Source file signed link, expires in 15 minutes
Extracted text 84
Page 1
PT MDS RETAILING Tbk (SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk) DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN/ CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 JUNI 2026 (TIDAK DIAUDIT) DAN 31 DESEMBER 2025 (DIAUDIT)/ 30 JUNE 2026 (UNAUDITED) AND 31 DECEMBER 2025 (AUDITED) DAN/AND UNTUK PERIODE ENAM BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 30 JUNI 2026 DAN 2025 (TIDAK DIAUDIT)/ FOR THE SIX-MONTH PERIODS ENDED 30 JUNE 2026 AND 2025 (UNAUDITED)
Page 2
Halaman/
Page
PERNYATAAN DIREKSI BOARD OF DIRECTORS' STATEMENT
LAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF
KONSOLIDASIAN -1-2- FINANCIAL POSITION
LAPORAN LABA RUGI DAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF
PENDAPATAN KOMPREHENSIF LAIN PROFIT OR LOSS AND OTHER
KONSOLIDASIAN -3- COMPREHENSIVE INCOME
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS CONSOLIDATED STATEMENTS OF
KONSOLIDASIAN -4- CHANGES IN EQUITY
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN -5- FLOWS
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED
KONSOLIDASIAN -6-82- FINANCIAL STATEMENTS
Page 3
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 1 Page
LAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF
KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION AS AT
30 JUNI 2026 DAN 31 DESEMBER 2025 30 JUNE 2026 DAN 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30 Juni/ Catatan/ 31 Desember/
June 2026 Notes December 2025
Aset Assets
Aset lancar Current assets
Kas dan setara kas 240,076 4 448,275 Cash on hand and equivalents
Piutang usaha Trade receivables
- pihak ketiga 23,432 27,054 third parties -
Piutang lain-lain Other receivables
- pihak ketiga 3,052 15,246 third parties -
- pihak berelasi 2,265 24c 1,969 related parties -
Persediaan - bersih 682,161 5 954,753 Inventories - net
Pajak dibayar dimuka Prepaid taxes
- pajak penghasilan badan 14,711 12a 952 corporate income taxes -
- pajak lain-lain 74,552 12a 79,909 other taxes -
Beban dibayar di muka 85,701 81,902 Prepaid expenses
Aset lancar lainnya 23,426 21,013 Other current assets
Jumlah aset lancar 1,149,376 1,631,073 Total current assets
Aset tidak lancar Non-current assets
Uang muka pembelian Advances for purchase
aset tetap 12,967 15,686 of fixed assets
Aset pajak tangguhan 166,038 12d 166,163 Deferred tax assets
Aset tetap Fixed assets
(setelah dikurangi (net of accumulated
akumulasi penyusutan depreciation of
sebesar Rp 2.697.580; Rp 2,697,580;
31 Desember 2025: 31 December 2025:
Rp 2.650.358) 481,842 6 520,456 Rp 2,650,358)
Aset hak guna 1,770,886 7 1,939,658 Right-of-use assets
Uang jaminan 188,069 190,159 Refundable deposits
Properti investasi 195,479 195,479 Investment property
Investasi pada instrumen ekuitas 304,304 8 371,280 Investment in equity instrument
Aset tidak lancar lainnya 100,095 24c 108,675 Other non-current assets
Jumlah aset tidak lancar 3,219,680 3,507,556 Total non-current assets
Jumlah aset 4,369,056 5,138,629 Total assets
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. these consolidated financial statements.
Page 4
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 2 Page
LAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF
KONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITION AS AT
30 JUNI 2026 DAN 31 DESEMBER 2025 30 JUNE 2026 DAN 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30 Juni/ Catatan/ 31 Desember/
June 2026 Notes December 2025
Liabilitas dan ekuitas Liabilities and equity
Liabilitas Liabilities
Liabilitas lancar Current liabilities
Pinjaman bank 105,000 13 - Bank borrowings
Utang usaha Trade payables
- pihak ketiga 598,511 9 1,306,065 third parties -
Utang lain-lain Other payables
- pihak ketiga 155,138 10 152,493 third parties -
- pihak berelasi 1,126 10, 24c 746 related parties -
Utang pajak Taxes payable
- pajak penghasilan badan 37,290 12b 21,987 corporate income taxes -
- pajak lain-lain 18,109 12b 17,427 other taxes -
Akrual Accruals
- pihak ketiga 294,104 11 308,330 third parties -
- pihak berelasi 11,008 11, 24c 6,487 related parties -
Kewajiban sewa jangka pendek 556,658 7 551,491 Short-term lease liabilities
Provisi restorasi jangka pendek 4,589 3,597 Short-term provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja Short-term employee
jangka pendek 92,840 21 123,059 benefits obligations
Penghasilan tangguhan 21,257 15,586 Deferred income
Jumlah liabilitas lancar 1,895,630 2,507,268 Total current liabilities
Liabilitas tidak lancar Non-current liabilities
Kewajiban sewa jangka panjang 1,828,522 7 2,018,450 Long-term lease liabilities
Provisi restorasi jangka panjang 35,795 35,025 Long-term provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja jangka Long-term employee
panjang 308,630 21 304,981 benefits obligations
Jumlah liabilitas tidak lancar 2,172,947 2,358,456 Total non-current liabilities
Jumlah liabilitas 4,068,577 4,865,724 Total liabilities
Ekuitas Equity
Modal saham - Share capital -
modal dasar 3.911.120.640 authorised capital
lembar saham, 3,911,120,640 shares,
modal ditempatkan dan disetor penuh issued and fully paid
2.258.279.280 lembar saham 2,258,279,280 shares
yang terdiri dari: that consist of:
1.395.970 lembar saham seri A 1,395,970 type A shares
dengan nilai nominal Rp 5.000 with par value Rp 5,000
per saham (nilai penuh); per share (full amount);
44.017.577 lembar saham seri B 44,017,577 type B shares
dengan nilai nominal Rp 350 with par value Rp 350
per saham (nilai penuh); per share (full amount);
2.181.865.733 lembar saham seri C 2,181,865,733 type C shares
(2025: 2.212.865.733 lembar saham) (2025: 2,212,865,733 shares)
dengan nilai nominal Rp 100 with par value Rp 100
per saham (nilai penuh); 240,573 14 243,673 per share (full amount)
Tambahan modal disetor (3,631,887) 15 (3,630,027) Additional paid in capital
Saham treasuri - 14 (62,498) Treasury shares
Cadangan perubahan nilai wajar Reserve for changes on fair value
aset keuangan (245,336) 8 (178,360) of financial assets
Saldo laba Retained earnings
- Dicadangkan 50,857 16 50,857 Appropriated -
- Tidak dicadangkan 3,886,272 3,849,260 Unappropriated -
Ekuitas yang diatribusikan Equity attributable to
kepada pemilik entitas induk 300,479 272,905 owners of the parent
Kepentingan nonpengendali - - Non-controlling interests
Jumlah ekuitas 300,479 272,905 Total equity
Jumlah liabilitas dan ekuitas 4,369,056 5,138,629 Total liabilities and equity
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. these consolidated financial statements.
Page 5
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 3 Page
LAPORAN LABA RUGI DAN PENDAPATAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR
KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN LOSS AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME
UNTUK PERIODE ENAM BULAN YANG BERAKHIR FOR THE SIX-MONTH PERIODS ENDED
30 JUNI 2026 DAN 2025 30 JUNE 2026 AND 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30 Juni/ Catatan/ 30 Juni/
June 2026 Notes June 2025
Pendapatan Revenue
Penjualan eceran 2,107,539 1,924,555 Retail sales
Penjualan konsinyasi - bersih 1,387,526 17 1,471,882 Consignment sales - net
Pendapatan jasa 4,638 4,811 Service fees
Pendapatan bersih 3,499,703 3,401,248 Net revenue
Beban pokok pendapatan (1,223,188) 18 (1,113,087) Cost of revenue
Laba kotor 2,276,515 2,288,161 Gross profit
Beban usaha (1,425,626) 19 (1,493,340) Operating expenses
Keuntungan lainnya - bersih 51,794 20 66,566 Other gain - net
(1,373,832) (1,426,774)
Laba operasi 902,683 861,387 Operating profit
Penghasilan keuangan 8,211 8,931 Finance income
Beban keuangan (105,719) 7,13 (126,659) Finance costs
Beban keuangan - bersih (97,508) (117,728) Finance costs - net
Laba sebelum pajak penghasilan 805,175 743,659 Profit before income tax
Beban pajak penghasilan (153,805) 12c (139,622) Income tax expense
Laba periode berjalan 651,370 604,037 Profit for the period
Penghasilan komprehensif lain: Other comprehensive income:
Pos yang tidak akan Items that will not be
direklasifikasikan ke laba rugi: reclassified to profit or loss:
Perubahan nilai wajar dari investasi Changes in the fair value of equity
ekuitas yang diukur pada nilai wajar investment at fair value through other
melalui penghasilan komprehensif lain (66,976) 8 174,720 comprehensive income
(Rugi)/penghasilan komprehensif lain, Other comprehensive (loss)/income,
setelah pajak (66,976) 174,720 net of tax
Jumlah penghasilan Total comprehensive income
komprehensif periode berjalan 584,394 778,757 for the period
Laba yang diatribusikan kepada: Profit attributable to:
- Pemilik entitas induk 651,370 604,037 Owners of the parent -
- Kepentingan nonpengendali - 1d - Non-controlling interests -
651,370 604,037
Penghasilan komprehensif Comprehensive income
yang diatribusikan kepada: attributable to:
- Pemilik entitas induk 584,394 778,757 Owners of the parent -
- Kepentingan nonpengendali - 1d - Non-controlling interests -
584,394 778,757
Laba bersih per saham dasar Net earnings per share basic
dan dilusi (nilai penuh) 292 22 269 and diluted (full amount)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. these consolidated financial statements.
Page 6
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 4 Page
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
UNTUK PERIODE ENAM BULAN YANG BERAKHIR FOR THE SIX-MONTH PERIODS ENDED
30 JUNI 2026 DAN 2025 30 JUNE 2026 AND 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)
Diatribusikan kepada pemilik entitas induk/Attributable to owners of the parent
Cadangan perubahan
nilai aset keuangan
pada nilai wajar Diatribusikan
Tambahan melalui penghasilan kepada
modal komprehensif lain/ Saldo laba/ kepentingan
Modal disetor/ Saham Reserve for changes in Retained earnings nonpengendali/
saham/ Additional treasuri/ fair value of financial Tidak Attributable to
Catatan/ Share paid in Treasury assets at fair value Dicadangkan/ dicadangkan/ Jumlah/ non-controlling Jumlah/
Notes capital capital shares through OCI Appropriated Unappropriated Total interest Total
Saldo 1 Januari 2025 243,774 (3,629,966) (1,517) (131,040) 50,857 3,793,678 325,786 - 325,786 Balance as at 1 January 2025
Laba periode berjalan - - - - - 604,037 604,037 - 604,037 Profit for the period
Penghasilan komprehensif lain: Other comprehensive income:
Aset keuangan pada nilai wajar melalui Financial assets at fair value through
penghasilan komprehensif lain 8 - - - 174,720 - - 174,720 - 174,720 other comprehensive income
Jumlah laba komprehensif Total comprehensive profit for
periode berjalan - - - 174,720 - 604,037 778,757 - 778,757 the period
Pembelian saham treasuri 14 - - (62,498) - - - (62,498) - (62,498) Purchase of treasury shares
Penghentian atas saham treasuri 14 (101) (61) 1,517 - - (1,355) - - - Retirement of treasury shares
Dividen 16 - - - - - (668,184) (668,184) - (668,184) Dividend
Saldo 30 Juni 2025 243,673 (3,630,027) (62,498) 43,680 50,857 3,728,176 373,861 - 373,861 Balance as at 30 June 2025
Saldo 1 Januari 2026 243,673 (3,630,027) (62,498) (178,360) 50,857 3,849,260 272,905 - 272,905 Balance as at 1 January 2026
Laba periode berjalan - - - - - 651,370 651,370 - 651,370 Profit for the period
Penghasilan komprehensif lain: Other comprehensive income:
Aset keuangan pada nilai wajar melalui Financial assets at fair value through
penghasilan komprehensif lain 8 - - - (66,976) - - (66,976) - (66,976) other comprehensive income
Jumlah laba komprehensif Total comprehensive gain for
periode berjalan - - - (66,976) - 651,370 584,394 - 584,394 the period
Penghentian atas saham treasuri 14 (3,100) (1,860) 62,498 - - (57,538) - - - Retirement of treasury shares
Dividen 16 - - - - - (556,820) (556,820) - (556,820) Dividend
Saldo 30 Juni 2026 240,573 (3,631,887) - (245,336) 50,857 3,886,272 300,479 - 300,479 Balance as at 30 June 2026
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak The accompanying notes form an integral part of
terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. these consolidated financial statements.
Page 7
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 5 Page
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
UNTUK PERIODE ENAM BULAN YANG BERAKHIR FOR THE SIX-MONTH PERIODS ENDED
30 JUNI 2026 DAN 2025 30 JUNE 2026 AND 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
30 Juni/ Catatan/ 30 Juni/
June 2026 Notes June 2025
Arus kas dari aktivitas Cash flows from operating
operasi activities
Penerimaan dari pelanggan 7,173,817 7,277,095 Receipts from customers
Pembayaran kepada pemasok (5,079,861) (5,082,385) Payments to suppliers
Pembayaran kepada karyawan Payments to employees
dan lain-lain (1,267,509) (1,366,545) and others
Kas yang dihasilkan dari operasi 826,447 828,165 Cash generated from operations
Penerimaan penghasilan bunga 8,211 8,931 Interest received
Pembayaran pajak penghasilan badan (168,391) (150,633) Corporate income tax paid
Pengembalian pajak penghasilan badan 502 1,347 Corporate income tax refund
Arus kas bersih yang dihasilkan Net cash flows generated from
dari aktivitas operasi 666,769 687,810 operating activites
Arus kas dari aktivitas Cash flows from investing
investasi activities
Pembayaran uang muka Advance payment for
pembelian aset tetap (11,962) (29,039) purchase of fixed assets
Perolehan aset tetap (41,734) (34,040) Acquisition of fixed assets
Hasil dari penjualan aset tetap 772 6 696 Proceeds from sale of fixed assets
Arus kas bersih yang digunakan Net cash flows used in
untuk aktivitas investasi (52,924) (62,383) investing activites
Arus kas dari aktivitas Cash flows from financing
pendanaan activities
Penerimaan pinjaman - bersih 105,000 13 275,000 Proceeds from borrowings - net
Pembayaran pokok liabilitas sewa (365,568) 28 (371,596) Payment of principal lease liabilities
Pembayaran beban bunga dan Payments of interest and
biaya bank (4,656) (6,917) bank charges
Pembelian saham treasuri - 14 (62,498) Purchase of treasury shares
Pembayaran dividen (556,820) 16 (668,184) Dividend payment
Arus kas bersih yang
digunakan untuk Net cash flows used in
aktivitas pendanaan (822,044) (834,195) financing activities
Penurunan bersih Net decrease in
kas dan setara kas (208,199) (208,768) cash on hand and equivalents
Cash on hand and equivalents
Kas dan setara kas pada at the beginning
awal periode 448,275 4 398,782 of the period
Kas dan setara kas pada Cash on hand and equivalents
akhir periode 240,076 4 190,014 at the end of the period
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. these consolidated financial statements.
Page 8
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 6 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian dan informasi lainnya a. Establishment and other information
PT MDS Retailing Tbk (“Perusahaan”) PT MDS Retailing Tbk (the ”Company”) was
didirikan dengan nama PT Stephens Utama established as PT Stephens Utama
International Leasing Corp. Pada tahun 2009, International Leasing Corp. In 2009, the
Perusahaan mengubah nama menjadi Company changed its name to PT Matahari
PT Matahari Department Store Tbk. Department Store Tbk. Subsequently, in
Selanjutnya pada tahun 2026, Perusahaan 2026, the Company changed its name to PT
kembali melakukan perubahan nama menjadi MDS Retailing Tbk.
PT MDS Retailing Tbk.
Perusahaan memulai kegiatan usaha The Company started its commercial
komersialnya pada tahun 1982. Sejak tanggal operations in 1982. Since 30 October 2009,
30 Oktober 2009, Perusahaan bergerak dalam the Company has engaged in the retail
usaha jaringan gerai serba ada yang business for several types of products such
menyediakan berbagai macam barang seperti as clothes, accessories, bags, shoes,
pakaian, aksesoris, tas, sepatu, kosmetik, dan cosmetics, and household appliances, and
peralatan rumah tangga serta jasa konsultan management consulting service.
manajemen.
Kantor pusat operasional Perusahaan The Company’s operational head office is
berlokasi di Menara Matahari Lantai 12, located in Menara Matahari 12th Floor,
Jl. Bulevar Palem Raya No. 7, Lippo Village - Jl. Bulevar Palem Raya No. 7, Lippo Village -
Tangerang, Banten dan memiliki gerai-gerai Tangerang, Banten, and the stores are
yang tersebar di kota-kota besar di Indonesia. located in cities throughout Indonesia. As at
Pada tanggal 30 Juni 2026, 30 June 2026, the Company operates 141
Perusahaan mengoperasikan 141 gerai stores (31 December 2025: 143 stores) –
(31 Desember 2025: 143 gerai) – tidak diaudit. unaudited.
Perusahaan telah mendapatkan Nomor Induk The Company has obtained its Business
Berusaha (“NIB”) melalui sistem Perizinan Identification Number through the Online
Berusaha Terintegrasi Secara Elektronik pada Single Submission system on 15 September
tanggal 15 September 2018. 2018.
Auric Digital Retail Pte Ltd, perusahaan yang Auric Digital Retail Pte Ltd, a company which
didirikan dan berkedudukan di Singapura is incorporated and domiciled in Singapore, is
merupakan pemegang saham pengendali the controlling shareholder of the Company.
Perusahaan.
Goldstream Capital Ltd. dan Edgemont Hill Goldstream Capital Ltd. dan Edgemont Hill
Holdings Limited adalah entitas induk utama Holdings Limited are the ultimate parent
Perusahaan. entities of the Company.
b. Anggaran dasar b. Articles of association
Perusahaan didirikan dengan Akta Notaris The Company was established by Notarial
Misahardi Wilamarta, S.H., No. 2 tertanggal Deed No. 2 dated 1 April 1982, of Misahardi
1 April 1982. Akta pendirian ini disahkan oleh Wilamarta, S.H.. The deed of establishment
Menteri Kehakiman Republik Indonesia dalam was approved by the Minister of
Surat Keputusan No. C2-2611- Justice of the Republic of Indonesia in
HT.01.01.TH.82 tertanggal 18 November 1982 Decision Letter No. C2-2611-HT.01.01.TH.82
serta diumumkan dalam Berita Negara No. 4 dated 18 November 1982, and was published
tanggal 14 Januari 1983, Tambahan Berita in the State Gazette No. 4 dated 14 January
Negara No. 58. 1983, Supplement of the State Gazette
No. 58.
Page 9
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 7 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
b. Anggaran dasar (lanjutan) b. Articles of association (continued)
Perubahan atas Anggaran Dasar terkait The amendment of the Articles of
penurunan modal ditempatkan dan disetor Association regarding the reduction of
Perusahaan yang dimuat dalam Akta Company’s issued and paid-up capital as
Pernyataan Keputusan Rapat No. 07 stipulated in Deed of the Company’s General
tertanggal 16 April 2025 yang dibuat Meeting of Shareholders No. 07 dated as of
dihadapan Notaris Ir. Nanette Cahyanie 16 April 2025 made before a Public Notary
Handari Adi Warsito, S.H. dan telah Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito,
mendapatkan persetujuan dari Menteri S.H. and has been approved by the Minister
Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik of Law and Human Rights of the Republic of
Indonesia berdasarkan Surat Keputusan Indonesia based on the Decision Letter of
Persetujuan Perubahan Anggaran Dasar the Approval of the Amendment of PT
Perseroan PT Matahari Department Store Matahari Department Store Tbk’s Article of
Tbk, No. AHU-0037594.AH.01.02.TAHUN Association No. AHU-0037594.AH.01.02.
2025 tertanggal 11 Juni 2025 sebagaimana TAHUN 2025 dated as of 11 June 2025 in
penurunan modal ditempatkan tersebut which the deduction of issued capital has
telah mendapatkan persetujuan dari BEI been approved by IDX on 18 June 2025, has
pada tanggal 18 Juni 2025, diumumkan oleh been announced by IDX and has been
BEI dan telah efektif dihapuskan dari papan effective removed from IDX as of 23 June
pencatatan saham BEI per tanggal 23 Juni 2025.
2025.
Perubahan atas Anggaran Dasar terkait The amendment of the Articles of
perubahan nama Perusahaan dari Association regarding the Company’s name
PT Matahari Department Store Tbk menjadi change from PT Matahari Department Store
PT MDS Retailing Tbk sebagaimana dimuat Tbk to PT MDS Retailing Tbk as stipulated
dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat in Deed of the Company’s General Meeting
No. 32 tertanggal 15 April 2026 yang dibuat of Shareholders No. 32 dated 15 April 2026
di hadapan Notaris Ir. Nanette Cahyanie made before a Public Notary Ir. Nanette
Handari Adi Warsito, S.H., dan telah Cahyanie Handari Adi Warsito, S.H. and has
mendapatkan persetujuan dari Menteri been approved by the Minister of Law and
Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Human Rights of the Republic of Indonesia
Indonesia berdasarkan Surat Keputusan based on the Decision Letter of the Approval
Persetujuan Perubahan Anggaran Dasar of the Amendment of PT MDS Retailing
Perseroan PT MDS Retailing Tbk, No. AHU- Tbk’s Article of Association No.AHU-
0025165.AH.01.02.TAHUN 2026 tanggal 0025165.AH.01.02.TAHUN 2026 dated as
18 April 2026. of 18 April 2026.
Perubahan atas susunan Dewan Komisaris The amendment to the composition of the
dan Direksi Perusahaan yang dimuat dalam Company’s Board of Commissioners and
Akta Pernyataan Keputusan Rapat Board of Directors as stipulated in Deed of
No. 36 tertanggal 21 April 2026 yang dibuat the Company’s General Meeting of
di hadapan Notaris Ir. Nanette Cahyanie Shareholders No. 36 dated as of 21 April
Handari Adi Warsito, S.H. telah diterima 2026 made before a Public Notary
serta dicatat Sistem Administrasi Badan Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito,
Hukum Kementerian Hukum dan Hak Asasi S.H. and has been received and recorded in
Manusia berdasarkan Surat Penerimaan the Legal Entity Administration System of the
Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar Ministry of Law and Human Rights based on
No. AHU-AH.01.03-0111913. the Letter of Acceptance of Notification of
Amendments to the Articles of Association
No. AHU-AH.01.03-0111913.
Page 10
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 8 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
b. Anggaran dasar (lanjutan) b. Articles of association (continued)
Perubahan atas Anggaran Dasar terkait The amendment of the Articles of
penurunan modal ditempatkan dan disetor Association regarding the reduction of
Perusahaan dimuat dalam Akta Pernyataan Company’s issued and paid-up capital as
Keputusan Rapat No. 41 tertanggal 23 April stipulated in Deed of the Company’s General
2026 yang dibuat dihadapan Notaris Ir. Meeting of Shareholders No. 41 dated as of
Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito, S.H. 23 April 2026 made before a Public Notary
dan telah mendapatkan persetujuan dari Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito,
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia S.H. and has been approved by the Minister
Republik Indonesia berdasarkan Surat of Law and Human Rights of the Republic of
Keputusan Persetujuan Perubahan Indonesia based on the Decision Letter of
Anggaran Dasar Perseroan PT MDS the Approval of the Amendment of PT MDS
Retailing Tbk, No. AHU-0038456.AH.01.02. Retailing Tbk’s Article of Association
TAHUN 2026 tanggal 16 Juni 2026. No. AHU-0038456.AH.01.02.TAHUN 2026
Penurunan modal ditempatkan dan disetor dated as of 16 June 2026. The reduction of
tersebut untuk selanjutnya telah Company’s issued and paid-up capital
mendapatkan persetujuan BEI untuk subsequently has been approved by IDX for
penghapusan pencatatan sebagian saham delisting from the IDX on 27 June 2026,
Perusahaan dari Bursa pada tanggal 27 Juni announced and effectively removed from
2026, diumumkan oleh BEI dan telah efektif IDX as of 30 June 2026.
dihapuskan dari papan pencatatan saham
BEI per tanggal 30 Juni 2026.
