2
unresolved
org
Kabupaten Tangerang. Premier Investment Limited
p.22
unresolved
org
Financial Services Authority
p.22
unresolved
org
Bank Indonesia
p.33 ×2
unresolved
org
PT Bank Tabungan
p.47
unresolved
org
Negara (Persero) Tbk
p.47
unresolved
org
PT Bank Woori Saudara
p.47 ×2
unresolved
org
PT Bank Woori Saudara Indonesia
p.47 ×6
unresolved
org
Mayapada International Tbk
p.47 ×5
unresolved
org
PT Bank DKI
p.47 ×2
unresolved
org
Co. Ltd.
p.47
unresolved
org
Ningbo Commerce Bank Co. Ltd.
p.47
unresolved
org
PT Bank Mizuho Indonesia Indonesia Eximbank
p.48
unresolved
org
Ningbo Commerce Bank Co.Ltd
p.48 ×2
unresolved
org
PT The Univenus
p.49 ×2
unresolved
org
PT The Univenus Lain-lain
p.49
unresolved
org
Paper Pte. Ltd
p.49 ×8
unresolved
org
Ltd Grand Universal Trading Vietnam Co., Ltd
p.49
unresolved
org
Grand Universal Trading Vietnam Co., Ltd
p.49 ×2
unresolved
org
APP Commercial Pte. Ltd
p.49 ×3
unresolved
org
PT Wirakarya Sakti Total
p.51
unresolved
org
Sinarmas Multi Artha Tbk
p.53 ×6
unresolved
org
Paper Co. Ltd.
p.54 ×4
unresolved
org
PT OKI Pulp
p.55 ×2
unresolved
org
Grand Limited
p.56
unresolved
org
Grand Ventures Limited
p.56
unresolved
org
Ventures Limited
p.56
unresolved
org
PT Wirakarya Sakti Dikurangi
p.60
unresolved
org
PT Agra
p.61
unresolved
org
PT Agra Bareksa Indonesia
p.61 ×6
unresolved
org
PT Agra Pemegang Saham Perseroan Terbatas
p.61
unresolved
person
Darmawan Tjoa
· Notaris
p.61 ×2
unresolved
person
Notary Desman
· Notaris
p.62
unresolved
org
UOB Kay Hian Credit Pte. Ltd.
p.62 ×5
unresolved
org
Bank Mayapada International Tbk
p.62 ×10
unresolved
org
Indonesia (Persero) Tbk
p.63 ×2
unresolved
org
Bank Garansi
p.63
unresolved
org
PT Bank Mizuho Indonesia Perusahaan
p.65
unresolved
org
PT Pabrik Kertas Tjiwi Perusahaan
p.65
unresolved
org
Kimia Tbk
p.65
unresolved
org
Niaga Tbk
p.66
unresolved
org
Central Asia Tbk
p.66
unresolved
org
PT Indah Kiat Pulp
p.66 ×5
unresolved
org
PT Bank KEB Hana Indonesia Perusahaan
p.67
unresolved
org
Bank Hana
p.67 ×4
unresolved
org
PT KEB Hana Indonesia
p.67
unresolved
org
PT Karyamas Fasilitas
p.67
unresolved
org
PT Bank Mega Syariah
p.69 ×4
unresolved
org
PT Bank Mega Syariah Perusahaan
p.70
unresolved
org
PT Sinar Syno Kimia
p.71 ×2
unresolved
org
PT Asia Trade Logistics
p.71 ×2
unresolved
org
PT Bungo Bara Makmur
p.71 ×2
unresolved
org
PT Kati Kartika Murni
p.71 ×2
unresolved
org
PT Rolimex Kimia Nusamas
p.71 ×2
unresolved
org
PT Royal Oriental
p.110 ×3
unresolved
org
PT Wirakarya
p.114
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.