c. Perubahan struktur permodalan c. Changes in capital structure
Kegiatan Perusahaan yang mempengaruhi The Company’s corporate actions that affect
efek yang diterbitkan sejak tanggal the number of shares issued from the date
penawaran umum perdana sampai dengan of its initial public offering up to
tanggal 30 Juni 2026 adalah sebagai 30 June 2026 are as follows:
berikut:
Tambahan
saham beredar
setelah transaksi/
Additional
shares issued
after the
Tindakan/Actions Tahun/Year transactions
Penawaran umum perdana saham seri A dengan nilai
nominal Rp 1.000 (nilai penuh)/
Initial public offering of type A shares with par value
of Rp 1,000 (full amount) 1989 2,140,000
Pencatatan tambahan saham seri A dengan nilai nominal
Rp 1.000 (nilai penuh)/
Additional registration of type A shares with par value
of Rp 1,000 (full amount) 1990 2,250,000
Pembagian saham bonus seri A dengan nilai nominal Rp 1.000
(nilai penuh) dengan ketentuan setiap pemegang lima (5)
saham lama berhak memperoleh satu (1) saham bonus/
Bonus stock of type A shares with par value of Rp 1,000
(full amount) with requisite of one (1) new share for
every five (5) existing shares held 1990 878,000
Pembagian saham bonus seri A dengan nilai nominal Rp 1.000
(nilai penuh) dengan ketentuan setiap pemegang satu (1)
saham lama berhak memperoleh dua (2) saham bonus/
Bonus stock of type A shares with par value of Rp 1,000
(full amount) with requisite of two (2) new shares
for every one (1) existing share held 1992 10,536,000
Page 11
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 9 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
c. Perubahan struktur permodalan (lanjutan) c. Changes in capital structure (continued)
Tambahan
saham beredar
setelah transaksi/
Additional
shares issued
after the
Tindakan/Actions Tahun/Year transactions
Pembagian dividen saham seri A dengan ketentuan setiap
pemegang lima (5) lembar saham lama berhak
memperoleh satu (1) dividen saham/
Stock dividend of type A shares with requisite of one (1)
new share for every five (5) existing shares held 1994 3,160,800
Pencatatan tambahan saham seri A dengan nilai nominal
Rp 1.000 (nilai penuh)/
Additional registration of type A shares with par value of
Rp 1,000 (full amount) 1997 11,880,000
Penggabungan jumlah saham seri A melalui peningkatan nilai
nominal seri A dari Rp 1.000 (nilai penuh) menjadi Rp 5.000
(nilai penuh)/
Reverse stock split of type A shares by increasing
par value from Rp 1,000 (full amount)
to Rp 5,000 (full amount) 2009 (24,675,840)
Penghentian atas saham treasuri/
Retirement of treasury shares 2019 (4,772,454)
Penghentian atas saham treasuri/
Retirement of treasury shares 2020 (316)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri A/
Retirement of treasury shares for type A shares 2022 (220)
Jumlah saham seri A per 30 Juni 2026/
Total type A shares as at 30 June 2026 1,395,970
Penerbitan saham seri B dengan nilai nominal Rp 70 (nilai
penuh) dengan ketentuan setiap pemegang 42 saham seri
A berhak memperoleh satu (1) lembar saham seri B
(Penawaran Umum Terbatas (“PUT”) I)/
Issuance of type B shares with par value Rp 70 (full amount)
with requisite of one (1) type B share for every 42
type A shares (Limited Public Offering (“LPO”) I) 2001 1,295,481,600
Penggabungan jumlah saham seri B melalui peningkatan nilai
nominal seri B dari Rp 70 (nilai penuh) menjadi Rp 350
(nilai penuh)/
Reverse stock split of type B shares by increasing
par value from Rp 70 (full amount) to Rp 350 (full amount) 2009 (1,036,385,280)
Penghentian atas saham treasuri/
Retirement of treasury shares 2019 (108,262,346)
Penghentian atas saham treasuri/
Retirement of treasury shares 2020 (106,816,397)
Jumlah saham seri B per 30 Juni 2026/
Total type B shares as at 30 June 2026 44,017,577
Page 12
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 10 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
c. Perubahan struktur permodalan (lanjutan) c. Changes in capital structure (continued)
Tambahan
saham beredar
setelah transaksi/
Additional
shares issued
after the
Tindakan/Actions Tahun/Year transactions
Penerbitan saham seri C dengan nilai nominal Rp 100
(nilai penuh) (PUT II)/
Issuance of type C shares with par value of Rp 100
(full amount) (LPO II) 2009 2,652,652,800
Penghentian atas saham treasuri/
Retirement of treasury shares 2020 (71,917,787)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri C/
Retirement of treasury shares for type C shares 2022 (261,724,980)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri C/
Retirement of treasury shares for type C shares 2023 (104,130,700)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri C/
Retirement of treasury shares for type C shares 2024 (1,000,000)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri C/
Retirement of treasury shares for type C shares 2025 (1,013,600)
Penghentian atas saham treasuri atas saham seri C/
Retirement of treasury shares for type C shares 2026 (31,000,000)
Jumlah saham seri C per 30 Juni 2026/
Total type C shares as at 30 June 2026 2,181,865,733
d. Struktur entitas anak d. The subsidiaries structure
Dimulainya
kegiatan
komersial/
Commence- Persentase Jumlah aset
ment of kepemilikan efektif/ (sebelum eliminasi)/
commercial Effective percentage Total assets
operations of ownership (before elimination)
2026 2025 2026 2025
Entitas anak langsung/
Direct Subsidiaries
Pengangkutan darat,
perdagangan dan jasa/
Transportation, trading
and service
PT Matahari Nusantara
Logistik (“MNL”)*) 2018 99.99 99.99 200,700 200,899
Perdagangan besar/
Wholesaler trade
PT Matahari Semesta
Indah (“MSI”) 2019 99.99 99.99 90,384 105,615
PT MDS Global belum beroperasi/
Horizon (“MGH”) not yet in operation 99.00 - 224 -
Page 13
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 11 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
d. Struktur entitas anak (lanjutan) d. The subsidiaries structure (continued)
Dimulainya
kegiatan
komersial/
Commence- Persentase Jumlah aset
ment of kepemilikan efektif/ (sebelum eliminasi)/
commercial Effective percentage Total assets
operations of ownership (before elimination)
2026 2025 2026 2025
Dimiliki secara tidak
langsung melalui MGH/
Indirectly owned through
MGH
Perdagangan besar/
Wholesaler trade
PT MDS Cascade belum beroperasi/
International (“MCI”) not yet in operation 99.00 - 75 -
Catatan:
*) Tidak aktif / non-active
Entitas anak berdomisili di Tangerang. The subsidiaries are domiciled in Tangerang.
e. Dewan Komisaris, Direksi dan Komite Audit e. Board of Commissioners, Directors and
Audit Committee
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan As of 30 June 2026 and 31 December 2024,
31 Desember 2025, susunan Dewan the composition of the Company’s Board of
Komisaris dan Dewan Direksi Perusahaan Commissioners and Board of Directors is as
adalah sebagai berikut: follows:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Board of
Dewan Komisaris Commissioners
Presiden Komisaris Andy Adhiwana Andy Adhiwana President
Commissioner
Komisaris Adrian Suherman Adrian Suherman Commissioners
Komisaris Independen Bianca Cheo Hui Hsin Bianca Cheo Hui Hsin Independent
Hasan M. Soedjono Hasan M. Soedjono Commissioner
Dewan Direksi Board of Directors
Presiden Direktur Bunjamin J. Mailool Bunjamin J. Mailool President Director
Wakil Presiden Monish Manohar Mansukhani Monish Manohar Mansukhani Vice President
Direktur Director
Direktur Herni Dian Anggreani Irwin Abuthan Directors
Herni Dian Anggreani
Page 14
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 12 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
e. Dewan Komisaris, Direksi dan Komite Audit e. Board of Commissioners, Directors and
(lanjutan) Audit Committee (continued)
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan 31 Desember As of 30 June 2026 and 31 December 2025,
2025, susunan Komite Audit Perusahaan the composition of the Company’s Audit
sebagaimana telah disampaikan kepada Committee, which has been reported to the
Otoritas Jasa Keuangan (”OJK”) pada tanggal Financial Services Authority (“OJK”) dated
17 April 2024 adalah sebagai berikut: 17 April 2024 is as follows:
Ketua Hasan M. Soedjono Chairman
Anggota Independen Peter Chambers Independent Members
Bianca Cheo Hui Hsin
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
Laporan keuangan konsolidasian, Perusahaan The consolidated financial statements of the
dan entitas anak (“Grup”), yang telah disetujui Company and its subsidiaries (“the Group”),
dan diotorisasi untuk diterbitkan oleh Dewan which were approved and authorised for
Direksi Grup pada tanggal 30 Juli 2026, issuance by the Board of Directors of the Group
sebagaimana telah ditinjau dan on 30 July 2026, as reviewed and recommended
direkomendasikan untuk disetujui oleh Komite for approval by the Audit Committee of the
Audit Grup. Group.
Laporan keuangan konsolidasian telah disusun The consolidated financial statements have been
dan disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi prepared and presented in accordance with the
Keuangan di Indonesia. Indonesian Financial Accounting Standards.
Berikut ini adalah ikhtisar kebijakan akuntansi Presented below is the summary of the
penting yang diterapkan dalam penyusunan significant accounting policies adopted for the
laporan keuangan konsolidasian yang sesuai preparation of the consolidated financial
dengan Standar Akuntansi Keuangan di statements, which conform to the Indonesian
Indonesia. Financial Accounting Standards.
Page 15
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 13 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
a. Dasar penyusunan laporan keuangan a. Basis of preparation of the consolidated
konsolidasian financial statements
Berikut ini adalah ikhtisar kebijakan akuntansi Presented below are the summary of
material yang diterapkan dalam penyusunan material accounting poliscies applied in the
laporan keuangan konsolidasian Grup yang preparation of the consolidated financial
disusun berdasarkan Standar Akuntansi statements of the Group in accordance with
Keuangan di Indonesia yang mencakup Indonesian Financial Accounting Standards
Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan which comprise of Statements of Financial
("PSAK") dan Interpretasi Standar Akuntansi Accounting Standards ("SFAS") and
Keuangan ("ISAK") yang diterbitkan oleh Interpretation of Financial Accounting
Ikatan Akuntan Indonesia dan Peraturan Standards (“ISFAS”) issued by Institute of
Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Indonesian Chartered Accountant and the
Keuangan ("BAPEPAM-LK") No. VIII.G.7 Capital Market and Financial Institution
tentang Penyajian dan Pengungkapan Supervisory Agency ("BAPEPAM-LK")’s
Laporan Keuangan Emiten atau Perusahaan Regulation No. VIII.G.7 regarding the
Publik, yang terlampir dalam surat keputusan Presentations and Disclosures of Financial
No. KEP-347/BL/2012. Peraturan tersebut Statements of Listed Entity, enclosed in the
sekarang merupakan regulasi dari Otoritas decision letter No. KEP-347/BL/2012. The
Jasa Keuangan ("OJK"). regulation is now a regulation under
Indonesian Financial Services Authority
("OJK").
Laporan keuangan konsolidasian disusun The consolidated financial statements have
berdasarkan konsep harga perolehan yang been prepared on the historical cost concept
dimodifikasi dengan aset dan liabilitas as modified by the financial assets and
keuangan pada nilai wajar melalui laba rugi, financial liabilities at fair value through profit
dan menggunakan dasar akrual, kecuali or loss, and using the accrual basis, except
untuk laporan arus kas konsolidasian. for the consolidated statements of cash
flows.
Laporan arus kas konsolidasian disusun The consolidated statements of cash flows
menggunakan metode langsung dengan were prepared using the direct method by
mengelompokkan arus kas atas dasar classifying cash flows on the basis of
kegiatan operasi, investasi dan pendanaan. operating, investing and financing activities.
Estimasi akuntansi yang signifikan yang Significant accounting estimates applied in
diterapkan dalam penyusunan laporan the preparation of these consolidated
keuangan konsolidasian diungkapkan pada financial statements are disclosed in Note 3.
Catatan 3.
Angka di dalam laporan keuangan Figures in the consolidated financial
konsolidasian dibulatkan dan dinyatakan statements are rounded to and expressed in
dalam jutaan Rupiah kecuali dinyatakan lain. millions of Rupiah unless otherwise stated.
Page 16
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 14 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
a. Dasar penyusunan laporan keuangan a. Basis of preparation of the consolidated
konsolidasian (lanjutan) financial statements (continued)
Perubahan pada Pernyataan Standar Changes to the Statement of Financial
Akuntansi Keuangan (“PSAK”) dan Accounting Standards (“SFAS”) and
Interpretasi Pernyataan Standar Interpretations of Statement of Financial
Akuntansi Keuangan (“ISAK”) Accounting Standards (“ISFAS”)
Penerapan dari revisi standar berikut yang The adoption of these amended standards
berlaku efektif mulai 1 Januari 2025, tidak that are effective beginning 1 January 2025
menimbulkan perubahan substansial did not result in substantial changes to the
terhadap kebijakan akuntansi Grup dan Group’s accounting policies and had no
pengaruh yang material atas jumlah yang material effect on the amounts reported for
dilaporkan atas tahun berjalan atau tahun the current or prior financial years.
sebelumnya.
- Amendemen PSAK 221 “Pengaruh - Amendment of SFAS 221 “The Effects of
Perubahan Kurs Valuta Asing” - Changes in Foreign Exchange Rates” –
Kekurangan Ketertukaran Lack of Exchangeability
Amendemen ini memperjelas This amendment clarifies the
pengaturan terkait kondisi ketika suatu requirements concerning the conditions
mata uang tidak tertukarkan serta under which a currency is non-
pengungkapannya. exchangeable and its disclosure.
Standar dan interpretasi standar akuntansi Certain new accounting standards and
baru tertentu telah dikeluarkan tetapi tidak interpretations have been published that are
wajib diterapkan pada tahun yang berakhir not mandatory for the year ended
31 Desember 2025 dan belum diterapkan 31 December 2025 and have not been early
secara dini oleh Grup, sebagaimana adopted by the Group, as set out below:
dijabarkan di bawah ini:
- Amendemen PSAK 109 dan PSAK 107 - Amendment of SFAS 109 and SFAS 107
“Pengungkapan tentang Klasifikasi dan “Classification and Measurement of
Pengukuran Instrumen Keuangan” Financial Instruments”
Amendemen ini menambahkan dan This amendment adds and clarifies
mengklarifikasi ketentuan dalam PSAK provisions in SFAS 109 regarding the
109 terkait penghentian pengakuan derecognition of financial liabilities and
liabilitas keuangan, serta mengklarifikasi clarifies the assessment of cash flow
penilaian karakteristik arus kas untuk characteristics for financial assets with
aset keuangan dengan fitur ESG-linked, environmental, social and governance
aset keuangan dengan fitur non- (ESG)-linked features, financial assets
recourse, dan instrumen yang terikat with non recourse features and
secara kontraktual seperti tranche. contractually linked instruments such as
Amendemen ini juga mengubah tranches. The amendment also modifies
ketentuan dalam PSAK 107 terkait provisions in SFAS 107 related to
persyaratan pengungkapan investasi disclosure requirements for investments
pada instrumen ekuitas yang diukur in equity instruments measured at fair
pada nilai wajar melalui penghasilan value through other comprehensive
komprehensif lain dan menambah income and adds provisions related to
ketentuan terkait instrumen keuangan financial instruments with contractual
dengan persyaratan kontraktual yang terms that alter the timing or amount of
mengubah waktu atau jumlah arus kas contractual cash flow.
kontraktual.
Page 17
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 15 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
a. Dasar penyusunan laporan keuangan a. Basis of preparation of the consolidated
konsolidasian (lanjutan) financial statements (continued)
Perubahan pada Pernyataan Standar Changes to the Statement of Financial
Akuntansi Keuangan (“PSAK”) dan Accounting Standards (“SFAS”) and
Interpretasi Pernyataan Standar Interpretations of Statement of Financial
Akuntansi Keuangan (“ISAK”) (lanjutan) Accounting Standards (“ISFAS”)
(continued)
Pada tanggal otorisasi laporan keuangan As at the authorisation date of these
konsolidasian ini, Grup masih mengevaluasi consolidated financial statements, the Group
dampak penerapan standar-standar yang is still evaluating the impact of the above
relevan di atas terhadap laporan keuangan relevant standards on the consolidated
konsolidasian. financial statements.
b. Prinsip - prinsip konsolidasi b. Principles of consolidation
Laporan keuangan konsolidasian meliputi The consolidated financial statements
laporan keuangan perusahaan dan entitas include the financial statements of the
anak. Company and its subsidiaries.
Entitas anak adalah seluruh entitas Subsidiaries are the entites (including
(termasuk entitas terstruktur) dimana Grup structured entities) over which the Group
memiliki pengendalian. Grup has control. The Group controls an entity
mengendalikan entitas lain ketika Grup when the Group is exposed to, or has rights
terekspos atas, atau memiliki hak untuk, to, variable returns from its involvement with
pengembalian yang bervariasi dari the entity and has the ability to affect those
keterlibatannya dengan entitas dan memiliki returns through its power over the entity.
kemampuan untuk mempengaruhi Subsidiaries are fully consolidated from the
pengembalian tersebut melalui date on which control is transferred to the
kekuasaannya atas entitas tersebut. Entitas Group. They are de-consolidated from the
anak dikonsolidasikan secara penuh sejak date on which that control ceases.
tanggal di mana pengendalian dialihkan
kepada Grup. Entitas anak tidak
dikonsolidasikan lagi sejak tanggal dimana
Grup kehilangan pengendalian.
Seluruh transaksi, saldo, keuntungan dan All intercompany transactions, balances,
kerugian antar entitas Grup yang belum unrealised gains and losses on transactions
direalisasi telah dieliminasi. between Group companies are eliminated.
Kebijakan akuntansi yang digunakan dalam The accounting policies adopted in
laporan keuangan konsolidasian telah preparing the consolidated financial
diterapkan secara konsisten oleh entitas statements have been consistently applied
anak. by the subsidiaries.
Grup mengakui kepentingan nonpengendali The Group recognises any non-controlling
sebesar bagian proporsional kepentingan interest at the non-controlling interest’s
nonpengendali atas aset neto pihak yang proportionate share of the acquiree’s net
diakuisisi. Kepentingan nonpengendali assets. Non-controlling interest is reported
disajikan di ekuitas dalam laporan posisi as equity in the consolidated statement of
keuangan konsolidasian, terpisah dari financial position, separate from the owner
ekuitas pemilik entitas induk. of the parent’s equity.
Page 18
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 16 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
c. Penjabaran mata uang asing c. Foreign currency translation
Laporan keuangan konsolidasian disajikan The consolidated financial statements are
dalam Rupiah yang merupakan mata uang presented in Rupiah which is the functional
fungsional Perusahaan dan mata uang currency of the Company and presentation
penyajian Grup. currency of the Group.
Transaksi dalam mata uang asing dijabarkan Foreign currency transactions are translated
ke dalam mata uang Rupiah dengan into Rupiah using the exchange rates
menggunakan kurs yang berlaku pada prevailing at the dates of the transactions.
tanggal transaksi.
Aset dan liabilitas moneter dalam mata uang Foreign currency monetary assets and
asing dijabarkan ke dalam mata uang liabilities are translated into Rupiah at the
Rupiah dengan menggunakan kurs yang rates of exchange prevailing at the
berlaku pada tanggal laporan posisi consolidated statements of financial position
keuangan konsolidasian. date.
Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang Foreign exchange gains and losses resulting
timbul dari penyelesaian transaksi dalam from the settlement of foreign currency
mata uang asing dan dari penjabaran aset transactions and from the translation of
dan liabilitas moneter dalam mata uang monetary assets and liabilities denominated
asing diakui di dalam laporan laba rugi in foreign currency are recognised in the
konsolidasian. consolidated statements of profit or loss.
Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang Foreign exchange gains and losses that
berhubungan dengan pinjaman, serta kas relate to borrowings and cash on hand and
dan setara kas disajikan pada laporan laba equivalents are presented in profit or loss
rugi sebagai “penghasilan atau beban within “finance income or costs”. All other net
keuangan”. Keuntungan atau kerugian neto foreign exchange gains and losses are
selisih kurs lainnya disajikan pada laporan presented in profit or loss within “other gain -
laba rugi sebagai “keuntungan lainnya - net”.
bersih”.
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan As of 30 June 2026 and 31 December 2025,
31 Desember 2025, kurs yang digunakan the exchange rates used are as follows (full
masing-masing adalah sebagai berikut Rupiah):
(Rupiah penuh):
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
1 CNY 2,629 2,401 CNY 1
1 AS$ 17,856 16,782 US$ 1
d. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi d. Related party transactions
Grup mempunyai transaksi dengan pihak- The Group has transactions with related
pihak berelasi. Definisi pihak-pihak berelasi parties. The definition of related parties used
yang dipakai adalah definisi yang diatur is in accordance with SFAS No. 224 “Related
dalam PSAK No. 224 “Pengungkapan pihak- party disclosures”.
pihak berelasi”.
Page 19
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 17 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
e. Instrumen keuangan e. Financial instruments
Instrumen keuangan adalah kontrak yang A financial instrument is any contract that
menimbulkan aset keuangan bagi suatu gives rise to a financial asset for one entity
entitas dan liabilitas keuangan atau and a financial liability or equity instrument
instrument ekuitas bagi entitas yang lain. for another entity.
Klasifikasi dan pengukuran aset keuangan Classification and measurement of financial
harus didasarkan pada bisnis model dan assets are based on business model and
arus kas kontraktual – apakah semata dari contractual cash flows – whether from solely
pembayaran pokok dan bunga. payment of principal and interest.
Aset keuangan diklasifikasikan dalam dua Financial assets are classified in the two
kategori sebagai berikut: categories as follows:
1) Aset keuangan yang diukur pada biaya 1) Financial assets at amortised cost;
diamortisasi;
2) Aset keuangan yang diukur dengan nilai 2) Financial assets at fair value through
wajar melalui laba rugi atau melalui profit and loss (“FVTPL”) or other
penghasilan komprehensif lain. comprehensive income (“FVOCI”).
(i) Aset keuangan (i) Financial assets
Aset keuangan Grup meliputi kas dan The Group’s financial assets include
setara kas, piutang usaha dan piutang cash on hand and equivalents, trade and
lainnya, uang jaminan dan aset other receivables, refundable deposits
keuangan tidak lancar lainnya and other non-current financial assets
(instrumen keuangan yang memiliki (quoted financial instruments).
kuotasi harga).
Pada saat pengakuan awal, aset The Group’s financial assets are
keuangan Grup diakui sebesar nilai recognised initially at fair value plus, in
wajar ditambah, dalam hal aset the case of a financial asset not at fair
keuangan tidak diukur pada nilai wajar value through profit or loss, transaction
melalui laporan laba rugi, biaya costs that are directly attributable to the
transaksi yang dapat diatribusikan acquisition of the financial asset.
secara langsung dengan perolehan aset Subsequently, financial assets are
keuangan. Selanjutnya, aset keuangan stated at amortised cost using the
diukur pada biaya perolehan effective interest method, less
diamortisasi dengan menggunakan impairment.
metode suku bunga efektif, setelah
dikurangi dengan penurunan nilai.
Aset keuangan yang diukur pada nilai Financial assets at fair value through
wajar melalui penghasilan komprehensif other comprehensive income are
lain selanjutnya disajikan dalam laporan subsequently carried in the consolidated
posisi keuangan konsolidasian sebesar statement of financial position at fair
nilai wajar, dengan perubahan nilai value, with changes in fair value
wajar yang diakui dalam penghasilan recognised in the other comprehensive
komprehensif lain. income.
Page 20
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 18 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
e. Instrumen keuangan (lanjutan) e. Financial instruments (continued)
(i) Aset keuangan (lanjutan) (i) Financial assets (continued)
Investasi pada instrumen ekuitas yang The Group’s investment in equity
dimiliki Grup dinilai menggunakan hirarki instruments is assessed based on
tingkat 1, dimana nilai wajar ditentukan hierarchy level 1, where the fair value is
berdasarkan harga pasar yang dikutip based on quoted market prices at the
pada tanggal pelaporan. reporting date.
Aset keuangan (atau mana yang A financial asset (or where applicable, a
berlaku, bagian dari aset keuangan atau part of a financial asset or part of a group
bagian dari kelompok aset keuangan of similar financial assets) is
sejenis) dihentikan pengakuannya pada derecognised when:
saat:
1) Hak untuk menerima arus kas yang 1) The rights to receive cash flows from
berasal dari aset tersebut telah the asset have expired or have been
berakhir atau telah ditransfer; dan transferred; and
2) Grup telah mentransfer secara 2) The Group has transferred
substansial seluruh risiko dan substantially all the risks and rewards
manfaat kepemilikan. of ownership.
(ii) Liabilitas keuangan (ii) Financial liabilities
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan As at 30 June 2026 and 31 December
31 Desember 2025, Grup hanya 2025, the Group only had financial
memiliki liabilitas keuangan yang diukur liabilities measured at amortised cost.
pada biaya perolehan diamortisasi. The Group’s financial liabilities are
Pada saat pengakuan awal, liabilitas recognised initially at fair value, net of
keuangan Grup diakui sebesar nilai transaction costs incurred.
wajar, dikurangi biaya-biaya transaksi Subsequently, financial liabilities are
yang terjadi. Selanjutnya, liabilitas stated at amortised cost using the
keuangan diukur pada biaya perolehan effective interest rate method.
diamortisasi dengan menggunakan
metode suku bunga efektif.
Liabilitas keuangan dihentikan Financial liabilities are derecognised
pengakuannya ketika liabilitas when extinguished.
keuangan telah berakhir.
Page 21
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 19 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
e. Instrumen keuangan (lanjutan) e. Financial instruments (continued)
(iii) Instrumen keuangan disalinghapus (iii) Offsetting financial instruments
Aset keuangan dan liabilitas keuangan Financial assets and liabilities are offset
disalinghapus dan jumlah netonya and the net amount is reported in the
dilaporkan pada laporan posisi consolidated statements of financial
keuangan konsolidasian ketika terdapat position when there is a legally
hak yang berkekuatan hukum untuk enforceable right to offset the
melakukan saling hapus atas jumlah recognised amounts and there is an
yang telah diakui tersebut dan adanya intention to settle on a net basis, or
niat untuk menyelesaikan secara neto, realise the asset and settle the liability
atau untuk merealisasikan aset dan simultaneously. The legally enforceable
menyelesaikan liabilitas secara right must not be contingent on future
bersamaan. Hak yang berkekuatan events and must be enforceable in the
hukum tidak boleh tergantung pada normal course of business and in the
kejadian di masa yang akan datang dan event of default, insolvency or
harus dapat dilaksanakan dalam kondisi bankruptcy of the Company or the
bisnis yang normal dan dalam keadaan counterparty.
lalai, tidak dapat membayar atau
kebangkrutan Perusahaan atau pihak
lawan.
f. Penurunan nilai aset keuangan f. Impairment of financial assets
Pada setiap periode pelaporan, Grup menilai At each reporting date, the Group assess
apakah risiko kredit dari instrumen whether the credit risk on a financial
keuangan telah meningkat secara signifikan instrument has increased significantly since
sejak pengakuan awal. Ketika melakukan initial recognition. When making the
penilaian, Grup menggunakan perubahan assessment, the Group use the change in
atas risiko gagal bayar yang terjadi the risk of a default occurring over the
sepanjang perkiraan usia instrumen expected life of the financial instrument.
keuangan.
Grup menerapkan pendekatan umum The Group applies the SFAS 109 general
PSAK 109 untuk mengukur kerugian kredit approach to measuring expected credit
ekspektasian yang menggunakan losses which uses a lifetime expected loss
penyisihan kerugian ekspektasian allowance for all trade receivables and other
sepanjang umurnya untuk semua piutang financial assets.
dagang dan aset keuangan lainnya.
Dalam melakukan penilaian, Grup To make that assessment, the Group
membandingkan antara risiko gagal bayar compare the risk of a default occurring on the
yang terjadi atas instrumen keuangan pada financial instrument as at the reporting date
saat tanggal pelaporan dengan risiko gagal with the risk of a default occurring on the
bayar yang terjadi atas instrumen keuangan financial instrument as at the date of initial
pada saat pengakuan awal dan recognition and consider reasonable and
mempertimbangkan kewajaran serta supportable information, that is available
ketersediaan informasi, yang tersedia tanpa without undue cost or effort at the reporting
biaya atau usaha pada saat tanggal date about past events, current conditions
pelaporan terkait dengan kejadian masa lalu, and forecasts of future economic conditions,
kondisi terkini dan perkiraan atas kondisi that is indicative of significant increases in
ekonomi di masa depan, yang credit risk since initial recognition.
mengindikasikan kenaikan risiko kredit sejak
pengakuan awal.
Page 22
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 20 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
g. Kas dan setara kas g. Cash on hand and equivalents
Kas dan setara kas mencakup kas, Cash on hand and equivalents include cash
simpanan pada bank, dan deposito. on hand, cash in banks, and deposits.
h. Piutang usaha dan piutang lain-lain h. Trade and other receivables
Piutang usaha dan piutang lain-lain pada Trade and other receivables are recognised
awalnya diakui sebesar nilai wajar dan initially at fair value and subsequently
selanjutnya diukur pada biaya perolehan measured at amortised cost using the
diamortisasi dengan menggunakan metode effective interest method, except where the
bunga efektif, kecuali efek diskontonya tidak effect of discounting would be immaterial,
material, setelah dikurangi provisi untuk less provision for receivable impairment.
penurunan nilai piutang.
Jika piutang diperkirakan dapat ditagih If collection is expected in one year or less,
dalam waktu satu tahun atau kurang, piutang they are classified as current assets. If not,
diklasifikasikan sebagai aset lancar. Jika they are presented as non-current assets.
tidak, piutang disajikan sebagai aset tidak
lancar.
i. Persediaan i. Inventories
Persediaan dinyatakan pada nilai yang lebih Inventories are stated at the lower of cost or
rendah antara harga perolehan atau nilai net realisable value. Cost is determined
realisasi bersih. Harga perolehan ditentukan using the weighted average method.
dengan menggunakan metode rata-rata
tertimbang.
Nilai realisasi bersih adalah estimasi harga Net realisable value is the estimate of the
penjualan dalam kegiatan usaha normal selling price in the ordinary course of
dikurangi estimasi beban penjualan. business, less the estimated selling
expenses.
Persediaan Grup tidak termasuk persediaan The Group’s inventories exclude
konsinyasi. consignment stocks.
Risiko kehilangan persediaan ditentukan Risk from inventory loss is estimated based
berdasarkan estimasi dari pengalaman on past experience. Cost from inventory loss
sebelumnya. Beban kehilangan persediaan is recorded as a current year “cost of
dicatat sebagai ”beban pokok pendapatan” revenue”.
pada tahun berjalan.
j. Beban dibayar dimuka j. Prepaid expenses
Beban dibayar dimuka diamortisasi dengan Prepaid expenses are amortised using
menggunakan metode garis lurus selama the straight-line method over the period of
periode manfaat yang diharapkan. expected benefit.
Page 23
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 21 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
k. Sewa h. k. Leases
Penentuan apakah suatu perjanjian Determination whether an arrangement is, or
merupakan, atau mengandung, sewa dibuat contains, a lease is made based on the
berdasarkan substansi perjanjian itu sendiri substance of the arrangement and
dan penilaian apakah pemenuhan atas assessment of whether fulfilment of the
perjanjian bergantung dari penggunaan aset arrangement is dependent on the use of a
tertentu atau aset, dan apakah perjanjian specific asset or assets, and the
memberikan hak untuk menggunakan aset. arrangement conveys a right to use the
asset.
Sewa diakui sebagai aset hak-guna dan Leases are recognised as a right-of-use
kewajiban sewa pada tanggal dimana aset asset and corresponding liability at the date
siap digunakan oleh Grup. Setiap of which the leased asset is available for use
pembayaran sewa dialokasikan ke by the Group. Each lease payment is
kewajiban sewa dan biaya keuangan. Biaya allocated between the liability and finance
keuangan dibebankan pada laporan laba cost. The finance cost is charged to the
rugi konsolidasian selama periode sewa consolidated statement profit or loss over the
sehingga menghasilkan tingkat suku bunga lease period so as to produce a constant
periodik yang konstan atas saldo liabilitas periodic rate of interest on the remaining
untuk setiap periode. Aset hak-guna balance of the liability for each period. The
disusutkan selama periode yang lebih right-of-use asset is depreciated over the
pendek antara masa manfaat aset atau shorter of the asset's useful life or the lease
masa sewa dengan menggunakan metode term on a straight-line basis.
garis lurus.
Grup terutama menyewa gudang, toko dan The Group mainly leases warehouses,
kantor periode tetap tetapi mungkin memiliki stores and offices with a fixed periods with
opsi untuk memperpanjang. option to extend.
Kontrak dapat berisi komponen sewa dan Contracts may contain both lease and non-
non-sewa berdasarkan harga relatif yang lease components based on their relative
berdiri sendiri. Perjanjian sewa tidak stand-alone prices. The lease agreements
memberlakukan perjanjian apa pun selain do not impose any covenants other than the
jaminan untuk tujuan peminjaman. security for borrowing purposes.
Aset dan liabilitas yang timbul dari suatu Assets and liabilities arising from a lease are
sewa pada awalnya diukur berdasarkan nilai initially measured on a present value basis.
sekarang. Kewajiban sewa termasuk nilai Lease liabilities include the net present value
sekarang bersih dari pembayaran sewa of the following lease payments:
berikut:
- pembayaran reguler; - fixed payments;
- pembayaran sewa variabel dengan - variable lease payments with minimum
pembayaran minimum; charge;
- harga pelaksanaan opsi beli jika Grup - the exercise price under a purchase
cukup yakin untuk mengeksekusi opsi option that the Group is reasonably
tersebut; certain to exercise;
- penalti karena penghentian dini sewa - penalties for early termination of a lease
kecuali jika Grup cukup pasti untuk tidak unless the Group is reasonably certain
menghentikan lebih awal; dan not to terminate early; and
- jumlah yang diperkirakan akan - amounts expected to be payable by the
dibayarkan oleh penyewa berdasarkan lessee under residual value guarantees.
jaminan nilai residu.
Page 24
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 22 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
k. Sewa (lanjutan) h. k. Leases (continued)
Pembayaran sewa yang harus dilakukan Lease payments to be made under
berdasarkan opsi perpanjangan tertentu reasonably certain extension options are
juga termasuk dalam pengukuran liabilitas. also included in the measurement of the
liability.
Pembayaran sewa didiskontokan The lease payments are discounted using
menggunakan tingkat suku bunga implisit the interest rate implicit in the lease, if that
dalam sewa, jika tarif itu dapat ditentukan, rate can be determined, or using the
atau menggunakan tingkat bunga pinjaman incremental borrowing rate.
inkremental.
Untuk menentukan suku bunga pinjaman To determine the incremental borrowing rate,
inkremental, Grup menggunakan the Group uses a build-up approach that
pendekatan build-up yang dimulai dengan starts with a risk-free interest rate adjusted
suku bunga bebas risiko yang disesuaikan for credit risk for leases held by the Group
dengan risiko kredit untuk sewa yang dimiliki and make adjustment specific to the lease
oleh Grup dan membuat penyesuaian (e.g lease term).
spesifik untuk sewa (misalnya masa sewa).
Pembayaran sewa dialokasikan antara biaya Lease payments are allocated between
pokok dan keuangan. Biaya keuangan principal and finance cost. The finance cost
dibebankan pada laporan laba rugi selama is charged to profit or loss over the lease
masa sewa sehingga menghasilkan suku period to produce a constant periodic rate of
bunga periodik yang konstan atas sisa saldo interest on the remaining balance of the
liabilitas untuk setiap periode. liability for each period.
Aset hak-guna diukur sebesar biaya yang Right-of-use assets are measured at cost
terjadi: comprising the following:
- jumlah pengukuran awal liabilitas sewa; - the amount of the initial measurement of
lease liability;
- setiap pembayaran sewa yang - any lease payments made at or before
dilakukan pada atau sebelum tanggal the commencement date;
dimulainya periode sewa;
- biaya langsung terkait sewa; dan - any initial direct costs; and
- biaya restorasi - restoration costs
Pembayaran yang terkait dengan sewa Payments associated with short-term leases
jangka pendek dan aset bernilai rendah and low value assets are recognised on a
diakui dengan metode garis lurus sebagai straight-line basis as an expense in the
beban dalam laporan laba rugi consolidated statement of profit or loss.
konsolidasian. Sewa jangka pendek adalah Short-term leases are leases with a lease
sewa dengan jangka waktu sampai dengan term up to 12 months.
12 bulan.
Page 25
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 23 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
k. Sewa (lanjutan) h. k. Leases (continued)
Grup terus mengakui beban bunga atas The Group continued to recognise interest
liabilitas sewa menggunakan tingkat expense on the lease liability using the
diskonto yang tidak berubah untuk seluruh unchanged discount rate for all rent
konsesi sewa. Grup juga melakukan concessions. The Group also made a time
penyesuaian nilai waktu atas uang (diukur value of money adjustment (measured using
menggunakan tingkat diskonto yang tidak an unchanged discount rate) to the lease
berubah) atas liabilitas sewa untuk liability to ensure that, at all times, the lease
memastikan bahwa liabilitas sewa liability reflects the present value of future
senantiasa mencerminkan nilai kini atas lease payments owed to the lessor.
pembayaran sewa di masa mendatang.
Pembayaran sewa variabel Variable lease payment
Pada sewa beberapa toko, terdapat syarat For some store leases, it contains variable
pembayaran variabel yang dihubungkan ke payment terms that are linked to sales
penjualan yang dihasilkan dari toko. generated from a store. Lease payment is
Pembayaran sewa didasarkan pada determined from percentage of sales amount
persentase nilai penjualan dan terdapat nilai with minimum lease payment. Variable lease
pembayaran sewa minimum yang payments that depend on sales are
ditentukan. Pembayaran sewa variabel yang recognised in profit or loss in the period in
bergantung pada penjualan diakui dalam which the condition that triggers those
laporan laba rugi pada periode terjadinya payments occurs.
kondisi yang memicu pembayaran tersebut.
Sewa dimana sebagian besar risiko dan Leases in which a significant portion of the
manfaat yang terkait dengan kepemilikan risks and rewards of ownership are retained
dipertahankan oleh pemberi sewa by the lessor are classified as operating
diklasifikasikan sebagai sewa operasi. leases.
Opsi perpanjangan dan penghentian Extension and termination options
Opsi perpanjangan dan penghentian Extension and termination options are
termasuk dalam sejumlah sewa properti dan included in a number of property and
peralatan di seluruh Grup. Istilah-istilah ini equipment leases across the Group. These
digunakan untuk memaksimalkan terms are used to maximise operational
fleksibilitas operasional dalam hal flexibility in terms of managing contracts.
pengelolaan kontrak.
l. Aset tetap l. Fixed assets
Aset tetap diakui sebesar harga perolehan Fixed assets are stated at cost less
dikurangi dengan akumulasi penyusutan. accumulated depreciation. Cost includes
Harga perolehan mencakup semua expenditures that are directly attributable to
pengeluaran yang terkait secara langsung the acquisition of the asset.
dengan perolehan aset tetap tersebut.
Page 26
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 24 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
l. Aset tetap (lanjutan) l. Fixed assets (continued)
Tanah tidak disusutkan. Penyusutan aset Land is not depreciated. Depreciation on
tetap untuk mengalokasikan biaya perolehan fixed assets is calculated to allocate their
hingga mencapai nilai sisa sepanjang cost to their residual values over their
estimasi masa manfaatnya sebagai berikut: estimated useful lives, as follows:
Metode/Method Tahun/Years
Garis lurus/
Bangunan Straight-line 20 Building
Garis lurus/
Renovasi bangunan Straight-line 5 Building renovation
Saldo-menurun ganda/
Peralatan dan instalasi Double declining 8 - 14 Equipment and installation
Saldo-menurun ganda/
Kendaraan Double declining 4-8 Vehicles
Nilai residu dan masa manfaat aset ditelaah, The assets’ residual values and useful lives
dan jika perlu disesuaikan, pada setiap are reviewed, and adjusted if appropriate, at
tanggal laporan posisi keuangan each consolidated statements of financial
konsolidasian. position date.
Biaya-biaya setelah pengakuan awal aset Subsequent costs are included in the asset’s
diakui sebagai bagian dari nilai tercatat aset carrying amount or recognised as a separate
atau sebagai aset yang terpisah, asset, as appropriate, only when it is
sebagaimana mestinya, hanya apabila probable that future economic benefits
kemungkinan besar Grup akan associated with the asset will flow to the
mendapatkan manfaat ekonomis masa Group and the cost of the item can be
depan berkenaan dengan aset tersebut dan measured reliably. The carrying amount of
biaya perolehan aset dapat diukur dengan the replaced part is derecognised.
andal. Nilai tercatat komponen yang diganti
tidak lagi diakui.
Semua perbaikan dan pemeliharaan lainnya All other repairs and maintenance are
dibebankan ke dalam laporan laba rugi charged to consolidated statements of profit
konsolidasian selama periode dimana or loss during the financial period in which
perbaikan dan pemeliharaan tersebut terjadi. they are incurred.
Apabila aset tetap dilepas, maka nilai When fixed assets are disposed of, their
tercatat dan akumulasi penyusutannya carrying values and the related accumulated
dikeluarkan dari laporan keuangan depreciation are eliminated from the
konsolidasian dan keuntungan atau kerugian consolidated financial statements and the
yang dihasilkan atas pelepasan aset tetap resulting gains or losses on the disposal of
diakui dalam laba rugi konsolidasian. fixed assets is recognised in the
consolidated statements of profit or loss.
Aset dalam pembangunan dinyatakan Assets under construction are stated at
sebesar biaya perolehan dan disajikan historical cost and presented as part of fixed
sebagai bagian dari aset tetap. Akumulasi assets. The accumulated costs will be
biaya perolehan akan dipindahkan ke reclassified to the appropriate fixed assets
masing-masing akun aset tetap yang account when construction is completed and
bersangkutan pada saat aset tersebut the asset is ready for its intended use.
selesai dikerjakan dan siap digunakan. Depreciation is charged from the date when
Penyusutan mulai dibebankan pada saat the assets are ready for use.
aset tersebut siap digunakan.
Page 27
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 25 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
l. Aset tetap (lanjutan) l. Fixed assets (continued)
Biaya legal awal untuk mendapatkan hak Initial legal costs incurred to obtain legal
legal diakui sebagai bagian biaya akuisisi rights are recognised as part of the
tanah, biaya-biaya tersebut tidak acquisition cost of the land, and these costs
didepresiasikan. are not depreciated.
m. Properti investasi m. Investment property
Properti yang dimiliki untuk kenaikan harga Property that is held for capital appreciation
dan yang tidak ditempati oleh perusahaan- and that is not occupied by the companies in
perusahaan di Grup konsolidasian the consolidated Group, is classified as
diklasifikasikan sebagai properti investasi. investment property.
Properti investasi awalnya diukur Investment property is measured initially at
berdasarkan biayanya, termasuk biaya its cost, including related transaction costs
transaksi yang terkait dan biaya pinjaman and where applicable borrowing costs.
yang berlaku.
Setelah pengakuan awal, properti investasi After initial recognition, investment property
dicatat sebesar nilai wajarnya. Grup is carried at fair value. The Group uses
menggunakan metode penilaian alternatif, alternative valuation methods, such as
seperti harga terbaru di pasar yang kurang recent prices on less active markets or
aktif atau projeksi arus kas yang discounted cash flow projections. Valuations
didiskontokan. Penilaian dilakukan pada are performed as of the financial position
tanggal neraca oleh penilai ahli dengan date by professional valuers who hold
kualifikasi yang diakui dan relevan dan recognised and relevant professional
memiliki pengalaman terbaru atas lokasi dan qualifications and have recent experience in
kategori dari properti investasi dinilai. the location and category of the investment
Penilaian ini membentuk dasar untuk nilai property being valued. These valuations
tercatat pada laporan keuangan form the basis for the carrying amounts in the
konsolidasian. consolidated financial statements.
Penambahan selanjutnya dikapitalisasi ke Subsequent expenditure is capitalised to the
nilai tercatat aset hanya ketika ada asset’s carrying amount only when it is
keuntungan ekonomi di masa yang akan probable that future economic benefits
datang dapat dinikmati oleh Grup dari associated with the expenditure will flow to
penambahan tersebut dan hal tersebut dapat the Group and the cost of the item can be
diukur secara andal. Biaya perbaikan dan measured reliably. All other repairs and
perawatan lainnya akan menjadi biaya saat maintenance costs are expensed when
terjadi. Ketika bagian dari properti investasi incurred. When part of an investment
digantikan, nilai tercatat dari bagian yang property is replaced, the carrying amount of
digantikan tersebut akan dihapus. the replaced part is derecognised.
Perubahan nilai wajar diakui di laporan laba Changes in fair values are recognised in the
rugi konsolidasian. Properti investasi consolidated statement of profit or loss.
dihentikan pengakuannya ketika dilepaskan. Investment property is derecognised when
they have been disposed.
Page 28
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 26 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
n. Penurunan nilai aset non-keuangan n. Impairment of non-financial assets
Aset tetap dan aset tidak lancar lainnya yang Fixed assets and relevant other non-current
relevan ditelaah untuk mengetahui apakah assets are reviewed for impairment
telah terjadi penurunan nilai bilamana whenever events or changes in
terdapat kejadian atau perubahan keadaan circumstances indicate that the carrying
yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat amount may not be recoverable. An
aset tersebut tidak dapat diperoleh kembali. impairment loss is recognised for the amount
Kerugian akibat penurunan nilai diakui by which the carrying amount of the asset
sebesar selisih antara nilai tercatat aset exceeds its recoverable amount. The
dengan nilai yang dapat diperoleh kembali recoverable amount is the higher of an
dari aset tersebut. Nilai yang dapat diperoleh asset’s fair value less costs to sell and value
kembali adalah nilai yang lebih tinggi antara in use. For right-of-use assets, the
nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual dan recoverable amount is based on its value in
nilai pakai aset. Untuk aset hak guna, nilai use. For the purposes of assessing
yang dapat diperoleh kembali adalah nilai impairment, assets are grouped at the lowest
pakai aset. Dalam rangka mengukur levels for which there are separately
penurunan nilai, aset dikelompokkan hingga identifiable cash flows. Non-financial assets
unit terkecil yang menghasilkan arus kas that have suffered an impairment are
terpisah. Aset non-keuangan yang reviewed for possible reversal of the
mengalami penurunan nilai ditelaah untuk impairment at each reporting date.
kemungkinan adanya pembalikan terhadap
penurunan nilai pada setiap tanggal
pelaporan.
o. Utang usaha dan utang lain-lain o. Trade and other payables
Utang usaha adalah kewajiban membayar Trade payables are obligations to pay for
barang atau jasa yang telah diterima dalam goods or services that have been acquired in
kegiatan usaha normal dari pemasok. Utang the ordinary course of business from
lain-lain adalah kewajiban membayar barang suppliers. Other payables are obligations to
atau jasa yang telah diterima di luar kegiatan pay for goods or services that have been
usaha normal. acquired outside the ordinary course of
business.
Utang usaha dan utang lain-lain Trade and other payables are classified as
diklasifikasikan sebagai liabilitas jangka current liabilities if payment is due within one
pendek jika pembayarannya jatuh tempo year or less (or in the normal operating cycle
dalam waktu satu tahun atau kurang (atau of the business if longer). If not, they are
dalam siklus operasi normal, jika lebih lama). presented as non-current liabilities.
Jika tidak, utang tersebut disajikan sebagai
liabilitas jangka panjang.
Utang usaha dan utang lain-lain pada Trade and other payables are initially
awalnya diakui sebesar nilai wajar dan measured at fair value and subsequently
selanjutnya diukur pada biaya perolehan measured at amortised cost using the
diamortisasi dengan menggunakan metode effective interest method, except where the
suku bunga efektif, kecuali jika efek effect of discounting would be immaterial.
diskontonya tidak material.
Page 29
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 27 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
p. Provisi p. Provisions
Provisi diakui apabila Grup mempunyai Provisions are recognised when the Group
kewajiban kini (baik bersifat hukum maupun has a present obligation (legal as well as
konstruktif) sebagai akibat peristiwa masa constructive) as a result of past events and
lalu dan besar kemungkinan penyelesaian when it is probable that an outflow of
kewajiban tersebut mengakibatkan arus resources embodying economic benefits will
keluar sumber daya dan kewajiban tersebut be required to settle the obligation and a
dapat diestimasi dengan andal. reliable estimate of the amount of the
obligation can be made.
q. Penghasilan tangguhan q. Deferred income
Penghasilan tangguhan terdiri dari akrual Deferred income is comprised of the value of
poin loyalitas dikalikan dengan tingkat accrued loyalty points multiplied by
pertukaran konversi dan nilai gift voucher conversion rate and the value of gift
yang belum digunakan. Penghasilan vouchers that have not yet been used.
tangguhan diakui sebagai liabilitas dalam Deferred income is recorded as a liability in
laporan posisi keuangan konsolidasian dan the consolidated statements of financial
alokasi atas nilai transaksi untuk setiap position and is allocated to transaction price
kewajiban pelaksanaan berdasarkan harga for each of the performance obligation based
jual yang berdiri sendiri. on the stand-alone selling prices.
r. Pinjaman r. Borrowings
Pada saat pengakuan awal, pinjaman diakui Borrowings are initially recognised at fair
sebesar nilai wajar, dikurangi dengan biaya- value, net of transaction costs incurred.
biaya transaksi yang terjadi. Selanjutnya, Subsequently, borrowings are stated at
pinjaman diukur pada biaya perolehan amortised cost using the effective interest
diamortisasi dengan menggunakan metode method.
suku bunga efektif.
Pinjaman diklasifikasikan sebagai liabilitas Borrowings are classified under non-current
jangka panjang kecuali yang akan jatuh liabilities unless their maturities are within
tempo dalam waktu 12 bulan setelah tanggal 12 months after the consolidated statements
laporan posisi keuangan konsolidasian. of financial position date.
Page 30
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 28 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
s. Modal saham s. Share capital
Biaya tambahan yang secara langsung Incremental costs directly attributable to the
dapat diatribusikan kepada penerbitan issue of new ordinary shares or options are
saham biasa atau opsi disajikan pada shown in equity as a deduction, net of tax,
ekuitas sebagai pengurang penerimaan, from the proceeds.
setelah dikurangi pajak.
Ketika entitas Grup membeli modal saham Where any Group company purchases the
ekuitas entitas (saham treasuri), imbalan company’s equity share capital (treasury
yang dibayar, termasuk biaya tambahan shares), the consideration paid, including
yang secara langsung dapat diatribusikan any directly attributable incremental costs
(dikurangi pajak penghasilan) dikurangkan (net of income taxes) is deducted from equity
dari ekuitas yang diatribusikan kepada attributable to the company’s equity holders
pemilik ekuitas entitas sampai saham until the shares are retired. When the shares
tersebut dihentikan. Ketika saham tersebut are retired, the Group reverses the common
dihentikan, Grup akan membalikkan saham stock at par value and additional paid in
biasa sejumlah nilai nominal dan tambahan capital, and charges the remaining to
modal disetor, serta membebankan retained earnings. Where such ordinary
selisihnya pada laba ditahan. Ketika saham shares are subsequently reissued, any
biasa tersebut selanjutnya diterbitkan consideration received, net of any directly
kembali, imbalan yang diterima, dikurangi attributable incremental transaction costs
biaya tambahan transaksi yang terkait dan and the related income tax effects, is
dampak pajak penghasilan yang terkait included in equity attributable to the
dimasukkan pada ekuitas yang dapat company’s equity holders.
diatribusikan kepada pemilik ekuitas entitas.
t. Imbalan kerja t. Employee benefits
Imbalan kerja jangka pendek Short-term employee benefits
Imbalan kerja jangka pendek diakui pada Short-term employee benefits are
saat terutang kepada karyawan. recognised when they accrue to the
employees.
Imbalan kerja jangka pendek termasuk Short-term employee benefits include
upah, gaji, bonus dan insentif. wages, salaries, bonus and incentives.
Imbalan pasca pensiun Post retirement benefits
Imbalan pasca pensiun dihitung dan Post retirement benefits are calculated and
dibayarkan berdasarkan kewajiban yang paid based on benefit obligations provided
diberikan berdasarkan Peraturan under the Company Regulation and
Perusahaan dan Peraturan Pemerintah Government Regulation Number 35 Year
Nomor 35 Tahun 2021 (”PP 35/2021”) dan 2021 (“PP 35/2021”) and change to Law No.
berubah menjadi Undang-Undang No. 6/2023 concerning Job Creation (“Cipta
6/2023 mengenai Cipta Kerja yang berlaku Kerja”) has just been put into effect on
pada tanggal 31 Maret 2023. 31 March 2023.
Page 31
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 29 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
t. Imbalan kerja (lanjutan) t. Employee benefits (continued)
Imbalan pasca pensiun (lanjutan) Post retirement benefits (continued)
Kewajiban imbalan kerja yang diakui pada The employee benefits obligations
laporan posisi keuangan konsolidasian recognised in the consolidated statements of
sehubungan dengan imbalan pasca pensiun financial position in respect of post
merupakan nilai kini kewajiban imbalan pasti retirement benefits are the present value of
pada tanggal laporan posisi keuangan the defined benefit obligation at the
konsolidasian. Kewajiban imbalan pensiun consolidated statements of financial position
dihitung oleh aktuaris independen dengan date. The defined benefit obligation is
menggunakan metode projected unit credit. calculated by independent actuaries using
the projected unit credit method.
Nilai kini kewajiban imbalan pasti ditentukan The present value of the defined benefit
dengan mendiskontokan estimasi arus kas obligation is determined by discounting the
masa depan dengan menggunakan tingkat estimated future cash outflows using interest
bunga obligasi pemerintah jangka panjang rates at the consolidated statements of
pada tanggal laporan posisi keuangan financial position date of long term
konsolidasian dalam mata uang Rupiah, government bonds that are denominated in
sesuai dengan mata uang dimana imbalan Rupiah, in which the benefits will be paid,
tersebut akan dibayarkan, dan yang memiliki and that have terms to maturity similar to the
jangka waktu yang sama dengan liabilitas related retirement benefits liability.
imbalan pensiun yang bersangkutan.
Biaya jasa lalu diakui secara langsung di Past-service costs are recognised
laporan laba rugi konsolidasian. immediately in the consolidated statements
of profit or loss.
Keuntungan dan kerugian atas pengukuran Remeasurement gains and losses arising
kembali yang timbul dari penyesuaian dan from experience adjustments and changes in
perubahan dalam asumsi-asumsi aktuarial actuarial assumptions are charged or
langsung diakui seluruhnya melalui credited to equity in other comprehensive
pendapatan komprehensif lainnya pada saat income in the period in which they arise.
terjadinya.
Perubahan nilai kini atas kewajiban imbalan Changes in the present value of the defined
pasti yang timbul dari amendemen rencana benefit obligation resulting from plan
atau pembatasan langsung diakui dalam amendments or curtailments are recognised
laporan laba rugi sebagai biaya jasa lalu. immediately in a profit or loss as past service
costs.
Page 32
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 30 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
t. Imbalan kerja (lanjutan) t. Employee benefits (continued)
Pesangon pemutusan kontrak kerja Termination benefits
Pesangon pemutusan kontrak kerja terutang Termination benefits are payable when
ketika Grup memberhentikan hubungan employment is terminated by the Group
kerja sebelum usia pensiun normal, atau before the normal retirement date, or
ketika seorang pekerja menerima whenever an employee accepts voluntary
penawaran mengundurkan diri secara redundancy in exchange for these benefits.
sukarela dengan kompensasi imbalan The Group recognises termination benefits
pesangon. Grup mengakui pesangon at the earlier of the following dates: (i) when
pemutusan kontrak kerja pada tanggal yang the Group can no longer withdraw the offer
lebih awal antara: (i) ketika Grup tidak dapat of those benefits; and (ii) when the entity
lagi menarik tawaran atas imbalan tersebut recognises costs for a restructuring that is
dan (ii) ketika Grup mengakui biaya untuk within the scope of SFAS 237 and involves
restrukturisasi yang termasuk dalam ruang the payment of termination benefits. In the
lingkup PSAK 237 dan melibatkan case of an offer made to encourage
pembayaran pesangon. Dalam hal voluntary redundancy, the termination
menyediakan pesangon sebagai penawaran benefits are measured based on the number
untuk mengundurkan diri secara sukarela, of employees expected to accept the offer.
pesangon pemutusan kontrak kerja diukur Benefits falling due more than 12 months
berdasarkan jumlah karyawan yang after the reporting date are discounted to
diharapkan menerima penawaran tersebut. their present value.
Imbalan yang jatuh tempo lebih dari 12 bulan
setelah periode pelaporan didiskontokan
menjadi nilai kininya.
u. Perpajakan u. Taxation
Beban pajak suatu periode terdiri dari pajak The tax expense for the period comprises
kini dan pajak tangguhan. Pajak tersebut current and deferred tax. Tax is recognised
diakui dalam laba rugi konsolidasian, kecuali the consolidated statement of profit or loss,
untuk pajak penghasilan yang berasal dari except to the extent that it relates to items
transaksi atau kejadian yang langsung diakui recognised in other comprehensive income
dalam pendapatan komprehensif lain atau or directly in equity. In this case, the tax is
langsung diakui dalam ekuitas. Dalam hal ini, recognised in other comprehensive income
pajak tersebut masing-masing diakui dalam or directly in equity, respectively.
pendapatan komprehensif lain atau
langsung diakui dalam ekuitas.
Beban pajak kini dihitung berdasarkan The current income tax charge is calculated
peraturan perpajakan dan tarif pajak yang on the basis of the tax laws and tax rates
berlaku pada tanggal pelaporan keuangan. enacted at the reporting date.
Page 33
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 31 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
u. Perpajakan (lanjutan) u. Taxation (continued)
Pada tanggal 29 Oktober 2021, Pemerintah On 29 October 2021, the Government issued
menerbitkan Undang-Undang Republik Law of the Republic of Indonesia No.7 year
Indonesia No. 7 Tahun 2021 tentang 2021 concerning Harmonization of Tax
Harmonisasi Peraturan Perpajakan. Aturan Regulations. The regulation has stipulated
tersebut menetapkan tarif pajak penghasilan the income tax rate for domestic taxpayers
wajib pajak dalam negeri dan bentuk usaha and business establishments of 22% which
tetap sebesar 22% yang mulai berlaku pada will be effective from the Fiscal Year 2022
tahun pajak 2022 dan seterusnya, dan onwards, and a further reduction of the tax
penurunan tarif pajak lebih lanjut sebesar rate by 3% for domestic taxpayers who meet
3% bagi Wajib Pajak dalam negeri yang certain requirements.
memenuhi persyaratan tertentu.
Berdasarkan Laporan Kepemilikan Saham Based on shareholding information from
Emiten dari PT Sharestar Indonesia, selaku PT Sharestar Indonesia, the Group's share
Biro Administrasi Efek Grup, diketahui registrar, the Company has fulfilled the
bahwa Perusahaan telah memenuhi above regulations since 30 September 2013.
ketentuan di atas sejak 30 September 2013. As at 30 June 2026 and 31 December 2025,
Per 30 Juni 2026 dan 31 Desember 2025, the Company still fulfilled the Regulation of
Perusahaan masih memenuhi semua the Minister of Finance of the
ketentuan Menteri Keuangan Republic of Indonesia No.238/PMK.03/2008,
No. 238/PMK.03/2008, dan karenanya, accordingly with Government Regulation in
dengan Peraturan Pemerintah Pengganti Lieu of Law of the Republic of Indonesia
Undang-Undang Republik Indonesia No. 1 No. 1 Year 2020, the Company is eligible to
Tahun 2020, Perusahaan bisa menikmati use the income tax tariff of 19%. The
tarif pajak sebesar 19%. Entitas anak subsidiaries of the Company applies normal
menggunakan tarif pajak sebesar 22%. income tax tariff of 22%.
Pajak penghasilan tangguhan diakui dengan Deferred income tax is provided using the
menggunakan metode balance sheet balance sheet liability method, for all
liability, untuk semua perbedaan temporer temporary differences arising between the
antara dasar pengenaan pajak atas aset dan tax bases of assets and liabilities and their
liabilitas dengan nilai tercatatnya pada carrying values in the consolidated financial
laporan keuangan konsolidasian. statements.
Pajak penghasilan tangguhan ditentukan Deferred income tax is determined using tax
dengan menggunakan tarif pajak yang telah rates that have been enacted or substantially
diberlakukan atau secara substansi telah enacted as at the consolidated statements of
diberlakukan pada tanggal laporan posisi financial position date and are expected to
keuangan konsolidasian dan diharapkan apply when the related deferred tax asset is
berlaku pada saat aset pajak tangguhan realised or the deferred tax liability is settled.
direalisasi atau liabilitas pajak tangguhan
diselesaikan.
Aset pajak tangguhan diakui apabila besar Deferred tax assets are recognised to the
kemungkinan jumlah penghasilan kena extent that it is probable that future taxable
pajak di masa depan akan memadai untuk profit will be available against which the
dikompensasi dengan perbedaan temporer deductible temporary differences can be
yang masih dapat dimanfaatkan. utilised.
Page 34
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 32 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
u. Perpajakan (lanjutan) u. Taxation (continued)
Grup secara periodik mengevaluasi posisi Group periodically evaluates positions taken
yang dilaporkan di Surat Pemberitahuan in tax returns with respect to situations in
Tahunan (“SPT”) sehubungan dengan which applicable tax regulation is subject to
situasi di mana aturan pajak yang berlaku interpretation. It establishes a provision
membutuhkan interpretasi. Jika perlu, where appropriate on the basis of amounts
manajemen menentukan provisi expected to be paid to the tax authorities.
berdasarkan jumlah yang diharapkan akan
dibayar kepada otoritas pajak.
v. Pengakuan pendapatan dan beban v. Revenue and expenses recognition
Grup melakukan langkah-langkah analisa The Group performs the following steps in
berikut terhadap setiap analisa yang analysing each transaction in order to
dilakukan, untuk menentukan pengakuan determine the revenue recognition:
dan pendapatan:
1. Identifikasi kontrak dengan pelanggan. 1. Identify contracts with a customer.
2. Identifikasi kewajiban pelaksanaan 2. Identify the performance obligations in
dalam kontrak. Kewajiban pelaksanaan the contract. Performance obligations
adalah janji dalam kontrak untuk are promises in a contract to transfer to
mentransfer barang atau jasa yang a customer goods or services that are
berbeda kepada pelanggan. distinct.
3. Tentukan harga transaksi. Harga 3. Determine the transaction price.
transaksi adalah jumlah imbalan yang Transaction price is the amount of
diharapkan menjadi hak entitas sebagai consideration to which an entity expects
imbalan untuk mentransfer barang atau to be entitled in exchange for
jasa yang dijanjikan kepada pelanggan. transferring promised goods or services
Jika pertimbangan yang dijanjikan to a customer. If the consideration
dalam kontrak mencakup jumlah promised in a contract includes a
variabel, Grup memperkirakan jumlah variable amount, the Group estimates
imbalan yang diharapkan berhak the amount of consideration to which it
sebagai imbalan atas pengalihan expects to be entitled in exchange for
barang atau jasa yang dijanjikan kepada transferring the promised goods or
pelanggan dikurangi perkiraan jumlah services to a customer less the
jaminan tingkat layanan yang akan estimated amount of service level
dibayarkan selama masa kontrak. guarantee which will be paid during the
contract period.
4. Alokasikan harga transaksi untuk setiap 4. Allocate the transaction price to each
kewajiban pelaksanaan atas dasar performance obligation on the basis of
harga jual berdiri sendiri relatif dari the relative stand-alone selling prices of
setiap barang atau jasa berbeda yang each distinct goods or services promised
dijanjikan dalam kontrak. Jika hal ini in the contract. Where these are not
tidak dapat diamati secara langsung, directly observable, the relative stand-
harga jual berdiri sendiri relatif alone selling price are estimated based
diestimasi berdasarkan biaya on expected cost plus margin.
ekspektasian ditambah marjin.
5. Mengakui pendapatan ketika kewajiban 5. Recognise revenue when performance
pelaksanaan dipenuhi dengan obligation is satisfied by transferring a
mentransfer barang atau jasa yang promised goods or services to a
dijanjikan kepada pelanggan (yaitu customer (which is when the customer
ketika pelanggan memperoleh kendali obtains control of that goods or
atas barang atau jasa tersebut). services).
Page 35
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 33 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
v. Pengakuan pendapatan dan beban v. Revenue and expenses recognition
(lanjutan) (continued)
Kewajiban pelaksanaan dapat dipenuhi A performance obligation may be satisfied at
dalam kondisi sebagai berikut: the following:
a. Pada waktu tertentu (biasanya untuk a. A point in time (typically for promises to
janji dalam memindahkan barang ke transfer goods to a customer); or
pelanggan); atau b. Over time (typically for promises to
b. Sepanjang waktu (biasanya untuk janji provide services to a customer). For a
dalam memberikan layanan pada performance obligation satisfied over
pelanggan). Untuk kewajiban time, the Group selects an appropriate
pelaksanaan yang dipenuhi sepanjang measure of progress to determine the
waktu, Grup memilih ukuran kemajuan amount of revenue that should be
yang sesuai untuk menentukan jumlah recognised as the performance
pendapatan yang harus diakui ketika obligation is satisfied.
kewajiban pelaksanaan dipenuhi.
Pembayaran harga transaksi berbeda untuk Payment of the transaction price is different
setiap kontrak. Aset kontrak diakui setelah for each contract. A contract asset is
imbalan yang dibayarkan oleh pelanggan recognised once the consideration paid by
kurang dari saldo kewajiban pelaksanaan customer is less than the balance of
yang telah dipenuhi. Liabilitas kontrak diakui performance obligation which has been
setelah imbalan yang dibayarkan oleh satisfied. A contract liability is recognised
pelanggan lebih dari saldo kewajiban once the consideration paid by customer is
pelaksanaan yang telah dipenuhi. more than the balance of performance
obligation which has been satisfied.
a) Penjualan barang - ritel a) Sales of goods - retail
Grup mengoperasikan jaringan toko ritel The Group operates a chain of retail
yang menjual pakaian dan produk stores selling clothes and other clothing
sandang lainnya. Pendapatan dari product. Revenue from the sale of
penjualan barang diakui ketika entitas goods is recognised when a Group
Grup menjual produk ke pelanggan. entity sells a product to the customer.
Pembayaran harga transaksi langsung Payment of the transaction price is due
terjadi ketika pelanggan membeli immediately when the customer
produk. Merupakan kebijakan Grup purchases the products. It is the
untuk menjual produknya kepada Group’s policy to sell its products to the
pelanggan akhir tanpa memberikan hak end customer without any right of
untuk pengembalian. Oleh karena itu, return. Therefore, no contract liability
tidak terdapat liabilitas kontrak yang shall be recognised by the Group.
akan diakui oleh Grup.
Page 36
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 34 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
v. Pengakuan pendapatan dan beban v. Revenue and expenses recognition
(lanjutan) (continued)
b) Penjualan konsinyasi b) Consignment sales
Pendapatan dari penjualan konsinyasi Revenues from consignment sales are
dibukukan sebesar jumlah penjualan recorded as the amounts of sales of
barang konsinyasi kepada pelanggan consigned goods to customers less
dikurangi jumlah yang terutang kepada amounts payable to consignors.
pemilik (consignors).
c) Penjualan jasa c) Sales of services
Grup menjual jasa transportasi kepada The Group sells transportation services
pelanggannya. Pendapatan dari for its customers. Revenue from
pemberian jasa diakui pada periode providing services is recognised in the
akuntansi saat jasa tersebut diberikan. accounting period in which the services
are rendered.
Beban diakui pada saat terjadinya Expenses are recognised when incurred on
berdasarkan metode akrual. an accrual basis.
w. Laba per saham w. Earnings per share
Laba bersih per saham dasar dihitung Basic earning per share is computed by
dengan membagi laba yang diatribusikan dividing profit attributable to owners of the
kepada pemilik entitas induk dengan rata- parent entity by the weighted-average
rata tertimbang dari saham yang beredar number of shares outstanding during the
pada tahun yang bersangkutan. year.
Laba bersih per saham dilusian dihitung Diluted earnings per share is calculated by
dengan membagi laba bersih dengan rata- dividing profit for the period by the weighted
rata tertimbang jumlah saham yang beredar average number of shares outstanding plus
ditambah dengan rata-rata tertimbang the weighted average number of shares
jumlah saham yang akan diterbitkan atas outstanding which would be issued on the
konversi efek yang berpotensi saham yang conversion of the dilutive potential shares.
bersifat dilutif.
x. Pelaporan segmen x. Segment reporting
Segmen operasi dilaporkan dengan cara Operating segments are reported in a
yang konsisten dengan pelaporan internal manner consistent with the internal reporting
yang diberikan kepada pengambil keputusan provided to the chief operating decision-
operasi utama. maker.
Page 37
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 35 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
2. KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG MATERIAL 2. MATERIAL ACCOUNTING POLICIES
(lanjutan) (continued)
x. Pelaporan segmen (lanjutan) x. Segment reporting (continued)
Pembuat keputusan operasional The chief operating decision-maker has
diidentifikasikan sebagai dewan direksi dan been identified as the board of directors and
dewan manajemen. Pembuat keputusan the board of management. The chief
operasional menelaah pelaporan internal operating decision-maker reviews the
dengan tujuan untuk menilai kinerja dan Company’s internal reporting in order to
mengalokasikan sumber daya. Pembuat assess performance and allocate resources.
keputusan operasional menentukan segmen The chief operating decision-maker
operasi berdasarkan segmen geografis. determined the operating segment based on
geographical segment.
y. Selisih nilai transaksi restrukturisasi y. Difference in value from restructuring
entitas sepengendali transactions among entities under
common control
Transaksi restrukturisasi entitas Restructuring transactions of entities under
sepengendali adalah transaksi yang common control are transactions to transfer
mengalihkan aset, liabilitas, saham dan assets, liabilities, shares and other
instrumen kepemilikan lainnya diantara ownership instruments between parties
entitas sepengendali yang tidak under the same control which do not result
menimbulkan laba atau rugi bagi seluruh in profit or loss for the whole group or for an
kelompok perusahaan ataupun entitas individual entity of the group.
individual dalam kelompok perusahaan
tersebut.
Karena transaksi restrukturisasi entitas Since a transaction between entities under
sepengendali tidak mengakibatkan common control does not change the
perubahan substansi ekonomi kepemilikan economic substance of ownership of the
lainnya yang dipertukarkan, maka aset other instruments that are exchanged, both
maupun liabilitas yang kepemilikannya assets and liabilities, the ownership of which
dialihkan harus dicatat sesuai dengan nilai is transferred, should be recognised at book
buku seperti penggabungan usaha value in the same manner as a business
berdasarkan metode penyatuan kepemilikan combination that is accounted for by use of
(pooling of interest). the pooling of interest method.
Selisih antara harga pengalihan dengan nilai The difference between the transfer price
buku sehubungan dengan restrukturisasi and the book value arising from restructuring
entitas sepengendali bukan merupakan transactions of entities under common
goodwill melainkan dicatat sebagai akun control is not goodwill, but it should be
“tambahan modal disetor” dan disajikan recorded under the account “additional paid
sebagai bagian dari ekuitas pada laporan in capital” and presented as a component of
posisi keuangan konsolidasian. the equity section in the consolidated
statement of financial position.
z. Dividen z. Dividend
Pembagian dividen kepada para pemegang Dividend distribution to the Company’s
saham Perusahaan diakui sebagai sebuah shareholders is recognised as a liability in
liabilitas dalam laporan keuangan the consolidated financial statements in the
konsolidasian pada periode ketika dividen period in which the dividends are approved
tersebut disetujui oleh para pemegang by the Company’s shareholders.
saham Perusahaan.
Page 38
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 36 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
YANG PENTING JUDGEMENTS
Estimasi terus dievaluasi berdasarkan Estimates are continually evaluated and are
pengalaman historis dan faktor-faktor lain, based on historical experience and other
termasuk ekspektasi peristiwa masa depan yang factors, including expectations of future events
diyakini wajar berdasarkan kondisi yang ada. that are believed to be reasonable under the
Hasil aktual dapat berbeda dengan jumlah yang circumstances. Actual results may differ from
diestimasi. Estimasi dan asumsi yang memiliki these estimates. The estimates and
pengaruh signifikan terhadap jumlah tercatat assumptions that have a significant effect on the
aset dan liabilitas diungkapkan di bawah ini. carrying amounts of assets and liabilities are
disclosed below.
Penentuan masa sewa Determining lease term
Dalam menentukan masa sewa, manajemen In determining the lease term, management
mempertimbangkan beberapa fakta dan keadaan considers all facts and circumstances that
yang memberikan insentif ekonomi untuk create an economic incentive to exercise an
mengambil opsi perpanjangan, atau tidak extension option, or not exercise a termination
mengambil opsi penghentian dini. Opsi option. Extension options (or early termination
perpanjangan (atau periode setelah opsi options) are only included in the lease term if the
penghentian dini) hanya dimasukkan dalam lease is reasonably certain to be extended (or
masa sewa jika cukup diyakinkan dapat not early terminated).
diperpanjang (atau tidak dihentikan lebih dini).
Untuk sewa toko, gudang dan kantor, faktor- For leases of stores, warehouse and offices, the
faktor berikut biasanya yang paling relevan: following factors are normally the most relevant:
- Jika ada penalti signifikan untuk - If there are significant penalties to terminate
membatalkan (atau untuk memperpanjang), (or not extend), the Group is typically
Grup yakin untuk tidak menghentikan lebih reasonably certain to not early terminate (or
dini (atau memperpanjang). extend).
- Jika terdapat leasehold improvement yang - If any leasehold improvements are
diperkirakan memiliki nilai sisa yang expected to have a significant remaining
signifikan, Grup yakin untuk memperpanjang value, the Group is typically reasonably
(atau tidak menghentikan lebih dini). certain to extend (or not early terminate).
- Opsi perpanjangan atau penghentian dini - Extension or early termination options that
yang menciptakan manfaat ekonomis untuk create economic benefit to exercise an
menggunakan opsi perpanjangan, atau tidak extension option, or not exercise an early
menggunakan opsi penghentian dini. termination option.
- Selain dari itu, Grup mempertimbangkan - Otherwise, the Group considers other
faktor mencakup durasi sewa dan biaya factors including historical lease durations
historis serta disrupsi bisnis untuk and the costs and business disruption
menggantikan aset sewa. required to replace the leased asset.
Masa sewa dinilai kembali ketika opsi The lease term is reassessed if an option is
sebenarnya diambil (atau tidak diambil) atau actually exercised (or not exercised) or the
Grup menjadi berkewajiban untuk mengambil Group becomes obliged to exercise (or not
(atau tidak mengambil) opsi tersebut. Penilaian exercise) it. The assessment of reasonable
kepastian yang wajar hanya direvisi ketika certainty is only revised if a significant event or
peristiwa signifikan atau perubahan signifikan a significant change in circumstances occurs,
terjadi, yang mempengaruhi penilaian ini, dan hal which affects this assessment, and that is within
tersebut dalam pengendalian penyewa. the control of the lessee.
Page 39
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 37 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
YANG PENTING (lanjutan) JUDGEMENTS (continued)
Tingkat diskonto atas sewa Discount rate on lease
Pembayaran sewa didiskontokan dengan Lease payments are discounted using the
menggunakan suku bunga pinjaman incremental, incremental borrowing rate, which is the rate the
yaitu tarif yang harus dibayar oleh penyewa untuk lessee has to pay to borrow the funds necessary
meminjam dana yang diperlukan untuk to acquire an asset of equal value to the
memperoleh aset dengan nilai yang sama usufructuary asset in a similar economic
dengan aset hak guna dalam lingkungan environment with similar terms and conditions.
ekonomi serupa dengan syarat dan ketentuan The Group uses a build-up approach for
yang serupa. Grup menggunakan pendekatan determining the incremental loan interest rate
build-up untuk penentuan suku bunga pinjaman which is based on a risk-free interest rate
incremental yang didasarkan pada suku bunga adjusted for the term of the lease, other related
bebas risiko yang disesuaikan dengan masa lease terms and the credit risk of the Group.
sewa, ketentuan sewa terkait lainnya dan risiko
kredit dari Grup.
Penyisihan persediaan Provision for inventories
Persediaan Grup memiliki risiko keusangan yang The Group’s inventories are subject to
dapat mengakibatkan persediaan dijual dengan obsolescence risks which may result in items
diskon tinggi dan risiko kehilangan persediaan. being sold at high discount and the risk of loss
Manajemen telah menilai dan mencatat inventories. Management has assessed and
penyisihan terkait persediaan yang slow moving recorded provision related to the slow-moving
dan penyisihan penyusutan untuk mengukur nilai inventories and shrinkage provision to measure
realisasi bersih atas persediaan Grup. the Group’s inventory to its net realisable value.
Penyisihan slow moving dihitung berdasarkan Slow-moving provision is calculated based on
analisis atas profil umur persediaan, dengan analysis of the ageing of the inventories, with
mengacu pada ekspektasi permintaan pasar reference to the expected market demand and
terkini dan ekspektasi harga jual terbaru atas the latest expected selling price of the respective
persediaan tersebut. inventories.
Imbalan kerja Employee benefits
Nilai kini dari kewajiban imbalan pasti tergantung The present value of the defined benefit
pada sejumlah faktor yang ditentukan obligation depends on a number of factors that
berdasarkan basis aktuarial dengan are determined on an actuarial basis using a
menggunakan sejumlah asumsi. Asumsi yang number of assumptions. The assumptions used
digunakan dalam menentukan biaya untuk in determining the cost for retirement benefits
imbalan pensiun termasuk tingkat diskonto dan include the discount rate and future salary
kenaikan gaji di masa datang. Setiap perubahan increment rate. Any changes in these
dalam asumsi ini akan berdampak pada nilai assumptions will affect the carrying amount of
tercatat atas kewajiban imbalan pensiun. retirement benefits obligations.
Page 40
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 38 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
YANG PENTING (lanjutan) JUDGEMENTS (continued)
Imbalan kerja (lanjutan) Employee benefits (continued)
Grup menentukan tingkat diskonto dan tingkat The Group determines the discount rate and
kenaikan gaji di masa datang yang sesuai pada future salary increment rate at the end of each
akhir periode pelaporan. Dalam menentukan reporting period. In determining the appropriate
tingkat suku bunga yang sesuai, Grup discount rate, the Group considers the interest
mempertimbangkan tingkat suku bunga obligasi rates of government bonds that are
pemerintah yang didenominasikan dalam mata denominated in the currency in which the
uang dimana imbalan akan dibayar dan memiliki benefits will be paid and that have terms to
jangka waktu yang serupa dengan jangka waktu maturity approximating the terms of the related
liabilitas terkait. Dalam menentukan tingkat post-employment benefit obligation. In
kenaikan gaji masa datang, Grup mengumpulkan determining the future salary increment rate, the
data historis mengenai perubahan gaji dasar Group collects all historical data relating to
pekerja dan menyesuaikannya dengan changes in base salaries and adjusts it for future
perencanaan bisnis masa datang. business plans.
Asumsi kunci lainnya untuk kewajiban pensiun Other key assumptions for retirement benefits
sebagian didasarkan pada kondisi pasar saat ini. obligations are based in part on current market
Informasi tambahan diungkapkan dalam conditions. Additional information is disclosed in
Catatan 21. Note 21.
Estimasi penurunan nilai aset non-keuangan Estimated impairment of non-financial
assets
Aset tetap dan aset hak guna ditelaah untuk Fixed assets and right-of-use assets are
mengetahui apakah telah terjadi penurunan nilai reviewed for impairment whenever events or
bilamana terdapat kejadian atau perubahan changes in circumstances indicate that the
keadaan yang mengindikasikan bahwa jumlah carrying amount may not be recoverable. An
tercatat aset tersebut tidak dapat terpulihkan. impairment loss is recognised for the amount by
Kerugian akibat penurunan nilai diakui sebesar which the carrying amount of the asset exceeds
selisih lebih antara jumlah tercatat aset dengan its recoverable amount.
jumlah terpulihkannya.
Dalam rangka mengukur penurunan nilai, aset For the purposes of assessing impairment,
dikelompokkan pada tingkat yang paling rendah assets are grouped at the lowest levels for
dimana terdapat arus kas yang dapat which there are separately identifiable cash
diidentifikasi, yang sebagian besar tidak flows, which are largely independent of the cash
tergantung pada arus kas dari aset lain atau flows from other assets or group of assets or
kelompok aset atau unit penghasil kas. Jumlah cash-generating units (“CGU”). The recoverable
terpulihkan atas suatu aset atau unit penghasil amount of an asset or a CGU is determined
kas ditentukan berdasarkan nilai yang lebih tinggi based on the higher of an asset's fair value less
antara nilai wajar aset dikurangi biaya untuk costs to sell and value in use, which is
menjual dan nilai pakai aset, yang dihitung calculated on the basis of the management’s
berdasarkan asumsi dan estimasi manajemen. assumptions and estimates.
Page 41
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 39 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN AKUNTANSI 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND
YANG PENTING (lanjutan) JUDGEMENTS (continued)
Estimasi penurunan nilai aset non-keuangan Estimated impairment of non-financial
(lanjutan) assets (continued)
Perhitungan nilai pakai berdasarkan pada model The value in use calculation is based on a
arus kas yang didiskontokan mengharuskan discounted cash flows model which requires
manajemen untuk membuat estimasi dan asumsi management to make estimates and
atas kinerja Perusahaan, tingkat diskonto dan assumptions about the Company’s
tingkat pertumbuhan dalam proyeksi arus kas performances, the discount rates and the
yang dapat mempengaruhi perhitungan nilai growth rate assumptions in the cash flows
pakai. Estimasi dan asumsi ini terpapar risiko dan projections, could materially affect the value in
ketidakpastian, sehingga ada kemungkinan use calculations. These estimates and
perubahan situasi dapat mengubah proyeksi ini, assumptions are subject to risk and uncertainty,
yang dapat mempengaruhi nilai aset yang dapat hence there is a possibility that changes in
dipulihkan kembali. Perhitungan menggunakan circumstances will alter these projections, which
proyeksi arus kas sebelum pajak berdasarkan may have an impact on the recoverable amount
anggaran keuangan yang disetujui oleh dewan of the assets. The calculations use pre-tax cash
direksi yang mencakup periode sewa toko. flow projections based on financial budgets
approved by the board of director covering the
period of store leases.
Jika terdapat indikasi bahwa aset individual If there is any indication that an individual asset
mungkin mengalami penurunan nilai, maka may be impaired, recoverable amount shall be
jumlah terpulihkan diestimasi untuk aset estimated for the individual asset. In estimating
individual tersebut. Dalam mengestimasi jumlah the recoverable amount of the individual asset,
terpulihkan atas aset individual, manajemen management considers the physical condition of
mempertimbangkan kondisi fisik dari aset dan the asset and the plan of used of the assets in
rencana penggunaan aset tersebut di masa yang the future.
akan datang.
Page 42
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 40 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
4. KAS DAN SETARA KAS 4. CASH ON HAND AND EQUIVALENTS
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Kas Cash on hand
Rupiah 46,638 46,267 Rupiah
Bank Cash in banks
Rupiah Rupiah
- PT Bank CIMB Niaga Tbk 94,272 247,772 PT Bank CIMB Niaga Tbk -
- PT Bank Negara PT Bank Negara -
Indonesia (Persero) Tbk 11,764 22,415 Indonesia (Persero) Tbk
- PT Bank Central Asia Tbk 8,507 10,813 PT Bank Central Asia Tbk -
- PT Bank Nationalnobu Tbk 8,338 27,234 PT Bank Nationalnobu Tbk -
- PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 8,317 24,718 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk -
- PT Bank UOB Indonesia 4,208 9,442 PT Bank UOB Indonesia -
- PT Bank Rakyat Indonesia Tbk 2,813 54,001 PT Bank Rakyat Indonesia Tbk -
- PT Bank Syariah Indonesia Tbk 1,766 2,893 PT Bank Syariah Indonesia Tbk -
- PT Bank Maybank Indonesia Tbk 1,247 1,246 PT Bank Maybank Indonesia Tbk -
- PT Bank OCBC NISP Tbk 631 631 PT Bank OCBC NISP Tbk -
- PT Bank Mayapada International Tbk 59 59 PT Bank Mayapada International Tbk -
Jumlah 188,560 447,491 Total
Dolar AS US Dollar
- PT Bank CIMB Niaga Tbk 1,378 767 PT Bank CIMB Niaga Tbk -
- PT Bank Nationalnobu Tbk 18 17 PT Bank Nationalnobu Tbk -
Jumlah 1,396 784 Total
Yuan China Chinese Yuan
- PT Bank CIMB Niaga Tbk 20,120 - PT Bank CIMB Niaga Tbk -
Deposito berjangka Time deposits
Rupiah Rupiah
- PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 30,000 - PT Bank Mandiri (Persero) Tbk -
Jumlah 240,076 448,275 Total
Suku bunga deposito per tahun Interest rate deposits per annum
Rupiah Rupiah
- PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 2.25% - PT Bank Mandiri (Persero) Tbk -
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan 31 Desember As at 30 June 2026 and 31 December 2025, the
2025, Perusahaan masih terikat dalam perjanjian Company is bound by the collateral agreement of
jaminan untuk rekening bank terkait dengan its bank accounts related with CIMB Facility 3
Fasilitas CIMB 3 yang diberikan oleh PT Bank provided by PT Bank CIMB Niaga Tbk (Note 13).
CIMB Niaga Tbk (Catatan 13). Perjanjian The collateral agreement is applicable for all
jaminan berlaku untuk seluruh rekening bank bank accounts owned by the Company.
yang dimiliki oleh Perusahaan.
Eksposur maksimum terhadap risiko kredit pada The maximum exposure to credit risk at the end
akhir periode pelaporan adalah senilai jumlah of the reporting period is the carrying amount of
tercatat dari setiap kelas kas dan setara kas each class of cash on hand and equivalents
sebagaimana yang dijabarkan di atas. mentioned above.
Page 43
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 41 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
5. PERSEDIAAN 5. INVENTORIES
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pakaian pria 241,817 323,110 Menswear
Pakaian wanita 188,951 243,367 Ladieswear
Sepatu 191,379 226,499 Footwear
Produk anak-anak 129,857 212,736 Children product
Jumlah 752,004 1,005,712 Total
Dikurangi: Less:
Provisi untuk persediaan (69,843) (50,959) Provision for inventory
Jumlah - bersih 682,161 954,753 Total - net
Pada tanggal 30 Juni 2026, persediaan As at 30 June 2026, the Company’s inventories
Perusahaan telah diasuransikan terhadap risiko were insured against losses from fire and other
kebakaran dan risiko lainnya dengan risks for Rp 551,668 (31 December 2025:
nilai pertanggungan sejumlah Rp 551.668 Rp 665,328). In management’s opinion, the
(31 Desember 2025: Rp 665.328). Manajemen insurance is adequate to cover losses arising
berkeyakinan bahwa jumlah ini telah memadai from such risks. Sum insured of inventory is
untuk menutupi kerugian atas risiko-risiko reviewed and adjusted based on monthly
tersebut di atas. Nilai pertanggungan persediaan inventory forecast.
direviu dan disesuaikan berdasarkan perkiraan
persediaan bulanan.
Manajemen berkeyakinan bahwa provisi Management believes that the provision for
persediaan cukup memadai untuk menutupi inventory is adequate to cover loss due to the
kemungkinan kerugian karena penurunan nilai decline in the value of inventories and risk from
persediaan dan risiko kehilangan persediaan. inventory loss.
Persediaan barang senilai Rp 682.161 Inventories amounting to Rp 682,161 are
dijaminkan atas pinjaman modal kerja kepada pledged as security to working capital loan from
PT Bank CIMB Niaga Tbk (Catatan 13). PT Bank CIMB Niaga Tbk (Note 13).
Page 44
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 42 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. ASET TETAP 6. FIXED ASSETS
30 Juni/ June 2026
Awal/ Penambahan/ Reklasifikasi/ Pengurangan/ Akhir/
Beginning Addition Reclassification Disposal Ending
Nilai perolehan Acquisition cost
Tanah 15,996 - - - 15,996 Land
Bangunan 88,747 - - - 88,747 Building
Renovasi bangunan 828,769 3,778 16,875 (12,792) 836,630 Building renovation
Equipment and
Peralatan dan instalasi 2,236,737 38,181 6,354 (34,477) 2,246,795 installation
Kendaraan 18,720 - - - 18,720 Vehicles
Aset dalam Assets under
pembangunan 30,364 11,807 (23,229) - 18,942 construction
Jumlah 3,219,333 53,766 - (47,269) 3,225,830 Total
Akumulasi Accumulated
penyusutan depreciation
Bangunan (36,206) (2,219) - - (38,425) Building
Renovasi bangunan (743,800) (20,813) - 11,401 (753,212) Building renovation
Equipment and
Peralatan dan instalasi (1,854,169) (66,453) - 31,532 (1,889,090) installation
Kendaraan (16,183) (670) - - (16,853) Vehicles
Jumlah (2,650,358) (90,155) - 42,933 (2,697,580) Total
Nilai buku 568,975 528,250 Book value
Provisi penurunan nilai (48,519) - - 2,111 (46,408) Provision for impairment
Nilai buku bersih 520,456 481,842 Net book value
31 Desember/ December 2025
Awal/ Penambahan/ Reklasifikasi/ Pengurangan/ Akhir/
Beginning Addition Reclassification Disposal Ending
Nilai perolehan Acquisition cost
Tanah 15,996 - - - 15,996 Land
Bangunan 88,747 - - - 88,747 Building
Renovasi bangunan 845,182 10,835 22,913 (50,161) 828,769 Building renovation
Equipment and
Peralatan dan instalasi 2,279,465 96,237 7,615 (146,580) 2,236,737 installation
Kendaraan 22,263 - - (3,543) 18,720 Vehicles
Aset dalam Assets under
pembangunan 17,074 43,818 (30,528) - 30,364 construction
Jumlah 3,268,727 150,890 - (200,284) 3,219,333 Total
Akumulasi Accumulated
penyusutan depreciation
Bangunan (31,769) (4,437) - - (36,206) Building
Renovasi bangunan (753,281) (37,020) - 46,501 (743,800) Building renovation
Equipment and
Peralatan dan instalasi (1,850,567) (138,289) - 134,687 (1,854,169) installation
Kendaraan (17,864) (1,589) - 3,270 (16,183) Vehicles
Jumlah (2,653,481) (181,335) - 184,458 (2,650,358) Total
Nilai buku 615,246 568,975 Book value
Provisi penurunan nilai (66,242) (33,186) - 50,909 (48,519) Provision for impairment
Nilai buku bersih 549,004 520,456 Net book value
Page 45
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 43 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
6. ASET TETAP (lanjutan) 6. FIXED ASSETS (continued)
Perhitungan kerugian pelepasan aset tetap The calculation of the loss on disposal of fixed
adalah sebagai berikut: assets is as follows:
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Hasil penjualan 772 696 Sales proceeds
Realisation of provision
Nilai buku bersih (4,336) (10,102) Net book value
Kerugian pelepasan aset tetap (3,564) (9,406) Loss on disposal of fixed assets
Beban penyusutan untuk periode enam bulan Depreciation expenses for six months period
yang berakhir 30 Juni 2026 dan 2025 masing- ended 30 June 2026 and 2025 amounting to
masing sejumlah Rp 90.155 dan Rp 91.882, telah Rp 90,155 and Rp 91,882, respectively, were
dibebankan sebagai beban usaha (Catatan 19). charged as operating expenses (Note 19).
Hak atas tanah diperoleh berdasarkan Sertifikat Land rights are held under renewable Building
Hak Guna Bangunan (“HGB”) yang dapat Right Titles (“HGB”) which expires in 2042. The
diperbaharui dengan masa yang akan berakhir Group believe that they can renew those HGBs.
pada tahun 2042. Grup memiliki keyakinan dapat
memperpanjang HGB tersebut.
Pada tanggal 30 Juni 2026, jumlah harga As at 30 June 2026, the acquisition
perolehan aset tetap yang telah costs of fixed assets which have been
disusutkan penuh dan masih digunakan adalah fully depreciated and are still being used
sebesar Rp 1.910.148 (31 Desember 2025: amounting to Rp 1,910,148 (31 December 2025:
Rp 1.859.522). Rp 1,859,522).
Pada tanggal 30 Juni 2026, aset tetap As at 30 June 2026, fixed assets were insured
diasuransikan terhadap risiko kerugian akibat against losses from fire and other risks for
kebakaran dan risiko kerugian lainnya dengan Rp 2,173,499 (31 December 2025:
nilai pertanggungan sebesar Rp 2.173.499 Rp 2,249,019). In management’s opinion, the
(31 Desember 2025: Rp 2.249.019). Manajemen insurance is adequate to cover losses arising
berkeyakinan bahwa jumlah ini telah memadai from such risks.
untuk menutupi kerugian atas risiko-risiko
tersebut di atas.
Pada tanggal 30 Juni , terdapat provisi atas As at 30 June 2026, there is provision for
penurunan nilai aset tetap sebesar Rp 46.408 impairment of fixed assets amounting Rp 46,408
(31 Desember 2025: Rp 48.519). (31 December 2025 : Rp 48.519).
Aset dalam pembangunan terdiri atas renovasi Assets under construction comprised building
bangunan, peralatan dan instalasi. Pada tanggal renovation, equipment and installation. As at
30 Juni 2026, persentase penyelesaian atas aset 30 June 2026, the percentage of completion of
dalam pembangunan yang diakui dalam the assets under construction recognised for
pelaporan keuangan adalah berkisar financial reporting ranged from 30%-75% and is
30%-75% dan diperkirakan akan selesai pada estimated to be completed in 2026 (31 December
tahun 2026 (31 Desember 2025: 30%-85%). 2025: 30%-85%).
Page 46
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 44 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. SEWA 7. LEASES
a. Jumlah yang diakui dalam laporan posisi a. Amounts recognised in the consolidated
keuangan konsolidasian statement of financial position
Tabel berikut menunjukkan rincian aset hak The table shows details of right-of-use assets
guna dalam laporan posisi keuangan in the Group’s consolidated statement of
konsolidasian Grup: financial position:
30 Juni/ June 2026
Modifikasi
kontrak sewa/
Awal/ Penambahan/ Modification of Pengurangan/ Akhir/
Beginning Addition lease contract Disposal Ending
Nilai perolehan Acquisition cost
Sewa toko 4,962,349 662 72,533 (35,738) 4,999,806 Store leases
Sewa gudang 111,594 - - - 111,594 Warehouse leases
Sewa kantor 74,070 - - - 74,070 Office leases
Jumlah 5,148,013 662 72,533 (35,738) 5,185,470 Total
Akumulasi Accumulated
penyusutan depreciation
Sewa toko (2,964,856) (243,607) 17,837 30,759 (3,159,867) Store leases
Sewa gudang (74,603) (6,166) - - (80,769) Warehouse leases
Sewa kantor (33,656) (5,052) - - (38,708) Office leases
Jumlah (3,073,115) (254,825) 17,837 30,759 (3,279,344) Total
Provisi penurunan nilai (135,240) - - - (135,240) Provision for impairment
Nilai buku bersih 1,939,658 1,770,886 Net book value
31 Desember/ December 2025
Modifikasi
kontrak sewa/
Awal/ Penambahan/ Modification of Pengurangan/ Akhir/
Beginning Addition lease contract Disposal Ending
Nilai perolehan Acquisition cost
Sewa toko 4,865,563 48,291 212,415 (163,920) 4,962,349 Store leases
Sewa gudang 111,594 - - - 111,594 Warehouse leases
Sewa kantor 45,147 - 30,927 (2,004) 74,070 Office leases
Jumlah 5,022,304 48,291 243,342 (165,924) 5,148,013 Total
Akumulasi Accumulated
penyusutan depreciation
Sewa toko (2,614,255) (486,063) 27,986 107,476 (2,964,856) Store leases
Sewa gudang (62,273) (12,330) - - (74,603) Warehouse leases
Sewa kantor (25,858) (9,802) - 2,004 (33,656) Office leases
Jumlah (2,702,386) (508,195) 27,986 109,480 (3,073,115) Total
Provisi penurunan nilai (123,977) (97,795) - 86,532 (135,240) Provision for impairment
Nilai buku bersih 2,195,941 1,939,658 Net book value
Page 47
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 45 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
7. SEWA (lanjutan) 7. LEASES (continued)
a. Jumlah yang diakui dalam laporan posisi a. Amounts recognised in the consolidated
keuangan konsolidasian (lanjutan) statement of financial position (continued)
Tabel berikut menunjukkan rincian liabilitas The table shows details of lease liabilities in
sewa dalam laporan posisi keuangan Group’s consolidated statement of financial
konsolidasian Grup: position:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Kewajiban sewa: Lease liabilities:
- Pihak ketiga 2,243,298 2,316,031 Third parties -
- Pihak berelasi (Catatan 24) 63,844 74,170 Related parties (Note 24) -
Jumlah 2,307,142 2,390,201 Total
Modifikasi kontrak sewa 78,038 179,740 Modification of lease contract
Jumlah 2,385,180 2,569,941 Total
Dikurangi: Less:
Bagian jangka pendek (556,658) (551,491) Short-term portion
Bagian jangka panjang 1,828,522 2,018,450 Long-term portion
b. Jumlah yang diakui dalam laporan laba rugi b. Amounts recognised in the consolidated
konsolidasian statement of profit or loss
Dalam laporan laba rugi konsolidasian, Grup In the consolidated statement of profit or loss,
mengakui beban depresiasi atas aset hak the Group recognised depreciation expense
guna untuk periode enam bulan yang for right-of-use assets for the six months
berakhir 30 Juni 2026 dan 2025 masing- period ended 30 June 2026 and 2025
masing sebesar Rp 254.825 dan amounting to Rp 254,825 and Rp 255,658,
Rp 255.658 yang dicatat sebagai ”beban respectively, were charged as ”operating
usaha” (Catatan 19). expenses” (Note 19).
Grup mengakui biaya keuangan The Group recognised finance costs from the
dari amortisasi liabilitas sewa amortisation of lease liabilities amounting to
sebesar Rp 102.129 (30 Juni 2025: Rp 102,129 (30 June 2025: Rp 119,521).
Rp 119.521).
Page 48
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 46 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
8. INVESTASI PADA INSTRUMEN EKUITAS 8. INVESTMENT IN EQUITY INSTRUMENTS
Pada tanggal 30 Juni 2026, nilai investasi pada As of 30 June 2026, the carrying amount of
instrumen ekuitas merupakan investasi pada PT investment in equity instruments represented an
Bank Nationalnobu Tbk (”Nobu Bank”) sebesar investment in PT Bank Nationalnobu Tbk (”Nobu
Rp 304.304 (31 Desember 2025: Bank”) amounting to Rp 304,304 (31 December
Rp 371.280). 2025: Rp 371,280).
Pada tanggal 1 Agustus 2023, Nobu Bank On 1 August 2023, Nobu Bank announced their
mengumumkan rencana Penambahan Modal plan to increase their capital by Providing
dengan Memberikan Hak Memesan Efek Preemptive Rights (“PMHMETD”). This
Terlebih Dahulu (”PMHMETD”). PMHMETD ini PMHMETD is scheduled to be exercised from
dijadwalkan untuk dilaksanakan sejak tanggal 11 August until 18 August 2023. The Company
11 Agustus – 18 Agustus 2023. Perusahaan did not take part in this PMHMETD, so the
tidak mengambil bagian dalam PMHMETD ini, Company's share ownership in Nobu Bank was
sehingga kepemilikan saham Perusahaan dalam diluted to 9.73%.
Nobu Bank terdilusi menjadi 9,73%.
Pada tanggal 30 Juni 2026, nilai wajar atas As at 30 June 2026, the fair value of Nobu Bank
saham Nobu Bank adalah Rp 418 shares is amounting to Rp 418
(31 Desember 2025: Rp 510) (nilai penuh) per (31 December 2025: Rp 510) (full amount) per
saham. Atas perubahan nilai wajar saham Nobu share. Due to the changes in the fair value of
Bank, Perusahaan mengakui kerugian atas nilai Nobu Bank shares, the Company recognised
wajar sebesar Rp 66.976 (30 Juni 2025: loss on fair value amounting to Rp 66,976
keuntungan atas nilai wajar sebesar Rp 174.720) (30 June 2025: gain on fair value amounting to
yang diakui melalui penghasilan komprehensif Rp 174,720) which was recognised through other
lain. comprehensive income.
Investasi pada instrumen ekuitas juga termasuk The investment in equity instruments also
investasi pada PT Global Ecommerce Indonesia comprise of investment in PT Global Ecommerce
yang telah dicadangkan sepenuhnya atas Indonesia which had been fully impaired since
kerugian penurunan nilai sejak tahun 2018. 2018.
Page 49
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 47 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
9. UTANG USAHA - PIHAK KETIGA 9. TRADE PAYABLES - THIRD PARTIES
a. Berdasarkan tipe a. By types
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pembelian 230,356 669,826 Direct purchase
Konsinyasi 368,155 636,239 Consignment
Jumlah 598,511 1,306,065 Total
b. Berdasarkan mata uang b. By currencies
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Rupiah 596,659 1,302,730 Rupiah
Yuan Tiongkok 1,852 3,335 Chinese Yuan
Jumlah 598,511 1,306,065 Total
Utang usaha pembelian merupakan liabilitas Trade payables from direct purchase represent
kepada para pemasok pihak ketiga dalam rangka liabilities to third party suppliers for the purchase
pembelian barang dagangan. of merchandise.
Utang usaha konsinyasi merupakan liabilitas Trade payables of consignment represent
yang berasal dari hasil penjualan konsinyasi liabilities arising from consignment sales
yang belum disetorkan sampai dengan tanggal proceeds received, but not yet remitted as of the
laporan keuangan. reporting date.
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan 31 Desember As at 30 June 2026 and 31 December 2025, no
2025, tidak ada jaminan yang diberikan collateral was pledged in respect of the trade
sehubungan dengan utang usaha. payables.
10. UTANG LAIN-LAIN 10. OTHER PAYABLES
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pihak ketiga Third parties
Pemasaran 51,351 64,900 Marketing
Pembelian aset tetap, Purchase of fixed assets,
barang dan jasa lainnya 51,050 36,518 other goods and services
Sewa 32,315 33,674 Rent
Lainnya 20,422 17,401 Others
Jumlah 155,138 152,493 Total
Pihak berelasi (Catatan 24c) Related parties (Note 24c)
Sewa 980 746 Rent
Utilitas 146 - Utilities
Sewa 1,126 746 Total
Page 50
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 48 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
10. UTANG LAIN-LAIN (lanjutan) 10. OTHER PAYABLES (continued)
Pada tanggal 30 Juni 2026, sebagian dari utang As at 30 June 2026, a portion of other payables-
lain-lain - lainnya yaitu sebesar Rp 88 others amounting to Rp 88 (31 December 2025:
(31 Desember 2025: Rp 165) antara lain Rp 165) among others, represents the deposit of
merupakan titipan hasil penggalangan donasi the fundraising donation from the Company’s
dari pelanggan Perusahaan yang customers which was organised by Yayasan
diselenggarakan oleh Yayasan Lentera Lentera Membangun Bangsa.
Membangun Bangsa.
11. AKRUAL 11. ACCRUALS
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pihak ketiga Third parties
Sewa 100,265 94,500 Rent
Utilitas 55,482 57,689 Utilities
Pemasaran 38,026 43,573 Marketing
Aset tetap 16,754 18,586 Fixed assets
Transportasi 6,025 8,152 Transportation
Pajak dan perijinan 5,818 5,241 Tax and licenses
Jasa pengendalian kualitas 5,319 5,572 Quality service
Biaya keuangan lainnya 4,880 4,769 Other finance costs
Jasa profesional 3,878 10,472 Professional fees
Perjalanan dinas 3,318 3,008 Business travel
Lain-lain 54,339 56,768 Others
Jumlah 294,104 308,330 Total
Pihak berelasi (Catatan 24c) Related parties (Note 24c)
Jasa profesional 10,223 5,578 Professional fees
Utilitas 557 667 Utilities
Sewa 228 242 Rent
Jumlah 11,008 6,487 Total
Akrual sewa kepada pihak ketiga dan pihak Rental accruals to third parties and related
berelasi merupakan sewa jangka pendek atau parties represent short-term rental or lease with
sewa dengan pembayaran variabel tanpa variable payment without minimum payment.
pembayaran minimum.
Page 51
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 49 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN 12. TAXATION
a. Pajak dibayar dimuka a. Prepaid taxes
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pajak penghasilan badan Corporate income taxes
Perusahaan The Company
Lebih bayar pajak Corporate income tax
penghasilan badan 8,406 - overpayment
Entitas anak Subsidiaries
Lebih bayar pajak Corporate income tax
penghasilan badan overpayment
- 2026 6,305 - 2026 -
- 2025 - 413 2025 -
- 2024 - 539 2024 -
Jumlah 14,711 952 Total
Pajak lain-lain Other taxes
Perusahaan The Company
- Pajak pertambahan nilai 69,084 76,901 Value added tax -
Entitas anak Subsidiaries
- Pasal 21 - 8 Article 21 -
- Pajak pertambahan nilai 5,468 3,000 Value added tax -
Jumlah 5,468 3,008 Total
Jumlah 74,552 79,909 Total
b. Utang pajak b. Taxes payable
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Pajak penghasilan badan Corporate income taxes
Perusahaan The Company
- Pasal 29 - 21,987 Article 29 -
- Pasal 25 37,290 - Article 25 -
Jumlah 37,290 21,987 Total
Pajak lain-lain Other taxes
Perusahaan The Company
- Pasal 21 4,290 914 Article 21 -
- Pasal 23 dan 4 (2) 13,540 16,378 Articles 23 and 4 (2) -
- Pasal 26 226 87 Article 26 -
Jumlah 18,056 17,379 Total
Entitas anak Subsidiaries
- Pasal 21 14 - Article 21 -
- Pasal 23 dan 4 (2) 39 48 Articles 23 and 4 (2) -
Jumlah 53 48 Total
Jumlah 18,109 17,427 Total
Page 52
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 50 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN (lanjutan) 12. TAXATION (continued)
c. Beban pajak penghasilan c. Income tax expense
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Perusahaan The Company
Kini 153,460 135,502 Current
Tangguhan 86 3,924 Deferred
Jumlah 153,546 139,426 Total
Entitas anak Subsidiaries
Kini 220 189 Current
Tangguhan 39 7 Deferred
Jumlah 259 196 Total
Konsolidasian Consolidated
Kini 153,680 135,691 Current
Tangguhan 125 3,931 Deferred
Jumlah 153,805 139,622 Total
Rekonsiliasi antara laba konsolidasian A reconciliation between the consolidated
sebelum pajak penghasilan dengan profit before income tax and taxable income
penghasilan kena pajak Perusahaan adalah of the Company is as follows:
sebagai berikut:
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Laba konsolidasian sebelum Consolidated profit before
pajak penghasilan 805,175 743,659 income tax
Dikurangi laba sebelum pajak Less profit before income
penghasilan - entitas anak tax - subsidiaries
dan penyesuaian di and adjustment at
level konsolidasian (1,451) (1,538) consolidation level
Laba sebelum pajak Profit before income tax
penghasilan Perusahaan 803,724 742,121 of the Company
Perbedaan temporer: Temporary differences:
- Sewa (14,182) (27,684) Leases -
- Penyusutan dan amortisasi 23,983 20,082 Depreciation and amortisation -
- Kewajiban imbalan kerja 3,541 10,508 Employee benefits obligations -
- Provisi untuk persediaan 18,884 2,965 Provision for inventory -
- Lain-lain (32,678) (26,526) Others -
Perbedaan permanen: Permanent differences:
- Beban yang tidak Non-deductible -
dapat dikurangkan 12,288 865 expense
- Pendapatan yang telah
dikenakan pajak final (7,878) (9,170) Income subject to final tax -
Penghasilan kena pajak Perusahaan 807,682 713,161 Taxable income of the Company
Page 53
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 51 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN (lanjutan) 12. TAXATION (continued)
c. Beban pajak penghasilan (lanjutan) c. Income tax expense (continued)
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Beban pajak penghasilan kini Current income tax expense
Perusahaan 153,460 135,502 of the Company
Pembayaran pajak penghasilan Prepayment of income taxes:
dimuka Perusahaan: of the Company:
- Pasal 23 (724) (302) Article 23 -
- Pasal 25 (161,142) (147,811) Article 25 -
(Lebih)/kurang bayar pajak (Over)/under payment of corporate
penghasilan badan Perusahaan (8,406) (12,611) income tax of the Company
Beban pajak penghasilan kini Current income tax expense
entitas anak of the subsidiaries
- MSI 220 189 MSI -
Pembayaran pajak penghasilan Prepayment of income taxes:
dimuka entitas anak of the subsidiaries
- MSI (6,525) (2,522) MSI -
Lebih bayar pajak Over payment of corporate
penghasilan entitas anak income tax of the subsidiaries
- MSI (6,305) (2,333) MSI -
Dalam laporan keuangan konsolidasian ini In these consolidated financial statements,
jumlah penghasilan kena pajak untuk the amount of taxable income for the six-
periode enam bulan yang berakhir 30 Juni months period ended 30 June 2026 is based
2026 didasarkan atas perhitungan on preliminary calculations.
sementara.
Rekonsiliasi antara beban pajak The reconciliation between the Group’s
penghasilan Grup dengan hasil perkalian income tax expense and the theoretical tax
laba akuntansi Grup sebelum pajak amount using the tax rate on the Group’s
penghasilan dengan tarif pajak yang profit before income tax is as follows:
berlaku adalah sebagai berikut:
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Laba konsolidasian sebelum Consolidated profit before
pajak penghasilan 805,175 743,659 income tax
Pajak dihitung pada tarif Tax calculated
yang berlaku 153,073 141,342 at applicable rate
Beban yang tidak Non-deductible
dapat dikurangkan 2,343 166 expense
Pendapatan yang telah
dikenakan pajak final (1,611) (1,886) Income subject to final tax
Beban pajak penghasilan Consolidated income tax
konsolidasian 153,805 139,622 expense
Page 54
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 52 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN (lanjutan) 12. TAXATION (continued)
c. Beban pajak penghasilan (lanjutan) c. Income tax expense (continued)
Peraturan Pilar Dua telah disahkan di Pillar Two legislation has been enacted in
Indonesia berdasarkan Peraturan Menteri Indonesia based on The Minister of Finance
Keuangan No. PMK-136 Tahun 2024 Regulation No. PMK-136 Year 2024 ("PMK
("PMK 136"), yaitu yurisdiksi tempat 136"), the jurisdiction in which the Company
Perusahaan didirikan. Peraturan tersebut is incorporated. The legislation has become
mulai berlaku efektif sejak effective from 1 January 2025, as provided
1 Januari 2025, sebagaimana diatur dalam in the amendment to PSAK 212 issued in
amendemen PSAK 212 yang diterbitkan December 2023.
pada Desember 2023.
Grup tidak termasuk dalam lingkup The Group is out scope of the enacted
peraturan yang telah disahkan karena legislation as the Group's consolidated
pendapatan konsolidasi Grup berada di revenue is below €750 million threshold in at
bawah ambang batas €750 juta dalam least two of the four previous fiscal year, in
sedikitnya dua dari empat tahun pajak accordance with the applicable regulation.
sebelumnya, sesuai dengan ketentuan
peraturan yang berlaku.
d. Aset pajak tangguhan d. Deferred tax assets
Dibebankan
ke pendapatan
Dikreditkan/ komprehensif
(dibebankan) lainnya/
ke laba rugi/ Charged to
Credited/ other
(charged) to comprehensive
01/01/2026 profit or loss income 30/06/2026
Perusahaan The Company
Aset hak guna (367,545) 31,902 - (335,643) Right of use assets
Liabilitas sewa 487,070 (34,930) - 452,140 Lease liabilities
Provisi restorasi 7,314 333 - 7,647 Provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja 62,888 673 - 63,561 Employee benefits obligations
Provisi untuk persediaan 9,683 3,588 - 13,271 Provision for inventory
Perbedaan antara nilai buku Difference between
bersih aset tetap dan commercial and fiscal net
aset takberwujud book value of fixed asset
komersial dan fiskal (63,889) 4,557 - (59,332) and intangible asset
Lain-lain 29,971 (6,209) - 23,762 Others
Jumlah 165,492 (86) - 165,406 Total
Entitas anak Subsidiaries
Aset hak guna (1,147) 191 - (956) Right of use assets
Liabilitas sewa 1,410 (203) - 1,207 Lease liabilities
Provisi restorasi 29 1 - 30 Provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja 217 24 - 241 Employee benefits obligations
Lain-lain 162 (52) - 110 Others
Jumlah 671 (39) - 632 Total
Jumlah 166,163 (125) - 166,038 Total
Page 55
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 53 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN (lanjutan) 12. TAXATION (continued)
d. Aset pajak tangguhan (lanjutan) d. Deferred tax assets (continued)
Dibebankan
ke pendapatan
Dikreditkan/ komprehensif
(dibebankan) lainnya/
ke laba rugi/ Charged to
Credited/ other
(charged) to comprehensive
01/01/2025 profit or loss income 31/12/2025
Perusahaan The Company
Aset hak guna (415,908) 48,363 - (367,545) Right of use assets
Liabilitas sewa 538,669 (51,599) - 487,070 Lease liabilities
Provisi restorasi 7,239 75 - 7,314 Provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja 60,154 2,685 49 62,888 Employee benefits obligations
Provisi untuk persediaan 6,875 2,808 - 9,683 Provision for inventory
Perbedaan antara nilai buku Difference between
bersih aset tetap dan commercial and fiscal net
aset takberwujud book value of fixed asset
komersial dan fiskal (68,681) 4,792 - (63,889) and intangible asset
Lain-lain 31,006 (1,035) - 29,971 Others
Jumlah 159,354 6,089 49 165,492 Total
Entitas anak Subsidiaries
Aset hak guna (1,529) 382 - (1,147) Right of use assets
Liabilitas sewa 1,765 (355) - 1,410 Lease liabilities
Provisi restorasi 26 3 - 29 Provision for restoration
Kewajiban imbalan kerja 161 42 14 217 Employee benefits obligations
Lain-lain 170 (8) - 162 Others
Jumlah 593 64 14 671 Total
Jumlah 159,947 6,153 63 166,163 Total
Aset pajak tangguhan pada tanggal Deferred tax assets as at 30 June 2026 and
30 Juni 2026 dan 31 Desember 2025 telah 31 December 2025 have been calculated
memperhitungkan tarif pajak yang berlaku taking into account tax rates applicable for
untuk setiap tahun yang terkait. each year.
Manajemen berkeyakinan bahwa jumlah Management believes that future taxable
laba fiskal pada masa datang akan memadai profit will be available against which the
untuk mengkompensasi perbedaan deductible temporary differences can be
temporer yang dapat dikurangkan. utilised.
Page 56
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 54 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
12. PERPAJAKAN (lanjutan) 12. TAXATION (continued)
e. Surat ketetapan pajak e. Tax assessment letter
Pada tanggal 18 Februari 2025, MSI, anak On 18 February 2025, MSI, subsidiary,
perusahaan, menerima surat ketetapan received tax assessment letter for fiscal
pajak lebih bayar atas pajak penghasilan year 2023 which confirming overpayment of
badan tahun 2023 sebesar Rp 1.346. Pada corporate income tax amounting Rp 1,346.
tanggal 24 Maret 2025, MSI telah menerima On 24 March 2025, MSI has received the
pengembalian atas lebih bayar tersebut refund amounting to IDR 1,337 after
sebesar Rp 1.337 setelah dikurangi dengan deducting the Tax Assessment Letter
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar Pajak for Underpayment of Income Tax Article 23
Penghasilan Pasal 23 masa pajak for the tax period December 2023 amounting
Desember 2023 sebesar Rp 9. Rp 9.
Pada tanggal 5 Maret 2026, MSI, anak On 5 March 2026, MSI, subsidiary, received
perusahaan, menerima surat keputusan preliminary tax assessment letter for fiscal
pengembalian pendahuluan kelebihan pajak year 2025 which confirming overpayment of
lebih bayar atas pajak penghasilan badan corporate income tax amounting Rp 413. On
tahun 2025 sebesar Rp 413. Pada tanggal 16 March 2026, MSI has received the
16 Maret 2026, MSI telah menerima preliminary refund and credited to tax
pengembalian pendahuluan atas lebih bayar deposit amounting to IDR 413.
tersebut dan diperhitungkan sebagai deposit
pajak sebesar Rp 413.
Pada tanggal 13 April 2026, MSI, anak On 13 April 2026, MSI, subsidiary, received
perusahaan, menerima surat ketetapan tax assessment letter for fiscal year 2024
pajak lebih bayar atas pajak penghasilan which confirming overpayment of corporate
badan tahun 2024 sebesar Rp 539. Pada income tax amounting Rp 539. On 8 June
tanggal 8 Juni 2026, MSI telah menerima 2026, MSI has received the refund
pengembalian atas lebih bayar tersebut amounting to IDR 502 after deducting the
sebesar Rp 502 setelah dikurangi dengan Tax Assessment Letter for Underpayment of
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar Pajak Income Tax Article 21 and 23 for the tax
Penghasilan Pasal 21 dan Pasal 23 masa period December 2024 and the Tax
pajak Desember 2024 serta Surat Ketetapan Collection Letter for Value Added Tax for the
Pajak Kurang Bayar Pajak Pertambahan tax period February 2024 and July 2024
Nilai masa Februari 2024 dan Juli 2024 amounting Rp 37.
sebesar Rp 37.
f. Administrasi f. Administration
Berdasarkan Undang-Undang Perpajakan Under the Taxation Laws of Indonesia, each
yang berlaku di Indonesia, masing-masing of the company in the Group submits tax
perusahaan dalam Grup menghitung, returns on the basis of self assessment.
menetapkan dan membayar sendiri Director General of Tax (“DGT”) may assess
besarnya jumlah pajak yang terutang. or amend taxes within five years of the time
Direktur Jenderal Pajak (”DJP”) dapat the tax becomes due.
menetapkan atau mengubah kewajiban
pajak dalam batas waktu lima tahun sejak
saat terutangnya pajak.
Page 57
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 55 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
13. PINJAMAN BANK 13. BANK BORROWINGS
Fasilitas CIMB 2 CIMB Facility 2
Pada tanggal 18 April 2017, Perusahaan On 18 April 2017, the Company signed a
menandatangani perjanjian fasilitas pinjaman revolving credit facility agreement amounting to
kredit revolving senilai Rp 500.000 dengan Rp 500,000 with PT Bank CIMB Niaga Tbk for
PT Bank CIMB Niaga Tbk untuk pendanaan working capital and capital expenditure purposes
modal kerja dan pengeluaran modal (“Fasilitas (“CIMB Facility 2”). The facility has been
CIMB 2”). Fasilitas telah diubah beberapa kali amended for several times for the following
untuk tujuan-tujuan berikut: purposes:
- Meningkatkan jumlah fasilitas menjadi - Increase the facility amount to Rp 1,000,000
Rp 1.000.000 sejak tanggal 18 Mei 2018 from 18 May 2018 up to 30 November 2021;
sampai dengan 30 November 2021;
- Menurunkan plafond Fasilitas CIMB 2 - Reduce the CIMB Facility 2 to Rp 700,000
menjadi Rp 700.000 sejak tanggal starting 1 December 2021;
1 Desember 2021;
- Memasukkan fasilitas letter of credit/Surat - Include letter of credit;
Kredit Berdokumen Dalam Negeri (SKBDN);
- Memasukkan, antara lain, fasilitas bank - Include the bank guarantee facility;
garansi;
- Memasukkan syarat dan ketentuan terkait - Include the terms and conditions related to
dengan pembelian kembali saham dan the buyback of shares and distribution of
pembagian dividen kepada pemegang dividends to shareholders;
saham;
- Meningkatkan jumlah plafon fasilitas - Increase the plafond of overdraft facility from
Pinjaman Rekening Koran (“PRK”) dari Rp 50,000 previously to Rp 150,000;
sebelumnya sebesar Rp 50.000 menjadi
Rp 150.000;
- MDS dan MSI baik secara bersama-sama - MDS and MSI, either jointly or individually,
maupun sendiri-sendiri dapat menggunakan can use this facility, except that the overdraft
fasilitas ini, kecuali fasilitas PRK hanya facility can only be used by MDS, provided
dapat digunakan digunakan MDS, dengan that the MSI limit cannot exceed Rp 50,000;
ketentuan limit MSI tidak dapat melebihi
Rp 50.000;
- Memperbaharui tanggal jatuh tempo dengan - Renew the extention of maturity date, with
yang terakhir menjadi tanggal 31 Januari the latest one up to 31 January 2028.
2028.
Fasilitas CIMB 3 CIMB Facility 3
Pada tanggal 8 Maret 2019, Perusahaan On 8 March 2019, the Company signed a
menandatangani perjanjian fasilitas pinjaman revolving credit facility amounting to Rp 700,000
kredit revolving baru senilai Rp 700.000 dengan with PT Bank CIMB Niaga Tbk for working capital
PT Bank CIMB Niaga Tbk untuk pendanaan and capital expenditure purposes (“CIMB Facility
modal kerja dan pengeluaran modal (“Fasilitas 3”). CIMB Facility 3 has a maturity date of
CIMB 3”). Fasilitas CIMB 3 jatuh tempo pada 18 December 2021.
tanggal 18 Desember 2021.
Page 58
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 56 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
13. PINJAMAN BANK (lanjutan) 13. BANK BORROWINGS (continued)
Pada tanggal 1 Desember 2021, PT Bank CIMB On 1 December 2021, PT Bank CIMB Niaga Tbk
Niaga Tbk dan Perusahaan sepakat untuk and the Company agreed to increase the limit of
menambah plafond Fasilitas CIMB 3 menjadi Rp CIMB 3 Facility to Rp 1,000,000 and extend the
1.000.000 dan memperpanjang jangka waktu term of the CIMB 3 Facility until 18 December
Fasilitas CIMB 3 sampai dengan tanggal 18 2024.
Desember 2024.
Pada tanggal 26 November 2025, PT Bank CIMB On 26 November 2025, PT Bank CIMB Niaga
Niaga Tbk dan Perusahaan sepakat untuk Tbk and the Company agreed to extend the term
memperpanjang jangka waktu Fasilitas CIMB 3 of the CIMB 3 Facility until 18 December 2027.
sampai dengan tanggal 18 Desember 2027.
Fasilitas Kredit Agunan Surat Berharga (“KASB”) Mandiri - Deposito Collateralized Credit Facility
- Mandiri (“KASB”)
Pada tanggal 4 November 2025, Perusahaan On 4 November 2025, the Company signed a
menandatangani perjanjian fasilitas KASB revolving KASB facility amounting to Rp 28,500
revolving senilai Rp 28.500 dengan PT Bank with PT Bank Mandiri (Persero) Tbk for
Mandiri (Persero) Tbk untuk penggunaan productive use and/or working capital. This
produktif dan/atau modal kerja. Fasilitas ini jatuh Facility has a maturity date of 3 November 2026.
tempo pada tanggal 3 November 2026.
Pada tanggal 30 Juni 2026, terdapat saldo As at 30 June 2026, there is outstanding
pinjaman sebesar Rp 105.000 (31 Desember borrowings amounting to Rp 105,000
2025: Rp Nil) yang akan jatuh tempo kurang dari (31 December 2025: Rp Nil) which will due less
1 tahun. than 1 year.
Seluruh fasilitas kredit yang dimiliki Perusahaan All credit facilities owned by the Company and
dan MSI ditetapkan dalam mata uang Rupiah MSI are stated in Rupiah and to finance the
dan diperuntukan untuk mendanai modal kerja Group’s working capital purpose. In 2026, CIMB
Grup. Di tahun 2026, tingkat suku bunga yang Facility 2 and CIMB Facility 3 are subject to
diberikan untuk Fasilitas CIMB 2 dan Fasilitas interest rate of 3.25% - 8.50% p.a, with interest
CIMB 3 berkisar antara 3,25% - 8,50% per tahun, payment period ranging between 1-3 month(s) or
dengan periode pembayaran bunga antara 1-3 other period as agreed between the Company,
bulan atau jangka waktu lain yang disepakati MSI and PT Bank CIMB Niaga Tbk.There is no
antara Perusahaan, MSI dan PT Bank CIMB collateral for CIMB Facility 2. However, the
Niaga Tbk. Tidak terdapat jaminan atas Fasilitas Company’s cash in bank (Note 4) and inventories
CIMB 2. Namun terdapat jaminan yang diberikan (Note 5) are held as collateral for CIMB Facility 3
atas Fasilitas CIMB 3 berupa jaminan untuk and deposits are held as collaretal for KASB
rekening bank (Catatan 4) dan persediaan Mandiri Facility.
(Catatan 5) dan Fasilitas KASB Mandiri berupa
jaminan untuk deposito.
Dalam perjanjian pinjaman Fasilitas CIMB 2 dan In the borrowing agreement of CIMB Facility 2
Fasilitas CIMB 3 dengan PT Bank CIMB Niaga and CIMB Facility 3 with PT Bank CIMB
Tbk, Perusahaan diwajibkan untuk memenuhi Niaga Tbk, the Company is required to comply
rasio keuangan tertentu seperti menjaga rasio with certain financial covenants such as
utang terhadap EBITDA dan rasio cakupan maintaining its debt to EBITDA ratio and debt
utang. Pada 30 Juni 2026, Grup telah memenuhi service coverage ratio. As at 30 June 2026, the
batasan-batasan yang diwajibkan dalam Group has complied with covenants in the
perjanjian pinjaman tersebut. borrowing agreement.
Page 59
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 57 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
13. PINJAMAN BANK (lanjutan) 13. BANK BORROWINGS (continued)
Beban keuangan terkait dengan pinjaman bank Finance costs related with bank borrowing for the
untuk periode enam bulan yang berakhir six-months period ended 30 June 2026 was
30 Juni 2026 adalah sebesar Rp 4.767 (30 Juni amounting to Rp 4,767 (30 June 2025:
2025: Rp 5.509). Rp 5,509).
14. MODAL SAHAM 14. SHARE CAPITAL
Komposisi pemegang saham Perusahaan pada The composition of the Company’s shareholders
tanggal 30 Juni 2026 adalah sebagai berikut: as at 30 June 2026 is as follows:
Jumlah saham
ditempatkan dan Persentase
disetor/ kepemilikan/
Number of shares Percentage of
issued ownership Jumlah/
and paid (%) Total
Seri A - nilai nominal Rp 5.000 (nilai penuh)/
Type A - par value Rp 5,000 (full amount)
PT Multipolar Tbk 1,188,290 0.05 5,941
Publik/Public (masing-masing di bawah 5%/
each less than 5%) 207,680 0.01 1,039
Sub-jumlah/Sub-total 1,395,970 0.06 6,980
Seri B - nilai nominal Rp 350 (nilai penuh)/
Type B - par value Rp 350 (full amount)
PT Multipolar Tbk 44,017,453 1.98 15,406
Publik/Public (masing-masing di bawah 5%/
each less than 5%) 124 0.00 -
Sub-jumlah/Sub-total 44,017,577 1.98 15,406
Seri C - nilai nominal Rp 100 (nilai penuh)/
Type C - par value Rp 100 (full amount)
Auric Digital Retail Pte Ltd 960,021,796 43.10 96,002
PT Multipolar Tbk 164,786,257 7.40 16,479
Publik dan saham treasuri/Public and treasury shares 1,057,057,680 47.46 105,706
Sub-jumlah/Sub-total 2,181,865,733 97.96 218,187
2,227,279,280 100.00 240,573
Page 60
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 58 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
14. MODAL SAHAM (lanjutan) 14. SHARE CAPITAL (continued)
Komposisi pemegang saham Perusahaan pada The composition of the Company’s shareholders
tanggal 31 Desember 2025 adalah sebagai as at 31 December 2025 was as follows:
berikut:
Jumlah saham
ditempatkan dan Persentase
disetor/ kepemilikan/
Number of shares Percentage of
issued ownership Jumlah/
and paid (%) Total
Seri A - nilai nominal Rp 5.000 (nilai penuh)/
Type A - par value Rp 5,000 (full amount)
PT Multipolar Tbk 1,188,290 0.05 5,941
Publik/Public (masing-masing di bawah 5%/
each less than 5%) 207,680 0.01 1,039
Sub-jumlah/Sub-total 1,395,970 0.06 6,980
Seri B - nilai nominal Rp 350 (nilai penuh)/
Type B - par value Rp 350 (full amount)
PT Multipolar Tbk 44,017,453 1.95 15,406
Publik/Public (masing-masing di bawah 5%/
each less than 5%) 124 0.00 -
Sub-jumlah/Sub-total 44,017,577 1.95 15,406
Seri C - nilai nominal Rp 100 (nilai penuh)/
Type C - par value Rp 100 (full amount)
Auric Digital Retail Pte Ltd 960,021,796 42.51 96,002
PT Multipolar Tbk 164,786,257 7.30 16,479
Publik dan saham treasuri/Public and treasury shares 1,088,057,680 48.18 108,806
Sub-jumlah/Sub-total 2,212,865,733 97.99 221,287
2,258,279,280 100.00 243,673
Tidak terdapat perbedaan hak antara saham seri There are no differences in the rights of type A, B
A, B dan C. Saham seri A, B dan C merupakan and C shares. Type A, B and C shares represent
saham biasa. ordinary shares.
Saham biasa memberikan hak kepada Ordinary shares entitle the holder to participate in
pemegangnya untuk memperoleh dividen dan dividends and the proceeds on winding up of the
hasil dari pembubaran perusahaan sesuai Group in proportion to the number of and
dengan proporsi jumlah dan jumlah yang amounts paid on the shares held.
dibayarkan atas saham yang dimiliki.
Page 61
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 59 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
14. MODAL SAHAM (lanjutan) 14. SHARE CAPITAL (continued)
Pembelian kembali saham berdasarkan Share buyback based on the approval of the
persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham 2025 Annual General Meeting of
Tahunan 2025 (“Pembelian Kembali Saham - Shareholders (“Share Buyback - 2025
RUPST 2025”) AGMS”)
Pada tanggal 04 Maret 2025, Perusahaan On 04 March 2025, the Company announced the
mengumumkan rencana Pembelian Kembali plan to Share Buyback - 2025 AGMS through
Saham - RUPST 2025 melalui Keterbukaan Disclosure of Information in accordance with
Informasi sesuai dengan Peraturan Otoritas Jasa Financial Services Authority Regulation No. 29
Keuangan Nomor 29 Tahun 2023 tentang of 2023 concerning Buyback of Shares Issued
Pembelian Kembali Saham Yang Dikeluarkan by Public Companies (“POJK 29/2023”). The
opeh Perusahaan Terbuka (“POJK 29/2023”). Share Buyback - 2025 AGMS has received
Pembelian Kembali Saham - RUPST 2025 telah approval from the Annual General Meeting of
mendapat persetujuan dari Rapat Umum Shareholders ("AGMS") which was held on
Pemegang Saham Tahunan (“RUPST”) yang 10 April 2025. The Share Buyback - 2025 AGMS
dilaksanakan pada tanggal 10 April 2025. will be carried out no later than
Pembelian Kembali Saham - RUPST 2025 akan 12 months from the date of the AGMS. The
dilaksanakan paling lama 12 bulan terhitung Share Buyback - 2025 AGMS is carried out for a
sejak tangal diselenggarakannya RUPST.
maximum of 10% of the Company's paid-up and
Pembelian Kembali Saham - RUPST 2025
issued capital. The total cost allocated for the
dilakukan atas sebanyak-banyaknya 10% dari
share repurchase will be a maximum of
modal disetor dan ditempatkan Perusahaan.
Adapun biaya yang akan dikeluarkan oleh Rp 150,000.
Perseroan untuk melakukan pembelian kembali
saham adalah maksimal Rp 150.000.
Sampai dengan tanggal 31 Desember 2025, As of 31 December 2025, the Company has
Perusahaan telah melakukan pembelian kembali conducted shares buyback of 31,000,000
saham sebanyak 31.000.000 lembar. Total harga shares. The total purchase price for acquiring
pembelian untuk mengakuisisi saham pada shares at the Share Buyback - 2025 AGMS is
Pembelian Kembali Saham - RUPST 2025 Rp 62,498.
adalah sebesar Rp 62.498.
Penghentian saham treasuri Retirement of treasury shares
Pada tanggal 10 April 2025, Perusahaan On 10 April 2025, the Company held an Annual
mengadakan Rapat Umum Pemegang Saham General Meeting of Shareholders in which the
Tahunan dimana pemegang saham telah shareholders agreed to transfer the shares
menyetujui untuk mengalihkan saham hasil buyback (treasury shares) through a withdraw of
pembelian kembali (saham treasuri) melalui 1,013,600 shares which are all shares that have
penarikan kembali sejumlah 1.013.600 lembar been repurchased by the Company based on the
saham yang merupakan seluruh saham yang result of the implementation of the Company's
telah dibeli kembali oleh Perseroan berdasarkan shares buyback that have been carried out until
hasil pelaksanaan pembelian kembali saham 28 September 2024, by reducing the paid-up and
Perseroan yang telah dilakukan sampai dengan issued capital of the Company.
tanggal 28 September 2024, dengan cara
pengurangan modal disetor dan ditempatkan
Perseroan.
Perseroan telah mendapatkan persetujuan dari The Company has obtained approval from the
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia terkait Minister of Law and Human Rights regarding the
dengan penurunan modal ditempatkan dan decrease in the Company's issued and paid-up
disetor Perseroan sebagaimana telah pula capital as announced by the IDX and has been
diumumkan oleh BEI dan telah efektif per tanggal effective as of 23 June 2025.
23 Juni 2025.
Page 62
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 60 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
14. MODAL SAHAM (lanjutan) 14. SHARE CAPITAL (continued)
Penghentian saham treasuri (lanjutan) Retirement of treasury shares (continued)
Pada tanggal 15 April 2026, Perusahaan On 15 April 2026, the Company held an Annual
mengadakan Rapat Umum Pemegang Saham General Meeting of Shareholders in which the
Tahunan dimana pemegang saham telah shareholders agreed to transfer the shares
menyetujui untuk mengalihkan saham hasil buyback (treasury shares) through a withdraw of
pembelian kembali (saham treasuri) melalui 31,000,000 shares which are all shares that have
penarikan kembali sejumlah 31.000.000 lembar been repurchased by the Company based on the
saham yang merupakan seluruh saham yang result of the implementation of the Company's
telah dibeli kembali oleh Perseroan berdasarkan shares buyback conducted from 10 April 2025 to
hasil pelaksanaan pembelian kembali saham 9 April 2026, by reducing the paid-up and issued
Perseroan yang telah dilakukan dari tanggal capital of the Company.
10 April 2025 sampai dengan tanggal 09 April
2026, dengan cara pengurangan modal disetor
dan ditempatkan Perseroan.
Perseroan telah mendapatkan persetujuan dari The Company has obtained approval from the
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia terkait Minister of Law and Human Rights regarding the
dengan penurunan modal ditempatkan dan decrease in the Company's issued and paid-up
disetor Perseroan sebagaimana telah pula capital as announced by the IDX and has been
diumumkan oleh BEI dan telah efektif per tanggal effective as of 30 June 2026.
30 Juni 2026.
15. TAMBAHAN MODAL DISETOR 15. ADDITIONAL PAID IN CAPITAL
Rincian akun ini pada posisi 30 Juni 2026 dan The account details as at 30 June 2026 and
31 Desember 2025 adalah sebagai berikut: 31 December 2025 are as follows:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Difference in value from restructuring
Selisih nilai transaksi restrukturisasi transactions among entities under
entitas sepengendali (3,767,126) (3,767,126) common control
Agio saham atas PUT I dan II kepada
para pemegang saham dalam Share premium from LPO I and II
rangka penerbitan Hak Memesan with pre-emptive rights to the
Efek Terlebih Dahulu ("HMETD") 138,070 139,930 shareholders
Biaya emisi saham (2,831) (2,831) Share issuance cost
Bersih (3,631,887) (3,630,027) Net
Page 63
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 61 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
15. TAMBAHAN MODAL DISETOR (lanjutan) 15. ADDITIONAL PAID IN CAPITAL (continued)
Pada tanggal 30 September 2011, PT Meadow On 30 September 2011, PT Meadow Indonesia
Indonesia dan Perusahaan menyelesaikan and the Company completed their merger, with
proses penggabungan usaha mereka dengan the Company as the surviving entity and
Perusahaan sebagai entitas yang menerima PT Meadow Indonesia was dissolved by law.
penggabungan dan PT Meadow Indonesia bubar Before the merger transaction, PT Meadow
demi hukum. Sebelum transaksi penggabungan Indonesia held 98.15% of the Company’s issued
usaha, PT Meadow Indonesia memiliki 98,15% share capital. Since both entities were entities
dari modal ditempatkan Perusahaan. Karena under common control at that date, the financial
kedua entitas merupakan entitas sepengendali results of PT Meadow Indonesia and the
pada tanggal tersebut, hasil keuangan Company had been combined using the book
PT Meadow Indonesia dan Perusahaan value of such assets and liabilities transferred in
digabungkan dengan menggunakan nilai buku the merger. Transactions between entities under
aset dan liabilitas yang ditransfer pada saat common control are recognised at book value in
penggabungan usaha. Transaksi antar entitas the same manner as a business combination that
sepengendali dicatat dengan nilai buku seperti is accounted for using the pooling of interest
penggabungan usaha berdasarkan metode method as provided for under SFAS 338
penyatuan kepemilikan (pooling of interest) “Accounting for restructuring Transactions of
sesuai dengan PSAK 338 “Akuntansi entities under common control”.
restrukturisasi entitas sepengendali”.
Selisih antara harga pengalihan yang dibayar The difference between the transfer price paid
ketika PT Meadow Indonesia mengakuisisi when PT Meadow Indonesia acquired the
Perusahaan dan nilai buku PT Meadow Company and the book value of PT Meadow
Indonesia pada saat akuisisi akibat transaksi Indonesia’s net assets as at the acquisition date
restrukturisasi dari entitas sepengendali arising from the restructuring transactions of
sejumlah Rp 3.767.126 dicatat sebagai entities under common control amounting to
"tambahan modal disetor". Rp 3,767,126 was recorded under “additional
paid in capital”.
Agio saham yang berasal dari PUT I dan II atas The share premiums arising from the LPO I and
penawaran saham seri C kepada para II to the shareholders, regarding issuance of pre-
pemegang saham dalam rangka penerbitan emptive rights, were Rp 38,864 and Rp 159,159
HMETD masing-masing sebesar Rp 38.864 dan respectively. As the result of the retirement of
Rp 159.159. Sebagai hasil dari penghentian treasury shares in April 2019 and August 2020
saham treasuri pada bulan April 2019 dan (Note 14), the shares premium from type A, B,
Agustus 2020 (Catatan 14), agio saham dari and C shares decrease amounting Rp 7,631, Rp
saham tipe A, B, dan C masing-masing turun 24,074, and Rp 4,315, respectively. The
sebesar Rp 7.631, Rp 24.074, dan Rp 4.315. allocation of decrease in shares premium
Alokasi penurunan premi saham antara seri A, B, between type A, B, and C is determined by
dan C ditentukan oleh Manajemen secara Management with proportional basis.
proporsional.
Beban emisi saham yang berasal dari PUT I Share issuance cost arising from LPO I to
kepada para pemegang saham dalam rangka shareholders regarding issuance of pre-emptive
penerbitan HMETD adalah sebesar Rp 2.831. rights was Rp 2,831.
Page 64
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 62 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
16. PENCADANGAN SALDO LABA DAN DIVIDEN 16. APPROPRIATION OF RETAINED EARNINGS
AND DIVIDEND
Berdasarkan Undang-Undang Perseroan Under Indonesian Limited Company Law,
Terbatas, perusahaan diharuskan untuk companies are required to set up a statutory
membuat penyisihan cadangan wajib hingga reserve amounting to at least 20% of the issued
sekurang-kurangnya 20% dari jumlah modal and paid up capital.
yang ditempatkan dan disetor penuh.
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Annual General Meeting of
Tahunan yang berita acara rapatnya dituangkan Shareholders whose minutes are set forth in
dalam Akta No. 1 tertanggal 10 April 2025 yang Deed No. 1 dated 10 April 2025 made by
dibuat oleh Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito S.H.,
Warsito S.H., para pemegang saham the shareholders of the Company agreed to
Perusahaan menyetujui untuk melakukan distribute final dividend for the financial year
pembagian dividen final untuk tahun buku 2024. 2024. The Company has paid a final dividend of
Perusahaan telah melakukan pembayaran Rp 668,184 or Rp 300 (full amount) per share on
dividen final sebesar Rp 668.184 atau Rp 300 29 April 2025.
(nilai penuh) per saham pada tanggal 29 April
2025.
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Annual General Meeting of
Tahunan yang berita acara rapatnya Shareholders whose minutes are set forth in
dituangkan dalam Akta No. 30 tertanggal 15 Deed No. 30 dated 15 April 2026 made by
April 2026 yang dibuat oleh Ir. Nanette Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito S.H.,
Cahyanie Handari Adi Warsito S.H., para the shareholders of the Company agreed to
pemegang saham Perusahaan menyetujui distribute final dividend for the financial year
untuk melakukan pembagian dividen final 2025. The Company has paid a final dividend of
untuk tahun buku 2025. Perusahaan telah Rp 556,820 or Rp 250 (full amount) per share on
04 May 2026.
melakukan pembayaran dividen final sebesar
Rp 556.820 atau Rp 250 (nilai penuh) per
saham pada tanggal 04 Mei 2026.
Pada tanggal 30 Juni 2026 dan 31 Desember As at 30 June 2026 and 31 December 2025, the
2025, saldo laba yang dicadangkan adalah balance of appropriation of retained earnings
masing-masing sebesar Rp 50.857, sehingga was Rp 50,857, respectively, therefore the
Perusahaan memenuhi persyaratan 20% Company met the 20% statutory reserve
cadangan wajib. requirement.
17. PENJUALAN KONSINYASI – BERSIH 17. CONSIGNMENT SALES – NET
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Penjualan konsinyasi 4,348,933 4,626,126 Consignment sales
Beban penjualan konsinyasi (2,961,407) (3,154,244) Cost of consignment sales
Jumlah 1,387,526 1,471,882 Total
Page 65
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 63 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
18. BEBAN POKOK PENDAPATAN 18. COST OF REVENUE
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Persediaan awal 1,005,712 763,731 Merchandise for sale - beginning
Pembelian bersih 950,584 1,089,097 Purchases - net
Persediaan yang tersedia untuk dijual 1,956,296 1,852,828 Merchandise available for sale
Persediaan akhir (752,004) (742,770) Merchandise for sale-ending
Perubahan provisi untuk persediaan 18,884 2,965 Change in provision for inventory
Beban pokok pendapatan-persediaan 1,223,176 1,113,023 Cost of revenue-merchandise
Beban pokok pendapatan-jasa 12 64 Cost of revenue-service fees
Beban pokok pendapatan 1,223,188 1,113,087 Cost of revenue
Tidak terdapat transaksi pembelian persediaan There was no purchase from an individual
dari pemasok yang secara individu melebihi 10% supplier with transactions more than 10% of total
dari jumlah penjualan bersih. net sales.
19. BEBAN USAHA 19. OPERATING EXPENSES
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Gaji dan kesejahteraan karyawan 466,721 488,154 Salaries and allowance
Sewa 295,019 297,967 Rent
Penyusutan aset hak guna Depreciation right of use
(Catatan 7) 254,825 255,658 assets (Note 7)
Utilitas 98,161 116,243 Utilities
Penyusutan (Catatan 6) 90,155 91,882 Depreciation (Note 6)
Jasa operasional 57,246 62,600 Operational services
Pemasaran 50,862 52,435 Marketing
Asuransi 36,208 35,876 Insurance
Pemeliharaan dan perbaikan 21,190 21,496 Repair and maintenance
Amortisasi 14,817 18,697 Amortisation
Administrasi kartu kredit 11,028 14,562 Credit card administration
Telekomunikasi 7,801 12,495 Telecommunication
Konsultan 4,946 5,299 Consultant
Perjalanan dinas 4,267 3,674 Business travel
Pajak dan ijin 4,224 5,408 Tax and permit
Barang konsumsi 2,235 2,452 Consumables
Seragam 692 1,779 Uniform
Lain-lain 5,229 6,663 Others
Jumlah 1,425,626 1,493,340 Total
20. KEUNTUNGAN LAINNYA – BERSIH 20. OTHER GAIN – NET
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Partisipasi bazaar 43,521 34,323 Participated bazaar
Pengurangan/(penambahan) atas Deduction/(addition) of provision
cadangan penurunan nilai dan of impairment and
toko tutup 2,111 14,091 closed stores
Kerugian pelepasan aset tetap Loss on disposal of fixed assets
(Catatan 6) (3,564) (9,406) (Note 6)
Keuntungan lain-lain - bersih 9,726 27,558 Others gains - net
Jumlah 51,794 66,566 Total
Page 66
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 64 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
21. KEWAJIBAN IMBALAN KERJA 21. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATIONS
Kewajiban imbalan kerja jangka pendek Short-term employee benefits obligations
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Bonus dan insentif 63,514 93,592 Bonus and incentives
Imbalan pensiun - bagian lancar 27,004 27,004 Retirement benefits - current portion
Kewajiban imbalan kerja karyawan Employee benefit obligation for
kontrak 2,322 2,463 contract employees
Jumlah 92,840 123,059 Total
Kewajiban imbalan kerja jangka panjang Long-term employee benefits obligations
Kewajiban pada tanggal laporan dihitung dengan Obligations as at financial statements dates are
menggunakan metode projected unit credit, calculated using the projected unit credit method,
dengan asumsi kunci sebagai berikut: with the following key assumptions:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Tingkat diskonto 6.30% - 6.50% 6.30% - 6.50% Discount rate
Tingkat kenaikan gaji 6.00% 6.00% Salary increment rate
Tingkat kematian TMI 2019 TMI 2019 Mortality rate
dengan perbaikan/ dengan perbaikan/
with improvement with improvement
Tingkat ketidakmampuan/cacat Disability rate
(persentase dari tingkat kematian) 10% 10% (as a percentage of mortality rate)
Usia pensiun normal 55 tahun/years 55 tahun/years Normal retirement age
Kewajiban imbalan kerja pada tanggal Employee benefits obligations as at
31 Desember 2025 berdasarkan laporan aktuaris 31 December 2025 were based on independent
independen Kantor Konsultan Aktuaria Steven & actuary report Kantor Konsultan Aktuaria Steven
Mourits tertanggal 19 Februari 2026. & Mourits dated 19 February 2026.
Informasi mengenai kewajiban imbalan kerja The information of employee benefits obligations
yang tercantum dalam laporan keuangan included in consolidated financial statements
konsolidasian adalah sebagai berikut: were as follows:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Nilai kini dari kewajiban 335,634 331,985 Present value of obligations
Short-term employee benefits
Kewajiban imbalan kerja jangka pendek (27,004) (27,004) obligations
Long-term employee benefits
Kewajiban imbalan kerja jangka panjang 308,630 304,981 obligations
Beban yang diakui di laporan laba rugi The amounts recognised in the consolidated
konsolidasian adalah sebagai berikut: statement of profit or loss were as follows:
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Biaya jasa kini 14,917 13,771 Current service cost
Biaya bunga 10,033 10,678 Interest cost
Jumlah 24,950 24,449 Total
Page 67
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 65 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
21. KEWAJIBAN IMBALAN KERJA (lanjutan) 21. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATIONS
(continued)
Kewajiban imbalan kerja jangka panjang Long-term employee benefits obligations
(lanjutan) (continued)
Pergerakan dari nilai kini kewajiban imbalan The movement in the present value of defined
pasti adalah sebagai berikut: benefit obligation is as follows:
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Saldo awal 331,985 317,339 Beginning balance
Biaya jasa kini 14,917 26,954 Current service cost
Biaya bunga 10,033 21,356 Interest cost
Kelebihan pembayaran imbalan - 15,561 Excess benefit paid
Penyesuaian liabilitas akibat Liability assumed due to
pengakuan masa kerja lalu - 12 recognition of past services
Pembayaran selama tahun berjalan (21,301) (49,558) Payment during the year
Pengukuran ulang: Remeasurements:
Kerugian/(keuntungan) aktuarial dari Actuarial loss/(gain) from change in
perubahan asumsi finansial - 17,351 financial assumptions
Keuntungan aktuarial dari Actuarial gain from change in
penyesuaian pengalaman - (17,030) experience adjustments
Saldo akhir 335,634 331,985 Ending balance
Melalui program imbalan pasti yang dimiliki oleh Through its defined benefit pension plans, the
Grup, Grup terpengaruh oleh beberapa risiko Group is exposed to a number of risks, which are
sebagai berikut: detailed below:
a. Risiko suku bunga. Kewajiban imbalan pasti a. Interest rate risk. The defined benefit
yang dihitung berdasarkan PSAK 219 obligation calculated under SFAS 219 uses a
menggunakan tingkat diskonto obligasi. Jika discount rate on bond yields. If bond yields
tingkat diskonto tersebut turun, maka fall, the defined benefit will tend to increase.
kewajiban imbalan pasti akan cenderung
mengalami kenaikan.
b. Risiko inflasi atas gaji. Kenaikan aktual atas b. Salary inflation risk. Higher actual increase
inflasi dibandingkan dengan tingkat than expected increase in salary will increase
kenaikan gaji akan membuat kewajiban the defined benefit obligation.
imbalan pasti menjadi lebih tinggi.
Page 68
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 66 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
21. KEWAJIBAN IMBALAN KERJA (lanjutan) 21. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATIONS
(continued)
Kewajiban imbalan kerja jangka panjang Long-term employee benefits obligations
(lanjutan) (continued)
Sensitivitas dari kewajiban imbalan pasti The sensitivity of the defined benefit obligation to
terhadap perubahan asumsi aktuarial utama changes in the principal assumptions is as
adalah sebagai berikut: follows:
Dampak atas kewajiban imbalan pasti/
Impact on defined benefit obligation
Perubahan Kenaikan Penurunan
asumsi/ asumsi/ asumsi/
Change in Increase in Decrease in
assumption assumption assumption
Tingkat diskonto 1% Penurunan sebesar/ Kenaikan sebesar/ Discount rate
Decrease by 5.40% Increase by 6.02%
Tingkat kenaikan gaji
di masa depan 1% Kenaikan sebesar/ Penurunan sebesar/ Salary increment rate
Increase by 6.24% Decrease by 5.70%
Analisis sensitivitas di atas didasarkan pada The above sensitivity analysis is based on a
perubahan atas asumsi tunggal dengan asumsi change in an assumption while holding all other
lainnya konstan. Pada praktiknya, kecil assumptions constant. In practice, this is unlikely
kemungkinan hal tersebut terjadi, dan to occur, and changes in some of the
perubahan-perubahan dalam beberapa asumsi assumptions may be correlated. When
mungkin saling berhubungan. Ketika melakukan calculating the sensitivity of the defined benefit
perhitungan sensitivitas dari kewajiban imbalan obligation to significant actuarial assumptions,
pasti ke asumsi aktuarial yang signifikan, metode the same method (present value of the defined
yang sama (nilai kini dari kewajiban imbalan pasti benefit obligation calculated with the projected
yang dihitung dengan menggunakan metode unit credit method at the end of the reporting
projected unit credit pada akhir periode period) has been applied as when calculating the
pelaporan) telah diterapkan seperti saat pension liability recognised within the
menghitung kewajiban pensiun yang diakui pada consolidated statement of financial position.
laporan posisi keuangan konsolidasian.
Durasi rata-rata tertimbang dari kewajiban The weighted average duration of the defined
imbalan pasti pada tanggal 31 Desember 2025 benefit obligation as at 31 December 2025 is
adalah 10,24 - 13,37 tahun (31 Desember 2024 10.24 - 13.37 years (31 December 2024 is 10.24
adalah 10,24 - 13,42 tahun). - 13.42 years).
Page 69
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 67 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
21. KEWAJIBAN IMBALAN KERJA (lanjutan) 21. EMPLOYEE BENEFITS OBLIGATIONS
(continued)
Kewajiban imbalan kerja jangka panjang Long-term employee benefits obligations
(lanjutan) (continued)
Analisis jatuh tempo yang diharapkan dari Expected maturity analysis of the undiscounted
kewajiban imbalan pasti yang tidak defined benefit obligation are as follows:
didiskontokan adalah sebagai berikut:
Kurang dari Antara Antara Lebih dari
1 tahun/ 1-2 tahun/ 2-5 tahun/ 5 tahun/ Jumlah/
Less than Between Between Over Total
a year 1-2 years 2-5 years 5 years
Kewajiban Employee benefit
imbalan kerja 27,004 54,746 136,456 408,367 626,573 obligation
22. LABA BERSIH PER SAHAM 22. NET EARNINGS PER SHARE
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Laba yang diatribusikan kepada Profit attributable to owners
pemilik entitas induk 651,370 604,037 of the parent
Rata-rata tertimbang Weighted average number of
jumlah saham yang beredar ordinary shares outstanding -
dasar (dalam jutaan lembar) 2,227 2,245 basic (in million shares)
Laba bersih per saham dasar Net profit per share basic
dan dilusi (nilai penuh) 292 269 and diluted (full amount)
Perusahaan tidak mempunyai efek berpotensi The Company has no potential dilutive ordinary
saham biasa yang dilutif. Oleh karena itu, laba shares. Therefore, diluted earning per share is
per saham dilusian sama dengan laba per saham equivalent to basic earnings per share.
dasar.
23. BIAYA KARYAWAN 23. EMPLOYEE COSTS
Jumlah biaya karyawan untuk enam bulan yang Total employee costs for the six-months period
berakhir 30 Juni 2026 dan 2025 masing-masing ended 30 June 2026 and 2025 amounting to
sebesar Rp 466.721 dan Rp 488.154 Rp 466,721 and Rp 488,154, respectively
(Catatan 19). (Note 19).
Pada tanggal 30 Juni 2026, Grup mempunyai As at 30 June 2026, the Group had 7,196
karyawan sejumlah 7.196 orang (31 Desember employees (31 December 2025: 7,521
2025: 7.521) - tidak diaudit. employees) - unaudited.
Page 70
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 68 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. INFORMASI MENGENAI PIHAK BERELASI 24. RELATED PARTY INFORMATION
a. Hubungan dengan pihak berelasi a. The nature of relationships with related
parties
Hubungan dan sifat transaksi dengan pihak The nature of relationships and transactions
berelasi adalah sebagai berikut: with related parties are as follows:
Pihak berelasi/ Sifat hubungan/ Sifat transaksi/
Related party Nature of relationship Nature of transactions
PT Multipolar Tbk (“MLPL”) Pemegang saham/shareholder Penggantian beban/Expense
reimbursement
PT Multipolar Technology Tbk (“MLPT”) Entitas anak dari pemegang saham Pembelian aset tetap/Purchase of fixed
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) assets
PT Matahari Putra Prima Tbk (“MPPA”) Entitas anak dari pemegang saham Penggantian beban, kontrak sewa dan
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) jasa/Expense reimbursement, lease
contract and services
PT Cahaya Pesona Nusantara Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa dan jasa/Lease contract and
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) services
PT Surya Pekalongan Lestari Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa dan jasa/Lease contract and
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) services
PT Citra Cito Perkasa Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa/Lease contract
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL)
PT Magelang Perkasa Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa/Lease contract
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL)
PT Serang Gemilang Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa dan jasa/Lease contract and
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) services
PT Mulia Persada Pertiwi Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa/Lease contract
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL)
PT Rekatama Dinamika Unggul Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa dan jasa/Lease contract and
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) services
PT Surya Menara Lestari Entitas anak dari pemegang saham Kontrak sewa/Lease contract
(MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL)
PT Visionet Data Internasional Entitas anak dari pemegang saham Beban jasa penyediaan sistem retail dan
(“Visionet”) (MLPL)/Subsidiary of shareholder (MLPL) jasa lainnya, pembelian aset tetap/Retail
system service and other service expense,
purchase of fixed assets
Dewan Direksi dan Dewan Komisaris, Manajemen kunci Perusahaan/ Kompensasi dan
Personil manajemen kunci Key management of the Company remunerasi/Compensation and
lainnya/Board of Directors and remuneration
Commissioners, Other key management
personnel
Page 71
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 69 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. INFORMASI MENGENAI PIHAK BERELASI 24. RELATED PARTY INFORMATION (continued)
(lanjutan)
b. Transaksi dengan pihak berelasi b. Transactions with related party
Beban sewa Rent expense
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
PT Mulia Persada Pertiwi 1,366 1,345 PT Mulia Persada Pertiwi
PT Magelang Perkasa 1,335 1,058 PT Magelang Perkasa
PT Cahaya Pesona Nusantara - 2,236 PT Cahaya Pesona Nusantara
Jumlah 2,701 4,639 Total
Percentage of total
Persentase dari beban usaha 0.19 0.31 operating expenses
Beban jasa penyediaan Retail system service
sistem retail dan jasa and other service
lainnya expense
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Visionet 10,223 11,997 Visionet
Percentage of total
Persentase dari beban usaha 0.72 0.80 operating expenses
Biaya listrik dan biaya Electricity and service
layanan charges
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
PT Serang Gemilang 1,976 2,060 PT Serang Gemilang
PT Rekatama Dinamika Unggul 1,820 1,654 PT Rekatama Dinamika Unggul
PT Surya Pekalongan Lestari 1,524 1,521 PT Surya Pekalongan Lestari
Lain-lain (masing-masing di bawah
Rp 700 juta) 713 737 Others (each below Rp 700 million)
Jumlah Total
6,033 5,972
Percentage of total
Persentase dari beban usaha 0.42 0.40 operating expenses
Pembelian aset tetap Purchase of fixed assets
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
MLPT 2,909 6,836 MLPT
Visionet 25 9,666 Visionet
Jumlah 2,934 16,502 Total
Persentase dari aset tetap 0.61 3.11 Percentage of total fixed assets
Page 72
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 70 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. INFORMASI MENGENAI PIHAK BERELASI 24. RELATED PARTY INFORMATION (continued)
(lanjutan)
c. Saldo dengan pihak berelasi c. Balances with related parties
Kompensasi manajemen kunci Key management compensation
Manajemen kunci termasuk dewan Key management includes board of
komisaris, dewan direksi dan personil commissioners, board of directors and other
manajemen kunci lainnya. Kompensasi yang key management personnel. The
dibayar atau terutang pada manajemen compensation paid or payable to key
kunci atas jasa pekerja adalah sebagai management for employee services is shown
berikut: below:
30 Juni/ June 2026
Dewan Direksi dan personil
manajemen kunci lainnya/
Dewan Komisaris/ Board of Directors and
Board of other key management
Commissioners personnel
Gaji dan imbalan Salaries and other
karyawan jangka short-term employee
pendek lainnya 804 25,259 benefits
Imbalan kerja Employee benefits
karyawan - 1,272 obligations
Jumlah 804 26,531 Total
30 Juni/ June 2025
Dewan Direksi dan personil
manajemen kunci lainnya/
Dewan Komisaris/ Board of Directors and
Board of other key management
Commissioners personnel
Gaji dan imbalan Salaries and other
karyawan jangka short-term employee
pendek lainnya 804 21,369 benefits
Imbalan kerja Employee benefits
karyawan - 1,141 obligations
Jumlah 804 22,510 Total
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Persentase dari jumlah Percentage of total
beban karyawan 5.86 4.78 employee costs
Beban ini dicatat sebagai bagian dari "beban This expense is recorded as part of
usaha". "operating expenses".
Page 73
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 71 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. INFORMASI MENGENAI PIHAK BERELASI 24. RELATED PARTY INFORMATION (continued)
(lanjutan)
c. Saldo dengan pihak berelasi (lanjutan) c. Balances with related parties (continued)
Piutang lain-lain Other receivables
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
MPPA 2,265 1,969 MPPA
Persentase dari jumlah aset 0.05 0.04 Percentage of total assets
Beban dibayar di muka Prepaid expenses
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
MLPT 2,109 - MLPT
Visionet 196 659 Visionet
2,305 659
Persentase dari jumlah aset 0.05 0.01 Percentage of total assets
Uang muka pembelian Advances for purchase
aset tetap of fixed assets
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
MLPT 326 1,497 MLPT
Visionet 17 17 Visionet
Jumlah 343 1,514 Total
Persentase dari jumlah aset 0.01 0.03 Percentage of total assets
Aset tidak lancar lainnya Other non-current asset
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
MPPA - 392 MPPA
Persentase dari jumlah aset - 0.01 Percentage of total assets
Utang lain-lain Other payables
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
PT Rekatama Dinamika Unggul 711 526 PT Rekatama Dinamika Unggul
PT Mulia Persada Pertiwi 198 136 PT Mulia Persada Pertiwi
PT Serang Gemilang 146 - PT Serang Gemilang
PT Magelang Perkasa - 84 PT Magelang Perkasa
Lain-lain (masing-masing di bawah
Rp 100 juta) 71 - Others (each below Rp 100 million)
Jumlah 1,126 746 Total
Persentase dari jumlah liabilitas 0.03 0.02 Percentage of total liabilities
Page 74
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 72 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
24. INFORMASI MENGENAI PIHAK BERELASI 24. RELATED PARTY INFORMATION (continued)
(lanjutan)
c. Saldo dengan pihak berelasi (lanjutan) c. Balances with related parties (continued)
Akrual Accruals
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Visionet 10,223 5,578 Visionet
PT Rekatama Dinamika Unggul 220 176 PT Rekatama Dinamika Unggul
PT Serang Gemilang 128 249 PT Serang Gemilang
Lain-lain (masing-masing di bawah
Rp 200 juta) 437 484 Others (each below Rp 200 million)
Jumlah 11,008 6,487 Total
Persentase dari jumlah liabilitas 0.27 0.13 Percentage of total liabilities
Liabilitas sewa Lease liabilities
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
PT Surya Menara Lestari 39,752 44,251 PT Surya Menara Lestari
PT Surya Pekalongan Lestari 12,002 13,428 PT Surya Pekalongan Lestari
PT Serang Gemilang 6,915 9,630 PT Serang Gemilang
PT Rekatama Dinamika Unggul 4,252 5,630 PT Rekatama Dinamika Unggul
MPPA 923 1,231 MPPA
Jumlah 63,844 74,170 Total
Persentase dari jumlah liabilitas 1.57 1.52 Percentage of total liabilities
25. PERJANJIAN-PERJANJIAN PENTING 25. SIGNIFICANT AGREEMENTS
Perjanjian penyediaan jasa teknologi Information technology services agreement
informasi
Pada tanggal 1 Juli 2010, Perusahaan On 1 July 2010, the Company signed an
menandatangani “Perjanjian Penyediaan Jasa “Information Technology Services Agreement”
Teknologi Informasi” dengan Visionet, di mana with Visionet, in which the Company agreed to
Perusahaan telah sepakat untuk menerima jasa accept the services of Retail Technology
layanan Sistem Teknologi Ritel yang Berbasis Systems with Information Technology-Based
Teknologi Informasi (“Sistem Ritel”) untuk (“Retail Systems”) to support all activities of the
menunjang seluruh kegiatan usaha Perusahaan. Company. On 25 May 2026, the Company and
Pada tanggal 25 Mei 2026 Perusahaan dengan Visionet agreed to continue cooperation based
Visionet sepakat untuk tetap melanjutkan on the "Information Technology Services
kerjasama berdasarkan “Perjanjian Penyediaan Provision Agreement" for the service provision
Jasa Teknologi Informasi” untuk jangka waktu period until 31 March 2027.
penyediaan layanan sampai dengan tanggal
31 Maret 2027.
Beban jasa penyediaan sistem ritel dibebankan Retail system service expense was charged as
sebagai bagian dari “beban usaha” untuk periode part of the "operating expenses" for the six-
enam bulan yang berakhir 30 Juni 2026 dan months period ended 30 June 2026 and 2025
2025 masing-masing sebesar Rp 10.223 dan were amounting to Rp 10,223 and Rp 11,997,
Rp 11.997. respectively.
Page 75
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 73 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
26. PELAPORAN SEGMEN 26. SEGMENT REPORTING
Pembuat keputusan operasional (”PKO”) The chief operating decision-maker (“CODM”)
menggunakan indikator kinerja gerai sebagai alat uses store performance indicators as tools in
untuk menganalisa bisnisnya. Kinerja gerai analysing its business. The store performance is
dikelompokkan berdasarkan area geografis. grouped into geographical areas. Therefore, the
Oleh karena itu, Grup melaporkan segmennya Group reports its segments by geographical
berdasarkan area geografis. area.
Ikhtisar gerai berdasarkan area geografis adalah A summary of stores by geographical area is as
sebagai berikut (tidak diaudit): follows (unaudited):
30 Juni/ 31 Desember/
June 2026 December 2025
Sumatera 25 26 Sumatra
Jawa 85 86 Java
Kalimantan, Sulawesi dan Maluku 25 25 Kalimantan, Sulawesi and Maluku
Lainnya 6 6 Others
141 143
Walaupun PKO menerima laporan terpisah untuk While the CODM receives separate reports for
setiap wilayah, Kalimantan, Sulawesi dan each region, Kalimantan, Sulawesi and Maluku
Maluku telah digabungkan menjadi satu segmen have been aggregated into one reportable
yang dilaporkan karena memiliki ekspektasi segment as they have similar expected growth
tingkat pertumbuhan yang sama. rates.
Page 76
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 74 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
26. PELAPORAN SEGMEN (lanjutan) 26. SEGMENT REPORTING (continued)
Ikhtisar segmen berdasarkan area geografis A summary of segments by geographical area is
adalah sebagai berikut: as follows:
30 Juni/June 2026
Kalimantan,
Sumatera/ Jawa/ Sulawesi dan/ Lainnya/ Jumlah segmen/
Sumatra Java and Maluku Others Total segment
Pendapatan/Revenue 652,594 2,121,206 572,765 148,500 3,495,065
Pendapatan jasa/Services fee 4,638
3,499,703
Hasil segmen/Segment result 243,193 596,262 194,480 35,643 1,069,578
Beban usaha yang tidak dapat dialokasikan/
Unallocated operating expenses (166,895)
Laba operasi/Operating profit 902,683
Aset segmen/Segment assets 510,816 2,014,853 523,013 241,270 3,289,952
Aset yang tidak dapat dialokasikan/
Unallocated assets 1,079,104
Jumlah aset/Total assets 4,369,056
Aset tetap dan aset hak guna setelah dikurangi
akumulasi penyusutan/Fixed assets and
right-of-use assets net of accumulated
depreciation 332,308 1,447,686 353,058 183,370 2,316,422
Aset tetap dan aset hak guna yang tidak dapat
dialokasikan setelah dikurangi akumulasi
penyusutan/Unallocated fixed assets and
right-of-use assets net of accumulated
depreciation (63,694)
Jumlah aset tetap dan aset hak guna setelah
dikurangi akumulasi penyusutan/
Total fixed assets and right-of-use assets
net of accumulated depreciation 2,252,728
Penambahan aset tetap dan aset hak guna/
Addition of fixed assets and right-of-use assets 1,986 42,132 2,096 4,527 50,741
Penambahan aset tetap dan aset hak guna yang
tidak dapat dialokasikan/Unallocated additions
of fixed assets and right-of-use assets 3,687
Jumlah penambahan aset tetap dan aset hak
guna/Total additions of fixed assets and
right-of-use assets 54,428
Beban penyusutan/Depreciation expenses 51,117 199,857 49,147 25,294 325,415
Beban penyusutan yang tidak dapat
dialokasikan/Unallocated depreciation
expenses 19,565
Jumlah beban penyusutan/Total
depreciation expenses 344,980
Page 77
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 75 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
26. PELAPORAN SEGMEN (lanjutan) 26. SEGMENT REPORTING (continued)
30 Juni/June 2025
Kalimantan,
Sumatera/ Jawa/ Sulawesi dan/ Lainnya/ Jumlah segmen/
Sumatra Java and Maluku Others Total segment
Pendapatan/Revenue 651,985 2,035,048 559,507 149,897 3,396,437
Pendapatan jasa/Services fee 4,811
3,401,248
Hasil segmen/Segment result 227,165 555,636 167,486 37,190 987,477
Beban usaha yang tidak dapat dialokasikan/
Unallocated operating expenses (126,090)
Laba operasi/Operating profit 861,387
Beban penyusutan/Depreciation expenses 53,924 199,880 49,992 22,366 326,162
Beban penyusutan yang tidak dapat
dialokasikan/Unallocated depreciation
expenses 21,378
Jumlah beban penyusutan/Total
depreciation expenses 347,540
31 Desember/December 2025
Aset segmen/Segment assets 610,365 2,171,297 619,263 274,264 3,675,189
Aset yang tidak dapat dialokasikan/
Unallocated assets 1,463,440
Jumlah aset/Total assets 5,138,629
Aset tetap dan aset hak guna setelah dikurangi
akumulasi penyusutan/Fixed assets and
right-of-use assets net of accumulated
depreciation 382,756 1,507,732 414,179 204,040 2,508,707
Aset tetap dan aset hak guna yang tidak dapat
dialokasikan setelah dikurangi akumulasi
penyusutan/Unallocated fixed assets and
right-of-use assets net of accumulated
depreciation (48,593)
Jumlah aset tetap dan aset hak guna setelah
dikurangi akumulasi penyusutan/
Total fixed assets and right-of-use assets
net of accumulated depreciation 2,460,114
Penambahan aset tetap dan aset hak guna/
Addition of fixed assets and right-of-use assets 11,053 152,834 8,836 13,763 186,486
Penambahan aset tetap dan aset hak guna yang
tidak dapat dialokasikan/Unallocated additions
of fixed assets and right-of-use assets 12,695
Jumlah penambahan aset tetap dan aset hak
guna/Total additions of fixed assets and
right-of-use assets 199,181
Page 78
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 76 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
27. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM 27. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES IN
MATA UANG ASING FOREIGN CURRENCIES
Pada tanggal 30 Juni 2026, Grup memiliki aset As at 30 June 2026, the Group had monetary
dan liabilitas moneter dalam mata uang asing asset and liability denominated in foreign
sebagai berikut: currencies as follows:
30 Juni/ June 2026
Mata Uang Asing/ Setara dengan Rupiah/
Foreign Currency Rupiah Equivalent
Aset Asset
Kas dan setara kas USD 78,181 1,396 Cash on hand and equivalents
CNY 7,654,468 20,120
Jumlah 21,516 Total
Liabilitas Liability
Utang usaha - pihak ketiga CNY 704,666 1,852 Trade payables - third parties
Jumlah 1,852 Total
Aset moneter - bersih 19,664 Monetary asset - net
Pada tanggal 31 Desember 2025, Grup memiliki As at 31 December 2025, the Group had
aset dan liabilitass moneter dalam mata uang monetary asset and liability denominated in
asing sebagai berikut: foreign currencies as follow:
.
31 Desember/ December 2025
Mata Uang Asing/ Setara dengan Rupiah/
Foreign Currency Rupiah Equivalent
Aset Asset
Kas dan bank USD 46,717 784 Cash on hand and in banks
Jumlah 784 Total
Liabilitas Liability
Utang usaha - pihak ketiga CNY 1,389,197 3,335 Trade payables - third parties
Jumlah 3,335 Total
Liabilitas moneter - bersih (2,551) Monetary liability - net
Jika aset moneter - bersih Grup dalam mata uang If the Group’s monetary asset - net in foreign
asing pada tanggal 30 Juni 2026 tersebut currencies as of 30 June 2026, were to be
dijabarkan ke dalam Rupiah dengan converted into Rupiah at the Bank Indonesia
menggunakan kurs tengah Bank Indonesia pada middle rate of exchange on 30 July 2026, the
tanggal 30 Juli 2026, maka aset moneter - bersih monetary asset - net would increase by
akan naik sebesar Rp 326. Rp 326.
Page 79
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 77 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
28. INFORMASI TAMBAHAN UNTUK ARUS KAS 28. SUPPLEMENTARY INFORMATION FOR
CASH FLOWS
(i) Aktivitas investasi non-kas yang (i) Significant non-cash investing activities
signifikan
30 Juni/ 30 Juni/
June 2026 June 2025
Aktivitas signifikan yang tidak Significant activities not
mempengaruhi arus kas affecting cash flows
- Pencatatan aset hak guna 662 35,859 Recording of right-of-use assets -
- Penambahan aset tetap Addition of fixed assets through -
melalui akrual dan utang lain-lain (2,605) 3,065 accruals and other payables
- Keuntungan nilai wajar atas Fair value gain on investment -
investasi pada aset keuangan melalui in financial asset through other
penghasilan komprehensif lain (66,976) 174,720 comprehensive income
(ii) Rekonsiliasi utang bersih (ii) Net debt reconciliation
Liabilitas sewa/
Lease liabilities
Utang pada 1 Januari 2026 2,569,941 Debt as at 1 January 2026
Akuisisi - liabilitas sewa 640 Acquisition - lease liabilities
Beban bunga - liabilitas sewa 102,129 Interest expenses - lease liabilities
Arus kas (365,568) Cash flows
Modifikasi kontrak sewa 78,038 Modification of lease contract
Utang pada 30 Juni 2026 2,385,180 Debt as at 30 June 2026
Liabilitas sewa/
Lease liabilities
Utang pada 1 Januari 2025 2,843,126 Debt as at 1 January 2025
Akuisisi - liabilitas sewa 47,904 Acquisition - lease liabilities
Beban bunga - liabilitas sewa 228,696 Interest expenses - lease liabilities
Arus kas (729,525) Cash flows
Modifikasi kontrak sewa 179,740 Modification of lease contract
Utang pada 31 Desember 2025 2,569,941 Debt as at 31 December 2025
Page 80
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 78 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN 29. FINANCIAL RISK MANAGEMENT
(i) Faktor risiko keuangan (i) Financial risk factors
Berbagai aktivitas yang dilakukan membuat The Group’s activities are exposed to a
Grup terekspos terhadap berbagai macam variety of financial risks: market risk
risiko keuangan: risiko pasar (termasuk risiko (including price risk), credit risk and liquidity
harga), risiko kredit serta risiko likuiditas. risk. The Group has no significant foreign
Grup tidak mempunyai risiko yang signifikan exchange risk as the Group’s transactions
terhadap nilai tukar mata uang asing karena are mostly in Rupiah. The Group’s treasury
sebagian besar transaksi Grup adalah dalam policies are designed to mitigate the financial
Rupiah. Kebijakan keuangan Grup impact of fluctuations in interest rates and
dimaksudkan untuk mengurangi dampak foreign exchange rates and to minimise
keuangan dari fluktuasi tingkat bunga dan potential adverse effects on the Group’s
nilai tukar mata uang asing serta financial risk.
meminimalisasi potensi kerugian yang dapat
berdampak pada risiko keuangan Grup.
(a) Risiko pasar (a) Market risk
Risiko tingkat bunga Interest rate risk
Risiko tingkat suku bunga Grup timbul The Group interest rate risk arises from
dari pinjaman yang diterbitkan dengan borrowings issued at floating rates.
tingkat bunga mengambang.
Pada tanggal 30 Juni 2026, jika tingkat As at 30 June 2026, if interest rates on
bunga atas pinjaman lebih tinggi/rendah borrowings had been 1% higher/lower
1% dan variabel lain dianggap tetap, with all other variables held constant,
laba setelah pajak untuk tahun berjalan post-tax profit for the year would have
akan lebih rendah/tinggi sebesar been Rp 851 lower/higher, mainly as a
Rp 851, terutama sebagai akibat result of higher interest expense on
tingginya/rendahnya beban bunga dari floating rate borrowings.
pinjaman dengan suku bunga
mengambang.
Risiko harga Price risk
Grup tidak mempunyai risiko harga yang The Group has no significant price risk.
signifikan.
(b) Risiko kredit (b) Credit risk
Grup memiliki risiko kredit yang The Group is exposed to credit risk
terutama berasal dari simpanan di bank. primarily from deposits with banks.
Grup mengelola risiko kredit yang terkait The Group manages credit risk
dengan simpanan di bank dengan hanya exposure from its deposits with banks by
menggunakan bank-bank dengan only using banks with good ratings.
predikat yang baik.
Page 81
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 79 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (lanjutan) 29. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued)
(i) Faktor risiko keuangan (lanjutan) (i) Financial risk factors (continued)
(b) Risiko kredit (lanjutan) (b) Credit risk (continued)
Tidak terdapat risiko kredit yang There is no significant credit risk from
signifikan atas piutang usaha, karena trade receivables, as they mostly
paling banyak merupakan piutang kartu represent credit card receivables from
kredit dari bank yang biasanya akan banks that are usually settled within 2 or
dilunasi dalam periode 2 sampai dengan 3 working days of the transaction date.
3 hari kerja dari tanggal transaksi.
Eksposur maksimum risiko kredit pada The maximum exposure to credit risk at
tanggal pelaporan adalah sebesar nilai the reporting date is the carrying value
tercatat pada masing-masing aset of each financial asset.
keuangan.
(c) Risiko likuiditas (c) Liquidity risk
Grup mengelola risiko likuiditas dengan The Group manages its liquidity risk by
pengawasan proyeksi dan arus kas continuously monitoring rolling forecasts
aktual secara terus menerus serta of the Group's liquidity requirements and
pengawasan tanggal jatuh tempo aset actual cash flow and the due date of
dan liabilitas keuangan. financial assets and liabilities.
Grup juga membuat proyeksi arus kas The Group also prepares regular cash
rutin untuk memantau pembayaran flow projections to monitor the payment
pokok pinjaman dan bunga pinjaman. of maturity loan principals and interest.
Tabel di bawah ini merupakan jadwal The table below summarises the
jatuh tempo liabilitas keuangan Grup maturity profile of the Group’s financial
berdasarkan pembayaran kontraktual liabilities based on contractual
yang tidak didiskontokan (dalam tahun): undiscounted payments (in year):
30 Juni/ June 2026
< 1 tahun/year 1 - 5 tahun/years > 5 tahun/years
Utang usaha 598,511 - - Trade payables
Akrual 305,112 - - Accruals
Utang lain-lain 156,264 - - Other payables
Liabilitas sewa 733,112 1,741,084 505,396 Lease liabilities
Jumlah 1,897,999 1,741,084 505,396 Total
Page 82
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 80 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (lanjutan) 29. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued)
(i) Faktor risiko keuangan (lanjutan) (i) Financial risk factors (continued)
(c) Risiko likuiditas (lanjutan) (c) Liquidity risk (continued)
31 Desember/ December 2025
< 1 tahun/year 1 - 5 tahun/years > 5 tahun/years
Utang usaha 1,306,065 - - Trade payables
Akrual 314,817 - - Accruals
Utang lain-lain 153,239 - - Other payables
Liabilitas sewa 742,569 1,882,545 623,076 Lease liabilities
Jumlah 2,516,690 1,882,545 623,076 Total
(ii) Manajemen permodalan (ii) Capital management
Tujuan Grup dalam pengelolaan The Group's objectives when managing
permodalan adalah untuk mempertahankan capital are to safeguard the Group‘s ability to
kelangsungan usaha Grup guna continue as a going concern in order to
memberikan imbal hasil kepada pemegang provide returns for shareholders and benefits
saham dan manfaat kepada pemangku for other stakeholders and to maintain an
kepentingan lainnya serta menjaga struktur optimal capital structure to reduce the cost of
modal yang optimal untuk mengurangi capital.
biaya modal.
Untuk mempertahankan atau In order to maintain or adjust the capital
menyesuaikan struktur modal, Grup structure, the Group may adjust the amount
menyesuaikan jumlah dividen yang dibayar of dividends paid to shareholders.
kepada pemegang saham.
Jumlah modal yang dikelola Grup dihitung Total capital which is managed by the Group
dengan mengeluarkan saldo selisih nilai is calculated by excluding the balance
transaksi restrukturisasi entitas of difference in value from restructuring
sepengendali dari ekuitas sebesar transactions among entities under
Rp 3.767.126. Sehingga, modal yang common control from equity of
dikelola Perusahaan pada tanggal Rp 3,767,126. As a result, the capital which
30 Juni 2026 adalah Rp 4.067.605 was managed by the Company as of
(31 Desember 2025: Rp 4.040.031). 30 June 2026 was Rp 4,067,605
(31 December 2025: Rp 4,040,031).
Page 83
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 81 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (lanjutan) 29. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued)
(iii) Nilai wajar instrumen keuangan (iii) Fair values of financial instruments
Nilai wajar aset dan liabilitas keuangan The fair value of financial assets and liabilities
diestimasi untuk keperluan pengakuan dan is estimated for recognition and
pengukuran atau untuk keperluan measurement or for disclosure purposes.
pengungkapan.
Nilai tercatat aset keuangan seperti kas dan The carrying amount of financial assets such
setara kas, piutang usaha, piutang lain-lain, as cash on hand and equivalents, trade
aset lancar lainnya, uang jaminan, investasi receivables, other receivables, other current
pada instrumen ekuitas, aset tidak lancar assets, refundable deposits, investment in
lainnya serta liabilitas keuangan seperti equity instruments, other non-current assets
pinjaman bank, utang usaha, utang lain- and financial liabilities such as bank
lain, akrual dan liabilitas sewa mendekati borrowings, trade payables, other payables,
nilai wajarnya. accruals and lease liabilities approximate
their fair value.
Pada tanggal 30 Juni 2026, nilai On 30 June 2026, the carrying value of
tercatat uang jaminan sebesar Rp 188.069 refundable deposits amounts to Rp 188,069
(31 Desember 2025: Rp 190.159) (31 December 2025: Rp 190,159) while their
sedangkan nilai wajarnya adalah fair value amounts to Rp 140,713
sebesar Rp 140.713 (31 Desember 2025: (31 December 2025: Rp 146,351).
Rp 146.351).
Nilai wajar dari uang jaminan untuk The fair value of refundable deposits for
keperluan penyajian ditentukan dengan disclosure purposes is determined by using
hirarki pengukuran nilai wajar tingkat 3 (input the fair value measurement hierarchy level 3
yang tidak dapat diobservasi) yang (unobserveable input) which was estimated
diestimasi dengan mendiskontokan arus kas by discounting the future contractual cash
kontrak masa depan pada tingkat bunga flows at the current market interest rate
pasar saat ini yang berkisar antara 6,96% - which is 6.96% - 7.26% (31 December 2025:
7,26% (31 Desember 2025: 4,48% - 6,56%) 4.48% - 6.56%) per annum.
per tahun.
Page 84
PT MDS RETAILING Tbk
(SEBELUMNYA/FORMERLY PT MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk)
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Halaman 82 Page
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
KONSOLIDASIAN 30 JUNI 2026, 2025 STATEMENTS 30 JUNE 2026, 2025
DAN 31 DESEMBER 2025 AND 31 DECEMBER 2025
(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
29. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (lanjutan) 29. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued)
(iv) Instrumen keuangan disalinghapus (iv) Offsetting financial instruments
Aset dan liabilitas keuangan berikut tunduk The following financial assets and liabilities
pada dasar saling dihapuskan, perjanjian are subject to offsetting, enforceable netting
untuk menyelesaikan secara neto: arrangements:
Jumlah bruto diakui Jumlah neto
dalam aset/(liabilitas) aset/(liabilitas)
keuangan yang keuangan disajikan
saling hapus di di laporan posisi
laporan posisi keuangan
keuangan konsolidasian/
Jumlah bruto diakui konsolidasian/ Net amounts of
dalam aset/(liabilitas) Gross amount of financial
keuangan / recognised financial assets/(liabilities)
Gross amount of assets/(liabilities) set presented in
recognised in off in consolidated consolidated
financial statement of statement of
assets/(liabilities) financial position financial position
30 Juni 2026 30 June 2026
Piutang lain-lain - pihak ketiga 4,041 (989) 3,052 Other receivables - third parties
Utang usaha - pihak ketiga (599,500) 989 (598,511) Trade payables - third parties
31 Desember 2025 31 December 2025
Piutang lain-lain - pihak ketiga 16,079 (833) 15,246 Other receivables - third parties
Utang usaha - pihak ketiga (1,306,898) 833 (1,306,065) Trade payables - third parties
30. KOMITMEN 30. COMMITMENTS
a. Pada tanggal 30 Juni 2026, Perusahaan a. As at 30 June 2026, the Company had
mempunyai komitmen untuk pembelian aset commitments to purchase fixed assets
tetap sebesar Rp 32.759 (31 Desember amounting to Rp 32,759 (31 December
2025: Rp 43.235). 2025: Rp 43,235).
b. Tidak ada liabilitas kontinjensi yang b. There are no significant contingent liabilities
signifikan pada tanggal 30 Juni 2026 dan as at 30 June 2026 and 31 December 2025.
31 Desember 2025.
Names mentioned 81 people and organisations named in the text · linked when the evidence is strong
unresolved
org
MATAHARI DEPARTMENT STORE Tbk
p.1 ×167
unresolved
org
PT Stephens Utama
p.8
unresolved
org
PT Stephens Utama International Leasing Corp.
p.8
unresolved
org
International Leasing Corp.
p.8
unresolved
org
Department Store Tbk.
p.8
unresolved
org
Auric Digital Retail Pte Ltd
p.8 ×4
unresolved
org
Perusahaan. Goldstream Capital Ltd.
p.8
unresolved
org
Goldstream Capital Ltd.
p.8
unresolved
org
Edgemont Hill Holdings Limited
p.8
unresolved
org
Holdings Limited
p.8
unresolved
person
Notarial Misahardi Wilamarta
p.8
unresolved
person
Wilamarta
p.8
unresolved
org
Menteri Kehakiman Republik Indonesia
p.8
unresolved
org
Minister
p.8
unresolved
person
Public Notary Handari Adi Warsito
p.9
unresolved
person
Ir. Nanette Cahyanie Handari Adi Warsito
p.9 ×11
unresolved
person
Public Notary Ir. Nanette Handari Adi Warsito
p.9 ×3
unresolved
org
Minister of Law
p.9
unresolved
org
Kementerian Hukum dan Hak Asasi
p.9
unresolved
org
Ministry of Law and Human Rights
p.9
unresolved
org
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia
p.10 ×3
unresolved
org
PT MDS
p.10
unresolved
org
Retailing Tbk
p.10
unresolved
org
PT Matahari Nusantara Logistik
p.12
unresolved
org
PT Matahari Semesta Indah
p.12
unresolved
org
PT MDS Global
p.12
unresolved
org
PT MDS Cascade
p.13
unresolved
person
Bianca Cheo Hui Hsin
· Komisaris Independen
p.13
unresolved
person
Bunjamin J. Mailool
· Presiden Direktur
p.13 ×2
unresolved
person
Herni Dian Anggreani
· Direktur
p.13
unresolved
org
Financial Services Authority
p.14 ×3
unresolved
person
Hasan M. Soedjono
· Ketua
p.14
unresolved
org
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga
p.15
unresolved
org
BAPEPAM-LK
p.15 ×4
unresolved
org
PT Sharestar Indonesia
p.33 ×2
unresolved
org
Indonesia (Persero) Tbk
p.42 ×2
unresolved
org
Bank Mayapada International Tbk
p.42 ×4
unresolved
org
Niaga Tbk
p.42 ×3
unresolved
org
PT Global Ecommerce Indonesia
p.48
unresolved
org
PT Global Ecommerce
p.48
unresolved
org
Minister of Finance Keuangan No. PMK-
p.54
unresolved
org
Mandiri (Persero) Tbk
p.58
unresolved
org
Bank CIMB Tbk
p.58 ×2
unresolved
org
Minister of Law and Human Rights
p.61 ×2
unresolved
org
PT Meadow
p.63 ×3
unresolved
org
PT Meadow Indonesia Indonesia
p.63
unresolved
org
PT Meadow Indonesia
p.63 ×8
unresolved
person
Ir. Nanette
p.64
unresolved
org
PT Cahaya Pesona Nusantara
p.70 ×3
unresolved
org
PT Surya Pekalongan Lestari
p.70 ×4
unresolved
org
PT Magelang Perkasa
p.70 ×4
unresolved
org
PT Serang Gemilang
p.70 ×8
unresolved
org
PT Mulia Persada Pertiwi
p.70 ×5
unresolved
org
PT Rekatama Dinamika Unggul
p.70 ×8
unresolved
org
PT Surya Menara Lestari
p.70 ×3
unresolved
org
PT Visionet Data Internasional
p.70
unresolved
org
PT Surya Pekalongan Lestari Lain-lain
p.71
unresolved
org
PT Magelang Perkasa Lain-lain
p.73
unresolved
org
PT Serang Gemilang Lain-lain
p.74
unresolved
org
PT Rekatama Dinamika Unggul MPPA
p.74
unresolved
org
Bank Indonesia
p.78 ×2
Extraction attempts how the parser did, and what it refused
Nothing structured was extracted from this document — the attempts below say why.
No extraction attempted yet.